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美國
證券交易委員會
華盛頓特區 20549
表格 10-Q
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☒ | 根據1934年《證券交易法》第13條或第15(d)條提交的季度報告 |
在截至的季度期間 2024 年 6 月 30 日
或者
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☐ | 根據1934年《證券交易法》第13或15(d)條提交的過渡報告 |
委員會檔案編號 001-35700
響尾蛇能源公司
(章程中規定的註冊人的確切名稱)
| | | | | | | | | | | |
DE | | 45-4502447 |
(公司或組織的州或其他司法管轄區) | | (美國國税局僱主識別號) |
| | |
500 西德克薩斯大道 | | |
100 號套房 | | |
米德蘭, TX | | 79701 |
(主要行政辦公室地址) | | (郵政編碼) |
(432) 221-7400
(註冊人的電話號碼,包括區號)
根據1934年《證券交易法》第12(b)條註冊的證券:
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| 每個課程的標題 | | 交易符號 | | 註冊的每個交易所的名稱 | |
| 普通股,面值每股0.01美元 | | 獠牙 | | 納斯達克股票市場有限責任公司 | |
| | | | (納斯達克全球精選市場) | |
用勾號指明註冊人是否:(1)在過去的12個月中(或在要求註冊人提交此類報告的較短時間內)提交了1934年《證券交易法》第13條或第15(d)條要求提交的所有報告,以及(2)在過去的90天內是否受到此類申報要求的約束。是的☒ 不 ☐
用複選標記表明註冊人是否在過去 12 個月內(或者在要求註冊人提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據 S-T 法規第 405 條要求提交的所有交互式數據文件。是的☒ 不 ☐
用複選標記指明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興成長型公司。參見《交易法》第120億條2中 “大型加速申報人”、“加速申報人”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。(選一項):
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大型加速過濾器 | | ☒ | | 加速文件管理器 | | ☐ |
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非加速文件管理器 | | ☐ | | 規模較小的申報公司 | | ☐ |
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| | | | 新興成長型公司 | | ☐ |
如果是新興成長型公司,請用複選標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13(a)條規定的任何新的或修訂的財務會計準則。☐
用複選標記表明註冊人是否為空殼公司(定義見《交易法》第12b-2條)。是的☐ 沒有 ☒
截至 2024 年 8 月 2 日,註冊人已經 178,394,452 已發行普通股。
響尾蛇能源公司
表格 10-Q
截至2024年6月30日的季度
目錄
| | | | | |
| 頁面 |
石油和天然氣術語表 | ii |
某些其他術語的詞彙表 | iii |
關於前瞻性陳述的警示聲明 | iv |
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第一部分財務信息 |
第 1 項。簡明合併財務報表(未經審計) | 1 |
簡明合併資產負債表 | 1 |
簡明合併運營報表 | 2 |
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股東權益簡明合併報表 | 3 |
簡明合併現金流量表 | 5 |
合併財務報表簡明附註 | 6 |
1。業務描述和演示基礎 | 6 |
2。重要會計政策摘要 | 7 |
3。與客户簽訂合同的收入 | 8 |
4。收購和資產剝離 | 9 |
5。財產和設備 | 12 |
6。資產退休義務 | 12 |
7。關聯方交易 | 13 |
8。債務 | 14 |
9。股東權益和每股收益 | 16 |
10。基於股權的薪酬 | 18 |
11。所得税 | 19 |
12。衍生品 | 20 |
13。公允價值測量 | 22 |
14。現金流量表的補充信息 | 24 |
15。承諾和意外開支 | 24 |
16。奮進能源資源,有限合夥企業收購 | 25 |
17。後續事件 | 25 |
18。區段信息 | 26 |
| |
第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析 | 28 |
| |
第 3 項。關於市場風險的定量和定性披露 | 45 |
| |
第 4 項。控制和程序 | 46 |
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第二部分。其他信息 |
第 1 項。法律訴訟 | 47 |
| |
第 1A 項。風險因素 | 47 |
| |
第 2 項。未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用 | 47 |
| |
第 5 項。其他信息 | 47 |
| |
第 6 項。展品 | 48 |
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簽名 | 49 |
石油和天然氣術語表
以下是本10-Q表季度報告(以下簡稱 “報告”)中使用的某些石油和天然氣行業術語的詞彙表:
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阿格斯 WTI 休斯敦分公司 | 作為德克薩斯州休斯敦石油基準價格的石油等級。 |
阿格斯 WTI 米德蘭分公司 | 作為德克薩斯州米德蘭石油基準價格的石油等級。 |
盆地 | 地球表面的一個大凹陷,沉積物在其中積聚。 |
Bbl 或 barrel | 本報告中用於提及原油或其他液態碳氫化合物的一桶儲罐,即 42 美製加侖的液體容量。 |
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bo/d | 每天一桶原油。 |
英國央行 | 一桶石油當量,六千立方英尺的天然氣等於一桶石油。 |
英國央行/D | 英國央行每日匯率。 |
布倫特 | 輕質甜油的主要交易分類,是全球石油的基準價格。 |
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完成 | 對鑽井進行處理的過程,然後安裝用於生產天然氣或石油的永久設備,或者如果是幹孔,則向有關機構報告廢棄情況。 |
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亨利·哈布 | 天然氣集合點,作為紐約商品交易所天然氣期貨的基準價格。 |
水平井 | 直向水平鑽井是為了開發傳統垂直鑽探機制無法到達的結構。 |
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mbbL | 一千桶原油和其他液態碳氫化合物。 |
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MBOE | 一千英國央行。 |
mboe/D | 每天一千英國央行。 |
Mcf | 一千立方英尺的天然氣。 |
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礦產權益 | 資源所有權和礦產權,賦予所有者從開採資源中獲利的權利。 |
mmBTU | 一百萬英制熱單位。 |
mmcf | 百萬立方英尺的天然氣。 |
淨英畝 | 按總英畝計算的部分營運權益的總和。 |
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石油和天然氣特性 | 由待開發的用於石油和天然氣資源開採的房產組成的大片土地。 |
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探明儲量 | 地質和工程數據合理確定地表明,在現有經濟和運營條件下,未來幾年可以從已知儲層中進行商業開採的石油、天然氣和液化天然氣的估計數量。 |
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儲備 | 通過將開發項目應用於已知儲量,截至給定日期,預計可經濟地生產的石油和天然氣及相關物質的剩餘估計量。此外,必須存在生產的合法權利或收入利益、向市場輸送石油和天然氣或相關物質的已安裝工具以及實施該項目所需的所有許可證和融資,或者必須合理地預期會存在這種權利。在滲透這些儲層並評估其經濟可行性之前,不會將儲量分配給被主要的、可能封閉的斷層隔開的相鄰儲層。不應將儲量分配給非生產性水庫與已知蓄積物明顯隔開的區域(即沒有水庫、儲層結構低或測試結果為陰性)。這些區域可能包含潛在資源(即可能從未發現的堆積中回收的資源)。 |
水庫 | 一種多孔且可滲透的地下地層,包含可生產的天然氣和/或原油的自然積累,受不透水巖石或水屏障的限制,與其他儲層分開。 |
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特許權使用費利息 | 一種權益,賦予所有者獲得部分資源或收入的權利,而不必承擔任何開發成本,開發成本可能會到期。 |
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Waha Hub | 天然氣聚集點,作為德克薩斯州西部和新墨西哥州天然氣的基準價格。 |
工作興趣 | 一種經營權益,賦予所有者在物業上鑽探、生產和開展經營活動的權利,並獲得一部分產量,並要求所有者支付一部分鑽探和生產作業成本。 |
WTI | 西德克薩斯中質原油,一種產自德克薩斯州西部油田的淡甜混合油,是一種石油等級,可作為紐約商品交易所石油的基準。 |
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某些其他術語的詞彙表
以下是本報告中使用的某些其他術語的詞彙表:
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ASU | 會計準則更新。 |
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股權計劃 | 公司2021年修訂和重述的股權激勵計劃。 |
《交易法》 | 經修訂的 1934 年《證券交易法》。 |
FASB | 財務會計準則委員會。 |
GAAP | 美國普遍接受的會計原則。 |
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納斯達 | 納斯達克全球精選市場。 |
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歐佩克 | 石油輸出國組織。 |
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秒 | 美國證券交易委員會。 |
《證券法》 | 經修訂的 1933 年《證券法》。 |
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有擔保的優先票據 | Diamondback Energy, Inc.根據契約發行的未償還優先票據,以響尾蛇勘探與生產為唯一擔保人,包括2026年到期的3.250%的優先票據,2027年到期的5.200%優先票據,2030年到期的5.150%的優先票據,2033年到期的6.250%的優先票據,2034年到期的5.400%的優先票據,4.400%的優先票據,4.400%的優先票據,2034年到期的5.400%的優先票據,4.400%的優先票據,4.400%的優先票據,2034年到期的5.400%的優先票據,4.400%的優先票據,4.400%的優先票據,2034年到期的5.400%的優先票據,4.2051年到期的400%優先票據,2052年到期的4.250%的優先票據,2053年到期的6.250%的優先票據,2054年到期的5.750%的優先票據和2064年到期的5.900%的優先票據。 |
軟弱 | 有擔保的隔夜融資利率。 |
TSR | 公司普通股的股東總回報率。 |
毒蛇 | Viper Energy, Inc. |
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毒蛇有限責任公司 | Viper Energy Partners LLC,一家特拉華州的有限責任公司,也是 Viper 的子公司。 |
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關於前瞻性陳述的警示性聲明
本報告中包含的各種陳述是《證券法》第27A條和《交易法》第21E條所指的 “前瞻性陳述”,涉及風險、不確定性和假設。除歷史事實陳述以外的所有報表,包括有關我們的以下方面的陳述:未來業績;業務戰略;未來運營(包括鑽探計劃和資本計劃);收入、虧損、成本、支出、回報、現金流和財務狀況的估計和預測;儲備金估算和我們置換或增加儲備的能力;戰略交易(包括收購和資產剝離)的預期收益;以及管理計劃和目標(包括運營和資產剝離)的未來現金流計劃執行環境戰略)是前瞻性陳述。在本報告中使用 “目標”、“預測”、“相信”、“繼續”、“可能”、“估計”、“預期”、“預測”、“未來”、“指導”、“打算”、“可能”、“模型”、“展望”、“計劃”、“定位”、“潛在”、“項目”、“尋求”、“應該”、“目標”、“目標”、“應該”、“目標”、“目標”、“目標”、“應該”、“目標”、“目標”、“目標”、“應該”、“目標”、“目標”、“目標”、“應該”、“目標”、“目標”、“目標”、“目標”、“應該”、“目標”、“目標”,“目標” “將”、“將” 和與公司相關的類似表述(包括此類術語的否定詞)旨在識別前瞻性陳述,儘管並非所有前瞻性陳述都包含此類識別詞。特別是,本報告中討論並在第二部分第1A項下詳述的因素。本報告和截至2023年12月31日止年度的10—k表年度報告中的風險因素可能會影響我們的實際業績,並導致我們的實際業績與此類前瞻性陳述中表達、預測或暗示的預期、估計或假設存在重大差異。除非上下文另有要求,否則提及 “我們”、“我們的” 或 “公司” 均指公司及其合併子公司的業務和運營。
可能導致我們的結果出現重大差異的因素包括(但不限於)以下因素:
•石油、天然氣和液化天然氣供需水平的變化,以及由此對這些大宗商品價格的影響;
•公共衞生危機的影響,包括流行病或大流行性疾病以及任何相關的公司或政府政策或行動;
•歐佩克成員國和俄羅斯採取的影響石油生產和定價以及其他國內和全球政治、經濟或外交發展的行動;
•總體經濟、商業或行業狀況的變化,包括外幣匯率、利率和通貨膨脹率的變化,金融部門的不穩定性;
•區域供需因素,包括延遲、削減延遲或生產中斷,或施加產量限制的政府命令、規則或法規;
•與水力壓裂相關的聯邦和州立法和監管舉措,包括現行和未來法律和政府法規的影響;
•與氣候變化有關的物理和過渡風險;
•對用水的限制,包括限制生產水的使用,以及得克薩斯州鐵路委員會最近為控制二疊紀盆地誘發的地震活動而暫停發新的產水井許可證;
•石油、天然氣或液化天然氣價格大幅下跌,這可能需要確認重大減值費用;
•美國能源、環境、貨幣和貿易政策的變化;
•資本、金融和信貸市場的狀況,包括鑽探和開發業務以及我們的環境和社會責任項目資本的可用性和定價;
•留住員工和競爭日益激烈的勞動力市場面臨的挑戰;
•鑽機、設備、原材料、供應、油田服務的可用性或成本的變化;
•安全、健康、環境、税收和其他法規或要求的變化(包括涉及氣體排放、水管理或全球氣候變化影響的法規或要求);
•安全威脅,包括網絡安全威脅以及因我們的信息技術系統泄露或與我們進行業務交易的第三方的信息技術系統泄露而對我們的業務和運營造成的中斷;
•我們的石油、天然氣和液化天然氣無法獲得充足和可靠的運輸、加工、儲存和其他設施,或中斷;
•未能或延遲實現現有和未來的石油和天然氣開發的預期儲量或產量水平,包括由於運營危險、鑽探風險或預測儲量和儲層性能時固有的不確定性;
•難以獲得必要的批准和許可;
•惡劣的天氣條件;
•戰爭行為或恐怖行為以及政府或軍事對策;
•我們的信貸協議和套期保值合同交易對手的財務實力的變化;
•我們信用評級的變化;
•與即將進行的Endeavor收購相關的風險(定義見下文);以及
•本報告中披露的其他風險和因素。
鑑於這些因素,我們的前瞻性陳述所預期的事件可能不會在預期的時間發生,也可能根本不會發生。此外,我們在競爭激烈且瞬息萬變的環境中運營,不時出現新的風險。我們無法預測所有風險,也無法評估所有因素對我們業務的影響,也無法評估任何因素或因素組合在多大程度上可能導致實際業績與我們可能做出的任何前瞻性陳述的預期存在重大差異。因此,您不應過分依賴本報告中的任何前瞻性陳述。所有前瞻性陳述僅代表截至本報告發布之日,或者,如果更早,則代表截至發佈之日。除非適用法律要求,否則我們無意更新或修改任何前瞻性陳述,也沒有義務更新或修改任何前瞻性陳述。
第 1 項。簡明合併財務報表(未經審計)
| | | | | | | | | | | |
響尾蛇能源公司及其子公司 |
簡明合併資產負債表 |
(未經審計) |
| 6月30日 | | 十二月三十一日 |
| 2024 | | 2023 |
| (以百萬計,面值和股票數據除外) |
資產 |
流動資產: | | | |
現金和現金等價物 | $ | 6,908 | | | $ | 582 | |
受限制的現金 | 3 | | | 3 | |
應收賬款: | | | |
共同利益及其他,淨額 | 119 | | | 192 | |
石油和天然氣銷售額,淨額(美元)132 百萬和美元109 百萬與 Viper 有關) | 711 | | | 654 | |
| | | |
庫存 | 55 | | | 63 | |
衍生工具 | 4 | | | 17 | |
預付費用和其他流動資產 | 25 | | | 110 | |
流動資產總額 | 7,825 | | | 1,621 | |
財產和設備: | | | |
石油和天然氣財產,全額成本會計法($8,131 百萬和美元8,659 截至 2024 年 6 月 30 日和 2023 年 12 月 31 日,分別未計入攤銷額的百萬美元)(美元4,568 百萬和美元4,629 百萬和美元1,581 百萬和美元1,769 百萬美元不包括在與 Viper 相關的攤銷中) | 43,793 | | | 42,430 | |
其他財產、設備和土地 | 666 | | | 673 | |
累計損耗、折舊、攤銷和減值(美元962 百萬和美元866 百萬與 Viper 有關) | (17,360) | | | (16,429) | |
財產和設備,淨額 | 27,099 | | | 26,674 | |
| | | |
權益法投資 | 542 | | | 529 | |
| | | |
衍生工具 | 15 | | | 1 | |
遞延所得税,淨額 | 32 | | | 45 | |
房地產投資,淨額 | 82 | | | 84 | |
其他資產 | 42 | | | 47 | |
總資產 | $ | 35,637 | | | $ | 29,001 | |
負債和股東權益 | | | |
流動負債: | | | |
應付賬款-貿易 | $ | 331 | | | $ | 261 | |
應計資本支出 | 446 | | | 493 | |
| | | |
其他應計負債 | 457 | | | 475 | |
應付收入和特許權使用費 | 782 | | | 764 | |
衍生工具 | 72 | | | 86 | |
應繳所得税 | 49 | | | 29 | |
流動負債總額 | 2,137 | | | 2,108 | |
長期債務(美元)998 百萬和美元1,083 百萬與 Viper 有關) | 11,980 | | | 6,641 | |
衍生工具 | 134 | | | 122 | |
資產報廢債務 | 300 | | | 239 | |
遞延所得税 | 2,549 | | | 2449 | |
其他長期負債 | 10 | | | 12 | |
負債總額 | 17,110 | | | 11,571 | |
承付款和或有開支(注15) | | | |
股東權益: | | | |
普通股,$0.01 面值; 400,000,000 已獲授權的股份; 178,394,239 和 178,723,871 分別於 2024 年 6 月 30 日和 2023 年 12 月 31 日已發行和流通的股份 | 2 | | | 2 | |
額外的實收資本 | 14,267 | | | 14,142 | |
留存收益(累計赤字) | 3,187 | | | 2,489 | |
累計其他綜合收益(虧損) | (8) | | | (8) | |
響尾蛇能源公司股東權益總額 | 17,448 | | | 16,625 | |
非控股權益 | 1,079 | | | 805 | |
權益總額 | 18,527 | | | 17,430 | |
負債和股東權益總額 | $ | 35,637 | | | $ | 29,001 | |
參見簡明合併財務報表的附註。
目錄
響尾蛇能源公司及其子公司
簡明合併運營報表
(未經審計)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的三個月 | | 截至6月30日的六個月 |
| 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
| (以百萬計,每股金額除外,以千股為單位) |
收入: | | | | | | | |
石油銷售 | $ | 1,998 | | | $ | 1,708 | | | $ | 3,865 | | | $ | 3,362 | |
天然氣銷售 | 5 | | | 48 | | | 55 | | | 117 | |
液化天然氣銷售 | 171 | | | 140 | | | 355 | | | 319 | |
| | | | | | | |
購買石油的銷售 | 300 | | | — | | | 416 | | | — | |
其他營業收入 | 9 | | | 23 | | | 19 | | | 46 | |
總收入 | 2,483 | | | 1,919 | | | 4,710 | | | 3,844 | |
成本和支出: | | | | | | | |
租賃運營費用 | 254 | | | 200 | | | 509 | | | 392 | |
生產税和從價税 | 141 | | | 148 | | | 260 | | | 303 | |
收集、加工和運輸 | 82 | | | 68 | | | 159 | | | 136 | |
購買石油的費用 | 299 | | | — | | | 416 | | | — | |
折舊、損耗、攤銷和增值 | 483 | | | 432 | | | 952 | | | 835 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
一般和管理費用 | 46 | | | 37 | | | 92 | | | 77 | |
| | | | | | | |
合併和整合費用 | 3 | | | 2 | | | 15 | | | 10 | |
其他運營費用 | 19 | | | 32 | | | 33 | | | 66 | |
成本和支出總額 | 1,327 | | | 919 | | | 2,436 | | | 1,819 | |
運營收入(虧損) | 1,156 | | | 1,000 | | | 2,274 | | | 2,025 | |
其他收入(支出): | | | | | | | |
利息支出,淨額 | (44) | | | (49) | | | (83) | | | (93) | |
其他收入(支出),淨額 | 1 | | | (23) | | | (2) | | | 28 | |
| | | | | | | |
衍生工具的收益(虧損),淨額 | 18 | | | (189) | | | (30) | | | (282) | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
清償債務的收益(虧損) | — | | | (4) | | | 2 | | | (4) | |
股權投資的收益(虧損),淨額 | 15 | | | 16 | | | 17 | | | 30 | |
其他收入(支出)總額,淨額 | (10) | | | (249) | | | (96) | | | (321) | |
所得税前收入(虧損) | 1,146 | | | 751 | | | 2,178 | | | 1,704 | |
所得税(受益)準備金 | 252 | | | 165 | | | 475 | | | 372 | |
淨收益(虧損) | 894 | | | 586 | | | 1,703 | | | 1,332 | |
歸屬於非控股權益的淨收益(虧損) | 57 | | | 30 | | | 98 | | | 64 | |
歸屬於響尾蛇能源公司的淨收益(虧損) | $ | 837 | | | $ | 556 | | | $ | 1,605 | | | $ | 1,268 | |
| | | | | | | |
普通股每股收益(虧損): | | | | | | | |
基本 | $ | 4.66 | | | $ | 3.05 | | | $ | 8.93 | | | $ | 6.95 | |
稀釋 | $ | 4.66 | | | $ | 3.05 | | | $ | 8.93 | | | $ | 6.95 | |
已發行普通股的加權平均值: | | | | | | | |
基本 | 178,360 | | | 180,373 | | | 178,418 | | | 181,176 | |
稀釋 | 178,360 | | | 180,373 | | | 178,418 | | | 181,176 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
參見簡明合併財務報表的附註。
目錄
響尾蛇能源公司及其子公司
股東權益簡明合併報表
(未經審計)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 普通股 | | 額外的實收資本 | | 留存收益(累計赤字) | | 累積的 其他 全面 收入(虧損) | | 非控股權益 | | 總計 |
| 股票 | | 金額 | | | | | |
| (百萬美元,千股) |
2023 年 12 月 31 日餘額 | 178,724 | | | $ | 2 | | | $ | 14,142 | | | $ | 2,489 | | | $ | (8) | | | $ | 805 | | | $ | 17,430 | |
| | | | | | | | | | | | | |
分銷等值權利付款 | — | | | — | | | — | | | (4) | | | — | | | — | | | (4) | |
基於股票的薪酬 | — | | | — | | | 21 | | | — | | | — | | | — | | | 21 | |
為既得股權獎勵的預扣税款而支付的現金 | (187) | | | — | | | (34) | | | — | | | — | | | — | | | (34) | |
根據回購計劃回購的股票 | (279) | | | — | | | (42) | | | — | | | — | | | — | | | (42) | |
| | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | |
出售對Viper Energy, Inc.的部分投資的收益 | — | | | — | | | 219 | | | — | | | — | | | 197 | | | 416 | |
向非控股權益分紅 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (44) | | | (44) | |
已支付的股息 | — | | | — | | | — | | | (548) | | | — | | | — | | | (548) | |
股權獎勵歸屬後發行股票 | 82 | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | |
合併子公司所有權變動,淨額 | — | | | — | | | (55) | | | — | | | — | | | 70 | | | 15 | |
| | | | | | | | | | | | | |
淨收益(虧損) | — | | | — | | | — | | | 768 | | | — | | | 41 | | | 809 | |
餘額 2024 年 3 月 31 日 | 178,340 | | | 2 | | | 14,251 | | | 2,705 | | | (8) | | | 1,069 | | | 18,019 | |
Viper 基於股票的薪酬 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 1 | | | 1 | |
分銷等值權利付款 | — | | | — | | | — | | | (3) | | | — | | | — | | | (3) | |
基於股票的薪酬 | — | | | — | | | 25 | | | — | | | — | | | — | | | 25 | |
為既得股權獎勵的預扣税款而支付的現金 | (16) | | | — | | | (3) | | | — | | | — | | | — | | | (3) | |
| | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | |
向非控股權益分紅 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (54) | | | (54) | |
已支付的股息 | — | | | — | | | — | | | (352) | | | — | | | — | | | (352) | |
股權獎勵歸屬後發行股票 | 70 | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | |
合併子公司所有權變動,淨額 | — | | | — | | | (6) | | | — | | | — | | | 6 | | | — | |
| | | | | | | | | | | | | |
淨收益(虧損) | — | | | — | | | — | | | 837 | | | — | | | 57 | | | 894 | |
餘額 2024 年 6 月 30 日 | 178,394 | | | $ | 2 | | | $ | 14,267 | | | $ | 3,187 | | | $ | (8) | | | $ | 1,079 | | | $ | 18,527 | |
| | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | |
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參見簡明合併財務報表的附註。
目錄
響尾蛇能源公司及其子公司
簡明合併股東權益表-(續)
(未經審計)
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| 普通股 | | 額外的實收資本 | | 留存收益(累計赤字) | | 累積的 其他 全面 收入(虧損) | | 非控股權益 | | 總計 |
| 股票 | | 金額 | | | | | |
| (百萬美元,千股) |
2022 年 12 月 31 日餘額 | 179,841 | | | $ | 2 | | | $ | 14,213 | | | $ | 801 | | | $ | (7) | | | $ | 681 | | | $ | 15,690 | |
基於單位的薪酬 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 1 | | | 1 | |
分銷等值權利付款 | — | | | — | | | — | | | (4) | | | — | | | — | | | (4) | |
基於股票的薪酬 | — | | | — | | | 15 | | | — | | | — | | | — | | | 15 | |
為既得股權獎勵的預扣税款而支付的現金 | (119) | | | — | | | (18) | | | — | | | — | | | — | | | (18) | |
根據回購計劃回購的股票 | (2,531) | | | — | | | (332) | | | — | | | — | | | — | | | (332) | |
根據回購計劃回購的單位 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (34) | | | (34) | |
為收購而發行的普通股 | 4,330 | | | — | | | 633 | | | — | | | — | | | — | | | 633 | |
對非控股權益的分配 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (34) | | | (34) | |
已支付的股息 | — | | | — | | | — | | | (542) | | | — | | | — | | | (542) | |
行使股票期權和發行限制性股票單位和獎勵 | 84 | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | |
合併子公司所有權變動,淨額 | — | | | — | | | (9) | | | — | | | — | | | 11 | | | 2 | |
| | | | | | | | | | | | | |
淨收益(虧損) | — | | | — | | | — | | | 712 | | | — | | | 34 | | | 746 | |
2023 年 3 月 31 日餘額 | 181,605 | | | 2 | | | 14,502 | | | 967 | | | (7) | | | 659 | | | 16,123 | |
| | | | | | | | | | | | | |
分銷等值權利付款 | — | | | — | | | — | | | (1) | | | — | | | — | | | (1) | |
基於股票的薪酬 | — | | | — | | | 22 | | | — | | | — | | | — | | | 22 | |
為既得股權獎勵的預扣税款而支付的現金 | (18) | | | — | | | (1) | | | — | | | — | | | — | | | (1) | |
根據回購計劃回購的股票 | (2,427) | | | — | | | (321) | | | — | | | — | | | — | | | (321) | |
根據回購計劃回購的單位 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (23) | | | (23) | |
| | | | | | | | | | | | | |
對非控股權益的分配 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (25) | | | (25) | |
已支付的股息 | — | | | — | | | — | | | (150) | | | — | | | — | | | (150) | |
股票期權的行使及限制性股票單位和獎勵的歸屬 | 59 | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | |
合併子公司所有權變動,淨額 | — | | | — | | | (15) | | | — | | | — | | | 17 | | | 2 | |
| | | | | | | | | | | | | |
淨收益(虧損) | — | | | — | | | — | | | 556 | | | — | | | 30 | | | 586 | |
餘額 2023 年 6 月 30 日 | 179,219 | | | $ | 2 | | | $ | 14,187 | | | $ | 1,372 | | | $ | (7) | | | $ | 658 | | | $ | 16,212 | |
| | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | |
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參見簡明合併財務報表的附註。
目錄
響尾蛇能源公司及其子公司
簡明合併現金流量表
(未經審計)
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| 截至6月30日的六個月 |
| 2024 | | 2023 |
| (以百萬計) |
來自經營活動的現金流: | | | |
淨收益(虧損) | $ | 1,703 | | | $ | 1,332 | |
為將淨收益(虧損)與(用於)經營活動提供的淨現金進行對賬而進行的調整: | | | |
遞延所得税(受益)準備金 | 129 | | | 175 | |
| | | |
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| | | |
折舊、損耗、攤銷和增值 | 952 | | | 835 | |
| | | |
清償債務的(收益)虧損 | (2) | | | 4 | |
| | | |
衍生工具的(收益)虧損,淨額 | 30 | | | 282 | |
衍生工具結算時收到(支付)的現金 | (32) | | | (38) | |
股權投資(收益)虧損,淨額 | (17) | | | (30) | |
| | | |
基於股權的薪酬支出 | 33 | | | 27 | |
| | | |
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其他 | 57 | | | (26) | |
運營資產和負債的變化: | | | |
應收賬款 | (45) | | | 38 | |
| | | |
應收所得税 | 12 | | | 164 | |
| | | |
預付費用和其他流動資產 | 89 | | | 13 | |
應付賬款和應計負債 | (95) | | | 74 | |
| | | |
| | | |
應繳所得税 | (15) | | | (19) | |
應付收入和特許權使用費 | 14 | | | 86 | |
| | | |
其他 | 50 | | | 21 | |
由(用於)經營活動提供的淨現金 | 2,863 | | | 2,938 | |
來自投資活動的現金流: | | | |
石油和天然氣資產的鑽探、完井和基礎設施增建 | (1,241) | | | (1,303) | |
| | | |
| | | |
增加中游資產 | (5) | | | (65) | |
| | | |
財產收購 | (203) | | | (1,025) | |
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| | | |
出售資產的收益 | 252 | | | 532 | |
| | | |
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其他 | (3) | | | (13) | |
由(用於)投資活動提供的淨現金 | (1,200) | | | (1,874) | |
來自融資活動的現金流: | | | |
信貸額度下的借款收益 | 174 | | | 3,451 | |
信貸額度下的還款 | (260) | | | (3,036) | |
優先票據的收益 | 5,500 | | | — | |
償還優先票據 | (25) | | | (134) | |
| | | |
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根據回購計劃回購的股票 | (42) | | | (653) | |
根據Viper的回購計劃回購的股票/單位 | — | | | (57) | |
出售對Viper Energy, Inc.的部分投資的收益 | 451 | | | — | |
| | | |
支付給股東的股息 | (900) | | | (692) | |
| | | |
股息/對非控股權益的分配 | (98) | | | (59) | |
| | | |
| | | |
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其他 | (137) | | | (27) | |
由(用於)融資活動提供的淨現金 | 4,663 | | | (1,207) | |
現金和現金等價物的淨增加(減少) | 6,326 | | | (143) | |
期初現金、現金等價物和限制性現金 | 585 | | | 164 | |
期末現金、現金等價物和限制性現金 | $ | 6,911 | | | $ | 21 | |
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參見簡明合併財務報表的附註。
目錄
響尾蛇能源公司及其子公司
合併財務報表簡明附註
(未經審計)
1。業務描述和陳述基礎
業務的組織和描述
Diamondback Energy, Inc. 及其子公司(除非背景另有要求,否則統稱為 “響尾蛇” 或 “公司”)是一家獨立的石油和天然氣公司,目前專注於收購、開發、勘探和開採主要位於西德克薩斯州二疊紀盆地的非常規陸上石油和天然氣儲量。
截至2024年6月30日,響尾蛇的全資子公司包括特拉華州有限責任公司響尾蛇勘探開發有限責任公司(“響尾蛇勘探與P”)、特拉華州有限責任公司Rattler Midstream GP LLC、特拉華州有限合夥企業Rattler Midstream LP和特拉華州公司QEP Resources, Inc.。
毒蛇向公司結構的轉變
2023年11月13日,該公司的上市子公司Viper Energy Partners LP完成了從特拉華州有限合夥企業向特拉華州公司Viper Energy, Inc.(“Viper”)的轉換(“毒蛇轉換”)。在Viper轉換時,公司代表Viper Energy Partners, LP有限合夥權益的每個普通單位均在單位對單位的基礎上轉換為 一 Viper Energy, Inc. A類普通股的已發行和流通、已全額支付和不可評估的股份,以及該公司代表Viper Energy Partners, LP有限合夥權益的每股b類單位均按單位對單位轉換為 一 Viper的b類普通股已發行和流通、已全額支付和不可評估的股份。在轉換時,根據納斯達克規則,Viper是一家 “受控公司”,因為該公司擁有Viper普通股50%以上的投票權。
演示基礎
簡明的合併財務報表包括公司及其子公司的賬目,此前所有重要的公司間餘額和交易均已在合併後消除。該公司有 一 可報告的細分市場萬億.e 上游細分市場。
2023年10月31日,根據2023年9月4日簽訂的普通單位買賣協議,Viper發行了大約 7.22其百萬個普通單位在Viper轉換時轉換為Viper A類普通股的股份,以美元的價格向公司轉讓27.72 每單位對 Viper 的總對價約為 $200 百萬。根據最初於2014年6月23日簽訂並於2018年5月9日和2023年11月10日修訂和重述的註冊權協議,公司於2024年3月5日行使了部分需求權,並於2024年3月8日完成了約的公開募股 13.23百萬股 Viper 的 A 類普通股,價格為 $35.00 扣除承銷商折扣後的每股收益約為美元451 百萬。本次發行後,公司擁有的股權少於 50Viper已發行A類普通股和b類普通股合併後的百分比,根據納斯達克規則,Viper不再是受控公司。但是,公司確定仍根據會計準則編纂主題810—— “合併”(“ASC 810”)中對可變利益實體的指導方針控制Viper的活動,因此繼續在2024年6月30日的公司財務報表中整合Viper。參見附註2——重要會計政策摘要中關於公司認定Viper為可變利益實體(“VIE”)的進一步討論。歸屬於Viper非控股權益的經營業績在權益和淨收益中列報,與歸屬於公司的權益和淨收益分開列報。截至2024年6月30日,該公司擁有大約 48Viper已發行的A類普通股和b類普通股合併的百分比。
根據美國證券交易委員會的規章制度,這些簡明的合併財務報表由公司編制,未經審計。它們反映了管理層認為在與年度已審計財務報表一致的基礎上公允列報中期業績所必需的所有調整。所有這些調整都屬於正常的反覆性質。根據美國證券交易委員會的規章制度,某些通常包含在根據公認會計原則編制的財務報表中的信息、會計政策和腳註披露已被省略,儘管該公司認為這些披露足以使所提供的信息不具有誤導性。本10—Q表季度報告應與公司截至2023年12月31日的財年最新的10—k表年度報告一起閲讀,該報告包含公司重要會計政策和其他披露的摘要。
目錄
響尾蛇能源公司及其子公司
合併財務報表簡明附註-(續)
(未經審計)
改敍
某些前期金額已重新分類,以符合本期財務報表的列報方式。這些重新分類對先前報告的總資產、總負債、股東權益、經營業績或現金流沒有實質性影響。
2。重要會計政策摘要
估算值的使用
管理層必須估算公司簡明合併財務報表和相關披露中包含或影響的某些金額,這要求對編制簡明合併財務報表時無法確定知道的價值或狀況做出某些假設。這些估計和假設影響公司報告的資產和負債金額以及截至簡明合併財務報表發佈之日公司對或有資產和負債的披露。實際結果可能與這些估計有所不同。
鑑於石油和天然氣價格波動帶來的挑戰,石油和天然氣行業做出準確的估計和假設尤其困難。例如,烏克蘭戰爭和以色列-哈馬斯戰爭、更高的利率、全球供應鏈中斷、最近為應對持續通貨膨脹而採取的措施以及金融部門的不穩定加劇了最近的經濟和定價波動。這些事件和不斷變化的市場條件對石油和天然氣行業公司的財務業績產生了重大影響。這種情況通常會增加公司會計估算的不確定性,尤其是涉及財務預測的不確定性。
公司利用歷史經驗、與專家的磋商以及公司認為在特定情況下合理的其他方法,持續評估這些估計。儘管如此,實際業績可能與公司的估計有很大差異。修訂這些估計數對公司業務、財務狀況或經營業績產生的任何影響均記錄在導致修訂的事實公佈的時期內。受此類估計和假設影響的重要項目包括已探明石油和天然氣儲量的估計值以及對未來淨現金流量的相關現值估計、石油和天然氣資產的賬面價值、衍生工具的公允價值估計、收購資產和負債的公允價值確定以及所得税估計,包括遞延所得税估值補貼。
可變利息實體
Viper是一家上市公司,由公司於2014年成立,旨在通過專注於業務業績,通過有機增長實現股息最大化,通過收購公司和第三方的礦產、特許權使用費、壓倒性的特許權使用費、淨利潤和類似權益來追求增值增長機會,為股東(其中最大的是Diamondback)提供有吸引力的回報。Viper沒有員工,公司根據服務和借調協議向Viper提供管理、運營和管理服務,包括執行官和其他員工的服務。
與公司在Viper的所有權百分比降至以下有關 50% 2024年3月,公司重新評估了是否應繼續將Viper合併到公司的財務報表中。Viper符合ASC 810中VIE的定義,該公司通過現有的合同協議能夠指導對Viper經濟表現影響最大的活動,因此仍然是VIE的主要受益者。公司還有義務吸收損失,並有權獲得對Viper可能具有重大意義的福利。因此,該公司將繼續整合Viper的活動。
Viper維持自己的資本結構,該結構與公司分開。公司沒有任何義務向Viper提供額外的財務支持或投資。公司不能將Viper的資產用於一般公司用途,Viper負債的債權人對公司的資產沒有追索權。Viper的資產和負債包含在公司的簡明合併資產負債表中,如果重要,則在括號中披露。
目錄
響尾蛇能源公司及其子公司
合併財務報表簡明附註-(續)
(未經審計)
最近的會計公告
最近通過的聲明
2023 年 3 月,財務會計準則委員會發布了 ASU 2023-01,“租賃(主題 842)——共同控制安排”。本更新 (i) 要求所有參與共同控制的實體之間存在租賃權益改善的租約的承租人,無論租賃期長短,都要記錄共同控制集團租賃權益改善的使用年限內的攤還情況;(ii) 要求在承租人不再控制使用權益的情況下,通過調整權益,將租賃權益改善計入共同控制實體之間的轉讓標的資產。公司採用了自2024年1月1日起生效的本次更新,選擇將亞利桑那州立大學2023-01年的指導方針前瞻性地應用於2024年1月1日當天或之後確認的所有新的租賃地產改善項目。因此,本次更新的採用並未對公司的財務狀況、經營業績或流動性產生重大影響。
尚未通過的會計聲明
2023年11月,財務會計準則委員會發布了ASU 2023-07 “分部報告(主題280)——可申報分部披露的改進”,該報告主要通過加強對重大分部支出的披露和用於評估分部業績的信息來更新應申報分部的披露要求。修正案適用於2023年12月15日之後開始的年度期間,以及自2024年12月15日之後開始的財政年度內的過渡期。允許提前收養。修正案應追溯適用於財務報表中列報的所有前期。管理層目前正在評估該亞利桑那州立大學,以確定其對公司披露的影響。採用此更新不會影響公司的財務狀況、經營業績或流動性。
2023年12月,財務會計準則委員會發布了ASU 2023-09 “所得税(主題740)——所得税披露的改進”,要求對申報實體的税率對賬中的某些信息進行分類,並對已繳所得税提出了額外要求。修正案自2024年12月15日之後的年度有效期內,允許提前通過,並應前瞻性或追溯性地適用。管理層目前正在評估該亞利桑那州立大學,以確定其對公司披露的影響。採用本更新不會影響公司的財務狀況、經營業績或流動性。
該公司考慮了所有華碩的適用性和影響。對上述未列出的華碩進行了評估,確定其不適用、之前已披露或在採用時不具實質性。
3.與客户簽訂合同的收入
與客户簽訂合同的收入
下表顯示了公司與客户簽訂合同的收入:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的三個月 | | 截至6月30日的六個月 |
| 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
| (以百萬計) |
石油銷售 | $ | 1,998 | | | $ | 1,708 | | | $ | 3,865 | | | $ | 3,362 | |
天然氣銷售 | 5 | | | 48 | | | 55 | | | 117 | |
液化天然氣銷售 | 171 | | | 140 | | | 355 | | | 319 | |
石油、天然氣和液化天然氣總收入 | 2,174 | | | 1,896 | | | 4,275 | | | 3,798 | |
購買石油的銷售 | 300 | | | — | | | 416 | | | — | |
中游和營銷服務 | 7 | | | 22 | | | 15 | | | 43 | |
與客户簽訂合同的總收入 | $ | 2,481 | | | $ | 1,918 | | | $ | 4,706 | | | $ | 3,841 | |
目錄
響尾蛇能源公司及其子公司
合併財務報表簡明附註-(續)
(未經審計)
下表顯示了公司按流域分列的石油、天然氣和液化天然氣收入:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2024年6月30日的三個月 | | 截至2023年6月30日的三個月 |
| 米德蘭盆地 | | 特拉華盆地 | | 其他 | | 總計 | | 米德蘭盆地 | | 特拉華盆地 | | 其他 | | 總計 |
| (以百萬計) |
石油銷售 | $ | 1,659 | | | $ | 338 | | | $ | 1 | | | $ | 1,998 | | | $ | 1,322 | | | $ | 384 | | | $ | 2 | | | $ | 1,708 | |
天然氣銷售 | 2 | | | 3 | | | — | | | 5 | | | 31 | | | 17 | | | — | | | 48 | |
液化天然氣銷售 | 128 | | | 42 | | | 1 | | | 171 | | | 93 | | | 47 | | | — | | | 140 | |
總計 | $ | 1,789 | | | $ | 383 | | | $ | 2 | | | $ | 2,174 | | | $ | 1,446 | | | $ | 448 | | | $ | 2 | | | $ | 1,896 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2024年6月30日的六個月 | | 截至2023年6月30日的六個月 |
| 米德蘭盆地 | | 特拉華盆地 | | 其他 | | 總計 | | 米德蘭盆地 | | 特拉華盆地 | | 其他 | | 總計 |
| (以百萬計) |
石油銷售 | $ | 3,162 | | | $ | 698 | | | $ | 5 | | | $ | 3,865 | | | $ | 2,617 | | | $ | 742 | | | $ | 3 | | | $ | 3,362 | |
天然氣銷售 | 36 | | | 18 | | | 1 | | | 55 | | | 79 | | | 38 | | | — | | | 117 | |
液化天然氣銷售 | 265 | | | 89 | | | 1 | | | 355 | | | 225 | | | 94 | | | — | | | 319 | |
總計 | $ | 3,463 | | | $ | 805 | | | $ | 7 | | | $ | 4,275 | | | $ | 2,921 | | | $ | 874 | | | $ | 3 | | | $ | 3,798 | |
4。收購和資產剝離
2024 年活動
有關先前宣佈的合併計劃的詳細信息,請參閲附註16——Endeavor Energy Resources,LP的收購。在截至2024年6月30日的六個月中,公司沒有其他重大收購或剝離活動。
2023 年活動
收購
GRP 收購
2023年11月1日,Viper and Viper LLC根據最終買賣協議,從特許權使用費資產控股有限責任公司、特許權使用費控股有限公司和薩克森資產控股有限責任公司以及華威資本合夥人和GRP能源資本的附屬公司(統稱為 “GRP”)手中收購了某些礦產和特許權使用費權益 9.02百萬個 Viper 普通單位和 $750百萬現金,包括交易成本,並視按慣例收盤後調整(“GRP收購”)而定。收購GRP時獲得的礦產和特許權使用費權益代表 4,600 二疊紀盆地的淨特許權使用費英畝,外加額外的 2,700 其他主要盆地的淨特許權使用費英畝。收購GRP的現金對價由手頭現金和託管現金、Viper信貸協議下的借款、Viper發行的美元收益相結合提供資金400其本金總額為百萬美元 7.3752031年到期的優先票據百分比及美元收益的百分比200 向公司發行百萬個普通單位。
收購拉里奧
2023年1月31日,公司完成了對拉里奧石油天然氣公司的全資子公司拉里奧二疊紀有限責任公司和某些關聯賣方(統稱 “拉里奧”)的所有租賃權益和相關資產的收購。此次收購包括大約 25000 總計(16,000 米德蘭盆地的淨)英畝土地和某些相關的石油和天然氣資產(“拉里奧收購”),以換取 4.33公司普通股的百萬股和美元814百萬現金,包括某些慣常的收盤後調整。大約 $113100萬美元的現金對價在收盤時存入了賠償保留託管賬户,將在收購房產的任何潛在所有權缺陷得到令人滿意的解決後進行分配。該公司在2024年第一季度向拉里奧發放了全額的賠償扣款。收購拉里奧的對價中的現金部分由手頭現金組合提供資金,
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響尾蛇能源公司及其子公司
合併財務報表簡明附註-(續)
(未經審計)
公司發行的淨收益的一部分 6.2502053年到期的優先票據和公司循環信貸額度下的借款百分比。
下表列出了在Lario收購中支付的收購對價(以百萬計,每股數據除外,以千股為單位):
| | | | | |
注意事項: | |
收盤時發行的響尾蛇普通股股票 | 4,330 |
收盤日響尾蛇普通股每股收盤價 | $ | 146.12 | |
發行的 Diamondback 普通股的公允價值 | $ | 633 | |
現金對價 | 814 | |
總對價(包括已發行的 Diamondback 普通股的公允價值) | $ | 1,447 | |
購買價格分配
使用收購方法,將Lario的收購視為業務組合。下表顯示了在Lario收購中支付的總收購價格分配給收購的可識別資產和根據收購之日的公允價值承擔的負債。收購價格分配已於 2023 年 12 月完成。
下表列出了公司的收購價格分配(以百萬計):
| | | | | |
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| |
| |
| |
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| |
全部對價 | $ | 1,447 | |
| |
假設負債的公允價值: | |
其他長期負債 | 37 | |
| |
收購資產的公允價值: | |
石油和天然氣特性 | 1,460 | |
庫存 | 2 | |
其他財產、設備和土地 | 22 | |
歸屬於收購資產的金額 | 1,484 | |
收購的淨資產和承擔的負債 | $ | 1,447 | |
石油和天然氣資產的估值採用收入法,採用貼現現金流法,該方法考慮了產量預測、預計的大宗商品價格和定價差異以及對未來資本和運營成本的估計,然後使用估計的加權平均資本成本對行業市場參與者的資本成本進行折現。收購的中游資產、車輛和外地辦事處的公允價值基於成本法,該方法使用資產清單和成本記錄,同時考慮了資產的年限、狀況、利用率和經濟支持,幷包含在公司的簡明合併資產負債表中,標題為 “其他財產、設備和土地”。對收購資產和假設負債的大多數衡量標準都是基於市場上不可觀察的投入,因此在公允價值層次結構中被視為三級投入。
隨着Lario收購的完成, 公司收購了已證明的房產 $924百萬美元和未經證實的財產536百萬。
資產剝離
剝離深藍水資產和深藍地層
2023年9月1日,公司與Five Point Energy LLC(“Five Point”)簽訂了成立深藍米德蘭盆地有限責任公司(“深藍”)的合資協議。收盤時,公司出資了某些經過處理的水、淡水和鹽水處置資產(“深藍水資產”),淨賬面價值為美元702百萬,包括某些收盤後調整,Five Point出資美元251 向深藍捐贈了數百萬現金。作為這些捐款的交換,Deep
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合併財務報表簡明附註-(續)
(未經審計)
Blue向公司發放了約美元的一次性現金分配516 百萬美元,並向公司發行 30百分比股權和投票權益,併發行給Five Point a 70% 股權和投票權益。
此外,根據與深藍達成的單獨協議,該公司繼續短期運營深藍水資產。Five Point同意向公司支付約美元47成功將業務移交給Deep Blue後為百萬美元,公司錄得約為 $43百萬作為截止日期的應收或有對價,根據獲得額外對價的評估概率計算。2024 年 6 月成功轉移業務後,公司收到了全額或有對價 $47百萬。
該公司記錄了其 30根據Five Point向Deep Blue繳納的現金對價,按公允價值計算的Deep Blue的股權百分比 70未來幾年Five Point將出資的股權所有權百分比和或有對價的估計公允價值。該公司對Deep Blue的股權法投資的初始公允價值為美元126百萬。公司在Deep Blue收入或虧損中所佔的比例將延遲兩個月予以確認。公司已確認總額為 $13出售其深藍水資產的損失為百萬美元,其中約為 $1在截至2024年6月30日的六個月中,確認了100萬英鎊。出售深藍水資產的虧損包含在簡明合併運營報表的 “其他運營費用” 標題中。用於確定上述與該交易相關的公允價值金額的大多數衡量標準都是基於市場上不可觀察的投入,因此在公允價值層次結構中被視為三級投入。
該公司和Five Point目前預計將共同出資 $500百萬美元的後續資金用於資助未來的增長項目和收購。
作為交易的一部分,該公司還簽訂了一份 15 年 Deep Blue 致力於生產水並在一段時間內提供水 12-米德蘭盆地共同利益的縣域。有關與 Deep Blue 交易的進一步討論,請參閲附註 7——關聯方交易。
OMOG 資產剝離
2023 年 7 月 28 日,公司剝離了其 43OMOG JV LLC(“OMOG”)的有限責任公司權益百分比,價格為美元225收盤時收到的現金為百萬美元。此次剝離使出售權益法投資的收益約為美元35百萬。該公司將其本次交易的淨收益用於債務減免和其他一般公司用途。
剝離非核心資產
2023 年 4 月 28 日,公司將非核心資產剝離給了一個無關的第三方買家,該買家大約包括 19,000 德克薩斯州格拉斯考克縣淨英畝數,收盤時淨現金收益269百萬,包括慣常的收盤後調整。該公司將其本次交易的淨收益用於債務減免和其他一般公司用途。
2023 年 3 月 31 日,公司剝離了大約包含以下內容的非核心資產 4,900 沃德縣和温克勒縣的淨英畝土地以美元的價格向無關的第三方買家提供72百萬美元的淨現金收益,包括慣常的收盤後調整。
剝離非核心石油和天然氣資產並未導致公司資本化成本與探明儲量之間的關係發生重大變化,因此,公司將所得款項記作其全部成本池的減少 不 出售時確認的收益或損失。
Gray Oak 資產剝離
2023 年 1 月 9 日,公司剝離了其 10以美元的價格對Gray Oak Pipeline, LLC(“Gray Oak”)的非經營性股權投資百分比172百萬美元的淨現金收益,並記錄了出售權益法投資的收益約為美元53百萬,包含在截至2023年6月30日的三個月和六個月簡明合併運營報表中 “其他收入(支出),淨額” 的標題中。
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(未經審計)
5。財產和設備
截至所示日期,財產和設備包括以下物品:
| | | | | | | | | | | |
| 6月30日 | | 十二月三十一日 |
| 2024 | | 2023 |
| (以百萬計) |
石油和天然氣特性: | | | |
可能會耗盡 | $ | 35,662 | | | $ | 33,771 | |
不受損耗的影響 | 8,131 | | | 8,659 | |
石油和天然氣總財產 | 43,793 | | | 42,430 | |
累積消耗 | (9,247) | | | (8,333) | |
累計減值 | (7,954) | | | (7,954) | |
石油和天然氣的淨資產 | 26,592 | | | 26,143 | |
其他財產、設備和土地 | 666 | | | 673 | |
累計折舊、攤銷、增值和減值 | (159) | | | (142) | |
財產和設備總額,淨額 | $ | 27,099 | | | $ | 26,674 | |
根據全額成本會計法,公司必須每季度進行一次上限測試,以確定已探明的石油和天然氣資產賬面價值的限額或上限。 沒有 根據相應的季度上限測試結果,記錄了截至2024年6月30日或2023年6月30日的三個月和六個月的減值支出。
除大宗商品價格外,公司的產量、探明儲量水平、未來開發成本、未評估房產的轉讓和其他因素將決定其未來時期的實際上限測試計算和減值分析。如果未來12個月的大宗商品價格與前幾個季度的大宗商品價格相比下跌,則公司可能會在隨後的季度進行重大減記。在未來的過渡期內,可能會出現需要額外減值測試的情況,這可能導致潛在的重大減值費用被記錄在案。
6。資產退休債務
下表描述了以下時期公司資產報廢債務負債的變化:
| | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的六個月 |
| 2024 | | 2023 |
| (以百萬計) |
資產報廢債務,期初 | $ | 245 | | | $ | 347 | |
產生的額外負債 | 2 | | | 12 | |
獲得的負債 | 1 | | | 3 | |
已結算和剝離的負債 | (16) | | | (42) | |
增值費用 | 8 | | | 14 | |
估計負債的修訂 | 71 | | | (43) | |
資產報廢債務,期末 | 311 | | | 291 | |
較少的電流部分 (1) | 11 | | | 5 | |
資產報廢義務——長期 | $ | 300 | | | $ | 286 | |
(1) 資產報廢義務的當期部分包含在公司簡明合併資產負債表中 “其他應計負債” 的標題中。
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(未經審計)
7。關聯方交易
深藍色
除了附註4—收購和資產剝離中討論的深藍交易外,公司與深藍還有其他重要的關聯方交易,其中包括(i)來自深藍的某些應收賬款,(ii)應計資本支出和其他與承諾為深藍交易時正在進行的項目的某些資本支出提供資金相關的應計應付賬款,以及(iii)租賃運營費用和與支付給深藍的費用相關的資本化費用在 a 下 15 年 致力於生產的水並在一段時間內供應水 12-米德蘭盆地共同利益的縣域。
下表顯示了截至2024年6月30日和2023年12月31日的簡明合併資產負債表中包含的重要關聯方餘額:
| | | | | | | | | | | |
| 6月30日 | | 十二月三十一日 |
| 2024 | | 2023 |
| (以百萬計) |
流動資產-應收賬款 | $ | 6 | | | $ | 61 | |
流動負債——應計資本支出 | $ | (20) | | | $ | (21) | |
流動負債——其他應計負債 | $ | (19) | | | $ | (18) | |
| | | |
在截至2024年6月30日的三個月和六個月中,公司的收入約為美元29百萬和美元60在水井完工階段,Deep Blue提供的供水服務分別為100萬英鎊。這些成本已資本化,幷包含在簡明合併資產負債表的 “石油和天然氣財產” 標題中。
下表列出了截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月和六個月簡明合併運營報表中包含的重大關聯方交易:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的三個月 | | 截至6月30日的六個月 |
| 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
| (以百萬計) |
租賃運營費用 | $ | 28 | | | $ | — | | | $ | 54 | | | $ | — | |
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(未經審計)
8。債務
截至所示日期,長期債務包括以下內容:
| | | | | | | | | | | |
| 6月30日 | | 十二月三十一日 |
| 2024 | | 2023 |
| (以百萬計) |
3.2502026 年到期的優先票據百分比 | $ | 750 | | | $ | 750 | |
5.6252026 年到期的優先票據百分比 | 14 | | | 14 | |
5.2002027 年到期的優先票據百分比 | 850 | | | — | |
7.1252028年到期的b系列中期票據百分比 | 73 | | | 73 | |
3.5002029 年到期的優先票據百分比 | 915 | | | 921 | |
5.1502030 年到期的優先票據百分比 | 850 | | | — | |
3.1252031年到期的優先票據百分比 | 767 | | | 789 | |
6.2502033 年到期的優先票據百分比 | 1,100 | | | 1,100 | |
5.4002034年到期的優先票據百分比 | 1,300 | | | — | |
4.400百分比 2051 年到期的優先票據 | 650 | | | 650 | |
4.2502052年到期優先票據百分比 | 750 | | | 750 | |
6.2502053年到期的優先票據百分比 | 650 | | | 650 | |
5.7502054年到期優先票據百分比 | 1,500 | | | — | |
5.9002064年到期優先票據百分比 | 1,000 | | | — | |
未攤銷的債務發行成本 | (94) | | | (46) | |
未攤銷的折扣成本 | (27) | | | (23) | |
未攤銷的保費成本 | 3 | | | 4 | |
取消指定利率互換協議的未攤銷基準調整 (1) | (78) | | | (84) | |
| | | |
毒蛇循環信貸額度 | 177 | | | 263 | |
毒蛇 5.3752027 年到期的優先票據百分比 | 430 | | | 430 | |
毒蛇 7.3752031年到期的優先票據百分比 | 400 | | | 400 | |
| | | |
| | | |
長期債務總額 | $ | 11,980 | | | $ | 6,641 | |
(1) 代表與以下內容相關的未攤銷基準調整 二 固定收款、支付浮動利率互換協議,這些協議以前被指定為公司美元的公允價值套期保值1.2 十億 3.5002029年到期的固定利率優先票據百分比。該基準調整將使用實際利率法在2029年票據的剩餘期限內攤銷為利息支出。
除非另有説明,否則本節中提及的公司均指響尾蛇能源公司和響尾蛇勘探與生產。
信貸協議
2024年3月6日,作為借款人的Diamondback Energy, Inc. 和作為母擔保人的響尾蛇能源公司對現有信貸協議簽訂了第十四次修正案,該修正案在未決的奮進收購(定義見附註16——Endeavor Energy Resources,LP收購)完成後,除其他外,將(i)將最大信貸額度從美元提高1.6十億到美元2.5 十億美元,(ii)將時段承諾金額從美元降低100百萬到美元50百萬和(iii)對陳述和保證、肯定和否定承諾以及違約事件進行了某些修改。截至 2024 年 6 月 30 日,該公司 不 信貸協議下的未償借款和美元1.6 十億美元可用於未來借款。在截至2023年6月30日的三個月和六個月中,信貸協議下的加權平均借款利率為 6.37% 和 6.23分別為%。信貸協議將於2028年6月2日到期。
截至2024年6月30日,公司遵守了信貸協議下的所有財務維護協議。
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定期貸款協議
關於即將進行的奮進收購(定義見附註16——Endeavor Energy Resources,LP收購),作為擔保人的響尾蛇能源公司於2024年2月29日與作為借款人的Diamondback E&P LLC和作為管理代理人的花旗銀行簽訂了定期貸款信貸協議(“定期貸款協議”)。
定期貸款協議使公司能夠最多借款 $1.5十億,由美元組成1十億美元的A批貸款和美元500數百萬筆無抵押的b批貸款(統稱為 “定期貸款”),用於支付即將進行的Endeavor收購(定義見附註16——Endeavor Energy Resources,LP收購)的部分現金對價,償還奮進號的某些債務或支付與收購相關的費用、成本和開支。截至2024年6月30日,該公司有 不 定期貸款協議下的未償借款和美元1.5 十億美元可用於未來借款。
尚未融資的定期貸款的可用性取決於定期貸款協議中某些有限的慣常收購融資條件的滿足。定期貸款將在待定的奮進收購(定義見附註16——Endeavor Energy Resources,有限合夥企業收購)完成之日(“截止日期”)以一次性借款形式發放,對於A批貸款,將在截止日一週年到期並全額支付,對於b批貸款,則在截止日期的兩週年之日到期並全額支付。
定期貸款協議下的未償借款按公司選定的年利率計息,該利率等於(i)定期SOFR plus 0.10%(“調整後的期限SOFR”)或(ii)替代基準利率(等於最優惠利率中的最大值,即聯邦基金有效利率加上 0.50%,以及 1 個月調整後的 SOFR plus 1.0%),每種情況都加上適用的利潤。修正案生效後,(i) 適用的利潤率範圍為 0.125% 到 1.000% 和 0.250% 到 1.125就替代基準利率而言,A部分和b部分的年利率分別為百分比,從 1.125% 到 2.000% 和 1.250% 到 2.125就調整後的期限SOFR而言,A部分和b部分的年利率分別為百分比,每種情況均基於定價水平,以及 (ii) 承諾費等於 0.125每年佔承諾本金總額的百分比。定價水平取決於公司的長期優先無抵押債務評級。
橋樑設施
2024年2月11日,在即將進行的奮進收購(定義見附註16——奮進能源資源,有限合夥企業收購)中,作為擔保人的響尾蛇能源公司獲得了美元的承諾8.0 數十億美元用於364天的優先無抵押定期貸款額度,由Diamondback E&P LLC作為借款人,花旗集團環球市場公司作為管理代理人(“過渡基金”)。按美元兑美元計算,過渡融資機制將定期貸款協議的金額減少到美元6.52024年2月29日為10億美元,按美元兑美元計算,2024年4月票據的金額(定義見下文)進一步減少至美元1.0十億。未拆建的橋樑設施於 2024 年 6 月 4 日終止。公司記錄的額外利息支出為 $19百萬和美元28在截至2024年6月30日的三個月和六個月中,分別為百萬美元,與橋樑設施產生的債務發行成本的攤銷和註銷有關。
票據的發行
2024 年 4 月 18 日,公司發行了總額為 $5.5 十億美元的優先票據,包括(i)美元850 百萬本金總額為 5.2002027年4月18日到期的優先票據百分比(“2027年票據”),(ii) 美元850 百萬本金總額為 5.1502030 年 1 月 30 日到期的優先票據(“2030 年票據”)的百分比,(iii) 美元1.3 十億本金總額為 5.4002034年4月18日到期的優先票據百分比(“2034年票據”),(iv) 美元1.5 十億本金總額為 5.7502054年4月18日到期的優先票據百分比(“2054年票據”)和(v)美元1.0 十億本金總額為 5.9002064年4月18日到期的優先票據百分比(“2064年票據” 以及2027年票據、2030年票據、2034年票據和2054年票據,“2024年4月票據”)。公司收到的淨收益為 $5.5 十億美元,包括折扣和承銷商費用。從2024年7月30日開始,2030年票據的利息每半年在每年的1月30日和7月30日支付一次。從2024年10月18日開始,其他系列票據的利息將在每年的4月18日和10月18日每半年支付一次。公司打算將淨收益用於為即將進行的Endeavor收購的部分現金對價提供資金。
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合併財務報表簡明附註-(續)
(未經審計)
票據的註銷
在2024年第一季度,公司機會性地回購了本金22其中的一百萬個 3.1252031年到期的優先票據百分比和美元6其中的一百萬個 3.5002029年到期的優先票據佔總現金對價的百分比,包括已支付的應計利息25百萬。在截至2024年6月30日的六個月中,這些回購為清償債務帶來了非實質性的收益。
毒蛇的信貸協議
Viper LLC的信貸協議, 經修訂後, 規定了循環信貸額度,最高信貸額度為 $2.0 十億美元,借款基礎為美元1.3 根據Viper LLC的石油和天然氣儲量以及其他因素,數十億美元。截至2024年6月30日,選定的承諾金額為美元850百萬,含美元177 百萬美元的未償借款和美元673 百萬美元可用於未來借款。在截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月和六個月中,Viper信貸協議下的加權平均借款利率為 7.63%, 7.52%, 7.53% 和 7.24分別為%。截至2024年6月30日,Viper LLC遵守了Viper信貸協議下的所有財務維護協議。循環信貸額度將於2028年9月22日到期。
9。股東權益和每股收益(虧損)
股票回購計劃
公司董事會已批准一項普通股回購計劃,以收購高達 $4.0 公司已發行普通股的數十億美元,不包括消費税。回購計劃下的購買可以不時通過公開市場或私下協商的交易進行,並受市場狀況、適用的監管和法律要求、合同義務和其他因素的約束。回購計劃不要求公司收購任何特定數量的股份。董事會可以不時暫停該回購計劃,也可以隨時修改、延長或終止該回購計劃。在截至2024年6月30日的三個月中,該公司 不 根據回購計劃回購普通股。在截至2024年6月30日的六個月以及截至2023年6月30日的三個月和六個月中,公司回購了約美元(不包括消費税)42 百萬,美元321 百萬和美元653 根據該回購計劃,分別持有數百萬股普通股。截至 2024 年 6 月 30 日,大約 $1.6 根據公司的普通股回購計劃,仍有10億美元可用於回購股票,不包括消費税。
合併子公司所有權變動
隨附的簡明合併財務報表中的非控股權益代表Viper的少數股權所有權,並作為股權組成部分列報。當公司在Viper中的相對所有權權益發生變化時,將對非控股權益和額外實收資本(税收影響)進行調整。
下表彙總了本報告所述期間合併子公司所有權權益的變化:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的三個月 | | 截至6月30日的六個月 |
| 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
| (以百萬計) |
歸屬於公司的淨收益(虧損) | $ | 837 | | | $ | 556 | | | $ | 1,605 | | | $ | 1,268 | |
合併子公司所有權變動 | (6) | | | (15) | | | (61) | | | (24) | |
歸屬於公司股東的淨收益(虧損)和帶有非控股權益的轉讓的變動 | $ | 831 | | | $ | 541 | | | $ | 1,544 | | | $ | 1,244 | |
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合併財務報表簡明附註-(續)
(未經審計)
分紅
下表列出了在相應時期內為公司普通股支付的股息和分配等值權:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 基地 | | 變量 | | 每股總計 | | 總計 |
| (以百萬計,每股金額除外) |
2024 | | | | | | | |
第一季度 | $ | 0.90 | | | $ | 2.18 | | | $ | 3.08 | | | $ | 552 | |
第二季度 | 0.90 | | | 1.07 | | | 1.97 | | | 355 | |
| | | | | | | |
年初至今總計 | $ | 1.80 | | | $ | 3.25 | | | $ | 5.05 | | | $ | 907 | |
| | | | | | | |
2023 | | | | | | | |
第一季度 | $ | 0.80 | | | $ | 2.15 | | | $ | 2.95 | | | $ | 546 | |
第二季度 | 0.80 | | | 0.03 | | | 0.83 | | | 151 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
年初至今總計 | $ | 1.60 | | | $ | 2.18 | | | $ | 3.78 | | | $ | 697 | |
每股收益(虧損)
公司的每股收益(虧損)金額是使用兩類方法計算的。兩類方法是按普通股和參與證券持有人各自所有權成比例的收益分配。每股基本收益(虧損)金額是根據該期間已發行普通股的加權平均數計算得出的。攤薄後的每股收益包括該期間未發行的潛在稀釋性非參與證券的影響。此外,根據合併集團持有的子公司,Viper的每股收益包含在合併後的每股收益計算中。
下表列出了每股普通股基本收益和攤薄收益組成部分的對賬情況:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的三個月 | | 截至6月30日的六個月 |
| 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
| (以百萬計,每股金額除外,以千股為單位) |
歸屬於普通股的淨收益(虧損) | $ | 837 | | | $ | 556 | | | $ | 1,605 | | | $ | 1,268 | |
減去:分配給參與證券的分配和未分配收益 (1) | 6 | | | 5 | | | 11 | | | 9 | |
歸屬於普通股股東的淨收益(虧損) | $ | 831 | | | $ | 551 | | | $ | 1,594 | | | $ | 1,259 | |
已發行普通股的加權平均值: | | | | | | | |
基本加權平均已發行普通股 | 178,360 | | | 180,373 | | | 178,418 | | | 181,176 | |
稀釋性證券的影響: | | | | | | | |
潛在可發行普通股的加權平均值 | — | | | — | | | — | | | — | |
攤薄後的加權平均已發行普通股 | 178,360 | | | 180,373 | | | 178,418 | | | 181,176 | |
歸屬於普通股的基本淨收益(虧損) | $ | 4.66 | | | $ | 3.05 | | | $ | 8.93 | | | $ | 6.95 | |
歸屬於普通股的攤薄淨收益(虧損) | $ | 4.66 | | | $ | 3.05 | | | $ | 8.93 | | | $ | 6.95 | |
(1) 未歸屬的限制性股票獎勵和包含不可沒收分配等值權的績效股票獎勵被視為參與證券,因此根據兩類方法計算在每股收益中。
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(未經審計)
10。基於股權的薪酬
根據董事會批准的股權計劃,公司有權發行至多 11.8 向符合條件的員工提供百萬股激勵和非法定股票期權、限制性股票獎勵和限制性股票單位、績效獎勵和股票增值權。該公司目前在股票計劃下擁有未償還的限制性股票單位和基於業績的限制性股票單位。大約 2024 年 6 月 30 日 4.7 根據股權計劃,仍有100萬股普通股可供未來補助。公司將其限制性股票單位和基於業績的限制性股票單位歸類為基於股票的獎勵,並將限制性股票獎勵和單位的公允價值估計為獎勵授予日公司普通股的收盤價,該價格在適用的歸屬期內計費。
除股權計劃外,Viper還維持自己的長期激勵計劃,這對公司並不重要。
下表顯示了股權薪酬計劃和相關成本對公司財務報表的影響:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的三個月 | | 截至6月30日的六個月 |
| 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
| (以百萬計) |
一般和管理費用 | $ | 19 | | | $ | 16 | | | $ | 33 | | | $ | 27 | |
根據石油和天然氣財產的全額成本核算法將基於股權的薪酬資本化 | $ | 7 | | | $ | 6 | | | $ | 14 | | | $ | 11 | |
| | | | | | | |
限制性股票單位
下表顯示了公司在截至2024年6月30日的六個月中根據股權計劃開展的限制性股票單位活動:
| | | | | | | | | | | |
| 限制性股票 單位 | | 加權平均授予日期 公允價值 |
2023 年 12 月 31 日未歸屬 | 751,196 | | | $ | 132.29 | |
已授予 | 317,818 | | | $ | 180.69 | |
既得 | (153,045) | | | $ | 145.12 | |
被沒收 | (20,368) | | | $ | 147.24 | |
2024 年 6 月 30 日未歸屬 | 895,601 | | | $ | 146.93 | |
在截至2024年6月30日的六個月內歸屬的限制性股票單位的總授予日公允價值為美元22 百萬。截至2024年6月30日,公司與未歸屬限制性股票單位相關的未確認薪酬成本為美元98 百萬,預計將在加權平均值期間內得到確認 2.1 年份。
基於績效的限制性股票單位
下表顯示了截至2024年6月30日的六個月中公司在股權計劃下的業績限制性股票單位活動:
| | | | | | | | | | | |
| 性能限制股票單位 | | 加權平均授予日公允價值 |
2023 年 12 月 31 日未歸屬 | 278,056 | | | $ | 234.80 | |
已授予 | 110,989 | | | $ | 341.38 | |
| | | |
| | | |
2024 年 6 月 30 日未歸屬 (1) | 389,045 | | | $ | 265.21 | |
(1) 最大值為 923,176 單位可以根據公司的最終TSR排名進行獎勵。
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(未經審計)
截至2024年6月30日,公司與未歸屬績效限制性股票獎勵和單位相關的未確認薪酬成本為美元57 百萬,預計將在加權平均值期間內得到確認 1.8 年份。
2024 年 3 月,符合條件的員工獲得的績效限制股票單位獎勵總額為 110,989 單位,其中最小值為 0%,最大值為 200百分比的單位可以根據衡量公司普通股股東總回報率與指定同行羣體的比較來發放 三年 業績期為2024年1月1日至2026年12月31日,懸崖背心為2026年12月31日,視持續就業而定。2024 年 3 月獎勵的初始支付額將通過股東總回報率修正值進行進一步調整,該修正值可能會減少支付額或將支出增加到最高限額為 250%.
每股績效限制性股票發行的公允價值是在授予之日使用蒙特卡羅模擬法估算的,這得出業績期內可獲得的單位的預期百分比。
下表彙總了在本報告所述期間授予的績效限制性股票單位的授予日公允價值以及授予獎勵的相關假設:
| | | | | | | | | | | |
| 2024 年 3 月 | | | | | | |
授予日期公允價值 | $ | 341.38 | | | | | | | |
無風險利率 | 4.38 | % | | | | | | |
公司波動性 | 41.40 | % | | | | | | |
11。所得税
下表提供了公司在指定期限內的所得税(受益)準備金和有效所得税税率:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的三個月 | | 截至6月30日的六個月 |
| 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
| (以百萬計,税率除外) |
所得税(受益)準備金 | $ | 252 | | | $ | 165 | | | $ | 475 | | | $ | 372 | |
有效所得税税率 | 22.0 | % | | 22.0 | % | | 21.8 | % | | 21.8 | % |
截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月和六個月中,來自持續經營的總所得税支出與對税前收入適用美國聯邦法定税率計算的金額不同,這主要是由於(i)扣除聯邦福利後的州所得税,以及(ii)賬面收入和應納税收入之間永久差異的影響。
截至2024年6月30日,Viper根據其對支持Viper遞延所得税資產可變現的所有可用證據(包括正面和負面證據)的評估,維持了其遞延所得税資產的部分估值補貼。
在2024年3月公司公開發行Viper的A類普通股以及由此導致的Viper所有權變更方面,該公司錄得的收益為美元36應納税額增加一百萬美元3通過實收資本和1美元,遞延所得税負債增加了100萬美元18通過公司簡明合併資產負債表上的非控股權益,扣除估值補貼後,遞延所得税資產增加了100萬英鎊。
根據2022年《通貨膨脹削減法》指導方針的應用,截至2024年6月30日的三個月和六個月中,公司的所得税支出沒有受到公司替代性最低税的影響。
在截至2024年6月30日的三個月和六個月中,除股票發行外,公司沒有對股票回購產生任何消費税。
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(未經審計)
12。衍生品
截至2024年6月30日,公司有未償還的大宗商品衍生合約和利率互換。所有衍生金融工具均按公允價值入賬。
商品合約
該公司已進入多種原油和天然氣衍生品,這些衍生品與相應指數掛鈎,如下表所示,以減少與某些石油和天然氣銷售相關的價格波動。該公司未將其大宗商品衍生工具指定為會計目的的套期保值,因此將其大宗商品衍生工具標記為公允價值,並在簡明合併運營報表中以 “衍生工具淨收益(虧損)” 為標題確認現金和非現金公允價值的變化。
通過使用衍生工具經濟地對衝大宗商品價格變動的風險,公司面臨信用風險和市場風險。信用風險是指交易對手未能按照衍生合約的條款履約。當衍生品合約的公允價值為正值時,交易對手欠公司,這會帶來信用風險。該公司僅與交易對手簽訂大宗商品衍生工具,這些交易對手也是其信貸額度下的貸款人,並被視為可接受的信用風險。因此,無需交易對手或公司為其未償還的大宗商品衍生品合約提供抵押品。
截至2024年6月30日,公司擁有以下未償還的大宗商品衍生品合約。彙總多張合約時,會披露加權平均合約價格。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | 互換 | | 項圈 |
結算月份 | 結算年度 | 合同類型 | 每天 bbls/mmBTU | 索引 | 加權平均差 | | | 加權平均底價 | 加權平均上限價格 |
油 | | | | | | | | | |
七月-十二月 | 2024 | 基礎互換 (1) | 12,0000 | 阿格斯 WTI 米德蘭分公司 | $1.19 | | | $— | $— |
七月-十二月 | 2024 | 卷軸交換 | 40,0000 | WTI 庫欣中質原油 | $0.82 | | | $— | $— |
七月-十二月 | 2024 | 無成本項圈 | 4,000 | WTI 庫欣中質原油 | $— | | | $55.00 | $93.66 |
一月至十二月 | 2025 | 基礎互換 (1) | 1萬個 | 阿格斯 WTI 米德蘭分公司 | $1.22 | | | $— | $— |
天然氣 | | | | | | | |
七月-十二月 | 2024 | 無成本項圈 | 290,000 | 亨利·哈布 | $— | | | $2.83 | $7.52 |
七月-十二月 | 2024 | 基礎互換 (1) | 380,000 | Waha Hub | $(1.18) | | | $— | $— |
一月至十二月 | 2025 | 基礎互換 (1) | 480,000 | Waha Hub | $(0.76) | | | $— | $— |
一月至十二月 | 2025 | 無成本項圈 | 490,000 | 亨利·哈布 | $— | | | $2.50 | $5.57 |
(1) 公司對庫欣原油價格和米德蘭西德中質原油價格之間的價差以及亨利樞紐天然氣價格和瓦哈樞紐天然氣價格之間的價差有固定價格基礎互換。加權平均差值表示基礎互換合約所涵蓋的名義交易量的俄克拉荷馬州庫欣油價和瓦哈樞紐天然氣價格的下跌幅度。
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(未經審計)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
結算月份 | 結算年度 | 合同類型 | 每天 Bbls | 索引 | 行使價 | | 延期保費 |
油 | | | | | | | |
七月-九月 | 2024 | 看跌 | 80,000 | 布倫特 | $55.25 | | $1.55 |
七月-九月 | 2024 | 看跌 | 28,000 | 阿格斯 WTI 休斯敦分公司 | $56.07 | | $1.58 |
七月-九月 | 2024 | 看跌 | 59,000 | WTI 庫欣中質原油 | $57.97 | | $1.57 |
十月至十二月 | 2024 | 看跌 | 57,000 | 布倫特 | $56.32 | | $1.55 |
十月至十二月 | 2024 | 看跌 | 26,000 | 阿格斯 WTI 休斯敦分公司 | $58.46 | | $1.65 |
十月至十二月 | 2024 | 看跌 | 83,000 | WTI 庫欣中質原油 | $58.43 | | $1.66 |
一月-三月 | 2025 | 看跌 | 21,000 | 布倫特 | $60.00 | | $1.46 |
一月-三月 | 2025 | 看跌 | 14,000 | 阿格斯 WTI 休斯敦分公司 | $60.00 | | $1.63 |
一月-三月 | 2025 | 看跌 | 67,000 | WTI 庫欣中質原油 | $58.36 | | $1.67 |
四月-七月 | 2025 | 看跌 | 4,000 | 布倫特 | $60.00 | | $1.59 |
四月-七月 | 2025 | 看跌 | 2,000 | 阿格斯 WTI 休斯敦分公司 | $60.00 | | $1.36 |
四月-七月 | 2025 | 看跌 | 34,000 | WTI 庫欣中質原油 | $57.35 | | $1.66 |
利率互換和國庫鎖定
利率互換
該公司有 二 固定收款,支付名義金額為美元的浮動利率互換協議600百萬美元,被視為公司美元的經濟套期保值1.2 十億 3.502029年到期的固定利率優先票據(“2029年票據”)的百分比。公司收到固定的 3.50這些掉期的利率百分比,支付的浮動利率為SOFR plus 2.1865%。出於會計目的,利率互換不被視為套期保值,因此,在簡明合併運營報表中,公允價值的變動在 “衍生工具淨收益(虧損)” 的標題下記錄在收益中。
利率互換從一開始就被指定為公允價值套期保值,但公司隨後選擇終止對衝會計。除名時記錄的累計公允價值基礎調整將使用實際利率法在2029年票據剩餘期限內攤銷為利息支出。更多細節見附註8——債務。
國庫鎖
在2024年第二季度,公司簽訂了某些國庫鎖定合同,以降低與2024年4月票據發行相關的預測利率風險。國庫鎖定於2024年4月票據發行時終止並結算,虧損為美元25截至2024年6月30日的三個月和六個月簡明合併損益表中 “衍生工具淨收益(虧損)” 標題中確認了百萬美元。
資產負債表抵消衍生資產和負債
衍生工具的公允價值通常使用既定的指數價格和其他來源確定,這些來源除其他外基於期貨價格和到期時間。這些公允價值是通過淨資產和負債頭寸來記錄的,包括來自同一交易對手且受規定淨結算的合同條款約束的任何遞延保費。更多細節見附註13——公允價值計量。
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(未經審計)
衍生工具的收益和損失
下表彙總了簡明合併運營報表中未指定為套期保值工具的衍生工具的損益:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的三個月 | | 截至6月30日的六個月 |
| 2024 | | 2023 | | 2024 | | 2023 |
| (以百萬計) |
衍生工具的收益(虧損),淨額: | | | | | | | |
商品合約 | $ | 54 | | | $ | (152) | | | $ | 38 | | | $ | (261) | |
利率互換 | (11) | | | (37) | | | (43) | | | (21) | |
國庫鎖 | (25) | | | — | | | (25) | | | — | |
總計 | $ | 18 | | | $ | (189) | | | $ | (30) | | | $ | (282) | |
| | | | | | | |
結算時收到(支付)的淨現金: | | | | | | | |
商品合約 | $ | 24 | | | $ | (17) | | | $ | 20 | | | $ | (16) | |
利率互換 | (27) | | | (22) | | | (27) | | | (22) | |
國庫鎖 | (25) | | | — | | | (25) | | | — | |
總計 | $ | (28) | | | $ | (39) | | | $ | (32) | | | $ | (38) | |
13。公允價值測量
經常性以公允價值計量的資產和負債
正如公司截至2023年12月31日止年度的10-k表年度報告附註13——公允價值衡量中所討論的那樣,公司的某些金融工具在公司的簡明合併資產負債表上按公允價值列報。衍生工具的淨金額根據其預期結算日期分為流動或非流動。該公司擁有一項非實質性投資,該投資使用可觀察的報價按公允價值列報,幷包含在公司截至2024年6月30日和2023年12月31日的簡明合併資產負債表的 “其他資產” 中。
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(未經審計)
下表提供了截至2024年6月30日和2023年12月31日在簡明合併資產負債表中以公允價值記錄的金融工具的公允價值:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至 2024 年 6 月 30 日 |
| 第 1 級 | 第 2 級 | 第 3 級 | 公允價值總額 | 資產負債表中抵消的總金額 | 資產負債表中列報的淨公允價值 |
| (以百萬計) |
資產: | | | | | | |
流動資產-衍生工具: | | | | | | |
| | | | | | |
大宗商品衍生工具 | $ | — | | $ | 84 | | $ | — | | $ | 84 | | $ | (80) | | $ | 4 | |
| | | | | | |
非流動資產-衍生工具: | | | | | | |
大宗商品衍生工具 | $ | — | | $ | 33 | | $ | — | | $ | 33 | | $ | (18) | | $ | 15 | |
非流動資產-其他資產: | | | | | | |
投資 | $ | 8 | | $ | — | | $ | — | | $ | 8 | | $ | — | | $ | 8 | |
| | | | | | |
負債: | | | | | | |
流動負債——衍生工具: | | | | | | |
大宗商品衍生工具 | $ | — | | $ | 104 | | $ | — | | $ | 104 | | $ | (80) | | $ | 24 | |
利率互換 | $ | — | | $ | 48 | | $ | — | | $ | 48 | | $ | — | | $ | 48 | |
非流動負債——衍生工具: | | | | | | |
大宗商品衍生工具 | $ | — | | $ | 20 | | $ | — | | $ | 20 | | $ | (18) | | $ | 2 | |
利率互換 | $ | — | | $ | 132 | | $ | — | | $ | 132 | | $ | — | | $ | 132 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至 2023 年 12 月 31 日 |
| 第 1 級 | 第 2 級 | 第 3 級 | 公允價值總額 | 資產負債表中抵消的總金額 | 資產負債表中列報的淨公允價值 |
| (以百萬計) |
資產: | | | | | | |
流動資產-衍生工具: | | | | | | |
| | | | | | |
大宗商品衍生工具 | $ | — | | $ | 88 | | $ | — | | $ | 88 | | $ | (71) | | $ | 17 | |
| | | | | | |
非流動資產-衍生工具: | | | | | | |
大宗商品衍生工具 | $ | — | | $ | 8 | | $ | — | | $ | 8 | | $ | (7) | | $ | 1 | |
非流動資產-其他資產: | | | | | | |
投資 | $ | 5 | | $ | — | | $ | — | | $ | 5 | | $ | — | | $ | 5 | |
| | | | | | |
負債: | | | | | | |
流動負債——衍生工具: | | | | | | |
大宗商品衍生工具 | $ | — | | $ | 111 | | $ | — | | $ | 111 | | $ | (71) | | $ | 40 | |
利率互換 | $ | — | | $ | 46 | | $ | — | | $ | 46 | | $ | — | | $ | 46 | |
非流動負債——衍生工具: | | | | | | |
大宗商品衍生工具 | $ | — | | $ | 12 | | $ | — | | $ | 12 | | $ | (7) | | $ | 5 | |
利率互換 | $ | — | | $ | 117 | | $ | — | | $ | 117 | | $ | — | | $ | 117 | |
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(未經審計)
未按公允價值記錄的資產和負債
下表提供了簡明合併資產負債表中未按公允價值記錄的金融工具的公允價值:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2024年6月30日 | | 2023 年 12 月 31 日 |
| 攜帶 | | | | 攜帶 | | |
| 價值 | | 公允價值 | | 價值 | | 公允價值 |
| (以百萬計) |
債務 | $ | 11,980 | | | $ | 11,664 | | | $ | 6,641 | | | $ | 6,507 | |
公司信貸協議和毒蛇信貸協議的公允價值近似於其賬面價值,其賬面價值是根據公司對條款和期限相似的銀行貸款的借款利率得出的,在公允價值層次結構中被歸類為二級。未償還票據的公允價值是根據每個期末的報價確定的,這是公允價值層次結構中的第一級分類。
按非經常性公允價值計量的資產和負債
在某些情況下,某些資產和負債以非經常性公允價值計量。這些資產和負債可以包括在企業合併中收購的資產和負債、存貨、已證明和未經證實的石油和天然氣財產、權益法投資、資產報廢債務和其他在減值或持有待售時減記為公允價值的長期資產。有關非經常性公允價值調整的更多討論,請參閲附註4—收購和資產剝離以及附註5—財產和設備。
金融資產的公允價值
由於票據的短期性質,現金和現金等價物、應收賬款、預付費用和其他流動資產、應付賬款和其他應計負債的賬面金額接近其公允價值。
14。現金流量表的補充信息
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | | 截至6月30日的六個月 |
| | | | | 2024 | | 2023 |
| | | | | (以百萬計) |
現金流信息的補充披露: | | | | | | | |
| | | | | | | |
所得税收到的現金(已支付),淨額 | | | | | $ | (260) | | | $ | (54) | |
非現金交易的補充披露: | | | | | | | |
應計資本支出包含在應付賬款和應計費用中 | | | | | $ | 659 | | | $ | 686 | |
| | | | | | | |
為收購而發行的普通股 | | | | | $ | — | | | $ | 633 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
15。承付款和意外開支
公司是正常業務過程中出現的各種例行法律訴訟、爭議和索賠的當事方,包括因解釋影響原油和天然氣行業的聯邦和州法律法規、人身傷害索賠、所有權糾紛、特許權使用費糾紛、合同索賠、就業索賠、指控違反反壟斷法的索賠、與石油和天然氣勘探和開發有關的污染索賠以及環境索賠而產生的爭議,包括涉及先前出售給的資產的索賠第三方,不再是公司當前業務的一部分。儘管無法肯定地預測未決訴訟、爭議或索賠的最終結果以及由此對公司的任何影響,但公司管理層認為,如果最終作出不利裁決,這些問題都不會對公司的財務狀況、經營業績或現金流產生重大不利影響。公司的評估基於有關未決事項的已知信息及其在異議、訴訟和解決類似事項方面的經驗。實際結果可能與公司的評估存在重大差異。當現有信息表明可能發生損失並且可以合理估計損失金額時,公司會記錄與未決法律訴訟、爭議或索賠相關的應計負債。
目錄
響尾蛇能源公司及其子公司
合併財務報表簡明附註-(續)
(未經審計)
環境問題
美國內政部安全和環境執法局命令包括Energen Corporation公司前身在內的幾家石油和天然氣運營商開展與路易斯安那州海上石油和天然氣生產平臺及相關設施有關的退役和開墾活動。針對登記在冊的運營商破產,政府命令前運營商和/或據稱的前租賃記錄所有權所有者退出該平臺和相關設施。該公司已同意與其他運營商達成一項安排,向信託捐款,為退役費用提供資金,但是,預計該公司在這些成本中的部分不會很大。
路易斯安那州沿海的幾個教區和路易斯安那州已根據路易斯安那州的《州和地方沿海資源管理法》(“SLCRMA”)對許多石油和天然氣生產商提起了多起訴訟,要求賠償路易斯安那州沿海地區油田內或附近的海岸侵蝕。該公司是以下方面的被告 三 在這些案件中,原告對公司的索賠與先前被Energen Corporation收購的實體先前的業務有關。在適用的情況下,公司已行使合同賠償權。原告的SLCRMA理論是前所未有的,索賠仍然存在很大的不確定性(在範圍和損害賠償方面)。儘管公司無法預測這些問題的最終結果,但該公司認為這些索賠缺乏依據,並打算繼續大力為這些訴訟辯護。
16。努力能源資源,LP 收購
2024年2月11日,公司與Eclipse Merger Sub I, LLC、Eclipse Merger Sub II, LLC、Endeavor Merger Sub II, LLC、Endeavor Merger, LLC(僅用於其中規定的某些章節的目的)和奮進母公司(“奮進號收購”)簽訂了協議和合並計劃(“合併協議”),以收購奮進號(“奮進收購”),對價金額為美元8.0十億美元,視合併協議條款的調整而定,大約 117.27 公司普通股的百萬股。未決的Endeavor收購預計將在2024年第三或第四季度完成,但須經修訂的1976年《哈特-斯科特-羅迪諾反壟斷改進法》的監管批准,以及某些其他慣例成交條件的滿足或豁免。在2024年4月26日舉行的特別會議上,公司股東批准向Endeavor發行公司普通股,作為收購Endeavor的對價。
由於Endeavor的收購,Endeavor的股權持有人在收盤時預計將持有大約 39.5已發行公司普通股的百分比。如果合併協議在某些情況下終止,則公司可能需要支付$的終止費1.4億美元,包括因公司董事會更改了有關批准在Endeavor收購中發行公司普通股的股東提案的建議而終止合併協議的情況。
17。後續事件
2024 年第二季度股息聲明
2024 年 8 月 1 日,公司董事會宣佈 2024 年第二季度的現金分紅為 $2.34 每股普通股,於2024年8月22日支付給2024年8月15日營業結束時的登記股東。分紅包括基本的季度股息為美元0.90 每股普通股和可變季度股息為美元1.44 每股普通股。未來的基本股息和可變股息由公司董事會自行決定。
WTG 中游交易
該公司擁有 25對Remuda Midstream Holdings LLC(稱為WTG合資企業)的非經營性股權投資百分比。2024 年 7 月 15 日,WTG 合資企業出售了其 WTG Midstream LLC 子公司(“WTG Midstream 交易”),該公司收到了這筆交易作為對價的一部分 10.1Energy Transfer LP(紐約證券交易所代碼:ET)發行的百萬個普通單位和美元190百萬現金,視按慣例收盤後調整而定。其中 10.1收到的普通單位約為百萬個 4.1根據單獨的託管協議,百萬美元存入托管賬户。該公司目前正在評估該交易將對其2024年第三季度經營業績產生的財務影響。該公司打算使用WTG Midstream交易的淨收益來減少與即將進行的Endeavor收購相關的債務。
目錄
響尾蛇能源公司及其子公司
合併財務報表簡明附註-(續)
(未經審計)
18。區段信息
截至 2024 年 6 月 30 日,該公司已經 一 可申報板塊,即上游板塊,主要在西德克薩斯州的二疊紀盆地從事非常規陸上石油和天然氣儲量的收購、開發、勘探和開採。其他操作包含在下表的 “所有其他” 類別中。“所有其他” 類別中包含的收入來源包括中游收集、壓縮、水處理、處置和處理業務,這些業務主要來自向上遊細分市場提供服務的分部間交易。這些細分市場包括公司首席運營決策者(“CODM”)用於制定關鍵運營決策和評估績效的結構。
下表彙總了本報告所述期間公司運營部門的業績:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 上游 | | 所有其他 | | 淘汰 | | 總計 |
| (以百萬計) |
截至2024年6月30日的三個月: | | | | | | | |
第三方收入 | $ | 2474 | | | $ | 9 | | | $ | — | | | $ | 2,483 | |
細分市場間收入 | — | | | 41 | | | (41) | | | — | |
總收入 | $ | 2474 | | | $ | 50 | | | $ | (41) | | | $ | 2,483 | |
折舊、損耗、攤銷和增值 | $ | 478 | | | $ | 5 | | | $ | — | | | $ | 483 | |
| | | | | | | |
運營收入(虧損) | $ | 1,139 | | | $ | 14 | | | $ | 3 | | | $ | 1,156 | |
利息支出,淨額 | $ | (44) | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | (44) | |
其他收入(支出) | $ | 20 | | | $ | — | | | $ | (1) | | | $ | 19 | |
股票投資的收益(虧損) | $ | — | | | $ | 15 | | | $ | — | | | $ | 15 | |
所得税(受益)準備金 | $ | 249 | | | $ | 3 | | | $ | — | | | $ | 252 | |
歸屬於非控股權益的淨收益(虧損) | $ | 57 | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | 57 | |
歸屬於響尾蛇能源公司的淨收益(虧損) | $ | 809 | | | $ | 26 | | | $ | 2 | | | $ | 837 | |
截至2024年6月30日: | | | | | | | |
總資產 | $ | 35,079 | | | $ | 1,163 | | | $ | (605) | | | $ | 35,637 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 上游 | | 所有其他 | | 淘汰 | | 總計 |
| (以百萬計) |
截至2023年6月30日的三個月: | | | | | | | |
第三方收入 | $ | 1,895 | | | $ | 24 | | | $ | — | | | $ | 1,919 | |
細分市場間收入 | — | | | 103 | | | (103) | | | — | |
總收入 | $ | 1,895 | | | $ | 127 | | | $ | (103) | | | $ | 1,919 | |
折舊、損耗、攤銷和增值 | $ | 421 | | | $ | 11 | | | $ | — | | | $ | 432 | |
| | | | | | | |
運營收入(虧損) | $ | 979 | | | $ | 54 | | | $ | (33) | | | $ | 1,000 | |
利息支出,淨額 | $ | (49) | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | (49) | |
其他收入(支出) | $ | (207) | | | $ | (1) | | | $ | (8) | | | $ | (216) | |
股票投資的收益(虧損) | $ | (1) | | | $ | 17 | | | $ | — | | | $ | 16 | |
所得税(受益)準備金 | $ | 162 | | | $ | 3 | | | $ | — | | | $ | 165 | |
歸屬於非控股權益的淨收益(虧損) | $ | 30 | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | 30 | |
歸屬於響尾蛇能源公司的淨收益(虧損) | $ | 530 | | | $ | 67 | | | $ | (41) | | | $ | 556 | |
截至 2023 年 12 月 31 日: | | | | | | | |
總資產 | $ | 28,362 | | | $ | 1,242 | | | $ | (603) | | | $ | 29,001 | |
目錄
響尾蛇能源公司及其子公司
合併財務報表簡明附註-(續)
(未經審計)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 上游 | | 所有其他 | | 淘汰 | | 總計 |
| (以百萬計) |
截至2024年6月30日的六個月: | | | | | | | |
第三方收入 | $ | 4,691 | | | $ | 19 | | | $ | — | | | $ | 4,710 | |
細分市場間收入 | — | | | 78 | | | (78) | | | — | |
總收入 | $ | 4,691 | | | $ | 97 | | | $ | (78) | | | $ | 4,710 | |
折舊、損耗、攤銷和增值 | $ | 941 | | | $ | 11 | | | $ | — | | | $ | 952 | |
| | | | | | | |
運營收入(虧損) | $ | 2,229 | | | $ | 35 | | | $ | 10 | | | $ | 2,274 | |
利息支出,淨額 | $ | (83) | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | (83) | |
其他收入(支出) | $ | (25) | | | $ | — | | | $ | (5) | | | $ | (30) | |
股票投資的收益(虧損) | $ | — | | | $ | 17 | | | $ | — | | | $ | 17 | |
所得税(受益)準備金 | $ | 470 | | | $ | 5 | | | $ | — | | | $ | 475 | |
歸屬於非控股權益的淨收益(虧損) | $ | 98 | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | 98 | |
歸屬於響尾蛇能源公司的淨收益(虧損) | $ | 1,553 | | | $ | 47 | | | $ | 5 | | | $ | 1,605 | |
截至2024年6月30日: | | | | | | | |
總資產 | $ | 35,079 | | | $ | 1,163 | | | $ | (605) | | | $ | 35,637 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 上游 | | 所有其他 | | 淘汰 | | 總計 |
| (以百萬計) |
截至 2023 年 6 月 30 日的六個月: | |
第三方收入 | $ | 3,799 | | | $ | 45 | | | $ | — | | | $ | 3,844 | |
細分市場間收入 | — | | | 202 | | | (202) | | | — | |
總收入 | $ | 3,799 | | | $ | 247 | | | $ | (202) | | | $ | 3,844 | |
折舊、損耗、攤銷和增值 | $ | 809 | | | $ | 26 | | | $ | — | | | $ | 835 | |
| | | | | | | |
運營收入(虧損) | $ | 1,981 | | | $ | 99 | | | $ | (55) | | | $ | 2,025 | |
利息支出,淨額 | $ | (93) | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | (93) | |
其他收入(支出) | $ | (302) | | | $ | 52 | | | $ | (8) | | | $ | (258) | |
股票投資的收益(虧損) | $ | (1) | | | $ | 31 | | | $ | — | | | $ | 30 | |
所得税(受益)準備金 | $ | 365 | | | $ | 7 | | | $ | — | | | $ | 372 | |
歸屬於非控股權益的淨收益(虧損) | $ | 64 | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | 64 | |
歸屬於響尾蛇能源公司的淨收益(虧損) | $ | 1,156 | | | $ | 175 | | | $ | (63) | | | $ | 1,268 | |
截至 2023 年 12 月 31 日: | | | | | | | |
總資產 | $ | 28,362 | | | $ | 1,242 | | | $ | (603) | | | $ | 29,001 | |
第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析
概述
我們是一家獨立的石油和天然氣公司,目前專注於收購、開發、勘探和開採西德克薩斯州二疊紀盆地的非常規陸上石油和天然氣儲量。正如附註1——業務描述和列報基礎以及附註18——合併財務報表簡明附註的分部信息中所討論的那樣,截至2024年6月30日,我們有一個可申報的分部萬億.e上游板塊。
2024 年第二季度財務和運營亮點
•創紀錄的淨收入為8.37億美元。
•在2024年第二季度向股東支付了3.52億美元的股息,並宣佈將在2024年第三季度將基本股息和可變股息合併為普通股每股2.34美元。
•截至2024年6月30日,我們的普通股回購計劃下沒有回購普通股,剩下約16億美元可供未來購買。
•我們的現金運營成本為每位英國央行11.67美元,包括每位英國央行5.88美元的租賃運營費用、每位英國央行0.63美元的現金一般和管理費用以及每位英國央行5.16美元的生產和從價税以及收集、加工和運輸費用。
•我們的平均產量為474.7百萬桶/日。
•在米德蘭盆地鑽探了71口總水平井,在特拉華盆地鑽探了9口總水平井,並將86口總開採水平井(79口在米德蘭盆地,7口在特拉華盆地)投入生產。
•產生的資本支出(不包括收購)為6.37億美元。
交易和最新動態
WTG 中游交易
2024年7月15日,WTG合資企業完成了WTG中游交易,在此次交易中,我們收到了1,010萬個普通單位的Energy Transfer LP和1.9億美元的現金,但須視慣例調整而定。在收到的1,010萬個普通單位中,約有410萬個是根據單獨的託管協議託管的。
有關WTG中游交易的進一步討論,請參閲附註17——合併財務報表簡明附註的後續事件。
待收購奮進號
2024年2月11日,我們簽訂了收購Endeavor的合併協議,對價包括80億美元的基本現金金額(根據合併協議的條款進行調整)以及大約11727萬股普通股。即將進行的Endeavor收購預計將在2024年第三或第四季度完成,但須經修訂的1976年《哈特-斯科特-羅迪諾反壟斷改進法》獲得監管部門的批准,以及某些其他慣例成交條件的滿足或豁免。由於Endeavor的收購尚待完成,預計Endeavor股東將在收盤時持有我們已發行普通股的約39.5%。在2024年4月26日舉行的特別會議上,我們的股東批准向Endeavor發行普通股,作為收購Endeavor的對價。
有關即將進行的奮進收購的進一步討論,請參閲附註16——Endeavor Energy Resources,LP對合並財務報表簡明附註的收購。
大宗商品價格
石油、天然氣和液化天然氣的價格主要由當前的市場條件決定。區域和全球經濟活動、極端天氣條件和其他可變因素會影響這些產品的市場狀況。這些因素是我們無法控制的,很難預測。在截至2024年和2023年的六個月中,WTI的平均價格分別為每桶78.81美元和74.77美元,亨利樞紐的平均價格分別為每百萬英熱單位2.21美元和2.54美元。
有關大宗商品價格相關風險的更多信息,見第二部分。第 3 項。關於市場風險的定量和定性披露——大宗商品價格風險。
上游操作
我們的活動主要針對米德蘭盆地的沃爾夫坎普和斯普拉伯裏地層以及二疊紀盆地內特拉華盆地的沃爾夫坎普和博恩斯普林地層的橫向開發。此外,我們的上市子公司Viper專注於擁有和收購主要位於二疊紀盆地的石油和天然氣物業的礦產權益和特許權使用費權益,並從這些權益中獲得特許權使用費收入和租賃紅利收入。
截至2024年6月30日,我們的淨英畝面積約為484,992英畝,主要包括米德蘭盆地的約347,417英畝淨英畝和特拉華盆地的137,255英畝淨英畝。
下表列出了在所述期間鑽探和完工的已開採水平井的總數:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2024年6月30日的三個月 | | 截至2024年6月30日的六個月 |
| 已鑽孔 | | 已完成 (1) | | 已鑽孔 | | 已完成 (2) |
區域: | 格羅斯 | | 網 | | 格羅斯 | | 網 | | 格羅斯 | | 網 | | 格羅斯 | | 網 |
米德蘭盆地 | 71 | | | 67 | | | 79 | | | 72 | | | 140 | | | 134 | | | 180 | | | 161 | |
特拉華盆地 | 9 | | | 8 | | | 7 | | | 6 | | | 19 | | | 17 | | | 7 | | | 6 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
總計 | 80 | | | 75 | | | 86 | | | 78 | | | 159 | | | 151 | | | 187 | | | 167 | |
(1)2024年第二季度完工的油井的平均橫向長度為11,203英尺。2024年第二季度運營的竣工包括21口下斯普拉貝裏油井、20口沃爾夫坎普A井、16口沃爾夫坎普b井、10口中斯普拉貝裏井、九口喬米爾井、五口迪恩井、三口沃爾夫坎普D井、一口第二骨泉井和一口巴內特井。
(2)2024年前六個月完工的油井的平均橫向長度為11,343英尺。2024年前六個月的運營完井包括51口下斯普拉貝裏油井、39口沃爾夫坎普A井、31口沃爾夫坎普b井、25口喬米爾油井、22口中斯普拉貝裏井、九口沃爾夫坎普D井、五口迪恩井、三口上斯普拉布裏井、一口第二骨泉井和一口巴尼特井。
截至2024年6月30日,我們運營了以下油井:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至 2024 年 6 月 30 日 |
| 垂直井 | | 水平井 | | 總計 |
區域: | 格羅斯 | | 網 | | 格羅斯 | | 網 | | 格羅斯 | | 網 |
米德蘭盆地 | 2,581 | | | 2,441 | | | 2,450 | | | 2,228 | | | 5,031 | | | 4,669 | |
特拉華盆地 | 37 | | | 35 | | | 688 | | | 633 | | | 725 | | | 668 | |
| | | | | | | | | | | |
總計 | 2,618 | | | 2,476 | | | 3,138 | | | 2,861 | | | 5,756 | | | 5,337 | |
截至2024年6月30日,我們持有總額為18,899口油井(淨額為5,413口)的權益,其中包括我們擁有非運營運營權益的503口總油井(淨額77口)。
指導
由於今年迄今為止的產量跑贏大盤,我們正在提高2024年全年石油總產量和淨產量的中點。此外,由於持續的成本控制和效率提高,我們將降低資本支出中點,並提高2024年全年的活動水平。
下表列出了我們目前對2024年全年某些財務和經營業績的估計,該估計未考慮到即將進行的Endeavor收購,以及2024年第三季度的生產税和現金税指導:
| | | | | |
| 2024 年指導方針 |
淨產量-mboe/D | 462-470(從 458-466) |
石油產量-mbo/d | 273-276(從 270 到 275) |
2024 年第三季度石油產量-MBO/d(總計-mBOe/d) | 271-275 (459-466) |
| |
(單位成本美元/BOE): | |
租賃運營費用,包括工期 | 5.90 美元-6.40 美元(從 6.00 美元到 6.50 美元) |
一般和管理費用——現金 | 0.55-0.65 美元 |
基於股票的非現金薪酬 | 0.40-0.50 美元 |
折舊、損耗、攤銷和增值 | 10.75 美元-11.50 美元(從 10.50 美元到 11.50 美元) |
利息支出(扣除利息收入) | 0.65 美元-0.90 美元(從 1.65 美元到 1.85 美元不等) |
收集、加工和運輸 | 1.80-2.00 美元 |
| |
生產税和從價税(佔收入的百分比) | ~ 7% |
公司税率(税前收入的百分比) | 23% |
現金税率(税前收入的百分比) | 15%-18% |
2024 年第三季度現金税(單位:百萬美元) | 220-260 美元 |
運營結果
截至2024年6月30日和2024年3月31日的三個月的比較
正如 “—大宗商品價格” 中所指出的那樣,石油和天然氣市場波動很大,受多種因素的影響,這些因素可能導致我們的運營業績和管理層的運營戰略每季度發生重大變化。因此,我們的經營業績討論側重於將本季度的經營業績與上一季度的經營業績進行比較。我們認為,我們的討論為投資者提供了根據當前市場和運營趨勢對本季度發生的重大運營和財務變化的更有意義的分析。
下表列出了截至2024年6月30日和2024年3月31日的三個月的選定運營數據:
| | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 |
| 2024年6月30日 | | 2024 年 3 月 31 日 |
收入(百萬美元): | | | |
石油銷售 | $ | 1,998 | | | $ | 1,867 | |
天然氣銷售 | 5 | | | 50 | |
液化天然氣銷售 | 171 | | | 184 | |
石油、天然氣和液化天然氣總收入 | $ | 2,174 | | | $ | 2,101 | |
| | | |
生產數據: | | | |
石油 (mbbls) | 25,129 | | | 24,874 | |
天然氣 (mmcF) | 51,310 | | | 50,602 | |
液化天然氣 (mbbls) | 9,514 | | | 8,653 | |
合併交易量 (MBOE) (1) | 43,195 | | | 41,961 | |
| | | |
每日石油量 (bo/d) | 276,143 | | | 273,341 | |
每日合併交易量(BOE/D) | 474,670 | | | 461,110 | |
| | | |
平均價格: | | | |
石油(每桶美元) | $ | 79.51 | | | $ | 75.06 | |
天然氣(每立方英尺美元) | $ | 0.10 | | | $ | 0.99 | |
液化天然氣(每桶美元) | $ | 17.97 | | | $ | 21.26 | |
合計(每個英國央行美元) | $ | 50.33 | | | $ | 50.07 | |
| | | |
石油,套期保值(每桶美元)(2) | $ | 78.55 | | | $ | 74.13 | |
天然氣,套期保值(每立方英尺美元)(2) | $ | 1.03 | | | $ | 1.36 | |
液化天然氣,套期保值(每桶美元)(2) | $ | 17.97 | | | $ | 21.26 | |
平均價格,套期保值(每英國央行美元)(2) | $ | 50.89 | | | $ | 49.97 | |
(1) Bbl 等價物使用每桶六立方英尺的轉換率計算。
(2) 套期保值價格反映了我們的大宗商品衍生品交易對平均銷售價格的影響,包括到期大宗商品衍生品現金結算的收益和虧損,我們未將其指定為對衝會計。套期保值價格不包括商品衍生品合約提前結算產生的收益或損失。
生產數據。我們幾乎所有的收入都是通過銷售石油、天然氣和液化天然氣生產產生的。下表提供了截至2024年6月30日和2024年3月31日的三個月的生產組合信息:
| | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 |
| 2024年6月30日 | | 2024 年 3 月 31 日 |
石油 (mbbls) | 58 | % | | 59 | % |
天然氣 (mmcF) | 20 | % | | 20 | % |
液化天然氣 (mbbls) | 22 | % | | 21 | % |
| 100 | % | | 100 | % |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2024年6月30日的三個月 | | 截至2024年3月31日的三個月 |
| 米德蘭盆地 | | 特拉華盆地 | | 其他 (1) | | 總計 | | 米德蘭盆地 | | 特拉華盆地 | | 其他 (1) | | 總計 |
生產數據: | | | | | | | | | | | | | | | |
石油 (mbbls) | 20,867 | | | 4,248 | | | 14 | | | 25,129 | | | 20,055 | | | 4,768 | | | 51 | | | 24,874 | |
天然氣 (mmcF) | 38,399 | | | 12,818 | | | 93 | | | 51,310 | | | 37,494 | | | 12,894 | | | 214 | | | 50,602 | |
液化天然氣 (mbbls) | 7,566 | | | 1,940 | | | 8 | | | 9,514 | | | 6,643 | | | 1,990 | | | 20 | | | 8,653 | |
總計(MBOE) | 34,833 | | | 8,324 | | | 38 | | | 43,195 | | | 32,947 | | | 8,907 | | | 107 | | | 41,961 | |
(1) 包括截至2024年6月30日和2024年3月31日的三個月的落基山脈和高原地區,以及截至2024年5月1日(剝離生效日期)前的伊格爾福特頁巖、阿巴拉契亞、巴尼特、丹佛-朱爾斯堡、Mid-Con和威利斯頓。
石油、天然氣和液化天然氣收入。我們的收入是石油、天然氣和液化天然氣的銷售量以及這些產量的平均銷售價格的函數。
與2024年第一季度相比,我們在2024年第二季度的石油、天然氣和液化天然氣收入增加了7300萬美元,達到22億美元。增長包括(i)額外的3500萬美元,這歸因於我們石油生產的平均價格上漲,但部分被天然氣和液化天然氣生產平均價格的下降所抵消;(ii)額外的3,800萬美元歸因於我們的總銷售量增長3%。
購買石油的淨銷售額。我們已經與第三方進行了購買交易和單獨的銷售交易,以履行我們某些未使用的石油管道容量承諾。下表顯示了截至2024年6月30日和2024年3月31日的三個月中從第三方購買的石油的淨銷售額:
| | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 |
(以百萬計) | 2024年6月30日 | | 2024 年 3 月 31 日 |
購買石油的銷售 | $ | 300 | | | $ | 116 | |
購買石油的費用 | 299 | | | 117 | |
購買石油的淨銷售額 | $ | 1 | | | $ | (1) | |
其他收入。下表顯示了截至2024年6月30日和2024年3月31日的三個月中其他微不足道的收入:
| | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 |
(以百萬計) | 2024年6月30日 | | 2024 年 3 月 31 日 |
其他營業收入 | $ | 9 | | | $ | 10 | |
租賃運營費用。下表顯示了截至2024年6月30日和2024年3月31日的三個月的租賃運營費用:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | |
| 2024年6月30日 | | 2024 年 3 月 31 日 | | | | |
(以百萬計,英國央行每筆金額除外) | 金額 | | 根據英國央行的數據 | | 金額 | | 根據英國央行的數據 | | | | | | | | |
租賃運營費用 | $ | 254 | | | $ | 5.88 | | | $ | 255 | | | $ | 6.08 | | | | | | | | | |
與2024年第一季度相比,2024年第二季度的租賃運營支出總額和按英國央行計算均有所下降,這主要是由於2024年第二季度修繕費用減少了1,600萬美元。這一調整在很大程度上被以下因素所抵消:(i)產量增加700萬美元,(ii)500萬美元的發電和處置相關成本支出增加,以及(iii)其他個別微不足道的變化。
製作和從價税支出。下表顯示了截至2024年6月30日和2024年3月31日的三個月的製作和從價税支出:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 |
| 2024年6月30日 | | 2024 年 3 月 31 日 |
(以百萬計,英國央行每筆金額除外) | 金額 | | 根據英國央行的數據 | | 石油、天然氣和液化天然氣收入的百分比 | | 金額 | | 根據英國央行的數據 | | 石油、天然氣和液化天然氣收入的百分比 |
生產税 | $ | 103 | | | $ | 2.38 | | | 4.7 | % | | $ | 82 | | | $ | 1.96 | | | 3.9 | % |
從價税 | 38 | | | 0.88 | | | 1.8 | | | 37 | | | 0.88 | | | 1.8 | |
製作和廣告從價支出總額 | $ | 141 | | | $ | 3.26 | | | 6.5 | % | | $ | 119 | | | $ | 2.84 | | | 5.7 | % |
通常,生產税與生產收入直接相關,並以當年大宗商品價格為基礎。但是,由於正在進行的歷史時期生產税審計的結算,2024年第一季度包括1700萬美元的退款,這減少了該期間生產税佔收入的百分比。
除其他因素外,從價税基於去年大宗商品價格推動的房地產價值。與2024年第一季度相比,從價税在2024年第二季度保持相對平穩。
收集、加工和運輸費用。下表顯示了截至2024年6月30日和2024年3月31日的三個月的收集、加工和運輸費用:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | |
| 2024年6月30日 | | 2024 年 3 月 31 日 | | | | |
(以百萬計,英國央行每筆金額除外) | 金額 | | 根據英國央行的數據 | | 金額 | | 根據英國央行的數據 | | | | | | | | |
收集、加工和運輸 | $ | 82 | | | $ | 1.90 | | | $ | 77 | | | $ | 1.84 | | | | | | | | | |
收集、加工和運輸費用的增加主要歸因於2024年第二季度的產量與2024年第一季度相比的增長。
折舊、損耗、攤銷和增加。下表提供了截至2024年6月30日和2024年3月31日的三個月的折舊、損耗、攤銷和增值支出的組成部分:
| | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 |
(以百萬計,英國央行金額除外) | 2024年6月30日 | | 2024 年 3 月 31 日 |
已探明的石油和天然氣特性的枯竭 | $ | 465 | | | $ | 452 | |
其他財產和設備的折舊和攤銷 | 11 | | | 12 | |
其他攤銷 | 2 | | | 2 | |
資產退休債務增加 | 5 | | | 3 | |
折舊、損耗、攤銷和增值 | $ | 483 | | | $ | 469 | |
每個英國央行的石油和天然氣資產耗盡率 | $ | 10.77 | | | $ | 10.77 | |
每個英國央行的折舊、損耗、攤銷和增加 | $ | 11.18 | | | $ | 11.18 | |
與2024年第一季度相比,2024年第二季度已探明的石油和天然氣資產枯竭量增加了1300萬美元,這是由於產量的增長。
一般和管理費用。下表顯示了截至2024年6月30日和2024年3月31日的三個月的一般和管理費用:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 |
| 2024年6月30日 | | 2024 年 3 月 31 日 |
(以百萬計,英國央行每筆金額除外) | 金額 | | 根據英國央行的數據 | | 金額 | | 根據英國央行的數據 |
一般和管理費用 | $ | 27 | | | $ | 0.63 | | | $ | 32 | | | $ | 0.76 | |
基於股票的非現金薪酬 | 19 | | | 0.44 | | | 14 | | | 0.34 | |
一般和管理費用總額 | $ | 46 | | | $ | 1.07 | | | $ | 46 | | | $ | 1.10 | |
與2024年第一季度相比,2024年第二季度的一般和管理費用有所下降,這主要是由於薪酬和福利成本減少了200萬美元,專業費用減少了200萬美元。
其他運營成本和開支。下表顯示了截至2024年6月30日和2024年3月31日的三個月的其他運營成本和支出:
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | |
(以百萬計) | 2024年6月30日 | | 2024 年 3 月 31 日 | | | | |
合併和整合費用 | $ | 3 | | | $ | 12 | | | | | |
| | | | | | | |
其他運營費用 | $ | 19 | | | $ | 14 | | | | | |
2024年第一和第二季度的合併和整合費用包括與即將進行的Endeavor收購的股東投票和監管審查程序相關的成本。有關即將進行的奮進收購的更多詳情,請參閲附註16——Endeavor Energy Resources,LP對合並財務報表簡明附註的收購。
衍生工具。下表顯示了截至2024年6月30日和2024年3月31日的三個月,衍生工具的淨收益(虧損)和衍生工具結算的淨現金收入(付款):
| | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 |
(以百萬計) | 2024年6月30日 | | 2024 年 3 月 31 日 |
衍生工具的收益(虧損),淨額 | $ | 18 | | | $ | (48) | |
結算時收到(支付)的淨現金 | $ | (28) | | | $ | (4) | |
與2024年第一季度相比,2024年第二季度衍生工具的收益(虧損)變化主要反映了(i)利率互換價值淨增2,100萬美元,這主要是由於未來SOFR利率下降了4,800萬美元,但被2024年6月為2,700萬美元的半年度現金結算支付的現金所抵消,(ii)我們的大宗商品合約價值淨增加7,000萬美元,這主要是由於天然氣合同結算收到的現金增加了2900萬美元,未來市場價格也有所下降石油與我們的合約價格相比,以及(iii)2500萬美元的現金支付,以結算與2024年4月票據發行相關的國庫鎖定合約。
有關我們的衍生工具的更多詳細信息,請參閲附註12——合併財務報表簡明附註的衍生品。
其他收入(支出)。下表顯示了截至2024年6月30日和2024年3月31日的三個月的其他收入和支出:
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | |
(以百萬計) | 2024年6月30日 | | 2024 年 3 月 31 日 | | | | |
利息支出,淨額 | $ | (44) | | | $ | (39) | | | | | |
其他收入(支出),淨額 | $ | 1 | | | $ | (3) | | | | | |
清償債務的收益(虧損) | $ | — | | | $ | 2 | | | | | |
股權投資的收益(虧損),淨額 | $ | 15 | | | $ | 2 | | | | | |
與2024年第一季度相比,2024年第二季度淨利息支出的增加主要包括(i)由於發行2024年4月票據而產生的額外6,100萬美元優先票據利息支出,以及(ii)主要與我們的過渡融資終止相關的債務發行成本攤銷額增加1,000萬美元。這些增長被額外的6,300萬美元利息收入部分抵消,這歸因於2024年第二季度在短期計息賬户中以現金形式持有為即將進行的Endeavor收購籌集的資金,以及由於資本化利息成本增加減少了利息支出的400萬美元。
有關未償借款和清償債務收益(虧損)的更多詳情,請參閲附註8——合併財務報表簡明附註的債務。
所得税準備金(受益)。下表顯示了截至2024年6月30日和2024年3月31日的三個月的所得税準備金(優惠):
| | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 |
(以百萬計) | 2024年6月30日 | | 2024 年 3 月 31 日 |
所得税(受益)準備金 | $ | 252 | | | $ | 223 | |
與2024年第一季度相比,我們2024年第二季度的所得税準備金的變化主要是由於兩期之間的税前收入增加,這主要是由於上述收入和運營支出的變化所致。有關所得税支出的進一步討論,請參閲合併財務報表簡明附註的附註11——所得税。
截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月的比較
下表列出了截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月的選定運營數據:
| | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的六個月 |
| 2024 | | 2023 |
收入(百萬美元): | | | |
石油銷售 | $ | 3,865 | | | $ | 3,362 | |
天然氣銷售 | 55 | | | 117 | |
液化天然氣銷售 | 355 | | | 319 | |
石油、天然氣和液化天然氣總收入 | $ | 4,275 | | | $ | 3,798 | |
| | | |
生產數據: | | | |
石油 (mbbls) | 50,003 | | | 46,570 | |
天然氣 (mmcF) | 101,912 | | | 98,197 | |
液化天然氣 (mbbls) | 18,167 | | | 16,258 | |
合併交易量 (MBOE) (1) | 85,155 | | | 79,194 | |
| | | |
每日石油量 (bo/d) | 274,742 | | | 257,293 | |
每日合併交易量(BOE/D) | 467,885 | | | 437,536 | |
| | | |
平均價格: | | | |
石油(每桶美元) | $ | 77.30 | | | $ | 72.19 | |
天然氣(每立方英尺美元) | $ | 0.54 | | | $ | 1.19 | |
液化天然氣(每桶美元) | $ | 19.54 | | | $ | 19.62 | |
合計(每個英國央行美元) | $ | 50.20 | | | $ | 47.96 | |
| | | |
石油,套期保值(每桶美元)(2) | $ | 76.36 | | | $ | 71.20 | |
天然氣,套期保值(每立方英尺美元)(2) | $ | 1.20 | | | $ | 1.51 | |
液化天然氣,套期保值(每桶美元)(2) | $ | 19.54 | | | $ | 19.62 | |
平均價格,套期保值(每英國央行美元)(2) | $ | 50.44 | | | $ | 47.77 | |
(1) Bbl 等價物使用每桶六立方英尺的轉換率計算。
(2) 套期保值價格反映了我們的大宗商品衍生品交易對平均銷售價格的影響,包括到期大宗商品衍生品現金結算的收益和虧損,我們未將其指定為對衝會計。套期保值價格不包括商品衍生品合約提前結算產生的收益或損失。
生產數據。我們幾乎所有的收入都是通過銷售石油、天然氣和液化天然氣生產產生的。下表列出了截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月中我們按產品和流域劃分的產量數據的組合:
| | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的六個月 |
| 2024 | | 2023 |
石油 (mbbls) | 59 | % | | 59 | % |
天然氣 (mmcF) | 20 | % | | 21 | % |
液化天然氣 (mbbls) | 21 | % | | 20 | % |
| 100 | % | | 100 | % |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2024年6月30日的六個月 | | 截至2023年6月30日的六個月 |
| 米德蘭盆地 | | 特拉華盆地 | | 其他 (1) | | 總計 | | 米德蘭盆地 | | 特拉華盆地 | | 其他 (1) | | 總計 |
生產數據: | | | | | | | | | | | | | | | |
石油 (mbbls) | 40,922 | | | 9,016 | | | 65 | | | 50,003 | | | 36,248 | | | 10,302 | | | 20 | | | 46,570 | |
天然氣 (mmcF) | 75,893 | | | 25,712 | | | 307 | | | 101,912 | | | 69,063 | | | 29,018 | | | 116 | | | 98,197 | |
液化天然氣 (mbbls) | 14,209 | | | 3,930 | | | 28 | | | 18,167 | | | 12,184 | | | 4,071 | | | 3 | | | 16,258 | |
總計(MBOE) | 67,780 | | | 17,231 | | | 144 | | | 85,155 | | | 59,943 | | | 19,209 | | | 42 | | | 79,194 | |
(1) 包括截至2024年和2023年6月30日的六個月的落基山脈和高原地區,以及截至2024年5月1日(剝離生效日期)前的伊格爾福特頁巖、阿巴拉契亞、巴尼特、丹佛-朱爾斯堡、Mid-Con和威利斯頓。
石油、天然氣和液化天然氣收入。我們的收入是石油、天然氣和液化天然氣的銷售量以及這些產量的平均銷售價格的函數。
截至2024年6月30日的六個月中,我們的石油、天然氣和液化天然氣收入較2023年同期增長了4.77億美元,增幅13%,至43億美元,這主要是由於(i)由於我們的合併交易量增長了8%,增加了2.9億美元,以及(ii)由於我們的石油生產平均價格上漲而增加了1.87億美元。產量增長中約有25%歸因於Viper的GRP收購。其餘的增長來自兩個時期之間新增的油井。
購買石油的淨銷售額。從2023年第三季度開始,我們與第三方進行了購買交易和單獨銷售交易,以履行我們某些未使用的石油管道容量承諾。下表顯示了截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月中從第三方購買的石油的淨銷售額:
| | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的六個月 |
(以百萬計) | 2024 | | 2023 |
購買石油的銷售 | $ | 416 | | | $ | — | |
購買石油的費用 | 416 | | | — | |
購買石油的淨銷售額 | $ | — | | | $ | — | |
其他收入。下表顯示了截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月中其他微不足道的收入:
| | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的六個月 |
(以百萬計) | 2024 | | 2023 |
其他營業收入 | $ | 19 | | | $ | 46 | |
截至2024年6月30日的六個月中,其他營業收入與2023年同期相比有所下降,這主要是由於2023年第三季度出售深藍水資產導致中游服務收入減少。
租賃運營費用。下表顯示了截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月的租賃運營費用:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的六個月 |
| 2024 | | 2023 |
(以百萬計,英國央行每筆金額除外) | 金額 | | 根據英國央行的數據 | | 金額 | | 根據英國央行的數據 |
租賃運營費用 | $ | 509 | | | $ | 5.98 | | | $ | 392 | | | $ | 4.95 | |
與2023年同期相比,截至2024年6月30日的六個月中,租賃運營費用增加了1.17億美元,合每英國央行1.03美元。增長主要包括:(一)2023年第三季度剝離深藍水資產導致的供水服務額外費用4,700萬美元;(ii)由於兩期之間合併產量的增加而產生的約3000萬美元;(iii)1,600萬美元的油井支出增加;(iv)發電和處置相關成本的支出增加1,600萬美元,以及(v)第三季度增加800萬美元派對用水處理服務。
製作和從價税支出。下表顯示了截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月的製作和從價税支出:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的六個月 |
| 2024 | | 2023 |
(以百萬計,英國央行每筆金額除外) | 金額 | | 根據英國央行的數據 | | 石油、天然氣和液化天然氣收入的百分比 | | 金額 | | 根據英國央行的數據 | | 石油、天然氣和液化天然氣收入的百分比 |
生產税 | $ | 185 | | | $ | 2.17 | | | 4.3 | % | | $ | 179 | | | $ | 2.26 | | | 4.7 | % |
從價税 | 75 | | | 0.88 | | | 1.8 | | | 124 | | | 1.57 | | | 3.3 | |
製作和廣告從價支出總額 | $ | 260 | | | $ | 3.05 | | | 6.1 | % | | $ | 303 | | | $ | 3.83 | | | 8.0 | % |
通常,生產税與生產收入直接相關,並以當年大宗商品價格為基礎。與2023年同期相比,2024年生產税佔生產收入的百分比有所下降,這主要是由於2024年第一季度的審計結算收到了1700萬美元的退款。
除其他因素外,從價税基於去年大宗商品價格推動的房地產價值。與2023年同期相比,截至2024年6月30日的六個月從價税減少了4900萬美元,這主要是由於與2023年上半年的預期税率相比,2024年的預期從價税率有所降低。
收集、加工和運輸費用。下表顯示了截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月的收集、加工和運輸費用:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的六個月 |
| 2024 | | 2023 |
(以百萬計,英國央行每筆金額除外) | 金額 | | 根據英國央行的數據 | | 金額 | | 根據英國央行的數據 |
收集、加工和運輸 | $ | 159 | | | $ | 1.87 | | | $ | 136 | | | $ | 1.72 | |
截至2024年6月30日的六個月中,收集、加工和運輸費用與2023年同期相比有所增加,這歸因於(i)上文討論的產量增長1000萬美元,以及(ii)與某些最低產量承諾相關的額外600萬美元缺口罰款。其餘的增長是由於我們的採集、加工和運輸合同的價格波動造成的。
折舊、損耗、攤銷和增加。下表提供了截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月的折舊、損耗、攤銷和增值支出的組成部分:
| | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的六個月 |
(以百萬計,英國央行金額除外) | 2024 | | 2023 |
已探明的石油和天然氣特性的枯竭 | $ | 917 | | | $ | 791 | |
其他財產和設備的折舊和攤銷 | 23 | | | 33 | |
其他攤銷 | 4 | | | 2 | |
資產退休債務增加 | 8 | | | 9 | |
折舊、損耗、攤銷和增值 | $ | 952 | | | $ | 835 | |
每個英國央行的石油和天然氣資產耗盡率 | $ | 10.77 | | | $ | 9.99 | |
每個英國央行的折舊、損耗、攤銷和增加 | $ | 11.18 | | | $ | 10.54 | |
與2023年同期相比,截至2024年6月30日的六個月中,已探明石油和天然氣資產的枯竭量增加了1.26億美元,這主要是由於(i)6,600萬美元是由於Viper收購GRP的租賃成本和儲備增加而導致的;(ii)6,000萬美元來自產量的增長。
一般和管理費用。下表顯示了截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月的一般和管理費用:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的六個月 |
| 2024 | | 2023 |
(以百萬計,英國央行每筆金額除外) | 金額 | | 根據英國央行的數據 | | 金額 | | 根據英國央行的數據 |
一般和管理費用 | $ | 59 | | | $ | 0.69 | | | $ | 50 | | | $ | 0.63 | |
基於股票的非現金薪酬 | 33 | | | 0.39 | | | 27 | | | 0.34 | |
一般和管理費用總額 | $ | 92 | | | $ | 1.08 | | | $ | 77 | | | $ | 0.97 | |
截至2024年6月30日的六個月中,一般和管理費用與2023年同期相比有所增加,這主要是由於額外的(i)600萬澳元的慈善捐款,(ii)400萬美元的律師費,主要與美國證券交易委員會的某些文件有關,包括我們發行的Viper A類普通股和各種訴訟事項,以及(iii)由於員工人數增加和年度薪酬調整而產生的300萬美元薪酬和福利成本。這些增長被減少的400萬美元專業費用部分抵消。
其他運營成本和開支。下表顯示了截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月的其他運營成本和支出:
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| 截至6月30日的六個月 |
(以百萬計) | 2024 | | 2023 |
合併和整合費用 | $ | 15 | | | $ | 10 | |
其他運營費用 | $ | 33 | | | $ | 66 | |
截至2024年6月30日的六個月的合併和整合費用包括與即將進行的Endeavor收購的股東投票和監管審查程序相關的成本。截至2023年6月30日的六個月的合併和整合費用包括收購拉里奧產生的800萬美元法律和諮詢費用以及與2022年收購相關的200萬美元成本。
有關即將進行的奮進收購的更多詳情,請參閲附註16——Endeavor Energy Resources,LP對合並財務報表簡明附註的收購。
截至2024年6月30日的六個月中,其他運營費用與2023年同期相比有所減少,這主要是由於2023年第三季度出售深藍水資產導致中游服務成本降低。
衍生工具。下表顯示了截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月中,衍生工具的淨收益(虧損)和衍生工具結算的淨現金收益(付款):
| | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的六個月 |
(以百萬計) | 2024 | | 2023 |
衍生工具的收益(虧損),淨額 | $ | (30) | | | $ | (282) | |
結算時收到(支付)的淨現金 | $ | (32) | | | $ | (38) | |
截至2024年6月30日的六個月中,衍生工具虧損與2023年同期相比有所減少,這主要反映了我們的天然氣合約價值的增加,這是由於天然氣市場價格與合約價格相比有所下降。有關我們的衍生工具的更多詳細信息,請參閲附註12——合併財務報表簡明附註的衍生品。
其他收入(支出)。下表顯示了截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月的其他收入和支出:
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| 截至6月30日的六個月 |
(以百萬計) | 2024 | | 2023 |
利息支出,淨額 | $ | (83) | | | $ | (93) | |
其他收入(支出),淨額 | $ | (2) | | | $ | 28 | |
| | | |
清償債務的收益(虧損) | $ | 2 | | | $ | (4) | |
股權投資的收益(虧損),淨額 | $ | 17 | | | $ | 30 | |
截至2024年6月30日的六個月中,利息支出淨額與2023年同期相比減少了1000萬美元。下降主要包括:(i)利息收入增加7400萬美元,減少了利息支出;(ii)增加了2900萬美元的資本化利息成本,從而減少了利息支出;(iii)由於2024年上半年平均未償借款減少,循環信貸額度的利息支出減少了1200萬美元。這些減少在很大程度上被以下因素所抵消:(i)優先票據利息支出增加7,300萬美元,主要與2023年第四季度發行的2024年4月票據和Viper的7.375%優先票據的發行有關;(ii)主要與我們的過渡融資以及較小程度上與我們的定期貸款相關的債務發行成本的攤銷增加了3200萬美元。
有關未償借款的更多詳情,請參閲附註8——合併財務報表簡明附註的債務。
截至2023年6月30日的六個月的淨收益(支出)包括出售Gray Oak股權法投資的5300萬美元收益,詳見合併財務報表簡明附註的附註4——收購和剝離。
所得税準備金(受益)。下表顯示了截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月的所得税準備金(優惠):
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| 截至6月30日的六個月 |
(以百萬計) | 2024 | | 2023 |
所得税(受益)準備金 | $ | 475 | | | $ | 372 | |
與2023年同期相比,我們截至2024年6月30日的六個月所得税準備金的變化主要是由於税前收入的增加,主要是由於石油和液化天然氣收入的增加,以及上文討論的運營費用和其他收入(支出)的變化。有關所得税支出的進一步討論,請參閲合併財務報表簡明附註的附註11——所得税。
流動性和資本資源
現金來源和用途概述
從歷史上看,我們的主要流動性來源包括運營現金流、公開募股收益、循環信貸額度下的借款、發行優先票據和出售非核心資產的收益。我們資本的主要用途是收購、開發和勘探石油和天然氣財產,償還債務和向股東返還資本。截至2024年6月30日,我們的流動性約為85億美元,包括69億美元的獨立現金和現金等價物以及信貸額度下的16億美元可用資金。2024年8月2日,我們終止了先前可用的未提取的5億美元b批貸款。因此,除了我們的獨立現金和信貸額度外,根據定期貸款協議的A批貸款,我們目前還有10億美元的可用資金,用於為即將進行的Endeavor收購的現金對價提供資金。如下所述,我們修訂後的2024年資本預算為23.5億美元至24.5億美元,這不包括即將進行的奮進收購。截至2024年6月30日,我們在2026年之前沒有債務到期日。
未來的現金流受許多變量的影響,包括石油和天然氣的生產水平以及大宗商品價格的波動。此外,要更全面地開發我們的房產,將需要大量的額外資本支出。我們大宗商品的價格主要由當前的市場狀況、區域和全球經濟活動、天氣和其他可變因素決定。正如第一部分第1A項進一步討論的那樣,這些因素是我們無法控制的,難以預測。我們截至2023年12月31日止年度的10-k表年度報告中的風險因素。為了緩解這種波動性,我們與許多金融機構簽訂了衍生品合約,這些機構都是我們信貸額度的參與者,以經濟地對衝我們預計的未來原油和天然原油的一部分
天然氣產量,詳見附註12——合併財務報表簡明附註的衍生品和第3項。關於市場風險的定量和定性披露——大宗商品價格風險。我們的套期保值活動水平和所用金融工具的期限取決於我們所需的現金流保護、可用的對衝價格、資本計劃的規模和運營策略。
現金流
我們截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月的現金流如下所示:
| | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的六個月 |
| 2024 | | 2023 |
| (以百萬計) |
由(用於)經營活動提供的淨現金 | $ | 2,863 | | | $ | 2,938 | |
由(用於)投資活動提供的淨現金 | (1,200) | | | (1,874) | |
由(用於)融資活動提供的淨現金 | 4,663 | | | (1,207) | |
現金淨增加(減少) | $ | 6,326 | | | $ | (143) | |
運營活動
截至2024年6月30日的六個月中,運營現金流與2023年同期相比減少的主要原因是:(i)我們的現金運營支出(不包括購買的石油支出)增加了約7,800萬美元;(ii)由於其他營運資金餘額的波動,減少了約3.67億美元,這主要是由於收取應收所得税、應收賬款和應付賬款付款的時機(iii)2.06億美元現金繳納的税款。總收入增加4.5億美元(不包括購買的石油的銷售)和(ii)額外的7400萬美元利息收入部分抵消了這些增長。有關我們收入和支出的重大變化的討論,請參見 “—運營業績”。
投資活動
在截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月中,我們用於投資活動的大部分淨現金用於與我們的開發計劃以及購買石油和天然氣物業(包括2023年第一季度收購拉里奧)相關的鑽探和完工費用。
資本支出活動
在指定期間,我們的資本支出不包括收購和權益法投資(按現金計算)如下:
| | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的六個月 |
| 2024 | | 2023 |
| (以百萬計) |
石油和天然氣資產的鑽探、完井和非運營增建 (1) | $ | 1,165 | | | $ | 1,215 | |
為石油和天然氣資產增建基礎設施 | 76 | | | 88 | |
增加中游資產 | 5 | | | 65 | |
總計 | $ | 1,246 | | | $ | 1,368 | |
(1) 有關在截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月和六個月內鑽探並投入生產的油井的更多詳細信息,請參閲上面的 “——交易和最新進展——上游業務”。
融資活動
在截至2024年6月30日的六個月中,融資活動提供的淨現金主要歸因於2024年4月票據發行的55億美元收益和Viper的A類普通股公開發行所得的4.51億美元收益。這些現金流入被(i)支付給股東的9億美元股息,(ii)支付給非控股權益的9,800萬美元股息,(iii)主要與2024年4月票據、定期貸款協議和過渡融資相關的9,300萬美元債務發行成本,(iv)扣除借款後的8,600萬美元信貸額度還款,(v)作為股票回購一部分的4200萬美元回購計劃,以及(iv)為既得員工股票獎勵的預扣税款支付的3700萬美元現金。
在截至2023年6月30日的六個月中,用於融資活動的淨現金主要歸因於(i)作為股票和單位回購計劃一部分的7.1億美元回購,(ii)向股東支付的6.92億美元股息,(iii)為退還某些優先票據的未償本金支付的1.34億美元,以及(iv)5900萬美元的非控股權益分配。扣除還款額後,信貸額度下的額外4.15億美元借款部分抵消了這些現金流出。
資本資源
我們的營運資金需求主要由我們的現金和現金等價物以及循環信貸額度下的可用借款支持。我們可以利用循環信貸額度來滿足短期現金需求,或者發行債務或股權證券,作為我們長期流動性和資本管理計劃的一部分,併為即將進行的Endeavor收購提供資金。此外,A批貸款和2024年4月票據的淨收益也可用於為即將進行的Endeavor收購的現金部分提供資金。由於我們有其他選擇,我們認為我們的短期和長期流動性不僅足以為我們當前的業務提供資金,而且足以為我們的短期和長期資本需求提供資金。
在我們推行業務和財務戰略時,我們會定期考慮哪些資本資源,包括現金流以及股權和債務融資,可用於履行我們未來的財務義務、計劃中的資本支出活動和流動性需求。我們未來增加探明儲量和產量的能力將高度依賴於我們可用的資本資源。資本、金融和/或信貸市場的任何長期波動和/或不利的宏觀經濟條件都可能限制我們獲得資本的渠道或增加我們的資本成本,或者使我們無法以我們可接受的條件或根本無法獲得資本。
循環信貸額度和其他債務工具
截至2024年6月30日,我們的債務,包括Viper的債務,包括總計約120億美元的優先票據未償本金和循環信貸額度下的未償借款總額為1.77億美元。
截至2024年6月30日,我們的信貸協議下的最大可用信貸額度為16億美元,沒有未償借款,16億美元可用於未來借款。我們的信貸協議將於2028年6月2日到期,根據信貸協議中規定的條款,我們可能會將其進一步延期一年。待處理的Endeavor收購完成後,我們的信貸協議下的最大可用信貸額度將增加到25億美元。
截至2024年6月30日,定期貸款協議下的最大可用信貸額度為15億美元,沒有未償借款,15億美元可用於未來借款。我們的定期貸款協議在A批貸款截止日期週年紀念日和b批貸款截止日期兩週年之日到期。2024年8月2日,我們終止了未提取的b批貸款,根據定期貸款協議的A批貸款,目前有10億美元可用於未來的借款。
2024年6月4日,我們終止了未提取的過渡資金,並在截至2024年6月30日的三個月和六個月中分別記錄了1,900萬美元和2,800萬美元的額外利息支出,這與橋樑融資產生的債務發行成本的攤銷和核銷有關。
2024年4月票據的發行
2024年4月18日,我們發行了2024年4月票據,淨收益為55億美元,將用於為即將進行的Endeavor收購的部分現金對價提供資金。
毒蛇的信貸協議
經修訂的毒蛇信貸協議將於2028年9月22日到期,根據Viper LLC的石油和天然氣儲量及其他因素,其最高信貸額度為20億美元,借款基礎為13億美元,選定承諾金額為8.5億美元。截至2024年6月30日。Viper信貸協議有1.77億美元的未償借款和6.73億美元可用於未來借款。
有關我們截至2024年6月30日的債務的更多討論,請參閲附註8——合併財務報表簡明附註的債務。
資本要求
除了 “——交易和近期發展——上游業務” 中討論的未來運營費用和營運資金承諾外,我們的主要短期和長期流動性需求(不包括Viper的需求)主要包括(i)資本支出,(ii)循環信貸協議和優先票據的本金和利息支付,(iii)其他合同義務的支付,(iv)用於支付股息和證券回購的現金,以及(v)現金部分正在進行的 Endeavor 收購的對價。
2024 年資本支出計劃
我們的董事會已批准將2024年的鑽探、中游、基礎設施和環境資本預算增加約23.5億美元至24.5億美元,其中不包括即將進行的Endeavor收購。我們估計,在這些支出中,大約:
•21.5億至22.3億美元將主要用於在米德蘭北部和特拉華州南部盆地的運營和非運營租賃面積上鑽探總量275至290口(淨額為259至273口)水平井,並完成總量為310至330口(淨額285至304口)水平井,平均橫向長度約為11,800英尺;
•大約2億至2.2億美元將用於基礎設施和中游支出,不包括任何租賃權和礦產權益收購的成本。
我們的資本支出的金額和時間在很大程度上是自由決定的,在我們的控制範圍內。我們可以根據各種因素選擇推遲部分計劃中的資本支出,包括但不限於我們的鑽探活動的成功、石油和天然氣的現行和預期價格、必要設備、基礎設施和資本的可用性、所需的監管許可和批准的獲得和時間、季節性條件、鑽探和收購成本以及其他利益所有者的參與水平。我們目前正在運營 10 臺鑽機和三名完井人員。我們將繼續監控大宗商品價格和整體市場狀況,並可以調整鑽機節奏和資本支出預算,以應對大宗商品價格和整體市場狀況的變化。
2024 年 4 月票據的利息
2024年4月18日,我們發行了2024年4月票據的總本金額為55億美元,詳見附註8——債務。因此,我們預計,2024年4月票據的未來現金利息成本將增加約1.52億美元,2025年至2026年的累計現金利息成本為6.07億美元,2027年至2028年的累計現金利息成本為5.41億美元,在2029年至2064年期間累計產生47億美元。
資本承諾回報
從 2024 年第一季度開始,我們董事會已批准通過股票回購計劃下的回購、基礎分紅和可變股息,將至少 50% 的資本承諾從自由現金流的 75% 中返還給股東。我們剩餘的自由現金流將主要用於減少債務。2024 年 8 月 1 日,我們董事會宣佈 2024 年第二季度的合併基本股息和可變股息為普通股每股 2.34 美元。
自由現金流是一項非公認會計準則財務指標。正如我們所使用的那樣,自由現金流是指在營運資本變動超過現金資本支出和我們確定的其他調整之前,來自運營活動的現金流。我們認為,自由現金流對投資者很有用,因為它提供了一種衡量標準,可以持續比較不同時期內來自運營活動的現金流以及石油和天然氣資產的增建。
自股票回購計劃啟動以來,截至2024年8月2日,我們共回購了1930萬股普通股,總成本為24億美元,不包括消費税。在遵守監管限制和本報告其他部分討論的其他因素的前提下,我們打算繼續根據本回購計劃購買股票,可用資金主要來自運營和資產出售等流動性事件,同時保持足夠的流動性來為資本支出計劃提供資金,但是,股票回購計劃由董事會自行決定,可以隨時修改、終止或暫停。參見附註9——合併財務報表簡明附註的股東權益和每股收益(虧損)。
擔保人財務信息
Diamondback E&P是管理未償還擔保優先票據的契約下的唯一擔保人。
擔保是 “全額和無條件的”,正如第S-X條規則第3-10(b)(3)條中使用的那樣,除非在擔保優先票據契約中規定的某些情況下,此類擔保將被解除或終止,例如,除某些例外情況外,(i)如果Diamondback E&P(或其全部或基本上全部資產)被出售或處置,(ii)Diamondback E&P 不再是某些其他債務的擔保人或以其他方式承擔的義務人,以及 (iii) 與任何違約行為有關的、法律的違約或滿足及解除有關契約。
Diamondback E&P對有擔保優先票據的擔保為優先無抵押債務,其未來任何次級債務的受付權排在優先地位,在支付權上與其所有現有和未來的優先債務,包括其循環信貸額度下的債務,實際上從屬於其現有和未來的任何有擔保債務,但以擔保此類債務的抵押品的價值為限。
根據美國破產法或州欺詐性轉讓或運輸法,針對Diamondback E&P的擔保優先票據持有人的權利可能會受到限制。每項擔保都包含一項條款,旨在將Diamondback E&P的責任限制為其可能承擔的最大金額,而不會導致其擔保義務的產生為欺詐性運輸工具。但是,無法保證法院在確定Diamondback E&P的最大責任時將採用什麼標準。此外,該條款可能無法有效保護擔保免因欺詐性運輸法而失效。有可能撤銷全部擔保,在這種情況下,全部責任可能會消失。
下表彙總了母公司Diamondback Energy, Inc. 和作為擔保子公司的Diamondback Energy, Inc. 和作為擔保子公司的Diamondback Energy, Inc. 在扣除(i)母公司與擔保子公司之間的公司間交易和餘額,以及(ii)任何非擔保子公司的收益和投資權益後,合併後的財務信息。該信息是根據美國證券交易委員會第S-X條例第13-01條的要求提供的。財務信息不一定表示擔保子公司作為獨立實體運營的經營業績或財務狀況。
| | | | | | | | | | | |
| 2024年6月30日 | | 2023 年 12 月 31 日 |
資產負債表摘要: | (以百萬計) |
資產: | | | |
流動資產 | $ | 7,514 | | | $ | 1,269 | |
財產和設備,淨額 | $ | 20,928 | | | $ | 20,780 | |
其他非流動資產 | $ | 37 | | | $ | 28 | |
負債: | | | |
流動負債 | $ | 1,854 | | | $ | 1,974 | |
公司間應付賬款,非擔保子公司 | $ | 2,269 | | | $ | 2,217 | |
長期債務 | $ | 10,967 | | | $ | 5,544 | |
其他非流動負債 | $ | 2,985 | | | $ | 2,835 | |
| | | | | |
| 截至2024年6月30日的六個月 |
運營報表摘要: | (以百萬計) |
收入 | $ | 3,738 | |
運營收入(虧損) | $ | 1,652 | |
淨收益(虧損) | $ | 1,140 | |
關鍵會計估計
與截至2023年12月31日止年度的10-k表年度報告中披露的相比,我們的重要會計估計沒有變化。
最近的會計公告
有關最近尚未通過的會計聲明(如果有),請參閲合併財務報表簡明附註中的附註2——重要會計政策摘要。
第 3 項。關於市場風險的定量和定性披露
大宗商品價格風險
我們在勘探和生產業務中的主要市場風險敞口在於適用於我們的石油和天然氣生產的定價。已實現定價主要由當前的全球原油價格和適用於我們天然氣生產的現貨市場價格驅動。幾年來,石油和天然氣生產的價格一直波動不定且不可預測。儘管最近對石油和天然氣的需求和市場價格有所增加,但我們無法預測事件,包括烏克蘭戰爭和以色列-哈馬斯戰爭的結果、更高的利率、可能導致未來價格波動的全球供應鏈中斷以及短期能源前景仍受到不確定性的影響。此外,我們獲得的生產價格取決於我們無法控制的許多其他因素。
我們使用衍生品,包括掉期、基差互換、展期互換、無成本美元、看跌期權和基差看跌期權,以減少與我們的某些石油和天然氣銷售相關的價格波動。
截至2024年6月30日,我們與大宗商品價格風險衍生品相關的淨負債衍生品頭寸為700萬美元。根據截至2024年6月30日我們大宗商品價格衍生品下的實際衍生合約交易量,與標的商品相關的遠期曲線增加10%將使淨負債頭寸增加1,300萬美元至2,000萬美元,而與標的商品相關的遠期曲線減少10%將使淨負債頭寸減少2300萬美元,至1,600萬美元的淨資產頭寸。但是,衍生工具所涵蓋產品的實際銷售價值的減少或增加將分別大幅抵消任何現金衍生品的收益或虧損。有關截至2024年6月30日的未平倉大宗商品衍生工具的更多信息,請參閲附註12——合併財務報表簡明附註的衍生品。
交易對手和客户信用風險
我們的主要信用風險敞口是由於出售我們的石油和天然氣生產所產生的應收賬款集中(截至2024年6月30日約為7.11億美元),在較小程度上是由於共同利息和其他應收賬款(截至2024年6月30日約為9,300萬美元)產生的應收賬款集中。
我們不要求客户提供抵押品,我們的重要客户因流動性問題、破產、破產或清算而未能或無法履行對我們的義務可能會對我們的財務業績產生不利影響。
聯合經營應收賬款來自向擁有我們運營油井部分權益的實體開具的賬單。這些實體參與我們的油井的主要依據是它們在我們打算鑽探的租約中的所有權。我們幾乎沒有能力控制這些實體是否會參與我們的油井。
利率風險
我們面臨的市場風險敞口與循環信貸額度下的債務利率變化以及固定利率債務公允價值的變化有關。信貸協議下的未償借款按Diamondback E&P選定的年利率計息。2024年6月30日,替代基準利率的適用利潤率在每年0.125%至1.000%之間,調整後定期SOFR的年利率從1.125%到2.000%不等,每種情況都取決於定價水平。定價水平取決於某些評級機構對我們長期優先無抵押債務的評級。我們有義務為承諾的未使用部分支付每年 0.125% 至 0.325% 的季度承諾費。我們認為,利率的重大變化不會在短期內對我們未來的收益或現金流產生重大影響。有關我們截至2024年6月30日的浮動利率債務的更多信息,請參閲附註8——合併財務報表簡明附註的債務。
從歷史上看,我們有時使用利率互換來管理(i)浮動利率日利率變動以及(ii)固定利率債務的公允價值變動的風險。截至2024年6月30日,我們簽訂了名義金額為12億美元的利率互換協議,以管理2029年12月之前由於市場利率變化而導致的固定利率優先票據公允價值變動的影響。我們根據三個月的SOFR加2.1865%為這些掉期支付平均浮動利率,並從交易對手那裏獲得3.50%的固定利率。截至2024年6月30日,我們的固定收款、薪資浮動利率互換淨負債為1.8億美元,加權平均浮動利率
為 6.38%。有關我們的利率互換的更多信息,請參閲附註12——合併財務報表簡明附註的衍生品。
第 4 項。控制和程序
評估披露控制和程序。在我們的首席執行官兼首席財務官的指導下,我們建立了披露控制和程序,如經修訂的《交易法》或《交易法》第13a-15(e)條和第15d-15(e)條所定義,旨在確保我們在根據《交易法》提交或提交的報告中要求披露的信息在美國證券交易委員會規則規定的時間內記錄、處理、彙總和報告表格。披露控制和程序還旨在確保收集此類信息並酌情傳達給管理層,包括我們的首席執行官和首席財務官,以便及時就所需的披露做出決定。在設計和評估披露控制和程序時,管理層認識到,任何控制和程序,無論設計和運作多麼完善,都只能為實現預期的控制目標提供合理的保證。此外,披露控制和程序的設計必須反映資源限制這一事實,管理層在評估可能的控制和程序相對於成本的好處時必須作出判斷。
截至2024年6月30日,根據《交易法》第13a-15(b)條,在包括首席執行官和首席財務官在內的管理層的監督和參與下,對我們的披露控制和程序的設計和運作的有效性進行了評估。根據我們的評估,我們的首席執行官兼首席財務官得出結論,截至2024年6月30日,我們的披露控制和程序是有效的。
財務報告內部控制的變化。在截至2024年6月30日的季度中,我們的財務報告內部控制沒有任何變化,這些變化對財務報告的內部控制產生了重大影響,也沒有合理地可能對財務報告內部控制產生重大影響。
第二部分。其他信息
第 1 項。法律訴訟
我們是日常業務過程中出現的各種例行法律訴訟、爭議和索賠的當事方,包括對影響天然氣和原油行業的聯邦和州法律法規的解釋、人身傷害索賠、所有權糾紛、特許權使用費糾紛、合同索賠、就業索賠、指控違反反壟斷法的索賠、與石油和天然氣勘探和開發有關的污染索賠以及環境索賠,包括涉及先前出售給第三方的資產的索賠各方,不再是我們當前業務的一部分。儘管無法肯定地預測未決訴訟、爭議或索賠的最終結果以及由此對我們的任何影響,但我們認為,如果最終作出不利裁決,這些問題都不會對我們的財務狀況、經營業績或現金流產生重大不利影響。見附註15——合併財務報表簡明附註的承付款和意外開支。
第 1A 項。風險因素
我們的業務面臨許多風險。本報告和我們在美國證券交易委員會的其他文件中討論的任何風險都可能對我們的業務、財務狀況或經營業績產生重大影響。我們目前不知道或我們目前認為不重要的其他風險和不確定性也可能對我們的業務運營、財務狀況或未來業績造成重大損害。
截至本文件提交之日,除了本報告其他部分討論的因素外,我們仍受先前在第一部分第1A項中披露的風險因素的影響。我們於2024年2月22日向美國證券交易委員會提交的截至2023年12月31日的10-k表年度報告以及我們隨後向美國證券交易委員會提交的文件中的風險因素。與截至2023年12月31日止年度的10-k表年度報告中所述的風險因素相比,我們的風險因素沒有實質性變化。
第 2 項。未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用
股權證券的未註冊銷售
沒有。
發行人回購股票證券
截至2024年6月30日的三個月,我們的普通股回購活動如下:
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時期 | | 購買的股票總數 (1) | | 每股支付的平均價格 (2) | | 作為公開宣佈計劃的一部分購買的股票總數 | | 根據該計劃可能購買的股票的大致美元價值 (3) |
| | (以百萬美元計,每股金額除外,以千股為單位) |
2024 年 4 月 1 日-2024 年 4 月 30 日 | | — | | $ | — | | | — | | $ | 1,592 | |
2024 年 5 月 1 日-2024 年 5 月 31 日 | | 17 | | $ | 193.46 | | | — | | $ | 1,592 | |
2024 年 6 月 1 日-2024 年 6 月 30 日 | | — | | $ | — | | | — | | $ | 1,592 | |
總計 | | 17 | | $ | 193.46 | | | — | | |
(1) 包括為滿足預扣税要求而從高管處回購的17,170股普通股。此類股票在回購後立即取消並退回。
(2) 每股支付的平均價格包括為回購股票而支付的任何佣金。
(3) 2022年7月28日,我們董事會批准將普通股回購計劃從20億美元增加到40億美元,不包括消費税。股票回購計劃沒有時間限制,董事會可以隨時暫停、修改或終止。
第 5 項。其他信息
公司沒有董事或高級職員 採用 要麼 終止 在公司截至2024年6月30日的財政季度中,根據第10b5-1條的交易安排或非規則10b5-1的交易安排。
第 6 項。展品
展覽索引
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展品編號 | | 描述 |
2.1# | | 公司、Endeavor、Merger Sub I、Merger Sub II和公司代表於2024年2月11日簽訂的協議和合並計劃(就其中規定的某些部分而言)(參照公司於2024年2月12日向美國證券交易委員會提交的8-k表附錄2.1,文件編號001-35700)。 |
2.2# | | 公司、Endeavor、Merger Sub I、Merger Sub II和公司代表之間於2024年3月18日簽訂的修訂合併協議的信函協議(參照公司於2024年3月18日向美國證券交易委員會提交的8-k表附錄2.1納入,文件編號001-35700)。 |
3.1 | | 第二份經修訂和重述的公司註冊證書(參照公司於2023年6月14日向美國證券交易委員會提交的8-k表附錄3.1,文件編號001-35700)。 |
3.2 | | 公司第四次修訂和重述的章程,自2023年6月8日起通過(參照公司於2023年6月14日向美國證券交易委員會提交的8-k表附錄3.2,文件編號001-35700)。 |
4.1 | | 公司普通股的樣本證書,面值為每股0.01美元(參照公司於2012年8月20日向美國證券交易委員會提交的S-1表格註冊聲明第4號修正案附錄4.1納入,文件編號333-179502)。 |
22.1 | | 發行人和擔保子公司名單(參照公司於2021年8月5日向美國證券交易委員會提交的10-Q表附錄22.1,文件編號001-35700)。 |
31.1* | | 根據經修訂的1934年《證券交易法》頒佈的第13a-14(a)條對註冊人的首席執行官進行認證。 |
31.2* | | 根據經修訂的1934年《證券交易法》頒佈的第13a-14(a)條對註冊人的首席財務官進行認證。 |
32.1** | | 根據經修訂的1934年《證券交易法》第13a-14(b)條和《美國法典》第18編第63章第1350條頒佈的註冊人首席執行官認證。 |
32.2** | | 根據經修訂的1934年《證券交易法》頒佈的第13a-14(b)條以及《美國法典》第18編第63章第1350條對註冊人的首席財務官進行認證。 |
101 | | 以下財務信息來自公司截至2024年6月30日的季度10-Q表季度報告,格式為Inline XBRL:(i)簡明合併資產負債表,(ii)簡明合併運營報表,(iii)簡明合併股東權益變動表,(iv)簡明合併現金流量表,以及(v)合併財務報表簡明附註。 |
104 | | 封面交互式數據文件(格式為 Inline XBRL,包含在附錄 101 中)。 |
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* | 隨函提交。 |
** | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18條第1350條,作為附錄32.1和附錄32.2隨附的本10-Q表季度報告附於附錄32.1和附錄32.2中的證書,就經修訂的1934年《證券交易法》第18條而言,不應被視為註冊人 “提交”。 |
# | 根據美國證券交易委員會頒佈的S-k法規第601(a)(5)項,附表已被省略。註冊人同意根據要求向美國證券交易委員會補充提供任何遺漏的附表或附錄的副本。 |
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簽名
根據1934年《證券交易法》的要求,註冊人已正式促使經正式授權的下列簽署人代表其簽署本報告。
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| | 響尾蛇能源公司 |
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日期: | 2024年8月7日 | /s/ Travis D. Stice |
| | Travis D. Stice |
| | 首席執行官 |
| | (首席執行官) |
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日期: | 2024年8月7日 | /s/ Kaes Van't Hof |
| | Kaes Van't Hof |
| | 首席財務官 |
| | (首席財務官) |