Li-Cycle公佈2024年第二季度運營和財務業績，包括創紀錄的季度收入

亮點

•繼續與美國能源部（“DOE”）在關鍵技術、財務和法律工作流程上密切合作，以推進總收益高達3.75億美元的貸款的最終融資文件編制工作；

•2024年上半年最大的客户收入來源是一家總部位於美國的領先垂直整合電動汽車和電池製造商，在全球電動汽車市場佔有可觀的份額；

•創紀錄的季度收入為840萬美元，同比增長133％；

•銷售、一般和管理（“SGA”）支出同比下降39％，至1,530萬美元，這主要是由於公司的成本削減舉措；

•探索融資和戰略選擇以增加短期流動性；

•針對擬議的混合氫氧化物沉澱物（“MHP”）範圍的羅切斯特樞紐項目執行計劃的高級前進戰略，以及與當地市場精確的成本估算；以及

•繼續審查和優化Spoke網絡，包括將Ontario Spoke從暫停運行過渡到關閉。

安大略省多倫多（2024年8月8日）——全球領先的鋰離子電池資源回收公司Li-Cycle控股公司（紐約證券交易所代碼：LICY）（“Li-Cycle” 或 “公司”）今天公佈了截至2024年6月30日的第二季度財務業績和業務更新。

Li-Cycle總裁兼首席執行官阿賈伊·科哈爾表示：“在2024年第二季度，我們繼續與美國能源部在關鍵技術、財務和法律工作流程上密切合作，以推進就最終融資文件、其執行和滿足貸款發放先決條件達成協議。”“我們推進了Rochester Hub項目的前進戰略，並在整個業務中獲得了持續的商業吸引力，以鞏固我們作為全球領先回收合作伙伴的地位。”

融資和美國能源部貸款最新情況

Li-Cycle繼續與美國能源部在關鍵技術、財務和法律工作流程上密切合作，以推動就最終融資文件、其執行以及滿足貸款發放先決條件達成協議，包括

在提取美國能源部貸款之前，獲得公司所需的額外融資，為基礎股權出資和賬户資金需求提供資金。

此外，該公司還在探索融資和戰略替代方案，以增加短期流動性。

羅切斯特中心項目

Li-Cycle繼續對其羅切斯特樞紐項目進行全面審查，包括推進擬議的MHP範圍的項目執行計劃的未來戰略。該公司還對當地市場的成本估算進行了完善，這是其對MHP範圍的項目總成本估算評估的一部分，該估算保持不變，約為9.6億美元。

商業亮點

Li-Cycle在第二季度繼續獲得商業吸引力，專注於電動汽車電池組的加工，以利用該公司第三代輻條的處理能力。2024年第二季度，該公司全球原料中約有40％是電動汽車電池組，其前五名客户中有四個是全球最大的電動汽車原始設備製造商。

2024年上半年，Li-Cycle最大的客户收入來源是一家總部位於美國的垂直整合電動汽車和電池製造商，在全球電動汽車市場佔有可觀的份額。2024年第二季度，該公司宣佈與戴姆勒卡車北美建立回收合作伙伴關係，並擴大了其在歐洲的商業足跡，為德國Spoke提供原料。

2024 年第二季度財務業績回顧

該公司的總收入達到創紀錄的840萬美元，較2023年的360萬美元總收入增長了133％。總收入包括產品銷售收入，其中考慮了非現金公允價值定價調整的影響，以及回收服務。總收入增長主要是由於回收服務收入增加，達到320萬美元，而2023年為50萬美元。產品收入也有所增加，這主要是由於有利的公允價值定價調整為20萬美元，而去年不利的調整為170萬美元。

總銷售成本從2023年的2,020萬美元下降了4％，至1,940萬美元。總銷售成本包括歸因於產品銷售和回收服務的成本。總銷售成本的減少主要是由於產品銷售的成本下降了11％，但部分被回收服務成本的增加所抵消。由於黑人批量產量減少，歸因於產品銷售的銷售成本下降，但與維修和維護活動相關的運營成本增加部分抵消了這一下降。

銷售和收購支出從2023年的2490萬美元下降了39％，至1,530萬美元，這主要是由於自羅切斯特樞紐暫停施工以來實施的重組計劃推動的經常性人事成本減少。

其他收入從去年同期的1,090萬美元增至1,870萬美元，這主要是由於公司金融工具的有利公允價值調整被利息支出的增加所抵消。

淨虧損從2023年的3190萬美元增至820萬美元，這主要是由於銷售和收購及其他支出的減少。

調整後的 EBITDA1 虧損提高至2340萬美元，而2023年調整後的息税折舊攤銷前利潤虧損為4,130萬美元。這主要是由銷售和收購的下降、銷售成本的下降以及收入的增加被重組費用部分抵消的。

在截至2024年6月30日的六個月中，該公司的資本支出為1,540萬美元，而去年同期的資本支出為1.649億美元，這主要是由於羅切斯特樞紐的施工暫停。資本支出包括為前一時期為羅切斯特中心和德國Spoke購買的設備和建築材料所支付的款項。

資產負債表狀況

截至2024年6月30日，Li-Cycle的現金及現金等價物為5,700萬美元，而截至2024年3月31日為1.091億美元。下降的主要原因是營運資金和投資活動的變化被銷售和收購的減少部分抵消。

網絡直播和電話會議信息

美國東部時間2024年8月8日星期四上午 8:30，公司管理層將主持網絡直播和電話會議，提供業務最新情況，包括對這些業績的審查。網絡直播和電話會議的相關演示材料將在Li-Cycle網站的投資者專區公佈：https://investors.li-cycle.com/overview/default.aspx

投資者可以通過純音頻網絡直播或通過以下撥入號碼收聽電話會議直播：

國內：(800) 579-2543

國際：(203) 518-9814

1 根據美國公認會計原則，調整後的息税折舊攤銷前利潤不是一項公認的衡量標準。有關調整後息税折舊攤銷前利潤如何計算以及調整後息税折舊攤銷前利潤與淨收益（虧損）對賬的説明，請參閲本新聞稿的非公認會計準則財務指標部分

參與者代碼：LICYQ224

網絡直播：https://investors.li-cycle.com

電話會議/網絡直播的重播也將在公司網站的投資者關係欄目上播出，網址為 https://investors.li-cycle.com。

Li-Cycle 控股公司簡介

Li-Cycle（紐約證券交易所代碼：LICY）是一家全球領先的鋰離子電池資源回收公司。Li-Cycle成立於2016年，主要客户和合作夥伴遍佈世界各地，其使命是回收關鍵的電池級材料，為清潔能源的未來創建國內閉環電池供應鏈。該公司利用其創新、可持續和受專利保護的Spoke & Hub Technologies™ 來回收所有不同類型的鋰離子電池。在我們的輻條或預處理設施中，我們回收電池製造廢料和報廢電池，生產黑色物質，這是一種粉末狀物質，含有多種有價值的金屬，包括鋰、鎳和鈷。在我們未來的Hub或後處理設施中，我們計劃處理黑色物質，為鋰離子電池供應鏈生產關鍵的電池級材料，包括碳酸鋰。欲瞭解更多信息，請訪問 https://li-cycle.com/。

投資者關係與媒體

路易·迪亞茲

謝爾登·德索薩

投資者關係：investors@li-cycle.com

媒體：media@li-cycle.com

運營結果摘要1

1 調整後的息税折舊攤銷前利潤是非公認會計準則財務指標，根據美國公認會計原則，沒有標準化含義。請參閲下文標題為 “非公認會計準則財務指標” 的部分，包括與美國公認會計準則類似財務指標的對賬。

2 不包括截至2024年6月30日的960萬美元限制性現金，以及截至2023年12月31日的970萬美元限制性現金。

非公認會計準則財務指標

調整後的息税折舊攤銷前利潤（虧損）

Li-Cycle根據美利堅合眾國普遍接受的會計原則（“美國公認會計原則”）報告其財務業績。該公司提到了某些非公認會計準則指標，包括調整後的息税折舊攤銷前利潤（虧損）。這些衡量標準不是美國公認的衡量標準，沒有美國公認會計原則規定的標準化含義，因此不太可能與其他公司提出的類似指標相提並論。相反，這些指標是作為額外信息提供的，目的是從管理層的角度進一步瞭解公司的經營業績，從而對這些美國公認會計原則指標進行補充。因此，不應孤立地考慮它們，也不能將其作為對根據美國公認會計原則報告的公司財務信息的分析的替代品。

Li-Cycle將調整後的息税折舊攤銷前利潤定義為折舊和攤銷前的收益、利息支出（收入）、針對不代表企業持續經營活動的項目進行調整的所得税支出（收益），以及交易的經濟影響將在未來時期的收益中反映的項目。調整涉及金融工具的公允價值損失、債務清償損失和某些非經常性費用。外匯（收益）損失不包括在調整後的息税折舊攤銷前利潤的計算中。下表提供了淨虧損與調整後息税折舊攤銷前利潤（虧損）的對賬情況。

1重組費用包括：與董事會於2024年3月25日批准的裁員相關的費用，該裁員為某些高管和非高管提供了合同解僱補助金和一次性解僱補助金；特別委員會預付費；專業費，包括因三起股東訴訟而產生的律師費，以及羅切斯特中心施工暫停後申請的機械師留置權；以及與實施現金保留計劃相關的費用。

2金融工具的公允價值收益與可轉換債務有關。

警示説明——前瞻性陳述和未經審計的業績

本新聞稿中包含的某些陳述可能被視為《1995年美國私人證券訴訟改革法》、經修訂的1933年《美國證券法》第27A條、經修訂的1934年美國證券交易法第21條以及適用的加拿大證券法所指的 “前瞻性陳述”。前瞻性陳述通常可以通過使用 “相信”、“可能”、“將”、“繼續”、“預期”、“打算”、“期望”、“應該”、“將”、“可能”、“計劃”、“潛在”、“未來”、“目標” 等詞語來識別，這些詞語可以預測或表明未來事件或趨勢，或者不是歷史問題陳述，儘管並非所有前瞻性陳述都包含這樣的識別詞。本新聞稿中的前瞻性陳述包括但不限於以下方面的陳述：在提取美國能源部貸款之前，為基礎股權出資和賬户資金需求提供資金所需的額外融資；以及Li-Cycle探索融資和戰略替代方案以增加流動性的能力。

這些陳述基於各種假設，無論本來文中是否提及，包括但不限於對Li-Cycle項目時間、範圍和成本的假設，包括暫停的項目；Li-Cycle設施的處理能力和生產；Li-Cycle採購原料和管理供應鏈風險的能力；Li-Cycle提高回收能力和效率的能力；Li-Cycle以可接受條件獲得融資的能力；Li-Cycle現金保存的成功計劃；前進的結果羅切斯特中心的戰略；Li-Cycle留住和僱用關鍵人員以及維持與客户、供應商和其他業務夥伴關係的能力；與未來訴訟結果相關的預期；總體經濟狀況；貨幣兑換和利率；薪酬成本；以及通貨膨脹。無法保證此類估計或假設會被證明是正確的，因此，實際結果或事件可能與前瞻性陳述中表達或暗示的預期存在重大差異。

提供這些前瞻性陳述的目的是幫助讀者瞭解Li-Cycle當前目標、目標、目標、戰略的某些關鍵要素

優先事項、期望和計劃，以及更好地瞭解Li-Cycle的業務和預期的運營環境。提醒讀者，此類信息可能不適合用於其他目的，也不得作為任何投資者作為擔保、保證、預測或明確的事實或概率陳述，也不得依賴這些信息。

前瞻性陳述涉及固有的風險和不確定性，其中大多數風險和不確定性難以預測，其中許多是Li-Cycle無法控制的，不能保證未來的表現。Li-Cycle認為，這些風險和不確定性包括但不限於以下方面：Li-Cycle無法按預期或根本無法按預期開發羅切斯特中心，以及其他未來項目，包括其Spoke網絡擴張項目，或者這些項目在其生產率或終端產品規格方面無法達到預期；與Li-Cycle持續經營能力相關的風險和不確定性；Li-Cycle的保險可能不承保所有責任和損害賠償；Li-Cycle'依賴有限數量的商業合作伙伴來創收；Li-Cycle未能有效修復其已發現的財務報告內部控制中的重大缺陷，或未能制定和維持適當有效的財務報告內部控制；以及可能對Li-Cycle的財務業績產生重大不利影響的訴訟或監管程序風險。這些以及與Li-Cycle業務相關的其他風險和不確定性在標題為 “第1A項” 的章節中進行了更詳細的描述。風險因素” 和 “第7項。管理層在其10-k表年度報告和標題為 “第二部分” 的章節中對財務狀況和經營業績的討論和分析——影響Li-Cycle業績的關鍵因素”。其他信息-第 1A 項。風險因素” 和 “第一部分財務信息—項目2。管理層在其向美國證券交易委員會和加拿大安大略省證券委員會提交的10-Q表季度報告中對財務狀況和經營業績——影響Li-Cycle業績的關鍵因素的討論和分析。由於這些風險、不確定性和假設，讀者不應過分依賴這些前瞻性陳述。實際結果可能與任何前瞻性陳述中包含的結果存在重大差異。

除非適用法律要求，否則Li-Cycle沒有義務更新或修改任何前瞻性陳述。不應將這些前瞻性陳述視為Li-Cycle在本新聞稿發佈之日之後的任何日期的評估。