10-Q
Q2假的0000940942--12-311.001.750.750.100.251.001.750000940942HUBG：Equipment noteeTwandTwentysix 會員2024-06-300000940942US-GAAP：B類普通會員2024-07-260000940942美國通用會計準則：普通股成員2023-12-310000940942US-GAAP：美國國債普通股會員2023-03-310000940942HUBG: 多式聯運會員2023-04-012023-06-300000940942HUBG：設備備註從兩千二十三名成員開始HUBG: equipmentnoteDueTwandTwentyeight 會員2024-01-012024-06-300000940942HUBG：兩千二十九成員的裝備註意事項SRT: 最低成員2024-06-300000940942US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2024-04-012024-06-3000009409422024-05-2300009409422024-03-310000940942US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2023-12-310000940942US-GAAP：留存收益會員2023-06-300000940942US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2023-04-012023-06-300000940942US-GAAP：B類普通會員2023-12-310000940942US-GAAP：B類普通會員2024-06-300000940942US-GAAP：普通階級成員2024-06-3000009409422023-04-012023-06-300000940942US-GAAP：信用證會員SRT: 最低成員2022-02-282022-02-280000940942HUBG：設備備註從兩千二十名成員開始HUBG：Equipment notedueTwandtyFive 會員2024-01-012024-06-300000940942US-GAAP：額外實收資本會員2022-12-310000940942美國通用會計準則：普通股成員2024-06-300000940942HUBG: IntersegmentMember2024-04-012024-06-300000940942US-GAAP：留存收益會員2024-01-012024-06-300000940942HUBG：Equipment notedueTwandtyFive 會員2024-01-012024-06-300000940942HUBG: equipmentnoteDueTwandTwentyeight 會員2024-06-300000940942US-GAAP：隔夜指數互換率成員的擔保隔夜融資利率HUBG: 信用協議會員SRT: 最低成員2022-02-282022-02-280000940942US-GAAP：美國國債普通股會員2024-01-012024-06-300000940942HUBG：Equipment noteeTwandTwentysix 會員SRT: 最大成員2024-06-300000940942HUBG：ForwardAirfinalMile收購會員2023-12-200000940942US-GAAP：美國國債普通股會員2024-04-012024-06-300000940942HUBG：兩千二十九成員的裝備註意事項HUBG：兩千二十四成員的設備説明開始發行2024-01-012024-06-300000940942HUBG: LogisticsMember2024-01-012024-06-300000940942SRT: 最低成員HUBG: equipmentnoteDueTwandTwentyeight 會員2024-06-300000940942HUBG：兩千二十九成員的裝備註意事項SRT: 最大成員2024-06-300000940942US-GAAP：美國國債普通股會員2023-04-012023-06-300000940942US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2024-06-300000940942HUBG: LogisticsMember2023-04-012023-06-3000009409422022-12-310000940942HUBG: 信用協議會員2022-02-282022-02-280000940942HUBG：Equipment noteeTwandTwentysix 會員SRT: 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會員2023-12-3100009409422024-06-300000940942US-GAAP：留存收益會員2024-06-300000940942US-GAAP：備用信用證成員2023-12-310000940942US-GAAP：普通階級成員2024-07-260000940942HUBG：ForwardAirfinalMile收購會員2024-04-012024-06-300000940942HUBG: 信用協議會員2024-01-012024-06-300000940942HUBG: 信用協議會員2022-02-280000940942HUBG：Equipment noteeTwandTwentysix 會員2024-01-012024-06-300000940942HUBG：Equipment notedueTwandTwentysevSRT: 最大成員2024-06-300000940942HUBG：ForwardAirfinalMile收購會員US-GAAP：客户關係成員2024-06-300000940942HUBG: 多式聯運會員2024-04-012024-06-300000940942HUBG: equipmentnoteDueTwandTwentyeight 會員SRT: 最大成員2024-06-300000940942US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2023-03-310000940942HUBG：設備註意事項到期兩千二十四會員SRT: 最低成員2024-06-300000940942US-GAAP：額外實收資本會員2024-06-300000940942US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2023-06-300000940942US-GAAP：普通階級成員2023-12-310000940942HUBG：設備備註從兩千十七名成員開始HUBG：設備註意事項到期兩千二十四會員2024-01-012024-06-300000940942HUBG：Equipment notedueTwandtyFive 會員2023-12-310000940942HUBG：Equipment noteeTwandTwentysix 會員HUBG：設備備註從兩千二十一名成員開始2024-01-012024-06-300000940942US-GAAP：留存收益會員2023-01-012023-06-300000940942HUBG：兩千二十九成員的裝備註意事項2024-01-012024-06-300000940942HUBG：設備註意事項到期兩千二十四會員HUBG：設備備註從兩千十九名成員開始2024-01-012024-06-300000940942HUBG：Equipment noteeTwandTwentysix 會員2023-12-310000940942HUBG：ChoptankTransport LLC 成員2024-01-012024-06-300000940942US-GAAP：隔夜指數互換率成員的擔保隔夜融資利率HUBG: 信用協議會員2022-02-282022-02-280000940942SRT: 倉庫會員2024-06-300000940942HUBG: 固定利率借款會員2023-12-310000940942HUBG：設備註意事項到期兩千二十四會員2023-12-310000940942US-GAAP：額外實收資本會員2023-12-310000940942SRT: 最大成員HUBG：Equipment notedueTwandtyFive 會員2024-06-3000009409422023-03-310000940942US-GAAP：備用信用證成員2024-06-300000940942美國通用會計準則：普通股成員2024-01-012024-06-300000940942US-GAAP：美國國債普通股會員2024-06-300000940942HUBG：設備註意事項到期兩千二十四會員HUBG：設備備註從兩千二十名成員開始2024-01-012024-06-300000940942US-GAAP：留存收益會員2023-04-012023-06-300000940942HUBG: 多式聯運會員2024-01-012024-06-300000940942HUBG: LogisticsMember2024-04-012024-06-300000940942HUBG: IntersegmentMember2024-01-012024-06-300000940942HUBG: IntersegmentMember2023-01-012023-06-300000940942US-GAAP：隔夜指數互換率成員的擔保隔夜融資利率HUBG: 信用協議會員SRT: 最大成員2022-02-282022-02-280000940942HUBG：ForwardAirfinalMile收購會員2023-12-202023-12-200000940942US-GAAP：留存收益會員2024-04-012024-06-300000940942美國公認會計準則：基準利率成員SRT: 最低成員2022-02-282022-02-280000940942HUBG：設備註意事項到期兩千二十四會員2024-06-300000940942HUBG：Equipment notedueTwandTwentysevHUBG：設備備註將於 Twothough TwentytwoMember2024-01-012024-06-300000940942US-GAAP：普通階級成員HUBG：二千二十三股回購計劃會員2023-10-310000940942US-GAAP：後續活動成員2024-07-010000940942HUBG：兩千二十九成員的裝備註意事項2024-06-300000940942美國公認會計準則：基準利率成員HUBG: 信用協議會員SRT: 最低成員2022-02-282022-02-280000940942US-GAAP：美國國債普通股會員2023-12-310000940942US-GAAP：留存收益會員2023-03-310000940942美國公認會計準則：基準利率成員SRT: 最大成員2022-02-282022-02-280000940942HUBG: equipmentnoteDueTwandTwentyeight 會員2024-01-012024-06-30HUBG: segmentxbrli: pureHUBG: 操作員utr: sqftxbrli: sharesHUBG: 容器HUBG: 拖拉機HUBG: Driversiso4217: 美元HUBG: 預告片iso4217: 美元xbrli: sharesHUBG: 承運人

 

 

美國

證券交易委員會

華盛頓特區 20549

 

表格 10-Q

 

 

☒

根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的季度報告

 

在截至的季度期間 6月30日 2024 要麼

 

☐

根據1934年《證券交易法》第13或15（d）條提交的過渡報告

 

在從到的過渡期內

委員會文件編號： 0-27754

 

HUB GROUP, INC.

（註冊人章程中規定的確切名稱）

 

 

特拉華

 

36-4007085

（公司或組織的州或其他司法管轄區）

 

（美國國税局僱主識別號）

2001 Hub 集團之路

奧克布魯克， 伊利諾伊60523

（主要行政辦公室的地址，包括郵政編碼）

(630) 271-3600

註冊人的電話號碼，包括區號

 

根據《交易法》第12（b）條註冊的證券：

每個課程的標題

 

交易符號

 

註冊的每個交易所的名稱

A類普通股，面值每股0.01美元

 

擁抱

 

納斯達克

根據該法第12（g）條註冊的證券：無

按照《證券法》第405條的定義，用複選標記表示註冊人是否是經驗豐富的知名發行人。是 ☒ 不是 ☐

根據該法第 13 條或第 15 (d) 條，如果註冊人無需提交報告，請使用複選標記註明。是的 ☐ 沒有 ☒

用勾號指明註冊人 (1) 是否在過去 12 個月內（或在要求註冊人提交此類報告的較短時間內）提交了 1934 年《證券交易法》第 13 條或第 15 (d) 條要求提交的所有報告，以及 (2) 在過去的 90 天內是否受到此類申報要求的約束。 是的 ☒ 沒有 ☐

用複選標記表明註冊人是否在過去 12 個月內（或者在要求註冊人提交此類文件的較短時間內）以電子方式提交了根據第 S-T 法規（本章第 232.405 節）第 405 條要求提交的所有交互式數據文件。 是的 ☒ 沒有 ☐

用複選標記表明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報人”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。

大型加速過濾器 ☒ 加速申報器 ☐ 非加速申報器 ☐ 小型申報公司 ☐ 新興成長型公司 ☐

如果是新興成長型公司，請用複選標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13（a）條規定的任何新的或修訂的財務會計準則。

用勾號指明註冊人是否為空殼公司（定義見《交易法》第 12b-2 條）。是的 ☐ 不是 ☒

2024 年 7 月 26 日，註冊人有 61,597,319 A類普通股的已發行股份，面值每股0.01美元，以及 574,903 b類普通股的已發行股份，面值每股0.01美元。

 


 

 

 

 

 

HUB GROUP, INC.

目錄

 

 

頁面

第一部分財務信息

3

第 1 項。財務報表

簡明合併資產負債表 — 2024 年 6 月 30 日（未經審計）和 2023 年 12 月 31 日

3

未經審計的簡明合併收益表——截至2024年和2023年6月30日的三個月零六個月

4

未經審計的簡明綜合股東權益報表——截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月和六個月

5

未經審計的簡明合併現金流量表——截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月

6

未經審計的簡明合併財務報表附註

7

第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析

13

第 3 項。關於市場風險的定量和定性披露

20

第 4 項。控制和程序

20

 

第二部分。其他信息

21

 

第 1 項。法律訴訟

21

第 1A 項。風險因素

21

第 2 項。未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用

21

第 3 項。優先證券違約

21

第 4 項。礦山安全披露

21

第 5 項。其他信息

21

第 6 項。展品

22

 

 

 

 

 

第一部分財務信息

第 1 項。財務報表

HUB GROUP, INC.

簡明的合併資產負債表

（以千計，股票金額除外）

 

6月30日

 

 

十二月三十一日

 

 

2024

 

 

2023

 

資產

（未經審計）

 

 

 

 

流動資產：

 

 

 

 

 

現金和現金等價物

$

220,247

 

 

$

187,270

 

應收賬款交易，淨額

 

583,759

 

 

 

600,197

 

應收賬款其他

 

3,771

 

 

 

3,358

 

預付税款

 

12,791

 

 

 

17,331

 

預付費用和其他流動資產

 

16,139

 

 

 

41,089

 

流動資產總額

 

836,707

 

 

 

849,245

 

 

 

 

 

 

 

限制性投資

 

21,044

 

 

 

20,763

 

財產和設備，淨額

 

759,779

 

 

 

791,692

 

使用權資產-經營租賃

 

196,465

 

 

 

210,742

 

使用權資產-融資租賃

 

1,538

 

 

 

2,522

 

其他無形資產，淨額

 

248,391

 

 

 

304,607

 

善意

 

771,894

 

 

 

733,695

 

其他非流動資產

 

22,885

 

 

 

22,781

 

總資產

$

2,858,703

 

 

$

2,936,047

 

 

 

 

 

 

 

負債和股東權益

 

 

 

 

 

流動負債：

 

 

 

 

 

應付賬款交易

$

325,569

 

 

$

349,378

 

應付賬款其他

 

24,143

 

 

 

14,471

 

應計工資單

 

29,429

 

 

 

21,731

 

應計其他

 

111,874

 

 

 

121,253

 

租賃負債-經營租賃

 

40,142

 

 

 

44,690

 

租賃負債-融資租賃

 

805

 

 

 

1,579

 

長期債務的當前部分

 

103,192

 

 

 

105,108

 

流動負債總額

 

635,154

 

 

 

658,210

 

 

 

 

 

 

 

長期債務

 

209,875

 

 

 

245,574

 

其他非流動負債

 

53,213

 

 

 

55,287

 

租賃負債-經營租賃

 

163,669

 

 

 

177,699

 

租賃負債-融資租賃

 

664

 

 

 

865

 

遞延税

 

154,998

 

 

 

163,767

 

 

 

 

 

 

 

股東權益：

 

 

 

 

 

優先股，$.01面值； 2,000,000授權股份； 不2024 年和 2023 年已發行或流通的股票。

-

 

 

-

 

普通股

 

 

 

 

 

A 級：$.01面值； 97,337,700授權股份； 72,303,2282024 年發行的股票以及 75,524,1892023 年發行的股票； 61,653,0032024 年已發行的股票以及 62,200,9212023 年流通的股票。

 

723

 

 

 

755

 

B 類：$.01面值； 662,300授權股份； 574,9032024 年和 2023 年已發行和流通的股票。

 

6

 

 

 

6

 

額外的實收資本

 

211,346

 

 

 

209,830

 

留存收益

 

1,989,600

 

 

 

1,949,110

 

累計其他綜合虧損

 

(200

)

 

 

(129

)

庫存股；按成本計算， 10,650,2252024 年的股票以及 13,323,2682023 年的股票。

 

(560,345

)

 

 

(524,927

)

股東權益總額

 

1,641,130

 

 

 

1,634,645

 

負債總額和股東權益

$

2,858,703

 

 

$

2,936,047

 

參見未經審計的簡明合併財務報表附註。

3

 

HUB GROUP, INC.

未經審計的簡明合併報表

收入和綜合收入

（以千計，每股金額除外）

 

 

三個月已結束

 

 

六個月已結束

 

 

6月30日

 

 

6月30日

 

 

2024

 

 

2023

 

 

2024

 

 

2023

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

營業收入

$

986,495

 

 

$

1,040,462

 

 

$

1,985,988

 

 

$

2,192,727

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

運營費用：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

購買的運輸和倉儲

 

727,236

 

 

 

763,609

 

 

 

1,467,408

 

 

 

1,630,540

 

工資和福利

 

141,856

 

 

 

141,823

 

 

 

286,352

 

 

 

279,254

 

折舊和攤銷

 

37,772

 

 

 

35,386

 

 

 

76,103

 

 

 

70,835

 

保險和索賠

 

12,639

 

 

 

11,676

 

 

 

25,257

 

 

 

24,359

 

一般和行政

 

27,877

 

 

 

26,757

 

 

 

55,111

 

 

 

52,298

 

出售資產的收益，淨額

 

(413

)

 

 

(859

)

 

 

(910

)

 

 

(4,834

)

運營費用總額

 

946,967

 

 

 

978,392

 

 

 

1,909,321

 

 

 

2,052,452

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

營業收入

 

39,528

 

 

 

62,070

 

 

 

76,667

 

 

 

140,275

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

其他收入（支出）：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

利息支出

 

(3,689

)

 

 

(3,116

)

 

 

(7,588

)

 

 

(6,086

)

利息收入

 

1,808

 

 

 

2,087

 

 

 

3,201

 

 

 

3,463

 

其他，淨額

 

(66

)

 

 

69

 

 

 

(236

)

 

 

108

 

其他支出總額，淨額

 

(1,947

)

 

 

(960

)

 

 

(4,623

)

 

 

(2,515

)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

所得税準備金前的收入

 

37,581

 

 

 

61,110

 

 

 

72,044

 

 

 

137,760

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

所得税準備金

 

8,566

 

 

 

14,605

 

 

 

15,976

 

 

 

29,475

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

淨收入

 

29,015

 

 

 

46,505

 

 

 

56,068

 

 

 

108,285

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

其他綜合收入：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

外幣折算調整

 

(63

)

 

 

44

 

 

 

(71

)

 

 

78

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

綜合收入總額

$

28,952

 

 

$

46,549

 

 

$

55,998

 

 

$

108,363

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

普通股每股基本收益

$

0.48

 

 

$

0.73

 

 

$

0.92

 

 

$

1.68

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

攤薄後的每股普通股收益

$

0.47

 

 

$

0.72

 

 

$

0.91

 

 

$

1.66

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

基本加權平均已發行股票數量

 

60,710

 

 

 

64,074

 

 

 

61,018

 

 

 

64,586

 

攤薄後的加權平均已發行股票數量

 

61,108

 

 

 

64,586

 

 

 

61,387

 

 

 

65,132

 

 

 

 

 

 

 

參見未經審計的簡明合併財務報表附註。

4

 

HUB GROUP, INC.

未經審計的股東權益簡明合併報表

（以千計，每股金額除外）

 

 

A 級和 B 級

 

 

 

 

 

 

 

 

累積的

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

普通股

 

 

額外

 

 

 

 

 

其他

 

 

 

 

 

 

 

 

股票

 

 

 

 

 

付費

 

 

已保留

 

 

全面

 

 

國庫股

 

 

 

 

 

已發行

 

 

金額

 

 

資本

 

 

收益

 

 

收入

 

 

股票

 

 

金額

 

 

總計

 

2023 年 3 月 31 日餘額

 

76,099,092

 

 

$

761

 

 

$

190,311

 

 

$

1,843,362

 

 

$

(180

)

 

 

(9,542,030

)

 

$

(375,206

)

 

$

1,659,048

 

為支付與既得獎勵相關的預扣税而投標的股票

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

(2,695

)

 

 

(212

)

 

 

(212

)

購買庫存股票

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

(1,323,425

)

 

 

(100,026

)

 

 

(100,026

)

發行限制性股票獎勵，扣除沒收後的股票

 

-

 

 

 

-

 

 

 

2,868

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

(32,507

)

 

 

(2,868

)

 

 

-

 

基於股份的薪酬支出

 

-

 

 

 

-

 

 

 

5,377

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

5,377

 

淨收入

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

46,505

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

46,505

 

外幣折算調整

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

44

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

44

 

餘額 2023 年 6 月 30 日

 

76,099,092

 

 

$

761

 

 

$

198,556

 

 

$

1,889,867

 

 

$

(136

)

 

 

(10,900,657

)

 

$

(478,312

)

 

$

1,610,736

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

餘額 2024 年 3 月 31 日

 

72,878,131

 

 

$

729

 

 

$

208,964

 

 

$

1,968,361

 

 

$

(137

)

 

 

(10,455,784

)

 

$

(555,701

)

 

$

1,622,216

 

為支付與既得獎勵相關的預扣税而投標的股票

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

(4,237

)

 

 

(178

)

 

 

(178

)

購買庫存股票

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

(179,875

)

 

 

(7,182

)

 

 

(7,182

)

對購買的庫存股徵收聯邦消費税

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

(295

)

 

 

(295

)

發行限制性股票獎勵，扣除沒收後的股票

 

-

 

 

 

-

 

 

 

(3,011

)

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

(10,329

)

 

 

3,011

 

 

 

-

 

基於股份的薪酬支出

 

-

 

 

 

-

 

 

 

5,393

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

5,393

 

已支付的股息

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

(7,604

)

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

(7,604

)

應計股息

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

(172

)

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

(172

)

淨收入

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

29,015

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

29,015

 

外幣折算調整

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

(63

)

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

(63

)

餘額 2024 年 6 月 30 日

 

72,878,131

 

 

$

729

 

 

$

211,346

 

 

$

1,989,600

 

 

$

(200

)

 

 

(10,650,225

)

 

$

(560,345

)

 

$

1,641,130

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2022 年 12 月 31 日餘額

 

76,099,092

 

 

$

761

 

 

$

192,365

 

 

$

1,781,582

 

 

$

(214

)

 

 

(9,656,044

)

 

$

(374,892

)

 

$

1,599,602

 

為支付與既得獎勵相關的預扣税而投標的股票

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

(98,209

)

 

 

(7,818

)

 

 

(7,818

)

購買庫存股票

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

(1,323,425

)

 

 

(100,026

)

 

 

(100,026

)

發行限制性股票獎勵，扣除沒收後的股票

 

-

 

 

 

-

 

 

 

(4,424

)

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

177,021

 

 

 

4,424

 

 

 

-

 

基於股份的薪酬支出

 

-

 

 

 

-

 

 

 

10,615

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

10,615

 

淨收入

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

108,285

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

108,285

 

外幣折算調整

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

78

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

78

 

餘額 2023 年 6 月 30 日

 

76,099,092

 

 

$

761

 

 

$

198,556

 

 

$

1,889,867

 

 

$

(136

)

 

 

(10,900,657

)

 

$

(478,312

)

 

$

1,610,736

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2023 年 12 月 31 日餘額

 

76,099,092

 

 

$

761

 

 

$

209,830

 

 

$

1,949,110

 

 

$

(129

)

 

 

(13,323,268

)

 

$

(524,927

)

 

$

1,634,645

 

與股票拆分相關的調整

 

(3,220,961

)

 

 

(32

)

 

 

32

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

3,220,961

 

 

 

-

 

 

 

-

 

為支付與既得獎勵相關的預扣税而投標的股票

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

(190,304

)

 

 

(8,664

)

 

 

(8,664

)

購買庫存股票

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

(767,803

)

 

 

(32,938

)

 

 

(32,938

)

對購買的庫存股徵收聯邦消費税

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

(1,765

)

 

 

(1,765

)

發行限制性股票獎勵，扣除沒收後的股票

 

-

 

 

 

-

 

 

 

(7,949

)

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

410,189

 

 

 

7,949

 

 

 

-

 

基於股份的薪酬支出

 

-

 

 

 

-

 

 

 

9,433

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

9,433

 

已支付的股息

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

(15,230

)

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

(15,230

)

應計股息

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

(348

)

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

(348

)

淨收入

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

56,068

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

56,068

 

外幣折算調整

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

(71

)

 

 

-

 

 

 

-

 

 

 

(71

)

餘額 2024 年 6 月 30 日

 

72,878,131

 

 

$

729

 

 

$

211,346

 

 

$

1,989,600

 

 

$

(200

)

 

 

(10,650,225

)

 

$

(560,345

)

 

$

1,641,130

 

 

 

參見未經審計的簡明合併財務報表附註。

5

 

HUB GROUP, INC.

未經審計的簡明合併現金流量表

（以千計）

 

 

截至6月30日的六個月

 

 

2024

 

 

2023

 

來自經營活動的現金流：

 

 

 

 

 

淨收入

$

56,068

 

 

$

108,285

 

為使淨收入與經營活動提供的淨現金保持一致而進行的調整：

 

 

 

 

 

無形資產和使用權資產的折舊和攤銷

 

99,100

 

 

 

91,474

 

使用權資產的減值

 

-

 

 

 

2,012

 

遞延税

 

(9,249

)

 

 

10,837

 

基於非現金股份的薪酬支出

 

9,433

 

 

 

10,615

 

出售資產的收益，淨額

 

(910

)

 

 

(4,834

)

扣除收購後的運營資產和負債的變化：

 

 

 

 

 

限制性投資

 

(281

)

 

 

(2,197

)

應收賬款，淨額

 

15,784

 

 

 

103,270

 

預付税款

 

4,537

 

 

 

1,729

 

預付費用和其他流動資產

 

19,697

 

 

 

17,469

 

其他非流動資產

 

(1,503

)

 

 

(1,899

)

應付賬款

 

(14,270

)

 

 

(55,085

)

應計費用

 

(6,542

)

 

 

(47,700

)

非流動負債

 

(21,399

)

 

 

(12,595

)

經營活動提供的淨現金

 

150,465

 

 

 

221,381

 

 

 

 

 

 

 

來自投資活動的現金流：

 

 

 

 

 

出售設備的收益

 

5,750

 

 

 

15,135

 

購買財產和設備

 

(31,255

)

 

 

(65,635

)

收購，扣除獲得的現金

 

3,701

 

 

 

108

 

用於投資活動的淨現金

 

(21,804

)

 

 

(50,392

)

 

 

 

 

 

 

來自融資活動的現金流：

 

 

 

 

 

償還長期債務

 

(53,233

)

 

 

(56,191

)

購買庫存股票

 

(32,938

)

 

 

(100,026

)

已支付的股息

 

(15,230

)

 

 

-

 

為支付預扣税而預扣的股票

 

(8,664

)

 

 

(7,818

)

融資租賃付款

 

(1,217

)

 

 

(1,501

)

發行債務的收益

 

15,618

 

 

 

50,289

 

用於融資活動的淨現金

 

(95,664

)

 

 

(115,247

)

 

 

 

 

 

 

匯率變動對現金和現金等價物的影響

 

(20

)

 

 

45

 

 

 

 

 

 

 

現金和現金等價物的淨增長

 

32,977

 

 

 

55,787

 

期初的現金和現金等價物

 

187,270

 

 

 

286,642

 

期末現金和現金等價物

$

220,247

 

 

$

342,429

 

 

 

 

 

 

 

已支付現金的補充披露：

 

 

 

 

 

已付利息

$

7,413

 

 

$

6,688

 

已繳所得税，淨額

$

20,684

 

 

$

14,410

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

參見未經審計的簡明合併財務報表附註。

6

 

HUB GROUP, INC.

未經審計的精簡附註

合併財務報表

 

注意事項 1。中期財務報表

我們隨附的Hub Group, Inc.（“公司”、“Hub”、“我們” 或 “我們的”）未經審計的簡明合併財務報表是根據美國證券交易委員會的規章制度編制的。根據這些細則和條例，年度財務報表中通常包含的某些信息和腳註披露被省略。但是，我們認為，此處包含的披露足以使所提供的信息不具有誤導性。

我們認為，財務報表反映了公允列報我們截至2024年6月30日的財務狀況以及截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月和六個月的經營業績所必需的所有重大調整（僅包括正常的經常性調整）。

這些未經審計的簡明合併財務報表及其附註應與我們在截至2023年12月31日止年度的10-k表年度報告（“2023 10-K”）中包含的合併財務報表及其附註一起閲讀。中期經營業績不一定表示全年業績的預期，部分原因是季節性因素。

2024年1月4日，公司宣佈對公司的A類和b類普通股進行二比一的股票分割。股票拆分是以每股已發行股票再分配一股A類股票的形式實施的。股票拆分的記錄日期是截至2024年1月16日營業結束之日。公司增發股份的分配日期為2024年1月26日。由於股票拆分，授權股票的數量保持不變。此外，普通股的每股面值保持不變。我們的簡明合併資產負債表、簡明合併損益表和綜合收益表、簡明合併股東權益表和相關腳註披露中的所有其他股份金額都經過調整和列報，就好像股票拆分是在報告的最早時期進行的。

2024 年 2 月 22 日，董事會宣佈季度現金分紅為 $0.125 公司A類和b類普通股的每股。股息於2024年3月27日支付給截至2024年3月8日的登記股東。2024 年 5 月 23 日，董事會宣佈季度現金分紅為 $0.125 公司A類和b類普通股的每股。股息於2024年6月26日支付給截至2024年6月7日的登記股東。季度現金分紅的申報和支付須經董事會全權酌情批准，並遵守適用的法律法規。

2023 年 10 月，董事會批准最多購買 $250 根據股票回購計劃，我們的A類普通股中有數百萬股。在截至2024年6月30日的季度中，我們購買了 179,875 股票價格約為 $7 百萬。在截至2024年6月30日的六個月中，我們購買了 767,803 股票價格約為 $33 百萬。

由於我們的簡明合併資產負債表和簡明合併股東權益表的列報方式發生了變化，某些去年的金額已重新歸類，以符合本年度的列報方式。

注意事項 2。每股收益

以下是我們每股收益的對賬表（以千計，每股數據除外）：

 

截至6月30日的三個月

 

 

截至6月30日的六個月

 

 

2024

 

 

2023

 

 

2024

 

 

2023

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

基本和攤薄後每股收益的淨收益

$

29,015

 

 

$

46,505

 

 

$

56,068

 

 

$

108,285

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

加權平均已發行股票——基本

 

60,710

 

 

 

64,074

 

 

 

61,018

 

 

 

64,586

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

限制性股票的攤薄效應

 

398

 

 

 

512

 

 

 

369

 

 

 

546

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

加權平均已發行股票——攤薄

 

61,108

 

 

 

64,586

 

 

 

61,387

 

 

 

65,132

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

每股收益-基本

$

0.48

 

 

$

0.73

 

 

$

0.92

 

 

$

1.68

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

每股收益——攤薄

$

0.47

 

 

$

0.72

 

 

$

0.91

 

 

$

1.66

 

 

7

 

注意事項 3。收購

遠航最後一英里收購

開啟 2023年12月20日，我們收購了 100Forward Air Final Mile（“FAFM”）股權的百分比。FaFm在美國各地提供住宅最後一英里送貨服務和大型大件貨物的安裝，重點是電器。該交易的總對價為 $257.2 百萬。$260.9 2023 年 12 月以現金支付了百萬美元，而 $3.7 作為收盤後淨營運資金調整的一部分，賣方在2024年第二季度收到了100萬英鎊。自收購之日起，FaFM的財務業績已包含在我們的物流板塊中。

此次收購FaFM擴大了我們的最後一英里服務，將設備的交付和安裝包括在內。FaFm通過非資產商業模式提供住宅最後一英里送貨服務, 與網絡合作 350 全國各地的承運人。

收購FaFM的初始會計不完整，因為在估值專家的支持下，我們正在完成收購淨資產的公允市場價值計算。根據截至2024年6月30日的季度公允市場價值計算中納入的精細輸入，我們估計無形資產的公允價值總額為美元94.7 截至 2023 年 12 月 20 日，百萬人。這代表一個 $39.8 與無形資產的初始估計公允價值相比減少了百萬美元，並導致商譽相應增加。在公允市場價值分析完成之前，與收購FaFM相關的簡明合併財務報表中記錄的金額是初步的，計量期仍未結束。

下表彙總了截至收購之日收購資產和承擔的負債總對價的初步分配（以千計）：

 

2023年12月20日

 

應收賬款交易

$

28,355

 

預付費用和其他流動資產

 

2,305

 

財產和設備

 

2792

 

使用權資產-經營租賃

 

15,258

 

其他無形資產

 

94,700

 

善意

 

142,122

 

其他資產

 

173

 

收購的資產總額

$

285,705

 

 

 

 

應付賬款交易

$

155

 

應付賬款其他

 

2,298

 

應計工資單

 

1,271

 

應計其他

 

9,488

 

租賃負債——短期經營租賃

 

5,697

 

其他長期負債

 

19

 

租賃負債——長期經營租賃

 

9,560

 

承擔的負債總額

$

28,488

 

 

 

 

總對價，淨額

$

257,217

 

 

 

 

已付現金，淨額

$

257,217

 

根據ASC 805 “業務合併”，FaFM的收購被視為收購業務組合。收購的資產和承擔的負債按截至2023年12月20日的估計公允價值記錄在隨附的簡明合併資產負債表中，剩餘的未分配收購價格記為商譽。FaFM收購中確認的商譽主要歸因於收購業務的潛在擴張和未來發展。

此類股權收購不會繼承税收歷史和屬性，但是，此次收購中確認的商譽和其他無形資產將在一段時間內完全免税 15 年份。

8

 

截至收購之日，上表所列的 “其他無形資產” 的組成部分是初步的，尚待所收購無形資產的公平市場估值最終確定。這些組成部分的金額如下（以千計）：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

估計的

 

 

 

 

累積的

 

 

餘額為

 

有用

 

金額

 

 

攤銷

 

 

2024年6月30日

 

生活

客户關係

$

92,500

 

 

$

3,854

 

 

$

88,646

 

13年份

開發的技術

$

1,200

 

 

$

325

 

 

$

875

 

2年份

獨立服務提供商網絡

$

1,000

 

 

$

542

 

 

$

458

 

1年

上述無形資產使用直線法攤銷。與本次收購相關的攤銷費用為美元1.7 百萬和美元4.3 在截至2024年6月30日的三個月和六個月中，分別為百萬美元。無形資產的剩餘加權平均使用壽命約為 12.25 年份。

未來五年與FaFM相關的攤銷費用預計將如下（以千計）：

 

總計

 

2024 年（年度剩餘時間）

$

4,316

 

2025

 

7,690

 

2026

 

7,115

 

2027

 

7,115

 

2028

 

7,115

 

自2023年12月20日收購之日起，FAFM的實際業績已包含在我們的簡明合併財務報表中。 以下未經審計的簡要合併經營業績顯示了FaFM的影響，就好像它已於2023年1月1日被收購一樣（以千計，每股金額除外）：

 

三個月已結束

 

 

六個月已結束

 

 

2023年6月30日

 

 

2023年6月30日

 

收入

$

1,109,022

 

 

$

2,330,644

 

淨收入

$

46,953

 

 

$

108,767

 

每股收益

 

 

 

 

 

基本

$

0.73

 

 

$

1.68

 

稀釋

$

0.73

 

 

$

1.67

 

上述期間未經審計的簡要合併業績是使用收購會計方法編制的，基於Hub和FaFM的歷史財務信息。對歷史財務信息進行了調整，以使預計調整生效，這些調整是：（i）直接歸因於收購，（ii）事實上可支持，（iii）預計將對合並業績產生持續影響。未經審計的預計簡要合併業績不一定表明如果我們在2023年1月1日完成對FaFM的收購，我們的簡明合併經營業績將達到什麼水平。

 

備註 4.分部報告

我們有 二 可報告的細分市場：多式聯運和運輸解決方案（“ITS”）和物流，主要基於每個細分市場提供的服務。我們的智能交通部門包括我們的輕資產業務線：多式聯運和專用卡車運輸。我們的物流部門包括我們的非資產業務領域：託管運輸、卡車經紀、最後一英里、合併、倉儲和配送。

9

 

多式聯運和運輸解決方案。我們的多式聯運和運輸解決方案部門提供高服務、全國範圍的門到門多式聯運，通過將鐵路運輸與當地卡車運輸相結合，為橫貫大陸和當地的航道提供價值、能見度和可靠性。該細分市場包括我們的卡車運輸業務，該業務為客户提供本地取件和送貨（稱為 “拖運”），以及使用專門滿足其需求的設備提供優質的本地和區域卡車運輸。我們安排客户的貨物運送到我們的大約 5萬個 容器。我們與鐵路公司簽訂合同，為鐵路終點站之間的長途運輸提供運輸。出發地或目的地與鐵路終點站之間的拖運由我們自己的卡車運輸業務和與我們簽訂合同的第三方提供。我們的專業服務部門以合同為基礎向每位客户提供設備和司機車隊，並根據客户的高服務期望提供管理和基礎設施。截至 2024 年 6 月 30 日，我們的卡車運輸業務約包括 2,200 拖拉機， 2,900 員工司機和 4,300 拖車。我們還與大約簽訂了服務合同 400 獨立的所有者兼運營商。

物流。我們的物流部門提供廣泛的服務，包括運輸管理、貨運經紀服務、裝運優化、貨物合併、模式選擇、承運人管理、裝貨計劃和執行、倉儲、配送、交叉配送、整合服務和最後一英里交付。這些服務包括全方位的卡車運輸服務，包括乾貨車、加急、零擔運輸、冷藏和平板運輸，所有這些服務均由與我們簽約的第三方承運人提供。我們還利用專有技術以及與第三方服務提供商的合作關係，為我們的客户提供節省成本和提高績效的供應鏈服務。我們的運輸管理產品也是我們 ITS 細分市場的運量來源。

下表按細分市場彙總了我們的財務和運營數據（以千計）：

 

三個月已結束

 

 

六個月已結束

 

營業收入

6月30日

 

 

6月30日

 

 

2024

 

 

2023

 

 

2024

 

 

2023

 

多式聯運和運輸解決方案

$

561,033

 

 

$

614,632

 

 

$

1,113,066

 

 

$

1,323,881

 

物流

 

459,088

 

 

 

453,549

 

 

 

939,312

 

 

 

922,690

 

分段間淘汰

 

(33,626

)

 

 

(27,719

)

 

 

(66,390

)

 

 

(53,844

)

總營業收入

$

986,495

 

 

$

1,040,462

 

 

$

1,985,988

 

 

$

2,192,727

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

三個月已結束

 

 

六個月已結束

 

營業收入

6月30日

 

 

6月30日

 

 

2024

 

 

2023

 

 

2024

 

 

2023

 

多式聯運和運輸解決方案

$

13,639

 

 

$

31,777

 

 

$

26,670

 

 

$

80,981

 

物流

 

25,889

 

 

 

30,293

 

 

 

49,997

 

 

 

59,294

 

總營業收入

$

39,528

 

 

$

62,070

 

 

$

76,667

 

 

$

140,275

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

三個月已結束

 

 

六個月已結束

 

折舊和攤銷

6月30日

 

 

6月30日

 

 

2024

 

 

2023

 

 

2024

 

 

2023

 

多式聯運和運輸解決方案

$

27,270

 

 

$

27,117

 

 

$

54,319

 

 

$

54,003

 

物流

 

10,502

 

 

 

8,269

 

 

 

21,784

 

 

 

16,832

 

折舊和攤銷總額

$

37,772

 

 

$

35,386

 

 

$

76,103

 

 

$

70,835

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

不按細分市場向我們的首席運營決策者（“CODM”）提交單獨的資產負債表。我們的CodM使用合併的資產信息來做出資本決策。

備註 5.公允價值計量

截至2024年6月30日和2023年12月31日，現金和現金等價物、應收賬款和應付賬款的賬面價值近似於公允價值。截至2024年6月30日，公司固定利率借款的公允價值為美元2.1 比 $ 的歷史賬面價值少百萬美元313.1 百萬。截至2023年12月31日，公司固定利率借款的公允價值為美元1.4 比 $ 的歷史賬面價值少百萬美元350.7 百萬。固定利率借款的公允價值是使用收益法估算的，該方法基於公司目前可用於類似條款和期限的借款的利率。

10

 

我們將原始到期日為三個月或更短的所有高流動性票據視為現金等價物。截至2024年6月30日和2023年12月31日，我們的現金和臨時投資來自高質量的金融機構，包括活期存款賬户、儲蓄賬户、支票賬户和貨幣市場賬户。

限制性投資包括 $21.0 百萬和美元20.8 截至2024年6月30日和2023年12月31日，按公允價值報告的共同基金和其他證券投資分別為百萬美元。這些投資與我們的不合格遞延薪酬計劃和保險存款有關。

我們以公允價值計量的資產和負債基於估值技術，該估值技術考慮了涉及相同或可比資產和負債的市場交易所產生的價格和其他相關信息。這些估值方法基於可直接或間接觀測的報價（級別 1）或不可觀察的投入（第 3 級），或不可觀察的投入（級別 3），而不是活躍市場的報價。現金和現金等價物、應收賬款、應付賬款、共同基金和相關負債被定義為 “第一級”，而長期債務被定義為編纂公允價值衡量和披露主題中公允價值層次結構的 “二級”。

注意事項 6。長期債務和融資安排

2022 年 2 月，我們簽訂了 五年, $350 百萬無擔保信貸協議（“信貸協議”）。信貸協議下的借款通常按浮動利率計息 (i) 有擔保隔夜融資利率（由紐約聯邦儲備銀行公佈，“SOFR”），加上基於此類借款期限的指定保證金，再加上基於Hub的總淨槓桿率（定義見信貸協議）（“總淨槓桿率”）的指定保證金，或（ii）基準利率（是（a）行政代理人最優惠利率中的最高利率，（b）聯邦利率基金利率加上 0.50% 或 (c) 總和 1% 和 一個月的 SOFR) 加上基於總淨槓桿率的指定保證金。 SOFR貸款的指定利潤率每年從100.0個基點到175.0個基點不等。基準利率貸款的指定利潤率從 0.0 至每年75.0個基點。Hub 還必須支付 (1) 每年10.0至25.0個基點（基於總淨槓桿比率）的承諾費，以及 (2) 針對未提取的信用證金額支付每年100.0至175.0個基點（基於總淨槓桿比率）的信用證費用。

我們的備用信用證將在2024年到期 2025。截至2024年6月30日和2023年12月31日，我們的信用證為美元0.8 百萬和美元0.9 分別為百萬。

截至 2024 年 6 月 30 日和 2023 年 12 月 31 日，我們有 不 信貸協議下的借款以及我們未使用和可用的借款為美元349.2 百萬和美元349.1 分別為百萬。截至2024年6月30日和2023年12月31日，我們遵守了債務契約。

11

 

我們已經為購買拖拉機、拖車、集裝箱和製冷機組簽訂了各種設備備註（“備註”）。這些票據由協議中融資的基礎設備擔保。

我們的未償還票據如下（以千計）：

6月30日

 

 

十二月三十一日

 

 

2024

 

 

2023

 

設備臨時資金已收到，預計將在今後一段時間內轉換為設備票據；利息按浮動利率支付

$

-

 

 

$

3,265

 

 

 

 

 

 

 

安全設備票據將於不同日期到期 2029從不同的日期開始 2024；已支付利息 每月按固定年利率計算 5.73% 和 6.24%

 

18,096

 

 

 

-

 

 

 

 

 

 

 

安全設備票據將於不同日期到期 2028從不同的日期開始 2023；已支付利息 每月按固定年利率計算 5.21% 和 6.32%

 

95,683

 

 

 

105,744

 

 

 

 

 

 

 

安全設備票據將於不同日期到期 2027從不同的日期開始 2022和 2023；已支付利息 每月按固定年利率計算 2.07% 和 6.45%

 

128,222

 

 

 

147,192

 

 

 

 

 

 

 

安全設備票據將於不同日期到期 2026從不同的日期開始 2021；已支付利息 每月按固定年利率計算 1.48% 和 2.41%

 

47,617

 

 

 

55,797

 

 

 

 

 

 

 

安全設備票據將於不同日期到期 2025從不同的日期開始 2020；已支付利息 每月按固定年利率計算 1.51% 和 1.80%

 

21,585

 

 

 

30,930

 

 

 

 

 

 

 

安全設備票據將於不同日期到期 2024從不同的日期開始 2017， 2019和 2020；已支付利息 每月按固定年利率計算 2.50% 和 3.40%

 

1,864

 

 

 

7,754

 

 

 

 

 

 

 

債務總額

 

313,067

 

 

 

350,682

 

 

 

 

 

 

 

減去長期債務的流動部分

 

(103,192

)

 

 

(105,108

)

 

 

 

 

 

 

長期債務總額

$

209,875

 

 

$

245,574

 

 

備註 7.法律事務

公司參與了因正常業務行為而產生的某些索賠和未決訴訟，包括涉及就業相關索賠的假定集體訴訟。根據管理層目前的知識，管理層認為，在考慮到任何現有的結算應計額或確定為可能和可估算的損失之後，這些未決事項產生的任何潛在未記錄的損失意外情況都不會對公司的整體財務狀況、經營業績或現金流產生重大不利影響。但是，實際業績可能對公司在任何特定時期的財務狀況、經營業績或現金流具有重要意義。

備註 8.後續活動

2024 年 6 月，我們簽訂了將近 一 賓夕法尼亞州增加百萬平方英尺的倉庫空間。 租約開始於 2024年7月1日 幷包括不可取消的租賃期限 七年。 租賃期內未貼現不可取消的租賃付款總額估計約為 $47 百萬。

12

 

第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析

前瞻性陳述

本節和本10-Q表季度報告其他部分中非歷史事實的陳述均為前瞻性陳述，是根據1995年《私人證券訴訟改革法》建立的安全港提供的。這些前瞻性陳述不能保證未來的業績，涉及風險、不確定性和其他因素，這些因素可能導致公司的實際業績與本次討論所表達或暗示的業績存在重大差異，因此應謹慎對待。有關可能影響公司業務的風險的更多信息包含在公司不時向美國證券交易委員會提交的文件中，包括2023年10-k的 “風險因素” 部分下討論的文件以及隨後的文件。公司沒有義務更新任何此類前瞻性陳述。

 

執行摘要

我們是北美領先的供應鏈解決方案提供商，提供全面的運輸和物流管理服務，專注於為客户提供可靠性、可見性和價值。我們的服務產品包括全方位的貨運和物流服務，其中一些由我們擁有和運營的資產提供，有些則由與我們簽訂合同的第三方提供。我們的服務包括多式聯運、卡車運輸、零擔運輸、平板運輸、温控、專用和區域卡車運輸。其他服務包括全外包物流解決方案、運輸管理服務、貨物整合、倉儲和配送、最後一英里交付、包裹和國際服務。

我們為包括零售、消費品和耐用品在內的各行各業的龐大而多元化的客户羣提供服務。我們相信，我們提供多式聯運供應鏈管理解決方案的戰略有助於加強和深化我們與客户的關係，並使我們能夠提供更具成本效益和更高的服務解決方案。

多式聯運和運輸解決方案。我們的多式聯運和運輸解決方案部門提供高服務、全國範圍的門到門多式聯運，通過將鐵路運輸與當地卡車運輸相結合，為橫貫大陸和當地的航道提供價值、能見度和可靠性。該細分市場包括我們的卡車運輸業務，該業務使用專門滿足客户需求的設備為客户提供本地取件和送貨服務，以及提供優質的本地和區域卡車運輸。在 2024 年的前六個月，我們大約 75% 的拖運服務由我們自己的機隊提供。我們安排客户的貨物使用我們大約 50,000 個集裝箱中的一個集裝箱運輸。我們與鐵路公司簽訂合同，為鐵路終點站之間的長途運輸提供運輸。出發地或目的地與鐵路終點站之間的拖運由我們自己的卡車運輸業務和與我們簽訂合同的第三方提供。我們的專業服務部門以合同為基礎向每位客户提供設備和司機車隊，並根據客户的高服務期望提供管理和基礎設施。截至2024年6月30日，我們的卡車運輸業務包括大約2,200輛拖拉機、2,900名員工司機和4,300輛拖車。我們還與大約 400 家獨立業主兼運營商簽訂服務合同。這些資產和合同服務用於支持我們提供的多式聯運服務的拖運，並使用專門滿足其需求的設備為需要高服務本地和區域卡車運輸的客户提供服務。我們的專業服務部門以合同為基礎向每位客户提供設備和司機車隊，並根據客户的高服務期望提供管理和基礎設施。

物流。我們的物流部門提供廣泛的非資產服務，包括運輸管理、貨運經紀服務、裝運優化、貨物合併、模式選擇、承運人管理、負載規劃和執行、倉儲、配送、交叉配送、整合服務和最後一英里交付。物流包括我們的經紀業務，包括全方位的卡車運輸服務，包括乾貨車、加急、零擔運輸（“LTL”）、冷藏和平板運輸，所有這些服務均由與我們簽約的第三方承運人提供。我們利用專有技術以及與第三方服務提供商的合作關係，為我們的客户提供節省成本和提高績效的供應鏈服務。我們的運輸管理產品也是我們 ITS 細分市場的運量來源。這些解決方案的許多客户都是向零售渠道銷售產品的消費品公司。我們的最後一英里配送服務提供住宅最後一英里配送和電器以及大型和大件貨物的安裝。Final Mile通過遍佈美國大陸的公司、客户和第三方設施的獨立服務提供商網絡運營。我們的業務在北美運營或擁有大約 1000,000 平方英尺的倉儲和交叉碼頭空間，我們的客户將他們的貨物運送到那裏進行儲存和配送到包括住宅、零售商店和其他商業場所在內的目的地。這些服務為我們的客户提供了貨運可見性、節省了運輸成本、優質的服務，並符合零售商日益嚴格的供應鏈要求。

13

 

2023年12月20日，我們收購了Forward Air Final Mile（“FAFM”）100％的股權。該交易的總對價為2.572億美元。2023年12月以現金支付了2.609億美元，而作為收盤後淨營運資金調整的一部分，賣方在2024年第二季度收到了370萬澳元。

我們專注於多個利潤提升項目，包括網絡優化、匹配入境和出境貨物、減少空車裏程、改善輔助成本回收率、提高司機和資產利用率、降低重新定位成本、提供整體解決方案和改善低利潤運費。在截至2024年6月30日的六個月中，Hub的前50名客户約佔收入的71％，而在截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月中，一位客户佔我們兩個細分市場收入的10％以上。我們使用各種績效指標來管理我們的業務。我們密切監控運營現金流、頂級客户的利潤水平、客户賬户的每日未付銷售額和供應商成本的變化。還密切監控準時性能、客户服務、每次負載成本和供應商服務水平。

下表包括截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月中分別佔我們按細分市場劃分收入10％或以上的一個客户：

 

六個月已結束

客户 A

6月30日

 

2024

 

2023

它的

19%

 

14%

物流

15%

 

10%

總營業收入

18%

 

13%

我們前景的不確定性和風險包括通貨膨脹、醫療保健成本增加、消費者支出放緩（受通貨膨脹、利率上升、經濟衰退和地緣政治擔憂等因素驅動）、消費者轉向以犧牲商品為代價的服務支出、零售商庫存水平的增加、客户支付應收賬款的能力、市場運輸供應水平的提高、競爭對手採取激進的定價行動以及無法轉移成本增加，例如運送到客户的運輸和倉庫成本，所有這些都可能對我們在2024年的收入、盈利能力和現金流產生重大負面影響。卡車運力退出、零售庫存水平下降導致補貨需求、典型航運旺季需求的恢復以及二手拖拉機市場的走強可能會對我們在2024年的收入、盈利能力和現金流產生實質性的積極影響。

 

操作結果

截至2024年6月30日的三個月，與截至2023年6月30日的三個月相比

下表彙總了我們按細分市場劃分的營業收入（以千計）：

 

三個月已結束

 

營業收入

6月30日

 

 

2024

 

 

2023

 

多式聯運和運輸解決方案

$

561,033

 

 

$

614,632

 

物流

 

459,088

 

 

 

453,549

 

分段間淘汰

 

(33,626)

)

 

 

(27,719)

)

總營業收入

$

986,495

 

 

$

1,040,462

 

 

下表彙總了我們按細分市場劃分的營業收入（以千計）：

 

三個月已結束

 

營業收入

6月30日

 

 

2024

 

 

2023

 

多式聯運和運輸解決方案

$

13,639

 

 

$

31,777

 

物流

 

25,889

 

 

 

30,293

 

總營業收入

$

39,528

 

 

$

62,070

 

 

14

 

合併總營業收入從2023年的10.4億美元下降了5％，至2024年的9.86億美元。

多式聯運和運輸解決方案（“ITS”）收入下降了9％，至5.61億美元，這主要是由於燃料收入減少、配套收入減少、價格下降和混合情況，但部分被多式聯運量增長8％和現有客户增長帶來的專用收入增長4％所抵消。由於客户率下降和配套收入減少，ITS營業收入下降至1400萬美元，佔收入的2.4％，而去年同期為3200萬美元，佔收入的5.2％。較低的設備成本、較低的拖運成本和較低的輔助成本部分抵消了這些不利因素。

物流收入增長了1％，達到4.59億美元，這主要是由於最近在最後一英里進行了收購，但部分被我們的經紀服務線以及整合和配送服務線收入減少所抵消。由於定價、燃料和客户結構下降以及交易量下降4％，每批經紀收入下降了13％。物流營業收入下降至2600萬美元，佔收入的5.6％，而收入為3000萬美元，佔收入的6.7％，這是由於經紀利潤率下降所致，但我們最近在最後一英里的收購部分抵消了這一收購。

以下是簡明合併收益表中經營業績和某些項目佔收入百分比（以千計）的摘要：

 

三個月已結束

 

6月30日

 

2024

 

 

 

2023

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

營業收入

$

986,495

 

100.0%

 

$

1,040,462

 

100.0%

 

 

 

 

 

 

 

 

運營費用：

 

 

 

 

 

 

 

購買的運輸和倉儲

 

727,236

 

73.7%

 

 

763,609

 

73.4%

工資和福利

 

141,856

 

14.4%

 

 

141,823

 

13.6%

折舊和攤銷

 

37,772

 

3.8%

 

 

35,386

 

3.4%

保險和索賠

 

12,639

 

1.3%

 

 

11,676

 

1.1%

一般和行政

 

27,877

 

2.8%

 

 

26,757

 

2.6%

出售資產的收益，淨額

 

(413)

)

0.0%

 

 

(859)

)

-0.1%

運營費用總額

 

946,967

 

96.0%

 

 

978,392

 

94.0%

 

 

 

 

 

 

 

 

營業收入

$

39,528

 

4.0%

 

$

62,070

 

6.0%

 

 

 

 

 

 

 

 

其他收入（支出）：

 

 

 

 

 

 

 

利息支出

 

(3,689)

)

-0.4%

 

 

(3,116)

)

-0.3%

利息收入

 

1,808

 

0.2%

 

 

2,087

 

0.2%

其他，淨額

 

(66)

)

0.0%

 

 

69

 

0.0%

其他支出總額，淨額

 

(1,947)

)

-0.2%

 

 

(960)

)

-0.1%

 

 

 

 

 

 

 

 

所得税準備金前的收入

 

37,581

 

3.8%

 

 

61,110

 

5.9%

 

 

 

 

 

 

 

 

所得税準備金

 

8,566

 

0.9%

 

 

14,605

 

1.4%

 

 

 

 

 

 

 

 

淨收入

$

29,015

 

2.9%

 

$

46,505

 

4.5%

 

合併運營費用。其他費用和所得税

購買的運輸和倉儲

購買的運輸和倉儲成本從2023年的7.64億美元下降了5％，至2024年的7.27億美元。購買的運輸和倉儲成本佔收入的百分比從2023年的73.4％增加到2024年的73.7％。

與去年相比，購買的運輸和倉儲成本有所下降，這是由於鐵路成本下降、外部承運人成本降低、輔助成本降低和燃料成本降低，但多式聯運銷量的增加部分抵消了這一點。

15

 

工資和福利

在2024年和2023年，工資和福利一直保持在1.42億美元。工資和福利佔收入的百分比從2023年的13.6％增加到2024年的14.4％。

雖然增加1000萬美元的主要原因是2023年12月20日收購了FaFM，但這一增長被700萬美元的司機成本和300萬美元的辦公室員工薪酬支出的減少部分抵消，兩者都與員工人數減少有關，其中不包括FaFM。

截至2024年6月30日，包括司機、倉庫人員和辦公室員工在內的員工人數分別為5,813人，其中包括FaFm的582名員工，截至2023年6月30日的員工人數分別為5,851人。員工人數的減少主要與司機有關，但由於收購FaFM，辦公室和倉庫員工的增加部分抵消了這一減少。

折舊和攤銷

折舊和攤銷費用從2023年的3500萬美元增加到2024年的3,800萬美元。這一增長主要與2023年12月20日收購FaFm相關的無形資產的攤銷，以及技術、集裝箱和倉庫折舊費用的增加有關。這筆支出佔收入的百分比從2023年的3.4％增加到2024年的3.8％。折舊費用包括運輸設備、技術投資、租賃權益改善、倉庫設備、辦公設備和建築物改善。

保險和索賠

保險和理賠費用從2023年的1200萬美元增加到2024年的1300萬美元。這一增長主要是由於與索賠費用相關的汽車責任支出增加。這些支出佔收入的百分比從2023年的1.1％增加到2024年的1.3％。

一般和行政

一般和管理費用從2023年的2700萬美元增加到2024年的2,800萬美元。這些支出佔收入的百分比從2023年的2.6％增加到2024年的2.8％。

一般和管理費用的增加主要是由於2023年12月20日收購了FaFM，以及使用税支出和法律費用各增加了100萬美元，但使用權資產減值減少了200萬美元，壞賬支出減少了100萬美元，部分抵消了這一增加。

出售資產的收益，淨額

設備銷售的淨收益從2023年的100萬美元降至2024年的40萬美元。這種下降是由於與2023年相比，2024年的銷量減少以及每單位銷售的平均收益降低。

其他收入（支出）

其他支出從2023年的100萬美元增加到2024年的200萬美元，這主要是由於我們的債務利率提高導致利息支出增加。

所得税準備金

所得税準備金從2023年的1500萬美元減少到2024年的900萬美元，這主要是由於2024年的税前收入減少。我們規定所得税的有效税率在2024年為22.8％，在2023年使用23.9％的有效税率。2024年第二季度的有效税率為22.8％，低於2023年的税率，因為在2024年，我們從修改州納税申報表中獲得了一次性福利。

 

 

16

 

截至2024年6月30日的六個月與截至2023年6月30日的六個月相比

下表彙總了我們按細分市場劃分的營業收入（以千計）：

 

六個月已結束

 

營業收入

6月30日

 

 

2024

 

 

2023

 

多式聯運和運輸解決方案

$

1,113,066

 

 

$

1,323,881

 

物流

 

939,312

 

 

 

922,690

 

分段間淘汰

 

(66,390)

)

 

 

(53,844)

)

總營業收入

$

1,985,988

 

 

$

2,192,727

 

 

下表彙總了我們按細分市場劃分的營業收入（以千計）：

 

六個月已結束

 

營業收入

6月30日

 

 

2024

 

 

2023

 

多式聯運和運輸解決方案

$

26,670

 

 

$

80,981

 

物流

 

49,997

 

 

 

59,294

 

總營業收入

$

76,667

 

 

$

140,275

 

 

合併總營業收入從2023年的21.93億美元下降了9％，至2024年的19.86億美元。

多式聯運和運輸解決方案（“ITS”）收入下降了16％，至11.13億美元，這主要是由於價格下跌、燃料收入減少、配套收入減少、多式聯運量下降了1％，但由於現有客户的增長而導致的專用收入增長了3％，部分抵消了這一點。由於客户率降低，配套收入減少和銷量減少，ITS營業收入下降至2700萬美元，佔收入的2.4％，而去年同期為8100萬美元，佔收入的6.1％。較低的拖運成本、較低的設備成本和較低的輔助成本部分抵消了這些不利因素。

物流收入增長了2％，達到9.39億美元，這主要是由於最近在最後一英里進行了收購，但部分被我們的經紀服務線以及整合和配送服務線收入的減少所抵消。由於定價、燃料和客户組合的降低，每批貨物的經紀收入下降了16％。經紀交易量下降了1％。物流營業收入下降至5000萬美元，佔收入的5.3％，而收入為5900萬美元，佔收入的6.4％，這是由於經紀利潤率下降所致，但我們最近在最後一英里的收購部分抵消了這一收購。

17

 

以下是簡明合併收益表中經營業績和某些項目佔收入百分比（以千計）的摘要：

 

六個月已結束

 

6月30日

 

2024

 

 

 

2023

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

營業收入

$

1,985,988

 

100.0%

 

$

2,192,727

 

100.0%

 

 

 

 

 

 

 

 

運營費用：

 

 

 

 

 

 

 

購買的運輸和倉儲

 

1,467,408

 

73.9%

 

 

1,630,540

 

74.4%

工資和福利

 

286,352

 

14.4%

 

 

279,254

 

12.7%

折舊和攤銷

 

76,103

 

3.8%

 

 

70,835

 

3.2%

保險和索賠

 

25,257

 

1.3%

 

 

24,359

 

1.1%

一般和行政

 

55,111

 

2.8%

 

 

52,298

 

2.4%

出售資產的收益，淨額

 

(910)

)

-0.1%

 

 

(4,834)

)

-0.2%

運營費用總額

 

1,909,321

 

96.1%

 

 

2,052,452

 

93.6%

 

 

 

 

 

 

 

 

營業收入

$

76,667

 

3.9%

 

$

140,275

 

6.4%

 

 

 

 

 

 

 

 

其他收入（支出）：

 

 

 

 

 

 

 

利息支出

 

(7,588)

)

-0.4%

 

 

(6,086)

)

-0.3%

利息收入

 

3,201

 

0.2%

 

 

3,463

 

0.2%

其他，淨額

 

(236)

)

0.0%

 

 

108

 

0.0%

其他支出總額，淨額

 

(4,623)

)

-0.2%

 

 

(2,515)

)

-0.1%

 

 

 

 

 

 

 

 

所得税準備金前的收入

 

72,044

 

3.7%

 

 

137,760

 

6.3%

 

 

 

 

 

 

 

 

所得税準備金

 

15,976

 

0.8%

 

 

29,475

 

1.3%

 

 

 

 

 

 

 

 

淨收入

$

56,068

 

2.9%

 

$

108,285

 

5.0%

 

合併運營費用。其他費用和所得税

購買的運輸和倉儲

購買的運輸和倉儲成本從2023年的16.31億美元下降了10％，至2024年的14.67億美元。

由於鐵路成本降低、外部承運人成本降低、配件成本降低、燃料成本降低和運量減少，購買的運輸和倉儲成本與去年相比有所下降。

工資和福利

工資和福利從2023年的2.79億美元增加到2024年的2.86億美元。工資和福利佔收入的百分比從2023年的12.7％增加到2024年的14.4％。

與司機員工人數減少、辦公室薪酬支出減少700萬美元和限制性股票支出減少100萬美元相關的1,100萬美元司機相關支出的減少被主要由於收購FaFm以及激勵性薪酬支出增加500萬美元和工資税支出增加200萬美元所產生的增長所抵消。

折舊和攤銷

折舊和攤銷費用從2023年的7100萬美元增加到2024年的7,600萬美元。這一增長主要與與收購FaFM相關的無形資產的攤銷，以及技術、集裝箱和倉庫折舊費用的增加有關。這筆支出佔收入的百分比從2023年的3.2％增加到2024年的3.8％。折舊費用包括運輸設備、技術投資、租賃權益改善、倉庫設備、辦公設備和建築物改善。

18

 

保險和索賠

保險和理賠費用從2023年的2400萬美元增加到2024年的2500萬美元。這一增長主要是由於索賠費用增加。這些支出佔收入的百分比從2023年的1.1％增加到2024年的1.3％。

一般和行政

一般和管理費用從2023年的5200萬美元增加到2024年的5500萬美元。這些支出佔收入的百分比從2023年的2.4％增加到2024年的2.8％。

一般和管理費用的增加主要是由於收購了FaFM，以及使用税支出和財產税支出各增加100萬美元，但使用權資產減值減少200萬美元和壞賬支出減少100萬美元部分抵消。

出售資產的收益，淨額

設備銷售的淨收益從2023年的500萬美元降至2024年的100萬美元。下降的原因是，與2023年相比，2024年的銷量減少以及每單位銷售的平均收益降低。

其他收入（支出）

其他支出從2023年的300萬美元增加到2024年的500萬美元，這主要是由於我們的債務利率提高導致利息支出增加。

所得税準備金

所得税準備金從2023年的2900萬美元減少到2024年的1,600萬美元，這主要是由於2024年的税前收入減少。我們規定的所得税在2024年使用22.2％的有效税率，而2023年的有效税率為21.4％。與2024年相比，2023年的有效税率低於2024年，這是因為2023年州分攤方法的變化對2023年税率的影響大於2024年。

 

流動性和資本資源

我們的融資和流動性策略是通過提供服務獲得的現金、手頭現金以及在較小程度上通過出售設備獲得的現金來為運營現金支付提供資金。截至2024年6月30日，我們有2.2億美元的現金和2,100萬美元的限制性投資。我們通常通過發行有擔保的固定利率設備票據來為購買運輸設備提供資金。在過去的幾年中，我們使用手頭現金為業務收購提供資金。我們的其他投資活動，例如建造辦公樓和資本化技術投資，均由手頭現金或運營現金流提供資金。用於融資活動的現金，包括購買國庫股票和支付股息，均由業務現金或手頭現金提供資金。儘管可以根據需要為未來的現金需求提供資金，但我們歷來沒有使用我們的信貸額度來為我們的運營、投資或融資現金需求提供資金。根據過去的表現和當前的預期，我們認為，手頭現金和通過提供服務獲得的現金，以及我們的信貸額度和其他潛在的融資來源，將為我們提供必要的資本，為交易提供資金，實現未來十二個月和可預見的將來的計劃增長。

截至2024年6月30日的六個月中，經營活動提供的現金約為1.5億美元，這主要來自5,600萬美元的淨收入加上9,800萬美元的非現金支出，部分被400萬美元的運營資產和負債的變化所抵消。

2024年，經營活動提供的現金總額為1.5億美元，而2023年為2.21億美元。現金流減少7,100萬美元的主要原因是淨收入減少了5200萬美元，非現金費用減少了1,200萬美元，運營資產和負債出現了700萬美元的負變化，這主要是應收賬款變動所致。

截至2024年6月30日的六個月中，用於投資活動的淨現金為2200萬美元，這來自3,100萬美元的資本支出，部分被出售設備所得的600萬美元和與收購FaFm相關的400萬美元所抵消。3,100萬美元的資本支出主要與1,400萬美元的拖拉機、900萬美元的技術投資和600萬美元的倉庫設備有關。

19

 

與2023年相比，2024年的資本支出減少了約3,400萬美元。2024年的下降是由於拖拉機支出減少了2100萬美元，集裝箱購買量減少了1100萬美元，租賃權益改善減少了200萬美元，倉庫設備減少了100萬美元。這些減少被100萬美元技術投資的增加部分抵消。

我們估計，到2024年，資本支出將從4,500萬美元到6500萬美元不等。預期的購買包括替換拖拉機、技術項目和倉庫設備。我們計劃用現金和債務的組合來為這些支出提供資金。

截至2024年6月30日的六個月中，用於融資活動的淨現金為9,600萬美元，其中包括償還5,300萬美元的長期債務、購買3,300萬美元的庫存股、支付的1500萬美元股息、為支付900萬美元預扣税而投標的股票現金和100萬美元的融資租賃付款，部分抵消了發行1,600萬美元債務的收益。2024 年產生的債務用於為購買運輸設備提供資金。

與2023年相比，2024年用於融資活動的現金減少了2000萬美元，這主要是由於購買國庫股票減少了6700萬美元，長期債務的償還額減少了300萬美元，但發行3500萬美元債務的收益減少以及支付的1500萬美元股息的增加部分抵消了這一點。

由於預期的不利時差，主要與折舊和薪酬有關，我們預計我們在2024年支付的所得税現金將超過所得税支出。

有關利率和承諾費的詳細信息，請參閲簡明合併財務報表附註6。

我們的備用信用證將於2024年和2025年到期。截至2024年6月30日和2023年12月31日，我們的信用證均為100萬美元。

截至2024年6月30日和2023年12月31日，我們在信貸協議下都沒有借款，未使用和可用借款為3.49億美元。截至2024年6月30日和2023年12月31日，我們遵守了債務契約。

我們正在不斷評估當前經濟狀況以及合理且可支持的經濟預測對運營現金流可能產生的影響，包括整體貨運市場下滑的風險以及客户的流動性和支付能力。我們每天都在監控營運資金，並經常與客户溝通。

我們沒有任何資產負債表外交易、安排、債務（包括或有債務）或負債。

 

關鍵會計政策和估計

有關我們的關鍵會計政策和估算的完整討論，請參閲公司的 2023 年 10-k。截至2024年6月30日，我們的關鍵會計政策和估算沒有實質性變化。

 

第 3 項。關於市場風險的定量和定性披露

截至2024年6月30日，我們的市場風險與2023年10-k中提出的市場風險相比沒有實質性變化。

第 4 項。控制和程序

(a) 披露控制和程序。截至2024年6月30日，在包括首席執行官和首席財務官在內的管理層的監督和參與下，對我們的披露控制和程序（該術語的定義見《交易法》第13a-15（e）條）的有效性進行了評估。根據該評估，首席執行官兼首席財務官得出結論，我們的披露控制和程序自2024年6月30日起生效。

(b) 財務報告內部控制的變化。在截至2024年6月30日的財政季度中，我們對財務報告的內部控制（該術語的定義見《交易法》第13a-15（f）條）沒有發生任何對我們的財務報告內部控制產生重大影響或合理可能產生重大影響的變化。

2023 年 12 月 20 日，我們完成了對 Forward Air Final Mile（“FAFM”）的收購。我們目前正在整合流程、員工、技術和運營。在我們完成整合後，管理層將繼續評估我們對財務報告的內部控制。

20

 

第二部分。其他信息

有關法律訴訟的信息，請參閲第一部分第1項中包含的簡明合併財務報表附註7 “法律事項”。“財務報表。”

第 1A 項。風險因素

投資我們的股票涉及某些風險，包括我們在2023年10-k第一部分第1A項 “風險因素” 標題下確定和描述的風險。當其中任何一項或多項風險不時出現時，公司的業務和股票價格可能會受到重大不利影響。自2023年10-k表格發佈以來，公司的風險因素沒有實質性變化。

第 2 項。未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用

2023年10月，董事會批准根據股票回購計劃（“2023年計劃”）購買高達2.5億美元的A類普通股。根據2023年計劃，股票可以在公開市場或私下談判的交易中不時回購，但要視市場和其他條件而定。批准的股票回購計劃不要求我們回購任何金額或數量的股份，該計劃可以隨時修改、暫停或終止。

在截至2024年6月30日的三個月中，我們根據2023年計劃以約700萬美元的價格購買了179,875股股票。在截至2024年6月30日的六個月中，我們根據2023年計劃以約3,300萬美元的價格購買了767,803股股票。

在截至2024年6月30日的三個月中，我們以約20萬美元的價格購買了4,237股股票，這些股票與限制性股票的歸屬時預扣有關。在截至2024年6月30日的六個月中，我們以約870萬美元的價格購買了190,304股股票，這些股票與限制性股票的歸屬時預扣有關。

下表包括有關根據2023年計劃購買的股票的每月信息，以及在截至2024年6月30日的季度中，為滿足限制性股票歸屬時的強制性預扣税要求而向我們交付的股票數量的信息。在限制性股票歸屬時為滿足強制性預扣税要求而向我們交付的股票不會減少2023年計劃下的回購權限。

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

最大值為

 

 

總計

 

 

 

 

 

總數

 

 

可能還沒有的股票

 

 

的數量

 

 

平均值

 

 

以身份購買的股票

 

 

在下方購買

 

 

股票

 

 

已支付的價格

 

 

公開的一部分

 

 

該計劃

 

 

已購買

 

 

每股

 

 

已公佈的計劃

 

 

（以 000 年代為單位）

 

2024 年 4 月

 

139,483

 

 

$

39.81

 

 

 

135,707

 

 

$

192,450

 

2024 年 5 月

 

44,498

 

 

$

40.39

 

 

 

44,168

 

 

$

190,667

 

2024 年 6 月

 

131

 

 

$

43.03

 

 

 

-

 

 

$

190,667

 

總計

 

184,112

 

 

$

39.96

 

 

 

179,875

 

 

$

190,667

 

 

第 3 項。優先證券違約

N不適用。

第 4 項。礦山安全披露

不適用。

第 5 項其他信息

公司沒有董事或高級職員 採用， 已修改 要麼 終止 截至2024年6月30日的公司財政季度內的第10b5-1條交易安排或非規則10b5-1的交易安排，這些條款的定義見S-k法規第408（a）項。

 

21

 

第 6 項。展品索引

 

數字

展覽

 

 

31.1

規則 13a-14 (a) 首席執行官 Phillip D. Yeager 的認證。

 

 

31.2

規則 13a-14 (a) 首席財務官凱文·貝思的認證。

 

 

32.1

第1350條分別對首席執行官兼首席財務官菲利普·耶格爾和凱文·貝思的認證。

 

101

本10-Q表季度報告的交互式數據文件，格式為Inline XBRL：（i）簡明合併資產負債表（未經審計）；（ii）未經審計的簡明合併收益表；（iii）未經審計的簡明合併股東權益表；（iv）未經審計的簡明合併財務報表附註。XBRL 實例文檔-XBRL 實例文檔不出現在交互式數據文件中，因為其 XBRL 標籤嵌入在內聯 XBRL 文檔中。

 

 

104

本10-Q表季度報告的封面（採用行內XBRL格式，包含在附錄101中）。

 

 

22

 

簽名

根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式促使經正式授權的下列簽署人代表其簽署本報告。

 

 

HUB GROUP, INC.

 

 

日期：2024 年 8 月 2 日

/s/ 凱文·W·貝絲

 

凱文·W·貝絲

 

執行副總裁、首席財務官

 

官員兼財務主管

 

（首席財務官）

 

 

 

/s/ Brent m. Rhodes

 

布倫特·羅德斯

 

執行副總裁，首席執行官

 

會計官員

 

（首席會計官）

 

 

 

 

 

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