附錄 99.1

元素解決方案公司

公佈2024年第二季度財務業績

•淨銷售額為6.13億美元，按報告計算增長5％，較2023年第二季度有機增長4％

•報告的淨收入為9300萬美元，而去年同期為3000萬美元，按報告計算增長了213％

•調整後的息税折舊攤銷前利潤為1.35億美元，而去年同期為1.16億美元，按報告計算增長了16％，按固定貨幣計算增長了21％

•2024年第二季度來自經營活動的現金流為6,700萬美元，自由現金流為5200萬美元

佛羅裏達州邁阿密，2024年7月29日——全球多元化特種化學品公司元素解決方案公司（紐約證券交易所代碼：ESI）（“元素解決方案” 或 “公司”）今天公佈了截至2024年6月30日的三個月和六個月的財務業績。

行政評論

總裁兼首席執行官本傑明·格利克利奇評論説：“元素解決方案在第二季度表現出色。儘管消費電子產品僅略有復甦，全球工業市場疲軟，但收益增長加速。對高性能計算應用程序、數據中心和半導體制造的強勁需求推動了我們的業務。這些高價值終端市場推動了有利的組合，再加上原材料價格同比下降，推動了利潤率的大幅增長。電子行業的快速發展正在創造新的高價值需求來源，我們正在抓住這些機會。我們的潛在市場正在大幅增長，我們已經做好了從這種增長中獲得不成比例的好處。本季度是多年來在戰略和利潤回收方面的穩健執行所取得的成果。”

格利克利希繼續説：“我們最近將調整後的息税折舊攤銷前利潤指導區間提高至5.3億美元至5.45億美元，這意味着在中點匯率保持了約15％的恆定增長。儘管有所改善，但整體電子市場比長期趨勢更接近低谷。如果更廣泛的電子市場繼續復甦，特別是手機需求加速，我們認為全年調整後的息税折舊攤銷前利潤將超過該區間的中點。展望未來，電子行業似乎有可能出現多年的復甦。鑑於這種前景以及數年強有力的戰略執行所奠定的基礎，我們對未來幾年創紀錄的收益越來越有信心。”

2024 年第二季度亮點（與 2023 年第二季度相比）

•據報告，2024年第二季度的淨銷售額為6.13億美元，比2023年第二季度增長5％。有機淨銷售額增長了4％。

◦電子：淨銷售額增長了10％，達到3.92億美元。有機淨銷售額增長了7％。

◦工業與特種產品：淨銷售額下降了4％，至2.21億美元。有機淨銷售額下降了1％。

•2024年第二季度每股收益（EPS）表現：

◦GAAP攤薄後的每股收益為0.38美元，而去年同期為0.11美元。

◦調整後的每股收益為0.36美元，而去年同期為0.31美元。

•2024年第二季度報告的淨收入為9300萬美元，而2023年第二季度為3000萬美元，增長了213％。

◦淨收入利潤率增加了1,010個基點，達到15.2％。

•2024年第二季度調整後的息税折舊攤銷前利潤為1.35億美元，而2023年第二季度為1.16億美元，增長了16％。按固定貨幣計算，調整後的息税折舊攤銷前利潤增長了21％。

◦電子：調整後的息税折舊攤銷前利潤為9200萬美元，增長21％。按固定貨幣計算，調整後的息税折舊攤銷前利潤增長了26％。

◦工業與特種工業：調整後的息税折舊攤銷前利潤為4,300萬美元，增長7％。按固定貨幣計算，調整後的息税折舊攤銷前利潤增長了12％。

◦調整後的息税折舊攤銷前利潤率增加了230個基點至22.1％。按固定貨幣計算，調整後的息税折舊攤銷前利潤率增加了250個基點。

更新的 2024 年指南

2024年6月，公司將其2024年全年調整後的息税折舊攤銷前利潤預期提高至5.3億美元至5.45億美元的最新區間。此外，該公司預計其2024年全年自由現金流將在2.8億美元至3億美元之間。

電話會議

Element Solutions將於2024年7月30日星期二上午8點30分（美國東部時間）舉辦網絡直播/撥入電話會議，討論其2024年第二季度財務業績。電話會議的參與者將包括總裁兼首席執行官本傑明·格利克利希和首席財務官凱裏·多爾曼。

要通過電話收聽電話，請撥打 888-510-2346（國內）或 646-960-0111（國際）並提供會議編號：3799230。電話會議將同時在 www.elementsolutionsinc.com 上進行網絡直播。電話會議結束後，將在www.elementsolutionsinc.com上重播電話會議。

關於元素解決方案

Element Solutions Inc是一家全球領先的特種化學品公司，其業務提供廣泛的解決方案，以提高人們每天使用的產品的性能。這些創新解決方案採用多步技術流程開發，使客户能夠在多個關鍵行業中實現製造工藝，包括消費電子、電力電子、半導體制造、通信和數據存儲基礎設施、汽車系統、工業表面處理、消費品包裝和海上能源。

有關該公司的更多信息，請訪問www.elementsolutionsinc.com。

前瞻性陳述

本新聞稿旨在有資格獲得1995年《私人證券訴訟改革法》規定的責任安全港，因為它包含聯邦證券法所指的 “前瞻性陳述”。這些陳述通常包含諸如 “期望”、“預測”、“項目”、“將”、“應該”、“相信”、“打算”、“計劃”、“假設”、“估計”、“預測”、“尋找”、“繼續”、“展望”、“可能”、“目標”、“可以擁有”、“可能”、“潛力”、“目標”、“希望”、“希望”、“目標”、“希望”、“希望”,” “目標”, “優先權”, “指導” 或 “自信” 以及這些詞語和類似表述的變體.前瞻性陳述的示例包括但不限於有關電子行業高價值需求新來源的陳述、信念、預測或預期；抓住機遇；潛在市場增長；市場地位和預期增長收益；更廣泛的電子市場復甦；2024年全年調整後的息税折舊攤銷前利潤表現；未來創紀錄的收益；非公認會計準則有效税率；以及2024年全年調整後息税折舊攤銷前利潤、固定貨幣調整後息税折舊攤銷前利潤增長和自由現金流指導。這些預測和陳述基於管理層對未來事件和財務業績的估計、假設或預期，儘管本質上不確定且難以預測，但被認為是合理的。此類預測和陳述基於對截至當前日期可用信息的評估，公司不承擔任何提供進一步更新的義務。如果一項或多項基本估計、假設或預期被證明不準確或未實現，則實際結果可能與前瞻性陳述中表達或暗示的結果存在重大差異。可能導致實際業績與前瞻性陳述所示結果存在重大差異的重要因素包括但不限於俄羅斯和烏克蘭之間的戰爭、以色列-哈馬斯衝突和中東的其他敵對行動以及應對行動及其對市場狀況和全球經濟的影響；冠狀病毒（COVID-19）及其變種對全球經濟和供應鏈的持續經濟影響；價格波動和成本環境；通貨膨脹和國外波動交換利率；未償債務和債務槓桿率；股票回購；債務和/或股票發行或退休；股東的預期回報；以及收購、剝離、重組、再融資、減值和其他不尋常項目的影響，包括公司整合這些項目或其他相關戰略舉措並從中獲得預期收益、業績和協同效應的能力。有關這些因素和其他可能導致實際業績變化的因素的更多信息已經或將包含在公司向美國證券交易委員會提交的定期報告和其他報告中。公司沒有義務更新任何前瞻性陳述，無論是由於新信息、未來事件還是其他原因。

元素解決方案公司

簡明合併運營報表

（未經審計）

			截至6月30日的三個月												截至6月30日的六個月
（以百萬美元計，每股金額除外）			2024						2023						2024						2023
淨銷售額			$	612.7					$	586.1					$	1,187.7					$	1,160.5
銷售成本			345.5						357.6						675.5						704.2
毛利潤			267.2						228.5						512.2						456.3
運營費用：
銷售、技術、一般和管理			155.4						147.0						304.5						295.9
研究和開發			15.6						28.9						33.7						41.4
運營費用總額			171.0						175.9						338.2						337.3
營業利潤			96.2						52.6						174.0						119.0
其他（支出）收入：
利息支出，淨額			(14.3)						(12.0)						(28.2)						(23.7)
外匯收益			5.0						9.0						12.9						13.9
其他費用，淨額			(12.7)						(1.6)						(15.0)						(1.3)
其他支出總額			(22.0)						(4.6)						(30.3)						(11.1)
所得税和非控股權益前的收入			74.2						48.0						143.7						107.9
所得税優惠（費用）			17.5						(21.2)						4.0						(38.1)
來自持續經營業務的淨收益			91.7						26.8						147.7						69.8
已終止業務的收入，扣除税款			1.6						2.9						1.6						2.9
淨收入			93.3						29.7						149.3						72.7
歸屬於非控股權益的淨（收益）虧損			(0.1)						0.2						(0.1)						0.1
歸屬於普通股股東的淨收益			$	93.2					$	29.9					$	149.2					$	72.8
每股收益
來自持續運營的基礎知識			$	0.38					$	0.11					$	0.61					$	0.29
已終止業務的基礎知識			0.01						0.01						0.01						0.01
歸屬於普通股股東的基本股份			$	0.39					$	0.12					$	0.62					$	0.30
從持續經營中攤薄			$	0.38					$	0.11					$	0.61					$	0.29
從已終止的業務中攤薄			0.01						0.01						0.01						0.01
攤薄後歸屬於普通股股東			$	0.39					$	0.12					$	0.62					$	0.30
已發行普通股的加權平均值
基本			242.1						241.4						242.0						241.1
稀釋			242.5						241.7						242.5						241.6

元素解決方案公司

簡明的合併資產負債表

（未經審計）

			6月30日						十二月三十一日
（以百萬美元計）			2024						2023
資產
現金和現金等價物			$	309.3					$	289.3
應收賬款，扣除截至2024年6月30日和2023年12月31日分別為11.6美元和12.6美元的可疑賬款備抵後的應收賬款			480.7						461.8
庫存			335.4						298.9
預付費用			29.0						32.5
其他流動資產			147.6						115.0
流動資產總額			1,302.0						1,197.5
財產、廠房和設備，淨額			297.6						296.9
善意			2,285.6						2,336.7
無形資產，淨額			806.6						879.3
遞延所得税資產			149.2						120.5
其他資產			141.4						143.2
總資產			$	4,982.4					$	4,974.1
負債和股東權益
應付賬款			$	146.2					$	140.6
長期債務的本期分期付款			11.5						11.5
應計費用和其他流動負債			214.5						217.3
流動負債總額			372.2						369.4
債務			1,916.8						1,921.0
養老金和退休後福利			25.3						28.1
遞延所得税負債			103.8						108.9
其他負債			175.6						202.4
負債總額			2,593.7						2,629.8
股東權益
普通股：已授權400.0股（2024年：已發行267.1股；2023年：已發行266.2股）			2.7						2.7
額外的實收資本			4,206.2						4,196.9
庫存股（2024 年：25.0 股；2023 年：24.6 股）			(349.4)						(341.9)
累計赤字			(1,073.2)						(1,183.3)
累計其他綜合虧損			(413.2)						(345.9)
股東權益總額			2,373.1						2,328.5
非控股權益			15.6						15.8
權益總額			2,388.7						2,344.3
負債和股東權益總額			$	4,982.4					$	4,974.1

元素解決方案公司

簡明的合併現金流量表

（未經審計）

元素解決方案公司

其他財務信息

（未經審計）

I. 分部業績
			截至6月30日的三個月																														截至6月30日的六個月
（以百萬美元計）			2024						2023						已舉報						固定貨幣						有機						2024						2023						已舉報						固定貨幣						有機
淨銷售額
電子產品			$	391.7					$	355.8					10%						13%						7%						$	740.9					$	695.4					7%						9%						6%
工業與特種工業			221.0						230.3						(4)%						(1)%						(1)%						446.8						465.1						(4)%						(2)%						(2)%
總計			$	612.7					$	586.1					5%						7%						4%						$	1,187.7					$	1,160.5					2%						5%						2%
淨收入
總計			$	93.3					$	29.7					213%																		$	149.3					$	72.7					105%
調整後 EBITDA
電子產品			$	92.2					$	76.3					21%						26%												$	176.1					$	149.0					18%						23%
工業與特種工業			42.9						39.8						7%						12%												86.0						79.4						8%						12%
總計			$	135.1					$	116.1					16%						21%												$	262.1					$	228.4					15%						19%

(1) Element Solutions通過使用利率互換和跨貨幣互換，將其所有未償定期貸款的浮動定期貸款利率換成固定利率，這些利率將在2025年1月或2028年12月到期（視情況而定）。截至2024年6月30日，公司100％的債務已修復。

(2) 參見下文 “調整後每股收益（EPS）” 對賬表下腳註後面的 “截至2024年6月30日和2023年6月30日的調整後已發行普通股”。

(3) 基於截至2024年6月28日，即本季度最後一個工作日，Element Solutions股票的收盤價為27.12美元。

非公認會計準則指標

為了補充根據公認會計原則編制的財務指標，Element Solutions在本新聞稿中提供了以下非公認會計準則財務指標：息税折舊攤銷前利潤、調整後的息税折舊攤銷前利潤率、調整後的每股收益、調整後的已發行普通股、自由現金流、有機淨銷售增長、2024年全年調整後息税折舊攤銷前利潤指引、固定貨幣調整後的息税折舊攤銷前利潤增長和自由現金流。該公司還以固定貨幣評估和列報其經營業績。

管理層內部審查了這些非公認會計準則指標，以評估公司業務的絕對業績、趨勢和未來預期業績方面的業績和流動性，並認為這些非公認會計準則指標為投資者提供了在同期可比基礎上對趨勢和基本經營業績的更多視角。該公司還認為，這些信息有助於投資者瞭解其運營的持續業績，以及他們從可能對任何特定時期的財務業績產生不成比例的正面或負面影響或被認為與其資本結構相關的項目分開產生現金的能力。但是，這些非公認會計準則財務指標作為分析工具存在侷限性，不應將其與Element Solutions根據公認會計原則報告的相關財務信息分開、替代或優於這些信息來考慮。這些非公認會計準則財務指標的主要侷限性在於，它們不包括公認會計原則要求在公司財務報表中記錄的重大支出和收入，由於計算方法的潛在差異，可能無法與其他公司的類似標題的指標完全相似。此外，這些指標受固有的限制，因為它們反映了管理層對在確定這些非公認會計準則財務指標時排除或包括哪些項目所做的判斷。鼓勵投資者查看這些非公認會計準則財務指標與本新聞稿中最具可比性的GAAP財務指標的定義和對賬情況，不要依賴任何單一財務指標來評估公司的業務。

該公司僅在非公認會計準則基礎上為調整後的息税折舊攤銷前利潤和固定貨幣調整後的息税折舊攤銷前利潤增長提供2024年全年指導。根據S-k法規第10（e）（1）（i）（B）項規定的例外情況，將此類前瞻性非公認會計準則指標與公認會計原則的對賬排除在外，因為如果不進行不合理的努力，就難以預測和量化此類對賬所需的某些金額，包括可能對重組、再融資、減值、剝離、整合和收購相關費用進行的調整、基於股份的薪酬金額、非經常性、異常或意想不到的費用、支出或收益，對庫存和其他費用的調整反映在對歷史數字的核對中, 根據歷史經驗, 這筆數額可能很大。

固定貨幣：

公司通過調整業績來披露淨銷售額和調整後的息税折舊攤銷前利潤，以排除因其國際地點外幣折算成美元而產生的變化的影響。管理層認為，這些非公認會計準則財務信息有助於在分析業務績效趨勢時進行同期比較，從而提供有關其經營業績的有價值的補充信息，與公司內部評估其財務業績的方式一致。

外幣折算的影響是通過使用前一時期的匯率將公司本期的當地貨幣財務業績轉換為美元，並將這些調整後的金額與其前一時期公佈的業績進行比較來計算的。實際增長率和恆定貨幣增長率之間的差異代表外幣折算的估計影響。

有機淨銷售增長：

有機淨銷售增長定義為淨銷售額，不包括外幣折算、某些金屬的直通定價變動以及收購和/或資產剝離（視情況而定）的影響。管理層認為，這種非公認會計準則財務指標通過持續提供不同時期的可比淨銷售額，使投資者能夠更全面地瞭解潛在的淨銷售趨勢。

下表彙總了截至2024年6月30日的三個月和六個月的GAAP淨銷售增長與有機淨銷售增長：

						截至2024年6月30日的三個月
						報告的淨銷售增長						貨幣的影響						固定貨幣						直通金屬定價的變化						收購						有機淨銷售增長
電子產品						10%						3%						13%						(5)%						(1)%						7%
工業與特種工業						(4)%						3%						(1)%						—%						—%						(1)%
總計						5%						3%						7%						(3)%						(1)%						4%
						截至2024年6月30日的六個月
						報告的淨銷售增長						貨幣的影響						固定貨幣						直通金屬定價的變化						收購						有機淨銷售增長
電子產品						7%						3%						9%						(2)%						(1)%						6%
工業與特種工業						(4)%						2%						(2)%						—%						0%						(2)%
總計						2%						2%						5%						(1)%						(1)%						2%

注：由於四捨五入，總數可能不相和。

在截至2024年6月30日的三個月中，電子的合併業績受到1,630萬美元直通金屬定價和330萬美元收購的積極影響。在截至2024年6月30日的六個月中，電子的合併業績受到1,680萬美元直通金屬定價和810萬美元收購的積極影響，工業與專業公司的合併業績受到50萬美元收購的積極影響。

調整後的每股收益（EPS）：

調整後的每股收益是管理層用來衡量經營業績和趨勢的關鍵指標，因為管理層認為，在計算調整後的每股收益時排除某些支出有助於逐期比較經營業績。調整後每股收益定義為調整後的淨收益，以反映與公司對調整後息税折舊攤銷前利潤的定義一致的調整。此外，公司還取消了與無形資產相關的攤銷費用、與固定資產增加相關的增量折舊，以及在收購購買會計中確認的與庫存增加相關的增量銷售成本（如適用）。

此外，公司將其有效税率調整為20％，如下文對賬表下的腳註（7）所述。這種有效税率反映了公司對調整後的非公認會計準則收益繳納税款的估計長期預期，與管理層評估公司財務業績的方式一致。該公司還認為，提供固定利率有助於比較不同時期的業務業績。該非公認會計準則有效税率低於適用於公司管轄區收益組合的法定税率的平均值，這主要是因為它反映了來自美國税收屬性結轉的税收優惠，包括營業虧損和税收抵免。

然後，由此產生的調整後淨收益除以公司調整後的已發行普通股。調整後的已發行普通股是指截至資產負債表日該季度迄今為止的已發行股票，以及該年迄今為止每個季度的平均值，加上所有未償還股權獎勵的行使或歸屬後可發行的股份（假設股票獎勵的績效成就目標水平和目標可能實現）。

下表將GAAP “淨收益” 與 “調整後淨收益” 進行了對賬，並列出了用於計算每個時期調整後每股收益的調整後已發行普通股數量，如下所示：

						三個月已結束												六個月已結束
						6月30日												6月30日
（以百萬美元計，每股金額除外）						2024						2023						2024						2023
淨收入						$	93.3					$	29.7					$	149.3					$	72.7
已終止業務的收入，扣除税款						(1.6)						(2.9)						(1.6)						(2.9)
歸屬於非控股權益的淨（收益）虧損						(0.1)						0.2						(0.1)						0.1
攤銷費用的逆轉			(1)			29.8						31.0						60.0						60.6
調整以沖銷收購產生的增量折舊費用			(1)			0.4						0.4						0.7						0.8
重組費用			(2)			3.5						1.9						5.8						4.2
收購和整合費用			(3)			3.3						4.4						5.0						8.3
公司間貸款的外匯收益			(4)			(3.9)						(8.5)						(10.7)						(14.1)
Kuprion 收購研發費用			(5)			—						15.7						3.9						15.7
其他，淨額			(6)			3.6						1.5						5.8						2.5
税前非公認會計準則調整的税收影響			(7)			(7.3)						(9.3)						(14.1)						(15.6)
對估計有效税率的調整			(7)			(32.3)						11.6						(32.7)						16.5
調整後淨收益						$	88.7					$	75.7					$	171.3					$	148.8
調整後的每股收益			(8)			$	0.36					$	0.31					$	0.70					$	0.61
調整後的已發行普通股			(8)			244.5						243.9						244.5						243.9

(1) 公司取消了與無形資產相關的攤銷費用以及與收購會計中確認的固定資產增加相關的增量折舊。該公司認為，這些調整為維持和增強其產品組合所需的現金流提供了見解。

(2) 公司根據重組業務的成本，包括與收購的業務相關的成本進行調整。該公司之所以調整這些成本，是因為它認為這些成本並不能反映持續的運營。

(3) 公司根據與收購和整合活動相關的成本進行調整，包括獲得相關融資的成本、法律和會計費用以及轉讓税。該公司之所以調整這些成本，是因為它認為這些成本並不能反映持續的運營。

(4) 公司之所以調整公司間貸款的外匯損益，是因為該公司預計適用貨幣的同期變動將長期抵消，而且這些收益和損失由於其長期性質而未完全實現。公司不排除短期公司間和第三方應付賬款和應收賬款的外匯損益。

(5) 公司根據與或有對價相關的研發成本以及與收購Kuprion, Inc.相關的收購會計進行調整。公司之所以調整這些成本，是因為它認為這些成本並不能反映正在進行的業務。

(6) 該公司的調整包括截至2024年6月30日和2023年6月30日的三個月，其在土耳其業務的高通脹會計虧損分別為30萬美元和590萬美元，以及截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月中分別為210萬美元和640萬美元。此外，公司還對某些專業諮詢費用和金屬衍生品合約的未實現收益/虧損進行了調整。該公司根據其在土耳其業務的高通脹會計影響以及金屬衍生品合約的未實現收益/虧損進行了調整，因為該公司認為這為其不同時期的業績提供了更有意義的比較。該公司之所以調整某些專業諮詢費用，是因為它認為這些費用並不能反映持續的運營。

(7) 公司使用20％的非公認會計準則有效税率。該税率反映了公司對調整後的非公認會計準則收益繳納税款的估計長期預期，與管理層評估公司財務業績的方式一致。該公司還認為，提供固定利率有助於比較不同時期的業務業績。該非公認會計準則有效税率低於適用於公司管轄區收益組合的法定税率的平均值，這主要是因為它反映了來自美國税收屬性結轉的税收優惠，包括營業虧損和税收抵免。這些經濟效益預計將在2028年之前再次出現。如果不考慮從其美國税收屬性結轉和其他類似調整中獲得的這些好處，該公司預計其2024年全年業績的非公認會計準則有效税率將為24.6％。該利率將導致截至2024年6月30日的六個月的調整後每股收益減少0.04美元。

(8) 公司將 “調整後的已發行普通股” 定義為截至資產負債表日期的本季度迄今已發行普通股數量，以及年初至今每個季度的平均值，加上行使或歸屬所有未償股權獎勵後可發行的股份（假設股票獎勵的績效成就目標水平和目標可能實現）。該公司根據這種計算調整了已發行普通股的數量，因為它認為可以更好地瞭解其每股經營業績。有關更多信息，請參見下表。

截至2024年6月30日和2023年6月30日的調整後已發行普通股

下表顯示了公司在每個報告期內調整後的已發行普通股：

			6月30日												年初至今平均值
															6月30日
（金額以百萬計）			2024						2023						2024						2023
已發行基本普通股			242.1						241.5						242.1						241.5
授予的股票獎勵歸屬後可發行的股票數量			2.4						2.4						2.4						2.4
調整後的已發行普通股			244.5						243.9						244.5						243.9

息税折舊攤銷前利潤和調整後 EBITDA：

息税折舊攤銷前利潤是指扣除利息、所得税準備金、折舊和攤銷前的收益。調整後的息税折舊攤銷前利潤定義為息税折舊攤銷前利潤，不包括GAAP收益中包含的額外項目的影響，這些項目如上述 “調整後每股收益（EPS）” 對賬表下的腳註所述，公司認為這些項目不代表或表明其持續業務或被認為與其資本結構有關。每個細分市場的調整後息税折舊攤銷前利潤還包括公司成本分配，例如薪酬支出和專業費用。管理層認為，調整後的息税折舊攤銷前利潤率和調整後的息税折舊攤銷前利潤率使投資者能夠更全面地瞭解公司業務的長期盈利趨勢，並便於將其盈利能力與前期和未來時期進行比較。

下表將每個列報期的GAAP “淨收益” 與 “調整後的息税折舊攤銷前利潤” 進行了對賬：

						三個月已結束												六個月已結束
						6月30日												6月30日
（以百萬美元計）						2024						2023						2024						2023
淨收入						$	93.3					$	29.7					$	149.3					$	72.7
加（減）：
已終止業務的收入，扣除税款						(1.6)						(2.9)						(1.6)						(2.9)
所得税（福利）支出						(17.5)						21.2						(4.0)						38.1
利息支出，淨額						14.3						12.0						28.2						23.7
折舊費用						10.3						10.1						20.4						19.6
攤銷費用						29.8						31.0						60.0						60.6
EBITDA						128.6						101.1						252.3						211.8
為與調整後的息税折舊攤銷前利潤保持一致而進行的調整：
重組費用			(2)			3.5						1.9						5.8						4.2
收購和整合費用			(3)			3.3						4.4						5.0						8.3
公司間貸款的外匯收益			(4)			(3.9)						(8.5)						(10.7)						(14.1)
Kuprion 收購研發費用			(5)			—						15.7						3.9						15.7
其他，淨額			(6)			3.6						1.5						5.8						2.5
調整後 EBITDA						$	135.1					$	116.1					$	262.1					$	228.4

注意：有關腳註説明，請參閲上方 “調整後每股收益（EPS）” 對賬表下的腳註。

自由現金流：

自由現金流定義為來自經營活動的淨現金流減去淨資本支出。淨資本支出包括資本支出減去處置財產、廠房和設備的收益。管理層認為，衡量公司從業務運營中產生現金的能力的自由現金流是評估公司流動性的重要財務指標。應將自由現金流視為衡量流動性的額外指標，而不是替代經營活動提供的淨現金。

下表對報告期內的 “經營活動現金流” 與 “自由現金流” 以及公司2024年全年自由現金流展望進行了對賬：