艾利科技宣佈2024年第二季度財務狀況

全球Invisalign®患者總數超過1800萬，其中包括500萬名青少年和兒童

•2024年第二季度總收入為102,850萬元，環比增長3.1％，同比增長2.6％，2024年第二季度稀釋每股淨收益為1.28美元，或非美國通用會計準則稀釋每股淨收益為2.41美元

•2024年第二季度總收入受外匯匯率期貨的不利影響約為1160萬元，環比下降1.1％，同比下降約1810萬元或1.7％（1）

•2024年第二季度影像系統和CAD / CAM服務收入為1,968萬元，環比增長9.2％，同比增長16.1％

•2024年第二季度透明矯正器收入為8,317萬元，環比增長1.8％，同比下降0.1％

•Clear Aligner數量為64.27萬個，環比增長6.2％，同比增長3.2％

•2024年第二季度青少年透明矯正器數量環比增長8.8％，同比增長8.0％，達到21.67萬個

Q2'24營業收入為1.47億美元，營業利潤率為14.3%，非通用會計原則營業利潤率為22.3%。

Q2'24美國通用會計準則營業利潤率受匯率期貨的不利影響，環比下降約0.6個百分點，同比下降約1.2個百分點(1)。

2024年7月24日，亞利桑那州坦佩市——領先的全球醫療器械公司Align Technology, Inc. (納斯達克：ALGN)宣佈公佈 2024 年第二季度（“Q2'24”）財務業績報告，報告期內總收入為1.0285億美元，環比增長3.1%，同比增長2.6%。Q2’24總營收受匯率期貨的不利影響，環比下降約1.1%約1160萬美元，同比下降約1.7%，逾1810萬美元(1)。Q2'24透明牙套營收為8317萬美元，環比增長1.8%，同比下降0.1%。Q2’24財季透明牙套收入受匯率期貨的不利影響，環比下降約1.1%逾950萬美元，同比下降約1.7%，逾1470萬美元(1)。Q2'24透明牙套成交量環比增長6.2%，同比增長3.2%。Q2'24成像系統與CAD/CAm服務收入為1968萬美元，環比增長9.2%，同比增長16.1%。Q2’24成像系統與CAD / CAm服務受匯率期貨不利影響，環比下降約1.0%逾210萬美元，同比下降約1.7%，逾340萬美元(1)。

2024年6月30日結束的財季中，我們原則上同意支付總計3,110萬美元的訴訟費用，主要涉及Misty Snow反壟斷集體訴訟。我們預計將在2024財年的下半年尋求法院或行政批准。根據和/或法院的批准協議和/或法院的批准條件支付和解款項。

Q2'24營業收入為1.47億美元，營業利潤率為14.3%，環比下降1.2個百分點、同比下降2.9個百分點。Q2'24營業利潤率受到匯率期貨的不利影響，環比下降約0.6個百分點，同比下降約1.2個百分點(1)。Q2'24非通用會計原則營業收入為2.294億美元，營業利潤率為22.3%，環比增長2.5個百分點，同比增長1.0個百分點。Q2'24淨收入為9660萬美元，每股攤薄收益為1.28美元。Q2'24非通用會計原則下淨收入為1.81億美元，每股攤薄收益為2.41美元。

Align Technology公司總裁兼CEO Joe Hogan在談到Align的Q2'24業績時表示：“總體而言，我很高興報告我們的 Q2 結果。Q2'24總營收為1.0285億美元，環比增長3.1%、同比增長2.6%，反映出透明牙套成交量和成像系統與CAD/CAm服務收入的增長。Q2'24總營收受匯率期貨的不利影響，環比下降約1.1%，約1160萬美元，同比下降約1.7%，逾1810萬美元。Q2'24透明牙套ASP環比下降、低於我們Q2展望，部分原因是多種貨幣的匯率期貨影響，特別是日元、歐元和巴西雷亞爾的匯率期貨影響，以及折扣、產品組合轉向低ASP產品，包括Invisalign® Palatal Expander。因此，總體營收略低於Q2季度預期營收範圍。儘管存在這些因素，Q2的非通用會計原則下營業利潤率為22.3%，環比增長2.5個百分點，同比增長1.0個百分點。”

Hogan還説：“對於透明牙套而言，Q2'24成交量環比增長6.2%，同比增長3.2%，受到成人患者增長和亞太、歐洲、中東和非洲地區實現強勁的青少年案例啟動推動。對於Q2'24而言，成人患者案例啟動環比增長5.0%，同比增長1.0% - 反映了我們在8個季度內的最高成人發貨量 - 受到牙科醫生的強勁推動，其中北美和亞太地區牙醫的增長尤為明顯。在青少年和兒童領域，超過21.6萬名青少年和年幼患者在第二季度開始使用Invisalign透明牙套接受治療，環比增長8.8%，同比增長8.0%，反映了各個地區的增長，特別是在EMEA和APAC地區的Invisalign First™。在Q2中，提交青少年或年幼患者病例啟動的醫生數量同比增長8.0%，其中繼續從治療年幼患者的醫生的力量增長。我們Q2業績也反映出了提交病例的醫生人數創下了記錄，季度內發貨醫生也創下了紀錄。對於成像系統和CAD/CAm服務而言，Q2’24收入環比增長9.2%，同比增長16.1%，反映了下一代iTeRo™Lumina掃描儀的持續普及，該產品佔了我們設備銷售的大部分比重，iTeRo Lumina wand升級和iTeRo™Element掃描儀交易，以及iTeRo掃描儀租賃的增加。”

財務摘要-2024財年第二季度

變化和百分比基於實際值。由於四捨五入，某些表格可能無法加總或重新計算。

*Clear Aligner的出貨量包括醫生訂購計劃的Touch-Up病例。

截至2024年6月30日，我們在現金、現金等價物和短期和長期市場證券方面的餘額超過78210萬美元，而在2024年3月31日，我們的餘額為超過9.025億美元。截至2024年6月30日，我們的可用額度為30000萬美元。

在本季度，我們對Heartland Dental進行了7500萬美元的股權投資，這是一個跨足美國GP和Ortho練習的多學科DSO。

Q2'24公告要點

•2024年6月3日，Align宣佈在第十四屆年度研究獎計劃下向全球各大學授予了12項研究補助，總額為30萬美元。所獲補助將覆蓋許多話題，包括：成人矯正器患者上頜臼齒後移，比較固定矯正治療和利用可拆卸透明矯正器進行整牙幹預的個體的口腔微生物羣落，早期混合性牙齒的治療評估，評估不同的隙間減小系統對釉質表面的影響，包括目標（微笑弧線，頰外通道和切牙露出）在內的微笑美學比較，以及評估不同類型益生菌對透明矯正器周圍生物膜的功效。

•2024年5月22日，Align宣佈任命Emory Wright為執行副總裁，直接製造製造平臺，轉移其當前負責全球業務，包括治療規劃，以專注於擴大規模的下一代直接製造製造平臺，與先被晉升為執行副總裁的Srini Kaza密切合作進行，並在新設立的執行副總裁，全球治療規劃和臨牀服務的首席臨牀官Mitra Derakhshan負責全球治療規劃。而在Mr. Wright保留全球運營職責的同時，Jitse Marree，全球矯正器生產副總裁將繼續領導全球透明矯正器生產運營。公告還聲明，Wright先生計劃在2026年退休。

•2024年4月1日，Align宣佈Invisalign® Palatal Expander System被納入澳大利亞治療品登記冊和新西蘭設備數據庫，並在澳大利亞和新西蘭市場上商業化。預計將在2024年開始銷售至其他亞太地區市場獲得監管批准。

Q2'24股票回購

2024年第二季度，我們通過1.5億美元的公開市場回購，回購了約60萬股普通股，每股平均價格為250.73美元。截至2024年6月30日，根據2023年1月的回購計劃，我們仍可回購價值5000萬美元的普通股。

2024財年業務展望

關於我們的展望，在假定沒有超出我們控制範圍的情況下，我們提供以下Q3'24和2024財年的業務展望：

第三季度2024展望：

對於Q3'24，我們提供以下業務展望：

•我們預計Q3全球收入將在9800萬美元至10億美元的範圍內。

•我們預計Clear Aligner的容量將因Q3季節性而下降，Clear Aligner ASP將因匯率期貨和產品組合而下降。

•我們還預計，由於Q3季節性的緣故，系統和服務收入將下降。

•我們預計Q3'24 GAAP營業利潤率將低於Q3'23 GAAP營業利潤率，而Q3'24 non-GAAP營業利潤率將與Q3'23 non-GAAP營業利潤率持平。

2024財年展望：

對於2024財年，我們提供以下業務展望：

•我們預計2024財年總收入增長率將在去年同期的基礎上上漲4%至6%，這部分是由於持續不利的匯率期貨和產品組合導致Clear Aligner ASP下降所致。此外，我們修訂後的收入展望反映出預期在Q1'25，而不是之前預期的2024年，將商業化iTero™ Lumina具有修復能力。

•我們預計2024年GAAP營業利潤率將略低於2023年GAAP營業利潤率，而2024年non-GAAP營業利潤率將高於2023年non-GAAP營業利潤率。

我們預計2024財年的資本支出將約為1億美元。資本支出主要與樓宇建造和改進以及製造能力有關，以支持持續擴張。

Align網絡廣播和電話會議

我們將於2024年7月24日下午4:30 ET、下午1:30 PT舉行電話會議，審查我們2024年第二季度的業績，討論未來的營運趨勢和業務前景。電話會議也將通過互聯網現場直播。要訪問網絡廣播，請登錄Align投資者關係網站上的“事件和演示文稿”部分http://investor.aligntech.com。要參加電話會議，參與者可以在https://edge.註冊電話。媒體服務器.com/mmc/p/uj2uqd8r/。會後2小時將提供檔案音頻網絡廣播，有效期為一個月。

有關非依據美國通用會計原則測量的財務指標

為補充我們的簡明合併財務報表，這些報表是根據美國通用會計原則（"GAAP")編制和呈現的，我們使用以下非GAAP財務指標:恆定貨幣淨收入，恆定貨幣毛利潤，恆定貨幣毛利率，恆定貨幣營業利潤，恆定貨幣營業利潤率，非GAAP毛利潤，非GAAP毛利率，非GAAP營業費用，非GAAP營業收入，非GAAP營業利潤率，非GAAP淨收入，非GAAP税前淨收入，非GAAP所得税費用，非GAAP有效税率，非GAAP稀釋後每股淨收益和非GAAP稀釋後每股淨收益。

這些非GAAP財務指標排除了可能不表明我們基本經營業績的某些項目，包括外匯匯率影響、股權獎勵的影響、某些取得的無形資產的攤銷、重組和其他費用、收購相關成本、相關税收影響以及包含在最直接相應的GAAP財務指標中的離散現金和非現金費用或收益。

我們的管理層認為，使用某些非GAAP財務指標提供了關於我們重複核心營業績的有意義的補充信息。我們認為，當規劃、預測和分析未來時，管理層和投資者都從參考這些非GAAP財務指標中獲益。我們認為，這些非GAAP財務指標對於投資者是有用的，因為(1)它們允許更透明地反映管理層在財務和運營決策中使用的關鍵指標，並且(2)它們被我們的機構投資者和分析師界用於幫助分析我們業務的表現。

使用非GAAP財務指標存在重大限制，因為它們不是依據GAAP編制，可能與其他公司使用的同等標題的非GAAP財務指標不同。非GAAP財務指標排除某些可能會對我們報告的財務結果產生重大影響的項目，這可能會限制它們用於比較目的的有用性。此外，它們處於固有侷限性，因為它們反映的是管理層關於哪些費用從非GAAP財務指標中排除的判斷。我們通過對當期和未來結果進行GAAP和非GAAP基礎的分析，以及在我們的公共披露中提供有關這些非GAAP財務指標中排除的GAAP金額的具體信息來補償這些限制。非GAAP財務信息的呈現旨在被認為是針對GAAP直接比較財務信息的補充，而不是代替或隔離於GAAP直接比較財務信息。我們建議投資者查看本文所述的GAAP財務指標與可比的非GAAP財務指標之間的調節，並不依賴任何單一財務

有關這些非GAAP財務指標和GAAP的對比表和調解，請參閲標題為“未經審計的GAAP和非GAAP調和”的表格。

關於艾利科技。

Align Technology設計和製造Invisalign®系列、全球最先進的透明矯正系統，iTerointraoral掃描儀和服務，以及exocad™CAD/CAM軟件。這些技術構建塊使增強數碼正畸和修復工作流程，以改善患者結果和針對全球6,000萬消費者市場機會的26.6萬醫生客户的練習效率。在過去的27年中，Align已幫助醫生通過Invisalign系列治療超過1820萬患者，並通過Align™ Digital Platform推動數碼牙科技術的發展，這是我們的一套獨特、專有的技術和服務的集成解決方案，以實現患者和消費者、正畸醫生和全科牙科醫生以及實驗室/夥伴中的無縫端到端服務。更多信息，請訪問www.aligntech.com。

有關Invisalign系列的更多信息或要找到您所在地區的Invisalign醫生，請訪問www.invisalign.com。有關iTerodigital掃描系統的更多信息，請訪問www.itero.com。有關exocaddental CAD/CAM產品和exocad經銷商夥伴的列表，請訪問www.exocad.com。

Invisalign、iTer、exocad、Align、Align Digital Platform和iTer Lumina均為Align Technology, Inc.的商標。

前瞻性聲明

本新聞稿（包括下表）包含前瞻性聲明，包括有關我們能夠成功控制業務和營運並追求我們戰略成長驅動器能力的信念和預期，有關新產品和技術的發佈、可用性、監管清算、有效性和客户需求的預期，有關訴訟事項解決時間的預期，有關市場機遇的預期，有關2024年第三季度的全球收入、Clear Aligner體積、Clear Aligner ASP、系統和服務收入以及GAAP和非GAAP營業利潤率以及2024年總收入、Clear Aligner ASP以及GAAP和非GAAP營業利潤率的預期。本新聞稿中的前瞻性聲明，涉及到未來事件或結果的預期，這些事件或結果是基於Align目前掌握的信息。因此，讀者應該注意，這些前瞻性聲明反映了我們根據當前已知的事實和情況作出的最佳判斷並且可能面臨難以預測的風險、不確定性和假設。因此，實際結果可能會與任何前瞻性聲明中表達的內容實質性不同和不利。

可能導致這種差異的因素包括但不限於:

•宏觀經濟條件，包括通貨膨脹、匯率波動、利率上漲、市場波動、總體經濟疲軟和衰退以及中央銀行和聯邦、州和地方政府為抵制通貨膨脹和衰退而採取的努力的影響；

•客户和消費者的購買行為以及因為 prevailing macroeconomic conditions、僱用水平、工資、負債、自由收入、通貨膨脹壓力、客户信心下降和在烏克蘭和中東的軍事衝突而改變的消費者支出習慣；

•我們地理、渠道和產品組合、區域和全球銷售價格、產品採用率和變更以及售價的變化，包括向低價產品或具有更高比例的遞延收入產品的產品組合轉移；

•我們的能力執行並實現財務目標的能力，包括我們能否完成或實現不斷增長的市場需求、增加銷售和營銷支出以推進示範和授權，進一步發掘市場機遇，並增加投資於研發和其它重要活動。即使我們的實際結果符合前瞻性聲明中表達的內容，也不能保證未來的表現、結果或成果。由於這些因素以及其他風險、不確定性和假設的影響，我們不打算儘可能更新或修改前瞻性聲明，無論是因為新信息的出現或需要或任何其他原因。

•來自現有和新競爭對手的競爭；

•國內外透明牙套和口內掃描儀銷售量下降或增長放緩，以及這些情況對隱形矯正產品採用率的影響；

•中東和烏克蘭的軍事衝突可能帶來的經濟和地緣政治影響，包括貿易中斷、關税、制裁或抵制、報復性制裁、民族主義、供應鏈中斷和其他後果，這些可能會對我們的業務和資產產生不利影響；

•新產品研發和發佈可能未能按預期時間表進行，或本身可能含有軟件或硬件的漏洞、錯誤或缺陷，需要進行補救，而這些新產品或改進型產品的銷售市場可能不會如預期地開發；

•原材料、元件、產品和其他運輸和供應鏈方面的限制和中斷的時機、可用性和成本；

•國內外市場增長或下降的意外或快速變化；

•快速發展和突破性進展，這些進展從根本上改變牙科行業或新老客户向消費者市場提供產品和服務的方式；

保護我們的知識產權的能力；

•持續遵守監管要求；

•客户維持和/或增加充分數量的產品利用的意願和能力；

•中國的消費者需求環境普遍較為苛刻，特別是對於總部或主要業務不位於中國的製造商和服務提供商而言；

•在控制成本的同時，增加業務和產品的盈利能力或收入增長的風險；

•擴大業務和產品；

•製造和治療操作設施的過剩或受限能力以及我們內部系統和人員的壓力的影響；

•我們的系統或網絡的妥協，包括其中包含的任何客户和/或患者數據，由於任何原因；

•醫生客户在一個季度內提交的案例時機以及每個案例的製造成本的提高；和

•關鍵人員的流失、勞動力短缺或停工情況對我們或我們的供應商的影響。

上述以及其他風險會隨時詳細列出在我們向證券交易委員會（“SEC”）提交的定期報告中，包括但不限於，我們於2023年12月31日結束的年度報告10-k，該報告已於2024年2月28日向SEC提交，以及我們最新的於2024年3月31日結束的季度報告10-Q，該報告已於2024年5月3日向SEC提交。Align無需出於任何原因修訂或公開更新任何前瞻性陳述。

ALIGN TECHNOLOGY，INC。

未經審計的基本財務報表綜合損益表

（以千為單位，每股數據除外）

						三個月之內結束 2020年6月30日												銷售額最高的六個月 2020年6月30日
						2024						2023						2024						2023
淨收入						$	1,028,490					$	1,002,173					$	2,025,921					$	1,945,320
淨收入成本						305,862						288,564						605,477						571,057
毛利潤						722,628						713,609						1,420,444						1,374,263
營業費用：
銷售、一般及行政費用						452,262						453,193						904,084						892,884
研發						92,193						88,485						184,052						175,932
訴訟和解損失						31,127						—						31,127						—
營業費用總計						575,582						541,678						1,119,263						1,068,816
營業利潤						147,046						171,931						301,181						305,447
利息收入和其他收入（費用），淨額：
利息收入						3,301						4,421						7,693						6,758
其他收入（支出），淨額						(6,481)						(4,763)						(6,622)						(5,992)
總利息收入和其他收入（費用），淨額						(3,180)						(342)						1,071						766
淨利潤前所得税						143,866						171,589						302,252						306,213
所得税費用						47,302						59,775						100,660						106,601
淨收入						$	96,564					$	111,814					$	201,592					$	199,612
每股淨利潤：
基本						$	1.28					$	1.46					$	2.68					$	2.60
攤薄						$	1.28					$	1.46					$	2.68					$	2.60
每股淨利潤計算中使用的股份:
基本						75,184						76,524						75,180						76,722
攤薄						75,223						76,689						75,315						76,897

    

ALIGN TECHNOLOGY，INC。

未經審計的簡明合併資產負債表

(以千為單位)

ALIGN TECHNOLOGY，INC。

未經審計的現金流量表

（以千為單位）

ALIGN TECHNOLOGY，INC。

透明牙貼業務指標

* 運送的案例數量 / 運送到醫生數量

** 拉美地區的使用率沒有單獨披露，但已包含在總的使用率中

*** 透明牙貼收益 / 發貨案例

注：在2023年第三季度，我們開始將小矯正藥丸案例收入歸為發貨案例收益，此前歸為非案例收益，並據此重新調整了所述期間的業務指標。

ALIGN TECHNOLOGY，INC。

股權基礎薪酬。公司使用廣泛的股票計劃來吸引和保留高素質的管理人員和員工，並確保管理層的利益與股東的利益一致。公司還向Cellectis的董事，非僱員和某些員工授予股權獎勵，Cellectis是公司最大的股東和完成合並交易前的母公司。

(以千為單位)

ALIGN TECHNOLOGY，INC。

未經審計的GAAP和非GAAP對賬單+

貨幣不變淨營業收入

（以千計，百分比除外）

連續的貨幣不變分析：

年度同比貨幣不變分析:

注:

（1）我們將貨幣不變淨收入定義為總淨收入，不包括外匯匯率變動的影響，使用它來判斷淨收入在季度和年同比下的貨幣不變影響百分比。以美元計算的貨幣不變影響是通過將當前期的GAAP淨收入使用前一可比期間有效的外匯匯率進行外匯兑換計算得出的，然後從當前期GAAP淨收入中減去。貨幣不變淨收入的影響百分比是通過將貨幣不變影響的美元值（分子）除以貨幣不變淨收入的美元值（分母）計算得出的。

（+）變化和百分比基於實際數值。由於舍入，某些表格可能無法相加或重新計算。請參閲新聞稿中的“有關非GAAP財務指標”部分。

ALIGN TECHNOLOGY，INC。

未經審計的GAAP轉非GAAP調節續+

毛利潤和毛利率都使用恆定貨幣

（以千計，百分比除外）

連續恆定貨幣分析：

同比恆定貨幣分析：

注:

(1) 我們定義恆定貨幣毛利率為恆定貨幣毛利潤佔恆定貨幣淨營收的百分比。恆定貨幣毛利率影響是相比於GAAP毛利潤率的恆定貨幣毛利潤的增加或減少。

(+) 變化和百分比基於實際值。由於四捨五入，某些表格可能無法求和或重新計算。參考新聞稿中的“關於非GAAP財務措施”部分。

ALIGN TECHNOLOGY，INC。

未經審計的GAAP與非GAAP調和繼續+

貨幣不變的營業利潤與營業利潤率

（以千計，百分比除外）

季節性貨幣不變分析：

同比貨幣不變分析：

注意：

(1) 我們將持續貨幣計算後的營業收入定義為按順序和同比計算的營收和經營支出的外匯匯率變動對GAAP營業收入的影響除外的GAAP營業收入。貨幣常數影響以美元計算，通過使用先前可比期間生效的外匯匯率轉換當期的GAAP營業收入和經營支出，減去當期的GAAP營業收入和經營支出來計算。

(2)我們將持續貨幣收益定義為常數貨幣營業收益佔常數貨幣淨收入的百分比。營業利潤率常數匯率影響是常數匯率營業利潤率與GAAP營業利潤率相比的增加或減少。

(+) 變化和百分比基於實際數值。由於四捨五入，某些表格可能無法彙總或重新計算。請參閲新聞稿的“關於非GAAP財務指標”部分。

ALIGN TECHNOLOGY，INC。

未經審計的GAAP和非GAAP調整繼續

除持續貨幣外的財務指標

（以千為單位，每股數據除外）

ALIGN TECHNOLOGY，INC。

未經審計的GAAP與非GAAP調整繼續

常數貨幣以外的財務指標繼續

（以千為單位，每股數據除外）

注意：

(1) 某些收購相關的無形資產的攤銷。

(2) 營業費用和毛利潤中錄入的重組和其他費用主要涉及裁員成本或初步裁員成本估計的修訂。

(+) 變化和百分比基於實際值。由於舍入，某些表格可能不加總或重新計算。請參閲新聞稿中的“關於非GAAP財務指標”部分。

    

艾利科技公司

2024年Q3展望 - GAAP與非GAAP和解

ALIGN TECHNOLOGY, INC.

財年2024展望-GAAP轉非GAAP調解

(1)與某些收購相關的無形資產攤銷。

(2)Q2'24訴訟和解的全年影響。

有關非GAAP財務指標的詳細信息請參見新聞發佈稿中的“關於非GAAP財務指標”部分。