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EQT 完成對Equitrans Midstream的收購

匹茲堡,2024年7月22日/美通社/--EQT公司(紐約證券交易所代碼:EQT)今天宣佈,它已經完成了對Equitrans Midstream公司(Equitrans)的收購。

EQT和Equitrans的合併創造了美國唯一的大規模、垂直整合的天然氣業務。合併後的公司 預計將實現紐約商品交易所的無槓桿自由現金流盈虧平衡1 價格約為每MMBtu 2.00美元, 處於北美成本曲線的低端,確保在商品週期的所有部分產生強勁的自由現金流。

EQt 已確定與合併相關的年度協同效應超過42500美元萬,一旦實現,可能會進一步 降低eqt的長期自由現金流盈虧平衡價格。

Equitrans中游資產的整合立即改善了EQT約4,000個鑽井地點的經濟效益, 在國內外天然氣需求受到影響之際,釋放了無與倫比的終端價值。

EQT首席執行官兼首席執行官Toby·賴斯表示:“我們很高興能比原來的時間表提前很多地完成這項高度戰略性的交易,並歡迎Equitrans員工和股東加入EQT。與我們最初的預測相比,早期交易節省了近15000美元的萬 ,並提前了我們的去槓桿化和協同捕獲時間表。“

賴斯 繼續説:“我們正在不失時機地釋放我們的整合團隊,該團隊在過去幾年中成功整合了 三次大規模收購,有效地整合了這些組織。隨着我們進入全球天然氣時代,這種結合使EQT在競爭和取勝方面處於非常有利的地位。“

在完成合並的同時,正如先前根據合併協議條款宣佈的那樣,Equitrans的三名前董事, 維基·A·貝利、託馬斯·F·卡拉姆和羅伯特·F·瓦格特加入EQT董事會,立即生效。

顧問

古根海姆證券有限責任公司擔任首席財務顧問,加拿大皇家銀行資本市場有限責任公司擔任EQT的財務顧問。Kirkland&Ellis LLP擔任EQT在這筆交易中的法律顧問。巴克萊和花旗擔任Equitrans的財務顧問,Latham&Watkins LLP擔任Equitrans的法律顧問。

1無槓桿自由現金流 NYMEX自由現金流盈虧平衡定義為產生正無槓桿自由現金流所需的Henry Hub平均價格,這是一種非GAAP 財務衡量標準。有關此非GAAP財務指標的定義和其他重要信息,請參閲本新聞稿的非GAAP披露部分。

投資者 聯繫方式:

卡梅倫·霍維茨

管理董事、投資者關係和戰略

412.395.2555

郵箱:Cameron.Horwitz@eqt.com

媒體 聯繫人:

凱莉 金伯利

FGS 全球

713.822.7538

郵箱:eqt@fgslobal.com

關於EQT公司

EQT 公司是一家領先的獨立天然氣生產公司,業務重點放在阿巴拉契亞盆地。我們致力於負責任地發展我們的世界級資產基礎,併成為我們利益相關者的首選運營商。通過利用將運營效率、技術和可持續性放在首位的文化,我們尋求不斷改進我們生產對環境負責、可靠和低成本的能源的方式。我們長期致力於員工、承包商和社區的安全,並致力於減少我們的整體環境足跡。我們的價值觀在我們的運營方式和日常互動中顯而易見-信任、團隊合作、心靈和發展是我們所做一切的核心。要了解更多信息,請訪問eqt.com。

有關前瞻性陳述的警示性聲明

本新聞稿包含符合1934年《證券交易法》第21E節(經修訂)和《1933年證券法》第27A節(經修訂)含義的某些前瞻性陳述。與歷史或當前事實沒有嚴格關係的陳述是前瞻性的。在不限制上述一般性的情況下,本新聞稿中包含的前瞻性陳述 具體包括對EQT公司及其子公司(統稱為本公司)的計劃、戰略、目標和增長的預期以及預期的財務和運營業績,包括公司從收購Equitrans獲得預期的運營、財務和戰略利益的能力,公司成功整合Equitrans業務的能力 在預期的時間段內,合併後的公司預計的無槓桿NYMEX自由現金流收支平衡價格和預計的協同效應。

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本新聞稿中包含的 前瞻性陳述涉及風險和不確定因素,可能導致實際結果與預期結果大不相同。因此,投資者不應過度依賴前瞻性陳述作為對實際結果的預測。公司基於對未來事件的當前預期和假設做出這些前瞻性陳述,並考慮了公司目前已知的所有信息。雖然公司認為這些預期和假設是合理的,但它們本身存在重大的商業、經濟、競爭、監管和其他風險和不確定因素,其中許多風險和不確定因素很難預測且超出公司的控制範圍。這些風險和不確定性包括但不限於:大宗商品價格的波動;鑽井和運營的成本和結果;儲量估計、鑽井地點的確定和未來增加已探明儲量的能力的不確定性;產量預測所依據的假設;技術數據的質量;公司在其戰略機遇中適當分配資本和其他資源的能力;獲得資本和成本的能力,包括利率上升、通貨膨脹和其他經濟不確定性的結果;公司的對衝和其他財務合同;通常與鑽探、生產、運輸和儲存天然氣、天然氣和石油有關的固有風險和風險;網絡安全風險和破壞行為;執行公司勘探和開發計劃所需的鑽井平臺、完井服務、設備、供應、人員、油田服務以及砂子和水的可用性和成本,包括供應鏈和通脹壓力造成的風險;主要在阿巴拉契亞盆地運營並從單一供應商獲得大量公司中游服務的風險;獲得環境和其他許可的能力及其時間 ;政府法規或行動,包括與甲烷和其他温室氣體排放有關的法規;公眾對化石燃料行業的負面看法;消費者對天然氣替代品的需求增加;環境和天氣風險,包括氣候變化的可能影響;公司成功地在預期時間段內整合Equitrans的業務和資產的能力,以及此類收購的任何預期收益和預期協同效應在預期時間段內無法實現或無法實現的可能性;以及因收購、資產剝離和其他戰略交易而對公司業務造成的中斷。這些風險和其他風險在公司截至2023年12月31日的10-K表格年度報告中的“風險因素”部分、公司截至2024年3月31日的季度報告10-Q表格中的“風險因素”部分以及公司不時提交給美國證券交易委員會的其他文件中進行了描述。

任何前瞻性陳述僅在該陳述發表之日起發表,除法律要求外,公司不打算因新信息、未來事件或其他原因而更正或更新任何前瞻性陳述。

非公認會計準則 披露

調整後的 營業現金流、自由現金流和無槓桿自由現金流

調整後的營業現金流量定義為經營活動提供的現金淨額減去其他資產和負債的變動。自由現金流 定義為調整後的營運現金流減去權責發生制資本支出,不包括可歸因於非控制性利益的資本支出。無槓桿自由現金流的定義是自由現金流減去利息支出。調整後的營業現金流、自由現金流和無槓桿自由現金流是公司管理層認為可為投資者提供有關公司流動性的有用信息 的非公認會計準則補充財務指標,包括公司產生超出資本要求的現金流並向股東返還現金的能力。

本公司並無提供營運活動所提供的預計現金淨額,或將經調整的營運現金流量、自由現金流及無槓桿自由現金流量與營運活動所提供的預計現金淨額(最具可比性的財務指標) 按公認會計原則計算的對賬。本公司無法預測未來任何時期的經營活動提供的現金淨額,因為這一指標包括與現金收入和支出的時間相關的經營資產和負債變化的影響 可能與經營活動發生的期間無關。如果沒有不合理的努力,公司無法以任何合理的精度預測這些 時間差異,例如預測其付款時間和客户付款的時間,準確到特定日期,即提前數月。此外,本公司並不就其平均實現價格及其他項目提供指引,該等項目會影響經營活動提供的淨現金與經調整的營運現金流量及自由現金流量之間的調節項目。天然氣價格波動較大,不受本公司控制,交易時間和未來交易及其他項目的所得税影響難以準確預測。 因此,本公司無法提供經營活動提供的預計淨現金,或預計 調整後的經營現金流和未加槓桿的自由現金流與經營活動提供的預計淨現金的相關對賬,而沒有 不合理的努力。

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