展品99.2
摘要 財務和其他運營信息
LATAM航空集團S.A(我們稱為LATAM、公司、母公司或WE)截至2024年3月31日以及截至2024年3月31日和2023年3月31日的綜合中期財務信息摘要 來自我們截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月期間以及截至2024年3月31日的三個月未經審計的中期合併財務報表。 作為本表格6-k的附件99.1(我們稱之為“未經審計的中期合併財務報表”)。 我們的未經審計的中期綜合財務報表是根據國際會計準則第34號(國際會計準則第34號)編制的， 中期財務報告，由國際會計準則理事會發布。
以下有關本公司截至2024年、2024年及2023年3月31日止三個月期間經營業績的討論，應與我們未經審計的中期綜合財務報表及我們於2024年2月22日提交予美國證券交易委員會(我們稱為“Form 20-F”)的中期綜合財務報表及截至2023年12月31日的財政年度的Form 20-F年度報告一併閲讀，尤其是以Form 20-F提交的“業務概覽”及“財務回顧”。
管理層對截至2024年3月31日和截至2024年3月31日的三個月期間的財務狀況和經營結果的討論和分析
淨收入
在截至2024年3月31日的三個月中，我們錄得淨利潤為26000美元萬，其中25830美元萬可歸因於母公司所有者，這意味着在截至2023年3月31日的三個月中，我們的淨收入和母公司所有者應佔收入分別增加了13890美元萬和13650美元萬，而截至2023年3月31日的三個月，我們的淨收益為12110美元萬和12180美元萬。2024年的主要原因是我們在南美行業旺季的強勁表現。
收入
截至2024年3月31日的三個月，總收入較上年同期增長17.9%，達到332130美元萬。這是由於客運收入增長了21.0% ，但與2023年同期相比，貨運收入下降了2.1%，部分抵消了這一增長。
在截至2024年3月31日的三個月中，客運收入達到289780美元萬，與去年同期的239440美元萬相比增長了21.0%。與2023年同期相比，我們的產能增長了17.5%，而拉斯克達到了7.5美分，與2023年第一季度相比增長了3.0%。這一增長在很大程度上是由於一般乘客需求、具有彈性的企業客户需求以及國際航空旅行需求的持續復甦。與去年同期相比，截至2024年3月31日的三個月，基於營收客運公里(“RPK”)的收益下降了1.1%。
在截至2024年3月31日的三個月中，貨運收入為36940美元萬，比去年同期的貨運收入低2.1%。這一下降主要是由於基於收入噸公里(RTK)的產量下降了12.8%。與上年同期相比，截至2024年3月31日止三個月的運力增長13.4%(以可用噸公里(ATK)計算)，部分抵銷了上述減幅。
銷售成本
在截至2024年3月31日的三個月中，我們的銷售成本較上年同期增長10.4%，達到239390美元萬，這主要是由於這三個月內客運業務的增長，特別是國際業務的增長。下表 按項目分列，後面有相應的解釋如下：
| 截至3月31日的三個月， | ||||||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | 2024/2023%的變化 | ||||||||||||||||
| (單位：百萬美元) | (佔收入的百分比) | |||||||||||||||||||
| 收入 | 3,267.2 | 2,771.6 | 100.0 | % | 100.0 | % | 17.9 | % | ||||||||||||
| 銷售成本 | (2,393.9 | ) | (2,169.1 | ) | (73.3 | )% | (78.3 | )% | 10.4 | % | ||||||||||
| 飛機燃油 | (1,024.4 | ) | (1,059.3 | ) | (31.4 | )% | (38.2 | )% | (3.3 | )% | ||||||||||
| 其他租金和着陸費 | (386.6 | ) | (295.8 | ) | (11.8 | )% | (10.7 | )% | 30.7 | % | ||||||||||
| 工資和福利 | (328.8 | ) | (279.0 | ) | (10.1 | )% | (10.1 | )% | 17.8 | % | ||||||||||
| 折舊及攤銷 | (306.3 | ) | (253.0 | ) | (9.4 | )% | (9.1 | )% | 21.1 | % | ||||||||||
| 飛機維修 | (194.2 | ) | (137.6 | ) | (5.9 | )% | (5.0 | )% | 41.1 | % | ||||||||||
| 客運服務 | (76.1 | ) | (63.1 | ) | (2.3 | )% | (2.3 | )% | 20.6 | % | ||||||||||
| 飛機租賃費用(a) | (1.2 | ) | (23.7 | ) | (0.0 | )% | (0.9 | )% | (94.9 | )% | ||||||||||
| 其他銷售成本 | (76.3 | ) | (57.6 | ) | (2.3 | )% | (2.1 | )% | 32.5 | % | ||||||||||
| (a) | 飛機租賃費用僅與LATAM集團的機隊PBH合同相對應。飛機租賃費用項目 用於核算與集團與飛機相關的可變付款相關的費用。在2021年期間，公司 修改了其飛機租賃合同，包括在合同開始時根據PBH支付租賃費用，並在未來 期間支付固定租金。對於包含以PBH為基礎的初始期間和隨後的固定數額的這些合同，使用權資產和租賃負債在合同修改之日確認。自合同修改之日起，這些金額將繼續在合同期限內按直線攤銷。因此，由於採用租賃會計政策，本年度的費用既包括可變付款的租賃費用(飛機租賃)，也包括因使用權資產攤銷而產生的費用(包括在折舊項目中)和租賃負債產生的利息(包括在租賃負債中)。 |
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截至2024年3月31日的三個月，飛機燃料費用為102440美元萬，較2023年同期的105930美元萬下降3.3%，或3,490美元萬。這一下降主要是由於平均航空燃料價格(不包括對衝)下降了15.1%，但被業務增長(按ASKS衡量)17.5%部分抵消了這一下降。此外，在截至2024年3月31日的三個月中，我們從燃油對衝中獲得了1,910美元的萬收益，而2023年同期的萬收益為80美元。
在截至2024年3月31日的三個月中，其他租賃和着陸費總計為38660美元萬，與2023年同期的29580美元萬相比增長了30.7%，或9,080美元萬，這主要是由於客運業務的增加。
在截至2024年3月31日的三個月中，工資和福利支出總計為32880美元萬，與2023年同期的27900美元萬相比，增長了17.8%，即4,980美元萬。這一增長主要是由於機組人員和機場人員成本上升，以及集團平均員工人數增加10.1% 。
在截至2024年3月31日的三個月中，折舊和攤銷達到30630美元萬，與2023年同期的25300美元萬相比增長了21.1%，或5,330美元萬 ，主要是由於在此期間我們機隊中的飛機數量增加，包括較新的飛機。
在截至2024年3月31日的三個月中，飛機維護總額為19420美元萬，與2023年同期的13760美元萬相比，增長了41.1%，或5,660美元萬。 這一增長主要是由於我們機隊中的飛機數量增加和運營增長了17.5%(根據ASKS衡量 )。
在截至2024年3月31日的三個月中，客運量總計7,610萬，較2023年同期的6,310萬增長20.6%，或1,300美元萬，這主要是由於該期間的客運量增長了19.4%，主要是國際航班。
在截至2024年3月31日的三個月中，飛機租金達到120美元萬，與2023年同期的2,370美元萬相比，下降了94.9%，即2,250美元萬。這一下降主要是由於幾乎所有飛機按小時功率(“PBH”)合同到期，只有幾架寬體飛機在PBH下剩餘。飛機租賃費用細目包括與已修改為該結構的合同的基於PBH的租賃付款相關的成本。飛機租賃費用細目用於核算與集團與飛機相關的可變付款相關的費用 。
截至2024年3月31日止三個月，其他銷售成本達7,630美元萬，較2023年同期的5,760美元萬上升32.5%，或1,870美元萬，主要原因是船員、預訂系統及銷售及廣告的變動成本上升，因業務在 期間有所增加。
如上所述，截至2024年3月31日的毛利(定義為總收入減去銷售成本)總計增加了87330美元萬，而截至2023年3月31日的毛利增加了60260美元萬。
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其他合併結果
截至2024年3月31日的三個月，其他收入總計5,400美元萬，與2023年同期相比增長了60.1%。這一同比增長主要歸因於LATAM PASS計劃的非航空公司兑換收入的重新分類，約800美元萬的影響，以及與LATAM旅行業務相關的輔助服務銷售額的增長。
在截至2024年3月31日的三個月中，分銷成本總計為15830美元萬，與2023年同期相比增長了30.4%，或3,690美元萬，這主要是由於客運量和銷售佣金的 增加。
在截至2024年3月31日的三個月中，與2023年同期相比，行政費用總計18740美元萬，增長28.8%，或4,190美元萬，主要是由於員工人數增加 以及營銷費用增加。
截至2024年3月31日的三個月，其他支出總計14100美元萬，較2023年同期增長32.4%，或3,450美元萬，主要原因是IT維護費用增加以及與或有事件相關的成本上升。
截至2024年3月31日的三個月，利息收入總計3,140美元萬，較2023年同期增長75.5%，或1,350美元萬，主要是由於投資於定期銀行存款的現金和現金等價物水平較高，以及與2023年同期相比利率較高。
截至2024年3月31日的三個月，利息支出總計19140美元萬，較2023年同期增長16.6%，或2,720美元萬，主要原因是利率上升和飛機租賃數量增加。
截至2024年3月31日的三個月，外匯收益總計為3,960美元萬，較2023年同期增長127.6，或2,220美元萬，主要是由於我們在此期間開展業務的國家/地區的當地貨幣升值。
在截至2024年3月31日的三個月中，其他 虧損達4,640美元萬，而2023年虧損1,970美元萬，這主要是由於在此期間與阿根廷正在進行的勞工訴訟有關的撥備增加。
在截至2024年3月31日的三個月中，所得税成本總計為1,510美元萬，較2023年同期增長320.1，或820美元萬，這主要是由於本季度收入增加以及我們業務所在的一些國家/地區限制了税收損失的使用。
經營活動的流動資金和現金流
此外，截至2024年第一季度末，我們報告了185140美元的現金和現金等價物萬。此外，截至2024年3月31日，我們有11美元的億可用 和未提取的循環信貸安排。
在截至2024年3月31日的三個月內，我們 還錄得45810美元萬的經營活動淨現金流為正，而2023年同期為44190美元萬流入。
截至2024年3月31日，我們合併了45億的機隊債務(運營租賃和融資租賃)，以及26美元的非機隊金融債務，導致總債務為71億。
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前瞻性陳述
本報告包含符合《1995年美國私人證券訴訟改革法》安全港條款的前瞻性陳述。這樣的陳述 可以包括諸如“可能”、“將”、“預期”、“打算”、“預期”、“估計”、“項目”、“相信”或其他類似的表達。前瞻性陳述是指非歷史事實的陳述，包括有關我們的信念和期望的陳述。這些陳述基於LATAM當前的計劃、估計和預測，因此，您不應過度依賴它們。前瞻性陳述涉及固有的已知和未知的風險、不確定性和其他因素，其中許多不在LATAM的控制範圍之內，難以預測。 我們提醒您，許多重要因素可能會導致實際結果與任何前瞻性陳述中包含的結果大不相同。這些因素和不確定性尤其包括我們提交給美國證券交易委員會的文件中描述的那些。前瞻性 聲明僅在發佈之日發表，我們不承擔公開更新任何聲明的義務，無論是根據新信息、未來事件還是其他情況。
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