Hexcel 公司

斯坦福廣場二號| 特雷瑟大道 281 號，16 樓

美國康涅狄格州斯坦福德 06901

www.hexcel.com

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附錄 99.1

 

HEXCEL公佈2024年第二季度業績

 

•
2024年第二季度GAAP攤薄每股收益為0.60美元，而2023年第二季度GAAP攤薄每股收益為0.50美元。
•
2024年第二季度調整後的攤薄每股收益為0.60美元，而2023年第二季度調整後的攤薄每股收益為0.50美元。
•
2024年第二季度的銷售額為5億美元，較2023年第二季度的4.54億美元銷售額（按固定貨幣計算增長10.5％）增長了10.1％。
•
修訂了 2024 年全年指導方針。

有關GAAP和非GAAP營業收入、淨收益、每股收益和運營現金流與自由現金流的對賬，請參閲表C。自由現金流是來自運營的現金減去資本支出。

 

運營結果摘要

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

季度已結束

 

 

 

 

六個月已結束

 

 

 

 

 

6月30日

 

 

 

 

6月30日

 

 

 

（以百萬計，每股數據除外）

 

2024

 

 

2023

 

 

% 變化

 

2024

 

 

2023

 

 

百分比變化

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

淨銷售額

 

$

500.4

 

 

$

454.3

 

 

10.1%

 

$

972.7

 

 

$

912.0

 

 

6.7%

按固定貨幣計算的淨銷售額變化

 

 

 

 

 

 

 

10.5%

 

 

 

 

 

 

 

6.7%

營業收入

 

 

71.8

 

 

 

61.3

 

 

17.1%

 

 

124.7

 

 

 

124.1

 

 

0.5%

淨收入

 

 

50.0

 

 

 

42.5

 

 

17.6%

 

 

86.5

 

 

 

85.2

 

 

1.5%

攤薄後的每股普通股淨收益

 

$

0.60

 

 

$

0.50

 

 

20.0%

 

$

1.03

 

 

$

1.00

 

 

3.0%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

用於同比的非公認會計準則指標（表 C）

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

調整後的營業收入

 

$

72.0

 

 

$

61.8

 

 

16.5%

 

$

126.1

 

 

$

124.8

 

 

1.0%

佔銷售額的百分比

 

 

14.4

%

 

 

13.6

%

 

 

 

 

13.0

%

 

 

13.7

%

 

 

調整後淨收益

 

 

50.2

 

 

 

42.8

 

 

17.3%

 

 

87.6

 

 

 

85.7

 

 

2.2%

調整後的攤薄後每股淨收益

 

$

0.60

 

 

$

0.50

 

 

20.0%

 

$

1.04

 

 

$

1.00

 

 

4.0%

 

康涅狄格州斯坦福德2024年7月18日——Hexcel公司（紐約證券交易所代碼：HXL）今天公佈了2024年第二季度業績，其中包括5億美元的淨銷售額和調整後每股0.60美元的攤薄每股收益。

 

首席執行官兼總裁湯姆·金蒂爾表示：“我們的Hexcel團隊在第二季度實現了穩健的財務業績，強勁的整體收入增長推動了利潤率的持續回升。我們處於有利地位，隨時準備支持客户加息，並對中期前景和機遇保持興奮。在短期內，飛機交付水平和客户對生產計劃的公開評論要求採取更加謹慎的立場，我們在修訂後的2024年指導方針中反映了這一點。憑藉可用的工廠產能，我們將繼續為增長做好堅實的準備，我們將繼續為未來的產能進行員工培訓和運營優化。我們在第二季度又回購了1億美元的Hexcel普通股，使2024年的股票回購總額達到2億美元，這反映了我們對Hexcel未來的持續信心。”

 

Gentile先生繼續説：“自從今年早些時候加入Hexcel以來，我有機會參觀了我們一半以上的生產基地，這加快了我對我們產品和能力的瞭解。Hexcel廣泛的輕質材料產品組合正在幫助當前的計劃減少碳排放和抑制噪音，我們的研發團隊正在推進技術，幫助下一代產品推動更高效、更可持續的航空。”

 

 

 

市場

2024年第二季度的銷售額為5.04億美元，而2023年第二季度的銷售額為4.543億美元。

 

商業航空航天

•
與2023年第二季度相比，2024年第二季度商業航空航天銷售額為3.207億美元，增長了21.3％（按固定貨幣計算為21.6％）。寬體和窄體車的銷量均以兩位數的百分比增長。隨着公務機和支線飛機的增長，其他商用航空航天在2024年第二季度與2023年第二季度相比增長了15.4％。

太空與防禦

•
與2023年第二季度相比，2024年第二季度的太空與國防銷售額為1.389億美元，該季度增長了1.0％（按固定貨幣計算為1.4％）。包括CH-5.3萬和阿帕奇在內的全球軍用直升機表現強勁，但隨着該計劃的結束，V-22銷量的下降部分抵消了這一點。

 

工業

•
與2023年第二季度相比，2024年第二季度的工業總銷售額為4,080萬美元，下降了22.3％（按固定貨幣計算為21.8％）。汽車行業的增長被其他子市場的下跌所抵消。重點將繼續是使用碳纖維的高端高端工業細分市場。

 

整合運營

由於銷售額的增加推動了有利的成本槓桿，2024年第二季度的毛利率為25.3％，而2023年第二季度的毛利率為24.4％。2024年第二季度佔銷售、銷售、一般和管理費用的百分比為8.0％，而2023年第二季度為7.9％。2024年第二季度研發費用佔銷售額的百分比為2.9％，而2023年第二季度為2.9％。2024年第二季度調整後的營業收入為7,200萬美元，佔銷售額的14.4％，而2023年第二季度為6180萬美元，佔銷售額的13.6％。與2023年第二季度相比，匯率對營業收入佔銷售額百分比的影響在2024年第二季度增長了約40個基點。

 

2024 年迄今為止的業績

2024年前六個月的銷售額為9.727億美元，而去年同期為9.12億美元，比2023年同期增長6.7％。

商業航空航天（佔年初至今銷售額的64％）

•
在寬體增長的帶動下，2024年前六個月的商業航空銷售額為6.2億美元，與2023年前六個月相比增長了13.0％（按固定貨幣計算為13.1％）。與2023年同期相比，其他商用航空航天在2024年前六個月增長了4.1％，這反映了支線飛機和渦輪螺旋槳飛機的增長。

太空與國防（佔年初至今銷售額的28％）

•
與2023年前六個月相比，2024年前六個月的太空與國防銷售額為2.78億美元，增長了5.4％（按固定貨幣計算為5.5％）。增長是由F-35和一些國內和國際軍用直升機項目帶動的，但V-22銷量的大幅下降部分抵消了這一增長。

 

2

 

 

 

 

工業（佔年初至今銷售額的8％）

•
由於所有子市場的下滑，2024年前六個月的工業總銷售額為7,470萬美元，與2023年前六個月相比下降了24.9％（按固定貨幣計算為25.0％）。

 

整合運營

2024年前六個月的毛利率為25.2％，而去年同期為26.2％。2023年第一季度受益於特別有利的成本吸收和銷售組合。2024年前六個月的銷售、銷售、一般和管理費用佔銷售額的百分比為9.1％，而2023年前六個月為9.5％。2024年前六個月，研發費用佔銷售額的百分比為3.1％，而2023年上半年為3.0％。2024年前六個月的調整後營業收入為1.261億美元，佔銷售額的13.0％，而2023年為1.248億美元，佔銷售額的13.7％。2024年和2023年前六個月的其他運營支出包括重組成本。與2023年前六個月相比，匯率對營業收入佔銷售額百分比的影響在2024年前六個月增長了約30個基點。

 

現金和其他

•
2024年前六個月經營活動提供的淨現金為3,720萬美元，而2023年前六個月為3,010萬美元。2024年前六個月的營運資金現金使用量為1.183億美元，2023年同期的使用額為1.139億美元。2024年前六個月，按現金計算的資本支出為5,160萬美元。2023年前六個月，按現金計算的資本支出為7,480萬美元，其中包括購買馬薩諸塞州埃姆斯伯裏Hexcel工廠土地和建築物的約3,800萬美元。2024年前六個月的自由現金流為（1,440萬美元），而2023年前六個月的自由現金流為（4,470萬美元）。自由現金流定義為經營活動產生的現金減去為資本支出支付的現金。2024年和2023年前六個月按應計制計算的資本支出分別為4,110萬美元和7,050萬美元。
•
該公司在2024年第二季度使用1.011億美元回購其普通股，在2024年前六個月使用2.018億美元回購其普通股。截至2024年6月30日，股票回購計劃下的剩餘授權總額為2.853億美元。
•
正如今天宣佈的那樣，董事會宣佈向截至 2024 年 8 月 2 日的登記股東派發每股 0.15 美元的季度股息，支付日期為 2024 年 8 月 9 日。

 

2024 年指導方針

•
銷售額為19.0億美元至19.8億美元（之前為19.25億美元至20.25億美元）
•
調整後的攤薄後每股收益為2.02美元至2.18美元（之前為2.10美元至2.30美元）
•
自由現金流約2億美元（此前超過2億美元）
•
資本支出低於1億美元（不變）
•
有效税率為22.0％。（不變）

 

特定市場的銷售展望（不變）

•
商業航空航天：低兩位數上升到十幾歲中期（以前是十幾歲左右）
•
太空與防禦：上升到中等個位數（無變化）

3

 

 

•
工業：向下低兩位數（先前向上低至中個位數）

 

*****

Hexcel將於美國東部時間2024年7月18日上午10點舉行電話會議，討論2024年第二季度的業績。網絡直播將通過以下鏈接在Hexcel網站的投資者關係部分播出：https://events.q4inc.com/attendee/579495300。也可以撥打 +1 (646) 307-1963 訪問該活動。會議 ID 是 2360739。本次電話會議的重播將在網站上公佈。

 

*****

關於 Hexcel

Hexcel公司是先進輕質複合材料技術的全球領導者。我們通過卓越地提供更輕、更堅固、更堅固的創新高性能材料解決方案，推動飛行、能源發電、運輸和娛樂的未來，幫助我們所有人創造一個更美好的世界。我們廣泛而無與倫比的產品範圍包括碳纖維、特種增強材料、預浸料和其他纖維增強基體材料、蜂窩、樹脂、用於商業航空航天、太空和國防以及工業應用的工程核心和複合材料結構。

 

*****

前瞻性陳述免責聲明

本新聞稿包含1995年《私人證券訴訟改革法》所指的前瞻性聲明，包括與基於空中客車、波音和其他公司提供的飛機生產率的估計和預期以及我們可能從飛機型號或項目中獲得的收入有關的聲明；對與波音737 MAX或波音787相關的監管活動對我們收入的影響的預期；對原材料成本和可用性的預期；對複合材料含量的預期上新的商用飛機計劃及其在這些需求中的份額；對太空和國防應用收入的預期，包括某些計劃是否可能縮減或中止；對工業應用銷售的預期；對現金產生、營運資本趨勢和庫存水平的預期；對資本支出水平、產能（包括產能擴張完成時機）和新產品資格的預期；對我們改善或維持能力的預期利潤率；對我們吸引、激勵和留住執行業務戰略所需員工的能力的預期；對我們税率的預測；對宏觀經濟因素或地緣政治問題或衝突持續影響的預期；對包括可持續發展目標在內的戰略舉措的預期；對網絡安全措施有效性的預期；對法律事務結果或法律或法規變更影響的預期；以及我們對2024年及以後的財務業績。由於多種因素，實際業績可能與前瞻性陳述中的預期結果存在重大差異，包括但不限於宏觀經濟因素或地緣政治問題或衝突的影響程度；對任何重要客户，尤其是空中客車或波音的銷售減少，包括與影響波音737 MAX或波音787的監管活動或公眾審查有關的減少；我們有效調整產量和庫存水平以適應客户需求的能力；我們的能力有效地激勵，留住和僱用必要的員工；原材料的供應和成本，包括供應中斷和通貨膨脹的影響；我們成功實施或實現戰略舉措的能力，包括我們的可持續發展目標和我們可能參與的任何重組或調整活動；銷售結構的變化；成本水平導致的當前定價變化；航空航天交付率的變化；政府國防採購預算的變化；及時開發或推出新產品；我們的安裝、人員配備和資格認證能力滿足客户需求所需的產能或全部產能擴張；網絡安全相關風險，包括漏洞或入侵的潛在影響；貨幣匯率波動；政治、社會和經濟條件的變化，包括制裁等全球貿易政策變化的影響；停工或其他勞動力中斷；我們成功完成任何戰略收購、投資或處置的能力；遵守環境、健康、安全和其他相關法律法規，包括這些法律法規與氣候變化有關；自然災害或其他惡劣天氣事件的影響，這些影響可能會因氣候變化的影響而惡化，

4

 

 

以及其他嚴重的災難性事件，包括任何公共衞生危機；以及法律事務的意外結果或法律或法規變化的影響。我們向美國證券交易委員會提交的文件中描述了其他風險因素。我們沒有義務更新我們的前瞻性陳述以反映未來的事件。

 

 

聯繫我們

庫爾特·戈達德 | 投資者關係副總裁 | Kurt.Goddard@Hexcel.com | +1 (203) -352-6826

 

 

*****

 

 

5

 

 

 

Hexcel 公司及其子公司

 

簡明合併運營報表

 

 

 

未經審計

 

 

 

季度已結束

 

 

六個月已結束

 

 

 

6月30日

 

 

6月30日

 

（以百萬計，每股數據除外）

 

2024

 

 

2023

 

 

2024

 

 

2023

 

淨銷售額

 

$

500.4

 

 

$

454.3

 

 

$

972.7

 

 

$

912.0

 

銷售成本

 

 

373.8

 

 

 

343.5

 

 

 

727.9

 

 

 

673.5

 

毛利率

 

 

126.6

 

 

 

110.8

 

 

 

244.8

 

 

 

238.5

 

% 毛利率

 

 

25.3

%

 

 

24.4

%

 

 

25.2

%

 

 

26.2

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

銷售、一般和管理費用

 

 

39.9

 

 

 

35.7

 

 

 

88.9

 

 

 

86.5

 

研究和技術費用

 

 

14.7

 

 

 

13.3

 

 

 

29.8

 

 

 

27.2

 

其他運營費用

 

 

0.2

 

 

 

0.5

 

 

 

1.4

 

 

 

0.7

 

營業收入

 

 

71.8

 

 

 

61.3

 

 

 

124.7

 

 

 

124.1

 

利息支出，淨額

 

 

8.1

 

 

 

9.2

 

 

 

14.6

 

 

 

18.6

 

所得税前收入和關聯公司收益權益

 

 

63.7

 

 

 

52.1

 

 

 

110.1

 

 

 

105.5

 

所得税支出

 

 

13.7

 

 

 

11.5

 

 

 

23.6

 

 

 

23.2

 

關聯公司收益中扣除權益前的收益

 

 

50.0

 

 

 

40.6

 

 

 

86.5

 

 

 

82.3

 

關聯公司收益的權益

 

 

-

 

 

 

1.9

 

 

 

-

 

 

 

2.9

 

淨收入

 

$

50.0

 

 

$

42.5

 

 

$

86.5

 

 

$

85.2

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

普通股每股基本淨收益：

 

$

0.61

 

 

$

0.50

 

 

$

1.04

 

 

$

1.01

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

攤薄後的每股普通股淨收益：

 

$

0.60

 

 

$

0.50

 

 

$

1.03

 

 

$

1.00

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

加權平均普通股：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

基本

 

 

82.5

 

 

 

84.7

 

 

 

83.2

 

 

 

84.6

 

稀釋

 

 

83.2

 

 

 

85.6

 

 

 

84.0

 

 

 

85.5

 

 

 

6

 

 

Hexcel 公司及其子公司

 

簡明合併資產負債表

 

 

 

未經審計

 

 

 

6月30日

 

 

十二月三十一日

 

（以百萬計）

 

2024

 

 

2023

 

資產

 

 

 

 

 

 

現金和現金等價物

 

$

75.4

 

 

$

227.0

 

應收賬款，淨額

 

 

283.1

 

 

 

234.7

 

庫存，淨額

 

 

351.5

 

 

 

334.4

 

合同資產

 

 

34.5

 

 

 

25.1

 

預付費用和其他流動資產

 

 

63.1

 

 

 

43.0

 

流動資產總額

 

 

807.6

 

 

 

864.2

 

 

 

 

 

 

 

 

財產、廠房和設備

 

 

3,2118

 

 

 

3,195.5

 

減去累計折舊

 

 

(1,563.1)

)

 

 

(1,516.8)

)

財產、廠房和設備淨值

 

 

1,648.7

 

 

 

1,678.7

 

 

 

 

 

 

 

 

商譽和其他無形資產，淨額

 

 

246.8

 

 

 

251.3

 

對關聯公司的投資

 

 

5.0

 

 

 

5.0

 

其他資產

 

 

119.5

 

 

 

119.3

 

總資產

 

$

2,827.6

 

 

$

2,918.5

 

 

 

 

 

 

 

 

負債和股東權益

 

 

 

 

 

 

負債：

 

 

 

 

 

 

短期借款

 

$

0.1

 

 

$

0.1

 

應付賬款

 

 

124.8

 

 

 

159.1

 

應計薪酬和福利

 

 

80.2

 

 

 

75.7

 

應計負債

 

 

88.6

 

 

 

81.0

 

流動負債總額

 

 

293.7

 

 

 

315.9

 

 

 

 

 

 

 

 

長期債務

 

 

794.9

 

 

 

699.4

 

退休義務

 

 

31.1

 

 

 

42.6

 

其他非流動負債

 

 

136.7

 

 

 

144.1

 

負債總額

 

$

1,256.4

 

 

$

1,202.0

 

 

 

 

 

 

 

 

股東權益：

 

 

 

 

 

 

普通股，面值0.01美元，授權200.0股，
2024 年 6 月 30 日發行的 111.4 股和 110.8 股
於 2023 年 12 月 31 日發佈

 

$

1.1

 

 

$

1.1

 

額外的實收資本

 

 

959.6

 

 

 

936.8

 

留存收益

 

 

2,230.2

 

 

 

2,168.7

 

累計其他綜合虧損

 

 

(91.3)

)

 

 

(74.1)

)

 

 

3,099.6

 

 

 

3,032.5

 

 

 

 

 

 

 

 

減去——按成本計算，截至2024年6月30日的庫存股為29.7股，截至2023年12月31日為26.7股

 

 

(1,528.4

)

 

 

(1,316.0

)

股東權益總額

 

 

1,571.2

 

 

 

1,716.5

 

負債和股東權益總額

 

$

2,827.6

 

 

$

2,918.5

 

 

7

 

 

Hexcel 公司及其子公司

 

簡明合併現金流量表

 

 

 

未經審計

 

 

 

六個月已結束

 

 

 

6月30日

 

（以百萬計）

 

2024

 

 

2023

 

 

 

 

 

 

 

 

來自經營活動的現金流

 

 

 

 

 

 

淨收入

 

$

86.5

 

 

$

85.2

 

與經營活動提供的淨現金對賬：

 

 

 

 

 

 

折舊和攤銷

 

 

62.0

 

 

 

61.7

 

與融資相關的攤銷

 

 

0.2

 

 

 

0.4

 

遞延所得税

 

 

(3.0

)

 

 

(6.7)

)

關聯公司收益的權益

 

 

-

 

 

 

(2.9

)

基於股票的薪酬

 

 

16.4

 

 

 

15.7

 

重組費用，扣除付款

 

 

0.2

 

 

 

(3.6)

)

資產減值

 

 

-

 

 

 

1.7

 

 

 

 

 

 

 

 

資產和負債的變化：

 

 

 

 

 

 

應收賬款增加

 

 

(50.4)

)

 

 

(33.9

)

庫存增加

 

 

(21.8)

)

 

 

(36.8

)

預付費用和其他流動資產的增加

 

 

(28.2)

)

 

 

(7.3)

)

應付賬款/應計負債減少

 

 

(17.9)

)

 

 

(35.9)

)

其他-網絡

 

 

(6.8)

)

 

 

(7.5)

)

經營活動提供的淨現金 (a)

 

 

37.2

 

 

 

30.1

 

 

 

 

 

 

 

 

來自投資活動的現金流

 

 

 

 

 

 

資本支出 (b)

 

 

(51.6)

)

 

 

(74.8)

)

出售投資的收益

 

 

-

 

 

 

2.5

 

用於投資活動的淨現金

 

 

(51.6)

)

 

 

(72.3)

)

 

 

 

 

 

 

 

來自融資活動的現金流

 

 

 

 

 

 

從高級無抵押信貸機構借款

 

 

95.0

 

 

 

103.0

 

償還高級無抵押信貸額度

 

 

-

 

 

 

(48.0)

)

與高級無抵押信貸額度相關的發行成本

 

 

-

 

 

 

(2.5)

)

回購普通股

 

 

(201.8)

)

 

 

-

 

融資租賃債務和其他債務的收益（償還），淨額

 

 

0.1

 

 

 

(0.1)

)

已支付的股息

 

 

(25.0

)

 

 

(21.1)

)

股票計劃下的活動

 

 

(4.3)

)

 

 

2.7

 

融資活動提供的（用於）淨現金

 

 

(136.0)

)

 

 

34.0

 

匯率變動對現金和現金等價物的影響

 

 

(1.2

)

 

 

0.4

 

現金和現金等價物的淨減少

 

 

(151.6)

)

 

 

(7.8)

)

期初的現金和現金等價物

 

 

227.0

 

 

 

1120

 

期末的現金和現金等價物

 

$

75.4

 

 

$

104.2

 

 

 

 

 

 

 

 

補充數據：

 

 

 

 

 

 

自由現金流 (a) + (b)

 

$

(14.4

)

 

$

(44.7)

)

不動產、廠房和設備的應計制增加

 

$

41.1

 

 

$

70.5

 

 

 

8

 

 

Hexcel 公司及其子公司

 

按市場劃分的對第三方客户的淨銷售額

 

截至2024年6月30日和2023年6月30日的季度

未經審計

 

 

 

 

 

表 A

 

（以百萬計）

 

正如報道的那樣

 

 

固定貨幣 (a)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

B/ (W)

 

 

FX

 

 

 

 

 

B/ (W)

 

市場

 

2024

 

 

2023

 

 

%

 

 

效果 (b)

 

 

2023

 

 

%

 

商業航空航天

 

$

320.7

 

 

$

264.3

 

 

 

21.3

 

 

$

(0.6)

)

 

$

263.7

 

 

 

21.6

 

太空與防禦

 

 

138.9

 

 

 

137.5

 

 

 

1.0

 

 

 

(0.5)

)

 

 

137.0

 

 

 

1.4

 

工業

 

 

40.8

 

 

 

52.5

 

 

 

(22.3)

)

 

 

(0.3)

)

 

 

52.2

 

 

 

(21.8)

)

合併總計

 

$

500.4

 

 

$

454.3

 

 

 

10.1

 

 

$

(1.4)

)

 

$

452.9

 

 

 

10.5

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

淨銷售額的合併百分比

 

%

 

 

%

 

 

 

 

 

 

 

 

%

 

 

 

 

商業航空航天

 

 

64.1

 

 

 

58.2

 

 

 

 

 

 

 

 

 

58.2

 

 

 

 

太空與防禦

 

 

27.8

 

 

 

30.3

 

 

 

 

 

 

 

 

 

30.2

 

 

 

 

工業

 

 

8.1

 

 

 

11.5

 

 

 

 

 

 

 

 

 

11.6

 

 

 

 

合併總計

 

 

100.0

 

 

 

100.0

 

 

 

 

 

 

 

 

 

100.0

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

截至2024年6月30日和2023年6月30日的六個月

未經審計

 

 

 

 

 

 

 

（以百萬計）

 

正如報道的那樣

 

 

固定貨幣 (a)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

B/ (W)

 

 

FX

 

 

 

 

 

B/ (W)

 

市場

 

2024

 

 

2023

 

 

%

 

 

效果 (b)

 

 

2023

 

 

%

 

商業航空航天

 

$

620.0

 

 

$

548.8

 

 

 

13.0

 

 

$

(0.7)

)

 

$

548.1

 

 

 

13.1

 

太空與防禦

 

 

278.0

 

 

 

263.7

 

 

 

5.4

 

 

 

(0.2

)

 

 

263.5

 

 

 

5.5

 

工業

 

 

74.7

 

 

 

99.5

 

 

 

(24.9

)

 

 

0.1

 

 

 

99.6

 

 

 

(25.0

)

合併總計

 

$

972.7

 

 

$

912.0

 

 

 

6.7

 

 

$

(0.8

)

 

$

911.2

 

 

 

6.7

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

淨銷售額的合併百分比

 

%

 

 

%

 

 

 

 

 

 

 

 

%

 

 

 

 

商業航空航天

 

 

63.7

 

 

 

60.2

 

 

 

 

 

 

 

 

 

60.3

 

 

 

 

太空與防禦

 

 

28.6

 

 

 

28.9

 

 

 

 

 

 

 

 

 

28.9

 

 

 

 

工業

 

 

7.7

 

 

 

10.9

 

 

 

 

 

 

 

 

 

10.8

 

 

 

 

合併總計

 

 

100.0

 

 

 

100.0

 

 

 

 

 

 

 

 

 

100.0

 

 

 

 
(a)
為了幫助分析公司的淨銷售趨勢，使用與2024年相應時期相同的美元、英鎊和歐元匯率估算了截至2023年6月30日的季度和六個月按市場劃分的總淨銷售額和銷售額，這些匯率被稱為 “固定貨幣” 銷售額。
(b)
外匯效應是外幣匯率變動對淨銷售額的估計影響。

 

 

9

 

 

 

Hexcel 公司及其子公司

 

細分信息

 

未經審計

 

 

表 B

 

（以百萬計）

 

複合材料

 

 

工程產品

 

 

企業
及其他 (a)

 

 

總計

 

2024 年第二季度

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

對外部客户的淨銷售額

 

$

408.6

 

 

$

91.8

 

 

$

-

 

 

$

500.4

 

細分市場間銷售

 

 

23.9

 

 

 

0.6

 

 

 

(24.5)

)

 

 

-

 

總銷售額

 

 

432.5

 

 

 

92.4

 

 

 

(24.5)

)

 

 

500.4

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

其他運營費用

 

 

-

 

 

 

0.2

 

 

 

-

 

 

 

0.2

 

營業收入（虧損）

 

 

74.3

 

 

 

13.0

 

 

 

(15.5)

)

 

 

71.8

 

% 營業利潤率

 

 

17.2

%

 

 

14.1

%

 

 

 

 

 

14.3

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

折舊和攤銷

 

 

27.3

 

 

 

3.7

 

 

 

-

 

 

 

31.0

 

股票薪酬支出

 

 

1.1

 

 

 

0.3

 

 

 

1.9

 

 

 

3.3

 

基於應計制的資本支出增加

 

 

18.6

 

 

 

3.9

 

 

 

-

 

 

 

22.5

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2023 年第二季度

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

對外部客户的淨銷售額

 

$

378.5

 

 

$

75.8

 

 

$

-

 

 

$

454.3

 

細分市場間銷售

 

 

18.5

 

 

 

0.5

 

 

 

(19.0

)

 

 

-

 

總銷售額

 

 

397.0

 

 

 

76.3

 

 

 

(19.0

)

 

 

454.3

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

其他運營費用

 

 

0.3

 

 

 

0.2

 

 

 

-

 

 

 

0.5

 

營業收入（虧損）

 

 

64.2

 

 

 

6.8

 

 

 

(9.7)

)

 

 

61.3

 

% 營業利潤率

 

 

16.2

%

 

 

8.9

%

 

 

 

 

 

13.5

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

折舊和攤銷

 

 

27.5

 

 

 

3.5

 

 

 

-

 

 

 

31.0

 

股票薪酬支出

 

 

1.1

 

 

 

0.3

 

 

 

1.4

 

 

 

2.8

 

基於應計制的資本支出增加

 

 

12.9

 

 

 

40.8

 

 

 

-

 

 

 

53.7

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2024 年前六個月

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

對外部客户的淨銷售額

 

$

788.1

 

 

$

184.6

 

 

$

-

 

 

$

972.7

 

細分市場間銷售

 

 

47.2

 

 

 

0.9

 

 

 

(48.1)

)

 

 

-

 

總銷售額

 

 

835.3

 

 

 

185.5

 

 

 

(48.1)

)

 

 

972.7

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

其他運營費用

 

 

0.8

 

 

 

0.6

 

 

 

-

 

 

 

1.4

 

營業收入（虧損）

 

 

138.0

 

 

 

25.9

 

 

 

(39.2)

)

 

 

124.7

 

% 營業利潤率

 

 

16.5

%

 

 

14.0

%

 

 

 

 

 

12.8

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

折舊和攤銷

 

 

54.5

 

 

 

7.5

 

 

 

-

 

 

 

62.0

 

股票薪酬支出

 

 

4.2

 

 

 

1.1

 

 

 

11.1

 

 

 

16.4

 

基於應計制的資本支出增加

 

 

35.3

 

 

 

5.8

 

 

 

-

 

 

 

41.1

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2023 年前六個月

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

對外部客户的淨銷售額

 

$

756.7

 

 

$

155.3

 

 

$

-

 

 

$

912.0

 

細分市場間銷售

 

 

37.8

 

 

 

1.5

 

 

 

(39.3

)

 

 

-

 

總銷售額

 

 

794.5

 

 

 

156.8

 

 

 

(39.3

)

 

 

912.0

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

其他運營費用

 

 

0.5

 

 

 

0.2

 

 

 

-

 

 

 

0.7

 

營業收入（虧損）

 

 

137.4

 

 

 

18.8

 

 

 

(32.1)

)

 

 

124.1

 

% 營業利潤率

 

 

17.3

%

 

 

12.0

%

 

 

 

 

 

13.6

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

折舊和攤銷

 

 

54.7

 

 

 

7.0

 

 

 

-

 

 

 

61.7

 

股票薪酬支出

 

 

4.2

 

 

 

1.1

 

 

 

10.4

 

 

 

15.7

 

基於應計制的資本支出增加

 

 

26.0

 

 

 

44.5

 

 

 

-

 

 

 

70.5

 

 

(a) Hexcel不將公司費用分配給運營部門。

 

 

10

 

 

Hexcel 公司及其子公司

 

 

 

 

 

 

 

 

公認會計原則與非公認會計準則營業收入、淨收益、每股收益和運營現金流與自由現金流的對賬

 

 

 

 

 

表 C

 

 

 

 

未經審計

 

 

季度已結束

 

 

六個月已結束

 

 

 

 

6月30日

 

 

6月30日

 

 

（以百萬計）

 

2024

 

 

2023

 

 

2024

 

 

2023

 

 

GAAP 營業收入

 

$

71.8

 

 

$

61.3

 

 

$

124.7

 

 

$

124.1

 

 

其他運營費用 (a)

 

 

0.2

 

 

 

0.5

 

 

 

1.4

 

 

 

0.7

 

 

非公認會計準則營業收入

 

$

72.0

 

 

$

61.8

 

 

$

126.1

 

 

$

124.8

 

 

 

 

 

 

未經審計

 

 

 

截至6月30日的季度

 

 

 

2024

 

 

2023

 

（以百萬計，攤薄後的每股數據除外）

 

淨收入

 

 

EPS

 

 

淨收入

 

 

EPS

 

GAAP

 

$

50.0

 

 

$

0.60

 

 

$

42.5

 

 

$

0.50

 

扣除税款的其他運營費用 (a)

 

 

0.2

 

 

 

-

 

 

 

0.3

 

 

 

-

 

非公認會計準則

 

$

50.2

 

 

$

0.60

 

 

$

42.8

 

 

$

0.50

 

 

 

 

 

未經審計

 

 

 

截至6月30日的六個月

 

 

 

2024

 

 

2023

 

（以百萬計，攤薄後的每股數據除外）

 

淨收入

 

 

EPS

 

 

淨收入

 

 

EPS

 

GAAP

 

$

86.5

 

 

$

1.03

 

 

$

85.2

 

 

$

1.00

 

扣除税款的其他運營費用 (a)

 

 

1.1

 

 

 

0.01

 

 

 

0.5

 

 

 

-

 

非公認會計準則

 

$

87.6

 

 

$

1.04

 

 

$

85.7

 

 

$

1.00

 

 

 

 

 

未經審計

 

 

 

截至6月30日的六個月

 

（以百萬計）

 

2024

 

 

2023

 

經營活動提供的淨現金

 

$

37.2

 

 

$

30.1

 

減去：資本支出

 

 

(51.6)

)

 

 

(74.8)

)

自由現金流（非公認會計準則）

 

$

(14.4

)

 

$

(44.7)

)

 

(a)
截至2024年6月30日和2023年6月30日的季度和六個月包括重組成本。

 

注意：管理層認為，調整後的營業收入、調整後的淨收益、調整後的攤薄後每股淨收益和自由現金流是非公認會計準則的衡量標準，對投資者來説是有意義的，因為它們提供了Hexcel對不包括特殊項目的基本經營業績的看法。特殊項目代表鉅額費用或貸項，這些費用或貸項對於瞭解Hexcel在本報告所述期間的整體經營業績非常重要。非公認會計準則的衡量標準不符合公認的會計原則，不應被視為公認會計準則績效衡量標準的替代方案。

 

 

11

 

 

Hexcel 公司及其子公司

 

總負債表，扣除現金

表 D

 

 

 

未經審計

 

 

 

6月30日

 

 

十二月三十一日

 

 

6月30日

 

（以百萬計）

 

2024

 

 

2023

 

 

2023

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

當期部分融資租賃

 

$

0.1

 

 

$

0.1

 

 

$

0.1

 

當前債務總額

 

 

0.1

 

 

 

0.1

 

 

 

0.1

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

高級無抵押信貸額度

 

 

95.0

 

 

 

-

 

 

 

80.0

 

2025年到期的4.7％的優先票據

 

 

300.0

 

 

 

300.0

 

 

 

300.0

 

2027年到期的優先票據為3.95％

 

 

400.0

 

 

 

400.0

 

 

 

400.0

 

優先票據原發行折扣

 

 

(0.5)

)

 

 

(0.7)

)

 

 

(0.8

)

優先票據遞延融資成本

 

 

(1.2

)

 

 

(1.6)

)

 

 

(1.9)

)

其他債務

 

 

1.6

 

 

 

1.7

 

 

 

1.7

 

長期債務總額

 

 

794.9

 

 

 

699.4

 

 

 

779.0

 

債務總額

 

 

795.0

 

 

 

699.5

 

 

 

779.1

 

減去：現金和現金等價物

 

 

(75.4)

)

 

 

(227.0)

)

 

 

(104.2)

)

債務總額，扣除現金

 

$

719.6

 

 

$

472.5

 

 

$

674.9

 

 

12