附錄 99.1
imagea.jpg
新聞


MSC 工業供應公司公佈2024財年第三季度業績

2024 財年第三季度亮點

•淨銷售額為9.794億美元，同比下降7.1％，其中包括去年公共部門未重複訂單帶來的約300個基點的不利影響
•營業收入為1.068億美元，經調整後為1.115億美元不包括重組和其他成本1
•營業利潤率為10.9％，或11.4％，不包括上述調整1
•攤薄後每股收益為1.27美元，上一財年季度為1.69美元
•調整後的攤薄後每股收益為1.33美元，上一財年季度為1.74美元1

紐約州梅爾維爾和北卡羅來納州戴維森，2024 年 7 月 2 日-MSC 工業供應有限公司紐約證券交易所股票代碼：MSM）、“MSC”、“MSC Industrial” 或 “公司” 是北美領先的金屬加工和維護、維修和運營（MRO）產品和服務的分銷商，今天公佈了截至2024年6月1日的2024財年第三季度的財務業績。

財務摘要 2
24 財年第三季度23財年第三季度改變24財年年初至今23財年年初至今改變
淨銷售額$979.4$1,054.5(7.1)%$2,868.7$2,973.8(3.5)%
運營收入 $106.8$135.4(21.1)%$299.5$365.7(18.1)%
營業利潤率 10.9%12.8%10.4%12.3%
歸屬於MSC的淨收益$71.7$95.2(24.7)%$202.9$255.6(20.6)%
攤薄後每股$1.27
3
$1.69
4
(24.9)%$3.59
3
$4.56
4
(21.3)%
 
調整後的財務摘要 2
24 財年第三季度23財年第三季度改變24財年年初至今23財年年初至今改變
淨銷售額$979.4$1,054.5(7.1)%$2,868.7$2,973.8(3.5)%
調整後的運營收入 1
$111.5$138.6(19.6)%$313.0$374.0(16.3)%
調整後的營業利潤率 1
11.4%13.1%10.9%12.6%
歸屬於MSC 1的調整後淨收益
$75.2$97.5(22.9)%$213.2$261.9(18.6)%
調整後的攤薄後每股收益 1
$1.33
3
$1.74
4
(23.6)%$3.77
3
$4.67
4
(19.3)%

1 代表非公認會計準則財務指標。本新聞稿附表中列出了每項非公認會計準則財務指標與最直接可比的GAAP財務指標的解釋和對賬。
2 以百萬計，百分比和每股數據或另行註明除外。
3 基於24財年第三季度和24財年年初至今分別已發行的5,640萬股和5,650萬股加權平均攤薄後已發行股票。
4 基於23財年第三季度和23財年年初至今分別已發行的5,620萬股和5,610萬股加權平均攤薄後已發行股票。

總裁兼首席執行官埃裏克·格什温德表示：“正如6月13日宣佈的那樣，我們在財年下半年開始時面臨着意想不到的毛利率壓力，平均每日銷售的復甦低於預期，尤其是在我們的核心客户羣中。結果，我們第三季度的表現低於預期，並導致全年展望修訂。我們採取了迅速的糾正措施，以改善毛利率趨勢並加快推出我們的網絡增強功能的進展。”

執行副總裁兼首席財務官克里斯汀·阿奇斯-格蘭德補充説：“第三財季的日均銷售額下降了7.1％，這得益於上一年的公共部門訂單不重複以及我們風險敞口較大的製造業垂直行業疲軟。儘管持續強勁的現金流使我們感到鼓舞，但這些業績仍低於我們的預期。我們全神貫注於實現有機增長投資的預期收益，以推動實現長期目標。”

Gershwind 總結道：“展望未來，隨着我們的糾正措施得以落實，我們將堅定不移地釋放MSC的價值創造潛力。我們通過專注於關鍵任務計劃的核心支柱來實現這一目標，即保持勢頭、重振核心客户活力和優化服務成本。儘管2024財年迄今為止的業績未達到我們的標準，但我們相信我們擁有實現長期目標併為所有利益相關者創造有意義的價值的人才和戰略。”



MSC 工業供應公司公佈2024財年第三季度業績
2
            

2024財年全年財務展望
當前優先的
ADS 增長（同比）(4.7)%-(4.3)%0%-5%
調整後的營業利潤率1
10.5%-10.7%12.0%-12.8%
折舊和攤銷費用~8000萬美元約 8500 萬美元
利息和其他費用約 4500 萬美元4000萬美元至5000萬美元
運營現金流轉換2
> 125%> 125%
税率24.0%-24.5%24.0%-24.5%

(1) 提供的指導是經調整後的非公認會計準則數字。欲瞭解更多詳情，請參閲本新聞稿附表中提供的非公認會計準則財務指標信息。
(2) 公司將運營現金流轉換定義為經營活動提供的淨現金佔淨收入的百分比。公司管理層使用運營現金流轉換來評估公司的經營業績，特別是公司將其銷售和利潤轉化為現金的效率，並評估公司使用營運資金的效率。該公司認為，由於上述原因，運營現金流轉換對投資者很有用，可以衡量公司將其根據公認會計原則報告的淨收益轉換為現金流入的比率，這有助於投資者評估公司是否產生了足夠的現金流以提供足夠的回報。


電話會議信息
MSC將於美國東部時間今天上午8點30分舉行電話會議，審查公司2024財年第三季度業績。電話會議、隨附的幻燈片和其他運營統計數據可在以下網址獲取：https://investor.mscdirect.com。也可以撥打1-877-443-5575（美國）、1-855-669-9657（加拿大）或1-412-902-6618（國際）撥打電話會議。

該廣播的在線檔案將持續到2024年7月16日。該公司2024財年第四季度和全年業績的報告日期定於2024年10月24日。

聯繫信息
投資者：媒體：
瑞安·米爾斯，特許金融分析師
Zivanai Mutize
投資者關係主管企業傳播主管
rmills@mscdirect.comzivanai.mutize@mscdirect.com

關於 MSC 工業供應公司
MSC 工業供應有限公司(NYSE: MSM) 是北美領先的金屬加工和維護、維修和運營 (MRO) 產品和服務的分銷商。我們通過約240萬種產品、庫存管理和其他供應鏈解決方案，以及與各行各業客户合作80多年的深厚專業知識，幫助客户提高生產力、盈利能力和增長。我們由7,000多名員工組成的經驗豐富的團隊與客户合作，幫助他們的業務取得成效——從保持當今的運營效率到不斷重新思考、重組和優化，以提高明天的生產力。有關 MSC Industrial 的更多信息，請訪問 mscdirect.com。

關於前瞻性陳述的警示説明
根據1995年《私人證券訴訟改革法》，本新聞稿中的陳述可能構成 “前瞻性陳述”。除現狀或歷史事實陳述外，涉及我們預期、相信或預計未來將或可能發生的活動、事件或事態發展的所有陳述，包括經營業績和財務狀況、預期的未來業績、我們的投資和戰略計劃及其他舉措的預期收益，以及預期的未來增長、盈利能力和投資資本回報率的陳述，均為前瞻性陳述。“將”、“可能”、“相信”、“預期”、“思考”、“期望”、“估計”、“計劃”、“打算” 和類似的表述旨在識別前瞻性陳述。前瞻性陳述涉及風險和不確定性，可能導致實際結果與這些前瞻性陳述的預期存在重大差異。此外，涉及對未來事件或情況的預期、預測或其他描述的陳述，涉及戰略、計劃或意圖討論的陳述，關於管理層對未來事件或市場前景的假設、預測或預測的陳述，以及除當前或歷史事實陳述之外的任何其他陳述，均為前瞻性陳述。在本新聞稿中包含任何聲明並不表示海安會或任何其他人承認此類聲明中描述的事件或情況是實質性的。此外，新的風險可能會不時出現，管理層無法預測此類風險或評估此類風險對我們業務或財務業績的影響。因此，未來的業績可能與歷史業績或這些前瞻性陳述所討論或暗示的業績存在重大差異。鑑於這些風險和不確定性，讀者不應過分依賴這些前瞻性陳述。這些風險和不確定性包括但不限於以下方面：我們經營所在市場的總體經濟狀況；不斷變化的客户和產品組合；大宗商品和能源價格的波動，長期低通脹、高通脹或快速通貨膨脹的影響，以及利率波動；競爭，包括競爭對手採用激進的定價策略或銷售方法；工業分銷行業的行業整合和其他變化；我們從投資中實現預期收益的能力和戰略計劃；我們通過重組活動和結構性成本削減實現預期成本節約和收益的能力；保留關鍵管理人員；客户的信用風險；客户取消或重新安排訂單的風險；難以調整客户對我們產品的需求，這可能導致無法銷售從製造商那裏訂購的多餘產品，從而減記庫存，或者反過來可能導致此類產品的庫存短缺；停工、勞動力短缺其他中斷，包括因極端天氣條件造成的中斷

MSC 工業供應公司公佈2024財年第三季度業績
3
            

運輸中心、航運港口、我們的總部或我們的客户履行中心；我們的信息技術系統中斷或違反數據隱私法的行為；我們吸引、培訓和留住合格的銷售和客户服務人員以及金屬加工和專業銷售專家的能力；失去主要供應商或承包商或關鍵品牌或供應鏈中斷的風險；政府貿易或制裁政策的變化，包括重大進口限制或關税或暫停對經濟的影響在某些國家或地區的活動；與開設或擴建客户履行中心相關的風險；我們估算根據自保計劃產生的醫療索賠費用的能力；因業務性質而產生的訴訟風險；與收購業務整合或其他戰略交易相關的風險；對未償借款的財務限制；我們維持信貸額度或以我們認為有吸引力的條款承擔額外借款的能力；未能遵守適用的環境、健康以及安全法律法規以及適用於我們業務的其他法律法規；政府或監管程序的結果；收購後記錄的商譽和其他無限期無形資產可能會受到減值；由於我們無法控制的因素，我們的普通股價格可能會波動；我們的主要股東將繼續對我們的決策產生重大影響；以及我們從股票重新分類中實現預期收益的能力。有關這些風險和其他風險的更多信息，分別載於我們的10-K表和10-Q表年度和季度報告以及我們向美國證券交易委員會提交的其他報告和文件中的 “風險因素” 和 “管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析”。除非適用法律要求，否則我們明確表示不承擔任何更新任何前瞻性陳述的義務。

























































MSC 工業供應公司公佈2024財年第三季度業績
4
            

MSC 工業直銷有限公司
簡明合併資產負債表
（以千計）
6月1日
2024		九月 2,
2023
資產（未經審計）
流動資產：
現金和現金等價物 $25,928$50,052
扣除信貸損失備抵後的應收賬款 419,810435,421
庫存665,638726,521
預付費用和其他流動資產 101,472105,519
流動資產總額1,212,8481,317,513
財產、廠房和設備，淨額344,787319,660
善意721,932718,174
可識別的無形資產，網102,854110,641
經營租賃資產60,87865,909
其他資產24,49512,237
總資產$2,467,794$2,544,134
負債和股東權益
流動負債：
債務的流動部分，包括融資租賃下的債務$206,335$229,935
經營租賃負債的流動部分22,23521,168
應付賬款 205,644226,299
應計費用和其他流動負債 149,298172,034
流動負債總額 583,512649,436
長期債務，包括融資租賃下的債務299,812224,391
非流動經營租賃負債39,53245,924
遞延所得税和税收不確定性 130,729131,801
負債總額 1,053,5851,051,552
承付款和或有開支
股東權益：
優先股——
A 類普通股5748
B 類普通股—9
額外的實收資本1,063,738849,502
留存收益470,085755,007
累計其他綜合虧損(17,553)(17,725)
按成本計算的A類庫存股(114,711)(107,677)
MSC 工業股東權益總額 1,401,6161,479,164
非控股權益12,59313,418
股東權益總額1,414,2091,492,582
負債總額和股東權益$2,467,794$2,544,134


MSC 工業供應公司公佈2024財年第三季度業績
5
            

MSC 工業直銷有限公司
簡明合併損益表
（以千計，每股數據除外）
（未經審計）

十三週結束三十九周已結束
6月1日
2024		6月3日
2023		6月1日
2024		6月3日
2023
淨銷售額 $979,350$1,054,464$2,868,667$2,973,841
銷售商品的成本 578,903625,5271,686,4921,750,410
毛利400,447428,9371,182,1751,223,431
運營費用 288,991291,706870,859852,031
重組和其他成本 4,6901,84511,7875,722
運營收入106,766135,386299,529365,678
其他收入（支出）：
利息支出(6,884)(5,038)(19,155)(17,913)
利息收入134513302764
其他費用，淨額(4,680)(4,456)(14,067)(8,095)
其他支出總額 (11,430)(8,981)(32,920)(25,244)
所得税準備金前的收入95,336126,405266,609340,434
所得税準備金 24,02431,26664,60484,768
淨收入71,31295,139202,005255,666
減去：歸屬於非控股權益的淨（虧損）收益(393)(41)(897)32
歸屬於MSC工業的淨收益$71,705$95,180$202,902$255,634
歸因於 MSC Industrial 的每股數據：
普通股每股淨收益：
基本$1.28$1.70$3.60$4.57
稀釋$1.27$1.69$3.59$4.56
計算中使用的加權平均份額
普通股每股淨收益：
基本56,21455,96356,32355,911
稀釋56,35156,15656,51456,121





















MSC 工業供應公司公佈2024財年第三季度業績
6
            

MSC 工業直銷有限公司
簡明綜合收益表
（以千計）
（未經審計）

十三週結束三十九周已結束
6月1日
2024		6月3日
2023		6月1日
2024		6月3日
2023
淨收入，如報告所示$71,312$95,139$202,005$255,666
扣除税款的其他綜合收入：
外幣折算調整(217)2,4742446,293
綜合收入 71,09597,613202,249261,959
歸屬於非控股權益的綜合收益：
淨虧損（收入）39341897(32)
外幣折算調整4(270)(72)(1,405)
歸屬於MSC工業的綜合收益$71,492$97,384$203,074$260,522


















































MSC 工業供應公司公佈2024財年第三季度業績
7
            

MSC 工業直銷有限公司
簡明合併現金流量表
（以千計）（未經審計）
三十九周已結束
6月1日
2024		6月3日
2023
來自經營活動的現金流：
淨收入 $202,005$255,666
為使淨收入與經營活動提供的淨現金保持一致而進行的調整：
折舊和攤銷 60,28856,122
雲計算安排的攤銷1,437784
非現金運營租賃成本16,67914,831
基於股票的薪酬 13,34714,624
不動產、廠房和設備處置損失363481
估計或有對價公允價值的非現金變化661—
信貸損失準備金 5,1806,826
雲計算安排的支出 (17,161)(1,146)
遞延所得税和税收不確定性(1,072)(915)
運營資產和負債的變化：
應收賬款 12,586247,557
庫存 64,251(6,255)
預付費用和其他流動資產 4,4885,917
經營租賃負債(16,974)(14,845)
其他資產3,272(211)
應付賬款和應計負債(45,917)(12,359)
調整總額 101,428311,411
經營活動提供的淨現金 303,433567,077
來自投資活動的現金流：
不動產、廠房和設備支出 (73,354)(64,113)
收購中使用的現金，扣除獲得的現金 (9,859)(20,182)
用於投資活動的淨現金 (83,213)(84,295)
來自融資活動的現金流：
回購 A 類普通股(167,166)(31,072)
定期現金分紅的支付 (140,695)(132,484)
出售與關聯股票購買計劃相關的A類普通股的收益 3,4653,449
行使A類普通股期權的收益 8,83322,635
信貸額度下的借款359,000208,000
信貸額度下的付款(309,000)(488,000)
融資義務下的借款3,8501,061
根據貨架融資協議和私募債務付款(50,000)(50,000)
其他長期債務的收益50,000—
其他，淨額(2,762)(1,676)
用於融資活動的淨現金 (244,475)(468,087)
外匯匯率變動對現金和現金等價物的影響 131196
現金及現金等價物的淨（減少）增加 (24,124)14,891
現金及現金等價物——期初 50,05243,537
現金及現金等價物——期末 $25,928$58,428
現金流信息的補充披露：
為所得税支付的現金 $66,071$85,525
支付利息的現金 $18,235$16,970





MSC 工業供應公司公佈2024財年第三季度業績
8
            

非公認會計準則財務指標

為了補充MSC根據美國普遍接受的會計原則（“GAAP”）提供的未經審計的精選財務數據，公司披露了某些非公認會計準則財務指標，包括非公認會計準則運營收入、非公認會計準則營業利潤率、非公認會計準則所得税準備金、非公認會計準則淨收益和非公認會計準則攤薄每股收益，不包括重組和其他成本、收購相關成本、股票重新分類成本和税收影響。

這些非公認會計準則財務指標不是根據GAAP或GAAP財務指標的替代方案列報的，可能與其他公司使用的類似非公認會計準則財務指標不同。這些額外信息的列報不應孤立考慮，也不能作為最直接可比的GAAP財務指標的替代品，只能用於評估MSC的經營業績以及相應的GAAP財務指標。

本新聞稿還包括某些未按照公認會計原則提供的前瞻性信息。公司認為，如果不做出不合理的努力，就無法將此類前瞻性信息與根據公認會計原則計算和列報的最直接可比的財務指標進行量化對賬，因為這些非公認會計準則財務指標的對賬將要求公司預測重組、併購活動和其他罕見或不尋常的收益和損失等未來潛在事件的時間和可能性。無論是這些事件發生的時間或可能性，還是其可能的嚴重性，都無法以合理的準確度量化。因此，沒有提供此類前瞻性信息與最直接可比的GAAP財務指標的對賬情況。

•業績不包括重組和其他成本、收購相關成本和股份重新分類成本

在計算非公認會計準則財務指標時，我們排除了重組和其他成本、收購相關成本和股票重新分類成本以及税收影響。管理層進行這些調整是為了便於在不同時期的可比基礎上審查公司的經營業績，與預測和戰略計劃進行比較，確定和分析公司基礎業務的趨勢，以及將外部業績與競爭對手進行基準比較。我們認為，投資者除了看到根據公認會計原則公佈的業績外，還受益於管理層使用此類非公認會計準則財務指標的原因和目的。








MSC 工業供應公司公佈2024財年第三季度業績
9
            

MSC 工業直銷有限公司
公認會計準則和非公認會計準則財務信息的對賬
截至 2024 年 6 月 1 日的十三週
（以千計，百分比和每股數據除外）
GAAP 財務指標影響可比性的項目非公認會計準則財務指標
MSC 工業總值重組和其他成本 調整後的MSC工業總額
淨銷售額 $979,350$—$979,350
銷售商品的成本578,903—578,903
毛利潤400,447—400,447
毛利率40.9%—%40.9%
運營費用288,991—288,991
營業支出佔銷售額的百分比29.5%—%29.5%
重組和其他成本 4,6904,690—
運營收入106,766(4,690)111,456
營業利潤率10.9%0.5%11.4%
其他費用總額(11,430)—(11,430)
所得税準備金前的收入95,336(4,690)100,026
所得税準備金24,024(1,183)25,207
淨收入71,312(3,507)74,819
歸屬於非控股權益的淨虧損(393)—(393)
歸屬於MSC工業的淨收益$71,705$(3,507)$75,212
普通股每股淨收益：
稀釋$1.27$(0.06)$1.33

*由於四捨五入，個人金額可能與總金額不一致。





MSC 工業供應公司公佈2024財年第三季度業績
10
            

MSC 工業直銷有限公司
公認會計準則和非公認會計準則財務信息的對賬
截至 2024 年 6 月 1 日的三十九周
（以千計，百分比和每股數據除外）
GAAP 財務指標影響可比性的項目非公認會計準則財務指標
MSC 工業總值重組和其他成本 收購相關成本股票重新分類成本調整後的MSC工業總額
淨銷售額 $2,868,667$—$—$—$2,868,667
銷售商品的成本1,686,492———1,686,492
毛利潤1,182,175———1,182,175
毛利率41.2%—%—%—%41.2%
運營費用870,859—4651,187869,207
營業支出佔銷售額的百分比30.4%—%0.0%0.0%30.3%
重組和其他成本 11,78711,787———
運營收入299,529(11,787)(465)(1,187)312,968
營業利潤率10.4%0.4%0.0%0.0%10.9%
其他費用總額(32,920)———(32,920)
所得税準備金前的收入266,609(11,787)(465)(1,187)280,048
所得税準備金64,604(2,767)(113)(288)67,772
淨收入202,005(9,020)(352)(899)212,276
歸屬於非控股權益的淨虧損(897)———(897)
歸屬於MSC工業的淨收益$202,902$(9,020)$(352)$(899)$213,173
普通股每股淨收益：
稀釋$3.59$(0.16)$(0.01)$(0.02)$3.77

*由於四捨五入，個人金額可能與總金額不一致。










MSC 工業供應公司公佈2024財年第三季度業績
11
            

MSC 工業直銷有限公司
公認會計準則和非公認會計準則財務信息的對賬
截至 2023 年 6 月 3 日的十三週
（以千計，百分比和每股數據除外）
GAAP 財務指標影響可比性的項目非公認會計準則財務指標
MSC 工業總值重組和其他成本 股票重新分類成本 調整後的MSC工業總額
淨銷售額 $1,054,464$—$—$1,054,464
銷售商品的成本625,527——625,527
毛利潤428,937——428,937
毛利率40.7%—%—%40.7%
運營費用291,706—1,373290,333
營業支出佔銷售額的百分比27.7%—%(0.1)%27.5%
重組和其他成本 1,8451,845——
運營收入135,386(1,845)(1,373)138,604
營業利潤率12.8%0.2%0.1%13.1%
其他費用總額(8,981)——(8,981)
所得税準備金前的收入126,405(1,845)(1,373)129,623
所得税準備金31,266(505)(376)32,147
淨收入95,139(1,340)(997)97,476
歸屬於非控股權益的淨收益(41)——(41)
歸屬於MSC工業的淨收益$95,180$(1,340)$(997)$97,517
普通股每股淨收益：
稀釋$1.69$(0.02)$(0.02)$1.74

*由於四捨五入，個人金額可能與總金額不一致。



MSC 工業供應公司公佈2024財年第三季度業績
12
            

MSC 工業直銷有限公司
公認會計準則和非公認會計準則財務信息的對賬
截至 2023 年 6 月 3 日的三十九周
（以千計，百分比和每股數據除外）
GAAP 財務指標影響可比性的項目非公認會計準則財務指標
MSC 工業總值重組和其他成本 收購相關成本 股票重新分類成本調整後的MSC工業總額
淨銷售額 $2,973,841$—$—$—$2,973,841
銷售商品的成本1,750,410———1,750,410
毛利潤1,223,431———1,223,431
毛利率41.1%—%—%—%41.1%
運營費用852,031—3982,249849,384
營業支出佔銷售額的百分比28.7%—%0.0%0.1%28.6%
重組和其他成本 5,7225,722———
運營收入365,678(5,722)(398)(2,249)374,047
營業利潤率12.3%0.2%0.0%0.1%12.6%
其他費用總額(25,244)———(25,244)
所得税準備金前的收入340,434(5,722)(398)(2,249)348,803
所得税準備金84,768(1,424)(100)(560)86,852
淨收入255,666(4,298)(298)(1,689)261,951
歸屬於非控股權益的淨收益32———32
歸屬於MSC工業的淨收益$255,634$(4,298)$(298)$(1,689)$261,919
普通股每股淨收益：
稀釋$4.56$(0.08)$(0.01)$(0.03)$4.67

*由於四捨五入，個人金額可能與總金額不一致。