展示4.1
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執行版本
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第七修改
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本第七項修改(以下簡稱“本修改”),於2024年5月30日簽署,由URBAN ONE, INC.,一家特拉華州的公司(“管理借款人”),其他借款人和子擔保人,本協議的放款人,包括貝萊德基金(其語句中的“所需放款人”),以及美國銀行,國家協會,作為管理代理集體簽署。
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在此提及,自2021年2月19日簽署的一定信貸協議(經由4月30日,2023年的第一次修正和延期,由June 5, 2023年的第二次修正和修正,由7月31, 2023年的第三次修正,由9月29日, 2023年的第四次修正,由11月9, 2023年的第五次修正,由2024年4月12日的第六次修正,截止到本次修改之前的任何時間,即“現有信貸協議”,並根據本修改的修改,即“信貸協議”,作為管理借款人和其他借款人從時間至時間的當事方,與管理代理、以及任何放款人組成。
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根據現有信貸協議的第8.01(a)和(e)條款,管理借款人需要在2024年5月31日或之前向管理代理提交以下信息: (i)截至2024年3月31日的季度會計週期結束時的管理借款人和其附屬公司的合併資產負債表,以及該截止當季度會計週期和截止當季度會計週期的年度財務報表和現金流量表,其中都載有財務狀況和業務運營結果的先前財年同期對應數字。以上所有報表都必須由管理借款人的首席財務官認證,該認證表明,它們公正地按照GAAP準則在所有重要方面反映了管理借款人及其受限制子公司的財務狀況,並反映了所示日期的業務運營結果,但不包括腳註;及(ii) 權限人員的合規性證明,其中包括管理借款人的授權官員代表管理借款人證明,此類授權官員管理借款人已遵循貸款文件的規定對本身的務完成了必要的移轉,而且未發生任何違約或違規行為(包括所有這些報告的修訂版)(統稱為“季度財務交付信息”)。
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根據現有信貸協議的第8.01(b)和(e)條款,管理借款人需要在2024年5月31日或之前向管理代理提交以下信息: (i)截至2023年12月31日的管理借款人和其附屬公司的合併資產負債表,以及該財年的收入和保留收益及現金流量表,並附帶認可的獨立公共會計師事務所的認證,該會計師事務所針對管理借款人和其附屬公司的財務報表進行了常規審計,符合GAAS標準,該會計師事務所沒有獲得有關與財務或會計事宜有關的任何違約或違規行為的知識,且此類違約或違規行為如果在該會計師事務所的意見中發生並持續發生,則説明其性質。(ii) 管理層關於該財年重大業務運營和財務發展的分析;以及(iii) 權限人員的合規性證書,其中包括管理借款人的授權官員代表管理借款人證明,此類授權官員代表管理借款人已遵循貸款文件的規定對本身的務完成了必要的移轉,而且未發生任何逾期或違規行為(統稱為“年度財務交付信息”)。
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按照現有信貸協議,管理借款人需要向管理代理提交以下信息:(i)季度財務交付信息不得晚於現有信貸協議第8.01(a)和(e)條的要求日期;(ii) 年度財務交付信息不得晚於現有信貸協議第8.01(b)和(e)條款的要求日期;且
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管理借款人已請求必需放款人同意將季度財務交付和年度財務交付的交付日期從存在信貸協議的適用日期(根據本修改共同修正)延長到2024年6月17日。
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因此,鑑於前述內容、協議、條款和契約,各方在此同意如下:
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第一條
定義條款
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除非此處另有明確規定,否則在信貸協議中定義的每個術語在此處所使用的含義均已賦予此類術語。本修改屬於信貸協議定義下的“信貸文檔”範疇。
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第二條
修改和同意
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第2.01節 有限同意; 遵守條款和違約事件。
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(a)儘管本修改、信貸協議或任何其他信貸文件中有任何與此相反的規定,但必需放款人在此同意將季度財務交付的交付日期從現有信貸協議第8.01(a)和(e)條款所要求的日期延長到2024年6月17日,將年度財務交付的交付日期從現有信貸協議第8.01(b)和(e)條款所要求的日期延長到2024年6月17日;且管理借款人在此同意最遲於2024年6月17日交付季度財務交付信息和年度財務交付信息。但如未能按照本第2.01節規定及時交付季度財務交付信息或年度財務交付信息中的任何一種,即構成信貸協議下的即時違約。
(b)儘管信貸協議或本修改中有任何相反規定,但只要管理借款人未提交季度財務交付信息和年度財務交付信息,任何信貸事件的任何部分(或其收益)都不會用於信貸協議第9.05節的(v)至(vii)項(除了信貸方之間的投資)或(xii)、(xvii)、(xviii)或(xxii)項中的投資,也不會用於限制性支付;提供,本節2.01(b)下的任何違規行為均構成信貸協議下的即時違約。
管理借款人應及時向管理代理提供任何書面通知副關於公司未能及時交付以下報告或財務信息的副本。在截至2023年12月31日的財季結束時,(i)季度報告或其他財務信息 (ii)在截至2024年3月31日的財季結束時的季度報告或其他財務信息,或(iii)截至2023年12月31日結束的財政年度的年度報告或其他財務信息,在半導體有擔保註釋債項協議下的託管人、代理人或債券持有人的聯繫中。
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在半導體有擔保註釋債項協議下,波動的高級有擔保註釋債項的信託人、代理人或債券持有人根據SEC或任何書面通知,要求公司在2023年向SEC報告凡2023年,向前述信託人、代理人或債權人交付年度報告或其他財務信息。
第三章
陳述與保證:各借款人及本次參與的各子公司擔保人(以下簡稱“各方”)於第七修正案生效日,分別作出以下陳述、保證和協議:
無需翻譯
(a)貸款協議第7條中的所有陳述和保證以及每一其他貸款文件中的所有陳述和保證在所有重大方面均屬真實和正確(應理解並且同意其中 (X)按其規定作為特定日期所做的任何陳述或保證應僅在該特定日期前後真實和正確,(Y)任何以“重要性”,“重大不利影響”或類似語言作為限定的陳述或保證應在考慮到該限定條件時在所有方面屬真實和正確);
(b)未發生任何違約或違約事件並繼續發生;
(c)各借款人和各子公司擔保人已獲得所有必要公司行動的充分授權,依法簽訂、交付和履行本修正案;
(d)各借款人和各子公司擔保人簽署、交付和履行本次修正案未違反任何法律、法規、法令、法庭或政府機構的任何命令、裁定或訴訟,除了在任何違反情況下,這種違反無論是個別還是總體上不會重大不利影響,(ii)不與任何協議、契約、債券、貸款協議、抵押文件、信託書、信託適用文件、限制性協定或任何其他協議、合同或文書衝突或違反,在這些文件中,任何信貸方或其受限實體是一方或其資產或財產或受約束的物業或資產有約束力或受限制。在這種情況下,限於上述子條款 (X) 之外的任何違反、衝突、違約、留置權和/或衝突,無論是個別還是總體上,都不會重大不利影響,(iii)不違反任何信貸方的成立書或章程、成立證書、有限責任公司協議或章程(或具有等效組織文件的適用文件),如適用。
(e)本修正案及與之相關的所有其他信貸文件構成該信貸方的法律、有效和有約束力的義務,按照其各自的條款加以執行,除非適用的破產、破產重組、破產延遲或其他類似法律普遍影響債權人權利,以及公平原則的限制(無論是在衡平法還是在法律中尋求執行)。(無需翻譯)
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授予獎項
先決條件(無需翻譯)
本修正案將於滿足以下先決條件的第一個日期生效(或由管理代理豁免),而且所有文件的形式和實質均能合理地滿足管理代理的要求。此日期為“第七修正案生效日期”,先決條件包括:
(a)管理代理已收到每個借款人、各子公司擔保人及本修正案參與方(佔貸款人的必要比例)簽署並交付本修正案的副本;
(b)管理借款人應支付或償還管理代理的所有合理、詳細的實際開支(包括但不限於Latham & Watkins LLP的合理費用和支出),以便與本修正案及其他信貸文件的準備、簽署、交付和管理相關。
第五章
信貸文件再確認(無需翻譯)
每個信貸方現在(a)同意重新確認其是各信貸文件的一方,該信貸文件現在得到再確認,在除本修正案對其進行修改外,將繼續完全有效;(b)確認和確認,根據信貸文件,所有擔保、留置權和安全性質權利授予管理代理、擔保人以及根據擔保函、抵押協議、抵押協議和每一其他信貸文件為其蓋章的各方,均仍然完全有效,將繼續擔保全部債務。本修正案或任何交易的任何內容,均無意成為信貸協議或其他信貸文件下任何債務的更替或達成和解,並且對於任何擔保、安全性質標題或其他任何債務的完善、優先權或續存均不會進行修改、影響或損害。
第六章
其他條款(無需翻譯)
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第6.01條 留置權無損。任何事先同意提供的內容或本修正案的簽署、交付、實施或生效均不會(a)損害信貸文件根據任何信貸文件授予的質押權的有效性、效力或優先權,這些質押權將繼續完好無損,以相同的優先權擔保償還所有債務,無論是此前還是之後;或(b)要求進行任何新的備案或其他行動,以完善或維持這些留置權的完整性。
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無需翻譯
(d) 附件。
無需翻譯
(d) 附件。
第6.02條 整個協議。本修正案、信貸協議和其他信貸文件構成各方之間有關本事項的全部協議,並取代所有關於本事項的其他先前協議和理解,無論是書面的還是口頭的。任何此類修改或涉及的任何協議除非以書面形式並經有權代表被執行方簽字,否則均無約束力或可執行。
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(d) 附件。
4
(d) 附件。
第6.03節法律適用。本修改協議及其下方各方的權利和義務應根據紐約州法律解釋和管轄(不考慮法律衝突原則)。貸款協議第12.08(A)、(B)和(C)節現通過包含,並且應適用於本協議。
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第6.04節可分性。本修改協議的任何條款如果在任何司法管轄區內被認定為無效、非法或不可執行,則在該司法管轄區內視作無效、非法或不可執行,但不影響本修改協議其餘規定的有效性、合法性和可執行性。在善意談判中,各方應替換任何無效、非法或不可執行條款,以達到無效、非法或不可執行條款的經濟效應儘量接近的有效條款。
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第6.05節副本。本修改協議可由不同的各方各在單獨的副本上籤署,並在任意副本上籤署即被視作原件。本修改協議對各方的各自可被許可的繼任人和受讓人具有拘束力併產生效力。傳真、電子郵件、pdf等電子方式簽署並複製簽名頁圖像的有效副本與紙面已簽名副本具有同等的法律效力、合法性和可執行性,其“簽署”、“簽名”、“交付”及與本修改協議相關的類似詞語,應視為包括電子簽名、電子交付或以任何電子形式(包括傳真、電子郵件、pdf等電子方式,複製簽名頁圖像)保存記錄的行為,與紙質協議或手動簽名的法律效力、合法性和可執行性相同。以但本條款不要求行政代理事先書面同意並按照其批准的程序接受電子簽名。
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第6.06節標題。本修改協議各篇和各節的標題僅為方便起見插入,不應以任何方式影響本修改協議任何規定的含義或解釋。
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[簽署頁後面]
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特此證明,各方已於上述日期完全授權其代表簽署、交付併成立本修改協議。
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(d) 附件。 | URBAN ONE, INC.,作為貸款人的行政借款人 | |
(d) 附件。 | (d) 附件。 | |
(d) 附件。 | 通過: | (d) 附件。 |
(d) 附件。 | 姓名: | 彼得·湯普森 |
(d) 附件。 | 標題: | 執行副總裁 |
(d) 附件。 | (d) 附件。 | |
(d) 附件。 | 電視一臺有限責任公司 | |
(d) 附件。 | INTERACTIVE ONE, INC. | |
(d) 附件。 | REACH MEDIA, INC.,每個作為借款人 | |
(d) 附件。 | (d) 附件。 | |
(d) 附件。 | (d) 附件。 | |
(d) 附件。 | 通過: | (d) 附件。 |
(d) 附件。 | 姓名: | 彼得·湯普森 |
(d) 附件。 | 標題: | 副總裁 |
(d) 附件。
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[第七修改協議簽署頁]
(d) 附件。 | RADIO ONE LICENSES, LLC | |
(d) 附件。 | BOSSIPMADAMENOIRE, LLC | |
(d) 附件。 | CLEOTV, LLC | |
(d) 附件。 | RO ONE SOLUTION, LLC | |
(d) 附件。 | BELL BROADCASTING COMPANY, LLC | |
(d) 附件。 | RADIO ONE OF DETROIT, LLC | |
(d) 附件。 | 夏洛特之一無線電有限責任公司 | |
(d) 附件。 | 夏洛特廣播有限責任公司 | |
(d) 附件。 | 北卡羅來納之一無線電有限責任公司 | |
(d) 附件。 | 藍籌股廣播有限公司。 | |
(d) 附件。 | 藍籌股廣播許可證有限公司。 | |
(d) 附件。 | 印第安納之一無線電有限責任公司 | |
(d) 附件。 | 印第安納之一無線電合夥公司。 | |
(d) 附件。 | 第二個德克薩斯之一無線電有限責任公司 | |
(d) 附件。 | 衞星一有限責任公司 | |
(d) 附件。 | 無線電一有限責任公司 | |
(d) 附件。 | 新梅布爾頓廣播股份有限公司 | |
(d) 附件。 | 無線電一媒體控股有限責任公司 | |
(d) 附件。 | 無線電一分銷控股有限責任公司 | |
(d) 附件。 | 互動一有限責任公司 | |
(d) 附件。 | 分銷一有限責任公司 | |
(d) 附件。 | 蓋夫尼廣播有限責任公司 | |
(d) 附件。 | 無線電一城市網絡控股有限責任公司 | |
(d) 附件。 | 無線電一娛樂控股有限責任公司 | |
(d) 附件。 | urban one娛樂SPV有限責任公司 | |
(d) 附件。 | urban one製作有限責任公司 | |
(d) 附件。 | T TENTH PRODUCTIONS,LLC | |
(d) 附件。 | CHARLIE BEAR PRODUCTIONS,LLC,作為子擔保方 | |
(d) 附件。 | (d) 附件。 | |
(d) 附件。 | 通過: | (d) 附件。 |
(d) 附件。 | 姓名: | Peter D. Thompson |
(d) 附件。 | 標題: | 副總裁 |
(d) 附件。
(d) 附件。
(d) 附件。
【第七修正案簽名頁】
(d) 附件。
(d) 附件。 | 美國銀行,全稱BANK OF AMERICA,N.A., | |
(d) 附件。 | 作為行政代理和放款人 | |
(d) 附件。 | (d) 附件。 | |
(d) 附件。 | 通過: | (d) 附件。 |
(d) 附件。 | 姓名: | (d) 附件。 |
(d) 附件。 | 標題: | (d) 附件。 |
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【第七修正案簽名頁】