目錄
美國
證券交易委員會
華盛頓特區 20549
表單
| | 根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的季度報告 |
在截至的季度期間
要麼
| | 根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的過渡報告 |
在從到的過渡期內
委員會檔案編號
BIOLARGO, INC.
（註冊人的確切姓名如其章程所示）
| | | |
| （州或其他司法管轄區 公司或組織） | （美國國税局僱主 證件號） |
（主要行政辦公室地址）
(
（註冊人）'s 電話號碼，包括區號）
根據該法第12（b）條註冊的證券：
| 每個班級的標題 | 交易品種 | 註冊的每個交易所的名稱 |
| | | 場外交易市場（OTCQX） |
用勾號指明註冊人 (1) 是否在過去 12 個月內（或在要求註冊人提交此類報告的較短時間內）提交了 1934 年《證券交易法》第 13 條或第 15 (d) 條要求提交的所有報告，以及 (2) 在過去的 90 天內是否受到此類申報要求的約束。
用複選標記表明註冊人是否在過去 12 個月內（或者在要求註冊人提交此類文件的較短時間內）以電子方式提交了根據第 S-T 法規（本章第 232.405 節）第 405 條要求提交的所有交互式數據文件。
用複選標記指明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報人”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。
| 大型加速過濾器 ☐ | 加速過濾器 ☐ |
| 規模較小的申報公司 | |
| 新興成長型公司 |
如果是新興成長型公司，請用複選標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13（a）條規定的任何新的或修訂的財務會計準則。☐
用複選標記表明註冊人是否為空殼公司（定義見《交易法》第12b-2條）。是的
截至2024年5月13日，註冊人的已發行普通股數量為
BIOLARGO, INC.
表格 10-Q
索引
第一部分
| 第 1 項 |
財務報表 |
1 |
| 第 2 項 |
管理層的討論和分析以及財務狀況和經營業績 |
26 |
| 第 4 項 |
控制和程序 |
37 |
第二部分
| 第 2 項 |
未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用 |
39 |
| 第 5 項 |
其他信息 |
39 |
| 第 6 項 |
展品 |
40 |
| 簽名 |
42 |
第一部分 — 財務信息
第 1 項。財務報表
BIOLARGO, INC.和子公司
簡明的合併資產負債表
（以千計，股票和每股數據除外）
| 2024年3月31日 | 十二月三十一日 | |||||||
| （未經審計） | 2023 | |||||||
| 資產 | ||||||||
| 流動資產： | ||||||||
| 現金和現金等價物 | $ | $ | ||||||
| 扣除備抵後的應收賬款 | ||||||||
| 存貨，扣除備用金 | ||||||||
| 預付費用和其他流動資產 | ||||||||
| 流動資產總額 | ||||||||
| 設備和租賃權益改進，扣除折舊 | ||||||||
| 其他非流動資產 | ||||||||
| 投資韓國合資企業 | ||||||||
| 使用權、經營租賃，扣除攤款 | ||||||||
| 總資產 | $ | $ | ||||||
| 負債和股東權益 | ||||||||
| 流動負債： | ||||||||
| 應付賬款和應計費用 | $ | $ | ||||||
| Clyra Medical 應付賬款和應計費用 | ||||||||
| Clyra Medical 債務債務 | ||||||||
| 債務義務 | ||||||||
| 合同負債 | ||||||||
| 租賃責任 | ||||||||
| 存款 | ||||||||
| 流動負債總額 | ||||||||
| 長期負債： | ||||||||
| 債務負債，扣除當期債務 | ||||||||
| 租賃負債，扣除當期債務 | ||||||||
| 長期負債總額 | ||||||||
| 負債總額 | ||||||||
| 股東權益： | ||||||||
| 截至2024年3月31日和2023年12月31日，A輪優先股，面值0.00067美元，已授權5000萬股，未發行和流通股票 | — | — | ||||||
| 普通股，面值0.00067美元，已授權5.5億股，已發行295,801,370股和292,945,747股，截至2024年3月31日和2023年12月31日 | ||||||||
| 額外的實收資本 | ||||||||
| 累計赤字 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 累計其他綜合虧損 | ( | ) | ( | ) | ||||
| BioLargo Inc. 及其子公司股東權益總額 | ||||||||
| 非控股權益（注8、9、10） | ( | ) | ( | ) | ||||
| 股東權益總額 | ||||||||
| 負債和股東權益總額 | $ | $ | ||||||
所附附附註是這些未經審計的簡明合併財務報表不可分割的一部分。
BIOLARGO, INC.和子公司
簡明的合併運營報表和綜合虧損
（以千計，股票和每股數據除外）
（未經審計）
| 截至3月31日的三個月 | ||||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| 收入 | ||||||||
| 產品收入 | $ | $ | ||||||
| 服務收入 | ||||||||
| 總收入 | ||||||||
| 收入成本 | ||||||||
| 銷售商品的成本 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 服務成本 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 總收入成本 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 毛利 | ||||||||
| 銷售、一般和管理費用 | ||||||||
| 研究和開發 | ||||||||
| 運營費用總額 | ||||||||
| 營業虧損： | ( | ) | ( | ) | ||||
| 其他（支出）收入： | ||||||||
| 利息支出 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 補助金收入 | ||||||||
| 其他費用總額： | ( | ) | ( | ) | ||||
| 淨虧損 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 歸屬於非控股權益的淨虧損 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 歸屬於普通股股東的淨虧損 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 歸屬於普通股股東的每股淨虧損： | ||||||||
| 歸屬於股東的每股虧損——基本虧損和攤薄虧損 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 已發行普通股的加權平均數： | ||||||||
| 綜合損失： | ||||||||
| 淨虧損 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 外幣折算 | ( | ) | ||||||
| 綜合損失 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 歸屬於非控股權益的全面虧損 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 歸屬於普通股股東的全面虧損 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
所附附附註是這些未經審計的簡明合併財務報表不可分割的一部分。
BIOLARGO, INC.和子公司
簡明的股東權益合併報表
（以千計，股票數據除外）
| 普通股 | 額外付費 | 累積的 | 累積其他綜合 | 非控制性 | 股東總數 | |||||||||||||||||||||||
| 股份 | 金額 | 首都 | 赤字 | 損失 | 利息 | 公正 | ||||||||||||||||||||||
| 餘額，2023 年 12 月 31 日 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||
| 以現金出售股票，扣除39美元的發行成本（未經審計） | ||||||||||||||||||||||||||||
| 發行服務普通股（未經審計） | ||||||||||||||||||||||||||||
| 認股權證行使（未經審計） | ||||||||||||||||||||||||||||
| 股票期權薪酬支出（未經審計） | — | |||||||||||||||||||||||||||
| Clyra Medical為服務發行的股票期權（未經審計） | — | |||||||||||||||||||||||||||
| 為服務而發行的Clyra Medical股票（未經審計） | — | |||||||||||||||||||||||||||
| Clyra Medical 普通單位發行（未經審計） | — | |||||||||||||||||||||||||||
| Clyra Medical 優先A輪股息（未經審計） | — | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||
| Biolargo 能源技術公司（BETI）發行（未經審計） | — | |||||||||||||||||||||||||||
| 非控股權益分配（未經審計） | — | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||
| 淨虧損（未經審計） | — | ( | ) | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||
| 外幣折算（未經審計） | — | |||||||||||||||||||||||||||
| 餘額，2024 年 3 月 31 日（未經審計） | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||
BIOLARGO, INC.和子公司
簡明的股東權益合併報表
（以千計，股票數據除外）
| 普通股 | 額外付費 | 累積的 | 累積其他綜合 | 非控制性 | 股東總數 | |||||||||||||||||||||||
| 股份 | 金額 | 首都 | 赤字 | 損失 | 利息 | 公正 | ||||||||||||||||||||||
| 餘額，2022 年 12 月 31 日 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||
| 以現金出售股票 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 發行服務類普通股 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 發行普通股以換取克萊拉的股票 | — | — | — | |||||||||||||||||||||||||
| 股票期權補償費用 | — | |||||||||||||||||||||||||||
| Clyra Medical 為服務發行的股票期權 | — | |||||||||||||||||||||||||||
| 簽發利息認股權證 | — | |||||||||||||||||||||||||||
| 克萊拉醫療首選系列 A | — | |||||||||||||||||||||||||||
| 克萊拉醫療優先A輪股息 | — | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||
| Biolargo 能源科技公司 (BETI) 的產品 | — | |||||||||||||||||||||||||||
| 非控制性利息分配 | — | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||
| 淨虧損 | — | ( | ) | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||
| 外幣折算 | — | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||
| 餘額，2023 年 3 月 31 日 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||
所附附附註是這些未經審計的簡明合併財務報表不可分割的一部分。
BIOLARGO, INC.和子公司
簡明的合併現金流量表
（以千計，股票和每股數據除外）
（未經審計）
| 截至3月31日的三個月 | ||||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| 來自經營活動的現金流 | ||||||||
| 淨虧損 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 為使淨虧損與（用於）經營活動提供的淨現金保持一致而進行的調整： | ||||||||
| 股票期權補償費用 | ||||||||
| 為服務而發行的普通股 | ||||||||
| 使用權經營租賃資產的攤銷 | ||||||||
| 與攤銷應付票據折扣相關的利息支出 | ||||||||
| 為利息發行的認股權證的公允價值 | ||||||||
| 投資韓國合資企業的虧損 | ||||||||
| 折舊費用 | ||||||||
| 資產和負債的變化： | ||||||||
| 應收賬款 | ( | ) | ||||||
| 庫存 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 預付費用和其他資產 | ( | ) | ||||||
| 應付賬款和應計費用 | ||||||||
| 存款 | ( | ) | ||||||
| Clyra 應付賬款和應計費用 | ||||||||
| 合同負債 | ( | ) | ||||||
| 租賃負債，淨額 | ( | ) | ||||||
| 由（用於）經營活動提供的淨現金 | ( | ) | ||||||
| 來自投資活動的現金流 | ||||||||
| 設備採購 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 用於投資活動的淨現金 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 來自融資活動的現金流 | ||||||||
| 出售普通股的收益，扣除佣金 | ||||||||
| 行使認股權證的收益 | ||||||||
| 出售BETI普通股的收益 | ||||||||
| 償還債務 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 按照 Clyra 債務償還債務 | ( | ) | ||||||
| 出售克萊拉醫療優先股的收益 | ||||||||
| 出售克萊拉醫療普通股的收益 | ||||||||
| 融資活動提供的淨現金 | ||||||||
| 外幣折算的淨影響 | ( | ) | ||||||
| 現金淨變動 | ||||||||
| 期初的現金和現金等價物 | ||||||||
| 期末的現金和現金等價物 | $ | $ | ||||||
| 現金流信息的補充披露 | ||||||||
| 在此期間支付的現金用於： | ||||||||
| 利息 | $ | $ | ||||||
| 所得税 | $ | $ | ||||||
| 短期租賃付款不包括在租賃負債中 | $ | $ | ||||||
| 非現金投資和融資活動 | ||||||||
| 使用資本租賃增加的設備 | $ | $ | ||||||
| 將 Clyra 普通股轉換為 BioLargo 普通股 | $ | $ | ||||||
| 非控股權益的分配 | $ | $ | ||||||
| A系列優先股息 | $ | $ | ||||||
所附附附註是這些未經審計的簡明合併財務報表不可分割的一部分。
注意 1。 商業與組織
業務描述
BioLargo, Inc.（“BioLargo”，或 “公司”）發明、開發和商業化創新的平臺技術，以解決具有挑戰性的環境問題，例如全氟辛烷基污染（全氟烷基和多氟烷基物質）、先進的水和廢水處理、工業氣味控制、空氣質量控制、感染控制以及無數的環境修復挑戰。我們的業務戰略非常簡單：我們發明或收購我們認為有可能在大型商業市場中造成顛覆性的技術；我們開發和驗證這些技術，以利用我們大量的科學、工程和創業人才，推進和促進其商業成功；然後，我們通過各種業務結構將這些技術資產貨幣化 可能 包括許可、合資、出售、分拆或直接部署市場戰略。
組織
我們是一家特拉華州公司，成立於1991。我們有五家全資子公司：BioLargo Life Technologies, Inc.，根據加利福尼亞州法律成立2006 年；ONM Environmental, Inc.，根據加利福尼亞州法律組建於2009 年；BioLargo設備解決方案與技術有限公司，根據加利福尼亞州法律組建於2022年；BioLargo Canada, Inc.，根據加拿大法律組建於2014 年；和根據加利福尼亞州法律組建的BioLargo開發公司2016 年。此外，我們是三家子公司的控股股東：我們擁有
流動性/持續經營
對於 三 幾個月已結束 2024 年 3 月 31 日，我們創造了美元的收入
雖然我們能夠生成 $
上述因素使人們嚴重懷疑我們能否繼續經營下去，除非我們能夠（i）繼續增加收入，從運營中產生現金或通過融資活動產生現金，（ii）轉換美元等資產
注意 2。 重要會計政策摘要
整合原則
簡明的合併財務報表包括公司、其全資子公司以及部分控股子公司BETI、BLEST和Clyra Medical的賬目。所有公司間賬户和交易均已取消。
公司的會計和財務報告政策在所有重大方面均符合美利堅合眾國普遍接受的會計原則（“GAAP”）和行業內的一般慣例。表格季度報告中的簡明合併財務報表10-Q 有不已由一家獨立註冊會計師事務所審計，但管理層認為，這反映了所有必要的調整，以公允列報公司的簡明合併財務狀況和簡明的合併經營業績。所有調整都是正常和經常性的。簡明合併財務報表是根據公認會計原則和表格説明編制的10-Q 由美國證券交易委員會（“SEC”）通過。因此，簡明的合併財務報表確實如此不包括GAAP要求的所有信息和腳註，以完成財務列報，應與我們的截至年度的合併財務報表及其附註一起閲讀 2023年12月31日， 包含在我們的年度表格報告中10-K 向美國證券交易委員會提起訴訟 2024 年 4 月 1 日。 的操作結果三幾個月結束了 2024 年 3 月 31 日是不必然表明全年或未來任何時期的預期結果。
外幣
公司已將我們的加拿大子公司BioLargo Canada, Inc. 的本位貨幣指定為加元。因此，匯率差異產生的折算損益記入累計其他綜合虧損。
現金和現金等價物
該公司考慮所有到期日的高流動性投資 三 當收購成為現金等價物時，則不超過幾個月。幾乎所有現金等價物都存放在短期貨幣市場賬户中 一 美國最大的金融機構。我們的現金賬户餘額不時超過聯邦存款保險公司的保險限額 25萬美元 每家銀行的每位所有者，在此期間，如果金融機構不履行義務，我們將面臨超過保險限額的信用損失。我們確實如此 不 預計我們的金融機構將出現不良表現。
截至 2024 年 3 月 31 日，以及 2023 年 12 月 31 日，我們的現金餘額由以下各項（以千計）組成：
| 2024年3月31日 | 2023年12月31日 | |||||||
| BioLargo, Inc. 及其子公司 | $ | $ | ||||||
| 克萊拉醫療技術有限公司 | ||||||||
| 總計 | $ | $ | ||||||
應收賬款
在 2016 年 6 月，財務會計準則委員會（“FASB”）發佈了《會計準則更新》（“ASU”）2016-13,其中規定了確認包括貿易應收款在內的金融工具信貸損失計量的原則.該標準取消了可能的初始確認門檻，並要求實體反映其當前對所有預期信用損失的估計。信貸損失備抵是一個估值賬户，從金融資產的攤銷成本基礎中扣除，以顯示預計收取的淨金額。新標準從公司開始生效 2023 年 1 月 1 日 並主要影響貿易應收賬款。
應收賬款是無條件的客户債務。列報的應收賬款扣除預期信貸損失的可疑賬款備抵金，該備抵金額估計數為 可能 不 值得收藏。公司對客户進行持續的信用評估，並在必要時為可疑賬目和預期的信用損失提供備抵金。預期信貸損失的可疑賬款備抵準備金是根據應收賬款逾期時間、當前業務環境和公司的歷史經驗等因素記錄的。預期信貸損失的可疑賬款備抵撥款記作一般和管理費用。當公司確定餘額無法收回時，公司將從備抵中註銷應收賬款，並且 不 長期積極收取應收款。公司確實如此 不 有任何與客户相關的表外信用風險。截至 2024 年 3 月 31 日，以及 2023 年 12 月 31 日, 預期信貸損失的可疑賬款備抵金為美元
信貸集中度
我們的客户數量有限，佔我們收入的很大一部分。在此期間 三 幾個月已結束 2024 年 3 月 31 日 和 2023，以下客户佔比超過 10% 合併收入的百分比：
| 截至3月31日的三個月 | ||||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| 客户 A | % | % | ||||||
在 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 12 月 31 日，一位客户佔的比重超過
| 2024年3月31日 | 2023年12月31日 | |||||||
| 客户 A | % | 68 | % | |||||
庫存
使用平均成本法，以成本或淨可變現價值中較低者列報庫存。截至的過時庫存備抵金 2024 年 3 月 31 日，以及 2023 年 12 月 31 日，是 $
| 2024年3月31日 | 2023年12月31日 | |||||||
| 原材料 | $ | $ | ||||||
| 成品 | ||||||||
| 總計 | $ | $ | ||||||
其他非流動資產
其他非流動資產包括（i）與我們的業務辦公室相關的保證金，（ii）獲得的三項專利 2021年10月22日，對於 $
| 2024年3月31日 | 2023年12月31日 | |||||||
| 專利 | $ | $ | ||||||
| 保證金 | ||||||||
| 總計 | $ | $ | ||||||
公平 的方法 會計
開啟 2020年3月20日， 我們投資了 $
我們使用權益會計法對合資企業的投資進行核算。我們已經確定，儘管我們通過技術許可和在董事會中的職位對合資企業具有重大影響力，但我們確實如此 不 控制合資企業或以其他方式參與管理該實體，而我們擁有的股權不到大部分。因此，我們在簡明的合併資產負債表上記錄資產，並按我們在合資企業中盈虧的所有權百分比記錄記錄餘額的增加或減少。合資企業自成立以來就蒙受了損失，我們的
減值
每當事件或情況變化表明資產的賬面金額時，對長期和固定壽命的無形資產進行減值審查 可能 不 可以恢復。如果使用資產及其最終處置產生的預期未來未貼現現金流總額小於資產賬面金額，則確認減值損失。減值損失是根據資產的公允價值衡量的。由此產生的任何減值都記為相關資產賬面價值的減少超過公允價值，並計入經營業績。曾經有 不 在此期間與無形資產相關的減值損失 三 幾個月已結束 2024 年 3 月 31 日 要麼 2023。
每股虧損
我們報告普通股和普通股等價物的基本和攤薄後每股虧損（“LPS”）。基本LPS的計算方法是將報告的虧損除以已發行股票的加權平均值。攤薄後的LPS是通過將股票期權和認股權證行使為普通股時的稀釋效應與加權平均股數相加計算得出的。對於 三 幾個月已結束 2024 年 3 月 31 日，以及 2023，攤薄後的LPS計算中的分母與基本LPS的分母相同，這是因為該公司的淨虧損會對認股權證和股票期權產生反稀釋作用。
估算值的使用
根據公認會計原則編制簡明合併財務報表要求管理層做出估算和假設，以影響報告的資產和負債金額、簡明合併財務報表發佈之日的或有資產和負債的披露以及報告期內的收入和支出。實際結果可能與這些估計有所不同。估算值用於核算股票交易、債務交易、衍生負債、可疑賬户備抵金、資產折舊和攤銷、減值支出等。
我們在應用這些最關鍵的會計政策時使用的方法、估計和判斷會對我們的簡明合併財務報表的業績產生重大影響。
基於股份的薪酬支出
我們在獎勵的適用服務期（即歸屬期）內以直線方式確認股票期權獎勵的薪酬支出。公允價值在授予日確定。基於股份的薪酬支出基於使用Black-Scholes期權定價模型估算的授予日期公允價值。
對於向顧問和其他非僱員發行的服務股票和股票期權，公司會衡量和記錄截至以下日期中較早日期的支出：非僱員的績效承諾已達成或非僱員的業績已完成。股票工具按當前公允價值計量，對於股票期權，使用Black Scholes期權模型按公允價值計量。
以下方法和假設用於計算基於股份的薪酬 三 幾個月已結束 2024 年 3 月 31 日，以及 2023:
| 2024 | 2023 | |||||||||||||||
| 非計劃 | 2018 年計劃 | 非計劃 | 2018 年計劃 | |||||||||||||
| 無風險利率 | % | 4.16 | % | % | % | |||||||||||
| 預期波動率 | — | % | % | % | % | |||||||||||
| 預期股息收益率 | — | — | — | |||||||||||||
| 沒收率 | — | — | — | |||||||||||||
| 歲月中的生活 | — | |||||||||||||||
預期的價格波動是衡量我們股票價格在期權預期期限內波動的指標。預期的波動率來自我們普通股市場價格的歷史每日變化，因為我們認為歷史波動率是未來波動率的最佳指標。
Black-Scholes計算中使用的無風險利率基於美國聯邦儲備委員會確定的當前美國國債收益率。我們從未為普通股支付過任何現金分紅，確實如此 不 預計在可預見的將來為我們的普通股支付現金分紅。
認股權證
使用我們的可轉換和不可轉換債務工具發行的認股權證按公允價值和相對公允價值法進行核算。逮捕令是 第一 根據其條款分析其是否具有衍生特徵或 不是。 如果認股權證被確定為衍生品，並且 不 有資格獲得股權待遇，然後使用Black Scholes期權模型按公允價值進行計量，並在資產負債表上記為負債。認股權證在隨後的每個報告日均按其當時的公允價值重新計量（“按市值計價”）。如果認定搜查令是 不 它具有衍生特徵，使用Black Scholes期權模型按其公允價值計入股權，但是，僅限於基於其公允價值佔包括可轉換票據公允價值在內的總公允價值的百分比得出的相對公允價值。可轉換債務工具按公允價值入賬，僅限於相對公允價值，其公允價值佔包括認股權證公允價值在內的總公允價值的百分比。認股權證的相對公允價值也記錄為可轉換本票的折扣。
非現金交易
我們根據每筆交易協議簽訂之日或提供服務或收到產品時作為對價發行的普通股的市場價格，確定我們收購的每種無形資產和/或以普通股非現金對價收到的服務或產品的分配價值。
收入確認
我們根據 ASC 對收入進行核算606,“與客户聯繫的收入”。該指南側重於收入確認的核心原則，即實體應確認收入，以描述向客户轉讓承諾的商品或服務的情況，其金額應反映該實體為換取這些商品或服務而預計有權獲得的對價。為了實現這一核心原則，該指導意見規定，實體應採取以下步驟：
步驟 1: 確定與客户簽訂的合同。
步驟 2: 確定合同中的履約義務。
步驟 3: 確定交易價格。
步驟 4: 將交易價格分配給合同中的履約義務。
步驟 5: 當實體履行履約義務時（或作為）確認收入。
公司的產品通過與客户簽訂的合同和書面採購訂單進行銷售，其中定義了合同的詳細信息，包括交易價格和裝運方式。唯一的履約義務是創建和交付產品，並且每種產品都有單獨的定價。如果協議是 FOB 製造商，則在貨物裝運的某個時間點確認收入；如果是 FOB 目的地，則在交付貨物時確認收入。收入在確認時酌情減免銷售折扣，並在客户的採購訂單中進行協商。
服務合同通過書面合同履行，書面合同規定了履約義務和服務計費費率，通常按時間和材料開列。每項服務均單獨協商和定價。收入在服務的提供和完成時確認，或者，與產品安裝相關的服務，在安裝完成時確認。一些合同要求按里程碑或固定成本付款，我們在合同有效期內每月開具商定金額的發票。在這些情況下，按小時計費的已完成工作被確認為收入。如果賬單金額大於或小於已完成的工作，則會產生應收賬款或應付賬款。工作完成後，這些賬户將根據額外賬單進行調整。迄今為止，已經有不合同的折扣或其他融資條款。
公司的未清合同負債為美元
當我們從知識產權的特許權使用費或許可費中獲得收入時，被許可人將支付許可費一或根據他們銷售的包含或使用我們的許可知識產權的產品，獲得更多分期付款和持續的特許權使用費。我們已經簽訂了CupriDyne Clean產品的許可協議，當該產品銷售給時，我們會按季度確認特許權使用費和許可費 第三 派對並向我們報告。
政府補助
我們已經獲得了加拿大私人和公共研究計劃的多項研究資助。我們直接從補助金中獲得的收入記作其他收入。我們已經獲獎了 80 自我們以來的補助金 第一 在 2015。 這些補助金中的一些資金直接提供給 第三 各方（例如艾伯塔大學或 第三-party 研究科學家）支持對我們技術的研究。補助金的期限通常在六到十八個月之間，支持大多數補助金，但是 不 所有相關的研究預算費用。這項合作研究使我們能夠利用（i）豐富的資源和人才來完成高技能工作，（ii）經濟援助以支持研發成本，（iii）對我們的技術主張進行獨立和可信的驗證。
補助金通常提供（i）每月定期金額，（ii）報銷我們開具發票以申請付款的研究人才的費用，以及（iii）研究人才差旅相關費用的輔助費用報銷。所有發放的補助金對資金的使用方式都有具體的要求，通常用於僱用研究人員。 沒有 的資金 可能 用於美國的一般管理費用或管理費用。這些補助金極大地提高了我們在加拿大的研發活動水平。我們繼續申請加拿大政府和機構的撥款，為研發活動提供資金。 不是 我們所有的撥款申請都已獲批准，而且 不 可以保證任何待處理的補助金申請或任何未來的補助金申請都將獲得批准。
所得税
資產負債法用於確認遞延所得税資產和負債，以應對賬面金額與資產和負債税基之間暫時差異的預期未來税收後果。遞延所得税資產和負債是根據資產和負債的財務報告與税基之間的差異確定的，並使用已頒佈的税率和法律來衡量，這些税率和法律將在預計差異逆轉時生效。税率變動對遞延所得税資產和負債的影響在包括頒佈之日在內的期間的收入中確認。
我們在綜合模型下考慮了所得税法中的不確定性，該模型用於財務報表確認、衡量、列報和披露按照公認會計原則在所得税申報表中採取或預計將採用的不確定税收狀況。根據公認會計原則，只有當頭寸 “更有可能大於-” 時，才會確認該頭寸的税收影響不是” 自報告之日起由税務機關維持.如果税收狀況是 不 被認為是 “比... 更有可能不是” 要持續下去，那麼 不 該職位的好處得到認可。管理層認為有
該公司評估了其收益歷史、趨勢和未來收益估計，並確定遞延所得税資產可以 不 即日起實現 2024 年 3 月 31 日，以及 2023 年 12 月 31 日。因此，一個 100% 估值補貼計入遞延所得税淨資產。
如果所得税的利息和罰款得以實現，公司將所得税的利息和罰款視為所得税支出的組成部分。
金融工具的公允價值
管理層認為，截至目前，公司金融工具的賬面金額 2024 年 3 月 31 日，以及 2023 年 12 月 31 日 由於這些工具的短期性質，其公允價值接近其各自的公允價值。此類工具包括現金、應收賬款、應付賬款和信貸額度。債務工具的賬面金額被認為接近公允價值，因為所述利率反映了現行市場利率。
租賃
在租賃合同開始時，我們會評估該合同是否是或包含租約。我們的評估基於：（1) 合同是否涉及使用不同的識別資產，(2) 我們是否獲得了在整個合同期內從資產使用中獲得幾乎所有經濟利益的權利，以及（3) 我們是否有權在這段時間內指導資產的使用。在租賃開始時，我們會根據合同的相對獨立價格將合同中的對價分配給每個租賃部分，以確定租賃付款。租賃分為融資租賃或經營租賃。如果滿足以下任何標準，則租賃必須歸類為融資租賃：租賃在租賃期結束時轉移資產的所有權，租賃包含可以合理確定可以行使的購買資產的期權，租賃期限是資產剩餘使用壽命的大部分或租賃付款的現值等於或大於該資產的全部公允價值。如果是，則租賃被歸類為經營租賃不滿足這些條件中的任何一個。我們有不歸類為融資租賃的租賃。對於租賃開始之日的所有租賃，使用權資產和租賃負債均予以確認。使用權資產代表在租賃期內使用租賃資產的權利。租賃負債代表租約項下的租賃付款的現值。使用權資產最初按成本計量，成本主要包括租賃負債的初始金額，加上發生的任何初始直接成本，主要包括經紀佣金，減去獲得的任何租賃激勵。對所有使用權資產進行減值審查。租賃負債最初以租賃付款的現值計量，使用租賃中隱含的利率進行貼現，或者，如果無法輕易確定該利率，則管理層估計遞增借款利率，目前估計為
財產和設備
財產和設備包括機械和租賃權益改進，按成本減去累計折舊後列報。折舊是使用直線法計算資產的估計使用壽命的，其範圍是
非控股權益
非控股權益定義為實體中權益的部分不可直接或間接歸因於主要受益人。非控股權益必須在合併資產負債表上作為股權的單獨組成部分列報。因此，對淨收益（虧損）的列報方式進行了修改，以列出歸屬於控股權和非控股權益的收益（虧損）。公司合併資產負債表上的非控股權益代表權益不由公司持有。根據 ASC810-10-20,“非控股權益” BioLargo合併三非全資子公司——Clyra、BLEST和BETI。克萊拉的非控股權益代表
注意 3. 以現金出售股票
林肯公園融資
開啟 2022年12月13日 我們簽訂了股票購買協議（ “2022 與林肯公園簽訂的LPC購買協議”），根據該協議，林肯公園同意應我們的要求向我們購買，總額不超過美元
在 三 幾個月已結束 2024 年 3 月 31 日和2023 我們賣了
單位發行
在這期間三 幾個月已結束 2024 年 3 月 31 日，我們賣了
注意 4。 債務義務
下表彙總了我們截至的未償債務 2024 年 3 月 31 日，以及 2023 年 12 月 31 日 （以千計）。這張桌子確實如此 不 包括我們部分控股的子公司克萊拉醫療的債務義務（見附註 8、 “克萊拉醫療的債務義務”）。
| 2024年3月31日 | 2023年12月31日 | |||||||
| 債務的當前部分： | ||||||||
| 小企業管理局薪資保護計劃貸款 | $ | $ | ||||||
| 車輛貸款，當期部分 | ||||||||
| SBA EIDL 貸款，2053 年 7 月到期，流動部分 | ||||||||
| 債務的流動部分總額 | $ | $ | ||||||
| 長期債務： | ||||||||
| 小企業管理局薪資保護計劃貸款，2025年5月到期 | $ | $ | ||||||
| 車輛貸款，2029 年 3 月到期 | ||||||||
| SBA EIDL 貸款，2053 年 7 月到期 | ||||||||
| 長期債務總額，扣除當期債務 | $ | $ | ||||||
| 總計 | $ | $ | ||||||
對於 三 幾個月已結束 2024 年 3 月 31 日，我們錄製了 $
對於 三 幾個月已結束 2023 年 3 月 31 日，我們錄製了 $
車輛貸款
開啟 2023年2月7日， 我們與美國銀行簽訂了貸款協議，用於購買一輛用於運營的商用車，總額為 $
SBA 程式 貸款
開啟 2022年2月7日，我們收到通知，説小企業管理局已經免除了 $
開啟 2022年5月12日， 我們收到通知，小企業管理局拒絕了BLEST的美元寬恕申請
在 2020 年 7 月， ONM Environmal從小企業管理局獲得了經濟傷害災難貸款，金額為美元
注意 5。 基於股份的薪酬
發行普通股以換取服務
官員工資的支付
在此期間，沒有向官員發行任何股票作為工資的支付 三 幾個月已結束 2024 年 3 月 31 日。
開啟 2023 年 3 月 31 日，一名官員同意折算總額 $
向高級管理人員發行的股票在授予之日未歸屬，並受封鎖協議的約束，在 (i) 通過出售 (a) BioLargo當時流通的普通股（無論是通過合併、合併、出售還是轉讓普通股、重組、重組）完成出售（單一交易或一系列關聯交易）之前，以較早者為準資本化或其他方式）或（b）BioLargo的全部或幾乎所有資產；以及（ii）BioLargo的成功商業化收到至少 $ 即可證明的產品或技術
支付顧問和供應商費用
開啟 2024 年 3 月 31 日，我們發行了
開啟 2023 年 3 月 31 日，我們發行了
所有這些產品和銷售都是根據本節中包含的註冊豁免進行的4(2) 根據該法頒佈的《證券交易法》和/或條例 D 為 不 涉及證券的公開發行。
股票期權費用
在 三 幾個月已結束 2024 年 3 月 31 日，我們記錄了總計 $
2018 股權激勵計劃
開啟 2018年6月22日， 我們的股東採用了 BioLargo 2018 股權激勵計劃 (“2018 計劃”）作為向我們的董事、關鍵員工和顧問提供服務提供額外激勵的一種手段。股票期權和股票補助 可能 根據本計劃制定，期限為
我們的股票期權活動 2018 在此期間做好計劃 三 幾個月已結束 2024 年 3 月 31 日，以及 2023，如下所示：
| 未完成的期權 | 每股加權平均價格 | 加權平均剩餘壽命 | 聚合內在價值 (1) | |||||||||||||
| 餘額，2022 年 12 月 31 日 | $ | |||||||||||||||
| 已授予 | ||||||||||||||||
| 餘額，2023 年 3 月 31 日 | ||||||||||||||||
| 餘額，2023 年 12 月 31 日 | $ | |||||||||||||||
| 已授予 | $ | |||||||||||||||
| 餘額，2024 年 3 月 31 日 | $ | $ | ||||||||||||||
| 未歸屬 | ( | ) | $ | |||||||||||||
| 已授權，2024 年 3 月 31 日 | $ | | $ | |||||||||||||
(1) — 基於美元普通股收盤價的總內在價值
授予的購買期權
截至 2024 年 3 月 31 日， 還有 $
授予的購買期權
2007 股權激勵計劃
開啟 九月7, 2007年， 並經修正 2011年4月29日， BioLargo, Inc. 2007 股權激勵計劃 (“2007 計劃”）被用作向我們的董事、關鍵員工和顧問提供服務提供額外激勵的一種手段。股票期權和股票補助 可能 根據本計劃制定，期限為
我們的股票期權活動 2007 為之做好計劃 三 幾個月已結束 2024 年 3 月 31 日 和 2023 如下所示：
| 未償期權 | 每股加權平均價格 | 加權平均剩餘壽命 | 聚合內在價值 (1) | |||||||||||||
| 餘額，2022 年 12 月 31 日 | $ | |||||||||||||||
| 已過期 | ||||||||||||||||
| 餘額，2023 年 3 月 31 日 | $ | $ | — | |||||||||||||
| 餘額，2023 年 12 月 31 日 | $ | |||||||||||||||
| 已過期 | ||||||||||||||||
| 餘額，2024 年 3 月 31 日 | $ | $ | — | |||||||||||||
(1) — 基於美元普通股收盤價的總內在價值
非計劃選項
我們為本次發行的非計劃股票期權的活動 三 幾個月已結束 2024 年 3 月 31 日 和 2023 如下所示：
| 未償還的非計劃期權 | 每股加權平均價格 | 加權平均剩餘壽命 | 聚合內在價值 (1) | |||||||||||||
| 餘額，2022 年 12 月 31 日 | $ | |||||||||||||||
| 已授予 | $ | |||||||||||||||
| 餘額，2023 年 3 月 31 日 | $ | $ | ||||||||||||||
| 餘額，2023 年 12 月 31 日 | $ | |||||||||||||||
| 已過期 | ( | ) | $ | |||||||||||||
| 餘額，2024 年 3 月 31 日 | $ | $ | ||||||||||||||
| 未歸屬 | ( | ) | $ | |||||||||||||
| 已授權，2024 年 3 月 31 日 | $ | $ | ||||||||||||||
(1) — 基於美元普通股收盤價的總內在價值
在 三 幾個月已結束 2024 年 3 月 31 日，我們沒有按計劃發佈期權。截至 2024 年 3 月 31 日， 還有 $
在這期間三幾個月結束了 2023 年 3 月 31 日，我們發行了購買總額的期權
注意 6。 認股權證
我們有某些未償認股權證，可以按不同的價格購買我們的普通股，如下表所示：
| 未履行的認股 | 每股加權平均價格 | 加權平均剩餘壽命 | 聚合內在價值 (1) | |||||||||||||
| 餘額，2022 年 12 月 31 日 | $ | |||||||||||||||
| 已授予 | $ | |||||||||||||||
| 已過期 | ( | ) | $ | |||||||||||||
| 餘額，2023 年 3 月 31 日 | $ | $ | $ | |||||||||||||
| 餘額，2023 年 12 月 31 日 | $ | |||||||||||||||
| 已授予 | $ | |||||||||||||||
| 已過期 | ( | ) | $ | |||||||||||||
| 已鍛鍊 | ( | ) | $ | |||||||||||||
| 餘額，2024 年 3 月 31 日 | $ | $ | $ | |||||||||||||
(1) — 基於美元普通股收盤價的總內在價值
在單位發行中發行的認股權證
在 三 幾個月已結束 2024 年 3 月 31 日，我們發行了為期六個月的股票購買權證，總共購買了股票
在這期間三幾個月結束了 2023 年 3 月 31 日，根據我們的單位發行（見附註）3），我們發行了為期六個月的股票購買權證，總共購買了股票
與應付票據修正案同時發行的認股權證
開啟 2023年3月6日， 我們與美元持有人簽訂了協議
認股權證公允價值
我們使用Black-Scholes期權定價模型來確定與債務工具、普通股和服務一起發行的認股權證的相對公允價值。就債務工具而言，相對公允價值在認股權證的有效期內攤銷。我們在應用Black-Scholes模型時使用的主要假設如下：
| 2024 | 2023 | |||||||
| 無風險利率 | % | % | ||||||
| 預期波動率 | 64 — 87 | % | 40 — 95 | % | ||||
| 預期股息收益率 | — | — | ||||||
| 沒收率 | — | — | ||||||
| 預期壽命（年） | .5 — 5 | .5 — 5 | ||||||
無風險利率基於授予時有效的美國國債收益率。預期的波動率基於我們普通股的歷史波動率。預期壽命（以年為單位）以認股權證的合同期限為基礎。
注意 7。 應付賬款和應計費用
截至 2024 年 3 月 31 日，應付賬款和應計費用包括以下內容（以千計）：
| 類別 | BioLargo | ONM | 最幸運的 | 加拿大 | BETI | 最好的 | 公司間金額 | 總計 | ||||||||||||||||||||||||
| 應付賬款 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||||||
| 應計工資單 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 總計 | $ | |||||||||||||||||||||||||||||||
截至 2023 年 12 月 31 日，應付賬款和應計費用包括以下內容（以千計）：
| 類別 | BioLargo | ONM | 最幸運的 | 加拿大 | BETI | 最好的 | 公司間金額 | 總計 | ||||||||||||||||||||||||
| 應付賬款 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||||||||||
| 應計工資單 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 應計利息 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 總計 | $ | |||||||||||||||||||||||||||||||
參見注釋 8、 “應付賬款和應計費用”，用於Clyra Medical的應付賬款和應計費用。
ONM Envernolumation所欠的金額主要包括拖欠供應商的商品款項， 不 但必須在期限結束之日支付.
注意 8。 非控股權益 — Clyra Medical
如註釋中所述 2 如上所述，我們整合了部分控股子公司Clyra Medical的業務。
克萊拉醫療的債務義務
本票
開啟 2022年4月8日，Clyra Medical發行了本金為美元的期票
信用額度
開啟 2020 年 6 月 30 日， 克萊拉醫療簽訂了循環信貸額度協議，根據該協議，Vernal Bay Capital Group, LLC承諾提供一美元
開啟 2022年12月13日 Clyra Medical修訂了循環信貸額度協議，將信貸額度的到期日延長至 2024 年 9 月 30 日 並且對付款條件進行了修改，使每月到期的本金額上限為
截至 2024 年 3 月 31 日 2023 年 12 月 31 日, 該信貸額度的未清餘額共計美元
股權交易
開啟 2023 年 12 月 15 日，克萊拉向特拉華州國務卿提交了轉換證書，正式將其公司住所從加利福尼亞州改為特拉華州。與變化有關，對於每個一加州公司的普通股份額，
在 三 幾個月已結束 2024 年 3 月 31 日， 克萊拉發行了
截至 2024 年 3 月 31 日，克萊拉有
BioLargo 公司間餘額的轉換
在 2023 年 7 月， BioLargo 轉換為 $
普通股的銷售
在 三 幾個月已結束 2024 年 3 月 31 日， 克萊拉賣了
在這期間三幾個月結束了 2023 年 3 月 31 日，克萊拉沒有出售其普通股。
A系列優先股的銷售
A系列優先股發行已結束 2023 年 10 月。 克萊拉總共賣出了
克萊拉股票期權
| Clyra 期權未平倉 | 每股加權平均價格 | 加權平均剩餘壽命 | ||||||||||
| 餘額，2022 年 12 月 31 日 | $ | |||||||||||
| 已授予 | ||||||||||||
| 餘額，2023 年 3 月 31 日 | $ | |||||||||||
| 餘額，2023 年 12 月 31 日 | $ | |||||||||||
| 已授予 | $ | |||||||||||
| 餘額，2024 年 3 月 31 日 | $ | |||||||||||
| 未歸屬 | ( | ) | $ | |||||||||
| 餘額，2024 年 3 月 31 日 | $ | |||||||||||
克萊拉定期向其員工和顧問發放期權以代替應得的薪酬。已發行期權的公允價值總額為美元
| 2024年3月31日 | 2023年12月31日 | |||||||
| 無風險利率 | % | % | ||||||
| 預期波動率 | % | % | ||||||
| 預期股息收益率 | — | — | ||||||
| 沒收率 | — | — | ||||||
| 預期壽命（年） | ||||||||
克萊拉認股權證
| 克萊拉未兑現的認股權證 | 每股加權平均價格 | 加權平均剩餘壽命 | |||||||
| 餘額，2022 年 12 月 31 日 | $ | | |||||||
| 已授予 | $ | ||||||||
| 餘額，2023 年 3 月 31 日 | $ | ||||||||
| 餘額，2023 年 12 月 31 日 | $ | ||||||||
| 已授予 | $ | ||||||||
| 餘額，2024 年 3 月 31 日 | $ |
作為Clyra單位發行的一部分，它發行了為期三年的收購認股權證
應付賬款和應計費用
在 2024 年 3 月 31 日，以及 2023 年 12 月 31 日，Clyra 有以下應付賬款和應計費用（以千計）：
| 類別 | 2024 | 2023 | ||||||
| 應付賬款 | $ | $ | ||||||
| 應計股息 | $ | |||||||
| 應計工資單 | ||||||||
| 應計利息 | ||||||||
| 總計 | $ | $ | ||||||
注意 9。 BioLargo 工程、科學與技術有限責任公司
在 2017 年 9 月，我們成立了一家提供全方位服務的環境工程公司，並在田納西州成立了一家名為BioLargo工程、科學與技術有限責任公司（“BLEST”）的實體。在這家子公司成立的同時，我們簽訂了三-在田納西州諾克斯維爾地區租用一年的辦公空間，並與之簽訂了僱傭協議六科學家和工程師。BLEST 的首字母為二成員單位類別：A類，
注意 10。 BioLargo 能源技術有限公司
BioLargo Energy Technologies, Inc.（“BETI”）的成立旨在將專有的鈉電池技術商業化。BioLargo 已購買
在 三 幾個月已結束 2024 年 3 月 31 日，BETI 已售出
截至 2024 年 3 月 31 日，BETI 有
注意 11。 業務板塊信息
BioLargo有六個運營業務部門，外加其負責一般公司運營的公司實體，包括行政職能、財務、人力資源、營銷、法律等。運營業務部門是：
| 1。 | ONM Environmental——銷售氣味和揮發性有機控制產品和服務，位於加利福尼亞州威斯敏斯特； |
| 2。 | 克萊拉醫療科技（“Clyra Medical”）——基於我們的技術開發和銷售醫療產品，位於佛羅裏達州坦帕市； |
| 3. | BioLargo Engineering（BLEST）——位於田納西州橡樹嶺，該公司在時間和材料基礎上為外部客户提供專業的工程服務，並根據需要支持我們的內部運營； |
| 4。 | BioLargo Canada, Inc.（“加拿大”）——我們的科學家研究和開發我們的技術的主要中心，由加拿大埃德蒙頓的艾伯塔大學運營；以及 |
| 5。 | BioLargo能源技術有限公司（“BETI”）——該公司正在開發我們的專有電池技術。 |
| 6。 | BioLargo設備解決方案與技術有限公司（“BEST”）——管理我們的水處理產品和相關服務的銷售和分銷。 |
除了 ONM 環境之外， 無我們的運營業務部門均實現盈利，因此每個業務部門都需要額外的現金來支付其每月支出，資金來自BioLargo的債務或股權銷售、研究補助金和税收抵免。BETI 和 Clyra Medical 也得到了以下機構的資助：第三直接投資以換取該實體的股權所有權的方投資者。
的區段信息 三 幾個月已結束 2024 年 3 月 31 日，以及 2023，如下所示（以千計）：
| 截至3月31日的三個月 | ||||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| 收入 | ||||||||
| ONM 環境 | $ | $ | ||||||
| 最幸運的 | ||||||||
| 克萊拉醫療 | ||||||||
| 細分市場間收入 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 總計 | $ | $ | ||||||
| 股票期權費用 | ||||||||
| BioLargo 公司 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 克萊拉醫療 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 總計 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 折舊費用 | ||||||||
| BioLargo 公司 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| ONM 環境 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 最幸運的 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 克萊拉醫療 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 總計 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 研發費用 | ||||||||
| BioLargo 公司 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| ONM 環境 | ||||||||
| 最幸運的 | ( | ) | ( | ) | ||||
| BETI | ( | ) | ( | ) | ||||
| BioLargo 加拿大 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 克萊拉醫療 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 細分市場間研發 | ||||||||
| 總計 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 營業收入（虧損） | ||||||||
| BioLargo 公司 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| ONM 環境 | ||||||||
| 最幸運的 | ( | ) | ( | ) | ||||
| BETI | ( | ) | ( | ) | ||||
| 最好的 | ( | ) | ||||||
| BioLargo 加拿大 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 克萊拉醫療 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 總計 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 利息支出 | ||||||||
| BioLargo 公司 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| ONM 環境 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 克萊拉醫療 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 總計 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 截至 2024 年 3 月 31 日 | BioLargo | ONM | 最幸運的 | 克萊拉 | BETI | 最好的 | 加拿大 | 消除 | 總計 | |||||||||||||||||||||||||||
| 有形資產 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||||||||
| 使用權經營租賃 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 投資韓國合資企業 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||||||||
| 截至 2023 年 12 月 31 日 | BioLargo | ONM | 最幸運的 | 克萊拉 | BETI | 最好的 | 加拿大 | 消除 | 總計 | |||||||||||||||||||||||||||
| 有形資產 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||||||||||||
| 使用權經營租賃 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 投資韓國合資企業 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||||||||||||
注意 12。 租約
辦公室租賃
我們在加利福尼亞州威斯敏斯特、田納西州橡樹嶺和加拿大艾伯塔省擁有辦公、工業和實驗室空間的長期運營租約。根據經營租賃協議支付的款項在經營租賃協議的期限內按直線向合併運營和綜合虧損報表中扣除。短期租賃少於 一-年是 不 包含在我們的分析中。對於 三 幾個月已結束 2024 年 3 月 31 日，租金支出為88,000美元；對於 三 幾個月已結束 2023 年 3 月 31 日，租金費用為 $
截至 2023 年 12 月 31 日， 我們的加權平均剩餘租賃期限為七年，剩餘的經營租賃付款總額為美元
| BioLargo | ||||||||||||
| 年末 | Corp/ONM | 最幸運的 | 總計 | |||||||||
| 2024年12月31日 | | | | |||||||||
| 2025年12月31日 | | | | |||||||||
| 2026年12月31日 | | | | |||||||||
| 2027年12月31日 | | | | |||||||||
| 2028年12月31日 | | | | |||||||||
| 此後 | — | | | |||||||||
| 最低租賃付款總額 | $ | | $ | | $ | | ||||||
| 減去估算的利息 | ( | ) | ||||||||||
| 經營租賃負債總額 | $ | | ||||||||||
注意 13。 後續活動
以現金出售股票
來自 2024 年 4 月 1 日，通過 2024 年 5 月 13 日，我們賣了
行使股票期權和認股權證
來自 2024 年 4 月 1 日，通過 2024 年 5 月 13 日，我們發行了
來自 2024 年 4 月 1 日，通過 2024 年 5 月 13 日，我們發行了
BETI 普通股交易所
每個 第三 購買BETI普通股的一方在投資時與BioLargo簽訂了股票交換協議，根據該協議，BETI股東可以將其BETI普通股兑換成BioLargo普通股。之後 2024 年 4 月 1 日， 一位當選交易所的BETI股東
第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析
本10-Q表季度報告包含前瞻性陳述。這些前瞻性陳述涉及風險和不確定性，包括有關BioLargo資本需求、業務計劃和預期的陳述。此類前瞻性陳述涉及BioLargo進行產品計劃開發和生產能力的風險和不確定性。前瞻性陳述的內容不限於BioLargo的運營計劃、BioLargo的流動性和財務狀況、資金的可用性、運營和勘探成本以及BioLargo的競爭市場。此處包含的任何非歷史事實陳述的陳述均可被視為前瞻性陳述。在某些情況下，您可以通過諸如 “可能”、“將”、“應該”、“期望”、“計劃”、“打算”、“預測”、“相信”、“估計”、“預測”、“潛在” 或 “繼續” 等術語來識別前瞻性陳述，這些術語的否定值或其他類似術語。實際事件或結果可能存在重大差異。在評估這些陳述時，您應考慮各種因素，包括我們在最新的10-K表年度報告中概述的風險，以及BioLargo不時向美國證券交易委員會提交的其他報告中概述的風險。這些因素可能導致BioLargo的實際業績與任何前瞻性陳述存在重大差異。BioLargo不承擔任何公開更新這些聲明的義務，也沒有義務披露其實際業績與這些聲明中反映的結果之間的任何差異。這些信息構成1995年《私人證券訴訟改革法》所指的前瞻性陳述。鑑於這些不確定性，提醒讀者不要過分依賴此類前瞻性陳述。
除非本文另有明確説明，否則本10-Q表格中列出的所有陳述，包括前瞻性陳述，均截至2024年3月31日，除非另有明確説明，並且我們沒有義務更新這些信息。
當我們在本報告中提及 “BioLargo”、“公司”、“我們的公司”、“我們” 和 “我們的” 時，我們指的是BioLargo, Inc.和我們的子公司，包括持有我們知識產權的BioLargo Life Technologies, Inc.；製造、銷售、分銷我們的氣味和揮發性有機化合物（“VOC”）的ONM Environmental, Inc. 控制產品；BioLargo Energo Energy Technologies, Inc.（“BETI”），成立的目的是將我們的專有電池技術商業化；BioLargo Canada, Inc.，我們在艾伯塔省埃德蒙頓開展業務的主要研發團隊加拿大；位於田納西州橡樹嶺的專業工程服務部門BioLargo工程、科學與技術有限責任公司（“BLEST”）；銷售我們的水處理產品的BioLargo設備解決方案與技術有限公司；僱用員工併為員工提供福利的BioLargo開發公司；以及將我們在醫療和牙科領域的技術商業化的克萊拉醫療技術公司（“Clyra Medical”）。除BETI、BLEST和Clyra Medical外，所有子公司均為全資控股。
以下討論和分析應與本報告其他地方包含的未經審計的簡明合併財務報表及其相關附註一起閲讀。
業務描述
我們的業務-創新者和解決方案提供商
BioLargo的業務是創造新的清潔技術技術，以解決棘手的全球相關問題。我們發明、開發顛覆性技術，然後將其商業化，以應對空氣質量、水、環境工程、電池儲能和先進的抗菌醫療設備平臺方面的挑戰。我們的模式是發明能夠解決特定問題的新技術，對其進行開發並證明其有效性，然後與適合特定目的的子公司一起將其商業化，確定並確保正確的合作伙伴關係以擴大其商業覆蓋面，或者有可能出售知識產權。
我們為什麼要做這項工作？我們團隊的每位成員，包括博士科學家、工程師和企業家，都熱衷於尋求新的、前所未有的創新，以改善世界各地的生活。我們關心為子孫後代保護環境和人類健康。我們關心打造價格合理、靈活的技術，讓世界各地都能使用。而且，我們關心在所做的事情上做到最好，創造一流的技術，以解決重大而棘手的清潔技術挑戰。
我們的一些重點領域包括環境問題，例如全氟辛烷磺酸污染、藥品和微污染物造成的水污染、揮發性有機化合物的空氣污染、垃圾填埋場和污水處理廠難以處理的氣味、感染和傷口癒合以及創建更實惠、更高效、更安全和更環保的儲能系統。
在下面，您將瞭解我們當今專注於商業化的清潔技術企業和項目。但是，其背後是一系列處於不同發展階段的其他清潔技術創新，這些創新與我們大量已頒發和正在申請的專利有關，這些專利的部分資金來自90多項政府撥款。
我們在不同的業務領域經營業務：
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氣味和揮發性有機化合物控制產品，包括消費品，例如POOH品牌的寵物氣味控制產品，以及我們的旗艦工業氣味控制產品CupriDyne Clean工業氣味消除器，由我們的子公司ONM Environmental, Inc.出售； |
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水處理設備和解決方案，包括我們的全氟辛烷磺酸去除系統、水性靜電濃縮器（AEC）、我們與加拉特-卡拉漢共同開發的名為AROS的水再利用和回收技術，以及我們的微污染物處理和節能消毒解決方案AOS，均由我們的子公司BioLargo設備解決方案與技術有限公司出售； |
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我們的部分控股（95.4％）子公司BioLargo Energo Energy Technologies, Inc.正在開發電池儲能系統解決方案； |
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基於我們技術的醫療產品，包括經美國食品藥品管理局批准的Bioclynse手術傷口灌洗解決方案，該解決方案由我們的部分控股（53％）子公司Clyra Medical Technologies, Inc.出售； |
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我們的專業工程服務部門除了按服務收費為外部客户提供服務外，還通過我們的部分控股（78％）子公司BioLargo工程、科學與技術有限責任公司（“BLEST”）為我們的內部業務部門提供支持； |
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我們的研究和支持人員通過我們的全資子公司BioLargo Canada, Inc.（位於加拿大埃德蒙頓艾伯塔大學校園內）提供。 |
氣味控制（消費品和工業）
ONM Environmental, Inc. 是BioLargo的全資子公司，提供強大而全面的產品和服務，以控制和減少工業和消費類應用的氣味和揮發性有機化合物。
其旗艦產品——CupriDyne Clean——通過噴霧系統、噴霧器、灑水車和由ONM設計、製造和安裝的類似輸水系統應用於散發氣味的物質，例如垃圾填埋場和堆肥設施。它還以自有品牌出售給第三方，包括 “Pooph 寵物氣味消除器” 等消費品牌。
Pooph-消費者自有品牌產品
我們根據我們的技術向第三方出售帶有私有標籤的產品，這些第三方以自己的品牌名稱營銷和銷售產品。迄今為止最成功的是第三方Pooph Inc出售的Pooph品牌的寵物氣味控制產品，直接出售給消費者和包括沃爾瑪、亞馬遜、家得寶、Ace Hardware、Chewy.com等在內的全國性零售商。除了以商定的製造利潤率向我們購買產品外，Pooph Inc.還向我們支付了6％的銷售特許權使用費，以換取我們對寵物氣味技術的專有權。在截至2023年12月31日的年度中，對Pooph的銷售收入佔我們全公司收入的82％。
Pooph 的成功是我們目標的一個例子，即開發不依賴內部銷售和分銷基礎設施的分銷渠道。我們將繼續與其他各方探索潛在的合作伙伴關係和產品，並支持現有的自有品牌產品。
工業氣味和揮發性有機化合物解決方案
我們認為，CupriDyne Clean是市場上性能第一的工業氣味控制產品，與競爭產品相比，它為我們的客户節省了大量資金。我們一直並將繼續向市政當局和該國一些最大的固體廢物處理公司銷售產品，其中一部分化學產品的銷售來自國家採購協議（NPA）。ONM Environmental繼續專注於與現有客户簽訂更多合同，並與新客户發展業務。ONM Environmental持有加利福尼亞州承包商州許可委員會頒發的通用工程、電氣、管道和低壓承包商許可證，併為垃圾填埋場、轉運站、污水處理設施以及非廢物相關行業的設施提供一系列服務。這些服務包括工程設計、施工、安裝、持續維護和現場支持服務，以幫助我們的客户實施和持續使用在現場交付液體產品的各種系統（例如噴霧系統）。
韓國合資企業
在Covid-19疫情之前，我們與一家位於韓國的領先污水處理解決方案提供商合作，成立了一家合資企業，在韓國將我們的CupriDyne Clean產品商業化。我們擁有合資企業40％的股份。儘管合資企業建立了製造業並正在銷售該產品，但疫情嚴重影響了公司的預期增長。儘管當地管理團隊繼續向工業客户推銷該產品，但他們的努力一直難以站穩腳跟。我們沒有義務為該合資企業提供額外資金，也無法預測其未來的成功。
BioLargo 設備解決方案和技術 — 創新的水處理解決方案
多年來，我們開發了多種創新技術和設備平臺，專注於水處理行業的挑戰性問題，包括用於回收冷卻塔水（例如數據中心使用的水）的AOS技術（為去除微污染物而開發）、AEC（開發用於去除水中的全氟辛烷磺酸）和AROS水再利用技術（與Garratt-Callahan共同開發）。由於潛在客户對我們的全氟辛烷磺酸解決方案的興趣增加，我們相信我們將能夠通過一個名為BioLargo設備解決方案與技術有限公司（“BEST”）的統一身份和運營部門更好地為這個市場服務，該部門將管理我們的水處理產品和相關服務的銷售和分銷。在我們將這家企業從孵化過渡到商業化的過程中，我們正在集中我們認為成功所必需的人員和資源。
2024 年 2 月，三位受人尊敬且經驗豐富的水行業資深人士加入了 BEST 的董事會，協助公司努力將其創新水處理技術商業化。他們是：1）南加州大都會水區前首席執行官傑弗裏·凱特林格，2）美國環境保護署退休的職業高級管理人員薩利·古鐵雷斯，以及3）南加州大都會水區前副主席兼奧蘭治縣市政水區董事會成員拉里·迪克。雙方都將數十年來在水行業積累的豐富而獨特的經驗帶給BEST董事會，以幫助該公司建立必要的監管和行業聯繫，這對於其努力確保其PFAS處理和其他水處理技術項目更大、更引人注目的項目至關重要。
確保水和污水處理行業的銷售是一個技術密集型過程，可能漫長而艱鉅。整個銷售週期可能很長，在某些情況下甚至需要數月，或者對於非常大的項目，甚至需要數年。該過程也非常耗費工程資源，因此，在大多數情況下，獲得水處理項目合同所需的工作人員必須是工程師。在我們公司，BLEST的工程師擔任這一職務。
BLEST獲得了第一份安裝用於從飲用水中去除全氟辛烷磺酸的AEC系統的合同，一年多來一直在積極確定水處理項目的範圍和招標，並因此開發了大量潛在項目，客户對這些項目表現出了濃厚的興趣。此外，BLEST定期通過公司的製造商銷售代表網絡接收有關正在開發的新項目的詢問。值得注意的是，需要增加人員來滿足我們的需求，而且客户對我們解決方案的興趣將繼續迅速上升。儘管BEST主要專注於AEC、AROS和AOS（如下所述），但它提供全面的水處理解決方案、相關設備和服務，其中一些可能由第三方製造並由BEST作為授權分銷商出售。以下各節將討論 AEC、AROS 和 AOS。
AEC，全氟辛烷磺酸的解決方案 ”永遠的化學品” 危機
我們產品組合中最重要和最及時的創新之一是我們的全氟烷基和多氟烷基物質 (PFAS) 去除和收集/處置解決方案，我們稱之為水性靜電濃縮器 (AEC)，這是一種新型水處理系統，可以較低的運營成本從水中去除全氟辛烷基物質 (PFAS)，而產生的廢物僅為目前最常用的解決方案（碳過濾、離子交換和反滲透）中含有 PFAS 的廢物的一小部分 sis）。根據疾病控制中心的數據，全氟辛烷磺酸是一組用於製造含氟聚合物塗料和產品的化學物質，可抵抗熱、油、污漬、油脂和水。含氟聚合物塗層可以用於各種產品。其中包括服裝、傢俱、粘合劑、食品包裝、耐熱不粘烹飪表面和電線絕緣。全氟辛烷磺酸令人擔憂，因為它們不會在環境中分解，可以在土壤中移動並污染飲用水源，並在魚類和野生動物中積聚（生物累積）。全氟辛烷磺酸化學物質與癌症、免疫失調、肝功能障礙和許多其他人類健康問題有關，並存在於各種製成品、普通家居用品（例如清潔產品、炊具）和電子產品中，並對全球各地的飲用水造成不安全的污染。全球範圍內對不安全水平的全氟辛烷磺酸的檢測為處理和修復技術帶來了許多市場機會，包括飲用水、工業廢水、城市廢水、固體廢物、有機食品等。
2024年4月10日，美國環保局宣佈了最終的《國家初級飲用水法規》（NPDWR），將飲用水中六種全氟辛烷磺酸化學物質的最大污染物水平設定為低至萬億分之四——我們的AEC已在試點研究中證明符合這一標準。我們預計，這些新法規將增加美國對全氟辛烷磺酸水處理設備和服務的需求。
2024年4月19日，美國環保局宣佈已完成新法規，將兩種全氟辛烷磺酸化學品——全氟辛烷磺酸和全氟辛烷磺酸——視為《綜合環境應對、補償和責任法》（CERCLA）（也稱為超級基金法）下的危險物質。新規定允許環保局追究污染者對受污染場地的財務責任，還將導致這些全氟辛烷磺酸化學品被列為《危險材料運輸法》中的 “危險物質”，該法將要求含有這些化學品的材料使用特殊協議進行運輸。儘管最終規則尚未發佈，但美國環保局於2024年2月提議修改《資源保護和回收法》法規，在《聯邦法規法典》第 261 部分附錄八第 40 章的危險成分清單中增加了九種全氟辛烷磺酸化合物。結合新的CERCLA法規，全氟辛烷磺酸的最終RCRA法規可能會增加處理、運輸和處置含全氟辛烷磺酸的材料（包括水處理廢物）的成本。
我們已經成功地驗證了AEC是從受污染的水中選擇性地提取和收集PFAS化學物質的有效系統，包括性能測試，顯示 “未檢測” 的去除水平，符合新的EPA標準。我們已經證明瞭超過10,000小時的連續運行時間，顯示隨着時間的推移，AEC系統的組件或性能沒有出現任何重大下降。作為模塊化系統，我們相信AEC可以擴展到小型便攜式商用設備和超大型商業運營，並且我們相信我們的工程團隊具有交付系統以滿足任何規模商業設施需求的經驗。為了向我們的客户提供完整的交鑰匙解決方案，我們開發了擴展的服務範圍，我們可以將服務包與每個客户項目捆綁在一起，其中包括膜交換計劃、全氟辛烷磺酸的收集以及全氟辛烷磺酸的運輸和銷燬。
我們推銷全氟辛烷磺酸處理技術和相關工程服務的戰略如下：1) 重點在首次演示項目、試驗和早期客户部署中展示我們的技術功效，前提是可以利用這一早期的成功來確保更大、更多的後續項目；2) 通過在全國各地的行業活動和會議上展示我們的全氟辛烷磺酸專業知識和技術，樹立我們在該領域 “思想領袖” 的地位，3) 利用我們的網絡製造商的代表和渠道銷售合作伙伴，最大限度地利用早期採用者的潛在機會，4) 與知名水處理技術公司的可靠分銷合作伙伴進行討論。
AEC的商業推廣是在銷售代表組織網絡的幫助下進行的，這些組織的職責將是向全國各地的市政和工業客户推銷和銷售處理系統、相關設備和公司的工程服務。我們已經與多個銷售代表組織簽訂了渠道合作伙伴協議，確保覆蓋美國大陸的大部分地區。我們在新澤西州正在進行一個全氟辛烷磺酸項目，預計我們的設備將在年底之前安裝並投入運行。我們認為，該項目是AEC商業化的關鍵里程碑，因為該技術在第一個市政飲用水處理項目中的行業驗證將在説服更多城市採用該技術來處理受全氟辛烷磺酸污染的水方面發揮重要作用，因為該公司將發佈該項目的參考客户數據，重點介紹AEC相對於碳過濾和離子交換等現有技術的獨特優勢。
我們目前正在競標和/或與多個潛在的工業和市政客户進行談判，以處理受全氟辛烷磺酸污染的水。這些機會包括中小型市政當局、廢物處理設施、空軍基地、修復場所和工業場所，我們正在等待客户與我們敲定預算和協議。目前，我們在處理全氟辛烷磺酸處理項目額外擴張機會方面的瓶頸是人員配備，因此，我們目前正在努力僱用更多合格的銷售工程師，以協助新項目的投標和規格制定工作。
AROS 最低液體排放水處理
我們的工程師與該國曆史最悠久、規模最大的私營水處理公司之一Garratt-Callahan合作，開發了一種名為水性再利用優化系統（AROS）的 “最低液體排放” 廢水處理系統，該系統最大限度地減少了工業廢水的排放，從而降低了與廢水排放相關的監管費用，包括數據中心冷卻塔等用途。發明該技術並申請專利的加拉特-卡拉漢目前正在向其現有客户羣和新的潛在客户推銷AROS系統。BLEST將作為製造合作伙伴，Garratt-Callahan將擔任銷售分銷商，以利用其全國銷售隊伍和一百多年來為客户提供服務和產品的經驗。
目前，BioLargo和Garratt-Callahan都在與AROS系統的多個潛在首批客户進行討論。
高級氧化系統 (AOS)
高級氧化水處理系統（AOS）是我們的專利水處理設備，可生成具有高度氧化性和高能量的碘和其他分子，使其能夠在水通過該設備時快速有效地消除致病生物和有機污染物。AOS 的關鍵價值主張是它能夠以高性能減少或消除各種水性污染物，包括通常難以處理的被稱為 “微污染物” 的頑固水污染物，同時消耗極少的電力和輸入化學物質。
我們的概念驗證研究和現場試點項目得出的結果表明，與紫外線、電氯化和臭氧處理等常用的先進水處理技術相比，AOS將更具成本和能效。此外，我們的技術已被證明能夠比其他技術更快、更節能地去除水中難以處理的有機微污染物，例如藥物。這些特性共同使AOS成為一種經濟而多功能的工具，可以在面對新出現的水污染物和日益嚴格的工業廢水排放監管審查的情況下實現廢水處理和再利用。
從廣義上講，AOS有兩個目標應用：1）處理城市或工業廢水以消除細菌、病毒、其他生物和受管制的有機污染物，同時消耗的電能比其他技術少；2）專門處理水或廢水以消除微污染物/藥物，與現有技術相比，AOS在這方面尤其擅長。我們在美國和加拿大將AOS用於應用1) 的工作遇到了阻力，因為現有技術雖然比我們的技術節能低，但對目標污染物足夠有效，而且除非法規規定必須去除這些化學物質，否則我們消除難以處理的微污染物的 “增值” 無關緊要。同樣，申請 2) 僅適用於監管這些難以處理的微污染物的司法管轄區。不幸的是，這不包括美國或加拿大，但確實包括幾個歐洲國家。出於這個原因，目前，我們為確保AOS項目而開展的大部分業務發展工作都側重於發展合作伙伴關係，以展示歐洲微污染物市場的AOS。
AOS已經並將繼續作為我們為其他項目規劃的治療系統（綜合系統）的組成部分包括在內。此外，它還包含在通過我們的獨立代表和渠道合作伙伴銷售的產品目錄中。BEST將繼續嘗試在加拿大、歐洲和南美開拓銷售渠道，那裏的興趣越來越大。
BioLargo 能源技術有限公司
我們的子公司BioLargo Energy Technologies, Inc.（“BETI”）開始利用向可再生能源生產的持續轉變和全球電力需求的增長，以及隨之而來的美國和全球儲能容量的擴大，以適應不斷增長的需求以及風能和太陽能等可再生能源的間歇性。基於AI（人工智能）的計算的增長增加了對擴展數據中心的需求，進而增加了能源需求。我們認為，鋰基長續航電池能源解決方案的替代品存在市場機會。自成立以來，BETI已向第三方出售了1,005,000美元的普通股。截至 2024 年 5 月 13 日，BioLargo 擁有 95.4% 的股份。
BETI 已在田納西州橡樹嶺工程總部建造了一座試點規模的電池生產設施，目前正在嘗試製造用於測試的原型電池，以確認能效、預期使用壽命、能量密度、安全概況、充放電循環次數以及我們認為將使電池與現有技術區分開來的其他技術聲明。一旦製造並測試了原型電池，並假設此類測試顯示電池具有我們預期的特性，這將使其與其他電池技術區分開來，我們將在更大尺寸的電池上完成設計，然後將其整合到用於工業設施的電池組和電池尺寸中。設計完成後，我們的工程師將努力開發允許大規模生產的製造工藝，以確保商品成本符合市場需求和條件。
十年前基於基礎技術製造的電池所表現出的功能遠遠超過同類鋰離子電池，鋰離子電池是市場上佔主導地位的現有技術，包括：
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提高了安全性，沒有失控的火災風險，設計更具可持續性（不含稀土元素），能夠完全由國內供應鏈製造 |
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能夠完全充電和放電，不會降低性能，確保幾乎無限的充電/放電週期，不會自放電，也不會排氣 |
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與鋰離子電池相比，能效和能量密度更高，使用壽命更長，至少為10年，預計可長達20年或更長時間 |
我們的電池技術在比鋰電池更高的温度下運行，温度也比競爭的鈉基電池低得多，而且其外殼和材料組合在一起後比鋰離子電池重，使其更適合電網規模的儲能、電動汽車充電站以及商業和住宅儲能等固定儲能應用，並且被認為不太適合放置在電動汽車或便攜式電子設備中。
我們正在探索多種機會，通過與第三方的合資企業將我們的專有液態鈉電池商業化。第三方將資助在我們的工程師指導下設計和建造的獨立電池製造設施的建設，合資企業將營銷、製造和分銷電池。BioLargo將（i）獲得每家合資企業的少數股權，（ii）單獨生產某些專有電池組件並向合資企業出售並從中獲利，（iii）從合資企業的收入中獲得特許權使用費。
鑑於全球對更好電池的需求不斷增長，儘管我們目睹了當前的許多例子，其中電池製造商已獲得向客户供應電池的遠期合同，但積壓的訂單相當於多年的產能，但我們認為，我們與客户合作以確保所需庫存為獲得資金提供了明確的潛在途徑，並且更容易擴大產量以滿足全球需求。目前，我們不打算融資和建造自己的製造工廠，也不會開發內部銷售渠道，儘管如果需要，這種可能性仍然存在。
克萊拉醫療技術有限公司 - Bioclynse 傷口灌溉解決方案
Clyra Medical Technologies, Inc. 是我們的部分控股子公司，基於我們的技術生產醫療產品。它的主要產品是一種名為Bioclynse的手術傷口沖洗解決方案，可以幫助管理患者護理和療效。該產品的第一個目標市場是骨科，包括髖關節和膝關節置換手術。管理層認為，Bioclynse的性能優於競爭產品，因為它已被證明具有破壞和抑制生物膜的性能，無毒無細胞毒性，對組織不致敏，而且與競爭產品不同，它不需要衝洗和/或從手術腔中取出。Clyra管理層專注於與知名的大型分銷商建立合作伙伴關係，這些分銷商可以幫助快速加快該產品的供應給全國各地醫院的臨牀醫生和外科醫生。2024年第一季度，克萊拉訂購了約80萬美元的資本設備，以支持其Bioclynse系列產品的預期銷售增長，並已與第三方簽訂產品製造合同，因為它不打算建造自己的製造工廠。在截至2024年3月31日的三個月中，克萊拉出售了47.5萬美元的普通股以支持這些努力。
全方位環境工程服務
BioLargo 工程、科學與技術有限責任公司（“BLEST”）為第三方提供全方位的環境工程服務，併為我們的內部團隊提供工程支持服務，以加速我們技術的商業化。
BLEST 將工作重點放在三個領域：
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向第三方客户以及附屬的BioLargo實體提供工程服務； |
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支持內部產品開發；以及 |
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推進自己的技術創新，例如AEC PFAS處理技術和電池儲能系統。 |
BLEST在田納西州橡樹嶺（諾克斯維爾郊區）的一家工程設施內運營，僱用了一批科學家和工程師，其中許多人是該實體的所有者（截至2023年12月31日，BioLargo擁有82％的股權）。該團隊由蘭德爾·摩爾領導，他曾擔任CB&I環境與基礎設施諾克斯維爾辦事處諮詢和工程運營經理，曾任財富500強全球工程公司邵氏集團的負責人。除了最近招聘的員工外，其他許多團隊成員也是CB&I和Shaw的前員工。該團隊在多個行業擁有豐富的經驗，我們認為他們被視為各自領域的專家，包括：化學工程、廢水處理（包括設計、運營、數據收集和數據評估）、過程安全、能源效率、空氣污染、設計和控制、技術評估、技術集成、空氣質量管理和測試、工程管理、許可、工業衞生、應用研發、空氣測試、環境許可、HAZOP審查、化學處理、熱處理設計、計算流體力學、機械工程、機械設計、NEPDES 許可、RCRA/TSCA 合規和許可、項目管理、雨水設計和許可、計算機輔助設計 (CAD)、台架化學、連續排放監測系統操作員、數據處理和評估以及放射和化學污染設施的退役和淨化。該團隊在能源行業擁有數十年的高水平經驗。工程團隊還建立了由值得信賴的工程分包商組成的擴展網絡，可根據需要協助為特定的客户項目提供服務。
BLEST工程師通過向第三方客户以及AEC和電池等內部BioLargo項目提供服務來創造收入（內部項目的收入在合併財務報表時被扣除，設計為 “分部間收入”）。第三方合同包括美國空軍基地正在進行的空氣質量控制工作。擴大這項工作以及與其他客户合作的努力一直在進行中。
用於支持AEC（PFAS）和電池相關工作的員工時間非常苛刻，同時，BLEST需要僱用更多合格的員工，以滿足和擴大對我們不斷增長的客户和/或預期客户的需求。當我們將當前創收項目的需求與預期增長相結合時，我們面臨着管理質量、及時績效以及獲得合格員工的機會方面的明顯挑戰。我們正在認真努力尋找平衡點，以幫助確保我們以切實可行的以客户為中心和節省資本的方式滿足兩者的需求。例如，當我們為PFAS或Garrett Callan相關工作獲得越來越大的合同時，隨着我們擴大基礎設施和勞動力能力，在短期內我們將需要嚴重依賴我們的聯繫製造商來滿足客户的需求。
運營結果
在截至2024年3月31日的三個月中，我們的收入與2023年同期相比增長了27％，達到476萬美元，這主要是由於我們以 “Pooph” 品牌向第三方銷售了自有品牌的寵物氣味產品，該產品佔我們全公司收入的88％。我們的財務報表根據產品和服務將收入分開。截至2024年3月31日的三個月，產品銷售收入為457.5萬美元，比2023年同期增長29％。截至2024年3月31日的三個月，服務收入為18.5萬美元，比2023年同期下降了5％。
ONM 環境
我們的全資子公司ONM Environmental通過以下方式創造收入：（i）銷售我們的旗艦產品CupriDyne Clean，包括在客户設施中提供CupriDyne Clean的系統的相關設計、安裝和維護服務，以及（ii）向第三方銷售自有品牌產品，包括Pooph品牌的寵物氣味產品。
收入（ONM 環保）
在截至2024年3月31日的三個月中，ONM Environmental的收入與2023年同期相比增長了29％，達到457.5萬美元。收入的增長幾乎完全是由於我們以 “Pooph” 品牌向第三方貼有私人標籤的寵物氣味產品的銷售量增加。由於ONM Environmental無法控制Pooph品牌產品的營銷和銷售活動或水平，因此它無法預測未來與之相關的銷量。Pooph管理層已表示打算繼續做廣告和擴大銷售。儘管他們過去表現良好，但他們執行這些未來計劃的固有風險是我們無法控制的。
商品銷售成本（ONM 環境）
ONM Environmental的商品銷售成本包括原材料成本、合同製造成本以及與產品製造和安裝相關的部分折舊、工資和費用。按收入的百分比計算，截至2024年3月31日的三個月，ONM Environmental的商品成本為53％，與2023年同期相比增長了4％。本期商品成本的增加是由於原材料成本的增加。
銷售、一般和管理費用（ONM 環境）
在截至2024年3月31日的三個月中，ONM Environmental的銷售、一般和管理費用與2023年同期相比下降了6％。減少是由於工資減少。
營業收入（ONM 環保）
ONM Environmental在截至2024年3月31日的三個月中創造了179.8萬美元的營業收入，而截至2023年3月31日的三個月的營業收入為138.7萬美元。截至2024年3月31日的三個月，營業收入的產生完全取決於Pooph品牌產品的銷售。
BLEST（工程）
收入（BLEST）
在截至2024年3月31日的三個月中，扣除分部間收入，我們的工程板塊（BLEST的）收入與2023年同期相比下降了25％，至18.5萬美元。除了向第三方客户提供服務外，BLEST還為BioLargo及其子公司提供內部BioLargo項目的服務。這些服務由內部計費，被視為分部間收入，並在我們的財務報表合併中被刪除。在截至2024年3月31日的三個月中，BLEST的分部間收入總額為17.1萬美元，在截至2023年3月31日的三個月中，BLEST的分部間收入總額為16.9萬美元。與2023年同期相比，截至2024年3月31日的三個月中，第三方收入有所下降，這是BLEST專注於這些內部項目以及減少第三方合同的結果。
售出服務的成本 (BLEST)
BLEST的服務成本包括員工勞動力和分包成本。在截至2024年3月31日的三個月中，服務成本佔其收入的40％，而2023年同期為69％。2024年，BLEST得以按估計，沒有不可預見的成本會增加服務成本。
銷售、一般和管理費用 (BLEST)
在截至2024年3月31日的三個月中，BLEST的銷售和收購費用為20.3萬美元，而截至2023年3月31日的三個月中為18.4萬美元，這一增長是由於增加了一名員工。
營業損失（BLEST）
在截至2024年3月31日的三個月中，BLEST的營業虧損為44.5萬美元，而截至2023年3月31日的三個月的營業虧損為36.8萬美元。這種營業虧損反映了BLEST對內部BioLargo項目的關注。儘管我們無法記錄該工程集團為電池、AOS和AEC技術開發等重要項目向其他BioLargo運營部門提供的服務所產生的收入，但值得注意的是，如果以公允市場價值向第三方出售這些服務，其運營損失將被消除。營業虧損的增加是由於第三方收入減少，以及電池和AEC項目的公司間研發活動增加。由於該子公司出現營業虧損，我們在本季度投資了現金以維持運營。
克萊拉醫療
在截至2024年3月31日的三個月中，Clyra Medical沒有創造收入，總成本和支出為54.6萬美元，其中包括12.1萬美元的研發費用。在2023年同期，克萊拉創造了6,000美元的收入，總成本和支出為43.1萬美元，其中包括13.4萬美元的研發費用。我們預計，隨着Clyra努力與第三方敲定分銷其產品的協議，Clyra的虧損將在不久的將來持續下去。
BETI
BETI自成立以來一直沒有創造收入，在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，營業虧損分別為15.5萬美元和8.7萬美元，主要與其電池技術的開發有關。我們預計BETI在繼續開展研發活動的同時不會在不久的將來產生收入。
最好的
成立於2024年，旨在開發和商業化我們的各種水處理設備，包括AEC。在截至2024年3月31日的三個月中，BEST沒有創造收入，支出為66,000美元，主要與薪水和營銷有關。
銷售、一般和管理費用 — 合併
我們的銷售和收購費用包括現金（例如，員工工資）和非現金支出（例如，股票期權薪酬支出）。在截至2024年3月31日的三個月中，我們的合併銷售和收購總額增長了29％，達到222.5萬美元。我們的銷售和收購費用的最大組成部分包括（以千計）：
| 截至3月31日的三個月 |
||||||||
| 2024 |
2023 |
|||||||
| 工資和工資單相關 |
$ | 705 | $ | 636 | ||||
| 專業費用 |
278 | 210 | ||||||
| 諮詢 |
479 | 198 | ||||||
| 辦公開支 |
446 | 427 | ||||||
| 銷售和營銷 |
99 | 65 | ||||||
| 投資者關係 |
129 | 93 | ||||||
| 董事會開支 |
89 | 93 | ||||||
| 總銷售額、一般銷售額和管理費 |
$ | 2,225 | $ | 1,722 | ||||
在截至2024年3月31日的三個月中，我們的股票服務非現金支出和股票期權支出總額為62.3萬美元，而截至2023年3月31日的三個月為46.3萬美元。這一增長是由於先前發行的股票期權的發行在截至2024年3月31日的三個月內到期。股票期權支出的大部分記錄在諮詢費用中。由於我們的BLEST和Clyra子公司增加了新員工，工資和工資相關支出有所增加。由於我們增加了BEST子公司，為BioLargo和Clyra發行了私募證券，以及其他需要專業人員的組織需求，專業費用有所增加。隨着BioLargo努力通過演講活動和貿易展覽向公開市場講述我們的故事，投資者關係費用增加。
研究和開發
在截至2024年3月31日的三個月中，我們在技術和產品的研發上花費了78.4萬美元。與截至2023年3月31日的三個月相比，增長了39％。增長主要歸因於與（i）電池項目和（ii）AEC相關的工作。隨着這些產品的成熟，我們預計研發水平將下降。
利息支出
截至2024年3月31日的三個月，我們的利息支出為12,000美元，而截至2023年3月31日的三個月為4.8萬美元。減少是由於籌資活動減少。
其他收入和支出
在截至2024年3月31日的三個月中，我們沒有補助金收入，而截至2023年3月31日的三個月中，我們的補助金收入為31,000美元。撥款收入主要來自我們的加拿大全資子公司，多年來，我們已獲得來自各種公共和私人機構的80多筆研究補助金，包括加拿大國家研究所工業研究援助計劃（NRC-IRAP）、加拿大國家科學與工程研究委員會（NSERC）和南加州大都會水區的創新保護計劃 “ICP”。收到的研究補助金被視為與我們承擔的費用相關的報銷補助金，因此列為 “其他收入”。直接支付給第三方的補助金不包括在我們的財務報表中。
淨虧損
截至2024年3月31日的三個月，淨虧損為77.5萬美元，每股虧損0.003美元，而截至2023年3月31日的三個月淨虧損為49.4萬美元，每股虧損0.001美元。截至2024年3月31日的三個月，我們的淨虧損有所增加，這是由於銷售、一般和管理費用的增加被產品收入的增加所抵消。
每個業務板塊的淨收益（虧損）如下（以千計）：
| 截至3月31日的三個月 |
||||||||
| 2024 |
2023 |
|||||||
| BioLargo 公司 |
$ | (1,247) | ) | $ | (835) | ) | ||
| ONM |
1,796 | 1,385 | ||||||
| 克萊拉醫療 |
(553) | ) | (368) | ) | ||||
| 最幸運的 |
(445) | ) | (436) | ) | ||||
| BETI |
(155) | ) | (87) | ) | ||||
| 最好的 |
(66) | ) | — | |||||
| BioLargo 水 |
(105 | ) | (153 | ) | ||||
| 淨虧損 |
$ | (775) | ) | $ | (494) | ) | ||
流動性和資本資源
在截至2024年3月31日的三個月中，我們通過業務部門創造了476萬美元的收入，淨虧損77.5萬美元，經營活動產生的淨現金為48.1萬美元。截至2024年3月31日，我們的流動資產為7,176,000美元，其中4,336,000美元為現金及現金等價物，流動負債為3,404,000美元，營運資金為3,772,000美元。
儘管在截至2024年3月31日的三個月中，我們能夠通過經營活動產生48.1萬美元的淨現金，但我們這樣做的歷史並不長，並且高度依賴第三方來創造大部分收入。我們還繼續使用現金投資資本設備、研發和新技術。出於這些原因，我們和我們的部分控股子公司繼續出售證券，以確保可用的營運資金。在截至2024年3月31日的三個月中，我們（i）向林肯公園資本基金有限責任公司（“林肯公園”）出售了26萬美元的普通股，（ii）向合格投資者出售了22.8萬美元的普通股和認股權證，（iii）47.5萬美元的Clyra Medical普通股，（iv）5萬美元的BETI普通股。我們的資本資源一直有限，而且預計將繼續受到限制，預計將繼續需要更多的投資資本來為我們的業務計劃和對新技術的投資提供資金。
上述因素使人們嚴重懷疑我們能否繼續經營下去，除非我們能夠（i）繼續增加收入，從運營中產生現金或通過融資活動產生現金，（ii）將我們的2473,000美元應收賬款等資產轉換為現金；或者，（iii）在必要時通過削減部分業務來減少持續的現金債務。
關鍵會計政策
我們對經營業績、流動性和資本資源的討論和分析以我們的簡明合併財務報表為基礎，這些財務報表是根據美國普遍接受的會計原則編制的。編制簡明合併財務報表要求我們做出估算和判斷，這些估算和判斷會影響報告的資產、負債、收入和支出金額以及或有資產和負債的披露。我們會持續評估我們的估計和判斷，包括與收入確認、具有股權或衍生特徵的債務的發行估值（包括認股權證成分的估值）、任何實益轉換特徵和潛在衍生品待遇以及基於股份的付款相關的估計和判斷。我們的估計基於預期的結果和趨勢以及我們認為在這種情況下合理的其他各種假設，包括對未來事件的假設。這些估計構成了對資產和負債賬面價值做出判斷的基礎，而這些判斷從其他來源看不出來。就其本質而言，估計值受固有的不確定性的影響。與我們的估計不同的實際業績可能會對我們的經營業績和財務狀況產生重大不利影響。
我們在編制公司簡明合併財務報表時使用的重要會計政策和方法載於（i）本10-Q表第一部分，第1項，附註2 “重要會計政策摘要” 和（ii）2024年4月1日向美國證券交易委員會提交的截至2023年12月31日年度的10-K表格，第二部分第8項的合併財務報表附註以及 “重要會計政策和估計數” 載於第二部分第7項。自提交10-K表格以來，公司的關鍵會計政策和估算沒有重大變化。
第 4 項。控制和程序
截至本報告所涉期末，我們在包括首席執行官和首席財務官在內的管理層的監督和參與下，對我們的披露控制和程序（定義見經修訂的1934年《證券交易法》（“交易法”）第13a-15（e）條和第15d-15（e）條）的有效性進行了評估。在截至2024年3月31日的季度中，我們對財務報告的內部控制沒有變化，這些變化是在《交易法》第13a-15條和第15d-15條（d）段要求的管理層評估中發現的，這些變化已經或合理地可能對我們的財務報告內部控制產生了重大影響。
我們的程序旨在確保在美國證券交易委員會報告中要求披露的與我們公司（包括合併子公司）有關的信息，在SEC規則和表格規定的時間內記錄、處理、彙總和報告，並酌情收集和傳達給我們的管理層，包括我們的首席執行官和首席財務官，以便及時就所需的披露做出決定。但是，隨着我們的產品和服務銷售的持續增長，以及我們實現客户多元化以包括市政當局，我們的公司仍在繼續增長和發展，這增加了我們的會計制度的壓力。這些活動給我們的整體控制和程序帶來了壓力。我們還沒有足夠的資源來實施大型公司使用的更復雜的控制系統。儘管我們做了一些改進，但我們的首席執行官兼首席財務官得出的結論是，截至評估之日，由於下述重大缺陷，我們的披露控制和程序並未生效。
應當指出，任何控制系統的設計都部分基於對未來事件可能性的某些假設，並且無法保證任何設計在未來的所有潛在條件下，無論多麼遙遠，都能成功實現其既定目標。
我們的管理層負責建立和維持對財務報告的充分內部控制，如《交易法》第13a-15（f）條和第15d-15（f）條所定義的那樣。我們對財務報告的內部控制包括：(i) 與保存記錄有關的政策和程序，這些記錄以合理的詳細程度準確和公平地反映資產的交易和處置情況；(ii) 提供合理的保證，確保根據公認的會計原則編制財務報表所需的交易記錄，以及僅根據管理層和董事的授權進行收支支出；以及 (iii) 提供合理的保證保證防止或及時發現未經授權獲取、使用或處置可能對財務報表產生重大影響的資產。
在包括首席執行官和首席財務官在內的管理層的監督和參與下，我們根據特雷德韋委員會贊助組織委員會（“COSO”）發佈的2013年框架——綜合框架中制定的指導方針制定了內部控制程序。管理層評估了內部控制的有效性，得出的結論是，由於我們的財務和人力資源有限，我們在美國和加拿大的三個不同地點經營業務，以及缺乏複雜的報告系統，我們在財務報表結算方面的內部控制仍然存在重大缺陷。在公司有足夠的財務資源來實施更強大的自動化系統或僱用更多的專職會計人員之前，我們預計這種重大弱點將繼續存在。
我們的管理層，包括首席執行官和首席財務官，預計我們的披露控制或財務報告的內部控制，或我們未來設計或實施的任何系統，都不會防止或發現所有錯誤和所有欺詐行為。控制系統，無論設計和操作多麼精良，都只能為實現控制系統的目標提供合理而非絕對的保證。任何控制系統的設計都部分基於對未來事件可能性的某些假設，無法保證任何設計在未來所有潛在條件下都能成功實現其既定目標。
第二部分
其他信息
第 2 項。未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用
以下是本報告所涉期間未註冊證券的銷售報告，此前未在10-K表年度報告、10-Q表季度報告或8-K表最新報告中報告過。
在截至2024年3月31日的三個月中，我們出售了1,394,737股普通股，並從五位合格投資者那裏獲得了26.5萬美元的總收益和22.8萬美元的淨收益。除股票外，我們還發行了六個月和五年認股權證，總共購買了2,789,474股額外股票。
所有這些發行和銷售都是依據《證券交易法》第4（2）條和/或根據該法頒佈的D條例中規定的註冊豁免進行的，該條例不涉及證券的公開發行。
物品 5。 其他信息
林肯公園
開啟 2022年12月13日 我們與林肯公園資本基金有限責任公司（“林肯公園”）簽訂了購買協議（“購買協議”）和註冊權協議（“註冊權協議”），根據該協議，林肯公園承諾最多收購 10.0 美元 公司普通股的百萬股，面值 0.00067 美元 每股（“普通股”），但須遵守某些限制並滿足購買協議中規定的條件。（參見項目 9B 標題為 “其他信息”，副標題是 “林肯公園”，以獲取更多信息。）
在 三 幾個月已結束 2024 年 3 月 31 日，我們向林肯公園出售了766,175股普通股，並收到了 260,000 美元 總收益和淨收益。
第 6 項。展品
有關作為本報告一部分提交併以引用方式納入此處的證物清單，請參閲附錄索引。
展品索引
| 由 此處參考 |
|||
| 展覽 數字 |
展品描述 |
表單 |
文件日期 |
| 3.1 |
經修訂和重述的章程 |
表格 10-KSB |
5/23/2003 |
| 3.2 |
BioLargo, Inc. 於 2007 年 3 月 16 日提交的經修訂和重述的公司註冊證書 |
表格 10-KSB |
2007 年 5 月 4 日 |
| 3.3 |
公司註冊證書修正證書，於 2018 年 5 月 25 日提交 |
Pos Am |
6/22/2018 |
| 3.4 |
2022年8月30日提交的公司註冊證書修正證書 |
10-Q 表格 |
11/14/2022 |
| 4.1 |
BioLargo, Inc. 2007 年股權激勵計劃 |
表格 10-QSB |
11/19/2007 |
| 4.2 |
BioLargo 2007 年股權激勵計劃第 1 號修正案 |
Def 14C（附錄 A） |
2011 年 5 月 2 日 |
| 4.3 |
發行股票期權的形式以換取應付賬款的減少。 |
10-K 表格 |
2015 年 3 月 31 日 |
| 4.4 |
2018 年股權激勵計劃 |
表格 S-8 |
6/22/2018 |
| 4.5 |
2018年股權激勵計劃下的股票期權獎勵協議 |
表格 S-8 |
6/22/2018 |
| 4.6 |
根據2018年股權激勵計劃授予股票期權的通知 |
表格 S-8 |
6/22/2018 |
| 4.7 |
2018年股權激勵計劃下的限制性股票單位獎勵協議 |
表格 S-8 |
6/22/2018 |
| 4.8 |
關於2018年股權激勵計劃限制性股票單位獎勵的通知 |
表格 S-8 |
6/22/2018 |
| 4.9 |
Clyra Medical 與 Vernal Bay 於 2020 年 6 月 30 日簽訂的循環信貸額度協議 |
8-K 表格 |
7/7/2020 |
| 4.10 |
Clyra Medical 與 Vernal Bay 於 2020 年 6 月 30 日簽訂的安全協議 |
8-K 表格 |
7/7/2020 |
| 4.11 |
Clyra Medical於2020年6月30日向弗納爾灣發行的循環信貸額度票據 |
8-K 表格 |
7/7/2020 |
| 4.12 |
在 BioLargo 單位發行中發行的認股權證（截至 2024 年 1 月 16 日） |
10-Q 表格 |
8/14/2020 |
| 4.13 |
對2018年3月5萬美元可轉換票據的修訂，日期為2018年3月8日 |
10-K 表格 |
2021 年 3 月 30 日 |
| 4.14 |
2020年3月1日向5萬美元可轉換票據持有人發行認股權證 |
10-K 表格 |
2021 年 3 月 30 日 |
| 4.15 |
日期為2023年3月6日的2018年3月可轉換票據的滿意度 |
10-K 表格 |
3/31/2023 |
| 10.1 | Clyra Medical Technologies, Inc. 的BioLargo許可證，日期為2024年3月1日 | 10-K 表格 | 2024年4月1日 |
| 10.2 | Clyra Medical Technologies, Inc. 對 BioLargo 的許可日期為 2024 年 | 10-K 表格 | 2024年4月1日 |
| 10.3 |
公司高級管理人員與董事之間的賠償協議形式 |
10-K 表格 |
3/31/2023 |
| 10.4 |
加利福尼亞州威斯敏斯特市慄樹街 14921 號的商業辦公室租賃協議 92683 |
8-K 表格 |
2016 年 8 月 24 日 |
| 10.5† |
2017年5月2日與丹尼斯·卡爾弗特簽訂的僱傭協議。 |
8-K 表格 |
2017 年 5 月 4 日 |
| 10.6† |
2017年4月30日與丹尼斯·P·卡爾弗特簽訂的封鎖協議 |
8-K 表格 |
2017 年 5 月 4 日 |
| 10.7 |
田納西州橡樹嶺商業辦公室租賃協議 |
8-K 表格 |
9/8/2017 |
| 10.8 |
工程子公司僱傭協議表格 |
8-K 表格 |
9/8/2017 |
| 10.9 |
向工程子公司（BLEST）的創始員工發放的期權表格 |
8-K 表格 |
9/8/2017 |
| 10.10† |
2019年5月28日與約瑟夫·普羅文扎諾簽訂的僱傭協議 |
8-K 表格 |
2019 年 6 月 24 日 |
| 10.11 |
BioLargo, Inc.與林肯公園資本基金有限責任公司簽訂的截至2022年12月13日的收購協議。 |
8-K 表格 |
2022 年 12 月 19 日 |
| 10.12 |
BioLargo, Inc. 與 Lincoln Park Capital Fund, LLC 於2022年12月13日簽訂的註冊權協議 |
8-K 表格 |
2022 年 12 月 19 日 |
| 10.13† |
2023 年與首席財務官簽訂的延期合作協議 |
8-K 表格 |
3/27/2023 |
| 10.14 |
BioLargo, Inc. 與 Clyra Medical A 系列優先股購買者之間的股份交換協議形式 |
10-Q 表格 |
5/17/2023 |
| 10.15 |
BioLargo, Inc. 與 BioLargo Energo Energy Technologies, Inc. 普通股購買者之間的股份交換協議形式 |
10-Q 表格 |
5/17/2023 |
| 31.1* |
根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條和1934年《證券交易法》第13（a）-14和15（d）-14條對首席執行官進行認證 |
隨函提交 |
|
| 31.2* |
根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條和1934年《證券交易法》第13（a）-14和15（d）-14條對首席財務官進行認證 |
隨函提交 |
|
| 32* |
根據《美國法典》第 18 章第 1350 條對首席執行官和首席財務官進行認證 |
隨函提交 |
|
| 101.INS** |
內聯 XBRL 實例 |
||
| 101.SCH** |
內聯 XBRL 分類擴展架構 |
||
| 101.CAL** |
內聯 XBRL 分類擴展計算 |
||
| 101.DEF** |
內聯 XBRL 分類法擴展定義 |
||
| 101.LAB** |
內聯 XBRL 分類擴展標籤 |
||
| 101. PRE** |
在線 XBRL 分類擴展演示 |
||
| 104 |
封面交互式數據文件（嵌入在 Inline XBRL 文檔中幷包含在附錄 101 中） |
* 隨函提交
** 隨函提供
† 管理合同或補償計劃、合同或安排
簽名
根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式促使經正式授權的下列簽署人代表其簽署本報告。
| 日期：2024 年 5 月 14 日 |
BIOLARGO, INC.
作者：/s/ 丹尼斯·P·卡爾弗特 |
|
| 丹尼斯·P·卡爾弗特 首席執行官 |
||
| 日期：2024 年 5 月 14 日 |
作者：/s/ 查爾斯 ·K.DARGAN，II |
|
| 首席財務官 |