附錄 99.1
BitFuFu 公司報告
未經審計 2024 年第一季度財務業績
新加坡， 2024年5月20日（環球新聞專線）——快速增長的 數字資產挖礦服務和世界領先的雲挖礦服務提供商BitFuFu公司（“BitFuFU” 或 “公司”）（納斯達克股票代碼：FUFU）今天公佈了截至2024年3月31日的 第一季度未經審計的財務業績。
2024 年第一季度 運營亮點
| ● | 644 兆瓦的託管 容量在三大洲的 29 個站點實現了多樣化，而 2023 年同期，一個大陸的 22 個站點的容量為 513 兆瓦 |
| ● | 管理的總採礦能力增長了52.1％，達到創紀錄的28.6 EH/s，而2023年同期為18.8 EH/S |
| ● | 截至2024年3月31日，雲挖礦 註冊用户增長了63.5％，達到321,184人，而截至2023年3月31日 的註冊用户為196,468人 |
| ● | 自採業務產生的比特幣 （“BTC”）產量從2023年同期的1,239個比特幣下降了11.0％，至1,103個比特幣 |
| ● | 客户通過雲挖礦解決方案生產的 BTC 增長了 53.0% 至 2,096 個 BTC，而 2023 年同期 為 1,370 個 BTC |
| ● | 從自挖業務中開採比特幣的成本 平均為每枚比特幣 39,182 美元，而 2023 年每比特幣 21,908 美元 |
| 截至3月31日， | ||||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| 指標 | ||||||||
| 託管容量 (MW) | 644 | 513 | ||||||
| 管理下的總採礦容量 (EH/s) (1) | 28.6 | 18.8 | ||||||
| 雲挖礦註冊用户 | 321,184 | 196,468 | ||||||
| 截止三個月 3 月 31 日， | ||||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| 比特幣出品 | ||||||||
| 來自 BitFuFu 的自挖業務 | 1,103 | 1,239 | ||||||
| 來自雲挖礦解決方案的客户 (2) | 2,096 | 1,370 | ||||||
| 客户和 BitFuFu 每天生產的平均比特幣 | 35.5 | 29.3 | ||||||
| (1) | 將 定義為理論上如果所有已通電 的礦機（包括可能暫時處於離線狀態的礦機）都處於運行狀態，則可以生成的哈希率。哈希率是根據製造商規格估算的 。 |
| (2) | 將 定義為客户使用從雲挖礦解決方案購買的挖礦能力 在此期間生產的比特幣數量。 |
2024 年第一季度 財務摘要
| ● | 總收入為1.444億美元，較2023年同期 的5,800萬美元增長了149.0％ |
| ● | 來自雲挖礦解決方案的收入 為8,150萬美元，較2023年同期的2,900萬美元 增長了181.0％ |
| ● | 來自比特幣自挖業務的收入 為6,010萬美元，較2023年同期的2770萬美元增長了117.0％ |
| ● | 淨收入為3530萬美元，而2023年同期為270萬美元 |
| ● | 調整後 息税折舊攤銷前利潤（非公認會計準則）為4,990萬美元，較2023年同期 的940萬美元增長了430.9％ |
| ● | 現金、現金等價物和數字資產的合計 餘額1截至2024年3月31日， 為1.637億美元，而截至2023年12月31日為7,600萬美元。 |
首席執行官兼董事會主席Leo Lu表示：“我們在今年年初表現異常強勁， 總收入同比增長149％至1.44億美元，淨收入比去年同期增長十二倍以上。 這種快速增長直接反映了我們的輕資產戰略所產生的巨大協同效應，該戰略靈活地調整和優化 採礦設備以最大限度地提高盈利能力。我們的雲挖礦解決方案使我們能夠減少數字資產價格急劇波動 造成的收入波動，並通過以固定價格預售哈希率來顯著增加現金流，這些哈希率可用於擴展 我們的業務。我們希望通過收購現有的採礦設施或在未來幾個月內建造自己的採礦設施來提高我們的適應能力，以進一步優化我們的成本結構和資本配置，擴大我們的利潤。”
2024 年第一季度 季度財務業績
收入
2024年第一季度 的總收入為1.444億美元，較2023年同期的5,800萬美元增長了149.0％，這主要是由雲挖礦解決方案和自挖業務的增長推動的。
2024年第一季度來自雲挖礦解決方案的收入 為8150萬美元，較2023年同期的2900萬美元 增長了181.0％，這主要是由於從現有和新客户那裏重複購買雲挖礦服務的增加， 以及平均銷售價格的上漲。2024年第一季度，來自現有客户的收入為7,600萬美元，新 客户為550萬美元，分別佔雲挖礦解決方案收入的93.0％和7.0％。在2023年第一季度 ，來自現有客户的收入為2810萬美元，新客户的收入為90萬美元，分別佔同期雲挖礦解決方案收入的96.9％和3.1％。
| 1 | 公司已於 2024 年 1 月 1 日提前採用了新的 FASB 會計準則更新 (ASU) 第 2023-08 號 “加密資產的會計和披露 ”。根據新標準，公司持有的比特幣（“BTC”）按公允價值計量，公司的損益表中確認了公允價值的變化 。 |
2
2024年第一季度比特幣自挖業務的收入 為6,010萬美元，較2023年同期的2770萬美元增長了117.0％。這一增長主要是由採礦業務的優化和有利的市場條件 推動的，包括用於自挖的平均哈希率同比增長70.0％，BTC的平均 價格同比增長134.0％，但這被區塊鏈挖礦難度的增加部分抵消，導致每太哈希的比特幣產量 下降。由於比特幣挖礦的區塊鏈難度增加，自挖業務的比特幣產量從2023年同期的1,239個比特幣下降了11.0％，降至1,103個比特幣。
2024年第一季度來自託管服務和其他服務的收入 為210萬美元，較2023年同期的130萬美元 增長了61.5％，這主要是由於2023年第一季度託管礦工的正常運行時間縮短了 在此期間。
2024年第一季度的採礦設備銷售收入 為70萬美元，而2023年同期沒有收入。
在 2024年第一季度，雲挖礦解決方案佔總收入的56.4％，比特幣自挖業務佔41.6％，託管服務和其他業務佔2.0％。
收入成本
2024年第一季度的收入成本 為1.227億美元，較2023年同期的5,560萬美元增長了120.7％，這主要是由於與公司雲挖礦解決方案和自挖礦 業務擴展相關的成本增加，以及同期收入的相應增長。
運營 費用
2024年第一季度的銷售額 和營銷費用為40萬美元，與2023年同期的40萬美元持平。 儘管雲挖礦解決方案的收入同比增長了181.0％，但由於市場需求強勁，該公司在本季度沒有增加廣告 和促銷活動的支出。
2024年第一季度的一般 和管理費用為190萬美元，較2023年同期的90萬美元 增長了111.1％，這主要是由於與公司於2024年3月在納斯達克公開上市以及其他業務發展活動相關的法律和其他諮詢費用增加了120萬美元。
2024年第一季度的研究 和開發費用為40萬美元，較2023年同期 的50萬美元下降了20.0％，這主要是由於技術和開發員工的工資成本減少。
在本季度沒有數字資產減值虧損，而2023年同期為170萬美元。
從 2024 年 1 月 1 日起，公司開始提前採用 FASB 公允價值會計規則，即亞利桑那州立大學第 2023-08 號 “ 會計” 和 “加密資產披露”。該公司確認了比特幣的公允價值收益為1180萬美元，截至2024年3月31日 ，該收益尚未實現。
2024年第一季度數字資產銷售收益 為1,310萬美元，較2023年同期 的450萬美元增長了191.1％。增長主要是由於比特幣銷售量的增加。公司持有的剩餘比特幣 將保留以備進一步的潛在資本增值，這反映了公司對其數字 資產組合的謹慎戰略管理以及利用有利市場條件的能力。
3
淨收入
2024年第一季度的淨收入為3530萬美元，而2023年同期為270萬美元。
每股收益
每股基本和攤薄普通股的收益 為0.23美元，而2023年同期為0.02美元。
調整後 息税折舊攤銷前利潤
2024年第一季度調整後 息税折舊攤銷前利潤為4,990萬美元，而2023年同期為940萬美元，其中1180萬美元 歸因於比特幣的未實現公允價值收益，原因是提前採用了FASB公允價值會計規則，即ASU第2023-08號， 加密資產的會計和披露。
流動性 和資本資源
截至2024年3月31日 ，該公司的現金、現金等價物和數字資產為1.637億美元，而截至2023年12月31日 為7,600萬美元。增長主要歸因於與其業務合併和2024年3月在納斯達克 上市相關的資金，以及比特幣價格上漲推動的比特幣的公允價值收益。
會議 通話
公司的管理團隊將在美國東部時間 2024 年 5 月 20 日星期一上午 8:00（新加坡時間當天晚上 8:00）舉行財報電話會議。
所有 參與者必須使用下面提供的鏈接在電話會議之前註冊。註冊後，每位參與者將 收到一封確認電子郵件，其中包含撥入號碼和唯一的接入 PIN，該密碼將用於參加電話會議。
註冊 鏈接：https://register.vevent.com/register/BI8900c6165a8f47c6be0836f1394524c5
此外， 電話會議的網絡直播和存檔直播也將在公司的投資者關係網站上播出，網址為 https://ir.bitfufu.com/。
關於 bitFuFu Inc.
BitfuFu 是一家快速增長的數字資產挖礦服務和世界領先的雲挖礦服務提供商。BitfuFu獲得了世界領先的數字資產挖礦硬件製造商 比特大陸的早期投資，並且仍然是比特大陸在雲 採礦領域的唯一戰略合作伙伴。
BitfuFu 致力於打造安全、合規和透明的區塊鏈基礎設施，為全球客户羣提供各種穩定和智能的 數字資產挖礦解決方案。利用其不斷擴大的全球採礦設施網絡以及與比特大陸的戰略合作伙伴關係 ，BitfuFu使機構客户和數字資產愛好者能夠高效地開採數字資產。
如需瞭解 更多信息，請訪問 https://ir.bitfufu.com/。
4
非公認會計準則 財務指標
BitfuFu 使用並考慮調整後的息税折舊攤銷前利潤（一項非公認會計準則財務指標）作為審查和評估其業績的補充指標。 BitFuFu將調整後的息税折舊攤銷前利潤定義為（1）GAAP淨利潤/虧損，加上（2）加回/（減去）利息支出/（收入）、收入 税收支出/（收益）、折舊和攤銷的調整；以及（3）非經常性項目的調整（如果有）。BitfuFu認為，這項 非公認會計準則財務指標為投資者和其他人提供了有用的信息，使他們能夠以與管理層相同的方式理解和評估合併財務 業績，並比較各個會計期的財務業績。但是，非公認會計準則財務 指標不是根據公認會計原則定義的，也沒有按照公認會計原則列報。非公認會計準則財務指標作為分析 工具存在侷限性，可能無法反映影響公司運營的所有支出項目。BitFuFu對 調整後息税折舊攤銷前利潤的計算可能與其他公司的計算方法不同，因此，此類衡量標準的可比性可能受到限制。此外，這項非公認會計準則財務指標會根據BitFufu認為不代表 其業務運營業績的項目的影響進行調整，不應孤立地考慮，也不應將其解釋為淨利潤/虧損 或任何其他業績衡量標準的替代方案，也不得解釋為其未來業績的指標。本非公認會計準則財務指標 的列報方式無意孤立考慮，也不得作為根據 GAAP 編制和列報的財務信息的替代品。
有關 非公認會計準則財務指標的更多信息，請參閲標題為的表格”未經審計的 GAAP 和非 GAAP 業績對賬” 在本版本的末尾列出。BitFuFu鼓勵您全面審查其財務信息， 不要依賴單一的財務指標。
前瞻性 陳述
本 新聞稿包括1995年 《美國私人證券訴訟改革法》中 “安全港” 條款所指的 “前瞻性陳述”。前瞻性陳述可以通過使用 之類的詞語來識別，例如 “估計”、“計劃”、“項目”、“預測”、“打算”、“將”、 “期望”、“預期”、“相信”、“尋找”、“目標” 或其他預測或表明未來事件或趨勢的類似表達 。非歷史事實的陳述，包括有關公司 信念和預期的陳述，均為前瞻性陳述。這些陳述基於各種假設，無論是否在本新聞稿中提及 ，以及BitFuFu管理層當前的預期，不是對實際業績的預測。這些 陳述涉及風險、不確定性和其他因素，這些因素可能導致BitFuFu的實際業績、活動水平、業績、 或成就與這些前瞻性陳述所表達或暗示的結果存在重大差異。儘管公司 認為本新聞稿中包含的每項前瞻性陳述都有合理的依據，但公司提醒您 ，這些陳述是基於當前已知的事實和因素以及對未來的預測的組合，這些事實和因素本質上是不確定的。公佈的2024年第一季度業績是初步的，可能會進行調整。 本新聞稿中提供的所有信息均截至本新聞稿發佈之日，除適用法律要求的 外，公司不承擔任何更新此類信息的責任。
如需詢問 投資者和媒體問題，請聯繫：
投資者 關係
查理 布雷迪
投資者關係副總裁
ir@bitfufu.com
克里斯滕森 諮詢
bff@christensencomms.com
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附錄 I：財務報表
BITFUFU INC.
綜合收益報表
三個月已結束 3月31日 | ||||||||
2024 | 2023 | |||||||
| US$ '000 | US$ '000 | |||||||
| 總收入 | 144,411 | 57,969 | ||||||
| 收入成本 | ||||||||
| 關聯方產生的收入成本 | (45,298 | ) | (40,099 | ) | ||||
| 向第三方產生的收入成本 | (71,348 | ) | (9,445 | ) | ||||
| 收入成本 — 折舊和攤銷 | (6,097 | ) | (6,030 | ) | ||||
| 總收入成本 | (122,743 | ) | (55,574 | ) | ||||
| 毛利 | 21,668 | 2,395 | ||||||
| 運營費用 | ||||||||
| 銷售和營銷費用 | (383 | ) | (423 | ) | ||||
| 一般和管理費用 | (1,934 | ) | (891 | ) | ||||
| 研究和開發費用 | (391 | ) | (483 | ) | ||||
| 數字資產減值損失 | - | (1,719 | ) | |||||
| 比特幣的未實現公允價值收益 | 11,758 | - | ||||||
| 銷售數字資產的已實現收益 | 13,089 | 4,525 | ||||||
| 運營費用總額，淨額 | 22,139 | 1,009 | ||||||
| 營業收入 | 43,807 | 3,404 | ||||||
| 利息支出 | (1,528 | ) | (807 | ) | ||||
| 利息收入 | 343 | 410 | ||||||
| 其他收入/（支出），淨額 | - | 4 | ||||||
| 所得税前收入 | 42,622 | 3,011 | ||||||
| 所得税（費用）/福利 | (7,314 | ) | (328 | ) | ||||
| 淨收益和總綜合收益 | 35,308 | 2,683 | ||||||
| 每股收益： | ||||||||
| 普通股——基本股和攤薄股（美元） | 0.23 | 0.02 | ||||||
| 用於計算基本和攤薄後每股收益的加權平均已發行股數： | ||||||||
| 普通股——基本股和攤薄股 | 154,395,278 | 150,000,000 | ||||||
| * | 金額低於 500 美元 |
6
BITFUFU INC.
合併 資產負債表
截至3月31日， 2024 | 截至12月31日， 2023 | |||||||
| US$ '000 | US$ '000 | |||||||
| 資產 | ||||||||
| 流動資產： | ||||||||
| 現金和現金等價物 | 87,162 | 32,005 | ||||||
| 數字資產 | 76,508 | 43,979 | ||||||
| 應收賬款，淨額 | 3,028 | 3,838 | ||||||
| 預付款 | 52,314 | 39,566 | ||||||
| 關聯方應付的金額 | 14 | 38 | ||||||
| 庫存 | 303 | - | ||||||
| 其他流動資產 | 4,559 | 1,843 | ||||||
| 流動資產總額 | 223,888 | 121,269 | ||||||
| 非流動資產： | ||||||||
| 設備，網 | 75,754 | 81,857 | ||||||
| 存款 | 2,683 | 2,683 | ||||||
| 遞延所得税資產，淨額 | 4,404 | 4,224 | ||||||
| 非流動資產總額 | 82,841 | 88,764 | ||||||
| 總資產 | 306,729 | 210,033 | ||||||
| 負債和股東權益 | ||||||||
| 流動負債： | ||||||||
| 應付賬款 | 1,967 | 806 | ||||||
| 合同負債 | 42,438 | 47,724 | ||||||
| 應付税款 | 3,218 | 2,233 | ||||||
| 應計費用和其他應付賬款 | 5,338 | 5,368 | ||||||
| 應付給關聯方的金額 | 23,497 | 30,229 | ||||||
| 流動負債總額 | 76,458 | 86,360 | ||||||
| 非流動負債： | ||||||||
| 長期應付賬款 | 102,435 | 102,435 | ||||||
| 遞延所得税負債，淨額 | 11,397 | 3,904 | ||||||
| 非流動負債總額 | 113,832 | 106,339 | ||||||
| 負債總額 | 190,290 | 192,699 | ||||||
| 股東權益總額 | 116,439 | 17,334 | ||||||
| 負債和股東權益總額 | 306,729 | 210,033 | ||||||
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附錄 II：未經審計的 GAAP 和非 GAAP 業績對賬
三個月已結束 3月31日 | ||||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| US$ '000 | US$ '000 | |||||||
| 淨利潤 | 35,308 | 2,683 | ||||||
| 加：利息支出，淨額 | 1,185 | 397 | ||||||
| 添加：所得税支出/（福利） | 7,314 | 327 | ||||||
| 加：折舊 | 6,097 | 6,041 | ||||||
| 調整後 EBITDA | 49,904 | 9,448 | ||||||
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