根據第 424 (b) (3) 條提交
註冊號 333-274199
招股説明書
ElecroCore, Inc.
1,092,905 股普通股
本招股説明書涉及本招股説明書中確定的賣出證券持有人 轉售總計1,092,905股普通股（“普通股”），每股面值0.001美元（“普通股”），包括（i）行使 認股權證購買普通股（“認股權證”）時最多可發行的922,937股普通股由我們在2023年8月2日完成的同期私募交易中向某些機構和合格投資者、 以及我們的某些高級管理人員和董事發行，以及（ii) 在一次同時進行的私募中，向此類高級管理人員和董事發行了多達169,968股普通股。
我們正在按照同期私募的 證券購買協議的要求登記普通股的轉售。我們沒有根據本招股説明書出售任何證券， 也不會從出售普通股的證券持有人或其允許的受讓人出售普通股中獲得任何收益。在 以現金形式行使認股權證的範圍內，如果有的話，我們將獲得認股權證的行使價。每份此類認股權證均可從發行之日起六個月開始行使，行使價為每股4.35美元（視認股權證中規定的調整而定） ，自最初行使之日起五年後到期。
出售普通股的證券持有人可以以多種不同的方式和不同的價格出售普通股，價格將由股票的現行市場價格或談判交易決定。 有關賣出證券持有人如何根據本招股説明書 出售普通股的更多信息，請參閲 “分配計劃”。
賣出證券持有人將支付所有經紀費用和佣金 以及類似費用。我們將支付在註冊 普通股時產生的某些費用（經紀費、佣金和類似費用除外），包括法律和會計費用。有關更多信息，請參閲 “分發計劃”。
我們的普通股在納斯達克資本市場上市，代碼為 “ECOR”。2023年8月24日，我們上次公佈的普通股出售價格為每股4.88美元。
投資我們的普通股涉及很高的風險。在 做出投資決定之前，請閲讀本招股説明書第11頁開頭的 “風險因素” 下的信息，以及本招股説明書的任何修正案或補充文件或向美國證券交易委員會 提交的任何文件 中類似標題下的信息，該文件以引用方式納入此處。
美國證券交易委員會和任何國家證券 委員會均未批准或不批准這些證券，也未確定本招股説明書是否真實或完整。任何與之相反的陳述 均屬刑事犯罪。
本招股説明書的日期為2023年9月1日 。
目錄
頁面
| 關於這份招股説明書 | 2 |
| 關於前瞻性陳述的特別説明 | 3 |
| 招股説明書摘要 | 6 |
| 這份報價 | 9 |
| 風險因素 | 10 |
| 所得款項的使用 | 10 |
| 市場信息 | 10 |
| 股息政策 | 10 |
| 某些關係和關聯方交易 | 11 |
| 出售證券持有人 | 12 |
| 賣出證券持有人所發行的證券的描述 | 16 |
| 分配計劃 | 17 |
| 專家們 | 19 |
| 法律事務 | 19 |
| 在這裏你可以找到更多信息 | 19 |
| 以引用方式納入某些信息 | 20 |
1
關於這份招股説明書
本招股説明書是 我們向美國證券交易委員會（“SEC”）提交的S-1表格註冊聲明的一部分。根據本註冊聲明，賣出證券持有人 可以不時通過一項或多項發行出售本招股説明書中描述的普通股。我們在本招股説明書中納入了重要的 信息。您可以按照 “在哪裏可以找到更多信息” 下的 説明免費獲取以引用方式納入的信息。在決定投資我們的普通股之前，您應仔細閲讀本招股説明書以及 “以引用方式納入某些信息” 下描述的其他信息。
除了我們在本招股説明書中提供或以引用方式納入的信息外，我們未授權任何人向您提供 以外的信息，您依賴任何未經授權的信息 或陳述的風險由您自行承擔。本招股説明書只能在允許發售和出售這些證券的司法管轄區使用 。您應該假設，本招股説明書中顯示的信息僅在本招股説明書發佈之日是準確的，並且 無論本招股説明書的交付時間或出售我們的普通股的時間如何，我們以引用方式納入的任何信息僅在以引用方式納入的文件之日起才是準確的。自那時以來，我們的業務、財務狀況和經營業績 可能發生了變化。
除非另有説明，否則本招股説明書中所有提及的 “我們”、“我們的”、“ElectroCore”、“公司” 和類似名稱均指ElectroCore， Inc。本招股説明書包含對屬於其他實體的商標的引用。僅為方便起見，本招股説明書中提及的商標和商品名 ，包括徽標、藝術品和其他視覺展示，可能沒有® 或™ 符號，但是 此類提法無意以任何方式表示適用的許可方不會在適用的 法律的最大範圍內主張其對這些商標和商品名稱的權利。我們使用或展示其他公司的商品名稱或商標 無意暗示我們與任何其他公司存在關係，也不會暗示我們得到任何其他公司的認可或贊助。
招股説明書補充文件可能會添加、更新或更改本招股説明書中包含的信息 。您應該閲讀本招股説明書和任何適用的招股説明書補充文件，以及下文 “在哪裏可以找到更多信息” 標題下描述的其他信息 。
2
關於前瞻性陳述的特別説明
本招股説明書包含前瞻性陳述，就1995年《私人證券訴訟改革法》規定的安全港而言，這些陳述涉及重大的 風險和不確定性。除歷史事實陳述外，本招股説明書中包含的所有陳述 ，包括有關我們的戰略、未來運營、 未來財務狀況、流動性、未來收入、預計支出、經營業績、對時機的預期以及 我們開始並隨後報告來自管理層計劃的非臨牀研究和臨牀試驗、前景、計劃和目標的數據的陳述 均為前瞻性陳述。“相信”、“可以”、“可能”、“可能”、 “可能”、“尋求”、“將”、“估計”、“預期”、“繼續”、 “預期”、“打算”、“計劃”、“期望”、“預測”、“潛力”、 “項目”、“機會”、“目標”、“目標”、“目標”、或 “應該”，類似的表達 旨在識別前瞻性陳述。此類陳述基於管理層當前的預期，涉及 風險和不確定性。由於許多因素，實際結果和業績可能與前瞻性陳述中的預測存在重大差異 。
這些前瞻性陳述包括但不限於有關以下內容的陳述 ：
| ● | 我們有重大損失的歷史。如果我們不能實現和維持盈利，我們的財務狀況可能會受到影響。我們 未能實現並保持盈利可能會對我們的運營業績和您的投資產生負面影響。 |
| ● | 將來我們將需要獲得額外資金，而這些資金可能無法按可接受的條件獲得，或者根本無法獲得。 |
| ● | 將我們的 GammaCore SAPPHIRE® 療法商業化以治療其他神經系統疾病可能需要進行非常昂貴、耗時、難以設計和實施且結果不確定的臨牀試驗。此外，早期的臨牀前 研究和臨牀試驗的結果可能無法預測未來的臨牀前研究、臨牀試驗或商業成功的結果。 |
3
| ● | 我們最近推出了 Truvaga® 和 TAC-STIM® 品牌的產品，用於健康和人體表現。 這些產品的商業化可能非常昂貴、耗時，並且可能無法產生良好的財務業績。 |
| ● | 我們的業務受到廣泛的政府監管，這使得我們將GammaCore 療法和普通健康產品推向美國和其他國家的市場，將我們的GammaCore療法 的使用範圍擴大到其他治療適應症，以及擴大健康計劃的覆蓋範圍，既昂貴又耗時。 |
| ● | 與未能維持監管部門批准或許可相關的風險，以及與我們的行業 和產品監管相關的其他風險，包括我們的健康產品是否符合FDA一般健康監管指南。 |
| ● | 我們 業務的很大一部分在很大程度上依賴國防部和退伍軍人事務部的收入。美國政府優先事項的變化或支出的延遲或削減可能會對我們的業務產生重大不利影響 。 |
| ● | 我們在英國的潛在收入在很大程度上取決於政府的融資安排，政府對此類安排的政策的變化可能會對我們的業務造成重大損害。 |
| ● | 我們必須向患者、醫生和第三方付款人證明 與競爭對手或其他可用療法相比，我們的GammaCore療法在醫療和經濟方面的益處，而這樣的比較可能無法實現。 |
| ● | 由於季節性、批量訂單、向分銷商 的出貨或其他原因，我們的經營業績可能因季度而異。 |
| ● | 如果我們不能培養和留住一支有效的銷售隊伍，我們的業務可能會受到影響。 |
| ● | 如果我們的競爭對手能夠更好地開發和銷售比我們的 GammaCore 療法更安全、更有效、成本更低、 更易於使用或更具吸引力的頭痛治療方法，那麼我們的業務和業務前景將受到不利影響 |
| ● | 我們的許多主要頭痛競爭對手都是大型的、成熟的公司，其資源比我們多得多，並且在偏頭痛或健康市場上有着悠久的競爭歷史。 |
| ● | 我們的國際業務使我們面臨某些運營和合規風險，這可能會對我們的經營業績 和財務狀況產生不利影響。 |
| ● | 我們可能無法建立或加強我們的品牌。 |
| ● | 我們依賴位於中國和其他地方的一級、二級和獨家第三方供應商來提供我們的 GammaCore 產品的組件和包裝 ，供應商已應我們的要求暫停交付，從而使我們容易受到供應短缺、價格 波動以及在必要時無法重新激活供應鏈的影響，所有這些都可能損害我們的業務。 |
| ● | 在公開市場上出售大量普通股可能會導致我們的股價下跌。 |
| ● | 我們目前不打算為普通股支付股息，因此，您實現投資回報的能力 將取決於普通股價格的升值。 |
| ● | 我們的股價可能會波動，您可能無法以或高於您支付的價格轉售我們的普通股。 |
4
我們的前瞻性陳述主要基於我們當前的預期 以及對未來事件和趨勢的預測，我們認為這些事件和趨勢可能會影響我們的財務狀況、經營業績、業務戰略、 短期和長期業務運營和目標以及財務需求。這些前瞻性陳述受許多 個風險、不確定性和假設的影響，包括本招股説明書中 “風險因素” 中描述的風險、不確定性和假設，以及以引用方式納入本招股説明書或我們將來可能向美國證券交易委員會 提交的任何其他年度、定期或當前報告中類似的 標題下的風險、不確定性和假設。此外，我們在競爭激烈且瞬息萬變的環境中運營。新的風險會迅速出現，而且會不時出現。我們的管理層不可能預測所有風險，也無法評估所有因素對我們業務的影響，也無法評估任何因素或因素組合可能導致實際業績與我們可能發表的任何前瞻性 陳述中包含的結果存在重大差異的程度 。鑑於這些風險、不確定性和假設，以及本招股説明書中討論的未來事件和趨勢， 可能不會發生，實際業績可能與前瞻性陳述中的預期或暗示存在重大和不利差異。 除非法律要求 ，否則我們沒有義務修改或公開發布對這些前瞻性陳述的任何修訂結果。鑑於這些風險和不確定性，提醒讀者不要過分依賴此類前瞻性陳述。所有 前瞻性陳述均受這些警示性陳述的全部限制。
此外，“我們相信” 的陳述和類似的陳述 反映了我們在相關主題上的信念和觀點。這些陳述基於截至此類聲明發布之日我們可獲得的信息，儘管我們認為此類信息構成了此類陳述的合理依據，但此類信息可能有限或 不完整，不應將我們的聲明理解為表明我們已經對所有可能可用的 相關信息進行了詳盡的調查或審查。這些陳述本質上是不確定的，提醒您不要過分依賴這些陳述。
您還應仔細閲讀本招股説明書 “風險 因素” 部分以及本招股説明書中以引用 方式納入的任何年度、定期或當前報告中類似標題下描述的因素，以更好地瞭解我們業務和任何前瞻性陳述所依據的固有風險和不確定性。 建議您在未來的公開文件中查閲我們在相關主題上做出的任何進一步披露。請參閲 “在哪裏可以找到更多信息 ” 和 “通過引用納入某些信息”。
5
招股説明書摘要
本摘要重點介紹了有關我們、本次發行的某些信息 以及本招股説明書中其他地方包含或以引用方式納入本招股説明書的部分信息。此摘要並不完整，並且 不包含您在做出投資決策之前應考慮的所有信息。為了更全面地瞭解 我們公司，您應該仔細閲讀並仔細考慮本招股説明書 和任何適用的招股説明書補充文件中包含或以引用方式納入的更詳細的信息，包括我們的合併財務報表及其附註，以及第 標題 “風險因素” 下的因素，從第頁開始 11 在做出投資 普通股的投資決定之前，請閲讀本招股説明書。
公司概述
我們是一家商業階段的生物電子醫學和健康公司 ，致力於通過我們的非侵入性迷走神經刺激（“nVN”）技術平臺改善健康狀況。我們的重點是 用於管理和治療某些疾病的醫療器械的商業化，以及利用NVN來促進美國和部分海外 市場的總體福祉和人類績效 消費品的開發和商業化 。
nVNs 是一種平臺生物電子技術，它通過其對外周和中樞神經系統的影響來調節神經遞質 和免疫功能。我們的 nVNS 治療通過 專有的高頻爆發波形進行，該波形可安全舒適地穿過皮膚，刺激迷走神經中與治療相關的 纖維。各種科學出版物表明，NVN通過多種機械途徑起作用，包括神經遞質的 調節。
從歷史上看，迷走神經刺激（VNS）需要侵入性 外科手術才能植入昂貴的醫療器械。這種侷限性通常限制了 除最嚴重的患者以外的任何人使用 VNS。我們的醫療器械和健康產品是自行管理的，適合多年來定期或間歇性使用 。
我們的業務由我們的內部能力提供支持，包括研究 和開發、監管事務和合規、銷售和營銷、產品測試、組裝、配送和客户支持。 我們的收入來自在美國和部分海外市場銷售醫療設備和健康產品。我們有兩個 主要產品類別：
● 用於管理和治療某些疾病的手持個人使用的醫療設備 ；以及
● 個人使用的手持消費品 產品利用 nVN 技術來促進總體健康和人類表現。
我們相信，我們的 nVNS 治療方法將來可能會被用來有效 治療其他疾病、促進整體健康或改善人類表現。
我們的目標是通過使用 我們專有的 nVNS 平臺技術來提供更好的健康，成為非侵入性神經調節領域的領導者。為了實現這一目標，我們提供了多種主張：
● 用於治療某些疾病（例如原發性頭痛）的處方 GammaCore 醫療設備 ；
● 我們的 Truvaga 產品用於支持 的總體健康和福祉；以及
● 我們的 TAC-STIM 產品，用於人類表現 ，由美國空軍研究實驗室定義。
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6
我們的 GammaCore 產品是一種處方醫療器械，目前已獲得 FDA 的批准，可用於各種原發性頭痛疾病。它只能通過處方獲得，我們的旗艦型號 GammaCore Sapphire 是一款便攜、可重複使用、可充電和可充值的個人使用選項，供患者在家中或旅途中使用。處方由醫療保健提供者開具 ，由專業藥房、患者的醫療保健提供者分發，或者直接從我們位於新澤西州洛克威的機構向某些患者配送 。填寫初始處方後，通過輸入僅限處方的授權，可以定期為我們的某些 GammaCore 醫療設備補充額外療法 。
我們的 Truvaga 產品是一款個人使用的消費電子健康 產品，不需要處方，可通過 ElectroCore 直接向消費者購買，網址為 www.truvaga.com。我們的 Truvaga 產品 不適用於醫療用途。
我們的 TAC-STIM 產品是一種用於人類績效的 NVN 形式， 是與美國國防部針對運營解決方案和戰術進行了優化的生物技術， 或 “BOOST” 計劃合作開發的。
2023 年 6 月，我們宣佈我們的 TAC-STIM 產品已入選 空軍研究實驗室或 “AFRL”、“在 極端環境中實時評估和增強認知能力” 或 “A2PEX” 撥款計劃的一部分。A2PEX 是一個為期五年的項目，由佛羅裏達人類與機器研究所 Cognition（“IHMC”）領導，其中包括來自工業界和學術界的國際公認的可穿戴技術領導者。 A2PEX 的目標是構建一個可穿戴系統，用於感知、評估和增強操作環境中的認知表現。由 A2PEX 合作伙伴開發的傳感器 將開發電生理學和生物標誌物傳感器，以評估極端環境中的飛行員壓力/疲勞。 ElectroCore 專有的 TAC-STIM nVNs 產品已由 IHMC 委託集成到 A2PEX 系統中，目標是 緩解疲勞和增強性能。
我們正在探索戰略，將我們的 TAC-STIM 產品提供給美國和國外的現役軍隊的其他部門以及某些人類表演專業人員。
我們的 TAC-STIM 產品不是醫療設備，也不是用於 診斷、治癒、緩解、預防或治療疾病或病症。
我們的大部分歷史銷售工作都集中在兩個渠道， 美國退伍軍人事務部和美國國防部（VA/DoD），以及英國使用 我們獲得美國食品藥品管理局批准並獲得CE認證的產品——GammaCore醫療器械。
在截至2023年6月30日的三個月和六個月中，美國退伍軍人事務部分別佔我們收入的58.6％和59.8％。我們預計，我們2023年的大部分銷售將根據我們在2018年12月獲得的聯邦供應計劃或FSS下的合格合同以及 向政府渠道內個別設施的公開市場銷售進行。FSS計劃於2024年1月15日到期。我們已向退伍軍人事務部採購和後勤辦公室 提交了續訂申請，要求延長我們根據FSS簽訂的合格合同，但無法保證FSS會續訂（如果有的話），或者以對我們有利的條件續訂。我們在該渠道中的銷售 職能由ElectroCore員工和獨立承包商組成。
在截至2023年6月30日的三個月和六個月中，根據醫療技術基金授權（MTFM）計劃在英國治療集羣 頭痛的銷售額分別佔我們收入的8.0％和8.7％。在 2023 年剩餘時間內，我們計劃繼續在該計劃下進行擴張，並繼續利用分銷合作伙伴在美國和英國以外的地區將我們的 nVN 技術商業化 。我們預計NICE將在2023年審查指導文件 ，建議或定價的任何變化都可能對我們與NHS England合作開展MTFM計劃的能力產生不利影響。
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最近的產品
2023 年 8 月 2 日，我們完成了與 某些機構和合格投資者（“買方”）達成的證券購買協議（“註冊直接購買協議”）中設想的交易（“已註冊 直接發行”），其中規定我們出售 (i) 1,062,600 股已註冊 股票（“研發股”）和（ii）預先注資的認股權證（“研發預先注資”）和（ii）預先注資的認股權證（“研發預先注資”）注資認股權證”）用於購買 最多613,314股普通股（“RD預先融資認股權證股份”）。在同期的私募中，我們發行了認股權證，並且 出售給了買方，用於購買多達837,955股普通股（“PIPE認股權證”）。註冊直接發行中的每股普通股 股票與一份PIPE認股權證的一半一起出售，有效發行價格合計為每股4.4125美元和相關權證。PIPE認股權證可在發行之日起六個月後開始行使，價格為每股4.35美元，並將在首次可行使五年後到期。
在2023年8月2日的另一次同期私募中，我們完成了 與公司某些高級管理人員和董事簽訂的單獨證券購買協議（“私人 協議”）所設想的交易，該協議規定我們出售 (i) 169,968股普通股（“私募股”，以及 與研發股合計，即 “股票”），以及 (ii) 購買認股權證最多84,982股普通股（“私人認股權證”）。 每股私募股與一份私人認股權證的一半一起出售，總有效發行價為每股4.4125美元 和相關權證。向這些高級管理人員和董事發行和出售的私人認股權證的條款與向機構和合格投資者出售的PIPE認股權證相同 。
這些股票以每股4.35美元的收購價出售。RD 預先注資的認股權證的收購價為4.35美元減去每份預先注資認股權證0.001美元，可立即行使， 行使價為每股0.001美元。PIPE認股權證和私人認股權證只能對普通股的整股行使。
我們還與Paulson Investment Company, LLC（“配售代理”）簽訂了書面協議（“配售代理 協議”），根據該協議，配售代理人 充當我們與註冊直接發售有關的獨家配售代理。我們向配售代理支付了30萬美元的現金費用，並同意向配售代理人承擔慣常的賠償義務。
本招股説明書所屬的註冊聲明與 轉售根據私募協議發行的私募股以及行使此類認股權證時根據PIPE認股權證 和私人認股權證可發行的普通股有關。
企業信息
我們的主要行政辦公室位於 Forge Way 200 號，Suite 205，新澤西州 Rockaway 07866。我們的電話號碼是 (973) 290-0097，我們的網站地址是 www.electrocore.com。我們在本招股説明書補充文件中包含了 我們的網站地址，僅作為非活躍的文字參考。 我們網站上提供的或可通過 訪問的信息不構成本招股説明書的一部分，不應被依賴。我們的普通股在納斯達克資本 市場上市，代碼為 “ECOR”。
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| 這份報價 | |
| 賣出證券持有人發行的普通股 | 1,092,905 股普通股。 |
| 發行條款 | 如 “分配計劃” 所述，每位賣出證券持有人將決定何時以及如何出售本招股説明書中提供的普通股。 |
| 已發行普通股 | 5,998,773股普通股（截至2023年8月4日）(1) |
| 所得款項的用途 | 我們不會從出售普通股的證券持有人出售普通股中獲得任何收益。在認股權證以現金行使的情況下，如果有的話，我們將獲得認股權證的行使價。有關更詳細的討論，請參閲本招股説明書第11頁的 “所得款項的使用”。 |
| 發行價格 | 賣出的證券持有人可以通過公開或私下交易以現行市場價格或私下協商的價格出售其全部或部分股票。 |
| 納斯達克資本市場代碼 | ECOR |
| 風險因素 | 有關在決定投資我們的普通股之前應仔細考慮的因素的討論，請參閲第11頁開頭的 “風險因素”。 |
| 封鎖協議 | 除某些例外情況外，我們和參與此次發行的高級管理人員和董事已同意，在2023年7月31日之後的180天內，未經主要機構投資者事先書面同意，不得發售、出售、簽約出售、質押、授予任何購買、賣空或以其他方式直接或間接處置我們的普通股或任何可轉換為普通股或可兑換為普通股的證券。 |
(1) 本次發行後將流通的普通股數量 基於截至2023年8月4日已發行普通股的5,998,773股（在發行生效之前 ，並假設行使認股權證購買2023年8月2日向賣出證券持有人發行的與註冊直接發行相關的922,937股普通股，但不包括截至該日：(i) 我們有537,000股普通股預留在按加權平均行使未償還期權後發行 價格為每股38.36美元；（ii）在行使未償還認股權證時預留1,000股普通股 ，加權平均行使價為每股229.50美元；（iii）28萬股普通股預留在限售股和遞延股票單位結算後發行；（iv）行使研發預先融資認股權證時最多可發行的613,314股普通股 。
本招股説明書中提到的賣出證券持有人可以發行和 出售最多1,092,905股普通股，其中包括行使認股權證時可發行的922,937股普通股。
除某些例外情況外 ，並由持有人決定，禁止每位出售證券持有人行使RD預先融資的認股權證和認股權證，但前提是該行使生效之前或之後，賣出證券持有人及其關聯公司和其他歸屬方 將擁有超過4.99％（或發行之日前持有人選擇的9.99％），如上所示出售證券持有人的 認股權證，即當時發行的普通股總數中的權證以及未償還的百分比，賣出 證券持有人可以隨時選擇將其更改為較低的百分比，或者在通知我們 61 天后 更改為不超過 9.99% 的更高百分比 。
根據本招股説明書可能發行的普通股將 全額支付且不可評估。我們不會收到本招股説明書所涵蓋的任何普通股 股票的賣出證券持有人出售的任何收益。在本招股説明書中，當我們提及代表賣出證券持有人註冊的普通股進行要約和轉售時，我們將賣出證券持有人持有的普通股稱為 ，以及將來可能因行使 認股權證而向賣出證券持有人發行的普通股。當我們在本招股説明書中提及賣出證券持有人時，我們指的是本招股説明書中確定的賣出證券持有人 ，以及可能在本招股説明書補編 中確定的允許的受讓人或其他利益繼承人，如果需要，也可以在本招股説明書所屬的註冊聲明的生效後修正案中確定。 | |
9
風險因素
投資我們的普通股涉及很高的風險。您應仔細考慮我們最新的 10-K 表年度報告第一部分第 1A 項 “風險因素” 中描述的風險，以及本招股説明書以及我們在本招股説明書中包含或以引用方式納入的其他文件中列出的 其他信息，這些文件由我們的 10-Q 表季度報告、8-K 表最新報告以及我們向美國證券交易委員會提交的其他文件中列出 、風險因素 在任何適用的招股説明書補充文件中的 “風險因素” 標題下進行了描述，我們的其他 中列出的任何風險因素 根據經修訂的1934年《證券交易法》（“交易所 法”）第13（a）、13（c）、14或15（d）條向美國證券交易委員會提交文件，就投資我們的普通股做出決定。我們的業務、財務狀況、經營業績或前景 都可能受到任何這些風險的重大不利影響。由於這些 風險中的任何一個，我們的普通股的交易價格可能會下跌，您可能會損失全部或部分投資。有關更多信息，請參閲標題為 “在哪裏可以找到更多 信息” 和 “以引用方式納入某些信息” 的部分。另請仔細閲讀標題為 “關於前瞻性陳述的特別説明” 的部分。
所得款項的使用
我們正在提交註冊聲明，本招股説明書是 的一部分，允許標題為 “出售證券持有人” 一節中描述的普通股持有人轉售此類 證券。出售的證券持有人將獲得出售根據本招股説明書出售的普通股的所有淨收益 ，我們不會從出售證券持有人轉售本招股説明書中提供的任何普通股中獲得任何收益。在 認股權證以現金行使的範圍內，如果有的話，我們將獲得認股權證的行使價。行使認股權證所得的任何收益將用於營運資金和一般公司用途。我們無法預測何時或是否會行使認股權證， ，而且認股權證可能會到期且永遠不會被行使。我們將承擔出售證券持有人在註冊普通股時產生的自付成本、費用和費用，包括註冊、上市和資格 費用、打印費和會計費，以及我們律師的費用和支出，或者合計註冊費用。除 註冊費用外，出售證券持有人將承擔與出售此類證券有關的承保折扣、佣金、配售代理費或其他類似的 費用。
市場信息
我們的普通股在納斯達克資本市場上市，代碼為 “ECOR”。2023年8月24日，我們在納斯達克資本市場公佈的普通股最後一次公佈的售價為每股4.88美元。 截至2023年7月31日，我們有大約361名登記在冊的股東。
股息政策
在可預見的將來，我們預計不會申報或支付任何股本的現金分紅。我們打算保留所有可用資金和未來收益（如果有），為業務的發展 和擴張提供資金，而且我們預計在可預見的將來不會支付任何現金分紅。關於申報和支付股息的任何未來決定（如果有）將由董事會自行決定，並將取決於當時存在的情況， 包括我們的財務狀況、經營業績、合同限制、資本要求、業務前景和董事會可能認為相關的其他因素 。
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某些關係和關聯方交易
除了與我們的董事和執行官的薪酬安排，包括僱用、終止僱傭關係和控制權變更安排，以及我們在2023年6月5日向美國證券交易委員會提交併以引用方式納入此處的附表14A最終委託書中標題為 “高管薪酬” 和 “某些關係和關聯方交易” 的 部分中討論的其他交易外，以下是自1月1日以來的每筆交易的描述 ，2022 年以及目前提出的每筆交易，其中：
| ● | 所涉金額超過或將超過 (a) 12萬美元或 (b) 截至2022年12月31日或2021年12月31日財年總資產平均值的1％中較小者；以及 |
| ● | 我們的任何董事、執行官或資本存量超過5％的持有人，或上述人員的直系親屬或與之同住的人的任何直系親屬都擁有或將要擁有直接或間接的重大利益。 |
2023年5月22日，公司和於該日辭去董事會職務的董事約瑟夫·埃里科對埃里科先生與公司的諮詢協議（“諮詢 協議”）進行了修訂，根據該協議，埃里科先生將擔任公司的科學和戰略顧問，為期三年，向公司首席執行官提供某些諮詢 和諮詢服務。作為此類服務的報價，Errico 先生將在每個日曆月獲得10,000美元，每月最多20小時，外加任何額外服務的小時或每日津貼費用。諮詢 協議包含其他慣例條款，並規定了埃里科先生在 2024 年 5 月 22 日之前以無表決權的觀察員身份定期出席 董事會會議的框架。
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出售證券持有人
我們正在登記轉售1,092,905股普通股， ，包括行使認股權證時可發行的922,937股普通股，這些普通股由下文 確定的賣出證券持有人持有，允許此類出售證券持有人、其允許的受讓人或其他可能在本招股説明書補充文件或（如果需要）生效後的修正案中確定的利益繼承人在本招股説明書 所屬的註冊聲明中，以以下方式轉售或以其他方式處置這些股份根據本招股説明書（可能有補充和修訂）中標題為 “分配計劃” 的部分 進行考慮。有關我們向賣出證券持有人發行 和出售此類證券所依據的交易的更多信息，請參閲上文 “招股説明書摘要” 中的 “近期發行”。
賣出的證券持有人可以出售其部分、全部或不出售普通股 股。我們不知道每位賣出的證券持有人在出售普通股之前將持有普通股多長時間，而且我們目前 與出售普通股的證券持有人沒有就出售或以其他方式處置任何 普通股達成協議、安排或諒解。賣出證券持有人可能會不時發行此處涵蓋的普通股。因此，我們無法 估計每位賣出證券持有人在本招股説明書下終止銷售後將實益擁有的普通股數量。此外，自其為本表提供信息之日起，賣出證券持有人可能已經出售、轉讓或以其他方式處置了其 普通股的全部或部分。
下表列出了每位賣出證券持有人的姓名、 截至2023年8月4日賣出證券持有人實益擁有的已發行普通股的數量和百分比、 根據本招股説明書可能發行的普通股數量，以及賣出證券持有人實益擁有的普通股 股票的數量和百分比，在每種情況下，假設通過此類出售行使持有的認股權證 securityholder 在該日期當天，而不考慮對行使該證券持有人的任何限制認股權證，假設此處涵蓋的所有普通股均已出售。 除非另有説明，否則實益所有權是根據美國證券交易委員會的規則確定的，包括對我們普通股的投票權或投資權 。通常，如果一個人擁有 或與他人共享普通股的投票權或處置權，或者該人有權在60天內獲得投票權或處置權 ，則 “實益擁有” 普通股。根據賣出證券持有人持有的RD預先融資認股權證和認股權證的條款，每位賣出證券持有人 不得行使該賣出證券持有人持有的RD預先融資認股權證或認股權證，前提是這種行使會導致 出售證券持有人及其關聯公司實益擁有一定數量的普通股，這些普通股在持有人選擇時將超過4.99％ （或9.99％）如該出售證券持有人的認股權證所示，發行 我們當時未償還的普通股行使後，出於此類決定的目的，不包括投資者持有的研發預先融資認股權證或投資者持有的尚未行使的認股權證 時可發行的普通股。第一列 和第四列中的普通股數量以及第二列和第五列中的百分比反映了這些限制。
下表及其腳註中關於根據本招股説明書發行後實益擁有的 股普通股的信息假設賣出證券持有人行使認股權證，並出售所有普通股，包括根據認股權證可發行的普通股，由賣方 證券持有人根據本招股説明書出售。下表及其腳註中包含的信息基於賣出證券持有人 向我們提供的信息。自下表 中提供信息之日起，賣出證券持有人可能已經通過豁免《證券法》註冊 要求的交易出售或轉讓了部分或全部普通股。有關出售證券持有人的信息可能會隨着時間的推移而發生變化。發行後擁有的股份百分比為 ，基於截至2023年8月4日已發行5,998,773股普通股，其中不包括 (i) 以加權平均行使價為每股38.36美元的加權平均行使價行使未償還期權證時預留的53.7萬股普通股 ；(ii) 1,000股 普通股預留在加權平均行使價行使未償還認股權證時發行價格為每股229.50美元； (iii) 我們28萬股普通股在限制性股票結算時預留髮行和遞延股票單位；以及 (iv) 行使RD預先融資認股權證時最多可發行 613,314股普通股，但假設出售 證券持有人行使認股權證並出售所有普通股，包括根據認股權證可發行的普通股。
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| 發行後 | ||||||||||||||||||||||||
| 姓名和地址 | 發行前實益持有的普通股數量(1) | 發行前實益持有的普通股百分比 | 發行普通股的最大數量 | 實益擁有的普通股數量(2) | 實益擁有的普通股百分比 | |||||||||||||||||||
| 特殊情況基金 III QP，L.P. (3) | 422,170 | (4 | ) | 7.04 | % | 304,200 | (5 | ) | 422,170 | 6.60 | % | |||||||||||||
| 特殊情況開曼基金，L.P. (3) | 128,194 | (6 | ) | 2.14 | % | 92,400 | (7 | ) | 128,194 | 2.00 | % | |||||||||||||
| Happy Holstein Management LLC（西奧集團） | 566,066 | (8 | ) | 9.44 | % | 283,285 | (9 | ) | 566,066 | 9.01 | % | |||||||||||||
| Tullis Growth Fund II，L.P. (10) | 230,961 | (11 | ) | 3.85 | % | 56,657 | (12 | ) | 230,961 | 3.81 | % | |||||||||||||
| 詹姆斯·L·塔利斯 | 43,461 | (13 | ) | * | 13,031 | (14 | ) | 43,461 | * | |||||||||||||||
| 陳素敏 | 6,798 | (15 | ) | * | 3,399 | (16 | ) | 6,798 | * | |||||||||||||||
| MAZ Partners L.P. (17) | 213,203 | (18 | ) | 3.56 | % | 56,655 | (19 | ) | 213,203 | 3.52 | % | |||||||||||||
| 約瑟夫·P·埃里科 | 272,089 | (20 | ) | 4.51 | % | 28,328 | (21 | ) | 272,089 | 4.51 | % | |||||||||||||
| 丹尼爾·戈德伯格 | 84,560 | (22 | ) | 1.4 | % | 76,486 | (23 | ) | 33,569 | * | ||||||||||||||
| 託馬斯·埃里科 | 182,475 | (24 | ) | 3.03 | % | 68,410 | (25 | ) | 136,868 | 2.25 | % | |||||||||||||
| Trevor Moody | 67,780 | (26 | ) | 1.13 | % | 33,993 | (27 | ) | 45,118 | * | ||||||||||||||
| 朱莉·戈德斯坦 | 74,011 | (28 | ) | 1.23 | % | 50,991 | (29 | ) | 40,017 | * | ||||||||||||||
| 託馬斯·巴頓 | 41,371 | (30 | ) | * | 16,573 | (31 | ) | 30,322 | * | |||||||||||||||
| 彼得·庫尼奧 | 47,735 | (32 | ) | * | 8,497 | (33 | ) | 42,070 | * | |||||||||||||||
* 表示小於 1%。
| (1) | 不包括行使任何 RD 預先注資的認股權證或認股權證，並假設出售 證券持有人不會進一步收購普通股。 |
| (2) | 假設行使認股權證並出售所有普通股，包括根據認股權證可行使的股份，根據本招股説明書可供出售 ，賣出證券持有人不再收購普通股。行使出售證券持有人持有的 認股權證和研發預先融資認股權證（如適用）的能力受益所有權限制 ，在首次發行認股權證和研發預先融資認股權證（如適用）時，公司已發行和流通普通股的實益所有權上限為4.99％（或9.99％） (運動後）。這些實益所有權限制可以向上或向下調整，但須提前 61 天向 公司發出通知。出售證券持有人表格中反映的實益所有權反映了認股權證和研發預先融資認股權證（如適用）可能發行的 普通股總數，並不影響這些實益所有權限制。 因此，根據第13 (d) 條和第13d-3條計算的實際受益所有權可能低於表格中反映的 。 |
| (3) | 特拉華州的一家公司AWM Investment Company Inc.（“AWM”）是特拉華州有限合夥企業（“SSFQP”）特殊情況基金III QP，L.P. 和開曼羣島有限合夥企業 （“開曼”）的投資顧問。David M. Greenhouse 和 Adam C. Stettner 是 AWM 的主要所有者。通過控制AWM，Greenhouse 和Stettner對SSFQP和Cayman各自的投資組合證券進行投票和投資控制。 |
| (4) | 由422,170股普通股組成。 |
| (5) | 包括行使PIPE認股權證後可發行的304,200股普通股。 |
| (6) | 由128,194股普通股組成。 |
| (7) | 包括行使PIPE認股權證後可發行的92,400股普通股。 |
| (8) | 由56,066股普通股組成。 |
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| (9) | 由行使PIPE認股權證時可發行的283,285股普通股組成。 |
| (10) | Tullis Growth Partners II, LLC（“Tullis Growth Partners II”）是Tullis Growth II, L.P.（“Tullis Growth II”）的普通合夥人，可能被視為受益擁有Tullis Growth II持有的股份。詹姆斯·L.L. Tullis是成員，諾拉·門德 是首席財務官，約翰·塔利斯是Tullis Growth Partners II的經理，他可能被視為對Tullis Growth II持有的股票擁有投票權和投資 控制權，並可能被視為對Tullis Growth II持有的股份擁有間接實益所有權。 |
| (11) | 由230,961股普通股組成。 |
| (12) | 由行使PIPE認股權證時可發行的56,657股普通股組成。 |
| (13) | 由43,461股普通股組成。 |
| (14) | 由行使PIPE認股權證時可發行的13,031股普通股組成。 |
| (15) | 由6,798股普通股組成。 |
| (16) | 包括行使PIPE認股權證後可發行的3,399股普通股。 |
| (17) | 沃爾特·申克是 MAZ Partners LP 的負責人和控制人。 |
| (18) | 由213,203股普通股組成。 |
| (19) | 由行使PIPE認股權證時可發行的56,655股普通股組成。 |
| (20) | 包括埃里科先生直接持有的196,066股普通股及其個人退休賬户；埃里科的配偶、未成年子女直接持有的19,869股普通股 股以及埃里科配偶和未成年子女的信託基金； 和42,463股購買普通股的期權以及埃里科先生直接持有的13,691股遞延股票單位。 |
| (21) | 由行使PIPE認股權證時可發行的28,328股普通股組成。 |
| (22) | 由29,985股普通股、3,584股限制性股票單位和50,991股私人股組成。 |
| (23) | 包括行使私人認股權證時可發行的50,991股私募股和25,495股普通股。 |
| (24) | 包括104,905股普通股、14,016股購買普通股的期權、3623只限制性股票單位、14,324個遞延股票單位和45,607股私人股。 |
| (25) | 包括行使私人認股權證時可發行的45,607股私募股和22,803股普通股。 |
| (26) | 包括44,930股普通股、188股購買普通股的期權和22,662股私募股。 |
| (27) | 包括22,662股私募股和11,331股普通股在行使私人認股權證時可發行。 |
| (28) | 包括30,681股普通股、5,004股遞延股票單位、4,332股普通股購買期權和33,994股私募股。 |
| (29) | 包括行使私人認股權證後可發行的33,994股私募股和16,997股普通股。 |
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| (30) | 由12,967股普通股、17,355股遞延股票單位和11,049股私人股組成。 |
| (31) | 包括行使私人認股權證時可發行的11,049股私募股和5,524股普通股。 |
| (32) | 包括購買普通股的42,070份期權和5,665股私募股份。 |
| (33) | 包括行使私人認股權證後可發行的5,665股私募股和2,832股普通股。 |
與出售證券持有人的關係
正如上文 “招股説明書摘要——近期發行” 中所述，我們與出售證券持有人簽訂了協議，根據該協議，他們收購了私募股份、認股權證或兩者兼而有之， ，並同意出售證券持有人提交註冊聲明，以便能夠轉售私募股和行使認股權證時可發行的 普通股。
截至註冊直接發行和並行 私募交易結束時，丹尼爾·戈德伯格、醫學博士託馬斯·埃里科、特雷弗·穆迪、朱莉·戈德斯坦、託馬斯·巴頓和彼得·庫尼奧都是我們董事會的成員 。閉幕時，戈德伯格先生還是首席執行官。在 於 2023 年 5 月辭職之前，Joseph P. Errico 一直是董事會成員。醫學博士託馬斯·埃里科是約瑟夫·P·埃里科的叔叔。約瑟夫·埃里科目前是我們的顧問。
除非如上所述，出售證券持有人或 任何控制此類出售證券持有人的人在過去三年內均未在我們或我們的關聯公司擔任過任何職位或職務，也沒有在過去三年中因擁有我們的普通股或其他證券而與我們或我們的任何前任或關聯公司建立過任何重要關係， 除外
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賣出 證券持有人正在發行的證券的描述
出售證券持有人要轉售多達1,092,095股普通股，其中包括行使認股權證時可發行的922,937股普通股。以下普通股條款摘要 基於我們的公司註冊證書以及經修訂和重述的章程。摘要不完整 ，參照我們的公司註冊證書和章程進行限定，每份摘要均以 作為我們截至2022年12月31日財年的10-K表年度報告的附錄提交或合併，每份報告均以引用方式納入此處 。有關我們普通股的描述，請參閲我們於2018年6月18日根據《交易法》第12（b）條向美國證券交易委員會提交的8-A表格註冊聲明，包括為更新截至2022年12月31日財年的10-K表年度報告而提交的任何修正案或報告 和（ii）附錄4.2——資本存量描述， 2023年3月8日的美國證券交易委員會。
截至本招股説明書發佈之日，我們的法定股本由 5億股普通股和100萬股優先股組成，面值為每股0.001美元。
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分配計劃
我們正在註冊普通股，包括普通股 和行使認股權證時可發行的普通股，以允許本招股説明書中名為 的賣出證券持有人在本招股説明書發佈之日後不時轉售這些普通股。我們不會從出售此類普通股的 證券持有人出售此類普通股中獲得任何收益。我們將承擔與註冊 普通股的義務有關的所有費用和開支。
出售的證券持有人可以不時直接或通過一個或多個承銷商、經紀交易商 或代理人出售他們實益擁有並特此發行的全部或部分普通股。如果普通股通過承銷商或經紀交易商出售，則賣出的證券持有人將負責 承保折扣、佣金或代理佣金。普通股可以在一次或多筆交易中以固定價格、出售時的現行市場價格、出售時確定的不同價格或以協商的 價格出售。這些銷售可能通過交易進行，交易可能涉及交叉交易或大宗交易，
| ● | 在任何國家證券交易所或報價服務上，證券在出售時可以在其中上市或報價； |
| ● | 在場外交易市場上； |
| ● | 在這些交易所或系統或場外市場以外的交易中； |
| ● | 通過期權或其他套期保值交易的寫入或結算，無論此類期權是在期權交易所 上市，還是以其他方式上市； |
| ● | 普通經紀交易和經紀交易商招攬購買者的交易； |
| ● | 在大宗交易中，經紀交易商將嘗試以代理身份出售股票，但可以將部分區塊 作為本金進行定位和轉售，以促進交易； |
| ● | 經紀交易商以委託人身份購買，經紀交易商為其賬户轉售； |
| ● | 根據適用交易所的規則進行交易所分配； |
| ● | 私下談判的交易； |
| ● | 賣空； |
| ● | 根據第 144 條進行銷售； |
| ● | 經紀交易商可以與出售證券持有人達成協議，以規定的每股價格出售指定數量的此類股票； |
| ● | 任何此類銷售方法的組合；以及 |
| ● | 適用法律允許的任何其他方法。 |
如果出售的證券持有人通過向承銷商、經紀交易商或代理人出售 股普通股來實現此類交易，則這些承銷商、經紀交易商或代理人可以從賣出證券持有人那裏獲得折扣、優惠或佣金，或者從他們可能充當代理人或可能作為委託人出售的 普通股購買者那裏獲得佣金 對特定的 承銷商、經紀交易商或代理人而言，其金額可能超過這些水平在所涉及的交易類型中是慣用的）。在 出售普通股或其他方面，賣出的證券持有人可以與經紀交易商進行套期保值交易， 經紀交易商反過來又可能在對衝他們所持頭寸的過程中賣空普通股。賣出證券持有人 也可以賣出普通股做空並交付本招股説明書所涵蓋的普通股，以平倉空頭頭寸 ，並返還與此類賣空相關的借入股份。出售的證券持有人還可以將普通股 股票借給經紀交易商或質押給經紀交易商，而經紀交易商反過來又可能出售此類股票。
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出售的證券持有人可以質押或授予部分或全部認股權證或他們擁有的普通股的擔保權益 ，如果他們違約履行擔保債務， 質押人或有擔保方可以根據本招股説明書或根據第424 (b) (3) 條或其他適用條款對本招股説明書的任何修正案 不時發行和出售普通股經修訂的1933年《證券法》，必要時修訂了 出售證券持有人名單，將質權人、受讓人包括在內或其他利益繼承人作為本招股説明書下的 出售證券持有人。賣出證券持有人還可以在其他情況下轉讓和捐贈普通股，在這種情況下，就本招股説明書而言，受讓人、受贈人、質押人或其他利益繼承人將成為出售受益所有人。
賣出證券持有人和任何參與 普通股分配的經紀交易商都可能被視為《證券法》所指的 “承銷商”， ，任何此類經紀交易商支付的任何佣金或允許的任何折扣或讓步都可能被視為承保佣金 或《證券法》規定的折扣。在特別發行普通股時，將分發一份招股説明書補充文件（如果需要） ，其中將規定所發行的普通股總額和 的發行條款，包括任何經紀交易商或代理人的姓名、任何折扣、佣金和其他構成賣出證券持有人補償 的條款以及允許或重新允許的任何折扣、佣金或優惠或支付給經紀交易商。
根據某些州的證券法，普通股 只能通過註冊或持牌經紀人或交易商在這些州出售。此外，在某些州，除非普通股 已在該州註冊或有資格出售，或者有註冊或資格豁免 並得到遵守，否則不得出售普通股 。
無法保證任何賣出證券持有人會出售 根據註冊聲明註冊的任何或全部普通股，而本招股説明書是註冊聲明的一部分。
賣出證券持有人和參與此類 分配的任何其他人將受經修訂的1934年《證券交易法》的適用條款以及該法的規章制度 的約束，包括但不限於《交易法》的M條，該條例可能會限制賣出證券持有人和任何其他參與者購買和出售任何 普通股的時間。M條例還可能限制任何參與普通股分配的人蔘與普通股 的做市活動的能力。上述所有內容都可能影響普通股的適銷性以及任何個人或實體 參與普通股做市活動的能力。
我們將支付普通股 股票註冊的所有費用，包括但不限於美國證券交易委員會的申報費和遵守州證券 或 “藍天” 法律的費用；但是，前提是賣出證券持有人將支付所有承保折扣和賣出佣金（如果有）。我們將根據私人協議和註冊直接購買協議的規定，向賣出證券持有人賠償債務，包括《證券法》規定的某些負債，否則賣出證券持有人將有權 獲得供款。
一旦根據註冊聲明（本招股説明書 是其中的一部分）出售，普通股將在我們的關聯公司以外的其他人手中自由交易。
封鎖協議
我們以及根據私募協議 參與發行的高級管理人員和董事已同意，除某些例外情況外，在2023年7月31日之後的180天內，不發售、出售 合同，以出售、質押、授予任何購買、賣空或以其他方式直接或間接處置我們普通股的任何股份 或任何可轉換為普通股或可兑換為普通股的證券未經註冊直接發行的主要機構投資者事先書面同意 的股票。
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專家們
ElectroCore, Inc.截至2022年12月31日和2021年12月31日以及截至該日止年度的合併財務報表已納入本招股説明書和註冊聲明中 是根據獨立註冊會計師事務所Marcum LLP的報告納入的，該報告以引用方式納入本招股説明書和註冊報表， 是根據該公司作為審計和會計專家的授權提交的。合併財務報表報告包含關於公司繼續作為持續經營企業的能力的解釋性段落。
法律事務
某些法律問題，包括根據註冊聲明發行的普通股 股票的有效性，將由位於紐約 紐約的大成美國律師事務所移交給我們。大成美國律師事務所的成員可以擁有市值超過50,000美元的普通股。
在這裏你可以找到更多信息
本招股説明書是我們 根據《證券法》向美國證券交易委員會提交的S-1表格註冊聲明的一部分，不包含註冊 聲明中以提及方式列出或納入的所有信息。每當本招股説明書中提及我們的任何合同、協議或其他文件時，提及可能不完整 ，您應參考註冊聲明中的附錄或報告或以提及方式納入本招股説明書的其他 文件的附錄，以獲取此類合同、協議或其他文件的副本。由於我們 必須遵守《交易法》的信息和報告要求，因此我們向美國證券交易委員會提交年度、季度和當前報告、委託書和 其他信息，包括我們的財務報表。我們的美國證券交易委員會文件可通過互聯網在 SEC 的網站 www.sec.gov 上向公眾公開。我們的10-K表年度報告、10-Q表季度報告和8-K表的最新報告，包括 對這些報告的任何修改，以及我們根據 《交易法》第13（a）或15（d）條向美國證券交易委員會提交或提供的其他信息，也可以在我們網站的 “投資者” 部分免費查閲。在我們以電子方式向美國證券交易委員會提交此類材料或將其提供給美國證券交易委員會之後，這些文件將在合理可行的情況下儘快公佈。我們的網站地址是 www.electrocore.com。我們網站上包含或可通過我們網站訪問的信息 不屬於本招股説明書的一部分，也未以引用方式納入本招股説明書，本招股説明書中包含的我們的網站地址 僅是非活躍的文字參考。
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以引用方式納入某些信息
美國證券交易委員會允許我們 “以引用方式納入” 我們向其提交的信息 ，這意味着我們可以通過引用這些文件向您披露重要信息。以引用方式納入的 信息是本招股説明書的重要組成部分，我們稍後向美國證券交易委員會提交的信息將自動更新和取代 這些信息。
我們以引用方式納入我們根據《交易法》第13條向 美國證券交易委員會提交的以下文件，以及我們將在本招股説明書發佈之日之後根據《交易法》第13 (a)、13 (c)、14或15 (d) 條向美國證券交易委員會提交的任何未來文件，直到本招股説明書所涵蓋的股票發行終止（第 2.02 項或項目下提供的信息除外 表格 8-K 的 7.01）：
| ● | 我們於2023年3月8日向美國證券交易委員會提交的截至2022年12月31日止年度的10-K表年度報告，並於2023年5月1日修訂， 包括參照我們於2023年6月5日向美國證券交易委員會提交的附表14A最終委託書納入的信息 5； |
| ● | 我們於2023年5月3日和2023年8月9日向美國證券交易委員會提交的截至2023年3月31日和2023年6月30日的季度10-Q表季度報告 9； |
| ● | 我們於2023年6月5日向美國證券交易委員會提交的附表14A的最終委託書（其中已提供 但未提交的部分除外）； |
| ● | 我們在2023年2月14日、2023年2月23日、2023年5月26日、2023年7月31日和2023年8月9日提交的8-K表最新報告；以及 |
| ● | 我們在2018年6月18日向美國證券交易委員會提交的 8-A表格註冊聲明中對我們根據《交易法》第12條註冊的普通股的描述，包括為更新此類描述而提交的任何修正案或報告，包括我們於2023年3月8日向美國證券交易委員會提交的截至2022年12月31日止年度的10-K表年度報告附錄4.2 。 |
您可以儘快在美國證券交易委員會網站（www.sec.gov）或我們的網站（www.sec.gov）或我們的網站（www.coreelctro.com） 上免費訪問10-K表年度報告、10-Q表季度報告和8-K表格最新報告、委託書以及根據《交易法》第 13 (a) 或15 (d) 條向美國證券交易委員會提交或提供的文件的修正案（如果有）在以電子方式向美國證券交易委員會提交此類材料或向美國證券交易委員會提供此類材料之後是切實可行的。提及我們的網站 並不構成通過引用納入我們網站中包含的信息。我們認為， 上包含的信息或可通過我們的網站訪問的信息不屬於本招股説明書或相關注冊聲明的一部分。
我們將應書面或口頭要求免費向每個人（包括任何受益所有人）提供一份以提及方式納入本招股説明書但未隨招股説明書一起提供的任何或全部信息的副本，包括專門以提及方式納入此類文件中的證物 。你應該將任何文件請求發送給 ElectroCore, Inc.，電話：新澤西州洛克威 Forge Way 200 205 Suite 205 07866，收件人：祕書，或通過電話 (973) 290-0097。
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ElecroCore, Inc.
1,092,905 股普通股
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招股説明書
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2023年9月1日
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