目錄
美國
證券交易委員會
華盛頓特區 20549
________________
表單
（Mark One）
或者
委員會檔案編號
SPAR GROUP, INC. （註冊人的確切姓名如其章程所示）
| | |
| （公司或組織的州或其他司法管轄區） | （美國國税局僱主識別號） |
|
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|
| | |
| （主要行政辦公室地址） | （郵政編碼） |
註冊人的電話號碼，包括區號:(
用複選標記表明註冊人 (1) 在過去的十二個月中（或註冊人被要求提交此類報告的較短時間）是否提交了1934年《證券交易法》第13或15（d）條要求提交的所有報告，以及（2）在過去的90天內是否受此類申報要求的約束。
用複選標記表明註冊人在過去 12 個月內（或在要求註冊人提交此類文件的較短時間內）是否以電子方式提交了根據 S-T 法規（本章第 232.405 節）第 405 條要求提交的所有交互式數據文件
用複選標記指明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興成長型公司。請參閲《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報人”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。）。（勾選一個）：
| 大型加速文件管理器 ☐ | 加速文件管理器 ☐ |
| 規模較小的申報公司 | |
| 新興成長型公司 |
如果是一家新興成長型公司，請用複選標記註明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第 13 (a) 條規定的任何新的或修訂的財務會計準則 ☐
用複選標記表明註冊人是否為空殼公司（定義見《交易法》第12b-2條。）是的
根據該法第12（b）條註冊的證券：
| 每個班級的標題 | 交易 符號 | 註冊的每個交易所的名稱 |
| | | 這個 |
截至 2024 年 5 月 2 日，註冊人已經
SPAR集團有限公司
索引
| 第一部分： | 財務信息 | |
| 第 1 項 |
簡明合併財務報表（未經審計） |
|
| 截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月的簡明合併運營報表和綜合收益（虧損）（未經審計） |
2 |
|
| 截至2024年3月31日和2023年12月31日的簡明合併資產負債表（未經審計） |
3 |
|
|
|
||
| 截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月的簡明合併股東權益報表（未經審計） |
4 |
|
| 截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月的簡明合併現金流量表（未經審計） |
6 |
|
|
|
簡明合併財務報表附註（未經審計） |
7 |
| 第 2 項 |
管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析 |
21 |
|
|
||
| 第 3 項 |
關於市場風險的定量和定性披露 |
26 |
| 第 4 項 |
控制和程序 |
26 |
| 第二部分： | 其他信息 | |
| 第 1 項 |
法律訴訟 |
27 |
| 第 1A 項 |
風險因素 |
27 |
| 第 2 項 |
未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用 |
27 |
| 第 3 項 |
優先證券違約 |
27 |
| 第 4 項 |
礦山安全披露 |
27 |
| 第 5 項 |
其他信息 |
27 |
| 第 6 項 |
展品 |
28 |
| 簽名 |
29 | |
| 第一部分： |
財務信息 |
| 第 1 項。 |
簡明合併財務報表（未經審計） |
SPAR 集團公司及其子公司
簡明合併運營報表和綜合收益表
（未經審計）
（以千計，每股金額除外）
| 三個月已結束 | ||||||||
| 3月31日 | ||||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| 淨收入 | $ | $ | ||||||
| 關聯方-收入成本 | ||||||||
| 收入成本 | ||||||||
| 毛利 | ||||||||
| 銷售、一般和管理費用 | ||||||||
| 出售業務的收益 | ( | ) | ||||||
| 折舊和攤銷 | ||||||||
| 營業收入 | ||||||||
| 利息支出 | ||||||||
| 其他支出（收入），淨額 | ( | ) | ||||||
| 所得税支出前的收入 | ||||||||
| 所得税支出 | ||||||||
| 淨收入 | ||||||||
| 歸屬於非控股權益的淨收益 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 歸屬於SPAR集團公司的淨收益 | $ | $ | ||||||
| 歸屬於SPAR集團的每股普通股基本收益 | $ | $ | ||||||
| 歸屬於SPAR集團的每股普通股攤薄後收益 | $ | $ | ||||||
| 已發行普通股的加權平均值——基本 | ||||||||
| 已發行普通股的加權平均值——攤薄 | ||||||||
| 淨收入 | $ | $ | ||||||
| 其他綜合收入 | ||||||||
| 外幣折算調整 | ( | ) | ||||||
| 綜合收入 | ||||||||
| 歸因於非控股權益的綜合（收益）虧損 | ( | ) | ||||||
| 歸屬於SPAR集團的綜合收益 | $ | $ | ||||||
參見未經審計的簡明合併財務報表的附註。
SPAR 集團股份有限公司及其子公司
簡明合併資產負債表
（未經審計）
（以千計，股票和每股數據除外）
| 3月31日 | 十二月三十一日 | |||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| 資產 | ||||||||
| 流動資產： | ||||||||
| 現金和現金等價物 | $ | $ | ||||||
| 應收賬款，淨額 | ||||||||
| 預付費用和其他流動資產 | ||||||||
| 流動資產總額 | ||||||||
| 財產和設備，淨額 | ||||||||
| 經營租賃使用權資產 | ||||||||
| 善意 | ||||||||
| 無形資產，淨額 | ||||||||
| 遞延所得税 | ||||||||
| 其他資產 | ||||||||
| 總資產 | $ | $ | ||||||
| 負債和股東權益 | ||||||||
| 流動負債： | ||||||||
| 應付賬款 | $ | $ | ||||||
| 應計費用和其他流動負債 | ||||||||
| 應付給分支機構 | ||||||||
| 客户激勵和存款 | ||||||||
| 信貸額度和短期貸款 | ||||||||
| 經營租賃負債的流動部分 | ||||||||
| 流動負債總額 | ||||||||
| 經營租賃負債，扣除流動部分 | ||||||||
| 長期債務 | ||||||||
| 負債總額 | ||||||||
| 承付款和意外開支——見附註4 | ||||||||
| 股東權益： | ||||||||
| A 系列可轉換優先股，$每股面值：授權和可用股份— 已發行和流通股份— | ||||||||
| B系列可轉換優先股，$每股面值：授權和可用股份— 已發行和流通股份— 股票和 分別截至2024年3月31日和2023年12月31日的股票 | ||||||||
| 普通股，$每股面值： 截至2024年3月31日授權的股份； 和 分別截至2024年3月31日和2023年12月31日的已發行和流通股份 | ||||||||
| 庫存股，按成本計算， 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 12 月 31 日的股票 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 額外的實收資本 | ||||||||
| 累計其他綜合虧損 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 留存收益 | ||||||||
| 歸屬於SPAR集團有限公司的股東權益總額 | ||||||||
| 非控股權益 | ||||||||
| 股東權益總額 | ||||||||
| 負債和股東權益總額 | $ | $ | ||||||
參見未經審計的簡明合併財務報表的附註。
SPAR 集團股份有限公司及其子公司
簡明合併股東權益表
（未經審計）
（以千計）
| 普通股 | B 系列可轉換優先股 | 國庫股 | 額外 | 累積其他 | 非- | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 股份 | 金額 | 股份 | 金額 | 股份 | 金額 | 實收資本 | 綜合損失 | 留存收益 | 控股權益 | 股東權益總額 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2024 年 1 月 1 日的餘額 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 基於股份的薪酬 | - | - | - | - | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 將優先股轉換為普通股 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 出售合資企業 | - | - | - | ( | ) | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 其他綜合收益（虧損） | - | - | - | ( | ) | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 淨收入 | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 截至 2024 年 3 月 31 日的餘額 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||||||||||||
SPAR 集團股份有限公司及其子公司
簡明合併股東權益表（續）
（未經審計）
（以千計）
| 普通股 | B 系列優先股 | 國庫股 | 額外 | 累積其他 | 非- | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 股份 | 金額 | 股份 | 金額 | 股份 | 金額 | 實收資本 | 綜合損失 | 留存收益 | 控股權益 | 股東權益總額 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2023 年 1 月 1 日的餘額 | $ | $ | $ | ) | $ | $ | ) | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 基於股份的薪酬支出 | - | - | - | - | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 將B系列可轉換優先股轉換為普通股 | ) | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 向NCI發放股息 | - | - | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 其他綜合收入 | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 淨收入 | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 截至2023年3月31日的餘額 | $ | $ | $ | ) | $ | $ | ) | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
參見未經審計的簡明合併財務報表的附註。
SPAR 集團股份有限公司及其子公司
簡明合併現金流量表
（未經審計）
（以千計）
| 截至3月31日的三個月 | ||||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| 來自經營活動的現金流： | ||||||||
| 淨收入 | $ | $ | ||||||
| 調整以將淨收入與經營活動提供的（用於）的淨現金進行對賬 | ||||||||
| 折舊和攤銷 | ||||||||
| 經營租賃使用權資產的攤銷 | ||||||||
| 預期信貸損失準備金 | ( | ) | ||||||
| 遞延所得税（福利） | ( | ) | ||||||
| 出售業務的收益 | ( | ) | ||||||
| 基於股份的薪酬支出 | ||||||||
| 運營資產和負債的變化： | ||||||||
| 應收賬款 | ( | ) | ||||||
| 預付費用和其他流動資產 | ( | ) | ||||||
| 應付賬款 | ( | ) | ||||||
| 經營租賃負債 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 應計費用、其他流動負債，應歸因於關聯公司和客户激勵措施和存款 | ( | ) | ||||||
| 經營活動提供的淨現金 | ||||||||
| 來自投資活動的現金流 | ||||||||
| 購買財產和設備 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 出售企業時轉移的現金 | ( | ) | ||||||
| 用於投資活動的淨現金 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 來自融資活動的現金流 | ||||||||
| 信貸額度下的借款 | ||||||||
| 信貸額度下的還款 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 定期債務的收益 | ||||||||
| 定期債務的付款 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 資本租賃債務的付款 | ( | ) | ||||||
| 向賣家支付票據 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 非控股權益分紅 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 由（用於）融資活動提供的淨現金 | ( | ) | ||||||
| 外匯匯率變動對現金的影響 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 現金和現金等價物的淨變化 | ||||||||
| 期初的現金和現金等價物 | ||||||||
| 期末的現金和現金等價物 | $ | $ | ||||||
| 現金流信息的補充披露： | ||||||||
| 支付利息的現金 | $ | $ | ||||||
| 為所得税支付的現金 | $ | $ | ||||||
見隨附的未經審計的簡明合併財務報表附註。
SPAR 集團股份有限公司及其子公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）
| 1. |
業務性質 |
SPAR Group, Inc.（“SGRP” 或 “公司”）及其子公司（以及 SGRP 及其子公司） 可能 簡稱 “SPAR集團”，“公司”、“SPAR”、“我們” 或 “我們的”）是一家全球銷售和品牌營銷服務公司，為世界各地的零售商、消費品製造商和分銷商提供廣泛的服務。
| 2. | 重要會計政策摘要 |
隨附的未經審計的簡明合併財務報表是根據美利堅合眾國普遍接受的會計原則（“U.S. GAAP”）以及美國證券交易委員會（“SEC”）中期財務報表的規章制度編制的。根據此類細則和條例，通常包含在根據美國公認會計原則編制的財務報表中的某些信息和附註披露已精簡或省略。這些未經審計的簡明合併財務報表應與公司截至年度的經審計的合併財務報表及其附註一起閲讀 2023年12月31日包含在2023表格上的年度報告 10-K 那是美國證券交易委員會填補的 2024 年 4 月 1 日。
未經審計的簡明合併財務報表的編制基礎與經審計的合併財務報表相同。管理層認為，所包含的披露是足夠的，隨附的未經審計的簡明合併財務報表包含了公允列報公司截至目前的合併財務狀況所必需的所有調整 2024年3月31日、合併經營業績和綜合收益 三幾個月結束了2024年3月31日和2023，以及合併現金流 三幾個月結束了2024年3月31日和 2023。這種調整是正常和經常性的。的合併經營業績 三幾個月已結束 2024年3月31日是 不必然表明了綜合運營業績 可能 預計將在年底前完成 2024年12月31日.
整合原則
公司整合其 100%-擁有的子公司和所有 51%-公司擁有控股財務權益的合資企業。在未經審計的簡明合併財務報表中，所有重大的公司間交易均已刪除。
估算值的使用
根據美國公認會計原則編制未經審計的簡明合併財務報表要求管理層做出估算和假設，這些估計和假設會影響報告的資產和負債金額、合併財務報表發佈之日披露的或有資產和負債金額以及報告年度報告的收入和支出金額。受此類估算和假設約束的大量餘額包括不動產、設備和無形資產的賬面金額、應收賬款的估值補貼、遞延所得税資產和負債的賬面金額，以及運營和客户激勵措施產生的負債。實際結果可能與這些估計值不同。
分部報告
應報告的細分市場是公司的組成部分，可獲得單獨的財務信息，首席運營決策者（“CODM”）在決定如何分配資源和評估業績時定期對其進行評估。該公司的CODM是首席執行官。
該公司在全球範圍內提供類似的銷售、營銷和商業服務，並有可報告的區域細分市場：（i）美洲，由美國、加拿大、巴西和墨西哥組成；（ii）亞太地區（“APAC”），由日本、中國和印度組成；（iii）歐洲、中東和非洲（“EMEA”），由南非組成。某些公司費用是根據每個細分市場的收入佔公司總收入的百分比分配給各細分市場的。
最近通過的會計公告
在2023 年 11 月，財務會計準則委員會頒發的 ASU沒有。 2023-07, 區段報告（主題）280): 對可報告的細分市場披露的改進，這將要求各公司報告其他分部信息，包括某些重大分部支出，並允許披露衡量該細分市場損益的其他指標。該指導方針將在公司財政年度開始時生效2024 年 1 月 1 日並在其後的過渡期內使用.該公司採用了亞利桑那州立大學 沒有。 2023-07上2024 年 1 月 1 日。
最近發佈的會計公告 不是 還沒被採納
在2023 年 8 月,FASB 發佈的 ASU沒有。 2023-05, 業務合併 –成立合資企業（副主題） 805): 識別和初始測量，這將要求合資企業在成立時以公允價值確認並初步衡量其資產和負債。該指導方針預計將在公司當天或之後對所有合資企業的組建生效2025 年 1 月 1 日。允許提前採用和追溯申請。公司確實如此不認為採用將對其合併財務報表和相關披露產生重大影響。
在2023 年 12 月，財務會計準則委員會頒發的 ASU沒有。 2023-09,所得税（主題） 740): 對所得税披露的改進，這將要求各公司報告特定類別的税率對賬、已繳所得税的某些細節以及税務管轄區的某些信息。該指導方針將在公司財政年度開始時生效2025年1月1日.該公司目前正在評估採用將對其合併財務報表和相關披露產生的影響。
| 3. | 債務 |
北磨坊資本信貸額度
該公司通過SPAR Marketing Force, Inc.（“SMF”）和SPAR Canada Company ULC（“SCC”，與SMF合稱 “新墨西哥借款人”），在美國（“美國循環信貸額度”）和加拿大（“加拿大循環信貸額度”，以及與North Mill Capital共同設立的美國循環信貸額度，“新墨西哥州信貸額度”），LLC，d/b/a SLR 商業信貸（“NM”）。
為了獲得、記錄和管理新墨西哥州信貸額度，SMF、SCC、SGRP以及SGRP在美國和加拿大的某些直接和間接子公司（包括作為借款人的SMF和SCC以及作為擔保人的SGRP，統稱為 “新墨西哥州貸款方”）與NM簽訂了貸款和擔保協議 2019 年 4 月 10 日， 經不時修訂 (經修訂的 “新墨西哥州貸款協議”) 管理新墨西哥州信貸額度.根據新墨西哥州貸款協議，新墨西哥州借款人同意向新墨西哥州償還與新墨西哥州貸款協議及此類修正案有關的法律和文件費用。
開啟 2022年7月1日， 新墨西哥州貸款方和新墨西哥州簽署並交付了第四份修改協議，該協議自起生效 2022年6月30日（“第四份修改協議”），根據該協議，新墨西哥州貸款方和新墨西哥州同意將新墨西哥州信貸額度延長至 2023 年 10 月 10 日， 到 2024年10月10日 並將美國循環信貸額度的金額增加到美元
開啟 2022年8月9日， 新墨西哥州貸款方和新墨西哥州簽署並交付了立即生效的第五份修改協議（“第五份修改協議”），根據該協議，新墨西哥州貸款方和新墨西哥州同意暫時增加新墨西哥州信貸額度下的借貸基礎可用性，新墨西哥州借款人同意支付某些額外費用。
開啟 2023年2月1日， 新墨西哥州貸款方和新墨西哥州簽署並交付了立即生效的第六份修改協議（“第六份修改協議”），根據該協議，新墨西哥州貸款方和新墨西哥州同意將美國循環信貸額度的金額增加到美元
開啟2024 年 3 月 27 日，新墨西哥州貸款方和新墨西哥州簽署並交付了第七份修改協議，該協議立即生效（“第七份修改協議”），根據該協議，新墨西哥州貸款方和新墨西哥州同意將新墨西哥信貸額度從2024 年 10 月 10 日到2025年10月10日.
重列的美國票據和重列的加拿大票據（統稱為 “NM票據”）和新墨西哥州貸款協議共同要求新墨西哥借款人為該票據下的貸款支付等於：（i） 由富國銀行不時指定；加 (ii) 一和 九-十分之一百分點 (
截至 2024年3月31日，總利率為
新墨西哥州信貸額度包含某些財務和其他限制性契約，還限制了新墨西哥州貸款方的某些支出，包括為每位新墨西哥借款人（即SMF和SCC）維持正的尾隨息税折舊攤銷前利潤，並對所有新墨西哥貸款方（包括SGRP）的非普通課程付款和交易、承擔或擔保債務、資本支出和某些其他投資施加限制。自那時起，新墨西哥州貸款方遵守了此類契約2024年3月31日.新墨西哥州借款人的債務由地中海借款人的應收賬款和其他資產以及北地中海其他貸款方的幾乎所有資產作為擔保，但是，這些債務是不由任何除外子公司的任何股權、相關金融資產或資產擔保（該術語在《新墨西哥州貸款協議》中定義）。根據新墨西哥州貸款協議，除外子公司是指SGRP的以下每家直接或間接子公司：（i）北佛羅裏達州的Resource Plus公司（“Resource Plus”）、北佛羅裏達州的Mobex公司和Leasex有限責任公司及其各自的子公司；（ii）NMS零售服務ULC，這是一家不活躍的新斯科舍省ULC；（iii）SPAR集團國際有限公司；（iv) SPAR FM Japan, Inc.；(v) SPAR International, Ltd.；(vi) 在美國或加拿大以外成立的各子公司；以及 (vii) 以任何此類子公司為合作伙伴的任何其他實體、合資企業或其他股權投資者。
國際信貸額度
在 2020 年 12 月， SPAR中國與興業銀行獲得了一筆貸款
在 2021 年 12 月， SPAR中國與中國工商銀行獲得了一筆貸款
在三月2022,SGRP Meridian (Pty), Ltd. 向Investec Bank Ltd提供擔保貸款，用於
自那時起，SGRP Meridian 遵守了這些契約 2024年3月31日.
公司概要’s 信貸額度和短期貸款（以千計）：
| 利率 | 平衡 | 利率 | 平衡 | |||||||||||||
| 截至 | 截至 | 截至 | 截至 | |||||||||||||
| 2024年3月31日 | 2024年3月31日 | 2023年12月31日 | 2023年12月31日 | |||||||||||||
| 美國/加拿大-北磨坊資本 | % | % | ||||||||||||||
| 美國-資源增強版賣家須知 | 不適用 | % | ||||||||||||||
| 中國-興業銀行 | % | % | ||||||||||||||
| 中國-中國工商銀行 | % | % | ||||||||||||||
| 南非-Investec 銀行有限公司 | 不適用 | % | ||||||||||||||
| 總計 | $ | $ | ||||||||||||||
公司概要’s 長期債務 （千美元）：
| 利率 | 平衡 | 利率 | 平衡 | |||||||||||||
| 截至 | 截至 | 截至 | 截至 | |||||||||||||
| 2024年3月31日 | 2024年3月31日 | 2023年12月31日 | 2023年12月31日 | |||||||||||||
| 巴西-桑坦德銀行 | % | $ | 不適用 | $ | ||||||||||||
| 南非-Investec 銀行有限公司 | 不適用 | % | ||||||||||||||
| $ | $ | |||||||||||||||
的摘要 未使用 公司信貸和其他債務融資（以千計）：
| 3月31日 | 十二月三十一日 | |||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| 未使用的可用性： | ||||||||
| 美國/加拿大 | $ | $ | ||||||
| 南非 | ||||||||
| 未使用總可用性 | $ | $ | ||||||
| 4. |
承付款和或有開支 |
法律事務
公司是正常業務過程中產生的各種法律訴訟和行政訴訟的當事方。公司管理層認為，這些問題的解決是不預計將對公司或其預計或預期的關聯公司、資產、業務、客户、資本、現金流、信貸、支出、財務狀況、收入、法律成本、負債、流動性、地點、營銷、運營、前景、銷售、戰略、税收或其他成就、結果或狀況產生重大不利影響。
| 5. | 普通股 |
截至 2024年3月31日，公司的註冊證書授權公司簽發
公司普通股持有人的投票、股息和清算權受公司B系列可轉換優先股持有人的權利、權力和優先權的約束和限制。公司的每股普通股都有權 一對提交給公司股東表決的所有事項進行表決。公司普通股的持有人有權獲得股息 可能 由公司董事會（“董事會”）（如果有）宣佈，但須遵守公司B系列可轉換優先股的優先股息權。 現金分紅已在報告期內申報或支付。
| 6. | 優先股 |
公司的註冊證書授權其簽發
在2022 年 1 月，該公司為其 “SPAR集團公司 “A” 系列優先股指定證書” 提交了取消證書。(“消除證書”).根據取消證書，先前的A系列可轉換優先股名稱被取消和撤回。結果，所有
在提交消除證書後，在2022 年 1 月，該公司提交了 “SPAR集團公司 “B” 系列優先股指定證書”。（“首選名稱”）由特拉華州國務卿授予，該指定已獲得董事會的批准2022年1月。首選稱號創造了一系列
B系列可轉換優先股確實如此不持有任何投票權或股息權，歸屬後按以下比例轉換為公司的普通股1-到-
在2022 年 1 月，
在年底期間2022年12月31日，
在年底期間2023年12月31日所有剩餘的
| 7. | 基於股份的薪酬 |
股票期權
對於 三幾個月結束了2024年3月31日和 2023，公司確認的與股票期權相關的基於股份的薪酬支出約為美元
對於 三幾個月已結束 2024年3月31日和 2023，與股票期權相關的基於股份的薪酬支出中可獲得的税收優惠約為美元
限制性股票單位
對於 三幾個月已結束 2024年3月31日和 2023，公司確認的與限制性股票單位相關的基於股份的薪酬支出約為美元
對於 三幾個月已結束 2024年3月31日和 2023，公司從與限制性股票單位相關的股份薪酬支出中獲得的税收優惠約為美元
| 8. | 關聯方交易 |
國內關聯方交易
控制權變更、投票權和限制性股票協議
控制權變更、投票權和限制性股票協議（“CIC協議”）於 2022年1月28日， 由公司與羅伯特·布朗先生（“布朗先生”）、威廉·H·巴特爾斯先生（“巴特爾斯先生”）、SPAR行政服務有限公司（“SAS”）和SPAR商業服務有限公司（“SBS”）簽署後。布朗先生、巴特爾斯先生、SAS 和 SBS 可能 統稱為 “大股東”。
根據CIC協議，公司向大股東發行
根據CIC協議，大股東與公司之間的所有訴訟、索賠和要求均已得到解決；大股東及其關聯公司在此期間的所有訴訟、索賠和要求均已得到解決 五-CIC 協議的年期限，截止日期為 2027 年 6 月 25 日 已同意放棄與公司管理有關的某些權利。
巴特爾斯的退休和董事薪酬
William H. Bartels 先生自此以公司員工的身份退休 2020 年 1 月 1 日 但繼續擔任SPAR董事會成員。巴特爾斯先生也是 一創始人和SGRP的重要股東。有效 2020年1月18日， SPAR治理委員會提出並一致批准了SPAR的退休金 五-起始年限 2020 年 1 月 1 日， 和結尾 2024年12月31日 (“五年期”），對巴特爾斯先生來説。應付給巴特爾斯先生的補助金的總價值約為 $
截至 2024 年 3 月 31 日，大約有 $
2023和 2022高管遞延薪酬協議
該公司準備了一份 2022股票補償計劃本來包括對NQSO和RSU的獎勵（定義見下文），但該計劃從未提交給股東批准。但是，董事會此前已批准對某些關鍵高管的股票激勵性獎勵 2023和 2022使用限制性股票單位或現金。既然有 不有了基於計劃的限制性股票單位，這些高管卻以幻影股票單位（“PSU”）的形式獲得了遞延薪酬，相當於公司普通股（“SGRP股票”）數量相等。獲得的PSU數量等於激勵獎勵的美元價值除以獎勵之日SGRP股票的每股市場價格。每個PSU代表受贈方根據歸屬時SGRP股票的公允市場價值獲得現金付款的權利，但是 不自己領取 SGRP 股票。受贈方PSU的數量將自動調整，以反映適用的幻影股票協議中規定的與SGRP股份相關的特定事件。PSU 確實如此 不擁有公司普通股股東的權利，包括任何投票權或股息權，並且不能行使或交易SGRP股票。由於現金結算功能，PSU在合併資產負債表中被歸類為應計費用中的負債以及其他流動負債和其他長期負債。
自起生效 2022年3月24日 (這 "2022授予日期”），公司頒發了以下獎勵
自起生效 2023年4月3日 (這"2023授予日期”），公司授予的獎勵是
自起生效 2023授予日期，公司還授予了
自起生效 2023授予日期，公司還授予了
其他關聯方交易和安排
開啟2021年12月1日，公司與WB Marketing, Inc.（“代理商”，與本公司共同稱為 “雙方”）簽訂了營銷和廣告服務協議（“WB協議”）。代理人是由讓·馬塔庫納斯夫人擁有和控制的實體，她是總裁兼首席執行官邁克爾·馬塔庫納斯的妻子。
SBS和Infotech是SGRP的關聯方和附屬公司，但是 不受合併公司控制或部分控制。參見控制權變更、投票權和限制性股票協議，上面。在 1999 年 7 月 公司、SBS和Infotech簽訂了永久軟件所有權協議，規定雙方獨立擁有不可分割的份額，並有權單方面許可和利用公司與SBS和Infotech共同擁有的專有日程安排、跟蹤、協調、報告和費用軟件的某些部分，並且雙方都獲得了本公司的非獨家免版税許可，允許在美國使用某些 “SPAR” 商標。
國際合資交易
該公司的主要巴西子公司SPAR BSMT已擁有
該公司在巴西的主要運營子公司SPAR Brasil Servicos de Mercyconologia S.A.（“SPAR BSMT”）歸其所有
開啟 2024 年 3 月 26 日 該公司與JKC簽署了股票購買協議，以供JKC收購
SPAR（上海）市場管理有限公司（“SPAR中國”）是公司旗下的綜合國際子公司
出售公司的協議’s 在其南非合資企業中的所有權權益
在... 之前 2024年3月31日， SGRP Meridian 專有有限公司（“Meridian”）是公司的合併國際子公司，並擁有
開啟2024 年 2 月 7 日，該公司簽訂了股份出售協議，出售其
該協議規定的成交條件在所有重大方面均得到滿足 2024年3月31日。 然後繼續 4月29日 公司收到了
某些關聯方交易摘要
截至報告所述期間，應付給關聯方的款項包括以下各項（以千計）：
| 3月31日 | 十二月三十一日 | |||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| 來自本地投資者的貸款：(1) | ||||||||
| 墨西哥 | ||||||||
| 中國 | ||||||||
| 資源增強版 | ||||||||
| 應付給附屬公司的總額 | $ | $ | ||||||
| (1) | 代表本地投資者應向公司子公司提供的貸款（代表他們在營運資金貸款中的相應份額）。這些貸款有 不付款條件，按需到期，在未經審計的簡明合併資產負債表中被歸類為流動負債。 |
| 9. | 細分信息 |
在報告所述期間，公司應報告細分市場的精選運營活動報表為（以千計）：
| 三個月已結束 | ||||||||
| 3月31日 | ||||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| 淨收入： | ||||||||
| 美洲 | $ | $ | ||||||
| 亞太地區 | ||||||||
| EMEA | ||||||||
| 淨收入總額 | $ | $ | ||||||
| 營業收入： | ||||||||
| 美洲 | $ | $ | ||||||
| 亞太地區 | ( | ) | ( | ) | ||||
| EMEA | ||||||||
| 總營業收入 | $ | $ | ||||||
| 利息支出： | ||||||||
| 美洲 | $ | $ | ||||||
| 亞太地區 | ( | ) | ||||||
| EMEA | ||||||||
| 利息支出總額，淨額 | $ | $ | ||||||
| 其他支出（收入），淨額： | ||||||||
| 美洲 | $ | ( | ) | $ | ||||
| 亞太地區 | ( | ) | ||||||
| EMEA | ( | ) | ( | ) | ||||
| 其他收入總額，淨額 | $ | $ | ( | ) | ||||
| 所得税支出前的收入： | ||||||||
| 美洲 | $ | $ | ||||||
| 亞太地區 | ( | ) | ||||||
| EMEA | ( | ) | ||||||
| 所得税支出前總收入 | $ | $ | ||||||
| 所得税支出： | ||||||||
| 美洲 | $ | $ | ||||||
| 亞太地區 | ||||||||
| EMEA | ||||||||
| 所得税支出總額 | $ | $ | ||||||
在本報告所述期間，公司應報告細分市場的淨收入、折舊和攤銷費用以及資本支出為（以千計）：
| 三個月已結束 | ||||||||
| 3月31日 | ||||||||
| 淨收益（虧損）： | ||||||||
| 美洲 | $ | $ | ||||||
| 亞太地區 | ( | ) | ||||||
| EMEA | ( | ) | ||||||
| 總淨收入 | $ | $ | ||||||
| 歸屬於非控股權益的淨收益（虧損） | ||||||||
| 美洲 | $ | $ | ||||||
| 亞太地區 | ( | ) | ||||||
| EMEA | ||||||||
| 歸屬於非控股權益的淨收益總額 | $ | $ | ||||||
| 歸屬於SPAR集團公司的淨收益 | ||||||||
| 美洲 | $ | $ | ||||||
| 亞太地區 | ( | ) | ||||||
| EMEA | ( | ) | ||||||
| 歸屬於SPAR集團的淨收入總額 | $ | $ | ||||||
| 折舊和攤銷 | ||||||||
| 美洲 | $ | $ | ||||||
| 亞太地區 | ||||||||
| EMEA | ||||||||
| 折舊和攤銷總額 | $ | $ | ||||||
| 資本支出： | ||||||||
| 美洲 | $ | $ | ||||||
| 亞太地區 | ||||||||
| EMEA | ||||||||
| 資本支出總額 | $ | $ | ||||||
有 的公司間銷售三幾個月已結束 2024年3月31日和 2023.
截至報告所述期間，公司應報告細分市場的總資產為（以千計）：
| 3月31日 | 十二月三十一日 | |||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| 資產： | ||||||||
| 美洲 | $ | $ | ||||||
| 亞太地區 | ||||||||
| EMEA | ||||||||
| 總資產 | $ | $ | ||||||
截至報告所述期間，公司應報告細分市場的長期資產為（以千計）：
| 3月31日 | 十二月三十一日 | |||||||
| 2024 | 2023 | |||||||
| 壽命長的資產： | ||||||||
| 美洲 | $ | $ | ||||||
| 亞太地區 | ||||||||
| EMEA | ||||||||
| 長期資產總額 | $ | $ | ||||||
地理數據（以千計）
| 截至3月31日的三個月 | ||||||||||||||||
| 2024 | 2023 | |||||||||||||||
| % 的 | % 的 | |||||||||||||||
| 合併 | 合併 | |||||||||||||||
| 淨收入 | 淨收入 | |||||||||||||||
| 美國 | $ | % | $ | % | ||||||||||||
| 巴西 | % | % | ||||||||||||||
| 南非 | % | % | ||||||||||||||
| 墨西哥 | % | % | ||||||||||||||
| 中國 | % | % | ||||||||||||||
| 日本 | % | % | ||||||||||||||
| 加拿大 | % | % | ||||||||||||||
| 印度 | % | % | ||||||||||||||
| 澳大利亞 | % | % | ||||||||||||||
| 淨收入總額 | $ | % | $ | % | ||||||||||||
| 10. |
租賃 |
根據某些辦公空間和設備的運營租約，該公司是承租人。
在本報告所述期間，租賃費用的組成部分包括以下各項（以千計）：
| 三個月已結束 |
||||||||||
| 3月31日 |
||||||||||
| 租賃成本 |
分類 |
2024 |
2023 |
|||||||
| 運營租賃成本 |
銷售、一般和管理費用 |
$ | $ | |||||||
| 短期租賃成本 |
銷售、一般和管理費用 |
|||||||||
| 可變成本 |
銷售、一般和管理費用 |
|||||||||
| 總租賃成本 |
$ | $ | ||||||||
(1)可變租賃費用主要包括財產税、財產保險以及公司租賃辦公空間的公共區域或其他維護費用。
以下內容包括所列期間的補充信息（以千計）：
| 三個月已結束 |
||||||||
| 3月31日 |
||||||||
| 2024 |
2023 |
|||||||
| 來自經營租賃的運營現金流 |
$ | $ | ||||||
| 為換取租賃義務而獲得的使用權資產 |
||||||||
| 經營租賃 |
$ | $ | ||||||
截至報告所述期間，與租賃相關的資產負債表信息包括以下內容（以千計）：
| 2024年3月31日 |
2023年12月31日 |
|||||||
| 資產： |
||||||||
| 經營租賃使用權資產 |
$ | $ | ||||||
| 負債： |
||||||||
| 經營租賃負債的流動部分 |
||||||||
| 經營租賃負債的非流動部分 |
||||||||
| 經營租賃負債總額 |
$ | $ | ||||||
| 加權平均剩餘租賃期限-經營租賃（以年為單位） |
||||||||
| 加權平均折扣率——經營租賃 |
% |
% |
||||||
下表彙總了截至租賃負債的到期日 2024年3月31日（以千計）：
| 截至12月31日的期限 | 金額 | |||
| 2024 | $ | |||
| 2025 | ||||
| 2026 | ||||
| 2027 | ||||
| 2028 | ||||
| 此後 | ||||
| 租賃付款總額 | ||||
| 減去：估算利息 | ( | ) | ||
| 總計 | $ | |||
| 11. |
每股收益 |
下表列出了基本和攤薄後每股淨收益（以千計，每股數據除外）的計算結果：
| 三個月已結束 |
||||||||
| 3月31日 |
||||||||
| 2024 |
2023 |
|||||||
| 分子： |
||||||||
| 歸屬於SPAR集團公司的淨收益 |
$ | $ | ||||||
| 分母： |
||||||||
| 用於計算每股基本淨收益的股份 |
||||||||
| 攤薄證券的影響： |
||||||||
| 股票期權和未歸屬的限制性股票 |
||||||||
| 用於計算攤薄後每股淨收益的股份 |
||||||||
| 普通股每股基本淨收益 |
$ | $ | ||||||
| 攤薄後的每股普通股淨收益 |
$ | $ | ||||||
| 12. |
後續事件 |
除了下面的那些之外，還有 不通過以下方式進行其他後續活動 2024年5月15日， 這些未經審計的簡明合併財務報表可供發佈的日期。
出售公司的協議’s 在其中國合資企業中的所有權權益
開啟2024年2月23日,該公司簽訂了股權轉讓協議，出售其
出售公司的協議’一家擁有其巴西合資企業權益的巴西子公司
開啟2024年3月26日,該公司與JK Consultoria Empresarial Ltda簽署了股票購買協議。（”JKC“）讓JKC收購該公司的巴西控股公司（該公司反過來又擁有該公司的控股公司）
收購 Resource Plus 少數股權的協議
開啟 2024 年 4 月 18 日， 該公司簽訂了證券購買協議，從理查德·賈斯圖斯先生手中收購零售物價指數及其姊妹公司北佛羅裏達州Mobex公司和Leasex, LLC的剩餘少數合資權益。根據原始合資協議中設定的條款，公司將總共支付 $
回購 1,000,000威廉·H·巴特爾斯的SGRP股票
開啟 2024 年 5 月 13 日， SGRP 私下回購
SPAR 集團股份有限公司及其子公司
| 第 2 項。 |
管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析 |
前瞻性陳述
本10-Q表季度報告（本 “季度報告”）包含由SPAR集團公司根據1995年《私人證券訴訟改革法》的 “安全港” 條款做出或尊重的 “前瞻性陳述”（”SGRP“或者”公司“，）及其子公司（和SGRP及其子公司可以稱為”SPAR 集團p” 或”公司“）。還有一些前瞻性陳述載於：(a) SGRP 的 2023 10-K 表年度報告 根據向美國證券交易委員會提交的截至2023年12月31日的財年（”秒“) 於 2024 年 4 月 1 日，以及 SGRP 於 2024 年 4 月 30 日向美國證券交易委員會提交的截至 2023 年 12 月 31 日年度 10-K/A 表年度報告的第一修正案 （經修訂後，”年度報告"); 以及 (b) SGRP 10-Q表季度報告、8-K表最新報告以及向美國證券交易委員會提交時的其他報告和聲明（包括本季度報告和年度報告，每份均為”美國證券交易委員會報告“）。“前瞻性陳述” 的定義見經修訂的1933年《證券法》第27A條（《證券法》“）以及經修訂的1934年《證券交易法》第21E條（”《交易法》“）以及經修訂的其他適用的聯邦和州證券法律、規章和條例（以及《證券法》和《交易法》，”證券法").
讀者可以通過前瞻性陳述與歷史或當前事實不完全相關的事實來識別前瞻性陳述。諸如 “可能”、“將”、“期望”、“打算”、“相信”、“估計”、“預期”、“繼續”、“計劃”、“項目” 等詞語或這些術語的否定詞或其他類似表述也表示前瞻性陳述。公司在本季度報告和年度報告中做出的前瞻性陳述可能包括（但不限於）有關以下方面的陳述：風險、不確定性、注意事項、情況和其他因素（”風險"). 這些風險包括（但不限於）：公司戰略審查過程或任何由此產生的作為或不作為的影響；出售公司某些子公司的影響或由此對收入、收益或現金的任何影響；增加新董事或新財務團隊成員的影響；任何股票回購和/或付款的潛在負面影響； COVID的潛在持續負面影響 公司業務受到疫情影響；公司可能不遵守納斯達克適用的董事獨立性， 投標價格或其他規則；公司的現金流或財務狀況；以及與追求或實現公司目標有關的計劃、意圖、預期、指導或其他信息。公司的前瞻性陳述還包括（但不限於）在本季度報告和年度報告中就 “業務”、“風險因素”、“法律訴訟”、“管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析”、“董事、執行官和公司治理”、“高管薪酬”、“某些受益所有人的證券所有權和管理層及相關股東事務” 以及 “某些關係和相關交易” 所作的前瞻性陳述，以及董事獨立”。
您應仔細審查和考慮公司的前瞻性陳述（包括所有風險因素和其他注意事項和不確定性）以及在本季度報告、年度報告和其他適用的美國證券交易委員會報告中提及、包含或提及的其他信息，但不應過分依賴其中任何信息。公司的結果、行動、活動水平、業績、業績、成就或狀況（包括其關聯公司、資產、業務、客户、資本、現金流、信貸、支出、財務狀況、收入、法律成本、負債、流動性、地點、營銷、運營、業績、前景、銷售、戰略、税收或其他成就、結果、風險、趨勢或狀況）以及公司計劃、打算、預期、估計或以其他方式預期的其他事件和情況（集體，”期望“），我們的前瞻性陳述（包括所有風險）和其他信息反映了公司當前對未來事件和情況的看法。儘管公司認為這些期望和觀點是合理的，但公司的結果、行動、活動水平、業績、成就或狀況或其他事件和情況可能與我們的預期和觀點存在重大差異，並且公司無法保證或保證，因為它們受風險和其他假設、情況變化和不可預測事件（其中許多是公司無法控制的）的影響。此外，新的風險不時出現，公司無法預測這些問題或它們可能如何產生或影響公司。因此，公司無法向您保證其預期將全部或部分實現，無法確定所有潛在風險，也無法向您保證能夠成功地全部或部分避免或減輕此類風險，其中任何風險都可能對公司和您在公司普通股的投資價值產生重大和重大不利影響。
這些前瞻性陳述僅反映公司截至本季度報告和年度報告發布之日的預期、觀點、風險和假設，並且公司不打算、承擔任何義務或承諾公開更新或修改任何前瞻性陳述（包括任何風險或預期）或其他信息（全部或部分），無論是由於新信息、新的或惡化的風險或不確定性、情況變化、未來事件、認可或其他原因導致。
SPAR 集團股份有限公司及其子公司
我們的業務概述
SPAR集團是一家領先的銷售和品牌營銷服務公司，為大多數類別的貿易和消費品製造商和分銷商的零售商提供廣泛的銷售促進服務。該公司的目標是成為最具創造力、最有活力和最有效的服務公司，為我們的品牌和零售客户提高銷售、利潤率和運營效率。
截至2024年3月31日，該公司在七個國家開展業務：美國、加拿大、墨西哥、巴西、中國、日本和印度。在所有這些國家，公司通過其多語言物流、報告和通信技術執行項目，通過實時洞察商店/產品狀況，為客户提供價值。
憑藉50多年的經驗和遍佈世界各地的多元化銷售專家網絡，該公司繼續發展與一些世界領先企業的關係。資源規模、深厚的專業知識、先進的技術和對卓越的堅定承諾相結合，使公司在競爭中脱穎而出。
該公司致力於提供一系列量身定製的專業服務，以增強全球零售業務和盈利能力。我們的團隊與客户密切合作，確定他們的主要目標，確保執行提高銷售和利潤率的戰略。我們的專家專注於銷售和品牌營銷，部署了各種計劃，旨在最大限度地提高產品對消費者的銷量。這些舉措包括推出新產品和設置促銷陳列櫃，到組裝固定裝置和確保持續的庫存供應，從而促進高效的再訂購流程。此外，我們將專業知識擴展到銷售增強和客户服務改進。隨着零售格局的發展，我們的團隊善於進行全面的門店翻新，為盛大開業準備新地點，確保它們滿足現代消費者的期望。此外，我們的分銷員工在零售和消費品配送中心發揮着關鍵作用，為這些設施的運營做好準備，優化系統功能，管理產品物流，並提供必要的人員配置解決方案以有效滿足客户的需求。
該公司的業務由其位於密歇根州奧本希爾斯的總部領導和運營，在每個國家都有當地領導層和辦事處。
調整後 EBITDA
調整後的息税折舊攤銷前利潤是衡量我們經營業績的非公認會計準則指標，不應被視為衡量財務業績或根據美利堅合眾國公認會計原則（“美國公認會計原則”）得出的任何其他業績衡量標準的淨收益的替代方案。“調整後息税折舊攤銷前利潤” 定義為（i）折舊和攤銷前的淨收益，（ii）利息支出，（iii）所得税支出，（iv）董事會增量薪酬支出，（v）重組，（vii）商譽減值，（vii）與公司核心業務無關的非經常性法律和解費用及相關法律費用，以及（viii）管理層確定的特殊項目。該指標是衡量我們經營業績的補充指標，既不是美國公認會計原則所要求的，也不是按照美國公認會計原則列報的。
我們之所以列出調整後的息税折舊攤銷前利潤，是因為我們認為調整後的息税折舊攤銷前利潤不包括我們認為不代表我們持續經營業績的項目，從而幫助投資者和分析師持續比較我們在各報告期內的經營業績。我們鼓勵您評估這些調整以及我們認為適合進行補充分析的原因。在評估調整後的息税折舊攤銷前利潤時，您應該意識到，將來我們產生的費用可能與調整後息税折舊攤銷前利潤列報中的某些調整相同或相似。我們對調整後息税折舊攤銷前利潤的列報不應被解釋為推斷我們的未來業績不會受到異常或非經常性項目的影響。無法保證我們不會在未來時期修改調整後息税折舊攤銷前利潤的列報方式，任何此類修改都可能是重大的。此外，調整後的息税折舊攤銷前利潤可能無法與我們行業或不同行業的其他公司使用的類似標題指標相提並論。
我們的管理層認為，與其他指標相比，調整後的息税折舊攤銷前利潤有助於突出我們的核心經營業績的趨勢，這些趨勢可能會有很大差異，具體取決於資本結構、公司運營所在的税務管轄區和資本投資方面的長期戰略決策。我們還使用調整後來補充美國公認會計原則的績效衡量標準，以評估我們的業務戰略的有效性並做出預算決策。
調整後的息税折舊攤銷前利潤作為分析工具有其侷限性，您不應將其單獨考慮，也不應將其作為根據美國公認會計原則報告的業績分析的替代品。其中一些限制包括：
| ● |
調整後的息税折舊攤銷前利潤並未反映我們的現金支出或未來對資本支出或合同承諾的需求； |
| ● |
調整後的息税折舊攤銷前利潤並未反映我們對營運資金需求的現金需求的變化； |
| ● |
調整後的息税折舊攤銷前利潤並未反映利息支出以及償還債務利息或本金所需的現金需求； |
| ● |
調整後的息税折舊攤銷前利潤未反映替換正在折舊和攤銷的資產所需的現金； |
| ● |
調整後的息税折舊攤銷前利潤並未反映非現金薪酬，而非現金薪酬是我們整體長期薪酬的關鍵要素； |
| ● |
調整後的息税折舊攤銷前利潤並未反映某些現金費用或現金收入的影響，這些費用或我們認為不代表我們持續運營的事項所產生的現金收入；以及 |
| ● |
我們行業中的其他公司計算調整後息税折舊攤銷前利潤的方式可能與我們不同。 |
以下是報告所述期間我們的淨收入與調整後息税折舊攤銷前利潤的對賬情況：
| 截至3月31日的三個月 |
||||||||
| （以千計） |
2024 |
2023 |
||||||
| 合併淨收益 |
$ | 7,181 | $ | 1,777 | ||||
| 折舊和攤銷 |
511 | 532 | ||||||
| 利息支出 |
530 | 390 | ||||||
| 所得税支出 |
1,854 | 1,041 | ||||||
| 其他（收入），損失 |
7 | (58 | ) | |||||
| 合併淨收益調整小計 |
2,902 | 1,905 | ||||||
| 合併税折舊攤銷前利潤 |
$ | 10,083 | $ | 3,682 | ||||
| 戰略備選方案審查 |
330 | 317 | ||||||
| 出售業務的收益 |
(7,157 | ) | - | |||||
| 基於股份的薪酬 |
128 | 173 | ||||||
| 合併後的調整後息税折舊攤銷前 |
$ | 3,384 | $ | 4,172 | ||||
| 歸屬於非控股權益的調整後息税折舊攤銷前利潤 |
(918 | ) | (1,276 | ) | ||||
| 歸屬於SPAR集團公司的調整後息税折舊攤銷前利潤 |
$ | 2,466 | $ | 2,896 | ||||
操作結果
下表列出了選定的財務數據和數據佔所述期間淨收入的百分比（以千計）：
| 截至3月31日的三個月 |
||||||||||||||||
| 2024 |
% | 2023 |
% | |||||||||||||
| 淨收入 |
$ | 68,693 | 100.0 | % | $ | 64,380.0 | 100 | % | ||||||||
| 關聯方-收入成本 |
- | 0.0 | % | $ | 1,497.0 | 2.3 | % | |||||||||
| 收入成本 |
56,151 | 81.7 | % | 48,745.0 | 75.7 | % | ||||||||||
| 毛利 |
12,542 | 18.3 | % | 14,138.0 | 22.0 | % | ||||||||||
| 銷售、一般和管理費用 |
9,616 | 14.0 | % | 10,456.0 | 16.2 | % | ||||||||||
| 出售業務的收益 |
(7,157 | ) | 10.4 | % | - | - | % | |||||||||
| 折舊和攤銷 |
511 | 0.7 | % | 532.0 | 0.8 | % | ||||||||||
| 利息支出 |
530 | 0.8 | % | 390.0 | 0.6 | % | ||||||||||
| 其他支出（收入），淨額 |
7 | 0.0 | % | (58.0 | ) | -0.1 | % | |||||||||
| 所得税前收入 |
9,035 | 13.2 | % | 2,818.0 | 4.4 | % | ||||||||||
| 所得税支出 |
1,854 | 2.7 | % | 1,041.0 | 1.6 | % | ||||||||||
| 淨收入 |
7,181 | 10.5 | % | 1,777.0 | 2.8 | % | ||||||||||
| 歸屬於非控股權益的淨收益 |
(554 | ) | -0.8 | % | (911.0 | ) | -1.4 | % | ||||||||
| 歸屬於SPAR集團公司的淨收益 |
$ | 6,627 | 9.6 | % | $ | 866.0 | 1.3 | % | ||||||||
淨收入
截至2024年3月31日的三個月，淨收入為6,870萬美元，而截至2023年3月31日的三個月為6,440萬美元，增長了430萬美元，增長了7％，儘管已退出澳大利亞和美國NMS合資企業（收入包含在2023年的數字中，但不包括本年度）。
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，美洲的淨收入分別為5,470萬美元和4,860萬美元，增長了610萬美元，佔13％，幾乎全部來自我們的美國改造業務和加拿大的業務，部分原因是巴西的外匯收益，但被Resource Plus合資企業業績放緩所抵消。
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，亞太地區的淨收入分別為580萬美元和610萬美元，下降了30萬美元，下降了5％。
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，歐洲、中東和非洲的淨收入分別為830萬美元和970萬美元，減少了140萬美元，下降了14％，這是由於零售水平的負匯率下降以及某些客户的流失。
收入成本
該公司的收入成本包括店內人工和現場管理工資、相關福利、差旅和其他直接勞動力相關費用，在截至2024年3月31日的三個月中，該公司的收入佔淨收入的81.7％，而截至2023年3月31日的三個月，這一比例佔淨收入的78.0％。毛利率下降是由於：（i）美國自有收入組合（見下文美洲部分）；（ii）南非的利潤率大幅下降（見下文歐洲、中東和非洲）。
截至2024年3月31日的三個月，收入成本為5,620萬美元，而截至2023年3月31日的三個月為5,020萬美元，增長了600萬美元，增長了12％。
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，美洲的收入成本分別為4,460萬美元和3,830萬美元，增長630萬美元，增長16％。截至2024年3月31日的季度，美洲收入成本佔淨收入的百分比為82％，截至2023年3月31日的季度為79％，這反映了毛利率的下降。毛利率的下降是我們預算中預期和預測的，這是由於（i）美資企業的收入結構，我們看到利潤率較低的Remodels大幅增加；（ii）Resource Plus的毛利率下降。
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，亞太地區的收入成本分別為450萬美元和460萬美元，下降了10萬美元，下降了2％。與截至2023年3月31日的季度相比，截至2024年3月31日的季度中，亞太地區收入成本佔淨收入的百分比分別為78％和76％。成本佔收入百分比的增加主要是中國和日本的經濟和商業限制所致。
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，歐洲、中東和非洲的收入成本分別為700萬美元和730萬美元，下降了30萬美元，下降了4％。與截至2023年3月31日的季度相比，截至2024年3月31日的季度中，歐洲、中東和非洲收入成本佔淨收入的百分比分別為84％和76％。毛利率下降是由於（i）銷售成本中額外的可變支出，（ii）政府在通貨膨脹（5,3％）之前實施了工資增長（8.5％），當時經濟承受壓力，迫使合同重新談判的利潤率降低。
銷售、一般和管理費用
公司的銷售、一般和管理費用包括其公司管理費用、項目管理、信息技術、高管薪酬、人力資源、法律和會計費用。截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月，銷售、一般和管理費用分別約為960萬美元，佔淨收入的14％，約1,050萬美元，佔淨收入的16％。
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，美洲的銷售、一般和管理費用分別約為730萬美元和730萬美元，與上一年的水平相比沒有變化。
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，亞太地區的銷售、一般和管理費用分別約為140萬美元和160萬美元，減少了-20萬美元，跌幅為-12％，主要與收入減少一致。
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，歐洲、中東和非洲的銷售、一般和管理費用分別約為90萬美元和150萬美元，減少了-60萬美元，下降了-40％，這是對收入下降和銷售成本增加的反應。
折舊和攤銷
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，折舊和攤銷分別約為50萬美元和50萬美元。
利息支出
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，利息支出分別約為50萬美元和40萬美元。
其他支出（收入），淨額
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，其他支出（收入）的淨額分別約為0萬美元和-10萬美元。
所得税支出
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，所得税支出約為190萬美元，有效税率分別為20.5％和100萬美元，有效税率為36.9％。2024年第一季度，我們的有效税率為20.5％，與美國聯邦21％的法定税率一致。
關鍵會計估計
根據美國公認會計原則編制合併財務報表要求我們做出影響這些財務報表及其相關附註中報告的金額的估算和判斷。但是，我們認為，我們在編制未經審計的簡明合併財務報表時使用了合理的估計和假設。儘管我們認為我們使用的估算值是合理的，但由於進行這些估算存在固有的不確定性，未來時期報告的實際結果可能與這些估計值有所不同。
我們在截至2023年12月31日的財政年度的經審計的合併財務報表及其附註中描述了編制未經審計的簡明合併財務報表時使用的重要會計政策和估計，這些報表包含在2024年4月1日向美國證券交易委員會提交的2023年10-K表年度報告中。除本10-Q表季度報告中未經審計的簡明合併財務報表附註2中詳述外，在截至2024年3月31日的三個月中，我們的重大會計政策沒有重大變化。
流動性和資本資源
資金需求
運營現金可能會受到各種風險和不確定性的影響，包括但不限於我們在2023年10-K表年度報告中其他地方包含的 “風險因素” 部分中詳述的風險。公司認為，根據公司現有信貸額度的延續、預計的經營業績、供應商付款要求和公司可用的其他融資（包括應付給關聯公司的款項），可用現金來源應是可控的，足以支持未來12個月持續的營運資金和資本支出需求。但是，延遲收取公司任何主要客户的應收賬款，此類客户的業務大幅減少或經濟出現負面衰退，都可能對公司的業務、現金資源和持續的運營融資能力產生重大不利影響。
該公司是各種國內和國際信貸額度的一方。這些不同的國內和國際信貸額度要求遵守各自的財務契約。參見本10-Q表季度報告其他地方包含的公司未經審計的簡明合併財務報表附註3。
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月的現金流
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月，經營活動提供的淨現金分別為60萬美元和290萬美元。
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月，用於投資活動的淨現金分別約為90萬美元和30萬美元。
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月，（用於）融資活動提供的淨現金分別約為630萬美元和60萬美元。
在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，現金、現金等價物和限制性現金分別增加了約590萬美元和190萬美元，這反映了外匯匯率變動對上述活動的影響。
| 第 3 項。 |
關於市場風險的定量和定性披露 |
根據《交易法》第12b-2條的定義，該公司是一家規模較小的申報公司，無需提供本項所要求的信息。
| 第 4 項。 |
控制和程序 |
我們的披露控制和程序（定義見《交易法》第13a-15（e）條或第15d-15（e）條）旨在確保在證券交易委員會規則和表格規定的時限內記錄、處理、彙總和報告我們根據《交易法》提交或提交的報告中要求披露的信息，並確保收集所需披露的信息並將其傳達給管理層，包括我們的主要高管和財務官員，以便及時做出決定關於披露。首席執行官和首席財務官作為我們的首席財務和會計官，已經審查了截至本10-Q表季度報告所涉期末我們的披露控制和程序的有效性，並根據他們的評估，得出結論，披露控制和程序自該日起生效。
財務報告內部控制的變化
根據《交易法》第13a-15（f）條和第15d-15（f）條的定義，管理層負責建立和維持對財務報告的充分內部控制。我們對財務報告的內部控制是在首席執行官兼首席財務官的監督下設計的流程，旨在為財務報告的可靠性以及根據公認的會計原則編制用於外部目的的財務報表提供合理的保證。
由於其固有的侷限性，對財務報告的內部控制可能無法發現或防止錯報。此外，對未來時期任何有效性評估的預測都可能因條件變化而變得不足，或者政策或程序的遵守程度可能惡化。
管理層利用特雷德韋委員會贊助組織委員會（COSO）發佈的《內部控制——綜合框架》（2013年）中制定的標準，對截至2024年3月31日的財務報告內部控制的有效性進行了評估。根據該評估，管理層得出結論，我們對財務報告的內部控制自2024年3月31日起生效。
財務報告內部控制的變化
在截至2024年3月31日的三個月中，公司的財務報告內部控制沒有發生對公司財務報告內部控制產生重大影響或合理可能產生重大影響的變化。
SPAR 集團股份有限公司及其子公司
第二部分：其他信息
| 第 1 項。 |
法律訴訟 |
公司是正常業務過程中出現的各種法律訴訟和行政訴訟的當事方。公司管理層認為，這些問題的解決預計不會對公司或其估計或想要的關聯公司、資產、業務、客户、資本、現金流、信貸、支出、財務狀況、收入、法律成本、負債、流動性、地點、營銷、運營、潛在客户、銷售、戰略、税收或其他成就、業績或狀況產生重大不利影響。
有關某些法律訴訟的進一步討論，請參閲本截至2024年3月31日的三個月的10-Q表季度報告第一部分附註8——關聯方交易和附註4——簡明合併財務報表附註的承付款和意外開支（以引用方式納入此處），以及附註6——2023年年度報告第四部分第15項中包含的合併財務報表附註的承諾和意外開支截至 2023 年 12 月 31 日的年度的 10-K 表格美國證券交易委員會，2024 年 4 月 1 日。
| 第 1A 項。 |
風險因素 |
現有風險因素
截至2023年12月31日止年度的2023年10-K表年度報告中 “風險因素” 標題下的第1A項描述了適用於公司及其業務的各種風險因素，這些風險因素以引用方式納入截至2024年3月31日的三個月的10-Q表季度報告中。
自截至2023年12月31日止年度的2023年10-K表年度報告發布以來，公司的風險因素沒有重大變化。
| 第 2 項。 |
未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用 |
不適用。
| 第 3 項。 |
優先證券違約 |
不適用。
| 第 4 項。 |
礦山安全披露 |
不適用。
| 物品 5. | 其他信息 |
適用的。
SPAR 集團股份有限公司及其子公司
| 第 6 項。 |
展品 |
| 31.1 |
根據隨函提交的根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條通過的《美國法典》第18篇第1350條對首席執行官的認證。 |
||
| 31.2 |
根據隨函提交的根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條通過的《美國法典》第18篇第1350條對首席財務官的認證。 |
||
| 32.1 |
根據隨函提交的根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18篇第1350條對首席執行官的認證。 |
||
| 32.2 |
根據隨函提交的根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18篇第1350條對首席財務官的認證。 |
| 101.INS |
內聯 XBRL 實例文檔-實例文檔未出現在交互式 Inline XBRL 文檔中。 |
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| 101.SCH |
內聯 XBRL 分類擴展架構文檔 |
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| 101.CAL |
內聯 XBRL 分類擴展計算鏈接庫文檔 |
|
| 101.DEF |
內聯 XBRL 分類法擴展定義鏈接庫文檔 |
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| 101.LAB |
內聯 XBRL 分類法擴展標籤 Linkbase 文檔 |
|
| 101.PRE |
內聯 XBRL 分類擴展演示鏈接庫文檔 |
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| 104 | 封面交互式數據文件（格式為 Inline XBRL，包含在附錄 101 中） |
SPAR 集團股份有限公司及其子公司
簽名
根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式促使經正式授權的下列簽署人代表其簽署本報告。
| 日期：2024 年 5 月 15 日 |
SPAR Group, Inc.，註冊人 |
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作者：
/s/ 安東尼奧·卡利斯托·帕託
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安東尼奧·卡利斯托·帕託 |