EX-99.1

附錄 99.1

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Flutter Entertainment 發佈 2024 年第一季度

2024 年 5 月 14 日：全球領先的在線體育博彩和 iGaming 運營商 Flutter Entertainment（紐約證券交易所代碼：FLT；倫敦證券交易所代碼：FLTR）今天公佈了2024年第一季度的業績 ¹.

主要財務亮點：


以百萬美元計，百分比和平均每月玩家除外	截至3月31日的三個月
	2024			2023			你
平均每月玩家 (AMP) (000 秒)²		13,722			12,349			+11	%
收入		3,397			2,918			+16	%
淨虧損		(177	)		(111	)		(59	%)
調整後 EBITDA^3,4		514			352			+46	%
調整後的息税折舊攤銷前利潤率³		15.1	%		12.1	%		+310 個基點
每股淨虧損 ($)		(1.10	)		(0.58	)		(92	%)
調整後每股收益（美元）³		0.10			0.69			(85	%)
經營活動提供/（用於）的淨現金		337			(49	)
調整後的自由現金流³		157			(50	)
槓桿率（2023 年 12 月 3.1x）^3,4		2.8x

集團戰略實現持續強勁增長，收入增長16％

美國又創造了一個不錯的季度；AMP²儘管3月下半月的體育業績不佳，但收入增長了15％，收入增長了32％：

FanDuel #1 品牌在 2024 年第一季度體育博彩（淨遊戲收入 (NGR) 佔比 52%；遊戲總收入 (GGR) 份額 46%）和 iGaming（創紀錄的 27% GGR 份額）⁵

在北卡羅來納州成功上線，在最初的45天內有5.3％的成年人註冊了FanDuel；2022年之前各州新增的玩家新增量為+12％；預計投資回報率與歷史趨勢一致⁶

推動 iGaming 玩家 (AMP) 發展的產品增強功能²+34%) 和收入 (+49%) 增長

FanDuel 是負責任在線遊戲協會 (ROGA) 的創始成員

集團前美國的 AMP² +10％，收入增長8％，這得益於iGaming的強勁表現（收入增長15％）以及1月份對MaxBet的收購：

在產品改進的推動下，英國的iGaming交叉銷售率有所提高

在國際方面，劍麻在意大利的市場份額有所增加，iGaming的表現緩解了不利體育成績的影響

美國初級上市預計將於2024年5月31日生效

2024 年第一季度財務概覽

淨虧損1.77億美元，同比增長6600萬美元，扣除 3.56億美元的非現金費用，原因是（i）1.72億美元收購的無形資產攤銷；以及（ii）1.84億美元（2023年第一季度6400萬美元）福克斯期權負債的公允價值變動

集團調整後息税折舊攤銷前利³5.14 億美元，+46%：

美國調整後息折舊攤銷前利潤³在強勁的收入增長和顯著的運營槓桿率的推動下，達到2600萬美元（2023年第一季度-5300萬美元）；調整後的息税折舊攤銷前利潤率³儘管美國玩家收購投資持續嚴格，但仍有680個基點

除美國以外的集團調整後息税折舊攤銷前利潤³4.88億美元 +20%，反映了收入的增加和調整後的息税折舊攤銷前利潤率³260個基點的擴張，主要是由銷售和營銷槓桿以及歷史訴訟和解產生的一次性信貸推動的

集團財務增長算法推動調整後息税折舊攤銷前利潤率³增長，+310個基點至15.1％

每股淨虧損和調整後的每股收益分別下降0.52美元和0.59美元，這主要是由於福克斯期權的收費（-1.04美元），抵消了財務業績的改善

經營活動提供的淨現金增加了3.86億美元，達到3.37億美元，這主要是由強勁的運營業績轉化為現金以及美國玩家存款的同比變動所推動的

調整後的自由現金流³1.57 億美元（2023 年第一季度-5000萬美元）和槓桿率^3,4根據過去 12 個月調整後息税折舊攤銷前利潤，截至 2024 年 3 月 31 日為 2.8 倍³（2023 年 12 月 31 日 3.1x），均受益於財務業績同比改善

2024 年展望

對2024財年的指引保持信心⁷儘管美國在3月的最後兩週體育業績不佳，但在2024年3月26日公佈的2023財年業績中提供

首席執行官彼得·傑克遜評論説：

我們今年有了一個良好的開端。在美國，FanDuel的收入勢頭正在轉化為美國調整後息税折舊攤銷前利潤的強勁增長和市場份額的增長。我們專注於繼續擴大我們的玩家羣和市場份額，並通過嚴格的投資將未來的利潤嵌入到我們的業務中。在美國以外，我們專注於為我們的玩家提供最好的產品，這推動了關鍵市場的良好勢頭，例如英國，Paddy Power上推出的Super Sub是我們迄今為止發佈的最成功的產品；在意大利，我們在第一季度一直佔據在線體育博彩和iGaming市場份額，並在4月份創下歷史新高。我們很榮幸成為美國責任在線遊戲協會的創始成員之一，該協會的目標是發展和推進負責任的遊戲行為。我們堅決主張在美國建立一個可持續發展的行業。我們相信，我們的全球經驗使我們能夠很好地幫助引領潮流。

5月1日，股東投票決定將我們的主要上市移至美國。我們認為，在美國的主要上市是集團的自然家園，我們期待該清單將於5月31日生效。預計集團未來利潤中有更大比例將來自美國，因此我們將運營總部遷至紐約，這反映了美國體育博彩和iGaming市場對我們業務的重要性。

24 年第 1 季度運營回顧：

我們：

FanDuel在今年年初表現強勁，鞏固了其在體育領域的領導地位，2024年第一季度在線NGR市場份額為52％（GGR份額為46％），而FanDuel Casino是排名第一的iGaming品牌⁵。我們在第一季度創下了創紀錄的27％的iGaming GGR份額，同比增長了四個百分點。FanDuel的總AMP增長了15％，其中包括創紀錄的260萬名球員參加超級碗LVIII，這是NFL賽季非常成功的高潮。

我們在佛蒙特州（2024年1月11日）和北卡羅來納州（2024年3月11日）推出了我們的體育博彩產品。根據我們的長期戰略，我們將投資於玩家促銷和營銷支出所產生的豐厚回報，預計本季度獲得的客户的回報與歷史趨勢一致⁶。北卡羅來納州是我們迄今為止第二成功的推出，在最初的45天內，有5.3％的成年人註冊成為FanDuel的客户。

由於相比之下期間俄亥俄州整整一個季度的收購量都很大，本季度的新體育博彩和賭場玩家總交易量有所下降。但是，在2022年之前推出的州獲得的新玩家比去年增長了12％，這表明在最初的發佈期之後很長一段時間（2022年之前的州份額為+19％），對我們產品的強勁需求。我們認為，將我們較高的結構性體育博彩收入利潤率和龐大的規模相結合，可以提高FanDuel的投資回收期。如果投資回收期表明我們的客户獲取支出有可觀的回報，我們將繼續進行嚴格的投資，以提高未來的盈利能力。

FanDuel在本季度為其市場領先的體育博彩產品增加了更多創新。在新的美國職棒大聯盟（MLB）賽季之前，我們擴大了可供玩家使用的投注市場的範圍。這幫助美國職業棒球大聯盟賽季的前三週將同場比賽過關的手數比例提高了四個百分點。

在iGaming中，我們將繼續執行我們的戰略。我們專注於直接賭場玩家和一流的客户體驗正在產生成果。我們獲得了零售賭場最受歡迎的老虎機遊戲之一的獨家在線訪問權限，並推出了一系列在線版本中的第一款，它立即成為我們玩得最多的遊戲。我們預計，基於老虎機的進一步創新和獨家內容將推動我們在iGaming中的領導地位。

美國以外的團體：

我們在美國以外的多元化業務增長了 AMP²上漲了10％，收購了塞爾維亞領先的全渠道運營商MaxBet，在第一季度又增加了領獎台的位置。

我們繼續憑藉 AMP 在 UKI 中表現出非常強勁的表現²儘管受益於FIFA 2022年世界盃的光環效應，上一季度表現強勁，但仍增長了2％。iGaming的增長尤其強勁，這得益於產品進一步改進，第一季度推出了100多款新遊戲，交叉銷售率的提高。在體育博彩中，我們利用Flutter Edge為Paddy Power推出了Super Sub，複製了我們國際分部首次推出的廣受歡迎的二重奏功能。此功能將替補球員換成過關投注，的早期參與度是積極的，三月份有超過80％的足球客户參與了該產品。

我們在關鍵國際合併和投資中看到了產品改進的好處⁸市場。在意大利，劍麻創下了創紀錄的 AMP 水平²3月份，3月份與2023年3月相比增長了22％，第一季度市場份額有所增加，並於4月擴大了其作為意大利市場市場領先品牌的領先地位⁸。這是通過我們在2023年第三季度推出的全新劍麻投注應用程序實現的，該應用程序繼續幫助推動體育博彩的高參與度，在線投注同比增長24％。此外，擴展了賭場內容，包括免費暢玩獎勵輪盤

該功能推動了iGaming的交叉銷售率的提高。在格魯吉亞和亞美尼亞，經過重新設計的具有更多個性化內容的應用程序幫助提高了市場份額，並取得了明顯的頭號地位⁸。我們在西班牙和巴西看到了良好的勢頭，我們繼續專注於產品的本地化和優化的慷慨捐助。Junglee Poker在印度推出，符合我們的本土英雄策略，自推出以來，玩家的參與度令人鼓舞。

2024 年第一季度財務摘要：集團


	截至3月31日的三個月
	收入										調整後 EBITDA
	2024		2023		你			你 CC			2024			2023			你			你 CC
以百萬美元計
我們		1,410		1,071		32	%		32	%		26			(53	)
UKI		861		736		17	%		12	%		268			206			30	%		24	%
國際		797		760		5	%		6	%		173			149			16	%		20	%
澳大利亞		329		351		(6	%)		(2	%)		83			85			(2	%)		2	%
未分配的公司管理費用⁹												(36	)		(35	)		1	%		(3	%)
美國以外的團體		1,987		1,847		8	%		7	%		488			406			20	%		21	%
小組		3,397		2,918		16	%		16	%		514			352			46	%		47	%

該集團在第一季度表現出色， AMP 增長了 11%²收入增長了16％，達到34億美元。體育業績的影響是根據我們的預期淨收入利潤率與實際淨收入利潤率之間的差額計算得出的，對集團收入增長產生了大約五個百分點的負面影響。收入的增長反映了我們美國業務的持續增長，收入增長了32％，也反映了UKI的強勁iGaming勢頭。第一季度MaxBet的加入使集團收入同比增長了4700萬美元或兩個百分點。

該集團在記錄非現金支出後報告本季度淨虧損1.77億美元，其中包括（i）由於FanDuel估值上升而導致福克斯期權負債公允價值變動（2023年第一季度：虧損6400萬美元）相關的1.84億美元虧損；以及（ii）分期償還1.72億美元收購的無形資產費用（2023年第一季度：1.92億美元）。與2023年第一季度相比，2024年第一季度淨虧損和淨虧損利潤率的增長主要是由於上述財務業績的改善被相關的税收費用和福克斯期權負債公允價值的變化所抵消。

強勁的收入勢頭，加上我們調整後息税折舊攤銷前利潤率增長了310個基點³，正在通過調整後的息税折舊攤銷前利潤推動集團收益的轉型³上漲46％，至5.14億美元。利潤率增長主要是由我們在美國和國際細分市場的銷售和營銷費用中的運營槓桿推動的。按固定貨幣計算，未分配的公司管理費用增加了1％（-3％）¹⁰）至3,600萬美元，這反映了對Flutter Edge能力的投資以及作為美國上市公司的新合規要求⁹，由歷史訴訟和解產生的1800萬美元信貸所抵消。

本期虧損的增加使每股虧損增加了0.52美元，至1.10美元，調整後的每股收益減少³上漲0.59美元至0.10美元。這兩個指標都包括福克斯期權公允價值的1.84億美元虧損，相當於每股1.04美元。

受強勁的運營業績和美國玩家存款同比變動的推動，集團在2024年第一季度運營活動提供的淨現金流增加了3.86億美元，達到3.37億美元。調整後的自由現金流³由於調整後的息税折舊攤銷前利潤增長和營運資本流動，1.57億美元比上年增加了2.07億美元。

2024 年第一季度財務亮點：細分市場

美國收入在第一季度增長了32％，體育博彩（+ 30％）和iGaming（+ 49％）均強勁增長。這反映了我們在2024年3月26日公佈的2023年全年業績中公佈的2024年1月1日至2024年3月17日期間的總收入增長了56％，在本季度剩餘時間內增長了-51％。季度最後兩週的表現反映了瘋狂三月大學籃球錦標賽體育成績的顯著變化，從去年的有利變為今年的不利。這兩週的體育業績為320個基點（合7600萬美元）不利，而體育博彩的賭注則增加了46％。

在體育博彩方面，收入增長是由我們與AMP的領先產品主張的強有力參與推動的²+19%，賭注 +24%。體育博彩淨收入利潤率增長了40個基點至7.3％。這反映了在我們市場領先的產品供應的推動下，我們的結構利潤率持續擴大，部分抵消了不利體育業績與同期相比造成的150個基點的不利影響（體育業績：2024年第一季度130個基點不利，2023年第一季度20個基點有利）¹¹，截至2024年3月31日的十二個月為90個基點（不利）。促銷支出水平與去年同期持平。

iGaming 收入的增長反映了我們上述產品主張的改進，以及我們成功的玩家收購推動了AMP²高出 34%。在iGaming中，老虎機表現異常出色，新的內容幫助老虎機收入比上年增長了73％。

調整後 EBITDA³增加了7900萬美元至2600萬美元，這要歸因於收入增長以及所有成本類別的運營槓桿作用。這推動調整後的息税折舊攤銷前利潤率增長了680個基點³到 1.8%。銷售成本佔收入的百分比下降了140個基點至59.0％，高於我們對2024年全年的預期，這要歸因於該季度新州的啟動，但符合我們的預期。儘管持續進行嚴格的玩家收購投資，但銷售和營銷費用佔收入的百分比減少了410個基點，現有州顯著的運營槓桿率被新州的推出部分抵消。

UKI 收入增長了17％（按固定貨幣計算為12％）¹⁰) 使用 AMP²儘管去年世界盃後娛樂客户羣有所擴大，體育賽程更加擁擠，但仍增長了2％。強勁的收入表現主要是由iGaming +27％和體育博彩+ 9％推動的。體育博彩收入的增長反映了淨收入利潤率同比增長100個基點至12.6％。這是由於Build A Bet等更高利潤率投注類型的滲透率增加，我們的結構利潤率持續擴大。我們還受益於同比40個基點的良好體育成績（2024年第一季度： 40個基點良好，2023年第一季度：與預期利潤率一致）。調整後 EBITDA³調整後的息税折舊攤銷前利潤率增長了30％³上漲310個基點，反映了強勁的收入表現和運營槓桿率，尤其是在銷售和營銷方面。

國際交付的 AMP²增長20％，包括由於印度超級聯賽在2024年第一季度提前開始，Junglee Daily Fantasy Sports的娛樂客户增長加快。按固定貨幣計算，收入增長了5％（6％）¹⁰）受iGaming +8％的推動。儘管賭注強勁增長了21％，但體育博彩收入仍下降了12％，這是由於體育業績同比出現了280個基點的不利波動（2024年第一季度： 150個基點不利，2023年第一季度：有利於130個基點），主要集中在意大利西薩爾。

整合和投資⁸ 市場增長了8％，這反映了1月份對MaxBet的收購，該收購在本季度貢獻了4700萬美元的收入，也反映了我們多元化的地理和產品組合的好處。不包括MaxBet，增長在 整合和投資⁸ 市場持平是由以下因素推動的：

格魯吉亞和亞美尼亞（+20％）、西班牙（+13％）和巴西（+8％）的收入強勁增長，土耳其的收入增長勢頭良好（+1％，按固定貨幣計算，增長66％）¹⁰)

（i）印度（-25％）的收入下降是由於2023年第四季度推出的税收變革，其中為減輕影響而進行的產品創新幫助連續改善了業績；（ii）意大利劍麻纖維（-1％）受不利體育成績同比影響的推動，對意大利劍麻的總收入增長產生了約12個百分點的影響。這抵消了意大利劍麻電子博彩公司24％的收入增長，儘管去年同期比較表現不佳，其中包括由創紀錄的SuperEnaLotto 大獎推動的參與度。

銷售和營銷費用佔收入的百分比下降了420個基點至13.0％。這是由越來越有針對性的投資推動的，以支持上述關鍵市場增長，以及2023年8月FOX Bet關閉導致的營銷減少。為支持我們不斷擴大的國際投資組合而進行的投資部分抵消了這一點，導致調整後息税折舊攤銷前利潤增加³16% 和調整後的息税折舊攤銷前利潤率³同比增長210個基點。

按固定貨幣計算，澳大利亞收入下降了6％（-2％）¹⁰) 使用 AMP²年復一年地排隊。體育博彩淨收入利潤率增長了180個基點至12.9％，這主要是由於本季度更有利的體育業績為140個基點（2024年第一季度利潤170個基點；2023年第一季度有利於30個基點）。這在很大程度上抵消了我們在23財年財報中指出的疲軟的賽車市場環境的影響，該財報仍符合我們的預期，並推動總投注額下降了19％（按固定貨幣計算為-16％）¹⁰）。較低的賽車直播成本部分抵消了收入的下降，從而產生了調整後的息税折舊攤銷前利潤³下跌3％（按固定貨幣計算上漲2％）¹⁰）價格為8300萬美元。

2024財年展望

我們對2024財年的指引仍然充滿信心⁷在2024年3月26日發佈的2023財年業績中提供，儘管美國3月最後兩週的體育成績不佳，因此先前公佈的區間沒有變化：

美國：收入和調整後的息税折舊攤銷前利潤³中點為60億美元和7.1億美元，同比增長分別為36.3％和206.1％。

除美國以外的集團：收入和調整後的息税折舊攤銷前利潤中點為78.5億美元和17.3億美元，同比分別增長6.3％和5.4％。

指導⁷提供（i）體育成績與我們在今年剩餘時間內的預期利潤率一致，（ii）按當前外匯匯率計算，（iii）基於一致的監管和税收框架。

沒有不合理的努力，就無法提供我們的前瞻性非公認會計準則財務指標與最直接可比的GAAP財務指標的對賬。這是因為難以準確預測尚未發生、我們無法控制或無法合理預測的項目準備此類對賬所需的調整項目的發生情況和財務影響。

資本結構

債務總額從 2023 年 12 月 31 日的 70.56 億美元降至 68.36 億美元，而淨負債³從57.95億美元大致上漲至56.84億美元。2024年4月29日，我們成功發行了超過10億美元的有擔保優先票據，對現有債務進行了再融資，這些票據將於2029年到期。集團槓桿比率³由於調整後息税折舊攤銷前利潤的增長，根據過去12個月的息税折舊攤銷前利潤，從2023年12月31日的3.1倍降至2024年3月31日的2.8倍。集團的中期槓桿率目標為2.0-2.5倍。

清單更新

5月1日，股東投票決定將我們的主要上市移至美國。由於預計集團未來利潤中有更大比例將在美國產生，我們認為美國主要上市是集團的自然家園。該過渡預計將於2024年5月31日生效。我們還將集團的運營總部遷至紐約，這反映了美國體育博彩和電子博彩市場對我們業務的重要性。

電話會議：

Flutter 管理層將於今天美國東部時間上午 6:30（英國夏令時間上午 11:30）舉行電話會議，審查結果並隨時可以提問，可通過網絡直播和電話進行訪問。

管理層電話會議和相關問答的公開網絡直播可通過此處註冊或通過 www.flutter.com/investors 獲取。對於那些無法收聽直播的人，將在電話會議結束大約一小時後提供重播。本財報和補充材料也將通過 www.flutter.com/investors 公佈。

希望參加實時電話會議的分析師和投資者必須使用會議編號48775 撥打以下任何號碼和。請在電話會議開始前 10 分鐘撥入。

+1 646 307 1963（美國）

+44 20 3481 4247（英國）

+353 1 582 2023（愛爾蘭）

+61 2 8088 0946（澳大利亞）

前瞻性陳述

本新聞稿包含1995年《私人證券訴訟改革法》所指的前瞻性陳述。這些陳述反映了我們當前基於某些假設對未來事件的預期，幷包括任何與任何歷史或當前事實沒有直接關係的陳述。在某些情況下，您可以通過使用詞語來識別這些前瞻性陳述，例如展望、信念、預期、潛力、繼續、可能、可能、尋求、預測、打算、趨勢、計劃、估計、預測、目標、目標、抱負，很可能結果，以及/或這些詞語的否定版本或其他具有未來或前瞻性質的可比詞語。此類前瞻性陳述受各種風險和不確定性的影響。因此，有或將會有重要的因素可能導致實際結果或結果與這些陳述中指出的結果存在重大差異。這些因素包括：Flutters 在全球娛樂和遊戲行業中有效競爭的能力； Flutters 留住現有客户和成功獲得新客户的能力；Flutters 開發新產品的能力；Flutters 成功收購和整合新業務的能力；Flutters 與第三方維持關係的能力；Flutters 維持其聲譽的能力；公眾對在線博彩和 iGaming 的總體情緒；總體經濟的潛在影響Flutters的流動性、運營和人員狀況，包括通貨膨脹、利率上升和銀行系統的不穩定；Flutters獲得和維持博彩管理機構牌照的能力、在線博彩和 iGaming監管的不利變化；其他司法管轄區未能對在線博彩和電子博彩進行合法化和監管；Flutters遵守與其業務相關的複雜、多樣和不斷變化的美國和國際法律法規的能力； Flutters 未來籌集資金的能力；Flutters 成功留住或招聘高管、關鍵員工或董事；訴訟和充分保護 Flutters 知識產權的能力；數據安全漏洞或網絡攻擊對 Flutters 系統的影響；以及 Flutters 修復其財務報告內部控制中的重大漏洞的能力。

可能導致公司業績與前瞻性陳述中描述的業績存在重大差異的其他因素可以在第一部分第1A項中找到。公司向美國證券交易委員會（SEC）提交的截至2023年12月31日財年的10-K表年度報告以及向美國證券交易委員會提交的其他份定期申報的風險因素，這些文件可在美國證券交易委員會網站www.sec.gov上查閲。因此，存在或將要出現的重要因素可能導致實際結果或結果與這些陳述中指出的結果或結果存在重大差異。不應將這些因素解釋為詳盡無遺，應與公司向美國證券交易委員會提交的文件中包含的其他警示聲明一起閲讀。除非法律要求，否則公司沒有義務公開更新或審查任何前瞻性陳述，無論是由於新信息、未來發展還是其他原因。

關於 Flutter 娛樂有限公司

Flutter 是全球領先的在線體育博彩和 iGaming 運營商，在美國和世界各地處於市場領先地位。我們的目標是利用我們的龐大規模和挑戰者思維來改善我們的行業。通過 Changing the Game，我們相信我們可以實現長期增長，同時為所有利益相關者促進積極、可持續的未來。通過Flutter Edge獨特的全球競爭優勢，我們完全有能力做到這一點，使我們的品牌能夠獲得集團範圍內的好處，從而在競爭中保持領先地位，並通過我們的積極影響計劃實現我們對可持續發展的明確願景。

Flutter經營着各種領先的在線體育博彩和電子博彩品牌組合，包括FanDuel、 Sky Betting & Gaming、Sportsbet、PokerStars、Paddy Power、Sisal、tombola、必發、MaxBet、Junglee Games和Adjarabet。我們是行業領導者，2023財年全球收入為117.9億美元，同比增長25％，截至2024年3月31日的季度全球收入為33.97億美元。

聯繫人：


投資者關係：		媒體關係：
Paul Tymms，投資者關係		Kate Delahunty，企業傳播部
Ciara Omullane，投資者關係		Rob Allen，企業傳播
利亞姆·基利，投資者關係		Rupert Gowrley，企業傳播部
電子郵件：investorrelations@flutter.com		電子郵件：corporatecomms@flutter.com

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注意事項

1.	除非另有説明，否則本次發佈的整個版本的增長率為 2024 年第一季度和 2023 年第一季度。

平均每月玩家 (AMP) 是指在適用報告期內當月投注和/或下注賭注和/或繳納佣金或錦標賽費用的玩家總數的平均值。該措施不包括僅使用過新玩家或玩家留存激勵措施的個人，並且此措施僅適用於在線玩家，不包括零售玩家活動。在玩家在一個品牌內使用多個產品類別的情況下，我們通常能夠識別出使用多個產品類別的是同一個玩家，因此在羣組級別將該玩家僅算作一個 AMP，同時也將該玩家視為該玩家使用的每個單獨產品類別的 AMP。因此，在商品類別層面顯示的 AMP 總和大於在組級顯示的 AMP 總和。參見第 5 項。公司於2024年1月18日向美國證券交易委員會（SEC）提交的20-F表註冊聲明第 1 號修正案的運營和財務審查以及 ProspectsKey 運營指標，以提供有關我們如何計算 AMP 數據的更多信息，包括關於此類數據中存在的重複參與者的討論。

3.	調整後的息税折舊攤銷前利潤、調整後的息税折舊攤銷前利潤率、除美國以外的集團調整後息税折舊攤銷前利潤、調整後的自由現金流、淨負債、槓桿比率、固定貨幣、歸屬於Flutter股東的調整後淨利潤和調整後的每股收益均為非公認會計準則財務指標。有關這些指標的定義以及與根據公認會計原則計算的最直接可比財務指標的對賬，請參閲本文件的非公認會計準則財務指標定義和非公認會計準則財務指標對賬部分。由於四捨五入，這些數字的總和可能不完全等於所提供的總數。

4.	從2024年1月1日起，集團修訂了調整後息税折舊攤銷前利潤的定義，調整後息税折舊攤銷前利潤是用於評估業績和分配資源的細分市場指標。調整後息税折舊攤銷前利潤的定義現在不包括基於股份的薪酬，因為管理層認為，納入基於股份的薪酬會掩蓋潛在的業務趨勢，因為不同的計劃導致公司在授予的獎勵類型和數量上使用基於股份的薪酬獎勵的方式不同，不同公司的股票薪酬可能會有很大差異。

美國的市場地位基於FanDuel活躍的州的可用市場份額數據。在線體育博彩市場份額是指截至2024年3月31日的三個月，我們的FanDuel品牌在FanDuel上線的州（不包括田納西州，因為他們不再報告此數據）的博彩總收入（GGR）和淨博彩收入（NGR）的市場份額。iGaming的市場份額是GGR，即FanDuel和PokerPoker的市場份額根據已發佈的遊戲，Stars US（國際版塊報道）截至2024年3月31日的三個月，這些品牌所在州的情況這些州的監管機構報告。根據博彩監管機構發佈的報告以及Eilers和Krejcik對競爭對手市場份額的外部估計，在截至2024年3月的三個月中，根據FanDuel和同行GGR排名第一的iGaming品牌。

6.	回報率是根據玩家產生足夠的調整後毛利來償還收購這些玩家的原始平均成本所花費的預計平均時間來計算的。客户獲取成本包括為獲取客户而產生的營銷和相關促銷支出。預計的調整後毛利基於預測性模型，該模型考慮了賭注行為、與促銷優惠的互動以及總收入利潤率等輸入。預計的調整後毛利包括相關的可變收入成本以及留存慷慨成本。

7.	我們在2024年指引中假設的外匯匯率為美元：英鎊為0.790，美元：歐元為0.930，美元：澳元為 1.540。

8.	在我們的國際細分市場中整合和投資市場包括意大利、西班牙、格魯吉亞、亞美尼亞、塞爾維亞、巴西、印度、土耳其、摩洛哥、波斯尼亞和黑塞哥維那以及美國。國際市場狀況根據相關市場可用的數據來源，使用各種方法反映公司的估計，包括相關監管機構發佈的數據、市場研究和彙總的銀行存款信息。意大利的市場地位和份額基於監管機構Agenzia delle dei dei Monopoli的GGR數據。

9.	未分配的公司管理費用包括共享技術、研發、銷售和市場營銷，以及未分配給特定細分市場的一般和管理費用。

10.	恆定貨幣增長率是通過按2024年第一季度的匯率重新折算2023年第一季度的非美元計價部分來計算的。參見第 19 頁的對賬。

11.	根據我們於2023年5月3日發佈的2023年第一季度交易更新，對過關投注產生的預期收入利潤率進行了重新評估，2023年第一季度體育賽事成績對2023年第一季度的影響已從80個基點進行了更新。

非公認會計準則財務指標的定義

本新聞稿包括調整後的息税折舊攤銷前利潤、調整後的息税折舊攤銷前利潤率、除美國以外的集團調整後息税折舊攤銷前利潤、歸屬於Flutter股東的調整後淨利潤、調整後每股收益（調整後EPS）、槓桿率、淨負債、調整後自由現金流和固定貨幣，這些是非公認會計準則財務指標，我們用來補充根據美國公認會計原則（GAAP）列報的業績。這些非公認會計準則指標僅作為報告的公認會計準則指標的補充披露，因為我們認為這些非公認會計準則指標有助於評估我們的經營業績，類似於其在美國公開上市的競爭對手報告的指標，分析師、貸款機構、金融機構和投資者經常使用作為業績衡量標準。調整後的息税折舊攤銷前利潤、調整後的息税折舊攤銷前利潤率、歸屬於Flutter股東的調整後淨利潤、調整後的每股收益、槓桿率、淨負債、調整後的自由現金流和調整後折舊均不可替代任何GAAP財務指標，並且根據計算，可能無法與其他行業或同一行業內其他公司的類似業績指標進行比較。

固定貨幣在固定貨幣基礎上反映某些經營業績，以促進逐期在不考慮外幣匯率波動影響的情況下比較我們的業績。外幣匯率一詞是指匯率，用於將本位幣不是美元的所有國家的經營業績轉換為美元。由於我們是一家跨國公司，因此用於折算的外幣匯率可能會對我們報告的業績產生重大影響。總的來説，我們的財務業績受到美元疲軟的積極影響，受到美元走強的負面影響。提及以固定貨幣為基礎的經營業績是指不受外幣匯率波動影響的經營業績。我們認為，披露固定貨幣業績對投資者有幫助，因為它有助於逐期通過排除外幣匯率波動的影響來提高基本業績的透明度，從而比較我們的業績。我們在計算固定貨幣收入、調整後息税折舊攤銷前利潤和分部調整後息税折舊攤銷前利潤（如適用）時，使用當期的平均匯率，而不是上一時段有效的實際平均匯率折算上期收入、調整後息税折舊攤銷前利潤和分部調整後息税折舊攤銷前利潤。

調整後的息税折舊攤銷前利潤按集團定義為所得税前的淨利潤/（虧損）；其他（支出）/收入，淨額；淨利息支出；折舊和攤銷；交易費用和相關成本；重組和整合成本；個人防護裝備和無形資產減值以及基於股份的薪酬支出。

調整後的息税折舊攤銷前利潤率分別是調整後的息税折舊攤銷前利潤佔收入的百分比。

除美國以外的集團調整後息税折舊攤銷前利潤定義為集團調整後息税折舊攤銷前利潤，不包括我們的美國分部調整後息税折舊攤銷前利潤。

歸屬於Flutter股東的調整後淨利潤定義為經交易費用和相關成本的税後影響調整後的淨利潤/（虧損）；重組和整合成本；博彩税糾紛、收購的無形資產攤銷、加速攤銷、長期債務結算損失/（收益）；個人防護裝備和無形資產減值；不符合資本化的融資相關費用；出售業務的收益和基於股份的薪酬。

調整後的每股收益的計算方法是將歸屬於Flutter股東的調整後淨利潤除以該期間已發行的攤薄後的加權平均普通股股的數量。

調整後的息税折舊攤銷前利潤、調整後的息税折舊攤銷前利潤率、除美國以外的集團調整後息税折舊攤銷前利潤、歸屬於Flutter股東的調整後淨利潤率和調整後每股收益均為非公認會計準則衡量標準和業績指標，也不得解釋為營業利潤/（虧損）指標或每股收益的替代方案，或現金流的替代方案經營活動，作為流動性的衡量標準，或作為根據公認會計原則確定的任何其他衡量標準的替代品。

管理層歷來在評估運營業績時使用這些衡量標準，因為我們認為它們為我們核心業務的財務業績提供了更多視角。

調整後的息税折舊攤銷前利潤作為分析工具還有進一步的侷限性。其中一些限制是：

它不反映集團的現金支出或資本支出或合同承諾的未來需求；

它不反映集團營運資金需求的變化或現金需求；

它不反映集團債務的利息支出或償還利息或本金付款所需的現金需求；

它不反映基於股份的薪酬支出，該支出主要是非現金費用，是我們員工薪酬的一部分；

儘管折舊和攤銷是非現金費用，但折舊和攤銷的資產將來通常必須更換，調整後的息税折舊攤銷前利潤並未反映此類置換的任何現金需求；

不針對集團現金流量表中反映的所有非現金收入或支出項目進行調整；以及

在計算調整後息税折舊攤銷前利潤時所做的進一步調整是管理層認為不代表集團基礎業務，因此本質上是主觀的調整。

淨負債定義為債務總額，不包括保費、折扣和遞延融資費用，以及由於我們的跨貨幣利率互換反映到期時的淨現金流減去現金和現金等價物而產生的外匯對衝的影響。

槓桿比率定義為淨負債除以調整後的息税折舊攤銷前利潤。我們使用這種非公認會計準則財務指標來評估我們的財務槓桿率。我們將淨負債計入調整後息税折舊攤銷前利潤，因為我們認為它更能代表我們的財務狀況，因為它反映了我們用核心業務業績償還淨負債的能力，也表明我們有能力獲得額外資本資源以滿足未來現金需求。我們認為，淨負債是一項有意義的財務指標，可以幫助投資者瞭解我們的財務狀況並認識我們資本結構的潛在趨勢。槓桿比率不能替代GAAP財務比率，應與GAAP財務比率一起使用。其他公司可能以不同的方式計算槓桿比率。

調整後的自由現金流定義為經營活動提供的淨現金，不包括與參與者存款、投資和參與者存款負債、為交易費用和相關成本支付的現金、重組費用和整合成本減去財產和設備、無形資產和資本化軟件的付款相關的運營資產和負債的變化。我們認為，將這些項目排除在調整後的自由現金流中更好地反映了我們產生現金的能力，因為這些項目並不能表明我們該期間的經營業績。這種非公認會計準則指標可能對投資者和我們的財務報表的其他用户有用，可以作為我們現金表現的補充指標，但不應孤立地考慮，也不能作為可自由支配的剩餘現金流的衡量標準，或作為根據公認會計原則列報的運營現金流的替代方案。調整後的自由現金流不一定代表可供全權使用的資金，也不一定是衡量我們為現金需求提供資金的能力的指標。我們對調整後自由現金流的計算可能與其他公司使用的類似標題的指標不同，這限制了它們作為比較衡量標準的用處。

調整後的折舊定義為折舊和攤銷，不包括收購的無形資產的攤銷。

合併資產負債表：

（以百萬美元計，股票和每股金額除外）


	三月份已結束3月31日			年已結束十二月31,
	2024			2023
資產
流動資產：
現金和現金等價物		1,353			1,497
現金和現金等價物受到限制		22			22
玩家存入現金和現金等價物		1,782			1,752
玩家存款投資		173			172
應收賬款，淨額		82			90
預付費用和其他流動資產		448			443

流動資產總額		3,860			3,976
投資		7			9
財產和設備，淨額		478			471
經營租賃使用權資產		449			429
無形資產，淨額		5,787			5,881
善意		13,678			13,745
遞延所得税資產		27			24
其他非流動資產		104			100

總資產		24,390			24,635

負債、可贖回的非控股權益和股東權益
流動負債：
應付賬款		265			240
玩家存款責任		1,842			1,786
經營租賃負債		128			123
一年內到期的長期債務		46			51
其他流動負債		2,305			2,326

流動負債總額：		4,586			4,526
經營租賃負債非流動負債		362			354
長期債務		6,790			7,005
遞延所得税負債		783			802
其他非流動負債		733			580

負債總額		13,254			13,267
可贖回的非控制性權益		1,462			1,152
股東權益
普通股（授權3億股，每股面值0.09（0.09美元）；2024年3月31日發行的：177,445,195 股；2023 年 12 月 31 日：177,008,649 股）		36			36
2024 年 3 月 31 日員工福利信託持有的股份：零股，2023 年 12 月 31 日，：無
額外的實收資本		1,439			1,385
累計其他綜合虧損		(1,669	)		(1,483	)
留存收益		9,694			10,106

Flutter 股東權益總額		9,500			10,044
非控股權益		174			172

股東權益總額		9,674			10,216

負債總額、可贖回的非控股權益和股東權益		24,390			24,635

綜合收益/（虧損）報表：

（以百萬美元計，每股和每股金額除外）


	截至3月31日的三個月
	2024			2023
收入		3,397			2,918
銷售成本		(1,793	)		(1,541	)

毛利		1,604			1,377
技術、研發費用		(190	)		(168	)
銷售和營銷費用		(881	)		(882	)
一般和管理費用		(409	)		(342	)

營業利潤/（虧損）		124			(15	)
其他費用，淨額		(174	)		(45	)
利息支出，淨額		(112	)		(92	)

所得税前虧損		(162	)		(152	)
所得税（費用）/收入		(15	)		41

淨虧損		(177	)		(111	)

歸因於非控股權益和可贖回的非控股權益的淨收益/（虧損）		4			(9	)
將可贖回的非控股權益調整為贖回價值		15
歸屬於Flutter股東的淨虧損		(196	)		(102	)
每股淨虧損
基本		(1.10	)		(0.58	)
稀釋		(1.10	)		(0.58	)
税前其他綜合（虧損）/收入：
現金流套期保值公允價值變動的有效部分		23			(60	)
轉移到損益表的現金流套期保值的公允價值		(14	)		43
外匯（虧損）/淨投資套期保值收益		(21	)		4
以外幣計價的實體淨資產的外匯（虧損）/折算收益		(185	)		177
可供出售債務工具的公允價值變動		(1	)		1

其他綜合（虧損）/收益		(198	)		165

歸屬於Flutter股東的其他綜合（虧損）/收益		(188	)		139
歸因於非控股權益和可贖回非控股權益的其他綜合（虧損）/收益		(10	)		26

綜合（虧損）/總收益		(375	)		54

合併現金流量表

（百萬美元）


	截至3月31日的三個月
	2024			2023
來自經營活動的現金流
淨虧損		(177	)		(111	)
為將淨虧損與經營活動產生的淨現金進行對賬而進行的調整：
折舊和攤銷		297			297
衍生品公允價值的變化		(15	)		17
非現金利息收入，淨額		(1	)		(8	)
非現金運營租賃費用		32			31
未實現外幣兑換（收益）/虧損，淨額		8			(36	)
基於股份的薪酬權益已分類		40			32
基於股份的薪酬負債已分類		1			14
其他費用，淨額		186			64
遞延税		(48	)		(113	)
偶然考慮因素的變化					(2	)
經營資產和負債的變化：
玩家存款投資					(7	)
應收賬款，淨額		19			45
預付費用和其他流動資產		13			(73	)
應付賬款		(18	)		25
其他流動負債		(40	)		(119	)
玩家存款責任		73			(77	)
經營租賃負債		(33	)		(28	)

/（用於）經營活動產生的淨現金		337			(49	)

來自投資活動的現金流
購買財產和設備		(22	)		(18	)
購買無形資產。		(57	)		(43	)
資本化軟件		(73	)		(66	)
收購，扣除獲得的現金		(107	)

用於投資活動的淨現金		(259	)		(127	)

來自融資活動的現金流
行使期權時發行普通股的收益		14			1
發行長期債務的收益（扣除交易成本）		639			609
償還長期債務		(834	)		(608	)

（用於）/由融資活動提供的淨現金		(181	)		2

現金、現金等價物和限制性現金淨減少		(103	)		(174	)
現金、現金等價物和期初限制性現金		3,271			2,990
現金和現金等價物的外幣兑換		(11	)		25

現金、現金等價物和期末限制性現金		3,157			2,841

現金、現金等價物和限制性現金包括：
現金和現金等價物		1,353			821
現金和現金等價物受到限制		22			28
玩家存入現金和現金等價物		1,782			1,992

現金、現金等價物和期末限制性現金		3,157			2,841

現金流信息的補充披露：
已付利息		123			97
繳納的所得税		29			52
非現金投資和融資活動：
來自經營租賃的運營現金流		38			32
使用權以換取經營租賃負債獲得的資產		20			20
調整後對租賃餘額的調整		(2	)		6
業務收購（包括或有對價）		26

非公認會計準則財務指標的對賬

調整後息折舊攤銷前利潤對賬：

參見下文調整後息税折舊攤銷前利潤率和調整後息税折舊攤銷前利潤率與淨虧損的對賬，這是最具可比性的公認會計原則指標。


（百萬美元）	截至3月31日的三個月
	2024			2023
淨虧損		(177	)		(111	)
重新添加：
所得税		15			(41	)
其他費用，淨額		174			45
利息支出，淨額		112			92
折舊和攤銷		297			297
基於股份的薪酬支出		41			46
交易費用和相關的成本¹		29			3
重組和整合成本²		23			21

集團調整後息税折舊攤銷前利		514			352

減去：美國調整後息折舊攤銷前利潤		26			(53	)

集團除美國外的調整後息税折舊攤銷前利潤		488			406

集團收入		3,397			2,918
集團調整後的息税折舊攤銷前利潤率		15.1	%		12.1	%

1.	包括與實施內部控制、信息系統變更相關的2500萬美元諮詢費，以及與截至2024年3月31日的三個月集團主要上市預期變更相關的其他活動

2.	在截至2024年3月31日的三個月中，2,300萬美元（截至2024年3月31日的三個月， 2023：2100萬美元）的成本主要與各種重組和其他促進協同效應的戰略舉措有關。這些行動包括努力整合和整合我們的技術基礎架構、後臺職能，以及將某些業務轉移到成本較低的地點。這些費用主要包括遣散費、諮詢費和臨時人員成本。

調整後的自由現金流對賬：

參見下文調整後自由現金流與經營活動中產生/（使用）的淨現金的對賬表，這是最具可比性的公認會計原則衡量標準。


（百萬美元）	截至3月31日的三個月
	2024			2023
經營活動提供/（用於）的淨現金		337			(49	)
減去：
玩家存款變動					7
玩家存款負債的變化		(73	)		77
增加以下各項的現金影響：
交易費用和相關費用		25			18
重組和整合成本		20			24
減少以下方面的現金影響：
購買財產和設備		(22	)		(18	)
購買無形資產		(57	)		(43	)
資本化軟件		(73	)		(66	)

調整後的自由現金流		157			(50	)

淨債務對賬：

見下文淨負債與長期債務的對賬，這是最具可比性的GAAP指標。


（百萬美元）	截至目前3月31日2024			截至目前十二月三十一日2023
長期債務		6,790			7,005
一年內到期的長期債務		46			51

債務總額		6,836			7,056
添加：
交易成本、溢價或折扣包含在債務賬面價值中		52			54
減去：
外幣債務折算後的未實現外匯¹		149			182
現金和現金等價物		(1,353	)		(1,497	)

淨負債		5,684			5,795

1.	代表我們的跨貨幣利率互換以反映到期時的淨現金流出而對外匯進行經濟套期保值的調整。

歸屬於Flutter股東的調整後淨利潤：

參見下文歸屬於Flutter股東的調整後淨利潤與淨虧損的對賬，這是最具可比性的GAAP指標。


（百萬美元）	截至3月31日的三個月
	2024			2023
淨虧損		(177	)		(111	)
添加（減去）：
交易費用和相關費用		29			3
重組和整合成本		23			21
收購的無形資產的攤銷		172			192
基於股份的薪酬		41			46
上述調整的税收影響¹		(51	)		(37	)

調整後的淨利潤		37			114
減去：
歸因於非控股權益和可贖回的非控股權益的淨虧損²		4			(9	)
可贖回非控股權益的調整³		15

歸屬於Flutter股東的調整後淨利潤		18			123

加權平均股票數量		177,757,967			177,325,483

1.	計算歸屬於Flutter股東的調整後淨利潤中使用的税率是適用於調整發生地的法定税率。

2.	代表歸因於Sisal 的非控股權益以及FanDuel和Junglee的可贖回非控股權益的淨虧損。

3.	表示對Junglee可贖回非控股權益賬面價值所做的調整，以考慮 (i) 根據累計收益分配調整後的初始賬面金額，或 (ii) 每個報告日通過留存收益的贖回價值，以較高者為準。

調整後的每股收益對賬：

參見下文調整後每股收益與每股淨虧損的對賬，這是最具可比性的GAAP指標。


（百萬美元）	截至3月31日的三個月
	2024			2023
每位 Flutter 股東的淨虧損		(1.10	)		(0.58	)
添加（減去）：
交易費用和相關費用		0.16			0.02
重組和整合成本		0.13			0.12
收購的無形資產的攤銷		0.97			1.08
基於股份的薪酬		0.23			0.26
上述調整的税收影響		(0.28	)		(0.21	)

調整後的每股收益		0.10			0.69

固定貨幣（CC）增長率對賬：

參見下文恆定貨幣增長率與名義貨幣增長率的對賬，這是最具可比性的GAAP衡量標準。


（百萬美元）	截至3月31日的三個月
未經審計	2024			2023			你			2023			2023			你
收入											外匯影響			抄送			抄送
我們		1,410			1,071			32	%					1,071			32	%
UKI		861			736			17	%		30			766			12	%
國際		797			760			5	%		(11	)		749			6	%
澳大利亞		329			351			(6	%)		(13	)		337			(2	%)

小組		3,397			2,918			16	%		5			2,923			16	%

美國以外的團體		1,987			1,847			8	%		5			1,853			7	%

調整後 EBITDA
我們		26			(53	)					(2	)		(55	)
UKI		268			206			30	%		10			216			24	%
國際		173			149			16	%		(5	)		144			20	%
澳大利亞		83			85			(2	%)		(4	)		81			2	%
未分配的公司管理費用		(36	)		(35	)		1	%		(1	)		(36	)		(3	%)

小組		514			352			46	%		(3	)		350			47	%

美國以外的團體		488			406			20	%		(1	)		404			21	%

細分市場關鍵績效指標：


（百萬美元）	截至3月31日的三個月												同比
未經審計	我們			UKI			國際			澳大利亞			我們			UKI			國際			澳大利亞
每月平均玩家（000 人）		3,898			4,096			4,738			991			+15	%		+2	%		+20	%
體育博彩賭注		13,484			3,263			1,567			2,546			+24	%		+1	%		+21	%		(19	%)
體育博彩淨收入利潤率		7.3	%		12.6	%		10.2	%		12.9	%		+40 個基點			+100bps			(370 個基點)	)		+180 個基點
體育博彩收入		986			411			160			329			+30	%		+9	%		(12	%)		(6	%)
iGaming 收入		358			406			600						+49	%		+27	%		+8	%
其他收入		66			44			37						(7	%)		+7	%		+42	%

總收入		1,410			861			797			329			+32	%		+17	%		+5	%		(6	%)

調整後 EBITDA		26			268			173			83			不適用			+30	%		+16	%		(2	%)
調整後息折舊攤銷前利潤率		1.8	%		31.1	%		21.7	%		25.2	%		+680bps			+310 個基點			+210bps			+100bps
附加信息：分部銷售成本和運營費用
銷售成本		833			314			374			174			+29	%		+19	%		+5	%		(7	%)
技術、研發費用		55			40			51			9			+14	%		+12	%		+16	%		(10	%)
銷售和營銷費用		422			166			104			47			+16	%		+8	%		(21	%)		(11	%)
一般和管理費用		74			73			95			17			+15	%		(5	%)		+17	%		2	%

補充非公認會計準則信息的對賬：調整後的折舊和攤銷


（百萬美元）	截至2024年3月31日的三個月																	截至2023年3月31日的三個月
未經審計	我們			UKI			國際			澳大利亞			公司		總計			我們			UKI			國際			澳大利亞			公司	總計
折舊和攤銷		29			101			146			15			6		297			25			101			159			14				297
減去：收購的無形資產的攤銷		(4	)		(70	)		(93	)		(4	)				(172	)		(5	)		(76	)		(106	)		(6	)			(192	)

調整後的折舊和攤銷¹		25			31			53			11			6		125			20			25			53			8				106

1.	調整後的折舊和攤銷定義為折舊和攤銷，不包括收購的無形資產的攤銷。

美國公認會計準則合併集團損益表更新

注意：與2024年2月29日國際財務報告準則與美國公認會計原則轉換材料中公佈的數據以及2024年3月26日發佈的2023財年關鍵績效指標包中公佈的數據相比，2021年第一季度 2023年第四季度的所得税（支出）/收益已更新。更新僅限於季度之間的税收（支出）/福利分配，不影響2021財年、2022年或2023財年的所得税（支出）/福利。


（百萬美元）	Q12021			Q22021			Q32021			Q42021			FY2021			Q12022			Q22022			Q32022			Q42022			FY2022			Q12023			Q22023			Q32023			Q42023			FY2023			Q12024
體育博彩		1,055			1,212			1,105			1,140			4,512			1,111			1,341			1,215			1,649			5,316			1,667			1,725			1,288			1,906			6,585			1,886
iGaming		813			796			736			770			3,115			853			798			879			1,043			3,573			1,113			1,122			1,135			1,251			4,621			1,364
其他		179			184			150			169			682			144			148			133			150			574			139			154			136			155			584			147

總收入		2,047			2,191			1,992			2,079			8,308			2,108			2,287			2,227			2,842			9,463			2,918			3,000			2,559			3,312			11,790			3,397
銷售成本		(918	)		(970	)		(962	)		(1,031	)		(3,881	)		(1,085	)		(1,100	)		(1,176	)		(1,452	)		(4,813	)		(1,541	)		(1,490	)		(1,386	)		(1,784	)		(6,202	)		(1,793	)

毛利		1,129			1,221			1,030			1,047			4,427			1,023			1,186			1,051			1,390			4,650			1,377			1,510			1,173			1,528			5,588			1,604
技術、研發費用		(133	)		(215	)		(129	)		(156	)		(634	)		(133	)		(156	)		(109	)		(154	)		(552	)		(168	)		(176	)		(214	)		(207	)		(765	)		(190	)
銷售和營銷費用		(726	)		(706	)		(653	)		(735	)		(2,819	)		(751	)		(685	)		(681	)		(897	)		(3,014	)		(882	)		(667	)		(700	)		(1,527	)		(3,776	)		(881	)
一般和管理費用		(157	)		(547	)		(476	)		(244	)		(1,423	)		(272	)		(236	)		(349	)		(315	)		(1,172	)		(342	)		(444	)		(394	)		(415	)		(1,596	)		(409	)

營業利潤/（虧損）		113			(246	)		(229	)		(87	)		(449	)		(133	)		109			(88	)		24			(88	)		(15	)		223			(135	)		(621	)		(549	)		124
其他（支出）收入，淨額		88			(16	)		97			(68	)		101			91			(27	)		31			(91	)		5			(45	)		11			(44	)		(80	)		(157	)		(174	)
利息支出，淨額		(53	)		(54	)		(107	)		(0	)		(215	)		(41	)		(35	)		(52	)		(84	)		(212	)		(92	)		(83	)		(92	)		(117	)		(385	)		(112	)

税前利潤/（虧損）		148			(316	)		(239	)		(156	)		(563	)		(84	)		48			(109	)		(150	)		(295	)		(152	)		152			(271	)		(818	)		(1,091	)		(162	)
所得税（費用）/福利		(46	)		(128	)		(2	)		(19	)		(194	)		1			(48	)		(52	)		24			(75	)		41			(86	)		10			(85	)		(120	)		(15	)

淨利潤/（虧損）		102			(444	)		(241	)		(175	)		(757	)		(83	)					(161	)		(126	)		(370	)		(111	)		66			(261	)		(903	)		(1,211	)		(177	)