10-Q
--06-300001078271Q32024假的P3MP1Y其後真的P3Y6Mhttp://fasb.org/us-gaap/2023#ProductMemberhttp://fasb.org/us-gaap/2023#ProductMemberhttp://fasb.org/us-gaap/2023#ProductMemberhttp://fasb.org/us-gaap/2023#ProductMember2023 年 4 月 30 日0001078271US-GAAP：循環信貸機制成員EXTR：二千二十三信貸協議成員2024-03-310001078271SRT: AmericasMeberUS-GAAP：直接面向消費者會員的銷售渠道2023-07-012024-03-310001078271Extra: 二千一十九信貸協議會員Extra: TermLoanFacilityMember2022-07-012023-03-3100010782712024-04-260001078271SRT: 最大成員EXTR：第二經修訂和重述的信貸協議成員US-GAAP：隔夜指數互換率成員的擔保隔夜融資利率2023-06-222023-06-220001078271SRT: AmericasMeber2022-07-012023-03-310001078271Extra: Employestocktions and Awards傑出會員2023-06-300001078271額外內容：二千二十三重組計劃成員額外內容：MoveCost會員2024-01-012024-03-310001078271額外內容：第一季度二千二十四重組計劃成員2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：商標名會員2024-03-310001078271US-GAAP：產品會員2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：公允價值計量常任成員2024-03-310001078271SRT: 亞太地區會員2023-07-012024-03-3100010782712022-07-012023-03-3100010782712023-06-300001078271US-GAAP：客户集中度風險成員美國公認會計準則：銷售收入淨成員Extra: Jenneinc會員2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：客户集中度風險成員EXTR: TDSYNNEX 公司會員美國公認會計準則：銷售收入淨成員2023-01-012023-03-310001078271額外：二千一十四名員工股票購買計劃會員2023-01-012023-03-310001078271SRT: 亞太地區會員2024-03-3100010782712024-01-012024-03-310001078271EXTR：其他美洲會員US-GAAP：直接面向消費者會員的銷售渠道2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：額外實收資本會員2022-06-300001078271額外：產品成本收入會員2023-07-012024-03-310001078271EXTR：執行官和/或董事成員US-GAAP：限制性股票單位 RSU 成員2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：額外實收資本會員2024-01-012024-03-310001078271EXTR: 訂閲和支持會員2023-01-012023-03-310001078271SRT: 亞太地區會員2024-01-012024-03-310001078271SRT: AmericasMeberUS-GAAP：通過中間成員建立銷售渠道2024-01-012024-03-310001078271額外：佣金會員2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：留存收益會員2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：利息支出會員2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：利率互換成員2023-03-310001078271US-GAAP：客户關係成員2023-06-300001078271US-GAAP：循環信貸機制成員EXTR：二千二十三信貸協議成員2023-06-220001078271SRT: 執行官成員額外:MSU 會員2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：留存收益會員2022-12-310001078271EXTR：第二經修訂和重述的信貸協議成員US-GAAP：隔夜指數互換率成員的擔保隔夜融資利率2023-06-222023-06-220001078271美國通用會計準則：普通股成員2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：公允價值輸入二級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2024-03-310001078271額外：佣金會員2023-06-300001078271US-GAAP：員工股票會員2023-01-012023-03-310001078271額外：贈款會員可獲得兩千一十三股權激勵計劃股票2024-03-310001078271US-GAAP：限制性股票單位 RSU 成員2024-01-012024-03-310001078271SRT: AmericasMeberUS-GAAP：通過中間成員建立銷售渠道2023-07-012024-03-310001078271美國通用會計準則：普通股成員2023-03-310001078271US-GAAP：直接面向消費者會員的銷售渠道SRT: 亞太地區會員2023-07-012024-03-310001078271Extra: 初始演出期會員2023-07-012024-03-310001078271國家：美國US-GAAP：通過中間成員建立銷售渠道2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：循環信貸機制成員EXTR：二千二十三信貸協議成員2023-07-072023-07-070001078271US-GAAP：一般和管理費用會員2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：公允價值輸入三級會員2022-07-012023-03-310001078271額外內容：第二季度二千二十四重組計劃成員2024-03-310001078271US-GAAP：公允價值輸入三級會員2024-01-012024-03-310001078271美國公認會計準則：EME成員2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：許可協議成員2022-07-012023-06-300001078271美國公認會計準則：基準利率成員SRT: 最大成員EXTR：第二經修訂和重述的信貸協議成員2023-06-222023-06-220001078271Extra: 初始演出期會員US-GAAP：基於股份的薪酬獎勵TrancheOne會員2023-07-012024-03-310001078271SRT: AmericasMeberUS-GAAP：直接面向消費者會員的銷售渠道2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：通過中間成員建立銷售渠道美國公認會計準則：EME成員2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：產品會員2023-07-012024-03-310001078271SRT: 執行官成員EXTR：基於市場的限制性股票視股東總回報率而定2023-07-012024-03-310001078271美國公認會計準則：EME成員US-GAAP：通過中間成員建立銷售渠道2023-01-012023-03-310001078271額外：二千一十四名員工股票購買計劃會員2023-06-300001078271US-GAAP：非指定成員US-GAAP：ForexFordFord會員2024-03-310001078271US-GAAP：通過中間成員建立銷售渠道2023-01-012023-03-310001078271美國通用會計準則：普通股成員2023-07-012024-03-3100010782712022-06-300001078271US-GAAP：客户集中度風險成員美國公認會計準則：銷售收入淨成員Extra: Jenneinc會員2022-07-012023-03-310001078271Extra: 辦公設備傢俱和固定裝置會員2024-03-3100010782712024-07-012024-03-310001078271SRT: 最大成員額外：TwothousandTworePurchasePurchase計劃會員2022-05-180001078271US-GAAP：發達技術權利會員2024-03-310001078271額外內容：RajendrakkhannaMeberExtra: 規則 10b51 交易計劃會員2024-03-310001078271US-GAAP：公允價值輸入三級會員2023-03-310001078271US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2023-03-310001078271EXTR：其他美洲會員US-GAAP：通過中間成員建立銷售渠道2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：美國國債普通股會員2023-07-012024-03-310001078271國家：美國2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：非指定成員SRT: 最大成員US-GAAP：外匯合同成員2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：循環信貸機制成員2023-06-300001078271國家：美國2023-07-012024-03-310001078271額外內容：WestCon會員US-GAAP：客户集中度風險成員美國公認會計準則：銷售收入淨成員2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：限制性股票單位 RSU 成員2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：客户集中度風險成員US-GAAP：應收賬款會員Extra: Jenneinc會員2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：許可協議成員2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：公允價值輸入二級會員2023-06-300001078271SRT: AmericasMeberUS-GAAP：通過中間成員建立銷售渠道2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：客户關係成員2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：通過中間成員建立銷售渠道2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：額外實收資本會員2022-12-310001078271國家：美國US-GAAP：直接面向消費者會員的銷售渠道2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：非指定成員US-GAAP：ForexFordFord會員2022-07-012023-03-310001078271美國公認會計準則：EME成員2023-06-300001078271額外內容：RajendrakkhannaMeberExtra: 新規則 10b51 交易計劃成員2024-01-012024-03-310001078271SRT: AmericasMeber2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：公允價值輸入二級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2023-06-300001078271美國公認會計準則：基準利率成員EXTR：第二經修訂和重述的信貸協議成員SRT: 最低成員2023-06-222023-06-220001078271國家：美國US-GAAP：直接面向消費者會員的銷售渠道2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：留存收益會員2023-12-310001078271額外內容：員工股票購買計劃會員2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：通過中間成員建立銷售渠道美國公認會計準則：EME成員2024-01-012024-03-310001078271SRT: AmericasMeberUS-GAAP：直接面向消費者會員的銷售渠道2023-01-012023-03-3100010782712025-07-012023-07-012024-03-310001078271額外內容：第三季度二千二十四重組計劃成員2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：非指定成員US-GAAP：外匯合同成員2022-07-012023-06-300001078271US-GAAP：客户集中度風險成員額外內容：WestCon會員美國公認會計準則：銷售收入淨成員2024-01-012024-03-310001078271額外內容：二千二十三重組計劃成員2022-07-012023-03-310001078271額外：二千一十四名員工股票購買計劃會員2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：外匯合同成員US-GAAP：被指定為對衝工具成員2023-07-012024-03-310001078271SRT: 執行官成員US-GAAP：限制性股票單位 RSU 成員2023-07-012024-03-310001078271額外：佣金會員2022-07-012023-03-310001078271SRT: 最大成員額外：TwothousandTworePurchasePurchase計劃會員2022-11-170001078271國家：荷蘭美國公認會計準則：銷售收入淨成員US-GAAP：地理集中度風險成員2022-07-012023-03-310001078271額外內容：RajendrakkhannaMeberExtra: 新規則 10b51 交易計劃成員2024-03-310001078271SRT: AmericasMeberUS-GAAP：通過中間成員建立銷售渠道2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2024-03-310001078271EXTR：其他美洲會員US-GAAP：通過中間成員建立銷售渠道2024-01-012024-03-310001078271EXTR：第二經修訂和重述的信貸協議成員Extra: TermLoanFacilityMember2023-06-2200010782712023-07-012024-03-310001078271美國通用會計準則：普通股成員2022-06-300001078271SRT: 最大成員EXTR：第二經修訂和重述的信貸協議成員2023-06-220001078271SRT: 執行官成員US-GAAP：限制性股票單位 RSU 成員2022-07-012023-03-310001078271額外：TwothousandTworePurchasePurchase計劃會員2022-05-182022-05-180001078271國家：美國2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：商標名會員2023-07-012024-03-3100010782712024-04-012024-03-310001078271SRT: 亞太地區會員2023-06-300001078271美國公認會計準則：EME成員US-GAAP：直接面向消費者會員的銷售渠道2024-01-012024-03-310001078271額外內容：第二季度二千二十四重組計劃成員2023-07-012024-03-310001078271SRT: AmericasMeber2024-03-310001078271US-GAAP：利息支出會員2024-01-012024-03-310001078271國家：美國US-GAAP：通過中間成員建立銷售渠道2024-01-012024-03-310001078271額外內容：二千一十三股權激勵計劃會員2023-09-142023-09-140001078271US-GAAP：留存收益會員2024-03-310001078271US-GAAP：通過中間成員建立銷售渠道SRT: 亞太地區會員2024-01-012024-03-310001078271SRT: 執行官成員EXTR：基於市場的限制性股票受股價目標成員的約束2023-07-012024-03-310001078271Extra: TermLoanFacilityMemberEXTR：二千二十三信貸協議成員2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：非指定成員US-GAAP：外匯合同成員2023-06-300001078271US-GAAP：通過中間成員建立銷售渠道SRT: 亞太地區會員2023-07-012024-03-310001078271額外內容：二千一十三股權激勵計劃會員2023-01-012023-03-310001078271EXTR：其他美洲會員2024-01-012024-03-310001078271美國通用會計準則：普通股成員2023-01-012023-03-3100010782712022-05-182022-05-1800010782712023-12-310001078271國家：美國US-GAAP：直接面向消費者會員的銷售渠道2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：通過中間成員建立銷售渠道SRT: 亞太地區會員2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：計算機設備成員2024-03-310001078271US-GAAP：非指定成員SRT: 最大成員US-GAAP：ForexFordFord會員2023-07-012024-03-310001078271額外內容：二千一十三股權激勵計劃會員2022-07-012023-03-310001078271額外：訂閲費用和支持收入會員2024-01-012024-03-310001078271美國公認會計準則：EME成員2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：直接面向消費者會員的銷售渠道SRT: 亞太地區會員2022-07-012023-03-310001078271美國通用會計準則：普通股成員2023-06-300001078271US-GAAP：美國國債普通股會員2022-12-310001078271US-GAAP：許可協議成員2024-03-310001078271US-GAAP：公允價值輸入三級會員2023-07-012024-03-310001078271Extra: Employestocktions and Awards傑出會員2024-03-310001078271US-GAAP：美國國債普通股會員2023-03-310001078271額外內容：二千二十三重組計劃成員2024-03-310001078271US-GAAP：直接面向消費者會員的銷售渠道SRT: 亞太地區會員2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2023-06-300001078271US-GAAP：員工股權會員2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：非指定成員US-GAAP：ForexFordFord會員2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：直接面向消費者會員的銷售渠道2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：研發費用會員2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：客户集中度風險成員EXTR: TDSYNNEX 公司會員US-GAAP：應收賬款會員2022-07-012023-06-300001078271US-GAAP：循環信貸機制成員EXTR：第二經修訂和重述的信貸協議成員2023-06-220001078271US-GAAP：美國國債普通股會員2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：直接面向消費者會員的銷售渠道2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：客户集中度風險成員US-GAAP：應收賬款會員Extra: Jenneinc會員2022-07-012023-06-300001078271US-GAAP：利息支出會員2022-07-012023-03-310001078271SRT: AmericasMeber2024-01-012024-03-310001078271額外內容：二千二十三重組計劃成員額外內容：MoveCost會員2023-07-012024-03-310001078271Extra: 辦公設備傢俱和固定裝置會員2023-06-300001078271額外：產品成本收入會員2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：公允價值輸入二級會員2023-03-3100010782712024-03-310001078271US-GAAP：商標名會員2022-07-012023-06-300001078271US-GAAP：留存收益會員2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：美國國債普通股會員2022-06-300001078271SRT: AmericasMeber2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：額外實收資本會員2023-12-310001078271US-GAAP：留存收益會員2024-01-012024-03-310001078271國家：美國US-GAAP：通過中間成員建立銷售渠道2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：美國國債普通股會員2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：留存收益會員2023-07-012024-03-3100010782712023-01-012023-03-310001078271美國通用會計準則：普通股成員2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：非指定成員US-GAAP：ForexFordFord會員2023-07-012024-03-310001078271額外內容：員工股票購買計劃會員2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：美國國債普通股會員2024-03-310001078271US-GAAP：公允價值輸入三級會員2023-01-012023-03-310001078271EXTR：其他美洲會員2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：研發費用會員2023-01-012023-03-310001078271額外:MSU 會員2023-07-012024-03-310001078271SRT: 最大成員US-GAAP：地理集中度風險成員美國公認會計準則：銷售收入淨成員EXTR：其他外國會員2022-07-012023-03-3100010782712023-03-310001078271Extra: TermLoanFacilityMember2024-03-310001078271US-GAAP：非指定成員US-GAAP：外匯合同成員2024-03-310001078271US-GAAP：銷售和營銷費用會員2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：一般和管理費用會員2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：利息支出會員2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：員工股票會員2022-07-012023-03-310001078271國家：美國US-GAAP：通過中間成員建立銷售渠道2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2022-06-300001078271EXTR：二千二十三信貸協議成員2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：額外實收資本會員2024-03-310001078271US-GAAP：商標名會員2023-06-300001078271US-GAAP：客户集中度風險成員US-GAAP：應收賬款會員額外內容：ScanSourceInc 會員2022-07-012023-06-300001078271額外內容：EdwardbMeyercord 會員2024-03-310001078271EXTR：其他美洲會員US-GAAP：直接面向消費者會員的銷售渠道2022-07-012023-03-310001078271Extra: TermLoanFacilityMemberEXTR：二千二十三信貸協議成員2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：LeaseHoldiments 成員2023-06-300001078271EXTR：其他美洲會員US-GAAP：直接面向消費者會員的銷售渠道2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：一般和管理費用會員2023-01-012023-03-310001078271SRT: AmericasMeber2023-06-300001078271US-GAAP：額外實收資本會員2023-07-012024-03-310001078271EXTR: 訂閲和支持會員2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：非指定成員US-GAAP：外匯合同成員2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2022-12-310001078271SRT: AmericasMeberUS-GAAP：直接面向消費者會員的銷售渠道2022-07-012023-03-310001078271額外內容：員工股票購買計劃會員2023-01-012023-03-310001078271額外內容：第二季度二千二十四重組計劃成員2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：公允價值輸入三級會員2024-03-310001078271額外：二千一十四名員工股票購買計劃會員2024-03-310001078271EXTR：其他美洲會員US-GAAP：通過中間成員建立銷售渠道2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：產品會員2024-01-012024-03-310001078271SRT: 最大成員美國公認會計準則：銷售收入淨成員US-GAAP：地理集中度風險成員EXTR：其他外國會員2023-01-012023-03-310001078271美國公認會計準則：EME成員US-GAAP：直接面向消費者會員的銷售渠道2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：員工股權會員2022-07-012023-03-310001078271EXTR：其他美洲會員US-GAAP：直接面向消費者會員的銷售渠道2023-01-012023-03-310001078271SRT: 最大成員US-GAAP：地理集中度風險成員美國公認會計準則：銷售收入淨成員EXTR：其他外國會員2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：員工股權會員2024-01-012024-03-310001078271額外：TwothousandTworePurchasePurchase計劃會員2023-07-012024-03-310001078271SRT: 最大成員額外內容：二千二十三重組計劃成員2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：留存收益會員2023-03-310001078271US-GAAP：客户集中度風險成員EXTR: TDSYNNEX 公司會員美國公認會計準則：銷售收入淨成員2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：客户集中度風險成員額外內容：ScanSourceInc 會員美國公認會計準則：銷售收入淨成員2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：直接面向消費者會員的銷售渠道美國公認會計準則：EME成員2023-01-012023-03-310001078271SRT: 最大成員美國公認會計準則：銷售收入淨成員US-GAAP：地理集中度風險成員EXTR：其他外國會員2024-01-012024-03-3100010782712022-07-012023-06-300001078271US-GAAP：直接面向消費者會員的銷售渠道SRT: 亞太地區會員2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：研發費用會員2022-07-012023-03-310001078271額外內容：二千一十三股權激勵計劃會員2024-01-012024-03-310001078271SRT: 亞太地區會員2022-07-012023-03-310001078271EXTR：其他美洲會員2023-07-012024-03-310001078271美國公認會計準則：EME成員US-GAAP：直接面向消費者會員的銷售渠道2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：非指定成員US-GAAP：外匯合同成員2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：通過中間成員建立銷售渠道SRT: 亞太地區會員2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：客户集中度風險成員美國公認會計準則：銷售收入淨成員Extra: Jenneinc會員2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：客户關係成員2022-07-012023-06-300001078271US-GAAP：留存收益會員2022-06-300001078271US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2023-12-310001078271US-GAAP：銷售和營銷費用會員2023-07-012024-03-310001078271額外內容：EdwardbMeyercord 會員2024-01-012024-03-310001078271額外內容：員工股票購買計劃會員2023-07-012024-03-310001078271EXTR：基於市場的限制性股票視股東總回報率而定2023-07-012024-03-310001078271額外內容：二千一十三股權激勵計劃會員2023-07-012024-03-310001078271額外內容：WestCon會員US-GAAP：客户集中度風險成員美國公認會計準則：銷售收入淨成員2023-01-012023-03-310001078271Extra: TermLoanFacilityMember2023-06-300001078271EXTR: 訂閲和支持會員2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：員工股票會員2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：員工股票會員2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：美國國債普通股會員2023-12-310001078271US-GAAP：美國國債普通股會員2023-06-300001078271額外：訂閲費用和支持收入會員2023-01-012023-03-310001078271EXTR: 訂閲和支持會員2023-07-012024-03-310001078271額外：佣金會員2023-07-012024-03-310001078271美國通用會計準則：普通股成員2024-03-310001078271國家：荷蘭US-GAAP：地理集中度風險成員美國公認會計準則：銷售收入淨成員2023-07-012024-03-310001078271額外：訂閲費用和支持收入會員2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：客户關係成員2024-03-310001078271US-GAAP：直接面向消費者會員的銷售渠道2022-07-012023-03-310001078271SRT: 最大成員額外內容：第二季度二千二十四重組計劃成員2024-03-310001078271US-GAAP：LeaseHoldiments 成員2024-03-310001078271國家：荷蘭US-GAAP：地理集中度風險成員美國公認會計準則：銷售收入淨成員2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：通過中間成員建立銷售渠道2022-07-012023-03-310001078271額外：佣金會員2024-03-310001078271US-GAAP：外匯合同成員US-GAAP：被指定為對衝工具成員2022-07-012023-06-300001078271US-GAAP：員工股權會員2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：計算機設備成員2023-06-300001078271US-GAAP：客户集中度風險成員EXTR: TDSYNNEX 公司會員美國公認會計準則：銷售收入淨成員2024-01-012024-03-310001078271額外：產品成本收入會員2022-07-012023-03-310001078271額外：佣金會員2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：留存收益會員2023-06-300001078271US-GAAP：限制性股票單位 RSU 成員2022-07-012023-03-310001078271國家：美國2023-01-012023-03-310001078271額外內容：RajendrakkhannaMeberExtra: 規則 10b51 交易計劃會員2024-01-012024-03-310001078271美國公認會計準則：EME成員2024-03-310001078271US-GAAP：額外實收資本會員2023-03-310001078271US-GAAP：一般和管理費用會員2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：非指定成員US-GAAP：ForexFordFord會員2024-01-012024-03-310001078271EXTR：基於市場的限制性股票視股東總回報率而定2022-07-012023-03-310001078271額外：二千一十四名員工股票購買計劃會員2021-09-092021-09-090001078271US-GAAP：非指定成員US-GAAP：外匯合同成員2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：公允價值計量常任成員2023-06-300001078271額外內容：二千二十三重組計劃成員SRT: 最低成員2023-07-012024-03-310001078271EXTR：其他美洲會員2023-01-012023-03-310001078271美國公認會計準則：EME成員2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：許可協議成員2023-06-300001078271US-GAAP：通過中間成員建立銷售渠道2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：公允價值輸入三級會員2022-07-012023-06-3000010782712022-12-310001078271額外內容：第三季度二千二十四重組計劃成員SRT: 最低成員2024-03-3100010782712025-07-012024-03-310001078271國家：美國US-GAAP：直接面向消費者會員的銷售渠道2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：通過中間成員建立銷售渠道美國公認會計準則：EME成員2023-07-012024-03-310001078271SRT: 亞太地區會員2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：銷售和營銷費用會員2024-01-012024-03-310001078271額外：TwothousandTworePurchasePurchase計劃會員2022-07-012023-03-310001078271額外內容：第三季度二千二十四重組計劃成員2024-01-012024-03-310001078271美國公認會計準則：EME成員2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：直接面向消費者會員的銷售渠道2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：限制性股票單位 RSU 成員2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：循環信貸機制成員EXTR：第二經修訂和重述的信貸協議成員2023-06-222023-06-220001078271US-GAAP：發達技術權利會員2023-06-300001078271US-GAAP：基於股份的薪酬獎勵第一部分成員Extra: 初始演出期會員2023-07-012024-03-310001078271美國通用會計準則：普通股成員2022-12-310001078271US-GAAP：限制性股票單位 RSU 成員2023-07-012024-03-310001078271額外：訂閲費用和支持收入會員2022-07-012023-03-310001078271EXTR：其他美洲會員US-GAAP：通過中間成員建立銷售渠道2023-01-012023-03-310001078271額外內容：第一季度二千二十四重組計劃成員2023-07-012024-03-310001078271額外：二千一十四名員工股票購買計劃會員2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：軟件和軟件開發成本會員2023-06-300001078271US-GAAP：發達技術權利會員2023-07-012024-03-310001078271Extra：不可取消的庫存會員2024-03-310001078271SRT: 執行官成員EXTR：股東總回報率績效股會員2023-07-012024-03-310001078271Extra: 二千一十九信貸協議會員2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：額外實收資本會員2023-06-300001078271US-GAAP：研發費用會員2023-07-012024-03-310001078271額外：贈款會員可獲得兩千一十三股權激勵計劃股票2023-06-300001078271US-GAAP：利率互換成員2022-07-012023-03-310001078271額外：二千一十四名員工股票購買計劃會員2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：發達技術權利會員2022-07-012023-06-300001078271US-GAAP：產品會員2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：額外實收資本會員2023-01-012023-03-310001078271EXTR：基於市場的限制性股票受股價目標成員的約束2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：公允價值輸入二級會員2024-03-310001078271US-GAAP：軟件和軟件開發成本會員2024-03-310001078271額外：產品成本收入會員2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：客户集中度風險成員額外內容：WestCon會員美國公認會計準則：銷售收入淨成員2023-07-012024-03-310001078271US-GAAP：客户集中度風險成員美國公認會計準則：銷售收入淨成員Extra: Jenneinc會員2024-01-012024-03-310001078271US-GAAP：銷售和營銷費用會員2022-07-012023-03-310001078271EXTR：第二經修訂和重述的信貸協議成員US-GAAP：隔夜指數互換率成員的擔保隔夜融資利率SRT: 最低成員2023-06-222023-06-220001078271美國通用會計準則：普通股成員2023-12-310001078271US-GAAP：非指定成員US-GAAP：外匯合同成員2023-01-012023-03-310001078271US-GAAP：客户集中度風險成員EXTR: TDSYNNEX 公司會員美國公認會計準則：銷售收入淨成員2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：利率互換成員2024-03-310001078271US-GAAP：額外實收資本會員2022-07-012023-03-310001078271US-GAAP：非指定成員US-GAAP：ForexFordFord會員2023-03-310001078271額外：TwothousandTworePurchasePurchase計劃會員2023-01-012023-03-31iso421:USDxbrli: 股票xbrli: pure額外:分段EXTR: 分銷渠道xbrli: 股票Extra: 地理區域iso421:USD

 

p262Tejo

 

 

美國

證券交易委員會

華盛頓特區 20549

 

表單 10-Q

 

（Mark One）

 

☒

根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的季度報告

 

在截至的季度期間 2024年3月31日

或者

 

☐

根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的過渡報告

 

在過渡期內 到 ______

委員會檔案編號 000-25711

 

極限網絡公司

（註冊人的確切姓名如其章程所示）

 

 

 

 

 

 

特拉華

77-0430270

[州或其他司法管轄區

公司或組織的]

[美國國税局僱主

證件號]

RDU 中心大道 2121 號，300 號套房,

莫里斯維爾, 北卡羅來納

27560

[主要行政辦公室地址]

[郵政編碼]

註冊人的電話號碼，包括區號:(408) 579-2800

根據該法第12（b）條註冊的證券：

 

每個班級的標題

 

交易

符號

 

註冊的每個交易所的名稱

普通股

 

額外的

 

納斯達克全球精選市場

 

用複選標記註明註冊人是否：（1）在過去的12個月中（或註冊人需要提交此類報告的較短期限）中是否提交了1934年《證券交易法》第13或15（d）條要求提交的所有報告，並且（2）在過去的90天中一直受到此類申報要求的約束。 是的 ☒沒有 ☐

用複選標記表明註冊人在過去 12 個月（或註冊人必須提交此類文件的較短期限）中是否以電子方式提交了根據 S-T 法規（本章第 232.405 條）第 405 條要求提交的所有交互式數據文件。 是的 ☒沒有 ☐

用複選標記表明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報公司”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。

 

 

大型加速過濾器

☒

加速過濾器

☐

非加速過濾器

☐

規模較小的申報公司

☐

 

 

 

 

 

新興成長型公司

 

☐

如果是新興成長型公司，請用勾號表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13（a）條規定的任何新的或修訂的財務會計準則。 ☐

 

用複選標記表明註冊人是否為空殼公司（定義見《交易法》第12b-2條）。是的 ☐沒有 ☒

 

截至 2024 年 4 月 26 日，註冊人已經 129,947,600普通股，每股面值0.001美元，已發行。

 

 

 

極限網絡公司

表格 10-Q

季度期已結束

2024年3月31日

 

索引

 

 

 

 

頁面

第一部分：簡明的合併財務信息

第 1 項。

簡明合併財務報表（未經審計）

3

截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 6 月 30 日的簡明合併資產負債表

3

截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月和九個月的簡明合併運營報表

4

截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月和九個月的簡明綜合收益（虧損）報表

5

 

截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月和九個月的簡明合併股東權益表

6

 

 

 

截至2024年3月31日和2023年3月31日的九個月的簡明合併現金流量表

7

簡明合併財務報表附註

8

第 2 項。

管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析

25

第 3 項。

關於市場風險的定量和定性披露

35

第 4 項。

控制和程序

36

第二部分。其他信息

第 1 項。

法律訴訟

37

第 1A 項

風險因素

37

第 2 項。

未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用

37

第 3 項。

優先證券違約

37

第 4 項。

礦山安全披露

37

第 5 項。

其他信息

37

第 6 項。

展品

38

簽名

39

 

2

 

面值T I. 簡明的合併財務信息

第 1 項。濃縮 C合併財務報表（未經審計）

極限網絡公司

濃縮合併資產負債表

（以千計，每股金額除外）

（未經審計）

 

 

 

3月31日
2024

 

 

6月30日
2023

 

資產

 

 

 

 

 

 

流動資產：

 

 

 

 

 

 

現金和現金等價物

 

$

151,007

 

 

$

234,826

 

應收賬款，淨額

 

 

94,438

 

 

 

182,045

 

庫存

 

 

185,357

 

 

 

89,024

 

預付費用和其他流動資產

 

 

75,182

 

 

 

70,263

 

流動資產總額

 

 

505,984

 

 

 

576,158

 

財產和設備，淨額

 

 

47,254

 

 

 

46,448

 

經營租賃使用權資產，淨額

 

 

44,236

 

 

 

34,739

 

無形資產，淨額

 

 

11,789

 

 

 

16,063

 

善意

 

 

394,177

 

 

 

394,755

 

其他資產

 

 

82,028

 

 

 

73,544

 

總資產

 

$

1,085,468

 

 

$

1,141,707

 

負債和股東權益

 

 

 

 

 

 

流動負債：

 

 

 

 

 

 

長期債務的當前部分，扣除未攤銷的債務發行成本（美元）674
和 $674，分別地

 

$

9,326

 

 

$

34,326

 

應付賬款

 

 

81,483

 

 

 

99,724

 

應計薪酬和福利

 

 

44,053

 

 

 

71,367

 

應計保修

 

 

11,067

 

 

 

12,322

 

經營租賃負債的流動部分

 

 

9,989

 

 

 

10,847

 

遞延收入的本期部分

 

 

299,580

 

 

 

282,475

 

其他應計負債

 

 

72,804

 

 

 

64,440

 

流動負債總額

 

 

528,302

 

 

 

575,501

 

遞延收入，減去流動部分

 

 

258,731

 

 

 

219,024

 

長期債務，減去流動部分，扣除未攤銷的債務發行成本（美元）1,903和 $2,409，分別地

 

 

180,597

 

 

 

187,591

 

經營租賃負債，減去流動部分

 

 

42,248

 

 

 

31,845

 

遞延所得税

 

 

7,476

 

 

 

7,747

 

其他長期負債

 

 

3,152

 

 

 

3,247

 

承付款和或有開支（注8）

 

 

 

 

 

 

股東權益：

 

 

 

 

 

 

可轉換優先股，$0.001面值，可串行發行， 2,000股份
已授權； 無發行的

 

 

—

 

 

 

—

 

普通股，$0.001面值， 750,000授權股份； 148,105和 143,629分別發行的股票； 129,886和 127,775分別為已發行股份

 

 

148

 

 

 

144

 

額外的實收資本

 

 

1,204,885

 

 

 

1,173,744

 

累計其他綜合虧損

 

 

(14,511

)

 

 

(13,192

)

累計赤字

 

 

(887,759

)

 

 

(855,998

)

按成本計算的庫存股， 18,219和 15,854分別為股份

 

 

(237,801

)

 

 

(187,946

)

股東權益總額

 

 

64,962

 

 

 

116,752

 

負債和股東權益總額

 

$

1,085,468

 

 

$

1,141,707

 

 

參見簡明合併財務報表的附註。

3

 

極限網絡ORKS, INC.

壓縮合並 S運營聲明

（以千計，每股金額除外）

（未經審計）

 

 

 

三個月已結束

 

 

九個月已結束

 

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

淨收入：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

產品

 

$

106,442

 

 

$

241,058

 

 

$

546,536

 

 

$

670,779

 

訂閲和支持

 

 

104,594

 

 

 

91,449

 

 

 

314,014

 

 

 

277,765

 

淨收入總額

 

 

211,036

 

 

 

332,507

 

 

 

860,550

 

 

 

948,544

 

收入成本：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

產品

 

 

60,837

 

 

 

108,915

 

 

 

250,866

 

 

 

312,265

 

訂閲和支持

 

 

30,298

 

 

 

31,654

 

 

 

93,477

 

 

 

95,978

 

總收入成本

 

 

91,135

 

 

 

140,569

 

 

 

344,343

 

 

 

408,243

 

毛利：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

產品

 

 

45,605

 

 

 

132,143

 

 

 

295,670

 

 

 

358,514

 

訂閲和支持

 

 

74,296

 

 

 

59,795

 

 

 

220,537

 

 

 

181,787

 

毛利總額

 

 

119,901

 

 

 

191,938

 

 

 

516,207

 

 

 

540,301

 

運營費用：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

研究和開發

 

 

54,517

 

 

 

54,837

 

 

 

165,366

 

 

 

158,444

 

銷售和營銷

 

 

87,708

 

 

 

83,962

 

 

 

264,782

 

 

 

242,882

 

一般和行政

 

 

25,213

 

 

 

21,683

 

 

 

74,470

 

 

 

64,315

 

收購和整合成本

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

390

 

重組及相關費用

 

 

14,421

 

 

 

1,363

 

 

 

26,312

 

 

 

2,320

 

無形資產的攤銷

 

 

511

 

 

 

510

 

 

 

1,531

 

 

 

1,537

 

運營費用總額

 

 

182,370

 

 

 

162,355

 

 

 

532,461

 

 

 

469,888

 

營業收入（虧損）

 

 

(62,469

)

 

 

29,583

 

 

 

(16,254

)

 

 

70,413

 

利息收入

 

 

1,239

 

 

 

774

 

 

 

3,895

 

 

 

2,055

 

利息支出

 

 

(4,179

)

 

 

(3,946

)

 

 

(12,766

)

 

 

(11,656

)

其他收入（支出），淨額

 

 

361

 

 

 

(367

)

 

 

373

 

 

 

142

 

所得税前收入（虧損）

 

 

(65,048

)

 

 

26,044

 

 

 

(24,752

)

 

 

60,954

 

所得税（受益）準備金

 

 

(623

)

 

 

3,913

 

 

 

7,009

 

 

 

8,307

 

淨收益（虧損）

 

$

(64,425

)

 

$

22,131

 

 

$

(31,761

)

 

$

52,647

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

每股基本收益和攤薄收益（虧損）：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

每股淨收益（虧損）—基本

 

$

(0.50

)

 

$

0.17

 

 

$

(0.25

)

 

$

0.41

 

每股淨收益（虧損）——攤薄

 

$

(0.50

)

 

$

0.17

 

 

$

(0.25

)

 

$

0.39

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

每股計算中使用的份額-基本

 

 

129,299

 

 

 

128,816

 

 

 

129,021

 

 

 

129,864

 

每股計算中使用的股份——攤薄

 

 

129,299

 

 

 

133,025

 

 

 

129,021

 

 

 

133,716

 

 

參見簡明合併財務報表的附註。

4

 

極限網絡公司

壓縮合並狀態綜合收益（虧損）

（以千計）

（未經審計）

 

 

三個月已結束

 

 

九個月已結束

 

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

淨收益（虧損）

 

$

(64,425

)

 

$

22,131

 

 

$

(31,761

)

 

$

52,647

 

其他綜合收益（虧損）：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

被指定為對衝工具的衍生品：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

利率互換未實現收益和虧損的變化

 

 

—

 

 

 

16

 

 

 

—

 

 

 

344

 

與利率互換相關的重新分類調整

 

 

—

 

 

 

(732

)

 

 

—

 

 

 

(1,567

)

外幣遠期合約未實現損益的變化

 

 

—

 

 

 

(315

)

 

 

—

 

 

 

44

 

指定為套期保值工具的衍生品的淨變動

 

 

—

 

 

 

(1,031

)

 

 

—

 

 

 

(1,179

)

外幣折算調整的淨變動

 

 

(2,453

)

 

 

1,655

 

 

 

(1,319

)

 

 

(8,688

)

其他綜合收益（虧損）：

 

 

(2,453

)

 

 

624

 

 

 

(1,319

)

 

 

(9,867

)

綜合收益總額（虧損）

 

$

(66,878

)

 

$

22,755

 

 

$

(33,080

)

 

$

42,780

 

 

參見簡明合併財務報表的附註。

 

5

 

極限網絡公司

簡明合併報表股東權益

（以千計）

（未經審計）

 

普通股

 

 

額外

 

 

累積其他

 

 

國庫股

 

 

累積的

 

 

股東總數

 

 

股份

 

 

金額

 

 

實收資本

 

 

綜合損失

 

 

股份

 

 

金額

 

 

赤字

 

 

公平

 

截至2022年12月31日的餘額

 

142,137

 

 

$

142

 

 

$

1,139,416

 

 

$

(13,546

)

 

 

(13,057

)

 

$

(137,889

)

 

$

(903,556

)

 

$

84,567

 

淨收入

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

22,131

 

 

 

22,131

 

其他綜合收入

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

624

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

624

 

通過股權激勵計劃發行普通股，扣除預扣税

 

1,159

 

 

 

1

 

 

 

5,497

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

5,498

 

回購股票

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(1,351

)

 

 

(25,004

)

 

 

—

 

 

 

(25,004

)

基於股份的薪酬

 

—

 

 

 

—

 

 

 

15,376

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

15,376

 

截至2023年3月31日的餘額

 

143,296

 

 

$

143

 

 

$

1,160,289

 

 

$

(12,922

)

 

 

(14,408

)

 

$

(162,893

)

 

$

(881,425

)

 

$

103,192

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

截至2022年6月30日的餘額

 

139,742

 

 

$

140

 

 

$

1,115,416

 

 

$

(3,055

)

 

 

(10,479

)

 

$

(88,086

)

 

$

(934,072

)

 

$

90,343

 

淨收入

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

52,647

 

 

 

52,647

 

其他綜合損失

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(9,867

)

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(9,867

)

通過股權激勵計劃發行普通股，扣除預扣税

 

3,554

 

 

 

3

 

 

 

(1,688

)

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(1,685

)

回購股票

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(3,929

)

 

 

(74,807

)

 

 

—

 

 

 

(74,807

)

基於股份的薪酬

 

—

 

 

 

—

 

 

 

46,561

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

46,561

 

截至2023年3月31日的餘額

 

143,296

 

 

$

143

 

 

$

1,160,289

 

 

$

(12,922

)

 

 

(14,408

)

 

$

(162,893

)

 

$

(881,425

)

 

$

103,192

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

截至2023年12月31日的餘額

 

146,843

 

 

$

147

 

 

$

1,181,230

 

 

$

(12,058

)

 

 

(18,219

)

 

$

(237,801

)

 

$

(823,334

)

 

$

108,184

 

淨虧損

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(64,425

)

 

 

(64,425

)

其他綜合損失

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(2,453

)

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(2,453

)

通過股權激勵計劃發行普通股，扣除預扣税

 

1,262

 

 

 

1

 

 

 

5,822

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

5,823

 

基於股份的薪酬

 

—

 

 

 

—

 

 

 

17,833

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

17,833

 

截至 2024 年 3 月 31 日的餘額

 

148,105

 

 

$

148

 

 

$

1,204,885

 

 

$

(14,511

)

 

 

(18,219

)

 

$

(237,801

)

 

$

(887,759

)

 

$

64,962

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

截至 2023 年 6 月 30 日的餘額

 

143,629

 

 

$

144

 

 

$

1,173,744

 

 

$

(13,192

)

 

 

(15,854

)

 

$

(187,946

)

 

$

(855,998

)

 

$

116,752

 

淨虧損

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(31,761

)

 

 

(31,761

)

其他綜合損失

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(1,319

)

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(1,319

)

通過股權激勵計劃發行普通股，扣除預扣税

 

4,476

 

 

 

4

 

 

 

(27,568

)

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(27,564

)

回購股票

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(2,365

)

 

 

(49,855

)

 

 

—

 

 

 

(49,855

)

基於股份的薪酬

 

—

 

 

 

—

 

 

 

58,709

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

58,709

 

截至 2024 年 3 月 31 日的餘額

 

148,105

 

 

$

148

 

 

$

1,204,885

 

 

$

(14,511

)

 

 

(18,219

)

 

$

(237,801

)

 

$

(887,759

)

 

$

64,962

 

 

參見簡明合併財務報表的附註。

6

 

極限網絡公司

C合併現金流量表

（以千計）

（未經審計）

 

 

九個月已結束

 

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

來自經營活動的現金流：

 

 

 

 

 

 

淨收益（虧損）

 

$

(31,761

)

 

$

52,647

 

為將淨收益（虧損）與經營活動提供的淨現金進行對賬而進行的調整：

 

 

 

 

 

 

折舊

 

 

13,821

 

 

 

15,014

 

無形資產的攤銷

 

 

4,192

 

 

 

11,415

 

減少使用權資產的賬面金額

 

 

8,834

 

 

 

9,274

 

信貸損失準備金

 

 

1,770

 

 

 

245

 

基於股份的薪酬

 

 

58,709

 

 

 

46,561

 

遞延所得税

 

 

(153

)

 

 

338

 

非現金利息支出

 

 

795

 

 

 

756

 

其他

 

 

(3,225

)

 

 

(6,148

)

運營資產和負債的變化：

 

 

 

 

 

 

應收賬款，淨額

 

 

85,837

 

 

 

25,216

 

庫存

 

 

(97,589

)

 

 

(21,989

)

預付費用和其他資產

 

 

(13,855

)

 

 

2,226

 

應付賬款

 

 

(17,340

)

 

 

12,570

 

應計薪酬和福利

 

 

(27,252

)

 

 

(6,158

)

經營租賃負債

 

 

(8,780

)

 

 

(11,172

)

遞延收入

 

 

59,301

 

 

 

46,502

 

其他流動和長期負債

 

 

6,693

 

 

 

(8,778

)

經營活動提供的淨現金

 

 

39,997

 

 

 

168,519

 

來自投資活動的現金流：

 

 

 

 

 

 

資本支出

 

 

(13,632

)

 

 

(8,634

)

用於投資活動的淨現金

 

 

(13,632

)

 

 

(8,634

)

來自融資活動的現金流：

 

 

 

 

 

 

循環設施的付款

 

 

(25,000

)

 

 

—

 

償還債務債務

 

 

(7,500

)

 

 

(71,625

)

回購普通股

 

 

(49,855

)

 

 

(74,807

)

扣除普通股發行收益後的預扣税款項

 

 

(27,564

)

 

 

(1,685

)

收購的延期付款

 

 

—

 

 

 

(3,000

)

用於融資活動的淨現金

 

 

(109,919

)

 

 

(151,117

)

外幣對現金和現金等價物的影響

 

 

(265

)

 

 

(294

)

現金和現金等價物的淨增加（減少）

 

 

(83,819

)

 

 

8,474

 

 

 

 

 

 

 

 

期初的現金和現金等價物

 

 

234,826

 

 

 

194,522

 

期末的現金和現金等價物

 

$

151,007

 

 

$

202,996

 

 

參見簡明合併財務報表的附註。

 

7

 

額外的EME 網絡有限公司

簡明合併財務報表附註

（未經審計）

1.
業務描述和陳述依據

Extreme Networks, Inc. 及其子公司（統稱為 “極速” 或 “公司”）是為企業客户提供軟件驅動網絡解決方案的領導者。公司通過分銷商、經銷商和公司的現場銷售組織在全球範圍內開展銷售和營銷活動。Extreme 於 1996 年在加利福尼亞註冊成立，並於 1999 年在特拉華州重新註冊成立。

此處包含的Extreme未經審計的簡明合併財務報表是根據美國證券交易委員會（“SEC”）的規章制度編制的。根據這些細則和條例，通常包含在根據美國公認會計原則編制的財務報表中的某些信息和腳註披露已被簡要或省略。截至2023年6月30日的簡明合併資產負債表來自截至該日的經審計的財務報表，但不包括公認會計原則要求的完整財務報表的所有披露。這些中期財務報表和附註應與公司截至2023年6月30日財年的10-K表年度報告中包含的公司經審計的合併財務報表及其附註一起閲讀。

未經審計的簡明合併財務報表反映了所有調整，僅包括正常的經常性調整，管理層認為，這些調整是公允列報所列中期經營業績和現金流以及Extreme截至2024年3月31日的財務狀況所必需的。截至2024年3月31日的三個月和九個月的經營業績不一定代表2024財年或未來任何時期的預期業績。

財政年度

公司使用截至6月30日的財政日曆年度。此處提及 “2024財年” 的所有內容均代表截至2024年6月30日的財政年度。此處提及 “2023財年” 的所有內容均代表截至2023年6月30日的財政年度.

整合原則

未經審計的簡明合併財務報表包括Extreme及其全資子公司的賬目。所有公司間賬户和交易均已取消。

該公司主要使用美元作為其本位貨幣。其某些外國子公司的本位幣是當地貨幣。對於在當地本位貨幣環境下運營的子公司，所有資產和負債均按當月末匯率和收入折算成美元，支出則使用月平均匯率折算。

會計估計

按照美國普遍接受的會計原則編制財務報表和相關披露要求管理層作出影響財務報表和附註中報告的數額的估計和假設。實際結果可能與這些估計值有所不同。

2.
重要會計政策摘要

有關重要會計政策的描述，請參閲公司截至2023年6月30日財年的10-K表年度報告中包含的合併財務報表附註2，“重要會計政策摘要”。自提交10-K表年度報告以來，公司的重大會計政策沒有重大變化。

最近通過的會計公告

最近採用的會計準則不會對我們的簡明合併財務報表和隨附的披露產生重大影響。

8

 

最近發佈的會計公告尚未通過

2023年11月，財務會計準則委員會（“FASB”）發佈了《2023-07會計準則更新》（“ASU”）， 分部報告（主題 280）：對可報告的分部披露的改進 主要通過加強對重大分部支出的披露和用於評估分部業績的信息來改善可報告的分部披露要求。亞利桑那州立大學2023-07年的所有披露要求都是擁有單一可報告細分市場的實體所必需的。亞利桑那州立大學2023-07對2023年12月15日之後開始的財政年度和2024年12月15日之後開始的財政年度的過渡期有效，並應在追溯的基礎上適用於所列的所有期間。允許提前收養。該公司目前正在評估採用亞利桑那州立大學2023-07對其合併財務報表和相關披露的影響。

2023 年 12 月，FASB 發佈了 ASU 2023-09 所得税（主題 740），所得税披露的改進主要通過更改税率對賬和已繳所得税信息來加強所得税的披露。從預期來看，亞利桑那州立大學2023-09對2024年12月15日之後開始的財政年度有效。允許提前收養。該公司目前正在評估採用亞利桑那州立大學2023-09年對其合併財務報表和相關披露的影響.

3.
收入

公司根據會計準則編纂（“ASC”）606對收入進行核算， 與客户簽訂合同的收入。該公司的大部分收入來自網絡設備的銷售，其餘收入來自訂閲和支持的銷售，其中主要包括以軟件即服務（“SaaS”）形式交付的軟件訂閲以及來自維護合同、專業服務和產品培訓的額外收入。該公司直接向客户和合作夥伴銷售其產品、SaaS和維護合同 二分銷渠道或等級。第一級由數量有限的獨立分銷商組成，這些分銷商庫存公司的產品，主要向經銷商銷售。分銷渠道的第二層由非庫存分銷商和直接向最終用户銷售的增值經銷商組成。產品、訂閲和支持可以單獨出售，也可以捆綁銷售。

收入確認

履約義務。履約義務是合同中向客户轉讓特殊商品或服務的承諾，是ASC 606中的記賬單位。合同的交易價格分配給每項不同的履約義務，並在履行履約義務時或履行後確認為收入。 公司的某些合同具有多重履約義務，因為轉讓個人商品或服務的承諾與合同中的其他承諾是分開的，因此是不同的。對於具有多項履約義務的合同，公司根據其相對的獨立銷售價格將合約的交易價格分配給每項履約義務。獨立銷售價格是根據公司單獨銷售這些產品的價格確定的。對於非單獨出售的商品，公司使用其他可觀察的輸入來估算獨立銷售價格.

公司的履約義務是在客户獲得和消費所提供的福利時或隨着時間的推移而履行的。公司幾乎所有的產品銷售收入都是在一個時間點確認的。公司幾乎所有的訂閲和支持收入都是在一段時間內確認的。對於一段時間內確認的收入，公司使用輸入衡量標準（過去的天數）來衡量進展情況。

2024 年 3 月 31 日，該公司有 $558.3數百萬的剩餘履約義務，主要包括延期維護和遞延的SaaS收入。該公司預計將確認大約 18其遞延收入佔財政剩餘時間收入的百分比 2024，另外 42財政年度百分比 2025，以及 40餘額的百分比 其後.

合約餘額。收入確認、賬單和現金收款的時機會在簡明的合併資產負債表中產生已開票的應收賬款和遞延收入。根據公司的可續期支持安排提供的服務按商定的合同條款計費，這些條款要麼在合同開始時全額計費，要麼定期計費（例如每季度或每年）。公司通常在提供服務之前收到客户的付款，從而產生遞延收入。這些負債在每個報告期結束時按合同在簡明合併資產負債表上報告。

截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中確認的收入已計入每個期初的遞延收入餘額w作為 $95.9百萬和美元81.0分別是百萬。 截至2024年3月31日和2023年3月31日的九個月的確認收入每個期初的遞延收入餘額中包含的金額為美元230.8百萬和美元193.7分別是百萬。

9

 

合同成本。公司認識到 增量成本如果公司本應確認的資產的攤還期為一年或更短，則在發生時將獲得合同作為費用。管理層預計，因獲得訂閲和支持合同以及續訂合同而向銷售代表支付的佣金是可以收回的，因此，公司的簡明合併資產負債表中包含的資本化餘額為 $22.7 百萬和美元20.0百萬在 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 6 月 30 日，分別地。資本化佣金包含在簡明合併資產負債表中的其他資產中。資本化佣金攤銷於 直線基礎在服務合同的平均期限內s 約為 三年半，幷包含在隨附的簡明合併運營報表中的 “銷售和營銷” 中。攤銷回復在截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三個月中，人們認識到 $2.8 百萬和美元2.3分別是百萬。 在截至2024年3月31日和2023年3月31日的九個月中確認的攤銷額為 $8.0 百萬和美元6.7分別是百萬。

估計變量注意事項。本期履約義務的可變對價估計數沒有重大變化，前幾個期間已履行或部分履行了這些義務。

按類別劃分的收入

該公司在三個地理區域開展業務：美洲、EMEA（歐洲、中東和非洲）和亞太地區（亞太地區）。 下表列出了公司根據客户賬單地址按銷售渠道和地理區域分列的淨收入（以千計）：

 

 

三個月已結束

 

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

 

 

分銷商

 

直接

 

總計

 

 

分銷商

 

直接

 

總計

 

美洲：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

美國

 

$

52,543

 

$

71,539

 

$

124,082

 

 

$

74,743

 

$

64,337

 

$

139,080

 

其他

 

 

5,934

 

 

4,357

 

 

10,291

 

 

 

14,079

 

 

4,523

 

 

18,602

 

美洲合計

 

 

58,477

 

 

75,896

 

 

134,373

 

 

 

88,822

 

 

68,860

 

 

157,682

 

EMEA

 

 

18,313

 

 

40,722

 

 

59,035

 

 

 

111,664

 

 

40,326

 

 

151,990

 

亞太地區*

 

 

(1,464

)

 

19,092

 

 

17,628

 

 

 

5,186

 

 

17,649

 

 

22,835

 

淨收入總額

 

$

75,326

 

$

135,710

 

$

211,036

 

 

$

205,672

 

$

126,835

 

$

332,507

 

 

 

 

九個月已結束

 

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

 

 

分銷商

 

直接

 

總計

 

 

分銷商

 

直接

 

總計

 

美洲：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

美國

 

$

251,694

 

$

204,689

 

$

456,383

 

 

$

245,852

 

$

203,991

 

$

449,843

 

其他

 

 

16,709

 

 

19,565

 

 

36,274

 

 

 

14,080

 

 

4,523

 

 

18,603

 

美洲合計

 

 

268,403

 

 

224,254

 

 

492,657

 

 

 

259,932

 

 

208,514

 

 

468,446

 

EMEA

 

 

184,706

 

 

128,537

 

 

313,243

 

 

 

285,066

 

 

120,482

 

 

405,548

 

亞太地區

 

 

7,510

 

 

47,140

 

 

54,650

 

 

 

14,627

 

 

59,923

 

 

74,550

 

淨收入總額

 

$

460,619

 

$

399,931

 

$

860,550

 

 

$

559,625

 

$

388,919

 

$

948,544

 

 

*截至2024年3月31日的三個月，亞太地區的分銷商收入反映了分銷商更高的客户返傭水平，這是由於向最終用户提供的銷售額高於公司向這些分銷商的產品銷售額。

 

在截至2024年3月31日的九個月中，該公司產生了大約 10其淨收入的百分比來自荷蘭。對於 截至 2023 年 3 月 31 日的三個月和九個月，公司生成的 17% 和 12分別佔其淨收入的百分比來自荷蘭。沒有其他外國下落 10佔其淨收入的百分比或以上 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三個月和九個月.

 

10

 

客户集中度

公司對客户進行持續的信用評估，通常不需要抵押品來換取信貸。

下表列出了在下述期間佔公司淨收入10％或以上的客户：

 

 

三個月已結束

 

九個月已結束

 

 

3月31日
2024

 

3月31日
2023

 

3月31日
2024

 

3月31日
2023

TD Synnex公司

 

22%

 

19%

 

21%

 

19%

Westcon 集團有限公司

 

13%

 

25%

 

17%

 

20%

Jenne, Inc.

 

12%

 

15%

 

22%

 

14%

ScanSource, Inc

 

11%

 

*

 

*

 

*

* 少於收入的10％

 

 

 

 

 

 

 

 

下表列出了佔公司應收賬款淨餘額10％或以上的主要客户：

 

 

 

 

 

3月31日
2024

 

6月30日
2023

Jenne, Inc.

 

38%

 

39%

TD Synnex公司

 

*

 

10%

ScanSource, Inc

 

*

 

10%

* 少於應收賬款的10％

 

 

 

 

 

4.
資產負債表賬户

 

現金和現金等價物

公司將購買之日到期日為三個月或更短的高流動性投資視為現金等價物。

下表彙總了公司的現金和現金等價物（以千計）：

 

 

3月31日
2024

 

 

6月30日
2023

 

現金

 

$

143,421

 

 

$

227,675

 

現金等價物

 

 

7,586

 

 

 

7,151

 

現金和現金等價物總額

 

$

151,007

 

 

$

234,826

 

 

庫存

存貨以成本或可變現淨值中較低者列報。Extreme使用標準成本方法來確定其庫存的成本基礎。成本是使用標準成本計算的，該成本在先入先出的基礎上近似於實際成本。當有條件表明庫存可能超過預期需求或根據對未來需求的假設已過時時，公司會調整其庫存的賬面價值。在確認損失時，為該庫存品確立了新的、較低成本的基礎，隨後的事實和情況的變化不會導致新確立的成本基礎的恢復或增加。任何先前減記或隨後出售的過時庫存均未對所列任何時期的毛利率產生重大影響。

下表按類別彙總了公司的庫存（以千計）：

 

 

3月31日
2024

 

 

6月30日
2023

 

成品

 

$

158,228

 

 

$

78,180

 

原材料

 

 

27,129

 

 

 

10,844

 

庫存總額

 

$

185,357

 

 

$

89,024

 

 

11

 

財產和設備，淨額

下表彙總了公司的財產和設備，按類別淨額（以千計）：

 

 

3月31日
2024

 

 

6月30日
2023

 

計算機和設備

 

$

75,413

 

 

$

81,612

 

購買的軟件

 

 

55,853

 

 

 

51,444

 

辦公設備、傢俱和固定裝置

 

 

8,796

 

 

 

8,899

 

租賃權改進

 

 

48,301

 

 

 

48,943

 

財產和設備總額

 

 

188,363

 

 

 

190,898

 

減去：累計折舊和攤銷

 

 

(141,109

)

 

 

(144,450

)

財產和設備，淨額

 

$

47,254

 

 

$

46,448

 

 

遞延收入

遞延收入是指未滿足收入確認標準時的延期維護、SaaS和其他遞延收入（包括專業服務和培訓）的發票金額。

擔保和產品保修

該公司的大多數硬件產品出廠時都附帶了 一年保修或有限終身保修，軟件產品將獲得 90-天保修。在向客户運送產品後，公司會估算可能在保修期內退回的產品的維修或更換費用，並應計該金額的產品收入成本負債。公司的保修要求是根據產品或產品系列的實際歷史經驗、對維修和更換成本的估算以及發貨後發現的任何產品保修問題來確定的。公司根據這些因素的變化在每個資產負債表日對這些應計費用進行估算和調整。

下表彙總了以下期限內與公司產品保修責任相關的活動（以千計）：

 

 

三個月已結束

 

 

九個月已結束

 

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

期初餘額

 

$

11,397

 

 

$

11,820

 

 

$

12,322

 

 

$

10,852

 

新保修已發佈

 

 

3,312

 

 

 

4,161

 

 

 

9,763

 

 

 

11,976

 

保修支出

 

 

(3,642

)

 

 

(3,679

)

 

 

(11,018

)

 

 

(10,526

)

期末餘額

 

$

11,067

 

 

$

12,302

 

 

$

11,067

 

 

$

12,302

 

 

為了促進其產品在正常業務過程中的銷售，公司就某些事項向其經銷商和最終用户客户提供賠償。公司已同意使客户免受因知識產權侵權和某些其他損失而造成的損失的損失。這些協議可能會限制提出賠償索賠的時間和索賠金額。由於先前賠償索賠的歷史有限，而且每份特定協議涉及獨特的事實和情況，因此無法估計這些賠償協議下的最大潛在金額。從歷史上看，公司根據這些協議支付的款項並未對其經營業績或財務狀況產生重大影響。

 

濃度

由於某些由應收賬款組成的金融工具，公司可能會受到信用風險集中的影響。有關公司的應收賬款集中度，請參閲附註3 “收入”。本公司的投資金額不超過 10除美國政府的債務、美國政府機構的債務和貨幣市場賬户外，任何一個承付人或製造商證券的合併現金的百分比。

5.
公允價值測量

利用三級公允價值層次結構對用於衡量公允價值的投入進行優先排序。該等級制度將活躍市場（1級）的報價列為最高優先級，對不可觀察的投入（3級）給予最低優先級。這三個級別的定義如下：

•
1級投入——相同資產或負債在活躍市場中未經調整的報價；

12

 

•
第二級投入——活躍市場中類似資產和負債的報價，或通過市場證實直接或間接可觀察到的資產或負債的投入，基本上涵蓋整個金融工具的整個期限；以及
•
第三級輸入-不可觀察的輸入，反映了公司在按公允價值衡量資產或負債時自己的假設。

 

下表列出了公司以公允價值計量的金融資產和負債的公允價值層次結構，經常性為 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 6 月 30 日（以千計）：

 

2024年3月31日

 

第 1 級

 

 

第 2 級

 

 

第 3 級

 

 

總計

 

資產

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

存款證

 

$

—

 

 

$

7,586

 

 

$

—

 

 

$

7,586

 

按公允價值計量的總資產

 

$

—

 

 

$

7,586

 

 

$

—

 

 

$

7,586

 

負債

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

外幣衍生品

 

$

—

 

 

$

80

 

 

$

—

 

 

$

80

 

以公允價值計量的負債總額

 

$

—

 

 

$

80

 

 

$

—

 

 

$

80

 

 

2023年6月30日

 

第 1 級

 

 

第 2 級

 

 

第 3 級

 

 

總計

 

資產

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

存款證

 

$

—

 

 

$

7,151

 

 

$

—

 

 

$

7,151

 

外幣衍生品

 

 

—

 

 

 

31

 

 

 

—

 

 

 

31

 

按公允價值計量的總資產

 

$

—

 

 

$

7,182

 

 

$

—

 

 

$

7,182

 

第 1 級資產和負債：

公司的金融工具包括現金、應收賬款、應付賬款和應計負債。公司按賬面價值列報應收賬款、應付賬款和應計負債，由於距離預期收款或付款的時間較短，賬面價值近似於公允價值。

二級資產和負債：

該公司的二級資產包括存款證和衍生工具。存款證沒有正常的市場定價，被視為二級。公司外匯遠期合約下衍生工具的公允價值是根據替代定價來源提供的估值估算的，該估值由可觀測輸入支持，被視為二級。

截至2024年3月31日和2023年6月30日，該公司已投資於存款證 $7.6百萬和美元7.2分別為百萬元，自購買之日到期日為三個月，在簡明合併資產負債表中記錄為現金等價物。公司認為這些現金等價物可供出售，截至目前 2024年3月31日和2023年6月30日，它們的公允價值近似於攤銷成本。

截至2024年3月31日和2023年6月30日，該公司的外匯遠期合約未被指定為套期保值工具，名義本金為 $15.5 百萬和美元3.4分別為百萬。這些合同目前的到期日為 40天或更短。這些未被指定為套期保值工具的外匯遠期合約的公允價值變動包含在簡明合併運營報表中的其他收入淨額中。對於 截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月，淨虧損為 $0.3百萬美元和淨收益0.1百萬，分別地。在截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的九個月中，淨虧損低於美元0.1百萬和美元0.3分別是百萬。 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 6 月 30 日，有 不被指定為套期保值工具的未償還外匯遠期合約。有關更多信息，請參閲附註12 “衍生品和套期保值”。

2023年信貸協議（定義見附註7）下的借款公允價值是根據替代定價來源提供的估值估算得出的，這些估值由可觀測的輸入支持，被視為二級。由於2023年信貸協議中的利率是可變的，因此公允價值近似於公司債務的面值 $192.5百萬和美元225.0截至目前為百萬 分別是 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 6 月 30 日。

第 3 級資產和負債：

如果顯示減值，公司的某些資產，包括無形資產和商譽，按非經常性公允價值計量。

截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 6 月 30 日，該公司做到了 不沒有任何被視為 3 級的資產或負債。

有 不期間在第 1 級、第 2 級和第 3 級之間轉移資產或負債 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三個月和九個月。有 不記錄的損傷 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三個月和九個月.

13

 

6.
無形資產和商譽

 

無形資產

下表彙總了無形資產總額和淨資產的組成部分（以千計，年份除外）：

 

 

加權平均值

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

剩餘攤銷

 

格羅斯 攜帶

 

 

累積的

 

 

淨負載

 

 

 

時期

 

金額

 

 

攤銷

 

 

金額

 

2024年3月31日

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

開發的技術

 

3.4年份

 

$

169,347

 

 

$

162,163

 

 

$

7,184

 

客户關係

 

2.2年份

 

 

64,683

 

 

 

60,274

 

 

 

4,409

 

商標名稱

 

0.0年份

 

 

10,700

 

 

 

10,700

 

 

 

—

 

許可協議

 

2.8年份

 

 

2,445

 

 

 

2,249

 

 

 

196

 

無形資產總額，淨額*

 

 

 

$

247,175

 

 

$

235,386

 

 

$

11,789

 

* 外國無形資產的賬面金額受外幣折算的影響

 

 

 

 

 

 

 

加權平均值

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

剩餘攤銷

 

格羅斯 攜帶

 

 

累積的

 

 

淨負載

 

 

 

時期

 

金額

 

 

攤銷

 

 

金額

 

2023年6月30日

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

開發的技術

 

4.1年份

 

$

169,460

 

 

$

159,592

 

 

$

9,868

 

客户關係

 

3.4年份

 

 

64,839

 

 

 

58,894

 

 

 

5,945

 

商標名稱

 

0.0年份

 

 

10,700

 

 

 

10,700

 

 

 

—

 

許可協議

 

3.4年份

 

 

2,445

 

 

 

2,195

 

 

 

250

 

無形資產總額，淨額*

 

 

$

247,444

 

 

$

231,381

 

 

$

16,063

 

* 外國無形資產的賬面金額受外幣折算的影響

 

 

 

 

下表彙總了列報期內無形資產的攤銷費用（以千計）：

 

 

 

三個月已結束

 

 

九個月已結束

 

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

無形資產的攤銷 在 “總成本收入”

 

$

616

 

 

$

3,052

 

 

$

2,661

 

 

$

9,878

 

“總運營費用” 中無形資產的攤銷

 

 

511

 

 

 

510

 

 

 

1,531

 

 

 

1,537

 

攤銷費用總額

 

$

1,127

 

 

$

3,562

 

 

$

4,192

 

 

$

11,415

 

在 “總收入成本” 中確認的攤銷費用主要包括與已開發技術和許可協議相關的攤銷。

每個未來財政年度的預計未來攤銷費用如下（以千計）：

 

 

金額

 

在截至6月30日的財政年度：

 

 

 

2024 年（2024 財年的剩餘時間）

 

$

1,119

 

2025

 

 

4,477

 

2026

 

 

3,211

 

2027

 

 

1,439

 

2028

 

 

1,277

 

此後

 

 

266

 

總計

 

$

11,789

 

善意

該公司的商譽金額為 $394.2百萬和美元394.8截至目前為百萬 分別是 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 6 月 30 日。在截至2024年3月31日的九個月中，商譽的變化是由於外幣折算調整所致，這些調整作為累計其他綜合虧損的一部分入賬。

14

 

7.
債務

該公司的債務包括以下各項（以千計）：

 

 

3月31日
2024

 

 

6月30日
2023

 

長期債務的當前部分：

 

 

 

 

 

 

定期貸款

 

$

10,000

 

 

$

10,000

 

旋轉設施

 

 

—

 

 

 

25,000

 

減去：未攤銷的債務發行成本

 

 

(674

)

 

 

(674

)

長期債務的當前部分

 

$

9,326

 

 

$

34,326

 

 

 

 

 

 

 

 

長期債務，減去流動部分：

 

 

 

 

 

 

定期貸款

 

$

182,500

 

 

$

190,000

 

減去：未攤銷的債務發行成本

 

 

(1,903

)

 

 

(2,409

)

長期債務總額，減去流動部分

 

 

180,597

 

 

 

187,591

 

債務總額

 

$

189,923

 

 

$

221,917

 

2019年8月9日，公司簽訂了經修訂和重述的信貸協議（“2019年信貸協議”），該協議由作為借款人的公司、作為貸款人的幾家銀行和其他金融機構、作為發行貸款人的BMO Harris Bank N.A.、作為發行貸款人的硅谷銀行和作為貸款人的行政代理人和抵押代理人的蒙特利爾銀行隨後在2023財年進行了修訂。

2023年6月22日，公司簽訂了第二份經修訂和重述的信貸協議（“2023年信貸協議”），該協議由作為借款人的北卡羅來納州BMO Harris Bank作為發行貸款人和Swingline貸款機構，美國銀行、北美摩根大通銀行、PNC銀行、全國協會和富國銀行全國協會作為發行貸款機構，金融機構或其當事方實體作為貸款人，蒙特利爾銀行作為行政代理人和抵押代理人，後者修訂並重述了2019年信貸協議。2023 年信貸協議規定 i) a $200.0本金總額為百萬美元的第一留置權定期貸款（“2023年定期貸款”），ii) a $150.0百萬 五年循環信貸額度（“2023年循環信貸額度”）和，iii）未承諾的額外增量貸款額度，本金不超過美元100.0百萬。2023 年 6 月 22 日，公司借入了美元25.0百萬美元兑美元150.0百萬循環信貸額度用於為其債務再融資。2023 年 7 月 7 日，公司支付了 $25.0百萬美元，用於償還未清的循環信貸餘額。

2023年信貸協議下的借款計息，經公司選擇，初始定期貸款可以作為基準利率貸款或有擔保隔夜融資利率（“SOFR”）貸款發放。基準利率貸款的適用利潤率範圍為 1.00% 至 1.75每年百分比，SOFR貸款的適用利潤率範圍為 2.00% 至 2.75％，每種情況均基於公司的合併槓桿比率。所有SOFR貸款的下限均為 0.00每年百分比和利差調整 0.10每年百分比。公司支付了與2023年信貸協議相關的其他交易費、安排費和管理費。

2023年信貸協議要求公司在每個財政季度末維持一定的最低財務比率。2023年信貸協議還包括契約和限制，除其他外，限制了公司承擔額外債務、為其任何財產設立留置權、合併、合併或出售其全部或幾乎所有資產的能力。2023年信貸協議還包括可能導致未清餘額加速的慣常違約事件。在截至2024年3月31日的九個月中，公司遵守了2023年信貸協議的所有條款和財務契約.

與獲得長期融資相關的融資成本在相關債務或信貸協議的期限內遞延和攤銷。隨附的簡明合併運營報表中 “利息支出” 中包含的遞延融資成本的攤銷是 $0.3 百萬和美元0.7百萬換成了 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三個月，分別是 $0.8百萬和美元2.2百萬換成了 分別截至2024年3月31日和2023年3月31日的九個月。截至 2024 年 3 月 31 日的利率是 7.44% 及截至 2023年3月31日是 5.97%.

截至 2024 年 3 月 31 日，該公司做到了 不與其2023年循環貸款相比，沒有任何未清餘額。該公司有 $135.5截至 2023 年循環融資機制下的可用資金為百萬美元 2024 年 3 月 31 日。在截至2024年3月31日的三個月和九個月中公司做到了 不根據2023年信貸協議的條款，除了預定還款外，應使用其定期貸款機制支付任何其他款項。在這段時間裏 截至2023年3月31日的九個月，該公司額外支付了美元45.5百萬美元，而其根據2019年信貸協議提供的定期貸款額度。

公司 h廣告 $14.5 截至 2024 年 3 月 31 日，數百萬張未清信用證.

15

 

8.
承諾和意外開支

購買承諾

該公司目前與合同製造商和供應商簽訂了生產其產品的協議。這些安排允許合同製造商根據公司提供的滾動產量預測採購長期交貨期的零部件庫存。除非公司在適用的組件交貨期之外發出取消訂單的通知，否則公司有義務購買其合同製造商根據預測採購的長期交貨期的組件庫存。截至2024年3月31日，該公司承諾購買 $51.5 百萬的庫存。

法律訴訟

公司可能不時成為其業務過程中出現的訴訟的當事方，包括但不限於與商業交易、業務關係或知識產權有關的指控。這種説法即使沒有道理，也可能導致大量財政和管理資源的支出。一般而言，訴訟，尤其是知識產權訴訟，可能代價高昂且會干擾正常的業務運營。此外，法律訴訟的結果很難預測。

根據適用的會計指導，當可能產生負債且可以合理估計損失金額時，公司會記錄其某些未決法律訴訟、調查或索賠的應計款項。公司至少每季度評估可能影響應計金額的法律訴訟、調查或索賠的進展情況，以及任何可能導致意外損失變為可能、合理估計的事態發展。當意外損失既不可能又無法合理估計時，公司不記錄應計虧損。但是，如果損失（或超過任何先前應計損失的額外損失）至少是合理可能的和實質性的，則如果可以做出這樣的估計，則公司將披露對可能損失的估計值或損失範圍，或者披露無法做出估計。評估損失是可能的還是合理的可能性，以及損失或損失範圍是否可以估計，涉及對未來事件的一系列複雜判斷。即使損失是合理可能的，公司也可能無法估計一系列可能的損失，尤其是在以下情況下：（i）所尋求的損害賠償金額鉅額或不確定，（ii）訴訟處於初期階段，或（iii）事項涉及新穎或懸而未決的法律理論或大量當事方。在這種情況下，此類問題的最終解決辦法存在相當大的不確定性，包括任何可能的損失、罰款或罰款的金額。但是，對其中一個或多個問題的不利解決可能會對公司在特定季度或財年的經營業績產生重大不利影響。

Orckit IP, LLC 訴極限網絡公司、愛爾蘭極限網絡有限公司和極限網絡有限公司

 

2018年2月1日，Orckit IP, LLC（“Orckit”）在德國杜塞爾多夫地方法院對該公司及其愛爾蘭和德國子公司提起了專利侵權訴訟。該訴訟指控一項專利（“EP '364”）的德國部分受到直接和間接侵犯，該專利的德國部分基於向德國提供、分發、使用、持有和/或進口某些配備ExtremeXOS操作系統的網絡交換機。Orckit正在尋求禁令救濟、會計和未指明的訴訟損害賠償和費用責任聲明。2020年1月28日，法院在侵權案中作出了有利於公司的裁決。此事正在通過上訴程序進行中。

2019年4月23日，Orckit向德國杜塞爾多夫地方法院延長了對公司及其愛爾蘭和德國子公司的專利侵權申訴。通過此次延期，Orckit指控第二項專利（“EP '077”）的德國部分遭到了侵犯，該專利是該公司不再在德國銷售的某些網絡交換機的提供、分銷、使用、持有和/或進口到德國。Orckit正在尋求禁令救濟、會計和銷售信息，以及損害賠償責任聲明和訴訟費用。2020年10月13日，法院發佈了對公司的侵權裁決，並授予Orckit對公司執行判決的權利，Orckit已通知公司它將執行該判決。在陳述中，Orckit獲悉，在提交EP '077投訴之前，有爭議的產品已處於銷售終止狀態。該公司已對侵權決定提出上訴，此事正在上訴程序中。

該公司於2018年5月3日嚮慕尼黑聯邦專利法院提起了與EP '364專利相關的無效訴訟，並於2019年10月31日提起了與EP '077專利相關的無效訴訟。慕尼黑聯邦專利法院認定EP '364專利有效，該公司提起上訴，但於2023年10月12日被駁回。2022年10月25日，慕尼黑聯邦專利法院發表意見，部分宣佈EP '077專利無效，該公司和Orckit已提起上訴。

SNMP Research, Inc. 和 SNMP Research International, Inc. 訴博通公司、博科通信系統有限責任公司和極限網絡公司

2020年10月26日，SNMP Research, Inc.和SNMP Research International, Inc.（統稱 “SNMP”）以侵犯版權為由在田納西州東區對該公司提起訴訟，指控該公司未獲得使用其軟件的適當許可。SNMP正在尋求歸因於侵權行為的實際損害賠償和利潤，以及公平救濟。該公司提出動議，要求將此案移交給加利福尼亞北區。駁回動議部分被駁回，但沒有被拒絕

16

 

部分偏見。2023 年 3 月 2 日，SNMP 提起了修正後的申訴，增加了針對其他產品的版權侵權、違約和欺詐的索賠。2023年3月16日，公司提出駁回動議，對修改後的申訴中的多項索賠提出質疑，該申訴於2024年1月30日被駁回。2023年3月20日，該公司提出一項動議，要求將有關SNMP版權無效的問題轉交給美國版權局，該動議於2024年3月18日被駁回。試用日期定為2024年10月。

Mala Technologies Ltd. 訴極限網絡有限公司、極限網絡愛爾蘭運營有限公司和極限網絡公司

2021 年 4 月 15 日，Mala Technologies Ltd.（“Mala”）在德國杜塞爾多夫地方法院對該公司及其愛爾蘭和德國子公司提起了專利侵權訴訟。該訴訟指控一項專利（“EP '498”）的德國部分間接侵權，該專利是基於在德國要約和出售某些配備ExtremeXOS操作系統的網絡交換機。馬拉正在尋求禁令救濟、會計和未指明的訴訟損害賠償和費用責任聲明。2022年12月20日，初審法院裁定該公司沒有侵犯EP '498專利，並完全駁回了馬拉的申訴。馬拉已提起上訴，此事正在通過上訴程序進行中。

該公司於2021年9月24日向德國聯邦專利法院提起了對EP '498的無效申訴，聽證會日期定為2024年11月20日。

賠償義務

在某些限制的前提下，公司可能有義務賠償其現任和前任董事、高級職員和員工。這些義務根據其公司註冊證書、章程、適用合同和適用法律的條款產生。賠償義務（如適用）通常意味着公司需要支付或償還個人的合理法律費用以及與某些法律事務相關的可能的損害賠償和其他責任，在某些情況下，公司已經支付或償還了這些費用。該公司還購買董事和高級管理人員責任保險，以幫助支付其辯護和/或賠償費用，儘管其通過保險收回此類費用的能力尚不確定。儘管由於公司先前的賠償索賠歷史有限，無法估計根據這些管理文件和協議可能欠下的最大潛在金額，但賠償（包括國防）費用將來可能會對公司的合併財務狀況、經營業績和現金流產生重大不利影響。

9.
股東權益

股權激勵計劃

董事會薪酬委員會於2023年9月14日一致批准了對Extreme Networks, Inc.修訂和重述的2013年股權激勵計劃（“2013年計劃”）的修正案，將最大可用股票數量增加到 5.0百萬股。該修正案在2023年11月8日舉行的年度股東大會上獲得公司股東的批准。

員工股票購買計劃

董事會薪酬委員會於2021年9月9日一致批准了對2014年員工股票購買計劃（“ESPP”）的修正案，將根據該計劃可出售的最大股票數量增加到 7.5百萬股。該修正案在2021年11月4日舉行的年度股東大會上獲得公司股東的批准。

普通股回購

2022年5月18日，公司宣佈董事會已授權管理層最多回購美元200.0公司普通股的百萬股以上 三年期限開始 2022年7月1日（經修訂的 “2022年回購計劃”）。最初，根據2022年回購計劃，最高限額為美元25.0任何季度都有百萬股股票被授權回購；但是，在2022年11月17日，董事會將任何季度的股票回購授權從最高額度提高到美元25.0每季度百萬股，最高可達美元50.0每季度百萬股。可以不時在公開市場上進行購買，也可以根據10b5-1計劃進行購買。

在截至2024年3月31日的三個月中，該公司做到了 不t 回購其普通股的任何股份。 在截至2024年3月31日的九個月中，該公司總共回購了 2,365,220其在公開市場上的普通股，總成本為 $49.9百萬，平均價格為 $21.08每股。在這段時間裏 截至2023年3月31日的三個月，該公司總共回購了 1,350,568其在公開市場上的普通股，總成本為美元25.0百萬，平均價格為 $18.51每股。 在截至2023年3月31日的九個月中，該公司總共回購了 3,928,743股份 其在公開市場上的普通股，總成本為 $74.8mi億元，平均價格為 $19.04 每股。截至 2024 年 3 月 31 日，大約 $50.3根據2022年回購計劃，仍有100萬股股票可供回購。

17

 

根據美國頒佈的《通貨膨脹削減法》的規定，公司股票回購需繳納消費税，消費税評估為 一公司股票淨回購公允市場價值的百分比2022年12月31日。該公司預計，消費税對公司股票淨回購的影響不會對2024財年產生重大影響。

10.
員工福利計劃

留待發行的股份

截至上述日期，公司有以下預留普通股供未來發行（以千計）：

 

 

3月31日
2024

 

 

6月30日
2023

 

2013 年可供授予的股權激勵計劃股份

 

 

12,973

 

 

 

9,995

 

員工股票期權和獎勵未兑現

 

 

8,291

 

 

 

10,038

 

2014 年員工股票購買計劃

 

 

7,130

 

 

 

8,467

 

預留髮行股份總數

 

 

28,394

 

 

 

28,500

 

基於股份的薪酬支出

在簡明的合併財務報表中按行項目標題確認的基於股份的薪酬支出如下（以千計）：

 

 

三個月已結束

 

 

九個月已結束

 

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

產品收入成本

 

$

405

 

 

$

492

 

 

$

1,352

 

 

$

1,365

 

訂閲成本和支持收入

 

 

679

 

 

 

930

 

 

 

2,294

 

 

 

2,568

 

研究和開發

 

 

4,226

 

 

 

3,883

 

 

 

13,038

 

 

 

10,935

 

銷售和營銷

 

 

5,683

 

 

 

5,777

 

 

 

20,206

 

 

 

16,326

 

一般和行政

 

 

6,840

 

 

 

4,294

 

 

 

21,819

 

 

 

15,367

 

基於股份的薪酬支出總額

 

$

17,833

 

 

$

15,376

 

 

$

58,709

 

 

$

46,561

 

 

股票期權

 

下表彙總了股票期權活動 截至2024年3月31日的九個月（以千計，每股金額和合同期限除外）：

 

 

股票數量

 

 

每股加權平均行使價

 

 

加權平均剩餘合同期限（年）

 

 

聚合內在價值

 

截至2023年6月30日的未償還期權

 

 

1,187

 

 

$

6.56

 

 

 

2.70

 

 

$

23,136

 

已授予

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

 

 

 

 

已鍛鍊

 

 

(114

)

 

 

6.40

 

 

 

 

 

 

 

已取消

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

 

 

 

 

截至 2024 年 3 月 31 日的未償還期權

 

 

1,073

 

 

$

6.58

 

 

 

2.00

 

 

$

5,326

 

已歸屬，預計將於 2024 年 3 月 31 日歸屬

 

 

1,073

 

 

$

6.58

 

 

 

2.00

 

 

$

5,326

 

可於 2024 年 3 月 31 日行使

 

 

1,073

 

 

$

6.58

 

 

 

2.00

 

 

$

5,326

 

 

2013年計劃下每筆股票期權補助的公允價值是使用Black-Scholes-Merton期權估值模型在授予之日估算的。期權授予的預期期限來自員工行使和授予後解僱行為的歷史數據。無風險利率基於期權的估計壽命和授予時有效的美國國債收益率曲線。預期的波動率基於公司股票的歷史波動率。有 不在此期間授予的股票期權截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三個月和九個月。

股票獎勵

股票獎勵可以根據2013年計劃根據董事會薪酬委員會批准的條款發放。股票獎勵通常規定發行限制性股票單位（“RSU”），包括業績條件或市場條件限制性股票單位，這些單位在固定期限內或根據滿足某些績效標準或市場條件進行歸屬。公司根據截至授予之日的獎勵公允價值確認歸屬期內股票獎勵的薪酬支出。公司不估算沒收款額，但按所發生的沒收情況入賬。

18

 

下表彙總了股票獎勵活動 截至2024年3月31日的九個月（以千計，授予日公允價值除外）：

 

 

 

股票數量

 

 

加權-平均授予日期公允價值

 

 

總公允價值

 

截至 2023 年 6 月 30 日尚未兑現的非既得股票獎勵

 

 

8,851

 

 

$

14.25

 

 

 

 

已授予

 

 

3,939

 

 

 

27.78

 

 

 

 

已發佈

 

 

(4,735

)

 

 

12.65

 

 

 

已取消

 

 

(837

)

 

 

19.54

 

 

 

 

截至 2024 年 3 月 31 日尚未兑現的非既得股票獎勵

 

 

7,218

 

 

$

22.07

 

 

$

159,301

 

股票獎勵預計將於2024年3月31日歸屬

 

 

7,218

 

 

$

22.07

 

 

$

159,301

 

根據2013年計劃授予的RSU在一段時間內，通常為一到三年，並取決於參與者對公司的持續服務。在此期間授予的股票獎勵 截至 2024 年 3 月 31 日的九個月包括在內 0.6百萬份限制性股票單位，包括下文討論的向指定執行官和董事發放的市場狀況獎勵。

市場狀況獎

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的九個月中，董事會薪酬委員會批准了 0.8百萬和 1.0根據市場狀況（“MSU”），分別向公司的某些執行官歸屬百萬個限制性單位。在此期間授予的 MSU 截至 2024 年 3 月 31 日的九個月包括在內 0.5百萬個MSU受股東總回報（“TSR”）的約束，以及 0.3百萬個MSU受某些股價目標的約束。在此期間授予的 MSU 截至2023年3月31日的九個月受股東總回報率的約束。

股東總回報率根據公司股東總回報率相對於羅素2000指數（“指數”）的股東總回報率進行歸屬。 密西根州立大學的獎勵代表了獲得目標數量不超過普通股的權利 150原始補助金的百分比，如下表所示。自授予之日起三年的業績期內，MSU根據公司股東總回報率相對於該指數的股東總回報率進行歸屬，前提是受贈方通過績效認證繼續提供服務。

級別

相對股東總回報率

已歸屬股份

低於閾值

股東總回報率比該指數低37.5個百分點以上

0%

閾值

股東總回報率比指數低37.5個百分點

25%

目標

股東總回報率等於指數

100%

最大值

股東總回報率比指數高25個百分點或更多

150%

股東總回報是根據業績期開始和結束前30個交易日的平均收盤價計算得出的。業績以三個週期來衡量，在第一和第二年之後，最多有三分之一的目標股票可以歸屬，而根據完整的三年股東總回報減去一年和兩年期歸屬的任何股份，最多可獲得全額獎勵的最大限額。線性插值用於確定為實現目標水平而分配的份額數量。

每個密西根州立大學的授予日期公允價值是使用蒙特卡羅模擬模型確定的。在截至2024年3月31日的九個月中，授予的TSR MSU的加權平均授予日公允價值為 $32.66每股。蒙特卡羅模擬中使用的假設包括預期的波動率 50%，無風險利率為 4.43%, 不預期股息收益率，預期期限 三年以及基於歷史股票和市場價格的業績期內可能的未來股票價格. 截至2023年3月31日的九個月內授予的股東總回報MSU的加權平均授予日公允價值是 $16.57每股。蒙特卡羅模擬中使用的假設包括預期的波動率 67%，無風險利率為 3.12%, 不預期股息收益率，預期期限 三年，以及基於歷史股票和市場價格的業績期內可能的未來股票價格。 公司在預計期限內按等級歸屬方法確認與這些MSU相關的費用。

在規定的業績期內實現特定的股價目標後，股價目標MSU即歸屬。如果從授予日到授予日三週年之內任何連續三十個交易日的平均收盤股價等於或超過目標股價 $，則應視為實現了股價目標41.38在最初的演出期內。在滿足初始股價目標後， 50目標股份的百分比將在授予日三週年之際歸屬，其餘股份 50% 將在授予日期的四週年之日歸屬，前提是員工在適用的歸屬日期之前繼續服務。如果在初始業績期的最後一天沒有獲得這些單位，則這些單位將保持未償還狀態，並且如果任何連續三十個交易日的平均收盤股價等於或超過目標股價 $，則有資格獲得46.96.

19

 

這些股價目標MSU的授予日期公允價值是使用蒙特卡羅模擬模型確定的。在截至2024年3月31日的九個月內授予的這些股價目標MSU的加權平均授予日公允價值是 $28.80每股。蒙特卡羅模擬中使用的假設包括預期的波動率 63%，無風險利率為 4.45%, 不預期股息收益率，預計期限為三年，基於歷史股價的業績期內可能的未來股票價格。公司在預計期限內按等級歸屬方法確認與這些MSU相關的費用。

員工股票購買計劃

ESPP下每種股票購買期權的公允價值是在授予之日使用Black-Scholes-Merton期權估值模型估算的，加權平均假設如下表所示。ESPP的預期期限代表每個期權的發行期限。無風險利率基於估計壽命和授予時有效的美國國債收益率曲線。預期波動率基於公司普通股的歷史波動率。

有 0.8 在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，在ESPP下每年發行100萬股股票。曾經有 1.3 百萬和 1.5t期間在ESPP下發行了百萬股股票截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的九個月中， 分別地。 以下假設用於確定ESPP股票在以下時期的授予日公允價值：

 

 

 

員工股票購買計劃

 

 

員工股票購買計劃

 

 

 

三個月已結束

 

 

九個月已結束

 

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

預期期限

 

0.5年份

 

 

0.5年份

 

 

0.5年份

 

 

0.5年份

 

無風險利率

 

 

5.31

%

 

 

4.98

%

 

 

5.42

%

 

 

3.84

%

波動率

 

 

52

%

 

 

49

%

 

 

47

%

 

 

55

%

股息收益率

 

 

—

%

 

 

—

%

 

 

—

%

 

 

—

%

 

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，ESPP股票的加權平均授予日公允價值為 $3.68 a和 $5.63分別為每股。ESPP下股票的加權平均授予日公允價值 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的九個月是 $5.73 a和 $4.87分別為每股。

11.
有關區段和地理區域的信息

該公司在以下地區運營 一細分市場，網絡基礎設施設備和相關軟件的開發和營銷。該公司在全球開展業務，並按地域進行管理。收入根據客户的賬單地址歸因於一個地理區域。該公司經營於 三地理區域：美洲、歐洲、中東和非洲和亞太地區。該公司的首席運營決策者是其首席執行官，負責審查合併提供的財務信息，以分配資源和評估財務業績。

有關基於客户賬單地址按地理區域和渠道劃分的公司收入，請參閲附註3 “收入”。

該公司的長期資產歸因於以下地理區域（以千計）：

 

 

 

3月31日
2024

 

 

6月30日
2023

 

美洲

 

$

139,483

 

 

$

124,375

 

EMEA

 

 

35,286

 

 

 

35,175

 

亞太地區

 

 

10,538

 

 

 

11,244

 

長期資產總額

 

$

185,307

 

 

$

170,794

 

 

12.
衍生品和套期保值

利率互換

該公司的債務面臨利率風險。公司可以簽訂利率互換合約，以有效管理利率變動對其可能採用浮動利率的未償債務的影響。公司不為交易或投機目的簽訂衍生合約。

在衍生合約生效之日，公司對這些合約進行了評估，並將這些合約指定為現金流套期保值。指定為現金流套期保值的利率互換涉及從交易對手那裏獲得浮動利率金額，以換取公司在協議有效期內在不交換標的名義金額的情況下支付固定利率款項。該公司還通過對衝交易中使用的衍生品在抵消變化方面是否非常有效地進行定性和定量評估，在對衝初期和持續的基礎上進行正式評估

20

 

在對衝項目的現金流中。作為現金流對衝工具合格、指定且非常有效的衍生品的公允價值變動記入其他綜合收益（虧損）。當確定衍生品作為對衝工具的有效性不高或已不再是高效的對衝工具時，公司有望終止套期保值會計。根據 ASC 815 衍生品和套期保值，如果不再滿足適用標準，衍生工具到期、出售、終止或行使，或者公司取消了相應現金流對衝的指定，則公司有望終止對現有套期保值的套期保值會計。在這種情況下，淨收益或虧損保持在 “累計其他綜合虧損” 中，並重新歸類為對衝預測交易影響收益的同一時期或同一時期的收益，除非預測交易不再可能，在這種情況下，淨收益或虧損將立即重新歸類為收益。

在截至2020年6月30日的財政年度中，公司簽訂了多份利率互換合約，被指定為現金流套期保值，以對衝與公司各種浮動利率債務相關的利息支付現金流的波動。截至 2024 年 3 月 31 日，該公司做到了 不沒有任何未償還的利率互換合約。截至2023年3月31日，這些利率互換的名義金額為美元75.0百萬且到期日已過 2023 年 4 月。截至2023年3月31日，這些合約的未實現收益為 $0.1百萬，並記入簡明合併資產負債表中的 “累計其他綜合虧損”，相關資產記入 “預付費用和其他流動資產”。在簡明合併現金流量表中，與定期結算利率互換相關的現金流被歸類為經營活動。已實現的損益在計入利息支出時予以確認。在 “累計其他綜合虧損” 中報告的與這些現金流套期保值相關的金額被重新歸類為互換合約有效期內的利息支出。

外匯遠期合約

公司使用衍生金融工具來管理外幣敞口，這些外幣可能被指定為對衝工具，也可能不被指定為套期保值工具。公司持有衍生品的目標是使用最有效的方法來最大限度地減少這些風險敞口的影響。公司不為投機或交易目的從事衍生品。公司簽訂外匯遠期合約主要是為了減輕與某些運營費用相關的外幣交易所產生的損益的影響，以及對某些以外幣計價的資產和負債的重新評估。

對於未指定為套期保值工具的外匯遠期合約，公司衍生品在收益頭寸中的公允價值記錄在 “預付費用和其他流動資產” 中，虧損頭寸的衍生品記錄在隨附的簡明合併資產負債表中的 “其他應計負債” 中。衍生品公允價值的變化記錄在隨附的簡明合併運營報表中的 “其他收入（支出），淨額” 中。截至2024年3月31日和2023年3月31日，未被指定為套期保值工具的外匯遠期合約的名義本金總額為 $15.5 百萬和美元11.2分別為百萬。這些合同的到期日為 40幾天或更短。在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，這些合約的簡明合併運營報表中記錄的淨收益和虧損為淨虧損美元0.3百萬美元和淨收益0.1分別是百萬。在截至2024年3月31日和2023年3月31日的九個月中簡明合併運營報表中記錄的淨收益和虧損淨虧損低於美元0.1百萬美元，淨虧損為美元0.3分別為百萬。這些外匯遠期合約公允價值的變化在很大程度上被標的資產和負債的調整所抵消。

在截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三個月，該公司確認的外幣收益總額為美元0.7百萬美元，外幣損失總額為美元0.3分別是百萬和 f或者截至2024年3月31日和2023年3月31日的九個月，該公司確認的外幣收益總額為美元0.4百萬和美元0.5分別是百萬 與以外幣計價的資產和負債的公允價值變化有關。

 

13.
重組和相關費用

該公司記錄了 $14.4百萬和美元26.3在此期間，數百萬美元的重組和相關費用 分別為截至2024年3月31日的三個月和九個月，這主要與下文所述的重組計劃有關。

在2024財年第三季度，公司執行了一項全球裁員計劃，旨在重組公司的研發、銷售和營銷職能，使公司的員工隊伍與其戰略優先事項保持一致，並專注於具有更高增長機會的特定地區和行業細分市場（“2024年第三季度計劃”）。在截至2024年3月31日的三個月和九個月中，公司記錄的重組費用約為美元9.7百萬美元與2024年第三季度計劃有關，該計劃主要包括遣散費和福利費用。

21

 

在2024財年第二季度，公司根據公司的業務和戰略優先事項執行了一項全球裁員計劃，以重新平衡員工隊伍，以提高效率和改善執行力，同時減少持續運營支出以應對收入減少和宏觀經濟狀況（“2024年第二季度計劃”）。在截至2024年3月31日的三個月中，公司記錄的重組費用約為美元4.6百萬美元與2024年第二季度計劃有關，該計劃主要包括額外的遣散費、其他員工福利以及法律和諮詢費。在截至2024年3月31日的九個月中，公司記錄的重組費用約為美元13.3百萬與2024年第二季度計劃有關，該計劃主要包括員工遣散費和福利費用以及法律和諮詢費。

該公司預計將在2024財年末之前完成這些正在進行的重組計劃，並預計將產生以下費用2.0百萬到美元3.0到2024財年底，2024年第三季度計劃和2024年第二季度計劃的額外費用為100萬美元。

在2024財年第一季度，公司啟動了一項有效的裁員計劃，以根據公司的業務和戰略優先事項（“2024年第一季度計劃”），重新平衡員工隊伍，以提高效率並改善執行力。它主要包括裁員，以提高研發、銷售和營銷的生產力，並提高運營、一般和管理職能的效率。在截至2024年3月31日的三個月中，該公司做到了 不將產生與 2024 年第一季度計劃相關的任何費用。在截至2024年3月31日的九個月中，公司產生的費用約為美元2.9百萬與 2024 年第一季度計劃有關。截至2024年3月31日，該計劃是 已完成。

在2023財年第三季度，公司啟動了一項重組計劃，以改造其業務基礎設施，減少設施佔地面積和設施相關費用（“2023年計劃”）。作為該項目的一部分，該公司正在將工程實驗室從加利福尼亞州聖何塞遷至新罕布什爾州塞勒姆的辦公地點。此舉預計將有助於降低公司實驗室的運營成本。在截至2024年3月31日的三個月零九個月中，公司產生的重組費用約為y $0.1百萬和美元0.4分別是百萬英鎊主要用於搬家費用。該公司預計該項目將持續大約 6到 9從 2024 年 3 月 31 日起的幾個月待完成，預計將產生大約的費用 $9.0在此期間，百萬美元，主要用於資產處置、承包商成本、遣散費、搬遷和其他非經常性費用。

該公司記錄了 $1.4百萬和美元2.3在此期間，數百萬美元的重組和相關費用 截至 2023 年 3 月 31 日的三個月和九個月，其中主要包括與先前受損設施相關的額外設施費用和美元0.8與2023年公司業務和設施基礎設施轉型計劃相關的數百萬筆費用。

重組負債在隨附的簡明合併資產負債表中記錄在 “其他應計負債” 中。截至2024年3月31日，重組負債為 $17.0百萬，主要與2024年第二季度和2024年第三季度的計劃有關。

下表彙總了以下時期與公司重組和相關負債相關的活動（以千計）：

 

 

三個月已結束

 

 

九個月已結束

 

 

 

2024年3月31日

 

 

2024年3月31日

 

期初餘額

 

$

6,192

 

 

$

—

 

定期收費

 

 

14,937

 

 

 

27,113

 

週期逆轉

 

 

(516

)

 

 

(802

)

定期付款

 

 

(3,641

)

 

 

(9,339

)

期末餘額

 

$

16,972

 

 

$

16,972

 

 

14.
所得税

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，公司記錄的所得税優惠為 $0.6百萬美元和所得税準備金3.9分別是百萬。在截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的九個月中，該公司記錄的所得税準備金為美元7.0百萬和美元8.3分別是百萬。

截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月和九個月的所得税條款（優惠）包括（1）公司外國子公司的收入税，（2）公司沒有剩餘州淨營業虧損（“NOL”）的司法管轄區的州税，（3）外國預扣税，以及（4）與為收購所產生的攤銷商譽設立美國遞延納税義務相關的税收支出 Enterasys Networks, Inc.，Zebra Technologies Corporation旗下的無線局域網業務，園區Avaya的面料業務和博科的數據中心業務。此外，截至2024年3月31日的三個月的所得税準備金（福利）包括美國聯邦收入我的税收優惠為 $1.6百萬，完全逆轉了今年前兩個季度先前記錄的美國聯邦所得税支出以及美元0.3百萬所得税優惠來自於為不可扣除的利息支出設立無限期遞延所得税資產，抵消了與可攤銷商譽相關的遞延所得税負債。的臨時所得税條款（福利） 截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月和九個月是使用ASC 740-270-30-18允許的離散有效税率法計算的， 所得税-中期報告。當應用估計的年度有效税率不切實際時，將採用離散法，因為無法可靠地估算年度有效税率。離散方法將年初至今的時段視作是

22

 

年度期限，並在此基礎上確定所得税支出或收益。該公司認為，目前，使用這種離散方法比年度有效税率法更合適，因為（i）估計的年度有效税率方法不可靠，因為在司法管轄區基礎上估算年度税前收益存在很大的不確定性，以及（ii）公司持續評估認為，某些美國和愛爾蘭遞延所得税資產的可收回可能性不大。

該公司已為其所有美國聯邦和州遞延所得税資產以及愛爾蘭的部分遞延所得税資產提供了全額估值補貼。在確定根據遞延所得税資產記錄的任何估值補貼時，需要作出重大判斷。在評估估值補貼的需求時，公司會考慮所有可用的正面和負面證據，以確定遞延所得税資產是否 “更有可能” 可以收回，包括過去的經營業績、未來應納税所得額的估計、已頒佈的税法的變化以及税收籌劃策略的可行性；此類評估是按司法管轄區進行的。該公司近期的收益不穩定，包括歷史虧損、近年來到期未使用的税收屬性以及公司業務的週期性質，提供了足夠的負面證據，需要對其美國聯邦和州遞延所得税淨資產以及愛爾蘭的部分遞延所得税資產提供全額估值補貼。這些估值補貼將定期進行評估，如果業務業績和經濟環境得到充分改善，足以支持實現公司的部分或全部遞延所得税資產，則可以部分或全部撤銷。如果公司更改對可以變現的遞延所得税資產金額的確定，它將調整其估值補貼，從而對做出此類決定期間的所得税準備金產生相應的影響。

公司 h廣告 $18.3截至目前，有數百萬未確認的税收優惠 2024年3月31日。如果將來得到充分認可，$0.2百萬將影響有效税率和 $18.1 百萬美元將導致遞延所得税資產的調整和估值補貼的相應調整，而不會影響有效税率。該公司預計在未來十二個月內不會發生任何會大幅減少公司簡明合併資產負債表中目前所列未實現的税收優惠的事件。

該公司的政策是在隨附的簡明合併運營報表中將與少繳所得税相關的利息和罰款作為税收支出的一部分。

通常，由於NOL，公司2001財年的美國聯邦所得税申報表需要接受税務機關的審查，由於NOL，公司的2000財年及以後的州所得税申報表需要接受審查。該公司目前沒有在任何重要司法管轄區接受所得税方面的審計。

15.
每股淨收益（虧損）

每股基本淨收益（虧損）的計算方法是將淨收益（虧損）除以該期間已發行普通股的加權平均數。攤薄後的每股淨收益（虧損）的計算方法是，淨收益除以計算基本每股淨收益時使用的普通股的加權平均數，再加上回購股份、期權和未歸屬限制性股票單位的稀釋效應。

下表顯示了基本和攤薄後每股淨收益（虧損）的計算結果（以千計，每股數據除外）：

 

 

 

三個月已結束

 

 

九個月已結束

 

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

淨收益（虧損）

 

$

(64,425

)

 

$

22,131

 

 

$

(31,761

)

 

$

52,647

 

每股計算中使用的加權平均份額——基本

 

 

129,299

 

 

 

128,816

 

 

 

129,021

 

 

 

129,864

 

購買普通股的期權

 

 

—

 

 

 

748

 

 

 

—

 

 

 

678

 

限制性庫存單位

 

 

—

 

 

 

3,461

 

 

 

—

 

 

 

3,174

 

每股計算中使用的加權平均份額——攤薄後

 

 

129,299

 

 

 

133,025

 

 

 

129,021

 

 

 

133,716

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

每股淨收益（虧損）——基本收益和攤薄後收益

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

每股淨收益（虧損）—基本

 

$

(0.50

)

 

$

0.17

 

 

$

(0.25

)

 

$

0.41

 

每股淨收益（虧損）——攤薄

 

$

(0.50

)

 

$

0.17

 

 

$

(0.25

)

 

$

0.39

 

 

23

 

在列報期內，以下證券被排除在普通股攤薄後的每股淨收益（虧損）的計算之外，其影響本來是反稀釋的（以千計）：

 

 

 

三個月已結束

 

 

九個月已結束

 

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

購買普通股的期權

 

 

1,083

 

 

 

—

 

 

 

1,144

 

 

 

—

 

限制性庫存單位

 

 

5,577

 

 

 

143

 

 

 

6,269

 

 

 

116

 

員工股票購買計劃股票

 

 

266

 

 

 

238

 

 

 

88

 

 

 

78

 

不包括總股份

 

 

6,926

 

 

 

381

 

 

 

7,501

 

 

 

194

 

 

24

 

第 2 項。管理層的討論與分析 of 財務狀況和經營業績

本截至2024年3月31日的第三季度10-Q表季度報告（本 “報告”）包含1995年《私人證券訴訟改革法》所指的前瞻性陳述，特別包括我們對市場需求、客户要求和總體經濟環境的預期、未來經營業績以及其他包含 “可能”、“將”、“應該”、“預期”、“計劃”、“打算”、“預期” 等詞語的陳述、” “相信”、“估計”、“預測”、“潛力”、“繼續” 和類似的表達。這些前瞻性陳述涉及風險和不確定性。我們提醒投資者，由於本報告題為 “風險因素” 的章節、截至2023年6月30日的10-K表年度報告、截至2023年9月30日的第一和第二季度的10-Q表季度報告以及我們向美國證券交易委員會提交的其他文件中列出的某些風險因素，實際業績可能與前瞻性陳述中的預測存在重大差異。這些風險因素包括但不限於：不利的總體經濟狀況；與供應鏈中斷相關的風險；對我們產品和服務的需求波動；競爭激烈的網絡交換設備商業環境；我們在控制開支方面的有效性；我們在開發或引進新技術和產品方面可能遇到延誤的可能性；客户對我們新技術和產品的反應；全球經濟的波動，包括政治、社會、經濟引起的波動，貨幣和監管因素；與未決或未來訴訟相關的風險；某些組件和產品製造對第三方的依賴以及我們從收購業務中獲得預期收益的能力。

業務概述

以下討論基於本報告其他地方包含的未經審計的簡明合併財務報表。在經營業務的過程中，我們通常會就發票的支付時間、應收賬款的收取、產品的製造和運輸、訂單的履行、供應品的購買以及庫存和備件的建立等事項做出決定。這些決定中的每一項都會對任何給定時期的財務業績產生一定的影響。在做出這些決策時，我們會考慮各種因素，包括合同義務、客户滿意度、競爭、內部和外部財務目標和預期以及財務規劃目標。有關我們的關鍵會計政策和估算的更多信息，請參閲 “管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析” 中包含的 “關鍵會計政策和估計” 部分。

Extreme Networks, Inc.（“極速” 或 “公司”）是雲網絡解決方案和行業領先的服務和支持的領先提供商。Extreme 設計、開發和製造有線、無線和軟件定義的廣域網（“SD-WAN”）基礎設施設備、軟件和基於雲的網絡管理解決方案。該公司的雲解決方案是一個單一平臺，可為無線接入點、交換機和 SD-WAN 提供統一的網絡管理。它利用機器學習、信息技術運營人工智能（“AIOps”）和分析來幫助客户在網絡邊緣提供安全的連接，加快雲部署，並發現切實可行的見解，以節省時間、降低成本和簡化運營。

自1996年以來，Extreme一直在突破網絡技術的界限，其驅動力是幫助我們的客户在網絡之外進行連接。Extreme的雲網絡技術為全球網絡的部署、管理和許可提供了靈活性和可擴展性。我們的全球足跡為超過50,000名客户提供服務，其中包括一些世界領先的商業、酒店、零售、運輸和物流、教育、政府、醫療保健、製造和服務提供商。我們的所有收入都來自網絡設備的銷售、軟件訂閲和相關的維護合同。

行業背景

各行各業的企業都在經歷前所未有的變化，例如領先的數字化計劃、將其工作負載遷移到基於雲的環境、實現應用程序現代化以及採用分散的員工隊伍。為了實現這一目標，他們正在採用新的信息技術（“IT”）交付模式和應用程序，這些模式和應用程序需要從接入邊緣到數據中心的根本網絡變更和增強。隨着網絡在本質上變得越來越複雜和更加分散，我們相信每個行業的IT團隊都將比以往任何時候都需要更多的控制權和更好的洞察力，以確保安全的分佈式連接和全面的集中可見性。通過基於雲的應用程序管理網絡，客户可以在其中運行從有線或無線基礎設施到 SD-WAN 的整個端到端網絡，同時確保對業務進行全面的 IT 管理變得至關重要。此外，機器學習（“ML”）和人工智能（“AI”）技術有可能通過整理大型數據集來提高準確性並得出分辨率以改善網絡運行，從而極大地改善當今世界的網絡體驗。當機器學習和人工智能應用於雲驅動的網絡和自動化時，無論網絡分佈如何，管理員都可以快速擴展以提供生產力、可用性、可訪問性、可管理性、安全性和速度。

隨着網絡邊緣的持續擴展，我們的客户正在管理更多的端點，這帶來了許多挑戰。這種持續擴張帶來了諸如更高的網絡攻擊風險以及由於在網絡上運行的應用程序增加而需要更多帶寬等問題。

25

 

網絡的複雜性表現為需要管理的端點更多，需要監控的應用程序更多，以及依賴網絡提供和支持服務的更多服務。當性能受到影響，對內部系統和IT人員的拖累變得更加激烈時，技術往往會過度勞累。迅速解決網絡問題並確定其根本原因可以提高組織生產力並提高運營績效。

我們認為，網絡從未像今天這樣重要。隨着管理員努力處理來自更多地方、更多聯網設備和更多基於軟件即服務（“SaaS”）的應用程序的更多數據，雲是管理和維護現代網絡的基礎。傳統網絡產品不太適合滿足企業對快速交付新服務、更靈活的業務模式、實時響應和大規模可擴展性的期望。

隨着企業繼續將越來越多的應用程序和服務遷移到第三方提供的私有云或公共雲，並採用新的IT交付模式和應用程序，他們需要對從設備接入點（“AP”）到網絡核心的網絡進行根本的變更和增強。無論哪種情況，網絡基礎設施都必須適應這種新的動態環境。如果企業要從雲部署中獲得最大收益，智能和自動化是關鍵。隨着自動化應用在製造、倉儲、物流、醫療保健和其他關鍵行業中變得越來越重要，我們相信這些變化將繼續創造對網絡技術的需求，以此作為運行這些服務的基礎。

服務提供商正在投資通過平臺和應用程序來增強網絡，這些平臺和應用程序可以提供數據見解，提供靈活性，並可以快速響應新的用户需求和5G用例。

我們相信，Extreme將繼續受益於使用其技術從雲端集中管理分佈式園區網絡架構。Extreme混合了動態交換矩陣連接架構，該架構可簡化網絡邊緣的移動和更改，並結合了基於角色的全公司策略。這使客户能夠遷移到新的雲管理交換機、Wi-Fi 和 SD-WAN，無論他們已經安裝的現有交換設備或無線設備如何。最終，我們預計這些客户的運營和資本支出將降低，訂閲成本降低，總體擁有成本降低，靈活性更高，網絡彈性更強。

我們估計，我們的企業網絡解決方案的總潛在市場將超過470億美元，包括雲網絡、無線局域網（“WLAN”）、數據中心網絡、以太網交換、園區局域網（“LAN”）、SD-WAN解決方案和管理、自動化以及安全接入服務邊緣（“SASE”）市場的要素，未來五年每年增長約12％。這包括超過350億美元的網絡、涵蓋企業和服務提供商（主要是5G）應用程序的基礎設施、40億美元的SD-WAN市場，我們還參與了80億美元的網絡軟件服務可尋址市場。

極限策略

我們致力於幫助客户找到實現更好結果的新方法。連接只是基礎。我們將網絡作為戰略資產。我們的解決方案組合提供了各種規模的組織推動其組織向前發展所需的連接、帶寬、性能和見解。IT 領導者現在的任務是確保全球混合型員工隊伍無論身在何處都能正常運轉並取得成功，並確保人們可以在任何地方工作。

我們幫助識別和解決業務挑戰。我們簡化和改善客户的工作方式，並堅持不懈地專注於尋找推動更好結果的新方法。

雲網絡管理使客户能夠實時瞭解和洞察其環境中的應用程序使用情況、位置和工作流程模式等領域，從而幫助制定戰略業務決策並創建個性化體驗。客户受益於可見性、控制力以及更短的解決時間。這是我們 “一個網絡、一個雲、一個極限” 願景的基石。

Extreme已經認識到，我們和客户的溝通方式已經發生了變化，並催生了這些分佈式企業環境，換句話説，無限企業有三個原則：

•
無限分佈式連接是企業級的可靠連接，允許用户隨時隨地進行連接。它始終存在、可用且有保障，同時又安全且易於管理。
•
可擴展的雲 允許管理員利用雲的力量高效地加入、管理、編排、排除網絡故障，並按照自己的節奏查找分佈式連接的數據和見解。
•
以消費者為中心的體驗 旨在為使用網絡服務的用户提供一流的體驗。

Extreme廣泛的產品、解決方案和技術組合支持這三項原則，並將繼續對其進行創新和發展，以幫助企業取得成功。

26

 

Extreme戰略和差異化的關鍵要素包括：

•
創建輕鬆的網絡解決方案，使我們所有人都能前進。 我們相信，只要我們建立聯繫，就能取得進步——這使我們能夠學習、理解、創造和成長。我們通過輕鬆的網絡體驗使連接變得簡單而輕鬆，使我們所有人都能改善生活、工作和共享的方式。
•
提供差異化的端到端雲架構。 根據650集團的數據，雲網絡估計將是網絡市場中價值80億美元的細分市場，包括雲託管服務和雲管理產品，主要是WLAN接入點和以太網交換機，未來五年將以每年14％的速度增長。在過去的十年中，雲管理技術取得了長足的發展。我們相信，我們將創新、可靠性和安全性與領先的端到端雲管理平臺相結合，該平臺由機器學習和人工智能提供支持，涵蓋從物聯網（“IoT”）邊緣到企業數據中心。我們的雲架構的關鍵特徵包括：
o
一個強大的雲管理平臺，可提供從物聯網邊緣到網絡核心的可見性、情報和保障。
o
客户的雲選擇：我們的雲網絡解決方案適用於所有主要的雲提供商（亞馬遜網絡服務（“AWS”）、谷歌雲平臺（“GCP”）和微軟 Azure）。
o
消費靈活性：提供一系列融資和網絡購買選項。我們基於價值的訂閲套餐（包括 Connect、Navigator、Pilot 和 CoPilot）為客户提供了增長的靈活性，並提供了可在產品之間轉移的可合併和便攜式許可證（例如，接入點和交換機），價格固定。
o
“No 9” 的可靠性和靈活性可確保客户的業務連續性。
o
Extreme Cloud IQ 雲平臺符合 ISO/ IEC 27017，經 DQS 認證，符合國際標準組織（“ISO”）制定的 ISO/IEC 27001 和 ISO/IEC 27701，並獲得 CSA STAR 認證。
•
為客户提供選擇：公共雲或私有云，或本地。 我們在對客户有意義的地方利用雲，在客户需要的地方提供本地解決方案，還為那些想要利用兩者的力量的人提供瞭解決方案。我們的混合方法為我們的客户提供了調整技術以適應其業務的選項。同時，我們所有的解決方案都內置了可見性、控制和戰略信息，所有解決方案都與所有已安裝產品的單一視圖緊密集成。我們的客户可以實時瞭解他們的網絡和應用程序中正在發生的事情——誰、何時以及什麼連接到網絡，這對於自帶設備（“BYOD”）和物聯網使用至關重要。
•
雲管理訂閲的最高價值。 ExtremeCloud IQ Pilot為我們的客户提供了三個關鍵應用程序，使組織能夠消除重疊現象。
o
Extreme AirDefense 是一個全面的無線入侵防禦系統（“WIPS”），可簡化無線網絡的保護、監控和安全。通過增加藍牙和藍牙低能耗入侵防禦，網絡管理員可以應對日益增長的針對藍牙和低功耗藍牙設備的威脅。
o
ExtremeLocation 提供基於距離、在線狀態和位置的服務，用於高級聯繫人追蹤，為位置智能企業提供支持。
o
ExtremeGuest 是一款全面的訪客參與解決方案，它使 IT 管理員能夠使用分析見解來吸引訪客進行個性化互動。
•
為企業級交換和無線基礎設施提供通用平臺。Extreme 提供支持多種部署用例的通用平臺，提供靈活性和投資保護。
o
通用開關 (7720/5720/5520/5420/5320)支持架構或傳統網絡，可選擇雲或本地（氣隙管理或雲連接）管理。
o
通用 Wi-Fi 6/6E 接入點（300/400、4000 和 5000 系列） 通過選擇雲或本地（氣隙管理或雲連接）管理來支持校園或分佈式部署。
o
通用許可 使用一個便攜式管理許可證，適用於任何設備和任何類型的管理。對於交換機，操作系統功能許可證是便攜式的，可通過ExtremeCloud IQ進行批量激活。
•
啟用通用架構以簡化和自動化網絡。Fabric 技術虛擬化了網絡基礎架構（將網絡服務與物理連接分離），從而可以更快地啟動網絡服務，降低出錯的可能性。它們使底層網絡更易於設計、實施、管理和故障排除。

27

 

•
端到端投資組合。 我們的雲驅動解決方案提供從邊緣到數據中心、跨網絡和應用程序的可見性、控制和戰略情報。我們的解決方案包括有線交換、無線交換、無線接入點、WLAN 控制器、路由器以及提供人工智能增強型訪問控制、網絡和應用程序分析以及網絡管理的廣泛軟件應用程序組合。所有這些都可以通過本地或雲端的單一管理平臺進行管理、評估和控制。
•
提供高質量的 “內部” 客户服務和支持。我們力求通過高質量的服務和支持來提高客户滿意度並建立客户忠誠度。這包括各種標準支持計劃，以滿足客户所需的服務水平，從標準工作時間到全球每天 24 小時、每年 365 天的實時響應支持。
•
擴大交換和路由技術的領先地位。我們的技術領先地位建立在創新的交換、路由和無線產品、市場經驗的深度和重點以及我們的操作系統（運行在我們所有網絡產品上的軟件）的基礎上。我們的產品降低了客户的運營開支，並實現了更加靈活和動態的網絡環境，這將幫助他們滿足即將到來的物聯網、移動和雲需求。
•
擴大 Wi-Fi 技術的領導地位。無線是當今的首選網絡接入方式，每個企業都必須應對規模、密度和 BYOD 挑戰。隨着移動和物聯網設備的爆炸式增長增加了對高性能、透明和永遠在線的有線到無線服務的需求，有線和無線網絡正在發生變化。統一接入層需要分佈式智能組件，以確保業務服務的訪問控制和彈性可在整個基礎架構中使用，並可通過單個控制枱進行管理。我們正處於技術轉折點，即將從Wi-Fi 6解決方案遷移到6 GHz Wi-Fi（Wi-Fi 6E和Wi-Fi 7），重點是為各種聯網設備提供更有效的接入。我們相信我們擁有業界最廣泛的 6 GHz 室內和室外無線產品組合，通過利用我們的雲架構、端到端交換矩陣服務、通用零信任網絡接入以及具有可解釋機器學習見解的 AIOps 管理平臺，為有線/無線網絡提供智能和安全性。
•
提供卓越的體驗質量。 我們基於網絡的應用程序分析通過捕獲和分析有關網絡和應用程序的基於上下文的數據，提供有關應用程序、用户、位置和設備的有意義的情報，從而提供切實可行的業務見解。藉助易於理解的儀錶板，我們的應用程序可幫助企業將其網絡轉變為戰略業務資產，幫助高管做出更快、更有效的決策。
•
通過瞄準高增長的細分市場來擴大市場滲透率。在校園內，我們專注於移動用户，利用我們的自動化功能並跟蹤無線局域網的增長。我們的數據中心方法利用我們的產品組合來滿足公有云和私有云數據中心提供商的需求。我們認為，雲網絡的複合年增長率將繼續超過本地託管網絡的複合年增長率。我們的重點是擴大我們在關鍵雲網絡領域的技術立足點，不僅要加快雲管理的採用，還要加快基於訂閲的許可消費。
•
利用和擴展多個分銷渠道。我們通過精選分銷商、全球眾多經銷商和系統集成商以及多個大型戰略合作伙伴來分銷我們的產品。我們擁有一支現場銷售隊伍，為我們的渠道合作伙伴提供支持，並直接向某些戰略客户進行銷售。作為獨立的網絡供應商，我們力求提供的產品與渠道合作伙伴的產品相結合，為最終用户客户創造出有吸引力的解決方案。
•
維護和擴展我們的戰略關係。我們已經與許多行業領先的供應商建立了戰略關係，以提供更多和增強的市場渠道，並共同開發獨特的解決方案。
•
使用 ExtremeCloud SD-WAN 擴大我們的覆蓋範圍。ExtremeCloud SD-WAN 是一種軟件定義的廣域網解決方案，以全包訂閲形式提供，其中包括硬件、基於雲的 SD-WAN 服務、支持和維護以及客户成功支持。這可以幫助客户降低總擁有成本，因為他們為站點到站點和站點到雲環境中使用的應用程序提供優質的用户體驗。該解決方案可自動檢測和優化應用程序，並可以應用基於性能的動態 WAN 選擇來提高質量和可靠性。還包括安全選項，例如內置的區域防火牆、用於基於雲的防火牆即服務的EdgeEntry（與Check Point合作）和其他高級安全功能，以及與Palo Alto Networks、Zscaler和賽門鐵克等Secure Web Gateway合作伙伴的集成。

28

 

運營結果

在2024財年第三季度，我們取得了以下成果：

•
淨收入為2.11億美元，而2023財年第三季度為3.325億美元。
•
產品收入為1.064億美元，而2023財年第三季度為2.411億美元。
•
訂閲和支持收入為1.046億美元，而2023財年第三季度為9140萬美元。
•
總毛利率為淨收入的56.8％，而2023財年第三季度為淨收入的57.7％。
•
營業虧損為6,250萬美元，而2023財年第三季度的營業收入為2960萬美元。
•
淨虧損為6,440萬美元，而2023財年第三季度的淨收入為2,210萬美元。

在2024財年的前九個月中，我們反映了以下業績：

•
經營活動提供的現金流為4,000萬美元，而截至2023年3月31日的九個月中為1.685億美元。
•
截至2024年3月31日，現金及現金等價物為1.51億美元，而截至2023年6月30日為2.348億美元。

 

淨收入

下表列出了所列期間的淨產品及訂閲和支持收入（以千計，百分比除外）：

 

 

 

三個月已結束

 

九個月已結束

 

 

3月31日
2024

 

3月31日
2023

$
改變

%
改變

 

3月31日
2024

3月31日
2023

$
改變

%
改變

淨收入：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

產品

 

$106,442

 

$241,058

 

$(134,616)

 

(55.8)%

 

$546,536

 

$670,779

 

$(124,243)

 

(18.5)%

佔淨收入的百分比

 

50.4%

 

72.5%

 

 

 

 

 

63.5%

 

70.7%

 

 

 

 

訂閲和支持

 

104,594

 

91,449

 

13,145

 

14.4 %

 

314,014

 

277,765

 

36,249

 

13.1 %

佔淨收入的百分比

 

49.6%

 

27.5%

 

 

 

 

 

36.5%

 

29.3%

 

 

 

 

淨收入總額

 

$211,036

 

$332,507

 

$(121,471)

 

(36.5)%

 

$860,550

 

$948,544

 

$(87,994)

 

(9.3)%

我們的產品收入主要來自網絡設備的銷售。我們的訂閲和支持收入主要來自訂閲和支持產品的銷售，其中包括SaaS產品、維護合同、專業服務和產品培訓。在2024財年之前，我們將訂閲和支持收入稱為 “服務和訂閲收入”；但是，訂閲和支持收入的構成並未改變。

與2023財年同期相比，截至2024年3月31日的三個月，產品收入下降了1.346億美元，下降了55.8％。與2023財年同期相比，截至2024年3月31日的九個月中，產品收入下降了1.242億美元，下降了18.5％。產品收入下降的主要原因是預訂量和出貨量減少以及當前宏觀經濟狀況導致渠道銷售週期延長。

與2023財年同期相比，截至2024年3月31日的三個月，訂閲和支持收入增加了1,310萬美元，增長了14.4％。與2023財年同期相比，截至2024年3月31日的九個月中，訂閲和支持收入增加了3,620萬美元，增長了13.1％。訂閲和支持收入的增加主要是由於我們的訂閲業務持續增長。

29

 

下表列出了產品及訂閲和支持的毛利潤以及相應的毛利百分比（以千計，百分比除外）：

 

 

三個月已結束

 

九個月已結束

 

 

3月31日
2024

 

3月31日
2023

$
改變

%
改變

 

3月31日
2024

 

3月31日
2023

$
改變

%
改變

毛利：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

產品

 

$45,605

 

$132,143

 

$(86,538)

 

(65.5)%

 

$295,670

 

$358,514

 

$(62,844)

 

(17.5)%

產品收入的百分比

 

42.8%

 

54.8%

 

 

 

 

 

54.1%

 

53.4%

 

 

 

 

訂閲和支持

 

74,296

 

59,795

 

14,501

 

24.3 %

 

220,537

 

181,787

 

38,750

 

21.3 %

訂閲和支持收入的百分比

 

71.0%

 

65.4%

 

 

 

 

 

70.2%

 

65.4%

 

 

 

 

毛利總額

 

$119,901

 

$191,938

 

$(72,037)

 

(37.5)%

 

$516,207

 

$540,301

 

$(24,094)

 

(4.5)%

佔淨收入的百分比

 

56.8%

 

57.7%

 

 

 

 

 

60.0%

 

57.0%

 

 

 

 

 

與2023財年同期相比，截至2024年3月31日的三個月，產品毛利下降了8,650萬美元，下降了65.5％。與2023財年同期相比，截至2024年3月31日的九個月中，產品毛利下降了6,280萬美元，下降了17.5％。產品毛利潤的下降主要是由於產品收入減少以及超額和過期庫存儲備增加，但部分被某些無形資產攤銷所導致的無形資產攤銷減少、有利的購買價格差異、供應鏈限制放鬆導致的分銷成本降低以及保修準備金減少所部分抵消。

與2023財年同期相比，截至2024年3月31日的三個月，訂閲和支持毛利增長了1,450萬美元，增長了24.3％。與2023財年同期相比，截至2024年3月31日的九個月中，訂閲和支持毛利增長了3,880萬美元，增長了21.3％。訂閲和支持毛利潤的增加主要是由於訂閲和支持收入的增加以及人員成本的降低。

運營費用

下表列出了所列期間的運營費用（以千計，百分比除外）：

 

 

 

三個月已結束

 

九個月已結束

 

 

3月31日
2024

 

3月31日
2023

 

$
改變

 

%
改變

 

3月31日
2024

 

3月31日
2023

 

$
改變

 

%
改變

研究和開發

 

$54,517

 

$54,837

 

$(320)

 

(0.6)%

 

$165,366

 

$158,444

 

$6,922

 

4.4 %

銷售和營銷

 

87,708

 

83,962

 

3,746

 

4.5 %

 

264,782

 

242,882

 

21,900

 

9.0 %

一般和行政

 

25,213

 

21,683

 

3,530

 

16.3 %

 

74,470

 

64,315

 

10,155

 

15.8 %

收購和整合成本

 

—

 

—

 

—

 

—

 

—

 

390

 

(390)

 

(100.0)%

重組及相關費用

 

14,421

 

1,363

 

13,058

 

958.0 %

 

26,312

 

2,320

 

23,992

 

1,034.1 %

無形資產的攤銷

 

511

 

510

 

1

 

0.2 %

 

1,531

 

1,537

 

(6)

 

(0.4)%

運營費用總額

 

$182,370

 

$162,355

 

$20,015

 

12.3 %

 

$532,461

 

$469,888

 

$62,573

 

13.3 %

研究和開發費用

研發費用主要包括人員成本（包括薪酬、福利和基於股份的薪酬）、顧問費和與我們的產品設計、開發和測試相關的原型費用。

與2023財年同期相比，截至2024年3月31日的三個月，研發費用減少了30萬美元，下降了0.6％。研發費用的減少主要是由於工程項目成本減少了110萬美元，但主要與福利和基於股份的薪酬成本相關的80萬美元人事成本的增加部分抵消了減少額。

與2023財年同期相比，截至2024年3月31日的九個月中，研發費用增加了690萬美元，增長了4.4％。研發費用的增加主要是由於工資和福利成本增加以及基於股份的薪酬支出增加導致人事相關費用增加了520萬美元，承包商成本和專業服務費增加了440萬美元，但被工程項目費用減少190萬美元、信息技術和設施相關費用減少50萬美元以及部分抵消 其他支出減少了30萬美元，這主要是由於招聘費用降低。

銷售和營銷費用

銷售和營銷費用主要包括人員成本（包括薪酬、福利和基於股份的薪酬），以及展會和促銷費用。

30

 

與2023財年同期相比，截至2024年3月31日的三個月，銷售和營銷費用增加了370萬美元，增長了4.5％。銷售和營銷費用增加的主要原因是人員成本增加了140萬美元，這主要是由於佣金增加和福利成本增加，銷售促銷和營銷相關費用增加了160萬美元，專業費用增加了110萬美元，但主要由於差旅費用減少而導致的其他支出減少了40萬美元，部分抵消了這一增加。

與2023財年同期相比，截至2024年3月31日的九個月中，銷售和營銷費用增加了2190萬美元，增長了9.0％。銷售和營銷費用的增加主要是由於工資和福利成本的增加以及基於股份的薪酬支出的增加，人事成本增加了1,420萬美元，銷售促銷和營銷相關費用增加了630萬美元，專業費用增加了140萬美元。

一般和管理費用

一般和管理費用主要包括人事費用（包括薪酬、福利和基於股份的薪酬）、法律和專業服務費用以及設施和信息技術成本。

與2023財年同期相比，截至2024年3月31日的三個月，一般和管理費用增加了350萬美元，增長了16.3％。一般和管理費用的增加主要是由於人員成本增加了170萬美元，主要是基於股份的薪酬，壞賬準備金增加了150萬美元，專業費用增加了70萬美元，軟件許可成本增加了50萬美元，但部分被主要由於折舊費用減少而導致的90萬美元設備相關成本減少所抵消。

與2023財年同期相比，截至2024年3月31日的九個月中，一般和管理費用增加了1,020萬美元，增長了15.8％。一般和管理費用增加的主要原因是，由於主要與股份薪酬相關的薪酬和福利成本增加，人事成本增加了440萬美元；專業費用增加了440萬美元，包括與訴訟相關的法律費用以及與客户關係管理解決方案和配置、定價、報價解決方案過渡相關的初步成本的增加；壞賬準備金增加150萬美元；軟件許可成本增加140萬美元，部分原因是軟件許可成本增加被主要由於折舊費用減少而減少的170萬美元設備相關費用所抵消.

收購和整合成本

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，我們沒有產生任何收購和整合成本。

在截至2024年3月31日的九個月中，我們沒有產生任何收購和整合成本。在截至2023年3月31日的九個月中，我們承擔了40萬美元的收購和整合成本，主要包括與收購Ipanema Tech SAS相關的專業費用和某些薪酬費用。

重組和相關費用

在截至2024年3月31日的三個月和九個月中，我們記錄的重組和相關費用分別為1,440萬美元和2630萬美元，主要包括與 “2024年第一季度計劃”、“2024年第二季度計劃” 和 “2024年第三季度計劃” 相關的減免措施相關的遣散費和福利成本以及專業服務費，每項費用如注13所述， 重組和相關費用，載於本報告其他地方的簡明合併財務報表附註中。

在截至2023年3月31日的三個月和九個月中，我們記錄的重組費用分別為140萬美元和230萬美元，主要包括與先前減值設施相關的設施相關費用以及與業務和設施基礎設施轉型 “2023年計劃” 相關的80萬美元費用，如附註13所述， 重組和相關費用，載於本報告其他地方的簡明合併財務報表附註中。

無形資產攤銷

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，我們記錄了與無形資產攤銷相關的每個時期的50萬美元運營費用。

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的九個月中，我們記錄了與無形資產攤銷相關的每個時期150萬美元的運營支出。

31

 

利息收入

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，我們分別記錄了120萬美元和80萬美元的利息收入。利息收入的增加主要是由於利率上升導致我們的現金餘額利息增加。

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的九個月中，我們分別記錄了390萬美元和210萬美元的利息收入。利息收入的增加主要是由於利率上升導致我們的現金餘額利息增加。

利息支出

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，我們分別記錄了420萬美元和390萬美元的利息支出。利息支出的增加主要是由於新的2023年信貸協議下的平均利率上升。

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的九個月中，我們分別記錄了1,280萬美元和1170萬美元的利息支出。利息支出的增加主要是由於新的2023年信貸協議下的平均利率上升。

其他收入（支出），淨額

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，我們分別錄得扣除40萬美元和其他支出的其他收入，淨額為40萬美元。每個時期的其他收入（支出）淨額主要與某些以外幣計價的資產和負債重估為美元所產生的外匯影響有關。

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的九個月中，我們錄得了其他收入，分別扣除40萬美元和10萬美元。每個時期的其他淨收入主要與某些以外幣計價的資產和負債重新估值為美元所產生的外匯影響有關。

所得税準備金

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，我們記錄的所得税優惠分別為60萬澳元和390萬澳元的所得税準備金。

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的九個月中，我們記錄的所得税準備金分別為700萬美元和830萬美元。

截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月和九個月的所得税準備金（福利）包括（1）我們外國子公司的收入税，（2）我們沒有剩餘州淨營業虧損的司法管轄區的州税，（3）外國預扣税，以及（4）與因收購華盛頓州Enterasys Networks, Inc.而設立可攤銷商譽的美國遞延所得税負債相關的税收支出 Zebra Technologies Corporation 的 LAN 業務、Avaya LLC 的校園架構業務和數據中心來自博科通信系統的業務。此外，截至2024年3月31日的三個月和九個月的所得税準備金（福利）包括160萬美元的美國聯邦所得税補助，完全逆轉了今年前兩個季度記錄的美國聯邦所得税支出，以及因為不可扣除的利息支出設立無限期終身遞延所得税資產而產生的30萬美元所得税優惠，抵消了與可攤銷商譽相關的遞延所得税負債。

關鍵會計政策與估計

我們未經審計的簡明合併財務報表和本報告其他部分的相關附註是根據美國普遍接受的會計原則編制的。根據美國證券交易委員會的規章制度，通常包含在根據美國公認會計原則編制的財務報表中的某些信息和腳註披露已被簡要或省略。編制這些未經審計的簡明合併財務報表要求我們做出估算和假設，這些估算和假設會影響報告的資產、負債、收入、成本和支出金額以及相關披露。我們的估計基於歷史經驗以及我們認為在當時情況下合理的各種其他假設。在許多情況下，我們本可以合理地使用不同的會計估計值，而在其他情況下，會計估算值很可能會在不同時期發生變化。因此，實際結果可能與我們的管理層的估計有很大差異。我們會持續評估我們的估計和假設。如果這些估計值與實際業績之間存在實質性差異，那麼我們未來的財務報表列報方式、財務狀況、經營業績和現金流將受到影響。

正如第二部分第7項所討論的那樣, “管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析”在截至2023年6月30日的10-K表年度報告中，我們認為以下會計政策是理解編制合併財務報表所涉及的判斷的最關鍵的會計政策：

•
收入確認
•
庫存估值和購買承諾

自從我們提交上一份10-K表年度報告以來，我們的關鍵會計政策沒有任何變化。

32

 

 

流動性和資本資源

下表彙總了有關我們的現金和現金等價物的信息（以千計）：

 

 

3月31日
2024

 

 

6月30日
2023

 

現金和現金等價物

 

$

151,007

 

 

$

234,826

 

截至2024年3月31日，我們的主要流動性來源包括1.51億美元的現金及現金等價物、扣除9,440萬美元的應收賬款以及2023年五年循環貸款1.355億美元的可用借款。我們現金的主要用途包括從合同製造商那裏購買製成品庫存、與產品開發和營銷相關的工資和其他運營費用、購買不動產和設備以及償還債務和相關利息以及股票回購。我們認為，截至2024年3月31日，我們的1.51億美元現金及現金等價物、運營現金流以及2023年循環融資機制的可用借款將足以為我們至少未來12個月和可預見的將來的計劃運營提供資金。

2022年5月18日，我們董事會（“董事會”）授權管理層在自2022年7月1日起的三年期內回購最多2億美元的普通股（經修訂的 “2022年回購計劃”）。任何季度最多可以回購2500萬美元。2022年11月17日，董事會將任何季度的回購授權從每季度的2500萬美元增加到每季度的5000萬美元。可以不時在公開市場上進行購買，也可以根據10b5-1計劃進行購買。未來任何購買的方式、時間和金額將由我們的管理層根據他們對市場狀況、股票價格的評估、Extreme對可用現金的最佳利用的持續決定以及其他因素來確定。2022年回購計劃並未規定我們有義務收購其普通股的任何股份，可隨時暫停或終止，恕不另行通知，並將受監管方面的考慮。在截至2024年3月31日的三個月中，公司沒有回購任何普通股。在截至2024年3月31日的九個月中，公司在公開市場上共回購了2365,220股普通股，總成本為4,990萬美元，平均價格為每股21.08美元。截至2024年3月31日，該公司在2022年回購計劃下有5,030萬美元的可用資金。

2019年8月9日，我們與Extreme簽訂了經修訂和重述的信貸協議（“2019年信貸協議”），由Extreme作為借款人，幾家銀行和其他金融機構作為貸款人，BMO Harris Bank N.A.，作為發行貸款人，硅谷銀行作為發行貸款人，蒙特利爾銀行作為貸款人的行政代理人和抵押代理人。2023年6月22日，我們與Extreme簽訂了第二份經修訂和重述的信貸協議（“2023年信貸協議”），作為借款人的BMO Harris Bank, N.A.、N.A.、摩根大通銀行、PNC銀行、全國協會和富國銀行全國協會作為發行貸款機構、金融機構或實體其中一方是貸款人，蒙特利爾銀行是行政代理人和抵押代理人，後者修訂並重述了2019年信貸協議。2023年信貸協議規定：i) 本金總額為2億美元的第一留置權定期貸款額度（“定期貸款”）；ii）1.5億美元的五年期循環信貸額度（“2023年循環信貸額度”）；iii）未承諾的額外增量貸款額度，本金不超過1億美元，外加無限金額，但須符合規定的合併槓桿率測試。我們可能會將貸款收益用於營運資金和一般公司用途。2023年6月22日，我們向2023年循環貸款借款2,500萬美元，該貸款隨後於2023年7月7日還清。

根據我們的選擇，2023年信貸協議下的初始定期貸款（“初始定期貸款”）可以作為基準利率貸款或有擔保隔夜融資數據利率貸款（“SOFR貸款”）發放”）。基準利率貸款的適用利潤率在每年1.00％至1.75％之間，SOFR貸款的適用利潤率在2.00％至2.75％之間，每種情況均基於公司的合併槓桿比率。所有SOFR貸款的最低年限為0.00％，利差調整為每年0.10％。我們還同意支付其他結算費、安排費和管理費。

2023年信貸協議要求我們在每個財政季度末維持一定的最低財務比率。2023年信貸協議還包括契約和限制，除其他外，限制了我們承擔額外債務、為其任何財產設立留置權、合併、合併或出售其全部或幾乎所有資產的能力。2023年信貸協議還包括可能導致未清餘額加速的慣常違約事件.

在截至2024年3月31日的三個月和九個月中，我們遵守了2023年信貸協議下的所有原始條款和財務契約。

33

 

現金流和流動性的關鍵組成部分

現金和現金等價物的來源和用途摘要如下（以千計）：

 

 

九個月已結束

 

 

 

3月31日
2024

 

 

3月31日
2023

 

經營活動提供的淨現金

 

$

39,997

 

 

$

168,519

 

用於投資活動的淨現金

 

 

(13,632

)

 

 

(8,634

)

用於融資活動的淨現金

 

 

(109,919

)

 

 

(151,117

)

外幣對現金和現金等價物的影響

 

 

(265

)

 

 

(294

)

現金和現金等價物的淨增加（減少）

 

$

(83,819

)

 

$

8,474

 

 

經營活動提供的淨現金

在截至2024年3月31日的九個月中，運營部門提供的現金流為4,000萬美元，其中包括我們的3180萬美元淨虧損和8,470萬美元的非現金支出，用於無形資產攤銷、基於股份的薪酬、折舊、使用權資產賬面金額減少、遞延所得税和利息等項目。該期間的其他現金來源包括應收賬款減少以及遞延收入和其他流動和長期負債的增加。庫存和預付費用及其他資產的增加以及應付賬款、經營租賃負債和應計薪酬和福利的減少部分抵消了這一點。

在截至2023年3月31日的九個月中，運營部門提供的現金流為1.685億美元，其中包括我們的5,260萬美元淨收入和7,750萬美元的非現金支出，用於無形資產攤銷、基於股份的薪酬、折舊、使用權資產賬面金額減少、遞延所得税和利息等項目。該期間的其他現金來源包括應收賬款減少以及應付賬款和遞延收入的增加。庫存的增加以及應計薪酬、經營租賃負債和其他流動和長期負債的減少部分抵消了這一點。

用於投資活動的淨現金

在截至2024年3月31日的九個月中，用於投資活動的現金流為1,360萬美元，用於購買不動產和設備。

在截至2023年3月31日的九個月中，用於投資活動的現金流為860萬美元，用於購買房地產和設備。

用於融資活動的淨現金

在截至2024年3月31日的九個月中，用於融資活動的現金流為1.099億美元，這主要是由於支付了2760萬美元的既得和已發放股票獎勵的税款，其中扣除了根據員工股票購買計劃（“ESPP”）發行普通股和行使股票期權的收益，根據2022年回購計劃回購4,990萬美元的股票，向循環支付的2,500萬美元貸款和750萬美元的債務償還額。

在截至2023年3月31日的九個月中，用於融資活動的現金流為1.511億美元，主要原因是債務償還額為7,160萬美元，2022年回購計劃下的7,480萬美元股票回購，300萬美元用於收購的延期付款，以及扣除根據ESPP發行普通股所得收益後的既得和已發行股票獎勵所繳納的税款。

外幣對現金及現金等價物的影響

在截至2024年3月31日的九個月中，外幣對現金和現金等價物的影響有所下降，這主要是由於美元，尤其是印度盧比、英鎊和歐元之間的外幣匯率變化。

合同義務

截至2024年3月31日，我們的合同義務源於我們的債務安排、在正常業務過程中購買商品和服務的協議以及經營租賃安排下的義務。

我們的債務與根據我們的2023年信貸協議所欠的金額有關。截至2024年3月31日，我們有1.925億美元的未償債務，將在2028財年之前按季度分期支付。我們需要繳納債務利息和未使用的承諾費。參見注釋 7債務, 在 本報告中的簡明合併財務報表附註，以獲取有關我們債務的更多信息。

我們的無條件購買義務是指購買我們的合同製造商根據我們的預測採購的長期交貨期組件庫存。我們預計將在未來12個月內兑現庫存購買承諾。截至2024年3月31日，我們有購買5150萬美元庫存的不可取消的承諾。參見注釋 8承付款和或有開支，在簡明合併財務報表附註中 獲取有關我們購買義務的更多信息。

34

 

我們對供應商有合同承諾，即對未來服務的承諾。截至2024年3月31日，我們的合同承諾金額為2,800萬美元，將在2027財年到期。

我們根據運營租賃安排在不同地點租賃設施，這些設施將在2033財年的不同日期到期。截至2024年3月31日，我們在經營租賃下的債務價值為6,260萬美元。

我們有與不確定的税收狀況相關的非實質性所得税負債，我們無法合理估計這些負債的清算時間。

截至2024年3月31日，我們沒有任何資本支出的實質性承諾。

資產負債表外安排

截至2024年3月31日，我們沒有任何資產負債表外安排。

第 3 項。定量和質量關於市場風險的實時披露

利率敏感度

我們因利率變動而面臨的市場風險主要與債務和外幣有關。

債務

在某些時間點，我們受到利率波動的影響，主要是2023年信貸協議中的浮動利率借款，如附註7所述， 債務，載於本報告的簡明合併財務報表附註中。截至2024年3月31日，我們有1.925億美元的未償債務，全部來自2023年信貸協議。在截至2024年3月31日的季度中，平均每日未償還金額為1.949億美元，最高為1.95億美元，最低為1.925億美元。

下表顯示了截至2024年3月31日的2023年信貸協議下的未償借款中截至2024年3月31日的季度利息支出的假設變化，這些借款對利率變動很敏感（以千計）：

 

 

 

隨着利息支出的減少，利息支出的變化
X 個基點的利率*

 

 

平均未償還額

 

 

隨着利息支出的增加，利息支出的變化
X 個基點的利率*

 

描述

 

（100 個基點）

 

 

(50 bps)

 

 

截至 2024 年 3 月 31 日

 

 

100 bps

 

 

50 bps

 

債務

 

$

(1,949

)

 

$

(975

)

 

$

194,945

 

 

$

1,949

 

 

$

975

 

 

* 截至2024年3月31日，基礎利率為7.44％。

匯率敏感度

我們的大部分銷售和支出都以美元計價。儘管我們以外幣進行一些銷售交易併產生一定的運營費用，並預計將繼續這樣做，但我們預計外匯收益或損失不會很大，部分原因是下文討論了我們的外匯風險管理流程。

外匯遠期合約

我們按公允價值在資產負債表上記錄所有衍生品。我們不時簽訂外匯遠期合約，以減輕與某些運營費用相關的外幣預測交易產生的損益的影響，以及對某些以外幣計價的資產和負債的重新計價。這些外匯遠期合約公允價值的變化在很大程度上被標的外幣計價資產和負債的重新計量所抵消。截至2024年3月31日和2023年3月31日，未被指定為套期保值工具的外匯遠期合約的名義金額分別為1,550萬美元和1,120萬美元。這些合同的到期日少於40天。衍生品公允價值的變化在 “其他收入（支出）淨額” 中確認。

截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月，外幣交易的運營收益和虧損分別為70萬美元的收益和30萬美元的虧損。截至2024年3月31日和2023年3月31日的九個月中，外幣交易的運營收益和虧損分別為40萬美元和50萬美元的收益。

35

 

第 4 項。控件和程序

評估披露控制和程序

披露控制和程序是控制措施和其他程序，旨在確保我們在經修訂的1934年《證券交易法》（例如本報告）中要求披露的信息在美國證券交易委員會規則和表格規定的時間內記錄、處理、彙總和報告，並確保收集此類信息並將其傳達給我們的管理層，包括首席執行官（“CEO”）和首席財務官（“CFO”）)，視情況而定，以便及時做出決定關於所需的披露。

在包括首席執行官和首席財務官在內的管理層的監督和參與下，我們評估了截至本報告所涉期末披露控制和程序的設計和運營的有效性。根據這項評估，我們的首席執行官兼首席財務官得出結論，我們的披露控制和程序在本報告所涉期末有效。

財務報告內部控制的變化

在截至2024年3月31日的三個月中，我們對財務報告的內部控制（定義見經修訂的1934年《證券交易法》第13a — 15（f）條和第15d — 15（f）條）沒有發生重大影響或合理可能對我們的財務報告內部控制產生重大影響的變化。

對控制有效性的固有限制

我們的管理層，包括首席執行官和首席財務官，預計我們的披露控制或對財務報告的內部控制不會防止或發現所有錯誤和所有欺詐行為。控制系統，無論設計和操作多麼精良，只能為實現控制系統的目標提供合理而非絕對的保證。我們的控制和程序旨在為實現我們的控制系統的目標提供合理的保證，我們的首席執行官和首席財務官得出結論，我們的披露控制和程序在合理的保證水平上是有效的。控制系統的設計必須反映資源限制這一事實，並且必須將控制的好處與其成本相比加以考慮。此外，由於所有控制系統固有的侷限性，任何控制措施評估都無法絕對保證不會發生因錯誤或欺詐而導致的錯誤陳述，也無法檢測到Extreme Networks內部的所有控制問題和欺詐事件（如果有）。這些固有的限制包括這樣的現實，即決策中的判斷可能是錯誤的，而崩潰可能由於簡單的錯誤或錯誤而發生。也可以通過某些人的個人行為、兩人或更多人的串通或管理層無視控制來規避控制。任何控制系統的設計都部分基於對未來事件可能性的某些假設。對未來時期控制措施有效性的任何評估的預測都受風險影響。隨着時間的推移，由於條件的變化或對政策或程序的遵守程度下降，控制措施可能會變得不足。儘管存在這些限制，但我們的披露控制和程序旨在為實現其目標提供合理的保證。我們的首席執行官兼首席財務官得出結論，我們的披露控制和程序實際上在 “合理保證” 水平上是有效的。

 

 

36

 

第二部分。其他r 信息

有關本項目要求的訴訟事項的信息，請參閲第一部分第 3項 “法律訴訟”在我們截至2023年6月30日的財政年度的10-K表年度報告和附註8中， 承付款和或有開支，載於本報告中的簡明合併財務報表附註，這些附註以引用方式納入此處。

第 1A 項。 Ri天空因子

我們的運營和財務業績受到各種風險和不確定性的影響，包括第一部分第1A項中描述的風險和不確定性，”風險因素“在我們截至2023年6月30日的10-K表年度報告中，這可能會對我們的業務、財務狀況、經營業績、現金流和普通股的交易價格產生不利影響。自我們發佈截至2023年6月30日的10-K表年度報告和截至2023年9月30日和2023年12月31日的三個月期間的10-Q表季度報告以來，我們的風險因素沒有發生重大變化。

第 2 項。未註冊的設備銷售ty 證券和所得款項的使用-不適用

第 3 項。高級時默認 證券-不適用

第 4 項。 礦山安全光盤losures-不適用

第 5 項。 其他信息

開啟 2024年2月16日, 拉金德拉·K·卡納, a 本公司董事會成員, 終止 一項旨在滿足第10b5-1 (c) 條的肯定抗辯條件的第10b5-1條交易安排，最初是 採用上 2023年8月14日最多可出售 25,0002024年10月30日之前的公司普通股股份。

開啟 2024年2月22日, 愛德華·B·梅耶科德， 公司總裁兼首席執行官, 已修改a 第 10b5-1 條交易安排，最初於 2023年8月4日更改根據該計劃出售的股票數量和計劃下的出售時間。修改後的交易安排旨在滿足第10b5-1（c）條的肯定抗辯，並規定最多可出售 728,7002025年8月31日之前的公司普通股股份。

開啟 2024年2月23日, 拉金德拉·K·卡納, a 本公司董事會成員, 採用第10b5-1條交易安排，旨在滿足第10b5-1（c）條中關於出售以下物品的肯定抗辯條件 25,0002025年2月28日之前的公司普通股股份。

 

 

37

 

第 6 項。 E展覽

(a)
展品：

 

 

 

 

 

以引用方式納入

 

 

展覽

數字

 

文件描述

 

表單

 

申報日期

 

數字

 

已歸檔

在此附上

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

3.1

 

經修訂和重述的 Extreme Networks, Inc. 公司註冊證書

 

8-K

 

11/18/2022

 

3.1

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

3.2

 

經修訂和重述的公司註冊證書的修訂證書。

 

8-K

 

11/9/2023

 

3.1

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

3.3

 

修訂和重述極限網絡公司章程

 

8-K

 

6/9/2023

 

3.1

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

10.1

 

Extreme Networks, Inc. 和 Katayoun “Katy” Motiey 於 2015 年 11 月 13 日簽訂的錄取通知書。

 

 

 

 

 

 

 

X

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

10.2

 

與喬·維塔隆的分居協議.

 

 

 

 

 

 

 

X

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

31.1

 

第 302 條首席執行官認證。

 

 

 

 

 

 

 

X

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

31.2

 

第 302 條首席財務官認證。

 

 

 

 

 

 

 

X

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

32.1*

 

第 906 節首席執行官認證。

 

 

 

 

 

 

 

X

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

32.2*

 

第 906 節首席財務官認證。

 

 

 

 

 

 

 

X

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

101.INS

 

行內 XBRL 實例文檔 — 實例文檔未出現在交互式數據文件中，因為 XBRL 標籤嵌入在行內 XBRL 文檔中。

 

 

 

 

 

 

 

X

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

101.SCH

 

帶有嵌入式 Linkbase 文檔的內聯 XBRL 分類擴展架構。

 

 

 

 

 

 

 

X

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

104

 

封面交互式數據文件（嵌入在行內 XBRL 文檔中）。

 

 

 

 

 

 

 

 

 

* 隨函提供。證物32.1和32.2正在提供中，就經修訂的1934年《證券交易法》（“交易法”）第18條而言，不得將其視為 “已提交”，也不得以其他方式受該節的責任約束，也不得將此類證物視為以引用方式納入根據經修訂的1933年《證券法》或《交易法》提交的任何註冊聲明或其他文件中，除非此類文件中另有規定備案。

 

38

 

簽名URES

根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式促使經正式授權的下列簽署人代表其簽署本報告。

 

極限網絡公司

 

（註冊人）

 

 

 

/s/ 凱文·羅德斯

 

凱文羅德斯

 

執行副總裁、首席財務官（首席會計官）

 

2024年5月2日

 

 

39