美國
證券交易委員會
華盛頓特區 20549
表單
1934 年《證券交易法》
在截至的季度期間
要麼
1934 年《證券交易法》
在從 ________ 到 ________ 的過渡時期
委員會檔案編號
ENSERVCO公司
(註冊人的確切姓名如其章程所示)
| | |
(公司或組織的州或其他司法管轄區) | (國税局僱主識別號) | |
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| |
(主要行政辦公室地址) | (郵政編碼) |
註冊人的電話號碼:(
根據該法第12(b)條註冊的證券:
每個班級的標題 | 交易品種 | 註冊的交易所名稱 | ||
| | |
用複選標記表明註冊人 (1) 在過去的12個月中(或註冊人被要求提交此類報告的較短時間)中是否提交了1934年《證券交易法》第13或15(d)條要求提交的所有報告,以及(2)在過去的90天內是否受此類申報要求的約束。
用複選標記表示註冊人在過去 12 個月內(或註冊人必須提交文件的更短時間)內是否以電子方式提交了根據 S-T 法規(本章第 232.405 節)第 405 條要求提交的所有交互式數據文件。
用複選標記指明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報人”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。
大型加速文件管理器 ☐加速文件管理器☐
新興成長型公司
如果是新興成長型公司,則用勾號表示註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13(a)條規定的任何新的或修訂的財務會計準則。☐
用複選標記表明註冊人是否為空殼公司(定義見《交易法》第12b-2條)。是的
截至 2024 年 5 月 13 日,有
目錄
頁面 |
|
第一部分 — 財務信息 |
|
第 1 項。財務報表 |
|
簡明合併資產負債表 |
3 |
簡明合併運營報表 |
4 |
簡明合併股東權益表 | 5 |
簡明合併現金流量表 | 6 |
簡明合併財務報表附註 | 7 |
第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析 |
19 |
第 3 項。關於市場風險的定量和定性披露 |
27 |
第 4 項。控制和程序 |
27 |
第二部分 |
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第 1 項。法律訴訟 |
28 |
第 1A 項。風險因素 |
28 |
第 2 項。未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用 |
28 |
第 3 項。優先證券違約 |
28 |
第 4 項。礦山安全披露 |
28 |
第 5 項。其他信息 |
28 |
第 6 項。展品 |
29 |
第一部分財務信息
第 1 項。財務報表
ENSERVCO 公司和子公司
濃縮 合併資產負債表
(以千計,股票和每股金額除外)
| 2024年3月31日 | 2023年12月31日 | ||||||
(未經審計) | ||||||||
資產 | ||||||||
流動資產: | ||||||||
現金和現金等價物 | $ | $ | ||||||
應收賬款,淨額 | ||||||||
預付費用和其他流動資產 | ||||||||
庫存 | ||||||||
應收票據 | ||||||||
流動資產總額 | ||||||||
財產和設備,淨額 | | |||||||
無形資產,淨額 | ||||||||
使用權資產-財務,淨額 | ||||||||
使用權資產-營業,淨額 | ||||||||
應收票據,減去流動部分 | ||||||||
其他資產 | ||||||||
總資產 | $ | $ | ||||||
負債和股東權益(赤字) | ||||||||
流動負債: | ||||||||
應付賬款和應計負債 | $ | $ | ||||||
尤蒂卡工廠 | ||||||||
LSQ 設施 | ||||||||
2022 年 11 月可轉換票據,關聯方 | ||||||||
2023 年 9 月和 10 月的可轉換票據、關聯方 | ||||||||
租賃負債-財務 | | |||||||
租賃負債——經營 | ||||||||
其他流動負債 | ||||||||
流動負債總額 | ||||||||
尤蒂卡設施,減去流動部分 | ||||||||
2023 年 9 月和 10 月可轉換票據、關聯方,減去流動部分 | ||||||||
尤蒂卡剩餘責任 | ||||||||
租賃負債——融資,減去流動部分 | ||||||||
租賃負債——運營負債,減去流動部分 | ||||||||
遞延所得税負債 | ||||||||
其他非流動負債 | ||||||||
負債總額 | ||||||||
承付款和或有開支 | ||||||||
股東權益(赤字): | ||||||||
優先股,$ 面值, 授權股份, 已發行或流通的股份 | ||||||||
普通股,美元 面值, 授權股份; 和 分別截至2024年3月31日和2023年12月31日發行的股票; 截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 12 月 31 日的庫存股;以及 和 分別截至2024年3月31日和2023年12月31日的已發行股份 | ||||||||
額外的實收資本 | ||||||||
累計赤字 | ( | ) | ( | ) | ||||
股東權益總額(赤字) | ( | ) | ||||||
負債總額和股東權益(赤字) | $ | $ |
請參閲附帶的註釋簡明合併財務報表。
ENSERVCO 公司和子公司
濃縮 合併運營報表
(以千計,每股金額除外)
(未經審計)
在結束的三個月中 | ||||||||
3月31日 | ||||||||
2024 | 2023 | |||||||
收入: | ||||||||
製作服務 | $ | $ | ||||||
完工和其他服務 | ||||||||
總收入 | ||||||||
費用: |
| |||||||
製作服務 | | |||||||
完工和其他服務 | | |||||||
銷售、一般和行政 | | |||||||
離職和過渡 | ||||||||
處置資產的收益 | ( | ) | ||||||
折舊和攤銷 | | |||||||
運營費用總額 | | |||||||
運營收入(虧損) | ( | ) | ||||||
其他(支出)收入: | ||||||||
利息支出 | ( | ) | ( | ) | ||||
其他收入 | ||||||||
其他支出總額,淨額 | ) | |||||||
税前收入(虧損) | ( | ) | ||||||
遞延所得税優惠 | ||||||||
淨收益(虧損) | $ | $ | ( | ) | ||||
每股淨收益(虧損): | ||||||||
基本 | $ | $ | ( | ) | ||||
稀釋 | $ |
| $ | ( | ) | |||
已發行普通股的加權平均數: | ||||||||
基本 | ||||||||
稀釋 |
請參閲附帶的註釋簡明合併財務報表。
ENSERVCO 公司和子公司
股東權益合併報表(赤字)
(以千計)
(未經審計)
普通股 | 普通股 | 額外 實收資本 | 累計赤字 | 股東總數 權益(赤字) | ||||||||||||||||
2023 年 1 月 1 日的餘額 | $ | $ | | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||
基於股票的薪酬 | - | |||||||||||||||||||
限制性股票發行 | ||||||||||||||||||||
限制性股票取消 | ( | ) | ||||||||||||||||||
因部分轉換2022年3月可轉換票據而向Cross River Partners, L.P. 發行的股票 | ||||||||||||||||||||
2023 年 2 月發行的股票發行,扣除發行成本 | ||||||||||||||||||||
2023年2月發行的認股權證,扣除發行成本 | - | |||||||||||||||||||
淨虧損 | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||
截至2023年3月31日的餘額 | $ | $ | $ | ( | ) | $ |
2024 年 1 月 1 日的餘額 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||||||||||
基於股票的薪酬 | - | |||||||||||||||||||
限制性股票發行 | ||||||||||||||||||||
通過發佈OilServ, LLC賠償條款發行的股票 | ||||||||||||||||||||
淨收入 | - | |||||||||||||||||||
截至 2024 年 3 月 31 日的餘額 | $ | $ | $ | ( | ) | $ |
參見簡明合併財務報表的附註。
ENSERVCO 公司和子公司
濃縮 合併現金流量表
(以千計)
(未經審計)
在已結束的三個月中 | ||||||||
3月31日 | ||||||||
2024 | 2023 | |||||||
運營活動: | ||||||||
淨收益(虧損) | $ | $ | ( | ) | ||||
調整淨收益(虧損)與(用於)經營活動提供的淨現金: | ||||||||
折舊和攤銷 | ||||||||
處置設備所得收益 | ( | ) | ||||||
基於股票的薪酬 | ||||||||
LSQ 設施實物利息 | ||||||||
債務發行成本和折扣的攤銷 | ||||||||
遞延所得税優惠 | ( | ) | ||||||
運營資產和負債的變化: | ||||||||
應收賬款 | ( | ) | ||||||
庫存 | ( | ) | ( | ) | ||||
預付費用和其他流動資產 | ||||||||
經營租賃資產的攤銷 | ||||||||
其他資產 | ||||||||
應付賬款和應計負債 | ( | ) | ( | ) | ||||
經營租賃負債 | ( | ) | ( | ) | ||||
其他負債 | ( | ) | ||||||
(用於)經營活動提供的淨現金 | ( | ) | ||||||
投資活動: | ||||||||
購買財產和設備 | ( | ) | ( | ) | ||||
處置財產和設備的收益 | ||||||||
購買無形資產 | ( | ) | ||||||
應收票據收款 | ||||||||
用於投資活動的淨現金 | ( | ) | ( | ) | ||||
融資活動: | ||||||||
2023 年 2 月發行的收益,淨額 | ||||||||
LSQ 融資機制淨借款(還款額) | ( | ) | ||||||
尤蒂卡設施還款 | ( | ) | ( | ) | ||||
償還長期債務 | ( | ) | ||||||
融資保險的付款 | ( | ) | ( | ) | ||||
融資活動提供的(用於)淨現金 | ( | ) | ||||||
現金和現金等價物的淨增長 | ||||||||
現金和現金等價物,期初 | ||||||||
現金和現金等價物,期末 | $ | $ | ||||||
補充現金流信息: | ||||||||
支付利息的現金 | $ | $ | ||||||
非現金投資和融資活動: | ||||||||
將2022年3月的可轉換票據部分轉換為股權 | $ | $ |
參見 c 的附帶註釋合併財務報表。
ENSERVCO 公司和子公司
注意事項 簡明合併財務報表
(未經審計)
注意 1— 演示基礎
Enservco Corporation(“Enservco”)通過其全資子公司(統稱為 “公司”、“我們” 或 “我們”)為國內陸上石油和天然氣行業提供各種服務。這些服務包括熱油和酸化(“生產服務”)以及壓裂水加熱(“完井和其他服務”)。
隨附的未經審計的簡明合併財務報表來自Enservco及其全資子公司Heat Waves Hot Oil Service LLC(“Heat Waves”)的會計記錄,(統稱為 “公司”)。
隨附的未經審計 公司的簡明合併財務報表是根據中期財務信息的會計原則和表格説明編制的 10-Q 和文章 8S-條例的X.因此,他們確實如此 不包括美利堅合眾國公認會計原則(“GAAP”)要求的所有披露,以完成財務報表。管理層認為,為公允列報本文提出的中期財務信息所必需的所有正常和經常性調整均已包括在內。過渡期的運營結果是 不必然表明全年或未來幾年的預期經營業績。
隨附的未經審計的簡明合併財務報表是根據公認會計原則編制的,其會計政策和應用方法與最新的年度財務報表相同。這些中期財務報表應與年度表格報告中包含的財務報表和相關腳註一起閲讀 10-Enservco 截至年度的-K 2023 年 12 月 31 日。 在隨附的簡明合併財務報表中,所有公司間餘額和交易均已沖銷。
注意 2 –重要會計政策摘要
繼續關注
我們的簡明合併財務報表是在持續經營的基礎上編制的,該基礎考慮了正常業務活動的連續性以及正常業務過程中資產的變現和負債的結算。對於 三幾個月已結束 2024年3月31日, 我們從運營中獲得的收入為 $
我們使用現金預測模型來評估未來現金流為持續經營提供資金的能力。我們分析預計的現金流,以確定它們是否足以為公司在此期間的運營和義務提供資金十二自適用申請之日起數月或更長時間。我們 可能需要為我們的增長和持續運營籌集額外資金。在我們尋求額外的資金來源時,可能有不保證我們將以優惠條件或根本不提供此類融資。我們通過債務和股權資本市場(無論是公共還是私人)獲得額外融資的能力受多種因素的影響,包括市場和經濟狀況、我們的表現以及投資者對我們和我們行業的情緒。
待收購 Buckshot Trucking LLC
開啟 2024 年 3 月 19 日 Enservco與科羅拉多州的個人居民託尼·西姆斯、科羅拉多州個人居民吉姆·法特(統稱 “賣方”)和懷俄明州有限責任公司Buckshot Trucking LLC(“Buckshot Trucking”)簽訂了會員權益購買協議(“Buckshot Trucking”),根據該協議,Enservco同意從賣方那裏收購Buckshot Trucking的所有已發行和未償還的會員權益(“Buckshot Trucking”)以 $ 的價格收購 Buckshot”)
根據Buckshot收購協議發行Enservco普通股須事先獲得Enservco普通股大多數已發行股份持有人的批准或同意。開啟 五月9, 2024公司向美國證券交易委員會提交了初步委託書,以徵集與公司即將舉行的年會有關的代理人,該年會將根據Buckshot收購協議對股票發行進行審議和表決等。
有關待收購的Buckshot的更多信息,請參見我們當前的表格報告 8-K 於... 向美國證券交易委員會提交 2024 年 3 月 25 日。
現金和現金等價物
公司認為購買的所有高流動性工具,其原始到期日為 三幾個月或更短的時間成為現金等價物。公司持續監控其在存款的金融機構的頭寸和信貸質量。Enservco維持其多餘的現金 二獨立的金融機構;但是,存款 可能 有時會超過聯邦保險金額。
應收賬款
應收賬款按向客户開具的賬單金額列報,減去信貸損失備抵金。我們根據對各種因素的評估,包括歷史經驗、應收賬款餘額的年限、客户的信貸質量、當前的經濟狀況、對未來經濟狀況的合理和可支持預測以及其他因素,對信貸損失備抵的預期信貸和可收款性趨勢進行估計 可能 影響我們向客户收款的能力。在短期內,最終蒙受的損失可能與確定補貼時估計的數額有重大差異。截至 2024年3月31日 和 2023年12月31日, 該公司的信貸損失準備金為美元
濃度
收入來自
庫存
庫存主要包括用於油井維修的丙烷、柴油燃料和化學品,按成本或可變現淨值中較低者計入 第一在, 第一出賬方法(“FIFO”)。公司定期審查庫存中物品的價值,並根據對市場狀況的評估對庫存進行減記或註銷。減記和核銷記入銷售商品的成本。對於 三幾個月已結束 2024年3月31日 和 2023,該公司做到了
確認庫存的任何減記或註銷。
財產和設備
財產和設備按成本減去累計折舊後列報。公司在發生時從收入中收取維修和維護費用,並將續訂和改善資本化,以延長剩餘使用壽命或擴大資產的容量或效率。折舊是按直線法記錄的,估計的使用壽命範圍為 到 年份。
出售或處置財產和設備時,出售或處置的財產和設備的成本和相關累計折舊將從會計記錄中刪除。財產和設備的賬面淨值與資產出售收益或保險索賠結算之間的任何差額在公司的簡明合併運營報表中記錄為損益。
租賃
該公司的大部分業務都是通過租賃設施進行的。這些租賃中的每一項都記作經營租賃。該公司在正常業務過程中租賃卡車和設備, 可能 記為運營租賃或融資租賃,視租賃期限而定。
租賃資產和負債最初根據租賃開始日期租賃期內未來最低租賃付款的現值進行確認。當我們的租約到期時 不提供隱含利率,我們根據租賃開始日期的可用信息使用增量借款利率來確定未來租賃付款的現值。租賃資產因在租賃開始日期或之前支付的任何租賃付款而增加,並因租賃激勵措施和產生的初始直接成本而減少。租賃期限包括在合理確定我們將行使續訂或終止租約時續訂或終止租賃的選項。租賃續訂選項的行使由我們自行決定。經營租賃的租賃費用在租賃期內按直線法確認。公司確認融資租賃的折舊費用和利息支出。
長期資產
每當事件或情況變化表明其長期資產的賬面金額時,公司就會對其長期資產進行減值審查 可能 不被恢復。對於 三幾個月已結束 2024年3月31日 和 2023,該公司得出結論,有
持有待售資產
公司將打算出售的長期資產歸類為在滿足以下所有標準的時期內持有的待售資產:(1) 管理層有權批准該行動,承諾制定出售資產或處置集團的計劃;(2) 該資產或處置集團在目前的狀態下可以立即出售,但僅受出售此類資產的通常和慣常條款的約束;(3) 已經啟動了尋找買家的積極計劃以及完成出售資產或處置集團計劃所需的其他行動;(4)資產或處置集團有可能出售,資產或處置集團的轉讓預計有資格被確認為已完成的出售 一一年,除非超出我們控制範圍的事件或情況將出售資產或處置集團所需的時間延長到 一年; (5) 該資產正在積極推銷出售,其價格相對於其當前公允價值來説是合理的;以及 (6)完成計劃所需的行動表明,不太可能對計劃進行重大修改或撤回計劃。
我們最初衡量的是長期資產或處置組,該資產或處置集團被歸類為以賬面價值或公允價值減去任何出售成本的較低者持有待售。這種計量所造成的任何損失均在符合待售標準的時期內予以確認。相反,收益是 不在出售長期資產或處置集團時確認,直到出售之日。我們評估長期資產或處置集團的公允價值減去每個報告期出售該資產或處置集團的任何成本,只要新的賬面價值確實如此,我們就會將任何後續變化報告為對該資產或處置集團賬面價值的調整 不超過該資產最初被歸類為待售時的賬面價值。對於三幾個月已結束 2024 年 3 月 31 日和 2023,公司記錄了
在確定長期資產或處置集團符合歸類為待售資產的標準後,公司停止折舊,並在簡明合併資產負債表的 “待售資產” 細列項目中報告處置集團的長期資產和/或資產和負債(如果重要)。
業務合併
公司遵循會計準則編纂(“ASC”)中規定的指導805 業務合併(“ASC 805”)在評估收購交易的適當記錄處理方式時。初步措施包括評估公司是否獲得了對企業活動和資產的控制權,該業務將收購對價分配給按公允價值收購的資產和負債,或者這是否是遵循收購會計方法的資產收購。在ASC中應用該指導方針時,公司會仔細評估具體事實和情況 805.
收入確認
當我們能夠確定與客户簽訂的合同、合同中的履約義務和交易價格,並且我們確定履約義務已得到履行時,公司就會評估收入。向客户提供服務時確認收入。本公司的大多數服務和產品本質上是短期的。根據這些安排,從開具發票到到期付款之間的時間通常為 三十到 六十天。由於我們業務的性質,本公司有 不包括多項履約義務的合同安排。
公司與客户的協議通常被稱為 “價格表”,有時為多種服務提供定價。但是,這些協議通常確實如此 不授權特定服務的執行或提供有保障的吞吐量。由於客户可以根據公司的價格表自由選擇使用哪些服務(如果有),因此公司根據其獨立銷售價格為單獨的服務定價。客户協議通常如此 不規定履約、取消、終止或退款類型的條款。基於價格表向客户提供的服務通常在要求服務時根據單獨簽發的 “工作訂單” 或 “現場工單” 執行。
對某些花費超過... 的項目確認收入 一根據報告期內的天數和每個項目工作進展商定的價格,逐日按項目逐日計算。
每股收益(虧損)
普通股每股基本收益的計算方法是將淨收益(虧損)除以該期間已發行普通股的加權平均數。普通股每股攤薄收益的計算方法是將淨收益(虧損)除以該期間已發行普通股的攤薄加權平均數。該期間已發行普通股的攤薄後的加權平均數是使用公司普通股的庫存股法計算得出的 可能 為未償還的普通股期權和認股權證發行,並使用可轉換證券和可轉換債務工具的如果轉換方法計算。
對於 三幾個月已結束 2024年3月31日, 該公司擁有普通股期權、認股權證和可轉換債務工具,這些工具被視為普通股等價物,在計算基本和攤薄後的每股收益時會考慮這些工具。由於公司有以下方面的淨收入 三幾個月已結束 2024年3月31日, 全部轉換後可發行的股份九月 和 2023 年 10 月 可轉換票據(定義見 注意 5-債務在簡明合併財務報表中)包含在攤薄後每股收益的計算中。對於 三幾個月已結束 2023年3月31日 該公司擁有認股權證、預先注資的認股權證和可轉換債務工具,這些工具被視為普通股等價物,在計算基本和攤薄後的每股收益時會考慮這些證券。對於 三幾個月結束了2023年3月31日, 由於公司在此期間有淨虧損,因此行使未償認股權證和可轉換債務工具時可發行的股票不計入攤薄後每股收益的計算,因為它們的影響將是反稀釋的。但是,根據ASC 260-10-45-13,公司在此期間發行的預先注資的認股權證 三幾個月已結束 3月31日2023包含在計算該期間基本和攤薄後每股收益時使用的已發行普通股的加權平均數中。
下表顯示了本報告所述期間用於計算普通股每股收益的基本和攤薄後的加權平均已發行普通股數量的對賬情況(以千計):
在已結束的三個月中 | |||||
3月31日 | |||||
2024 | |||||
已發行普通股的加權平均數,基本 | |||||
添加: | |||||
2023 年 9 月和 10 月可轉換票據普通股等價物 | |||||
攤薄後已發行普通股的加權平均數 |
所得税
公司根據資產和負債的税基與其在簡明合併財務報表中報告的金額之間的差異來確認遞延所得税負債和資產,這些差異將在未來幾年產生應納税或可扣除的金額。遞延所得税資產和負債是使用已頒佈的税率來衡量的,這些税率預計將適用於預計收回或結算這些臨時差額的年份的應納税所得額。税率變動對遞延所得税資產和負債的影響將在包括頒佈日期在內的期間的收入中確認。遞延所得税資產或負債是 不與財務報告中的資產或負債相關的按預期逆轉日期進行分類。公司記錄了估值補貼,將遞延所得税資產減少到其認為更有可能的金額 不有望實現。
公司只有在公司認為不確定的税收狀況所帶來的税收優惠可能性大於時,才會承認所得税的任何不確定性 不税收狀況將在税務機關根據該職位的技術優點進行審查後得以維持。
與税收狀況相關的利息和罰款記錄在簡明合併運營報表中評估為 “其他費用” 的期間。公司在美利堅合眾國(“美國”)及其開展業務的州提交所得税申報表。該公司納税年度的美國聯邦所得税申報s 可以接受考試。總的來説,公司的各種州納税申報在納税年度內仍然開放 通過 2023雷姆 到 2023.
公允價值
資產的公允價值被視為無關的知情方和有意願的各方在有序交易中出售資產的價格。負債的公允價值的定義是為將負債轉移給新的債務人而支付的金額,而不是為與債權人清償負債而支付的金額。按公允價值記錄的資產和負債是使用公允價值計量的 三-tier 公允價值層次結構,它優先考慮用於衡量公允價值的投入。層次結構分為 三電平基於輸入的可靠性,如下所示:
級別 1: | 相同資產或負債的報價可在活躍市場獲得; |
級別 2: | 在活躍市場中,資產或負債可觀察到的類似資產和負債的報價;或 |
級別 3: | 不可觀察的定價投入,從目標來源(例如貼現的現金流模型或估值)中觀察到的通常較少可見。 |
金融和非金融資產及負債根據對公允價值計量具有重要意義的最低投入水平進行分類。該公司做到了 不在層次結構級別之間進行任何轉移 三幾個月結束了 2024 年 3 月 31 日和 2023.
截至 2024年3月31日 和 2023,該公司有 不必須定期按公允價值計量的資產或負債。
當需要對其長期資產進行減值評估時,公司會考慮時機和適當的貼現率,使用最低的現金流水平來評估可收回性。適當時,市場可比數據 可能 用於確定資產是否為資產 可能 不可以恢復。
該公司使用前一報告期的Black-Scholes模型對其認股權證和股票期權進行估值。該公司做到了 不在此期間有任何需要估值的認股權證或股票期權 三幾個月已結束 2024年3月31日。
股票薪酬
股票薪酬成本在授予之日根據獎勵的計算公允價值計量,如下所述,並在必要的服務期(通常是股權授予的歸屬期)內確認。
公司使用Black-Scholes定價模型作為確定授予員工、獨立承包商、高級管理人員和董事的所有期權的估計授予日期公允價值的方法。期權的預期期限基於對歷史和預期鍛鍊行為的評估。無風險利率基於授予之日的美國國債利率,到期日大致等於補助金的預期壽命。波動率是根據我們股票的歷史波動率確定的,如果預計未來的波動率與歷史經驗有所不同,則會進行調整。假設股息收益率為 零正如我們所擁有的那樣 不歷史上已支付的股息,我們預計在可預見的將來也不會支付任何股息。
管理估計
按照公認會計原則編制公司簡明合併財務報表要求管理層做出估算和假設,這些估算和假設會影響報告的資產和負債金額、財務報表發佈之日的或有資產負債的披露以及報告期內報告的收入和支出金額。重要估計數包括應收賬款的變現、長期資產的使用壽命、長期資產減值評估、股票薪酬支出、所得税準備金和遞延税估值。實際結果可能與這些估計有所不同。
或有負債
公司會不時在業務過程中產生或有負債,通常與公司參與的某些訴訟有關。當未來的或有負債變得既可能又可以估算時,公司將記錄估計金額的負債,以及保險單可能涵蓋索賠時的任何抵消性應收賬款。在這種情況下,會有一系列的結果而且 不金額被確定為最有可能的金額,公司將記錄負債,如果適用,由於可能有保險,還將記錄該區間低端的應收賬款。如果公司提出堅定的要約以解決訴訟,則公司將記錄當時要約金額的負債。
認股權證的分類和估值
公司分析認股權證工具,以確定認股權證歸類為負債或權益。公司發行的認股權證均被歸類為永久股權。
該公司使用Black-Scholes模型來確定某些認股權證的公允價值。使用的預期期限是剩餘的合同期限。預期波動率基於與剩餘期限一致的期限內的歷史波動率。無風險利率源自收益率 零-優惠券美國政府證券,剩餘期限等於認股權證的合同期限。假設股息收益率為零。
改敍
前一時期的某些金額 可能 為了比較起見,已重新歸類,以符合當前的演示文稿。這些重新分類有 不對公司簡明合併運營報表的影響。
最近通過的會計公告
在 2016 年 6 月, 財務會計準則委員會(“FASB”)發佈了《會計準則更新》(“ASU”)2016-13, 財務報表-信用損失(主題) 326): 衡量金融工具的信用損失,它要求各公司使用反映預期信用損失的方法來衡量信用損失,並需要考慮更廣泛的合理和可支持的信息來確定信用損失的估計。該標準對之後開始的財政年度有效 2022年12月15日。該公司採用了 ASU 2016-13在財政年度 2023而這個亞利桑那州立大學的採用確實如此 不對其簡明合併財務報表產生重大影響。
注意 3 –財產和設備
財產和設備包括以下各項(以千計):
2024年3月31日 | 2023年12月31日 | |||||||
卡車和車輛 | $ | $ | ||||||
其他設備 | ||||||||
建築物和裝修 | ||||||||
財產和設備總額 | ||||||||
累計折舊 | ) | ( | ) | |||||
財產和設備,淨額 | $ | $ |
對於 三幾個月結束了 2024年3月31日 和 2023,該公司記錄的折舊費用為美元
注意 4— 無形資產
我們無形資產的組成部分如下(以千計):
2024年3月31日 | 2023年12月31日 | |||||||
客户關係 | $ | $ | ||||||
專利和商標 | ||||||||
軟件 | ||||||||
無形資產總額 | ||||||||
累計攤銷 | ( | ) | ( | ) | ||||
淨賬面價值 | $ | $ |
據估計,我們無形資產的使用壽命介於
下表顯示了下一輪的攤銷費用 十二幾個月結束 3 月 31 日 (以千計):
2025 | 2026 | 2027 | 2028 | |||||||||||||
客户關係 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
專利和商標 | ||||||||||||||||
軟件 | ||||||||||||||||
無形資產攤銷費用總額 | $ | $ | $ | $ |
注意 5 –債務
應付票據
長期債務包括以下內容(以千計):
2024年3月31日 | 2023年12月31日 | |||||||
尤蒂卡工廠 | $ | $ | ||||||
LSQ 設施 | ||||||||
2022年11月與關聯方簽訂的可轉換票據 | ||||||||
2023 年 9 月和 10 月與關聯方的可轉換票據 | ||||||||
長期債務總額 | ||||||||
減去債務折扣和債務發行成本 | ( | ) | ( | ) | ||||
減少當前部分 | ( | ) | ( | ) | ||||
長期債務,扣除債務折扣、債務發行成本和流動部分 | $ | $ |
債務的合同本金到期日總額 十二幾個月結束 3 月 31 日如下(以千計):
2025 | $ | |||
2026 | ||||
總計 | $ |
再融資
開啟2022年3月24日公司完成了一項再融資交易(“再融資”),在該交易中,該公司終止了現有的再融資交易 2017修訂了與華美銀行的信貸額度。根據截至日期的還款信2022年3月18日由本公司、其某些全資子公司和華美銀行全額履行公司根據本公司承擔的義務2017修訂後的信貸額度,該公司向華美銀行支付了美元
作為再融資的一部分,Heat Waves與Utica Leaseco, LLC(“Utica”)簽訂了主租賃協議(“尤蒂卡融資”),根據該協議,尤蒂卡向公司提供了金額為美元的設備抵押貸款
此外,作為再融資的一部分,Heat Waves簽訂了發票購買協議(“應收賬款融資” 或 “LSQ融資”,並與尤蒂卡融資一起簽訂了 "2022融資設施”)與LSQ Funding Group, LLC(“LSQ”)合作,根據該協議,LSQ向Heat Waves提供應收賬款保理。根據應收賬款融資,LSQ預付款至
尤蒂卡融資機制和LSQ融資受債權人間協議的約束,該協議的日期約為當天或左右2022年3月24日由Utica、LSQ、Heat Waves和公司共同創立(“債權人間協議”)。
與關聯方的次級債務
開啟 2022年9月22日, 公司與Cross River簽訂了循環信貸額度,據此公司發行了 $
開啟 2023 年 9 月 1 日, 公司發行了金額為美元的可轉換期票
開啟 2023 年 9 月 11 日, 根據票據購買協議(“票據購買協議”),Cross River和Chesser交換了先前發行的票據 2023 年 9 月 1 日 本金總額為美元的可轉換期票
如果公司完成新發行的股權證券(“股權融資”),最低金額為美元
如果公司控制權的變更或其任何資產的很大一部分的出售發生在上述到期日之前,則持有人 可能 選擇獲取 (i) 本金加上應計利息加上等於的保費
在 十月2023,根據 2023 年 9 月 注意購買協議,Cross River額外購買了美元
在 2024 年 4 月, 公司續訂了某些保險單。作為此次續約的一部分,公司融資了美元
債務折扣和債務發行成本
我們將與公司執行的各種債務融資相關的某些債務折扣和債務發行成本資本化。這些成本按直線法攤銷為貸款條件下的利息支出。未攤銷的債務折扣和債務發行成本的剩餘餘額為美元
注意 6 –所得税
過渡期間的所得税支出基於將估計的年度有效所得税税率應用於年初至今的收入,以及過渡期間記錄的任何重大異常或不經常發生的項目。所得税準備金 三幾個月結束了 2024 年 3 月 31 日和 2023與適用美國法定聯邦所得税税率所提供的金額不同
根據管理層的判斷,該公司估計 2024 年 3 月 31 日在沒有抵消遞延所得税資產的情況下可以逆轉的遞延所得税負債金額為美元
注意 7 –承諾和意外開支
截至 三月31, 2024,公司根據到期的租賃承諾租賃設施和某些辦公設備哎呀 六月 2026. Fu這些運營和融資租賃承諾的最低租賃付款額 十二幾個月結束 3 月 31 日如下(以千計):
| 經營租賃 | 融資租賃 | ||||||
2025 | $ | $ | ||||||
2026 | ||||||||
2027 | ||||||||
未來租賃付款總額 | ||||||||
減去:估算利息 | ( | ) | ||||||
租賃債務的折扣價值 | $ | $ |
下表彙總了我們的運營和融資租賃總成本的組成部分(以千計):
在已結束的三個月中 | ||||||||
3月31日 | ||||||||
2024 | 2023 | |||||||
運營租賃成本: | ||||||||
當前的租賃成本 | $ | $ | ||||||
長期租賃成本 | ||||||||
運營租賃總成本 | $ | $ | ||||||
融資租賃成本: | ||||||||
使用權資產的攤銷 | $ | $ | ||||||
租賃負債的利息 | ||||||||
融資租賃成本總額 | $ | $ |
我們用於租賃的加權平均租賃期限和折扣率如下:
在已結束的三個月中 | ||||||||
3月31日 | ||||||||
2024 | 2023 | |||||||
操作: | ||||||||
加權平均租賃期限(年) | ||||||||
加權平均折扣率 | % | % | ||||||
財務: | ||||||||
加權平均租賃期限(年) | ||||||||
加權平均折扣率 | % | % |
訴訟
開啟 2022年5月22日, 單獨或代表他人行事的Ali Safe向美國科羅拉多特區地方法院提起集體訴訟,指控該公司及其某些高管違反了與其某些SEC表格有關的證券法 10-Q 申報中 2021這需要對此類申報進行修改和重述.開啟 十一月28, 2022,原告修改了他們的申訴,主要是為了增加 一月 蘭伯特為首席原告,並將Cross River Partners, L.P. 和克羅斯河資本管理有限責任公司列為被告。開啟 2023年2月10日, 該公司向美國科羅拉多州地方法院提出動議,要求駁回集體訴訟申訴,理由是原告缺乏指控該公司及其某些高管實施證券欺詐的具體事實和證據。開啟 2024 年 3 月 4 日 美國科羅拉多州地方法院駁回了 2022 年 5 月 對本公司提起集體訴訟和
現任或前任官員。開啟 2024 年 3 月 21 日, 原告的律師告知公司 自該日起,將提起上訴,集體訴訟被視為無偏見地被駁回。
注意 8— 股東權益
認股證
的逮捕令活動摘要 三 幾個月已結束 2024 年 3 月 31 日如下所示(以千計):
| 加權平均值 | |||||||||||
加權平均值 | 剩餘的 | |||||||||||
| 股份 | 行使價格 | 合同壽命(年) | |||||||||
截至 2023 年 12 月 31 日的未繳税款 | $ | |||||||||||
截至 2024 年 3 月 31 日的未繳税款 | $ | |||||||||||
自 2024 年 3 月 31 日起可行使 | $ |
紐約證券交易所監管違規通知
開啟 2023 年 5 月 2 日, 該公司收到了紐約證券交易所的通知,稱其截至的股權餘額 2022年12月31日 已跌破美元
如果公司是 不符合所有股東權益標準 2024年6月9日 或者確實如此 不在計劃期間按照計劃取得進展,紐約證券交易所將根據公司指南啟動退市程序。公司指南中包括公司有機會在通知和聽證會日期之間申請聽證會並提交股權赤字補救措施。該公司已向美國證券交易委員會提交了初步委託書,其中載有一項提案,要求其股東在今年晚些時候的公司年度股東大會上進行投票,以支持發行足以完成對Buckshot Trucking的待定收購的股權。該公司目前預計將更新此類初步委託書或補充最終委託書,以披露任何此類股權融資的最終條款。該公司預計,該提案將獲得股東的批准。該公司認為,批准該提案,完成待處理的Buckshot Trucking收購和融資交易,再加上某些現有的可轉換債務轉換為股權,將滿足股東權益門檻。但是,可能有 不保證公司將獲得此類融資,獲得股東批准,將某些現有可轉換票據轉換為股權,從而重新遵守所有適用的紐約證券交易所美國上市標準。在這種情況下,該公司的普通股將從紐約證券交易所退市。
注意 9— 限制性股票和股票期權
限制性股票
根據限制性股票獎勵發行的限制性股票僅限於出售或處置。這些限制會定期失效,通常持續一段時間三年份。限制 可能 根據我們的既定政策,還因提前退休和其他條件而失效。終止僱傭關係後,受限制的股份有 不必須將失效的股票退還給我們,從而導致限制性股票被沒收。授予具有服務條件的股票之日的公允市場價值在整個獎勵的必要服務期內按直線法攤銷並記入收入中。具有績效條件的股票授予之日的公允市場價值應累計,並在有可能達到績效條件時予以確認。包含市場狀況的限制性股票在獎勵有效期內攤銷和收費。
限制性股票活動摘要如下所示:
股份 | 加權平均值 授予公允價值 | |||||||
截至 2023 年 12 月 31 日的限制性股票 | $ | |||||||
已授予 | | |||||||
既得 | ( | ) | ||||||
截至 2024 年 3 月 31 日的限制性股票 | $ |
公司授予了
如果後續信息表明因服務而歸屬的限制性股票的實際數量可能與先前的估計有所不同,則將對補償成本進行修訂。
股票期權
開啟2016年7月18日,董事會一致批准採用 Enservco2016股票激勵計劃("2016計劃”),該計劃已於股東批准2016 年 9 月 29 日。截至 2024年3月31日, 有
開啟 2023 年 9 月 11 日, 公司向某些關鍵員工授予股票期權以進行收購
注意 10 –細分報告
Enservco的可申報業務部門是 “生產服務” 和 “完工及其他服務”。這些細分市場是根據管理層在制定公司決策時的資源分配和績效評估來選擇的。以下是區段的描述。
製作服務
該部門利用熱油卡車和酸化裝置車隊為國內石油和天然氣行業提供維護服務。這些服務包括熱油服務和酸化服務。客户利用熱油從井孔、管道和容器中去除石蠟。客户利用酸化服務來清潔儲層表面並提高流速。
完工和其他服務
該部門利用一支專業的供暖機組為國內石油和天然氣行業提供壓裂水加熱服務和相關支持服務。這些服務還包括為其他行業提供的其他服務,主要包括材料的運輸和運輸以及為客户進行熱處理。客户在油氣井完工期間使用壓裂水加熱。
未分配
該細分市場包括一般管理費用和與管理所有應申報的運營部門相關的資產,這些部門有 不已分配給特定細分市場。
下表列出了與Enservco應報告細分市場有關的某些財務信息(以千計):
製作服務 | 完工和其他服務 | 未分配 | 總計 | |||||||||||||
在截至2024年3月31日的三個月中: | ||||||||||||||||
收入 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
收入成本 | ||||||||||||||||
分部利潤 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
折舊和攤銷 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
資本支出 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
可識別資產(1) | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
在截至2023年3月31日的三個月中: | ||||||||||||||||
收入 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
收入成本 | ||||||||||||||||
分部利潤 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
折舊和攤銷 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
資本支出 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
可識別
資產
(1)
| $ | $ | $ | $ |
表格注意事項:
(1) | 可識別資產的計算方法是將淨現金、應收賬款、淨額、庫存、財產和設備淨額、使用權租賃資產淨額、持有待售資產和其他資產餘額相加。 |
下表將上述分部利潤與簡明合併運營報表中報告的運營虧損(以千計)進行了對賬:
在已結束的三個月中 | ||||||||
3 月 31 日, | ||||||||
2024 | 2023 | |||||||
分部利潤 | $ | $ | ||||||
銷售、一般和行政 | ( | ) | ( | ) | ||||
離職和過渡 | ( | ) | ||||||
處置資產的收益 | ||||||||
折舊和攤銷 | ( | ) | ( | ) | ||||
運營收入(虧損) | $ | $ | ( | ) |
第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析
以下討論提供了有關這三項操作結果的信息 截至2024年3月31日和2023年3月31日的月份,以及我們截至2024年3月31日和2023年12月31日的財務狀況、流動性和資本資源。簡明的合併財務報表及其附註包含本次討論時應參考的詳細信息。
關於前進的警示説明-外觀陳述
本10-Q表季度報告(“季度報告”)中討論的信息包括1933年《證券法》(“證券法”)第27A條和1934年《證券交易法》(“交易法”)第21E條所指的 “前瞻性陳述”。除歷史事實陳述外,此處包含的所有關於計劃資本支出、未來現金流和借款、對潛在收購機會的追求、我們的財務狀況、業務戰略以及未來運營的其他計劃和目標的陳述均為前瞻性陳述。這些前瞻性陳述是通過使用諸如 “可能”、“期望”、“估計”、“項目”、“計劃”、“相信”、“打算”、“可實現”、“預期”、“將”、“繼續”、“潛力”、“應該”、“可以” 以及類似的術語和短語來識別的。儘管我們認為這些前瞻性陳述中反映的預期是合理的,但它們確實涉及某些假設、風險和不確定性。由於某些因素,我們的業績可能與這些前瞻性陳述中的預期存在重大差異,其中包括:
● | 我們獲得股權融資的能力,加上某些可轉換票據的轉換和股票發行,足以維持我們在美國紐約證券交易所的上市; | |
● | 我們有能力完成即將進行的Buckshot Trucking LLC的收購,以及我們越來越多地向物流業務過渡的相關能力; | |
● |
我們及時獲得營運資金以滿足我們的業務需求的能力; |
● | 我們的資本要求以及在我們可接受的條件下獲得額外資金(無論是股權還是債務)的不確定性; | |
● | 債務對我們的限制,包括根據我們的尤蒂卡設備融資協議條款對我們施加的限制,以及我們產生足夠現金流來償還債務和其他應付賬款的能力; | |
● |
原油和天然氣價格的過度波動以及全球原油市場的不確定性可能導致勘探和生產公司削減石油和天然氣井鑽探的資本支出,這反過來將導致對我們鑽探完井服務的需求大幅減少,從而對我們的收入和經營業績產生負面影響; |
● |
由於最近原油和天然氣價格的上漲,對我們在業務領域提供的服務的競爭已大大加劇; | |
● | 我們實施提價以維持或提高營業利潤率的能力,這取決於市場和其他我們無法控制的因素,包括持續通貨膨脹導致的勞動力、服務、供應和材料成本的增加; | |
● | 進一步提高利率可能會增加我們的浮動利率債務的成本; |
● | 天氣和環境狀況,包括我們的業務地區可能出現異常温暖的冬季,對我們的完工服務需求產生不利影響; |
● | 總體經濟狀況和供應鏈短缺對石油和天然氣需求的影響,以及資本可用性,這可能會影響我們為客户提供服務的能力; | |
● | 我們業務的地域多樣性大大增加了我們的經商成本; | |
● | 我們通過尋找成功的合併候選人來實現業務運營多元化的能力,尤其是在物流領域; | |
● | 我們有能力成功將任何潛在的合併公司納入我們的業務; | |
● | 我們的虧損和營運資金赤字的歷史有時非常嚴重; | |
● | 我們繼續經營的能力; | |
● |
我們有能力留住高級管理層的關鍵成員和關鍵技術員工; |
● | 鑑於勞動力市場緊張,我們有能力吸引和留住員工,尤其是在關鍵的供暖季節; | |
● |
環境、健康和安全及其他政府法規的影響,以及我們和客户必須遵守的現行或待定立法或法規,包括與疫情相關的規定; |
● | 減少聯邦擁有的用於石油勘探和生產的租賃財產,此外還增加了州和地方法院對鑽探活動的監管; | |
● |
全球經濟的發展以及任何進一步的疫情風險以及由此產生的石油和天然氣需求和供應; | |
● | 網絡攻擊的風險; |
● |
與任何不可預見的負債有關的風險; |
● |
與水力壓裂、油井特許權使用費率和更高的油井粘結要求相關的聯邦和州舉措和立法; |
● |
我們普通股的價格和交易量的波動; | |
● | 我們有能力糾正財務報告和披露控制與程序中的任何重大缺陷或維持有效的內部控制。 | |
● | 可能導致我們承擔重大責任和成本或損害我們聲譽的訴訟;以及 | |
● | 其他風險和不確定性,包括我們在截至2023年12月31日止年度的10-K表年度報告中 “風險因素” 部分中列出的風險和不確定性。 |
最後,我們未來的業績將取決於其他各種風險和不確定性,包括但不限於我們向美國證券交易委員會(“SEC”)提交的文件中詳述的風險和不確定性。有關風險和不確定性的更多信息,請閲讀我們根據《交易法》和《證券法》向美國證券交易委員會提交的文件,包括截至2023年12月31日財年的10-K表年度報告。本段和本季度報告其他地方的警示性陳述明確限制了歸因於我們或代表我們行事的人的所有前瞻性陳述。除了證券法的要求外,我們沒有義務更新這些前瞻性陳述,無論是由於新信息、後續事件或情況、預期變化還是其他原因。
最近的事態發展
待收購 Buckshot Trucking LLC
2024年3月19日,Enservco Corporation(“Enservco”)與科羅拉多州個人居民託尼·西姆斯、科羅拉多州個人居民吉姆·法特(統稱 “賣方”)和懷俄明州有限責任公司Buckshot Trucking LLC(“Buckshot Trucking”)簽訂了會員權益購買協議(“Buckshot Trucking”),根據該協議,Enservco同意向所有賣方收購 Buckshot Trucking(“Buckshot 收購”)已發行和未償還的會員權益(“Buckshot 收購”),金額為5,000,000美元(“基本金額”),前提是淨營運資金調整,外加最高50萬美元的Enservco普通股形式,前提是滿足Buckshot收購協議中規定的某些條件。根據收盤日前10天Enservco普通股的交易量加權平均值,基本金額包括3750,000美元的現金和125萬美元的Enservco普通股。
根據Buckshot收購協議發行Enservco普通股須事先獲得Enservco普通股大多數已發行股份持有人的批准或同意。2024年5月9日,公司向美國證券交易委員會提交了初步委託書,以徵集與公司即將舉行的年會有關的代理人,該年會將根據Buckshot收購協議對股票發行進行審議和表決等。
有關待收購的Buckshot的更多信息,請參見我們於2024年3月25日向美國證券交易委員會提交的關於8-K表的最新報告。
法律事務
2022年5月22日,Ali Safe以個人或代表他人的名義向美國科羅拉多特區地方法院提起集體訴訟,指控該公司及其某些高管在2021年提交的某些美國證券交易委員會10-Q表文件中違反了證券法,該文件要求對此類文件進行修改和重報。2022年11月28日,原告修改了申訴,主要將揚·蘭伯特列為首席原告,並將Cross River Partners, L.P. 和Cross River Capital Management, LLC列為被告。2023年2月10日,該公司向美國科羅拉多州地方法院提出動議,要求駁回集體訴訟申訴,理由是原告缺乏指控公司及其某些高管實施證券欺詐的具體事實和證據。2024年3月4日,美國科羅拉多州地方法院駁回了2022年5月對公司和兩名現任或前任高管提起的集體訴訟。2024年3月21日,原告律師告知公司,自該日起,不會提起任何上訴,集體訴訟被視為在沒有偏見的情況下被駁回。
最近的市場狀況
由於世界經濟的增長以及造成價格上漲壓力的國際衝突等原因,全球對能源產品的需求增加,總體上對全球和國內石油和天然氣市場以及我們的業務運營產生了積極影響。在截至2024年3月31日的三個月中,WTI原油價格平均為每桶78美元,而去年同期的平均價格為每桶76美元。儘管國內在運營的鑽機總數有所下降,截至2024年3月31日為621台國內在運鑽機,而截至2023年3月31日在運營的國內鑽機為755台,但公司的服務需求仍然持續不斷,微觀和宏觀經濟條件仍在為國內石油和天然氣創造高質量的需求,這使公司能夠預測未來幾年的活動水平和利潤率的持續提高。
政治環境的變化及其對石油勘探和生產的不確定影響,以及通貨膨脹率上升和利息成本上升,在一定程度上抵消了該公司對持續活動的預期。減少或限制租賃聯邦財產進行石油勘探,以及其他影響石油和天然氣供需的措施,都對石油勘探和生產行業產生了影響。最後,如果州、地方和聯邦政府加強監管,可能會對石油勘探和生產行業產生負面影響。
歐佩克+行動、美國政府的行動和油價變化對我們運營和財務業績的全部影響取決於不確定和不可預測的未來發展,包括與疫情相關的任何潛在復甦限制、其對資本和金融市場的影響、可能出現的有關其他病毒株嚴重程度的任何新信息、其向其他地區的傳播以及為遏制該病毒而採取的行動、國內石油生產商對降低油價的生產反應,以及遵守歐佩克+的任何行動。
概述
Enservco通過其全資子公司(統稱為 “公司”、“我們” 或 “我們”)為國內陸上石油和天然氣行業提供各種服務。這些服務包括熱油和酸化(“生產服務”)以及壓裂水加熱(“完井和其他服務”)。
我們擁有並運營一支間諜艦隊已完成的卡車、拖車、壓裂罐和其他與井場相關的設備以及為國內多個主要石油和天然氣領域的客户提供服務,包括科羅拉多州和懷俄明州的丹佛-朱爾斯堡盆地(“DJ盆地”)/尼奧布拉拉地區、新墨西哥州西北部的聖胡安盆地、賓夕法尼亞州和俄亥俄州的馬塞勒斯和尤蒂卡頁巖地區、懷俄明州的喬納地區、綠河和波德河盆地以及德克薩斯州的伊格爾福特頁巖和東德克薩斯油田。
該公司的公司辦公室位於科羅拉多州朗蒙特市91/2號縣道14133號 80504。我們的電話號碼是 (303) 333-3678。我們的網站是 www.enservco.com.
操作結果
執行摘要
我們的業務具有很強的季節性,我們一半以上的收入來自每年較冷的季節(冬季和春季)。因此,每年的第二和第三季度傳統上是我們服務的淡季,因為在每年温暖的月份,我們的客户幾乎沒有必要進行壓裂水加熱活動。
截至3月31日的三個月的收入2024 年增長了 880,000 美元,增長了 10%縮減了 到 2023 年同期。這一增長主要是由於壓裂供暖服務水平的提高以及賓夕法尼亞州和科羅拉多州地區的價格上漲。
截至2024年3月31日的三個月,該分部利潤與2023年同期相比增長了120萬美元,增長了62%。這一增長主要是由於上面討論的收入原因,再加上我們工廠加強成本控制,從而減少了分部支出。
與2023年同期相比,截至2024年3月31日的三個月的銷售、一般和管理費用減少了27.1萬美元,下降了18%。下降的主要原因是與集體訴訟相關的法律費用減少,詳見下文 附註7——承付款和意外開支轉到標題為 “訴訟” 的部分下的簡明合併財務報表。
截至2024年3月31日的三個月,淨收益為74萬美元,即每股基本和攤薄後淨收益為0.03美元,而2023年同期淨虧損為100萬美元,基本和攤薄後每股虧損0.07美元。170萬美元的增長主要是由於上面討論的細分市場利潤和銷售、一般和管理費用的原因。
截至2024年3月31日的三個月,調整後的息税折舊攤銷前利潤與2023年同期相比增加了120萬美元,增長了125%。這一增長主要是由於上述分部利潤的原因。有關我們對調整後息税折舊攤銷前利潤的定義,請參閲本項目2中標題為 “調整後息税折舊攤銷前利潤” 的部分。
細分市場概述
分部業績
Enservco應報告的運營部門是生產服務、完工和其他服務。這些細分市場是根據管理層在公司決策中的資源分配和績效評估選擇的。以下是區段的描述。
製作服務
該細分市場利用一支由熱油卡車和酸化裝置組成的車隊為國內石油和天然氣行業提供維護服務。這些服務包括熱油服務和酸化服務。
完工和其他服務
該部門利用一支專業的供暖機組為國內石油和天然氣行業提供壓裂水加熱服務和相關支持服務。這些服務還包括為其他行業提供的其他服務,主要包括材料的運輸和運輸以及為客户進行熱處理。
未分配
該細分市場包括與管理尚未分配給特定細分市場的所有應申報運營部門相關的一般管理費用和資產。
下表列出了我們的收入和分部利潤截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月的業務板塊(以千計):
在已結束的三個月中 |
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3月31日 | ||||||||
2024 |
2023 |
|||||||
收入: | ||||||||
製作服務 |
$ | 2,485 | $ | 2,863 | ||||
完工和其他服務 |
7,307 | 6,049 | ||||||
總收入 |
$ | 9,792 | $ | 8,912 |
在已結束的三個月中 |
||||||||
3月31日 | ||||||||
2024 |
2023 |
|||||||
分部利潤: | ||||||||
製作服務 |
$ | 364 | $ | 546 | ||||
完工和其他服務 | 2,897 | 1,469 | ||||||
分部利潤總額 |
$ | 3,261 | $ | 2,015 |
製作服務
生產服務收入佔截至2024年3月31日的三個月總收入的25%,與2023年同期相比下降了37.8萬美元,下降了13%。這種下降主要是由於德克薩斯州地區的酸化服務減少,以及賓夕法尼亞州和德克薩斯州地區的熱油活動水平下降。
截至2024年3月31日的三個月,熱油收入與2023年同期相比下降了19萬美元,下降了7%。這一減少是由於上述原因。
截至2024年3月31日的三個月,酸化收入與2023年同期相比減少了18.8萬美元,下降了75%。這一減少是由於上述原因。
截至2024年3月31日的三個月,生產服務的分部利潤與2023年同期相比下降了18.2萬美元,下降了33%。這一下降主要是由於上文討論的細分市場收入的原因,但我們加強了成本控制,減少了細分市場支出,部分抵消了這一下降。
完工和其他服務
完工和其他服務收入佔截至2024年3月31日的三個月總收入的75%,與2023年同期相比增長了130萬美元,增長了21%。這一增長主要是由於壓裂供暖服務水平的提高以及賓夕法尼亞州和科羅拉多州地區的價格上漲。
截至2024年3月31日的三個月,完工和其他服務的分部利潤與2023年同期相比增長了140萬美元,增長了97%。這一增長主要是由於上述細分市場收入的原因,再加上我們工廠加強成本控制,減少了細分市場支出。
收入的歷史季節性
由於我們的壓裂水供暖業務的季節性,在較小程度上,我們的熱油業務也具有季節性,因此構成我們的 “供暖季節” 的財年第一和第四季度產生的收入通常大大高於本財年第二和第三季度的收入。此外,我們提供的服務收入結構會在供暖季節之外發生變化,因為我們的完工和其他服務收入(包括壓裂水供暖)佔總收入的百分比通常會下降,而我們的生產服務收入佔總收入的百分比也有所增加。因此,我們在任何給定時期的季度財務報表中確認的收入均不代表該財年剩餘時間的年度或季度收入。
公司2023和2022財年收入的70%分別是在每年的第一和第四季度創造的,這説明瞭這種季度與季度的收入季節性。
直接運營費用
截至2024年3月31日的三個月,直接運營費用,包括勞動力成本、丙烷、燃料、化學品、卡車維修和保養、物資、保險以及運營部門的場地管理費用,與2023年同期相比減少了36.6萬美元,下降了5%。這是我們工廠逐年加強成本控制的結果。
銷售、一般和管理費用
與2023年同期相比,截至2024年3月31日的三個月的銷售、一般和管理費用減少了27.1萬美元,下降了18%。下降的主要原因是與集體訴訟相關的法律費用減少,詳見下文 附註7——承付款和意外開支轉到標題為 “訴訟” 的部分下的簡明合併財務報表。
折舊和攤銷
截至2024年3月31日的三個月,折舊和攤銷費用與2023年同期相比減少了20.4萬美元,下降了21%。下降的主要原因是我們的財產和設備中某些閒置的卡車和車輛的出售和處置,這種銷售和處置始於2022年下半年,持續到2023年,並將持續到2024年。2023年底之前,我們在北達科他州的房產和建築物的出售進一步減少了這種情況。所有這些處置活動導致我們計算折舊費用的2024年的折舊基數縮小。
運營收入(虧損)
截至2024年3月31日的三個月,運營收入為130萬美元,而截至2023年3月31日的三個月的運營虧損為45.9萬美元。170萬美元的增長主要是由於我們分部利潤的增加以及銷售、一般和管理費用的減少。
非公認會計準則財務指標
調整後 EBITDA
管理層認為,出於以下原因,調整後的息税折舊攤銷前利潤(非公認會計準則指標)是衡量公司流動性和業績的寶貴指標,與Enservco行業其他公司提供的衡量標準一致。
下表顯示了我們的對賬情況 淨收益(虧損)至我們在所示每個時期的調整後息税折舊攤銷前利潤(以千計):
在已結束的三個月中 3月31日 |
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2024 |
2023 |
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淨收益(虧損)與調整後息税折舊攤銷前利潤的對賬 |
||||||||
淨收益(虧損) |
$ |
740 | $ |
(1,004 | ) | |||
加回(扣除): |
||||||||
利息支出 |
578 | 590 | ||||||
遞延所得税優惠 | - | (16 | ) | |||||
折舊和攤銷 |
767 | 971 | ||||||
息税折舊攤銷前利潤(非公認會計準則) |
2,085 | 541 | ||||||
加回(扣除): |
||||||||
基於股票的薪酬 |
76 | 196 | ||||||
離職和過渡 | - | 1 | ||||||
非經常性法律和交易費用 | 117 | 278 | ||||||
處置資產的收益 |
- | (1 | ) | |||||
其他收入 |
(56 | ) | (29 | ) | ||||
調整後息税折舊攤銷前利潤(非公認會計準則) |
$ |
2,222 | $ |
986 |
非公認會計準則財務指標的使用
非公認會計準則業績僅作為財務報表的補充列報,用於管理層基於公認會計原則的討論和分析。提供非公認會計準則財務信息是為了增進讀者對公司財務業績的理解,但不應單獨考慮任何非公認會計準則指標,也不得將其作為根據公認會計原則計算的財務指標的替代品。此處提供了最直接可比的GAAP指標與非公認會計準則指標的對賬。
息税折舊攤銷前利潤定義為扣除利息支出、所得税以及折舊和攤銷前的淨收益(虧損)。調整後的息税折舊攤銷前利潤不包括息税折舊攤銷前利潤中的股票薪酬支出,以及管理層在評估公司持續經營業績時未使用的其他項目,如下一段所述。這些非公認會計準則財務指標均不是公認會計原則下的公認條款,也不能作為經營業績指標或任何其他公認會計原則指標的淨收益(虧損)的替代方案。
淨收益(虧損)與息税折舊攤銷前利潤以及息税折舊攤銷前利潤與調整後息税折舊攤銷前利潤對賬中包含的所有項目要麼是(i)非現金項目(例如折舊、已購買無形資產的攤銷、股票薪酬支出、減值損失等),要麼是(ii)管理層認為對評估公司持續經營業績沒有用的項目(例如.、所得税、出售資產的損益、遣散費和過渡成本、其他費用(收入)、非經常性法律和交易成本等)。就非現金項目而言,管理層認為,如果衡量指標不包括這些項目,投資者可以更好地評估公司的經營業績,因為與現金支出不同,這些調整不會影響公司產生自由現金流或投資其業務的能力。
在評估我們的經營業績時,我們使用息税折舊攤銷前利潤和調整後息税折舊攤銷前利潤的列報,投資者將從中受益,因為它為我們和我們的投資者提供了額外的工具,可以消除管理層認為不能直接反映我們核心業務的某些項目的影響,從而持續比較我們的經營業績。我們認為,息税折舊攤銷前利潤對投資者和其他財務報表的外部用户在評估我們的經營業績時很有用,因為投資者廣泛使用息税折舊攤銷前利潤來衡量公司的經營業績,而不考慮利息支出、税收以及折舊和攤銷等項目,這些項目因公司而異,具體取決於會計方法和資產賬面價值、資本結構和資產收購方法。
流動性和資本資源
現金流
下表彙總了我們截至3月31日的三個月的現金流量表、2024 年和 2023 年(以千計):
在已結束的三個月中 3月31日 |
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2024 |
2023 |
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(用於)經營活動提供的淨現金 |
$ | 1,059 | $ | (479 | ) | |||
用於投資活動的淨現金 |
(125 | ) | (15 | ) | ||||
融資活動提供的(用於)淨現金 |
(661 | ) | 2,230 | |||||
現金和現金等價物的淨增長 |
$ | 273 | $ | 1,736 |
來自經營活動的現金流
截至2024年3月31日的三個月,經營活動提供的現金為110萬美元,而2023年同期用於經營活動的現金為47.9萬美元。運營活動提供的現金增加150萬美元,主要是由於我們分部利潤的改善以及銷售、一般和管理費用的減少,但部分被應收賬款、預付費用和其他流動資產淨營運資金變動的減少所抵消。
來自投資活動的現金流
截至2024年3月31日的三個月,用於投資活動的現金為12.5萬美元,而2023年同期為15,000美元。用於投資活動的現金增加110,000美元,主要是由於本年度軟件作為無形資產資本化,以及不動產和設備的購買量增加。
來自融資活動的現金流
截至2024年3月31日的三個月,用於融資活動的現金為66.1萬美元,而2023年同期融資活動提供的現金為220萬美元。融資活動提供的現金減少了290萬美元,主要是由於2023年2月發行的上一年度淨收益,該收益在2024年第一季度沒有再次出現。
下表彙總了截至2024年3月31日的簡明合併資產負債表的某些方面以及 2023 年 12 月 31 日:
2024 年 3 月 31 日 |
2023年12月31日 |
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流動資產 |
$ | 5,886 | $ | 5,722 | ||||
總資產 |
13,260 | 13,872 | ||||||
流動負債 |
10,867 | 10,028 | ||||||
負債總額 |
12,910 | 14,444 | ||||||
營運資金赤字(扣除流動負債的流動資產) |
(4,981 | ) | (4,306 | ) | ||||
股東權益(赤字) |
350 | (572 | ) |
概述
我們的運營資金主要來自信貸額度下的借款、與關聯方的債務融資安排、出售股權證券和非核心或表現不佳資產的收益以及運營產生的現金。截至2024年3月31日,我們的未償債務的未償本金貸款餘額為850萬美元,加權平均利率為14.80%。
2023年9月1日,公司向Cross River發行了金額為75萬美元的可轉換本票,並向公司董事凱文·切瑟(“Chesser”)發行了金額為5萬美元的可轉換本票。
2023年9月11日,根據票據購買協議(“票據購買協議”),Cross River和Chesser將先前於2023年9月1日發行的本金總額分別為75萬美元和5萬美元的可轉換期票兑換成了本金相同的新可轉換本票(“2023年9月和10月可轉換票據”)。同日,根據票據購買協議,公司還向Angel Capital Partners, LP(“天使資本”)發行了2023年9月和10月本金總額為12.5萬美元的可轉換票據,向該公司前董事史蒂芬·韋爾旗下的實體Equigen, II, LLC(“Equigen”)發行了本金總額為187,500美元的本金。2023年9月和10月的可轉換票據的期限為十八個月,年應計利息為16.00%。公司必須在每個日曆季度末按季度僅支付利息,從截至2023年12月31日的季度開始。第一季度利息支付根據2023年12月31日前紐約證券交易所美國普通股收盤價的五(5)天移動平均值以公司普通股支付。對於自2024年3月31日開始的日曆季度,公司必須在季度結束後的十(10)天內以現金支付季度利息。公司不得預付2023年9月和10月的可轉換票據。票據購買協議包含某些契約,包括一項契約,即未經2023年9月和10月可轉換票據本金超過75%的持有人的書面批准,限制公司(a)承擔2023年9月和10月可轉換票據優先或同等比例的任何債務,或(b)發行任何新證券的能力,但有某些例外情況。
2023年10月,根據單獨的票據購買協議,克羅斯里弗又購買了15萬美元的2023年9月和10月可轉換票據,我們的首席執行官兼董事長理查德·墨菲購買了10萬美元的2023年9月和10月可轉換票據。同樣在2023年10月,Equigen和Angel Capital同時投資了2023年9月和10月可轉換票據的總本金額分別為187,500美元和12.5萬美元。
預計我們在2024年剩餘時間的資本需求將包括但不限於運營費用、償債和資本支出,包括維護現有資產的支出。
流動性
截至2024年3月31日,我們的可用流動性為52.7萬美元,其中包括我們的現金和現金等價物餘額47.4萬美元以及LSQ融資機制下可用的53,000美元。上面提到的最近可轉換票據注入了新的融資來源,改善了我們的現金和整體財務狀況。儘管如此,我們將需要為其持續運營籌集額外資金。在我們尋求額外的融資來源時,無法保證這種融資會以優惠條件提供給我們,或者根本無法保證。我們在債務和股權資本市場(無論是公共還是私人)中獲得額外融資的能力受多種因素的影響,包括市場和經濟狀況、我們的表現以及投資者對我們和我們行業的情緒。
我們認為,自提交本10-Q表季度報告之日起十二個月內,我們的可用流動性將不足以履行我們的當前債務。因此,我們得出結論,我們能否繼續作為持續經營企業存在重大疑問。
營運資金
截至2024年3月31日,我們的營運資金赤字為500萬美元,而截至2023年12月31日,營運資金赤字為430萬美元。營運資本赤字增加67.5萬美元的主要原因是,截至2024年3月31日,2023年9月和10月的可轉換票據與截至2023年12月31日的非流動負債類別相比,2023年9月和10月的可轉換票據轉為流動負債類別,但部分被我們在2024年第一季度產生的現金產生的應付賬款和應計負債餘額減少所抵消。
外表
我們的收入主要來自國內石油和天然氣行業的服務業績,最具體地説是熱油、酸化服務和壓裂水加熱。作為這些服務的補充,我們偶爾會為客户羣提供運輸和勞務服務,這些服務通常發生在春末、夏季和初秋等創收較慢的季節。作為能源領域的服務提供商,我們受到地緣政治影響、需求差異和該行業鑽探活動的影響。此外,我們的壓裂水加熱服務進一步受到冬季寒冷天氣的影響。原油和天然氣的價格極大地影響了客户的活動水平,這反過來又影響了我們的業務。全球生態系統中不可預見的中斷也會影響需求,從而影響我們的業務。在過去的幾年中,聯邦政府行政部門的更迭以及聯邦和州兩級的政府轉向從化石燃料轉向更清潔的能源替代品,削弱了對我們服務的需求。我們認為,除了我們公司歷來經歷的年度季節性波動外,對我們服務的需求波動將繼續是週期性的。
在過去的三年中,我們的服務需求經歷了重大波動。原油價格從2019年12月的每桶52美元下降至2020年3月的每桶24美元,隨後在2021年3月反彈至每桶55美元,截至2024年3月31日繼續上漲至每桶84美元。在運營的國內鑽機數量遵循了這一趨勢。2019年12月,國內投入運營的鑽機數量為805台。這個數字在2020年3月降至728個,在2021年3月降至417個,此後截至2024年3月31日反彈至621個。截至本報告提交之日,在運的國內鑽機數量繼續穩定在621台在運行的國內鑽機左右。如前所述,我們認為,從歷史上看,正在運營的國內鑽機與對我們服務的需求之間存在顯著的相關性。儘管國內在運鑽機總量和能源需求的增加反過來又增加了對我們某些服務的需求,但我們的大部分收入,特別是完井服務收入,是季節性的,無法衡量這些完井服務的活動水平或當前較暖的月份需求對即將到來的冬季和供暖季節的影響。
我們的團隊一直在努力使公司更好地應對行業的季節性和需求波動。我們通過出售股票證券、非核心或表現不佳資產的收益以及某些可轉換票據的轉換,加強了資產負債表,所有這些都發生在2023年。我們的LSQ融資機制繼續使我們能夠通過現金透支獲得每份完成工作所產生的收入的很大一部分,這些現金通常在工作完成後的幾天內到賬。通過增加一些關鍵高管以及提升表現最佳的職位,我們的團隊得到了加強,這些職位可以更好地利用他們的技能為組織造福。我們一直在努力降低勞動力、管理費用和相關費用較慢的月份所吸收的成本。該團隊一直專注於控制一般和管理費用,包括工資、福利和保險費用,以及與上市公司運營相關的成本。儘管我們仍在應對一些遺留義務和過去幾年發生的事件,但我們認為,我們能夠更好地為公司做好準備,使其能夠在我們所服務的市場中取得成功,並在創收季節比最近更慢的時候控制成本。儘管可能存在遠離化石燃料的長期趨勢,但我們認為,人們也認識到,隨着供應鏈短缺、半導體和電池供應的波動以及基礎設施發展進程,對化石燃料和我們提高油井運營效率的服務將持續需求。我們認為,除非每桶原油價格突然出人意料地下跌,或者國內在運鑽機數量大幅減少,否則我們公司的定位是在不久的將來實現更好的運營業績。
資本承諾和義務
截至2024年3月31日,我們的資本義務主要包括我們的2022年融資額度、2022年11月的可轉換票據以及2023年9月和10月的各種可轉換票據。此外,我們還計劃根據某些定期貸款、債務債務、融資租賃和運營租賃支付本金。簡明合併財務報表附註中彙總了這些承諾和義務下應付金額的一般條款和條件。
資產負債表外安排
截至2024年3月31日,我們沒有重大的資產負債表外安排,這些安排對我們的財務狀況、財務狀況、收入或支出、經營業績、流動性、資本支出或對股東具有重要意義的資本資源產生當前或未來影響。
關鍵會計政策和估算
從那以後,我們的重要會計政策沒有任何變化e 我們提交了截至2023年12月31日止年度的10-K表年度報告。
第 3 項。 關於市場風險的定量和定性披露
根據《交易法》第12b-2條的定義,我們是一家規模較小的申報公司,無需提供本項目下的信息。
第 4 項。控制和程序
評估披露控制和程序
披露控制和程序是控制措施和其他程序,旨在確保在美國證券交易委員會規則和表格規定的時間內記錄、處理、彙總和報告我們根據《交易法》提交或提交的報告中要求披露的信息。披露控制和程序包括但不限於控制措施和程序,旨在確保我們根據《交易法》提交的報告中需要披露的信息得到積累並酌情傳達給我們的管理層,包括我們的首席執行官和首席財務和會計官riate,以便及時就所需的披露做出決定。
在包括首席執行官和首席財務會計官在內的管理層的監督和參與下,我們對截至2024年3月31日的財政季度末披露控制和程序的有效性進行了評估,該術語的定義見《交易法》第13a-15(e)條和第15d-15(e)條。根據這項評估,我們的首席執行官兼首席財務和會計官得出結論,在本報告所涉期間,我們的披露控制和程序(定義見《交易法》第13a-15(e)條和第15d-15(e)條)無效,因為管理層尚未認為去年的重大缺陷已得到充分糾正。儘管存在如下所述的重大弱點,但截至2024年3月31日,包括我們的首席執行官兼首席財務和會計官在內的管理層認為,本10-Q季度報告中未經審計的簡明合併財務報表在所有重大方面都公允地反映了我們按照公認會計原則列報的該財期的財務狀況、經營業績和現金流。
在編制前一時期的合併財務報表時,管理層發現了我們的財務報告內部控制存在重大缺陷。這些前一時期的重大缺陷使未能及時發現的錯誤得以發生,因此需要對這段時期的某些交易進行重新評估。管理層認為,公司正在努力加強其評估和實施適用於複雜金融工具會計和所得税會計的會計準則體系,包括通過我們的人員和第三方專業人員加強分析,正在糾正前一時期的重大缺陷,這些重大缺陷,我們正在就複雜的會計和税務申請進行諮詢。此外,該公司已經採取並正在採取多項舉措,努力改善控制環境,並最終修復和防止未來出現重大缺陷。這些舉措包括但不限於升級其企業資源規劃和會計系統,以及增加在適當的內部控制框架和環境方面具有豐富經驗和知識的全職人員。此外,我們計劃聘請第三方諮詢公司代表管理層記錄和測試我們的財務報告內部控制的設計和有效性。我們將繼續修復、加強、監測和測試這些及其他流程、程序和控制措施的設計和有效性,並做出任何進一步的更改,或確定和獲取管理層認為適當的額外資源。
財務報告內部控制的變化
在截至2024年3月31日的公司季度中,我們的財務報告內部控制沒有發生重大變化,這些變化對我們的財務報告內部控制產生了重大影響,也沒有合理地可能產生重大影響。
第二部分
第 1 項。 法律訴訟
2022年5月22日,Ali Safe以個人或代表他人的名義向美國科羅拉多特區地方法院提起集體訴訟,指控該公司及其某些高管在2021年提交的某些美國證券交易委員會10-Q表文件中違反了證券法,該文件要求對此類文件進行修改和重報。2022年11月28日,原告修改了申訴,主要將揚·蘭伯特列為首席原告,並將Cross River Partners, L.P. 和Cross River Capital Management, LLC列為被告。2023年2月10日,該公司向美國科羅拉多州地方法院提出動議,要求駁回集體訴訟申訴,理由是原告缺乏指控公司及其某些高管實施證券欺詐的具體事實和證據。2024年3月4日,美國科羅拉多州地方法院駁回了2022年5月對公司和兩名現任或前任高管提起的集體訴訟。2024年3月21日,原告律師告知公司,自該日起,不會提起任何上訴,集體訴訟被視為在沒有偏見的情況下被駁回。
第 1A 項。風險因素
公司於2024年3月29日提交的截至2023年12月31日止年度的10-K表年度報告第一部分第1A項中規定的風險因素沒有重大變化,該報告以引用方式納入此處。
第 2 項。未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用
所有近期未註冊證券的銷售均已報告過。
第 3 項。優先證券違約
沒有。
第 4 項。礦山安全披露
不適用。
項目 5.其他信息
第 6 項。展品
展品編號 |
標題 |
10.1 | Enservco Corporation與Tony Sims、Jim Fate和Buckshot Trucking LLC於2024年3月19日簽訂的截至2024年3月19日的會員權益購買協議(參照公司於2024年3月25日提交的8-K表最新報告的附錄10.1納入)。 |
31.1* |
根據本節通過的《交易法》第 13a-14 (a) 和 15d-14 (a) 條對首席執行官進行認證2002 年《薩班斯-奧克斯利法案》第 302 條。 |
31.2* | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條通過的《交易法》第13a-14 (a) 條和第15d-14 (a) 條對首席財務官進行認證。 |
32** |
根據第 18 節《美國法典》第 1350 條對首席執行官和首席財務官進行認證2002 年《薩班斯-奧克斯利法案》第 906 條。 |
101.INS |
行內 XBRL 實例文檔(實例文檔未出現在交互式數據文件中,因為其 XBRL 標籤嵌入在行內 XBRL 文檔中) |
101.SCH |
內聯 XBRL 分類擴展架構文檔 |
101.CAL |
內聯 XBRL 分類擴展計算鏈接庫文檔 |
101.LAB |
內聯 XBRL 分類法擴展標籤 Linkbase 文檔 |
101.PRE |
內聯 XBRL 分類擴展演示鏈接庫文檔 |
101.DEF |
內聯 XBRL 分類法擴展定義鏈接庫文檔 |
104 | 封面交互式數據文件(格式為 Inline XBRL,包含在附錄 101 中) |
* 隨函提交。
** 隨函附上。
簽名
根據1934年《證券交易法》的要求,註冊人已正式使本報告由經正式授權的下列簽署人代表其簽署。
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ENSERVCO 公司 |
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日期:2024 年 5 月 15 日 |
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/s/ 理查德·墨菲 |
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董事兼執行主席(首席執行官) |
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日期:2024 年 5 月 15 日 | /s/ 馬克·帕特森 | ||
首席財務官(首席財務官兼首席會計官) |