美國
證券交易委員會
 
華盛頓特區 20549
 
表單 10-Q
 
（Mark One）
☒
根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的季度報告

在截至的季度中： 2024年3月31日
或者

☐
根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的過渡報告

在從 ______ 到 _______ 的過渡期內。

委員會文件編號： 001-38544
 
CENTRO INC.
（註冊人的確切姓名如其章程所示）

澳大利亞
  
不適用
（公司或組織的州或其他司法管轄區）
  
（國税局僱主識別號）

奧克森路 501 號
 
永久保有權, 新澤西07728
 
（主要行政辦公室地址，包括郵政編碼）
 
註冊人的電話號碼，包括區號 (732) 820-6757
 
根據《交易法》第12（b）條註冊的證券：
 
每節課的標題：
  
交易品種
註冊的每個交易所的名稱：
普通股
  
CENN
這個 納斯達資本市場

用複選標記表明註冊人 (1) 在過去 12 個月內（或註冊人被要求提交此類報告的更短時間）內是否提交了1934年《證券交易法》第13或15（d）條要求提交的所有報告，以及（2）在過去的90天內是否受此類申報要求的約束。
是的☒ 不 ☐
 
用複選標記註明註冊人是否在過去 12 個月（或註冊人必須提交此類文件的較短期限）內以電子方式提交了根據第 S-T （本章第 232.405 節）第 405 條要求提交的交互式數據文件。 是的 ☒ 不是 ☐
 
用複選標記指明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興的 成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報人”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。
 
大型加速過濾器
☐
加速過濾器
☐
非加速過濾器
☒
規模較小的申報公司
☒
   
新興成長型公司
☒

如果是新興成長型公司，請用複選標記表示註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13 (a) 條規定的任何新的或修訂的 財務會計準則。 ☐
 
用複選標記表明註冊人是否為空殼公司（定義見《交易法》第12b-2條）。是的 ☐不是 ☒
 
註冊人有 30,828,795截至2024年5月14日，註冊人的普通股每股價值0.0001美元，已發行和流通.

目錄

第一部分-財務信息
1
第 1 項。簡明合併財務報表（未經審計）
 1
第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析
 20
第 3 項。關於市場風險的定量和定性披露
 32
第 4 項。控制和程序
 32
第二部分-其他信息
 33
第 1 項。法律訴訟
 33
第 1A 項。風險因素
 34
第 2 項。未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用
 34
第 3 項。優先證券違約
 34
第 4 項。礦山安全披露
 34
第 5 項。其他信息
 35
第 6 項。展品
 35
簽名
 36

目錄
前瞻性陳述

Centro Inc.（“我們”、“我們”、“我們的”、“Cenntro” 和 “公司”）的本季度報告包含構成《1995年美國私人證券訴訟改革法》安全港條款 所指的 “前瞻性陳述” 的陳述。任何不是歷史事實陳述的陳述都可能被視為前瞻性陳述。這些陳述出現在本季度報告中的多個不同地方 ，在某些情況下，可以用 “預期”、“估計”、“項目”、“期望”、“考慮”、“打算”、“相信”、“計劃”、“可能”、“將” 或其否定詞或其他類似詞語來識別，儘管並非所有前瞻性 陳述都包含這些識別詞。本季度報告中的前瞻性陳述可能包括但不限於與以下內容相關的陳述和/或信息：我們的財務業績和預測；我們的業務前景和 機會；我們的業務戰略和未來運營；對未來產品時間和交付的預測；預計成本；預期生產能力；對我們產品需求和接受度的預期；裝備新生產設施的機械估計 成本；我們運營的市場趨勢；計劃和管理目標；我們的流動性和資本要求，包括現金流和現金用途；與我們的行業相關的趨勢； 與我們的電動汽車（“電動汽車”）相關的計劃；以及恢復遵守納斯達克股票市場有限責任公司（“納斯達克”）上市要求的計劃和意圖，包括通過反向股票拆分等。

我們的這些前瞻性陳述是基於我們當前對未來事件的預期，其基礎是截至本季度報告發布之日獲得的信息，而我們所作的任何前瞻性 陳述僅代表其發佈之日。儘管我們認為這些預期是合理的，但此類前瞻性陳述本質上會受到風險和不確定性的影響，其中許多是我們無法控制的。由於各種原因，我們的 實際未來業績可能與前瞻性陳述中討論或暗示的業績存在重大差異，包括我們改變公司方向的能力；我們跟上新技術和 不斷變化的市場需求的能力；我們的資本需求以及業務的競爭環境。可能導致此類差異的其他因素包括但不限於：
 
●
總體經濟和商業狀況，包括利率的變化；
●
其他電動汽車的價格、與製造電動汽車相關的成本和其他經濟狀況；
●
疾病爆發或類似的公共衞生威脅，例如 COVID-19 疫情，對公司業務的影響（自然現象，包括 COVID-19 疫情的揮之不去的影響）；
●
政治動盪、自然災害或其他危機、恐怖行為、戰爭行為和/或軍事行動的影響，以及我們維持或擴大業務關係以及與戰略聯盟、供應商、客户、分銷商或其他方面發展新 關係的能力；
●
數據安全漏洞、信息安全系統故障、網絡攻擊或其他影響我們或我們的供應商的安全或隱私相關事件；
●
我們的信息技術系統或信息安全系統有效運行的能力；
●
政府當局的行動，包括政府規章的修改；
●
與法律訴訟相關的不確定性；
●
電動汽車市場規模的變化；
●
管理層為應對不斷變化的條件而作出的未來決定；
●
公司執行潛在業務計劃的能力；
●
在準備前瞻性陳述過程中的錯誤判斷；
●
公司籌集足夠資金以執行其擬議的業務計劃的能力；
●
無法跟上電動汽車和電池技術的進步；
●
無法設計、開發、營銷和銷售新的電動汽車和服務，以利用額外的市場機會創造收入和正現金流；
●
對某些關鍵人員的依賴以及任何無法留住和吸引合格人員的情況;
●
缺乏批量生產電動汽車的經驗；
●
無法成功建立、維護和加強Centro品牌；
●
供應中斷或原材料短缺；
●
政府和經濟激勵措施的缺乏、減少或取消；
●
未能有效管理未來的增長；以及
●
我們在向美國證券交易委員會（“SEC”）提交的文件中不時詳述的其他風險和不確定性，包括但不限於公司於2023年4月1日向美國證券交易委員會提交的經修訂的截至2023年12月31日年度的10-K表年度報告（“10-K表格”）第一部分 1A項 “風險因素” 中描述的風險和不確定性。

儘管管理層試圖確定可能導致實際業績與前瞻性陳述中包含的結果存在重大差異的重要因素，但可能還有其他因素 導致業績與預期、估計或預期不符。無法保證前瞻性陳述會被證明是準確的，因為實際結果和未來事件可能與這類 前瞻性陳述中的預期存在重大差異。因此，讀者不應過分依賴前瞻性陳述。這些警示性言論明確限定了歸因於我們公司或代表我們公司行事的人 的所有前瞻性陳述。我們不承諾更新任何前瞻性陳述以反映實際業績、假設變化或影響此類陳述的其他因素的變化，除非 適用的證券法要求且在規定的範圍內。

目錄
索引

 
頁面
第 1 項。中期財務報表
 1
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月未經審計的簡明合併運營報表和綜合虧損報表
 1
截至2024年3月31日（未經審計）和2023年12月31日的簡明合併資產負債表
 2
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月未經審計的簡明綜合權益變動報表
 3
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月未經審計的簡明合併現金流量表
 4
未經審計的簡明合併財務報表附註
 5
 
目錄
第一部分

第 1 項。 簡明合併財務報表（未經審計）

CENTRO INC.
未經審計的簡明合併運營報表和綜合虧損
（以美元表示，股票數量除外）

         
在截至3月31日的三個月中，
  
   
注意
    
2024
    
2023
  
                   
淨收入
    
2(d)

 
$
3,391,999
    
$
3,470,544
  
銷售商品的成本
            
(3,377,728
)
    
(3,275,800
)
毛利
            
14,271
      
194,744
  
                         
運營費用：
                        
銷售和營銷費用
            
(1,316,763
)
    
(1,868,985
)
一般和管理費用
            
(6,361,196
)
    
(7,358,264
)
研究和開發費用
            
(1,727,830
)
    
(1,569,919
)
運營費用總額
            
(9,405,789
)
    
(10,797,168
)
                         
運營損失
            
(9,391,518
)
    
(10,602,424
)
                         
其他費用：
                        
利息收入（支出），淨額
            
73,242
      
(54,415
)
長期投資的（虧損）收入
            
(13,520
)
    
19,042
  
長期投資減值
            
-
      
(1,146,128
)
贖回可轉換本票的損失
            
-
      
(2,001
)
行使認股權證造成的損失
            
-
      
(212,870
)
可轉換本票和衍生負債公允價值的變化
            
(705
)
    
(126,273
)
股權證券公允價值的變化
            
234,887
      
653,016
  
外幣匯兑損失，淨額             (359,217 )     -  
跨幣種互換的收益
            5,933       -  
其他收入，淨額
            
190,643
      
358,076
  
所得税前虧損
            
(9,260,255
)
    
(11,113,977
)
所得税優惠
    
11
      
30,032
      
-
  
淨虧損
            
(9,230,223
)
    
(11,113,977
)
減去：歸屬於非控股權益的淨虧損
            
(72
)
    
(156,028
)
歸屬於公司股東的淨虧損
          
$
(9,230,151
)
  
$
(10,957,949
)
                         
其他綜合損失
                        
外幣折算調整
            
(1,001,245
)
    
337,278
  
綜合損失總額
            
(10,231,468
)
    
(10,776,699
)
                         
減去：歸因於非控股權益的綜合虧損總額
            
(144
)
    
(180,595
)
公司股東的綜合虧損總額
          
$
(10,231,324
)
  
$
(10,596,104
)
                         
已發行、基本和攤薄後已發行股票的加權平均數 *
            30,828,794
       30,309,574
  
                         
基本和攤薄後的每股虧損
            (0.30 )     (0.36 )

* 2023 年 9 月 1 日，公司舉行了年度股東大會，除其他提案外，公司 股東確實批准了將公司普通股合併為 一比十(1:10) 基準， 從 2023 年 12 月 8 日起生效。這個 一比十反向股票拆分減少了已發行股票的數量，增加了每股普通股的淨虧損 。所有列報的每股和股票金額均已根據本次股份合併對所有列報期的影響進行了追溯調整。

所附附附註是這些未經審計的合併財務報表不可分割的一部分。

1
目錄
CENTRO INC.
簡明的合併資產負債表
（以美元表示，股票數量除外）

   
注意
    
3月31日
2024
    
十二月三十一日
2023
  
         
（未經審計）
        
資產
                  
流動資產：
                  
現金和現金等價物
        
$
20,255,568
    
$
29,375,727
  
受限制的現金
          
329,185
      
196,170
  
短期投資
   3  
     4,195,117       4,236,588  
應收賬款，淨額
    
4
      
4,576,963
      
6,530,801
  
庫存，淨額
    
5
      
43,768,940
      
43,909,564
  
預付款和其他流動資產
    
6
      
21,337,298
      
20,391,150
  
關聯方應付金額-當前
    
16
      
270,262
      
287,439
  
流動資產總額
            
94,733,333
      
104,927,439
  
                         
非流動資產：
                        
長期投資
    
7
      
4,580,164
      
4,685,984
  
投資股權證券
    
8
      
25,819,920
      
26,158,474
  
財產、廠房和設備，淨額
    
9
      
20,195,719
      
20,401,521
  
善意
            218,019       223,494  
無形資產，淨額
     10      
6,643,051
      
6,873,781
  
使用權資產，淨額
    
12
      
18,711,452
      
20,039,625
  
其他非流動資產
            
2,133,839
      
2,227,672
  
非流動資產總額
            
78,302,164
      
80,610,551
  
                         
總資產
          
$
173,035,497
    
$
185,537,990
  
                         
負債和權益
                        
                         
負債
                        
流動負債：
                        
應付賬款
          
$
6,558,147
    
$
6,797,852
  
應計費用和其他流動負債
            
3,453,089
      
4,263,887
  
合同負債
            
2,664,191
      
3,394,044
  
經營租賃負債，當前
    
12
      
4,471,010
      
4,741,599
  
可轉換本票
    
13
      
9,958,000
      
9,956,000
  
流動或有負債
            26,015       26,669  
遞延的政府補助金，當前
            
106,904
      
108,717
  
應付給關聯方的款項
    
16
      
-
      
10,468
  
流動負債總額
            
27,237,356
      
29,299,236
  
                         
非流動負債：
                        
或有負債，非流動
            224,427       230,063  
遞延所得税負債
            210,579       228,086  
遞延的政府補助金，非流動
            
1,870,828
      
1,929,733
  
衍生負債——投資者認股權證
    
13
      
12,188,515
      
12,189,508
  
衍生負債——配售代理認股權證
    
13
      
3,456,277
      
3,456,578
  
經營租賃負債，非流動
    
12
      
15,307,489
      
16,339,619
  
非流動負債總額
            
33,258,115
      
34,373,587
  
                         
負債總額
          
$
60,495,471
    
$
63,672,823
  
                         
承付款和意外開支
    
15
        
       
 
                         
公平
                        
普通股 (沒有面值； 30,828,795和 30,828,778分別截至2024年3月31日和2023年12月31日的已發行股票和 已發行股份）
            
-
      
-
  
額外已繳資本
            
403,243,720
      
402,337,393
  
累計赤字
            
(283,253,652
)
    
(274,023,501
)
累計其他綜合虧損
            
(7,445,658
)
    
(6,444,485
)
歸屬於股東的權益總額
            
112,544,410
      
121,869,407
  
非控股權益
            
(4,384
)
    
(4,240
)
權益總額
          
$
112,540,026
    
$
121,865,167
  
負債和權益總額
          
$
173,035,497
    
$
185,537,990
  

所附附附註是這些未經審計的簡明合併財務報表不可分割的一部分。

2
目錄
CENTRO INC.
未經審計的簡明綜合權益變動報表
（以美元表示，股票數量除外）

   
普通股
    
額外
以資本支付
    
累積的
赤字
    
累積的
其他
綜合的
損失
    
總計
股東們
公正
    
非-
控制
利息
    
權益總額
  
   
股票*
    
金額
                                      
截至2022年12月31日的餘額
    
30,084,200
    
$
-
    
$
397,497,817
    
$
(219,824,176
)
  
$
(5,306,972
)
  
$
172,366,669
    
$
(477,135
)
  
$
171,889,534
  
基於股份的薪酬
    
-
      
-
      
1,153,808
      
-
      
-
      
1,153,808
      
-
      
1,153,808
  
淨虧損
    
-
      
-
      
-
      
(10,957,949
)
    
-
      
(10,957,949
)
    
(156,028
)
    
(11,113,977
)
收購 35CAE 股權的百分比
    
-
      
-
      
(2,557,721
)
    
-
      
-
      
(2,557,721
)
    
657,730
      
(1,899,991
)
行使認股權證
     360,709       -       2,168,185       -       -       2,168,185       -       2,168,185  
外幣折算調整
    
-
      
-
      
-
      
-
      
361,845
      
361,845
      
(24,567
)
    
337,278
  
截至3月31日的餘額 2023
    
30,444,909
    
$
-
    
$
398,262,089
    
$
(230,782,125
)
  
$
(4,945,127
)
  
$
162,534,837
    
$
-
    
$
162,534,837
  

   
普通股
    
額外
以資本支付
    
累積的
赤字
    
累積的
其他
綜合的
損失
    
總計
股東們
公正
    
非-
控制
利息
    
權益總額
  
   
股份
    
金額
                                      
截至12月31日的餘額 2023
    
30,828,778
    
$
-
    
$
402,337,393
    
$
(274,023,501
)
  
$
(6,444,485
)
  
$
121,869,407
    
$
(4,240
)
  
$
121,865,167
  
基於股份的薪酬
    
-
      
-
      
906,327
      
-
      
-
      
906,327
      
-
      
906,327
  
淨虧損
    
-
      
-
      
-
      
(9,230,151
)
    
-
      
(9,230,151
)
    
(72
)
    
(9,230,223
)
由於反向股票拆分而發行的部分股票
     17       -       -       -       -       -       -       -  
外幣折算調整
    
-
      
-
      
-
      
-
      
(1,001,173
)
    
(1,001,173
)
    
(72
)
    
(1,001,245
)
截至3月31日的餘額， 2024
    
30,828,795
    
$
-
    
$
403,243,720
    
$
(283,253,652
)
  
$
(7,445,658
)
  
$
112,544,410
    
$
(4,384
)
  
$
112,540,026
  

* 2023 年 9 月 1 日，公司舉行了年度股東大會，除其他提案外，公司股東確實批准了將公司普通股合併為 一比十(1:10) 基準從 2023 年 12 月 8 日起生效。這個 一比十 反向股票拆分減少了已發行股票的數量，增加了每股普通股的淨虧損。所有列報的每股和股票金額均已根據本次股份合併對所有期限 的影響進行了追溯性調整。

附註是這些未經審計的合併財務報表的組成部分。

3
目錄
CENTRO INC.
未經審計的簡明合併現金流量表

   
在截至3月31日的三個月中，
  
   
2024
    
2023
  
             
來自經營活動的現金流：
            
用於經營活動的淨現金
  
$
(8,864,876
)
  
$
(17,363,332
)
                 
來自投資活動的現金流：
                
購買股權投資
    
-
      
(622,917
)
購買不動產、廠房和設備
    
(327,589
)
    
(2,577,292
)
購買土地使用權
    
-
      
(268,993
)
收購CAE的股權
    
-
      
(1,924,557
)
來自長期投資的現金分紅
     55,645       -  
處置不動產、廠房和設備的收益
    
5,264
      
-
  
向第三方提供的貸款
    
-
      
(100,000
)
股權證券的利息和贖回收益
     573,441       -  
由（用於）投資活動提供的淨現金
    
306,761
      
(5,493,759
)
                 
來自融資活動的現金流量:
                
贖回可轉換期票
    
-
      
(39,583,321
)
用於融資活動的淨現金
    
-
      
(39,583,321
)
                 
匯率變動對現金、現金等價物和限制性現金的影響
    
(429,029
)
    
283,806
  
                 
現金、現金等價物和限制性現金淨減少
    
(8,987,144
)
    
(62,156,606
)
期初現金、現金等價物和限制性現金
    
29,571,897
      
154,096,801
  
期末現金、現金等價物和限制性現金
  
$
20,584,753
    
$
91,940,195
  
                 
現金流信息的補充披露：
                
已付利息
  
$
130,500
    
$
-
  
繳納的所得税
   $ -     $ -  
                 
非現金投資和融資活動的補充披露：
                
無現金行使認股權證
  
$
-
    
$
2,168,185
  

所附附附註是這些未經審計的簡明合併財務報表不可分割的一部分。

4
目錄
CENTRO INC.
簡明合併附註 財務 報表
（未經審計）

附註1-組織和主要活動

歷史和主要活動

根據內華達州修訂法規（“NRS”），Centro Inc. 於2023年3月9日在內華達州註冊成立。作為一家自己沒有實質性業務的控股公司，Centro Inc. 通過其在美國、 澳大利亞、歐洲、墨西哥、香港、多米尼加共和國和中華人民共和國（我們稱之為中國或中國）的子公司開展業務。

Cenntro Automotive Group Limited（“CAG Cayman”）於 2014 年 8 月 22 日在開曼羣島成立。在合併結束之前，CAG Cayman曾是Cenntro（定義見下文）的母公司， （定義見下文）。

Centro Automotive Corporation（“CAC”）於2013年3月22日在特拉華州註冊成立。CAC 於 2016 年 5 月 26 日成為 CAG Cayman 的全資公司。 CAC 的運營 包括公司事務、行政、人力資源、全球營銷和銷售、售後支持、認證和質量保證。CAC還在新澤西州弗裏霍爾德租賃和運營設施，包括公司的 公司總部和佛羅裏達州傑克遜維爾的工廠。

Cenntro Automotive Group Limited（“CAG HK”）由 CAG Cayman 於 2016 年 2 月 15 日在香港成立。CAG HK 是一家非經營性投資控股公司， 通過其在中國大陸和香港的子公司開展業務。

Centro Electric Group, Inc.（“CEG”）由CAG Cayman於2020年3月9日在特拉華州註冊成立。

Cenntro Electric Group Limited ACN 619 054 938，前身為 Naked Brand Group Limited（“NBG”），於 2017 年 5 月 11 日在澳大利亞註冊成立，是 Cenntro 的母公司 。由於合併的結束，NBG於2021年12月30日更名為Cenntro Electric Group Limited（“CEGL”）。

2022年3月25日和2023年1月31日，CEGL簽訂了股票購買協議以收購 65% 和 35Cenntro Automotive Europe GmbH（“CAE”）（前身為Tropos Motors Europe GmbH）已發行和流通股份的百分比有關股票購買協議的信息，請參閲本年度報告附註3 “業務合併”。

CAC、CEG和CAG HK及其合併子公司統稱為 “Centro”; Centro Inc.，CEGL、Centro及其子公司統稱為 “公司”。該公司設計和製造專門製造的電動商用車（“ECV”），主要用於最後一英里交付和工業應用。

反向資本重組

2021年12月30日，公司根據截至2021年11月5日 5日的某些股票購買協議（“收購協議”）完成了CEGL（當時為NBG）、CAG Cayman、CAC、CEG和CAG HK之間的股票購買交易（“合併”）。

鑑於合併後Centro有效控制了合併後的實體，Centro被視為會計收購方。根據美國普遍接受的 會計原則，該組合被視為反向資本重組，相當於Centro為CEGL的淨貨幣資產發行股票，同時進行資本重組。

5
目錄
附註1-組織和主要活動 (續)

截至2024年3月31日，Cenntro Inc的子公司如下：

姓名
的日期
公司註冊
的地方
公司註冊
直接百分比或
間接經濟
利息
中創電氣集團有限公司（“CEGL”）
2017年5月11日
 澳大利亞
 100% 由 Centro Inc. 擁有
森特羅汽車公司（“CAC”）
2013年3月22日
美國特拉華州
100% 擁有 者 Centro Inc.
森特羅電氣集團有限公司（“CEG”）
2020年3月9日
美國特拉華州
100% 擁有 者 Centro Inc.
Cennatic Power, Inc.（“Cennatic Power”）
2022年6月8日
美國特拉華州
100% 擁有 者 Centro Inc.
Teemak 電力公司
2023年1月31日
美國特拉華州
100% 擁有 者 Centro Inc.
Avantier 汽車公司
2017 年 11 月 27 日
美國特拉華州
100% 擁有 者 Centro Inc.
Centro Electric CICS, SRL
2022年11月30日
多米尼加共和國聖多明各
99% 由 擁有 Centro Inc.
Cennatic Energy S.de R.L. de C.V.
2022年8月24日
墨西哥蒙特雷
100% 擁有 者 Centro Inc
Centro Automotive S.A.S.
2023 年 1 月 16 日
加拉帕，哥倫比亞
100% 擁有 者 Centro Inc
Centro Electric 哥倫比亞有限公司
2023年3月29日
哥倫比亞大西洋省
100% 擁有 者 Centro Inc
中創汽車集團有限公司（“CAG HK”）
2016 年 2 月 15 日
香港
100% 擁有 者 Centro Inc
杭州隆達科技有限公司（“杭州隆達”）
2017 年 6 月 5 日
中國人民共和國
100% 擁有 者 Centro Inc
杭州森創汽車技術有限公司（“杭州中心”）
2016年5月6日
中國人民共和國
100% 擁有 者 Centro Inc
浙江中創機械有限公司
2021年1月20日
中國人民共和國
100% 擁有 者 Centro Inc
江蘇圖牛科技股份有限公司
2018年12月19日
中國人民共和國
100% 擁有 者 Centro Inc
杭州恆眾科技股份有限公司
2014 年 12 月 16 日
中國人民共和國
100% 擁有 者 Centro Inc
Teemak Power（香港）有限公司（香港）
2023年5月17日
香港
100% 擁有 者 Centro Inc
Avantier 汽車（香港）有限公司
2023年3月13日
香港
100% 擁有 者 Centro Inc
歐洲森特羅汽車有限公司（“CAE”）
2019 年 5 月 21 日
德國赫恩
100% 擁有 者 Centro Inc
Centro Electric B.V.
2022年12月12日
荷蘭阿姆斯特丹
100% 擁有 者 Centro Inc
阿拉克拉爾電動汽車中心 A.Z
2023年2月21日
土耳其
100% 擁有 者 Centro Inc
Centro Elecautomotiv, S.L.
2022年7月5日
西班牙巴塞羅那
100% 擁有 者 Centro Inc
森特羅電氣集團（歐洲）有限公司（“CEGE”）
2022年1月13日
德國杜塞爾多夫
100% 擁有 者 Centro Inc
Simachinery 設備有限公司（“Simachinery HK”）
2011年6月2日
香港
100% 擁有 者 Centro Inc
浙江中機股份有限公司（“中國機械浙江”）
2011年6月16日
中國人民共和國
100% 擁有 者 Centro Inc
嵊州市中創機械有限公司（“中創機械”）
2012年7月12日
中國人民共和國
100% 擁有 者 Centro Inc
Centro EV Center Italy S.R.L.
2023年5月8日
意大利
100% 擁有 者 Centro Inc
Antric 有限公司
 2020年8月21日 德國  100% 歸所有者 Centro Inc
皮卡電氣公司
 2023年8月3日 美國特拉華州  100% 歸所有者 Centro Inc
森特羅科技公司
 2023年8月24日 美國加利福尼亞州  100% 歸所有者 Centro Inc

6
目錄
附註2-重要會計政策摘要

(a)
列報依據

隨附的截至2023年12月31日的合併資產負債表來自經審計的財務報表，以及截至2024年3月31日以及截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月未經審計的簡明合併 財務報表是根據美國證券交易委員會（“SEC”）的規章制度編制的。

某些信息和披露通常包含在根據美利堅合眾國 普遍接受的會計原則（“美國公認會計原則”）編制的財務報表中，但已根據此類細則和條例進行了簡要或省略。管理層認為，所做的披露足以提供公平的陳述。中期財務信息應與截至2023年12月31日的財政年度的財務報表和附註一起閲讀 。截至2024年3月31日的三個月的經營業績不一定代表全年或未來任何 期的業績。

(b)
估計數的使用

根據美國公認會計原則編制未經審計的簡明合併財務報表要求公司做出估計和假設， 會影響未經審計的簡明合併財務報表之日報告的資產負債金額和或有資產負債的披露以及 報告期內報告的收入和支出金額。實際結果可能與這些估計有所不同。公司未經審計的簡明合併財務報表中反映的重要會計估計包括可疑賬目準備金、成本較低和 可變現淨值、長期資產和投資的減值損失、遞延所得税資產的估值補貼以及基於股份的薪酬支出、可轉換期票和認股權證的公允價值計量。 事實和情況的變化可能會導致修訂的估計數。當前的經濟環境增加了這些估計和假設所固有的不確定性。

(c)
F空氣值測量

ASC 820建立了三級公允價值層次結構，優先考慮用於衡量公允價值的投入。該層次結構根據用於衡量公允價值的投入在市場上的可觀察程度，將輸入優先分為三個 級別。這些等級包括：

第 1 級定義為可觀察的輸入，例如活躍市場的報價；

第 2 級——定義為活躍市場中可直接或間接觀察到的報價以外的投入；以及

第 3 級 — 定義為不可觀察的輸入，幾乎沒有或根本沒有市場數據，因此需要實體制定自己的假設。

公司未按公允價值報告的金融工具主要包括現金和現金等價物、限制性現金、應收賬款、預付款和其他流動資產、關聯方到期和應付的金額、應付賬款 以及應計費用和其他流動負債。

現金和現金等價物、限制性現金、應收賬款、預付款、商譽和其他流動資產、應付賬款、應計費用和其他流動負債的賬面價值以及關聯方到期和應付給關聯方的金額， current 由於這些項目的短期性質而為近似公允價值。第三方貸款的估計公允價值和關聯方應付的非流動金額與 列報的賬面價值沒有實質性差異，這是因為到期日短，也因為這些借款的利率與剩餘期限和風險狀況相似的貸款的利率接近本應的利率。

可供出售投資和貨幣交叉掉期被歸類為公允價值層次結構的第一級，因為它們是使用活躍市場的報價進行估值的。我們的債務證券投資被歸類為 公允價值層次結構的第 3 級。由於發行人尚未上市，而且市場上沒有處於相同發展階段的類似公司可供比較，因此發行人難以估值，估值也被認為不可靠。因此， 公司根據未來現金流預測制定自己的假設，其中包括已支付的本金和應計利息。

公允價值期權提供了一種選擇，允許公司在首次確認時不可撤銷地選擇按公允價值逐項記錄某些金融資產和負債。由於票據持有人可用的各種轉換和結算方案很複雜，公司選擇將 公允價值期權應用於：i) 應付的可轉換本票；ii) 可轉換應收貸款，在長期 投資中被確認為債務擔保；iii) 貨幣交叉互換，後者被視為短期投資中的衍生金融工具。

根據公允價值期權選擇核算的可轉換應付本票均為債務託管金融工具，其中包含嵌入式功能，否則需要將這些特徵與債務主體分開，並將 確認為單獨的衍生負債，但須根據公認會計原則進行初始和隨後的定期估算公允價值衡量。儘管如此，當公允價值期權選擇適用於金融負債時，不需要對 嵌入式衍生品進行分支，金融負債最初以其發行日的估計公允價值進行計量，然後從每個報告期開始定期按估計公允價值重新計量。

歸因於特定工具信用風險變動的公允價值變動部分被確認為其他綜合收益的一部分，公允價值調整的剩餘金額被確認為公司合併運營報表中可轉換本票和衍生負債公允價值的變化 。由於可轉換票據公允價值的變化不能歸因於特定工具的信用風險，因此估計的公允價值調整在合併的 運營報表中其他支出中相應的單項列報。

7
目錄
在發行可轉換期票方面，公司發行了投資者認股權證和配售代理認股權證，以購買 公司的普通股。該公司使用二項式模型來估算認股權證的公允價值，被視為三級公允價值衡量標準。認股權證在每個報告期進行計量， 運營報表中確認公允價值的變化。

作為一種實際的權宜之計，公司使用淨資產價值（“NAV”）或其等值物來衡量其某些基金投資的公允價值。作為一種實際權宜之計，公司按資產淨值估值的 投資是：i) 私募股權基金，代表對合並資產負債表上股票證券的投資；ii) 從銀行購買的財富管理產品，代表合併資產負債表上短期投資的 可供出售的投資。

(d)
收入確認

公司在向客户轉讓商品或服務時確認收入，其金額反映了公司為換取 這些商品或服務而預期獲得的對價。在確定何時及如何確認與客户簽訂的合同收入時，公司進行以下五步分析：（i）確定與客户的合同；（ii）確定 履約義務；（iii）衡量交易價格；（iv）將交易價格分配給履約義務；（v）當公司履行每項履約義務時（或當時）確認收入。

該公司主要通過銷售輕型ECV、銷售ECV零部件和銷售越野電動汽車來創造收入。一旦公司確定客户已獲得對產品的控制權，則在某個時間點 確認收入。收入在扣除退貨補貼和向客户徵收的任何税款後予以確認，這些税款隨後匯給政府當局。 需要做出重大判斷才能估算退貨補貼。公司根據歷史經驗合理估計回報的可能性，對這些假設和估計的判斷變化可能會對確認的淨收入產生重大影響 。

在客户獲得貨物控制權之前，產品發貨的運費和手續費記為配送成本，而不是單獨的 履約義務，記為銷售和營銷費用。

下表按產品線分列了截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月公司收入：

   
在已結束的三個月中
三月三十一日
  
   
2024
    
2023
  
車輛銷售
  
$
2,514,777
    
$
2,840,963
  
備件銷售
    
828,785
      
598,036
  
其他服務收入
    
48,437
      
31,545
  
淨收入
  
$
3,391,999
    
$
3,470,544
  

該公司的收入來自歐洲、亞洲和美洲。下表按客户所在地對收入進行了細分。

   
在已結束的三個月中
3月31日
  
   
2024
    
2023
  
主要地域市場
    
　
  
歐洲
  
$
1,661,619
    
$
3,061,998
  
亞洲
    
1,104,475
      
376,500
  
美國
    
625,905
      
32,046
  
總計
  
$
3,391,999
    
$
3,470,544
  

合約餘額

確認收入的時間是在公司確定客户已獲得對產品的控制權之後。應收賬款是指公司履行了履約義務並擁有無條件的付款權時，在開具發票和/或開具發票之前確認的收入 。

合同負債主要代表公司有義務向公司已收到 對價的客户轉讓其他商品或服務。在向客户提供商品或服務之前，收到的對價仍然是合同負債。在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，公司確認了美元890,646和 $98,818截至2023年12月31日和2022年12月31日分別包含在合同 負債中的收入。

下表提供了有關與客户簽訂的合同中的應收賬款和合同負債的信息：

   
3月31日
2024
    
十二月三十一日
2023
  
應收賬款，淨額
  
$
4,576,963
    
$
6,530,801
  
合同負債
  
$
2,664,191
    
$
3,394,044
  

8
目錄
(e)
最近發佈的會計準則公告

除了在 公司2023年10-K表的 “附註2（ab）最近發佈的會計準則公告” 中披露的已發佈但尚未採用的華碩股份（“會計準則更新”）外，FASB發佈的預計不會對公司未經審計的簡明綜合經營業績或財務狀況產生重大影響的ASU。


附註3-短期投資


 
  
3月31日
2024
（未經審計）
    
十二月三十一日
2023
  
可供出售的投資(1)
  
$
4,180,713
    
$
4,227,947
  
跨幣種互換(2)
    
14,404
      
8,641
  
總計
  
$
4,195,117
    
$
4,236,588
  


(1)
可供出售的投資是指從 銀行購買的財富管理產品，其合同到期日超過三個月，少於一年。

(2)
該公司收購了跨貨幣互換，以管理 其主要與人民幣相關的外匯匯率變動的風險。

附註4-應收賬款，淨額

應收賬款，淨額彙總如下：
   
3月31日
2024
（未經審計）
    
十二月三十一日
2023
  
應收賬款
  
$
6,272,558
    
$
8,443,069
  
減去：可疑賬款準備金
    
(1,695,595
)
    
(1,912,268
)
應收賬款，淨額
  
$
4,576,963
    
$
6,530,801
  

可疑賬款準備金的變化如下：
   
對於 三個月已結束
3月31日
  
   
2024
    
2023
  
    （未經審計）
    （未經審計）
 
期初餘額
  
$
1,912,268
    
$
1,961,034
  
註銷
    
(173,731
)
    
(11,402
)
外匯
    
(42,942
)
    
4,269
  
年底餘額
  
$
1,695,595
    
$
1,953,901
  

附註5-庫存，淨額

庫存，淨額彙總如下：

   
3月31日
2024
（未經審計）
    
十二月三十一日
2023
  
原材料
  
$
11,357,883
    
$
11,568,791
  
正在進行的工作
    
1,538,235
      
1,494,441
  
運輸中的貨物
    
3,619,328
      
3,774,310
  
成品
    
30,728,733
      
30,576,355
  
庫存，總額
    
47,244,179
      
47,413,897
  
減去：庫存估值補貼
    (3,475,239 )     (3,504,333 )
庫存，淨額
  $ 43,768,940     $ 43,909,564  

9
目錄
庫存估值補貼的變化如下 ：

   
在已結束的三個月中
3月31日
  
   
2024
    
2023
  
    （未經審計）     （未經審計）  
期初餘額
  
$
3,504,333
    
$
3,218,765
  
註銷
    
(480
)
    
(39
)
外匯    
(28,614
)
    
8,669
  
年底餘額
  
$
3,475,239
    
$
3,227,395
  

附註 6-預付款和其他當前 資產

預付款和其他流動資產包括以下內容：

   
3月31日
2024
（未經審計）
    
十二月三十一日
2023
  
向供應商預付款
  
$
13,930,881
    
$
12,579,554
  
可扣除的進項增值税
    
6,537,302
      
6,238,040
  
來自第三方的應收賬款
    
-
      
1,000,000
  
其他
    
869,115
      
573,556
  
預付款和其他流動資產
  
$
21,337,298
    
$
20,391,150
  

附註7——長期投資，淨額

(a)
權益法投資，淨額

該公司進行了以下權益法投資：

   
2024年3月31日
（未經審計）
    
十二月三十一日
2023
  
杭州豫熵股權投資合夥企業（有限合夥）（“Entropy Yu”） (1)
  
$
2,091,600
    
$
2,127,062
  
杭州赫哲能源科技有限公司（“杭州赫哲”） (2)
    
331,763
      
407,778
  
Able 2rent 有限責任公司 （DEU） (3)
    
87,589
      
89,432
  
總計
  
$
2,510,952
    
$
2,624,272
  

(1)
2022年9月25日，公司投資了人民幣15,400,000（大約 $2,132,875) 在 Entropy Yu 中進行收購 99.355合夥實體股權的百分比。公司使用權益法對投資進行核算，因為公司 控制 50合夥事務和重大事項的投票權益百分比必須得到所有合夥人的同意。公司 有能力對 Entropy Yu 施加重大影響。

(2)
2021 年 6 月 23 日，公司投資了人民幣2,000,000（大約 $276,997) 在杭州收購 Hezhe 20其股權的百分比。公司使用權益法對投資進行核算，因為公司控制 33佔董事會表決權益的百分比，並有能力對杭州赫哲行使重大影響。 2024 年 1 月 24 日，隆達收到了杭州赫哲派發的股息，金額為 人民幣400,000（大約 $55,400).

(3)
2022年3月22日，CAE投資了歐元100,000 （大約 $107,910) 在 Able 2rent GmbH (DEU) 進行收購 50其股權的百分比。公司採用權益法對投資進行核算，因為該公司沒有 參與其運營，也沒有擔任董事會成員，因此它無法控制Able 2rent GmbH（DEU）。

(b)
沒有易於確定的公允價值的股權投資

該公司進行了以下股權投資，但公允價值不易確定：

   
3月31日
2024
（未經審計）
    
十二月三十一日
2023
  
HW Electro 有限公司 (1)
  
$
1,000,000
    
$
1,000,000
  
Robostreet Inc. (2)
     450,000       450,000  
總計
  
$
1,450,000
    
$
1,450,000
  
 
(1)
2023年1月31日，公司與HW Electro 有限公司簽訂了債務協議協議，以轉換美元的貸款本金1,000,000成為 HW Electro Co., Ltd. 的股份。該公司持有 1,143,860HW Electro Co., Ltd. 的股份，共計 3.00其股本權益的百分比。

(2) 2023 年 7 月 12 日，公司與 Robostreet Inc. 簽訂了股票買賣協議，以收購 176Robostreet Inc. 的股票總額為 14.97% 的股權，現金對價為 $200,000和 三總價值為 $ 的可編程智能機箱模型250,000.

10
目錄
(c)
債務證券投資

2023 年 7 月 24 日，公司 購買了一美元1,000,000Acton（“發行人”）的可轉換票據（“可轉換票據”）。截至 2024 年 3 月 31 日，公司已支付 $600,000對發行人而言，債務投資餘額為美元619,212。在到期日當天或之後的任何時候，可轉換貸款將轉換為等於通過將轉換貸款的未償本金餘額 和截至轉換之日的未付應計利息除以適用的轉換價格獲得的商數的股份。

附註8-投資於股權證券

截至2024年3月31日，餘額包括以下內容 二 股權投資：

   
3月31日
2024
（未經審計）
   
十二月三十一日
2023
  
MineOne 固定收益投資 I L.P
  
$
25,819,920
    
$
26,060,355
  
微型貨幣基金 SPC
    
-
      
98,119
  
總計
  
$
25,819,920
    
$
26,158,474
  

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，公司贖回了美元73,441和 零分別是兩項股權投資。

在截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三個月中，公司收到的利息為 $500,000和 零分別是兩項股權投資。

在截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三個月中，公司記錄了向上調整美元234,887和 $653,016分別用於股權投資公允價值的變動。

附註9-財產、廠房和設備，淨額

不動產、廠房和設備，淨額包括以下各項：
   
3月31日
2024
（未經審計）
   
十二月三十一日
2023
  
按成本計算：
            
工廠和建築
  
$
11,363,200
    
$
11,549,755
  
土地
     1,063,270       1,063,270  
機械和設備
    
3,439,443
      
3,437,783
  
租賃權改善
    
6,329,451
      
6,221,899
  
辦公設備
    
2,166,478
      
2,179,269
  
機動車輛
    
1,200,275
      
1,106,055
  
在建工程
     601,487       531,248  
總計
    
26,163,604
      
26,089,279
  
減去：累計折舊
    
(4,982,402
)
    
(4,677,524
)
減值
     (985,483 )     (1,010,234 )
財產、廠房和設備，淨額
  
$
20,195,719
    
$
20,401,521
  

截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月，折舊費用為美元385,144和 $305,262，分別地。

截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月，減值損失為 零 和 $24,369，分別地。

附註 10-無形資產，淨額

淨無形資產包括以下內容：
   
3月31日
2024
（未經審計）
    
十二月三十一日
2023
  
按成本計算：
            
土地使用權
  
$
5,490,935
    
$
5,584,050
  
商標
     789,901       809,738  
科技
     716,522       734,517  
軟件
    
116,359
      
118,350
  
總計
    
7,113,717
      
7,246,655
  
減去：累計攤銷
    
(470,666
)
    
(372,874
)
無形資產，淨額
  
$
6,643,051
    
$
6,873,781
  

截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月，攤銷費用為美元105,397和 $25,370，分別地。

11
目錄
附註11——所得税

澳大利亞

CEGL 的税率為 25%.

美國

美國子公司的聯邦税率為 21% 和相應的州税率。

歐洲

德國、西班牙、意大利、荷蘭和土耳其的子公司的税率為 15.8%, 25%, 24%, 19% 和 25分別為％。

香港

根據香港的相關税收法律法規，在香港註冊的公司必須按適用的 應納税所得税税率在香港境內繳納所得税。自2018年4月1日起，香港正式實施兩級企業所得税制度，即 8.25% 用於首批200萬港元的利潤，以及 16.5對於後續利潤的百分比，其 境外衍生收入免徵香港所得税。CEG的子公司CAG HK和Sinomachinery HK在香港註冊為中間控股公司，所得税税率為 16.5在香港賺取的應納税所得額的百分比。香港子公司向CEG支付的股息無需繳納任何香港預扣税。

中國人民共和國

根據中華人民共和國税收法律法規，公司的適用企業所得税（“EIT”）税率為 25%。浙江通牛科技有限公司和杭州恆眾科技有限公司有資格成為中國的小型和微型企業，並有權繳納 的較低所得税税率 52024 年為%。

截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月的所得税優惠為美元30,032和 零，分別地。

所得税前虧損的組成部分彙總如下：
   
在截至3月31日的三個月中，
  
   
2024
    
2023
  
    （未經審計）
    （未經審計）
 
中國人民共和國
   $ 2,565,619       1,778,180  
我們
    
3,690,213
      
3,554,955
  
歐洲    
2,302,596
      
2,904,320
  
澳大利亞
    
446,798
      
2,606,972
  
其他
    
255,029
      
269,550
  
總計
  
$
9,260,255
      
11,113,977
  

12
目錄
附註 12-租賃

公司根據不可取消的經營租約租賃租賃辦公空間。公司認為，在確定租賃期限和使用權資產和租賃負債的初步衡量時，可以合理確定已行使的續訂或終止期權是 行使的。租賃付款的租賃費用在租賃期內按直線方式確認。初始期限為12個月或更短的租賃不記錄在資產負債表上。

公司在合同開始時確定合同是否是或包含租約，以及該租約是否符合融資或 經營租賃的分類標準。

公司的租賃協議不包含任何重要的剩餘價值擔保或重大限制性契約。

公司合併運營報表和綜合虧損中確認的租賃成本摘要如下：

 
在已結束的三個月中
3月31日
  
 
2024
  
2023
  
  （未經審計）   （未經審計）  
運營租賃成本不包括短期租賃費用
  
$
1,295,426
    
$
671,313
  
短期租賃成本
    
112,457
      
268,721
  
總計
  
$
1,407,883
    
$
940,034
  

與經營租賃相關的補充信息摘要如下：

 
3月31日
2024
  
3月31日
2023
  
  （未經審計）  
 
為計量租賃負債所含金額支付的現金
  
$
1,178,716
    
$
671,109
  
剩餘租賃期限的加權平均值
6.02年份
  
7.26年份
  
加權平均折扣率
    
6.32
%
    
5.41
%

該公司的租賃協議沒有易於確定的折扣率。增量借款利率是在租賃開始或修改租約 時確定的，代表公司在相似期限內以抵押方式借款所必須支付的利率，金額等於類似經濟環境下的租賃付款。

下表彙總了截至2024年3月31日運營租賃下的租賃負債的到期日：

   
正在運營
租賃
  
對於其餘的 2024
  
$
3,597,094
  
截至12月31日的年份
        
2025
    
4,003,959
  
2026
    
4,050,927
  
2027
    
4,099,617
  
2028
    
2,175,845
  
2029然後是
    
5,781,298
  
租賃付款總額
    
23,708,740
  
減去：估算利息
    
(3,930,241
)
總計
    
19,778,499
  
減去： 當前部分    
4,471,010
  
非流動部分
  
$
15,307,489
  

13
目錄
附註13——可轉換本票和認股權證

可轉換本票

2022年7月20日，公司向投資者發行了本金總額為美元的可轉換本票（“票據”）61,215,000除非提前回購、轉換或兑換，否則將於 2023 年 7 月 19 日到期。該票據的利率為 8每年百分比，扣除發行費用後的淨收益為美元54,069,000.

本説明的主要條款概述如下：

轉換功能

在發行之日之後的任何時候，直到票據不再流通為止，本票據均可隨時不時地由持有人選擇，將全部或部分轉換為普通股。

兑換功能

如果公司隨後進行一次或多次超過美元的融資25,000,000在總收益中，持有人有權（i）要求公司首先使用以下金額 10如果票據的未償還本金總額超過美元，則為此類後續融資總收益的% 30,000,000 和 (ii) 要求公司首先使用最多 20如果票據的未償本金 金額為美元，則此類後續融資總收益的百分比30,000,000或更少，將本票據的全部或部分兑換為等於強制性 贖回金額的現金金額 1.08乘以強制贖回的本金總額，加上應計但未付的 利息，再加上違約金（如果有）和任何其他金額。

14
目錄
此外，如果主要交易市場上普通股的收盤價低於底價美元1.00每股收益，期限為 十連續交易日， 持有人有權要求公司贖回票據下的本金總額加上應計但未付的利息。

或有利息功能

本説明受某些慣常違約事件的影響。如果發生任何違約事件，未償本金加上應計但未付的利息、 違約金和其他應付金額應立即到期並支付，並由持有人選擇按強制性違約金額以現金或按強制性違約金額以普通股形式支付，轉換價格等於 85% 的 10 天成交量加權 平均價格。開始 5任何違約事件發生幾天後，利息應按等於 兩者中較低者的利率累計 10每年百分比或適用法律允許的最大費率。

財務負債最初以發行日的估計公允價值計量，隨後在每個 報告期定期按估計公允價值重新計量。剩餘的估計公允價值調整在合併運營報表中列報為其他支出，即可轉換票據公允價值的變化。

截至2024年3月31日的三個月中，票據的走勢如下：

   
責任部分
  
截至12月31日， 2023
  
$
9,956,000
  
在此期間發行的可轉換期票
    
-
  
贖回可轉換期票
    
-
公允價值變動已確認
    
2,000
  
截至 3 月 31 日, 2024 （未經審計）
    
9,958,000
  

該票據在2023年12月31日發行之日以及截至2024年3月31日的估計公允價值是使用蒙特卡羅模擬模型計算得出的，該模型 納入了市場上不可觀測的重要投入，因此代表了三級衡量標準。用於衡量票據公允價值的不可觀察的輸入反映了我們對市場 參與者在截至發行日和後續報告期對票據進行估值時將使用的假設。

公司使用蒙特卡羅模擬模型的以下關鍵輸入來確定公允價值：

 
公允價值假設 - 可轉換本票
  
3月31日
2024
    
十二月三十一日
2023
  
     （未經審計）        
面值應付本金
    
9,953,381
      
9,953,381
  
原始轉換價格
    
12.375
      
12.375
  
利率
    
8.00
%
    
8.00
%
預期期限（年）
    
0.81
      
1.05
  
波動率
    
57.13
%
    
53.46
%
市場收益率（區間）
    
16.39
%
    
13.93
%
無風險率
    
4.99
%
    
4.69
%
發行日期
  
2022年7月20日
    
2022年7月20日
  
到期日
  
2025 年 1 月 19 日
    
2025 年 1 月 19 日
  

搜查令

除本票據外，公司還向相同的投資者發行了認股權證，最多可購買 24,733,336本公司的普通股，行使價為美元1.61每股 ，持有人可以使用Black-Scholes模型在無現金基礎上行使，以確定淨結算份額。

此外，在公司完成上述票據融資後，公司向配售代理人發行了認股權證 2,473,334同一天持有公司的普通股，作為承銷商佣金的一部分.認股權證 的發行行使價為 $1.77每股。

兩份認股權證均可自發行之日起行使，期限為 五年自發行之日起。根據ASC 480 “區分負債和權益”，它們在合併資產負債表上按公允價值列報為負債。然後， 將在每個報告期對負債進行重新計量，公允價值的任何變動均記為合併運營報表中的其他收益（支出）。

在截至2024年3月31日的三個月中，認股權證的變動如下：

   
投資者認股權證
組件
    
配售代理
認股權證部分
  
截至12月31日， 2023
  
$
12,189,508
    
$
3,456,578
  
在此期間發行的認股權證
    
-
      
-
  
行使認股權證
    
-
   
-
  
公允價值變動已確認
    
(993
)
    
(301
)
截至 3 月 31 日, 2024
    
12,188,515
      
3,456,277
  

這些的公允價值 二認股權證是使用二項式模型計算的 ，假設如下：

 
公允價值假設 – 認股證
  
3月31日
2024
    
十二月三十一日
2023
  
     （未經審計）        
預期期限（年）
    
3.30
      
3.55
  
波動率
    
66.57
%
    
72.11
%
無風險率
    
4.08
%
    
3.91
%

15
目錄
註釋 14-濃度

(a)
顧客

下表列出了截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中佔淨收入10％或以上的每位客户的信息。

   
三個月已結束
    
三個月已結束
  
   
2024年3月31日
    
2023年3月31日
  
顧客
  
金額
    
佔總數的百分比
   
金額
    
佔總數的百分比
 
A
  

730,158
      
22
%
  

-
      
-
  
B
    
560,976
      
17
%
    
-
      
-
  
C
     -       -       339,874       10 %
總計
  
$
1,291,134
      
39
%
  
$
339,874
      
10
%

下表列出了截至2024年3月31日和2023年12月31日佔應收賬款總額10％或以上的每位客户的信息。

     
截至 2024 年 3 月 31 日
    
截至 2023 年 12 月 31 日
  
顧客    
金額
     佔總數的百分比
   
金額
     佔總數的百分比
 
D
    
$
1,140,576
      
18
%
  
$
2,724,397
      
32
%
E
      
1,207,429
       19 %    
1,237,751
      
15
%
F  
   
731,780
      
12
%
    
723,636
      
*
  
總計
    
$
3,079,785
      
49
%
  
$
4,685,784
      
47
%

(b)
供應商

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，公司的材料供應商各佔公司總採購量的10％以上， 如下：

   
三個月已結束
2024 年 3 月 31 日，
    
三個月已結束
2023 年 3 月 31 日，
  
供應商
  
金額
    
佔總數的百分比
    
金額
    
佔總數的百分比
  
A
  
$
1,207,489
      
37
%
  
$
4,844,671
      
56
%
總計
  
$
1,207,489
      
37
%
  
$
4,844,671
      
56
%

下表列出了截至2024年3月31日和2023年12月31日佔應付賬款總額10％或以上的每個供應商的信息。

   
截至2024年3月31日，
    
截至 2023 年 12 月 31 日，
  
供應商
  
金額
    
佔總數的百分比
    
金額
    
佔總數的百分比
  
C
   $
 687,369       11 %   $
 567,412       *
  
總計
  
$
687,369
      
11
%
  
$
567,412
      
*
  

*
表示低於 10%。

16
目錄
附註15-承付款和意外開支

訴訟

公司可能參與由商業運營、項目、員工和其他事項引起的各種法律訴訟、索賠和其他爭議， 這些事項總體上存在不確定性，其結果是不可預測的。公司通過評估損失是否被視為可能和可以合理估計 來確定是否應計意外事件的估計損失。儘管這些法律訴訟的結果無法預測，但公司認為這些行動總體上不會對其財務狀況、經營業績或流動性產生重大不利影響。

在 保留所有權和分期付款協議的前提下，CAE 已出售 90總價為歐元的車輛 2,185,721.32（大約 $2,358,611.88) 根據日期為 2021 年 8 月 23 日的合同，向法國公司 B-Moville 捐款。B-MOVILLE 已經結算了一筆歐元 58,787.33到 年底，因此仍欠CAE一筆歐元的款項 2,126,933.99，其中歐元 548,244.11根據分期付款協議，到2022年底已欠款。B-Moville因涉嫌車輛存在缺陷而扣留了分期付款，但沒有具體説明購貨價格減少索賠的 金額。B-Moville已將這些汽車移交給其母公司SWOOPIN。SWOOPIN已經破產，自2022年11月2日以來一直處於司法清算狀態。 阻止SWOOPIN持有的工具成為破產財產的一部分並被破產管理人變現。由於保留所有權條款， 90 車輛仍然是 CAE 的財產。同時，SWOOPIN將車輛歸還給了B-Moville。CAE和B-Moville目前正在就共同索賠的金額進行談判。

2022年3月25日，森特羅汽車公司的子公司 嵊州恆眾機械有限公司（“嵊州”）向美國仲裁協會（“AAA”）提出對Tropos Technologies, Inc.的仲裁要求，聲稱違反 合同和不當致富。嵊州正在尋求支付 $1,126,640Tropos Technologies, Inc.欠盛州的 張未清發票的利息、費用和律師費（不包括利息、費用和律師費）。截至發佈之日，Tropos Technologies, Inc.尚未對該要求做出正式迴應。2023 年 2 月 16 日，AAA 任命了一名仲裁員，雙方都在等待仲裁程序下的更多 訴訟。2023年4月25日，Tropos Technologies, Inc.提出動議，要求駁回仲裁要求。2023 年 5 月 23 日，盛州機械對駁回仲裁 要求的動議作出迴應。 2024 年 1 月 29 日，仲裁員 發佈了意見和命令，駁回了 Tropos 的駁回動議。

2022年6月，Sevic Systems SE（“Sevic”）向比利時布魯塞爾的一家公司法院申請禁令救濟，指控CAE侵犯了Sevic的知識產權（“IP”）。該禁令還針對LEIE Center SRL（“LEIE”）和Cedar Europe GmbH（“Cedar”）， 二 CAE 的分銷合作伙伴。在那裏，塞維奇聲稱它從皮埃爾·米勒領導下的法國公司SH2M Sarl（“SH2M”）手中完全獨家收購了電動汽車，即所謂的CITELEC車型（“CITELEC”）的所有知識產權。Sevic聲稱這些 權利是根據2019年知識產權轉讓協議獲得的。根據塞維奇的説法，由Centro Electro Group Ltd.（“Centro”）生產並由CAE分銷的地鐵模型（“METRO”）直接源自CITELEC。因此，據稱，METRO 的發行侵犯了塞維奇的知識產權。在行動中，Sevic依賴（比利時）版權法和不公平的商業行為。2023年2月2日，布魯塞爾商事法院院長作出判決，宣佈i) 對Cedar的 索賠不可受理，ii) 針對CAE和LEIE的主要索賠成立。根據總統的觀點，CITELEC模式可以享受版權保護，並確定已充分證明塞維奇獲得了CITELEC模式的 版權。總統隨後得出結論，在比利時發行Metro-Model違反了《比利時經濟法典》第十一條第165款第1款，因此下令停止發行 Metro-Model ，處以罰款歐元的形式處以罰款20,000.00在比利時售出的每輛車和歐元5,000.00在判決書送達後，在比利時互相侵權，最高可處以歐元的罰款500,000.00適用於 LEIE 和歐元1,000,000.00適合 CAE。由於CAE 沒有在比利時出售任何Metro-Models，該公司認為判斷不正確，但已根據判決累計了相關責任。 2023 年 4 月 17 日，CAE 提交了上訴令狀。介紹性聽證會定於2023年5月22日舉行。法官在聽證會上沒有作出任何法律評估。 所有當事方都有提交書面申訴的最後期限。計劃於2024年9月2日收到最終令狀。到目前為止，尚無法確定這些訴訟的結果如何。

17
目錄
2022年7月22日， 陳雄健在美國 州新澤西地區地方法院對中創電氣集團有限公司（“CENN”）、中創汽車集團有限公司（“CAG”）、中創企業有限公司（“CEL”）和Peter Z. Wang（“王”，以及CENN、CAG和CEL，“被告”）提起訴訟。投訴稱 十一針對 被告的訴訟理由聽起來像合同和侵權行為，均與陳先生因擔任CAG首席運營官而向其發行的股票期權有關。對於 四 合同索賠，原告聲稱違反合同的索賠涉及原告與CAG之間的僱傭協議以及原告與CEL之間所謂的信函協議。對於 七侵權索賠，原告指控涉及在公司 交易中對原告股票期權的處理所謂的虛假陳述和承諾，包括侵權幹預、欺詐、承諾禁止反言、疏忽失實陳述、不當致富和轉換等索賠。除其他外，該投訴要求金額為美元的金錢賠償（包括補償性和間接性 損害賠償）19百萬，外加利息、律師費和開支。被告動議駁回對所有 被告的申訴，理由是他們未能提出申訴，並且對被告CAG和CEL缺乏個人管轄權。2023年4月30日，地區法院以缺乏個人管轄權為由駁回了對CAG和CEL的索賠。此外，地方法院 無偏見地駁回了對王和CENN的所有索賠，並允許原告在其中修改其申訴 30 天 以解決他對王和CENN的索賠中的缺陷。2023 年 5 月 28 日，原告提出了修改後的申訴。2023年7月20日，被告提出動議，要求駁回修改後的申訴。 2023年9月22日，原告申請反對我們的解僱動議和罷工動議。被告在2023年11月9日的最後期限之前提交了我們的答辯摘要。 2024年1月25日，地方法官下達了一項命令，批准了原告的修正動議， 以沒有實際意義為由駁回了我們的罷工動議。

截至本10-Q表報告發布之日，仍有 一Centro的全資子公司之一杭州隆達科技有限公司（“隆達”）與隆達的供應商之一福建新龍馬汽車有限公司（“Newlongma”）之間正在進行的民事訴訟案件； 和 其他 二案件已撤回:

2023 年 2 月 6 日 Centro的全資子公司之一杭州隆達科技有限公司（“隆達”）在 杭州餘杭區人民法院對隆達的供應商之一福建新龍馬汽車有限公司（“Newlongma”）提起訴訟，隆達在該訴訟中辯護(i) 終止隆達於2022年2月26日向紐隆馬下達的車輛採購訂單；(ii) 收回總金額約為 美元的預付款438,702；以及 (iii) 對造成的損失的賠償，金額約等於美元453,290。案件調解日期為2023年3月3日，隨後於2023年7月3日備案。此後，Newlongma提出了管轄權異議，法院 駁回了該管轄權異議。 隨後，Newlongma提出了反訴。 法院於2023年10月17日主持了雙方的證據交換，還於2023年11月14日和2024年1月16日組織了發現證據。2024年3月5日，作出一審判決，裁定：1) Newlongma全額退還預付款外加 100% 傷害總計 $869,702; 2) 隆達將支付 總額為 $ 的未付發票583,813；以及 3) 終止雙方之間的所有協議，包括尚未履行的車輛採購訂單 。紐隆馬對第三次判決不滿意，並於2024年3月21日提起上訴。該公司正在為定於2024年5月21日舉行的法庭聽證會準備相關的辯護材料。


2023 年 12 月 18 日，浙江中機股份有限公司對 通和縣天信農業機械有限公司（“天心”）提起訴訟，要求支付人民幣的合同總價461,800 （大約美元 65,104）和有爭議的銷售合同下的利息。2024 年 4 月 17 日，法院作出支持 原告的主要索賠的判決，裁定天信支付浙江國機人民幣461,800（大約美元 65,104) 加上利息和相關的法律費用 10 天。



2024年1月2日，MHP Americas, Inc.（“MHP”）通過律師致函 Centro Electric Group Limited（“Cenntro”），要求向據稱Cenntro欠MHP的款項付款1,767,516.91對於未付的 發票和 $3,289,500用於支付與雙方2022年8月 8日、主諮詢服務協議和/或2023年3月9日工作聲明有關的涉嫌違規行為的合同發票總額和里程碑付款。2024年1月12日，Cenntro通過律師對這封信作出迴應，否認有任何違規行為，並對索賠金額提出異議。


2024年4月10日，CEGL對MHP Americas, Inc.（“MHP”）提起訴訟，指控其違反了《主諮詢服務協議》和 SAP S/4HANA SOW，原因是未能按照這些合同中的規定在全球範圍內正確實施SAP S/4HANA，以及違反善意和公平交易的隱含承諾，導致Cenntro遭受重大損失；並要求對所有可審理的問題進行陪審團審判。根據該索賠，CEGL正在尋求 美元的匯款512,226迄今已付款，並撤銷了與MHP簽訂的剩餘合同。2024 年 4 月 30 日，MHP 向美國新澤西地區地方法院提交了一份通知，要求將該訴訟從新澤西州高等法院撤銷。

18
目錄

附註 16-關聯方交易

下表列出了主要關聯方及其與公司的關係：

關聯方名稱：
  
與公司的關係
浙江 RAP
  
受CEGL子公司杭州隆達科技有限公司重大影響的實體
杭州赫哲能源科技有限公司（“杭州赫哲”）
  
受CEGL子公司杭州隆達科技有限公司重大影響的實體
比利·拉斐爾·羅梅羅·德爾·羅薩裏奧
  
擁有股權的股東 1Centro Electric CICS, SRL 的股權百分比，曾任 Centro Electric CICS, SRL 的首席執行官

關聯方交易

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，公司進行了以下重大關聯方交易。
.
 
  
在截至3月31日的三個月中，
  
 
  
2024
    
2023
  
 
  
（未經審計）
    
（未經審計）
  
向關聯方購買原材料
            
杭州赫哲
  
$
3,764
    
$
79,773
  
 
                
購買原材料時付款
                
杭州赫哲
    
-
      
54,516
  
 
                
購買原材料的退款
                
杭州赫哲
    
69,486
      
-
  
 
                
向關聯方預付運營資金
                
比利·拉斐爾·羅梅羅·德爾·羅薩裏奧
    
47,660
      
-
  
 
                
利息收入
                
浙江 RAP
    
22,249
      
3,303
  

關聯方應付的款項

下表列出了截至2024年3月31日和2023年12月31日關聯方應付的款項。

   
3月31日
2024
（未經審計）
    
十二月三十一日
2023
  
杭州赫哲 (1)
  
$
102,123
    
$
178,019
  
比利·拉斐爾·羅梅羅·德爾·羅薩裏奧
     156,282       109,420  
浙江 RAP
     11,858       -  
總計
  
$
270,262
    
$
287,439
  

  (1)
餘額主要代表向關聯方預付原材料的款項。

應付給關聯方的金額

下表列出了截至2024年3月31日和2023年12月31日應付給關聯方的款項。

   
3月31日
2024
（未經審計）
    
十二月三十一日
2023
  
浙江 RAP
  
$
-
    
$
10,468
  
總計
  
$
-
    
$
10,468
  

NOTE 17-後續事件

公司對截至未經審計的簡明合併財務報表發佈之日的後續事件進行了評估， 沒有對未經審計的簡明合併財務報表產生重大財務影響的後續事件。

19
目錄
CENTRO INC.

管理層的討論和分析
（未經審計）

第 2 項。
管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析

介紹性説明

除非文中另有説明，否則本10-Q表季度報告（以下簡稱 “10-Q表格”）中提及的 “公司”、“Centro”、“我們” 或 “我們的” 均指合併後的 業務Centro Inc.及其子公司。以下管理層對財務狀況和經營業績的討論與分析（“MD&A”）總結了影響我們經營業績、流動性、資本 資源和合同義務的重要因素。以下討論和分析應與本文其他地方包含的公司未經審計的簡明合併財務報表和相關附註一起閲讀。

A. 業務成果的關鍵組成部分

淨收入
 
在截至2024年3月31日的三個月中，我們主要通過向渠道合作伙伴出售電動汽車來創造收入。從 2022 年開始，尤其是 收購 CAE 和終止北美渠道合作伙伴之後，我們已開始將我們的市場進入模式轉變為全球的 Centro 品牌電動汽車中心。
 
截至2024年和2023年的三個月的淨收入來自（a）汽車銷售，主要代表來自Metro® 車輛（包括 車輛套件）、Logistar™ 200、Logistar™ 260、Logistar™ 400、Avantier™、Logistar™ 100和Clubcar的銷售淨收入，（b）與我們的Metro® 車輛相關的ECV備件的銷售，以及（c）其他銷售，主要是：(i) 外包 ECV 電池庫存的銷售以及 (ii) 向渠道合作伙伴提供的用於技術開發和車輛認證協助的服務的費用，或認證。
 
銷售商品的成本
 
銷售商品的成本主要包括與生產相關的成本，包括原材料成本、消耗品、直接勞動力、管理費用、廠房和設備的折舊、 製造業廢物處理處理費和庫存減記。我們產生的銷售商品成本涉及 (i) 汽車銷售和備件銷售，包括與電動汽車相關的原材料採購、勞動力成本和製造 費用，以及 (ii) 其他銷售，包括與電動汽車銷售無關的成本和費用。
 
商品銷售成本還包括庫存減記。存貨按成本或可變現淨值中較低者列報。原材料成本是根據加權平均值的 確定的。製成品的成本根據加權平均值確定，由直接材料、直接人工成本和適當比例的管理費用組成。可變現淨值基於估計的銷售價格 減去銷售費用和任何其他完成成本。必要時，對估計的過剩、過時或減值餘額進行調整，將庫存成本降至可變現淨值。減記記入我們的經營報表和綜合虧損報表中的銷售商品成本 中。
 
20
目錄
運營費用
 
我們的運營費用包括一般和管理費用、銷售和營銷費用以及研發費用。一般和管理費用是我們運營支出中最重要的組成部分。運營費用還包括可疑賬目準備金和長期資產減值損失。

研究和開發費用
 
研發費用主要包括員工薪酬和相關費用、原型費用、與為研究和 開發而購置的資產相關的成本、產品開發成本、生產檢驗和測試費用、產品戰略諮詢費、第三方工程和承包商支持成本以及分配的管理費用。隨着我們繼續投資於新的ECV車型、新的材料和技術、車輛管理和控制系統、數字控制能力和其他技術，我們預計 的研發費用將增加。

銷售和營銷費用
 
銷售和營銷費用主要包括員工薪酬和相關費用、銷售佣金、營銷計劃、運費、差旅和娛樂 費用以及分配的管理費用。營銷計劃包括廣告、展會、活動、企業傳播和品牌建設活動。我們預計，隨着我們將 戰略轉向在2024年加強現有市場發展，而不是追求2023年進行的快速擴張，我們的銷售和營銷費用不會增加。

一般和管理費用
 
一般和管理費用主要包括員工薪酬和行政職能的相關費用，包括財務、法律、人力資源以及第三方專業服務的 費用。在我們繼續監控一般和管理開支的同時，我們預計我們的一般和管理費用在2024年不會增加，因為我們承諾在前幾年的快速擴張之後，在未來兩年內提高運營效率 。

應收賬款和可疑賬款準備金
 
公司通過對2023年1月1日起 及其過渡期的累計赤字進行累積效應調整，採用了ASC 326金融工具——信用損失，採用了修改後的追溯方法。截至期末，管理層對應收賬款減值使用了預期信用損失模型。管理層認為，應收賬款賬齡是估計 預期信用損失的合理參數，並使用截至期末的賬齡表來確定應收賬款的預期信用損失。每個賬齡表下的預期信用損失率是根據前幾年的平均歷史損失率 制定的，並進行了調整以反映這些差異對當前狀況和預測變化的影響。管理層集體衡量了應收賬款的預期信貸損失。當應收賬款 與其他應收賬款不具有共同風險特徵時，管理層將根據個人情況評估此類應收賬款的預期信用損失。當 應收賬款被認為無法收回時，可疑賬户餘額將被註銷並從津貼中扣除。此後，所有收款工作都已用盡，收回的可能性微乎其微。
 
長期資產的減值損失
 
每當事件或情況變化表明某項資產或一組 資產的賬面金額可能無法收回時，我們就會評估長期資產或具有可確定使用壽命的資產組的可收回性。我們將長期資產的賬面金額與預計因使用該資產或資產組及其最終處置而產生的未貼現未來現金流進行衡量。當未貼現的預期未來淨現金流總和小於所評估資產的賬面價值時，長期資產或資產組的賬面金額無法收回。減值損失按資產賬面價值超過其公允價值的金額計算 。公允價值通常通過在市場價格不容易獲得 時對資產或資產組預計產生的現金流進行折扣來確定。調整後的資產賬面金額成為新的成本基礎，並在資產的剩餘使用壽命內折舊。長期資產與處於最低水平的其他資產和負債分組，其可識別的 現金流在很大程度上獨立於其他資產和負債的現金流。
 
21
目錄
其他收入（支出）
 
利息支出，淨額
 
淨利息支出包括未償貸款的利息和可轉換本票。
 
權益法投資的收益（虧損）和減值
 
我們有能力對其施加重大影響但沒有通過投資普通股或實質普通股 股擁有控股權的實體使用權益法進行核算。在權益法下，我們最初按成本記錄投資，然後在 運營報表和綜合虧損表中確認我們在每個此類實體的淨收入或虧損中所佔的比例份額，並相應地調整投資的賬面金額。當我們在該實體權益中的虧損份額等於或超過我們在該實體權益中的權益時，我們不確認進一步的損失，除非我們代表該實體承擔了債務或支付了款項或擔保。當投資的賬面金額超過其公允價值並且這種情況被確定為非暫時性時，就會記錄減值費用。調整後的資產賬面金額成為新的成本基礎。
 
關鍵運營指標
 
我們準備和分析運營和財務數據，以評估我們的業務表現並分配資源。下表列出了截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月的關鍵績效 指標。
 
   
截至3月31日的三個月
  
   
2024
    
2023
  
   
（未經審計）
  
汽車銷售毛利率
    
6.34
%
    
1.63
%

汽車銷售毛利率。汽車銷售的毛利率定義為汽車銷售的毛利除以汽車銷售的總收入。
 
運營結果
 
下表概述了我們在所述期間的運營報表：

 
截至3月31日的三個月
 
2024
2023
（以美元表示）
（未經審計）
合併的操作語句數據：
    
淨收入
3,391,999
3,470,544
銷售商品的成本
(3,377,728)
(3,275,800)
毛利
14,271
194,744
運營費用：
    
銷售和營銷費用
(1,316,763)
(1,868,985)
一般和管理費用
(6,361,196)
(7,358,264)
研究和開發費用
(1,727,830)
(1,569,919)
運營費用總額
(9,405,789)
(10,797,168)
     
運營損失
(9,391,518)
(10,602,424)
     
其他收入（費用）：
    
利息支出，淨額
73,242
(54,415)
 
權益法投資的（虧損）收入
(13,520)
19,042
其他（支出）收入，淨額
(168,574)
358,075
贖回可轉換本票的損失
—
(2,100)
行使認股權證造成的損失
—
(212,870)
可轉換本票和衍生負債公允價值的變化
(705)
(126,272)
股權證券公允價值的變化
234,887
653,016
跨幣種互換的收益
5,933
—
長期投資減值
—
(1,146,128)
所得税前虧損
(9,260,255)
(11,113,977)
所得税支出
30,032
—
淨虧損
(9,230,223)
(11,113,977)
減去：歸屬於非控股權益的淨虧損
(72)
(156,028)
歸屬於本公司股東的淨虧損
(9,230,151)
(10,957,949)

截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月的比較
22
目錄
淨收入
 
下表按金額和佔所列期間總淨收入的百分比列出了我們的淨收入組成部分。

   
截至3月31日的三個月
  
   
2024
    
2023
  
   
金額
    
%
    
金額
    
%
  
（以美元表示）
  
（未經審計）
  
淨收入：
                        
車輛銷售
  
$
2,514,777
      
74.2
%
  
$
2,840,963
      
81.9
%
備件銷售
    
828,785
      
24.4
%
    
598,036
      
17.2
%
其他銷售
    
48,437
      
1.4
%
    
31,545
      
0.9
%
淨收入總額
  
$
3,391,999
      
100.0
%
  
$
3,470,544
      
100.0
%

截至2024年3月31日的三個月，淨收入約為340萬美元，較截至2023年3月31日的 三個月的約350萬美元減少了約10萬美元，下降了2.3％。2024年淨收入下降的主要原因是汽車銷售額減少了約30萬美元，這是由於平均銷售價格從約22,000美元降至15,000美元， 被備件銷售額增長約20萬美元所抵消。
 
23
目錄
在截至2024年3月31日的三個月中，我們售出了165輛電動汽車，包括29輛完全組裝的Metro® 單元、8輛完全組裝的Logistar™ 200、26輛完全組裝的Logistar™ 100、42輛完全組裝的Logistar™ 260、42輛完全組裝的Logistar™ 400輛、29輛完全組裝的Avantier™ 單元、20 個 Clubcar 單元和 3 個 Antric® V5 單元截至 2023 年 3 月 31 日的三個月 共有 129 輛電動車，包括 17 輛完全組裝的 Metro® 單元、48 輛完全組裝的 Logistar™ 200、39 輛完全組裝的 Logistar™ 100、1 輛完全組裝完成的™組裝了 Teemak™ 和 24 個完全組裝好的 Logistar™ 260。

從地域上看，在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，我們的絕大部分淨收入來自歐洲的汽車銷售。在截至2024年3月31日的三個月 中，來自歐洲、北美和亞洲的淨收入佔總收入的百分比分別為49.0％、18.5％和32.5％，而2023年同期分別為88.2％、0.9％和10.9％。

在截至2024年3月31日的三個月中，歐洲、北美和亞洲的汽車銷售淨收入佔汽車淨收入總額的百分比分別為61.8％、24.9％和 13.3％，而2023年同期分別為93.8％、1.1％和5.1％。
 
銷售商品的成本
 
下表按金額列出了我們的商品銷售成本，以及在所列期間佔總銷售商品成本的百分比。

 
截至3月31日的三個月
  
 
2024
  
2023
  
 
金額
  
%
  
金額
  
%
  
（以美元表示）
（未經審計）
  
銷售商品的成本：
                
車輛銷售
$ (2,355,403
)
69.7
%
$ (2,794,762
)
85.3
%
備件銷售
(920,289
)
27.2
%
(464,224
)
14.2
%
其他銷售
(102,036
)
3.1
%
(16,814
)
0.5
%
銷售商品的總成本
$ (3,377,728
)
100.00
%
$ (3,275,800
)
100.00
%

截至2024年3月31日的三個月，商品銷售成本約為340萬美元，較截至2023年3月31日的三個月的約 330萬美元增加了約10萬美元，增長了約3.1％。汽車銷售成本的增加主要是由零部件銷售和其他銷售成本分別增加約50萬美元和0.9萬美元造成的，由 汽車銷售成本下降的約40萬美元所抵消。
 
毛利
 
截至2024年3月31日的三個月，毛利約為01萬美元，較截至2023年3月31日的三個月的總利潤約19萬美元減少了約18萬美元。在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，我們的總毛利率分別約為0.4％和5.6％。截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月，我們的汽車銷售毛利率分別為6.34％和1.63％。我們的毛利下降是由零部件銷售和其他銷售的毛利分別減少約20萬美元和7萬美元造成的，但被汽車銷售毛利潤增長約10萬美元所抵消。
 
銷售和營銷費用
 
截至2024年3月31日的三個月，銷售和營銷費用約為130萬美元，較截至2023年3月31日的三個月的約190萬美元減少了約60萬美元，下降了約29.6％。2024年銷售和營銷支出的減少主要歸因於營銷費用和其他費用減少，運費和銷售員工基於股份的 薪酬分別減少了約30萬美元、10萬美元、20萬美元和10萬美元，但被與歐洲市場和分銷渠道研究相關的服務費增加的約20萬美元所抵消。
 
24
目錄
一般和管理費用
 
截至2024年3月31日的三個月，一般和管理費用約為640萬美元，較截至2023年3月31日的三個月的約730萬美元減少了約100萬美元，下降了約13.3％ 。2024年一般和管理費用減少的主要原因是法律和專業費用、工資和社會保險以及辦公室 支出分別減少了約50萬美元、20萬美元和70萬美元，但被投資回報率增加的約40萬美元所抵消。
 
研究和開發費用
 
截至2024年3月31日的三個月，研發費用約為170萬美元，較截至2023年3月31日的三個月的約160萬美元增加了約20萬美元，增長了約10.1％ 。2024年研發費用的增加主要歸因於工資支出增加約30萬美元，被約10萬美元的 設計和開發費用減少所抵消。

利息收入（支出），淨額
 
淨利息收入（支出）主要包括存款利息收入。截至2024年3月31日的三個月，淨利息收入約為07萬美元，與截至2023年3月31日的三個月的約5萬美元利息支出相比，變動了約12萬美元。增長的主要原因是（i）可轉換債券的利息支出減少了約20萬美元，（ii）被HWE的約09萬美元利息收入減少所抵消。
 
其他支出（收入），淨額
 
截至2024年3月31日的三個月，其他支出淨額約為17萬美元，與截至2023年3月31日的三個月其他收入淨額約36萬美元相比，變動了約53萬美元。與2023年相比，2024年其他收入的變化主要歸因於（i）2024年第一季度從銀行購買的財富 管理產品的投資收益減少了約20萬美元（ii）外幣兑換損失增加了約40萬美元。
 
可轉換本票和衍生負債公允價值的變化
 
截至2024年3月31日的三個月，可轉換本票和衍生負債的公允價值變動虧損約為零， 與截至2023年3月31日的三個月可轉換本票和衍生負債公允價值變動的虧損約10萬美元相比，減少了約10萬美元。
 
股權證券公允價值的變化
 
截至2024年3月31日的三個月，股權證券公允價值變動的收益約為20萬美元。收益歸因於我們對Micro Money Fund SPC分紅股票的投資的公允價值變動， 向下調整了約2萬美元，初始投資價值為500萬美元，但我們對MineOne Fix Income Investment I L.P的合夥股份的投資向上調整了約30萬美元 ，初始投資價值為2500萬美元，抵消了上調 。
 
25
目錄
非公認會計準則財務指標
 
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月調整後的息税折舊攤銷前利潤
 
除了根據公認會計原則確定的業績外，我們還認為調整後的息税折舊攤銷前利潤（一項非公認會計準則衡量標準）對評估運營業績很有用。我們使用調整後的 息税折舊攤銷前利潤來評估正在進行的運營以及內部規劃和預測目的。我們認為，非公認會計準則財務信息合起來可能有助於投資者評估經營業績。
 
調整後的息税折舊攤銷前利潤是衡量我們業績的補充指標，不是公認會計原則所要求的，也不是按照公認會計原則列報的。調整後的息税折舊攤銷前利潤不能衡量我們在公認會計原則下的 財務業績，不應被視為淨收益或根據公認會計原則得出的任何其他業績指標的替代方案。我們將調整後的息税折舊攤銷前利潤定義為扣除淨利息支出、 所得税支出、折舊和攤銷前的淨收益（或淨虧損），以排除股票薪酬支出和其他非經常性支出的影響，包括與可轉換本票贖回虧損、 行使認股權證虧損以及可轉換本票和衍生負債公允價值變動相關的費用。
 
我們之所以提供調整後的息税折舊攤銷前利潤，是因為我們認為它是衡量我們業績的重要補充指標，並認為證券分析師、投資者、 和其他利益相關方經常使用調整後的息税折舊攤銷前利潤來評估我們行業的公司。管理層認為，將這項非公認會計準則財務指標作為比較我們 持續經營業績的合理依據，可以增強投資者對我們業績的理解。管理層使用調整後的息税折舊攤銷前利潤：
 

 •
作為運營業績的衡量標準，因為它可以幫助我們持續比較業務的運營業績，因為它消除了我們 核心業務不直接產生的項目的影響；

•
用於規劃目的，包括編制我們的內部年度運營預算和財務預測；

•
評估我們運營策略的績效和有效性；以及

•
評估我們擴展業務的能力。
 
通過提供這種非公認會計準則財務指標以及對賬表，我們相信我們正在增進投資者對我們業務和經營業績的理解，並協助 投資者評估我們執行戰略計劃的情況。我們提醒投資者，根據我們對調整後息税折舊攤銷前利潤的定義列報的金額可能無法與競爭對手 披露的類似指標進行比較，因為並非所有公司和分析師都以相同的方式計算調整後的息税折舊攤銷前利潤。調整後的息税折舊攤銷前利潤作為分析工具存在侷限性，不應孤立地考慮，也不應將其作為財務業績指標列報的淨收益或其他 財務報表數據的替代品或替代品。一些限制是：
 

 •
這些措施不能反映我們的現金支出；

•
此類措施並不能反映我們營運資金需求的變化或現金需求；

•
儘管折舊和攤銷是經常性的非現金費用，但折舊和攤銷的資產將來通常必須更換，此類衡量標準並不能反映此類置換的任何現金 要求；以及

•
由於股票獎勵 預計將繼續成為我們薪酬戰略的重要組成部分，因此不包括股票薪酬支出，股票薪酬支出一直是一筆鉅額的經常性支出，在可預見的將來將繼續構成一筆可觀的經常性支出。
 
由於這些限制，調整後的息税折舊攤銷前利潤不應被視為衡量我們可用於投資業務增長的可支配現金。我們通過 主要依靠我們的 GAAP 業績，僅補充使用這些非 GAAP 衡量標準來彌補這些限制。如下表所示，調整後的息税折舊攤銷前利潤包括為排除股票薪酬支出和重大罕見項目影響的調整。 可以合理地預計，這些物品將在未來一段時間內出現。但是，我們認為這些調整是適當的，因為確認的金額可能因時期而有很大差異，與我們業務的持續運營沒有直接關係，並且隨着時間的推移，我們內部經營業績和其他公司的經營業績的比較可能會變得複雜。此外，調整後的息税折舊攤銷前利潤可能包括對我們預計在未來報告期內不會經常發生的其他項目的調整。本段和下方對賬表中描述的每一項正常的經常性調整和其他調整都可以通過 刪除與日常運營無關的項目，幫助管理層衡量我們一段時間內的核心運營業績。
 
26
目錄
下表將調整後的息税折舊攤銷前利潤與最直接可比的GAAP財務業績指標（即淨虧損）進行了對比：
 
   
截至3月31日的三個月
  
   
2024
    
2023
  
（以美元表示）
  
（未經審計）
  
淨虧損
  
$
(9,230,223
)
  
$
(11,113,977
)
利息（支出）收入，淨額
    
(73,242
)
    
54,415
  
所得税優惠
    
(30,032
)
    
—
  
折舊和攤銷
    
490,540
      
330,632
  
基於股份的薪酬支出
    
906,327
      
1,153,808
  
贖回可轉換本票的損失
    
—
      
2,001
  
行使認股權證造成的損失
    
—
      
212,870
  
可轉換本票和衍生負債公允價值的變化
    
705
      
126,272
  
調整後 EBITDA
  
$
(7,935,925
)
  
$
(9,233,979
)
 
B. 流動性和資本資源
 
我們歷來主要通過銀行貸款、股權融資和短期貸款為營運資金和其他資本需求提供資金。此外，我們在2021年12月底完成的反向 資本重組為公司的運營提供了大量資金。現金主要用於購買原材料、償還債務和支付工資、辦公費用和其他運營費用。
 
截至2024年3月31日，我們的現金及現金等價物約為2,030萬美元，應收賬款約為460萬美元，而截至2022年3月31日，現金及現金等價物約為9180萬美元，應收賬款約為270萬美元。在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，用於經營活動的淨現金分別約為890萬美元和1,740萬美元， 。
 
短期流動性要求
 
我們相信，我們的現金和現金等價物將足以讓我們在年度報告發布之日起的十二個月內繼續執行我們的業務戰略。我們目前未來十二個月的業務戰略包括（i）繼續在北美和歐洲推出新的ECV車型和綠色能源相關產品（如適用），以及（ii）在美國和歐盟建立和 開發本地分銷渠道。由於多種因素，實際結果可能會有重大差異，包括：
 

 •
我們的新設施投入運營的成本；

•
向市場推出新的ECV車型所涉及的時間和成本；

•
我們管理電動汽車製造成本的能力；

•
維護、擴大和保護我們的知識產權組合的成本，包括潛在的訴訟成本和負債；

•
銷售我們的電動汽車獲得的收入；

•
增加一般和行政人員的費用，包括會計和財務、法律和人力資源，以及與訴訟、調查或和解相關的費用；

•
我們收取未來收入的能力；以及

•
標題為” 的部分中討論的其他風險風險因素.”
 
27
目錄
自本報告發布之日起的十二個月內，我們還計劃繼續實施增加收入和控制運營成本和支出的措施，實施 全面的預算控制和運營評估，實施強化的供應商審查和選擇流程，並加強內部控制。
 
長期流動性要求
 
從長遠來看，我們計劃在銷售電動汽車的地理市場中對與ECV的某些組件相關的製造和供應鏈進行區域化。 從長遠來看，我們打算通過我們的供應鏈開發專業知識，在北美和歐盟建立供應鏈關係，以支持這些市場的預期製造和組裝需求，從而縮短 的運輸時間，並可能減少與從中國進口我們的零部件和備件相關的其他到岸成本因素。目前，我們的大部分收入來自自有品牌渠道合作伙伴銷售的電動汽車， 在自己的設施中組裝我們的車輛套件。作為增長戰略的一部分，我們計劃擴大我們的渠道合作伙伴網絡和本地裝配設施，以實現製造和供應鏈的區域化，以更好地服務我們的全球 客户，尤其是擴大我們的售後市場服務範圍。
 
我們打算通過持續的研發投資來進一步擴展我們的技術。自2013年成立至2024年3月31日，我們在與運營相關的研發活動上花費了超過9,170萬美元。我們計劃在車輛開發、駕駛控制、 基於雲的平臺以及促進可持續能源的創新等技術的基礎上，長期增加研發支出。
 
對於我們的長期業務計劃，我們計劃主要通過手頭現金、運營現金流、信貸額度以及額外的 股權和債務融資，為當前和未來的計劃運營提供資金，但要以商業優惠條件提供。
 
營運資金
 
截至2024年3月31日，我們的營運資金約為6,750萬美元，而截至2023年12月31日，營運資金約為7,560萬美元。 2024年營運資金減少了約810萬美元，主要是由於（i）現金及現金等價物減少了約910萬美元，被預付款和其他流動資產增加約90萬美元所抵消。
 
現金流
 
   
截至3月31日的三個月
  
   
2024
    
2023
  
（以美元表示）
  
（未經審計）
  
用於經營活動的淨現金
  
$
(8,864,876
)
  
$
(17,363,332
)
由（用於）投資活動提供的淨現金
    
306,761
      
(5,493,759
)
用於融資活動的淨現金
    
-
      
(39,583,321
)
匯率變動對現金的影響
    
(429,029
)
    
283,806
  
現金、現金等價物和限制性現金的淨減少
    
(8,987,144
)
    
(62,156,606
)
現金和現金等價物，以及期初的限制性現金
    
29,571,897
      
154,096,801
  
現金和現金等價物，以及期末的限制性現金
  
$
20,584,753
    
$
91,940,195
  
 
運營活動
 
我們在經營活動中使用的淨現金約為890萬美元，截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月，分別為1,740萬美元。
 
28
目錄
截至2024年3月31日的三個月，用於經營活動的淨現金主要歸因於（i）我們的淨虧損約920萬美元，經調整後 非現金項目約為300萬美元，主要包括淨外幣匯兑虧損、基於股份的薪酬支出、折舊和攤銷以及約 60萬美元、90萬美元、50萬美元和120萬美元的經營租賃使用權資產的攤銷，(ii) 庫存、應計費用和其他流動資金的增加負債、遞延收入和經營租賃負債以及分別為約70萬美元、 60萬美元、70萬美元和130萬美元，(iii) 應收賬款減少約180萬美元。

投資活動
 
截至2024年3月31日的三個月，投資活動提供的淨現金約為30萬美元。在截至2024年3月31日的三個月 中，投資活動提供的淨現金主要來自約60萬美元的股權證券收益，由購買不動產、廠房和設備的現金約30萬美元所抵消。

融資活動
 
截至2024年3月31日的三個月，融資活動提供的淨現金為零。
 
合同義務
 
2021 年 2 月，我們簽署了一份不可取消的經營租賃協議，用於新澤西州弗裏霍爾德（威洛布魯克路）的倉庫和試生產，面積約為 9,750 平方英尺。租賃期從 2021 年 2 月開始，到 2025 年 1 月結束。從2023年2月起，該設施的年基本租金為175,500美元。此後，租賃租金將每年向上調整3％。我們於2022年12月7日簽署了 的第一份租約附錄，續訂期為兩年，從2023年2月1日開始，到2025年1月31日終止，前十二個月的年基本租金為17,500美元， 後十二個月的年基本租金為180,765美元。
 
2021 年 6 月，我們在中國杭州簽署了兩份不可取消的經營租賃協議，分別佔地約 11,700 平方英尺和 3,767 平方英尺，佔地約為 3,767 平方英尺。每份租賃協議的租賃期從2021年6月開始，到2025年5月結束。根據每份協議，我們在2021年6月支付了前六個月的租金，此後我們將有義務每半年提前支付 租金。根據這兩份租賃協議，截至2022年5月的期限的年基本租金總額為170,617美元，截至2023年5月的期限為186,866美元。
 
2021年12月4日，我們與根據德國法律組建的Cedar Europe GmbH公司（“Cedar”）簽訂了委託協議，根據該協議，我們委託Cedar 以雪松的名義獲得德國設施租賃協議，並以雪松的名義運營此類租賃設施，以換取Centro對租賃的所有支出和成本負責。2021 年 12 月 24 日，Cedar 簽訂了位於德國杜塞爾多夫的約 27,220 平方英尺設施的租賃協議，現在我們的歐洲運營設施位於該處。租賃期從2022年1月1日開始，到2024年12月31日結束。根據這種 租賃協議，租賃期內的年基本租金總額為354,787歐元（約合383,512美元）。2023 年 1 月 17 日，Cedar 將租約移交給 CEGE，自 2023 年 2 月 1 日起生效。
 
2022年1月20日，我們與作為租户的CAC和作為擔保人的佛羅裏達州有限責任公司JAX Industrial Ondustrial Ondustrial One, LTD.（一家位於佛羅裏達州傑克遜維爾的有限責任公司）之間簽訂了經營租賃協議（“傑克遜維爾租約”）。租賃期從2022年1月20日開始，在五個月的租金減免期後結束120個月。 根據傑克遜維爾租約，前三年的最低年租金約為69.5萬美元、722,800美元和751,710美元，此後繼續上漲。
 
2023年3月22日，我們簽署了不可取消的運營租賃協議，佔地約26,579平方英尺，是哥倫比亞的當地工廠，租賃期從2023年5月1日開始，租賃期為兩年。租金為每月46,796,001.49哥倫比亞比索（約合10,344.77美元），租賃費的價值應按等於截至前一年12月31日由戴恩認證的消費者價格指數（CPL）的比例進行調整，外加兩（2）個百分點。
 
29
目錄
2023 年 5 月 19 日，我們完成了對我們在西班牙的 EVC Centro Elecautomotiv, S.L. 的收購。2023年4月3日，Cenntro Elecautomotiv, S.L. 簽署了一份不可取消的經營 租賃協議，作為西班牙巴塞羅那的當地辦事處，租賃期限從2023年4月3日開始，租期為五年。月租金為1,776歐元（約合1,919.9美元），外加增值税， 有兩個月的租金減免期。此外，Centro Elecautomotiv, S.L. 於2022年8月9日簽署了一份不可取消的運營租賃協議，佔地約3,471平方英尺，作為西班牙巴塞羅那的服務中心，租賃期限從2022年8月1日開始 ，租賃期為十年。年租金為36,000歐元（約合38,916美元），將根據國家統計局及其 替代機構確定的消費者物價指數（CPL）的變化進行重新調整。法律辯護費用為6,000歐元（約合6,486美元）。
 
2023 年 4 月 4 日，我們在新澤西州弗裏霍爾德簽署了一份不可取消的經營租賃協議，佔地約 2,500 平方英尺。租賃期從 2023 年 7 月 17 日開始，到 2025 年 7 月 31 日結束。該期間前十二個月的年基本租金為33,525美元，該期間後十二個月的年基本租金為35,201美元。
 
2022年2月16日，我們簽署了位於紐約第十大道555號大樓的53D公寓的不可取消的經營租賃協議，該大樓位於紐約10018號。該學期為一年零一個月，從 2022 年 3 月 5 日開始，到 2023 年 4 月 4 日結束。月租金為5,750美元。2023 年 2 月 1 日，我們簽署了續訂租賃協議。該租約的期限為一年，從2023年4月5日開始，到2024年4月4日結束。 月租金為5,950美元。
 
2022年3月25日，我們完成了對TME的收購，並將其更名為Centro Automotive Europe GmbH（“CAE”）。TME於2019年簽署了不可取消的 約5,212平方米的經營租賃協議，租賃期從2019年7月1日開始，到2024年6月30日結束，月租金為18,891歐元（約合20,468美元）。
 
2022年12月29日，我們與BAL Freeway Associates, LLC簽署了不可取消的運營租賃協議，佔地約64,000平方英尺。租賃期 從 2023 年 4 月 1 日開始，並在一個月的租金減免期後結束五年。第一年的基本租金為每月115,200美元。接下來的四年的月租金分別為119,808美元、124,600.32美元、129,584.33美元和 134,767.71美元。
 
2022年12月15日，我們在新澤西州豪威爾簽署了一份不可取消的運營租賃協議，佔地約41,160平方英尺。租賃期從 2023年2月1日開始，結束五年，第一年的基本租金為493,920美元，年增長率為3％。
 
2022年8月4日，我們在墨西哥以設施的形式簽署了不可取消的經營租賃協議。在最初的12個月中，可出租面積為58,413平方英尺。從 第13個月到第18個月起，可出租面積為85,554平方英尺，截至租金開始日期的第19個月和初始期限的剩餘部分，可出租面積為112,694平方英尺。租賃期從 2023 年 1 月開始， 結束 8.5 年。月租金為29,225.38美元，年增長率是a）消費者物價指數或b）2.5％中較高者。
 
2022年12月8日，我們簽署了一份不可取消的經營租賃協議，佔地約10,656平方英尺，作為多米尼加共和國的總部和服務中心。 租賃期從 2023 年 2 月 15 日開始，到期五年。租金為每月9,000美元，年增長率為5％。
 
2022年7月28日，我們在佛羅裏達州傑克遜維爾簽署了約12,000平方英尺的電動汽車中心，不可取消的運營租賃協議。租賃期從 2022年9月1日開始，到2029年8月31日結束，第一年的基本租金為15萬美元，年增長率為4％。
 
30
目錄
2023 年 8 月 31 日，我們完成了對德國 Antric GmbH 的收購。2022年7月20日，安特里克在德國波鴻簽署了約4,361平方英尺的不可取消的經營租賃協議，租賃期於2026年12月31日結束。月租金為3,605.26歐元（約合3,988.14美元）。2022年9月1日，租賃面積增加到7,326平方英尺，月租金增加到 6,000.32歐元（約合6,637.55美元）。額外押金為18,000.96歐元（約合19,912.66美元）。2023年1月20日，Antric在德國波鴻簽署了另一份不可取消的運營租賃協議，佔地約252平方英尺， 租賃期從2023年2月1日開始，到2026年12月31日結束。月租金增加到6,315.38歐元（約合6,986.07美元）。2023年3月27日，Antric在德國波鴻簽署了另一份不可取消的經營租賃協議，佔地約2,949平方英尺，租賃期從2023年4月1日開始，到2026年12月31日結束。月租金增加到8,597.80歐元（約合9,510.89美元）。
 
我們沒有簽訂任何資產負債表外財務擔保或其他資產負債表外承諾來擔保任何第三方的付款義務。我們 未簽訂任何與我們的股票掛鈎並歸類為股東權益的衍生合約，也未在我們的經審計的財務報表中反映的衍生合約。此外，我們沒有任何資產的留存權益或或有權益 轉讓給該實體作為信貸、流動性或市場風險支持的未合併實體。我們在任何向 我們提供融資、流動性、市場風險或信貸支持或與我們一起從事租賃、套期保值或產品開發服務的未合併實體中沒有任何可變權益。

關鍵會計政策與估計
 
根據美國公認會計原則編制財務報表要求我們的管理層做出估算和假設，以影響報告的資產和 負債金額以及合併和合並財務報表之日的或有資產和負債的披露、報告期內報告的收入和支出金額以及 合併和合並財務報表及隨附腳註中的相關披露。在本季度報告其他部分包含的截至2024年3月31日的三個月合併和合並財務 報表的 “附註2——重要會計政策摘要” 中描述的我們的重要會計政策中，某些會計政策被視為 “關鍵”，因為它們需要管理層最高程度的判斷、估計和假設。儘管 管理層認為其判斷、估計和假設是合理的，但它們基於目前可用的信息，在不同的假設和條件下，實際結果可能與這些估計有顯著差異。
 
列報依據
 
隨附的截至2023年12月31日的合併資產負債表來自經審計的財務報表，以及截至2024年3月31日以及截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月未經審計的簡明合併財務報表是根據美國證券交易委員會（“SEC”）的規章制度編制的。
 
某些信息和披露通常包含在根據美利堅合眾國 公認的會計原則（“美國公認會計原則”）編制的財務報表中，但根據此類細則和條例已被壓縮或省略。管理層認為，所做的披露足以提供公平的陳述。中期財務信息應與 截至2023年12月31日的財政年度的財務報表和附註一起閲讀。截至2024年3月31日的三個月的經營業績不一定代表全年或任何未來 時期的業績。
 
估計數的使用
 
根據美國公認會計原則編制未經審計的簡明合併財務報表要求公司做出估算和假設，這些估計和假設會影響 截至未經審計的簡明合併財務報表之日的 報告的資產負債金額和或有資產負債的披露以及 報告期內報告的收入和支出金額。實際結果可能與這些估計有所不同。公司未經審計的簡明合併財務報表中反映的重要會計估計包括可疑賬目準備金、成本較低和可變現淨值、長期資產和投資的減值損失、遞延所得税資產的估值補貼以及基於股份的薪酬支出、可轉換期票和認股權證的公允價值計量。 事實和情況的變化可能會導致修訂的估計數。當前的經濟環境增加了這些估計和假設所固有的不確定性。
 
31
目錄
最近發佈的會計準則公告
 
除了在公司2023年10-K表的 “附註2（ab）最近發佈的會計準則公告” 中披露的已發佈但尚未採用的華碩股份（“會計準則更新”）外，FASB發佈的預計不會對公司未經審計的簡明綜合經營業績或財務狀況產生重大影響的ASU。
 
收入確認
 
公司在向客户轉讓商品或服務時確認收入，其金額反映了公司為換取這些 商品或服務而預期獲得的對價。在確定何時及如何確認與客户簽訂的合同收入時，公司進行以下五步分析：（i）確定與客户簽訂的合同；（ii）確定績效 義務；（iii）衡量交易價格；（iv）將交易價格分配給履約義務；（v）在公司履行每項履約義務時（或當時）確認收入。
 
該公司主要通過輕型電動汽車的銷售、ECV零件的銷售和越野電動汽車的銷售來創造收入。一旦公司確定客户已獲得對產品的控制權，則在某個時間點確認收入 。收入的確認扣除退貨補貼和向客户收取的任何税款，這些税款隨後匯給政府當局。 需要做出重大判斷才能估算回報補貼。公司根據歷史經驗合理地估計了回報的可能性，對這些假設和估計的判斷變化可能會對確認的淨收入金額產生重大影響。
 
商品配送的運費和手續費發生在買家獲得對商品的控制權之前，記作配送成本，而不是單獨的履行 義務，並記作銷售和營銷費用。

合約餘額

收入確認的時機是在公司確定客户已獲得對產品的控制權之後。應收賬款是指在公司履行了履約義務並擁有無條件的付款權的情況下，開具發票和/或在開具發票之前確認的 金額的收入。
 
合同負債主要代表公司有義務向公司已收到對價的客户轉讓其他商品或服務。在向客户提供商品或服務之前，收到的 對價仍然是合同責任。在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，公司確認了截至2023年12月31日和2022年12月31日分別包含在 合同負債中的890,646美元和98,818美元的收入。
 
第 3 項。
關於市場風險的定量和定性披露

根據經修訂的1934年《證券交易法》（“交易法”）第12b-2條的定義，作為一家規模較小的申報公司，公司無需提供 本項目所要求的信息。

第 4 項。
控制和程序

披露控制和程序

我們維持披露控制和程序（如《交易法》第 12a-15 (e) 或 15d-15 (e) 項中的定義），旨在確保我們在根據《交易法》提交或提交的報告 中要求披露的信息在美國證券交易委員會規則和表格規定的時間內記錄、處理、彙總和報告，並將此類信息收集並傳達給我們的管理層，包括我們的 首席執行官（“首席執行官”）和代理首席財務官（“CFO”）（視情況而定），以便及時做出決策關於所需的披露。

32
目錄
根據《交易法》第 13a-15條或第15d-15條規則（b）段的要求，我們的管理層在首席執行官和代理首席財務官的參與下，評估了截至2024年3月31日我們的披露控制和程序的有效性。根據該評估，管理層得出結論，該公司的披露控制和程序自2024年3月31日起尚未生效，這是由於公司對 財務報告（定義見《交易法》第13a-15（f）條或第15d-15（f）條）的內部控制存在重大缺陷，這些缺陷先前已被發現但仍然存在。有關更多信息，請參閲 2023 年 10-K 表格的第二部分第 9A 項。

財務報告內部控制的變化

在2024財年第一季度，我們的財務報告內部控制沒有發生任何對公司財務報告的內部控制產生重大影響或合理可能對公司財務報告的內部控制產生重大影響 的變化。

補救

正如我們之前在截至2023年12月31日的財政年度10-K表年度報告第二部分第9A項中所描述的那樣，我們開始實施補救計劃，以解決上述重大缺陷 。除非適用的控制措施運行了足夠長的一段時間，而且管理層通過測試得出結論，這些控制措施正在有效運作，否則不認為該漏洞已得到補救。

第二部分

第 1 項。
法律訴訟

我們可能會不時受到正常業務活動過程中產生的各種法律索賠和訴訟，包括以信件和其他通信形式對我們提出的第三方知識產權侵權索賠 。訴訟或任何其他法律或行政程序，無論結果如何，都可能導致鉅額成本，分散我們的資源，包括管理層的時間和 的注意力，以及聲譽損害，視索賠的性質而定。此外，如果任何訴訟導致不利結果，則有可能對我們的經營業績、前景、現金 流量、財務狀況和品牌產生重大不利影響。請參閲我們的年度報告第F-1頁 “第8項財務報表和補充數據” 中的描述以及下述信息。

2022年3月25日，Centro Automotive Corporation的子公司嵊州恆眾機械有限公司（“嵊州”）向美國仲裁協會（“AAA”）提出對Tropos Technologies, Inc.的仲裁要求，聲稱其違反合同和不當致富。嵊州要求為Tropos Technologies, Inc.欠嵊州的未付發票支付1,126,640美元（不包括利息、費用和律師費）。截至本報告發布之日，Tropos Technologies, Inc.尚未對該要求作出正式迴應。2023 年 2 月 16 日，AAA 任命了一名仲裁員和仲裁員，2023 年 4 月 25 日， Tropos Technologies, Inc. 提出動議，要求駁回仲裁要求。2023年5月23日，嵊州對駁回仲裁要求的動議作出迴應。2023年11月7日舉行了關於駁回動議的聽證會。 2024年1月29日，仲裁員發佈了意見和命令，駁回了Tropos Technologies, Inc.的解僱動議。

33
目錄
2022年7月22日，陳雄健（“原告”）在美國新區地方法院對中創電氣集團有限公司（“CENN”）、中創汽車集團有限公司（“CAG”）、Centro Enterprise Limited（“CEL”）和Peter Z. Wang（“王”，以及CENN、CAG和CEL，“被告”）提起申訴澤西。該申訴指控被告的十一項訴訟理由聽起來像合同和侵權行為，全部與陳先生因擔任CAG首席運營官而向其發行的股票期權有關。關於四項合同索賠，原告指控違反合同索賠，這些索賠涉及原告與CAG之間的僱傭 協議以及原告與CEL之間所謂的信函協議。關於七項侵權索賠，原告指控涉及涉嫌虛假陳述和就公司交易中 原告股票期權的待遇所做的虛假陳述和承諾，包括侵權幹預、欺詐、承諾禁止反言、疏忽失實陳述、不當致富和轉換等索賠。除其他外，該投訴要求金額為1900萬美元的金錢賠償 （包括補償性和間接性賠償），外加利息、律師費和開支。被告動議駁回對所有被告的申訴，理由是他們未能提出申訴，並且對被告CAG和CEL缺乏個人 管轄權。2023年4月30日，地區法院以缺乏個人管轄權為由駁回了對CAG和CEL的索賠。此外，地區法院在沒有偏見 的情況下駁回了對王和CENN的所有索賠，並允許原告在30天內修改其申訴，以解決其對王和CENN的索賠中的缺陷。2023年7月20日，被告提出動議，要求駁回修改後的申訴。2023 年 7 月 20 日，被告提出動議，要求駁回原告的修正申訴。2023年9月22日，原告提出動議，要求駁回我們的駁回動議。被告於2023年11月9日對原告的罷工 動議提交了答辯摘要。2024年1月25日，地方法官下達了一項命令，批准了原告的修正動議，並以沒有實際意義為由駁回了我們的罷工動議。

2023年2月6日，Centro的全資子公司之一杭州隆達科技有限公司（“隆達”）在杭州餘杭區人民法院（“法院”）對隆達的供應商之一福建新龍馬汽車 有限公司（“Newlongma”）提起訴訟，隆達根據該訴訟請求（i）終止隆達下達的購車訂單 2022年2月26日與紐隆瑪簽約； (ii) 收回總額約為438,702美元的預付款；以及 (iii) 賠償相當於約453,290美元的損失。調解日期定為2023年3月3日，隨後於2023年7月3日備案。此後， Newlongma提出了管轄權異議，法院駁回了該管轄權異議。隨後，紐隆瑪提起了反訴，法院於2023年10月17日主持了雙方的證據交換。2024年3月5日， 法院發佈了一項判決裁決：（1）Newlongma將退還預付款和100％的賠償金，總額為869,702美元；（2）隆達將支付總額為583,813美元的未付發票；（3）雙方之間的所有協議都將終止，包括尚未履行的車輛購買訂單。紐隆馬對第三次判決不滿意，並於2024年3月21日提起上訴。我們正在為定於2024年5月21日舉行的法庭聽證會 準備相關的辯護材料。

2024年4月10日，CEGL對MHP Americas, Inc.（“MHP”）提起訴訟，指控其違反了《主諮詢服務協議》和 SAP S/4HANA SOW，原因是未能在全球範圍內正確實施這些合同中規定的SAP S/4HANA ，違反了默示的善意和公平交易承諾，導致Cenntro遭受重大損失；並要求對所有可審理的問題進行陪審團審判。根據該索賠，CEGL 要求匯款迄今已支付的512,226美元，並撤銷與MHP簽訂的剩餘合同。2024年4月30日，MHP向美國新澤西州地方法院 提交了從新澤西州高等法院撤銷該訴訟的通知。

第 1A 項。
風險因素

您應仔細考慮 2023 年 10-K 表格中標題為 “風險因素” 的部分中討論的風險，這些風險可能會對我們的業務、財務狀況或未來業績產生重大影響。2023年10-K表格中描述的 風險並不是公司面臨的唯一風險。我們目前不知道或我們目前認為不重要的其他風險和不確定性也可能對我們的業務、 經營業績、現金流和財務狀況產生重大不利影響。

第 2 項。
未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用

沒有發生我們之前在向美國證券交易委員會提交的文件中未披露的未註冊股票證券的銷售情況。

第 3 項。
優先證券違約

沒有。

第 4 項。
礦山安全披露

不適用。

34
目錄
第 5 項。
其他信息

第16節申報人的交易安排。

在截至2024年3月31日的季度中，根據經修訂的1934年《證券交易法》第16（a）條必須就公司普通股（即公司董事和某些高管）的持股和交易提交報告的人均不維持、採用、修改或終止了 “規則” 10b5-1交易安排” 或 “非規則” 10b5-1(c) 安排”，這些術語的定義見美國證券交易委員會法規第229.408條。

第 6 項。
展品

展覽索引

展覽
沒有。
  
展品描述
31.1*
  
規則13a-14 (a) 要求對首席執行官進行認證。
31.2*
  
規則13a-14 (a) 要求對首席財務官進行認證。
32.1**
  
美國法典第 18 編第 63 章第 1350 節要求認證。
101.INS*
  
行內 XBRL 實例文檔-實例文檔未出現在交互式數據文件中，因為其 XBRL 標籤嵌入在內聯 XBRL 文檔中
101.SCH*
  
內聯 XBRL 分類擴展架構文檔
101.CAL*
  
內聯 XBRL 分類擴展計算鏈接庫文檔
101.DEF*
  
內聯 XBRL 分類法擴展定義鏈接庫文檔
101.LAB*
  
內聯 XBRL 分類法擴展標籤 Linkbase 文檔
101.PRE*
  
內聯 XBRL 分類擴展演示鏈接庫文檔
104*
  
封面交互式數據文件（格式為 Inline XBRL，包含在附錄 101 中）

*
隨函提交。
**
隨函提供。

35
目錄
簽名

根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式促使經正式授權的下列簽署人代表其簽署本報告。

CENTRO INC.

日期：2024 年 5 月 15 日。
  
   
 
CENTRO INC.
     
 
來自：
/s/ Peter Z. Wang
   
Peter Z.Wang
   
首席執行官
   
（首席執行官）
 
來自：
/s/ 愛德華·葉
   
愛德華·葉
   
代理首席財務官
   
（首席會計官）