美國證券交易委員會
華盛頓特區20549
表格
或
截至本財政年度止
或
或
委員會文件號：1-15250
Banco Bradesco S.A.
（註冊人的確切名稱，如其章程中指定）
(註冊人姓名英文翻譯)
巴西聯邦共和國
(公司或組織的管轄權)
(主要執行辦公室地址 )
電郵：
電話：
(Name、電話、電子郵件 和/或傳真號碼和公司聯繫人地址）
根據該法第12(B)條登記或將登記的證券 ：
| 每個班級的標題 | 交易代碼 | 註冊的每個交易所的名稱 |
| 或ADS（由美國存託憑證或ADR證明），每種代表1股優先股 | ||
| 優先股 | 紐約證券交易所* | |
| ，或ADS（由美國存託憑證或ADR證明），每股代表1股普通股 | ||
| 普通股 | 紐約證券交易所* |
* 不用於交易，但 僅用於根據SEC要求註冊美國憑證。
根據該法案第12（g）條登記的證券 或將登記的證券： 沒有。
根據該法案第15（d）條有報告義務的證券： 沒有。
指定截至2023年12月31日 發行人每種資本或普通股類別的已發行股份數量：
| 普通股，無面值 | |
| 優先股，不含面值 |
如果註冊人是《證券法》第405條中定義的知名經驗豐富的發行人，請勾選
。 ☒
如果
本報告是年度報告或過渡報告，請勾選標記表明註冊人是否無需根據1934年證券交易法第13或15（d）條提交報告，以履行其在這些條款下的義務。 ☐ 是
☒
用複選標記表示註冊人(1)是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短期限內)提交了1934年《證券交易法》第13或15(D)節要求提交的所有報告，以及(2)
在過去90天內是否符合此類提交要求。☒
用複選標記表示註冊人是否在過去12個月內(或在註冊人被要求提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T規則(本章232.405節)第405條要求提交的每個交互數據文件。☒
通過勾選註冊人是大型加速文件管理者、加速文件管理者、非加速文件管理者還是新興成長型公司 公司。請參閲《交易法》第12 b 2條中“大型加速備案人”、“加速備案人”和新興成長公司”的定義：
|
|
加速文件管理器☐ |
非加速 文件服務器☐ 新興的
成長型公司
|
如果新興成長型公司 根據美國公認會計原則編制財務報表，請通過勾選標記表明註冊人是否選擇不利用 延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13（a）條規定的任何新的或修訂的財務會計準則。 ☐
術語“新的或修訂的財務會計準則” 是指財務會計準則委員會在2012年4月5日之後對其會計準則法典發佈的任何更新。
用複選標記表示註冊人是否已提交報告，並證明其管理層根據《薩班斯-奧克斯利法案》(《美國法典》第15編第7262(B)節)第404(B)條對其財務報告的內部控制的有效性進行了評估
編制或發佈其審計報告的註冊會計師事務所。☒
如果證券是根據該法第12(B)條登記的，應用複選標記表示登記人的財務報表是否反映了對以前發佈的財務報表的錯誤更正。
用複選標記表示這些錯誤更正中是否有任何重述需要根據§240.10D-1(B)對註冊人的任何高管在相關恢復期間收到的基於激勵的薪酬進行恢復分析。☐
用複選標記表示註冊人在編制本文件所包含的財務報表時使用了哪種會計基礎：
| 美國公認會計原則☐ | 其他☐ |
如果 在回答上一個問題時勾選了“其他”，請通過勾選標記指明註冊人選擇遵循的財務報表項目 .☐ 項目 17 ☐ 項目18
如果
這是年度報告，請勾選標記指明註冊人是否是空殼公司（定義見《交易法》第12 b 2條）。☐ 是
目錄
| 財務和其他資料的列報 | 4 |
| 前瞻性陳述 | 5 |
| 第一部分 | 6 |
| 項目1.董事、高級管理人員和顧問的身份 | 6 |
| 項目2.報價統計數據和預期時間表 | 6 |
| 項目3.關鍵信息 | 6 |
| 3.A. [已保留] | 6 |
| 3.b.資本化和負債 | 6 |
| 3.C.提出和使用收益的理由 | 6 |
| 3.風險因素 | 6 |
| 項目4.關於公司的信息 | 37 |
| 4.公司的歷史和發展 | 37 |
| 4.B.業務概覽 | 39 |
| 4.C.組織結構 | 135 |
| 4.財產、廠房和設備 | 136 |
| 項目4.A.未解決的工作人員意見 | 136 |
| 項目5.業務和財務審查及展望 | 136 |
| 5.a.經營業績 | 136 |
| 5.B.流動資金和資本資源 | 151 |
| 5.C.研究與開發、專利和許可 | 165 |
| 5.趨勢信息 | 165 |
| 5.E.關鍵會計估計 | 166 |
| 項目6.董事、高級管理人員和僱員 | 166 |
| 6.A.董事會和執行官委員會 | 166 |
| 6.B.補償 | 184 |
| 6.C.董事會慣例 | 185 |
| 6.D.僱員 | 188 |
| 6.股份所有權 | 190 |
| 6.F.披露登記人收回錯誤裁定賠償金的行動 | 190 |
| 項目7.大股東和關聯方交易 | 191 |
| 7.a.大股東 | 191 |
| 7.B.關聯方交易 | 194 |
| 7.C.專家和律師的利益 | 195 |
| 項目8.財務信息 | 195 |
| 8.A.合併報表和其他財務信息 | 195 |
| 8.B.重大變化 | 197 |
| 項目9.報價和清單 | 197 |
| 9.a.優惠和上市詳情 | 197 |
| 9.b.配送計劃 | 198 |
| 9.C.市場 | 198 |
| 9.D.出售股東 | 200 |
| 2 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 9.稀釋 | 200 |
| 9.發行事宜的開支 | 200 |
| 項目10.補充信息 | 201 |
| 10.A.股本 | 201 |
| 10.B.組織章程大綱及章程細則 | 201 |
| 10.c.材料合同 | 211 |
| 10.外匯管制 | 211 |
| 10.徵税 | 212 |
| 10.股息及付款代理人 | 220 |
| 10.G.專家的發言 | 220 |
| 10.h.展出的文件 | 220 |
| 10.一、子公司信息 | 220 |
| 10.向證券持有人提交的年報 | 220 |
| 項目11.關於市場風險的定量和定性披露 | 221 |
| 第12項.股權證券以外的證券的説明 | 225 |
| 12.a.債務證券 | 225 |
| 12.b.認股權證及權利 | 225 |
| 12.C.其他證券 | 225 |
| 12.美國存托股份 | 225 |
| 第II部 | 226 |
| 項目13.拖欠股息和拖欠股息 | 226 |
| 項目14.對擔保持有人的權利和收益的使用作出實質性修改 | 226 |
| 項目15.控制和程序 | 226 |
| 第16項。[已保留] | 227 |
| 16.A.審計委員會合格成員 | 227 |
| 16.B.道德行為守則 | 227 |
| 16.C.首席會計師費用及服務 | 228 |
| 16.D.審計委員會上市標準的豁免 | 228 |
| 16.發行人和關聯購買者購買股權證券 | 229 |
| 16.f.更改註冊人的核證會計師 | 230 |
| 16.G.企業管治 | 230 |
| 16.H。採礦安全披露 | 233 |
| 16.i.關於妨礙檢查的外國司法管轄區的披露 | 233 |
| 16. J.內幕交易政策 | 234 |
| 16.K.網絡安全 | 234 |
| 第三部分 | 244 |
| 項目17.財務報表 | 244 |
| 項目18.財務報表 | 244 |
| 項目19.展品 | 244 |
| 簽名 | 245 |
| 3 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
列報財務和其他信息
在本年度報告中，術語“Bradesco”、“公司”、“銀行”、“Bradesco集團”、 “我們”、“集團”、“我們”和“我們”是指Banco Bradesco S.A.，除非 另有説明，否則我們指的是其合併子公司。
本文中提及的“雷亞爾”、“雷亞爾”或“雷亞爾$”均指巴西官方貨幣--巴西雷亞爾。這裏所指的“美元”、“美元”和“美元”是指美利堅合眾國(USA)的官方貨幣美元。
本公司截至2023年12月31日及2022年12月31日經審核的綜合財務狀況表、相關綜合收益表、截至2023年12月31日止三年內各年度的全面收益、權益及現金流量變動及相關附註，均根據國際會計準則委員會(IASB)頒佈的國際財務報告準則(IFRS) 編制。
我們 對經巴西中央銀行授權經營的金融機構採用巴西採用的會計做法(巴西中央銀行(Banco Central)或“巴西中央銀行”或BCB)，用於某些目的，如業績評估、決策、為巴西股東準備報告、向巴西證券交易委員會(CVM)提交文件、出席和 遵守當地監管機構的限制和要求，以及確定股息和聯邦所得税支付。
本年度報告中介紹的一些與經濟部門有關的數據來自以下來源：B3 S.A.-巴西交易所和場外交易；巴西信用卡公司和服務協會(巴西服務企業協會)，或(ABECS)；巴西租賃公司協會(巴西租賃協會)，或(Abel)；巴西金融和資本市場實體協會(巴西金融市場協會和首都金融市場協會)，或(Anbima)；巴西健康保險管理局(Saúde Suplementar國家銀行)，或(ANS)；巴西中央銀行；巴西經濟和社會發展銀行(國家銀行經濟和社會發展銀行)，或(BNDES)；全國私人養老金計劃和人壽協會(國家[br][br]國傢俬人)，或(FENAPREVI)；Getulio Vargas基金會(Getulio Vargas基金會)、 或(FGV)；私人保險監督(私人保險監管局)，或(Susep)；以及國傢俬營保險委員會(Conselho National de Seguros Privados)或(CNSP)。
本年度報告中包含的某些 數字可能會進行舍入調整。因此，在某些表格中顯示為合計的數字 可能不是其前面數字的算術聚合。
本年度報告中提及的“普通股”和“優先股”分別指我們的普通股和優先股 ，加在一起是指我們的“股份”。本年度報告中提及的“優先股美國存託憑證”指的是優先股美國存托股份，每股代表一股優先股。優先股美國存託憑證由根據修訂及重訂存託協議(日期為2015年12月11日)發行的優先股美國存託憑證或優先股美國存託憑證證明，該協議由我們、紐約梅隆銀行作為託管人，以及根據該等協議發行的優先股美國存託憑證(優先股美國存托股份存託協議)所證明的優先股美國存託憑證持有人及實益擁有人共同證明。
本年報中提及的“普通股美國存托股份”與我們的普通股美國存托股份有關，每股普通股 股美國存托股份代表一股普通股。普通股美國存託憑證以根據日期為2015年12月11日的經修訂及重訂存託協議發行的普通股美國存託憑證或普通股美國存託憑證為證，該等美國存託憑證由吾等、紐約梅隆銀行(作為託管人)及根據該等協議發行的普通股美國存託憑證所證明的普通股美國存託憑證持有人及實益擁有人證明(《普通股美國存托股份存託協議》及連同優先股美國存托股份存託協議及該等存託協議)。
本年度報告中提及的“美國存託憑證”是指我們的優先股美國存託憑證和普通股美國存託憑證。
在本年度報告中，我們可能會指出某些信息可在我們運營的不同網站上獲得。本年度報告中提及或提及的網站上的任何信息 都不是本文的一部分，也不包含在本文中作為參考。
| 4 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
前瞻性陳述
本年度報告包含 修訂後的《1933年證券法》第27A節或《證券法》和修訂後的1934年《證券交易法》第21E節或《交易法》所界定的前瞻性表述。這些陳述主要基於我們對影響或可能影響我們業務的未來事件和財務趨勢的當前預期和預測。除了本年度報告其他部分討論的項目外，許多可能導致我們的財務狀況和經營業績與我們的前瞻性陳述中陳述的結果大不相同的重要因素，包括但不限於：
· 目前巴西宏觀經濟狀況不穩定，以及相關的政治、經濟和商業不確定性；
· 全球經濟狀況和全球金融市場的任何干擾和波動，包括俄羅斯和烏克蘭之間的軍事衝突以及以色列和哈馬斯之間的衝突及其各自對全球經濟的影響；
· 通貨膨脹、雷亞爾貶值或升值和/或利率波動，這可能對我們的利潤率產生不利影響；
· 貸款、信貸、投資和我們的活動的風險；
· 我們的資本化水平；
· 資金的成本和可獲得性；
· 借款人違約和其他貸款拖欠增加，導致貸款損失津貼增加；
· 客户損失或者其他收入來源的損失；
· 我們有能力執行我們的投資策略和資本支出計劃，並保持和改善我們的經營業績；
· 我們來自新產品和業務的收入波動；
· 對法律或監管糾紛或訴訟程序作出不利決定；
· 我們的風險管理政策的有效性；
· 提高強制性存款和存款準備金率；
· 保險、養老金計劃和資本化債券產品的定價方法不正確，技術規定不充分 ；
· 銀行、金融、信用卡、支付解決方案、資產管理和保險部門及相關行業的競爭狀況 ；
· 我們的運營、安全或技術系統中的任何故障或漏洞，以及任何未能保護個人數據的情況；
· 證券的公允價值，特別是巴西政府證券；
· 全球不可抗力事件，如新冠肺炎大流行、其他流行病或類似疾病，以及我們以及時和高效的方式預測和應對或減少此類事件對我們的業務、運營、現金流、前景、流動性和財務狀況影響的能力；
· 社會環境問題的影響，包括與這些問題有關的新的和/或更嚴格的規定；以及
· 適用於我們和我們的活動的法律和法規的變化，包括那些影響税務事項的變化，包括巴西中央銀行的變化。
| 5 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
“相信”、“預期”、“繼續”、“理解”、“估計”、“將”、“可能”、 “預期”、“應該”、“打算”以及其他類似的表述都是前瞻性表述。 這些表述僅指作出這些表述的日期，我們沒有義務因新信息或任何其他事件而公開更新或修改任何前瞻性表述。
鑑於這些風險和不確定性，本年度報告中討論的前瞻性陳述、事件和情況可能不準確，我們的實際結果和表現可能與前瞻性陳述中預期的大不相同。投資者不應僅根據本年度報告中的前瞻性陳述作出投資決策。
第 部分I
項目1.董事、 高級管理層和顧問的身份
不適用。
項目2.報價統計 和預期時間表
不適用。
項目3.關鍵信息
3.A. [已保留]
3.b.資本化和負債
不適用。
3.C.提出和使用收益的理由
不適用。
3.風險因素
鑑於我們業務的複雜性以及為各個細分市場的客户提供的產品和服務的範圍，我們面臨着各種類型的風險。在本節中，我們將介紹可能影響我們的活動或我們的股票和美國存託憑證的重大風險。
| 6 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
風險因素摘要
本節旨在 總結本年度報告中其他部分包含的更詳細的討論。下面描述的風險並不是我們面臨的唯一風險。如果這些風險中的任何一個成為現實，我們的業務、經營業績或財務狀況都可能受到損害。
與巴西有關的風險摘要
| · | 巴西政府對巴西經濟施加影響，巴西的政治和經濟狀況對我們的業務有直接影響。 |
| · | 持續的高通脹可能會影響我們的收入和我們進入外國金融市場的能力。 |
| · | 巴西央行基本利率(SELIC)的變化可能會對我們的利潤率和經營業績產生重大和/或不利的影響。 |
| · | 巴西經濟的低增長率可能會對我們產生不利影響。 |
| · | 由於巴西和其他國家，特別是新興市場國家的事態發展和對風險的看法， 可能會對巴西證券的市場價格產生不利影響，包括我們的股票和美國存託憑證。 |
| · | 我們對巴西政府發行的債務證券的投資使我們面臨與巴西相關的額外風險。 |
| · | 税收和其他財政評估的變化可能會對我們產生不利影響。 |
| · | 我們的財務和運營業績可能會受到流行病、自然災害和其他災難的不利影響，例如新冠肺炎疫情，這些事件對我們2021年和2020年的業績產生了重大影響。 |
| · | 貨幣匯率變動可能會對巴西經濟以及我們的業績和財務狀況產生不利影響。 |
| · | 國際利率上升可能對全球經濟或市場狀況產生不利影響。 |
| · | 衝突和其他地緣政治事態發展可能會影響風險偏好和商品價格，並構成全球經濟形勢的一個重要風險。 |
與我們和巴西銀行業有關的風險摘要
| · | 我們的交易活動和衍生品交易，以及通過損益以公允價值和通過其他全面收益以公允價值進行的金融資產投資，都是不可預測的，可能會造成重大財務損失，這可能會對我們的經營業績產生重大影響。 |
| · | 隨着我們的貸款和墊款組合變得更加老練，我們的逾期貸款水平可能會增加。 |
| · | 我們可能會招致與交易對手風險敞口相關的損失。 |
| · | 我們在獲得違約貸款的抵押品並從抵押品中實現價值方面可能面臨重大挑戰。 |
| · | 我們可能會因被收購企業的商譽減值而蒙受損失。 |
| · | 評級下調可能會對我們的融資成本、我們進入資本和債務市場的機會、我們的流動性以及我們的競爭地位產生不利影響。 |
| 7 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| · | 全球信貸和資本市場的不利條件，以及巴西政府證券的價值和/或認知，可能會對我們以經濟高效和/或及時的方式獲得資金的能力產生不利影響。 |
| · | 有關準備金和強制性存款要求的規定的變化可能會降低營業利潤率。 |
| · | 影響金融服務業的不利事態發展，如涉及流動性的事件或擔憂、違約或金融機構或交易對手的不履行，可能會對我們的資產融資能力產生不利影響 。 |
| · | 我們在保險索賠方面的損失可能會隨時間而變化。實際索賠、承保和準備金假設的損失與相關保險責任之間的差異可能會對我們產生不利影響。 |
| · | 如果我們的再保險人未能履行再保險合同規定的義務，我們有責任對客户的索賠負責。 |
| · | 如果我們的運營、安全或技術基礎設施和系統或供應商的基礎設施和系統出現故障或遭到破壞，可能會暫時中斷我們的業務並造成損失。 |
| · | 高級管理層成員的流失，或我們吸引和留住關鍵人員的能力，可能會對我們產生實質性的不利影響。 |
| · | 如果在與狂熱行動有關的司法程序中出現不利判決，我們可能會受到負面後果的影響。 |
| · | 像我們這樣的金融機構可能會因第三方與腐敗、洗錢和恐怖主義融資(ML/TF)有關的某些行動而受到法律訴訟。 |
| · | 第三方可能在我們不知情的情況下利用我們進行犯罪活動，這可能使我們承擔額外的責任，並可能對我們產生實質性的不利影響。 |
| · | 我們可能會因為員工的不當行為而蒙受損失。 |
| · | 巴西政府監管巴西金融機構和保險公司的運營。 現有法律法規的變化或新法律法規的實施可能會對我們的運營和收入產生負面影響。 |
| · | 我們受到個人和合並基礎上的監管，並可能受到清算 或合併基礎上的幹預。 |
| · | 巴西憲法此前規定了貸款利率的上限。如果巴西政府未來頒佈具有類似效果的新立法，我們的運營結果可能會受到不利影響。 |
| · | 利率上限的任何大幅提高或降低都可能對我們的財務狀況、我們的經營業績或總部設在巴西的金融機構(包括我們)的前景產生實質性影響。 |
| · | 如果不遵守數據保護法，我們可能會受到懲罰。 |
| · | 巴西最高法院(STF)和巴西高等法院(STJ)目前正在裁決 與巴西惡性通貨膨脹期間應用通貨膨脹調整有關的案件，這可能會增加我們的成本並導致 損失。 |
| · | 隨着人工智能和機器學習技術監管框架的發展，我們的業務、財務狀況和運營結果可能會受到不利影響。 |
| · | 巴西銀行和保險行業日益激烈的競爭環境可能會對我們的業務前景產生負面影響 。 |
| 8 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| · | 可能需要為相關實體提供財務支持，無論是由於資本不足和/或流動性不足、相關運營問題以及對供應商/合作伙伴提供服務的依賴，都可能對我們的業務績效產生負面影響 。 |
| · | 如果不能充分保護自己免受與網絡安全相關的風險，可能會對我們造成實質性的不利影響。 |
| · | 我們為客户實施的項目提供融資，這些項目可能會導致負面的社會環境影響，進而可能對我們的運營結果和聲譽產生負面影響。 |
| · | 氣候變化可能會對我們的業務產生不利影響。 |
| · | 損害我們的聲譽可能會損害我們的業務和前景。 |
| · | 我們可能會因為模型有缺陷或不適當地使用這些模型而做出非最佳業務決策。 |
與我們的風險管理相關的風險彙總 和其他風險
| · | 我們的風險管理結構可能並不完全有效。 |
| · | 我們的大部分普通股直接或間接由一名股東持有，我們的董事會由11名成員組成，其中包括4名獨立成員；因此，非獨立成員的利益可能與我們其他投資者的利益 衝突。 |
與我們的股票、優先股美國存託憑證和普通股美國存託憑證有關的風險摘要
| · | 管理美國存託憑證的存款協議規定，美國存託憑證持有人只有在我們授權開户銀行聯繫這些持有人以建立投票指示的情況下才會收到投票指示，而且我們 可能會對這些持有人的投票能力進行實際限制。 |
| · | 根據巴西公司法，優先股股東的投票權有限；因此，美國存托股份優先股持有人的投票權也將受到類似的限制。 |
| · | 巴西證券市場的相對波動性和低流動性可能會大大限制您以您希望的價格和時間出售美國存託憑證相關股票的能力。 |
| · | 如果我們不向普通股和優先股持有人支付股息，我們將不會向美國存託憑證持有人支付股息。 |
| · | 作為美國存托股份持有者，與美國和某些其他司法管轄區相比，您擁有的股東權利越來越少。 |
| · | 可能很難在巴西以外對我們或我們的董事和高管提起民事責任訴訟 。 |
| · | 如果我們未來發行新股或我們的股東出售股票，您的美國存託憑證的市場價格可能會 降低。 |
| · | 根據《外國賬户税務合規法》(FATCA)，美國可能需要預扣美國預扣的ADS款項。 |
| · | 您可能無法行使與我們的股份相關的優先購買權。 |
| · | 如果您用您的美國存託憑證交換其標的股票，您可能會失去巴西的税收優惠和將外幣匯到國外的能力。 |
| 9 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
與巴西有關的風險
3.D.10宏觀經濟風險
我們持續監測可能對我們的業務、財務狀況和經營結果產生重大影響的宏觀經濟風險。這些風險通過 按照我們的治理結構執行的流程進行評估。
3.D.10.01國內環境
3.D.10.01-01巴西政府對巴西經濟施加影響，巴西的政治和經濟狀況對我們的業務有直接影響。
投資於巴西等新興市場國家存在經濟風險。拉丁美洲和其他新興市場經濟體的波動是由許多不同的因素造成的 包括高利率、幣值變化、高通脹、外匯管制、工資和價格管制、經濟或税收政策的變化、施加貿易壁壘以及國內安全問題。這些因素中的任何一個都可能對我們的股票和美國存託憑證的價值產生不利影響。
貨幣政策或財政政策的突然變化不符合經濟形勢的變化，可能會產生經濟政策的不確定性，導致預期惡化，放大波動性，並對國內資產價格產生負面影響。因此，可信和透明的經濟政策和信號往往會將宏觀經濟波動保持在較低水平。
從歷史上看，巴西的政治局勢影響了巴西經濟的表現，政治危機影響了投資者和公眾的信心，近年來，這導致經濟減速，巴西公司在海外發行的證券 波動更大。經濟政策的不確定性，特別是財政政策的不確定性，可能會對國內資產價格產生負面影響，如貨幣貶值、長期利率上升以及股票交易所的通脹和波動。此外，巴西政府可能採取的經濟政策的不確定性可能會影響市場對巴西外國投資風險的看法，進而可能對我們的股票和美國存託憑證的市值產生不利影響。
此外，立法改革可能會對我們的運營、業績、業務、財務狀況和經營業績產生不利影響。有關立法變更的更多信息，尤其是與税收相關的法律法規的變更，請參閲“3.D.10.01-07税收和其他財政評估的變更可能會對我們產生不利影響。”
有關經濟、財政政策和法律框架的不確定性可能會損害巴西經濟，從而損害我們的業務、經營結果和財務狀況。
3.D.10.01-02持續的高通脹會影響我們的收入和我們進入外國金融市場的能力。
巴西過去經歷了極高的通貨膨脹率。通貨膨脹和政府打擊通貨膨脹的措施對巴西經濟產生了重大負面影響 ，並導致經濟不確定性增加，巴西證券市場波動性增加，這可能會對我們產生不利影響。
巴西目前的經濟政策 是以巴西中央銀行監督下的貨幣制度為前提的，以確保有效通貨膨脹率 與預先確定的和先前宣佈的目標保持一致。然而，2023年的通貨膨脹率高於目標區間，達到4.62%，而目標為3.25%。2022年和2021年的通貨膨脹率也高於目標範圍，2022年達到5.79%，而2021年的目標為3.50%和10.06%，而擴展的全國消費者價格指數(IPCA)衡量的目標為3.75%。
| 10 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
通貨膨脹和政府打擊通貨膨脹的措施可能會繼續對巴西經濟產生重大負面影響，包括巴西證券市場的更大波動。此外，控制通貨膨脹的措施往往導致維持限制性貨幣政策，實行高利率，從而限制信貸供應，限制經濟增長。另一方面，缺乏可信和負責任的貨幣政策可能會引發通貨膨脹率上升，從而對經濟穩定產生負面影響。如果通貨膨脹加劇，我們可能無法調整我們向客户收取的價格，以抵消通貨膨脹對我們成本結構的影響，這可能會對我們和我們的經營業績產生不利影響.
2021年通脹衝擊和需求強勁復甦導致巴西央行啟動貨幣緊縮進程，這導致SELIC利率(Custódia液體特別法庭-結算和託管特別制度)，到2022年8月降至13.75%， 在2023年8月之前保持這一水平。2023年全年的通脹降壓導致巴西中央銀行開始了一個降低SELIC利率的週期，導致2023年底的利率達到11.75%。2024年3月20日，SELIC税率降至10.75%。
持續的高通脹和遏制通脹的政策的影響可能會影響我們的成本和淨利潤率，如果投資者信心下降，我們股票和美國存託憑證的價格可能會下降。通脹壓力也可能影響我們進入外國金融市場的能力，而降低通脹的公共政策可能會對我們的業務、財務狀況、經營業績以及我們股票和美國存託憑證的市場價格產生不利影響 。
3.D.10.01-03巴西央行調整基本利率(SELIC)可能會對我們的利潤率和經營業績產生重大和/或不利影響。
由於目前觀察到的通脹壓力和宏觀經濟不穩定，巴西政府歷來採取了 貨幣政策，導致巴西的利率位居世界前列。巴西中央銀行根據巴西經濟的擴張或收縮、通貨膨脹率和其他經濟指標，設定巴西銀行系統普遍可用的基本利率(SELIC)。近年來，SELIC匯率出現了顯著的波動，從2015年12月31日的14.25%到2020年8月20日的2.00%。2021年12月31日，SELIC利率為9.25%。隨後，這一比例在2022年逐步提高到13.75%，然後在2023年下降到11.75%。2024年3月20日，SELIC税率降至10.75%。
我們無法控制 巴西中央銀行貨幣政策委員會制定的基本利率或調整的頻率 。SELIC利率的提高可能會減少對我們信貸的需求，增加我們的融資成本、與現有債務相關的財務費用以及客户違約的風險，從而對我們產生不利影響。降低SELIC利率也可能對我們產生不利的 影響，因為它減少了我們從生息資產獲得的利息收入，從而減少了我們的收入和利潤率。
3.D.10.01-04巴西經濟的低增長率可能會對我們產生不利影響。
全球經濟衰退對巴西的經濟活動有直接影響。該國過去曾遭受過國內失衡造成的經濟危機，如2014至2016年間，GDP下降了6.24%。持續或加劇的低經濟增長以及新的隱性週期的風險可能會對我們的運營和收入產生負面影響。
巴西顯示出從2020年曠日持久的經濟衰退中初步復甦的跡象。在遭受新冠肺炎疫情的嚴重影響後，巴西經濟在2021年、2022年和2023年強勁復甦，年均增長3.57%。然而，過去一年貨幣緊縮的滯後效應以及預計2024年全球經濟的放緩可能會對國內經濟活動的增長速度產生負面影響。巴西經濟危機的任何加劇，以及巴西政府是否準備好並願意實施政策或法規的變化以應對經濟挑戰的不確定性，都可能對我們產生不利影響。經濟政策前景的不確定性可能會加劇有關巴西政府是否會實施政策和法規變化的不確定性 。因此，巴西持續的低經濟增長和新一輪衰退週期的風險可能會對我們的運營和收入產生不利影響。
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3.D.10.01-05巴西和其他國家，特別是新興市場國家的事態發展和對風險的看法可能會對巴西證券的市場價格產生不利影響，包括我們的股票和美國存託憑證。
巴西公司的證券市值受到其他國家的經濟和市場狀況的不同程度的影響，包括其他拉丁美洲國家和新興市場國家。儘管這些國家的經濟狀況可能與巴西的經濟狀況有很大不同，但投資者對這些其他國家的事態發展的反應可能會對巴西發行人的證券市場價值產生不利影響。其他新興市場國家的危機可能會降低投資者對包括我們在內的巴西發行人證券的興趣，這可能會對我們股票和美國存託憑證的市場價格產生不利影響。
3.D.10.01-06我們對巴西政府發行的債務證券的投資 使我們面臨與巴西相關的額外風險。
我們投資於巴西政府發行的債務證券 。這些證券的交易價格受巴西市場狀況、 對巴西的看法以及對巴西政府償還本金和/或支付利息的能力的相關看法等因素的影響。因此，任何這些領域的不利發展或趨勢都可能對我們證券投資組合的價值產生連鎖反應，從而影響我們的財務狀況和運營結果，從而影響我們股票的市值 和ADS。
3.D.10.01-07税收和其他 財政評估的變化可能會對我們產生不利影響。
巴西政府定期對我們和我們的客户所受的税收和其他評估制度進行改革。這類改革包括改變税率，偶爾還頒佈臨時税收，其收入專門用於指定的政府用途。這些可能的變化以及實施額外税制改革可能導致的任何其他變化的影響 沒有也無法量化。不能保證一旦實施，這些改革中的任何一項都不會對我們的業務產生不利影響。
在財政趨勢不斷變化的時期，隨着公共支出的增加和公共債務佔GDP的比例增加，實際税率可能會以高於預期的速度上升，影響我們投資組合的增長並增加波動性。此外，税收和財政評估變化的風險可能會成為現實，因為政府可能會針對某些行業(如金融市場)徵税，從而對在該細分市場運營的企業的業績和投資產生負面影響。
此外，在2023年2月，STF發佈了一項決定，承認對某一納税人的最終和不可上訴的決定不能凌駕於STF隨後做出的適用於所有納税人的決定。這一決定對我們沒有任何影響。
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2023年12月20日，頒佈了第132/23號憲法修正案，為巴西的税制改革制定了指導方針。《憲法修正案》重組了巴西消費税的框架，主要里程碑是用統一的增值税(VAT)取代了五種現行銷售税(PIS、COFINS、ICMS、ISS和IPI)：(I)商品和服務税(CBS)，直接交給聯邦政府；(Ii)商品和服務税(IBS)，將分配給各州和市政當局。《憲法修正案》規定，對於來自金融中介的收入，應在第 號命令中確定計算基數和税率，以維持目前適用於貸款業務(利差-Pis和Cofins)的税負，直至該制度生效後的第五年底(該部門的收入不增加或減少)。
根據《憲法修正案》，行政部門必須在90天內向國民議會提交一份提出所得税改革的法案，以及相應的預算和研究報告，概述預算和財政影響，並必須在180天內提交第132/23號憲法修正案的條例。
我們無法估計税制改革的實施將對我們的運營產生什麼影響。因此，儘管銷售税發生了重大變化，可能導致税負增加，但目前無法預測對我們 毛利率的影響。
我們不能保證 巴西政府將實施進一步的税制改革，改變適用於其他税收的法律法規，或以對我們有利的方式維持或 續訂任何税收優惠。如果這些變化直接或間接增加了我們的税負 ，我們的毛利率可能會下降，從而對我們的業務和經營業績造成負面影響。
我們注意到，對股息分配徵税和終止股權利息扣除與所得税改革直接相關，政府尚未提出這一改革方案。
與税收相關的法律法規和解釋的變化可能會通過提高税率和費用、增加税收、限制税收減免以及取消基於税收的激勵和非納税收入來影響税收負擔。此外，税務機關或法院可能會與我們不同地解讀税務法規 ，這可能會導致税務訴訟、相關成本和處罰。
3.D.10.01-08我們的財務和運營業績可能會受到流行病、自然災害和其他災難的不利影響，例如新冠肺炎疫情，它們對我們2021年和2020年的業績產生了重大影響。
傳染病的爆發，如2019年12月開始的全球範圍的新冠肺炎疫情，並於2020年3月11日被世界衞生組織宣佈為大流行，可能會影響投資決策，並可能導致國際和/或巴西市場的零星波動 。這種疫情的爆發可能導致，就新冠肺炎大流行而言，已導致在不同層面上採取政府和私人措施，包括作為整體或部分限制人員、貨物和服務的流通和運輸，從而導致私營機構和公共機構關閉、供應鏈中斷、人口總體消費減少以及原材料和其他投入的價格波動。
此外，各國政府在全球範圍內採取行動，加大了對本國經濟的幹預力度，包括通過監管和公共支出，以減輕新冠肺炎疫情造成的經濟影響。
疫情(如新冠肺炎)、自然災害和其他災難的爆發可能對全球和巴西經濟產生負面和重大影響 ，導致以下因素：
| · | 經濟活動水平的降低； |
| · | 貨幣貶值和波動； |
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| · | 財政赤字增加，巴西政府投資和付款以及承包服務或採購貨物的能力下降； |
| · | 國際和/或巴西市場可用流動資金減少； |
| · | 巴西的司法、仲裁和/或行政訴訟程序延誤，特別是在那些不是電子的訴訟程序中。 |
任何這些事件的發生都可能對全球和/或巴西經濟產生重大不利影響，並影響我們股票和美國存託憑證的流動性和市值。此外，它們還可能導致長期的社會經濟影響，包括巴西GDP可能下降 和基礎部門公共支出需求增加，在這種情況下，可能會使用立法修訂 來對我們的商業活動施加更繁重的税收待遇，即使只是暫時的，這可能會對我們的業務和經營業績產生不利影響。
我們 無法確保在發生大流行或其他傳染病爆發時可能採取的未來影響或措施， 也無法確保我們對此類流行病或其他傳染病的實際和潛在影響或造成的損失程度的評估的準確性，這可能會影響我們的運營和財務狀況。此外，新的新冠肺炎毒株的出現以及控制其或其他傳染病所需的疫苗接種計劃或措施的推出受挫，可能會對我們的業務產生不利影響 。
我們 不能保證其他地區性和/或全球性傳染病疫情不會發生，如果真的發生了，我們也不能 保證我們能夠防止對我們的業務和財務業績造成負面影響。
3.D.10.02外部環境
3.D.10.02-01貨幣匯率變動 可能會對巴西經濟以及我們的業績和財務狀況產生不利影響。
的值 的波動真實可能會影響我們的業務。經過一段較長的增值期，直到2008年底才中斷，以反映全球危機，巴西真實2011年年中開始走弱，這一趨勢一直持續到2016年年中。在經歷了短暫的匯率穩定之後，真實再次對美元貶值，由於新冠肺炎疫情，全球避險情緒上升，2020和2021年美元貶值加劇。較弱的貨幣週期使某些本地製造商(尤其是出口商)更具競爭力，但也使管理經濟政策，特別是通脹，變得越來越困難，即使增長減速。一個更弱的人真實還對總部設在巴西的公司造成不利影響，這些公司的債務以外幣為指數和/或計價。
如果巴西貨幣貶值或貶值，我們可能會蒙受以外幣計價或以外幣計價的貨幣負債的損失，例如以美元計價的長期債務和以外幣計價的貸款，並可能從以 計價或以外幣計價的貨幣資產中獲得收益，因為這些負債和資產被轉換為雷亞爾使用報告日期 的外匯匯率。因此，如果我們以外幣計價或以外幣計價的貨幣負債大幅超過我們以外幣計價或以外幣計價的貨幣資產，包括任何為對衝目的而訂立的金融工具， 巴西貨幣的大幅貶值或貶值可能會對我們的經營業績以及 我們股票和美國存託憑證的市值產生重大不利影響，即使貨幣資產和負債的價值以其原始貨幣計算沒有變化。
巴西貨幣在2022年頭幾個月收復了前幾年的部分損失，主要原因是國內利率上升和國際大宗商品價格上漲。然而， 2022年第二季度，真實/美元匯率，原因是財政辯論放緩 ，以及批准批准某些新的政府支出的PEC 1/2022。2023年，真實/美元匯率在1.00至5.25雷亞爾附近波動，接近年底時進一步升值至1美元兑4.90雷亞爾以下。強勁的貿易平衡結果和穩健的外部賬户基礎，以及強勁的經濟增長， 推動了2023年的升值。2024年初，真實/美元匯率在1.00至4.90雷亞爾之間波動。
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如果巴西貨幣 升值，我們以外幣(如美元)計價或以外幣計價的貨幣資產可能會蒙受損失， 我們以外幣計價或以外幣計價的負債或負債可能會減少，因為這些負債和資產將轉換為雷亞爾使用報告日的外匯匯率。如果我們以 計價或以外幣計價的貨幣資產大大超過我們以外幣計價或以外幣指數計價的貨幣負債，包括以對衝目的訂立的任何金融工具，則巴西貨幣大幅升值可能會對我們的經營業績產生重大不利影響 ，即使貨幣資產和負債的價值沒有以其原始貨幣發生變化。
3.D.10.02-02國際利率上升可能對全球經濟或市場狀況產生不利影響。
全球經濟復甦的速度和幾個發達經濟體的通脹上升，導致這些國家的當局開始逆轉在新冠肺炎疫情期間實施的強有力的刺激政策。
全球主要央行已將利率上調至歷史最高水平。美國聯邦儲備委員會(美聯儲/FED)在2023年結束了聯邦基金利率，利率範圍為5.25%和5.50%，而英格蘭銀行和歐洲央行分別將各自的基本利率調至5.25%和4.50%。
這些地區的通脹仍在逐步放緩，但速度足夠快，足以讓人們預期它們各自的央行將結束高利率週期。儘管整個2024年的降息都是預測，但從歷史角度來看，基本利率預計仍將保持在相對較高的水平。全球通脹持續處於高水平，美國和歐洲的不利金融事件，如美國地區性銀行的關閉和兩家最大的瑞士銀行的合併，可能會導致美國和歐洲國家的貨幣當局中斷其利率緊縮週期。如果貨幣緊縮週期因這些國家的銀行體系出現潛在危機而結束，則隨之而來的金融狀況惡化將增加經濟活動更劇烈減速的風險。
從歷史上看，國際利率上升的時期與投資者的避險情緒增強有關。全球資金成本上升、金融狀況變化或經濟放緩速度快於預期--利率上升的後果 --可能會對我們的業務、經營業績、財務狀況、股票和美國存託憑證的市值產生不利影響。
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3.D.10.02.03衝突和其他地緣政治事態發展可能影響風險偏好和大宗商品價格，並構成全球經濟形勢的一個重要風險。
衝突和地緣政治事件可能會產生廣泛的不確定性，嚴重影響商業關係、投資者風險偏好和某些資產的價格，尤其是大宗商品。這種情況可能導致許多經濟體較低或負增長，並引發全球通脹擴張，影響各國央行的利率政策，並對新興國家的風險和貨幣產生更大的厭惡 ，對國際流動性和全球經濟增長有潛在影響。這些事件造成的任何後果都可能對巴西的政治、經濟和商業環境產生不利影響，影響經濟主體的認知和信心，進而可能對我們的運營產生負面影響。
最近俄羅斯和烏克蘭之間的衝突促使美國政府、歐盟、英國和其他政府對俄羅斯和俄羅斯利益實施經濟制裁和出口管制，並威脅要進一步實施額外的制裁和控制。這些措施 影響了能源、石油和其他商品的價格，因此在總體上造成了經濟和市場的不穩定和波動 。如果這種情況持續下去，同時美元可能會升值，這將給通脹帶來額外的壓力，並可能阻礙巴西經濟復甦。全球農產品的供應也受到了影響，如果這類商品的價格上漲，對巴西生產的需求可能會增加，從而推高出口商品的價格和這些商品的國內價格。
這場衝突還加劇了對太陽能和風能等替代能源的尋找，因為歐洲對俄羅斯天然氣的能源依賴已經變得明顯。需求的增加提高了開發這些能源的主要部件(如太陽能電池板和風力渦輪機)的價格，由於這是一個全球生產鏈，這些價格的上漲可能會影響巴西對這些能源的開發。
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儘管我們對烏克蘭和俄羅斯的直接敞口有限，但這些因素中的任何一個都可能對巴西經濟和通脹水平產生影響， 對全球信貸和資本市場產生影響，進而可能對我們的業務、財務狀況和經營業績產生不利影響。
此外，隨着其他地緣政治緊張局勢升級，特別是與以色列和哈馬斯之間的軍事衝突有關的緊張局勢升級，全球市場正在經歷動盪。以色列-哈馬斯衝突的升級可能會加劇世界各地的地緣政治緊張局勢， 對國際貿易、工業供應鏈和運輸造成進一步破壞，增加市場價格波動，這可能對我們的業務、財務狀況和運營結果產生不利影響。
3.D.20與美國和巴西銀行業有關的風險
由於我們業務的複雜性，以及我們為所有細分市場的客户提供的產品和服務的範圍，我們面臨着各種類型的風險，無論是內部因素還是外部因素。在主要風險類型中，我們重點介紹：
3.D.20.01市場風險
這與我們的金融資產的價格和利率變化導致財務損失的可能性有關，因為我們的資產和負債組合可能在金額、到期日、貨幣和指數方面不匹配。
3.D.20.01-01我們的交易活動和 衍生品交易，以及通過損益按公允價值和通過其他綜合收益按公允價值對金融資產的投資都是不可預測的，可能會造成重大財務損失，這可能會對我們的運營業績造成重大影響 。
我們從事證券交易，我們購買債券和股權證券主要是為了轉售並在短期內賺取利潤， 價格差異。由於金融市場動盪，這些投資的公允價值可能大幅下降，並可能在短期內波動 。截至2023年12月31日，歸類為“損益公允價值”和“其他綜合收益公允價值”的投資佔我們資產的31.2%，來自這些投資的已實現和未實現損益 已經並可能繼續對我們的運營業績產生重大影響。這些投資 由我們的模型支持，這些模型可能無法預測市場的劇烈波動，從而影響這些業務的盈利能力，並可能使我們面臨重大財務損失，因為證券會受到價值波動的影響，這可能會對我們的 運營結果造成負面影響。
此外，我們還進行衍生品交易，主要是為了管理我們在客户運營中面臨的利率和匯率風險。然而， 這些資產也可能使我們在未來面臨重大財務損失，因為衍生品的價值會波動 。
3.D.20.02信用風險
信用風險是指借款人或交易對手不履行任何協議下的財務義務可能造成的損失，以及由於借款人信用評級惡化、收益或薪酬減少、重新談判期間給予的利益、收回成本和與不履行交易對手的財務義務有關的其他金額而導致的信用協議公允價值的下降。此外，它還包括國家/轉移風險，表現為與交易對手不履行義務或與位於該國境外的緩解工具有關的損失的可能性，包括主權風險 以及與信用風險有關的境外收到的金額因貨幣兑換而造成的損失的可能性。交易對手信用風險指因特定交易對手未能履行與涉及金融資產或衍生金融工具交易的交易有關的結算義務而造成損失的可能性。集中度風險 表示由於交易對手、風險因素、產品、經濟部門或地理區域的重大風險敞口而造成損失的可能性。
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3.D.20.02-01隨着我們的貸款和墊款組合變得更加成熟，我們的逾期貸款水平可能會增加 。
我們的貸款通常不會 在發放後短時間內到期還款，因此，隨着我們的貸款和預付款投資組合 變得更加成熟，我們的逾期貸款水平往往會增加。我們個人客户的逾期貸款水平通常高於我們的企業客户 。
截至2023年12月31日，我們的拖欠率（定義為逾期90天以上的貸款總額 除以貸款和預付款總投資組合）增加至5.1%，而截至2022年12月31日，該比率為4.3%。鑑於前幾年通貨膨脹和高利率的情況，我們拖欠率的增加與零售部門（個人和小型 法律實體）的拖欠率較高有關，這損害了客户的購買力 ，從而影響了債務支付。有關貸款重新談判的更多信息，請參閲“第5.B項。流動性 和資本資源- 5.B.50資本管理”。
如果經濟狀況惡化或我們的貸款組合快速增長，這可能會導致我們的貸款和墊款預期損失增加，並導致更高的違約率 ，這可能會對我們的業務、財務狀況和經營業績產生不利影響。
3.D.20.02-02我們可能會招致與交易對手風險敞口相關的損失。
我們可能面臨交易對手無法履行其與雙邊交易結算有關的合同義務，包括衍生品交易或回購協議。 有必要估計這些雙邊交易的預計風險敞口，以便能夠進行充分的撥備。交易對手 在其經營期限 內，隨時可能因破產、缺乏流動性、經營失敗或其他原因而違約。
3.D.20.02-03我們在獲得違約貸款的抵押品並從中變現價值方面可能面臨重大挑戰 。
如果我們無法通過重組等法外措施追回違約擔保貸款項下欠我們的款項，我們對此類貸款的最後追索權可能是強制執行借款人以我們為受益人的抵押品。根據抵押品的性質，轉讓的強制執行可通過司法程序或非司法方法進行。然而，即使強制執行機制已依法正式確立，巴西法律也允許借款人在法院對強制執行提出質疑，即使這種質疑毫無根據， 這可能會推遲抵押品的價值實現。根據巴西法律，我們的擔保債權在某些情況下將低於員工和税務機關等優先債權人的債權。因此，我們可能無法從抵押品中實現價值， 或者只能在有限的範圍內或在相當長的一段時間後才能實現，從而可能對我們的財務狀況和運營結果產生不利影響。
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3.D.20.02-04我們可能會因被收購企業的商譽減值而蒙受損失。
我們將收購附屬公司的商譽價值記錄為已支付代價的公允價值與收購的資產和承擔的負債的公允價值之間的差額。我們每年評估分配商譽的現金產生單位(CGU)的基準和盈利能力估計。這些評估是通過基於增長率和貼現率的現金流預測進行的，然後將這些預測與CGU的賬面價值進行比較，以確定是否有基礎記錄與這些資產有關的減值 。然而，鑑於與未來現金流預測相關的固有不確定性，我們無法保證未來不會計入減值，這可能會對我們的運營業績、財務狀況以及我們股票和美國存託憑證的市值產生負面影響。
3.D.20.02-05評級下調可能會對我們的融資成本、我們進入資本和債務市場的機會、我們的流動性以及我們的競爭地位產生不利影響。
信用評級代表了獨立評級機構對我們償還債務能力的意見，並影響我們能夠獲得資金的成本和其他條款 。每家評級機構都會定期審查其評級和評級方法，並可根據影響我們財務實力的因素，如流動性、資本化、資產質量和 盈利能力，或由於巴西主權評級下調而隨時決定評級變更。
根據評級機構使用的標準，分配給包括我們在內的巴西金融機構的評級受分配給巴西主權的評級 的限制。不受我們控制的事件，如經濟或政治危機，可能導致巴西主權評級下調 ，並相應下調分配給我們的評級。
根據2022年4月12日發佈的最新報告，全球評級機構對巴西主權風險評級的最新更新是：(I)根據2022年4月12日發佈的最新報告，穆迪重申巴西的主權評級為Ba2， 維持穩定前景；(Ii)惠譽將評級維持在BB，根據2023年7月26日發佈的報告， 前景穩定；以及(Iii)根據2023年12月19日發佈的一份報告，S全球重申其BB評級，展望積極。
信用評級對於我們通過發行債券籌集資金和資金的能力至關重要 ，它們會影響此類融資的成本。我們信用評級的下調或 潛在下調可能會對我們的運營、收入和風險權重產生不利影響。這可能會影響 淨收益、資本要求和資本回報率水平，從而對我們的競爭地位造成負面影響。此外，如果我們的信用評級被下調，評級觸發條款可能是我們與其他機構融資協議的一部分 可能導致立即要求向交易對手提供額外抵押品或根據我們的一些衍生品合同採取其他行動 ，對我們的利差和經營結果產生不利影響。因此，未能保持良好的評級和前景 可能會影響通過資本市場和其他來源融資的成本和可用性，從而影響我們的利差和運營能力 。
3.D.20.03流動性風險
流動性風險代表 無法完全履行我們的義務，而不影響我們的日常運營並造成重大損失的可能性， 以及由於與通常交易量相比，頭寸規模巨大或由於某些市場中斷而無法以市場價格交易的可能性。
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3.D.20.03-01 全球信貸和資本市場的不利狀況，以及巴西政府證券的價值和/或價值認知，可能會對 我們以具有成本效益和/或及時的方式獲得資金的能力產生不利影響。
全球信貸和資本市場的波動性和不確定性 普遍減少了流動性，金融機構的融資成本上升。這些 條件可能會影響我們以具有成本效益和/或及時的方式替換到期負債和/或獲得資金以 執行增長戰略的能力。
我們的部分資金來自回購協議(Repos)的銷售，這些協議主要由巴西政府債券擔保。這些類型的交易通常是短期的，交易量不穩定，因為它們直接受到市場流動性的影響。由於這些交易通常由巴西政府證券擔保，因此巴西政府證券的價值和/或價值認知可能是影響資金可獲得性的一個重要因素。例如，如果用作抵押品的巴西政府證券的質量受到不利影響，由於巴西財政部的信用風險惡化(特蘇羅全國)，這些交易的成本 可能會增加，從而使這種資金來源對我們來説效率低下。關於回購協議義務的進一步信息，見“項目5.b.流動性和資本資源--5.B.20。流動資金和資金“。
如果市場狀況惡化，這種惡化可能導致交易量減少，或者如果抵押品信用風險增加，我們被迫支付更高的利率和/或沒有吸引力的利率，我們的財務狀況和運營結果可能會受到不利影響 。
3.D.20.03-02有關準備金和強制性存款要求的規定的變化可能會降低營業利潤率。
巴西中央銀行 定期調整包括我們在內的巴西金融機構必須保持的強制存款水平。
強制性存款的回報率通常低於我們的其他投資和存款，因為：
| · | 我們在巴西中央銀行的部分強制性存款不計息； |
| · | 其餘部分按儲蓄賬户的SELIC利率或回報率支付。儲蓄賬户收益率詳見本年報第4.B.30.01-02.01項存款賬户。 |
巴西中央銀行 不時更改與強制存款相關的規則，如第4.B.業務概述-4.B.70.02銀行條例-4.B.70.02-05-強制存款中所述。
截至2023年12月31日，我們與活期、儲蓄和定期存款以及額外強制存款相關的強制存款為1090億雷亞爾。強制性存款要求 過去一直被巴西中央銀行用來控制流動性，作為貨幣政策的一部分，我們 無法控制其實施。強制性存款要求的任何增加都可能降低我們借出資金和進行其他投資的能力，因此可能會對我們的財務狀況和經營業績產生不利影響。
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3.D.20.03-03影響金融服務業的不利事態發展，例如涉及流動性、違約或金融機構或交易對手的不良表現的事件或擔憂，可能會對我們的資產融資能力產生不利影響。
涉及流動性減少或有限、違約、業績不佳或其他不利事態發展的事件通常會影響金融服務行業的金融機構或其他公司，或者對任何此類事件的擔憂或謠言，這些事件在過去和未來可能會導致整個市場的流動性問題。例如，2023年3月10日，硅谷銀行被加州金融保護和創新部關閉，後者指定聯邦存款保險公司為接管人。同樣，2023年3月12日，簽名銀行和銀門資本公司分別被捲入破產管理程序。此類事件增加了投資者對美國或國際金融體系的擔憂，這可能會影響商業融資條款。如果其他銀行和金融機構未來因影響銀行系統和金融市場的金融狀況而進入破產程序或破產。可用資金的顯著 減少可能會對我們履行運營費用、財務義務或履行其他義務的能力造成不利影響，或者導致違反我們的財務和/或合同義務。上述任何影響，或由上述因素或其他相關或類似因素導致的任何其他影響，均可能對我們的流動資金產生重大的不利影響。
3.D.20.04保險風險
保險風險是指我們在承保保單時沒有預料到的不利經濟形勢引起的風險，以及評估撥備時存在的不確定性 。它包括不得不進行緊急繳費以彌補由封閉式補充養老金實體(EFPC)管理的養老基金短缺的風險，我們在某些業務收購後開始對其負責。
3.D.20.04-01我們在保險索賠方面的損失可能會隨時間而變化。實際索賠、承保和準備金假設造成的損失與相關保險責任之間的差異可能會對我們產生不利影響。
我們保險業務的結果在很大程度上取決於我們的實際索賠與我們用來評估未來潛在保單和保險負債以及為我們的保險產品定價的假設的一致程度。我們尋求在我們的責任範圍內管理保險風險，並根據預期的福利支付來為我們的保險產品定價，該預期支付是使用幾個因素計算的，例如投資回報的假設、 死亡率和發病率、取消、養老金收入的轉換、行政、運營、經紀和索賠費用、 持續性以及某些宏觀經濟因素，如通貨膨脹和利率。這些假設可能會偏離我們先前的經驗， 因非我們所能控制的因素所致，例如自然災害(洪水、爆炸及火災)、人為災害(暴亂、Gang及恐怖襲擊)、因醫學進步及壽命延長而導致死亡率及發病率的變化，以及新冠肺炎等流行病 可能對業務產生系統性影響(尤其是保健品)，或相關及經濟影響(其他保險產品)， 等等。因此，我們無法準確確定我們最終將支付多少金額來清償這些保險責任， 何時需要支付這些款項，或者支持我們保險責任的資產以及未來的保費和 繳費是否足以支付這些債務。這些金額可能與估計金額不同，尤其是當這些付款不是在短期內發生時，我們的某些人壽保險產品就是這種情況。因此，相關撥備的建立本身就是不確定的，我們的實際損失通常會偏離估計的金額，有時甚至是很大的偏離。如果發生的損失低於確定此類負債時使用的基本假設，我們可能需要增加撥備，這可能會對我們的財務狀況和運營結果產生不利影響。
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3.D.20.05操作風險
操作風險由內部流程故障、缺陷或不充分、人為和系統錯誤或外部事件引起的損失的可能性表示。 此定義包括與我們的活動相關的法律風險。
3.D.20.05-01如果我們的運營、安全或技術基礎設施和系統或供應商的基礎設施和系統出現故障或損壞，可能會暫時中斷我們的業務 並造成損失。
我們的運營有賴於我們信息技術系統的高效和不間斷運行。基礎設施、軟件或電信網絡的任何不可用都可能影響我們客户進行的交易的處理，這可能會導致財務損失、監管罰款、制裁、 幹預、補償和其他損害費用。這些因素可能會對我們的業務、聲譽和運營結果產生實質性的不利影響。
由於我們 運營的性質、我們提供的廣泛產品和服務、執行的大量活動和運營，以及全球數字化轉型的背景，平臺之間的集成不斷增加，雲計算的使用越來越多，與外部技術提供商的關係不斷加強，以及互聯網和連接解決方案的廣泛使用， 技術環境面臨着各種類型的風險，無論是內部因素還是外部因素。我們面臨某些額外的風險，涉及以下方面：
| · | 有需要繼續重新設計和發展我們的資訊科技架構和應用系統； |
| · | 需要及時更新和整合遺留系統和新興技術模式； |
| · | 由於某些服務遷移到雲，對服務提供商的依賴不斷增加， 這需要強大的治理和新的方法來降低超出我們控制環境的安全和連續性風險； |
| · | 廣泛使用互聯網和連接解決方案；以及 |
| · | 在競爭激烈的市場中吸引和留住專門的IT人才的難度越來越大。 |
考慮到新技術的使用、對互聯網的日益依賴以及網絡安全攻擊不斷變化和複雜的性質， 無法預測惡意個人或組織將使用的所有手段，這些手段可能會影響我們有效預測和/或避免網絡攻擊的能力。任何這些事件或任何新因素都可能導致中斷、成本增加、信息處理延遲和/或基本數據傳輸損失，這可能會影響我們的業務、聲譽和運營 以及財務狀況。
3.D.20.05-02高級管理層成員的流失，或我們吸引和保留關鍵人員的能力，可能會對我們產生實質性的不利影響。
我們能否保持我們的競爭地位並實施我們的戰略取決於我們的高級管理層。我們一些高級管理層成員的流失或我們無法保持和吸引更多人員，可能會對我們的運營和我們實施戰略的能力 產生重大不利影響。
我們的業績和成功在很大程度上依賴於高技能人員的才華和努力。吸引和留住人才是支持我們業績的關鍵支柱之一，我們的業績側重於客户滿意度和可持續業績。我們吸引、發展、激勵和留住合適數量的合格人才的能力對我們的業績和在全球蓬勃發展的能力至關重要。同時，我們面臨着為員工提供新體驗的挑戰，以便我們能夠吸引和留住高素質的專業人員，他們重視提供平等機會的環境，希望在充滿活力和合作的工作場所建立自己的職業生涯，鼓勵 多樣性和精英管理，並與新的工作模式保持同步。此外，我們目前的業務場景不僅要求我們仔細審視傳統職業 ，還需要關注對我們的未來不可或缺的新職業道路。
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如果我們不能吸引、留住和激勵關鍵人才，我們的業績可能會受到不利影響。由於我們高度依賴我們員工的技術技能，包括關鍵領導職位的繼任者以及他們與客户的關係，因此我們員工隊伍中關鍵組成部分的流失(特別是新興競爭對手，如初創企業和金融技術公司)的流失可能會使我們難以競爭、 發展和管理業務。此類專業知識的喪失可能會對我們的財務業績、未來前景和競爭地位產生不利影響。
如果我們因人才市場的繁榮(如數據科學家、產品經理、設計師等)或多樣化的個人資料(如擔任領導職務的女性)而失去任何難以替代的關鍵員工，這種損失可能會進一步影響我們的業務。
3.D.20.06合規風險
合規風險是指因違反或未能遵守適用於我們活動的法律框架、法規、監管機構和自律實體的建議和/或行為準則和 道德而引起的法律或行政制裁、財務損失、聲譽或其他損害的風險。
3.D.20.06-01如果在與狂熱行動有關的司法程序中出現不利判決，我們可能會受到負面後果。
作為狂熱行動的一部分 (歐朋公司)，對聯邦行政委員會成員涉嫌税務上訴不當行為的調查(財政資源管理委員會，或CARF)，於2016年對我們的執行官員委員會的兩名前成員 提起刑事訴訟，並由聯邦區第十聯邦法院司法科受理。一審法院宣判我們執行幹事委員會的兩名前成員無罪，到目前為止，檢察官尚未對這一決定提出上訴。
儘管我們不是此訴訟的一方 ，但狂熱行動的任何進展和其他正在進行的調查或未來可能啟動的調查、任何後續事件和新指控的可能性都可能對我們的聲譽和財務狀況產生負面影響。
3.D.20.06-02像我們這樣的金融機構可能會因第三方與腐敗、洗錢和恐怖主義融資(ML/TF)有關的某些行動而受到法律訴訟。
我們受制於巴西的反腐敗、反洗錢和反恐怖主義融資(AML/TF)立法，以及我們在那裏設有分支機構和業務的其他國家的類似重點的立法，以及其他具有跨國範圍的反腐敗和反洗錢/反洗錢法律和監管制度。 這些法律要求採用誠信程序，以降低(I)任何代表我們行事的人向公職人員提供不正當的 利益以獲得任何類型的利益的風險；以及(Ii)官員、僱員和第三方不適當地將財務系統用於任何與反洗錢/反洗錢/反洗錢有關的行為。具有跨國影響的法律，如美國《反海外腐敗法》和英國《反賄賂法》以及巴西反腐敗立法，除其他事項外，要求我們保持旨在防止與反洗錢/反洗錢有關的任何非法或不當活動以及政府實體和官員腐敗的政策和程序，以便 確保任何商業優勢，並要求我們保持準確的賬簿和內部控制制度，以確保 我們賬簿的準確性，並防止非法活動。儘管我們做出了努力，但我們不能保證這些措施將足以充分防止或發現非法或不正當活動。
如果我們旨在防止反洗錢/反洗錢、賄賂和其他腐敗行為的政策和程序 不能防止我們的 官員、員工或第三方的自願或無意行為構成腐敗，我們負責的政府監管機構 有權實施罰款和其他處罰。
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參與這些行動是金融機構活動中固有的風險，可能會給我們帶來負面宣傳，行政或司法程序中的任何不利決定都可能對我們的財務狀況、經營結果以及我們股票和美國存託憑證的市場價值產生負面影響。 此外，認為或指控我們、我們的員工、我們的關聯公司或與我們有關聯的其他個人或實體參與了任何此類不當行為，即使未經證實，也可能造成重大聲譽損害和其他不利影響。
3.D.20.06-03第三方可能在我們不知情的情況下利用我們進行犯罪活動，這可能會使我們承擔額外的責任，並可能對我們產生實質性的不利影響。
我們必須遵守適用的反洗錢/反腐敗法規、反賄賂和反腐敗法規以及適用於我們的制裁和其他法律法規 。法律和反洗錢/反洗錢/反洗錢法規要求我們進行全面的客户盡職調查(包括制裁和政治曝光者篩選)，並使我們的客户、賬户和交易信息保持最新。我們已經實施了金融犯罪政策和程序，詳細説明瞭我們的要求以及我們團隊中的誰負責這些要求。我們還被要求 對我們的員工進行反洗錢/反洗錢培訓，並在公司安全區進行評估後向適當的執法機構報告可疑交易和活動 。
金融犯罪已成為全球監管機構加強監管審查和監督的主題。反洗錢/反腐敗、反賄賂、反腐敗和制裁 法律法規日益複雜和細化。巴塞爾委員會保持指導方針，以加強審慎和反洗錢/反洗錢/反洗錢監管機構之間的互動和合作。遵守這些法律法規需要自動化系統、複雜的監控和熟練的合規人員。
我們定期更新政策和程序，以發現和防止利用我們的銀行網絡進行洗錢和其他與金融犯罪相關的活動。但是，此類政策和程序可能不會阻止第三方在我們不知情的情況下利用我們(或我們的相關交易對手) 作為非法活動的渠道。我們遵守法律要求的能力取決於我們是否有能力 提高檢測和報告能力，並減少控制流程和監督責任方面的差異。這需要在我們的業務中實施和嵌入有效的控制和監控，這反過來又需要對系統和運營活動進行持續的更改。金融犯罪在不斷演變，受到越來越嚴格的監管監督和關注。這需要我們作出積極和靈活的反應，以便我們能夠有效地威懾威脅和犯罪行為。即使已知的威脅也永遠無法完全消除，有時我們可能會被其他各方利用，在我們不知情的情況下從事洗錢和其他非法或不正當活動。此外，我們非常依賴我們的員工和系統來幫助我們 識別和報告此類活動，我們的員工在識別犯罪策略和了解犯罪組織的複雜程度方面擁有不同程度的經驗。在我們將任何客户盡職調查、客户篩選或反金融犯罪操作外包的情況下，我們仍然對完全合規和任何違規行為負責。如果對我們外包某些任務和流程的第三方沒有有效地實施必要的審查和監督，仍然存在違反監管規定的風險。
根據聯合國安全理事會發布的決議以及巴西中央銀行頒佈的法律和條例，對在巴西經營的金融機構提出額外的合規要求，涉及在當地執行聯合國安全理事會根據某些決議實施的制裁。我們相信我們已經制定了控制程序和合規性程序，以滿足此類額外的合規性要求。但是，我們已經制定了一套流程來持續審查我們的控制和合規程序。
如果包括我們在內的金融機構不能完全遵守適用的法律、法規和期望，我們所受的監管機構和機構有能力和權力施加鉅額罰款和其他處罰，包括要求對其業務系統進行全面審查，外部顧問的日常監督，並最終吊銷執照。
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如果我們被發現違反了反洗錢/反賄賂、反腐敗或制裁的要求，我們的業務和全球品牌的聲譽將受到嚴重損害 。如果我們無法保護客户的數據和銀行產品和服務不被訪問或用於非法或不正當目的，我們的聲譽也可能受到損害。
此外，我們在很大程度上依賴供應商和業務合作伙伴等相關交易對手來維護和應用他們自己的合規措施、程序和內部政策。此類措施可能不能完全有效地防止第三方在我們(或我們的相關交易對手)不知情的情況下將我們(或我們的相關交易對手)的服務用作渠道用於非法目的。
3.D.20.06-04我們可能會因員工行為不端而蒙受損失。
我們的業務面臨 可能不遵守我們的政策的風險，包括我們的道德行為準則，以及相關行為和高管和員工的不當行為，如欺詐、疏忽或非財務不當行為，這可能導致監管制裁和/或聲譽 或財務損害。儘管我們採取了所有預防措施來預防和發現此類活動，但並不總是能夠阻止高管和員工的不當行為。高管和員工的不當行為可能會對我們的業務、財務狀況、經營業績、前景和聲譽產生實質性的不利影響。
3.D.20.06-05巴西政府監管巴西金融機構和保險公司的運營。現有法律法規的變化或新法律法規的實施可能會對我們的運營和收入產生負面影響。
巴西銀行和保險公司 受到巴西政府廣泛和持續的監管審查。我們無法控制管理我們運營方方面面的政府法規，包括強制：
| · | 最低資本要求； |
| · | 強制性存款要求； |
| · | 固定資產投資的限制； |
| · | 貸款限額和其他信貸限制； |
| · | 專項貸款，如住房貸款和農村貸款； |
| · | 關於我們業務的會計和統計要求； |
| · | 管理各種風險，包括社會、環境和氣候風險； |
| · | 用於監管報告目的的強制性撥備政策； |
| · | 差餉的限額及其他限制；及 |
| · | 對銀行可以收取的利息金額和可以將利息資本化的期限的限制。 |
管理巴西銀行和保險公司的監管結構 正在不斷演變。可以修改現有的法律和法規，可以改變執行或解釋法律和法規的方式，可以採用新的法律或法規。此類變化 可能會對我們的運營和收入產生實質性的不利影響。
特別是，政府 歷來制定影響金融機構的法規，以努力實施其經濟政策。這些規定 旨在控制信貸的可獲得性，減少或增加巴西的消費。巴西中央銀行發佈的法規不受立法程序的約束。因此，這些規定可以在很短的時間內製定和實施 ，這可能會影響我們的活動。此外，信貸可獲得性的任何變化都可能對我們產生不利影響。
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3.D.20.06-06我們在個人和合並的基礎上受第 條的約束，並可能在合併的基礎上受到清算或幹預。
我們通過我們控制的實體在多個信貸和金融服務相關部門開展業務。出於監管和監督的目的，巴西中央銀行將我們和我們的子公司視為單一金融機構。雖然我們的綜合資本基礎為我們的子公司提供了財務實力和靈活性，但它們的個別活動可能會間接將我們的資本基礎置於風險之中。巴西中央銀行的任何調查或幹預，特別是對我們任何子公司開展的活動的調查或幹預，都可能對我們的其他子公司產生重大的不利影響，並最終對我們產生不利影響。如果我們或我們的任何金融子公司破產，巴西中央銀行可以在合併的基礎上進行幹預或清算程序，而不是對每個 單獨的實體執行此類程序。如果在合併的基礎上進行幹預或清算程序，我們的債權人將對我們的資產和我們合併的金融子公司的資產擁有債權。在這種情況下，針對我們和我們的合併金融子公司的相同性質的債權人的債權在付款方面將處於同等地位。如果巴西中央銀行對我們或我們的任何金融子公司單獨執行清算或幹預程序，我們的債權人將不會對該等金融子公司的資產擁有直接債權，而該等金融子公司的債權人在與該等金融子公司的資產相關的問題上將優先於我們的債權人。巴西中央銀行還有權在幹預或清算過程中進行其他公司重組或控制權轉移。
3.D.20.06-07《巴西憲法》此前規定了貸款利率上限。如果巴西政府未來頒佈具有類似效果的新立法，我們的運營結果可能會受到不利影響。
1988年頒佈的《巴西憲法》第192條規定，銀行貸款的年利率上限為12.0%。然而，由於相關規定沒有得到批准，這一上限從未 執行。這一上限尚未生效的理解已由具有約束力的先例(S·烏穆拉·維克蘭特)，第7號，是STF根據該法院對此事的事先理解，於2008年頒佈的具有約束力的最終決定。自1988年以來，曾多次嘗試管制貸款利率的限制，特別是銀行貸款利率，但沒有一次得到巴西法院的執行或確認。
2003年5月29日，頒佈了第40號憲法修正案(“EC 40/03”)，廢除了巴西憲法第192條的所有條款和條款。該修正案允許對巴西金融體系進行逐個部門的監管，而不是通過與整個金融體系相關的單一法律進行監管。
我們的大部分收入、支出、資產和負債都直接與利率掛鈎。因此，對貸款利率施加限制或上限可能會對我們的經營業績和財務狀況、我們的貸款組合、我們的融資成本和我們的貸款業務收入產生實質性的不利影響。
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3.D.20.06-08利率上限的任何大幅提高或 降低都可能對我們的財務狀況、我們的經營業績或總部設在巴西的金融機構(包括我們)的前景產生實質性影響。
2019年11月27日，國家貨幣委員會(CMN)頒佈了經修訂的第4,765/19號決議。它監管金融機構為活期存款賬户提供的透支便利，除其他事項外，還規定了透支額度的利率限制。有關 的詳細信息，請參見“項目4.B.業務概述-4.B.70監管-4.B.70.02銀行條例 -4.B.70.02-14透支的使用”。
2023年，制定了第14,690/23號法律，其中規定了針對違約個人的緊急債務重新談判方案-巴西脱穎而出在這些條款中， 涉及預防違約，規定CMN應規範信用卡循環信貸的利率限制。
CMN還發布了第5,112/23號決議，巴西中央銀行也發佈了第365/2023號決議，該決議一般對信用卡融資的利率施加限制，為信用卡融資的可轉移性建立規則，以及向信用卡持卡人披露的規則和某些信息。
CMN第5,112/23號決議 規定了第14,690/23號法律規定的限制，規定機構以利息和財務費用的形式通過循環信貸和/或分期付款提供融資的機構收取的總金額不得超過融資債務的原始金額。這一限制適用於所有信用卡發行商和其他後付費支付工具。利率限制條款於2024年1月3日生效。
因此，未來巴西 涉及利率限制討論的法院裁決，以及限制金融機構收取的利率的法律和法規的變化，可能會對我們的業務產生不利影響。
3.D.20.06-09我們可能會在 違反數據保護法的情況下受到處罰。
2018年8月，頒佈了第13,709/18號法律--《一般數據保護法》(LGPD)，為在巴西私人和公共領域使用、保護和轉讓個人數據制定了一套規則，並確定了民事領域的責任和處罰。除了納入關於這一主題的現有規則外，LGPD還遵循了加強對個人數據的保護、限制其不合理使用、保障數據持有者的一系列權利以及對所謂的“處理代理人”施加重要義務的全球趨勢。特別是，LGPD受到歐洲最近關於這一主題的立法的啟發，複製了第95/46/EC號指令和(EU)2016/679號條例--一般數據保護條例(GDPR)的中心點。
這項法律的影響是巨大的，因為對個人數據的任何處理，無論是實體的還是數字的，都受到新規則的約束，無論是在巴西設立的實體還是從在巴西收集個人數據的實體，或者從位於巴西的任何個人收集個人數據--即使不是居民- 或者向巴西消費者提供商品和服務的實體。簡而言之，適應LGPD要求我們與客户、業務合作伙伴、服務提供商和員工的關係以及巴西社會幾乎所有領域的關係發生結構性變化。LGPD已滿 力。國家數據保護局(ANPD)是負責監督、執行和監督LGPD遵守情況的公共行政機構，自CD/ANPD第4號決議於2023年2月27日公佈以來，ANPD有權在不遵守的情況下實施制裁。國家個人數據和隱私保護委員會是根據臨時措施轉變為第13,583/19號法律設立的，是一個額外的執法機構，任務是確保遵守LGPD。
我們以預防、檢測和糾正的方式運作，以保護我們自己和客户的信息。因此，我們根據新的數字環境制定了我們的安全 框架，重點關注網絡安全是我們為客户建立數據保護 的技術流程的關鍵支柱。這些變化增強了我們系統的彈性、我們的威脅識別和檢測結構，以及我們在網絡攻擊情況下的響應和恢復程序。
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但是，在打擊欺詐和提供信息安全方面，我們的系統和預防、檢測和/或糾正流程可能出現故障或受到攻擊 ，這可能會導致不遵守適用法律，包括LGPD，還可能對我們的聲譽、我們的財務狀況、我們的運營結果以及我們股票和美國存託憑證的市場價值產生負面影響。參見第3.D.20.05-01項：如果我們的運營、安全或技術基礎設施和系統或供應商的基礎設施和系統出現故障或遭到破壞，可能會暫時中斷我們的業務並造成損失。
3.D.20.06-10巴西最高法院(STF)和巴西高等法院(STJ)目前正在裁決有關在巴西惡性通貨膨脹期間應用通貨膨脹調整的案件 ，這可能會增加我們的成本並導致損失。
STF是巴西的最高法院，負責裁決憲法問題，目前正在決定儲蓄賬户持有人是否有權獲得與其存款相關的通脹調整，因為佈雷塞爾，維昂(部分)，科洛爾I 和科勒二世在20世紀80年代和90年代實施的經濟計劃，在Plano Real，1994年。審判於2013年11月開始，但在其成員沒有就正在討論的問題的是非曲直發表任何聲明的情況下中斷。根據代表儲蓄賬户持有人的協會的説法，銀行在實施這些經濟計劃時濫用了通貨膨脹調整，應要求 賠償儲蓄賬户持有人沒有調整這些金額。
STF決定，質疑通脹調整的協會提出的集體訴訟判決只會惠及以下消費者：(1)在提起集體訴訟時與協會有關聯；(2)已授權提起集體訴訟。這減少了集體訴訟的受益者數量，因為在此之前，人們的理解是，這些決定應惠及受這些做法影響的所有消費者 (即，作為賬户持有人並遭受通貨膨脹調整相關損失的所有消費者，而不論儲蓄賬户持有人的這些損失是否與提起集體訴訟的協會有關聯)。
關於一項相關的裁決，STJ在2014年5月決定，計算賠償儲蓄賬户持有人的違約利息的起始日期必須是相關訴訟的傳票日期(而不是判決的和解日期)，因此在STF做出不利決定的情況下，增加了受影響銀行的可能損失金額 。
2017年12月，在行政部門律師的調解下(統一倡導組織在巴西中央銀行、銀行代表和儲蓄賬户持有人的幹預下，銀行代表和儲蓄賬户持有人簽訂了一項與經濟計劃有關的協議，旨在最後確定索賠，確定儲蓄賬户持有人加入此類協議的時間表和條件。STF於2018年3月1日確認了該協議。這一批准決定了在集體談判協議期間(24個月)暫停進行中的法律行動。2020年3月11日，《集體談判協議》的簽署方同意了一項修正案，將協議延長60個月。修正案已提交最高法院批准，其延期於2020年5月29日經法院全體會議批准，自2020年3月12日起為期30個月(可續展30個月)。集體談判協議的簽署方商定了一項新的修正案，將其再延長30個月， 該修正案已提交STF批准。在2022年12月16日結束的一次會議上，批准將集體談判協議的期限再延長30個月，並通過專門為此目的創建的數字平臺 遵守協議條款。考慮到這是一項自願協議，並不強制儲蓄賬户持有人 加入，我們無法預測有多少儲蓄賬户持有人會加入。
未來STF對與通脹調整相關的案例的裁決可能會增加我們的成本並導致損失。反過來，這可能會對我們的財務狀況、我們的運營結果以及我們的股票和美國存託憑證的市值產生負面影響。
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3.D.20.06-11隨着人工智能和機器學習技術監管框架的發展，我們的業務、財務狀況和運營結果可能會受到不利影響 。
人工智能和機器學習技術的監管框架 正在演變，仍然不確定。可能會採用新的法律和法規，或者現有法規，特別是與數據和版權保護相關的法規，可能會以新的方式解釋為： 將影響我們的運營以及我們使用人工智能和機器學習技術的方式，包括提供貸款的方式，因為立法討論了通過使用人工智能系統獲得的可競爭和審查決策的權利，這可能會暴露我們的專有信用模式，這可能會對我們的業務產生不利影響。 此外，遵守此類法律或法規的成本可能會很高，並會增加我們的運營費用。這可能會 對我們的業務、財務狀況和運營結果產生不利影響。
3.D.20.07戰略風險
戰略風險表現為 由於業務決策與戰略不一致、決策執行不力以及對業務環境變化的反應不足和/或反應不足而導致的結果、資本和/或戰略指標(與計劃的內容相關)惡化的可能性。
3.D.20.07-01巴西銀行業和保險業競爭日益激烈的環境可能會對我們的業務前景產生負面影響。
巴西的金融、銀行和保險服務市場競爭激烈。我們在所有主要業務領域都面臨着來自巴西和海外其他大型銀行和保險公司的激烈競爭，包括總部設在巴西和海外的其他大型銀行和保險公司，包括總部設在巴西和國外的其他大型銀行和保險公司，以及在差異化和降低監管水平下運營的金融技術公司和初創企業。應該指出的是，大型科技公司也是強大的競爭對手，它們尋求通過各種類型的應用程序投資於在線支付系統和金融交易工具。此外，在巴西實施開放金融，通過機構之間共享信息的可能性，加劇了這種競爭。
這種競爭環境，再加上行業中觀察到的數字創新加速進程，可能會影響我們適應這一生態系統的速度 ，從而影響某些業務線的表現，這可能會對我們的財務狀況、我們 業務的結果以及我們股票和美國存託憑證的市場價值產生負面影響。
3.D.20.08介入風險
介入風險表現為我們與子公司、聯營公司、投資基金、基金會、供應商、合作伙伴和其他實體之間的關係(合同上的或非合同上的)可能造成的財務損失 超出或不履行我們與這些實體的合同義務的情況下，這些實體並未整合到保誠集團中。
3.D.20.08-01由於資本和/或流動資金不足、相關的運營問題以及對供應商/合作伙伴提供的服務的依賴，可能需要為相關實體提供 財務支持，這可能會對我們的業務表現產生負面影響。
由於我們與未包括在我們受監管集團中的公司(保誠金融集團或法國保誠集團) 以及我們與投資基金相關的活動，如果這些實體遇到財務困難、股權失衡、財務收入減少或流動資產不足等情況，我們可能不得不為它們提供財務支持。此外，我們的聲譽可能會因我們所投資的實體發生的任何不利情況而受到不利影響。
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由於我們某些服務的複雜性，我們可能依賴於與供應商/合作伙伴的關係，或者難以更換某些供應商/合作伙伴。 我們還面臨無法控制的運營風險，可能會對我們的運營產生負面影響，並在向客户交付產品和服務方面造成困難 。我們服務的提供可能中斷，更換某些供應商/合作伙伴時遇到困難，或者外包公司產生其他我們無法控制的問題，這些都可能對我們的聲譽、運營結果、財務狀況和/或我們股票和美國存託憑證的市值產生不利影響。
3.D.20.09網絡安全風險
網絡安全風險表現為網絡事件的可能性，包括攻擊、入侵和泄漏，這些事件可能危及我們的關鍵業務流程、資產和/或基礎設施的機密性、完整性和/或可用性。
3.D.20.09-01未能充分 保護自己免受與網絡安全相關的風險，可能會對我們造成實質性的不利影響。
我們面臨失敗、內部流程的缺陷或不足、人為錯誤或不當行為以及網絡攻擊。儘管我們有保護我們的信息技術系統和平臺的程序和控制措施，但我們面臨着網絡安全風險，如果未能充分保護我們的資產和人員，這些風險可能會對我們產生實質性的 影響。
與其他大公司一樣，我們嚴重依賴創新和技術，這使我們面臨可能影響系統和信息技術基礎設施可用性的內部和外部事件 。這些事件也可能發生在我們的第三方服務提供商身上，這些第三方服務提供商構成了我們供應鏈的一部分，有可能對我們的業務和活動產生實質性的負面影響。
可能直接或間接影響我們或我們的第三方服務提供商的風險包括但不限於：惡意個人入侵信息技術系統和平臺、惡意軟件(如計算機病毒)滲透到我們的系統、故意或意外污染我們的網絡和系統或與我們交換數據的第三方服務提供商的網絡和系統、未經授權訪問機密客户數據和/或組織數據以及可能導致服務降級和/或中斷的網絡攻擊 。
網絡安全及其相關的 風險在最高戰略優先級別進行處理。我們負責由我們和我們的第三方服務提供商處理和存儲的數據的潛在丟失、被盜或修改。考慮到我們和我們的第三方服務提供商的信息技術環境(如勒索軟件攻擊)中潛在的漏洞和弱點，這些考慮因素對於我們的風險分析至關重要。
我們的公司安全部門 對我們的服務提供商環境中的安全控制進行事先和定期的分析。我們的相關數據處理和存儲以及雲計算服務的合同包含特定的網絡安全條款，旨在保護信息，即使在合同終止後也是如此。
巴西監管機構 也加強了監管，包括通過LGPD、CVM第35/21號決議和CMN第4,893/21號決議，改善了對雲服務的控制、政策和要求。
如果因違反法律條款和條件而導致數據泄露，LGPD將實施制裁和罰款，但任何未能 保護個人信息的行為都可能影響我們的經營業績、財務狀況和聲譽。儘管我們有保護我們擁有的個人信息的程序和控制 ，但未經授權的披露或安全漏洞可能會使我們受到法律訴訟和 行政處罰，以及可能對我們的經營業績、財務狀況、前景和聲譽產生實質性不利影響的損害。此外，我們可能被要求向監管當局報告與網絡安全問題有關的重大事件、客户信息可能被泄露的事件、未經授權的訪問事件和其他安全漏洞。
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2022年，我們經歷了一次重大安全事件，完全涉及我們的子公司Banco Bradesco Financiamentos(BBF)，該銀行為工資貸款和車輛融資的商業化提供專門的解決方案 。在事件響應和取證分析過程中，我們發現 系統漏洞被利用，導致從與車輛融資合同相關的部分數據庫中未經授權訪問某些BBF客户的數據 。已採取措施解決這一事件，我們聯繫了數據被不當訪問的客户，並通知了主管當局(巴西中央銀行和ANPD)。
2023年7月，我們遭遇了涉及Bradesco Securities，Inc.-紐約分行的勒索軟件事件。2023年7月18日，我們在我們的投資者關係網站上發佈了一則重要事實，並通過 Form 6-K(未在本年度報告中引用)通知美國證券交易委員會，該事件導致未經授權訪問僅屬於Bradesco Securities，Inc.員工、管理人員和客户的數據 。泄露的數據包括Bradesco Securities，Inc.在美國、英國和巴西的 員工以及Bradesco證券，Inc.的機構客户。
Bradesco Securities，Inc. 立即啟動其控制和安全協議，以確定事件的原因和程度，並減輕其影響。它已採取措施解決這一事件，包括聯繫受影響的人民和主管當局。
未經授權查看此數據並未影響Bradesco Securities，Inc.‘S客户’對交易服務的訪問。此外，該事件不會導致系統不可用或繼續正常運行的運營中斷，也不會影響我們的客户、運營或其他Bradesco業務部門的公司數據，包括Banco Bradesco S.A.及其在巴西的子公司的系統和運營。對我們客户的業務和服務的連續性沒有任何風險。
如果未來未能充分 保護自己免受與網絡安全相關的風險，可能會對我們造成實質性的不利影響。
3.D.20.10社會、環境和氣候風險
這表現為我們可能對社會、環境和氣候造成的潛在損害，或由於這些因素而遭受的損害。這些與金融機構有關的風險大多是間接的，源於商業關係，包括通過融資和投資活動與供應鏈和客户的關係。社會風險包括侵犯權利、基本保障或有損共同利益的行為，如奴役、強迫勞動或童工。環境風險包括環境退化和過度使用自然資源。氣候風險包括洪水、風暴、霜凍、山體滑坡、水危機、氣温上升等氣候事件的後果(也稱為物理風險)，以及與向低碳經濟轉型相關的事件，例如監管限制、向低排放技術的過渡成本、客户行為的變化以及對我們聲譽的威脅 。
3.D.20.10-01我們為客户實施的項目提供融資，這些項目可能會導致負面的社會環境影響，進而可能對我們的運營和聲譽產生負面影響。
在幾個部門，我們推動和資助項目，這些項目可能會對生態系統、社區和當地動植物產生重大影響。如果客户在其項目開發過程中造成環境損害，如土壤和水污染超過法律可接受的 限制，和/或對環境災害負有責任，則有直接義務對造成的損害進行修復。因此，根據社會環境影響的大小，客户的財務結構可能會受到損害。此類事件可能會對我們的聲譽、財務狀況、運營結果以及我們股票和美國存託憑證的市值產生不利影響。
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3.D.20.10-02氣候變化 可能對我們的業務產生不利影響。
與氣候變化相關的風險正在國內和國際上獲得越來越多的社會、監管、經濟和政治意義。與氣候變化相關的新法規 可能會影響我們的運營和業務戰略，導致我們因實際氣候風險和向低碳經濟轉型而產生的風險而產生財務成本。
物理氣候風險與全球氣候將繼續變化的預測有關，預計這將導致慢性和急性天氣事件的嚴重程度和頻率增加 。這些事件可能會潛在地影響全球經濟，導致資產價格和行業盈利能力發生重大變化。 借款人的財產和業務受損可能會損害資產價值和客户的信用質量，導致我們投資組合中的拖欠、註銷和減值費用增加。此外，我們的設施還可能因天氣事件而遭受物理損壞， 這可能意味着我們的費用增加。
關於轉型風險， 我們認識到，經濟需要向低碳未來轉型。全球市場可能在市場動態、技術以及法律和監管風險方面面臨重大而快速的發展，這可能會影響我們的業務。此外，我們預計將面臨監管機構、投資者、公民社會和公眾對我們開展的業務的更嚴格審查。
實物風險和過渡風險的影響也可能是我們客户的損失，影響公司的盈利能力和償還貸款的能力。 因此，如果我們沒有將與氣候變化相關的風險充分納入我們的風險框架，以充分衡量、管理和披露氣候變化可能導致的各種財務和運營風險，或者如果我們不根據監管和市場變化調整我們的戰略和業務模式，我們可能會對我們的增長率、競爭力、盈利能力、 資本要求、融資成本和合規水平產生實質性的不利影響。
此外，我們的財務和經營業績可能會受到厄爾尼諾現象等極端天氣事件的不利影響。全球氣候變化 和極端天氣事件日益頻繁的發生給巴西農業生產帶來了相關風險，根據巴西地理和統計研究所(IBGE)的數據，2022年巴西農業生產約佔巴西GDP的5%。氣候事件，例如厄爾尼諾事件，當它們在2015至2016年間密集發生時，會導致降雨量和温度制度的變化，例如對穀物和甘蔗造成不利後果。根據國家供應公司(Conab)的數據，2015-2016收成期間，巴西穀物和甘蔗的產量分別減少了11.3%和5.8%。由於農業企業 構成我們投資組合的相關部分，我們的業績可能會受到此類事件的負面影響，很難預測和衡量其影響。
此外，2024年3月6日，美國證券交易委員會批准了新規則，將要求上市公司披露與氣候相關的重大信息，包括評估和披露與氣候相關的重大風險和機會、温室氣體排放清單、與氣候相關的目標和目標，以及有形風險和過渡風險的財務影響(“美國證券交易委員會氣候規則”)。尋求對《美國證券交易委員會》氣候規則進行司法審查的請願書數量巨大。2024年4月4日，美國證券交易委員會自願暫停實施這些新規則，等待八巡迴上訴法院對合並法律挑戰的司法審查完成。假設《美國證券交易委員會氣候規則》 最終以目前的形式得到維護，我們的法律、會計和其他合規費用可能會受到《美國證券交易委員會氣候規則》的影響，合規工作可能會分散管理層的時間和注意力。由於這些新法規，我們還可能面臨法律或監管行動或索賠。 儘管我們仍在評估這些規則的範圍和影響，因為它們是最近採用的 以及隨後的法律挑戰，但其中一些風險可能會對我們的業務、財務狀況、運營結果和我們證券的價格產生實質性的不利影響。
3.D.20.11聲譽風險
聲譽風險表現為由於不當行為和不當行為而在客户、同行、政府機構、市場或社區面前喪失信譽。
3.D.20.11-01損害我們的聲譽可能會損害我們的業務和前景。
我們高度依賴我們的形象和信譽來開展業務。許多因素可能會損害我們的聲譽，並在我們的客户、交易對手、股東、投資者、監管機構、業務合作伙伴和其他利益相關者眼中產生負面印象。此類因素 包括不遵守法律義務、向客户進行非正常銷售、與道德有問題的供應商打交道、未經授權泄露客户數據、我們員工的不當行為、風險管理中的第三方失誤，以及與實踐與ESG主體不一致的利益相關者的關係，等等。此外，競爭對手或其他市場參與者等第三方採取的某些重大行動可能會間接損害我們在客户、投資者和整個市場中的聲譽。如果我們無法或被認為無法正確解決這些問題，我們可能會受到處罰、 罰款、集體訴訟和監管調查等。客户、投資者和其他利益相關者面前的聲譽損害 可能會對我們的業務、財務業績和前景產生重大不利影響。
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3.D.20.12模型風險
模型是量化的工具，可綜合複雜的主題，實現決策過程的標準化和自動化，並可重複使用內部和外部信息。這通過降低與分析和手動決策相關的成本 並提供更高的準確性來提高效率。它的使用越來越廣泛，這主要是由於人工智能的技術進步和新技術 。
然而，鑑於這些 工具能夠簡化現實，模型可能會面臨風險，表現為基於有缺陷或不足的模型開發的模型，或由於使用不當而可能做出不適當的業務決策。
3.D.20.12-01我們可能會因模型有缺陷/缺陷或不適當地使用這些模型而做出非最佳業務決策。
使用模型來支持業務決策在金融機構中越來越普遍。然而，模型基礎上的缺陷 (例如：簡化、近似、數據不足、開發樣本設計等)或不適當地使用與其開發期間設想的使用不同的模型，可能會因決策不當而導致財務損失，並因此對我們的運營結果、我們的財務狀況和我們股票的市場價值產生負面影響。
3.D.30風險管理
3.D.30.01我們的風險管理結構可能不是完全有效的。
我們的目標是將風險管理流程完全 納入我們的所有活動，開發和實施用於衡量和控制風險的方法、模型和其他工具 ，並希望不斷改進這些方法、模型和工具，以降低我們確定的風險。但是， 此風險管理框架在預見和緩解我們面臨的所有風險或我們未來可能面臨的風險方面可能存在侷限性。如果我們的風險管理結構不能完全有效地預防或緩解風險，我們可能會遭受重大意外損失，對我們的財務狀況和經營結果產生不利影響。 有關我們風險管理結構的詳細信息，請參閲項目4.B.-業務概述-4.B.20.01風險管理。
3.D.40其他風險
3.D.40.01我們的大部分普通股 由一名股東直接或間接持有，我們的董事會由11名成員組成，其中包括4名獨立的 成員；因此，非獨立成員的利益可能與我們其他投資者的利益發生衝突。
截至2024年3月10日，Bradesco基金直接和間接持有我們總資本的30.53%，其中直接持有8.59%，間接持有21.94%。根據Fundação Bradesco章程的條款，與我們合作超過十年的執行官員董事會成員將擔任Fundação Bradesco的董事會成員。董事會沒有其他成員。
我們的董事會有 11名成員，其中4名是獨立董事。換句話説，根據第6,404/76號法律的標準和CVM發佈的條例，它們與Bradesco基金會沒有關聯。巴西公司法規定，只有個人才能被任命為公司董事會成員。根據我們的章程，沒有法律或法律規定要求我們 必須有獨立董事。但是，為了加強公司治理，我們的董事會有四名獨立的 名董事。由於大多數成員不是獨立的，我們董事會的利益可能並不總是與我們普通股股東的利益保持一致，而且股東沒有得到與所有董事都獨立的 相同的保護。此外，我們的董事(不包括我們的獨立董事)與Fundação Bradesco有關聯， 有關我們的收購、資產剝離、融資或其他交易政策的決定可能由Fundação Bradesco和我們的董事會做出，這可能違反我們其他投資者的利益，包括股票和美國存託憑證的持有者的利益， 並可能對我們的股份和美國存託憑證持有人的利益產生負面影響，請參閲“7.A.大股東”。
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3.D.50與我們的股票、優先股美國存託憑證和普通股美國存託憑證有關的風險
3.D.50.01管理美國存託憑證的《存款協議》規定，只有當我們授權開户銀行聯繫美國存託憑證持有人以建立投票指示時，美國存託憑證持有人才會收到投票指示；而且我們可能會對這些持有人的投票能力進行實際限制。
美國存托股份 持有人的投票權受存款協議管轄。這些存款協議規定，只有在我們授權並指示開户銀行這樣做的情況下，開户銀行才應向持有人郵寄投票指示。如果我們不向開户銀行提供授權和指示，美國存托股份持有人將無法在我們的會議上投票，除非他們根據適用的存款協議條款交出他們的美國存託憑證並獲得相關的 優先股或普通股(視情況而定)。
此外，由於與美國存托股份持有者溝通涉及其他程序步驟， 這些持有者行使投票權的能力受到實際限制。例如，我們的股東將直接或通過在巴西報紙上發佈的通知獲得通知，他們將能夠通過親自出席會議或由代表投票來行使他們的投票權。相比之下，美國存托股份持有者 不會直接收到我們的通知，也不能親自出席會議投票。相反，根據存款協議， 如果我們授權和指示，開户銀行將向美國存托股份持有人發送任何會議通知，以及關於持有人可能發出投票指示的方式的聲明。要行使任何此類投票權，美國存托股份持有者必須指示 開户銀行如何用其美國存託憑證所代表的股份投票。由於涉及開户銀行的這一額外步驟，如果 並且當我們授權並指示開户銀行將投票信息郵寄給美國存托股份持有人時，美國存托股份持有人的投票過程將比我們股票的持有人花費更長的時間。如果美國存託憑證持有人未能及時收到開户銀行的投票指示，將不能在會議上投票。
3.D.50.02根據巴西公司法，優先股股東的投票權有限；因此，優先股美國存托股份持有人的投票權也將受到類似的限制。
根據巴西公司法(經修訂的第6,404/76號法律，“巴西公司法”)和我們的章程，我們的優先股東無權在我們的股東大會上投票，除非在有限的情況下(有關我們股份的投票權的更多信息，請參閲“第10.B項.組織章程大綱和章程細則-10.B.10組織-10.B.10.04投票權”)。因此， 與普通股股東不同，優先股股東無權對公司交易投票，包括與其他公司的任何擬議合併或合併等。
如上文所述，請參閲 “3.D.50.01 管理美國存託憑證的存款協議規定，美國存託憑證的持有人只有在我們授權開户銀行聯繫這些持有人以建立投票指示的情況下才能收到投票指示 ；而且我們 可能會給予這些持有人任何投票能力的實際限制“，優先股美國存托股份持有人只有在我們相應地授權和指示開户銀行的情況下才能夠投票。由於優先股股東的投票權有限，根據適用的存款協議，我們可能向與優先股對應的優先股美國存托股份持有人提供的任何投票權 也將受到類似的限制。
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D.50.03巴西證券市場的相對波動性和較低的流動性可能會大大限制您以您希望的價格和 時間出售與ADS相關的股票的能力。
投資在巴西等新興市場交易的證券 通常比投資較發達國家的發行人的證券風險更大 ，這些投資通常被認為更具投機性。與美國等主要證券市場相比，巴西證券市場規模更小，流動性更差，波動性可能更大。儘管您有權 隨時從開户銀行提取美國存託憑證相關股票，但您以您可接受的價格和時間出售美國存託憑證相關股份的能力可能會受到很大限制。與美國或其他國家等主要證券市場相比，巴西證券市場的集中度也明顯更高。根據B3的數據，市值最大的十家公司，截至2023年12月31日，佔總市值的46.4%。
3.D.50.04如果我們不向我們普通股和優先股的持有人支付股息，我們將不會向美國存託憑證持有人支付股息。
根據《存託協議》，如果存託機構(作為美國存託憑證相關股份的持有人)收到任何現金股息或分派，其應向持有本公司普通股美國存託憑證和優先股美國存託憑證的持有人分配相應的美元金額，扣除存託憑證費用和存款協議中所述的某些預扣税調整。
根據我們的章程，我們的優先股有權獲得比我們普通股高10.0%的股息。儘管根據我們目前的章程，我們有義務向股東支付至少30.0%的年度調整後淨收入，但如果董事會建議支付股息不符合我們的財務狀況，出席我們年度股東大會的股東可能會決定暫停強制派發股息。我們的章程和巴西法律都沒有具體説明在什麼情況下分配不符合我們的財務狀況，我們從未未能支付強制性股息。然而，巴西法律規定，如果支付股息會危及公司的生存或損害公司的正常運營，公司不需要支付股息。
此外，根據CMN第4,958/21號決議，巴西中央銀行可在不遵守巴西中央銀行確定的額外資本金要求的情況下，對支付股息和資本利息施加限制，這一點在“業務概述-4.B.70監管-4.B.70.02銀行條例-4.B.70.02-03資本充足率和槓桿”中有進一步描述。
3.D.50.05作為美國存托股份持有者，您擁有的股東權利將比美國和其他某些司法管轄區的股東權利更少、更不明確。
我們的公司事務 受我們的章程和巴西公司法管轄，這可能與我們在美國或巴西以外的某些其他司法管轄區註冊成立時適用的法律原則不同。根據巴西公司法，與巴西以外其他司法管轄區的法律相比，您和我們股票的持有人 在保護您的利益方面的權利可能比我們董事會或我們普通股持有人所採取的行動更少、更不明確。
儘管巴西公司法對內幕交易和價格操縱施加了限制，但巴西證券市場並不像美國證券市場或某些其他司法管轄區的市場那樣受到嚴格的監管和監督。此外，自營交易和保護股東權益的監管可能不那麼嚴格，在巴西實施的法規可能不像在美國那樣嚴格，這可能會對您作為我們美國存託憑證相關股票的持有者不利。例如，與特拉華州的一般公司法相比，《巴西公司法和慣例》沒有那麼詳細和完善的規則和司法判例，這些規則和判例涉及在公司重組、與關聯方的交易和企業出售交易的背景下審查謹慎義務和忠誠義務標準下的管理決策。此外，特拉華州公司的股東必須持有公司已發行股本的5.0%才能提起股東派生訴訟，而總部位於巴西的公司的股東通常沒有提起集體訴訟的有效資格。
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3.D.50.06在巴西以外，可能很難對我們或我們的董事和高管提起民事責任訴訟。
我們是根據巴西法律組織的，我們的所有董事和高管都居住在美國以外。此外，我們很大一部分資產以及我們董事和高管的大部分或全部資產都位於巴西。因此，投資者可能很難在美國境內或巴西以外的其他司法管轄區向此類人員送達法律程序文件或執行鍼對他們的判決，包括基於美國聯邦證券法規定的民事責任的任何判決。
3.D.50.07如果我們發行新股或我們的 股東未來出售股票，您的美國存託憑證的市場價格可能會降低。
大量出售股票，或認為可能發生這種情況，可能會稀釋我們股票和美國存託憑證的價值，從而降低它們的市場價格。如果我們發行新股或我們的現有股東出售他們持有的股票，我們股票的市場價格，因此我們的美國存託憑證的市場價格可能會大幅下降。
3.D.50.08根據《外國賬户税務合規法》(FATCA)，美國存託憑證上的付款可能 被美國扣繳。
美國頒佈了 規則，通常稱為FATCA，通常對某些美國來源付款 (包括利息和股息)、處置可產生美國來源利息和股息的財產的毛收入 以及被FATCA歸類為金融機構的實體支付的某些付款實施報告和扣繳制度。美國已與巴西簽訂了關於實施FATCA的政府間協定(IGA)。根據IGA的當前條款和條件，我們預計在ADS上或與ADS有關的付款不會受到FATCA的扣繳。然而，FATCA何時以及如何適用的重要方面仍不清楚，也不能保證FATCA下的扣繳不會與未來在ADS上或與ADS有關的付款 相關。與FATCA類似，通用報告標準(CRS)是由經濟合作與發展組織(OECD)《税務互助公約》和《多邊主管當局協定》制定的文書，適用於該標準的簽署國。金融機構和受其影響的實體應確保查明、調查和向主管機構報告信息。潛在投資者應就FATCA和CRS的潛在影響諮詢自己的税務顧問。有關FATCA和CRS的更多信息，請參見“項目4.B.業務概述-4.B.70監管”。
3.D.50.09您可能無法行使與我們的股份相關的優先購買權。
您將不能 行使與您的美國存託憑證相關的股票的優先購買權，除非證券法下的登記聲明對這些權利有效 ，或者可以豁免證券法的登記要求。同樣，我們可能會 不時將權利分配給我們的股東。開户銀行不會向您提供作為美國存託憑證持有人的權利，除非 這些權利是根據證券法登記的或受豁免登記要求的約束。我們沒有義務就與這些權利相關的股票或其他證券提交註冊聲明，並且我們不能向您保證我們將提交任何此類註冊聲明。因此，您只能從開户銀行出售您的美國存託憑證所代表的股份的權利中獲得淨收益，或者，如果無法出售優先購買權，它們將被允許 失效。您也可能無法參與我們的配股，因此您的持股可能會被稀釋。
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3.D.50.10如果您用您的美國存託憑證交換其標的股票，您可能會失去巴西的税收優惠和將外幣匯到國外的能力。
巴西法律要求各方當事人必須獲得巴西中央銀行的登記證書，才能將包括美元在內的外幣匯出境外。股票的巴西託管人必須從巴西中央銀行獲得必要的登記證書，以支付與股票有關的股息或其他現金分配，或在股票出售後支付。但是，如果您將您的美國存託憑證 兑換為標的股票，您只能在兑換之日起五個工作日內依賴託管人的證書。 此後，您必須根據巴西中央銀行的規定獲得您自己的登記證書，以便在出售股票或收到與股票相關的分配後獲得並匯出美元。如果您 沒有獲得註冊證書，您可能無法將美元或其他貨幣匯到國外，並可能受到與股票相關的收益的較低 税收待遇。有關更多信息，請參閲“項目10.D.交換控制”。
如果您試圖獲得 您自己的註冊證書，您可能會在申請過程中產生費用或遇到延誤，這可能會延誤 股息、與股票相關的分配或您的資本返還。託管人登記證書和您可能獲得的任何外資登記證書可能會受到未來立法變化的影響。未來可能會對您、相關股份的出售或出售所得收益的匯回施加額外的限制 。
項目4.關於 公司的信息
4.公司的歷史和發展
我們是一家安諾尼瑪社會根據巴西法律組織。我們的總部位於巴西Vila Yara的Cidade de Deus，郵編：06029-900，巴西S聖保羅的奧薩斯科，我們的電話號碼是：+55(11)3684-4011。我們的投資者關係網站位於bradescori.com.br。我們的紐約分公司位於紐約10022，公園大道450號，32層和33層。
我們成立於1943年，是一家商業銀行，名稱為“Banco Brasileiro de Descontos S.A.”。1948年，我們開始了一段積極擴張的時期， 導致我們在20世紀60年代末成為巴西最大的私營(非政府控制)商業銀行。我們在20世紀70年代在全國範圍內擴展了我們的活動，並在巴西的城市和農村市場建立了良好的基礎。1988年，我們 與我們的房地產融資、投資銀行和消費信貸子公司合併，成為一家綜合服務銀行，並將我們的名稱 更名為“Banco Bradesco S.A.”。
憑藉在全國和國際上的業務，我們廣泛的銀行網絡使我們能夠更接近我們的客户，從而使我們的經理能夠了解 經濟活躍地區和我們業務的其他重要條件。這些知識有助於我們評估和緩解貸款風險以及其他風險，並滿足客户的特定需求。
我們為巴西國內外的個人、微型、小型、中型和大型企業以及主要的本地和國際公司和機構提供廣泛的銀行和金融產品和服務。我們的產品和服務包括銀行業務，如：貸款和預付款、存款、信用卡發行、採購聯合體、保險、資本化、租賃、收款和處理、 養老金計劃、資產管理和經紀服務等。
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4.A.10收購、資產剝離和其他戰略聯盟
4.A.10-01近期收購
| Banco Digito S.A. |
2021年10月8日，我們通過子公司BradesCard與巴西銀行(Banco do Brasil S.A.)的子公司BB Elo Cartóes Participaçóes S.A.簽署了一份合同，收購其在Banco Digito(DIGITIO)的49.99%股權。2022年2月25日，在獲得巴西中央銀行和經濟防務行政委員會(CADE)的批准後，我們完成了收購。 我們向BB Elo Cartóes支付了6.45億雷亞爾，收購完成後，我們現在持有Digito公司100%的股本。Digito 向客户提供信用卡、支票賬户和個人貸款。這筆交易與我們投資數字公司、使我們的業務多樣化並接觸不同受眾的戰略保持一致。
| Tivio Capital(前身為BV DTVM) |
2022年8月24日，通過我們的子公司Kartra Participaçóes Ltd.，我們與Banco Votorantim S.A.達成協議，成立一家投資管理公司。因此，Tivio Capital 應運而生，這是一傢俱有全球規模和覆蓋範圍的獨立資產管理公司。2023年2月28日，在滿足所有上述條件、法律和監管要求後，收購完成(Bradesco持有51%，Banco Votorantim S.A.持有49%)。
| 聖L醫院 |
2023年8月31日，由Banco Bradesco S.A.和Bradseg(Grupo Bradesco Seguros的成員)間接控股的Atlántica醫院與聖盧西亞醫院(HSL)、其子公司(Grupo Santa)及其現有合作伙伴(Family Leal)簽訂了股份投資、買賣協議和其他協議。聖誕老人集團是巴西中西部地區最大的醫院網絡，在聯邦區、戈亞S、馬託格羅索州和南馬託格羅索州設有分支機構。交易的完成取決於遵守某些暫停條款，包括適用的監管條件。
| 梅特迪醫院 |
2023年12月21日，由Banco Bradesco S.A.和Bradseg(Grupo Bradesco Seguros的成員)間接控股的Atlántica(Atlántica)醫院與Mater Dei S.A.(Mater Dei)簽署了一項投資協議，成立一家特定目的實體(SPE)，其中Atlántica將持有51%的股份，Mater Dei將持有49%的股份，目的是開發和運營一家位於保羅S北部的新綜合醫院。醫院將建在我們的一家子公司擁有的物業上，該子公司將是我們集團的一部分，該集團將負責該建築的開發和租賃給SPE，並以“為適應需求而建造”的方式進行。交易的完成 必須遵守某些暫停條款，包括適用的監管條件。
4.A.10-02最近的資產剝離
最近沒有資產剝離。
| 38 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
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4.A.10-03其他戰略聯盟
| 布拉德斯科資產管理公司(Bradesco Asset Management S.A) |
我們的子公司 Bradesco Asset發展了重要的聯盟，並繼續將其戰略重點放在國際化上。通過個人管理和與合作伙伴的協議，我們為巴西投資者提供了投資固定和非固定股票基金的機會， 平衡和替代，具有全球、地區和主題敞口，以及全球ESG(環境、社會和治理) 戰略。在歐洲和拉丁美洲，自2009年以來，我們一直向海外投資者提供“Bradesco Global Funds”UCITS(註冊在盧森堡) 。這些基金有不同的戰略，並根據盧森堡法律納入ESG方面 。在日本，三菱UFJ資產管理公司(MUAM)是我們2008年的合作伙伴，向希望投資巴西市場的散户投資者提供由Bradesco Asset管理的基金。
4.B.業務概覽
我們通過兩個部門經營和管理我們的業務：(I)銀行部門；以及(Ii)保險、養老金計劃和資本化債券部門。
4.B.10戰略
4.B.10.01業務戰略
我們的業務戰略側重於滿足客户的期望，瞭解他們的需求和生命週期，並通過在他們與我們的所有互動中提供出色的 客户體驗來提高他們的滿意度。根據這一戰略，我們的運營基於四個主要支柱，這四個支柱 支持為人們創造進步機會以及公司和社會可持續發展的企業目標： (I)客户-我們的靈感；(Ii)數字轉型-我們如何做到；(Iii)人-我們的團隊；以及(Iv)可持續發展 -使其持久。
| Ø | 客户--我們的靈感 |
我們的主要目標是通過專注於客户需求和目標的頂級服務，為客户提供實現目標所需的支持，促進最佳體驗以及信任和尊重關係。
將客户放在我們戰略的核心位置，我們制定了幾項行動，以提高我們對客户行為、習慣、需求和目標的理解， 珍惜每一刻和互動。通過使用數據智能和無縫業務解決方案，我們根據客户的個人資料和生活階段提供定製服務 。我們相信，這將創建高質量和流暢的體驗，集成了新的實時決策技術支持的 客户行程和流程。
我們有一個旨在提供無縫客户體驗的組織結構，我們尋求不斷改進我們的活動和運營效率。將客户作為戰略決策的核心，我們始終以客户為中心，專門致力於開發與每個客户的需求、願望和當前生活需求相匹配的最佳體驗和解決方案。
Bradesco體驗 (BE。)Area擁有500多名多學科專業人員，致力於為客户提供最佳體驗，而不考慮金融和非金融服務的互動渠道。
通過深入瞭解我們的客户，我們的目標是顯著改善我們的用户體驗。越來越多的數字客户端正變得更加自主和苛刻，尋求實用性和定製化。數字渠道的使用在我們的運營中已經存在。 在我們專注於推廣最佳體驗之後，我們將客户的聲音與數據智能的使用統一起來，以指導我們的決策 。因此，我們開發和改進了與客户日益相關的解決方案，例如新的 卡計費，它已經在應用商店獲得了積極的反饋。2023年，我們與亞馬遜建立了獨家合作伙伴關係，在巴西推出了第一張信用卡。我們還擴大了我們的全球覆蓋範圍，推出了“我的賬户” 國際賬户，允許在195個國家/地區使用以美元為基礎的商業報價進行提款和購買。我們繼續 加強我們的財富業務，併為客户提供更實惠和更高效的投資之旅，安戈拉 使B3上各種操作的費用更加靈活。
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我們希望在我們的 客户所在的地方，以適合他們的方式為他們提供服務，併為他們每個人提供高效的服務和流暢的全方位體驗。 這就是為什麼我們正在不斷推進我們的物理和數字渠道的集成。我們現在是“物理體驗”，這是一個營銷術語，指的是數字體驗和實體體驗的混合。
| Ø | 數字化轉型--我們如何實現 |
我們擁有數字化思維 ，目標是簡單、高效、靈活、互聯和創新。在堅實的數字化轉型背景下，我們希望讓我們的客户 體驗更加流暢、實用和安全。我們的戰略還強調了成本管理的重要性，制定旨在優化渠道使用、降低服務成本和不斷提高效率的行動和項目。
我們致力於通過發展專注於持續改進和卓越的文化，並使用數據進行決策，為我們的客户實現價值最大化。這種數字化和文化轉型給我們的運營帶來了變化。今天，我們的大部分流程開發都集中在敏捷方法上。通過使用團隊(小型多功能團隊)，我們的目標是加快交付。
隨着雲計算的發展，我們相信我們改進了我們的客户服務，使其更快、更高效，提供數字可擴展性以促進創新的發展，支持不斷增長的數字業務，促進創新的商業模式和合作夥伴關係 以產生價值，並推動圍繞人工智能、元宇宙和5G等新技術的創新的進一步研究。
我們開發的人工 基於智能的解決方案的一個示例是Bradesco人工智能(BIA)，它已經逐步發展，現在達到了增強的 通信能力，並促進了日益改進、更直觀和智能的用户體驗。
2023年，我們宣佈進入Porto Digital(Porto Digital是巴西主要的技術園區和創新環境之一，位於累西腓)，並在累西腓創建了一個新的技術和創新中心。我們的戰略行動旨在利用區塊鏈、雲和人工智能等新興技術為數字轉型項目做出貢獻。
我們還通過我們獲得的獎項來強調對我們數字化轉型和創新之旅的認可，該獎項出現在2023年數字銀行業創新大獎 中，並由致力於金融市場的英國雜誌The Banker宣傳。該獎項表彰金融市場上的創新行為。在本版中，Bradesco憑藉Case Invest+榮獲投資銀行類獎項，這是Bradesco的投資整合者。
| Ø | 人-我們的團隊 |
我們希望成為高績效專業人員活在當下、建設未來的首選僱主，因為我們相信人是我們戰略的基礎 。我們尋求不斷提高我們在每個業務領域吸引、培訓和留住合適人才的能力 以使我們的公司戰略切實可行。
我們有基於道德、透明和尊重他人的組織文化，我們已經進行了大量投資，以培養一個創新、具有挑戰性的 和多樣化的工作環境。
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我們重點介紹了主要表彰項目：彭博性別平等指數2023(Bloomberg)、LinkedIn巴西最佳公司2023(LinkedIn)、最佳僱主認證2023(頂尖僱主協會)、多元化最佳做法和行動公司(企業種族平等倡議，與電視文化組織合作)、LITA-Latam包容性科技獎(實驗室)、健康管理(GPTW)、IDIVERSA指數(B3)、最佳實習計劃 (CIEE)、夢想職業(CIA De Talentos)、最佳財務公司(GPTW)、最佳工作公司(Barueri And Region)令人驚歎的工作場所獎(FIA FeeX)、Think Work Flash Innovation(Think Work)、巴西最具吸引力的僱主 (優興巴西)、2023年卓越人員管理研究(Grupo Gestão Rh和FGV in Company)、企業種族平等指數-Iere(企業種族平等倡議)。
我們專注於員工的發展，並致力於吸引符合全球新技能趨勢的人才。UniBrad，我們的企業大學，與這一重點直接相關 ，為我們的員工提供知識管理培訓、重新資格認證以及技術和行為培訓， 加強我們的文化，促進意識、道德價值觀和高度敬業的員工。2023年，UniBrad網站的訪問量超過45萬次，參與學習解決方案的人數超過190萬。
| Ø | 可持續性--為持久而生 |
我們的重點是成為積極轉型的推動者，為社會、客户、員工、投資者和合作夥伴提供共享價值。因此，為了以多元化和可持續的方式增長，我們通過穩健的資本和流動性結構努力在風險和回報之間實現最佳平衡。 我們致力於管理與我們的業務相關的社會環境和氣候風險，並支持具有積極社會環境影響的部門、活動、項目和資產。我們在多樣性和包容性方面所做的承諾和表現的結果 加強了我們對人的變革潛力的信念，尊重個性和多樣性。
包容性和金融教育是我們的重要驅動力，因為通過這些，我們影響和改變了成千上萬巴西人的生活。道德和透明的績效滲透到我們的價值觀中。為社會的可持續發展做出貢獻是我們目標的一部分，我們努力確保我們做好準備，迎接低碳和包容性經濟將帶來的挑戰。
我們的可持續發展戰略與聯合國(UN)的可持續發展目標(SDGs)保持一致，我們致力於積極影響議程， 堅持各種自願承諾，為向低碳經濟過渡做出貢獻。
考慮到議程的主要挑戰和全球趨勢，我們選擇了三個主題來加強我們的行動：可持續商業、氣候議程和金融公民身份。
我們是唯一一家參與創建聯合國可持續銀行原則的巴西銀行，也是第一家堅持淨零銀行聯盟(Net-Zero Banking Alliance)的巴西銀行，在該聯盟中，我們承諾調整我們的貸款和投資組合，以在 2050年前實現淨碳排放為零。我們還計劃到2025年將2500億雷亞爾分配給具有社會效益和環境效益的資產、部門和活動。
2023年第三季度，我們與國際金融公司(IFC)合作籌集了2.5億美元，旨在將資金擴大到符合當地生產安排(APL)計劃標準的微型中小型企業，重點是北部和東北部地區的創意經濟 。
2023年12月31日，我們實現了90.8%的可持續業務 目標，其中2270億雷亞爾用於我們認為有可能對社會和環境產生積極影響的業務。
我們出席了在哥倫比亞大學舉行的巴西氣候峯會, 在聯合國總部全球契約在巴西的可持續發展目標以及氣候周紐約會議的幾個小組和活動 中，我們陪同並參與了與氣候風險和機遇以及可持續商業議程有關的辯論。
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由我們的可持續發展官員代表，我們是巴西唯一的代表，也是唯一一家將過渡實施小組(TIG)整合到國際可持續發展標準委員會(ISSB)的IFRS S1和IFRS S2上的銀行。
我們一直是道瓊斯可持續發展指數的一部分這是連續一次，被認為是“透明度和報告”主題的參考。
我們還在S全球的《可持續發展年鑑》中獲得了肯定。這是連續時間，這是一本年鑑，突出了 世界上可持續銀行實踐的最佳舉措排名。
通過布拉德斯科基金會，我們為有需要的兒童的發展做出貢獻，在巴西各州和聯邦區的布拉德斯科基金會的學校為他們提供高質量的教育，並幫助學生接受基礎教育、青年和成人教育以及初始教育和繼續教育。
B.10.02戰略規劃
2023年是充滿挑戰的一年，但我們對戰略所做的調整已經開始顯示出積極的效果。我們預計2024年將是過渡的一年，我們 意識到轉型的必要性，我們現在正在加快轉型。我們開始執行我們認為的創新戰略計劃 。
我們的目標是以靈活的方式實現業務轉型，使技術和人員與我們的公司文化保持一致。如果我們實現這一轉型，我們預計 它將提高我們的盈利能力。我們相信盈利能力會隨着時間的推移出現復甦的軌跡，並預計初期效果將在2025年開始顯現。
我們正在加速轉型，執行一項戰略計劃，該計劃從對需要改變的一切進行深入而現實的診斷開始。該計劃的實施將在未來幾年內延長。我們預計將在2024年看到一些結果，但相信這一戰略性計劃的好處將主要從2025年開始。
我們將繼續作為一家提供全方位服務的銀行，提供廣泛的服務和產品，貼近客户。我們將繼續為我們的客户提供實物和數字支持。此外，我們還將調整客户服務，以改善客户體驗，為客户提供更多 價值，提高我們的效率。
我們希望為一家以客户為中心的靈活的大型銀行實施一種變革性的文化，而不會失去我們的價值觀。
我們加快了優先 計劃，並推出了新的計劃。我們相信，我們對員工議程的關注將使我們能夠實施變革，為我們的持續發展做好準備。
我們的戰略計劃旨在未來幾年以可持續的方式恢復我們的歷史盈利能力 。作為其中的一部分，我們將改變我們的組織結構，減少層級 ，同時保持有效的內部控制環境。我們將有一支完全致力於執行這些變化的團隊， 轉變我們的業務，加快我們員工、文化和技術的變化，使我們在不斷變化的環境中變得更具競爭力 。
B.10.03企業可持續發展
可持續性是我們的戰略驅動力之一，因為我們明白，ESG問題的管理已成為我們在日益動態和具有挑戰性的環境中生存和發展的關鍵。 通過我們的業務和運營，我們致力於國家的可持續發展，為投資者、員工、供應商、客户和社會創造共享的長期價值。
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4.B.10.03-01 指導方針和治理
我們在可持續發展方面的行動以政策和標準為指導，這些政策和標準納入了可持續發展管理方面的最佳市場實踐，也規範了我們的 自願承諾。
企業可持續發展政策旨在促進我們的可持續發展目標，並就與我們業務的社會環境方面相關的行動提供指導。其他政策和規則納入了這些準則，鞏固了社會環境責任的做法，包括從風險管理的角度。
社會環境和氣候責任標準(PRSAC)規定了企業、利益相關者關係和主體治理中社會環境標準的主要合規程序。我們的PRSAC確定了管理這些風險的範圍和方法，並在“4.B.10.03-04商業決策的社會、環境和氣候標準”一節中進行了更詳細的討論。
主持該領域的主要管理機構是可持續發展和多樣性委員會，由董事會成員和包括首席執行官在內的執行幹事董事會組成。委員會由可持續發展委員會提供諮詢意見，可持續發展委員會是一個執行機構，由執行官員和各個領域的官員組成，確保戰略的實施，並監測項目的執行及其對我們業績的影響。關於社會、環境和氣候風險，主要的決策論壇是執行風險管理委員會和綜合風險管理和資本分配委員會。
4.B.10.03-02 可持續發展戰略
我們的可持續發展戰略 以促進變革為基礎，重點關注三個重要主題：
| 可持續經營 | 氣候變化 | 經濟公民身份 |
| 促進具有積極影響的企業，促進社會環境發展。 | 確保我們的企業做好應對氣候挑戰的準備，提高客户對風險和機遇的認識並讓他們參與進來。 | 促進教育和金融包容性，以促進社會經濟發展。 |
這些戰略目標 與聯合國2030年議程相一致，並納入了為可持續發展目標作出貢獻的承諾，重點是我們優先考慮的六個目標：
4--素質教育；
5--男女平等；
8-體面的工作和經濟增長；
9-工業、創新和基礎設施；
10-減少不平等； 和
13-氣候行動。
4.B.10.03-03自願承諾
我們的做法和戰略 通過與不同利益攸關方的不斷對話以及納入國際公認的倡議和自願承諾而得到加強，例如：全球契約倡議、可持續發展目標、赤道原則、負責任投資原則(PRI)、可持續保險原則(PSI)、銀行責任原則(PRB)、婦女賦權原則(WEP)、氣候相關財務披露特別工作組(TCFD)、氣候投資者(IPC)、碳會計財務夥伴關係(PCAF)等。
我們行動戰略的重點之一是我們承諾在向低碳經濟轉型的過程中提高認識併為我們的客户提供資金。為了加強這些行動，我們加入了淨零銀行聯盟(NZBA)，承諾使我們的貸款和投資組合脱碳，以實現 到2050年的淨零排放。
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4.B.10.03-04 商業決策的社會、環境和氣候標準
我們尋求納入 ，並不斷改進我們對與業務決策相關的社會、環境和治理標準以及信貸、投資和保險服務的分析。
| · | 信用 |
我們有一個由委員會、政策、標準和程序組成的治理結構，旨在識別、衡量、緩解、監測和報告社會、環境和氣候風險。這一結構符合巴西中央銀行的決議，並遵守相關性和相稱性原則，鑑於金融產品的複雜性和我們活動的概況，這些原則是必要的。
根據我們公司可持續發展政策中的指導方針，社會環境風險分析和控制領域根據《社會、環境和氣候風險標準》中規定的範圍和標準，以及巴西法律和法規確定的要求和義務，對業務和客户進行評估，對社會環境風險的表述進行評級，並對活動進行監測。
社會、環境和氣候風險管理的過程以及貸款業務的控制和監測將在 “4.B.20.01-07社會環境風險”一節中詳細討論。
| · | 投資 |
Bradesco Asset根據其負責任投資政策的指導方針，對其管理的所有類型的資產採用了考慮環境、社會和治理因素的分析方法 。這一方法既適用於私人證券，也適用於公共證券，可對風險和機會進行更全面的評估，使資產管理與可持續性和社會責任原則保持一致。
對於私人證券，該方法考慮了每個行業的相關主題，確定了公司面臨的風險和機會。在公共證券方面，指標用於評估向人口、環境保護和減少社會不平等提供基本服務方面的監管質量和公共政策。因此，Bradesco Asset在其業務中融入了社會環境方面的因素，目的是在管理客户投資時提供卓越和可持續的回報。
此外，Bradesco Asset 致力於讓公司和業務合作伙伴在各自的細分市場採用最佳實踐。每年，它都會在負責任投資原則透明度報告(PRI)中公佈這項工作的成果 ，它是該報告的簽署方。PRI在與Bradesco Asset利益相關者的所有投資和關係活動中都被視為 ，包括：
| · | 將ESG問題納入資產分析和管理； |
| · | 被投資方的參與； |
| · | 利用被投資方的ESG信息創建一個數據庫； |
| · | 就ESG問題及其對投資活動的重要性對Bradesco資產專業人員進行培訓； |
| · | Bradesco Asset參加與負責任投資主題相關的論壇和工作組； 和 |
| · | 信息收集過程，以報告我們集團的 原則在應用於PRI和Bradesco Asset方面的演變。 |
Bradesco Asset以不同的形式提供具有專用ESG策略的基金，例如可變收益、固定收益和基金的基金。在本地基金中，我們重點介紹了FIA企業可持續發展可變收益基金和固定收益基金私人信用業績SRI 20。 此外，Bradesco Asset還有其他基金採用不同的積極管理策略，包含本地和全球行動的組合。 如FIC FIA ESG Global BDR Level I和FIC MM ESG Global。
2023年，Bradesco Asset 管理着6,592億雷亞爾的投資基金，其中6,587億雷亞爾計入ESG問題，佔投資基金總資產的99.9%。
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| · | 保險 |
Grupo Bradesco Seguros通過提供廣泛多樣化和可訪問性的解決方案、產品和服務，將ESG方面整合到其業務中，尋求進一步促進我們為國家可持續發展做出貢獻的承諾。自2012年以來，Grupo Bradesco Seguros將可持續保險(PSI)原則及其對聯合國環境規劃署金融倡議(UNEP-FI)的自願承諾納入其業務 ，旨在持續評估對為客户提供適當解決方案的金融和保險產品的需求， 既是為了促進低碳經濟，也是為了保護客户免受氣候變化造成的影響，或使其適應氣候變化。Grupo Bradesco Seguros也是環境署-FI全球指導委員會的成員。
2022年5月，Grupo Bradesco簽署了氣候相關財務披露特別工作組(TCFD)倡議，該倡議旨在制定和實施有關傳播和分析與氣候問題相關的風險和機會及其管理方式的建議 。
此外，Grupo Bradesco Seguros有自己的可持續發展委員會，受制於Bradseg Participaçáes S.A.的指導委員會，該委員會依賴其高管和主管的參與。該委員會旨在提出戰略和解決方案，以促進將可持續發展的最佳實踐應用於該協會及其關聯和受控公司的活動和業務中，為其持續創造價值的能力作出貢獻。Grupo Bradesco Seguros還有一個專門管理社會環境風險和氣候相關風險的領域，該領域向其風險委員會報告，並通過該委員會向業務部門的執行董事會報告可持續性風險(社會、環境和氣候相關)的演變情況。
Grupo Bradesco Seguros 還受其自身的可持續發展政策和關於社會環境責任和社會環境風險的內部規則的管轄，這些規則採用環境、社會和治理標準來監控Grupo Bradesco Seguros的流程和運營。
4.B.10.03-05 社會性-經營活動的環境管理
我們業務的管理 還納入了社會環境標準和相關的最佳做法。其中，我們重點強調：
| · | 繼續努力確定新的舉措和項目，以幫助實現我們在整個分支機構、辦公室和總部減少用水量的目標。 |
| · | 在降低用水量方面，自2012年以來，我們一直致力於通過每月跟進來降低能耗。我們還制定了年度目標和最有效率的分支機構排名，以鼓勵內部節約 ； |
| · | 自2020年底以來，我們100%的運營由可再生能源提供。在實施這一倡議時，我們成為世界上首批根據RE100完成過渡的主要金融機構之一。此外，自2019年以來，我們中和了自身業務產生的100%温室氣體排放(碳當量)，成為 第一家實現這一碳抵消水平的巴西主要銀行； |
| · | 2023年，為了實現我們確保100%的能源由可再生能源提供的承諾，我們將布拉德斯科基金會的186個分支機構、行政大樓和學校納入了自由能源市場。 我們還有325多個分支機構通過分佈式發電項目使用來自六個光伏發電廠的能源。我們 又承包了7家發電廠，將為172家銀行分行供電。自2018年以來，我們一直在實施能源效率總體計劃，通過該計劃，我們明確了提高建築能效的行動； |
| · | 在批准為我們提供服務的公司時，我們會評估其監管、商業、經濟-財務 和社會環境合規性。分析的社會環境問題包括勞動實踐遵守公共認證、禁止奴隸或童工、環境風險和負面媒體。從社會環境角度來看，屬於被視為關鍵部門的供應商將接受額外的文件分析，並被分配社會環境風險評級。此外，將有效合同被視為關鍵的供應商提交給社會環境審計，目的是識別、管理和減輕發現的風險，並促進其發展； |
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| · | 我們的温室氣體排放和其他運營方面，如水、能源和紙張消耗等，都伴隨着我們的運營生態效率總體計劃(2022-2030週期)。我們的運營減排目標遵循以科學為基礎的目標倡議(SBTI)方法。我們的承諾是到2030年將這些排放減少50%，這代表着-4.6%的年度目標； |
| · | 自2020年以來，我們一直在實施Aterro Zero計劃在我們在S和保羅州的分支機構和建築中。通過這項計劃，我們的業務產生的廢物將被用於回收、堆肥或轉化為CDR(廢物衍生燃料)。在2023年，我們通過這個計劃減少了43%的垃圾處理到垃圾填埋場；以及 |
| · | 2023年，我們100%的業務通過了獨立第三方的環境管理體系認證。行政大樓通過國際標準化組織14001認證，銀行分行通過布拉德斯科環境管理體系(Sgab)認證，這是一種基於國際標準化組織14001準則的內部認證。這一舉措有助於改善環境管理，因為它鼓勵減少水和能源消耗以及廢物產生。水和能源消耗的測量 是每月通過計算機系統進行的，該系統整合了我們所有建築的消耗數據。同時，廢物產生是通過使用第三方設施在S聖保羅州以外的情況下進行測量，並由Aterro 針對該州內建築的零計劃合作伙伴進行測量。 |
4.B.10.03-06 氣候變化
氣候變化正在給我們的社會和經濟帶來短期、中期和長期的重大變化。它的影響是有形的和過渡性的--例如全球氣温上升和越來越極端的天氣事件，每天都更加嚴重和頻繁--以及隨着新的公共政策以及消費和生產模式的變化而產生的政治和市場變化造成的影響。
在這種情況下，我們尋求 確保我們的運營和企業為應對氣候挑戰做好準備，加強與該主題相關的治理，並 實施相關的風險管理戰略和流程。我們的主要目標如下：
| · | 在我們的業務中減少和減緩温室氣體的產生，並管理我們的業務結構面臨氣候風險(更多信息，見“4.B.10.03-05業務活動中的社會環境管理”一節)； |
| · | 將當前和未來的氣候風險評估和機會整合到我們業務的決策和管理流程中(有關更多信息，請參閲“4.B.10.03-04業務中的社會、環境和氣候標準 決策”)； |
| · | 提供金融解決方案，支持低碳發電的消費和生產模式以及對氣候影響更具適應能力的消費和生產模式，例如為低碳農業和太陽能發電板提供資金；以及 |
| · | 促進我們的利益攸關方，包括員工、合作伙伴、供應商、客户和民間社會實體對這一主題的參與和認識。 |
有關我們的 氣候變化相關行動的更多信息可在我們的投資者關係網站上的綜合報告中獲得(本年度報告中未引用 )。
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4.B.10.03-07 2023年的表現和亮點
| · | 截至2023年12月31日，為我們的可持續經營目標指定的總資源的90.8%，即我們承諾在2025年之前將2500億雷亞爾分配給促進社會環境效益的資產、部門和活動，已經分配了 ，這是由於負責與商業區促進這一目標的團隊的努力，以及這些部門對信貸的需求不斷增加。 |
| · | 我們仍然致力於支持和幫助我們的客户向低碳經濟轉型。 加強我們在氣候議程方面的地位。2023年，我們宣佈了到2030年減少排放的中間行業目標， 與我們的承諾(作為淨零銀行聯盟的一部分)保持一致，即調整我們的貸款組合和投資，以在2050年前實現淨零碳排放。在這個週期中，目標考慮了能源、發電和煤炭部門。 |
在截至2023年12月31日的一年中，我們保持了改善ESG業績的軌跡，獲得了關鍵認可，例如：
| · | 對於18個人來説這是我們連續一次被選為紐約證券交易所道瓊斯可持續發展指數(DJSI)的一部分，在2023-2024年週期被納入世界和新興市場投資組合； |
| · | 對於19個人這是我們連續一次被納入B3企業可持續發展指數(ISE)的投資組合；以及 |
| · | 在主要國家和國際指數和評級的評估中，我們在ESG方面的表現被歸類為高於行業平均水平，如道瓊斯(S)、ISE(B3)、CDP、MSCI、Vigeo Eiris、FTSE4Good、可持續發展的ESG評級 等。 |
4.B.10.03-08 透明度
我們的綜合報告(未通過引用併入本年度報告)根據被認為與我們和我們的利益相關者最相關的主題描述了本年度的主要財務和非財務行動和結果。
為編制綜合報告，我們遵循全球報告倡議(GRI)和價值報告基金會(IIRC)的綜合報告準則。 我們還考慮了可持續發展會計準則委員會(SASB)的透明度準則和阿布拉斯卡自律準則 以及上市公司的良好做法。我們尋求滿足B3‘S企業可持續發展指數(ISE)和道瓊斯可持續發展指數(DJSI)所使用的透明度要求；在可能的情況下，氣候信息的披露遵循氣候相關財務披露特別工作組(TCFD)的建議。
主題和相關材料的優先順序遵循我們的相關框架，這是董事會、總裁 和包括員工在內的各種利益攸關方共同合作的結果。該矩陣介紹了與我們的業務最相關的戰略主題，這些主題將在向市場披露信息時 解決。
此外，我們還披露了具體內容，包括ESG演示文稿和氣候變化報告。這些內容可在我們的投資者關係和可持續發展網站上獲得(未在本年度報告中引用作為參考)。
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4.B.20企業管理
為確保我們的運營活動與我們的戰略保持一致，我們制定了符合最佳市場實踐和業務模式的管理流程，其中我們強調：
4.B.20.01風險管理
由於產品和服務的日益複雜以及業務的全球化，我們的風險管理具有高度的戰略性。市場的動態特性意味着我們正在不斷改進我們的風險管理策略。
我們以集成和獨立的方式進行企業風險控制，維護和鼓勵集體決策環境，並開發和實施用於測量和控制的方法、模型和工具。我們促進將風險文化傳播到所有層級的所有員工，從業務領域到董事會。
| Ø | 風險管理的範圍 |
我們的風險管理政策範圍廣泛，允許Bradesco集團的風險得到企業風險管理流程的支持。為此，我們的行動通過我們的“三線”模式進行，其中每一條線都有助於提供合理的安全 ，以實現指定的目標：
| · | 這個第一行以業務和支持領域為代表，負責識別、評估、報告和管理作為日常活動一部分的固有風險，還負責針對風險執行控制措施，和/或制定和實施行動計劃，以確保內部控制環境的有效性，同時將風險保持在可接受的水平； |
| · | 這個第二行以監督領域為代表，負責建立風險管理和合規政策和程序，以開發和/或監控一線控制，以及與模型獨立驗證相關的活動和責任。在這方面，涉及的主要部門是綜合風險控制、合規、行為和道德、法律、公司安全、模式獨立評估等部門； |
| · | 這個第三行以審計和總檢部為代表，負責以獨立方式評估風險和內部控制管理的有效性，包括一線和二線如何實現其目標，並向董事會、審計委員會、財務委員會和高級管理層報告工作結果。 |
4.B.20.01-01風險和資本管理結構
風險和資本管理結構由幾個委員會、委員會和部門組成，這些委員會、委員會和部門支持董事會、首席執行官、首席風險官(CRO)和執行董事的戰略決策。
我們有綜合風險管理和資本分配委員會(COGIRAC)，其目標是就首席執行官履行與管理和控制所有風險和資本有關的職責向首席執行官 提供建議。
風險管理結構還依賴於以下執行委員會：(1)風險監測；(2)風險管理；(3)反洗錢/制裁 和信息安全/網絡安全。業務領域的產品、服務和夥伴關係執行委員會和執行委員會的職責包括：根據董事會的決議，提出各自風險的風險敞口限制，並準備提交風險委員會評估的緩解計劃。
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此外，風險委員會負責評估我們的風險管理框架並提出改進建議，同時針對新的趨勢和/或威脅挑戰我們的風險結構。風險委員會就董事會履行管理職責以及控制風險和資本向董事會提供建議。
4.B.20.01-02信用風險
信用風險是指借款人或交易對手不履行任何協議下的財務義務可能造成的損失，以及由於借款人信用評級惡化、收益或薪酬減少、重新談判期間給予的福利、收回成本和與不履行交易對手財務義務有關的其他金額而導致的信貸協議公允價值的減少。此外，它還包括集中風險和國家/轉移風險。
信用風險管理是通過使用模型、工具和程序對風險進行映射、開發、評估和診斷的持續且不斷髮展的過程，因此在運營分析過程中需要高度的判斷、紀律和控制，以保持流程的完整性和獨立性。
我們尋求控制我們對信用風險的風險敞口，信用風險主要來自發放貸款、信用承諾、財務擔保、證券和衍生金融工具 。
為避免影響投資組合的預期質量，委員會監控貸款流程的相關方面，例如集中度、抵押品要求、 到期日和其他方面。
我們不斷概述可能產生信用風險敞口的活動 ，同時考慮信用分類、規模和違約概率， 併為這些活動制定衡量和緩解計劃。
4.B.20.01-02.01出借
我們業務模式的多樣性使我們能夠在巴西不同地區通過直接和方便的渠道接觸到不同的受眾。細分戰略對個人和法人實體都適用，允許與客户建立良好的關係，並提供果斷的產品和服務。
這種定位對我們的信用狀況有積極的影響，這反映在多元化的投資組合中，無論是產品還是細分市場。這與所承擔的風險以及適當的撥備和集中度進行了平衡。
信貸部 負責我們的信用政策指導下的貸款程序。該政策確保貸款的安全性、質量和流動性。 這一過程以風險管理治理為指導，並符合巴西中央銀行的規定。
採用的方法 重視業務敏捷性和盈利能力，並採用目標明確和適當的程序，旨在授予信貸交易和建立 運營限額。
當我們對客户或經濟團體進行評估和分類時，會考慮與客户履行義務的能力相關的定量(經濟和財務指標)和定性(個人、行為和交易數據)方面。
所有業務建議書均受貸款指導方針和程序中包含的操作限制的限制。在我們的分行，提交建議書的權力取決於提交建議書的金額、我們對客户的總風險敞口、發佈的抵押品和擔保、限制級別 及其信用風險評級。所有業務建議書均提交信貸部進行技術分析和審批。
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創建執行信用委員會是為了在其權限範圍內確定有關授予額度或由業務領域提出的貸款的問題，這些業務領域之前已根據信貸部的意見進行了分析。根據建議的運營/限制的規模，該委員會可將提案提交董事會批准。
貸款建議書通過一個自動化和標準化的系統，其參數設置可為貸款的分析、發放和後續監控提供重要信息，從而將操作中固有的風險降至最低。
零售信貸的發放有專門的信用和行為評分系統，除了在信用分析過程中標準化 程序外，還可以實現快速可靠的流程。
我們的業務是多元化的，分佈廣泛，面向具有公認的支付能力和償付能力的個人和法人實體。我們尋求支持與所發放貸款的金額、目標和期限一致的、具有足以承擔所承擔風險的抵押品和擔保的貸款。
B.20.01-02.02信用風險分類
我們相信，我們擁有強大的治理流程、實踐和監控系統。治理做法包括特許權限額的治理和信用回收， 根據經營規模或交易對手的總風險敞口，這些做法需要得到董事會的批准。 此外，還經常對投資組合進行後續行動。我們評估投資組合的進展、拖欠、撥備、年份研究和資本，以及其他因素。
除了審批貸款和回收業務的治理流程外，在我們定義的風險偏好範圍內，還會監控 每個經濟集團、部門和轉移(每個國家/地區的集中度)的業務集中度限制。除集中度指標外，還有以下具體指標：(1)個人拖欠90天以上的水平；(2)問題資產；以及(3)信用風險經濟資本保證金，以監測和跟蹤經濟和監管領域的資本。
信用風險評估方法提供數據，以確定貸款和風險管理的最低參數。它還允許根據客户特徵和規模定義 特殊信用規則和程序。該方法為正確的運營定價和為每項運營確定適當的擔保提供了基礎。
採用的方法 還遵循CMN第4,945/21號決議的要求，該決議規定了社會、環境和氣候責任政策(PRSAC)和旨在提高其有效性的行動。
貸款業務的風險分類是根據客户評級定義的經濟團體/客户的信用質量、與合同有關的擔保、信貸產品類型、過去的違約行為、票據/限制和授予的信貸價值來確定的。
客户對經濟 羣體的評級基於標準化的統計程序和判斷，以及定量和定性信息。評級是由經濟集團建立的，並定期進行監測，以保持貸款組合的質量。
對於一般個人而言， 客户評級分類還基於統計程序和對區分風險行為的變量的分析， 通過應用信用評估統計模型來執行。
客户評級與多個決策變量一起使用，以分析業務和信用額度的授予和/或續訂，以及監控客户風險狀況的惡化。
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B.20.01-02.03信用風險管理流程
信用風險管理流程在全公司範圍內進行。這一過程涉及幾個具有特定屬性的領域，以確保有效的結構。信用風險的計量和控制是以集中和獨立的方式進行的。
治理流程和現有限制均由COGIRAC驗證，並提交董事會批准，每年至少審查一次。
信用風險管理 結構在我們的二線中發揮着基礎作用，積極參與改進客户風險分類模型的過程， 通過定期監控關鍵違約事件來監督高風險，並提供針對預期和意外損失的撥備水平 。
信用風險管理結構的屬性遵循我們定義的合規規則。持續和頻繁地與其他線路進行整合，從而能夠有效地識別、衡量和控制信用風險。
4.B.20.01-02.04信用風險緩解
使用通過不同法律工具記錄的不同類型的抵押品，如有條件銷售、留置權和抵押貸款，以及信用衍生品等金融工具，可以減輕潛在的信貸損失 。評估該等工具的效率時，會考慮抵押品的回收時間及可變現的金額、其市場價值、擔保人的交易對手風險及每類工具的法律保障。抵押品的主要類型包括：定期存款；金融投資和證券； 住宅和商業財產；以及車輛和飛機等動產。此外，抵押品可能包括商業債券，如發票、支票和信用卡賬單。擔保和擔保也可以包括銀行擔保。
信用衍生品是一種雙邊合同，其中一方交易對手對衝金融工具上的信用風險。然後，它的風險轉移到賣出對衝的交易對手身上。通常情況下，後者在整個交易期間都會獲得報酬。如果借款人違約，買方將收到旨在補償金融工具損失的付款。在這種情況下，賣方收到標的資產以換取付款。
B.20.01-02.05控制與監控
DCIR的信用風險部門負責公司控制和監測我們的信用風險。該部門協助執行風險管理委員會討論和實施衡量信用風險的方法。該委員會討論的相關問題將報告給COGIRAC，COGIRAC向董事會報告。
除委員會會議外，該部還每月與產品和部門的官員和負責人舉行會議，以確保他們瞭解貸款組合的發展、拖欠、不良貸款撥備的充分性、信用回收、總損失和淨損失、投資組合的限額和集中度、經濟和監管資本的分配以及其他項目。這些信息也每月向風險監測執行委員會和審計委員會報告。
最後，該部還跟蹤可能嚴重影響信用風險的每個內部和/或外部事件，例如合併、破產或農作物歉收。 並監測我們擁有最具代表性的風險敞口的經濟部門。
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4.B.20.01-03交易對手信用風險
交易對手信用風險 指因特定交易對手未能履行與涉及金融資產或衍生金融工具交易的交易有關的結算義務而導致損失的可能性。
我們對存在交易對手信用風險的交易的重置成本和潛在的未來風險保持完全控制。因此，與此風險相關的所有風險敞口都是授予我們客户的一般信用額度的一部分。
交易對手的信用風險管理負責建模和監控(I)交易對手的信用額度的使用；(Ii)關於衍生產品組合的CVA(信用價值調整)的信用的公允價值調整部分；以及(Iii)各自的監管 和經濟資本。我們採用的方法確定，投資組合對給定交易對手的信用風險敞口可以根據其在不同金融市場情景下運營的重置成本(RC)來計算，這是通過蒙特卡洛模擬過程實現的。
在風險管理的背景下，我們計算了與信用風險相關的經濟資本，包括按交易對手分離的衍生品投資組合， 對於EAD(違約風險敞口)和CVA的定義。
我們進行資本預測研究，例如ICAAP壓力測試(資本充足性評估)和TEBU(自下而上壓力測試)。這些多學科項目 至少涉及業務領域以及經濟、預算/結果和風險部門。
為了減輕我們面臨的交易對手信用風險，我們採用了一種擔保組合，包括保證金存款和出售政府債券 (代表客户進行的操作)，由我們自己的交易對手或在其他託管機構進行，以及也對其自身交易對手風險進行適當評估的 。
此外，在巴西中央銀行頒佈第3,904/18號通告後，採用標準化方法(RWAcpad)計算資本要求的衍生金融工具操作所產生的與交易對手信用風險相關的風險敞口金額的計算 已更新，但自2023年7月起將由BCB第229/22號決議完全撤銷。
4.B.20.01-04市場風險
這與我們金融資產的價格和利率變化導致財務損失的可能性 有關，因為我們的資產和負債組合可能在金額、到期日、貨幣和指數方面存在 不匹配。
識別、測量、緩解、控制和報告此風險。我們對市場風險的敞口情況符合治理流程建立的指導方針，並對限制進行了及時和獨立的監控。
所有使我們面臨市場風險的操作都根據概率和大小進行映射、衡量和分類，整個流程在治理 層面得到批准。
為了保持和加強我們對市場風險的管理，以及滿足經修訂的CMN第4,557/17號決議的要求， 董事會批准了市場風險管理政策，以符合我們認為的最佳公司治理實踐。該政策每年至少由相關委員會和董事會審查一次，為批准、控制和管理市場風險提供主要的操作指南。
除了這項政策外， 我們還有幾項規範市場風險管理流程的具體規則，包括：
| · | 業務分類； |
| · | 業務的重新分類； |
| · | 買賣政府或私人證券； |
| · | 使用衍生工具；以及 |
| · | 對衝。 |
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B.20.01-04.01市場風險管理流程
我們的市場風險管理流程是在整個公司範圍內進行的，範圍從業務領域到董事會。這一過程應用於多個領域，以確保有效的結構，在該結構中，市場風險的測量和控制是集中和獨立執行的。這一過程使我們在2013年1月成為巴西央行授權的第一家使用內部市場風險模型來確定監管資本要求的金融機構。管理流程至少每年由相關委員會重新評估一次，並經董事會批准。
B.20.01-04.02控制與監控
市場風險由獨立實體DCIR控制和監控，DCIR衡量未平倉頭寸的風險，整合結果，並每天準備現有治理流程所需的報告。
除每日報告外，財政部執行委員會每15天討論一次交易組合頭寸。在本論壇中，評估結果和風險 並討論策略。治理流程和現有門檻均由綜合風險管理和資本分配委員會批准，並提交董事會批准。流程和閾值每年至少修訂一次 。
如果超過DCIR控制的任何門檻，負責該職位的業務區域負責人將被通知已達到門檻，並在適當的時候召集綜合風險管理和資本分配委員會做出決定。如果委員會決定提高門檻和/或維持職位，董事會將被要求批准新的門檻或修改定位 戰略。
有關我們如何評估和監測市場風險的更多信息，請參閲“第11項.關於市場風險的定量和定性披露”。
4.B.20.01-05流動性風險
流動性風險是指 無法完全履行我們的義務而不影響我們的日常運營並導致重大損失的可能性，以及由於我們的規模與通常的交易量相比或由於一些市場中斷而無法以市價交易頭寸的可能性。
瞭解和監控 這一風險至關重要，尤其是在及時、安全地結算交易的情況下。
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B.20.01-05.01流動性風險管理流程
流動性風險管理 在公司層面進行，並滲透到治理的各個層面。下表列出了負責流動性風險管控的 部門的職責：
| 財政部 | n | 做好現金和流動資金的日常管理； |
| n | 提出流動性風險控制指標的限度，以及發出警報的水平； | |
| n | 遵守既定的戰略和業務限制；以及 | |
| n | 關於資產和負債管理財務處執行委員會管理流動資金的事項的報告。 | |
| 綜合風控部 | n | 提出控制流動性和集中度的指標，考慮其在治理建立過程中的適當批准； |
| n | 定期計算和披露流動性監測和控制指標； | |
| n | 提供模擬已執行的主要指標的工具；以及 | |
| n | 在涉及該主題的委員會和執行委員會中報告與控制和監測流動性風險有關的事項。 | |
|
支持領域 (股份和託管部、國際和外匯部、控股部) |
n | 執行現金流預測，以監測流動性，包括盤中； |
| n | 編制未來12個月的現金流量預測，並將其發送給相關部門； | |
| n | 檢查並確保每日向流動性風險管理人員和控制員提供的數據庫的一致性、完整性和完整性； | |
| n | 向財政部提供有關現金流的管理信息，以及集團銀行儲備水平的任何重大變化；以及 | |
| n | 提供財政部錯配映射的管理信息。 |
B.20.01-05.02控制與監控
我們的流動性風險管理 是通過強大的平臺開發的工具進行的，並由獨立的業務領域進行驗證。在流動性風險框架考慮的主要指標和指標中，我們強調：
| · | 流動性覆蓋率(LCR)：包括驗證流動性工具是否足以在壓力情景下兑現我們未來30天的現金淨流出； |
| · | 淨穩定資金比率(NSFR)：包括驗證結構性資金是否足以為我們資產負債表的長期資產提供資金； |
| · | 不同時間段的存款損失； |
| · | 按不同變量(產品、期限和交易對手)繪製的資金集中圖；以及 |
| · | 針對不同風險維度的綜合壓力練習。 |
對於主要指標，已經建立了限制 ，這些限制可以是戰略性的(直到董事會級別的批准)，也可以是可操作的(由執行 委員會批准的)，這些限制根據各自的 限制的使用(消費)百分比觸發不同的治理級別。
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4.B.20.01-06操作風險
操作風險由內部流程故障、缺陷或不充分、人為和系統錯誤或外部事件引起的損失的可能性表示。 此定義包括與我們的活動相關的法律風險。
B.20.01-06.01操作風險管理流程
我們採用了三線模式 ，該模式包括確定和分配每個部門的具體職責，以便以綜合和協調的方式執行基本的操作風險管理任務。為此目的開展了下列活動：
| · | 識別、評估和監測我們活動中固有的操作風險； |
| · | 評估新產品和服務固有的操作風險，以使其適應立法、程序和控制； |
| · | 為內部數據庫的組成繪製和處理運營損失記錄； |
| · | 向各部門提供分析和質量信息，旨在改善操作風險管理； |
| · | 評估經濟資本構成的情景和指標，改進我們的風險圖 ； |
| · | 評估和計算操作風險對監管資本和經濟資本的需求；以及 |
| · | 報告操作風險及其主要方面，以支持我們的戰略決策。 |
B.20.01-06.02控制與監控
操作風險主要由獨立實體DCIR控制和監控，並由管理此風險的過程中涉及的多個領域提供支持。
4.B.20.01-07社會和環境風險
社會和環境風險 表現為一項經濟活動可能對社會和環境造成的潛在損害。當這些風險與金融機構相關聯時，這些風險是間接的，產生於商業關係，包括通過融資和投資活動與供應鏈和客户之間的關係。
B.20.01-07.01社會環境風險管理流程
社會和環境風險管理流程依賴於由委員會、政策、標準和程序組成的治理結構，確保在各種流程中識別、衡量、緩解、監測和報告這些風險，包括信貸優惠、投資和供應商管理。
我們正在通過一系列行動，包括媒體研究和與內部和公共數據庫的諮詢， 不斷改進管理這些風險的標準，並加強程序，以確定潛在的社會或環境性質的違規行為。
我們還要求 社會環境合同條款，該條款規定，如果發現任何不遵守合同義務的情況，合同可能提前到期。
我們有幾項與環境和社會方面有關的承諾，如碳披露項目、可持續發展倡議、《人權商業憲章》和促進體面工作、環境署-FI和全球契約等。
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B.20.01-07.02控制與監控
社會和環境風險由DCIR控制和監測，並由風險管理流程的幾個領域提供支持。
社會和環境風險管理架構由各種論壇和部門組成，這些論壇和部門支持我們的董事會、首席執行官、首席風險官和執行董事履行職責。
4.B.20.01-08氣候風險
氣候風險是指由於氣候變化引起的潛在影響而造成財務損失的可能性。這些影響包括洪水、風暴、霜凍、山體滑坡、水危機和氣温升高等天氣事件造成的物理影響。導致這些後果的一系列變化稱為物理風險。
為了應對自然事件，引入了監管或社會變化，這些變化往往會產生旨在緩解氣候變化的反應。這些舉措取決於向低碳經濟的過渡，在低碳經濟中，温室氣體排放量必須遠低於目前的水平。為了加速這一過渡並減輕實際影響，預計市場邏輯、法規和技術將發生變化， 以及組織對其在過渡中的作用和業績的責任程度將越來越高。與此過程相關的風險稱為過渡風險。
氣候風險與金融機構聯繫在一起時，大多是間接的，來自與客户和供應商的商業關係。
B.20.01-08.01氣候風險管理流程
氣候風險管理基於一個由委員會、政策、標準和程序組成的治理結構，這些委員會、政策、標準和程序能夠根據巴西中央銀行的決議並符合相關性和相稱性原則對氣候風險進行識別、分類和監測，考慮到我們金融產品和活動的複雜性，這是必要的。
我們的管理流程反映在我們的政策中，遵循我們定義的分析範圍，包括識別、分類和監測氣候風險級別 。此評估納入我們的法人信用審批流程，並在做出審批決定時予以考慮。此外，它還使我們能夠按行業監測企業貸款組合受氣候變化潛在影響的風險敞口。
4.B.20.01-08.02倡議和承諾
我們已經做出了與氣候目標有關的承諾，加入了NZBA和加入了PRI，併成為全球契約的簽字國，並將環境署-FI納入我們的業務。自2019年以來，我們一直參與行業倡議，重點是根據TCFD的建議，為銀行業開發氣候風險管理方法和工具。
4.B.20.01-09合規風險
合規風險是指因違反或未能遵守適用於我們活動的法律框架、法規、監管機構和自律實體的建議和/或行為準則和 道德而引起的法律或行政制裁、財務損失、聲譽或其他損害的風險。
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B.20.01-09.01管理流程
我們採用了三線模式 ，該模式包括確定和分配各領域的具體職責，以便以集成和協調的方式開展基本的合規風險管理活動 。為此，開展了以下活動：
| · | 就合規事宜提供建議； |
| · | 促進針對高管、員工和員工的一系列活動，包括培訓計劃和側重於合規問題的活動； |
| · | 建立規則和程序，以確保我們遵守《道德行為準則》和關於客户行為、市場和反腐敗的外部標準； |
| · | 評估與我們的產品和服務有關的法律和法規方面； |
| · | 協調以滿足監管機構、交易對手和代理銀行的要求； |
| · | 識別、評估和監測我們活動中固有的合規風險； |
| · | 預期行為計劃的管理； |
| · | 監督和披露適用於我們活動的新法規和立法；以及 |
| · | 監督政策和程序的執行情況。 |
這些程序符合合規活動管理週期，分佈在針對戰略、預防、檢測、響應、補救和報告的行動中。
B.20.01-09.02控制與監控
合規風險主要由一個獨立的部門--合規部控制和監測,行為與道德(DCCE)，由風險管理流程中的幾個領域提供支持。
4.B.20.01-10網絡安全風險
網絡安全風險表現為網絡事件的可能性，包括攻擊、入侵和泄漏，這些事件可能危及我們的關鍵業務流程、資產和/或基礎設施的機密性、完整性和/或可用性。
有關 網絡安全風險的更多信息，請參閲“第16.K.網絡安全”。
4.B.20.01-11業務連續性管理(BCM)
我們的BCM計劃 基於ABNT NBR ISO 22,301標準，該標準將業務連續性定義為“集團在中斷事件發生後繼續以預先定義的可接受水平提供產品或服務的能力”。
中斷事件後採用的程序必須保證關鍵業務流程(內部或外包)的可接受運營水平，這些程序包含在業務連續性計劃(BCP)或定義的連續性戰略中，旨在恢復活動 並將對我們客户的可能影響降至最低。
為業務連續性建立的組織和治理結構包括定義角色和責任的公司政策和標準，以及通過要求在業務單位內進行定期測試和練習來確保所採用的計劃和戰略是最新和有效的目標。這些政策還考慮被視為相關供應商的服務提供商執行的關鍵流程。
這些政策和內部規則符合巴西中央銀行的規定和巴塞爾銀行監管委員會的建議。 業務連續性管理流程由DCIR在其BCM部門負責。
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B.20.01-12企業危機管理
企業危機管理流程有助於確保及時識別、評估任何危機跡象，並根據其嚴重性對其進行分類，以便 可以迅速採取行動，重建正常的活動過程，並增強我們的運營彈性。
企業危機管理流程由以下步驟組成：
| · | 預防：識別脆弱性並制定可能導致危機的情景； |
| · | 準備工作：制定危機應對計劃並進行培訓； |
| · | 答覆：啟動危機管理流程並執行應對計劃；以及 |
| · | 恢復和持續改進：確定改進危機管理流程和計劃的機會 。 |
為了幫助判斷危機的嚴重程度，我們建立了4個影響級別，以確定資源的優化以及根據出現的事件採取的必要步驟：低、中、高或嚴重影響。
B.20.01-12.01企業危機管理架構
危機管理的公司結構包括一個強有力的控制流程，由支持危機管理執行委員會作出決策、提出和溝通必要行動以及報告所採取行動的有效性的論壇組成。
4.B.20.01-12.02內部通信
及時進行與公司危機管理有關的內部溝通，向執行委員會 發佈關於危機管理和其他相關領域的公告和報告。
必要時，我們會與相關方進行及時溝通，告知事件發生情況、正在採取的行動以及向 客户提供指導。
4.B.20.01-13戰略風險
戰略風險表現為 由於業務決策與戰略不一致、決策執行不力以及對業務環境變化的反應不足和/或反應不足而導致的結果、資本和/或戰略指標(與計劃的內容相關)惡化的可能性。
B.20.01-13.01戰略風險管理流程
戰略風險管理 流程以公司和綜合的方式進行，包括識別、分類、控制和報告可能危及我們戰略目標實現的風險 。
我們的工作基於四大支柱：客户是我們的靈感；人是我們的團隊；數字化轉型是我們做什麼的方式；可持續發展是為人們創造機會、公司和社會可持續發展的企業宗旨。
戰略風險管理 通過監測戰略支柱的風險、考慮對戰略目標和計劃的評估、關鍵成功因素、競爭優勢和劣勢以及機會和威脅等方面定期進行。
| 58 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
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4.B.20.01-14傳染風險
傳染風險是指我們與子公司、附屬公司、平行結構、控制人、投資基金、基金會、供應商和合作夥伴之間的關係(合同關係或非合同關係)造成財務損失的可能性。
4.B.20.02風險和資本的管理和計量模型的獨立驗證
模型 是一種量化工具，通過重複使用內部和外部信息，可以綜合複雜的問題，實現決策的標準化和自動化。這通過降低與以下各項相關的成本來提高效率分析和手動決策 以及精確度不斷提高。模型的使用是一種日益普遍的做法，特別是由於技術進步和新的人工智能技術。
我們 使用模型來支持決策，併為業務的多個領域提供預測性信息，例如風險管理、資本計算和壓力測試。我們還使用模型中的其他估計來評估財務或聲譽影響。
由於它們是對現實的簡化 ，這些模型會受到風險的影響，這可能會因為基於不正確或過時的估計的決策而導致不良後果 ，甚至不適當的使用。為了識別和緩解這些風險，獨立模型評估部(AVIM)有效地採取行動，通過採取行動和傳播良好的建模實踐，加強我們在使用此類模型時的做法。同時，它還監控 緩解模型的侷限性和弱點，以及向相應經理、內部審計、模型評估技術委員會和風險委員會報告 s.
4.B.20.03內部控制
DCIR通過內部控制區域主動管理流程中的風險和控制，以將其保持在可接受的 水平。
我們的內部控制方法與由發佈的框架保持一致COSO-特雷德韋委員會贊助組織委員會(內部控制-綜合框架(2013)和企業風險管理-綜合框架)並遵循信息系統審計與控制協會(ISACA)通過信息和相關技術控制目標(COBIT 5)建立的指導方針.
為支持第一線領域，內部控制區對風險和控制的識別和評估提出了挑戰，這一活動的結果反映在每個實體的風險圖中，並根據內部控制區發佈的年度行動計劃進行審查。此外，它還開展專題審查(斯瓦特小組)，旨在加強對特定地區控制環境的評價，其結果通過專題報告提出，查明的風險和弱點 被納入每個實體的風險地圖。
風險 反過來，地圖每月向部門官員報告，其中包含他們負責的所有風險、失敗和行動計劃的信息。根據《內部控制標準》中描述的治理結構，定期 向風險監測委員會、風險管理委員會和綜合風險管理委員會和資本分配委員會(COGIRAC)報告極高和高殘留風險，以供確認或批准系統。
此外，每年向董事會和審計委員會提交一份報告，綜合 內部控制小組開展的所有工作的評估和結論。
內部控制有效性由訓練有素的專業人員以及根據我們的業務需求確定的定義流程和技術提供支持。
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4.B.20.04數據處理
我們的信息技術服務經常更新，並由數據中心(CTI-信息技術中心)， 佔地11,900平方米，專門為存放我們的IT基礎設施而建，並設有保護措施，以確保 我們的服務持續可用。
位於Barueri-SP市Alphaville的處理中心(輔助站點)持續處理數據 ，該處理中心的設備具有足夠的容量，可在我們的CTI出現問題時接管系統的關鍵活動。主要服務渠道擁有與兩個處理中心之一合作的電信 服務。
我們每年都會舉行模擬演習，讓我們的IT中心停止使用，以確認我們已制定了有效的應急結構、流程和程序。所有這些活動都由我們的業務經理監督，並隨後進行獨立審計。除了在我們的IT中心存儲和維護電子文件的所有備份副本外，次要副本還保存和維護在Alphaville處理中心，與系統開發相關的所有活動都位於該處理中心。我們定期測試有效的系統和流程，以確保符合環境法規。數據保護旨在根據信息的關鍵級別確保信息的機密性、完整性和可用性 。
我們在IT運營區域內有三個網絡運營中心(NOC)，負責全天候監控環境並響應服務渠道、系統、應用和基礎設施中發生的事件。
我們的互聯網系統有一個獨立的基礎設施，使不同的客户羣(個人、公司和員工)能夠獨立使用資源，以便 提供更好的服務。
IT結構還得到根據ITIL(IT基礎設施庫)和COBIT(信息及相關技術控制目標)實施的流程的支持。我們對IT服務管理採用公認的實踐，我們的系統通過了國際標準化組織20000-服務管理認證；尤其是IT安全流程每年都通過國際標準化組織27000-信息安全認證。
數據中心(CTI)的物理安全由擋板門和隔離門之間入口的雙爭用門來維護。攝像機 監控數據中心的入口和內部區域，這些區域是受限環境，只有通過通行證和血管生物識別認證才能訪問。
如果公共能源供應中斷 ，我們的公共能源供應中心將有足夠的能力獨立運行72小時不間斷。 在此之後，運行取決於可用於運行發電機組的燃料量。
有關我們的IT基礎設施的更多信息，請參閲“項目16.K-網絡安全”。
4.B.20.05布拉德斯科誠信計劃
我們主要的企業誠信承諾是：
| · | 在誠信、道德和透明度的基礎上開展我們的業務並發展我們的各種關係， 滲透到我們組織文化中並構成我們的價值觀和原則的理念，這些理念反過來又得到公司和行業道德行為準則的批准，並得到高級管理層的支持；以及 |
| · | 預防和打擊各種形式的腐敗和賄賂行為。 |
這些承諾 通過Bradesco誠信計劃得到遵守，該計劃由一套機制和措施組成，這些機制和措施包含在《道德行為守則》、《企業反腐敗政策和標準》、《廉潔計劃》、《贈品、禮物和福利計劃》和其他標準以及其中建立的程序、流程和控制中，旨在 預防、發現、報告和補救任何腐敗和賄賂行為，包括對政府的欺詐行為。
| 60 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
該計劃得到誠信和道德行為委員會和董事會的支持，確定了與贈送和接受贈品、禮物和便利設施、捐贈和贊助分析有關的指導方針、責任、程序、 和控制；對商品和服務供應商的盡職調查；與巴西政府的投標；政治捐款；與政府的關係 代理人、政治曝光者(PEP)；保密員工和與政治曝光者相關的人；合併和收購； 許可證和許可；根據在巴西和我們設有業務單位的國家適用的法律和法規，對真誠行事的舉報人進行告發和不報復。
誠信計劃 適用於我們的經理、員工、實習生、學徒、商品和服務提供商、在巴西的銀行通訊員、業務合作伙伴、受控公司和Bradesco集團成員公司在互動和日常決策中，強調我們對誠信、行為和道德的高標準。我們不斷審查、評估和改進該計劃，以使其治理與國家和國際反腐敗實踐保持一致。
我們的目標是通過遵守道德行為準則和誠信計劃，繼續 促進以道德和誠信為基礎的文化。實施該計劃是為了在經理、員工、學徒、實習生、供應商、商品和服務提供商中培養和維護我們的誠信文化。
2023年10月，我們發起了布拉德斯科誠信周活動，該活動的主題是《合規：隨着時間的推移創造價值》。活動以混合形式(面對面和虛擬)舉行，有知名的外部演講者參加，我們的高管和官員打開和關閉了 小組。我們還依賴於我們在巴西各地的辦公場所和我們開展業務的外部單位的官員和員工的參與。
4.B.20.06庫務活動
財政部的主要目標是通過遵守我們高級管理層設置的限制和DCIR發佈的指導方針，最大限度地利用可用資源並管理風險。
主要活動 如下：
| · | 規劃和管理本外幣現金流； |
| · | 制定和實施我們的資產和負債管理戰略； |
| · | 管理因我們的活動而產生的到期、利率和流動性缺口； |
| · | 確定資產和負債業務的成本； |
| · | 獲取價格預估並管理涉及市場、利率、外匯、大宗商品和物價指數等風險的業務運營； |
| · | 針對我們的預期情景和市場價格範圍內發現的機會進行自營交易操作；以及 |
| · | 參與有關定向信貸和資本管理的分析和決策。 |
4.B.20.07伊諾瓦布拉
Inovabra是我們為戰略投資提供資金的企業 ，旨在為人們的進步以及公司和社會的可持續發展創造機會。我們相信，我們可以通過創新來改善客户體驗。通過這種方式，我們創建了一個能夠支持和激勵該機構的創新 生態系統，創造了使其處於金融和非金融產品和服務前沿的途徑和條件。
| 61 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
我們在三個方面開展工作：
| · | 加速現有產品的新功能或改進； |
| · | 在現有業務中培育新的產品和服務；以及 |
| · | 探索、建議和試驗新興技術。 |
為應對這三個方面的挑戰，inovabra與各業務領域通力合作，確定優先事項並制定一系列計劃，確保 長期業務競爭力。Inovabra擁有以下企業創新工具：
| · | 戰略和投資組合：由創新合作伙伴組成的團隊，根據領域和業務領域的戰略驅動因素，以諮詢的方式討論優先事項，從 構思階段、案例構建過程、商業模式驗證以及項目在生產中的試驗和升級階段為計劃的實施提供支持。 目標是生成創新的解決方案，以促進更好的客户體驗，優化現有產品和服務，將 擴展到相鄰業務，並增加對新市場的參與。 |
| · | 研發--多學科研究團隊：它與巴西和海外的合作伙伴、大學和研究機構保持着持續的互動，並帶來了關於新興技術、市場演變、新商業模式建議、效率改進、試點項目開發和試驗的新知識。涵蓋的主題包括嵌入式金融、人工智能、符號化經濟(區塊鏈、去中心化金融、CBDC、數字資產)、量子計算、元宇宙、Web3、ESG，此外還有新的商業模式、開放金融、生態系統、超個性化等。 |
| · | 開放式創新：在實體和數字聯合創新的環境中，大公司、初創公司、 投資者和顧問協同工作，通過為 社區和我們創造業務來加速創新和培育創業精神。該社區有200多家利用新興技術的初創公司，以及50家正在尋找創新解決方案的大公司。此外，這個社區還為國家做出了貢獻，尋求在全球創新中處於更領先的地位。 為了補充業績，聯合創新環境與八個創新中心建立了合作伙伴關係：Porto Digital、Gyntec、 Artemisia、Nexus、ACATE、HOTMilk、Hospital do Amor和Manaus Tech Hub-Sidia，以增加成員和我們的機會。 |
| · | 統一協作實驗室：將我們的技術領域和主要技術合作夥伴集中在一起，為測試新技術提供安全的環境。此模式的目標是在創新流程、產品原型製作和設計中提供運營效率，並鼓勵與初創企業和大型技術公司合作試驗新解決方案， 概念驗證、發佈和解決方案以應對新的挑戰。我們的實驗室還有一個沙盒(測試平臺)，可以測試模擬我們的銀行核心的 解決方案，從而確保更準確的實驗，減少集成不確定性和創新 上市時間。 |
| · | 企業風險投資(Inovabra Ventures)：股權基金，用於對擁有創新技術和/或商業模式的初創企業和高增長公司進行戰略投資。該基金由私募股權和風險投資 資本領域管理，積極為公司創造價值，包括涉及滿足客户 需求的解決方案時。 |
| · | 文化與傳播 |
| Ø | 文化節目：計劃在我們的 集團內部發展一種推動和獎勵創新的文化。通過該計劃，我們通過三大支柱產生了創新儲備： |
| o | 增強能力：激勵和向員工介紹新興技術， 促進工具和創新主題； |
| o | 接合：連接內部企業家社區，增加知識、經驗的交流，並在所有層面引起變革；以及 |
| o | 認識到：以挑戰、實驗以及結果和創新行為的衡量標準的形式將文化物化。 |
| 62 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
文化計劃包括針對有影響力的人員(由來自銀行不同領域的代表組成的精選小組，他們是其部門創新的催化劑)、我們集團的高管和所有員工的計劃。在2023/2024年週期中，217名有影響力的人蔘與了文化計劃，佔我們地區的70%。
| Ø | 2023年Inovabra結果： |
| · | 62項實驗，20項新技術實驗； |
| · | 軟件和硬件方面的374項認證； |
| · | 114項技術建議(軟件和硬件)； |
| · | 多學科研究小組開展了72項研究； |
| · | 9家簽約初創企業；以及 |
| · | 5對初創企業的投資。 |
4.B.30業務細分市場
這些部門的數據 彙編自為管理層編寫的報告，以評估業績並就投資和其他用途的資金分配作出決定 。我們的管理層使用各種數據，包括符合適用於巴西中央銀行(BR GAAP)授權經營機構的會計準則的財務數據，以及以不同基礎編制的非財務指標。 有關綜合基礎和分部業績之間差異的進一步信息，請參閲“項目5.a.截至2023年12月31日的經營業績 -5.A.20.01與截至2022年12月31日的年度的經營業績”。
下表彙總了我們在指定期間按細分市場劃分的主要毛收入：
| 截至12月31日及截至12月31日止年度， | 以千為單位的R$ | ||||
| 2023 | 2022 | 2021 | |||
| 銀行業 | |||||
| 來自貸款和墊款的利息和類似收入(1) | 101,912,948 | 100,297,936 | 71,601,993 | ||
| 手續費及佣金收入和銀行手續費收入 | 34,269,254 | 33,802,362 | 31,866,568 | ||
| 保險、養老金計劃和資本化債券 | |||||
| 保險收入 | 106,546,307 | 95,343,634 | 81,714,501 | ||
| 手續費及佣金收入和銀行手續費收入 | 1,164,685 | 1,701,005 | 1,779,999 | ||
(1)包括工業貸款、信用卡融資、透支貸款、貿易融資和國外貸款。
有關本公司分部的進一步詳情，請參閲本公司合併財務報表附註38“項目18.財務報表”。
我們沒有按巴西境內的地理區域細分我們的收入，我們的收入中只有不到3%來自國際業務。有關我們國際業務的詳細信息 ，請參閲“4.B.30.01-02.10國際業務”。
截至2023年12月31日， 根據下面括號中引用的消息來源，我們是：
| · | 儲蓄存款領先的銀行之一，擁有1310億雷亞爾，佔巴西儲蓄存款總額的12.9%(根據巴西中央銀行2023年9月的數據)； |
| · | BNDES貸款的領頭羊，支付了74億雷亞爾(根據BNDES的數據)； |
| · | 汽車融資貸款的領先者之一，市場份額為11.4%(根據巴西中央銀行的數據)； |
| · | 向國家社會保障研究所(INSS)退休人員和受益人支付福利的主要銀行，支付了1170萬筆，佔根據INSS支付的總金額的30.0%； |
| · | 巴西租賃交易的領先者之一，未償還金額為44億雷亞爾；通過我們的子公司Bradesco租賃S.A.Arrendamento Mercantil，或“Bradesco租賃”(根據Abel)； |
| 63 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| · | 巴西最大的私募基金和投資管理公司之一，通過我們的子公司Bradesco Asset， 管理着7452億雷亞爾的資產(根據Anbima)，包括管理的投資組合； |
| · | 第三方資產管理的領導者之一，擁有1.1萬億雷亞爾的資產，其中4968億雷亞爾 通過我們的子公司BEM DTVM管理(根據Anbima)； |
| · | 通過我們的子公司Bradesco Adminradora de Consórcios Ltd.或“Bradesco Consórcios”獲得1,531,419個配額，涉及三個領域：(1)汽車和摩托車，配額為1,139,138；(2)房地產，配額為243,243；(3)卡車，配額為149,038(根據巴西中央銀行)；以及 |
| · | 巴西保險市場最大的公司，通過我們、Grupo Bradesco Seguros和我們的子公司，通過以下公司在保險、開放式養老金和資本化領域擁有22.7%的市場份額(根據Susep/ANS)：Bradesco Seguros S.A.、Bradesco Auto/RE de Seguros、Bradesco Vida e Previdència S.A.、Bradesco Capitalização S.A、Bradesco Saúde、Bradesco阿根廷de Seguros S.A.、Service、Bradesco Saúde Operadora de Planos S.A.和Odontoprev S.A.Bradesco Seguros的總收入為1066億雷亞爾，包括保險費、養老金計劃繳費和資本化債券收入。 |
4.B.30.01銀行業
在我們的銀行業務部門，我們通過廣泛的分銷網絡為客户提供一系列產品和服務，包括存款、發放貸款和預付款、借記卡和信用卡服務以及資本市場解決方案。
我們擁有多元化的客户羣，其中包括巴西的個人和中小型和大型企業。從歷史上看，我們在巴西最廣泛的細分市場中 培養了強大的影響力，包括中低收入個人。
下表顯示了所示期間我們的銀行部門的損益表和其他選定的財務數據。
| 截至12月31日及截至12月31日止年度， | 銀行業-以千雷亞爾為單位 | ||||
| 2023 | 2022 | 2021 | |||
| 來自金融中介的收入 | 164,122,043 | 151,198,428 | 98,849,913 | ||
| 金融中介費用 | (97,495,630) | (81,330,918) | (34,560,608) | ||
| 財務保證金 | 66,626,413 | 69,867,510 | 64,289,305 | ||
| 與信用風險費用相關的預期信用損失 | (37,110,675) | (31,525,873) | (15,500,157) | ||
| 金融中介的毛收入 | 29,515,738 | 38,341,637 | 48,789,148 | ||
| 手續費及佣金收入和銀行手續費收入 | 34,269,254 | 33,802,362 | 31,866,568 | ||
| 人員費用 | (21,256,640) | (20,321,773) | (18,425,804) | ||
| 其他行政費用 | (20,866,134) | (20,949,621) | (19,676,660) | ||
| 税費支出 | (6,582,213) | (6,880,656) | (6,340,354) | ||
| 未合併和共同控制公司的利潤(虧損)份額 | 151,414 | 107,424 | 7,505 | ||
| IT/SC和其他運營收入/費用 | (9,198,676) | (10,144,532) | (19,521,563) | ||
| 淨收入 | 6,032,743 | 13,954,841 | 16,698,840 | ||
| 總資產 | 1,661,529,233 | 1,571,006,747 | 1,485,771,990 | ||
| 貸款 | 629,686,699 | 656,866,564 | 613,833,607 | ||
| 來自客户的存款 | 621,934,680 | 590,682,206 | 569,726,250 | ||
| 投資基金和管理的投資組合 | 1,192,511,407 | 1,102,155,592 | 1,060,428,685 | ||
| 其他資金來源(1) | 618,726,895 | 556,446,698 | 499,688,899 | ||
(1)包括來自銀行的存款(活期和銀行間存款、根據回購協議出售的證券、借款和轉貸義務)、來自承兑匯票和發行證券及次級債務的資金。有關我們資金來源的更多信息，請參閲“第5.B.20項流動性和資金”。
| 64 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
4.B.30.01-01客户端
我們的目標是幫助最多的人，從而完成我們的使命，即使獲得銀行產品和服務的渠道民主化，此外還鼓勵金融 包容、社會流動性和創業精神。截至2023年底，我們的客户羣由7110萬客户組成。
廣泛的存在使我們能夠大規模行動，多元化是我們業務模式的一個獨特之處。我們不做區分，但我們的目標是以相同的卓越水平為每一位客户提供服務，瞭解每一位客户的個人資料，並不斷改進我們提供服務的方式 。這些價值適用於非賬户持有人的客户。
4.B.30.01-01.01客户細分
為了確保我們為客户提供高水平的服務，我們為Banco Bradesco的客户(包括個人和公司)運營着細分的業務結構， 我們相信這使我們能夠在所有領域提供靈活性和實用性。
公司
| 布拉德斯科公司 |
Bradesco Corporation負責 為商業團體提供服務，並專注於大中型企業。基於地理位置接近和促進客户關係的價值主張，其辦事處位於主要金融中心，提供覆蓋全國的定製服務和高技能團隊，通過廣泛的產品、結構化解決方案和金融服務組合來滿足客户需求。
要提供這些解決方案， 加強與客户的關係並提供可靠的價值主張非常重要。Bradesco Corporation根據行業、市場、客户公司的規模和性質以及其他標準進行細分，包括四大領域：
| · | 大型企業：一支高素質的團隊，採用以部門為基礎的方法，提供定製的諮詢服務，為位於巴西和在國際市場上的大公司提供服務； |
| · | 公司：為大公司提供的專門服務，按市場部門組織，在巴西各城市有實體結構； |
| · | 企業一：它主要專注於中端市場，也有一支專注於為大公司提供服務的團隊 。這一地區在巴西有全國性的存在和區域化的結構，由分佈在9個地區的主要城市和首府的76個單位和巴西其他地區的另外85個公司分支機構組成； |
| 65 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| · | 跨國和機構：我們的跨國業務部門面向在巴西設有子公司的全球公司。它提供差異化的服務，擁有專業的專業人員、金融解決方案和服務，以使 在中國更好地運營。它在機構領域的業務，包括提供大宗經紀服務， 以專業團隊為中心，專門提供安全高效的金融產品和解決方案，以滿足資產管理公司、養老基金和股票經紀人等機構客户的 需求。 |
| Ø | Bradesco Empresas e Negócios(公司和企業) |
Bradesco Empresas e Negócios 是一家為滿足微型、小型和中型企業的需求而準備的業務部門，通過其在巴西各地的戰略業務部門，每年的收入高達5000萬雷亞爾。
該業務部門提供業務管理解決方案，幷包括為公司提供幫助的專業人員。該服務可通過我們的分公司 網絡、數字平臺或Bradesco Empresas分公司提供。
我們的解決方案包括貸款、融資、投資和與外貿、外匯和現金管理以及保險相關的業務專家，旨在滿足我們的客户並支持他們的增長。
個人
| Ø | 布拉德斯科全球私人銀行 |
Bradesco Global Private 銀行提供獨家的個性化服務，並與客户並肩工作，以保護和管理家族財富，併為子孫後代提供支持 。
設計創新的解決方案 以滿足客户的個人目標和需求，我們相信我們擁有完整的財富管理結構，其中包括流動和非流動資產和投資結構，以實現財富的永久化。
除了我們的所有業務解決方案，包括Banco de Invstientos BBI、Bradesco Asset、áGora Corretora、保險和養老基金在內的所有業務解決方案外，全球私人客户還可以 獲得我們認為是差異化的本地和國際投資組合，以及一個由專家組成的多學科團隊。
Bradesco Global Private 銀行通過Bradesco Bank在邁阿密和盧森堡通過Banco Bradesco Europa S.A.提供獨家服務。
在巴西，S、裏約熱內盧、貝洛奧裏藏特、布魯梅諾、坎皮納斯、庫裏蒂巴、福塔萊薩、戈伊尼亞、馬瑙斯、阿雷格里港、累西腓、裏貝昂、薩爾瓦多設有13個辦事處，從而確保了我們的客户在國際市場上的存在。
| Ø | 布拉德斯科質數 |
Bradesco Prime是為高收入個人量身定做的。在巴西各地經營，其使命是成為客户的首選銀行，專注於服務質量，並通過其訓練有素的團隊為其用户提供適當的解決方案，在 道德和專業標準範圍內為股東增加價值。除了廣泛的網絡外，它還擁有為數字客户服務的獨家平臺。
我們的客户可以 訪問完整的關係模型，並針對每個配置文件和生命階段仔細考慮解決方案，以及眾多優勢，例如：
| · | 關係經理：支持客户管理資源的合格專業人員， 考慮客户的需求和生命階段； |
| 66 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| · | 廣泛的網絡：遍佈全國的分支機構、Bradesco Prime空間和平臺的廣泛網絡，提供便利和完全的隱私，使客户能夠處理他們的商務事務； |
| · | 福利計劃：根據投資額和/或客户的消費集中度，對我們的服務套餐的價值給予最高100%的折扣，並免除我們信用卡的年金 ，此外，根據投資額的不同，透支最多12天不計息； |
| · | Viva Prime計劃：關係平臺，提供美食、娛樂、旅遊和雜項產品折扣，在Cinemark房間、Teatro Bradesco(劇院)、Livelo和Menu Program等方面提供獨家體驗 ； |
| · | 推薦的投資組合：由經認證和合格的團隊基於經濟條件和投資者概況(API)的分析建議，尋求在風險和回報之間實現最佳平衡； |
| · | 投資專家：支持客户根據投資者概況和他們目前的生活情況，就其投資組合作出決定；以及 |
| · | PIC(優質國際中心)：為在巴西的外國客户提供遠程服務。 |
在整個存在期間，Bradesco Prime在技術、改善關係和培訓專業人員方面進行了投資，使其 在面向高收入客户的巴西銀行服務市場上佔據了突出地位，並鞏固了其作為該細分市場最大銀行之一的地位。
Bradesco Prime的主要目標之一仍然是為客户提供最好的體驗，始終尋求使客户和銀行之間的關係 更令人滿意和更加複雜。
Ø 布拉德斯科獨家
Bradesco Exclusive針對的是中等收入個人。它在巴西各地開展業務，主要關注其客户服務的質量，並根據客户目前的生活情況提供適當的解決方案。我們的客户在不斷髮展，因此我們提供獨家服務，讓他們的生活更輕鬆，從而提高他們的價值認知，並加強我們與他們的關係。此類服務 包括：
| · | 關係經理：根據客户目前的生活情況，為財務規劃提供建議、提出必要的問題並提供解決方案的合格專業人員； |
| · | 投資建議：瞭解投資者需求和概況的投資專家， 澄清疑慮，並在完整的產品組合中提出最佳投資選擇。此外，客户還可以使用Bradesco應用程序或網上銀行安排約會，或者使用網上銀行或Bradesco應用程序上的投資聊天; |
| · | 貸款：多個不同費率和條件的信用產品，允許客户使用多個服務渠道提供的預先審批的產品； |
| · | 保護：為客户生活的所有階段提供保險，如物質物品或家庭保障(人壽保險、健康保險和其他保險)；以及 |
| · | 便利性：替代服務，如數字渠道，包括：Bradesco應用程序、互聯網銀行、自助服務機以及通過WhatsApp的BIA(Bradesco人工智能)。因此，客户決定如何獲得最佳服務 。 |
Bradesco Exclusive根據客户的優先順序提供滿足客户需求和雄心的解決方案，並根據客户的需求和興趣提供針對特定產品和服務的建議。
| 67 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| 布拉德斯科經典賽 |
Bradesco Classic以金融包容性為中心，面向每月收入高達3999雷亞爾的個人客户。這一細分市場的客户將擁有一家便捷的銀行，擁有適合他們需求的產品和服務，而且無論是通過我們的實體分行還是我們的數字渠道(Bradesco App、網上銀行和Easy Phone)，都可以在巴西各地 訪問他們。經典的 客户擁有各種各樣的服務組合和許多日常生活可用的設施。
| 非賬户持有人 |
2018年，創建了非賬户持有者部門，以加強與個人和企業客户的關係，這些客户至少購買了我們的 產品之一，但支票賬户除外。通過識別客户的個人資料和投資組合，我們尋求通過物理和數字渠道為金融產品提供個性化產品。
該領域的目的是協調產品和方法，以及促進金融產品的使用，創建新的渠道並通過改進的流程和技術提供 新的客户體驗。
4.B.30.01-02產品及銀行服務
為滿足每位客户的需求，我們提供以下銀行產品和服務：
4.B.30.01-02.01存款賬户
我們為我們的客户提供各種存款 帳户，包括：
| Ø | 支票賬户，例如： |
| · | 康塔·法西爾(Easy Account)-個人和法人的支票賬户和儲蓄賬户具有相同的銀行賬號，可通過同一張卡進入； |
| · | 點擊Conta(點擊賬户)-為0至17歲的兒童和青少年提供支票賬户，提供專屬網站、借記卡、自動零花錢服務、免費在線課程和專屬夥伴關係，以及其他好處； |
| · | Conta Universityária(學術賬户)-面向大學生的低費用支票賬户， 提供補貼信用條件、助學貸款、獨家網站、免費在線課程和獨家合作伙伴等福利； 和 |
| · | Conta Corente(支票賬户)-面向特定法律性質的公司和公共實體的賬户，這些賬户沒有關聯的儲蓄賬户。 |
| Ø | 傳統儲蓄賬户，目前按巴西參考利率賺取利息，或參考分類羣(Tr)，如果SELIC利率目標高於8.5%，則加0.5%的月息，如果SELIC利率目標等於或低於8.5%，則加70.0%；以及 |
| Ø | 定期存款，以銀行存款 憑證(裏約熱內盧中央銀行或CDO）並以固定或浮動利率賺取利息。 |
截至2023年12月31日， 我們有3810萬賬户持有人（擁有可供使用的存款賬户的客户）。截至同一天，我們擁有6900萬個儲蓄賬户。
| 68 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
4.B.30.01-02.02向客户提供的貸款和預付款
下表顯示了 在所示日期按產品類型細分的客户貸款和預付款：
| 截至12月31日， | 佔總投資組合的% | 以千為單位的R$ | ||
| 2023 | 2023 | 2022 | 2021 | |
| 公司 | 42.8% | 269,421,350 | 299,255,027 | 293,491,411 |
| 融資和貸款 | 16.6% | 104,729,799 | 111,607,610 | 111,905,705 |
| 融資和出口 | 4.6% | 28,957,241 | 37,587,540 | 46,635,544 |
| 住房貸款 | 3.9% | 24,534,805 | 20,625,289 | 14,135,803 |
| 出借BNDES/Finame | 2.8% | 17,515,937 | 16,379,953 | 16,079,517 |
| 汽車貸款 | 3.5% | 22,316,453 | 23,242,661 | 18,927,295 |
| 進口 | 1.1% | 7,183,123 | 10,391,807 | 13,055,441 |
| 租契 | 0.7% | 4,222,240 | 3,380,360 | 3,072,105 |
| 借款 | 24.0% | 151,245,208 | 172,913,176 | 169,606,160 |
| 營運資本 | 13.2% | 82,843,536 | 98,963,672 | 101,989,937 |
| 農村貸款 | 2.0% | 12,807,395 | 7,619,561 | 5,502,190 |
| 其他 | 8.8% | 55,594,277 | 66,329,943 | 62,114,033 |
| 限制操作 (1) | 2.1% | 13,446,343 | 14,734,241 | 11,979,546 |
| 信用卡 | 1.3% | 8,003,405 | 7,576,681 | 5,723,165 |
| 企業/個人透支 | 0.9% | 5,442,938 | 7,157,560 | 6,256,381 |
| 個人 | 57.2% | 360,265,349 | 357,611,537 | 320,342,196 |
| 融資和貸款 | 20.3% | 127,765,221 | 125,994,550 | 119,730,088 |
| 住房貸款 | 14.2% | 89,315,143 | 84,617,176 | 81,712,089 |
| 汽車貸款 | 5.0% | 31,408,501 | 34,012,500 | 30,884,597 |
| 出借BNDES/Finame | 1.1% | 6,866,782 | 7,213,697 | 6,961,700 |
| 其他 | 0.0% | 174,795 | 151,177 | 171,702 |
| 借款 | 24.7% | 155,605,725 | 156,052,453 | 142,243,997 |
| 工資單--可扣除貸款 | 14.4% | 90,960,703 | 89,761,029 | 84,535,206 |
| 個人信用 | 5.0% | 31,309,283 | 35,097,910 | 31,052,154 |
| 農村貸款 | 2.0% | 12,534,155 | 12,367,701 | 10,348,497 |
| 其他 | 3.3% | 20,801,584 | 18,825,813 | 16,308,140 |
| 限制操作 (1) | 12.2% | 76,894,403 | 75,564,534 | 58,368,111 |
| 信用卡 | 11.4% | 71,926,643 | 69,954,999 | 53,771,164 |
| 企業/個人透支 | 0.8% | 4,967,760 | 5,609,535 | 4,596,947 |
| 總投資組合 | 100.0% | 629,686,699 | 656,866,564 | 613,833,607 |
(1)適用於具有與支票賬户和信用卡關聯的預先設定限額的未完成的 操作，這些限額會在支付所用金額時自動恢復。
下表顯示了每個借款人或借款組在指定日期未償還貸款和墊款的比例：
| 截至12月31日， | 2023 | 2022 | 2021 |
| 借款人 | |||
| 最大借款人 | 1.1% | 0.9% | 0.7% |
| 十大借款者 | 5.0% | 6.4% | 6.0% |
| 20個最大的借款人 | 7.7% | 9.4% | 9.2% |
| 50個最大的借款人 | 11.4% | 13.5% | 14.0% |
| 100個最大的借款人 | 14.4% | 16.6% | 17.8% |
| 69 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| Ø | 融資和轉貸 |
| · | 融資與進出口 |
我們的巴西外貿相關業務包括為我們的客户提供進出口活動的金融服務。
在進口融資/再融資中，我們直接將外幣資金轉移到外國出口商，固定巴西進口商的本幣付款。在出口融資中，出口商在完成出口外匯合同時獲得雷亞爾的預付款，以換取未來在合同到期日收到外幣。出口融資可在裝運前或裝運後/執行階段進行，當收到的資源用於生產要出口的貨物/服務時，稱為匯兑業務預付款或AOC，或作為對已裝運/執行的延期貨物/服務的銷售進行預期的一種方式。
還有其他形式的出口融資，如出口預付款、BNDES-EXIM基金的貸款、出口信用票據和票據(在當地稱為NCEs和CCES)，以及利率均衡的出口融資計劃-PROEX。
我們的外貿組合 資金主要來自代理銀行的信貸額度。為此，我們與美國、歐洲、亞洲和拉丁美洲的多家金融機構保持聯繫，利用我們在海外的約770家代理銀行網絡，其中65家銀行截至2023年12月31日提供信貸/擔保額度。
| · | 住房貸款 |
住房貸款用於：(I)購買住宅和商業地產及地塊；以及(Ii)建造住宅和商業開發項目。截至2023年12月31日，我們擁有34萬份融資合同。
購買住宅房地產的貸款最長期限為35年，年利率為10.49%至11.69%。並與 tr掛鈎，即年利率4.49%。並與儲蓄賬户薪酬掛鈎。商業房地產融資的最長期限為十年，年利率最高可達12.20%。並被索引到tr。
建設貸款，也被稱為商人計劃，建設期限長達36個月，外加向借款人轉讓的寬限期， 在6到12個月之間變化。這些貸款的利率在簽訂合同時單獨定價，並與tr或 儲蓄利率掛鈎。
巴西中央銀行條例 要求我們至少發放儲蓄賬户餘額的65.0%作為住房貸款。剩餘資金將用於融資和現行法律條款允許的其他行動。
| · | BNDES/FINAME再貸款 |
BNDES是聯邦政府用來支持各種規模的企業家，包括農村個體生產者執行其現代化計劃、擴大和實施新業務的銀行，目的是在巴西創造就業機會、收入和社會包容。其投資組合 有特定的產品和計劃，以經濟發展為重點，提供政府資助的不同利率的長期貸款。 我們是BNDES基金的結構性代理之一，向多個經濟部門的借款人提供貸款。我們根據借款人的信用來確定貸款回報的邊際。雖然我們承擔這些BNDES和FINAME再貸款交易的風險，但交易始終是有擔保的。
2023年，我們支付了74億雷亞爾，其中53.6%貸款給了微型、中小企業。
| 70 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| · | 汽車貸款 |
向個人和法人發放車輛貸款，用於購買新的和二手的輕型和重型車輛。我們通過我們的分支網絡提供這些產品，通過Bradesco App以完全數字化的流程提供，以及Bradesco Financiamentos，與客户和 業務合作伙伴直接聯繫，以採購輕型車輛、摩托車、卡車、公交車、機械和設備。
由於審批政策的變化、經濟復甦和採購流程的改善，我們的車輛貸款組合在2023年實現了增長，保持了其在巴西市場主要投資組合中的地位。
| · | 租賃 |
截至2023年12月31日， 我們有3395個有效的租賃協議。據Abel稱，2023年12月，我們的租賃公司處於行業領先地位，基於157億雷亞爾的市場組合，我們在巴西的市場份額為27.9%。
融資租賃涉及卡車、起重機、飛機、船舶和重型機械。在同一時期，我們23.4%的交易是汽車(轎車、公交車、微型巴士和卡車)。
我們通過我們的主要租賃子公司Bradesco租賃和Bradesco Financiamentos進行租賃交易。
| Ø | 借款 |
| · | 營運資金 |
這是為公司提供的信用額度，可通過實體和數字渠道獲得，用於支付公司營運資本中固有的費用或投資 ，例如與13這是工資、股票更新、培訓和其他。
| · | 個人貸款/工資單--可扣除貸款 |
個人貸款是指具有預先批准的額度的貸款，用於未指定的用途。INSS養老金計劃受益人和退休人員可獲得工資可扣除貸款，公務員和私營部門也可獲得。
截至2023年12月31日，這些貸款的平均期限為61個月，利率從1.6%到3.1%不等。
| · | 農村貸款 |
向農業企業部門提供貸款和融資的資金來源如下：
| Ø | 活期存款，由於巴西中央銀行要求將應收賬款價值(VSR)的30%投資於農業綜合企業部門，稱為強制性資源(RO)，年利率為3.0%起。至年利率12.0%根據《農村信貸手冊》(MCR)投資規則； |
| Ø | 免費，來自銀行的財政部，用於運營；以及 |
| Ø | BNDES通過面向農業企業部門的線路再貸款，目的是在設備、機械、基礎設施、牧場恢復等方面進行投資，期限最長為15年。 |
| 71 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
大多數貸款都是每半年或每年支付一次，付款條件與收穫週期相匹配。擔保通常與財產和機器的處置/抵押 捆綁在一起，後者除農業或牲畜留置權外，對貨物融資有效。
| Ø | 有限制的行動 |
| · | 信用卡 |
我們為我們的客户提供全面的信用卡，包括Elo、美國運通、Visa、萬事達卡和私人標籤卡，這些信用卡之所以脱穎而出，是因為 為員工提供的福利和便利程度。
我們通過以下方式從我們的信用卡業務中獲得收入：
| Ø | 在商業機構進行購買的匯兑手續費； |
| Ø | 年費； |
| Ø | 信用卡餘額利息； |
| Ø | 通過自動櫃員機提取現金的利息和手續費；以及 |
| Ø | 現金預付款利息，用於支付未來欠接受信用卡的機構的款項 。 |
我們為客户提供完整的信用卡和相關服務，包括：
| Ø | 面向不同受眾的信用卡，用於在巴西和國外購物和取款； |
| Ø | 面向高淨值客户的信用卡，如Elo、Visa、美國運通和萬事達品牌的“The{br>Centurion Card Bradesco”、“The PlatGolden Card”、“Visa Infinition”、“Mastercard Black”、“Elo Nanquim”、“Elo Diners”和“Visa Aeternum”； |
| Ø | 發往企業客户的卡，用於業務支出和控制支出； |
| Ø | 將信用卡和借記卡功能結合在一起的多張卡，可用於傳統的銀行交易和購物。 |
| Ø | 聯合品牌信用卡，我們通過與公司合作提供；以及 |
| Ø | 我們只向某些零售商的客户提供自有品牌信用卡，旨在為相應的零售商增加業務並建立客户忠誠度。除了其他限制外，這些卡可能有也可能沒有限制在其他地方進行購買。 |
我們持有Elopar 50.01%的股份，這是一家投資控股公司，擁有Alelo(福利和預付卡)、Livelo(聯盟忠誠度計劃)和Elo Serviços(卡品牌)的股份。我們共同控制着Cielo S.A.(支付解決方案)，並持有其相關股份。
我們在國外還有一個信用卡業務部門，即布拉德斯卡墨西哥公司，在墨西哥領先的零售連鎖店中獨家經營。
我們有幾個合作伙伴 ，我們已向他們提供聯合品牌/混合和自有品牌信用卡。這使我們能夠加深與客户的關係 並向我們的信用卡客户提供銀行和保險產品，如融資和保險。
| 72 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
下表顯示了我們在所示年份的交易量和信用卡交易總數：
| 以百萬計 | |||
| 2023 | 2022 | 2021 | |
| 交易量-R$ | 318,360.4 | 298,107.5 | 234,032.8 |
| 交易數量 | 2,536.3 | 2,497.3 | 2,164.1 |
| · | 透支 |
透支是一種可與支票賬户一起使用的循環信貸工具，在客户自身資源不足的情況下，在提款、轉賬、承兑付款和其他借記的情況下，可以更好地利用財政資源。
| · | 康塔·加蘭蒂達(擔保賬户) |
康塔·加蘭蒂達是面向公司和個人的循環信貸安排，以滿足短期需求。的極限康塔·加蘭蒂達允許 協商更具吸引力的費率。但是，在大多數情況下，它需要擔保、資產處置、合同擔保或應收賬款預期和投資等。
| Ø | 信貸政策 |
我們的信貸政策側重於 ：
| · | 確保對貸款和信用維護的有效管理，確保我們資產的盈利能力和強勁增長； |
| · | 根據客户、個人或法人以及企業的性質，確保最大程度的承諾和/或風險敞口；以及 |
| · | 將貸款操作中固有的風險降至最低。 |
我們的信用政策定義了分配限額和優惠以及維護信用的 標準。根據我們內部政策中規定的規則，信用審批由我們的信用部門、委員會和董事會決定。
我們的交易是多樣化的 ，目標是有能力支付並保持良好信譽的個人和法人實體。在所有情況下，我們的目標都是通過適當的抵押品來擔保它們，以補償所涉及的風險，考慮到資金的使用和還款期，以及風險評級。 巴西中央銀行的風險評級系統有9個類別，從“優秀”到“非常差”。 根據我們不斷髮展方法的承諾，我們的客户/經濟團體的信用風險評級為 ，基於公司客户的19個級別，其中14個代表履約貸款。這符合《巴塞爾協議》中提出的要求。更多信息請參見4.B.業務概述-4.B.70監管-4.B.70.02銀行規則-4.B.70.02-11貸款和墊款的處理。
我們對每種類型的貸款都有信用額度。我們還為個人和公司客户預先批准了一些信用額度。
我們每180天審查一次客户的信用額度。然而，一般來説，審查過程每90天進行一次。
我們每個客户(例如，個人、法人或其他經濟團體)的最大風險敞口由客户評級確定，總最大風險敞口 限制為我們參考股本的10.0%。
每個客户的最高風險敞口水平超過下表所列門檻的任何情況，或總風險敞口等於或超過50億雷亞爾的情況，均需提交董事會批准。
| 73 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
下表按批發及零售業務的客户評級列出本行1級參考股本的最大風險敞口百分比：
| 批發客户評級 | 零售客户評級 | 作為一級資本的百分比 |
| Aa1 | Aa1 | 10.0 |
| AA2 | AA2 | 9.5 |
| AA3 | AA3 | 9.0 |
| AA4 | AA4 | 8.0 |
| A1 | A1 | 7.0 |
| A2 | A2 | 6.0 |
| A3 | A3 | 5.0 |
| A4 | A4 | 4.0 |
| B1 | B1 | 3.0 |
| B2 | B2 | 2.5 |
| B3 | B3 | 2.0 |
| B4 | B4 | 1.0 |
| C1 | C1 | 0.8 |
| C2 | C2 | 0.6 |
| C3 | C3 | 0.5 |
| C4 | C4 | 0.5 |
| D1 | D | 0.4 |
| D2 | 0.4 | |
| D3 | 0.4 |
我們的信用政策正在不斷髮展，作為我們風險管理流程的一部分，我們繼續改進我們的信用發放程序，包括收集借款人數據、計算潛在損失和評估適用分類的程序。此外，我們根據《巴塞爾協議》的建議評估我們的機構信用風險管理，包括：
| Ø | 改進我們的方法以計算可能的損失； |
| Ø | 確定並實施報告流程中的更改，以改進貸款組合管理； |
| Ø | 重組我們的信息控制結構；以及 |
| Ø | 評估我們貸款評估實踐的組織結構，包括分析技術需求和解決新問題。 |
| · | 放貸 |
我們使用對貸款運營分析進行持續監督和審查的系統，使我們能夠建立一定程度的靈活性和問責制，並使貸款發放程序標準化。
有了這些工具，我們相信 我們的分支機構可以快速響應客户，保持低成本，並控制巴西市場消費信貸的固有風險。
下表顯示了為貸款分析建立的 審批限制：
| 總風險金額 | 以千為單位的R$ | ||
| 決策權 | |||
| 信貸部 | 最多20,000人 | ||
| 信貸員 | 最多25,000人 | ||
| 決策信用會議 | 最多40,000 | ||
| 執行信貸委員會(每日會議) | 最多150,000 | ||
| 行政信貸委員會(全體會議) | 最高可達500萬 | ||
| 董事會 | 500,000，00 |
| 74 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
為了儘快和安全地滿足我們客户的 需求，信貸部使用不同方法和工具的分段分析對每個細分市場進行信用分析，特別是：
| Ø | 在“經典”、“獨家”、“優質”和“私人--個人”部分，我們考慮個人的聲譽、信用、職業、月收入、資產(貨物和不動產、公司的任何負債或利益)、銀行債務及其與我們的關係的歷史、遵守貸款和墊款的付款日期和利率，以及所涉及的擔保； |
| Ø | 在“公司和業務”部分，除了上述幾點外，我們還將重點放在相關公司的所有者身上，並考慮業務時間和月收入的長短； |
| Ø | 在“公司一號”、“公司”、“大型公司”和“多個機構”類別中，我們考慮管理能力、公司/集團在市場中的定位、規模、經濟發展、現金流能力和業務前景。我們的分析包括申請人、其母公司/子公司、 和業務類型；以及 |
| Ø | 我們的分析還擴展到要求客户證明遵守社會環境條例和赤道原則的項目的社會環境風險，赤道原則包括作為貸款條件的社會環境標準，這是世界銀行的金融機構國際金融公司(國際金融公司)於2002年提出的。 |
| · | 催收和收回貸款 |
我們有一個部門， 專注於收集和收回貸款，尋求降低拖欠率和損失率，以及維持我們與客户的關係 。通過使用我們自己的算法，定期更新，並根據風險水平和付款可能性分開債務人， 我們的收集策略更有效。
收款通過我們的分支機構網絡、呼叫中心、數字渠道以及友好和司法收款處進行。此外，專門的區域 小組調整其業務，並將重大案件提交給委員會或執行委員會的相應權力級別，以進行收款和信貸追回，同時尊重既定權力級別的治理。一旦用盡了通常的貸款回收手段 ，我們就會定期通過拍賣程序出售拖欠貸款，以優化所有資源和回收手段 。
B.30.01-02.03現金管理解決方案
| Ø | 管理應付和應收賬款-為了滿足我們公共和私營部門客户的現金管理需求，我們提供廣泛的高質量應付和應收賬款產品和服務組合，由我們的分行網絡、銀行代理機構、數字渠道和Bradesco應用程序提供支持，所有這些都為客户數據和交易提供更快、更穩定和更安全的服務。我們的解決方案包括收款和支付服務以及資源管理，使我們的客户能夠向政府或公共實體支付供應商、工資、税款和其他税收。
這些解決方案也可以定製，方便我們客户的日常任務，並有助於創造更多的業務。我們還從與託收、支票託管、信用訂單和支付處理服務有關的費用和投資以及截至相關收款人可用之日收到的在途資金中賺取收入。
我們的 客户可以靈活地通過手機銀行和網上銀行執行PIX交易，包括 貸款的PIX選項。此外，他們還可以通過WhatsApp依賴BIA(布拉德斯科人工智能)進行交易。2023年，我們 通過Pix記錄了超過55億筆交易。 |
| 75 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| Ø | 收款和付款解決方案-2023年，我們通過Cobrança Bradesco的服務結算了11億張發票 ，以及與税收系統和水電費賬單(如水、電、電話和天然氣)有關的5.07億張收據、支票託管服務、已識別的存款和信用訂單。公司系統處理了9.138億份與向供應商付款、工資和税收有關的文件。 |
| Ø | 全球現金管理-全球現金管理旨在為希望在巴西市場開展業務的外國公司和在國際市場開展業務的巴西公司 構建解決方案。通過定製解決方案、與國際銀行建立合作伙伴關係以及接入環球同業銀行金融協會(SWIFT)網絡，我們的專屬客户服務團隊提供定製的產品和服務，為 公司確定解決方案。此外，全球現金管理區集中接收企業 客户的所有正式建議書(RFP)，與銀行其他部門協調起草技術和商業建議書發送給 客户，以及集中公共機構對現金管理和服務的投標。 |
| Ø | 利基市場-我們在各種利基市場開展業務，如特許經營、個人微型企業家(MEI)、教育、醫療、公寓和公證處等，在這些市場，我們的客户得到專業 團隊的支持，其使命是構建為其業務增值的定製解決方案。 |
例如，特許經營利基市場擁有一支特許經營專家團隊，他們通過與特許經營品牌的關係，確定為所有特許經營商及其員工提供資金和服務的機會。與特許經營網絡的夥伴關係通過與管理部門、商業部門和附屬公司協同進行的結構化商業活動 進行。對該部門特點的關注通過構建適當的解決方案，特別是通過提供差異化和專業化服務的戰略，創造了一個具有競爭力和可持續的地位。我們與特許經營品牌簽訂了600多項協議，創造了許多機會 來開設新的支票賬户，並利用與各自特許經營商的業務。
這一領域的另一個重要特徵是我們為本地生產安排(APL)提供支持，為企業提供服務併為這些客户提供幫助。 參與APL可以加強公司，因為他們可以共同組成一個協作的重要小組，促進當地發展，為微型和小型企業 提供更大的競爭和可持續優勢。目前，全國有839個APL，分佈在2580個城市。
微型企業家使用美的門户網站，包括合作伙伴提供的免費服務，以滿足他們的日常需求。
B.30.01-02.04公共權限解決方案
我們有一個專門服務公共行政的專門領域，為聯邦、州和市級行政、立法和司法部門的實體和機構，以及獨立的政府機構、公共基金會、國有公司和混合公司、武裝部隊(陸軍、海軍和空軍)和輔助部隊(聯邦和州警察部隊)提供專門的服務，以確定商業機會並構建定製的解決方案。
我們的獨家網站是為我們的客户開發的，為聯邦、州和市政府提供支付、收據、人力資源和財務服務的企業解決方案。
我們與這樣的公共機構的商業關係 由位於全國各地分銷平臺的專業業務經理進行，可以在我們的網站上找到。我們有九個專門的平臺來協助政府、首都、法院、階級委員會、內庭、檢察官、公設辯護人和最大的基於GDP的市政當局，還有31個平臺為市政廳和其他當局提供服務。
| 76 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
2023年，我們參與了由巴西政府贊助的薪資競標過程，並取得了成功。此外，根據INSS的數據，我們繼續是INSS福利支付方面的領先者，有超過1170萬退休人員和養老金領取者。
B.30.01-02.05第三方資金經營管理
我們為投資基金和管理的投資組合提供受託管理服務，並對投資基金的運作負責監管。
Bradesco Asset還對第三方資源進行管理，負責投資決策：
| · | 共同基金； |
| · | 管理的投資組合； |
| · | 專有資金； |
| · | FIDC(應收資金)； |
| · | FII(房地產投資基金)； |
| · | 交易所買賣基金(ETF)； |
| · | 私募股權投資基金。 |
Ø 基金和投資組合的管理-截至2023年12月31日，Bradesco Asset管理着1,785只基金和448個投資組合，為320萬名投資者提供服務。這些基金包括廣泛的固定收益、非固定收益、海外投資和多市場基金等類型。
2024年3月11日，我們根據6.404/76號法律第227條的規定批准了我們與Bradesco Asset的合併。此次合併是我們公司 重組的一部分，旨在優化組織結構，我們承擔管理證券投資組合活動的角色 作為資源經理，在所有權利和義務上接替Bradesco Asset。
下表顯示了我們管理的基金和管理的投資組合的權益、投資者數量以及每個時期的投資基金和管理的投資組合的數量。
| 按投資類型劃分的管理下的股本 截至12月31日 |
千雷亞爾 (1) | |
| 2023 | 2022 | |
| 投資基金 | ||
| 固定收益 | 596,286,948 | 495,149,024 |
| 股票 | 15,752,376 | 14,525,819 |
| 多市場 | 47,178,710 | 59,550,782 |
| 總計 | 659,218,034 | 569,225,625 |
| 管理投資組合 | ||
| 固定收益 | 83,686,990 | 72,931,568 |
| 股票 | 2,268,119 | 8,215,554 |
| 總計 | 85,955,108 | 81,147,122 |
| 總全 | 745,173,142 | 650,372,747 |
(1)資料來源：ANBIMA。 我們列出這些金額是為了表明我們基金活動的規模。我們通常按照基金股權金額的一定比例賺取行政和/或管理費用。
| 截至12月31日， | 2023 | 2022 | ||
| 數 | 份額持有者 | 數 | 份額持有者 | |
| 投資基金 | 1,785 | 3,230,047 | 1,786 | 3,718,997 |
| 管理投資組合 | 447 | 811 | 454 | 845 |
| 總計 | 2,232 | 3,230,858 | 2,240 | 3,719,842 |
| 77 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| Ø | 第三方資金管理-2023年12月31日，我們為4，531只基金、481個投資組合和48個投資俱樂部提供了管理服務，為340萬投資者提供了服務。 |
下表顯示了 我們管理下的基金、投資俱樂部和管理投資組合中的配額持有者在所示的每個日期的股權、數量和數量。
| 按投資類型劃分的管理下的股本 截至12月31日 |
千雷亞爾 (1) | |
| 2023 | 2022 | |
| 投資基金 | ||
| 固定收益 | 904,971,367 | 814,214,370 |
| 股票 | 52,883,007 | 65,753,144 |
| 第三方股份基金 | 143,513,860 | 128,606,598 |
| 總計 | 1,101,368,234 | 1,008,574,112 |
| 投資俱樂部和託管投資組合 | ||
| 固定收益 | 75,616,502 | 72,931,568 |
| 股票 | 10,338,606 | 8,215,554 |
| 第三方股份基金 | 5,188,065 | 12,434,358 |
| 總計 | 91,143,173 | 93,581,480 |
| 總計 | 1,192,511,407 | 1,102,155,592 |
(1)顯示的金額 是第三方的資金，由我們根據我們作為基金、投資俱樂部和管理的 投資組合的管理人保留的記錄進行估計。我們列出這些金額是為了表明我們基金活動的規模。我們通常按基金股權金額的一定比例賺取管理費 和/或管理費。
| 截至12月31日， | 2023 | 2022 | ||
| 數 | 份額持有者 | 數 | 份額持有者 | |
| 投資基金 | 4,531 | 3,364,006 | 4,415 | 3,180,201 |
| 管理投資組合 | 481 | - | 486 | - |
| 投資俱樂部 | 48 | 330 | 48 | 359 |
| 總計 | 5,060 | 3,364,336 | 4,949 | 3,180,560 |
4.B.30.01-02.06與資本市場和投資銀行活動相關的服務
作為我們的投資銀行，Bradesco BBI負責(I)發起和執行項目融資業務；(Ii)發起和執行合併和收購；(Iii)在巴西和海外發起、構建、辛迪加和分銷固定收益證券；以及(Iv)在巴西和海外發起、 構建、辛迪加和分銷股權證券發行。
2023年，Bradesco BBI榮獲Global Finance頒發的《新興市場最佳銀行》大獎。
2023年，Bradesco BBI為客户提供了總計316項業務的諮詢，涉及一系列投資銀行產品，總額約為3500億雷亞爾。
| Ø | 兼併與收購– Bradesco BBI在併購和企業買賣交易方面提供諮詢服務，包括出售公司和資產、私募、創建合資企業、財務和公司重組以及私有化。2023年，Bradesco BBI為17筆交易提供諮詢，總金額約為170億雷亞爾。 |
| Ø | 權益– Bradesco BBI負責協調國內和國際市場的股票公開發行。2023年，Bradesco BBI協調了12項業務，總額約260億雷亞爾。 |
| Ø | 固定收益– Bradesco BBI負責協調固定收益證券在當地和國際債務資本市場的公開發行。2023年，Bradesco BBI在資本市場上協調了總計3060億雷亞爾的交易和總計287筆交易。在固定收益方面，我們強調： |
| · | 在本地市場的業務-截至年底，Bradesco BBI在當地固定收益市場協調了147筆交易，總金額約為1040億雷亞爾； |
| · | 項目融資--Bradesco BBI在 “項目”和“公司融資”領域擔任顧問和結構代理，尋求通過信貸和資本市場運營為各個行業的項目優化融資解決方案 。2023年，Bradesco BBI為不同客户提供了92項結構化操作建議，總額約為750億雷亞爾； |
| 78 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| · | 結構化運營-Bradesco BBI根據客户的需求 為其客户構建定製的金融解決方案，為公司提供多種融資工具。這些工具包括：投資、收購、公司重組、股票回購、改善財務比率、精簡資本結構以及資產和風險隔離。此外，Bradesco BBI 在收購融資領域擁有強大的影響力。2023年，Bradesco BBI為不同客户提供了29項結構化運營建議，總金額超過240億雷亞爾。 |
| · | 在國際市場的運營-Bradesco BBI還在國際資本市場上發揮了作用，協調了19筆交易，總金額約為1040億雷亞爾。 |
4.B.30.01-02.07投資諮詢
我們為我們的客户提供遠程和麪對面的差異化投資諮詢服務，考慮到Bradesco Asset、AngGora Invstientos、 Treasury和整個Bradesco Previdència投資組合的產品，考慮到客户的生命時刻、目標和與其風險承受能力相關的概況 。客户還受益於推薦的投資組合，結合了各種金融產品， 根據這些產品的概況和對國內和國際市場的看法按月詳細闡述。除了擁有分行網絡經理的服務 外，我們還擁有一支投資專家團隊，我們的客户可以通過網上銀行或Bradesco App的在線聊天 以及通過我們中心辦公室的電話聯繫到他們。
4.B.30.01-02.08中介和交易服務
| Ø | 安戈拉調查 |
安戈拉-Banco是Bradesco的官方經紀公司-是一個完整、開放和獨立的投資平臺，優先考慮投資者將技術和創新相結合的旅程和經驗，併為所有客户提供金融教育、優質內容和建議。 它致力於為個人和法人實體提供服務，包括Bradesco和非Bradesco賬户持有人。通過安戈拉網站或安戈拉應用程序，客户可以訪問Home Broker，他們在B3上的資產交易平臺，以及市場上選定機構提供的精選投資組合，提供固定收益、投資基金、COE、LIGS、公開發售和私人養老金的機會，包括獲得海外投資。所有這些都包含在一個地方，並且可以通過安戈拉網站或安戈拉應用程序 全天候提供。
為了在投資時幫助做出決策，在安戈拉洞察網站上，客户可以自由支配建議、報告、分析、交易時段的實況流和播客，以及對證券交易所上市公司的更大覆蓋，內容由 知名經濟學家和市場分析師團隊準備。有了安戈拉，無論客户的情況如何，客户都擁有一支瞭解投資主題的專家團隊，根據他們的目標找到最佳機會。
除了全方位的投資產品外，安戈拉客户還為他們的日常生活提供獨家計劃和服務，例如信用卡安戈拉Visa無限，有1%的現金返還和多項優勢；獨家福利，如與Veloe合作，免費收取公路通行費和停車費；以及安戈拉加計劃，在幾個合作商店提供折扣和現金返還。
關於金融教育的支柱，通過安戈拉學院，我們提供90多門課程，其中50門是完全免費的。所有這些都是由全國最好的商學院為那些想要在市場上學習、專業化甚至職業化的人開發的。
年輕人和大學生可以通過安戈拉兒童和裏約熱內盧大學的特別計劃開始他們的投資旅程。市場專業人士 擁有現代和先進的資產交易平臺，由安戈拉交易員提供。
2023年12月，Agora Invstientos的客户達到100萬，託管資產總額達969億雷亞爾，在B3個人託管排名中排名第四。我們相信，這是通過關注投資者通過技術和創新的旅程和經驗，以及向所有客户傳播金融教育、優質內容和專業建議來實現的。
| 79 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| Ø | 布拉德斯科·科雷托拉 |
Bradesco S.A.CTVM或Bradesco Corretora專門為機構部門提供服務，提供涵蓋拉丁美洲市場主要行業和公司的全套投資分析，由29名行業專家組成的團隊通過後續報告和股票指南向客户提供諮詢，以及廣泛的預測和比較倍數。Bradesco Corretora還擁有自己的經濟學家和固定收益分析師團隊，專門為機構客户服務。每月有360多份英語和葡萄牙語報告轉發給全球最重要的投資者，如巴西、美國、歐洲和亞洲的投資者。
Bradesco Corretora的目標是在一級和二級市場調解股票、大宗商品期貨合約、金融資產、指數、期權、股票租金、掉期和遠期合約的買賣，以及在B3和有組織的場外交易市場進行談判，這是為大型企業和機構投資者的需求量身定做的。
根據MacLagan的數據，Bradesco Corretora在2023年B3股票市場的交易額為5060億雷亞爾，交易總收入在巴西排名第二，從全球投資者那裏獲得的收入排名第三。
此外，在同一時期，Bradesco Corretora在B3交易了16億雷亞爾的期貨、遠期、掉期和期權，總額達43.6萬億雷亞爾。根據B3的數據，2023年，就執行的期貨合約、條款、掉期和期權數量而言，該公司在巴西市場排名第三。
Bradesco Corretora仍然遵守運營資格認證計劃(PQO)，確認其期貨合約和可變收益市場的高質量。
B.30.01-02.09資本市場解決方案
2023年，我們是資本市場服務的主要提供商之一，根據安比瑪的資產託管排名，我們在國內和全球市場保持了領先地位。
在我們在這一領域提供的主要服務中，我們強調：為投資者和發行人、投資基金管理人、俱樂部和管理的投資組合提供合格的證券託管；證券(股票、BDR、投資基金額度、CRI和債券)的簿記；由存託憑證(DR)支持的股票託管、股票貸款、清算銀行、託管(託管賬户-受託人)、結算代理、非居民投資者的税務和法律代理，以及投資基金的受託管理。
Bradesco Custódia 擁有ISO 9001：2015質量管理體系認證和GoodPriv@Cy認證。我們還持有ISAE 3402(保證活動國際標準)認證，其中包括在服務提供商組織中發佈控制保證報告。 這些認證改進了我們的控制結構，提高了流程的有效性和質量水平。
截至2023年12月31日， 我們提供的一套我們稱為Bradesco Custódia的服務包括：
Ø 投資基金和管理投資組合的託管和控制服務，涉及：
| · | R託管資產2.3萬億美元； |
| · | R受控制的3.6萬億美元資產；以及 |
| · | R市值2525億美元，涉及50個ADR(美國存託憑證)計劃和4個GDR(全球存託憑證)計劃。 |
Ø 基金、投資俱樂部和管理的投資組合的受託管理，涉及：
| · | R我們在投資基金、投資組合和投資俱樂部中受託管理的投資基金的股東權益總額為1.1萬億美元。 |
| 80 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
Ø 證券簿記：
| · | 布拉德斯科簿記股份制成員公司237家，股東1,050萬人； |
| · | Bradesco Book-Entry債券系統中的454家公司，785只債券，市值7,734億雷亞爾； |
| · | 布拉德斯科入賬配額制度中的1114個投資基金(價值977億雷亞爾)；以及 |
| · | 管理44個BDR項目，市值11億雷亞爾。 |
Ø 託管(託管賬户-受託人)：
| · | 合同31,285份，資金總額180億雷亞爾。 |
4.B.30.01-02.10國際業務
作為一傢俬人商業銀行，我們通過我們的公司和全球私人銀行平臺為個人和法人提供廣泛的國際服務，如外貿融資、外幣營運資金、外匯業務和國際擔保。通過支持在巴西運營的外國跨國公司或在海外開展業務的巴西公司，以及充當潛在跨國客户與Bradesco Brasil之間的主要溝通紐帶，實現了對跨國公司的服務。
2020年10月，我們完成了對Bradesco Bank及其子公司的收購，以在美國提供完整的銀行和投資產品和服務平臺。
下表顯示了我們在國外的單位。截至2023年12月31日，我們擁有2家分支機構、10家子公司和2個代表處。
| 分支機構 | |
| 紐約 | 布拉德斯科銀行 |
| 大開曼羣島 | 布拉德斯科銀行 |
| 附屬公司 | |
| 盧森堡 | 西班牙布拉德斯科銀行歐羅巴銀行 |
| 紐約 | 布拉德斯科證券公司 |
| 倫敦 | 布拉德斯科證券英國有限公司 |
| 香港 | 布拉德斯高證券香港有限公司 |
| 布拉德斯科貿易服務有限公司 | |
| 大開曼羣島 | Cidade資本市場有限公司 |
| 墨西哥 | 布拉德斯卡墨西哥有限責任公司 |
| 邁阿密 | 布拉德斯科銀行 |
| 布拉德斯科投資公司 | |
| 布拉德斯科全球顧問公司 | |
| 代表處 | |
| 香港 | 布拉德斯科銀行 |
| 危地馬拉 | 代表管理局Internacionales，SA |
| 81 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
我們在巴西和海外的國際和外匯交易區通過外匯和外貿業務專家團隊協調我們的國際交易，為我們的客户和批發和零售部門提供技術支持，包括外匯產品、貿易金融(進出口融資)、金融轉移和直接外部貸款。除了數字交換之外，我們還有一支專門從事結構化操作(銀團貸款、俱樂部交易、風險參與、橋樑設施等)和國際擔保的團隊 ，這是一個致力於為使用我們的數字渠道(net Empresa、移動和互聯網銀行)的客户提供客户服務的團隊，以僱用各種準備就緒的交換操作。
| Ø | 外國分支機構和子公司 |
我們的外國分支機構和 子公司主要為巴西和非巴西客户提供外幣融資(特別是外貿融資業務)。考慮到集團內部交易的消除，截至2023年12月31日，外國分行的總資產達到350億雷亞爾，以雷亞爾以外的貨幣計價。
巴西對外貿易融資所需的資金主要是通過海外代理銀行授予的信貸額度從國際金融界獲得的。我們在國際資本市場發行了債務證券，2023年達到16億美元， 融資交易，達到26億美元，作為額外的資金來源。
以下是我們海外子公司的簡要説明：
| · | Cidade Capital Markets-2002年2月，我們收購了大開曼羣島的Cidade Capital Markets，包括收購其在巴西的母公司Banco Cidade。 |
| · | 布拉德斯科證券(美國、英國和香港)-我們的全資子公司Bradesco Securities 是美國、英國和香港的經紀交易商： |
| o | Bradesco證券美國公司專注於為全球機構投資者促進巴西公司固定收益和可變收益業務的中介 ；籌集短期資金， 配售股權資本市場(ECM)和債務資本市場(DCM)業務；分發研究報告和企業准入服務 ； |
| o | 布拉德斯科證券英國公司專注於為巴西公司與全球機構投資者進行股票和固定收益業務的中介；為我們在歐元 存單(Euro CD)計劃和全球中期票據計劃(MTN)中的短期籌資活動；通過向歐洲機構投資者認購的方式銷售研究報告和公司的服務；以及向歐洲機構投資者 銷售可變收益和固定收益地區交易(IPO、二次公開發行等)；以及 |
| o | Bradesco Securities H.K.專注於巴西公司向全球機構投資者發行的美國存託憑證以及公共和私人證券的交易。 |
| · | 布拉德斯科貿易服務公司-一家非金融機構和我們在開曼羣島的分行的一家子公司，我們於2007年1月與當地的渣打銀行合作在香港成立了該公司。 |
| · | 布拉德斯卡墨西哥-信用卡發行商的業務部門。 |
| · | 布拉德斯科銀行-美國的一家商業銀行，存款由FDIC擔保，向居民和非居民個人以及公司和機構客户提供銀行產品和服務。 |
| · | Bradesco投資公司-為私人、高收入、企業和機構客户提供完整和開放的投資平臺的經紀交易商。 |
| · | 布拉德斯科全球顧問公司-一家投資諮詢公司，為私人和高收入客户管理可自由支配和非可自由支配的投資組合。 |
| 82 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
Ø 來自巴西和海外業務的收入
下表列出了我們巴西和海外業務在所示時期的收入(利息和類似收入，以及手續費和佣金收入)：
| 截至12月31日止年度， | 2023 | 2022 | 2021 | |||
| 以千為單位的R$ | % | 以千為單位的R$ | % | 以千為單位的R$ | % | |
| 在巴西 | 232,103,211 | 97.4% | 223,183,162 | 98.0% | 160,785,747 | 97.9% |
| 海外 | 6,312,026 | 2.6% | 4,554,143 | 2.0% | 3,470,606 | 2.1% |
| 總計 | 238,415,237 | 100.0% | 227,737,305 | 100.0% | 164,256,353 | 100.0% |
| Ø | 美國的銀行業務 |
2004年1月，美國聯邦儲備銀行授權我們作為一家金融控股公司在美國運營。因此，我們可以直接或通過子公司在美國開展業務，其中包括銷售保險產品和存單、提供承銷服務、擔任私募顧問、提供投資組合管理和商業銀行服務以及管理 共同基金投資組合。
我們相信，Bradesco Bank 通過提供投資、銀行和融資解決方案，能夠滿足希望在全球市場實現資產多元化的巴西和其他拉丁美洲客户的需求。
| Ø | 融資與進出口 |
見“融資和轉貸業務--融資和進出口”，項目“4.B.30.01-02.02向客户發放的貸款和墊款”。
| Ø | 外匯產品 |
除了進口和出口融資外，我們的客户還可以獲得一系列服務和外匯產品，例如：
| · | 對客户的國外貸款； |
| · | 境外營運資金； |
| · | 網絡和移動交換合同； |
| · | 收繳進出口應收賬款； |
| · | 跨境轉賬； |
| · | 出口預付款； |
| · | 境外外幣賬户； |
| · | 在巴西的非居民本國貨幣支票賬户； |
| · | 在其他國家持有現金； |
| · | 結構性外幣交易；通過我們的海外部門； |
| · | 服務協議--通過匯票接受國外個人的資金； |
| · | 美元全球賬户(個人)； |
| · | 購買和銷售紙幣； |
| · | 兑現外幣支票；以及 |
| · | 通關證書(國際金融能力證書)。 |
| 83 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
4.B.30.01-02.11聯合體
在巴西，希望購買某些商品的個人或實體 可以成立一個稱為財團的集團。巴西的財團由集合資金組成，目的是為收購提供資金。為購買房地產、汽車、摩托車、卡車和其他資產而組成的財團集團有固定的期限和配額，這兩個期限和配額以前都由其成員確定，並由管理人管理。
Bradesco Consórcios 管理着財團集團，截至2023年12月31日，登記的總銷售額為1,531,419雷亞爾；淨收入為20億雷亞爾；來自財團的手續費和佣金收入為23億雷亞爾；累計收入為1,016億雷亞爾。
B.30.02保險、養老金計劃和資本化債券活動
2023年，我們採用IFRS 17取代IFRS 4。過渡日期為2022年1月1日。因此，截至2023年12月31日及截至2022年12月31日止年度的財務報表均根據國際財務報告準則第17號編制。然而，吾等並未調整截至2021年12月31日及截至2021年12月31日止年度的財務報表 ，即在這方面，該等財務報表與截至2023年12月31日及截至2022年12月31日止年度的財務報表不能直接比較。關於採用國際財務報告準則第17號的更多信息，見我們的合併財務報表附註3“財務報表項目”。
我們通過多個法人實體(統稱為Grupo Bradesco Seguros)提供保險產品、養老金計劃和資本債券。
下表顯示了我們的保險、養老金計劃和資本化債券部門在指定期間的精選財務數據：
| 截至12月31日及截至12月31日止年度， | 保險、養老金計劃和資本化債券--千雷亞爾 | ||||
| 2023 | 2022 | 2021 | |||
| 來自保險、養老金計劃和資本化債券的財務收入 | 16,849,884 | 14,512,131 | 12,190,044 | ||
| 手續費及佣金收入和銀行手續費收入 | 1,164,685 | 1,701,005 | 1,779,999 | ||
| 人員費用 | (2,651,786) | (2,377,250) | (2,040,452) | ||
| 其他行政費用 | (2,065,805) | (1,635,857) | (1,494,814) | ||
| 税費支出 | (1,436,686) | (1,188,335) | (983,979) | ||
| 未合併和共同控制公司的利潤(虧損)份額 | 421,723 | 125,038 | 98,692 | ||
| IT/SC和其他運營收入/費用 | (3,468,750) | (4,621,808) | (4,205,510) | ||
| 淨收入 | 8,813,265 | 6,514,924 | 5,343,980 | ||
| 總資產 | 409,370,722 | 371,322,607 | 342,175,848 | ||
| 保險、養老金計劃和資本化債券的技術規定 | 360,802,729 | 324,024,070 | 292,860,356 | ||
4.B.30.02-01保險產品和服務、養老金計劃和資本化債券
以滿足每個客户的需求為目標，我們提供一系列產品和服務，例如：
| Ø | 生命 |
4.B.30.02-01.01人身意外險
我們通過子公司Bradesco Vida e Previdència提供人壽保險和人身意外保險，以及針對失業等其他事件的保險。 截至2023年12月31日，有2530萬人壽保險投保人。
| 84 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| Ø | 健康狀況 |
4.B.30.02-01.02健康保險
醫療保險單 涵蓋醫療/住院費用。我們通過Bradesco Saúde為希望為員工提供福利的小型、中型或大型企業提供醫療保險。
2023年12月31日，Bradesco Saúde及其子公司MediService Adminsiradora de Planos de Saúde S.A.以及Bradesco Saúde Operadora de Planos S.A.約有380萬受益人蔘加了公司計劃和個人/家庭計劃。巴西約有173,000家公司 參加了Bradesco Saúde及其子公司提供的計劃，其中包括該國100家最大公司中的47家。
截至2023年12月31日，它在全國擁有11,544個實驗室、18,804個專科診所、15,470名醫生和2,157家醫院。
| Ø | 非生命 |
4.B.30.02-01.03汽車和財產/意外傷害保險
我們通過子公司Bradesco Auto/RE根據客户的個人資料為汽車保險提供靈活的選項。《大賽》Seguro Auto Light Rede Referenciada提供更經濟實惠的覆蓋範圍和定價，同時自動拉大“ 包括車輛和住所。Banco Bradesco車隊和賬户持有人也有選擇。我們承保對車輛、乘客和第三方造成的損壞，除了某些機構的折扣 和完整的Bradesco Seguros應用程序以方便保單管理外，我們還提供多個附加合同選項。
零售財產和意外傷害保險 包括住宅、公寓、業務和設備風險保障，並根據每個企業或住宅的 需求進行個性化承保。我們強調“拉麥斯·塞古羅“和”居民區肥皂劇 針對個人，以及布拉德斯科·塞古羅·埃基帕門託對於個人和公司，完全覆蓋幾個細分市場，如農業、建築、醫療、音樂、電動便攜式設備和林業。
截至2023年12月31日，Bradesco Auto/RE擁有150萬輛汽車保險和150萬份財產/意外傷害保險，使其成為巴西主要的 保險公司之一。
B.30.02-01.04資本化債券
根據蘇塞普2023年的數據，Bradesco Capitalização在該行業的公司中處於市場領先地位，市場份額為21.1%。我們的客户可以購買單次 或每月支付10雷亞爾起的資本化證券，並競爭高達150萬雷亞爾(淨溢價)的現金獎勵。
截至2023年12月，我們 擁有310萬活躍客户和1920萬隻資本化債券，其中820萬為傳統模式，1100萬 為激勵性債券。
傳統模式 是我們運營中最具代表性的模式，客户省錢並競爭獎品，作為一種財務紀律工具。在 計劃結束時，客户將收到支付金額的100%，外加基於tr利率的利息。
激勵性 資本化債券的目的是為合夥公司的產品增值或為其客户提供避免違約的激勵。 在這種情況下，證券根據合夥公司的需要有期限、寬限期和價值。
為了使我們的產品組合多樣化，我們在2023年又推出了五款產品：
| · | Agro Max Prímios，專為希望擴大農業綜合業務的Bradesco客户製作， 客户一次性投資5,000雷亞爾或10,000雷亞爾，可贏得高達40萬雷亞爾的20個月抽獎， 保留將其用作我們貸款擔保的選項； |
| 85 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| · | 新的Max Prímios Cem，允許客户一次性投資100雷亞爾，並在當月參與324次高達10,000雷亞爾的抽獎； |
| · | Max Prímios Mei，面向企業零售受眾，起價500雷亞爾，抽獎價值高達114萬雷亞爾； |
| · | 單次付款版本和按月付款的Max Prímios Instantèneos，起步價為10雷亞爾， 其中客户購買圖書時會收到一張數字卡，可以在應用程序中“刮刮”，有可能立即贏得抽獎 ；以及 |
| · | Max Natal Bradesco，允許Bradesco客户投資100雷亞爾參與抽獎。2023年，我們向162名客户發放了總計超過130萬雷亞爾的獎金。這是第一款強制抽獎的產品。 |
Bradesco Capitalização將重點放在旨在可持續發展的行動上，並不斷尋求其服務的去物質化和數字化 ，檢查報表和證券的可能性，以及證書、所得税損益表和有關抽獎的信息(如結果和幸運數字)在Bradesco Seguros App上向非賬户持有者提供。 目前，在數字渠道上出售給個人客户的圖書數量佔圖書總數的40%。
| Ø | 養老金計劃 |
4.B.30.02-01.05退休金計劃
自1981年以來，我們一直通過我們的全資子公司Bradesco Vida e Previdència管理個人和企業養老金計劃，根據FENAPREVI和Susep發佈的信息，以投資組合和技術撥備標準衡量，Bradesco Vida e Previdència現在是巴西領先的養老金計劃管理公司之一。
Bradesco Vida e Previdència 提供並管理一系列個人和團體養老金計劃。我們針對合同接受度較高的個人的計劃是VGBL和PGBL，與同等的投資產品相比，這可能會減少投保人支付的總税額 。這些基金的參與者在贖回配額和/或獲得福利時徵税。
根據蘇塞普2023年的數據，截至2023年12月31日，Bradesco Vida e Previdència佔養老金計劃繳費的23.0%。根據FENAPREVI的數據，截至2023年12月31日，Bradesco Vida e Previdíncia 佔所有養老金計劃管理資產的21.8%：VGBL的20.9%，PGBL的20.6%和傳統養老金計劃的40.3%。
巴西法律目前 允許存在“開放式”和“封閉式”私人養老金實體。開放式私人養老金實體是指所有希望通過定期繳費簽約計劃的個人和法人實體。封閉式養老金計劃 實體是指可供不同羣體的人員使用的實體，例如同一部門的特定公司或一組公司的員工、同一領域的專業人員或工會成員。私營養老金實體根據其成員或僱主或兩者的定期繳款發放福利。
截至2023年12月31日，我們管理的開放式養老金計劃覆蓋了290萬參與者，抵押品資產餘額總計3040億雷亞爾。
根據VGBL 和PGBL計劃的規則，參與者可以分期付款或一次性付款。養老金計劃的參與者在進行年度納税申報時，可以扣除繳納PGBL的金額，最高可達參與者應納税所得額的12.0%。 根據現行法律，贖回和福利須對作為福利贖回/收到的總金額徵收預扣税 。VGBL計劃參與者在申報所得税時不得扣除其繳費。根據現行法律，在贖回和/或支付福利時，將對應計收入徵税。
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這些計劃可以單獨簽訂，也可以通過業務計劃簽訂。個人計劃佔總參與人數的55.1%，商業計劃佔44.9%。 商業計劃佔14.7%，個人佔85.3%。
正在商業化的計劃 允許繳費、可攜帶性、贖回和轉化為收入。
Bradesco Vida e Previdència 還為企業客户提供養老金計劃，這些計劃在大多數情況下都是經過協商和調整的，以適應這類客户的特定需求。
總而言之，Bradesco Vida e Previdíncia的收入來自：
| · | 養卹金計劃繳款、PGBL和VGBL、人壽保險和人身意外保險費； |
| · | 按照數學規定向養老金計劃參與人收取管理費的收入； 和 |
| · | 利息收入。 |
4.B.40分銷渠道
4.B.40.01銀行業
下表顯示了截至以下日期的我們的主要分銷渠道：
| 分銷渠道-單位 | 2023 | 2022 | 2021 |
| 加油站 | 83,147 | 85,609 | 81,900 |
| - 分支 | 2,695 | 2,864 | 2,947 |
| - PA-服務點 | 3,351 | 3,524 | 3,769 |
| - PAEs -位於公司場所的ATM機 | 522 | 645 | 764 |
| - 業務單位 | 820 | 897 | 988 |
| - Banco 24 Horas網絡 | 17,967 | 17,449 | 16,174 |
| - Bradesco Exports（銀行通訊員） | 38,264 | 40,456 | 39,100 |
| - 布拉德斯科財務 | 19,514 | 19,759 | 18,085 |
| - 洛桑戈客户服務點 | - | - | 57 |
| - 分支機構、子公司和代表處，海外 | 14 | 15 | 16 |
| 自動取款機 | 43,768 | 46,562 | 50,807 |
| - 布拉德斯科網絡 | 19,582 | 22,163 | 26,526 |
| - Banco 24 horas網絡 | 24,186 | 24,399 | 24,281 |
4.B.40.02保險、養老金計劃和資本化 債券活動
我們通過我們的網站、我們的分支機構、我們的銀行分支機構網絡中的經紀人和巴西各地的非獨家 經紀人銷售我們的保險、養老金 計劃和資本化債券產品，所有這些經紀人都獲得佣金補償。我們的資本化債券通過我們的分支機構、 互聯網、我們的呼叫中心、ATM機和外部分銷渠道提供。
下表顯示了 這些產品通過我們的分支機構和分支機構外部的銷售分佈：
| 每種產品佔總銷售額的百分比 | |||
| 2023 | 2022 | 2021 | |
| 保險產品 | |||
| 通過分支機構的銷售 | 33.9% | 37.1% | 39.7% |
| 分支機構外的銷售 | 66.1% | 62.9% | 60.3% |
| 養老金計劃產品 | |||
| 通過分支機構的銷售 | 89.2% | 87.1% | 87.1% |
| 分支機構外的銷售 | 10.8% | 12.9% | 12.9% |
| 資本化債券 | |||
| 通過分支機構的銷售 | 63.8% | 71.0% | 77.6% |
| 分支機構外的銷售 | 36.2% | 29.0% | 22.4% |
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4.B.40.03與零售公司的合作關係 -Bradesco Expresso
Bradesco Expresso使 我們能夠通過與超市、藥店、雜貨店、百貨商店和其他零售連鎖店建立合作伙伴關係，擴大我們在代理銀行領域的份額。這些公司通過機構的員工自己提供基本的銀行服務，而關於貸款或開户的決定則由我們做出。
我們通過Bradesco Expresso提供的主要服務包括：
| · | 收到並提交開户申請表； |
| · | 收到並提交貸款、融資和信用卡申請表； |
| · | 從支票賬户和儲蓄賬户提款； |
| · | 社會保障國家服務(INSS)福利支付； |
| · | 支票賬户、儲蓄賬户和INSS餘額表； |
| · | 收到水電費賬單、銀行手續費和税金；以及 |
| · | 預付費手機充值。 |
截至2023年12月31日， Bradesco Expresso網絡共有38,264個服務點，平均每月交易3240萬筆，或每個工作日150萬筆交易 。
4.B.40.04數字頻道
我們通過我們的數字渠道提供各種產品和服務，包括我們的移動應用程序、網上銀行、ATM和馮·法西爾(聯繫中心)。 隨時隨地都可以訪問，為客户提供了方便、實用和安全。2023年，數字渠道 佔Bradesco交易總額的98%以上，其中移動和網上銀行渠道佔總數的94%。
以下是每個數字頻道的簡要説明 ：
| Ø | 移動應用-截至2023年12月底，我們的移動應用程序上有2590萬個活躍的個人客户端 (在過去三個月內進行交易的個人)。與2021年12月相比，該渠道中的客户端數量增加了420萬。我們相信在未來的 年中，移動應用程序將得到鞏固和持續發展。 |
目前，我們通過適用於iOS和Android系統的移動應用提供了廣泛多樣的解決方案 。客户可以使用該渠道進行支付和轉賬、購買貸款、聯合體、進行外匯操作和獲取非金融收益等服務。 他們還獲得了與我們的投資平臺安戈拉應用程序集成的優勢。這樣，客户就可以通過“單點登錄”獲得提示、市場新聞和專家評論。
企業客户使用Bradesco Net Empresa App進行銀行業務，如支付、轉賬、PIX、DOC/TED、支票存款、應收賬款保理、購買貸款，以及其他交易。手機上的Bradesco Net Empresa應用程序的便利性包括現金終端(TEF)、POS和電子商務的即時二維碼的全面在線簽約 。
2023年，個人和企業客户通過手機進行了205億筆交易。
| Ø | BIA-與客户端的接近程度以及服務的定製化程度越來越重要。為了進一步改善客户體驗，我們投資於研究和技術，其中還包括開創性的 解決方案。我們於2016年推出的人工智能工具BIA就是這樣的例子。BIA最初是為巴西各地的分支機構員工建立的，後來發展壯大，開始通過我們的Bradesco應用程序和其他渠道與客户互動。演變仍在繼續 ，BIA已越來越多地成為客户禮賓。 |
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BIA是客户和非客户關係的主要渠道之一。在Bradesco的數字渠道和WhatsApp消息應用程序中，BIA 確保移動性，並在任何地方為客户提供數字幫助。例如，BIA在消息傳遞應用程序中的功能之一是，在疑似信用卡和Pix欺詐的情況下與客户端進行交互。在Bradesco App上，客户還可以通過語音或文本在Bradesco賬户之間轉賬 ，此外還可以澄清對銀行產品和服務的懷疑。
受聯合國教科文組織“嘿， 更新我的聲音”運動的啟發，我們改變了BIA的回答，以便它能夠公平而堅定地應對騷擾。我們將繼續 對其發展進行投資，並提高其溝通能力，以提供越來越直觀和智能的體驗，並提供幫助客户組織資金流動的資源。
| Ø | 網際網路-從1996年開始，我們是巴西第一家在互聯網上擁有電子郵件地址的金融機構。我們為個人客户提供Bradesco網上銀行的金融服務， 我們相信這一解決方案已經改變了客户和金融市場之間的關係，並將繼續成為重要的信息和交易來源。 |
在它的27年之後這是 2023年3月31日週年紀念日，我們的布拉德斯科網上銀行網站繼續發展。擁有自己的域名(banco.bradesco)， 我們是少數幾家擁有頂級域名或通用頂級域名(GTLD)的巴西公司之一，這是ICANN(互聯網名稱與數字地址分配機構)的一項倡議，ICANN是負責互聯網協議的機構，負責監管萬維網上的地址 。
此交流平臺 分為兩大支柱：
| · | Bradesco機構網站(banco.bradesco)：我們認為，它包括簡化的內容 和通俗易懂的語言，使個人客户能夠訪問各種金融產品和服務的信息和澄清，並提供視頻教程以幫助他們理解，此外還提供有助於客户日常活動的功能 ，例如發放銀行收款單副本。門户主頁上還可以在線購買我們的產品和合作夥伴的產品，如卡、財團、Losango、Cielo等，也為沒有支票賬户的客户提供服務。 |
| · | Bradesco金融服務網上銀行： 利用該渠道提供的500多種服務和產品，個人客户可以使用該渠道查看對賬單、支付、轉賬、 Pix、投資等。 |
該頻道的新視覺概念 更加現代和科技，可以根據每個 客户的偏好定製主頁上的服務分發。此外，它還擁有有關投資組合的相關信息，可以定製提示 並查看信用卡額度和實時購買，並讓客户使用交易額度管理器擁有更多自主權。
在 Bradesco Net Empresa上，公司客户可以以簡單而安全的方式進行查詢、轉賬、PIX、投資、文件提交和其他交易。我們還強調，美數碼平臺通過合作伙伴滿足個人微創業者的主要需求，為他們提供金融和非金融服務。
2023年，個人和企業客户使用Bradesco的互聯網銀行渠道進行了48億筆交易。
| Ø | 自動取款機-專注於創新、發展和可用性的自助服務機器 旨在簡化我們客户的日常生活，實現無障礙和直觀的旅行。 |
目前有超過43,000台活動計算機，其中19,582台分佈在我們自己的網絡中，24,186台分佈在我們的共享網絡-Banco24Horas中。所有機器都配備了生物識別讀數，為無卡交易帶來了更多的安全和便利。
我們也有回收機器，旨在提高效率和降低成本，因為它們不使用信封。目前有8,520臺機器可以回收紙幣，這使得現金存款可以立即存入受益人的賬户。該渠道的 功能也有助於可持續性以及通過電子郵件發送收據。自2022年以來，Banco24Horas的3635台回收機也提供了不帶信封的現金押金。
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考慮到我們客户的體驗，我們也有顛覆性的功能，例如購買美元和歐元(超過115臺機器)-在一臺機器上進行外國貨幣兑換-這在我們的外匯業務中具有代表性。2021年，我們還部署了虛擬保險箱，客户可以通過Bradesco App購買外幣並從BDNS中提取 。
此外，自2020年以來，代理人在個人客户賬户的移動方面獲得了更大的自主權，可以訪問自助服務機器，能夠通過註冊生物識別和6個唯一數字的密碼直觀而安全地執行交易 。這一倡議獲得了Smart2023獎。
| Ø | 電話服務-馮·法西爾(聯繫中心)-我們允許 客户通過電話銀行，可以通過選擇電子服務或個性化服務訪問。 |
在電子服務中，我們提供了以語音命令為動力的複雜服務系統，使客户可以通過直接而簡單的語音命令來做他們想做的事情，而不需要聽取各種服務選項，也不需要通過在電話上輸入選項來進行選擇。客户端可以請求所需的服務，並直接使用他們選擇的選項.
我們通過此渠道提供主要金融服務，例如支付、Bradesco賬户之間的轉賬、TED、投資、貸款合同等。
通過呼叫馮·法西爾， 客户可以訪問其他關係中心獲取信用卡、私人養老金計劃、資本化以及對網上銀行和手機瀏覽的支持，以及其他服務。
| Ø | 社交網絡-我們相信我們是社交媒體的創新者和先驅，自2009年以來一直活躍在社交網絡上。重點放在溝通、關係、內容創作和業務激活上。社交網絡團隊監控、分析和與尋求我們或提及我們品牌的人互動，依靠細分市場、經理和分支機構的參與來解決需求。這項工作加強了我們與客户的關係，並保護了我們。該團隊還負責 回答問題、投訴、建議，並與用户進行關係互動。 |
下表顯示了通過數字渠道進行的交易數量和數字客户端數量：
| 截至12月31日及截至12月31日止年度， | 在數百萬筆交易中 | 更改百分比 | |
| 2023 | 2022 | ||
| 移動個人和公司+WhatsApp | 20,461 | 19,684 | 3.9% |
| 互聯網個人和公司-包括WebTA(1) | 4,810 | 4,701 | 2.3% |
| 自動取款機 | 1,052 | 1,246 | (15.6)% |
| 直接借記 | 158 | 159 | (0.7)% |
| 電話銀行(馮·法西爾) | 31 | 43 | (26.4)% |
| 總計 | 26,514 | 25,833 | 2.6% |
(1)WebTA 是一項互聯網文件傳輸服務，由企業客户使用Net Empresa提供給銀行。
| 截至12月31日及截至12月31日止年度， | 2023 | 2022 | 2021 |
| 擁有數字個人資料的客户數量達到百萬 | 28.0 | 26.4 | 23.8 |
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4.B.40.05下一步
NeXT成立於2017年，是一個專注於超互聯一代的數字平臺，致力於簡化人們的生活，提供解決方案以促進財務 管理，併成為客户實現夢想和目標的合作伙伴。
NeXT擁有 解決方案組合，其中包括根據客户和非客户調查設計的多項金融和非金融服務。
除了支票賬户和借記卡，它還提供各種投資、貸款、保險、財務管理工具、兒童和青少年專用賬户(NextJoy)、手機充值、禮品卡、通行費和停車場標籤(Veloe)、與超過35個品牌合作的福利，以及與Apple Pay、Google Pay、Samsung Pay和WhatsApp Pay數字錢包的集成。
在Open Finance中，Next具有 “我的財務”功能，這是一個聚合賬户，允許客户以統一的方式查看他們的支票賬户信息、信用卡和來自參與系統的不同機構的貸款，以及為客户更好地管理財務提供的個性化建議 和提示。
NeXT的重點是以客户為中心， 不斷投資於數據分析和智能，以確定趨勢和行為，並預測新服務或建議的創建 。此外，它還利用人類學研究來了解趨勢並預測客户需求。最現代的設計和UX解決方案，以及在所有聯繫點收集的反饋，都是提供更好體驗和積極聽取客户需求的基本要素。
NeXT確立目標， 旨在實現可持續增長，確保服務質量以及在使用平臺時的真正滿意度和參與度指標。作為為追求卓越和客户忠誠度而採取的行動的結果，2023年年底，活躍客户數量與2022年同期相比增長了15%，處理了約8億筆金融交易，與前一年相比增長了24%。
4.B.40.06 Digito
Digito是一家成立於2016年的多元化數字銀行。該銀行的產品組合包括信用卡、薪資貸款(INSS Payroll-可扣除貸款和預期的FGTS-週年提取)、個人貸款和100%數字支付賬户。短期目標是通過API交叉銷售數字化產品和我們的產品，提供完整數字銀行的體驗，從而提高參與度 。Digito致力於成為拉丁美洲最好的金融產品和服務平臺之一，提供簡單、靈活和安全的體驗。
Digito以700萬個總賬户結束了2023年，比2022年同期增長了38%，管理着62億雷亞爾的總投資組合。 Digito的卓越服務得到了應用商店(iOS和Android)和Reclame Aqui客户的認可，評級為8.2，RA1000印章。
4.B.50季節性
我們在業務的某些部分通常會遇到一些季節性問題。我們的消費融資業務(包括信用卡業務、商品融資和其他業務)具有一定的季節性，信用卡交易和商品融資的水平在年底有所增加，而這些水平在年初有所下降。我們在年初的收費中也經歷了一定的季節性 ，這是巴西通常要繳納税款和其他財政捐款的時候。對於我們的PGBL和VGBL業務， 年底是季節性的，通常在這個時候支付第13次工資和利潤分享分配。
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| 目錄表 | |
4.B.60比賽
我們在所有主要業務領域都面臨着激烈的競爭，因為巴西的金融和銀行服務市場競爭激烈。下表顯示了我們的主要產品和服務在所示時期的市場份額：
| 市場佔有率% | 2023 | 2022 | 2021 |
| 資料來源：Bacen | |||
| 銀行 | |||
| 活期存款 | 8.7 (1) | 11.0 | 10.1 |
| 儲蓄存款 | 12.9 (1) | 13.2 | 13.2 |
| 定期存款 | 13.3 (1) | 13.7 | 15.3 |
| 貸款 | 10.2 | 11.4 | 12.3 |
| 貸款-私人機構 | 17.9 | 19.8 | 21.5 |
| 貸款-車輛個人（CDC +租賃） | 11.4 | 13.8 | 13.6 |
| 工資單-免賠額貸款 | 14.7 | 15.2 | 16.4 |
| - INSS | 17.0 | 18.0 | 20.9 |
| - 私營部門 | 11.6 | 11.1 | 14.4 |
| - 公共部門 | 13.4 | 13.7 | 13.6 |
| 住房貸款 | 9.1 | 9.4 | 9.8 |
| 財團 | |||
| 房地產 | 14.4 | 17.6 | 19.0 |
| 自動 | 25.3 | 27.2 | 29.7 |
| 卡車、拖拉機和農用器械 | 19.1 | 24.3 | 18.3 |
| 國際區域 | |||
| 出口市場 | 13.5 | 13.9 | 14.8 |
| 進口市場 | 8.7 | 7.9 | 10.0 |
| 資料來源：保險監督(Susep)、國家補充醫療保健局(ANS)和全國人壽和養老金計劃聯合會(Fenaprevi) | |||
| 保險費、養老金計劃繳費和資本化債券收入 | 22.7 (1) | 22.4 | 22.3 |
| 保險、養老金計劃和資本化債券的技術規定 | 21.8 (2) | 22.2 | 22.7 |
| 養老金計劃投資組合(包括VGBL) | 22.0 (2) | 22.6 | 22.9 |
| 消息來源：安比瑪 | |||
| 投資基金和管理的投資組合 | 16.6 | 16.7 | 16.5 |
| 資料來源：國家社會保障研究所(INSS)/Dataprev | |||
| 向退休人員和領取養卹金人員支付的福利金 | 30.1 | 30.8 | 31.4 |
| 資料來源：巴西租賃公司協會(Abel) | |||
| 貸款業務 | 28.0 | 21.2 | 22.0 |
(1)基本日期：9月23日|ANS9M23；(2)基準日期：11月23日。
根據巴西中央銀行的數據，截至2023年9月30日，公共部門金融機構持有國家金融系統(SFN)資產的34.0%，其次是國內私人金融機構(考慮金融集團)，佔49.9%，外國控股金融機構，佔16.1%。
公共部門金融機構在巴西銀行業中發揮着重要作用。基本上，它們在與私營部門金融機構相同的法律和監管框架內運作 ，除了涉及公共實體的某些銀行交易必須完全通過公共部門金融機構進行 (包括但不限於存入聯邦政府資金或司法存款)。
由於某些監管要求，我們在下面重點介紹了一些可能影響競爭力的規則：
根據修訂後的第3,590/12號通告，公司控制權的轉讓、收購、合併、業務轉讓、金融領域合作合同、大於或等於5%的股權收購，以及在投資者持有5%或以上有表決權資本的情況下，直接或間接涉及金融機構的導致買家股權等於或大於5%的收購，必須提交巴西中央銀行。
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通過修訂後的CMN第4,970/21號決議，CMN確定了與金融機構和巴西中央銀行授權經營的其他機構相關的授權程序。
簡而言之，它包括CMN第4,970/21號決議適用範圍內的機構，例如(I)開發銀行；(Ii)外匯銀行；(Iii)開發銀行；(Br)投資銀行；(V)多家銀行；(Vi)外匯經紀公司；(Vii)證券和外匯經紀和房地產機構；(Viii)證券和外匯分銷公司；以及(Ix)私人之間的貸款公司。此外，巴西中央銀行於2022年8月30日發佈了經修訂的第299/22號規範性指令，其中披露了指示與CMN第4,970/21號決議所涵蓋機構的運作有關的授權請求所需的程序、文件、條款和信息。
通過經修訂的5,050/22號決議，CMN對信貸金融技術進行了監管，規定了直接貸款公司(SCD)和人際貸款公司(SEP)的設立和運營，監管使用電子平臺的人之間的貸款和融資。總而言之，SCD和SEP 必須以股份公司的形式組成，並且可能符合與其他金融機構相比不那麼嚴格的標準 才能獲得授權。但是，SCD只能使用自己的資源或通過在BNDES轉讓和貸款中獲取資源來進行貸款和融資，而SEP不能利用自己的資源進行經營，充當債權人和債務人之間的中介，並提供決議規定的其他服務。
2019年，CMN通過經修訂的4,721/19號決議為微型企業家和小企業信用協會(SCMEPP)制定了 規則，其中規定了 章程、經營授權、公司重組和取消經營授權。SCMEPP具有根據項目的可行性向個人、微型企業和小企業提供資金的作用。SCMEPP不能向社會公開募集資金，也不能發行債券和證券進行投標和公開發行。
在這種情況下， 已經在巴西市場擴張的金融技術公司可以以受監管的方式行事，並獨立於已經成立的金融機構 ，作為SCD或SEP。與多家銀行相比，獲得SCD、SEP和SCMEPP操作授權的過程要求較少 。然而，這些實體的行動範圍更為有限。
2020年6月，CMN頒佈了第4,822/20號決議，規定了聯合擔保協會和反擔保協會的組成、組織和運作，由第169/19號補充法律提出。聯合擔保協會的主要目標是在其參與成員簽訂貸款的情況下為其成員提供擔保，而反擔保協會的目標是向聯合擔保協會提供反擔保。
隨後，在2022年11月，CMN發佈了第5,046/22號、第5,047/22號、第5,050/22號和第5,051/22號決議，分別規範下列機構的組織和業務：(1)投資銀行，(2)開發銀行，(3)直接信貸公司(SCD)和個人對個人貸款(SEP)，以及(4)信用社。
通過撤銷第4,792/20號決議和第4,656/18號決議的第5,050/22號決議和第4,656/18號決議，CMN開始規範直接信貸公司和個人對個人借貸公司的組織和運營，並規範通過電子平臺執行同行之間的貸款和融資業務。
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| 目錄表 | |
| Ø | 開放金融 |
開放金融被視為促進創新和競爭的途徑之一。它的監管實施是由巴西中央銀行和國家貨幣委員會頒佈的第01/20號聯合決議制定的，旨在刺激創新，促進競爭，提高國家金融系統和巴西支付系統的效率，並促進金融公民身份。為此，它規定，參與機構之間必須採用系統整合的標準。
經巴西中央銀行授權經營的機構作為開放金融的參與者承擔以下角色：
| a) | 傳輸數據； |
| b) | 接收數據； |
| c) | 持有活期、儲蓄存款賬户或者預付付款賬户； |
| d) | 發起支付交易；以及 |
| e) | 在巴西有一份數字通訊員合同。 |
由於我們在國家金融體系中的重要性和我們活動的特點，必須實施開放金融，因為我們是上述“a”、“c”和“e”角色的參與者 。儘管我們是可選的，但我們將根據業務機會參與數據接收方和支付發起方的其他角色 。
根據巴西中央銀行制定的時間表，在巴西實施開放金融包括四個階段，重點如下：
| · | 第一階段：自2021年2月起--關於公佈與活期和儲蓄存款賬户、預付和後付費賬户以及貸款業務有關的服務渠道和產品和服務的必要要求的執行情況 ； |
| · | 第二階段：截至2021年8月--公佈客户的銀行賬户(存款、儲蓄和支付)以及信用卡和貸款的登記詳情和信息； |
| · | 第三階段：自2021年10月--落實服務所需的要求 共享啟動付款交易和轉送擬議貸款；以及 |
| · | 第四階段：截至2023年4月-實施數據共享所需的要求 產品和服務以及交易數據，如外匯交易、投資、保險和私人養老金計劃， 以及客户與這些產品和服務相關的交易信息。 |
我們的開放金融團隊擁有 名高素質的專業人員，專注於圍繞新的金融系統開發最佳解決方案。我們的團隊分為多功能 小組，以靈活的思維和端到端的願景進行工作，以創建直觀和個性化的客户旅程 並取得越來越積極的結果。
4.B.60.01存款
存款市場高度集中，我們的主要競爭對手是ItaúUnibanco、Caixa Econômica Federal、Banco do Brasil和Santander。9月份，五家最大的機構持有巴西市場67.6%的存款。
4.B.60.02貸款和墊款
近年來，貸款和墊款方面的競爭一直在加劇。我們的主要競爭對手是ItaúUnibanco、巴西銀行和巴西桑坦德銀行。
| 94 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
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4.B.60.03信用卡
巴西的信用卡市場競爭激烈。我們在市場上的主要競爭對手是大銀行。然而，數字銀行已經提高了它們在巴西市場的重要性。管理層認為，除了為持卡人提供更好的用户體驗外，這一領域的主要競爭因素是卡片分銷渠道，包括實體和數字渠道，以及提供的服務和好處。
4.B.60.04財團
2023年12月，根據巴西中央銀行的數據，財團市場包括136名管理人，分為銀行、製造商和獨立的管理人。
我們的主要競爭對手是房地產領域的巴西銀行和Porto Seguro；汽車領域的巴西銀行和Itaú。
我們的競爭優勢之一是我們的品牌信譽和每月抽獎次數，這增強了我們管理財團和財團客户資源的能力 ，以及我們廣泛的分銷網絡，在巴西擁有最大的服務網絡。
4.B.60.05投資銀行
巴西的投資銀行市場競爭非常激烈，涉及國家和國際金融機構的參與。主要參與者包括ItaúBBA、BTG Ptual、桑坦德銀行和其他國家和國際機構。儘管如此，Bradesco BBI在這個市場上取得了巨大的成功，獲得了全球跟蹤該行業的知名國際機構的認可。
4.B.60.06租賃
總體而言，我們在巴西租賃市場的主要競爭對手是桑坦德租賃公司、IBM銀行、惠普金融服務公司和德科瓦爾租賃公司。我們目前享有一定的競爭優勢，因為我們擁有比任何私營部門競爭對手都更大的服務網絡。
B.60.07資產管理
根據Anbima的投資基金管理 排名，2023年，巴西資產管理行業管理的基金股東權益價值8.3萬億雷亞爾。Bradesco Asset持有6,592億雷亞爾的一部分，或7.9%的市場份額。以投資基金股東數量衡量，我們是領先的機構之一，擁有320萬名股東。我們的主要競爭對手是BB DTVM和ItaúUnibanco。
4.B.60.08保險
根據Susep/ANS的數據，2023年，我們是巴西保險市場的市場份額領先者。Grupo Bradesco Seguros在該行業的所有分支機構都面臨着來自幾家國內公司和跨國公司的日益激烈的競爭，近年來巴西的情況發生了變化。在這方面，主要的競爭因素是價格、財務穩定性以及公司提供的名稱和服務的認知度。在服務方面，競爭主要涉及為營銷此類服務的分支機構提供服務的能力，包括索賠處理、自動化水平和發展長期客户關係。
我們的主要競爭對手是Sulamérica、Porto Seguro、BB、Seguridade、HDI和Tokio，根據Susep/ANS在2023年的報告，這些公司總共約佔市場產生的所有保費的36.7%。
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| 目錄表 | |
我們相信，我們遍佈巴西所有城市的服務網絡的滲透率使Grupo Bradesco Seguros相對於大多數保險公司具有顯著的競爭優勢，從而促進了成本節約和營銷協同效應。
關於醫療保健 行業，雖然大多數保險活動是由在全國範圍內運營的公司進行的，但也存在來自當地或地區運營的公司的競爭。
4.B.60.09養老金計劃部門
巴西政府的貨幣穩定政策刺激了養老金計劃部門，並吸引了新的國際參與者。
Bradesco Vida e Previdència的主要競爭優勢是我們的品牌、我們廣泛的分支網絡、我們的戰略以及我們在產品創新方面走在前列的記錄 。
我們的主要競爭對手是BrasilPrev、Caixa Seguridade、ItaúSeguridade、蘇黎世/桑坦德、Icatu和XP Previdència。
B.60.10資本化債券部門
我們在該領域的競爭優勢 包括我們提供的低成本產品，具有更高的抽獎數量、安全性、財務穩定性和品牌認知度 。
我們的主要競爭對手是BrasilCap、桑坦德、CIA。根據Susep在2023年提供的信息，Itaúde Capitalização、Icatu、Caixa Seguridade和Capemisa總共約佔市場總市值的63.4%。
B.70監管和監督
巴西金融體系的基本制度框架於1964年根據被稱為“銀行改革法”的第4,595/64號法律確立。 《銀行改革法》涉及貨幣、銀行和信貸政策和機構，並創建了債務抵押貸款機制。
B.70.01主要監管機構
4.B.70.01-01 CMN
CMN負責 全面監督貨幣、信貸、預算、財政和公共債務政策。CMN具有以下功能：
| · | 管理巴西金融機構發放的貸款和墊款； |
| · | 規範巴西貨幣問題； |
| · | 監督巴西的黃金和外匯儲備； |
| · | 確定巴西的儲蓄、外匯和投資政策；以及 |
| · | 規範巴西的資本市場。 |
在其職能範圍內，CMN通過經修訂的第3,427/06號決議，規定CVM採用基於風險的監管模式，作為其活動的一般指導，基於風險的監管系統(SBR)就是在此基礎上創建的。SBR也受雲服務器決議 第53/21號規範，該決議明確了SBR的目標。
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| 目錄表 | |
B.70.01-02巴西中央銀行
巴西中央銀行是根據第4,595/64號法律設立的，是中央銀行準則的主要執行者，負責確保國家貨幣的購買力，並負責：
| · | 執行CMN制定的貨幣和信貸政策； |
| · | 管理和監督巴西公共和私營部門的金融機構； |
| · | 控制和監測進出巴西的外幣流動；以及 |
| · | 監管巴西金融市場。 |
巴西中央銀行通過以下方式對金融機構進行監管：
| · | 設定最低資本金要求、強制性存款要求和經營限額； |
| · | 批准公司文件、增資、收購新公司的權益以及(在巴西或國外)設立或轉移主要營業地或分支機構； |
| · | 授權改變金融機構的股東控制權； |
| · | 要求提交年度和半年度經審計財務報表、季度訂正財務報表和每月未經審計的財務信息；以及 |
| · | 要求全面披露貸款和墊款以及外匯交易、進出口交易和其他直接相關的經濟活動。 |
第179/21號補充法律， 賦予巴西中央銀行更大的自由，可以使用貨幣工具來實現中央銀行確定的目標。通過這項法律，價格穩定被定義為巴西中央銀行的主要目標，此外，它還確保金融系統的穩定和效率，消除經濟活動水平的波動，促進充分就業。 巴西中央銀行被認為是一個特殊性質的自治實體，其特點是與部委沒有任何聯繫。
4.B.70.01-03雲服務器
CVM是一個在特殊制度下的自治實體，隸屬於財政部，擁有自己的法人資格和自己的股權，擁有獨立的行政權力，沒有等級從屬關係，任務固定，管理人員的穩定性，以及財務和預算自主權。它是根據第6,385/76號法律於1976年12月7日設立的，目的是根據CMN制定的證券和資本市場政策，監督、規範、規範和發展巴西證券市場。
雲服務器 的主要目標是：
| · | 確保資本市場的完整性； |
| · | 提高資本市場的效率； |
| · | 規範法律規定的問題; |
| · | 監督對適用於資本市場代理人的法律的遵守情況；以及 |
| · | 促進資本市場發展。 |
CVM 監督和監管巴西資本市場的主要重點包括：
| · | 促進巴西資本市場的投資文化； |
| · | 增加對資本市場的參與，使其成為具有競爭力的融資來源； |
| · | 降低遵守市場參與者的成本； |
| · | 增加市場的流動性； |
| · | 提高市場監管效率；以及 |
| · | 提高制裁行動的效率。 |
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| 目錄表 | |
4.B.70.02《銀行業規則》
4.B.70.02-01對金融機構活動的主要限制和限制
根據適用的法律和法規，在巴西經營的金融機構：
| · | 未經巴西中央銀行事先批准，不得運營。在外國銀行的情況下，可以按照第10,029/19號法令的規定批准巴西中央銀行，因為這樣做被認為符合國家利益。通過第3977/20號通知，承認居住在國外或以國外為住所的個人或法人實體參與總部設在巴西的金融機構的資本符合巴西政府的利益； |
| · | 不得超出監管範圍投資任何其他公司的股權； |
| · | 不得進行信貸和租賃交易，或向單個個人或團體提供超過其參考股本(RE)25.0%的擔保； |
| · | 不得擁有房地產，但自用除外；以及 |
| · | 根據第4,595/64號法律和第4,693/18號CMN決議，禁止與關聯方進行貸款。符合第4,595/64號法律規定的條件的與關聯方的貸款不受禁令限制。第4,693/18號決議從巴西中央銀行的角度解釋了誰被視為關聯方。 |
| · | CMN第4,693/18號決議還提出了合格股權的定義，即個人或公司在金融機構和租賃公司的資本中或由後兩家機構在公司資本中擁有的直接或間接股權，相當於各自股份或代表股本的配額的15%或更多。對單一個人或集團的集中限制不適用於金融機構在合併其財務報表時進入的銀行間存款。 |
| · | 2022年9月26日，巴西中央銀行發佈了BCB第246/22號決議，規定了交換費的最高限額，並禁止在國內支付安排、購買、預付和存款賬户中為收款 最終用户提供資金的不同最高條款。根據決議，自2023年4月1日起，與交換費相關的最高限額將符合以下百分比：(A)0.5%，將適用於任何被歸類為存款賬户的交易；和(B)0.7%，將適用於任何被歸類為預付支付賬户的交易。 |
| · | 2023年3月28日，全國社會保障理事會全體會議發佈了CNPS/MPS 1,351/23號決議，其中規定，國安局必須將社保福利工資貸款操作的最高月利率定為1.97%，通過信用卡和工資福利卡進行的操作的最高月利率為2.89%。 |
4.B.70.02-02適用於金融機構的懲罰性文書
修訂後的第13,506/17號法律和BCB第131/21號決議規定了巴西中央銀行和CVM活動領域的行政制裁程序，並在資本市場領域對銀行監管領域的懲罰性文書進行了重大修訂。
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| 目錄表 | |
4.B.70.02-03資本充足率和槓桿
根據經修訂的CMN第4,958/21號和第4,955/21號決議，總部設在巴西的金融機構必須遵守基於加權風險-資產比率的資本計量和標準。這一方法的參數類似於《巴塞爾協議》採用的最低資本計量國際框架。關於《巴塞爾協議三》的進一步信息，見“項目5.b--流動性和資本資源--5.B.40資本合規--巴塞爾協議三”。
根據《巴塞爾協議III》的建議，3,748/15號通函和CMN 4,615/17號決議規定了作為補充資本措施的槓桿率(LR)的最低要求。這是一個比率，旨在限制金融機構承擔的風險敞口水平 ，並通過其一級資本與總敞口之間的關係來評估槓桿率，該關係是根據按會計價值登記的資產加到表外敞口(限額、背書、擔保和衍生品)的總和計算的，詳情見 通告。第一類(S1)和第二類(S2)中的相關機構必須符合最低LR要求 3%。
為了建立對金融機構流動性的最低量化要求，限制過度的流動性風險承擔，《巴塞爾協議III》引入了兩個流動性指標：流動性覆蓋率(LCR)和淨穩定融資比率(NSFR)。
經修訂的BCB第207/22號決議 規定金融機構編制和轉交與(I)LCR有關的信息；以及(Ii)流動性風險敞口 必須由巴西中央銀行處理至少五年，並附有計算方法的文件和相應的原始數據。
根據CMN第4,950/21號決議，只要金融機構直接或間接、單獨或與合夥人共同持有被投資公司的控股權，金融機構就必須保存其在公司的投資的合併會計記錄(用於計算其資本需求)。如果他們的利益不能控制一家公司，金融機構可以選擇將未合併公司的收益中的權益確認為股權，而不是合併此類權益。
在某些條件 和某些限制內，金融機構在確定其資本金要求時，可將符合條件的工具列入計算其運營限額的順序 ，前提是該工具符合現行法規的要求。
4.B.70.02-04風險權重
根據經修訂的BCB第229/22號決議，巴西中央銀行合併了適用於不同風險敞口的RWA加權係數，以便通過標準化方法(RWAcpad)計算資本需求。巴西中央銀行經常改變適用於不同風險敞口的風險加權係數。隨後，通過第3809/16號通函，為RWA中與信貸風險敞口有關的部分提供了緩解工具 ，但須通過RWAcpad計算資本需求。通過第3921/18號通函，為適用85%風險加權係數(FPR)的新標準 提供了緩解工具。
此外，巴西中央銀行有具體的標準來確定計算與其他風險敞口相關的風險加權資產部分的程序。 2022年3月發佈了經修訂的BCB第202/22號決議，該決議現在確定了RW部分的計算AS 涉及CMN第4,958/21號和第4,606/17號決議以及BCB第200/22號和第201/22號決議中規定的支付服務相關風險所需資本的計算。
根據CMN第4,956/21號決議，金融機構對外幣、黃金和受匯率變動影響的交易的總綜合敞口 不得超過其參考股本(RE)的30.0%。這一限制可由巴西中央銀行更改，遵守參考股本(RE)的最小值 為15%，最大值為75%。應當指出，作為同一審慎集團成員的機構必須以合併方式遵守上述限制 。
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經巴西中央銀行授權經營的金融機構應披露：(I)黃金、外幣風險敞口和受匯率變動影響的業務；(Ii)RWA金額中的RWAMint部分；以及(Iii)RWA金額中的RWAMpad部分及其組成部分， 根據經修訂的BCB第100/21號決議(於2021年7月1日生效)規定，在為期5年的時間內向巴西中央銀行提供。
2022年11月，修訂了BCB第266/22號決議，推動修改BCB通告和決議，確定確定與信用風險、市場風險和操作風險相關的風險加權資產額的分期付款的程序和參數，以便它們 適用於由支付機構領導、由金融機構或巴西中央銀行授權運營的另一家機構 整合的審慎企業集團(第三類企業集團)。此外，本決議還修訂了涉及銀行投資組合(IRRBB)中分類工具(IRRBB)中額外反週期本金資本(ACPContraciclico)的計算和利率變化風險的規範性法案 ，使其適用於第三類企業集團。
有關我們資本比率的更多信息，請參閲“項目5.b-流動性和資本資源-5.B.40資本合規-巴塞爾協議III”。
此外，巴西中央銀行修訂了經修訂的BCB第229/22號決議，該決議規定了通過標準化方法(RWAcpad)計算資本要求的與信用風險敞口有關的RWA部分的計算程序， 受經修訂的CMN第4,958/21號決議和2022年3月第200/22號BCB決議監管。
BCB第(Br)229/22號決議旨在解決兩個主要問題：(1)風險敞口價值的計量方法，也允許使用計算特定資產類別按市值計價的方法(即使受巴西中央銀行監管的機構的會計準則(“COSIF”)不包括這一點，也可以使用這種方法)；和(Ii)風險加權因素，特別是對主權實體和多邊機構(“EMD”)、金融機構、非金融、零售和房地產法人實體的風險敞口。
2022年8月，巴西中央銀行啟動了第92/22號公開詢問通知，其中披露了一項決議動議，該決議改進了 通過內部信用風險分類系統計算信用風險暴露資本要求的程序。
2023年2月， 巴西中央銀行發佈了第291/23號BCB決議，該決議除了修改了第3，646/13號通知外，還制定了計算RWA中有關 因對應方信用質量變化而導致衍生工具價值變化風險敞口的部分的程序（RWACVA）。
4.B.70.02-05強制存款
巴西中央銀行 定期對位於巴西的金融機構制定強制存款和相關要求。巴西央行使用 準備金要求作為控制SEN流動性的機制。
根據巴西中央銀行的規定，我們必須將我們從客户那裏收到的活期存款、儲蓄存款和定期存款的一定比例存入巴西中央銀行：
| Ø | 定期存款：根據BCB第145/21號決議，我們有義務將計算期間工作日確定的應收取價值(VSR)的算術平均值的20.0%從3,000萬雷亞爾中扣除 。 |
定期存款以銀行存單(CDBS)和金融票據(免徵所得税)表示；支付固定或浮動的 利率，通常是銀行間利率(CDI)的一個百分比，正如Copom披露的那樣。
| Ø | 活期存款：我們被要求在每個工作日交存計算期內確定的VSR算術平均值的21.0%。根據經修訂的BCB第189/22號決議的規定，扣除5.0億雷亞爾。對這些要求的合規性的核查是根據交易期內每一天的既定頭寸進行的，計算期從一週的星期一開始，到下一週的星期五結束。 |
| 100 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| Ø | 儲蓄存款：根據修訂後的BCB第188/22號決議，我們被要求 每週在巴西中央銀行的賬户中存入一筆金額，相當於在儲蓄存款和相關儲户資源項下輸入的餘額的算術平均值的20.0%，該決議定義並整合了儲蓄存款資源強制收取的規則。如同一決議所述，賬户餘額按“tr”加利息支付。 |
2013年2月，巴西中央銀行制定了關於不遵守強制存款、準備金或強制轉讓要求的財務成本收取規則。
2022年2月，修改了BCB第188/22號決議，對儲蓄存款資源強制徵收規則進行了定義和合並。2022年同月，頒佈了經修訂的BCB第190/22號決議，其中取消了關於強制收取存款資源和所作擔保的可執行性。
此外，目前的《巴西央行條例》要求我們：
| · | 不低於30.0%的活期存款用於發放農村貸款； |
| · | 保持至少2.0%的活期存款投資於有針對性的生產性小額信貸計劃業務； 和 |
| · | 將儲蓄賬户存款總額的至少65.0%分配為住宅 房地產融資。 |
強制性存款標準和額外準備金要求由巴西中央銀行定期調整。
4.B.70.02-06資產構成要求
根據修訂後的CMN第4,677/18號決議，總部設在巴西的金融機構必須將其對單一客户的風險敞口限制在其一級RE的25.0%或其一級RE的15%(如果該機構被金融穩定委員會 列為全球範圍內具有系統重要性的機構)。
BCB第76/21號決議規定了巴西中央銀行為實施匯率政策而在巴西外匯市場上的操作工具，規定購買外幣並承諾轉售和出售外幣的回購操作的條款，完全對應於購買或出售操作清算之日(含br})和相應的回售或回購承諾清算之日之間的期間。
4.B.70.02-07回購交易
回購交易 受基於金融機構股本的運營資本限制，根據巴西中央銀行的規定進行調整。金融機構只能持有不超過其參考股本30倍的回購交易 (RE)。在該限額內，涉及私募證券的回購交易不得超過金融機構淨回購金額的五倍。涉及巴西政府當局發行的證券的回購交易的限額根據交易中涉及的證券類型和巴西中央銀行確定的發行人的感知風險而有所不同。
| 101 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
2016年9月，巴西中央銀行禁止執行、延長或續簽從關聯機構或屬於同一審慎集團成員的機構發行或接受的證券的回購交易。
隨後，巴西央行於2021年9月發佈了第76/21號決議，其中規定了巴西中央銀行為實施匯率政策而在巴西外匯市場上的操作工具。該決議規定，巴西中央銀行可以在巴西外匯市場進行以下操作：(1)購買外幣，同時作出回購承諾，以便在預定日期結算；(2)出售外幣，同時作出回購承諾，在預定日期結算。
4.B.70.02-08境外借入資金再出借
允許金融機構和租賃公司在國際市場借入以外幣計價的資金(通過直接貸款或發行債務證券)，以便在巴西轉借此類資金。這些轉貸採取以雷亞爾計價的貸款形式，但 與美元掛鈎。轉貸交易的條款必須反映原始交易的條款。標的外國貸款的利率也必須符合國際市場慣例。除了交易的原始成本，金融機構可以只收取貸款佣金。
此外，任何外幣貸款的金額應限制在貸款資金將流向的金融機構進行的外國交易總額。
4.B.70.02-09外幣持倉
在巴西涉及外匯買賣的業務只能由巴西中央銀行授權在外匯市場經營的機構進行。
從1999年開始，巴西中央銀行採用了外匯自由浮動制度，這增加了波動性。自2011年年中以來，巴西雷亞爾兑美元貶值，巴西央行幹預外匯市場以控制匯率波動。
巴西中央銀行對獲準在外匯市場經營的銀行在外匯業務中的多頭和空頭頭寸沒有限制 。
針對外匯市場的標準經常被CMN和巴西中央銀行改變。
2022年12月，第14,286/21號法律生效，該法律涉及巴西外匯市場、巴西在國外的資本、巴西境內的外國資本以及向巴西中央銀行提供信息，目的是考慮到最佳國際標準和做法以及巴西在全球經濟中的地位，使這些問題現代化、簡化並帶來更大的法律確定性。有鑑於此，CMN公佈了CMN第5,042/22號和第5,056/22號決議，巴西央行公佈了旨在規範外匯業務的BCB第277/22號、第278/22號、第279/22號、第280/22號和第281/22號決議。
總而言之，新匯率框架提出的主要變化 如下：
| · | 巴西中央銀行將負責管理該國的外幣賬户，包括開立和運營這些賬户的要求和程序。巴西中央銀行可能會根據規定擴大個人和法人成為持有者的可能性。巴西境內外幣賬户的所有權仍然僅限於經紀人、信用卡管理人和巴西中央銀行指定的其他部門等公司。 |
| 102 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| · | 在海外開放存款已經是可能的，但該項目擴大並加強了這一點，它指出，巴西中央銀行授權的機構將能夠分配、投資和引導在國內或國外籌集的資金，用於 國內外的信貸和融資業務。 |
| · | 將每位乘客離開或進入巴西時可攜帶的現金限額從1萬雷亞爾延長至1萬美元。 |
| · | 現在授權個人之間進行最高500美元的談判，允許個人買賣外匯，而不僅僅是銀行和經紀人，前提是操作是偶爾進行的，而不是在專業的業務過程中進行。 |
| · | 根據巴西中央銀行的規定，仍然有可能對居民和非居民之間的信貸進行私人補償，並在外貿業務等情況下以外幣支付國家領土上的可執行債務。 |
| · | 將在外匯市場運營的支付機構納入現成結算業務 ，最高限額為100,000.00美元。 |
| · | 交易所操作的正規化和自由格式，但被授權在交易所市場經營的機構應能夠證明各方同意所確立的條件。 |
| · | 交易所操作目的的分類是客户的責任。 |
| · | 在巴西中央銀行信息提供系統(SCE-IED)之前登記直接對外投資的義務發生變化，只有在以下情況下才能進行：(1)與非居民投資者有關的資金轉移，其價值等於或大於100,000.00美元或其等值的其他貨幣；(Ii)發生價值等於或大於100,000.00美元的資源的轉移，或以其他貨幣的等值轉移；(Iii)定期申報的基準日期發生在 受此類申報的接受者。 |
| · | 在巴西中央銀行信息提供系統(SCE-Credit)之前登記外部貸款業務的義務發生變化 ：(I)直接貸款、所有權、出口提早收款和融資租賃應在付款期限超過360天且組織融資等於或大於1,000,000.00美元或其等值的其他貨幣時登記 ；(Ii)進口融資應在付款期限超過180天且等於 或大於500,000.00美元或其等值的其他貨幣時登記。 |
| · | 結束同時進行交換業務的義務：(1)將債務轉換為直接的外部投資，反之亦然；(2)不同類型的外部信貸之間的轉換；(3)以直接貸款和證券的方式承擔和重新安置外部信貸；以及(4)將居民投資者的居住地變更為非居民。 |
4.B.70.02-10跨境衍生品註冊和套期保值交易及衍生品信息
2009年12月，巴西中央銀行發佈了於2010年2月生效的具體規則，要求巴西金融機構在巴西中央銀行和CVM監管的清算機構登記其 跨境衍生品交易。具體而言，跨境衍生品交易必須(I)在兩個工作日內登記；以及(Ii)包括標的資產、價值、涉及的貨幣、條款、交易對手、結算方式和使用的參數的詳細信息。
2010年1月，擴大了登記規則，以涵蓋外國場外市場或交易所的套期保值交易。
2010年11月，為方便管理金融機構產生的衍生品相關風險，CVM規定，市場參與者應建立 機制，以共享在其系統中交易或註冊的衍生品合約的信息，但須遵守銀行保密規則 。
| 103 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
4.B.70.02-11貸款和墊款的處理
出於監管報告的目的，金融機構需要根據其風險將其貸款和墊款分類為從AA到H的九個類別。這些信用風險分類是根據巴西中央銀行的標準確定的，這些標準涉及：
| · | 債務人和擔保人的狀況，例如他們的經濟和財務狀況、負債水平、產生利潤的能力、現金流、延遲付款、或有事件和信貸限額；以及 |
| · | 交易的條件，如交易的性質和目的、類型、流動性水平、抵押品的充足性和信貸總額。 |
就企業借款人而言，在我們使用的九類貸款中，有五類被認為是履約貸款，四類被認為是不良貸款。
以下是績效 貸款類別：
| 額定值 | 我們的分類 | 布拉德斯科概念 | ||
| AA型 | 優秀 | 一線大公司或集團，具有悠久的業績記錄、市場領先地位和優秀的經濟金融理念和定位。 | ||
| A | 非常好 | 具有良好經濟和財務狀況的大公司或集團，活躍於具有良好前景和/或擴張潛力的市場。 | ||
| B | 好的 | 無論規模大小，經濟和財務狀況良好的公司/集團。 | ||
| C | 可接受 | 經濟和財務狀況令人滿意，但業績受經濟變化影響的公司或集團。 | ||
| D | 公平 | 經濟和財務狀況下降或會計信息不理想的公司或集團處於風險管理之下。 |
貸款和預付業務 如果有信貸支持，可能會升級，如果違約，可能會降級。
可疑貸款根據損失角度分類 ，根據E-H評級如下：
| 額定值 | 我們的分類 | ||
| E | 缺陷 | ||
| F | 壞的 | ||
| G | 批判性 | ||
| H | 無法收藏 |
對於與個人進行的交易，也存在類似的九大類排名系統。我們根據個人收入、權益和信用記錄等數據以及考慮內部信息和市場 來源的其他註冊、行為和交易信息對信用評級。
出於監管目的，金融機構需要根據巴西中央銀行的標準對其貸款的風險水平進行分類，同時考慮借款人和擔保人的特徵以及交易的性質和價值等因素，以確定潛在的貸款損失。詳情見“項目4.B.100.06貸款和墊款的預期信貸損失”。
必須每月審查逾期貸款和墊款 。對於這類貸款，監管規定設定了以下最低風險分類：
| 逾期天數(1) | 最小分類 | ||
| 15至30天 | B | ||
| 31至60天 | C | ||
| 61至90天 | D | ||
| 91至120天 | E | ||
| 121至150天 | F | ||
| 151至180天 | G | ||
| 超過180天 | H |
(1)如果貸款的到期日超過36個月，這些時間段 將加倍。
| 104 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
金融機構需要確定是否有任何貸款必須根據這些最低分類進行重新分類。如果是這樣，它們必須相應地調整其 受監管的會計撥備。
《條例》規定了每類貸款的最低撥備(BR GAAP)，按貸款和墊款業務總額的百分比計量，具體如下：
| 貸款分類 | 最低撥備百分比 | ||
| AA型 | - | ||
| A | 0.5 | ||
| B | 1 | ||
| C | 3 | ||
| D | 10 | ||
| E | 30 | ||
| F | 50 | ||
| G | 70 | ||
| H (1) | 100 |
(1)金融機構 必須在初始分類為H貸款後六個月註銷任何貸款。
不超過10,000雷亞爾的貸款和墊款可根據金融機構本身使用的方法或如上所述的拖欠標準分類。根據巴西中央銀行的規定，分類 至少應為A級。
金融機構必須將其貸款和貸款分類政策提供給巴西中央銀行及其獨立會計師。他們還被要求向巴西中央銀行提交與其貸款組合有關的信息，以及財務報表。 這些信息必須包括：
| · | 借款人的業務活動和性質的細目； |
| · | 貸款到期日；以及 |
| · | 重新安排、註銷和收回的貸款金額。 |
巴西中央銀行 要求經授權的金融機構彙編和提交關於其貸款和墊款組合的信息。
關於根據《國際財務報告準則》處理貸款和墊款的更多信息，見我們的合併財務報表附註40.2“項目 18財務報表”。
4.B.70.02-12對客户貸款和墊款的排他性
根據巴西中央銀行第3,522/11號通知的規定，禁止提供服務和貸款的金融機構簽訂協議、合同或其他安排，以阻止或限制其客户獲得其他機構提供的貸款和墊款，包括工資可扣除貸款。這一規則的目的是增加信貸提供者之間的競爭，防止國有銀行和政府機構之間就工資可扣除貸款達成排他性協議。
B.70.02-13貸記卡票據借方餘額
通過修訂後的CMN第4,549/17號決議，巴西中央銀行開始規範信用卡票據和其他到期未足額結算的後付費工具的借方餘額的融資，在這種情況下，我們不再被允許通過循環信貸安排為客户的未償還餘額提供超過一個月的融資。
CMN第4,882/20號決議規定，如果延遲支付或清償與這些股份相關的債務，可能只收取某些費用，如報酬利息和逾期付款利息。禁止因逾期支付或清償與貸款業務有關的債務而收取任何其他報酬或欠款費用。
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| 目錄表 | |
4.B.70.02-14透支
2018年4月，行業自律委員會巴西班科斯聯邦(巴西銀行聯合會)-Febraban，公佈了監管第19/18號標準(有意識地使用透支的監管標準)，以及促進正確使用透支設施的新準則 。
在監管標準第19/18號主要指引中，我們強調：(I)已簽署監管標準的金融機構應隨時為消費者提供更有利的條件來結算其透支餘額，包括分期付款的可能性； (Ii)消費者在連續30天內使用超過15%可用透支限額的，只要金額超過 R$200.00，金融機構應主動向消費者提供結算餘額的替代方案；以及(3)金融機構應促進關於透支使用的財務指導，特別是關於在緊急情況下使用透支和臨時透支的指導。
2019年11月，CMN公佈了修訂後的4,765/19號決議，規定金融機構對現金存款賬户進行透支。 該決議規定，所用金額的利率限制為每月8%。
B.70.02-15巴西支付系統 (巴西萊羅帕加門託斯博物館，或SPB)
SPB根據第12,865/13號法律進行了監管和重組。這些法規旨在通過採用多邊清算來精簡系統，並通過降低系統性違約風險以及金融機構的信用和流動性風險來提高安全性。
SPB包括與資金轉移、外幣業務或金融資產和證券交易的處理和結算有關的實體、系統和程序。SPB中的子系統負責維護安全機制和規則，以控制風險和意外情況、市場參與者之間的損失分擔以及參與者直接執行合同和抵押品的託管頭寸 。此外，結算所和結算服務提供者作為該系統的重要組成部分，從其資產中撥出一部分作為結算業務的額外擔保。
目前，已將結算交易的責任 分配給負責該交易的票據交換所或服務提供商。一旦一項金融業務被提交進行清算和結算，一般情況下，相關票據交換所和/或結算服務提供商就有義務進行清算和結算，而提交該業務進行清算和結算的市場參與者不再承擔破產或資不抵債的風險。
CMN第4,952/21號決議規定了巴西支付系統下清算和支付(結算)廳和服務提供商的活動，使SPB能夠按照確保在其中運作的清算和支付(結算)廳和服務提供商的安全、效率、完整性和可靠性的原則進行構建。
巴西中央銀行和CVM有權對SPB進行監管和監督。SPB的唯一成員是資金規模較大的支付機構和支付安排 。在過去12個月中積累的這些交易額相當於5億雷亞爾的交易總額 ，在支付安排的情況下，相當於2500萬筆交易。
經修訂的BCB第80/21號決議， 規定了支付機構的組成和運作，確定了提交授權申請以供這些機構經營的參數，並規定了由巴西中央銀行授權經營的其他機構為支付提供服務。巴西銀行理事會第81/21號決議規定了與支付機構的業務和其他經授權經營巴西中央銀行的機構提供支付服務有關的授權程序。
值得注意的是， 2022年3月，巴西中央銀行發佈了BCB第205/22號決議，修訂了BCB第81/22號決議，以包括：(1)投資基金持有合格支付機構的可能性；以及(Ii)適用於持有BCB第81/21號決議所確定的合格持股的個人或法人實體的規定，除防止投資基金成為支付機構的控制人或控制組成員外，還包括投資基金的股東，他們實際上有權開展業務。
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經修訂的BCB第150/21號決議規定了關於BR代碼的規則，BR代碼是支付安排使用的快速響應代碼標準(QR代碼)，必須以標準化方式提供，以促進零售支付的互操作性、國際化和提高效率。
PIX是由修訂後的BCB第01/20號決議制定和管理的，BCB第79/21號決議授權了新功能，例如允許將公司名稱與PIX令牌關聯、更改PIX詳細信息、在糾正情況下避免排除以及限制最終用户可以重新發送或接收的交易數量。
修訂後的BCB第195/22號決議建立了即時支付系統(SPI)和即時支付賬户(PI賬户)，批准了各自的規定。 SPI於2020年11月3日開始運行，可能會逐步提供系統功能，包括與運營時間相關的功能。
2022年3月，BCB規範性指令 第243/22號進行了修訂，規定了直接參與SPI和開設即時支付賬户（IP賬户）所需遵守的程序，並設定了即時支付訂單驗證和結算的最長時間限制。
眼鏡蛇皮克斯， 收款用户可以更輕鬆地管理和接收與即時付款和到期付款有關的收款，這一功能包括在BCB第30/20號決議的規定中，並符合經修訂的BCB第43/20號規範指令為 規定的實施期限。
BCB第291/22號和第373/23號規範性指示規定了獲準機構加入PIX所需的程序。
經修訂的BCB第243/22號規範指示規定了在與被撤銷的規範指示相同的條款下，直接參與SPI和開設即時支付賬户(PI賬户)應遵守的程序。此外，上述決議開始規定即時支付訂單的生效和結算的最長時限，這些時限在BCB第195/22號決議所附條例中處理。此外，2022年12月9日，BCB第200/22號規範性指示被BCB第290/33號規範性指示修訂，該指示規定了為在SPI以外提款或結匯而收取和執行每個PIX的業務成本報銷的操作程序。它還規定了PIX參與者就這些交易提供的信息的格式和頻率以及信息的類型。
PIX的參與者 還可以為通過交易賬户進行購買或轉賬的PIX的發起設定最大限額， 必須針對每筆交易和每一時段，並且可以根據經修訂的BCB 331/22號規範指令為白天和夜間設定不同的限額。
2021年10月，修訂了BCB規範性的第171/21號指令，披露了用於共享Open Finance中PIX支付交易的發起服務的接口的計劃和有效進入的操作限制和條款。
後來，在2021年12月，通過了經修訂的BCB第177/21號決議，批准了PIX處罰手冊，重新制定了可處以罰款的行為的分佈，並對在部署應用程序、應用程序編程接口(API)和任何其他可能嚴重危及安排安全或其用户數據的安全和隱私的PIX相關係統時不再採用基本安全機制的參與者制定了處罰措施。
2022年12月1日，編輯了bcb第270/22號決議，該決議修訂了bcb第177/21號決議附件一，以調整有關違規行為應受處罰的規定。
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| 目錄表 | |
與BCB第177/21號決議並行的是BCB第293/23號決議，該決議修訂了BCB第1/20號決議所附的規例，而第1/20號決議反過來又規範了PIX的支付安排的運作。
BCB第293/23號決議旨在確定在PIX參與者之間建立夥伴關係的安排，並規範關於外包活動的標準和條件以及在PIX參與者之間建立夥伴關係的過渡性規定。
2023年12月7日，編輯了BCB 第361/23號決議，該決議調整並插入了有關在不遵守有關自動PIX的規則的情況下適用處罰的規定。
同日，BCB的436/23號規範指令進行了編輯，該指令確立了與自動像素、計劃像素和計費像素相關的操作程序。
4.B.70.02-16特別臨時行政、幹預和法外清算制度--根據第6024/74號法律
| Ø | 幹預 |
巴西中央銀行將幹預不受聯邦政府控制的任何金融機構的運營和管理，條件是：
| · | 因管理不善而蒙受損失，使債權人面臨風險的； |
| · | 屢次違反銀行業監管規定；或 |
| · | 已經資不抵債。 |
也可以應金融機構管理層的要求進行幹預，不得超過12個月。在幹預期間，因逾期債務、幹預前簽訂的未決債務的到期日，以及在下令幹預之日存在的機構存款負債，暫停機構的負債。
| Ø | 行政清算 |
在下列情況下，巴西中央銀行將清算一家金融機構：
| · | 該機構的經濟或財務狀況面臨風險，特別是當該機構在債務到期時停止履行其債務時，或發生可能表明破產狀態的事件時； |
| · | 管理層有重大違反銀行業法律、法規、規章的行為； |
| · | 該機構蒙受損失，使其無擔保債權人面臨嚴重風險；或 |
| · | 在撤銷經營授權後，該機構不會在90天內啟動普通清算程序，或者，如果啟動，巴西中央銀行認為清算的速度可能會損害該機構的債權人。 |
作為行政清算的結果 ：
| · | 要求對該機構資產索賠的訴訟被暫停； |
| · | 該機構的義務被加速； |
| · | 機構不得遵守單方合同中包含的任何違約金條款； |
| · | 在該機構的債務全數清償之前，不會對其產生利息；以及 |
| · | 暫停該機構的義務的時效期限。 |
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| 目錄表 | |
如果發生下列情況之一，巴西中央銀行 可以終止對金融機構的法外和解：
| · | 全額償付無擔保債權人； |
| · | 將該機構的範圍變更為不屬於SFN一部分的經濟活動； |
| · | 機構控制權的轉移； |
| · | 改建為普通定居點；以及 |
| · | 出售/損失該機構的資產，在其完成並將收益分配給債權人時 ，即使債務尚未全部清償；或 |
| · | 缺乏流動性或難以完成機構剩餘資產，這一點得到了巴西中央銀行的認可。 |
| Ø | 臨時特別行政當局制度 |
臨時特別行政當局制度(RAET)是巴西中央銀行對金融機構的一種不那麼嚴重的幹預形式，允許機構 繼續正常運營。RAET可在符合以下條件的機構中訂購：
| · | 多次進行違反聯邦法律規定的經濟或金融政策的交易； |
| · | 面臨資產短缺； |
| · | 不遵守強制繳存規定的； |
| · | 有魯莽或欺詐的管理行為；或 |
| · | 有需要幹預的手術或情況。 |
B.70.02-17信用保證基金(Fundo Crédito花園)
在金融機構清算的情況下，在對破產機構的索賠中，員工的工資、賠償和税收索賠具有最高的優先權。1995年11月，巴西中央銀行創建了信用擔保基金(FGC)，以保證在發生幹預、行政清算、破產或其他破產狀態時支付存放在金融機構的資金。FGC的成員是接受活期存款、定期存款、儲蓄存款以及儲蓄和貸款協會的金融機構。 FGC的資金主要來自巴西所有金融機構接受客户存款的強制性捐款。
FGC是一種存款保險制度，為同一客户持有的某一金融機構(或同一金融集團的成員金融機構)持有的一定最大金額的存款和某些信貸工具提供擔保。參與機構的責任僅限於其對FGC的供款金額，但在有限的情況下，如果FGC的付款不足以彌補保險損失，則可要求參與機構支付非常供款和墊款。支付根據FGC不應支付的無擔保信貸和客户保證金，必須事先支付所有擔保信貸和其他信貸， 具體法律可能會授予這些信貸特殊特權。
CMN目前預見的FGC提供的擔保的最高金額為250,000.00雷亞爾，一直維持到現在。
CMN第4,653/18號決議還負責制定額外的每月繳款，當參考值高於 調整後股東權益4倍時收取。2019年11月，CMN修訂了4,764/19號決議，增加了額外的 捐款金額，並規定自2020年7月起收取此類捐款。
巴西中央銀行 頒佈了BCB第102/21號決議，該決議撤銷了3,915/18號通知，並規定了金融機構向FGC提供信息的新義務，其結果是，這些機構應具有系統和控制措施，能夠在最多兩個工作日內以電子文件的形式提供此類信息，並在通知中列出各種數據。
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| 目錄表 | |
B.70.02-18內部合規程序
所有金融機構 必須制定內部政策和程序以控制：
| · | 他們的活動； |
| · | 其財務、運營和管理信息系統；以及 |
| · | 他們是否遵守所有適用的法規。 |
金融機構的執行幹事董事會負責通過確定責任和控制程序，並在機構各級建立相應的目標和程序，負責實施有效的內部控制結構。執行幹事董事會還負責確保遵守所有內部程序。
4.B.70.02-19外商投資限制
巴西憲法 允許外國個人或公司投資於總部設在巴西的金融機構的有表決權的股份，前提是他們獲得巴西政府的明確授權，並根據《過渡憲法條款法》(ADCT)第52條以總統令的方式宣佈，外國資本的參與符合巴西政府的利益。2019年9月26日，聯邦政府發佈了第10,029號法令，授權巴西中央銀行承認政府對投資業務可行性的興趣。2020年1月22日，巴西中央銀行發佈了第3,977/20號通知，其中 確認總部設在巴西的金融機構、居住在國外或在國外居住的自然人或法人在資本中的持股符合巴西政府的利益，條件是滿足巴西中央銀行條例 規定的要求，包括：憲法程序、經營許可、取消許可、控制金融機構的變化和公司重組。因此，外資在金融機構中的持股分析將與資本構成和持股分析相同，國有資本的金融機構必須上報。然而，不遵守巴西中央銀行規定的要求和程序的外國投資者可以購買巴西金融機構公開交易的無投票權股票或代表在國外發行的無投票權股票的存託憑證。對普通股的任何投資都將取決於政府的授權。2012年1月，巴西中央銀行授權我們為我們在美國市場的普通股創建ADR計劃。外資對我們股份的興趣目前限制在30.0%。
4.B.70.02-20反洗錢條例、銀行保密和與恐怖主義有關的金融業務
根據巴西反洗錢規則和與恐怖主義有關的金融業務，特別是第9,613/98號法律(經12.683/12號法律修訂)和13,260/16號法律、BCB第119/21號決議以及經BCB第282/22號決議修訂的4,005/20號和3,978/20號通告，要求在資質程序中所要求的客户識別階段披露地址，以使所提供的產品能夠運作，從而能夠識別最終受益人，並使持有者能夠在實物捐助和BCB第344/23號決議的情況下識別持有者，該決議確立了在承包由聯邦 政府制定的旨在重新談判違約者數據庫中登記的個人債務的計劃支持的信貸操作時，免除執行 客户資格和分類程序的假設。除其他事項外，金融機構必須：
| · | 保持客户的最新記錄； |
| · | 維護內部控制和記錄； |
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| 目錄表 | |
| · | 涉及巴西貨幣和外幣、證券、金屬或任何其他可兑換成貨幣的資產的創紀錄交易； |
| · | 記錄所有交易、產品和服務合同，包括資源的提取、存款、繳款、付款、收據和轉讓；以及 |
| · | 保存記錄幷包括有關提取操作的附加信息，包括通過支票或匯票進行的操作，個人價值等於或大於50,000雷亞爾的操作，以及通知COAF。 |
金融機構 必須審查其特徵可能表明存在犯罪行為的交易或提議，向COAF通報提議或執行的交易的可疑操作，並執行控制政策和內部程序。多筆交易記錄必須 保存至少十年，除非通知銀行正在進行雲服務器調查，在這種情況下可以延長十年義務 。
此外，如經修訂的CVM第50/21號決議所規定，並在經修訂的巴西中央銀行通函第3,978/20號內合併， 政治上有曝光度人士的定義已予擴大。政治曝光者是指在過去五年中在巴西或國外擔任或擔任重要公職的人，或這些人的親屬和親密夥伴。這些個人包括州和政府首腦、高級政治家和公務員、法官或高級軍官、國有企業或政黨領導人、司法、立法和行政權力機構成員、聯邦檢察官、國務部長、審計法院成員(聯邦、州和市政)，以及在外國政府中擔任或仍然擔任相關職位的個人。
此外，第50/21號決議除其他事項外：(1)制定並詳細説明《防止洗錢、資助恐怖主義和資助大規模毀滅性武器擴散政策》，該政策應由該決議所述人員採納；(2)規定組織和內部控制的方法和程序；(3)説明負責遵守該決議規定的標準的官員的責任，以及該實體高級管理人員的責任。
2008年，巴西中央銀行擴大了管制與恐怖主義有關的金融交易的適用規則。第12,683/12號法律對洗錢犯罪制定了更嚴格的規則。根據新法律，任何罪行或輕罪--不限於販毒和恐怖主義等嚴重罪行--都可能被視為洗錢犯罪的先例。此外，該法律在很大程度上擴大了受可疑交易控制機制制約、需要通知COAF的個人和法人的名單，其中包括為金融和資本市場的業務提供諮詢或諮詢服務的公司，最高可處以2000萬雷亞爾的罰款。我們有義務向監管或檢查機構發送關於可疑金融交易的存在或不存在的信息，以及產生通信需要的其他情況的信息。
巴西中央銀行 更改了支付機構應遵守的與反洗錢/信託基金有關的程序，以滿足金融行動特別工作組(FATF)範圍內提出的國際要求，該工作組是負責制定反洗錢/信託基金標準的機構， 將由20國集團國家遵守。因此，除了已經要求的反洗錢/反洗錢程序外，支付機構還必須 採用程序和控制措施來確認客户的身份並實施反洗錢/反洗錢風險管理系統。CVM決議50/21號也取代了617/19號規範指令，規定了反洗錢/反洗錢的標準，規定了負責官員的職能，與執行了解客户的政策相聯繫的階段，並提供了有關要監測的警告信號的更多細節，以及必須結合對操作或檢測到的非典型情況的分析的要點。
同樣在2014年，Susep在保險、再保險、資本化和私人養老金計劃市場設立了反洗錢和打擊恐怖主義融資常設委員會(CPLD)。CPLD是一個常設管理機構，旨在防止洗錢和減少恐怖主義融資，這兩個機構都與Susep和保險、再保險、資本化和私人養老金計劃市場有關。
| 111 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
2019年3月，頒佈了第13810/19號法律，涉及執行BCB第44/20號決議規定的聯合國安全理事會(CSNU)決議施加的制裁，其程序由第262/22號規範性指示澄清。
2020年1月，巴西中央銀行發佈了經修訂的第3978/20號通告，條款如下。該通知撤銷了3,461/09號通知，加強了將採取的政策、程序和內部控制，以提高防止洗錢和資助恐怖分子活動的程序的效率。在通告3,978/20所載的主要指引中，我們特別指出：
| · | 內部風險評估：受監管機構可用作補貼的準則， 國家公共實體就洗錢和資助恐怖主義的風險所進行的評價； |
| · | 經營登記：保存所簽訂的所有業務、產品和服務的記錄，包括資源的提取、存款、繳款、付款、收款和轉讓，包括在機構本身的背景下進行的業務，其中載有能夠在付款交易、收款和資源轉讓的情況下查明每項業務的當事方和資源來源和目的地的信息； |
| · | 實物運營：列入了一項準則，要求列入發送者的身份 涉及個人價值超過2000雷亞爾的實物資源的業務； |
| · | 瞭解客户的步驟：增強和納入旨在讓 瞭解客户的新程序，以瞭解客户的識別、資格和分類，以及客户與風險概況和業務關係性質的兼容性，此外，如有必要，還將與公共或私人數據庫中提供的信息進行交叉核對。公司客户經理和客户代表也應根據所行使的職責 執行這些識別和資格認定程序； |
| · | 有政治曝光率的人：擴大行政、立法和司法權、檢察官辦公室以及聯邦、州和市政各級州公司的政治曝光者羣體； |
| · | 招聘指南：在反洗錢/反恐工作隊政策中列入選擇和僱用僱員、合作伙伴和服務提供者的準則，同時考慮到洗錢和資助恐怖主義的風險； |
| · | 與第三方的關係：列入一項條件，即如果該機構與不受巴西中央銀行經營許可限制的第三方建立了業務關係，則必須在合同中規定該機構為反洗錢/反洗錢/反洗錢信託基金的目的獲得最終資源接受者身份的權利；以及 |
| · | 監測程序：將具體情況列入非詳盡的行動清單 考慮到所涉各方、價值觀、執行形式、所使用的手段或缺乏經濟或法律依據，可確定存在涉嫌洗錢或資助恐怖主義的確鑿證據。 |
| 112 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
BCB第119/21號決議規定了新的領域，目的是改進某些監管要點，以便能夠充分和有效地遵守巴西中央銀行第3978/20號通知確立的規則，這些規則是：
| · | 客户識別階段對地址信息的要求：如果是自然人，則從客户居住地獲取信息，如果是法人，則從總公司或分支機構獲取信息 ，現在只有在客户的資格程序中才需要獲取信息，以便能夠運營所提供的一些產品。 |
| · | 最終受益人的身份：為了符合CVM第3,978/20號關於反洗錢/反洗錢條例的通告 ，對確定最終受益人的要求作了一些例外。因此，無需確定最終受益者，例如：(1)以開放式公司、非營利實體和合作社為特徵的法人實體；(2)以封閉式公寓形式登記的投資基金，其配額在有組織的市場上交易；以及(3)某些非居民投資者；以及 |
| · | 持有人的身份證明：在安保公司使用實物資源進行作業的情況下 ，對於反洗錢/特遣隊而言，識別攜帶資源的自然人是無效的， 特別是考慮到實際持有資源的人發生了許多變化。因此，BCB第119/21號決議改變了安保和保護公司作為資源載體的定義。 |
2020年8月，蘇塞普發佈了經第622/21號通告修訂的第612/20號通告，其中規定了專門用於預防和打擊洗錢或隱瞞資產、權利和價值的犯罪或與之相關的犯罪的政策、程序和內部控制措施，以及防止和打擊資助恐怖主義的行為。
B.70.02-21《反腐敗法》
2013年8月，頒佈了第(Br)12,846/13號法律，以規範國內或國外法人實施反公共管理行為的民事和行政責任。根據這一法律規定，法人應在行政和民事領域對損害其專有或非專有利益的行為承擔嚴格責任。
第11,129/22號法令規定了第12,846/13號法律的適用範圍，除其他事項外，其中規定了在涉及腐敗醜聞的案件中計算罰款的準則。適用任何經濟處罰的計算基礎將是上一年(在建立行政問責程序之前)的法人帳單總額 ，不包括税收。該法令第22條和第23條涉及罰款的“妥協”，規定了“減輕”和“加重”的因素。在第一種情況下，有關於違法行為的不完善、損害賠償、合作程度、不存在或缺乏損害行為所造成的利益和損害的證據、自發溝通、治理方案的準備和合規的內部結構等條款；在第二種情況下，作為“加重因素”，它規定了行為在相關期間的連續性、有害行為的數量、公司董事會的任何容忍度、暫停建設或公共服務以及積極的經濟狀況、再次發生。如果不能使用收入作為計算罰款的參數 ，則適用的值可能介於最低6000雷亞爾和最高6000萬雷亞爾之間。如果在確認“腐敗”行為後五年內，這種“腐敗”行為再次發生，將加收3%的罰款。
| 113 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
B.70.02-22獨立審計合夥人輪換要求
根據巴西法規， 所有金融機構必須：
| · | 由獨立會計師事務所審計；以及 |
| · | 定期更換負責專家、高級管理人員、經理或審計團隊主管，而無需更換獨立審計師事務所本身。輪換必須在最多五個財年之後進行，替換的專業人員 可能會在三年後重新整合。負責專家、官員、經理或審計團隊主管的任期自審計團隊開始工作之日起 。 |
各獨立會計師事務所必須立即將可能對相關金融機構的地位產生重大不利影響的任何事件通知巴西中央銀行。
根據經修訂的BCB第130/21號決議，註冊為上市公司並屬於分類為S1、S2或S3類的企業集團領導者的支付機構必須組成一個名為審計委員會的法定機構，負責履行決議的 歸屬和責任。
對於受SUEP監管的實體，適用的標準確定每五個會計年度更換一次精算師和負責獨立會計審計的成員(CNSP第432/21號決議第107條)。根據上述經CNSP第448/22號決議修訂的CNSP第432/21號決議第119條第八款，這兩項決議均撤銷了CNSP第321/15號決議，負責獨立會計審計的成員是技術負責人、高級管理人員、經理、監事或作為負責獨立會計審計工作小組成員的管理職能的任何其他成員。負責獨立會計審計的成員只能在被更換後三年內返還。
對於受ANS監管的實體 ，自2016年起生效的適用標準確定，負責簽署審計師報告的專業人員應至少每五個會計年度更換一次，要求從更換起至少間隔三年。
根據巴西公司法第141條第4款選出的董事的董事會成員將擁有否決權，條件是以合理的方式任命或罷免獨立審計公司。
關於本年度報告所列合併財務報表審計師的補充資料，見“項目16.C.總會計師費用和服務”。
4.B.70.02-23審核要求
由於我們是一家在當地證券交易所註冊的金融機構，我們必須按照BR GAAP編制的財務報表每六個月審計一次，這一要求適用於巴西中央銀行授權經營的機構。提交給雲服務器的季度財務信息也受到獨立審計師的審查。此外，根據CMN第4,818/20號決議，我們 必須公佈根據國際財務報告準則編制的年度綜合財務報表，並附上獨立審計師報告和關於社會業務的管理報告以及該期間的主要行政事實。
第4 818/20號決議統一了編制和披露財務報表和巴西中央銀行授權經營的其他機構的一般標準，財團和支付機構的管理人員除外。這些機構必須編制並公佈與截至6月30日和12月31日的6個月有關的年度財務報表和半年度財務報表，其中包括：(1)資產負債表；(2)損益表；(3)綜合收益表；(4)現金流量表；(5)股東權益變動表。
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此外，2020年12月，巴西中央銀行頒佈了第4,877/20號決議，其中規定了由巴西中央銀行授權經營的機構(財團經理和支付機構除外)衡量和確認社會和勞工義務的一般標準。根據該決議，在編制試算表或資產負債表時，認可機構有義務將分配給或將分配給僱員、管理人員或基金和援助及與僱員的其他債務的期間結果部分的到期價值確認為每月負債。
獨立審計師 還必須向被審計公司管理層聲明，他們提供這些服務不會影響外部審計服務所需的獨立性和客觀性。
CMN發佈了第4,910/21號決議，該決議撤銷了第3,198/04號決議，規定經巴西中央銀行授權經營的金融機構和其他機構必須組成一個稱為審計委員會的法定機構：(I)註冊為開放公司；(Ii)根據具體規定，屬於 分類為S1、S2或S3類的審慎企業集團的領導人；或(Iii)滿足S1、S2和S3中框架 的具體規定中規定的標準。
該決議規定了金融機構在選舉審計委員會成員、確定組成、任務和職責時應遵守的最低要求。有關詳情，請參閲“第16.D.項豁免審計委員會的上市準則”。
審計委員會負責 向董事會推薦聘請哪一家獨立會計師事務所，在公開發布之前審查公司的財務報表(包括財務報表附註)和審計師的意見，評估所提供審計服務的有效性和內部合規程序，評估管理層對獨立會計師事務所提出的建議的遵守情況，以及其他事項。我們的附例在2003年12月修訂，規定設立審計委員會。2004年5月，我們的董事會批准了審計委員會的內部規定，並任命了第一批成員。我們的審計委員會 自2004年7月開始全面運作。
審計委員會應 將審計委員會的報告提供給巴西中央銀行和董事會，期限至少為五年 ，從其準備之日起計算。此外，各機構應披露審計委員會報告的摘要，連同其個別和合並的半年度財務報表和年度財務報表，顯示本文件所載的主要資料。
4.B.70.02-24在其他司法管轄區的運作
我們在紐約、佛羅裏達、倫敦、大開曼羣島、香港、墨西哥、危地馬拉和盧森堡等其他幾個司法管轄區設有分支機構和子公司。巴西中央銀行監管巴西金融機構的外國分支機構、子公司和公司財產，設立任何新的分行、子公司或代表處或收購或增加任何海外公司的權益都需要事先獲得巴西中央銀行的批准。無論如何，子公司的活動應與我們自己的主要活動相輔相成或相關。在大多數情況下，我們必須在開始業務之前獲得當地中央銀行和外國司法管轄區貨幣當局的政府批准 。在我們開展業務的每個司法管轄區，我們都受到地方當局的監督。
B.70.02-25資產管理
2004年8月，CVM 發佈第409/04號指令，整合了以往所有適用於固定收益資產基金和股票型共同基金的規定。 在此之前，固定收益資產基金由巴西中央銀行監管，股票型共同基金由CVM監管。
2014年12月，CVM 頒佈了第555/14號指令，取代了第409/04號指令，以改善電子通信，精簡信息披露的數量、內容和方式，並降低對某些金融資產，特別是外國金融資產的投資限制。
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2022年12月，CVM發佈了取代第555/14號指令的第175/22號決議，旨在使投資基金的監管框架現代化， 系統化和規範2019年9月20日第13,874號法律帶來的創新，該法律被稱為《經濟自由法》。 總的來説，它為投資組合的組成確立了更高的透明度、治理和標準，並界定了股東和服務提供商的權利和責任，尋求為資本市場參與者提供更大的法律確定性。
除上述規定外，經修訂的CVM第175/22號決議在本決議規定的變化中強調：(I)基金有可能定義 股東的責任是有限的還是不限於配額的價值；(Ii)基金的基本服務提供者(管理人和管理人)和其他服務提供者的責任，他們將在各自的活動範圍內對CVM作出迴應，因為他們自己的行為和不作為違反了法律、基金的監管或當前的監管； 設立不同類別的配額，具有不同的權利和義務，必須屬於基金的同一類別； (4)確定所有投資組合資產由國際證券識別碼(ISIN)識別，以便建立金融資產識別的國際標準化，為市場上交易的每項資產分配一個唯一的識別代碼；(5)投資於新的資產類別，如加密資產、脱碳信貸和碳信貸。
根據第175/22號決議，證券以及作為投資基金組合組成部分的其他金融資產，在任何情況下都應在登記系統中向託管人或中央託管機構正式登記，登記機構應由巴西中央銀行或中央託管機構在其各自職權範圍內正式授權開展此類活動。
4.B.70.02-26經紀及交易商
經紀和交易商公司 是SFN的一部分，受CMN、巴西中央銀行和CVM監管和監督。經紀和分銷公司 必須得到巴西中央銀行的授權，是巴西唯一有權在巴西證券交易所進行交易的機構。 經紀商和交易商都可以作為公開發行證券的承銷商，並在任何外匯市場從事外幣經紀業務。
經紀人必須遵守CVM先前批准的B3行為規則，並必須指定一名法定官員負責遵守這些規則。
經紀和交易商公司 不能：
| · | 除極少數例外情況外，執行可被描述為向其客户發放貸款的交易，包括權利轉讓； |
| · | 向客户收取與初次分銷期間的證券交易有關的佣金； 或 |
| · | 收購非自用的資產，包括房地產，但某些例外情況除外。 |
經紀和交易商公司的員工、經理、合作伙伴、控股和受控公司只能通過與其相關的經紀 自己的賬户進行證券交易。
2022年3月，CMN第5,008/22號決議完全撤銷了第4,750/19號決議，該決議之前修訂了適用於經紀商和分銷商的規定，允許他們作為電子貨幣的發行者。新決議規定了證券交易商(CTVM)和經紀商(DTVM)的組成、組織和運營。
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| Ø | 互聯網經紀服務 |
雲服務器批准了關於互聯網經紀活動的規定 ，只能由註冊公司進行。經紀商的網站必須包含有關其系統、費用、安全和執行訂單程序的詳細信息。它們還必須包含有關市場功能的一般信息 以及所提供的每種投資類型所涉及的風險。
通過互聯網進行交易的經紀商必須保證其系統的安全性和可操作性，並且必須每年至少審計兩次。
4.B.70.02-27租賃
管理租賃交易的基本法律框架 由經修訂的第6,099/74號法律(《租賃法》)和CMN定期發佈的相關法規確立。《租賃法》為租賃公司的成立及其可能開展的業務活動提供了一般準則。CMN作為金融系統的監管機構，負責發佈與租賃法相關的法規，並監督租賃公司的交易。巴西中央銀行鍼對一般金融機構發佈的法律法規，如報告要求、資本充足率和槓桿法規、資產構成限制和不良貸款處理，也適用於租賃公司。
巴西央行第178/22號決議規定了適用於財團管理人和巴西中央銀行授權經營的支付機構租賃業務的會計準則。
4.B.70.03保險、健康和養老金計劃監管
4.B.70.03-01主要監管機構
B.70.03-01.01 CNSP
CNSP是負責制定私人保險單的指導方針和標準的機構。該機構由財政部、司法部、私人保險監管的社會保障和社會援助部、巴西中央銀行和CVM的代表組成。
除了制定私人保險單的指導方針和標準外，CNSP還負責：
| · | 規範從屬於國傢俬人保險制度的行為以及處罰的適用； |
| · | 確立保險、開放私人養老金、資本化和再保險的一般特徵 合同； |
| · | 訂立與再保險業務有關的一般指引；及 |
| · | 規定設立保險公司、資本化、開放私營養老金實體和再保險公司的標準。 |
4.B.70.03-01.02私人保險監督 (Susep)
SUEP負責執行和監督CNSP的保單，並確保保險公司、保險經紀人和投保人遵守此類保單。蘇塞普與財政部有聯繫，是根據1966年11月第73號法令設立的。
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因此，保險公司若要運營， 它們需要政府批准，以及SUSEP的具體批准才能將其每種產品商業化，因此它們可以 直接向消費者或通過合格的經紀人承保保單(第4,594/64號法律第13條和第2款)。
SUEP負責 ：
| · | 監督保險公司的組成、組織、運作和運作、資本化、開放的私營養老金實體和再保險公司； |
| · | 遵守和執行國家戰略計劃的審議工作，執行國家戰略計劃委託的活動； |
| · | 採取行動保護通過保險、開放式私人養老金以及資本化和再保險業務獲得的普遍儲蓄； |
| · | 促進機構和業務手段的改進； |
| · | 促進其管轄市場的穩定，確保它們的擴張和在其中運作的實體的運作。 |
| · | 確保組成保險市場的公司的流動性和償付能力；以及 |
| · | 確保受監管市場的消費者利益得到保護。 |
4.B.70.03-01.03國家補充衞生局(ANS)
ANS是一個與衞生部有聯繫的直轄市，在巴西各地開展業務，是一個監管、標準化、控制和監督確保補充保健部門衞生保健資格的活動的機構。
ANS的主要目標是促進補充衞生部門的質量，並鼓勵在其運營的部門促進疾病預防的計劃。
為實現其目標，ANS應履行以下職責：
| · | 監管補充保健，制定一般性政策、準則和行動以標準化，並煽動旨在保護公共利益和補充保健市場可持續性的行動； |
| · | 補充保健的資格，制定政策、指導方針和行動，除其他事項外，尋求該部門與受監管市場相關的資格；以及 |
| · | 機構銜接，制定政策、一般指導方針和行動，以優化內部和外部機構關係，從而提高監管過程的有效性。 |
4.B.70.03-02《保險條例》
巴西保險業受修訂後的第73/66號法令管轄，該法令設立了兩個監管機構，即國家保險監督管理局和蘇塞普保險公司。Susep負責執行和監督CNSP的保單，並確保保險公司、資本化公司、公共私人養老金實體、保險和再保險經紀人以及投保人遵守此類保單。保險公司需要政府 批准，以及Susep的具體批准才能提供其每種產品。保險公司可以直接向消費者承保保單，也可以通過合格經紀人承保保單(第4594/64號法律第13條)。
保險公司必須 按照CNSP標準撥備準備金。涵蓋這些準備金的投資必須 多樣化，並滿足某些流動性、償付能力和安全標準。這些準備金的規則已被CNSP第321/15號決議合併，並被CNSP第432/21號決議撤銷，後來又經CNSP第448/22號決議和CNSP第453/22號決議修訂。保險公司是主要的
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巴西金融市場和 的投資者必須遵守CMN規則和投資條件以及技術儲備的覆蓋範圍。
保險公司 除其他活動外，不得：
| · | 以貸款或提供擔保的方式充當金融機構； |
| · | 證券交易(除例外情況外)；或 |
| · | 在未經巴西當局特別許可的情況下，在巴西境外投資。 |
根據CNSP規則，保險公司必須 在Susep批准的特定保留限額內運營。這些規則反映了保險公司的經濟和財務狀況及其投資組合的狀況。保險公司還必須滿足Susep 法規規定的某些資本金要求。
根據《補充法》(br}第126/07號)，讓與方(當地保險人或再保險人)在訂立再保險或再分保合同時，必須按40%風險讓渡的百分比向當地再保險人提供優惠。
補充法還對將風險轉讓給外國再保險公司和在國外訂立保險合同作出了更嚴格的限制。保險公司 必須對超過其保留限額的金額進行再保險。
由於CNSP第168/07號決議被CNSP第353/17號決議修訂，它不再規定強制與本地再保險人訂立合同的最低限額。 然而，根據CNSP第168/07號決議第15條，保險公司仍須在每一自動或可選合同的再保險協議轉讓的至少40%中優先考慮本地再保險人。此外，CNSP第168/07號決議也不再對保險公司向與同一金融集團有關聯的公司轉移風險作出限制。通過CNSP第353/17號決議的修正案，已經確定，只有在同一經濟集團內的再保險和轉分業務才應“確保各方之間有效轉移風險”，並“保持一定距離”。
隨後，CNSP第168/07號決議被CNSP第451/22號決議撤銷，該決議由第683/22號通告管理，其中規定了再保險和轉分業務及其中介、共同保險業務、外幣業務和保險合同的轉移和接受 境外。該決議規定了有關向本地再保險公司提供優惠的新規則，表明保險公司為履行優惠建議的目的，應根據法律規定的限制，與其所選擇的一家或多家本地再保險公司進行正式磋商。
經第448/22號決議和第453/22號決議修訂的第432/21號決議，以及經第678/22號通告修訂的第648/21號通告，規定了：技術性規定、減少對技術規定、風險資本、調整後的股東權益、償付能力計劃、保留限額、投資標準、會計準則、會計和獨立精算審計的需要的資產，以及適用於保險公司、開放式養老基金實體(EAPC)、資本化公司和再保險人的審計委員會。
保險公司在破產時不受普通財務清算程序的限制，而是遵循蘇塞普管理的特別程序。CNSP第444/22號決議規定了預防性審慎措施，旨在維護國傢俬人保險制度、國家資本化制度和補充養老金制度的穩定性和穩健性，並確保受監管機構的償付能力、流動性和正常運作。金融清算可以是自願的，也可以是強制的。
與受CMN約束的實體的情況一樣，Susep於2008年12月發佈了規則，其中規定了預防和打擊洗錢犯罪的具體內部控制措施。這些規則包括一系列條款，用於通知擬議與有政治風險的個人進行的交易，以及制止資助恐怖主義的活動。這些規則後來被修訂和合並，目前通過CNSP第416/21號決議和經Susep第622/21號修訂的Susep第612/20號通告生效。
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CNSP於2020年3月發佈的第383/20號決議，後來經第454/22號決議和第461/23號決議修訂，規定保險公司、EAPC、資本化公司和當地再保險公司必須將其保險、開放式養老金計劃、資本化和再保險的業務(視具體情況而定)記錄在由Susep先前批准的登記系統中，並由Susep認可的登記實體管理，以加強對這些公司進行的業務的控制。
目前對外資投資保險公司沒有 限制。
4.B.70.03-03健康保險
私人健康保險和健康計劃受修訂後的第9,656/98號法律(“健康保險法”)管理，其中載有根據第10,185/01號法律適用於健康保險公司的一般條款，以及健康保險公司與其客户之間簽訂的協議的一般條款和條件。
ANS負責根據 補充健康理事會(薩烏德·蘇普門塔爾俱樂部).
直到2001年，SUSDP擁有對保險公司的管轄權，保險公司被授權提供私人健康計劃。自2001年以來，根據ANS法規和監督， 只有私人健康計劃的運營商才能提供此類計劃。為了滿足這一要求，我們於1999年創建了Bradesco Saúde。然而， 根據第10，185/01號法律第1條第5款的規定，專門從事健康保險的保險公司將 仍受CMN發佈的技術條款擔保資產應用規則的約束。
4.B.70.03-04退休金計劃
開放式養老金計劃 出於檢查和控制的目的，受制於CNSP和SUSEP的權限，這兩個機構受財政部的監管。CMN、CVM和巴西中央銀行也可能發佈關於私人養老金計劃的規定，特別是與擔保技術儲備的資產有關的規定。
私營養老金實體 必須預留準備金和技術準備金，作為其負債的抵押品。
自2006年1月以來，EAPC和保險公司 已獲準創建、交易和運營具有獨立資產的投資基金。儘管有上述規定，第11,196/05號法律的某些條款只有在Susep和CVM發佈管理文本時才會生效。2007年9月，CVM發佈了459/07號指令，隨後經587/17號指令修訂，涉及養老金計劃基金信息的設置、管理、運營和披露 。這兩項規定均被第175/22號決議撤銷，該決議規定設立、運作和傳播投資基金的信息，併為這些基金提供服務。2013年1月，CMN確定了 管理保險公司、資本化公司和EAPC準備金、準備金和資金運用的新規則。2019年12月，CMN發佈了第4,769/19號決議，更改了第4,444/15號決議中所述的資源投資限制。 這兩項標準隨後都被CMN第4,993/22號決議廢除，該決議規定了通過保險公司、資本化公司、開放式養老金實體和當地再保險公司的準備金和基金進行技術儲備資源投資的規則， 以及為保證獲準再保險人的義務和個人定期退休基金(FAPI)的投資組合而在該國投資所需的資源， 該規則後來經CMN第5,016/22號決議修訂。接着，CNSP頒佈了CNSP第432/21號決議，後來經CNSP第448/22號決議和第453/22號決議修訂，撤銷了第321/15號決議，該決議除其他事項外，還對保險公司、養老金計劃的開放實體、資本化公司和本地再保險公司的投資進行監管。
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目前，經第585/19號通函、第458/22號通函、第685/22號通函、第685/22號通函和第109/01號補充法律修訂的國家養卹金計劃第349/17號決議和第348/17號決議、蘇塞普第563/17號通告和蘇塞普第564/17號通告對養卹金計劃活動進行了管理。
4.B.70.03-05再保險
保險公司必須與在Susep註冊的再保險公司合作，在例外情況下，噹噹地和外國再保險公司缺乏足夠的能力時，可以將再保險或轉分業務外包給未經授權的再保險公司在巴西運營。
目前，根據第(Br)10,167/19號法令，巴西法律規定，保險人或合作社可根據其每一歷年的全部業務，向臨時再保險人提供再保險保費的最高95%的優惠。同樣地，本地再保險公司亦可按其所承保風險的保費作出最多95%的讓步，亦以每一歷年的業務總額計算 。值得注意的是，某些額度或保險形式可能對再保險中可能放棄的保費的百分比 有或多或少的限制。
《蘇塞普條例》規定，與巴西再保險公司簽訂的強制性合同最低不得低於已轉讓再保險金額的15%。此外，它還規定了某些行業的最高限額為75%，以便總部位於巴西的保險公司或再保險公司可以將風險轉移到屬於同一金融集團的相關公司或外國公司 。這些限制在CNSP第353/17號決議和CNSP第451/22號決議生效時被取消。CNSP第451/22號決議指出，為了履行與巴西再保險人有關的優惠要約，保險公司必須遵守現行法律中規定的適用於每一份自動合同或任選合同的百分比。此外，它規定，保險公司應在下一個日曆年的3月31日之前向Susep提交超過90%的再保險轉讓百分比的技術理由，考慮到其業務的總體， 每個日曆年。此外，在鏈接或屬於同一金融集團的公司之間進行的再保險和轉分業務必須在平衡的競爭條件下進行，相關各方將負責證明 遵守這些條件。
CNSP第380/20號決議擴大了可購買再保險的實體名單，包括：(1)開放式補充養恤基金實體(第2條第1款)；(2)封閉式補充養恤基金實體(EFPC)和私人保健計劃運營者(第2條第(Br)款2)。雖然該規則被CNSP第451/22號決議廢除，但仍保留了這些規則。
B.80對我們的主要交易徵税
4.B.80.01金融業務税(IOF)
4.B.80.01-01關於貸款業務
受IOF約束的貸款將債務金額的放置或交付給借款人作為其應税事項。
適用於任何類型的貸款和墊款的利率，包括信用開放，對法人借款人是0.0041%，對個人借款人是0.0082%。
貸款日利率的IOF 將根據借款人可獲得的貸款和墊款本金收取，從而：
| · | 對於確定本金金額的情況，貸款的IOF每日利率不得超過 預計用於交易的每個本金金額的每日利率乘以 三百六十五天; |
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| 目錄表 | |
| · | 對於在交易(循環信貸)之前沒有確定本金金額的情況， 使用循環信貸限額的利息和費用的價值將是本金的一部分，受貸款利率的IOF 的限制，因此計算基數將包括在每個 月的最後一天計算的每日未償債務餘額之和。 |
自2008年1月以來，除上述交易的IOF每日利率外，貸款和墊款還須繳納IOF額外利率 0.38%，無論還款期或借款人是個人還是法人。這樣，對於有固定本金金額的貸款操作 ，對於法人，貸款的IOF利率不超過1.8765%，對於個人，不超過 3.373%的利率，這相當於對交易規定的每筆本金按日利率計算的結果， 乘以365天，再加上0.38%的額外利率，即使貸款是分期償還的。
對貸款徵收IOF是對在巴西居住的個人和法人實體之間的貸款業務以及涉及居住在巴西的債權人的業務徵收的，即使債務人位於國外。但是，貸款人在國外且借款人在巴西的貸款不徵收IOF。
4.B.80.01-02關於保險業務
對保險業務徵收的IOF 其應税事項是收到保費。適用的税率如下：
| · | 0.0%用於：(1)再保險業務；(2)與國家住房系統代理人提供的住房貸款有關的強制保險業務；(3)出口信貸和國際商品運輸的保險業務；(4)在巴西進行的、與發射和運行Brasilsat I和II衞星有關的風險的保險業務；(5)航空保險和航空公司的民事責任；(6)旨在為具有生存保險的人壽保險計劃提供資金的保費；(7)保證保險； |
| · | 在人壽保險和類似保單的情況下，為個人或工作場所事故支付保費的0.38%，包括因車輛或船舶或貨物對被運輸者或其他人造成人身傷害的強制性保險； |
| · | 私人健康保險業務2.38%；以及 |
| · | 對於所有其他保險交易，為7.38%。 |
B.80.02所得税和社會貢獻 利潤税
對公司利潤徵收的聯邦税包括兩個組成部分，稱為IRPJ的所得税和稱為社會貢獻或CSLL的淨收入税。兩者都是根據調整後的淨收入計算的。所得税費用按15.0%的税率加上每年超過24萬雷亞爾的應納税所得額10.0%的附加費計算，合併税率約為25.0%。社會繳款税由大多數金融機構 繳納，自2019年1月1日起按15.0%的税率計算。
然而，隨着第103/19號憲法修正案的頒佈，自2020年3月1日起，任何類型的銀行和開發機構開始受到 20%的上調。2021年3月1日，頒佈了1,034/21號暫行辦法，在2021年7月1日至2021年12月31日期間，將大多數金融機構(包括任何類型的銀行)的社會貢獻率提高5%。 1,034/21號暫行辦法改為第14,183/21號法律，其中(I)將任何類型銀行的CSL費率提高到25%， 後來從2022年1月1日起降至20%；和(Ii)將大多數其他金融機構的社會繳費率提高到20%，直到2021年12月31日，後來降至15%。
然而，在2022年，第1,115/22號臨時措施被修訂，後來轉變為第14,446/22號法律，將CSL利率提高到2022年12月31日：(I)任何類型的銀行的CSL利率從20%增加到21%；以及(Ii)其他金融機構的CSL利率從15%增加到16%。關於我們的所得税支出的更多信息，請參見我們的合併財務報表附註37“項目18.財務報表”。
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巴西的公司是根據它們的全球收入徵税的，而不僅僅是巴西國內生產的收入。因此，巴西實體在國外獲得的利潤、資本利得和其他收入將計入其年度應納税所得額。
通常情況下，海外附屬公司 的股息(而不是公司利潤)將在有效分配時在巴西納税，但以下情況除外：(I)它們是在避税港註冊的，或者它們採用了分税制，或者(Ii)它們被視為子公司。關於子公司， 巴西的主控人法人必須：(I)將投資賬户按所持股份的比例記錄在子賬户中， 與子公司在巴西或國外直接或間接賺取的相當於公司利潤(在當地所得税前計算)的投資價值調整份額，涉及資產負債表中計算這些利潤的日曆年度；以及(Ii) 在計算IRPJ和社會貢獻時包括這些價值。
總部設在巴西的公司支付或記入貸方的利息：(I)在國外居住的收件人，無論是否持有付款公司的股權；或 (Ii)收件人居住在避税天堂或低税制或優惠税制地區，或在低税制或優惠税制的地區註冊的收件人，受稀薄資本化和轉讓定價規則規定的 扣除額限制。
向居住在避税天堂國家或居住的受益人支付的任何款項 的税收減免也受到以下條件的限制：（i）居住在國外的人的實際 受益人的身份證明;（ii）居住在國外的人完成交易的能力證明;和（iii） 相應價格的支付和資產、權利或服務使用的記錄證明。
公司在巴西的信貸權利和義務的貨幣價值因匯率變化而產生的變化可以按現金或權責發生制計算。税收制度的選舉必須在每個日曆年的1月份進行，只有在財政部指令發佈的情況下，才能在 財政年度內改變税收制度。
4.B.80.03 PIS和Cofins
對法人實體的總收入徵收兩種聯邦税：PIS和COFINS。然而，許多收入，如股息、未合併公司的權益收益、出售非流動資產(投資、固定資產和無形資產)的收入，以及以外幣支付的出口收入，一般不包括在PIS和Cofins的計算基數中。在巴西註冊的公司所賺取的收入 需繳納與股權利息相對應的PIS和Cofins税。
巴西法律授權 根據業務部門和其他方面對這些税收的計算基數進行某些調整。
在2002年(PiS)至2003年(Cofins)期間，政府實施了PiS和Cofins税的非累積徵收制度，允許納税人從他們的計算基礎上扣除某些交易產生的信用。為了抵消這些信用，PIS和COFINS的費率都大幅提高了 。在對PIS和COFINS進行修改後，自2004年5月起，當納税人是在巴西註冊的進口公司時，這兩種税都適用於貨物和服務的進口。
自2004年8月以來，財務收入的PIS 和Cofins税率為0.0%，包括以對衝為目的而進行的業務所產生的收入， 受這些繳款非應計制度約束的法人所賺取的收入。然而，第8,426/15號法令規定，從2015年7月起，PIS的税率將提高到0.65%，COFINS的税率將提高到4.0%。2022年12月30日，頒佈了第11322/22號法令，將相關税率分別降至0.33%和2.0%。然而，該法令於2023年1月1日被第11,374/23號法令撤銷，恢復了第8,426/15號法令規定的原始措辭。
反過來，根據第8,426/15號法令第8,451/15號法令頒佈的變化，對PIS和COFINS的貢獻按0%的税率徵收，具體而言是與以下財務收入有關的：(I)商品和服務出口業務的貨幣變動 以及法人產生的債務，包括貸款和融資；(Ii)在證券交易所、商品和期貨交易或有組織場外交易市場進行的對衝業務 。明確地將某些經濟活動排除在非應計收集PIS和COFINS的程序之外。金融機構的情況就是如此，它們應通過“應計”程序繼續遵守PIS和Cofins，不允許按照第10,833/03號法律第10條第一款的規定，對任何信貸進行貼現。儘管不可能應計信貸，但現行法律允許在計算PIS和COFINS時排除某些支出(例如，銀行在財務調解業務中發生的支出和與私營保險公司發生的事故對應的遣散費支出)。在這種情況下，金融機構收到的收入應按0.65%和4.0%的比率繳納PIS和COFINS的繳費。
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| 目錄表 | |
2010年7月，巴西税務機關引入了數字税務記錄(Escrituração財政數字-PIS和Cofins税的EFD)， 金融機構也必須採用。
2023年，國民議會批准了負責巴西税制改革的第45/19號PEC，從而產生了第132/23號憲法修正案。這項憲法修正案對巴西的消費税進行了重組，其主要里程碑是用增值税(VAT)税率取代了五種現行税種(PIS、COFINS、ICMS、ISS和IPI)：(I)商品和服務税(CBS)，將由政府繳納；商品和服務税(IBS)，將由各州和市政當局繳納。
從這個意義上説，税制改革過渡進程結束後，從2026年開始，PIS和COFINS的社會貢獻將不復存在，取而代之的是商品和服務貢獻(CBS)。
我們無法估計 PEC 45/19號批准的税制改革的實施將對我們的運營產生什麼影響。儘管消費税已發生重大變化，可能導致税負增加，但無法預測 對我們毛利率的影響。
B.80.04遵守《外國賬户税收合規法》(FATCA)和《通用報告標準》(CRS)(外國賬户税收合規法)
基於遵守適用於我們業務的法律和法規的承諾，我們遵守旨在打擊和遏制逃税、洗錢和恐怖分子融資的國際條約FATCA和CRS建立的標準。
由美國政府設立，目的是查明居住在其他國家的美國納税人的財務賬户， 巴西通過第8,506/15號法令公佈了FATCA法律。
CRS是在經合組織協調下構想的（經濟合作與發展組織）在世界主要國家的參與下，由巴西聯邦税務局通過第1，680/16號規範性指令發佈，遵循與美國FATCA法相同的指導方針，即識別加入該協議的外國納税人的財務賬户。
為了滿足國家和國際要求，制定了內部合規標準，以強調信息的透明度 並採取有效措施來控制、監控和改進現有流程。
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| 目錄表 | |
4.B.90金融資產證券集中登記、交存
2017年8月，巴西國會將巴西總裁於2017年4月發佈的臨時措施(PM)第775/17號改為 第13,476/17號法律。新法律整合了關於設立金融資產和證券留置權的條款。同一天，CMN發佈了經修訂的第4,593/17號決議，以規範第13,476/17號法律規定的規定，並整合關於由巴西中央銀行授權經營的金融機構和其他機構發行或擁有的金融資產和證券的集中存放和登記的規定 。經修正的第4 593/17號決議對金融資產提出了更明確的定義， 除存單和銀行存款收據等傳統金融工具外，還包括貼現和信用卡應收賬款的信貸證券。此外，該規則規定，金融資產和證券的記錄適用於雙邊業務(即直接與客户進行業務)，但在某些情況下有一些豁免，集中交存適用於有支付義務的信貸證券和由金融機構或巴西中央銀行授權經營的其他機構發行的證券，是參與某些談判和承擔託管 的條件。巴西中央銀行將發佈管理此類規則實施的法規，包括為留置權和產權負擔的構成建立一個電子系統。
從2020年12月起，根據BCB第61/20號規範指示，經巴西中央銀行授權經營的金融機構和其他機構必須按照經BCB第36/20號決議修訂的第3,953/19號通知的規定，在代表貸款和租賃業務的金融工具登記處中披露貸款的標準化識別符，包括以信貸、動產和可轉移性轉讓以及以信用權的形式，在巴西中央銀行授權的登記和金融結算系統中。
2023年3月，巴西中央銀行發佈了BCB第308/23號決議，其中規定了中央金融資產登記機構和託管機構開展不動產應收賬款登記和集中存管活動的條件。在這些 條件中，該決議規定，除其他外，合同必須確定企業的不動產應收款將專門登記或存放在登記實體或簽訂合同的中央託管機構，以實現可轉移性。
就BCB決議第308/23號而言，已構成或將構成的房地產信用權被視為應收賬款，該等權利是買賣合約或買賣承諾的結果，不論是否已發出房地產信貸法案(CCI)，由自主房地產單位或地段的辛迪加或發展商與買家或承諾買家籤立。
B.100精選統計信息
本節中顯示的選定統計信息來自我們的會計賬簿和記錄，這些賬簿和記錄是根據IFRS編制經審計的綜合財務報表的基礎。
我們 包含以下信息以供分析。為一個更完整的瞭解， 對於截至2023年12月31日、2022年12月31日和2021年12月31日的年度，本信息應與“第5項.經營和財務”一併閲讀回顧和展望“，並將我們的合併財務報表列入”項目18.財務報表“。
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| 目錄表 | |
4.B.100.01平均資產負債表和利率數據
下面的表格顯示了我們的生息資產和計息負債、其他資產和負債、相關利息收入和支出，以及每個期間的平均實際收益率/利率。我們使用月末餘額計算平均餘額，其中包括相關應計利息。所示每個期間的平均回報率是根據該期間的收入和支出除以平均餘額計算得出的。
| Ø | 盈利和非盈利資產 |
| 截至12月31日及截至12月31日止年度， | 以千雷亞爾計，%除外 | ||||||||
| 2023 | 2022 | 2021 | |||||||
| 平均餘額 | 利息和類似收入 | 平均費率 | 平均餘額 | 利息和類似收入 | 平均費率 | 平均餘額 | 利息和類似收入 | 平均費率 | |
| 生息資產 | |||||||||
| 按公允價值計提損益的金融資產 | 329,916,678 | 28,363,663 | 8.6% | 301,726,823 | 29,224,224 | 9.7% | 286,972,479 | 18,631,552 | 6.5% |
| 通過其他綜合收益按公允價值計算的金融資產 | 200,721,638 | 16,906,668 | 8.4% | 189,558,234 | 29,301,725 | 15.5% | 213,127,477 | 17,975,178 | 8.4% |
| 按攤銷成本計算的金融資產 | 184,953,791 | 25,277,210 | 13.7% | 201,308,067 | 15,526,536 | 7.7% | 177,518,783 | 16,873,684 | 9.5% |
| 借給銀行的貸款和墊款 | 150,828,467 | 28,323,764 | 18.8% | 90,524,207 | 17,154,023 | 18.9% | 106,562,557 | 9,043,136 | 8.5% |
| 對客户的貸款和墊款 | 636,390,316 | 102,617,786 | 16.0% | 637,990,069 | 101,166,625 | 15.9% | 557,243,883 | 72,586,237 | 13.0% |
| 中央銀行強制存款 | 95,234,018 | 9,943,391 | 10.4% | 86,303,673 | 8,224,712 | 9.5% | 78,418,958 | 3,101,796 | 4.0% |
| 其他可產生利息的資產 | 101,068 | 25,992 | - | 105,480 | 15,340 | - | 103,678 | 11,763 | - |
| 生息資產總額 | 1,598,145,976 | 211,458,474 | 13.2% | 1,507,516,553 | 200,613,185 | 13.3% | 1,419,947,815 | 138,223,346 | 9.7% |
| 非息資產 | |||||||||
| 現金和銀行餘額 | 19,701,167 | - | - | 20,548,398 | - | - | 25,527,954 | - | - |
| 中央銀行強制存款 | 19,410,897 | - | - | 11,632,630 | - | - | 7,274,585 | - | - |
| 可供出售的金融資產（股份） | 19,492,990 | - | - | 15,498,380 | - | - | 17,912,902 | - | - |
| 不良貸款和客户預付款 (1) | 40,894,885 | - | - | 27,555,043 | - | - | 17,419,545 | - | - |
| 對聯營公司和合資企業的投資 | 9,365,720 | - | - | 8,021,918 | - | - | 7,485,403 | - | - |
| 房舍和設備，淨額 | 11,558,601 | - | - | 13,548,884 | - | - | 13,706,167 | - | - |
| 無形資產和商譽，淨額 | 19,836,394 | - | - | 16,776,490 | - | - | 14,909,766 | - | - |
| 當期所得税和遞延所得税 | 101,970,451 | - | - | 95,458,279 | - | - | 92,414,510 | - | - |
| 其他無息資產 | 77,457,313 | - | - | 88,064,480 | - | - | 76,517,947 | - | - |
| 非生息資產總額 | 319,688,418 | - | - | 297,104,502 | - | - | 273,168,779 | - | - |
| 貸款和預付款的預期損失 | (55,147,243) | - | - | 45,549,267 | - | - | (39,796,382) | - | - |
| 總資產 | 1,862,687,151 | - | - | 1,759,071,788 | - | - | 1,653,320,212 | - | - |
(1)超過 60天。
| 126 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| Ø | 有利息和無息負債 |
| 截至12月31日及截至12月31日止年度， | 以千雷亞爾計，%除外 | ||||||||||
| 2023 | 2022 | 2021 | |||||||||
| 平均餘額 | 利息和類似收入 | 平均費率 | 平均餘額 | 利息和類似收入 | 平均費率 | 平均餘額 | 利息和類似收入 | 平均費率 | |||
| 有息負債 | |||||||||||
| 儲蓄存款 | 129,189,256 | 9,017,597 | 7.0% | 134,746,815 | 9,351,219 | 6.9% | 136,684,040 | 4,268,873 | 3.1% | ||
| 定期存款(1) | 424,465,761 | 44,206,372 | 10.4% | 384,395,799 | 32,936,814 | 8.6% | 363,805,673 | 11,276,347 | 3.1% | ||
| 根據回購協議出售的證券 | 252,162,308 | 31,529,801 | 12.5% | 226,392,715 | 26,140,363 | 11.5% | 230,801,644 | 12,529,476 | 5.4% | ||
| 借貸和轉借出 | 50,430,934 | 5,834,892 | 11.6% | 58,398,920 | 5,182,646 | 8.9% | 53,530,617 | 3,351,886 | 6.3% | ||
| 已發行的證券 | 231,100,602 | 25,887,914 | 11.2% | 193,743,029 | 21,274,753 | 11.0% | 145,415,334 | 7,348,164 | 5.1% | ||
| 次級債務 | 49,562,546 | 7,007,236 | 14.1% | 53,270,623 | 7,262,125 | 13.6% | 49,187,639 | 3,154,164 | 6.4% | ||
| 保險合約負債 | 341,187,944 | 32,892,243 | 9.6% | 308,418,498 | 28,653,993 | 9.5% | 287,875,420 | 13,192,413 | 4.6% | ||
| 計息負債總額 | 1,478,099,351 | 156,376,055 | 10.6% | 1,359,366,399 | 130,801,913 | 9.7% | 1,267,300,367 | 55,121,323 | 4.3% | ||
| 無息負債 | |||||||||||
| 活期存款 | 46,551,331 | - | 52,225,220 | - | - | 52,046,617 | - | - | |||
| 其他無息負債 | 173,069,018 | - | 190,626,514 | - | - | 186,000,708 | - | - | |||
| 無息負債總額 | 219,620,349 | - | - | 242,851,734 | - | - | 238,047,325 | - | - | ||
| 總負債 | 1,697,719,700 | - | - | 1,602,218,133 | - | - | 1,505,347,692 | - | - | ||
| 歸屬於控股股東權益 | 164,367,077 | - | 156,398,197 | - | - | 147,504,444 | - | - | |||
| 非控制性權益 | 600,374 | - | 455,458 | - | - | 468,076 | - | - | |||
| 權益和負債總額 | 1,862,687,151 | - | - | 1,759,071,788 | - | - | 1,653,320,212 | - | - | ||
(1)包括銀行間 存款。
| 127 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
4.B.100.02利息和類似收入的變化 利息和類似費用-量和費率分析
下表顯示了 所列期間平均成交量和平均 收益率/利率變化導致的我們的利息和類似收入利息和類似費用變化的影響。我們以絕對值將成交量和費率綜合影響的淨變化按比例分配給平均成交量和費率，不考慮積極和消極影響。
| 截至12月31日及截至12月31日止年度， | 以千為單位的R$ | ||
| 2023/2022 | |||
| 因變化而增加/(減少) | |||
| 平均體積 (1) | 平均收益率/利率 (1) | 淨變化(1) | |
| 生息資產 | |||
| 按公允價值計提損益的金融資產 | 2,591,083 | (3,451,644) | (860,561) |
| 通過其他綜合收益按公允價值計算的金融資產 | 1,635,647 | (14,030,704) | (12,395,057) |
| 按攤銷成本計算的金融資產 | (1,354,093) | 11,104,767 | 9,750,674 |
| 借給銀行的貸款和墊款 | 11,325,787 | (156,046) | 11,169,741 |
| 對客户的貸款和墊款 | (254,228) | 1,705,389 | 1,451,161 |
| 中央銀行強制存款 | 893,348 | 825,331 | 1,718,679 |
| 其他可產生利息的資產 | (667) | 11,319 | 10,652 |
| 生息資產總額 | 14,836,877 | (3,991,588) | 10,845,289 |
| 有息負債 | |||
| 儲蓄存款 | (387,649) | 54,027 | (333,622) |
| 定期存款 | 3,636,202 | 7,633,356 | 11,269,558 |
| 根據回購協議出售的證券 | 3,118,209 | 2,271,229 | 5,389,438 |
| 借貸和轉借出 | (773,698) | 1,425,944 | 652,246 |
| 已發行的證券 | 4,176,990 | 436,171 | 4,613,161 |
| 次級債務 | (517,736) | 262,847 | (254,889) |
| 保險合約負債 | 3,129,136 | 1,109,114 | 4,238,250 |
| 計息負債總額 | 12,381,454 | 13,192,688 | 25,574,142 |
(1)表中所列金額計算如下：
| · | 淨變動按以下公式計算：(本期利息和類似收入利息及類似費用-上期利息和類似收入或利息和類似費用 )。 |
| · | 平均業務量是指由於業務量的波動而產生的利息和類似收入(有息資產)或利息和類似費用(有息負債)的變化，按以下公式計算：(平均業務量的變化×上一期間的平均比率)。 |
| · | 平均收益率/利率是指由於利率波動而導致的利息收入(有息資產)或利息及類似費用(有息負債)的變化，根據 以下公式計算：(平均利率的變化×前期的平均交易量)。 |
| · | 隨後，調整上文第 項計算的平均成交量和平均收益率/費率，以反映總淨變化和這兩個數額之和之間的差異。此調整是根據如上所述計算的平均體積和平均成品率/比率的絕對值進行的。 |
4.B.100.03淨利息收入和利差
下表顯示了我們的生息資產、有息負債以及淨利息和類似收入的平均餘額，並將淨利息收入與所示期間的淨息差進行了比較：
| 截至12月31日及截至12月31日止年度， | 以千雷亞爾計，%除外 | ||
| 2023 | 2022 | 2021 | |
| 生息資產平均餘額(A) | 1,598,145,976 | 1,507,516,553 | 1,419,947,815 |
| 有息負債平均餘額 | 1,478,099,351 | 1,359,366,399 | 1,267,300,367 |
| 淨利息收入：(B) | 55,082,419 | 69,811,272 | 83,102,023 |
| 生息資產平均餘額利率(C) | 13.2% | 13.3% | 9.7% |
| 有息負債平均餘額利率(D) | 10.6% | 9.7% | 4.3% |
| 生息資產淨收益率(C-D) | 2.7% | 3.7% | 5.4% |
| 淨息差(B/A) | 3.4% | 4.6% | 5.9% |
| 128 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
4.B.100.04債務證券投資
下表顯示了按公允價值計入損益、按公允價值計入其他綜合收益、按公允價值計入其他綜合收益和攤銷成本的債務證券的加權平均收益率和到期日。有關如何處理我們的資產的更多信息，請參閲“項目18.財務報表”中的綜合財務報表附註8、9和12。截至2023年12月31日，我們沒有相關的免税投資組合 。
平均產量計算 如下：名義價值*利率*未償還到期日
名義價值*剩餘期限
| 2023年12月31日 | R$ (以千為單位)，% | |||||||||
| 到期 1年或更短時間內 | 到期 1年至5年後 | 到期 5年至10年後 | 10年後到期 | 總計 | ||||||
| 天平 | 平均值 產量 | 天平 | 平均值 產量 | 天平 | 平均值 產量 | 天平 | 平均值 產量 | 天平 | 平均值 產量 | |
| 財務 按公允價值計提損益的資產 | ||||||||||
| 巴西人 政府證券 | 60,162,926 | 11.0% | 164,994,281 | 10.2% | 49,969,248 | 10.6% | 7,459,811 | 5.6% | 282,586,266 | 9.6% |
| 企業 債務和有價股權證券 | 2,276,231 | 11.0% | 12,764,251 | 11.6% | 5,094,347 | 10.6% | 441,975 | 8.9% | 20,576,804 | 10.9% |
| 銀行 債務證券 | 24,787,967 | 10.7% | 18,251,325 | 11.4% | 795,438 | 6.5% | 10,086 | 5.4% | 43,844,816 | 10.7% |
| 外國 政府證券 | 92,506 | 11.7% | 26,442 | 11.6% | - | - | - | - | 118,948 | 11.6% |
| 巴西人 主權債券 | 312 | 5.0% | 45,901 | 7.9% | 7,954 | 5.0% | - | - | 54,167 | 7.2% |
| 總計 按公允價值計入損益的金融資產 | 87,319,942 | 196,082,200 | 55,866,987 | 7,911,872 | 347,181,001 | |||||
| 財務 通過其他綜合收益按公允價值計算的資產 | ||||||||||
| 巴西人 政府證券 | 8,963,616 | 8.8% | 104,566,597 | 9.6% | 38,417,262 | 8.5% | 31,261,473 | 5.4% | 183,208,948 | 7.5% |
| 巴西人 主權債券 | - | - | 6,512,215 | 5.0% | 157,828 | 5.0% | - | - | 6,670,043 | 5.0% |
| 公司債務證券 | 218,273 | 5.6% | 237,487 | 7.5% | 542,288 | 4.6% | 371,918 | 3.8% | 1,369,966 | 4.2% |
| 銀行 債務證券 | 4,155,029 | 5.5% | 1,663,586 | 11.2% | 350,591 | 11.1% | 212,152 | 11.5% | 6,381,358 | 9.4% |
| 外國 政府證券 | 7,404,755 | 11.3% | - | - | - | - | - | - | 7,404,755 | 11.3% |
| 總計 按公允價值計入其他全面收益的金融資產 | 20,741,673 | 112,979,885 | 39,467,969 | 31,845,543 | 205,035,070 | |||||
| 財務 按攤銷成本計算的資產 | ||||||||||
| 巴西人 政府證券 | 1,245,571 | 7.9% | 32,774,210 | 9.4% | 1,819,260 | 9.4% | 18,443,084 | 5.5% | 54,282,125 | 6.2% |
| 公司債務證券 | 25,462,483 | 12.7% | 75,337,105 | 13.3% | 15,588,872 | 11.3% | 4,536,492 | 11.2% | 120,924,952 | 12.2% |
| 總計 按攤銷成本計量的金融資產 | 26,708,054 | 108,111,315 | 17,408,132 | 22,979,576 | 175,207,077 | |||||
| 總計 | 134,769,669 | 417,173,400 | 112,743,088 | 62,736,991 | 727,423,148 | |||||
(1) 對於未指定
期限的情況，其主要對應於有價股權證券;和
(2) 這些資產的投資沒有固定的到期日，可以根據我們的流動性需求隨時贖回
。由於未來收益率不可量化，因此沒有説明平均收益率。
| 129 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
4.B.100.05向客户提供的貸款和預付款
下表 顯示了截至所示日期，我們向客户提供的貸款和預付款按類型劃分的期限分佈，以及我們向客户投資組合提供的貸款和預付款的構成（利率和期限）：我們的大部分貸款和預付款均以 計價 雷亞爾並與固定或浮動利率掛鈎。其中一小部分以美元計價/或與美元掛鈎：
| 2023年12月31日 | 以千為單位的R$ | ||||
| 在一年或更短的時間內到期 | 1年至5年後到期 | 5年至15年後到期 | 在15年後到期 | 客户貸款和預付款總額 | |
| 公司 | 162,004,354 | 92,480,337 | 11,549,890 | 3,386,769 | 269,421,350 |
| 融資和貸款 | 47,265,980 | 44,630,991 | 9,472,055 | 3,360,773 | 104,729,799 |
| 融資和出口 | 17,860,791 | 10,150,915 | 945,535 | - | 28,957,241 |
| 住房貸款 | 4,170,055 | 10,335,708 | 6,668,269 | 3,360,773 | 24,534,805 |
| 出借BNDES/Finame | 6,190,734 | 9,623,560 | 1,701,643 | - | 17,515,937 |
| 汽車貸款 | 10,311,698 | 11,979,531 | 25,224 | - | 22,316,453 |
| 進口 | 7,115,070 | 65,091 | 2,962 | - | 7,183,123 |
| 租契 | 1,617,632 | 2,476,186 | 128,422 | - | 4,222,240 |
| 借款 | 101,294,121 | 47,847,256 | 2,077,835 | 25,996 | 151,245,208 |
| 營運資本 | 46,759,003 | 35,225,450 | 859,083 | - | 82,843,536 |
| 農村貸款 | 10,287,737 | 2,511,149 | 8,509 | - | 12,807,395 |
| 其他 | 44,247,381 | 10,110,657 | 1,210,243 | 25,996 | 55,594,277 |
| 限制操作 (1) | 13,444,253 | 2,090 | - | - | 13,446,343 |
| 信用卡 | 8,003,405 | - | - | - | 8,003,405 |
| 企業/個人透支 | 5,440,848 | 2,090 | - | - | 5,442,938 |
| 個人 | 167,010,116 | 133,399,138 | 50,719,019 | 9,137,076 | 360,265,349 |
| 融資和貸款 | 27,853,845 | 50,603,561 | 40,175,990 | 9,131,825 | 127,765,221 |
| 住房貸款 | 10,278,058 | 30,121,817 | 39,783,443 | 9,131,825 | 89,315,143 |
| 汽車貸款 | 15,329,732 | 16,066,785 | 11,984 | - | 31,408,501 |
| 出借BNDES/Finame | 2,169,364 | 4,322,923 | 374,495 | - | 6,866,782 |
| 其他 | 76,691 | 92,036 | 6,068 | - | 174,795 |
| 借款 | 62,261,868 | 82,795,577 | 10,543,029 | 5,251 | 155,605,725 |
| 工資單--可扣除貸款 | 27,748,803 | 53,623,736 | 9,584,136 | 4,028 | 90,960,703 |
| 個人信用 | 17,853,076 | 13,269,033 | 185,951 | 1,223 | 31,309,283 |
| 農村貸款 | 7,533,244 | 4,950,066 | 50,845 | - | 12,534,155 |
| 其他 | 9,126,745 | 10,952,742 | 722,097 | - | 20,801,584 |
| 限制操作 (1) | 76,894,403 | - | - | - | 76,894,403 |
| 信用卡 | 71,926,643 | - | - | - | 71,926,643 |
| 企業/個人透支 | 4,967,760 | - | - | - | 4,967,760 |
| 客户貸款及墊款總額 | 329,014,470 | 225,879,475 | 62,268,909 | 12,523,845 | 629,686,699 |
(1) 它是指預先設定的限額與支票賬户和信用卡相關聯的未完成操作，其限額會在支付所用金額時自動重組 。
| 130 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| 截至2023年12月31日 | 預定利率 | 浮動利率 | ||
| 公司 | 62,526,011 | 44,890,985 | ||
| 融資和貸款 | 19,608,092 | 37,855,727 | ||
| 融資和出口 | 2,333,532 | 8,762,918 | ||
| 住房貸款 | 3,863,207 | 16,501,543 | ||
| 出借BNDES/Finame | 725,543 | 10,599,660 | ||
| 汽車貸款 | 12,003,191 | 1,564 | ||
| 進口 | 63,122 | 4,931 | ||
| 租契 | 619,497 | 1,985,111 | ||
| 借款 | 42,915,829 | 7,035,258 | ||
| 營運資本 | 29,428,278 | 6,656,255 | ||
| 農村貸款 | 2,519,658 | - | ||
| 其他 | 10,967,893 | 379,003 | ||
| 限制操作 (1) | 2,090 | - | ||
| 信用卡 | - | - | ||
| 企業/個人透支 | 2,090 | - | ||
| 個人 | 122,209,982 | 71,045,251 | ||
| 融資和貸款 | 31,881,892 | 68,029,484 | ||
| 住房貸款 | 13,953,813 | 65,083,272 | ||
| 汽車貸款 | 16,077,807 | 962 | ||
| 出借BNDES/Finame | 1,752,168 | 2,945,250 | ||
| 其他 | 98,104 | - | ||
| 借款 | 90,328,090 | 3,015,767 | ||
| 工資單--可扣除貸款 | 63,211,900 | - | ||
| 個人信用 | 13,453,347 | 2,860 | ||
| 農村貸款 | 4,999,938 | 973 | ||
| 其他 | 8,662,905 | 3,011,934 | ||
| 限制操作 (1) | - | - | ||
| 信用卡 | - | - | ||
| 企業/個人透支 | - | - | ||
| 客户貸款及墊款總額 | 184,735,993 | 115,936,236 |
(1) 它是指預先設定的限額與支票賬户和信用卡相關聯的未完成操作，其限額會在支付所用金額時自動重組 。
| Ø | 未償還的國外貸款 |
我們大部分以外幣計價的未償還跨境商業貸款是以美元計價的， 通過我們的開曼分支機構發放給巴西公司的子公司。這些貸款平均佔我們過去三年總資產的2.2%(此百分比的計算方法是過去三年跨境貸款和客户墊款的年終餘額除以總資產的最近三年的平均值)。我們認為，這些交易不存在重大的跨境風險，因為很大一部分相關信用風險是由借款人在巴西的母公司提供擔保的。我們其餘未完成的跨境交易主要包括證券投資，在過去三年中，證券投資平均佔我們總資產的1.8%(此百分比是過去三年跨境證券投資的年終餘額除以總資產的平均值)。
| Ø | 指數化 |
我們的貸款和墊款組合中的大部分都是以雷亞爾。然而，我們的部分貸款和墊款組合是以 外幣為索引或計價的，主要是美元。我們以外幣計價的貸款和墊款包括歐元債券再貸款和進出口融資，佔我們貸款和墊款組合的5.7%、2022年和2021年的6.4%和7.0%。在許多情況下，我們的客户持有衍生品工具，以儘量減少匯率波動。 風險。
| 131 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
Ø 4.B.100.06預計貸款和墊款的信貸損失
下表顯示了所示期間貸款和墊款預期信貸損失撥款的變動情況。我們沒有發現截至2023年12月31日、2022年至2021年12月31日的年度比率發生重大變化。
| 截至12月31日， | 以千雷亞爾計，%除外 | |||||||||||
| 2023 | 2022 | 2021 | ||||||||||
| 撇除回收後的淨額註銷 | 淨註銷百分比/客户貸款和墊款平均餘額 | 貸款和墊款的預期信貸損失 | 預期信用損失百分比/客户貸款和墊款總額 | 撇除回收後的淨額註銷 | 淨註銷百分比/客户貸款和墊款平均餘額 | 貸款和墊款的預期信貸損失 | 預期信用損失百分比/客户貸款和墊款總額 | 撇除回收後的淨額註銷 | 淨註銷百分比/客户貸款和墊款平均餘額 | 貸款和墊款的預期信貸損失 | 預期信用損失百分比/客户貸款和墊款總額 | |
| 公司 | (12,859,019) | (2.0)% | 23,164,097 | 3.7% | (2,618,036) | (0.4)% | 25,893,959 | 3.9% | (1,714,780) | (0.3)% | 16,158,829 | 2.6% |
| 融資和貸款 | (866,954) | (0.1)% | 3,953,301 | 0.6% | 24,851 | 0.0% | 4,234,039 | 0.6% | 103,876 | 0.0% | 4,459,705 | 0.7% |
| 融資和出口 | (197,994) | - | 1,168,050 | 0.2% | 317,046 | - | 1,281,682 | 0.2% | 236,625 | - | 1,772,350 | 0.3% |
| 住房貸款 | (584) | - | 1,015,157 | 0.2% | -78,337 | - | 1,016,176 | 0.2% | (68,352) | - | 907,355 | 0.1% |
| 出借BNDES/Finame | (195,405) | - | 960,220 | 0.2% | -99,650 | - | 1,076,561 | 0.2% | 27,037 | - | 1,169,105 | 0.2% |
| 汽車貸款 | (468,636) | (0.1)% | 689,494 | 0.1% | (133,955) | - | 749,552 | 0.1% | (79,473) | - | 461,129 | 0.1% |
| 進口 | (549) | - | 33,699 | - | 28,590 | - | 64,033 | - | 12,519 | - | 99,698 | - |
| 租契 | (3,786) | - | 86,681 | - | (8,843) | - | 46,035 | - | (24,480) | - | 50,068 | - |
| 借款 | (10,601,308) | (1.7)% | 17,235,340 | 2.7% | (2,529,489) | (0.4)% | 19,751,352 | 3.0% | (1,830,296) | (0.3)% | 10,840,171 | 1.8% |
| 營運資本 | (4,196,421) | (0.7)% | 7,322,214 | 1.2% | (1,655,197) | (0.3)% | 7,206,304 | 1.1% | (554,586) | (0.1)% | 4,903,344 | 0.8% |
| 農村貸款 | 7,852 | - | 64,786 | - | 12,121 | - | 74,542 | - | (1,522) | - | 65,896 | - |
| 其他 | (6,412,739) | (1.0)% | 9,848,340 | 1.6% | (886,413) | (0.1)% | 12,470,506 | 1.9% | (1,274,188) | (0.2)% | 5,870,931 | 1.0% |
| 限制操作 (1) | (1,390,757) | (0.2)% | 1,975,456 | 0.3% | (113,398) | - | 1,908,568 | 0.3% | 11,640 | - | 858,953 | 0.1% |
| 信用卡 | (822,084) | (0.1)% | 1,119,231 | 0.2% | 301,829 | - | 830,065 | 0.1% | 105,245 | - | 417,351 | 0.1% |
| 企業/個人透支 | (568,673) | (0.1)% | 856,225 | 0.1% | (415,227) | - | 1,078,503 | 0.2% | (93,605) | - | 441,602 | 0.1% |
| 個人 | (22,870,157) | (3.6)% | 30,497,713 | 4.8% | (10,265,242) | (1.6)% | 33,320,038 | 5.1% | (7,218,763) | (1.3)% | 24,642,156 | 4.0% |
| 融資和貸款 | (910,419) | (0.1)% | 2,286,064 | 0.4% | (608,326) | (0.1)% | 2,740,220 | 0.4% | (74,523) | - | 3,305,048 | 0.5% |
| 住房貸款 | 41,932 | - | 889,074 | 0.1% | 17,961 | - | 1,007,903 | 0.2% | 15,477 | - | 1,877,464 | 0.3% |
| 汽車貸款 | (441,200) | (0.1)% | 1,198,585 | 0.2% | (37,867) | - | 1,566,637 | 0.2% | 2,856 | - | 1,286,374 | 0.2% |
| 出借BNDES/Finame | (13,807) | - | 195,659 | - | 9,354 | - | 162,488 | - | 12,799 | - | 131,045 | - |
| 其他 | (497,344) | (0.1)% | 2,746 | - | (597,774) | (0.1)% | 3,192 | - | (105,655) | - | 10,165 | - |
| 借款 | (12,429,603) | (2.0)% | 15,246,639 | 2.4% | (6,361,364) | (1.0)% | 18,167,605 | 2.8% | (3,805,503) | (0.7)% | 14,622,153 | 2.4% |
| 工資單--可扣除貸款 | (3,160,207) | (0.5)% | 3,216,407 | 0.5% | (2,742,140) | (0.4)% | 3,740,507 | 0.6% | (1,495,829) | (0.3)% | 3,519,212 | 0.6% |
| 個人信用 | (4,977,668) | (0.8)% | 5,018,321 | 0.8% | (1,992,238) | (0.3)% | 7,994,590 | 1.2% | (1,759,679) | (0.3)% | 5,497,219 | 0.9% |
| 農村貸款 | 5,076 | - | 149,256 | - | (216,028) | - | 92,213 | 0.0% | (74,512) | - | 95,289 | 0.0% |
| 其他 | (4,296,804) | (0.7)% | 6,862,655 | 1.1% | (1,410,958) | (0.2)% | 6,340,295 | 1.0% | (475,483) | (0.1)% | 5,510,433 | 0.9% |
| 132 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| 截至12月31日， | 以千雷亞爾計，%除外 | |||||||||||
| 2023 | 2022 | 2021 | ||||||||||
| 撇除回收後的淨額註銷 | 淨註銷百分比/客户貸款和墊款平均餘額 | 貸款和墊款的預期信貸損失 | 預期信用損失百分比/客户貸款和墊款總額 | 撇除回收後的淨額註銷 | 淨註銷百分比/客户貸款和墊款平均餘額 | 貸款和墊款的預期信貸損失 | 預期信用損失百分比/客户貸款和墊款總額 | 撇除回收後的淨額註銷 | 淨註銷百分比/客户貸款和墊款平均餘額 | 貸款和墊款的預期信貸損失 | 預期信用損失百分比/客户貸款和墊款總額 | |
| 限制操作 (1) | (9,530,135) | (1.5)% | 12,965,010 | 2.1% | (3,295,552) | (0.5)% | 12,412,213 | 1.9% | (3,338,737) | (0.6)% | 6,714,955 | 1.1% |
| 信用卡 | (9,283,237) | (1.5)% | 11,466,978 | 1.8% | (2,729,804) | (0.4)% | 10,390,610 | 1.6% | (3,126,395) | (0.6)% | 5,753,481 | 0.9% |
| 企業/個人透支 | (246,898) | - | 1,498,032 | 0.2% | (565,748) | (0.1)% | 2,021,603 | 0.3% | (212,342) | 0.0% | 961,474 | 0.2% |
| 總計 | (35,729,176) | (5.6)% | 53,661,810 | 8.5% | (12,883,278) | (2.0)% | 59,213,997 | 9.0% | (8,933,543) | (1.6)% | 40,800,985 | 6.6% |
(1) 它是指預先設定的限額與支票賬户和信用卡相關聯的未完成操作，其限額會在支付所用金額時自動重組 。
| 133 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| Ø | 核銷 |
當沒有合理的回收預期時，金融資產的全部或部分被沖銷相關的預期貸款損失準備金。此類貸款在完成所有必要的催收程序並確定損失金額後予以核銷。 以前核銷的金額隨後收回，確認為損益。
有關我們貸款分類的更多信息，請參閲《4.B.70監管-4.B.70.02銀行規則-4.B.70.02-11貸款和墊款的處理》。
4.B.100.07存款
各類存款的平均值和平均利率見“4.B.100.01平均資產負債表和利率數據”。有關我方存款類型的更多信息，請參見“存款賬户4.B.30.01-02.01”。
外國儲户的存款總額在截至2023年12月31日、2022年12月31日和2021年12月31日的年度內並不重要。
| Ø | 未投保存款 |
截至2023年、2023年、2022年和2021年12月31日止的四個年度，未納入FGC保障範圍的未投保存款金額分別為4,097億雷亞爾、3,678億雷亞爾和3,229億雷亞爾。
FGC是一種存款保險制度，為同一客户持有的某一金融機構(或同一金融集團的成員金融機構)持有的一定金額的存款和某些其他投資產品提供擔保。參與機構的責任僅限於其對FGC的供款金額，但在有限的情況下，如果FGC的付款不足以彌補保險損失，則可要求參與機構支付非常供款和墊款。支付根據FGC不應支付的無擔保信貸和客户保證金，必須事先支付所有擔保信貸和其他信貸， 具體法律可能會授予這些信貸特殊特權。
CMN偶爾會 提高FGC提供的最高保險價值。最後的價值是25萬雷亞爾，一直保持到現在 日期。
FGC未投保金額的計算是根據FGC按所有權進行的普查進行的，其中包含按所有權和價值範圍劃分的擔保存款的信息。對於擔保餘額，我們考慮範圍在0.01雷亞爾到25萬雷亞爾之間的金額的總和 ，對於超過承保限額的金額，我們考慮客户數量乘以25萬雷亞爾(限額承保)，未承保的 金額是總餘額與擔保餘額之間的差額。
下表顯示了2023年12月31日超過FGC保險金額的定期存款的價值。
| 截至2023年12月31日 | 以千為單位的R$ | ||
| 超過保險最高限額的定期存款 | |||
| 在3個月或更短的時間內到期 | 3,233,731,246 | ||
| 期限從3個月到6個月不等 | 2,458,128,203 | ||
| 期限從6個月到12個月不等 | 6,948,744,528 | ||
| 12個月後到期 | 347,553,294,970 | ||
| 總計 | 360,193,898,947 |
| 134 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
4.C.組織結構
我們是一家上市公司，由Aguiar家族、巴西基金會和另一家控股公司Nova Cidade de Deus Participaçáes S.A.或“Nova Cidade de Deus”擁有的控股公司Cidade de Deus Participaçáes控制。Nova Cidade de Deus由Fundação Bradesco和BBD Participaçáes所有。有關我們的股權結構的更多信息，請參見“項目7.A.大股東”。有關截至2023年12月31日我們的重要子公司的詳細信息，請參閲本年度報告的附件8.1。
以下是截至2023年12月31日我們在金融和保險服務業務中的主要重要子公司以及我們在每個子公司中的投票權和所有權權益的簡化圖表 。除Bradesco Europa、Bradesco Grand Cayman分行、Bradesco紐約分行和BradesCard墨西哥分行外，其他重要子公司均為巴西實體。有關合並本公司重要附屬公司的更多資料，請參閲本公司合併財務報表附註2.a“項目18.財務報表”。
注：2024年3月11日，根據第6,404/76號法律第227條的規定，Bradesco Asset併入我們的交易獲得批准。
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| 目錄表 | |
4.財產、廠房和設備
截至2023年12月31日， 我們在巴西擁有807處物業，租賃了5,248處物業，在國外租賃了7處物業，所有這些物業都用於我們分支機構和業務的運營 。我們擁有總部所在的建築，這些建築位於S保羅州S聖保羅州奧薩斯科迪烏斯。租賃協議的平均期限為五年。
項目4.A.未解決的工作人員意見
沒有。
項目5.運營和財務 回顧和展望
5.a.經營業績
本討論應與本年度報告中其他地方包括的經審計的綜合財務報表、報表附註和其他財務信息一起閲讀。
5.A.10概述
我們的運營結果受到以下因素的影響，其中包括：
5.A.10.01巴西經濟狀況
我們業務的結果 直接受到巴西經濟狀況的影響。這種經濟狀況直接影響我們的客户按時支付其財務債務的能力，從而影響我們的貸款和墊款減值以及我們的未償還貸款和墊款餘額。此外，經濟狀況對經濟增長的影響外匯利率會影響我們的淨利息 收入，因為我們的部分金融資產和負債是以外幣計價或以外幣指數計價的，主要是美元。
下表顯示了由IPCA測量的巴西通貨膨脹、巴西貨幣的升值/(貶值)真實對美元，外匯 兑換每年年底的利率和平均外匯指示的 期間的匯率：
| 以R$為單位，%除外 | |||
| 2023 | 2022 | 2021 | |
| 通貨膨脹(IPCA) | 4.6% | 5.8% | 10.1% |
| 雷亞爾兑美元升值/（貶值） | 7.2% | 6.5% | (7.4%) |
| 期末匯率-1.00美元 | 4.8413 | 5.2177 | 5.5805 |
| 平均匯率-1.00美元 (1) | 4.9953 | 5.1600 | 5.3980 |
(1) 平均匯率
。
資料來源：FGV和巴西中央銀行。
下表顯示了 所示期間的GDP實際變化、平均基本利率和平均銀行間利率：
| 2023 | 2022 | 2021 | |
| 實際GDP變化 (1) | 2.9% | 3.0% | 4.7% |
| 平均基本利率 (2) | 13.0% | 12.4% | 4.4% |
| 平均銀行間利率 (3) | 13.0% | 12.4% | 4.4% |
(1)通過除以
的變化來計算 真實一年內GDP 真實上一年GDP;
(2)按照央行方法計算（基於名義利率）;和
(3)根據B3方法（前清算和保管室-“CETIP”）計算（基於名義
費率）。
資料來源：巴西中央銀行、巴西地理和統計研究所和B3。
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| 目錄表 | |
5.A.10.02全球金融市場對我們財務狀況和經營業績的影響
2023年的特點是發達經濟體持續收緊貨幣政策，因此通脹放緩。然而，通貨緊縮的過程一直是不平衡的。一方面，工業品對通脹的降壓力度更大。另一方面，由於大多數國家的經濟活動和勞動力市場保持彈性，服務價格更具抵抗力。
在美國，12個月的累計通貨膨脹率從2022年12月的6.5%降至2023年底的3.4%。這仍高於2.0%的通脹目標。 在歐元區，通貨緊縮更嚴重，從同期的9.2%下降到2.9%，原因是當地經濟放緩更劇烈。
我們的預期是，通脹將在2024年繼續逐步減速，使這些經濟體的央行能夠啟動一輪降息週期。然而，即使在利率較低的情況下，通貨緊縮也將使實際利率在較長一段時間內保持在收縮的軌道上。這一點，加上全球舞臺上持續存在的地緣政治風險，表明新興經濟體面臨的環境仍然具有挑戰性。
降低通貨膨脹和財政前景的不確定性 是巴西面臨的額外挑戰。中期而言，結構改革議程的進展預示着未來幾年公共債務的可持續發展軌跡，這仍然是影響經濟前景的一個重要因素。
5.A.10.03利率和貨幣貶值/升值對淨利息收入的影響
在高利率時期，我們的利息收入會因為我們的生息資產的利率上升而增加。與此同時，我們的利息支出 也隨着計息負債的利率上升而增加。我們的生息資產和計息負債的數量變化也會影響我們的利息收入和利息支出。例如，可歸因於利率上升的利息收入的增加可能會被我們未償還貸款額的減少所抵消。
此外，當雷亞爾升值時，我們產生：(I)以外幣計價或以外幣計價的負債的收益，如以美元計價的長期債務和外幣貸款，因為相關利息支出的成本減少；以及(Ii)以外幣計價或以外幣計價的資產 的損失，例如以美元計價的證券、貸款和預付款，因為以雷亞爾計量的此類資產的收入減少。相反，當雷亞爾貶值時，我們產生：(I)以外幣計價或以外幣計價的負債的損失；(Ii)以外幣計價或以外幣計價的資產的收益。
2023年，我們的淨利息收入 較2022年下降21.1%，從2022年的698.11億雷亞爾下降至2023年的550.82億雷亞爾，受利息增加和類似費用的影響，反映了當前利率上升的情況，重點是定期存款、根據回購協議出售的證券、證券發行和保險負債的支出增加。
| 137 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
下表顯示了截至指定日期我們的外幣計價或指數化的資產和負債：
| 截至12月31日， | 以千為單位的R$ | ||
| 2023 | 2022 | 2021 | |
| 資產 | |||
| 現金和銀行餘額 | 5,754,226 | 8,478,739 | 7,810,562 |
| 按公允價值計提損益的金融資產 | 11,402,529 | 11,829,562 | 12,803,981 |
| 通過其他綜合收益按公允價值計算的金融資產 | 12,527,248 | 23,029,523 | 22,437,998 |
| 按攤銷成本計算的金融資產 | 844,012 | 452,949 | 166,888 |
| 對金融機構的貸款和墊款，扣除預期損失準備金 | 3,623,146 | 880,857 | 2,234,018 |
| 向客户提供的貸款和預付款，扣除預期損失撥備 | 36,164,900 | 41,716,795 | 42,813,511 |
| 財產和設備 | 86,089 | 62,245 | 30,511 |
| 無形資產和商譽，淨額 | 53,397 | 36,197 | 36,860 |
| 待抵税 | 331,235 | 145,584 | 90,498 |
| 當前收入和其他税收資產 | 185,108 | 206,188 | 4,431 |
| 其他資產 | 21,149,882 | 28,697,563 | 28,649,930 |
| 總資產 | 92,121,772 | 115,536,202 | 117,079,188 |
| 資產負債表外賬户-名義價值 | |||
| 衍生品 | |||
| 期貨 | 10,470,069 | 8,701,823 | 43,799,666 |
| 轉發 | 33,955,881 | 27,777,248 | 43,885,785 |
| 選項 | 1,498,591 | 953,501 | 4,668,221 |
| 交換 | 39,455,258 | 38,259,798 | 48,615,735 |
| 包括衍生品在內的總資產（a） | 177,501,571 | 191,228,572 | 258,048,595 |
| 截至12月31日， | 以千為單位的R$ | ||
| 2023 | 2022 | 2021 | |
| 負債 | |||
| 銀行存款 | 24,096,631 | 23,623,611 | 36,018,086 |
| 來自客户的存款 | 34,301,273 | 39,083,142 | 49,306,468 |
| 按公允價值計提損益的財務負債 | 2,084,560 | 2,685,374 | 4,159,438 |
| 已發行的證券 | 7,368,531 | 12,389,132 | 10,985,645 |
| 次級債務 | - | - | 6,247,289 |
| 保險合約負債 | 17,444 | 14,730 | 11,365 |
| 其他儲備 | 148,564 | 108,008 | 214,992 |
| 流動所得税負債 | 40,257 | 8,892 | 18,615 |
| 遞延所得税資產 | 56,300 | 68,231 | 157,898 |
| 其他負債 | 15,298,158 | 18,308,497 | 14,937,015 |
| 總負債 | 83,411,718 | 96,289,617 | 122,056,811 |
| 資產負債表外賬户-名義價值 | |||
| 衍生品 | |||
| 期貨 | 39,459,745 | 40,518,873 | 50,985,347 |
| 轉發 | 27,988,676 | 23,885,594 | 40,109,947 |
| 選項 | 2,164,645 | 1,531,743 | 3,287,469 |
| 交換 | 32,201,517 | 33,221,629 | 42,861,624 |
| 負債總額，包括衍生品（b） | 185,226,301 | 195,447,456 | 259,301,197 |
| 淨風險敞口（a-b） | (7,724,730) | (4,218,884) | (1,252,602) |
我們使用掉期、期貨合同 和其他對衝工具，以最大限度地減少貨幣波動對我們運營的潛在影響。有關我們使用衍生品進行對衝的更多信息 ，請參閲綜合財務報表“第18項”中的附註2.d（iii）和7。 財務報表”。
截至2023年12月31日，我們的淨風險相對於淨資產的比例為4.6%，截至2022年12月31日為2.6%，截至2021年12月31日為0.8%。
| 138 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
5.A.10.04税項
我們的所得税支出 包括兩種影響調整後淨收入的聯邦税：IRPJ，税率為15.0%，外加每年超過24萬雷亞爾的應税利潤的額外10.0%；社會繳費税，目前對任何類型的銀行和開發機構徵收20.0%的税率，對大多數其他金融機構(例如資本化和私人 保險、貸款公司和證券經紀商等)徵收15.0%的税率。2021年3月1日，頒佈了1,034/21號暫行措施，將這些社會繳費税率提高了5%，並被轉化為第14,183/21號法律，(I)將銀行的CSL税率提高到25%，後來 從2022年1月1日起降至20%，以及(Ii)將大多數其他金融機構的社會繳費税率提高到20%，直到2021年12月31日，隨後降至15%。
2022年頒佈了第1,115/22號暫行措施，後來將其轉化為第14,446/22號法律，將適用於(I)任何類型銀行的CSL費率從20%提高到21%；(Ii)將適用於其他金融機構的CSL費率從15%提高到16%，直到2022年12月31日。
總部設在巴西的公司可以向股東支付股東權益的利息，作為進行股息分配的另一種形式，股息分配可從應税收入中扣除。我們打算以股東權益利息的形式最大限度地增加我們支付的股息。關於本公司税費的進一步信息，見“4.B.業務概覽--4.B.70監管和監督--4.B.80與本公司活動有關的税收--4.B.80.02所得税和對利潤的社會貢獻”；“第10.B.組織章程大綱和章程--10.B.10組織--10.B.10.02淨收入分配和股息分配”；和“項目10.E.税收-10.E.10巴西税收 考慮--10.E.10.03股東權益(JCP)”。
下表顯示了我們在海外開展業務的每個税收管轄區在2023年和2022年繳納的所得税金額。
| 國家 | 以千為單位的R$ | |
| 2023 | 2022 | |
| 美國 | 120,602 | 13,273 |
| 墨西哥 | 13,156 | 56,278 |
| 開曼羣島 | 344,642 | 131,819 |
| 盧森堡 | 3,313 | 7,109 |
| 其他 | - | 175 |
| 總計 | 481,713 | 208,654 |
5.A.10.05重大收購和戰略聯盟對我們未來財務業績的影響
我們相信，前幾年的收購和戰略聯盟將有助於改善我們未來的業績。改善的程度尚不確定，因此我們 無法估計其對我們未來財務業績的影響。詳情見“項目4.A.公司的歷史和發展--4.A.10收購、資產剝離和其他戰略聯盟”。
5.A.20按業務部門分列的結果
我們通過兩個部門運營和管理我們的 業務：銀行部門;以及保險、養老金計劃和資本化債券部門。有關我們經營分部的更多財務信息 ，請參閲我們合併財務報表“第18項”中的註釋38。財務報表”。有關 我們運營部門運營的描述，請參閲“第4.B項。業務概覽”。
我們運營部門的財務信息 是根據向管理層提交的報告編制的，以評估業績並就資金分配 用於投資和其他目的做出決定。我們的管理層使用各種數據，包括根據巴西法律編制的財務數據
| 139 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
公認會計原則(BR GAAP)和非財務指標，在不同的數據庫上衡量。本分析所包括的綜合財務報表及綜合財務數據 乃根據國際財務報告準則(IFRS)編制。如果我們的經營部門報告的合計金額與我們合併損益表中的等值金額之間存在重大差異，則應結合對其之前的結果的解釋來解釋此類差異。
5.A.20.01與截至2022年12月31日的年度相比，截至2023年12月31日的年度的經營業績
2023年，我們採用國際財務報告準則 17取代國際財務報告準則4。過渡日期為2022年1月1日。因此，截至2023年12月31日和2022年12月31日止年度的財務報表均根據《國際財務報告準則》第17號編制。有關採用《國際財務報告準則第17號》的更多信息，請參閲我們的綜合財務報表附註3“財務報表第18項”。
下表綜合列出了我們2023年和2022年淨收入的主要組成部分，並按分部分列。
| 已整合 | 以千雷亞爾計，%除外 | ||||
| 2023 | 2022 | 更改百分比 | |||
| 利息和類似收入 | 211,458,474 | 200,613,185 | 5.4% | ||
| 利息和類似費用 | (156,376,055) | (130,801,913) | 19.6% | ||
| 淨利息收入 | 55,082,419 | 69,811,272 | (21.1)% | ||
| 手續費及佣金收入 | 26,956,763 | 27,124,120 | (0.6)% | ||
| 按公允價值計入損益的金融資產和負債淨收益/(虧損) | 10,895,796 | 819,355 | 1,229.8% | ||
| 通過其他綜合收益按公允價值計算的金融資產淨收益/(虧損) | 1,841,022 | 2,663,816 | (30.9)% | ||
| 外幣交易淨收益/(虧損) | 262,501 | 1,816,918 | (85.6)% | ||
| 來自保險和養老金計劃的毛利 | 5,235,711 | 4,032,326 | 29.8% | ||
| -保險和養老金收入 | 51,252,827 | 44,245,342 | 15.8% | ||
| -保險和養老金費用 | (46,017,116) | (40,213,016) | 14.4% | ||
| 其他營業收入 | 18,235,030 | 9,332,415 | 95.4% | ||
| 貸款和預付款的預期損失 | (30,176,989) | (26,346,068) | 14.5% | ||
| 其他金融資產的預期損失 | (1,940,035) | 2,579,233 | - | ||
| 人員費用 | (20,814,458) | (19,889,052) | 4.7% | ||
| 其他行政費用 | (16,286,260) | (16,574,610) | (1.7)% | ||
| 折舊及攤銷 | (6,025,244) | (5,306,442) | 13.5% | ||
| 其他營業收入/(支出) | (16,924,556) | (17,465,184) | (3.1)% | ||
| 其他運營費用 | (92,167,542) | (83,002,123) | 11.0% | ||
| 所得税前收入以及應佔聯營公司和合資企業利潤 | 8,106,670 | 23,265,684 | (65.2)% | ||
| 聯營公司及合營企業的利潤份額 | 2,101,681 | 1,355,926 | 55.0% | ||
| 所得税前收入 | 10,208,351 | 24,621,610 | (58.5)% | ||
| 所得税優惠/(費用) | 4,294,414 | (3,164,840) | - | ||
| 淨收入 | 14,502,765 | 21,456,770 | (32.4)% | ||
| 140 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| 細分市場 | 以千雷亞爾計，%除外 | |||||
| 截至12月31日及截至12月31日止年度， | ||||||
| 銀行業（A） | 保險、養老金計劃和資本化債券（B） | |||||
| 2023 | 2022 | 更改百分比 | 2023 | 2022 | 更改百分比 | |
| 來自金融中介的收入 | 164,122,043 | 151,198,428 | 8.5% | 39,941,507 | 36,250,128 | 10.2% |
| 金融中介費用 | (97,495,630) | (81,330,918) | 19.9% | (32,892,243) | (29,163,334) | 12.8% |
| 財務保證金 | 66,626,413 | 69,867,510 | (4.6)% | 7,049,264 | 7,086,794 | (0.5)% |
| 與信用風險費用相關的預期信用損失 | (37,110,675) | (31,525,873) | 17.7% | - | - | - |
| 金融中介的毛收入 | 29,515,738 | 38,341,637 | (23.0)% | 7,049,264 | 7,086,794 | (0.5)% |
| 保險、養老金計劃和資本化債券的其他收入 | - | - | - | 9,800,620 | 7,425,337 | 32.0% |
| 手續費及佣金收入和銀行手續費收入 | 34,269,254 | 33,802,362 | 1.4% | 1,164,685 | 1,701,005 | (31.5)% |
| 人員費用 | (21,256,640) | (20,321,773) | 4.6% | (2,651,786) | (2,377,250) | 11.5% |
| 其他行政費用 | (20,866,134) | (20,949,621) | (0.4)% | (2,065,805) | (1,635,857) | 26.3% |
| 税費支出 | (6,582,213) | (6,880,656) | (4.3)% | (1,436,686) | (1,188,335) | 20.9% |
| 分佔聯營公司和共同控制公司利潤（虧損） | 151,414 | 107,424 | 40.9% | 421,723 | 125,038 | 237.3% |
| IR/SI和其他營業收入/費用 | (9,198,676) | (10,144,532) | (9.3)% | (3,468,750) | (4,621,808) | (24.9)% |
| 淨收入 | 6,032,743 | 13,954,841 | (56.8)% | 8,813,265 | 6,514,924 | 35.3% |
|
|
截至12月31日及截至12月31日止年度， | |||||
| 2023 | 2022 | |||||
|
銀行業和 保險、養老金 平面圖 和 資本化債券 (A+B) |
其他活動， 淘汰和 合併 調整（C） |
2023年合併（A+B+C） |
銀行業和 保險、養老金 平面圖 和 資本化債券 (A+B) |
其他活動， 淘汰和 合併 調整（C） |
2022年合併（A+B+C） | |
| 來自金融中介的收入 | 204,063,550 | 20,394,243 | 224,457,793 | 187,448,556 | 18,464,718 | 205,913,274 |
| 金融中介費用 | (130,387,873) | (25,988,182) | (156,376,055) | (110,494,252) | (20,307,661) | (130,801,913) |
| 財務保證金 | 73,675,677 | (5,593,939) | 68,081,738 | 76,954,304 | (1,842,943) | 75,111,361 |
| 與信用風險費用相關的預期信用損失 | (37,110,675) | 4,993,651 | (32,117,024) | (31,525,873) | 7,759,038 | (23,766,835) |
| 金融中介的毛收入 | 36,565,002 | (600,288) | 35,964,714 | 45,428,431 | 5,916,095 | 51,344,526 |
| 保險、養老金計劃和資本化債券的其他收入 | 9,800,620 | (3,756,180) | 6,044,440 | 7,425,337 | (2,535,277) | 4,890,060 |
| 手續費及佣金收入和銀行手續費收入 | 35,433,939 | (8,477,176) | 26,956,763 | 35,503,367 | (8,379,247) | 27,124,120 |
| 人員費用 | (23,908,426) | 3,093,968 | (20,814,458) | (22,699,023) | 2,809,971 | (19,889,052) |
| 其他行政費用 | (22,931,939) | 620,435 | (22,311,504) | (22,585,478) | 704,426 | (21,881,052) |
| 税費支出 | (8,018,899) | 675,050 | (7,343,849) | (8,068,991) | 503,308 | (7,565,683) |
| 分佔聯營公司和共同控制公司利潤（虧損） | 573,137 | 1,528,544 | 2,101,681 | 232,462 | 1,123,464 | 1,355,926 |
| IR/SI和其他營業收入/費用 | (12,667,426) | 6,572,404 | (6,095,022) | (14,766,340) | 844,265 | (13,922,075) |
| 淨收入 | 14,846,008 | (343,243) | 14,502,765 | 20,469,765 | 987,005 | 21,456,770 |
| 141 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
以下是根據《國際財務報告準則》編制的損益表中重大項目變動的説明：
| Ø | 利息和類似收入 |
與2022年相比，2023年我們的利息和 類似收入增加了108.45億雷亞爾，或5.4%，這是由於計息資產平均數量的增長，這對我們148.37億雷亞爾的收入產生了積極影響，但部分被我們利息資產利率的降低所抵消，反映了SELIC利率從2022年的13.75%下降到2023年的11.75%，以及其他 經濟金融指數的變化，如通貨膨脹，使我們的收入減少了39.92億雷亞爾。
| Ø | 利息和類似費用 |
與2022年相比，我們2023年的利息和類似支出增加了255.74億雷亞爾，或19.6%，這是由於平均資金量的增加， 支出增加了123.81億雷亞爾，此外，支付的平均利率也增加了，我們的 利息和類似支出增加了131.93億雷亞爾，其中很大一部分與定期存款有關，其利息和類似 支出增加了7633雷亞爾。
| Ø | 手續費及佣金收入 |
與2022年相比，2023年我們的淨手續費和佣金收入減少了1.67億雷亞爾，或0.6%，反映了收入的減少：(I)支票賬户 (減少6.78億雷亞爾，或8.8%)；(Ii)收款和收入(減少1.44億雷亞爾，或6.3%)；以及託管和經紀業務(減少8600萬雷亞爾，減少6.5%)，所有這些減少都受到我們投資組合調整策略的影響，其中包括免收費用的產品，以適應市場趨勢和客户對更容易獲得的服務的需求，除了是吸引和留住客户戰略的一部分，部分被以下方面的收入增加所抵消：(I)信用卡(增加3.81億雷亞爾，或4.2%)，反映了交易數量的增加；(Ii)基金管理費(增加2.28億雷亞爾，或18.2%)；和(Iii)資本市場/金融諮詢服務(增加1.9億雷亞爾，增幅18.4%)。
| Ø | 按公允價值計入損益的金融資產和負債淨收益(虧損) |
我們通過損益按公允價值計算的財務資產和負債淨收益增加了100.76億雷亞爾，與2022年的8.19億雷亞爾相比，2023年增加了108.96億雷亞爾，這主要是由於證券投資的較高結果：(I)固定收益，2023年總計收益73.07億雷亞爾，而2022年虧損11.95億雷亞爾，這是由於2023年投資巴西政府債券增加了720.48億雷亞爾，或34.2%；以及(Ii)2023年股權收益15.55億雷亞爾，而2022年虧損1.77億雷亞爾。
| Ø | 來自保險和養老金計劃的毛利 |
與2022年相比，我們2023年來自保險和養老金計劃的毛利增加了12.03億雷亞爾，或29.8%，原因是保險和養老金收入增加(增加70.07億雷亞爾或+15.8%)，由此產生的保費變動和養老金 計劃(包括VGBL)繳費的增加部分被保險和養老金費用的增加(增加48.81億雷亞爾或+14.4%)所抵消。
| Ø | 貸款和預付款的預期損失 |
與2022年相比，我們2023年貸款和墊款預期虧損的支出增加了38.31億雷亞爾，增幅為14.5%，這是由於批發業務的預期虧損增加，零售費用的下降部分抵消了這一影響。
| 142 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
下表顯示了我們2023年和2022年貸款和墊款的預期虧損、貸款和墊款損失的支出、收回的金額和註銷的變化，以及在所有情況下，根據我們按照《國際財務報告準則》第18項財務報表編制的綜合財務報表的附註11.d(綜合-所有階段)，以及我們對客户的貸款和墊款的平均餘額與我們的費用損失的比率(顯示為對客户的貸款和墊款平均餘額的百分比)。
| 以千雷亞爾計，%除外 | |||
| 2023 | 2022 | 更改百分比 | |
| 期初餘額 | 59,213,997 | 46,182,342 | 28.2% |
| 貸款和墊款的預期信用損失(1) (2) | 34,849,384 | 31,785,829 | 9.6% |
| 貸款沖銷 | (40,401,571) | (18,754,174) | 115.4% |
| 預計年底貸款和墊款的信貸損失 | 53,661,810 | 59,213,997 | (9.4)% |
| 貸款和墊款的預期信貸損失與客户平均貸款和墊款的比率 | 5.5% | 5.0% | |
(1) 它包括貸款承諾和提供的財務擔保的預期損失；以及
(2)不包括2023年46.73億雷亞爾(2022年58.71億雷亞爾)的信貸回收收入，在BR GAAP中在其他營業收入中分配，而在IFRS中在貸款和墊款預期損失中分配。
截至2023年12月31日止年度，我們預期的貸款及墊款虧損增加14.5%，反映本輪信貸週期內的現行經濟狀況(通脹及利率波動)，以及批發業務客户的支出增加。我們注意到，我們的預期虧損支出繼續集中在較老的羣體中，而較新的信貸羣體表現積極，因為這是一項優惠政策，專注於較低風險的業務 ，因此根據實施的新戰略，預期虧損支出較低。我們的信貸損失水平，扣除回收後， 達到2023年客户貸款和墊款平均餘額的5.6%(2022年為2.0%)。有關我們扣除回收後的信貸損失水平的更多信息，請參閲“項目4.B.業務概述-4.B.100選定的統計信息 -4.B.100.06貸款和墊款的預期信貸損失”。
截至2023年12月31日，我們對客户貸款和墊款的預期損失撥備為536.62億雷亞爾，截至2023年12月31日逾期90天的貸款覆蓋率為164.6(截至2022年12月31日為209.4)，截至2023年12月31日逾期60天的貸款覆蓋率為140.3(截至2022年12月31日為172.8)。我們計算貸款逾期60天和逾期90天的覆蓋率的方法是： 將對客户的貸款和墊款的預期信用損失餘額除以對客户的貸款和墊款餘額，分別超過60天和90天。
截至2022年12月31日，我們對客户的貸款和墊款組合減少了4.1%，從截至2022年12月31日的6568.67億雷亞爾減少到6.296.87億雷亞爾，反映了對企業客户的貸款減少了 ，與2022年12月31日相比減少了10.0%，重點是貸款(包括營運資金、農村信貸和其他)減少了12.5%，融資和轉讓(包括進出口融資、房地產、車輛、BNDES/FINAME轉讓和租賃)減少了6.2%。與2022年12月31日相比，面向個人的貸款增長了0.7%，其中融資和轉移(包括房地產和車輛融資、BNDES/FINAME轉移和其他)增長了1.4%，有限額的貸款(包括信用卡和透支)增長了1.8%。個別細分反映了新選擇的客户羣的質量， 其特點是讓步了風險狀況較低的產品，他們傾向於及時付款，導致逾期分錄的數量 低於前幾年。
| Ø | 其他金融資產的預期損失 |
與2022年相比，我們2023年其他金融資產預期虧損的支出 增加了45.19億雷亞爾，這是由於新發起/購買資產的費用增長導致2023年按攤銷成本計算的金融資產預期虧損增加所致。2022年，金融資產預期損失的沖銷 反映了對將從一些特定大公司客户收到的金額的重新評估。
| 143 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| Ø | 人員費用 |
與2022年相比，我們2023年的人事支出增加了9.25億雷亞爾，或4.7%，這是由於支出增加，工資和社會保障費用增加了6.5%，福利增加了5.3%，反映了從每年9月開始生效的集體談判協議，2023年商定的工資和福利增加了4.58% (2022年工資和福利增加了8%和10%)。
| Ø | 其他行政費用 |
與2022年相比，我們2023年的其他行政費用減少了2.88億雷亞爾，或1.7%，反映了我們對費用的控制和對運營效率的關注。
| Ø | 所得税與社會貢獻 |
下表在綜合基礎上反映了我們的所得税和社會繳費的細目：
| 已整合 | 以千雷亞爾計，%除外 | |
| 2023 | 2022 | |
| 所得税前收入 | 10,208,351 | 24,621,610 |
| 按現行税率計算的所得税和社會繳費總負擔 | (4,593,758) | (11,079,725) |
| 計税中增減的影響： | ||
| 聯營企業和合資企業的收益(虧損) | 945,756 | 610,167 |
| 股東權益 | 5,089,859 | 4,577,308 |
| 其它量 (1) | 2,852,557 | 2,727,410 |
| 所得税優惠/(費用) | 4,294,414 | (3,164,840) |
| 有效率 | (42.1)% | 12.9% |
(1) 主要包括：(1)除銀行、保險公司和非金融公司以外的財務公司的實際税率與所示税率相比的均衡化；(2)受激勵的 扣除。
我們的所得税和社會貢獻的變化 很大程度上與所得税和社會貢獻前收入(應税基數)的減少有關， 除了JCP(股東權益)福利金額較高外。有關所得税和社會繳費的更多信息，請參見我們的合併財務報表附註37“項目18.財務報表”。
| Ø | 淨收入 |
由於上述原因，截至2023年12月31日的年度，我們的淨收入下降了32.4%，從截至2022年12月31日的214.57億雷亞爾降至145.03億雷亞爾。
有關本公司截至2022年12月31日及2021年12月31日止年度經營業績的比較討論，請參閲本公司截至2022年12月31日止年度報告的“Form 20-F 2022-第5.a項：營運收入-5.A.20按營運分部分列的業績”。
| 144 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
就分部報告而言， 以下是對根據BR GAAP編制的損益表中某些重大項目的重大變化的解釋，以及對我們的經營部門報告的合計金額與我們綜合損益表中的等值金額之間的重大差異的解釋：
5.A.20.01-01財務保證金
我們的財務保證金 相當於以下IFRS標題的總和：淨利息收入；按公允價值計入損益的金融資產/負債的淨利潤/(虧損)；通過其他全面收益按公允價值計入的金融資產的淨利潤/(虧損)；以及外幣交易的淨利潤/(虧損) 。它反映了我們的金融中介活動扣除預期貸款和墊款損失的費用前的淨收益。
下表按部門顯示，我們財務利潤率的變化在多大程度上可歸因於生息資產平均數量的變化； 有多少可歸因於平均利率的變化，有多少可歸因於人民幣升值/(折舊)影響的差異 真實對美元的匯率，每種情況下都比較了2023年和2022年：
| 以千為單位的R$ | ||
| 銀行業 | 保險、養老金和資本化債券 | |
| 2023/2022 | ||
| 增加/(減少) | ||
| 由於生息資產和有息負債的平均數量的變化 | 6,295,058 | 647,651 |
| 由於平均利率的變化 | (26,018,415) | 688,982 |
| 由於巴西雷亞爾升值/貶值 | 410,194 | (835) |
| 非利息損益 | 16,072,066 | (1,373,328) |
| 淨變化 | (3,241,097) | (37,530) |
| Ø | 銀行業 |
財務利潤率下降4.6%與金融中介支出增加有關，這是由於成本較高的融資(定期存款、根據回購協議出售的證券和發行的證券)對我們的業績產生了260.18億雷亞爾的負面影響。這一減少被我們投資組合平均交易量的增加部分抵消了，平均交易量的增長為62.95億雷亞爾，推動了平均信貸資產的增長 6.0%。非利息收益/損失的變動主要與衍生金融工具的結果有關，也與股票和投資基金額度等其他非利息資產的結果有關。
| Ø | 保險、養老金計劃和資本化債券 |
淨利息收入減少0.5%與影響財務投資業績的經濟和財務指數的表現有關，尤其是與IGP-M、IPCA和SELIC/CDI掛鈎的投資，以及技術規定的更新。
| 145 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
A)來自金融中介的收入
下表顯示了2023年和2022年在綜合基礎上和按部門劃分的計息資產、利息和類似收入的主要組成部分的平均餘額以及平均利率：
| 截至12月31日及截至12月31日止年度， | 以千雷亞爾計，%除外 | |||||
| 2023 | 2022 | |||||
| 平均餘額 | 利息和類似收入 | 平均費率 | 平均餘額 | 利息和類似收入 | 平均費率 | |
| 利息和類似費用 | ||||||
| 按公允價值計提損益的金融資產 | 329,916,678 | 28,363,663 | 8.6% | 301,726,823 | 29,224,224 | 9.7% |
| 通過其他綜合收益按公允價值計算的金融資產 | 200,721,638 | 16,906,668 | 8.4% | 189,558,234 | 29,301,725 | 15.5% |
| 按攤銷成本計算的金融資產 | 184,953,791 | 25,277,210 | 13.7% | 201,308,067 | 15,526,536 | 7.7% |
| 借給銀行的貸款和墊款 | 150,828,467 | 28,323,764 | 18.8% | 90,524,207 | 17,154,023 | 18.9% |
| 對客户的貸款和墊款 | 636,390,316 | 102,617,786 | 16.0% | 637,990,069 | 101,166,625 | 15.9% |
| 中央銀行強制存款 | 95,234,018 | 9,943,391 | 10.4% | 86,303,673 | 8,224,712 | 9.5% |
| 其他可產生利息的資產 | 101,068 | 25,992 | - | 105,48 | 15,34 | - |
| 利息和類似費用總額 | 1,598,145,976 | 211,458,474 | 13.2% | 1,507,516,553 | 200,613,185 | 13.3% |
| 細分市場 | 以千雷亞爾計，%除外 | |||||
| 銀行業 | 保險、養老金和資本化債券 | |||||
| 2023 | 2022 | 更改百分比 | 2023 | 2022 | 更改百分比 | |
| 平均值 生息資產餘額 | ||||||
| 持作買賣之金融資產 | 82,860,211 | 87,703,923 | (5.5)% | 269,126,651 | 233,613,385 | 15,2% |
| 可供出售金融資產 | 253,431,809 | 256,544,254 | (1.2)% | 29,105,853 | 46,153,366 | (36,9)% |
| 持有至到期的投資 | 44,520,699 | 48,541,823 | (8.3)% | 57,014,972 | 44,434,776 | 28,3% |
| 借給銀行的貸款和墊款 | 191,337,263 | 118,196,720 | 61.9% | - | - | - |
| 對客户的貸款和墊款 | 619,873,661 | 584,585,027 | 6.0% | - | - | - |
| 中央銀行強制存款 | 108,423,116 | 94,416,647 | 14.8% | - | - | - |
| 其他可產生利息的資產 | 236,873 | 362,214 | (34.6)% | - | - | - |
| 總計 | 1,300,683,632 | 1,190,350,607 | 9.3% | 355,247,476 | 324,201,527 | 9.6% |
| 平均工資 | 14.4% | 14.5% | 11.3% | 10.8% | ||
有關按資產類型劃分的平均利率的詳細信息 ，請參閲“項目4.B.業務概述-4.B.100選定的統計信息 -4.B.100.01平均資產負債表和利率數據”。
下表按分部顯示了可歸因於平均生息資產數量變化的金融中介收入的變化、可歸因於平均利率的變化以及可歸因於金融中介業務的升值/(折舊)影響的變化 真實對美元的匯率，每種情況下都比較了2023年和2022年：
| 銀行業 | 保險、養老金和資本化債券 | |
| 2023/2022 | ||
| 增加/(減少) | ||
| 由於生息資產平均成交量的變化 | 16,673,312 | 3,797,388 |
| 由於平均利率的變化 | (2,170,466) | 1,268,154 |
| 由於巴西雷亞爾升值/貶值 | 299,371 | (835) |
| 非利息損益 | (1,878,603) | (1,373,328) |
| 淨變化 | 12,923,615 | 3,691,379 |
| 146 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| Ø | 銀行業 |
與2022年同期相比，截至2023年12月31日的年度來自金融中介的收入增加了129.24億雷亞爾或增長了8.5%， 反映了我們平均業務量的增長，這對我們的收入做出了積極貢獻，達到166.73億雷亞爾， 反映了我們對金融機構和客户的貸款和墊款的增加。受SELIC利率從2022年的13.75%下降到2023年的11.75%的影響，我們的有息資產的平均利率受到了影響，我們的收入減少了21.7億雷亞爾。
截至2023年12月31日的一年，來自金融中介的客户貸款和墊款收入總計1億7.07億雷亞爾，與2022年同期相比下降了1.7%。這反映了巴西(SELIC)平均利率的下降，使我們的收入減少了77.75億雷亞爾，部分被這些資產平均餘額增長6.0%所抵消，為我們的收入貢獻了59.82億雷亞爾 。在截至2023年12月31日的一年中，我們對個人的貸款和墊款增加了1.2%，原因是住房貸款 增加了5.5%，工資可扣除貸款增加了3.0%，信用卡增加了2.8%。
截至2023年12月31日的年度，來自持有至到期投資的金融中介收入總計32.66億雷亞爾，與2022年同期相比下降了9.2%。這一下降主要是由於這些資產的平均數量下降了8.3%，對我們的收入產生了負面影響 2.95億雷亞爾。
截至2023年12月31日的年度，來自巴西中央銀行強制存款的金融中介收入總計99.43億雷亞爾，與2022年同期相比增長了20.9%。這一增長主要是由於這些資產的平均交易量增長了14.8%，為我們的收入做出了12.68億雷亞爾的積極貢獻。
截至2023年12月31日的一年中，來自金融機構的貸款和墊款收入總計281.56億雷亞爾，與2022年同期相比增長了69.4%。這主要是由於這些資產的平均交易量增長了61.9%，為我們的收入帶來了107.29億雷亞爾的積極貢獻。
截至2023年12月31日止年度，來自可供出售金融資產的金融中介收入總計322.05億雷亞爾，較2022年同期增長4.7%。這一增長主要是由於巴西(SELIC)提高了平均利率，使我們的收入增加了18.21億雷亞爾。
截至2023年12月31日的一年，來自用於交易的金融資產的金融中介收入總計13068億雷亞爾，與2022年同期相比增長了20.4%。這一增長與平均利率的提高有關，這對我們的收入做出了積極貢獻，收入為28.41億雷亞爾。
非利息損益 主要涉及衍生金融工具的收益，以及股票和投資基金額度等其他非利息收益資產的收益。
| Ø | 保險、養老金計劃和資本化債券 |
金融中介收入增長36.91億雷亞爾，增幅為10.2%，這主要是由於用於交易的金融資產收入增長了20.6%， 這些資產的平均交易量增長了15.2%，為我們帶來了40.32億雷亞爾的收入。
| 147 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
B)金融中介費用
下表顯示了2023年和2022年我們計息負債的主要組成部分的平均餘額、利息和類似費用以及它們的平均利率。
| 截至12月31日及截至12月31日止年度， | 以千雷亞爾計，%除外 | |||||
| 2023 | 2022 | |||||
| 平均餘額 | 利息和類似收入 | 平均費率 | 平均餘額 | 利息和類似收入 | 平均費率 | |
| 利息和類似費用 | ||||||
| 儲蓄存款 | 129,189,256 | 9,017,597 | 7.0% | 134,746,815 | 9,351,219 | 6.9% |
| 定期存款(1) | 424,465,761 | 44,206,372 | 10.4% | 384,395,799 | 32,936,814 | 8.6% |
| 根據回購協議出售的證券 | 252,162,308 | 31,529,801 | 12.5% | 226,392,715 | 26,140,363 | 11.5% |
| 借貸和轉借出 | 50,430,934 | 5,834,892 | 11.6% | 58,398,920 | 5,182,646 | 8.9% |
| 已發行的證券 | 231,100,602 | 25,887,914 | 11.2% | 193,743,029 | 21,274,753 | 11.0% |
| 次級債務 | 49,562,546 | 7,007,236 | 14.1% | 53,270,623 | 7,262,125 | 13.6% |
| 保險合約負債 | 341,187,944 | 32,892,243 | 9.6% | 308,418,498 | 28,653,993 | 9.5% |
| 利息和類似費用總額 | 1,478,099,351 | 156,376,055 | 10.6% | 1,359,366,399 | 130,801,913 | 9.7% |
(1)包括銀行間 存款。
| 細分市場 | 以千雷亞爾計，%除外 | |||||
| 銀行業 | 保險、養老金和資本化債券 | |||||
| 2023 | 2022 | 更改百分比 | 2023 | 2022 | 更改百分比 | |
| 平均值 有息負債餘額 | ||||||
| 儲蓄存款 | 129,189,163 | 134,217,667 | (3.7)% | - | - | - |
| 定期存款 | 426,323,429 | 382,878,636 | 11.3% | - | - | - |
| 根據回購協議出售的證券 | 285,307,020 | 256,128,397 | 11.4% | - | - | - |
| 借貸和轉借出 | 48,924,101 | 58,211,143 | (16.0)% | - | - | - |
| 已發行的證券 | 246,086,425 | 205,701,883 | 19.6% | - | - | - |
| 次級債務 | 49,562,546 | 53,922,018 | (8.1)% | - | - | - |
| 保險、養老金計劃和資本化債券的技術規定 | - | - | - | 341,187,944 | 308,418,498 | 10.6% |
| 總計 | 1,185,392,684 | 1,091,059,745 | 8.6% | 341,187,944 | 308,418,498 | 10.6% |
| 平均利率 | 11.8% | 9.7% | 9.6% | 9.5% | ||
有關按資產類型劃分的平均利率的詳細信息 ，請參閲“項目4.B.業務概述-4.B.100選定的統計信息 -4.B.100.01平均資產負債表和利率數據”。
下表按部門顯示了由於平均有息負債數量的變化、平均利率的變化以及雷亞爾對美元匯率升值/(貶值)影響的變化而導致的金融中介費用的變化，每種情況下都將2023年與2022年進行了比較：
| 銀行業 | 保險、養老金和資本化債券 | |
| 2023/2022 | ||
| 增加/(減少) | ||
| 由於有息負債的平均數量發生變化 | 10,378,254 | 3,149,737 |
| 由於平均利率的變化 | 23,847,949 | 579,172 |
| 由於巴西雷亞爾升值/貶值 | (110,823) | - |
| 非利息損益 | (17,950,669) | - |
| 淨變化 | 16,164,712 | 3,728,909 |
| 148 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
Ø 銀行業
與2022年同期相比，截至2023年12月31日的年度金融中介費用增長19.9%，這是由於較高成本資金的增加，使我們的支出增加了238.48億雷亞爾，重點是與以下相關的支出增加：(I)證券 發行，(Ii)定期存款，(Iii)次級債務，以及(Iv)根據回購協議出售的證券，此外，我們的平均業務量增加了 ，使我們的支出增加了103.78億雷亞爾。
非利息損益的減少主要與衍生金融工具的收益，以及股票和投資基金額度等其他非利息收益資產的收益有關。
Ø 保險、養老金計劃和資本化債券
金融中介費用增加12.8% 與我們平均業務量的增長有關，與2022年同期相比，截至2023年12月31日止年度的費用增加了31.5億雷亞爾，除了金融經濟指數外，主要是 市場綜合價格指數（IGP-M）和擴展全國消費者價格指數（IPCA），我們的大部分資產和 負債與其掛鈎，這影響了技術條款的重新測量，使我們的開支增加了5.79億雷亞爾。
5.A.20.01-02手續費和佣金收入 以及銀行手續費收入、保險、養老金計劃和資本化債券的其他收入、應佔聯營公司的利潤（損失）和共同控制公司和其他營業收入
下表按合併和分部顯示了 2023年和2022年非利息收入的主要組成部分：
| 已整合 | 以千雷亞爾計，%除外 | ||
| 截至12月31日及截至12月31日止年度， | |||
| 2023 | 2022 | 更改百分比 | |
| 手續費及佣金收入 | 26,956,763 | 27,124,120 | (0.6)% |
| 保險和養老金計劃淨利潤 | 5,235,711 | 4,032,326 | 29.8% |
| 聯營公司及合營企業的利潤份額 | 2,101,681 | 1,355,926 | 55.0% |
| 其他營業收入 | 25,414,951 | 25,948,057 | (2.1)% |
| 總計 | 59,709,106 | 58,460,429 | 2.1% |
| 細分市場 | 以千雷亞爾計，%除外 | |||||
| 銀行業 | 保險、養老金和資本化債券 | |||||
| 2023 | 2022 | 更改百分比 | 2023 | 2022 | 更改百分比 | |
| 手續費及佣金收入和銀行手續費收入 | 34,269,254 | 33,802,362 | 1.4% | 1,164,685 | 1,701,005 | (31.5)% |
| 保險、養老金計劃和資本化債券的其他收入 | - | - | - | 9,800,620 | 7,425,337 | 32.0% |
| 分佔聯營公司和共同控制公司利潤（虧損） | 151,414 | 107,424 | 40.9% | 421,723 | 125,038 | 237.3% |
| 其他營業收入 | 14,928,169 | 16,177,991 | (7.7)% | 5,350,331 | 3,270,015 | 63.6% |
| 總計 | 49,348,837 | 50,087,777 | (1.5)% | 16,737,359 | 12,521,395 | 33.7% |
| 149 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| Ø | 銀行業 |
| · | 手續費及佣金收入：增長是由於信用卡收入增長5.2%，反映了該期間總支付量增長6.8%和交換費上漲，反映了我們專注於風險較低的投資組合 ，特別是與2022年相比增長了10個百分點的高收入產品。 |
| · | 其他營業收入：較高的收入主要與通貨膨脹、司法存款指數化和其他收入有關。 |
| Ø | 保險、養老金計劃和資本化債券 |
| · | 來自保險、養老金計劃和資本化債券的其他收入：增長32.0%與收入增長12%有關，2023年總收入為1066億雷亞爾(2022年為954億雷亞爾)，這是由於以下產品的收入增加：(I)健康(63.04億雷亞爾或+17.8%)；(Ii)人壽和養老金PAN(42.41億雷亞爾或+9.4%)。2023年索賠比率(留存索賠/保費收入)總計80.3%(2022年為80.2%)。 |
Ø 按段列出的餘額與合併餘額之間的主要差異
2023年，我們採用IFRS 17取代IFRS 4。IFRS 17適用於截至2023年1月1日維持的保險和再保險合同。因此，已對2022年以來的信息進行了重新分類，以確保可比性。關於採用國際財務報告準則第17號的更多信息，請參閲我們的合併財務報表附註3“項目18財務報表”。我們強調指出，第 段提供的信息是根據BRGAAP編制的。因此，它不反映採用國際財務報告準則第17號，該準則僅適用於我們根據國際財務報告準則編制的綜合財務信息。
除了上面的解釋 外，我們還重點介紹了截至2023年12月31日的年度按部門劃分的非利息收入(基於BR GAAP)和綜合非利息收入(IFRS)之間的主要差異：
| · | 非利息收入：根據BR GAAP 編制的利息收入與IFRS(2023年63.77億雷亞爾|2022年41.49億雷亞爾)的差異主要是由於根據IFRS與BRGAAP的實際利率的計算基準不同。除整體調整外，來自按比例合併的 公司和專屬基金的“非合併”。 |
| 150 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
5.A.20.01-03人員費用、其他 行政費用和其他運營費用
下表按綜合基準和分部顯示了2023年和2022年非利息費用的主要組成部分：
| 已整合 | 以千雷亞爾計，%除外 | ||
| 截至12月31日及截至12月31日止年度， | |||
| 2023 | 2022 | 更改百分比 | |
| 人員費用 | (20,814,458) | (19,889,052) | 4.7% |
| 其他行政費用 | (16,286,260) | (16,574,610) | (1.7)% |
| 累計折舊和攤銷 | (6,025,244) | (5,306,442) | 13.5% |
| 其他運營費用 | (42,339,507) | (43,413,241) | (2.5)% |
| 總計 | (85,465,469) | (85,183,345) | 0.3% |
| 細分市場 | 以千雷亞爾計，%除外 | |||||
| 銀行業 | 保險、養老金和資本化債券 | |||||
| 2023 | 2022 | 更改百分比 | 2023 | 2022 | 更改百分比 | |
| 人員費用 | (21,256,640) | (20,321,773) | 4.6% | (2,651,786) | (2,377,250) | 11.5% |
| 其他行政費用 | (20,866,134) | (20,949,621) | (0.4)% | (2,065,805) | (1,635,857) | 26.3% |
| 其他運營費用 | (36,861,612) | (31,090,375) | 18.6% | (4,677,658) | (4,831,301) | (3.2)% |
| 總計 | (78,984,386) | (72,361,769) | 22.8% | (9,395,249) | (8,844,408) | 34.7% |
| Ø | 銀行業 |
| · | 人員費用：支出增加：工資、社會費用和福利，反映了從每年9月起生效的集體談判協議，2023年商定的工資和福利增加4.58%(2022年工資增加8%，福利增加10%)。 |
| · | 其他運營費用：主要是較高的民事和税收或有費用。 |
我們強調，由於我們的服務網絡不斷優化，以提供最佳客户體驗並以靈活和果斷的方式推動業務創造，我們的管理費用 已經減少。
| Ø | 保險、養老金計劃和資本化債券 |
| · | 其他行政費用：增加的原因是折舊和攤銷費用增加，反映了軟件採購和機器更新；以及第三方服務，原因是對專業技術服務的需求增加。 |
5.B.流動資金和資本資源
5.B.10資產和負債管理
我們關於資產和負債管理的一般政策是根據我們的內部風險管理政策管理利率、流動性、外匯和到期日風險，以最大化我們的淨利息 收入和我們的資產和股本回報，並保持充足的流動性和資本水平。
作為我們資產和負債管理的一部分，我們力求避免資產和負債之間的重大不匹配，方法是儘可能將我們發放的貸款的期限、貨幣和利率結構與我們為這些貸款提供資金的交易條款相匹配。受我們的 政策限制和我們董事會設定的限制，我們偶爾會在利率、到期日和(在更有限的情況下)外幣方面採取不匹配的頭寸，當我們認為此類頭寸根據市場 狀況和前景是合理的時。
| 151 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
我們根據巴西中央銀行的要求和指導方針來監控我們的資產和負債狀況。我們負責資產和負債管理的財政部執行委員會 每兩週召開一次會議：
| · | 在確定的限度內，根據對國家和國際兩級的政治經濟情景的分析，評價與資產和負債管理有關的行動戰略。 |
| · | 與客户一起監督和認可資產、負債和衍生工具業務的定價策略； |
| · | 定義負債和本外幣資產的資源轉移內部價格(資金轉移價格-ftp) ； |
| · | 批准將提交COGIRAC和董事會批准的關於風險暴露容忍度限制的提案；以及 |
| · | 監控並認可由我們維護並由我們的財政部管理的結果、策略、行為和錯配風險以及指數。 |
在做出此類決定時，我們不僅評估我們對每個細分市場和產品的風險敞口限額，還評估市場波動水平以及我們因利息、期限、流動性和貨幣錯配而面臨市場風險的程度。我們還考慮其他潛在風險，如市場流動性、我們的制度需求和預期的獲利機會。我們的財政部資產和負債管理執行委員會根據需要召開特別會議，以應對意外的宏觀經濟變化。
此外，我們每天都會收到有關錯配倉位和未平倉倉位的報告，而我們的財政部資產與負債管理執行委員會每兩週會評估一次我們的風險倉位。
B.20流動資金和資金
我們制定了旨在控制流動性風險的政策、程序、指標和限制。我們相信，我們的流動性覆蓋率和淨穩定融資比率(分別為LCR和NSFR)的組成部分符合最佳市場實踐以及巴塞爾協議III的要求。截至2023年12月31日，LCR和NSFR指標分別為191.6%和126.7%。關於《巴塞爾協議III》的進一步信息，見“第5.B.40條資本合規--巴塞爾協議III”。
我們的財政部 通過管理我們的資金和流動性狀況，並根據我們的資產和負債管理政策執行我們的投資目標，為我們的不同業務部門充當支持中心。我們還負責為我們的不同 產品設定費率，包括外匯和銀行間交易。我們的財政部通過在銀行間市場借款來彌補任何資金缺口。它尋求通過將任何盈餘投資於銀行間市場的流動性工具，最大限度地有效利用我們的存款基礎。
我們已使用我們的過剩流動性 投資於巴西政府證券，並預計將根據監管要求和投資 考慮因素繼續這樣做。我們的主要資金來源是：
| · | 活期、儲蓄和定期存款，以及銀行間存款，佔2023年平均負債餘額的35.4%，而2022年和2021年分別為35.7%和36.7%； |
| · | 根據回購協議出售的證券、借款和轉貸、已發行證券的資金以及部分以外幣計價的次級債務，佔2023年平均負債餘額的34.4%，而2022年和2021年分別為33.2%和31.8%。 |
我們的資本市場業務 是我們與金融機構、共同基金、固定收益和股票投資基金以及 外國投資基金交易的資金來源。
| 152 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
關於流動性風險，CMN於2015年發佈了經修訂的第4,401/15號決議，解決了LCR的定義和最低限額，LCR的定義為在壓力條件下，高流動性資產的儲備與預計30天內現金流出總額的比率。 LCR的主要目的是確保在正常市場條件下存在最低數量的淨資產，供在流動性較短缺或需要流動性的時期使用，以維持業務運營，並確保金融體系的穩定。2017年，CMN和巴西中央銀行還發布了關於NSFR指數的4,616/17號決議和3,869/17號通告， 分別確定了最低限度/合規條件以及計算和向市場披露信息的方法。為了確定金融機構量化流動性的最低要求，《巴塞爾協議III》提出了兩種流動性比率：短期比率(LCR)和長期比率(NSFR)。LCR的目的是表明機構保持足夠的高流動性 資金，以承受一個月的財務壓力。NSFR的目的是鼓勵機構從更穩定的資金來源為其活動提供資金 ，規定從2019年1月和2018年1月起，LCR和NSFR的比率必須超過100%。2020年1月1日，巴西中央銀行關於支柱3報告的第3,930/19號通知 撤銷了關於傳播關於NSFR的信息的第3,869/17號通知的部分內容，該通知被巴西央行第54/20號決議撤銷，該決議現在規範支柱3報告的披露。由於新冠肺炎疫情的蔓延，巴西中央銀行修改了3,749/15號通知，更改了巴西中央銀行收取的、不被視為(I)自由準備金或在未來30天內在中央銀行釋放的準備金總額的限額；(Ii) 巴西中央銀行收取的有關儲蓄存款和活期存款的準備金要求，限於上述每種方式的估計現金流出總額，以及(Iii)巴西中央銀行收取的其他準備金要求， 限於因界定的資金流出而返還該機構的金額，從該機構在巴西的一級資本總資產的15%至30%不等。
2020年2月，巴西中央銀行發佈了3,986/20號和3,987/20號通告，並於2020年3月發佈了3,993/20號通告，將定期存款的強制存款利率從31%降至17%，並允許在計算LCR時使用存放在巴西中央銀行的強制準備金的30%，而不是15%。回顧，巴西中央銀行2021年3月的第78/21號BCB 重新定義了定期存款17%的強制性存款利率的有效性，直到2021年11月，這一利率恢復到20%。然而， 2021年11月，巴西中央銀行通過BCB第145/21號決議，允許以銀行在巴西中央銀行遠期流動資金額度上的總財務限額的價值補償定期存款強制存款計算基數的最高3%(這一限額是通過存放擔保的私人證券產生的)。這些措施和其他影響較小的措施是對新冠肺炎大流行引發的事實的迴應。
下表顯示了我們的負債(有息和無息)的平均餘額和平均利率，並以月末餘額計量。
| 以千雷亞爾計，%除外 | 2023 | 2022 | 2021 | ||||||
| 平均餘額 | 佔總數的百分比 | 平均費率 | 平均餘額 | 佔總數的百分比 | 平均費率 | 平均餘額 | 佔總數的百分比 | 平均費率 | |
| 有息負債 | |||||||||
| 儲蓄存款 | 129,189,256 | 7.6% | 7.0% | 134,746,815 | 8.4% | 6.9% | 136,684,040 | 9.1% | 3.1% |
| 定期存款 | 424,465,761 | 25.0% | 10.4% | 384,395,799 | 24.0% | 8.6% | 363,805,673 | 24.2% | 3.1% |
| 根據回購協議出售的證券 | 252,162,308 | 14.9% | 12.5% | 226,392,715 | 14.1% | 11.5% | 230,801,644 | 15.3% | 5.4% |
| 借貸和轉借出 | 50,430,934 | 3.0% | 11.6% | 58,398,920 | 3.6% | 8.9% | 53,530,617 | 3.6% | 6.3% |
| 已發行的證券 | 231,100,602 | 13.6% | 11.2% | 193,743,029 | 12.1% | 11.0% | 145,415,334 | 9.7% | 5.1% |
| 次級債務 | 49,562,546 | 2.9% | 14.1% | 53,270,623 | 3.3% | 13.6% | 49,187,639 | 3.3% | 6.4% |
| 保險合同責任 | 341,187,944 | 20.1% | 9.6% | 308,418,498 | 19.2% | 9.5% | 287,875,420 | 19.1% | 4.6% |
| 計息負債總額 | 1,478,099,351 | 87.1% | 10.6% | 1,359,366,399 | 84.8% | 9.7% | 1,267,300,367 | 84.2% | 4.3% |
| 無息負債 | |||||||||
| 活期存款 | 46,551,331 | 2.7% | - | 52,225,220 | 3.3% | - | 52,046,617 | 3.5% | - |
| 其他無息負債 | 173,069,018 | 10.2% | - | 190,626,514 | 11.9% | - | 186,000,708 | 12.4% | - |
| 無息負債總額 | 219,620,349 | 12.9% | - | 242,851,734 | 15.2% | - | 238,047,325 | 15.8% | - |
| 總負債 | 1,697,719,700 | 100.0% | - | 1,602,218,133 | 100.0% | - | 1,505,347,692 | 100.0% | - |
| 153 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
下表顯示了 截至所示日期，我們的資金和流動性來源以及其他無息負債：
| 截至12月31日， | 以千為單位的R$ | ||
| 2023 | 2022 | 2021 | |
| 儲蓄存款 | 131,003,553 | 134,624,479 | 139,341,042 |
| 定期存款 | 443,651,638 | 400,728,812 | 378,427,161 |
| 根據回購協議出售的證券 | 272,404,788 | 222,694,031 | 222,574,700 |
| 借款和出借 | 47,159,918 | 56,513,313 | 50,270,853 |
| 已發行的證券 | 244,966,258 | 222,257,328 | 166,228,542 |
| 次級債務 | 50,337,854 | 52,241,332 | 54,451,077 |
| 保險合約負債 | 344,792,222 | 304,755,965 | 286,386,634 |
| 計息負債總額 | 1,534,316,231 | 1,393,815,260 | 1,297,680,009 |
| 活期存款 | 51,137,566 | 58,069,609 | 58,121,774 |
| 其他無息負債 | 175,055,328 | 180,393,086 | 169,541,703 |
| 無息負債總額 | 226,192,894 | 238,462,695 | 227,663,477 |
| 總負債 | 1,760,509,125 | 1,632,277,955 | 1,525,343,486 |
| 總存款 | 625,792,757 | 593,422,900 | 575,889,977 |
5.B.20.01存款
我們的主要資金來源是巴西個人和企業的存款。截至2023年12月31日，我們的存款總額為6258億雷亞爾，佔我們總負債的35.5%。
我們提供以下 種存款和註冊帳户：
| · | 支票賬户； |
| · | 儲蓄賬户； |
| · | 定期存款； |
| · | 金融機構同業存款； |
| · | 作薪酬用途的賬目；及 |
| · | 支付INSS福利的賬户。 |
有關我們存款的其他信息 ，請參閲“項目4.B.業務概述-4.B.100精選統計信息-4.B.100.01平均資產負債表和利率數據”。
5.B.20.02根據回購協議出售的證券
根據回購協議出售的證券主要包括我們通過出售帶有回購協議的證券從市場上的銀行獲得的資金。
這些受回購協議約束的金融資產大多由巴西政府債券擔保。這類交易通常是短期的 (通常是日內或隔夜)，交易量不穩定，直接受到市場流動性的影響。我們認為，鑑於抵押品資產的質量，與這些交易相關的風險較低。此外，回購交易受到基於金融機構股本的資本運營限額的限制，並根據巴西中央銀行的規定進行調整。金融機構只能以其監管權益(RE)的30倍進行回購交易，這是我們遵守的 限制。回購交易的限額涉及巴西政府當局發行的證券，並根據交易中涉及的證券類型以及巴西中央銀行確定的發行人的感知風險而有所不同。
| 154 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
下表彙總了我們在指定期限內使用回購協議提供的資金：
| 截至12月31日， | 以千雷亞爾計，%除外 | ||
| 2023 | 2022 | 2021 | |
| 根據回購協議出售的證券 | |||
| 12月31日的未清償款項 | 272,404,788 | 222,694,031 | 222,574,700 |
| 期內未清償的最高款額 | 272,404,788 | 254,709,675 | 239,254,810 |
| 期末加權平均利率 | 11.0% | 12.6% | 7.6% |
| 期間的平均金額(1) | 252,162,308 | 226,392,715 | 230,801,644 |
| 期內加權平均利率(1) | 12.5% | 11.5% | 5.4% |
(1) 我們使用月末帳户餘額計算了平均餘額。
5.B.20.03借款及轉借
借款主要包括從銀行往來行獲得的資金，用於進出口融資。我們對這一資源來源的訪問是持續的 ，根據市場情況按利率和條款提供資金。
Onlending包括為當地轉貸而借入的資金，我們從巴西政府機構和實體借款，向巴西實體提供貸款，用於設施、設備和農業等方面的投資。
我們進行轉貸交易 我們充當發展機構資金的轉賬代理，向第三方提供信貸，而第三方又由發展組織(BNDES、國際復興開發銀行和美洲開發銀行)提供資金， 是這些資金的主要提供者。貸款標準、貸款決定和信用風險是我們的責任，並使 受到提供資金的機構設定的某些限制。有關我們轉貸交易的更多信息，請參閲“項目4.B 業務概覽-4.B.30.01-02.02向客户發放貸款和墊款”。
5.B.20.04來自已發行證券的資金
從我們 發行的證券中獲得的資金主要來自以下操作：
Ø 財務報告：我們發行的固定收益證券，目的是從個人和法人實體那裏籌集長期資金，因為它們的到期日超過兩年。另一方面，它們為投資者提供了比 其他每日流動性或期限較短的金融投資更好的盈利能力。它們分為兩種模式：
| · | 簡單：包括以指定的、可轉讓的現金付款的承諾。通過這種方式，可以在二級市場上進行談判；以及 |
| · | 下屬：與簡單的方式相比，初始投資和期限更長，它被用來加強我們的資本，如果機構解散，向投資者支付的款項應取決於其他付款承諾和義務的結算 。因此，它被推薦給合格投資者。 |
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| 目錄表 | |
Ø 房地產信貸票據：以抵押或動產擔保的房地產信貸為後盾的個人證券，給予借款人名義價值、利息或貨幣更正的信貸權；
Ø 農業企業貸方票據：由我們為個人發行的證券，與與農村生產者或其合作社開展的企業的信用權有關；以及
Ø 信用證財產擔保：自2018年以來，我們一直在執行這些操作，發行可轉讓的提名債券，所有權可自由轉讓，並由受託制度約束的資產組合擔保。
下表彙總了我們在指定日期發行證券的資源：
| 截至12月31日， | 以千為單位的R$ | ||
| 2023 | 2022 | 2021 | |
| 已發行的證券 | |||
| 財政票據 | 105,426,827 | 93,772,038 | 79,752,267 |
| 房地產信貸票據 | 52,115,729 | 51,258,545 | 41,461,933 |
| 農業企業票據 | 40,062,692 | 31,176,213 | 17,300,060 |
| 信件財產擔保 | 36,144,798 | 30,290,640 | 13,936,949 |
| 通過證券化發行的證券 | 3,925,938 | 8,456,444 | 9,135,795 |
| 歐羅諾斯 | 3,442,593 | 3,934,384 | 1,849,851 |
| 結構化操作證書 | 3,847,681 | 3,369,064 | 2,791,687 |
| 總計 | 244,966,258 | 222,257,328 | 166,228,542 |
5.B.20.05額外流動資金的來源
自2002年4月巴西新支付系統實施以來，巴西中央銀行一直從國庫發行的政府證券組合中提供信貸額度，向金融機構提供流動性，定義為再貼現(或Redesconto)。 這一額度可以在“日內”條件下使用，也可以在與巴西中央銀行談判的更長時間內使用，巴西中央銀行 披露接受這些證券作為抵押品的差異化價格。
還有一種傳統的再貼現額度，即金融機構提供以貸款或非流動性證券為代表的資產。在這種情況下，機構 必須向巴西中央銀行提起正式訴訟，説明提出請求的原因、預計的現金流、流動性回收計劃，以及詳細説明要重新貼現的資產和向巴西中央銀行提出的再付款流程。
巴西中央銀行將在分析後決定是否釋放流動性額度、成本和其他被認為必要的措施。
我們從未使用過這些 流動性資源。
5.B.20.06合同債務和表外債務
我們保證客户履行對第三方的義務。我們有權向客户追回根據這些擔保支付的任何金額。此外，我們可能會保留現金或其他高流動性抵押品，以保證這些承諾。這些合同接受與其他貸款相同的信用評估。
信用證是我們為保證客户履行對第三方的義務而出具的承諾。我們簽發商業信用證以促進對外貿易交易，並評估公共和私人債務發行協議，包括商業票據、證券融資 和類似交易。這些票據是在某些合同條件下向第三方的受益人支付產品裝運費用的短期承諾。這些合同必須接受適用於其他貸款的相同信用評估。
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| 目錄表 | |
我們預計許多此類 保修將在不需要預付現金的情況下到期。因此，在正常業務過程中，我們預計此類交易 不會影響我們的流動性。
我們進行這些交易 以管理客户的融資需求。根據國際財務報告準則，這些交易沒有記錄在我們的資產負債表上。下表彙總了截至2023年12月31日我們的合同義務和交易：
| 合同義務 | 以千為單位的R$ | ||||||
| 付款截止日期為2023年12月31日 | |||||||
| 最多1個月 | 1至3個月 | 從3個月到1年(1) |
從一年到五年 | 5年以上 | 不定 | 總計 | |
| 定期存款 | 24,388,683 | 20,249,954 | 122,477,844 | 274,003,401 | 176,957 | - | 441,296,839 |
| 活期存款 | 51,137,566 | - | - | - | - | - | 51,137,566 |
| 根據回購協議出售的證券 | 268,218,479 | 3,065,604 | 261,100 | 209,269 | 650,336 | - | 272,404,788 |
| 借款 | 4,298,529 | 7,275,146 | 10,025,483 | 1,210,175 | - | - | 22,809,333 |
| 轉貸 | 737,374 | 1,261,542 | 6,284,090 | 13,891,023 | 2,176,556 | - | 24,350,585 |
| 已發行的證券 | 8,622,895 | 7,680,774 | 32,671,863 | 185,539,131 | 10,451,595 | - | 244,966,258 |
| 次級債務 | 357,829 | 27,067 | 36,878 | 14,781,304 | 20,412,028 | 14,722,748 | 50,337,854 |
| 保險合約負債 | 302,553,538 | - | - | 42,238,684 | - | - | 344,792,222 |
| 其他義務(2) | 84,391,111 | 14,793,363 | 22,588,827 | 6,646,176 | 2,124,674 | - | 130,544,151 |
| 總計 | 744,706,004 | 54,353,450 | 194,346,085 | 538,519,163 | 35,992,146 | 14,722,748 | 1,582,639,596 |
| 表外債務 | |||||||
| 提供信貸的承諾(3) | 105,124,257 | 56,405,948 | 110,222,634 | 22,582,383 | 4,953,773 | - | 299,288,995 |
| 財務擔保(4) | 1,198,995 | 6,659,818 | 24,685,750 | 38,898,535 | 34,373,460 | - | 105,816,558 |
| 進口信用證 | 171,314 | 180,084 | 88,065 | - | - | - | 439,463 |
| 總計 | 106.494.566 | 63.245.850 | 134.996.449 | 61.480.918 | 39.327.233 | - | 405.545.016 |
| 整體總 | 851.200.570 | 117.599.300 | 329.342.534 | 600.000.081 | 75.319.379 | 14.722.748 | 1.988.184.612 |
|
(1)基於我們的 根據歷史經驗，我們預計一年內合同到期的大部分債務將展期; (2)包括租賃業務， 金額為36億雷亞爾; (3)包括可用的 信用卡、個人貸款、住房貸款、擔保賬户和透支的限額;以及 (4)擔保的例外 主要為企業客户提供。 | |||||||
5.B.30現金流
在2023年、2022年和2021年，我們的現金流受到我們的業務戰略和巴西經濟環境變化的影響。下表顯示了所示期間內現金流的本金變化：
| 截至12月31日， | 以千為單位的R$ | ||
| 2023 | 2022 | 2021 | |
| 經營活動提供的(用於)現金淨額 | (177,628) | 49,767,703 | (101,992,672) |
| 投資活動提供/(用於)的現金淨額 | 83,606,232 | (17,778,682) | (19,308,676) |
| 融資活動提供的/(用於)的現金淨額 | (23,062,770) | 21,917,788 | (1,608,760) |
| 現金及現金等價物淨增(減) | 60,365,834 | 53,906,809 | (122,910,108) |
| Ø | 2023 |
本期間現金和現金等價物的增加與以下方面有關：
| · | 2022年經營活動提供的現金轉變為2023年經營活動使用的現金，主要是由於按公允價值通過損益收購金融資產(+1203.61億雷亞爾)以及扣除預期虧損撥備後對金融機構的貸款和墊款增加(+434.21億雷亞爾)，以及支付的利息支出增加(+168.40億雷亞爾)。減去預期虧損撥備(-515.12億雷亞爾)和銀行存款增加的負債(+464.66億雷亞爾)後，客户貸款和墊款資產的減少額被部分抵消。 |
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| 目錄表 | |
| · | 從2022年用於投資活動的現金轉變為提供的現金由 2023年的投資活動主要是通過 其他全面收入(-1103.95億雷亞爾)減少以公允價值收購和處置金融資產。 |
| · | 2022年融資活動提供的現金變化為2023年融資活動使用的現金，主要是由於發行證券的支付(+314.38億雷亞爾)、融資負債的利息(+136.75億雷亞爾)和已支付的股權/股息(+52.71億雷亞爾)。 |
有關截至2022年12月31日及2021年12月31日止年度的現金流量的討論，請參閲本公司截至2022年12月31日的年度報告“表20-F 2022-5.b.流動資金及資本資源-5.B.30現金流量”。
5.B.40資本合規--巴塞爾協議III
作為對2008年全球經濟危機的監管迴應，2010年12月，巴塞爾銀行監管委員會(BCBS)發佈了一套文件(巴塞爾協議III)，旨在改善適用於金融機構的審慎框架，增強金融機構吸收衝擊影響的能力，並降低從金融危機轉移到實體經濟的風險。
《巴塞爾協議III》建議 規定了交易對手信用風險的變更資本要求，包括標準方法和基於內部風險評級的方法(IRBs)，以確保將重大風險納入資本結構。《巴塞爾協議III》建議實施槓桿率作為補充資本措施，與巴塞爾協議一起，旨在限制金融機構的風險敞口。它還通過一級資本與賬面價值資產加上表外風險敞口(透支、擔保、擔保和衍生品)的比率來評估槓桿率。
2011年，BCBS延長了巴塞爾協議III規則，增加了適用於Tier I和Tier II Capital非常工具的額外要求。本審查旨在提高金融機構資本的質量和數量，以使金融體系更具彈性，降低風險和成本， 從而改進審慎框架，將監管資本和分配的資本數額定義為主要要素。 因此，要納入一級資本和二級資本，該工具應有條款，在發生“激活事件”時，由主管監管當局酌情決定，將其註銷或轉換為普通股。
在巴西，《巴塞爾協議III》正通過CMN和巴西中央銀行根據國際時間表發佈的一套規則來實施，該時間表自2013年以來一直建議逐步採用資本的定義和要求。
2017年，BCBS批准了《巴塞爾協議III》的最終改革。改革分為兩個階段，第一階段設想：(I)提高監管資本的質量；(Ii)提高資本水平；(Iii)改進風險的衡量和權重，包括市場風險的全球標準、交易對手信用風險和證券化；(Iv)聚集宏觀審慎要素，如監管框架中的資本緩衝；(V)限制銀行的過度槓桿率；以及(Vi)引入流動性風險控制指標。第二步是對整體監管改進的補充，旨在恢復計算風險加權資產(RWA) 的可信度，並允許金融機構之間通過以下方式進行更大的可比性：(I)提高信用風險、信用估值調整(CVA)和操作風險標準化方法對風險的穩健性和敏感性；(Ii)限制使用 內部模型，限制用於計算信用風險資本要求的某些參數，並取消使用CVA風險和操作風險內部模型的方法；(Iii)為重要的全球銀行(G-SIB)引入槓桿率緩衝；以及(Iv)用對風險更敏感的標準取代《巴塞爾協議二》中的現有標準。
經修訂的BCB第84/21號決議規定，經巴西中央銀行授權經營的金融機構應每月準備並向巴西中央銀行提交以下信息：(I)市場風險敞口，(Ii)與計算市場風險的RWA有關的敞口，用於計算RE、Tier I、普通股和額外普通股權益的最低要求；以及(Iii)銀行投資組合中分類工具的利率變動風險敞口。
| 158 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
根據修訂後的CMN第4,955/21號決議規定的規則，金融機構的RE由一級資本加二級資本組成， 在設定其經營限額時使用。
| · | Tier I Capital旨在幫助該行保持償付能力，即繼續作為一家持續經營的企業。自《巴塞爾協議III》生效以來，Tier I Capital分為兩個新的子組： |
| o | 普通股權益，主要由股份和準備金組成； |
| o | 附加股本，主要由類似於混合資本和債務工具的工具組成。 |
| · | 第II級資本是或有資本，可在破產情況下轉換為股權。 |
在正常市場條件下，金融機構必須持有與最低要求相關的超額資本，其金額必須大於普通股權益(ACP)的額外金額，相當於資本保護緩衝、反週期資本緩衝和具有系統重要性的額外資本的總和。不遵守非加太規則導致對支付股息和自有資本利息、淨盈餘、股票回購、股本減少和對經理的可變薪酬的限制。
根據CMN第4,958/21號決議，銀行必須維持最低資本要求，最低限度(I)普通股權益(股份、資本公積金和扣除規定扣減後的累積利潤)為8.0%；(Ii)第一級資本(普通股權益加上額外股本)為9.5%； 和(Iii)總資本指數為11.5%，其中3.5%為機場核心計劃分期。
CMN通過經修訂的第4,958/21號決議，確定了一級和普通股權益的參考權益(RE)和額外普通股權益(ACP)的最低要求，規定了用於計算額外普通股權益(ACP保護)分期付款價值的百分比：(I)2.0%，從2021年10月1日至2022年3月31日； 和(Ii)2.5%，自2022年4月1日起。這項措施旨在擴大放貸能力，通過擴大資本缺口，為銀行提供更多空間和安全，以維持其放貸計劃，並逐步重建ACP保護計劃，直至2022年3月31日。
2017年，CMN發佈了經修訂的第4,557/17號決議，其中就此主題制定了一系列規則，並詳細説明瞭 資本風險管理和披露政策的結構性操作。2021年9月15日，本決議被CMN第4,943/21號決議修訂，該決議管理社會風險、環境風險和與氣候有關的風險。
2019年，巴西中央銀行發佈了第3,930/19號通知和第3,936/19號通函，從2020年1月1日起頒佈了新的支柱3報告--市場紀律的傳播規則，符合BCBS的建議。2021年1月1日，經修訂的BCB第54/20號決議生效，其中規定分發支柱3報告，取代了3,930/19號通知的規定。
截至2023年12月31日，我們的巴塞爾資本充足率為按風險加權的總資產的15.8%，高於巴西中央銀行要求的10.25%的水平。 值得注意的是，關於普通股權益、額外股本或二級資本中的工具清單的規定，巴西中央銀行會不斷修改。
下表顯示了 我們的資本頭寸佔總風險加權資產的百分比：
| 截至12月31日， | % | ||
| 巴塞爾協議III保誠合併 | |||
| 2023 | 2022 | 2021 | |
| 第I級資本 | 13.2% | 12.4% | 13.7% |
| 普通股權益 | 11.7% | 11.0% | 12.5% |
| 額外資本 | 1.6% | 1.5% | 1.2% |
| 總比率 | 15.8% | 14.8% | 15.8% |
| 159 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
5.B.50資本管理
我們實行資本管理， 執行至少3年的定期資本預測，為此我們考慮經濟情景和組織範圍內業務預期的變化。此外，我們的資本管理流程還包括使用復甦計劃、資本計劃和應急計劃，這些都是ICAAP流程(內部資本充足性評估流程)的一部分。
這些程序同時涉及控制和業務領域，由執行幹事董事會和董事會指示，並具有由委員會和委員會組成的治理結構，董事會是最高權力機構。
控制部負責向高級管理層提供資金可獲得性和需求的分析和預測，識別影響充足規劃的威脅和機會，並尋求優化資本水平，從而遵守巴西中央銀行管理資本管理活動的規定。
B.50.01企業資本管理流程
進行資本管理是為了確保實現我們的戰略目標所必需的條件，並支持我們的活動所固有的風險。
在準備我們的資本計劃時，我們採用了至少3年的前瞻性方法，預測了資本需求，建立了在不利情況下要考慮的程序和應急行動，並考慮了經濟和商業條件可能發生的變化。
為永久確保堅實的資本構成以支持我們的活動發展並確保充分覆蓋所發生的風險，我們對資本預測進行 定期監控，幷包括管理資本保證金(緩衝)，這是添加到最低監管 要求中的。
管理緩衝的定義與市場實踐和監管要求保持一致，觀察壓力情景、定性風險和監管模型未涵蓋的風險所產生的額外影響。
根據既定的治理，我們資本預測的結果將提交高級管理層進行評估。此外，我們的監管資本充足 通過定期計算巴塞爾指數、第I級指數和普通股指數來證明。
5.B.60系統相關金融機構的復甦計劃
關於巴西正在進行的採用國際監管最佳實踐的過程 ，2016年6月30日公佈了經修訂的CMN第4,502/16號決議， 確定了金融機構和其他經巴西中央銀行授權運營的機構在制定和執行復蘇計劃時應遵守的最低要求。CMN第4 502/16號決議的主要目標是恢復充足的資本和流動性水平，並保持此類機構的可行性，從而確保國家金融體系的彈性、穩定性和平穩運行。我們符合所有監管資本要求。
5.B.70利率敏感度
管理利率敏感性 是我們資產和負債政策的關鍵組成部分。利率敏感度是指由於生息資產和計息負債的到期或重新定價特徵而導致的市場利率和淨利息收入之間的關係。 對於任何給定的期間，當等量的這些資產或負債到期或重新定價時，定價結構被認為是平衡的。任何有息資產和有息負債的錯配都被稱為缺口頭寸。負的 差距表示虧損敏感度，通常意味着利率下降會對淨利息收入產生負面影響。 相反，正的差距表示收益敏感度，通常意味着利率下降會對淨利息收入產生積極影響 。由於市場力量和管理層的決策，這些關係可能每天都會發生重大變化。
| 160 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
我們的利率敏感度策略 考慮到：
| · | 回報率； |
| · | 潛在的風險程度；以及 |
| · | 流動性要求，包括最低監管銀行準備金、強制性流動性比率、存款提取和到期日、資本成本和額外資金需求。 |
我們監控我們的期限 不匹配和倉位，並在既定的限制範圍內對其進行管理。在我們的財政部資產和負債管理執行委員會中，每個月的第二個和第四個 星期五都會對這些頭寸進行分析和重新考慮。
下表顯示了截至2023年12月31日我們的有息資產和有息負債的到期日，可能不會反映其他時間的利率 頭寸。此外，由於 不同的重新定價日期，利率敏感度可能會在顯示的重新定價期限內存在差異。持有利率頭寸的不同貨幣也可能出現差異。
| 截至2023年12月31日 | 以千雷亞爾計，%除外 | ||||||
| 最多30天 | 31-180天 | 181-360天 | 1-5年 | 5年以上 | 不定 | 總計 | |
| 生息資產 | |||||||
| 按公允價值計提損益的金融資產 | 347,181,001 | - | - | - | - | - | 347,181,001 |
| 通過其他綜合收益按公允價值計算的金融資產 | 2,167,424 | 8,922,604 | 9,651,645 | 112,979,885 | 71,313,512 | - | 205,035,070 |
| 按攤銷成本計算的金融資產 | 1,874,673 | 10,837,091 | 13,996,290 | 108,111,315 | 40,387,708 | - | 175,207,077 |
| 借給銀行的貸款和墊款 | 167,593,734 | 29,616,018 | 6,202,321 | 1,690,586 | - | - | 205,102,659 |
| 對客户的貸款和墊款 | 79,862,180 | 125,889,163 | 85,193,412 | 211,664,552 | 76,892,512 | - | 579,501,819 |
| 中央銀行強制存款 | 102,700,995 | - | - | - | - | - | 102,700,995 |
| 其他資產 | 12,370,115 | 595,565 | 301,435 | 6,404,520 | 3,783,864 | 23,455,499 | |
| 生息資產總額 | 713,750,122 | 175,860,441 | 115,345,103 | 440,850,858 | 192,377,596 | - | 1,638,184,120 |
| 有息負債 | - | ||||||
| 銀行存款 (1) | 273,314,134 | 20,631,026 | 9,836,986 | 15,310,467 | 2,826,892 | - | 321,919,505 |
| 儲蓄存款 (2) | 131,003,553 | - | - | - | - | - | 131,003,553 |
| 定期存款 | 24,388,683 | 47,921,784 | 94,806,013 | 274,003,401 | 176,957 | - | 441,296,839 |
| 已發行的證券 | 8,622,895 | 17,360,738 | 22,991,898 | 185,539,132 | 10,451,595 | - | 244,966,258 |
| 次級債務 | 357,829 | 27,067 | 36,878 | 14,781,304 | 20,412,028 | 14,722,748 | 50,337,854 |
| 保險合約負債 (2) | 302,553,538 | - | - | 42,238,684 | - | - | 344,792,222 |
| 計息負債總額 | 740,240,632 | 58,268,785 | 155,343,606 | 531,872,988 | 33,867,472 | 14,722,748 | 1,534,316,231 |
| 資產/負債缺口 | (26,490,510) | 117,591,656 | (39,998,503) | (91,022,130) | 158,510,124 | (14,722,748) | 103,867,889 |
| 累積缺口 | (26,490,510) | 91,101,146 | 51,102,643 | (39,919,487) | 118,590,637 | 103,867,889 | - |
| 累計缺口與總生息資產之比 | (1.6)% | 5.6% | 3.1% | -2.4% | 7.2% | 6.3% | - |
(1) 包括： 根據回購、借款、出借和銀行間存款協議出售的證券;以及
(2) 儲蓄 存款和保險技術準備金和養老金計劃被歸類為最多30天，不考慮平均歷史 營業額。
| 161 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
5.B.80外匯匯率敏感性
我們的大部分業務都以雷亞爾計價。我們的政策是避免材料外匯速率不匹配。然而， 在任何給定時間，我們通常都有以外幣(主要是美元)計價並與之掛鈎的未償長期債務。截至2023年12月31日，考慮到衍生金融工具，我們的淨外幣負債敞口為77.25億雷亞爾，佔股東權益的4.6%。綜合淨外幣風險是指以外幣計價或計價的總資產與以外幣計價或以外幣計價的總負債之間的差額，包括衍生金融工具。
除了我們的外幣長期債務，我們的外幣頭寸主要是通過我們從/向巴西出口商和進口商、銀行間市場上的其他金融機構以及在現貨和遠期貨幣市場上購買和出售外幣(主要是美元)而產生的。巴西中央銀行監管我們的外幣多頭和空頭頭寸上限。
截至2023年12月31日，我們的資產、負債和權益按貨幣和期限的構成如下表所示。我們的外幣資產 主要以雷亞爾計價，但以外幣為指數，主要是美元。我們的大部分外幣負債都是以外幣計價的，主要是美元。
| 截至2023年12月31日 | 以千雷亞爾計，%除外 | |||
| R$ | 外幣 | 總計 | 外幣佔% 佔總數的 | |
| 資產 | ||||
| 現金和銀行餘額 | 145,299,746 | 5,754,226 | 151,053,972 | 3.8% |
| 按公允價值計提損益的金融資產 | 376,195,848 | 11,402,529 | 387,598,377 | 2.9% |
| 不到1年 | 85,497,601 | 7,216,566 | 92,714,167 | 7.8% |
| 從一年到五年 | 202,172,859 | 1,957,772 | 204,130,631 | 1.0% |
| 五年多來 | 64,763,606 | 985,945 | 65,749,551 | 1.5% |
| 不定 | 23,761,782 | 1,242,246 | 25,004,028 | 5.0% |
| 通過其他綜合收益按公允價值計算的金融資產 | 200,322,358 | 12,527,248 | 212,849,606 | 5.9% |
| 不到1年 | 15,386,325 | 5,355,348 | 20,741,673 | 25.8% |
| 從一年到五年 | 106,068,053 | 6,911,832 | 112,979,885 | 6.1% |
| 五年多來 | 71,112,748 | 200,762 | 71,313,510 | 0.3% |
| 不定 | 7,755,232 | 59,306 | 7,814,538 | 0.8% |
| 按攤銷成本計算的金融資產 | 174,363,065 | 844,012 | 175,207,077 | 0.5% |
| 不到1年 | 26,173,364 | 534,690 | 26,708,054 | 2.0% |
| 從一年到五年 | 108,024,365 | 86,950 | 108,111,315 | 0.1% |
| 五年多來 | 40,165,336 | 222,372 | 40,387,708 | 0.6% |
| 借給銀行的貸款和墊款 | 201,479,513 | 3,623,146 | 205,102,659 | 1.8% |
| 對客户的貸款和墊款 | 543,336,919 | 36,164,900 | 579,501,819 | 6.2% |
| 不到1年 | 220,039,941 | 20,024,115 | 240,064,056 | 8.3% |
| 從一年到五年 | 205,620,688 | 6,637,557 | 212,258,245 | 3.1% |
| 五年多來 | 117,676,290 | 9,503,228 | 127,179,518 | 7.5% |
| 持有待售非流動資產 | 1,328,530 | - | 1,328,530 | 0.0% |
| 對聯營公司和合資企業的投資 | 9,616,840 | - | 9,616,840 | 0.0% |
| 房舍和設備，淨額 | 11,031,920 | 86,089 | 11,118,009 | 0.8% |
| 無形資產和商譽，淨額 | 22,053,749 | 53,397 | 22,107,146 | 0.2% |
| 流動所得税負債 | 12,632,783 | 331,235 | 12,964,018 | 2.6% |
| 遞延所得税資產 | 92,333,816 | 185,108 | 92,518,924 | 0.2% |
| 其他資產 | 45,406,390 | 21,149,882 | 66,556,272 | 31.8% |
| 不到1年 | 34,286,674 | 1,491,091 | 35,777,765 | 4.2% |
| 從一年到五年 | 7,231,991 | 515,227 | 7,747,218 | 6.7% |
| 五年多來 | 3,887,725 | 19,143,564 | 23,031,289 | 83.1% |
| 總計 | 1,835,401,477 | 92,121,772 | 1,927,523,249 | 4.8% |
| 總資產百分比 | 95.2% | 4.8% | 100.0% | |
| 162 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| 截至2023年12月31日 | 以千雷亞爾計，%除外 | |||
| R$ | 外幣 | 總計 | 外幣佔% 佔總數的 | |
| 負債與股東權益 | ||||
| 銀行存款 (1) | 299,326,152 | 24,096,631 | 323,422,783 | 7.5% |
| 不到1年 | 294,472,765 | 10,812,659 | 305,285,424 | 3.5% |
| 從一年到五年 | 2,676,831 | 12,633,636 | 15,310,467 | 82.5% |
| 五年多來 | 2,176,556 | 650,336 | 2,826,892 | 23.0% |
| 來自客户的存款 | 587,633,407 | 34,301,273 | 621,934,680 | 5.5% |
| 不到1年 | 314,190,484 | 32,931,053 | 347,121,537 | 9.5% |
| 從一年到五年 | 273,387,660 | 1,248,526 | 274,636,186 | 0.5% |
| 五年多來 | 55,263 | 121,694 | 176,957 | 68.8% |
| 按公允價值計提損益的財務負債 | 13,457,660 | 2,084,560 | 15,542,220 | 13.4% |
| 不到1年 | 5,887,596 | 338,276 | 6,225,872 | 5.4% |
| 從一年到五年 | 5,794,435 | 1,373,349 | 7,167,784 | 19.2% |
| 五年多來 | 1,775,629 | 372,935 | 2,148,564 | 17.4% |
| 已發行的證券 | 237,597,727 | 7,368,531 | 244,966,258 | 3.0% |
| 不到1年 | 48,610,101 | 365,429 | 48,975,530 | 0.7% |
| 從一年到五年 | 178,538,935 | 7,000,196 | 185,539,131 | 3.8% |
| 五年多來 | 10,448,691 | 2,906 | 10,451,597 | 0.0% |
| 次級債務 | 50,337,854 | - | 50,337,854 | 0.0% |
| 不到1年 | 421,774 | - | 421,774 | 0.0% |
| 從一年到五年 | 14,781,304 | - | 14,781,304 | 0.0% |
| 五年多來 | 20,412,028 | - | 20,412,028 | 0.0% |
| 不定 | 14,722,748 | - | 14,722,748 | 0.0% |
| 保險合約負債 | 344,774,778 | 17,444 | 344,792,222 | 0.0% |
| 條文 | 22,189,280 | 148,564 | 22,337,844 | 0.7% |
| 流動所得税負債 | 1,506,399 | 40,257 | 1,546,656 | 2.6% |
| 遞延所得税資產 | 1,551,227 | 56,300 | 1,607,527 | 3.5% |
| 其他負債(2) | 118,722,923 | 15,298,158 | 134,021,081 | 11.4% |
| 不到1年 | 113,139,917 | 1,038,100 | 114,178,017 | 0.9% |
| 從一年到五年 | 4,187,346 | 150,537 | 4,337,883 | 3.5% |
| 五年多來 | 1,395,660 | 14,109,521 | 15,505,181 | 91.0% |
| 股東權益 | 167,014,124 | - | 167,014,124 | 0.0% |
| 總計 | 1,844,111,531 | 83,411,718 | 1,927,523,249 | 4.3% |
| 總負債和股東權益百分比 | 95.7% | 4.3% | 100.0% | |
(1) 包括：根據回購、借款、轉貸和銀行間存款協議出售的證券；以及
(2)其他負債主要由或有負債組成，而或有負債不是資金來源。
衍生金融工具 按綜合財務報表“項目18.財務 報表”所載基準列報。
我們的外幣現金和現金等價物 主要以美元表示。以其他貨幣計價的金額，包括歐元和日元， 通過貨幣互換與美元掛鈎，有效地將我們的外幣風險敞口限制在只有美元。
| 163 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
我們與選定的交易對手簽訂短期衍生品合約，以管理我們的整體風險敞口，並協助客户管理他們的風險敞口。 這些交易涉及各種合約，包括利率互換、貨幣互換、期貨和期權。有關這些衍生品合約的更多信息 請參閲我們合併財務報表附註7“項目18.財務報表”。 截至2023年12月31日，我們持有的交易衍生品的名義參考和/或合同價值以及公允價值的構成如下：
| 截至2023年12月31日 | 以千為單位的R$ | ||
| 名義價值 | |||
| R$ | 外幣 | 總計 | |
| 衍生金融工具 | |||
| 利率期貨合約 | |||
| 購買 | 132,161,908 | - | 132,161,908 |
| 銷售額 | 163,879,990 | - | 163,879,990 |
| 外幣期貨合約 | |||
| 購買 | - | 14,481,278 | 14,481,278 |
| 銷售額 | - | 49,212,584 | 49,212,584 |
| 期貨合約-其他 | |||
| 購買 | 17,729,529 | - | 17,729,529 |
| 銷售額 | 7,622,743 | - | 7,622,743 |
| 利率期權合同 | |||
| 購買 | 928,351,318 | - | 928,351,318 |
| 銷售額 | 919,050,649 | - | 919,050,649 |
| 外幣期權合約 | |||
| 購買 | - | 4,580,443 | 4,580,443 |
| 銷售額 | - | 4,573,904 | 4,573,904 |
| 期權合同-其他 | |||
| 購買 | 97,390,788 | - | 97,390,788 |
| 銷售額 | 98,926,490 | - | 98,926,490 |
| 利率遠期合同 | |||
| 購買 | - | - | - |
| 外幣遠期合約 | |||
| 購買 | - | 33,043,985 | 33,043,985 |
| 銷售額 | - | 24,698,728 | 24,698,728 |
| 遠期合同-其他 | |||
| 購買 | 1,069,319 | - | 1,069,319 |
| 銷售額 | 3,557,679 | - | 3,557,679 |
| 掉期合約 | |||
| 資產位置 | |||
| 利率互換 | 592,020,238 | - | 592,020,238 |
| 貨幣互換 | - | 194,344,754 | 194,344,754 |
| 負債狀況 | |||
| 利率互換 | 498,456,673 | - | 498,456,673 |
| 貨幣互換 | - | 284,842,617 | 284,842,617 |
5.B.90倫敦銀行同業拆息(LIBOR)過渡
對於新業務，參考利率LIBOR 已於2021年12月停止，但對持續業務仍然有效。取代LIBOR的主要利率是有擔保的隔夜融資利率(SOFR)。2020年11月，美聯儲發佈了一份聲明，鼓勵金融機構推動 儘快過渡到其他指數。
通過建立一個由業務和支持領域(包括法律領域和項目管理部門)的代表組成的結構化團隊 ，我們於2021年底完成了LIBOR過渡流程。
| 164 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
5.B.100資本開支
在過去三年中，我們已經並預計將繼續進行與技術改進和創新相關的重大資本支出，以維護和擴展我們的技術基礎設施，以提高我們的生產率、可獲得性、成本效率 以及我們作為金融服務領域技術創新領導者的聲譽。我們在系統開發、數據處理設備和其他旨在實現這些目標的技術上投入了大量資本支出。這些支出用於在我們自己的運營中和我們的客户中使用的系統和技術。
下表顯示了我們的資本支出在所示期間作為固定資產入賬：
| 以千為單位的R$ | |||
| 2023 | 2022 | 2021 | |
| 基礎設施 | |||
| 土地和建築物 | 245,687 | 14,657 | 18,184 |
| 可供使用的裝置、性質及設備 | 765,111 | 694,890 | 539,555 |
| 安全和通信系統 | 44,255 | 18,299 | 13,449 |
| 交通運輸系統 | 16,428 | 24,548 | 149 |
| 小計 | 1,071,481 | 752,394 | 571,338 |
| 資訊科技 | |||
| 數據處理系統 | 4,681,723 | 5,164,110 | 2,850,989 |
| 數據處理系統的融資租賃 | 541,470 | 828,869 | 619,034 |
| 小計 | 5,223,193 | 5,992,979 | 3,470,023 |
| 總計 | 6,294,674 | 6,745,373 | 4,041,361 |
我們認為2024年和2025年的資本支出不會大幅高於歷史支出水平，並預計根據我們近年來的做法，我們2024年和2025年的資本支出將由我們自己的資源提供資金。不能保證將會進行資本支出，如果進行了，也不能保證此類支出不會達到目前預期的數額。
5.C.研究與開發、專利和許可
不適用。
5.趨勢信息
我們未來的運營結果、流動性和資本資源可能會受到一些因素的影響，包括：
| · | 巴西經濟環境(見“項目3.D.風險因素--3.D.10宏觀經濟風險--3.D.10.01國內環境”和“項目5.A.經營結果--5.A.10概覽--5.A.10.01巴西經濟狀況”)； |
| · | 法律和法規的發展(見“項目3.D.風險因素”、“項目4.B.業務概述--4.B.70監管和監督”和“項目5.A.經營結果--5.A.10概述--5.A.10.01巴西經濟狀況”)； |
| · | 持續的國際動盪的影響可能會影響幾個方面，例如流動性 和資本要求(請參見項目4.B.業務概述-4.B.70監管和監督“和”項目5.a. 經營業績-5.A.10概述-5.A.10.02全球金融市場對我們財務狀況和經營業績的影響 )； |
| 165 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| · | 通貨膨脹對我們業務結果的影響(請參見“3.D.風險因素--3.D.10宏觀經濟風險--3.D.10.01國內環境”和“5.A.經營業績--5.A.10概覽 -5.A.10.01巴西經濟狀況”)； |
| · | 巴西貨幣幣值變動的影響真實、匯率和淨利息收入的利率(見“3.D.風險因素-3.D.10宏觀經濟風險-3.D.10.01國內環境”和“5.a.經營業績”)； |
| · | 我們未來可能進行的任何收購(請參閲“3.D.風險因素-3.D.20與我們和巴西銀行業有關的風險”-3.D.20.02-04。我們可能會因被收購企業的商譽減值而蒙受損失。以瞭解更多詳細信息)。 |
此外，請參閲 “項目3D。風險因素“，用於評論我們的運營中面臨的風險，這些風險可能會影響我們的業務、運營結果或財務狀況。
5.E.關鍵會計估計
不適用。
項目6.董事、高級管理人員和員工
6.A.董事會和執行官委員會
股東會是我們的最高治理機構。本次會議選舉產生董事會成員，每屆任期兩年。它的成員負責制定我們的公司戰略並審查我們的業務計劃和政策，此外還負責監督和監督分配給法定執行幹事委員會的戰略。根據我們的章程，董事會主席和首席執行官的職位不是累積的。
目前，我們的董事會由11名成員組成，其中4名是獨立成員，在2024年3月11日舉行的年度股東大會上連任。
| · | 主席Luiz Carlos Trabuo Cappi先生、副主席Alexandre da Silva Glüher先生、Denise Aguiar Alvarez夫人、Milton MatSumoto先生、Maurício Machado de Minas先生、Rubens Aguiar Alvarez先生和Junger Octavio de Lazari先生。 |
| · | 小塞繆爾·蒙泰羅·多斯桑托斯先生、Walter先生、路易斯·貝納德斯·阿爾貝託尼先生、保羅·羅伯託·西莫斯·達庫尼亞先生和丹尼斯·保利·帕瓦里納夫人為獨立成員。 |
在治理部門的協助下，我們的董事會通常每年召開12次會議，特別是在公司利益需要的情況下。 董事會有自己的章程，董事會還有由董事長制定的手冊和年度會議日曆。2023年，舉行了29次會議 。
我們的執行董事董事會目前由19名成員組成，分別擔任以下職位：首席執行官、常務副總裁、首席執行官 (目前的任命是在董事總經理的名稱統一後，以及副執行官職位)。 他們每兩週召開一次會議，負責代表和管理公司，並執行董事會制定的戰略和政策 。
我們董事會和執行董事的幾名成員還在我們的子公司履行高級管理職能，包括Bradesco Asset、Bradesco Financiamentos、Bradesco Consórcios、Bradesco BBI、Bradesco Leating、BEM DTVM、Bradesco Seguros等。然而，這些子公司都有獨立的管理結構。
| 166 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
根據巴西法律， 所有董事會成員和法定執行官員的選舉須經巴西中央銀行批准。
以下是我們董事會和執行官員董事會現任成員的傳記：
| Ø | 董事會成員： |
| · | 路易斯·卡洛斯·特拉布科·卡皮--主席： |
出生日期：1951年10月6日。
專業經驗總結 ：他於1969年在Banco Bradesco S.A.開始他的職業生涯，將他的整個職業生涯獻給了Bradesco集團。他 於1999年至2009年擔任Banco Bradesco的投資者關係官和副總裁，並將該職位與Grupo Bradesco Seguros的總裁 相結合 六年。他於2009年3月至2018年3月擔任Banco Bradesco執行官員委員會主席，並將這一職位與董事會副主席的職位結合起來，直到2017年10月，他被提升為董事會主席，目前擔任這一職位。
教育：哲學學位：Filosofia，ciéncias e Letras de Moema。
其他資格： 保羅S社會學院社會心理學研究生學位。
當前職位： Febraban管理委員會主席；以下公司的董事會主席：Bradesar S.A.、BBD Participaçóes S.A.、Cidade de Deus-Companhia de Participaçáes、Bitz Instituição de Pagamento S.A.、Bradesco Auto/RE Companhia de Seguros、Bradesco Capitalização S.A.、Bradesco Leending S.A.-Arrendamento Mercantil、NCF Participaçáes S.A.、Bradesco Saúde S.A.、Bradesco Vida e Previdència S.A.、BSP Empreendimentos ImobiliáRios S.A.、Bradesseg Ltd Participaçáes S.A.、Odontoprev、Bradesco Participaçóes S.A.、Odontoprev、Bradesco Leending S.A.、BSP Empreendimentos ImobiliáRios S.A.、Bradesco Ltd Participaçáes S.A.、BSP Empredimentos ImobiliáRios S.A.、Bradesseg Ltd Participaçóes S.A.、Odontoprev、Bradesiáncia巴西服務公司和Next Tecnologia e Serviços Digitais S.A.Fleury S.A.董事會的有效成員；Elo Participaçóes Ltd.董事會副主席；Fundação Bradesco董事會主席兼首席執行官；Fundação Instituto de MoléstIas do Aparelho Digestivo e da Ntrição董事會主席兼首席執行官；NCD Participaçóes Ltd.首席執行官以及Nova Cidade de Deus Participaçóes S.A.首席執行官。
以前的職位： 安賽樂米塔爾巴西公司董事會成員；淡水河谷公司戰略委員會成員；巴西信貸銀行融資與營銷委員會總裁；巴西國有企業聯合會上級董事會成員和副會長總裁；巴西國有企業聯合會總裁；巴西國有企業聯合會代表委員會主席和執行主任董事會主席；全國企業聯合會上級董事會成員和副會長總裁。 Febraban董事會和諮詢委員會成員；瑞士日內瓦國際經濟保險協會正式成員。
| 167 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| · | 亞歷山大·達席爾瓦·格魯赫--副主席： |
出生日期：1960年8月14日。
專業經驗總結 ：他於1976年3月加入Banco Bradesco S.A.。他於2001年8月當選為區域幹事，2005年3月當選為部門幹事，2010年12月當選為副執行幹事，2012年1月當選為董事總經理，2014年1月當選為總裁副主任。2018年3月，他當選為董事會成員，並於2020年4月當選為審計委員會協調員，審計委員會是向董事會提供諮詢的法定機構。2022年8月，他擔任布拉德斯科銀行董事會副主席。
應對風險的經驗： 2010年7月，他接任執行董事會，負責綜合風險控制、內部控制和合規、法律、監察員和企業安全領域。
教育：南里奧格蘭德州聯邦大學會計學學位(1983年)和巴西盧特拉納大學工商管理學位(2000年)。
其他資格： 沃頓商學院的國際高管課程-高級管理課程-美國賓夕法尼亞大學；金融機構管理(銀行)、低收入細分市場零售、信用風險管理-投資組合願景基金會(Getulio Vargas-Escola de Administration ação de Empresas de Empresas de Enpresas de São Paulo)；由巴西政府機構協會認證的董事會成員。
當前職位：Bradesco Leending S.A.-Arrendamento Mercantil，Bradesar S.A.和Bitz Instituição de Pagamentos S.A.董事會副主席；Fundação Bradesco董事會成員兼總經理；Bradesco Saúde S.A.董事會成員；NCF Participaçóes S.A.Banco Digito S.A.、BBD Participaçóes S.A.、Bradesco Auto/RE、Bradesco de Seguros公司、Bradesco Capitalização S.A.、Bradesco Vida e Previdència S.A.、Bradseg Participaçáes S.A.、Cidade de Deus-Compania Comercia de Participaçáes、BSP Empredimentos Imobiliários S.A.e BSP Park Participaçóes S.A.；Bradesco銀行董事會主席；鈦控股公司副董事長總裁；NCD Participaçóes Ltd.總經理；Nova Cidade de Deus Participaçáes S.A.的高級管理人員和巴西航空航天公司董事會的正式成員。
以前的職位： 總裁副行長；Bradesco租賃公司董事會成員；Aquarius Participaçaçes S.A.、BBC Processora S.A.和Sercços Chain聯絡中心董事會有效成員；BBC Processora S.A.和Servios Chain Contact Center董事會有效成員；Bradesco投資者關係官；巴西航空租賃公司董事會候補成員；Aquarius Participaçáes S.A.、BBC Processora S.A.和Servios Chain Contact Center董事會成員；Brato Brain-Brasil Invstientos&Negócios董事會成員；Febraban銀行自律委員會成員；Febraban副總裁；副總裁和CONSIF候補代表費德拉索奧民族多斯島巴西利亞開曼投資二期有限公司和巴西利亞開曼投資三期有限公司的財務主管；中央衍生品銀行董事會副主席；安比馬省布拉德斯科集團代表；Fundo Garantidor de Créditos(FGC)諮詢委員會主席和有效成員；Cámara Interbancária de Pagamentos(巴西銀行間支付清算所)董事會主席。
| 168 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| · | 丹尼斯·阿吉亞爾·阿爾瓦雷斯-董事： |
出生日期：1958年1月24日。
專業經驗總結 ：1986年4月，她被任命為Banco Bradesco S.A.的控股公司之一Cidade de Deus-Companhiade Participaçóes的董事會成員，1988年7月，她還擔任官員。1990年2月，她當選為Banco Bradesco S.A.董事會成員，目前擔任該職位。
教育：保羅PUC-SP-PontifíCIA大學S大學教育學學位
其他資格：美國紐約大學教育學碩士學位。
當前職位： 布拉德斯科基金會董事會成員兼副主任；巴西發展公司首席執行官--聖保羅協會首席執行官；巴西銀行股份有限公司董事會成員；布拉德薩爾公司董事會成員；以及未來運河藝術諮詢委員會成員和S·保羅博物館審議委員會成員。
之前的職位：亞太地區藝術文化協會董事會成員；託多斯貝拉教育基金會治理委員會主席；GIFE企業基金會治理委員會主席；布拉德塞格參與基金會董事會成員；以及Cegos基金會諮詢委員會成員。
| · | 米爾頓·松本-董事： |
出生日期：1945年4月24日。
專業經驗總結 ：自1957年9月以來，他一直在布拉德斯科工作。他於1985年3月被選為部門幹事，1998年3月被選為副執行主任，1999年3月被選為董事總經理，2011年3月被選為董事會成員，目前的職位為 。
應對風險的經驗： 2009年7月，他被任命為負責企業管理的官員，負責法律、內部控制和合規 領域、綜合風險控制、監察員、企業安全和總祕書處。
教育：中央大學工商管理專業學位。
當前職位：BBD Participaçóes S.A.和Cidade de Deus-Compania Cidade de Participaçáes S.A.董事會副主席兼副總裁；BSP Empreendios ImobiliáRios S.A.商業商業公司董事會成員；Bradesco租賃S.A.-Arrendamento Mercantil、Bradesco Saúde S.A.、Bradesar S.A.和Bradseg Participaçáes S.A.董事會成員；NCF Participaçáes S.A.董事會副主席；BSP Empreendios ImobiliáRios S.A.董事會和戰略委員會成員；Nova Nova de Participaçáes S.A.副董事長總裁；董事會副主席、布拉德斯科基金總裁副董事長。
以前的職位： Cidade de Deus-Compania CommerSocial de Participaçóes董事會成員兼高級管理人員；Nova Cidade de Deus Participaçóes S.A.高級管理人員；Fundação Bradesco董事會成員兼總經理；BBD Participaçóes S.A.董事會成員兼高級管理人員；Alvorada Adminadradora de Carticipaóes Ltd.總經理；BBC Processadora S.A.董事會副主席；Banco Bradesco Berj S.A.董事會成員和Bradesco S.A.高級管理人員；S、帕拉納、馬託格羅索州、馬託格羅索州、南馬託格羅索州、阿克拉克州、亞馬遜州、帕拉州、阿馬納州、羅多尼亞州和羅萊馬州銀行聯盟(銀行聯盟)第一常務祕書；巴西中央銀行董事會候補成員；巴西中央銀行控股有限公司董事會候補成員；聖保羅儲蓄投資銀行常務祕書；聖保羅國際投資銀行常務祕書。
| 169 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| · | 毛利西奧·馬查多·德·米納斯-董事： |
出生日期：1959年7月1日。
專業經驗總結 ：他於2009年7月加入Banco Bradesco S.A.，擔任董事總經理。2014年1月當選為總裁副董事長。 2018年3月至2019年1月，他同時擔任董事會成員和總裁副董事長。截至2019年1月，他僅擔任董事會成員一職。
應對風險的經驗： 2014年2月17日至2020年4月20日，擔任綜合風險管理和資本分配委員會委員。自2021年4月29日以來，他是B3 S.A.-巴西交易所和場外交易風險和金融委員會(CRIF)的成員。
教育：保羅理工大學S學院電子工程專業學位。
其他資格： 美國NCR的數據通信和軟件開發專業；美國沃頓商學院的大學金融延伸課程 ；美國紐約哥倫比亞大學的高管發展計劃和美國波士頓哈佛商學院的企業董事會計劃。
當前職位： 布拉德斯科基金會董事會成員兼總經理；B3 S.A. -巴西交易所和場外交易公司、Bradesar S.A.、Bradseg Participaçóes S.A.、Bradesco Saúde S.A.、Next Tecnologia e Serviços Digitais S.A.、歐洲金融管理協會(Efma)、Banco Digo S.A.、BD Participaçáes S.A.、Bitz Instituição de Pagamentos S.A.、Bradesco Auto/RE Companhia de uroSegs、Bradesco Saúde S.A.、Cidade de Deus- Compancia de Participaçáes S.A.、Bitz Instituição de Pagamentos S.A.、Bradesco Auto/RE Companhia Segs、Bradesco Leating S.A.、Cidade de Deus- Compancia de Participaçáes S.A.和NCF Participaçcipes S.A.Nova Cidade de Deus Participaçáes S.A.高級管理人員；世界經濟論壇(WEF)戰略合作伙伴；Odontoprev S.A.和Fleury S.A.董事會候補成員。
之前的職位：Next Tecnologia e Serviços Digitais S.A.董事會成員；Scopus Tecnologia Ltd.首席執行官；BBC Processadora S.A.董事會副主席；NCR Brasil-Indústria de Equipamentos S.A.董事會成員；Fidelity Processamento e Serviços S.A.、Aquarius Participaçóes S.A.、Chain Serviços S.A.、MPO-Processadora de Pagamentos S.A.副董事長；巴西IT公司集團(Eletrodigi、FlexiDisk和Polymax)的支持服務主管 ；Banco ItaúS.A.高級分析師；以及IBM公司諮詢委員會成員 。
| · | 獨立小董事創始人塞繆爾·蒙泰羅·多斯桑托斯： |
出生日期：1946年2月5日。
專業經驗總結 ：憑藉在保險市場的豐富經驗，他於1969年在Sulamérica Seguros開始了他的職業生涯。1999年12月，他加盟Bradesco Seguros S.A.擔任副總裁總裁，直至2011年3月。2011年11月至2014年4月，他在BSP Empreendimentos ImobiliáRios S.A.擔任首席執行官，目前是該公司的董事會成員。 同時，他於2007年當選為Bradesco Dental S.A.的官員，並於2014年當選為Odontoprev S.A.的董事會成員。2020年3月，他當選為Banco Bradesco S.A.董事會成員。
教育：裏約熱內盧-UFRJ聯邦大學會計科學學位；裏約熱內盧-UFRJ聯邦大學工商管理學位；門德斯-UCAM大學法律學位。
當前職位：Bradesco Saúde S.A.、Bradseg Participaçóes S.A.、BSP Empreendimentos Imobiliários S.A.、BSP Park Esta ION amentos e Participaçáes S.A.和Bradesco Auto/RE Companhia de Seguros董事會副主席；以及Fleury S.A.和Odontoprev S.A.董事會成員。
| 170 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
之前的職位： Bradesco Saúde S.A.、Bradseg Participaçóes S.A.、BSP Empreenenmentos Imobiliários S.A.和BSP Park Esta ION amentos e Participaçaçes S.A.董事會成員；瑞士RE Solutions Brasil Seguros S.A.董事會成員；Bradesco阿根廷de Seguros S.A.副總裁；Bradesco Capitalização S.A.副總裁；Bradesco Segv Invstientos Ltd.副總裁總裁 ；Bradesco Seguros S.A.副總裁總裁；Bradseg Participaçáes S.A.副總裁總裁；現任Bradesco Vida e Previdència S.A.副董事長總裁；Bradesco Auto/RE Companhia de Seguros副董事長總裁；巴西航空航天公司總裁副董事長；EABs Serviços de Assistantíncia e Participaçncia S.A.董事會成員；Europ Aid Brasil Serviços de Asassistncia S.A.董事會成員；巴西參與集成公司董事會成員；IRB Brasil Ressegus S.A.董事會成員；巴西牙科運營公司董事會成員。
| · | Walter路易斯·貝納德斯·阿爾貝託尼-獨立董事： |
出生日期：1968年9月29日。
專業經驗總結 ：作為一名超過25年的軍事律師，他作為第三方投資協會的法律顧問工作了幾年，發表意見並準備機構聲明，以捍衞小股東的權利和利益。2017年3月，他當選為Banco Bradesco S.A.財政理事會的有效成員，並於2020年3月當選為董事會成員，目前擔任這一職位。
教育：保利斯塔-迪雷託-蓬蒂菲中央大學S聖保羅分校法學學位。
其他資格：PUCSP-COGEAE的民事訴訟法研究生學位；Ensino e Pesquisa-Insper學院的公司法和税法研究生學位。
當前職位：Indústrias Romi S.A.財政理事會正式成員；巴西能源公司董事會主席。
之前的職位： 巴西聖保羅銀行股份有限公司董事會獨立成員；巴西投資銀行協會法律顧問；DATAPREV公司審計委員會正式成員；Ser Education aconal和SANEPAR S.A.財務委員會候補成員；馬勒金屬公司董事會候補成員；巴西石油公司董事會成員兼審計委員會協調員；巴西石油公司財務委員會成員。Paranapanema S.A.董事會成員；Bradesar S.A.財政委員會有效成員；國家金融系統(SNA)資源委員會候補成員；以及Mills S.A.財政委員會候補成員。
| · | 保羅·羅伯託·西梅內斯·達庫尼亞-獨立董事： |
出生日期：1950年5月27日。
專業經驗總結 ：他於1976年加入巴西中央銀行監管司，1988年晉升為監管司負責人，負責對S聖保羅的金融機構進行監管，直至1998年。自2014年2月以來，他一直是我們審計委員會的成員 ，在2004年4月至2009年6月期間擔任過同樣的職務。2021年1月，他當選為董事會成員。
風險經驗： 在巴西中央銀行，他有實施矩陣結構和建立專門負責計算機系統、資本市場、風險管理和信用風險分析的檢查小組進行直接監督的經驗。他還負責起草了監管方案，該方案考慮了整個金融體系承擔的風險。在畢馬威，他致力於實施內部審計中的諮詢服務-外包、控制和風險自我評估、合規診斷、風險評估/管理、監管事務和與金融行業控制和風險相關的特殊項目，此外還在巴西一些主要銀行開展了合規和風險管理領域的幾個項目。他還訪問了美國和歐洲，與一些主要的國際銀行就合規和操作風險進行了基準調查。
| 171 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
教育：S聖保羅分校的會計學和工商管理專業。
其他資格： 瓦加斯基金會的金融專業；S/菲佩卡菲大學的審計；美國華盛頓特區喬治華盛頓大學現代國家經濟理論與運作經濟學 ；巴西政府機構財務委員會成員。
以前的職位： B3 S.A.-巴西交易所和場外交易公司審計委員會成員；Mahle Metals Leve S.A.財務委員會總裁； Dedic(葡萄牙電信)審計委員會主席；Zamprogna Indústria Metalsúrgica審計委員會成員；Banco Santander(Brasil)S.A.審計委員會成員兼財務專家；IBGC金融機構公司治理委員會成員 ；以及畢馬威審計獨立公司的金融服務合夥人。
| · | 魯本斯·阿吉亞爾·阿爾瓦雷斯-董事： |
出生日期： 1972年10月23日。
專業經驗總結 ：他擁有經濟學學位。他一直致力於家族企業和企業的管理。 2021年5月，他當選為董事會成員。
教育：經濟學 來自中央大學和大都會大學-FMU。
其他資格： Anhembi Morumbi大學的活動組織和管理方面的高等教育專門培訓；瑞士內沙泰爾IHTTI酒店管理學院的食品和飲料運營；以及巴西政府企業學院(IBGC)的董事會成員培訓。
當前職位： 布拉德斯科基金會董事會成員兼副主管；Cidade de Deus-Companhia Compania de Participaçóes董事會成員兼高管及NCD Participaçóes Ltd.副主管； Bradesar S.A.董事會成員。
之前的職位：聖瑪麗亞農業公司合夥人/首席執行官和Aguiar Alvarez Empreendimentos e Participaçóes Ltd.合夥人/首席執行官 。
| · | 丹尼斯·保利·帕瓦里納-獨立董事： |
出生日期：1963年4月14日。
專業經驗總結 ：她於1985年3月在Banco Bradesco de Invstiento S.A.開始她的職業生涯，Banco Bradesco de Invstiento S.A.是一家金融機構，1992年11月被Banco Bradesco S.A.併入。在Bradesco，她擔任投資組合管理部經理、執行總監，並於2001年1月當選為部門幹事。她於2006年6月被選為Banco Bradesco BBI S.A.的主管，並於2007年1月被選為總經理，直到2009年12月，她被選為Bradesco資產管理S.A.Distribuidora de Títulos e Valore MobiliáRios的警司和Bradesco的一名主管。她於2012年1月當選為副首席執行官，並於2015年2月當選為董事總經理。2018年3月，她還接任了投資者關係官一職。2019年1月，她辭去了在布拉德斯科集團公司的職務，並於2022年3月當選為董事會獨立成員。
教育：阿曼多·阿爾瓦雷斯·潘特多學院(FAAP)的經濟學學位和保利斯塔大學(UNIP)的法學學位。
| 172 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
其他資格： 金融行業高管MBA。參加了IESE商學院的AMP(高級管理課程)。
當前職位： Solvi Essencis Ambiental S.A.董事會成員兼投資委員會協調員；氣候相關財務披露工作組(TCFD)副主席；Anbima道德委員會成員；Associação dos Analistas e Promissionais de Invstiento do Mercado de Capitais-Apimec證券分析師機構監事會成員；WCD基金會巴西分會-女性企業董事和Seneca Evercore顧問有限公司顧問委員會成員。
之前的職位：Crescera資本收購公司董事會成員和審計委員會成員；BR諮詢公司董事會成員；BNDES官員；B3 S.A.-巴西交易所和OTC中介部門諮詢委員會成員和協調員；BSM-BM&FBOVESPA Supervisão de Mercados市場諮詢委員會成員；Vale S.A.董事會和可持續發展委員會正式成員；Anbima董事長；2bCapital S.A.董事會副主席；Bradesco Leending S.A.-Arrendamento Mercantil，Bradesco Asset Management S.A.Distribuidora de Títulos e Valore MobiliáRios董事總經理；Kirton Bank S.A.-Banco Múltiplo，Kirton Gestão de Recursos Ltd.和NCF Participaçóes S.A.；研究所機構關係幹事Kirton Solidariedade；以及Fundação Bradesco董事會成員。
| · | 小奧克塔維奧·德·拉扎裏-董事： |
出生日期：1963年7月18日。
專業經驗總結 ：他於1978年9月加入Banco Bradesco S.A.。2012年1月晉升為副執行主任，2015年2月晉升為董事總經理，2017年5月晉升為總裁副主任。2018年3月，他被提升為首席執行官， 這個職位他一直擔任到2023年11月。2023年12月，他當選為董事會成員。
教育：奧斯卡斯科經濟管理學院經濟學學位。
其他資格： 行政管理學院(FEA/USP)的財務和營銷戰略專業化課程；Getulio Vargas-FGV基金會的財務管理專業課程；Dom Cabral基金會的財務戰略；Dom Cabral基金會的高級管理課程；IESE商學院的高級管理課程--S聖保羅納瓦拉大學。
當前職位：布拉德斯科基金會董事會成員兼總經理；BBD Participaçáes S.A.和Cidade de Deus-Compania Comarticipaçáes董事會成員；BSP Empreenmentos Imobiliários S.A.董事會成員兼戰略委員會成員；Fleury S.A.董事會候補成員；NúCleo de Altos Temas(NAT)成員；Febraban諮詢委員會成員；Odontoprev董事會有效成員； Bradesco Leending S.A.-Arrendamento Mercantil首席執行官兼NCF Participaçáes S.A.首席執行官
之前的職位： Febraban董事會主席；Banco Bradesco BBI S.A.首席執行官；巴西信貸銀行協會董事會主席；巴西國家金融機構聯合會董事會主席；巴西銀行間支付清算所(CIP)董事會候補成員；巴西證券交易所董事會正式成員；巴西國家金融機構聯合會代表理事會成員；房地產信貸和儲蓄委員會副部門官員兼Febraban貸款可轉移性治理委員會副主席；巴西國家銀行諮詢委員會成員；巴西國際銀行/FIABCI/巴西銀行諮詢委員會成員；美洲聯合銀行副主任；Kirton銀行總經理。
| 173 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| Ø | 執行幹事理事會成員： |
| · | Marcelo de AraúJo Noronha--首席執行官： |
出生日期：1965年8月10日。
專業經驗總結 ：他於1985年在Banco Banorte銀行開始了他的職業生涯，在那裏他一直工作到1996年。之後，他在畢爾巴鄂比茲卡亞阿根廷銀行擔任商務官，該銀行後來被命名為Banco Alvorada S.A.，並被Kirton Bank S.A.-Banco Múltiplo， 註冊為總裁副行長。他於2004年2月被選為Banco Bradesco S.A.部門官員，2010年12月被選為副執行官，2012年1月被選為董事總經理。2015年2月，他當選為常務副董事長總裁，直到2023年11月，他當選為首席執行官。
教育：伯南布哥-UFPE聯邦大學管理學學位
其他資格： 巴西資本市場學院的金融專業；巴西工商管理學院的高級管理課程；巴塞羅那的納瓦拉大學企業經濟學院的高級管理課程；以及巴西萊羅治理企業學院的認證董事會成員。
當前職位： Bradesco基金會董事會成員；Elo Participaçóes S.A.董事會成員；Alelo S.A.、Elo Serviços S.A.和Livelo S.A.董事會成員；Banco Digito S.A.董事會主席；Cielo S.A.董事會成員；BBD Participaçóes S.A.董事會成員；Bradesco Leating S.A.-Arrendamento Mercantil副董事長；以及Cidade de Deus-Compania Compania de Participaçáes董事會成員。
之前的職位：Banco BradesCard S.A.副董事長；Banco Digito S.A.董事會副主席；Alelo S.A.、Elo Serviços S.A.、Livelo S.A.和Banco Digito S.A.董事會主席；Cielo S.A.-Pagamento Instituição de Pagamento董事會副主席；巴西巴西企業聯合會首席執行官以及Bradesco Asset Management S.A.Distribuidora de Títulos e Valore MobiláRios的總經理。
| · | 卡西亞諾·裏卡多·斯卡佩利-執行副總裁總裁： |
出生日期：1968年7月28日。
專業經驗總結 ：他於1984年6月加入布拉德斯科集團。2001年2月，他被提升為執行警司。2007年3月， 他當選為部門幹事，2015年2月當選為副執行幹事，2017年1月當選為執行幹事。2018年3月當選為常務副總裁。
教育：奧薩斯科經濟管理學院經濟學學位。
其他資格：加拿大安大略省皇后商學院國際高管課程-皇后高管課程。
當前職位： 布拉德斯科基金會董事會成員兼總經理；Cidade de 迪斯-參與商業公司董事會成員；Banco Bradesco BBI S.A.、Bradesco Adminadradora de Consórcios Ltd.、Bradesco Leating S.A-Arrendamento Mercantil、Bradesco-Kirton Corretora de CámBio S.A.、Kirton Bank S.A.-Banco Múltiplo和NCF Participaçóes S.A.副總裁；Banco Bradesco Bers.A.總經理；Banco Bradesco Financiamentos S.A.，BradesCard Elo Participaçóes S.A.，NCD Participaçáes Ltd.董事總經理；Nova Cidade de Deus Participaçáes S.A.高級管理人員；RCB Invstientos董事會正式成員。
以前的職位： 總裁，Banco BradesCard S.A.，Banco Losango S.A.-Banco Múltiplo和BEM-Distribuidora de Títulos Ltd.；BEC-Distribuidora de Títulos e Valore總經理；中央衍生品交易所董事會副主席；B3 S.A.-巴西交易所和場外交易金融風險委員會成員；BIMA監管和最佳實踐委員會主席；B3 S.A.-巴西交易所和場外交易公司固定收益、外匯和衍生品諮詢委員會成員；B3 S.A.-巴西交易所和場外交易公司產品和定價委員會成員；Bica de Pedra Industrial S.A.、CP cimento e Participaçóes S.A.和Latasa S.A.董事會成員；Bradesco Saúde-Operadora de Planos S.A.高級官員；Iochpe-Maxion S.A.和Tecnologia Bancária S.A.董事會有效成員；TIGRE S.A.-Tubos e Conexóes董事會正式成員，Bradesar S.A.財務委員會有效成員，Boavista Prev-Fundo de Pensão Multipatrocinado財務委員會第一候補成員，São Paulo Alpargatas S.A.董事會候補成員，BMC Asset Management-Distribuidora de Títulos e Valore Mobiliários Ltd.和UGB Participaçóes S.A.
| 174 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| · | 羅熱裏奧·佩德羅·卡馬拉--執行副總裁總裁： |
出生日期：1963年10月5日。
專業經驗總結 ：他於1983年6月加入Banco Bradesco S.A.。2008年12月，他晉升為行政總監。 2011年6月當選為執行幹事；2012年1月當選為部門幹事；2017年1月當選為副執行幹事； 2019年1月晉升為董事總經理；2021年3月晉升為常務副總裁。
教育：保利斯塔大學工商管理學位。
其他資格：Atuariais e Financeiras da University de University de Pesquisas ContáBeis(FEA/USP)控制層MBA；Fundação Instituto de Pesquisas Contáo-FIA(FEA/USP)的“Lato Sensu”研究生學位和知識、創新和技術專業MBA；美國馬薩諸塞州沃爾瑟姆本特利學院的國際模塊(Bentley College-Waltham Massachusetts)；Fundaçao Dom Cabral的高級管理課程(Advanced Management Program)；聖保羅S的納瓦拉大學IESE商學院高級管理課程(Advanced Management Program)；國際高管課程：改變遊戲規則：來自美國波士頓哈佛商學院的談判和競爭性決策；來自美國加州斯坦福大學商學院的以客户為中心的創新課程和領導變革與組織更新課程；來自美國費城沃頓商學院的領導有效執行和戰略思維與管理課程；來自美國科羅拉多州斯普林斯創意領導力中心的頂峯項目的領導力；來自美國芝加哥大學布斯商學院的《高級戰略計劃：建立和實施增長戰略，高績效領導力》和《高管發展計劃》。
當前職位： NCF Participaçóes S.A.和Bradesco Holding de Invstiento S.A.副董事長；Fundação Bradesco董事會成員；Cámara Interbancária de Pagamentos(巴西銀行間支付清算所-cip)董事會副主席；以及Scope Desenvolmento de Sistemas Ltd da董事總經理。和BBC Processadora S.A.
之前的職位：[br]SCopus Desenvolvimento de Sistemas Ltd.，Scope Soluçóes em TI Ltd.的官員。Banco Múltiplo銀行副董事長；Aquarius Participaçóes S.A.和Chain Serviços聯絡中心S.A.董事會候補成員；巴西頂級俱樂部、Segurançaça、Education ação e Assivencia財務委員會候補成員；Banco BradesCard S.A.、Bradesco-Kirton Corretora de CámBio S.A.和Kirton Bank S.A.-Banco Múltiplo的董事總經理。
| 175 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| · | 小Moacir Nachbar執行副總裁總裁： |
出生日期：1965年4月5日。
專業經驗總結 ：1979年6月，他在Banco Bradesco S.A.開始了他的職業生涯。2005年3月，他當選為司級官員。他於2012年1月當選為副執行幹事，並於2015年2月當選為董事總經理。2018年3月，他開始負責本組織的風險管理，當選為首席風險官(CRO)。財務審計、法律、合規和行為和道德、企業安全和綜合風險控制領域的負責人。2022年1月晉升為常務副總裁。
教育：從Faculdade Campos Salles獲得會計學學位。
其他資格：Campos Salles的財務管理研究生學位；Fundação Instituto de Pesquisas ContáBeis、Atuariais e Financeiras-FEA-USP的Tuck高管課程。
當前職位：Fundação Bradesco董事會成員；巴西Abertas-ABRASCA公司董事會成員、審計和會計準則委員會成員和資本市場委員會成員；CPM控股有限公司和IT Partners Limited董事會成員；Fundo Garantidor de Crédito顧問委員會主席(FGC)；2bCapital S.A.董事會成員；Banco Bradesco BBI S.A.、BBC Processadora S.A.、Bradesco Adminmradora de Consórcios Ltd.、Bradesco-Kirton Corretora de CámBio S.A.、Bradesco租賃S.A.-Arrendamento Mercantil和Kirton Bank S.A.-Banco Múltiplo，Tempo Serviços Ltd.董事總經理；以及Banco Bradesco Europa銀行董事會成員。
之前的職位：Banco BradesCard S.A.和Banco Losango S.A.-Banco Múltiplo的總裁副行長；AngGora Corretora de Seguros S.A.和英國廣播公司Processadora S.A.的總經理；2bCapital S.A.董事會副董事總裁；多贊助商養老基金Boavista Prev-Fens de Pensão Multipatrocinado財政委員會的官員和有效成員；Febraban的自律銀行委員會成員；英國廣播公司Processadora S.A.董事會候補成員，巴西頂級俱樂部財務委員會候補成員，Segurança，Education ação e Assistantíncia Social；Valepar S.A.董事會正式成員；淡水河谷公司董事會候補成員兼合規和風險委員會成員；以及Bankpar Brasil Ltd.董事總經理。和Nova Marília Administration ação de Bens Móveis e Imóveis Ltd.
| · | 何塞·拉莫斯·羅查·內託-執行副總裁總裁： |
出生日期：1968年12月8日。
專業經驗總結 ：他於2000年5月加入畢爾巴鄂比茲卡亞阿根廷銀行巴西分行，後來更名為Banco Alvorada S.A.，並由Kirton Bank S.A.-Banco Múltiplo註冊成立，在那裏他還擔任執行總監一職，負責貿易融資和業務發展。2003年9月，他被調到Banco Bradesco S.A.，2009年12月，他當選為幹事。2011年6月，他被提升為部門幹事。2018年3月當選為副執行長，2020年2月當選為執行總裁。2022年12月，晉升為常務副總裁。
教育：伯南布哥聯邦大學經濟學學位。
其他資格： CEAG-Fundação Getulio Vargas-FGV/EAESP的“Lato Sensu”工商管理研究生學位；沃頓商學院、哈佛商學院、IESE商學院的國際高管課程，以及Fundação Dom Cabral、斯坦福大學商學院和Amana Key的創意領導力和高管發展項目中心。
當前職位： 巴西基金會董事會成員；巴西聯邦儲蓄銀行董事會主席；巴西聯邦儲蓄銀行董事會主席；聯邦儲蓄銀行執行官員董事會副會長總裁；巴西金融協會代表委員會正式成員；Pagamentos S.A.、Livelo S.A.和Elo Participaçáes TDA董事會成員。BEC-Distribuidora de Títulos e Valore Mobiliários Ltd.，BEM-Distribuidora de Títulos e Valore Mobiliários Ltd.，Bradesco Adminminradora de Consórcios Ltd.，BF Promoa de Vendas Ltd.以及e-agro Soluçóes em Comércio EletrôNico S.A.；Bradesco Holding的總裁副董事長；以及Bradesco租賃公司的總經理-Arrendamento Mercantil。
| 176 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
之前的職位：Febraban薪資自律和信貸可轉移性治理委員會候補成員；Cielo S.A.-Instituição de Pagamento董事會正式成員；áGora Invstientos S.A.副總裁；BEM -Distribuição de Títulos e Valore Mobiliários Ltd.董事總經理。和Bradesco Adminsiradora de Consórcios有限公司；安比馬分銷論壇主席；總裁，安比馬產品零售分銷委員會正式成員；BEC-Distribuidora de Títulos e Valore Mobiliários Ltd.警司。和Bradesco Adminsiradora de Consórcios Ltd.；Bradesco Asset Management S.A.Distribuidora de Títulos e Valore Mobiliários和áGora Gestão de Recursos Ltd.的官員；S聖保羅商業協會全體董事會成員和諮詢委員會成員；巴西證券化公司董事會候補成員；Febraban貸款可轉移性管理委員會成員；巴西商業銀行管理委員會副董事兼協會審議委員會有效成員。
| · | Guilherme Muller Leal-執行副總裁總裁： |
出生日期：1967年11月12日。
專業經驗總結 ：他於1999年8月加入Banco Bilbao Vizcaya阿根廷巴西銀行，後來更名為Banco Alvorada S.A.，並由Kirton Bank S.A.-Banco Múltiplo註冊成立，擔任公司副主任。2003年9月，他被調到Banco Bradesco S.A.，2007年6月，他被提升為執行總監。2011年2月，他當選為 幹事，2012年1月當選為部門幹事，2017年1月當選為副執行幹事，2019年1月晉升為執行董事。2024年2月晉升為常務副總裁。
教育：聖塔蘇拉州立大學經濟學學位。
其他資格： 裏約熱內盧-PUC-裏約熱內盧PontifíCIA University Católica 公司金融專業研究生學位；和高管培訓計劃(Programa de Desenvolvimento de Executivos-PDE)，以及下列國際高管課程：真正的領導力發展和行為經濟學：為您的客户和您的組織設計戰略解決方案(來自美國馬薩諸塞州波士頓的哈佛商學院)，來自紐約趨勢諮詢公司(NYTC-New York-USA)的高管教育 項目，沃頓高級管理項目和高管談判 研討會：賓夕法尼亞大學-沃頓商學院-費城-賓夕法尼亞州 -美國來自美國科羅拉多州斯普林斯的頂峯參與者創意領導力員工和領導力中心的頂峯計劃領導力。
當前職位：áGora Gestão de Recursos Ltd.總經理；Fundação Bradesco董事會成員；áGora Corretora de Seguros S.A.和áGora Invstientos S.A.高級管理人員；Bradesco Asset Management S.A.Distribuidora de Títulos Valore Mobiliários總經理；Tivio Capital S.A.Banco Bradesco Europa S.A.和Bradesco Bank-USA董事會成員。
之前的職位：áGora Gestão de Recursos Ltd.，Banco Bradesco Cartóes S.A.，Banco Bradesco Berj，Bradesco Leating S.A.-Arrendamento Mercantil，Bradesco Holding de Invstientos S.A.和Banco Bradesco BBI S.A.的總經理。
| 177 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| · | 布魯諾·達維拉·梅洛·伯傑--執行副總裁總裁： |
出生日期：1967年6月17日。
專業經驗總結 ：他於1990年在花旗集團開始他的職業生涯，在那裏他曾在紐約(美國)的投資銀行和聖保羅的S擔任過各種職位。2007年4月，他加入Banco Bradesco BBI S.A.擔任行政總監，並於2008年4月當選為行政總監。 他一直擔任該職位至2012年3月。2011年8月，他還開始在Banco Bradesco S.A.工作，擔任紐約(美國)分行的總經理，直到2014年1月當選為部門官員。2017年12月，當選為 副執行幹事。2019年1月，他被提升為董事總經理。2024年2月，晉升為常務副總裁。
教育：商務 巴西瓦加斯基金會-S聖保羅企業管理學院 -聖保羅基金會
其他資格： 哈佛大學-馬薩諸塞州波士頓的高級管理課程；商業管理碩士學位-康奈爾大學-約翰遜管理研究生院-紐約伊薩卡的金融專業；以及高級高管課程-倫敦商學院的戰略、領導力和轉型-高管教育-倫敦，英國。
當前職位：Banco Bradesco BBI S.A.和Bradesco-Kirton Corretora de CámBio S.A.董事總經理；Bradesco基金董事會成員；Bradesco Securities，Inc.、Bradesco Securities UK Limited和Bradesco Securities Hong Kong Limited董事會副主席。
之前的職位： Banco Bradesco Europa S.A.董事會副主席；Banco Bradesco Cartáes S.A.、Banco Losango S.A.-Banco Múltiplo、Kirton Corretora de Seguros S.A.和Bradesco Holding de Invstientos S.A.董事總經理；Bradesco北美有限責任公司和Bram US LLC(美國)首席執行官；Febraban國際商業部門委員會正式成員；Sociedade Unipessoal Ltd.Bradesco海外基金諮詢服務部經理；Banco Bradesco阿根廷公司首席執行官。
| · | 若昂·卡洛斯·戈麥斯·達席爾瓦--執行幹事： |
出生日期：1961年1月20日。
專業經驗總結 ：他於1981年6月加入Banco Bradesco S.A.，1992年5月晉升為分行經理，2004年4月晉升為區域經理。2009年12月當選為區域幹事；2012年1月當選為部門幹事；2017年2月當選為副執行幹事；2019年1月當選為執行幹事。
教育：經濟管理學院(FAE)會計科學學位。
其他資格：遠程學習工商管理的工商管理工商管理碩士和高管工商管理碩士--Getulio Vargas基金會(FGV)對銀行業的重視；以及聖保羅S大學納瓦拉大學IESE商學院的高級管理碩士課程。
當前職位：Fundação Bradesco董事會成員，Banco Losango S.A.-Banco Múltiplo和Bradesco Adminsiradora de Consórcio Ltd.的總經理。
以前的職位： FEBRABAN薪資自律和信用可轉移性治理委員會正式成員；FEBRABAN貸款可轉移性管理委員會成員；保羅S商業協會諮詢委員會成員；現任巴西證券化協會董事會副董事兼審議委員會有效成員；巴西信貸機構董事會候補成員；巴西銀行間支付清算所(CIP)董事會候補成員；巴西證券化公司副董事會成員總裁。巴西工業發展中心董事會正式成員 do Estado de São-Ciesp Castelo；Fundo Garantidor Habitcional(住房保障基金)-CGFGH管理委員會候補成員；巴西國家投資銀行顧問委員會成員；巴西國際銀行/巴西銀行服務委員會主管；巴西租賃企業協會常務祕書；巴西金融投資協會理事會副主席；銀行服務委員會部門幹事；法人實體信貸產品部門幹事，Febraban個人銀行產品執行委員會副幹事，以及國家阿倫達門託商業公司(租賃)執行祕書。
| 178 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| · | 羅伯託·德·耶穌·帕里斯--首席執行官： |
出生日期：1972年9月15日。
專業經驗總結 ：他於1987年1月在Bradesco S.A.開始了他的職業生涯。他於2007年5月晉升為行政總監。2011年6月，他當選為幹事。2015年2月，他晉升為部門幹事，2019年1月晉升為副執行幹事，2022年1月晉升為執行幹事。
教育：保利斯塔大學工商管理學位。
其他資格： “Lato Sensu”研究生學位-金融高管MBA，重點是市場金融 e Pesquisa-Insper學院；美國紐約哥倫比亞大學商學院的高管教育課程；以及美國弗吉尼亞州CFA協會的特許金融分析師認證(CFA)。
當前職位： Bradesco Asset Management S.A.Distribuidora de Títulos e Valore Mobiliários總經理； 受託人-布拉德斯科基金會董事會成員；以及安比馬執行官員董事會副總裁。
之前的職位： B3 S.A.-巴西交易所和場外交易委員會產品和定價委員會外部成員；監管和最佳實踐交易理事會主席和Bradesco在安比馬交易論壇上的代表；Febraban財務執行委員會部門官員 ；安比馬財務事務委員會副總裁；CETIP S.A.-Mercados Organizados董事會和定價委員會成員。
| · | 奧斯瓦爾多·塔杜·費爾南德斯--執行幹事： |
出生日期： 1970年10月20日。
專業經驗總結 ：他於1985年3月在Banco Bradesco S.A.開始他的職業生涯。2008年2月，他被提升為一般會計部經理，2011年6月，他被提升為執行總監，直到2012年3月，他開始在Banco Bradesco工作。2014年3月，他當選為幹事。回到Banco Bradesco S.A.，他於2018年3月當選為官員。2019年1月，他晉升為部門幹事，2021年3月，他晉升為執行幹事。
教育：大都會大學會計學學位。
其他資格： Armando Alvares Penteado-FAAP基金會的控制權研究生學位，管理經濟學院的金融管理研究生學位，以及S聖保羅大學的工商管理碩士學位。
當前位置：布拉德斯科基金會董事會成員；頂級布拉德斯科俱樂部、Segurança、Education ação e Assistantència Social的官員；Bradesco租賃公司-Arrendamento Mercantil的副官員；西班牙銀行、洛桑戈銀行-Banco Múltiplo銀行的官員；BEM-Distribuidora de Títulos有限公司的官員；Kirton銀行S.A.-Banco Múlpltio和Bradesco Adtrora de Consórcios Ltd.的官員。
之前的職位：布拉德斯科頂級俱樂部財政委員會候補成員，Segurança，Education ação e Assistateíncia Social；RCB Invstientos S.A.董事會成員；áGora Corretora de Títulos e Valore MobiliáRios S.A.，Bradesco S.A.Corretora de Títulos e Valore Mobiliários，Banco Bradesco BI S.A.和Bradesco Kirton Corretora de CámBio S.A.財務委員會候補成員。
| 179 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| · | Edilson Dias dos Reis-首席執行官： |
出生日期：1971年12月26日。
專業經驗總結 ：他的職業生涯始於1997年在Banco de Invstientos BBM銀行的金融市場。他於2002年加入Banco de Invstientos CR2，在那裏他成為高級管理人員和合夥人。他於2009年2月加入阿戈拉·Corretora de Títulos e Valore Mobiliários S.A. ，擔任警司。2012年2月，他被調到Banco Bradesco S.A.，在那裏他作為執行總監負責IT戰線 ，並於2017年1月當選為幹事，負責系統開發領域。2019年1月，他被提升為IT基礎設施部門幹事，2022年1月，他被提升為執行主任，目前負責基礎設施、處理、電信和雲領域。
教育：數據處理：PontifíCIA University Católica do Rio de Janeiro-PUC-Rio。
其他資格： 聖保羅S大學的IESE管理髮展計劃(PMD)和聯邦弗盧米嫩塞大學的不完全並行和分佈式計算碩士學位，以及FIAP大學中心的雲工程與架構(CLBRA)MBA研究生學位。
當前位置：布拉德斯科基金會董事會成員。
| · | Juliano Ribeiro Marcílio--執行幹事： |
出生日期：1973年4月25日。
專業經驗總結 ：他於1994年在花旗集團開始了他的職業生涯，先後就職於花旗銀行巴西分行S ao o Paulo銀行、美國紐約NA銀行卡公司、花旗銀行墨西哥墨西哥城分行、花旗銀行全球企業與投資銀行米蘭和意大利分行以及花旗銀行集團S保羅分行。2002年至2012年，他在Unibanco-União de Bancos Brasileiros S.A.、TelePerformance Brasil和Serasa Experian工作。 2013年11月，他加入HSBC Bank Brasil S.A.-Banco Múltiplo，擔任人力資源主管，直到2016年10月，該機構被Banco Bradesco S.A.收購，他當選為負責人力資源部的官員。2023年8月，他被提升為首席執行官。
教育：聖保羅S的蓬蒂菲亞卡託利卡大學工商管理學位
其他資格： 密歇根大學執行商學院(美國安娜堡)的銀行與金融服務課程；美國波士頓哈佛商學院的一般管理課程；上海中國哈佛商學院的一般管理續展課程；以及巴西聖保羅S的納瓦拉大學商學院的高級管理課程。
當前位置： ARFAB-Associação Recreativa dos FunconáRios da Atlántica Bradesco and Clube Bradesco de Seguros首席執行官；ADC Bradesco-Associação Desportiva Classista幹事；以及Kirton Solidariedade機構關係幹事 。
之前的職位：Bradesco汽車/RE Companhia de Seguros，Bradesco Capitalização S.A.；Bradesco Saúde S.A.；Bradesco Seguros S.A.；Bradesco Vida e Previdència S.A.，ARFAB-Associação Recreativa dos FunconáRios Atlántica Bradesco and Clube Bradesco de Seguros。
| 180 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| · | 安德烈·Lu·S·杜阿爾特·德·奧利維拉--首席執行官： |
出生日期：1971年12月17日。
專業經驗總結 ：他的職業生涯始於1995年，在Unibanco S.A.擔任關係經理，被提升為信用分析主管 ，後來又晉升為執行信貸和建模主管，這一職位一直持續到2008年，在Unibanco和Itaú合併後成為執行信用主管 。2012年1月，他開始在Banco Votorantim擔任信貸和收款官， 擔任信貸風險主管職位。2019年5月，他開始在Banco Bradesco工作，擔任CRM部門和數據管理部門的負責人。
教育：S大學理工學院機械工程專業，西北大學凱洛格管理學院工商管理碩士學位。
| · | CíNTIA Scovine巴塞羅那de Souza-執行幹事： |
出生日期：1972年11月15日。
專業經驗總結 ：擁有30多年經驗的技術高管專業人員，領導團隊尋求創新和創造性的解決方案 。她在混合雲、數據和人工智能以及彈性解決方案架構和基礎設施技術方面擁有深入的知識。她是布拉德斯科基礎設施領域的一名技術官員。她領導各種平臺上的解決方案交付，以支持Bradesco的數字演進和雲計算之旅。她負責彈性計劃，即持續使用自動化和網絡安全。她曾在IBM擔任金融市場首席技術官，也是首位被提名為拉丁美洲傑出工程師的女性。2024年2月，她被提升為首席執行官。
教育：裏約熱內盧-UFRJ聯邦大學電子工程專業。
其他資格：Ibmec的工商管理MBA；FIAP的雲MBA；PontifíCIA University(PUC-RJ)Católica do Rio-PUC-RJ的UML研究生軟件項目；史密斯學院(Smith College)的創新指導；哈佛大學(Harvard)的創意領導力中心(CCL)和高級管理課程(Advanced Management Program)的頂峯領導力。
| · | 費爾南多·弗萊伯格--首席執行官： |
出生日期：1971年11月28日。
專業經驗總結 ：1993年1月，他在BankBoston Banco Múltiplo S.A.開始了他的職業生涯。1999年7月，他加入滙豐銀行巴西銀行，擔任巴西商業銀行首席執行官，直到2016年10月，該銀行被Banco Bradesco S.A.收購，他當選為首席執行官。2019年1月，當選為部門官員，負責公司事務。
教育：經濟學 經濟管理學院(FAE)科學-
庫裏蒂巴，公關。
其他資格： 信用助理計劃-來自波士頓銀行的信貸資本市場培訓；綜合人員管理-領先戰略付諸實施 -杜克大學企業教育；Lider教練計劃-綜合教練學院媒體培訓；Insper的高績效計劃和 風險管理-領導者計劃-IMD。
當前位置：布拉德斯科基金會董事會成員。
之前的職位：Kirton Bank S.A.-Banco Múltiplo的高級管理人員；BankBoston-Banco Múltiplo S.A.的企業銀行和中間市場高級關係經理
| 181 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| · | 何塞·奧古斯托·拉馬略·米蘭達--首席執行官： |
出生日期：1980年1月28日。
專業經驗總結 ：他於1999年10月在Banco Safra S.A.開始了他的銀行業生涯，在那裏他擔任過許多職位。2007年9月，他 加入滙豐集團，在HSBC Corretora de Valore Ltd.、HSBC Private Bank Suisse S.A.和HSBC Bank Brasil S.A.-Banco Múltiplo工作， 在那裏一直工作到2016年10月，該機構被Banco Bradesco S.A.收購，並於2017年12月當選為高級管理人員。2019年6月，他當選為部門幹事，2024年2月，他晉升為執行幹事。
教育：PontifíCIA University Católica de S-PUC-SP的商務管理。
其他資格： 高級領導力課程(HPLP)-哈佛商學院(2012)；領導力發展技能(EE)-紐約大學斯特恩(2017)；管理崗位發展(PMD)-ISE/IESE(2018)；頂峯領導力(LAP)-創意領導力中心(2022)和斯坦福大學高管課程(SEP)-斯坦福大學(2024)。
當前位置： Fundação Bradesco董事會成員，Anbima委員會私人銀行委員會正式成員，Banco Bradesco Europa S.A.董事會成員。
之前的職位：《Brasil Invstientos e Negócios-Brasil Invstientos e Negócios》首席執行官，安比馬私人銀行委員會正式成員。
| · | Marcos Valério Tescarolo--執行幹事： |
出生日期：1964年9月26日。
專業經驗總結： 他在Banco Bradesco的金融市場工作了34年，1984年在分行網絡開始了他的職業生涯。1999年，他在Banco Bradesco總部被調到總管，負責管理分行網絡， 領導所有與管理相關的流程，如：收購銀行，分行的業務和行政管理，電子和銀行服務點，工資的實現和管理，盈利，實施第一個CRM平臺，細分和與客户的關係，在國家層面實施重組和重新定位項目，創建和實施管理工具，規劃，擴大和合並分行，編制年度預算，行政和審計流程， 與監管機構的關係和關注。2004年4月，他被提升為支行網絡執行總監 ，2007年，他被任命為卡片部，負責Banco Bradesco所有細分市場的產品銷售，包括個人和公司。2007年，他被提升為Banco Bankpar的負責人，在借記卡領域工作到2012年4月，並在Odontored S.A.和Odontored Seguros公司的董事會任職。2010年，他被任命接管墨西哥業務，當時他收購了C&A México信用卡業務，其使命是領導公司 BradesCard México及其所有相關領域遵守該國的法規。2018年，他開始管理財團 集團，並於2020年12月回到Banco Bradesco S.A.擔任官員，負責Bradesco銀行部。2023年8月， 他開始擔任零售網絡總監，2024年2月當選為首席執行官。
教育：來自弗朗西斯科S大學的工商管理。
其他資格：[br]畢業後“Lato Sensu”，商務經濟學專業-Católica de Campinas(PUC-Campinas)金融領域；Fundação Institutes to De Administration ação FIA(FEA/USP)Bradesco金融戰略和市場營銷專業MBA；高級管理-Ipade商學院公司高級管理 -墨西哥；Urban101X：哈佛大學CitiesX和Lead1X：行使領導力：哈佛大學的基本原則。
當前位置：BBC Processadora S.A.和Tempo Serviços Ltd.的官員。
| 182 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
之前的職位： 巴西信用卡和服務公司協會副會長總裁；Odontored S.A.董事會和審計委員會有效成員；Odontored Seguros Dentales Sociedade Anonima de Capital Variável董事會有效成員；BradesCard México、Sociedad de Responsbilada Limitada和RFS人力資源管理公司、Sociedad de Responsability Limited和Banco Bradescartáes S.A.董事會主要成員。
| · | 雷納塔·蓋澤·曼塔羅--首席執行官： |
出生日期：1967年8月27日。
專業經驗總結 ：1983年，她在Banco Bradesco S.A開始了她的職業生涯，1999年，她開始在審計和總監察部工作。她在紐約分行擔任了三年的系統分析師職位，負責國際銀行流程，並負責阿根廷銀行IT領域的創建和實施。2011年6月，她被提升為審計和一般監察部的執行總監職位，在那裏她一直工作到2018年2月，然後被分配到Banco Bradesco BBI S.A.。2020年1月，她回到Banco Bradesco S.A.擔任董事，領導合規、行為和道德部門 作為第二道防線，負責監管該銀行及相關公司的業務部門和IT職能。她後來被分配到IT治理部，負責戰略、項目組合、財務業績、風險、供應商和IT管理的集中管理。2023年5月，她被提升到董事部門，負責審計和總檢部門。
教育：語言 -伊比利亞美洲語言學院的畢業課程，伊比利亞美洲大學的筆譯員和口譯員資格。
其他資格： 馬肯齊大學外貿“老森”；聖保羅大學信息技術工商管理碩士；馬賽歐洲管理學院(法國)國際管理工商管理碩士課程--有限元分析/美國工商管理學院； 管理學院戰略商務“老大”；納瓦拉大學IESE商學院管理髮展課程；組織基本領導技能(ELOS)；瓦加斯基金會戰略企業管理碩士課程和CCL領導力課程。
當前位置： 布拉德斯科基金會董事會成員。
之前的職位： Bradesco Leending S.A.-Arrendamento Mercantil高級管理人員；IBCB-巴西銀行科學研究所執行董事副總裁；Banco BradesCard S.A.、Banco Bradesco BBI S.A.、Banco Bradesco Berj S.A.、Banco Bradesco Financiamentos S.A.、Banco Losango S.A.-Banco Múltiplo、BEC和BEM Distribuidora de Títulos e Valore MobiliáRios Ltd.，Bradesco Adminsiradora de Consórcios Ltd.，Bradesco-Kirton Corretde C？Bimo S.A.áGora Corretora de Títulos S.A.高級管理人員；Bradesco S.A.Corretora de Títulos e Valore MobiliáRios S.A.高級管理人員；Bradesar S.A.財政委員會候補成員；Elo Participaçóes S.A.和Elo Serviços S.A.審計委員會成員以及Bradesco Asset Management S.A.Distribuidora de Títulos e Valore Mobiliários高級管理人員。
| · | Vinicius Urias Favarão--執行幹事： |
出生日期：1974年11月20日。
專業經驗總結 ：他的職業生涯始於1992年，當時是一名業務經理。在Banco Bradesco Cartóes擔任執行總監，負責美國運通(Amex)機構區域網絡和Visa、Mastercard、Elo和Amex投資組合中的信貸產品。2010年，他被提升為Banco Bradesco Cartóes的負責人，負責管理Bradesco管理的所有品牌的產品領域和信用卡投資組合的生命週期。2013年，作為Bradesco Promotors的總經理，他參與了導致Banco Bradesco S.A.收購Banco BMC的交易。2017年，他 回到Banco Bradesco cartóes，負責發行和管理Banco Bradesco的信用卡投資組合。2020年，他擔任Banco Bradesco Financiamentos的首席執行官，並於2024年2月被選為Banco Bradesco S.A.的首席執行官，負責以下領域：新業務/BHI、機構關係、戰略和監管關係、公司戰略和總祕書處。
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教育：商務 來自UNIP-University Paulista的管理。
其他資格：Ibmec的金融高管MBA；Ibmec的高管MBA--“一般管理”；FIA的零售商業和管理MBA ；ISE商學院的AMD(高級管理課程)布拉德斯科，以及IBGC(巴西政府企業學院)的認證CCA+專業董事會成員 。
當前位置： Cielo S.A.-Instituição de Pagamento、Alelo Instituição de Pagamento S.A.和Livelo S.A.董事會成員；Cielo S.A.-Instituição de Pagamento員工和薪酬委員會成員。
之前的職位： Aquarius Participaçóes S.A.董事會候補成員；Chain Serviços和Contact Center S.A.董事會候補成員；Fundação Bradesco董事會成員；Elo Participaçóes S.A.董事會成員兼首席執行官；Crediare S.A.-Crédito、Financiamento 和Invstiento和Banco Digito S.A.(前CBSS S.A.)董事會成員。
6.B.補償
我們董事會成員和法定董事會成員的全球最高薪酬是在股東大會上確定的。 這些機構包括我們的高管、部門官員、高級管理人員、區域高級管理人員和我們子公司下一年的高級管理人員。2023年，我們的股東為我們的董事會、我們的法定高管委員會和我們的子公司設定了6.571億雷亞爾的薪酬。
2023年，我們的董事、我們的法定高管委員會和我們的子公司因他們的服務獲得了6.472億雷亞爾的薪酬。關於管理層的薪酬，其中一部分是作為可變薪酬支付的。目前的薪酬政策規定，可變薪酬淨額的50.0%將用於收購BBD Participaçóes S.A.B類優先股 (PNB BBD股票)和/或Bradesco發行的優先股(PN Bradesco股票)，這些優先股已保存下來，無法獲得(限制性股票)， 將分三年連續支付。第一期分期付款在付款日期後一年到期。該政策符合CMN第3,921/10號決議，該決議規定了金融機構高級管理人員的薪酬政策。
我們的董事、法定的 高管董事會和我們的子公司有權參加我們所有員工都可以獲得的相同養老金計劃。 此外，經理們還有權參加養老金計劃，該計劃旨在確保他們的業績符合業務的可持續性和為我們創造長期價值。薪酬金額和任何離職後福利是基於管理層與我們的短期、中期和長期業績和風險的一致性，並被證明是在我們的員工中留住知識和高素質的 管理人員的一種手段。2023年，我們代表我們的董事、法定執行官員委員會成員和我們的子公司向養老金計劃貢獻了6.131億雷亞爾。
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6.C.董事會慣例
我們的股東在年度股東大會上選舉我們的董事會成員。我們的執行幹事董事會成員是由董事會選舉產生的。在這兩種情況下，選舉的任期都是兩年，但也可以連任。
目前，在行政幹事董事會 中，除了行政幹事外，我們還有53名幹事和14名區域幹事。部門官員、官員和區域官員指導我們各個部門和分支機構的業務，並向執行幹事董事會報告。要 成為高級管理人員、高級管理人員或區域管理人員，個人必須是公司或其中一家附屬公司的員工或經理。
本公司董事會可 在例外情況下免除履行前款規定的條件，最高不超過執行幹事職位的25.0%，總裁和副總裁的職位除外。
6.C.10財政委員會
財政委員會是一個具有監督和監督權的獨立機構，由三至五名有效成員及其各自的候補成員組成。 其中兩名成員由小股東選舉產生。自2015年3月召開特別股東大會以來，我們的章程要求 我們的財務委員會永久運作。
目前，我們的財政理事會有五名有效成員(何塞·瑪麗亞·蘇亞雷斯·努內斯、文森特·卡莫·桑託、若阿金·卡西亞斯·羅梅奧、莫妮卡·皮雷斯·達席爾瓦和艾娃·科恩)和五名候補成員(弗雷德里科·威廉·沃爾夫、路易斯·愛德華多·諾佈雷·博爾赫斯、阿圖爾·帕杜拉·奧穆羅、盧德米拉·德梅洛·索薩和何塞·路易斯·埃利亞斯)，他們都在2024年3月11日的年度股東大會上再次當選/當選。只有在得到巴西中央銀行的批准後，他們才會就任。授權期限為一年，將於2025年3月到期。 財政理事會的歸屬和其他規則在我們的憲章中定義，這些章程包含在投資者關係網站 (Bradesco RI)上。
6.C.20董事會諮詢委員會
我們還有七個隸屬於董事會的委員會 ，法定委員會是審計和薪酬委員會，非法定委員會 是誠信和道德行為委員會、風險委員會、可持續發展和多樣性委員會、繼承和提名委員會以及戰略委員會。不同的執行委員會協助執行幹事委員會的活動，所有這些執行委員會都由自己的章程管理。
6.C.30法定委員會
6.C.30.01審計委員會
根據我們自2004年4月以來的章程和《巴西中央銀行條例》，我們成立了審計委員會，由三至五名成員組成，由董事會任命 ，並由董事會接替，其中一名被任命的協調員的任期為兩年，延長 至新任命的成員上任。審計委員會前成員只有在上次獲準連任至少三年後才能重新加入該機構 。最多三分之一的審計委員會成員可連任一屆，免去這一任期。
審計委員會現任成員是Alexandre da Silva Glüher(協調員)、Amaro Luiz de Oliveira Gomees(合格成員)和Paulo Ricardo Satyro Bianchini。亞歷山大·達席爾瓦·格魯赫也是董事會成員。
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我們的審計委員會負責 監督我們和我們子公司在編制財務報表時採用的會計做法，以及 指示和評估獨立審計的有效性。
審計委員會的其他歸屬和規則 可在該機構的章程中找到，可在Bradesco RI網站上找到。
6.C.30.02薪酬委員會
薪酬委員會 有三至七名成員，均為本公司董事會成員，任期兩年，其中至少有一名非管理層成員，符合經修訂的CMN 3,921/10號決議的規定。成員由董事會任命，並可由董事會取代。薪酬委員會根據管理這一問題的政策和內部規則，以及條例和適用法律，為董事會協調管理人員薪酬政策提供建議。
該委員會還可應董事會的要求，酌情評估和建議其他法定機構成員的薪酬水平，並在其認為方便時聘請專門的專業服務機構。
6.C.40個非法定委員會
6.C.40.01廉潔和道德行為委員會
誠信和道德行為委員會至少由五名成員組成。所有成員都是正式任命的，並可由董事會取代，包括其協調員。該委員會的目的是提出行動建議，以確保我們的公司和行業道德行為準則以及與反腐敗和競爭問題有關的行為規則得到執行，從而使其保持有效。
6.C.40.02可持續性和多樣性委員會
可持續性和多樣性委員會由至少五名成員組成，他們都是正式提名的，可由董事會取代，包括其 協調員。該委員會的目的是在執行與促進可持續發展戰略有關的任務時向董事會提供建議，包括制定公司準則和行動，並協調經濟發展問題和社會環境責任問題。
該委員會至少每兩個月召開一次會議，還負責採取措施消除和減輕社會環境風險，要求對這些風險進行分析，並批准旨在傳播與企業可持續發展相關的主題和實踐的知識和意識的培訓計劃。
6.C.40.03提名及接任委員會
該委員會由至少五名成員組成，所有成員均由董事會正式任命和解聘，包括其協調員。 該委員會的目的是就布拉德斯科集團範圍內合格員工(行政總監和區域經理)的提名向董事會提供建議。
2020年12月，巴西中央銀行 頒佈了第4,878/20號決議，從而廢除了先前第4,538/16號決議，該決議規定了巴西中央銀行授權經營的機構的經理 的繼任政策。因此，巴西中央銀行授權經營的機構應執行並維持一項管理人員繼任政策，以申請該機構的高級管理職位，該政策必須與該機構的性質、規模、複雜性、結構、風險狀況和業務模式相適應，以確保高級管理人員具備履行其職責所需的能力。
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6.C.40.04風險委員會
該委員會由至少三名 最多五名成員組成，全部由董事會正式任免，包括其協調人，其目的是就董事會履行與風險和資本管理相關的職責向董事會提供建議。
6.C.40.05戰略委員會
該委員會由至少三名 成員組成，最多五名成員，均由董事會正式任命和免職，包括其協調員，成立的目的是就董事會履行與公司戰略管理相關的職責向董事會提供建議。
6.C.50申訴專員
在2007年8月召開的特別股東大會上，根據巴西中央銀行第3477/07號決議，我們的股東正式設立了申訴專員 。自2005年以來，我們有了一位非正式的監察員。監察員是與機構主席直接相關的角色， 代表巴西中央銀行授權運營的所有機構工作。有一名監察員，任期兩年。 監察員是由董事會任命的，可能被董事會解職，他/她的目的是處理與我們機構有關的所有投訴 。
監察員負責 ：
| · | 公正地代表客户，將投訴轉化為加強與機構關係的體驗，並推動產生互惠互利的改進； |
| · | 確保嚴格遵守與消費者權利相關的法律和法規規則，並作為我們和我們經巴西中央銀行授權運營的機構與我們的客户和其產品和服務的用户之間的溝通渠道，包括調解衝突； |
| · | 受理、登記、指導、分析和正式妥善處理上述機構的客户和用户的產品和服務投訴，但分支機構或其他服務站提供的常規服務未能解決的投訴； |
| · | 就申訴的現狀和所提供的解決辦法作出必要澄清並答覆索賠人。 |
| · | 遵循客户和用户關係機構政策的原則，即道德、問責、透明度和勤勉，以鞏固可信、安全和勝任的機構形象； |
| · | 通知索賠人等待最後答覆的時間，不得超過十個工作日，並可以例外和合理地只延長一次，在同等期限內，延期的次數不得超過當月索賠總額的10.0%，必須告知索賠人延期的理由； |
| · | 在上述等待時間 屆滿前，對索賠人的申訴作出最後答覆； |
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| · | 根據對收到的投訴的分析，向董事會提出程序和慣例的糾正或改進措施；以及 |
| · | 編寫並每六個月向董事會、審計委員會和內部審計提交一份關於監察員業績的定量/定性報告，其中包括“e”項所述建議， 此外，還應隨時向他們通報該機構管理人員為處理這些建議而採取的措施的結果。 |
根據我們的章程 併為了遵守巴西中央銀行的規定，馬科斯·Daniel·博爾先生於2024年3月被 董事會任命為監察員，任期至2024年年度股東大會後召開的第一次董事會會議為止。
6.C.60法律意見
董事會和執行幹事董事會於2019年2月設立了法律諮詢部。
該部的職責 包括就涉及戰略利益、股權、合同和監管領域的問題向董事會和執行董事提供法律諮詢；以及跟進集團高度複雜的法律和行政行動。
6.C.70審計和一般檢查
Banco Bradesco S.A.董事會在職能上、行政上和業務上隸屬於審計和總檢查部，並向其報告，審計和總檢查部負責在其審查/分析範圍內審議公司治理和風險管理及控制的有效性；管理和運營信息流程和系統的可靠性、有效性和完整性；遵守適用於集團員工的法律、非法律和監管框架、內部標準和行為準則；以及與其戰略目標和目的相關的資產保護。
業績的依據是遵守內部審計師協會(IIA)《國際專業做法框架》(IPPF)的強制性要素，包括《內部審計專業實務基本原則》、IIA《道德守則》、Bradesco集團內部審計員行業道德守則和Bradesco集團內部審計部制定的內部準則，以及在適用情況下由第三方/供應商制定的內部準則。
6.D.僱員
截至2023年12月31日，我們有86,222名員工，其中74,746人受僱於我們，11,476人受僱於我們的附屬公司。
下表顯示了我們所在的國家/地區的員工數量。
| 有業務的國家/地區 | 員工總數 |
| 巴西 | 85.592 |
| 美國 | 285 |
| 阿根廷 | 1 |
| 英國 | 5 |
| 盧森堡 | 61 |
| 墨西哥 | 255 |
| 中國 | 5 |
| 開曼羣島 | 18 |
| 總計 | 86.222 |
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下表列出了 截至所示日期，我們的員工人數以及按主要活動類別和地理位置分類的員工詳細信息：
| 截至12月31日， | 2023 | 2022 | 2021 |
| 員工總數 | 86,222 | 88,381 | 87,274 |
| 按活動類別分類的數量 | |||
| 布拉德斯科 | 86.7% | 85.5% | 86.6% |
| 保險 | 8.2% | 7.8% | 7.5% |
| 養老金計劃產品 | 0.9% | 0.7% | 0.7% |
| 其他類別 | 4.2% | 6.0% | 5.2% |
| 按地理位置列出的數量 | |||
| Cidade de Deus，Osasco | 15.7% | 13.7% | 11.0% |
| 巴魯埃裏阿爾法維爾 | 4.2% | 3.8% | 4.5% |
| 聖保羅 | 13.6% | 16.1% | 17.0% |
| 巴西其他地點 | 65.8% | 65.8% | 67.1% |
| 國際 | 0.7% | 0.7% | 0.4% |
我們有兩個輪班制。 我們的兼職員工每天工作六小時，而全職員工每天工作八小時，兩週工作五天。
| 截至12月31日， | 2023 | 2022 | 2021 | ||
| 員工百分比 | |||||
| 兼職工作 | 15.4% | 16.2% | 17.8% | ||
| 全職工作 | 84.6% | 83.8% | 82.2% |
我們擁有多樣化的勞動力 巴西人口的異質性加強了這一點。在這一時期結束時，在整個巴西，51%的勞動力由婦女組成，29%的黑人和5%的殘疾人。
我們已經建立了穩健的多樣性、公平和包容治理，由可持續發展和多樣性委員會組成，該委員會有 首席執行官和董事會主席參與；由來自不同領域和不同資歷的員工 組成的多樣性、公平和包容工作組，他們致力於推動主題的演變；親和力小組(AG)，任何員工，無論等級級別，在種族-種族包容、性別、殘疾人、代際和LGBTI+的前線，都有 自願參與。每一組都有一名協調員，該協調員擁有AG 代表的主題的識別標記，並且是多樣性、公平和包容性工作組的成員。
此外，在人力資源結構中，多樣性、公平和包容性領域負責推動變革和管理舉措，推動職能框架中的代表性，主要在五大支柱中發揮作用：殘疾人、性別、LGBTI+、長壽和族裔。
所有員工都有工會代表，受集體談判協議的保護，並有結社自由。截至2023年12月31日，我們42.3%的員工與代表我們在巴西員工的工會之一有關聯。我們與我們的員工以及他們各自的工會保持着良好的關係，我們認為這主要是因為我們尊重員工並鼓勵透明的關係 。
針對我們員工的身體、家庭、經濟和情感健康，我們提供一攬子福利和健康和牙科計劃。使受益人 能夠選擇他們在巴西任何地方的醫生、醫院和牙醫，私人養老金，不同承保範圍的人壽保險，幫助支付旅行費用的交通津貼，兒童保育/保姆援助，以及確保均衡生活的膳食和食品券 。我們還與市場上的公司保持合作伙伴關係，使我們的員工能夠購買具有特殊條件的產品和服務。
我們有Bradesco的健康、福祉和生活質量計劃-Viva Bem，重點是通過習慣、態度和行為預防疾病和促進健康，供員工、家屬和家庭成員使用。該計劃的計劃分為三大支柱：平衡、健康和運動，例如，我們為各種與健康相關的情況提供廣泛的心理社會支持，包括 危急事件、鼓勵體育活動、流感疫苗接種活動、營養支持以及包括員工和家庭成員在內的各種 整合行動。通過這些舉措，我們有助於維護組織氛圍，使之更加和諧、融合、健康和協作，並重視員工的健康和生活質量，提供工作、健康和家庭之間的平衡條件。
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根據集體勞動慣例，我們為我們的員工提供利潤分享計劃和傑出表現獎(PDE)，專為在分支機構網絡的商業結構中工作並超出通常預期表現的員工 設計。
通過致力於提供面向專業卓越和社會流動性的教育的大學企業大學，我們為員工提供發展解決方案和培訓。2023年，我們在教育上的投資超過1.02億雷亞爾。
2023年，UniBrad記錄了超過190萬人次參與其各種計劃和學習解決方案，表明了提供發展機會的興趣和重要性。
我們的員工能夠 學習超過4,500,000個異步解決方案和1,167,000個同步解決方案。其中的主題包括數據研究、企業技能發展、心理健康、生活質量、時間管理、財務教育和多樣性。
最後，我們根據各種出版物/目錄進行了排名,例如夢想研究-CIA DOS Talentos的職業生涯，巴西最具吸引力的僱主-優興，以及CIEE獎-最佳實習計劃。此外，我們還被公認為在以下生活方式羣體中推廣優秀工作環境的公司之一：婦女、殘疾人(PWD)、種族和健康。我們 參加了2023年我們的亮點之一的最佳僱主認證和LinkedIn巴西公司排行榜，我們也被 在FIA FeeX Research中公認為偉大的工作場所之一，我們是彭博社性別平等指數的一部分。
6.股份所有權
截至2024年3月11日，我們的董事會成員和法定執行董事通過BBD Participaçóes(BBD Participaçóes)間接持有我們總資本的0.88%。此外，我們的一些董事和法定管理人員直接持有我們的股本。 然而，截至2024年3月11日，我們的董事和管理人員中，沒有人單獨或共同持有超過1.0%的任何類別的股份。
6.f.披露註冊人追回錯誤裁決的行動
補償
不適用。
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項目7.大股東和關聯方交易
7.a.大股東
截至2024年3月11日，我們的 股本由5，330，304，681股普通股和5，311，865，547股優先股組成，無面值。
有關股東權利 和股息分配的信息，請參閲“第8.A項合併報表和其他財務信息- 8.A.30股息分配政策 ”和“第10.B項公司備忘錄和章程10.B.10.02
下圖説明瞭 截至2024年3月11日我們的股權結構：
| 191 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
下表顯示了 截至2024年3月11日我們發行在外的普通股和優先股的直接持股情況，Cidade de Deus、Fundação Bradesco 和NCF直接持有我們5.0%或以上的有投票權證券：
| 股東 | 股數，%除外 | |||||
| 常見的數量 個共享 |
普通股作為 a百分比 已發行股份 |
數量 優先股 |
優先股 a百分比 已發行股份 |
總人數 個共享 |
總股數 百分比 已發行股份 | |
| Cidade de Deus paçèes | 2,445,219,983 | 45.98% | 1,292,135 | 0.02% | 2,446,512,118 | 23.04% |
| 布拉德斯科基金會(1) | 914,471,634 | 17.19% | 3 | 0.00% | 914,471,637 | 8.61% |
| NCF西班牙 | 451,890,822 | 8.50% | 119,774,968 | 2.26% | 571,665,790 | 5.38% |
| 小計 | 3,811,582,439 | 71.67% | 121,067,106 | 2.28% | 3,932,649,545 | 37.03% |
| 董事會成員 | ||||||
| 路易斯·卡洛斯·特拉布科·卡皮 | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) |
| 亞歷山大·達席爾瓦·格魯赫 | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) |
| 丹尼斯·阿吉亞爾·阿爾瓦雷斯 | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) |
| 米爾頓·松本 | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) |
| 毛裏西奧·馬查多·德米納斯 | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) |
| 塞繆爾·蒙泰羅·多斯桑托斯 | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) |
| 沃爾特·路易斯·伯納德斯·阿爾貝託尼 | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) |
| 保羅·羅伯託·西姆內斯·達庫尼亞 | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) |
| 魯本斯·阿吉亞爾·阿爾瓦雷斯 | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) |
| 丹尼斯·保利·帕瓦琳娜 | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) |
| 奧克塔維奧·德·拉扎裏·朱尼爾 | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) |
| 董事會總數 | 17,412,365 | 0.33% | 41,484,799 | 0.78% | 58,897,164 | 0.55% |
| 執行委員會成員 | ||||||
| 馬塞洛·德·阿勞霍·諾羅尼亞 | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) |
| 卡西諾·裏卡多·斯卡佩利 | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) |
| 羅熱裏奧·佩德羅·卡馬拉 | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) |
| 莫西爾·納赫巴爾·朱尼爾 | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) |
| 何塞·拉莫斯·羅查·內託 | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) |
| 吉爾赫姆·穆勒·萊爾 | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) |
| 若昂·卡洛斯·戈麥斯·達席爾瓦 | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) |
| 布魯諾·達維拉·梅洛·博特格 | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) |
| 羅伯託·德赫蘇斯·巴黎 | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) |
| 奧斯瓦爾多·塔德烏·費爾南德斯 | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) |
| 艾迪爾森·迪亞斯·多斯·賴斯 | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) |
| 朱利亞諾·迪亞斯·多斯·賴斯 | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) |
| 安德烈·路易斯·杜阿爾特·德奧利維拉 | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) |
| 辛蒂亞·斯科文·蒙特羅奧斯·德蘇薩 | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) |
| 費爾南多·弗萊伯格 | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) |
| 何塞·奧古斯托·拉馬略·米蘭達 | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) |
| 馬科斯·瓦萊裏奧·特斯卡羅洛 | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) |
| 雷納塔·蓋澤·曼塔羅 | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) |
| 維尼西烏斯·烏裏亞斯·法瓦朗 | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) | (*) |
| Diretoria Executiva的成員總數 | 76,426 | 0.00% | 1,645,868 | 0.03% | 1,722,294 | 0.02% |
| 小計 | 3,829,071,230 | 72.00% | 164,197,773 | 3.10% | 3,993,269,003 | 37.60% |
| 其他 | 1,489,262,851 | 28.00% | 5,137,078,574 | 96.90% | 6,626,341,425 | 62.40% |
| 流通股 | 5,318,334,081 | 100.00% | 5,301,276,347 | 100.00% | 10,619,610,428 | 100.00% |
| 國庫股 | 11,970,600 | 0.00% | 10,589,200 | 0.00% | 22,559,800 | 0.00% |
| 總計 | 5,330,304,681 | 100.00% | 5,311,865,547 | 100.00% | 10,642,170,228 | 100.00% |
(1)此外，通過其在Cidade de Deus Participaçáes和Nova Cidade de Deus、NCD和NCF Participaçóes的權益， 還間接擁有我們總股份的22.83%。
(*)我們的董事會成員和法定執行人員董事會成員，無論是單獨還是共同，都沒有直接擁有我們任何類別股份的1.0%或以上，他們的個人股份所有權之前沒有向我們的股東披露或以其他方式 公開。有關更多信息，請參閲“項目6.E.分享所有權”。
| 192 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
以下是截至2024年3月11日我們的主要受益股東的説明 。沒有任何主要受益股東擁有與我們普通股其他持有人不同的投票權 。我們董事會成員和法定執行委員會成員持有的股份與我們其他股東持有的股份相比，沒有特殊投票權。
| Ø | 參與國商業公司 |
Cidade de Deus Companhia Cidade de Participaçóes(Cidade De Deus)是一家控股公司，截至2024年3月11日，它擁有我們總股份的25.16%，直接參與比例為23.04%，間接參與比例為2.13%。在我們的普通股(有投票權的資本)上，Cidade de Deus擁有45.98%的股份。
| Ø | 新的參與之城 |
新城是一家控股公司，於2024年3月11日間接持有公司總資本的12.07%。
Nova Cidade de Deus的股本分為普通股(A類和B類)和優先股。A類普通股的所有權僅屬於有權持有B類股的個人(見下文)，以及受私法管轄的民間協會和基金會，由該等人士或由其任命的官員管理。B類普通股的所有權僅限於：
| · | 我們執行幹事委員會的成員； |
| · | 曾擔任Banco Bradesco或其控制實體的前董事會成員； 和 |
| · | 由上述個人擁有多數投票權的商業或民間協會 。 |
目前，沒有 個人持有Nova Cidade de Deus的A類或B類普通股。
| Ø | 布拉德斯科基金會 |
布拉德斯科基金會 是一家非營利性機構，由公共部門監管，其主要社會目標是通過教育促進社會包容。 2024年3月11日，布拉德斯科基金會總共持有我們資本的31.44%，其中直接8.61%，間接22.83%。在我們的普通股(投票權資本)中，Fundação Bradesco擁有17.19%的股份。
布拉德斯科基金會的管理由一個名為董事會的小組負責，該小組由在布拉德斯科集團工作超過10年的董事會成員、執行官員和部門官員以及Cidade de Deus Participaçóes的董事會成員和官員組成。他們在董事會的服務得不到任何報酬。
布拉德斯科基金會成立於1956年，是該國最大的私人社會投資項目。自成立以來，布拉德斯科基金會通過在各方面促進免費教育和卓越教育， 投資於教育，將其作為全國兒童和年輕人整體發展的基礎。
所有40所學校都由Fundação Bradesco擁有，分佈在巴西26個州和聯邦區，主要安裝在社會經濟狀況嚴重脆弱的地區，通過對學生和周圍社區生活的變革性影響 促進該地區的發展，改變整個國家的教育現實。2023年，布拉德斯科基金會使其學校42,000多名學生受益，主要是基礎教育--從幼兒教育到包括技術職業教育在內的高中。
Fundação Bradesco 為每個基礎教育學生提供大約13年的支持，為他們配備所有必要的物品，以確保在巴西所有地區 平等學習。
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我們的“Escola虛擬”(虛擬學校)電子學習門户網站的遠程學習計劃(EAD)提供快速和免費的課程，使大約200萬名學生受益，他們至少完成了80多門快速課程中的一門。
布拉德斯科基金會2023年預算總額為8.94億雷亞爾。在過去的10年裏，Fundação Bradesco總共投資了95億雷亞爾(按現值計算)。
| Ø | BBD |
西班牙對外銀行是一家控股公司，於2024年3月11日間接持有我們總資本的3.15%。
只有董事會成員 和法定高管委員會成員、我們的一些熟練員工和我們的子公司以及Bradesar， 可以持有比亞迪的股份。國家非營利法人實體或由其控制的國有公司，其經理完全是我們的員工和/或經理，也可以持有股份。然而，只有董事會成員和法定的執行官員委員會成員才能擁有有表決權的股份。
| Ø | NCF西班牙 |
NCF Participaçóes 是一家控股公司，截至2024年3月11日，它直接持有我們總資本的5.38%和我們普通股的8.50%(有投票權的 資本)。
| Ø | 市場 |
截至2024年3月28日，直接市場持股佔我們有投票權資本的27.93%，佔我們優先股的96.68%。市場持有的普通股和優先股佔我們股本的62.25%。
截至2024年3月28日，有1，148名外國投資者持有我們股本的股份，金額為：（i）優先股的56.90%;和（ii）普通股的11.96%。 在報告的百分比中，GDR（全球存託憑證）佔優先股的0.01%，ADR（美國存託憑證）佔優先股的17.86%和普通股的0.05%。
7.B.關聯方交易
與關聯方的交易是按照與第三方達成的一致的條件和費率進行的：
| 12月31日 | 以千為單位的R$ | ||
| 2023 | 2022 | 2021 | |
| 資產 | |||
| 借給銀行的貸款和墊款 | - | 500,259 | 431,132 |
| 證券及衍生金融工具 | 597,902 | 332,787 | 359,430 |
| 貸款和其他資產 | 3,724,974 | 915,395 | 314,116 |
| 負債 | |||
| 客户和金融機構資源 | (5,223,199) | (4,620,807) | (4,485,330) |
| 證券和次級債務證券 | (20,369,788) | (18,035,730) | (14,942,519) |
| 衍生金融工具 | - | - | (34,815) |
| 其他負債 | (15,693,517) | (16,979,200) | (12,370,798) |
| 收入和支出 | |||
| 淨利息收入 | (3,507,514) | (2,673,607) | (871,667) |
| 扣除其他營業收入的其他費用 | (1,890,228) | (2,101,012) | (1,401,038) |
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| 目錄表 | |
有關關聯方交易的更多信息 ，請參閲合併財務報表附註39“第18項。財務報表”。
7.C.專家和律師的利益
不適用。
第 項8.財務信息
A.合併報表 及其他財務信息
8.A.10合併報表
見“項目18.財務報表”，其中載有我們根據“國際財務報告準則”編制的經審計的合併財務報表。
8.A.20法律程序
我們是民事、税務和勞工行政訴訟以及在我們正常業務過程中發生的訴訟的當事人，這些訴訟涉及：
| · | 勞工事務：根據《勞動法》(CLT)第224條的規定，在截至2023年12月31日的一年中，我們參與的勞工事務主要是由前員工和外包員工提出的索賠，特別是無薪加班的索賠。鑑於勞動訴訟具有相似的特點，不受法院判決的影響，確認勞動事項撥備時考慮了以下因素：收到訴訟程序的日期(2017年11月勞改前後)、過去12個月勞改前後解決的勞動投訴支付的平均計算價值 以及對平均計算價值的通貨膨脹調整。加班通過電子考勤卡進行監控，並在僱傭合同期間定期支付，因此，我們前員工提出的索賠金額並不大。 |
| · | 涉税事項：我們也是一些司法訴訟和行政訴訟的當事人， 主要涉及某些税收的合憲性問題，以及一些税收要求的公平解釋。 一些索賠涉及未繳納税款，我們認為其徵收是不適當的；其他索賠源於財政部監管機構的不當徵收 (通知)，以及其他旨在追回我們瞭解的已經繳納或不當繳納的税款。鑑於這些索賠，我們未支付的金額總體上已根據適用的會計規則進行了撥備，並根據税法確立的標準進行了重述。另一方面，只有在變現這些資產的前景幾乎確定的情況下，才會記錄要退還的税款。有關我們最相關的納税申索的説明，請參閲我們的合併財務報表附註37“財務報表”。 |
| · | 民事事項：我們是各種民事訴訟的當事人，儘管這些訴訟都不是單獨的實質性訴訟。 訴訟主要包括對正常商業活動中造成的推定損害的賠償要求，以及 由於經濟計劃而導致的儲蓄賬户調整不適用通貨膨脹指數的案件，儘管我們遵守了當時有效的法律。關於與經濟計劃有關的訴訟的更多信息，見“項目3.d. |
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風險因素-3.D.20.06-10。巴西最高法院(STF)和巴西高等法院(STJ)目前正在裁決有關在巴西惡性通貨膨脹期間應用通貨膨脹調整的案件，這可能會增加我們的成本並導致損失“。可能的 風險案例都已做好撥備，不會對我們的運營結果或財務狀況產生重大不利影響。
| · | 其他事項：我們目前沒有受到與巴西中央銀行、CVM、ANS或Susep的任何重大爭議流程的影響。我們遵守上述監管機構發佈的適用於該業務的所有法規。 |
截至2023年12月31日，我們的撥備總額為202.69億雷亞爾，我們認為這筆撥備足以支付結清撥備所需的任何可能的現金或其他經濟資源流出，其分配如下：
| · | 民事案件佔42.4%； |
| · | 34.8%與税收和社會保障問題有關的風險，主要涉及IRPJ和CSL、PIS、COFINS和INSS；以及 |
| · | 勞工索賠佔22.8%。 |
在剩餘的訴訟中，在儘可能考慮損失可能性的情況下，我們重點介紹與(I)税務和社會保障事務有關的訴訟，截至2023年12月31日，訴訟總額為467.04億雷亞爾(截至2022年12月31日為397.04億雷亞爾)；以及(Ii)與民事索賠有關的訴訟，截至2023年12月31日，訴訟總額為99.77億雷亞爾(截至2022年12月31日，訴訟金額為92.11億雷亞爾)。
有關更多信息， 見我們的合併財務報表附註22“項目18.財務報表”。
8.A.30股利分配政策
自1970年以來，我們一直按月派發股息。今天，我們維護着每月支付股東權益利息的自動系統 。
根據巴西法律，我們的章程允許執行官員董事會在董事會批准後，以股東權益而不是股息的形式 進行分配。支付股東權益利息可作為任何 強制性股息的一部分。自1997年7月以來，我們每月支付股東權益利息，金額為董事會在每個財政年度結束時股息報表之前批准的金額。作為股東權益利息支付的金額，扣除所得税後，從宣佈的股息金額中貼現。
根據巴西法律，未收到股息支付的股東可在股息結算日後三年內提起收取股息的訴訟程序。在此之後，無人認領的股息將返回公司。
我們關於股息分配和/或股東權益的政策是根據我們的税務管理 戰略最大化分配金額。更多信息見“項目5.A.經營業績--5.A.10概覽--5.A.10.04税”。
由於 新冠肺炎疫情的影響和巴西經濟所產生的不確定性，CMN通過經修訂的4820/20號決議，否決了 對與2020年相關的價值的自有股權補償：(I)相當於按巴西公司法條款調整的淨收益的30%的金額；或(Ii)相當於公司法規定的強制性最低股息的金額， 以較大者為準。雖然這項禁令僅適用於2020財年的付款，以減輕新冠肺炎疫情的影響，但不能保證未來不會實施其他類似措施，無論目的是減輕新冠肺炎疫情的影響還是其他方面。
關於淨收益分配和股息分配的更多信息，見“項目10.B.公司章程大綱和章程--10.B.10組織 -10.B.10.02淨收益分配和股息分配”。
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8.B.重大變化
見“項目4.A.公司歷史和發展--4.A.10.收購、資產剝離和其他戰略聯盟。
第 項9.報價和列表
9.a.優惠和上市詳情
我們的美國存託憑證在紐約證券交易所(NYSE)交易，代碼為“BBD”(優先股美國存託憑證)和“BBDO”(普通股美國存託憑證)。
我們的優先股美國存託憑證 於2001年首次在紐約證券交易所上市。每一股優先股美國存托股份對應一股優先股。
根據第6476/76號法律第169條的規定，根據第6476/76號法律第169條的規定，通過將“利潤公積金-法定公積金”賬户的部分餘額資本化，將股本從83，10萬雷亞爾增加到87，10萬雷亞爾，將股本從83,100,000雷亞爾增加到87,100,000雷亞爾，增加股本4,000,000雷亞爾 ，根據第6,476/76號法律第169條的規定，發行968,953,456股記名股，無面值，其中485,308,534股為普通股，483,644,922股為優先股。這將作為紅利免費分配給股東，比例為每10股同類型股票中有1股新股，股東在基準日向我們登記的比例將在巴西中央銀行批准後確定。
我們的股票(BBC3和BBDC4) 在巴西的主要股票指數中上市，包括衡量理論投資組合總回報的指數，該投資組合分別由50股和100股組成，IBrX-50和IBrX-100分別選自B3成交量最大的股票；IBRA(廣泛巴西指數)； IFNC(金融指數，由銀行、保險公司和金融機構組成)；ISE(企業可持續發展指數)；{IGCX(特殊企業治理股票指數)；IGCT(企業治理貿易指數)；ITAG(特別標籤式股票指數)， 由IBrX-50指數所列公司的股票組成的指數，並通過採用透明的温室氣體排放做法(ICO2)接受參與這一倡議的公司的股票；以及中型大盤股指數-MLCX(衡量由上市最高市值公司組成的投資組合的回報)。在國外，我們的股票在道瓊斯可持續發展世界指數、紐約證券交易所的道瓊斯可持續發展新興市場投資組合和馬德里證券交易所的FTSE Latibex巴西指數中上市。
2012年1月，巴西中央銀行授權為我們在美國市場的普通股創建ADR計劃。作為這項授權的一部分，在政府確認符合其利益後，巴西中央銀行將外國對我們股本的興趣上限從14.0%提高到30.0%。外資對我們普通股權益上限的提高並未改變我們的所有權或控制權結構。2012年3月，我們的普通股美國存託憑證在紐約證券交易所上市，代碼為“BBDO”。每個普通股美國存托股份對應 一個普通股。
我們的股票是以簿記形式登記的，我們提供所有的股票保管和轉讓服務。我們的股東可以選擇持有在B3證券交易所登記的股份。根據巴西法律，我們股票的非巴西持有者可能因其所有權和我們股票的任何轉讓而受到某些不利税收的影響 。有關轉讓本公司 股份的限制的進一步討論，請參閲“項目10.B.公司章程大綱和章程-10.B.20股東-10.B.20.07-表格和轉讓” 和“項目10.D.外匯管制”。
我們的美國存託憑證由優先股美國存託憑證和普通股美國存託憑證代表。我們的美國存託憑證可以登記的形式在託管機構--紐約梅隆銀行--持有，也可以通過作為“存託信託公司”或DTC成員的金融機構以賬簿記賬的形式持有。開户銀行作為登記機構，提供優先股美國存託憑證和普通股美國存託憑證轉讓服務。優先股ADR或普通股ADR(以及由此證明的每個ADS)的所有權，在適當背書或伴隨適當的轉讓文書 後，可通過交付方式轉讓，其效力與紐約州法律規定的經證明的證券的效力相同。優先股ADR和普通股ADR的持有人轉讓其優先股ADR和普通股ADR可被要求 ：
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| · | 向開户銀行償還開户銀行已支付的任何税款、政府收費或手續費； |
| · | 支付存款協議要求的任何轉讓費； |
| · | 提供令人滿意的身份和真實性證明，證明他們的簽名或存款協議要求的任何其他文件 ； |
| · | 遵守任何美國、巴西或其他適用的法律或政府法規；以及 |
| · | 遵守合理的規定(如果有的話)，因為我們和開户銀行可能建立與存款協議一致的 。 |
我們所有流通股 均已繳足股款且不可評估。
與普通股持有人相比，我們優先股持有人的權利在以下幾個方面受到限制：
| · | 每一股普通股的持有者有權在股東大會上投一票，而優先股的持有者僅有權在“第10.B.公司章程大綱和章程細則-10.B.10組織-10.B.10.04表決權”所述的有限情況下有表決權；以及 |
| · | 優先股股東認購股份或可轉換證券的優先購買權的性質 取決於增資後優先股所代表的資本比例，如“第10.B.章程大綱和章程細則-10.B.20股東-10.B.20.01優先購買權”所述。 |
根據存款協議，美國存託憑證的持有人擁有與相關股份相對應的權利。美國存託憑證持有人是存款協議的訂約方，因此受其條款及代表美國存託憑證的優先股美國存託憑證及普通股美國存託憑證的條款約束。
9.b.配送計劃
不適用。
9.C.市場
9.C.10 B3(股票交易所)交易
B3是一家上市公司。從2000年4月起，巴西證券交易所通過執行意向協議進行了重組。在2004年4月之前，所有股票和證券只在B3市場交易，但私有化拍賣除外，這一交易發生在裏約熱內盧證券交易所。2004年5月，裏約熱內盧證券交易所重新開放交易某些巴西政府證券。
如果您在B3上交易我們的股票，您的交易將在交易日期後三個工作日內結算。賣方通常被要求在交易日後的第三個營業日將股票交付給交易所。股份的交付和付款是通過B3的中央託管設施進行的。
截至2023年12月31日，在B3上市的378家公司的總市值相當於9926億美元，在B3上市的10家最大的公司 佔總市值的46.4%。雖然上市公司的任何流通股都可以在巴西證券交易所交易，但在大多數情況下，只有不到一半的上市股票實際可供公眾交易， 其餘股票由少數控制人、政府實體或一個大股東持有。截至2023年12月31日，我們佔B3所有上市公司市值的3.6%。
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因巴西税收和監管目的而不被視為在巴西註冊的持有人(非巴西持有人)在巴西證券交易所進行的交易 受巴西外國投資法的某些限制。除有限的例外情況外，非巴西持有者只能根據CMN要求在巴西證券交易所進行交易。
2014年9月，CMN 發佈了經修訂的第4,373/14號決議，改進了關於(I)通過存託憑證機制進行外國投資的規定； 和(Ii)非居民投資者在巴西金融和資本市場進行的投資。主要變化是：(A)增加了可通過存託憑證發行的票據的數量；(B)允許非居民投資者在沒有事先進行外匯業務的情況下投資於金融和資本市場；(C)澄清了同時進行外匯業務的標準；(D)增加了非居民投資者代表的責任。
有關CMN第4,373/14號決議的詳細信息，請參閲“第10.D.交易所 控制項”，有關符合CMN第4,373/14號決議資格的非巴西持有者的某些税收優惠的説明，請參閲“第10.E.Tax-10.E.10巴西税 考慮事項-10.E.10.02利得税”。
| Ø | B3的公司治理實踐 |
2000年，B3推出了三個特殊的上市板塊，分別稱為“1級和2級差異化公司治理實踐和Novo Mercado”，目的是刺激在B3上市的巴西公司發行的證券的二級市場，鼓勵這些公司 遵循良好的公司治理實踐。B3隨後推出了兩個新的細分市場，分別稱為“Bovespa mais”和“Bovespa mais Nível2”，專門為中小型企業服務。上市部分是為那些自願承諾遵循巴西法律要求的公司治理做法和披露要求的公司發行的股票進行交易而設計的。這些規則通常會增加股東的權利，並提高提供給股東的信息的質量。新修訂的“差異化公司治理實踐1級和2級”規則 於2011年5月生效。
要成為“一級”公司，除適用法律規定的要求外，發行人還必須同意以下要求：(I)確保至少佔其總資本25.0%的股份實際可供交易；(Ii)採用有利於在公開募股時廣泛擁有股份的發售程序；(Iii)遵守季度披露的最低標準； (Iv)對其控股股東、董事會成員和高管進行的涉及發行人發行證券的交易遵循更嚴格的披露政策；(V)向B3提交任何現有的股東協議和股票期權計劃 ；以及(Vi)準備公司活動時間表並提供給股東。
要成為“2級”公司，除適用法律規定的要求外，發行人還必須同意以下要求：(1)遵守所有“1級”上市要求；(2)在公司控制權轉讓的情況下，向所有股東授予跟蹤權，向普通股股東提供與控股集團普通股和優先股相同的每股價格； (3)給予優先股持有人關於某些公司重組和關聯方交易的投票權， 例如：(A)轉換、收購、合併或拆分；(B)批准公司與其控股股東之間的任何交易，如果此類決定屬於股東大會的職權範圍；(C)用於支付股本增加的資產估值 ；(D)選擇一家機構或專業公司來確定公司的經濟價值；以及(E)只要遵守B3‘S“二級”分部的協議生效，這些投票權將發生任何變化； (Iv)董事會必須由至少五名成員組成，其中至少20.0%應為獨立成員，任期不得超過兩年，並允許連任；(V)根據美國公認會計準則或國際財務報告準則等國際會計準則編制英文財務報表，包括現金流量表；(Vi)在控股股東決定從“第二級”分部退市的情況下，由公司的 控股股東實施要約收購(擬要約股份的最低價格應由評估過程確定)；及(Vii)完全採用B3“仲裁委員會” 規則來解決公司與其投資者之間的任何衝突。
| 199 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
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要加入B3‘S“Novo Mercado”板塊，發行人必須滿足與治理結構和股東權利有關的“Novo Mercado”規則：(I)資本必須完全由具有投票權的普通股組成；(Ii)在控制權轉讓的情況下，所有 股東必須有權以控制人持有的股份的相同價格(標示為100%)出售其股份； (Iii)設置內部審計、合規角色和審計委員會(法定或非法定)區域；(Iv)如果公司離開“Novo Mercado”，它必須以公允價值進行公開要約收購股份(OPA)，其中至少三分之一的流通股份持有人必須接受OPA或同意退出該部門；(V)董事會必須包括至少2%或20%的獨立董事，以較高者為準，統一任期最長為兩年；(Vi)公司承諾在日均交易量超過2500萬雷亞爾的情況下，保持至少25%的流通股(自由流通股)，或15%的流通股；(Vii)公司必須構建和傳播董事會、其委員會和執行董事董事會的評估程序；(Viii)公司必須起草和傳播與以下方面有關的政策：(A)薪酬；(B)提名董事會、諮詢委員會和法定執行人員董事會成員；(C)風險管理；(D)與關聯方的交易；和(E)最低含量的證券交易(補償政策除外)；(Ix)公司必須同意以英語和葡萄牙語同時披露相關事實、收益信息和損益表新聞稿； 和(X)公司必須每月發佈與公司和控股股東發行的證券的談判。
2001年6月，我們與B3簽署了一項協議，將我們的股票在“Level 1”板塊上市，該協議在要約在巴西的開盤日期公佈後立即生效。我們同意遵守並繼續遵守所有“1級”上市要求。
9.D.出售股東
不適用。
9.稀釋
不適用。
9.發行事宜的開支
不適用。
| 200 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
第 項10.其他信息
10.A.股本
有關本公司股本的詳情，請參閲本公司合併財務報表附註25“項目18.財務報表”。
10.b.《公司章程大綱》和《章程》
我們是一家在雲服務器正式註冊的上市公司，註冊號為00090-6。我們的章程第5條規定，我們的宗旨是開展一般的銀行交易，包括外匯活動。
10.B.10組織
10.B.10.01董事的資格
自修訂第146條第6,404/76號法律的第12,431/11號法律頒佈以來，董事會成員不再需要是他們擔任這些職位的公司的股東。他們也不必滿足居住要求即可獲得董事會成員職位 。
10.B.10.02淨收益分配和股息分配
我們的章程與《巴西公司法》相一致，要求董事會在每次年度股東大會上就本財年的淨收入分配提出如下建議：
| · | 根據BR GAAP確定的淨收入的5.0%在每個會計年度計入法定準備金， 不超過我們實收資本總額的20.0%。本規定不適用於法定準備金計入本公司其他附加實收資本超過本公司實收資本的30.0%的會計年度； |
| · | 根據管理層的建議，預留一筆應急準備金，以備未來虧損之用，該金額由我們的股東根據他們認為可能發生的潛在虧損來確定。從歷史上看，我們的股東從未將利潤分配到這一準備金中； |
| · | 根據BR GAAP至少30.0%的淨收入(按上述項目下的扣除調整) 用於強制分配給我們的股東；以及 |
| · | 任何收入準備金餘額，用於維持與我們貸款業務的開展 兼容的運營利潤率，最高不超過實收資本的95.0%。 |
我們的章程還授權我們的股東撥出一筆款項作為可變現收入的準備金。從歷史上看，我們的股東沒有將金額 分配給這一準備金。
根據BR GAAP，我們的經常性淨收入的最低30.0%必須作為年度股息分配，並在批准分配的年度股東大會 後60天內支付。然而，巴西公司法允許我們暫停支付強制性分派 如果我們的董事會向股東大會報告強制分派與我們的財務狀況不符， 在這種情況下，暫停支付必須得到股東大會的批准。根據巴西公司法，財政委員會 必須就此事準備一份報告，董事會有義務在股東大會召開後五天內向CVM提交停牌理由 。由於暫停而未分配的收入必須撥入特別準備金。如果未被後續虧損吸收，準備金中的金額必須在我們的財務狀況允許的情況下作為股息支付 。
| 201 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
優先股股東有權獲得比支付給普通股股東的每股股息高出10.0%的每股股息。
經董事會批准，我們的執行董事可以根據中期財務報表中報告的利潤進行股息分配。 分配的中期股息的價值不得超過資本公積金的價值。我們的執行董事會根據以前的應計利潤或留存收益來確定要分配的中期股息的價值。
根據巴西法律，我們必須根據BR GAAP按季度和年度編制財務報表，並按IFRS按年度編制財務報表。經董事會批准，我們的 執行董事可以根據中期財務報表中報告的利潤分配股息。我們的章程規定支付中期股息，不能超過我們的留存收益 或我們的利潤儲備包含在我們的最後、年度或半年財務報表中的金額。我們的執行董事會根據以前的應計收益或留存收益計算中期股息的金額。
在巴西銀行實施《巴塞爾協議III》要求的背景下，發佈了修訂後的CMN第4,958/21號決議，確定不符合額外股本要求的金融機構將受到巴西中央銀行發佈的限制，其中可能包括(I)分配股東權益和利息，以及(Ii)支付 股東權益的股息和利息。上述對每項活動的限制對應於應支付金額的以下百分比：(I)如果對機場核心計劃充分性的核查價值小於分配的25%，則為100%；(Ii)如果為核實機場核心計劃的充分性而考慮的價值大於或等於 至25%且小於分配的50%，則為80%；(Iii)如果為核實機場核心計劃的充分性而考慮的價值大於或等於50%且小於75%，則為60%；如果用於驗證ACP充分性的值大於或等於75%且在分配上小於100%，則為40%。我們目前符合所有資本要求。
10.B.10.03股東大會
我們的股東有權 在年度股東大會上投票決定與我們的公司宗旨有關的任何事項，並批准法律為我們的保護和發展提供的決議。
我們的會議是通過在《S保羅州政府公報》(《保羅州S公報》)和《勇敢的經濟報》(均位於S保羅州)上發佈公告召開的。該通知包含股東大會的議程，從預定會議日期前至少30個日曆日開始發佈三次。
董事會或股東，在巴西公司法規定的某些特定情況下，可以召集我們的股東大會。股東 可以由一名實際代理人代表出席股東大會，只要該實際代理人是在會議後不到一年的時間內任命的。實際代理人必須是股東、我們管理層的成員、律師或金融機構 ，對於投資基金，基金經理負責代表額度持有人。作為法人的股東也可以 由自己的法定代表人代表。授予代理律師的授權書必須符合巴西法律規定的某些手續。
要使股東大會有效地採取任何行動，代表我們已發行和已發行普通股的至少四分之一的股東必須 出席會議。然而，在股東大會修訂我們的章程的情況下，代表我們已發行和已發行普通股的至少三分之二的股東必須出席。如果未核實該法定人數，董事會可召開第二次會議，方法是在預定會議之前至少提前八個歷日發出通知，否則根據上述公佈規則 。法定人數要求不適用於第二次股東大會，但須遵守適用於第一次股東大會的法定人數要求 。
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2017年3月，我們根據第26條及後續條款在股東大會上通過了遠程投票系統。雲服務器決議第81/22號。
10.B.10.04投票權
每一股普通股使其持有人在我們的股東大會上享有一票表決權。股東大會的決定是由我們普通股的簡單多數股東投票通過的，棄權不考慮在內。
2002年3月，巴西對《公司法》進行了修訂，除其他事項外，給予少數股東更多保護，並授予他們任命一名董事會成員的權利。為符合行使此項權利的資格，小股東必須至少在前三個月內持有以下其中一項：(I)至少佔本公司股本10.0%的優先股；或(Ii)至少佔本公司有表決權股份的15.0%的普通股。如果沒有股東達到門檻，則至少佔我們股本10.0%的股東可以將他們的普通股和優先股類別結合在一起，選舉一名成員進入我們的董事會。
巴西《公司法》規定，當公司未能在其章程規定的期限內(不超過連續三個會計年度)支付此類股票有權獲得的任何固定或最低股息時，無投票權的優先股即可獲得投票權。此類投票權在累計股息支付前保持有效。
10.B.10.05控制權的轉移
我們的章程不包含 任何具有延遲、推遲或阻止我們控制權變更的效果的條款，或者僅在涉及我們或我們的任何子公司的合併、收購或公司重組方面 生效的條款。然而，巴西銀行業規定，金融機構的任何控制權轉移都必須事先獲得巴西中央銀行的批准。
此外，巴西法律規定，收購一家上市公司的控制權取決於對所有已發行普通股的收購要約 ，收購價格至少相當於向控股集團支付的每股價格的80.0%。2003年12月，我們修訂了公司章程 ，以確保如果我們的控制權發生變化，收購方必須向我們的股東支付的金額相當於：(A)向我們的控股股東支付給非控股普通股股東的每股價格的100%；以及(B)向我們的控股股東支付給我們的優先股東的每股價格的80.0%。
在我們清算的情況下，我們的優先股東在返還資本時將優先於我們的普通股股東。更多信息見項目“10.B.備忘錄和組織章程-10.B.20股東-10.B.20.03-清算”。此外， 如果發生控制權轉移，我們的股東在某些情況下有權退出。更多信息見項目“10.B. 組織章程大綱和章程-10.B.20股東-10.B.20.02-退出權”。
巴西法律還規定，如果我們的控股股東將其在我們股本中的權益增加到對我們股票的流動性產生重大影響的水平，則 我們的控股股東必須對我們的股票提出收購要約。
| 203 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
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10.B.10.06 B3‘S區分公司治理實踐
2001年，我們 自願遵守B3‘S“一級公司治理”，對本公司的上市提出了特殊要求，並對其經理和股東，包括其控股股東，制定了規則。1級上市公司必須採用有利於透明度的做法，除了法律要求外，還必須披露更全面的財務報告數據、高管、控股股東的交易細節和關聯方交易等-在所有情況下，都側重於為股東、投資者和其他利益相關者提供獲取信息的途徑。這一細分市場中的上市公司還必須保持25.0%的最低自由流通股比例。
10.B.20股東
根據巴西法律， 下列行動需要得到大多數受不利影響的已發行優先股的持有者以及代表至少一半已發行和已發行普通股的股東的批准：
| · | 在不保留現有任何其他類別優先股比例的情況下，增加或增加現有優先股類別； |
| · | 更改任何類別的優先股的優先股、特權或贖回或攤銷條件；以及 |
| · | 創建一個新的優先股類別，它具有優先於現有優先股類別的優先股、特權或贖回條件或 攤銷。 |
這些行動將在特別會議上交由受不利影響的優先股持有人投票表決，每股優先股賦予股東 一票的權利。優先股股東有權對我們法律形式的任何變更進行投票，並在我們進入清算程序時獲得投票權。
下列行動需要獲得至少一半已發行普通股持有人的批准：
| · | 減少強制股利分配； |
| · | 批准接管、合併或者剝離； |
| · | 批准我們加入巴西《公司法》所界定的“Grupo de Social”(通過合同關係和股權所有權協調管理的公司集團)； |
| · | 改變我們的企業宗旨； |
| · | 停止我們的清盤狀態；以及 |
| · | 批准我們解散. |
根據巴西《公司法》，普通股持有者在股東大會上有表決權，擁有專有權力：
| · | 修改我們的章程，包括改變普通股持有人的權利； |
| · | 選舉或罷免本公司董事會成員； |
| · | 接收管理層編制的年度賬目，接受或拒絕管理層的財務報表，包括分配用於支付強制性股息的淨收益和分配到各種準備金賬户； |
| · | 暫停未履行法律或本公司章程規定義務的股東的權利； |
| · | 接受或拒絕股東作為發行股本的對價而出資的資產的估值； |
| · | 批准公司重組，如接管、合併和剝離；解散或清算、選舉 或解僱我們的清算人或檢查他們的賬目。 |
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| 目錄表 | |
10.B.20.01優先購買權
我們的每位股東 均有一般優先認購權，可按其持股比例在任何增資中認購股份或可轉換證券。 股東必須在股票或可轉換證券發行公告公佈後至少30天內行使優先購買權。
如“10.B.40對非巴西持有者的規定和限制”所述，根據巴西憲法，外國投資者增加對金融機構有表決權的資本(普通股)的參與必須事先得到政府的授權。然而， 未經特別授權的外國投資者可以購買巴西金融機構公開交易的無投票權股票或代表在國外發行的無投票權股票的存託憑證。2012年1月，巴西中央銀行授權我們為我們在美國市場的普通股創建一個ADR計劃。作為這一授權的一部分，在政府確認其符合自身利益後，巴西中央銀行將外國對我們股本的興趣上限從14.0%提高到30.0%。
如果增資 保持普通股和優先股之間的現有比例，各股東有權認購 與其目前持有的同一類別的新發行股票。如果增資改變了普通股和優先股的比例，股東有權認購其目前持有的同一類別的新發行股票，但只能認購不同類別的股票，以保持增資前的股本比例。在任何情況下，所有新的增持 都受巴西中央銀行規定的外國利息限制，這意味着如果達到30.0%的限制，普通股持有者可能被阻止行使與新發行普通股相關的優先購買權。根據巴西《公司法》，股東可以轉讓或出售優先購買權。
股東可能無法 行使與美國存託憑證相關股份的優先購買權，除非根據1933年證券法的登記聲明對這些權利有效，或獲得證券法登記要求的豁免。 管理美國存託憑證的合同安排規定，如果可能，美國存託憑證相關股份的託管人可以轉讓或處置優先購買權。這種與美國存託憑證有關的合同安排規定，託管人可將收到的對價匯給持有美國存託憑證的開户銀行。開户銀行對優先股或普通股美國存託憑證持有人的分配是扣除應付託管人和開户銀行的任何費用的淨額。有關詳情，請參閲“第3.D.項風險因素--與本公司股票及美國存託憑證有關的3.D.50風險”。
10.B.20.02退出權
巴西法律規定，在某些情況下，股東有權從公司提取他或她的股權，並獲得分配給他或她股權的部分股權的付款。
此提款權 可以行使：
| · | 受不利影響的股份類別的持異議或無投票權的持有人(包括任何優先股持有人)，如果股東大會決議： |
| o | 相對於其他類別的優先股創建優先股或增加現有類別的優先股 ； |
| o | 修改授予一類或多類優先股的優先股、特權或贖回或攤銷條件 ； |
| o | 創建新的優先股類別，使其具有比現有優先股類別更大的特權；或 |
| · | 持不同意見或無投票權的股東(包括任何優先股持有人)，如果年度股東大會決議： |
| 205 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| o | 減少強制性股利分配； |
| o | 改變我們的企業宗旨； |
| o | 將我們所有的股份轉讓給另一家公司，使我們成為該公司的全資子公司，稱為公司名稱為或 |
| · | 持異議或無表決權的普通股持有人，如果股東大會 決議： |
| o | 以超過巴西法律規定的某些限制的價格獲得另一家公司的控制權 ； |
| o | 合併或者合併公司，條件是其股票不具備流動性，並被市場廣泛持有； |
| o | 參與一項社會團體根據巴西法律的定義，只要其股票沒有流動性，並被市場廣泛持有；或 |
| o | 剝離一家或多家公司，導致強制性年度股息減少、參與公司集團或改變公司宗旨等。 |
我們持不同意見或無投票權的股東也有權退出，如果因我們的合併、我們的股票合併或剝離而產生的實體在做出相關決定的股東大會後120天內沒有成為上市公司。持不同意見的 或無投票權的股東只有在他們擁有在作出相關決定的股東大會首次召開時受到不利影響的股份的情況下，才有權退出。如果在召開股東大會之前公佈了已採取的行動或將採取的行動，股東的股份所有權以宣佈之日 為基礎。
退出權在採取行動的股東大會紀要公佈後30天失效，但決議需經優先股股東確認(必須在一年內舉行的特別會議上作出)除外。在這種情況下，30天的任期從特別會議紀要公佈之日起計算。如果持異議的 股東的股份贖回將危及我們的財務穩定，我們將有權在此類權利到期後10天內重新考慮任何導致贖回權的訴訟。
在上述所有情況下，我們的股票將按賬面價值贖回，根據股東批准的最後一份資產負債表確定。 如果股東大會在最後一份批准的資產負債表日期後60天召開，股東可以要求根據該股東會議之前60天內的新資產負債表對其股票進行估值。
10.B.20.03清盤
在我們清算的情況下，我們的優先股東將有權優先於普通股股東返還資本。他們將有權獲得的金額是基於優先股所代表的股本部分，並不時進行調整，以反映任何增資或減資。在所有債權人得到償付後，我們的剩餘資產將用於將優先股所代表的資本金額 返還給優先股股東。一旦優先股股東獲得全額償付，普通股股東將獲得普通股所代表的股本部分的補償。我們的所有股東都將平等和按比例參與任何剩餘資產。
| 206 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
10.B.20.04贖回
我們的章程規定， 我們的股票不可贖回。然而，巴西法律授權我們贖回少數股東的股份，如果在我們退市的公開要約 之後，我們的控股股東在我們總股本中的比例增加到95.0%以上。
10.B.20.05轉換權
我們的章程規定，我們的普通股不能轉換為優先股，我們的優先股也不能轉換為普通股。
10.B.20.06本公司股東對進一步資本募集的責任
巴西法律和我們的章程都沒有對資本募集做出規定。我們的股東責任僅限於支付認購或收購的股份的發行價。
10.B.20.07表格及轉讓
我們的股票是以簿記形式登記的，我們提供所有的股票保管和轉讓服務。為了進行轉讓，我們在 登記簿上登記，借記轉讓人的股票賬户，貸記受讓人的股票賬户。
外國投資者轉讓股份的方式相同，並由投資者的當地代理代表投資者執行。但是，如果 原始投資是根據CMN第4,373/14號決議(經修訂)規定的外國投資機制在巴西中央銀行登記的，如“第10.D.外匯管制”項下所述，外國投資者必須在其電子登記中申報轉移。
我們的股東可以選擇 通過B3持有他們的股份。股票通過巴西機構添加到B3系統，這些機構在B3擁有清算賬户。 我們的股東登記處指明瞭哪些股票在B3系統上上市。每個參與股東又被登記為B3維持的受益股東 ，並以與我們的註冊股東相同的方式對待。
10.B.30巴西與信息披露有關的規則
2021年，雲服務器通過雲服務器決議44/21號，後經雲服務器決議60/21號修訂，確定了關於向市場披露信息的規定。 這些規定包括：
| · | 確定哪些信息必須以通知股東或重要事實的形式提交給CVM(Fato關聯性)。重大事實包括任何可能影響我們證券價格的控股股東決定，以及任何控股股東交易、停止交易或行使我們證券下的任何權利的決定； |
| · | 擴大可能被視為重要事件的列表，其中包括： |
| o | 執行轉讓公司股權的協議，即使在中止或堅決的情況下也是如此； |
| o | 公司控制權的變更，包括通過簽署、修改或終止股東協議； |
| o | 簽署、修改或終止公司所屬或已登記在冊的股東協議 ； |
| 207 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| o | 與我們有財務、運營、技術或管理合作協議的股東的加入或退出； |
| o | 在國內或海外任何市場交易我們的證券的任何授權； |
| o | 對上市公司作出註銷登記的決定； |
| o | 公司或其附屬公司的合併、合併或分拆； |
| o | 公司的變更或者解散； |
| o | 公司股本構成的變化； |
| o | 會計準則的變化； |
| o | 債務的重新談判； |
| o | 批准購買股票的股票期權計劃； |
| o | 公司證券所附權利和利益的變更； |
| o | 股權拆分、反向拆分或者紅利歸屬； |
| o | 收購公司股票入庫或註銷，並出售； |
| o | 公司的損益及其現金股利的分配； |
| o | 協議的簽署或終止，或協議執行的失敗， 當其完成預期為公眾所知的情況下； |
| o | 批准、變更、放棄項目或者拖延實施的； |
| o | 開始、恢復或停止產品或服務的製造或商業化 |
| o | 發現、變更或開發公司的技術或資源； |
| o | 該公司披露的預測更改；以及 |
| o | 與債權人達成協議，請求或承認破產，或提起可能影響公司經濟和財務狀況的法律訴訟。 |
| · | 如果我們負責投資者關係的高管沒有作出必要的披露，則將責任擴大到向我們的控股股東、我們的管理層、我們的財務委員會成員以及根據我們的章程創建的技術或諮詢機構的任何成員進行所需披露的責任； |
| · | 將與未披露信息相關的保密義務擴大到除我們的管理層和控股股東外，由我們的章程創建的任何技術或諮詢機構的成員和我們負責被視為重大事實的 問題的員工； |
| · | 根據公司或證券市場的要求，迫使投資者關係官隨時對重大行為或事實的披露作出澄清； |
| · | 在我們證券交易的所有市場披露包含在重大事實中的信息； |
| · | 披露我們是否有意在一年內將該公司摘牌，如果我們獲得了一家公司的控股權，該公司的證券已在市場上交易； |
| · | 擴大與我們的管理股東、我們的財務理事會成員或根據我們的附例創建的技術機構或諮詢機構的任何成員收購和出售我們的證券有關的披露要求的規則；以及 |
| · | 在重大事實被公開披露之前，禁止我們的直接和間接控股股東、高級管理人員、我們的董事會成員、財務理事會和任何技術或諮詢委員會 或任何因其職位而知道與該重大事實相關的信息的人交易我們的證券。 |
| 208 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
2022年7月，雲服務器編輯了162/22號決議，修改了雲服務器第60/21號決議一次性和具體條款的部分措辭。
2017年4月27日，CMN 發佈了第4,567/17號決議，由第4,859/20號決議取代，並於2020年12月1日生效，要求經巴西中央銀行授權運營的金融機構和其他實體向CMN通報可能影響其聲譽的任何情況：(I)控制人和合格股東；以及(Ii)法定實體和合同實體的成員。
根據現行規定，巴西中央銀行認為下列情況會損害這些人的名譽：(I)人們或任何公司正在迴應的刑事訴訟或警方調查，而在事實發生時，他們是或曾經是控制人或經理；(Ii)與SFN有關的行政或司法訴訟；和/或(Iii)巴西中央銀行認為相關的其他情況、事件或類似情況 。
根據這一規則，巴西金融機構自得知情況之日起有10個工作日的時間向巴西中央銀行通報這一事實。
10.B.30.01定期信息的披露
證券在巴西市場交易的公司定期披露信息 目前受CVM第81/21號決議監管，該決議已修訂， 取代了CVM指令第480/09號。由於這一規定，巴西的發行人必須每年向CVM 提交一份“參考表格”，類似於“Form 20-F”的文件，提供公司運營和管理的幾個詳細方面。此外，改進了與財務報表和信息披露有關的規則，並改進了管理層對所提供的信息以及環境、社會和公司治理方面的責任，此外還簡化了所需信息並使之合理化。因此，向巴西市場和CVM提供的信息的數量和質量都有了很大提高，增強了我們對當地投資者活動的透明度。此外，已上市公司的新股發行變得更加容易。此外，2022年9月20日，CVM頒佈了第168/22號決議， 修改了CVM第59/21號和第80/22號決議中關於經理職位的多數制投票和選舉及任期的條款。
2020年5月，CMN修訂了於2021年1月1日生效的第4,818/20號決議，統一了金融機構編制和披露個別和合並財務報表的一般標準。
10.B.30.02向公眾披露運營信息
CMN規則規定，金融機構應制定一項正式政策，以披露涉及風險管理、確定風險加權資產額和可再生能源充足性的信息，該政策應由其董事會批准，或在董事會缺席時由執行董事會批准。2019年2月，巴西中央銀行發佈了3,930/19號通知，修訂了向公眾披露此類信息的現行規則，並在支柱3報告中規定了披露的當前標準，該報告可在我們的 投資者關係網站上查閲。2020年12月，3,930/19號通知被BCB第54/20號決議取代，其中合併了關於國家金融系統機構通過支柱報告披露審慎信息要求的規則。本決議沒有改變先前規則的實質內容，其版本是對巴西中央銀行監管法案進行審查和合並的結果。
| 209 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
10.B.30.03披露股東所有權
巴西法規要求，任何直接或間接獲得上市公司任何類型或類別股票的權益 至5.0%的個人或代表同一權益的羣體，必須向CVM和巴西證券交易所披露其股份所有權。此外，必須在報紙上發表一份載有所需信息的聲明。任何類型或類別股份的所有權其後增加或 減少5.0%或以上，均須以類似方式披露。
10.B.40對非巴西持有者的規定和限制
巴西憲法禁止外資對總部設在巴西的金融機構的股本增加任何興趣。然而，由於我們是一家上市金融機構，我們優先股的非巴西持有者受益於這一條款的例外情況。因此， 外國持有人對我們的優先股或優先股美國存託憑證的所有權不受法律限制，並有權 享有此類優先股的所有權利和優惠。此外，根據巴西中央銀行對美國市場普通股ADR計劃的授權，外國人最多可以持有我們普通股總數的30.0%。
將股息支付和出售股票或優先購買權所得轉換為外幣，並將這些金額從巴西匯到國外的能力受到外國投資法的限制，外國投資法通常要求相關投資 在巴西中央銀行登記。儘管如此，根據CMN第4,373/14號決議和隨後修訂該決議的決議，任何在CVM註冊的非巴西持有者都可以在巴西證券交易所買賣證券，而無需 為每筆交易獲得單獨的註冊證書。這些規則適用於普通股股東和優先股股東。
我們的ADR計劃已在巴西中央銀行正式註冊。
我們的章程不限制巴西居民或非居民持有我們的股份和行使相關權利的權利。
10.B.40.01我們美國存託憑證持有人的權利
我們美國存託憑證的持有者 不被視為股東，並且不擁有與我們的股東相同的權利。開户銀行將根據《存款協議》的規定，通過託管人持有作為美國存託憑證基礎的優先股和普通股。 我們美國存托股份持有者的權利受存款協議管轄，這些協議是受紐約州法律管轄的合同。相比之下，我們股東的權利 由巴西法律規定。
我們的美國存託憑證持有人只有在我們授權並指示開户銀行向持有人分發此類信息的情況下，才會 收到與任何會議有關的通知和投票指示。如果我們不向開户銀行提供授權和指示，美國存託憑證持有人將無法 在我們的會議上投票，除非他們根據適用的存款協議條款交出其美國存託憑證並獲得相關優先股或普通股(視情況而定)。如果我們授權並指示開户銀行向我們的美國存托股份持有人分發投票指示 ，這些持有人可以指示開户銀行按照其美國存託憑證所代表的股份數量進行投票。見“第3.D項-風險因素-與我們的股票和美國存託憑證有關的3.D.50風險”-3.D.50.01管理美國存託憑證的存款協議規定，只有當我們授權託管銀行聯繫美國存託憑證持有人以建立投票指示時，美國存託憑證持有人才會收到投票指示；而且我們可能會對這些持有人的投票能力 進行實際限制“。
| 210 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
10.c.材料合同
不適用。
10.外匯管制
如果巴西的國際收支出現嚴重失衡，或者預計會出現這種情況，巴西中央銀行可能會暫時限制外國資本向國外匯款，包括本金、利息或股息的支付 以及資本匯回。上一次限制外國資本匯出是在1989年，當時政府在1989年和1990年初暫停了所有股息和投資資本的海外匯款，持續了大約6個月。巴西中央銀行隨後根據具體準則公佈了這些匯款金額。政府未來可能會採取類似的措施。
根據巴西税法，如果非巴西證券持有人符合修訂後的CMN第4,373/14號決議的條款，他們將享受優惠的税收待遇。要根據本決議獲得資格，非巴西持有人必須：
| · | 在巴西任命一名代表，有權從事與投資有關的行為； |
| · | 在CVM註冊為外國投資者；以及 |
| · | 向巴西中央銀行登記其投資。 |
關於根據修訂後的CMN第4,373/14號決議符合條件的非巴西證券持有人的税收優惠説明，見“第10.E.Tax -10.E.10巴西税收考慮--10.E.10.02利得税”。
CMN第4,373/14號決議規定，非巴西人持有的證券應由巴西中央銀行和CVM正式授權的金融機構託管或存放在這些金融機構的存款賬户中。此外，根據這項決議，證券交易僅限於在巴西證券交易所或合格場外交易市場進行的交易。根據修訂CMN第4,373/14號決議的CMN第4,852/20號決議，CVM可免除外國投資者自然人向CVM登記的義務。此外，通過CMN第4,852/20號決議規定的修訂 ，非居民個人投資者也被豁免向CVM授權的託管人存放證券的義務，以便該等投資者在託管服務方面遵守適用於居民投資者的相同規則。
註冊的非巴西持有者可投資於巴西公民可在金融和證券市場進行的任何類型的投資，但有一個例外，即巴西憲法限制非巴西持有者獲得金融機構資本的能力， 如上文“10.B.40法規和對非巴西持有者的限制”所述。登記允許投資者在資金為記名股份分配或處置股份所得款項時將外幣匯出境外。這些資金按外匯市場匯率兑換成外幣。
在巴西購買並向託管人存放的每股股票的註冊資本等於其購買價格(以美元為單位)。如果美國存託憑證持有人選擇註銷美國存託憑證以換取相關股份，則對這些股份的投資可向巴西中央銀行登記。這項登記是持股人在巴西境外獲得股息或出售股份所得收益所必需的 。
當美國存託憑證持有人為標的股票兑換美國存託憑證時，該持有人有權：
| · | 在證券交易所出售股份，並於五個營業日內將所得款項滙往境外； |
| · | 根據CMN第4,373/14號決議(在滿足上述法律要求的前提下)或在巴西的外國直接投資(根據適用規則)，可自由轉換對標的股份的投資。 |
| 211 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
不遵守上述規則的持有者仍然可以註冊他們的投資，但註冊過程將受到巴西中央銀行制定的詳細程序的約束。不遵守這些規則的持有者也可能受到罰款。
10.徵税
以下摘要包含 關於收購、擁有和處置我們的股票和美國存託憑證的主要巴西和美國聯邦所得税後果的説明。然而，它並不是對可能與購買我們的股票和/或美國存託憑證的決定相關的所有税務考慮因素的全面描述。因此，購買我們的股票或美國存託憑證的潛在買家應就收購、擁有和出售我們的股票和/或美國存託憑證的税務後果諮詢他們自己的税務顧問。
本摘要基於 巴西和美國的現行税法，這些税法可能會有所更改。
目前，巴西和美國之間沒有避免雙重徵税的所得税條約。然而，由於美國待遇的互惠性，巴西税務當局向在巴西的居民保證有權從應得的所得税中扣除在美國已經繳納的所得税 。儘管兩國税務當局已經進行了討論，可能會達成這樣的條約，但無法保證達成此類條約的可能性，也不能保證它將如何影響我們股票或美國存託憑證的美國持有者。因此，我們股票或美國存託憑證的潛在持有者應就收購、擁有和處置股票或美國存託憑證在其特定情況下的税務後果諮詢他們自己的税務顧問。
10.E.10巴西税收方面的考慮
以下討論 總結了不在巴西居住的股東收購、擁有和處置我們的股票或美國存託憑證所產生的主要巴西税收後果 。
10.E.10.01股息的徵税
支付給美國存託憑證持有人或非巴西居民投資者的股息不繳納巴西預扣所得税 ，前提是這些股息是從截至1996年1月1日產生的利潤中支付的。根據當時適用的法律，1996年1月1日之前從利潤中支付的股息可按可變費率扣繳。
第11,638/07號法律顯著改變了巴西《公司法》，目標是使BR GAAP與國際財務報告準則更加一致，從2008年1月1日起生效。預計新的會計規則可能與税法(11,941/09號法律)的規定相沖突，因此建立了過渡税制度(RTT)。一般而言，在實施《國際財務報告準則》的情況下，《國際財務報告準則》對確認收入、成本和費用的標準 進行的修改不會產生税務影響。
從這個意義上説，按照第11,638/07號法律規定的規則記錄的利潤(國際財務報告準則利潤)對於按照2007年12月31日生效的會計方法和標準計算的利潤(2007年利潤)可能有所不同。
雖然市場慣例 規定按國際財務報告準則利潤計算的股息可以免税，但巴西税務當局通過1,397/13號規範性指示，理解公司應將2007年利潤作為確定可分配給受益人的免税利潤金額的基礎。
税務機關認為，對2007年利潤支付的盈餘 (盈餘股息)，以及在巴西的非居民受益人的具體情況，應按如下方式徵税：(1)在巴西的非居民受益人按15.0%的税率預扣所得税(IRRF)，但其住所不在避税天堂(如下文第10.E.10.04項避税天堂(JTF)所述)；或(Ii)在避税港居住的非巴西居民的IRRF税率為25.0%。
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作為緩解這一問題的一種方式，第12,973/14號法律除了廢除RTT外，還對聯邦税法進行了重大修改，包括與超額股息有關的修改。根據第12,973/14號法律所作的修改，確認2008年至2013年期間的利潤可以免除超額股息。自2015年以來，這一討論已不再相關，因為與以前會計處理方式有關的差異已變得無關緊要。然而，關於從2014年日曆年確定的利潤支付股息的可能性仍然存在，除非該公司自2014年1月1日起自願選擇適用第12,973/14號法律規定的規定。
如上文所述，2023年11月，國民議會頒佈了PEC第45/19號--憲法修正案第132/23號--負責巴西的税制改革，特別是與消費税有關的税制改革。然而，修正案頒佈後有90天的期限 要求行政部門向國民議會提交一項加強對收入徵税的法案，並附上對預算和財政影響的相應估計和研究報告。
還應指出的是，除其他事項外，國會目前正在討論股息分配的徵税和股權利息的取消 。負責這兩個問題的法案仍在等待全體投票。然而，隨着PEC第 45/19號的頒佈，所得税改革很可能會盡快得到闡述。
最後，費爾南多·哈達德部長表示，發送 税制改革階段計劃僅在2025年進行。
10.E.10.02增值税
根據第(Br)10,833/03號法律，非巴西居民投資者因剝離位於巴西的資產而獲得的收益應繳納巴西税，而不論資產剝離的對象是其他非居民還是巴西居民。
從這個意義上説，在剝離被視為巴西資產的我們的股票的情況下，非巴西居民投資者應就按照以下段落描述的規則確定的資本收益繳納所得税 ，無論操作是否在巴西或國外進行，或與巴西居民或非居民進行。
關於ADR， 儘管巴西沒有對此作出規定，但可以爭辯説，非巴西居民投資者在將這些資產剝離給另一非居民時記錄的收益不應在巴西納税。這種論據將基於這樣一種理解：就第10,833/03號法律的適用而言，美國存託憑證並不代表巴西資產，因為它們代表在國外證券交易所發行和交易的證券。
必須強調的是，就巴西法律而言，適用於因剝離股票或美國存託憑證而獲得的收益的規則可以根據非巴西居民投資者的住所、根據他向巴西中央銀行記錄其投資的形式和/或資產剝離的結構和執行方式而有所不同。
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如果非巴西居民的投資者確定了任何資本收益，用我們的股票來換取ADR的存款 可能需要繳納所得税。 如果購買我們的股票的成本低於平均價格，可能會有資本收益。在這種情況下，我們股票的平均價格和相應的收購成本之間的差額可以被視為資本收益。原則上，撤回美國存託憑證以換取股份，不應被理解為可能導致繳納所得税的資本收益的操作，前提是在巴西中央銀行之前適當遵守與投資登記有關的監管規則。
通過巴西證券交易所的交易時段剝離股票所獲得的收益為：
| · | 非在巴西居住的投資者所賺取的收入可免徵所得税：(I)投資者4,373， 並非居住在被視為避税天堂的地區；或 |
| · | 如果外國投資者獲得的收益是4373名居民或居住在被視為避税天堂的地方，則應按15.0%的税率繳納所得税。 |
在巴西證券交易所交易時段出售股票的投資者，居住在被視為避税天堂的地方的4,373名投資者，也將被徵收按銷售價值0.005%的税率徵收的所得税。這一從0.005的來源扣繳的所得税隨後可能會得到補償，最終由居住在被視為避税天堂的地方的投資者確定的淨收入的所得税 4,373。
除被視為避税天堂的居民外，其他非在巴西證券交易所出售股票所獲得的收益按累進税率繳納所得税，税率從15.0%至22.5%不等，在這種情況下，居民的所得税税率為25.0%。對於非居住在被視為避税天堂的地方的投資者4,373出售股票所獲得的收益，這不是在巴西證券交易所進行的，雙方有一項諒解，即適用15%的所得税税率，而不適用15.0%至22.5%的累進税率(根據不同的解釋，可能的股票買家和美國存託憑證應就此事諮詢 他們自己的税務顧問)。
對於4,373名投資者，居住在被視為避税天堂的地方，如果收益是通過調解在無組織的巴西場外交易市場進行的，將適用銷售價值的0.005%預扣，並可用資本收益應繳納的 所得税補償。
第13,259/16號法律，該法律對巴西個人在一般資產處置中確認的資本利得税實行累進税率制度。根據2017年1月1日生效的第13259/16號法律，巴西個人確認的資本收益的所得税税率也適用於外國投資者：(1)不超過500萬雷亞爾的收益的15.0%；(2)超過500萬雷亞爾但不超過1,000萬雷亞爾的收益的17.5%；(3)超過1,000萬雷亞爾但不超過3,000萬雷亞爾的收益的税率為20.0%；以及(Iv)超過3000萬雷亞爾的部分收益為22.5%。
如果巴西公司贖回股票或減少資本，非巴西居民投資者實際收到的金額與贖回股票的購買成本之間的正差額將被視為非證券交易所業務產生的資本收益，因此，將按15.0%至 22.5%的累進税率繳納所得税，但被視為避税天堂的居民除外，在這種情況下，應按25.0%的税率繳納所得税。
一般而言，因剝離股份或美國存託憑證而錄得的收益 相當於股份或美國存託憑證的銷售價值與各自成本之間的正差額。
根據巴西現行法律，任何與股票或美國存託憑證相關的優先購買權的行使將不需要繳納所得税。 非巴西居民投資者出售或行使與股票或美國存託憑證相關的優先購買權所獲得的任何收益將 按照適用於剝離該等股份的相同規則徵税。
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10.E.10.03股東權益(JCP)
巴西法律允許 巴西公司不派發股息，而是將股東權益分配給自己的 股東，在計算實際利潤和社會貢獻的計算基礎上將這些價值視為可扣除的。 出於税收目的，股東權益的利息限於長期利率(TJLP)的每日變化比例，這是巴西中央銀行隨後確定的，不得超過以下數值中較高的一個：
| · | 支付期間建立的淨收入的50.0%(扣除社會貢獻後，但未考慮與公司所得税有關的撥備和股東應佔金額) ；以及 |
| · | 支付期間開始之日建立的累計利潤和利潤準備金的50.0% 。 |
具體而言，就 向非居民股東支付JCP而言，如果收入接受者 居住在避税天堂，此類押金須按15.0%或25.0%的税率繳納IRRF。
作為JCP支付的價值 在計算IRPJ和CSLL時需要扣除，這些税款是根據利潤繳納的，並遵守上述限制。
2023年底公佈的第14,789/23號法律 終止了以前根據實際利潤制度對獲得投資補貼的公司徵税的免税 也引入了與JCP相關的變化。
根據上述 法律，在計算JCP的計算基準時，無論會計準則的規定如何，關聯方之間的業務交易所產生的淨值正向變化 不涉及新資產進入法人實體的影響並導致資產永久性增加 ，將不會被考慮。
從這個意義上説，除上述情況外，在計算初級保健費用時，將考慮這些情況：
| · | 在第9,249/95號法律第9條第8款規定的清單中未作規定的權益項目中的任何會計折舊分錄，如果它們產生的事實與在該款規定的項目中產生正數會計分錄的事實相同；以及 |
| · | 資產負債表調整賬户中記錄的因依賴方之間的公司行為而產生的負值。 |
請注意，隨着第132/23號憲法修正案的公佈，行政部門將提出一個新的税制改革案文，在這些提案中，我們不能排除《憲法修正案》廢止的可能性。考慮到税改批准的不確定性，以及其最終措辭，無法預測適用於JCP的未來税收影響。
10.E.10.04避税天堂(JTF)
根據第9,430/96號法律及其後的修正案，避税天堂是指(1)不對收入徵税；(2)對收入徵收低於20.0%或17.0%的實際税率；或(3)對披露法人的公司結構或其所有權施加限制的國家或地區。
巴西税務機關公佈了NI 1,037/10號，其中列出：(1)被視為避税天堂或其國內立法反對與法人實體的公司組成或所有權有關的保密的國家或司法管轄區；(2)被視為享有特權的税收制度，其定義 載於第11,727/08號法律。
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2014年12月，RFB發佈了第488/14號法令，降低了對收入最高税率低於17.0%的國家或制度的地方聯合信託基金的概念，這些國家或制度與巴西税務當局建立的國際財政透明度標準保持一致。然而，第488/14號法令不適用於外國投資者，他們在巴西的投資是根據CMN第4,373/14號決議進行的。
儘管我們理解 對現行法律的更好解釋將導致得出結論，即上文提到的優惠税收計劃的概念將僅適用於巴西的轉讓規則和資本不足定價，但我們不能保證 進一步的立法，甚至税務當局的解釋，將決定在支付JCP時適用於在巴西的非居民投資者的適用於第11,727/08號法律的優惠税收計劃的概念。
這樣，如果税務機關決定適用特惠税制的概念，建議 就第11,727/08號法律、國家税務總局1,037/10號法律和第488/14號法令中規定的規則的後果諮詢私人税務顧問。
10.E.10.05外匯交易税
根據第6,306/07號法令，將外幣兑換成巴西貨幣或將巴西貨幣兑換成外幣，應對外匯業務徵税。現行外匯業務税率為0.38%，適用於大部分外匯業務。然而，投資者4,373為在巴西進行的資源流入而進行的外匯業務按0%的税率徵收外匯業務税：(I)在巴西證券交易所進行的可變收益業務， 以及收購巴西上市公司的股份或認購與出資有關的股份，條件是發行公司已登記其股票在證券交易所交易；和(2)從巴西轉移資源， 與這類投資有關，包括支付股息和JCP以及將投資於巴西市場的資源匯回國內。此外，外匯業務的税率目前為0%，税率為註銷股票交易中的ADR 。
在任何情況下，外匯業務的税率 可以隨時通過聯邦行政部門的法案提高，最高可達25.0%的百分比， 與這一可能的修訂後發生的交易有關。
第11,153/22號法令使外匯業務的IOF匯率逐步降低。這項削減僅適用於第6,306/07號法令第15-B條上限第七、九、十和二十二節所列業務。從2023年1月2日開始，税率為5.38%，降幅將延長 至2028年1月2日，屆時將達到0%。2024年，截至2024年1月2日，更新率為4.38%。
10.E.10.06證券交易徵税
根據第6，306/07號法令，所有涉及證券的交易都可能徵收證券交易（IOF/Securities）税，即使交易是在巴西證券交易所進行的。適用於涉及我們股票的交易的證券交易的税率 目前為0%。特別是，在巴西證券交易所交易的股票存款的證券交易税也為0%，目的是發行在國外銷售的存款。政府可以隨時將證券交易的税率提高 每天最多1.5%，但僅限於未來交易。
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10.E.10.07巴西其他聯邦税收
儘管聯邦最高法院在特別上訴851.108/SP的判決中裁定，ITCMD不適用於非巴西居民投資者優先股或美國存託憑證的所有權、轉讓或處置的繼承、贈與或繼承 ，但在編輯規範此事的補充法律之前，調整了裁決對2021年4月20日起開展的業務的影響 。
通過第132/23號憲法修正案頒佈的《税制改革》(主要因巴西消費税的變化而聞名)也涉及ITCMD。 根據法律文本，在頒佈對在國外居留或居住的捐贈者的捐款徵税的補充法律之前，必須遵守以下規則：
| · | 關於房地產及其權利，資產所在的州或聯邦地區將擁有管轄權； |
| · | 如果捐贈人的居籍或居住在國外： |
A) 接受者所在的州或聯邦區將具有管轄權；
B) 如果接受者在國外居住或居住，資產所在的州或聯邦區將有管轄權；
| · | 購買的資產德克胡斯, 即其資產正在討論中的死者， 即使資產位於國外，該人的住所所在的州、聯邦區，或者如果該人在住所或居住在海外，繼承人或受遺贈人的住所將具有資格。 |
持有我們股票或美國存託憑證的投資者的郵票、發行、註冊或類似事項不徵收巴西税。
10.E.10.08註冊資本
非居住在巴西的持有人投資於證券的金額：(I)符合根據CMN第4,373/14號決議獲得利益的資格，並在CVM註冊；或 (Ii)持有美國存託憑證並以開户銀行的註冊為代表，有資格在巴西中央銀行註冊。就美國存託憑證而言，由於登記在案的股東是開户銀行，開户銀行負責獲得登記。登記允許以外匯市場匯率兑換的外幣在巴西境外匯款，用分配或處置標的股票的收益獲得。
10.E.10.09美國聯邦所得税考慮因素
以下有關美國税法的陳述是以本年度報告日期生效的美國法律為基礎的，在本年度報告日期之後對此類法律的更改可能會影響本文所述的税收後果。本摘要描述了股份和美國存託憑證所有權和處置的主要税務後果 ，但並不旨在全面描述可能與持有或處置股份和美國存託憑證的決定相關的所有税務後果 。本摘要僅適用於將持有股票和美國存託憑證作為資本資產的股票和美國存託憑證的購買者，不適用於特殊類別的持有者，如證券或貨幣交易商、功能貨幣不是美元的持有者、直接或通過歸屬持有10.0%或以上的持有者、通過投票或價值(考慮直接、通過存託安排或歸屬持有的股份)、免税 組織、金融機構、負有替代最低税責任的持有者、選擇按市值計價對其在股票或美國存託憑證中的投資進行核算的證券交易員，以及在套期保值交易中或作為跨境或轉換交易的一部分持有股票或美國存託憑證的人。因此，每個持有者應就投資股票或美國存託憑證對其產生的整體税收後果，包括美國聯邦所得税法以外的法律規定的後果，諮詢其各自的税務顧問。
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在本討論中，對“美國持有人”的提及是指股票或美國存託憑證的持有者：(I)是美國公民或居民；(Ii)是根據美利堅合眾國、其任何州或哥倫比亞特區的法律成立的公司；或(Iii)在其他方面就股份和美國存託憑證按淨額繳納美國聯邦所得税。
如果因美國聯邦所得税的目的而被視為合夥企業的實體或安排 持有股份或美國存託憑證，則合夥人的納税待遇通常取決於合夥人的身份和合夥企業的活動。此類合夥企業的合夥人應就投資股票或美國存託憑證的後果諮詢其税務顧問 。
出於美國聯邦所得税的目的，這些股票將被視為股權 。就修訂後的《1986年美國國税法》或《美國國税法》而言，美國存託憑證的持有者一般將被視為該等美國存託憑證所代表的股份的所有者。
10.E.10.09-01分配税
對於美國聯邦所得税，美國持有人將確認 股息收入，其金額等於我們分配的任何現金的金額和任何財產的價值 ，條件是此類分配是從我們當前或累積的收益和利潤中支付的，這是為美國聯邦所得税目的而確定的，當託管人(或如果是股票持有人，則由美國持有人)收到此類分配時。任何分配的金額將包括對分配的金額預扣的巴西税額，以及分配支付的金額 雷亞爾將參考託管人(或在股票持有人的情況下，由美國持有人)收到分派之日起生效的將雷亞爾兑換成美元的匯率進行計量。如果該託管人(或在股票持有人的情況下為美國持有人)不轉換雷亞爾在收到美元的當天，美國持有者可能會確認外幣損失或收益，這將是普通的損失或收益，當雷亞爾 兑換成美元。我們支付的股息將不符合根據本守則允許公司獲得的股息扣除的資格 。
除短期和套期保值頭寸的某些例外情況外，如果股息是“合格股息”，個人收到的與美國存託憑證有關的美元股息將按減税税率 徵税。在以下情況下，就美國存託憑證支付的股息將被視為合格股息：(I)美國存託憑證可隨時在美國成熟的證券市場上交易；以及(Ii)在支付股息的前一年，我們不是被動外國投資公司(PFIC)，也不是支付股息的年度。美國存託憑證在紐約證券交易所上市，只要上市，就可以在美國成熟的證券市場上隨時交易。根據現有的指導，尚不清楚與股票有關的股息是否將被視為合格股息，因為股票本身並不在美國交易所上市。此外，美國財政部已宣佈打算頒佈規則，根據這些規則，股票或美國存託憑證的持有者和通過其持有此類證券的中介機構將被允許依賴發行人的證明來將股息視為符合納税申報資格 。由於這些程序尚未發佈，目前還不清楚我們是否能夠遵守這些程序。美國存託憑證的持有人及股份持有人應根據上文討論的考慮因素及本身的特殊情況，就降低股息税税率的可行性諮詢其本身的税務顧問。
一般來説，非美國 公司在任何課税年度將被歸類為PFIC，條件是：(I)其總收入的75%被歸類為“被動收入”，或(Ii)其資產的平均價值(通常按季度計算)的50%用於產生 被動收入。為此，被動收入除其他項目外，一般包括股息、利息、某些商品交易的收益、某些租金、特許權使用費和處置被動資產的收益。就上述計算而言，直接或間接擁有另一家公司股票價值至少25%的非美國公司被視為持有該另一家公司資產的比例 ，並直接獲得該另一家公司收入的比例份額。 我們不認為我們在最近一個納税年度是PFIC，也不期望在本納税年度或可預見的未來成為PFIC，儘管在這方面不能保證，因為我們作為PFIC的地位在一定程度上取決於，適用複雜的美國聯邦所得税規則。非美國公司在符合上述收入或資產測試的任何年度都被歸類為PFIC，這取決於相關年度的實際財務收入。因此，由於我們的資產或收入構成的變化，我們有可能在本納税年度或任何未來納税年度成為PFIC。
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與股票和美國存託憑證有關的收益和利潤分配一般將被視為來自美國以外來源的股息收入，並且通常將與其他“被動”(或對於某些美國持有者而言，“金融服務”)收入項分開處理，以確定準則允許的外國所得税抵免。在受到某些限制的情況下，因股票或美國存託憑證的任何分配而扣繳的巴西所得税 可作為抵扣美國聯邦所得税的責任申請。 如果美國持有者選擇在該年度抵免所有外國所得税。管理外國税收抵免的規則很複雜，最近對外國税收抵免規則的更改引入了額外的要求和限制，可能會影響此類非美國税收的可信度。在美國國税局提供進一步通知之前，美國國税局最近的指導方針暫時免除了這些額外的 要求和限制中的一部分，但必須滿足某些要求。如果巴西預扣税不可抵免，或者美國持有者在給定的 納税年度內選擇不接受任何税收的外國税收抵免，則可以將該巴西預扣税從應納税所得額中扣除。外國税收抵免將不允許 對證券的某些短期或對衝頭寸徵收預扣税，也不允許 針對美國持有者的預期經濟利潤不是很可觀的安排。美國持有者應根據他們的具體情況，就這些規則的影響諮詢他們自己的税務顧問，包括他們是否可以採用 扣減來代替申請外國税收抵免。
作為按比例分配給所有股東的額外 股票分配給股東的股票或美國存託憑證，一般不繳納美國聯邦所得税。
股票或美國存託憑證的持有者如果是外國公司或非居住在美國的外國人，或“非美國持有者”，一般不需要繳納美國聯邦所得税或因美國聯邦所得税而被視為股息收入的股票或美國存託憑證分派的預扣税 ，除非此類股息與美國境內的交易或企業持有人的行為有效相關。
10.E.10.09-02資本利得税
在出售或以其他方式處置股票或ADR後，美國 持有者通常將確認美國聯邦所得税用途的收益或虧損。損益金額將等於出售股份或美國存託憑證的對價變現金額與美國持有者在股份或美國存託憑證中的納税基礎之間的差額。此類損益一般將作為資本損益繳納美國聯邦所得税，如果持有一年以上，將是長期的資本損益。資本損失可以從應税收入中扣除，但受某些限制。 美國持有者通過出售或處置股票或美國存託憑證而實現的收益通常將被視為美國來源收入。如果對此類收益徵收巴西税，則美國持有者很可能無法為該巴西税申請外國税收抵免。管理外國税收抵免的規則 很複雜，最近對外國税收抵免規則的更改引入了額外的要求和 限制，這可能會影響非美國税收的可信度。在美國國税局提供進一步通知之前，美國國税局最近的指導將暫時免除其中一些附加要求和限制 ，但前提是滿足某些要求。美國持有者應就將這些規則應用於他們的特殊情況諮詢他們自己的顧問，包括他們是否可以採用扣減來代替申請外國税收抵免。
非美國持有者將不需要繳納美國聯邦所得税 出售或以其他方式處置股票或ADR所獲得的收益，除非：(I)此類收益與在美國的交易或企業持有人的行為有效相關；或(Ii)此類持有者是在銷售納税年度在美國停留183天或更長時間且滿足某些其他條件的個人。此類非美國持有者應就如何將這些規則應用於其特定情況諮詢其自己的顧問。
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10.E.10.09-03備份扣繳和信息上報
根據本年度收入支付的股息，以及向美國持有人出售或以其他方式處置美國存託憑證或股票所得的收益，一般可能受《守則》的信息報告要求和備用扣繳的約束，除非美國持有人：(I)如果被要求這樣做，它是豁免接受者；或(Ii)在備用扣繳的情況下，提供準確的納税人識別號，並證明 沒有發生備用扣繳的豁免損失。如果向美國國税局提供了某些必需的信息，從向美國持有者的付款中收取的任何備份預扣金額將被允許作為持有者的美國聯邦所得税義務的抵扣，並可能使美國持有者有權獲得退款。
非美國持有者通常 將免除這些信息報告要求和備用預扣税，但可能需要遵守某些認證 和識別程序，以確定其是否有資格獲得此類豁免。
某些美國持有者可能 需要遵守額外的報告要求。不遵守這些報告要求的懲罰可能會很大。 美國持有者應根據其特定情況，就股票或美國存託憑證的所有權或處置 可能產生的任何美國報告要求諮詢他們自己的税務顧問。
10.股息及付款代理人
不適用。
10.G.專家的發言
不適用。
10.h.展出的文件
我們根據美國證券交易委員會適用於外國私人發行人的規則和規定向美國證券交易委員會提交報告，包括 表格20-F年度報告和其他信息。您可以在美國證券交易委員會的公共資料室閲讀和複製提交給美團的任何材料，地址為華盛頓特區20549號第五街100號。公眾資料室的運作情況可致電美國證券交易委員會，電話：1-800-美國證券交易委員會-0330。您還可以 在紐約證券交易所的辦公室查閲我們的報告和其他信息，地址為11 Wall Street，New York 10005，我們的美國存託憑證在上面 列出。我們的美國證券交易委員會備案文件也可以從美國證券交易委員會的網站http://www.sec.gov.獲得有關 獲取我們在紐約證券交易所的公開申報文件副本的詳細信息，請致電(212)656-5060。我們還向雲服務器提交財務報表和其他 定期報告。
10.一、子公司信息
有關子公司的信息， 見“項目4.c.組織結構”和合並財務報表“項目18.財務報表”中的附註2.a)。
10.J.給證券持有人的年度報告
如果我們被要求根據Form 6-K的要求向證券持有人提供年度報告，我們將按照《埃德加文件手冊》以電子格式將年度報告提交給證券持有人 。
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第 項11.關於市場風險的定量和定性披露
市場風險表現為我們的金融資產價格和利率變化導致財務損失的可能性，因為資產和負債投資組合可能存在金額、期間、貨幣和指數的不匹配。我們在交易和銀行投資組合中都面臨市場風險。 我們投資組合的主要市場風險是利率風險和外匯風險。
我們使用敏感性分析、股權經濟價值(EVE)、淨利息收入(NII)和風險價值(VaR)等壓力方法 評估我們的市場風險。
| Ø | 利率風險 |
利率風險的產生是由於資產和負債重新定價的時間差異、收益率曲線的斜率和形狀的意外變化、基本風險以及不同金融工具/指數之間的利率相關性的變化。當固定利率和市場利率不匹配時，我們面臨利率變動的風險。有關我們對利率敏感度的管理 的討論，請參閲“5.b.流動性和資本資源-5.B.70利率敏感度”。
| Ø | 匯兑風險 |
匯兑風險是由於我們的資產、負債和表外項目是以雷亞爾以外的貨幣計價或以雷亞爾以外的貨幣計價而產生的。 無論是交易的結果還是銀行活動的正常過程。我們通過確保錯配得到管理和監控來控制匯率變動風險，我們的政策是避免重大匯率錯配。有關我們對匯率敏感度的管理的討論，請參閲“項目5.b.流動性和資本資源-5.B.80外匯 兑換速率敏感度“。
| Ø | 交易活動的市場風險 |
我們進行衍生品交易是為了管理我們面臨的利率和匯率風險。因此，我們對下文所述的潛在損失的風險敞口通常會因這些交易而減少。
| Ø | 靈敏度分析 |
下面是對我們在交易和銀行投資組合中的財務風險敞口的敏感性分析，基於適用於市場利率和價格的三種情景。我們考慮了將對我們的頭寸產生不利影響的價格和利率的25.0%和50.0%的衝擊，以及反映利率影響1個基點和市場價格影響1.0%的情景。
| 221 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
這些數字表示 靜態投資組合頭寸中每種情況的影響。由於市場和投資組合的動態變化，這些頭寸不斷變化 ，並不一定反映此處所示的頭寸。此外，我們有一個持續的市場風險管理流程，根據我們 高級管理層定義的戰略，我們不斷尋求通過市場的活力來緩解相關風險的方式。因此，在有證據表明某一頭寸惡化的情況下，將採取主動行動，將可能產生的負面影響降至最低，以最大限度地提高風險/收益比。
| 風險因素 | 截止到的市場 2023年12月31日 |
場景 | ||
| 1個基點衝擊 利率和1% 價格變化 |
價格衝擊25% 和費率 |
價格衝擊50% 和費率 | ||
| 外匯匯率R$/美元 | 4.84 | 4.89 | 6.05 | 7.26 |
| 1-年固定雷亞爾匯率 | 10.0% | 10.1% | 12.6% | 15.1% |
衝擊也適用於 其他風險因素和利率曲線項。2023年第四季度最大貶值 真實 兑美元匯率為7.58%（從2023年1月3日的5.45雷亞爾/美元升至2023年2月2日的5.03雷亞爾/美元），低於 25%和50%的衝擊情景。
這些情況 對我們立場的影響如下：
| 交易和銀行投資組合 | 截至2023年12月31日 | 以千為單位的R$ | ||
| 風險因素 | 定義 | 場景(1) | ||
| 1 | 2 | 3 | ||
| 雷亞爾利率 | 受固定利率和利率票息變化影響的風險 | (2,113) | (845,801) | (1,949,962) |
| 價格指數 | 受價格指數息票利率變化影響的風險 | (20,461) | (2,347,022) | (4,307,241) |
| 兑換券 | 受外幣息票利率變化影響的風險 | (985) | (112,436) | (216,387) |
| 外幣 | 受匯率變化影響的風險 | (2,212) | (55,293) | (110,585) |
| 股票 | 受股價變化影響的風險 | (43,432) | (1,085,794) | (2,171,588) |
| 主權/歐元債券和國債 | 受國際市場交易證券利率變化影響的風險 | (1,172) | (117,366) | (229,078) |
| 其他 | 在之前的定義中不符合風險 | (41) | (1,016) | (2,031) |
| 總數不相關 | (70,416) | (4,564,728) | (8,986,872) | |
(1) 金額 扣除税收影響。
| 銀行業務組合 | 截至2023年12月31日 | 以千為單位的R$ | ||
| 風險因素 | 定義 | 場景(1) | ||
| 1 | 2 | 3 | ||
| 雷亞爾利率 | 受固定利率和利率票息變化影響的風險 | (2,088) | (831,041) | (1,922,465) |
| 價格指數 | 受價格指數息票利率變化影響的風險 | (16,600) | (2,216,053) | (4,041,118) |
| 兑換券 | 受外幣息票利率變化影響的風險 | (966) | (109,654) | (210,899) |
| 外幣 | 受匯率變化影響的風險 | (3,718) | (92,962) | (185,924) |
| 股票 | 受股價變化影響的風險 | (44,620) | (1,115,490) | (2,230,980) |
| 主權/歐元債券和國債 | 受國際市場交易證券利率變化影響的風險 | (1,300) | (126,197) | (244,443) |
| 其他 | 在之前的定義中不符合風險 | 53 | 1,326 | 2,651 |
| 總數不相關 | (69,239) | (4,490,071) | (8,833,178) | |
(1) 金額 扣除税收影響。
| 222 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| 交易組合 | 截至2023年12月31日 | 以千為單位的R$ | ||
| 風險因素 | 定義 | 場景(1) | ||
| 1 | 2 | 3 | ||
| 雷亞爾利率 | 受固定利率和利率票息變化影響的風險 | (25) | (14,760) | (27,497) |
| 價格指數 | 受價格指數息票利率變化影響的風險 | (3,861) | (130,968) | (266,123) |
| 兑換券 | 受外幣息票利率變化影響的風險 | (18) | (2,783) | (5,489) |
| 外幣 | 受匯率變化影響的風險 | 1,507 | 37,669 | 75,338 |
| 股票 | 受股價變化影響的風險 | 1,188 | 29,696 | 59,392 |
| 主權/歐元債券和國債 | 受國際市場交易證券利率變化影響的風險 | 128 | 8,831 | 15,365 |
| 其他 | (94) | (2,341) | (4,683) | |
| 總數不相關 | (1,175) | (74,656) | (153,697) | |
(1) 金額 扣除税收影響。
| Ø | 風險價值(VaR) |
對於VAR的計算， 採用Delta-正態方法，置信水平為99.0%，應用的時間範圍包括撤銷現有風險所需的天數 。此外，為了測量期權投資組合的所有風險因素，應用歷史模擬 模型和Delta-Gamma-Vega（兩者中最保守的一個），從而將期權的風險添加到投資組合的VAR中。
對於波動率、相關性和歷史收益的計算，採用的最小窗口為252個工作日。所採用的方法和現有的統計 模型使用回溯測試技術進行永久評估，該技術將VaR與持有期為一天的VaR和與VaR計算中使用的相同頭寸獲得的假設結果進行比較，並有效地考慮了估計VaR的當天的交易。
主要目的是監控、 驗證和評估VaR模型的遵守情況，所發生的中斷次數應與所需置信度為99.0%的統計測試所接受的中斷次數一致。另一個目的是改進我們使用的模型 ，通過對不同的VaR觀察期和置信度進行分析，包括總VaR和風險因素 。
在2023年，每天的結果，從假設和有效角度來看，只有一次在有效視角下超過各自的VaR，置信度為99.0%。根據巴塞爾銀行監管委員會發表的論文(結合1996年1月的市場風險資本要求內部模型法使用“回溯測試”的監督框架)，偏差將被歸類為“要麼是運氣不好，要麼是市場以模型意想不到的方式波動”，即波動率顯著高於預期和/或相關性與模型所假定的不同。
| 223 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
2023年，在扣除税收影響的一天內，交易投資組合的VaR在第二季度的最大值和最小值分別為4510萬雷亞爾和490萬雷亞爾。下表顯示了根據VaR方法計算的風險價值。
| 2023年-以千為單位的雷亞爾 | ||||
| 第一季度 | 3月31日 | |||
| 平均值 | 最低要求 | 極大值 | ||
| 風險因素 | ||||
| 雷亞爾(固定和浮動利率) | 18,571 | 4,545 | 45,329 | 28,006 |
| 兑換券 | 118 | 34 | 220 | 34 |
| 外幣 | 4,731 | 2,201 | 7,336 | 2,375 |
| 股票 | 3,184 | 722 | 11,379 | 1,497 |
| 主權風險 | 4,367 | 3,043 | 8,670 | 4,082 |
| 其他 | 2,190 | 841 | 6,453 | 1,880 |
| 合計VaR | 13,062 | 4,982 | 24,849 | 19,093 |
| 2023年-以千為單位的雷亞爾 | ||||
| 第二季度 | 6月30日 | |||
| 平均值 | 最低要求 | 極大值 | ||
| 風險因素 | ||||
| 雷亞爾(固定和浮動利率) | 28,080 | 5,938 | 68,756 | 12,307 |
| 兑換券 | 66 | 22 | 136 | 83 |
| 外幣 | 5,233 | 2,230 | 8,481 | 4,560 |
| 股票 | 3,533 | 501 | 9,093 | 595 |
| 主權風險 | 5,567 | 2,613 | 10,693 | 7,511 |
| 其他 | 2,741 | 1,336 | 4,443 | 3,239 |
| 合計VaR | 19,211 | 6,314 | 45,150 | 11,729 |
| 2023年-以千為單位的雷亞爾 | ||||
| 第三季度 | 9月30日 | |||
| 平均值 | 最低要求 | 極大值 | ||
| 風險因素 | ||||
| 雷亞爾(固定和浮動利率) | 14,999 | 9,595 | 22,882 | 21,102 |
| 兑換券 | 209 | 25 | 479 | 444 |
| 外幣 | 4,504 | 1,626 | 8,218 | 4,439 |
| 股票 | 2,372 | 629 | 9,213 | 1,950 |
| 主權風險 | 4,164 | 1,369 | 6,207 | 3,241 |
| 其他 | 3,272 | 1,811 | 5,798 | 2,022 |
| 合計VaR | 15,041 | 8,374 | 23,229 | 21,489 |
| 2023年-以千為單位的雷亞爾 | ||||
| 第四季度 | 12月31日 | |||
| 平均值 | 最低要求 | 極大值 | ||
| 風險因素 | ||||
| 雷亞爾(固定和浮動利率) | 11,964 | 7,638 | 18,072 | 11,516 |
| 兑換券 | 378 | 311 | 453 | 311 |
| 外幣 | 4,476 | 2,190 | 7,954 | 2,507 |
| 股票 | 1,143 | 560 | 2,696 | 2,003 |
| 主權風險 | 4,786 | 2,736 | 7,756 | 3,283 |
| 其他 | 1,993 | 1,396 | 2,587 | 1,506 |
| 合計VaR | 12,335 | 7,187 | 19,472 | 7,468 |
| 224 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
下表顯示了截至2023年12月31日止年度的 交易組合以頻率表示的VAR集中度：
| 風險價值（百萬雷亞爾） | 第一季度 | 第二季度 | 第三季度 | 第四季度 | 年平均水平 |
| 高達20雷亞爾 | 81.5% | 32.1% | 86.7% | 100.0% | 63.4% |
| 超過20雷亞爾至30雷亞爾 | 18.5% | 28.2% | 13.3% | 0.0% | 20.7% |
| 超過30雷亞爾至40雷亞爾 | 0.0% | 25.7% | 0.0% | 0.0% | 10.3% |
| 超過40雷亞爾至50雷亞爾 | 0.0% | 14.0% | 0.0% | 0.0% | 5.6% |
| 超過50雷亞爾 | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.0% | 0.0% |
第 項12.股權證券以外的證券説明
12.a.債務證券
不適用。
12.b.認股權證及權利
不適用。
12.C.其他證券
不適用。
12.D.美國存托股份
下表説明瞭我們的優先股美國存託憑證和普通股美國存託憑證的直接或間接持有人可能 必須向我們的開户銀行紐約梅隆銀行(BNYM)支付的服務以及各自的費率和費用。
| 差餉及收費 | 服務 |
| 美國存託憑證100張(不足100張亦作100張計)$5，00(或以下)。 | -發行美國存託憑證或普通股美國存託憑證，包括來自股份分配、權利或其他資產的發行。 |
| -美國存托股份或普通股美國存托股份因退出而註銷，包括在存款協議終止的情況下。 | |
| 美國存托股份(或其部分)為0.02美元(或以下)。 | -根據相關存款協議進行的任何現金分配。 |
| 相當於如果分配的債券等同於股票，且股票是為發行美國存託憑證或普通股美國存託憑證而存放時應支付的費用。 | -向美國存託憑證持有人分發債券，這些債券由託管機構分發給這些持有人。 |
| 每美國存托股份(不足一年亦作一年計算)0.02美元。 | -提供託管服務。 |
| 註冊費或適用的轉讓 | -當股份存入或提取時，以託管人或其代理人的名義轉讓和登記公司股份登記簿中的股份。 |
| 寄存人費用。 | -與電報、電話和傳真有關的費用(在存款協議中明確説明的情況下)。 |
| -將外幣兑換成美元。 | |
| 託管人或託管人必須為任何美國存托股份或普通股美國存託憑證，或任何美國存托股份或普通股美國存託憑證支持的股票支付的税款和其他政府費用，例如：股份轉讓税、印花税或預扣税。 | -視需要而定。 |
| 保管人或代理人為提供與保證金有關的服務而發生的任何費用。 | -視需要而定。 |
從2023年1月1日至12月31日，我們從我們的開户銀行收到了1,210萬美元作為以我公司為受益人的退款或付款。
| 225 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
第 第二部分
第 項13.違約、拖欠股息和拖欠
不適用。
第 項14.對擔保持有人的權利和收益的使用作出實質性修改
不適用。
第 項15.控制和程序
財務責任、披露控制和程序，以及報告財務報告的內部控制。
| Ø | 披露控制和程序 |
截至2023年12月31日，對我們的披露控制和程序(如1934年《美國證券交易委員會》證券交易法第13a-15(E)條和第15d-15(E)條所定義)的有效性的評估是在我們的管理層的監督下進行的，其中包括我們的首席執行官和首席財務官。內部控制系統可能對其有效性有固有的限制。因此，有效的披露 控制和程序為實現其控制目標提供了合理的安全性，但可能無法完全防止或檢測錯誤或欺詐。
基於本次評估，我們的首席執行官和首席財務官得出結論，在遵守上述限制的情況下，在本年度報告所涵蓋的 期間，我們的披露控制和程序有效，以提供合理的保證，確保我們根據美國證券交易委員會交易法提交或提交的報告中要求我們披露的信息在適用規則和表格中指定的時間段內得到記錄、處理、彙總和披露 ，並傳達給我們的管理層，包括我們的主要高級管理人員 和首席財務官，他們推動有關所需披露的及時決定。
| Ø | 管理層關於財務報告內部控制的年度報告 |
我們的管理層負責根據美國《美國證券交易委員會》1934年《證券交易法》第13a-15(F)條和第15d-15(F)條的規定建立、維護和評估財務報告內部控制的有效性。
我們的內部控制是根據國際會計準則委員會(IASB)發佈的國際財務報告準則(IFRS)制定的，旨在為財務報告的可靠性和為外部目的編制綜合財務報表提供合理保證。
由於其固有的侷限性，財務報告的內部控制可能無法防止或發現錯誤陳述。此外，由於政策或程序遵守程度的條件或假設的變化，對未來期間的控制有效性的預測可能會導致控制不充分的風險。
| 226 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
我們的管理層根據特雷德韋委員會贊助組織委員會設立的《內部控制-綜合框架(2013)》中確立的標準，對截至2023年12月31日的綜合財務報告內部控制的有效性進行了評估，並得出結論，我們與財務報表相關的內部控制是有效的。
截至2023年12月31日，我們對財務報告的內部控制的有效性已由註冊的獨立公共會計師事務所畢馬威審計師獨立會計師事務所進行審計，該公司的報告從F-3頁開始，標題為“項目18.財務報表”。
| Ø | 獨立註冊會計師事務所的證明報告 |
關於我們在PCAOB註冊的獨立審計公司畢馬威(KPMG)於2024年4月29日提交的關於截至2023年12月31日財務報告內部控制的有效性的報告，見“第18項.財務報表”，從第 F-3頁開始。
| Ø | 財務報告內部控制的變化 |
由於採用了IFRS17標準，我們採用了新的控制措施並修改了現有控制措施，該標準已於2023年1月1日生效。該條例引入了衡量保險合同的新方法，不同於以前根據IFRS4適用的方法 。
除本次實施外，我們對會計報告的內部控制沒有發生任何變化(根據美國證券交易委員會《1934年證券交易法》第13a-15(F)條和第15d-15(F)條的定義)，這對或很可能會對截至2023年12月31日的年度的綜合財務報告的內部控制產生重大影響。
有關我們的獨立審計師報告的更多信息，請參閲我們經審計的合併財務報表。
第 項16.[已保留]
16.a.審計委員會合格成員
我們指定阿馬羅·德奧利維拉·戈麥斯先生為審計委員會的合格成員，他是一名獨立成員。有關我們的 審計委員會的詳細信息，請參閲“項目6.C.董事會實踐-6.C.30.01審計委員會”。
16.B.道德行為守則
我們通過了道德行為準則和行業道德行為準則，指導我們所有經理、員工、實習生、學徒、供應商、業務合作伙伴和服務提供商的個人和專業行為。我們的道德行為準則可在Bradesco Investor Relationship(Bradesco RI)網站上找到。
| 227 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
16.c.首席會計師費用和服務
16.C.10審計和非審計費用
下表列出了2023年和2022年支付給畢馬威審計師獨立有限公司的費用。
| 截至12月31日及截至12月31日止年度， | 以千為單位的R$ | |
| 2023 | 2022 | |
| 審計費 | 63,298 | 51,796 |
| 審計相關費用 | 725 | 2,622 |
| 其他費用 | 1,761 | 4,090 |
| 總費用 | 65,784 | 58,508 |
它們指的是：
| · | 審計費用：審計我們的年度財務報表和通常由會計師提供的與法定和監管文件或業務有關的服務的費用； |
| · | 與審計相關的費用：對報税表進行會計審查；以及 |
| · | 其他費用：簽發保證、技術諮詢、培訓和其他商定程序的報告 。 |
16.C.20審計委員會預先批准的政策和程序
審計委員會向董事會推薦 ，董事會是為我們和我們的子公司提供獨立審計服務的受僱實體，以及他們的 繼任者。此類活動的指導方針在獨立審計公司招聘政策中列出，該政策符合巴西法律，並可在Bradesco投資者關係(Bradesco RI)網站上找到。有關本公司董事會和審計委員會的更多信息，請參閲項目6.C.董事會慣例。
16.D.豁免審計委員會的上市標準
根據2006年7月31日生效的紐約證券交易所和美國證券交易委員會上市公司審計委員會規則，我們必須遵守交易法規則10A-3，該規則要求我們或者 建立一個由符合特定要求的董事會成員組成的審計委員會，或者指定並授權財政理事會或類似機構基於交易法規則10A-3(C)(3)的豁免來履行審計委員會的角色。
根據巴西中央銀行的規定，我們成立了一個以審計委員會為名的機構，該委員會履行美國公司審計委員會的幾乎所有職能。在我們審計委員會的三名成員中，有一名成員也是我們的董事會成員。根據巴西法律，聘請獨立審計師的職能是保留給董事會的權力。因此，根據交易法第3(A)(58)節的規定，我們的董事會 充當我們的審計委員會，以批准聘請我們的 獨立審計師進行審計。除這些方面外，我們的審計委員會可與美國公司的董事會審計委員會相媲美，並履行其職能。由於我們的審計委員會不是我們董事會的委員會，而是巴西法律要求的一個單獨的 機構，我們相信我們的審計委員會符合交易法第10(A)(3)條的要求。但是，根據交易法規則10A-3(C)(3)規定的豁免，審計委員會是獨立於我們董事會的機構，並且根據巴西中央銀行的規定，我們相信我們的審計委員會能夠獨立地履行薩班斯-奧克斯利法案規定的審計委員會的職責，並滿足交易法規則10A-3的其他要求。
| 228 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
16.發行人和關聯購買者購買股權證券
收購將存放在國庫中並隨後在不減少資本的情況下處置或註銷的股份的計劃 的目的是將“利潤準備金-法定準備金”賬户中可用於投資的資金運用 。本計劃授權 收購最多106,584,881股記名記賬股，無面值，其中53,413,506股為普通股，53,171,375股為優先股；有效期為2023年11月7日至2025年11月7日。
收購國庫的優先股和普通股見下表：
| 期間 | 購買的普通股數量 | 每股普通股支付的中等價格 | 根據已公佈的計劃或計劃購買的普通股數量 | 根據計劃或計劃可以獲得的最大普通股數量 |
| 01/02至01/31/23 | - | - | - | 45,324,306 |
| 02/01至02/28/23 | - | - | - | 45,324,306 |
| 03/01至03/31/23 | - | - | - | 45,324,306 |
| 04/03至04/28/23 | - | - | - | 45,324,306 |
| 05/02至05/31/23 | - | - | - | 45,324,306 |
| 06/01至06/30/23 | - | - | - | 45,324,306 |
| 07/03 a 07/28/23 | - | - | - | 45,324,306 |
| 08/01至08/31/23 | - | - | - | 45,324,306 |
| 09/01至09/29/23 | - | - | - | 45,324,306 |
| 02/10至10/31/23 | - | - | - | 45,324,306 |
| 11/01至11/30/23 | - | - | - | 53,413,506 |
| 12/01至12/29/23 | - | - | - | 53,413,506 |
| 229 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| 期間 | 購買的優先股數量 | 每股優先股支付的中等價格 | 根據已公佈的計劃或計劃購買的優先股數量 | 根據計劃或計劃可獲得的最大優先股數量 |
| 02/01 a 31/01/23 | - | - | - | 44,942,775 |
| 01/02 a 28/02/23 | - | - | - | 44,942,775 |
| 01/03 a 31/03/23 | - | - | - | 44,942,775 |
| 03/04 a 28/04/23 | - | - | - | 44,942,775 |
| 02/05 a 31/05/23 | - | - | - | 44,942,775 |
| 01/06 a 30/06/23 | - | - | - | 44,942,775 |
| 03/07 a 28/07/23 | - | - | - | 44,942,775 |
| 01/08 a 31/08/23 | - | - | - | 44,942,775 |
| 01/09 a 29/09/23 | - | - | - | 44,942,775 |
| 02/10 a 31/10/23 | - | - | - | 44,942,775 |
| 01/11 a 30/11/23 | - | - | - | 53,171,375 |
| 01/12 a 29/12/23 | - | - | - | 53,171,375 |
16.f.變更註冊人的認證會計師
不適用。
16.G.企業管治
2006年5月，我們的董事會批准了我們的《公司治理政策》，該政策可在Bradesco投資者關係網站上找到。
| 230 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
16.G.10我們的公司治理實踐與適用於北美公司的紐約證券交易所規則的比較
根據紐約證券交易所經美國證券交易委員會批准的公司治理規則，與美國國內發行人相比，外國私人發行人受到的公司治理要求更有限。作為一家外國私人發行人，我們必須遵守紐約證交所實施的三項規則：
| · | 美國證券交易委員會對審計委員會的要求； |
| · | 我們的首席執行官必須在首席執行官意識到任何不遵守任何適用的紐約證券交易所公司治理規則的情況下，立即以書面通知美國證券交易委員會；以及 |
| · | 我們必須提供簡要説明，披露我們的公司治理實踐與美國公司根據紐約證券交易所上市標準所遵循的做法有何重大不同。 |
下表簡要介紹了我們的公司治理實踐與美國公司根據紐約證券交易所上市標準所遵循的公司治理實踐之間的重大差異。
| 文章 | 紐約證券交易所針對美國發行人的公司治理規則 | 我們的公司治理實踐 |
| 303A.01 | 獨立董事必須由紐約證券交易所上市公司董事會的多數成員組成。 | 巴西《公司法》規定，只有個人才能被任命為公司董事會成員。因此，沒有法律或法定條款要求我們必須有獨立董事。然而，本着良好的公司治理精神，我們的董事會包括三名獨立董事。 |
| 303A.04 | 上市公司必須有一個完全由獨立董事組成的提名/公司治理委員會，並有一份書面章程，闡述具體的最低要求。 | 我們有一個隸屬於執行幹事委員會的公司治理執行委員會，以及向董事會報告的提名和繼任委員會。這兩個委員會都由我們的高級管理層成員組成，並有滿足他們最低要求的章程。 |
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| 303A.05 | 上市公司必須有一個完全由獨立董事組成的薪酬委員會，並有一份書面章程，闡述具體的最低要求。 | 我們有一個由3至7名成員組成的薪酬委員會，成員是從董事會成員中選出的，但不包括一名非高級經理，每名成員的任期為兩年。根據現行法律，委員會的主要職責是協助董事會執行與管理層薪酬相關的政策。薪酬委員會的成員均不是獨立董事。薪酬委員會有一份書面章程，其中規定了委員會的職責。 |
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303A.06 303A.07 |
上市公司必須有一個審計委員會，該委員會至少由三名符合《交易法》規則10A-3要求的成員組成，並有一份闡述具體最低要求的書面章程。 |
根據我們的章程和自2003年12月以來的《巴西中央銀行條例》，我們任命了一個審計委員會。我們的審計委員會由三到五名成員組成，每名成員的任期為兩年。成員由董事會任命/更換。我們的審計委員會目前有 三名成員，其中一名也是董事成員。根據巴西法律，僱用獨立審計師的職能保留給公司董事會。因此，我們的董事會作為我們的審計委員會，如交易法第3(A)(58)節所規定的那樣，目的是批准聘請我們的獨立審計師進行審計。在這些方面，我們的審計委員會可以與美國公司的審計委員會相媲美，並履行其職能。由於我們的審計委員會是一個獨立於我們董事會的機構，根據巴西中央銀行的規定，我們在這方面依賴交易法規則10A-3(C)(3)中規定的豁免。關於其主要任務的更多信息，見“項目6.C.董事會慣例--6.C.20董事會諮詢委員會和6.C.30法定委員會”。 我們還有一個財政委員會， 目前有五名有效成員和五名候補成員。財政委員會是一個獨立的法人團體。 有關財政委員會的權利和義務的更多信息，請參見“6.C.董事會慣例--6.C.10財政委員會”。 |
| 303A.08 | 股東必須有機會就股權薪酬計劃及其實質性修訂進行投票，但有紐約證交所規則規定的有限豁免。 | 根據巴西公司法，任何股票期權補償計劃的通過都需要得到股東的批准。我們目前沒有任何基於薪酬計劃的股票期權。 |
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| 303A.09 | 上市公司必須採用並披露針對具體最低要求的公司治理準則。 | 我們的公司治理指南和實踐可通過Bradesco投資者關係網站上的公司治理政策在公司治理-章程和政策部分獲得。 |
| 303A.10 | 上市公司必須通過並披露《董事、高級管理人員和員工道德行為準則》，並及時披露對董事或高級管理人員的任何豁免。 |
我們通過了道德行為準則，適用於我們的高級管理層、員工、實習生、學徒、業務合作伙伴、供應商、服務提供商、母公司、子公司和共同控制下的公司，如果適用，也適用於由高級管理層成員管理的非營利性實體或由我們的成員公司任命或調動的員工。我們有一個由董事會任命的誠信和道德行為委員會，負責傳播和履行道德行為準則，並確保其有效性。 此外，我們還通過了一項誠信計劃，其目標是遏制巴西國內外經理、員工、實習生、學徒和合夥人的不當行為。我們在Bradesco投資者關係網站上發佈對任何一種道德行為準則的任何修改或豁免。 |
| 303A.12 | 上市公司的首席執行官必須在上市公司的任何執行人員意識到任何不遵守第303a條任何適用規定的情況後，立即以書面形式通知紐約證券交易所。 | 我們的首席執行官應立即以書面形式通知紐約證券交易所，如果董事會任何成員發現任何不遵守紐約證券交易所公司治理規則的任何適用條款。 |
16.H。採礦安全披露
不適用。
16.i.關於阻止檢查的外國司法管轄區的披露
不適用。
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16. J.內幕交易政策
我們的政策名為“重大行為或事實信息的披露和使用政策”和“本公司發佈的證券交易政策”，被彙編為一份單一的文件，旨在建立行為標準，供我們、我們的直接和間接控股股東、我們的董事會成員、高級管理人員、財務委員會成員以及任何具有技術或諮詢職能的機構遵守，這些機構是根據法定條款創建的 。此外，這些標準適用於任何人，他們憑藉在我們公司或在我們的控股公司、子公司或附屬公司的職務、角色或職位而掌握與仍未向市場披露的重大行為或事實有關的信息(“特權信息”)。
該文書除了指導必須對特權信息保密外，還規定了應遵循的程序，以防止持有該信息的人為自己或第三方的利益交易Bradesco發行的證券。
我們的保單副本 作為本年度報告的附件包括在內。
16.K.網絡安全
K.10信息安全/網絡安全戰略
我們從最高戰略層面考慮信息安全/網絡安全主題，以保護我們的技術基礎設施免受攻擊、未經授權的 訪問和惡意軟件。我們的目標是以預防、檢測和糾正的方式運作，打擊欺詐和信息安全 以保護我們和我們客户的信息。
因此，我們 根據新的數字環境不斷髮展我們的安全框架，重點放在網絡安全作為 技術和流程的支柱之一，保護客户數據，增強彈性，並建立識別和檢測威脅的結構。 我們還制定了應對和恢復網絡攻擊的程序。
關於技術 方面，為了準備和預測IT安全威脅，包括網絡威脅，IT領域促進持續投資，如重新制定服務器和工作站關鍵更新的流程、在開發週期中檢查源代碼的流程、建立安全測試實驗室的基礎設施以及推廣使用新技術/工具。
我們的基礎設施擁有來自外部連接和互聯網的防攻擊系統，通過對欺詐行為、未經授權的訪問和惡意軟件的分析，對網絡和用户行為的分析，以及入侵檢測、防火牆、防病毒、勒索軟件和反垃圾郵件、加密等系統。所有這些都為我們的IT基礎設施和系統提供了保護。此外，我們還不斷升級軟件和硬件 ，頻繁進行彈性測試，並由獨立審計公司 和為確保公司數據保護而開發的數據丟失預防(DLP)系統進行“滲透測試”。
我們有在IT安全領域構建的持續監控機制，如安全運營中心(SOC)，重點是識別和處理 潛在漏洞，基於與危機管理集成的事件響應框架，該框架在三個級別描述角色和責任：戰略、戰術和技術，涵蓋機密性、完整性和可用性的支柱，目的 通過使用認知智能、環境監控(24/7)和預防措施 通過使用情報信息來建立主動防禦。
我們採用嚴格的程序來確保客户信息的安全。管理和技術領域相互溝通和互動，以創建解決方案，提供對服務渠道的安全訪問，並最大限度地減少暴露和漏洞。我們擁有一系列安全設備和技術，包括生物識別、 芯片卡、2D數字驗證/二維碼和OTP設備(物理和手機令牌等)，用於防止欺詐和未經授權的訪問。我們通過客户渠道和社交媒體開展了宣傳活動。在我們的“Seguranca.bradesco”網站上 (網站上發佈的信息未在本年度報告中引用)有幾個面向公眾的指南， 包括網絡系列“保護您自己”的視頻，其中包含關於當前關鍵騙局/欺詐的預防提示，旨在提高 用户對我們安全措施的知識。
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結合技術措施，我們確保人們為網絡安全問題做好準備，並參與其中。安全文化是措施、流程和技術有效的基礎。因此，我們為員工、 員工和客户購買培訓和認知材料，以便他們瞭解問題，併為內在風險和威脅做好準備並瞭解最新情況。
我們還提供持續的培訓計劃，並開展有關網絡安全問題的宣傳活動，我們有一個專門負責該問題的執行委員會， 專注於保護技術基礎設施免受攻擊、未經授權的訪問、信息被盜和惡意代碼的插入 。
CMN修訂了其第4,893/21號決議，其中包含與網絡安全政策相關的要求，以及巴西中央銀行授權經營的機構應遵守的租用數據處理和存儲服務和雲計算的要求。2021年4月，巴西中央銀行遵循同樣的指導方針，修訂了BCB第368/24號決議，以修訂對支付機構的要求。簡而言之，第4,893/21號和第368/24號決議加強了以前關於網絡安全政策的現有規定，而不改變這類決議的主要指導方針。一些最相關的變化包括，金融和支付機構以及經巴西中央銀行授權經營的證券經紀公司、證券經銷公司和外匯經紀公司需要有記錄在案的標準，以應對因網絡攻擊和相關服務中斷而導致危機情況的案件。此外，我們遵守《開放金融安全手冊》的規定，該手冊規定了與開放金融相關的API(應用程序編程接口)和其他系統的最低安全要求 ，根據BCB規範指令第305/22號制定的第36,480/20號來文，我們是這些系統的強制參與者。
16.K.20網絡安全風險
網絡安全風險表現為網絡事件的可能性，包括攻擊、入侵和泄漏，這些事件可能危及我們的關鍵流程、資產和/或基礎設施的機密性、完整性和/或可用性。
16.K.30網絡安全管理流程
我們以集成和獨立的方式進行企業風險控制，維護和鼓勵集體決策環境，並開發和實施衡量和控制風險的方法、模型和工具。我們促進風險文化的傳播 到所有級別的所有員工，從業務領域到董事會。
我們已將企業主題(風險管理、危機管理、業務連續性管理、數據處理)應用於網絡安全風險主題，維護了一套以程序、流程、組織結構、政策、IT標準和解決方案為代表的控制措施。
此外，我們在流程、網絡安全風險管理方法以及預防和處理信息安全和網絡安全事件方面採用了最佳的 實踐和市場框架。為此，需要執行以下活動：識別威脅、防禦攻擊、檢測、響應和從攻擊中恢復。
這一公司框架及其發展能夠滿足與信息的機密性、可用性和完整性相關的保護原則。
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我們採取的進行網絡安全風險管理步驟的三條線 模式是對風險進行識別、分類，並確保責任區域 規劃並執行分配的風險緩解計劃，從而使必要的管理任務綜合協調地進行 。
為確保正確管理網絡安全風險，使其能夠充分評估風險並支持經理和高級管理層進行決策，我們以信息安全和網絡安全的支柱為基礎：
| • | 保密：對網絡進行適當的分類、加密、訪問控制和分段，以便僅在必要時授予授權人員讀取、複製和使用信息的權利，以保護我們免受濫用 或數據泄露； |
| • | 完整性： 具有適當的身份驗證、可追溯性和數據保護控制，以確保信息的準確性、一致性和可靠性，保護我們的資產不受惡意軟件或網絡攻擊的影響，從而導致數據損壞、 更改或破壞；以及 |
| • | 可用性：具有適當的備份、應急和宂餘程序，以便能夠正確執行業務關鍵流程，保護我們的資產免受網絡攻擊，這些攻擊會耗盡技術基礎設施的容量 並導致服務不穩定、停用或不可用。 |
2023年4月，我們獲得了由獨立審計公司出具的《系統和組織控制(SOC)2類型II保證報告》。這一保證確認了根據國際標準信息安全控制(AICPA-國際註冊會計師協會)和SOC 2服務類別(數據的安全性、可用性、處理完整性、保密性和隱私)，針對所提供的金融服務實施的IT環境安全控制的一致性和有效性。
網絡安全流程 包括以下活動：
| • | 確定威脅：檢測和識別威脅和漏洞，識別和評估 風險，並定義可能影響我們網絡環境的潛在情景。這一階段還包括持續監測有助於更好地查明趨勢和預測可能發生的事件的治理指標； |
| • | 防禦攻擊：執行預防措施以減輕或轉移網絡安全風險，保護信息和網絡安全意識和培訓等關鍵資產，並實施安全更新、病毒防護、惡意文件和軟件，定期進行管理和更新； |
| • | 檢測到攻擊：利用監測工具和調查程序及時監測和識別攻擊或信息泄露中出現的風險，為應對行動負責人提供知識；以及 |
| • | 對攻擊的響應和恢復：保留事件記錄，分析相關事件的起因和影響 ，在特定的事件管理規則中適當詳細説明行動，定義危害性評估，分配負責人和預期的控制事件、恢復資產和減輕影響的行動，並指導事件後採取的行動，以補貼決策，以避免其他類似攻擊的發生。 |
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16.K.40衡量網絡安全風險的方法
我們使用內部和外部 信息源來評估新型威脅、漏洞和網絡攻擊，以及市場標準，如ISO/IEC 27005：2018年-信息安全風險管理，NIST網絡安全框架-NIST CSF(改善關鍵基礎設施 網絡安全指南)和信息安全論壇(ISF)，以開發網絡安全風險評估的內部模型。
信息安全和網絡事件根據“信息安全和網絡事件嚴重程度矩陣”中定義的嚴重程度進行分類，考慮以下潛在影響：對客户、員工和其他利益相關者；財務；監管；與聲譽相關； 系統或服務的可用性；以及數據主體的隱私。
K.50僱用評估員、顧問、審計師或其他與任何此類網絡風險流程有關的第三方
除了ISO/IEC9001、27001/2認證外，我們還聘請獨立的第三方審核我們的ISAE3402合規性。
16.K.50-01聘用相關服務商
對於被歸類為相關服務的數據處理和存儲和雲計算服務提供商，有信息安全評估，這是巴西中央銀行根據CMN第4,893/21號決議 建立的。
相關服務提供商的網絡安全風險被歸類為“非常高”，這是由於對這些提供商環境的關注和可見性和監控的需要，這些環境受到最高戰略級別的監督--董事會、執行幹事董事會、風險委員會和反洗錢/制裁和信息安全/網絡安全執行委員會，以及我們的風險被映射到企業風險庫中。
我們通過與合同經理進行信息安全方面的幾次溝通和研討會， 涵蓋了服務的正確分類，並確保遵守CMN第4,893/21號決議和LGPD，從而在整個集團範圍內加強了這一主題的重要性。此外， 我們還在評估期間向供應商強調了該主題的重要性，並強調了承諾第三方信息安全領域(SIT)進行的評估流程的重要性。
16.K.50-02網絡安全威脅風險
有關 網絡安全威脅風險的更多信息，請參閲“3.D.風險因素-3.D.20.09網絡安全風險”。
16.K.60管治
我們的公司治理風險基於三線模型，有我們所有層級的參與，旨在優化我們的業績並保護 利益相關者，以及促進獲得資本、增值和促進我們的可持續發展，主要涉及 側重於透明度、公平待遇和問責的方面。這一框架符合我們董事會制定的指導方針。
在這種情況下，風險和資本管理是通過大學機構的決定進行的，依賴於特定的委員會。公司治理範圍涵蓋的所有層面都參與了這一流程，其中包括高級管理層 到業務、運營、產品和服務的各個領域。
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如“項目 4.B.20.01-風險管理”所述，風險管理和資本的結構由幾個委員會、委員會和部門組成，這些委員會、委員會和部門向董事會、首席執行官、風險首席風險官(CRO)和執行幹事董事會提供補貼， 這些委員會和部門參與任何需要做出的戰略決策。
我們有綜合風險管理和資本分配委員會(COGIRAC)，旨在就首席執行官履行與管理和控制所有風險和資本有關的職責向首席執行官提供建議。
通過內部標準對網絡安全風險治理採用的方法是正式的，符合我們監管機構和市場 框架的指令，這是通過我們的投資者關係網站向市場披露的(未通過引用納入本年度報告)。
這種集成結構 旨在確保治理與我們的規模、風險狀況和業務模式兼容。
具體地説，網絡安全風險由風險控制委員會(CCR)進行公司控制和監測，其中討論了與網絡安全風險的方法、治理 和監測有關的方面。該委員會向風險管理執行委員會提供諮詢意見，其中正式確定了控制和評估網絡安全風險的方法，並最終將這些專題提交COGIRAC。
此外，還將網絡安全風險監測報告 發送給風險監測執行委員會。在這方面，我們得到了反洗錢/反洗錢/制裁和信息安全/網絡安全執行委員會的監督，並得到了企業安全委員會的支持。
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如“第 4.B.20.03項內部控制”所述，積極主動地管理過程中存在的風險和控制，使其保持在可接受的水平。此外，每年向董事會和審計委員會提交一份報告，綜合內部控制領域開展的工作的評價和結論。根據修訂後的CMN第4,968/21號決議，內部控制領域的活動 由訓練有素的專業人員通過與我們的規模和結構、談判的產品和服務的複雜性、風險狀況和業務模式兼容的明確定義的流程和技術執行。此模型 還包括網絡安全風險。
我們維護一套控制，由程序、流程、組織結構、政策、IT標準和解決方案代表，能夠滿足有關信息機密性、可用性和完整性的保護 原則。
根據巴西中央銀行第4,893/21號CMN決議，我們使用各種手段，例如每年審查的公司政策和法規，信息和網絡安全方面的培訓和宣傳活動，向利益相關者傳達威脅和事件，信息安全和網絡安全指標的管理流程，發佈年度網絡安全報告，以及為監測網絡安全風險在關鍵控制中進行的獨立和定期 有效性測試。
關於網絡安全治理結構，這一主題由兩個部門管理：企業安全部和信息技術基礎設施部(DITI)，集團的幾個領域參與其中，這兩個部門有具體的任務，目的是確保風險控制和緩解方面的有效結構，使風險 得以識別、衡量、處理和溝通，為實現戰略目標做出貢獻。
16.K.70企業保衞部
我們企業安全部門的任務是通過創建、實施、維護和更新與我們的業務相一致的規則和流程來促進安全解決方案。
它在信息安全和網絡安全、訪問管理、隱私和數據保護、防止電子、借記卡和單據欺詐以及防止物理和財產安全欺詐方面 進行戰略性運作。它還對電子渠道和信息系統中的系統解決方案和安全流程進行規範，評估、處理並提出改進建議。此外， 部門負責就戰略安全問題以及產品、服務、 流程和反洗錢/反洗錢/反洗錢的實施提供技術意見。我們重點介紹了主要領域和活動：
| • | 信息安全(IS)政策和指南的治理：它的使命是制定、維護和管理適用於我們 業務的信息安全、隱私和數據保護以及網絡安全的政策和公司標準，並遵守我們認為是最佳實踐的標準。它還負責評估和批准所有部門和同事制定的與信息安全有關的具體標準和規則； |
| • | 隱私和數據保護管理：負責管理隱私計劃，確保收集和處理的個人數據的隱私，向數據主體和監管機構(ANPD)提供服務。負責控制和流程 旨在保持遵守一般數據保護法(LGPD)和其他法規標準，並滿足國家數據保護局(ANPD)的要求 ，此外還監控立法和司法方案中主題的演變 。在數據保護方面，它負責分析和定義規則並監測為防止數據泄露而採取的措施 ； |
| • | 加密密鑰和數字認證：它的任務分別是執行治理和生成加密密鑰，併為主題認證/數字簽名提供支持，協調發放供系統和員工使用的數字證書。 |
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| • | 合規和風險管理：其任務是根據需要識別和評估與信息安全和控制論相關的風險，考慮信息資產、數據關鍵程度、威脅和漏洞、風險 情景和市場框架中建立的控制以及內部、法律和僵化的規則等要素，以幫助企業 降低風險。它為遵守審計、監管機構和內部和外部實體提供與信息安全有關的贈款； |
| • | 網絡安全管理：其使命是作為企業安全中網絡安全的第一線，通過管理企業安全框架來運作，該框架建立和監控綜合願景；整合和報告與信息和網絡安全相關的績效和風險指標；並將這些風險和威脅通知適當的委員會。它在以下領域運作：數據泄露監測、預防和保護、信息安全事件和控制論的管理 信息安全和控制論事件的多學科策略行動小組 和控制論(GATI)，評估更嚴重的安全事件及其對業務的潛在影響。它為企業危機管理領域提供技術領導 支持，並負責計算機安全事件響應團隊(CSIRT)活動， 負責預防、檢測和解決安全事件。它利用“紅色團隊”、法醫和開源情報 (OSINT)對新出現的 威脅和全球趨勢進行分析、提出和維護解決方案，以防止所有渠道的交易欺詐，評估有助於減少通過數字渠道的欺詐和攻擊的安全解決方案 ，並幫助確保安全和用户友好的客户體驗； |
| • | 電子欺詐--防範：Bradesco App、網上銀行、Net Empresa、馮·法西爾， BIA WhatsApp和借記卡產品，除了通過分支機構預防開户欺詐之外， Bradesco Expresso、我們的移動應用程序和Next、信用卡、工資可扣除貸款、車輛融資、Losango和財團： 他們的任務是管理流程、安全項目和預防性溝通，以檢測和緩解財務和聲譽風險 。除了執行戰略和公司行動外，他們還通過全天候監控交易並對概況和文件進行預防性和反應性分析來運作。它們得到數據分析和建模領域的支持，採用分析解決方案和 統計方法，以便向技術和業務領域管理人員提出解決方案，目的是平衡訪問安全和電子渠道以及借記卡/信用卡產品的使用； |
| • | 訪問管理：負責制定識別和訪問企業應用程序的流程的策略和運營方向開放源碼情報(SOX)合規部門，定義和維護員工和非員工的訪問管理方法。這一領域旨在保護系統資源和信息免受不必要的訪問，遵循職責分工、所需訪問和自動控制定義的原則，考慮內部和外部標準和法規。 |
| • | 身份驗證方法：負責評估系統、服務渠道、業務管理人員和用户的需求，在認證因素方面，對涉及使用生物識別、物理和邏輯設備密碼生成一次性密碼(OTP)的項目進行管理和監控； |
| • | 第三方信息安全(SIT)：其任務是根據巴西中央銀行的第4,893/21號CMN決議，建立第三方服務合同的信息安全標準和責任， 在服務提供商與我們合作期間，根據與信息安全有關的既定規則和原則，在其在集團的生命週期內，通過評估對服務提供商進行治理。 |
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| • | 反洗錢/反洗錢：負責傳播反洗錢/反洗錢文化，增強員工、合作伙伴和供應商的能力， 並制定政策、標準和程序，以降低濫用我們的結構和/或產品和服務的風險。它還負責維護檢測系統和進行內部風險評估，並確保按照國家和國際在這一問題上的最佳做法，持續改進流程和控制。該領域為反洗錢/打擊恐怖主義工作隊執行委員會/制裁和信息/網絡安全提供諮詢，後者評估活動的有效性。根據法規/法律要求，將已查明的可疑或非典型案件 通報金融情報股； |
| • | 制裁： 該團隊通過採取旨在防止恐怖分子融資、販毒、國家和跨國犯罪組織以及大規模殺傷性武器擴散的行動來保護我們的業務和與利益攸關方的關係 。它還根據現行法律和條例，發現和報告國際制裁名單上所列的受制裁個人和法律實體或任何與制裁有關的風險的活動。它制定、更新和傳播制裁政策和標準，並提高對這一專題的認識；以及 |
| • | 人身和財產安全：負責維護專門的人力資源和安全設備，以根據聯邦警察局(DG/DPF)總部的第7,102/83號法律、18,045/23號法令和聯邦警察發佈的“安全計劃”執行安全標準。它不斷評估安全設備的潛在漏洞，並全天候監控安全系統和閉路電視(CCTV)，旨在預防和 指導行動以減輕最終索賠的影響。 |
除了由企業安全部門執行的活動外，我們還設有信用卡部門，這是一個防欺詐部門，其任務是通過創建、實施和維護預防性規則、流程和技術，提供與我們的業務相一致的安全解決方案。本防騙部門對服務渠道、系統、流程和產品的安全性進行評估，並提出改進建議。該部門還發布與戰略安全問題和產品、服務或流程的引入相關的技術意見。
在《企業安全全球願景》的主要職責中，我們強調以下幾點：
| • | 負責防止信用卡欺詐的領域尋求確定和減輕財務損失和對銀行的負面聲譽影響的風險。它制定了針對文檔和交易欺詐的預防策略，對通過客户服務和使用渠道進行的所有交易進行實時監控和警報。這些措施基於對欺詐的行為分析 ，並以欺詐的統計方法和預測模型為支持，目的是確保控制與業務保持一致。該領域還對損失進行診斷，以找出系統和業務弱點，建議採取預防行動，以實現與當前戰略的一致； |
| • | 項目和流程領域建立控制以識別風險，並負責評估欺詐風險併發布對新項目、流程和產品的建議。該領域提出的解決方案旨在平衡 產品的使用和安全以及業務和技術領域經理獲得服務渠道的機會，以及遵循市場最佳實踐的公司和戰略預防措施；以及 |
| • | 投資組合分析區域負責管理從防欺詐區域收到的信息，並將其傳達給我們的其他區域。 |
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16.K.80 IT基礎設施 部門：
IT基礎設施部的使命是管理大型機平臺和開放平臺上的IT基礎設施項目和軟件基礎設施，無論是在現場還是在雲環境中；提供技術基礎設施的安全性，通過 技術發展確保連接性、可用性和彈性；以及為我們的工作站和電信服務提供設備和軟件的技術支持。
IT安全是DITI的 領域之一，負責旨在保護和監控我們的技術基礎設施的流程、資源和解決方案 防止入侵企圖、不當訪問、信息泄露和惡意代碼，其主要屬性是：
| • | 安全系統開發：識別和定義編程中採用的最佳安全實踐， 根據我們使用的編碼語言，在開發週期內根據安全規則和策略對靜態和/或動態應用中的漏洞進行測試； |
| • | 技術安全架構：定義和管理整個集團的技術安全參考架構 通過具有可重用組件的控制，支持和監督安全控制在旨在平衡機會和風險的技術解決方案中的應用 ； |
| • | 技術平臺的安全：定義、管理和協調符合配置和保護平臺(操作系統、應用程序服務器、數據庫服務器、移動和固定設備)的最佳實踐 ，並在發生事故時以靈活和協調的方式修復 問題； |
| • | 網絡安全：制定和應用網絡、電子通信渠道和語音的參考模型/技術安全要求，確保採用安全標準和技術保護要求； |
| • | 漏洞管理：管理我們技術資產中發現的漏洞的生命週期，與負責緩解的人員一起監控行動計劃，並確定風險暴露的優先級別； |
| • | 攻擊性安全：識別並主動利用漏洞，通過現實情景攻擊來衡量和驗證安全控制對當前網絡攻擊方法的恢復能力。活動組合：安全測試、入侵測試(五項測試)、紅隊演習、對手模擬、漏洞掃描等； |
| • | 安全運營中心：在實時基礎設施中執行安全監控以根據場景、規則和案例識別 惡意和/或可疑威脅和行為，同時使用事件歷史記錄、風險和不符合網絡安全要求的情況 ，執行網絡事件響應流程，包括監控、檢測、遏制和響應技術資產，獲取、處理和分析數據和日誌，並考慮內部和外部來源。對事件中涉及的第二道和第三道防線的業務區進行信息分析(“計算機取證”)； |
| • | 情報和安全：通過內部和外部研究 生成和共享安全情報信息，使用各種來源的先進分析方法，具有人工智能能力來識別信息安全的趨勢、方法、威脅和漏洞，提供執行預測性行動的投入，以及構建我們如何面對全球威脅情景的戰略 願景，從而能夠就網絡安全主題做出決策； |
| • | 安全部署、支持和運營流程：建立我們通過的關於信息安全解決方案部署的技術項目生命週期、運營和保護技術資產免受威脅、管理資源和用户的要求和指導方針。 |
| • | 特權帳户管理：確保只有經過授權的用户和帳户才能批准訪問業務應用程序、信息系統、網絡和計算設備(操作系統、數據庫等)，並保證個人責任 ，並提供足夠的訪問權限以允許他們在必要的時間內履行職責，但不允許他們越權；以及 |
| 242 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
| • | 研究和解決方案：探索、評估和探索新技術和解決方案，以預防、緩解和解決當前的問題、事件和漏洞或潛在的未來威脅。 |
我們在DITI中還有其他重要的 區域和功能，如下所述。
| • | 項目中心：管理IT基礎設施項目，從確定技術基礎設施需求到在環境中交付，在整個過程中協調和整合工程； |
| • | 大型機軟件工程：使安裝在大型機平臺上的軟件基礎設施保持最新、可運行、可用和可靠，支持我們的業務； |
| • | Unix工程軟件、項目和SAP：使軟件保持最新、安全和有彈性。 確保Unix軟件的維護和技術支持，提供更高的可用性和可靠性，支持我們的業務需求 無論是在現場還是在雲環境中； |
| • | 大型機和開放式容量規劃：管理、規劃和支持大型機技術基礎架構， 指定和提供分佈式平臺的物理基礎架構，提供更高的可用性和可靠性，支持我們的業務需求，無論是現場環境還是雲環境； |
| • | 雲工程：積極開發創新、穩健和可靠的雲IT基礎設施解決方案，旨在鼓勵以簡單靈活的方式採用這些技術，以期為集團產生更大價值的產品 ； |
| • | 網絡工程：通過技術演進、自動化和創新提供與業務和客户領域的連接，確保可用性和恢復能力； |
| • | 電信：提供和管理我們的電信服務，如數據通信鏈路、線路以及固定和移動電話設備； |
| • | 雲平臺：主動提供創新、穩健和可靠的雲IT基礎設施解決方案，旨在以簡單靈活的方式推動這些技術的採用，從而為集團創造更大的 價值； |
| • | 存儲管理和應急：管理、保護和支持數據存儲。促進服務的連續性並激活技術 基礎設施環境，前提是管理依賴關係已通過其業務 連續性計劃確定這一要求； |
| • | 數據中心：管理、規劃、租用和維護我們數據中心的電氣、空調、自動化和邏輯佈線基礎設施，通過實施側重於可持續性的技術和最佳實踐，重點關注高可用性和能效。 |
| • | 支持部門：支持部門及相關公司的工作站和接入交換機的軟硬件，支持整個集團的移動設備軟件、郵箱賬號管理、互聯網接入和技術更新； |
| • | 聯繫中心：提供和維護我們呼叫中心的基礎設施服務，提供高質量、可用性和可靠性，呈現符合業務領域預期的結果； |
| • | 資本市場和國際單位：靈活、安全和創新地參與國際單位和資本市場團隊所服務的領域的轉型，確保支持環境的可用性，併為客户和股東提供所需的價值； |
| • | 備份工程：規劃和管理環境的整個備份和恢復流程運行所需的基礎架構，協助確保我們業務的可用性和連續性；以及 |
| • | 基礎軟件工程：為Open Platform管理、指定和提供物理、虛擬或雲基礎設施 ，並確保此Open Platform中與操作 系統、協作工具和服務器虛擬化、工作站和應用程序相關的軟件的維護和技術支持，從而提供更高的可用性和可靠性、 支持我們的業務需求(無論是在內部部署還是在雲環境中)，始終優先考慮自動化並確保遵守集團、監管機構、市場最佳實踐以及技術更新和安全水平所制定的規則。 |
| 243 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
第 第三部分
項目 17.財務報表
見“項目18.財務報表”。
項目 18.財務報表
請參閲F-3至F-153頁上的財務報表 。
物品 19.展品
作為本年度報告證物提交的文件 ：
1.1-我們修訂和重述的附例。
2.1-截至2015年12月11日，由我們、作為託管機構的紐約梅隆銀行以及根據該協議發行的優先股美國存託憑證證明的優先股美國存託憑證的持有人和實益所有人(通過參考2015年12月1日提交的關於美國存託憑證的F-6表格中的登記 聲明(文件編號333-208281)合併)修訂和重述的存款協議。
2.2-截至2015年12月11日，由我們、作為託管機構的紐約梅隆銀行以及根據該協議發行的普通股美國存託憑證證明的普通股美國存託憑證的持有人和實益所有人(通過參考2015年12月1日提交的關於普通股美國存託憑證的表格F-6中關於普通股美國存託憑證的登記 聲明(文件編號333-179623))修訂和重述的存款協議。
2.3-在任何一種工具下，我們的長期債務證券和我們子公司的長期債務證券的總額不超過我們的總資產和我們的子公司在合併基礎上總資產的10.0%。我們同意根據要求向美國證券交易委員會提供任何或所有此類文書的副本。
2.4- 證券描述。
8.1--子公司名單。
11.2-披露和使用重要法案或事實的信息以及Banco Bradesco S.A.發佈的證券交易信息，日期為2023年4月6日。
12.1-根據1934年《證券交易法》第13a-14和15d-14條規則頒發首席執行官證書。
12.2-根據1934年《證券交易法》第13a-14條和第15d-14條頒發首席財務官證書。
13.1-根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條頒發首席執行官證書。
13.2-根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條頒發首席財務官證書。
97- Bradesco集團恢復董事激勵性薪酬政策。
| 244 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
簽名
根據1934年《證券交易法》第12節的要求，註冊人證明其符合提交20-F表格的所有要求 ，並已正式促使本年度報告由正式授權的簽署人代表其簽署。
Banco Bradesco S.A.
| /S/馬塞洛·德·阿勞霍·諾羅尼亞 |
|
Marcelo de AraúJo Noronha 首席執行官 |
| /S/卡西亞諾·裏卡多·斯卡佩利 |
|
卡西諾·裏卡多·斯卡佩利 主管 副總裁及財務總監 |
日期：2024年4月29日。
| 245 | - 表格20-F 2023| Bradesco |
| 目錄表 | |
IFRS中的合併財務報表| 目錄表 |
| 合併財務狀況表 | F-3 | |||||
| 合併損益表 | F-4 | |||||
| 綜合全面收益表 | F-5 | |||||
| 合併權益變動表 | F-6-F-7 | |||||
| 合併現金流量表 | F-8-F-9 | |||||
| 合併説明 財務報表 | F-10-F-148 | |||||
| 獨立註冊會計師事務所報告(PCAOB ID |
F-149-F-153 | |||||
| 索引 合併財務報表附註 | ||||||
| 1) | 一般信息 | F-10 | 29) | 通過利潤或虧損以公允價值計算的金融資產和負債的淨收益/（損失） | F-89 | |
| 2) | 材料會計政策 | F-10 | 30) | 其他綜合收入按公允價值計算的金融資產淨收益/（損失） | F-89 | |
| 3) | 新標準以及現有標準的修正案和解釋 | F-35 | 31) | 外幣交易淨收益/（損失） | F-89 | |
| 4) | 估計及判斷 | F-38 | 32) | 保險和養老金計劃的毛利潤 | F-89 | |
| 5) | 現金、現金等值和銀行餘額 | F-41 | 33) | 人員開支 | F-89 | |
| 6) | 按公允價值計入損益的金融資產和負債 | F-42 | 34) | 其他行政開支 | F-90 | |
| 7) | 衍生金融工具 | F-43 | 35) | 折舊及攤銷 | F-90 | |
| 8) | 通過其他綜合收益以公允價值計算的金融資產 | F-49 | 36) | 其他業務收入/（支出） | F-90 | |
| 9) | 以增加成本的債券和證券 | F-50 | 37) | 所得税與社會貢獻 | F-91 | |
| 10) | 向金融機構提供貸款和預付款 | F-51 | 38) | 運營細分市場 | F-95 | |
| 11) | 客户貸款及墊款 | F-52 | 39) | 與關聯方的交易 | F-99 | |
| 12) | 持作出售之非流動資產 | F-62 | 40) | 風險管理 | F-101 | |
| 13) | 聯營公司及合營公司之投資 | F-63 | 41) | 補充養老金計劃 | F-140 | |
| 14) | 財產和設備 | F-65 | 42) | 其他信息 | F-143 | |
| 15) | 無形資產和商譽 | F-67 | ||||
| 16) | 其他資產 | F-68 | ||||
| 17) | 銀行存款 | F-68 | ||||
| 18) | 客户存款 | F-69 | ||||
| 19) | 來自已發行證券的資金 | F-69 | ||||
| 20) | 次級債 | F-70 | ||||
| 21) | 保險合同 | F-72 | ||||
| 22) | 條款、內容資產和負債 | F-79 | ||||
| 23) | 其他負債 | F-83 | ||||
| 24) | 貸款承諾、財務擔保和類似工具 | F-84 | ||||
| 25) | 股權 | F-85 | ||||
| 26) | 每股收益 | F-87 | ||||
| 27) | 淨利息收入 | F-88 | ||||
| 28) | 費用和佣金收入 | F-88 | ||||
| F-2 |
| 目錄表： |
IFRS中的合併財務報表| 財務狀況綜合報表 |
| 數千雷亞爾 | |||
| 注意事項 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |
| 資產 | |||
| 現金和銀行餘額 | 5 | ||
| 按公允價值計提損益的金融資產 | 6a | ||
| 通過其他綜合收益按公允價值計算的金融資產 | 8 | ||
| 按攤銷成本計算的金融資產 | |||
| - 向金融機構提供的貸款和預付款，扣除預期損失撥備 | 10 | ||
| - 向客户提供的貸款和預付款，扣除預期損失撥備 | 11 | ||
| - 證券，扣除預期損失撥備 | 9 | ||
| -其他金融資產 | 16 | ||
| 持有待售非流動資產 | 12 | ||
| 對聯營公司和合資企業的投資 | 13 | ||
| 財產和設備 | 14 | ||
| 無形資產和商譽 | 15 | ||
| 當前收入和其他税收資產 | |||
| 遞延所得税資產 | 37 | ||
| 其他資產 | 16 | ||
| 總資產 | |||
| 負債 | |||
| 按攤銷成本計算的負債 | |||
| - 銀行存款 | 17 | ||
| - 客户存款 | 18 | ||
| - 證券發佈 | 19 | ||
| - 次級債 | 20 | ||
| -其他財務負債 | 23 | ||
| 按公允價值計提損益的財務負債 | 6c | ||
| 其他存在信用風險的金融工具 | |||
| - 貸款承諾 | |||
| - 財務擔保 | |||
| 保險合同責任 | 21 | ||
| 其他條文 | |||
| 流動所得税負債 | |||
| 遞延所得税負債 | 37c | ||
| 其他負債 | 23 | ||
| 總負債 | |||
| 權益 | 25 | ||
| 資本 | |||
| 國庫股 | ( | ||
| 資本儲備 | |||
| 利潤準備金 | |||
| 額外實收資本 | |||
| 累計其他綜合收益 | ( | ||
| 留存收益 | ( |
||
| 母公司股東應佔權益 | |||
| 非控制性權益 | |||
| 總股本 | |||
| 權益和負債總額 | |||
該等附註是合併財務報表的組成部分。
| F-3 |
| 目錄表： |
IFRS中的合併財務報表| 收入合併報表 |
| 數千雷亞爾 | ||||
| 注意事項 | 截至十二月三十一日止的年度 | |||
| 2023 | 2022 | 2021 | ||
| 利息和類似收入 | ||||
| 利息和類似費用 | ( |
( |
( | |
| 淨利息收入 | 27 | |||
| 手續費及佣金收入 | 28 | |||
| 按公允價值計入損益的金融資產和負債淨收益/(虧損) | 29 | ( | ||
| 通過其他綜合收益按公允價值計算的金融資產淨收益/(虧損) | ( | |||
| 外幣交易淨收益/(虧損) | ( | |||
| 來自保險和養老金計劃的毛利 | 32 | |||
| -保險和養老金收入 | ||||
| -保險和養老金費用 | ( |
( |
( | |
| 其他營業收入 | ( | |||
| 貸款和預付款的預期損失 | 11 | ( |
( |
( |
| 其他金融資產的預期損失 | 8和9 | ( |
( | |
| 人員費用 | 33 | ( |
( |
( |
| 其他行政費用 | 34 | ( |
( |
( |
| 折舊及攤銷 | 35 | ( |
( |
( |
| 其他營業收入/(支出) | 36 | ( |
( |
( |
| 其他運營費用 | ( |
( |
( | |
| 所得税前收入以及應佔聯營公司和合資企業利潤 | ||||
| 聯營公司及合營企業的利潤份額 | 13 | |||
| 所得税前收入 | ||||
| 所得税優惠/(費用) | 37 | ( |
( | |
| 淨收入 | ||||
| 股東應佔： | ||||
| 母公司的股東 | ||||
| 非控制性權益 | ||||
| 基於加權平均股數（以每股雷亞爾表示）的每股基本和稀釋收益： | ||||
| - 每股普通股收益 | 26 | |||
| - 每股優先股收益 | 26 | |||
該等附註是合併財務報表的組成部分。
| F-4 |
| 目錄表： |
IFRS中的合併財務報表| 綜合收益表 |
| 注意事項 | 數千雷亞爾 | |||
| 截至十二月三十一日止的年度 | ||||
| 2023 | 2022 | 2021 | ||
| 淨收入 | ||||
| 已或可能重新分類至綜合收益表的項目 | ||||
| 通過其他綜合收益按公允價值計算的金融資產 | ||||
| - 公平值變動淨額 | ( |
( | ||
| - 收益/（損失）重新分類至損益 | 30 | ( | ||
| - 税務影響 | ( |
|||
| 對衝未實現收益/（損失） | 7 | |||
| - 現金流量對衝 | ( | |||
| - 海外投資對衝 | ( |
( | ||
| - 税務影響 | ( |
( |
||
| 海外業務翻譯的外匯差異 | ||||
| 海外業務外幣兑換差異 | ( |
( | ||
| 不會重新分類至綜合損益表的項目 | ||||
| 以公允價值計量且其變動計入其他全面收益的權益工具公允價值淨變化 | ( |
( |
||
| 税收效應 | ( | |||
| 其他 | ( |
|||
| 其他全面收入合計 | ( | |||
| 綜合收益總額 | ||||
| 股東應佔： | ||||
| 母公司的股東 | ||||
| 非控制性權益 | ||||
該等附註是合併財務報表的組成部分。
| F-5 |
| 目錄表： |
IFRS中的合併財務報表| 合併權益變動表 |
| 數千雷亞爾 | |||||||||||
| 資本 | 國庫股 | 資本儲備 | 利潤準備金 | 額外實收資本 | 其他綜合收益 | 累計利潤/虧損 | 歸屬於母公司控股股東權益 | 非控股股東 | 總計 | ||
| 法律 | 法定 | ||||||||||
| 2021年1月1日的餘額 | ( |
( |
|||||||||
| 淨收入 | |||||||||||
| 通過其他綜合收益按公允價值計算的金融資產 | ( |
( |
( | ||||||||
| 外幣折算調整 | ( |
( |
( | ||||||||
| 其他 | |||||||||||
| 綜合收益 | ( |
||||||||||
| 以準備金增資 | ( |
||||||||||
| 轉至儲備金 | ( |
||||||||||
| 庫存股的註銷 | ( |
||||||||||
| 收購庫藏股 | ( |
( |
( | ||||||||
| 股權權益 | ( |
( |
( |
( | |||||||
| 2021年12月31日的餘額 | ( |
( |
|||||||||
| 採用IFRS 17（註釋3b） | ( |
( |
( | ||||||||
| 2022年1月1日的餘額 | ( |
( |
( |
||||||||
| 淨收入 | |||||||||||
| 通過其他綜合收益按公允價值計算的金融資產 | ( |
( |
( | ||||||||
| 外幣折算調整 | ( |
( |
( | ||||||||
| 其他 | |||||||||||
| 綜合收益 | |||||||||||
| 以準備金增資 | ( |
||||||||||
| 轉至儲備金 | ( |
||||||||||
| 庫存股的註銷 | ( |
||||||||||
| 收購庫藏股 | ( |
( |
( | ||||||||
| 繁重的保險合同的變更 | ( |
( |
( | ||||||||
| 股權權益 | ( |
( |
( |
( | |||||||
| 2022年12月31日的餘額 | ( |
( |
|||||||||
| 淨收入 | |||||||||||
| 通過其他綜合收益按公允價值計算的金融資產 | |||||||||||
| 外幣折算調整 | |||||||||||
| 其他 | ( |
( |
( |
( | |||||||
| 綜合收益 | |||||||||||
| F-6 |
| 目錄表： |
IFRS中的合併財務報表| 合併權益變動表 |
| 數千雷亞爾 | |||||||||||
| 資本 | 國庫股 | 資本儲備 | 利潤準備金 | 額外實收資本 | 其他綜合收益 | 累計利潤/虧損 | 歸屬於母公司控股股東權益 | 非控股股東 | 總計 | ||
| 法律 | 法定 | ||||||||||
| 非控股股東利益增加 | ( |
( | |||||||||
| 轉至儲備金 | ( |
||||||||||
| 庫存股的註銷 | ( |
||||||||||
| 股權權益 | ( |
( |
( |
( | |||||||
| 2023年12月31日的餘額 | ( |
||||||||||
該等附註是合併財務報表的組成部分。
| F-7 |
| 目錄表： |
IFRS中的合併財務報表| 現金流量合併報表 |
| 數千雷亞爾 | |||
| 截至十二月三十一日止的年度 | |||
| 2023 | 2022 | 2021 | |
| 經營活動 | |||
| 所得税前收入 | |||
| 將所得税前收入與經營活動淨現金流量進行調節的調整： | |||
| 貸款和預付款的預期損失 | |||
| 保險合同責任變更 | |||
| 按公允價值計入其他全面收益的金融資產的淨收益/（損失） | ( |
( |
|
| 含撥備和或有負債的費用 | |||
| 資產減損造成的（收益）/損失 | ( |
||
| 折舊 | |||
| 無形資產攤銷 | |||
| 聯營公司及合營企業的利潤份額 | ( |
( |
( |
| 出售非流動資產的（收益）/損失 | ( |
( |
( |
| 處置財產和設備的（收益）/損失 | ( |
( |
|
| 出售聯營公司投資的（收益）/損失 | ( |
( | |
| 外匯匯率變化對現金和現金等值物的影響 | ( |
( |
( |
| （增加）/資產減少 | ( |
( |
( |
| 中央銀行強制存款 | ( |
( |
( |
| 向金融機構提供的貸款和預付款 | ( |
( | |
| 對客户的貸款和墊款 | ( |
( |
( |
| 按公允價值計提損益的金融資產 | ( |
( | |
| 其他資產 | ( |
( |
( |
| 負債（增加）/減少 | |||
| 銀行存款 | |||
| 來自客户的存款 | |||
| 按公允價值計提損益的財務負債 | ( |
( | |
| 保險合同責任 | ( |
( |
( |
| 其他條文 | ( |
( |
( |
| 其他負債 | |||
| 運營產生的現金 | ( |
( | |
| 按公平值計入損益的金融資產收到的利息和攤銷成本 | |||
| 支付的利息 | ( |
( |
( |
| 繳納的所得税和社會繳費 | ( |
( |
( |
| 經營活動提供的(用於)現金淨額 | ( |
( | |
| 投資活動 | |||
| （收購）子公司，扣除現金及現金等值物 | ( |
( |
( |
| （收購）以公允價值計量且其變動計入其他全面收益的金融資產 | ( |
( |
( |
| 出售按公平值計入其他全面收益之金融資產 | |||
| 按攤銷成本計算的金融資產的到期日 | |||
| （收購）按攤銷成本計算的金融資產 | ( |
( |
( |
| 處置待售非流動資產 | |||
| （收購）對聯營公司的投資 | ( |
( | |
| 出售聯營公司的投資 | |||
| 股息和已收股權利息 | |||
| (購置)財產和設備 | ( |
( |
( |
| 出售財產和設備所得收益 | |||
| (收購)無形資產 | ( |
( |
( |
| 按公平值計入損益的金融資產收到的利息和攤銷成本 | |||
| 投資活動提供/(用於)的現金淨額 | ( |
( | |
| 融資活動 | |||
| 來自發行證券的資金 | |||
| 已發行證券的付款 | ( |
( |
( |
| 發行的次級債務資金 | |||
| 次級債務的支付 | ( |
( |
( |
| 租賃費 | ( |
( |
( |
| F-8 |
| 目錄表： |
IFRS中的合併財務報表| 現金流量合併報表 |
| 數千雷亞爾 | |||
| 截至十二月三十一日止的年度 | |||
| 2023 | 2022 | 2021 | |
| 非控股股東 | ( |
( |
( |
| 融資負債支付的利息 | ( |
( |
( |
| 已付股權利息/股息 | ( |
( |
( |
| 收購庫藏股 | ( |
( | |
| 融資活動提供的/(用於)的現金淨額 | ( |
( | |
| （減少）/現金及現金等值物增加 | ( | ||
| 現金和現金等價物 | |||
| 在這一時期之初 | |||
| 外匯匯率變化對現金和現金等值物的影響 | |||
| 於期結 | |||
| （減少）/現金及現金等值物增加 | ( | ||
該等附註是合併財務報表的組成部分。
| F-9 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 1) | 一般信息 |
Banco Bradesco S.A.(“Bradesco”， “銀行”、“公司”或“集團”)是根據巴西聯邦共和國法律成立的上市公司，總部設在巴西S保羅州奧薩斯科市。
Bradesco是一家在銀行和保險兩個細分市場提供多種服務的銀行。該銀行受巴西銀行法規的約束，在巴西各地開展業務。銀行業務包括一系列銀行業務，在以下業務中為個人和企業客户提供服務：投資銀行業務、國內和國際銀行業務、投資基金管理和財團管理。保險部分包括人壽、養老金、健康和非人壽投資組合。
零售銀行產品包括活期存款、儲蓄存款、定期存款、互惠基金、外匯服務和一系列貸款和墊款，包括透支、信用卡和分期付款貸款。為公司實體提供的服務包括基金管理和財務服務、外匯業務、企業融資和投資銀行服務、對衝和金融業務，包括週轉資本融資、租賃和分期償還的貸款。這些服務主要在國內市場提供，但也包括較小規模的國際服務。
本公司最初於S聖保羅證券交易所(“B3”)上市，其後於紐約證券交易所(“紐約證券交易所”)上市。
董事會於2024年4月29日批准了合併財務報表。
| 2) | 材料會計政策 |
這些合併財務報表是根據國際會計準則理事會(IASB)發佈的國際財務報告準則(IFRS)編制的。
編制合併財務報表需要使用影響資產和負債報告金額的估計和假設，以及披露財務報表日期的或有資產和負債以及本年度的損益金額。合併財務報表還反映各種估計和假設，包括但不限於：對預期損失準備金的調整；對金融工具公允價值的估計；折舊和攤銷比率；非金融資產的減值損失；無形資產的使用年限；對遞延税項資產變現的評估；對計算保險合同負債的假設；計提或有事項撥備以及因財政和税務不明朗因素而產生的潛在損失撥備。 涉及較高判斷或複雜程度的領域，或假設和估計對綜合財務報表有重大影響的領域，在附註4中披露。
以下所述的會計政策適用於列報的所有期間及本集團所有人士，包括權益法被投資人。
這些合併財務報表中包含的一些 數字經過四捨五入調整。因此，價值觀在某些表格中表示為總計的 可能不是它們前面的數字的算術和。
| F-10 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
a) 整固
合併財務報表 包括Bradesco及其直接和間接子公司（包括獨家共同基金和特殊目的實體）的財務報表。
合併財務報表中包含的主要子公司如下：
| 總部所在地 | 活動 | 股權 | 投票資本的參與總額 | |||||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |||||
| 金融部門-巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| 裏約熱內盧-巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | - | - | ||||||
| 米納斯吉拉斯州-巴西 | ||||||||
| 金融部門-海外 | ||||||||
| 盧森堡-盧森堡 | ||||||||
| 喬治城-開曼羣島 | ||||||||
| 紐約-美國 | ||||||||
| 紐約-美國 | ||||||||
| 倫敦-英國 | ||||||||
| 香港-中國 | ||||||||
| 喬治城-開曼羣島 | ||||||||
| 哈利斯科州-墨西哥 | ||||||||
| 佛羅裏達州-美國 | ||||||||
| 保險、養老金計劃和資本化債券部門-在巴西 | ||||||||
| 裏約熱內盧-巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| 裏約熱內盧-巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| F-11 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 總部所在地 | 活動 | 股權 | 投票資本的參與總額 | |||||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |||||
| 保險-海外 | ||||||||
| 布宜諾斯艾利斯-阿根廷 | ||||||||
| 其他活動-巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| 其他活動-海外 | ||||||||
| 紐約-美國 | - | - | ||||||
| 投資基金（10） | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| 聖保羅—巴西 | ||||||||
| (1) | 公司於2023年2月被收購（間接參與）。BV DTVMSA的新名稱從2023年12月起; |
| (2) | 這些海外公司的功能貨幣是巴西雷亞爾; |
| (3) | 特殊目的實體國際多元化支付權公司正在合併。該公司是為海外應收賬款證券化而設立的結構的一部分 ; |
| (4) | 該公司的功能貨幣為墨西哥比索; |
| (5) | 該公司的功能貨幣為美元; |
| (6) | Bradesco Bac Florida Bank的新名稱; |
| (7) | 使用的會計信息的日期滯後時間長達60天； |
| (8) | 因庫存股註銷而產生的利息百分比增加； |
| (9) | 公司於2023年10月解散；及 |
| (10) | Bradesco承擔或基本上保留風險和收益的投資基金被合併。 |
| F-12 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| i. | 附屬公司 |
子公司是集團 控制的所有公司。如果被投資公司因參與被投資公司而面臨或有權獲得可變收益，則本集團對其擁有控制權，並有能力通過對被投資公司的權力影響該等收益。附屬公司自本集團取得對其業務的控制權之日起至該控制權終止之日起全面合併 。
對於符合企業合併定義 的收購，採用會計的收購方法。收購成本按對價的公允價值計量，包括於交換日期給予的資產、已發行的權益工具及產生或承擔的負債。企業合併中收購的可確認資產以及承擔的負債和或有負債最初按收購日的公允價值計量 ，而不考慮任何非控股權益的程度。支付的對價超過本公司所佔可識別淨資產和收購的非控股權益的公允價值的部分計入商譽。因業務合併而產生的任何商譽 每年至少進行一次減值測試，且每當發生事件或環境變化可能表明需要減值減值時 。如果收購成本低於公司在收購淨資產中所佔份額的公允價值，差額將直接在綜合損益表中確認。
對於不符合業務合併定義 的收購，本集團將在個別可識別資產和負債之間分配成本。收購資產及負債的成本乃由(A)於收購日期按其公允價值確認金融資產及負債； 及(B)按購買資產成本的剩餘餘額及承擔負債於收購日期按金融工具以外的個別資產及負債，按該等工具於收購日期的相對公允價值釐定。
| 二、 | 聯屬 |
對聯營公司的投資採用權益法在本集團的綜合財務報表中入賬，並初步按成本確認。對 聯營公司的投資包括在收購時確認的商譽(扣除任何減值損失)。
| 三、 | 合資企業 |
本集團在 中有合同協議，雙方或更多方從事受共同控制的活動。共同控制是對一項活動的控制權的契約分享， 只有在各方一致作出戰略、財務和運營決定的情況下才存在。合資企業是指本集團與其他各方共同控制的安排，據此，本集團對該安排擁有權利，而不是對其資產和負債的 權利。合營企業的投資採用權益法計入本集團的綜合財務報表 。
| 四、 | 結構化實體 |
當集團擁有控制權時，結構化的 實體被合併。如果本集團因參與結構化實體而面臨或有權獲得可變回報，則本集團擁有對該結構化實體的控制權，並有能力通過其對該結構化實體的權力影響該等回報。
| F-13 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| v. | 與非控股股東的交易和非控股股東的利益 |
本集團實行將擁有非控股權益的交易視為與本行股權擁有人的交易的政策。對於從非控股權益購買股權，支付的任何代價與所收購子公司的淨資產賬面價值份額之間的差額計入股權。出售給非控股股東的收益或虧損也計入股本。
應佔非控股權益的利潤或虧損在本標題下的綜合收益表中列示。
| 六、 | 合併中抵銷的餘額和交易 |
集團內交易及結餘(外幣交易損益除外)於合併過程中撇除，包括因公司間經營而產生的任何未實現利潤或虧損 ，但未實現虧損指轉讓資產的減值虧損，應在合併財務報表中確認的情況除外。為進行合併，本集團對類似交易、事件及情況採用一致的會計政策及類似的估值方法。
| F-14 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| b) | 外幣折算 |
| i. | 本位幣和列報貨幣 |
本集團各實體的財務 報表所包括的項目均以該實體經營所處的主要經濟環境的貨幣(功能貨幣)計量。合併財務報表以巴西文字列報。雷亞爾(r$)，其中 為公司的提示貨幣。國內和國外的子公司使用真實作為其功能貨幣，但墨西哥子公司和布拉德斯科銀行除外，前者以墨西哥比索為功能貨幣，後者以美元為功能貨幣。
| 二、 | 交易記錄和餘額 |
以外幣計價或結算的外幣交易使用交易日期的匯率折算為本位幣。
以外幣計價的貨幣項目 按報告日的收盤匯率折算。按歷史成本以外幣計量的非貨幣項目在初始確認日按匯率換算；按公允價值計量的外幣非貨幣項目按確定公允價值之日的匯率換算。
因結算外幣交易而產生的匯兑損益，以及在各期間折算以外幣計價的貨幣資產和負債所產生的匯兑損益，在綜合損益表中確認為“外幣交易淨收益/(虧損)”。
如果以外幣計價的貨幣資產通過其他全面收益按公允價值歸類為金融資產的公允價值發生變化，則在證券攤餘成本變化引起的換算差異與證券賬面金額其他變化之間進行 區分。與攤銷成本變動有關的換算差額在綜合收益表中確認 ，賬面金額的其他變動(減值除外)在權益中確認。
| 三、 | 海外業務 |
所有具有與 列報貨幣不同的本位幣的 海外業務(沒有一項業務的貨幣屬於惡性通貨膨脹經濟體)的結果和財務狀況折算成列報貨幣如下：
| · | 列報的每個合併財務報表的資產和負債按報告日的結算率折算； |
| · | 每份綜合損益表的收入和支出按平均匯率換算(除非這一平均值不是現行匯率對交易日的累積影響的合理近似值，在這種情況下，收入和支出按交易日的有效匯率換算)；以及 |
| · | 所有由此產生的匯兑差額在其他綜合收入中確認。 |
上述過程產生的匯兑差額在權益中列示為“外幣折算調整”。
| F-15 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
合併時，外國實體淨投資折算產生的匯兑差額 計入“其他綜合收益”。如果業務 為非全資子公司，則交易差額的相關比例將分配給非控股權益。 當外國業務被部分出售或處置時，該等在權益中確認的匯兑差額將在綜合收益表中確認為銷售損益的一部分。
| c) | 現金和現金等價物 |
現金和現金等價物包括：現金、銀行存款、在巴西中央銀行持有的無限制餘額和其他流動性高的短期投資，原始期限為三個月或更短，公允價值變動風險不大，公司用於管理其短期承諾。見附註5(A)--“現金和現金等價物”。
| d) | 金融資產負債 |
i. 金融資產
本公司根據金融資產管理的業務模式以及金融資產的合同現金流的特點對金融資產進行分類和計量。
本公司將金融資產分為三類：(I)按攤餘成本計量；(Ii)通過其他全面收益(FVOCI)按公允價值計量；及(Iii) 按公允價值通過損益(FVTPL)計量。
-商業模式：它與公司管理其金融資產以產生現金流的方式有關。與每個投資組合有關的管理目標(商業模式)被定義為：(1)維持資產以獲得合同現金流；(2)維持資產以獲得合同現金流和銷售；或(3)任何其他模式。當金融資產符合業務模式(I)和(Ii) 時，將應用SPPI測試(僅支付本金和利息)。根據業務模式(III)持有的金融資產按FVTPL計量。
-SPPI測試：此測試的目的是評估金融工具的合同條款，以確定它們是否在特定日期產生現金流， 僅與本金的本金和利息支付相符。
在這種情況下，本金是指金融資產在初始確認時的公允價值，利息是指對貨幣時間價值的對價， 與特定時間段內未償還本金相關的信用風險以及其他風險和借款成本。不符合SPPI測試的金融工具按FVTPL計量，如衍生品。
| • | 按公允價值通過利潤 或虧損計量 |
所有不符合按攤餘成本或FVOCI計量標準的金融資產，除在初始確認中被不可撤銷地指定為FVTPL的資產外，均被歸類為在FVTPL計量，如果這消除或顯著減少了資產與負債的錯配。
在FVTPL計量的金融資產最初按公允價值入賬，隨後公允價值的變動立即在損益中確認。
| F-16 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
金融資產按公允價值在綜合財務狀況表中初步確認，交易成本直接計入綜合損益表。公允價值的後續變動立即在損益中確認。
非衍生資產的公允價值變動所產生的損益直接在綜合損益表中“按公允價值計入損益的金融資產和負債的淨收益/(虧損)”項下確認。按FVTPL計量的金融資產利息收入 計入“利息及類似收入”。關於衍生資產的處理，見附註2(D)(3)。
| · | 通過其他全面收益按公允價值計量 |
它們是符合SPPI測試標準 的金融資產，其持有的商業模式的目標既是維護資產以獲得合同現金流，也是為了出售。
該等金融資產最初按公允價值確認，加上因收購或發行該等資產而直接應佔的任何交易成本，其後按公允價值計量，並在除減值損失及債務證券匯兑損益外的其他全面收益中確認損益，直至該金融資產終止確認為止。預期的信貸損失記錄在綜合損益表中。
利息收入採用實際利息法在綜合損益表中確認。當本公司的支付權確定時，權益工具的股息在合併報表“股息收入”的“通過其他綜合收入按公允價值計算的金融資產淨收益/(虧損)”內確認。分類為FVOCI的債務證券投資因匯兑變動而產生的收益或虧損在綜合損益表中確認。有關預期信貸損失處理的更多詳情，見附註2(D)(8)。
| · | 按攤銷成本計量 |
符合SPPI測試標準 並以商業模式持有的金融資產，其目標是維持資產以獲得合同現金流。
該等金融資產最初按公允價值確認，包括直接成本及增量成本，其後按實際利率法按攤銷成本入賬。
利息在綜合損益表中確認，並作為“利息和類似收入”列示。在預期信貸損失的情況下，報告從金融資產的賬面價值中扣除並在綜合損益表中確認。
二、 金融負債
除交易金融負債外，本集團按實際利率法將其金融負債分類，其後按攤銷成本計量。
本集團確認的交易金融負債為按公允價值記錄和計量的衍生金融工具，公允價值相應的 變動立即在損益中確認。
| F-17 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
本集團並無任何按公允價值計入損益的財務 負債。
關於衍生品處理的更多細節， 見附註2(D)(3)。
| · | 財務擔保合同和 貸款承諾 |
財務擔保是指 要求本集團就特定債務人未能按照債務工具條款支付到期款項而蒙受損失的擔保下作出具體付款的合約。
財務擔保最初在作出擔保之日在財務狀況表中按公允價值確認。於初步確認後，本集團在該等擔保項下的責任以(I)預期虧損撥備價值與(Ii)初步確認價值減去(如適用)服務費收入累積價值之間的較高值來衡量。獲得的費用 收入在保修期內以直線方式確認。與擔保有關的負債的任何增加都在合併損益表中“其他營業收入/(費用)”內報告。
預期信貸損失是指 貸款承諾，在負債中確認並計算，如附註40.2所述。--信用風險。
三、 衍生金融工具和對衝交易
衍生工具於有關合約簽訂當日按公允價值初步確認，其後按其公允價值重新計量，並於損益表中“按公允價值計提損益的金融資產淨收益或虧損”項下確認的變動重新計量。
公允價值是根據活躍市場(例如交易所交易期權)的報價獲得的，包括最近的市場交易，以及估值技術(例如掉期和外幣交易)，如貼現現金流模型和期權定價模型。 在計算公允價值時，考慮了交易對手和實體自身的信用風險。
當嵌入其他金融工具的某些衍生工具的經濟特徵和風險與主合同的經濟特徵和風險並不密切相關，且主合同沒有按公允價值計入損益時，該衍生工具被視為獨立的衍生工具。該等嵌入衍生工具按公允價值單獨入賬，並於綜合損益表確認公允價值變動。
本集團設有現金流 套期保值結構，其目標是保護可歸因於與所有已確認資產或負債或其組成部分相關的特定風險而導致的現金流變動的風險敞口。這些結構的詳細情況見附註40.3--市場風險。
四、 識別
初步而言，本集團根據該文書的合約 條文，於交易日確認存款、已發行證券及次級債務及其他金融資產及負債。
v. 不再認識
| F-18 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
當 沒有合理的收回預期，當從這些資產獲得現金流的合同權利已經停止存在，或者資產已經轉讓，並且基本上所有資產所有權的風險和回報也被轉移時，金融資產被取消確認。 金融負債在其被清償、支付、贖回、取消或到期時被取消確認。如果對現有金融資產條款的重新協商或修改 導致修改後的資產的現金流量與原始未修改資產的現金流量存在實質性差異，則原始金融資產將被取消確認，修改後的金融資產被確認為新的金融資產並按公允價值進行初始計量。
六、 抵銷金融工具
當本集團有意願及 法定強制權按淨額抵銷已確認金額或同時變現資產及清償負債時，金融資產及負債於綜合財務狀況表內列報淨額及淨額。
七. 公允價值的確定
確定 大部分金融資產和負債的公允價值是基於活躍市場交易的金融工具的市場價格或證券交易商的報價 。其他工具的公允價值是使用估值技術確定的。估值方法包括使用近期市場交易、貼現現金流量法、與其他類似有可觀察市場價格的工具的比較和估值模型。
對於較常用的工具， 集團使用被廣泛接受的估值模型，該模型考慮了可觀察到的市場數據，以確定金融工具的公允價值。
對於更復雜的工具， 集團使用自己的模型，這些模型通常是從標準估值模型發展而來的。模型 中包含的一些信息可能無法在市場上觀察到，這些信息是從市場價格或利率得出的，或者可能是在假設的基礎上估計的。
模型或估值技術產生的價值被調整以反映各種因素，因為估值技術不一定反映市場參與者在交易期間考慮的所有因素。
調整估值以考慮模型的風險、買入價和賣出價之間的差異、信用和流動性風險以及其他因素。管理層 相信該等估值調整對於正確評估綜合財務狀況表所載金融工具的公允價值是必要和適當的。
有關計算金融工具公允價值的更多詳情載於附註40.4。--流動性風險。
八. 預期信貸損失
本集團按攤餘成本及FVOCI(股權工具投資除外)、財務擔保及貸款承諾計算金融工具的預期信貸損失 。
金融工具的預期信貸損失 計量如下：
| F-19 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
金融資產：按經營實際利率折現的本集團預計收回的合同現金流與現金流差額的現值；
財務擔保：指向擔保持有人償還的預期付款與本集團期望以反映市場狀況的比率折現收回的價值之間的差額的現值；以及
貸款承諾：指使用承諾時到期的合同現金流與集團預期按反映市場狀況貼現的現金流之間的差額的現值。
預期信貸損失是根據以下基礎之一來衡量的：
−預計12個月的信貸損失，即在報告日期後12個月內可能發生的拖欠事件造成的信貸損失；以及
−整個生命週期的預期信用損失，即金融工具預期生命週期內所有可能發生的違約事件所導致的信用損失。
當一項金融資產在報告日期自其首次確認以來信用風險顯著增加，而在信用風險自其首次確認以來並未顯著增加時，則應用對整個生命週期的預期損失進行計量。 本公司假設，當報告日金融資產的信用風險較低時，該金融資產的信用風險並未顯著增加。
關於巴西政府債券，該集團已在內部開展了一項研究，以評估這些證券的信用風險，預計未來12個月不會出現任何損失，即不會為信用損失計提撥備。
對於貸款，損失金額按資產的賬面價值與按金融資產原始有效利率貼現的估計未來現金流量(不包括尚未發生的未來信貸損失)的現值之間的差額計量。資產的賬面金額通過撥備減少，損失金額在綜合損益表中確認。
計算抵押品金融資產的現值反映了抵押品止贖減去獲得和出售抵押品的成本後可能產生的現金流。
我們會定期檢討用於估計未來現金流的方法和假設，以減少虧損估計與實際虧損經驗之間的差異。
在確認預期信貸損失後，利息收入按用於對未來現金流量進行貼現的實際利率在撥備的會計總價值上確認，但存在信用回收問題的資產除外，其中所述利率按撥備的賬面淨值 應用。
當沒有合理的復甦預期時，全部或部分金融資產 被沖銷相關的信貸損失。此類貸款在完成所有相關催收程序並確定損失金額後予以核銷。以前註銷金額的後續收回 計入綜合損益表。
用於計算預期信用損失和確定顯著增加的信用風險的標準詳見 附註40.2。--信用風險。
| F-20 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| e) | 持有待售非流動資產 |
在某些情況下，在止贖違約貸款後，財產 會被收回。收回物業以其賬面值或公允價值減去出售成本(以較低者為準)較低者計量，並計入“持有待售非流動資產”。
| f) | 財產和設備 |
| i. | 確認和估值 |
物業及設備按成本減去累計折舊及累計減值損失(如有)計量(見下文附註2(I))。成本包括可直接 歸因於收購資產的費用。
內部生產資產的成本 包括材料成本和直接人工成本，以及可直接分配和運行所必需的任何其他成本。
如果一件物品的部件具有不同的使用壽命，並且單獨控制是可行的，則它們被記錄為組成財產和設備的單獨物品(主要部件)。
在每個報告日期重新評估使用年限和剩餘價值 ，並在適當情況下進行調整。
出售財產和設備的收益和損失是通過將收到的收益與資產的賬面金額進行比較來確定的，並在合併的 損益表中“其他營業收入/(費用)”項下記錄。
| 二、 | 後繼成本 |
物業及設備項目的保養及維修支出 如與項目 相關的未來經濟利益可能會流入本集團超過一年，且成本可可靠計量，則確認為資產。被更換部件的賬面價值被取消確認。 所有其他維修和維護成本在發生維修和維護費用的報告期內計入綜合損益表。
| 三、 | 折舊 |
折舊在綜合損益表中按直線法確認，並考慮資產的估計可用經濟年限。應計折舊額為總賬面價值減去可用經濟年限結束時的估計剩餘價值。土地沒有 折舊。可用年限和剩餘價值在每個報告日期重新評估，並在適當時進行調整。
| g) | 無形資產 |
無形資產由非貨幣性項目構成，沒有單獨可識別的實物。它們可能來自企業合併，如在企業合併中購買的商譽和其他無形資產，或來自其他交易，如軟件許可和獲得獨家 權利。這些資產按成本確認。在企業合併中收購的無形資產的成本是其在收購日的公允價值。使用年限有限的無形資產在其估計的經濟使用年限內攤銷。使用年限不確定的無形資產 不攤銷。
| F-21 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
一般而言，本集團已確認的無形資產 具有一定的使用年限。於每個報告日期，無形資產會被審核以確定減值或估計未來經濟利益的變動--見下文附註2(I)。
| i. | 商譽 |
商譽(或議價購買收益)於收購附屬公司、聯營公司及合資企業時產生，並分配給現金產生單位(CGU)或現金產生單位集團，而 預期將從收購的協同效應中獲益。
商譽反映收購當日收購的附屬公司、聯營公司或合營企業的 收購成本相對於本集團應佔的可確認淨資產或負債的公平價值的超額部分。收購子公司所產生的商譽被確認為“無形資產”，收購聯營公司和合資企業所產生的商譽計入投資的賬面金額。當收購成本與本集團應佔可確認資產或負債淨值的公允價值之間的差額為負值(廉價購買收益)時，該收益立即在收購日的 綜合收益表中確認。
商譽測試每年或每當觀察到觸發事件時進行減值測試(見下文附註2(I))。出售實體實現的損益包括與出售實體相關的商譽賬面價值的對價。
| 二、 | 軟件 |
本集團收購的軟件按成本、減去累計攤銷及累計減值損失(如有)入賬。
內部軟件開發費用 當集團能夠證明其完成開發的意圖和能力，並使用軟件以產生未來經濟效益時，確認為資產。內部開發軟件的資本化成本包括直接歸因於開發的所有成本，並在其使用壽命內攤銷。內部開發的軟件按其資本化成本減去攤銷和減值損失(見下文附註2(I))入賬。
後續軟件費用只有在增加了與其相關的特定資產中包含的未來經濟效益時才會資本化 。所有其他費用均記為已發生的費用。
攤銷在合併的 損益表中使用直線方法在軟件的預計使用年限內確認，自軟件變為可用之日起計。軟件的估計使用壽命從兩年到五年不等。使用壽命和剩餘價值將在每個報告日期進行審核，並在必要時進行調整。
| 三、 | 其他無形資產 |
其他無形資產基本上是指客户組合和取得銀行服務權。該等資產按成本減去攤銷及減值虧損(如有)入賬，並於預期資產將直接或間接對未來現金流量作出貢獻的期間攤銷。
該等無形資產每年審核一次， 或每當發生可能顯示資產賬面值無法收回的事件或情況變化時。 如有需要，撇賬或減值(見下文附註2(I))會立即在綜合損益表中確認。
| F-22 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| h) | 公司租賃(承租人) |
作為承租人，本集團在合同 開始時評估合同是否為或包含租賃。也就是説，如果合同轉讓了在一段時間內控制已確定資產的使用權，以換取對價的話。
除短期租約及低價值資產租賃外，本集團對所有租約採用單一的 確認及計量方法。本公司 確認支付租賃款項的租賃負債和代表標的資產使用權的使用權資產。
在租賃開始時， 集團確認“租賃負債”和使用權資產。租賃負債計息費用和使用權資產折舊費用分別確認。
使用權資產最初按成本價值計量，其後按累計折舊及任何累計減值損失(如適用)減值。在重新計量租賃負債的情況下，使用權也將進行調整。折舊按租賃期限線性計算 。
租賃期定義為租賃的不可撤銷期限，以及(I)如果承租人合理地確定將行使該選擇權，延長租賃的選擇權所涵蓋的期限；以及(Ii)如果承租人合理地確定不會行使該選擇權，終止租賃的選擇權所涵蓋的期限。本集團對物業租賃條款有説明性政策，該政策考慮了業務規劃和管理預期、延期選擇和當地法律法規。
租賃負債最初按未來租賃付款的現值計量，再按根據租賃期限適用於每份合同的遞增費率折現。
租賃付款包括固定付款，減去任何應收租賃獎勵，以及取決於指數或費率的可變租賃付款。不依賴指數或費率的可變租賃付款在觸發付款的事件或條件發生的期間被確認為費用。
集團採用的遞增利率認為融資利率是無風險的，由信貸利差調整。
隨後，租賃負債進行調整 以反映對付款流量徵收的利息，重新計量以反映租賃的任何重估或修訂，並減少至 反映所支付的款項。
財務費用確認為“利息和類似費用”，並根據合同條款進行調整，考慮到遞增率。
無限期財產的合同和租賃不在《國際財務報告準則》16-租約的範圍內，因為它們是合同可以隨時終止而不會受到重大處罰的租約。在這種情況下，租賃合同不被視為可執行。
短期租賃和低價值資產租賃
本集團對其短期租約(租期自開始日期起計為12個月或以下且不含購買選擇權的租約)適用短期 租約確認豁免。它還將低價值資產確認豁免的租賃適用於被認為是低價值的租賃。短期租賃的租賃付款和低價值資產的租賃在租賃期內確認為費用。
| F-23 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| i) | 非金融資產減值損失(遞延税項資產除外) |
具有無限使用壽命的資產(如商譽)不需攤銷，並至少每年進行一次測試，以核實減值的存在。
當事件或環境變化顯示賬面金額 可能無法收回時，應攤銷或折舊的資產將被審查以評估減值。減值虧損是根據資產或現金產生單位的賬面金額超出其估計可收回金額確認的。資產或CGU的可收回金額為其公允價值、出售成本和使用價值中的較大者。
為了進行減值測試， 無法單獨測試的資產被歸入最小的資產組，這些資產從持續使用中產生現金流入，而這些現金流入在很大程度上獨立於其他資產或CGU的現金流入。根據營運分部的上限， 就商譽減值測試而言，已獲分配商譽的CGU經彙總，以便進行減值測試的水平反映為內部報告目的而監測商譽的最低水平。
在評估使用價值時，使用基於業務計劃和預算的未來盈利能力，並使用反映貨幣時間價值和資產或CGU的特定風險的當前市場條件的貼現率將估計的未來現金流量折現至其現值 。
本集團的企業資產 不會產生單獨的現金流入，並由不止一個CGU使用。公司資產在合理和一致的基礎上分配到CGU，並作為測試公司資產分配到的CGU的一部分進行減值測試。
減值損失在 綜合收益表中確認。就現金流轉單位確認的減值損失將首先分配，以減少分配給現金流轉單位(或一組現金流轉單位)的任何商譽的賬面金額，然後按比例減少現金流轉單位(或 羣組)其他資產的賬面金額。
商譽減值不能撤銷。 對於其他資產，在每個報告日期重新評估在以前期間確認的減值損失，以確定減值已經減少或不再存在的任何跡象 。如果用於確定可收回金額的估計發生變化，或資產的賬面價值不超過在未確認減值的情況下應確定的賬面價值(扣除折舊和攤銷)，則減值虧損將轉回。
| j) | 準備金、或有資產和負債及法律義務 |
當作為過去事件的 結果，本集團目前的法律或推定義務可以可靠地估計，並且很可能需要資源外流來清償該義務時，撥備即被確認。撥備是通過按反映當前市場對貨幣時間價值和與負債相關的風險的當前市場評估的税前利率對預期未來 現金流量進行貼現來確定的。
管理層在考慮到他們的法律顧問的意見、訴訟的性質、與以前訴訟的相似性、複雜性和法院的定位後，就制定了撥備條款。
| F-24 |
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| 目錄表： |
或有負債不被確認， 因為它們的存在只能通過一個或多個不完全受管理層控制的未來和不確定事件的發生或不發生來確認。或有負債不符合確認標準，因為它們被視為可能的損失，並在相關時在解釋性説明中披露。被歸類為遠程債務的債務既沒有撥備，也沒有披露。
或有資產只有在有實際擔保或最終有利的法院裁決時才被確認，而這些資產沒有更多的資源，因此收益 實際上是確定的。或有資產的成功預期是可能的，只有在相關的情況下才在財務報表中披露。
法律義務產生於法律程序，其目標是其合法性或合憲性，而與勝訴可能性的評估無關，其金額在財務報表中得到充分確認。
| k) | 保險合同 |
根據《公約》國際財務報告準則 17-保險合同，符合保險合同定義的合同，包括已發行和持有的保險和再保險合同，以及保險公司發行的酌情參與的投資合同，必須根據其規則進行衡量，但有一些有限的例外情況。保險合同是一方當事人接受另一方當事人的重大保險風險的合同。保險風險是指除財務風險外，從合同持有人轉移到發行人的風險。酌情參與的投資合同是一種金融工具，根據該工具，持有人 將獲得一筆額外付款，其金額或期限由發行人根據合同酌情決定。
在對《國際財務報告準則第17號》範圍內的合同進行分類後，本集團必須評估這些合同是否有任何嵌入的衍生品、獨特的投資組成部分或與保險無關的獨特商品或服務。如果投資部分與保險合同沒有高度相關性，並且投保人可以在同一司法管轄區以同等條款和條件購買合同，則投資部分是不同的。如果投保人可以單獨或結合投保人可獲得的其他現成的 資源從該產品或服務中獲益，則與保險無關的產品或服務是獨特的。
以下是該集團在IFRS 17-保險合同範圍內的產品摘要：
| · | 人壽投資組合分為三組：人壽短期風險、人壽長期風險和人壽資本化投資組合。 |
| o | 人壽短期風險投資組合 包括覆蓋死亡、殘疾和發病風險的產品，最長期限為三年； |
| o | 人壽長期風險組合包括涵蓋死亡、殘疾和發病風險的產品 。此投資組合的存續期與投保人的預期壽命有關 或存續期超過三年； |
| o | 終身產品組合包括 涵蓋死亡、殘疾和發病風險的產品，以及贖回選項。此投資組合的存續期與投保人的預期壽命有關。 |
| · | 養老金投資組合分為三個 組：固定收益養老金、傳統養老金和PGBL/VGBL。 |
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| 目錄表： |
| o | 固定收益養老金投資組合涵蓋在投保人達到退休日期時保證確定的 未來付款的產品。此投資組合的期限與投保人的預期壽命 相關； |
| o | 傳統的養老金投資組合涵蓋在投資和收益階段都保證最低利率和/或通脹調整的產品。此投資組合的存續期與投保人的預期壽命有關。 |
| o | PGBL/VGBL投資組合包括僅在受益階段保證利率和/或通脹調整的產品。這一投資組合的存續期與投保人的預期壽命有關。 |
| · | 健康投資組合分為兩個組：健康和牙科健康。 |
| o | 健康投資組合考慮具有完全健康保險的產品。這些 產品可以單獨簽約(個人健康)或集體簽約(集體健康)。個別產品的存續期與投保人的預期壽命相關聯，集體產品的存續期最長為兩年； |
| o | 牙科健康產品組合僅包括牙科健康保險的產品。 這些產品可以單獨簽約(個人牙科健康)或集體簽約(集體牙科健康)。單個產品 的存續期與投保人的預期壽命相關，而集體產品的存續期最長為三年。 |
| · | 非壽險投資組合分為兩個 組：長期非壽險和短期非壽險。 |
| o | 長期非人壽投資組合包括兩種產品：(I)財團保險(Br)(一種保護自籌資金池協議免受其成員違約的產品)；以及(Ii)住房貸款保險； |
| o | 短期非壽險投資組合包括所有其他非壽險產品，例如(但不限於)：車輛、住宅、設備和民事責任。 |
聚合級別
出於衡量目的，本集團根據共同管理的類似風險彙總 保險合同，這些保險合同必須按羣組分開(最長間隔為 12個月)，然後分為三類：初始確認時繁重的合同組、初始確認時不會在未來變得繁重的合同組，以及投資組合中的一組剩餘合同(如果有的話)。這些集合被稱為合同組。
合同限額
本集團可要求投保人支付保費，或本集團可能被要求為投保人提供保險的報告期內存在的權利和義務所產生的現金流，均在保險合同範圍內。對於具有全權參與特徵的合同，如果現金流產生於本集團在當前或未來日期交付現金的實質性義務，則現金流在合同範圍內。
初始識別
本集團確認在發生下列第一個事實時簽發的保險合同 ：
· 該組合同的覆蓋期開始之時；
· 集團內投保人首次付款的到期日； 或
· 一組合同變得繁重的日期。
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| 目錄表： |
當新合同在報告期內滿足認可標準時，即被納入集團，直至所有預期納入集團的合同均已被認可。
測量方法
為衡量其保險合約剩餘承保範圍的負債，本集團採用一般計量模型(GMM/BBA)、可變費用法(VFA)及 保費分配法(PAA)，詳情如下。
在通用計量模型(GMM/BBA)中，已發行的保險合同在初始確認時按以下總數計量：(I)估計的未來現金流，經貨幣價值調整，以及與非金融風險有關的明確風險調整；以及(Ii)合同服務保證金(CSM)。 集團將通用模型應用於以下投資組合：長期風險人壽、終身、固定收益養老金、傳統養老金、個人健康、個人牙科健康和長期非壽險。
作為通用測量模型(GMM/BBA)的變體，可變費用方法(VFA)遵循與通用測量模型(GMM/BBA)相同的原則，但後續測量與CSM的測量不同。VFA適用於直接參與 合同，這些合同基本上是與投資有關的服務合同。此外，對於這些類型的 合同，對投保人的責任與基礎項目掛鈎。“基礎項目”被定義為“確定保險公司根據保險合同將支付的部分金額的項目”。基礎項目可以包括任何 個項目；例如，參考資產組合、本集團的淨資產或本集團淨資產的指定子集。本集團將此方法應用於退休金組合，包括傳統退休金、PGBL及VGBL組合，因為在投資階段，投保人的回報與特定投資基金持有的資產直接掛鈎。
簡化保費分配方法(PAA)適用於保證期為一年或以下的合約，以及本集團合理地 預期由此產生的計量與一般計量模型(GMM/BBA)下的計量不會有重大差異的合約。本集團將保費分配法(PAA)應用於人壽短期風險、集體健康、集體牙科健康及 短期非人壽投資組合，因為該等投資組合的承保期等於或少於一年，或接受本集團進行的 “相似性測試”，以確認根據簡化模型計量的該等合約的負債價值是否等於或類似於按一般 模型(BBA)計量的該等合約的負債價值。
本集團並不發行再保險合約； 然而，本集團已將合約轉讓予再保險公司，並採用保費分配法(PAA)衡量已轉讓的再保險合約，因為該等合約的存續期為一年或以下。
本集團使用對應履行現金流的估計，按現值折現來計量已產生的 索賠的負債。
貼現率
貼現率是用於反映貨幣對未來現金流的時間價值的比率。它可以使用兩種方法之一來構建：自上而下或自下而上。在自上而下的方法中，貼現率是從資產組合的內部收益率(IRR)得出的。在自下而上的方法中， 貼現率的計算基於無風險利率。將流動性風險添加到無風險利率中，以獲得最終的 貼現率。流動性風險反映了考慮到所有退保選項的保險合同和參考債券投資組合之間的流動性差異，投資者將要求獲得的補償。該集團對其所有投資組合使用自下而上的利率，這是根據IFRS 17-保險合同衡量的。
| F-27 |
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| 目錄表： |
本集團已選擇確認折現率變動對其他全面收益的初步確認及其後計量的影響。
風險調整(RA)
風險調整(RA)是本集團對未來現金流量現值的估計作出的調整，以反映因非財務風險而需要 承擔現金流量的價值和時間的不確定性風險所需的補償。集團選擇使用人壽、退休金及牙科健康投資組合的資本成本方法，以及健康投資組合的置信度方法 。對於非壽險投資組合，資本成本法用於剩餘保險負債(LRC)和 已發生索賠負債(LIC)的置信度方法。
根據資本成本法，風險資本是保險合同預期要求的風險資本乘以資本成本來確定的。保險合同預期需要的風險資本 是通過將當前風險資本 乘以保險現金流的持續時間的近似方法獲得的。資本成本是股東從投資組合中要求的最低迴報 ，通過資本資產定價模型(CAPM)方法獲得。
置信度方法基於在定義的壓力情景下重新計算合同的現金流。在這種情況下，風險調整將是定義的壓力情景中的保險現金流與基本情景中的保險現金流之間的差額。
為計算健康投資組合的可信度，本集團使用內部風險模型，計算其投資組合中保險合同的可信度 ，剩餘承保準備金的60%和已發生索賠撥備的70%。
合同服務利潤率分配 (CSM)
每組保險合同的合同服務利潤率(CSM) 在每個期間的損益表中確認，以反映所提供的保險範圍。 每個期間確認的合同服務利潤率(CSM)的金額是通過確定承保單位、在期間結束時分配合同服務利潤率(CSM)(在確認任何損益釋放以反映該期間提供的服務 )來確定的。等同於本期提供並預計在未來提供的每個保險單位，並在損益中確認分配給該期間提供的保險單位的金額。
對於採用通用計量模型(GMM/BBA)和可變費用法(VFA)衡量的合同組，合同服務利潤率(CSM)的分配是在合同組的整個期限內以系統反映合同項下保險利益和/或投資轉移的方式計算的。
本集團已運用判斷及考慮所有相關事實及情況，以確定一套系統及合理的方法，以估計為每組合約及承保單位提供的保險合約承保金額。
對於人壽長期風險、傳統養老金和養老金及人壽合同，CSM的確認基於對保險合同組合的保險負債價值的預測 。對於PGBL和VGBL養老金合同，它是基於投資組合管理費的。
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| 目錄表： |
對於長期非人壽保險， 在損益中確認合同服務保證金(CSM)的部分是基於對投資組合保費的預期。
對於個人健康投資組合， 在利潤或虧損中確認合同服務利潤率(CSM)的部分是基於暴露於健康風險中的人員流動 未來期間預測的風險。
現金流履行情況測評方法
在評估合同範圍內包括的履約現金流時，本集團考慮所有可能結果的範圍，使用代表所有可能情況平均值的概率加權平均預期，具體説明每種情況的現金流金額、時間和 反映測量日期存在條件的概率。在確定可能的情況時，這些小組使用所有合理且可支持的信息，而無需付出不必要的成本或努力，其中包括有關過去事件、當前狀況和未來預測的信息。
在估計未來現金流時，合同範圍內包括以下 要素：
· 保費以及由這些保費產生的任何額外現金流，如收購成本和未來索賠；
· 已報告的尚未支付的索賠、已發生但尚未報告的索賠、預期的未來保單索賠以及現有保險合同涵蓋的未來索賠回收的潛在現金流入 ；
· 將保險收購現金流分配給已簽發合同所屬的投資組合；
· 直接歸因於保險合同履行的固定和可變間接管理費用的分配，包括會計、人力資源、IT和支持、建築物折舊、租金、維護和公用事業等間接成本；
· 可特別收取的其他費用 合同項下的投保人。
現金流估計包括直接可見的 市場變量和不可見的變量，如死亡率、事故率、平均索賠成本和嚴重索賠的概率。
在將死亡率表應用於投保人羣體 時，本集團使用這些參數作為參考，以預測將支付給投保人的福利數量。預計將支付的 金額計入實體保險合同的衡量。
在計算用於衡量保險合同的死亡率時，專家組使用了一些死亡率表。使用不同的死亡率表 是為了反映某些投保人羣體的生死概率。
本集團亦使用持續性指數 作為衡量履約現金流的假設。持久性指數旨在捕捉投保人 在考慮到取消的可能性後仍將是合同當事人的平均時間。
本集團在每個報告期結束時計算完成情況的變化 現金流。這是由於非財務和財務假設以及貼現率發生變化。 本集團首先計算貼現率和財務假設關於履行現金流的變化(如期初的預期)，然後根據非財務假設的變化計算這些現金流的變化。
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| 目錄表： |
收購現金流
本集團在衡量一組保險合同時包括保險 收購現金流，如果這些現金流直接歸因於該 集團、該集團本身或該集團所屬的保險合同組合中的個別合同。
因此，與收購相關的費用 現金流將根據與保險合同相關的剩餘承保責任(LRC)的增加在損益中確認。
組分分離
本組織對其產品進行評估，以確定其是否由不同的組件組成，並且需要通過應用其他會計標準進行分離和核算 。當這些非保險部分不明確時，它們將與適用《國際財務報告準則第17號--保險合同》的保險部分合並核算。專家組對該範圍內的合同進行了評估，並得出結論，沒有任何組件需要分離 。
投資構成和基礎資產
本集團將投資部分定義為保險合同要求實體在任何情況下向投保人償還的金額，而不考慮保險事件的發生 。
本集團亦將相關的 資產定義為決定部分應付予投保人的金額的項目。基礎項目可以包括任意數量的 項目；例如，參考資產組合、實體的淨資產或實體的淨資產的特定子集。
然而，如上文所述，本集團在其保險組合中並無明顯的投資成分，其與非獨立的 投資公司有保險產品。
本集團亦與與標的資產掛鈎的債務訂立合約。屬於這兩個類別的集團投資組合包括：養老金投資組合， 包括傳統養老金、PGBL和VGBL投資組合。
來自保險的收入：
本集團承保保險合約及 在確認來自該等合約的收入時，減少其剩餘承保責任(LRC)。
對於在一般計量模型(GMM/BBA)和可變費用法(VFA)下計量的保險合同組，保險收入由 剩餘承保責任(LRC)變化的總和組成，原因如下：
· 在此期間發生的保險費用；
· 非金融風險的風險調整變化；
· 從合同服務利潤率(CSM)中為該期間提供的保險 釋放的金額；
· 其他金額，例如與當前或過去期間相關的保費收入的經驗調整(如果有)。
保險收入還包括與收回保險收購現金流有關的保費部分，包括在每個時期的保險費用中。這兩個 值都是根據時間的推移進行系統測量的。
在採用保費分配法 (PAA)時，本組織根據時間推移確認該期間的保險收入，分配預期保費收入，包括對每個承保期保費的經驗調整。
保險合同費用
一組出具的保險合同產生的保險費用包括：
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| 目錄表： |
· 已發生索賠的負債(LIC)與索賠和本期間發生的費用有關的變化，不包括投資部分的償還；
· 已發生索賠的負債(LIC)與索賠和以前期間發生的費用(與過去的保險有關)有關的變化；
· 本期間發生的其他直接歸屬於保險費用的費用 ；
· 保險收購成本攤銷；
· 在該期間內初步確認的繁重合同組的損失部分；
· 與未來承保範圍相關的剩餘承保責任(LRC)的變化不會調整合同服務保證金(CSM)，因為它們是繁重合同組中損失部分的變化。
財務收支
本集團採用財務收入與支出分開的方式，確認損益表中與保險合同相關的利息，以及按PAA和BBA方法計量的所有投資組合中與財務費用變化和其他全面收入中的假設相關的金額。VFA PortiFolio的財務收入和支出完全在損益表中分配。
| l) | 資本化債券 |
資本化債券的負債 記在“其他負債”項下。金融負債和資本化債券收入在發行債券時確認 。
債券根據付款類型進行發行，按月付款或一次性付款。每個債券都有一個名義價值，該價值以參考利率指數(Tr) 加上利差為索引，直到贖回或取消債券為止。應付金額在“其他負債 --資本化債券”項中確認。
資本化債券受益人 有資格參加抽獎。在發行資本化債券時確定的一定期限結束時，受益人 可以贖回支付的名義價值加上累計利息。這些產品受到巴西保險監管機構的監管；但是，它們不符合保險合同的定義，因此被歸類為金融負債。
當債務合法到期時，來自“資本化 計劃”的無人認領的金額將被取消確認。
| m) | 員工福利 |
Bradesco預期將其固定福利計劃和退休後計劃的盈餘或赤字在其 財務狀況綜合報表中確認為資產或債務，並確認發生變化的年度內財務狀況的變化、利潤或 虧損。
| i. | 固定繳款計劃 |
Bradesco及其子公司為其員工和管理層提供養老金計劃。固定繳款的繳費義務 養老金計劃在發生時在損益中確認為費用。繳費支付後，Bradesco以僱主的身份沒有義務支付任何額外的款項。
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| 目錄表： |
| 二、 | 固定福利計劃 |
本公司與固定利益計劃有關的債務淨額，僅指所收購的機構，並按每個計劃分開計算，估計僱員在離開本公司後或退休時有權享有的未來固定利益。
Bradesco對已定義的 福利計劃的淨債務是根據員工在本期間和以前期間提供的服務 獲得的未來福利的估計價值計算的。該價值按其現值折現，並扣除任何 計劃資產的公允價值。
根據會計規則的要求，每年由合格的精算師使用預計單位貸記法計算確定的福利計劃的債務。
重新計量債務淨額，其中包括：精算損益、除預期資產(不包括利息)以外的計劃資產的返還，以及資產上限的影響(如果有，不包括利息)，立即在其他全面收益中確認。
與固定福利計劃相關的淨利息和其他費用在損益表中確認。
| 三、 | 離職福利 |
當公司在員工正常退休日期前終止僱傭關係，或員工接受自願裁員以換取此類福利時，應計遣散費福利。
應在報告日期後12個月或更長時間支付的福利折現為現值。
| 四、 | 短期利益 |
工資、薪金、社會保障繳費、帶薪年假和帶薪病假、利潤分享和獎金等福利(均應在報告日期後12個月內支付)和醫療保健等非貨幣福利在綜合收益表中計入費用， 如果公司目前有法律或推定義務支付因員工過去提供的服務而產生的金額，且該義務可以可靠地估計，則不對現值有任何折扣。
| n) | 利息 |
按攤餘成本和FVOCI計量的金融資產收入，除按攤餘成本分類的負債的權益工具和利息成本外，均按實際利率法按權責發生制在綜合收益表中確認。實際利率是指在金融資產或負債的整個預期壽命(或在適當情況下，較短的期間)中將估計的未來現金支付和收入貼現至金融資產或負債的賬面金額的利率。在計算實際利率時，公司會考慮金融工具的所有合同條款，而不是未來的信貸損失來估計未來的現金流。
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| 目錄表： |
實際利率的計算 包括作為該利率組成部分的所有佣金、交易費用、折扣或獎金。交易成本是指直接歸因於金融資產或負債的收購、發行或處置的增量成本。
| o) | 費用及佣金 |
屬於金融資產或負債實際利率的一部分並可直接分配給金融資產或負債的手續費和佣金收入及支出 計入實際利率計算 。
其他費用和佣金收入，基本上由賬户服務費、資產管理費、信用卡年費以及託收和聯合體費用構成， 根據IFRS 15--與客户的合同收入的要求，在履行義務的範圍內 確認。價格分配到每月服務的提供，收入在結果中以相同的方式確認。 當預計貸款承諾不會導致貸款提取時，相關承諾費在承諾期內以直線 方式確認。其他費用和佣金支出主要與接受服務時的交易有關。
| p) | 所得税與社會貢獻 |
遞延税項資產按收入 税項損失、社會貢獻損失及暫時性差額計算，在“遞延税項資產”中確認，而租賃資產折舊(只適用於所得税)的遞延税項負債、證券的公允價值調整、司法存款的通脹調整等在“遞延税項”中確認。
暫時性差異的遞延税項資產 在會計處理和所得税處理之間的差異沖銷時實現。在產生應納税所得額時，可變現結轉所得税和社會貢獻損失的遞延税項資產，最高限額為當期應納税所得額的30%。遞延税項資產根據管理層進行的技術研究和分析，根據當前的變現預期確認。
所得税準備金按以下基本税率計算：
2022年4月28日公佈了第1,115號暫行辦法(“MP”)，並於2022年9月19日轉變為第14,446號法律，將2022年8月1日至2022年12月31日期間保險和金融部門淨收入的社會貢獻率提高了一個百分點。
根據具體適用的立法確認了所得税和社會貢獻的規定。
所得税和社會貢獻的細目 顯示遞延税項資產的計算、來源和預期用途，以及未確認的遞延税項資產， 載於附註37--所得税和社會捐獻。
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| 目錄表： |
| q) | 細分市場報告 |
營運分部的資料 與提交予行政總裁(作為首席營運決策者)的內部報告一致，該等內部報告由行政總裁、執行副總裁、董事總經理及副主管組成。該公司主要經營銀行業務和保險業務。銀行業務包括零售、中端市場和企業活動、租賃、國際銀行業務、投資銀行業務和私人銀行業務。公司的銀行業務通過其在全國各地的分支機構、海外分支機構和子公司以及我們在其他 公司的持股權益進行。保險部門包括保險業務、養老金計劃和資本化計劃，這些業務通過子公司Bradesco Seguros S.A.及其子公司進行。
| r) | 權益 |
優先股沒有投票權，但在資本償還方面優先於普通股，在清算情況下，最高可達該優先股所代表的資本金額，並有權獲得比分配給普通股持有人的每股股息高出10%(10%)的每股最低股息。
| i. | 股票發行成本 |
直接可歸因於發行股票的增量成本在股東權益中扣除税金後顯示，從而減少了初始賬面價值。
| 二、 | 每股收益 |
該公司提供基本和稀釋後的每股收益數據。每股基本收益的計算方法是將股東應佔淨收益分配給普通股股東和優先股股東，再除以本年度已發行的普通股和優先股的加權平均數。稀釋後每股收益與基本每股收益相同，因為沒有潛在的攤薄工具。
| 三、 | 應付股息 |
股份股息於年內支付及撥備 。根據本公司的章程，股東大會批准的金額至少相當於年度調整後淨收益的30%。在財務報表報告日期之後批准和宣佈的股息，在附註中作為後續事件披露。
| 四、 | 資本交易 |
資本交易是指 股東之間的交易。這些交易改變了控股股東在子公司中持有的股權。如果沒有失去控制權， 支付的金額與交易的公允價值之間的差額直接在股東權益中確認。
| 3) | 新標準以及對現有標準的修訂和解釋 |
| a) | 2023年1月1日通過的標準、修訂和解釋 |
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| 目錄表： |
《國際財務報告準則》範圍內的合同
過渡
本集團對按照保費分配法(PAA)計量的保險合同採用全面追溯法 。
對於採用一般計量方法(GMM/BBA)計量的合同，本集團對投資組合中的合同隊列採用公允價值轉換方法： 終身、固定收益養老金計劃、傳統養老金計劃和截至2017年發行的非壽險長期住房貸款；對於截至2018年發行的個人健康和非壽險長期聯合體投資組合；對於截至2019年的終身長期風險投資組合和截至2020年的個人牙科健康投資組合，以及對這些日期之後發行的這些 投資組合中的合同隊列採用全面追溯過渡方法。對於使用可變費用法(VFA)計量的合同，公允價值轉換法適用於截至2019年的合同法，而完全追溯過渡法適用於該日期之後發佈的合同法。使用公允價值方法的決定是基於在這些投資組合中使用全面追溯過渡方法所需的粒度信息不可用 。
根據公允價值法， 過渡日的合同服務利潤率代表本組織確定的公允價值與履行現金流量之間的差額，後者是對實體履行合同時產生的未來現金流量現值的風險調整、明確、無偏見和概率加權估計。
金融資產分類
2023年1月1日，專家組 重新評估了《國際財務報告準則》第9號下與《國際財務報告準則第17號--保險合同》範圍內的保險合同有關的金融資產分類。這一重新指定是基於對持有金融資產的業務模式的更改，以減輕新標準的財務影響。
本組織評估了《國際財務報告準則17--保險合同》的影響，主要是與適用貼現率變化有關的影響，並重新評估了相關資產的業務模式。重新評估的結果是對用於支持人壽和養老金和健康投資組合的部分資產進行了業務模式重新分類。資產從攤餘成本類別轉移到通過其他全面收益(FVOCI)按公允價值計量的資產類別。重新分類的主要原因是評估保險負債的方法發生了變化，現在保險負債的貼現與市場利率保持一致。
《國際會計準則》第1號修正案--財務報表列報
修訂旨在 改善會計政策的披露，以便實體向財務報表使用者提供更多有用的信息。 實體應披露其重要會計政策，而不是其重要會計政策。它還包括關於如何將重要性概念應用於會計政策披露的指南，並於2023年1月1日起適用。 得出結論，此修正案的應用沒有任何影響。
《國際會計準則第8號--會計政策修正案》， 估計變動誤差更正
| F-35 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
修訂旨在 澄清實體應如何區分會計政策變更與會計估計變更，主要側重於定義和澄清自2023年1月1日起適用的會計估計 。結論是，通過這項修正案沒有產生重大影響。
國際會計準則第12號修正案--利得税
在特定情況下，實體 在首次確認資產或負債時可免於確認遞延税金。例如，這項豁免適用於租賃業務和止贖義務。隨着這些變化，實體將不再有權享受豁免 ，並將有義務確認從2023年1月1日起適用的此類交易的遞延税金。Bradesco已確認 修訂對財務狀況表中的某些項目沒有重大影響，不會影響利潤或 虧損。
另一項於2023年1月1日生效的更改適用於為實施經濟合作與發展組織(OECD)公佈的《支柱二》示範規則而頒佈或實質頒佈的税法所產生的所得税，包括實施這些規則中所述國內補充税的税法，旨在確保在經濟集團的每個司法管轄區繳納最低15%的有效税率。本公司未確定應用本標準的影響。
| F-36 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| b) | 採用IFRS 17的影響 |
我們 在財務狀況表和利潤表中列出了採用IFRS 17的影響。
| 綜合財務狀況表 | 千雷亞爾 | |||||
| 2022年12月31日 | 2022年1月1日 | |||||
| 之前提交的 | 採用IFRS 17 | 作為重新呈現的 | 之前提交的 | 採用IFRS 17 | 作為重新呈現的 | |
| 資產 | ||||||
| 現金和銀行餘額 | ||||||
| 按公允價值計提損益的金融資產 | ||||||
| 通過其他綜合收益按公允價值計算的金融資產 | |
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| 按攤銷成本計算的金融資產 | ||||||
| - 貸款和預付款，扣除損失撥備 | ( |
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| - 證券，扣除預期損失撥備 | |
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| -其他金融資產 | |
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| 其他資產 | ( |
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| 總資產 | |
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| 負債 | ||||||
| 按攤銷成本計算的負債 | ||||||
| 按公允價值計提損益的財務負債 | ||||||
| 保險技術條款和養老金計劃 | ( |
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| 其他負債 | |
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| 總負債 | |
( |
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( |
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| 總股本(1) | |
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| 權益和負債總額 | |
( |
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( |
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| (1) | 2022年，IFRS 17調整對其他綜合收益的影響為2，385，912千雷亞爾。 |
| F-37 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 2022年12月31日年終合併收入報表 | 千雷亞爾 | ||
| 之前提交的 | 採用IFRS 17 | 作為重新呈現的 | |
| 淨利息收入 | |
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| 手續費及佣金收入 | |
( |
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| 金融資產和負債淨收益/(虧損) | |
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| 來自保險和養老金計劃的毛利 | |
( |
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| 貸款和墊款及其他金融資產的預期損失 | ( |
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( |
| 人員費用 | ( |
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( |
| 其他行政費用 | ( |
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( |
| 折舊及攤銷 | ( |
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( |
| 其他營業收入/(支出) | ( |
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| 聯營公司及合營企業的利潤份額 | |
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| 所得税與社會貢獻 | ( |
( |
( |
| 淨收入 | |
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| c) | 未來適用標準的標準、修訂和解釋 |
《國際會計準則》第1號修正案
此外，2022年10月發佈的《國際會計準則1》修正案旨在改善披露的有關有契諾的非流動債務的信息，以便財務報表的使用者瞭解此類債務提前清償的風險。修正案還考慮作出修改，以解決財務報表使用者提出的一些關切，這是由於適用了2020年發佈的流動和非流動負債分類的變化。允許及早領養。更改自2024年1月1日起生效。結論是，應用這一修訂後的標準不會產生任何影響。
“國際財務報告準則”第16號修正案
租約。2022年9月發佈的這些變更增加了對實體在交易初始日期後將同一資產租回(回租)時如何對該資產的銷售進行會計核算的要求。總之，出賣人-承租人不應確認與其保留的使用權有關的任何損益。這些修正案從2024年1月1日或之後開始生效。得出的結論是，修訂後的標準的應用不會產生影響。
《國際會計準則第7號》和《國際財務報告準則》修正案 17
金融工具報表和現金流量表：披露。該等變動是指披露與供應商的財務協議的資料，使財務報表的使用者除可承受流動資金風險外，還可評估其對實體負債及現金流的影響。這些修正案從2024年1月1日或之後開始生效。該公司評估了 建議的變更，並未發現對其財務報表有任何重大影響。
| 4) | 估計及判斷 |
本公司作出可能影響下一年度已呈報資產及負債賬面值的估計及判斷，其假設乃根據適用準則根據 釐定。
此類估計和判斷是基於我們的歷史經驗和其他因素，包括對未來事件的預期，在當前情況下被認為是合理的， 持續進行評估。
| F-38 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
判決
以下 附註載有在適用對財務報表確認的金額有最重大影響的會計政策時作出的判斷的信息：
| - | 附註13合併：集團是否對被投資方擁有實際控制權；以及股權會計的被投資方：集團是否對被投資方具有重大影響力；以及 |
| - | 注21- 保險責任的計量：根據保費分配模型(PAA)、一般計量模型(GMM/BBA)和可變費率模型(VFA)，採用考慮所有相關事實和情況的方法來確定系統和合理的保險合同承保範圍估計方法。 |
估計數
估計存在重大風險 ，因為它們可能對下一年的資產和負債價值產生重大影響，實際結果可能與先前確定的結果不同。下面披露了重要的估計數，並在參考的 註釋中提供了進一步的信息：
| 會計估計 | 注意事項 |
| ● 金融工具的公允價值(第二和第三級) | 6/8/29/30和40.4 |
| ●*預期的信貸損失 | 10/11和40.1 |
| ● 無形資產和商譽減值 | 15 |
| ● 保險合同責任 | 21 |
| ● 其他條文 | 22 |
| ● 遞延所得税的實現 | 37 |
金融工具的公允價值
在我們的綜合財務報表中按公允價值確認的金融工具主要包括通過損益按公允價值計量的金融資產，包括衍生品和通過其他全面收益按公允價值計量的金融資產。金融工具的公允價值是指在報告日在市場參與者之間有序交易中出售資產或轉移負債所收到的價格。
這些金融工具根據對公允價值計量有重要意義的最低投入水平在一個層次內進行分類。對於被歸類為3級的工具，我們必須運用我們自己的大量判斷來得出公允價值計量。我們的判斷決定基於我們對與個別資產和負債相關的市場的瞭解和觀察，這些判斷可能會根據市場情況而有所不同。在應用我們的判斷時，我們會查看一系列第三方價格和交易量，以瞭解和評估可用市場基準的範圍以及第三方流程所需的判斷或建模。基於這些因素，我們 確定公允價值在活躍的市場中是否可觀察到，或者市場是否處於非活躍狀態。
估計無法觀察到的市場投入的不準確可能會影響特定頭寸的收入或虧損。此外，儘管我們相信我們的估值方法 與其他市場參與者的估值方法是適當和一致的，但使用不同的方法或假設來確定某些金融工具的公允價值可能會導致在報告日期對公允價值的不同估計。有關確定金融工具公允價值的詳細討論，見附註40.5。-金融資產和負債的公允價值。
預期信用損失
按攤餘成本和FVOCI計量的金融資產貸款預期信貸損失準備金的計量需要使用關於未來經濟狀況和貸款行為的複雜量化模型和假設 。
要應用會計要求來衡量預期信貸損失，還需要作出幾個重要判斷，例如：
| F-39 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| · | 確定識別信用風險顯著增加的標準 ； |
| · | 選擇量化模型和合適的假設； |
| · | 建立幾個預期情景和假設； |
| · | 對類似的金融資產進行分組；以及 |
| · | 定義未定義合同到期日的 工具的信用風險敞口的預期時間框架。 |
確定預期信貸損失撥備水平的過程需要估計和使用判斷；隨後的 期間提出的實際損失可能不同於根據當前估計和假設計算的損失。
對用於計量預期信貸損失的假設和估計技術的解釋在附註40.2中進一步詳述。--信用風險。
無形資產減值和商譽
本集團每年至少分析無形資產及商譽(包括收購聯營公司及合營企業所確認的商譽)的賬面價值是否減值。這一進程的第一步需要確定獨立的現金產生單位，並將商譽分配給這些單位。將CGU的賬面金額(包括已分配商譽)與其可收回金額進行比較，以確定是否存在任何減值。如果現金產生單位的使用價值低於其賬面價值，商譽將受到損害。可能需要進行詳細的計算，同時考慮到企業所在市場的變化(例如，競爭活動、監管變化)。使用價值是基於以適用於經營實體的風險調整利率對預期税前現金流量進行貼現，兩者的確定都需要 一人行使自己的判斷。雖然預測是與實際業績和外部經濟數據進行比較，但預期的現金流量 自然反映了集團對未來業績的看法。
遞延所得税的實現 税
確定我們的 所得税負債金額是複雜的，我們的評估與我們對遞延税收資產和負債以及應付所得税的分析有關。一般來説，我們的評估要求我們估計未來的當期和遞延税額。我們對遞延税項資產變現的可能性的評估是主觀的，涉及本質上不確定的評估和假設。 我們評估和假設的基本支持可能會因不可預見的事件或情況而隨着時間的推移而發生變化，從而影響我們對税負金額的確定。
在確定是否更有可能在審查後維持所得税立場時，需要做出重大判斷，即使在基於技術案情的任何相關行政或司法程序的結果之後也是如此。然後需要進一步判斷以確定有資格在我們的合併財務報表中確認的利益金額 。
此外，我們還監測了税務機關和法院對税法的解釋和裁決，以便我們可以調整對應計所得税的任何事先判斷。這些 調整也可能源於我們自己的所得税計劃或所得税爭議的解決，並可能對我們在任何給定時期的運營 業績產生重大影響。
有關所得税的更多信息，見附註37--所得税和社會繳費。
保險合同責任
保險合同責任是為履行對投保人或代表投保人的未來承諾而構成的責任--見附註2(K)。這些 承諾基於根據本集團的投資組合經驗得出的假設，並定期進行審查。
| F-40 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
其他條文
如被認為有可能蒙受損失，本集團會考慮本集團法律顧問的意見、訴訟性質、與先前訴訟的相似性、複雜性及法院的審理情況，定期審閲及制定該等條款。
| 5) | 現金、現金等值和銀行餘額 |
| a) | 現金、現金等價物和銀行餘額 |
| 數千雷亞爾 | ||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |
| 本幣現金和銀行應收賬款 | ||
| 外幣現金和銀行應收賬款 | ||
| 逆回購協議（1）（a） | ||
| 央行的自由存款 | ||
| 現金和現金等價物 | ||
| 中央銀行強制存款（2） | ||
| 現金、現金等值物和銀行餘額（b） | ||
| 現金和銀行餘額（b）-（a） | ||
| (1) | 適用於有效投資日到期日等於或少於90天且存在微小變更風險的運營 。在財務狀況表中，這些被列為“向金融機構提供的貸款和預付款”- 請參閲附註10;和 |
| (2) | 巴西中央銀行的強制存款是指金融機構必須根據從第三方收到的存款的百分比在巴西中央銀行維持的最低餘額。 |
| F-41 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 6) | 金融資產和負債的公允價值 通過損益計算 |
| a) | 按公允價值計提損益的金融資產 |
| 數千雷亞爾 | ||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |
| 金融資產 | ||
| 巴西政府債券 | ||
| 銀行債務證券 | ||
| 公司債務和有價股權證券 | ||
| 共同基金 | ||
| 巴西主權債券 | ||
| 外國政府證券 | ||
| 衍生金融工具 | ||
| 總計 | ||
| b) | 成熟性 |
| 數千雷亞爾 | ||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |
| 成熟期長達一年 | ||
| 成熟一到五年 | ||
| 成熟5至10年 | ||
| 成熟度超過10年 | ||
| 無規定到期日 | ||
| 總計 | ||
質押為抵押品的金融工具
分類為“以公允價值計量且其變動計入損益的金融資產”，總計雷亞爾
| c) | 按公允價值計入損益的負債 |
| 數千雷亞爾 | ||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |
| 衍生金融工具 | ||
| 總計 | ||
| F-42 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 7) | 衍生金融工具 |
Bradesco進行涉及在財務狀況表中確認的衍生金融工具的交易，以滿足其自身在管理其全球風險敞口方面的需要，並滿足其客户的要求，以管理其風險敞口。這些業務涉及一系列衍生品，包括利率互換、貨幣互換、期貨和期權。Bradesco的風險管理政策基於對衍生金融工具的利用，主要是為了減輕銀行及其子公司開展業務的風險。
衍生金融工具在綜合財務狀況表中按其公允價值確認。公允價值一般以具有相似特徵的資產或負債的市場報價或報價為基礎。如果無法獲得市場價格，則公允價值基於交易商報價、定價模型、貼現現金流或類似技術，因此公允價值的確定可能需要管理層的判斷或重大的 估計。
市場衍生信息用於確定衍生金融工具的公允價值。掉期的公允價值是通過使用貼現現金流建模技術確定的，該技術使用收益率曲線，反映了充分的風險因素。構建收益率曲線的信息主要來自B3(巴西證券、商品和期貨交易所)以及國內和國際二級市場。這些收益率曲線用於確定貨幣掉期、利率和其他風險因素掉期的公允價值。遠期合約和期貨合約的公允價值也是根據在交易所交易的衍生品的市場報價或使用與掉期交易類似的方法確定的。信用衍生工具的公允價值是根據市場報價或從專業實體收到的價格確定的。期權的公允價值是基於數學模型確定的，例如Black&Scholes，使用收益率曲線、隱含波動率和標的資產的公允價值。目前的市場價格被用來計算波動率。 為了估計場外(OTC)金融衍生工具的公允價值，還考慮了每個交易對手的信用質量，基於每個衍生品投資組合的預期損失(信用估值調整)。
Bradesco在巴西持有的衍生金融工具主要包括掉期和期貨，並在B3註冊。
外國衍生金融工具是指掉期、遠期、期權、信貸和期貨業務，主要在芝加哥和紐約的證券交易所以及場外交易(OTC)市場交易。
宏觀策略是針對交易 (自營)和銀行投資組合定義的。交易組合交易，包括衍生品，尋求從價格和/或利率、套利、對衝和做市商策略的方向性變動中獲利，這些策略可能在最初規定的到期日之前全部或部分結算。銀行投資組合專注於商業交易及其對衝。
投資組合風險使用按風險因素綜合的信息進行控制；有效的投資組合風險管理需要與其他工具(包括股票和債券)聯合使用衍生品。
| F-43 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 數千雷亞爾 | ||||||||||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |||||||||
| 名義價值 | 名義淨值（3） | 攤銷成本 | 公允價值調整 | 公允價值 | 名義價值 | 名義淨值（3） | 攤銷成本 | 公允價值調整 | 公允價值 | |
| 期貨合約 | ||||||||||
| 採購承諾： | - | - | - | - | - | - | - | |||
| - 銀行間市場 | - | - | - | - | - | - | - | - | ||
| - 外幣 | - | - | - | - | - | - | - | - | ||
| -其他 | - | - | - | - | - | - | ||||
| 銷售承諾： | - | - | - | - | - | - | ||||
| - 銀行間市場（1） | - | - | - | - | - | - | ||||
| - 外幣（2） | - | - | - | - | - | - | ||||
| -其他 | - | - | - | - | - | - | - | - | ||
| 期權合約 | ||||||||||
| 採購承諾： | ||||||||||
| - 銀行間市場 | - | ( |
||||||||
| - 外幣 | - | ( |
||||||||
| -其他 | - | |||||||||
| 銷售承諾： | ( |
( |
( |
( |
( | |||||
| - 銀行間市場 | - | ( |
- | ( |
- | ( |
- | ( | ||
| - 外幣 | - | ( |
( |
( |
( | |||||
| -其他 | ( |
( |
( |
- | ( |
( | ||||
| 遠期合約 | ||||||||||
| 採購承諾： | ( |
( |
( |
( |
( |
( | ||||
| - 外幣 | ( |
( |
( |
( |
- | ( | ||||
| -其他 | - | ( |
( |
( |
- | ( |
( |
( | ||
| 銷售承諾： | ( |
( |
||||||||
| - 外幣（2） | - | - | - | - | ||||||
| -其他 | ( |
( |
||||||||
| 掉期合約 | ||||||||||
| 資產（多頭頭寸）： | ||||||||||
| - 銀行間市場 | ||||||||||
| - 固定利率 | ( |
( |
||||||||
| F-44 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 數千雷亞爾 | ||||||||||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |||||||||
| 名義價值 | 名義淨值（3） | 攤銷成本 | 公允價值調整 | 公允價值 | 名義價值 | 名義淨值（3） | 攤銷成本 | 公允價值調整 | 公允價值 | |
| - 外幣 | - | ( |
- | ( |
||||||
| -IGPM(市場定價綜合指數) | - | - | ( |
|||||||
| -其他 | - | ( |
||||||||
| 負債(空倉)： | ( |
( |
( |
( |
( |
( | ||||
| - 銀行間市場 | - | ( |
( |
( |
- | ( |
( |
( | ||
| - 固定利率 | - | ( |
( |
( |
- | ( |
( |
( | ||
| - 外幣 | ( |
( |
( |
( |
( | |||||
| -IGPM(市場定價綜合指數) | ( |
( |
( |
( |
( | |||||
| -其他 | ( |
( |
- | ( |
( | |||||
| 總計 | ( |
( |
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衍生品包括在D+1(報告日期 日期後的一天)到期的操作。
| (1) | 包括：(1)會計現金流對衝，以保護與直接投資指數掛鈎的資金總額102,934,940雷亞爾(2022年12月31日--107,396,399雷亞爾)；(2)會計現金流對衝，以保護直接指數(銀行間存款利率)投資，總計44,821,117雷亞爾(Br)(2022年12月31日--50,673,213,000雷亞爾)； |
| (2) | 包括特定的對衝，以保護外國投資產生的資產和負債。海外投資總額為31,320,736千雷亞爾(2022年12月31日-31,912,812千雷亞爾)；以及 |
| (3) | 反映具有相同基礎風險的同類衍生工具的名義淨值。 |
掉期是利率、外幣、交叉貨幣和利率的合約，其中利息或本金或一種或兩種不同貨幣的付款在合同期內進行交換。掉期合同的風險是指交易對手 可能無法或不願遵守合同條款，以及因利率和貨幣匯率變化而引起的市場狀況變化所帶來的風險。
利率和貨幣期貨 和遠期利率合約要求以特定價格或特定盈利能力隨後交付一種工具。 參考值構成了相應工具的名義價值，其價格變化每天都會結算。由於這些日常結算，與期貨合約相關的信用風險被降至最低。期貨合約還受利率或相關工具價值變化的風險影響。
| F-45 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
信用違約互換(CDS)
一般來説，這是一種雙邊合同，其中一方交易對手購買針對特定金融工具的信用風險的保護(其風險被轉移)。 出售保護的交易對手獲得的報酬通常是在經營期間線性支付的。
如果發生違約，購買保護的交易對手將收到一筆付款，其目的是補償金融工具的價值損失。 在這種情況下，出售保護的交易對手通常將獲得標的資產，以換取上述付款。
| 數千雷亞爾 | ||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |
| 信用互換收到的風險--名義風險 | ||
| -公司發行的債務證券 | ||
| --巴西公債 | ||
| --外國政府債券 | ||
| 信用互換中轉移的風險--概念 | ( |
( |
| --巴西公債 | ( |
( |
| --外國政府債券 | ( |
( |
| 信用風險淨值合計 | ||
上述與信用衍生品交易相關的合同將於2028年到期。在本報告所述期間，沒有發生協議所界定的信貸事件。
本公司有以下對衝會計 交易：
現金流對衝
歸入這一類別的金融工具旨在減少未來利息和匯率變化的風險敞口，這些變化會影響公司的經營業績。 該等工具的估值或貶值的有效部分於扣除税務影響後於股東權益中確認，並僅在兩種情況下才轉移至收益：(I)在對衝無效的情況下；或(Ii)當被對衝項目結算時。各套期保值的無效部分直接在收益表中確認。
| 戰略 | 數千雷亞爾 | |||
| 套期保值工具名義價值 | 套期保值對象賬面價值 | 股東權益中的累計公允價值調整(税收影響總額) | 股東權益中的累計公允價值調整(扣除税收影響) | |
| 對證券投資利息收入的對衝(1) | ||||
| 資金的利息支付對衝(1) | ( |
( | ||
| 2023年12月31日的合計 | ( |
( | ||
| 對證券投資利息收入的對衝(1) | ( |
( | ||
| 資金的利息支付對衝(1) | ||||
| 2022年12月31日的合計 | ( |
( | ||
(1)指直接投資利率風險，使用B3和掉期中的直接投資期貨 合約，到期日至2027年，現金流固定。
2021年12月，Bradesco終止了一些對衝會計工具以保護現金流。這些套期保值工具的公允價值變動以前記錄在累計保證金中，將根據套期保值項目的結果計入損益。截至2023年12月31日的年度，金額
雷亞爾
| F-46 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
有幾個
公允價值對衝
分類為 的金融工具旨在抵銷因對衝項目的公允價值變動而產生的風險，並在損益中確認收益或虧損。被套期保值對象按公允價值調整，估值或貶值的有效部分在損益中確認。當套期保值工具到期或被出售時，或在套期保值終止的情況下，對套期保值項目的任何調整都直接計入損益。
有幾個
對境外投資進行對衝
歸入這一類別的金融工具旨在減少境外投資因其本位幣與本幣不同而受到外匯變動的影響，從而影響本集團的業績。這些工具的估值或貶值的有效部分 在扣除税務影響後的累計保費收入的單獨賬户中確認，並僅在兩種情況下才轉移至收入：(I)對衝無效；或(Ii)出售或部分出售海外業務。各自對衝的無效部分直接在損益表中確認。
| 戰略 | 數千雷亞爾 | |||
| 套期保值工具名義價值 | 套期保值對象賬面價值 | 股東權益中的累計公允價值調整(税收影響總額) | 股東權益中的累計公允價值調整(扣除税收影響) | |
| 匯率變動對未來現金流的套期保值(1) | ( |
( | ||
| 2023年12月31日的合計 | ( |
( | ||
| 匯率變動對未來現金流的套期保值(1) | ( |
( | ||
| 2022年12月31日的合計 | ( |
( | ||
(1)本位幣子公司 不同於真實，使用美元遠期和期貨合約，目的是對參考MXN(墨西哥比索)和美元(美元)的外國投資進行對衝。
截至2023年12月31日止年度，與境外業務對衝無效有關的損益(計入損益)為雷亞爾$。
| F-47 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
初始確認的不可見收益
當估值依賴於不可觀察的數據時，金融工具的任何初始收益或損失將在合同有效期內遞延，或直至該工具被贖回、轉讓、出售或公允價值變為可觀察。作為對衝關係一部分的所有衍生品都是根據可觀察到的市場數據進行估值的。
面值並不反映本集團承擔的實際風險，因為該等金融工具的淨頭寸來自補償及/或其組合。本集團特別使用淨頭寸以保障利率、相關資產價格或匯兑風險。這些金融工具的結果在綜合損益表中確認為“按公允價值計入損益的金融資產和負債的淨收益/(虧損)”。
金融資產和負債的抵銷
當且僅當有法律上可強制執行的權利可抵銷已確認金額，且本集團有意以流動基礎結算，或同時變現資產及清償負債時，金融資產及金融負債才會被抵銷，並於財務狀況表內列示其淨值。發生銀行貸款違約或其他信用事件時，行使抵銷權。
下表列出了需要進行淨結算的財務資產和負債：
| 數千雷亞爾 | ||||||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |||||
| 總金額 | 財務狀況表中抵消的相關金額 | 淨額 | 總金額 | 財務狀況表中抵消的相關金額 | 淨額 | |
| 金融資產 | ||||||
| 同業投資 | - | - | ||||
| 衍生金融工具 | - | - | ||||
| 金融負債 | ||||||
| 根據回購協議出售的證券 | - | - | ||||
| 衍生金融工具 | - | - | ||||
截至2023年12月31日和2022年12月31日的年度，Bradesco沒有在其財務狀況表中抵消任何金融資產和金融負債。
| F-48 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 8) | 通過其他綜合收入以公允價值計算的財務資產 |
| a) | 通過其他綜合收益按公允價值計算的金融資產 |
| 數千雷亞爾 | ||||
| 攤銷成本 | 未實現收益總額 | 未實現虧損總額 | 公允價值 | |
| 巴西政府債券 | ( |
|||
| 公司債務證券 | ( |
|||
| 銀行債務證券 | ( |
|||
| 巴西政府在國外發行的債券 | ( |
|||
| 外國政府證券 | ( |
|||
| 共同基金 | ( |
|||
| 有價股權證券和其他股票 | ( |
|||
| 2023年12月31日的餘額 | ( |
|||
| 巴西政府債券 | ( |
|||
| 公司債務證券 | ( |
|||
| 銀行債務證券 | ( |
|||
| 巴西政府在國外發行的債券 | ( |
|||
| 外國政府證券 | ( |
|||
| 共同基金 | ( |
|||
| 有價股權證券和其他股票 | ( |
|||
| 2022年12月31日的餘額 | ( |
|||
| b) | 成熟性 |
| 數千雷亞爾 | ||||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |||
| 攤銷成本 | 公允價值 | 攤銷成本 | 公允價值 | |
| 在一年內到期 | ||||
| 從一年到五年 | ||||
| 5至10年 | ||||
| 超過10年 | ||||
| 無規定到期日 | ||||
| 總計 | ||||
抵押作為抵押品的金融工具，
分類為以公允價值計量且其變動計入其他全面收益的金融資產，總計雷亞爾
| c) | 指定為按公允價值計入其他綜合收益的股權工具投資 |
| 數千雷亞爾 | |||
| 成本 | 對公平值的調整 | 公允價值 | |
| 有價股權證券和其他股票 | ( |
||
| 2023年12月31日的合計 | ( |
||
| 有價股權證券和其他股票 | ( |
||
| 2022年12月31日的合計 | ( |
||
由於特定市場的特殊性，公司採用了指定 以公允價值計量且其變動計入其他全面收益的股權工具的選擇。
| F-49 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| d) | 按公允價值計入其他全面收益的金融資產預期損失對賬: |
| 數千雷亞爾 | ||||
| 階段1 | 第二階段 | 階段3 | 總計 | |
| 2021年12月31日按FVOCI計算的金融資產預期損失 | ||||
| 轉入第一階段 | ( |
( | ||
| 轉入第二階段 | ||||
| 從階段1轉移 | ||||
| 從階段2轉出 | ||||
| 新的 產生的資產/（結算或支付的資產）/重新測量預期信用損失 | ( |
( |
( | |
| 2022年12月31日按FVOCI計算的金融資產預期損失 | ||||
| 轉入第一階段 | ||||
| 轉入第二階段 | ||||
| 從階段1轉移 | ||||
| 從階段2轉出 | ||||
| 新的 產生的資產/（結算或支付的資產）/重新測量預期信用損失 | ( |
( |
( |
( |
| 2023年12月31日按FVOCI計算的金融資產預期損失 | ||||
| 9) | 以增加成本的債券和證券 |
| a) | 按攤餘成本計算的證券 |
| 數千雷亞爾 | ||||
| 攤銷成本 | 未實現收益總額（2） | 未實現虧損總額（2） | 公允價值 | |
| 證券： | ||||
| 巴西政府債券 | ( |
|||
| 公司債務證券 | ( |
|||
| 2023年12月31日餘額（1） | ( |
|||
| 證券： | ||||
| 巴西政府債券 | ( |
|||
| 公司債務證券 | ( |
|||
| 2022年12月31日的餘額 | ( |
|||
(1)2023年1月1日，隨着採用IFRS 17， 管理層將按攤銷成本計量的債券和證券重新分類為按FVOCI計量，金額為36，639，102千雷亞爾。 此次重新分類是由於與保險合同負債相關的資產策略一致;以及
(2)按攤銷成本計算的資產的未實現損益尚未在全面收益中確認。
| b) | 成熟性 |
| 數千雷亞爾 | ||||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |||
| 攤銷成本 | 公允價值 | 攤銷成本 | 公允價值 | |
| 在一年內到期 | ||||
| 從一年到五年 | ||||
| 5至10年 | ||||
| 超過10年 | ||||
| 總計 | ||||
作為抵押品質押的金融工具，
歸類為按攤銷成本計算的金融資產，總計雷亞爾
| F-50 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| c) | 按攤銷成本計算的金融資產預期損失對賬： |
| 數千雷亞爾 | ||||
| 階段1 | 第二階段 | 階段3 | 總計(1) | |
| 2021年12月31日按攤銷成本計算的金融資產預計損失 | ||||
| 轉入第一階段 | ( |
( |
( | |
| 轉入第二階段 | ( |
( |
( | |
| 轉入第三階段 | ( |
( |
( | |
| 從階段1轉移 | ||||
| 從階段2轉出 | ||||
| 從階段3轉出 | ||||
| 產生新資產/（已結算或已支付的資產）/重新測量預期信用損失 | ( |
( |
( |
( |
| 2022年12月31日按攤銷成本計算的金融資產預計損失 | ||||
| 轉入第一階段 | ( |
( |
( | |
| 轉入第二階段 | ( |
( | ||
| 轉入第三階段 | ( |
( |
( | |
| 從階段1轉移 | ||||
| 從階段2轉出 | ||||
| 從階段3轉出 | ||||
| 產生新資產/（已結算或已支付的資產）/重新測量預期信用損失 | ( |
|||
| 2023年12月31日按攤銷成本計算的金融資產預計損失 | ||||
(1)預期損失費用在合併利潤表中記錄為“其他金融資產預期損失”。
| 10) | 向金融機構提供貸款和預付款 |
| 數千雷亞爾 | ||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |
| 反向回購協議（1） | ||
| 對金融機構的貸款 | ||
| 預期信用損失 | ( |
( |
| 總計 | ||
(1)2023年12月31日，其中包括擔保金額為127，843，191千雷亞爾的金融投資 （2022年12月31日-64，876，703千雷亞爾）。
| F-51 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 11) | 客户貸款及墊款 |
| a) | 按產品類型分類的客户貸款和預付款 |
| 數千雷亞爾 | ||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |
| 公司 | ||
| - 融資和貸款 | ||
| - 融資和出口 | ||
| - 住房貸款 | ||
| - 出借BNDES/Finame | ||
| - 車輛貸款 | ||
| - 進口 | ||
| - 租賃 | ||
| -借款 | ||
| - 營運資金 | ||
| - 農村貸款 | ||
| -其他 | ||
| - 限制操作（1） | ||
| - 信用卡 | ||
| - 企業/個人透支 | ||
| 個人 | ||
| - 融資和貸款 | ||
| - 住房貸款 | ||
| - 車輛貸款 | ||
| - 出借BNDES/Finame | ||
| -其他 | ||
| -借款 | ||
| - 工資免賠貸款 | ||
| - 個人信用 | ||
| - 農村貸款 | ||
| -其他 | ||
| - 限制操作（1） | ||
| - 信用卡 | ||
| - 企業/個人透支 | ||
| 總投資組合 | ||
| 預期信用損失 | ( |
( |
| 客户淨貸款和預付款總額 | ||
| (1) | 適用於預先設定限額的未完成操作，該限額與活期賬户和信用卡相關聯，其信用限額會在支付所用金額時自動重新組合。 |
| b) | 融資租賃應收賬款 |
向客户提供的貸款和預付款包括 以下融資租賃應收款。
| 數千雷亞爾 | ||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |
| 融資租賃應收款投資總額： | ||
| 最多一年 | ||
| 從一年到五年 | ||
| 五年多來 | ||
| 融資租賃應收賬款的減損損失 | ( |
( |
| 淨投資 | ||
| 融資租賃淨投資： | ||
| 最多一年 | ||
| 從一年到五年 | ||
| 五年多來 | ||
| 總計 | ||
| F-52 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| c) | 客户貸款和預付款的總賬面價值對賬 |
| 階段1 | 數千雷亞爾 | ||||||||||
| 2022年12月31日的餘額 | 轉至第二階段 | 轉至第三階段 | 從階段2轉出 | 從階段3轉出 | 起源於 | 成熟/早期定居 | （註銷） | 2023年12月31日的餘額 | |||
| 公司 | ( |
( |
( |
||||||||
| - 融資 | ( |
( |
( |
||||||||
| -借款 | ( |
( |
( |
||||||||
| - 旋轉 | ( |
( |
( |
||||||||
| 個人 | ( |
( |
( |
||||||||
| - 融資 | ( |
( |
( |
||||||||
| -借款 | ( |
( |
( |
||||||||
| - 旋轉 | ( |
( |
( |
||||||||
| 總計 | ( |
( |
( |
||||||||
| 第二階段 | 數千雷亞爾 | ||||||||||
| 2022年12月31日的餘額 | 轉到階段1 | 轉至第三階段 | 從階段1轉移 | 從階段3轉出 | 起源於 | 成熟/早期定居 | （註銷） | 2023年12月31日的餘額 | |||
| 公司 | ( |
( |
( |
||||||||
| - 融資 | ( |
( |
( |
||||||||
| -借款 | ( |
( |
( |
||||||||
| - 旋轉 | ( |
( |
( |
||||||||
| 個人 | ( |
( |
( |
||||||||
| - 融資 | ( |
( |
( |
||||||||
| -借款 | ( |
( |
( |
||||||||
| - 旋轉 | ( |
( |
( |
||||||||
| 總計 | ( |
( |
( |
||||||||
| F-53 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 階段3 | 數千雷亞爾 | ||||||||||
| 2022年12月31日的餘額 | 轉到階段1 | 轉至第二階段 | 從階段1轉移 | 從階段2轉出 | 起源於 | 成熟/早期定居 | （註銷） | 2023年12月31日的餘額 | |||
| 公司 | ( |
( |
( |
( |
|||||||
| - 融資 | ( |
( |
( |
( |
|||||||
| -借款 | ( |
( |
( |
( |
|||||||
| - 旋轉 | ( |
( |
( |
||||||||
| 個人 | ( |
( |
( |
||||||||
| - 融資 | ( |
( |
( |
( |
|||||||
| -借款 | ( |
( |
( |
( |
|||||||
| - 旋轉 | ( |
( |
( |
||||||||
| 總計 | ( |
( |
( |
||||||||
| 合併-所有階段 | 數千雷亞爾 | ||||||
| 2022年12月31日的餘額 | 起源於 | 成熟/早期定居 | （註銷） | 2023年12月31日的餘額 | |||
| 公司 | ( |
( |
|||||
| - 融資 | ( |
( |
|||||
| -借款 | ( |
( |
|||||
| - 旋轉 | ( |
( |
|||||
| 個人 | ( |
( |
|||||
| - 融資 | ( |
( |
|||||
| -借款 | ( |
( |
|||||
| - 旋轉 | ( |
( |
|||||
| 總計 | ( |
( |
|||||
| F-54 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 階段1 | 數千雷亞爾 | |||||||||||
| 2021年12月31日的餘額 | 轉至第二階段 | 轉至第三階段 | 從階段2轉出 | 從階段3轉出 | 攤銷(1) | 起源於 | 成熟/早期定居 | （註銷） | 2022年12月31日的餘額 | |||
| 公司 | ( |
( |
( |
( |
||||||||
| - 融資 | ( |
( |
( |
( |
||||||||
| -借款 | ( |
( |
( |
( |
||||||||
| - 旋轉 | ( |
( |
( |
|||||||||
| 個人 | ( |
( |
( |
( |
||||||||
| - 融資 | ( |
( |
( |
( |
||||||||
| -借款 | ( |
( |
( |
( |
||||||||
| - 旋轉 | ( |
( |
( |
|||||||||
| 總計 | ( |
( |
( |
( |
||||||||
| 第二階段 | 數千雷亞爾 | |||||||||||
| 2021年12月31日的餘額 | 轉到階段1 | 轉至第三階段 | 從階段1轉移 | 從階段3轉出 | 攤銷(1) | 起源於 | 成熟/早期定居 | （註銷） | 2022年12月31日的餘額 | |||
| 公司 | ( |
( |
( |
( |
||||||||
| - 融資 | ( |
( |
( |
|||||||||
| -借款 | ( |
( |
( |
( |
||||||||
| - 旋轉 | ( |
( |
( |
|||||||||
| 個人 | ( |
( |
( |
|||||||||
| - 融資 | ( |
( |
( |
|||||||||
| -借款 | ( |
( |
( |
|||||||||
| - 旋轉 | ( |
( |
( |
|||||||||
| 總計 | ( |
( |
( |
( |
||||||||
| F-55 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 階段3 | 數千雷亞爾 | |||||||||||
| 2021年12月31日的餘額 | 轉到階段1 | 轉至第二階段 | 從階段1轉移 | 從階段2轉出 | 累計攤銷（1） | 起源於 | 成熟/早期定居 | （註銷） | 2022年12月31日的餘額 | |||
| 公司 | ( |
( |
( |
( |
||||||||
| - 融資 | ( |
( |
( |
( |
( |
|||||||
| -借款 | ( |
( |
( |
( |
||||||||
| - 旋轉 | ( |
( |
( |
|||||||||
| 個人 | ( |
( |
( |
( |
||||||||
| - 融資 | ( |
( |
( |
( |
||||||||
| -借款 | ( |
( |
( |
( |
||||||||
| - 旋轉 | ( |
( |
( |
|||||||||
| 總計 | ( |
( |
( |
( |
||||||||
| 合併-所有階段 | 數千雷亞爾 | |||||||
| 2021年12月31日的餘額 | 累計攤銷（1） | 起源於 | 成熟/早期定居 | （註銷） | 2022年12月31日的餘額 | |||
| 公司 | ( |
( |
( |
|||||
| - 融資 | ( |
( |
( |
|||||
| -借款 | ( |
( |
( |
|||||
| - 旋轉 | ( |
( |
||||||
| 個人 | ( |
( |
( |
|||||
| - 融資 | ( |
( |
( |
|||||
| -借款 | ( |
( |
( |
|||||
| - 旋轉 | ( |
( |
||||||
| 總計 | ( |
( |
( |
|||||
| (1) | 全年保持同一階段的合同價值變化。 |
| F-56 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| d) | 客户貸款和預付款的預期損失對賬 |
（考慮貸款的預期損失、待解除的承諾 和提供的財務擔保）
| 階段1 | 數千雷亞爾 | ||||||||||
| 2022年12月31日的餘額 | 轉至第二階段 | 轉至第三階段 | 從階段2轉出 | 從階段3轉出 | 起源於 |
憲法/ （還原）（1） |
（註銷） | 2023年12月31日的餘額 | |||
| 公司 | ( |
( |
( |
||||||||
| - 融資 | ( |
( |
( |
||||||||
| -借款 | ( |
( |
( |
||||||||
| - 旋轉 | ( |
( |
( |
||||||||
| 個人 | ( |
( |
( |
||||||||
| - 融資 | ( |
( |
( |
||||||||
| -借款 | ( |
( |
( |
||||||||
| - 旋轉 | ( |
( |
( |
||||||||
| 總計 | ( |
( |
( |
||||||||
| 第二階段 | 數千雷亞爾 | ||||||||||
| 2022年12月31日的餘額 | 轉到階段1 | 轉至第三階段 | 從階段1轉移 | 從階段3轉出 | 起源於 |
憲法/ （還原）（1） |
（註銷） | 2023年12月31日的餘額 | |||
| 公司 | ( |
( |
( |
||||||||
| - 融資 | ( |
( |
( |
||||||||
| -借款 | ( |
( |
( |
||||||||
| - 旋轉 | ( |
( |
( |
||||||||
| 個人 | ( |
( |
( |
||||||||
| - 融資 | ( |
( |
( |
||||||||
| -借款 | ( |
( |
( |
||||||||
| - 旋轉 | ( |
( |
( |
||||||||
| 總計 | ( |
( |
( |
||||||||
| F-57 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 階段3 | 數千雷亞爾 | ||||||||||
| 2022年12月31日的餘額 | 轉到階段1 | 轉至第二階段 | 從階段1轉移 | 從階段2轉出 | 起源於 |
憲法/ （還原）（1） |
（註銷） | 2023年12月31日的餘額 | |||
| 公司 | ( |
( |
( |
||||||||
| - 融資 | ( |
( |
( |
||||||||
| -借款 | ( |
( |
( |
||||||||
| - 旋轉 | ( |
( |
( |
||||||||
| 個人 | ( |
( |
( |
||||||||
| - 融資 | ( |
( |
( |
||||||||
| -借款 | ( |
( |
( |
||||||||
| - 旋轉 | ( |
( |
( |
||||||||
| 總計 | ( |
( |
( |
||||||||
| 合併-所有階段 | 數千雷亞爾 | ||||||
| 2022年12月31日的餘額 | 起源於 |
憲法/ （還原）（1） |
（註銷） | 2023年12月31日的餘額 | |||
| 公司 | ( |
||||||
| - 融資 | ( |
||||||
| -借款 | ( |
||||||
| - 旋轉 | ( |
||||||
| 個人 | ( |
||||||
| - 融資 | ( |
||||||
| -借款 | ( |
||||||
| - 旋轉 | ( |
||||||
| 總計 | ( |
||||||
| (1) | 與提前結算、到期和修改有關。 |
| F-58 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 階段1 | 數千雷亞爾 | |||||||||||
| 2021年12月31日的餘額 | 轉至第二階段 | 轉至第三階段 | 從階段2轉出 | 從階段3轉出 | 重新測量（1） | 起源於 |
憲法/ （逆轉）（2） |
（註銷） | 2022年12月31日的餘額 | |||
| 公司 | ( |
( |
( |
( |
||||||||
| - 融資 | ( |
( |
( |
( |
||||||||
| -借款 | ( |
( |
( |
( |
||||||||
| - 旋轉 | ( |
( |
( |
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| 個人 | ( |
( |
( |
( |
||||||||
| - 融資 | ( |
( |
( |
( |
||||||||
| -借款 | ( |
( |
( |
( |
||||||||
| - 旋轉 | ( |
( |
( |
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| 總計 | ( |
( |
( |
( |
||||||||
| 第二階段 | 數千雷亞爾 | |||||||||||
| 2021年12月31日的餘額 | 轉到階段1 | 轉至第三階段 | 從階段1轉移 | 從階段3轉出 | 重新測量（1） | 起源於 |
憲法/ （逆轉）（2） |
（註銷） | 2022年12月31日的餘額 | |||
| 公司 | ( |
( |
( |
|||||||||
| - 融資 | ( |
( |
( |
|||||||||
| -借款 | ( |
( |
( |
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| - 旋轉 | ( |
( |
( |
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| 個人 | ( |
( |
( |
( |
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| - 融資 | ( |
( |
( |
( |
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| -借款 | ( |
( |
( |
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| - 旋轉 | ( |
( |
( |
|||||||||
| 總計 | ( |
( |
( |
( |
||||||||
| F-59 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 階段3 | 數千雷亞爾 | |||||||||||
| 2021年12月31日的餘額 | 轉到階段1 | 轉至第二階段 | 從階段1轉移 | 從階段2轉出 | 重新測量（1） | 起源於 |
憲法/ （逆轉）（2） |
（註銷） | 2022年12月31日的餘額 | |||
| 公司 | ( |
( |
( |
|||||||||
| - 融資 | ( |
( |
( |
( |
||||||||
| -借款 | ( |
( |
( |
|||||||||
| - 旋轉 | ( |
( |
( |
|||||||||
| 個人 | ( |
( |
( |
|||||||||
| - 融資 | ( |
( |
( |
|||||||||
| -借款 | ( |
( |
( |
|||||||||
| - 旋轉 | ( |
( |
( |
|||||||||
| 總計 | ( |
( |
( |
|||||||||
| 合併-所有階段 | 數千雷亞爾 | |||||||
| 2021年12月31日的餘額 | 重新測量（1） | 起源於 |
憲法/ （逆轉）（2） |
（註銷） | 2022年12月31日的餘額 | |||
| 公司 | ( |
( |
||||||
| - 融資 | ( |
( |
( |
|||||
| -借款 | ( |
( |
||||||
| - 旋轉 | ( |
|||||||
| 個人 | ( |
|||||||
| - 融資 | ( |
( |
( |
|||||
| -借款 | ( |
( |
||||||
| - 旋轉 | ( |
|||||||
| 總計 | ( |
( |
||||||
| (1) | 全年處於同一階段的合同價值變化的影響;以及 |
| (2) | 與提前結算、到期和修改有關。 |
| F-60 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| e) | 靈敏度分析 |
預期信貸損失的計量 納入了基於經濟情景預測的預期信息，這些預測由專家小組制定，並根據本組織的風險治理得到批准。每種經濟情景都有一系列宏觀經濟變量隨着時間的推移而演變，其中包括：通貨膨脹指數(IPCA)、經濟活動指數(GDP、失業率等)、巴西利率和 貨幣，反映了每種情景的預期和假設。預測至少每年審查一次，在發生可能對未來前景產生重大影響的重大事件時更加及時。
預期信貸損失的估計是通過組合多個情景進行的，這些情景根據分配給每個情景的概率進行加權，其中基本的 情景是最有可能的。為了確定經濟預測造成的預期損失中可能出現的波動，通過改變用於計算預期損失的情景的權重進行了模擬。下表 顯示了每種情況及其影響的概率：
| 2023年12月31日--千雷亞爾 | ||||||
| 加權 |
憲法/ (恢復) |
|||||
| 基本方案 | 樂觀情景* | 悲觀的情景** | ||||
| 模擬1 | - | - | ||||
| 模擬2 | - | - | ( |
|||
| 模擬3 | - | - | ||||
| * | 經濟增長超過預期的情景。 |
| ** | 經濟增長低於預期的情景。 |
| f) | 貸款和預付款的預期損失 |
| 數千雷亞爾 | |||
| 截至十二月三十一日止的年度 | |||
| 2023 | 2022 | 2021 | |
| 入賬金額 | |||
| 追回的款額 | ( |
( |
( |
| 貸款和預付款的預期損失 | |||
| g) | 重新談判向客户提供的貸款和預付款 |
“重新協商的客户貸款和 預付款”的總餘額包括重新協商的客户貸款和預付款。此類貸款考慮延長貸款 付款期限、寬限期、降低利率，和/或在某些情況下，免除（註銷）部分貸款本金 金額。
債務逾期後或當公司掌握有關客户信譽嚴重惡化的信息時，可能會發生重新任命。 此類重新談判的目的是調整貸款以反映客户的實際支付能力。
下表顯示了所做的更改 以及我們對重新談判的客户貸款和預付款組合的分析：
| F-61 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 數千雷亞爾 | ||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |
| 期初餘額 | ||
| 重新談判金額 | ||
| 收到金額/其他（1） | ( |
( |
| 核銷 | ( |
( |
| 期末餘額 | ||
| 貸款和預付款的預期損失 | ( |
( |
| 重新協商的客户貸款和墊款總額，年終減值後的淨額 | ||
| 重新談判貸款和墊款減值佔重新談判投資組合的百分比 | ||
| 重新談判的貸款和墊款總額佔貸款組合總額的百分比 | ||
| 重新談判的貸款和墊款總額佔貸款組合總額的百分比，減值後的淨額 | ||
(1)包括通過新業務結算重新談判的合同 。
在修改貸款時，管理層 會考慮新貸款的條件和重新協商的期限，不再將其視為逾期。從修改之日起，根據管理層的分析，考慮到客户的還貸能力， 重新協商的利息開始計入，採用有效利率法。如果客户未能維持新的協商條款，管理層將考慮 從那時起停止應計。
此外，與已註銷並記錄在備忘錄賬户中的客户重新談判的貸款和墊款有關的任何餘額，以及重新談判的任何收益，只有在收到時才會確認。
| 12) | 持作出售之非流動資產 |
| 數千雷亞爾 | ||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |
| 持有待售非流動資產 | ||
| 房地產 | ||
| 車輛及類似物品 | ||
| 機器和設備 | ||
| 其他 | ||
| 總計 | ||
在全部或部分償還債務人付款義務時收到的財產或其他非流動 資產被視為在拍賣中持有以供 出售的非經營性資產，拍賣通常發生在最多一次 年持作出售的非流動資產是指在當前狀況下預期出售的資產。
| F-62 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 13) | 聯營公司及合營公司之投資 |
| a) | 對聯營企業和合資企業的投資細目 |
| 公司 | 數千雷亞爾 | |||||||||||
| 2023年12月31日 | 截至2023年12月31日的年度 | |||||||||||
| 股權 | 有投票權的股權 | 投資賬面金額 | 聯營企業和合資企業流動資產 | 聯營企業和合資企業非流動資產 | 聯營企業和合資企業流動負債 | 聯營企業和合資企業非流動負債 | 應佔聯營公司和共同控制實體利潤（虧損）的 （1） | 收入(2) | 聯營公司及合營企業本年度淨收益(虧損) | |||
| 海通證券投資銀行做巴西銀行。 | ( |
( |
||||||||||
| Tecnologia Bancária S.A.(3) | ||||||||||||
| 瑞士再保險企業解決方案巴西公司(3) | ||||||||||||
| Gestora de Inteligència de Crédito S.A.(3)(4) | ( |
( |
||||||||||
| 其他(5) | ||||||||||||
| 對聯營公司的總投資 | ||||||||||||
| ELO Participaçóes Ltd.(6) | ( |
|||||||||||
| 合資企業的總投資 | ||||||||||||
| 2023年12月31日的合計 | ||||||||||||
| (1) | 評價產生的調整考慮了公司定期確定的結果，包括被投資人的非結果引起的股權變動，以及在適用時因會計做法均衡化而進行的調整； |
| (2) | 金融中介收入或提供服務收入； |
| (3) | 使用財務狀況表進行權益會計的公司，其報告日期延遲最長為60天，符合規定； |
| (4) | 因發行新股引入新股東而稀釋參股比例的； |
| (5) | 主要包括對上市公司Cielo S.A.和Fleury S.A.的投資。集團在截至2023年12月31日的年度收到了249,649,000雷亞爾的股權，指的是Empresa Cielo S.A.；以及 |
| (6) | 巴西一家公司，提供與信用卡、借記卡和其他支付手段相關的服務。截至2023年12月31日，集團 從這項投資中獲得了722,650,000雷亞爾的股息。 |
| F-63 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 公司 | 數千雷亞爾 | |||||||||||
| 2022年12月31日 | 截至2022年12月31日的年度 | |||||||||||
| 股權 | 有投票權的股權 | 投資賬面價值 | 聯營企業和合資企業流動資產 | 聯營企業和合資企業非流動資產 | 聯營企業和合資企業流動負債 | 聯營企業和合資企業非流動負債 | 淨利潤中的權益（損失） | 收入(1) | 聯營公司及合營企業本年度淨收益(虧損) | |||
| 海通證券投資銀行做巴西銀行。 | ||||||||||||
| Tecnologia Bancária SA（2） | ||||||||||||
| 瑞士再保險公司巴西企業解決方案（2） | ||||||||||||
| Gestora de Inteligência de Crédito SA（2） | ( |
( |
||||||||||
| 其他(3) | ||||||||||||
| 對聯營公司的總投資 | ||||||||||||
| 埃洛·帕帕斯喬斯有限公司（4） | ( |
|||||||||||
| 合資企業的總投資 | ||||||||||||
| 2022年12月31日的合計 | ||||||||||||
| (1) | 金融中介收入或提供服務收入； |
| (2) | 採用股權會計法的公司使用財務狀況表，報告日期延遲最多60天，法規允許; |
| (3) | 主要包括對上市公司Cielo SA的投資和弗勒裏SA截至2022年12月31日止年度，集團從Cielo SA公司收到204，103 000雷亞爾的股息和股權利息;和 |
| (4) | 巴西公司，與信用卡和借記卡以及其他支付方式相關的服務提供商。截至2022年12月31日，集團 從這項投資中收到了471，392千雷亞爾的股息。 |
| F-64 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
本集團對關聯公司的投資不承擔或有負債 （其部分或全部負責）。
| b) | 聯營企業和合資企業的變化 |
| 數千雷亞爾 | ||
| 2023 | 2022 | |
| 初始餘額 | ||
| 收購 | ||
| 核銷 | ( | |
| 分佔聯營企業和合資企業利潤 | ||
| 股息/股本利息 | ( |
( |
| 其他 | ( |
|
| 12月31日的餘額 | ||
| 14) | 財產和設備 |
| a) | 按類別分類的財產和設備構成 |
| 數千雷亞爾 | ||||
| 折舊 | 成本 | 累計折舊 | 網絡 | |
| 建築物 | ( |
|||
| 土地 | - | - | ||
| 設施、財產和設備 | ( |
|||
| 安全和通信系統 | ( |
|||
| 數據處理系統 | ( |
|||
| 交通運輸系統 | ( |
|||
| 2023年12月31日餘額（1） | ( |
|||
| 建築物 | ( |
|||
| 土地 | - | - | ||
| 設施、財產和設備 | ( |
|||
| 安全和通信系統 | ( |
|||
| 數據處理系統 | ( |
|||
| 交通運輸系統 | ( |
|||
| 2022年12月31日餘額（1） | ( |
|||
(1)包括在IFRS 16範圍內確認的租賃 合同中識別的基礎資產。
本集團作為承租人簽訂租賃協議 ，主要是針對數據處理以及財產和設備，並記錄為財產 和設備中租賃的建築物和設備。義務的披露見注23。
| F-65 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| b) | 按類別分類的財產和設備變化 |
| 數千雷亞爾 | |||||||
| 建築物 | 土地 | 設施、傢俱以及財產和設備 | 安全和通信系統 | 數據處理系統 | 交通運輸系統 | 總計 | |
| 2021年12月31日的餘額 | |||||||
| 加法 | - | ||||||
| 核銷 | ( |
( |
( |
( |
( |
( |
( |
| 減損 | - | - | ( |
( |
( |
- | ( |
| 折舊（2） | ( |
- | ( |
( |
( |
( |
( |
| 轉賬 | ( |
- | - | - | - | - | ( |
| 2022年12月31日餘額（1） | |||||||
| 2022年12月31日的餘額 | |||||||
| 加法 | - | ||||||
| 核銷 | ( |
( |
( |
- | - | ( |
( |
| 減損 | - | - | - | ( |
( |
- | ( |
| 折舊（2） | ( |
- | ( |
( |
( |
( |
( |
| 轉賬 | - | - | - | - | - | - | |
| 2023年12月31日餘額（1） | |||||||
(1)包括在IFRS 16範圍內確認的租賃 合同中識別的基礎資產;和
(2)與附註35中列出的金額相關的64，831雷亞爾（2022年-54，383雷亞爾）的差異是指歸因於保險結果的費用，該費用在利潤表中“保險和養老金收入”標題中列出。
| F-66 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 15) | 無形資產和商譽 |
| a) | 按類別分類的無形資產和善意變化 |
| 數千雷亞爾 | ||||||
| 商譽 | 無形資產 | |||||
| 獲得金融服務權（1） | 軟件（1） | 客户組合（1） | 其他(1) | 總計 | ||
| 2021年12月31日的餘額 | ||||||
| 增加/（減少） | ||||||
| 減損 | - | ( |
( |
- | - | ( |
| 攤銷（2） | - | ( |
( |
( |
( |
( |
| 2022年12月31日的餘額 | ||||||
| 2022年12月31日的餘額 | ||||||
| 增加/（減少） | ( |
|||||
| 減損 | - | ( |
( |
- | - | ( |
| 攤銷（2） | - | ( |
( |
( |
( |
( |
| 2023年12月31日的餘額 | ||||||
| (1) | 攤銷率：收購提供金融服務的權利-根據合同協議;軟件- 20%;客户組合-最高20%;和其他- 20%;和 |
| (2) | 與附註35中列出的金額相關的64，831雷亞爾（2022年-54，383雷亞爾）的差異 指的是可歸因於保險合同的費用，這些費用在利潤表標題“保險和養老金收入”中列出。 |
| F-67 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| b) | 按分部劃分的善意構成 |
| 數千雷亞爾 | ||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |
| 銀行業 | ||
| 保險 | ||
| 總計 | ||
銀行部門和保險部門中包含 聲譽的現金產生單位（GCU）每年都會進行一次聲譽減損測試。2023年和2022年，我們沒有產生任何善意 損失。
| 16) | 其他資產 |
| a) | 其他資產 |
| 數千雷亞爾 | ||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |
| 金融資產（4）（5） | ||
| 外匯交易（1） | ||
| 保證金債務人（2） | ||
| 證券交易 | ||
| 貿易和信貸應收賬款 | ||
| 應收賬款 | ||
| 其他資產 | ||
| 其他應收賬款 | ||
| 預付費用 | ||
| 銀行間和部門間賬户 | ||
| 其他(3) | ||
| 總計 | ||
| (1) | 主要是指本組織代表客户進行的外幣購買以及因交換銷售操作而產生的機構本幣權利的 ; |
| (2) | 它是指因法律或合同要求產生的押金，包括以現金提供的擔保，例如為 向部門或法院提出上訴而提供的擔保以及為任何性質的服務而提供的擔保; |
| (3) | 主要包括庫存中的材料、應收款項、其他預付款、待償還的預付款和付款以及投資財產; |
| (4) | 按攤銷成本核算的金融資產;和 |
| (5) | 2023年和2022年，其他金融資產不存在預期損失。 |
| 17) | 銀行存款 |
稱為“銀行存款 ”的金融負債最初按公允價值計量，隨後採用實際利率法按攤銷成本計量。
| a) | 自然構成 |
| 數千雷亞爾 | ||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |
| 活期存款 | ||
| 同業存款 | ||
| 根據回購協議出售的證券 | ||
| 借款 | ||
| 轉貸 | ||
| 總計 | ||
| F-68 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 18) | 客户存款 |
稱為“客户存款 ”的金融負債最初按公允價值計量，隨後使用實際利率法按攤銷成本計量。
| a) | 自然構成 |
| 數千雷亞爾 | ||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |
| 活期存款 | ||
| 儲蓄存款 | ||
| 定期存款 | ||
| 總計 | ||
| 19) | 來自已發行證券的資金 |
| a) | 按發行證券類型和地點劃分的構成 |
| 數千雷亞爾 | ||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |
| 已發佈的工具-巴西： | ||
| 房地產信貸票據 | ||
| 農業企業票據 | ||
| 財政票據 | ||
| 信件財產擔保 | ||
| 小計 | ||
| 證券-海外： | ||
| 歐羅諾斯 | ||
| 通過證券化發行的證券-((B)項) | ||
| 小計 | ||
| 結構化操作證書 | ||
| 總計 | ||
| b) | 通過證券化發行的證券 |
自2003年以來，Bradesco使用某些安排 通過特定目的實體(SPE)優化其資金和流動性管理活動。該SPE名為International 多元化支付權公司，由長期債券提供資金，這些債券以相應資產的未來現金流結算，基本上包括海外個人和法人實體發送給巴西受益人的當前和未來支付單 ，Bradesco為其充當付款人。
由SPE發行並出售給投資者的長期票據將用支付訂單流程中的資金進行結算。公司需要在特定違約情況下或在SPE的運營結束時贖回工具 。
SPE收到的來自銷售當前和未來付款訂單流的資金必須保存在特定的銀行賬户中，直到達到給定的最低水平。
| F-69 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| c) | 已發行證券的變動 |
| 數千雷亞爾 | ||
| 2023 | 2022 | |
| 1月1日期初餘額 | ||
| 發行 | ||
| 應計利息 | ||
| 結清和支付利息 | ( |
( |
| 匯兑變異及其他 | ( | |
| 12月31日期末餘額 | ||
| 20) | 次級債 |
| a) | 次級債務的構成 |
| 成熟性 | 數千雷亞爾 | |||
| 原學期以年為單位 | 名義金額 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |
| 在巴西： | ||||
| 財務賬單： | ||||
| 2023 | - | - | ||
| 2024 | 7 | |||
| 2025 | 7 | |||
| 2027 | 7 | |||
| 2023 | - | - | ||
| 2024 | 8 | |||
| 2025 | 8 | |||
| 2026 | 8 | |||
| 2028 | 8 | |||
| 2024 | 9 | |||
| 2025 | 9 | |||
| 2027 | 9 | |||
| 2023 | ||||
| 2025 | 10 | - | - | |
| 2026 | 10 | |||
| 2027 | 10 | |||
| 2028 | 10 | |||
| 2030 | 10 | |||
| 2030 | 8 | |||
| 2031 | 10 | |||
| 2032 | 10 | |||
| 2033 | 10 | - | ||
| 2026 | 11 | |||
| 2027 | 11 | |||
| 2028 | 11 | |||
| 永久 | - | |||
| 總計(1) | ||||
| (1) | 包括金額39，279，827千雷亞爾（2022年12月31日-37，781，759千雷亞爾），指的是在“合格債務資本工具”中確認的次級債務，用於監管資本目的。 |
| F-70 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| b) | 次級債務變化 |
| 數千雷亞爾 | ||
| 2023 | 2022 | |
| 1月1日期初餘額 | ||
| 發行 | ||
| 應計利息 | ||
| 結清和支付利息 | ( |
( |
| 外匯變動 | ( | |
| 12月31日期末餘額 | ||
| F-71 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 21) | 保險合同 |
| a) | 保險合同責任 |
| 數千雷亞爾 | |||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | ||
| 剩餘承保責任 | |||
| 保費分配法 | |||
| 一般模式/可變費用方法 | |||
| - 估計未來現金流量的現值 | |||
| - 非金融風險調整 | |||
| - 合同服務保證金 | |||
| 已招致索賠的責任 | |||
| - 估計未來現金流量的現值 | |||
| - 非金融風險調整 | |||
| 保險合同負債總額 | |||
| b) | 一般模式（BBA）/可變費用方法（VFA）的剩餘保險範圍 |
| 數千雷亞爾 | ||||||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |||||
| 非繁重合同 | 虧損性合約 | *總計 | 非繁重合同 | 虧損性合約 | *總計 | |
| 估計未來現金流出的現值 | ||||||
| - 獲取成本 | ||||||
| - 索賠和其他直接歸屬費用 | ||||||
| 估計未來現金流入的現值 | ( |
( |
( |
( |
( |
( |
| 非金融風險調整 | ||||||
| 合同服務保證金 | ||||||
| 一般模型/可變利率模型的剩餘覆蓋範圍 | ||||||
| F-72 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| c) | 合同服務保證金的實現 |
| 數千雷亞爾 | |||||||
| 在一年內到期 | 1至2年 | 2至3年 | 3至4年 | 4至5年 | 5年以上 | 總計 | |
| 簽發保險合同 | |||||||
| - 保險合同 | |||||||
| 2023年12月31日通用模型/可變利率方法 | |||||||
| 簽發保險合同 | |||||||
| - 保險合同 | |||||||
| 2022年12月31日通用模型/可變利率方法 | |||||||
| d) | 保險合同負債公允價值變動 |
| 剩餘保險和索賠的負債 | 數千雷亞爾 | |||||
| 剩餘保險的負債 | 負債已付索賠（LIC）-一般模型/可變利率方法（BBA/VFA） | 負債已發生的索賠-保費分配方法（PPA） | ||||
| 不包括損失部分 | 損耗分量 | 未來現金流現值（PV FCF） | 風險調整（RA） | 未來現金流現值（PV FCF） | 風險調整（RA） | |
| 1月1日期初餘額 | ||||||
| 保險收入 | ( |
- | - | - | - | - |
| - 追溯方法合同總數 | ( |
- | - | - | - | - |
| - 公允價值法合同 | ( |
- | - | - | - | - |
| 保險費 | ( |
( |
||||
| - 報告的索賠和其他保險費用 | ( |
( |
( |
( |
( | |
| - 已發生索賠負債的調整 | - | - | ||||
| - 繁重的合同回收 | - | ( |
- | - | - | - |
| 保險結果 | ( |
( |
( |
|||
| 財務費用 | ( |
|||||
| - 保險合同財務費用 | ( |
|||||
| 全面收益表變動總額 | ||||||
| 期內承認的協議 | - | - | - | - | ||
| 估計現金流量 | ( |
- | - | - | - | |
| - 已收到的保費 | ( |
- | - | - | - | - |
| - 投資部分 | - | - | - | - | - | - |
| - 委員會 | ( |
- | - | - | - | - |
| - 經驗調整 | ( |
- | - | - | - | |
| 2023年12月31日的餘額 | ||||||
| F-73 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 剩餘保險和索賠的負債 | 數千雷亞爾 | |||||
| 剩餘保險的負債 | 負債已付索賠（LIC）-一般模型/可變利率方法（BBA/VFA） | 負債已發生索賠（LIC）-保費分配方法（PPA） | ||||
| 不包括損失部分 | 損耗分量 | 未來現金流現值（PV FCF） | 風險調整（RA） | 最佳輸出估計（BEL） | 風險調整（RA） | |
| 1月1日期初餘額 | |
|||||
| 保險收入 | ( |
- | - | - | - | - |
| - 追溯方法合同總數 | ( |
- | - | - | - | - |
| - 公允價值法合同 | ( |
- | - | - | - | - |
| 保險費 | ( |
( |
||||
| - 報告的索賠和其他保險費用 | ( |
( |
( |
( |
( | |
| - 已發生索賠負債的調整 | - | - | ||||
| - 繁重的合同回收 | - | ( |
- | - | - | - |
| 保險結果 | ( |
( |
( |
|||
| 財務費用 | ( |
|||||
| - 保險合同財務費用 | ( |
|||||
| 全面收益表變動總額 | ( |
- | ( |
( |
( |
( |
| 期內承認的協議 | - | - | - | - | ||
| Fluxos de caixa estimedo | ( |
- | - | - | - | |
| - 已收到的保費 | ( |
- | - | - | - | - |
| - 投資部分 | - | - | - | - | - | - |
| - 委員會 | ( |
- | - | - | - | - |
| - 經驗調整 | ( |
- | - | - | - | |
| 2022年12月31日的餘額 | ||||||
| F-74 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| e) | 根據一般模型/可變 費率法（BBA/VFA）衡量的保險負債的公允價值變化 |
| 數千雷亞爾 | ||||||
| 2023 | 2022 | |||||
| 未來現金流現值（PV FCF） | 風險調整（RA） | 合同服務保證金（CSM） | 未來現金流現值（PV FCF） | 風險調整（RA） | 合同服務保證金（CSM） | |
| 1月1日期初餘額 | ||||||
| 與本期相關的變化 | ( |
( |
( |
( |
( |
( |
| - 期內確認的覆蓋率 | ( |
( | ||||
| - 期內確認的風險調整變化 | ( |
( |
||||
| - 經驗調整 | ( |
( |
( |
( | ||
| 與未來時期相關的變化 | ( |
( | ||||
| - 調整合同服務利潤率的估計數變化 | ( |
( |
( |
( | ||
| - 不調整合同服務利潤率的估計數變化 | ( |
( |
||||
| - 期內初步確認的合同 | ||||||
| 保險結果 | ( |
( | ||||
| 財務費用總額 | ||||||
| - 保險合同財務費用 | ||||||
| 估計現金流量 | ( |
( |
||||
| - 已收到的保費 | ( |
( |
||||
| - 索賠和其他保險費用 | ( |
( |
||||
| - 收購現金流 | ( |
( |
||||
| 12月31日期末餘額 | ||||||
| F-75 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| f) | 合同服務利潤率 |
| 數千雷亞爾 | ||||||
| 2023 | 2022 | |||||
| 轉型期按公允價值計量的合同 | 採用完全追溯法評估的合同 | *總計 | 轉型期按公允價值計量的合同 | 採用完全追溯法評估的合同 | *總計 | |
| 1月1日期初餘額 | ||||||
| 較本期的變化 | ( |
( |
( |
( |
( |
( |
| - 期內確認的合同服務保證金 | ( |
( |
( |
( |
( |
( |
| 與未來時期相關的變化 | ( |
( | ||||
| - 最初確認的合同 | ||||||
| - 調整合同服務利潤率的估計變化 | ( |
( |
( |
( |
( | |
| CSM變體的彙總 | ( |
( | ||||
| 保險合同財務費用 | ||||||
| 12月31日期末餘額 | ||||||
| g) | 其他全面收益的變動 |
| 數千雷亞爾 | ||
| 截至十二月三十一日止的年度 | ||
| 2023 | 2022 | |
| 初始餘額 | ||
| 其他全面收益的變動 | ( |
|
| 本期在其他綜合收益中確認的收入和費用 | ( |
|
| 遞延税金 | ( | |
| 12月31日期末餘額 | ||
| F-76 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| h) | 保險收入 |
| 數千雷亞爾 | ||
| 截至十二月三十一日止的年度 | ||
| 2023 | 2022 | |
| 與剩餘保險負債變化相關的金額（LRC） | ||
| 與一般模型合同相關的產出 | ||
| 非金融風險調整變化 | ||
| 為一般模型和可變費率確認合同服務利潤率 | ||
| 根據保費分配法衡量的與合同相關的收入 | ||
| 保險收入 | ||
| i) | 保險財務費用 |
| 數千雷亞爾 | ||
| 截至十二月三十一日止的年度 | ||
| 2023 | 2022 | |
| 保險合同財務費用 | ( |
( |
| 投資回報引起的支付義務變化 | ( |
( |
| 興趣認證 | ( |
( |
| 利率變動的影響 | ( |
|
| 在損益中確認的金額 | ( |
( |
| 在其他全面收益中確認的金額 | ( |
|
| F-77 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| j) | 理賠發展 |
索賠開發表旨在説明固有的保險風險，將已支付的索賠與各自的撥備進行比較，從索賠報告的年份開始。表的上半部分顯示了多年來該規定的變化。隨着 獲得有關索賠頻率和嚴重程度的更準確信息，該規定也會有所不同。表的下半部分演示了金額與賬户餘額的對賬 。
| 發生/付款 | 數千雷亞爾 | |||||||||
| 付款年份1 | 付款年份2 | 付款年份3 | 付款年份4 | 付款年份5 | 付款年份6 | 付款年份7 | 付款年份8 | 付款年份9 | 付款年份10 | |
| 發生年份1 | ||||||||||
| 發生年份2 | - | |||||||||
| 發生年份3 | - | - | ||||||||
| 發生年份4 | - | - | ||||||||
| 發生年份5 | - | - | - | - | ||||||
| 發生年份6 | - | - | - | - | - | |||||
| 發生年份7 | - | - | - | - | - | - | ||||
| 發生年份8 | - | - | - | - | - | - | - | |||
| 發生年份9 | - | - | - | - | - | - | - | - | ||
| 發生年份10 | - | - | - | - | - | - | - | - | - | |
| 截至2023年12月31日的累計付款 | ||||||||||
| 2023年12月31日索賠估算 | - | |||||||||
| 2023年12月31日預計應付索賠 | ||||||||||
| 數千雷亞爾 | ||
| 估計的應付索償 | |
|
| 現值調整 | ( |
|
| 對非金融風險進行調整 | |
|
| 其他估計 | |
|
| 對2023年12月31日發生的索賠的負債 | ||
| F-78 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 22) | 條款、內容資產和負債 |
a) 或有資產
或有資產不在財務報表中確認。在一些正在進行的訴訟中，成功的機會被認為是可能的，例如：a)社會融合方案(PIS)，Bradesco要求從根據第2,445/88號和第2,449/88號法令支付的營業總收入中抵銷PIS，涉及的付款超過了根據第2007/70號補充法律(PIS補充法)應支付的金額；以及b)其他税，其合法性和/或合憲性受到質疑，在這種情況下，決定可能導致償還金額，只有在認為收款確定的情況下，這些金額才被記錄為應收款項。
| b) | 歸類為相當可能損失的準備金 |
本公司是許多因正常業務過程而引起的勞工、民事和税務訴訟的當事人。
管理層承認的條款包括： 根據他們和他們的法律顧問的意見、訴訟的性質、與以前訴訟的相似性、複雜性和法院的地位，認為損失是可能的。
管理層認為，撥備 足以彌補各自訴訟所產生的未來損失。
| I | - 勞工索賠 |
這些索賠是前僱員和外包僱員根據《勞動法》(CLT)第224條提出的索賠，其中最重要的是要求賠償無薪加班。考慮到訴訟程序數據庫基本上由具有相似特徵的訴訟程序 組成，並且沒有法院對其作出正式裁決，因此考慮到以下 因素：收到訴訟程序的日期(2017年11月勞改之前或之後)、過去12個月在勞改前後解決的勞動投訴支付的平均計算價值，以及根據平均計算值進行通貨膨脹調整 。
通過使用電子考勤卡對加班進行監控，並在僱傭合同期間定期支付加班費，因此Bradesco的前員工提交的索賠不會單獨代表大筆金額。
| 第二部分： | - 民事索償 |
這些索賠主要涉及銀行產品和服務以及據稱因經濟計劃而丟失的通貨膨脹指數。考慮到法律顧問的意見、訴訟的性質、與以前訴訟的相似性、複雜性和法院的定位，這些訴訟 通過一個系統單獨控制，並在確定可能發生損失時撥備。
關於法律索賠，即 正在為儲蓄賬户餘額的通脹調整中的據稱差異進行辯護，並由於實施了 經濟計劃，這些計劃是聯邦政府在80年代和90年代降低通脹的經濟政策的一部分，Bradesco 儘管遵守了當時有效的法律和法規，但考慮到了其中提到的索賠和每個需求的損失前景 ，鑑於高等法院(STJ)仍在分析的裁決和主題， 已提供了某些訴訟程序。
| F-79 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
2017年12月，在總檢察長辦公室(AGU)的調解和巴西中央銀行(BCB)的幹預下，代表銀行和儲蓄賬户的實體達成了一項與經濟計劃訴訟有關的協議，目的是結清這些索賠， 為儲蓄賬户持有人加入協議確定了條件和時間表。該協議於2018年3月1日獲得聯邦最高法院(STF)的批准。2020年3月11日，簽署實體簽署了一項修正案，將集體協議延長5(5)年，聯邦最高法院批准將協議延長30個月。2022年12月16日，聯邦最高法院(STF)批准了將協議延長30個月的請求。由於這是一項自願協議， 布拉德斯科無法預測有多少儲蓄賬户持有人將選擇接受和解提議。
請注意，對於與經濟計劃有關的糾紛，聯邦最高法院(STF)已暫停所有未決訴訟，直到法院就訴訟權利作出最終裁決。
| (三) | - 計提税務風險準備 |
本組織一直在 法庭上質疑一些税收和捐款的合法性和合憲性，這些税收和捐款都有充分的撥備。這些程序定期監測其在司法程序和行政領域的演變，我們着重指出：
| - | PIS和Cofins-R$ |
| - | 養卹金繳款--雷亞爾 |
| - | PIS和Cofins-R$ |
| - | INSS--對SAT-R$的捐款 |
一般來説，巴西司法系統中的訴訟持續時間是不可預測的 ，這就是為什麼沒有披露這些訴訟的預期判決日期。
2023年3月，Banco Bradesco根據2023年1月12日的PGFN/RFB第1號聯合法令，遵守了“零訴訟”計劃，該計劃允許本集團認為難以追回的税務行政訴訟的利息和罰款金額最高可減少100%。
| F-80 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| IV | -其他條款的更改 |
| 數千雷亞爾 | |||
| 勞工 | 民事 | 税收 | |
| 2021年12月31日的餘額 | |||
| 的通脹率作了調整 | |||
| 扣除(沖銷和註銷)後的準備金 | ( | ||
| 付款 | ( |
( |
( |
| 2022年12月31日的餘額 | |||
| 2022年12月31日的餘額 | |||
| 的通脹率作了調整 | |||
| 扣除(沖銷和註銷)後的準備金 | ( | ||
| 付款 | ( |
( |
( |
| 2023年12月31日的餘額 | |||
c) 分類為可能損失的或有負債
本組織維持着一個系統，以監督其任何集團公司為原告或被告的所有行政和司法程序，並在考慮法律顧問的意見等情況下，根據損失預期對訴訟進行分類。定期分析判例法趨勢，如有必要，對相關風險進行重新分類。在這方面，被認為可能有損失風險的或有訴訟不在財務報表中確認為負債，於2023年12月31日合計1美元。
此分類的主要税務程序 包括：
| - | IRPJ和CSLL缺陷説明-2012至2015-R$ |
| - | Cofins-1999至2014-R$ |
| - | IRPJ和CSLL-2006至2020-R$ |
| - | IRPJ和CSLL缺陷説明-2008至
2019-R$ |
| - | PIS和COFINS通知和不予補償
-R$ |
| F-81 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| - | ISSQN-商業租賃公司-
R$ |
| - | IRPJ和CSLL缺陷説明-2000至
2014-R$ |
| - | IRPJ和CSLL缺陷説明-2008至2013-R$ |
| - | PLR-利潤分享-2009至2011年的基準年-R$ |
| - | 自有資本利息(TJLP)-基準年2019-
R$ |
| d) | 其他科目 |
目前有一起針對兩名前執行成員董事的刑事案件，該案件正在聯邦區第十聯邦法院司法部門 處理，起因是聯邦警察對税務上訴行政委員會(CARF)成員被指控的不當行為進行的名為“Zelotes”的調查。一審法院宣判兩名前執行董事無罪，等待最終判決。
| F-82 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 23) | 其他負債 |
a) 其他負債
| 數千雷亞爾 | ||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |
| 金融負債 | ||
| 信用卡交易(1) | ||
| 外匯交易(二) | ||
| 貸款轉讓義務 | ||
| 資本化債券 | ||
| 證券交易 | ||
| 租賃負債（附註23 b） | ||
| 其他負債 | ||
| 第三方資金在途（3） | ||
| 付款準備金 | ||
| 其他應付賬款 | ||
| 社會和法律 | ||
| 其他應繳税金 | ||
| 收購資產和權利的負債 | ||
| 其他 | ||
| 總計 | ||
| (1) | 指應付給商户的金額; |
| (2) | 主要是指Bradesco向客户進行的外幣銷售及其因交易所 銷售操作而產生的本幣權利;以及 |
| (3) | 主要是指境內發出的付款訂單和來自境外的外幣付款訂單金額。 |
b) 租賃負債
| 數千雷亞爾 | ||
| 2021年12月31日期末餘額 | ||
| 重新測量和新合同 | ||
| 付款 | ( |
|
| 挪用財政費用 | ||
| 外匯變動 | ( |
|
| 2022年12月31日的餘額 | ||
| 2022年12月31日的餘額 | ||
| 重新測量和新合同 | ||
| 付款 | ( |
|
| 挪用財政費用 | ||
| 外匯變動 | ||
| 2023年12月31日的餘額 | ||
租賃到期
截至2023年12月31日，這些金融負債
的到期日劃分如下：R$
| F-83 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
對利潤表的影響
對截至2023年12月31日年度收入的影響
為：“折舊費用”- R$
截至2023年12月31日的年度短期合同費用為R$
| 24) | 貸款承諾、財務擔保和 類似工具 |
下表總結了貸款承諾、財務擔保和類似工具所代表的總風險 ：
| 數千雷亞爾 | ||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |
| 提供信貸的承諾(1) | ||
| 財務擔保（2） | ||
| 進口信用證 | ||
| 總計 | ||
(1)包括可用信用額度、信用卡、個人貸款、住房貸款和透支的限額；以及
(2)主要為企業客户提供擔保。
財務擔保是為確保客户履行對第三方的義務而發放的貸款的有條件承諾。通常有權向客户追回根據這些擔保支付的任何金額。此外，我們可以保留現金或其他高流動性資金來反擔保 這些承諾。
這些合同接受與其他貸款和墊款相同的 信用評估。信用證的簽發主要是為了背書公共和私人債務發行協議，包括商業票據、證券融資和類似交易。信用證由管理層進行客户信用評估。
我們開具與外貿交易有關的信用證，以保證客户與第三方的履約。這些票據是根據某些合同條款向第三方受益人支付產品裝運費用的短期承諾。這些合同接受與其他貸款和墊款相同的 信用評估。
| F-84 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 25) | 股權 |
| a) | 資本和股東權利 |
| i. | 股本以股份數目計的構成 |
股本為全額認購併繳足股款，分為無面值的記名股份。
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |||
| 普普通通 | ||||
| 擇優 | ||||
| 小計 | ||||
| 財政部(普通股)(1) | ( |
|||
| 財政部(優先股)(1) | ( |
|||
| 總流通股 |
(1)2023年4月18日，批准註銷本公司發行的全部國庫股(d項)。
所有股東均有權獲得強制性股息，總額至少為Bradesco年度淨收入的30%，如法定會計記錄所示，並通過轉入準備金進行調整 。本公司並無可交換或可轉換為股份的義務。因此，其稀釋後的每股收益與基本每股收益持平。
在巴西市場交易的同時，發生任何改變股票數量的操作，在相同的時間範圍內，國際市場對在美國紐約和西班牙馬德里交易的美國存託憑證/全球存託憑證採用相同的程序。
| b) | 儲量 |
資本儲備
資本公積主要包括股東認購股份時支付的溢價。資本公積金用於(I)吸收超過累計虧損和收入準備金的任何虧損，(Ii)贖回、償還股份購買，(Iii)贖回創始人的 股份，(Iv)轉移到股本，以及(V)向優先股支付股息(當授予他們這一特權時)。
收入儲備
根據公司立法，Bradesco及其巴西子公司在吸收累計虧損後，必須將其年度公司利潤的5%(如根據巴西採用的會計慣例(BRGAAP)編制的財務報表所示，適用於巴西中央銀行授權經營的機構)撥入法定準備金，其分配受到一定的限制。準備金 可用於增資或吸收虧損，但不能以股息形式分配。
法定儲備金旨在維持 與公司活躍業務發展相適應的營業利潤率，並可由經執行董事會提議、董事會批准和股東大會批准的法定分配後剩餘淨收入的最高100%構成，累計價值不得超過公司實繳股本金額的95%。
| F-85 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| c) | 股本利息/股息 |
收入分配是根據公司收入計算的，按照巴西採用的會計慣例(BRGAAP)編制的財務報表列報，適用於經巴西中央銀行授權經營的機構。
在2023年6月15日的董事會會議上，董事會批准了支付與2023年上半年有關的股東權益利息的提議，金額為$雷亞爾。1000美元，其中雷亞爾$每股普通股和雷亞爾$每股優先股，其付款 於2023年7月6日支付。
2023年12月11日，董事會會議 批准了董事會向股東支付股權利息的提案，具體如下：
| i. | 與2023年下半年相關的中間股權利息 ，金額為R$千，為R$每股普通股和雷亞爾$每股優先股， 於2024年1月2日付款;和 |
| 二、 | 與2023年下半年相關的股權補充權益 ，金額為雷亞爾千，為R$每股普通股和雷亞爾$每股優先股，支付 將於2024年6月28日支付。 |
股本利息已在撥備中支付或確認 ，具體如下：
| 描述 | 數千雷亞爾 | ||||
| 每股（毛） | 支付總額 | 預扣税所得税（IRRF）（15%） | 支付淨額 | ||
| 普普通通 | 擇優 | ||||
| 每月支付的股東權益利息 | |||||
| 已支付的股東權益中介利息 | |||||
| 已支付的股東權益的補充利息 | |||||
| 截至2022年12月31日的全年 | |||||
| 每月支付的股東權益利息 | |||||
| 為股東權益支付的中介利息(1) | |||||
| 已撥備的股東權益補充利息(2) | |||||
| 截至2023年12月31日的全年 | |||||
| (1) | 在2023年7月6日及2024年1月2日支付；及 |
| (2) | 將於2024年6月28日支付。 |
| d) | 國庫股 |
在2023年3月10日召開的股東特別大會上，註銷了公司通過股份回購計劃獲得的所有國庫持有的股份，包括記名入賬股份獲批，為普通股和優先股， 巴肯於2023年4月18日批准的不減少股本的。
2023年10月31日，董事會決定實施一項新的回購計劃，授權Bradesco的執行官員董事會在2023年11月7日至2025年5月7日期間收購記賬記賬的記名股份，無面值，最高可達普通股和 最多優先股，將以國庫形式持有，隨後被註銷，但不減少股本。
| F-86 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 26) | 每股收益 |
| a) | 基本每股收益 |
每股基本收益是根據已發行普通股和優先股的加權平均數計算的 ，如下計算所示：
| 截至十二月三十一日止的年度 | |||
| 2023 | 2022 | 2021 | |
| 歸屬於本組織普通股股東的淨利潤（千雷亞爾） | |||
| 歸屬於本組織優先股東的淨利潤（千雷亞爾） | |||
| 已發行普通股加權平均數（千股） | |||
| 已發行優先股加權平均數（千） | |||
| 歸屬於本組織普通股股東的每股基本收益（雷亞爾） | |||
| 歸屬於本組織優先股東的每股基本收益（雷亞爾） | |||
| b) | 稀釋後每股收益 |
由於不存在潛在的稀釋工具，因此每股稀釋收益與每股基本收益相同。
| F-87 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 27) | 淨利息收入 |
| 數千雷亞爾 | |||
| 截至十二月三十一日止的年度 | |||
| 2023 | 2022 | 2021 | |
| 利息和類似收入 | |||
| 借給銀行的貸款和墊款 | |||
| 向客户提供的貸款和預付款： | |||
| - 貸款 | |||
| -租約 | |||
| 金融資產： | |||
| - 按公允價值計入損益 | |||
| - 公平值計入其他全面收益 | |||
| - 按攤銷成本 | |||
| 中央銀行強制存款 | |||
| 其他金融利息收入 | |||
| 總計 | |||
| 利息和類似費用 | |||
| 銀行存款： | |||
| - 同業存款 | ( |
( |
( |
| - 公開市場融資 | ( |
( |
( |
| - 借款和出借 | ( |
( |
( |
| 客户押金： | |||
| - 儲蓄賬户 | ( |
( |
( |
| -定期存款 | ( |
( |
( |
| 已發行的證券 | ( |
( |
( |
| 次級債務 | ( |
( |
( |
| 保險合同的責任 | ( |
( |
( |
| 技術資本化規定 | ( |
( |
( |
| 總計 | ( |
( |
( |
| 淨利息收入 | |||
| 28) | 費用和佣金收入 |
| 數千雷亞爾 | |||
| 截至十二月三十一日止的年度 | |||
| 2023 | 2022 | 2021 | |
| 手續費及佣金收入 | |||
| 信用卡收入 | |||
| 經常賬户 | |||
| 收藏 | |||
| 擔保 | |||
| 資產管理 | |||
| 財團管理 | |||
| 託管和經紀服務 | |||
| 資本市場/財務諮詢服務 | |||
| 付款 | |||
| 其他 | |||
| 總計 | |||
| F-88 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 29) | 財務資產淨收益/（損失）和 通過損益計算的公平價值負債 |
| 數千雷亞爾 | |||
| 截至十二月三十一日止的年度 | |||
| 2023 | 2022 | 2021 | |
| 證券投資收入 | ( |
( | |
| 衍生金融工具 | |||
| 總計 | ( | ||
| 30) | 通過其他綜合收益以公允價值計算的財務資產淨收益/（損失） |
按FVOCI計算的金融資產的淨損益 主要由出售時金融資產（主要是固定收益證券）公允價值的變化組成。
| 31) | 外幣交易淨收益/（損失） |
外幣交易的淨損益 主要包括貨幣交易和貨幣項目從外幣兑換為功能貨幣的損益 。
| 32) | 保險和養老金計劃的毛利潤 |
| 數千雷亞爾 | ||
| 截至十二月三十一日止的年度 | ||
| 2023 | 2022 | |
| 來自PPA合同的收入 | ||
| BBA合同收入 | ||
| VFA合同收入 | ||
| 保險收入 | ||
| 已招致的索賠 | ( |
( |
| 採購成本 | ( |
( |
| 行政費用 | ( |
( |
| 繁重的合同 | ( |
|
| 保險合同費用 | ( |
( |
| 保險結果 | ||
| 再保險結果 | ( |
( |
| 來自保險和養老金計劃的毛利 | ||
| 33) | 人員開支 |
| 數千雷亞爾 | |||
| 截至十二月三十一日止的年度 | |||
| 2023 | 2022 | 2021 | |
| 工資 | ( |
( |
( |
| 優勢 | ( |
( |
( |
| 社會保障收費 | ( |
( |
( |
| 員工利潤分享 | ( |
( |
( |
| 培訓 | ( |
( |
( |
| 總計 | ( |
( |
( |
| F-89 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 34) | 其他行政開支 |
| 數千雷亞爾 | |||
| 截至十二月三十一日止的年度 | |||
| 2023 | 2022 | 2021 | |
| 外包服務 | ( |
( |
( |
| 溝通 | ( |
( |
( |
| 數據處理 | ( |
( |
( |
| 廣告和營銷 | ( |
( |
( |
| 資產維護 | ( |
( |
( |
| 金融體系 | ( |
( |
( |
| 租賃 | ( |
( |
( |
| 安全和監控 | ( |
( |
( |
| 運輸 | ( |
( |
( |
| 水電煤氣 | ( |
( |
( |
| 向FGC（存款擔保協會）預付款 | ( |
( |
( |
| 供應品 | ( |
( |
( |
| 旅行 | ( |
( |
( |
| 其他 | ( |
( |
( |
| 總計 | ( |
( |
( |
| 35) | 折舊及攤銷 |
| 數千雷亞爾 | |||
| 截至十二月三十一日止的年度 | |||
| 2023 | 2022 | 2021 | |
| 攤銷費用 | ( |
( |
( |
| 折舊費用 | ( |
( |
( |
| 總計 | ( |
( |
( |
| 36) | 其他業務收入/（支出） |
| 數千雷亞爾 | |||
| 截至十二月三十一日止的年度 | |||
| 2023 | 2022 | 2021 | |
| 税費支出 | ( |
( |
( |
| 法律規定 | ( |
( |
( |
| 非流動資產、投資以及不動產和設備銷售收入，淨額（1） | |||
| 卡片營銷費用 | ( |
( |
( |
| 其他 | ( |
( | |
| 總計 | ( |
( |
( |
| (1) | 2022年，包括與CIP（銀行間支付商會）股份化相關的收益;以及 |
| (2) | 根據管理層批准的計劃，2023年，包括帶有重組準備的費用，金額為1，036，364萬雷亞爾。 |
| F-90 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 37) | 所得税與社會貢獻 |
| a) | 所得税和社會繳費費用的計算 |
| 數千雷亞爾 | |||
| 截至十二月三十一日止的年度 | |||
| 2023 | 2022 | 2021 | |
| 所得税前收入和社會貢獻 | |||
| 按現行税率計算的所得税（25%）和社會繳費（20%）總負擔 | ( |
( |
( |
| 計税中增減的影響： | |||
| 聯營企業和合資企業的收益(虧損) | |||
| 股東權益 | |||
| 其他金額（1） | |||
| 本期所得税和社會繳款 | ( |
( | |
| 有效率 | - |
- | |
| (1) | 主要包括：（i）除銀行、保險公司和非金融公司之外的金融公司的有效費率相對於所示的均衡化;和（ii）激勵扣除。 |
| b) | 合併 收益表中所得税和社會繳費的構成 |
| 數千雷亞爾 | |||
| 截至十二月三十一日止的年度 | |||
| 2023 | 2022 | 2021 | |
| 當期税額： | |||
| 所得税和社會貢獻費用 | ( |
( |
( |
| 遞延税金： | |||
| 臨時添加和排除期間的構成/實現 | ( | ||
| 使用下列項目的期初餘額： | |||
| 社會貢獻損失 | ( |
( |
( |
| 所得税損失 | ( |
( |
( |
| 添加： | |||
| 社會貢獻損失 | |||
| 所得税損失 | |||
| 總計 遞延税收優惠（費用） | ( | ||
| 所得税優惠/(費用) | ( |
( | |
| F-91 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| c) | 合併財務狀況表中列出的遞延所得税和社會繳款 |
| 數千雷亞爾 | ||||
| 2022年12月31日的餘額 | 構成金額 | 按銷售額 | 2023年12月31日的餘額 | |
| 信貸損失準備金 | ( |
|||
| 民事條款 | ( |
|||
| 税務規定 | ( |
|||
| 勞工條款 | ( |
|||
| 證券和投資的減損 | ( |
|||
| 持作出售的非金融資產 | ( |
|||
| 證券公允價值調整 | ( |
|||
| 商譽攤銷 | ( |
|||
| 其他 | ( |
|||
| 暫時性差異可扣除税款總額 | ( |
|||
| 巴西和海外的所得税和社會貢獻損失 | ( |
|||
| 小計 | ( |
|||
| 按公允價值計入其他全面收益的證券公允價值調整 | ( |
|||
| 遞延税項資產總額(1) | ( |
|||
| 遞延税務負債（1） | ( |
|||
| 淨遞延税（1） | ( |
|||
| 數千雷亞爾 | ||||
| 2021年12月31日的餘額 | 構成金額 | 按銷售額 | 2022年12月31日的餘額 | |
| 信貸損失準備金 | ( |
|||
| 民事條款 | ( |
|||
| 税務規定 | ( |
|||
| 勞工條款 | ( |
|||
| 證券和投資的減損 | ( |
|||
| 持作出售的非金融資產 | ( |
|||
| 證券公允價值調整 | ( |
|||
| 商譽攤銷 | ( |
|||
| 其他 | ( |
|||
| 暫時性差異可扣除税款總額 | ( |
|||
| 巴西和海外的所得税和社會貢獻損失 | ( |
|||
| 小計 | ( |
|||
| 按公允價值計入其他全面收益的證券公允價值調整 | ( |
|||
| 遞延税項資產總額(1) | ( |
|||
| 遞延税務負債（1） | ( |
|||
| 淨遞延税（1） | ( |
|||
| (1) | 遞延收入和社會繳款税資產和負債在每個應税 實體的財務狀況表中抵消，2023年總計為（5，755，476）000雷亞爾（2022年為（7，151，843）000雷亞爾）。 |
遞延所得税資產使用
適用於預計實現期間的税率進行計量，並基於未來結果的預測和技術分析。
2023年12月31日，共有R$
| F-92 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| d) | 暫時性差異上的遞延所得税資產的預期實現 和結轉所得税損失 |
| 2023年12月31日--千雷亞爾 | |||||||
| 暫時性差異 | 結轉税收損失 | 總計 | |||||
| 所得税 | 社會貢獻 | 所得税 | 社會貢獻 | ||||
| 2024 | |
|
|
|
|
||
| 2025 | |
|
|
|
|
||
| 2026 | |
|
|
|
|
||
| 2027 | |
|
|
|
|
||
| 2028 | |
|
|
|
|
||
| 2029 | |
|
|
|
|
||
| 2030 | |
|
|
|
|
||
| 2031 | |
|
|
|
|
||
| 2032 | |
|
|
|
|
||
| 2033 | |
|
|
|
|
||
| 總計 | |
|
|
|
|
||
税收抵免的預計實現 是一種估計，與預期會計利潤沒有直接關係。截至2025年日曆年，考慮採用第14，467/2022號法律制定的信用損失可扣除性新規則。
| e) | 遞延税項負債 |
| 數千雷亞爾 | ||||
| 2022年12月31日的餘額 | 構成金額 | 按銷售額 | 2023年12月31日的餘額 | |
| 證券和衍生金融工具的公允價值調整 | ( |
|||
| 折舊差異 | ( |
|||
| 司法保證金 | ( |
|||
| 其他 | ( |
|||
| 遞延税費總額 | ( |
|||
| 數千雷亞爾 | ||||
| 2021年12月31日的餘額 | 構成金額 | 按銷售額 | 2022年12月31日的餘額 | |
| 證券和衍生金融工具的公允價值調整 | ( |
|||
| 折舊差異 | ( |
|||
| 司法保證金 | ( |
|||
| 其他 | ( |
|||
| 遞延税費總額 | ( |
|||
| F-93 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| f) | 直接在其他綜合收入中確認的調整所得税和社會繳款 |
| 數千雷亞爾 | ||||||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |||||
| 税前 | 税（費用）/福利 | 税後淨額 | 税前 | 税（費用）/福利 | 税後淨額 | |
| 通過其他全面收益以公允價值計價的債務工具 | ( |
( |
( | |||
| 涉外業務翻譯的互換差異 | ( |
( |
( | |||
| 其他 | ( |
( |
( |
|||
| 總計 | ( |
( |
( | |||
| F-94 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 38) | 運營細分市場 |
該公司主要經營銀行業務和保險業務。我們的銀行業務包括零售、中端市場和企業部門的業務、租賃業務、國際銀行業務、投資銀行業務和私人銀行業務。該公司還通過其在全國各地的分支機構、海外分支機構和子公司以及通過在其他公司的股權進行銀行業務。此外，我們還通過我們的子公司Bradesco Seguros S.A.及其子公司從事保險、補充養老金計劃和資本債券業務。
以下分部信息是根據向管理層提供的報告編制的，目的是評估業績並就投資和其他目的的資源分配作出決定。我們的管理層使用根據巴西採用的適用於中央銀行授權經營的機構的會計慣例編制的會計信息，以決定向各部門分配資源 並評估其業績。下表中顯示的部門信息考慮了《巴西金融機構會計計劃》的具體程序和其他規定，其中包括按比例合併聯營公司和合資企業以及不合並專有資金。
對收入和支出進行細分的主要假設包括：(I)經營保險、補充養老金和資本化債券的實體投資的剩餘現金計入這一部門，導致淨利息收入增加；(Ii)包括在保險、補充養老金和資本化債券部門的工資和福利和行政成本 僅包括與這些業務直接相關的成本， 和(Iii)銀行業務部門發生的與分行網絡基礎設施有關的成本和其他一般間接費用沒有在部門之間分配。
我們的業務基本上都是在巴西進行的。此外，我們在紐約有一家分行，在大開曼羣島有一家分行，在倫敦有一家分行，主要是為了補充我們的銀行服務，並協助巴西客户的進出口業務。此外，我們在海外亦設有附屬公司，包括：Banco Bradesco Europa S.A.(盧森堡)、Bradesco Securities，Inc.(紐約)、Bradesco Securities UK Limited(倫敦)、Cidade Capital Markets Ltd.(Grand Cayman)、Bradesco Securities Hong Kong Limited(Hong Kong)、Bradesco Trade Services Limited(Hong Kong)、BradesCard 墨西哥、Sociedad de Responsability Limitada(墨西哥)及Bradesco Bank。
在截至2023年12月和2022年12月的年度內，與單一客户或交易對手的交易收入均不佔公司收入的10%。
經營部門之間的所有交易均按公平原則進行，部門內收入和成本在“其他業務、調整 和抵銷”中扣除。與每個業務部門直接相關的收入和支出包括在確定業務部門業績時。
| F-95 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 2023年12月31日--千雷亞爾 | |||||||||||
| 銀行業 | 保險、養老金和資本化債券 | 其他活動 | 淘汰 | 管理利潤表 | 合併比例（1） | 合併調整（2） | 調整（3） | 根據IFRS合併 | |||
| 來自金融中介的收入 | ( |
( |
( |
||||||||
| 金融中介費用（4） | ( |
( |
( |
( |
( |
( |
|||||
| 財務保證金 | ( |
( |
|||||||||
| 與信用風險費用相關的預期信用損失 | ( |
( |
( |
||||||||
| 金融中介的毛收入 | ( |
( |
|||||||||
| 保險、養老金計劃和資本化債券的其他收入 | ( |
||||||||||
| 手續費及佣金收入和銀行手續費收入 | ( |
( |
( |
( |
|||||||
| 人員費用 | ( |
( |
( |
( |
( |
||||||
| 其他行政費用（5） | ( |
( |
( |
( |
( |
( |
( |
||||
| 税費支出 | ( |
( |
( |
( |
( |
||||||
| 應佔聯營公司和共同控制實體利潤（虧損） | |||||||||||
| IR/CSI和其他收入/支出 | ( |
( |
( |
( |
( |
( |
( |
||||
| 截至2023年12月31日止年度的淨收益 | ( |
||||||||||
| 總資產 | ( |
( |
( |
||||||||
| 對聯營公司和合資企業的投資 | ( |
- | ( |
||||||||
| 總負債 | ( |
( |
( |
||||||||
| (1) | 指：合併調整，源於按比例合併的公司(Grupo Cielo、Grupo EloPar、Crediare等)； |
| (2) | 源於專有資金“非合併”的合併調整； |
| (3) | 由於根據國際財務報告準則編制的管理報告和公司財務報表中使用的會計準則不同而進行的調整。主要調整是指金融資產、商業模式、有效利率、企業合併和保險合同的預期損失； |
| (4) | 在合併財務報表中包括“通過損益按公允價值計算的金融資產和負債的淨收益/(損失)”、“通過其他綜合收益按公允價值計算的金融資產的淨收益/(損失)”和“外幣業務的淨收益/(損失)”； |
| (5) | 在合併財務報表中包括涉及折舊和攤銷的餘額。 |
| F-96 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 2022年12月31日--千雷亞爾 | |||||||||||
| 銀行業 | 保險、養老金和資本化債券 | 其他活動 | 淘汰 | 管理利潤表 | 合併比例（1） | 合併調整（2） | 調整（3） | 根據IFRS合併 | |||
| 來自金融中介的收入 | ( |
( |
( |
||||||||
| 金融中介費用（4） | ( |
( |
( |
( |
( |
( |
|||||
| 財務保證金 | ( |
( |
|||||||||
| 與信用風險費用相關的預期信用損失 | ( |
( |
( |
||||||||
| 金融中介的毛收入 | ( |
||||||||||
| 保險、養老金計劃和資本化債券的其他收入 | ( |
||||||||||
| 手續費及佣金收入和銀行手續費收入 | ( |
( |
( |
( |
|||||||
| 人員費用 | ( |
( |
( |
( |
( |
||||||
| 其他行政費用（5） | ( |
( |
( |
( |
( |
( |
( |
||||
| 税費支出 | ( |
( |
( |
( |
( |
||||||
| 應佔聯營公司和共同控制實體利潤（虧損） | ( |
||||||||||
| IR/CSI和其他收入/支出 | ( |
( |
( |
( |
( |
( |
( |
( |
|||
| 截至2022年12月31日的年度淨利潤 | |||||||||||
| 總資產 | ( |
( |
( |
||||||||
| 對聯營公司和合資企業的投資 | ( |
- | ( |
||||||||
| 總負債 | ( |
( |
( |
||||||||
| (1) | 指：合併調整，源於按比例合併的公司(Grupo Cielo、Grupo EloPar、Crediare等)； |
| (2) | 源於專有資金“非合併”的合併調整； |
| (3) | 由於管理報告和按照IFRS編制的組織財務報表中使用的會計標準差異而進行的調整。主要調整 是指金融資產、業務模式、有效利率、業務合併和保險合同的預期損失; |
| (4) | 在合併財務報表中包括“通過損益按公允價值計算的金融資產和負債的淨收益/(損失)”、“通過其他綜合收益按公允價值計算的金融資產的淨收益/(損失)”和“外幣業務的淨收益/(損失)”； |
| (5) | 在合併財務報表中包括涉及折舊和攤銷的餘額。 |
| F-97 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 2021年12月31日 | |||||||||
|
|
銀行業 | 保險、養老金和資本化債券 | 其他活動 | 淘汰 | 管理利潤表 | 合併比例（1） | 合併調整（2） | 調整（3） | 根據IFRS合併 |
| 來自金融中介的收入 | ( |
( |
|||||||
| 金融中介費用（4） | ( |
( |
( |
( |
( |
( | |||
| 財務保證金 | ( |
( |
|||||||
| 與信用風險費用相關的預期信用損失 | ( |
( |
( | ||||||
| 金融中介的毛收入 | ( |
||||||||
| 保險、養老金計劃和資本化債券的其他收入 | |||||||||
| 手續費及佣金收入和銀行手續費收入 | ( |
( |
( |
( |
|||||
| 人員費用 | ( |
( |
( |
( |
( | ||||
| 其他行政費用（5） | ( |
( |
( |
( |
( |
( |
( | ||
| 税費支出 | ( |
( |
( |
( |
( | ||||
| 應佔聯營公司和共同控制實體利潤（虧損） | ( |
||||||||
| IR/CSI和其他收入/支出 | ( |
( |
( |
( |
( |
( | |||
| 截至2021年12月31日止年度淨利潤 | ( |
||||||||
| 總資產 | ( |
( |
( |
||||||
| 對聯營公司和合資企業的投資 | ( |
- | ( |
||||||
| 總負債 | ( |
( |
( |
||||||
| (1) | 指：合併調整，源於按比例合併的公司(Grupo Cielo、Grupo EloPar、Crediare等)； |
| (2) | 源於專有資金“非合併”的合併調整； |
| (3) | 由於管理報告和按照IFRS編制的組織財務報表中使用的會計準則存在差異而進行調整 。主要調整是指金融資產的預期損失、業務模式、有效利率 和業務合併; |
| (4) | 在合併財務報表中包括“通過損益按公允價值計算的金融資產和負債的淨收益/(損失)”、“通過其他綜合收益按公允價值計算的金融資產的淨收益/(損失)”和“外幣業務的淨收益/(損失)”； |
| (5) | 在合併財務報表中包括涉及折舊和攤銷的餘額。 |
如上表和注（3）所示，
根據IASB發佈的公告，根據
巴西採用的適用於Bacen授權運營的機構的會計實踐和國際會計準則
標準，根據編制經營分部所使用的標準、程序和規則之間的差異而產生的調整，主要是：（i）金融資產的預期損失-
R$
| F-98 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 39) | 與關聯方的交易 |
該公司制定了與關聯方交易的政策 。交易的條件和費率與當時與第三方達成的一致 。交易情況如下：
| 數千雷亞爾 | ||||||||
| 母公司股東（1） | 關聯公司和共同控制公司（2） | 關鍵管理人員(3) | 總計 | |||||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |
| 資產 | ||||||||
| 借給銀行的貸款和墊款 | ||||||||
| 證券及衍生金融工具 | ||||||||
| 貸款和其他資產 | ||||||||
| 負債 | ||||||||
| 客户和金融機構資源 | ||||||||
| 證券和次級債務證券 | ||||||||
| 其他負債(4) | ||||||||
| 年度於12月31日結束-數千雷亞爾 | ||||||||
| 母公司股東（1） | 關聯公司和共同控制公司（2） | 關鍵管理人員(3) | 總計 | |||||
| 2023 | 2022 | 2023 | 2022 | 2023 | 2022 | 2023 | 2022 | |
| 收入和支出 | ||||||||
| 淨利息收入 | ( |
( |
( |
( |
( |
( |
( |
( |
| 提供服務所得的收入 | ||||||||
| 扣除其他營業收入的其他費用 | ( |
( |
( |
( |
( |
( | ||
| (1) | 迪烏斯中情局。命令。De Participaçóes、Fundação Bradesco、NCF Participaçóes S.A.、BBD Participaçóes S.A.、Nova Cidade de Deus Participaçáes S.A.和NCD Participaçóes Ltd.； |
| (2) | 附註13所列公司； |
| (3) | 董事會成員和執行幹事董事會成員；以及 |
| (4) | 它包括股權利息。 |
| F-99 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| a) | 關鍵管理人員的薪酬 |
以下內容每年在年度股東大會上確定 ：
| · | 董事會會議確定的支付給董事會成員和執行人員董事會成員的年度管理薪酬總額，由公司章程確定；以及 |
| · | 在Bradesco公司的員工和管理層養老金計劃內，分配給財務管理養老金計劃的金額。 |
2023年，雷亞爾的最高金額為
現行的管理層薪酬政策 規定，50%的可變薪酬淨額(如果有)必須分配給收購BBD Participaçóes S.A.發行的PNB(B類優先股)股票和/或Banco Bradesco S.A.發行的PN(優先股)股票，分三次等額、每年和連續分期付款，第一次是在付款日期後的下一年。本程序符合CMN第3,921/10號決議，該決議規定了一項針對金融機構的管理層薪酬政策。
管理的短期收益
| 數千雷亞爾 | |||
| 截至十二月三十一日止的年度 | |||
| 2023 | 2022 | 2021 | |
| 工資 | |||
| 總計 | |||
離職後福利
| 數千雷亞爾 | |||
| 截至十二月三十一日止的年度 | |||
| 2023 | 2022 | 2021 | |
| 固定繳款養老金計劃 | |||
| 總計 | |||
公司沒有因終止僱傭合同或為其關鍵管理人員提供股份報酬而獲得長期福利。
| b) | 參股 |
董事會成員和執行官委員會成員共同直接持有Bradesco的以下股份：
| 直接所有權 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | ||
| 普通股 | % | % | ||
| 優先股 | % | % | ||
| 總股數（1） | % | % |
| (1) | 2023年12月31日，Bradesco董事會成員和高管董事會成員的直接和間接持股合計為普通股的1.63%，優先股的0.85%和所有股份的1.24%(2022年12月31日-普通股的2.62%，優先股的0.87%和所有股份的1.75%)。 |
| F-100 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 40) | 風險管理 |
由於產品和服務的日益複雜以及公司業務的全球化，風險管理活動具有高度的戰略意義。市場的活力使公司不斷尋求改善這一活動。
該公司以集成和獨立的方式進行企業風險控制，保護和賦予集體決策環境的價值，開發和實施衡量和控制的方法、模型和工具。它促進將風險文化傳播到所有層級的所有員工，從業務領域到董事會。
風險管理的範圍
本公司的風險管理範圍達到了對公司內部風險的廣泛視野，允許綜合水平的風險得到公司風險管理流程的支持 ，以支持公司活動的發展。為此目的，公司的行動通過三道防線進行，這三道防線都有助於為實現指定目標提供合理保證：
| · | 第一行，由業務領域和支持領域代表，負責識別、評估、報告和管理作為日常活動一部分的固有風險。此外，他們還負責執行控制措施，應對風險，和/或確定和實施行動計劃，以確保內部控制環境的有效性，同時將風險保持在可接受的水平內； |
| · | 第二行，由監督領域代表，負責制定風險管理和合規性政策和程序，以開發和/或監控第一道防線的控制措施 ，此外還負責與模型獨立驗證相關的活動和責任。在這一行中，我們重點介紹了綜合風險控制、合規、行為和道德、法律和公司安全、獨立模式評估領域等部門；以及 |
| · | 第三行以審計總局和監察總局為代表，負責獨立評估風險管理和內部控制的有效性，包括一線和二線實現目標的形式，向董事會、審計委員會、財務委員會和高級管理人員報告工作結果。 |
風險偏好聲明(RAS)
風險偏好是指公司在開展業務和目的時願意承擔的風險類型和水平。風險偏好聲明(簡寫為RAS)是總結公司風險文化的重要工具。
同時，RAS強調在操作風險管理和控制職能的履行中存在有效的分配過程，以及在違反風險限制或建立的控制過程時採取緩解和紀律行動以及向高級管理層安排和報告的過程 。
風險偏好聲明每年審查一次 1，或在必要時，由董事會 並由高級管理層、業務和控制領域的論壇長期監督。
1關於風險評估，風險委員會有以下職責：評估《風險偏好聲明》(RAS)中規定的風險偏好水平及其管理策略，並以單獨和綜合的方式考慮風險；以及b)監督機構執行幹事委員會對RAS條款的遵守情況。
| F-101 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
RAS通過向其所有成員披露公司風險偏好的主要方面，加強了風險文化的傳播。
風險偏好維度
對於多種類型的風險，無論是否可以衡量，公司都建立了控制方法，並觀察了主要的全球維度：償付能力、流動性、盈利能力、信用、市場、運營、網絡安全、社會、環境、氣候、聲譽、模式和質量風險。
風險與資本管理結構
風險和資本管理結構 由幾個委員會、委員會和部門組成，這些委員會、委員會和部門支持公司董事會、首席執行官、首席風險官和執行董事進行戰略決策。
董事下設綜合風險和資本配置管理委員會，其職責是在履行與管理和控制所有風險以及公司資本相關的職責時向董事首席執行官提供建議。
風險管理結構還有 以下執行委員會：a)風險監測、b)風險管理、c)PLDFT/制裁和信息安全/網絡，還有 產品、服務和夥伴關係執行委員會以及業務領域的執行委員會，它們的職責之一是建議各自風險的暴露限度，並制定緩解計劃，提交風險委員會評估和董事會審議。
此外，風險委員會有責任評估本公司的風險管理架構，並在面對新的趨勢和威脅時，不時提出改善和挑戰本集團的風險架構的建議，以及在執行有關管理和控制風險及資本的任務時，向董事會提供意見。
本組織董事會批准了本報告中披露的關於風險和資本管理結構説明的信息。
壓力測試程序
風險管理結構有一個壓力測試計劃，定義為一套協調的流程和例程，包含自己的方法、文檔和治理，其主要目的是識別機構的潛在漏洞。壓力測試是對特定事件和情況對資本、流動性或公司特定投資組合價值的潛在影響進行的前瞻性評估。
在壓力測試計劃中，情景 和結果由COGIRAC驗證、風險委員會評估和董事會審議，董事會還負責批准計劃和應遵循的指南。
| 40.1. | 資本管理 |
本集團根據執行董事會和董事會的指導方針管理涉及控制和業務領域的資本，並擁有由委員會和委員會組成的治理結構，最高機構是董事會。
| F-102 |
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| 目錄表： |
控制部負責 遵守巴西中央銀行與資本管理活動相關的決定，並支持高級管理層分析和預測資本的可用性和需求，識別有助於 規劃充足和優化資本水平的威脅和機會。
資本管理公司流程
資本管理提供了實現公司戰略目標所需的條件，以支持其活動所固有的風險。
為計算巴塞爾資本比率，本組織提供與保誠集團有關的資料(巴西中央銀行的監管要求)，管理層認為這是本集團最相關的監管要求，因為它涵蓋本集團的大部分公司。其他受控公司和聯營公司 須遵守實體層面的額外監管要求，並對資本要求有具體規定。所有產品均符合2023年12月31日和2022年12月31日的最低要求。
通過這種方式，它採取了三年的前瞻性 立場，在制定資本計劃、預測資本需求以及建立在不利情況下考慮的程序和應急行動時，考慮到其運營所在的監管、經濟和商業環境條件可能發生的變化。
為確保穩健的資本構成以支持其活動的發展並確保充分覆蓋所發生的風險，該集團考慮到管理資本保證金(緩衝)，對資本預測進行定期監測，並將其添加到最低監管要求之外。
管理緩衝符合 市場實踐和監管要求，觀察了壓力情景產生的額外影響、定性風險和監管模型未涵蓋的風險等方面。
根據既定管治，本集團資本預測的結果將呈交高級管理層。此外，公司的監管資本充足性通過定期計算保誠集團的巴塞爾比率、一級資本比率和普通股比率來監測(保誠集團是為監管資本目的而定義的綜合組織的子集，包括：(I) 巴西中央銀行授權運作的金融機構；(Ii)財團管理人；(Iii)支付機構； (Iv)收購信貸業務的公司，包括房地產或信用權；(V)在巴西註冊的其他法人實體， 投資於這些公司；以及(Vi)保誠集團任何其他成員持有或保留重大風險及/或利益的基金)。
參考股本(PR)、資本和流動資金比率詳情
下表列出了審慎監管(命令金融機構遵守要求以應對與其金融活動相關的風險)建立的主要指標，如監管資本、槓桿率和流動性指標。
本集團提供與保誠集團有關的資料(巴西中央銀行的監管規定)，管理層認為這是本集團最相關的監管規定，因為該規定涵蓋本集團的大部分公司。其他受控公司和聯營公司 須遵守實體層面的額外監管要求，並對資本要求有具體規定。所有產品均符合2023年12月31日和2022年12月31日的最低要求。
| F-103 |
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| 目錄表： |
| 計算基礎--巴塞爾協議比率 | 數千雷亞爾 | |
| 巴塞爾協議III | ||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |
| 保誠集團 | ||
| 監管資本-價值觀 | ||
| 普通股權益 | ||
| I級 | ||
| 參考股權- RE | ||
| 風險加權資產（RWA）-金額 | ||
| 總RWA | ||
| 監管資本佔RWA的比例 | ||
| 普通股指數-國際比較方案 | ||
| 一級資本 | ||
| 巴塞爾協議比率 | ||
| 額外普通股（ACP）佔RWA的比例 | ||
| 額外普通股權保護-ACP保護 | ||
| 額外契約普通股-ACP契約 | ||
| 普通股的額外系統性重要性-系統性ACPS | ||
| 總計 ACP (1) | ||
| 普通股超額保證金 | ||
| 槓桿率（AR） | ||
| 總暴露劑量 | ||
| Ar | ||
| 短期流動性指標(LCR) | ||
| 優質流動資產總額(HQLA) | ||
| 現金淨流出總額 | ||
| LCR | ||
| 長期流動性指標(NSFR) | ||
| 可用穩定資金(ASF) | ||
| 所需穩定資源(RSF) | ||
| NSFR | ||
| (1) | 不遵守ACP(公共民事訴訟)規則將導致對股息和股權利息的支付、淨盈餘、股票回購、股本減少和對其經理的可變薪酬的限制。 |
| 40.2. | 信用風險 |
信用風險是指與借款人或交易對手未能履行商定條款下的財務義務有關的損失的可能性，以及由於借款人風險評級惡化、收益或報酬減少、重新談判中給予借款人的利益、收回成本和與交易對手不履行財務義務有關的其他成本而導致貸款協議價值下降的可能性。此外，它還包括集中風險和國家/轉移風險。
本公司的信用風險管理是一個持續和不斷髮展的過程，通過使用模型、工具和程序進行映射、開發、評估和診斷 ，這些模型、工具和程序在交易分析期間需要高度的紀律和控制，以保持流程的完整性和自主性 。
本公司控制信貸風險，主要包括貸款及墊款、貸款承諾、所提供的財務擔保、證券及衍生工具。
在不影響投資組合質量的目標下，觀察信貸優惠、集中度、擔保要求和條款等固有方面。
該公司繪製了可能產生信用風險敞口的活動圖，按其概率和大小對其進行分類，確定其經理和緩解計劃。
| F-104 |
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| 目錄表： |
交易對手信用風險
本公司面臨的交易對手信用風險包括交易對手未能履行與涉及雙邊流動的金融資產交易(包括衍生金融工具結算)有關的義務而可能蒙受損失。
本公司對存在交易對手信用風險的業務的重置成本和潛在的未來風險進行控制。因此，涉及此風險的每個交易對手的風險敞口將以相同方式處理，並且是公司授予其 客户的一般信用額度的一部分。
簡而言之，交易對手信用風險管理包括：(I)交易對手信用額度的消耗，(Ii)按交易對手分離的信用衍生產品組合(CVA-信用價值調整)按公允價值調整的部分， 和(Iii)各自監管和經濟資本的建模和監測。本公司採用的方法規定，投資組合對某些交易對手的信貸敞口可根據其在金融市場不同情況下的業務重置成本(RC)來計算 ，這可以通過蒙特卡洛模擬過程來實現。
在風險管理方面，公司進行資本預測研究，例如ICAAP(資本充足性評估)壓力測試和自下而上壓力測試(Tebu)。這些是多學科項目，涉及最少的領域包括商務和經濟部門、預算/結果和風險。
對於減輕本公司面臨的交易對手信用風險的形式，最常見的是交易對手向本公司或與其他受託人進行的保證金保證金和公開證券處置 擔保的構成，其交易對手的風險也得到了適當的評估。
通過標準化方法(RWA)計算資本要求的情況下，與交易對手使用衍生工具操作產生的信用風險有關的風險敞口的價值的計算CPAD)根據2022年BCB第229號決議附件一，為SA-CCR方法(交易對手信用風險標準化方法)進行了更新。
信用風險管理流程
信用風險管理流程是在整個公司範圍內進行的。這一進程涉及幾個具有特定職責的領域，以確保有效的結構。信貸 風險計量和控制集中、獨立進行。
治理流程和限額 均由綜合風險和資本分配管理委員會驗證，提交董事會批准，並至少每年審查一次。
信用風險管理架構 是公司二線的一部分，多個領域積極參與完善客户風險評級模型。
該結構審查內部流程，包括角色和職責以及培訓和要求，並定期審查風險評估流程 以納入新的實踐和方法。
信貸優惠
| F-105 |
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| 目錄表： |
該公司的戰略是在產品和細分市場方面保持廣泛的客户基礎和多樣化的信貸組合，與所承擔的風險以及適當的撥備和集中程度相適應。
在信貸部的負責下，貸款程序基於公司的信貸政策，強調貸款的安全性、質量和流動性。 貸款流程遵循風險管理治理，並符合巴西中央銀行的規定。
這些方法採用了重視業務靈活性和盈利能力的方法，並採用了目標明確和適當的程序，以授予信貸交易和建立經營限額為目標。
在對客户或經濟羣體進行評估和分類時，考慮了與客户履行義務的能力相關的定量(經濟和財務指標)和定性(個人數據、行為和交易) 方面。
所有業務提案均受貸款指導方針和程序中包含的操作限制的限制。在分行，提交建議書的權力取決於其規模、對公司的總風險敞口、提供的擔保、限制程度及其信用風險 得分/評級。所有業務建議書均須經信用部進行技術分析和審批。
行政信用委員會 成立的目的是在其職權範圍內，根據以前分析過的、徵詢信貸部意見的有關業務領域發放限額或貸款的問題作出決定。根據建議的運營/限制的規模，本委員會隨後可將提案提交董事會批准。
貸款建議書通過自動化的 系統，其參數設置可為貸款的分析、發放和後續監控提供信息，將操作中固有的風險降至最低。
有專門的信用和行為評分系統，用於分配零售部門的高業務量、低本金貸款，旨在提供速度和可靠性 ，同時標準化貸款分析和審批程序。
業務多元化、涉及面廣， 針對具有公認支付能力和償付能力的個人和法人實體，考慮到發放貸款的金額、目標和到期日，尋求以足以承擔所承擔風險的擔保為他們提供支持。
信用風險評級
公司有治理實踐和後續行動的流程。做法包括特許權限額和信貸回收的治理，這取決於經營規模或交易對手的總風險敞口，需要董事會層面的批准。此外，還經常對投資組合進行跟蹤，評估其演變、拖欠、供應、年份研究和資本等 。
除了信貸和回收審批限額的流程和治理 ，在公司定義的風險偏好中，還對經濟集團、部門和轉移(按國家/地區集中)的運營集中限額進行監控。除了集中度指標外，還建立了個人拖欠90天以上(PF)的具體指標、問題資產的指標和信用風險的經濟資本邊際指標，以監測和跟蹤經濟和監管願景中的資本。
| F-106 |
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| 目錄表： |
信用風險評估方法 除了提供數據以確定貸款和風險管理的最低參數外，還可以根據客户特徵和規模定義特殊的 信用規則和程序。因此，該方法不僅為業務定價提供了依據，而且為確定擔保提供了依據。
使用的方法還遵循國家貨幣委員會第4,945號決議確定的要求，幷包括分析項目中的社會和環境風險，旨在評估客户遵守相關法律和赤道原則的情況，赤道原則是建立貸款必須滿足的最低社會和環境標準的一套規則。
根據其對持續改進方法的承諾，公司經濟集團/客户承包的業務的信用風險評級 按等級分級分佈。這可確保更多地遵守《巴塞爾資本協議》中提出的要求，並保留國家貨幣委員會第2,682號決議為制定適用條款而設立的標準。
以一種簡化的方式，根據客户評級所定義的經濟團體/客户的信用質量、與合同有關的擔保、信貸產品的形式、拖欠付款的行為、票據/限制和合同信用的價值來確定業務的風險分類。
對經濟羣體的客户評級是基於標準化的統計和判斷程序以及定量和定性信息。分類是按經濟集團進行的，並定期監測，以保持貸款組合的質量。
對於個人來説，一般來説，客户評級還基於統計程序和對區分風險行為的變量的分析。這是通過應用信用評估統計模型來實現的。
客户評級與 多個決策變量一起使用，用於分析運營和信用額度的授予和/或續訂，以及監控客户風險狀況的惡化。
控制和監控
公司的信用風險在綜合風險控制部(DCIR)的信用風險領域進行了 控制和公司跟蹤。該部向風險管理執行委員會提供諮詢意見，在執行委員會中討論並正式確定衡量信用風險的方法。本委員會討論的重要問題將報告給綜合風險和資本分配管理委員會。
除委員會會議外，該領域還每月與所有產品和部門主管和管理人員舉行會議，以期向他們通報貸款組合的演變、拖欠、問題資產、重組、信用回收、損失、投資組合的限制和集中、經濟和監管資本的分配等。
該區域還監測任何可能對公司信用風險造成重大影響的內部或外部事件，如剝離、破產和農作物歉收， 此外還監測公司有重大風險敞口的行業的經濟活動 。
| F-107 |
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| 目錄表： |
內部報告
我們會適時監控信貸風險 ，以便將風險水平維持在本公司設定的限額內。風險控制的管理報告提供給從分支機構到高級管理層的所有業務級別。
為了突出可能導致客户無法履行合同義務的風險情況，信用風險監測部門向分行、國家管理人員、業務部門以及貸款和貸款回收部門提供每日報告。此 系統提供有關客户的貸款組合和信用機構信息的及時信息，此外還可以比較過去和當前的信息，突出需要經理進行更深入分析的要點，如按部門劃分的資產、產品、 地區、風險分類、拖欠以及預期和意外損失等，同時提供信息的宏觀和詳細視圖 ，並允許查看特定的貸款操作。
信息通過儀錶板查看和提供 ，允許在多個級別進行查詢，如業務部門、部門、經理、區域、產品、員工和客户， 並在多個方面(資產、拖欠、撥備、核銷、限制級別、擔保、按評級劃分的投資組合質量等)進行查詢。
信用風險的計量
本公司定期通過量化模型評估金融資產的預期信貸損失，並根據流程和內部治理考慮不同類型的投資組合的信貸損失的歷史經驗(從2年到7年不等)、客户、業務的當前質量和特徵、 以及緩解因素。
實際虧損經驗已調整 ，以反映收集歷史數據期間的經濟狀況、當前狀況和本公司對未來經濟狀況的願景之間的差異，這些差異通過計量經濟學模型 納入計量，該計量模型捕捉預期虧損估計的當前和未來影響。這一過程中使用的主要宏觀經濟變量是巴西利率、失業率、通貨膨脹率和經濟活動指數。
金融資產預期損失估計分為三類(階段)：
| · | 第一階段：信用風險沒有明顯增加的金融資產； |
| · | 第二階段：信用風險顯著增加的金融資產 |
| · | 階段3：信用減值的金融資產。 |
信用風險顯著增加的情況，根據客户的個人資料、產品類型和當前支付情況，根據不同的分級指標進行評估，如下圖所示：
零售和批發投資組合：
| · | 第一階段：債務為流動債務或逾期不到30天、內部信用風險評級較低的金融資產； |
| · | 第二階段(信用風險顯著增加)：指逾期債務在31天至90天之間或其內部信用風險評級從低風險轉移到中高風險的金融資產 ； |
| · | 第三階段(違約或“減值”)：債務逾期超過90天的金融資產或出現破產、司法追回和債務重組事件的金融資產。 |
| F-108 |
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| 目錄表： |
| · | 將第三階段重新歸類為第二階段：已結清逾期金額且內部評級移至中等風險的金融資產；以及 |
| · | 從階段2到階段1的重新分類： 結算逾期金額且內部評級遷移至低風險的金融資產。 |
預期損失基於信用風險參數的乘積：違約概率(PD)、違約損失(LGD)和違約風險敞口(EAD)。
PD參數是指根據內部評估模型，公司對客户的違約概率 ，在零售業中，使用基於客户特徵的統計 方法，例如內部評級和業務部門，以及運營 ，例如產品和擔保，在批發的情況下，他們使用基於財務信息和定性分析的專業模型。
LGD是指在違約情況下，考慮到所有恢復努力，根據內部評估模型 使用基於運營特徵的統計方法，如產品和擔保，相對於違約情況下的風險敞口的損失百分比。有大量 風險敞口的客户會根據個人分析進行估計，這些分析基於操作的結構和專家知識，旨在 捕獲每項操作的複雜性和細節。
EAD是在估計預期虧損時客户相對於公司的風險敞口(賬面總價值) 。在提供承諾或財務擔保的情況下，EAD將增加承諾或財務擔保的預期價值，前提是在貸款或信用違約的情況下，這些承諾或財務擔保將被轉換為信貸，而不是客户。
信用風險敞口
我們將金融工具的最大信用風險敞口列示如下：
| 數千雷亞爾 | ||||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |||
| 總價值 | 預期信用損失 | 總價值 | 預期信用損失 | |
| 金融資產 | ||||
| 現金及銀行餘額（注5） | ||||
| 按公允價值計入損益的金融資產（注6） | ||||
| 債務 按公允價值計入其他全面收益的工具（注8） (1) | ( |
( | ||
| 對金融機構的貸款和預付款（注10） | ( |
( | ||
| 向客户提供的貸款和預付款（注11） | ( |
( | ||
| 按攤銷成本計算的證券（注9） | ( |
( | ||
| 其他資產（附註16） | ||||
| 其他存在信用風險的金融工具 | ||||
| 貸款承諾（注11和24） | ( |
( | ||
| 財務擔保（注11和24） | ( |
( | ||
| 總風險暴露 | ( |
( | ||
| (1) | 以公允價值計量且其變動計入其他全面收益的金融資產不會減少損失撥備。 |
| F-109 |
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| 目錄表： |
對客户的貸款和墊款
信用風險集中
| 數千雷亞爾 | ||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |
| 最大借款人 | ||
| 十大借款者 | ||
| 20個最大的借款人 | ||
| 50個最大的借款人 | ||
| 100個最大的借款人 | ||
| F-110 |
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| 目錄表： |
按經濟活動部門分類
下面列出的信貸風險集中度分析 基於交易對手經營的經濟活動部門。
| 數千雷亞爾 | ||||
| 2023年12月31日 | % | 2022年12月31日 | % | |
| 公共部門 | ||||
| 石油、衍生品和總活動 | ||||
| 電力的生產和分配 | ||||
| 其他行業 | - | - | ||
| 私營部門 | ||||
| 公司 | ||||
| 房地產和建築業活動 | ||||
| 零售 | ||||
| 服務 | ||||
| 運輸和特許權 | ||||
| 汽車 | ||||
| 食品產品 | ||||
| 批發 | ||||
| 電力的生產和分配 | ||||
| 鐵冶學 | ||||
| 糖和酒 | ||||
| 其他行業 | ||||
| 個人 | ||||
| 總投資組合 | ||||
| 預期信用損失 | ( |
( |
||
| 客户淨貸款和預付款總額 | ||||
信用風險緩釋
使用通過法律工具(如有條件銷售、留置權和抵押貸款)、擔保(如第三方擔保或擔保)以及金融工具(如信用衍生品或淨額結算安排)正式規定的各種類型的抵押品來減輕潛在的信貸損失。評估該等工具的效率時，會考慮收回及變現資產的時間、其公允價值、擔保人的交易對手風險及協議的法律安全性。抵押品的主要類型包括：定期存款；金融投資和證券；住宅和商業財產；車輛、飛機等動產。此外，抵押品可以包括商業債券，如發票、支票和信用卡票據。 擔保人和擔保也可能包括銀行擔保。
信用衍生品是雙邊合同 ，其中一個交易對手對衝金融工具的信用風險-其風險轉移到出售 對衝的交易對手。通常，後者在整個交易期間都獲得報酬。如果借款人違約，買方 將收到旨在補償金融工具損失的付款。在這種情況下，賣方收到基礎 資產以換取所述付款。
下表顯示了 客户貸款和預付款擔保的公允價值。
| F-111 |
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| 目錄表： |
| 數千雷亞爾 | ||||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |||
| 圖書 值 (1) | 擔保的公允價值 | 圖書 值 (1) | 擔保的公允價值 | |
| 公司 | ||||
| 階段1 | ||||
| 第二階段 | ||||
| 階段3 | ||||
| 個人 | ||||
| 階段1 | ||||
| 第二階段 | ||||
| 階段3 | ||||
| 總計 | ||||
| (1) | 在貸款業務的總餘額中，389,063,079千雷亞爾(2022年12月31日-434,935,659千雷亞爾)是指沒有擔保的業務 。 |
| 40.3. | 市場風險 |
市場風險表現為公司金融工具的價格和市場利率波動導致財務損失的可能性，例如您的資產和負債交易可能具有不匹配的金額、到期日、貨幣和指數。
識別、衡量、緩解、控制和報告市場風險。本公司對市場風險狀況的風險敞口符合治理流程建立的指導方針，並獨立於業務領域及時監測限額。
所有使公司 面臨市場風險的交易都會根據概率和大小進行識別、衡量和分類，整個過程都得到 治理結構的批准。
根據最佳企業管治 慣例，為維護及加強本集團的市場風險管理，以及遵守國家貨幣委員會第4,557號決議的規定，董事會批准了市場風險，並由主管委員會和董事會至少每年審查一次，為接受、控制和管理市場風險提供主要指導方針。除這一政策外，本集團還制定了具體的規則來規範市場風險管理流程，具體如下：
| · | 業務分類； |
| · | 業務的重新分類； |
| · | 公共或私人證券交易； |
| · | 使用衍生工具；以及 |
| · | 對衝。 |
市場風險管理流程
市場風險管理流程是一個公司範圍的流程，包括從業務領域到董事會；它涉及各個領域，每個領域在此過程中都有特定的職責 。市場風險的計量和控制是集中獨立進行的。這一過程使本公司成為巴西自2013年1月以來首家獲得巴西中央銀行授權使用其內部市場風險模型計算監管資本要求的金融機構。這一程序也至少每年由各委員會修訂一次，並由董事會本身批准。
| F-112 |
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| 目錄表： |
限度的釐定
建議的市場風險限額由特定委員會驗證，並提交綜合風險和資本分配管理委員會批准，然後由董事會批准 。根據業務的特點，將它們劃分為以下投資組合：
交易組合：它包括 通過損益按公允價值計算的所有金融資產，包括衍生品，或用於對衝交易組合中其他工具的、沒有交易限制的 。持有交易操作是指打算轉售、從實際或預期的價格變動中獲得利益或用於套利的操作。
此投資組合的風險通過 進行監控：
| · | 風險價值(VaR)； |
| · | 壓力分析(根據歷史和未來情景衡量極端事件的負面影響， )； |
| · | 收入；以及 |
| · | 財務風險/集中度. |
銀行業務組合：它包括 交易組合中未歸類的業務，源於集團的其他業務及其各自的對衝。投資組合 這些案例中的風險通過以下方式進行監控：
| · | 因利率變動而產生的經濟價值變動∆Eve (股權的經濟價值)；以及 |
| · | 因利率變動而產生的淨利息收入變動 ∆NII (淨利息收入)。 |
市場風險度量模型
使用壓力、風險價值(VaR)、股權經濟價值(EVE)、淨利息收入(NII)和敏感性分析方法以及業績管理和財務敞口限制來衡量和控制市場風險 。使用不同的方法來衡量和評估風險是很重要的 ，因為它們總是相輔相成的，它們的組合使用可以捕捉不同的情景和情況。
交易和監管投資組合
交易組合風險主要由壓力和VaR方法控制。壓力方法量化了極端經濟衝擊和事件的負面影響，這些事件和事件在財務上對公司的頭寸不利。該分析使用了由市場風險區和公司經濟學家根據公司投資組合中風險因素的歷史和預期數據準備的壓力情景。
計算VaR 所採用的方法是Delta-Normal，置信度為99%，並考慮瞭解除現有敞口所需的天數。 方法適用於交易和監管投資組合(交易組合頭寸加上銀行投資組合外幣和 大宗商品風險敞口)。應該指出的是，在衡量期權組合的所有風險因素時，採用了 歷史模擬模型和Delta-Gamma-Vega，這兩種模型之間最保守。採用最小252個工作日的期間 來計算波動性、相關性和歷史收益。
| F-113 |
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| 目錄表： |
出於監管目的，根據巴西中央銀行決議，與銀行投資組合中所持股份相關的資本要求 是根據信用風險確定的，即 不包括在市場風險計算中。
銀行投資組合的利率風險
銀行投資組合領域的利率風險的衡量和控制主要基於權益經濟價值(EVE)和淨利息收入(NII)方法，根據公司經濟學家準備的情景 ，這兩種方法分別衡量對頭寸的經濟影響和對公司收入的影響。這些情景決定了利率曲線的正負變動， 可能會影響公司的投資和融資。
EVE方法包括重新定價 面臨利率風險的投資組合，考慮利率上升或下降的情景，通過計算資產和負債的現值和總期限的影響 。投資組合的經濟價值是根據分析日期的市場利率和預測的情景來估計的。因此，為投資組合 獲得的值之間的差值將是Delta Eve。
就NII-利息收入部分而言，本方法擬計算本公司因利率水平最終變化而導致的淨利息收入(毛利)的變化，即在基本情景下計算的NII與在加息或降息情景下計算的NII 之間的差額為Delta NII。
對於銀行投資組合中的利率風險的衡量 ，在必要時使用客户的行為前提。作為參考，在存款和儲蓄沒有定義到期日的情況下，對歷史行為的驗證以及維持的可能性進行了研究。通過這些研究，計算了歷年的穩定數量(核心部分)以及分配標準。
金融工具定價
按市值計價委員會(CMM)負責批准或向市場和流動性風險委員會提交公允價值模型。CMM由業務、後臺和風險代表組成。風險區負責協調CMM，並將事項提交風險管理執行委員會進行報告或批准，視情況而定。
只要有可能，本行使用證券、商品和期貨交易所以及二級市場的價格和報價。如果找不到此類市場參考，則使用其他來源(如彭博社、路透社和經紀公司)提供的價格。作為最後手段，使用專有模型來為工具定價，這些工具也遵循相同的CMM審批程序，並提交給公司的驗證和評估程序 。
公允價值準則會根據管治程序 定期檢討，並可能因市場情況的變化、新工具類別的創建、新數據來源的確立或被認為更合適的模型的發展而有所不同。
要納入交易組合的金融工具必須獲得財政部或產品、服務和合作夥伴關係執行委員會的批准，並由CMM定義其定價標準。
公司採用以下公允價值流程原則：
| · | 承諾：公司致力於確保使用的價格 反映業務的公允價值。如果找不到信息，本公司將盡最大努力估計金融工具的公允價值； |
| F-114 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| · | 頻率：按日適用正式的公允價值標準； |
| · | 形式：CMM負責確保方法質量和公允價值標準的正式化； |
| · | 一致性：收集和應用價格的過程應始終如一地進行，以保證公司內部同一工具的平等價格；以及 |
| · | 透明度：該方法必須可由內部和外部審計、獨立模型驗證領域(AVIM)和監管機構訪問。 |
控制和隨訪
市場風險由獨立的DCIR控制和監控 ，DCIR每天衡量未平倉頭寸的風險，合併結果並準備現有治理流程所需的報告。
除每日報告外，財政部執行委員會每15天討論一次交易投資組合頭寸，而資產和負債管理財務處執行委員會則審查銀行投資組合頭寸和流動性報告。
在這兩次會議上，都會評估結果和風險，並討論策略。治理流程和現有門檻均由綜合風險管理和資本分配管理委員會批准，並提交董事會批准，至少每年修訂一次。
如果超過DCIR控制的任何門檻，負責該職位的業務區域負責人將被通知已達到門檻，並及時召集綜合風險和資本分配管理委員會做出決定。如果委員會決定提高門檻和/或維持職位，董事會將被要求批准新的門檻或修改職位戰略。
內部溝通
市場風險部每天向業務領域和高級管理層提供有關頭寸的管理控制報告，此外還向董事會提供每週報告和定期報告 。
報告通過警報系統進行，該系統在達到先前確定的風險閾值百分比時確定風險報告的收件人；因此，風險閾值消耗越高，收到報告的高級管理成員越多。
衍生產品的套期保值和使用
為了規範財政部使用金融工具作為交易套期保值和衍生品的使用，公司制定了具體的程序， 經主管委員會批准。
Bradesco財政部執行的套期保值交易必須取消或減輕與國庫賬簿中不匹配的數量、條款、貨幣或指數相關的風險，並且必須使用授權在其每個賬簿中交易的資產和衍生品來：
| · | 根據風險敞口和有效的風險限額對交易進行控制和分類； |
| · | 因市場變化和經營策略而改變、修改或恢復倉位 ；以及 |
| F-115 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| · | 在壓力較大或流動性較低的情況下，減少或減少對不活躍市場交易的風險敞口。 |
對於被歸入“對衝會計”類別的衍生品，有以下監測：(I)通過前瞻性和追溯性有效性測試的戰略有效性，以及(Ii)對衝工具的按市值計價。
現金流對衝
Bradesco維持現金流對衝。請參閲注7中的 詳細信息。
標準化和“連續使用”衍生品
公司的財政部可以使用標準化(在交易所交易)和“連續使用”(在場外交易)衍生品來獲得收入或作為對衝。被歸類為“持續使用”的衍生品是那些習慣於場外交易的衍生品，如 香草掉期(利率、貨幣、信用違約互換等)、遠期操作(例如，貨幣)和香草 期權(貨幣、Bovespa指數)等。未被歸類為“連續使用”或結構性操作的非標準化衍生品未經適用委員會授權不得進行交易。
曝光量的演變
在這一部分中，介紹了財務風險敞口的演變、使用內部模型計算的VaR及其回測和壓力分析。
| F-116 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
財務風險-交易投資組合(公允價值)
| 風險因素 | 數千雷亞爾 | |||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |||
| 資產 | 負債 | 資產 | 負債 | |
| 固定費率 | ||||
| IGP-M(市場定價總指數)/IPCA(消費者物價指數) | ||||
| 兑換券 | ||||
| 外幣 | ||||
| 股票 | ||||
| 主權/歐元債券和國債 | ||||
| 其他 | ||||
| 總計 | ||||
VAR內部模型-交易 投資組合
交易組合淨税收影響的1日VAR
為R$
| 風險因素 | 數千雷亞爾 | |
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |
| 固定費率 | ||
| IGPM/IPCA | ||
| 兑換券 | ||
| 外幣 | ||
| 主權/歐元債券和國債 | ||
| 股票 | ||
| 其他 | ||
| 相關性/多樣化效應 | ( |
( |
| 年終時的VAR | ||
| 當年平均VaR | ||
| 當年最小VaR | ||
| 年最大VaR | ||
VAR內部模型-監管投資組合
資本是根據監管組合中的正常的Delta VaR模型計算的，該模型由交易組合和銀行投資組合的外匯敞口和商品敞口組成。此外，歷史模擬和Delta-Gamma-Vega風險模型被應用於衡量期權投資組合的所有風險因素(以最保守的為準)，從而將期權的風險添加到該投資組合的VaR中。在這個模型中，風險價值被外推到監管範圍內。2 (從10天到投資組合的期限之間的最高值)，採用時間平方根法。下面所示的VaR和強調VaR指的是十天的期限，是扣除税收影響的淨值。
2採用賬簿持有期至10天之間的最大金額 ，這是巴西中央銀行要求的最低監管期限 。
| F-117 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 風險因素 | 數千雷亞爾 | |||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |||
| 變量 | 強調 | 變量 | 強調 | |
| 利率 | ||||
| 匯率 | ||||
| 商品價格(商品) | ||||
| 股票 | ||||
| 相關性/多樣化效應 | ( |
( |
( | |
| 年終時的VAR | ||||
| 當年平均VaR | ||||
| 當年最小VaR | ||||
| 年最大VaR | ||||
注：扣除税收影響的十天期VaR淨值。
要根據內部模型計算監管資本要求 ，必須考慮央行通函第3646/13號和第3674/13號所描述的規則，例如使用VaR和強調VaR扣除税收影響、最近60天的平均值及其乘數。
VAR內部模型-回溯測試
採用回溯測試技術持續評估所採用的風險方法，該技術將一天期間的VaR與從計算VaR時使用的相同倉位獲得的假設損益進行比較，並與實際損益進行比較，同時考慮到估計了VaR的日內操作。
回溯測試的主要目的是 監控、驗證和評估VaR模型的遵守情況，發生的異常數量必須與所進行的統計測試接受的異常數量和建立的置信度水平相一致。另一個目標是通過對總VaR和每個風險因素進行不同觀察期和置信度的分析，改進公司使用的模型 。
對應於最後250個工作日的每日業績在假設視圖中有一次超過相應的VaR，在2023年12月/2023年12月的有效視圖中沒有一次超過相應的VaR。在2022年12月，過去250個工作日對應的每日業績超過了各自的VaR， 置信度為99%，只在假設願景中一次，在有效願景中從未。
根據巴塞爾銀行監管委員會發布的文件，突破將被歸類為“壞運氣或市場以模型未預測的方式波動”，即波動性顯著高於預期和/或相關性與模型假設的不同。
壓力分析--交易組合
考慮到20個工作日的持有期，即根據歷史數據和預期情景，在20個工作日內價格或利率可能發生多大變化，公司還每天評估 在壓力情景下對盈虧可能產生的影響。此指標通過治理過程中建立的限制進行監控 。為每個風險因素定義情景，並將其表示為衝擊或貼現因素， 應用於交易賬面頭寸，因此，計算的值表示在壓力情景下交易賬面的可能損失：
| F-118 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 數千雷亞爾 | ||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |
| 在年底的時候 | ||
| 全年平均水平 | ||
| 一年中最低 | ||
| 全年最大值 | ||
注：扣除税收影響後的價值。
財務風險的敏感性分析
公司 財務風險（交易和銀行投資組合）的敏感性分析每季度進行一次，並根據為各個日期準備的情景進行 ，始終考慮當時可用的市場輸入和情景，對我們的頭寸產生不利影響。截至2022年12月31日，情景為：
場景1： 根據 市場信息（B3、Anbima等），利率1個基點，價格變動1.0%;
場景2： 25.0% 壓力是根據市場信息確定的;以及
場景3： 50.0% 壓力根據市場信息確定。
結果顯示了每種情景對靜態投資組合頭寸的影響 。市場和投資組合的動態意味着這些頭寸不斷變化，並不一定反映這裏展示的頭寸。此外，公司有一個持續的市場風險管理流程，根據管理層確定的戰略，該流程一直在尋找緩解相關風險的方法。因此，在惡化指標 處於一定位置的情況下，我們會採取積極措施，將潛在的負面影響降至最低，旨在使公司的風險/收益比達到最大 。
| F-119 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
敏感性分析--交易組合
| 數千雷亞爾 | |||||||
| 交易組合(1) | |||||||
| 場景 | |||||||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | ||||||
| 1 | 2 | 3 | 1 | 2 | 3 | ||
| 以雷亞爾為單位的利率(2) | ( |
( |
( |
( |
( |
( | |
| 價格指數 | ( |
( |
( |
( |
( |
( | |
| 兑換券 | ( |
( |
( |
( |
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| 外幣 | |||||||
| 股票 | ( |
( |
( | ||||
| 主權/歐元債券和國債 | |||||||
| 其他 | ( |
( |
( |
( |
( |
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| 排除風險因素相關性的總計 | ( |
( |
( |
( |
( |
( | |
| (1) | 扣除税款的價值;以及 |
| (2) | 作為應用於1年峯值衝擊的參考，這些值 2023年12月31日， 約為245個基點和480個基點（分別為場景2和場景3）（2022年12月31日-值 在場景2和3中分別約為326 Mbps和633 Mbps）。 |
敏感性分析-交易和銀行業務 投資組合
| 數千雷亞爾 | |||||||
| 交易和銀行投資組合（1） | |||||||
| 場景 | |||||||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | ||||||
| 1 | 2 | 3 | 1 | 2 | 3 | ||
| 以雷亞爾為單位的利率(2) | ( |
( |
( |
( |
( |
( | |
| 價格指數 | ( |
( |
( |
( |
( |
( | |
| 兑換券 | ( |
( |
( |
( |
( |
( | |
| 外幣 | ( |
( |
( |
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| 股票 | ( |
( |
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| 主權/歐元債券和國債 | ( |
( |
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( | ||
| 其他 | ( |
( |
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( |
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( | |
| 排除風險因素相關性的總計 | ( |
( |
( |
( |
( |
( | |
| (1) | 扣除税款的價值;以及 |
| (2) | 作為應用於1年峯值衝擊的參考，這些值 2023年12月31日， 約為269個基點和548個基點（分別為場景2和場景3）（2022年12月31日-值 在場景2和3中分別約為346 Mbps和675 Mbps）。 |
| F-120 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 40.4. | 流動性風險 |
流動性風險表現為該機構可能無法有效履行其義務，而不影響其日常運營並招致重大損失，以及該機構由於與通常的交易量相比或考慮到任何市場中斷而無法以市價交易頭寸的可能性 。
瞭解和監控這一風險對於公司及時解決運營至關重要。
控制和監控
公司的流動性風險管理 使用在平臺上開發的工具執行，並由公司的獨立領域進行驗證。在流動性風險框架中考慮的關鍵指標和指標 包括：
| · | 流動性覆蓋率(LCR)信息：在出現壓力的情況下，衡量流動性工具是否充足，以兑現公司未來30天內的現金流出； |
| · | 淨穩定資金比率（NSFR）：在公司財務狀況表中衡量為長期資產融資的結構性資金的充足性。 |
| · | 不同時間段的存款流失； |
| · | 不同願景的資金集中圖(產品、術語和對應項)；以及 |
| · | 針對不同風險維度的綜合壓力練習 。 |
根據標誌為主要指標設定了限制， 這些指標可以是戰略性的(直到董事會級別的批准)，也可以是可操作的(由資產和負債管理的財政部執行委員會批准的)，這些指標根據各自限制的使用(消耗)百分比 觸發不同的治理級別。
流動性風險緩解
為流動性風險管理建立的治理包括一系列建議，以減輕流動性風險，其中主要戰略包括：
| · | 資金來源多樣化，涉及對應方、產品和期限； |
| · | 除監管機構要求的流動資金管理限額外，還採取其他管理限額； |
| · | 在實施前對可能影響流動性的產品進行事先分析；以及 |
| · | 資產組合流動性壓力的模擬。 |
壓力測試
由於這一主題的動態性和緊迫性，流動性風險的管理和控制應該每天都會發生，並基於壓力情景。這樣，用於監控保誠集團流動性風險的主要 指標是短期流動性覆蓋率(LCR)， 該指標衡量考慮到壓力情況下未來30天內履行承諾的流動性資源的充分性。因此， 日常管理通過壓力測試進行。
除了LCR和其他監測指標 外，還在綜合壓力測試計劃(例如ICAAP)內對長期壓力情景進行模擬， 還評估不同時間段流動性指標的可能惡化 。
| F-121 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
內部溝通
部門之間和內部治理不同層面之間關於流動性風險的內部溝通 通過涉及兩個領域(財務處和DCIR)和公司高級管理層的內部報告和委員會進行。
此外，報告每天分發給涉及管理和控制的領域以及高級管理層。有幾種分析工具是這一過程的一部分，用於監測流動性，例如：
·每日分發流動資金控制工具 ；
·自動盤中更新流動資金報告 ，以便適當管理財政部；
·根據情景編寫關於過去和未來動向的報告；
·每日核查遵守最低流動資金水平的情況 ；
·編寫補充報告 ，其中按產品類型、期限和對手方列報資金集中情況；以及
·每週向高級管理層報告有關流動性狀況的行為和預期。
流動性風險管理流程 有一個警報系統，該系統根據已建立的 限制的使用百分比確定適當的風險報告報告級別。因此，流動資金比率越低，公司管理層收到的報告就越高。
財務負債的未貼現現金流
下表顯示非衍生金融負債的應付現金流量，涵蓋自綜合財務狀況表日期起計的剩餘合約期至到期日。此表中披露的值代表未貼現的合同現金流量。
| 數千雷亞爾 | |||||||||
| 最多1個月 | 1至3個月 | 3個月至1年 | 從一年到五年 | 5年以上 | 2023年12月31日的合計 | 2022年12月31日的合計 | |||
| 銀行存款 | |||||||||
| 來自客户的存款 | |||||||||
| 已發行的證券 | |||||||||
| 次級債務 | |||||||||
| 保險 合同責任 | |||||||||
| 其他財務負債(1) | |||||||||
| 2023年12月31日的總負債 | |||||||||
| 2022年12月31日的總負債 | |||||||||
| (1) | 包括信用卡交易、外匯交易、證券談判和中介、租賃和債券資本化 。 |
可用於履行所有債務和覆蓋未償還承付款的資產包括現金和現金等價物、金融資產、貸款和墊款。管理層還可以通過出售證券和獲得額外資金來源(如資產支持市場)來應對意外的現金流出。
本公司估計的這些工具的現金流可能與呈報的現金流量大不相同。例如，預計客户的活期存款將 保持穩定或增加的餘額，預計這些存款不會立即提取。
| F-122 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
在本公司，流動性風險管理 涉及一系列控制，主要涉及建立技術限制，並對假設的頭寸和使用的金融工具進行持續評估 。
衍生品的未貼現現金流
公司所有衍生品均以淨值結算，包括：
| · | 外幣衍生品-場外貨幣 期權、貨幣期貨和在交易所交易的貨幣期權;以及 |
| · | 利率衍生品-利率掉期、遠期 利率合同、利率期權、其他利率合同、在交易所交易的利率期貨和在交易所交易的利率期權 。 |
下表分析了將按淨值結算的衍生 金融負債，並根據從報告日期到相應 到期日的剩餘期限進行分組。表中披露的價值為未貼現現金流。
| 數千雷亞爾 | |||||||||
| 最多1個月 | 1至3個月 | 3個月至1年 | 從一年到五年 | 5年以上 | 2023年12月31日的合計 | 2022年12月31日的合計 | |||
| 應付掉期差價 | |||||||||
| 無本金交割遠期 | |||||||||
| ·購買 | |||||||||
| ·已售出 | - | ||||||||
| 期權溢價 | |||||||||
| 其他 | |||||||||
| 2023年12月31日衍生負債總額 | |||||||||
| 2022年12月31日衍生負債總額 | |||||||||
| F-123 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
按到期日劃分的財務狀況表
下表顯示了本集團的金融資產 和負債，按照用於管理流動性風險的到期日，根據報告日剩餘合同 到期日進行分類：
| 數千雷亞爾 | ||||||||||
| 當前 | 非當前 | 2023年12月31日的合計 | 2022年12月31日的合計 | |||||||
| 1至30天 | 31至180天 | 181至360天 | 1至5年 | 5年以上 | 無規定到期日 | |||||
| 資產 | ||||||||||
| 現金和銀行餘額 | - | - | - | - | - | |||||
| 財務 按公允價值計入損益的資產（1） | - | |||||||||
| 通過其他全面收益以公允價值計價的債務工具 | - | |||||||||
| 向客户提供的貸款和預付款，扣除減損 | - | |||||||||
| 向金融機構提供的貸款和預付款，扣除減損 | - | - | ||||||||
| 證券，扣除預期損失撥備 | - | |||||||||
| 其他金融資產（2） | - | |||||||||
| 2023年12月31日金融資產總額 | - | |||||||||
| 2022年12月31日金融資產總額 | - | |||||||||
| 負債 | ||||||||||
| 按攤銷成本計算的財務負債 | - | |||||||||
| 銀行存款 | - | |||||||||
| 客户押金（3） | - | |||||||||
| 已發行的證券 | - | |||||||||
| 次級債務 | ||||||||||
| 其他金融負債（4） | - | |||||||||
| 按公允價值計提損益的財務負債 | - | |||||||||
| 其他存在信用風險的金融工具 | - | |||||||||
| 貸款承諾 | - | - | - | - | - | |||||
| 財務擔保 | - | - | - | - | ||||||
| 保險合同的責任(三) | - | |||||||||
| 2023年12月31日的財務負債總額 | ||||||||||
| 2022年12月31日的財務負債總額 | ||||||||||
| (1) | 按公允價值計提損益而非衍生工具的金融資產，在最長一年的期間內分類。 |
| (2) | 主要包括外匯業務、保證存款的債務人以及價值的交易和中介； |
| (3) | 活期存款、儲蓄存款和保險合同負債，以“VGBL”和“PGBL”產品為代表， 被歸類在1至30天內，不考慮歷史平均成交量；以及 |
| (4) | 主要包括信用卡業務、外匯業務、證券交易和中介、融資租賃和資本化計劃。 |
| F-124 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
下表按報告日期剩餘的合同到期日按流動和非流動分列的公司資產和負債 :
| 數千雷亞爾 | ||||
| 當前 | 非當前 | 2023年12月31日的合計 | 2022年12月31日的合計 | |
| 資產 | ||||
| 金融資產總額 | ||||
| 持有待售非流動資產 | ||||
| 對相聯公司的投資 | ||||
| 財產和設備 | ||||
| 無形資產和商譽 | ||||
| 當前收入和其他税收資產 | ||||
| 遞延 所得税資產 | ||||
| 其他資產 | ||||
| 非金融資產總額 | ||||
| 2023年12月31日總資產 | | |||
| 2022年12月31日總資產 | ||||
| 負債 | ||||
| 財務負債總額 | ||||
| 其他條文 | ||||
| 流動所得税負債 | ||||
| 遞延的 所得税負債 | ||||
| 其他負債 | ||||
| 非金融負債總額 | ||||
| 股東權益總額 | ||||
| 2023年12月31日股東權益和負債總額 | | |||
| 2022年12月31日股東權益和負債總額 | ||||
| 40.5. | 金融資產和負債的公允價值 |
對於按公允價值計量的金融工具，應按照公允價值的以下層級披露計量：
| · | 1級 |
相同資產或負債的活躍市場報價 。一級資產和負債包括在活躍市場交易的債務和股權證券和衍生品合約，以及在場外市場交易活躍、流動性高的巴西政府債券。
| · | 2級 |
估值使用1級價格以外的其他可觀察投入，例如類似資產或負債的報價；非活躍市場的報價；或資產或負債實質上整個期間的可觀測或可被可觀測市場數據證實的其他投入 。二級資產及負債包括衍生工具合約，其價值由定價模型釐定，而定價模型的投入可在市場上觀察到，或主要由可觀察到的市場數據衍生或證實，包括但不限於收益率曲線、利率、波動性、股權或債務價格及外匯匯率。
| F-125 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| · | 3級 |
估值使用無法觀察到的投入，而這些投入僅得到很少或根本沒有市場活動的支持，並且對資產或負債的公允價值具有重大意義。3級資產和負債通常包括其價值是使用定價模型、貼現現金流法、 或類似技術確定的金融工具，以及其公允價值的確定需要管理層作出重大判斷或估計的工具。 這一類別一般包括某些公司和銀行債務證券以及某些衍生工具。確定公允價值時使用的主要不可觀察數據是2%至10%之間的信用利差。
對於沒有 一致、監管更新的公開價格來源的公允價值證券，Bradesco使用由按市值計價委員會定義並在每種證券類型的 按市值計價手冊中記錄的模型。通過使用計入公允價值的方法以及數學和財務模型來反映影響 和歸類為公允價值的金融資產的價格變化，Bradesco能夠以清晰和一致的方式確定其3級資產和負債的公允價值的確定。
| F-126 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
下表列出了按公允價值計量的金融資產和負債的構成，按層次分類：
| 數千雷亞爾 | ||||
| 2023年12月31日 | ||||
| 1級 | 2級 | 3級 | 公允價值 | |
| 按公允價值計提損益的金融資產 | ||||
| 巴西政府債券 | ||||
| 公司債務和有價股權證券 | ||||
| 銀行債務證券 | ||||
| 共同基金 | ||||
| 外國政府證券 | ||||
| 巴西政府在國外發行的債券 | ||||
| 衍生品 | ( |
( |
( | |
| 衍生金融工具（資產） | ||||
| 衍生金融工具（負債） | ( |
( |
( |
( |
| 通過其他全面收益以公允價值計價的債務工具 | ||||
| 巴西政府債券 | ||||
| 公司債務證券 | ||||
| 銀行債務證券 | ||||
| 巴西政府在國外發行的債券 | ||||
| 外國政府證券 | ||||
| 共同基金 | ||||
| 有價股權證券和其他股票 | ||||
| 總計 | ||||
| 數千雷亞爾 | ||||
| 2022年12月31日 | ||||
| 1級 | 2級 | 3級 | 公允價值 | |
| 按公允價值計提損益的金融資產 | ||||
| 巴西政府債券 | ||||
| 公司債務和有價股權證券 | ||||
| 銀行債務證券 | ||||
| 共同基金 | ||||
| 外國政府證券 | ||||
| 巴西政府在國外發行的債券 | ||||
| 衍生品 | ( |
( |
||
| 衍生金融工具（資產） | ||||
| 衍生金融工具（負債） | ( |
( |
( |
( |
| 通過其他全面收益以公允價值計價的債務工具 | ||||
| 巴西政府債券 | ||||
| 公司債務證券 | ||||
| 銀行債務證券 | ||||
| 巴西政府在國外發行的債券 | ||||
| 外國政府證券 | ||||
| 共同基金 | ||||
| 有價股權證券和其他股票 | ||||
| 總計 | ||||
| F-127 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
衍生工具資產和負債
公司的衍生品頭寸是使用量化模型確定的，這些模型需要使用包括利率、價格和指數在內的多個輸入來生成 連續的收益率或定價曲線和波動因素。大多數市場投入是可以觀察到的，可以從B3(主要來源)和二級市場獲得。使用報價進行估值的交易所交易衍生品被歸類於估值層次結構的第一級 。然而，很少有衍生品合約在交易所上市；這些合約被歸類為2級或3級。
對於貨幣掉期和基於其他風險因素的掉期，收益率曲線用於通過折現現金流的方法確定公允價值。期貨和遠期合約的公允價值也是根據交易所交易的衍生品交易所的市場報價確定的，或者使用與掉期交易類似的方法。期權的公允價值是使用外部報價或數學模型，如Black-Scholes，使用收益率曲線、隱含波動率和標的資產的公允價值來確定的。當前市場價格用於確定隱含波動率。衍生品資產和負債的公允價值還包括對市場流動性、交易對手信用質量和其他特定因素(如適用)的調整。
這些模型中的大多數不包含高度的主觀性，因為模型中使用的方法不需要太多判斷，而且模型的投入很容易從活躍的報價市場中觀察到。這類工具通常被歸類在估值等級的第二級。
對其估值模型有重大不可觀察的 輸入的衍生品被歸入估值層次的第三級。
下表列出了證券和衍生金融工具的對賬 ，這些證券和衍生金融工具是使用重大不可觀察的投入(第 3級)按公允價值經常性計量的：
| 數千雷亞爾 | |||||||
| 按公允價值計提損益的金融資產 | 通過其他全面收益以公允價值計價的債務工具 | 資產衍生品 | 負債衍生工具 | 總計 | |||
| 2021年12月31日 | ( |
||||||
| 計入損益 | ( |
- | - | ||||
| 包括在其他全面收入中 | - | - | - | ||||
| 收購 | - | ( |
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| 核銷 | ( |
( |
( |
- | ( |
||
| 轉入其他級別（1） | ( |
( |
- | - | ( |
||
| 2022年12月31日 | ( |
||||||
| 2022年12月31日 | ( |
|
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| 計入損益 | - | - | |||||
| 包括在其他全面收入中 | - | - | - | ||||
| 收購 | - | - | |||||
| 核銷 | ( |
( |
- | ( |
|||
| 轉入其他級別（1） | - | - | - | - | - | ||
| 2023年12月31日 | ( |
||||||
| (1) | 這些證券在2級和3級之間重新分類，因為信用風險增加並且利差曲線具有不可觀察的 參數。當信用風險降低時，證券從第3級轉移到第2級。 |
下表顯示了因公允價值和利息收入變化而產生的收益/（損失） ，包括記錄在綜合 第3級資產和負債損益表中的已實現和未實現收益和損失：
| F-128 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 數千雷亞爾 | |||||
| 按公允價值計提損益的金融資產 | 通過其他全面收益以公允價值計價的債務工具 | 總計 | |||
| 利息和類似收入 | ( |
||||
| 已實現和未實現的淨交易收益/（損失） | |||||
| 2022年12月31日的合計 | |||||
| 利息和類似收入 | |||||
| 已實現和未實現的淨交易收益/（損失） | |||||
| 2023年12月31日的合計 | |||||
分類為3級的金融資產的敏感性分析
| 數千雷亞爾 | ||||||
| 2023年12月31日 | ||||||
| 對收入的影響（1） | 對股東權益的影響（1） | |||||
| 1 | 2 | 3 | 1 | 2 | 3 | |
| 雷亞爾利率 | - | - | - | ( |
( |
( |
| 價格指數 | - | - | - | ( |
( |
( |
| 兑換券 | - | - | - | ( |
( |
( |
| 外幣 | - | - | - | |||
| 股票 | ||||||
| 數千雷亞爾 | ||||||
| 2022年12月31日 | ||||||
| 對收入的影響（1） | 對股東權益的影響（1） | |||||
| 1 | 2 | 3 | 1 | 2 | 3 | |
| 雷亞爾利率 | - | - | - | ( |
( |
( |
| 價格指數 | - | ( |
( |
( |
( |
( |
| 兑換券 | - | - | - | ( |
( |
( |
| 外幣 | - | - | - | |||
| 股票 | ||||||
| (1) | 扣除税款後的價值。 |
敏感性分析是根據為所示日期準備的情景進行的，始終考慮到當時可用的市場輸入以及對我們的頭寸產生不利影響的情景 ，根據以下情景：
場景1： 根據 市場信息（B3、Anbima等），利率1個基點，價格變動1.0%;
場景2： 25.0% 壓力是根據市場信息確定的;以及
場景3： 50.0% 壓力根據市場信息確定。
未按公允價值計量的金融工具
下表總結了未在綜合財務狀況表中以公允價值呈列的金融資產和負債的公允價值 ，並使用分層分類：
| F-129 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 數千雷亞爾 | |||||
| 2023年12月31日 | |||||
| 公允價值 | 賬面價值 | ||||
| 1級 | 2級 | 3級 | 總計 | ||
| 金融資產（1） | |||||
| 貸款和墊款 | |||||
| ·金融機構 | |||||
| ·客户 | |||||
| 按攤餘成本計算的證券 | |||||
| 金融負債 | |||||
| 銀行存款 | |||||
| 來自客户的存款 | |||||
| 已發行的證券 | |||||
| 次級債務 | |||||
| 數千雷亞爾 | |||||
| 2022年12月31日 | |||||
| 公允價值 | 賬面價值 | ||||
| 1級 | 2級 | 3級 | 總計 | ||
| 金融資產（1） | |||||
| 貸款和墊款 | |||||
| ·金融機構 | |||||
| ·客户 | |||||
| 按攤餘成本計算的證券 | |||||
| 金融負債 | |||||
| 銀行存款 | |||||
| 來自客户的存款 | |||||
| 已發行的證券 | |||||
| 次級債務 | |||||
| (1) | 貸款和墊款金額在扣除減值損失準備後列報。 |
下面我們列出了用於確定上述公允價值的方法：
對金融機構的貸款和墊款： 根據貸款類型、信貸質量和到期日對類似貸款組的公允價值進行估計。固定利率交易的公允價值由貼現現金流估計確定，貼現現金流估計使用的利率與我們基於類似合同進行的新交易的利率大致相同。在信貸惡化的情況下，固定利率和浮動利率貸款的估計現金流已被削減，以反映估計的損失。
向客户提供的貸款和預付款： 不良貸款的公允價值是通過使用反映每個報告日期貸款類型固有的信貸和利率風險的市場貼現率和收益率曲線對到期的預定本金和利息現金流進行貼現計算得出的。 減值貸款的公允價值是基於對現金流或相關抵押品的價值進行貼現的。
為計算公允價值披露，不良貸款被分配到每個貸款類別 。有關現金流和貼現率的假設是基於現有的市場信息和特定的借款人信息。
按攤銷成本計算的債券和證券： 金融資產按攤餘成本計提。公允價值乃根據附註2(D)所述假設估計。關於攤銷成本，見附註 9。
銀行和客户的存款
| F-130 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
規定期限的固定利率存款的公允價值是使用與類似期限和期限的工具的當前市場利率貼現的合同現金流計算的。對於浮動利率存款，賬面金額被視為接近公允價值。
來自發行的證券和次級債務的資金
公允價值是採用貼現的現金流量計算方法估計的，該計算方法採用市場上類似期限和期限的利率。
| 40.6. | 承保風險 |
承保風險是指與未來可能發生的損失事件相關的風險，並且由此產生的損害金額存在不確定性。 風險源於經濟形勢與公司在發佈承保保單時的預期不符 在精算假設的定義和技術條款的構成以及定價和計算保費和繳費方面都存在不確定性。簡而言之，它指的是損失的頻率或嚴重程度 事件或收益超出公司估計的風險。
歷史經驗表明，具有類似風險的合同組越大，現金流的可變性就越低。通過這種方式，風險管理流程尋求 使保險業務多樣化，旨在更好地平衡投資組合，並基於具有相似特徵的風險分組 ，以減少個別風險的影響。
風險承保管理由技術總監執行，並定期評估承保和接受風險的政策。
估計未來索賠付款的不確定性
索賠應在發生時到期， 組織必須賠償合同期限內發生的所有保險索賠。索賠的估計費用包括為解決索賠而產生的直接費用。因此，考慮到該過程固有的不確定性，最終結算可能與最初計劃的不同。
資產負債管理(ALM)
本公司定期分析投資組合資產負債管理-資產負債管理中持有的資產和負債的未來現金流量。資產負債管理分析的方法是觀察資產流動的現值相對於負債流動的現值是充足還是不足，以及資產的存續期相對於負債的存續期。目的是核實資產和負債組合的情況是否平衡，以履行公司未來對投保人的承諾。
用於生成負債流動的精算假設符合國際精算慣例，也符合本公司產品組合的特點。
按產品進行風險管理
持續監控保險 合同組合使我們能夠跟蹤和調整實踐中的保費，並評估更改的必要性。使用的其他監控工具包括：(I)敏感度分析，以及(Ii)算法檢查和公司系統通知(承保、發行和索賠)。
與非壽險相關的主要風險
| F-131 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
與非壽險相關的風險包括 等：
| · | 索賠的發生率、頻率和嚴重性以及索賠的賠償與預期之間的波動； |
| · | 因孤立風險而產生的不可預測的索賠； |
| · | 風險定價不準確或承保不足； |
| · | 再保險政策或風險轉移技術不足； 和 |
| · | 技術規定不足或過多。 |
一般情況下，本公司承保的非壽險期限較短。承保策略和目標由管理層調整，並通過內部指導方針以及實踐和程序手冊進行通知。
非壽險 主要業務線固有的主要風險摘要如下：
| · | 除其他事項外，汽車保險包括車輛的物理損害、保險車輛的損失、車輛的第三者責任保險和乘客的人身事故；以及 |
| · | 業務、家庭和雜項保險包括火災險(例如火災、爆炸和業務中斷)、自然災害(例如地震、風暴和洪水)以及責任保險。 |
與壽險和養老金計劃相關的主要風險
人壽保險和私人養老金計劃通常具有長期性質，因此，各種精算假設被用來管理和估計所涉及的風險， 例如：關於投資回報、壽命、死亡率和每個業務部門的持續率的假設。估計數 基於歷史經驗和精算預期。
與人壽保險和養老金計劃相關的風險包括：
| · | 生物識別風險，包括死亡經歷、不良發病率、壽命和殘疾。死亡風險可能是指投保人比預期壽命更長(長壽)或比預期更早去世。這是因為一些產品在投保人死亡時一次性支付，而另一些產品在投保人在世時支付固定金額。 |
| · | 投保人的行為風險，包括持續性 費率體驗。某些產品的保留率較低可能會導致簽訂的保單/私人養老金計劃協議較少，以幫助支付固定費用，並可能減少承保業務未來的正現金流。較低的持續率可能會影響具有贖回收益的產品的流動性。另一方面，虧損產品的高持續率會增加這些產品未來的損失； |
| · | 團體人壽保險風險是由於持續水平和管理費用等因素導致的死亡率和發病率以及運營經驗低於預期造成的； |
| · | 一些人壽和養老金計劃產品有預定義的收益保證，因此面臨金融市場變化、投資回報和利率的風險，這些都是作為市場風險的一部分進行管理的 。 |
與健康保險相關的主要風險
與醫療保險相關的風險包括：
| · | 與預期相比，索賠的原因、頻率和嚴重程度存在差異。 |
| F-132 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| · | 因孤立風險而產生的不可預見的索賠； |
| · | 風險定價不正確或風險認購不足；以及 |
| · | 不充分或被高估的技術規定。 |
對於個人健康保險，其某些撥備是根據預期未來現金流(預期未來索賠和預期未來保費之間的差額)計算的， 除上述風險外，還存在許多風險，如生物識別風險，包括死亡率和壽命經驗，以及被保險人的行為風險(包括持續性經驗)，以及作為市場風險的一部分進行管理的利率風險 。
非人壽保險、人壽保險、養老金計劃和健康保險的風險管理
風險管理委員會、內部控制、合規性、隱私和數據管理委員會監控和評估風險暴露，並負責制定、實施和審查涵蓋訂閲的政策。這些保單的執行、索賠、再保險的處理以及這些風險的技術條款的制定由精算和統計技術總監負責。技術主管 制定了各種機制，例如根據月度報告分析可能累積的風險，以確定、量化和管理累積的風險，以便將其控制在內部政策規定的限度內。
對於人壽保險、養老金計劃和健康保險，使用公司運營環境的最新數據和趨勢仔細監控長壽風險。管理層監控此風險的風險敞口及其資本影響，以管理可能的影響，以及未來業務所需的資金。管理層在計算技術撥備時採用了人口未來壽命持續提高的假設，以預測投保/受助人口預期壽命提高可能產生的影響，並因此將其涵蓋在內。
持續性風險是通過對公司歷史經驗的頻繁管理來管理的。管理層還制定了管理持續性的指導方針，以便在必要時監測和實施具體舉措，以提高政策的保留率。
費用增加的風險主要是通過評估業務單位的盈利能力和經常監測費用水平來監測的。具體地説，對於人壽保險和養老金計劃，通過分配巨災再保險來降低死亡率和發病率風險。
風險集中
該公司在全國範圍內開展業務，並通過觀察分支機構銷售保險合同結果的管理報告來監控潛在的風險集中風險。下表顯示了基於值的風險集中度 保險責任 ：
| 保險責任 | 數千雷亞爾 | |||||
| 12月31日 | ||||||
| 2023 | 2022 | |||||
| 毛收入 | 再保險 | 税後淨額 | 毛收入 | 再保險 | 税後淨額 | |
| 非壽險 | ||||||
| 生命 | - | - | ||||
| 健康(健康與牙科) | ||||||
| 養老金計劃 | - | - | ||||
| F-133 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
敏感度試驗
敏感性測試的目的是在本組織的運作所固有的假設因風險承保過程而受到影響且被認為與資產負債表日期相關的孤立的、合理可能的變化的情況下，衡量影響。
作為風險因素，選擇了以下前提 ：
| · | 無風險利率-代表本組織可以視為理所當然的最低盈利水平。測試評估了無風險利率曲線降低的影響； |
| · | 收入轉換--測試評估了年金合同收入轉換比率提高的影響。 |
| · | 壽命(改善)-代表個人的預期壽命，基於出生年份、當前年齡和其他人口統計因素，包括性別。測試 評估了提高年金合同預期壽命估計數的影響；以及 |
| · | 損失率--是保險合同的主要指標，相當於本組織從合同中收到的費用與收入之間的比率。 測試評估了索賠增加的影響。 |
| F-134 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
敏感度測試結果
下表顯示了在考慮風險係數變化的情況下，人壽保險、養老金計劃和個人人壽保險的保險責任相應增加。1:
| 2023年12月31日--千雷亞爾 | |
| 利率-5%的波動(*) | 保險責任增加 |
| 生命 | |
| 養老金計劃 | |
| (*) | 與之前的出版物相比，方法發生了變化，因此為了更充分地反映 利率的風險，它現在隻影響餘額的預計盈利能力，而不影響用於貼現 現金流的自下而上利率。 |
| 2023年12月31日--千雷亞爾 | |||
| 轉換為收入-+5的變化 | 保險責任增加 | ||
| 養老金計劃 | |||
| 2023年12月31日--千雷亞爾 | |||
| 壽命（改善）-變化+0，2% | 保險責任增加 | ||
| 生命 | |||
| 養老金計劃 | |||
對於非人壽保險、個人除外的人壽 和包括牙科保險在內的健康保險，下表顯示瞭如果損失率在計算基準日的最後十二個月內增加1個百分點，對組織收入和股東權益的影響結果：
| 損失 比例-增加1% | 數千雷亞爾 | |||
| 再保險總額 | 扣除再保險後 | |||
| 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | |
| 非壽險 | ( |
( |
( |
( |
| 生命 | ( |
( |
( |
( |
| 健康(健康與牙科) | ( |
( |
( |
( |
敏感性分析的侷限性
敏感度分析顯示更改某些假設的影響，而其他假設保持不變。在實際情況中，前提和其他因素可能是相關的。 還應注意，這些敏感度不是線性的，因此不應從這些結果中插入或推斷較大或較小的影響。
敏感性分析沒有考慮資產和負債受到高度管理和控制這一事實。此外，公司的財務狀況可能會隨着市場的任何變動而變化。例如，風險管理戰略旨在管理對市場波動的風險敞口。 隨着投資市場在不同層面上的變化，管理舉措可能包括出售投資、改變投資組合配置、 和其他保護措施。
敏感性分析的其他侷限性 包括使用假設的市場變動來顯示潛在風險，這僅代表管理層對近期可能發生的市場變化的看法，不能確定地預見，而且它們還假設所有利率都以相同的 方式變動。
1再保險不受衝擊的影響， 因為它是非比例和非實質性的合同。
| F-135 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
信用風險
信用風險是指金融資產和再保險資產因交易對手未能按照與公司商定的條款履行其財務義務而可能發生的價值損失。
此風險可能會以不同的 方式實現，等等。
| · | 因被保險人未支付保險費或分期付款而造成的拖欠損失； |
| · | 金融資產的任何發行人不在到期日或為每種證券規定的攤銷日期付款的可能性；以及 |
| · | 取消保單時，無法或不能收回支付給經紀人的佣金。 |
信用風險管理
公司執行各種敏感性分析和壓力測試，以此作為管理財務風險的工具。這些分析的結果用於風險緩解，並 瞭解在正常條件和壓力條件下對公司業績和股東權益的影響。 這些測試考慮了為未來期間撥備的市場狀況的歷史情景和情景，其結果 用於規劃和決策過程，以及識別公司持有的金融資產和負債產生的特定風險。再保險業務的信用風險管理包括監測單個同行在AM Best、惠譽評級和標準普爾和穆迪等風險評估公司的信用評級方面的信用風險敞口。再保險公司必須持續進行信用風險分析，以確保 降低信用風險的目標得以實現。
從這個意義上説，公司的信用風險管理 是一個持續和不斷髮展的過程，包括對現有模型、工具和程序進行映射、開發、評估和診斷，在運營分析中需要高度的紀律和控制，以保持流程的完整性和獨立性 。這是在公司層面使用結構化、獨立的內部程序執行的過程，該程序基於專有的文件和報告，由公司和Banco Bradesco的風險管理結構評估，並基於確定、衡量和計算資本的內部模型的逐步部署 。
Grupo Bradesco Seguros的風險管理執行委員會、投資執行委員會每季度召開一次會議，Bradesco Seguros S.A.投資管理部門的資產分配內部會議每月舉行一次，進行商議談判，履行管理過程中的監管/改進要求所需的職能。
| F-136 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
再保險單
無論保險公司在選擇合作伙伴時多麼保守和挑剔，購買再保險自然會帶來信用風險，這種風險自然嵌入到其運營中。
Bradesco公司購買再保險和批准再保險公司的政策由執行董事董事會負責，並遵守最低限度的法律要求和規定，其中一些規定旨在最大限度地降低經營所固有的信用風險，並考慮到股東的 權益與轉移金額一致。
管理再保險業務的另一個重要方面是，公司的目標是在其合同能力範圍內開展工作，從而避免在可選協議中頻繁購買保險 並增加信用風險敞口。
實際上，除汽車以外的所有財產損害投資組合都是通過再保險來對衝的，在大多數情況下，再保險是按風險和/或按事件 按比例和非比例計劃的組合。
目前，部分再保險合同 (比例和非比例)轉移到IRB Brasil Resseguros S.A.。一些獲準的再保險公司以較低的個人 百分比參與，但所有再保險公司的最低資本和評級都高於巴西法律規定的最低標準，根據管理層的 判斷，這降低了信用風險。
保險信用風險敞口
管理層認為，投保方支付的保險費引起的信用風險的最大風險敞口較低，因為在某些情況下，如果在到期日之前沒有支付保險費，索賠的承保範圍可能會被取消(根據巴西的規定)。保費應收賬款的信用風險敞口在尚未發生的風險和已發生的風險之間存在差異，這是因為在支付保險費之前預先提供保險的已發生風險額度的風險敞口較高 。
由於再保險市場的性質和具有可接受貸款評級的嚴格再保險公司層，本公司面臨單個再保險公司的風險集中 。本公司管理其再保險交易對手的風險敞口，限制可使用的再保險公司，並定期評估再保險公司的違約影響。
操作風險
運營風險是指由於內部流程、人員和系統的失敗、缺陷或不充分，或由於欺詐或外部事件而造成損失的可能性，包括法律風險，但不包括戰略決策和組織形象所產生的風險。
操作風險管理
本組織將運營風險管理視為一個持續改進的過程，旨在監控業務的動態發展，並最大限度地減少可能危及該管理質量的差距的存在。
操作風險管理的整個公司治理流程由Grupo Bradesco Seguros和Banco Bradesco的執行委員會每季度監測一次，每個執行委員會都有自己的特殊性，其中包括以下職責：
| F-137 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| · | 定期評估面臨的業務風險，以及應對已確定風險及其緩解的控制措施和程序是否充分； |
| · | 開發業務損失數據庫 (DOLD)以報告業務損失和糾正行動； |
| · | 培訓和傳播內部控制文化。 |
| · | 確保遵守本組織的業務風險管理和業務連續性政策； |
| · | 確保本組織的業務風險和業務連續性管理程序的有效性； |
| · | 核準和審查定義和標準， 與資本分配額有關的數學和統計建模和計算； |
| · | 評估並提交執行風險管理委員會驗證，並向特定委員會報告流程中涉及的依賴關係的政策、結構、角色、程序和責任，以及每年進行的審查；以及 |
| · | 道德標準。 |
在這種情況下，本組織 有評估其內部控制系統的機制，以便為實現其目標提供合理的保障 ，以避免因不遵守、違反或不遵守內部規則和指示而造成損失的可能性。 內部控制環境還有助於操作風險管理，根據對風險和控制的自我評估，定期更新風險圖。
| 40.7.Operational | 風險 |
運營風險表現為外部事件或故障、內部流程、人員或系統的缺陷或不充分造成損失的可能性。這一定義包括與本組織簽署的合同不充分或不足有關的法律風險、因不遵守法律規定而受到的制裁以及本組織開展的活動對第三方造成的損害賠償。
操作風險管理流程
本組織採用三線模式，包括確定和分配房地的具體責任，以便以綜合和協調的方式執行業務風險管理的基本任務。為此，開展了以下活動：
·查明、評估和監測本組織活動所固有的業務風險；
·評估新產品、服務和合作夥伴固有的業務風險，以便使其適應立法、程序和控制；
·繪製和捕捉業務損失記錄，以構成數據庫業務風險，並按照本組織的意願進行管理；
·提供分析，向房舍提供質量信息，以改進業務風險管理；
·評價各種設想和指標 ，以構成經濟資本和改進本組織的風險圖；
·評估和計算操作風險對監管資本和經濟資本的需求；以及
·確保存在報告操作風險及其主要方面的治理程序，以支持本組織的戰略決策。
| F-138 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
這些程序 由內部控制系統支持，並就其有效性和執行情況進行獨立認證，以滿足本組織規定的風險偏好限制。
| F-139 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 41) | 補充養老金計劃 |
Bradesco及其子公司為其員工(包括管理層)提供 私人固定繳款養老金，允許參與者在其職業生涯中通過員工和僱主繳費的方式積累財務資源，並投資於一個專門的投資基金(FIE)。該計劃 由Bradesco Vida e Previdència S.A.和Bram-Bradesco Asset Management S.A.管理。DTVM負責FIES資金的財務 管理。
補充養老金計劃由Bradesco及其子公司的員工和經理繳納，至少相當於員工工資的4%和工資的5%，外加公司分配給風險福利(傷殘和死亡)的百分比。定義繳款計劃的精算債務由相應的外商投資企業的計劃資產全額覆蓋。除該計劃外，在2001年，向選擇從固定福利計劃遷移的參與者 保證獲得與他們在該計劃中累積的權利相對應的比例遞延福利。對於現已對新成員關閉的固定福利計劃的積極參與者、退休人員和養卹金領取者，該計劃精算債務的現值由擔保資產全額支付。
Kirton Bank S.A.Banco Múltiplo和áGora Corretora de Seguros S.A.通過Baneb社會保障基金會基地，為Baneb員工提供可變繳費和固定福利模式的補充養老金計劃。
Banco Bradesco S.A.通過Caixa de Assidiancia e Aposentadoria dos FunconáRios do Banco do estado do Maranhão(Capof)，以可變繳款格式向Banco BEM S.A.的員工提供補充養老金計劃。
Banco Bradesco S.A.通過Caixa de Previdíncia Privada Bec-Cabec為Banco do Estado do CearáS.A.的員工提供固定收益格式的補充養老金計劃。
Banco Bradesco S.A.、Kirton Bank S.A.Banco Múltiplo、Bradesco Capitalização S.A.、Bradesor Corretora de Seguros Ltd.、Bradesco Kirton Corretora de CámBio S.A.和Bradesco Seguros S.A.通過Multibra Fundo de Pensão為Bamerinds do Brasil S.A.的員工提供固定福利模式的補充養老金計劃。
Banco Bradesco S.A.還承擔了Kirton Bank S.A.Banco Múltiplo銀行關於人壽保險、健康保險計劃和來自Banco Bamerinds do Brasil S.A.員工的退休補償以及勞埃德銀行員工健康計劃的義務。
Bradesco及其子公司作為這些計劃的發起人 ，考慮到經濟和精算研究，使用實際利率計算了其精算承諾，並在其財務報表中確認了 到期的義務。養老金計劃的資產根據適用立法進行投資 （政府證券和私人證券、上市公司股票和房地產）。以下是獨立精算師在對我們的計劃進行精算評估時使用的主要假設 ：
| F-140 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| 風險因素 | 12月31日 | |
| 2023 | 2022 | |
| 名義貼現率 | ||
| 未來工資名義增長率 | ||
| 社會保障福利和計劃名義增長率 | ||
| 醫療費用初始增長率 | ||
| 通貨膨脹率 | ||
| 總體死亡率生物統計表 | ||
| 進入殘疾的生物統計表 | ||
| 預期週轉率 | ||
| 進入退休的可能性 | ||
考慮到上述假設， 福利計劃的精算義務及其用於支付這些義務的資產的現值如下：
| 數千雷亞爾 | ||||
| 退休福利 | 其他離職後福利 | |||
| 截至十二月三十一日止的年度 | 截至十二月三十一日止的年度 | |||
| 2023 | 2022 | 2023 | 2022 | |
| (i)預計福利義務： | ||||
| 在年初 | ||||
| 當前服務費用 | ||||
| 利息成本 | ||||
| 參與者的貢獻 | ||||
| 精算收益/（損失）（1） | ( |
( | ||
| 轉賬 | ||||
| 過去的服務成本-計劃變更 | ( |
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| 儘早取消義務 | ( |
( |
||
| 已支付的福利 | ( |
( |
( |
( |
| 在年底的時候 | ||||
| (ii)按公允價值計算的計劃資產： | ||||
| 在年初 | ||||
| 預期收益 | ||||
| 精算收益/（損失）（1） | ( |
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| 收到的捐款： | ||||
| - 僱主 | ||||
| - 員工 | ||||
| 轉賬 | ||||
| 儘早取消義務 | ( |
( |
||
| 已支付的福利 | ( |
( |
||
| 在年底的時候 | ||||
| (iii)不可收回盈餘的變化： | ||||
| 在年初 | ||||
| 無法收回盈餘的利息 | ||||
| 無法收回盈餘變化（1） | ( |
|||
| 在年底的時候 | ||||
| (iv)融資職位： | ||||
| 赤字計劃（2） | ||||
| 淨餘額 | ||||
| (1) | 截至2023年12月31日止年度，在其他綜合收益中確認的重新計量影響總計80，348千雷亞爾，（2022年為（116，798） 千雷亞爾），扣除税收影響;和 |
| (2) | Bradesco及其子公司作為上述計劃的發起人，考慮了經濟和精算研究，計算了其精算承諾 並在其財務報表中確認了到期的精算義務。 |
| F-141 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
合併收益表中確認的養老金計劃的淨成本/（收益） 包括以下組成部分：
| 一千雷亞爾 | ||
| 截至十二月三十一日止的年度 | ||
| 2023 | 2022 | |
| 預計福利義務： | ||
| 服務成本 | ||
| 精算債務的利息成本 | ||
| 來自該計劃資產的預期收益 | ( |
( |
| 無法收回盈餘利息 | ||
| 養老金計劃的淨成本/(收益) | ||
截至2023年12月31日，下一年度固定福利計劃債務現值的到期日 概況：
| 數千雷亞爾 | ||
| 退休福利 | 其他離職後福利 | |
| 加權平均工期(年) | ||
| 2024 | ||
| 2025 | ||
| 2026 | ||
| 2027 | ||
| 2028 | ||
| 2029年後 | ||
2024年，固定福利計劃的繳費總額預計將達到#雷亞爾
計劃資產的長期回報率 基於以下各項：
-對資產管理公司的中長期預期；以及
-公共和私人證券，期限從短到長，佔我們子公司投資組合的很大一部分，其回報 高於通脹加利息。
養老金計劃的資產按照適用法律(政府證券和私人證券、上市公司股票和房地產)進行投資 ，養老金計劃資產按類別的加權平均分配如下：
| 12月31日 | ||||||
| 阿爾沃拉達計劃的資產 | 布拉德斯科計劃的資產 | 柯頓計劃的資產 | ||||
| 2023 | 2022 | 2023 | 2022 | 2023 | 2022 | |
| 資產類別 | ||||||
| 股票 | ||||||
| 固定收益 | ||||||
| 房地產 | ||||||
| 其他 | ||||||
| 總計 | ||||||
| F-142 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
以下是
福利計劃義務的敏感性分析，顯示了對精算風險的影響（
| 費率 | 折扣率/醫療通貨膨脹率 | 敏感度分析 | 對精算負債的影響 | 對債務現值的影響 |
| 貼現率 | 增加1個百分點。 | ( | ||
| 貼現率 | 減少1個百分點。 | |||
| 醫療通脹 | 增加1個百分點。 | |||
| 醫療通脹 | 減少1個百分點。 | ( |
Bradesco在其海外辦事處根據地方當局制定的標準為其僱員和管理人員提供養老金計劃，這允許 在參與者的職業生涯中積累財政資源。
截至2023年12月31日的年度，包括捐款在內的總支出為#雷亞爾。
| 42) | 其他信息 |
| a) | 2022年11月16日頒佈了第14,467號法律，完全轉換為第1,128/22號臨時措施，該措施為扣除金融機構和其他經巴西中央銀行授權經營的機構的活動造成的損失確立了新的規則， 在計算應繳納所得税和CSL的利潤時， 自2025年1月1日起生效，其中我們重點介紹了以下規則： i)適用違約操作(操作逾期90天以上)的扣除因素；和ii)2025年1月1日的損失，與2024年12月31日違約的信用有關，但截至該日仍未扣除，在確定CSL的應納税所得額和計算基礎時，只能 從2025年4月開始，按計算 期間每個月的十六分之一計算。 |
| b) | 2023年8月31日，Bradesco
通知其股東，Atlántica公司(保險集團的間接子公司)與Santa LúCIA S.A.簽訂了一項投資、買賣股份和其他契約的協議，以收購 |
| c) | 2023年12月21日，Bradesco
通知其股東，專注於投資醫院的Atlántica Hospital itais e Participaçóes S.A.(“Atlántica”)公司與Bradesco和Bradseg Participaçáes S.A.(Bradesco{br>Seguros集團的一部分)的間接子公司於同日與Mater Dei S.A.(“Mater Dei”)簽訂了一份投資協議，用於在S聖保羅開發和運營一家新的綜合醫院。亞特蘭蒂卡將會有 |
| F-143 |
IFRS中的合併財務報表| 合併財務報表附註 |
| 目錄表： |
| d) | 2023年12月20日，制定了第132號憲法修正案，確立了消費税改革。這旨在簡化和現代化税收制度， 並通過消除當前税收制度的複雜性來提振國家經濟。關鍵的變化是設立商品和服務税(IBS)，以取代PIS和COFINS的貢獻，以及商品和服務(CBS)的貢獻，以取代ISS和ICMS。新的税收基本上是非累積性的 ，並將在全國範圍內有單一和統一的立法。為了實施這些變化，國會需要批准 補充法律來規範憲法修正案。法規文本預計將由行政部門在2024年上半年提交給國會。為了實施税制改革，將有一個從2026年持續到2032年的過渡階段。世行一直在關注這一問題的討論，並等待最終的法規，以準確評估這項憲法修正案造成的影響 。 |
| e) | 2024年2月5日，Bradesco通知其股東 ，其間接子公司Quixaba Empreendimentos e Participaçóes Ltd.(“Quixaba”)和BB Elo Cartóes S.A.(“BB Elo”，並與“控股股東”BB Elo一起)向Cielo S.A.-Instituição de Pagamento(“Company”)發出通知，通知他們決定繼續將公司公開持有的公司註冊從“A”類轉換為“B”類發行人。隨之而來的是將B3 S.A.-Brasil，Bolsa，Balcão(“B3”)名為Novo Mercado的特別上市分部(“B3”)退市，根據適用的法律和本公司的章程(“投標要約”)，就收購兩者的普通股提出統一收購要約，將本公司註冊為公開持有的 公司由“A”類轉為“B”類，並從特別上市分部退市(“投標要約”)。投標要約的註冊請求將根據監管截止日期 提出。 |
投標要約將由(I) 控股股東和(Ii)Elo Participaçóes Ltd.da公司發起。(3)Alelo Instituição de Pagamento S.A.(“Alelo”)及(Iv)Livelo S.A.(“Livelo”及與控股股東Elo Participaçóes及Alelo，“要約人”)、Bradesco 及Banco do Brasil S.A.(BB Elo的直接控制人)的間接附屬公司，以收購最多由要約人、控股股東直接或間接持有的公司所有普通股。和以國庫持有的股份(“投標要約股份”)， 統一用於(一)將公司註冊為A類上市公司轉為 “B”；及(Ii)將本公司從名為Novo Mercado的B3特別上市分部退市。每股投標要約股票的報價為5，35雷亞爾。
投標要約取決於特定條件的履行情況，包括政府主管部門的適用法律和法規批准。投標要約的其他條款和條件將根據適用規則在適當的時候向市場提供。
| F-144 |
IFRS中的合併財務報表| 獨立註冊會計師事務所報告 |
| 目錄表： |
致本公司股東及董事會
Banco Bradesco S.A.
關於合併財務報表與財務報告內部控制的意見
我們已審計隨附的Banco Bradesco S.A.及其附屬公司(“本行”)於2023年12月31日、2023年及2022年12月31日的財務狀況合併報表 ，截至2023年12月31日的三年期間內各年度的相關 綜合收益、全面收益、權益變動表及現金流量表以及相關附註(統稱為綜合財務報表)。我們還根據特雷德韋委員會贊助組織委員會發布的《內部控制-綜合框架(2013)》中確立的標準，對截至2023年12月31日的銀行財務報告內部控制進行了審計。
我們認為，上文提及的綜合財務報表按照國際會計準則委員會(IASB)發佈的國際財務報告準則(IFRS)，在所有實質性方面公平地反映了銀行截至2023年12月31日、2023年和2022年12月31日的財務狀況，以及截至2023年12月31日的三年期間各年度的經營成果和現金流量。此外，我們認為，根據特雷德韋委員會贊助組織委員會發布的《內部控制-綜合框架(2013)》中建立的標準，截至2023年12月31日，世行 在所有實質性方面對財務報告保持有效的內部控制。
意見基礎
世行管理層負責編制這些合併財務報表，維護對財務報告的有效內部控制，並對隨附的《管理層財務內部控制年度報告》中所包含的財務報告內部控制的有效性進行評估。我們的責任是就銀行的合併財務報表發表意見，並根據我們的審計對銀行財務報告的內部控制發表意見。我們是一家在美國上市公司會計監督委員會(PCAOB)註冊的公共會計師事務所，根據美國聯邦證券法以及美國證券交易委員會和PCAOB的適用規則和法規，我們必須與銀行保持獨立。
我們按照PCAOB的標準進行審核。這些標準要求我們計劃和執行審計，以獲得合理的保證，以確定合併財務報表是否沒有重大錯報，無論是由於錯誤還是欺詐，以及是否在所有重大方面保持了對財務報告的有效內部控制。
我們對合並財務報表的審計包括： 執行評估合併財務報表重大錯報風險的程序，無論是由於錯誤還是欺詐， 以及執行應對這些風險的程序。這些程序包括在測試的基礎上審查關於合併財務報表中的金額和披露的證據。我們的審計還包括評估使用的會計原則和管理層作出的重大估計，以及評估合併財務報表的整體列報。我們對財務報告的內部控制進行了審計，包括瞭解財務報告的內部控制，評估存在重大弱點的風險，以及根據評估的風險測試和評估內部控制的設計和運行有效性。我們的審計還包括執行我們認為在這種情況下必要的其他程序。我們相信，我們的審計 為我們的意見提供了合理的基礎。
財務報告內部控制的定義和侷限性
公司對財務報告的內部控制 是一個旨在根據公認會計原則為財務報告的可靠性和為外部目的編制財務報表提供合理保證的過程。公司對財務報告的內部控制包括下列政策和程序：(1)與保存記錄有關的政策和程序，這些記錄應合理詳細地準確和公平地反映公司資產的交易和處置；(2)應提供合理保證，以根據公認會計原則記錄交易，以便編制財務報表，並且公司的收支僅根據公司管理層和 董事的授權進行；以及(3)就防止或及時發現可能對財務報表產生重大影響的未經授權的收購、使用或處置公司資產提供合理保證。
| F-145 |
IFRS中的合併財務報表| 獨立註冊會計師事務所報告 |
| 目錄表： |
由於其固有的侷限性，財務報告的內部控制 可能無法防止或發現錯誤陳述。此外，對未來期間進行任何有效性評估的預測 可能會因為條件的變化而出現控制不足的風險，或者對政策或程序的遵守程度可能會惡化。
關鍵審計事項
下文所述的關鍵審計事項是指在本期對合並財務報表進行審計時產生的事項，已傳達給審計委員會或要求傳達給審計委員會：(1)涉及對合並財務報表具有重大意義的賬目或披露；(2)涉及我們特別具有挑戰性的、主觀的或複雜的判斷。關鍵審計事項的溝通不會以任何方式改變我們對綜合財務報表的整體意見，我們也不會通過傳達以下關鍵審計事項，就關鍵審計事項或與其相關的賬目或披露提供單獨意見。
評估貸款和客户墊款、貸款承諾、財務擔保、通過其他全面收益按公允價值計算的金融資產以及按攤銷成本計算的證券的預期信用損失準備
如綜合財務報表附註2d VIII、4、8d、9c、10、11、38和40.2所述，截至2023年12月31日，銀行擁有58,944,950,000雷亞爾的預期信用損失撥備(ECL)，與按攤餘成本向客户提供的貸款和墊款及證券、貸款承諾、財務擔保和通過其他綜合收益(FVOCI)按公允價值計算的金融資產相關的預期信用損失準備金(ECL)，截至2023年12月31日，銀行對確認或信用減值後信用風險(SICR)顯著增加(階段2和階段3)的合同確認終身ECL。 以及所有其他合同的12個月ECL(第1階段)。本行使用模型按集體計算ECL，或對某些重大風險敞口按個別基礎估計未來現金流，包括相關抵押品的價值。為了集體計算ECL，世行根據共同的信用風險特徵將合同組合分開，並使用模型 估計違約概率(PD)、違約損失(LGD)和違約風險敞口(EAD)，並確定相關的 宏觀經濟變量，並估計這些宏觀經濟變量預測的影響。世行預測這些宏觀經濟變量的多個經濟情景，並根據分配給它們的概率對每個情景進行加權。
我們將ECL津貼的評估確定為關鍵的審計事項。評估ECL估計需要複雜的審計師判斷，因為它涉及重大的測量不確定性，主要是由於模型的複雜性和假設的主觀性。這些包括：(I)總體ECL方法，包括用於估計PDS、EADS和LGD的模型，以及按共同信用風險特徵劃分合同的模型； (Ii)對未來經濟情景中宏觀經濟變量的預測，以及根據分配給它們的概率對每個情景的各自權重；(Iii)SICR(階段2)和信用減值風險(階段3)的定義；以及(Iv)對於以個人為基礎計算的ECL，預期現金流，包括相關的抵押品估值。
以下是我們為解決這一關鍵審計問題而執行的主要程序。我們評估了設計，並測試了與世行ECL流程相關的某些內部控制的運行效果。這包括與以下方面有關的控制：(1)ECL方法的總體設計，包括世行S對SICR(階段2)和信用減值敞口(階段3)的定義；(2)用於估計PD、EAD和LGD的模型的設計，包括 根據這些模型中共享的信用風險特徵確定合同分離的基礎，以及用於確定相關宏觀經濟變量和估計其數量影響的模型；(Iii)用於計算ECL的模型的驗證；(Iv)ECL估計的計算；和(V)預期現金流的預測，包括相關的抵押品價值， 按個人計算的ECL。
我們聘請了具有專門技能和知識的信用風險專業人員，他們協助：(1)評估國際會計準則委員會發布的遵守《國際財務報告準則》的ECL總體方法；(2)評估模型和建模技術的概念可靠性，包括用於得出PDS、EADS和LGDS的模型和建模技術，並通過檢查模型文件以確定模型是否適合其預期用途，確定相關的宏觀經濟變量並估計其量化影響；(Iii)評估銀行對SICR的定義，評估相關的公司具體指標，並將其與適用的行業和監管做法進行比較；(Iv)使用銀行的歷史數據和已定義的方法檢查銀行對PD、EAD和LGD的估計的準確性；(V)通過觀察歷史相關性，根據用於估計PD、EAD和LGD的共同信用風險特徵，評估合同分離的基礎；以及(Vi)通過迴歸分析宏觀經濟變量與信用風險的歷史相關性，評估這些變量在未來情景中考慮的合理性。
| F-146 |
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| 目錄表： |
我們將央行在未來經濟情景下預測的宏觀經濟變量與獨立第三方預測進行了比較。對於按個人計算的預期信用損失的精選合同 ，我們評估了假設並檢查了銀行用於確定預期現金流的相關文件，包括 來自抵押品的現金流。
對撥備計量和或有負債税收和民事訴訟披露的評估
正如合併財務報表附註2 j、4和22中所討論的那樣，該銀行是税務和民事訴訟的被告，其準備金分別為7，059，304 000雷亞爾和8，587，613 000雷亞爾， 。
税務訴訟的規定包括與某些税收的合法性和合憲性有關的金額。民事訴訟條款包括對銀行在提供銀行產品和服務過程中的行為所引起的所謂精神和經濟損害的某些賠償要求，包括向信用局提交債務人未付款的信息 ，因聯邦政府實施經濟計劃而對儲蓄賬户餘額進行通脹調整，以及某些其他特定的民事訴訟。在每一種情況下，銀行都會作出判斷，以確定損失的可能性，並估計涉及的金額。
我們將評估撥備的計量和披露某些税務和民事訴訟的或有負債確定為一項重要的審計事項。由於銀行在確定損失可能性和估計任何此類損失的金額時所作的估計和判斷具有主觀性，評估需要對審計師的判斷提出質疑。
以下是我們為解決這一關鍵審計問題而執行的主要程序。我們評估了與税務和民事訴訟撥備和披露的評估和衡量相關的某些內部控制的設計和運行效果。這包括與評估從外部和內部法律顧問收到的有關税務和民事訴訟的信息有關的控制。
我們獲得並閲讀了直接從銀行鍼對某些税務訴訟的外部法律顧問收到的信件，以及由內部法律顧問為某些民事訴訟準備的文件，其中包括對損失可能性的評估和對此類損失金額的估計。我們將這些評估和估計與世行使用的評估和估計進行了比較，並考慮了與相關訴訟以及其他類似訴訟有關的歷史數據和信息，以評估與這些事項相關的撥備和披露。我們邀請了具有專門技能和知識的税務專業人員，他們根據世行立場和支持文件的技術優點，協助評估某些特定税務訴訟的可能性和估計損失。
遞延税項資產可回收性評估
如合併財務報表附註2P、4和37C所述，截至2023年12月31日，銀行擁有98,276,478,000雷亞爾的遞延税項資產。本行確認這些遞延税項 資產的範圍是，未來的應税利潤很可能可以用來抵銷可抵扣的臨時差額 。銀行對未來應税利潤的估計是基於其業務計劃和預算，這要求銀行 對未來的事件和情況作出一些假設。對未來的某些假設的變化，如主要業務的增長率、利率和匯率，可能會對這些估計產生重大影響 ，從而對遞延税項資產的可回收性產生重大影響。
| F-147 |
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| 目錄表： |
我們將評估遞延税項資產的可回收性確定為一項重要的審計事項。評估未來應課税溢利的估計及相關假設，特別是主要業務、利率及外匯匯率的增長率，需要核數師作出主觀判斷，因為估計對假設的微小變動及與該等假設相關的主觀性程度十分敏感。
以下是我們為解決這一關鍵審計問題而執行的主要程序。我們對設計進行了評估，並測試了流程中某些內部控制的操作有效性，以評估未來的應税利潤。這包括與預算關鍵假設的制定和批准以及對未來應税利潤的最終估計有關的控制。我們聘請了具有專業技能和知識的企業融資專業人員，他們 協助評估假設，包括銀行對未來應納税利潤的估計所依據的主要業務線的增長率、利率和外匯匯率。我們通過將上一年截至2023年12月31日的估計應税利潤與2023年實際應税利潤進行比較，評估了銀行準確預測應税利潤的能力 。
根據一般計量和可變費用法模式對已發行保險合同的某些負債進行計量
如綜合財務報表附註2k、4和21所披露，截至2023年12月31日，該行按一般計量模型(GMM/BA)和可變費用方法(VFA)計量的保險負債為327,891,751,000雷亞爾。這些保險負債以履行現金流和合同服務利潤率之和(如果適用)來衡量。履行現金流包括對保險合同 範圍內產生的預期現金流的估計，包括根據貨幣的時間價值進行調整的索賠和福利的支付，以及與非財務風險相關的明確的 風險調整。保險負債是一系列複雜模型的輸出。對履行現金流的估計需要使用模型和精算方法確定的假設，包括與年金合同的收入轉換率、壽命、損失率、貼現率和非財務風險調整有關的假設。
我們將根據一般計量模型(GMM/BA)和可變費用法(VFA)計量的保險負債計量的評估確定為一項關鍵審計事項。由於模型和精算方法的複雜性，尤其是那些用於確定年金合同的收入轉換率、壽命、損失率、貼現率和非財務風險調整的模型和精算方法的複雜性，評估這些保險負債的計量需要複雜的審計師 判斷。這些假設的微小變化 可能會導致這些保險負債的計量發生重大變化。此外，與評估這些保險負債的計量有關的審計工作需要具有專門技能和知識的精算專業人員參與。
| F-148 |
IFRS中的合併財務報表| 獨立註冊會計師事務所報告 |
| 目錄表： |
以下是我們為解決這一關鍵審計問題而執行的主要程序。我們評估了設計，並測試了在通用計量模型(GMM/BA)和可變費用法(VFA)下計量保險負債的某些內部控制的運作有效性。這包括與制定和批准確定貼現率、非財務風險調整、年金合同收入轉換率、壽命和損失率的模型和方法有關的控制措施。我們聘請了具有專門技能和知識的精算專業人員，他們協助：(I)根據國際會計準則理事會發布的《國際會計準則》，評估衡量保險合同合規負債的總體方法；(Ii)評估模型和建模技術的概念可靠性，包括用於確定年金合同收入轉換率、壽命、損失率和非金融風險調整的方法，方法是檢查模型文件以確定模型是否適合其預期用途；(Iii)測試與非金融風險調整和損失率有關的假設 的合理性，方法是使用獨立開發的模型和銀行的歷史數據 來估計這些假設，並將其與銀行的假設進行比較；(Iv)檢查銀行模型的準確性 以估計貼現率、壽命和收入轉換率；以及(V)通過將有關貼現率、壽命和收入轉換率的假設與適用的行業和監管做法進行比較，評估這些假設的合理性。
/s/
自2011年以來，我們一直擔任世行的審計師。
2024年4月29日
| F-149 |
