附錄 99.1

Telos Corporation公佈第一季度業績高於預期：報告收入為2960萬美元，GAAP毛利率為37.0％，現金毛利率為42.2％

•報告第一季度業績高於關鍵財務指標指導區間的高端

•實現了2960萬美元的收入，反映了安全解決方案的跑贏大盤

•創造了37.0％的GAAP毛利率；將現金毛利率提高了249個基點至42.2％

•運營現金流略有40萬美元流出；自由現金流同比增加

•預計收入將在2024年第三或第四季度恢復連續增長，前提是抗議活動在典型時間表上得到有利解決

弗吉尼亞州阿什本，2024年5月10日——為全球最具安全意識的組織提供網絡、雲和企業安全解決方案的領先提供商泰洛斯公司（納斯達克股票代碼：TLS）今天公佈了2024年第一季度的財務業績。

Telos董事長兼首席執行官約翰·伍德表示：“我很高興地向大家報告，Telos在關鍵財務指標上超過了指導區間的最高水平，儘管由於攤銷額增加，GAAP毛利率與2023年第一季度相比收縮了127個基點，但我們將現金毛利率擴大了249個基點至42.2％。”“我們期待在這一業績的基礎上再接再厲，預計今年晚些時候收入將連續增長，但前提是與第一季度獲得的重大新業務獎項相關的抗議活動得到積極解決。”

2024 年第一季度財務亮點
			三個月已結束
			2024年3月31日						2023年3月31日
			（以百萬計，每股數據除外）
收入			$29.6						$35.2
毛利			$11.0						$13.5
毛利率			37.0%						38.3%
現金毛利 1			$12.5						$14.0
現金毛利率 1			42.2%						39.7%
GAAP 淨虧損			$(7.4)						$(10.7)
調整後淨虧損 1			$(5.7)						$(2.5)
息税折舊攤銷前利潤1			$(5.3)						$(11.5)
調整後的息税折舊攤銷前利潤1			$(2.3)						$(0.8)
調整後的息税折舊攤銷前利潤率 1			(7.9)%						(2.4)%
GAAP EPS			$(0.10)						$(0.16)
調整後的每股收益 1			$(0.08)						$(0.04)
已發行普通股的加權平均值			70.6						68.2
運營現金流			$(0.4)						$(0.1)
自由現金流 1			$(3.6)						$(4.1)

1 現金毛利、現金毛利率、調整後淨虧損、息税折舊攤銷前利潤、調整後息税折舊攤銷前利潤、調整後息税折舊攤銷前利潤率、調整後每股收益和自由現金流是非公認會計準則財務指標。請參閲下面的 “非公認會計準則財務指標”。

第一季度精選業務亮點：

•根據典型的抗議時間表，預計將在第二季度解決與第一季度獲得的重大新業務獎項相關的抗議活動。

•自2023年以來，Telos已經贏得了五種新的聯邦合同工具的頭寸，為競爭新商機提供了市場準入，這些新商機總共代表了120億美元的潛在市場。

•獲得的Xacta® 新訂單包括美國空軍服務中心、一家大型科技公司和一家聯邦政府客户，以及美國第16空軍、美國國家地理空間情報局、美國國防情報局、美國能源部、一家專業服務客户和一家領先的雲計算公司續訂的訂單。

•主要網絡服務續訂包括美國國土安全部、美國海軍情報辦公室和聯邦行政部門。

•Telos AMHS與美國武裝部隊的一個分支機構簽訂了重大合同。

財務展望
			2Q 2024
收入			2500萬至2800萬美元
同比增長			(24%) - (15%)
調整後的 EBITDA1			(8 美元)-(600 美元) 百萬

1調整後的息税折舊攤銷前利潤是一項非公認會計準則財務指標。請參閲下面的 “非公認會計準則財務指標”。

本指導由前瞻性陳述組成，實際結果可能存在重大差異。有關可能導致公司實際業績與這些前瞻性陳述存在重大差異的因素的信息，請參閲下面的前瞻性陳述部分。調整後的息税折舊攤銷前利潤是一項非公認會計準則財務指標。由於某些項目是公司無法控制或無法合理預測的，因此公司沒有提供與該前瞻性非公認會計準則財務指標最直接可比的GAAP指標。因此，如果不做出不合理的努力，就無法對前瞻性的調整後息税折舊攤銷前利潤進行對賬。

網絡直播信息

Telos將於今天，即2024年5月10日美國東部時間上午8點30分主持網絡直播，討論其2024年第一季度的財務業績。要觀看網絡直播，請訪問 https://register.vevent.com/register/BI02bae593a9094ecda4fde36a2495973d。相關演示材料將在公司網站的 “投資者” 欄目上公佈，網址為 https://investors.telos.com。此外，存檔的網絡直播將在直播結束大約兩小時後在公司網站的 “投資者” 欄目上播出。

前瞻性陳述

本新聞稿包含根據聯邦證券法的安全港條款做出的前瞻性陳述。這些陳述基於公司管理層當前對未來事件、狀況和結果的信念、期望和假設，以及他們目前獲得的信息。就其性質而言，前瞻性陳述涉及風險和不確定性，因為它們與事件有關，取決於未來可能發生或可能不會發生的情況。公司認為，這些風險和不確定性包括但不限於公司向美國證券交易委員會（“SEC”）提交的文件和報告中不時列出的 “風險因素” 和 “管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析” 標題下描述的風險和不確定性，包括截至2023年12月31日止年度的10-K表年度報告及其10-Q表季度報告以及公司未來的申報和報告，其副本可在以下網址獲得https://investors.telos.com 以及美國證券交易委員會的網站 www.sec.gov。

儘管公司這些前瞻性陳述建立在管理層認為合理的假設基礎上，但公司提醒讀者，前瞻性陳述並不能保證未來的業績，公司的實際經營業績、財務狀況和流動性以及行業發展可能與本新聞稿中包含的前瞻性陳述中作出或建議的陳述存在重大差異。鑑於這些風險、不確定性和其他因素，其中許多是其無法控制的，公司提醒讀者不要過分依賴這些前瞻性陳述。任何前瞻性陳述僅代表截至該聲明發布之日，除非法律要求，否則公司沒有義務公開更新任何前瞻性陳述，也沒有義務修改任何前瞻性陳述以反映聲明發表之日之後發生的事件或發展，即使將來有新的信息。對本期和以往任何時期的業績進行比較並不旨在表達任何未來趨勢或未來表現的跡象，除非有明確的表述，而且只能被視為歷史數據。

非公認會計準則財務指標

除了Telos根據美國公認會計原則確定的業績外，Telos還認為息税折舊攤銷前利潤、調整後息税折舊攤銷前利潤、息税折舊攤銷前利潤、調整後淨收益（虧損）、調整後每股收益（“EPS”）、現金毛利率、現金毛利率和自由現金流等非公認會計準則財務指標對評估經營業績很有用。Telos認為，這些非公認會計準則財務信息與GAAP業績合起來可能會對財務報表的讀者有所幫助，因為它與過去的財務業績保持一致性和可比性，並有助於與其他公司進行比較，其中一些公司使用類似的非公認會計準則財務信息來補充其GAAP業績。非公認會計準則財務信息僅供補充信息之用，不應被視為根據公認會計原則提供的財務信息的替代品，也可能與其他公司使用的標題相似的非公認會計準則指標不同。下文提供了每種非公認會計準則財務指標與根據公認會計原則列出的最直接可比財務指標的對賬情況。

Telos認為，息税折舊攤銷前利潤、息税折舊攤銷前利潤率、調整後息税折舊攤銷前利潤率、調整後淨收益（虧損）和調整後每股收益使董事會、管理層和投資者能夠清楚地反映公司的核心經營業績和趨勢，提高公司長期財務業績的可見性，並消除與業務持續經營業績無關的項目的影響。此外，董事會和管理層使用調整後的息税折舊攤銷前利潤率和調整後的息税折舊攤銷前利潤率來編制和批准公司的年度預算，並在確定激勵性薪酬時評估某些管理人員的績效。現金毛利率和現金毛利率為管理層和投資者提供了毛利和毛利率的核心經濟學的清晰表現，而不會受到非現金支出和未支出的成本的影響。Telos使用將運營現金流和資本支出相結合的方法，使用自由現金流來了解與我們的運營直接對應的現金流以及公司在這些業務中必須進行的投資。此外，自由現金流可能有助於管理層和投資者評估公司的經營業績和流動性，以及在確定激勵性薪酬時評估某些管理人員的績效。泰洛斯認為，這些非公認會計準則財務指標排除了某些可能或可能對公司在任何特定時期的經營業績產生不成比例的正面或負面影響的項目，從而促進了公司在不同時期內持續比較經營業績。與公司根據公認會計原則編制的業績相結合，這些非公認會計準則財務指標有助於更廣泛地瞭解影響公司經營業績的因素和趨勢。

息税折舊攤銷前利潤、調整後息税折舊攤銷前利潤、息税折舊攤銷前利潤率、調整後淨收益（虧損）、調整後每股收益、現金毛利、現金毛利率和自由現金流是經營業績的補充指標，不代表也不應被視為淨收益（虧損）、淨收益（虧損）、每股收益、毛利、毛利率或由 GAAP 確定的（用於）經營活動提供的淨現金流。

公司將息税折舊攤銷前利潤定義為淨（虧損）收入，經非營業（收益）支出、利息支出、所得税準備金/（收益）以及折舊和攤銷調整後的淨（虧損）收入。公司將調整後的息税折舊攤銷前利潤定義為息税折舊攤銷前利潤，經股票薪酬支出和重組費用調整後的息税折舊攤銷前利潤。公司將息税折舊攤銷前利潤率定義為息税折舊攤銷前利潤佔總收入的百分比。公司將調整後的息税折舊攤銷前利潤率定義為調整後的息税折舊攤銷前利潤佔總收入的百分比。公司將調整後淨收益（虧損）定義為經非營業（收益）支出、股票薪酬支出和重組費用調整後的淨收益（虧損）。公司將調整後每股收益定義為調整後淨收益（虧損）除以該期間已發行普通股的加權平均數。公司將現金毛利定義為毛利，加上股票薪酬支出、折舊和攤銷的非現金費用，以及在銷售成本項下收取的非經常性項目（例如重組費用）。公司將現金毛利率定義為現金毛利佔總收入的百分比。自由現金流定義為（用於）經營活動提供的淨現金，減去不動產和設備購買以及資本化軟件開發成本。

作為分析工具，息税折舊攤銷前利潤、調整後息税折舊攤銷前利潤、調整後息税折舊攤銷前利潤率、調整後淨收益（虧損）、調整後每股收益、現金毛利、現金毛利率和自由現金流都有侷限性，您不應孤立地考慮其中任何一項，也不能將其作為GAAP報告的結果分析的替代品。除其他限制外，息税折舊攤銷前利潤、調整後息税折舊攤銷前利潤、息税折舊攤銷前利潤率、調整後淨收益（虧損）、調整後每股收益、現金毛利、現金毛利率和自由現金流均不反映我們的現金支出或未來對資本支出或合同承諾的要求，不反映某些現金和非現金支出的影響，也不反映所得税費用或福利。公司所在行業的其他公司的計算調整後息税折舊攤銷前利潤、調整後息税折舊攤銷前利潤率、調整後淨收益（虧損）、調整後每股收益、現金毛利、現金毛利率和自由現金流可能與Telos不同，這限制了其作為比較衡量標準的用處。由於這些限制，息税折舊攤銷前利潤、調整後息税折舊攤銷前利潤、息税折舊攤銷前利潤率、調整後息税折舊攤銷前利潤率、調整後淨收益（虧損）、調整後淨收益（虧損）、調整後息税折舊攤銷前利潤、調整後淨收益（虧損）、調整後淨收益（虧損）、調整後淨收益（虧損）、調整後淨收益（虧損）、調整後淨收益（虧損）、調整後淨收益（虧損）、調整後淨收益（虧損）、調整後淨收益（虧損）、調整後淨收益（虧損）、調整後淨收益（虧損）、調整後淨收益（虧損）盈利能力的衡量標準。Telos主要依賴公司的GAAP業績，僅將非公認會計準則指標用於補充目的，從而彌補了這些限制。

Telos 公司簡介

Telos Corporation（納斯達克股票代碼：TLS）通過為個人、系統和信息提供持續安全保障的解決方案，為世界上最具安全意識的組織提供支持和保護。Telos的產品包括用於IT風險管理和信息安全的網絡安全解決方案；用於保護基於雲的資產並實現持續遵守行業和政府安全標準的雲安全解決方案；以及用於身份和訪問管理、安全移動、組織消息傳遞以及網絡管理和防禦的企業安全解決方案。該公司為世界各地的商業企業、受監管行業和政府客户提供服務。

媒體：

media@telos.com

投資者：

InvestorRelations@telos.com

TELOS 公司

合併運營報表

（未經審計）

TELOS 公司

合併資產負債表

（未經審計）

TELOS 公司

合併現金流量表

（未經審計）

非公認會計準則財務指標

（未經審計）

(1) 截至2024年3月31日和2023年3月31日，股票薪酬支出佔息税折舊攤銷前利潤，分別由授予的RSU、PSU和股票期權的股票薪酬支出以及130萬美元和160萬美元的其他股票薪酬支出來源構成。股票薪酬的其他來源包括應計薪酬，公司打算以公司普通股進行結算。但是，該補償最終是以股票還是現金支付，由公司自行決定。在付款之日之前，公司有權規定這些付款的形式。對預期付款方式的任何更改都將導致對該付款表進行季度外調整，再加上調整後的息税折舊攤銷前利潤

(2) 重組（調整）費用包括遣散費和其他相關福利費用（包括轉崗服務和持續健康保險）、外部諮詢和與實施重組計劃相關的諮詢費。

(1) 截至2024年3月31日和2023年3月31日，股票薪酬支出佔淨虧損的比例分別由授予的限制性股票單位、PSU和股票期權的股票薪酬支出以及130萬美元和160萬美元的其他股票薪酬支出來源分別構成。股票薪酬的其他來源包括應計薪酬，公司打算以公司普通股進行結算。但是，該補償最終是以股票還是現金支付，由公司自行決定。在付款之日之前，公司有權規定這些付款的形式。對預期付款方式的任何更改都將導致季外調整以增加調整後的淨（虧損）收益。

(2) 重組（調整）費用包括遣散費和其他相關福利費用（包括轉崗服務和持續健康保險）、外部諮詢和與實施重組計劃相關的諮詢費。