snes-20240331000168037812-312024Q1假的xbrli: 股票iso421:USDiso421:USDxbrli: 股票snes: 狀態snes: 領地xbrli: pure00016803782024-01-012024-03-3100016803782024-05-0700016803782024-03-3100016803782023-12-3100016803782023-01-012023-03-3100016803782022-12-3100016803782023-03-310001680378SNES:進化會員2023-11-012023-12-310001680378SNES:研發設備會員2024-03-310001680378SNES:研發設備會員2023-12-310001680378SNES:辦公和計算機設備會員2024-03-310001680378SNES:辦公和計算機設備會員2023-12-310001680378SNES: Autostrucks成員2024-03-310001680378SNES: Autostrucks成員2023-12-310001680378US-GAAP:傢俱和固定裝置成員2024-03-310001680378US-GAAP:傢俱和固定裝置成員2023-12-310001680378US-GAAP:LeaseHoldiments 成員2024-03-310001680378US-GAAP:LeaseHoldiments 成員2023-12-310001680378SNES:折舊地產工廠和設備成員2024-03-310001680378SNES:折舊地產工廠和設備成員2023-12-310001680378US-GAAP:Notes payable 其他 Payables 會員2023-12-310001680378US-GAAP:Notes payable 其他 Payables 會員2023-01-012023-12-310001680378US-GAAP:Notes payable 其他 Payables 會員2024-03-310001680378SNES:2018年股權激勵計劃會員2023-06-260001680378SRT: 最低成員SNES:2018年股權激勵計劃會員US-GAAP:員工股權會員2019-01-012019-06-300001680378SNES:2018年股權激勵計劃會員SRT: 最大成員US-GAAP:員工股權會員2019-01-012019-06-300001680378SNES:2018年股權激勵計劃會員US-GAAP:員工股權會員2019-01-012019-06-300001680378SNES:2018年股權激勵計劃會員2024-03-3100016803782023-01-012023-12-310001680378SNES:基於股份的支付安排期權激勵獎勵會員2024-03-310001680378US-GAAP:研發費用會員2024-01-012024-03-310001680378US-GAAP:研發費用會員2023-01-012023-03-310001680378US-GAAP:出售一般和管理費用會員2024-01-012024-03-310001680378US-GAAP:出售一般和管理費用會員2023-01-012023-03-310001680378SNES:2018年股權激勵計劃會員US-GAAP:員工股權會員2024-01-012024-03-310001680378美國通用會計準則:普通股成員2023-12-310001680378US-GAAP:額外實收資本會員2023-12-310001680378US-GAAP:留存收益會員2023-12-310001680378US-GAAP:額外實收資本會員2024-01-012024-03-310001680378美國通用會計準則:普通股成員2024-01-012024-03-310001680378US-GAAP:留存收益會員2024-01-012024-03-310001680378美國通用會計準則:普通股成員2024-03-310001680378US-GAAP:額外實收資本會員2024-03-310001680378US-GAAP:留存收益會員2024-03-310001680378美國通用會計準則:普通股成員2022-12-310001680378US-GAAP:額外實收資本會員2022-12-310001680378US-GAAP:留存收益會員2022-12-310001680378US-GAAP:額外實收資本會員2023-01-012023-03-310001680378美國通用會計準則:普通股成員2023-01-012023-03-310001680378US-GAAP:留存收益會員2023-01-012023-03-310001680378美國通用會計準則:普通股成員2023-03-310001680378US-GAAP:額外實收資本會員2023-03-310001680378US-GAAP:留存收益會員2023-03-310001680378SNES:2022年11月發行的預籌認股權證普通股註冊直接發行成員2024-01-012024-03-310001680378SNES:2022年11月發行的預籌認股權證普通股註冊直接發行成員2024-03-310001680378US-GAAP:Warrant 會員2024-01-012024-03-310001680378US-GAAP:Warrant 會員2023-01-012023-03-310001680378SNES:普通股票期權會員2024-01-012024-03-310001680378SNES:普通股票期權會員2023-01-012023-03-31 美國
證券交易委員會
華盛頓特區 20549
表單 10-Q
x 根據1934年《證券交易法》第13條或第15(d)條提交的季度報告
在截至的季度期間 2024年3月31日
或者
o 根據1934年《證券交易法》第13條或第15(d)條提交的過渡報告
在從 ________ 到 ________ 的過渡時期
委員會檔案編號: 001-37941
SENESTECH, INC.
(註冊人的確切姓名如其章程所示)
| | | | | | | | |
特拉華 | | 20-2079805 |
(州或其他司法管轄區 公司或組織) | | (美國國税局僱主 證件號) |
| | |
23460 N 19第四大道,110 套房 | | |
鳳凰, AZ | | 85027 |
(主要行政辦公室地址) | | (郵政編碼) |
(928)779-4143
(註冊人的電話號碼,包括區號)
不適用
(如果自上次報告以來發生了變化,則以前的姓名、以前的地址和以前的財政年度)
根據該法第12(b)條註冊的證券:
| | | | | | | | | | | | | | |
每個班級的標題 | | 交易品種 | | 註冊的每個交易所的名稱 |
普通股,面值0.001美元 | | SNES | | 納斯達克股票市場有限責任公司 |
用勾號指明註冊人 (1) 是否在過去 12 個月內(或在要求註冊人提交此類報告的較短時間內)提交了 1934 年《證券交易法》第 13 條或第 15 (d) 條要求提交的所有報告,以及 (2) 在過去的 90 天內是否受到此類申報要求的約束。 是的x沒有 o
用複選標記表明註冊人是否在過去 12 個月內(或者在要求註冊人提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據第 S-T 法規(本章第 232.405 節)第 405 條要求提交的所有交互式數據文件。 是的x沒有 o
用複選標記表明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報公司”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。
| | | | | | | | | | | |
大型加速過濾器 | o | 加速過濾器 | o |
非加速過濾器 | x | 規模較小的申報公司 | x |
新興成長型公司 | o | | |
如果是新興成長型公司,請用複選標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13(a)條規定的任何新的或修訂後的財務會計準則。 o
用複選標記表明註冊人是否為空殼公司(定義見《交易法》第12b-2條)。是的 o沒有 x
截至2024年5月7日的已發行普通股數量: 5,144,632
SENESTECH, INC.
表格 10-Q
截至2024年3月31日的季度期間
目錄
| | | | | | | | |
| 第一部分 — 財務信息 | |
第 1 項。 | 財務報表(未經審計) | 1 |
| 簡明資產負債表 | 1 |
| 簡明的運營報表和綜合虧損 | 2 |
| 簡明的現金流量表 | 3 |
| 簡明財務報表附註 | 4 |
第 2 項。 | 管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析 | 12 |
第 3 項。 | 關於市場風險的定量和定性披露 | 19 |
第 4 項。 | 控制和程序 | 19 |
| 第二部分 — 其他信息 | |
第 1 項。 | 法律訴訟 | 20 |
第 1A 項。 | 風險因素 | 20 |
第 5 項。 | 其他信息 | 20 |
第 6 項。 | 展品 | 20 |
| 簽名 | 21 |
第一部分 — 財務信息
第 1 項。財務報表
SENESTECH, INC.
簡明的資產負債表
(以千為單位,股票和每股數據除外)
| | | | | | | | | | | |
| 3月31日 2024 | | 2023年12月31日 |
資產 | (未經審計) | | |
流動資產: | | | |
現金和現金等價物 | $ | 3,562 | | | $ | 5,395 | |
應收賬款,淨額 | 161 | | | 95 | |
預付費用 | 346 | | | 388 | |
庫存,淨額 | 874 | | | 795 | |
流動資產總額 | 4,943 | | | 6,673 | |
資產使用權、經營租賃 | 154 | | | 210 | |
財產和設備,淨額 | 353 | | | 388 | |
其他非流動資產 | 22 | | | 22 | |
總資產 | $ | 5,472 | | | $ | 7,293 | |
負債和股東權益 | | | |
流動負債: | | | |
應付賬款 | $ | 116 | | | $ | 150 | |
應計費用 | 391 | | | 368 | |
經營租賃負債的當前部分 | 159 | | | 217 | |
應付票據的當前部分 | 34 | | | 33 | |
遞延收入 | 15 | | | 18 | |
流動負債總額 | 715 | | | 786 | |
| | | |
應付票據,減去當期部分 | 147 | | | 156 | |
負債總額 | 862 | | | 942 | |
承付款和意外開支(見附註) | | | |
股東權益: | | | |
優先股,$0.001面值, 10,000,000授權股份, 無已發行的和未決的 | — | | | — | |
普通股,$0.001面值, 100,000,000授權股份, 5,144,632股票和 5,140,024分別截至2024年3月31日和2023年12月31日的已發行和流通股份 | 5 | | | 5 | |
額外的實收資本 | 136,350 | | | 136,259 | |
累計赤字 | (131,745) | | | (129,913) | |
股東權益總額 | 4,610 | | | 6,351 | |
負債和股東權益總額 | $ | 5,472 | | | $ | 7,293 | |
見簡明財務報表附註。
SENESTECH, INC.
簡明的運營報表和綜合虧損表
(以千為單位,股票和每股數據除外)
(未經審計)
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至3月31日的三個月 | | |
| 2024 | | 2023 | | | | |
收入,淨額 | $ | 415 | | | $ | 233 | | | | | |
銷售成本 | 280 | | | 141 | | | | | |
毛利 | 135 | | | 92 | | | | | |
運營費用: | | | | | | | |
研究和開發 | 370 | | | 387 | | | | | |
銷售、一般和管理 | 1,608 | | | 1,750 | | | | | |
運營費用總額 | 1,978 | | | 2,137 | | | | | |
運營損失 | (1,843) | | | (2,045) | | | | | |
其他收入(支出): | | | | | | | |
利息收入 | 15 | | | 8 | | | | | |
利息支出 | (4) | | | — | | | | | |
| | | | | | | |
其他收入,淨額 | 11 | | | 8 | | | | | |
淨虧損和綜合虧損 | $ | (1,832) | | | $ | (2,037) | | | | | |
加權平均已發行股票——基本股和攤薄後股票 | 5,144,531 | | 171,047 | | | | |
每股淨虧損——基本虧損和攤薄後虧損 | $ | (0.36) | | | $ | (11.91) | | | | | |
見簡明財務報表附註。
SENESTECH, INC.
簡明的現金流量表
(以千計)
(未經審計)
| | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 3月31日 |
| 2024 | | 2023 |
來自經營活動的現金流: | | | |
淨虧損 | $ | (1,832) | | | $ | (2,037) | |
為使淨虧損與經營活動中使用的淨現金相一致而進行的調整: | | | |
折舊和攤銷 | 37 | | | 36 | |
基於股票的薪酬 | 85 | | | 166 | |
壞賬支出 | — | | | (2) | |
| | | |
| | | |
| | | |
運營資產和負債的變化: | | | |
應收賬款 | (66) | | | 69 | |
| | | |
預付費用 | 42 | | | 28 | |
庫存 | (79) | | | 38 | |
其他資產 | (2) | | | (1) | |
應付賬款 | (34) | | | (325) | |
應計費用 | 23 | | | 24 | |
遞延收入 | (3) | | | (11) | |
用於經營活動的淨現金 | (1,829) | | | (2,015) | |
| | | |
來自投資活動的現金流: | | | |
購買財產和設備 | (2) | | | (1) | |
| | | |
用於投資活動的淨現金 | (2) | | | (1) | |
| | | |
來自融資活動的現金流: | | | |
| | | |
應付票據的還款 | (8) | | | — | |
| | | |
行使認股權證的收益 | 6 | | | — | |
支付與股份獎勵相關的員工預扣税 | — | | | (11) | |
用於融資活動的淨現金 | (2) | | | (11) | |
| | | |
現金和現金等價物減少 | (1,833) | | | (2,027) | |
現金和現金等價物,期初 | 5,395 | | | 4,775 | |
現金和現金等價物,期末 | $ | 3,562 | | | $ | 2,748 | |
| | | |
補充現金流信息如下: | | | |
支付利息的現金 | $ | 4 | | | $ | — | |
為所得税支付的現金 | $ | — | | | $ | — | |
| | | |
| | | |
| | | |
見簡明財務報表附註。
SENESTECH, INC.
簡明財務報表附註
(未經審計)
注意事項 1: 列報基礎
業務性質
SenesTech, Inc.(隨後在本報告中稱為 “我們”、“我們” 或 “我們的公司”)於2004年7月在內華達州註冊成立。2015 年 11 月 12 日,我們隨後在特拉華州註冊成立。我們的公司總部和製造基地位於亞利桑那州的菲尼克斯。我們已經開發並正在商業化一項全球專有技術,用於通過控制生育力來管理動物害蟲種羣,最初是老鼠種羣。我們的第一款產品被稱為 ContraPest®.
ContraPest 是一種液體誘餌,含有活性成分 4-乙烯基環己烯二環氧化物和三聚氰胺。ContraPest 從食用後的第一個繁殖週期開始限制雄性和雌性大鼠的繁殖。ContraPest的上市目的是為了控制挪威和屋頂老鼠的種羣。除了美國環境保護署對ContraPest的註冊外,在每個州銷售產品之前,我們還必須獲得各州監管機構的註冊。迄今為止,我們總共收到了ContraPest的註冊 50各州和哥倫比亞特區, 49其中已批准取消限制使用指定,哥倫比亞特區和 五美國的主要領土。
2023 年 11 月,我們推出了最新產品 EvolveTM,一種含有活性成分棉籽油的軟餌。食用後一到兩個繁殖週期後,進化會限制雄性和雌性大鼠的繁殖。根據美國環境保護署聯邦殺蟲劑、殺真菌劑和滅鼠劑法案第25(b)條,Evolve被視為最低風險農藥。我們必須獲得不接受聯邦豁免的各州監管機構的註冊。至今, 我們被授權出售Evolve 33各州。
繼續關注
截至2024年3月31日,我們的簡明財務報表是在假設我們將繼續經營的情況下編制的。我們獨立註冊會計師事務所的報告附於我們截至2023年12月31日和2022年12月31日的每年的財務報表,均包含一項持續經營資格,根據當時的財務報表,該會計師事務所對我們繼續作為持續經營企業的能力表示嚴重懷疑。具體而言,我們自成立以來就蒙受了營業虧損,預計在可預見的將來,我們將繼續承擔鉅額支出和運營虧損。先前的虧損和未來的預期虧損已經對我們的財務狀況產生了不利影響,並將繼續產生不利影響。如果我們在生育控制產品的商業化方面遇到持續的問題或延遲,我們預期的未來損失可能會對我們的財務狀況產生不利影響,並對我們為持續經營提供資金、在未來獲得額外融資和繼續經營的能力產生負面影響。我們無法保證在必要時能夠獲得此類融資,也無法保證足夠的金額或以合理的條件提供。我們的財務報表不包括因這種不確定性而可能產生的任何調整。如果我們將來無法通過額外融資、產品銷售、許可費、特許權使用費或其他來源或交易籌集額外資金,我們將耗盡資源,無法繼續運營。
流動性和資本資源
自成立以來,我們在研發和商業化活動中遭受了巨大的營業虧損,預計這種虧損將在不久的將來持續下去。迄今為止,我們從根據以前的許可協議獲得的產品銷售、研究補助金和許可費中獲得的收入有限。迄今為止,我們主要通過出售股權證券為我們的業務提供資金,包括可轉換優先股、普通股和購買普通股的認股權證。
我們還通過債務融資籌集資金,主要包括可轉換票據和政府貸款計劃,在較小程度上,還包括與產品銷售、研究補助金和許可費相關的付款。
截至2024年3月31日,我們的累計赤字為美元131.7百萬美元和現金及現金等價物 $3.6百萬。
我們最終的成功取決於多種因素的綜合結果,包括:(i)生育控制產品的成功商業化,我們的產品保持和獲得監管部門的批准,以及
候選產品;(ii)生育控制產品和其他產品的市場接受度、商業可行性和盈利能力;(iii)推銷我們的產品和建立有效的銷售隊伍和營銷基礎設施以創造可觀收入的能力;(iv)我們研發的成功;(v)留住和吸引關鍵人員來發展、運營和發展我們業務的能力;(vi)我們滿足營運資金需求的能力。
根據我們目前的運營計劃,我們預計,截至2024年3月31日,現金和現金等價物,加上預期收入和股權證券的任何額外銷售,將足以為我們目前的業務提供至少未來六個月的資金。
儘管我們已經評估並將繼續評估我們的運營開支,並將資源集中用於在美國成功實現生育控制產品的商業化,但在實現預期的收入目標和利潤率目標之前,還需要額外的融資。如果我們無法通過出售證券籌集必要的資金,我們可能需要採取其他措施,這些措施可能會損害我們取得成功和持續經營的能力。無論如何,在我們盈利之前,需要額外的資本來為我們的營業虧損和研發活動提供資金。我們可能永遠無法實現盈利或產生正現金流,除非我們實現盈利或產生正現金流,否則我們將繼續需要通過股權或債務融資籌集資金。如果此類股權或債務融資不能達到足夠的水平或可接受的條件,我們可能需要推遲、限制或終止商業化和開發工作或停止運營。
簡明財務報表
我們隨附的未經審計的簡明財務報表是根據美國證券交易委員會(“SEC”)的中期財務報告規則和條例編制的。根據此類規則和條例,通常包含在根據美國公認會計原則(“美國公認會計原則”)編制的年度財務報表中的某些信息和腳註披露已被簡要或省略。我們認為,未經審計的簡明財務報表包括所有重大調整,所有這些調整都是正常和經常性的,是公允列報我們截至2024年3月31日的財務狀況以及截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月期間的經營業績和現金流所必需的。截至2023年12月31日的隨附財務信息來自經審計的財務報表。中期業績不一定代表全年業績。本10-Q表季度報告中包含的信息應與我們在2024年2月21日向美國證券交易委員會提交的截至2023年12月31日止年度的10-K表年度報告一起閲讀。
最近的會計公告
本年度尚未生效或通過任何我們認為對我們的簡明財務報表產生重大影響或潛在重大影響的新會計公告。
估算值的使用
根據美國公認會計原則編制財務報表要求管理層做出估算和假設,以影響報告金額和資產負債分類、財務報表日或有資產負債的披露以及報告期內報告的收入和支出金額。我們財務報表中的重要估計包括庫存估值、普通股認股權證和股票獎勵,例如股票期權和限制性股票單位。實際結果可能不同於此類估計。
廣告費用
廣告費用按實際支出計算,為 $61,000和 $41,000在截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 3 月 31 日的三個月。
綜合損失
在本報告所述期間,我們沒有其他綜合收益項目。因此,我們在所列期間的淨虧損和綜合虧損相同,所附的簡明財務報表中沒有單獨的綜合虧損表。
注意事項 2: 資產負債表組成部分
現金和現金等價物
截至收購之日到期日為三個月或更短的高流動性投資被歸類為現金等價物,其中我們有 $3.6百萬和美元5.4截至2024年3月31日和2023年12月31日,分別為百萬美元,包含在簡明資產負債表的現金和現金等價物中。
應收賬款,淨額
應收賬款,淨額包括以下內容(以千計):
| | | | | | | | | | | |
| 3月31日 2024 | | 十二月三十一日 2023 |
應收賬款 | $ | 165 | | | $ | 99 | |
無法收回賬户的備抵金 | (4) | | | (4) | |
應收賬款,淨額 | $ | 161 | | | $ | 95 | |
以下是無法收回賬款備抵的活動(以千計):
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 3月31日 | | |
| 2024 | | 2023 | | | | |
期初餘額 | $ | 4 | | | $ | 6 | | | | | |
撥款增加 | — | | | — | | | | | |
註銷金額,減去追回的款項 | — | | | (2) | | | | | |
期末餘額 | $ | 4 | | | $ | 4 | | | | | |
庫存,淨額
淨庫存包括以下內容(以千計):
| | | | | | | | | | | |
| 3月31日 2024 | | 十二月三十一日 2023 |
原材料 | $ | 797 | | | $ | 747 | |
工作進行中 | 11 | | | — | |
成品 | 71 | | | 53 | |
總庫存 | 879 | | | 800 | |
減去:報廢儲備金 | (5) | | | (5) | |
庫存,淨額 | $ | 874 | | | $ | 795 | |
以下是報廢儲備金中的活動(以千計):
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 3月31日 | | |
| 2024 | | 2023 | | | | |
期初餘額 | $ | 5 | | | $ | 18 | | | | | |
儲備金增加 | — | | | — | | | | | |
減免的金額 | — | | | — | | | | | |
期末餘額 | $ | 5 | | | $ | 18 | | | | | |
預付費用
預付費用包括以下內容(以千計):
| | | | | | | | | | | |
| 3月31日 2024 | | 十二月三十一日 2023 |
軟件許可 | 139 | | | 152 | |
專業服務 | 66 | | | 30 | |
保險 | 49 | | | 64 | |
購買設備時支付押金 | 25 | | | — | |
專利 | 9 | | | 14 | |
預付庫存 | 8 | | | 111 | |
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其他 | 50 | | | 17 | |
預付費用總額 | $ | 346 | | | $ | 388 | |
財產和設備,淨額
財產和設備,淨額包括以下各項(以千計):
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| 3月31日 2024 | | 十二月三十一日 2023 |
研究和開發設備 | $ | 1,763 | | | $ | 1,763 | |
辦公和計算機設備 | 808 | | | 808 | |
汽車 | 54 | | | 54 | |
傢俱和固定裝置 | 41 | | | 41 | |
租賃權改進 | 143 | | | 141 | |
服役總數 | 2,809 | | | 2,807 | |
累計折舊和攤銷 | (2,456) | | | (2,419) | |
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財產和設備,淨額 | $ | 353 | | | $ | 388 | |
應計費用
應計費用包括以下各項(以千計):
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| 3月31日 2024 | | 十二月三十一日 2023 |
薪酬、遣散費和相關福利 | $ | 285 | | | $ | 232 | |
法律和諮詢專業服務 | 27 | | | 121 | |
產品質保 | 12 | | | 15 | |
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其他 | 67 | | | — | |
應計費用總額 | $ | 391 | | | $ | 368 | |
應付票據
2023年,我們為購買某些設備安排了融資。該特定設備的應付票據的年利率為 9.1%,術語為 五年並由底層設備保護。
截至2024年3月31日,未來的本金支付情況如下(以千計):
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2024 | | $ | 25 | |
2025 | | 36 | |
2026 | | 39 | |
2027 | | 43 | |
2028 | | 38 | |
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本金支付總額 | | 181 | |
減去:應付票據的當期部分 | | (34) | |
應付票據,減去當期部分 | | $ | 147 | |
注意事項 3: 公允價值測量
由於到期日短,我們的金融工具(包括應付賬款和應計負債)的賬面金額接近公允價值。應付票據按攤銷成本入賬,攤銷成本近似於公允價值。
注意事項 4: 租賃
我們的公司總部以及製造和研究設施的運營租約將於2024年到期。 租賃成本的組成部分如下(以千計):
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| 三個月已結束 3月31日 | | |
| 2024 | | 2023 | | | | |
運營租賃成本 | $ | 56 | | | $ | 56 | | | | | |
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截至2024年3月31日,經營租賃負債的到期日如下(以千計):
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2024 | | $ | 164 | |
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經營租賃付款總額 | | 164 | |
減去:估算利息 | | (5) | |
經營租賃負債總額 | | $ | 159 | |
注意 5: 股票薪酬
2018年,我們的股東批准通過SenesTech, Inc. 2018年股權激勵計劃(“2018年計劃”),該計劃規定酌情向員工或顧問發行股票期權或限制性股票單位等股票工具。此後,2018年計劃在某些場合進行了修改和重述,最近一次是在2023年6月26日,當時我們的股東批准將授權股票總數增加到 70,717股份。
目前,根據2018年計劃,我們只有未償還的股票期權,其發行的每股行使價等於授予之日普通股的公允市場價值。授予的期權通常會立即歸屬,或按比例歸屬 12-到 36-月期限與其各自的服務期相吻合,條款通常為 五年。某些股票期權獎勵規定在控制權變更時加速歸屬。
截至 2024 年 3 月 31 日,我們有 42,049根據2018年計劃可供發行的普通股。
下表列出了未完成的股票期權活動:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 期權數量 | | 加權 平均值 運動 每人價格 分享 | | 加權 平均值 剩餘的 合同的 任期 (年) | | |
截至2024年3月31日的三個月: | | | | | | | | |
截至 2023 年 12 月 31 日的未繳税款 | 36,708 | | | | $ | 119.70 | | | 4.0 | | |
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| | | | | | | | |
被沒收 | (41) | | | | 300.62 | | | 3.0 | | |
| | | | | | | | |
截至 2024 年 3 月 31 日的未繳税款 | 36,667 | | (1) | | 119.49 | | | 3.8 | | |
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(1) 包括與以下內容相關的選項 8,249屬於激勵獎勵且未根據2018年計劃授予的股票。
股票薪酬支出記錄如下(以千計):
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| 三個月已結束 3月31日 | | |
| 2024 | | 2023 | | | | |
| | | | | | | |
研究和開發 | $ | 4 | | | $ | 4 | | | | | |
銷售、一般和管理 (1) | 81 | | 162 | | | | |
股票薪酬支出總額 | $ | 85 | | | $ | 166 | | | | | |
(1) 包括 $2,000與截至2023年3月31日的三個月中為換取營銷服務而發行的股票有關。
研發與銷售、一般和管理費用之間的分配是根據員工或非僱員提供的部門和服務進行的。
截至2024年3月31日,與尚未確認的未歸屬期權相關的總薪酬成本為美元207,000,將在加權平均週期內予以確認 1.1年,假設僱員和非僱員完成了歸屬所需的服務期。
注意事項 6: 股東權益
截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月期間,股票活動如下(千美元):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 普通股 | | 額外 付費 資本 | | 累積的 赤字 | | 總計 |
| | | | |
| 股份 | | 金額 | | | |
2024 | | | | | | | | | |
截至 2023 年 12 月 31 日的餘額 | 5,140,024 | | | $ | 5 | | | $ | 136,259 | | | $ | (129,913) | | | $ | 6,351 | |
基於股票的薪酬 | — | | | — | | | 85 | | | — | | | 85 | |
行使認股權證時發行普通股 | 4,608 | | | — | | | 6 | | | — | | | 6 | |
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| | | | | | | | | |
淨虧損 | — | | | — | | | — | | | (1,832) | | | (1,832) | |
截至 2024 年 3 月 31 日的餘額 | 5,144,632 | | | $ | 5 | | | $ | 136,350 | | | $ | (131,745) | | | $ | 4,610 | |
| | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
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| | | | | | | | | |
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| | | | | | | | | |
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2023 | | | | | | | | | |
截至2022年12月31日的餘額 | 67,472 | | | $ | — | | | $ | 127,482 | | | $ | (122,203) | | | $ | 5,279 | |
基於股票的薪酬 | — | | | — | | | 166 | | | — | | | 166 | |
行使認股權證時發行普通股 | 102,500 | | | — | | | — | | | — | | | — | |
根據限制性股票單位的歸屬發行股票,扣除預扣税款的股份 | 1,102 | | | — | | | (11) | | | — | | | (11) | |
發行普通股供服務 | 4,539 | | | — | | | 100 | | | — | | | 100 | |
淨虧損 | — | | | — | | | — | | | (2,037) | | | (2,037) | |
截至2023年3月31日的餘額 | 175,613 | | | $ | — | | | $ | 127,737 | | | $ | (124,240) | | | $ | 3,497 | |
| | | | | | | | | |
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| | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
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注意 7: 普通股認股權證
下表顯示了普通股認股權證的活動:
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| 股份 | | 加權 平均值 運動 每人價格 分享 | | 加權 平均值 剩餘的 合同的 任期 (年) |
截至 2023 年 12 月 31 日的未繳税款 | 7,775,734 | | | $ | 2.95 | | | 3.4 |
| | | | | |
已鍛鍊 | (4,608) | | | 1.30 | | | — | |
| | | | | |
截至 2024 年 3 月 31 日的未繳税款 | 7,771,126 | | | 2.95 | | | 3.1 |
在截至2024年3月31日的三個月中,認股權證包括 4,608普通股的行使價為美元1.30每股。
注意事項 8: 每股虧損
每股基本虧損的計算方法是將歸屬於普通股股東的淨虧損除以該期間已發行普通股的加權平均數,其中包括預先注資的認股權證和自發行之日起暫時擱置的股份。攤薄後的每股虧損的計算方法是將歸屬於普通股股東的虧損除以計算基本每股虧損時使用的普通股的加權平均數以及使用庫存股法確定的期內可能具有稀釋性的已發行證券。股票期權和認股權證被認為是潛在的稀釋性證券,但不包括在攤薄後的每股虧損的計算中,因為考慮到所有報告期報告的淨虧損,它們的影響將是反稀釋的。因此,每個報告期的每股基本虧損和攤薄虧損是相同的。
以下股票未計入攤薄後每股淨虧損的計算:
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 3月31日 | | |
| 2024 | | 2023 | | | | |
普通股認股權證 | — | | | 265,401 | | | | | |
股票期權 | — | | | 23,371 | | | | | |
| | | | | | | |
| — | | | 288,772 | | | | | |
注意 9: 後續事件
我們評估了從資產負債表日起至2024年5月9日(簡明財務報表發佈之日)的後續事件,並確定簡明財務報表中沒有其他需要調整或披露的項目。
第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析—
以下管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析應與我們的簡明財務報表和相關附註一起閲讀。
前瞻性陳述
根據經修訂的1933年《證券法》(“證券法”)第27A條和經修訂的1934年《證券交易法》(“交易法”)第21E條的定義,本10-Q表季度報告中包含的非歷史陳述是前瞻性陳述。除本10-Q表季度報告中包含或以引用方式納入的歷史事實陳述以外的所有陳述,包括有關我們未來經營業績、未來財務狀況、業務戰略、目標、目標、計劃、前景、市場以及未來運營計劃和目標的陳述,均為前瞻性陳述。在某些情況下,你可以通過諸如 “預期”、“相信”、“估計”、“預期”、“打算”、“建議”、“目標”、“考慮”、“項目”、“預測”、“可能”、“可能”、“應該”、“可能”、“潛力”、“繼續”、“目標” 等術語來識別前瞻性陳述或這些術語的否定詞,或旨在識別前瞻性陳述的類似表述。但是,並非所有前瞻性陳述都包含這些識別詞。本10-Q表季度報告中的具體前瞻性陳述包括有關以下內容的陳述:
•我們認為,根據美國環境保護署(“EPA”)的《聯邦殺蟲劑、殺真菌劑和滅鼠劑法》(“FIFRA”)第25(b)條,Evolve被視為最低風險農藥;
•我們預計,在可預見的將來,我們將繼續承擔鉅額支出和營業虧損;
•我們預計,截至2024年3月31日的現金和現金等價物,加上股票證券的預期收入和任何額外銷售,將足以為我們目前的業務提供至少未來六個月的資金;
•我們預計,我們的研發和商業化活動中的鉅額營業虧損將在不久的將來持續下去;
•我們預計,至少在未來六個月內,我們將繼續承擔鉅額支出併產生營業虧損;
•我們認為,在實現預期的收入目標和利潤率目標之前,需要額外的融資;
•我們認為,如果我們無法通過出售證券籌集必要的資金,我們可能需要採取其他可能損害我們成功和持續經營能力的措施;
•在我們盈利之前,我們需要額外的資金來為我們的營業虧損和研發活動提供資金;
•我們認為,在盈利之前,我們可能需要額外的資本來為我們的營業虧損和研發活動提供資金;
•我們實現盈利或產生正現金流的能力;
•我們預計我們將承擔大量和增加的開支;
•我們認為,我們將需要額外的資金來為這些持續的額外支出提供資金;
•我們認為,如果我們在生育控制產品的商業化方面遇到持續的問題或延遲,我們預期的未來損失可能會對我們的財務狀況產生不利影響,並對我們為持續經營提供資金、在未來獲得額外融資和繼續經營的能力產生負面影響;
•我們有能力最大限度地提高產品的市場接受度並促進產品的銷售,包括為潛在的主要客户進行現場演示;
•我們建立戰略夥伴關係的能力,使我們能夠打入其他目標市場和地理位置;
•我們管理生育控制產品以及我們可能獲得監管部門批准的任何其他候選產品的銷售、營銷和分銷基礎設施的能力;
•我們為生育控制產品尋求監管部門批准的能力,包括更全面地擴大生育控制產品的市場和用途,如果我們認為具有商業可行性,也包括其他候選產品的能力;
•我們有能力進一步開發我們的製造工藝以控制成本,同時能夠擴大規模,以滿足未來對生育控制產品和我們獲得監管部門批准的任何其他候選產品的需求;
•我們有能力繼續開發生育控制產品的產品,推進我們的研發活動,並在運營預算允許的情況下推進其他候選產品的研發計劃;
•我們維護和保護知識產權組合的能力;
•我們增加運營、財務和管理信息系統和人員的能力,包括支持我們的產品開發和商業化工作以及上市公司運營的人員;
•我們預計,隨着我們正在進行的活動,我們的支出可能會持續或增加,尤其是在我們專注於生育控制產品的營銷和銷售的情況下;
•我們在美國成功實現了生育控制產品的商業化;
•我們維持我們的產品和候選產品並獲得監管部門批准的能力;
•我們獲得生育控制產品和任何其他產品的市場認可、商業可行性和盈利能力的能力;
•我們有能力推銷我們的產品,建立有效的銷售隊伍和營銷基礎設施,以創造可觀的收入;
•我們研發活動的成功;
•我們留住和吸引關鍵人員來發展、運營和發展我們的業務的能力;
•我們滿足營運資金需求的能力;
•我們對收入、現金流、支出、資本要求和額外融資需求的估計或預期;
•我們的業務計劃,包括研發計劃;
•我們的財務業績,包括我們為運營提供資金的能力;以及
•與我們的項目、競爭對手和行業相關的發展和預測,包括立法的發展和這些事態發展的影響。
這些前瞻性陳述不能保證未來的表現,涉及已知和未知的風險、不確定性和難以預測的情況,可能導致我們自己或我們行業的實際業績與這些陳述所表達或暗示的未來業績存在重大差異。因此,由於各種因素,實際結果可能與此類陳述中預期或表達的結果存在重大差異,包括
2024年2月21日向美國證券交易委員會提交的截至2023年12月31日止年度的10-K表年度報告第一部分第1A項 “風險因素” 中討論的內容,以及我們向美國證券交易委員會提交的其他文件中不時包含的內容。許多因素可能導致我們的實際業績與前瞻性陳述所示的業績存在重大差異。除其他外,這些因素包括:
•我們產品的成功商業化;
•我們產品的市場接受度;
•我們的財務業績,包括我們的運營資金能力;
•我們恢復和維持對納斯達克持續上市要求的合規性的能力;
•我們產品的監管批准和監管;以及
•我們在向美國證券交易委員會提交的文件中不時發現的其他因素和風險,包括本10-Q表季度報告。
此處包含的所有前瞻性陳述均基於截至本文發佈之日我們獲得的信息,僅代表截至該日的信息。除非法律要求,否則我們沒有義務更新任何前瞻性陳述以反映此類陳述發佈之日之後的事件或情況。本10-Q表季度報告中包含或以引用方式納入的前瞻性陳述反映了我們截至本10-Q表季度報告發布之日對未來事件的看法,並受風險、不確定性、假設和情況變化的影響,這些變化可能導致我們的實際業績、業績或成就與任何前瞻性陳述中表達或暗示的業績、業績或成就存在重大差異。儘管我們認為前瞻性陳述中反映的預期是合理的,但我們無法保證未來的事件、結果、業績或成就。
我們受到《交易法》的信息要求的約束,我們向美國證券交易委員會提交或提供報告、委託書和其他信息。我們向美國證券交易委員會提交的此類報告和其他信息將在美國證券交易委員會的網站www.sec.gov上發佈後,儘快在www.senestech.com上免費提供。美國證券交易委員會的網站包含報告、委託書和信息聲明,以及有關以電子方式向美國證券交易委員會申報的發行人的其他信息。
概述
自成立以來,我們在研發和商業化活動中遭受了巨大的營業虧損,預計這種虧損將在不久的將來持續下去。儘管我們的產品銷售在過去三年中有所增長,2023年增長了17%,2022年增長了77%,2021年增長了123%,但我們尚無法僅通過產品銷售為運營提供資金。迄今為止,我們主要通過出售股權證券為我們的業務提供資金,包括可轉換優先股、普通股和購買普通股的認股權證。我們還從以前的許可協議下獲得的研究補助金和許可費中獲得了有限的收入。
截至2024年3月31日,我們從出售普通股、優先股和認股權證行使以及可轉換和其他期票的發行中獲得了1.018億美元的淨收益,共計170萬美元的許可費,總計410萬美元的產品淨銷售額。截至2024年3月31日,我們的累計赤字為1.317億美元,現金及現金等價物為360萬美元。
自成立以來,我們每年都蒙受鉅額營業虧損,截至2024年3月31日的三個月,淨虧損180萬美元。我們預計,至少在接下來的六個月中,將繼續產生鉅額支出併產生營業虧損。
我們最終的成功取決於多種因素的結果,包括:(i)生育控制產品的成功商業化以及維持和獲得監管部門對我們的產品和候選產品的批准;(ii)生育控制產品和其他產品的市場接受度、商業可行性和盈利能力;(iii)推銷我們的產品和建立有效的銷售隊伍和營銷基礎設施以創造可觀收入的能力;(iv)我們研發的成功;(v)那個留住和吸引關鍵人員來發展、運營和發展我們業務的能力;以及 (vi) 我們滿足營運資金需求的能力。
根據我們目前的運營計劃,我們預計,截至2024年3月31日,現金和現金等價物,加上預期收入和股權證券的任何額外銷售,將足以為我們目前的業務提供至少未來六個月的資金。
儘管我們已經評估並將繼續評估我們的運營費用,並將資源集中用於在美國和國際上成功實現生育控制產品的商業化,但在實現預期的收入目標和利潤率目標之前,還需要額外的融資。如果我們無法通過出售證券籌集必要的資金,我們可能需要採取其他措施,這些措施可能會損害我們取得成功和持續經營的能力。無論如何,在我們盈利之前,需要額外的資本來為我們的營業虧損和研發活動提供資金。我們可能永遠無法實現盈利或產生正現金流,除非我們實現盈利或產生正現金流,否則我們將繼續需要通過股權或債務融資籌集資金。如果此類股權或債務融資不能達到足夠的水平或可接受的條件,我們可能需要推遲、限制或終止商業化和開發工作或停止運營。
運營結果
下表彙總了我們在所列期間的經營業績(以千計):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至3月31日的三個月 | | % 增加(減少) | | | | |
| 2024 | | 2023 | | | | | | |
收入,淨額 | $ | 415 | | | $ | 233 | | | 78 | % | | | | | | |
銷售成本 | 280 | | | 141 | | | 99 | % | | | | | | |
毛利 | 135 | | | 92 | | | 47 | % | | | | | | |
運營費用: | | | | | | | | | | | |
研究和開發 | 370 | | | 387 | | | (4) | % | | | | | | |
銷售、一般和管理 | 1,608 | | | 1,750 | | | (8) | % | | | | | | |
運營費用總額 | 1,978 | | | 2,137 | | | (7) | % | | | | | | |
運營損失 | (1,843) | | | (2,045) | | | (10) | % | | | | | | |
其他收入,淨額 | 11 | | | 8 | | | 38 | % | | | | | | |
淨虧損 | $ | (1,832) | | | $ | (2,037) | | | (10) | % | | | | | | |
收入
扣除銷售折扣和促銷後,2024年第一季度的銷售額為41.5萬美元,而2023年第一季度的銷售額為23.3萬美元。18.2萬美元的增長是由我們的最新產品Evolve於2023年11月推出的推動的。Evolve是一種含有活性成分棉籽油的軟誘餌,約佔2023年第一季度收入的56%,合23.2萬美元。
銷售成本
銷售成本主要由銷售產品的成本組成,包括報廢和報廢儲備,2024年第一季度為28萬美元,佔淨銷售額的67.5%,而2023年第一季度為14.1萬美元,佔淨銷售額的60.4%。隨着我們從開發階段的原材料定價過渡到生產級原材料定價,2024年第一季度的銷售成本受到新Evolve產品關鍵成分成本上漲的影響。2023 年第一季度的銷售成本受到報廢我們產品中不再使用的有缺陷的託盤的影響,總計 42,000 美元。
毛利
2024年第一季度的毛利為13.5萬美元,毛利率為32.5%,而2023年第一季度的毛利為92,000美元,毛利率為39.6%。2024年第一季度的毛利率受到我們新Evolve產品中關鍵成分的成本高於預期,以及來自分銷商的銷售比例增加的影響。2023年第一季度的毛利率受到了與報廢我們產品中不再使用的有缺陷的儲罐相關的銷售成本上漲的影響。
研究和開發費用
研發費用包括以下內容(以千計):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至3月31日的三個月 | | 增加 (減少) | | | | |
| 2024 | | 2023 | | | | | | |
人員(包括股票薪酬) | $ | 198 | | | $ | 242 | | | $ | (44) | | | | | | | |
與設施相關 | 39 | | | 26 | | | 13 | | | | | | | |
折舊 | 30 | | | 28 | | | 2 | | | | | | | |
用品和維護 | 28 | | | 30 | | | (2) | | | | | | | |
專業費用 | 18 | | | 44 | | | (26) | | | | | | | |
穩定性研究、材料和測試 | 16 | | | 3 | | | 13 | | | | | | | |
其他 | 41 | | | 14 | | | 27 | | | | | | | |
總計 | $ | 370 | | | $ | 387 | | | $ | (17) | | | | | | | |
2024年第一季度的研發費用為37萬美元,而2023年第一季度的研發費用為38.7萬美元。減少17,000美元的主要原因是員工人數減少以及研發所需的諮詢和法律費用減少,與2023年第一季度相比,2024年第一季度與現場和產品改進研究相關的總體支出增加部分抵消了這一減少。
銷售、一般和管理費用
銷售、一般和管理費用包括以下各項(以千計):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至3月31日的三個月 | | 增加 (減少) | | | | |
| 2024 | | 2023 | | | | | | |
人員(包括股票薪酬) | $ | 862 | | | $ | 903 | | | $ | (41) | | | | | | | |
專業費用 | 314 | | | 452 | | | (138) | | | | | | | |
市場營銷 | 73 | | | 54 | | | 19 | | | | | | | |
許可軟件 | 69 | | | 65 | | | 4 | | | | | | | |
保險 | 61 | | | 86 | | | (25) | | | | | | | |
旅行和娛樂 | 59 | | | 74 | | | (15) | | | | | | | |
設施 | 40 | | | 38 | | | 2 | | | | | | | |
其他 | 130 | | | 78 | | | 52 | | | | | | | |
總計 | $ | 1,608 | | | $ | 1,750 | | | $ | (142) | | | | | | | |
2024年第一季度的銷售、一般和管理費用為160萬美元,而2023年第一季度為180萬美元。減少14.2萬美元的主要原因是專業費用降低。由於我們整體營銷計劃的變化,與2023年第一季度相比,2024年第一季度與營銷工作相關的諮詢費用有所降低,而由於2023年11月法律事務的解決,律師費有所降低。此外,由於員工人數減少,與人事相關的支出有所減少,而由於保單和費率的變化,股票薪酬和保險也有所降低。與2023年第一季度相比,2024年第一季度特許經營費的上漲抵消了這些下降。
其他收入,淨額
2024年第一季度的淨收入包括15,000美元的利息收入,部分被4,000美元的利息支出所抵消,而2023年第一季度的利息收入為8,000美元。
與2023年第一季度相比,2024年第一季度現金和現金等價物的平均餘額增加以及更高的利率,利息收入有所增加。2024年第一季度的利息支出與2023年底簽訂的與購買某些設備相關的應付票據有關。
流動性和資本資源
流動性
自成立以來,我們在研發活動和商業化工作中遭受了巨大的營業虧損,預計這種虧損將在不久的將來持續下去。迄今為止,我們從以前的許可證下獲得的產品銷售、研究補助金和許可費中獲得的收入有限。迄今為止,我們的業務主要通過出售股權證券,包括可轉換優先股、普通股和購買普通股的認股權證;以及主要由可轉換票據組成的債務融資。
截至2024年3月31日,我們從出售普通股、優先股和認股權證以及發行可轉換票據和其他期票中獲得了1.018億美元的淨收益,共計410萬美元的產品淨銷售額和總計170萬美元的許可費。截至2024年3月31日,我們的累計赤字為1.317億美元,現金及現金等價物為360萬美元。
我們的最終成功取決於多種因素的結果,包括:(i)我們的生育控制產品的成功商業化以及我們的產品和候選產品的維持和獲得監管部門的批准;(ii)我們的生育控制產品和任何其他產品的市場接受度、商業可行性和盈利能力;(iii)銷售我們的產品和建立有效的銷售隊伍和營銷基礎設施以產生可觀收入的能力;(iv)我們研發的成功活動;(v)留住和吸引關鍵人員來發展、運營和發展我們業務的能力;以及(vi)我們滿足營運資金需求的能力。
根據我們目前的運營計劃,我們預計,截至2024年3月31日,現金和現金等價物,加上預期收入和股權證券的任何額外銷售,將足以為我們目前的業務提供至少未來六個月的資金。我們已經評估並將繼續評估我們的運營費用,並將集中我們的資源用於在美國和國際上成功實現我們的生育控制產品的商業化。但是,如果未實現預期的收入目標和利潤率目標或支出超過預算,我們可能需要在此之前籌集額外融資。如果我們需要更多的融資,包括在未來六個月內,並且我們無法通過出售證券籌集必要的資金,我們可能需要採取其他可能損害我們成功和持續經營能力的措施。無論如何,在我們盈利之前,我們可能需要額外的資本來為我們的營業虧損和研發活動提供資金,並可能有機會地籌集資金。我們可能永遠無法實現盈利或產生正現金流,除非我們實現盈利或產生正現金流,否則我們將繼續需要通過股權或債務融資籌集資金。如果此類股權或債務融資不能達到足夠的水平或可接受的條件,我們可能需要推遲、限制或終止商業化和開發工作或停止運營。
其他資金要求
我們預計,與持續活動相關的支出將繼續或增加,尤其是當我們專注於生育控制產品的營銷和銷售時。此外,我們將繼續承擔與上市公司運營相關的費用。
特別是,我們預計將承擔大量和增加的開支,因為我們:
•努力最大限度地提高我們產品的市場接受度並促進其銷售,包括為潛在的主要客户進行現場演示;
•探索戰略夥伴關係,使我們能夠打入其他目標市場和地理位置;
•管理生育控制產品和我們可能獲得監管部門批准的任何其他候選產品的銷售、營銷和分銷基礎設施;
•為生育控制產品尋求更多監管部門的批准,包括更全面地擴大生育控制產品的市場和用途,如果我們認為具有商業可行性,還包括為我們的其他候選產品尋求商業可行性;
•進一步發展我們的製造工藝,以控制成本,同時能夠擴大規模,以滿足未來對生育控制產品和我們獲得監管部門批准的任何其他候選產品的需求;
•繼續開發生育控制產品的產品,推進我們的研發活動,並在我們的運營預算允許的情況下,推進其他候選產品的研發計劃;
•維護和保護我們的知識產權組合;以及
•增加運營、財務和管理信息系統和人員,包括支持我們的產品開發和商業化工作以及上市公司運營的人員。
我們將需要額外的資金來為這些持續的額外支出提供資金。
資本資源
下表彙總了我們在列報的每個時期的現金來源和用途(以千計):
| | | | | | | | | | | |
| 截至3月31日的三個月 |
| 2024 | | 2023 |
現金和現金等價物,期初 | $ | 5,395 | | | $ | 4,775 | |
提供的淨現金(用於): | | | |
經營活動 | (1,829) | | | (2,015) | |
投資活動 | (2) | | | (1) | |
籌資活動 | (2) | | | (11) | |
現金和現金等價物減少 | (1,833) | | | (2,027) | |
現金和現金等價物,期末 | $ | 3,562 | | | $ | 2,748 | |
來自經營活動的現金流—經營活動產生的現金流通常由從客户那裏收到的現金和向供應商付款的金額和時間以及非現金項目的性質和金額決定,包括在給定時期內經營業績中包含的折舊、攤銷和股票薪酬。
在截至2024年3月31日的三個月中,經營活動使用了180萬美元的現金,這是由於我們的淨虧損為180萬美元,運營資產和負債的淨變動為11.9萬美元,部分被12.2萬美元的淨非現金費用所抵消,主要包括股票薪酬以及折舊和攤銷費用。我們的淨虧損是由我們持續努力實現產品商業化所產生的與銷售、一般和管理活動相關的成本以及研發成本推動的。運營資產和負債變動所使用的淨現金主要包括庫存增加79,000美元,應收賬款增加66,000美元,應付賬款和應計費用淨減少11,000美元,遞延收入減少3,000美元,但部分被預付費用減少42,000美元所抵消。
在截至2023年3月31日的三個月中,經營活動使用了200萬美元的現金,這歸因於我們的淨虧損為200萬美元,但部分被運營資產和負債17.8萬美元的淨變動以及20萬美元的非現金支出(主要包括股票薪酬、折舊和攤銷費用)所抵消。我們的淨虧損是由我們努力實現產品商業化所產生的與銷售、一般和管理活動相關的成本以及研發成本推動的。我們的運營資產和負債變動提供的淨現金包括應付賬款和應計費用的淨減少30.1萬美元,部分被69,000美元的應收賬款、38,000美元的庫存和28,000美元的預付費用增加所抵消。
來自投資活動的現金流—投資活動中使用的現金流主要包括購買財產和設備,由出售不動產和設備所獲得的任何收益所抵消。在這三場比賽中
截至2024年3月31日和2023年3月31日的月份,用於投資活動的現金流包括房地產和設備購買。
來自融資活動的現金流—融資活動根據需要為日常運營和資本需求提供現金。在截至2024年3月31日的三個月中,用於融資活動的淨現金包括8,000美元的應付票據的還款,部分被行使6,000美元的認股權證所得收益所抵消。在截至2023年3月31日的三個月中,用於融資活動的淨現金包括支付與股份獎勵相關的員工預扣税。
關鍵會計政策與估計
正如我們在2024年2月21日向美國證券交易委員會提交的截至2023年12月31日止年度的10-K表年度報告第7項中披露的那樣,我們的關鍵會計政策和估算沒有重大變化。
第 3 項。關於市場風險的定量和定性披露
不適用。
第 4 項。控制和程序
評估披露控制和程序
截至本報告所涉期末,我們(根據《交易法》第13a-15(b)條)在管理層的監督和參與下,定期評估我們的披露控制和程序(定義見第13a-15(e)條)的有效性。
這些披露控制和程序旨在確保在 SEC 規則和表格規定的時限內,記錄、處理、彙總和報告我們根據《交易法》提交或提交的報告中要求披露的信息。我們的披露控制和程序包括但不限於控制措施和程序,旨在確保收集這些信息並酌情傳達給管理層,包括主要執行官和首席財務官或履行類似職能的人員,以便及時就所需的披露做出決定。
根據評估,我們的首席執行官兼首席財務官得出結論,這些披露控制和程序在本報告所涉期末生效。
財務報告內部控制的變化
在本季度報告所涉期間,我們對財務報告的內部控制沒有發生任何對我們的財務報告內部控制產生重大影響或合理可能產生重大影響的變化。
第二部分 — 其他信息
第 1 項。法律訴訟
我們可能會不時成為某些法律訴訟的當事方,這與正常業務流程有關。我們目前未參與任何我們認為可能對我們的業務或財務狀況產生重大不利影響的未決或威脅的法律訴訟。
第 1A 項。風險因素
我們於2024年2月21日向美國證券交易委員會提交的截至2023年12月31日止年度的10-K表年度報告第一部分第1A項中列出的風險因素沒有重大變化。
第 5 項。其他信息
在截至2024年3月31日的季度中,公司沒有董事或高級職員 採用要麼 終止a “規則 10b5-1 交易安排” 或 “非規則 10b5-1 交易安排”(在每種情況下,定義見第 S-K 法規第 408 項)。
第 6 項。展品
| | | | | | | | |
展覽 數字 | | 描述 |
|
31.1 | | 規則 13a-14 (a) /15d-14 (a) 首席執行官的認證。 |
31.2 | | 規則 13a-14 (a) /15d-14 (a) 首席財務官的認證。 |
32.1 | | 第 1350 節首席執行官的認證。 |
32.2 | | 第 1350 節首席財務官的認證。 |
101.INS | | 內聯 XBRL 實例文檔。 |
101.SCH | | 內聯 XBRL 分類擴展架構文檔。 |
101.CAL | | 內聯 XBRL 分類擴展計算鏈接庫文檔。 |
101.DEF | | 內聯 XBRL 分類法擴展定義鏈接庫文檔。 |
101.LAB | | 內聯 XBRL 分類法擴展標籤 Linkbase 文檔。 |
101.PRE | | 內聯 XBRL 分類擴展演示鏈接庫文檔。 |
104 | | 封面交互式數據文件(格式為 Inline XBRL,包含在附錄 101 中)。 |
簽名
根據1934年《證券交易法》的要求,註冊人已正式促使經正式授權的下列簽署人代表其簽署本報告。
| | | | | | | | |
| SENESTECH, INC. |
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日期:2024 年 5 月 9 日 | 來自: | /s/ Joel L. Fruendt |
| | 喬爾·弗倫特 |
| | 總裁兼首席執行官 |
| | |
日期:2024 年 5 月 9 日 | 來自: | /s/ 託馬斯·切斯特曼 |
| | 託馬斯·切斯特曼 |
| | 執行副總裁、首席財務官、財務主管兼祕書 |
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