BILL公佈2024財年第三季度財務業績

•第三季度交易費用同比增長25％

•第三季度核心收入同比增長17％

•第三季度總收入同比增長19％

加利福尼亞州聖何塞--（美國商業資訊）——2024年5月2日——領先的中小型企業（SMB）金融運營平臺比爾（紐約證券交易所代碼：BILL）今天公佈了截至2024年3月31日的第三財季財務業績。

BILL首席執行官兼創始人勒內·拉塞特表示：“我們在本季度實現了強勁的利潤增長，繼續保持了快速的創新步伐，並以持續的嚴格性和有效性進行了執行。”“在本季度，超過45萬家小型企業使用我們的解決方案實現財務運營自動化，使他們有更多時間專注於自己的使命並蓬勃發展。憑藉我們的變革性平臺、大型生態系統和強大的創新路線圖，我們處於獨特的地位，成為數百萬中小企業必不可少的金融運營平臺。”

BILL總裁兼首席財務官約翰·雷蒂格表示：“我們在第三季度的財務表現表明了我們的業務實力和強大的執行能力。”“總收入同比增長19％，而非公認會計準則的營業收入同比增長68％。”

2024財年第三季度的財務亮點：

•總收入為3.23億美元，同比增長19％。

•包括訂閲費和交易費在內的核心收入為2.813億美元，同比增長17％。訂閲費為6,560萬美元，同比下降2％。交易費用為2.157億美元，同比增長25％。

•浮動收入，包括為客户持有的資金的利息，為4170萬美元。

•毛利為2.68億美元，毛利率為83.0％，而2023財年第三季度為2.237億美元，毛利率為82.1％。非公認會計準則毛利為2.815億美元，非公認會計準則毛利率為87.1％，而2023財年第三季度為2.372億美元，非公認會計準則毛利率為87.0％。

•營業虧損為2760萬美元，而2023財年第三季度的營業虧損為5,420萬美元。非公認會計準則營業收入為5,850萬美元，而2023財年第三季度的非公認會計準則營業收入為3,480萬美元。

•淨收益為3180萬美元，基本和攤薄後每股收益分別為0.30美元和0.00美元，而2023財年第三季度的淨虧損為3,110萬美元，基本和攤薄後每股虧損為3,110萬美元，合每股虧損0.29美元。非公認會計準則淨收益為6,860萬美元，攤薄每股收益為0.60美元，而2023財年第三季度的非公認會計準則淨收益為4,820萬美元，攤薄每股收益為0.41美元。從我們的2024年第三財季開始，非公認會計準則淨收入包括20％的非公認會計準則所得税準備金，這未包含在我們先前發佈的指南中。這一變化也反映在前幾期的可比期間。

業務亮點和近期發展

•截至第三季度末，使用我們的解決方案為464,900家企業提供了服務。1

•第三季度處理了710億美元的總付款量，同比增長10％。

•第三季度處理了2600萬筆交易，同比增長20％。

•回購了比爾2025年到期的未償還的0.0％可轉換優先票據的本金總額為7.48億美元，並解除了部分上限看漲期權，淨收益與淨收益（虧損）相比達到3,400萬美元。

1 使用我們多個解決方案的企業將分別包含在所使用的每種解決方案的總數中。

財務展望

我們為截至2024年6月30日的第四財季和截至2024年6月30日的整個財年提供以下指導。

			24 財年第 4 季度 指導						24 財年 指導
總收入（百萬）			$320 - $330						$1,267 - $1,277
總收入同比增長			8% - 11%						20% - 21%
非公認會計準則營業收入（百萬）			$40 - $50						$176 - $186
非公認會計準則淨收益（百萬）2			$46.4 - $54.4						$227 - $235
攤薄後每股非公認會計準則淨收益2			$0.41 - $0.49						$1.96 - $2.03

2

非公認會計準則淨收益和攤薄後每股非公認會計準則淨收益的前景包括20％的非公認會計準則所得税準備金。

這些陳述是前瞻性的，實際結果可能存在重大差異。有關可能導致我們的實際業績與這些前瞻性陳述存在重大差異的因素的信息，請參閲下面的前瞻性陳述安全港。

BILL沒有提供非公認會計準則營業收入、非公認會計準則淨收益或非公認會計準則每股淨收益指導指標與最直接可比的GAAP指標的對賬情況，因為目前無法合理地計算或預測排除在GAAP之外的某些項目。因此，如果不作出不合理的努力，就不可能實現和解。

電話會議和網絡直播信息

在宣佈這一消息的同時，BILL將於太平洋時間今天下午 1:30（美國東部時間下午 4:30）為投資者舉行電話會議，討論2024年第三財季業績以及我們對截至2024年6月30日的第四財季和截至2024年6月30日的財年的展望。網絡直播和網絡直播的重播將在BILL網站的投資者關係欄目播出：https://investor.bill.com/events-and-presentations/default.aspx。

關於 BILL

BILL（紐約證券交易所代碼：BILL）是面向中小型企業（SMB）的領先金融運營平臺。作為中小企業的擁護者，我們正在實現金融的未來自動化，以便企業能夠蓬勃發展。我們的綜合平臺可幫助企業更有效地控制其應付賬款、應收賬款以及支出和費用管理。成千上萬的企業依靠BILL的數百萬專有成員網絡來更快地付款或獲得付款。BILL 總部位於加利福尼亞州聖何塞，是美國領先金融機構、會計師事務所和會計軟件提供商值得信賴的合作伙伴。欲瞭解更多信息，請訪問 bill.com。

關於前瞻性陳述的説明

本新聞稿和隨附的電話會議包含1995年《私人證券訴訟改革法》所指的前瞻性陳述，這些陳述不是歷史事實陳述，也是未來時態的陳述。前瞻性陳述基於我們截至本新聞稿發佈之日的預期，受許多風險、不確定性和假設的影響，其中許多涉及我們無法控制的因素或情況。這些報表包括但不限於有關我們對未來業績預期的陳述，包括對截至2024年6月30日的第四財季和截至2024年6月30日的整個財年的總收入、非公認會計準則營業收入、非公認會計準則淨收益和非公認會計準則每股淨收益的指導，我們對平臺需求增長和客户擴大服務利用率的預期。這些風險和不確定性包括但不限於宏觀經濟因素，包括利率變化、通貨膨脹和動盪的市場環境，以及外匯匯率的波動、我們的營業虧損歷史、我們最近的快速增長、我們每天轉移的大量客户資金、損失、錯誤和欺詐活動的風險、與我們的BILL Divvy公司卡相關的信用風險、我們吸引新客户並將試用客户轉化為付費客户的能力、我們的能力開發新產品和服務、競爭加劇或市場新進入者的影響、我們最近減少生效的影響、收購和投資的潛在影響，包括我們整合收購業務、有效整合其技術和對此類企業實施適當內部控制的能力、我們與會計師事務所和金融機構的關係、持續地緣政治衝突的全球影響，

2 非公認會計準則淨收益和攤薄後每股非公認會計準則淨收益的前景包括20％的非公認會計準則所得税準備金。

以及我們向美國證券交易委員會提交的註冊聲明和定期報告中詳述的其他風險，包括我們的季度和年度報告，這些報告可在BILL網站（https://investor.bill.com/financials/sec-filings/default.aspx）的投資者關係部分和美國證券交易委員會網站www.sec.gov上獲得。您不應依賴這些前瞻性陳述，因為由於此類風險和不確定性，實際結果可能與這些前瞻性陳述所設想的結果存在重大差異。本新聞稿中的所有前瞻性陳述均基於截至本新聞稿發佈之日我們獲得的信息。由於新信息、未來事件或其他原因，我們認為沒有義務更新或修改本新聞稿或隨附的電話會議中包含的前瞻性陳述。

非公認會計準則財務指標

除了根據美國公認會計原則（GAAP）編制的財務指標外，本新聞稿和隨附的表格還包含非公認會計準則財務指標，包括非公認會計準則毛利、非公認會計準則毛利率、非公認會計準則運營支出、非公認會計準則營業收入、非公認會計準則淨收益和非公認會計準則基本和攤薄後的每股淨收益。非公認會計準則財務信息僅供補充信息之用，不得單獨考慮，也不可替代或優於根據公認會計原則編制和列報的財務信息。

提醒投資者，使用非公認會計準則財務指標作為分析工具存在重大限制。

我們將以下項目從非公認會計準則毛利率和非公認會計準則毛利率中排除：

•基於股票的薪酬和相關的工資税

•折舊費用和無形資產攤銷

我們將以下項目從非公認會計準則運營費用和非公認會計準則營業收入中排除：

•基於股票的薪酬和相關的工資税

•折舊費用和無形資產攤銷

•收購和整合相關費用

•重組

我們將以下項目從非公認會計準則淨收益和非公認會計準則每股淨收益中排除：

•基於股票的薪酬支出和相關的工資税

•折舊費用和無形資產攤銷

•收購和整合相關費用

•重組

•債務清償收益以及與票據回購和上限看漲期平倉相關的市場衍生品按值變動

•債務發行成本的攤銷

•非公認會計準則所得税準備金

值得注意的是，我們在非公認會計準則財務指標中排除或包含的特定項目可能不同於同一行業其他公司使用的類似非公認會計準則財務指標中排除或包含的項目。我們還會定期審查我們的非公認會計準則財務指標，並可能修改這些指標以反映我們業務或其他方面的變化，包括我們的混合美國法定税率。

我們認為，這些非公認會計準則財務指標提供了有關我們財務業績的有用信息，增強了對我們過去業績和未來前景的總體理解，並提高了管理層用於財務和運營決策的重要指標的透明度。我們認為，這些指標為投資者提供了額外的工具，可以用來比較我們在多個時期的核心財務業績，與業內其他公司進行比較。

我們根據一項或多項非公認會計準則財務指標調整了以下項目：

股票薪酬和相關工資税計入收入成本和運營費用。我們將股票薪酬（非現金支出）和相關的工資税排除在某些非公認會計準則財務指標之外，因為我們認為排除這些項目可以提供有關運營業績的有意義的補充信息。特別是，公司使用各種估值方法和主觀假設來計算股票薪酬支出，而相關的工資税則取決於我們的普通股價格和其他我們無法控制且與業務運營無關的因素。

折舊費用。我們將折舊費用排除在某些非公認會計準則財務指標之外，因為我們認為，排除這種非現金支出可以提供有關運營業績的有意義的補充信息。折舊費用不包括以現金支付的資本化內部使用軟件成本的攤銷。

無形資產的攤銷。我們將收購的無形資產的攤銷排除在某些非公認會計準則財務指標之外，因為我們認為將這種非現金支出排除在外可以提供有關我們經營業績的有意義的補充信息。

收購和整合相關費用。我們將收購和整合相關費用排除在某些非公認會計準則財務指標中，因為這些成本本來不會在我們的正常業務運營過程中產生。此外，我們認為，收購和整合相關費用是特定收購特有的非經常性費用。儘管我們可能會進行未來的收購，但此類收購以及相關的收購和整合相關費用被認為是獨一無二的，無法與其他收購相提並論。

重組。我們將與正式重組計劃相關的成本排除在某些非公認會計準則財務指標中，因為這些成本是特殊的，否則我們不會在正常業務運營過程中產生。

債務清償收益以及與票據回購和上限看漲期平倉相關的市場衍生品按值變動。我們不包括與2024年3月回購2025年到期的部分未償還的0.0％可轉換優先票據相關的債務清償收益和市場衍生品的按值變動，以及取消某些非公認會計準則財務指標的上限看漲期權，因為我們認為，排除這種非現金收益可以更好地瞭解我們的運營業績。

債務發行成本的攤銷。我們將與發行可轉換優先票據和信貸安排相關的債務發行成本的攤銷排除在某些非公認會計準則財務指標之外，因為我們認為將這種非現金利息支出排除在外可以提供有關我們經營業績的有意義的補充信息。

所得税的非公認會計準則準備金。包括基於法定税率的假定所得税準備金，同時考慮到納税項目的性質和相關的徵税管轄區。

使用非公認會計準則財務指標存在重大限制，因為它們不包括公認會計原則要求在我們的財務報表中記錄的重大支出和收入。請參閲本新聞稿末尾的對賬表，瞭解 GAAP 和非 GAAP 業績的對賬情況。

自由現金流

自由現金流是一種非公認會計準則指標，我們將其計算為（用於）經營活動提供的淨現金，並根據購買財產和設備以及內部使用軟件成本的資本化進行調整。我們認為，自由現金流是衡量扣除資本支出後可用於運營費用和業務投資的現金的重要流動性指標。自由現金流作為流動性衡量標準對投資者很有用，因為它可以衡量我們產生或使用現金的能力。自由現金流的一個限制是它不能反映我們未來的合同承諾。此外，自由現金流並不代表我們在給定時期內現金餘額的總增加或減少。一旦我們的業務需求和義務得到滿足，現金就可以用來維持強勁的資產負債表並投資於未來的增長。

投資者關係聯繫人：

凱倫·桑索

ksansot@hq.bill.com

新聞聯繫人：

約翰·韋爾頓

john.welton@hq.bill.com

資料來源：BILL

比爾控股有限公司

簡明的合併資產負債表

（未經審計，以千計）

比爾控股有限公司

簡明合併運營報表

（未經審計，除每股金額外，以千計）

(3) 包括與收購相關的股權獎勵（收購相關獎勵），其中包括假設的股權獎勵和因收購而向被收購公司的某些員工發放的留存權益獎勵，以及與重組計劃（重組獎勵）相關的經修改的股權獎勵（重組獎勵）和非收購相關股權獎勵（非收購相關）

獎勵），其中包括在正常業務過程中授予現有員工和非僱員的所有其他股權獎勵。下表顯示了列報期內記錄的股票薪酬以及佔總收入的百分比（以千計）：

比爾控股有限公司

簡明的合併現金流量表

（未經審計，以千計）

比爾控股有限公司

公認會計準則與非公認會計準則財務指標的對賬

（未經審計，以千計，百分比和每股金額除外）

比爾控股有限公司

自由現金流

（未經審計，以千計）

比爾控股有限公司

剩餘的履約義務

（未經審計，以千計）