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施用水會員2024-03-310001524472XYL：測量和控制解決方案成員2024-03-310001524472XYL：集成解決方案服務會員2024-03-310001524472US-GAAP：客户關係成員2024-03-310001524472US-GAAP：客户關係成員2023-12-310001524472XYL：專有和專利技術會員2024-03-310001524472XYL：專有和專利技術會員2023-12-310001524472US-GAAP：商標會員2024-03-310001524472US-GAAP：商標會員2023-12-310001524472US-GAAP：軟件開發成員2024-03-310001524472US-GAAP：軟件開發成員2023-12-310001524472US-GAAP：其他無形資產成員2024-03-310001524472US-GAAP：其他無形資產成員2023-12-310001524472US-GAAP：未分類的無限活體無形資產會員2024-03-310001524472US-GAAP：未分類的無限活體無形資產會員2023-12-310001524472US-GAAP：軟件開發成員2024-01-012024-03-310001524472US-GAAP：外匯合同成員2024-03-310001524472US-GAAP：外匯合同成員2023-12-310001524472XYL: SellusdBuyeur會員US-GAAP：被指定為對衝工具成員2024-03-310001524472XYL: buyKRSELLEUR會員US-GAAP：被指定為對衝工具成員2024-03-310001524472XYL: SellGBPBUYEUR會員US-GAAP：被指定為對衝工具成員2024-03-310001524472XYL: SellCNDBUYEUR會員US-GAAP：被指定為對衝工具成員2024-03-310001524472XYL: buyplnSelleur會員US-GAAP：被指定為對衝工具成員2024-03-310001524472XYL: 購買澳元賣家歐元會員US-GAAP：被指定為對衝工具成員2024-03-310001524472XYL: 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最大成員2024-03-310001524472美國通用會計準則：普通股成員2023-12-310001524472US-GAAP：額外實收資本會員2023-12-310001524472US-GAAP：留存收益會員2023-12-310001524472US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2023-12-310001524472US-GAAP：美國國債普通股會員2023-12-310001524472US-GAAP：非控股權益成員2023-12-310001524472US-GAAP：留存收益會員2023-07-012023-09-3000015244722023-07-012023-09-300001524472US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2023-07-012023-09-300001524472US-GAAP：非控股權益成員2023-07-012023-09-300001524472US-GAAP：額外實收資本會員2023-07-012023-09-300001524472US-GAAP：美國國債普通股會員2023-07-012023-09-300001524472美國通用會計準則：普通股成員2023-09-300001524472US-GAAP：額外實收資本會員2023-09-300001524472US-GAAP：留存收益會員2023-09-300001524472US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2023-09-300001524472US-GAAP：美國國債普通股會員2023-09-300001524472US-GAAP：非控股權益成員2023-09-3000015244722023-09-300001524472美國通用會計準則：普通股成員2022-12-310001524472US-GAAP：額外實收資本會員2022-12-310001524472US-GAAP：留存收益會員2022-12-310001524472US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2022-12-310001524472US-GAAP：美國國債普通股會員2022-12-310001524472US-GAAP：非控股權益成員2022-12-310001524472US-GAAP：留存收益會員2022-07-012022-09-3000015244722022-07-012022-09-300001524472US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2022-07-012022-09-300001524472US-GAAP：非控股權益成員2022-07-012022-09-300001524472US-GAAP：額外實收資本會員2022-07-012022-09-300001524472US-GAAP：美國國債普通股會員2022-07-012022-09-300001524472美國通用會計準則：普通股成員2022-09-300001524472US-GAAP：額外實收資本會員2022-09-300001524472US-GAAP：留存收益會員2022-09-300001524472US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2022-09-300001524472US-GAAP：美國國債普通股會員2022-09-300001524472US-GAAP：非控股權益成員2022-09-3000015244722022-09-300001524472US-GAAP：員工股權會員2024-03-310001524472US-GAAP：限制性股票成員2024-03-310001524472US-GAAP：績效股成員2024-03-310001524472US-GAAP：績效股成員2024-01-012024-03-3100015244722023-05-242023-05-2400015244722023-05-2400015244722023-01-012023-12-310001524472US-GAAP：限制性股票成員2023-12-310001524472US-GAAP：績效股成員XYL：基於業績的投資資本回報率的股票會員2023-12-310001524472US-GAAP：績效股成員XYL：基於業績的投資資本回報率的股票會員2024-01-012024-03-310001524472US-GAAP：績效股成員XYL：基於業績的投資資本回報率的股票會員2024-03-310001524472US-GAAP：績效股成員XYL：基於業績的股東總回報率股份成員2023-12-310001524472US-GAAP：績效股成員XYL：基於業績的股東總回報率股份成員2024-01-012024-03-310001524472US-GAAP：績效股成員XYL：基於業績的股東總回報率股份成員2024-03-310001524472XYL: RevPerformanceShares會員2023-12-310001524472XYL: RevPerformanceShares會員2024-01-012024-03-310001524472XYL: RevPerformanceShares會員2024-03-310001524472XYL: 股票回購計劃會員2024-01-012024-03-310001524472XYL: 股票回購計劃會員2023-01-012023-03-310001524472XYL：二千一十五股回購計劃會員2015-08-240001524472XYL：二千一十五股回購計劃會員2024-03-310001524472XYL：員工預扣税義務的結算會員2024-01-012024-03-310001524472XYL：員工預扣税義務的結算會員2023-01-012023-03-310001524472US-GAAP：累積翻譯調整成員2023-12-310001524472US-GAAP：累積固定福利計劃調整成員2023-12-310001524472US-GAAP：來自指定或符合條件的現金流邊緣成員的累計淨收益損失2023-12-310001524472US-GAAP：累積翻譯調整成員2023-07-012023-09-300001524472US-GAAP：累積固定福利計劃調整成員2023-07-012023-09-300001524472US-GAAP：來自指定或符合條件的現金流邊緣成員的累計淨收益損失2023-07-012023-09-300001524472US-GAAP：來自指定或符合條件的現金流邊緣成員的累計淨收益損失美國公認會計準則：銷售成員成本2023-07-012023-09-300001524472US-GAAP：累積的其他綜合收入成員美國公認會計準則：銷售成員成本2023-07-012023-09-300001524472US-GAAP：累積翻譯調整成員2023-09-300001524472US-GAAP：累積固定福利計劃調整成員2023-09-300001524472US-GAAP：來自指定或符合條件的現金流邊緣成員的累計淨收益損失2023-09-300001524472US-GAAP：累積翻譯調整成員2022-12-310001524472US-GAAP：累積固定福利計劃調整成員2022-12-310001524472US-GAAP：來自指定或符合條件的現金流邊緣成員的累計淨收益損失2022-12-310001524472US-GAAP：累積翻譯調整成員2022-07-012022-09-300001524472美國公認會計準則：其他支出成員US-GAAP：累積固定福利計劃調整成員2022-07-012022-09-300001524472美國公認會計準則：其他支出成員US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2022-07-012022-09-300001524472US-GAAP：累積固定福利計劃調整成員2022-07-012022-09-300001524472US-GAAP：來自指定或符合條件的現金流邊緣成員的累計淨收益損失2022-07-012022-09-300001524472美國通用會計準則：銷售會員US-GAAP：來自指定或符合條件的現金流邊緣成員的累計淨收益損失2022-07-012022-09-300001524472美國通用會計準則：銷售會員US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2022-07-012022-09-300001524472US-GAAP：來自指定或符合條件的現金流邊緣成員的累計淨收益損失美國公認會計準則：銷售成員成本2022-07-012022-09-300001524472US-GAAP：累積的其他綜合收入成員美國公認會計準則：銷售成員成本2022-07-012022-09-300001524472US-GAAP：累積翻譯調整成員2022-09-300001524472US-GAAP：累積固定福利計劃調整成員2022-09-300001524472US-GAAP：來自指定或符合條件的現金流邊緣成員的累計淨收益損失2022-09-30XYL: 分段0001524472US-GAAP：材料核對項目成員2024-01-012024-03-310001524472US-GAAP：材料核對項目成員2023-01-012023-03-31

美國

證券交易委員會

華盛頓特區 20549

表單 10-Q

（Mark One）

☒			根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的季度報告

在截至的季度期間 2024年3月31日

要麼

☐			根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的過渡報告

對於從到的過渡期

委員會文件編號： 1-35229

賽萊默公司

（註冊人的確切姓名如其章程所示）

 

印第安納州						45-2080495
（註冊成立的州或其他司法管轄區或 組織）						（美國國税局僱主識別號）

東南水街 301 號, 華盛頓, 直流20003

（主要行政辦公室地址）（郵政編碼）

(202)869-9150

（註冊人的電話號碼，包括區號）

根據該法第12（b）條註冊的證券：

每個班級的標題

交易品種

註冊的每個交易所的名稱

普通股，面值每股0.01美元

XYL

紐約證券交易所

用複選標記表明註冊人（1）在過去的12個月中（或註冊人需要提交此類報告的較短期限）是否提交了1934年《證券交易法》第13或15（d）條要求提交的所有報告，以及（2）在過去的90天中是否受此類申報要求的約束。是的 ☑沒有☐

用複選標記表明註冊人是否在過去 12 個月內（或者在要求註冊人提交此類文件的較短時間內）以電子方式提交了根據第 S-T 法規（本章第 232.405 節）第 405 條要求提交的所有交互式數據文件。是的  ☑沒有☐

用複選標記指明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報公司”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。

大型加速過濾器

☑

加速過濾器

☐

非加速過濾器

☐

規模較小的申報公司

☐

新興成長型公司

☐

---

如果是新興成長型公司，請用複選標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13（a）條規定的任何新的或修訂後的財務會計準則。☐

用複選標記表明註冊人是否為空殼公司（定義見《交易法》第12b-2條）。是的☐沒有☑

截至 2024 年 4 月 26 日，有 242,447,263註冊人普通股的已發行股份，面值每股0.01美元。

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賽萊默公司

目錄

項目									頁面
第一部分 — 財務信息
第 1 項			-			財務報表：
						截至2024年3月31日的三個月的簡明合併損益表（未經審計）			3
						三個月綜合收益簡明綜合報表 2024 年和 2023 年 3 月 31 日結束（未經審計）			4
						截至2024年3月31日和2023年12月31日的簡明合併資產負債表（未經審計）			5
						截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月簡明合併現金流量表（未經審計）			6
						簡明合併財務報表附註（未經審計）			7
第 2 項			-			管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析			33
第 3 項			-			關於市場風險的定量和定性披露			50
第 4 項			-			控制和程序			50
第二部分 — 其他信息
第 1 項			-			法律訴訟			51
第 1A 項			-			風險因素			51
第 2 項			-			未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用			51
第 3 項			-			優先證券違約			51
第 4 項			-			礦山安全披露			51
第 5 項			-			其他信息			52
第 6 項			-			展品			52
						簽名			55

2

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第一部分

第 1 項。簡明合併財務報表

賽萊默公司和子公司

簡明合併損益表（未經審計）

（以百萬計，每股數據除外）

在截至3月31日的三個月中，			2024						2023
產品收入			$	1,690					$	1,308
服務收入			343						140
收入			2,033						1,448
產品收入成本			1,021						791
服務收入成本			260						111
收入成本			1,281						902
毛利			752						546
銷售、一般和管理費用			474						354
研究和開發費用			59						53
重組和資產減值費用			10						8
營業收入			209						131
利息支出			14						9
其他非營業收入，淨額			6						4
出售企業的（損失）			(5)						—
税前收入			196						126
所得税支出			43						27
淨收入			$	153					$	99
每股收益：
基本			$	0.63					$	0.55
稀釋			$	0.63					$	0.54
加權平均股票數量：
基本			241.9						180.4
稀釋			243.0						181.3

參見簡明合併財務報表的附註。

3

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賽萊默公司和子公司

綜合收益簡明合併報表（未經審計）

（單位：百萬）

 

在截至3月31日的三個月中，			2024						2023
淨收入			$	153					$	99
税前其他綜合收益（虧損）：
外幣折算調整			(65)						22
衍生套期保值協議的淨變化：
未實現收益（虧損）			(3)						4
損失金額重新歸類為淨收益			1						5
退休後福利計劃的淨變動：
將精算（收益）損失攤銷為淨收益			—						(1)
外幣折算調整			2						—
税前其他綜合收益（虧損）			(65)						30
與其他綜合收益（虧損）項目相關的所得税（福利）支出			11						(5)
其他綜合收益（虧損），扣除税款			(76)						35
綜合收入			$	77					$	134

參見簡明合併財務報表的附註。

4

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賽萊默公司和子公司

簡明合併資產負債表（未經審計）

（以百萬計，每股金額除外）

 

			3月31日 2024						十二月三十一日 2023
資產
流動資產：
現金和現金等價物			$	947					$	1,019
應收賬款，減去折扣、退貨和信用損失準備金（美元）46和 $56分別在 2024 年和 2023 年			1,641						1,617
庫存			1,039						1,018
預付資產和其他流動資產			266						230
流動資產總額			3,893						3,884
財產、廠房和設備，淨額			1,141						1,169
善意			7,509						7,587
其他無形資產，淨額			2,454						2,529
其他非流動資產			927						943
總資產			$	15,924					$	16,112
負債和股東權益
流動負債：
應付賬款			$	948					$	968
應計負債和其他流動負債			1,098						1,221
短期借款和長期債務的當前到期日			285						16
流動負債總額			2,331						2,205
長期債務			1,985						2,268
應計退休後福利			323						344
遞延所得税負債			558						557
其他非流動應計負債			524						562
負債總額			5,721						5,936
承付款和或有開支（注18）
股東權益：
普通股 — 面值 $0.01每股：
已授權 750.0股票，已發行 258.6股票和 257.6分別在 2024 年和 2023 年的股份			3						3
超過面值的資本			8,618						8,564
留存收益			2,667						2,601
庫存股——按成本計算 16.1股票和 16.0分別在 2024 年和 2023 年的股份			(748)						(733)
累計其他綜合虧損			(345)						(269)
股東權益總額			10,195						10,166
非控股權益			8						10
權益總額			10,203						10,176
負債和股東權益總額			$	15,924					$	16,112

參見簡明合併財務報表的附註。

5

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賽萊默公司和子公司

簡明合併現金流量表（未經審計）（以百萬計）

在截至3月31日的三個月中，			2024						2023
運營活動
淨收入			$	153					$	99
為使淨收入與經營活動提供的淨現金保持一致而進行的調整：
折舊			61						28
攤銷			73						32
基於股份的薪酬			18						12
重組和資產減值費用			10						8
出售業務造成的損失			5						—
其他，淨額			(2)						3
重組付款			(11)						(6)
資產和負債的變化（扣除收購後的淨額）：
應收賬款的變動			(47)						(28)
庫存變化			(52)						(55)
應付賬款的變動			6						(14)
其他，淨額			(125)						(98)
淨現金——經營活動			89						(19)
投資活動
資本支出			(74)						(49)
出售業務的收益			11						—
出售不動產、廠房和設備的收益			1						—
從投資中收到的現金			2						2
為投資支付的現金			(2)						—
從跨幣種互換中收到的現金			11						11
其他，淨額			—						(1)
淨現金 — 投資活動			(51)						(37)
融資活動
已償還長期債務			(5)						—
回購普通股			(15)						(8)
行使員工股票期權的收益			33						7
已支付的股息			(88)						(60)
其他，淨額			(7)						(2)
淨現金 — 融資活動			(82)						(63)
匯率變動對現金的影響			(28)						12
現金和現金等價物的淨變化			(72)						(107)
年初的現金和現金等價物			1,019						944
期末的現金和現金等價物			$	947					$	837
現金流信息的補充披露：
在此期間支付的現金用於：
利息			$	13					$	11
所得税（扣除收到的退款）			$	39					$	49

參見簡明合併財務報表的附註。

6

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賽萊默公司和子公司

簡明合併財務報表附註

（未經審計）

注意事項 1。 背景和演示依據

背景

賽萊默公司（“賽萊默” 或 “公司”）是領先的水和廢水應用設備和服務提供商，提供廣泛的產品和服務組合，涵蓋從收集、分配和使用到水迴歸環境的整個水循環。

賽萊默分為四個部門：水利基礎設施、應用水務、測量和控制解決方案以及水務解決方案和服務。有關進一步的分部背景信息，請參閲簡明合併財務報表附註19 “分部信息”。

除非另有説明或除非上下文另有要求，否則，“賽萊默”、“我們”、“我們的” 和 “公司” 是指賽萊默公司及其子公司。

收購 Evoqua

2023 年 5 月 24 日，賽萊默完成了對 Evoqua Water Technologies Corp.（“Evoqua”）的收購。有關其他信息，請參閲附註3 “收購和資產剝離”。

演示基礎

中期簡明合併財務報表反映了我們的財務狀況和經營業績，符合美利堅合眾國普遍接受的會計原則（“GAAP”）。我們企業之間的所有公司間交易均已取消。

未經審計的中期簡明合併財務報表是根據美國證券交易委員會（“SEC”）的規章制度編制的，管理層認為，這些調整反映了為公允列報所列期間的財務狀況和經營業績而認為必要的所有調整（包括正常的經常性調整）。根據美國證券交易委員會的此類規則，通常包含在根據公認會計原則編制的財務報表中的某些信息和附註披露已被簡要或省略。我們認為，所做的披露足以使所提供的信息不具有誤導性。在編制這些未經審計的簡明合併財務報表時，我們始終遵循截至2023年12月31日止年度的10-K表年度報告（“2023年年度報告”）中描述的會計政策。這些簡明的合併財務報表應與經審計的合併財務報表以及我們2023年年度報告中包含的附註一起閲讀。前一年的某些金額已重新分類，以符合本年度的列報方式。

根據公認會計原則編制財務報表要求管理層做出估算和假設，這些估算和假設會影響報告的資產和負債金額、簡明合併財務報表之日的或有資產和負債的披露以及報告期內報告的收入和支出金額。隨着更多信息的出現，將對估算值進行修訂。估計值和假設用於但不限於與購買會計、退休後債務和資產、收入確認、所得税、無形資產估值、商譽和無限期無形減值測試以及或有負債相關的估值結果。實際結果可能與這些估計值有所不同。

該公司宣佈自2024年1月1日起對其應申報板塊進行變更，因此，該公司現在將在一個名為水解決方案和服務的新細分市場中報告其前綜合解決方案和服務板塊的財務狀況和運營業績，以及先前屬於我們的測量和控制解決方案板塊的排水業務（以前屬於我們的測量和控制解決方案板塊）的財務狀況和經營業績。該公司的水基礎設施可報告分部不再包括脱水業務的業績，公司的測量與控制解決方案可報告部門不再包括評估服務業務的業績。該公司的應用水務應申報板塊保持不變。由於這一變化，公司重估了前一時期的分部金額，以與新的分部報告保持一致。重估的財務信息反映了專門針對先前報告的細分市場的折舊、攤銷和基於股份的薪酬

7

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在公司以及其他和區域銷售地點內，作為總體分配的一部分。這些變化對公司的歷史合併財務狀況或經營業績沒有影響。

我們的季度財務期在最接近日曆季度最後一天的星期六結束，第四季度除外，該季度於12月31日結束。為便於列報，此處包含的簡明合併財務報表被描述為截至日曆季度的最後一天。

注意事項 2。 最近發佈的會計公告

尚未通過的聲明

2023年11月，財務會計準則委員會（“FASB”）發佈了第2023-07號會計準則更新（“ASU”）， “分部報告（主題280）對可報告的分部披露的改進。”該指南要求披露有關重要分部支出的信息。該標準對2023年12月15日之後開始的財政年度以及2024年12月15日之後開始的財政年度內的過渡期有效，允許提前採用。該準則必須追溯適用於合併財務報表中列報的所有期間。公司目前正在評估該指導方針對我們未來披露的影響。

2023 年 12 月，財務會計準則委員會發布了 ASU 第 2023-09 號 “所得税披露的改進。”亞利桑那州立大學旨在改善所得税披露要求，主要是通過進一步披露申報實體的有效税率對賬以及有關已繳所得税的信息。該標準對2024年12月15日之後開始的財政年度以及2025年12月15日之後開始的財政年度內的過渡期有效，允許提前採用。修正案必須在預期的基礎上適用，可以選擇追溯適用於合併財務報表中列報的所有先前時期。公司目前正在評估採用方法以及該指導方針對我們未來披露的影響。

最近通過的聲明

2022 年 9 月，FASB 發佈了 ASU 2022-04，”負債-供應商融資計劃（副主題 405-50）：供應商融資計劃義務的披露。“該指導要求披露未兑現的供應商融資計劃的關鍵條款，並提前償還相關債務。該標準不影響供應商融資計劃債務的確認、衡量或財務報表的列報。亞利桑那州立大學於 2023 年 1 月 1 日生效，展期要求於 2024 年 1 月 1 日生效。有關我們採用該準則的相關披露，請參閲附註11 “流動負債”。

注意事項 3。 收購和資產剝離

Evoqua 水務技術公司

2023 年 5 月 24 日，公司完成了對的收購 100根據2023年1月22日的協議和合並計劃（“合併協議”），Evoqua是提供水和污水處理解決方案的領導者，提供廣泛的產品和服務組合，以支持工業、市政和娛樂客户，其已發行和流通股票的百分比。合併協議規定，公司的全資子公司Fore Merger Sub, Inc. 與Evoqua合併併入Evoqua，Evoqua作為賽萊默的全資子公司（“合併”）倖存。根據合併協議的條款和條件，在合併生效前夕發行和流通的每股Evoqua普通股（合併協議中描述的某些除外股份除外）均轉換為收款權 0.48賽萊默普通股股份（“交換比率”）。2023年5月24日合併生效後，傳統Evoqua股東持有大約 25百分比和賽萊默的傳統股東持股比例約為 75合併後公司的百分比。以合併為目的的收購價格總額為 $6,121公司普通股的百萬股，美元160百萬美元的替代股權獎勵，以及 $619百萬美元用於償還Evoqua的某些債務（參見附註12，“信貸額度和債務”）。

對價的收購日公允價值總額為 $6,900百萬，其中包括以下內容：

8

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（單位：百萬）			收購對價的公允價值
向Evoqua股東發行的賽萊默普通股 (58,779,096股份）			$	6,121
預計替代股權獎勵			160
償還某些Evoqua債務			619
總計			$	6,900

公司根據ASC 805、企業合併（“ASC 805”）採用了收購會計方法，並確認了收購之日以公允價值承擔的資產和負債，超額收購對價記入商譽。在公司完成對收購資產和承擔負債的公允價值的估算後，可能會在計量期內（自收購之日起不超過12個月）記錄額外的調整。 下表彙總了收購的有形和無形資產淨額的初步收購日期公允價值，其中不包括從Evoqua承擔的負債：

（單位：百萬）			公允價值
現金和現金等價物			$	143
應收賬款 (a)			432
庫存			263
預付資產和其他流動資產			78
持有待售資產			8
財產、廠房和設備，淨額			508
善意			4,798
其他無形資產，淨額			1,769
其他非流動資產			178
持有待售的非流動資產			85
應付賬款			(210)
應計負債和其他流動負債			(350)
短期借款和長期債務的當前到期日			(166)
待售負債			(1)
長期債務			(111)
其他非流動應計負債			(120)
遞延所得税負債			(401)
持有待售的非流動負債			(3)
總計			$	6,900

(a) 包括 $322百萬美元的應收賬款和美元110數百萬的合同資產。

初步收購價格分配有待進一步完善，可能需要調整才能得出最終的購買價格分配。上述收購資產和假定負債的公允價值是初步的，基於截至報告日獲得的信息。所購資產和承擔的負債的公允價值是使用收入和成本方法初步確定的。在許多情況下，公允價值的確定需要對貼現率、未來預期現金流和其他具有判斷力且可能發生變化的未來事件進行估計。某些資產和負債公允價值的最終確定將在獲得必要信息後儘快完成，但不得遲於收購之日起一年。

收購的應收賬款的公允價值為美元322百萬，合同總金額為 $329百萬。該公司預計 $7百萬是無法收回的。

9

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自收購之日起，截至2024年3月31日的三個月合併損益表中包含的Evoqua的收入和税前收入金額為美元480百萬和美元6分別是百萬美元。4,798已確認的百萬商譽不可抵扣美國所得税，這主要歸因於合併Evoqua和賽萊默的業務以及Evoqua員工隊伍的組建所帶來的協同效應和規模經濟。

收購的可識別無形資產

下表彙總了與收購Evoqua相關的可識別無形資產的關鍵信息：

（單位：百萬）			使用壽命（年）			使用壽命加權平均值（以年為單位）			公允價值 （單位：百萬）
商標			6			6.0			$	50
專有技術和專利			4 - 9			7.1			120
客户和分銷商關係			6 - 20			17.9			1,395
待辦事項			1 - 10			5.4			120
許可證			8			8.0			70
軟件			1 - 13			2.3			14
總計						15.4			$	1,769

對Evoqua可識別無形資產公允價值的初步估計主要是使用 “收益法” 確定的，該方法要求通過使用多期超額收益法或特許權使用費減免法來預測所有預期的未來現金流。公允價值衡量標準主要基於市場上不可觀察的重要投入，因此代表了ASC 820 “公允價值衡量”（“ASC 820”）中定義的公允價值層次結構的三級衡量標準。由Evoqua商標、技術、客户關係、待辦事項和許可證組成的無形資產是使用多期超額收益法（“MEEM”）、特許權使用費減免（“RFR”）法或有與無法進行估值的，這些都是收入方法的形式。使用成本方法對與Evoqua軟件相關的無形資產進行估值。

•使用RFR方法對商標和專有技術無形資產進行估值。RFR的估值方法表明，收購方可以通過假設的第三方所有者的許可獲得使用標的資產的類似權利，以代替所有權。資產的公允價值是擁有該資產所避免的許可費的現值（即節省的特許權使用費）。

•使用MEEM方法對客户和分銷商關係以及積壓的無形資產進行估值。MEEM估值方法是在無形資產的剩餘經濟壽命中，將歸屬於所計量資產的淨收益與其他 “貢獻資產” 隔離開來。

•許可證無形資產的估值採用有和無效的方法進行估值。有無形資產估值方法是一種考慮不投入無形資產對企業預計現金流的假設影響的方法。

•使用成本方法對軟件無形資產進行估值。成本法估值方法是一種依賴於估算新資產的重置或再生產成本以及實際損壞因素的方法，其原則是購買資產的價格不會高於用同等效用資產替換其的成本。

•庫存是使用比較銷售法估算的，該方法根據相關庫存的預期銷售價格（完工後）量化庫存的公允價值，扣除了：（i）竣工和處置工作中預計產生的所有成本，（ii）增值完工和處置成本的利潤。

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股票薪酬

與合併有關的是，每份已發行和已發行的期權、限制性股票單位（“RSU”）、績效股票單位（“PSU”）和現金結算的股票增值權（“SAR”）均轉換為賽萊默等價物，未償還的PSU轉換為賽萊默限制性股票單位。結果，賽萊默發行了 2百萬股置換股票期權和 707千個 RSU 獎項（其中 330數千個是轉換後的 PSU。）公允價值中與合併前服務相關的部分（美元）160百萬美元已包含在購買價格中，美元56將在剩餘的服務期內確認百萬美元。截至2024年3月31日，與未償期權和限制性股票單位相關的未來未確認支出約為美元1百萬和美元7分別為百萬。未來與期權和限制性股票單位相關的未確認費用將在加權平均服務期內確認 1年。SAR 並不重要。

注意事項 4。 收入

收入分解

下表説明瞭收入來源：

			三個月已結束
			3月31日
（單位：百萬）			2024						2023
與客户簽訂合同的收入			$	1,910					$	1,383
租賃收入			123						65
總計			$	2,033					$	1,448

下表按應用程序反映了與客户簽訂的合同的收入。

			三個月已結束
			3月31日
（單位：百萬）			2024						2023
水利基礎設施
運輸			$	337					$	322
治療			237						88
應用水
建築解決方案			240						253
工業用水			196						200
測量和控制解決方案
智能計量等			377						291
分析			85						87
水資源解決方案和服務			438						142
總計			$	1,910					$	1,383

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下表按地理區域反映了與客户簽訂合同的收入。

			三個月已結束
			3月31日
（單位：百萬）			2024						2023
水利基礎設施
美國			$	204					$	132
西歐			211						168
新興市場 (a)			114						73
其他			45						37
應用水
美國			232						244
西歐			99						104
新興市場 (a)			73						73
其他			32						32
測量和控制解決方案
美國			305						237
西歐			82						75
新興市場 (a)			44						46
其他			31						20
水資源解決方案和服務
美國			335						64
西歐			23						24
新興市場 (a)			42						34
其他			38						20
總計			$	1,910					$	1,383

(a)新興市場包括以下地區的業績：東歐、中東和非洲、拉丁美洲和亞太地區（不包括在 “其他” 中列出的日本、澳大利亞和新西蘭）

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合約餘額

我們根據合同中規定的計費計劃從客户那裏獲得付款。合同資產涉及在預定賬單之前履行合同所產生的成本。合同負債涉及在履行合同之前收到的付款。合同資產和負債的變化歸因於我們在合同下的表現。 下表提供了合約資產、合同負債以及合同資產和負債的重大變化：

（單位：百萬）			合同資產 (a)			合同負債
2023 年 1 月 1 日的餘額			$	151		$	183
加法，淨額			48			58
從期初餘額中確認的收入			—			(50)
賬單轉入應收賬款			(48)			—
外幣及其他			—			—
2023 年 3 月 31 日的餘額			$	151		$	191
2024 年 1 月 1 日的餘額			$	263		$	315
加法，淨額			99			178
從期初餘額中確認的收入			—			(161)
賬單轉入應收賬款			(100)			—
外幣及其他			(2)			(10)
截至 2024 年 3 月 31 日的餘額			$	260		$	322

(a)不包括應收賬款餘額，這些餘額在簡明合併資產負債表中披露

履約義務

根據客户的要求，交貨時間表因客户而異。通常，大型項目需要更長的潛在生產週期，並且可能會不時出現延遲。截至2024年3月31日，分配給有履約義務的合同未履行或部分未履行的履約義務的交易價格總額為美元978百萬，其中 $463對Evoqua的收購貢獻了百萬美元。我們預計在完成履行這些履約義務後，將在以下方面確認大部分收入 60月。公司選擇運用實際權宜之計，將與履約義務相關的收入排除在本披露範圍之外，這些收入是合同的一部分，其原始預期期限不到一年。

注意事項 5。 重組和資產減值費用

重組

在截至2024年3月31日的三個月中，我們產生的重組成本為美元9百萬。我們產生這些費用的主要原因是我們收購了Evoqua。大約 $5其中百萬筆費用代表截至2024年3月31日的三個月中與Evoqua整合相關的員工人數減少。此外，在截至2024年3月31日的三個月中，我們產生了美元4數百萬項費用與我們努力調整業務以優化成本結構、提高運營效率和有效性、加強我們的競爭定位和更好地為客户服務有關。

在截至2023年3月31日的三個月中，我們產生了美元的重組費用6百萬。我們產生這些費用主要是為了繼續努力調整歐洲和北美業務，以優化成本結構並提高運營效率和有效性。

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下表列出了重組費用和資產減值費用的組成部分：

			三個月已結束
			3月31日
（單位：百萬）			2024						2023
按組件劃分：
遣散費和其他費用			$	9					$	6
資產減值			1						—
撤銷應計重組			(1)						—
重組總成本			$	9					$	6
資產減值費用			1						2
重組和資產減值費用總額			$	10					$	8
按細分市場劃分：
水利基礎設施			$	5					$	1
應用水			1						1
測量和控制解決方案			—						6
水資源解決方案和服務			2						—
企業和其他			2						—

下表顯示了截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月，我們的簡明合併資產負債表中 “應計負債和其他流動負債” 和 “其他非流動應計負債” 項下的重組應計額的向前滾動：

（單位：百萬）						2024						2023
重組應計賬款——1 月 1 日						$	24					$	10
重組成本，淨額						9						6
現金支付						(11)						(6)
資產減值						(1)						—
外幣和其他						(1)						—
重組應計賬款——3月31日						$	20					$	10
按細分市場劃分：
水利基礎設施						$	4					$	1
應用水						1						—
測量和控制解決方案						7						4
水資源解決方案和服務						2						—
區域銷售地點 (a)						5						3
企業和其他						1						2

(a)區域銷售地點主要由銷售和營銷組織以及相關的支持服務組成，這些組織產生了分配給各細分市場的重組費用。與重組費用相關的負債未分配給各部門。

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下表列出了2024年及以後的預期重組支出：

（單位：百萬）						水利基礎設施						應用水						測量和控制解決方案						水資源解決方案和服務						企業						總計
行動於 2024 年開始：
預期總成本						$	—					$	1					$	—					$	4					$	—					$	5
2024 年第一季度產生的成本						—						1						—						2						—						3
剩餘的預期總成本						$	—					$	—					$	—					$	2					$	—					$	2
行動於 2023 年開始：
預期總成本						$	19					$	10					$	11					$	7					$	36					$	83
2023 年產生的成本						13						6						10						7						35						71
2024 年第一季度產生的成本						5						—						—						—						1						6
剩餘的預期總成本						$	1					$	4					$	1					$	—					$	—					$	6

2024年開始的行動主要包括遣散費。這些行動預計將持續到2024年底。

資產減值

在2024年第一季度，我們確認了一美元1公司內部開發軟件的減值費用為百萬美元。有關更多信息，請參閲附註9 “商譽和其他無形資產”。

在2023年第一季度，我們確定，由於採取了優先戰略投資的行動，我們的測量和控制解決方案板塊內部開發的在線軟件受到損害，因此我們確認了減值費用2百萬。有關更多信息，請參閲附註9 “商譽和其他無形資產”。

注意事項 6。 所得税

我們的季度所得税準備金是使用估計的年度有效税率來衡量的，該税率針對所列期內的離散項目進行了調整。我們在不同時期之間的有效税率比較受到税收管轄區和分立項目的收益和虧損水平和組合的重大影響。

截至2024年3月31日的三個月的所得税準備金為美元43百萬美元，因此有效税率為 21.8%，與 $ 相比27百萬美元的支出導致有效税率為 21.72023 年同期的百分比。截至2024年3月31日的三個月期間的有效税率高於美國聯邦法定税率，這主要是由於收益結構。

未認可的税收優惠

2019年，賽萊默的瑞典子公司收到了2013納税年度的税收評估，該評估涉及與我們的歐洲業務重組相關的某些知識產權的公司間轉讓的税收待遇。賽萊默向韋克舍行政法院提起上訴，該法院於2022年6月就瑞典克朗作出了對賽萊默不利的裁決833百萬（大約 $）78百萬），包括全額税收評估金額加上罰款和利息。賽萊默已就該裁決向中級上訴法院即行政上訴法院（“法院”）提出上訴。目前，管理層在與外部法律顧問協商後，仍然認為賽萊默很有可能在擬議的評估中獲勝，並將繼續通過上訴程序大力捍衞我們的立場。雙方將有能力就法院的裁決向瑞典最高行政法院提出上訴。無法保證當局的最終決定不會與我們的立場有實質性差異。截至2024年3月31日，我們沒有任何與這種不確定的税收狀況相關的未確認的税收優惠。

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注意事項 7。 每股收益

以下是用於計算每股基本收益和攤薄後淨收益的股份對賬表：

			三個月已結束
			3月31日
			2024						2023
淨收入（單位：百萬）			$	153					$	99
股票（以千計）：
已發行普通股的加權平均值			241,826						180,371
添加：參與證券 (a)			28						25
已發行普通股的加權平均值—基本			241,854						180,396
加上假定轉化後的增量份額：(b)
股票期權的稀釋效應			727						622
限制性股票單位和績效股票單位的稀釋效應			440						301
已發行普通股的加權平均值——攤薄			243,021						181,319
每股基本收益			$	0.63					$	0.55
攤薄後的每股收益			$	0.63					$	0.54

(a)就計算每股收益而言，包含不可沒收股息權且參與普通股股東未分配收益的限制性股票單位被視為參與證券。

(b)股票期權、限制性股票單位和績效份額單位的增量股票按庫存股法計算。以下所列的加權平均股票不包括在攤薄後的每股收益的計算中，因為這樣做本來會對所列時期產生反稀釋作用，或者根據庫存股方法不包括在內。庫存股法計算稀釋幅度的前提是，行使所有價內期權以及限制性股票單位和績效股票單位的歸屬，減去使用假定行使所得收益回購股份，以及未確認的未付獎勵的薪酬支出。在報告期末實現基本業績或市場狀況後，績效份額單位將計入庫存股攤薄後每股收益的計算中。有關績效份額單位的更多詳細信息，請參閲簡明合併財務報表附註15 “基於股份的薪酬計劃”。

			三個月已結束
			3月31日
（以千計）			2024						2023
股票期權			1,254						1,357
限制性庫存單位			428						332
績效共享單位			342						241

注意事項 8。 庫存

總庫存的組成部分彙總如下：

（單位：百萬）			3月31日 2024						十二月三十一日 2023
成品			$	367					$	355
工作正在進行中			112						102
原材料			560						561
庫存總額			$	1,039					$	1,018

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注意事項 9。 商譽和其他無形資產

善意

由於附註1 “背景和陳述基礎” 中披露的應申報分部的變化，商譽在各細分市場之間進行了重新分配。 截至2024年3月31日的三個月，按應申報分部劃分的商譽賬面價值的重新分配和變化如下：

（單位：百萬）			水 基礎架構						應用水						測量和控制解決方案						水資源解決方案和服務												總計
截至 2023 年 12 月 31 日的餘額			$	2,434					$	895					$	1,739					$	2,519											$	7,587
重新分配			(287)												(64)						351												—
截至 2024 年 1 月 1 日的餘額			2,147						895						1,675						2,870												7,587
2024 年的活動
外幣和其他			(64)						(5)						(15)						6												(78)
截至 2024 年 3 月 31 日的餘額			$	2,083					$	890					$	1,660					$	2,876											$	7,509

公司根據ASC 805適用了收購會計方法，並按收購之日的公允價值確認了Evoqua收購的資產和承擔的負債，超額收購對價記入商譽。我們已經初步向預計將受益於收購協同效應的公司各部分分配了商譽。隨着公司最終完成對收購資產和承擔負債的公允價值的估計，可能需要對分配給每個細分市場的商譽金額進行額外調整。

其他無形資產

有關我們其他無形資產的信息如下：

			2024年3月31日																		2023年12月31日
（單位：百萬）			攜帶 金額						累積的 攤銷						網 無形資產						攜帶 金額						累積的 攤銷						網 無形資產
客户和分銷商關係			$	2,161					$	(498)					$	1,663					$	2,172					$	(475)					$	1,697
專有技術和專利			291						(147)						144						292						(141)						151
商標			187						(100)						87						188						(96)						92
軟件			601						(347)						254						598						(335)						263
其他			196						(55)						141						201						(41)						160
無限期存在的無形資產			165						—						165						166						—						166
其他無形資產			$	3,601					$	(1,147)					$	2,454					$	3,617					$	(1,088)					$	2,529

與有限壽命無形資產相關的攤銷費用為美元73百萬和美元32截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月期間分別為百萬美元。

在2024年第一季度，我們確認了一美元1公司內部開發軟件的減值費用為百萬美元。

在2023年第一季度，我們確定，由於採取了優先戰略投資的行動，我們的測量和控制解決方案板塊內部開發的在線軟件受到損害，因此我們確認了減值費用2百萬。

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注意事項 10。 衍生金融工具

使用衍生品的風險管理目標

我們面臨來自業務運營和經濟狀況的某些風險，我們主要通過管理核心業務活動來管理這些風險敞口。我們的某些國外業務使我們面臨外國利率和匯率的波動，這可能會影響收入、支出、現金收入、現金支付和股東權益的價值。我們訂立衍生金融工具是為了保護某些現金流的價值或以具有該風險敞口的業務部門的本位貨幣來固定某些現金流的金額，同時降低股東權益的波動性。

外匯風險的現金流套期保值

我們面臨各種外幣兑本位貨幣的波動風險。我們使用外幣衍生品，包括遠期貨幣協議，來管理我們在各種匯率波動下的風險。遠期貨幣協議涉及確定在指定日期交割指定金額外幣的外幣匯率。

某些面臨外幣匯兑風險的業務部門已將某些遠期貨幣協議指定為預測的公司間庫存購買和銷售的現金流套期保值。我們進行現金流套期保值的主要貨幣風險敞口涉及歐元、瑞典克朗、英鎊、加元、波蘭茲羅提、澳元和人民幣。我們有外匯合約，購買的名義金額總額為美元488百萬和美元29截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 12 月 31 日，分別為 100 萬。截至2024年3月31日，我們最重要的外幣衍生品包括賣出美元和購買歐元、購買瑞典克朗和賣出歐元、賣出英鎊和購買歐元、賣出加元和購買歐元、購買波蘭茲羅提和賣出歐元、賣出澳元和買入歐元、買入美元和賣出加元、買入加元和賣出美元以及買入美元和賣出人民幣的合約。與這些貨幣衍生品相關的購買名義金額為美元178百萬，美元141百萬，美元61百萬，美元32百萬，美元28百萬，美元19百萬，美元18百萬，美元7百萬，以及 $4分別為百萬。截至2023年12月31日，我們最重要的外幣衍生品包括購買美元和賣出人民幣以及購買美元和賣出加元的合約。與這些貨幣衍生品相關的購買名義金額為美元19百萬和美元10分別是百萬。

對外業務淨投資的套期保值

我們面臨外幣變動的影響，影響我們在外國子公司持有的淨投資。

跨幣種互換

從2015年開始，我們開始進行跨貨幣互換，以管理歐元兑美國波動的風險。美元匯率。在2019年第二季度、2020年第三季度以及2022年第二季度，我們進行了額外的跨貨幣互換。指定為淨投資套期保值的衍生工具的名義總額為美元1,641百萬和美元1,691截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 12 月 31 日，分別為 100 萬。

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下表顯示了我們的衍生金融工具對簡明合併損益表和綜合收益表的影響。下表中的項目反映了綜合收益表中 “其他綜合虧損”（“OCL”）的變化：

			三個月已結束
			3月31日
（單位：百萬）			2024						2023
現金流套期保值
外匯合約
OCL 中確認的（損失）金額			$	(3)					$	4
損失金額從 OCL 重新分類為收入			—						3
損失金額從 OCL 重新分類為收入成本			1						2
淨投資套期保值
跨幣種互換
OCL 中確認的收益（損失）金額			$	40					$	(22)
利息支出中確認的收入金額			8						7

截至2024年3月31日，美元3預計未來12個月內，現金流套期保值的淨虧損將重新歸類為收益。

截至2024年3月31日，預計淨投資套期保值的收益或虧損不會重新歸類為其期內的收益。

我們的衍生資產和負債的公允價值是使用二級輸入定期衡量的，是通過使用考慮包括收益率曲線、時間價值和其他衡量標準在內的各種假設的模型確定的。

目前我們的套期保值計劃中包含的衍生品合約的公允價值如下：

（單位：百萬）			3月31日 2024						十二月三十一日 2023
被指定為對衝工具的衍生品
資產
現金流套期保值
預付資產和其他流動資產			$	1					$	—
淨投資套期保值
其他非流動資產			$	25					$	9
負債
現金流套期保值
應計負債和其他流動負債			$	(4)					$	—
淨投資套期保值
其他非流動應計負債			$	(29)					$	(54)

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注意 11。 流動負債

應計負債和其他流動負債總額的組成部分如下：

（單位：百萬）			3月31日 2024						十二月三十一日 2023
薪酬和其他員工福利			$	293					$	403
與客户相關的負債			379						370
應計税款			144						170
租賃負債			104						106
應計保修費用			43						45
其他應計負債			135						127
應計負債和其他流動負債總額			$	1,098					$	1,221

公司為供應商參與第三方金融機構的自願供應鏈融資計劃提供了機會。賽萊默與供應商商定商業條款，包括付款條款，無論是否參與該計劃。公司不確定供應商與第三方金融機構之間協議的條款或條件。參與的供應商由第三方金融機構直接付款。賽萊默按發票原始到期日的原始發票金額向第三方金融機構支付其指定供應商開具的已確認發票的規定金額，金額從 45-180天。賽萊默不支付與這些計劃相關的費用。賽萊默或第三方金融機構至少可以終止協議 30提前幾天通知。根據這些計劃，我們的簡明合併資產負債表中 “應付賬款” 中列報的未清總餘額為美元262百萬和美元176截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 12 月 31 日，分別為 100 萬。

下表列出了每個時期與我們的供應商融資計劃相關的已確認未清債務的變化：

（單位：百萬）			2024
已確認的未清債務 — 1 月 1 日			$	176
發票已確認			$	281
已確認發票已支付			$	(193)
外幣和其他			$	(2)
已確認的未清債務 — 3月31日			$	262

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注意事項 12。 信貸額度和債務

未償債務總額彙總如下：

（單位：百萬）			3月31日 2024						十二月三十一日 2023
3.2502026年到期優先票據百分比 (a)			$	500					$	500
1.9502028年到期優先票據百分比 (a)			500						500
2.2502031年到期優先票據百分比 (a)			500						500
4.3752046年到期優先票據百分比 (a)			400						400
2024 年至 2032 年到期的設備融資			117						123
定期貸款			270						278
債務發行成本和未攤銷的折扣 (b)			(17)						(17)
債務總額			2,270						2,284
減去：短期借款和長期債務的當前到期日			285						16
長期債務總額			$	1,985					$	2,268

(a)我們的優先票據的公允價值是根據活躍市場的相同證券的報價確定的，這些證券被視為一級投入。我們在2026年到期的優先票據的公允價值為美元478百萬和美元482截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 12 月 31 日，分別為 100 萬。我們在2028年到期的優先票據的公允價值為美元449百萬和美元453截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 12 月 31 日，分別為 100 萬。我們在2031年到期的優先票據的公允價值為美元422百萬和美元429截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 12 月 31 日，分別為 100 萬。我們在2046年到期的優先票據的公允價值為美元344百萬和美元349截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 12 月 31 日，分別為 100 萬。

(b)債務發行成本和未攤銷折扣被確認為簡明合併資產負債表中優先票據賬面價值的減少，並在我們的簡明合併損益表中按優先票據的預期剩餘期限攤銷為利息支出。

高級票據

2020 年 6 月 26 日，我們發佈了 1.950美元優先票據百分比5002028年1月到期的本金總額為百萬美元（“2028年到期的優先票據”）以及 2.250美元優先票據百分比5002031年1月到期的本金總額為百萬美元（“2031年到期的優先票據”，以及2028年到期的優先票據，“綠色債券”）。

綠色債券包括一些契約，這些契約限制了我們和我們的受限制子公司承擔超過門檻的某些財產的留置權擔保的債務，參與涉及門檻以上某些財產的某些銷售和回租交易，以及合併或轉讓我們的全部或基本上全部資產。我們可以隨時選擇贖回綠色債券，但須遵守某些條件，以指定的贖回價格以及截至贖回日的應計和未付利息。

如果發生控制權變更觸發事件（定義見適用的綠色債券契約），我們將需要提出以等於的價格購買票據的提議 101截至回購之日的本金金額加上應計和未付利息的百分比。

綠色債券的利息應在每年的1月30日和7月30日支付。截至2024年3月31日，我們遵守了綠色債券的所有契約。

2016 年 10 月 11 日，我們發佈了 3.250美元優先票據百分比5002026年10月到期的本金總額為百萬美元（“2026年到期的優先票據”）以及 4.375美元優先票據百分比4002046年10月到期的本金總額為百萬美元（“2046年到期的優先票據”，連同2026年到期的優先票據，“優先票據”）。

優先票據包括契約，這些契約限制了我們和我們的受限制子公司承擔超過門檻的某些財產的留置權擔保的債務，參與涉及門檻以上某些財產的某些銷售和回租交易，以及合併或轉讓我們的全部或幾乎所有資產的能力。我們可以隨時以等於待贖回優先票據本金的贖回價格全部或部分贖回優先票據，再加上整付溢價（視情況而定）贖回。根據適用的優先票據契約的規定，我們還可能在某些其他情況下贖回優先票據。

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如果發生控制權變更觸發事件（定義見適用的優先票據契約），我們將需要提出以等於的價格購買優先票據的要約 101截至回購之日的本金金額加上應計和未付利息的百分比。

2026年到期的優先票據和2046年到期的優先票據的利息應在每年的5月1日和11月1日支付。截至2024年3月31日，我們遵守了優先票據的所有契約。

信貸設施

2019 五年循環信貸額度

2019 年 3 月 5 日，賽萊默簽訂了 五年循環信貸額度（“2019年信貸額度”），由北卡羅來納州花旗銀行擔任行政代理人，貸款人辛迪加。2019年信貸額度規定的本金總額不超過美元800百萬（可用美元和歐元），最多可增加 $200百萬美元，最高本金總額為美元1應賽萊默的要求並經提供此類增加承諾的機構的同意，提供數十億美元。2023年3月1日，由於簽署了2023年五年循環信貸額度，賽萊默終止了公司、某些貸款機構和作為管理代理人的北卡羅來納州花旗銀行之間的2019年信貸額度。

2023 年五年循環信貸額度

2023 年 3 月 1 日，賽萊默簽訂了 五年循環信貸額度（“2023年信貸額度”），由北卡羅來納州花旗銀行擔任行政代理人，貸款人辛迪加。2023 年信貸額度規定的本金總額最高為 $1十億美元（以美元和歐元計算），最多可增加 $300百萬美元，最高本金總額為美元1.3應賽萊默的要求並經提供此類增加承諾的機構的同意，提供數十億美元。

2023年信貸額度下所有貸款的利息應按季度支付，也可在適用的任何定期SOFR或EURIBOR利息期到期時支付。根據賽萊默的選擇，借款的利率等於基準利率或調整後的定期SOFR或歐洲銀行同業拆借利率加上適用的利率。2023年信貸額度包括對基於Sofr的定期貸款和基於Euribor的貸款實施替代利率的慣例條款。2023年信貸額度還包括一個定價網格，該定價網根據賽萊默的信用評級確定適用的利潤率，並根據賽萊默實現某些環境、社會和治理（“ESG”）關鍵績效指標的情況進行進一步調整。賽萊默還將向每家貸款機構支付季度費用，以賽萊默的信用評級（無論該承諾是否使用）為基礎的利率累計貸款，以及該貸款機構上一季度信用證風險敞口應計的季度信用證費用，其利率基於賽萊默的信用評級，並根據賽萊默實現某些ESG關鍵績效指標的情況進行進一步調整。

2023年信貸額度要求賽萊默維持合併總債務與合併息税折舊攤銷前利潤比率（或最大槓桿比率），該比率將基於最近四個財政季度。根據2023年信貸額度的協議條款，賽萊默的最大槓桿率不得超過為 4.00從完成材料收購的財政季度開始，連續四個財政季度降至1.00，最大槓桿率為 3.50此後在完成另一次物資收購之前至少四個財政季度降至1.00。此外，2023年信貸額度包含許多習慣性契約，包括對子公司有擔保債務和債務的產生限制、留置權、出售和回租交易、合併、合併、清算、解散和資產出售。2023年信貸額度還包含慣常的違約事件。最後，賽萊默有能力指定子公司可以根據2023年信貸額度進行借款，但須遵守2023年信貸額度中規定的某些要求和條件。截至2024年3月31日，2023年信貸額度尚未提取，我們遵守了所有循環貸款契約。2023 年信貸額度的可用性為 $1十億美元，其中包括1截至2024年3月31日，本金總額為10億美元。

定期貸款機制

2023年5月9日，該公司的子公司賽萊默歐洲有限公司（“借款人”）簽訂了為期二十四個月的歐元250百萬（大約 $）270百萬）定期貸款額度（“定期貸款”），其條款由借款人、作為母擔保人的公司和荷蘭國際集團銀行之間的定期貸款協議中規定。該公司還於2023年5月9日簽訂了支持荷蘭國際銀行的母公司擔保，以擔保借款人在《定期貸款協議》下的所有當前和未來債務。根據合併協議，淨現金收益用於償還Evoqua的部分債務。

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2024年4月19日，我們的定期貸款額度以手頭現金結算，總額為歐元250百萬（大約 $）270百萬）。截至2024年3月31日，定期貸款額度是在合併資產負債表中長期債務的當前到期日內報告的。

設備融資

收購Evoqua後，公司簽訂了擔保融資協議，要求提供特定設備的擔保權益，在某些情況下，還要求提供基礎合同和相關應收賬款的擔保權益。 截至2024年3月31日，這些資產的總額和淨額已包含在合併資產負債表中，如下所示：

			2024年3月31日
（單位：百萬）			格羅斯						網
不動產、廠房和設備，淨額			$	75					$	69
應收賬款，淨額			3						3
預付資產和其他流動資產			5						5
其他非流動資產			58						58
			$	141					$	135

商業票據

美元商業票據計劃

我們的美元商業票據計劃通常用作以美元進行短期融資的手段600最大發行餘額為百萬美元，合併限額為美元110億美元，包括2023年信貸額度。截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 12 月 31 日，公司的任何美元均未支付600百萬美元的商業票據計劃分別懸而未決。根據合併協議，發行商業票據的淨現金收益用於償還Evoqua的部分債務。在未來一段時間內，我們有能力繼續根據該計劃借款。

歐元商業票據計劃

2019年6月3日，賽萊默與作為行政代理人的荷蘭國際集團銀行和交易商集團簽訂了歐元商業票據計劃。歐元商業票據計劃規定的最大發行餘額為歐元500百萬（大約 $）540百萬），可以用多種貨幣計價。根據經銷商協議，可以增加最大發行餘額。截至2024年3月31日和2023年12月31日，該公司的歐元商業票據計劃均未完成。在未來一段時間內，我們有能力繼續根據該計劃借款。

應收賬款證券化計劃

2021年4月1日，現為公司的間接全資子公司Evoqua Finance LLC（“Evoqua Finance”）簽訂了一項應收賬款證券化計劃（“應收賬款證券化計劃”），除其他協議外，包括（i）Evoqua Finance作為借款人和貸款人不時與貸款人簽訂的應收賬款融資協議（經修訂的 “應收賬款融資協議”）其當事方（“應收賬款融資貸款人”）、作為行政代理人的PNC銀行、全國協會（“PNC”）、作為初始服務商的EWT LLC和PNC資本市場有限責任公司, 作為結構化代理人, 貸款人已向Evoqua Finance提供了金額不超過美元的應收賬款融資融資150百萬，（ii）作為買方的Evoqua Finance、作為初始服務商和發起人的EWT LLC與作為發起人的公司的間接全資子公司海王星本森公司（以及EWT LLC，“發起人”）之間的銷售和出資協議（經修訂的 “銷售和出資協議”），以及（iii）Xy的業績擔保 Lem Inc.的日期截至2023年5月24日（“履約擔保”），向PNC傾斜，並受益於PNC和取代該協議的應收款融資協議下的其他有擔保方截至2021年4月1日，EWT Holdings II Corp. 和 EWT Holdings III Corp. 的績效擔保。

應收賬款證券化計劃包含某些慣常陳述、擔保、肯定性承諾和否定承諾，在某些情況下需遵守一定的糾正期，包括髮起人出售的應收賬款和為應收賬款融資貸款人提供的貸款提供擔保的資格，以及習慣準備金要求、違約事件、終止事件和服務商違約。

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2023年7月20日，應收賬款融資協議、銷售和出資協議以及履約擔保以及應收賬款融資計劃下的其他交易文件終止，協議下所有未清的本金、利息和費用債務均已全額支付。

注意 13。 退休後福利計劃

我們的固定福利養老金計劃的定期淨福利成本組成部分如下：

			三個月已結束
			3月31日
（單位：百萬）			2024						2023
國內固定福利養老金計劃：
服務成本			$	1					$	1
利息成本			1						1
計劃資產的預期回報率			(1)						(1)
定期福利淨成本			$	1					$	1
國際固定福利養老金計劃：
服務成本			$	2					$	2
利息成本			4						4
計劃資產的預期回報率			(3)						(3)
精算（收益）損失的攤銷			—						(1)
定期福利淨成本			$	3					$	2
定期福利淨成本總額			$	4					$	3

除服務成本部分外，淨定期福利成本的組成部分包含在簡明合併損益表中 “其他非營業外收入，淨額” 項中。

其他退休後員工福利計劃的定期福利淨成本總額低於 $1百萬，包括確認為 “其他綜合收益（虧損）” 的低於美元的淨貸項1在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月，分別為百萬美元。

我們捐款了 $4百萬和美元5在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，分別向我們的固定福利計劃撥款100萬美元。額外捐款約為 $28百萬 和 $32預計在2024年的剩餘時間內將生產100萬英鎊。

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注意 14。 公平

下表顯示了截至2024年3月31日的三個月中股東權益的變化：

（單位：百萬）			常見 股票						超過面值的資本						已保留 收益						累積其他 全面 收入（虧損）						國庫股						非控股權益						總計
2024 年 1 月 1 日的餘額			$	3					$	8,564					$	2,601					$	(269)					$	(733)					$	10					$	10,176
淨收入			—						—						153						—						—						—						153
其他綜合收益，淨額			—						—						—						(76)						—						—						(76)
其他活動			—						—						—						—						—						(2)						(2)
申報的股息 ($)0.36每股）			—						—						(87)						—						—						—						(87)
股票激勵計劃活動			—						54						—						—						(15)						—						39
截至 2024 年 3 月 31 日的餘額			$	3					$	8,618					$	2,667					$	(345)					$	(748)					$	8					$	10,203

下表顯示了截至2023年3月31日的三個月中股東權益的變化：

			常見 股票						超過面值的資本						已保留 收益						累積其他 全面 收入（虧損）						國庫股						非控股權益						總計
2023 年 1 月 1 日的餘額			$	2					$	2,134					$	2,292					$	(226)					$	(708)					$	9					$	3,503
淨收入			—						—						99						—						—						—						99
其他綜合虧損，淨額			—						—						—						35						—						—						35
其他活動			—						—						—						—						—						2						2
申報的股息 ($)0.33每股）			—						—						(60)						—						—						—						(60)
股票激勵計劃活動			—						18						—						—						(8)						—						10
截至2023年3月31日的餘額			$	2					$	2,152					$	2,331					$	(191)					$	(716)					$	11					$	3,589

注意 15。 基於股份的薪酬計劃

基於股份的薪酬支出為 $18百萬和美元12在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，分別為百萬人。與我們的股票期權、限制性股票單位和績效股票單位相關的未確認薪酬支出為美元11百萬，美元59百萬和美元25截至2024年3月31日，分別為百萬元，預計將在加權平均期內得到確認 2.2, 2.1和 2.2分別是幾年。行使股票期權獲得的現金金額為美元33百萬和美元7截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月，分別為百萬美元。

2023 年 5 月 24 日，又有一個 2.7百萬股註冊發行。截至 2024 年 3 月 31 日，大約有 5.5百萬股普通股可供未來獎勵。

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股票期權補助

以下是截至2024年3月31日的三個月中未償還股票期權的變動摘要:

			共享單位 （以千計）						加權 平均值 運動 價格/份額						加權平均值 剩餘的 合同的 期限（年）						聚合內在價值 （單位：百萬）
截至 2024 年 1 月 1 日			2,150						$	69.34					5.9						$	97
已授予			177						127.94
已鍛鍊			(636)						51.72
截至 2024 年 3 月 31 日未繳清			1,691						$	81.95					6.7						$	80
期權可於 2024 年 3 月 31 日行使			1,254						$	73.48					5.9						$	70
已歸屬，預計將於 2024 年 3 月 31 日歸屬			1,630						$	80.85					6.5						$	79

在截至2024年3月31日的三個月中，行使期權的總內在價值（即行使之日股價超過期權行使價的金額）為美元46百萬。

股票期權公允價值

每份期權授予的公允價值是在授予之日使用二項式格子定價模型估算的，該模型包含了隨時間推移的多個可變假設，包括員工行使模式、股價波動和股息變化。 以下是2024年補助金的加權平均假設：

波動率			26.70			%
無風險利率			4.18			%
股息收益率			1.13			%
預期期限（以年為單位）			5.7
加權平均公允價值/股			$	37.82

預期波動率是根據對賽萊默歷史波動率指標的分析計算得出的。我們使用歷史數據來估計估值模型中的期權行使和員工解僱行為。出於估值目的，將分別考慮員工羣體和期權特徵。預期期限是對期權預計懸而未決的時間段的估計。無風險利率基於期權授予時有效的美國國債收益率曲線。

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限制性股票單位補助

以下是截至2024年3月31日的三個月限制性股票單位活動摘要. 限制性股票單位獎勵的公允價值是根據授予之日我們普通股的收盤價確定的：

			共享單位 （以千計）						加權 平均值 授予日期 公允價值/股份
截至 2024 年 1 月 1 日			862						$	98.49
已授予			253						127.94
既得			(314)						98.29
被沒收			(12)						100.56
截至 2024 年 3 月 31 日未繳清			789						$	107.91

投資回報率和調整後的息税折舊攤銷前利潤績效份額單位補助

以下是截至2024年3月31日的三個月的投資回報率和息税折舊攤銷前利潤補助金的摘要。調整後的息税折舊攤銷前利潤績效股票單位的公允價值等於授予之日的收盤股價：

			共享單位  （以千計）																		加權 平均值 授予日期 公允價值/股份
截至 2024 年 1 月 1 日			114																		$	97.70
已授予			26																		127.94
已實現性能狀況調整 (a)			16																		102.51
既得			(64)																		102.51
截至 2024 年 3 月 31 日未繳清			92																		$	104.09

(a) 表示根據此類獎勵業績期末實現的最終市場狀況而授予的原始投資回報率績效份額單位數量的增加。

TSR 績效份額單位補助金

以下是截至2024年3月31日的三個月的股東總回報率（“TSR”）績效股份單位補助的摘要：

			共享單位 （以千計）																		加權 平均值 授予日期 公允價值/股份
截至 2024 年 1 月 1 日			180																		$	103.52
已授予			52																		181.80
已根據市場狀況進行調整 (a)			(9)																		117.67
既得			(39)																		117.67
截至 2024 年 3 月 31 日未繳清			184																		$	121.77

(a) 表示根據此類獎勵業績期末實現的最終市場狀況而授予的原始股東總回報率績效份額單位數量的減少。

TSR績效股票單位的公允價值是使用蒙特卡羅模擬模型在授予之日計算的，該模型利用了多個關鍵假設，包括預期的公司和同行公司股價波動率、同行之間的相關係數、無風險回報率、預期股息收益率和其他獎勵設計特徵。 以下是2024年補助金的加權平均假設：

波動率			27.2			%
無風險利率			4.33			%

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收入績效分成單位補助金

以下是截至2024年3月31日的三個月中我們的收入績效分成單位補助金摘要：

			共享單位  （以千計）																		加權 平均值 授予日期 公允價值/股份
截至 2024 年 1 月 1 日			66																		94.19
已授予			26																		127.94
截至 2024 年 3 月 31 日未繳清			92																		$	67.33

收入績效股票單位獎勵的公允價值是根據授予之日我們普通股的收盤價確定的。

在業績期內，績效份額單位的授予目標為100％，實際支出取決於ROIC績效份額單位的預設三年調整後投資回報率業績目標、調整後息税折舊攤銷前利潤績效份額單位的第三年調整後息税折舊攤銷前利潤績效目標、收入績效分成單位預設的第三年收入目標以及TSR績效份額單位的相對股東總回報率表現。

注意 16。 資本存量

在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，公司回購了大約 0.1百萬股普通股，價格約為美元15百萬且小於 0.1以美元的價格購買百萬股普通股8分別為百萬。回購包括董事會批准的股票回購計劃，以及與結算因限制性股票單位歸屬而到期的員工預扣税義務有關的回購。每個程序的回購詳情如下：

2015 年 8 月 24 日，我們董事會批准最多回購美元500百萬股股票，沒有到期日。該計劃的目標是以有利於股東的方式部署我們的資本，並保持我們對增長的關注。在截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中，沒有根據該計劃回購任何股票。最多有 $182截至2024年3月31日，根據該計劃仍可能購買數百萬股股票。

除了上述回購計劃外，我們還回購了大約 0.1百萬股及以下 0.1百萬股，價格約為 $15百萬和美元8截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月，分別為百萬美元，用於結算因限制性股票單位歸屬而應付的員工預扣税義務。

注意 17。 累計其他綜合虧損

下表提供了截至2024年3月31日的三個月中AOCL的組成部分：

（單位：百萬）			外幣兑換						退休後福利計劃						衍生工具						總計
2024 年 1 月 1 日的餘額			$	(196)					$	(72)					$	(1)					$	(269)
外幣折算調整			(65)						—						—						(65)
外幣折算税調整			(10)						—						—						(10)
所得税對退休後福利計劃項目攤銷的影響			—						(1)						—						(1)
退休後福利計劃的外幣折算調整			—						2						—						2
衍生對衝協議的未實現虧損			—						—						(3)						(3)
將外匯協議的未實現虧損重新歸類為收入成本			—						—						1						1
截至 2024 年 3 月 31 日的餘額			$	(271)					$	(71)					$	(3)					$	(345)

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下表提供了截至2023年3月31日的三個月AOCL的組成部分：

（單位：百萬）			外幣兑換						退休後福利計劃						衍生工具						總計
2023 年 1 月 1 日的餘額			$	(180)					$	(41)					$	(5)					$	(226)
外幣折算調整			22						—						—						22
外幣折算税調整			5						—						—						5
將退休後福利計劃的精算損失攤銷為其他非營業外收入，淨額			—						(1)						—						(1)
所得税對退休後福利計劃項目攤銷的影響			—						1						—						1
衍生對衝協議的未實現收益			—						—						4						4
衍生對衝協議未實現虧損的所得税優惠			—						—						(1)						(1)
將外匯協議的未實現收益重新歸類為收入			—						—						3						3
將外匯協議的未實現收益重新歸類為收入成本			—						—						2						2
截至2023年3月31日的餘額			$	(153)					$	(41)					$	3					$	(191)

注十八。 承付款和或有開支

法律訴訟

我們不時參與與我們的業務運營（或先前擁有的實體的業務運營）相關的法律和監管程序。這些訴訟可能尋求與環境、税收、知識產權、收購或剝離、產品責任、財產損失、人身傷害、隱私、就業、勞動和養老金、政府調查或合同問題以及商業或合同糾紛等事項相關的補救措施。

有關未決税務訴訟事項的描述，請參閲我們的簡明合併財務報表附註6 “所得税”。

儘管根據現有信息，包括我們對特定索賠案情的評估，無法肯定地預測任何法律事務的最終結果，但我們認為，任何主張或未主張的法律索賠或訴訟，無論是個人還是總體而言，都不可能對我們的經營業績或財務狀況產生重大不利影響。我們已經估算並累積了美元15百萬和美元18截至2024年3月31日和2023年12月31日，這些一般法律事務分別為百萬美元。

擔保

當合同要求或滿足保險相關要求時，我們在正常業務過程中從第三方金融機構獲得某些備用信用證、銀行擔保、擔保債券和保險信用證。截至2024年3月31日和2023年12月31日，擔保債券、銀行擔保、保險信用證、備用信用證以及收入和海關擔保的金額為美元733百萬和美元729分別是百萬。

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環保

在正常業務過程中，我們受聯邦、州、地方和外國環境法律法規的約束。我們負責或被指控對不同國家的場地正在進行的環境調查和修復負責。這些網站處於不同的調查和/或補救階段，在許多此類訴訟中，我們的責任被視為微不足道。我們已收到美國環境保護署以及類似的州和外國環境機構的通知，稱賽萊默以前或目前擁有和/或運營或由我們負責的許多場地以及可能受到或已經受到這些運營影響的其他物業或供水系統包含處置或回收的材料或廢物，需要進行環境調查和/或補救。這些網站包括根據聯邦和州環境法律法規將我們確定為潛在責任方的情況。

根據現行法律和現有技術，當可能發生負債並且可以合理估計責任金額時，將逐個地點記錄環境事項的應計費用。我們在這些環境問題上的應計負債是我們與水、土壤、土壤蒸氣、空氣和建築物等環境介質調查和修復以及相關法律費用有關的最佳估計。這些估計數和相關的應計費用每季度進行一次審查，並根據調查和補救工作的進展以及事實和法律情況的變化進行更新。這些環境支出的負債按未貼現的基礎入賬。我們已經估算並累積了美元4截至 2024 年 3 月 31 日和 2023 年 12 月 31 日，共有 100 萬英鎊用於環境事務。

由於各種因素，包括有關特定地點和其他潛在責任方的信息不完整、調查或補救範圍以及我們在此類條件下承擔的責任（如果有）的不確定性、替代補救方法的選擇以及環境標準和監管要求的變化，很難估計調查和補救的最終成本。根據現有的事實和情況，我們認為應計總金額是合理的。

擔保

我們對眾多產品提供保證，其條款差異很大。一般而言，我們對產品提供缺陷和特定不良性能的保證。 下表列出了每個時期內當前和非當前產品保修累計總額的變化：

（單位：百萬）			2024						2023
保修累計 — 1 月 1 日			$	63					$	54
期內產品保修的淨費用			9						6
保修索賠的解決			(9)						(6)
外幣和其他			(1)						1
保修累計 — 3 月 31 日			$	62					$	55

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注意 19。 細分信息

我們的業務有 四可報告的細分市場：水利基礎設施、應用水務、測量和控制解決方案以及水務解決方案和服務。水基礎設施部門專注於水的運輸和處理，提供一系列產品，包括水、污水和雨水泵、控制和系統；處理設備：過濾和分離、消毒、廢水解決方案；用於市政和工業應用的陽極和電氯化技術。應用水務部門為水的許多主要用途提供服務，並專注於住宅、商業和工業市場。應用水務部門的主要產品包括泵、閥門、熱交換器、控制和分配設備。測量和控制解決方案部門專注於開發先進的技術解決方案，以實現對關鍵水和能源資源的智能利用和保護，以及用於水質測試的分析儀器。測量和控制解決方案部門的主要產品包括智能計量、網絡通信、測量和控制技術、關鍵基礎設施技術、包括基於雲的分析在內的軟件和服務以及遠程監控和數據管理。水務解決方案和服務部門與客户合作，提供量身定製的服務和解決方案，並以生命週期服務為後盾，包括按需用水、外包水、回收/再利用、專業脱水和應急響應服務替代方案，以提高運營可靠性、性能和環境合規性。該細分市場的主要產品還包括滿足工業需求的設備系統（進水、鍋爐給水、超高純度、工藝用水、廢水處理和回收/再利用）、運營和維護的全面外包以及市政服務，包括氣味和腐蝕控制服務，以及泄漏檢測、狀態評估和資產管理和壓力監測解決方案。

此外，我們還有區域銷售地點，主要由銷售和營銷組織及相關支持服務組成，為我們的應報告細分市場提供產品和服務。企業和其他費用包括公司辦公費用，包括薪酬、福利、佔用、折舊和其他管理成本，以及與某些事務（例如環境事務）相關的費用，這些費用由公司層面管理，在評估績效或分配資源時不包含在業務板塊中。

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每個部門的會計政策與2023年年度報告附註1的 “重要會計政策摘要” 部分中描述的相同。 下表包含每個可報告分部的財務信息：

			三個月已結束
			3月31日
（單位：百萬）			2024						2023
收入：
水利基礎設施			$	574					$	410
應用水			436						453
測量和控制解決方案			462						378
水資源解決方案和服務			561						207
總計			$	2,033					$	1,448
營業收入（虧損）：
水利基礎設施			$	60					$	46
應用水			61						83
測量和控制解決方案			70						26
水資源解決方案和服務			50						18
企業和其他			(32)						(42)
總營業收入			$	209					$	131
利息支出			$	14					$	9
其他非營業收入，淨額			6						4
出售業務的（損失）			(5)						—
税前收入			$	196					$	126
折舊和攤銷：
水利基礎設施			$	31					$	9
應用水			7						6
測量和控制解決方案			33						30
水資源解決方案和服務			60						13
企業和其他			3						2
總計			$	134					$	60
資本支出：
水利基礎設施			$	8					$	8
應用水			5						8
測量和控制解決方案			18						17
水資源解決方案和服務			33						7
區域銷售地點 (a)			6						6
企業和其他			4						3
總計			$	74					$	49

(a)表示未分配給細分市場的區域銷售地點產生的資本支出。

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第 2 項。			管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析

以下討論應與本10-Q表報告（本 “報告”）其他地方包含的簡明合併財務報表（包括附註）一起閲讀。

本報告包含經修訂的1933年《證券法》第27A條和經修訂的1934年《證券交易法》第21E條所指的 “前瞻性陳述”。通常，“預測”、“估計”、“預期”、“項目”、“打算”、“計劃”、“考慮”、“預測”、“可能”、“相信”、“目標”、“將”、“可能”、“應該”、“潛在”、“可能”、“可能”、“潛在”、“可能” 等詞語或其否定表述可能，但不是識別前瞻性陳述所必需的。就其性質而言，前瞻性陳述涉及不確定性問題，包括以下任何陳述：非歷史陳述，例如有關我們的戰略、財務計劃、展望、目標、計劃、意圖或目標（包括與我們的社會、環境和其他可持續發展目標相關的陳述）；或涉及可能或未來的經營業績或財務業績，包括與訂單、收入、營業利潤率和每股收益增長相關的陳述。

儘管我們認為任何前瞻性陳述中反映的預期是合理的，但實際結果可能與我們在任何前瞻性陳述中的預測或假設存在重大差異。我們未來的財務狀況和經營業績以及任何前瞻性陳述可能會發生變化，並存在固有的風險和不確定性，其中許多是我們無法控制的。可能導致我們的實際業績、業績和成就或行業業績與我們的前瞻性陳述中包含或暗示的估計或預測存在重大差異的重要因素包括：整個行業和總體經濟狀況，包括工業、政府、公共和私營部門支出、政府應對通貨膨脹的利率、通貨膨脹和相關貨幣政策，以及住宅和商業房地產市場的實力，對經濟的影響活動和我們的業務；地緣政治事件，包括涉及俄羅斯和烏克蘭以及中東的衝突的持續和可能升級，以及與我們的全球銷售和運營相關的監管、經濟和其他風險，包括與接受政府資助的項目的國內含量要求相關的風險；宏觀經濟條件導致的製造和運營成本增加，包括通貨膨脹、能源供應、供應鏈短缺、物流挑戰、勞動力市場緊張、現行價格變動、費率和其他因素；對我們產品的需求、我們所服務的市場的中斷、競爭或定價壓力；我們所依賴或涉及我們互聯產品和服務的信息技術系統的網絡安全事件或其他中斷；供應鏈中包括電子組件（尤其是半導體）的零件和原材料供應不足或延遲；我們的設施或我們所依賴的第三方的運營中斷；與實現相關的不確定性的我們收購Evoqua Water Technologies Corp. 帶來的好處和協同效應；對水、廢水和危險材料進行安全合規的處理和處理；未能成功執行大型項目，包括在滿足績效保證和客户預算、時間表和安全要求方面；我們留住和吸引領導層和其他多元化關鍵人才的能力，以及對整體人才和勞動力的競爭；缺陷、安全、保修和責任索賠以及與產品不確定性相關的召回；圍繞不確定性的問題重組和調整行動及相關成本和節約；我們執行戰略投資以促進增長的能力，包括與收購和資產剝離相關的能力；某些產品使用的無線電頻譜的可用性、監管或幹擾；服務市場的波動或天氣狀況（包括氣候變化的影響）對我們業務和運營的影響；與我們的可持續發展承諾和相關披露相關的風險；外幣匯率波動；難以預測我們的財務狀況結果；商譽和其他無形資產未來減值的風險；我們的有效税率或税收支出的變化；與我們的養老金和其他固定福利計劃相關的金融市場風險；未能遵守或更改法律或法規，包括與我們的商業行為、運營、產品和服務有關的法律或法規，包括反腐敗、數據隱私和安全、貿易、競爭、環境、氣候變化和健康與安全；法律、政府或監管機構的索賠、調查或訴訟及相關或有負債；與知識產權侵權或權利到期有關的事項；以及 “第 1A 項” 中規定的其他因素。風險因素” 載於我們截至2023年12月31日止年度的10-K表年度報告（“2023年年度報告”）以及我們隨後向美國證券交易委員會（“SEC”）提交的文件中。

本報告中有關我們的環境和其他可持續發展計劃和目標的前瞻性陳述和其他陳述並不表示這些陳述對投資者、我們的業務、經營業績、財務狀況、前景或戰略，對我們對可持續發展問題或其他各方的影響必然具有重要意義，

33

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或者必須在我們向美國證券交易委員會提交的文件中披露。此外，與社會、環境和可持續發展相關的歷史、當前和前瞻性陳述可能基於衡量仍在發展的進展的標準、持續演變的內部控制和流程以及未來可能發生變化的假設。此處作出的所有前瞻性陳述均基於截至本報告發布之日我們目前獲得的信息。除非法律要求，否則我們沒有義務公開更新或修改任何前瞻性陳述，無論是由於新信息、未來事件還是其他原因。

概述

賽萊默是一家全球領先的水技術公司。我們設計、製造和服務高度工程化的產品和解決方案，涵蓋公用事業、工業、住宅和商業建築解決方案環境中的各種關鍵應用。從飲用水的交付、測量和使用，到廢水的收集、測試、處理和分析，再到將水迴歸環境，我們廣泛的解決方案組合可滿足客户在整個水循環中對稀缺性、彈性和可負擔性的需求。我們的產品和服務分為四個可報告的細分市場，這些細分市場圍繞其提供的關鍵市場應用進行了調整：水基礎設施、應用水、測量和控制解決方案以及水務解決方案和服務。該公司宣佈自2024年1月1日起對其應申報分部進行變更，因此，已根據新分部報告的比較重估了前一期分部金額（參見附註1，“背景和列報基礎”）。

•水利基礎設施為水基礎設施領域提供泵送系統，將水從含水層、湖泊、河流和海洋輸送水；提供處理的過濾、紫外線和臭氧系統，使水適合使用；以及將廢水和雨水輸送到處理設施的泵送解決方案，我們的混合器、生物處理、監測和控制系統在處理過程中發揮主要功能。此外，我們的產品使用監測和控制、智能和互聯技術，允許對性能進行遠程監控，使產品能夠自我優化泵運行，最大限度地提高能源效率，並最大限度地減少客户的計劃外停機時間和維護。水基礎設施部門還提供一系列高度差異化和可擴展的產品和技術，產品包括過濾和分離、消毒、污水解決方案、陽極和電氯化技術，用於市政和工業應用。在水利基礎設施領域，我們將大部分銷售額直接提供給客户，同時提供強大的應用專業知識，其餘部分則通過分銷合作伙伴提供。

•應用水為用水應用領域提供用於供暖、通風和空調的水壓增壓系統，為住宅和商業建築解決方案市場提供消防系統。此外，我們的泵、熱交換器和控制器為發電廠和製造設施提供冷卻，為食品和飲料加工提供循環，為農業灌溉系統提供增壓系統。在應用水務領域，我們的大部分銷售額是通過與所服務市場中許多領先的獨立分銷商的長期合作關係提供的，其餘的則直接提供給客户。

•測量和控制解決方案主要通過提供通信、智能計量、測量和控制能力以及關鍵基礎設施技術，為公用事業基礎設施解決方案和服務行業提供服務，使客户能夠更有效地使用其配電網絡來交付、監測和控制水、電和天然氣等關鍵資源。我們還提供分析儀器，用於測量和分析清潔水、廢水和室外水環境中的水質、流量和液位。此外，我們還提供軟件和服務，包括基於雲的分析以及遠程監控和數據管理。在測量和控制解決方案領域，我們通過與領先分銷商和專門渠道合作伙伴的長期合作關係以及根據分銷渠道的區域可用性和產品類型進行直接銷售來實現銷售。

34

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•水資源解決方案和服務 與客户合作，提供量身定製的服務和解決方案，並以生命週期服務為後盾，包括按需用水、外包水、回收/再利用、專業脱水和應急響應服務替代方案，以提高運行可靠性、性能和環境合規性。該細分市場的主要產品還包括滿足工業需求的設備系統（進水、鍋爐給水、超高純度、工藝用水、廢水處理和回收/再利用）、運營和維護的全面外包以及市政服務，包括氣味和腐蝕控制服務，以及泄漏檢測、狀態評估和資產管理和壓力監測解決方案。

收購 Evoqua

2023 年 5 月 24 日，賽萊默完成了對 Evoqua 的收購。自收購之日起，賽萊默的財務報表包括Evoqua的資產、負債、經營業績和現金流。有關其他信息，請參閲附註3 “收購和資產剝離”。

執行摘要

賽萊默報告稱，2024年第一季度的收入為20.33億美元，與2023年第一季度公佈的14.48億美元相比增長了40.4％。收入增長包括7.1％的有機增長，這要歸因於我們大多數應報告的細分市場的持續強勁執行和需求。收購和資產剝離帶來的收入淨額為4.8億美元。

截至2024年3月31日的季度其他財務亮點包括以下內容：

•訂單為22.46億美元，較上年同期的15.7億美元增長43.1％，有機增長3.4％。

•每股收益為0.63美元，與去年同期相比增長16.7％（經調整後，為0.90美元，比上年增長13.9％）。

•淨收入佔收入的百分比為7.5％，與去年同期的6.8％相比增長了70個基點。調整後的息税折舊攤銷前利潤率為19.2％，與去年同期的16.3％相比增長了290個基點。

35

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關鍵績效指標和非公認會計準則指標

管理層審查了關鍵績效指標，包括收入、毛利率、分部營業收入和利潤率、訂單增長、營運資金和待辦事項等。此外，我們認為某些非公認會計準則（或 “調整後”）指標對管理層和投資者評估我們在報告所述期間的經營業績很有用，也為評估我們的持續運營、流動性和資產管理提供了工具。這些信息可以幫助投資者評估我們的財務業績，並衡量我們籌集資金用於部署在相互競爭的戰略選擇和舉措中的能力，包括但不限於分紅、收購、股票回購和債務償還。不包括收入，賽萊默僅在非公認會計準則的基礎上提供指導，因為如果不進行不合理的努力，就難以預測公認會計原則收益中將包含的某些金額，例如離散的税項。這些調整後的指標與管理層對我們業務的看法一致，用於制定財務、運營和規劃決策。但是，這些指標不是衡量公認會計原則下財務業績的指標，不應被視為收入、營業收入、淨收益、每股收益（基本收益和攤薄後）或根據公認會計原則確定的經營活動淨現金的替代品。我們認為以下非公認會計準則指標是關鍵績效指標，以及與根據公認會計原則計算和列報的最直接可比指標相關的對賬項目。非公認會計準則指標可能無法與其他公司報告的類似標題的指標相提並論。

•“有機收入” 和 “有機訂單” 分別定義為收入和訂單，不包括外幣折算波動的影響以及收購和資產剝離的貢獻。資產剝離包括出售或終止我們業務中不符合已終止業務標準的微不足道的部分。外幣折算影響導致的同期變化是通過使用相同的貨幣兑換率折算本期和前一時段活動來確定的。

•“固定貨幣” 定義為通過使用相同的貨幣兑換率折算本期和前期活動，根據外幣折算影響進行調整的財務業績。這種方法適用於本位貨幣不是美元的國家。

•“調整後淨收益” 和 “調整後每股收益” 分別定義為淨收益和每股收益，經調整後不包括重組和調整成本、收購的無形資產的攤銷、出售業務的損益、特殊費用和與税收相關的特殊項目（如適用）。調整後淨收益和調整後每股收益的對賬情況如下。

			三個月已結束
			3月31日
（以百萬計，每股數據除外）			2024												2023
淨收益和每股收益			$	153					$	0.63					$	99					$	0.54
重組和調整			15						0.06						11						0.06
收購的無形資產攤銷			54						0.22						18						0.10
特別費用 (a)			16						0.07						25						0.14
與税收相關的特殊物品			(2)						(0.01)						—						—
出售業務所得（收益）虧損			5						0.02						—						—
調整的税收影響 (b)			(22)						(0.09)						(9)						(0.05)
調整後的淨收益和調整後的每股收益			$	219					$	0.90					$	144					$	0.79

(a) 截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月的特別費用主要包括與Evoqua交易相關的收購和整合成本。
(b) 調整的税收影響是根據法定税率計算的，同時考慮到該項目的性質和相關的徵税管轄權。

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•“調整後的運營費用” 定義為經調整的運營費用，不包括收購的無形資產的攤銷、重組和調整成本以及特別費用。

•“調整後營業收入” 定義為營業收入，經調整後不包括重組和調整成本、收購的無形資產的攤銷和特別費用（如適用）；“調整後的營業利潤率” 定義為調整後的營業收入除以總收入。

•“息税折舊攤銷前利潤” 定義為扣除利息、税項、折舊和攤銷費用前的收益，“調整後息税折舊攤銷前利潤” 反映了對息税折舊攤銷前利潤的調整，其中不包括基於股份的薪酬費用、重組和調整成本、出售業務和特別費用的損益，以及定義為調整後息税折舊攤銷前利潤除以總收入的 “調整後息税折舊攤銷前利潤率”。

•“調整成本” 定義為不包含在重組成本中的成本，這些成本是我們為調整業務而採取的行動的一部分，包括專業費、遣散費、搬遷、差旅、設施設置和其他費用等項目。

•“特別費用” 定義為公司產生的非經常性成本，例如收購和整合相關成本以及非現金減值費用。

•“與税收相關的特殊項目” 定義為税收項目，例如納税申報表與税收準備的調整、税務考試的影響、税法變更的影響、超額的税收優惠/損失以及其他離散的税收調整。

•“自由現金流” 定義為簡明合併現金流量表中報告的經營活動產生的淨現金減去資本支出。我們對 “自由現金流” 的定義不考慮某些非全權現金支付，例如債務。下表提供了自由現金流的對賬情況。

			三個月已結束
			3月31日
（單位：百萬）			2024						2023
經營活動提供的淨現金			$	89					$	(19)
資本支出			(74)						(49)
為採用研發法變更而支付的超出税收規定的現金			—						33
自由現金流			$	15					$	(35)
用於投資活動的淨現金			$	(51)					$	(37)
融資活動提供（使用）的淨現金			$	(82)					$	(63)

37

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運營結果

			三個月已結束
			3月31日
（單位：百萬）			2024						2023						改變
收入			$	2,033					$	1,448					40.4			%
毛利			752						546						37.7			%
毛利率			37.0		%				37.7		%				(70)			bp
運營費用總額			543						415						30.8			%
支出與收入的比率			26.7		%				28.7		%				(200)			bp
重組和調整成本			15						11						36.4			%
收購的無形資產攤銷			54						18						200.0			%
特別收費			16						25						(36.0)			%
調整後的運營費用			458						361						26.9			%
調整後的運營費用與收入的比率			22.5		%				24.9		%				(240)			bp
營業收入			209						131						59.5			%
營業利潤率			10.3		%				9.0		%				130			bp
利息和其他非營業外支出，淨額			8						5						60.0			%
出售企業的（損失）			(5)						—						NM
所得税支出			43						27						59.3			%
税率			21.8		%				21.7		%				10			bp
淨收入			$	153					$	99					54.5			%

NM-沒有意義的改變

收入

截至2024年3月31日的三個月，收入為20.33億美元，與去年同期相比增長了5.85億美元，增長了40.4％。按固定貨幣計算，截至2024年3月31日的三個月，收入增長了40.3％。收購和資產剝離推動的收入增長，截至2024年3月31日的三個月，淨收入為4.8億美元，截至2024年3月31日的三個月，有機收入增長了1.03億美元，增長7.1％，外幣折算對200萬美元的收入產生了有利影響。增長反映了以美國為首的所有主要地理區域的強勁有機增長。

下表説明瞭截至2024年3月31日的三個月中，有機增長、近期收購和資產剝離以及外幣折算對收入的影響：

			水利基礎設施									應用水									測量和控制解決方案									水資源解決方案和服務									賽萊默道達爾
（單位：百萬）			$ Change			% 變化						$ Change			% 變化						$ Change			% 變化						$ Change			% 變化						$ Change			% 變化
2023 年收入			$	410								$	453								$	378								$	207								$	1,448
有機增長			26			6.3		%				(18)			(4.0)		%				83			22.0		%				12			5.8		%				103			7.1		%
收購/（資產剝離）			137			33.4		%				—			—		%				—			—		%				343			165.7		%				480			33.1		%
固定貨幣			163			39.8		%				(18)			(4.0)		%				83			22.0		%				355			171.5		%				583			40.3		%
外幣折算 (a)			1			0.2		%				1			0.2		%				1			0.3		%				(1)			(0.5)		%				2			0.1		%
收入變動總額			164			40.0		%				(17)			(3.8)		%				84			22.2		%				354			171.0		%				585			40.4		%
2024 年收入			$	574								$	436								$	462								$	561								$	2,033

(a)由於各種貨幣兑美元的價值走強，其中最大的是英鎊和歐元，但被人民幣和智利比索的疲軟所抵消，對今年的外幣折算的影響。

38

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水利基礎設施

與去年同期相比，2024年第一季度的水基礎設施收入增加了1.64億美元，增長了40.0％（按固定貨幣計算增長39.8％）。本季度由收購帶來的收入增長為1.37億美元，其餘增長來自2600萬美元的有機收入增長，增長6.3％，以及來自外幣折算的100萬美元有利影響。受西歐項目積壓執行和時間安排以及美國數量增加的推動，運輸申請實現了1,400萬美元的有機收入增長。在新興市場資本項目收入增加以及美國和西歐強勁的帶動下，治療申請的有機收入增長了1200萬美元。

應用水

與去年同期相比，應用水務公司2024年第一季度的收入減少了1700萬美元，下降了3.8％（按固定貨幣計算下降了4.0％）。收入受到100萬美元外幣折算的積極影響，按固定貨幣計算的變化完全來自1800萬美元的有機下降。有機弱點是由建築解決方案和工業應用的下降推動的。在建築解決方案方面，由於美國和西歐的疲軟，有機收入下降了1300萬美元，而來自新興市場的有機收入與去年相比持平。工業用水在本季度有機收入下降了500萬美元，主要是由於需求與去年相比有所下降，美國的收入下降了。

測量和控制解決方案

與上年相比，2024年第一季度的測量與控制解決方案收入增加了8400萬美元，增長了22.2％（按固定貨幣計算增長22.0％）。收入受到100萬美元外幣折算的積極影響，按固定匯率計算的變化完全來自8300萬美元的有機增長，增長率為22.0％。該季度的有機收入增長是由智能電錶和其他應用的8600萬美元推動的，主要是由於銷售量的增加，美國的收入增長最為顯著。這一增長被300萬美元的分析自然下降部分抵消，這主要是由於銷售量下降。

水資源解決方案和服務

與去年同期相比，水解決方案和服務收入在2024年第一季度增加了3.54億美元，增長了171.0％（按固定貨幣計算增長171.5％）。本季度由收購帶來的收入增長為3.43億美元，其餘增長來自1200萬美元的有機收入增長，增長5.8％，以及來自外幣折算的100萬美元不利影響。有機收入增長主要來自於美國和新興市場的脱水應用強勁，這要歸因於產量的增加和有利的價格變現。

訂單/待辦事項

訂單

訂單代表具有法律約束力的書面文件，其中包括向客户提供的工作或服務範圍或向客户提供的設備、相應的價格和擬提供的適用產品或服務的預計交付日期。訂單通常採用客户採購訂單或賽萊默企業簽署的報價單的形式。2024年第一季度收到的訂單為22.46億美元，比上年增長6.76億美元，增長43.1％（按固定貨幣計算增長43.0％）。在截至2024年3月31日的三個月中，收購產生的訂單為6.21億美元。截至2024年3月31日的三個月，訂單量受益於100萬美元的外幣折算。

39

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下表説明瞭截至2024年3月31日的三個月中有機增長、最近的收購和資產剝離以及與訂單相關的外幣折算的影響：

			水利基礎設施									應用水									測量和控制解決方案									水資源解決方案和服務									賽萊默道達爾
（單位：百萬）			$ Change			% 變化						$ Change			% 變化						$ Change			% 變化						$ Change			% 變化						$ Change			% 變化
2023 年訂單			$	461								$	483								$	415								$	211								$	1,570
有機影響			29			6.3		%				(3)			(0.6)		%				14			3.4		%				14			6.6		%				54			3.4		%
收購/（資產剝離）			154			33.4		%				—			—		%				—			—		%				467			221.4		%				621			39.6		%
固定貨幣			183			39.7		%				(3)			(0.6)		%				14			3.4		%				481			228.0		%				675			43.0		%
外幣折算 (a)			2			0.4		%				—			—		%				—			—		%				(1)			(0.5)		%				1			0.1		%
訂單變動總額			185			40.1		%				(3)			(0.6)		%				14			3.4		%				$	480		227.5		%				676			43.1		%
2024 年訂單			$	646								$	480								$	429								$	691								$	2,246

(a)本季度外幣折算的影響是各種貨幣兑美元的升值，其中最大的是英鎊和歐元，但被人民幣和智利比索的疲軟所抵消。

待辦事項

待辦事項包括現有訂單以及期末的合同客户協議。根據客户的要求，交貨時間表因客户而異。由於合同的長期性質，年度或多年期合同可能會由客户重新安排和取消。因此，由於合同調整、外幣波動和其他因素，期初積壓總量加上訂單減去收入，將不等於期末的積壓總量。通常，資本項目需要更長的生產週期和部署計劃，並且會不時出現延遲。截至2024年3月31日，積壓總量為52.72億美元，增長了15.29億美元，增長了40.8％，而2023年3月31日的積壓量為37.43億美元，其中14.17億美元來自獲得的積壓。與2023年12月31日的50.88億美元相比，積壓量增加了1.84億美元，增長了3.6％，這要歸因於本期的訂單量和合同中標量超過了收入。我們預計，截至2024年3月31日，大約45％的積壓將在2024年剩餘時間內確認為收入。本季度沒有重大訂單取消。

毛利率

截至2024年3月31日的三個月，毛利率佔收入的百分比下降了70個基點至37.0％，而2023年同期為37.7％。與去年相比，本季度的毛利率下降包括特別費用和收購的無形資產攤銷增加的100個基點。此外，毛利率下降包括330個基點的不利運營影響，受110個基點的通貨膨脹、100個基點的收購Evoqua的不利影響以及40個基點的戰略投資支出增加。毛利率的下降被360個基點的有利運營影響部分抵消，這些影響是由180個基點的生產率節約、80個基點的有利組合和70個基點的價格變現所推動的。

40

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運營費用

下表列出了截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月的運營費用：

			三個月已結束
			3月31日
（單位：百萬）			2024						2023						改變
銷售、一般和管理費用			$	474					$	354					33.9			%
銷售和收購佔收入的百分比			23.3		%				24.4		%				(110)			bp
研究和開發費用			59						53						11.3			%
研發佔收入的百分比			2.9		%				3.7		%				(80)			bp
重組和資產減值費用			10						8						25.0			%
運營費用			$	543					$	415					30.8			%
支出與收入的比率			26.7		%				28.7		%				(200)			bp

銷售、一般和管理（“SG&A”）費用

2024年第一季度的銷售和收購支出增加了1.2億美元，達到4.74億美元，佔收入的23.3％，而2023年同期為3.54億美元，佔收入的24.4％。與上年相比，2024年第一季度銷售和收購的增長主要包括收購Evoqua帶來的9,100萬美元的額外運營併購、1,100萬美元的通貨膨脹以及700萬美元的戰略投資支出增加。銷售和收購支出的增加被1200萬美元的生產力節省以及調整成本和800萬美元的特別費用減少所部分抵消。

研究與開發（“R&D”）費用

2024年第一季度的研發費用為5,900萬美元，佔收入的2.9％，而2023年第一季度為5300萬美元，佔收入的3.7％。研發支出同比一直保持相當穩定。

重組和資產減值費用

重組

公司將不時承擔與重組行動相關的成本，以優化我們的成本基礎並更具戰略性的定位自己。

於2024年和2023年開始的行動主要包括遣散費。我們目前預計全年將產生3000萬至4000萬美元的重組成本。

請參閲附註5 “重組和資產減值費用”。

以下是截至2024年3月31日和2023年3月31日的三個月中與重組活動相關的員工職位削減的展望：

						2024						2023
計劃削減——1月1日						113						102
計劃中的其他削減措施						96						73
實際減少和逆轉						(48)						(82)
計劃削減——3月31日						161						93

資產減值

請參閲附註9 “商譽和其他無形資產”。

41

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營業收入和調整後息税折舊攤銷前利潤

2024年第一季度的營業收入為2.09億美元（營業利潤率為10.3％），與上一年的1.31億美元（營業利潤率為9.0％）相比，增長了7800萬美元，增長了59.5％。營業利潤率增長了130個基點，其中包括收購的無形資產攤銷、重組和調整成本增加帶來的40個基點的淨不利影響，但與去年同期相比，特別費用的減少部分抵消了這一影響。此外，營業利潤率的擴張包括570個基點的有利運營影響，這得益於250個基點的生產率節約、100個基點的價格實現、100個基點的銷量增長以及80個基點的有利組合。這些有利影響被400個基點的不利運營影響部分抵消，這些影響是由通貨膨脹導致的180個基點、戰略投資支出增加100個基點以及庫存管理成本增加的30個基點所推動的。不包括收購的無形資產攤銷、重組和調整成本以及特別費用，2024年第一季度的調整後營業收入為2.94億美元（調整後的營業利潤率為14.5％），而去年同期的調整後營業收入為1.85億美元（調整後的營業利潤率為12.8％）。

2024年第一季度調整後的息税折舊攤銷前利潤為3.91億美元（調整後的息税折舊攤銷前利潤率為19.2％），與去年同期調整後的息税折舊攤銷前利潤2.36億美元（調整後的息税折舊攤銷前利潤率為16.3％）相比，增長了1.55億美元，增長了65.7％，調整後的息税折舊攤銷前利潤率為290個基點。調整後的息税折舊攤銷前利潤率受到影響調整後營業利潤率的相同抵消因素的影響；但是，由於排除增量折舊和攤銷，調整後的息税折舊攤銷前利潤率也使調整後的息税折舊攤銷利潤率受益了100個基點。

42

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下表提供了總營業收入和每個分部的營業收入與調整後營業收入的對賬情況，以及相應的調整後營業利潤率的計算：

			三個月已結束
			3月31日
（單位：百萬）			2024						2023						改變
水利基礎設施
營業收入			$	60					$	46					30.4			%
營業利潤率			10.5		%				11.2		%				(70)			bp
重組和調整成本			7						3						133.3			%
購買會計無形攤銷			19						1						1,800.0			%
特別收費			2						—						NM
調整後的營業收入			$	88					$	50					76.0			%
調整後的營業利潤率			15.3		%				12.2		%				310			bp
應用水
營業收入			$	61					$	83					(26.5)			%
營業利潤率			14.0		%				18.3		%				(430)			bp
重組和調整成本			2						3						(33.3)			%
調整後的營業收入			$	63					$	86					(26.7)			%
調整後的營業利潤率			14.4		%				19.0		%				(460)			bp
測量和控制解決方案
營業收入			$	70					$	26					169.2			%
營業利潤率			15.2		%				6.9		%				830			bp
重組和調整成本			2						5						(60.0)			%
購買會計無形攤銷			14						14						—			%
特別收費			—						2						(100.0)			%
調整後的營業收入			$	86					$	47					83.0			%
調整後的營業利潤率			18.6		%				12.4		%				620			bp
水資源解決方案和服務
營業收入			$	50					$	18					177.8			%
營業利潤率			8.9		%				8.7		%				20			bp
重組和調整成本			3						—						NM
購買會計無形攤銷			21						3						600.0			%
特別收費			9						—						NM
調整後的營業收入			$	83					$	21					295.2			%
調整後的營業利潤率			14.8		%				10.1		%				470			bp
企業和其他
營業虧損			$	(32)					$	(42)					(23.8)			%
重組和調整成本			1						—						NM
特別收費			5						23						(78.3)
調整後的營業虧損			$	(26)					$	(19)					36.8			%
賽萊默道達爾
營業收入			$	209					$	131					59.5			%
營業利潤率			10.3		%				9.0		%				130			bp
重組和調整成本			15						11						36.4			%
購買會計無形攤銷			54						18						200.0			%
特別收費			16						25						(36.0)			%
調整後的營業收入			$	294					$	185					58.9			%
調整後的營業利潤率			14.5		%				12.8		%				170			bp

NM-沒有意義的百分比變化

43

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下表提供了淨收入與合併息税折舊攤銷前利潤和調整後息税折舊攤銷前利潤的對賬情況：

			三個月已結束
（單位：百萬）			3 月 31 日
			2024						2023						改變
淨收入			$	153					$	99					55			%
淨收入利潤率			7.5		%				6.8		%				70			bp
折舊			61						28						118			%
攤銷			73						32						128			%
利息支出，淨額			7						2						250			%
所得税支出			43						27						59			%
EBITDA			$	337					$	188					79			%
基於股份的薪酬			18						12						50			%
重組和調整			15						11						36			%
特別收費			16						25						(36)			%
企業出售損失			5						—						NM			%
調整後 EBITDA			$	391					$	236					66			%
調整後息折舊攤銷前利潤率			19.2%						16.3%						290			bp

下表提供了每個細分市場的營業收入（虧損）與息税折舊攤銷前利潤和調整後息税折舊攤銷前利潤的對賬情況：

						三個月已結束
						2024年3月31日
（單位：百萬）						水利基礎設施						應用水系統						測量和控制解決方案						水資源解決方案和服務
營業收入						$	60					$	61					$	70					$	50
營業利潤率						10.5		%				14.0		%				15.2		%				8.9		%
出售企業的（損失）						—						—						—						(5)
折舊						10						6						6						38
攤銷						21						1						27						22
其他非營業收入（支出），不包括利息						(1)						—						(1)						—
EBITDA						$	90					$	68					$	102					$	105
基於股份的薪酬						3						2						1						3
重組和調整						7						2						2						3
特別收費						2						—						—						9
企業出售損失						—						—						—						5
調整後 EBITDA						$	102					$	72					$	105					$	125
調整後息折舊攤銷前利潤率						17.8		%				16.5		%				22.7		%				22.3		%

44

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						三個月已結束
						2023年3月31日
（單位：百萬）						水利基礎設施						應用水系統						測量和控制解決方案						水資源解決方案和服務
營業收入						$	46					$	83					$	26					$	18
營業利潤率						11.2		%				18.3		%				6.9		%				8.7		%
折舊						7						5						6						10
攤銷						2						1						24						3
其他非營業收入（支出），不包括利息						—						(1)						—						—
EBITDA						$	55					$	88					$	56					$	31
基於股份的薪酬						2						1						2						1
重組和調整						3						3						5						—
特別收費						—						—						2						—
調整後 EBITDA						$	60					$	92					$	65					$	32
調整後息折舊攤銷前利潤率						14.6		%				20.3		%				17.2		%				15.5		%

45

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						三個月已結束
						2024 年與 2023 年
（單位：百萬）						水利基礎設施						應用水系統						測量和控制解決方案						水資源解決方案和服務
營業收入（虧損）						$	14					$	(22)					$	44					$	32
營業利潤率						(70) bps						(430) bps						830 bps						20 bps
出售企業的（損失）						—						—						—						(5)
折舊						3						1						—						28
攤銷						19						—						3						19
其他非營業收入（支出），不包括利息						(1)						1						(1)						—
EBITDA						$	35					$	(20)					$	46					$	74
基於股份的薪酬						1						1						(1)						2
重組和調整						4						(1)						(3)						3
特別收費						2						—						(2)						9
企業出售損失						—						—						—						5
調整後 EBITDA						$	42					$	(20)					$	40					$	93
調整後息折舊攤銷前利潤率						320 bps						(380) bps						550 bps						680 bps

水利基礎設施

2024年第一季度，我們的水基礎設施板塊的營業收入為6000萬美元（營業利潤率為10.5％），與去年同期的4,600萬美元（營業利潤率為11.2％）相比，增長了1,400萬美元，增長了30.4％，總共下降了70個基點。營業利潤率下降包括收購的無形資產攤銷、重組和調整成本以及特別費用與去年相比增加380個基點的不利影響。此外，營業利潤率下降包括390個基點的不利運營影響，受180個基點的通貨膨脹、90個基點的戰略投資支出增加以及20個基點的庫存管理成本增加。利潤率下降被700個基點的有利經營影響所抵消，其中包括240個基點的生產率節約、230個基點的有利組合、100個基點的交易量增長、70個基點的有利外幣匯率影響和60個基點的價格變現。不包括收購的無形資產的攤銷、重組和調整成本以及特別費用，2024年第一季度調整後的營業收入為8,800萬美元（調整後的營業利潤率為15.3％），而2023年第一季度的調整後營業收入為5000萬美元（調整後的營業利潤率為12.2％）。

2024年第一季度調整後的息税折舊攤銷前利潤為1.02億美元（調整後的息税折舊攤銷前利潤率為17.8％），與去年調整後的息税折舊攤銷前利潤6,000萬美元（調整後的息税折舊攤銷前利潤率為14.6％）相比，增長了4200萬美元，增長了70.0％。調整後的息税折舊攤銷前利潤受到影響調整後營業利潤率的相同抵消因素的影響。

46

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應用水

2024年第一季度，我們的應用水務板塊的營業收入為6,100萬美元（營業利潤率為14.0％），與去年同期的8300萬美元（營業利潤率為18.3％）的營業收入相比，減少了2200萬美元，下降了26.5％，下降了430個基點。營業利潤率下降包括重組和調整成本與去年相比下降帶來的30個基點的有利影響。此外，營業利潤率下降包括820個基點的不利運營影響，受270個基點的不利組合、230個基點的通貨膨脹、150個基點的交易量下降、60個基點的不利外幣匯率影響以及50個基點的庫存管理成本的推動。在生產率節省340個基點的推動下，360個基點的有利運營影響部分抵消了利潤率的下降。不包括重組和調整成本，2024年第一季度調整後的營業收入為6,300萬美元（調整後的營業利潤率為14.4％），而2023年第一季度的調整後營業收入為8,600萬美元（調整後的營業利潤率為19.0％）。

2024年第一季度調整後的息税折舊攤銷前利潤為7200萬美元（調整後的息税折舊攤銷前利潤率為16.5％），與去年調整後的息税折舊攤銷前利潤9200萬美元（調整後的息税折舊攤銷前利潤率為20.3％）相比，減少了2000萬美元，下降了21.7％。調整後息税折舊攤銷前利潤率下降的主要原因是影響調整後營業利潤率下降的相同因素；但是，調整後的息税折舊攤銷前利潤率並未受到基於股份的薪酬、折舊和軟件攤銷費用的相對影響的負面影響。

測量和控制解決方案

2024年第一季度，我們的測量和控制解決方案板塊的營業收入為7,000萬美元（營業利潤率為15.2％），與去年同期的2600萬美元（營業利潤率為6.9％）的營業收入相比，增長了4,400萬美元，增長了169.2％，總增長了830個基點。與去年相比，營業利潤率的擴張包括重組和調整成本、特別費用以及收購的無形資產攤銷產生的210個基點的有利影響。此外，營業利潤率的擴張包括1,120個基點的有利運營影響，包括380個基點的生產率節省、370個基點的銷量增長、260個基點的價格實現以及90個基點的有利組合。利潤率的擴張被240個基點的通貨膨脹、90個基點的庫存管理成本增加和60個基點的戰略投資支出增加所驅動的500個基點的負面運營影響部分抵消。不包括收購的無形資產攤銷、重組和調整成本以及特別費用，2024年第一季度的調整後營業收入為8,600萬美元（調整後的營業利潤率為18.6％），而2023年第一季度的調整後營業收入為4700萬美元（調整後的營業利潤率為12.4％）。

2024年第一季度調整後的息税折舊攤銷前利潤為1.05億美元（調整後的息税折舊攤銷前利潤率為22.7％），與去年調整後的息税折舊攤銷前利潤6,500萬美元（調整後的息税折舊攤銷前利潤率為17.2％）相比，增長了4,000萬美元，增長了61.5％。調整後息税折舊攤銷前利潤率的增加與影響調整後營業利潤率增長的因素相同；但是，調整後的息税折舊攤銷前利潤率並未受益於基於股份的薪酬支出、其他營業外支出以及折舊和軟件攤銷的相對影響。

水資源解決方案和服務

2024年第一季度，我們的水解決方案和服務板塊的營業收入為5000萬美元（營業利潤率為8.9％），與去年同期的1800萬美元（營業利潤率為8.7％）的營業收入相比，增長了3200萬美元，增長了177.8％，總增長了20個基點。與去年相比，營業利潤率的擴張包括收購的無形資產攤銷、特別費用以及重組和調整成本帶來的450個基點的不利影響。此外，營業利潤率的擴張包括850個基點的有利運營影響，包括收購Evoqua帶來的380個基點的增值利潤率、170個基點的有利組合、130個基點的銷量增長、70個基點的生產率節約和70個基點的價格變現。利潤率擴張被380個基點的負面運營影響所抵消，這些負面影響是由戰略投資支出增加160個基點、通貨膨脹70個基點和員工相關成本增加70個基點推動的。不包括收購的無形資產攤銷、特別費用以及重組和調整成本，2024年第一季度調整後的營業收入為8300萬美元（調整後的營業利潤率為14.8％），而2023年第一季度的調整後營業收入為2,100萬美元（調整後的營業利潤率為10.1％）。

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2024年第一季度調整後的息税折舊攤銷前利潤為1.25億美元（調整後的息税折舊攤銷前利潤率為22.3％），與去年調整後的息税折舊攤銷前利潤3200萬美元（調整後的息税折舊攤銷前利潤率為15.5％）相比，增長了9300萬美元，增長了290.6％。調整後息税折舊攤銷前利潤率的增加與影響調整後營業利潤率增長的因素相同；但是，調整後的息税折舊攤銷前利潤率並未受到折舊和軟件攤銷費用的相對影響的負面影響。

企業和其他

與去年同期相比，2024年第一季度企業和其他部門的營業虧損減少了1000萬美元，下降了24％。營業虧損減少的主要原因是收購Evoqua導致與整合成本相關的特別費用減少。不包括特別費用以及重組和調整成本，截至2024年3月31日的三個月，公司和其他部門的調整後營業虧損增加了700萬美元，增長了36.8％，這主要是由於戰略投資支出增加和員工相關成本的增加。

利息支出

截至2024年3月31日的三個月，利息支出為1,400萬美元，而去年同期為900萬美元。利息支出的增加主要是由2023年5月簽訂的定期貸款推動的，該貸款用於為收購Evoqua提供資金，以及作為我們收購Evoqua的一部分而假定的證券化和設備融資設施。部分抵消這些項目的是交叉貨幣互換產生的利息支出的減少。分別描述了我們的淨投資套期保值和信貸額度以及長期債務，請參閲我們簡明合併財務報表附註10 “衍生金融工具” 和附註12 “信貸額度與債務”。

所得税支出

截至2024年3月31日的三個月的所得税準備金為4,300萬美元，有效税率為21.8％，而2023年同期的支出為2700萬美元，有效税率為21.7％。截至2024年3月31日的三個月期間的有效税率略高於2023年同期的有效税率，這主要是由於收益組合所致。

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流動性和資本資源

下表彙總了我們的現金來源和（用途）：

			三個月已結束
			3月31日
（單位：百萬）			2024						2023						改變
經營活動			$	89					$	(19)					$	108
投資活動			(51)						(37)						(14)
籌資活動			(82)						(63)						(19)
外匯 (a)			(28)						12						(40)
總計			$	(72)					$	(107)					$	35

(a)這種影響主要是由於歐元、智利比索和加元的疲軟。

流動性的來源和用途

經營活動

截至2024年3月31日的三個月，經營活動產生的現金為8900萬美元，而去年同期用於經營活動的現金為1,900萬美元。提供的現金增加主要是由更高的現金收益和更少的納税所推動的。更高的員工福利費用支付額和增加的預付費用部分抵消了這些項目。

投資活動

截至2024年3月31日的三個月，用於投資活動的現金為5,100萬美元，而去年同期為3,700萬美元。所用現金的增加反映了本期資本支出的增加，部分被出售企業的收益所抵消。

融資活動

截至2024年3月31日的三個月，融資活動使用的現金為8200萬美元，而去年同期的現金使用量為6,300萬美元。所用現金的增加反映了股息支付的增加、普通股購買量的增加和債務的償還。行使員工股票期權的收益部分抵消了這些項目。

資金和流動性策略

我們為資本需求提供資金的能力取決於我們持續通過運營產生現金的能力，以及獲得銀行融資和資本市場的機會。我們不斷評估支出的各個方面，包括資本支出、戰略投資和分紅。

如果我們的運營現金流低於預期，我們可能需要承擔債務或發行股權。我們可能不時需要進入長期和短期資本市場來獲得融資。我們將來以可接受的條款和條件獲得融資的機會和可用性將受到許多因素的影響，包括：（i）我們的信用評級或缺乏信用評級，（ii）整個資本市場的流動性，（iii）當前的經濟狀況。無法保證我們能夠以可接受的條件獲得此類融資，也無法保證此類資金會完全可用。我們的證券被評為投資等級。信用評級的重大變化可能會影響我們以優惠利率借款的能力。有關獲得額外資金的限制的描述，請參閲我們的簡明合併財務報表附註12 “信貸額度和債務”。

我們監控我們的全球資金需求，力求以具有成本效益的方式滿足我們的流動性需求。此外，如果需要，我們現有的承諾信貸額度和公共債務市場準入將提供更多的流動性。

根據我們目前的全球現金狀況、運營現金流和資本市場準入，我們認為有足夠的流動性來滿足我們在年內在美國和美國境外的融資需求以及償還債務和其他債務。目前，我們的可用流動性約為19億美元，包括9.47億美元的現金和10億美元的可用信貸額度，如我們的簡明合併財務報表附註12 “信貸額度和債務” 所披露的那樣。

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信貸額度和長期合同承諾

有關我們的信貸額度和長期債務的描述，請參閲我們的簡明合併財務報表附註12 “信貸額度和債務”。

非美國運營

隨着我們在新興市場和美國以外其他地方的業務繼續增長，我們預計將繼續從非美國業務中創造可觀的收入，並預計我們的很大一部分現金將由我們的外國子公司持有。我們期望考慮到我們開展業務的眾多子公司的可用資金以及獲得這些資金的成本效益，來管理我們的全球現金需求。如果我們認為這樣做具有成本效益，我們可能會將現金從某些國際子公司轉移到美國和其他國際子公司。我們會不斷審查我們的國內外現金狀況、預期的未來現金生成和投資機會，並重新評估是否需要匯回國際持有的資金以支持我們在美國的業務。

關鍵會計估計

我們對經營業績和資本資源的討論和分析基於我們的簡明合併財務報表，該財務報表是根據公認會計原則編制的。這些簡明合併財務報表的編制要求管理層做出估算和假設，這些估計和假設會影響報告的資產、負債、收入和支出金額以及或有資產和負債的披露。我們認為，最複雜和最敏感的判斷，由於其對簡明合併財務報表的重要性，主要是因為需要對本質上不確定的事項的影響進行估計。管理層在2023年年度報告中對財務狀況和經營業績的討論和分析描述了編制簡明合併財務報表時使用的關鍵會計估計。這些領域的實際結果可能與管理層的估計有所不同。如我們的2023年年度報告所述，有關我們的關鍵會計估算的信息沒有重大變化。

2024 年展望

我們將總收入增長更新為15％至16％之間，2024年的有機收入增長將在4％至6％之間。我們的展望反映了我們當前基於當前市場環境和其他因素的知名度和預期，並且與我們在2023年年度報告中提供的前景基本一致。我們滿足預期的能力受到許多風險的影響，包括但不限於 “第1A項” 中描述的風險。我們的 2023 年年度報告中的 “風險因素”。

第 3 項。有關市場風險的定量和定性披露

正如我們的2023年年度報告所述，有關市場風險的信息沒有實質性變化。

 

第 4 項。控制和程序

我們的管理層在公司首席執行官兼首席財務官的參與下，評估了截至本季度報告所涉期末我們的披露控制和程序（定義見經修訂的1934年《證券交易法》第13a-15（e）條和第15d-15（e）條）的有效性。任何控制和程序，無論設計和操作多麼精良，都只能為實現預期的控制目標提供合理的保證。根據此類評估，首席執行官兼首席財務官得出結論，截至本報告所涉期末，公司的披露控制和程序在合理的保證水平上是有效的。

在本季度報告所涵蓋的財政季度，我們對財務報告的內部控制（定義見1934年法案第13a-15（f）條）沒有發生任何對我們的財務報告內部控制產生重大影響或合理可能產生重大影響的變化。

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第二部分

第 1 項。法律訴訟

我們不時參與與我們的業務運營（或先前擁有的實體的業務運營）相關的法律和監管程序。這些訴訟可能尋求與環境、税收、知識產權、收購或剝離、產品責任、財產損失、人身傷害、隱私、就業、勞動和養老金、政府調查或合同問題以及商業或合同糾紛等事項相關的補救措施。

Evoqua此前在其公開文件中透露，美國馬薩諸塞州檢察官辦公室正在調查Evoqua的公開文件和財報公告中是否存在財務錯誤陳述。賽萊默此前在我們的《2023年年度報告》中透露，調查已移交給美國羅德島特區檢察官辦公室。 該公司將繼續配合調查，無法預測調查結果。 我們目前認為，這不會對我們的業務、財務狀況、經營業績或前景產生重大不利影響。

有關更多信息和任何更新，請參閲簡明合併財務報表附註18 “承付款和意外開支”。

第 1A 項。風險因素

與先前在 “第1A項” 中披露的風險因素相比，沒有實質性變化。我們 2023 年年度報告中的 “風險因素”。

第 2 項。未經登記的股權證券銷售和所得款項的使用

下表顯示了有關公司在截至2024年3月31日的三個月內購買公司普通股的信息：

（以百萬計，每股金額除外） 時期						購買的股票總數						每股支付的平均價格 (a)						作為公開宣佈的計劃或計劃的一部分購買的股票總數 (b)						根據計劃或計劃可能購買的股票的大致美元價值 (b)
1/1/24 - 1/31/24						—						—						—						$182
2/1/24 - 2/29/24						—						—						—						$182
3/1/24 - 3/31/24						—						—						—						$182

該表不包括為滿足與無現金行使員工股票期權相關的行使價而投標的股票，或為履行與員工權益獎勵相關的預扣税義務而投標的股票。

(a)每股支付的平均價格以結算為基礎計算。

(b)2015 年 8 月 24 日，我們董事會批准回購不超過 5 億美元的股票，沒有到期日。該計劃的目標是以有利於我們的方式部署我們的資金 股東們並保持我們對增長的關注。在截至2024年3月31日的三個月中，該計劃沒有回購任何股票。截至2024年3月31日，根據該計劃，仍可能購買多達1.82億美元的股票。

第 3 項。優先證券違約

沒有。

第 4 項。礦山安全披露

不適用。

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第 5 項。其他信息

(c) 交易計劃

在截至2024年3月31日的季度中，沒有董事或第16節官員 採用要麼 終止任何規則 10b5-1 交易安排或非規則 10b5-1 交易安排（在每種情況下，定義見第 S-K 法規第 408 (a) 項）。

第 6 項。展品

有關作為本報告一部分提交併以引用方式納入此處的證物清單，請參閲附錄索引。

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賽萊默公司

展覽索引

展覽 數字						描述			地點
3.1						賽萊默公司第四次修訂和重述的公司章程			參照賽萊默公司於2017年5月15日提交的8-K表格（CIK編號1524472，文件編號1-35229）附錄3.1併入。
3.2						賽萊默公司第五次修訂和重述的章程			參照賽萊默公司於2022年11月15日提交的8-K表格（CIK編號1524472，文件編號1-35229）附錄3.1納入其中。
10.1						賽萊默公司與 Franz Cerwinka 之間的信函協議			隨函提交。
10.2						2011年綜合激勵計劃非合格股票期權授予協議（2024年）的表格。			隨函提交。
10.3						2011年高級領導團隊綜合激勵計劃非合格股票期權授予協議表格（2024年）			隨函提交。
10.4						2011 年綜合激勵計劃績效份額單位授予協議（2024 年）表格			隨函提交。
10.5						2011年高級領導團隊綜合激勵計劃績效份額單位授予協議表格（2024年）			隨函提交。
10.6						2011 年綜合激勵計劃限制性股票單位協議（2024 年）表格			隨函提交。
10.7			#			2011年高級領導團隊綜合激勵計劃限制性股票單位協議表格（2024年）			隨函提交。
31.1						根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條通過的 1934 年《證券交易法》第 13a-14 (a) /15d-14 (a) 條進行認證			隨函提交。
31.2						根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條通過的 1934 年《證券交易法》第 13a-14 (a) /15d-14 (a) 條進行認證			隨函提交。
32.1						根據 2002 年《薩班斯-奧克斯利法案》第 906 條通過的《美國法典》第 18 章第 1350 條進行認證			本附件旨在根據S-K法規第601（b）（32）（ii）項提供，除非以具體提及方式明確規定，否則不得視為根據1934年《證券交易法》第18條提交或以引用方式納入根據1933年《證券法》或1934年《證券交易法》提交的任何文件中。
32.2						根據 2002 年《薩班斯-奧克斯利法案》第 906 條通過的《美國法典》第 18 章第 1350 條進行認證			本附件旨在根據S-K法規第601（b）（32）（ii）項提供，除非以具體提及方式明確規定，否則不得視為根據1934年《證券交易法》第18條提交或以引用方式納入根據1933年《證券法》或1934年《證券交易法》提交的任何文件中。

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展覽 數字						描述			地點
101.0						以下材料來自賽萊默公司截至2024年3月31日的季度期的10-Q表季度報告，採用行內可擴展業務報告語言（在線XBRL）格式：（i）簡明合併收益表，（ii）簡明綜合收益表，（iii）簡明合併資產負債表，（iv）簡明合併現金流量表和（v）簡明合併財務報表附註			該實例文檔未出現在交互式數據文件中，因為其 XBRL 標籤嵌入在內聯 XBRL 文檔中。
104.0						賽萊默公司的封面。”截至2024年3月31日的10-Q表季度報告採用行內XBRL格式，包含在附錄101.0中。
						# 管理合同或補償計劃或安排

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簽名

根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式促使經正式授權的下列簽署人代表其簽署本報告。

 

						賽萊默公司
						（註冊人）
						/s/ Geri-Michelle McShane
						Geri-Michelle McShane
						副總裁、財務總監兼首席會計官

2024 年 5 月 2 日

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