EX-99.1

附錄 99.1


		新聞發佈

APA 公司宣佈2024年第一季度

財務和運營業績

關鍵要點

報告的日產量為38.9萬桶石油當量（BOE）；調整後的產量，其中不包括埃及 非控制性利息和税收桶，為每天32萬桶英國央行；

經營活動產生的淨現金為368美元百萬美元，調整後的息税折舊攤銷前利潤為 1.24 美元十億;

退回了 176 美元第一季度通過分紅和股票回購向股東捐贈了百萬美元；

二疊紀的持續走強使美國的油量超過預期，這標誌着連續第五個季度達到或超過預期；

完成了對卡倫石油公司的收購，將預期的年度成本協同效應提高了50％，至 225 美元百萬；從2023年第四季度到預計的2024年第四季度，APA的美國石油產量增加了80％以上；

根據此次收購的最新情況，二疊紀預計將佔2024年公司總資本支出和產量的70％以上；以及

在阿拉斯加合資租賃地產的國王街 #1 油井的兩個區域發現了高質量的石油。

休斯頓，2024年5月1日，APA公司（納斯達克股票代碼：APA）今天公佈了其2024年第一季度的財務和經營業績。

APA公佈的歸屬於普通股的淨收益為1.32億美元，攤薄後每股收益為0.44美元。經調整影響業績可比性的項目，APA第一季度收益為2.37億美元，攤薄後每股收益為0.78美元。經營活動提供的淨現金為3.68億美元，調整後的息税折舊攤銷前利潤為12.4億美元。

APA首席執行官約翰·克里斯曼四世表示，我們在美國和埃及的鑽探計劃在本季度表現良好。在二疊紀盆地，我們持續取得優異業績，通過最近完成的對卡隆石油公司的收購，我們擴大了規模和石油槓桿率。我們目前專注於整合Callon資產，並已經確定了引人注目的機會，通過規劃和油井設計、鑽探和完井以及日常運營的許多方面的變動，在收購的資產基礎上創造價值。因此，我們已將交易的預期年度成本協同效應提高了50％，達到2.25億美元。

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財務和運營業績第 2 頁，共 5 頁

第一季度摘要

第一季度報告的產量為每天38.9萬桶英國央行，調整後的產量（不包括埃及非控股權益和税桶）為每天32萬桶英國央行。APA第一季度上游資本投資和租賃運營支出好於預期，這主要是由於計劃中的設施、租賃和勘探支出的時機。

阿拉斯加更新

阿拉斯加的勘探工作使確認了石油系統正在運行，並在國王街 #1 發現了高質量的石油。由於多次延誤，另外兩口油井，Sockeye #1 和Voodoo #1，在鑽探季節沒有達到目標目標。合資企業目前正在分析數據並評估後續步驟。

2024 年資本和活動最新情況

在完成對Callon的收購後，APA將提供修訂後的2024年全年指引。2024年，APA計劃向上游石油和天然氣資本投資27億美元。該公司預計，在今年剩餘時間內，美國平均約有10臺鑽機，因為它積極管理和提高新合併的鑽機隊伍的等級。

克里斯曼説，自我們完成對Callon的收購以來，我們在整合過程中取得了重大進展。我們認為，此次收購最引人注目的價值機會在於未來的資本效率以及公司石油敞口增加的影響。

電話會議

APA將於美國中部時間5月2日星期四上午10點舉行電話會議，討論其2024年第一季度業績。電話會議將在APA網站www.apacorp.com和investor.apacorp.com上進行網絡直播。電話會議結束後，將在公司網站的投資者頁面上播出為期一年的重播。

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財務和運營業績第 3 頁，共 5 頁

關於 APA

APA Corporation擁有合併子公司，這些子公司在美國、埃及和英國勘探和生產石油和天然氣，在蘇裏南和其他地方勘探石油和天然氣。APA在其網站www.apacorp.com上發佈公告、運營更新、投資者信息和新聞稿。

附加信息

以下是其他信息，包括調整後收益、調整後息税折舊攤銷前利潤、上游資本投資、淨負債、運營資產和負債變動前的運營現金流以及自由現金流（非公認會計準則財務指標）與公認會計準則指標的對賬以及有關調整後產量的信息。APA 的季度增刊可在 http://www.apacorp.com/financialdata 獲得。

非公認會計準則財務指標

APA的財務信息包括根據公認會計原則（GAAP）編制的信息以及非公認會計準則的財務信息。管理層打算提供非公認會計準則財務信息，以增進對我們根據公認會計原則編制的合併財務信息的理解。調整後的收益、調整後的息税折舊攤銷前利潤、上游資本投資, 淨負債、運營資產和負債變動前的運營現金流以及自由現金流是非公認會計準則衡量標準。除了根據 GAAP編制的財務報表外，讀者還應考慮這些非公認會計準則信息，但不能代替這些信息。每項非公認會計準則財務指標都與相應的GAAP指標一起列報，以免意味着應更加重視非GAAP 指標。

前瞻性陳述

本新聞新聞稿包含1933年《證券法》第27A條和1934年《證券交易法》第21E條所指的前瞻性陳述。前瞻性陳述可以通過諸如預期、打算、計劃、尋求、相信、繼續、可能、估計、預期、目標、指導、可能、可能、展望等詞語來識別

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財務和運營業績第 4 頁，共 5 頁

潛力、項目、前景、應該、將來，以及對未來時期的類似提法，但是缺少這些詞並不意味着陳述不是前瞻性的。這些陳述包括但不限於有關未來計劃、預期和運營目標的陳述，包括有關我們的資本計劃、鑽探計劃、產量預期、資產銷售和貨幣化的陳述。儘管前瞻性陳述基於我們做出的假設和分析，我們認為這些假設和分析在這種情況下是合理的，但實際業績和發展能否滿足我們的預期和預測取決於許多風險和不確定性，這些風險和不確定性可能導致我們的實際業績、業績和財務狀況與我們的預期存在重大差異。請參閲截至2023年12月31日止年度的APA表10-K中的風險因素，以及我們向美國證券交易委員會提交的10-Q表季度報告中的風險因素，該報告討論了影響我們業務的風險因素。本新聞稿中的任何前瞻性陳述僅代表發佈之日。可能導致我們實際結果不同的因素或事件可能會不時出現，我們無法預測所有這些因素或事件。除非法律要求，否則APA及其子公司沒有義務公開更新任何前瞻性陳述，無論是由於新信息、未來發展還是其他原因。

給投資者的警示説明

美國證券交易委員會允許石油和天然氣公司在向美國證券交易委員會提交的文件中僅披露符合美國證券交易委員會對此類術語定義的已證實、可能和可能的儲量。APA可能會在本新聞稿中使用某些術語，例如資源、潛在資源、資源潛力、估計淨儲量、可開採儲量，以及美國證券交易委員會指南嚴格禁止APA進入的其他類似術語，包括在向美國證券交易委員會提交的文件中。此類術語不考慮資源回收的確定性，而資源回收的確定性取決於勘探成功、鑽探准入的技術改進、商業性和其他因素，因此不代表預期的未來資源回收率，因此不應予以依賴。敦促投資者仔細考慮APA截至2023年12月31日財年的10-K表年度報告中的披露，該報告可在APA上查閲，網址為www.apacorp.com，或寫信給APA：郵政橡樹大道2000號，套房100，德克薩斯州休斯敦77056（收件人：公司祕書）。您也可以致電美國證券交易委員會獲取此報告 1-800-SEC-0330或者來自美國證券交易委員會的網站 www.sec.gov。

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財務和運營業績第 5 頁，共 5 頁

聯繫人

投資者：(281) 302-2286 加里·克拉克

媒體：(713) 296-7276 亞歷山德拉·弗朗切斯基

網站：www.apacorp.com

點擊這裏查看完整版本和季度財務報表。

-結束-

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合併經營報表

（未經審計）

（以百萬計，每股數據除外）


	截至本季度 3月31日
	2024			2023
收入及其他：
石油、天然氣和液化天然氣的生產收入
石油收入	$	1,432		$	1,397
天然氣收入		176			242
液化天然氣收入		140			130

		1,748			1,769

購買的石油和天然氣銷售		203			239

總收入		1,951			2,008
衍生工具收益（虧損），淨額		(4	)		53
資產剝離的淨收益		7			1
先前出售的墨西哥灣房產的虧損		(66	)
其他，淨額		15			(32	)

		1,903			2,030

運營費用：
租賃運營費用		338			321
收集、處理和傳輸		84			78
購買的石油和天然氣成本		163			216
收入以外的税收		57			52
探索		148			52
一般和行政		93			65
交易、重組和分離		27			4
折舊、損耗和攤銷：
石油和天然氣財產和設備		419			325
其他資產		11			7
資產退休債務增加		40			28
融資成本，淨額		76			72

		1,456			1,220

所得税前淨收入		447			810
目前的所得税條款		300			346
遞延所得税準備金（福利）		(65	)		138

淨收益，包括非控股權益		212			326
歸屬於非控股權益的淨收益-埃及		80			84

歸屬於普通股的淨收益	$	132		$	242

普通股每股淨收益：
基本	$	0.44		$	0.78
稀釋	$	0.44		$	0.78

已發行普通股的加權平均數：
基本		302			311
稀釋		302			312

每股普通股申報的股息	$	0.25		$	0.25

第 6 頁

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生產信息


	截至本季度						% 變化
	3月31日 2024		十二月三十一日 2023		3月31日 2023		24 年第 1 季度至 4Q23			24 年第 1 季度至 1Q23

石油量-每天桶
美國		83,520		83,909		71,888		0	%		16	%
埃及 ^{(1, 2)}		86,768		92,365		87,795		-6	%		-1	%
北海		29,795		30,748		37,502		-3	%		-21	%

國際 ⁽¹⁾		116,563		123,113		125,297		-5	%		-7	%

總計 ⁽¹⁾		200,083		207,022		197,185		-3	%		1	%


天然氣量-每天 Mcf
美國		443,737		462,498		441,527		-4	%		1	%
埃及 ^{(1, 2)}		290,227		309,814		356,350		-6	%		-19	%
北海		52,605		58,054		40,360		-9	%		30	%

國際 ⁽¹⁾		342,832		367,868		396,710		-7	%		-14	%

總計 ⁽¹⁾		786,569		830,366		838,237		-5	%		-6	%


液化天然氣容量-每天桶
美國		56,574		67,679		56,103		-16	%		1	%
北海		1,405		1,335		1,255		5	%		12	%

總計 ⁽¹⁾		57,979		69,014		57,358		-16	%		1	%


每日英國央行
美國		214,050		228,671		201,580		-6	%		6	%
埃及 ^{(1, 2)}		135,140		144,001		147,186		-6	%		-8	%
北海		39,967		41,758		45,483		-4	%		-12	%

國際 ⁽¹⁾		175,107		185,759		192,669		-6	%		-9	%

總計⁽¹⁾		389,157		414,430		394,249		-6	%		-1	%


總額不包括非控股權益		344,078		366,352		345,138		-6	%		0	%

⁽¹⁾包括歸因於我們在埃及的非控股合作伙伴的淨產量量，如下所示：
石油（桶/日）		28,943		30,837		29,294
氣體 (mcf/d)		96,814		103,443		118,903
NGL (b/d)
每日英國央行		45,079		48,078		49,111		-6	%		-8	%

⁽²⁾埃及生產總值
石油（桶/日）		137,972		141,953		140,764
氣體 (mcf/d)		457,248		466,403		545,049
NGL (b/d)
每日英國央行		214,180		219,687		231,606		-3	%		-8	%

第 7 頁

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調整後的生產信息

調整後的產量不包括管理層認為會影響所列期間經營業績可比性的某些項目。調整後的產量不包括歸因於 1) 埃及非控股權益和 2) 埃及税桶的產量。管理層使用調整後的產量來評估公司的運營趨勢和業績，並認為這對投資者和其他第三方有用。


	截至本季度						% 變化
	3月31日 2024		十二月三十一日 2023		3月31日 2023		24 年第 1 季度至 4Q23			24 年第 1 季度至 1Q23
石油量-每天桶
美國		83,520		83,909		71,888		0	%		16	%
埃及		42,504		45,204		42,553		-6	%		0	%
北海		29,795		30,748		37,502		-3	%		-21	%

國際		72,299		75,952		80,055		-5	%		-10	%

總計		155,819		159,861		151,943		-3	%		3	%


天然氣量-每天 Mcf
美國		443,737		462,498		441,527		-4	%		1	%
埃及		141,148		150,212		171,952		-6	%		-18	%
北海		52,605		58,054		40,360		-9	%		30	%

國際		193,753		208,266		212,312		-7	%		-9	%

總計		637,490		670,764		653,839		-5	%		-3	%


液化天然氣容量-每天桶
美國		56,574		67,679		56,103		-16	%		1	%
北海		1,405		1,335		1,255		5	%		12	%

總計		57,979		69,014		57,358		-16	%		1	%


每日英國央行
美國		214,050		228,671		201,580		-6	%		6	%
埃及		66,029		70,239		71,211		-6	%		-7	%
北海		39,967		41,758		45,483		-4	%		-12	%

國際		105,996		111,997		116,694		-5	%		-9	%

總計		320,046		340,668		318,274		-6	%		1	%

第 8 頁

APA 公司

價格信息


	截至本季度
	3月31日 2024		十二月三十一日 2023		3月31日 2023
每桶平均油價
美國	$	77.37	$	79.04	$	75.17
埃及		83.18		83.67		79.58
北海		82.81		80.70		81.57
國際		83.10		82.98		80.19
總計		80.65		81.36		78.37

每立方英尺的平均天然氣價格
美國	$	1.42	$	1.62	$	2.24
埃及		2.93		2.89		2.89
北海		9.23		13.46		17.58
國際		3.85		4.56		4.32
總計		2.47		2.92		3.22

每桶液化天然氣的平均價格
美國	$	25.38	$	19.82	$	23.79
北海		49.37		48.16		56.92
總計		26.20		20.70		24.84

第 9 頁

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補充財務信息

（未經審計）

（以百萬計）

勘探費用信息摘要


	截至本季度 3月31日
	2024		2023
未經證實的租賃權減值	$	10	$	5
幹洞開支		123		30
地質和地球物理費用		1		1
勘探開銷及其他		14		16

	$	148	$	52

彙總現金流信息


	截至本季度 3月31日
	2024			2023
經營活動提供的淨現金	$	368		$	335

增建上游石油和天然氣財產		(467	)		(543	)
租賃和不動產收購		(63	)		(6	)
資產剝離的收益		27			21
出售Kinetik股票的收益		428
其他，淨額		(13	)		(4	)

用於投資活動的淨現金	$	(88	)	$	(532	)

來自商業票據和循環信貸額度（付款）的收益，淨額		(2	)		417
Apache 固定利率債務的付款					(65	)
對非控股權益的分配		(70	)		(17	)
美國國庫股票活動，淨額		(101	)		(142	)
支付給 APA 普通股股東的股息		(76	)		(78	)
其他，淨額		(16	)		(9	)

由（用於）融資活動提供的淨現金	$	(265	)	$	106

資產負債表信息摘要


	3月31日 2024		十二月三十一日 2023
現金和現金等價物	$	102	$	87
其他流動資產		2,404		2,375
財產和設備，淨額		10,143		10,038
墨西哥灣已售房產的退役擔保		21		21
其他資產		2,282		2,723

總資產	$	14,952	$	15,244

當前債務	$	2	$	2
流動負債		2,150		2,402
長期債務		5,178		5,186
墨西哥灣已售房產的退役應急措施		807		764
遞延貸項和其他非流動負債		3,162		3,199
APA 股東權益		2,607		2,655
非控制性利益埃及		1,046		1,036

負債和權益總額	$	14,952	$	15,244

期末已發行普通股		301		304

第 10 頁

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非公認會計準則財務指標

（以百萬計，每股數據除外）

核對上游資本投資產生的成本

管理層認為，上游資本投資的列報有助於投資者評估與我們的上游資本活動相關的APA支出。我們將資本投資定義為石油和天然氣活動產生的成本，經調整後不包括房地產收購、資產報廢義務修訂和產生的負債、資本化利息和某些勘探費用，，同時包括在廢棄和退役支出期間支付的金額。歸因於埃及三分之一非控股權益的上游資本支出也被排除在外。管理層認為，這可以更準確地反映APA與上游資本活動相關的現金支出，也符合我們規劃資本預算的方式。


	截至本季度 3月31日
	2024			2023
石油和天然氣財產產生的成本：
資產和租賃權收購
證明瞭	$	56		$	1
未經證實		7			6
探索和開發		654			566

石油和天然氣財產產生的總成本	$	717		$	573

上游資本投資所產生成本的對賬：
石油和天然氣財產產生的總成本	$	717		$	573
財產收購		(62	)
已結算的資產報廢義務與已發生的資產報廢義務——石油和天然氣財產		4			6
資本化利息		(7	)		(6	)
勘探、地震和管理成本		(15	)		(17	)

包括非控股權益在內的上游資本投資-埃及	$	637		$	556
減少非控股權益-埃及		(69	)		(61	)

上游資本投資總額	$	568		$	495

將經營活動提供的淨現金與經營資產和負債變動前的運營現金流以及自由現金流進行對賬

運營資產和負債變動前的運營現金流和自由現金流是非公認會計準則財務指標。APA在內部使用這些衡量標準並提供這些信息，因為管理層認為這有助於評估公司產生現金以內部為勘探和開發活動、為分紅計劃和償還債務提供資金的能力，以及比較我們不同時期的業績。我們認為，研究分析師和投資者也使用這些衡量標準來估值和比較石油和天然氣勘探和生產公司，在提供投資建議時經常將其包含在已發佈的研究報告中。運營資產和負債變動前的運營現金流和自由現金流是額外的流動性指標，但不是公認會計原則下財務業績的衡量標準，不應被視為運營、投資或融資活動現金流的替代方案。此外，這種自由現金流的列報方式可能無法與我們行業中其他公司提出的類似指標相提並論。


	截至本季度 3月31日
	2024			2023
經營活動提供的淨現金	$	368		$	335
經營資產和負債的變化		459			511

運營資產和負債變動前的運營現金流	$	827		$	846

對自由現金流的調整：
包括非控股權益在內的上游資本投資-埃及		(637	)		(556	)
退役之前出售的墨西哥灣房產的支出		(30	)
非石油和天然氣資本投資		9			(1	)
對中石化非控股權益的分配		(70	)		(17	)

自由現金流	$	99		$	272

經營活動提供的淨現金與調整後息税折舊攤銷前利潤折舊攤銷前利潤的對賬

管理層認為，息税折舊攤銷前收益或扣除所得税支出、利息支出、折舊、攤銷和勘探費用前的收益是一項廣泛接受的財務指標，對投資者評估公司承擔和償還債務、為資本支出提供資金以及向股東進行分配的能力很有用。我們將調整後的息税折舊攤銷前利潤（一項非公認會計準則財務指標）定義為根據隨附對賬中列出的某些項目進行調整的息税折舊攤銷前利潤。管理層使用調整後的息税折舊攤銷前利潤來評估我們為資本支出、債務服務和其他運營需求提供資金的能力，並通過消除管理層認為不代表公司持續運營的某些項目的影響來比較我們的同期業績。管理層還認為，調整後的息税折舊攤銷前利潤折舊攤銷前利潤率通過消除某些運營費用的存在和時間所造成的差異，在公認會計原則基礎上不會顯而易見，從而有助於投資者和分析師逐期評估和比較息税折舊攤銷前利潤。但是，我們對調整後息税折舊攤銷前利潤的列報可能無法與行業中其他公司的類似指標相提並論。


	截至本季度
	3月31日 2024			十二月三十一日 2023			3月31日 2023
經營活動提供的淨現金	$	368		$	1,030		$	335
調整：
除乾井費用和未經證實的租賃減值之外的勘探費用		15			28			17
目前的所得税條款		300			316			346
為調節淨收益（虧損）與經營活動提供的淨現金而進行的其他調整		(10	)		(71	)		(30	)
經營資產和負債的變化		459			(23	)		511
融資成本，淨額		76			77			81
交易、重組和分離成本		27			4			4

調整後的息税折舊攤銷前利潤（非公認會計準則）	$	1,235		$	1,361		$	1,264

第 11 頁

APA 公司

非公認會計準則財務指標

（以百萬計）

債務與淨負債的對賬

淨負債或未償債務減去現金和現金等價物，是一項非公認會計準則財務指標。管理層使用淨負債來衡量公司的未償債務，而手頭的現金和現金等價物無法輕易償還這些債務。


	3月31日 2024		十二月三十一日 2023		九月三十日 2023		6月30日 2023
當前債務	$	2	$	2	$	2	$	2
長期債務		5,178		5,186		5,582		5,574

債務總額		5,180		5,188		5,584		5,576

現金和現金等價物		102		87		95		142

淨負債	$	5,078	$	5,101	$	5,489	$	5,434

歸屬於普通股的收入與調整後收益的對賬

我們列報的調整後收益和調整後每股收益是非公認會計準則衡量標準，因為它們不包括普通股應佔收益中包含的某些項目的效應。管理層認為，調整後的每股收益和調整後的每股收益提供了相關而有用的信息，我們行業的分析師、投資者和競爭對手以及我們的管理層在評估公司的運營趨勢和業績與同行的可比性時廣泛使用這些信息。

管理層使用調整後的收益和調整後的每股收益來評估我們的運營和財務業績，因為它消除了管理層認為無法代表公司持續業務運營的某些項目的影響。作為業績衡量標準，調整後的收益可能有助於投資者促進與公司行業其他公司的比較，因為石油和天然氣行業的某些項目可能因會計方法、資產賬面價值、資本結構和資產銷售以及其他資產剝離等因素而存在很大差異。管理層認為，排除這些項目有助於投資者和分析師在不同時期評估和比較我們業務的基礎運營和財務業績，從而消除某些支出和收入項目的存在和時機所造成的差異，而這些支出和收入項目在公認會計原則基礎上本來不會顯現出來。但是，我們對調整後收益和調整後每股收益的列報可能無法與行業中其他公司的類似指標相提並論。


	截至本季度2024年3月31日												截至本季度2023年3月31日
	之前税			税影響			之後税			稀釋 EPS			之前税			税影響			之後税			稀釋 EPS
包括非控股權益（GAAP）在內的淨收益	$	447		$	(235	)	$	212		$	0.70		$	810		$	(484	)	$	326		$	1.05
歸屬於非控股權益的收益		145			(65	)		80			0.26			150			(66	)		84			0.27

歸屬於普通股的淨收益		302			(170	)		132			0.44			660			(418	)		242			0.78

調整：*
資產和未經證實的租賃權減值		10			(2	)		8			0.03			5			(3	)		2
估值補貼和其他税收調整					16			16			0.05						130			130			0.41
償還債務的收益														(9	)		2			(7	)		(0.02	)
未實現的衍生工具（收益）損失		8			(2	)		6			0.02			(33	)		7			(26	)		(0.08	)
先前出售的墨西哥灣房產的虧損		66			(14	)		52			0.17
Kinetik 股權投資按市值計價損失		9						9			0.03			32			(6	)		26			0.08
鑽探合同終止費														13			(10	)		3			0.01
交易、重組和分離成本		27			(8	)		19			0.06			4			(1	)		3			0.01
資產剝離的淨收益		(7	)		2			(5	)		(0.02	)		(1	)					(1	)

調整後收益（非公認會計準則）	$	415		$	(178	)	$	237		$	0.78		$	671		$	(299	)	$	372		$	1.19

*	對賬項目的所得税影響是根據離散項目所在司法管轄區的法定税率計算的。

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