附錄 99.1

截至2023年9月30日的未經審計的簡明合併中期財務報表

目錄

VIRAX BIOLABS 集團有限公司

簡明合併財務狀況表（未經審計）

所附附附註是這些未經審計的簡明合併財務報表不可分割的一部分。

VIRAX BIOLABS 集團有限公司

簡明合併損益表

和其他綜合虧損（未經審計）

所附附附註是這些未經審計的簡明合併財務報表不可分割的一部分。

VIRAX BIOLABS 集團有限公司

簡明合併權益變動表（未經審計）

由於2023年12月18日的股票合併，所有股票金額在財務報表中均具有追溯效力。參見注釋 14。

所附附附註是這些未經審計的簡明合併財務報表不可分割的一部分。

VIRAX BIOLABS 集團有限公司

簡明合併現金流量表（未經審計）

所附附附註是這些未經審計的簡明合併財務報表不可分割的一部分。

VIRAX BIOLABS 集團有限公司

未經審計的簡明合併財務報表附註

在截至2023年9月30日和2022年9月30日的六個月中

附註1 — 一般信息和重組交易

Virax Biolabs Group Limited及其子公司（“公司”）是一家全球創新生物技術公司，專注於病毒性疾病的預防、檢測、診斷和風險管理，目前專注於體外診斷中的T細胞領域。該公司是一家開曼羣島公司，自2013年開始運營。該公司正在開發和生產測試工具，這些測試可以預測對病毒性疾病的適應性免疫力，並識別與病毒後綜合徵相關的T細胞衰竭患者。該公司的使命是通過提供診斷測試、適應性免疫測試以及通過健康移動應用程序進行教育，保護人們免受病毒性疾病的侵害，幫助早期診斷與T細胞衰竭和慢性疲勞相關的病毒後綜合徵，這將使人們能夠就自己的病毒風險做出明智的決定。

Virax Biolabs Group Limited（“Virax Cayman”）— Virax Biolabs Group Limited是一家開曼羣島豁免公司，成立於2021年9月2日。

Virax Biolabs（英國）有限公司（“Virax UK”）——Virax Biolabs（英國）有限公司於2021年8月19日根據英國法律註冊成立，是公司的全資子公司，主要從事公司的研發活動。

Virax Biolabs Limited（“HKCo” 或前身為上海生物技術設備有限公司）——根據香港法律於2020年4月14日註冊成立的Virax Biolabs Limited以前被命名為 “上海生物技術器械有限公司”，並於2021年7月12日更名為 “Virax Biolabs Limited”。Virax Biolabs Limited是我們的全資香港子公司，是一家控股公司。

Virax Immune T-Cell 醫療器械有限公司（“Virax Immune T-Cell”）——維瑞思免疫T細胞醫療器械有限公司是香港公司的全資子公司，根據香港法律於2017年1月16日註冊成立，前名為 “Stork Nutrition Asia Limited”，並於2021年9月10日更名為 “Virax Immune T-Cell醫療器械有限公司”。

Virax Biolabs Pte.有限公司（“SingaporeCo”）— Virax Biolabs Pte.有限公司於2013年5月4日根據新加坡法律註冊成立，此前被命名為 “天然來源集團私人有限公司”。限量版” 並改名為 “Virax Biolabs Pte.2021年7月2日限定”。其95.65％的股本由Virax Biolabs Limited擁有，其餘4.35％由獨立第三方股東擁有。

Logico Bioproduct Corp.（“Logico BVI”）——Logico Bioproducts Corp. 是新加坡環保的全資子公司，是一家有限責任公司，於2011年1月21日在英屬維爾京羣島註冊成立，是一家控股公司。

上海希途諮詢有限公司（“上海希圖”）——上海希途是Logico BVI的全資子公司，也是一家外商獨資企業，是一家於2017年10月27日在中國註冊成立的有限責任公司。上海希途主要從事採購、倉儲、產品開發和人員管理。

Virax Biolabs USA Management, Inc. — Virax Biolabs USA Management, Inc. 根據美國法律於2022年8月1日成立，是Virax Caymant的全資子公司，其結構為在美國境內運營的管理公司。

Virax Biolabs 集團控股有限公司（“Virax UK HoldCo”）——Virax Biolabs Group Holdings Limited根據英國法律於2023年2月22日註冊成立，是公司的全資子公司，結構為控股公司。

Virax Biolabs FZ-LLC（“Virax Dubai”）——Virax Biolabs FZ-LLC根據英國法律於2023年4月18日成立，是公司的全資子公司，主要作為區域分銷公司運營。

Virax Biolabs Trading B.V.（“荷蘭Virax”）——Virax Biolabs Trading B.V. 根據荷蘭法律於2023年8月4日成立，是公司的全資子公司，主要以區域分銷公司的身份經營。

Virax Biolabs英國運營有限責任公司（“Virax英國運營公司”）——Virax Biolabs英國運營有限責任公司根據英國法律於2023年11月7日成立，是公司的全資子公司，主要作為區域運營公司經營。

這些財務報表以美元列報。

流動性

所附財務報表是在業務連續性、資產變現和正常業務過程中清償負債和承付款的基礎上編制的。

流動性是指公司籌集資金以支持其當前和未來的運營、履行其義務以及以其他方式持續運營的能力。截至2023年9月30日，該公司的現金餘額為5,107,882美元，流動負債為787,022美元。在截至2023年9月30日的六個月中，該公司的現金淨減少了4,244,656美元，這表明有潛在的持續經營跡象。2023年10月，公司籌集了約190萬澳元，緩解了這種情況。參見注釋 18。

在公司實施增長戰略之前，預計在可預見的將來將繼續產生營業虧損，這主要是由於研發活動、公司管理費用和上市公司的成本。該公司認為，其現有營運資金和未來經營活動產生的現金流將提供足夠的現金，使公司能夠滿足自本報告發布之日起未來十二個月的運營需求。

附註2 — 重要會計政策摘要

本摘要列出了在編制這些簡明合併財務報表時採用的重要會計政策，但這些政策未在下文其他附註中披露。除非另有説明，否則這些政策一直適用於所有年份。

準備的基礎

遵守國際財務報告準則

公司的簡明合併財務報表是在持續經營的基礎上編制的，符合國際財務報告準則（“IFRS”）和國際財務報告準則解釋委員會（“IFRS IC”）發佈的適用於根據國際財務報告準則報告的公司的解釋。財務報表符合國際會計準則理事會（“IASB”）發佈的《國際財務報告準則》。

歷史成本慣例

簡明合併財務報表是按歷史成本編制的，對某些金融資產和負債進行了重估，這些金融資產和負債通過簡明合併損益表和其他綜合虧損報表按公允價值確認。

整合原則

子公司是公司控制的所有實體。當公司因參與該實體而面臨或有權獲得可變回報並有能力影響這些回報時，公司就會控制該實體

通過其指揮該實體活動的權力返回。自控制權移交給公司之日起，子公司將全面合併。自控制終止之日起，它們就被解散了。

以下是截至2023年9月30日和2023年3月31日的公司運營子公司清單。

合併後，公司間交易、子公司之間交易的餘額和未實現收益將被沖銷。除非交易提供轉讓資產減值的證據，否則未實現的損失也將被抵消。子公司的會計政策已在必要時進行了更改，以確保與公司採用的政策保持一致。

區段信息

該公司有一個可報告的細分市場，其中包括診斷醫療器械分銷商ViraxClear、獸醫醫療器械分銷商ViraxVET和T-Cell體外診斷設備和健康移動應用程序開發商ViraxImmune。首席運營決策者負責分配資源、評估業績並獲取有關整個公司的財務信息，包括簡明合併損益表和其他綜合虧損表、簡明合併財務狀況表和簡明合併現金流量表。

外幣折算

本位幣和列報貨幣

公司每個實體的財務報表中包含的項目是使用該實體運營的主要經濟環境的貨幣（“本位貨幣”）來衡量的。簡明合併財務報表以美元列報，美元是公司的列報貨幣。

本位幣與列報貨幣不同的外國業務（均不具有惡性通貨膨脹經濟體的貨幣）的業績和財務狀況按如下方式折算成列報貨幣：

交易和餘額

外幣交易使用交易當日的匯率折算成本位幣。此類交易結算以及按年終匯率折算以外幣計價的貨幣資產和負債所產生的外匯收益和虧損通常在損益表和其他綜合虧損表中確認。

匯率

編制財務報表時使用的每1美元的最重要匯率是：

收入確認

收入通常在轉讓向公司客户提供的承諾產品的控制權時予以確認，這反映了我們對這些產品的預期對價金額。公司簽訂的合同可能包括各種產品，這些產品通常能夠區分開來並單獨核算

履約義務。收入在扣除向客户徵收的任何税款後予以確認，這些税款隨後匯給政府當局。對於直接由客户產生的銷售以及通過解決方案合作伙伴和經銷商間接產生的銷售，收入確認政策是一致的。

收入在應用以下步驟後予以確認：

收入確認的時間可能與向客户開具賬單的時間不同。公司根據合同中規定的計費計劃從客户那裏收到付款。合同資產在預定賬單之前完成履約時予以確認。遞延收入在合同履行之前開具賬單時予以確認。公司的收入安排包括標準擔保條款，即我們的產品和服務將在所有重要方面按照適用的已公佈規格執行和運營，其財務影響歷來是微不足道的，預計將繼續微不足道。我們的合同不包括重要的融資部分。

公司的產品通常在銷售時沒有退貨權，因此在確定要確認的收入金額時沒有可變的考慮因素。回報和貸項是在合同開始時估算的，如果有其他信息，則在每個報告期結束時進行更新。

僱員福利

基於股份的支付

公司根據國際財務報告準則第2號 “股份支付”（“IFRS 2”）對基於股份的薪酬進行核算，該準則要求公司使用期權定價模型估算授予當日股權支付獎勵的公允價值。根據十二個月的加速法，公司簡明合併損益表和其他綜合虧損表中將最終預計歸屬的部分獎勵的價值確認為必要服務期內的支出。

公司根據歸屬歸屬方法，在每項獎勵的必要服務期內，根據其授予的獎勵價值確認薪酬支出，扣除預計的沒收額。《國際財務報告準則第2號》要求在撥款時對沒收額進行估計，如果實際沒收與估計數不同，必要時在隨後的時期進行修訂。

該公司使用black-scholes期權定價模型估算授予的股票期權的公允價值。期權定價模型需要許多假設，其中最重要的是預期的股價波動率和預期的期權期限。預期波動率是根據公司的歷史波動率計算得出的。無風險利率基於同等期限的美國國債收益率。該公司歷來沒有派發過股息，也沒有可預見的支付股息的計劃。

認股證

公司首先評估認股權證是否符合國際財務報告準則第9號 “金融工具” 規定的負債分類，從而確定已發行的認股權證的會計分類，無論是負債還是權益。根據國際財務報告準則第9號，如果認股權證是強制贖回的，要求發行人有義務通過支付現金或其他資產來結算認股權證或標的股份，或者必須或可能需要通過發行可變數量的股票進行結算，則認股權證被視為負債分類。

如果認股權證不符合負債分類，則公司將評估以下要求：要求或可能要求發行人以現金結算合同的合同均為按公允價值記錄的負債，無論觸發淨現金結算功能的交易發生的可能性如何。如果認股權證不需要負債分類，為了得出股票分類，公司將評估認股權證是否與普通股掛鈎以及認股權證是否被歸類為股權。在進行所有相關評估後，公司得出結論，認股權證是歸類為負債還是股權。負債分類認股權證必須在發行之日和隨後的會計期結束日按公允價值入賬，發行日之後的所有公允價值變動均作為其他收入（支出）的組成部分入賬，淨額記入運營報表。股票分類認股權證在發行日按公允價值入賬，發行日之後確認的公允價值沒有變化。截至2023年9月30日，公司所有未償還的認股權證均為股票分類認股權證。參見注釋 14。

所得税

該期間的所得税支出或抵免額是根據每個司法管轄區的適用所得税税率計算的當期應納税所得的應納税所得税，該税率由臨時差異和未使用的税收損失引起的遞延所得税資產和負債的變化進行調整。

當期所得税支出或抵免額是根據公司及其子公司運營和產生應納税所得額的國家在報告期結束時頒佈或實質性頒佈的税法計算的。儘管該公司是作為開曼羣島公司組建的，但我們預計，在下一財年，該公司可能會在包括英國、中國、香港和新加坡在內的其他司法管轄區繳納所得税和其他税。管理層定期評估納税申報表中針對適用税收法規需要解釋的情況採取的立場。它根據預計向税務機關支付（或從税務機關收回）的金額酌情制定了條款。

遞延所得税是根據資產和負債的税基與簡明合併財務報表中賬面金額之間產生的臨時差異使用負債法全額提供的。遞延所得税是根據在報告期結束前頒佈或實質性頒佈的税率（和法律）確定的，預計將在相關遞延所得税資產變現或遞延所得税負債結算時適用。

只有在未來的應納税利潤有可能用於利用這些臨時差額和虧損的情況下，才確認遞延所得税資產。

當具有法律上可強制執行的抵消流動税收資產和負債的權利以及遞延所得税餘額與同一個税務機關有關時，遞延所得税資產和負債將被抵消。

當期税和遞延税被確認為損益，但與其他綜合虧損中確認的項目有關的除外，在這種情況下，該税也在其他綜合虧損中確認。

資產減值

每當事件或情況變化表明賬面金額可能無法收回時，都會對資產進行減值測試。減值損失在資產賬面金額超過其可收回金額的損益中確認。可收回金額是資產的公允價值減去處置成本和使用價值中的較高值，計算時參照該資產作為現金產生單位的一部分預計產生的未來貼現現金流。在每個報告期結束時，對遭受減值的商譽以外的資產進行審查，看是否有可能逆轉減值。如果減值隨後逆轉，則資產的賬面金額將增加至其可收回金額的修訂估計值，但增加的賬面金額不會超過在前幾年未確認資產減值費用的情況下本應確定的賬面金額。

租賃

公司採用了國際財務報告準則第16號 “租賃”，自2019年4月1日起生效。國際財務報告準則第16號引入了單一租賃會計模式，要求承租人確認所有期限超過十二個月的租賃的資產和負債，除非標的資產價值較低。承租人必須確認代表基礎資產使用權的使用權資產和代表支付租賃付款義務的租賃負債。

在合同開始時，我們通過確定合同是否傳達了在一段時間內控制已確定資產的使用以換取對價的權利，來評估合同是否是或包含租約。為了評估合同是否賦予了控制已確定資產使用的權利，我們評估是否：

使用權資產和相應的租賃負債在租賃開始之日予以確認。使用權資產最初按成本計量，成本包括根據在開始日期或之前支付的任何租賃付款進行調整的租賃負債的初始金額，加上產生的任何初始直接成本，以及拆除和拆除標的資產或恢復標的資產或其所在地的估計成本，減去獲得的任何租賃激勵。隨後，使用權資產從開始之日到租賃期結束時使用直線法進行折舊。此外，使用權資產減值損失減少，並根據租賃負債（如果有）的某些調整進行調整。

租賃負債最初按開始之日未支付的租賃付款的現值計量。使用租賃中的隱含利率對租賃付款進行折扣。如果無法輕易確定利率，則使用我們的增量借款利率。租賃負債隨後使用實際利率法按攤銷成本計量。如果未來租賃付款因指數或利率的變化而發生變化，如果我們對剩餘價值擔保下預計應支付的金額的估計發生了變化，如果我們改變了對是否將行使購買、延期或終止選擇權的評估，或者基礎租賃合同是否進行了修訂，則將重新衡量租賃負債。

我們選擇不將固定非租賃部分與租賃部分分開，而是將每個租賃部分和相關的固定非租賃組成部分列為單一租賃組成部分。

我們選擇不承認租賃期為12個月或更短的短期租賃的使用權資產和租賃負債。我們將與這些租賃相關的租賃付款視為租賃期內的直線支出。

庫存

存貨按成本和可變現淨值中較低者列報。成本使用先入先出（FIFO）方法確定。製成品的成本包括購買成本，並酌情包括其他直接可歸因成本。它不包括借貸成本。可變現淨值是正常業務過程中的估計銷售價格減去銷售所需的估計成本。

現金

為了在簡明合併現金流量報表中列報的目的，現金包括手頭現金。

應收賬款

應收賬款是客户因在正常業務過程中出售的商品或提供的服務而應付的款項。貿易應收賬款最初按公允價值確認。公司持有貿易應收賬款，目的是收集合同現金流，因此隨後使用

實際利息法，減值準備金。如果預計在一年或更短的時間內收款，則將其歸類為流動資產。如果不是，則將其列為非流動資產。公司為可疑賬户設立備抵金的政策是基於與特定客户的信用風險、歷史趨勢和其他信息相關的因素。如果確定拖欠賬款無法收回，則予以註銷。

股本和儲備

普通股被歸類為股權。直接歸因於發行新股的增量成本以權益形式列報，作為發行收益的扣除額。

應付賬款和應計負債

應付賬款和應計負債是報告期結束前向公司提供且尚未支付的商品和服務的負債。它們最初按其公允價值確認，然後使用實際利率法按攤銷成本進行計量。如果在一年或更短的時間內到期，它們被歸類為流動負債。否則，它們將作為非流動負債列報。截至2023年9月30日和2023年3月31日期間，所有應付賬款和應計負債均為流動負債。

公允價值層次結構

金融工具按公允價值記賬。會計準則中對用於衡量公允價值的不同水平的定義如下：

注3 — 關鍵估計和判斷

編制財務報表需要使用會計估計數，顧名思義，會計估計數很少等於實際結果。管理層在適用公司的會計政策時還需要行使判斷力。

本説明概述了判斷力或複雜程度較高的領域，以及由於估計和假設被證明是錯誤而更有可能進行重大調整的項目。有關每項估計數和判斷的詳細資料以及有關財務報表中每個受影響細列項目的計算基礎的資料載於其他附註。

重要的估計和判斷

按照《國際財務報告準則》編制簡明合併財務報表和隨附披露要求管理層作出估算和假設，影響財務報表日報告的資產、負債、收入和支出金額以及或有資產和負債的披露。儘管這些估計是基於管理層對當前事件和公司未來可能採取的行動的最佳瞭解，但實際結果可能與這些估計有所不同。重要估計數包括可疑賬目備抵金、庫存報廢備抵和銷售回報、租賃貼現率、財產和設備的使用壽命、無形資產減值、遞延所得税資產估值補貼和股票薪酬估值。因此，實際結果和結果可能不同於這些估計。

管理層認為，在編制財務報表時沒有任何重大判斷。

不斷評估估計和判斷。它們基於歷史經驗和其他因素，包括對未來事件的預期，這些事件可能對公司產生財務影響，並且在當時情況下被認為是合理的。

注4 — 與客户簽訂合同的收入

對與客户簽訂的合同收入進行分類

截至2023年9月30日和2022年9月30日的六個月中，公司的主要收入活動如下：

截至2023年9月30日和2022年9月30日的六個月中，收入分別為76,500美元和5,760美元。在截至2023年9月30日和2022年9月30日的六個月中，100％的收入來自公司的ViraxClear測試分配。

會計政策和重大判斷

管理層認為，在截至2023年9月30日和2022年9月30日的六個月中，收入確認中沒有任何重大判斷或估計。

附註5 — 每股虧損

每股基本虧損的計算方法是將當年的（虧損）利潤除以該財政年度內已發行普通股的加權平均數。該計算使附註14中討論的股票合併生效。

攤薄後的每股虧損

攤薄後的每股虧損是通過調整年內已發行普通股的加權平均數來計算的，假設所有潛在的攤薄普通股都進行了轉換。在截至2023年9月30日和2022年9月30日的六個月中，該公司沒有攤薄股份。該計算使附註14中討論的股票合併生效。

附註6 — 現金

就簡明合併現金流量表而言，現金如上。截至2023年9月30日和2023年3月31日，沒有現金等價物。

附註7 — 應收增值税

截至2023年9月30日，應收增值税總額包括尚未向英國税務與海關總署（HMRC）申報的116,547美元應收賬款以及在發佈本6-K表格報告後已申報和支付的66,814美元。截至 2023 年 3 月 31 日，沒有應收增值税。

附註 8 — 庫存

截至2023年9月30日的庫存包括存放在第三方運營的倉庫中的ViraxVET測試套件。截至 2023 年 3 月 31 日，沒有庫存。

附註9 — 預付費用和存款

附註10 — 財產、廠房和設備，淨額

截至2023年9月30日和2022年9月30日的六個月的折舊費用分別為4,750美元和0美元。

註釋11 — 無形軟件，淨值

該公司將與ViraxImmune移動應用程序相關的某些成本資本化，該應用程序仍在開發中，截至本報告發布之日尚未投入使用。在截至2023年9月30日和2022年9月30日的六個月中，該公司分別將196,267美元和178,403美元的軟件開發成本資本化。

以下是軟件開發成本的詳細信息：

減值審查——無形軟件，淨額

公司沒有無限期使用壽命的無形資產；但是，有些無形資產正在開發中，尚未可供使用。這些資本化成本代表了底層技術的要素，這些要素最終將支持公司未來的產品發佈。資產的可收回金額是參照預計從資產中產生的未來現金流的現值（使用價值）計算的。在計算該值時，管理層使用了以下假設：

根據估計的預測，公司認為截至2023年9月30日沒有減值。

附註12——應付賬款和應計負債

截至2023年9月30日的六個月的應付賬款主要包括已購買但未付的實驗室設備。截至2023年9月30日的六個月的應計負債主要包括未付的專業服務。截至2023年3月31日止年度的應付賬款和應計負債主要包括專業費用和律師費。

附註 13 — 應付票據

2022年7月1日，公司與第三方簽訂了應付票據，為其董事和高級管理人員保險單融資。最初的無抵押貸款為487,500美元，為期十個月，固定利率為2.5％。應付票據已於2023年9月30日全額還清，應付票據的餘額為

2023 年 3 月 31 日為 146,250 美元。截至2023年9月30日和2022年9月30日的六個月的利息支出分別為3612美元和9,608美元。截至2023年9月30日和2023年3月31日，沒有應計利息。

附註14 — 股東權益

股票合併

從2023年12月18日開盤交易開始（見附註18），該公司的普通股開始在納斯達克資本市場進行股票整合後交易，股票代碼相同 “VRAX”，但新的CUSIP編號為 G9495L125。股票整合的目標是使公司能夠重新遵守納斯達克市場規則5550（a）（2），並維持其在納斯達克資本市場的上市。2024年1月4日，公司收到通知，稱其已恢復遵守納斯達克市場規則5550（a）（2）。

股票合併生效後，每十股面值為0.0001美元的已發行和流通普通股自動合併為一股面值為0.001美元的已發行和流通普通股，每股面值為0.001美元。由於股份合併，沒有發行任何零碎股票。取而代之的是，本來可以由股票整合產生的任何零星股票都四捨五入到下一個整數。股票合併對所有股東產生了統一影響，沒有改變任何股東在公司已發行普通股中的權益百分比，但部分股份的處理可能導致的調整除外。股票合併於 2023 年 11 月 3 日獲得公司董事會的批准，並於 2023 年 12 月 6 日獲得其股東的批准。因此，所有股票和每股金額、認股權證和股票期權在列報的所有期間的財務報表和腳註中均具有追溯效力。

已授權

截至2023年12月18日的股票合併日，共授權了5000萬股股票。根據《公司法》以及我們的備忘錄和公司章程，我們普通股的持有人有權獲得我們董事會可能宣佈的股息。

普通股

2022年5月10日，我們發行了755股普通股，以每股26.50美元的價格提供服務。

2022年5月13日，我們以每股26.50美元的價格發行了4,000股普通股。

2022年7月25日，公司完成了13.5萬股普通股的首次公開募股，面值每股0.001美元，價格為每股50.00美元。該公司最初於2022年3月18日向美國證券交易委員會（“委員會”）提交的首次公開募股F-1表格（文件編號333-263694）（經修訂的 “註冊聲明”）已於2022年6月30日宣佈生效。此外，2022年7月25日，Boustead Securities, LLC作為多家承銷商的代表，部分行使了超額配股權（“期權”），以每股普通股50.00美元的價格從公司購買與首次公開募股相關的20,250股普通股。

2022年8月5日，Boustead Securities, LLC以無現金方式行使認股權證，以換取8,620股普通股。

2023年4月，與3月份的PIPE相關的預融資認股權證共行使了234,331份，行使價為每股0.001美元，公司根據該行使發行了234,331股普通股。

2023年7月，根據Boustead Securities LLC與公司之間的和解協議，該公司向Boustead Securities LLC發行了22,500股普通股，價值每股3.80美元。

截至2023年9月30日，該公司已發行和流通的普通股為1,811,540股。

認股證

以下彙總了截至2023年9月30日的六個月中與公司未償認股權證相關的活動：

股票薪酬

公司於2022年3月15日通過了2022年股權激勵計劃（“2022年計劃”），並於2023年2月21日通過了2023年股權激勵計劃（“2023年計劃”），統稱為 “計劃”。這些計劃旨在提供激勵措施，吸引和留住各級高素質人員作為公司員工，以及向公司提供諮詢或諮詢服務的獨立承包商，為他們提供收購公司普通股或根據發放的獎勵根據此類股票的價值獲得金錢報酬的機會。2022年計劃允許授予最多131,942股普通股的期權和股份，而2023年計劃允許授予不超過25萬股的期權和股份。截至2023年9月30日，根據2022年計劃，約有37,326股股票可供發行，根據2023年計劃，有102,250股可供發行。

該公司使用Black-Scholes期權定價模型來估算其股票期權獎勵的公允價值。使用Black-Scholes期權定價模型計算獎勵的公允價值受授予之日公司股價以及有關以下方面的假設的影響：

預期波動率是根據公司股票的歷史波動率確定的。授予期權的預期期限代表授予的期權預計到期的到期時間。期權合同期內的無風險利率基於授予時有效的聖路易斯聯邦儲備銀行利率。

2023年4月，共有115,200份股票期權修改為行使價為6.00美元，行使價為6.00美元，修改後的歸屬期從兩年和三年縮短為一年和兩年。該修改已根據國際財務報告準則2進行了考慮，在該準則中，該實體應至少確認在授予之日獲得的以授予權益工具公允價值計量的服務，除非這些股票工具因未能滿足授予日規定的歸屬條件（市場條件除外）而未歸屬。此外，該指導方針指出，該實體應認識到修改的影響，這些修改會增加基於股份的支付安排的總公允價值或以其他方式使員工受益。根據國際財務報告準則第2號，考慮到股份支付計劃條款的修改，需要進行兩次估值：

由於修改後的補助金全部未歸屬，增量費用在修改期內根據截至修改日的已發行股票的攤銷情況累計，剩餘的增量支出在剩餘的歸屬期內確認，與原始公允價值的剩餘攤銷額一致。

在截至2023年9月30日的六個月中，公司發行了股票期權，以5.76美元的平均價格購買了197,000股股票，公允價值為1,138,910美元。在截至2022年9月30日的六個月中，公司發行了股票期權，購買了117,700股股票，平均價格為21.10美元，公允價值為4,077,010美元。在截至2023年9月30日的六個月中，有75,834份股票期權被沒收。截至2023年9月30日，已發行股票期權為242,367份，已歸屬和行使的股票期權為167份。截至2023年3月31日，沒有既有股票期權也沒有可行使的股票期權。

在截至2023年9月30日和2022年9月30日的六個月中，公司分別確認了86,269美元和228,978美元的非現金薪酬支出（包含在一般和管理費用中）。根據國際財務報告準則2的要求，股票薪酬支出使用black-scholes法和加速歸屬法進行估值。

截至2023年9月30日，公司已發行股票期權狀況以及截至該日止期間的變化摘要如下：

附註 15 — 租賃

不可取消的經營租約

我們的三份辦公室租約包括辦公空間，租賃期為1至5年。

2023年5月，該公司在BioCity簽訂了五個房間的實驗室空間租約，租期從2023年7月開始，到2028年6月30日結束，沒有自動延期的選擇。實驗室空間的押金為4,317英鎊。該租約隨後在2023年8月和2023年11月進行了修改（見註釋18），以包括BioCity的額外房間。截至2023年9月30日的六個月的租賃費用為6,219英鎊。截至2023年9月30日的年租金如下：

除年租金外，保險每年約為1,579英鎊，服務費用約為每年20,628英鎊。2023 年 6 月，該公司在 Scale Space LLP 簽訂了一間實驗室的實驗室空間租約

從 2023 年 7 月開始，任期兩年，中斷日期為一年。該公司已決定不續訂該租約；因此，公司將該租約視為一年的租約。實驗室空間的押金為9,300英鎊。月租金為9,300英鎊，不收取其他服務費。

2023年8月，公司退出了舊的上海租約，該租約屬於短期租賃，未納入國際財務報告準則第16號——租賃。在截至2023年9月30日的六個月中，該租約的總租賃費用為10萬元人民幣。根據國際財務報告準則第16號——租賃，我們在上海簽訂了一份新的辦公空間租約，租期從2023年8月開始，到2024年9月30日結束。每月租賃金額為21,600元人民幣，包括兩個月的押金，2023年8月和2024年9月到期不付款。截至2023年9月30日的六個月的租賃費用為34,188元人民幣。此租約沒有其他服務費用。

在這些租賃中，我們在BioCity的實驗室空間和上海的辦公空間均按國際財務報告準則第16號 “租賃” 計入。根據國際財務報告準則第16號——租賃，Scale Space實驗室空間不包括在內，因為租賃期限為十二個月，屬於豁免範圍。我們目前沒有提供剩餘價值擔保的租賃或我們承諾的尚未開始的租約。租賃負債是通過使用我們15％的增量借款利率對未來的租賃付款進行折扣來衡量的，因為租賃中隱含的利率不容易確定。

下表彙總了我們在截至2023年9月30日的六個月以及截至2023年3月31日的年度BioCity和上海租約的使用權資產活動。

下表彙總了公司截至2023年9月30日的六個月以及截至2023年3月31日的年度BioCity租賃和上海租約的租賃負債活動。

下表彙總了截至2023年9月30日的租賃負債的到期日：

附註16 — 關聯方交易

截至2023年9月30日的六個月中，關聯方應付賬款包括公司前首席運營官卡梅隆·肖的遣散費和休假補助金。截至本報告編寫之日，這些款項隨後已支付。截至2023年3月31日的年度的關聯方應付賬款包括所欠的費用報銷金額。

(1) 這些金額代表根據國際財務報告準則第2號 “基於股份的支付” 計算的股票期權支出的總授予公允價值。附註14討論了計算這些金額時使用的假設。

(2) 這些金額代表公司支付的員工福利，例如健康保險。對於卡梅隆·肖來説，這筆金額包括休假和遣散費。

(3) Cameron Shaw 於 2023 年 9 月離開公司，並於 2023 年 9 月 30 日不再擔任高級管理人員或董事。所有獎金和期權獎勵支出均已撤銷

(4) 馬克·特諾斯於 2023 年 9 月 1 日成為董事會成員，現任首席運營官奈傑爾·麥克雷肯於 2023 年 9 月 1 日加入公司

附註17 — 風險管理概述

該公司因使用金融工具而面臨信貸、流動性和市場風險。本説明提供了有關公司每種風險的風險敞口、公司的目標、政策以及衡量和管理風險的流程的信息。進一步的量化披露包含在這些簡明的合併財務報表中。

信用風險

信用風險是指如果金融工具的交易對手未能履行其合同義務，並且主要來自公司在銀行和其他金融中介機構持有的現金，則公司遭受財務損失的風險。

現金的賬面金額代表截至2023年9月30日和2023年3月31日的最大信貸敞口分別為5,107,882美元和9,352,538美元。

根據資金的可用性以及監管和經濟環境，該公司評估稱，自首次確認以來，信用風險沒有顯著增加。

市場風險

市場風險是指大宗商品價格、外匯匯率和利率等市場條件的變化將影響公司淨收入或金融工具價值的風險。市場風險管理的目標是在可接受的範圍內管理和控制市場風險敞口，同時最大限度地提高公司的回報。

外匯風險

外幣匯率風險是指未來現金流的公允價值因外匯匯率變動而波動的風險。該公司目前不使用外匯合約來對衝其匯率風險敞口，因為管理層已確定這種風險目前並不大。因此，公司的財務狀況和財務業績可能會受到貨幣匯率不利波動的不利影響。

截至2023年9月30日和2023年3月31日，公司擁有以下以外幣計價的貨幣資產和負債：

流動性風險

所附財務報表是在業務連續性、資產變現和正常業務過程中清償負債和承付款的基礎上編制的。

流動性是指公司籌集資金以支持其當前和未來的運營、履行其義務以及以其他方式持續運營的能力。截至2023年9月30日，該公司的現金餘額為5,107,882美元，流動負債為787,022美元。在截至2023年9月30日的六個月中，該公司的現金淨減少了4,244,656美元。2023 年 10 月，該公司籌集了大約 190 萬美元。參見注釋 18。

在公司實施增長戰略之前，預計在可預見的將來將繼續產生營業虧損，這主要是由於研發活動、公司管理費用和上市公司的成本。該公司認為，其現有營運資金和未來經營活動產生的現金流將提供足夠的現金，使公司能夠滿足自本報告發布之日起未來十二個月的運營需求。

集中風險

截至2023年9月30日的六個月中，收入為76,500美元，截至2022年9月30日的六個月收入為5,760美元。截至2023年9月30日，一位客户佔公司收入的100％。截至2023年9月30日和2023年3月31日，該客户分別沒有應收賬款。

注 18 — 後續事件

2023年10月1日，公司向一名員工授予了2,000份股票期權，行使價為3.30美元，歸屬期為三年。

2023年10月11日，“公司” 與734,073份現有A系列和B系列優先投資期權（“現有認股權證”）的某位持有人（“持有人”）簽訂了購買公司普通股（“普通股”）的激勵要約書協議（“激勵函”）。現有認股權證於2023年3月10日發行，每份認股權證的行使價為每股8.0202美元。

根據激勵信，持有人同意以現金形式行使現有認股權證，以每股2.934美元的降低行使價購買公司總共734,073股普通股，以換取公司同意發行新的普通股認股權證（“新認股權證”），如下所述，以2.924美元的行使價購買最多1,468,145股公司普通股（“新認股權證”）。在扣除配售代理費和公司應付的其他發行費用後，公司從持有人行使現有認股權證中獲得的總淨收益約為190萬美元。該公司於2023年10月11日發行了20萬股股票，於2023年12月27日發行了184,072股股票，暫時持有350,001股股票。

此外，公司向配售代理人或其指定人發行了認股權證（“配售代理認股權證”），總共購買51,385股普通股，配售代理認股權證應採用新認股權證的形式，但配售代理認股權證的行使價為每股3.6675美元。

2023年11月，該公司簽署了對BioCity實驗室租約的新修改條款，以增加房間。修訂後的年租金額如下：

從2023年12月18日開盤交易開始，該公司的普通股開始在納斯達克資本市場進行股票整合後交易，股票代碼相同 “VRAX”，但新的CUSIP編號為 G9495L125。股票整合的目標是使公司能夠重新遵守納斯達克市場規則5550（a）（2），並維持其在納斯達克資本市場的上市。2024年1月4日，公司收到通知，稱其已恢復遵守納斯達克市場規則5550（a）（2）。

股票合併生效後，每十股面值為0.0001美元的已發行和流通普通股自動合併為一股面值為0.001美元的已發行和流通普通股，每股面值為0.001美元。由於股份合併，沒有發行任何零碎股票。取而代之的是，本來可以由股票合併產生的任何零星股票都四捨五入到下一個整數。股票合併對所有股東產生了統一影響，沒有改變任何股東在公司已發行普通股中的權益百分比，但部分股份的處理可能導致的調整除外。為此待遇發行的股票數量為28,287股。股票合併於2023年11月3日獲得公司董事會的批准，並於2023年12月6日獲得其股東的批准。因此，所有股票和每股金額、認股權證和股票期權在列報的所有期間的財務報表和腳註中均具有追溯效力。