附錄 99

開利公佈強勁的2024年第一季度業績

•淨銷售額與2023年第一季度相比增長了17％；有機銷售額增長了2％

•GAAP每股收益為0.29美元，調整後每股收益為0.62美元

•GAAP營業利潤率同比下降240個基點；調整後的營業利潤率增長了280個基點

•儘管與之前的業務退出時間相比還有0.05美元的不利影響，但仍維持2024年全年調整後的每股收益指導區間

•將2024年全年調整後的營業利潤率預期提高至約15.5％

•預計將在2024年恢復股票回購

佛羅裏達州棕櫚灘花園，2024年4月25日——智能氣候和能源解決方案領域的全球領導者開利環球公司（紐約證券交易所代碼：CARR）今天公佈了2024年第一季度的強勁財務業績，並重申了其全年收益預期，儘管與2月份的預期相比，預計業務退出時間較早。

“我們在轉型的同時繼續表現出色。在非常強勁的生產率的推動下，我們將調整後的營業利潤率擴大了280個基點，同時繼續投資未來。” 開利董事長兼首席執行官戴維·吉特林説。“我們在年初關閉了Viessmann氣候解決方案，這將為開利和整個行業帶來變革。我們專注於利用長期的長期可持續發展趨勢，跑贏市場，實現和加快收入和成本協同效應。業務退出也步入正軌，因為我們在完成四筆交易中的三筆後的幾個月之內，並且在完成第四筆交易方面取得了重大進展。我們現在預計將在2024年恢復股票回購，因為已宣佈交易的淨收益將幫助我們今年恢復到約2倍的淨槓桿率。”

2024 年第一季度業績

開利第一季度的銷售額為62億美元，與去年同期相比增長了17％，其中包括2％的有機增長和約16％的收購維斯曼氣候解決方案的貢獻，被資產剝離產生的約1％所抵消。暖通空調領域的有機銷售額增長了2％。受商用和輕型商用暖通空調持續強勁的推動，美洲的暖通空調銷售額增長了中個位數，兩者均增長了約20％，但部分被住宅暖通空調的低個位數下降所抵消。歐洲、中東和非洲的暖通空調有機銷售額下降了10％，商用暖通空調增長了約10％，這被歐洲、中東和非洲住宅和輕型商業的大幅下降所抵消。這些有機數據不包括維斯曼氣候解決方案的貢獻，該季度同比下降12％，其中一半以上是由太陽能光伏銷售下降推動的。隨着我們繼續改善在日本的組合，亞太地區的暖通空調銷售持平，中國的強勁增長被日本銷售的下降所抵消。受北美卡車和拖車以及商用製冷的有機推動，製冷銷售額下降了2％，但大部分被集裝箱超過50％的增長所抵消。消防和安全表現出廣泛的增長，本季度銷售額有機增長了7％，商業和住宅火災增長了中等個位數。

該季度的GAAP營業利潤為5億美元，比去年下降了10％，這主要是由於收購成本和收購的無形資產的攤銷費用，這足以抵消維斯曼氣候解決方案的加入。調整後的營業利潤為9.27億美元，增長了44％，這主要是由強勁的生產率和維斯曼氣候解決方案的貢獻推動的。

淨收入為2.69億美元，調整後的淨收入為5.65億美元。GAAP每股收益為0.29美元，調整後的每股收益為0.62美元。經營活動產生的淨現金流為4000萬美元，資本支出為1.04億美元，自由現金流出為6400萬美元。資金外流與開利的季節性營運資金模式一致。

2024 年全年指南**

開利更新了2024年的以下指南，其中包括准入解決方案、商用製冷和工業消防，為期半年：

*注意：當公司在前瞻性基礎上提供對有機銷售額、調整後的營業利潤、調整後的營業利潤率、調整後的每股收益和自由現金流的預期時，如果不進行不合理的努力，通常無法調和非公認會計準則預期與相應的GAAP指標之間的差異。有關更多信息，請參閲下面的 “非公認會計準則財務指標的使用和定義”。

**截至 2024 年 4 月 25 日

電話會議

開利將於今天，即2024年4月25日星期四美國東部時間上午 7:30 主持其財報電話會議的網絡直播。要觀看網絡直播，請訪問開利投資者關係網站的活動和演示部分，網址為ir.carrier.com/news-and-events/events-and-presents，或者要通過電話收聽財報電話會議，參與者必須在運營商財報電話註冊處進行預登記。所有註冊者都將收到撥入信息和允許訪問實時通話的PIN碼。

警示聲明

本通信所包含的陳述如果不是歷史或當前事實的陳述，則構成證券法規定的 “前瞻性陳述”。這些前瞻性陳述旨在根據目前認為有效的假設，提供管理層對開利未來運營和財務業績的當前預期或計劃。前瞻性陳述可以通過使用 “相信”、“期望”、“預期”、“計劃”、“戰略”、“前景”、“估計”、“項目”、“目標”、“預期”、“將”、“應該”、“看到”、“指導”、“展望”、“信心”、“情景” 等詞語來識別，以及與討論未來運營或財務相關的其他具有類似含義的詞語性能。除其他外，前瞻性陳述可能包括與未來銷售、收益、現金流、經營業績、現金用途、股票回購、税率和其他財務業績或潛在未來計劃、戰略或交易的衡量標準、我們的投資組合轉型及其預期收益的使用、潛在的未來投資、開利的負債計劃以及其他非歷史事實的陳述。所有前瞻性陳述都涉及風險、不確定性和其他因素，這些因素可能導致實際結果與前瞻性陳述中表達或暗示的結果存在重大差異。有關識別可能導致實際業績與前瞻性陳述中陳述的結果存在重大差異的因素的更多信息，請參閲開利不時向美國證券交易委員會提交或提供給美國證券交易委員會的10-K、10-Q和8-K表報告。任何前瞻性陳述僅代表其發表之日，除非適用法律要求，否則無論是由於新信息、未來事件還是其他原因，開利均不承擔更新或修改此類陳述的義務。

關於承運人

開利環球公司是智能氣候和能源解決方案領域的全球領導者，致力於為子孫後代創造對人類和地球至關重要的解決方案。從一開始，我們就在發明新技術和全新行業方面處於領先地位。今天，我們之所以繼續保持領先地位，是因為我們擁有一支世界一流的多元化員工隊伍，將客户置於我們所做的一切的中心。欲瞭解更多信息，請訪問 corporate.carrier.com 或在社交媒體上關注 Carrier，網址為 @Carrier。

CARR-IR

聯繫人：

投資者關係

山姆·珀爾斯坦

561-365-2251

Sam.Pearlstein@Carrier.com

媒體查詢

艾什莉·巴里

561-365-1260

Ashley.Barrie@Carrier.com

部分財務數據、非公認會計準則指標和定義

下表顯示了開利環球公司（“承運人”）的部分財務數據。還包括非公認會計準則指標與其最具可比性的GAAP指標的對賬。

非公認會計準則財務指標的使用和定義

開利環球公司（“開利”）根據美國普遍接受的會計原則（“GAAP”）報告其財務業績。我們在報告根據公認會計原則確定的財務信息時，會補充某些非公認會計準則財務信息。所提供的非公認會計準則信息為投資者提供了其他有用的信息，但不應孤立地考慮，也不應將其作為相關的GAAP指標的替代品。此外，其他公司對非公認會計準則指標的定義可能有所不同，這限制了這些衡量標準與其他公司比較的用處。我們鼓勵投資者全面審查我們的財務報表和公開提交的報告，不要依賴任何單一的財務指標。非公認會計準則指標與根據公認會計原則編制的相應金額的對賬見本附錄的表格。這些表格提供了關於調整後措施中未包括的項目和金額的補充信息。

有機銷售、調整後的營業利潤、調整後的營業利潤率、增量利潤率/收益轉換、扣除利息、税項、折舊和攤銷前的收益（“EBITDA”）、調整後的息税折舊攤銷前利潤、調整後的淨收益、調整後的每股收益（“EPS”）、調整後的利息支出、淨額、調整後的有效税率和淨負債均為非公認會計準則財務指標。

有機銷售額代表合併淨銷售額（GAAP衡量標準），不包括過去十二個月內完成的外幣折算、收購和剝離以及其他非運營性質的重要項目（以下稱為 “其他重要項目”）的影響。調整後的營業利潤代表營業利潤（公認會計原則衡量標準），不包括重組成本、收購的無形資產的攤銷和其他重要項目。調整後的營業利潤率表示調整後的營業利潤佔淨銷售額的百分比（公認會計原則衡量標準）。增量利潤率/收益轉換率表示調整後營業利潤的同比變化除以淨銷售額的同比變化。息税折舊攤銷前利潤表示歸屬於普通股股東的淨收益（公認會計原則衡量標準），經利息收入和支出、所得税支出以及折舊和攤銷調整後。調整後的息税折舊攤銷前利潤代表息税折舊攤銷前利潤，不包括非服務養老金福利、子公司運營收益中的非控股權益、重組成本和其他重要項目。調整後的淨收益代表歸屬於普通股股東的淨收益（公認會計原則衡量標準），不包括重組成本、收購的無形資產的攤銷和其他重要項目。調整後的每股收益代表攤薄後的每股收益（公認會計原則衡量標準），不包括重組成本、收購的無形資產的攤銷和其他重要項目。調整後的利息支出，淨額代表利息支出（GAAP指標）和利息收入（GAAP指標），淨額不包括其他重要項目。調整後的有效税率代表有效税率（GAAP衡量標準），不包括重組成本、收購的無形資產的攤銷和其他重要項目。淨負債是指長期債務（公認會計原則衡量標準）減去現金和現金等價物（公認會計原則衡量標準）。對於業務板塊，在適用的情況下，營業利潤和營業利潤率的調整代表營業利潤，不包括重組、收購的無形資產的攤銷和其他重要項目。

自由現金流是一種非公認會計準則財務指標，代表經營活動（GAAP指標）提供的淨現金流減去資本支出。管理層認為，自由現金流是衡量流動性的有用指標，也是評估開利為其活動提供資金的能力的額外基礎，包括收購融資、還本付息、回購開利普通股以及向股東分配收益。

訂單是與客户簽訂的合同承諾，以商定的價格提供特定的商品或服務，如果取消，可能不會受到處罰。

當我們在前瞻性基礎上提供對有機銷售、調整後的營業利潤、調整後的營業利潤、調整後的利息支出、淨利潤率/收益轉化率、息税折舊攤銷前利潤、調整後每股收益和自由現金流的預期時，非公認會計準則預期與相應的公認會計原則指標（預期淨銷售額、營業利潤、利息支出、有效税率、增量營業利潤率、淨收入）之間的差異的對賬歸屬於普通股股東，攤薄後的每股收益和淨現金流量（由經營活動提供的淨現金流）通常無法在不合理的努力下獲得，這是因為在未來相關時期內可能被排除在GAAP指標之外的項目可能存在很大的可變性、複雜性和低知名度，例如異常收益和虧損、未決訴訟的最終結果、外幣匯率的波動、潛在收購和剝離的影響和時機、未來的重組成本以及其他可能的結構性變化意義。排除項的可變性可能會對我們未來的GAAP業績產生重大且可能不可預測的影響。

開利環球公司

簡明合併運營報表

開利環球公司

簡明合併資產負債表

						（未經審計）
（以百萬計）						2024年3月31日						2023年12月31日
資產
現金和現金等價物						$	1,313					$	10,015
應收賬款，淨額						3,156						2,481
合約資產，流動						320						306
庫存，淨額						3,189						2,217
持有待售資產，流動						3,169						3,314
其他資產，當前						568						447
流動資產總額						11,715						18,780
未來的所得税優惠						823						739
固定資產，淨額						3,179						2,293
經營租賃使用權資產						633						491
無形資產，淨額						7,351						1,028
善意						15,366						7,989
養老金和退休後資產						78						32
權益法投資						1,155						1,140
其他資產						510						330
總資產						$	40,810					$	32,822
負債和權益
應付賬款						$	3,074					$	2,742
應計負債						2,994						2,811
合同負債，當前						501						425
持有的待售負債，當前						820						862
長期債務的當前部分						1,248						51
流動負債總額						8,637						6,891
長期債務						15,647						14,242
未來的養老金和退休後債務						259						155
未來的所得税義務						2,272						535
經營租賃負債						505						391
其他長期負債						1,584						1,603
負債總額						28,904						23,817
公平
普通股						9						9
庫存股						(1,972)						(1,972)
額外的實收資本						8,536						5,535
留存收益						6,860						6,591
累計其他綜合虧損						(1,872)						(1,486)
非控股權益						345						328
權益總額						11,906						9,005
負債和權益總額						$	40,810					$	32,822

開利環球公司

簡明合併現金流量表

開利環球公司

分部淨銷售額和營業利潤

開利環球公司

報告（GAAP）與調整後（非GAAP）的對賬

營業利潤

(1) 攤銷已購庫存和積壓庫存的公允價值上升額。

(2) 與調整我們欠UTC的税務相關負債相關的收益。

(3) 我們先前持有的TCC股票投資的賬面價值在TCC收購之日按公允價值確認。

開利環球公司

已報告（GAAP）與調整後（非公認會計準則）業績的對賬

淨收益、每股收益和有效税率

(1) 攤銷已購庫存和積壓庫存的公允價值上升額。

(2) 與調整我們欠UTC的税務相關負債相關的收益。

開利環球公司

已報告（GAAP）與調整後（非公認會計準則）業績的對賬

淨收益、每股收益和有效税率

(1) 攤銷已購庫存和積壓庫存的公允價值上升額。

(2) 我們先前持有的TCC股票投資的賬面價值在TCC收購之日按公允價值確認。

開利環球公司

已報告（GAAP）與調整後（非公認會計準則）業績的對賬

淨銷售額變化的組成部分

收購的無形資產攤銷的歷史金額

自由現金流對賬

淨債務對賬