adi-20200201
0000006281--10-312020Q1假的P1YP1Y00000062812019-11-032020-02-01xbrli: 股票00000062812020-02-01iso421:USD00000062812018-11-042019-02-02iso421:USDxbrli: 股票00000062812019-11-020000006281美國通用會計準則：普通股成員2019-11-020000006281US-GAAP：額外實收資本會員2019-11-020000006281US-GAAP：留存收益會員2019-11-020000006281US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2019-11-020000006281US-GAAP：會計準則更新 201802 會員US-GAAP：留存收益會員2019-11-030000006281US-GAAP：會計準則更新 201802 會員US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2019-11-030000006281US-GAAP：留存收益會員2019-11-032020-02-010000006281美國通用會計準則：普通股成員2019-11-032020-02-010000006281US-GAAP：額外實收資本會員2019-11-032020-02-010000006281US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2019-11-032020-02-010000006281美國通用會計準則：普通股成員2020-02-010000006281US-GAAP：額外實收資本會員2020-02-010000006281US-GAAP：留存收益會員2020-02-010000006281US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2020-02-010000006281美國通用會計準則：普通股成員2018-11-030000006281US-GAAP：額外實收資本會員2018-11-030000006281US-GAAP：留存收益會員2018-11-030000006281US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2018-11-030000006281US-GAAP：會計準則更新 201616 年會員US-GAAP：留存收益會員2018-11-040000006281US-GAAP：留存收益會員2018-11-042019-02-020000006281美國通用會計準則：普通股成員2018-11-042019-02-020000006281US-GAAP：額外實收資本會員2018-11-042019-02-020000006281美國通用會計準則：普通股成員2019-02-020000006281US-GAAP：額外實收資本會員2019-02-020000006281US-GAAP：留存收益會員2019-02-020000006281US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2019-02-0200000062812018-11-0300000062812019-02-020000006281SRT: 最低成員2020-02-010000006281SRT: 最大成員2020-02-01xbrli: pure0000006281US-GAAP：員工股權會員2019-11-020000006281US-GAAP：員工股權會員2019-11-032020-02-010000006281US-GAAP：員工股權會員2020-02-010000006281US-GAAP：限制性股票單位 RSU 成員2019-11-020000006281US-GAAP：限制性股票單位 RSU 成員2019-11-032020-02-010000006281US-GAAP：限制性股票單位 RSU 成員2020-02-010000006281美國公認會計準則：銷售成員成本2019-11-032020-02-010000006281美國公認會計準則：銷售成員成本2018-11-042019-02-020000006281US-GAAP：研發費用會員2019-11-032020-02-010000006281US-GAAP：研發費用會員2018-11-042019-02-020000006281ADI: 銷售營銷一般和管理費用會員2019-11-032020-02-010000006281ADI: 銷售營銷一般和管理費用會員2018-11-042019-02-020000006281US-GAAP：累積翻譯調整成員2019-11-020000006281US-GAAP：累計收益虧損淨現金流HedgeParent會員2019-11-020000006281US-GAAP：累積固定福利計劃調整成員2019-11-020000006281US-GAAP：累積翻譯調整成員2019-11-032020-02-010000006281US-GAAP：累計收益虧損淨現金流HedgeParent會員2019-11-032020-02-010000006281US-GAAP：累積固定福利計劃調整成員2019-11-032020-02-010000006281US-GAAP：會計準則更新 201802 會員US-GAAP：累積翻譯調整成員2019-11-030000006281US-GAAP：累計收益虧損淨現金流HedgeParent會員US-GAAP：會計準則更新 201802 會員2019-11-030000006281US-GAAP：會計準則更新 201802 會員US-GAAP：累積固定福利計劃調整成員2019-11-030000006281US-GAAP：會計準則更新 201802 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重置行動成員2019-11-020000006281US-GAAP：設施關閉成員2019-11-032020-02-010000006281US-GAAP：其他重組成員2019-11-032020-02-010000006281US-GAAP：特別解僱福利會員2019-11-032020-02-010000006281ADI: 重置行動成員2019-11-032020-02-010000006281US-GAAP：設施關閉成員2020-02-010000006281US-GAAP：其他重組成員2020-02-010000006281US-GAAP：特別解僱福利會員2020-02-010000006281ADI: 重置行動成員2020-02-010000006281US-GAAP：設施關閉成員ADI：應計負債當前會員2020-02-010000006281ADI：應計負債當前會員US-GAAP：其他重組成員2020-02-010000006281US-GAAP：特別解僱福利會員ADI：應計負債當前會員2020-02-010000006281ADI: 重置行動成員ADI：應計負債當前會員2020-02-010000006281US-GAAP：設施關閉成員ADI：應計負債其他非活躍會員2020-02-010000006281ADI：應計負債其他非活躍會員US-GAAP：其他重組成員2020-02-010000006281US-GAAP：特別解僱福利會員ADI：應計負債其他非活躍會員2020-02-010000006281ADI: 重置行動成員ADI：應計負債其他非活躍會員2020-02-010000006281US-GAAP：員工離職會員2020-02-01adi: 員工0000006281US-GAAP：知識產權成員ADI: 重置行動成員2019-11-032020-02-010000006281ADI：2018年裁員計劃成員US-GAAP：設施關閉成員2020-02-010000006281SRT: 最低成員ADI：2018年裁員計劃成員US-GAAP：設施關閉成員2019-11-032020-02-010000006281ADI：2018年裁員計劃成員SRT: 最大成員US-GAAP：設施關閉成員2019-11-032020-02-010000006281ADI：2018年裁員計劃成員US-GAAP：設施關閉成員2019-11-032020-02-01adi: segment0000006281ADI：工業會員US-GAAP：運營部門成員2019-11-032020-02-010000006281ADI：工業會員US-GAAP：運營部門成員2018-11-042019-02-020000006281ADI: 通訊會員US-GAAP：運營部門成員2019-11-032020-02-010000006281ADI: 通訊會員US-GAAP：運營部門成員2018-11-042019-02-020000006281ADI：汽車會員US-GAAP：運營部門成員2019-11-032020-02-010000006281ADI：汽車會員US-GAAP：運營部門成員2018-11-042019-02-020000006281ADI: 消費者會員US-GAAP：運營部門成員2019-11-032020-02-010000006281ADI: 消費者會員US-GAAP：運營部門成員2018-11-042019-02-020000006281US-GAAP：通過中間成員建立銷售渠道2019-11-032020-02-010000006281US-GAAP：通過中間成員建立銷售渠道2018-11-042019-02-020000006281US-GAAP：直接面向消費者會員的銷售渠道2019-11-032020-02-010000006281US-GAAP：直接面向消費者會員的銷售渠道2018-11-042019-02-020000006281ADI：銷售渠道其他成員2019-11-032020-02-010000006281ADI：銷售渠道其他成員2018-11-042019-02-020000006281US-GAAP：公允價值計量常任成員美國公認會計準則：貨幣市場基金成員US-GAAP：公允價值輸入 1 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未擔保票據將於2020年3月到期成員2020-02-010000006281美國公認會計準則：長期債務成員美國公認會計準則：SeniorNotes會員ADI: Senior2.85 未擔保票據將於2020年3月到期成員2019-11-020000006281美國公認會計準則：長期債務成員美國公認會計準則：SeniorNotes會員ADI: 將於2021年1月到期的2.95高級無擔保票據成員2020-02-010000006281美國公認會計準則：長期債務成員美國公認會計準則：SeniorNotes會員ADI: 將於2021年1月到期的2.95高級無擔保票據成員2019-11-020000006281美國公認會計準則：長期債務成員美國公認會計準則：SeniorNotes會員ADI: 將於2021年12月到期的2.50高級無擔保票據成員2020-02-010000006281美國公認會計準則：長期債務成員美國公認會計準則：SeniorNotes會員ADI: 將於2021年12月到期的2.50高級無擔保票據成員2019-11-020000006281ADI: Senior2.875 將於 2023 年 6 月到期的無擔保票據成員美國公認會計準則：長期債務成員美國公認會計準則：SeniorNotes會員2020-02-010000006281ADI: Senior2.875 將於 2023 年 6 月到期的無擔保票據成員美國公認會計準則：長期債務成員美國公認會計準則：SeniorNotes會員2019-11-020000006281美國公認會計準則：長期債務成員美國公認會計準則：SeniorNotes會員ADI: Senior 3.125 將於 2023 年 12 月到期的無擔保票據成員2020-02-010000006281美國公認會計準則：長期債務成員美國公認會計準則：SeniorNotes會員ADI: Senior 3.125 將於 2023 年 12 月到期的無擔保票據成員2019-11-020000006281美國公認會計準則：長期債務成員美國公認會計準則：SeniorNotes會員ADI: Senior 3.90 2025 年 12 月到期的無擔保票據會員2020-02-010000006281美國公認會計準則：長期債務成員美國公認會計準則：SeniorNotes會員ADI: Senior 3.90 2025 年 12 月到期的無擔保票據會員2019-11-020000006281美國公認會計準則：長期債務成員美國公認會計準則：SeniorNotes會員ADI: 將於 2026 年 12 月到期的 3.50 高級無擔保票據成員2020-02-010000006281美國公認會計準則：長期債務成員美國公認會計準則：SeniorNotes會員ADI: 將於 2026 年 12 月到期的 3.50 高級無擔保票據成員2019-11-020000006281美國公認會計準則：長期債務成員美國公認會計準則：SeniorNotes會員ADI: Senior 4.50 無擔保票據將於 2036 年 12 月到期成員2020-02-010000006281美國公認會計準則：長期債務成員美國公認會計準則：SeniorNotes會員ADI: Senior 4.50 無擔保票據將於 2036 年 12 月到期成員2019-11-020000006281美國公認會計準則：長期債務成員美國公認會計準則：SeniorNotes會員ADI: Senior 5.30 無擔保票據將於 2045 年 12 月到期會員2020-02-010000006281美國公認會計準則：長期債務成員美國公認會計準則：SeniorNotes會員ADI: Senior 5.30 無擔保票據將於 2045 年 12 月到期會員2019-11-020000006281美國公認會計準則：長期債務成員2020-02-010000006281美國公認會計準則：長期債務成員2019-11-020000006281美國公認會計準則：遠期合約成員2020-02-010000006281美國公認會計準則：遠期合約成員2019-11-020000006281US-GAAP：預付費用和其他流動資產成員US-GAAP：外匯合同成員2020-02-010000006281US-GAAP：預付費用和其他流動資產成員US-GAAP：外匯合同成員2019-11-020000006281US-GAAP：外匯合同成員US-GAAP：應計負債會員2020-02-010000006281US-GAAP：外匯合同成員US-GAAP：應計負債會員2019-11-020000006281US-GAAP：被指定為對衝工具成員US-GAAP：利率互換成員US-GAAP：應計負債會員2020-02-010000006281US-GAAP：被指定為對衝工具成員US-GAAP：利率互換成員US-GAAP：應計負債會員2019-11-0200000062812017-10-292018-11-03iso421:EUR0000006281US-GAAP：税收專員愛爾蘭成員2018-08-052018-11-030000006281US-GAAP：税收專員愛爾蘭成員2019-11-032020-02-010000006281US-GAAP：會計準則更新 201802 會員US-GAAP：留存收益會員2020-02-010000006281美國公認會計準則：會計準則更新201801成員2019-11-030000006281美國通用會計準則：普通股成員US-GAAP：後續活動成員2020-02-180000006281美國通用會計準則：普通股成員US-GAAP：後續活動成員2020-02-182020-02-18


美國
證券交易委員會
華盛頓特區 20549 
表單 10-Q
（Mark One）
☑根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的季度報告
在截至的季度期間 2020年2月1日
或者
☐根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的過渡報告
在過渡期內             到             
委員會文件編號1-7819
模擬設備公司
（註冊人的確切姓名如其章程所示） 

馬薩諸塞 04-2348234
（公司或組織的州或其他司法管轄區） （美國國税局僱主識別號）
一種技術方式，諾伍德，MA 02062-9106
（主要行政辦公室地址） （郵政編碼）
(781) 329-4700
（註冊人的電話號碼，包括區號）
（如果自上次報告以來發生了變化，則以前的姓名、以前的地址和以前的財政年度）
根據該法第12（b）條註冊的證券：
每個班級的標題交易品種註冊的每個交易所的名稱
普通股每股面值為 0.16 美元 2/3 美元阿迪納斯達克全球精選市場
用勾號指明註冊人 (1) 是否在過去 12 個月內（或在要求註冊人提交此類報告的較短時間內）提交了 1934 年《證券交易法》第 13 條或第 15 (d) 條要求提交的所有報告，以及 (2) 在過去的 90 天內是否受到此類申報要求的約束。是的  ☑沒有☐
用複選標記表明註冊人是否在過去 12 個月內（或者在要求註冊人提交此類文件的較短時間內）以電子方式提交了根據第 S-T 法規（本章第 232.405 節）第 405 條要求提交的所有交互式數據文件。是的  ☑沒有☐
用複選標記指明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報公司”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。
大型加速過濾器 ☑  加速過濾器 ☐
非加速過濾器 ☐  規模較小的申報公司 ☐
新興成長型公司☐
如果是新興成長型公司，請用複選標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13（a）條規定的任何新的或修訂的財務會計準則。 ¨
用複選標記表明註冊人是否為空殼公司（定義見《交易法》第12b-2條）。是的☐沒有☑
截至 2020 年 2 月 1 日，有 368,220,091註冊人的普通股，每股面值0.16美元2/3，已發行。



第一部分-財務信息
 

第 1 項。財務報表


模擬設備公司
簡明合併收益表
（未經審計）
（以千計，每股金額除外）

 三個月已結束
 2020年2月1日2019年2月2日
收入$1,303,565  $1,541,101  
銷售成本455,423  501,445  
毛利率848,142  1,039,656  
運營費用：
研究和開發257,073  287,382  
銷售、營銷、一般和行政199,280  167,342  
無形資產的攤銷107,225  107,324  
特別收費11,136  21,782  
574,714  583,830  
營業收入273,428  455,826  
非營業費用（收入）：
利息支出48,813  58,728  
利息收入(1,940) (2,688) 
其他，淨額338  (160) 
47,211  55,880  
所得税前收入226,217  399,946  
所得税準備金22,343  44,940  
淨收入$203,874  $355,006  
用於計算普通股每股收益的股票——基本368,241  368,703  
用於計算每股普通股收益的股票——攤薄372,264  372,506  
普通股每股基本收益$0.55  $0.96  
攤薄後的每股普通股收益$0.55  $0.95  

參見隨附的註釋。

1


模擬設備公司
綜合收益的簡明合併報表
（未經審計）
（以千計）

三個月已結束
2020年2月1日2019年2月2日
淨收入$203,874  $355,006  
外幣折算調整(195) 3,315  
可供出售證券公允價值的變動—  11  
指定為現金流套期保值的衍生工具的公允價值變動（扣除税款）5,459和 $6,381，分別是）
(12,028) (22,938) 
養老金計劃的變化，包括過渡債務、淨精算虧損和外幣折算調整（扣除税金後的美元）160和 $63，分別是）
254  31  
其他綜合損失(11,969) (19,581) 
綜合收入$191,905  $335,425  


參見隨附的註釋。


2

模擬設備公司
簡明的合併資產負債表
（未經審計）
（以千計，股票和每股金額除外）

2020年2月1日2019年11月2日
資產  
流動資產
現金和現金等價物$654,408  $648,322  
應收賬款584,366  635,136  
庫存588,503  609,886  
預付費用和其他流動資產83,902  91,782  
流動資產總額1,911,179  1,985,126  
不動產、廠房和設備，按成本計算
土地和建築物981,131  956,099  
機械和設備2,619,785  2,609,493  
辦公設備81,818  85,490  
租賃權改進159,908  160,175  
 3,842,642  3,811,257  
減去累計折舊和攤銷2,635,873  2,591,268  
不動產、廠房和設備淨額1,206,769  1,219,989  
其他資產
遞延薪酬計劃投資47,996  47,154  
其他投資30,232  30,170  
善意12,257,064  12,256,880  
無形資產，淨額4,073,078  4,217,224  
遞延所得税資產1,567,521  1,582,382  
其他資產282,988  53,716  
其他資產總額18,258,879  18,187,526  
 $21,376,827  $21,392,641  
負債和股東權益
流動負債
應付賬款$211,670  $225,270  
應繳所得税118,406  187,879  
債務，當前748,460  299,667  
應計負債692,006  795,816  
流動負債總額1,770,542  1,508,632  
非流動負債
長期債務4,745,302  5,192,252  
遞延所得税2,055,100  2,088,212  
遞延補償計劃負債47,996  47,154  
應繳所得税656,103  654,420  
其他非流動負債412,267  192,783  
非流動負債總額7,916,768  8,174,821  
承付款和意外開支—  —  
股東權益
優先股，$1.00面值， 471,934授權股份， 無傑出的
—  —  
普通股， 0.16面值的2/3， 1,200,000,000授權股份， 368,220,091已發行股份 (368,302,369於 2019 年 11 月 2 日）
61,371  61,385  
超過面值的資本4,923,947  4,936,349  
留存收益6,906,346  6,899,253  
累計其他綜合虧損(202,147) (187,799) 
股東權益總額11,689,517  11,709,188  
 $21,376,827  $21,392,641  
參見隨附的註釋。
3

模擬設備公司
簡明的股東權益合併報表
（未經審計）
（以千計）

截至2020年2月1日的三個月
資本進入累積的
其他
 普通股超過已保留全面
股份金額面值收益損失
餘額，2019 年 11 月 2 日
368,302  $61,385  $4,936,349  $6,899,253  $(187,799) 
2018-02 年會計準則更新的影響2,379  (2,379) 
淨收入203,874  
申報和支付的股息-$0.54每股
(199,160) 
發行股票作為慈善捐款336  56  39,944  
根據股票計劃和其他方式發行股票491  82  16,031  
股票薪酬支出37,501  
其他綜合損失(11,969) 
回購普通股(909) (152) (105,878) 
餘額，2020 年 2 月 1 日
368,220  $61,371  $4,923,947  $6,906,346  $(202,147) 



截至 2019 年 2 月 2 日的三個月
資本進入累積的
其他
普通股超過已保留全面
股份金額面值收益損失
餘額，2018 年 11 月 3 日 (1)
370,160  $61,694  $5,282,222  $5,982,697  $(58,440) 
2016-16年度會計準則更新的影響331,026  
淨收入355,006  
申報和支付的股息-$0.48每股
(177,716) 
根據股票計劃和其他方式發行股票771  129  19,100  
股票薪酬支出36,393  
其他綜合損失(19,581) 
回購普通股(2,617) (436) (226,657) 
餘額，2019 年 2 月 2 日
368,314  $61,387  $5,111,058  $6,491,013  $(78,021) 
(1) 對餘額進行了重報，以反映公司在2019財年通過的《亞利桑那州立大學2014-09年會計準則更新》（《客户合同收入》）的全面追溯採用。


參見隨附的註釋。

4

模擬設備公司
簡明的合併現金流量表
（未經審計）
（以千計）

  
三個月已結束
 2020年2月1日2019年2月2日
來自經營活動的現金流：
淨收入$203,874  $355,006  
為使淨收入與運營提供的淨現金進行對賬而進行的調整：
折舊59,863  58,293  
無形資產的攤銷144,069  142,292  
股票薪酬支出37,501  36,393  
特別費用的非現金部分—  4,367  
遞延所得税(13,982) 15,652  
對慈善基金會的非現金捐款40,000  —  
其他非現金活動2,332  6,693  
經營資產和負債的變化(124,009) (246,929) 
調整總額145,774  16,761  
經營活動提供的淨現金349,648  371,767  
來自投資活動的現金流：
不動產、廠房和設備的增加(54,839) (90,993) 
其他資產的變化107  (5,222) 
用於投資活動的淨現金(54,732) (96,215) 
來自融資活動的現金流：
左輪手槍的收益—  75,000  
左輪手槍的付款—  (75,000) 
償還債務—  (100,000) 
向股東支付股息(199,160) (177,716) 
回購普通股(106,030) (227,093) 
員工股票計劃的收益16,113  19,229  
其他籌資活動的變化(495) (569) 
用於融資活動的淨現金(289,572) (486,149) 
匯率變動對現金的影響742  (130) 
現金和現金等價物的淨增加（減少）6,086  (210,727) 
期初的現金和現金等價物648,322  816,591  
期末的現金和現金等價物$654,408  $605,864  

參見隨附的註釋。
5

模擬設備公司
簡明合併財務報表附註
在截至2020年2月1日的三個月中
（除每股金額和百分比外，所有表格金額均以千計）

注意事項 1 — 演示基礎
管理層認為，隨附的簡明合併財務報表中提供的信息反映了所有正常的經常性調整，這些調整是公平陳述這些中期業績所必需的，應與ADI公司（公司）截至2019年11月2日財年（2019財年）的10-K表年度報告及相關附註一起閲讀。本報告中顯示的中期經營業績不一定代表截至2020年10月31日的財年（2020財年）或未來任何時期的預期業績。
該公司的財政年度為52-53周，在最接近10月最後一天的星期六結束。前期報告的某些金額已重新分類，以符合2020財年的列報方式。
注意事項 2 — 租賃
在2020財年第一季度，公司通過了2016-02財年會計準則更新（ASU），租賃（主題 842）（亞利桑那州立大學 2016-02）使用修改後的回顧性方法。2020財年第一季度的業績根據亞利桑那州立大學2016-02年度列報，而上一期合併財務報表尚未進行調整，將繼續根據當時有效的會計準則列報。參見注釋 12，新的會計公告 這些簡明合併財務報表附註，以獲取有關該準則採用情況的更多詳細信息，包括初始採用價值。
公司簽訂的運營租賃主要與某些設施有關。公司根據協議開始時存在的獨特事實和情況來確定一項安排是還是包含租約。租賃資產代表公司在租賃期內使用標的資產的權利，租賃負債代表在租賃期內支付租賃費的義務。租賃開始時，對租賃進行評估以進行分類，並根據租賃期內租賃付款的現值確認資產和負債。租賃合同中隱含的利率通常不容易確定。因此，公司使用適當的增量借款利率，即在類似經濟環境中以相似期限內以等於租賃付款的金額進行抵押借款所產生的利率。可能需要對使用權資產進行某些調整，例如支付的初始直接費用或獲得的激勵措施，例如房東提供的建築補貼和/或佔有租賃財產後的租金減免。該公司簽訂了包含租賃和非租賃部分的協議，這兩個部分被視為單一租賃部分。非租賃部分可能包括房地產税、保險、維護、停車和其他運營成本。如果這些成本是可變成本，則不包括在使用權資產和租賃負債的衡量中，而是在確定應支付的可變對價金額的事件發生時計為支出。該公司的租約剩餘租賃條款少於 一年到大約 十年, 其中一些可能包括延長最初租賃期限的備選方案.只有在公司合理確定會行使期權的情況下，這些期權才包括在租賃開始時確定初始租賃期限中。租賃成本按直線法確認為租賃期內的租賃費用。對於期限為十二個月或更短的租賃，公司將相關的租賃付款視為租賃期內的直線支出，或視租賃付款是固定還是可變而產生的支出。
下表顯示了與我們的經營租賃相關的補充資產負債表信息：
2020年2月1日
資產
經營租賃使用權資產 其他資產
$229,279  
負債
中的經營租賃負債 應計負債
$34,433  
中的經營租賃負債 其他非流動負債
$265,995  

6
模擬設備公司
簡明合併財務報表附註-（續）
該公司的經營租約詳情如下：
三個月已結束
2020年2月1日
租賃費用$10,692  
為計量經營租賃負債所含金額支付的現金
來自經營租賃的運營現金流$11,399  
為換取新的租賃負債而獲得的租賃資產$4,835  
剩餘租賃期限的加權平均值9.4年份
加權平均折扣率3.3 %
下表顯示了截至2020年2月1日我們的經營租賃負債的到期日：
財政年度經營租賃
2020 年的剩餘時間$33,054  
202140,485  
202235,525  
202332,728  
202432,364  
202531,103  
此後146,645  
未來最低運營租賃付款總額351,904  
減去：估算利息(51,476) 
經營租賃負債的現值$300,428  
截至2020年2月1日，我們的額外辦公空間和設備租賃尚未開始，約為美元16.6百萬。這些租賃將在2020財年開始，租賃條款為 10到 25年份。

注意事項 3 — 股票薪酬和股東權益
截至2020年2月1日的公司股票期權活動以及截至當時的三個月期間的變動摘要如下：
選項
傑出
（以千計）
加權-
平均運動量
每股價格
加權-
平均值
剩餘的
合同的
以年為單位的期限
聚合
固有的
價值
截至2019年11月2日的未償還期權5,183  $65.97  
行使的期權(309) $52.19  
期權被沒收(50) $82.44  
2020 年 2 月 1 日未償還的期權4,824  $66.65  5.7$207,946  
可於 2020 年 2 月 1 日行使的期權2,647  $55.65  4.6$143,200  
2020年2月1日已歸屬或預計將歸屬的期權 (1)4,719  $66.18  5.8$205,625  
(1) 除了既得期權外，公司預計部分未歸屬期權將在未來的某個時候歸屬。預計授予的期權數量是通過對未歸屬期權應用估計的沒收率來計算的。
在截至2020年2月1日和2019年2月2日的三個月期間，已行使期權的總內在價值（即行使時的市場價格與員工行使期權所支付的價格之間的差額）為美元20.3百萬和美元27.1分別是百萬。
7
模擬設備公司
簡明合併財務報表附註-（續）
截至2020年2月1日的公司限制性股票單位/獎勵活動以及截至當時的三個月期間的變動摘要如下： 
受限
股票單位/獎勵
傑出
（以千計）
加權-
平均補助金-
日期公允價值
每股
截至2019年11月2日未償還的限制性股票單位/獎勵4,396  $87.18  
授予的單位/獎勵28  $111.25  
限制已失效(179) $82.45  
被沒收(117) $87.20  
截至2020年2月1日未償還的限制性股票單位/獎勵4,128  $89.44  
截至 2020 年 2 月 1 日，有 $265.3與未歸屬股票獎勵相關的未確認薪酬成本總額為百萬美元，包括股票期權和限制性股票單位/獎勵。預計該成本將在加權平均值期間內得到確認 1.4年份。在截至2020年2月1日和2019年2月2日的三個月期間歸屬的股票的授予日公允價值總額約為美元14.8百萬和美元19.6分別是百萬。

確認的股票薪酬支出總額如下：
三個月已結束
2020年2月1日2019年2月2日
銷售成本$4,564  $5,084  
研究和開發17,605  18,925  
銷售、營銷、一般和行政15,332  12,384  
股票薪酬支出總額$37,501  $36,393  

截至2020年2月1日和2019年11月2日，該公司的資本為美元6.3百萬 和 $6.8簡明合併資產負債表中庫存的股票薪酬分別為百萬美元。
普通股回購
截至2020年2月1日，該公司總共回購了大約 155.3百萬股普通股，售價約為美元6.2根據公司的股票回購計劃，金額為10億美元。自2020年2月1日起，額外增加一美元2.0根據目前的授權計劃，仍有10億美元可供回購股票。
模擬設備基金會
在2020財年的前三個月，公司做出了貢獻 335,654將其普通股分配給新成立的模擬設備基金會。截至慈善捐款之日，股票的公允價值約為 $40.0百萬。這筆費用記錄在簡明合併損益表的銷售、營銷、一般和管理費用中。
8
模擬設備公司
簡明合併財務報表附註-（續）
注意事項 4 — 累計其他綜合（虧損）收益
下表按組成部分列出了2020財年前三個月累計其他綜合（虧損）收益（AOCI）的變化以及相關的税收影響。
外幣折算調整
衍生品的未實現持倉收益（虧損）
養老金計劃
總計
2019年11月2日$(30,076) $(118,015) $(39,708) $(187,799) 
重新分類前的其他綜合損失(195) (18,781)(234) (19,210) 
從其他綜合收益（虧損）中重新歸類的金額—  1,294  648  1,942  
税收影響—  5,459  (160) 5,299  
其他綜合（虧損）收入(195) (12,028) 254  (11,969) 
2018-02 年會計準則更新的影響—  (2,379) —  (2,379) 
2020年2月1日$(30,271) $(132,422) $(39,454) $(202,147) 
從AOCI重新歸類為簡明合併收益表和簡明合併股東權益表的金額及其在每個期間的列報地點如下：

三個月已結束
綜合收入成分2020年2月1日2019年2月2日地點
衍生品未實現的持倉損失（收益）
貨幣遠期 $(80) $719  銷售成本
378  848  研究和開發
532  915  銷售、營銷、一般和行政
利率衍生品464  46  利息支出
1,294  2,528  税前總計
(370) (508) 税
2018-02 年會計準則更新的影響(2,379) —  留存收益
$(1,455) $2,020  扣除税款
養老金組成部分的攤銷包含在定期淨養老金成本的計算中
精算損失648  257  
(160) (63) 税
$488  $194  扣除税款
扣除税款後從AOCI中重新歸類的總金額$(967) $2,214  

該公司估計，在未來十二個月內，AOCI中包含的將被重新歸類為收益的遠期外幣衍生工具的結算將無關緊要。
已實現的投資收益或虧損根據特定的識別基礎確定，並在營業外支出（收入）中確認。在所列的任何財政期內，可供出售投資的銷售均未出現實質性的已實現淨收益或虧損。
9
模擬設備公司
簡明合併財務報表附註-（續）
注意事項 5 — 每股收益
下表列出了每股基本收益和攤薄收益的計算方法：
 三個月已結束
 2020年2月1日2019年2月2日
淨收入$203,874  $355,006  
基本股票：
加權平均已發行股數368,241  368,703  
普通股每股收益基本值：$0.55  $0.96  
攤薄後的股份：
加權平均已發行股數368,241  368,703  
假定行使普通股等價物4,023  3,803  
加權平均普通股和普通等價股372,264  372,506  
攤薄後每股普通股收益：$0.55  $0.95  
與以下相關的反攤薄股票：
傑出的股票獎項397  2,011  

注意事項 6 — 特別收費
公司持續監控全球宏觀經濟狀況，並繼續評估提高運營效力和效率以及更好地調整支出與收入的機會。根據這些評估，該公司在過去幾年中採取了各種重組行動。這些操作如下所述。
下表是與這些行動相關的員工離職和離職成本應計額從2019年11月2日到2020年2月1日的季度展期：
應計重組關閉生產設施 降低運營成本行動提前退休行動重新定位行動
截至 2019 年 11 月 2 日的餘額$50,401  $940  $4,583  $58,895  
2020財年第一季度特別費用1,982  —  —  9,154  
遣散費和其他款項(908) (282) (189) (29,597) 
外幣對應計的影響(30) —  —  (21) 
2020 年 2 月 1 日的餘額$51,445  $658  $4,394  $38,431  
當前-應計負債$—  $658  $4,394  $38,431  
其他非流動負債$51,445  $—  $—  $—  
重新定位行動
該公司記錄的特別費用為 $97.2截至2020年2月1日，累計收入為百萬人，這要歸因於組織為調整公司的全球員工技能組合以符合公司的長期戰略計劃而採取的舉措。大約 $83.0根據公司的持續福利計劃或以下方面的法定要求，總費用中有100萬美元用於遣散費和附帶福利費用 504工程和銷售、營銷、一般和行政 (SMG&A) 員工。截至2020年2月1日，公司仍在工作 109的 504員工參與此項行動。這些員工必須繼續受僱於公司，直到他們被非自願解僱，才能獲得遣散費。剩下的 $14.2其中100萬項指控是在2019財年記錄的，與註銷由於公司決定終止某些產品開發戰略而收購的知識產權有關。
10
模擬設備公司
簡明合併財務報表附註-（續）
關閉生產設施
該公司記錄的特別費用為 $54.0由於該公司決定整合收購凌力爾特公司時收購的某些晶圓和測試設施業務，截至2020年2月1日，累計金額為百萬美元。在接下來的時間裏 一到 三年，該公司計劃關閉其位於加利福尼亞州米爾皮塔斯的Hillview晶圓製造工廠及其新加坡測試設施。該公司打算將Hillview晶圓製造生產轉移到其其他內部設施和外部鑄造廠。此外，除了外包的組裝和測試合作伙伴外，該公司還計劃將目前在新加坡工廠進行的測試業務轉移到檳城、馬來西亞和菲律賓的設施。特別費用包括根據公司的持續福利計劃或國外法定要求的遣散費和附帶福利費用，以及一次性解僱補助金 1,100製造、工程和 SMG&A 員工。這些一次性解僱補助金將在僱員獲得這些福利所需的未來服務期內得到承認。本行動中包括的員工必須繼續受僱於公司，直到他們被公司解僱為止，才能獲得遣散費。
注意事項 7 — 細分信息
該公司設計、開發、製造和銷售各種集成電路。該公司運營並跟蹤其業績 一基於以下彙總的可報告的細分市場 八運營部門。首席執行官被確定為公司的首席運營決策者。
按終端市場劃分的收入趨勢
下表彙總了按終端市場劃分的收入。按終端市場對收入的分類是使用各種數據點確定的，包括產品的技術特徵、“出售給” 的客户信息、“收貨” 客户信息以及將納入公司產品的最終客户產品或應用程序。隨着用於捕獲和跟蹤這些數據的數據系統以及公司方法的發展和改進，按終端市場劃分的產品分類可能會隨着時間的推移而變化。發生這種情況時，公司將按終端市場對前一時期的收入進行重新分類。這種重新分類通常不會實質性地改變每個終端市場的規模或內部業績的潛在趨勢。
三個月已結束
 2020年2月1日2019年2月2日
 收入收入的百分比*同比％收入收入的百分比*
工業$684,862  53 %(7)%$733,432  48 %
通信239,928  18 %(31)%347,016  23 %
汽車205,330  16 %(16)%244,062  16 %
消費者173,445  13 %(20)%216,591  14 %
總收入$1,303,565  100 %(15)%$1,541,101  100 %
* 由於四捨五入，個別百分比的總和可能不等於總數。
按銷售渠道劃分的收入
下表彙總了按渠道劃分的收入。該公司通過直銷隊伍、第三方分銷商、獨立銷售代表及其網站在全球銷售其產品。分銷商是指以轉售為目的購買產品的客户。直接客户是非分銷商客户，主要由原始設備製造商 (OEM) 組成。其他客户包括美國政府、政府主要承包商和一些商業客户。
三個月已結束
2020年2月1日2019年2月2日
頻道收入收入的百分比*收入收入的百分比*
分銷商$747,561  57 %$829,243  54 %
直接客户529,731  41 %695,489  45 %
其他26,273  2 %16,369  1 %
總收入$1,303,565  100 %$1,541,101  100 %
* 由於四捨五入，個別百分比的總和可能不等於總數。

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模擬設備公司
簡明合併財務報表附註-（續）
注意事項 8 — 公允價值
公司將公允價值定義為在計量之日，在市場參與者之間的有序交易中，出售資產或為轉移負債而支付的價格。公司採用以下公允價值層次結構，將用於衡量公允價值的投入優先級分為三個級別，並將層次結構內的分類建立在可用且對公允價值衡量具有重要意義的最低投入基礎上。該等級制度將活躍市場中相同資產或負債的未經調整的報價列為最高優先級（一級衡量標準），對不可觀察的投入（三級衡量標準）給予最低優先級。
第 1 級— 1級輸入是報告實體在計量日能夠獲得的相同資產或負債在活躍市場上的報價（未經調整）。
第 2 級— 二級投入是指第一級中包含的報價以外的投入，可以直接或間接地觀察到資產或負債。如果資產或負債有特定的（合同）期限，則二級投入必須在資產或負債的整個期限內均可觀察。
第 3 級— 第三級輸入是資產或負債的不可觀察的輸入，在計量之日，資產或負債的市場活動很少（如果有的話）。
下表按級別列出，列出了公司的金融資產和負債，不包括截至2020年2月1日和2019年11月2日按公允價值經常性核算的應計利息部分。這些表格不包括以歷史成本或公允價值以外的任何基礎計量的手頭現金和資產負債。截至2020年2月1日和2019年11月2日，公司持有美元256.1百萬和美元231.4下表中未包括的現金和持有至到期的投資分別為百萬美元。
 2020年2月1日
 
公允價值計量為
報告日期使用：
 
 
相同資產在活躍市場上的報價
（第 1 級）
重要的其他可觀測輸入
（第 2 級）
總計
資產
現金等價物：
可供出售：
政府和機構貨幣市場基金$398,285  $—  $398,285  
其他資產：
遞延薪酬投資51,509  —  51,509  
按公允價值計量的總資產$449,794  $—  $449,794  
負債
遠期外幣兑換合約 (1)—  666  666  
利率衍生品—  156,216  156,216  
以公允價值計量的負債總額$—  $156,882  $156,882  
(1)公司對衍生合約有交易對手的主淨額結算安排。參見注釋 9 衍生品， 在這些簡明合併財務報表附註中，瞭解與公司主淨額結算安排有關的更多信息。
12
模擬設備公司
簡明合併財務報表附註-（續）
 2019年11月2日
 
公允價值計量為
報告日期使用：
 
 
相同資產在活躍市場上的報價
（第 1 級）
重要的其他可觀測輸入
（第 2 級）
總計
資產
現金等價物：
可供出售：
政府和機構貨幣市場基金$416,890  $—  $416,890  
其他資產：
遞延薪酬投資48,302  —  48,302  
按公允價值計量的總資產$465,192  $—  $465,192  
負債
利率衍生品—  138,798  138,798  
以公允價值計量的負債總額$—  $138,798  $138,798  
 
公司在估算其金融工具的公允價值披露時使用了以下方法和假設：
現金等價物— 這些投資根據報價調整為公允價值，或者使用基於當前市場利率的收益率曲線模型確定。
遞延薪酬計劃投資 — 這些共同基金、貨幣市場基金和股票投資的公允價值基於市場報價。
利率衍生品 — 利率衍生品的公允價值是根據衍生品的合同條款使用貼現現金流分析估算的。
遠期外幣兑換合約— 遠期外幣交易合約（包括記作現金流套期保值的衍生品和未被指定為現金流套期保值的衍生品）的估計公允價值基於公司在報告日出售這些協議將獲得的估計金額，同時考慮當前利率以及資產交易對手的信譽和公司的負債信譽。這些工具的公允價值基於使用行使價、即期匯率、到期日和波動率等當前市場信息的估值模型。
未經常按公允價值記錄的金融工具
下表列出了某些定期未按公允價值記錄的金融工具的估計公允價值。定期貸款的賬面金額接近公允價值。根據公允價值層次結構，定期貸款被歸類為二級衡量標準。優先無擔保票據的公允價值從經紀人價格中獲得，根據公允價值層次結構被歸類為一級衡量標準。
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模擬設備公司
簡明合併財務報表附註-（續）
2020年2月1日2019年11月2日
未償本金公允價值 未償本金 公允價值
3-年度定期貸款，2022年3月到期
$925,000  $925,000  $925,000  $925,000  
2.852020年3月到期的優先無抵押票據百分比
300,000  300,279  300,000  300,872  
2.952021年1月到期的優先無抵押票據百分比
450,000  454,611  450,000  454,634  
2.502021年12月到期的優先無抵押票據百分比
400,000  405,176  400,000  402,591  
2.8752023年6月到期的優先無抵押票據百分比
500,000  515,306  500,000  511,190  
3.125% 優先無擔保票據，2023 年 12 月到期
550,000  576,275  550,000  567,159  
3.902025年12月到期的優先無抵押票據百分比
850,000  932,764  850,000  914,567  
3.502026年12月到期的優先無抵押票據百分比
900,000  969,376  900,000  940,192  
4.502036年12月到期的優先無抵押票據百分比
250,000  279,974  250,000  270,891  
5.302045年12月到期的優先無抵押票據百分比
400,000  515,583  400,000  491,439  
債務總額$5,525,000  $5,874,344  $5,525,000  $5,778,535  

注意事項 9 — 衍生品
外匯風險管理— 公司簽訂遠期外幣兑換合約，以抵消某些運營和資產負債表風險敞口免受外幣匯率變動的影響。此類風險敞口來自公司的業務、資產和負債中以美元以外的貨幣（主要是歐元）計價的部分；其他重大風險敞口包括英鎊、菲律賓比索和日元。使用衍生工具來消除或最大限度地減少某些可以自信地識別和量化的外幣風險。訂立這些外幣兑換合同是為了支持正常業務過程中進行的交易，因此本質上不是投機性的。這些合約的期限通常與基礎交易的條款一致 一年或更少。與預期交易相關的套期保值在開始時與基礎風險敞口相匹配，並指定和記錄為現金流套期保值。每季度對它們的有效性進行定性評估。衍生品的收益或虧損作為AOCI的組成部分記入股東權益，並根據對衝交易影響收益的同期對衝交易的影響重新歸類為合併損益表中同一細列項目的收益。
截至2020年2月1日和2019年11月2日，指定為以歐元、英鎊、菲律賓比索和日元計價的現金流套期保值工具的遠期外幣衍生工具的名義總額為美元196.9百萬和美元191.1分別是百萬。 截至2020年2月1日和2019年11月2日，公司簡明合併資產負債表中指定為套期保值工具的遠期外幣衍生工具的公允價值如下：
公允價值為
資產負債表地點2020年2月1日2019年11月2日
遠期外幣兑換合約預付費用和其他流動資產$—  $65  
遠期外幣兑換合約應計負債$634  $—  
截至2020年2月1日和2019年11月2日，與遠期外幣兑換合約相關的未指定套期保值的名義總額為美元56.8百萬和美元55.3分別為百萬。截至2020年2月1日和2019年11月2日，公司簡明合併資產負債表中這些套期保值工具的公允價值並不重要。
公司的所有衍生金融工具都有資格加入淨額結算安排，允許公司及其交易對手淨結算拖欠對方的款項。根據這些安排可以淨結算的衍生資產和負債已按淨額在公司的簡明合併資產負債表中列報。截至2020年2月1日和2019年11月2日，所有淨額結算安排均不涉及抵押品。
14
模擬設備公司
簡明合併財務報表附註-（續）
下表列出了公司遠期外匯交易合約衍生資產和負債的總額以及公司簡明合併資產負債表中記錄的淨金額：
 2020年2月1日2019年11月2日
已確認負債的總額$(2,300) $(2,828) 
簡明合併資產負債表中抵消的確認資產總額1,634  2,828  
簡明合併資產負債表中列報的淨負債$(666) $—  
截至2020年2月1日和2019年11月2日，指定為現金流對衝的利率互換協議的公允價值為美元156.2百萬和美元138.8分別為百萬元，幷包含在公司簡明合併資產負債表的應計負債中。
與公司衍生工具相關的市場風險源於貨幣匯率或利率變動，預計這些變動將抵消被套期保值的標的交易、資產和負債的市場風險。與公司衍生工具相關的協議的交易對手由許多具有高信用評級的主要國際金融機構組成。根據截至2020年2月1日和2019年11月2日公司交易對手的信用評級，不履約不被視為重大風險。此外，公司的任何衍生品均不受抵押品或其他擔保安排的約束，也都不包含依賴於任何信用評級機構對公司信用評級的條款。儘管衍生金融工具的合約或名義金額是衡量這些交易量的一種衡量標準，但它們並不代表公司的信用風險敞口金額。可能面臨信用風險的金額（由於交易對手可能無法履行合同條款而產生）通常僅限於交易對手在合同下的義務超過公司對交易對手的義務的金額（如果有）。出於上述考慮，公司認為交易對手違約的風險不大。
有關AOCI中包含和重新歸類為遠期外幣兑換合約的簡明合併收益表中衍生品的未實現持有收益（虧損）的信息，見附註4， 累計其他綜合（虧損）收益， 在這些簡明合併財務報表附註中獲取更多信息。
注意事項 10 — 庫存
截至2020年2月1日和2019年11月2日的庫存情況如下：
2020年2月1日2019年11月2日
原材料$34,530  $35,447  
工作正在進行中404,402  400,409  
成品149,571  174,030  
庫存總額$588,503  $609,886  

注意事項 11 — 所得税
公司的有效税率反映了公司賺取收入的全球各個税務管轄區有效的適用税率。
在截至2020年2月1日和2019年2月2日的三個月期間，公司的有效税率低於美國的法定税率 21.0％，這是由於適用於公司在其賺取收入的外國司法管轄區的業務的法定税率較低，以及外國衍生的無形收入扣除（FDII），但部分被全球無形低税所得税（GILTI）所抵消。與上一財年同期相比，截至2020年2月1日的三個月期間，有效税率有所下降，這主要是由於賺取收入的外國司法管轄區的結構發生了變化。此外，截至2019年2月2日的三個月期間的税率包括記錄與一次性設置GILTI遞延方法選擇相關的遞延所得税優惠的影響5.1百萬，同時根據美國證券交易委員會第118號《工作人員會計公報》完成了《減税和就業法》立法所得税影響的核算，該公告產生了美元7.5百萬的税收優惠。
15
模擬設備公司
簡明合併財務報表附註-（續）
該公司在截至2013年11月2日的財政年度之前的愛爾蘭納税申報表不再需要審查。在2018財年第四季度，該公司的愛爾蘭納税居民子公司收到了約歐元的2013財年評估43.0百萬，或 $47.7百萬美元（截至2020年2月1日），來自愛爾蘭税務專員（愛爾蘭税務局）。該評估不包括任何罰款和利息。評估稱，該公司的愛爾蘭實體未能遵守2010年經合組織轉讓定價指南。該公司強烈不同意該評估，並堅持認為其轉讓定價是適當的。因此，公司沒有記錄與2013財年或任何其他時期相關的任何額外納税義務。該公司打算大力捍衞其最初提交的納税申報表立場，目前正在為向愛爾蘭税務上訴委員會提起上訴做準備，這是解決愛爾蘭税務局與納税人之間分歧的正常程序。如果愛爾蘭税務局最終在2013財年的評估中佔上風，則此類評估以及與2013財年之後的年度相關的任何潛在影響都可能對公司未來時期的所得税支出和淨收益產生重大的不利影響。在2019財年，愛爾蘭税務局開始對截至2014年11月1日、2015年10月31日（2015財年）、2016年10月29日（2016財年）和2017年10月28日（2017財年）的財年進行轉讓定價審計；但是，愛爾蘭税務局確認與截至2014年11月1日的財政年度有關的審計已經完成，該期間沒有進一步的税收評估。與2015財年、2016財年和2017財年相關的審計正在進行中。
2018年2月，財務會計準則委員會（FASB）發佈了ASU 2018-02年損益表——申報綜合收益（主題220）：對累計其他綜合收益中的某些税收影響進行重新分類 （華碩2018-02）。亞利桑那州立大學2018-02允許將税收立法變更產生的擱淺税收影響從AOCI重新歸類為留存收益。該公司在2020財年第一季度採用了該ASU，因此在採用期間使用特定識別方法應用了ASU。結果，該公司重新分類了大約 $2.4百萬美元從AOCI轉入留存收益。
注意事項 12 — 新的會計公告
已實施的標準
租賃
2016 年 2 月，財務會計準則委員會發布了 ASU 2016-02，租賃（主題 842）（亞利桑那州立大學 2016-02）。亞利桑那州立大學2016-02年要求承租人確認資產負債表上的大多數租約，但以與當前做法類似的方式在損益表上確認支出。更新指出，承租人將確認租賃付款義務的租賃負債和在租賃期內使用標的資產的使用權的使用權資產。租賃將繼續被歸類為融資租賃或運營租賃，分類將影響租賃產生的費用和現金流的確認、計量和列報。2018年1月，財務會計準則委員會發布了ASU 2018-01《租賃（主題842）：土地地役權過渡到話題842的實用權宜之計》（亞利桑那州立大學2018-01）。亞利桑那州立大學2018-01允許實體選擇可選的過渡實際權宜之計，不評估在該實體採用主題842之前已經存在或到期的土地地役權，這些地役權以前未被列為主題840下的租約。2018年7月，財務會計準則委員會發布了ASU 2018-11年度《租賃——有針對性的改進》（主題842）（ASU 2018-11），其中規定了一種額外的過渡方法，允許公司在採用之日適用新的租賃標準，取消了將該準則適用於財務報表中列報的最早期限的要求。

亞利桑那州立大學2016-02、亞利桑那州立大學2018-01和亞利桑那州立大學2018-11年度對2018年12月15日之後開始的財政年度以及這些財政年度內的過渡期發佈的財務報表有效。該公司在2020財年第一季度採用了經修改的回顧性方法，採用了該標準。在新標準的允許下，公司選擇了一攬子過渡切實可行的權宜之計，但選擇不將事後看來的實際權宜之計應用於過渡時期的租約。因此，公司無需重新評估（i）任何到期或現有合同是否屬於或包含租約，（ii）任何到期或現有租約的分類，（iii）對任何現有租賃的初始直接成本的處理。該公司還選擇不將租賃和非租賃部分分開。相反，對於所有適用類別的標的資產，公司將每個單獨的租賃組成部分以及與該租賃部分相關的非租賃部分作為單一租賃組成部分進行核算。此外，公司選擇了所有類別資產的短期租賃例外情況，不適用十二個月或更短租賃的確認要求，並將短期租賃的租賃付款視為租賃期內的直線支出或根據租賃付款是固定還是可變的支出。這些選舉始終適用於所有租約。
在2019年11月3日通過後，公司記錄的經營租賃負債為美元301.4百萬美元及其租賃的經營租賃資產233.2百萬。經營租賃資產扣除負債後的淨額為美元68.2百萬美元用於遞延租金和未攤銷的房東建築補貼，這些津貼先前記錄在簡明合併資產負債表中的應計負債和其他非流動負債中。經營租賃使用權資產列報在 “其他資產” 中，相應負債在簡明合併資產負債表中的應計負債和其他非流動負債中列報。對簡明合併損益表沒有重大影響或
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模擬設備公司
簡明合併財務報表附註-（續）
簡明合併現金流量表。請參閲註釋 2，租賃以獲取有關截至2020年2月1日的公司租賃組合的信息。
綜合收入
2018 年 2 月，財務會計準則委員會發布了 ASU 2018-02損益表——申報綜合收益（主題220）：對累計其他綜合收益中的某些税收影響進行重新分類 （華碩2018-02）。亞利桑那州立大學2018-02允許將税收立法變更產生的擱淺税收影響從累計其他綜合收益（AOCI）重新歸類為留存收益。該公司在2020財年第一季度採用了該ASU，因此在採用期間使用特定識別方法應用了ASU。結果，該公司重新分類了大約 $2.4百萬美元從AOCI轉入留存收益。除非進一步的監管變化，否則公司預計不會在後續時期記錄任何額外的重新分類調整。請參閲註釋11，所得税瞭解有關公司解除AOCI滯留所得税影響的會計政策的更多信息。
其他
以下標準是在2020財年第一季度採用的，對公司的財務狀況和經營業績沒有重大影響：
•華碩2017-11年度， 每股收益（主題860）、區分負債和權益（主題480）以及衍生品和套期保值（主題815）：一.某些具有向下舍入特徵的金融工具的會計二。替換某些非公共實體的無限期延期金融工具和某些強制性可贖回的非控股權益，但範圍例外；
•亞利桑那州立大學 2017-12 衍生品和套期保值（主題815）：對套期保值活動會計的有針對性的改進； 和
•亞利桑那州立大學 2018-07薪酬-股票薪酬（主題 718）：對基於非員工股份的支付會計的改進。
有待實施的標準
退休金
2018 年 8 月，財務會計準則委員會發布了 ASU 2018-14薪酬-退休金-固定福利計劃概述（主題715-20）：披露框架-固定福利計劃披露要求的變更（亞利桑那州 2018-14）， 它修改了固定福利養老金計劃和其他退休後計劃的披露要求。亞利桑那州立大學2018-14年度對截至2020年12月15日的財政年度有效，允許提前採用。亞利桑那州立大學2018-14年度將於截至2021年10月30日的財年第一季度（2021財年）對公司生效。該公司目前正在評估採用日期。亞利桑那州立大學2018-14年度的通過將修改公司對固定福利計劃和其他退休後計劃的披露，但預計不會影響其財務狀況或經營業績。
金融工具
2016 年 6 月，FASB 發佈了 ASU 2016-13 金融工具-信貸損失（主題 326），金融工具信用損失的計量 （亞利桑那州立大學 2016-13）。亞利桑那州立大學2016-13年度要求按攤銷成本計量的金融資產（或一組金融資產）按預計收取的淨額列報。信貸損失備抵是一個估值賬户，從金融資產的攤銷成本基礎中扣除，以預期收取的金融資產金額列報淨賬面價值。2019 年，財務會計準則委員會發布了 ASU 2019-05 金融工具-信貸損失（主題326）：有針對性的過渡救濟 （亞利桑那州立大學 2019-05）和亞利桑那州立大學 2019-11年， 對主題 326 的編纂改進 （華碩2019-11）。ASU 2019-05允許實體不可撤銷地為某些金融工具選擇公允價值期權。一旦當選，實體將確認金融工具賬面金額和公允價值之間的差額，這是與採用亞利桑那州立大學2016-13年度相關的累積效應調整的一部分。亞利桑那州立大學2019-11年度允許實體在會計準則編纂326要求的各種披露中排除攤銷成本的應計利息部分。這些ASU對2019年12月15日之後的財政年度以及這些財政年度內的過渡期有效；因此，在2021財年第一季度對公司生效。該公司目前正在評估採用將對其財務狀況和經營業績產生的影響（如果有）。
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模擬設備公司
簡明合併財務報表附註-（續）
所得税
2019年12月，財務會計準則委員會發布了ASU 2019-12， 簡化所得税會計。亞利桑那州立大學2019-12年度取消了與期內税收分配方法、過渡期所得税計算方法以及外部基礎差異遞延所得税負債的確認有關的某些例外情況。它還澄清和簡化了所得税會計的其他方面。亞利桑那州立大學2019-12年度對2020年12月15日之後開始的財政年度以及這些財政年度內的過渡期有效。該公司目前正在評估採用日期以及採用將對其財務狀況和經營業績產生的影響（如果有）。
注意事項 13 — 後續事件
2020 年 2 月 18 日，公司董事會宣佈現金分紅為 $0.62普通股的每股已發行股份。股息將於2020年3月10日支付給2020年2月28日營業結束時登記在冊的所有股東，預計總額約為美元228.3百萬。


18

第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析
本信息應與本10-Q表季度報告第一部分第1項中未經審計的簡明合併財務報表和相關附註以及截至2019年11月2日財年（2019財年）10-K表年度報告中經審計的合併財務報表和相關附註以及管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析一起閲讀。
本10-Q表季度報告，包括以下討論，包含有關未來事件和我們未來業績的前瞻性陳述，這些陳述受1995年《私人證券訴訟改革法》以及1933年《證券法》和1934年《證券交易法》下的其他安全港的約束。除歷史事實陳述以外的所有陳述均可被視為前瞻性陳述。這些陳述基於當前對我們經營所在行業的預期、估計、預測和預測以及管理層的信念和假設。諸如 “期望”、“預期”、“目標”、“目標”、“項目”、“打算”、“計劃”、“相信”、“尋求”、“估計”、“繼續”、“可能” 和 “將” 之類的詞語以及此類詞語和類似表述的變體旨在識別此類前瞻性陳述。此外，任何涉及我們未來財務業績預測的聲明；我們業務的預期增長和趨勢；我們未來的流動性、資本需求和資本支出；我們未來的市場地位和產品市場的預期競爭變化；我們支付股息或回購股票的能力；我們償還未償債務的能力；我們的預期税率；新的或修訂的税法變更或適用的影響；新會計聲明的影響；我們的能力成功整合收購的業務和技術；未來事件或情況的其他描述是前瞻性陳述。請讀者注意，這些前瞻性陳述只是預測，本質上受難以預測的風險、不確定性和假設的影響，包括第二部分第1A項中確定的風險、不確定性和假設。“風險因素” 及此處的其他內容。因此，實際結果可能與任何前瞻性陳述中表達的結果存在重大和不利的差異。除非法律要求，否則我們沒有義務修改或更新任何前瞻性陳述，包括反映本報告提交之日後發生的事件或情況。

運營結果
（除每股金額和百分比外，所有表格金額均以千計）
概述
 三個月已結束
 2020年2月1日2019年2月2日$ Change% 變化
收入$1,303,565  $1,541,101  $(237,536) (15)%
毛利率%65.1 %67.5 %
淨收入$203,874  $355,006  $(151,132) (43)%
淨收入佔收入的百分比15.6 %23.0 %
攤薄後每股$0.55  $0.95  $(0.40) (42)%
按終端市場劃分的收入趨勢
下表彙總了按終端市場劃分的收入。按終端市場對收入的分類是使用各種數據點確定的，包括產品的技術特徵、“銷售給” 的客户信息、“收貨” 客户信息以及我們的產品將要納入的最終客户產品或應用程序。隨着用於捕獲和跟蹤這些數據的數據系統以及我們的方法的發展和改進，按終端市場劃分的產品分類可能會隨着時間的推移而變化。發生這種情況時，我們會按終端市場對前一時期的收入進行重新分類。這種重新分類通常不會實質性地改變每個終端市場的規模或內部業績的潛在趨勢。
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三個月已結束
 2020年2月1日2019年2月2日
 收入% 的
收入*		同比％收入% 的
收入*
工業$684,862  53 %(7)%$733,432  48 %
通信239,928  18 %(31)%347,016  23 %
汽車205,330  16 %(16)%244,062  16 %
消費者173,445  13 %(20)%216,591  14 %
總收入$1,303,565  100 %(15)%$1,541,101  100 %
* 由於四捨五入，個別百分比的總和可能不等於總數。
在截至2020年2月1日的三個月期間，所有終端市場的收入與上一財年同期相比有所下降，這主要是由於對我們產品的需求普遍下降，但對出售到工業終端市場航空航天和國防領域的產品的需求增加部分抵消了這種下降。
按銷售渠道劃分的收入
下表彙總了按渠道劃分的收入。我們通過直銷隊伍、第三方分銷商、獨立銷售代表和我們的網站在全球銷售我們的產品。分銷商是指以轉售為目的購買產品的客户。直接客户是非分銷商客户，主要由原始設備製造商 (OEM) 組成。其他客户包括美國政府、政府主要承包商和一些商業客户。
三個月已結束
2020年2月1日2019年2月2日
收入收入的百分比*收入收入的百分比*
頻道
分銷商$747,561  57 %$829,243  54 %
直接客户529,731  41 %695,489  45 %
其他26,273  2 %16,369  1 %
總收入$1,303,565  100 %$1,541,101  100 %
* 由於四捨五入，個別百分比的總和可能不等於總數。
如上表所示，在本報告所述期間，通過每個渠道銷售的總收入的百分比一直保持相對穩定。
毛利率
 三個月已結束
 2020年2月1日2019年2月2日$ Change% 變化
毛利率$848,142  $1,039,656  $(191,514) (18)%
毛利率%65.1 %67.5 %
在截至2020年2月1日的三個月期間，毛利率百分比與上一財年同期相比下降了240個基點，這主要是由於我們的工廠利用率降低。
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研究與開發 (R&D) 
 三個月已結束
 2020年2月1日2019年2月2日$ Change% 變化
研發費用$257,073  $287,382  $(30,309) (11)%
研發費用佔收入的百分比19.7 %18.6 %
在截至2020年2月1日的三個月期間，研發費用與上一財年同期相比有所下降，這主要是由於可變薪酬支出減少。
研發費用佔收入的百分比將逐年波動，具體取決於收入金額和新產品開發工作的成功程度，我們認為這對我們未來的增長至關重要。我們希望繼續為新產品開發創新技術和工藝。我們認為，持續的研發承諾對於保持我們現有產品的產品領先地位以及提供創新的新產品至關重要。因此，我們預計未來將繼續進行大量的研發投資。
銷售、營銷、一般和管理 (SMG&A)
 三個月已結束
 2020年2月1日2019年2月2日$ Change% 變化
SMG&A 費用$199,280  $167,342  $31,938  19 %
SMG&A 支出佔收入的百分比15.3 %10.9 %
在截至2020年2月1日的三個月期間，SMG&A支出與上一財年同期相比有所增加，這主要是由於2020財年第一季度向新成立的ADI基金會提供了4000萬美元的慈善捐款，但可變薪酬支出的減少部分抵消了這一點。
特別收費
我們持續監控全球宏觀經濟狀況，並繼續評估提高運營效力和效率以及更好地調整支出與收入的機會。根據這些評估，我們在過去幾年中採取了各種重組行動。
重新定位行動： 截至2020年2月1日，我們累計記錄了約9,720萬美元的特別費用，這是組織舉措調整我們的全球員工技能以符合我們的長期戰略計劃，其中920萬美元是在2020財年第一季度記錄的。一旦全面實施，重新定位行動預計將帶來約4,800萬美元的年淨現金儲蓄。
關閉製造設施： 截至2020年2月1日，我們累計記錄了5,400萬美元的特別費用，這是因為我們決定整合收購凌力爾特公司（Linear）時收購的某些晶圓和測試設施業務，其中200萬美元記錄在2020財年第一季度。一旦全面實施，我們預計該行動將使估計的年薪、可變薪酬和員工福利節省約6,000萬美元。
參見注釋 6，特別收費，請參閲本10-Q表季度報告第一部分第1項中的簡明合併財務報表附註，以獲取更多信息。
營業收入
 三個月已結束
 2020年2月1日2019年2月2日$ Change% 變化
營業收入$273,428  $455,826  $(182,398) (40)%
營業收入佔收入的百分比21.0 %29.6 %
在截至2020年2月1日的三個月期間，營業收入同比下降的主要原因是毛利率下降了1.915億美元，SMG併購費用增加了3,190萬美元，但如上文標題下所述，研發費用減少了3,030萬美元，部分抵消了這一點 毛利率、銷售、營銷、一般和行政 (SMG&A) 和 研究與開發（R&D）。
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非營業支出（收入）
 三個月已結束
 2020年2月1日2019年2月2日$ Change
利息支出$48,813  $58,728  $(9,915) 
利息收入(1,940) (2,688) 748  
其他，淨額338  (160) 498  
營業外支出總額（收入）$47,211  $55,880  $(8,669) 
在截至2020年2月1日的三個月期間，營業外支出同比下降的主要原因是利息支出的減少，但部分被利息收入減少和其他淨支出的增加所抵消。
所得税準備金
 三個月已結束
 2020年2月1日2019年2月2日$ Change
所得税準備金$22,343  $44,940  $(22,597) 
有效所得税税率9.9 %11.2 %
我們的有效税率反映了我們在賺取收入的全球各個税收管轄區中生效的適用税率。
截至2020年2月1日和2019年2月2日的三個月期間，有效税率低於美國21％的法定税率，這是由於適用於我們在賺取收入的外國司法管轄區的業務的法定税率較低，以及外國衍生的無形收入扣除（FDII），但全球無形低税所得税（GILTI）部分抵消。與上一財年同期相比，截至2020年2月1日的三個月期間，有效税率有所下降，這主要是由於我們賺取收入的外國司法管轄區的結構發生了變化。此外，根據美國證券交易委員會第118號過渡税工作人員會計公報，截至2019年2月2日的三個月期間的税率包括記錄與一次性設立510萬美元的GILTI延期方法相關的遞延所得税優惠，以及根據美國證券交易委員會第118號過渡税工作人員會計公報完成對減税和就業法案所得税影響的核算，該公告產生了750萬美元的税收優惠。
在截至2020年2月1日和2019年2月2日的三個月期間，非美國司法管轄區佔我們總收入的很大一部分。在美國境外產生的收入導致我們的税前收入的很大一部分在美國境外徵税。在截至2020年2月1日的三個月期間，該税前收入主要來自愛爾蘭，税率為12.5％。在截至2019年2月2日的三個月期間，該税前收入主要來自愛爾蘭和新加坡，這些司法管轄區的税率從12.5％到17％不等。
參見注釋 11， 所得税，載於本10-Q表季度報告第一部分第1項的簡明合併財務報表附註以供進一步討論。
淨收入
 三個月已結束
 2020年2月1日2019年2月2日$ Change% 變化
淨收入$203,874  $355,006  $(151,132) (43)%
淨收入佔收入的百分比15.6 %23.0 %
攤薄後每股$0.55  $0.95  
截至2020年2月1日的三個月期間，淨收入與上一財年同期相比有所下降，這是由於營業收入減少了1.824億美元，但所得税準備金減少了2,260萬美元，營業外支出減少了870萬美元，部分抵消了淨收入的減少。
流動性和資本資源
截至2020年2月1日，我們的主要流動性來源是6.544億美元的現金及現金等價物，其中約2.808億美元在美國持有。我們的現金和現金等價物的餘額存放在美國境外的多家外國子公司中。由於我們打算無限期地將幾乎所有的國外收益再投資，因此在美國境外持有的某些現金將來可能無法作為股息匯回美國。如果美國業務需要此類資金，我們將需要累積和支付國外預扣税和美國各州收入
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在尚未納税的範圍內徵税。我們的現金和現金等價物包括期限為三個月或更短的高流動性投資，包括貨幣市場基金。我們與高信貸質量的交易對手保持這些餘額，持續監控任何一家發行人的信用敞口金額，並分散投資，以最大限度地降低我們的信用風險。
我們認為，我們現有的流動性和現金來源預計將從未來運營中產生，加上現有和預期的可用長期融資，將足以為不久的將來以及至少未來十二個月的運營、資本支出、研發工作和股息支付（如果有）提供資金。
 三個月已結束
 2020年2月1日2019年2月2日
經營活動提供的淨現金$349,648  $371,767  
運營提供的淨現金佔收入的百分比26.8 %24.1 %
用於投資活動的淨現金$(54,732) $(96,215) 
用於融資活動的淨現金$(289,572) $(486,149) 
截至2020年2月1日，現金及現金等價物總額為6.544億美元。與2019財年同期相比，以下變化促成了截至2020年2月1日的三個月期間現金及現金等價物的淨變化。
運營活動
經營活動提供的現金是經某些非現金項目以及運營資產和負債變動調整後的淨收益。在截至2020年2月1日的三個月期間，經營活動提供的現金與上一財年同期相比有所減少，這主要是由於經非現金項目調整後的淨收益減少，包括2020財年第一季度向新成立的ADI基金會提供的4,000萬美元非現金慈善捐款，部分抵消了營運資金變動帶來的增加。
投資活動
投資現金流通常包括資本支出和用於收購的現金。與上一財年同期相比，截至2020年2月1日的三個月期間，用於投資活動的現金減少的主要原因是用於資本支出的現金減少。
融資活動
融資現金流主要包括向股東支付股息、回購普通股、發行和償還債務以及根據員工股權激勵計劃出售普通股的收益。與上一財年同期相比，截至2020年2月1日的三個月期間，與融資活動相關的現金減少，這主要是由於股票回購和債務償還的減少，但部分被股息支付的增加所抵消。
營運資金
2020年2月1日2019年11月2日$ Change% 變化
應收賬款$584,366  $635,136  $(50,770) (8)%
未結銷售天數*43  39  
庫存$588,503  $609,886  $(21,383) (4)%
庫存銷售天數成本*120  110  
* 我們在計算未付銷售天數和庫存銷售天數時分別使用本季度和上一季度的期末應收賬款和期末庫存餘額的平均值。
以美元計的應收賬款減少主要是收款和開票時間正常變化的結果。
以美元計算的庫存減少，這主要是由於我們努力平衡製造業生產、需求和庫存水平。我們的庫存水平受支持預測銷售需求的需求以及這些預測與實際需求之間的差異的影響。
流動負債從2019財年末的15億美元增加到2020年2月1日的18億美元。增長主要是由於我們當前債務部分的增加，但部分被應付所得税、應計負債和應付賬款的減少所抵消。
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債務
截至2020年2月1日，我們的債務包括以下內容：
未償本金
3 年期定期貸款，2022年3月到期$925,000  
2.85% 的優先無擔保票據，2020年3月到期300,000  
2.95% 的優先無擔保票據，2021 年 1 月到期450,000  
2.50% 的優先無擔保票據，2021 年 12 月到期400,000  
2.875% 的優先無擔保票據，2023 年 6 月到期500,000  
3.125% 優先無擔保票據，2023 年 12 月到期550,000  
3.90% 的優先無擔保票據，2025 年 12 月到期850,000  
3.50% 的優先無擔保票據，2026 年 12 月到期900,000  
4.50% 的優先無擔保票據，2036 年 12 月到期250,000  
5.30% 的優先無抵押票據，2045年12月到期400,000  
債務總額$5,525,000  
管理我們未償還票據的契約包含契約，這些契約可能會限制我們的能力：承擔、設立、承擔或擔保任何由主要財產留置權擔保的借款債務；就主要財產進行出售和回租交易；與任何其他方合併，或向任何其他方轉讓或租賃我們的全部或幾乎所有資產。截至2020年2月1日，我們遵守了這些契約。
循環信貸額度
我們的第二份經修訂和重述的循環信貸協議，日期為2019年6月28日，美國銀行N.A. 為行政代理機構，其他銀行在該協議中被認定為貸款機構（循環信貸協議），本金總額不超過12.5億美元的五年期無抵押循環信貸額度，將於2024年6月28日到期。截至2020年2月1日，我們在該循環信貸額度下沒有任何未償還款項。我們將來可能會在該循環信貸額度下借款，並將所得款項用於償還現有債務、股票回購、收購、資本支出、營運資金和其他合法的公司用途。 循環信貸協議的條款限制了我們進行某些交易、在資產上設定某些留置權和承擔某些附屬債務的能力。此外，循環信貸協議包含合併融資債務總額與扣除利息、税項、折舊和攤銷前的合併收益（EBITDA）的合併槓桿比率不大於4.0比1.0。根據事實和情況，債務契約將隨着時間的推移從2020財年開始減少到3.5至1.0。 截至2020年2月1日，我們遵守了這些契約。
股票回購計劃
我們的普通股回購計劃自2004年8月起實施。總的來説，我們董事會已授權我們根據該計劃回購82億美元的普通股。根據該計劃，我們可以不時在公開市場上和通過私下談判的交易回購已發行普通股。除非董事會提前通過決議終止，否則回購計劃將在我們回購該計劃授權的所有股票後到期。截至2020年2月1日，根據該計劃，我們已以約62億美元的價格回購了總計約1.553億股普通股。截至2020年2月1日，根據目前的授權計劃，還有20億美元可供回購。回購的股票作為授權但未發行的普通股持有。我們還會不時回購股票，以結算因限制性股票單位/獎勵的歸屬或行使股票期權而產生的員工預扣税義務。
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資本支出
2020財年前三個月，不動產、廠房和設備的淨增額為5,480萬美元，資金來自手頭現金和運營產生的現金。我們預計，2020財年的資本支出將略低於2020財年收入的4％。我們預計，這些資本支出將由手頭現金和運營產生的現金相結合提供資金。
模擬設備基金會
在2020財年的前三個月，我們向新成立的ADI基金會捐贈了335,654股普通股。截至出資之日，這些股票的公允價值約為4,000萬美元。這筆支出記錄在簡明合併損益表的SMG&A中。
分紅
2020 年 2 月 18 日，我們董事會宣佈每股已發行普通股的現金分紅為 0.62 美元。股息將於2020年3月10日支付給2020年2月28日營業結束時登記在冊的所有股東，預計總額約為2.283億美元。我們目前預計季度分紅將在未來一段時間內繼續。未來任何季度股息的支付或季度股息金額的未來增加將由董事會自行決定，並將取決於我們的財務狀況、經營業績、前景、流動性以及董事會認為相關的其他因素。
合同義務
在截至2020年2月1日的三個月期間，截至2019年11月2日財年的10-K表年度報告中包含的合同義務彙總表中列出的金額沒有任何重大變化。
新的會計公告
財務會計準則委員會（FASB）不時發佈新的會計聲明，這些聲明自規定的生效日期起由我們採用。除非另有討論，否則管理層認為，最近發佈的準則的影響不會對我們未來的財務狀況和經營業績產生重大影響。參見注釋 12， 新的會計公告，在本10-Q表季度報告第一部分的簡明合併財務報表附註中，描述了最近發佈和通過的會計聲明，包括通過日期以及對我們歷史財務狀況和經營業績的影響。
租賃
2016 年 2 月，財務會計準則委員會發布了 ASU 2016-02，租賃（主題 842）（亞利桑那州 2016-02）。亞利桑那州立大學2016-02年要求承租人確認資產負債表上的大多數租約，但以與當前做法類似的方式在損益表上確認支出。更新指出，承租人將確認租賃付款義務的租賃負債和在租賃期內使用標的資產的使用權的使用權資產。租賃將繼續被歸類為融資租賃或運營租賃，分類將影響租賃產生的費用和現金流的確認、計量和列報。財務會計準則委員會已經發布了新標準的修正案和更新，包括在通過期間使用的實際權宜之計。該公司在2020財年第一季度採用了該標準，採用了修改後的回顧方法。由於採用了亞利桑那州立大學2016-02，我們更改了租賃會計政策。參見注釋 2， 租賃 還有註釋 12， 新的會計公告，在本10-Q表季度報告第一部分第1項的簡明合併財務報表附註中，詳細介紹了該亞利桑那州立大學對我們財務報表的影響。
關鍵會計政策與估計
除了分別因採用亞利桑那州立大學2016-02和亞利桑那州立大學2018-02而更新的租賃和所得税會計政策外，截至2020年2月1日的三個月期間，我們在截至11月2日財年的10-K表年度報告中題為 “管理層對財務狀況和經營業績的討論與分析” 一節中，在 “關鍵會計政策和估計” 標題下提供的信息沒有其他重大變化，2019。參見注釋 2，租賃還有註釋11，所得税 參見本10-Q表季度報告第一部分第1項中的簡明合併財務報表附註，以獲取更多信息。



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第 3 項。關於市場風險的定量和定性披露
在截至2020年2月1日的三個月期間，第7A項下提供的信息沒有重大變化。“關於市場風險的定量和定性披露”，載於我們截至2019年11月2日財年的10-K表年度報告。

第 4 項。控制和程序
(a) 評估披露控制和程序。我們的管理層在首席執行官兼首席財務官的參與下，評估了截至2020年2月1日我們的披露控制和程序的有效性。根據經修訂的1934年《證券交易法》（《交易法》）第13a-15（e）條和第15d-15（e）條的定義，“披露控制和程序” 一詞是指公司的控制措施和其他程序，旨在確保公司在根據《交易法》提交或提交的報告中必須披露的信息在證券交易所規定的時間內記錄、處理、彙總和報告委員會的規則和表格。披露控制和程序包括但不限於控制措施和程序，旨在確保公司在根據《交易法》提交或提交的報告中要求披露的信息得到積累並酌情傳達給公司管理層，包括其主要執行官和首席財務官，以便及時就所需的披露做出決定。管理層認識到，任何控制和程序，無論設計和運作多麼完善，都只能為實現其目標提供合理的保證，管理層在評估可能的控制和程序的成本效益關係時必須作出判斷。根據對截至2020年2月1日的披露控制和程序的評估，我們的首席執行官兼首席財務官得出結論，截至該日，我們的披露控制和程序在合理的保證水平上有效。
(b) 財務報告內部控制的變化。在截至2020年2月1日的季度中，我們對財務報告的內部控制（定義見《交易法》第13a-15（f）條和第15d-15（f）條）沒有發生任何對我們的財務報告內部控制產生重大影響或合理可能產生重大影響的變化。

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第二部分 — 其他信息

第 1A 項。風險因素
下文和本報告以及我們向美國證券交易委員會（SEC）提交的其他文件中的其他部分描述了某些風險和不確定性，這些風險和不確定性可能導致我們的實際業績與本報告中前瞻性陳述所設想的結果存在重大差異。我們目前不知道或我們目前認為不太重要的其他風險和不確定性也可能對我們的業務產生不利影響。以下描述包括對影響我們業務的風險因素的任何重大更改，並取代了我們先前在截至2019年11月2日財年的10-K表年度報告第1A項中討論的 “風險因素” 中對影響我們業務的風險因素的描述。
政治和經濟的不確定性以及全球信貸和金融市場的混亂可能會對我們的業務和經營業績產生重大不利影響。
持續的政治和全球宏觀經濟不確定性，包括中美之間的貿易爭端、英國退出歐盟以及全球信貸和金融市場穩定的不確定性，可能會導致消費者和企業推遲或減少支出，這可能導致我們的客户取消、減少或推遲其現有和未來的產品訂單，使我們難以準確預測和規劃未來的業務活動。我們的客户遇到的財務困難可能導致先前購買的產品無法付款或延遲付款，從而增加我們的信用風險敞口。宏觀經濟狀況以及全球信貸和金融市場未來穩定的不確定性可能導致受影響市場的貨幣價值惡化，從而降低這些客户的購買力。全球信貸和金融市場的重大幹擾也可能對我們以可接受的條件獲得外部融資來源的能力產生不利影響。此外，我們的供應商、分銷商或客户遇到的財務困難可能導致產品延遲、應收賬款違約增加和庫存挑戰。如果經濟狀況惡化，我們可能會記錄與重組成本或資產減值相關的額外費用，我們的業務和經營業績可能會受到重大不利影響。
通過我們在全球範圍內的重大業務，我們面臨商業、經濟、政治、法律、監管和其他風險，這可能會對我們的業務、財務狀況和經營業績產生不利影響。
我們在美國境外，包括愛爾蘭、菲律賓、新加坡和馬來西亞，擁有重要的業務和製造設施。我們收入的很大一部分來自國際市場的客户，我們預計國際銷售將在未來繼續佔我們收入的很大一部分。與我們的國際業務運營相關的風險包括：
•我們開展業務的市場的政治、法律和經濟變化、危機或不穩定以及內亂，包括與中美貿易爭端、英國退出歐盟以及《美國-墨西哥-加拿大協議》的實施相關的潛在宏觀經濟疲軟；
•美國海關和出口法規的合規要求，包括《出口管理條例》（EAR）和《國際交通和武器條例》（ITAR）；
•貨幣兑換風險以及匯率和利率波動，包括從倫敦銀行同業拆借利率過渡的潛在影響；
•貿易政策、商業、旅行、出口或税收爭端或限制、政府制裁、進出口關税、出口分類變更或美國政府或我們開展業務的國家的政府，特別是在中國實施的其他限制；
•複雜、多變和不斷變化的政府法規、法律標準和要求，尤其是税收監管、價格保護、競爭慣例、出口管制法規和限制、海關和税收要求、移民、反抵制法規、數據隱私、知識產權、反腐敗和環境合規，包括《反海外腐敗法》；
•恐怖主義和恐怖主義威脅造成的經濟混亂以及美國及其盟國對它們的迴應；
•管理複雜性增加，包括不同的僱用做法和勞工問題；
•移民法、規章和程序以及各政府機構的執法做法的變化；
•執行知識產權的難度更大，保護知識產權的法律薄弱；
•自然災害或突發公共衞生事件，例如當前的冠狀病毒疫情；
•運輸中斷和延誤以及勞動力和運輸成本的增加;
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•外國税收、關税和運費率的變化；
•原材料成本和能源成本的波動；
•收取應收賬款的難度更大，收款期更長；以及
•與我們的外國固定福利養老金計劃相關的成本。
任何這些風險，或與國際業務運營相關的任何其他風險，都可能對我們的業務、財務狀況和經營業績產生重大不利影響。
其中許多風險存在於我們在中國的業務運營中。例如，中美關係、政治環境或國際貿易政策與關係的變化可能導致進一步修訂法律或法規或其解釋和執行、增加税收、貿易制裁、徵收進出口關税和關税、限制進出口、貨幣升值或報復行動，這些已經並將繼續對我們的業務計劃和經營業績產生不利影響。此外，我們在中國市場的成功可能會受到中國不斷變化的政策、法律和法規的不利影響，包括與反壟斷、網絡安全和數據保護、環境、本土創新和促進國內半導體產業以及知識產權以及這些權利的執法和保護有關的政策、法律和法規。
截至2020年2月1日，我們的主要流動性來源是6.544億美元的現金及現金等價物，其中約2.808億美元在美國持有，剩餘餘額在美國境外持有。由於我們打算無限期地將幾乎所有的國外收益再投資，因此在美國境外持有的某些現金將來可能無法作為股息匯回美國。我們在美國需要大量現金來滿足運營需求、股票回購、現金分紅和收購。如果我們無法通過運營、當前循環信貸額度下的借款、未來的債務或股票發行或其他以可接受的成本獲得的現金來源來滿足美國的現金需求，則我們可能需要考慮匯回無限期再投資的收益，根據現行税法，我們可能需要繳納額外税款，這可能會對我們的經營業績和財務狀況產生重大不利影響。
我們未來的收入、毛利率、經營業績、淨收入和每股收益難以預測，可能會出現重大波動。
我們未來的收入、毛利率、經營業績、淨收入和每股收益難以預測，可能會受到多種因素的重大影響，包括：
•不利經濟狀況對我們銷售產品的市場的影響；
•客户對我們產品和/或包含我們產品的最終產品的需求或訂單模式的變化；
•重要客户訂單的時間、延遲、減少或取消以及我們管理庫存的能力；
•我們準確預測分銷商對我們產品的需求的能力；
•我們準確估算未來分銷商定價積分和/或庫存週轉權的能力；
•我們在短期和長期內有效管理成本結構的能力；
•地域、產品或客户組合的變化；
•美國、愛爾蘭或全球有效税率的變化或新的或修訂的税法；
•發佈的、威脅的或報復性的政府制裁、貿易壁壘或經濟限制、法律、法規或其他限制的變化，包括行政命令、進出口法規的變化、出口分類或關税和關税變化的影響，特別是對中國的影響；
•我們、我們的客户或競爭對手發佈或推出新產品的時機以及此類產品的市場接受程度；
•定價決策和競爭性定價壓力；
•製造產量、晶圓和其他原材料的充足供應以及製造、組裝和測試能力的波動；
•我們的第三方供應商、分包商和製造商向我們提供足夠數量的原材料、產品和/或組件的能力；
•包括中國在內的外國政府的基礎設施支出下降；
•美國政府國防預算的減少、支出或預算優先事項的變化、美國政府的長期關閉或合同授予的延遲；
•我們的待辦事項數量的任何顯著下降；
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•我們有能力招聘、僱用、留住和激勵足夠數量的工程師和其他合格員工，以滿足客户的需求；
•我們創造新的設計機會並贏得有競爭力的投標選擇流程的能力；
•在全球範圍內提供僱員福利的成本不斷增加，包括健康保險、退休計劃和養老金計劃繳款以及退休金；
•我們高效利用我們的製造設施的能力；
•潛在的重大訴訟相關費用或產品責任、保修和/或賠償索賠，包括我們的供應商或保險公司未承保的費用；
•預測未來運營支出水平所固有的困難，包括與勞動力、公用事業、運輸和原材料相關的成本；
•與遵守不斷提高的全球政府、環境和社會責任標準相關的成本；
•新的會計聲明或現有會計準則和慣例的變化；以及
•突發公共衞生事件、自然災害、廣泛旅行中斷、安全風險、恐怖活動、國際衝突和其他我們無法控制的事件的影響。
此外，半導體市場歷來是週期性的，受到重大經濟好轉和衰退的影響。我們的業務和我們服務的某些終端市場也受到快速的技術變革和基於最終用户偏好的需求的實質性波動的影響。無法保證 (i) 庫存中的產品在我們發貨之前不會過時，或者 (ii) 我們能夠及時設計、開發和生產產品以適應不斷變化的客户需求。由於這些因素和其他因素，我們的未來收入、毛利率、經營業績、淨收入和每股收益可能會出現季度或每年的重大波動。不應將我們的歷史財務業績和經營業績作為未來業績或業績的指標。此外，如果我們的收入、毛利率、經營業績、淨收益和每股收益的業績或預期不符合證券分析師或投資者的預期，我們普通股的市場價格可能會下跌。
我們的有效税率的提高和額外納税義務敞口可能會對我們的經營業績產生不利影響。
我們的有效税率反映了我們在賺取收入的全球各個税收管轄區中生效的適用税率。截至2020年10月31日的財政年度前三個月，我們的有效税率低於21％的美國聯邦法定税率。這主要是由於較低的法定税率適用於我們在賺取收入的外國司法管轄區的業務。許多因素可能會提高我們未來的有效税率，包括：新的或修訂的税法或立法或政府當局對此類法律或立法的解釋；不同司法管轄區税率的提高；我們的利潤和納税司法管轄區組合的變化；因外國子公司投資基礎差異而產生的遞延税；對正在進行的税務審計的任何不利解決或全球税務機關的不利裁決，包括我們目前在愛爾蘭的轉讓定價上訴；我們的遞延所得税資產和負債估值的變化；各種納税申報表最終確定後對所得税的調整；出於税收目的不可扣除的支出的增加，包括受《美國國税法》第162（m）條限制的高管薪酬以及與戰略交易相關的資產的攤銷；全球股票薪酬獎勵的税收減免可用性減少；可用税收抵免的變化。此外，我們在馬來西亞的部分免税期將持續到2025年7月。無法保證將此類免税期延長到期日之後。此外，如果我們未能滿足免税期的某些條件，我們可能會失去免税期的優惠和/或受到額外的税收和/或罰款。我們未來有效税率的任何大幅提高都可能對我們未來時期的淨收入產生不利影響。
遵守2017年《減税和就業法》（税收立法）可能需要收集公司內部不定期提供的信息，因此需要在我們的簡明合併財務報表中使用估算值，並在考慮其條款時做出重大判斷。隨着税收立法相關法規和指導的演變，以及更多信息的收集和分析，我們的業績可能與先前的估計有所不同，並可能對我們的簡明合併財務報表產生重大影響。
我們還受各個司法管轄區的法律和法規的約束，這些法律法規決定了該司法管轄區賺取了多少利潤以及何時需要納税。 這些法律法規的變化，包括符合經濟合作與發展組織税基侵蝕和利潤轉移（BEPS）行動計劃或與之相關的法律和法規的變化，可能會影響我們被視為賺取收入的司法管轄區，這反過來又可能對我們的納税義務和經營業績產生不利影響。
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我們可能無法充分保護我們的專有知識產權，這可能會限制我們的有效競爭能力。
我們未來的成功在一定程度上取決於我們保護知識產權的能力。我們主要依靠專利、掩碼作品、版權、商標和商業祕密法，以及保密協議、信息安全措施和其他方法來保護我們的專有信息、技術和流程。儘管我們努力保護我們的知識產權，但競爭對手或其他未經授權的第三方仍有可能獲取或披露我們的機密信息，逆向工程或複製我們的技術、產品或工藝，或者以其他方式盜用我們的知識產權。此外，我們設計、製造、銷售和銷售產品的外國法律可能很少或根本無法有效保護我們的知識產權。
無法保證我們頒發的專利中允許的主張範圍足夠廣泛，足以保護我們的技術。此外，我們現有或未來的任何專利都可能受到質疑、無效或規避。因此，根據這些專利授予的任何權利不得阻止他人利用我們的專有技術。我們可能無法獲得與我們的美國專利和申請相對應的外國專利或待處理的申請。即使授予專利，我們也可能無法有效行使我們的權利。如果我們的專利和口罩無法充分保護我們的技術，或者如果我們的註冊在產品壽命結束之前到期，我們的競爭對手可能能夠提供與我們類似的產品。我們的競爭對手也可以獨立開發類似的技術或圍繞我們的專利進行設計。
我們通常與員工、顧問和戰略合作伙伴簽訂保密協議。我們還嘗試控制我們的技術、文檔和其他專有信息的訪問和分發。儘管做出了這些努力，內部或外部各方仍可能試圖在未經我們授權的情況下複製、披露、獲取或使用我們的產品或技術。此外，前僱員可能會向我們的業務合作伙伴、客户或競爭對手尋求工作，並且無法保證我們專有信息的機密性質將在未來的工作中得到維護。
我們的信息技術系統或某些產品的重大中斷或安全漏洞可能會對我們的業務或聲譽產生重大不利影響。
我們依靠整個公司的信息技術系統來保存財務記錄和客户數據、處理訂單、管理庫存、協調向客户發貨、維護機密和專有信息、協助半導體工程和其他技術活動以及運營其他關鍵功能，例如互聯網連接、網絡通信和電子郵件。由於停電、硬件故障、電信故障、員工不當行為、用户錯誤、災難或其他不可預見的事件，我們的信息技術系統可能容易受到損壞、中斷或關閉。我們還依賴外部雲提供商來開展某些基礎設施活動。如果我們的內部通信或與客户或供應商的互動涉及信息技術系統的長期中斷，可能會導致銷售和客户流失以及巨大的增量成本，這可能會對我們的業務產生不利影響。由於病毒、非法入侵或黑客攻擊、破壞或第三方或我們的員工或承包商的破壞行為，我們的信息技術系統和某些產品也可能受到安全漏洞的影響。我們的安全措施或第三方服務提供商的安全措施可能無法檢測或防止安全漏洞、缺陷、錯誤或錯誤。此外，在開展業務所必需的某些情況下，我們會向戰略合作伙伴提供我們的機密和專有信息。儘管我們使用保密協議來保護此類信息，但這些第三方仍可能遭受安全漏洞或以其他方式損害對此類信息的保護。我們的信息技術系統或合作伙伴的信息技術系統的安全漏洞可能導致我們或我們的員工、合作伙伴、客户、供應商或其他第三方的機密和專有信息被盜用或未經授權披露，這可能導致我們遭受重大的財務或聲譽損失。
我們的客户通常不會做出長期產品購買承諾，錯誤的預測或減少、取消或延遲我們產品的訂單可能會對我們的經營業績產生不利影響。
我們通常沒有與客户簽訂包含長期產品購買承諾的銷售合同。在某些終端用户需求可能特別不穩定且難以預測的市場中，儘管客户不願做出購買全部甚至任何產品的具有約束力的承諾，但一些客户下訂單要求我們製造產品並將其發貨。在其他情況下，我們根據對客户需求的非約束性預測來生產產品，這些預測可能會每季度或每年大幅波動，有時可能會被證明不準確。此外，我們的美國政府合同和分包合同可以在多個政府預算期內逐步提供資金，通常可以由政府出於方便起見終止。因此，我們可能會在預期銷售之前產生庫存和製造成本，並且我們面臨着訂單低於預期或取消訂單的風險，從而導致銷售和積壓量急劇減少。此外，如果滿足客户獨特要求的產品的訂單或預測被取消或未實現，我們可能會有無法銷售的產品庫存，
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可能導致庫存註銷，阻礙我們收回成本的能力。由於某些受這些不確定性影響的產品的製造週期很長，因此無法銷售的產品數量可能會很大。錯誤的預測，或產品訂單的減少、取消或延遲可能會對我們的經營業績產生不利影響。
我們未來的成功取決於我們執行業務戰略、繼續創新、改進現有產品、設計、開發、生產和銷售新產品以及識別和進入新市場的能力。
我們未來的成功在很大程度上取決於我們執行業務戰略、繼續創新、改進現有產品以及設計、開發、生產和銷售創新的新產品和系統級解決方案的能力。產品設計、開發、創新和改進通常是一個複雜、耗時和昂貴的過程，涉及大量的研發投資，無法保證投資回報。無法保證我們能夠及時有效地開發和推出新的和改進的產品，也無法保證新的和改進的產品如果開發出來，將獲得市場的認可。我們的產品通常必須符合各種不斷演變的、有時甚至是相互競爭的行業標準，這可能會對我們在某些市場的競爭能力產生不利影響，或者要求我們承擔鉅額成本。此外，我們的客户通常對我們的產品施加非常高的質量和可靠性標準，這些標準經常發生變化，可能難以滿足或成本高昂。任何無法滿足客户質量和可靠性標準或無法遵守行業標準和技術要求的行為都可能對我們產品的需求和我們的經營業績產生不利影響。
我們的增長還取決於我們識別和滲透新市場的能力，在這些市場中，我們的經驗有限，但需要大量投資、資源和技術進步才能有效競爭，無法保證我們會在這些市場取得成功。無法保證我們根據業務戰略所服務的和/或目標的市場在未來會增長，無法保證我們的現有和新產品將滿足這些市場的要求，我們的產品或使用我們產品的最終產品將在這些市場獲得客户的認可，競爭對手不會強迫降價或從我們手中奪取市場份額，也無法保證我們能夠在這些市場上實現或維持足夠的毛利率或利潤。
將來我們可能無法在半導體行業的市場上成功競爭。
我們在半導體行業面臨激烈的競爭，我們預計這種競爭將來會加劇，包括來自美國以外公司的競爭。競爭通常基於產品的創新、設計、質量和可靠性、產品性能、特性和功能、產品定價、可用性和容量、技術服務和支持以及集成系統解決方案的可用性，這些因素的相對重要性因產品、市場和客户而異。許多公司擁有足夠的財務、製造、技術、銷售和營銷資源來開發和銷售與我們的產品競爭的產品。我們的一些競爭對手可能與我們當前和潛在的客户或供應商擁有更有利的供應或開發關係。我們的競爭對手還包括在我們所服務的市場銷售專業產品的新興公司，以及美國以外的公司，包括與外國政府為創建本土半導體產業而開展的資金充足的努力相關的實體。現有或新的競爭對手可能會開發出能夠更有效地滿足客户和市場需求的產品或技術，這些產品或技術具有更高的性能、特性和功能，更低的功率要求，更高的集成水平或更低的成本。此外，當我們尋求擴大業務，包括為發展中和新興市場設計和生產產品和服務時，我們可能會遇到來自當前競爭對手和/或新競爭對手的日益激烈的競爭。某些市場的競爭加劇已經導致並可能繼續導致這些市場的平均銷售價格下降、毛利率下降和市場份額的損失。無法保證我們將來能夠成功地與現有或新的競爭對手競爭，也無法保證我們的經營業績不會受到競爭加劇的不利影響。此外，半導體行業在過去幾年中經歷了重大整合。競爭對手之間的整合可能會導致競爭格局的變化，這可能會對我們的競爭地位和市場份額產生負面影響，並損害我們的經營業績。
我們依賴第三方提供原材料和零件、半導體晶圓代工服務、組裝和測試服務以及運輸等，我們通常無法控制他們的供應或服務的可用性或條件。
我們依賴並計劃繼續依賴第三方供應商和服務提供商，包括原材料和組件供應商、半導體晶圓代工廠、組裝和測試承包商以及貨運承包商（統稱為供應商）來製造我們的產品。這種依賴涉及多種風險，包括減少對可用性、產能利用率、交付時間表、製造產量和成本的控制。目前，我們每年約有一半的晶圓需求來自第三方晶圓代工廠，包括臺灣半導體制造公司（TSMC）等。這些鑄造廠經常向我們的競爭對手提供晶圓代工服務，因此，行業需求增加的時期可能會導致產能限制。此外，在某些情況下，我們的供應商之一可能是高度專業化的加工服務或材料的唯一來源。如果此類供應商無法或不願按照我們要求的時間表和質量或數量向我們製造和交付組件，我們可能會被迫尋求額外聘用或
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替代供應商，這可能會導致產品開發或向客户交付產品的額外費用和延遲。如果沒有其他供應商或替代供應商，我們也可能會遇到產品開發或發貨延遲，這反過來可能導致客户暫時或永久流失。
我們的內部製造業務長期中斷可能會對我們的業務、財務狀況和經營業績產生重大不利影響。
除了利用外包模式進行製造業務外，我們還依賴位於美國、愛爾蘭、菲律賓、新加坡和馬來西亞的內部製造業務。由於任何原因，包括自然或人為災害、內亂或其他超出我們控制範圍的事件，例如大規模的疾病爆發或未能在其中一個或多個設施維持我們的勞動力，長期中斷或無法使用我們的一個或多個製造設施，原材料損失或我們的製造設備損壞，可能會干擾我們的運營，延遲生產、發貨和收入，並導致我們無法及時滿足客户需求。結果，我們可能會放棄收入機會，有可能失去市場份額並損害我們的客户關係，所有這些都可能對我們的業務、財務狀況和經營業績產生重大不利影響。
如果我們無法產生足夠的現金流，我們可能無法償還債務，包括償還未償債務。
我們在到期時償還債務本金和利息的能力取決於我們的未來表現，這將取決於總體經濟狀況、行業週期以及影響我們合併業務的金融、商業和其他因素，其中許多因素是我們無法控制的。如果我們將來無法從運營中產生足夠的現金流來償還未償債務，則除其他外，我們可能需要：
•在債務或股票市場尋求額外融資；
•對我們的全部或部分債務進行再融資或重組；
•根據我們的循環信貸額度借款；
•轉移本來可以投資於發展我們業務的資金；
•將收益作為股息匯回國外，可能產生負面税收後果；或
•出售所選資產。
這些措施可能不足以使我們能夠償還債務，這可能會對我們的財務業績產生負面影響。此外，我們可能無法以經濟上有利的條件獲得任何此類融資、再融資或完成資產出售。就融資或再融資而言，優惠的利率將取決於債務資本市場的健康狀況。
半導體產品的市場是週期性的，產量的增加可能導致產能過剩和價格下降，相反，我們可能無法滿足對我們產品的意外需求。
半導體行業的週期性導致了對我們產品的需求迅速增加或減少的時期。對我們產品的需求取決於我們工業、通信、汽車和消費品這四個主要終端市場的實力。如果我們過快地擴大業務和員工隊伍，或者為產品需求增加而採購過多的資源，而這種需求沒有按照我們預期的速度實現或下降，或者我們在需求減少的時期過度增加庫存，則我們的經營業績可能會因運營費用增加、利潤率降低、產能利用不足或資產減值費用而受到不利影響。我們和其他半導體制造商的產能擴張也可能導致目標市場的產能過剩，這可能導致價格下跌，從而對我們的經營業績產生不利影響。相反，在需求快速增長的時期，我們的可用容量可能不足以滿足需求。此外，我們可能無法足夠及時地擴大員工隊伍和業務，採購足夠的資源和原材料，找到合適的第三方供應商，也無法有效應對現有產品需求的變化或客户要求的新產品的需求，並且我們當前或未來的業務可能會受到重大不利影響。
我們的半導體產品很複雜，我們可能會受到保修、賠償和/或產品責任索賠的約束，這可能會導致鉅額成本和聲譽損失，並對客户關係、我們產品的市場接受程度和我們的經營業績產生不利影響。
半導體產品高度複雜，可能包含影響其質量或性能的缺陷。我們的產品和服務或客户產品的故障可能會損害我們的可靠性聲譽，並增加我們對第三方的法律或財務風險。 我們的某些產品和服務還可能包含安全漏洞、缺陷、錯誤和錯誤，這也可能導致重大數據丟失、安全漏洞和盜竊
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知識產權。 我們通常保證，自所有權移交給客户之日起，我們的產品將符合其發佈的規格，並且我們將維修或更換有缺陷的產品。我們在產品測試上投入了大量資源；但是，如果我們的任何產品存在缺陷，根據客户合同和採購訂單中的保修和賠償條款，我們可能需要承擔額外的開發和補救費用。這些問題可能會將我們的技術和其他資源從其他產品開發工作中轉移出去，並可能導致我們的客户或其他人對我們提出索賠，包括與產品缺陷（包括召回）相關的成本和開支的責任，這可能會對我們的經營業績產生不利影響。我們還可能受到客户知識產權賠償索賠的約束。我們的客户有時會被第三方起訴，並可能在將來被起訴，指控他們侵犯了知識產權或因使用我們的產品而遭受損失。這些客户可以根據我們與他們簽訂的銷售合同的條款和條件向我們尋求賠償。在某些情況下，我們潛在的賠償責任可能很大。 此外，我們還向汽車（包括自動駕駛汽車）、航空航天、國防和醫療保健等行業的客户銷售產品，在這些行業中，集成我們產品的系統出現故障可能會導致財產或人員損失。如果我們的產品或產品的集成導致系統故障，我們可能會受到產品責任索賠。 任何產品責任索賠，無論裁定是否對我們有利，都可能導致鉅額開支，分散我們技術和管理人員的精力，損害我們的業務。此外，如果我們的任何產品存在缺陷，或者存在無法解決的可靠性、質量或兼容性問題，則我們的聲譽可能會受到損害，這可能會使我們更難向客户銷售產品，也可能對我們的經營業績產生不利影響。
集成電路的製造非常複雜和精確，我們的製造過程使用了大量的技術。微小的雜質、製造環境中的污染物、製造過程中的困難、晶圓製造過程中使用的掩模的缺陷、製造設備故障、晶圓破損或其他因素都可能導致很大比例的晶圓被拒絕，或者每個晶圓上的許多骰子無法正常工作。儘管我們在半導體制造方面擁有豐富的專業知識，但某些過程可能會變得不穩定。這種不穩定性可能導致生產延誤和產品短缺，這可能會對我們的經營業績產生重大不利影響。
我們偶爾會參與訴訟，包括有關知識產權的索賠，這些訴訟成本可能很高，並且可能需要我們重新設計產品或支付鉅額特許權使用費。
半導體行業的特點是涉及專利和其他知識產權的索賠和訴訟頻繁。其他公司或個人已獲得涵蓋各種半導體設計和工藝的專利，如果我們發現這些專利有效且受到侵權，我們可能需要獲得其中一些專利的許可，或者被禁止生產和銷售侵權產品。 如果第三方對我們提出有效的知識產權索賠，並且我們無法以商業上合理的條款獲得許可，或者根本無法獲得許可，則我們可能被迫重新設計或停止生產包含該知識產權的產品，我們的經營業績可能會受到重大不利影響。為了強制執行我們的專利或其他知識產權，或者為了保護我們免受侵權索賠，訴訟可能是必要的，而且這種訴訟可能代價高昂，會分散我們關鍵人員的注意力。在我們為這些索賠進行辯護或支付損害賠償時，我們還可能面臨因合同義務而產生的訴訟或仲裁爭議，以及客户賠償、保修或產品責任索賠，這些索賠可能會導致鉅額成本和開支。無法保證我們有足夠的保險來保護所有索賠和潛在責任，我們可能會選擇對某些事項進行自保。訴訟或仲裁的不利結果可能會對我們的財務狀況或爭議解決期間的經營業績或現金流產生重大不利影響。
如果我們無法招聘或留住關鍵人員，我們執行業務戰略的能力將受到不利影響。
我們的持續成功在很大程度上取決於關鍵人員的招聘、保留和有效繼任，包括我們的領導團隊、管理和技術人員，尤其是經驗豐富的工程師。對這些員工的競爭非常激烈。關鍵人員的流失或無法吸引、僱用和留住具有實現我們戰略的關鍵技術技能的關鍵員工，包括移民政策變更所致，也可能對我們的業務產生重大不利影響。我們不為任何高級管理人員或其他員工維持任何關鍵人物人壽保險單。
為了保持競爭力，我們可能需要投資或收購其他公司，從第三方購買或許可技術，或進行其他戰略交易，以推出新產品或增強我們的現有產品。
我們業務戰略的一個要素是通過收購業務、資產、產品或技術進行擴張，這使我們能夠補充現有的產品供應，分散我們的產品組合，擴大我們的市場覆蓋範圍，增加我們的工程隊伍，擴大我們的技術技能或增強我們的技術能力。我們可能找不到擁有所需技術或資源的企業，如果我們找到這樣的企業，我們可能找不到
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能夠以商業上有利的條件投資、購買或許可技術或資源，或者根本不需要。收購、投資和技術許可難以完成，原因有很多，包括難以確定潛在目標、潛在交易成本、潛在買家和被許可人之間的競爭、監管部門的批准以及與整合工作相關的困難。此外，對私營公司的投資存在部分或全部投資損失的風險。在美國和國外，政府對收購的監管，包括反壟斷和其他監管審查和批准，都變得更加複雜，增加了進行和完成重大收購的成本和風險。為了為潛在的交易融資，我們可能需要通過發行證券或借款來籌集額外資金。我們可能無法以優惠條件獲得融資，出售我們的股票可能會導致現有股東稀釋或發行權利優先於普通股股東權利的證券。
收購還涉及許多挑戰和風險，包括：
•在談判交易和整合收購的資產和業務方面轉移管理層的注意力；
•難以或延遲將獲得的技術、運營、系統和基礎設施以及人員與我們的現有業務相整合；
•由於管理層試圖監督更大規模或更復雜的業務，管理和業務資源緊張；
•被收購公司的未來資金需求，包括研發成本、員工薪酬和福利以及運營開支，這些費用可能很大；
•償還可能因收購而產生的鉅額債務；
•關鍵員工的潛在流失；
•面臨被收購公司的不可預見的負債或監管合規問題；
•與收購和整合資產和業務有關或與之相關的高於預期或意外的成本；
•難以及時或根本實現收購的預期成本節約、運營協同效應和增長前景；以及
•增加昂貴而耗時的法律訴訟的風險。
如果我們無法成功應對這些風險，我們可能無法實現收購的部分或全部預期收益，這可能會對我們的業務戰略、計劃和經營業績產生不利影響。
我們依賴地質不穩定地區的供應、服務和製造能力，這可能會影響我們生產產品的能力。
與半導體行業的許多公司一樣，我們依賴全球地質不穩定地區的供應、服務、內部製造能力、晶圓製造代工廠和其他分包商。地震、海嘯、洪水或其他自然災害可能會干擾當地的半導體相關業務，並對製造能力、關鍵原材料、公用事業和設備的可用性和成本以及關鍵服務（包括我們產品的全球運輸）的可用性產生不利影響。我們的保險可能無法充分彌補此類中斷造成的損失。由於火災、洪水、自然災害、公用事業不可用或其他原因，任何長期無法使用我們的製造設施或我們的分包商或第三方晶圓製造廠的製造設施，都可能導致受影響產品的客户暫時或永久流失，這可能會對我們的經營業績和財務狀況產生重大不利影響。
我們的經營業績取決於獨立分銷商的業績。
我們的銷售中有很大一部分是通過不受我們控制的獨立的全球和區域分銷商進行的。艾睿電子目前是我們最大的分銷商。這些獨立分銷商通常代表多家公司提供的產品線，因此可能會減少他們對我們產品的銷售工作，或者他們可能會終止對我們的代理。我們通常不要求我們的分銷商（包括我們最大的分銷商）提供信用證，並且不受這些分銷商的應收賬款違約或破產聲明的保護。我們無法收取未結應收賬款可能會對我們的經營業績產生不利影響。終止一個重要的分銷商或一批分銷商，無論是我們的主動還是分銷商的倡議，還是通過分銷行業的整合，都可能擾亂我們目前的業務，如果我們無法找到具有適當規模和資源的合適替代者，我們的經營業績可能會受到不利影響。
自 2018 年 11 月 4 日起，根據《2014-09 年會計準則更新》，所有分銷商的銷售額在發貨給分銷商時均予以確認， 與客户簽訂合同的收入（華碩2014-09）。我們現在需要估計
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向分銷商提供的退貨和補貼的影響，以及向分銷商銷售時的收入記錄。如果我們對此類信貸和權利的估計被嚴重低估，則可能會導致後續調整，對我們未來一段時期的收入和毛利產生負面影響。
我們受環境、健康和安全（EHS）法規的約束，這可能會增加我們的開支並影響我們的經營業績。
我們的行業受到 EHS 要求的約束，尤其是那些控制和限制在半導體制造過程中使用或生產的某些物質和材料的採購、使用、運輸、排放、排放、儲存和處置的要求。公眾對環境可持續性和社會責任問題的關注持續增加，我們的客户通常在與我們簽訂的合同中納入嚴格的環境和其他標準。EHS法律或法規的變化可能要求我們投資昂貴的設備或更改制造工藝，並可能對產品中使用的材料的採購、供應和定價產生不利影響。此外，我們使用危險材料和其他受監管材料，這些材料可能或實際釋放所造成的損害使我們承擔嚴格責任的風險。任何未能充分控制此類材料或未能遵守現有或未來的EHS法定或監管標準、要求或合同義務都可能導致以下任何情況，每種情況都可能對我們的業務和經營業績產生重大不利影響：
•損害賠償和補救責任；
•實施監管處罰及民事和刑事罰款；
•暫停或終止我們某些產品的開發、製造、銷售或使用；
•我們的製造流程變更或需要替代成本更高或更低的可用材料；
•我們的聲譽受損；和/或
•與合規相關的費用增加。
對循環信貸額度、定期貸款和未償債務工具的限制可能會限制我們的活動。
我們目前的循環信貸額度、定期貸款和未償債務工具施加了限制，我們可能受制的未來債務工具可能會施加限制，這些限制了我們從事本來可能使公司受益的活動的能力，包括進行某些交易、為我們的資產設定某些留置權和承擔某些附屬債務。我們遵守這些金融限制和契約的能力取決於我們未來的表現，這取決於當前的經濟狀況和其他因素，包括我們無法控制的因素，例如技術變化、政府監管和市場競爭水平。此外，我們的循環信貸額度和定期貸款要求我們保持符合規定的財務比率。如果我們違反了循環信貸額度、未償還優先無抵押票據的契約、定期貸款額度或任何未來債務工具約束但未獲得適當豁免，則在適用的補救期內，我們根據該協議的未償債務可以宣佈立即到期並應付款，和/或我們可能被限制在循環信貸額度下進一步借款。
如果我們不遵守政府合同法規，我們可能會遭受收入損失或受到價格調整或其他處罰。
我們的部分收入來自與美國政府機構簽訂的合同以及與其主要承包商簽訂的分包合同。作為美國政府承包商或分包商，我們受聯邦合同法規的約束，包括《聯邦採購條例》，該條例規定了我們在履行美國政府合同時產生的費用的允許性。某些合同定價基於估計的直接和間接成本，這些成本可能會發生變化。此外，在某些談判合同的最後付款後，美國政府有權審查我們與此類合同有關的所有成本記錄，如果它確定我們未能提供與合同價格談判有關的完整、準確和最新的成本或定價數據，則有權尋求向下調整合同價格。
就我們的美國政府業務而言，我們還要接受政府審計，並接受我們的政策、程序和內部控制的審查和批准，以確保其遵守採購法規和適用法律，例如網絡安全成熟度模型認證。在某些情況下，如果我們不遵守合同條款或法規或法規，我們可能會受到向下的合同價格調整或退款義務的約束，或者在極端情況下，我們可能會被處以民事和刑事處罰，或者在規定的時間內被禁止或暫停獲得未來的合同。任何此類暫停、取消資格或其他制裁都可能對我們的業務產生不利影響。
35

根據我們的一些政府分包合同，我們需要維護安全的設施，並根據適用的聯邦標準，為參與履行合同的人員獲得安全許可。如果我們無法遵守這些要求，或者如果對我們履行這些合同至關重要的人員無法獲得或維持安全許可，我們可能無法履行這些合同或競爭其他此類性質的項目，這可能會對我們的收入產生不利影響。
我們的股價可能會波動。
我們普通股的市場價格過去一直波動，將來可能會波動，因為它可能會受到以下因素的重大影響：
•總體全球經濟狀況；
•全球信貸、債務和金融市場的危機;
•我們的收入和經營業績的實際或預期波動；
•證券分析師或其他人在分析師報告或其他出版物中作出的財務估算或其他陳述的變化，或我們的表現未符合這些估計或報表或我們發佈的指導方針；
•我們客户的財務業績和前景；
•美國和外國政府的行動，包括貿易、旅行、出口和税收方面的行動；
•其他半導體公司市場估值的變化；
•媒體、投資界或社交媒體上關於我們、我們的客户或本行業其他公司的傳聞和猜測；
•我們、我們的客户或競爭對手發佈的重大新產品、技術創新、重大交易、收購或處置、訴訟、資本承諾或修訂後的收益預估的公告；
•關鍵人員的離開；
•我們或我們的任何員工、高級管理人員或董事涉嫌不遵守法律、法規或道德標準；以及
•針對我們或我們的供應商、客户或競爭對手的負面媒體宣傳。
歷史上，股票市場經歷過波動，尤其是在半導體行業內部，這通常與特定公司的表現無關。無論我們的經營業績如何，這些市場波動都可能導致我們的股價下跌。
我們的董事和執行官定期在市場上出售我們的普通股，包括根據第10b5-1條的交易計劃。無論個人出於何種原因進行此類銷售，證券分析師和投資者都可能將此類銷售視為負面指標，我們的股價可能會因此受到不利影響。

36

第 2 項。未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用
發行人購買股票證券 
時期的總數
購買的股票
(a)		平均價格
每股付費 (b)		的總數
以身份購買的股票
公開的一部分
已宣佈的計劃或
程序 (c)		近似美元
該股票的價值
可能還是
在下方購買
計劃或
程式
2019 年 11 月 3 日至 2019 年 11 月 30 日172,693  $112.36  169,169  $2,051,923,846  
2019 年 12 月 1 日至 2019 年 12 月 28 日250,220  $116.99  247,892  $2,022,928,480  
2019 年 12 月 29 日至 2020 年 2 月 1 日486,457  $117.90  432,021  $1,972,048,542  
總計909,370  $116.60  849,082  $1,972,048,542  

(a)包括我們在根據股權薪酬計劃授予員工的限制性股票單位/獎勵歸屬後為履行最低員工納税義務而向員工預扣的60,288股股票。
(b)與限制性股票單位/獎勵歸屬相關的股票支付的平均價格是歸屬日收盤價的平均值，用於計算要扣留的股票數量。
(c)根據2004年8月12日公開宣佈的股票回購計劃回購的股票。根據回購計劃，我們可以不時在公開市場上和通過私下談判的交易回購已發行的普通股，總金額不超過82億美元。除非董事會提前通過決議終止，否則回購計劃將在我們回購所有根據回購計劃獲準回購的股票後到期。


37

第 6 項。展品

展品編號  描述
10.1†#
適用於員工的財務指標績效限制性股票單位協議表格，供公司2020年股權激勵計劃下使用.
10.2†#
供員工在公司2020年股權激勵計劃下使用的全球非合格股票期權協議表格.
10.3†#
供員工在公司2020年股權激勵計劃下使用的全球限制性股票單位協議表格.
10.4†#
供董事在公司2020年股權激勵計劃下使用的限制性股票單位協議表格.
10.5†#
員工相對股東總回報率績效限制性股票單位協議表格，供公司2020年股權激勵計劃下使用.
31.1†  
根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條通過的《證券交易法》第13a-14 (a) 條和第15d-14 (a) 條進行認證（首席執行官）.
31.2†  
根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條通過的《證券交易法》第13a-14 (a) 條和第15d-14 (a) 條進行認證（首席財務官）.
32.1†*  
根據《美國法典》第 18 章第 1350 條進行認證（首席執行官）.
32.2†*  
根據《美國法典》第 18 章第 1350 條進行認證（首席財務官）.
101.INS  實例文檔未出現在交互式數據文件中，因為其 XBRL 標籤嵌入在內聯 XBRL 文檔中。**
101.SCH  內聯 XBRL 架構文檔。**
101.CAL  內聯 XBRL 計算鏈接庫文檔。**
101.LAB  內聯 XBRL 標籤 Linkbase 文檔。**
101.PRE  內聯 XBRL 演示文稿鏈接庫文檔。**
101.DEF  內聯 XBRL 定義鏈接庫文檔。**
104  封面交互式數據文件（格式為內聯 XBRL，附錄 101 中包含適用的分類擴展信息）。
†  隨函提交或提供。
#表示管理合同或補償計劃、合同或協議。
*  本文每份附錄32.1和32.2中提供的認證均被視為本10-Q表季度報告所附的證明，就經修訂的1934年《證券交易法》第18條而言，除非註冊人以引用方式具體納入了每份附錄，否則不得被視為 “已提交”。除非註冊人以提及方式具體納入了經修訂的1933年《證券法》或經修訂的1934年《證券交易法》，否則此類認證不得被視為以提及方式納入任何申報中。
**隨函以電子方式提交。
本報告附錄101附有以下以ixBRL（在線可擴展業務報告語言）格式的內容：（i）截至2020年2月1日和2019年2月2日的三個月的簡明合併收益表，（ii）截至2020年2月1日和2019年2月2日的三個月的簡明合併綜合收益表，（iii）截至2020年2月1日和2019年11月2日的簡明合併資產負債表，（iv）簡明綜合資產負債表，（iv）簡明綜合資產負債表截至2020年2月1日的三個月合併股東權益報表以及2019年2月2日，（v）截至2020年2月1日和2019年2月2日的三個月的簡明合併現金流量表，以及（vi）截至2020年2月1日的三個月的簡明合併財務報表附註。


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簽名
根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式促使經正式授權的下列簽署人代表其簽署本報告。
 
模擬設備公司
日期：2020 年 2 月 19 日來自：/s/ 文森特·羅奇
文森特·羅氏
總裁兼首席執行官
（首席執行官）
日期：2020 年 2 月 19 日來自：/s/ Prashanth Mahendra-Rajah
Prashanth Mahendra-Rajah
財務高級副總裁兼首席財務官
（首席財務官）

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