00014777202024財年假象P2Y.020854447300014777202023-02-012024-01-3100014777202023-07-31ISO 4217：美元0001477720美國-公認會計準則：公共類別成員2024-03-01Xbrli：共享0001477720美國-公認會計準則：公共類別成員2024-03-0100014777202024-01-3100014777202023-01-31ISO 4217：美元Xbrli：共享00014777202022-02-012023-01-3100014777202021-02-012022-01-310001477720美國-美國公認會計準則：普通股成員2021-01-310001477720US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2021-01-310001477720Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-01-310001477720美國-公認會計準則：保留預付款成員2021-01-3100014777202021-01-310001477720美國-美國公認會計準則：普通股成員2021-02-012022-01-310001477720US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2021-02-012022-01-310001477720Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-02-012022-01-310001477720美國-公認會計準則：保留預付款成員2021-02-012022-01-310001477720美國-美國公認會計準則：普通股成員2022-01-310001477720US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2022-01-310001477720Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2022-01-310001477720美國-公認會計準則：保留預付款成員2022-01-3100014777202022-01-310001477720美國-美國公認會計準則：普通股成員2022-02-012023-01-310001477720US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2022-02-012023-01-310001477720Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2022-02-012023-01-310001477720美國-公認會計準則：保留預付款成員2022-02-012023-01-310001477720美國-美國公認會計準則：普通股成員2023-01-310001477720US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2023-01-310001477720Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2023-01-310001477720美國-公認會計準則：保留預付款成員2023-01-310001477720美國-美國公認會計準則：普通股成員2023-02-012024-01-310001477720US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2023-02-012024-01-310001477720Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2023-02-012024-01-310001477720美國-公認會計準則：保留預付款成員2023-02-012024-01-310001477720美國-美國公認會計準則：普通股成員2024-01-310001477720US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2024-01-310001477720Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2024-01-310001477720美國-公認會計準則：保留預付款成員2024-01-310001477720SRT：最小成員數2024-01-310001477720SRT：最大成員數2024-01-310001477720US-GAAP：ComputerEquipmentMembersSRT：最小成員數2024-01-310001477720SRT：最大成員數US-GAAP：ComputerEquipmentMembers2024-01-310001477720美國-GAAP：傢俱和固定設備成員2024-01-310001477720Us-gaap:SoftwareAndSoftwareDevelopmentCostsMember2024-01-3100014777202024-02-012024-01-31Xbrli：純0001477720美國公認會計準則：MoneyMarketFundsMembers美國-公認會計準則：公允價值輸入級別1成員2024-01-310001477720美國公認會計準則：MoneyMarketFundsMembers美國-公認會計準則：公允價值輸入級別2成員2024-01-310001477720美國-公認會計準則：公允價值投入級別3成員美國公認會計準則：MoneyMarketFundsMembers2024-01-310001477720美國公認會計準則：MoneyMarketFundsMembers2024-01-310001477720Us-gaap:CommercialPaperNotIncludedWithCashAndCashEquivalentsMember美國-公認會計準則：公允價值輸入級別1成員2024-01-310001477720Us-gaap:CommercialPaperNotIncludedWithCashAndCashEquivalentsMember美國-公認會計準則：公允價值輸入級別2成員2024-01-310001477720美國-公認會計準則：公允價值投入級別3成員Us-gaap:CommercialPaperNotIncludedWithCashAndCashEquivalentsMember2024-01-310001477720Us-gaap:CommercialPaperNotIncludedWithCashAndCashEquivalentsMember2024-01-310001477720美國-公認會計準則：公允價值輸入級別1成員2024-01-310001477720美國-公認會計準則：公允價值輸入級別2成員2024-01-310001477720美國-公認會計準則：公允價值投入級別3成員2024-01-310001477720美國-公認會計準則：美國政府成員美國-公認會計準則：公允價值輸入級別1成員2024-01-310001477720美國-公認會計準則：美國政府成員美國-公認會計準則：公允價值輸入級別2成員2024-01-310001477720美國-公認會計準則：公允價值投入級別3成員美國-公認會計準則：美國政府成員2024-01-310001477720美國-公認會計準則：美國政府成員2024-01-310001477720美國-公認會計準則：公司債務證券成員美國-公認會計準則：公允價值輸入級別1成員2024-01-310001477720美國-公認會計準則：公司債務證券成員美國-公認會計準則：公允價值輸入級別2成員2024-01-310001477720美國-公認會計準則：公允價值投入級別3成員美國-公認會計準則：公司債務證券成員2024-01-310001477720美國-公認會計準則：公司債務證券成員2024-01-310001477720美國-公認會計準則：機構安全成員美國-公認會計準則：公允價值輸入級別1成員2024-01-310001477720美國-公認會計準則：公允價值輸入級別2成員美國-公認會計準則：機構安全成員2024-01-310001477720美國-公認會計準則：公允價值投入級別3成員美國-公認會計準則：機構安全成員2024-01-310001477720美國-公認會計準則：機構安全成員2024-01-310001477720美國公認會計準則：MoneyMarketFundsMembers美國-公認會計準則：公允價值輸入級別1成員2023-01-310001477720美國公認會計準則：MoneyMarketFundsMembers美國-公認會計準則：公允價值輸入級別2成員2023-01-310001477720美國-公認會計準則：公允價值投入級別3成員美國公認會計準則：MoneyMarketFundsMembers2023-01-310001477720美國公認會計準則：MoneyMarketFundsMembers2023-01-310001477720美國-公認會計準則：公允價值輸入級別1成員2023-01-310001477720美國-公認會計準則：公允價值輸入級別2成員2023-01-310001477720美國-公認會計準則：公允價值投入級別3成員2023-01-310001477720美國-公認會計準則：公司債務證券成員美國-公認會計準則：公允價值輸入級別1成員2023-01-310001477720美國-公認會計準則：公司債務證券成員美國-公認會計準則：公允價值輸入級別2成員2023-01-310001477720美國-公認會計準則：公允價值投入級別3成員美國-公認會計準則：公司債務證券成員2023-01-310001477720美國-公認會計準則：公司債務證券成員2023-01-310001477720美國-公認會計準則：租賃改進成員2024-01-310001477720美國-公認會計準則：租賃改進成員2023-01-310001477720Us-gaap:SoftwareAndSoftwareDevelopmentCostsMember2023-01-310001477720美國-GAAP：傢俱和固定設備成員2023-01-310001477720US-GAAP：ComputerEquipmentMembers2024-01-310001477720US-GAAP：ComputerEquipmentMembers2023-01-310001477720美國-美國公認會計準則：建設正在進行成員2024-01-310001477720美國-美國公認會計準則：建設正在進行成員2023-01-310001477720美國公認會計準則：可轉換債務成員2020-01-012020-06-30asan：債務工具0001477720美國公認會計準則：可轉換債務成員asan：January2020ConvertibleNoteMember2020-01-310001477720美國公認會計準則：可轉換債務成員asan：June 2020ConvertibleNoteMember2020-06-30Asan：Day0001477720美國公認會計準則：可轉換債務成員美國-公認會計準則：公共類別成員2021-07-012021-07-010001477720美國公認會計準則：可轉換債務成員2021-07-010001477720US-GAAP：可轉換節點PayableMember2023-02-012024-01-310001477720US-GAAP：可轉換節點PayableMember2022-02-012023-01-310001477720US-GAAP：可轉換節點PayableMember2021-02-012022-01-310001477720美國-GAAP：SecuredDebt成員asan：TermLoanMember2020-04-300001477720美國-公認會計準則：優質費率成員美國-GAAP：SecuredDebt成員SRT：最小成員數asan：TermLoanMember2020-04-012020-04-300001477720SRT：最大成員數美國-公認會計準則：優質費率成員美國-GAAP：SecuredDebt成員asan：TermLoanMember2020-04-012020-04-300001477720asan：會員US-GAAP：LineOfCreditMember2022-11-012022-11-300001477720asan：會員US-GAAP：LineOfCreditMember2022-11-300001477720asan：TermLoanFacilityMemberasan：會員US-GAAP：LineOfCreditMember2022-11-300001477720asan：會員US-GAAP：LineOfCreditMember美國公認會計準則：RevolvingCreditFacilityMembers2022-11-300001477720asan：會員US-GAAP：LetterOfCreditMember2022-11-300001477720asan：會員US-GAAP：LineOfCreditMember阿山：ABRLoansMembers2022-11-300001477720asan：TermLoanFacilityMemberasan：會員ASAN：SecuredOvernightFinancingRateSOFR成員US-GAAP：LineOfCreditMember2022-11-012022-11-300001477720asan：TermLoanFacilityMemberasan：會員US-GAAP：LineOfCreditMember2022-11-012022-11-300001477720asan：會員SRT：最大成員數美國公認會計準則：RevolvingCreditFacilityMembers2022-11-300001477720asan：會員SRT：最小成員數美國公認會計準則：RevolvingCreditFacilityMembers2022-11-300001477720asan：會員US-GAAP：LineOfCreditMember美國公認會計準則：RevolvingCreditFacilityMembers2022-11-012022-11-300001477720asan：會員US-GAAP：LineOfCreditMember美國公認會計準則：RevolvingCreditFacilityMembers2024-01-310001477720asan：會員美國-GAAP：SecuredDebt成員2023-02-012024-01-310001477720asan：會員美國-GAAP：SecuredDebt成員2024-01-3100014777202022-11-300001477720asan：會員2024-01-310001477720asan：會員2023-01-3100014777202021-01-012021-01-310001477720asan：HostingRelatedServicesMember2024-01-310001477720asan：SoftwareBasedServicesMember2024-01-310001477720美國-公認會計準則：員工股票期權成員2023-02-012024-01-310001477720美國-公認會計準則：員工股票期權成員2022-02-012023-01-310001477720美國-公認會計準則：員工股票期權成員2021-02-012022-01-310001477720美國-GAAP：受限股票單位RSU成員2023-02-012024-01-310001477720美國-GAAP：受限股票單位RSU成員2022-02-012023-01-310001477720美國-GAAP：受限股票單位RSU成員2021-02-012022-01-310001477720asan：EarlyprecisedStockOptionsMember2023-02-012024-01-310001477720asan：EarlyprecisedStockOptionsMember2022-02-012023-01-310001477720asan：EarlyprecisedStockOptionsMember2021-02-012022-01-310001477720美國-公認會計準則：員工斯托克成員2023-02-012024-01-310001477720美國-公認會計準則：員工斯托克成員2022-02-012023-01-310001477720美國-公認會計準則：員工斯托克成員2021-02-012022-01-310001477720美國公認會計準則：可轉換債務成員美國-公認會計準則：公共類別成員2021-07-012021-07-31asan：stockClass0001477720美國-公認會計準則：公共類別成員2024-01-310001477720美國-公認會計準則：公共類別成員2024-01-310001477720美國-公認會計準則：公共類別成員2023-02-012024-01-31Asan：vote0001477720美國-公認會計準則：公共類別成員2023-02-012024-01-3100014777202020-09-292020-09-290001477720美國-公認會計準則：公共類別成員2023-01-310001477720美國-公認會計準則：公共類別成員2023-01-310001477720美國-公認會計準則：公共類別成員asan：PrivatePlacementRelatedPartyMember2022-09-012022-09-300001477720美國-公認會計準則：公共類別成員asan：PrivatePlacementRelatedPartyMember2022-09-300001477720美國-公認會計準則：公共類別成員asan：PrivatePlacementRelatedPartyMember2022-02-012023-01-3100014777202022-02-012022-02-0100014777202023-02-012023-02-010001477720SRT：情景預測成員2024-02-012024-02-010001477720美國-公認會計準則：員工股票期權成員2023-02-012024-01-310001477720美國-公認會計準則：員工股票期權成員2024-01-310001477720美國-GAAP：受限股票單位RSU成員2023-02-012024-01-310001477720美國-GAAP：受限股票單位RSU成員2023-01-310001477720美國-GAAP：受限股票單位RSU成員2024-01-310001477720美國-GAAP：銷售成本成員2023-02-012024-01-310001477720美國-GAAP：銷售成本成員2022-02-012023-01-310001477720美國-GAAP：銷售成本成員2021-02-012022-01-310001477720美國-公認會計準則：研究和開發費用成員2023-02-012024-01-310001477720美國-公認會計準則：研究和開發費用成員2022-02-012023-01-310001477720美國-公認會計準則：研究和開發費用成員2021-02-012022-01-310001477720美國公認會計準則：銷售和營銷費用成員2023-02-012024-01-310001477720美國公認會計準則：銷售和營銷費用成員2022-02-012023-01-310001477720美國公認會計準則：銷售和營銷費用成員2021-02-012022-01-310001477720美國-公認會計準則：一般和行政費用成員2023-02-012024-01-310001477720美國-公認會計準則：一般和行政費用成員2022-02-012023-01-310001477720美國-公認會計準則：一般和行政費用成員2021-02-012022-01-310001477720美國-公認會計準則：員工股票期權成員2022-02-012023-01-310001477720美國-GAAP：受限股票單位RSU成員2022-02-012023-01-310001477720美國-公認會計準則：員工斯托克成員2020-09-300001477720美國-公認會計準則：公共類別成員美國-公認會計準則：員工斯托克成員2021-02-010001477720美國-公認會計準則：員工斯托克成員2022-02-010001477720美國-公認會計準則：員工斯托克成員2023-02-010001477720美國-公認會計準則：員工斯托克成員SRT：情景預測成員2024-02-010001477720美國-公認會計準則：員工斯托克成員2020-09-012020-09-3000014777202020-09-30Asan：購買週期0001477720美國-公認會計準則：員工斯托克成員2023-02-012024-01-310001477720美國-公認會計準則：員工斯托克成員2022-02-012023-01-310001477720美國-公認會計準則：員工斯托克成員2021-02-012022-01-310001477720美國-公認會計準則：員工斯托克成員2024-01-310001477720美國-公認會計準則：員工斯托克成員SRT：最小成員數2023-02-012024-01-310001477720美國-公認會計準則：員工斯托克成員SRT：最大成員數2023-02-012024-01-310001477720美國-公認會計準則：員工斯托克成員SRT：最小成員數2022-02-012023-01-310001477720美國-公認會計準則：員工斯托克成員SRT：最大成員數2022-02-012023-01-310001477720美國-公認會計準則：員工斯托克成員SRT：最小成員數2021-02-012022-01-310001477720美國-公認會計準則：員工斯托克成員SRT：最大成員數2021-02-012022-01-310001477720美國-公認會計準則：員工股票期權成員Us-gaap:ShareBasedCompensationAwardTrancheTwoMember2023-02-012024-01-310001477720美國-GAAP：國內/地區成員2024-01-310001477720美國-公認會計準則：州和地方法律法規成員2024-01-310001477720國家：美國2023-02-012024-01-310001477720國家：美國2022-02-012023-01-310001477720國家：美國2021-02-012022-01-310001477720美國-GAAP：非美國成員2023-02-012024-01-310001477720美國-GAAP：非美國成員2022-02-012023-01-310001477720美國-GAAP：非美國成員2021-02-012022-01-310001477720國家：美國2024-01-310001477720國家：美國2023-01-310001477720美國-GAAP：非美國成員2024-01-310001477720美國-GAAP：非美國成員2023-01-310001477720阿山：租賃費會員2023-02-012024-01-310001477720阿山：租賃費會員2022-02-012023-01-310001477720美國-公認會計準則：關聯方成員2023-02-012024-01-310001477720美國-公認會計準則：關聯方成員2022-02-012023-01-310001477720美國-公認會計準則：關聯方成員2024-01-310001477720美國-公認會計準則：關聯方成員2023-01-310001477720Asan：廣告協議OneMembers2023-02-012024-01-310001477720Asan：廣告協議OneMembers2022-02-012023-01-310001477720阿山：廣告協議兩名成員2023-02-012024-01-310001477720阿山：廣告協議兩名成員2022-02-012023-01-3100014777202022-11-152023-01-3100014777202023-11-012024-01-310001477720阿山：埃莉諾·蕾西成員2023-02-012024-01-310001477720阿山：埃莉諾·蕾西成員2023-11-012024-01-310001477720阿山：埃莉諾·蕾西成員2024-01-310001477720阿山：TimWanMembers2023-02-012024-01-310001477720阿山：TimWanMembers2023-11-012024-01-310001477720阿山：TimWanMembers2024-01-31

美國

美國證券交易委員會

華盛頓特區，20549

表格10-K

(Mark 1）

☒						根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條提交的年度報告

或

☐						根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條提交的過渡報告

截至本財政年度止1月31日, 2024

委託文件編號：001-39495

ASANA，INC.

(註冊人的確切姓名載於其章程)

特拉華州			7372			26-3912448
(註冊成立或組織的國家或其他司法管轄區)			（主要標準工業代碼編號）			(税務局僱主身分證號碼)

633 Folsom Street，Suite 100

舊金山, 鈣94107

(主要行政辦公室地址和郵政編碼)

(415) 525-3888

(註冊人的電話號碼，包括區號)

根據該法第12(B)條登記的證券：

每個班級的標題

交易代碼

註冊的每個交易所的名稱

A類普通股，每股面值0.00001美元

阿山

紐約證券交易所 長期證券交易所

如果註冊人是證券法規則405中定義的知名經驗豐富的發行人，請用複選標記表示。是 ☒沒有☐

用複選標記表示註冊人是否不需要根據該法第13節或第15(D)節提交報告。是的☐不是☒

用複選標記表示註冊人是否：(1)在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短時間內)提交了1934年《證券交易法》第13或15(D)節要求提交的所有報告，以及(2)在過去90天內一直遵守此類提交要求。是☒ 沒有☐

用複選標記表示註冊人是否在過去12個月內(或在註冊人被要求提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T規則第405條(本章232.405節)要求提交的每個交互數據文件。是 ☒ 沒有☐

用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的報告公司或新興成長型公司。請參閲《交易法》第12b-2條規則中的“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小報告公司”和“新興成長型公司”的定義。

大型加速文件服務器			☒			加速文件管理器			☐
非加速文件服務器			☐			規模較小的報告公司			☐
						新興成長型公司			☐

如果是新興增長型公司，請用複選標記表示註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13（a）節規定的任何新的或修訂的財務會計準則。 ☐

用複選標記表示註冊人是否提交了一份報告，證明其管理層根據《薩班斯-奧克斯利法案》(《美國聯邦法典》第15編，第7262(B)節)第404(B)條對其財務報告的內部控制的有效性進行了評估，該評估是由編制或發佈其審計報告的註冊會計師事務所進行的。 ☒

用複選標記表示登記人是否為空殼公司(如該法第12b-2條所界定)。是☐不是 ☒

如果證券是根據該法第12(B)條登記的，應用複選標記表示登記人的財務報表是否反映了對以前發佈的財務報表的錯誤更正。☐

用複選標記表示這些錯誤更正中是否有任何重述需要對註冊人的任何執行人員在相關恢復期間根據第240.10D-1(B)條收到的基於激勵的補償進行恢復分析。☐

截至2023年7月31日，註冊人最近完成的第二財政季度的最後一個營業日，註冊人的非關聯公司持有的A類普通股的註冊人股份的總市值約為美元，2.0 根據紐約證券交易所當日公佈的收盤價計算，每名執行官、董事和5%或以上的已發行普通股持有人持有的普通股股份已被排除在外，因為這些人可能被視為關聯公司。該附屬機構地位的確定並不反映此類人員為任何其他目的而屬於註冊人的附屬機構的確定。.

截至2024年3月1日，註冊人A類普通股流通股的股份數量為 139,318,224登記人的B類普通股發行在外的股份數為 85,489,359.

通過引用併入的文件：

註冊人關於股東年會的最終委託書的部分內容通過引用納入本年度報告第三部分，表格10—K（如有説明）。該最終委託聲明將在註冊人截至2024年1月31日的財年結束後120天內提交給美國證券交易委員會。

1

---

目錄

			頁面
第一部分			6
項目1.業務			6
第1A項。風險因素			23
項目1B。未解決的員工意見			54
項目IC。網絡安全			54
項目2.財產			55
項目3.法律訴訟			56
項目4.礦山安全信息披露			56
第II部			57
項目5.註冊人普通股市場、相關股東事項和發行人購買股權證券			57
第六項。[已保留]			58
項目7.管理層對財務狀況和經營成果的討論和分析			59
第7A項。關於市場風險的定量和定性披露			75
項目8.財務報表和補充數據			76
項目9.會計和財務披露方面的變更和與會計師的分歧			110
第9A項。控制和程序			110
項目9B。其他信息			111
項目9C。披露妨礙檢查的外國司法管轄區。			111
第三部分			112
項目10.董事、高級管理人員和公司治理			112
項目11.高管薪酬			113
項目12.某些實益所有人和管理層的擔保所有權及相關股東事項			113
第13項：某些關係和關聯交易，以及董事獨立性			114
項目14.主要會計費用和服務			114
第IV部			115
項目15.證物和財務報表附表			115
項目16.表格10-K摘要			117
簽名			118

______________________

2

---

關於前瞻性陳述的特別説明

本10—K表格年度報告包含1933年證券法第27A條（經修訂）（“證券法”）和1934年證券交易法第21E條（經修訂）（“交易法”）含義的前瞻性陳述，這些陳述涉及重大風險和不確定性。本年報10—K表格中包含的歷史事實陳述以外的所有陳述，包括有關我們未來經營業績或財務狀況的陳述；業務策略和計劃；以及未來經營的管理目標的陳述。在某些情況下，您可以識別前瞻性陳述，因為它們包含諸如“預期”、“相信”、“預期”、“繼續”、“可能”、“估計”、“預期”、“意圖”、“可能”、“計劃”、“潛在”、“預測”、“項目”、“應該”、“目標”、“將”或“將”等詞語或其他類似詞語或表述的否定詞。本年度報告10—K表格中包含的前瞻性陳述包括但不限於關於以下方面的陳述：我們增長或維持以美元為基礎的淨留存率、擴大我們平臺在組織內的使用以及銷售我們平臺訂閲的能力；我們將免費和試用版的個人、團隊和組織轉化為付費客户的能力；我們或我們的競爭對手對其產品的新功能、集成、功能和增強（包括人工智能（“AI”）的成功集成，或我們市場競爭格局的任何其他變化）的時機和成功；我們實現平臺廣泛接受和使用的能力；工作管理市場的增長；我們為維持和擴展業務和運營並保持競爭力而可能產生的運營開支和資本開支的金額和時間，以及訂立經營租賃；我們專注於增長以推動長期價值；費用的時間安排以及我們對收入成本、毛利率和運營費用的預期；與持續宏觀經濟狀況相關的不確定性（包括波動的股本資本市場）對我們的業務、經營業績和財務狀況的影響；我們的銷售和營銷活動的表現；我們對安全漏洞、技術困難或平臺中斷的保護；我們成功抗辯針對我們的訴訟、潛在的爭議相關和解付款或其他訴訟相關費用的能力；競爭或其他原因導致的潛在定價壓力；外匯匯率的預期波動；與收購業務、人才、技術或知識產權相關的潛在成本和預期支出時間，包括潛在重大攤銷成本和可能的減記；影響國內或國際市場的總體經濟狀況，以及全球IT支出的速度，包括經濟衰退或衰退、通脹率和利率上升所導致的，金融機構和全球金融市場不穩定；地緣政治不穩定；以及COVID—19疫情的殘餘影響。

您不應依賴前瞻性陳述作為對未來事件的預測。本年度報告中的前瞻性陳述主要基於我們目前對未來事件和趨勢的預期和預測，我們認為這些事件和趨勢可能會影響我們的業務、財務狀況和經營業績。這些前瞻性聲明中所述事件的結果受以下標題部分所述的風險、不確定性和其他因素的影響： 風險因素以及本年報其他地方的表格10—K。此外，我們在一個競爭激烈和快速變化的環境中運營。新的風險和不確定性不時出現，我們無法預測可能對本10—K表格年報所載前瞻性陳述產生影響的所有風險和不確定性。前瞻性陳述中反映的結果、事件和情況可能無法實現或發生，實際結果、事件或情況可能與前瞻性陳述中描述的結果、事件或情況存在重大差異。

此外，“我們相信”的聲明和類似的聲明反映了我們對相關主題的信念和意見。這些陳述是基於截至本年度報告以Form 10-K的形式提供給我們的信息。雖然我們認為這些信息為這些陳述提供了合理的基礎，但這些信息可能是有限的或不完整的。我們的聲明不應被解讀為表明我們已對所有相關信息進行了詳盡的調查或審查。這些聲明本質上是不確定的，投資者被告誡不要過度依賴這些聲明。

本年度報告表格10—K中所作的前瞻性陳述僅涉及截至陳述日期的事件。我們沒有義務更新本年報表格10—K中的任何前瞻性陳述，或反映新信息或意外事件的發生，除非法律規定。我們可能無法實際實現前瞻性陳述中披露的計劃、意圖或期望，您不應過分依賴我們的前瞻性陳述。我們的前瞻性

3

---

報表不反映任何未來收購、合併、處置、合資企業、重組或投資的潛在影響。

閣下應閲讀本Form 10-K年度報告及我們在本Form 10-K年度報告中參考並已提交給美國證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)的文件，作為本Form 10-K年度報告的證物，明白我們未來的實際業績、活動水平、業績以及事件及情況可能與我們預期的大不相同。

附加信息

除非上下文另有規定，本年報表格10—K中所有提及“我們”、“我們的公司”和“Asana”均指Asana，Inc.。及其合併子公司。Asana標誌、“Asana”、“Work Graph”和我們其他註冊或普通法商標、服務商標或商品名稱出現在本年度報告中的表格10—K是Asana，Inc.的財產。本年報表格10—K中使用的其他商標、商標和服務標記均為各自所有者的財產。

影響我們業務的風險摘要

投資我們的普通股涉及許多風險，包括以下描述的風險： 第一部分—項目1A.危險因素10—K表格的年度報告以下是其中一些風險，其中任何一項都可能對我們的業務、財務狀況、經營業績和前景造成重大不利影響。

•我們在最近幾個時期經歷了快速增長，我們最近的增長率可能並不代表我們未來的增長。

•我們目前規模的經營歷史有限，難以評估未來前景，並可能增加我們無法成功的風險。

•我們有虧損的歷史，我們可能無法實現盈利，或者即使實現，也無法維持盈利。

•我們相信，如果我們專注於增長，我們作為一家公司的長期價值將更大，這可能會對我們的短期和中期盈利能力產生負面影響。

•我們的季度業績可能會大幅波動，可能無法達到我們或投資者或證券分析師的預期。

•如果我們無法吸引新客户，將使用我們免費和試用版的個人、團隊和組織轉化為付費客户，並在組織內擴大使用，或開發新功能、集成、功能和增強功能以獲得市場認可，我們的收入增長將受到損害。

•如果工作管理解決方案的市場發展比我們預期的慢或下降，我們的業務將受到不利影響。

•我們在一個競爭激烈的行業經營，競爭對我們業務的成功構成了持續的威脅。我們的競爭能力及確保我們的成功需要我們的技術發展，包括在我們的產品中成功部署人工智能（“AI”）。

•未能有效地開發和利用我們的直銷能力，將損害我們在客户羣中擴大平臺的使用以及實現平臺更廣泛的市場接受度的能力。

•我們必須繼續在競爭激烈的市場中吸引和留住高素質的人員，以繼續執行我們的業務戰略和增長計劃。

4

---

•如果我們的信息技術系統或我們依賴的第三方的信息技術系統，或我們的數據受到或曾經受到破壞或以非預期的方式運行，我們可能會遇到不利後果，包括但不限於監管調查或行動；訴訟；罰款和處罰；我們的業務運營中斷；聲譽損害；收入或利潤損失；以及其他不利後果。

•如果我們未能管理我們的技術運營基礎設施，或者在部署我們的平臺時遇到服務中斷、中斷或延遲，我們的運營結果可能會受到損害。

•如果我們無法確保我們的平臺與其他人（包括我們的集成合作夥伴）開發的各種軟件應用程序進行互操作，我們可能會降低競爭力，我們的運營成果可能會受到損害。

•我們的一名或多名關鍵人員的流失，尤其是我們的聯合創始人、總裁、首席執行官（“首席執行官”）和主席Dustin Moskovitz，將損害我們的業務。

•我們的文化為我們的成功作出了貢獻，如果我們不能在成長過程中保持這種文化，我們可能會失去由我們的文化培養的員工參與度，這可能會損害我們的業務。

•我們的業務有賴於強大的品牌，如果我們不能保持和提升我們的品牌，我們擴大客户基礎的能力可能會受到損害，我們的業務和運營結果將受到損害。

•我們依賴維護開放市場的第三方來分發我們的移動應用程序。如果這樣的第三方幹擾我們平臺的分發，我們的業務將受到不利影響。

•向美國以外的客户銷售以及我們的國際業務使我們面臨國際銷售和業務固有的風險。

•我們遵守嚴格和不斷髮展的美國和外國法律、法規、規則、合同義務、行業標準、政策和其他與人工智能、隱私、數據保護和安全相關的義務。我們實際或認為未能遵守該等義務可能導致監管調查或行動；訴訟；罰款及處罰；業務運營中斷；聲譽損害；收入或利潤損失；以及其他不利業務後果。

•我們的A類普通股的交易價格可能會波動，並可能大幅快速下跌。

•我們的普通股的雙重類別結構的效果是將投票控制權集中於我們的創始人、董事、執行官及其各自的關聯公司。這種所有權將限制或排除您影響公司事務的能力，包括選舉董事、修訂我們的組織文件、任何合併、合併、出售我們的全部或幾乎全部資產，或其他需要股東批准的重大公司交易。

•在公開市場上出售大量我們的A類普通股，或認為可能發生銷售，可能導致我們的A類普通股的交易價格下跌。

如果我們不能充分應對我們面臨的這些和其他風險，我們的業務可能會受到損害。

5

---

目錄表

第一部分

項目1.業務

概述

Asana是一個領先的工作管理軟件平臺，專注於企業，幫助組織設定和跟蹤目標，推動戰略計劃，並在一個地方管理工作。 超過15萬付費客户e Asana可自動化複雜的運營工作流程，如產品發佈和員工入職、資源規劃、跟蹤公司範圍內的戰略計劃等。我們的安全和可擴展的平臺具有人工智能功能，為非結構化工作增加了結構，為組織內的每個人（高管、部門主管、團隊負責人和個人）創建清晰度、問責制度和影響力，因此每個人都能確切地瞭解誰在做什麼、何時做什麼以及為什麼做什麼。

背景

Asana的創建是因為我們的聯合創始人親身經歷了一個成長中的公司所面臨的協調挑戰。他們沒有把時間花在產生結果的工作上，而是花時間參加狀態會議和長時間的電子郵件，試圖有效地協調工作以實現他們的目標，這是組織普遍的痛苦。由於市場上沒有任何產品可以充分解決這個問題，我們的聯合創始人受到啟發，創建了Asana，為世界各地的團隊解決這個問題。

自成立以來，Asana已經在200多個國家和地區註冊了數百萬用户。客户依賴Asana來管理從目標設定和跟蹤到產能規劃、產品發佈和推動數字化轉型的一切。使用Asana，用户體驗到更高的生產力和參與度，這導致團隊、部門和組織快速採用。截至2024年1月31日，我們擁有超過300萬付費用户。

Asana如何幫助組織

團隊花了太多的時間協調工作，而沒有足夠的時間做他們被僱用的工作。Asana是一個領先的工作管理平臺，將跨職能團隊聚集在一起，創建跨計劃和跨組織級別的記錄系統，以便每個人都能獲得完成工作所需的信息。Asana允許用户將組織高層設定的目標與為實現這些目標而制定的戰略組合聯繫起來，一直連接到支持這些戰略的跨職能項目和個人任務。Asana的人工智能功能增強了所有這些清晰度和連通性，這些功能幫助整個組織——個人、團隊、部門和領導者——更聰明地工作，並更快地推動更好的結果。

實現這一目標的技術是Asana Work Graph ®，這是我們專有的數據模型。Asana工作圖提供了一個結構化的圖，説明瞭組織內部實際工作如何完成。我們獨特的數據模型捕捉了團隊執行的工作、有關該工作的信息、從事該工作的人員以及該工作的結果之間的關係。Asana工作圖表為管理人員增加了價值，當工作與目標相關聯時，每個部門都有一個單一的真實來源，擁有正確的安全性、權限、控制和企業要求，以處理最大的公司的工作，無論行業如何。

與為特定團隊或圍繞狹隘的用例和任務構建的其他平臺不同，阿莎娜工作圖是根據規模構建的。我們還將我們的平臺設計為易於使用，對所有用户都是直觀的，無論用户的角色或技術熟練程度如何。我們的平臺允許用户使用適合自己的界面以他們想要的方式工作，使用任務、列表、日曆、面板、時間表、報告儀錶板和工作負載，同時提供可信的可擴展性、安全性和可靠性。

人工智能被阿莎娜作圖放大®

我們的數據模型阿莎娜工作圖是讓阿莎娜的人工智能能力與眾不同的技術，稱為阿莎娜智能。它是一種技術，它使每個個人和團隊能夠以與他們個人相關的方式查看他們的工作，同時維護每個目標、投資組合、項目和任務的單一、最新記錄。藉助這種差異化的數據模型，重點關注易用性和採用率，以及以下方面的獨特背景

6

---

目錄表

如何在組織內部實際進行工作，平臺上提供的人工智能功能更加可靠、準確和可跟蹤。

阿莎娜的人工智能能力是由來自客户工作圖的實時工作數據支持的。阿莎娜的人工智能能力有助於加強我們的核心價值主張-個人、團隊、部門和整個組織使用人工智能在規模上更加清晰和有影響力。阿莎娜用户可以使用阿莎娜智能提問，以深入瞭解項目和攔截者，起草關鍵計劃的狀態更新，並快速獲得任何給定項目的背景信息。

我們的商業模式

在歷史上，我們既有以產品為導向的銷售模式，也有直銷模式，這使得我們能夠接觸到任何地方的團隊，然後在他們的組織中迅速擴大我們平臺的使用。我們的大多數付費客户最初是通過產品主導的渠道採用我們的平臺，比如在我們的網站上註冊和免費試用。一旦採用，客户可以通過產品主導的渠道或在我們直銷團隊的幫助下進行擴張，我們的直銷團隊專注於推廣阿莎娜的新用例，並確保客户得到良好的支持，以與我們的平臺一起成長。隨着客户意識到阿莎娜提供的生產力優勢，我們的平臺往往成為管理他們的工作和實現他們的目標的關鍵，從而推動進一步的採用和擴展機會。我們以美元為基礎的淨留存率就證明瞭這一點，通常情況下，隨着組織規模的增加，淨留存率會增加掛起。截至2024年1月31日，我們在年化支出在5,000美元或以上的組織(“核心客户”)內以美元計算的淨保留率為105%，其中包括21,646名客户。我們的按美元計算的淨留存率為115%，其中包括607個客户。

我們計劃繼續投資於在產品主導和銷售輔助增長領域建立市場營銷專業知識，但隨着我們將重點轉向企業和企業客户，我們將更多地關注銷售主導的自上而下的行動，並提高其能力。我們相信，這將使我們能夠繼續發展和培養那些從足跡較小的客户開始的客户，此外，我們還可以擴大我們在沒有阿莎娜歷史足跡的客户中達成大筆交易的能力。

我們的企業文化

我們相信，我們的公司文化使我們能夠實現我們的使命，是我們業務成功的核心驅動力。我們努力做出產品、業務和人員決策，讓我們在履行使命的同時忠於我們的價值觀。我們首先是一個以使命為導向的組織，並設計了我們的價值觀以及我們的計劃和流程，以幫助我們最大限度地發揮公司中每個人的潛力。當我們在市場上分享團隊合作的最佳實踐，並允許我們將這些實踐構建到我們的解決方案中時，我們的價值觀和流程也使我們具有可信度。

行業背景

組織在協調上花費了太多的時間和精力

隨着組織試圖更快地實現雄心勃勃的目標並對不斷變化的全球條件和市場需求做出反應，管理工作繼續變得更加困難。根據阿莎娜發佈的《2023年工作解剖指數報告》，一個普通知識型員工每週58%的工作時間都花在了忙碌的工作上。最重要的工作需要跨團隊和地理位置的協調-例如，產品發佈，產品、營銷、銷售、法律和財務都要協同工作。如果沒有記錄系統，組織的行動會變得更慢，錯過預期的最後期限，也無法發揮其全部潛力。

當今管理工作的主要方法--任何部門、任何規模的團隊和任何項目--除了手寫筆記、電話和會議之外，還包括電子表格和電子郵件的組合。隨着時間的推移，通信工具(如電子郵件和消息傳遞)和內容應用程序(如文檔和電子表格)已被重新用於協調工作，因為它們是熟悉和可訪問的。

7

---

目錄表

由於這些工具並不是為大規模協調工作而設計的，人們面臨着來自團隊成員的大量電子郵件和消息應用程序的通信，他們試圖弄清楚誰在什麼時候做什麼。如《工作解剖2023》調查所示，與一年前相比，知識型員工在音頻、視頻和麪對面會議上花費的時間更多，32%的知識型員工表示視頻通話佔用的時間更多，22%的知識型員工表示音頻通話佔用的時間更多。

組織需要更有效、更有針對性的工具來協調工作

這些來回的交互導致缺乏結構的通信過載，可能會損害工作效率，提供的清晰度有限，並且不會建立關於誰擁有哪些操作的責任。結果，請求沒有得到迴應，員工花在搜索和回覆消息上的時間比他們在推動影響力的工作上花的時間更多。

為了最大限度地減少協調成本、減少混亂、增加清晰度並讓個人有時間專注於能產生影響的工作，團隊需要一個專門構建的協調解決方案。這是協同工作管理解決方案唯一能夠解決的問題。

我們的解決方案

我們是一家純粹的工作管理公司，致力於打造能夠為全球各種規模的組織服務的最佳平臺。

關於Asana：

•個人可以管理他們的工作，從任務到跨職能項目和工作流程，並瞭解如何將其提升到戰略計劃和組織範圍的目標。個人可以與隊友協作，瞭解每個團隊成員的職責和進展情況，最大限度地提高效率，減少高影響力工作的幹擾。當隊友從單一的真相來源運行時，他們花在狀態更新和會議上的時間會更少。這種清晰度減少了繁忙的工作，並幫助個人更快地完成工作。

•團隊領導和主管 可以跨項目組合或工作流管理工作，查看目標進度，識別瓶頸，資源限制和里程碑，而無需創建工作，讓團隊在電子表格，電子郵件或通過狀態會議提供這些信息。當意外或中斷髮生時，團隊領導很容易調整計劃，重新分配資源，並實時傳達更新。

•高管 可以溝通公司範圍內的目標，監控狀態，監督項目和投資組合的工作，以實時瞭解哪些計劃正在進行或處於風險之中。有了這種可見性，他們可以主動確保一致性，解決效率低下問題，管理團隊工作量，並在團隊或部門之間重新分配工作，以便公司能夠沿着軌道實現其目標。

作為過去、當前和未來工作的單一真相來源，Asana由我們的專有數據模型Asana Work Graph提供支持。Asana工作圖捕獲並關聯工作單元（任務、項目、里程碑、目標和投資組合）、負責執行這些工作單元的人員、完成工作的流程（規則、模板和工作流）、有關工作的信息（文件、註釋、狀態和元數據）以及這些數據之間和內部的關係。Asana工作圖表為個人、團隊領導和高管提供動態的、最新的視圖，瞭解與他們最相關的工作，跨多個人和項目。

我們平臺的核心宗旨是在整個組織上下創建清晰度和問責制，最大限度地提高每個員工的影響力，並幫助組織通過安全性和控制來擴展這些效率。

推動更大的清晰度和問責制

Asana通過將工作與公司目標聯繫起來，推動清晰度和問責制，所有這些都在一個平臺上。它是組織內部如何完成工作的唯一真相來源。從高級管理人員到部門的每個人

8

---

目錄表

團隊領導和個人貢獻者的領導人可以在同一頁面上，做出更好的決策，並與Asana取得更好的結果。藉助Asana Intelligence，企業可以獲得實時可視性和建議，瞭解如何智能地糾正路線，重新分配資源，並最終更快地實現目標。

最大限度提高影響力

Asana通過將個人、團隊和部門團結在一個平臺上，幫助組織最大化影響力。有了Asana，組織就有了一個統一的平臺來支持跨職能工作。通過強大的自動化和與領先的業務應用程序的集成，Asana幫助員工自動化工作流程，更有效地協作，並更快地完成更多工作。

信心十足地擴展

Asana是獨特的規模，因為Asana工作圖。各行各業的組織在安全、治理和控制方面都信任Asana。最終用户、IT專業人員和CIO選擇Asana的原因是其類別領先的淨推廣者得分、跨職能能力以及在公司範圍內擴展的能力。Asana已被證明可以在單個客户部署中擴展到超過200，000個用户。有了Asana Intelligence，組織及其領導者可以通過量身定製的建議、可擴展的最佳實踐以及安全性、控制性和直觀的用户界面，使其易於採用。

我們的文化

我們的企業文化是我們業務成功的核心驅動力，使我們能夠努力實現我們的使命。我們文化的一個核心宗旨是共同致力於正念，它告知我們的產品，業務和人員的決策，並塑造我們如何每天與彼此互動。通過投資於多樣性、公平性、包容性和歸屬感計劃，我們幫助確保每個人都能更好地瞭解我們多樣化客户羣的需求，並以新的和創造性的方式進行創新。

我們努力維護所有員工都能感受到彼此和我們的使命的文化。我們通過分配責任來做到這一點，使每個員工都有一個或多個責任領域；我們使用Asana使每個人都能在工作的高層次目標和預期結果上保持一致；並建立以公平結果為目標的團隊。

我們還將我們的文化視為產品，這意味着我們不斷收集員工的反饋，以便我們可以微調和改進我們的計劃、流程和目標。

9

---

目錄表

截至2024年1月31日，我們的Glassdoor總得分為4.2分（滿分5.0分），其中包括87%的CEO支持率和81%的五星評級分佈。2023年，《財富》雜誌和《偉大的工作場所》將我們列入三個最佳工作場所榜單，包括連續第六年（2023年第19名）、連續第六年（2023年第8名）和連續第七年在灣區。我們也被命名為Inc。連續第六年榮獲“最佳工作場所”、Fast Company“2023年企業類創新者最佳工作場所”，以及《人物》雜誌“關心企業”（2023年第90名）。

最後，我們是Asana的超級用户。我們的Asana on Asana方法讓我們的員工清楚地瞭解他們的工作如何直接為我們的使命做出貢獻，支持我們的客户，並使他們能夠做最有影響力的工作。

我們平臺的特點

Asana是一個單一的統一平臺，為個人、團隊領導和管理人員提供組織的各個層面的清晰度。它使組織能夠將工作與目標保持一致，協調團隊內和跨團隊的工作，瞭解進展情況，自動化跨部門的工作流程，並安全地擴展工作。

由Asana工作圖表提供支持，我們的平臺捕捉工作（例如任務、目標、想法、議程項目）、有關該工作的信息（例如自定義字段、消息、文件、依賴關係、狀態）和執行工作的人員（例如被指派者、角色、團隊、部門）之間的關係。asana提供了交互式動態視圖列表、日曆、董事會、時間軸、目標、投資組合、報告等等，這樣團隊就可以以最有意義的方式在相同的底層數據上共同工作。

Asana平臺維護一個強大的API，使開發人員能夠在Asana上構建應用程序，並與Microsoft Teams、Slack、Jira、Salesforce、Gmail、Adobe Creative Cloud等應用程序高效集成。集成將Asana與應用程序連接起來，以便團隊能夠協調工作，無論工作發生在哪裏。基於Asana構建的應用程序可以使用應用程序組件，這些組件使開發人員能夠在Asana的用户界面中顯示定製的小部件、表單和規則，從而使團隊能夠更高效地工作。

10

---

目錄表

Asana工作圖®層次結構

Asana Work Graph ®是我們的數據模型，它捕獲了與工作單元（任務、項目、投資組合、目標等）相關的關係、信息和人員，從而實現組織中完整、連接和最新的工作地圖。Asana工作圖提供了獨特的功能，例如多宿主功能，使任務能夠在多個項目或工作流之間共享而不會重複。不同的團隊查看和分擔相同的任務，減少重複工作，並建立跨職能的明確性和問責制。

與此相反，其他人則用容器模型來處理工作管理問題，將工作單元與數據表聯繫起來；例如，一個任務只能存在於一個項目中，或者一條消息只能存在於一個通道中。因此，任務和其他工作經常被重複，這意味着沒有單一的真實來源關於該特定工作。

Asana工作圖具有為個人、團隊和組織構建單一真相來源的差異化能力，Asana在組織的各個層面都能清晰地瞭解情況，無論規模、結構和複雜性如何。Asana工作圖提供：

•對與他們最相關的工作有動態的看法的個人，最大限度地提高個人生產力，並使個人能夠透明地瞭解他們的工作如何幫助實現組織目標.

•團隊和部門能夠跨不同視圖查看和修改相同的工作數據，並創建輕鬆協調複雜、跨職能工作的工作流。

•管理人員能夠了解日常工作如何與更高層次的目標和計劃相聯繫，以便他們能夠了解實時進展，並採取行動使他們的團隊與推進公司目標的項目保持一致。

11

---

目錄表

AI

Asana Intelligence是我們平臺的生成性人工智能和機器學習功能，由我們專有的工作圖（Work Graph）提供支持。這些功能允許用户提出問題以獲得有關項目和阻止程序的實時見解，為項目自動生成自定義字段，起草關鍵計劃的狀態更新，接收最近項目工作的個性化摘要，以及快速獲取支持業務目標的任何給定工作的後續步驟的上下文。

正如我們以人為本、道德的人工智能方法，我們發佈了Asana人工智能原則，為我們構建什麼以及如何與人工智能合作奠定了基礎。

Asana Intelligence利用與領先的基礎模型的合作伙伴關係，確保我們在Asana內部提供可信和安全的人工智能應用。

我們目前為付費客户提供生成人工智能功能，包括：

•智能狀態：更快地創建更全面的狀態更新，人工智能從實時工作數據中提取，以識別風險、未決問題和阻礙實現目標的障礙。

•聰明的答案：使用自然語言來詢問Asana問題，並及時獲得有關項目的答案和見解，識別阻塞器，並確定下一步步驟。

•智能摘要：從對話、任務和評論中獲取操作項和重點，無需另一次會議。

•聰明的專家：獲取項目在特定時間段內發生的事情的摘要，以便用户能夠及時瞭解任何顯著的更改。

•智能領域：使用自動生成的自定義字段組織項目以支持跨職能協作。

•聰明的編輯：寫出更清晰、更有説服力的迴應，並擊中正確的語氣。

任務

任務是Asana工作圖中的基本工作單位。在任務中，用户可以分配所有者、設置到期日期和時間、附加文檔、將工作分解為子任務，並定義任務信息的自定義字段，以便每個人都知道誰在何時執行任務，並獲得完成工作所需的信息。自定義字段是幫助用户組織和跟蹤其工作的元數據。包括註釋、@—提及、圖像標記和文本到子任務創建在內的協作都內置在任務中，確保相關更新和上下文與手頭的工作保持一致。 在一個視圖中對任務信息所做的更改會在任務可見的所有視圖中自動更新，這樣所有用户就不必重新輸入信息。

項目

一個項目由一組任務組成，這些任務可以被組織成部分，並被安排成依賴項，使團隊能夠明確優先級。項目可以用於實現特定目標，例如提供演示文稿或活動，也可以用於接收和處理請求，例如幫助台或創意產品。如果項目是團隊通常遵循的工作流，則可以將其轉換為模板，從而輕鬆設置可重複的工作流，這樣團隊就不必從頭開始或錯過任何步驟。

投資組合

Portfolio讓用户將項目組織到一個集中的位置，充當任務控制，以便團隊領導和管理人員能夠實時瞭解項目之間的工作進展情況。用户可以從項目組合中添加或刪除項目，檢查每個項目的狀態和進度，查看優先級，分配相關項目所有者，以及管理自定義字段。個人可以點擊任何項目，查看項目的完整摘要概述，並可以編輯到期日、查看關鍵里程碑、鏈接到可用的任務和資源、檢查或添加

12

---

目錄表

狀態更新，併為團隊添加註釋。他們還可以在項目組合的時間軸上查看項目組合中的所有項目，從而鳥瞰項目何時啟動以及何時完成。投資組合儀錶板和用於預算、時間和其他變量等關鍵指標的自定義字段彙總表，為領導者提供了一個窗口，直接從投資組合選項卡瞭解其投資的狀態和ROI。通過簡化並提供關於戰略計劃、能力和預算的健康狀況和狀態的單一視圖，領導者可以更快地採取行動來推動業務成果。像Asana中的許多視圖一樣，投資組合的佈局可以根據個人偏好定製。Portfolio可以廣泛地共享，也可以與特定的團隊或個人共享。

目標

目標為用户提供了一個集中的地方來計劃、設置和跟蹤目標以及實現這些目標所需的工作。目標是支持目標和關鍵成果以及其他目標管理方法的靈活系統。用户可以在組織、團隊或個人級別設置和查看目標，還可以創建目標層次結構以推動團隊之間的一致性。目標與實現目標所需的基礎工作（項目組合、項目和任務）相關聯，為高管和團隊領導提供了一個單一的系統來設定目標和跟蹤進展。目標的進展可以基於關聯的工作和目標自動跟蹤，而無需手動更新，目標報告使領導者能夠實時關注團隊的進展並發現障礙。目標可以連接到跨組織技術堆棧的關鍵任務工具，以獲得可操作的見解。目標可以在組織的每一個級別上共享，同時防止使用權限功能進行意外編輯。可定製的視圖確保只向每個隊友提供最相關的信息。目標模板可用於組織和團隊級別，以幫助團隊更快地啟動工作，並推動跟蹤和衡量目標和成功的標準化。目標可以保密或公開，這樣所有團隊成員都清楚地瞭解公司的優先事項，並瞭解他們的工作如何為組織的成功做出貢獻。

動態視圖

我們的平臺允許個人用户和團隊以他們想要的方式使用適合他們的界面工作。

家

Home是一個可定製的啟動板，幫助用户專注於他們最重要的優先事項和項目。Home幫助個人確定工作日的優先級，瞭解他們的任務如何影響工作流程，並與協作者建立聯繫。用户可以重新配置小部件的佈局，以個性化並快速洞察最重要的工作。

我的任務

我的任務視圖提供了分配給個人的每個任務和到期日期的單一、清晰的視圖，以便他們在開始新的一天時確切地知道他們需要做什麼。項目可以被組織、標記和重新定位到不同的類別中，這樣個人就可以優先考慮他們在項目中的一部分或任何與流程相關的任務。個人可以為自己的“我的任務”視圖創建規則，以自動跟蹤他們的工作。

收件箱

Advertisement是Asana的通知中心。它顯示個人參與的所有項目的更新，以及他們所遵循或分配的任務，以便他們能夠掌握重要的工作。

列表視圖

項目的列表視圖允許個人進行排序、組織成部分並篩選任務列表。任務可以根據最重要的任務進行重新定位、篩選和排序，以便項目團隊可以看到完成項目所需的所有工作，並輕鬆地深入瞭解細節。

13

---

目錄表

日曆視圖

日曆視圖在日曆上根據到期日期和開始和結束日期顯示項目中的任務，以便個人可以查看在特定時間段內到期的任務數量。個人可以將任務貢獻到團隊日曆中，按照時間表計劃他們的工作，然後輕鬆地重新排序任務以進行調整。

董事會視圖

板視圖允許個人計劃和組織他們的工作，就像他們在牆上的欄中組織便箋一樣，以便他們可以快速地可視化工作流中每個任務的當前階段。項目中的任務表示為卡片，顯示到期日期、受讓人、自定義字段、子任務、註釋和最新附加文件的預覽。

時間軸視圖

時間軸視圖允許團隊創建和可視化項目計劃，以便個人可以查看即將到來的里程碑，識別瓶頸，並根據需要進行實時調整。時間軸有助於確保工作不偏離軌道，並且所有團隊成員都清楚地瞭解所涉及的步驟和最終目標的進展情況。

甘特圖視圖

Eschview允許團隊計劃複雜的和麪向過程的項目。它顯示了項目任務的列表和可視化的任務持續時間和日期的條形圖。除了映射的依賴項外，關鍵路徑還可以突出顯示，以顯示完成項目所需完成的依賴任務鏈。

工作量

ERP為團隊領導提供了對每個團隊成員的工作量、能力和趨勢線的最新準確視圖，以便團隊領導獲得準確和最新的信息，為資源配置決策提供信息。

能力計劃

能力計劃允許團隊領導在較長的時間範圍內為項目分配資源。這些能力計劃用於優化資源配置決策並突出招聘需求。該視圖允許領導者使用百分比和估計時間將個人分配到整個項目和工作流，而不需要他們分配任務。這為他們提供了一個高層次的總結，説明誰在做什麼，如果有人能力過剩或不足。

儀錶板

儀錶板提供了可定製的圖表，這些圖表可以自動填充實時工作洞察力，如完成了多少任務以及誰過載—所有這些都不需要編碼或搜索查詢。

自動化工作流程

workflow builder

在創建工作流構建器之前，只有IT或系統管理員可以構建工作流。我們用W民主化了這種權力Orkflow builder，一個點擊式工具，使每個知識工作者都能輕鬆創建自動化工作流。

用户還可以將日常應用程序（如Google Workspace、Microsoft 365、Slack、Adobe Creative Cloud、Salesforce和Zoom）直接添加到他們的工作流程中。這意味着Asana可以作為現有最佳協作解決方案的結締組織。

我們的t雕版文庫是用户可以保存、共享和重複使用其最成功的工作流的地方。它還包括與領先的全球組織合作製作的行業認可的模板。

14

---

目錄表

規則

規則幫助自動化單調和重複的任務，以便團隊可以減少手工工作，並將更多時間花在重要的工作上。個人可以從規則庫中的建議模板規則中進行選擇，也可以創建自定義規則。規則由一個或多個觸發器、條件和操作組成，使個人能夠圍繞業務場景創建邏輯和多個操作。與阿莎娜集成的第三方應用程序(如Gmail、微軟、Slack、Jira、HubSpot和Dropbox)中的操作也可以觸發規則，從而輕鬆實現跨應用程序的手動工作自動化。

表格

表單使用户能夠跨團隊和工具標準化工作。表單可以與內部和外部團隊一起使用，以整合信息，確保項目團隊擁有執行工作所需的重要細節。個人可以根據表單回覆自動分配下一步的工作和行動。他們還可以通過自動將表單提交者添加為協作者來確保將請求的狀態通知給利益相關者。

自定義字段

自定義域允許用户捕獲阿莎娜任務中的其他數據，因此他們可以輕鬆地對工作進行排序、篩選和報告。個人可以在不同的字段類型(如日期、人員、文本或數字)之間進行選擇，以捕獲優先級、狀態、請求類型等重要信息。使用公式自定義字段，他們還可以運行時間或成本等深入分析的計算。自定義域可以是單個項目或項目組合的本地字段，也可以添加到公司範圍的庫中以保持工作的一致性。為了通過自動化節省時間，個人可以將自定義域與其他阿莎娜功能一起使用，如表單、規則、報告或捆綁包。

工作流包

工作流包可大規模標準化自動化工作流，從而節省時間並保持一致性。工作流包允許個人將規則、字段、部分和任務模板的任意組合打包在一起，同時將它們應用於多個項目或流程。每次個人編輯或更新工作流包時，這些更改都會反映在使用該特定包的所有正在進行的項目或流程中。不同的權限級別允許對編輯、更新或刪除工作流包的不同級別的訪問。

通用報告

阿莎娜的環球報道為整個組織的團隊進展提供了實時、可操作的洞察力。在阿莎娜工作圖的支持下，用户可以創建任何工作流或目標的圖表，並單擊任何部分以查看底層數據並瞭解工作現狀。個人可以使用此信息通過狀態報告向利益相關者傳達進度，或構建全面的項目儀錶板來監控和跟蹤其工作流的運行狀況。

當用户需要查找特定信息時，高級搜索允許個人使用搜索參數快速輕鬆地查找任務、項目和消息。然後，只需一次點擊即可保存並輕鬆引用搜索條件。

整合

集成將應用程序連接到阿莎娜，後者為管理工作提供了一箇中央樞紐。團隊無需在不同應用程序之間切換，從而節省時間並減少重複工作。通過提供這個集中的樞紐，阿莎娜確保跟蹤和完成其他工具中的跨職能工作。

阿莎娜平臺包括與300多個第三方應用程序的開箱即用集成，其中包括：

•Microsoft 365應用程序，如Teams、Outlook、OneDrive、SharePoint、Power Automate、Power BI和Entra ID(以前稱為Azure Active Directory)；

15

---

目錄表

•谷歌工作空間應用程序，如Gmail、日曆、驅動器、Docs、Sheets、Chat和Looker；

•企業IT應用程序，如Splunk、Okta、Entra ID(以前稱為Azure Active Directory)、MuleSoft、ServiceNow、Exterro和Workato；

•營銷和設計應用程序，如Adobe Creative Cloud、Canva、Figma、HubSpot、Mailchip、LucidChart和Invision；

•通訊應用，如微軟團隊，Slack，Zoom，Google Chat，Vimeo，Wistia，對講機和織布機；

•Google Drive、Microsoft OneDrive、Box、Dropbox和Bynder等文件共享應用程序；

•銷售和服務應用程序，如Salesforce、ServiceNow、Zendesk、HubSpot、FreshDesk和Zoho；

•GitHub、Jira Cloud and Server、PagerDuty、ServiceNow等開發者應用；

•報告和商業智能應用程序，如Tableau、Microsoft Power BI、Looker和Google Sheet；

•隱私、數據保護和安全合規應用程序，如Splunk、Net Fall、Exterro、Netskope和OneTrust；以及

•MuleSoft、Zapier、Workato、Microsoft Power Automate和tray.io等連接器應用程序。

我們的應用程序生態系統還包括通過客户和開發人員使用我們的API和開發人員工具進行的200多個定製集成。

行政管理

組織可以通過管理控制枱管理他們對阿莎娜的使用，該控制枱允許組織的管理員管理用户和團隊、查看席位利用率和更新他們的計劃，或者洞察平臺的使用情況。管理控制枱還允許組織監督應用程序訪問並配置安全設置，以匹配他們的隱私、數據保護和安全狀況。

我們的技術

我們為支持阿莎娜而構建的架構是安全和可擴展的，為用户提供了易於導航的定製體驗，同時在幕後處理複雜的數據管理。我們設計的系統允許靈活訪問阿莎娜工作圖表，使我們能夠快速構建豐富的新功能，並在工作管理空間進行創新。

可擴展、高效的技術平臺

我們在我們的分佈式數據存儲區(位於世界各地的多個數據中心)中共享客户數據，以實現高規模、高可用性、高性能和高宂餘，以防止數據丟失。

我們將我們的軟件作為服務提供給客户，因此我們構建的技術包括部署工具，以確保我們可以快速且安全地發佈軟件更新，以及監控和自動化工具。

致力於隱私、數據保護和安全

維護我們與客户建立的信任並贏得新客户的信任仍然是我們的首要任務，因此，我們實施了旨在保護客户數據機密性和安全性的保障措施。我們的安全計劃包括對處理數據的系統進行風險評估

16

---

目錄表

我們的客户在Asana商店；監控安全事件；維護事件響應、災難恢復和業務連續性計劃，明確解決並向我們的員工提供指導，以促進客户數據的安全性、機密性、完整性和可用性；並讓合格的第三方定期進行安全評估，以對照安全標準和實踐進行測試。

我們的安全計劃考慮了美國註冊會計師協會（"AICPA"）的安全性、可用性和保密性信託服務標準，以及針對處理我們客户存儲在Asana的數據的系統的ISO 27001：2013標準。我們每年發佈SOC 2 Type II報告，並通過ISO 27001：2013和ISO 27017：2015認證。這意味着獨立第三方已驗證了我們在這些標準方面的流程和實踐，並確認了我們保持遵守我們實施的控制措施的能力。

我們已經構建了具有安全功能、集成和基礎設施的平臺，這些功能旨在隨着我們開發和引入新功能而可擴展。我們實施了各種旨在保護平臺安全的保護措施，包括加密傳輸中和靜止的用户數據，複製我們的數據庫以支持平臺的可靠性，以及控制對我們設施和辦公室網絡的訪問。Asana還通過多因素身份驗證、審計日誌、安全信息事件管理（"SIEM"）、數據治理和國際數據駐留等功能為Enterprise和Enterprise+客户提供了額外的可見性和控制，旨在進一步提高團隊數據的安全性和隱私性。Enterprise和Enterprise+客户還可以購買Enterprise Key Management，以獲得對其數據的更多控制權，並滿足其組織最關鍵的合規性需求。

除了安全，我們致力於保護客户的隱私權。我們建立了一個全面的隱私和數據保護合規計劃，使我們的實踐與歐盟2016/679《通用數據保護條例》（“歐盟GDPR”）和2018年加州消費者隱私法（“CPRA”）（統稱“CCPA”）等法規保持一致。Asana還將其處理客户存儲在Asana中的數據的系統的隱私計劃與ISO/IEC 27701：2019和ISO 27018：2019等隱私認證保持一致。我們為員工提供有關隱私實踐的定期培訓，審查和映射我們收集、使用和共享的數據，並創建了一個全球客户權利計劃，以回覆客户與數據隱私有關的請求。此外，企業客户可以購買符合美國健康保險攜帶和責任法案（“HIPAA”）的Asana版本。我們致力於在隱私和數據保護方面保持透明。在隱私和數據保護方面，法律和監管指南不斷演變。隨着數據保護機構和監管機構解釋和發佈歐盟GDPR以及世界各地其他新的和現有的隱私、數據保護和安全法律的指導意見，我們將繼續關注事態發展，並根據需要加強我們的隱私計劃。

政府監管

在我們的日常業務過程中，我們可能會處理機密、專有和敏感的信息，包括個人信息。因此，我們受到或可能受到許多隱私、數據保護和安全要求的約束，包括聯邦、州、地方和外國法律以及與隱私、數據保護和安全相關的法規。這些義務可能包括但不限於聯邦貿易委員會法、CCPA、加拿大個人信息保護和電子文件法、加拿大反垃圾郵件法、歐盟通用數據保護條例（根據歐盟第3條構成英國（“英國”）法律的一部分）2018年（退出）法案（“英國GDPR”）和支付卡行業數據安全標準（“PCI DSS”）。美國有幾個州已經制定或提出了隱私、數據保護和安全法，我們預計未來會有更多的州通過類似的法律。此外，我們受到或可能受到各種美國聯邦和州消費者保護法的約束，這些法律要求我們發佈聲明，準確、公平地描述我們如何處理個人信息，以及個人對我們處理個人信息的方式可能有的選擇。

CCPA和EU GDPR是與個人信息處理相關的日益嚴格和不斷髮展的監管框架的例子，這可能會增加我們的合規義務和任何違規行為的風險。例如，CCPA規定涵蓋的企業有義務提供與企業收集、使用和披露個人信息有關的具體披露，並響應來自

17

---

目錄表

加州居民與其個人信息相關（例如，要求瞭解企業的個人信息處理活動、刪除個人信息以及選擇退出某些個人信息披露）。此外，CCPA規定了對數據泄露的民事處罰和私人訴訟權，其中可能包括法定損害賠償。

外國隱私、數據保護和安全法律（包括但不限於歐盟GDPR和英國GDPR）對受這些法律約束的實體施加了重大而複雜的合規義務。例如，歐盟GDPR適用於在歐洲經濟區成立的任何公司以及在歐洲經濟區以外成立的公司，這些公司處理與向歐洲經濟區內的數據主體提供商品或服務或監控歐洲經濟區內數據主體行為有關的個人信息。這些義務可能包括將個人信息處理限制在僅為特定、明確和合法目的所必需的範圍內；要求個人信息處理有法律依據；遵守處理健康相關數據的具體要求；要求在某些情況下任命數據保護官員；增加對數據主體的透明度義務；要求在某些情況下進行數據保護影響評估；限制個人信息的收集和保留；增加數據主體的權利；正式制定數據主體同意的強化和編纂標準；要求實施和維護個人信息的技術和組織保障措施；強制向相關監管機構和受影響的個人發出某些個人信息泄露通知；並在某些情況下授權在英國和/或歐盟任命代表。

參見標題為第1A項。風險因素有關我們可能遵守的法律和法規以及與這些法律和法規相關的業務風險的其他信息。

我們的客户

我們擁有各種規模的客户，從個人到全球組織。我們將客户定義為一個單獨的帳户，其中可能包括團隊、公司、教育或政府機構、組織或公司的單獨業務部門，即使用付費訂閲計劃、免費版本或免費試用我們的付費訂閲計劃之一。一個組織可能有多個客户。我們將付費客户定義為付費訂閲計劃的客户。截至2024年1月31日，我們在全球擁有超過150，000名付費客户，較2023年1月31日增加超過11，000名，較2022年1月31日增加約31，000名。該等付費客户中，21，646名為核心客户，較二零二三年一月三十一日增加2，214名付費客户，較二零二二年一月三十一日增加6，209名付費客户。此外，其中607名付費客户在我們的年消費額為10萬美元或以上，較2023年1月31日增加了101名付費客户，較2022年1月31日增加了267名付費客户。

我們目前的客户羣涵蓋多個行業類別，包括技術、零售、教育、非營利、政府、醫療保健、酒店、媒體、製造業、專業服務和金融服務，幷包括這些不同行業的許多類別領導者。

銷售和市場營銷

我們採用混合的市場化方法，將產品主導模式與直接銷售相結合。我們專注於在全球範圍內部署團隊，並在組織內部和組織之間擴展使用案例，以確保客户的成功。這反過來又創造了積極的口碑營銷，推動採用，擴大並最終實現我們的業務成果。

主導產品

為了向潛在付費客户展示我們平臺的價值，除了免費的個人服務外，我們還為最多10人的團隊提供免費試用付費Asana Advanced產品。當個人、團隊和他們的客人意識到我們提供的生產力優勢時，Asana成為他們日常工作不可或缺的一部分，對幫助他們實現目標至關重要。

18

---

目錄表

直銷

結合我們的產品主導模式，我們擁有一個有針對性的直銷團隊，專注於推廣新的使用案例，擴大我們在現有客户羣中的足跡，並以自上而下的方式吸引大型企業客户。我們的直銷團隊遍佈全球，由銷售團隊組成，主要專注於具有擴展機會的客户，包括部門特定和組織範圍的用例，如戰略規劃、員工入職以及目標設定和跟蹤。

營銷與客户成功

我們通過自有資產來營銷我們的平臺，例如我們的網站、第一方活動（如工作創新峯會）、第三方活動、社交媒體渠道、媒體報道、付費收購和口碑，以促進發現和採用。每個月都有數百萬人訪問www.example.com，數十萬人註冊該產品。我們的客户還可以邀請外部各方就特定Asana項目進行合作，這支持我們平臺的病毒式採用。

我們提供產品內和在線的按需教育，並通過現場學習課程以及六種語言的強大客户支持。我們還為客户提供與一系列託管服務提供商、諮詢公司和系統集成商合作的選項，幫助客户定製客户、團隊團隊並進行現場培訓。

我們通過工作創新實驗室（The Work Innovation Lab）進行思想領導，該實驗室是Asana的智庫，致力於開發以人為本的研究，以幫助企業在當今發展，以滿足未來工作不斷增長的需求和挑戰。

我們的全球Asana社區將超過500，000名用户在線和離線連接到Asana，並創建冠軍以幫助傳播Asana的信息。通過社區，Asana用户可以成為大使，加深他們的Asana知識並激勵他們的團隊，與在線論壇的同行聯繫，並參加面對面和在線Asana on Tour社區活動，以提高他們的Asana專業知識。

研究與開發

我們成功的關鍵是我們在平臺上持續創新上投入的時間、注意力和投資。我們將繼續投資擴大我們的產品範圍，並增強我們平臺的特性和功能，特別是在人工智能、集成、自動化、功能性工作流、安全性和組織範圍的用例領域。我們充分利用客户羣的廣泛性，以及他們使用我們平臺的多種方式，快速識別他們的需求，並指導未來的產品開發和創新。此外，我們自己也是用户，我們所有的員工都致力於在內部使用Asana，每一天確保我們的整個組織都瞭解平臺的功能，並能夠快速識別或提出改進建議。我們的研發團隊負責為我們的平臺設計、開發、測試和交付解決方案。

我們的競爭對手

工作管理平臺的市場競爭日益激烈，分散，並受到快速變化的技術，不斷變化的用户和客户需求，新的市場進入者，以及新產品和服務的頻繁推出。我們與規模不同的公司競爭，從擁有大量支出資源的大型和多元化到規模較小的公司。我們的比賽涉及項目組合管理、工作管理、目標管理和工作流管理類別，包括但不限於圍繞協作、溝通和協調的解決方案。

我們的競爭對手分為以下幾類：專門提供工作管理解決方案的公司；提供生產力套件的公司；以及專門提供垂直部門特定解決方案的公司。

我們相信，我們基於以下競爭因素進行有利的競爭：

•Asana Work Graph ®，我們獨特且差異化的數據模型；

19

---

目錄表

•對廣泛的用例的適應性；

•平臺功能的特點和功能；

•開發和改進工作管理解決方案；

•客户服務和支持的努力；

•解決方案的易用性、性能、價格和可靠性，包括人工智能功能；

•可擴展性和安全性；

•品牌實力；及

•我們有能力為其他大型企業軟件解決方案和工具創建易於使用的集成，並與它們建立強大、有效的夥伴關係。

知識產權

我們的知識產權是我們業務的一個重要方面。為了建立和保護我們的所有權，我們依賴專利法、版權法、商業祕密法和商標法，以及諸如保密協議、許可證和知識產權轉讓協議等合同限制。我們維持一項政策，要求我們的員工、承包商、顧問和其他第三方簽訂保密和所有權協議，以控制對我們所有權信息的訪問。這些法律、程序和限制僅提供有限的保護，我們的任何知識產權都可能受到挑戰、無效、規避、侵犯或盜用。此外，某些國家的法律不像美國法律那樣保護專利權，因此，我們可能無法在某些司法管轄區保護我們的專利技術。此外，我們的平臺包含了根據開源軟件許可證向公眾授權的軟件組件。我們從我們平臺的獨立開源組件的貢獻者開發和發佈的軟件中獲得了許多組件。開源許可證授予被許可人使用、複製、修改和重新分發我們服務的某些部分的廣泛權限。因此，開源開發和許可實踐可能會限制我們軟件版權資產的價值。

截至2024年1月31日，我們已獲得71項美國專利，有72項美國專利申請待審，以及4項專利許可通知。我們的專利在2031年1月至2043年5月之間到期。我們沒有在外國司法管轄區申請專利。我們不斷審查我們的開發工作，以評估新知識產權的存在和專利性。我們將在美國和美國以外的某些地點註冊我們的域名、商標和服務商標。

人力資本管理

我們的目標是成為我們希望在工作場所看到的變化。這一戰略使我們成為一個更好的公司，並有助於我們希望工作的文化類型：一種高影響力和深刻歸屬感的文化。

我們堅信，強大而積極的文化是推動卓越業務業績的基礎。 截至2024年1月31日，o我們Glassdoor的整體得分為4.2分（滿分為5.0分），其中包括87%的CEO支持率和81%的五星評級分佈。於2023年，我們榮獲以下獎項，彰顯我們堅定不移地致力於共同創造一個讓員工茁壯成長並最終推動客户成長和成功的環境。

•《財富》雜誌和Great Place to Work連續第六年榮獲最佳科技工作場所（2023年排名第19）；

•《財富》雜誌和《偉大的工作場所》連續第六年被評為千禧一代最佳工作場所（2023年排名第8）；

•《財富》雜誌和《偉大的工作場所》連續第七年被評為灣區最佳工作場所；

20

---

目錄表

•連續第六年榮獲公司最佳工作場所；

•Fast Company的2023年企業類創新者最佳工作場所，最後；

•《人物》雜誌《關心的公司》（Companies Who Care）（2023年第90名）

在我們最近的全球員工敬業度調查中，74%的員工表示他們會推薦Asana作為一個理想的工作場所，74%的員工表示他們對Asana有整體歸屬感。

截至2024年1月31日，Asana僱傭了1，840名員工，其中約78%位於美國，約22%位於國際。

多樣性、包容性和歸屬感

我們致力於建設一個多元化、包容和公平的工作場所。我們相信這會推動員工的敬業度和成長，從而幫助我們實現業務成果。2015年，我們創建了一個專門的多樣性、包容性和歸屬（“DIB”）功能。我們的DIB計劃支持Asana的每一位員工茁壯成長，使我們能夠更好地滿足多樣化客户羣的需求。我們的DIB戰略可以分為三個部分：

1.為員工建立強大的支持和資源基礎，

2.從傳統上代表性不足的羣體和背景中招聘和培養人才，

3.創造一個環境，讓我們的員工茁壯成長，做他們最好的工作。

建設：我們有意為員工的成功奠定支持和資源的基礎，包括：

•面向新員工的全面DIB入職課程

•強制性反騷擾培訓

•偏見意識培訓

•為管理人員及其團隊舉辦的心理安全講習班

•為管理人員舉辦包容性領導講習班

•16周育兒假，不論性別認同

•包容性生育保健和組建家庭福利

代表性：我們相信，招聘和培養來自代表性不足的羣體和背景的人才是一項共同的責任。下面詳細介紹了我們在Asana如何承擔某些責任的一些例子。

•在我們的職能部門中建立與種族/民族和性別相關的代表性目標

•審計和建立公平的徵聘程序

•通過AsanaUp發展個人職業生涯，我們的學徒計劃專注於為來自歷史上被邊緣化社區的個人提供在Asana擔任角色的途徑

•包容性、多樣性和公平性Asana Leadership（“IDEAL”）面試政策，確保我們至少面試一名來自傳統代表性不足羣體的候選人和一名非男性候選人，擔任每個領導職務

•支持職業發展的贊助和同行指導計劃

21

---

目錄表

繁榮：我們的目標是創造一個包容性的環境，讓Asana的每一位員工都有信心將自己的部分投入到工作中，以在他們的角色中茁壯成長。我們已採取多項措施培養包容的企業文化，包括：

•蓬勃發展的在線社區，通過社交參與和開放對話進行連接。這包括促進討論對我們的社區很重要的問題，包括種族、性、心理健康和婚姻，促進歸屬感和心理安全。

•支持和資助七個員工資源小組（“ERG”），每個小組都由ERG主要贊助商（我們領導團隊的高級成員）支持：AsanaWomen、AsanaWomen EMEA、Asanapac、Blacsana、Gradient、Raíz和Team Rainbow。所有ERG領導人還參加ERG領導力發展計劃，旨在加強領導力技能。

•為所有員工提供強大的心理健康和健康福利，包括免費治療和心理健康輔導課程。

•建立DIB理事會，這是一個由跨職能利益相關者組成的內部小組，包括行政領導人，負責對DIB團隊採取的各種舉措進行權衡並提供觀點。

這些DIB舉措幫助我們培養了多元化和包容的勞動力。截至2024年1月31日，我們的全球員工中約有42%被認定為高加索人，36%被認定為亞洲人，6%被認定為西班牙裔或拉丁裔，5%被認定為黑人或非裔美國人，1%被認定為中東人，1%被認定為太平洋島民，1%被認定為美洲原住民，阿拉斯加人，土著人。此外，截至2024年1月31日，在我們的全球員工中，約46%的員工認同為女性，53%認同為男性，1%認同為TGNC，其中包括代理人、性別不一致、性別酷兒、跨性別者和非二元。

有關我們對多樣性和包容性承諾的更多信息，請訪問我們的網站， https://asana.com/diversity-and-inclusion.本公司網站所載或可透過本網站查閲的資料，並不以引用方式納入本年報表格10—K。

薪酬和福利

我們相信，我們未來的成功主要取決於我們吸引和留住高技能員工的持續能力。我們為員工提供有競爭力的現金薪酬、組織各級股權所有權的機會、促進持續學習和成長的發展計劃，以及促進員工生活各個方面福祉的強大就業方案，包括醫療保健、退休儲蓄工具和帶薪休假。我們的薪酬計劃旨在將員工的利益與公司的長期成功保持一致，並促進跨業務合作。作為我們的晉升和留住工作的一部分，我們通過我們的意識領導力培訓計劃等計劃投資於持續的領導力發展，並鼓勵管理人員在我們的學習和發展平臺中利用發展產品。此外，我們定期進行員工調查，以衡量員工的敬業度並確定關注的領域。

薪酬公平

我們在全球範圍內按性別認同（在法律允許我們收集此數據的地方）以及按種族/族裔劃分的薪酬進行迴歸分析，以確保我們的薪酬做法是公平的。我們在第三方薪酬權益公司的協助下，將此分析與年度薪酬審查計劃相結合。我們會徹底調查本分析中發現的任何不一致之處，並維持一個專門的預算，以彌補在這些研究過程中可能發現的薪酬差距。

企業信息

我們於2008年12月根據特拉華州法律註冊成立。我們的主要行政辦公室位於633 Folsom Street，Suite 100，San Francisco，CA 94107。我們的電話號碼是（415）525—3888。我們的網址是www.example.com。本公司網站所載或可透過本網站查閲的資料，並不以引用方式納入本年報表格10—K。Asana標誌、“Asana”、“Work Graph”以及我們其他註冊或普通法商標、服務商標或商號出現在本年度

22

---

目錄表

表格10—K的報告是Asana，Inc.的財產。本年報表格10—K中使用的其他商標、商標和服務標記均為各自所有者的財產。

可用信息

我們在表格10—K上提交年度報告，表格10—Q上提交季度報告，表格8—K上提交當前報告，以及根據《交易法》第13（a）和15（d）條提交或提供的報告的修訂。SEC擁有一個網站www.example.com，其中包含報告、委託書和信息聲明，以及我們以電子方式向SEC提交的其他信息。我們在表格10—K、表格10—Q、表格8—K以及這些報告的修訂本也可以在我們向SEC提交或提供這些材料後，在合理可行的範圍內儘快通過我們的投資者關係網站www.example.com免費以電子方式獲得。

我們使用SEC文件、新聞稿、公開電話會議以及我們網站www.example.com的投資者關係頁面向公眾公佈重要信息。我們使用這些渠道，以及社交媒體，包括我們的X（以前的Twitter）帳户（@ asana），我們的LinkedIn頁面（www.linkedin.com/company/asana），我們的Instagram帳户（@ asana），我們的Facebook頁面（www.facebook.com/asana/）， 和Threads配置文件（@ asana和@ moskov）， 與投資者和公眾溝通我們的公司、我們的產品和服務等事宜。因此，我們鼓勵投資者、媒體和其他對我們公司感興趣的人審查我們在這些地點公開的信息，因為這些信息可能被視為重要信息。 我們的網站或這些社交媒體渠道上的信息或可以通過我們的網站或這些社交媒體渠道訪問的信息不屬於本年度10—K表格的一部分，我們的網站地址和社交媒體渠道僅為非活動文本引用。

第1A項。風險因素

投資我們的A類普通股涉及高度風險。您應仔細考慮以下所述的風險，以及本年度報告表格10—K中的其他信息，包括標題為“管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析”的章節，以及我們的綜合財務報表和相關附註，然後再決定是否投資於我們的A類普通股。發生下述任何事件或發展可能對我們的業務、財務狀況、經營業績及增長前景造成重大不利影響。在這種情況下，我們A類普通股的市場價格可能會下跌，您可能會失去全部或部分投資。我們目前未知或我們目前認為不重大的額外風險和不確定性也可能損害我們的業務、財務狀況、經營業績和增長前景.

與我們的商業和工業有關的風險

我們在最近幾個時期經歷了快速增長，我們最近的增長率可能並不代表我們未來的增長。

我們在近期經歷了快速增長，未來可能無法達到類似的收入增長率。此外，隨着我們繼續在一個新的和快速變化的工作管理軟件類別中運營，我們平臺的廣泛接受和使用對我們未來的增長和成功至關重要。我們相信，我們的收入增長取決於多個因素，包括但不限於我們的能力：

•吸引新的個人、團隊和組織成為客户；

•提高或維持我們以美元為基礎的淨留存率，擴大組織內的使用，並銷售訂閲；

•有效地定價和包裝我們的訂閲計劃；

•將使用我們免費和試用版的個人、團隊和組織轉化為付費客户；

•實現我們平臺的廣泛接受和使用，包括在美國以外的市場；

23

---

目錄表

•戰略性地擴大我們的直銷隊伍，並利用我們現有的銷售能力；

•擴展我們平臺的功能和功能，包括在我們的產品中成功部署人工智能功能；

•提供卓越的客户體驗和客户支持;

•維護我們處理機密數據的平臺或系統的安全性、私密性和可靠性；

•成功地與老牌公司和新的市場進入者以及現有的軟件工具競爭；以及

•在全球範圍內提高我們品牌的知名度。

如果我們無法完成這些任務，我們的收入增長將受到損害。我們還預計未來我們的運營費用將會增加，如果我們的收入增長不能抵消這些預期的運營費用增長，我們的業務、運營結果和財務狀況將受到損害，我們可能無法實現或保持盈利。

我們目前規模的經營歷史有限，難以評估未來前景，並可能增加我們無法成功的風險。

我們最近一直在快速發展，因此，以目前的規模運營我們的業務的歷史相對較短。此外，我們所處的行業以快速技術創新、激烈競爭、不斷變化的客户需求以及頻繁推出新產品、新技術和新服務為特徵。特別是，人工智能和機器學習等技術的進步正在通過自動化任務、加強溝通和改善決策過程來改變人們的工作方式，而那些採用這些新技術緩慢的企業可能會面臨競爭劣勢。在不斷髮展的行業中，我們已經並將繼續遇到成長型公司經常遇到的風險和不確定因素。此外，我們未來的增長率會受到一些不明朗因素的影響，例如整體宏觀經濟和市場情況，包括利率上升、通脹、實際或預期的銀行倒閉、金融市場的不穩定，以及我們所在地區的經濟衰退或衰退。如果我們對這些風險和不確定性(我們用來規劃我們的業務)的假設是不正確的，或者隨着市場的變化而發生變化，或者如果我們沒有成功地應對這些風險，我們的運營結果可能與我們的預期大不相同，我們的業務、運營結果和財務狀況將受到影響。

我們有虧損的歷史，我們可能無法實現盈利，或者即使實現了盈利，也可能無法維持盈利。

自公司成立以來，我們在每個財年都出現了淨虧損。在截至2024年1月31日和2023年1月31日的財年中，我們分別產生了2.57億美元和4.078億美元的淨虧損。截至2024年1月31日，我們的累計赤字為14.946億美元。我們預計在不久的將來不會盈利，我們不能向您保證我們將在不久的將來實現盈利如果我們真的實現盈利，我們將保持盈利能力。這些損失反映了我們在開發和商業化我們的平臺、服務我們的現有客户和擴大我們的客户基礎方面所做的重大投資。

我們預計未來將繼續進行與業務增長相關的投資和支出，包括：

•對我們的銷售和營銷活動進行戰略投資；

•繼續在研發方面投資，為我們的平臺引入新功能和增強功能，包括將人工智能集成到我們的產品中；

•僱傭必要的員工來支持我們的目標；

•基礎設施投資；

•利用我們在多個地區的業務；以及

24

---

目錄表

•與我們的一般和行政組織相關的成本。

由於這些投資和支出，我們未來可能會遇到虧損，而且虧損可能會大幅增加。因此，我們在未來時期的虧損可能會遠遠大於如果我們的業務發展得更慢所造成的損失。此外，我們可能會發現，這些努力的成本比我們目前預期的要高，或者它們可能不會增加我們的收入。我們不能確定我們是否能夠實現、維持或提高季度或年度盈利能力。如果我們未能實現並維持盈利能力，將導致我們A類普通股的交易價格下跌。

我們相信，如果我們專注於增長，我們作為一家公司的長期價值將更大，這可能會對我們的短期和中期盈利能力產生負面影響。

我們的業務策略和文化的一個重要部分是專注於長期增長和客户成功而不是短期財務業績。因此，在近期和中期內，我們可能繼續虧損經營，或者我們的近期和中期盈利能力可能低於如果我們的戰略是最大化，儘量提高近期和中期的盈利能力。我們預計將繼續在銷售和營銷方面支出，並將支出用於發展我們的平臺，開發新功能、集成、功能和增強平臺。該等開支可能不會帶來長期改善業務業績或盈利能力。如果我們最終無法在證券或行業分析師和我們的股東預期的時間框架內實現或改善盈利能力，我們A類普通股的交易價格可能會下跌。

我們的季度業績可能會大幅波動，可能無法達到我們或投資者或證券分析師的預期。

我們的季度經營業績，包括收入、遞延收入、營運資金和現金流量的水平，在未來可能會有很大差異，因此我們的經營業績的期間比較可能沒有意義。我們的季度財務業績可能會因多種因素而波動，其中許多因素超出我們的控制範圍，可能難以預測，包括但不限於：

•對我們平臺的需求水平;

•提高或維持以美元為基礎的淨留存率、擴大組織內的使用以及銷售訂閲的能力；

•我們對平臺或競爭對手對其產品的新功能、集成、功能和增強的時機和成功性，包括人工智能驅動功能的開發和部署，或我們市場競爭格局的任何其他變化；

•我們的平臺獲得廣泛接受和使用的能力；

•我們對平臺需求的預測出現錯誤，這將導致收入下降、成本增加或兩者兼而有之；

•經營費用和資本支出的數額和時間，以及簽訂經營租賃，以維持和擴大我們的業務和運營，並保持競爭力；

•支出的時間和收入的確認；

•安全漏洞、技術困難或我們平臺的中斷；

•由於競爭或其他原因造成的定價壓力；

•不利的訴訟判決、其他與糾紛有關的和解款項或其他與訴訟有關的費用；

•新僱用的員工人數；

•授予或授予員工、董事或顧問股權獎勵的時間；

25

---

目錄表

•軟件支出的季節性購買模式；

•外幣相對於美元的價值下降；

•全球利率上升，可能會影響客户的消費模式和投資回報；

•通貨膨脹對我們的成本和客户支出的影響；

•立法或監管環境的變化以及與之相關的持續不確定性；

•新市場和現有市場的法律和監管合規成本；

•與潛在收購業務、人才、技術或知識產權相關的成本和支出時間，包括潛在重大攤銷成本和可能的減記；

•流行病，如流感和其他高度傳染性疾病或病毒；

•國內或國際市場的總體經濟狀況，包括地緣政治的不確定性和不穩定性及其對軟件支出的影響。

上述任何一個或多個因素可能導致我們季度經營業績的重大波動，這可能會對我們A類普通股的交易價格產生負面影響。您不應依賴我們過去的業績作為我們未來業績的指標。

我們季度經營業績或其他經營指標的可變性和不可預測性可能導致我們未能達到我們或投資者或分析師對特定時期收入或其他指標的預期。如果我們因這些或任何其他原因未能達到或超過預期，我們A類普通股的交易價格將下跌，我們將面臨代價高昂的訴訟，包括證券集體訴訟。

我們可能無法有效地管理我們的增長。

我們經歷了快速增長和對我們平臺的需求增加。我們業務和平臺的增長和擴展可能會給我們的管理、運營和財務資源帶來重大壓力。我們需要管理與各種戰略合作伙伴、客户和其他第三方的多種關係。如果我們的業務進一步增長或我們的第三方關係的數量增加，我們的系統、程序或內部控制可能不足以支持我們的業務，我們的管理層可能無法有效管理此類增長。為了有效管理我們的增長，我們必須繼續實施和改進我們的運營、財務和管理信息系統，並擴大、培訓和管理我們的員工基礎。

如果我們無法吸引新客户，將使用我們免費和試用版的個人、團隊和組織轉化為付費客户，並在組織內擴大使用，或開發新功能、集成、功能和增強功能以獲得市場認可，我們的收入增長將受到損害。

為了增加我們的收入和實現盈利，我們必須通過各種方法增加我們的客户羣，包括但不限於增加新客户，將使用我們免費和試用版的個人、團隊和組織轉化為付費客户，以及擴大組織內部的使用。我們鼓勵免費和試用版的客户升級到付費訂閲計劃。此外，我們尋求通過增加新客户、讓組織升級到我們的Advanced、Enterprise或Enterprise+計劃，或將他們對我們平臺的使用擴展到組織內的其他部門。雖然我們的客户數量大幅增長，但我們不知道未來是否會繼續取得類似的客户增長率。許多因素可能會阻礙我們增加新客户，將使用我們的免費和試用版的個人、團隊和組織轉化為付費客户，擴大組織內的使用，以及銷售我們平臺的訂閲，包括但不限於，我們未能吸引和有效培訓新的銷售和營銷人員，未能留住和激勵我們現有的銷售和營銷人員，未能發展或擴大與合作伙伴的關係，未能與替代產品或服務進行有效競爭，未能成功部署新功能和集成，未能提供質量

26

---

目錄表

客户體驗和客户支持，或未能確保我們營銷計劃的有效性。此外，隨着我們專注於增加對大型組織的銷售，我們將需要部署複雜且成本高昂的銷售工作，這可能會導致銷售週期更長、競爭更激烈，以及完成部分銷售的可預測性更低。在大型企業市場，客户使用我們平臺的決定有時可能是企業範圍的決定，在這種情況下，我們可能需要提供更高級別的客户教育，以使潛在客户熟悉我們平臺的使用和好處，以及培訓和支持。此外，較大的企業組織可能需要更多的定製、集成和支持服務以及特性。由於這些因素，這些銷售機會可能要求我們向這些客户投入更多的銷售、研發和客户支持資源，導致成本增加、銷售週期延長，以及我們自身的銷售和專業服務資源轉移到更少數量的大型客户。如果我們向各種規模的組織銷售的努力不成功或沒有產生額外收入，我們的業務、經營成果和財務狀況都會受到影響。

此外，我們相信我們的許多新客户來自現有客户的口碑和其他非付費轉介，因此我們必須確保現有客户對我們的平臺保持忠誠，以繼續接收這些轉介。我們吸引新客户和增加現有付費客户收入的能力，在很大程度上取決於我們不斷增強和改進我們的平臺以及我們提供的功能、集成和功能的能力，以及引入引人注目的新功能、集成和功能，以反映我們市場不斷變化的性質，以保持和提高我們平臺的質量和價值。因此，我們必須繼續投資於研究和開發，並繼續努力改善和加強我們的平臺。對我們平臺的任何改進的成功取決於幾個因素，包括及時完成和交付、具有競爭力的定價和包裝、充分的質量測試、與包括人工智能在內的新技術和現有技術的集成以及整體市場接受度。我們開發的任何新功能、集成和功能可能沒有以及時或具有成本效益的方式引入，可能包含錯誤、故障、漏洞或bug，或者可能無法獲得產生可觀收入所需的市場認可度。我們可能對我們的人工智能算法的第三方數據供應商的隱私、數據保護或安全實踐瞭解有限。

此外，我們的業務是以訂閲為基礎的，客户在現有訂閲到期後沒有義務且可能不會續訂訂閲，我們無法確保客户將續訂具有類似合同期、相同或更多用户數量、或相同級別的訂閲計劃或升級其訂閲計劃。客户可能會或可能不會更新其訂閲計劃，包括他們對我們的平臺的滿意或不滿、我們的定價或定價結構、我們競爭對手提供的產品和服務的定價或能力、整體經濟狀況的影響（包括低迷或衰退、通脹上升和利率上升）或客户的預算限制。如果客户不續訂他們的訂閲，以不太優惠的條款續訂，或者未能增加更多的個人、團隊和組織，或者我們未能將個人、團隊和組織從免費或試用計劃升級到付費訂閲計劃，或者在組織內擴大我們平臺的採用，我們的收入可能會下降或增長速度低於預期，這將損害我們的業務。經營成果和財務狀況。當前的宏觀經濟環境，包括利率上升、金融市場不穩定、銀行倒閉和技術客户的不利因素，可能會影響我們平臺的普遍採用，而我們成功與新客户接觸並擴大與現有客户的關係可能會受到這些條件的影響。如果我們的客户受到這些因素的重大負面影響，例如由於未來銀行倒閉而無法動用其現有現金履行其對我們的付款義務，我們的業務可能會受到負面影響。由於這些宏觀經濟狀況以及客户可能採取的任何相應行動管理成本，我們已經經歷並可能繼續經歷更長的銷售週期，我們可能繼續經歷續訂率下降，以及客户支出減少和延遲付款，這可能對我們的業務、經營業績和未來期間的財務狀況造成重大影響。雖然我們相信，由於我們以訂閲為基礎的業務模式，我們的收入在短期內是相對可預測的，但宏觀經濟不確定性的影響可能不會在我們的經營業績和整體財務表現中充分反映，直至未來期間。如果我們未能預測客户需求，未能充分考慮宏觀經濟狀況對銷售預測的影響，或未能吸引新客户以及維持和擴大新客户和現有客户關係，我們的收入增長可能比預期慢，可能根本不增長，或可能下降，我們的業務可能受到損害。

27

---

目錄表

我們的營銷策略之一是提供免費和試用訂閲計劃，我們可能無法繼續實現這一策略的好處。

我們提供免費和試用訂閲計劃，以提高品牌知名度和有機採用我們的平臺。我們的營銷策略部分取決於使用我們平臺的免費和試用版的個人、團隊和組織，以説服其組織內的其他人使用Asana併成為付費客户。如果越來越多的個人、團隊和組織沒有成為付費客户，或導致其他人成為付費客户，我們將無法實現這一營銷策略的預期好處，我們將繼續支付與託管此類免費和試用版本相關的費用，我們發展業務的能力將受到損害，我們的業務、運營結果和財務狀況將受到影響。

我們從一個解決方案中獲得並預計將繼續獲得我們的所有收入。

我們從一個解決方案中獲得並預計將繼續獲得我們的所有收入。因此，我們平臺的市場需求和市場接受度（包括國際市場接受度）的持續增長對我們的持續成功至關重要。對我們平臺的需求受到許多因素的影響，其中一些因素超出了我們的控制範圍，例如工作管理解決方案的市場採用率；競爭新產品的開發和發佈時機；我們平臺的新功能、集成和功能的開發和接受，包括利用人工智能的功能、集成或功能；我們或我們的競爭對手的價格、產品和服務的變化；我們服務的市場內的技術變化和發展；我們市場的增長、收縮和快速演變；以及整體經濟狀況和趨勢，包括低迷或衰退、通脹上升和利率上升。如果我們無法繼續滿足個人、團隊和組織的需求，或工作管理解決方案偏好的趨勢，或無法實現更廣泛的市場接受我們的平臺，我們的業務、運營成果和財務狀況將受到損害。我們當前或潛在客户偏好的變化可能對我們產生的影響比我們提供多種產品更大。此外，一些現有和潛在客户，特別是大型企業，可能會開發或購買自己的工具，或繼續依賴傳統工具和軟件來實現其工作管理解決方案，這將減少或消除他們對我們平臺的需求。倘對我們平臺的需求因任何上述或其他原因而下降，我們的業務、經營業績及財務狀況將受到不利影響。

如果工作管理解決方案的市場發展比我們預期的慢或下降，我們的業務將受到不利影響。

鑑於該市場處於相對早期的發展階段，工作管理解決方案能否達到並維持高水平的客户需求和市場接受度尚不確定。我們的成功將在很大程度上取決於工作管理解決方案的廣泛採用。個人和組織可能不願意或不願意從電子表格、電子郵件、消息傳遞和遺留項目管理工具遷移到工作管理解決方案。我們很難預測我們平臺的採用率和需求、工作管理解決方案市場的未來增長率和規模，或者競爭產品的進入。工作管理解決方案市場的擴張取決於許多因素，包括成本，性能和與工作管理解決方案相關的感知價值。如果工作管理解決方案沒有獲得廣泛採用，或者由於缺乏客户接受度、技術挑戰（包括人工智能成功集成到我們的產品中）、經濟狀況惡化、隱私、數據保護或安全問題、競爭性技術和產品、企業支出減少等原因導致對工作管理解決方案的需求減少，則可能導致收入下降。而我們的業務、經營業績及財務狀況將受到不利影響。

我們在一個競爭激烈的行業經營，競爭對我們業務的成功構成了持續的威脅。我們的競爭能力和確保我們的成功需要我們的技術的發展，包括在我們的產品中成功部署人工智能。

工作管理解決方案的市場競爭日益激烈，分散，並受到快速變化的技術，不斷變化的用户和客户需求，新的市場進入者，以及新產品和服務的頻繁推出。我們與規模從大型到多元化到大型的公司競爭，

28

---

目錄表

把資源用於小公司。我們的比賽涉及項目組合管理、工作管理、目標管理和工作流管理類別，包括但不限於圍繞協作、溝通和協調的解決方案。我們的競爭對手通常分為以下幾類：專門提供工作管理解決方案的公司、提供生產力套件的公司以及專門提供垂直解決方案的公司，這些解決了我們的一部分市場。

我們相信，我們的競爭能力取決於我們控制範圍內和以外的許多因素，包括以下各項：

•我們技術的快速發展，包括在我們的產品中成功部署人工智能；

•我們的平臺對廣泛用例的適應性；

•市場對我們平臺的持續接受度，以及對我們平臺或競爭對手產品的新功能和增強的時機和市場接受度；

•我們或我們的競爭對手開發的解決方案的易用性、性能、價格、安全性和可靠性；

•我們的品牌實力；

•銷售和市場營銷努力，包括擴大國內和國際市場份額的能力；

•我們客户羣的規模和多樣性；

•客户支持工作；以及

•我們有能力繼續為其他大型企業軟件解決方案和工具創建易於使用的集成，並與它們建立強大而有效的夥伴關係。

與我們相比，我們的許多現有和潛在競爭對手可能擁有更長的運營歷史、更高的品牌知名度、更強大和更廣泛的合作伙伴關係、更豐富的財務、技術、營銷和其他資源、更低的勞動力和開發成本以及更大的客户羣。這些競爭對手可能會參與更廣泛的研發工作，整合人工智能或機器學習來更顯著地改善他們的產品，開展更深遠的營銷活動，並採取更積極的定價政策，使他們能夠建立比我們更大的客户羣。此外，我們的一些潛在客户可能會選擇開發自己的內部應用程序來滿足他們的工作管理需求。我們的競爭對手也可能以較低的價格提供產品和服務，可能提供價格優惠、延遲付款條款、融資條款或其他對潛在客户更具吸引力的條款和條件。

工作管理解決方案市場正在迅速發展，競爭激烈，進入壁壘相對較低，未來可能會有越來越多的其他競爭對手提供類似解決方案。我們目前不認為是競爭對手的大公司可能會通過收購或通過創新和擴展現有解決方案進入市場，直接或間接地與我們競爭。此外，我們的潛在競爭對手和現有競爭對手可能會進行收購或建立戰略關係，並迅速獲得顯著的市場份額，因為更大的客户基礎，更好的產品提供，更有效的銷售和營銷運作，或更多的財務，技術和其他資源。

我們市場中的任何一種競爭壓力，或我們未能有效競爭，都可能導致價格下降；客户減少；收入、毛利和毛利率減少；淨虧損增加；以及

29

---

目錄表

市場份額。任何未能滿足和解決這些因素的情況都將損害我們的業務、運營結果和財務狀況。

如果不能有效地開發和利用我們的直銷能力，將損害我們在客户羣中擴大我們平臺的使用並使我們的平臺獲得更廣泛的市場接受的能力。

我們能否在客户羣中擴大我們平臺的使用，並在企業中獲得更廣泛的市場接受度，在很大程度上將取決於我們成功擴大銷售業務的能力，特別是我們旨在跨部門和整個組織擴大我們平臺使用的直銷努力。我們計劃利用我們在國內和國際的直銷隊伍，在我們的客户羣中擴大對我們平臺的使用，並接觸到更大的團隊和組織。我們還可能在未來進行戰略投資，以擴大我們的銷售能力。我們已經並將繼續投入資金和其他資源來培訓和發展我們的直銷隊伍，以補充我們以產品為主導的進入市場的方法。如果我們的努力不能產生相應的收入增長，我們的業務、運營結果和財務狀況都將受到損害。如果我們無法利用和培養有才華的直銷人員，如果直銷人員無法在合理的時間內達到預期的生產率水平，或者如果我們無法留住現有的直銷人員，我們可能無法實現直銷人員的預期收入增長。我們認為，擁有我們所需的技能和技術知識的銷售人員面臨着激烈的競爭，培養和增長這些人員的技能需要大量的時間和資源。我們實現收入增長的能力在很大程度上將取決於我們能否吸引、培訓和留住足夠數量的有能力的銷售人員來支持我們的增長。

如果我們的信息技術系統或我們依賴的第三方的信息技術系統，或我們的數據受到或曾經受到破壞或以非預期的方式運行，我們可能會遇到不利後果，包括但不限於監管調查或行動；訴訟；罰款和處罰；我們的業務運營中斷；聲譽損害；收入或利潤損失；以及其他不利後果。

運營我們的業務和平臺涉及收集、處理、存儲和傳輸敏感的、受監管的、專有的和機密的信息，包括我們的個人信息和業務信息以及我們客户的信息。因此，我們和我們所依賴的第三方面臨各種不斷變化的威脅，包括但不限於可能導致安全事件的勒索軟件攻擊。安全事件可能會危及此信息或我們系統的機密性、完整性和可用性。此類事件可能包括但不限於網絡攻擊、軟件漏洞和漏洞、惡意互聯網活動、在線和離線欺詐、服務器故障、軟件或硬件故障、惡意代碼、惡意軟件(包括高級持續威脅入侵的結果)、病毒、社會工程(包括通過可能變得越來越難識別的深度偽裝和網絡釣魚攻擊)、勒索軟件、通過我們的第三方合作伙伴的供應鏈攻擊和漏洞、拒絕服務攻擊、憑據填充、憑據獲取、數據或其他信息技術資產的丟失、廣告軟件、電信故障、地震、火災、洪水、人工智能增強或協助的攻擊，以及其他類似威脅，個人或黑客團體和複雜組織的努力，包括國家支持的組織、威脅參與者、“黑客活動家”、有組織的犯罪威脅參與者、我們人員的錯誤或瀆職、錯誤配置以及我們所依賴的軟件或系統中的安全漏洞。

勒索軟件攻擊，包括由有組織犯罪威脅行為者、民族國家和民族國家支持的行為者實施的攻擊，正變得越來越普遍和嚴重，可能導致我們的運營和我們提供產品或服務的能力嚴重中斷，丟失機密、專有和敏感的信息和收入，損害聲譽，以及挪用資金。勒索付款可能會減輕勒索軟件攻擊的負面影響，但我們可能不願意或無法支付此類付款，例如，由於適用的法律或法規禁止此類付款。一些行為者現在從事並預計將繼續從事網絡攻擊，包括但不限於出於地緣政治原因並結合軍事衝突和防禦活動的民族國家行為者。在戰爭和其他重大沖突期間，我們和我們所依賴的第三方可能容易受到這些攻擊的高風險，包括報復性網絡攻擊，這些攻擊可能會實質性地擾亂我們的系統和運營、供應鏈以及生產、銷售和分銷我們服務的能力。這樣的威脅在不斷演變，因此變得越來越複雜和複雜，這反過來又增加了檢測和成功防禦它們的難度。

30

---

目錄表

我們可能會花費大量資源或修改我們的業務活動，以嘗試防範安全事件。此外，某些隱私、數據保護和安全義務可能要求我們實施和維護特定的安全措施或行業標準或合理的安全措施，以保護我們的信息技術系統和機密、專有和敏感信息。

雖然我們已經實施了旨在防止或補救安全事件的安全措施，但不能保證這些措施將有效。我們採取旨在檢測、緩解和補救我們信息系統中的漏洞的步驟。然而，我們可能無法檢測和補救所有漏洞，包括及時檢測和補救。此外，我們可能會在制定和部署旨在解決任何此類已確定的漏洞的補救措施方面遇到延誤。漏洞可能被利用並導致安全事件。此外，我們依賴或與第三方供應商和系統合作，這些供應商和系統已經就其安全措施發表了聲明，但不能保證他們將適當地維護自己的安全措施。違反我們的安全措施或第三方服務提供商的安全措施，包括供應鏈攻擊或對我們業務運營的其他威脅，可能會導致未經授權訪問我們的站點、網絡、系統和帳户；未經授權訪問和挪用個人信息或我們自己、我們的客户或其他第三方的其他敏感、機密或專有信息；從我們的平臺、移動應用程序、網絡或系統提供病毒、蠕蟲、間諜軟件或其他惡意軟件；刪除或修改內容或在我們的平臺上顯示未經授權的內容；運營或我們提供服務的能力中斷、中斷或故障；與違規補救、部署更多人員和保護技術以及迴應政府調查和媒體查詢和報道有關的費用；聘請第三方專家和顧問；或訴訟、監管行動和其他潛在責任。

如果這些安全漏洞中的任何一個發生，我們不能保證恢復協議和備份系統足以防止數據丟失。此外，如果發生任何這些違規行為，我們的聲譽和品牌可能會受到損害，我們的業務可能會受到影響，我們可能被要求花費大量資本和其他資源來緩解此類違規行為造成的問題，我們可能面臨損失、訴訟或監管行動的風險，以及其他潛在的責任，如調查、罰款、處罰、審計、檢查、禁令、額外監督或限制或禁止處理個人信息。實際或預期的安全漏洞或攻擊可能會導致我們產生不斷增加的成本，包括部署更多人員和保護技術、培訓員工以及聘請第三方專家和顧問的成本。

隨着越來越多的員工在我們的辦公場所或網絡之外使用網絡連接、計算機和設備，包括在家、途中和公共場所工作，遠程工作已變得越來越普遍，並增加了我們的信息技術系統和數據的風險。此外，未來或過去的業務交易(如收購或整合)可能會使我們面臨更多的網絡安全風險和漏洞，因為我們的系統可能會受到收購或整合實體的系統和技術中存在的漏洞的負面影響。此外，我們可能會發現在對這些被收購或整合的實體進行盡職調查時沒有發現的安全問題，並且可能很難將公司整合到我們的信息技術環境和安全計劃中。

對我們的安全措施或我們第三方服務提供商的安全措施的任何妥協或違反也可能違反適用的隱私、數據保護、安全和其他法律，並導致重大的法律和財務風險、負面宣傳和對我們的安全措施的信心喪失，這可能對我們的業務、運營結果和財務狀況產生實質性的不利影響。適用的隱私、數據保護和安全義務還可能要求我們在安全漏洞或事件發生時通知相關利益相關者，如政府當局、合作伙伴、客户、投資者和受影響的個人。這種通知可能涉及不一致的要求，而且代價高昂，通知或不遵守這種要求可能會導致不良後果。

如果我們(或我們依賴的第三方)經歷了安全事件或被認為經歷了安全事件，我們可能會遇到不利後果，例如政府執法行動(例如，調查、罰款、處罰、審計和檢查)；額外的報告要求和/或監督；限制處理機密、專有和敏感數據(包括個人信息)；訴訟(包括類別索賠)；賠償義務；負面宣傳；聲譽損害；貨幣基金

31

---

目錄表

分流；管理層注意力轉移；我們的運營中斷(包括數據可用性)；財務損失；以及其他類似的損害。安全事件和隨之而來的後果可能會導致客户停止使用我們的服務，阻止新客户使用我們的服務，並對我們的業務增長和運營能力產生負面影響。

此外，我們的合同可能不包含責任限制，即使有，也不能保證在我們未能遵守與隱私、數據保護或安全相關的適用義務時，合同中的責任限制足以保護我們免受責任、索賠或損害。我們也不能確定我們的保險覆蓋範圍是否足夠或足以保護我們免受或減輕因我們的隱私、數據保護和安全做法而產生的責任，此類保險將繼續以商業合理的條款或根本不存在，或此類保險將支付未來的索賠。

除了經歷安全事件外，第三方還可能從公共來源、數據經紀人或其他方式收集、收集或推斷有關我們的敏感信息，這些信息會泄露有關我們組織的競爭敏感細節，並可能被用來破壞我們的競爭優勢或市場地位。此外，我們的敏感、專有或機密信息可能會因我們的員工或供應商使用生成性人工智能技術而泄露、披露或泄露。

此外，我們輸入到第三方生成式人工智能平臺的任何敏感信息(包括受監管的、專有和機密的信息，包括個人信息和商業信息)都可能被泄露或披露給其他人，包括如果敏感信息被用於訓練第三方的人工智能模型。此外，在人工智能模型攝取個人信息並使用此類信息建立聯繫的情況下，這些技術可能會泄露該模型生成的其他個人或敏感信息。

我們在產品和運營中使用人工智能和機器學習技術會帶來法律、商業和運營風險。與在我們的產品和業務中使用人工智能和機器學習技術相關的法律、監管、社會和道德問題可能會導致聲譽損害和責任。

我們的平臺將產生式人工智能和機器學習技術集成到我們向客户提供的某些功能中。人工智能和機器學習技術的快速發展需要專門的資源來開發、測試和維護我們的產品，並幫助負責任地將這些技術集成到某些功能中，以最大限度地減少對客户的意外或有害影響。圍繞新出現的人工智能和機器學習技術的不確定性可能需要在開發專有數據集、機器學習模型和系統方面進行額外投資，以測試準確性、偏差和其他變量，這些變量往往很複雜，可能成本高昂，隨着我們在產品中擴大使用人工智能和機器學習技術，可能會影響我們的利潤率。在內部和/或向客户開發、維護和部署這些技術存在重大風險，並且不能保證這些技術將增強我們的產品或使我們的客户或業務受益。

我們繼續開發或使用此類技術的能力可能取決於我們能否獲得供應商和特定第三方軟件和基礎設施提供商提供的技術，例如處理硬件或第三方人工智能模型，而我們無法控制此類供應商產品或第三方軟件和基礎設施產品的質量、可用性或成本。我們面臨着來自我們行業其他使用類似機器學習技術的公司的競爭。如果不能像我們的競爭對手那樣快速或有效地提供或部署新的人工智能或機器學習技術，可能會對我們的業務產生不利影響。

此外，市場對人工智能和機器學習技術的接受度和消費者感知目前正在快速發展，因此仍不確定。例如，包括生成性人工智能在內的人工智能技術可能會創建看似正確但實際上不準確或有缺陷的內容或信息。人工智能技術的使用也帶來了新的倫理和社會問題。如果我們啟用或提供的解決方案因其對客户的感知或實際負面影響而引起審查或爭議，我們可能會遇到品牌或聲譽損害、競爭劣勢、消費者投訴、法律責任和其他不利後果，其中任何一種都可能對我們的業務、運營結果和財務狀況產生實質性的不利影響。

32

---

目錄表

如果我們未能管理我們的技術運營基礎設施，或者在部署我們的平臺時遇到服務中斷、中斷或延遲，我們的運營結果可能會受到損害。

我們已經經歷過，也可能在未來經歷過系統減速和中斷。此外，我們客户羣的持續增長可能會對我們的平臺提出更多需求，並可能導致或加劇減速或中斷我們平臺的可用性。如果我們平臺的使用量大幅增加，我們將被要求進一步擴大和升級我們的技術和基礎設施。我們不能保證我們能夠準確預測我們平臺使用的增長速度或時間(如果有的話)，或者及時擴展和升級我們的系統和基礎設施以適應此類增長。在這種情況下，如果我們的用户無法訪問我們的平臺或在訪問時遇到速度減慢，我們可能會失去客户或合作伙伴。為了保持競爭力，我們必須繼續增強和改進我們平臺的響應能力、功能和特性。我們的災難恢復計劃可能不足以解決所有方面或任何意想不到的後果或事件，我們的保險可能不足以補償可能發生的損失。

此外，亞馬遜網絡服務(“AWS”)提供雲計算基礎設施，我們使用該基礎設施託管我們的平臺、移動應用程序和許多我們用來運營業務的內部工具。我們與AWS有長期承諾，我們的平臺、移動應用程序和內部工具使用AWS提供的計算、存儲功能、帶寬和其他服務。對我們使用AWS的任何重大幹擾、限制或其他幹擾都將對我們的運營產生負面影響，並可能嚴重損害我們的業務。此外，將目前由AWS提供的雲服務過渡到另一家雲服務提供商將需要大量時間和費用，並可能中斷或降低我們平臺的交付。我們的業務依賴於我們的平臺對我們的用户和客户的可用性，如果他們無法訪問我們的平臺或遇到困難，我們可能會失去他們。AWS提供的服務水平可能會影響我們平臺的可用性或速度，這也可能影響我們平臺的使用和客户對我們平臺的滿意度，並可能嚴重損害我們的業務和聲譽。如果AWS增加定價條款，終止或試圖終止我們的合同關係，與我們的競爭對手建立更有利的關係，或者以對我們不利的方式更改或解釋其服務條款或政策，我們的業務、運營結果和財務狀況可能會受到損害。

此外，我們依賴從第三方購買或租賃的硬件和基礎設施以及從第三方獲得許可的軟件來運行關鍵業務功能。如果這些第三方硬件、軟件和基礎設施中的任何一個無法以商業合理的條款獲得，或者根本無法獲得，我們的業務就會中斷。此外，關鍵業務功能從一個第三方產品轉移到另一個第三方產品的延遲或複雜情況，或者第三方硬件、軟件或基礎設施中的任何錯誤或缺陷，都可能導致我們的平臺出現錯誤或故障，從而損害我們的業務和運營結果。

我們平臺中的真實或感知到的錯誤、故障、漏洞或bug會損害我們的業務、運營結果和財務狀況。

我們平臺的底層軟件技術本身就很複雜，可能包含重大缺陷或錯誤。我們的平臺和移動應用程序過去和將來都可能發生錯誤、故障、漏洞或bug，特別是在部署更新或推出新功能、集成或功能時。任何此類錯誤、故障、漏洞或bug可能在新特性、集成或功能發佈後才會被發現。此外，我們需要確保我們的平臺能夠擴展以滿足客户不斷變化的需求，特別是當我們越來越關注更大的團隊和組織時。我們平臺和移動應用程序中的真實或感知錯誤、故障、漏洞或bug可能導致我們平臺可用性中斷、負面宣傳、不利的用户體驗、組織個人信息和數據的丟失或泄露、我們平臺的市場接受度降低或延遲、失去競爭地位、監管罰款或組織對其遭受的損失提出索賠。所有這些都會損害我們的業務、經營業績和財務狀況。

33

---

目錄表

如果我們無法確保我們的平臺與其他人（包括我們的集成合作夥伴）開發的各種軟件應用程序進行互操作，我們可能會降低競爭力，我們的運營成果可能會受到損害。

我們的平臺必須與各種硬件和軟件平臺集成，我們需要不斷修改和增強我們的平臺，以適應硬件、軟件和瀏覽器技術的變化。特別是，我們已開發我們的平臺，以便能夠通過應用程序編程接口（“API”）的交互，輕鬆地與第三方應用程序（包括與我們競爭的軟件供應商以及我們的合作伙伴的應用程序）集成。一般來説，我們依賴這些軟件系統的提供商允許我們訪問他們的API來實現這些集成。我們通常受這些供應商的標準條款和條件的約束，這些條款和條件規範了這些軟件系統的分發、操作和費用，並且這些供應商可能會不時更改。如果此類軟件系統的任何供應商：

•中斷或限制我們對其軟件或API的訪問；

•修改其服務條款或其他政策，包括向我們或其他應用程序開發商收取費用或對其進行其他限制；

•改變我們或我們的客户訪問信息的方式；

•與我們的一個或多個競爭對手建立更有利的關係；或

•在我們的平臺上開發或以其他方式支持自己的競爭產品。

第三方服務和產品在不斷髮展，我們可能無法修改我們的平臺以確保其與其他第三方的平臺兼容。此外，我們的一些競爭對手可能會破壞我們平臺與其產品或服務的運營或兼容性，或對我們運營平臺的能力和條款施加強大的業務影響。如果我們的任何競爭對手以降低我們平臺的功能或給予競爭產品或服務優惠的方式修改其產品或標準，無論是為了增強其競爭地位還是出於任何其他原因，我們平臺與這些產品的互操作性可能會降低，我們的業務、經營業績和財務狀況將受到損害。如果我們將來不被允許或無法與這些和其他第三方應用程序集成，我們的業務、運營成果和財務狀況將受到損害。

此外，我們的平臺包括移動和桌面應用程序，使個人、團隊和組織能夠在多種設備類型上訪問我們的平臺。如果我們的移動或桌面應用程序沒有表現良好，我們的業務將受到影響。此外，我們的平臺主要通過使用協議與服務器、移動設備和軟件應用程序進行互操作，其中許多協議由第三方創建和維護。因此，我們依賴於我們的平臺與這些第三方服務、移動設備和移動操作系統，以及支持雲的硬件、軟件、網絡、瀏覽器、數據庫技術和協議的互操作性。互操作性的喪失，無論是由於第三方的行為或其他原因，以及降低我們平臺功能或給予競爭性服務優惠待遇的任何技術變化，都可能對我們平臺的採用和使用產生不利影響。此外，我們可能無法成功地發展或維持與移動行業的主要參與者的關係，或確保Asana在一系列操作系統、網絡、設備、瀏覽器、協議和標準下有效運行。如果我們無法有效預測和管理這些風險，或者客户難以訪問和使用我們的平臺，我們的業務、經營業績和財務狀況可能會受到損害。

失去一名或多名我們的關鍵人員，特別是我們的聯合創始人、首席執行官兼董事長達斯汀·莫斯科維茨，將損害我們的業務。

我們的成功在很大程度上取決於我們的高級管理層和其他關鍵人員的持續服務和表現。有時，我們的高級管理團隊可能會因高管和關鍵員工的聘用或離職而發生變化，這可能會擾亂我們的業務。我們的高級管理人員和關鍵員工是按自己的意願聘用的。目前，我們沒有為任何一名員工投保“關鍵人物”保險。關鍵人員的流失，包括我們的聯合創始人、首席執行官兼董事長總裁，

34

---

目錄表

達斯汀·莫斯科維茨和管理層的其他關鍵成員，以及我們的產品開發、工程、銷售和營銷人員，都會擾亂我們的運營，並對我們增長業務的能力產生不利影響。我們高級管理團隊的變動也可能對我們的業務、運營結果和財務狀況造成幹擾和損害。

我們必須繼續在競爭激烈的市場中吸引和留住高素質的人員，以繼續執行我們的業務戰略和增長計劃。

要執行我們的商業模式，我們必須吸引和留住高素質的人才。在我們的行業、我們總部所在的舊金山灣區以及我們設立辦事處的其他地點，對高管、軟件工程師、銷售人員和其他關鍵人員的競爭非常激烈。隨着我們成為一家更成熟的公司，我們可能會發現我們的招聘工作更具挑戰性。我們通過股權獎勵或其他薪酬安排提供的吸引、留住和激勵員工的激勵措施可能不像過去那樣有效。此外，通貨膨脹率的上升可能會增加我們的成本，包括勞動力和員工福利成本，從而對我們產生不利影響。由於經濟增長和對商業服務的需求增加，以及其他工資通脹壓力，僱員的工資和福利支出有所增加，我們不能向您保證，它們不會繼續上升。我們爭奪經驗豐富的人才的許多公司都比我們擁有更多的資源。我們的招聘工作也可能受到法律和法規的限制，例如限制性的移民法，某些政府對旅行的限制，以及處理程序的延誤或簽證的缺乏。此外，我們過去和未來的重組努力可能會對我們吸引和留住員工的能力產生不利影響。如果我們不能成功地吸引優秀人才或留住或激勵現有人員，我們可能無法足夠快地進行創新，以支持我們的商業模式或有效增長。

我們的文化為我們的成功作出了貢獻，如果我們不能在成長過程中保持這種文化，我們可能會失去由我們的文化培養的員工參與度，這可能會損害我們的業務。

我們相信，我們成功的一個關鍵因素是我們的文化。我們投入了大量的時間和資源來建設我們的團隊，強調共同的價值觀，並致力於多樣性和包容性。隨着我們繼續發展和發展與上市公司相關的基礎設施，我們將需要在分散在不同地理區域的更多員工中保持我們的文化。未能保護我們的文化可能會對我們未來的成功產生負面影響，包括我們留住和招聘人員的能力，以及通過使世界各地的團隊能夠毫不費力地合作來有效地專注於和實現我們幫助人類的使命的能力。

我們的業務有賴於強大的品牌，如果我們不能保持和提升我們的品牌，我們擴大客户基礎的能力可能會受到損害，我們的業務和運營結果將受到損害。

我們相信，我們開發的品牌標識對我們業務的成功做出了重大貢獻。我們也相信，維護和提升“阿莎娜”品牌對於擴大我們的客户基礎以及與合作伙伴建立和維護關係至關重要。我們品牌的成功推廣將在很大程度上取決於我們營銷努力的有效性，以及我們確保我們的平臺在具有競爭力的價格下保持高質量、可靠和有用的能力，以及我們的免費和試用版本。維護和提升我們的品牌可能需要我們進行大量投資，而這些投資可能不會成功。如果我們不能推廣和維護“阿莎娜”品牌，或者在這方面產生過高的費用，我們的業務、經營業績和財務狀況都會受到不利的影響。我們預計，隨着我們的市場競爭日益激烈，維護和提升我們的品牌可能會變得更加困難和昂貴。

如果我們不能提供高質量的客户支持，我們的業務和聲譽將受到影響。

雖然我們的平臺設計得易於採用和使用，但一旦個人、團隊和組織開始使用阿莎娜，他們就依賴我們的支持服務來解決任何相關問題。高質量的用户和客户教育以及客户體驗一直是採用我們的平臺以及將免費和試用版的個人、團隊和組織轉化為付費客户的關鍵。隨着我們擴大業務和尋找新客户，高質量客户體驗的重要性將會增加。例如，如果我們

35

---

目錄表

不能幫助我們平臺上的組織快速解決問題並在個人、團隊和組織級別提供有效的持續用户體驗，我們將免費和試用版本的組織轉換為付費客户的能力將受到影響，我們在現有或潛在客户中的聲譽也將受到損害。此外，我們的銷售額高度依賴於我們的商業聲譽以及我們平臺上現有個人、團隊和組織的積極推薦。任何未能保持高質量客户體驗的情況，或市場認為我們沒有保持高質量客户體驗的看法，都可能損害我們的聲譽、我們向現有和潛在客户銷售我們平臺的能力，以及我們的業務、運營結果和財務狀況。

此外，隨着我們不斷髮展業務，並接觸到越來越大且日益全球化的客户和用户羣，我們需要能夠提供高效的客户支持，以滿足全球範圍內組織的需求。我們平臺上的組織數量大幅增長，這給我們的支持組織帶來了額外的壓力。我們將需要聘請額外的支持人員，以在全球範圍內大規模提供高效的產品支持，如果我們無法提供此類支持，我們的業務、運營業績和財務狀況將受到損害。

我們依賴維護開放市場的第三方來分發我們的移動應用程序。如果這樣的第三方幹擾我們平臺的分發，我們的業務將受到不利影響。

我們依賴第三方維持開放市場，包括Apple App Store和Google Play，它們使我們的移動應用程序可供下載。我們無法向您保證，我們通過其發佈移動應用程序的市場將維持其當前結構，或者這些市場將不會向我們收取列出應用程序以供下載的費用。我們還依賴於這些第三方市場，使我們和我們的用户能夠及時更新我們的移動應用程序，並納入新的功能、集成和功能。我們受到蘋果和谷歌等市場的要求的約束，這些市場可能會更改其技術要求或政策，從而對我們或我們的合作伙伴通過我們的移動應用程序收集、使用和共享用户數據的方式產生不利影響。如果我們不遵守這些要求，我們可能會失去對移動應用市場和用户的訪問，我們的業務、運營成果和財務狀況可能會受到損害。

此外，Apple和Google等出於競爭或其他原因，可能會停止允許或支持通過其產品訪問我們的移動應用程序，可能會允許我們以不可持續的成本訪問，或可能會更改訪問條款，以降低我們的移動應用程序的可取性或更難訪問。

我們依靠傳統的網絡搜索引擎將流量引導至我們的網站。如果我們的網站未能在無償搜索結果中排名突出，我們網站的流量可能會下降，我們的業務將受到不利影響。

我們的成功在一定程度上取決於我們是否有能力通過傳統網絡搜索引擎（如Google）上的免費互聯網搜索結果來吸引用户。我們從搜索引擎吸引到我們網站的用户數量在很大程度上是由於我們網站在無償搜索結果中的排名和排名。這些排名可能受到許多因素的影響，其中許多因素並不受我們的直接控制，而且它們可能會經常變化。例如，搜索引擎可以改變其排名算法、方法或設計佈局。因此，我們網站的鏈接可能不夠突出，無法推動我們網站的流量，我們可能不知道如何或以其他方式影響結果。任何指向我們網站的用户數量的減少都可能減少我們的收入或要求我們增加銷售和營銷支出。

向美國以外的客户銷售以及我們的國際業務使我們面臨國際銷售和業務固有的風險。

截至2024年1月31日止財政年度，我們39%的收入來自美國以外的客户。我們在全球多個城市設有業務。在國際市場上經營需要大量的資源和管理關注，並使我們面臨不同的監管、經濟和政治風險，

36

---

目錄表

來自美國的那些。此外，我們在國際業務中將面臨可能對我們的業務及經營業績造成不利影響的風險，包括：

•需要將我們的平臺本地化和適應特定國家，包括翻譯成外語和相關費用；

•隱私和數據保護法對如何處理個人信息或要求將客户數據存儲在指定區域方面施加不同且可能相互衝突的義務；

•在人員配置和管理海外業務方面遇到困難；

•在國外設立業務的監管和其他方面的延誤和困難；

•不同的定價環境、較長的銷售週期、較長的應收賬款支付週期和收款問題；

•新的和不同的競爭來源；

•對知識產權和其他法律權利的保護弱於美國，在美國境外執行知識產權和其他權利存在實際困難；

•有利於當地競爭者的法律和商業慣例；

•與多種、相互衝突和不斷變化的政府法律法規的複雜性有關的合規挑戰，包括就業、税務、制裁、隱私、數據保護和安全法律法規；

•增加財務會計和報告的負擔和複雜性；

•外幣相對於美元的價值下降；

•對資金轉移的限制；

•潛在的不利税務後果;

•任何索賠或訴訟的費用和可能的結果；

•未來的會計公告和會計政策的變化；

•税法、税務法規的變更；

•健康或類似問題，如大流行或流行病；以及

•區域和地方的經濟和政治狀況，例如全球經濟衰退或我們開展業務的地區衰退、銀行倒閉，以及政治不穩定和武裝衝突對宏觀經濟和政策的影響。

此外，俄羅斯對烏克蘭的軍事入侵以及以色列和加沙地帶的武裝衝突等武裝衝突造成了潛在的全球安全擔憂，可能影響我們在受影響地區的全球辦事處的運營，也可能影響區域和全球經濟，其中任何一種都可能對我們的業務造成不利影響。

隨着我們繼續在全球擴展業務，我們的成功將在很大程度上取決於我們預測和有效管理這些風險的能力。這些因素及其他因素可能會損害我們增加國際收入的能力，因此將對我們的業務及經營業績造成重大影響。繼續利用我們現有的國際業務以及任何可能進入其他國際市場的機會，將需要管理層的大量關注和財政資源。我們未能有效管理我們的國際業務及相關風險，可能會限制我們業務的未來增長。

37

---

目錄表

如果我們遇到過度的欺詐活動，我們可能會產生大量成本，並失去接受信用卡付款的權利，這可能會導致我們的客户羣大幅下降。

我們的大部分客户授權我們通過我們的第三方支付處理合作夥伴為我們的付費訂閲計劃向他們的信用卡賬户收取賬單。如果客户使用被盜的信用卡支付訂閲計劃，我們可能會產生大量的第三方供應商成本，我們可能無法償還。此外，我們的客户在線向我們提供信用卡賬單信息，我們不會審查這些交易中使用的實物信用卡，這增加了我們遭受欺詐活動的風險。我們還從信用卡公司收取費用（我們稱之為退款），因為客户沒有授權訂閲計劃的信用卡交易，這是我們過去經歷過的。如果未經授權的信用卡交易的索賠數量變得過多，我們可能會被評估為超額退款的鉅額罰款，我們可能會失去接受信用卡付款的權利。此外，信用卡髮卡機構可能會不時更改商户標準，包括數據保護和文檔標準，以使用其服務。我們的第三方支付處理合作夥伴還必須遵守當前和未來的商家標準，接受信用卡作為我們付費訂閲計劃的付款。由於欺詐或我們無法接受信用卡付款而造成的重大損失將導致我們的客户羣大幅減少，並損害我們的業務。

我們可能會進行合併及收購活動，這將需要管理層高度關注，擾亂我們的業務，稀釋股東價值，並對我們的業務、經營業績和財務狀況造成不利影響。

作為我們業務戰略的一部分，擴展我們的平臺和發展我們的業務，以應對不斷變化的技術，客户需求和競爭壓力，我們可能會在未來投資或收購其他公司，產品或技術。確定合適的收購候選人可能是困難的，耗時的和昂貴的，並且我們可能無法以有利的條件完成收購。如果我們完成收購，我們可能無法最終加強我們的競爭地位或實現收購的目標，我們完成的任何收購都可能被客户或投資者視為負面。我們在整合收購事項時可能會遇到困難或不可預見的開支，特別是如果我們無法留住被收購公司的關鍵人員。現有和潛在客户也可能會延遲或減少對我們平臺的使用，因為他們擔心收購可能會降低我們平臺的有效性（包括任何新收購的產品）。此外，如果我們未能成功地將該等收購或與該等收購相關的資產、技術或人員整合到我們公司，合併後公司的業務和經營業績將受到不利影響。

收購可能會擾亂我們的持續運營，轉移管理層的主要責任，使我們承擔額外的責任，增加我們的開支，使我們面臨更高的監管要求，導致不利的税務後果或不利的會計處理，使我們面臨股東和第三方的索賠和爭議，並對我們的業務，財務狀況和經營業績造成不利影響。我們可能無法成功評估或利用所收購的技術，以及準確預測收購交易的財務影響，包括會計費用。我們可能需要為任何此類收購支付現金，這將限制我們現金的其他潛在用途。倘吾等為任何該等收購而產生債務，則該等債務可能使吾等經營業務的能力受到重大限制，導致固定責任增加，並使吾等受制於會降低吾等經營靈活性及妨礙吾等管理經營能力的契約或其他限制。如果我們為未來收購發行大量股本證券，現有股東的所有權將被稀釋。

與政府監管和法律事務有關的風險，包括税收和知識產權

我們可能會受到知識產權索賠和其他訴訟的影響，這些訴訟費用高昂，如果解決不利，可能會對我們造成重大不利影響。

在我們的行業中有大量的專利和其他知識產權開發活動。我們的競爭對手以及許多其他實體，包括非執業實體和個人，可能擁有或聲稱擁有與我們行業相關的知識產權。隨着我們面對日益激烈的競爭和公眾形象

38

---

目錄表

增加，針對我們的知識產權索賠的可能性也可能增加。我們的競爭對手或其他第三方不時地聲稱，我們正在侵犯、挪用或侵犯他們的知識產權，即使我們不知道這些人可能聲稱的涵蓋我們的平臺或我們在業務中使用的部分或全部其他技術的知識產權。無論是非曲直，支持此類訴訟的成本都是相當可觀的，而且此類訴訟可能會分散管理層和關鍵人員的注意力和資源，這可能會嚴重損害我們的業務、運營結果和財務狀況。我們可能被要求以對我們不利的條件解決此類訴訟。例如，和解協議可能要求我們獲得許可證，以繼續被發現侵犯第三方權利的行為，這可能無法以合理的條款提供，並可能顯著增加我們的運營費用。我們可能根本得不到繼續這種做法的許可證。因此，我們還可能被要求開發替代的非侵權技術或做法，或停止這種做法。開發替代的非侵權技術或做法將需要大量的努力和費用。同樣，如果我們可能是其中一方的任何訴訟未能達成和解，我們進入審判程序，我們可能會受到不利的判決，上訴後可能無法逆轉。例如，判決的條款可能要求我們停止部分或全部業務，或要求向另一方支付大量款項。這些事件中的任何一個都會導致我們的業務和運營結果受到實質性的不利影響。

我們還經常被要求在向我們的客户和提供我們平臺的第三方提出任何第三方侵權索賠的情況下對我們的經銷商合作伙伴和客户進行賠償，並且此類賠償義務可能被排除在限制我們風險敞口的合同責任限制條款之外。這些索賠可能需要我們代表我們的客户和經銷商合作伙伴發起或辯護曠日持久且代價高昂的訴訟，而不管這些索賠的是非曲直。如果這些索賠中的任何一項成功，我們可能會被迫代表我們的客户和經銷商合作伙伴支付損害賠償金，可能會被要求修改我們被指控的侵權平臺以使其不侵權，或者可能需要獲得所使用產品的許可證。如果我們不能以商業上合理的條款獲得所有必要的許可，我們的客户可能會被迫停止使用我們的平臺，我們的經銷商合作伙伴可能會被迫停止銷售我們的平臺。

如果我們不能保護我們的知識產權，我們的品牌和其他無形資產的價值可能會縮水，我們的業務可能會受到不利影響。

我們的成功在一定程度上取決於保護我們的知識產權和專有信息。我們依賴並預計將繼續依靠商標、版權、專利和商業祕密保護法的組合來保護我們的知識產權和專有信息。此外，我們維持一項政策，要求受僱為我們開發任何重大知識產權的我們的員工、顧問、獨立承包商和第三方簽訂保密和發明轉讓協議，以控制對我們專有信息的訪問和使用，並確保此類員工、承包商、顧問和其他第三方開發的任何知識產權被轉讓給我們。但是，我們不能保證我們簽訂的保密和專有協議或其他員工、顧問或獨立承包商協議充分保護我們的知識產權和其他專有信息。此外，我們不能保證不會違反這些協議，不能保證我們對任何違反行為有足夠的補救措施，也不能保證此類協議的適用對手方不會主張我們的知識產權或因這些關係而產生的其他專有信息的權利。此外，我們已經採取和未來可能採取的步驟可能無法防止我們的專有解決方案或技術被挪用，特別是對於不再受僱於我們的官員和員工。

此外，第三方可能在知情或不知情的情況下侵犯或規避我們的知識產權，我們可能無法在不招致鉅額費用的情況下防止侵權。為保護和執行我們的知識產權而提起的訴訟將是昂貴、耗時的，並會分散管理層和關鍵人員的注意力，並可能導致我們的部分知識產權受損或損失。此外，我們執行知識產權的努力可能會遭到抗辯、反訴和反訴，攻擊我們知識產權的有效性和可執行性。如果對我們的知識產權的保護不足以防止第三方使用或挪用，我們的品牌和其他無形資產的價值可能會下降，競爭對手可能會更有效地模仿我們的平臺和運營方法。這些事件中的任何一個都會對我們的業務、運營結果和財務狀況產生實質性的不利影響。

39

---

目錄表

如果我們不能獲得或保持使用某些知識產權的權利，將對我們的業務產生負面影響。

我們未來的成功和競爭地位在一定程度上取決於我們獲得或維護我們平臺使用的某些知識產權的能力。雖然我們已經在美國為我們的知識產權的某些方面獲得了專利，並在美國有更多的專利申請正在等待，但我們沒有在外國司法管轄區申請專利保護，並且可能無法為我們的專利申請中所涵蓋的技術獲得專利保護。此外，我們不能確保任何專利申請將被批准，或任何已發佈專利的權利要求將足夠廣泛，以保護我們的技術或平臺，併為我們提供競爭優勢。此外，任何已頒發的專利都可能受到第三方的挑戰、無效或規避。

美國的許多專利申請可能在提交後一段時間內不會公開，而且由於科學或專利文獻中發現的發佈往往比實際發現晚幾個月，我們不能確定我們將成為我們所提出的任何專利申請所涵蓋的發明的第一個創造者，或者我們是否將是第一個就此類發明提交專利申請的公司。由於一些專利申請可能會在一段時間內不公開，因此還存在這樣的風險，即我們可能在不知道正在進行的專利申請的情況下采用一項技術，該技術一旦發佈，就會侵犯第三方專利。

我們還依賴非專利專有技術。其他公司可能會獨立開發相同或類似的技術，或以其他方式獲得我們的非專利技術。為了保護我們的商業祕密和其他專有信息，我們要求員工、顧問和獨立承包商簽訂保密協議。我們不能向您保證，在未經授權使用、挪用或泄露商業祕密、專有技術或其他專有信息的情況下，這些協議將為我們的商業祕密、專有技術或其他專有信息提供有意義的保護。如果我們不能保持我們技術的專有性質，我們的業務將受到實質性的不利影響。

我們依靠我們的商標、商號和品牌名稱將我們的解決方案與競爭對手的產品區分開來，並已在美國和美國以外的某些國家或地區註冊或申請註冊其中許多商標。然而，有時第三方可能已經為同樣面向軟件市場的產品或解決方案註冊了相同或類似的商標。由於我們在一定程度上依賴品牌名稱和商標保護來執行我們的知識產權，第三方限制使用我們的品牌名稱或商標的努力以及在不同國家/地區註冊品牌名稱和商標的障礙可能會限制我們在整個關鍵市場推廣和維護具有凝聚力的品牌的能力。也不能保證未決的或未來的美國或外國商標申請將及時或完全獲得批准，也不能保證此類註冊將有效地保護我們的品牌名稱和商標。第三方也可以反對我們的商標申請，或以其他方式挑戰我們對商標的使用。如果我們的商標被成功挑戰，我們可能被迫重新塑造我們的平臺品牌，這將導致品牌認知度的喪失，並要求我們將資源投入到廣告和營銷新品牌上。

未來針對我們的任何訴訟都可能是昂貴和耗時的辯護。

我們在過去和將來可能會受到在正常業務過程中出現的法律程序、要求和索賠的影響。我們(包括我們的高級管理人員和董事)可能會因許多問題而被起訴或面臨監管行動，包括誹謗、侵犯民事權利、違反受託責任、疏忽、侵犯知識產權、違反隱私、數據保護或安全法律、人身傷害、產品責任、監管合規或與通過我們平臺發佈或提供的信息相關的其他法律索賠。訴訟可能會導致鉅額成本，並可能分散管理層和關鍵人員的注意力和資源，這可能會嚴重損害我們的業務、運營結果和財務狀況。保險可能不包括此類索賠，可能無法提供足夠的款項來支付解決一個或多個此類索賠的所有費用，並且可能不會繼續以我們可以接受的條款提供保險。對我們提出的未投保或保險不足的索賠可能會導致意想不到的成本，並可能對我們的業務、運營結果和財務狀況產生實質性的不利影響。

40

---

目錄表

我們使用“開源”和第三方軟件可能會對我們將解決方案商業化的能力施加意想不到的條件或限制，並可能 使我們面臨可能的訴訟。

我們在平臺和移動應用程序中使用的一部分技術包含了“開源”軟件，未來我們可能會在平臺和移動應用程序中加入開源軟件。有時，使用第三方開源軟件的公司會面臨對此類開源軟件的使用及其遵守適用開源許可證條款的質疑。我們可能會受到聲稱擁有我們認為是開源軟件的所有權或聲稱不遵守適用的開源許可條款的各方的訴訟。一些開源許可證要求通過網絡分發或提供包括開源軟件的軟件和服務的最終用户免費提供這些軟件的全部或部分，這些軟件在某些情況下可能包括有價值的專有代碼，或者根據特定開源許可證的條款對這些代碼進行許可。雖然我們採用了旨在監控我們遵守第三方開源軟件許可證並保護我們寶貴的專有源代碼的做法，但我們可能會無意中使用第三方開源軟件，使我們面臨不遵守此類許可證適用條款的索賠，包括侵犯知識產權或違反合同的索賠。此外，如果第三方軟件提供商已將開源軟件整合到我們從該提供商獲得許可的軟件中，我們可能需要披露包含此類許可軟件或其修改的源代碼。此外，開放源碼軟件許可證類型的數量越來越多，幾乎沒有一種經過法院的測試，導致缺乏關於此類許可證類型的適當法律解釋的指導。如果一個作者或其他第三方發佈我們使用或授權的開源軟件聲稱我們沒有遵守適用的開源許可證的條件，我們可能會花費大量的時間和資源來重新設計我們的部分或全部軟件，或被要求支付大量的法律費用來抵禦這些指控，並可能會受到重大損害。禁止銷售包含開源軟件的平臺，並要求遵守上述條件，包括公開發布我們專有源代碼的某些部分。

此外，與使用第三方商業軟件相比，使用第三方開源軟件通常會使我們面臨更大的風險，因為開源許可方通常不會對軟件的功能或來源提供保證或控制。使用開源軟件還可能帶來額外的安全風險，因為此類軟件的公開可用性可能使黑客和其他第三方更容易確定如何危害我們的平臺。上述任何情況都可能對我們的業務、財務狀況或經營成果造成損害。

我們依賴第三方授權的軟件來提供我們的平臺。此外，我們可能需要從第三方獲得未來的許可，以使用與我們平臺開發相關的知識產權，這些許可可能無法以可接受的條款提供，或根本無法獲得。在我們開發和維護我們的平臺或移動應用程序所需的任何第三方軟件的使用權的喪失可能導致我們的平臺或移動應用程序功能或可用性的喪失，直到我們開發或識別、獲得和集成等效技術（如果可用）為止。第三方軟件的任何錯誤或缺陷都可能導致我們的平臺或移動應用程序的錯誤或故障。上述任何情況將擾亂我們平臺訂閲的分發和銷售，並損害我們的業務、經營業績和財務狀況。

我們遵守嚴格和不斷髮展的美國和外國法律、法規、規則、合同義務、行業標準、政策和其他與人工智能、隱私、數據保護和安全相關的義務。我們實際或認為未能遵守該等義務可能導致監管調查或行動；訴訟；罰款及處罰；業務運營中斷；聲譽損害；收入或利潤損失；以及其他不利業務後果。

我們接收、處理、存儲和使用屬於與Asana互動的個人的業務和個人信息，包括我們的用户以及潛在的、當前的和以前的客户。有許多聯邦、州、地方和外國法律法規涉及隱私、數據保護、安全以及商業和個人信息的存儲、共享、使用、處理、披露和保護。這些法律的範圍不斷演變，並有不同的解釋，可能與其他法律規定不一致或構成衝突。為準備和努力遵守這些法律和其他義務，

41

---

目錄表

我們的技術、系統和實踐以及代表我們處理個人信息的任何第三方的技術、系統和實踐的潛在變化。

我們力求遵守適用的法律、法規、政策、法律義務、合同和行業標準，並已制定隱私通知和政策、數據處理附錄和內部隱私程序以反映此類合規性。然而，這些義務的解釋和適用可能在不同的司法管轄區之間不一致，並可能與其他規則或我們的做法相沖突。本公司未能或被視為未能遵守我們的隱私通知和政策、對用户、客户或其他第三方承擔的隱私相關義務、或我們與隱私相關的法律義務，或任何導致意外或未經授權發佈、濫用或轉移業務或個人信息或其他用户或客户數據的數據泄露行為，可能會導致國內外政府對我們採取執法行動、調查、處罰、審計、檢查、罰款、禁令、訴訟或其他公開聲明，這將對我們的聲譽和業務產生不利影響。我們還可能產生調查和辯護此類索賠的鉅額費用，如果我們被發現負有責任，還可能產生重大損害賠償。

近年來，外國隱私、數據保護和安全法律變得更加嚴格，正在經歷快速變化的時期，可能會增加在新的和現有的地理位置提供我們的產品和服務的成本和複雜性。例如，歐盟的《2019/679一般數據保護條例》(下稱《歐盟GDPR》)、憑藉《2018年歐盟(退出)法案》(下稱《英國GDPR》)第3條而構成英國法律一部分的《歐盟GDPR》、澳大利亞的《隱私法》以及加拿大的《個人信息保護和電子文件法案》對處理個人信息施加了嚴格的要求。歐洲隱私、數據保護和安全法律，包括歐盟GDPR和英國GDPR，在處理個人信息方面施加了重大而複雜的負擔，規定了強有力的監管執法，並考慮對違規行為進行重大處罰。不遵守歐盟GDPR和英國GDPR可能會引發高達2000萬歐元(英國GDPR為1750萬英鎊)或我們全球收入4%的罰款，對數據處理的限制或禁止，以及暴露於私人訴權和執法機制，包括廣泛的審計和檢查權，或由法律授權代表其利益的各類數據主體或消費者保護組織提起的與處理個人信息相關的私人訴訟。

在全球範圍內，某些司法管轄區已經頒佈了數據居留或數據本地化法律，並對個人信息的跨境轉移提出了要求。例如，歐洲的跨境轉移格局目前不穩定，歐洲以外的其他國家已經或正在考慮制定跨境數據轉移限制和法律，要求數據常駐或圍繞數據存儲和處理地點的其他限制，這可能會增加開展業務的成本和複雜性。歐盟GDPR一般限制將個人信息轉移到歐洲經濟區以外的國家，如美國，歐盟委員會認為這些國家不能提供足夠的隱私、數據保護和安全水平。此外，瑞士和英國的法律包含與歐盟GDPR類似的數據傳輸限制。儘管目前有有效的機制可根據法律將數據從歐洲經濟區和英國轉移到美國，例如歐洲經濟區的標準合同條款、英國的國際數據轉移協議/附錄以及歐盟-美國數據隱私框架及其英國擴展(允許轉移到自我認證合規並參與該框架的相關美國組織)，但這些機制受到法律挑戰，這些跨境數據轉移的未來仍然存在一些不確定性。如果我們不能為跨境個人信息傳輸實施有效的合規機制，我們可能面臨更多的監管行動、鉅額罰款，以及禁止處理或傳輸來自歐洲經濟區、英國或其他地方的個人信息的禁令。無法將個人信息導入美國可能會對我們的業務運營產生重大和負面影響，包括限制我們與服務提供商、承包商和其他受歐洲和其他隱私、數據保護和安全法律約束的公司合作的能力；或者要求我們以高昂的成本提高在歐洲或其他地方的數據處理能力。

此外，歐盟關於使用在線Cookie和類似在線跟蹤器的規則正在變得越來越嚴格，公司必須事先獲得數據主體的同意，才能將這些跟蹤器放置在瀏覽器上。世界其他地區也同樣通過了隱私法規，

42

---

目錄表

導致對cookie收集和使用的限制增加，並對違規行為處以罰款。這些發展可能會影響我們的分析和廣告活動，以及我們分析用户如何與我們的服務互動的能力。

除歐盟外，巴西、日本、印度和加拿大等越來越多的其他全球司法管轄區正在考慮或已經通過立法，以實施隱私、數據保護和安全要求，或要求本地存儲和處理數據或類似要求，這些要求可能會增加交付我們平臺的成本和複雜性，特別是在我們在國際上擴展業務時。其中一些法律，如巴西的《通用數據保護法》或日本的《個人信息保護法》，規定了與歐盟GDPR類似的義務。

國內隱私、數據保護、安全和消費者保護立法在美國也變得越來越普遍。在過去的幾年裏，包括加利福尼亞州、弗吉尼亞州、科羅拉多州、康涅狄格州和猶他州在內的許多美國州頒佈了全面的隱私法，對所涵蓋的企業施加了某些義務，包括在隱私聲明中提供具體披露，並賦予居民與其個人信息有關的某些權利，例如訪問、更正或刪除某些個人信息的權利。以及選擇退出某些數據處理活動，如定向廣告、分析和自動決策。這些權利的行使可能會影響我們的業務以及提供我們產品和服務的能力。某些州還對處理某些個人信息（包括敏感信息）提出了更嚴格的要求，例如進行數據隱私影響評估。這些州法律允許對不遵守規定的行為處以法定罰款。例如，經2020年加州隱私權法案（“CPRA”）修訂的2018年加州消費者隱私法（“CCPA”）要求處理消費者、商業代表和加州居民僱員信息的公司在隱私通知中提供具體披露，並尊重這些個人行使某些個人隱私權的請求。CCPA規定每項故意違規行為最高可處以7，500美元的罰款，並允許受某些數據泄露影響的私人訴訟當事人獲得重大法定賠償。其他州以及聯邦和地方層面也在考慮類似的法律，我們預計未來會有更多的州通過類似的法律。頒佈該等法律可能會有潛在的衝突要求，使合規性更具挑戰性，並增加我們及我們依賴的第三方的法律風險及合規成本。

此外，聯邦貿易委員會和許多州檢察長繼續執行聯邦和州消費者保護法，針對公司和個人的在線數據收集、使用、傳播以及安全和隱私做法，這些做法似乎是不公平或欺騙性的。我們還發布隱私政策、營銷材料和其他聲明，例如遵守某些認證或自律原則，涉及隱私、數據保護和安全。如果這些政策、材料或聲明被發現有缺陷、缺乏透明度、欺騙性、不公平或歪曲我們的做法，我們可能會受到監管機構的調查、執法行動或其他不利後果。

美國聯邦和州一級、歐盟以及全球範圍內的一些立法提案可能會在電子商務和其他相關立法或第三方侵權責任等領域強加新的義務。我們尚不能確定未來法律、法規和標準可能對我們業務產生的影響。

除隱私、數據保護和安全法外，我們現在或可能在合同上受到行業團體採用的行業標準的約束，並可能在未來受到此類義務的約束。我們還受與隱私、數據保護和安全相關的其他合同義務的約束，我們遵守這些義務的努力可能不會成功。

我們在產品和服務中使用人工智能，包括生成人工智能。人工智能的開發和使用帶來各種可能影響我們業務的隱私、數據保護和安全風險。人工智能技術受現有的隱私、數據保護和安全法律的約束，並可能受其他新法律和法規的約束。例如，多個國家、州和地方已經提出或頒佈了與在產品和服務中使用人工智能技術相關的措施，包括歐盟的人工智能法案。這些法規的影響難以預測，我們預計其他司法管轄區也會採用類似的法律。此外，某些隱私法將權利擴展到消費者（如刪除某些個人信息的權利），並規範自動決策，這可能與我們使用的信息不相容。

43

---

目錄表

人工智能這些義務可能會使我們更難使用人工智能開展業務，導致監管罰款或處罰，要求我們改變業務慣例，重新培訓人工智能，或阻止或限制我們使用人工智能。例如，FTC要求其他公司交出（或吐出）通過使用人工智能產生的有價值的見解或培訓，如果他們聲稱該公司違反了隱私和/或消費者保護法。如果我們不能使用人工智能，或者這種使用受到限制，我們的業務可能會降低效率，或者我們可能處於競爭劣勢。

我們受到反腐敗、反賄賂和類似法律的約束，如果我們不遵守這些法律，我們可能會受到刑事處罰或鉅額罰款，並損害我們的業務和聲譽。

我們受反腐敗和反賄賂及類似法律的約束，如1977年美國反海外腐敗法（經修訂）、18 U.S.C.18所載的美國國內賄賂法規。§ 201，美國旅行法，美國愛國者法，英國《2010年賄賂法》以及我們開展活動所在國家的其他反腐敗、反賄賂和反洗錢法律。近年來，反腐敗和反賄賂法得到了積極執行，並被廣泛解釋，禁止公司及其僱員和代理人承諾、授權、作出或提供不正當的付款或其他利益給政府官員和私營部門的其他人。隨着我們的國際銷售和業務的增加，我們在這些法律下的風險可能會增加。不遵守這些法律可能使我們遭受調查、制裁、和解、起訴、其他執法行動、剝奪利潤、鉅額罰款、損害賠償、其他民事和刑事處罰或禁令、負面媒體報道以及其他後果。任何調查、行動或制裁都可能損害我們的業務、經營成果和財務狀況。

我們受到各種出口、進口、貿易和經濟制裁法律法規的約束，這些法律法規可能會削弱我們在國際市場上的競爭能力，並使我們承擔不遵守規定的責任。

我們的業務活動受各種出口、進口、貿易和經濟制裁法律法規的約束，其中包括由商務部工業和安全局（“BIS”）管理的《美國出口管理條例》，以及美國財政部外國資產管制辦公室（"OFAC"）維持的經濟和貿易制裁條例我們統稱為"貿易管制"。貿易管制可能會禁止或限制向某些政府、個人、實體、國家和地區銷售或供應某些產品，包括加密產品和其他技術，以及服務，包括全面制裁目標。我們將加密技術納入我們的平臺，這可能會使其出口到美國以外的各種出口授權要求，包括許可證、遵守許可證例外情況或其他適當的政府授權，包括向美國商務部提交加密分類請求或自我分類報告。此外，其他多個國家對某些加密和其他技術的進出口進行監管，包括通過進口許可和許可要求，並制定了可能限制我們分發平臺的能力或可能限制組織在這些國家使用我們平臺的能力的法律。

雖然我們已經實施了旨在促進和實現遵守適用貿易管制的控制措施，但過去我們可能無意中向某些客户提供了明顯違反美國製裁法的某些服務，並在提交所需的文件和獲得BIS關於我們軟件出口的授權之前出口了軟件和源代碼。因此，我們向外國資產管制處和國際清算銀行提交了關於這些活動的自願自我披露。2020年6月29日，BIS決定不對我們追究民事罰款，併發出警告信，以解決我們自願披露過去明顯無意違反美國出口管理條例的問題。2021年2月25日，外國資產管制處決定不對我們進行民事罰款或採取其他執法行動，併發出警告信，以解決我們自願披露過去明顯無意違反《伊朗交易和制裁條例》、《敍利亞制裁條例》、《古巴資產管制條例》和《蘇丹制裁條例》的問題。雖然國際清算局和外國資產管制處的信函代表了每個案件的最終執法迴應，但它們並不妨礙國際清算局或外國資產管制處今後根據各自的權限採取執法行動。

雖然我們力求在完全遵守貿易管制的情況下開展業務，但我們不能保證這些管制將完全有效。違反貿易管制可能會使我們公司（包括責任人員）遭受各種不利後果，包括民事或刑事處罰、政府調查，

44

---

目錄表

失去出口特權。此外，為特定交易或使用我們平臺獲得必要的授權（包括任何必要的許可證）可能耗時，無法保證，並可能導致銷售機會的延遲或損失。此外，如果我們的合作伙伴未能獲得任何必要的進口、出口或再出口許可證或許可證，這可能導致我們違反法律，我們也可能遭受聲譽損害和其他負面後果，包括政府的調查和處罰。

最後，我們平臺的變化或未來貿易管制的變化，例如我們看到的美國和其他國家政府為應對俄羅斯入侵烏克蘭以及以色列和加沙地帶的武裝衝突而發佈的措施，可能導致我們無法向某些客户提供我們的平臺，或減少現有或潛在的國際業務客户對我們平臺的使用。使用我們的平臺或移動應用程序的任何減少或對我們出口或銷售我們的平臺和移動應用程序的能力的增加限制將對我們的業務、經營業績和財務狀況造成不利影響。

可以制定税收法律或法規的變更，或者將現有的税收法律或法規應用於我們或我們的客户，從而增加我們平臺的成本並損害我們的業務。

收入、銷售、使用、增值或其他税收法律、法規、規則、法規或條例可隨時制定或修訂(可能具有追溯力)，並可完全或不成比例地適用於通過互聯網提供的產品和服務。這些法規或修正案可能會減少我們的銷售活動，因為税收將帶來固有的成本增加，並最終損害我們的運營結果和現金流。

美國聯邦、州、地方和國際税法對以電子方式提供的服務的適用尚不清楚，而且還在不斷髮展。現有的税收法律、法規、規則、法規或條例可能被解釋或適用於對我們不利，可能具有追溯力，這可能要求我們或我們的客户支付額外的税款，並要求我們或我們的客户支付罰款或罰款以及過去金額的利息。如果我們不能成功地向客户收取應繳税款，我們將承擔該等費用，從而對我們的經營業績產生不利影響，並損害我們的業務。

我們可能要在世界各地的幾個司法管轄區徵税，税法越來越複雜，其適用情況可能不確定。儘管到目前為止，我們只被要求在某些外國司法管轄區繳納所得税和增值税，但由於適用税收原則的變化，包括提高税率、新税法或修改現有税法和先例的解釋，我們在這些司法管轄區繳納的税款可能會大幅增加，這可能會損害我們的流動性和運營結果。此外，這些司法管轄區的當局可以審查我們的税務申報，並施加額外的税收、利息和罰款，當局可以聲稱各種預扣要求適用於我們或我們的子公司，或斷言我們或我們的子公司無法享受税收條約的好處，其中任何一項都會損害我們和我們的運營結果。

如果我們被要求在我們歷史上沒有這樣做的司法管轄區為訂閲我們的平臺收取銷售額、增值税或其他相關税收，我們的業務、運營結果和財務狀況可能會受到損害。

我們在多個司法管轄區徵收銷售税和增值税。一個或多個州或國家可能尋求對我們施加增量或新的銷售、使用、增值或其他税收義務。如果一個州、國家或其他司法管轄區成功斷言我們應該或應該徵收額外的銷售、使用、增值税或其他税收，除其他外，可能會導致大量税款支付，給我們帶來重大的行政負擔，因任何此類銷售、增值或其他相關税收的增量成本而阻止潛在客户訂閲我們的平臺，或以其他方式損害我們的業務、運營結果和財務狀況。

我們使用我們的淨營業虧損結轉和某些其他税務屬性的能力可能是有限的。

我們預計不會在不久的將來實現盈利，可能永遠不會實現盈利，並在我們的歷史上產生了大量淨運營虧損(NOL)。一般而言，根據修訂後的1986年《國內税法》第382和383條，公司在進行“所有權變更”時，其利用變更前的NOL或税收抵免來抵銷未來應納税所得額或税額的能力受到限制。出於這些目的，

45

---

目錄表

所有權變更通常發生在持有公司至少5%股份的一個或多個股東或一組股東在三年期間的股票所有權變化總和超過50個百分點的情況下。自成立以來，我們經歷了所有權變更，我們對結轉淨營業虧損的利用將受到年度限制。然而，預計年度限制不會導致税務屬性結轉在使用前到期。我們可能會經歷額外的所有權變化，因為我們的股票所有權隨後發生了變化(其中一些變化不是我們所能控制的)。因此，即使我們實現了盈利，我們也可能無法使用我們的NOL和其他税收屬性的很大一部分。

與我們的資本配置策略相關的風險

我們可能需要額外的資本，我們不能確定是否會有額外的融資。

從歷史上看，我們主要通過出售股本和可轉換為股本的債務證券為我們的營運和資本開支提供資金。未來，我們可能會通過額外債務或股權融資籌集額外資金，以支持我們的業務增長，應對商機、挑戰、競爭或不可預見的情況，或其他原因。在持續的基礎上，我們正在評估融資來源，未來可能需要籌集額外資金。我們獲得額外資本的能力將取決於我們的發展努力、業務計劃、投資者需求、經營業績、資本市場狀況及其他因素。倘整體經濟長期受到負面影響，我們的經營業績、財務狀況及現金流量可能會受到重大不利影響。此外，嚴重的長期經濟衰退可能會對業務帶來各種風險，包括削弱我們發展潛在業務的能力，以及在需要時按可接受的條款籌集額外資本的能力（如有）。我們不能向你方保證，在需要時，我們將以優惠的條件向你方提供額外的融資。如果我們通過發行股票、股票掛鈎或債務證券籌集額外資金，這些證券可能擁有比現有股東權利更高的權利、優先權或特權，現有股東可能會經歷稀釋。此外，倘我們未能按需要取得額外資本，或未能按令人滿意的條款取得額外資本，則我們繼續支持業務增長或應對商機、挑戰、競爭或不可預見情況的能力將受到不利影響。

我們的經營活動可能會因與二零二二年十一月高級有抵押信貸融資項下的債務有關的契諾而受到限制，倘出現違約，我們可能須償還未償還債務，這將對我們的業務造成不利影響。此外，我們貸款人未來的運營挑戰可能會影響我們快速獲取額外流動性的能力。

於2022年11月7日，我們與多家銀行及其他金融機構或實體訂立協議，由硅谷銀行（“硅谷銀行”）擔任發行貸款人、行政代理人及抵押品代理人，據此，我們可產生本金總額不超過1.5億美元的貸款。包括本金總額等於5 000萬美元的定期貸款融資和本金總額不超過1億美元的循環貸款融資，包括一筆3000萬美元的信用證次級融資（統稱為“2022年11月高級擔保信貸融資”）。2023年3月27日，First Citizens BancShares，Inc.第一公民（“第一公民”）宣佈已訂立協議，購買SVB的資產及負債，包括我們2022年11月的高級擔保信貸融資。我們繼續有能力根據2022年11月的高級有抵押信貸融資（現由SVB作為First Citizens的分部持有）進行額外借貸。

此外，2022年11月高級有抵押信貸融資包括借貸及契諾的慣常條件，包括限制我們產生留置權、產生債務、作出或持有投資、執行若干控制權變動交易、業務合併或業務的其他根本性變動、出售資產、作出若干類型的受限制付款或訂立若干關聯方交易的能力，但有慣例例外。此外，2022年11月高級有抵押信貸融資包含財務契諾，要求我們維持綜合經調整速動比率1. 25至1. 00，以及最低現金調整EBITDA，每項均按季度進行測試。二零二二年十一月高級有抵押信貸融資包含與（其中包括）付款違約、違反契諾、重大債務交叉加速、破產相關違約、判決違約及發生若干變動有關的常規違約事件。

46

---

目錄表

控制事件。不遵守一項或多項契諾及限制或發生違約事件可能導致二零二二年十一月優先有抵押信貸融資之全部或部分本金結餘即時到期及須予償還，並終止有關承擔。我們的業務可能會受到這些限制對我們經營業務的能力造成不利影響。

一般風險

我們報告的財務結果可能會受到美國普遍接受的會計原則變化的不利影響。

在美國，公認的會計原則受財務會計準則委員會（“FASB”）、美國註冊會計師協會、證券交易委員會（“SEC”）以及為頒佈和解釋適當會計原則而成立的各種機構的解釋。該等原則或詮釋的變動可能會對我們呈報的財務業績產生重大影響，並可能影響於公佈變動前完成的交易的報告。

未能建立和維護有效的財務報告披露控制和內部控制系統，可能會對我們編制及時準確的財務報表或遵守適用法規的能力產生不利影響。

《薩班斯—奧克斯利法案》要求我們對財務報告保持有效的披露控制和程序以及內部控制。我們將繼續制定和完善我們的披露控制措施和其他程序，以確保我們在提交給SEC的報告中披露的信息在SEC規則和表格規定的時間內被記錄、處理、彙總和報告，並確保根據1934年《證券交易法》在報告中披露的信息，經修訂的交易法（“交易法”），累積並傳達給我們的首席執行官和財務官員。我們亦繼續改善財務報告的內部監控。為維持及改善我們對財務報告的披露監控及程序以及內部監控的有效性，我們已動用並預期我們將繼續動用大量資源，包括會計相關成本及投資，以加強我們的會計制度。倘任何該等新的或經改善的監控及系統未能如預期表現，我們的監控可能會出現重大弱點。除了根據公認會計原則（“公認會計原則”）確定的業績外，我們相信某些非公認會計原則的措施可能有助於評估我們的經營業績。我們在10—K表格的年度報告中提出了某些非GAAP財務指標，並打算在未來提交給SEC和其他公開聲明中繼續提出某些非GAAP財務指標。任何未能準確報告和呈現我們的非GAAP財務指標可能導致投資者對我們報告的財務和其他信息失去信心，這可能會對我們A類普通股的交易價格產生負面影響。

我們現有的監控措施及我們開發的任何新監控措施可能會因我們業務條件的變化而變得不足。此外，我們在財務報告披露控制和內部控制方面的弱點在未來可能會被發現。任何未能建立或維持有效監控或在實施或改善監控過程中遇到任何困難，均可能損害我們的經營業績或導致我們未能履行報告責任，並可能導致我們重列過往期間的綜合財務報表。任何未能實施和維持對財務報告的有效內部控制也可能對定期管理評估和年度獨立註冊會計師事務所關於我們對財務報告的內部控制有效性的證明報告的結果產生不利影響，我們最終將被要求納入我們將提交給SEC的定期報告中。對財務報告的披露控制和程序以及內部控制不力，也可能導致投資者對我們報告的財務和其他信息失去信心，這可能會對我們A類普通股的交易價格產生負面影響。此外，如果我們無法繼續滿足這些要求，我們可能無法繼續在紐約證券交易所（“NYSE”）或長期證券交易所（“LTSE”）上市。我們須就財務報告內部監控的有效性提供年度管理報告。

47

---

目錄表

我們的獨立註冊會計師事務所必須正式證明我們對財務報告的內部控制的有效性，並可能發佈不利的報告，如果它不滿意我們對財務報告的內部控制的記錄、設計或運作水平。任何未能保持有效的披露控制和財務報告內部控制可能會損害我們的業務、經營業績和財務狀況，並可能導致我們A類普通股的交易價格下跌。

我們可能面臨外幣匯率波動的風險敞口。

雖然我們過去與大多數客户和供應商進行交易時都以美元進行交易，但我們也以外幣和我們有業務的外國司法管轄區進行交易，並預計未來將繼續以更多外幣進行交易。因此，外幣相對於美元的價值下降可能會對我們的收入和經營業績造成不利影響，因為交易和轉換重新計量反映在我們的盈利中。此外，外幣相對於美元的價值波動可能會使我們更難以察覺業務及經營業績的潛在趨勢。

如果我們對關鍵會計政策的估計或判斷被證明是不正確的，我們的經營結果可能會受到不利影響。

根據公認會計原則編制財務報表要求管理層作出影響我們綜合財務報表所報告金額的估計和假設。我們的估計是基於歷史經驗和我們認為在當時情況下合理的各種其他假設，如標題為 第7項。 管理層對財務狀況和經營成果的探討與分析。這些估計的結果構成了對資產、負債和權益的賬面價值以及從其他來源不易看出的收入和費用金額做出判斷的基礎。編制合併財務報表時使用的重大假設和估計包括與長期資產的使用壽命和賬面價值、普通股的公允價值、基於股票的補償費用、遞延合同收購成本的受益期和所得税有關的假設和估計。如果我們的假設發生變化，或者如果實際情況與我們的假設不同，我們的運營結果可能會受到不利影響，這可能會導致我們的運營結果低於證券分析師和投資者的預期，導致我們A類普通股的交易價格下降。

災難性事件、健康流行病或地緣政治衝突可能會擾亂我們的業務。

自然災害或其他災難性事件可能會對我們的運營、國際商業和全球經濟造成損害或中斷，從而可能損害我們的業務。特別是，健康危機，如新冠肺炎大流行，以及國際衝突，如俄羅斯入侵烏克蘭或以色列和加沙地帶的武裝衝突，包括政府、市場和普通公眾的反應，可能會對我們在全球以及受影響地區的辦事處的業務、運營和運營結果造成許多不利後果，其中許多是我們無法控制的。

我們的總部和大量員工都在加利福尼亞州的舊金山，而美國西海岸有活躍的地震區。如果發生大地震、颶風或災難性事件，如火災、斷電、電信故障、網絡攻擊、戰爭或恐怖襲擊，我們可能無法繼續運營，並可能遭受系統中斷、聲譽損害、平臺開發延遲、平臺長期中斷、安全漏洞和關鍵數據丟失，所有這些都會損害我們的業務、運營結果和財務狀況。恐怖主義行為還會對互聯網或整個經濟造成破壞。此外，我們維持的保險可能不足以彌補我們因災難或其他業務中斷而造成的損失。我們的災難恢復計劃可能不足以解決所有方面或任何意想不到的後果或事件，我們的保險可能不足以補償可能發生的損失。

48

---

目錄表

與我們A類普通股所有權相關的風險

我們的A類普通股的交易價格可能會波動，並可能大幅快速下跌。

除了前面描述的風險因素外，我們A類普通股的交易價格一直並可能繼續受到多種因素的廣泛波動，其中許多因素是我們無法控制的，包括：

•我們經營結果的實際或預期波動；

•股票市場的整體表現，整體經濟，以及宏觀經濟因素如通脹壓力；

•我們可能向公眾提供的財務預測的變化或未能滿足這些預測；

•證券分析師未能啟動或維持對我們的報道，跟蹤我們公司的任何證券分析師改變財務估計，或我們未能滿足這些估計或投資者的期望；

•我們平臺訂閲計劃的定價變化；

•相對於競爭對手，我們的增長率發生了實際或預期的變化；

•我們潛在市場的預期未來規模或增長率的變化；

•我們或我們的競爭對手宣佈新產品，或宣佈收購、戰略夥伴關係、合資企業或融資活動或承諾；

•董事會成員、管理層或關鍵人員的增減；

•涉及我們或本行業其他公司的謠言和市場投機行為；

•適用於我們業務的新法律或法規或現有法律或法規的新解釋，包括美國或全球與隱私、數據保護和安全相關的法律或法規；

•威脅或對我們提起訴訟；

•其他事件或因素，包括銀行倒閉、戰爭、恐怖主義事件或對這些事件的反應；

•流行病，如流感和其他高度傳染性疾病或病毒；

•我們或我們的證券持有人，特別是我們的創始人，董事，執行官和主要股東，出售，購買，或有關該等交易的預期，我們的A類普通股股份，其中沒有任何合同鎖定協議或其他合同轉讓限制。

此外，新上市公司的股票市場，特別是技術行業的公司，經歷了價格和交易量的大幅波動，影響並繼續影響這些公司的股票價格。包括技術公司在內的許多公司的股價波動往往與這些公司的經營業績無關。例如，儘管我們的收入按年增長，但由於普遍低迷及股票市場的不穩定性加劇，我們的股價在過去一年經歷了重大波動。過去，經歷股票交易價格波動的公司會受到證券集體訴訟。如果我們捲入證券訴訟，可能會使我們承擔鉅額成本，轉移資源和管理層對我們業務的注意力，並對我們的業務、經營業績和財務狀況造成不利影響。

49

---

目錄表

我們最大的股東將有能力影響董事選舉的結果和其他需要股東批准的事項。

Dustin Moskovitz，我們的聯合創始人，總裁，首席執行官，主席和最大股東，實益擁有我們很大比例的A類普通股和B類普通股，共同代表了我們截至2024年1月31日的大多數投票權。莫斯科維茨先生可以對需要我們股東批准的事項施加重大影響。這種所有權的集中可能會限制或排除您在可預見的將來影響公司事務的能力，包括選舉董事、修訂我們的組織文件、任何合併、合併、出售我們的全部或絕大部分資產，或其他需要股東批准的重大公司交易。此外，這可能會阻止或阻止您認為符合您作為我們股東之一的最佳利益的未經請求的收購建議或對我們的股本要約。

我們的普通股的雙重類別結構的效果是將投票控制權集中於我們的創始人、董事、執行官及其各自的關聯公司。這種所有權將限制或排除您影響公司事務的能力，包括董事選舉、組織文件的修訂、合併、出售我們全部或幾乎全部資產，或其他需要股東批准的重大公司交易。

我們的B類普通股每股有10票，我們的A類普通股，即在紐約證券交易所和倫敦證券交易所上市的股票，每股有一票。我們的創始人、董事、執行官和他們的關聯公司持有我們的股本的大多數投票權。由於我們的B類普通股和A類普通股之間的投票比例為10比1，我們的B類普通股的持有人可以共同繼續控制我們普通股的合併投票權的很大一部分，因此能夠控制提交給我們的股東批准的所有事項，直到下文所述的自動轉換日期，B類普通股和A類普通股的所有流通股將自動轉換為單一類別普通股的股份。這種集中控制可能會限制或排除您在可預見的將來影響公司事務的能力，包括選舉董事、修訂我們的組織文件、任何合併、合併、出售我們的全部或絕大部分資產，或其他需要股東批准的重大公司交易。此外，這可能會阻止或阻止您認為符合您作為我們股東之一的最佳利益的未經請求的收購建議或對我們的股本要約。

B類普通股持有人的未來轉讓通常會導致這些股份轉換為A類普通股，但有限的例外情況除外，例如為遺產規劃目的而進行的某些轉讓。此外，每股B類普通股將自動轉換為一股A類普通股的日期，即（i）B類普通股當時已發行股份的三分之二持有人投票贊成票指定的日期，（ii）Moskovitz先生去世或永久殘疾一年後，或（iii）（x）2030年9月21日及（y）Moskovitz先生不再擔任我們的首席執行官或董事會成員之日（以較遲者為準）。將B類普通股轉換為A類普通股，隨着時間的推移，將增加那些長期保留其股份的B類普通股持有人的相對投票權。因此，除了Moskovitz先生外，持有我們B類普通股的一個或多個個人或實體可能獲得重大投票控制權，因為B類普通股的其他持有人出售或以其他方式將其股份轉換為A類普通股。

我們無法預測我們的雙重類別結構可能對我們A類普通股交易價格的影響。

我們無法預測我們的雙重類別結構是否會導致我們的A類普通股在紐約證券交易所和倫敦證券交易所的交易價格更低或更不穩定，在不利的宣傳或其他不利的後果。例如，某些指數提供商已宣佈限制將具有多類股票結構的公司納入其某些指數。2017年7月，富時羅素宣佈將要求其指數的新成分股擁有超過5%的公司投票權。在這些政策下，我們普通股的雙重類別結構可能使我們沒有資格納入某些指數。因此，共同基金、交易所交易基金和其他試圖被動跟蹤這些指數的投資工具可能不會投資於我們的A類普通股，如果我們不包括在內，

50

---

目錄表

普通股可能受到不利影響。此前，標普道瓊斯還將採用雙重或多類別資本結構的公司排除在其指數之外，包括標普500指數、標普中型股400指數和標普小型股600指數，它們共同構成了標普綜合指數1500指數。然而，在2023年4月，它改變了這一政策，並宣佈擁有雙重或多類別資本結構的公司將再次有資格被納入其指數。我們不能確定這項政策或其他指數的政策不會進一步改變，使我們將來沒有資格被納入指數。

此外，機構投資者和某些投資基金也可能被排除在外，不願或不願投資於具有多類別結構的實體，原因是缺乏通過投票對公司事務產生有意義的影響的能力。這種限制、不情願和不願意可能使我們的A類普通股對投資者的吸引力降低，因此，我們的A類普通股的市場價格可能受到不利影響。

在公開市場上出售大量我們的A類普通股，或認為可能發生銷售，可能導致我們的A類普通股的交易價格下跌。

向公開市場出售大量的A類普通股，特別是我們的創始人、董事、執行官和主要股東的出售，或者認為這些出售可能大量發生，可能導致我們A類普通股的交易價格下跌。

此外，我們的某些證券持有人有權要求我們為公開轉售A類普通股提交登記聲明，或在我們可能為我們或其他股東提交的登記聲明中包括此類股份。我們為登記額外股份而提交的任何登記聲明，無論是由於登記權或其他原因，都可能導致我們A類普通股的交易價格下跌或波動。

我們亦可能不時就融資、收購、投資或其他事宜發行股本或可轉換為股本的證券。任何此類發行都可能導致我們現有股東的重大稀釋，並導致我們A類普通股的交易價格下跌。

我們的業務和財務表現可能與我們披露的任何預測或第三方可能歸因於我們的任何信息不同。

我們可能會不時地通過公開披露我們的預期業務或財務業績來提供指導。然而，任何此類預測都涉及風險、假設和不確定性，我們的實際結果可能與此類預測大不相同。可能導致或促成這種差異的因素包括但不限於這些風險因素中確定的那些因素，其中一些或所有因素無法預測或在我們的控制範圍內。其他未知或不可預測的因素也可能對我們的業績產生不利影響，我們沒有義務更新或修訂任何預測，無論是由於新信息、未來事件或其他原因。此外，各種新聞來源、博客作者和其他出版商經常就我們的歷史或預期業務或財務業績發表聲明，您不應依賴任何此類信息，即使這些信息直接或間接歸因於我們。

如果證券或行業分析師不發表關於我們業務的研究報告，或者如果他們發表不利的研究報告，我們的交易價和交易量可能會下降。

我們不能向您保證，任何股票研究分析師將充分提供有關我們公司和我們A類普通股的研究覆蓋面。缺乏足夠的研究覆蓋面可能會損害我們A類普通股的流動性和交易價格。如果股票研究分析師確實提供了我們公司和我們的A類普通股的研究範圍，我們將無法控制他們報告中包含的內容和意見。我們A類普通股的交易價格可能會下跌，如果這些分析師中的一個或多個下調我們的股票或發表不準確或不利的評論或研究。如果一名或多名分析師停止對我們公司的報道，或未能定期發佈有關我們的報告，對我們A類普通股的需求可能會減少，這反過來又可能導致我們的交易價格或交易量下降。

51

---

目錄表

上市公司的要求可能會使我們的資源緊張，分散管理層的注意力，並影響我們吸引和留住執行管理層和合格董事會成員的能力。

作為一家上市公司，我們必須遵守《交易法》的報告要求、紐約證券交易所和LTSE的上市標準以及其他適用的證券規則和法規。我們預計，這些規則和法規的要求將繼續增加我們的法律、會計和財務合規成本，使某些活動更加困難、耗時和成本更高，並對我們的人員、系統和資源造成巨大壓力。由於遵守適用於上市公司的規則和法規所涉及的複雜性，我們管理層的注意力可能會從其他業務問題上轉移，這可能會損害我們的業務、經營成果和財務狀況。雖然我們已聘請額外員工以協助我們遵守該等要求，但我們未來可能需要聘請更多員工或聘請外部顧問，這將增加我們的營運開支。此外，與公司治理和公開披露有關的法律、法規和標準不斷變化，給上市公司帶來了不確定性，增加了法律和財務合規成本，並使某些活動更加耗時。在許多情況下，由於缺乏具體性，這些法律、條例和標準有不同的解釋，因此，隨着監管和理事機構提供新的指導，這些法律、條例和標準在實踐中的應用可能會隨着時間的推移而演變。這可能導致遵守事項方面的持續不確定性，並因不斷修訂披露和治理做法而需要增加費用。我們打算投入大量資源以遵守不斷變化的法律、法規和標準，而這項投資可能會導致一般和行政開支增加，並將管理層的時間和注意力從業務運營轉移到合規活動上。如果我們遵守新法律、法規和標準的努力與監管或管理機構預期的活動不同，因為其應用和實踐方面的模糊性，監管機構可能會對我們提起法律訴訟，我們的業務可能會受到損害。作為一家受這些新規則和法規約束的上市公司，已經並將繼續使我們獲得董事和高級管理人員責任保險的成本更高，我們可能被要求接受減少的保險範圍或支付大幅增加的成本來獲得保險。這些因素也可能使我們更難吸引和留住合資格的董事會成員，特別是那些可以在審計委員會和薪酬委員會任職的成員，以及合資格的行政人員。由於上市公司要求的披露義務，我們的業務和財務狀況將變得更加明顯，這可能導致威脅或實際訴訟的風險增加，包括競爭對手和其他第三方。如果此類索賠成功，我們的業務、經營成果和財務狀況將受到損害，即使索賠沒有導致訴訟或得到有利於我們的解決，這些索賠以及解決這些索賠所需的時間和資源將轉移我們的管理資源，損害我們的業務、經營成果和財務狀況。

在可預見的未來，我們不打算支付紅利。

我們從未就股本宣派或派付任何現金股息，且我們不打算在可預見的將來派付任何現金股息。我們預期將保留未來盈利（如有），以資助我們業務的發展和增長。任何未來決定支付我們的股本股息將由我們的董事會酌情決定。此外，我們的2022年11月高級有抵押信貸融資包含對我們支付股息能力的限制。因此，投資者必須依靠出售A類普通股作為實現投資未來收益（如果有的話）的唯一途徑。

額外的股票發行可能會導致我們的股東股權被嚴重稀釋。

我們可能不時就融資、收購、投資或其他事宜發行股本或可轉換為股本的證券。額外發行我們的股票將導致我們現有股票持有人的稀釋。此外，行使購股權以購買我們的股份及結算受限制股份單位將導致進一步攤薄。攤薄的數額可能很大，視乎發行或行使的規模而定。例如，2022年9月7日，我們以私募交易的方式向首席執行官兼聯合創始人達斯汀·莫斯科維茨（Dustin Moskovitz）發行並出售了19，273，127股A類普通股，收購價為每股18.16美元，基於2022年9月2日公司A類普通股的收盤交易價，總收益約為三億五千萬美元。任何未來此類交易、票據或發行可能導致我們現有股東的大幅攤薄，並導致我們A類普通股的交易價格下跌。

52

---

目錄表

我們的公司章程文件和特拉華州法律中的某些條款可能會阻止或阻礙我們的股東改變我們的管理層或收購我們的控股權的企圖，我們的A類普通股的交易價格可能會因此而降低。

我們重述的公司註冊證書和修訂和重述的章程中有一些條款，可能會使第三方難以獲得或試圖獲得我們公司的控制權，即使我們的股東認為控制權的變更是有利的。這些反收購條文包括：

•一個分類的董事會，因此並非所有董事會成員都是一次選出的;

•我們的董事會決定董事人數和填補任何空缺和新設立的董事職位的能力;

•要求我們的董事只能因正當理由被免職;

•禁止董事累積投票;

•修訂我們重訂的公司註冊證書以及修訂和重訂的附例中的某些條文時，須獲得絕對多數票的要求；

•授權發行“空白支票”優先股，董事會可利用該優先股實施股東權利計劃;

•提供雙重普通股結構，其中我們的B類普通股持有人（每股擁有10票）有能力控制需要股東批准的事項的結果，即使他們擁有的B類和A類普通股的流通股明顯少於大多數，包括董事選舉和重大公司交易，例如合併或以其他方式出售我們公司或其資產；

•我們的股東不能召開股東特別會議；以及

•通過書面同意禁止股東採取行動，從而要求所有股東的行動必須在我們的股東會議上進行。

此外，由於我們是在特拉華州註冊成立的，我們受特拉華州普通公司法第203條規定的約束，該條規定禁止擁有15%或以上已發行有表決權股份的人與我們合併或合併，自該人收購超過15%已發行有表決權股份的交易之日起三年內。但合併或者合併經規定方式批准的除外。我們重述的公司註冊證書、我們的修訂和重述的章程或特拉華州法律中的任何條款，如有延遲或阻止控制權變更的效果，可能會限制我們的股東獲得A類普通股股份溢價的機會，也可能影響一些投資者願意為我們A類普通股支付的價格。

我們重申的公司註冊證書指定特拉華州法院和美利堅合眾國聯邦地區法院，在可強制執行的範圍內，作為我們與股東之間某些爭議的專屬法院，這將限制我們的股東選擇與我們或我們的董事、高級職員或員工爭議的司法法院的能力。

我們重申的公司註冊證書規定，特拉華州法院是特拉華州成文法或普通法下以下類型的訴訟或訴訟的專屬法院：代表我們提起的任何衍生訴訟或程序，任何聲稱違反受託責任的訴訟，任何聲稱根據特拉華州普通公司法對我們或我們的股東提出索賠的訴訟，我們的公司註冊證書或公司章程，解釋、應用、執行或確定公司註冊證書或公司章程有效性的任何訴訟，特拉華州普通公司法授予特拉華州法院管轄權的任何訴訟，或主張受內政原則管轄的索賠的任何訴訟。這些條款不適用於為執行《證券法》、《交易法》或美國聯邦法院擁有專屬管轄權的任何其他索賠而提起的訴訟。

53

---

目錄表

此外，《證券法》第22條為聯邦和州法院規定了對所有此類證券法訴訟的並行管轄權。因此，州法院和聯邦法院都有管轄權受理此類索賠。為避免在多個司法管轄區提起訴訟，以及不同法院作出不一致或相反裁決的威脅，除其他考慮因素外，我們重申的註冊證書規定，美利堅合眾國聯邦地區法院將是解決任何聲稱根據證券法產生的訴訟原因的投訴的唯一論壇。

這些法院條款的選擇可能會限制股東在司法法院提出其認為有利於與我們或我們的董事、高級管理人員或其他員工發生糾紛的索賠的能力。雖然特拉華州法院已確定此類選擇的法院條款在事實上是有效的，但股東仍可尋求在美國聯邦地區法院以外的地點根據證券法對我們、我們的董事、高級管理人員或其他員工提出此類索賠。在這種情況下，我們預計會大力主張我們重述的公司註冊證書的排他性論壇條款的有效性和可執行性。這可能需要與在其他司法管轄區解決這類訴訟相關的大量額外費用，而且不能保證這些規定將由這些其他司法管轄區的法院執行。

項目1B。未解決的員工意見

沒有。

項目1C。網絡安全

風險管理和戰略

我們已實施並維護正式的信息安全管理計劃，旨在識別、評估和管理從網絡安全威脅到我們的關鍵網絡、服務和數據的重大風險。我們的信息安全管理計劃包括由我們的安全主管領導的專門安全團隊，負責實施安全控制和監控可疑活動。我們的信息安全管理計劃還包括一個網絡安全風險管理流程，旨在識別和評估網絡安全威脅的重大風險，包括Asana系統內的漏洞以及對公司運營的新出現威脅，方法是使用自動化和手動工具，訂閲和分析識別某些網絡安全威脅的報告和服務，對某些環境進行掃描，評估我們和我們行業的風險概況，評估向我們報告的威脅，並進行審計和威脅評估。

我們認為我們的信息安全管理計劃和下文所述的網絡安全治理結構是我們整體企業風險管理計劃的一部分。

根據環境、系統和/或數據的性質，我們實施和維護各種技術和組織措施、流程、標準和/或政策，以管理和減輕網絡安全風險，包括，例如，適當時：員工培訓、軟件設計審查、靜態代碼分析、協調漏洞披露和漏洞獎勵計劃、外部評估公司執行的滲透測試，漏洞掃描和管理、端點和網絡安全監控、訪問控制、供應商風險管理、資產管理以及軟件更新和修補。

我們使用第三方服務提供商不時協助我們識別、評估和管理網絡安全威脅的重大風險，包括適用於我們的環境、系統和數據的風險。這些第三方服務提供商可能包括但不限於網絡安全顧問、網絡安全軟件提供商、網絡安全評估公司和法醫調查人員。

為經營我們的業務，我們還使用第三方供應商履行各種職能，包括但不限於開發我們平臺的各個方面、託管和交付我們的平臺和相關服務、支持我們產品和服務的銷售和營銷，以及提供技術和客户支持。 根據所提供服務的性質、所涉系統和數據的敏感性以及供應商的身份，我們的供應商管理流程可能涉及不同的措施，旨在幫助識別、評估和管理與供應商相關的網絡安全風險，例如進行風險評估和重新評估，審查供應商的安全計劃，並對供應商施加與網絡安全相關的合同義務。為

54

---

目錄表

例如，我們的安全、隱私和IT團隊可能會審查供應商的安全協議、數據保留政策和隱私政策、隱私實踐和安全跟蹤記錄，並就實施最佳實踐提供建議。

請參閲標題為項目IA.危險因素如果我們的信息技術系統或我們依賴的第三方的信息技術系統，或我們的數據受到或曾經受到破壞或以非預期的方式運行，我們可能會遇到不利後果，包括但不限於監管調查或行動；訴訟；罰款和處罰；我們的業務運營中斷；聲譽損害；收入或利潤損失；及其他不利後果”，以獲取有關可能對我們業務造成重大影響的網絡安全威脅風險的更多信息。

治理

董事會審核委員會負責協助董事會監督本公司的風險評估及風險管理程序，包括與網絡安全及數據隱私有關的風險。我們的安全負責人向我們的工程負責人彙報，並與其他管理層成員合作，負責管理公司的網絡安全計劃。我們的安全主管擁有羅切斯特理工學院的計算機工程碩士學位，擁有超過15年的網絡安全經驗。我們的工程負責人擁有伊利諾伊大學香檳分校的計算機科學碩士學位，並在監督關鍵工程職能的技術公司擁有近二十年的領導經驗。我們的安全主管定期向審計委員會和董事會提供有關公司面臨的網絡安全風險以及公司風險識別、評估和管理流程的最新信息。

我們的管理團隊參與評估和管理本公司來自網絡安全威脅的重大風險，包括聘用適當人員、在我們的企業風險管理策略中考慮網絡安全風險、幫助為網絡安全事件做好準備，以及參與網絡安全事件應對和升級事件的補救過程，包括確定重要性。我們參與這些流程的管理層包括我們的安全主管、全球隱私主管、工程主管、企業技術與IT主管、首席業務官、首席財務官和總法律顧問。管理層亦會酌情向審核委員會上報有關網絡安全事件或威脅的報告。

項目2.財產

我們的公司總部位於加利福尼亞州舊金山，根據租約，我們租賃約266，000平方英尺的辦公空間，租約將於2033年10月到期。 我們於2022財年開始佔用該空間作為我們的新公司總部。

此外，我們在北美和亞太地區和EMEA地區設有額外的辦事處。

如果我們增加員工或擴大地域，我們可能會在未來獲得額外的空間。我們相信，我們的設施足夠，適合我們目前的需要，如果需要，我們將提供合適的額外或替代空間，以容納我們的業務。

55

---

目錄表

項目3.法律訴訟

我們不時涉及因正常業務活動而產生的各種法律訴訟。吾等目前並無任何訴訟的一方，吾等相信，倘判定其結果對吾等不利，將個別或合併對吾等業務、經營業績、現金流量或財務狀況造成重大不利影響。

項目4.礦山安全信息披露

不適用。

56

---

目錄表

第II部

項目5.註冊人普通股市場、相關股東事項及發行人購買股權證券

A類普通股市場信息

我們的A類普通股自2020年9月30日起在紐約證券交易所上市，代碼為“ASAN”。在此之前，我們的A類普通股沒有公開交易市場。自2021年8月26日起，我們的A類普通股也在LTSE上市，代碼為“ASAN”。

紀錄持有人

截至2024年3月1日，我們有122名A類普通股的記錄持有人和14名B類普通股的記錄持有人。由於我們的許多A類普通股股份由經紀人和其他代名人代表股東以街道名稱持有，我們無法估計這些記錄持有人所代表的A類普通股實益擁有人的總數。

股利政策

我們從未宣佈或支付過我們股本的任何現金股息。我們目前打算保留任何未來的收益，並預計在可預見的未來不會支付任何股息。未來宣佈現金股息的任何決定將由我們的董事會酌情決定，取決於適用的法律，並將取決於許多因素，包括我們的財務狀況、經營結果、資本要求、合同限制、一般業務條件以及我們的董事會可能認為相關的其他因素。

根據股權補償計劃獲授權發行的證券

請參閲標題為某些實益擁有人的擔保所有權以及管理層和相關股東的事項有關授權發行證券的資料。

股票表現圖表

就交易法第18節的目的而言，本業績圖表不應被視為“徵求材料”或被美國證券交易委員會“存檔”，也不應被視為受該節下的責任約束，並且不應被視為通過引用被納入我們根據證券法提交的任何文件中。

下圖比較了（i）自2020年9月30日以來，我們A類普通股的累計總股東回報率（我們的A類普通股開始在紐約證券交易所交易的日期）至2024年1月31日，（ii）同期標準普爾500指數和標準普爾信息技術指數的累計總回報，假設在2020年9月30日投資我們的A類普通股和其他兩個指數100美元，並進行股息再投資。該圖表使用2020年9月30日每股28.80美元的收盤價作為我們A類普通股的初始價值。如上所述，我們從未就A類普通股宣派或支付現金股息，也不預期在可預見的將來宣派或支付現金股息。

57

---

目錄表

股權證券的未登記銷售

沒有。

發行人購買股權證券

沒有。

第六項。[已保留]

58

---

目錄表

項目7.管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析

以下有關本公司財務狀況及經營業績的討論及分析，應與本年報表格10—K其他地方的綜合財務報表及相關附註一併閲讀。如標題為"關於前瞻性陳述的特別説明"一節所述，以下討論和分析包含前瞻性陳述，‑涉及風險和不確定性的前瞻性陳述，以及假設，如果它們從未實現或證明正確，可能導致我們的結果與這些前瞻性陳述中明示或暗示的結果有重大差異。可能導致或促成該等差異的因素包括但不限於下文所述及本報告上文“風險因素”一節中討論的因素。我們的財政年度將於1月31日結束。

概述

Asana是一個領先的工作管理軟件平臺，專注於企業，幫助組織推動戰略計劃並在一個地方自動化工作。超過150，000名付費客户使用Asana來自動化複雜的運營工作流程，如產品發佈和員工入職、資源規劃、跟蹤公司範圍內的戰略計劃等。我們的安全和可擴展的平臺具有人工智能功能，為非結構化工作增加了結構，為組織內的每個人（高管、部門主管、團隊負責人和個人）創建清晰度、問責制度和影響力，因此每個人都能確切地瞭解誰在做什麼、何時做什麼以及為什麼做什麼。

Asana是靈活的，幾乎適用於跨部門和各種規模的組織的任何用例。我們設計的平臺易於使用，對所有用户直觀，無論角色或技術熟練程度如何。我們的平臺允許用户使用適合他們的界面，使用列表、日曆、公告板、時間表和工作負載，以他們想要的方式工作，同時提供值得信賴的可擴展性和可靠性。

我們在最近幾個時期經歷了快速增長。2024財年、2023財年和2022財年，我們的收入分別為6.525億美元、5.472億美元和3.784億美元，2024財年和2022財年分別增長了19%和45%。iscal2023，。自.起2024年1月31日，我們擁有1，840名員工，自2023年1月31日以來增長3%。我們的淨虧損分別為2.570億美元、4.078億美元和2.883億美元， 2024財年、2023財年和2022財年，.

從我們成立以來， 55.0萬用户已經在Asana上註冊，世界各地幾乎每個國家都有數百萬團隊使用Asana。 截至2024年1月31日，我們擁有超過300萬付費用户。

關鍵業務指標

我們相信，我們的增長和財務表現取決於許多因素，包括下文所述的關鍵因素。

付費客户

我們專注於繼續增加使用我們平臺的客户數量，特別是增加年消費超過5，000美元的客户數量（“核心客户”），以及年消費超過100，000美元的客户數量。我們的經營業績和增長機會部分取決於我們吸引新客户的能力，並在相同的組織內擴大規模。我們相信，我們在全球可尋址客户中擁有重大的綠地機會，我們將繼續投資於我們的研發以及我們的銷售和營銷組織，以應對這一機遇。

我們將客户定義為一個單獨的帳户，其中可能包括團隊、公司、教育或政府機構、組織或公司的單獨業務部門，即使用付費訂閲計劃、免費版本或免費試用我們的付費訂閲計劃之一。一個組織可能有多個客户。 我們將付費客户定義為付費訂閲計劃的客户。

我們將花費超過5，000美元和100，000美元的客户定義為：在特定季度內，付費訂閲計劃的年化GAAP收入分別為5，000美元或以上或100，000美元或以上，包括

59

---

目錄表

折扣.隨着客户意識到我們提供的生產力優勢，我們的平臺往往成為管理他們的工作和實現他們的目標的關鍵，這推動了更多的採用和擴展機會，並導致更高的年化合同價值。我們相信，我們增加這些客户數量的能力是我們業務組成部分的一個重要指標，包括：持續獲取新客户、在現有客户中保留和擴大我們的用户羣、我們在產品開發和更大組織所需的功能上的持續投資，以及我們的直銷隊伍的戰略性擴張。

截至2024年1月31日，我們擁有21，646名核心客户，佔截至該日止財政年度收入的約71%。截至2023年1月31日，我們擁有19，432名核心客户，貢獻截至該日止財政年度約70%的收入。

截至2024年1月31日和2023年1月31日，我們分別有607和506名客户年消費超過10萬美元。

按美元計算的淨留存率

我們預計，我們的收入增長的一部分來自現有客户羣的擴張，在那裏，我們有機會擴大Asana在團隊，部門和組織的採用。我們相信，我們以美元為基礎的淨留存率顯示了我們在現有客户羣中進一步擴張的機會，特別是那些年收入水平較高的客户羣。

我們報告的以美元為基礎的淨留存率等於截至最近一個財政季度的四個季度內以美元為基礎的季度淨留存率的簡單算術平均值。我們通過比較我們在給定季度從同一組客户獲得的收入，與可比的上年同期相比，來計算我們的美元淨留存率。為了計算給定季度的基於美元的淨留存率，我們首先從該季度來自上一年同季度產生收入的客户的收入開始。然後，我們將該金額除以上一季度歸屬於同一羣客户的收入。本期收入包括任何追加銷售，並扣除過去12個月的收縮或損耗，但不包括本期新客户的收入。我們預計，以美元為基礎的淨留存率將因多項因素而波動，包括我們收入基礎的預期增長、客户基礎的滲透水平、我們保留客户的能力以及宏觀經濟環境。例如，當前的宏觀經濟不利因素影響了客户的續約決策，我們預計這一趨勢將持續到2025財年。

截至2024年1月31日及2023年1月31日，我們以美元計算的淨留存率分別超過100%及115%。

截至2024年1月31日及2023年1月31日，核心客户按美元計算的淨留存率分別為105%及超過120%。同期，年消費超過100，000美元的客户的美元淨留存率分別為115%和135%。

當前經濟狀況

全球宏觀經濟事件，包括通脹上升、美聯儲加息、銀行倒閉、供應鏈中斷、匯率波動和地緣政治動盪，都導致了經濟的不確定性。這些宏觀經濟狀況已經並可能繼續對全球IT支出率產生不利影響，包括我們客户和潛在客户的購買模式，以及我們的銷售週期的長度。雖然當前的宏觀環境具有挑戰性，並可能在短期內持續下去，但我們對Asana正在建設的未來工作感到鼓舞，每個組織都可以在一個共享的系統中開展工作，以推動Asana平臺的清晰度和問責制。

經營成果的構成部分

收入

我們從訪問我們基於雲的平臺的付費客户中獲得訂閲收入。訂閲收入主要由付費客户的數量驅動，即客户內部付費用户的數量，

60

---

目錄表

基礎，以及訂閲計劃的水平。我們在相關合約期限內按比例確認收益，自平臺提供給客户之日起。

由於我們的平臺易於實施，專業服務的收入迄今為止並不重要。

收入成本

收入成本主要包括向免費用户和付費客户提供平臺的成本，包括第三方託管費用、運營和支持人員的人事相關費用，包括設施分配的間接費用和共享IT相關費用、第三方實施服務合作伙伴費用、信用卡處理費以及資本化內部使用軟件成本的攤銷。

隨着我們獲得新客户，現有客户增加對我們基於雲的平臺的使用，我們預計我們的收入成本將繼續增加。

毛利和毛利率

毛利（或收入減去收入成本）以及毛利率（或毛利佔收入的百分比）已經並將繼續受到各種因素的影響，包括我們收購新客户的時間、現有客户的續訂和後續銷售、與運營我們基於雲的平臺相關的成本，以及我們擴大運營和客户支持組織的程度。我們預期我們的毛利金額將增加，而我們的訂閲毛利率將長期保持相對穩定。

運營費用

我們的營運開支包括研發、銷售及市場推廣以及一般及行政開支。與人事有關的開支是經營開支中最重要的組成部分，包括薪金、僱主工資税、福利、股票薪酬開支，以及銷售和市場推廣開支的銷售佣金。運營費用還包括設施的間接費用分配和共享的IT相關費用，包括折舊費用。

研究與開發

研究及開發開支主要包括人事相關開支。這些費用還包括產品設計費用、第三方服務和諮詢費用、研究和開發活動中使用的軟件訂閲和計算機設備以及分配的間接費用。我們很大一部分的研發工作都集中在增強我們的軟件架構，併為我們的平臺添加新的特性和功能。我們預期將繼續投資於創新及技術開發，因此，我們預期研發開支按美元計算將繼續增加，但佔收入的百分比會隨時間而下降。

銷售和市場營銷

銷售及市場推廣開支主要包括人員相關開支及演出市場推廣、品牌營銷、渠道推廣及贊助活動開支。這些費用還包括分配的間接費用和差旅費。我們的銷售人員賺取的銷售佣金被視為獲得客户認購的增量及可收回成本，乃遞延並於三年的預期受益期內以直線法攤銷。

我們將繼續對銷售及市場營銷組織進行策略性投資，預計銷售及市場營銷開支仍將是我們最大的營運開支。我們預期我們的銷售及市場推廣開支按美元計算將繼續增加，但佔收入的百分比會隨時間而下降，儘管百分比可能會因季度及年度波動，視乎我們的計劃的程度及時間而定。

61

---

目錄表

一般和行政

一般及行政開支主要包括財務、人力資源、信息技術及法律組織的人事相關開支。這些費用還包括非人事費用，如法律、會計和其他專業費用、軟件訂閲費和費用化的計算機設備、某些税收、許可證和保險相關費用以及分配的間接費用。

我們已確認並將繼續確認若干費用作為上市公司的一部分，包括專業費用和其他費用。作為一家上市公司，我們承擔了與會計、合規、保險和投資者關係相關的額外成本。我們預計，在可見將來，一般及行政開支將繼續增加，但佔收入的百分比一般會下降，惟有關百分比可能會因期而波動，視乎一般及行政開支的時間及金額而定。

利息收入及其他收入（利息），淨額及利息

利息收入及其他收入（開支）淨額包括我們從有價證券及投資賺取的收入，以及外幣交易收益及虧損。

利息開支包括合約利息開支及我們於二零二零年一月及六月向首席執行官附屬信託發行的優先強制性可換股承兑票據的債務貼現攤銷，以及我們的定期貸款及循環信貸融資的利息開支。

所得税撥備

所得税撥備主要包括我們開展業務的若干海外司法權區的所得税。迄今為止，除海外所得税外，吾等並無就任何呈列期間的所得税計提重大撥備。我們已記錄遞延税項資產，我們提供全額估值撥備，主要包括經營虧損淨額結轉及研發税項抵免結轉。由於根據我們的虧損歷史，遞延税項資產極有可能無法變現，因此我們預期於可見將來維持該全數估值撥備。

62

---

目錄表

經營成果

下表載列我們於呈列期間的經營業績及佔該等期間收益的百分比。財務業績的期間比較不一定表明未來期間將實現的財務業績。

			截至一月三十一日止的年度，
			2024						2023						2022
			(單位：千)
收入			$	652,504					$	547,212					$	378,437
收入成本(1)			64,524						56,559						38,897
毛利			587,980						490,653						339,540
運營費用：
研發(1)			324,688						297,209						203,124
銷售和市場營銷(1)			391,955						434,961						282,897
一般和行政(1)			141,334						166,309						118,703
總運營費用			857,977						898,479						604,724
運營虧損			(269,997)						(407,826)						(265,184)
利息收入和其他收入(費用)，淨額			20,624						6,933						(1,536)
利息支出			(3,952)						(2,000)						(18,385)
扣除所得税準備前的虧損			(253,325)						(402,893)						(285,105)
所得税撥備			3,705						4,875						3,237
淨虧損			$	(257,030)					$	(407,768)					$	(288,342)

__________________

(1)金額包括基於股票的薪酬費用，如下所示：

			截至一月三十一日止的年度，
			2024						2023						2022
			(單位：千)
收入成本			$	1,549					$	1,658					$	806
研發			112,619						100,083						57,480
銷售和市場營銷			59,217						58,504						29,631
一般和行政			29,033						28,717						16,644
基於股票的薪酬總支出(1)			$	202,418					$	188,962					$	104,561

__________________

(1)上表包括截至2023年1月31日止財政年度因重組而產生的90萬美元股票補償費用。看到 説明17.重組我們的綜合財務報表包含在項目8.財務報表和補充數據請參閲表格10—K的年度報告，以瞭解更多信息。

63

---

目錄表

下表載列各呈列期間的經營報表數據組成部分，以收入百分比表示。

			截至一月三十一日止的年度，
			2024						2023						2022
			（收入百分比）
收入			100		%				100		%				100		%
收入成本			10						10						10
毛利率			90						90						90
運營費用：
研發			50						54						54
銷售和市場營銷			60						79						75
一般和行政			22						30						31
總運營費用			131						164						160
運營虧損			(41)						(75)						(70)
利息收入和其他收入(費用)，淨額			3						1						*
利息支出			*						*						(5)
扣除所得税準備前的虧損			(39)						(74)						(75)
所得税撥備			*						*						*
淨虧損			(39)		%				(75)		%				(76)		%

________________

*低於1%

注：由於四捨五入的關係，某些數字的總和可能不是。

截至2024年1月31日和2023年1月31日的財政年度比較

收入

			截至一月三十一日止的年度，
			2024						2023						$Change						更改百分比
			(千美元)
收入			$	652,504					$	547,212					$	105,292					19		%

2024財年的收入較2023財年增加了1.053億美元，或19%。收入增加主要是由於新付費客户的增加，以及我們的銷售組合持續轉向價格更高的訂閲計劃，如Business、Advanced、Enterprise和Enterprise+計劃。

收入成本和毛利率

			截至一月三十一日止的年度，
			2024						2023						$Change						更改百分比
			(千美元)
收入成本			$	64,524					$	56,559					$	7,965					14		%
毛利率			90		%				90		%

與2023財年相比，2024財年的收入成本增加了800萬美元，或14%。增長的主要原因是第三方託管成本增加480萬美元，因為我們增加了支持客户使用的能力和客户羣的增長，基礎設施和應用程序性能監控成本增加250萬美元， 信用卡處理費160萬美元，資本化軟件開發費用攤銷增加150萬美元，但由於人員減少而導致人事相關費用減少210萬美元，以及向第三方支助供應商支付的費用減少50萬美元，部分抵消了增加額。

64

---

目錄表

我們於二零二四財年的毛利率與二零二三財年保持一致。

運營費用

			截至一月三十一日止的年度，
			2024						2023						$Change						更改百分比
			(千美元)
研發			$	324,688					$	297,209					$	27,479					9		%
銷售和市場營銷			391,955						434,961						(43,006)						(10)		%
一般和行政			141,334						166,309						(24,975)						(15)		%
總運營費用			$	857,977					$	898,479					$	(40,502)					(5)		%

研究與開發

與2023財年相比，2024財年的研發費用增加了2750萬美元，增幅為9%。增加的主要原因是員工人數增加導致員工相關支出增加2890萬美元，由於支持業務和相關基礎設施增長的整體成本增加，分配的間接費用增加550萬美元，以及向第三方支持供應商支付的費用增加90萬美元，增加額被資本化內部使用軟件增加630萬美元、雲計算和相關費用減少100萬美元以及設備和相關費用減少80萬美元部分抵消。

銷售和市場營銷

2024財年的銷售及營銷費用較2023財年減少4300萬美元或10%。該減少乃 由於向營銷供應商收取的費用減少了3 870萬美元，向第三方支持供應商收取的費用減少了310萬美元，由於人數減少，與人事有關的費用減少了270萬美元，分配的間接費用減少了120萬美元，差旅費和娛樂費增加240萬美元，專業事務費增加30萬美元，部分抵銷了增加額。

一般和行政

2024財年的一般及行政開支較2023財年減少2500萬美元，或15%。減少的主要原因是，人員相關費用因人數減少而減少1 380萬美元，第三方支助供應商費用減少470萬美元，增值税準備金減少440萬美元，分配的間接費用減少350萬美元，專業服務減少320萬美元，保險費用減少190萬美元，但部分被分租辦公室空間減值費用增加500萬美元、地方税增加110萬美元和信貸損失準備金增加100萬美元所抵銷。

利息收入、利息支出和其他收入（淨額）

			截至一月三十一日止的年度，
			2024						2023						$Change						更改百分比
			(千美元)
利息收入和其他收入(費用)，淨額			$	20,624					$	6,933					$	13,691					197		%
利息支出			(3,952)						(2,000)						(1,952)						98		%

利息收入及其他收入（開支），於二零二四財年淨增加1370萬美元，較二零二三財年，主要由於我們投資有價證券的利息收入增加。2024財年的利息支出較2023財年增加200萬美元，主要由於利率上升。

65

---

目錄表

截至2023年1月31日和2022年1月31日的財政年度比較

有關我們截至2023年1月31日和2022年1月31日止財政年度的經營業績的比較，請參閲 第二部分—項目7.管理層對財務狀況和經營成果的討論和分析在我們於2023年3月24日向SEC提交的截至2023年1月31日的財年10—K表格年度報告中。

非公認會計準則財務指標

下表列出了以下每個時期的某些非公認會計原則財務指標。除了根據公認會計原則確定的業績外，我們相信這些非公認會計原則的財務指標對評估我們的經營業績是有用的。參見下文的描述非公認會計原則財務措施及其作為分析工具的侷限性。

			截至一月三十一日止的年度，
			2024						2023						2022
			(單位：千)
非公認會計準則運營損失			$	(58,099)					$	(207,280)					$	(157,055)
非公認會計準則淨虧損			$	(45,132)					$	(207,222)					$	(162,915)
自由現金流			$	(30,385)					$	(159,550)					$	(87,624)

非GAAP運營損失和非GAAP淨損失

我們將非GAAP經營虧損定義為經營虧損加上基於股票的補償費用和與受限制單位相關的相關僱主工資税、長期資產減值以及非經常性成本，如重組成本和直接上市費用。僱員股票交易中僱主工資税相關項目的金額取決於我們的股票價格和其他超出我們控制範圍且與業務運營無關的因素。重組成本與截至2023年1月31日止財政年度全球員工人數減少有關，導致與遣散費、福利及其他相關項目相關的開支。在評估我們的業務表現及制定經營計劃時，我們不會考慮這些項目（例如，在考慮股權獎勵授予的影響時，我們更注重整體股東攤薄，而非與該等授予相關的會計費用）。我們相信，剔除該等開支對更好地瞭解我們核心業務的長期表現、便於將我們的業績與同行公司的業績進行比較以及便於多個期間的比較是有用的。

我們將非公認會計準則淨虧損定義為淨虧損加上股票補償費用和與受限制股份單位相關的相關僱主工資税、與我們的高級強制性可換股承兑票據相關的貼現攤銷和非現金合同利息費用、長期資產減值以及非經常性成本，如重組成本和直接上市費用。

我們使用非GAAP運營虧損和非GAAP淨虧損與傳統GAAP衡量標準來評估我們的財務業績。我們相信，非GAAP運營虧損和非GAAP淨虧損為我們的管理層和投資者提供了與我們過去財務業績的一致性和可比性，並促進了業務的期與期比較。

自由現金流

我們將自由現金流定義為經營活動所得現金淨額減去購買物業和設備所用現金以及資本化內部軟件成本，加上非經常性支出，如購買與舊金山公司總部建設相關的物業和設備所產生的資本性支出、重組成本和直接上市費用。我們相信自由現金流量是一個有用的流動性指標，它為管理層和投資者提供了關於我們經營中使用的現金金額的信息，即使是負面的，但用於投資物業和設備以及資本化內部使用軟件成本，並根據非經常性支出進行調整。

66

---

目錄表

非公認會計原則財務指標的侷限性及其調整

非公認會計原則的財務措施作為分析工具有侷限性，不應孤立地考慮，或作為根據公認會計原則提供的財務信息的替代品。使用非公認會計原則財務指標與根據公認會計原則確定的可比財務指標有許多限制。例如，我們行業中的其他公司可能會以不同的方式計算這些非GAAP財務指標，或者可能會使用其他指標來評估其業績。此外，自由現金流量並不反映我們的未來合約承擔以及我們在特定期間現金結餘的總增加或減少。所有這些限制都可能降低這些非公認會計原則財務指標作為分析工具的有用性。鼓勵投資者審查相關的GAAP財務指標以及這些非GAAP財務指標與其最直接可比的GAAP財務指標的對賬，並且不要依賴任何單一財務指標來評估我們的業務。

下表將最直接可比的GAAP財務指標與這些非GAAP財務指標中的每一個進行了核對。

非GAAP運營損失

			截至一月三十一日止的年度，
			2024						2023						2022
			(單位：千)
運營虧損			$	(269,997)					$	(407,826)					$	(265,184)
添加：
與受限制單位相關的股票補償和相關僱主工資税			207,036						191,286						108,129
長期資產減值準備			5,009						—						—
調整數：重組費用（福利） (1)			(147)						9,260						—
非公認會計準則運營損失			$	(58,099)					$	(207,280)					$	(157,055)

非美國通用會計準則淨虧損

			截至一月三十一日止的年度，
			2024						2023						2022
			(單位：千)
淨虧損			$	(257,030)					$	(407,768)					$	(288,342)
添加：
與受限制單位相關的股票補償和相關僱主工資税			207,036						191,286						108,129
長期資產減值準備			5,009						—						—
可轉換票據折價攤銷			—						—						10,628
非現金利息支出			—						—						6,670
調整數：重組費用（福利） (1)			(147)						9,260						—
非公認會計準則淨虧損			$	(45,132)					$	(207,222)					$	(162,915)

__________________

(1)截至2023年1月31日的財政年度的重組成本包括840萬美元的遣散費和相關費用以及90萬美元的股票補償費用。該等費用為非經常性，並不反映我們業務的潛在趨勢。看到 説明17.重組我們的綜合財務報表包含在第八項。 財務報表和補充數據請參閲表格10—K的年度報告，以瞭解更多信息。

67

---

目錄表

自由現金流

			截至一月三十一日止的年度，
			2024						2023						2022
			(單位：千)
投資活動提供(用於)的現金淨額			$	(289,135)					$	64,492					$	27,561
融資活動提供的現金淨額			$	16,777					$	381,391					$	37,210
用於經營活動的現金淨額			$	(17,931)					$	(160,058)					$	(83,785)
更少：
購置財產和設備			(7,721)						(5,351)						(41,587)
資本化的內部使用軟件成本			(5,440)						(1,806)						(1,132)
添加：
已支付的重組成本			707						7,663						—
為擴建公司總部而購置的財產和設備			—						2						38,610
已支付的直接上市費用			—						—						270
自由現金流			$	(30,385)					$	(159,550)					$	(87,624)

流動性與資本資源

自成立以來，我們主要透過出售優先股及普通股所得款項淨額、於二零二零年一月及六月向附屬於我們首席執行官的信託發行優先強制性可換股承兑票據、出售平臺認購所產生的現金以及融資活動（包括與首席執行官的私募交易）為營運提供資金。截至2024年1月31日，我們的經營產生了虧損，反映在我們的累計赤字14.946億美元，以及2024財年，2023財年和2022財年的經營活動產生負現金流。

截至2024年1月31日我們的主要流動資金來源是現金、現金等價物和有價證券，總額為5.195億美元。

於2022年11月，我們與SVB訂立為期四年的信貸協議，提供本金總額最多150，000，000元的高級有抵押信貸融資，包括本金總額50，000，000元的定期貸款融資及本金總額最多100，000元的循環貸款融資。包括一筆3000萬美元的信用證次級融資（於2023年4月13日修訂，“2022年11月高級擔保信貸融資”）。2022年11月高級有抵押信貸融資為我們先前與SVB訂立的信貸協議（“2020年4月高級有抵押定期貸款”）再融資，並於2026年11月7日終止。

二零二二年十一月優先有抵押信貸融資項下的借貸可指定為ABR貸款或SOFR貸款，惟須受協議項下的若干條款及條件規限。任何未償還餘額將以浮動利率計息，利率與調整後的SOFR、最優惠利率或聯邦基金有效利率掛鈎。利息按月支付。根據循環信貸融資之條款，吾等須支付循環信貸融資項下借貸承擔之未動用部分按年利率0. 15%計提之年度承諾費。參閲 注7.債務瞭解更多細節。

截至2024年1月31日，根據2022年11月的高級擔保信貸安排，有5000萬美元繪製並繪製4690萬美元是定期貸款項下未清償款項、循環信貸安排項下未清償款項及總額2,140萬美元在信用證次級貸款項下開立的信用證。我們在循環信貸安排下的總借款能力為7860萬美元截至2024年1月31日。

2023年3月27日，First Citizens BancShares，Inc.(“First Citizens”)宣佈已達成協議，購買SVB的資產和負債，包括我們2022年11月的高級擔保信貸安排。我們繼續有能力根據2022年11月的高級擔保信貸安排進行額外借款，該貸款現由SVB作為First Citizens的一個部門持有。

68

---

目錄表

2022年9月，我們在私募交易中向首席執行官發行和出售了19,273,127股A類普通股，收購價為每股18.16美元，這是根據我們A類普通股在2022年9月2日的收盤價計算的，總收益約為3.5億美元。參考附註11.股東權益(虧損)瞭解更多細節。

我們運營活動提供的現金的一個重要來源是我們的客户為訂閲我們的平臺而支付的賬單。遞延收入包括我們訂閲的賬單費用中未賺取的部分，這些費用作為負債計入我們的綜合資產負債表，並在訂閲協議期限內記錄為收入。截至2024年1月31日和2023年1月31日，我們分別有2.712億美元和2.336億美元的遞延收入，其中2.653億美元和2.264億美元分別記錄為流動負債。當滿足所有收入確認標準時，這些遞延收入將被確認為收入。

我們主要通過我們手頭的現金以及與我們的付費客户簽訂的合同下的預計賬單時間和相關的收款週期來評估我們的流動性。我們相信，我們目前的現金、現金等價物、有價證券和2022年11月高級擔保信貸安排下的可用金額將足以滿足我們至少未來12個月的營運資本和資本支出需求。我們未來的資本需求將取決於許多因素，包括我們的收入增長率、訂閲續訂活動、賬單頻率、以美元為基礎的淨保留率、支持我們研發努力的支出的時機和程度，特別是推出新的和增強的產品和功能的支出的時機和程度、銷售和營銷活動的表現、與國際擴張相關的成本、投資於現有和新的辦公空間的額外資本支出，以及支持上市公司的增加的一般和行政費用。未來，我們可能會達成協議，收購或投資於互補的業務、服務和技術，包括知識產權。我們可能隨時尋求通過股權、與股權掛鈎的安排和債務籌集額外資金。如果我們不能在需要的時候以合理的利率籌集額外的資本，我們的業務、經營結果和財務狀況將受到不利影響。此外，營運現金亦可能受到各種風險及不明朗因素的影響，包括經濟下滑或衰退的影響、全球經濟的重大市場波動、向客户收取款項的時間及能力，以及其他風險，詳見第一部分—項目1A.危險因素.

現金流

下表顯示了我們在所列期間的現金流摘要：

			截至一月三十一日止的年度，
			2024						2023						2022
			(單位：千)
用於經營活動的現金淨額			$	(17,931)					$	(160,058)					$	(83,785)
投資活動提供(用於)的現金淨額			(289,135)						64,492						27,561
融資活動提供的現金淨額			16,777						381,391						37,210

經營活動

我們最大的經營現金來源是向付費客户銷售訂閲的現金。我們經營活動所得現金的主要用途是用於人事相關開支、營銷開支以及第三方託管相關開支和軟件開支。過去數年，我們的經營活動產生負現金流量，並透過出售股權及股權掛鈎證券及發行可換股票據所得款項淨額補充營運資金需求。

2024財年經營活動使用的淨現金為1790萬美元，反映了我們淨虧損2.570億美元，經非現金項目調整，如股票補償費用2.024億美元，遞延合同收購成本攤銷2200萬美元，非現金租賃費用1810萬美元，折舊和攤銷1430萬美元，長期資產減值500萬美元，預期信貸虧損撥備310萬美元，部分被有價證券貼現淨額增加340萬美元以及營運資產和負債變動產生的現金流出淨額2260萬美元所抵銷。經營業務變動產生的現金流出淨額

69

---

目錄表

資產和負債主要包括預付費用和其他流動資產增加2560萬美元，與遞延合同購置成本增加有關，經營租賃負債減少1890萬美元，應收賬款增加950萬美元，由於客户賬單增加，應計費用和其他負債減少520萬美元，主要原因是應計薪金負債減少，應付賬款減少60萬美元，其他資產增加50萬美元。由於訂閲費增加，遞延收入增加3 760萬美元，部分抵消了這些數額。

2023財年經營活動使用的淨現金為1.601億美元，反映了我們的淨虧損4.078億美元，經非現金項目調整，如股票補償費用1.890億美元，非現金租賃費用1560萬美元，遞延合同收購成本攤銷1510萬美元，折舊和攤銷1270萬美元，預期信貸虧損撥備190萬美元，以及營運資產和負債變動產生的現金流入淨額1340萬美元。經營資產和負債變動產生的淨現金流入主要包括：因訂閲費增加而導致遞延收入增加5 940萬美元，以及因應計銷售税和增值税及其他負債增加而導致應計費用和其他負債增加2 550萬美元。由於客户賬單增加，應收賬款增加2520萬美元，預付費用和其他流動資產增加2400萬美元，經營租賃負債減少1380萬美元，應付賬款減少440萬美元，其他資產增加410萬美元。

投資活動

2024財年投資活動使用的現金淨額為2.891億美元，包括購買有價證券的3.191億美元、購買不動產和設備的770萬美元以及資本化內部使用軟件成本540萬美元，部分被有價證券到期日的4310萬美元抵消。

2023財年投資活動提供的現金淨額為6450萬美元，其中包括1.439億美元的有價證券到期日，部分被7220萬美元的有價證券購買、540萬美元的租賃改善物業和設備購買以及180萬美元的資本化內部使用軟件成本所抵消。

融資活動

2024財年融資活動提供的現金淨額為1680萬美元，包括： 1,510萬美元僱員購股計劃所得收益及行使股票期權所得收益480萬美元，部分被 310萬美元用於償還2020年4月的高級有抵押定期貸款。

2023財年融資活動提供的現金淨額為3.814億美元，包括： 3.473億美元在扣除發行成本後的私募融資收益中，4960萬美元在網內收益 來自2022年11月的高級擔保信貸安排，1710萬美元在我們的員工股票購買計劃的收益中，以及580萬美元行使股票期權所得收益，部分抵銷3,830萬美元用於償還我們2020年4月的高級擔保定期貸款。

合同義務和承諾

下表中的合同承諾額與可強制執行和具有法律約束力的協定有關。在正常業務過程中發出的採購訂單不包括在下表中，因為我們的採購訂單代表採購授權，而不是具有約束力的協議。

70

---

目錄表

下表彙總了截至2024年1月31日我們的合同義務：

			按期間到期的付款
			總計						不到1年						1-3年						3-5年						5年以上
			(單位：千)
經營租賃承諾額(1)			$	354,770					$	40,608					$	77,933					$	75,305					$	160,924
購買承諾(2)			58,729						31,543						26,708						478						—
合同債務總額			$	413,499					$	72,151					$	104,641					$	75,783					$	160,924

________________

(1)包括根據辦公室的經營租約應付的未來不可撤銷的最低租金付款。有關經營租賃承擔的進一步信息，請參閲 注9.租約.

(2)包括與Amazon Web Services簽訂的為期60個月的主機相關服務合同，以及與各方簽訂的其他不可撤銷的採購承諾，主要是針對基於軟件的服務。參閲 附註8.承付款和或有事項以瞭解有關承諾的進一步詳情。

於二零一九年二月，我們就舊金山辦公室訂立新租賃協議，該協議於二零二零年五月開始，並於二零三三年十月屆滿。作為協議的一部分，我們被要求在使用辦公室空間時發出1，700萬美元的信用證，該信用證發生於截至2021年1月31日止年度。 截至2024年1月31日，與該租賃相關的未來最低租賃付款額為3.097億美元。我們的首席執行官作為租賃的個人擔保人，在租賃期間支付全部租金。如果我們不履行我們的義務，我們將在整個租賃期內償還。

有關我們的承諾和或有事項的更多信息，請參閲 附註8.承付款和或有事項在本年度報告Form 10-K所載的合併財務報表中。

於2022年11月，我們與SVB訂立了2022年11月高級有抵押信貸融資，詳情見 流動性與資本資源上面。

賠償協議

在正常業務過程中，我們同意賠償您、供應商、出租人、業務合作伙伴和其他第三方，包括但不限於違反本協議、或因您違反本協議或因您違反本協議而引起的任何損失或損毀或您的任何第三者對您或任何第三者承擔的任何責任。此外，關於我們的A類普通股在紐約證券交易所上市，我們已經與我們的董事和某些高級職員和員工簽訂了賠償協議，其中包括，將要求我們賠償他們因其作為董事、高級職員或員工的地位或服務而可能產生的某些責任。本公司並無根據該等協議要求我們提供彌償，且據本公司所知，並無可能對本公司的財務狀況、經營業績或現金流量產生重大影響的申索。

關鍵會計估計

我們的財務報表是根據公認會計準則編制的。在編制這些財務報表時，我們需要做出影響資產、負債、收入、費用和相關披露報告金額的估計和假設。我們在持續的基礎上評估我們的估計和假設。我們的估計是基於歷史經驗和我們認為在這種情況下合理的各種其他假設。我們的實際結果可能與這些估計不同。

雖然我們的重要會計政策在附註2.主要會計政策的列報依據和摘要合併財務報表， 項目8.財務報表和補充數據根據本年報10—K表格，我們認為以下會計估計具有最重大的影響。

遞延合同購置成本

我們的銷售團隊賺取的銷售佣金、行政人員賺取的獎金以及相關的工資税被視為與客户簽訂合同的增量及可收回成本。結果這些

71

---

目錄表

有關款項已於綜合資產負債表內的預付及其他流動資產及其他資產內資本化為遞延合約收購成本。

我們在三年的受益期內攤銷遞延合同收購成本。我們通過考慮歷史客户流失率、我們技術的使用壽命以及軟件即服務行業競爭的影響等因素來估計受益期。倘資產攤銷期為一年或以下，吾等選擇應用可行權宜方法，將向現有客户增加銷售所支付的佣金確認為開支。

資本化的軟件開發成本

軟件開發成本包括為我們的雲平臺和內部構建的軟件平臺開發功能而產生的若干工資和股票補償成本，以及預期將增強功能的若干升級和增強。

於開發初期產生之成本於產生時支銷。一旦軟件達到開發階段，內部和外部成本（如果是直接的和增加的）都被資本化，直到軟件基本上完成並準備好用於其預定用途。資本化於完成所有實質性測試後終止。公司軟件平臺的維護、小規模升級和增強而不增加額外功能所產生的費用於發生時支銷。在估計開發階段以及估計分配給特定項目的時間時，都涉及判斷。

已資本化的軟件開發費用記作不動產和設備的一部分，並在技術的估計使用壽命（一般為三年）內以直線法攤銷。我們根據內部開發軟件的使用壽命的最佳估計，經考慮技術的持續發展、過時及重大升級前服務的預期壽命等因素後，確定內部使用軟件的使用壽命為三年。

基於股票的薪酬費用

我們根據所需服務期內確認的估計公允價值，記錄給予僱員、非僱員和董事的所有股票獎勵的股票補償費用。我們使用柏力克—舒爾斯定價模式估計授予僱員的購股權的公平值，以計算授出日期的以股票為基礎的薪酬開支。柏力克—舒爾斯定價模式要求我們對計算中使用的輸入數據作出假設和判斷，包括預期年期（授出的購股權預計尚未行使的加權平均時間）、我們普通股的波動率、無風險利率和預期股息收益率。預期期限代表我們預期股票獎勵尚未償還的期間。我們根據購股權的歸屬期、行使期及合約年期釐定預期期限假設。波動率乃根據與本公司特徵相似的可比公眾公司普通股的歷史波動率平均值計算。無風險利率乃根據授出時與購股權預期年期相對應之期間有效之美國國債收益率曲線計算。我們的預期股息收益率輸入值為零，因為我們過往並無派付現金股息，亦不會預期將來派付現金股息。

我們根據相關股份於授出日期的公允價值計量與我們的受限制股票單位（或受限制股票單位）有關的以股票為基礎的補償開支。受限制股份單位須按時間歸屬，一般於四年期間內歸屬。

我們將股票補償費用與我們的 2020年員工購股計劃（"本公司（“EPP”）根據估計授出日期公平值（使用柏力克—舒爾斯期權定價模式計算）及預期根據每次發售購買的本公司普通股股份總數計算。用於釐定ESPP購買權公允價值的假設，包括獎勵的預期期限、我們普通股價格的預期波動性、無風險利率以及我們普通股的預期股息收益率，代表管理層的最佳估計。該等估計涉及固有的不確定性及管理層判斷的應用。我們會在僱員供款發生的修改時對其進行核算。

72

---

目錄表

我們在所需服務期（一般為相關獎勵的歸屬期）內按比例確認以股票為基礎的薪酬開支。我們會對發生的損失進行核算。我們在每個EPP發售期（一般為兩年）內以直線法確認與EPP有關的股份補償開支。

於各呈列年度，該等假設乃基於以下各項：

•預期波動率-預期波幅乃計量股價預期波動之金額。由於本公司並無足夠普通股的交易歷史，本公司以一組可比較公開交易公司於購股權預期年期內的平均歷史波動率，估計本公司購股權於授出日期的預期波動率。

•預期期限-預期年期指我們的股票獎勵預期尚未償還的期間。預期年期假設乃根據購股權之歸屬期、行使期及合約年期釐定。特別購股權計劃之預期年期指購買權預期尚未行使之期間。

•無風險利率—我們使用美國國債收益率作為與預期期限相對應的無風險利率。

•股息收益率-我們採用零股息收益率，因為我們目前沒有派發股息，我們預期將來也不會派發股息。

•普通股的公允價值-在我們直接上市之前，我們估計了普通股的公允價值；參見 普通股估值下面就EPP購買而言，普通股的公允價值乃根據各發售期首個日期的股價計算。

普通股估值

在我們的直接上市之前，我們基於股票的獎勵的普通股的公允價值歷來由我們的董事會根據 美國註冊會計師協會，作為補償發行的私人持有公司股權證券的估值 為着力各項公平值估計乃基於多項因素，包括以下各項：

•由不相關的第三方估值公司進行的同期估值；

•我們優先股相對於普通股的價格、權利、優惠和特權；

•我們的普通股缺乏市場性；

•我們的經營和財務業績；

•當前業務狀況及前景；

•關鍵人員的聘用和我們的管理經驗；

•我們的歷史和推出新應用程序和功能的時間；

•我們的發展階段；

•實現流動性事件的可能性，例如在當前市場條件下首次公開發行或合併或收購我們的業務；

•可比上市公司的市場表現；以及

•美國和全球資本市場狀況。

在對我們的普通股進行估值時，我們的董事會使用他們認為在估值日期適用的情況下適當的估值方法來確定我們業務的股權價值。

73

---

目錄表

其中一種方法是市場法，它根據我們公司與類似業務領域的可比上市公司的比較來估計價值。為了確定我們的同類公司，我們考慮了基於雲的公共企業應用程序提供商，並選擇了那些在規模、經濟驅動力和運營特徵方面與我們相似的公司。從可比公司中確定了具有代表性的市值倍數，並將其應用於我們的經營業績，以估計我們公司的企業價值。在適用的情況下，我們還使用期權定價模型來反解我們最近一輪融資的證券價值，這意味着總股權價值以及每股普通股價值。

就二零二零年一月三十一日之前的估值而言，一旦企業價值根據市場法釐定，我們使用期權定價模型將該價值分配至各類證券，以得出普通股的公允價值。

就截至二零二零年一月三十一日及其後及我們直接上市前的估值而言，我們使用混合法，採用期權定價模式及概率加權預期回報法（“PWerm”）的組合，估計我們普通股的公平值。使用PWerm，我們的普通股價值是基於對我們普通股不同價值的概率加權分析來估計的，假設我們公司未來可能發生的事件，包括假設我們成為一家上市公司的情況和假設我們繼續作為一傢俬人控股公司的情況。

此外，我們還考慮了涉及我們股本的任何二級交易。在評估該等交易時，我們考慮了每項交易的事實及情況，以確定其代表公平值交換的程度。所考慮的因素包括交易量、時間、交易是否在自願和無關聯方之間進行，以及交易是否涉及可接觸我們財務資料的投資者。

就我們直接上市後的估值而言，我們的董事會根據我們A類普通股於授出日期報告的收盤價釐定每股相關A類普通股的公允價值。

租賃義務

我們透過釐定合約是否賦予在一段時間內控制可識別資產使用的權利，以換取代價及其他事實及情況，釐定安排是否於開始時為租賃。使用權（“使用權”）資產及租賃負債於開始日期根據租賃期內剩餘租賃付款的現值確認。為此，我們僅考慮在開始時固定和可確定的付款。由於我們的租賃並無提供隱含利率，我們使用基於開始日期可得資料的增量借款利率釐定租賃付款的現值。增量借款利率是根據我們對其信貸評級的理解而假設的利率。使用權資產亦包括開始前作出的任何租賃付款，並扣除任何已收取的租賃優惠後入賬。租賃條款可能包括在合理確定我們將行使該等選擇權時延長或終止租賃的選擇權。租賃協議可能包含可變成本，例如公共區域維護、保險、房地產税或其他成本。可變租賃成本於產生時於綜合經營報表支銷。我們的租賃協議一般不包含任何剩餘價值擔保、限制或契諾。

我們擁有租賃及非租賃部分的租賃協議。我們已選擇將租賃及非租賃部分合併為所有類別相關資產的單一租賃部分。吾等亦已選擇於資產負債表保留初步年期為12個月或以下之租賃，並於租期內以直線法於綜合經營報表確認相關租賃付款。

經營租賃於綜合資產負債表計入經營租賃使用權資產、經營租賃負債、流動及經營租賃負債（非流動）。

本公司現時將若干未佔用設施分租予第三方。相關使用權資產、租賃物業裝修或其他資產因分租而產生的任何減值於分租簽訂期間確認，並於綜合經營報表內記錄。

74

---

目錄表

近期會計公告

看見注2. 主要會計政策的列報依據和摘要請參閲本年報其他地方所載的10—K表格的綜合財務報表，以瞭解有關近期會計公告的更多信息。

第7A項。關於市場風險的定量和定性披露

我們在美國及國際均有業務，在日常業務過程中面臨若干市場風險。

利率風險

我們的現金、現金等價物和有價證券主要包括手頭現金和貨幣市場基金、美國政府證券、公司債券和商業票據的高流動性投資。截至2024年1月31日和2023年1月31日，我們的現金和現金等價物分別為2.367億美元和5.266億美元，有價證券分別為2.828億美元和270萬美元。我們不進行交易或投機目的的投資。由於利率波動，我們的投資面臨市場風險，可能影響我們的利息收入及投資的公平值。於2024年1月31日，假設利率上升100個基點不會對我們的綜合財務報表造成重大影響。

循環信貸融資項下的任何借貸按與經調整期限SOFR、最優惠利率或聯邦基金實際利率掛鈎的浮動利率計息。截至2024年1月31日，我們在信貸安排下有4690萬美元未償還。我們並無任何其他浮動利率之長期債務或金融負債，令我們受利率波動影響。於2024年1月31日，假設利率上升100個基點不會對我們的綜合財務報表造成重大影響。

外幣風險

我們的大部分認購協議以美元計值，其餘以歐元、英鎊、澳元、日元、墨西哥比索、巴西雷亞爾、加拿大元和韓元產生。我們的一部分運營費用發生在美國境外，以外幣計值，並受外幣匯率變動的影響，特別是歐元、英鎊、加拿大元、澳元、日元、冰島克朗、新加坡元、瑞士法郎和波蘭茲羅提的變動。因此，我們的經營業績及現金流量受與我們的經營表現無關的外幣匯率波動影響。

由於匯率在不同時期之間可能大幅波動，我們的非美元計值收入和運營開支在我們將其換算為美元時也可能在不同時期之間出現大幅波動。宏觀環境所產生的波動市況已經並可能於未來導致匯率出現重大變動，尤其是外幣相對美元走弱已經並可能於未來對我們以美元列示的收益產生負面影響。截至2024年1月31日止年度，我們24%的銷售額以美元以外的貨幣計值。相比之下，我們的開支主要以美元計值。因此，美元兑這些外幣的任何升值都可能導致我們的收入相對於成本下降，從而降低我們的利潤率。我們披露已實現外幣損益的影響， 附註13.利息收入及其他收入（淨額）.假設外幣匯率變動10%不會導致截至二零二四年及二零二三年一月三十一日止年度的重大收益或虧損。

由於預期外幣匯率對我們的經營業績並無重大影響，故我們並無訂立衍生工具或對衝交易，惟倘我們的外幣風險變得更重大，我們可能會於未來進行該等交易。

75

---

項目8.財務報表和補充數據

ASANA，INC.

合併財務報表索引

			頁面
獨立註冊會計師事務所報告(PCAOB ID238)			77
合併資產負債表			79
合併業務報表			80
合併全面損失表			81
合併股東權益報表(虧損)			82
合併現金流量表			84
合併財務報表附註			86

76

---

獨立註冊會計師事務所報告

至 這個 阿莎娜股份有限公司董事會及股東。

關於財務報表與財務報告內部控制的幾點看法

本公司已審計阿莎娜股份有限公司及其附屬公司(“貴公司”)截至2024年1月31日及2023年1月31日的綜合資產負債表，以及截至2024年1月31日止三個年度各年度的相關綜合經營表、綜合損失表、股東權益(虧損)表及現金流量表，包括相關附註(統稱為“綜合財務報表”)。我們還根據特雷德韋委員會(COSO)贊助組織委員會發布的《內部控制-綜合框架(2013)》中確立的標準，對公司截至2024年1月31日的財務報告內部控制進行了審計。

我們認為，上述綜合財務報表按照美國公認的會計原則，公平地反映了本公司於2024年1月31日、2024年1月31日及2023年1月31日的財務狀況，以及截至2024年1月31日的三個年度的經營業績及現金流量。此外，我們認為，根據COSO發佈的《內部控制-綜合框架(2013)》中確立的標準，截至2024年1月31日，公司在所有實質性方面都保持了對財務報告的有效內部控制。

意見基礎

本公司管理層負責編制這些合併財務報表，維持對財務報告的有效內部控制，並對財務報告內部控制的有效性進行評估，包括在9A項下管理層的財務報告內部控制報告中。我們的責任是根據我們的審計，對公司的合併財務報表和公司對財務報告的內部控制發表意見。我們是一家在美國上市公司會計監督委員會(PCAOB)註冊的公共會計師事務所，根據美國聯邦證券法以及美國證券交易委員會和PCAOB的適用規則和法規，我們必須與公司保持獨立。

我們是按照PCAOB的標準進行審計的。這些準則要求我們計劃和執行審計，以獲得合理的保證，以確定合併財務報表是否沒有重大錯報，無論是由於錯誤還是欺詐，以及是否在所有重大方面保持了對財務報告的有效內部控制。

我們對合並財務報表的審計包括執行評估合併財務報表重大錯報風險的程序，無論是由於錯誤還是欺詐，以及執行應對這些風險的程序。這些程序包括在測試的基礎上審查關於合併財務報表中的金額和披露的證據。我們的審計還包括評價管理層使用的會計原則和作出的重大估計，以及評價合併財務報表的整體列報。我們對財務報告的內部控制的審計包括瞭解財務報告的內部控制，評估存在重大弱點的風險，以及根據評估的風險測試和評估內部控制的設計和運作有效性。我們的審計還包括執行我們認為在這種情況下必要的其他程序。我們相信，我們的審計為我們的意見提供了合理的基礎。

財務報告內部控制的定義及侷限性

公司對財務報告的內部控制是一個程序，旨在根據公認的會計原則，為財務報告的可靠性和為外部目的編制財務報表提供合理保證。公司對財務報告的內部控制包括下列政策和程序：(1)與保存合理詳細、準確和公平地反映公司資產的交易和處置的記錄有關的政策和程序；(2)提供合理的保證，即交易被記錄為必要的，以便能夠根據

77

---

根據公認的會計原則，公司的收入和支出僅根據公司管理層和董事的授權進行；以及(Iii)就防止或及時發現可能對財務報表產生重大影響的未經授權的公司資產收購、使用或處置提供合理保證。

由於其固有的侷限性，財務報告的內部控制可能無法防止或發現錯誤陳述。此外，對未來期間進行任何有效性評估的預測都有可能因條件的變化而出現控制不足的風險，或者政策或程序的遵守程度可能會惡化。

關鍵審計事項

下文所述的關鍵審計事項是指向審計委員會傳達或要求傳達給審計委員會且(I)涉及對綜合財務報表具有重大意義的賬目或披露，以及(Ii)涉及我們特別具有挑戰性、主觀性或複雜判斷的當期綜合財務報表審計所產生的事項。關鍵審計事項的傳達不會以任何方式改變我們對綜合財務報表的整體意見，我們也不會通過傳達下面的關鍵審計事項，就關鍵審計事項或與之相關的賬目或披露提供單獨的意見。

收入確認

如綜合財務報表附註2所述，本公司的收入來自客户訪問該平臺所賺取的月費或年費。公司按照ASC 606《與客户的合同收入》的要求，對與客户的收入合同進行會計處理。該公司的認購協議一般按月或按年簽訂合同，並預先收費。從平臺向客户提供之日起，收入在相關合同條款內按比例確認。該公司按比例確認收入，因為客户在整個合同期內接受和消費平臺的好處。在截至2024年1月31日的一年中，該公司的收入為6.525億美元。

我們確定執行與收入確認相關的程序是一項關鍵審計事項的主要考慮因素是，在執行與公司收入確認相關的審計程序和評估審計證據方面，我們付出了高度的審計努力。

處理這一問題涉及執行程序和評估審計證據，以形成我們對合並財務報表的總體意見。這些程序包括測試與收入確認過程有關的控制措施的有效性，包括對新訂閲和經常性訂閲及相關訂閲收入的啟動、記賬和記錄的控制。除其他外，這些程序還包括：(1)對收入交易進行抽樣測試，在適用的情況下追蹤收入交易以獲得包括客户合同、訂單、發票和現金收據在內的原始文件；(2)測試管理層對發票與收到現金的核對情況；(3)重新計算遞延收入餘額。

/s/ 普華永道會計師事務所

加州舊金山

2024年3月14日

自2011年以來，我們一直擔任本公司的審計師。

78

---

ASANA，INC.

合併資產負債表

(以千為單位，每股除外)

			截至1月31日，
			2024						2023
資產
流動資產
現金和現金等價物			$	236,663					$	526,563
有價證券			282,801						2,739
應收賬款淨額			88,327						82,363
預付費用和其他流動資產			51,925						48,726
流動資產總額			659,716						660,391
財產和設備，淨額			96,543						94,984
經營性租賃使用權資產			181,731						176,189
其他資產			23,970						23,399
總資產			$	961,960					$	954,963
負債和股東權益(赤字)
流動負債
應付帳款			$	6,907					$	7,554
應計費用和其他流動負債			75,821						83,488
遞延收入，當期			265,306						226,443
經營租賃負債，流動			19,179						14,831
流動負債總額			367,213						332,316
定期貸款，淨額			43,618						46,696
遞延收入，非流動收入			5,916						7,156
非流動經營租賃負債			215,084						210,012
其他負債			3,733						2,209
總負債			635,564						598,389
承付款和或有事項(附註8)
股東權益(虧損)
普通股，$0.00001票面價值；1,500,000截至2024年1月31日和2023年1月31日授權的股票；224,728和214,293分別於2024年1月31日和2023年1月31日發行和發行在外的股份，			2						2
額外實收資本			1,821,216						1,595,001
累計其他綜合損失			(236)						(873)
累計赤字			(1,494,586)						(1,237,556)
股東權益總額			326,396						356,574
總負債和股東權益			$	961,960					$	954,963

請參閲合併財務報表附註。

79

---

ASANA，INC.

合併業務報表

(以千為單位，每股除外)

			截至一月三十一日止的年度，
			2024						2023						2022
收入			$	652,504					$	547,212					$	378,437
收入成本			64,524						56,559						38,897
毛利			587,980						490,653						339,540
運營費用：
研發			324,688						297,209						203,124
銷售和市場營銷			391,955						434,961						282,897
一般和行政			141,334						166,309						118,703
總運營費用			857,977						898,479						604,724
運營虧損			(269,997)						(407,826)						(265,184)
利息收入和其他收入(費用)，淨額			20,624						6,933						(1,536)
利息支出			(3,952)						(2,000)						(18,385)
扣除所得税準備前的虧損			(253,325)						(402,893)						(285,105)
所得税撥備			3,705						4,875						3,237
淨虧損			$	(257,030)					$	(407,768)					$	(288,342)
每股淨虧損：
基本的和稀釋的			$	(1.17)					$	(2.04)					$	(1.63)
計算每股虧損淨額所用加權平均股份：
基本的和稀釋的			220,406						200,034						176,401

請參閲合併財務報表附註。

80

---

ASANA，INC.

綜合全面損失表

(單位：千)

			截至一月三十一日止的年度，
			2024						2023						2022
淨虧損			$	(257,030)					$	(407,768)					$	(288,342)
其他全面收益(虧損)：
有價證券未實現淨收益(虧損)			679						62						(91)
外幣換算調整的變動			(42)						(309)						(574)
綜合損失			$	(256,393)					$	(408,015)					$	(289,007)

請參閲合併財務報表附註。

81

---

ASANA，INC.

合併股東權益報表(虧損)

(單位：千)

												普通股												其他內容 已繳費						累計 其他 綜合收益(虧損)						累計赤字						總計 股東權益(虧損)
																		股票									金額
2021年1月31日的餘額																		161,480						$	2					$	528,616					$	39					$	(541,446)					$	(12,789)
在行使期權時發行普通股																		6,822						—						16,323						—						—						16,323
早期行使的股票期權的歸屬																		—						—						2,350						—						—						2,350
普通股回購																		(12)						—						—						—						—						—
限制性股票單位歸屬和結算時普通股的發行																		2,458						—						—						—						—						—
為員工購股計劃發行普通股																		537						$	—					13,350						—						—						13,350
轉換可轉換票據時發行普通股-關聯方																		17,013						—						368,459						—						—						368,459
基於股票的薪酬費用																		—						—						105,154						—						—						105,154
有價證券未實現淨虧損																		—						—						—						(91)						—						(91)
外幣折算調整																		—						—						—						(574)						—						(574)
淨虧損																		—						—						—						—						(288,342)						(288,342)
2022年1月31日的餘額																		188,298						$	2					$	1,034,252					$	(626)					$	(829,788)					$	203,840

請參閲合併財務報表附註。

82

---

ASANA，INC.

合併股東權益報表(虧損)--續

(單位：千)

												普通股												其他內容 已繳費						累計 其他 綜合收益(虧損)						累計赤字						總計 股東權益(虧損)
																		股票									金額
2022年1月31日的餘額																		188,298						$	2					$	1,034,252					$	(626)					$	(829,788)					$	203,840
在行使期權時發行普通股																		2,021						—						5,754						—						—						5,754
早期行使的股票期權的歸屬																		—						—						692						—						—						692
普通股回購																		(1)						—						—						—						—						—
限制性股票單位歸屬和結算時普通股的發行																		3,982						—						—						—						—						—
為員工購股計劃發行普通股																		720						—						17,116						—						—						17,116
私募關聯方發行普通股，扣除發行費用																		19,273						—						347,289						—						—						347,289
基於股票的薪酬費用																		—						—						189,898						—						—						189,898
有價證券未實現淨收益																		—						—						—						62						—						62
外幣折算調整																		—						—						—						(309)						—						(309)
淨虧損																		—						—						—						—						(407,768)						(407,768)
2023年1月31日的餘額																		214,293						$	2					$	1,595,001					$	(873)					$	(1,237,556)					$	356,574
在行使期權時發行普通股																		2,101						—						4,843						—						—						4,843
早期行使的股票期權的歸屬																		—						—						109						—						—						109
限制性股票單位歸屬和結算時普通股的發行																		7,456						—						(10)						—						—						(10)
為員工購股計劃發行普通股																		878						—						15,069						—						—						15,069
基於股票的薪酬費用																		—						—						206,204						—						—						206,204
有價證券未實現淨收益																		—						—						—						679						—						679
外幣折算調整																		—						—						—						(42)						—						(42)
淨虧損																		—						—						—						—						(257,030)						(257,030)
2024年1月31日的餘額																		224,728						$	2					$	1,821,216					$	(236)					$	(1,494,586)					$	326,396

請參閲合併財務報表附註。

83

---

ASANA，INC.

合併現金流量表

(單位：千)

			截至一月三十一日止的年度，
			2024						2023						2022
經營活動的現金流
淨虧損			$	(257,030)					$	(407,768)					$	(288,342)
對淨虧損與經營活動中使用的現金淨額進行的調整：
預期信貸損失準備			3,140						1,918						2,257
折舊及攤銷			14,344						12,669						8,464
遞延合同購置費用攤銷			21,972						15,098						8,647
基於股票的薪酬費用			202,418						188,962						104,527
有價證券溢價(折價)淨攤銷(遞增)			(3,391)						62						784
非現金租賃費用			18,090						15,595						16,589
長期資產減值準備			5,009						—						—
可換股票據貼現及信貸融資發行成本攤銷			122						41						10,645
非現金利息支出			—						—						6,670
經營性資產和負債變動情況：
應收賬款			(9,527)						(25,179)						(26,993)
預付費用和其他流動資產			(25,594)						(24,042)						(23,652)
其他資產			(468)						(4,108)						(10,724)
應付帳款			(569)						(4,391)						7,259
應計費用和其他負債			(5,206)						25,539						23,682
遞延收入			37,623						59,375						68,339
經營租賃負債			(18,864)						(13,829)						8,063
用於經營活動的現金淨額			(17,931)						(160,058)						(83,785)
投資活動產生的現金流
購買有價證券			(319,133)						(72,216)						(62,394)
有價證券的銷售			18						—						373
有價證券的到期日			43,141						143,865						132,301
購置財產和設備			(7,721)						(5,351)						(41,587)
資本化的內部使用軟件成本			(5,440)						(1,806)						(1,132)
投資活動提供(用於)的現金淨額			(289,135)						64,492						27,561
融資活動產生的現金流
定期貸款收益，扣除發行成本			—						49,555						9,000
償還定期貸款			(3,125)						(38,333)						(1,667)
私募相關人士的收益，扣除發行成本後的收益			—						347,289						—
與股權獎勵的股份淨額結算有關的已支付税款			(10)						—						—
普通股回購			—						(9)						(40)
行使股票期權所得收益			4,843						5,773						16,567
員工購股計劃的收益			15,069						17,116						13,350
融資活動提供的現金淨額			16,777						381,391						37,210
外匯匯率對現金及現金等價物的影響			389						335						(461)
現金及現金等價物淨增(減)			(289,900)						286,160						(19,475)

請參閲合併財務報表附註。

84

---

ASANA，INC.

合併現金流量表--續

(單位：千)

			截至一月三十一日止的年度，
			2024						2023						2022
現金和現金等價物
期初			526,563						240,403						259,878
期末			$	236,663					$	526,563					$	240,403
補充現金流數據
繳納所得税的現金			$	3,354					$	4,325					$	1,463
支付利息的現金			$	3,609					$	1,657					$	833
補充非現金投融資信息
應付賬款和應計負債中的財產和設備購置			$	140					$	598					$	571
早期行使的股票期權的歸屬			$	109					$	692					$	2,350
轉換可轉換票據時發行普通股-關聯方			$	—					$	—					$	368,459
基於股票的軟件開發薪酬			$	3,778					$	959					$	673

請參閲合併財務報表附註。

85

---

ASANA，INC.

合併財務報表附註

注1.交易記錄。組織

業務的組織和描述

阿莎娜股份有限公司(“阿莎娜”或“公司”)於2008年12月16日在特拉華州註冊成立。阿莎娜是領先的工作管理軟件平臺，專注於企業，幫助組織協調從日常任務到跨職能戰略舉措的工作。該公司總部設在加利福尼亞州舊金山。

注2.交易記錄。主要會計政策的列報依據和摘要

合併原則

隨附的綜合財務報表乃根據美國公認會計原則(“GAAP”)編制，幷包括本公司全資附屬公司的賬目。所有公司間交易和餘額在合併時都已沖銷。

財政年度

該公司的財政年度將於1月31日結束。例如，2024財年、2023財年和2022財年分別是指截至2024年1月31日、2023年1月31日和2022年1月31日的財年。

A類和B類普通股的重新分類

2020年3月23日，公司修改並重述了公司註冊證書，將公司的A類普通股重新分類為B類普通股，反之亦然。此時，每一類普通股的權利、優先和特權沒有變化。在這些合併財務報表中，所有提及A類普通股的內容已被重寫為B類普通股，所有提及B類普通股的內容已被重寫為A類普通股，以使所列所有期間的重新分類具有追溯效力。

預算的使用

按照公認會計準則編制合併財務報表要求管理層作出估計和假設，以影響合併財務報表和附註中報告和披露的金額。綜合財務報表所反映的估計和假設包括但不限於收入確認、長期資產的使用年限和賬面價值、可轉換票據的公允價值(定義見NOTE 6.可兑換票據關聯方)、直接上市前的普通股公允價值、基於股票的薪酬支出、遞延合同收購成本的受益期、所得税和使用權資產的估值。實際結果可能與這些估計不同。

風險和不確定性

全球宏觀經濟事件，包括通脹上升、美國聯邦儲備委員會加息、銀行倒閉、供應鏈中斷、貨幣匯率波動、俄羅斯入侵烏克蘭、以色列和加沙地帶當前的武裝衝突以及新冠肺炎疫情的殘餘影響，都導致了經濟的不確定性。這些宏觀經濟狀況已經並可能繼續對全球信息技術支出的速度產生不利影響，包括公司客户和潛在客户的購買模式。

上述宏觀經濟事件造成的情況已經並可能繼續影響全球信息技術支出的速度，並可能對公司平臺的需求產生不利影響，延長公司的銷售週期，減少訂閲的價值或持續時間，對應收賬款產生負面影響，減少新客户的預期支出，導致公司部分付費客户倒閉，並影響公司客户的收縮或流失率，所有這些都可能對公司的業務、經營業績和財務狀況產生不利影響。截至下發日期

86

---

ASANA，INC.

合併財務報表附註

除財務報表外，本公司並不知悉任何與上述宏觀經濟事件有關的特定事件或情況需要其更新其估計或判斷或調整其資產或負債的賬面價值。實際結果可能與該等估計有所不同，任何該等差異可能會對綜合財務報表產生重大影響。 

收入確認

該公司的收入來自從訪問該平臺的客户賺取的訂閲費。該公司的政策是，在衡量其認購協議的交易價格時，不包括銷售額和其他間接税。公司按照ASC 606的要求核算與客户簽訂的收入合同，與客户簽訂合同的收入，包括以下步驟：

•與客户簽訂的一份或多份合同的標識；

•確定合同中的履行義務；

•交易價格的確定；

•將交易價格分配給合同中的履行義務；以及

•本公司履行履約義務時確認收入。

本公司的訂閲協議通常有每月或每年的合同條款，並提前計費。收益於平臺提供予客户當日開始之相關合約期內按比例確認。本公司按比例確認收入，因為客户在整個合同期內收到並消費平臺的利益。訪問平臺代表一系列不同的服務，包括隨時間履行的單一履約責任。本公司的合同一般不可取消，且在取消時不予退還。

研究與開發

研發費用主要包括與員工相關的費用，如本公司產品開發員工的薪金及相關福利。還包括產品設計成本、第三方服務和諮詢費用等非人員成本、與研發活動中使用的設備相關的折舊費用以及公司一般間接費用的分配。

廣告費

廣告開支於產生時自綜合經營報表之銷售及市場推廣開支扣除。廣告費是$79.4300萬，$118.11000萬美元，以及$87.4 截至2024年1月31日、2023年及2022年1月31日止年度，分別為百萬美元。

基於股票的薪酬費用

本公司根據所需服務期內確認的估計公允價值，記錄所有以股票為基礎的獎勵（包括股票期權、根據2020年員工股票購買計劃發行的購買權以及限制性股票單位）的股票補償開支。就計算以股份為基礎的補償開支而言，根據特別計劃授出的購股權及發行的購買權的公平值於授出日期採用柏力克—舒爾斯定價模式估計。柏力克—舒爾斯定價模式要求本公司對計算中使用的輸入數據進行假設和判斷，包括預期期限（授出的購股權預計未行使的加權平均時間）、本公司普通股的波動率、無風險利率和預期股息收益率。預期期限代表公司的股票獎勵預計將到期的期間。預期年期假設乃根據購股權之歸屬期、行使期及合約年期釐定。波動率乃根據特徵與本公司相似的可比公眾公司普通股的歷史波動率平均值計算。無風險利率乃根據授出時與購股權預期年期相對應之期間有效之美國國債收益率曲線計算。的

87

---

ASANA，INC.

合併財務報表附註

公司的預期股息收益率輸入為零，因為它沒有支付，也不期望在未來支付，現金股息其普通股。受限制股份單位之股份補償開支乃根據相關股份於授出日期之公平值計量。

以股份為基礎的補償開支於所需服務期內確認為開支，該服務期一般為有關獎勵的歸屬期。本公司採用直線法計算開支歸屬。本公司在發生沒收時對其進行會計核算。

外幣折算和交易

本公司各全資附屬公司的功能貨幣為適用的當地貨幣或美元。資產及負債按結算日有效之現行外幣匯率換算為美元，而收入及開支賬則按期內平均外幣匯率換算為美元。資本賬户按歷史外幣匯率換算。匯兑收益及虧損計入股東權益（虧損），作為累計其他全面收益（虧損）的一部分。以功能貨幣以外貨幣計值之交易因外幣匯率變動而產生之調整計入綜合經營報表之利息收入及其他收入（開支）淨額，且於截至二零二四年、二零二三年及二零二二年一月三十一日止年度並不重大。

細分市場信息

本公司的主要經營決策者是其首席執行官（“首席執行官”），他審查綜合基準呈列的財務信息，以作出經營決策，評估財務表現和分配資源。本公司作為單一經營分部管理其營運及分配資源。有關公司按地理區域劃分的收入和長期資產的信息，請參見 説明15.地理信息.

現金和現金等價物

本公司認為所有於購買日期原到期日為三個月或以下的高流動性投資均為現金等價物。現金及現金等價物按成本列賬，成本與公允價值相若。

本公司合併現金流量表中報告的現金及現金等價物包括合併資產負債表中所示的現金及現金等價物的總額。

可供出售的投資

有價證券部分包括美國政府證券、商業票據、公司債券和機構債券，其原始合同到期日或購買時剩餘到期日大於 三個月而且不會超過37個月本公司於購買時將其證券分類為可供出售，並於各結算日重新評估該分類。本公司可隨時出售該等證券以供當前業務使用，即使該等證券尚未到期。因此，本公司將其有價證券（包括列明到期日超過十二個月的證券）分類為簡明綜合資產負債表內的流動資產。

可供出售證券按公平值列賬，而未變現收益及虧損則於累計其他全面收益（虧損）內呈報為股東權益（虧損）的獨立組成部分。管理層擬出售或管理層極有可能在預期收回前出售的任何有價證券的未實現收益和虧損記作利息收入和其他收入（支出）淨額。該等證券之應收利息於綜合資產負債表內呈列於預付開支及其他流動資產。已實現損益，非臨時減值（本公司於2021年2月1日採納ASU 2016—13號之前），並確認預期信用損失（在本公司於2021年2月1日採納ASU第2016—13號後），如有，可供出售證券在出售時確認，並計入綜合業務報表的利息收入和其他收入（支出）淨額。出售證券的成本按特定識別方法計算。對有價證券進行審查

88

---

ASANA，INC.

合併財務報表附註

定期識別可能的非暫時性減值或預期信貸損失。截至2024年、2023年或2022年1月31日止年度，本公司有價證券並無減值或信貸虧損。

應收帳款

應收賬款按可變現價值列賬，扣除預期信貸虧損撥備。預期信用損失撥備是基於本公司對應收賬款可收回性的評估，該評估考慮了本公司對不可收回賬款的歷史核銷、未償還應收賬款的賬齡分析、具有已知不利財務狀況的特定客户，並考慮了其他相關因素，包括合同條款和當前和未來經濟狀況。本公司亦會考慮現時市況及現時及未來經濟狀況，以檢討撥備是否足夠。本公司於各報告期間重新評估信貸虧損撥備的充足性。

本公司的預期信貸損失撥備為 $2.3萬截至2024年和2023年1月31日。

信用風險集中

可能使本公司承受集中信貸風險的金融工具包括現金、現金等價物和有價證券。本公司將其現金及現金等價物存入管理層認為信貸質量高的金融機構，儘管此類存款有時可能超過聯邦保險限額。截至目前，本公司並無就其現金及現金等價物存款產生任何虧損。現金等價物投資於高評級證券。

本公司於日常業務過程中向客户授出信貸。截至2024年、2023年及2022年1月31日止年度，概無個人客户佔公司收入的10%或以上。於二零二四年及二零二三年一月三十一日，本公司並無佔應收賬款10%或以上的客户。

金融工具的公允價值

公平值定義為於報告日期市場參與者之間的有序交易中出售資產所收取或轉讓負債所支付的退出價格。因此，公平值為以市場為基礎的計量，應根據市場參與者將用於為資產或負債定價的假設釐定。公平值乃採用三層公平值架構估計，該架構將計量公平值所用輸入數據的優先次序如下：

1級 可觀察輸入數據包括活躍市場相同資產或負債的報價。

第2級是指除活躍市場的報價外，可直接或間接觀察到的投入。

3級 並無市場數據，且對資產或負債之公平值屬重大之不可觀察輸入數據。

於釐定公平值時，金融工具於三層公平值架構內的分類乃基於對公平值計量而言屬重大的最低層級輸入數據。本公司採用估值技術，儘量儘量使用可觀察輸入數據及儘量減少使用不可觀察輸入數據，並於評估公平值時考慮對手方信貸風險。

若干金融工具（包括現金、應收賬款、應付賬款及應計負債）之賬面值因其短期性質而與其公平值相若。

租賃義務

本公司於開始時釐定安排是否為租賃，方法是釐定合約是否為在一段時間內控制已識別資產使用的權利，以換取代價及其他事實，

89

---

ASANA，INC.

合併財務報表附註

情節使用權資產及租賃負債於開始日期根據租賃期內剩餘租賃付款的現值確認。為此，本公司僅考慮在開始時固定和可確定的付款。由於本公司的租賃不提供隱含利率，本公司在確定租賃付款現值時根據開始日期可用的信息使用增量借款利率。增量借款利率是根據公司對其信用評級的理解而得出的假設利率。使用權資產亦包括開始前作出的任何租賃付款，並扣除任何已收取的租賃優惠後入賬。租賃期可包括在合理確定本公司將行使該等選擇權時延長或終止租賃的選擇權。租賃協議可能包含可變成本，例如公共區域維護、保險、房地產税或其他成本。可變租賃成本於產生時於綜合經營報表支銷。本公司的租賃協議一般不包含任何剩餘價值擔保、限制或契約。

本公司擁有租賃及非租賃部分之租賃協議。本公司選擇將租賃及非租賃部分合併為所有類別相關資產的單一租賃部分。本公司選擇不於資產負債表記錄初步年期為12個月或以下之租賃，而相關租賃付款於租期內以直線法於綜合經營報表確認。

經營租賃於綜合資產負債表計入經營租賃使用權資產、經營租賃負債、流動及經營租賃負債（非流動）。

財產和設備，淨額

公司按成本記錄其財產和設備。折舊按直線法按估計可使用年期計算。 二至五年.租賃物業裝修按租賃剩餘期間或裝修的估計可使用年期（以較短者為準）攤銷。維修及保養開支不被視為改善及不延長資產使用壽命，則於發生時支銷。

資產類型						壽命(年)
臺式機和其他計算機設備						2-3
傢俱和固定裝置						5
租賃權改進						租期或預計使用年限較短
大寫的內部使用軟件						3

大寫的內部使用軟件

公司資本化若干內部軟件開發成本，主要包括與創建內部開發軟件相關的直接人工。資本化成本於軟件可供其預定用途時以直線法攤銷。本公司相信直線確認法最接近預期利益產生的方式。

長期資產減值準備

本公司於有事件或情況變動顯示該等資產組別之賬面值可能無法收回時評估其長期資產之減值。將持有及使用之資產之可收回性乃按資產組別之賬面值與該資產組別預期產生之未來未貼現現金流量之比較計量。倘該等資產被視為減值，則確認減值乃按資產賬面值超出資產公平值之金額計量。待出售資產按賬面值或公平值減出售成本兩者中的較低者呈報。該公司記錄了一美元5.0 截至2024年1月31日止年度的減值支出。 不是截至二零二三年及二零二二年一月三十一日止年度錄得減值虧損。的$5.0 截至2024年1月31日止年度，與本公司分租辦公空間相關的使用權（“ROU”）資產以及相關物業和設備有關的百萬美元減值費用進一步描述於 注9.租約在合併財務報表中。

90

---

ASANA，INC.

合併財務報表附註

所得税

本公司按資產負債法核算所得税，該法要求為本公司資產負債的税基與其財務報表報告金額之間的暫時差異計提遞延所得税準備。此外，遞延税項資產乃為利用經營虧損淨額結轉及研發信貸結轉之未來利益而入賬。

本集團會就遞延税項資產計提估值撥備，除非該等資產很有可能變現。倘有重大負面證據顯示若干資產於短期內變現之可能性不大，本公司將就遞延税項資產計提估值撥備。本公司定期評估持續需要就其遞延税項資產作出估值撥備。釐定估值撥備是否繼續需要及估值撥備金額（如適用）須作出重大判斷。本公司考慮所有可用證據（包括正面和負面證據），以根據可用證據的權重，確定部分或全部遞延税項資產是否更有可能無法變現。在評估是否需要作出估值撥備時，本公司會考慮（其中包括）當期及累計虧損的性質、頻率及嚴重程度、未來盈利能力的預測以及法定結轉期的持續時間。

本公司對本公司經營所在各司法權區潛在不確定税務狀況進行全面檢討。該公司根據ASC 740對不確定的税務狀況進行核算， 所得税. ASC 740為實體在納税申報表中採取或預期採取的税務撥備的財務報表確認和計量規定了確認閾值和計量屬性。

每股淨虧損

普通股股東應佔每股基本及攤薄淨虧損乃按照參與證券所要求的兩類方法呈列。本公司所有系列的可贖回可轉換優先股和提前行使的股票期權均被視為參與證券，因為所有持有人有權在普通股支付股息的情況下按同等權利收取非累積股息。可贖回可轉換優先股的持有人並無分擔本公司虧損的合約義務。因此，本公司截至2024年、2023年和2022年1月31日止年度的淨虧損並未分配至這些參與證券。

A類和B類普通股持有人的權利，包括清算權和股息權，除投票權外，是相同的。由於清算和股息權相同，未分配收益按比例分配，因此，A類和B類普通股在單獨或合併的基礎上歸屬於普通股股東的每股淨虧損相同。

在兩級法下，歸屬於普通股股東的每股基本淨虧損是將歸屬於普通股股東的淨虧損除以該期間已發行普通股的加權平均股數計算的。

普通股股東應佔每股攤薄盈利調整每股基本盈利，以反映可贖回可轉換優先股認股權證、股票期權、受限制股份單位和可贖回可轉換優先股的潛在攤薄影響。由於本公司已於所有呈列期間呈報虧損，故所有潛在攤薄證券均具反攤薄作用，因此，每股基本淨虧損等於每股攤薄淨虧損。

最近發佈的尚未採用的會計公告

2023年11月，FASB發佈了ASU編號2023-07，分部報告(主題280)：對可報告分部披露的改進。這些修訂改進了可報告分部的披露要求，主要是通過加強對重大分部費用的披露。新標準將在2024年2月1日開始的年度期間和2025年2月1日開始的過渡期內對公司生效，並允許及早採用。指導意見一經通過，應追溯適用於財務報表中列報的以前所有期間。該公司目前正在評估採用該準則對其合併財務報表中的披露的影響。

91

---

ASANA，INC.

合併財務報表附註

2023年12月，FASB發佈了ASU 2023-09《所得税(專題740)：所得税披露的改進》，其中要求提供有關報告實體有效税率調節的分類信息以及已支付所得税的信息。該指導意見在2025年2月1日之後開始的本公司會計年度內有效，並允許提前採用。該公司目前正在評估採用該準則對其合併財務報表的影響。

截至2024年1月31日止年度內，並無其他對本公司有重大或潛在意義的近期會計聲明、會計聲明變更或最近採納的會計指引。

注3.交易記錄。收入

遞延收入和剩餘履約債務

該公司確認了$227.51000萬美元和300萬美元170.1截至2024年1月31日和2023年1月31日的年度內分別計入各自期初遞延收入餘額的600萬美元收入。

將在未來12個月內確認的遞延收入記為當期遞延收入，其餘部分記為非流動收入。截至2024年1月31日，公司認購合同的剩餘履約義務為349.01000萬美元，公司預計將確認其中約84%作為下一年的收入12幾個月，其餘時間在此之後。

遞延合同購置成本

遞延合同收購成本是遞延合同收購成本減去累計攤銷後的總成本。該公司銷售人員賺取的銷售佣金以及相關的工資税被認為是與客户簽訂合同的遞增成本和可收回成本。因此，這些金額已在綜合資產負債表中的預付和其他流動資產及其他資產內資本化為遞延合同購置成本。

遞延合同購置成本在以下受益期內攤銷三年.受益期是通過考慮歷史客户流失率、公司技術的使用壽命以及軟件即服務行業競爭的影響等因素來估計的。

下表彙總了延期合同購置費用的活動(單位：千)：

			截至一月三十一日止的年度，
			2024						2023
期初餘額			$	36,583					$	22,771
合同購置費用資本化			24,770						28,910
遞延合同購置費用攤銷			(21,972)						(15,098)
期末餘額			$	39,381					$	36,583
延期合同購置成本，當期			$	21,594					$	18,049
遞延合同購置成本，非流動			17,787						18,534
延期合同購置總成本			$	39,381					$	36,583

遞延合約收購成本（流動）於綜合資產負債表內呈列於預付開支及其他流動資產內。遞延合約收購成本（非流動）於綜合資產負債表內的其他資產內呈列。

92

---

ASANA，INC.

合併財務報表附註

注4.交易記錄。公允價值計量

下表概述按公平值計量之資產及負債之公平值及按公平值架構內輸入資料層級分類（千）：

			截至2024年1月31日
			1級						2級						3級						總計
流動資產
現金等價物
貨幣市場基金			$	89,561					$	—					$	—					$	89,561
商業票據			—						4,991						—						4,991
現金等價物合計			$	89,561					$	4,991					$	—					$	94,552
有價證券
美國國債			$	162,328					$	—					$	—					$	162,328
商業票據			—						11,670						—						11,670
公司債券			—						72,608						—						72,608
機構債券			—						36,195						—						36,195
有價證券總額			$	162,328					$	120,473					$	—					$	282,801
總資產			$	251,889					$	125,464					$	—					$	377,353

			截至2023年1月31日
			1級						2級						3級						總計
流動資產
現金等價物
貨幣市場基金			$	289,001					$	—					$	—					$	289,001
現金等價物合計			$	289,001					$	—					$	—					$	289,001
有價證券
公司債券			$	—					$	2,739					$	—					$	2,739
有價證券總額			$	—					$	2,739					$	—					$	2,739
總資產			$	289,001					$	2,739					$	—					$	291,740

截至二零二四年及二零二三年一月三十一日止年度，並無金融資產或負債轉入或轉出第三級。

下表概述了本公司在合併資產負債表上的有價證券的投資（單位：千）：

			截至2024年1月31日
			攤銷 成本						毛收入 未實現 收益						毛收入 未實現 損失						估計數 公允價值
流動資產
美國國債			$	162,485					$	85					$	(242)					$	162,328
商業票據			11,645						25						—						11,670
公司債券			71,930						695						(17)						72,608
機構債券			36,067						128						—						36,195
有價證券總額			$	282,127					$	933					$	(259)					$	282,801

93

---

ASANA，INC.

合併財務報表附註

			截至2023年1月31日
			攤銷 成本						毛收入 未實現 收益						毛收入 未實現 損失						估計數 公允價值
流動資產
公司債券			$	2,744					$	—					$	(5)					$	2,739
有價證券總額			$	2,744					$	—					$	(5)					$	2,739

下表列出了截至2024年1月31日本公司有價證券的合同到期日（千）：

						截至2024年1月31日
						攤銷成本						估計公允價值
在一年內到期						$	155,743					$	155,813
在一到三年內到期						126,384						126,988
總計						$	282,127					$	282,801

本公司定期評估其投資的預期信貸虧損。可供出售證券之未變現虧損主要由於首次購買該等證券後利率出現不利變動所致。截至2024年1月31日和2023年1月31日，本公司可供出售證券的未實現虧損總額已處於持續未實現虧損狀態12個月或更長時間並不重大。本公司預期將在未實現虧損狀況下收回其可供出售證券的全部賬面值，因為本公司無意或預期在收回相關未實現虧損之前需要出售該等證券。本公司亦預期任何信貸虧損將不重大，基於各項可供出售證券的高等級信貸評級。因此，本公司不認為截至2024年1月31日或2023年1月31日的任何部分未實現虧損代表信貸虧損。

於二零二零年四月及二零二二年十一月，本公司訂立信貸協議（“二零二零年四月高級有抵押定期貸款”及“二零二二年十一月高級有抵押信貸融資”，定義見下文第10段）。 注7.債務）與硅谷銀行（SVB）合作。信貸融資按攤銷成本列賬，與其於2024年1月31日及2023年1月31日的公平值相若。倘信貸融資於財務報表內按公平值計量，則其將分類為公平值層級的第二級。2023年3月27日，First Citizens BancShares，Inc.該公司宣佈，已簽署協議，購買SVB的資產和負債，包括2022年11月的高級擔保信貸融資。

注5.交易記錄。資產負債表組成部分

財產和設備，淨額

財產和設備淨額由以下部分組成(以千計)：

			截至1月31日，
			2024						2023
租賃權改進			$	100,795					$	98,264
大寫的內部使用軟件			24,061						15,005
傢俱和固定裝置			11,732						10,325
臺式機和其他計算機設備			2,122						1,804
在建工程			326						652
總財產和設備總額			139,036						126,050
減去：累計折舊和攤銷			(42,493)						(31,066)
財產和設備合計(淨額)			$	96,543					$	94,984

94

---

ASANA，INC.

合併財務報表附註

截至2024年、2023年和2022年1月31日止年度的折舊和攤銷費用為美元，14.31000萬，$12.72000萬美元，和美元8.5分別為2.5億美元和2.5億美元。

下列期間資本化內部使用軟件成本的賬面價值變動情況如下(以千計)：

			金額
截至2022年2月1日餘額			$	2,353
內部使用軟件成本的資本化			2,756
內部使用軟件成本攤銷			(1,074)
截至2023年1月31日的餘額			$	4,035
內部使用軟件成本的資本化			9,056
內部使用軟件成本攤銷			(2,570)
截至2024年1月31日的餘額			$	10,521

預付費用和其他流動資產

預付費用和其他流動資產包括以下內容(以千計)：

			截至1月31日，
			2024						2023
預付費用			$	25,029					$	25,134
延期合同購置成本，當期			21,594						18,049
其他流動資產			5,302						5,543
預付費用和其他流動資產總額			$	51,925					$	48,726

應計費用和其他流動負債

應計費用和其他流動負債包括以下各項(以千計)：

			截至1月31日，
			2024						2023
應計工資負債			$	19,219					$	22,336
應計銷售税和增值税			10,770						13,347
附帶福利的應計税項			9,452						8,064
應計廣告費用			9,276						10,565
應計諮詢費			4,287						4,076
其他負債			22,817						25,100
應計費用和其他流動負債總額			$	75,821					$	83,488

注6.交易記錄。可轉換票據關聯方

該公司此前發行了二3.5%於二零二零年一月（“二零二零年一月可換股票據”）及二零二零年六月（“二零二零年六月可換股票據”）（統稱“可換股票據”）本金額為美元的無抵押優先強制性可換股承兑票據300.01000萬美元和300萬美元150.0 百萬，分別。可換股票據除轉讓予聯屬公司外，不可轉讓，亦無財務或限制性契約，且在付款權上明確地從屬於本公司任何現有或未來有抵押債務。

2021年7月1日，在滿足本公司選擇性轉換的收盤交易價格標準（基於本公司上一個年度A類普通股收盤交易價格）後， 30上一個交易日

95

---

ASANA，INC.

合併財務報表附註

於可換股票據原條款所述歷年季度），本公司選擇將兩份可換股票據轉換為合共 17,012,822根據可換股票據中嵌入的實質性轉換特徵的原始條款，轉讓本公司B類普通股股份。本公司透過調整其額外實繳資本，調整可換股票據於二零二一年七月一日之賬面淨值為美元，368.5 百萬美元（包括應計利息20.4 1000萬美元和未攤銷債務貼現101.9(億美元)。

於轉換前記錄的與可換股票據有關的利息開支如下（千）：

			截至一月三十一日止的年度，
			2024						2023						2022
債務貼現攤銷			$	—					$	—					$	10,628
合同利息支出			—						—						6,670
利息支出總額			$	—					$	—					$	17,298

説明7. 債務

於2020年4月，本公司訂立一項五年制 $40.0與SVB簽訂的百萬元定期貸款協議(“2020年4月高級擔保定期貸款”)，提供本金總額高達$40.03億美元，用於公司總部的建設。利息按月支付，按年支付，浮動利率等於最優惠利率(根據《華爾街日報》)加上適用的保證金，範圍為0%至(1.0)%基於公司在貸款人的不受限制的現金餘額。2020年4月的高級擔保定期貸款已全額償還，並於2022年11月終止。

2022年11月，本公司簽訂了一項協議，四年制與SVB的信貸安排(於2023年4月13日修訂，“2022年11月高級擔保信貸安排”)，SVB為2020年4月的高級擔保定期貸款再融資。2022年11月的高級擔保信貸安排提供了本金總額為#美元的高級擔保信貸安排。150.02000萬美元，包括本金總額為#美元的優先擔保定期貸款安排50.01000萬美元和一項本金總額高達#美元的循環貸款安排100.01000萬美元，其中包括1美元30.02000萬信用證次融資，2026年11月7日到期。2023年3月27日，First Citizens BancShares，Inc.宣佈，它達成了一項協議，購買SVB的資產和負債，包括2022年11月的高級擔保信貸安排。

2022年11月高級擔保信貸安排下的借款可被指定為ABR貸款或SOFR貸款，但須受協議下的某些條款和條件的限制。ABR貸款的應計利息年利率等於ABR加適用保證金1.25%。定期SOFR貸款的應計利息年利率等於適用的調整後定期SOFR利率，該利率等於適用的定期SOFR利率加上期限SOFR調整後的10基點，條件是調整後的期限SOFR利率不得低於零，外加適用的利潤率2.25%。利息按月計息和支付。

2022年11月的高級擔保信貸安排包含借款、違約事件和契諾的慣常條件，包括限制公司產生債務、進行或持有投資、執行某些控制權變更交易、業務合併或其他基本業務變更、處置資產、進行某些類型的限制性付款或進行某些關聯方交易的能力的契諾，但受慣常例外的限制。此外，2022年11月的高級擔保信貸安排載有金融契約，包括綜合調整後的速動比率1.25至1.00，以及最低現金調整後的EBITDA，每季度進行一次測試。

根據2022年11月高級擔保信貸安排的條款，本公司可簽發信用證，從而減少循環信貸安排下可供借款的總金額。此外，該公司還需要支付每年應繳納的承諾費，費率為0.15循環信貸安排下的借款承諾中未使用部分的年利率。該公司總共有$21.4截至2024年1月31日，循環信貸安排下的未償還信用證為1,000萬美元，公司在循環信貸安排下的總可用借款能力為1,000,000美元78.6

96

---

ASANA，INC.

合併財務報表附註

截至2024年1月31日，美元50.01000萬美元被抽走，美元46.9

隨着2022年11月高級擔保信貸安排的結束，本公司預付發行費用#美元。0.41000萬美元。0.21000萬美元在公司的綜合資產負債表中以其他資產的形式列報。

2022年11月高級擔保信貸安排的賬面淨額如下(以千計)：

			截至1月31日，
			2024						2023
本金			$	46,875					$	50,000
應計利息			297						218
未攤銷貸款發放成本			(132)						(179)
賬面淨額			$	47,040					$	50,039

信貸安排，當前			$	3,422					$	3,343
信貸便利，非流動			$	43,618					$	46,696

定期貸款流動部分之賬面淨值於綜合資產負債表內於應計開支及其他流動負債呈列。

於2024年1月31日，所有借貸的預期未來本金付款如下（千）：

截至1月31日的財年，			合同到期日
2025			$	3,125
2026			5,000
2027			38,750
本金支付總額			$	46,875

注8.調查結果。承付款和或有事項

備用信用證

截至2024年1月31日和2023年1月31日，該公司有幾個與其經營租賃有關的信用證尚未償還，總額為美元。21.41000萬美元和300萬美元23.6 百萬，分別。信用證於二零二五年至二零三四年的不同日期到期。

購買承諾

於二零二一年一月，本公司訂立一項 60個月與Amazon Web Services簽訂託管相關服務合同。根據合約條款，本公司須花費最少$103.5 在協議期限內，承諾額最多可由美元抵消7.3 2024年1月31日，該公司將獲得額外的信貸，但須符合協議的某些條件。截至2024年1月31日，該公司的採購承諾餘額為美元。46.5 100萬美元用於與東道國有關的服務和美元12.2 1000萬美元，主要用於軟件服務，未反映在公司的綜合資產負債表中。

97

---

ASANA，INC.

合併財務報表附註

賠償協議

本公司已與其董事及高級職員訂立彌償協議，要求本公司就其董事及高級職員的身份或服務而可能產生的任何責任彌償，惟因個人故意不當行為而產生的責任除外。

您明確理解和同意，中國機械網有權依法停止傳輸任何前述內容並採取相應行動，包括但不限於暫停用户使用本服務的全部或部分，保存有關記錄，並向您保證。或第三方提出的知識產權侵權索賠。截至2024年及2023年1月31日止年度，概無要求本公司根據該等協議提供彌償，且本公司所知概無可能對其財務狀況、經營業績或現金流量造成重大不利影響的申索。

或有事件

於日常業務過程中，本公司可能不時受到日常業務過程中產生的各種申索及其他法律事宜的影響。截至2024年及2023年1月31日，本公司相信，目前的法律訴訟不會對其財務狀況、經營業績或現金流量造成重大不利影響。

注9.調查結果。租契

本公司根據不可撤銷的經營租賃房地產設施，其到期日至2034財年。本公司並無分類為融資租賃的租賃協議。

經營租賃之租賃成本、租期及貼現率組成如下：

			截至一月三十一日止的年度，
			2024						2023						2022
運營租賃成本(千)			$	40,897					$	36,542					$	36,494
短期租賃費用（千）			3,488						2,946						3,240
可變租賃費用（千）			2,663						2,269						1,452
總租賃成本			$	47,048					$	41,757					$	41,186
加權平均剩餘租賃年限(年)			8.8						10.2						11.4
加權平均貼現率			9.5		%				9.6		%				9.5		%

有關經營租賃之補充現金流量資料如下（千）：

			截至一月三十一日止的年度，
			2024						2023						2022
為計入經營租賃負債的金額支付的現金			$	41,389					$	34,816					$	12,021
以新的經營租賃負債換取的使用權資產			$	29,887					$	17,809					$	7,997
與經營租賃減值有關的使用權減少			$	4,900					$	—					$	—

98

---

ASANA，INC.

合併財務報表附註

截至2024年1月31日，本公司租賃負債中包括的初始租期超過一年的不可撤銷經營租賃下的未來最低租賃付款（扣除應收租户裝修款）如下（千）：

截至1月31日的財年，			經營租賃付款
2025			$	40,608
2026			38,859
2027			39,074
2028			39,180
2029年及其後			197,049
未貼現的經營租賃付款總額			354,770
減去：推定利息			(120,507)
經營租賃負債總額			$	234,263

截至2024年1月31日止年度，本公司已就其位於加利福尼亞州舊金山的部分公司辦公室簽訂分租協議。本公司評估相關資產組的減值，包括使用權資產及租賃相關物業及設備。本公司將預期未來未貼現現金流量與賬面值進行比較，並釐定各資產組不可收回。本公司根據剩餘租期內分租估計現金流量的現值計算公允價值，並將估計公允價值與其賬面值進行比較，結果為5.0 合併減值支出。經營租賃使用權資產及相關物業及設備的公平值乃於分租執行日期使用第三級輸入數據，根據收入法將未來分租現金流入及流出換算為單一現值而估計。估計現金流量乃按與資產組相關之固有風險相稱之比率貼現，以達致估計公平值。減值開支計入綜合經營報表之一般及行政開支。

分租於截至二零二四年一月三十一日止年度開始，租期為 五年.本公司已將分租分類為經營租賃。分租收入為美元0.8 截至2024年1月31日止年度，有 不是截至2023年1月31日及2022年1月31日止年度的分租收入。本公司確認分租收入作為租賃費用的減少在本公司的綜合經營報表。

上表中的經營租賃金額不包括分租收入付款額，8.71000萬美元。截至2024年1月31日，未來收到的最低分租付款總額如下(以千為單位)：

截至1月31日的財年，			待收轉租款
2025			$	1,556
2026			1,919
2027			1,976
2028			2,036
2029年及其後			1,208
分租收入總額			$	8,695

注10.調查結果。每股淨虧損

該公司使用多類別普通股和參與證券所需的兩類方法計算每股淨虧損。A類普通股的權利，包括清算權和分紅權

99

---

ASANA，INC.

合併財務報表附註

除投票權外，股票和B類普通股基本相同。因此，A類普通股和B類普通股在公司淨收益和虧損中所佔份額均等。

下表列出了每股基本淨虧損和稀釋後淨虧損的計算方法(單位為千，每股數據除外)：

			截至一月三十一日止的年度，
			2024						2023						2022
分子：
淨虧損			$	(257,030)					$	(407,768)					$	(288,342)
分母：
用於計算每股淨虧損的加權平均股份，基本虧損和攤薄虧損			220,406						200,034						176,401
每股基本和稀釋後淨虧損			$	(1.17)					$	(2.04)					$	(1.63)

被排除在本報告所述期間每股攤薄淨虧損計算之外的潛在普通股如下(以千計)，因為包括它們將具有反攤薄作用：

			截至一月三十一日止的年度，
			2024						2023						2022
股票期權			9,788						11,941						14,383
限制性股票單位			17,190						14,591						8,812
早期行使的股票期權			—						28						205
根據2020年員工購股計劃可發行的股票			485						528						249
總計			27,463						27,088						23,649

中指出 NOTE 6.可兑換票據關聯方，可轉換票據轉換為17,012,8222021年7月公司B類普通股的股份。可轉換票據相關的股票此前被排除在稀釋後每股收益之外，因為這將是反稀釋的效果。

注11.交易記錄。股東權益(虧損)

普通股

確實有二普通股類別，總計1,500,000,000授權股份：1,000,000,000A類普通股和法定股份500,000,000B類普通股的授權股份。A類普通股和B類普通股持有人的權利相同，但投票權和轉換權除外。A類普通股每股有權一按股投票。B類普通股每股有權10每股投票權，並可轉換為一A類普通股。於2020年9月30日完成直接上市前， 73,577,455可贖回可轉換優先股的流通股被轉換為同等數量的B類普通股。有 139,238,565A類普通股和85,489,359截至2024年1月31日已發行和流通的B類普通股。有 128,803,395A類普通股和85,489,359截至2023年1月31日已發行和流通的B類普通股。

截至2024年和2023年1月31日止年度，所有已發行普通股股份數量的變化均與A類普通股的變化有關。

私募相關方

2022年9月，公司發行並出售19,273,127在一次私募交易中，18.16每股，基於2022年9月2日本公司A類普通股的收盤交易價，所得款項總額為

100

---

ASANA，INC.

合併財務報表附註

大約$350 萬本公司發生了與私募$相關的發行費用，2.7 萬本公司錄得所得款項（扣除發行成本）為美元347.3於截至2023年1月31日止年度的綜合股東權益表（虧損）內，以百萬美元作為額外實繳資本。

庫存計劃

本公司有二零零九年股票計劃（“二零零九年計劃”）、二零一二年經修訂及重列股票計劃（“二零一二年計劃”）及二零二零年股權激勵計劃（“二零二零年計劃”）。每項計劃最初設立的目的是向本公司的員工和顧問授予股權獎勵，以協助吸引、留住和激勵員工和顧問，並提供激勵措施以促進本公司業務的成功。2020年計劃下預留髮行股份數量增加 9,414,9232022年2月1日， 10,714,6372023年2月1日，A類普通股的股票，以及 11,236,396根據2020年計劃的常青條款，於2024年2月1日獲得A類普通股股份。

確實有不是2009年計劃項下尚未行使的獎勵，以及2012年計劃項下的新發行於直接上市完成後終止。2012年計劃下尚未頒發的獎項繼續頒發，並受2012年計劃的規定管轄。2020年計劃規定授予激勵性股票期權（“ISOs”）（定義見守則第422條）、非法定股票期權（“NSO”）、股票增值權、限制性股票獎勵（“RSU”）、基於表現的股票獎勵以及其他形式的股權補償。

ISO僅可授予公司僱員（包括同時也是僱員的高級管理人員和董事）。公司僱員和顧問可授予國家安全保證。2020年計劃下的購股權可授出最長為 10年ISOs和NSO的行使價不得低於 100本公司董事會（“董事會”）釐定的股份於授出日期的估計公平值的%。授出的購股權一般歸屬於 四年和背心的比率為25在歸屬開始日期的第一週年日起計算，其後每月計算1/48。

本公司擁有根據二零一二年計劃及二零二零年計劃已發行的尚未行使的受限制股份單位獎勵。授出的受限制股份單位一般在一段時間內按預定的利率歸屬， 四年取決於持續服務。

根據2012年計劃購買的普通股股份受若干限制和回購權的限制。

股票期權

本公司合併股票計劃下的期權活動如下（以千計，年數和每股數據除外）：

			數量 股票						加權的- 平均值 鍛鍊 價格						加權的- 平均值 剩餘 合同條款 (單位：年)						集料 內在價值
截至2023年1月31日的餘額			11,941						$	2.96					5.1						$	149,738
授予的期權			—						—
行使的期權			(2,101)						2.31
被沒收的期權			(52)						5.51
截至2024年1月31日的餘額			9,788						3.09						4.2						$	140,292
於2024年1月31日獲授權及可行使			9,568						3.10						4.2						$	137,045
已獲授權並預期於2024年1月31日獲授權			9,788						3.09						4.2						$	140,292

101

---

ASANA，INC.

合併財務報表附註

於呈列期間，授出購股權於授出日期之加權平均公平值及行使購股權之總內在價值如下：

			截至一月三十一日止的年度，
			2024						2023						2022
加權平均授予日每股公允價值			$	—					$	—					$	—
已行使期權的總內在價值（千）			$	38,757					$	52,687					$	404,964

及早行使員工期權

2009年計劃和2012年計劃允許提前行使股票期權。提早行使購股權所收取之代價被視為行使價之按金，而有關美元金額記錄為負債，並反映於綜合資產負債表之應計開支及其他流動負債及其他負債。該負債於獎勵歸屬時重新分類至額外實繳股本。倘購股權獲提早行使，本公司可於僱傭終止時按買方就該等股份支付之價格購回未歸屬股份。 不是截至2024年1月31日，股份需回購，總計， 27,864截至2023年1月31日，股份須進行回購。

限售股單位

本公司的RSU活動如下（單位：千，每股數據除外）：

			數量 股票						加權的- 平均值 授予日期公允價值						集料 內在價值
2023年1月31日未歸屬受限制股份單位			14,591						$	27.75					$	226,145
已批准的RSU			13,344						20.01
歸屬的RSU			(7,404)						25.63
被沒收的RSU			(3,341)						25.75
2024年1月31日未歸屬受限制股份單位			17,190						23.04						$	299,450
受限制單位已歸屬，於2024年1月31日尚未釋放			806						32.82

基於股票的薪酬費用

以下期間，本公司綜合經營報表中向僱員和非僱員提供的基於股票的獎勵的基於股票的薪酬如下（單位：千）：

			截至一月三十一日止的年度，
			2024						2023						2022
收入成本			$	1,549					$	1,658					$	806
研發			112,619						100,083						57,480
銷售和市場營銷			59,217						58,504						29,631
一般和行政			29,033						28,717						16,644
基於股票的薪酬總支出			$	202,418					$	188,962					$	104,561

截至2024年、2023年及2022年1月31日止年度，與授予非僱員購股權有關的股份補償開支並不重大。

102

---

ASANA，INC.

合併財務報表附註

與所有股權補償計劃下尚未確認的未歸屬獎勵有關的未確認補償成本總額如下：

			截至2024年1月31日
			未識別的 (單位：千)						加權平均預期確認期 (單位：年)
股票期權			$	285					3.7
RSU			358,188						2.9
未確認的基於股票的薪酬支出總額			$	358,473					2.9

			截至2023年1月31日
			未識別的 (單位：千)						加權平均預期確認期 (單位：年)
股票期權			$	3,230					1.6
RSU			369,302						2.9
未確認的基於股票的薪酬支出總額			$	372,532					2.9

2020年員工購股計劃

2020年9月，董事會採納並批准了2020年員工購股計劃，該計劃於本公司就直接上市向美國證券交易委員會提交的S—1表格註冊聲明生效日期生效。ESPP最初保留並授權發行最多共計， 2,000,000A類普通股的股份。於二零二一年二月一日，根據EPP保留的股份數目自動增加至 3,614,801A類普通股， 5,497,7852022年2月1日， 7,640,7122023年2月1日， 9,887,9912024年2月1日，根據EPP的常青條款。

在符合任何限制的情況下，ESPP允許符合條件的參與者通過工資扣減最多繳納15以購買價格購買公司A類普通股股份的合格報酬的百分比 85A類普通股在發行期第一天或購買日的公平市場價值的%，以公平市場價值較低者為準。ESPP一般規定， 24個月提供期間，每個期間包括 四單獨的連續購買期， 六個月長的ESPP還包括一個 兩年回顧購買價格，包括重置功能。如果購買當日的價格低於發售期第一天的價格，則會觸發重置功能。

截至2024年1月31日，2023年和2022年1月31日，本公司確認，本地化金額11.41000萬，$12.82000萬美元，和美元8.0 100萬美元，與EPP相關的基於CK的補償費用。公司扣留了美元7.21000萬美元和300萬美元6.9 截至2024年1月31日及2023年1月31日，僱員供款分別為百萬元。截至2024年1月31日，與ESPP相關的未確認賠償成本總額為$10.42000萬美元，將在加權平均歸屬期限為1.1好幾年了。

103

---

ASANA，INC.

合併財務報表附註

以下假設被用於計算在此期間根據ESPP將授予的股份的公允價值：

			截至一月三十一日止的年度，
			2024						2023						2022
無風險利率			4.1% - 5.5%						0.9%-4.0%						0.1%-0.2%
預期期限			0.5 - 2.0年份						0.5 - 2.0年份						0.5 - 2.0年份
股息率			—%						0%						0%
預期波動率			39.3% - 60.3%						46.2% - 64.1%						36.8% - 53.8%

附註12.調查結果。員工福利計劃

於二零一一年一月，本公司根據《國税法》第401(K)條採用固定供款退休儲蓄計劃。該計劃涵蓋美國境內符合最低年齡和服務要求的所有員工，並允許參與者在税前基礎上推遲部分年度薪酬。公司對該計劃的貢獻可由董事會酌情決定。曾經有過不是截至2024年1月31日，公司自計劃開始以來對計劃的貢獻。此外，該公司還從事業務所在國家/地區所需的養老金計劃。

附註13. 利息收入和其他收入(費用)，淨額

利息收入及其他收入（開支）淨額包括以下（千）：

			截至一月三十一日止的年度，
			2024						2023						2022
利息收入			$	21,128					$	7,910					$	506
外幣交易的未實現收益(虧損)			(164)						801						(953)
其他營業外費用			(340)						(1,778)						(1,089)
利息收入和其他收入(費用)合計，淨額			$	20,624					$	6,933					$	(1,536)

其他非營業開支主要包括所列期間交易的已實現外幣損益。

104

---

ASANA，INC.

合併財務報表附註

注14.調查結果。所得税

所得税準備金的組成部分如下(以千計)：

			截至一月三十一日止的年度，
			2024						2023						2022
當前：
美國			$	—					$	—					$	—
狀態			318						45						—
外國			3,239						4,009						3,031
總電流			$	3,557					$	4,054					$	3,031
延期：
美國			$	—					$	—					$	—
狀態			—						—						—
外國			148						821						206
延期合計			148						821						206
所得税撥備總額			$	3,705					$	4,875					$	3,237

所得税前收入(虧損)的組成部分如下(以千計)：

			截至一月三十一日止的年度，
			2024						2023						2022
美國			$	(262,894)					$	(413,505)					$	(292,759)
外國			9,569						10,612						7,654
總計			$	(253,325)					$	(402,893)					$	(285,105)

法定聯邦所得税與本公司實際税率（按所得税前虧損百分比計算）之間的對賬如下：

			截至一月三十一日止的年度，
			2024						2023						2022
聯邦税率			21.0		%				21.0		%				21.0		%
基於股票的薪酬費用			(3.6)						(2.4)						25.0
更改估值免税額			(21.4)						(23.1)						(52.8)
交易成本			—						(0.1)						—
研發學分			3.5						4.9						7.7
可轉換債務利息			—						—						(1.3)
其他			(1.0)						(1.5)						(0.8)
有效所得税率			(1.5)		%				(1.2)		%				(1.2)		%

105

---

ASANA，INC.

合併財務報表附註

遞延税項資產（負債）之主要組成部分如下（千）：

			截至1月31日，
			2024						2023
遞延税項資產：
淨營業虧損結轉			$	285,152					$	282,705
研發税收抵免			96,548						87,059
*基於股票的薪酬			14,552						14,731
準備金和應計費用			7,860						6,714
經營租賃負債			56,532						52,922
R & D費用資本化174			125,080						76,765
*遞延税項資產總額			585,724						520,896
估值免税額			(532,423)						(470,548)
遞延税項資產總額，扣除估值免税額			53,301						50,348
遞延税項負債：
使用權資產			(43,320)						(41,434)
遞延佣金			(8,588)						(8,020)
折舊及攤銷			(2,704)						(2,123)
遞延税項負債總額			(54,612)						(51,577)
*遞延税項負債淨額			$	(1,311)					$	(1,229)

估值免税額增加#美元。61.91000萬，$113.62000萬美元，和美元174.4 截至2024年1月31日、2023年及2022年1月31日止年度，分別為百萬美元。截至2024年及2023年1月31日止年度，估值撥備的增加主要由第二章項下的研發費用資本化推動。174、損失結轉和在美國產生的税收抵免。截至二零二二年一月三十一日止年度，估值撥備增加主要由在美國產生的虧損及税項抵免推動。截至2024年、2023年及2022年1月31日，本公司相信遞延税項資產將完全變現的可能性不大，並繼續就其遞延税項資產淨額維持全額估值撥備。

截至2024年1月31日，該公司有聯邦和州的淨營業虧損結轉$1,167.31000萬美元和300萬美元665.2萬，分別。聯邦和州的淨經營虧損，如果不使用，將開始到期， 2029. 2018年1月31日之後產生的聯邦淨運營虧損將無限期結轉。

截至2024年1月31日，該公司擁有聯邦和加州研發税收抵免結轉美元，85.01000萬美元和300萬美元54.8 2000萬美元，以抵消未來應納税所得額。聯邦研究和開發税收抵免，如果不使用，將開始到期，2030年， 而州税收抵免結轉可以無限期結轉。

1986年的税收改革法案限制了在公司股權發生變化的某些情況下使用淨營業虧損和税收抵免結轉。根據經修訂的1986年《國內税收法》第382條，如果公司經歷了“所有權變更”，公司在任何應納税年度利用淨營業虧損結轉或其他税收屬性的能力可能會受到限制。一般來説，第382條“所有權變更”發生在一個或多個股東或股東羣體誰擁有公司至少5%的股份，在指定的測試期內增加其所有權超過其最低所有權百分比50個百分點。類似的規則也適用於州税法。該公司已經完成了一項第382條對截至2020年1月31日的股票交易的研究。該研究的結論是，該公司自成立以來經歷了所有權的變化，其使用淨經營虧損結轉將受到年度限制。然而，預計年度限制不會導致税收屬性結轉在使用前到期。

106

---

ASANA，INC.

合併財務報表附註

根據2017年的《減税和就業法案》，研發成本不再完全可以扣除，並要求從2022年1月1日起就美國税務目的進行資本化和攤銷。由於使用現有的美國聯邦淨經營虧損結轉，此項税法變更並未導致任何美國聯邦税務責任。它確實導致了增加的國家税收負債和費用，由於使用現有的國家淨經營虧損結轉的限制。

截至2024年1月31日，本公司海外子公司的累計未分配盈利並未計提境外預扣税，原因是本公司有意永久性地將該等盈利再投資。

由於負債已與遞延屬性結轉扣除，故並無於財務報表中記錄與不確定税務狀況有關的負債。

未確認税務優惠總額的期初和期末金額對賬如下（千）：

			截至1月31日，
			2024						2023
年初餘額			$	31,738					$	19,826
增加—本期税務狀況			5,444						7,666
增加—前期税務狀況			—						4,246
減少額—前期税務狀況			(2,222)						—
年終結餘			$	34,960					$	31,738

該公司擁有不是截至2024年1月31日或2023年1月31日與未確認税務優惠相關的應計利息和罰款。截至2024年1月31日，沒有未確認的税收優惠，如果確認，將影響公司的實際税率。本公司預計其不確定的税務狀況在未來12個月內不會發生重大變化。

本公司在美國和多個外國司法管轄區提交聯邦和州納税申報表。自成立以來，公司的納税年度開放接受聯邦和州税務當局的審查，2018年及以後的納税年度在多個外國司法管轄區仍然開放。

注15.交易記錄。地理信息

下表載列於下文呈列期間按地區劃分的收益及長期資產（包括經營租賃使用權資產）（千）：

收入

			截至一月三十一日止的年度，
			2024						2023						2022
美國			$	398,034					$	330,238					$	219,305
國際			254,470						216,974						159,132
總收入			$	652,504					$	547,212					$	378,437

按地區劃分的收入是基於客户的送貨地址。

107

---

ASANA，INC.

合併財務報表附註

長壽資產

			截至1月31日，
			2024						2023
美國			$	271,844					$	265,582
國際			6,430						5,591
長期資產總額			$	278,274					$	271,173

注16.交易記錄。關聯方交易

於二零二零年一月及六月，本公司向本公司首席執行官所屬的信託發行可換股票據。本公司選擇於二零二一年七月一日轉換該等可換股票據。看到 説明6.可換股票據—相關方瞭解更多細節。

截至二零二零年一月三十一日止財政年度，本公司開始向一間附屬於本公司董事會成員的公司租賃若干辦公室設施。根據這些租約支付的租金總額為美元1.61000萬美元和300萬美元2.0 截至二零二四年及二零二三年一月三十一日止年度，分別為百萬美元。本公司與同一公司簽訂了多項協議，並確認收入為美元，0.91000萬美元和300萬美元0.7 截至二零二四年及二零二三年一月三十一日止年度，分別為百萬美元。有 不是截至2024年1月31日的應收客户款項和應收客户款項為美元，1.7 截至2023年1月31日，百萬。

本公司已與本公司董事會成員之附屬公司訂立廣告協議。根據該協議支付的款項共計美元1.11000萬美元和300萬美元1.8100萬美元e分別截至二零二四年及二零二三年一月三十一日止年度。

本公司已與本公司董事會成員之附屬公司訂立廣告協議。根據該協議支付的款項共計美元2.01000萬美元和300萬美元3.2100萬美元e分別截至二零二四年及二零二三年一月三十一日止年度。

2022年9月，公司發行並出售19,273,127在一次私募交易中，18.16每股，基於2022年9月2日本公司A類普通股的收盤交易價，總收益約為美元，350 萬看到 附註11.股東權益(虧損)瞭解更多細節。

注17.交易記錄。重組

2022年11月15日，公司授權一項計劃，將其全球員工人數減少約 9%.該計劃被採納為重組的一部分，旨在提高運營效率和運營成本，並更好地將公司的員工隊伍與當前的業務需求、首要戰略重點和關鍵增長機會保持一致。

與裁員有關的非經常性費用包括通知期及遣散費、僱員福利及相關促進成本，以及與加速歸屬股份獎勵有關的非現金開支，導致2000年10月30日，9.3 截至2023年1月31日止年度的重組成本。員工人數削減（包括現金支付）已於二零二三財年末大致完成。

截至2023年1月31日的綜合資產負債表包括美元，0.9 億元重組成本分類為流動負債。

108

---

ASANA，INC.

合併財務報表附註

重組成本於截至二零二三年一月三十一日止年度之綜合經營報表確認如下：

			遣散費及有關費用						基於股票的薪酬費用(福利)						總計
收入成本			$	512					$	38					$	550
研發			33						2						35
銷售和市場營銷			5,921						661						6,582
一般和行政			1,914						179						2,093
總計			$	8,380					$	880					$	9,260

下表彙總了公司的重組負債(單位：千)：

			重組負債
截至2023年2月1日的期初餘額			$	873
費用（福利）			(147)
付款			(707)
外幣折算調整			(19)
截至2024年1月31日的期末餘額			$	—

109

---

項目9.會計和財務披露方面的變更和與會計師的分歧

沒有。

第9A項。控制和程序

信息披露控制和程序的評估

我們的管理層在首席執行官和首席財務官的參與下，評估了截至2024年1月31日我們的披露控制和程序（定義見1934年證券交易法（經修訂）下的規則13a—15（e）和15d—15（e）））的有效性。在設計及評估我們的披露監控及程序時，管理層認識到，任何監控及程序，無論設計及運作如何妥善，均只能提供達致其目標的合理保證，而管理層在評估可能的監控及程序的成本效益關係時，必須運用其判斷。根據這些評估，我們的首席執行官和首席財務官得出結論，截至2024年1月31日，我們的披露控制和程序是有效的，以提供合理的保證，我們需要在我們根據交易法提交或提交的報告中披露的信息在委員會的規則和表格規定的時間內被記錄，處理，總結和報告。及該等資料已累積並傳達予我們的管理層，包括我們的首席執行官及首席財務官（如適用），以便就所需披露作出及時決定。

管理層關於財務報告內部控制的報告

我們的管理層負責建立和維護對財務報告的充分內部控制(如《交易法》第13a-15(F)和15d-15(F)條所述)。管理層根據下列標準對我們的財務報告內部控制的有效性進行了評估內部控制--綜合框架（2013）由Treadway委員會贊助組織委員會（COSO）發佈。由於其固有的侷限性，對財務報告的內部控制可能無法防止或發現錯報。基於該評估，管理層得出結論，我們對財務報告的內部控制於2024年1月31日生效，為財務報告的可靠性提供合理保證，並根據公認會計原則為外部目的編制財務報表。

截至2024年1月31日，我們對財務報告的內部控制的有效性已由獨立註冊會計師事務所羅兵鹹永道會計師事務所（特殊合夥）審計，詳情載於其報告中。 第二部分—項目8. 財務報表和補充數據本年度報告的表格10-K。

財務報告內部控制的變化

在截至2024年1月31日的季度，我們對財務報告的內部控制沒有發現與交易法第13a—15（d）條和第15d—15（d）條要求的評估有關的變化，這些變化對我們對財務報告的內部控制有重大影響或合理可能對我們的財務報告的內部控制產生重大影響。

控制措施有效性的固有限制

我們的管理層（包括我們的首席執行官及首席財務官）並不期望我們的披露控制及程序或我們對財務報告的內部控制能防止所有錯誤及所有欺詐行為。一個控制系統，無論設計和操作多麼好，只能提供合理的，而不是絕對的保證，以滿足控制系統的目標。此外，控制系統的設計必須反映資源限制的事實，而且必須考慮控制的效益與控制成本的關係。由於所有控制制度都存在固有的侷限性，任何控制措施的評價都不能絕對保證所有控制問題和欺詐事件（如果有的話）都已被發現。這些固有的侷限性包括決策過程中的判斷可能是錯誤的，以及由於一個簡單的錯誤或錯誤而可能發生故障。此外，某些人的個人行為、兩個或多個人的勾結或管理層對控制的超越，都可能規避控制。任何控制系統的設計也部分基於

110

---

基於對未來事件的可能性的某些假設，並且無法保證任何設計在所有潛在的未來條件下都能成功實現其既定目標；隨着時間的推移，控制可能會因條件的變化而變得不足，或者遵守政策或程序的程度可能會下降。由於成本效益高的控制制度固有的侷限性，可能會發生因錯誤或欺詐而導致的錯報，而未被發現。

項目9B。其他信息

2023年12月22日，埃莉諾·萊西，我們的公司祕書兼總法律顧問, 通過規則10 b5 -1交易安排，旨在滿足規則10 b5 -1（c）的肯定性辯護，以銷售高達 134,894公司A類普通股的股份。規則10b5-1交易安排規定，出售在未來歸屬某些已發行股權獎勵時將收到的一定比例的股份，扣除我們為支付適用税項而扣留的任何股份。將被扣留的股份數量，以及根據萊西女士的規則10b5-1交易安排出售的確切股份數量，只能在未來歸屬事件發生時才能確定。出於本披露的目的，我們報告了在不減去任何在未來歸屬事件中將被扣留的股份的情況下出售的最大股份總數。該計劃於2025年6月18日終止，或在該計劃下的所有授權交易提前完成後終止。

2023年12月26日，蒂姆·萬，我們的首席財務官，修改了他現有的規則10b5-1(C)交易安排，原通過2023年3月20日，修改該計劃下的交易時間表。修改後的交易安排旨在滿足規則10b5-1(C)對出售最多50,000公司A類普通股的股份。修訂後的計劃將於2025年4月12日終止，或在該計劃下的所有授權交易提前完成後終止。

項目9C。關於妨礙檢查的外國司法管轄區的披露

不適用。

111

---

第三部分

項目10.董事、高級管理人員和公司治理

行政人員及董事

我們維持商業行為和道德守則，其中包含適用於我們的董事、高級職員和僱員（包括我們的首席執行官、首席財務官、首席會計官或控制人或履行類似職能的人士）的道德守則。我們的商業行為及道德準則可在投資者關係網站investors.asana.com的企業管治一節查閲。本公司擬在上述網站地址及地點張貼有關資料，以符合表格8—K第5.05項下有關修訂或豁免本公司商業操守及道德守則條文的披露規定。

本項目要求的其餘信息通過引用我們2024年股東年會的最終委託書納入，該最終委託書將在2024年1月31日之後的120天內提交給SEC。

112

---

項目11.高管薪酬

本項目要求的信息通過引用我們2024年股東年會的最終委託書納入，該最終委託書將在2024年1月31日之後的120天內提交給SEC。

項目12.某些實益所有人和管理層的擔保所有權及相關股東事項

本項目要求的信息通過引用我們2024年股東年會的最終委託書納入，該最終委託書將在2024年1月31日之後的120天內提交給SEC。

113

---

第13項：某些關係和關聯交易，以及董事獨立性

本項目要求的信息通過引用我們2024年股東年會的最終委託書納入，該最終委託書將在2024年1月31日之後的120天內提交給SEC。

項目14.主要會計費用和服務

本項目要求的信息通過引用我們2024年股東年會的最終委託書納入，該最終委託書將在2024年1月31日之後的120天內提交給SEC。

114

---

第四部分

項目15.證物和財務報表附表

(A)以表格10-K作為本年度報告的一部分提交下列文件：

(1)合併財務報表：

我們的綜合財務報表載於 合併財務報表索引在……下面第二部分—項目8.財務報表和補充數據本年度報告的表格10-K。

(2)財務報表附表：

以上未列明細表已被省略，因為其中要求列出的信息不適用或已在本財務報表或附註中顯示。

(3)展品

本年度報告的表格10-K的下列附件索引中列出的文件以引用方式併入本年度報告或與本年度報告一起以表格10-K的形式存檔，每種情況下均按表格10-K所示(按照S-K法規第601項編號)。

以引用方式併入

展品編號

展品名稱

表格

文件編號

展品

提交日期

3.1

註冊人註冊證書重述

8-K

001-39495

3.1

2020年9月21日

3.2

修訂及重訂註冊人附例

8-K

001-39495

3.1

2023年12月12日

4.2

融資協議綜合修正案

S-1/A

333-248303

4.3

2020年9月9日

4.3

證券説明

10-K

001-39495

4.3

2022年3月24日

10.1

註冊人與其每名董事和行政人員簽訂的賠償協議的格式

S-1

333-248303

10.1

2020年8月24日

10.2#

2009年股票計劃（經修訂）及其協議格式

S-1

333-248303

10.2

2020年8月24日

10.3#

經修訂及重列2012年股票計劃及其協議格式

S-1

333-248303

10.3

2020年8月24日

10.4#

2020年股權激勵計劃及其協議形式

S-1

333-248303

10.4

2020年8月24日

10.5#

2020年股權激勵計劃—受限制股份單位授予通知書及獎勵協議格式（無持有期）（混合）

10-K

001-39495

10.5

2021年3月30日

10.6#

2020年股權激勵計劃—受限制股份單位授予通知書及獎勵協議格式（持有期一年或兩年）（混合）

10-K

001-39495

10.6

2021年3月30日

10.7#

2020年股權激勵計劃—受限制股份單位授予通知書及獎勵協議格式（無持有期）（混合）

10-Q

001-39495

10.1

2022年12月1日

10.8#

2020年股權激勵計劃—受限制股份單位授予通知書及獎勵協議格式（持有期一年或兩年）（混合）

10-Q

001-39495

10.2

2022年12月1日

10.9#

2020年員工購股計劃

S-1

333-248303

10.5

2020年8月24日

10.10#

修改和重新設定非員工董事薪酬政策

10-Q

001-39495

10.2

2023年6月1日

10.11#

董事遞延薪酬計劃

10-K

001-39495

10.9

2021年3月30日

10.12#

阿莎娜法國SAS子計劃和RSU授予通知及獎勵協議格式

10-K

001-39495

10.10

2021年3月30日

10.13#

管理層離職與控制權利益計劃的變更

S-1

333-248303

10.7

2020年8月24日

10.14#

達斯汀·莫斯科維茨和註冊人之間的邀請函，日期為2020年8月20日

S-1

333-248303

10.8

2020年8月24日

10.15#

埃莉諾·萊西和註冊人之間的聘書，日期為2020年8月21日

S-1

333-248303

10.9

2020年8月24日

115

---

10.16#

Tim wan和註冊人之間的聘書，日期為2020年8月20日

S-1

333-248303

10.10

2020年8月24日

10.17#

安妮·雷蒙迪和註冊人之間的邀請函，日期為2021年8月27日

8-K

001-39495

10.1

2021年9月1日

10.18

Swig 631 Folsom，LLC，SIC Holdings，LLC與註冊人之間的租約，日期為2019年2月22日

S-1

333-248303

10.12

2020年8月24日

10.19

開始日期Swig 631 Folsom，LLC，SIC Holdings，LLC與註冊人之間的租賃備忘錄，日期為2021年5月17日

10-Q

001-39495

10.1

2021年9月3日

10.20

截至2021年8月13日，Good Ventures Foundation和Dustin Moskovitz之間的投票協議

10-Q

001-39495

10.2

2021年9月3日

10.21

阿莎娜股份有限公司與其中所列買方簽訂的、日期為2022年9月6日的股份購買協議

8-K

001-39495

10.1

2022年9月7日

10.22

信用協議，日期為2022年11月7日，由本公司、硅谷銀行（作為發行貸款人）、搖擺線貸款人、行政代理人和擔保代理人，以及簽署頁上確定的每個貸款人

8-K

001-39495

10.1

2022年11月10日

10.23

2023年4月13日，本公司和硅谷銀行（First Citizens Bank & Trust Company的一個部門）作為發行貸款人，搖擺線代理人，行政代理人和抵押代理人的信貸協議第一修正案

10-Q

001-39495

10.1

2023年6月1日

21.1*

附屬公司名單

23.1*

獨立註冊會計師事務所的同意

24.1*

授權書（包括在本年報表格10—K的簽名頁中）

31.1*

根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條通過的交易所法案規則13a-14(A)和15d-14(A)對首席執行官的認證

31.2*

根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302節通過的《交易法》第13a-14(A)和15d-14(A)條對首席財務官的證明

32.1†

根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18編第1350條對首席執行官和首席財務官的證明

97.1#*

退還政策

101.INS

XBRL實例文檔

101.SCH

XBRL分類擴展架構文檔

101.CAL

XBRL分類擴展計算鏈接庫文檔

101.DEF

XBRL分類擴展定義Linkbase文檔

101.LAB

XBRL分類擴展標籤Linkbase文檔

101.PRE

XBRL分類擴展演示文稿Linkbase文檔

104

截至2024年1月31日止年度註冊人10—K表格年度報告的封面頁已採用內聯XBRL格式

* 隨附。

# 表示管理合同或補償計劃或安排

† 本協議附件32.1中提供的證明被視為隨本10—K表格年度報告一起提交，不視為向SEC提交，並且不以引用的方式納入註冊人根據1933年證券法（經修訂）或交易法提交的任何文件中，無論是在本10—K表格年度報告日期之前還是之後提交。

116

---

項目16.表格10-K摘要

沒有。

117

---

簽名

根據1934年《證券交易法》（經修訂）的要求，註冊人已正式促使以下簽名人代表其簽署本報告，並經正式授權。

			ASANA，INC.
2024年3月14日			發信人：			/s/Dustin Moskovitz
						Dustin Moskovitz
						總裁與首席執行官
						(首席行政主任)
2024年3月14日			發信人：			/s/Tim Wan
						蒂姆·萬
						首席財務官
						(首席財務官)

118

---

授權委託書

請通過這些陳述瞭解所有人，以下簽名的每個人構成並任命Dustin Moskovitz、Tim Wan和Eleanor Lacey，以及他們中的每個人，作為其真實合法的代理人和代理人，具有完全的替代和再替代權，以任何和所有身份簽署本年度報告表格10—K的任何和所有修訂，並將其存檔，與證券交易委員會（SEC）簽訂協議，授予上述代理律師和代理人及其每一個人充分的權力和授權，以儘可能充分地實現所有意圖和目的，特此批准和確認所有上述事實律師和代理人，或其中任何一個，或個人的替代者，可以根據本協議合法地做或安排做。

根據1934年《證券交易法》（經修訂）的要求，本報告由以下人士代表公司以所示身份和日期簽署：

名字			標題			日期
/s/Dustin Moskovitz			總裁、首席執行官和主席 (首席行政主任)			2024年3月14日
Dustin Moskovitz
/s/Tim Wan			首席財務官 (首席財務會計官)			2024年3月14日
蒂姆·萬
/s/Krista Anderson—Copperman			董事			2024年3月14日
克里斯塔·安德森—科佩爾曼
/s/Sydney Carey			董事			2024年3月14日
西德尼·凱裏
/s/Matthew Cohler			董事			2024年3月14日
馬修·科勒
/s/Adam D'Angelo			董事			2024年3月14日
亞當·德安傑洛
/s/Andrew Lindsay			董事			2024年3月14日
安德魯·林賽
/s/ Lorrie Norrington			董事			2024年3月14日
洛裏·諾林頓
/s/Justin Rosenstein			董事			2024年3月14日
Justin Rosenstein

119