美國 個州
證券 和交易委員會
華盛頓, 哥倫比亞特區 20549
表格 10-Q
(Mark One)
☒ 根據1934年《證券交易法》第13條或第15(D)條發佈的季度報告
對於 ,截至2021年6月30日的季度期間
要麼
☐ 根據 1934 年《證券交易法》第 13 或 15 (D) 條提交的過渡報告
對於 來説,從 _______到 ______ 的過渡期
馬拉鬆數字控股有限公司
(章程中規定的註冊人的確切姓名 )
(州 或其他司法管轄區 (或 註冊的) |
(委員會 文件 編號) |
(國税局 僱主 身份 編號。) |
(主要行政辦公室的地址 ) | (Zip 代碼) |
註冊人的 電話號碼,包括區號:702-945-2773
用複選標記註明 註冊人 (1) 在過去的 12 個月內(或註冊人需要提交此類報告的較短期限)是否提交了 1934 年《證券交易法》第 13 或 15 (d) 條要求提交的所有報告,並且 (2) 在過去 90 天內是否受此類申報要求的約束。是的 ☒ 沒有 ☐
用複選標記指明 在過去 12 個月內(或註冊人 被要求提交此類文件的較短時間),註冊人是否以電子方式提交了根據 S-T 法規 第 405 條(本章第 232.405 節)要求提交的所有交互式數據文件。是 ☒ 不是 ☐
用複選標記指示 註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司、 還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報人”、“較小的 申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。
大型 加速過濾器 | ☐ | 加速 文件管理器 | ☐ |
☒ | 規模較小的 申報公司 | ||
新興 成長型公司 |
如果 是一家新興成長型公司,請用複選標記表示註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守 根據《交易法》第13 (a) 條規定的任何新的或修訂後的財務會計準則。☐
用複選標記表示 註冊人是否為空殼公司(定義見《交易法》第 12b-2 條)是 ☐ 否 ☒
根據該法第 12 (b) 條註冊的證券 :
每個類別的標題 | 交易 符號 | 註冊的每個交易所的名稱 | ||
|
註明 截至最遲可行日期,發行人每類普通股的已發行股票數量,即99,634,123截至2021年8月13日,普通股已發行和流通 。
目錄
頁面 | ||
第一部分。-財務信息 | ||
項目 1. | 財務報表 | 3 |
截至2021年6月30日(未經審計)和2020年12月31日的合併簡明資產負債表 | 3 | |
截至2021年6月30日和2020年6月30日的三個月和六個月的合併 簡明運營報表(未經審計) | 4 | |
截至2021年6月30日和2020年6月30日的三個月和六個月的合併股東權益簡明報表(未經審計) | 5 | |
截至2021年6月30日和2020年6月30日的六個月的合併 簡明現金流量表(未經審計) | 6 | |
未經審計的合併簡明財務報表附註 | 7 | |
項目 2. | 管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析 | 19 |
項目 3. | 關於市場風險的定量和定性披露 | 26 |
項目 4. | 控制和程序 | 26 |
第二部分-其他信息 | ||
項目 1. | 法律訴訟 | 27 |
商品 1A | 風險因素 | 28 |
項目 2. | 未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用 | 28 |
項目 3. | 優先證券違約 | 28 |
項目 4. | 礦山安全披露 | 28 |
項目 5. | 其他信息 | 28 |
項目 6. | 展品 | 28 |
其他 相關信息
除非 另有相反規定,否則 “Marathon Digital Holdings, Inc.”、“我們”、“我們的” 和類似術語是指內華達州的一家公司馬拉鬆專利集團公司及其子公司。
2 |
項目 1.財務報表
馬拉鬆 數字控股有限公司和子公司
合併 簡明資產負債表
6月30日 | 十二月三十一日 | |||||||
2021 | 2020 | |||||||
(未經審計) | (未經審計) | |||||||
資產 | ||||||||
流動資產: | ||||||||
現金和現金等價物 | $ | $ | ||||||
數字貨幣 | ||||||||
其他應收賬款 | - | |||||||
存款 | ||||||||
投資基金 | - | |||||||
預付費用和其他流動資產 | ||||||||
流動資產總額 | ||||||||
其他資產: | ||||||||
不動產和設備,扣除累計折舊和減值費用 | ||||||||
預付費服務合同 | ||||||||
使用權資產 | - | |||||||
無形資產,扣除累計攤銷額 $ | ||||||||
其他資產總額 | ||||||||
總資產 | $ | $ | ||||||
負債和股東權益 | ||||||||
流動負債: | ||||||||
應付賬款和應計費用 | $ | $ | ||||||
租賃負債的當期部分 | - | |||||||
認股權證責任 | ||||||||
流動負債總額 | ||||||||
長期負債 | ||||||||
小企業管理局應付的PPP貸款 | - | |||||||
長期負債總額 | - | |||||||
負債總額 | ||||||||
承付款和或有開支 | ||||||||
股東權益: | ||||||||
優先股, | 面值, 授權股份, 分別於2020年12月31日和2019年12月31日已發行和流通的股份- | - | ||||||
普通股, 和 分別於2021年6月30日和2020年12月31日發行和未償還債務 | 面值; 授權股份;||||||||
額外的實收資本 | ||||||||
累計其他綜合虧損 | ( | ) | ( | ) | ||||
累計赤字 | ( | ) | ( | ) | ||||
股東權益總額 | ||||||||
負債總額和股東權益 | $ | $ |
附註是這些未經審計的合併簡明財務報表不可分割的一部分。
3 |
馬拉鬆 數字控股有限公司和子公司
合併的 簡明操作語句
(未經審計)
在已結束的三個月中 | 在已結束的六個月中 | |||||||||||||||
6月30日 | 6月30日 | |||||||||||||||
2021 | 2020 | 2021 | 2020 | |||||||||||||
收入 | ||||||||||||||||
加密貨幣採礦收入 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
總收入 | ||||||||||||||||
運營成本和支出 | ||||||||||||||||
收入成本 | ||||||||||||||||
補償和相關税收 | ||||||||||||||||
諮詢費 | ||||||||||||||||
專業費用 | ||||||||||||||||
一般和行政 | ||||||||||||||||
開採的加密貨幣的減值 | ||||||||||||||||
運營費用總額 | ||||||||||||||||
運營收入(虧損) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||
其他收入(支出) | ||||||||||||||||
其他收入 | ||||||||||||||||
票據轉換造成的損失 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
NYDIG 基金投資公允價值的變化 | ( | ) | ||||||||||||||
出售數字貨幣的已實現收益(虧損) | ||||||||||||||||
認股權證負債公允價值的變化 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
應付採礦公允價值的變化 | ( | ) | ||||||||||||||
利息收入 | ||||||||||||||||
利息支出 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
其他(支出)收入總額 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||
所得税前收入(虧損) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||
所得税支出 | ||||||||||||||||
淨收益(虧損) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||
基本和攤薄後的每股淨收益(虧損): | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||
基本和攤薄後的加權平均已發行股數: |
附註是這些未經審計的合併簡明財務報表不可分割的一部分。
4 |
馬拉鬆 數字控股有限公司和子公司
合併 簡明股東權益表
(未經審計)
截至2021年6月30日的三個月
首選 股票 | 普通股票 | 額外 付費 | 累積的 | 累積的 其他 全面 | 總計 股東 | |||||||||||||||||||||||||||
數字 | 金額 | 數字 | 金額 | 資本 | 赤字 | 收入 (虧損) | 公平 | |||||||||||||||||||||||||
截至 2021 年 3 月 31 日的餘額 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||||||
基於股票 的薪酬,扣除預扣税 | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||
為無現金行使認股權證而發行的普通 股票 | - | - | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||
根據服務和許可協議發行的普通股 | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
淨收入 | - | - | - | - | - | ( | ) | - | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
截至 2021 年 6 月 30 日的餘額 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ |
截至2020年6月30日的三個月
優先股 | 普通股 | 額外 付費 | 累積的 | 累積的 其他綜合 | 總計 股東 | |||||||||||||||||||||||||||
數字 | 金額 | 數字 | 金額 | 資本 | 赤字 | 收入(虧損) | 公平 | |||||||||||||||||||||||||
截至2020年3月31日的餘額 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||||||
基於股票的薪酬 | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||
普通股的發行,扣除發行成本/在市場上發行 | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||
為轉換票據而發行的普通股 | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
以現金為目的行使的認股權證 | - | - | - | - | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||
淨虧損 | - | - | - | - | - | ( | ) | - | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
截至2020年6月30日的餘額 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ |
對於 截至 2021 年 6 月 30 日的六個月
優先股 | 普通股 | 額外 付費 | 累積的 | 累積的 其他 全面 | 總計 股東 | |||||||||||||||||||||||||||
數字 | 金額 | 數字 | 金額 | 資本 | 赤字 | 收入(虧損) | 公平 | |||||||||||||||||||||||||
截至2020年12月31日的餘額 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||||||
股票補償,扣除預扣税 | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||
普通股的發行,扣除發行成本/在市場上發行 | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||
在無現金基礎上行使期權 | - | - | ( | ) | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||
行使認股權證換取現金 | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||
為無現金行使認股權證而發行的普通股 | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||
為服務和許可協議發行的普通股 | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||
淨虧損 | - | - | - | - | - | ( | ) | - | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
截至 2021 年 6 月 30 日的餘額 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ |
在截至2020年6月30日的六個月中
優先股 | 普通股 | 額外 付費 | 累積的 | 累積的 其他 全面 | 總計 股東
| |||||||||||||||||||||||||||
數字 | 金額 | 數字 | 金額 | 資本 | 赤字 | 收入(虧損) | 公平 | |||||||||||||||||||||||||
截至2019年12月31日的餘額 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||||||
基於股票的薪酬 | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||
普通股的發行,扣除發行成本/在市場上發行 | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||
為購買採礦服務器而發行的普通股 | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||
為轉換票據而發行的普通股 | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||
淨虧損 | - | - | - | - | - | ( | ) | - | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
截至2020年6月30日的餘額 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ |
附註是這些未經審計的合併簡明財務報表不可分割的一部分。
5 |
馬拉鬆 數字控股有限公司和子公司
合併 簡明現金流量表
(未經審計)
在已結束的六個月中 | ||||||||
6月30日 | ||||||||
2021 | 2020 | |||||||
來自經營活動的現金流 | ||||||||
淨收益(虧損) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
為使淨虧損與經營活動中使用的淨現金相一致而進行的調整: | ||||||||
折舊 | ||||||||
專利和網站的攤銷 | ||||||||
出售數字貨幣的已實現收益(虧損) | ( | ) | ( | ) | ||||
認股權證負債公允價值的變化 | ( | ) | ||||||
應付採礦公允價值的變化 | - | |||||||
投資證券公允價值的變化 | ( | ) | - | |||||
PPP貸款減免的收益 | ( | ) | - | |||||
加密貨幣的減值 | - | |||||||
基於股票的薪酬 | ||||||||
使用權資產的攤銷 | ||||||||
運營資產和負債的變化: | ||||||||
數字貨幣 | ( | ) | ( | ) | ||||
租賃責任 | ( | ) | ( | ) | ||||
預付費用和其他資產 | ||||||||
應付賬款和應計費用 | ||||||||
用於經營活動的淨現金 | ( | ) | ( | ) | ||||
來自投資活動的現金流 | ||||||||
出售數字貨幣 | ||||||||
購買投資證券 | ( | ) | ( | ) | ||||
購買財產和設備 | ( | ) | - | |||||
購買採礦服務器的押金 | ( | ) | ( | ) | ||||
用於投資活動的淨現金 | ( | ) | ( | ) | ||||
來自融資活動的現金流量 | ||||||||
發行應付票據所得收益 | - | |||||||
普通股發行/市場發行的收益 | ||||||||
發行普通股/市場發行的發行成本 | ( | ) | ( | ) | ||||
預扣税款股票的價值 | ( | ) | - | |||||
行使期權和認股權證所得收益 | - | |||||||
融資活動提供的淨現金 | ||||||||
現金和現金等價物的淨增長 | ||||||||
現金和現金等價物 — 期初 | ||||||||
現金和現金等價物-期末 | $ | $ | ||||||
非現金投資和融資活動的補充時間表: | ||||||||
為購買採礦服務器而發行的普通股 | $ | $ | ||||||
減少購買採礦服務器的股份承諾 | $ | $ | ||||||
行使普通股期權 | $ | $ | ||||||
為轉換票據而發行的普通股 | $ | $ | ||||||
為服務和許可協議發行的普通股 | $ | $ |
附註是這些未經審計的合併簡明財務報表不可分割的一部分。
6 |
馬拉鬆 數字控股有限公司和子公司
合併簡明財務報表附註
注 1-組織和業務描述
組織
Marathon Digital Holdings, Inc.(以下簡稱 “公司”)於2010年2月23日在內華達州註冊成立,名為Verve Ventures, Inc.。2011年12月7日,該公司更名為美國戰略礦業公司,從事鈾和釩礦業務的勘探 和潛在開發。2012年6月,該公司終止了礦產業務, 開始投資南加州的房地產。2012年10月,該公司停止了其房地產業務 ,當時前首席執行官加入公司,公司開始了知識產權許可業務,當時公司更名 改為馬拉鬆專利集團有限公司。2017年11月1日,公司與專注於開採數字資產的Global Bit Ventures, Inc.(“GBV”) 簽訂了合併協議。該公司購買了加密貨幣採礦機,並在加拿大 建立了一個數據中心來開採數字資產。該公司擴大了開採新數字資產的活動,同時收穫了其剩餘知識產權資產的 價值。截至2021年6月30日,該公司已經終止了在加拿大的租約,並在我們位於蒙大拿州哈丁的工廠中部署了超過17,300項數據挖掘業務。
2020年8月13日,公司與Bitmaintech PTE., LTD.(“比特大陸”)簽訂了長期購買合同,收購 10,500臺下一代Antminer S-19 Pro ASIC礦機。每單位的購買價格為2,362美元(2,206美元,折扣為6.62%), 的總購買價格為24,801,000美元。雙方確認,根據本協議,螞蟻礦工的總哈希率不得低於 1,155,000 TH/s。執行本協議後,由於額外執行了合同,比特大陸對收購價格應用了8.63%的淨折扣 ,將應付金額調整為22,660,673美元。
在 按時支付購買價格的前提下,比特大陸應按照以下時間表交付產品:2021 年 1 月 31 日或之前 1,500 件;2021 年 2 月 28 日或之前;2021 年 6 月 30 日;2021 年 4 月 30 日、2021 年 5 月 31 日和 2021 年 6 月 30 日。 截至2021年6月30日,公司已支付了本協議下的全部購買價格,並已從比特大陸收到9,399個單位, 另有1,101套在運中。
2020 年 10 月 6 日,公司與特拉華州有限責任公司 公司 Beowulf Energy LLC(統稱為 “Beowulf”)和特拉華州有限責任公司 Two Point One, LLC(“2Pl”; Marathon、Beowulf 和 2Pl 均為 “當事方”,統稱為 “雙方”)的關聯公司簽訂了一系列協議。Beowulf 和 2Pl 一直在設計 和開發高達 100 兆瓦的數據中心設施(“設施”),該設施將位於蒙大拿州哈丁的 Beowulf 發電站(“哈丁站”)旁邊,並直接從該發電站提供 能源。該設施分兩個階段開發 ,以達到其 100 兆瓦的容量,哈丁站將專門為該設施提供運行 比特幣採礦服務器的能源。
第一階段的預計建造成本約為2300萬美元,這筆費用是在為 滿100兆瓦項目建造基礎設施時預付的。第一階段佔100兆瓦項目中的70兆瓦。它需要使用高壓設備來分解發電站的全部100 MW 負載,此後,每兆瓦的基礎設施成本就是在容器層面分配電力的問題。 第二階段佔100兆瓦項目的30兆瓦,預計耗資約900萬美元。整個 100 兆瓦項目的預計建造 總成本約為 3,200 萬美元。這些成本涵蓋了所有設備和勞動力所需的所有設備和勞動力,從分配給發電站的電力分配到實際礦工的運行:包括斷路器、變壓器、開關、 容器、PDU、風扇、網絡電纜等。截至2021年6月30日,該公司已支付了與100兆瓦擴建相關的所有必需分期付款,總額為 3,300萬美元。
7 |
馬拉鬆 數字控股有限公司和子公司
合併簡明財務報表附註
Marathon 和 Beowulf 簽訂了獨家電力購買協議,向該設施初始提供 30 兆瓦(第一階段)的能源負荷,總計 (第二階段)最多為 100 兆瓦的能源負荷,成本為每千瓦時0.028美元。電力購買協議的初始期限為五年,經雙方同意, 最多再延長五年,假設向該設施提供的最初30兆瓦能源的能源利用率為75%。馬拉鬆以 75萬美元的購買價從貝奧武夫那裏購買了該設施的某些採礦基礎設施和設備,根據與貝奧武夫簽訂的租賃協議,馬拉鬆有權在哈丁站 附近的陸地上建造和進入該設施。合同執行後,公司簽訂了額外的礦機購買協議。 由於公司礦機隊規模的擴大,第一階段從最初的30兆瓦增加到70兆瓦,而第二階段 將包括完成該項目剩餘的30兆瓦。
Beowulf 和2P1將根據數據設施服務協議為該設施提供運營和維護服務,以換取 首次向Beowulf發行300萬股馬拉鬆普通股,2Pl在執行時估值為每股1.87美元,合計11,22萬美元。第一階段完成後,馬拉鬆將向Beowulf再發行15萬股普通股 。在第二階段,Marathon將向Beowulf再發行35萬股普通股——在達到60兆瓦的設施負荷時發行15萬股,在100兆瓦的設施負荷完成時發行20萬股。維護和運行 該設施的成本為0.006美元/千瓦時。根據數據設施服務協議發行的所有股票均根據1933年《證券法》第4(a)(2)條豁免 註冊的交易發行。
2020年10月23日,該公司與比特大陸簽訂了一份合同,再購買10,000臺下一代Antminer S-19 Pro ASIC 礦機。2021年的交付計劃為1月份的2,500套,2月的4500套,2021年3月的最後3,000套。 的總購買價格為23,620,000美元,其中30%將在合同執行時到期,餘額將在未來4個月內支付。隨後 在執行本協議時,由於額外簽訂了合同,比特大陸對收購價格進行了8.63%的折扣,調整了 應付金額為21,581,594美元。截至2021年6月30日,公司已根據該協議支付了全部收購價格,並已從比特大陸收到了10,000個單位。
2020年12月8日,該公司與比特大陸簽訂了一份合同,再購買10,000臺下一代Antminer S-19j Pro ASIC 礦機,其中6,000台將於2021年8月交付,其餘4,000台將於2021年9月交付。 的總購買價格為23,77萬美元,其中10%的購買價格在合同執行後的48小時內到期,30%的購買價格將於2021年1月14日到期,10% 將於2021年2月15日到期,30%將於2021年6月15日到期,20%將於2021年7月15日到期。在執行本協議後,由於執行了額外的 份合同,比特大陸對收購價格進行了8.63%的折扣,調整了21,718,649美元的到期金額。截至2021年6月30日, ,公司已支付總餘額21,718,649美元中的17,374,924美元。
2020 年 12 月 23 日,該公司與比特大陸簽訂了額外購買 70,000 美元的合同下一代 Antminer S-19 ASIC 礦機,
8 |
馬拉鬆 數字控股有限公司和子公司
合併簡明財務報表附註
2020年12月31日,公司根據At The Market發行出售了6,632,712股普通股。扣除230萬美元的發行成本,已於2021年1月4日收到7,710萬美元 的收益。由於收款的時機,另一筆當前 應收賬款入賬額為7,480萬美元。截至2021年6月30日,這筆款項已全額收到。
自 2020 年 12 月 31 日起,公司董事會批准了薪酬委員會批准的以下安排:
首席執行官梅里克 岡本獲得了200萬美元的現金獎勵,該獎勵是在2020年年底之前支付的。他還獲得了 1,000,000 個 RSU 的特別獎勵,可立即歸屬。他獲得了一份新的三年期僱傭協議,自2021年1月1日起生效,其薪水和獎金 與先前的協議相同。他還獲得了以下獎勵:當公司市值達到 且市值連續30天維持在5億美元以上時,授予100萬個限制性股票單位;在公司 市值達到並維持市值連續30天超過7.5億美元時定價的1,000,000個限制性股票單位;獎勵以過去30個交易日最低收盤價定價的2,000,000個RSU 當公司的市值連續30天達到並維持市值超過1,000美元時,000,000;當公司的市值 連續30天達到並維持超過2,000,000,000美元的市值時,將發放2,000,000個限制性股票單位。截至2021年3月12日,岡本先生已獲得 規定的所有獎金,由於公司2018年股權激勵計劃下的最大可用股份已發行 ,他還需要額外2,547,392份限制性股票單位,公司將在本報告發布之日起的15個工作日內根據附表14A提交 份委託書,以舉行年度或特別股東大會獲得股東批准,將本計劃下的 股數量增加到足夠數量以支付這2,547,392份限制性股票單位的發行。截至2021年6月30日,這些股票 仍有待發行。
2021年1月12日 ,公司與其中提到的某些購買者 (“購買者”)簽訂了證券購買協議(“購買協議”),根據該協議,公司同意通過註冊直接發行 (“發行”)發行和出售12,500,000股普通股(“證券”),發行價格為每股 20.00美元。
購買協議包含公司和買方的慣例陳述、保證和協議,以及雙方的慣常賠償 權利和義務。本次發行於2021年1月15日結束。在扣除配售代理費用和相關發行費用之前,公司獲得了與本次發行相關的總收益 為2.5億美元。
2021年1月25日 ,公司宣佈已通過NYDIG作為普通合夥人管理的 投資基金購買了4,812.66比特幣,總收購價為1.5億美元,而公司保留了100%的有限合夥人權益。我們預計 將在未來時期購買投資基金持有的更多比特幣,但我們也可能在未來時期根據需要出售比特幣 以生成用於資金管理目的的現金資產。
2021年2月11日,公司根據2018年股權激勵計劃發行了4,701,442股普通股。
自 2021 年 3 月 1 日起,公司更名為 Marathon Digital Holdings, Inc.
2021 年 3 月 7 日 ,公司與 9349-0001 魁北克公司簽訂了終止協議,同意終止未償還的 租約。截至該日,公司已全部解除並解除租賃協議規定的所有義務。2017 年 11 月 ,公司簽訂了與加拿大魁北克省採礦業務有關的租約。
2021 年 5 月 21 日,馬拉鬆數字控股有限公司(“公司”)與 Compute North, LLC 簽訂了一份具有約束力的意向書,計劃在 2021 年 10 月至 2022 年 3 月期間分階段託管 73,000 名比特幣礦工。託管成本為每台 台計算機每月0.50美元,託管費率為每千瓦時0.044美元。為了在不支付 資本支出的情況下建設基礎設施,公司將在滿足 特定要求的基礎上,分批向Compute North提供高達6700萬美元的18個月過渡貸款。合同的期限為三年,此後每年的漲幅上限為百分之三 。該公司還同意為建築/電氣和供應鏈 加急活動支付高達1400萬美元的加急費。截至2021年6月30日,公司支付了 資產負債表上記錄的1,400萬美元加急費中的800萬美元。
風險 和不確定性
新型冠狀病毒菌株(“COVID 19”)在全球傳播所產生的 影響一直是前所未有的, 是不可預測的,但根據公司目前的評估,公司預計 COVID-19 的全球傳播不會對其長期 戰略計劃、運營和流動性產生任何重大影響。但是,該公司正在繼續通過監測 COVID-19 的傳播以及為在全球範圍內抗擊該病毒而採取的行動來評估 對其運營的影響, 其對 COVID-19 影響的評估可能會發生變化。
9 |
馬拉鬆 數字控股有限公司和子公司
合併簡明財務報表附註
注 2-重要會計政策摘要
列報基礎 和合並原則
隨附的未經審計的合併簡明財務報表,包括公司子公司Marathon Crypto Mining, Inc.、加密貨幣專利控股公司和Soems收購公司的賬目,由公司根據美國證券交易委員會(SEC)的規章制度編制,未經審計。根據此類細則和條例,按照美利堅合眾國普遍接受的會計原則(美國公認會計原則)編制的財務報表中通常包含 的某些信息和披露已被壓縮或省略。這些合併的簡明財務報表反映了所有 調整(僅由正常的經常性調整組成),管理層認為,這些調整對於公允地列報公司在報告期間的財務狀況、經營業績和現金流是必要的。建議將這些合併 簡明財務報表與 公司最新的10-K表年度報告中包含的合併財務報表及其附註一起閲讀。過渡期的經營業績不一定代表截至2021年12月31日的全年預期業績。
使用 的估計值和假設
根據美國公認會計原則編制財務報表要求管理層做出估算和假設,這些估計和假設會影響 截至財務報表發佈之日 報告的資產和負債金額以及或有資產和負債的披露,以及報告期內報告的收入和支出金額。實際結果可能與這些估計有所不同。管理層做出的重要 估計包括但不限於估計專利資產和固定資產的使用壽命、用於計算授予的認股權證和期權的公允價值的假設 、長期資產的變現、遞延所得税、未實現的税收 頭寸以及數字貨幣的變現。
重要的 會計政策
與公司 截至2020年12月31日財年的 10-K表年度報告中披露的會計政策相比, 的重大會計政策沒有重大變化。
數字 貨幣
數字 貨幣包含在合併資產負債表的流動資產中。數字貨幣按成本減去減值入賬。
具有無限使用壽命的無形資產不進行攤銷,而是每年進行減值評估,或更頻繁地評估減值,當事件 或情況變化表明該無限期資產更有可能受到減值時。當賬面金額超過其公允價值時,就會出現減值 。在減值測試中,公司可以選擇首先進行定性 評估,以確定是否更有可能存在減值。如果確定存在損傷的可能性不大 ,則無需進行定量損傷測試。如果公司得出相反的結論,則需要 進行定量減值測試。如果確認了減值損失,則該虧損確立了 資產的新成本基礎。不允許隨後逆轉減值損失。
減半 — 比特幣區塊鏈和解出區塊的加密貨幣獎勵會定期遞增減半。減半 是一個旨在使用工作量證明共識 算法控制總體供應並降低加密貨幣通貨膨脹風險的過程。在預先確定的區塊中,採礦獎勵減半,因此被稱為 “減半”。比特幣 的最後一次減半發生在2020年5月12日。影響比特幣價格的因素有很多,未來減半之前或 之前的價格可能上漲或下跌尚不清楚。
下表列出了截至2021年6月30日的六個月中數字貨幣的活動:
數字貨幣活動時間表
截至2020年12月31日的數字貨幣 | $ | |||
增加數字貨幣 | ||||
出售數字貨幣的已實現收益 | ||||
加密貨幣的減值 | ( | ) | ||
出售數字貨幣 | ( | ) | ||
2021 年 6 月 30 日的數字貨幣 | $ |
10 |
馬拉鬆 數字控股有限公司和子公司
合併簡明財務報表附註
投資 基金
2016 年,FASB 發佈了《會計準則更新》(ASU)2016-01,《金融工具——總體(副題 825-10):金融資產和金融負債的確認 和計量》,要求各實體通常按公允價值衡量股權 證券的投資,並確認淨收益中公允價值的變化。
2021 年 1 月 25 日,公司與 NYDIG Digital Assets Fund III, LP(“基金”)簽訂了有限合夥協議 ,而該基金以1.5億美元的總收購價購買了4,812.66枚比特幣。公司擁有有限合夥企業 的100%權益。投資基金包含在合併資產負債表的流動資產中。
根據 ASC 946(金融服務——投資公司)的會計和報告指南,出於會計目的,每個 基金都有資格作為投資公司運營,該指南要求對基金對數字 資產的投資進行公允價值計量。每隻基金持有的數字資產在全球多個活躍市場上交易,包括場外交易(“OTC”) 市場和數字資產交易所。根據ASC 820對資產的公允價值衡量,假設該資產是在市場參與者之間進行有序的 交易中交換的,要麼是在資產的主市場,要麼是在沒有主體市場的情況下,在資產最具優勢的市場(ASC 820-10-35-5)。實體必須能夠在 衡量日期(ASC 820-10-35-6A)進入主要(或最具優勢)市場。
金融工具的公平 價值
公司使用公允價值層次結構以公允價值衡量其某些金融和非金融資產和負債, 對用於衡量公允價值的估值技術的投入進行優先排序。公允價值是指在衡量日期出售 資產所獲得的價格,或為轉移市場參與者之間的有序交易負債而支付的價格,本質上是基於資產或負債的最高和最佳使用情況的退出 價格。公允價值層次結構的級別是:
等級 1: | Observable 輸入,例如相同資產或負債在活躍市場上的報價 | |
等級 2: | Observable 基於市場的投入或經市場數據證實的不可觀察的輸入 | |
等級 3: | 幾乎沒有或根本沒有市場數據的不可觀察的 輸入,這需要使用報告實體自己的假設。 |
合併資產負債表中報告的現金、應收賬款、應付賬款和應計費用的 賬面金額約為 根據這些工具的短期到期日估算的公允市場價值。應付票據和其他 長期負債的賬面價值接近公允價值,因為相關利率接近公司目前可用的利率。
金融 資產和負債根據對其公允價值計量具有重要意義的最低投入水平在公允價值層次結構中全面分類。公司通過考慮從第三方定價來源獲得的 估值來衡量其有價證券和投資的公允價值。定價服務使用行業標準估值模型,包括 收入和市場方法,所有重要投入都可以直接或間接觀察,以估算公允價值 。這些輸入包括相同或相似證券的報告的交易和經紀交易商報價、發行人信用利差、基準 證券和其他可觀察的輸入。
11 |
馬拉鬆 數字控股有限公司和子公司
合併簡明財務報表附註
下表分別顯示了截至2021年6月30日和2020年12月31日 有關公司按公允價值計量的資產和負債的信息,以及 公司在公允價值層次結構中這些資產和負債在公允價值層次結構中的估計水平:
定期按公允價值計量的資產和負債附表
2021 年 6 月 30 日計量的公允價值 | ||||||||||||||||
總承載量 6月30日的價值, | 活躍市場的報價 | 其他重要的可觀測輸入 | 大量不可觀察的輸入 | |||||||||||||
2021 | (第 1 級) | (第 2 級) | (第 3 級) | |||||||||||||
資產 | ||||||||||||||||
投資基金 | $ | $ | ||||||||||||||
負債 | ||||||||||||||||
認股權證責任 | $ | $ | $ | $ |
截至2020年12月31日計量的公允價值 | ||||||||||||||||
截至12月31日的總賬面價值 | 活躍市場的報價 | 其他重要的可觀測輸入 | 大量不可觀察的輸入 | |||||||||||||
2020 | (第 1 級) | (第 2 級) | (第 3 級) | |||||||||||||
負債 | ||||||||||||||||
認股權證責任 | $ | $ | $ | $ |
在截至2021年6月30日的三個月中, 在1、2或3級之間沒有轉賬。
認股權證負債的公平 價值
截至2021年6月30日 ,該公司的未償認股權證負債為718,329美元,該認股權證與2017年1月和2021年1月發行的認股權證以及與2017年8月和9月發行的可轉換票據相關的發行的認股權證有關。以下 表向前滾動了公司認股權證負債的公允價值,其公允價值由截至2021年6月30日的三個月的三級輸入 確定。
認股權證負債的公允價值表
公允價值 | ||||
截至 2020 年 12 月 31 日,未兑現 | $ | |||
認股權證公允價值的變化 | ||||
截至 2021 年 6 月 30 日未兑現 | $ |
公允價值的非經常性計量
根據會計準則編纂 (“ASC”)350、無形資產——商譽等, 公司將其數字貨幣列為無限期無形資產。公司的數字貨幣最初在收到時按公允價值(或 “賬面價值”)記錄 。每季度按賬面價值計量,減去自收貨以來發生的任何減值 虧損。根據ASC 820 “公允價值計量” 的指導方針,公司必須確定 用於確定資產負債表上數字貨幣減值的非經常性公允價值衡量標準。當公允價值低於數字貨幣的賬面價值時,公司 將記錄減值損失。數字貨幣 只能在減值時降價,在其價值增加時不能加價。由此產生的賬面價值代表資產的公允價值 。數字貨幣的最後一次減值日期是2021年6月30日。該公司數字資產的未清賬面餘額 約為2900萬美元,扣除截至2021年6月30日的六個月期間產生的1170萬美元的減值損失。截至2021年6月30日,作為數字貨幣持有的大約971枚比特幣的公允價值約為3,380萬美元。
12 |
馬拉鬆 數字控股有限公司和子公司
合併簡明財務報表附註
截至2021年6月30日的三個月和六個月中,
淨收益(虧損)為$ (108,884,620)
和 $(
計算每股收益時不包括反稀釋證券的附表
截至6月30日, | ||||||||
2021 | 2020 | |||||||
購買普通股的認股權證 | ||||||||
限制性股票 | ||||||||
購買普通股的期權 | ||||||||
總計 |
每股基本虧損和攤薄虧損的計算時間表
在截至6月30日的三個月中 | 在截至6月30日的六個月中 | |||||||||||||||
2021 | 2020 | 2021 | 2020 | |||||||||||||
歸屬於普通股股東的淨虧損 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||
分母: | ||||||||||||||||
加權平均普通股——基本股和攤薄後股 | ||||||||||||||||
普通股每股收益(虧損)——基本和攤薄 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) |
最近的 會計聲明
公司通過了自2021年1月1日起生效的第2019-12號會計準則更新(“ASU”),即 “所得税(主題740):簡化 所得税會計(“ASU 2019-12”)”,旨在簡化與所得税會計相關的各個 方面。ASU 2019-12刪除了主題740中一般原則的某些例外情況, 還澄清和修訂了現有指南,以提高應用的一致性。本指南對2020年12月15日之後開始的財政年度和這些財政年度內的過渡期 有效,允許提前採用。該公司認為,其所得税 頭寸和扣除額將在審計後得以維持,並且預計不會進行任何會導致 財務狀況發生重大變化的調整。
財務會計準則委員會發布或提出的 任何 新會計準則,如果在未來 日期之前不要求採用,預計在採用後不會對財務報表產生重大影響。
13 |
馬拉鬆 數字控股有限公司和子公司
合併簡明財務報表附註
注 3 — 存款、財產和設備以及無形資產
2020 年 5 月 11 日,公司與 Compute North 簽署了合同附錄,暫停和暫停其託管協議下的服務。 這暫停了使用我們的 S-9 礦機的所有比特幣生產。
減半 — 比特幣區塊鏈和解出區塊的加密貨幣獎勵會定期遞增減半。減半 是一個旨在使用工作量證明共識 算法控制總體供應並降低加密貨幣通貨膨脹風險的過程。在預先確定的區塊中,採礦獎勵減半,因此被稱為 “減半”。比特幣 的最後一次減半發生在2020年5月12日。影響比特幣價格的因素有很多,未來減半之前或 之前的價格可能上漲或下跌尚不清楚。
2020年5月11日,該公司以約130萬美元的價格從MicroBT手中收購了700臺新一代M305+ASIC礦機。700台礦機產生 80/Th,將產生56 pH/s(petahash)的哈希力,而該公司目前的S-9產量為46 pH/s。這些 下一代microBT ASIC礦機的能源效率明顯高於我們現有的比特大陸機型。這些礦工已於 2020 年 6 月交付 到公司的託管設施,正在生產比特幣。
公司購買了 6602020 年 5 月 12 日
12 日發佈的最新一代比特大陸 S19 Pro 礦機,
2020 年 7 月 29 日,公司宣佈從 microBT 手中收購 700 臺下一代 M31S+ASIC 礦機。礦工們於八月中旬到達。
2020 年 8 月 13 日,公司與 Bitmaintech 私人有限公司(“Bitmain”)簽訂了長期購買合同,收購 10,500 臺下一代 Antminer S-19 Pro ASIC 礦機。
的每單位購買價格為2,362美元(2,206美元,折扣6.62%),總購買價格為24,801,000美元( 的折扣價為6.62%,折扣價為23,159,174美元)。雙方確認,根據本協議,Antminers的總哈希率不得低於 1,155,000 TH/s。
在 按時支付購買價格的前提下,比特大陸現在和過去都計劃按以下時間表交付產品: 2021 年 1 月 31 日當天或之前交付產品;2021 年 2 月 28 日;2021 年 6 月 30 日;2021 年 4 月 30 日,2021 年 5 月 31 日和 2021 年 6 月 30 日,每天 1,800 件。截至2021年6月30日,該公司已根據該協議支付了全部購買價格,並從比特大陸收到了 9,399個單位,另外還有1,101套在運中。
2020年10月23日,該公司與比特大陸簽訂了一份合同,再購買10,000臺下一代Antminer S-19 Pro ASIC
礦機。2021年的交付計劃為1月份的2,500套,2月的4500套,2021年3月的最後3,000套。
的總購買價格為23,620,000美元,其中30%將在合同執行時到期,餘額將在未來4個月內支付。
在本協議執行後,由於額外簽訂了合同,比特大陸對購買
價格施加了8.63%的折扣,調整了應付的金額
2020年12月8日,該公司與比特大陸簽訂了一份合同,再購買10,000臺下一代Antminer S-19j Pro ASIC
礦機,其中6,000台將於2021年8月交付,其餘4,000台將於2021年9月交付。
的總購買價格為23,77萬美元,其中10%的購買價格在合同執行後的48小時內到期,30%的購買價格將於2021年1月14日到期,10%
將於2021年2月15日到期,30%將於2021年6月15日到期,20%將於2021年7月15日到期。執行本協議後,由於
額外執行的合同,比特大陸對收購價格施加了8.63%的折扣,調整了應付金額為21,718,649美元。
截至 2021 年 6 月 30 日,公司已支付了 $
14 |
馬拉鬆 數字控股有限公司和子公司
合併簡明財務報表附註
2020 年 12 月 23 日,該公司與比特大陸簽訂了一份合同,再購買 70,000 臺下一代 Antminer S-19 ASIC 礦機,
其中 7,000 台將交付
2021 年 2 月 1 日,馬拉鬆宣佈比特大陸已向該公司位於蒙大拿州哈丁的採礦 設施運送了大約 4,000 台 S-19 Pro ASIC 礦機,全部如期交付。
除了2月份向哈丁工廠交付的首批4,000台礦機外,比特大陸還向哈丁運送了另外14,702台礦機。截至2021年6月30日, 馬拉鬆已接納了超過18,702名礦工,隨後,其活躍採礦隊伍增加到大約 19,749名礦工,產量約為2.13 EH/s。
截至2021年6月30日 ,為礦工支付的約1.136億美元現金作為存款記錄在資產負債表上。
2021 年 5 月 21 日,公司與 Compute North, LLC 簽訂了一份具有約束力的意向書,將在 2021 年 10 月至 2022 年 3 月期間實施的分階段 託管73,000名比特幣礦工。託管成本為每臺機器每月0.50美元,託管費率為每千瓦時0.044美元。為了在不支付資本支出的情況下建設基礎設施,公司將在滿足特定要求的前提下,向Compute North提供為期18個月的過橋貸款,分批提供高達6700萬美元的貸款。合同 的期限為三年,此後每年的漲幅上限為百分之三。該公司還同意為施工/電氣和供應鏈加速活動支付 高達1400萬美元的加急費。截至2021年6月30日,公司 支付了資產負債表上記錄的1,400萬美元加急費中的800萬美元。
截至2021年6月30日和2020年12月31日,財產、設備和無形資產的 組成部分是:
財產、設備和無形資產組成部分一覽表
使用壽命(年) | 2021 年 6 月 30 日 | 2020年12月31日 | ||||||||||
網站 | $ | |||||||||||
採礦設備 | ||||||||||||
在建工程 | 不適用 | |||||||||||
採礦專利 | ||||||||||||
不動產、設備和無形資產總額 | ||||||||||||
減去:累計折舊和攤銷 | ( | ) | ( | ) | ||||||||
不動產、設備和無形資產,淨額 | $ | $ |
截至2021年6月30日和2020年6月30日的三個月, 公司的折舊費用分別為290萬美元和499,489美元,截至2021年6月30日和2020年6月30日的三個月,攤銷 支出分別為17,794美元和17,794美元。截至2021年6月30日和2020年6月30日的六個月中,公司的折舊費用 分別為360萬美元和100萬美元,截至2021年6月30日和2020年6月30日的六個月的攤銷費用分別為35,589美元和35,588美元。
注 4-股東權益
普通股票
2018年1月1日,我們的董事會通過了2018年股權激勵計劃,該計劃隨後於2018年3月7日獲得股東的批准,根據該計劃,將多達62.5萬股普通股、股票期權、限制性股、優先股、股票獎勵和其他獎勵 留作員工、董事、顧問、顧問和其他服務提供商的獎勵發行。
15 |
馬拉鬆 數字控股有限公司和子公司
合併簡明財務報表附註
已註冊 直接發行
2021 年 1 月 12 日 ,公司與其中指定的某些購買者 (“買方”)簽訂了證券購買協議(“購買協議”),根據該協議,公司同意在註冊直接發行 (“發行”)中發行和出售其12,500,000股普通股(“證券”),發行價為每股 20.00 美元。
購買協議包含公司和買方的慣例陳述、保證和協議,以及雙方的慣常賠償 權利和義務。本次發行於2021年1月15日結束。在扣除配售代理費用和相關發行費用之前,公司獲得了與本次發行相關的總收益 為2.5億美元。
根據2020年8月的信函協議(“訂婚信”),公司聘請了H.C. Wainwright & Co., LLC( “配售代理”)作為與本次發行有關的配售代理人。配售代理同意盡其合理的最大 努力安排證券的出售。公司同意向配售代理支付本次發行中籌集的 總收益的5.0%的現金費。公司還向配售代理的指定人發行了認股權證,以購買交易中出售的普通股總數 的3.0%,或購買最多37.5萬股普通股 (“配售代理認股權證”)的認股權證。配售代理認股權證的行使價等於每股發行價 (或每股25.00美元)的125%。公司還同意向配售代理支付50,000美元的應付費用,償還 投資者的律師費,最高金額為7,500美元,並支付12,900美元的配售代理的清算費。根據聘書的 條款,配售代理人有權在發行結束後的十二個月內擔任 (i) 與公司任何合併、合併或類似業務合併有關的財務顧問,(ii) 就公司的某些債務和股權融資交易 擔任獨家賬面管理人、獨家承銷商或獨家配售代理人。
B 系列可轉換優先股
截至2021年6月30日 ,B系列可轉換優先股沒有流通股份。
E 系列優先股
截至2021年6月30日, 沒有已發行的E系列可轉換優先股。
普通的 股票認股權證
截至2021年6月30日的六個月中公司未償還的股票認股權證狀況和變動摘要如下:
未償還的股票認股權證摘要
認股權證數量 | 加權 平均行權價格 | 加權 平均值 剩餘的 合同壽命 | ||||||||||
截至 2020 年 12 月 31 日,未兑現 | $ | |||||||||||
已發行 | ||||||||||||
已過期 | ||||||||||||
已鍛鍊 | ( | ) | ||||||||||
截至 2021 年 6 月 30 日未兑現 | $ | |||||||||||
自2021年6月30日起可行使的認股權證 | $ | |||||||||||
截至2021年6月30日,未償還和可行使的認股權證的總內在價值為 | $ |
16 |
馬拉鬆 數字控股有限公司和子公司
合併簡明財務報表附註
常見 股票期權
股票期權摘要
數字 的股份 | 加權 平均行權價格 | 加權 平均剩餘合同期限 | ||||||||||
截至 2020 年 12 月 31 日,未兑現 | $ | |||||||||||
已鍛鍊 | ( | ) | - | |||||||||
截至 2021 年 6 月 30 日未兑現 | $ | |||||||||||
期權已歸屬,預計將於2021年6月30日歸屬 | $ | |||||||||||
截至2021年6月30日已歸屬和可行使的期權 | $ | |||||||||||
截至2021年6月30日,已發行和可行使期權的總內在價值為 | $ |
限制性的 股票
2021 年 1 月 6 日
,公司發行了 566,279根據截至2020年12月31日歸屬股票的2018年股權激勵
計劃獲得的股份。年底之後,公司發行了
限制性股票獎勵活動摘要
單位數量 | 加權平均撥款日期公允價值 | |||||||
截至 2020 年 12 月 31 日為非既得 | $ | |||||||
已授予 | $ | |||||||
既得 | ( | ) | $ | |||||
2021 年 6 月 30 日未歸屬 | $ |
注 5-債務、承諾和意外開支
租賃
自 2018 年 6 月 1 日起,公司按月 租用了位於內華達州拉斯維加斯北城中心大道 1180 號 100 套房 89144 的公司辦公室。每月租金為1,997美元。已經支付了3,815美元的保證金。
公司還承擔了與加拿大魁北克省採礦業務有關的租約。經營租賃包含在資產負債表上的經營租賃 使用權資產、經營租賃負債和非流動經營租賃負債中。2021 年 3 月 7 日, 公司與 9349-0001 魁北克公司簽訂了終止協議,同意終止未履行的租約。自 之日起,公司已完全解除並解除租賃協議規定的所有義務。由於租約終止, 公司因取消而蒙受了約81,000美元的損失。
運營 租賃成本以直線法記錄在運營費用中。公司的租賃費用總額由以下 組成:
17 |
馬拉鬆 數字控股有限公司和子公司
合併簡明財務報表附註
有關公司作為承租人的租賃活動的其他 信息如下:
租賃成本組成部分表
在已結束的三個月中 | ||||||||
2021 年 6 月 30 日 | 2020年6月30日 | |||||||
經營租賃 | ||||||||
運營租賃成本 | $ | $ | ||||||
運營租賃費用 | - | |||||||
短期租賃租金支出 | ||||||||
租金支出總額 | $ | $ |
在已結束的六個月中 | ||||||||
2021 年 6 月 30 日 | 2020年6月30日 | |||||||
經營租賃 | ||||||||
運營租賃成本 | $ | $ | ||||||
運營租賃費用 | ||||||||
短期租賃租金支出 | ||||||||
租金支出總額 | $ | $ |
租賃活動時間表
在已結束的六個月中 | ||||||||
2021 年 6 月 30 日 | 2020年6月30日 | |||||||
來自經營租賃的運營現金流 | $ | $ | ||||||
加權平均剩餘租賃期限 — 經營租賃 | ||||||||
加權平均折扣率-運營租賃 | % | % |
截至2021年6月30日的 ,合同最低租賃付款為零。
法律 訴訟
Feinberg 訴訟
2018年3月27日,據稱傑弗裏·費恩伯格個人信託基金和傑弗裏·費恩伯格家族信託基金也加入了傑弗裏·費恩伯格家族信託基金的行列, 對該公司及其某些前高管和董事提起申訴。該申訴是向紐約州最高法院 提起的。原告聲稱根據1933年聯邦 證券法第11、12(a)(2)和15條以及普通法索賠 “實際欺詐和欺詐性隱匿”、建設性欺詐和疏忽 的失實陳述,尋求未指明的金錢賠償(包括懲罰性賠償)、費用和律師費以及公平的 或禁令救濟。2018年6月15日,被告提出動議,要求駁回申訴中提出的所有索賠, 2018年7月27日,原告對該動議提出異議。法院聽取了關於該動議的辯論,並於2019年1月15日批准了 駁回動議,允許30天時間提出修改後的申訴。2019年2月15日,傑弗裏·費恩伯格個人 兼傑弗裏·費恩伯格個人信託基金受託人的傑弗裏·費恩伯格和作為傑弗裏·費恩伯格家族信託基金受託人的特倫斯·安克納 提出了修正後的申訴,聲稱提出相同的索賠並尋求與最初申訴中尋求的相同救濟。2019年3月7日和22日,被告提出動議,要求駁回修改後的申訴;2019年4月5日,原告對這些 動議提出異議。法院於2019年7月9日聽取了關於駁回動議的口頭辯論,辯論結束時,法院採納了 提交的動議。2020年3月13日,法院發佈了裁決,批准了全面駁回的動議 ,並下令以有偏見的方式駁回此案。2020年5月4日左右,原告提交了上訴通知書。原告於2021年1月4日提交了開場上訴摘要,被告於2021年2月3日提交了響應式上訴摘要。關於上訴的口頭辯論 於 2021 年 4 月 1 日進行。2021 年 4 月 22 日,法院的上訴庭發佈了裁決和命令,確認 駁回此案。
沒關係
2021 年 1 月 14 日,原告邁克爾·何(“原告” 或 “Ho”)向加利福尼亞州河濱縣高等法院對馬拉鬆專利集團有限公司(現名為馬拉鬆數字控股有限公司(“公司”) 和 10 名美國能源部被告提起了損害賠償和賠償民事訴訟 (“申訴”)。該投訴指控對公司提起訴訟的六個原因,(1)違反書面合同;(2)違反默示合同;(3)準合同;(4)提供的服務; (5)故意干涉潛在經濟關係;(6)對潛在經濟關係的疏忽幹擾。 索賠 5 和 6 針對 “所有被告” 提出,可能涉及後來被點名的被告。該申訴要求賠償、賠償、 懲罰性賠償和訴訟費用。這些指控來自同一組事實。何聲稱,該公司從據稱根據共同保密協議與公司共享的商業敏感 信息中獲利,而且公司未能補償 他在確保公司收購能源供應商方面所起的作用。2021年2月22日,公司對 何先生的投訴作出了迴應,作出了全面否認,並主張了適用的肯定辯護。然後,在2021年2月25日, 公司將訴訟移交給加利福尼亞中區的美國地方法院,該訴訟仍在審理中。 雙方目前正在進行偵查,包括書面證詞和證詞。試用定於2022年3月3日開始。 由於懸而未決的事實和法律問題,目前無法預測結果;但是,該公司相信 將在本次訴訟中勝訴,因為該公司沒有與何先生簽訂合同,也沒有根據任何用於與能源提供商組建合資企業的相互保密協議披露任何商業敏感信息 。
注意 6 — 後續事件
2021 年 8 月 2 日,該公司與比特大陸簽訂了一份合同,額外購買 30,000 臺下一代 Antminer S-19j Pro ASIC 礦機,該礦機將在2022年1月至2022年6月之間交付。收購價格為120,711,500美元。礦工的購買價格 應按以下方式支付:在合同簽訂後 48 小時內支付 32.76%;2021 年 8 月 15 日當天或之前 6.45%;2021 年 10 月 15 日當天或之前 6.16%;2021 年 11 月 15 日當天或之前支付 12.66%;2021 年 12 月 15 日當天或之前支付 12.17%;2022年1月 15 日當天或之前支付 6.32%;2022年2月15日為6.13%;2022年3月15日為5.79%,2021年4月15日為5.53%。
18 |
項目 2.管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析。
這份 關於10-Q表的報告(“報告”)以及我們不時發表的其他書面和口頭陳述可能包含所謂的 “前瞻性 陳述”,所有這些陳述都存在風險和不確定性。前瞻性陳述可以通過使用 等詞來識別,例如 “期望”、“計劃”、“將”、“預測”、“項目”、“打算”、 “估計” 和其他類似含義的詞語。人們可以通過它們與歷史 或當前事實並不嚴格相關這一事實來識別它們。這些聲明可能涉及我們的增長戰略、財務業績以及產品和開發計劃。 必須仔細考慮任何此類陳述,並應明白,許多因素可能導致實際結果與我們的 前瞻性陳述不同。這些因素可能包括不準確的假設以及各種其他風險和不確定性,包括 一些已知的風險和不確定性。無法保證任何前瞻性陳述,未來的實際業績可能會有重大差異。
本報告中包含的有關市場和行業統計數據的 信息是根據我們所掌握的 準確的信息包括在內。它通常基於行業和其他出版物,這些出版物不是為證券發行或經濟 分析而製作的。我們尚未審查或納入來自所有來源的數據,也無法向投資者保證本報告中包含的 數據的準確性或完整性。從這些來源獲得的預測和其他前瞻性信息受相同的限定 以及對未來市場規模、收入和產品和服務的市場接受度的任何估計所帶來的其他不確定性。 我們不承擔任何更新任何前瞻性陳述的義務。因此,投資者不應過分依賴這些 前瞻性陳述。
以下的 討論和分析旨在回顧在所示時期內影響我們的財務狀況和經營業績的重要因素 。討論應與我們的合併財務報表和此處列出的 附註一起閲讀。除歷史信息外,以下管理層對財務狀況和運營業績的討論與分析 還包含涉及風險和不確定性的前瞻性陳述。由於本文討論的某些因素以及 向美國證券交易委員會提交和提交的任何其他定期報告,我們的實際業績可能與這些前瞻性陳述中表達、暗示或預期的業績存在顯著差異 。
關於前瞻性陳述的警告 説明
此 報告以及我們向美國證券交易委員會提交的其他文件包含前瞻性陳述,這些陳述基於 對我們未來業績、業務、信念和管理層 假設的當前預期、估計、預測和預測。非歷史事實的陳述是前瞻性陳述。諸如 “期望”、“展望”、 “預測”、“會”、“可以”、“應該”、“項目”、“打算”、 “計劃”、“繼續”、“維持”、“步入正軌”、“相信”、“尋求”、“估計”、“預期”、“可能”、“假設” 等詞語以及此類詞語和類似表達式的變體 {} 通常用於識別此類前瞻性陳述,這些陳述是根據1995年《私人證券 訴訟改革法》的安全港條款作出的。這些前瞻性陳述不能保證未來的業績,涉及風險、假設 和不確定性,包括但不限於我們在向證券交易所 委員會提交或提供的報告中描述的風險、假設 和不確定性。如果這些風險或不確定性中的一項或多項得以實現,或者基本假設被證明不正確, 的實際結果可能與此類前瞻性陳述所表明或預期的結果存在重大差異。因此,提醒您不要 過分依賴這些前瞻性陳述,這些陳述僅代表其發表之日。除非法律要求 ,否則我們沒有義務在任何前瞻性陳述發表之日後公開更新,無論是由於新信息、未來事件、假設變化或其他原因導致 。
19 |
本公司的業務
我們 於 2010 年 2 月 23 日在內華達州註冊成立,名為 Verve Ventures, Inc.。截至提交本申請之日,我們的 名稱已更改為 Marathon Digital Holdings, Inc.。2011 年 12 月 7 日,我們更名為美國戰略礦業公司 ,從事鈾和釩礦物業務的勘探和潛在開發。2012 年 6 月,我們停止了 礦業業務,開始在南加州投資房地產。2012 年 10 月,當我們的前首席執行官加入公司時,我們終止了房地產 業務,開始了我們的知識產權許可業務,當時公司更名為 更名為 Marathon Patent Group, Inc.。2017 年 11 月 1 日,我們與專注於開採數字資產的 Global Bit Ventures, Inc.(“GBV”)簽訂了合併協議。此後,我們購買了我們的加密貨幣採礦機,並在 加拿大建立了一個數據中心來開採數字資產。合併後,我們打算增加GBV的現有技術能力和數字資產 礦工,擴大我們在開採新數字資產方面的活動,同時收穫我們剩餘的IP 資產的價值。2018 年 6 月 28 日,董事會決定,不經進一步談判或延期,允許 經修訂的合併協議在當前終止日期 2018 年 6 月 28 日到期,符合公司及其股東的最大利益。董事會 批准向GBV發行75萬股普通股,作為取消兩家公司擬議合併的終止費。 普通股的公允價值為285萬美元。
公司認為比特幣具有吸引力,因為它可以在強大的公共開源架構的支持下充當價值儲存手段, 不受主權貨幣政策的束縛,因此可以對衝通貨膨脹。比特幣完全以電子 形式存在,因為區塊鏈上幾乎不可逆的公共交易賬本條目,比特幣中的交易不是由中央存儲庫記錄和驗證的,而是由分散的點對點網絡進行記錄和驗證的。這種去中心化避免了集中式 計算機網絡中常見的某些威脅,例如拒絕服務攻擊,並減少了比特幣網絡對任何單一系統的依賴。儘管 比特幣網絡整體上是去中心化的,但用於訪問比特幣餘額的私鑰並未廣泛分佈,而是保存在硬件(可以由持有者或託管人等第三方進行物理控制)或通過第三方 服務器上的軟件程序保存,丟失此類私鑰會導致無法訪問相應的比特幣,並導致實際丟失。因此, 持有的比特幣容易受到持有任何電子數據所固有的所有風險的影響,例如停電、數據損壞、 安全漏洞、通信故障和用户錯誤等。這些風險反過來又使比特幣遭受盜竊、破壞、 或因黑客、腐敗或特定技術因素(例如不影響傳統法定貨幣的病毒)造成的價值損失。 此外,比特幣網絡依賴開源開發者來維護和改進比特幣協議。因此,比特幣 可能會受到協議設計變更、治理爭議(例如 “分叉” 協議)、競爭協議以及其他不影響傳統專有軟件的 特定開源風險的影響。
公司認為,在 COVID-19 引發的經濟和公共衞生危機、全球範圍內採取的前所未有的政府 金融刺激措施、利率下降以及美國和全球政治 機構和政黨之間信任破裂的背景下,比特幣比法定貨幣更具吸引力, 此外,在這種情況下,比特幣的價值升值機會存在這些因素導致更加普遍 採用比特幣作為國庫儲備的替代方案。
截至2021年6月30日 | ||||||||||||
現有業務 | 購買協議 | 累積艦隊 | ||||||||||
訂購的礦工總數 | 2,620 | 100,500 | 103,120 | |||||||||
出貨的礦工總數 | 2,620 | 18,702 | 21,322 | |||||||||
安裝的礦工總數 | 2,620 | 16,775 | 19,395 | |||||||||
迄今為止產生的總哈希率 | 243 PH/s | 1,845 pH/s | 2,088 pH/s |
最近的事態發展
2021年1月6日,公司根據2018年股權激勵計劃為截至2020年12月31日歸屬的股票發行了566,279股股票。年底之後,公司根據認股權證和期權行權分別發行了170,904股和23,500股普通股 。
2021 年 1 月 12 日 ,該公司還宣佈,通過利用其市場 (ATM) 設施,成功完成了先前宣佈的2億美元現貨發行 。根據發行條款,以 發行了12,500,000股普通股,價值每股20美元。因此,公司在2020財年結束時獲得了1.413億美元的現金和81,974,619股已發行股份。
2021 年 1 月 12 日 ,公司與其中指定的某些購買者 (“買方”)簽訂了證券購買協議(“購買協議”),根據該協議,公司同意在註冊直接發行 (“發行”)中發行和出售其12,500,000股普通股(“證券”),發行價為每股 20.00 美元。
20 |
購買協議包含公司和買方的慣例陳述、保證和協議,以及雙方的慣常賠償 權利和義務。本次發行於2021年1月15日結束。在扣除配售代理費用和相關發行費用之前,公司獲得了與本次發行相關的總收益 為2.5億美元。
根據2020年8月的信函協議(“訂婚信”),公司聘請了H.C. Wainwright & Co., LLC( “配售代理”)作為與本次發行有關的配售代理人。配售代理同意盡其合理的最大 努力安排證券的出售。公司同意向配售代理支付本次發行中籌集的 總收益的5.0%的現金費。公司還向配售代理的指定人發行了認股權證,以購買交易中出售的普通股總數 的3.0%,或購買最多37.5萬股普通股 (“配售代理認股權證”)的認股權證。配售代理認股權證的行使價等於每股發行價 (或每股25.00美元)的125%。公司還同意向配售代理支付50,000美元的應付費用,償還 投資者的律師費,最高金額為7,500美元,並支付12,900美元的配售代理的清算費。根據聘書的 條款,配售代理人有權在發行結束後的十二個月內擔任 (i) 與公司任何合併、合併或類似業務合併有關的財務顧問,(ii) 就公司的某些債務和股權融資交易 擔任獨家賬面管理人、獨家承銷商或獨家配售代理人。
自 2021 年 1 月 19 日起,大衞·利伯曼辭去公司董事職務。同日,公司董事會任命凱文 DeNucCIO為董事,以填補利伯曼辭職造成的空缺。
deNucCio 先生自 2012 年起擔任 Wild West Capital LLC 的創始人兼普通合夥人,他專注於天使投資,主要投資於 SAAS 軟件初創企業。
他 為馬拉鬆帶來了超過 25 年的首席執行官、全球銷售主管、公共和私人董事會成員的經驗,以及十幾項天使投資,管理和發展領先的科技企業。他曾在威瑞森、 思科系統、愛立信、Redback Networks、Wang Laboratories 和 Unisys 公司擔任高級管理職務。
2021 年 1 月 25 日,該公司宣佈已購買了 4,812.66 比特幣,總收購價為 1.5 億美元。
2021年2月11日,公司根據2018年股權激勵計劃發行了4,701,442股普通股。
自 2021 年 3 月 1 日起,公司更名為 Marathon Digital Holdings, Inc.
2021 年 3 月 7 日 ,公司與 9349-0001 魁北克公司簽訂了終止協議,同意終止未償還的 租約。截至該日,公司已全部解除並解除租賃協議規定的所有義務。2017 年 11 月 ,公司簽訂了與加拿大魁北克省採礦業務有關的租約。
2021 年 4 月 26 日,公司任命弗雷德·泰爾為新任首席執行官。泰爾先生接替了梅里克·岡本,後者 自 2018 年起擔任公司首席執行官,並將在過渡後擔任董事會執行主席 。
2021年3月25日,馬拉鬆數字控股有限公司(“公司”)與DMG區塊鏈解決方案 Inc.簽訂了許可協議,授權DMG的專有Blockseer池技術用於其新的馬拉鬆OFAC礦池。根據協議的條款和條件 ,公司將獲得在美國使用該技術的獨家且不可撤銷的許可,DMG將獲得: 500,000美元的公司限制性普通股(股票將根據經修訂的1933年《證券法》第4 (a) (2) 條 以免註冊的交易形式發行);月度許可費根據DCMNA的區塊獎勵和礦池收到的 交易費用進行擴展;以及根據需要提供的技術支持服務以美元付款。
2021 年 5 月 20 日,公司任命喬治·安東和傑伊·勒普為董事會成員,隨即生效,彼得·本茨轉任 出任公司發展副總裁,邁克爾·伯格辭去董事職務以開展 其他項目。因此,馬拉鬆的董事會現在由五名董事組成,包括三名獨立董事 和兩名內部董事。
21 |
2021 年 5 月 21 日,馬拉鬆數字控股有限公司(“公司”)與 Compute North, LLC 簽訂了一份具有約束力的意向書,計劃在 2021 年 10 月至 2022 年 3 月期間分階段託管 73,000 名比特幣礦工。託管成本為每台 台計算機每月0.50美元,託管費率為每千瓦時0.044美元。為了在不支付 資本支出的情況下建設基礎設施,公司將在滿足 特定要求的基礎上,分批向Compute North提供高達6700萬美元的18個月過渡貸款。合同的期限為三年,此後每年的漲幅上限為百分之三 。該公司還同意為建築/電氣和供應鏈 加急活動支付高達1400萬美元的加急費。截至2021年6月30日,公司支付了 資產負債表上記錄的1,400萬美元加急費中的800萬美元。
關鍵 會計政策和估計
我們 認為,以下會計政策對於幫助您充分理解和評估管理層 的討論和分析最為關鍵:
數字 貨幣
數字 貨幣作為無形資產包含在合併資產負債表中的流動資產中,使用壽命不定。數字 貨幣按成本減去減值入賬。
具有無限使用壽命的無形資產不進行攤銷,而是每年進行減值評估,或更頻繁地評估減值,當事件 或情況變化表明該無限期資產更有可能受到減值時。當賬面金額超過其公允價值時,就會出現減值 ,公允價值是使用數字貨幣在衡量其公允價值時 的報價來衡量的。在減值測試中,公司可以選擇首先進行定性評估,以 確定是否更有可能存在減值。如果確定存在損傷的可能性不大 ,則沒有必要進行定量損傷測試。如果公司得出相反的結論,則必須進行 定量減值測試。如果確認了減值損失,則該損失確立了資產的新成本基礎。 不允許隨後逆轉減值損失。
截至2021年6月30日 ,我們的資產負債表上有1.959億美元的數字資產,其中包括1170萬美元的累計減值, 由大約5,784個比特幣組成,持有1.706億美元的現金和現金等價物,而截至2020年12月31日,數字 資產為230萬美元,現金和現金等價物為1.413億美元,這反映了這種轉變我們的流動資產。截至2021年8月13日,我們持有約6,378枚比特幣,其中4,812.66枚比特幣是以1.5億美元的總收購價 收購的,平均購買價格約為每枚比特幣31,137美元,包括費用和開支。這些購買的比特幣 存放在一個投資基金中,該公司是唯一的有限合夥人。我們預計將在未來一段時間內購買投資基金 持有的更多比特幣,但我們也可能在未來時期根據需要出售比特幣,以生成用於國庫 管理目的的現金資產。
非公認會計準則 財務指標
我們 正在為 (i) 非公認會計準則運營收入提供補充財務指標,其中不包括固定資產折舊和攤銷 的影響、對開採的加密貨幣的減值損失、服務器維護合同攤銷和股票補償支出,以及 (ii) 不包括固定資產折舊和攤銷影響的非公認會計準則淨收益和非公認會計準則攤薄每股收益, 對開採的加密貨幣的減值損失權證負債、服務器維護合同攤銷和庫存公允價值的變化 補償費用。根據美國公認的會計 原則(“GAAP”),這些補充財務指標不是衡量財務業績的指標,因此,這些補充財務指標可能無法與其他公司的 類似標題的指標進行比較。管理層在內部使用這些非公認會計準則財務指標來幫助理解、管理 和評估我們的業務業績,並幫助做出運營決策。
我們 認為,這些非公認會計準則財務指標也有助於投資者和分析師持續比較我們在報告期內的表現。第一項補充財務指標不包括我們認為無法反映我們總體業務業績的非現金運營費用,例如(i)固定資產的折舊和攤銷,(ii)開採的加密貨幣的重大減值 損失,(iii)服務器維護合同攤銷以及(iv)與其他公司相比可能有很大差異的股票補償費用。
第二組補充財務指標不包括(i)固定資產的折舊和攤銷,(ii)對開採的加密貨幣的重大 減值損失,(iii)權證負債公允價值的變化(iv)服務器維護合同攤銷 和(v)股票補償費用的影響。我們認為,使用這些非公認會計準則財務指標還可以促進將我們的經營 業績與競爭對手的業績進行比較。
非公認會計準則 財務指標受到實質性限制,因為它們不符合或替代根據公認會計原則編制的衡量標準 。例如,我們預計,不包括在前兩項非公認會計準則 財務指標之外的基於股份的薪酬支出在未來幾年將繼續是一項重要的經常性支出,也是向某些員工、高級管理人員和董事提供的薪酬 的重要組成部分。同樣,我們預計,在資產的使用壽命內,固定資產的折舊和攤銷將 繼續是一項經常性支出。我們還將開採的加密貨幣 的減值損失排除在前兩項非公認會計準則財務指標之外,由於我們繼續持有大量 的比特幣,減值損失可能會在未來發生。我們的非公認會計準則財務指標不應孤立地考慮,只能與 與根據公認會計原則編制的合併簡明財務報表一起閲讀。我們主要依靠此類合併 簡明財務報表來理解、管理和評估我們的業務業績,並僅使用非公認會計準則財務指標 作為補充。
22 |
以下 是我們的非公認會計準則運營收入(其中不包括(i)固定資產折舊和攤銷(ii)固定資產折舊和攤銷(ii)對開採加密貨幣的減值損失(iii)服務器維護合同攤銷和(iv)股票補償 支出與所述期間最直接可比的GAAP指標的對賬:
在已結束的三個月中 | 在已結束的六個月中 | |||||||||||||||
6月30日 | 6月30日 | |||||||||||||||
2021 | 2020 | 2021 | 2020 | |||||||||||||
非公認會計準則運營收入對賬: | ||||||||||||||||
營業收入(虧損) | $ | 4,621,606 | $ | (1,791,233 | ) | $ | (42,433,807 | ) | $ | (2,883,035 | ) | |||||
固定資產的折舊和攤銷 | 2,919,872 | 499,489 | 3,640,014 | 1,010,270 | ||||||||||||
開採的加密貨幣的減值 | 11,078,660 | - | 11,740,859 | - | ||||||||||||
服務器維護合同攤銷 | 561,000 | - | 1,122,000 | - | ||||||||||||
股票補償費用 | 875,972 | 23,238 | 51,907,115 | 671,987 | ||||||||||||
非公認會計準則運營收入(虧損) | $ | 20,057,110 | $ | (1,268,506 | ) | $ | 25,976,181 | $ | (1,200,778 | ) |
以下 是我們的非公認會計準則淨收益和非公認會計準則攤薄後每股收益的對賬,每種情況都不包括 (i) 固定資產折舊和攤銷 (ii) 對開採加密貨幣的減值損失 (iii) 權證 負債公允價值的變化 (iv) 服務器維護合同攤銷和 (v) 股票補償費用與其最直接可比的公認會計原則指標 的影響所示的時期:
在已結束的三個月中 | 在已結束的六個月中 | |||||||||||||||
6月30日 | 6月30日 | |||||||||||||||
2021 | 2020 | 2021 | 2020 | |||||||||||||
非公認會計準則淨收益對賬: | ||||||||||||||||
淨(虧損)收入 | $ | (108,884,620 | ) | $ | (2,161,196 | ) | $ | (25,527,878 | ) | $ | (3,219,127 | ) | ||||
淨收益(虧損)的非現金調整 | ||||||||||||||||
固定資產的折舊和攤銷 | 2,919,872 | 499,489 | 3,640,014 | 1,010,270 | ||||||||||||
開採的加密貨幣的減值 | 11,078,660 | - | 11,740,859 | - | ||||||||||||
認股權證負債公允價值的變化 | (1,196,004 | ) | 6,563 | 395,892 | (3,224 | ) | ||||||||||
服務器維護合同攤銷 | 561,000 | - | 1,122,000 | - | ||||||||||||
股票補償費用 | 875,972 | 23,238 | 51,907,115 | 671,987 | ||||||||||||
淨收益(虧損)的非現金調整總額 | $ | 14,239,500 | $ | 529,290 | $ | 68,805,880 | $ | 1,679,033 | ||||||||
非公認會計準則淨(虧損)收益 | $ | (94,645,120 | ) | $ | (1,631,907 | ) | $ | 43,278,002 | $ | (1,540,094 | ) | |||||
非公認會計準則攤薄後每股收益(虧損)的對賬: | ||||||||||||||||
攤薄(虧損)每股收益 | $ | (1.08 | ) | $ | (0.13 | ) | $ | (0.26 | ) | $ | (0.26 | ) | ||||
固定資產的折舊和攤銷(攤薄後每股) | 0.03 | 0.03 | 0.04 | 0.08 | ||||||||||||
開採的加密貨幣的減值(攤薄後每股) | 0.11 | - | 0.12 | - | ||||||||||||
認股權證負債公允價值的變化(攤薄後每股) | (0.01 | ) | 0.00 | 0.00 | - | |||||||||||
服務器維護合同攤銷(攤薄後每股) | 0.01 | - | 0.01 | - | ||||||||||||
股票補償費用(攤薄後每股) | 0.01 | 0.00 | 0.53 | 0.05 | ||||||||||||
非公認會計準則攤薄後每股收益(虧損) | $ | (0.93 | ) | $ | (0.10 | ) | $ | 0.44 | $ | (0.13 | ) |
23 |
最近發佈的 會計準則
有關近期會計準則和聲明的討論,請參閲我們的合併財務報表附註2。
操作結果
對於 截至2021年6月30日和2020年6月30日的三個月和六個月
在截至2021年6月30日的三個月和六個月中,我們 創造了2930萬美元和3,850萬美元的收入,而在截至2020年6月30日的三個月和六個月中,我們 的收入分別為286,161美元和878,648美元。在截至2021年6月30日的三個月和六個月中,與2020年同期相比,增長了2900萬美元,增長了10,147%,增長了3,760萬美元,增長了4,279%。截至2021年6月30日和2020年6月30日的三個月和六個月的收入主要來自加密貨幣挖礦。收入的增加是由於部署了大約 15,595名礦工,在截至2021年6月30日的六個月期間,該公司的哈希率提高了1,031%。
在截至2021年6月30日的三個月和六個月中, 的直接 收入成本分別為700萬美元和940萬美元,在截至2020年6月30日的三個月和 六個月中,直接收入成本分別為740,483美元和190萬美元。在截至2021年6月30日 的三個月和六個月中,這比2020年同期增加了630萬美元,增長了844%,增長了750萬美元,增長了396%。收入的直接成本 包括加密貨幣採礦機和專利的折舊和攤銷費用、對專利 執法法律費用的或有付款、專利執法顧問和發明人以及與執行 公司專利權以及制定和簽訂創造 公司收入的和解和許可協議相關的各種非或有成本。
在截至2021年6月30日的三個月和六個月中,我們 產生了1770萬美元和7,150萬美元的其他運營費用,在截至2020年6月30日的三個月和六個月中產生了130萬美元 和190萬美元。在截至2021年6月30日的三個月和六個月中, 比2020年增加了1,640萬美元,增長了1224%,增長了6,960萬美元,增長了3,728%。這些費用主要包括股票薪酬、對我們的高管、董事和員工的 薪酬、加密貨幣減值、專業費用以及與 我們的日常業務運營相關的諮詢費用。
運營費用包括以下內容:
其他運營費用總額 | 其他運營費用總額 | |||||||||||||||
在已結束的三個月中 | 在已結束的六個月中 | |||||||||||||||
2021 年 6 月 30 日 | 2020年6月30日 | 2021 年 6 月 30 日 | 2020年6月30日 | |||||||||||||
補償和相關税 (1) | $ | 4,082,767 | $ | 1,060,480 | $ | 56,488,554 | $ | 1,294,137 | ||||||||
諮詢費 (2) | 105,355 | 24,313 | 218,960 | 66,125 | ||||||||||||
專業費用 (3) | 2,160,775 | 162,552 | 2,473,807 | 309,194 | ||||||||||||
其他一般和行政 (4) | 278,860 | 89,566 | 586,050 | 198,503 | ||||||||||||
加密貨幣的減值 (5) | 11,078,660 | - | 11,740,859 | - | ||||||||||||
總計 | $ | 17,706,417 | $ | 1,336,911 | $ | 71,508,230 | $ | 1,867,959 |
非現金其他運營費用 | 非現金其他運營費用 | |||||||||||||||
在已結束的三個月中 | 在已結束的六個月中 | |||||||||||||||
2021 年 6 月 30 日 | 2020年6月30日 | 2021 年 6 月 30 日 | 2020年6月30日 | |||||||||||||
補償和相關税 (1) | $ | 875,972 | $ | 23,238 | $ | 51,907,115 | $ | 671,987 | ||||||||
加密貨幣的減值 (5) | 11,078,660 | - | 11,740,859 | - | ||||||||||||
總計 | $ | 11,954,632 | $ | 23,238 | $ | 63,647,974 | $ | 671,987 |
(1) 薪酬支出和相關税:薪酬支出包括現金補償和相關的工資税和福利,以及非現金 股權薪酬支出。在截至2021年6月30日的三個月和六個月中,薪酬支出和相關的工資税分別為4,082,767美元和56,488,554美元,比2020年同期增加了300萬美元,增長了285%,增長了5,520萬美元,增長了4,265%。在截至2021年6月30日的三個月和六個月中,我們確認的非現金員工和董事會股票薪酬分別為875,972美元和5190萬美元 ,以及截至2020年6月30日的三個月和六個月中分別為23,238美元和671,987美元。
(2) 諮詢費:在截至2021年6月30日的三個月和六個月中,我們產生的諮詢費用分別為105,355美元和218,960美元,增長了81,042美元,增長了333%,比2020年同期增加了152,835美元,增長了231%。諮詢費用包括現金和非現金 相關諮詢費用,主要用於投資者關係和公共關係服務以及其他諮詢服務。
(3) 專業費用:在截至2021年6月30日的三個月和六個月中,專業費用分別為220萬美元和250萬美元,比2020年同期增長了200萬美元,增長了1229%,增長了220萬美元,增長了700%。專業費用主要反映專業外部會計費、律師費和審計費的成本。
(4) 其他一般和管理費用:在截至2021年6月30日的三個月和六個月中,其他一般和管理費用 分別為278,860美元和586,050美元,比2020年同期增長了189,294美元,增長了211%,增長了387,547美元,增長了195%。一般和管理 費用反映了公司的其他非分類運營成本,包括與上市公司相關的費用、租金、 保險、技術和為支持公司運營而產生的其他費用。
(5) 加密貨幣減值:在截至2021年6月30日的三個月和六個月中,加密貨幣的減值分別為1,110萬美元和 1170萬美元,比2020年同期增長了1,110萬美元,增長了100%,增長了1170萬美元,增長了100%。加密貨幣的減值 反映了公司根據FASB ASC 350無形資產(商譽及其他)賺取的比特幣的減值。
24 |
運營收入(虧損)
我們 報告稱,在截至2021年6月30日的三個月和六個月中,運營收入分別為460萬美元和4,240萬美元的營業虧損。我們報告稱,截至2020年6月30日的三個月和 六個月的營業虧損分別為180萬美元和290萬美元。
其他 (費用)收入
截至2021年6月30日的三個月和六個月, 其他支出總額為1.135億美元,其他收入總額為1,690萬美元;在截至2020年6月30日的三個月和六個月中, 其他支出總額分別為369,963美元和336,092美元。
普通股股東可獲得的淨 虧損
我們 報告稱,截至2021年6月30日的三個月和六個月淨虧損為1.089億美元和2550萬美元,截至2020年6月30日的三個月和六個月淨虧損為220萬美元和320萬美元。
流動性 和資本資源
公司的簡明合併財務報表是在假設其將繼續作為持續經營企業的情況下編制的, 考慮在正常業務過程中保持運營的連續性、資產變現和負債清算。
正如 在簡明的合併財務報表中反映的那樣,截至2021年6月30日,該公司的累計赤字約為1.416億美元 ,淨虧損約為2550萬美元, 截至2021年6月30日的六個月中,經營活動使用的淨現金為680萬美元。
流動性 是公司籌集資金以支持其當前和未來的運營、履行其義務以及以其他方式持續運營 的能力。截至2021年6月30日,該公司的現金及現金等價物餘額總額為1.706億美元,而截至2020年12月31日為1.413億美元。在截至2021年6月30日和2020年6月30日的六個月期間,該公司分別開採了約846和104個比特幣。上漲了742枚比特幣,漲幅為713%。2020年前六個月比特幣的平均價格為8,485美元。2021年前六個月比特幣的平均價格為45,897美元,上漲37,412美元,漲幅441%。
截至2021年6月30日 ,我們的資產負債表上有1.959億美元的數字資產,其中包括1170萬美元的累計減值, 由大約5,784個比特幣組成,持有1.706億美元的現金和現金等價物,而截至2020年12月31日,數字 資產為230萬美元,現金和現金等價物為1.413億美元,這反映了這種轉變我們的流動資產。截至2021年8月13日,我們持有約6,378枚比特幣,其中4,812.66枚比特幣是以1.5億美元的總收購價 收購的,平均購買價格約為每枚比特幣31,137美元,包括費用和開支。這些購買的比特幣 存放在一個投資基金中,該公司是唯一的有限合夥人。我們預計將在未來一段時間內購買投資基金 持有的更多比特幣,但我們也可能在未來時期根據需要出售比特幣,以生成用於國庫 管理目的的現金資產。
淨營運資金從截至2020年12月31日的2.85億美元的營運資金 增加了2.033億美元,至2021年6月30日的4.883億美元。
在截至2021年6月30日的六個月中,用於經營活動的現金 為680萬美元,而在截至2020年6月30日的六個月中,用於經營活動的現金 為210萬美元。
在截至2021年6月30日的六個月中,用於投資活動的現金 為2.725億美元,而截至2020年6月30日的六個月中,用於投資活動的現金 為470萬美元。
在截至2021年6月30日的六個月中,融資活動提供的現金 為3.085億美元,而在截至2020年6月30日的六個月中,融資 活動提供的現金為690萬美元。
根據我們目前的收入和利潤預測 ,我們認為我們現有的現金將足以至少在未來十二個月內為 的運營提供資金。
非平衡表 表單安排
我們 未簽訂任何其他財務擔保或其他承諾來擔保任何第三方的付款義務。 我們沒有簽訂任何與我們的股票掛鈎並歸類為股東權益的衍生合約,或者 未反映在我們的合併簡明財務報表中。此外,在向未合併實體提供信貸、流動性或市場風險支持的資產中,我們沒有任何留存權益或或有權益 。
25 |
項目 3.關於市場風險的定量和定性披露。
對於較小的申報公司,不需要 。
項目 4.控制和程序。
披露 控制和程序。
我們的 管理層負責根據《交易法》第13a-15 (f) 條和第15d-15 (f) 條的規定建立和維持對財務報告的充分內部控制。根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》(“第404條”)第404條,我們的管理層還必須評估和報告我們對財務報告的內部控制 的有效性。我們對財務報告的內部控制 是一個旨在合理保證財務報告的可靠性以及 根據美國普遍接受的會計原則為外部目的編制財務報表的可靠性提供合理的保證。管理層 評估了截至2021年6月30日我們對財務報告的內部控制的有效性。在進行此評估時,我們使用了特雷德韋委員會贊助組織委員會(COSO)在 2013 年 COSO 框架中的 “內部控制——綜合框架 ” 中提出的 標準。根據這項評估,管理層得出結論,我們的披露控制和程序是有效的。
重大弱點是指財務報告內部控制的缺陷或缺陷組合,因此 很有可能無法及時預防或發現我們的年度或中期財務報表的重大錯報 。重大缺陷是財務報告內部控制的缺陷或缺陷組合 ,其嚴重程度沒有實質性弱點那麼嚴重,但足夠重要,值得負責監督公司 財務報告的人員注意。
由於 的固有侷限性,財務報告的內部控制可能無法防止或發現錯誤陳述。對未來時期任何有效性評估 的預測都存在這樣的風險,即由於條件的變化,控制可能變得不足,或者 遵守政策和程序的程度可能會惡化。
作為我們實施變革和進一步改善內部控制的持續計劃的一部分,並結合我們的《道德守則》, 我們的獨立董事一直在與管理層合作,制定旨在確保內部 控制質量的協議和措施。這些措施包括實施舉報熱線,該熱線允許第三方匿名舉報不合規的 活動。該熱線的接入方式如下:
要提交 報告,請使用客户端代碼 “MarathonPG” 並選擇以下選項之一:
● | 致電: 1-877-647-3335 | |
● | 點擊: http://www.RedFlagReporting.com |
內部控制中的 變更。
在截至2021年6月30日的季度中, 我們的財務報告內部控制沒有任何變化,這些變化對我們的財務報告內部控制產生了重大影響, 或合理地可能產生重大影響。
26 |
第二部分-其他信息
項目 1。法律訴訟。
Feinberg 訴訟
2018年3月27日,據稱傑弗裏·費恩伯格個人信託基金和傑弗裏·費恩伯格家族信託基金也加入了傑弗裏·費恩伯格家族信託基金的行列, 對該公司及其某些前高管和董事提起申訴。該申訴是向紐約州最高法院 提起的。原告聲稱根據1933年聯邦 證券法第11、12(a)(2)和15條以及普通法索賠 “實際欺詐和欺詐性隱匿”、建設性欺詐和疏忽 的失實陳述,尋求未指明的金錢賠償(包括懲罰性賠償)、費用和律師費以及公平的 或禁令救濟。2018年6月15日,被告提出動議,要求駁回申訴中提出的所有索賠, 2018年7月27日,原告對該動議提出異議。法院聽取了關於該動議的辯論,並於2019年1月15日批准了 駁回動議,允許30天時間提出修改後的申訴。2019年2月15日,傑弗裏·費恩伯格個人 兼傑弗裏·費恩伯格個人信託基金受託人的傑弗裏·費恩伯格和作為傑弗裏·費恩伯格家族信託基金受託人的特倫斯·安克納 提出了修正後的申訴,聲稱提出相同的索賠並尋求與最初申訴中尋求的相同救濟。2019年3月7日和22日,被告提出動議,要求駁回修改後的申訴;2019年4月5日,原告對這些 動議提出異議。法院於2019年7月9日聽取了關於駁回動議的口頭辯論,辯論結束時,法院採納了 提交的動議。2020年3月13日,法院發佈了裁決,批准了全面駁回的動議 ,並下令以有偏見的方式駁回此案。2020年5月4日左右,原告提交了上訴通知書。原告於2021年1月4日提交了開場上訴摘要,被告於2021年2月3日提交了響應式上訴摘要。關於上訴的口頭辯論 於 2021 年 4 月 1 日進行。2021 年 4 月 22 日,法院的上訴庭發佈了裁決和 命令,確認駁回此案。
沒關係
2021 年 1 月 14 日,原告邁克爾·何(“原告” 或 “Ho”)向加利福尼亞州河濱縣高等法院對馬拉鬆專利集團有限公司(現名為馬拉鬆數字控股有限公司(“公司”) 和 10 名美國能源部被告提起了損害賠償和賠償民事訴訟 (“申訴”)。該投訴指控對公司提起訴訟的六個原因,(1)違反書面合同;(2)違反默示合同;(3)準合同;(4)提供的服務; (5)故意干涉潛在經濟關係;(6)對潛在經濟關係的疏忽幹擾。 索賠 5 和 6 針對 “所有被告” 提出,可能涉及後來被點名的被告。該申訴要求賠償、賠償、 懲罰性賠償和訴訟費用。這些指控來自同一組事實。何聲稱,該公司從據稱根據共同保密協議與公司共享的商業敏感 信息中獲利,而且公司未能補償 他在確保公司收購能源供應商方面所起的作用。2021年2月22日,公司對 何先生的投訴作出了迴應,作出了全面否認,並主張了適用的肯定辯護。然後,在2021年2月25日, 公司將訴訟移交給加利福尼亞中區的美國地方法院,該訴訟仍在審理中。 雙方目前正在進行偵查,包括書面證詞和證詞。試用定於2022年3月3日開始。 由於懸而未決的事實和法律問題,目前無法預測結果;但是,該公司相信 將在本次訴訟中勝訴,因為該公司沒有與何先生簽訂合同,也沒有根據任何用於與能源提供商組建合資企業的相互保密協議披露任何商業敏感信息 。
除此處披露的 外,我們不知道有其他針對我們的重大的、正在進行的或未決的法律訴訟,我們也沒有作為原告 參與除正常業務過程以外的任何重大訴訟或未決訴訟。
27 |
商品 1A。風險因素。
對於較小的申報公司,不需要 。
項目 2.未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用。
沒有。
項目 3.優先證券違約。
沒有。
項目 4.礦山安全披露。
不適用。
項目 5.其他信息。
不適用。
項目 6.展品。
10.1 | 公司與Compute North有限責任公司之間具有約束力的意向書(作為我們於2021年5月27日提交的關於8-K的最新報告的附錄提交。 |
31.1 | 根據 2002 年《薩班斯-奧克斯利法案》第 302 條進行認證* |
31.2 | 根據 2002 年《薩班斯-奧克斯利法案》第 302 條進行認證* |
32.1 | 根據 2002 年《薩班斯-奧克斯利法案》第 906 條進行認證* |
32.2 | 根據 2002 年《薩班斯-奧克斯利法案》第 906 條進行認證* |
101.ins | XBRL 實例文檔** |
101.sch | XBRL 分類架構文檔** |
101.cal | XBRL 分類計算文檔** |
101.def | XBRL 分類法 Linkbase 文檔** |
101.lab | XBRL 分類標籤 Linkbase 文檔** |
101.pre | XBRL 分類學演示文稿鏈接庫文檔** |
104 | 封面 頁面交互式數據文件(採用 IXBRL 格式,包含在附錄 101 中)。 |
* 隨函提供
** 在此歸檔
28 |
簽名
根據 1934 年《證券交易法》的要求,註冊人已正式安排下列簽署人經正式授權的 代表其簽署本報告。
日期: 2021 年 8 月 13 日
MARATHON 數字控股有限公司 | ||
來自: | /s/ 弗雷德·泰爾 | |
名稱: | Fred Thiel | |
標題: | 主管 執行官 | |
(主要 執行官) | ||
來自: | /s/{ br} 西蒙·薩爾茲曼 | |
姓名: | Simeon Salzman | |
標題: | 主管 財務官 | |
(主要 財務和會計官員) |
29 |