附錄 99.1
CHENIERE ENERGY, INC.新聞發佈
Cheniere公佈了2023年第四季度和全年業績,併發布了2024年全年財務指導
休斯頓--(美國商業資訊)--切尼爾能源公司(“Cheniere”)(紐約證券交易所代碼:LNG)今天公佈了其第四季度和2023年全年的財務業績。
2023 年年底財務業績摘要
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(以十億計) | | | 截至 2023 年 12 月 31 日的三個月 | | 截至2023年12月31日的十二個月 | |
收入 | | | $4.8 | | $20.4 | |
淨收入1 | | | $1.4 | | $9.9 | |
經合併調整的 EBITDA2 | | | $1.65 | | $8.8 | |
可分配現金流2 | | | $1.1 | | $6.5 | |
2024 年全年財務指導
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(以十億計) | | | | 2024 | |
經合併調整的 EBITDA2 | | | | | | $5.5 | - | $6.0 | |
可分配現金流2 | | | | | | $2.9 | - | $3.4 | |
近期亮點
•在截至2023年12月31日的三個月和十二個月中,Cheniere創造了約48億美元和204億美元的收入,淨收入1約為14億美元和99億美元,經調整後的合併 EBITDA2 約為16.5億美元和88億美元,可分配現金流2分別約為11億美元和65億美元。
•2023年全年合併調整後 EBITDA2 業績處於最新指導區間的高端,2023年全年可分配現金流2業績高於最新的指導區間。
•推出2024年全年經調整的55億至60億美元的 EBITDA2 指導方針和29億美元至34億美元的2024年全年可分配現金流2指導方針。
•根據Cheniere的綜合資本配置計劃,在截至2023年12月31日的三個月和十二個月中,Cheniere分別預付了5000萬美元和約12億美元的合併長期債務,分別以約3.39億美元和15億美元的價格回購了總共約200萬股和950萬股普通股,並分別支付了每股普通股0.435美元和1.62美元的季度股息。
•從2024年1月1日至2024年2月16日,Cheniere已以超過4.5億美元的價格回購了約290萬股股票,使已發行股票數量減少至2.35億股以下。
•2024年1月,Cheniere宣佈2023年第四季度的股息為每股普通股0.435美元,將於2024年2月23日支付。
___________________________
1 此處使用的淨收益是指我們的合併運營報表中歸屬於普通股股東的淨收益。
2 非公認會計準則財務指標。更多細節請參閲 “非公認會計準則指標的對賬”。
•Cheniere and Cheniere Energy Partners, L.P.(“Cheniere Partners”)(紐約證券交易所代碼:CQP)在2024年2月2日收盤後停止在紐約證券交易所的交易,並於2024年2月5日開盤時開始在紐約證券交易所交易。Cheniere和Cheniere Partners繼續分別以 “液化天然氣” 和 “CQP” 的代碼進行交易。
•2023年11月,切尼爾宣佈,Cheniere Partners的子公司Sabine Pass Liquefaction Stage V, LLC與ARC資源有限公司的子公司ARC資源美國公司簽訂了長期的綜合生產營銷(“IPM”)天然氣供應協議,每天購買14萬百萬英熱單位的天然氣,價格基於荷蘭所有權轉讓機制(“TTF”),扣除固定再氣化費,固定的液化天然氣運輸成本和固定的液化費,期限約為15年,從第一列火車的商業運營開始(”SPL 擴建項目(定義見下文)的列車 7 英寸。該協議需要Cheniere Partners對SPL擴建項目的7號列車做出積極的最終投資決定(“FID”),或者Cheniere Partners單方面放棄該要求。與這種天然氣供應相關的液化天然氣(“液化天然氣”)每年約85萬噸(“mtpa”)將由切尼爾國際營銷有限責任公司(“Cheniere Marketing International”)銷售。
•2023年11月,Cheniere Marketing, LLC(“Cheniere Marketing”)與Foran Energy Group Co.簽訂了長期液化天然氣協議。Ltd.(“Foran”),根據該公司,Foran已同意以免費船上交貨(“FOB”)的方式從Cheniere Marketing購買高達約90萬噸/年的液化天然氣,為期20年,從SPL擴建項目的第二列火車(“8號列車”)開始商業運營時開始交付,前提是SPL擴建項目8號列車的外國直接投資獲得積極的外國直接投資或Cheniere單方面放棄滿足這個要求。
首席執行官評論
Cheniere總裁兼首席執行官傑克·富斯科表示:“Cheniere員工對卓越的堅定承諾在2023年再次兑現,因為我們的財務業績達到或高於指導區間的最高水平,並顯著推進了我們在薩賓帕斯和科珀斯克里斯蒂的增長項目,同時創下了最高十分之一的安全記錄。”“我為我們的團隊能夠在業務的各個方面持續保持最高水平感到非常自豪,這進一步使Cheniere在全球市場上脱穎而出。”
“2024年有了一個良好的開端,我們預計財務業績將再次超過9列車運行率指導區間的中點。隨着我們在兩個基地的擴建項目以及高度合約的運營平臺上繼續取得進展,我們的重點集中在運營、施工和項目開發的執行上。向天然氣的結構性轉變正在取得進展,市場繼續呼籲美國提供更多可靠、靈活和價格確定的液化天然氣,以促進全球的能源安全和環境優先事項。Cheniere在項目執行、卓越運營和商業可靠性方面的卓越記錄只會增強我對Sabine Pass和Corpus Christi擴建項目的信心,這進一步使世界能夠實現美國液化天然氣的能源安全和環境效益。”
財務業績摘要和審查
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(以百萬計,液化天然氣數據除外) | 截至12月31日的三個月 | | 截至12月31日的十二個月 |
| 2023 | | 2022 | | % 變化 | | 2023 | | 2022 | | % 變化 |
收入 | $ | 4,823 | | | $ | 9,085 | | | (47) | % | | $ | 20,394 | | | $ | 33,428 | | | (39) | % |
淨收入1 | $ | 1,377 | | | $ | 3,937 | | | (65) | % | | $ | 9,881 | | | $ | 1,428 | | | 592 | % |
經合併調整的 EBITDA2 | $ | 1,650 | | | $ | 3,100 | | | (47) | % | | $ | 8,771 | | | $ | 11,564 | | | (24) | % |
液化天然氣出口: | | | | | | | | | | | |
貨物數量 | 169 | | | 166 | | | 2 | % | | 637 | | | 638 | | | — | % |
容量 (TbTU) | 616 | | | 601 | | | 2 | % | | 2,300 | | | 2,306 | | | — | % |
液化天然氣裝載量 (tBTU) | 615 | | | 600 | | | 2 | % | | 2,299 | | | 2,308 | | | — | % |
截至2023年12月31日的三個月,淨收入約為14億美元,而2022年同期的淨收入約為39億美元。不利的變化主要是由於截至2023年12月31日的三個月,我們的衍生品投資組合(詳見下文)的公允價值變動約11億美元(税前和非控股權益前),而2022年相應期間的公允價值變動為39億美元,但所得税準備金的減少部分抵消了這一變化
在此期間,歸因於非控股權益的淨收益降低。
截至2023年12月31日的十二個月中,淨收入約為99億美元,而2022年同期的淨收入約為14億美元。有利的變化主要是由於截至2023年12月31日的十二個月中,我們的衍生品投資組合(詳見下文)的公允價值變化約80億美元(税前和非控股權益),而2022年同期的公允價值變動(57億美元),但該期間所得税準備金的增加以及歸屬於非控股權益的淨收益的增加部分抵消了這一變化。
與2022年同期相比,截至2023年12月31日的三個月和十二個月的合併調整後息税折舊攤銷前利潤分別減少了約15億美元和28億美元。下降的主要原因是國際天然氣價格下跌、長期合同銷售量比例增加以及向短期市場銷售的總量減少,每百萬英熱單位交付的液化天然氣總利潤率下降。在較小程度上,下降也是由於先前披露的2022年提前終止我們的一項終端使用協議導致再氣化收入減少所致。某些投資組合優化活動貢獻的增加部分抵消了這些下降。
幾乎所有衍生品收益(損失)都與使用與國際天然氣和液化天然氣價格掛鈎的商品衍生工具有關,主要與我們的長期IPM協議有關。我們的IPM協議旨在為協議有效期內的天然氣購買和液化天然氣銷售提供穩定的利潤,並具有固定費用部分,類似於根據我們的長期固定費用液化天然氣SPA出售的液化天然氣SPA。但是,我們的知識產權管理協議的長期期限和國際價格基礎使它們特別容易受到公允市場價值不時波動的影響。此外,會計要求規定這些長期天然氣供應協議在每個報告期按市值計價的基礎上按公允價值予以確認,但目前不允許對相關的液化天然氣銷售進行按市值計價,這導致天然氣購買和液化天然氣銷售的會計確認不匹配。在截至2023年12月31日的三個月和十二個月中,由於國際天然氣價格波動持續放緩,國際遠期大宗商品曲線下降,我們確認了歸因於此類頭寸(税前和非控股權益)的公允價值分別為13億美元和71億美元。
截至2023年12月31日的三個月和十二個月,淨收入中包含的基於股份的薪酬支出分別為1.22億美元和2.5億美元,而截至2022年12月31日的三個月和十二個月分別為9000萬美元和2.05億美元。
我們的財務業績是合併報告的。截至2023年12月31日,我們在Cheniere Partners的所有權包括普通合夥人的100%所有權和48.6%的有限合夥人權益。
資產負債表管理
資本資源
截至2023年12月31日,我們的合併可用流動性總額約為121億美元。我們的現金及現金等價物為41億美元,其中5.75億美元由Cheniere Partners持有。此外,我們的限制性現金及現金等價物為4.59億美元,其中5,600萬美元由Cheniere Partners持有,13億美元由Cheniere循環信貸額度持有,Cheniere Corpus Christi Holdings, LLC(“CCH”)營運資本融資機制下的13億美元可用承諾,CCH信貸額度下的33億美元可用承付款,10億美元的可用承付款 Cheniere Partners循環信貸額度以及薩賓通行證液化下的7.2億美元可用承付款,有限責任公司(“SPL”)循環信貸額度。
最近的關鍵財務交易和更新
2023年11月,SPL用手頭現金贖回了2024年SPL優先票據的5000萬美元本金。
液化項目概述
SPL 項目
通過Cheniere Partners,我們在路易斯安那州卡梅倫教區的薩賓山口液化天然氣接收站(“SPL項目”)運營六列天然氣液化列車,總產能約為每年3000萬噸的液化天然氣。
SPL 擴建項目
通過Cheniere Partners,我們正在開發與SPL項目相鄰的擴建項目,液化天然氣總產能高達約2,000萬噸/年(“SPL擴建項目”),包括預計的消除瓶頸的機會。2023年5月,Cheniere Partners的某些子公司根據《國家環境政策法》向聯邦能源監管委員會(“FERC”)進入了SPL擴建項目的預備審查程序。2023年4月,Cheniere Partners的一家子公司與Bechtel簽訂了合同,為SPL擴建項目提供前端工程和設計。到2024年第一季度末,我們預計將向FERC提交申請,要求批准選址、建造和運營SPL擴建項目。
CCL 項目
我們在德克薩斯州科珀斯克里斯蒂附近的科珀斯克里斯蒂液化天然氣接收站(“CCL項目”)運營三列天然氣液化列車,液化天然氣總產能約為1500萬噸/年。
CCL 第三階段項目
我們正在CCL項目附近建造擴建項目,該項目由七列中型列車組成,液化天然氣的總產能預計超過1000萬噸/年(“CCL第三階段項目”)。目前,預計CCL第三階段項目第一列火車的首批液化天然氣產量將在2024年底實現。
截至 2023 年 12 月 31 日,CCL 第 3 階段的項目進展情況:
| | | | | | | |
| | | CCL 第三階段項目 |
項目狀態 | | | 正在建設中 |
項目完成百分比 | | | 51.4%(1) |
預計基本完工 | | | 2025 年第二季度/第三季度-2026 年第二季度 |
(1)工程完成83.7%,採購完成72.2%,分包工作完成66.9%,施工完成11.1%。
CCL 中檔列車 8 和 9 號項目
我們正在開發兩列中型列車,預計液化天然氣總產能約為300萬噸/年(“CCL中型列車8號和9號項目”),毗鄰CCL第三階段項目。2023年3月,我們的某些子公司向FERC提交了申請,要求批准CCL中型列車8號和9號項目的選址、建造和運營,並於2023年4月向能源部(“DOE”)提交了申請,要求批准向自由貿易協定(“FTA”)和非自由貿易協定國家出口液化天然氣。2023 年 7 月,我們獲得了美國能源部的授權,可以向自由貿易協定國家出口液化天然氣。
投資者電話會議和網絡直播
我們將於美國東部時間2024年2月22日星期四上午11點/中部時間上午10點舉行電話會議,討論我們2023年第四季度和全年的財務和經營業績。僅限收聽的電話會議網絡直播和隨附的幻燈片演示可通過我們的網站www.cheniere.com觀看。電話會議結束後,將在我們的網站上提供存檔錄音。
關於 Cheniere
Cheniere Energy, Inc. 是美國領先的液化天然氣生產商和出口商,可靠地為全球不斷增長的天然氣需求提供清潔、安全和實惠的解決方案。Cheniere是一家提供全方位服務的液化天然氣供應商,其能力包括天然氣採購和運輸、液化、船舶租賃和液化天然氣交付。Cheniere擁有世界上最大的液化平臺之一,由位於美國墨西哥灣沿岸的薩賓山口和科珀斯克里斯蒂液化設施組成,運營中的液化天然氣總產能約為45萬噸/年,預計產能將超過10萬噸/年。Cheniere還在尋求液化擴張機會和液化天然氣價值鏈中的其他項目。Cheniere總部位於德克薩斯州休斯敦,並在倫敦、新加坡、北京、東京和華盛頓特區設有辦事處。
欲瞭解更多信息,請參閲Cheniere網站www.cheniere.com和向美國證券交易委員會提交的截至2023年12月31日止年度的10-K表年度報告。
非公認會計準則財務指標的使用
除了根據美國公認會計原則披露財務業績外,隨附的新聞稿還包含非公認會計準則財務指標。合併調整後息税折舊攤銷前利潤和可分配現金流是非公認會計準則財務指標,我們使用這些指標來促進各期經營業績的比較。這些非公認會計準則指標應被視為我們美國公認會計準則績效指標的補充而不是替代品,財務業績是根據美國公認會計原則計算的,應仔細評估這些業績的對賬情況。
非公認會計準則指標作為分析工具存在侷限性,不應孤立地考慮,也不應取代我們對根據公認會計原則報告的業績的分析,只能在補充基礎上進行評估。
前瞻性陳述
本新聞稿包含某些聲明,其中可能包括1933年《證券法》第27A條和1934年《證券交易法》第21E條所指的 “前瞻性陳述”。除歷史或當前事實或狀況陳述外,此處包含的所有陳述均為 “前瞻性陳述”。除其他外,“前瞻性陳述” 包括(i)關於Cheniere的財務和運營指導、業務戰略、計劃和目標(包括液化設施的開發、建設和運營)的聲明,(ii)有關監管授權和批准預期的聲明,(iii)對Cheniere的液化天然氣接收站和管道業務(包括液化設施)發展的信念和期望的聲明,(iv)有關業務運營的聲明,以及第三方的前景,(v)關於潛在融資安排的聲明,(vi)關於未來討論和簽訂合同的聲明,以及(vii)與Cheniere資本部署有關的聲明,包括資本支出、債務償還、分紅、股票回購和資本配置計劃的執行的意圖、能力、範圍和時間。儘管Cheniere認為這些前瞻性陳述中反映的預期是合理的,但它們確實涉及假設、風險和不確定性,這些預期可能被證明是不正確的。由於各種因素,包括Cheniere向美國證券交易委員會提交併提供的定期報告中討論的因素,Cheniere的實際業績可能與這些前瞻性陳述中的預期存在重大差異。您不應過分依賴這些前瞻性陳述,這些陳述僅代表截至本新聞稿發佈之日。除了證券法的要求外,Cheniere沒有義務更新這些前瞻性陳述。
(財務表和補充信息如下)
液化天然氣量摘要
截至2024年2月16日,我們的液化項目累計生產、裝載和出口了約3,280批液化天然氣貨物,總計超過2.25億噸液化天然氣。
在截至2023年12月31日的三個月和十二個月中,我們分別從液化項目出口了616萬億英熱單位和2300億英熱單位的液化天然氣。截至2023年12月31日,從我們的液化項目出口並按交付方式出售的37億英熱單位的液化天然氣在運輸中,所有這些都與調試活動無關。
下表彙總了截至2023年12月31日的三個月和十二個月期間,我們的液化項目裝載的液化天然氣量,其財務影響已在合併財務報表中得到確認:
| | | | | | | | | | | | | | | |
(單位:英熱單位) | 截至 2023 年 12 月 31 日的三個月 | | 截至2023年12月31日的十二個月 |
當前時段內加載的容量 | 615 | | | | | 2,299 | | | |
在前一時段加載但在當前時段內識別的容量 | 29 | | | | | 56 | | | |
減去:本期裝貨量和期末運輸中的貨量 | (37) | | | | | (37) | | | |
本期確認的總交易量 | 607 | | | | | 2,318 | | | |
此外,在截至2023年12月31日的三個月和十二個月中,我們在合併財務報表中分別確認了與來自第三方的液化天然氣貨物相關的11萬億英熱單位和35億英熱單位的液化天然氣。
Cheniere Energy, Inc.
合併運營報表
(以百萬計,每股數據除外)(1)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | |
| 三個月已結束 | | 十二個月已結束 |
| 十二月三十一日 | | 十二月三十一日 |
| 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
收入 | | | | | | | |
液化天然氣收入 | $ | 4,585 | | | $ | 8,355 | | | $ | 19,569 | | | $ | 31,804 | |
再氣化收入 | 34 | | | 477 | | | 135 | | | 1,068 | |
其他收入 | 204 | | | 253 | | | 690 | | | 556 | |
| | | | | | | |
總收入 | 4,823 | | | 9,085 | | | 20,394 | | | 33,428 | |
| | | | | | | |
運營成本和支出 | | | | | | | |
銷售成本(不包括下文單獨顯示的項目)(2) | 1,427 | | | 1,471 | | | 1,356 | | | 25,632 | |
| | | | | | | |
運營和維護費用 | 459 | | | 454 | | | 1,835 | | | 1,681 | |
銷售、一般和管理費用 | 178 | | | 151 | | | 474 | | | 416 | |
折舊和攤銷費用 | 304 | | | 292 | | | 1,196 | | | 1,119 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
其他 | 20 | | | 6 | | | 44 | | | 21 | |
| | | | | | | |
運營成本和支出總額 | 2,388 | | | 2,374 | | | 4,905 | | | 28,869 | |
| | | | | | | |
運營收入 | 2,435 | | | 6,711 | | | 15,489 | | | 4,559 | |
| | | | | | | |
其他收入(支出) | | | | | | | |
扣除資本化利息的利息支出 | (270) | | | (346) | | | (1,141) | | | (1,406) | |
債務修改或清償的收益(虧損) | — | | | (23) | | | 15 | | | (66) | |
| | | | | | | |
利息和股息收入 | 64 | | | 29 | | | 211 | | | 57 | |
其他收入(支出),淨額 | (3) | | | (3) | | | 4 | | | (50) | |
其他支出總額 | (209) | | | (343) | | | (911) | | | (1,465) | |
| | | | | | | |
所得税和非控股權益前的收入 | 2,226 | | | 6,368 | | | 14,578 | | | 3,094 | |
減去:所得税準備金 | 400 | | | 1,221 | | | 2,519 | | | 459 | |
淨收入 | 1,826 | | | 5,147 | | | 12,059 | | | 2,635 | |
減去:歸屬於非控股權益的淨收益 | 449 | | | 1,210 | | | 2,178 | | | 1,207 | |
歸屬於普通股股東的淨收益 | $ | 1,377 | | | $ | 3,937 | | | $ | 9,881 | | | $ | 1,428 | |
| | | | | | | |
歸屬於普通股股東的每股淨收益——基本 (3) | $ | 5.79 | | | $ | 15.92 | | | $ | 40.99 | | | $ | 5.69 | |
歸屬於普通股股東的每股淨收益——攤薄 (3) | $ | 5.76 | | | $ | 15.78 | | | $ | 40.72 | | | $ | 5.64 | |
| | | | | | | |
已發行普通股的加權平均數——基本 | 237.8 | | | 247.2 | | | 241.0 | | | 251.1 | |
已發行普通股的加權平均數——攤薄 | 239.0 | | | 249.5 | | | 242.6 | | | 253.4 | |
(1) 請參閲切尼爾能源公司向美國證券交易委員會提交的截至2023年12月31日止年度的10-K表年度報告。
(2) 銷售成本分別包括截至2023年12月31日的三個月和十二個月中合同交割或終止前大宗商品衍生品公允價值變動產生的約10億美元和80億美元收益,而2022年相應期間的收益(虧損)分別為38億美元和60億美元(虧損)。
(3) 由於四捨五入,表中的每股收益可能無法準確地重新計算,因為它是根據整數計算的,而不是顯示的四捨五入數字。
Cheniere Energy, Inc.
合併資產負債表
(以百萬計,股票數據除外)(1) (2)
| | | | | | | | | | | |
| | | |
| 十二月三十一日 |
| 2023 | | 2022 |
資產 | | | |
流動資產 | | | |
現金和現金等價物 | $ | 4,066 | | | $ | 1,353 | |
限制性現金和現金等價物 | 459 | | | 1,134 | |
扣除當前預期信貸損失後的貿易和其他應收賬款 | 1,106 | | | 1,944 | |
| | | |
庫存 | 445 | | | 826 | |
當前的衍生資產 | 141 | | | 120 | |
保證金存款 | 18 | | | 134 | |
| | | |
其他流動資產,淨額 | 96 | | | 97 | |
流動資產總額 | 6,331 | | | 5,608 | |
| | | |
| | | |
不動產、廠房和設備,扣除累計折舊 | 32,456 | | | 31,528 | |
經營租賃資產 | 2,641 | | | 2,625 | |
| | | |
衍生資產 | 863 | | | 35 | |
| | | |
遞延所得税資產 | 26 | | | 864 | |
其他非流動資產,淨額 | 759 | | | 606 | |
總資產 | $ | 43,076 | | | $ | 41,266 | |
| | | |
負債和股東權益(赤字) | | | |
流動負債 | | | |
應付賬款 | $ | 181 | | | $ | 124 | |
應計負債 | 1,780 | | | 2,679 | |
| | | |
當期債務,扣除貼現和債務發行成本 | 300 | | | 813 | |
| | | |
遞延收入 | 179 | | | 234 | |
當期經營租賃負債 | 655 | | | 616 | |
當前衍生負債 | 750 | | | 2,301 | |
其他流動負債 | 43 | | | 28 | |
流動負債總額 | 3,888 | | | 6,795 | |
| | | |
長期債務,扣除貼現和債務發行成本 | 23,397 | | | 24,055 | |
經營租賃負債 | 1,971 | | | 1,971 | |
融資租賃負債 | 467 | | | 494 | |
| | | |
衍生負債 | 2,378 | | | 7,947 | |
遞延所得税負債 | 1,545 | | | — | |
其他非流動負債 | 410 | | | 175 | |
| | | |
| | | |
| | | |
股東權益(赤字) | | | |
優先股:面值0.0001美元,已授權500萬股,未發行 | — | | | — | |
普通股:面值0.003美元,授權4.8億股;截至2023年12月31日和2022年12月31日分別發行2.779億股和2.767億股 | 1 | | | 1 | |
| | | |
| | | |
| | | |
庫存股:截至2023年12月31日和2022年12月31日,按成本計算,分別為4,090萬股和3,120萬股 | (3,864) | | | (2,342) | |
額外的實收資本 | 4,377 | | | 4,314 | |
累計收入(赤字) | 4,546 | | | (4,942) | |
Cheniere 股東權益總額(赤字) | 5,060 | | | (2,969) | |
非控股權益 | 3,960 | | | 2,798 | |
股東權益總額(赤字) | 9,020 | | | (171) | |
負債和股東權益總額(赤字) | $ | 43,076 | | | $ | 41,266 | |
(1) 請參閲切尼爾能源公司向美國證券交易委員會提交的截至2023年12月31日止年度的10-K表年度報告。
(2) 列報的金額包括我們的合併可變利息實體Cheniere Partners持有的餘額。截至2023年12月31日,包含在我們的合併資產負債表中的Cheniere Partners的總資產和負債分別為177億美元和188億美元,其中包括5.75億美元的現金和現金等價物以及5,600萬美元的限制性現金和現金等價物。
非公認會計準則指標的對賬
條例G對賬
合併後的調整後息税折舊攤銷前
下表對了截至2023年12月31日和2022年12月31日的三個月和十二個月的合併調整後息税折舊攤銷前利潤與美國公認會計原則業績(以百萬計):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至12月31日的三個月 | | 截至12月31日的十二個月 |
| 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
歸屬於普通股股東的淨收益 | $ | 1,377 | | | $ | 3,937 | | | $ | 9,881 | | | $ | 1,428 | |
歸屬於非控股權益的淨收益 | 449 | | | 1,210 | | | 2,178 | | | 1,207 | |
所得税準備金 | 400 | | | 1,221 | | | 2,519 | | | 459 | |
扣除資本化利息的利息支出 | 270 | | | 346 | | | 1,141 | | | 1,406 | |
債務修改或清償造成的損失(收益) | — | | | 23 | | | (15) | | | 66 | |
| | | | | | | |
利息和股息收入 | (64) | | | (29) | | | (211) | | | (57) | |
其他支出(收入),淨額 | 3 | | | 3 | | | (4) | | | 50 | |
運營收入 | $ | 2,435 | | | $ | 6,711 | | | $ | 15,489 | | | $ | 4,559 | |
為調節運營收入(虧損)與合併調整後息税折舊攤銷前利潤而進行的調整: | | | | | | | |
折舊和攤銷費用 | 304 | | | 292 | | | 1,196 | | | 1,119 | |
大宗商品和外匯衍生品公允價值變動產生的虧損(收益),淨額(1) | (1,085) | | | (3,910) | | | (8,026) | | | 5,773 | |
非現金薪酬支出總額(回收) | (18) | | | 5 | | | 96 | | | 108 | |
其他 | 14 | | | 2 | | | 16 | | | 5 | |
合併後的調整後息税折舊攤銷前 | $ | 1,650 | | | $ | 3,100 | | | $ | 8,771 | | | $ | 11,564 | |
(1) 合約交割或終止前大宗商品和外匯衍生品公允價值的變化
合併調整後息税折舊攤銷前利潤通常被我們的管理層和合並財務報表的外部用户用作補充財務指標,以評估我們資產的財務業績,而不考慮融資方法、資本結構或歷史成本基礎。合併調整後息税折舊攤銷前利潤不代表美國公認會計原則所定義的運營現金流或淨收益,也不一定與其他公司報告的類似標題的指標相似。
我們認為,合併調整後息税折舊攤銷前利潤為管理層、投資者和財務信息的其他用户提供了相關而有用的信息,以符合管理層對財務和經營業績的評估的方式評估我們的經營業績的有效性。
合併調整後息税折舊攤銷前利潤的計算方法是:扣除歸屬於非控股權益的淨收益、利息支出、扣除資本化利息、税款、折舊和攤銷後歸屬於普通股股東的淨收益,並根據某些非現金項目、其他非營業收入或支出項目以及其他無法以其他方式預測或表明持續經營業績的項目的影響進行調整,包括債務修改或清償、減值費用和資產處置損失、變動那個合同交割或終止之前我們的大宗商品和外匯衍生品的公允價值,以及非現金薪酬支出。在確定合併調整後息税折舊攤銷前利潤時,應考慮大宗商品和外匯衍生品公允價值的變化,因為這些衍生品合約的收益和虧損的確認時間與確認經濟對衝的相關項目不同。我們認為,排除這些項目使投資者和我們的財務信息的其他用户能夠在更具可比性的基礎上評估我們的連續和同比業績和經營趨勢,並且與管理層自己的業績評估一致。
調整後的合併息税折舊攤銷前利潤和可分配現金流
下表核對了截至2023年12月31日的三個月和十二個月中我們的實際合併調整後息税折舊攤銷前利潤和可分配現金流與歸屬於普通股股東的淨收益以及2024年全年的預測金額(以十億計):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至12月31日的三個月 | | 截至12月31日的十二個月 | | 全年 |
| | 2023 | | 2023 | | 2024 |
歸屬於普通股股東的淨收益 | | $ | 1.38 | | | $ | 9.88 | | | $ | 1.6 | | - | $ | 2.0 | |
歸屬於非控股權益的淨收益 | | 0.45 | | | 2.18 | | | 1.0 | | - | 1.1 | |
所得税準備金 | | 0.40 | | | 2.52 | | | 0.4 | | - | 0.5 | |
扣除資本化利息的利息支出 | | 0.27 | | | 1.14 | | | 1.1 | | - | 1.1 | |
折舊和攤銷費用 | | 0.30 | | | 1.20 | | | 1.2 | | - | 1.2 | |
其他費用(收入)、融資成本和某些非現金運營費用 | | (1.15) | | | (8.14) | | | 0.2 | | - | 0.1 | |
合併後的調整後息税折舊攤銷前 | | $ | 1.65 | | | $ | 8.77 | | | $ | 5.5 | | - | $ | 6.0 | |
利息支出(扣除資本化利息和攤銷)和已實現利率衍生品 | | (0.25) | | | (1.08) | | | (1.0) | | - | (1.0) | |
維護資本支出 | | (0.08) | | | (0.24) | | | (0.2) | | - | (0.2) | |
所得税 | | (0.03) | | | (0.13) | | | (0.4) | | - | (0.5) | |
其他收入(支出) | | 0.05 | | | 0.18 | | | (0.1) | | - | 0.1 | |
合併的可分配現金流 | | $ | 1.34 | | | $ | 7.50 | | | $ | 3.8 | | - | $ | 4.4 | |
Cheniere Partners的可分配現金流可歸因於非控股權益 | | (0.29) | | | (0.99) | | | (0.9) | | - | (1.0) | |
Cheniere 可分配現金流 | | $ | 1.05 | | | $ | 6.51 | | | $ | 2.9 | | - | $ | 3.4 | |
注:由於四捨五入,總和可能不一致。
可分配現金流定義為Cheniere及其子公司運營產生的現金,經非控股權益調整後的現金。Cheniere子公司的可分配現金流的計算方法是將子公司的息税折舊攤銷前利潤減去利息支出,扣除資本化利息、利率衍生品、税收、維護資本支出和其他非營業收入或支出項目,並根據某些非現金項目和其他無法以其他方式預測或表明持續經營業績的項目的影響進行調整,包括債務修改或清償、債務發行成本攤銷、保費或折扣的影響,的公允價值的變化利率衍生品、權益法投資減值和遞延税。Cheniere的可分配現金流包括Cheniere全資子公司可分配現金流的100%。對於擁有非控股投資者的子公司,我們在可分配現金流中所佔份額的計算方法是子公司的可分配現金流減去非控股投資者的經濟利益,就好像分配了100%的可分配現金流以反映我們的所有權權益和激勵性分配權(如果適用)一樣。歸屬於非控股權益的可分配現金流的計算方法與向美國證券交易委員會提交的10-Q表和10-K表中的合併股東權益表中列出的非控股權益分配方法相同。該金額可能與子公司在特定時期內向非控股投資者支付的實際分配有所不同。
我們認為,可分配現金流是一種有用的績效衡量標準,可供管理層、投資者和財務信息的其他用户評估我們的業績,衡量和估計我們在償還債務、繳納現金税和支出維持資本後資產產生現金收益的能力,董事會可以考慮根據資本分配計劃進行部署,例如通過普通股分紅、股票回購、償還債務或擴張資本支出 1。可分配現金流
1 我們業務的資本支出主要包括:
•維護資本支出。這些支出包括符合資本化條件的成本,這些成本是維持不動產、廠房和設備的可靠性和安全性以及滿足環境或其他監管要求而不是產生增量可分配現金流所必需的;以及
•擴張資本支出。這些支出主要用於產生可分配的增量現金流,包括投資於增值的有機增長、收購或建設額外的補充資產以發展我們的業務,以及用於提高我們現有設施的生產力和效率的支出。
不旨在代表美國公認會計原則所定義的運營現金流或淨收入,也不一定與其他公司報告的類似標題的指標相似。
聯繫人
Cheniere Energy, Inc.
| | | | | |
投資者 | |
蘭迪·巴蒂亞 | 713-375-5479 |
弗朗西斯·史密斯 | 713-375-5753 |
| |
媒體關係 | |
Eben Burnham-Snyder | 713-375-5764 |
貝爾納多·法拉斯 | 713-375-5593 |