10-Q
0001622194Q3--12-31假的http://fasb.org/us-gaap/2023#PrepaidExpenseAndOtherAssetshttp://fasb.org/us-gaap/2023#AccountsPayableAndOtherAccruedLiabilities2023年6月30日0001622194死亡：ParkingGarage 會員死亡：gsabuffaloMember美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員2023-07-012023-09-300001622194Dea：利息互換率為四點零一百分比固定利率會員2023-09-300001622194Dea: 開發地產會員2023-01-012023-09-300001622194死亡：二千一十九名 ATM 計劃成員2023-01-012023-09-300001622194死亡：變量成員2023-01-012023-09-300001622194死亡：USFSII Albuquerque 會員美國公認會計準則：抵押貸款成員2023-09-300001622194DEA：勞工部成員美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員2023-01-012023-09-300001622194死亡：USFSII Albuquerque 會員美國公認會計準則：抵押貸款成員2023-01-012023-09-300001622194US-GAAP：利率互換成員2023-09-300001622194Deah: 兩千十九系列 CseniorNotes 會員2023-09-3000016221942023-05-302023-05-300001622194美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員2023-07-012023-09-300001622194US-GAAP：股票補償計劃成員2022-07-012022-09-300001622194死亡：二千六十六位Enternter 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會員2023-01-012023-09-300001622194死亡：美國海岸警衞隊成員美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員2023-01-012023-09-300001622194DEA：職業安全與健康管理局成員美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員2022-01-012022-09-300001622194Dea：美國政府成員的司法機構美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員2023-01-012023-09-300001622194Deae: TwothandTwentyone Series Senior Notes 會員2023-09-3000016221942023-01-012023-09-300001622194美國公認會計準則：銷售收入淨成員DEA：非政府租户會員US-GAAP：客户集中度風險成員2023-01-012023-09-300001622194死者：聯邦調查局成員美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員2023-07-012023-09-300001622194Dea：利息互換率為三點七分固定利率會員2023-01-012023-09-300001622194死亡：兩千二十一名 ATM 計劃會員2023-09-300001622194US-GAAP：額外實收資本會員2022-06-300001622194US-GAAP：利率互換成員2023-02-032023-02-030001622194美國通用會計準則：普通股成員2022-07-012022-09-300001622194死亡：固定成員2022-07-012022-09-300001622194Deah: TwoandSevenen series B SeniorNotes 成員Deas：高級不安全 NotesPayable 會員2023-09-300001622194US-GAAP：循環信貸機制成員2023-09-300001622194Dea：美國政府成員的司法機構美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員2022-01-012022-09-300001622194SRT: 最大成員SRT: 董事會成員Deas: 股票回購計劃會員2022-04-280001622194死亡：兩千八個 Entermloan Facility 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年會計準則更新會員死者：美國食品藥品監督管理局成員2022-01-012022-09-300001622194死亡：二千一十九名 ATM 計劃成員2023-07-012023-09-300001622194Deah: 兩千十九系列 B SeniorNotes 會員Deas：高級不安全 NotesPayable 會員2023-09-300001622194美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員DEA：Bonneville Power 管理局成員2023-07-012023-09-3000016221942022-06-300001622194Deah: 兩千十九系列 B SeniorNotes 會員2023-09-300001622194Dea：以代替税收會員2023-09-300001622194Dea：美國政府成員的司法機構美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員2023-07-012023-09-300001622194Dea: 內部税收服務會員美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員2023-01-012023-09-300001622194US-GAAP：公允價值輸入二級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2023-09-3000016221942023-07-012023-09-300001622194US-GAAP：留存收益會員2023-07-012023-09-300001622194美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員DEA：美國公民和移民服務局成員2022-07-012022-09-300001622194US-GAAP：額外實收資本會員2023-09-300001622194Dea: 基於績效的長期激勵計劃成員2023-07-012023-09-300001622194死者：聯邦調查局成員美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員2022-01-012022-09-300001622194Dea: Tenantreimbursements 會員2023-01-012023-09-300001622194死亡：ParkingGarage 會員死亡：gsabuffaloMember美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員2023-09-300001622194DEA：位於紐波特新聞成員的美國政府法官大樓US-GAAP：後續活動成員STPR: va2023-10-192023-10-190001622194DEA：衞生資源與服務管理局成員美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員2022-01-012022-09-300001622194死者：聯邦調查局成員美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員2022-07-012022-09-300001622194死亡：COVID19 Pandemic 成員美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員2022-07-012022-09-300001622194US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2022-12-310001622194Deap: Deapleasanton 會員2023-01-260001622194死亡：南加州大學堪薩斯城會員美國公認會計準則：抵押貸款成員2023-09-300001622194US-GAAP：額外實收資本會員2022-07-012022-09-300001622194美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員DEA：美國公民和移民服務局成員2022-01-012022-09-300001622194美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員2022-07-012022-09-300001622194死亡：二千一十九名 ATM 計劃成員2023-01-012023-03-310001622194Dea: JV 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Series2023-09-300001622194美國公認會計準則：遠期合約成員2023-07-012023-09-300001622194美國通用會計準則：普通股成員2022-01-012022-09-300001622194US-GAAP：限制性股票成員2022-01-012022-09-300001622194美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員2022-01-012022-09-300001622194US-GAAP：留存收益會員2022-07-012022-09-300001622194死亡：COVID19 Pandemic 成員美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員2023-01-012023-09-300001622194DEA：職業安全與健康管理局成員美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員2022-07-012022-09-300001622194US-GAAP：Notes payable 其他 Payables 會員2023-09-300001622194Dea: 運營地產成員2023-01-012023-09-300001622194DEA：在開發中的全資財產會員2023-09-300001622194US-GAAP：企業合資企業成員2023-09-300001622194DEA：運營合作伙伴關係成員的非控股權益2022-01-012022-09-300001622194死亡：兩千八個 Entermloan Facility 成員2023-07-200001622194美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員DEA：美國公民和移民服務局成員2023-01-012023-09-300001622194Dea：利息互換率為四點零一百分比固定利率會員2023-01-012023-09-300001622194Deae：TwothandTwentyone seriesbSeniorNotes 會員Deas：高級不安全 NotesPayable 會員2023-09-300001622194US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2023-07-012023-09-300001622194SRT: 最大成員死亡：COVID19 Pandemic 成員美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員2022-12-310001622194死亡：長期激勵計劃會員2022-07-012022-09-3000016221942023-10-240001622194死者：聯邦緊急事務管理局成員美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員2022-07-012022-09-300001622194Dea: Tenantreimbursements 會員2023-07-012023-09-300001622194Dea：利息互換率為三點七分固定利率會員2023-09-300001622194Dea：全資經營地產會員2023-01-012023-09-300001622194SRT: 最低成員US-GAAP：後續活動成員STPR: gaDEA：國土安全部位於亞特蘭大的國土安全部設施成員2023-10-032023-10-030001622194死亡：固定成員2022-01-012022-09-300001622194死亡：ParkingGarage 會員死亡：gsabuffaloMember美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員2023-01-012023-09-300001622194Deah: TwoandSevenen series B SeniorNotes 成員2023-09-300001622194死者：聯邦緊急事務管理局成員美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員2023-01-012023-09-300001622194Deaa: usJointStaff Commandjsc 成員美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員2022-01-012022-09-300001622194US-GAAP：超過淨收入成員的累計分配額2022-06-300001622194美國公認會計準則：遠期合約成員2023-01-012023-09-300001622194US-GAAP：房地產其他成員2022-01-012022-09-300001622194美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員DEA：美國公民和移民服務局成員2023-07-012023-09-300001622194DEA：海關和邊境保護局成員美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員2023-07-012023-09-300001622194Deae: Twothand Seveniornotes 會員Deas：高級不安全 NotesPayable 會員2023-09-300001622194死亡：二千一十九名 ATM 計劃成員2023-09-300001622194US-GAAP：績效股成員死亡：一月三日二千二萬三會員2023-01-012023-09-300001622194US-GAAP：留存收益會員2023-09-300001622194死亡：固定成員2023-07-012023-09-300001622194Dea：vacorpusChristimberDea: JV 合作伙伴會員2023-09-300001622194US-GAAP：股票補償計劃成員2023-01-012023-09-300001622194死亡：長期激勵計劃會員2022-12-310001622194US-GAAP：利率互換成員死亡：二千六十六位Enternter mloanFacility成員2023-09-300001622194US-GAAP：房地產其他成員2023-07-012023-09-300001622194死者：交通部成員美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員2023-01-012023-09-300001622194死亡：長期激勵計劃會員2023-07-012023-09-300001622194美國公認會計準則：抵押貸款成員2023-09-300001622194Deah: 兩千十九系列 CseniorNotes 會員Deas：高級不安全 NotesPayable 會員2023-09-300001622194死亡：兩千八個 Entermloan Facility 成員US-GAAP：利率互換成員2023-09-300001622194Deae: UnsecuredNotes 高級會員死亡：兩千八個 Entermloan Facility 成員2023-09-300001622194US-GAAP：留存收益會員2022-01-012022-09-300001622194US-GAAP：限制性股票成員2023-01-012023-09-300001622194US-GAAP：限制性股票成員2022-07-012022-09-300001622194作為 SeniorNotes 成員的 Deah: Twoand Sevenen Series2023-01-012023-09-300001622194US-GAAP：房地產其他成員2022-07-012022-09-300001622194美國通用會計準則：普通股成員2023-01-012023-09-300001622194Deae: notesPayable 會員2023-09-300001622194Deaa: usJointStaff Commandjsc 成員美國公認會計準則：201409 年會計準則更新會員2023-07-012023-09-30xbrli: pureutr: sqftxbrli: 股票iso421:USDxbrli: 股票死亡:交換死亡:財產iso421:USD

 

美國

證券交易委員會

華盛頓特區 20549

 

表單 10-Q

 

☒

根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的季度報告

在截至的季度期間 9月30日 2023

或者

☐

根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的過渡報告

在過渡期內 到

委員會文件編號： 001-36834

 

東方政府地產有限公司

（其章程中規定的註冊人的確切姓名）

 

 

馬裏蘭州

 

47-2047728

（公司註冊國）

 

（國税局僱主識別號）

西北 K 街 2001, 北部 775 號套房, 華盛頓, DC

 

20006

（主要行政辦公室地址）

 

（郵政編碼）

(202) 595-9500

（註冊人的電話號碼，包括區號）

根據該法第12（b）條註冊的證券：

每個班級的標題

交易

符號

註冊的每個交易所的名稱

普通股

死者

紐約證券交易所

用勾號指明註冊人 (1) 是否在過去 12 個月內（或在要求註冊人提交此類報告的較短時間內）提交了 1934 年《證券交易法》第 13 條或第 15 (d) 條要求提交的所有報告，以及 (2) 在過去的 90 天內是否受到此類申報要求的約束。 是的 ☒沒有 ☐

用複選標記表明註冊人是否在過去 12 個月內（或者在要求註冊人提交此類文件的較短時間內）以電子方式提交了根據第 S-T 法規（本章第 232.405 節）第 405 條要求提交的所有交互式數據文件。 是的 ☒沒有 ☐

用複選標記表明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報公司”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。

 

大型加速過濾器

 

☒

加速過濾器

☐

非加速過濾器

☐

規模較小的申報公司

☐

 

 

 

 

新興成長型公司

☐

如果是新興成長型公司，請用複選標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13（a）條規定的任何新的或修訂後的財務會計準則。☐

用複選標記表明註冊人是否為空殼公司（定義見《交易法》第12b-2條）。是的 ☐沒有 ☒

截至2023年10月24日，註冊人已經 95,200,928普通股，每股面值0.01美元，已發行。

 

 

財務報表索引

 

 

頁面

第一部分：財務信息

 

 

 

項目 1：財務報表：

 

合併財務報表

 

 

 

截至2023年9月30日和2022年12月31日的合併資產負債表（未經審計）

1

 

 

截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月和九個月的合併運營報表（未經審計）

2

 

 

截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月和九個月的合併綜合收益（虧損）報表（未經審計）

3

 

 

截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月合併現金流量表（未經審計）

4

 

 

合併財務報表附註

6

 

 

項目 2：管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析

21

 

 

第 3 項：關於市場風險的定量和定性披露

39

 

 

項目 4：控制和程序

39

 

 

第二部分：其他信息

 

 

 

項目 1：法律訴訟

39

 

 

第 1A 項：風險因素

39

 

 

第 2 項：股權證券的未註冊銷售、所得款項的使用和發行人購買股權證券

39

 

 

第 3 項：優先證券違約

39

 

 

第 4 項：礦山安全披露

40

 

 

項目 5：其他信息

40

 

 

項目 6：展品

40

 

 

簽名

 

 

 

 

 

東方政府地產有限公司

C合併資產負債表（未經審計）

（金額以千計，股票金額除外）

 

 

2023年9月30日

 

 

2022年12月31日

 

資產

 

 

 

 

 

 

不動產，淨額

 

$

2,262,502

 

 

$

2,285,308

 

現金和現金等價物

 

 

20,696

 

 

 

7,578

 

限制性現金

 

 

12,753

 

 

 

9,696

 

租户應收賬款

 

 

61,119

 

 

 

58,835

 

投資未合併的房地產企業

 

 

284,522

 

 

 

271,644

 

無形資產，淨額

 

 

140,505

 

 

 

157,282

 

利率互換

 

 

5,003

 

 

 

4,020

 

預付費用和其他資產

 

 

38,379

 

 

 

35,022

 

總資產

 

$

2,825,479

 

 

$

2,829,385

 

 

 

 

 

 

 

 

負債

 

 

 

 

 

 

循環信貸額度

 

 

—

 

 

 

65,500

 

定期貸款額度，淨額

 

 

298,982

 

 

 

248,972

 

應付票據，淨額

 

 

696,411

 

 

 

696,052

 

應付抵押貸款票據，淨額

 

 

221,448

 

 

 

240,847

 

無形負債，淨額

 

 

13,450

 

 

 

16,387

 

遞延收入

 

 

84,178

 

 

 

83,309

 

應付賬款、應計費用和其他負債

 

 

75,790

 

 

 

67,336

 

負債總額

 

 

1,390,259

 

 

 

1,418,403

 

 

 

 

 

 

 

 

公平

 

 

 

 

 

 

普通股，面值 $0.01, 200,000,000已授權的股份，
  95,117,527和 90,814,021已發行和流通的股票
分別為2023年9月30日和2022年12月31日

 

 

951

 

 

 

908

 

額外的實收資本

 

 

1,707,142

 

 

 

1,622,913

 

留存收益

 

 

107,865

 

 

 

93,497

 

累積分紅

 

 

(549,562

)

 

 

(475,983

)

累計其他綜合收益（虧損）

 

 

4,430

 

 

 

3,546

 

股東權益總額

 

 

1,270,826

 

 

 

1,244,881

 

運營合夥企業的非控股權益

 

 

164,394

 

 

 

166,101

 

權益總額

 

 

1,435,220

 

 

 

1,410,982

 

負債和權益總額

 

$

2,825,479

 

 

$

2,829,385

 

所附附附註是這些合併財務報表的組成部分。

1

 

 

東方政府地產有限公司

合併運營報表行動（未經審計）

（金額以千計，股票和每股金額除外）

 

 

在截至9月30日的三個月中

 

 

在截至9月30日的九個月中，

 

 

 

2023

 

 

2022

 

 

2023

 

 

2022

 

收入

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

租金收入

 

$

68,205

 

 

$

72,643

 

 

$

204,111

 

 

$

214,238

 

租户補償

 

 

2,704

 

 

 

1,616

 

 

 

7,279

 

 

 

3,676

 

資產管理收入

 

 

526

 

 

 

377

 

 

 

1,560

 

 

 

942

 

其他收入

 

 

579

 

 

 

405

 

 

 

1,657

 

 

 

1,244

 

總收入

 

 

72,014

 

 

 

75,041

 

 

 

214,607

 

 

 

220,100

 

開支

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

物業運營

 

 

18,746

 

 

 

17,802

 

 

 

54,263

 

 

 

48,811

 

房地產税

 

 

7,814

 

 

 

8,177

 

 

 

22,901

 

 

 

23,854

 

折舊和攤銷

 

 

22,245

 

 

 

25,050

 

 

 

67,945

 

 

 

73,552

 

收購成本

 

 

321

 

 

 

275

 

 

 

1,226

 

 

 

939

 

公司一般和行政

 

 

6,107

 

 

 

5,870

 

 

 

20,426

 

 

 

17,819

 

支出總額

 

 

55,233

 

 

 

57,174

 

 

 

166,761

 

 

 

164,975

 

其他收入（支出）

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

來自未合併房地產企業的收入

 

 

1,346

 

 

 

830

 

 

 

4,166

 

 

 

2,286

 

利息支出，淨額

 

 

(12,046

)

 

 

(12,408

)

 

 

(35,739

)

 

 

(34,729

)

減值損失

 

 

—

 

 

 

(5,540

)

 

 

—

 

 

 

(5,540

)

淨收入

 

 

6,081

 

 

 

749

 

 

 

16,273

 

 

 

17,142

 

運營合夥企業的非控股權益

 

 

(707

)

 

 

(107

)

 

 

(1,905

)

 

 

(1,962

)

東部政府可獲得的淨收入
Properties, Inc

 

$

5,374

 

 

$

642

 

 

$

14,368

 

 

$

15,180

 

東部政府可獲得的淨收入
Properties, Inc. 每股：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

基本

 

$

0.06

 

 

$

0.01

 

 

$

0.15

 

 

$

0.16

 

稀釋

 

$

0.06

 

 

$

0.01

 

 

$

0.15

 

 

$

0.16

 

已發行普通股的加權平均值

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

基本

 

 

93,537,121

 

 

 

90,772,706

 

 

 

92,674,039

 

 

 

90,560,471

 

稀釋

 

 

93,849,444

 

 

 

91,119,372

 

 

 

92,938,221

 

 

 

90,886,108

 

每股普通股申報的股息

 

$

0.265

 

 

$

0.265

 

 

$

0.795

 

 

$

0.795

 

 

所附附附註是這些合併財務報表的組成部分。

2

 

 

東方政府地產有限公司

合併報表綜合收益（虧損）淨額（未經審計）

（金額以千計）

 

 

 

在截至9月30日的三個月中

 

 

在截至9月30日的九個月中，

 

 

 

2023

 

 

2022

 

 

2023

 

 

2022

 

淨收入

 

$

6,081

 

 

$

749

 

 

$

16,273

 

 

$

17,142

 

其他綜合收益（虧損）：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

利率互換的未實現收益（虧損），淨額

 

 

(110

)

 

 

1,806

 

 

 

984

 

 

 

10,216

 

其他綜合收益（虧損）

 

 

(110

)

 

 

1,806

 

 

 

984

 

 

 

10,216

 

綜合收入

 

 

5,971

 

 

 

2,555

 

 

 

17,257

 

 

 

27,358

 

運營合夥企業的非控股權益

 

 

(707

)

 

 

(107

)

 

 

(1,905

)

 

 

(1,962

)

歸因於的其他綜合（收益）虧損
非控股權益

 

 

22

 

 

 

(212

)

 

 

(100

)

 

 

(1,157

)

歸因於的綜合收益
東方政府地產有限公司

 

$

5,286

 

 

$

2,236

 

 

$

15,252

 

 

$

24,239

 

 

所附附附註是這些合併財務報表的組成部分。

3

 

 

東方政府地產有限公司

C合併現金流量表（未經審計）

（金額以千計）

 

 

在截至9月30日的九個月中，

 

 

 

2023

 

 

2022

 

來自經營活動的現金流

 

 

 

 

 

 

淨收入

 

$

16,273

 

 

$

17,142

 

為將淨收入與經營活動提供的淨現金進行對賬而進行的調整

 

 

 

 

 

 

折舊和攤銷

 

 

67,945

 

 

 

73,552

 

直線租金

 

 

(2,661

)

 

 

559

 

來自未合併房地產企業的收入

 

 

(4,166

)

 

 

(2,286

)

高於/低於市場價的租賃的攤銷

 

 

(2,052

)

 

 

(2,373

)

未賺取收入的攤銷

 

 

(4,678

)

 

 

(4,313

)

貸款溢價/折扣的攤銷

 

 

(820

)

 

 

(844

)

遞延融資成本的攤銷

 

 

1,572

 

 

 

1,538

 

租賃激勵的攤銷

 

 

684

 

 

 

640

 

減值損失

 

 

—

 

 

 

5,540

 

未合併房地產企業投資的分配

 

 

9,025

 

 

 

5,432

 

非現金補償

 

 

4,625

 

 

 

4,891

 

淨變化為：

 

 

 

 

 

 

租户應收賬款

 

 

408

 

 

 

544

 

預付費用和其他資產

 

 

(4,720

)

 

 

(2,598

)

與經營租賃相關的遞延收入

 

 

5,547

 

 

 

2,689

 

經營租賃債務的本金付款

 

 

(369

)

 

 

(314

)

應付賬款、應計費用和其他負債

 

 

10,332

 

 

 

3,984

 

經營活動提供的淨現金

 

 

96,945

 

 

 

103,783

 

來自投資活動的現金流

 

 

 

 

 

 

房地產收購和存款

 

 

(957

)

 

 

(93,737

)

增加運營資產

 

 

(20,168

)

 

 

(16,128

)

開發物業的新增內容

 

 

(9,798

)

 

 

(8,804

)

未合併房地產企業投資的分配

 

 

—

 

 

 

609

 

投資未合併的房地產企業

 

 

(17,736

)

 

 

(71,253

)

用於投資活動的淨現金

 

 

(48,659

)

 

 

(189,313

)

來自融資活動的現金流

 

 

 

 

 

 

普通股的發行

 

 

86,472

 

 

 

9,504

 

信貸額度抽款

 

 

100,750

 

 

 

200,750

 

信貸額度還款

 

 

(166,250

)

 

 

(37,500

)

定期貸款提款

 

 

50,000

 

 

 

—

 

應付抵押貸款票據的還款

 

 

(18,912

)

 

 

(3,942

)

已支付的股息和分配

 

 

(83,774

)

 

 

(81,795

)

發行成本的支付

 

 

(397

)

 

 

(136

)

融資活動提供的（用於）淨現金

 

 

(32,111

)

 

 

86,881

 

現金及現金等價物和限制性現金的淨增加

 

 

16,175

 

 

 

1,351

 

現金及現金等價物和限制性現金，期初

 

 

17,274

 

 

 

20,143

 

現金及現金等價物和限制性現金，期末

 

$

33,449

 

 

$

21,494

 

 

所附附附註是這些合併財務報表的組成部分。

 

4

 

 

東方政府地產有限公司

合併現金流量表（未經審計）

（金額以千計）

 

現金流量信息的補充披露如下：

 

 

在截至9月30日的九個月中，

 

 

 

2023

 

 

2022

 

為利息支付的現金（扣除資本化利息）1,038和 $850分別在 2023 年和 2022 年）

 

$

33,834

 

 

$

25,805

 

非現金信息的補充披露

 

 

 

 

 

 

應計但未支付的運營財產增加部分

 

$

2,513

 

 

$

2,731

 

開發物業的增值應計，未支付

 

 

5,178

 

 

 

2,550

 

應計但未支付的報價成本

 

 

16

 

 

 

—

 

遞延資產收購成本應計，未支付

 

 

92

 

 

 

—

 

或有對價已累計，未收到

 

 

—

 

 

 

125

 

利率互換未實現收益，淨額

 

 

984

 

 

 

10,216

 

為普通單位購置的財產

 

 

219

 

 

 

17,361

 

確認經營租賃使用權資產

 

 

—

 

 

 

101

 

確認與經營租賃使用權資產有關的負債

 

 

—

 

 

 

101

 

將普通單位換成普通股

 

 

 

 

 

 

運營合夥企業的非控股權益

 

$

(164

)

 

$

(2,911

)

普通股

 

 

—

 

 

 

2

 

額外的實收資本

 

 

164

 

 

 

2,909

 

總計

 

$

—

 

 

$

—

 

所附附附註是這些合併財務報表的組成部分。

5

 

 

東方政府地產有限公司

N合併財務報表附註（未經審計）

1。組織和演示依據

以下合併財務報表附註中包含的信息摘自年度合併財務報表中的信息；因此，應將此處包含的合併財務報表與截至2022年12月31日的財年的合併財務報表及其相關附註一起審查，這些附註包含在向美國提交的截至2022年12月31日的Easterly Comporment Properties, Inc.（“公司”）截至2022年12月31日的年度報告中. 證券和2023 年 2 月 28 日，交易委員會（“SEC”）。

該公司是一家馬裏蘭州公司，已根據經修訂的1986年《美國國税法》（“該法”）選擇作為房地產投資信託基金（“REIT”）納税，從截至2015年12月31日的應納税年度開始。公司的運營主要通過Easterly Government Properties LP（“運營合夥企業”）和運營合夥企業的全資子公司進行。除非上下文另有要求，否則此處使用的 “公司”、“我們” 或 “我們的” 是指Easterly Gournment Properties, Inc.及其合併的子公司和合作夥伴關係，包括運營合夥企業。

我們是一家內部管理的房地產投資信託基金，主要專注於收購、開發和管理租賃給履行基本職能的美國政府機構的 A 類商業地產。我們幾乎所有的收入都是通過直接或通過美國總務管理局（“GSA”）將房產出租給此類機構來產生的。我們的目標是通過分紅和資本增值，從長遠來看，為我們的股東創造有吸引力的風險調整後回報。

我們專注於收購、開發和管理對支持租户機構使命至關重要的美國政府租賃物業，並努力成為美國政府的首選合作伙伴，與租户機構緊密合作以滿足其需求和目標。截至 2023 年 9 月 30 日，我們全資擁有 78操作特性和 九通過未合併的合資企業（“合資企業”）在美國經營物業，大約包括 8.6百萬平方英尺的租賃面積，包括 86主要租賃給美國政府租户機構的經營性物業，以及 一完全出租給私人租户的運營物業。截至2023年9月30日，我們的運營物業為 97%租賃的。為了計算租賃百分比，我們在分母中排除了已釋放但我們在收購時未對其進行任何價值的總平方英尺。此外，我們全資擁有 一我們預計在開發的房產將包括大約 0.2竣工後租賃面積為百萬平方英尺。

運營合夥企業幾乎持有我們所有的資產，並開展我們幾乎所有的業務。我們是運營合作伙伴關係的唯一普通合夥人。我們擁有大約 88.5%截至2023年9月30日，運營合夥企業（“普通單位”）的有限合夥權益總額。我們認為，從截至2015年12月31日的應納税年度開始，我們的運營和組織均符合房地產投資信託基金的資格和税收要求，用於美國聯邦所得税目的。

整合原則

隨附的合併財務報表根據美利堅合眾國普遍接受的會計原則（“GAAP”）按應計制列報，包括公司、Easterly Government Properties TRS, LLC、Easterly Government Services, LLC、Operating Partnership, LLC、Operating Partnership, LLC、Operat合併中取消了所有重要的公司間餘額和交易。

演示基礎

此處包含的簡明合併財務報表未經審計；但是，它們包括所有調整（僅包括正常的經常性調整），管理層認為這些調整是公平陳述公司截至2023年9月30日和2022年12月31日的合併財務狀況、截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月和九個月的合併經營業績以及截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月的合併現金流所必需的。年終簡明合併資產負債表數據來自經審計的財務報表，但不包括公認會計原則要求的所有披露。所列過渡期的業務結果不一定代表全年預期的結果。

6

 

 

編制合併財務報表要求管理層作出估計和假設，這些估計和假設會影響報告期內報告的資產負債金額、資產負債表日或有資產和負債的披露以及報告的收入和支出金額。我們的估計基於歷史經驗和其他各種假設，這些假設在這種情況下被認為是合理的，包括非常事件的影響，這些假設的結果構成了判斷資產和負債賬面價值的依據，而這些假設在其他來源中並不容易看出。在不同的假設或條件下，實際結果可能與這些估計值不同。

2。重要會計政策摘要

我們在截至2022年12月31日止年度的10-K表年度報告中披露了在編制簡明合併財務報表時使用的重要會計政策.

3。房地產和無形資產

合併後的房地產和無形資產

截至今日，房地產和無形資產包括以下內容 2023年9月30日（數額以千計）：

 

 

總計

 

不動產，淨額

 

 

 

土地

 

$

213,592

 

建築和改進

 

 

2,298,345

 

收購的租户改善措施

 

 

81,666

 

在建工程

 

 

41,912

 

累計折舊

 

 

(373,013

)

房地產總額，淨額

 

 

2,262,502

 

無形資產，淨額

 

 

 

就地租賃

 

 

271,066

 

獲得租賃佣金

 

 

68,642

 

高於市場租約

 

 

14,620

 

代替税款的付款

 

 

6,394

 

累計攤銷

 

 

(220,217

)

無形資產總額，淨額

 

 

140,505

 

無形負債，淨額

 

 

 

低於市場份額的租約

 

 

(72,037

)

累計攤銷

 

 

58,587

 

無形負債總額，淨額

 

 

(13,450

)

沒有在此期間收購或處置了經營財產 截至2023年9月30日的九個月。

在截至2023年9月30日的三個月和九個月中，我們支出了美元0.3百萬和美元1.2分別為百萬美元的收購相關費用，主要包括與未來房地產收購相關的內部成本.

下表彙總了截至目前我們在接下來的五年中每年收購的超出市場和低於市場租賃的無形資產的計劃攤銷情況 2023 年 9 月 30 日（金額以千計）：

 

 

收購了高於市場的租賃無形資產

 

 

收購低於市場租賃的無形資產

 

2023 (1)

 

$

292

 

 

$

(970

)

2024

 

 

1,129

 

 

 

(2,938

)

2025

 

 

1,097

 

 

 

(2,246

)

2026

 

 

1,096

 

 

 

(2,008

)

2027

 

 

1,096

 

 

 

(1,783

)
(1)
代表截至2023年12月31日的三個月。

高於市場的租賃攤銷會減少合併運營報表中的租金收入，低於市場的租賃攤銷會增加合併運營報表中的租金收入。

7

 

 

4。投資未合併的房地產企業

以下是我們在合資企業中的投資摘要（千美元）：

 

 

 

 

截至9月30日，

 

合資企業

 

所有權權益

 

2023

 

MedBase 風險投資

 

53.0%

 

$

284,522

 

2021 年 10 月 13 日，我們與一位全球投資者成立了一家未合併的房地產企業，我們稱之為合資企業，為收購以下投資組合提供資金 十預計將包括的財產 1,214,165租賃平方英尺（“VA 投資組合”）。我們擁有一個 53.0合資企業權益百分比，視合資協議中規定的優先分配而定。

在截至2023年9月30日的九個月中，收購的合資企業 一弗吉尼亞州-科珀斯克里斯蒂市房地產，總收購價為美元34.5百萬。截至 2023年9月30日, 九的 十該合資企業收購了弗吉尼亞州投資組合中的房產。

我們為合資企業提供資產管理服務。在截至2023年9月30日的三個月和九個月中，我們確認的資產管理服務收入為美元0.5百萬和美元1.6分別為百萬。在這期間 截至2022年9月30日的三個月和九個月，我們確認的資產管理服務收入為美元0.4百萬和美元0.9分別是百萬。

以下是合資企業的財務信息摘要（金額以千計）：

 

 

截至9月30日，

 

資產負債表信息：

 

2023

 

房地產，淨額

 

$

452,405

 

其他資產，淨額 (1)

 

 

94,992

 

總資產

 

$

547,397

 

 

 

 

 

負債總額 (2)

 

$

11,146

 

權益總額

 

 

536,251

 

負債和權益總額

 

$

547,397

 

 

 

 

 

公司的股權份額

 

$

284,147

 

基礎差異 (3)

 

 

375

 

公司對未合併企業的投資的賬面價值

 

$

284,522

 

 

(1)
在 2023年9月30日，這筆金額包括在內 使用權資產-融資租賃總額約為 $4.8百萬代表弗吉尼亞州拉伯克的地面租約.
(2)
在 2023年9月30日，這筆金額包括在內 租賃負債-融資租賃總額約為 $5.0百萬代表弗吉尼亞州拉伯克的地面租約.
(3)
該金額代表我們的歷史成本基礎與合資企業層面反映的基準之間的總差額。

 

 

在截至9月30日的三個月中

 

 

在截至9月30日的九個月中，

 

損益表信息：

 

2023

 

 

2022

 

 

2023

 

 

2022

 

總收入

 

$

10,137

 

 

$

7,136

 

 

$

29,993

 

 

$

17,799

 

營業收入

 

 

2,601

 

 

 

1,608

 

 

 

8,004

 

 

 

4,436

 

淨收入

 

 

2,561

 

 

 

1,567

 

 

 

7,882

 

 

 

4,313

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

公司在淨收入中所佔份額

 

$

1,346

 

 

$

830

 

 

$

4,166

 

 

$

2,286

 

 

8

 

 

5。債務

在 2023 年 9 月 30 日，我們的合併借款包括以下內容（金額以千計）：

 

 

未償還本金

 

 

利息

 

當前

 

貸款

 

2023年9月30日

 

 

費率 (1)

 

成熟度

 

循環信貸額度：

 

 

 

 

 

 

 

 

循環信貸額度 (2)

 

$

—

 

 

S + 135 bps

 

2025 年 7 月 (3)

 

循環信貸額度總額

 

 

—

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

定期貸款設施：

 

 

 

 

 

 

 

 

2016 年定期貸款額度

 

 

100,000

 

 

5.05% (4)

 

2024 年 3 月

 

2018 年定期貸款額度

 

 

200,000

 

 

5.39% (5)

 

2026 年 7 月

 

定期貸款額度總額

 

 

300,000

 

 

 

 

 

 

減去：未攤銷的遞延融資費用總額

 

 

(1,018

)

 

 

 

 

 

定期貸款額度總額，淨額

 

 

298,982

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

應付票據：

 

 

 

 

 

 

 

 

2017 年 A 系列高級筆記

 

 

95,000

 

 

4.05%

 

2027 年 5 月

 

2017 年 B 系列高級票據

 

 

50,000

 

 

4.15%

 

2029 年 5 月

 

2017 年 C 系列高級票據

 

 

30,000

 

 

4.30%

 

2032 年 5 月

 

2019 年 A 系列高級票據

 

 

85,000

 

 

3.73%

 

2029 年 9 月

 

2019 年 B 系列優先票據

 

 

100,000

 

 

3.83%

 

2031 年 9 月

 

2019 年 C 系列高級票據

 

 

90,000

 

 

3.98%

 

2034 年 9 月

 

2021 年A系列高級筆記

 

 

50,000

 

 

2.62%

 

2028 年 10 月

 

2021 年 B 系列高級票據

 

 

200,000

 

 

2.89%

 

2030 年 10 月

 

應付票據總額

 

 

700,000

 

 

 

 

 

 

減去：未攤銷的遞延融資費用總額

 

 

(3,589

)

 

 

 

 

 

應付票據總額，淨額

 

 

696,411

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

應付抵押貸款票據：

 

 

 

 

 

 

 

 

弗吉尼亞州-金色

 

 

8,480

 

 

5.00% (6)

 

2024 年 4 月

 

USFS II — 阿爾伯克基

 

 

12,080

 

 

4.46% (6)

 

2026 年 7 月

 

ICE — 查爾斯頓

 

 

12,364

 

 

4.21% (6)

 

2027 年 1 月

 

弗吉尼亞州—洛馬琳達

 

 

127,500

 

 

3.59% (6)

 

2027 年 7 月

 

CBP — 薩凡納

 

 

9,762

 

 

3.40% (6)

 

2033 年 7 月

 

移民局—堪薩斯城

 

 

51,500

 

 

3.68% (6)

 

2024 年 8 月

 

應付抵押貸款票據總額

 

 

221,686

 

 

 

 

 

 

減去：未攤銷的遞延融資費用總額

 

 

(1,058

)

 

 

 

 

 

減去：未攤銷的溢價/折扣總額

 

 

820

 

 

 

 

 

 

應付抵押貸款票據總額，淨額

 

 

221,448

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

債務總額

 

$

1,216,841

 

 

 

 

 

 
(1)
在 2023年9月30日，為期五天的美元SOFR（“S”）為 5.31%。目前的利率沒有進行調整，以包括在獲得債務時產生的遞延融資費用或債務發行成本的攤銷或任何未攤銷的公允市場價值溢價。我們每美元 $的適用費率之差450.0百萬美元高級無抵押循環信貸額度（我們的 “循環信貸額度”），我們的美元200.0百萬美元高級無抵押定期貸款額度（經修訂，我們的 “2018年定期貸款額度”）和我們的美元100.0百萬優先無抵押定期貸款額度（我們的 “2016年定期貸款額度”）基於相應貸款協議中規定的合併槓桿率。
(2)
我們的循環信貸額度的可用容量為 $449.9截至 2023 年 9 月 30 日，百萬人具有手風琴功能，允許我們申請額外的貸款人承諾，最高可達美元250.0百萬的額外容量，但須滿足慣例條款和條件。
(3)
我們的 循環信貸額度有兩個為期六個月的權利延期選項，但須遵守某些條件並支付延期費.
(4)
已輸入 一利率互換，生效日期為 2023年9月29日名義價值為 $100.0百萬美元用於有效地將利率固定在 5.05%每年，基於我們的2016年定期貸款協議中定義的合併槓桿比率。

9

 

 

(5)
已輸入 二生效日期為的利率互換 2023年6月23日總名義值為 $200.0百萬美元用於有效地將利率固定在 5.39%每年，根據我們在2018年定期貸款協議中定義的合併槓桿比率。
(6)
有效利率如下：VA — Golden 5.03%，USFS II — 阿爾伯克基 3.92%，ICE — 查爾斯頓 3.93%，弗吉尼亞州 — 洛馬琳達 3.78%，美國海關和邊境保護局 — 薩凡納 4.12%, 移民局—堪薩斯城 2.05%.

截至2023年9月30日，抵押我們應付抵押貸款的房地產的淨賬面價值總計為美元328.4百萬。有關我們債務工具的公允價值，請參閲附註7。

2023 年 1 月 26 日，我們使用了 $15.7數百萬美元可用現金用於清除 DEA 的抵押票據債務 — 普萊森頓。

2023 年 2 月 3 日，我們進入了 三基於 SOFR 的利率掉期每種名義價值為 $100.0百萬美元被指定為利率風險的現金流套期保值。 兩個的利率互換，總名義價值為美元200.0百萬，生效於 2023 年 6 月. 第三次互換於2023年9月生效，名義價值為1.00億美元。 有關我們的利率互換的更多信息，請參閲附註6。

2023年5月30日，我們簽訂了日期為2021年7月23日的第二次修訂和重述的信貸協議的第三修正案，以及截至2016年9月29日的優先無抵押定期貸款協議的第六修正案。這些修正案在基於SOFR的浮動利率期權術語中增加了一個基於SOFR的每日簡單期權，作為信貸和定期貸款協議下所有目的以美元計價的借款的基準利率，包括每種情況下的信用利差調整為 0.10%.

2023 年 7 月 20 日，我們全額行使了 $50.0我們的百萬延遲抽獎期權可供選擇 2018 年定期貸款額度，將我們的 2018 年定期貸款額度承諾從 $ 增加到150.0百萬到美元200.0百萬，以及已轉移 $50.0我們利率互換中的百萬美元，名義價值為美元100.0百萬，從我們的循環信貸額度到美元50.0百萬延遲抽獎。

財務契約注意事項

截至2023年9月30日，我們遵守了與債務有關的所有財務和其他契約。

6。衍生品和套期保值活動

下表列出了我們的利率互換衍生品的關鍵條款和公允價值，截至目前每種衍生品都被指定為現金流對衝工具 2023 年 9 月 30 日（金額以千計）：

名義金額

 

 

固定利率

 

 

浮動利率指數

 

生效日期

 

到期日期

 

公允價值

 

$

100,000

 

 

 

4.01

%

 

USD-SOFR 有 5 天回顧

 

2023年6月23日

 

2025年3月23日

 

$

1,586

 

$

100,000

 

 

 

4.18

%

 

USD-SOFR 有 5 天回顧

 

2023年6月23日

 

2024年12月23日

 

$

1,251

 

$

100,000

 

 

 

3.70

%

 

USD-SOFR 有 5 天回顧

 

2023年9月29日

 

2025年6月29日

 

$

2,166

 

下表列出了我們的利率衍生品的公允價值及其在合併資產負債表上的分類（金額以千計）：

資產負債表細列項目

 

截至2023年9月30日

 

利率互換

 

$

5,003

 

對衝利率風險的現金流對衝

指定且符合現金流對衝條件的衍生品的收益或虧損記錄在累計其他綜合收益（虧損）（“AOCI”）中，在對衝預測交易影響我們的浮動利率債務收益期間，將被重新歸類為利息支出。

我們估計 $4.0百萬美元將從AOCI中重新歸類為未來12個月的利息支出減少。

10

 

 

下表顯示了我們的利率衍生品對合並運營報表和綜合收益（虧損）（金額以千計）的影響：

 

 

在截至9月30日的三個月中

 

 

在截至9月30日的九個月中，

 

 

 

2023

 

 

2022

 

 

2023

 

 

2022

 

AOCI中確認的未實現收益

 

$

1,443

 

 

$

1,801

 

 

$

5,778

 

 

$

8,046

 

收益（虧損）從AOCI重新歸類為利息支出

 

 

1,553

 

 

 

(5

)

 

 

4,794

 

 

 

(2,170

)

與信用風險相關的或有特徵

我們與每個衍生品交易對手簽訂了協議，其中包含一項條款，根據該條款，如果由於我們拖欠衍生品債務，貸款人加速償還標的債務，則可以宣佈我們拖欠衍生品債務。截至2023年9月30日，我們曾是 不t 與任何衍生品交易對手處於淨負債狀態。截至截至 2023年9月30日，我們遵守了這些協議，沒有發佈任何與這些協議相關的抵押品。

7。公允價值測量

會計準則將公允價值定義為退出價格，即在衡量日出售資產或為轉移負債而支付的金額，或為在衡量日市場參與者之間的有序交易中轉移負債而支付的金額。這些標準還建立了用於衡量公允價值的投入的等級制度，通過要求在可用時使用最可觀察的輸入，最大限度地使用可觀察的輸入，最大限度地減少對不可觀察輸入的使用。可觀察的投入是市場參與者在估值根據從我們獨立的來源獲得的市場數據開發的資產或負債時使用的投入。不可觀察的輸入反映了我們對市場參與者在估值資產或負債時將使用的因素的假設，這些因素是根據當時可用的最佳信息制定的資產或負債的。這些輸入的層次結構分為三個級別：第 1 級，定義為可觀察的輸入，例如活躍市場的報價；第 2 級，定義為活躍市場報價以外的直接或間接可觀察的輸入；第 3 級，定義為不可觀察的輸入，其中很少或根本沒有市場數據，因此需要實體制定自己的假設。估值層次結構中的分類基於對公允價值衡量最重要的最低投入水平。

定期公允價值測量

我們的利率互換的公允價值是使用廣泛接受的估值技術確定的，包括對每種衍生品的預期現金流進行貼現現金流分析。該分析反映了衍生品的合同條款，包括到期期，並使用了可觀察到的市場投入，包括利率曲線和此類利率的隱含波動率。儘管我們確定用於估值衍生品的大多數投入屬於公允價值層次結構的第二級，但與我們的衍生品相關的信用估值調整使用了3級輸入，例如當前信用利差的估計，來評估我們和交易對手違約的可能性。我們已經確定，對衍生品合約的信用估值調整的影響對整體估值並不重要，這種調整是根據每份合約的公允價值確定的。因此，截至2023年9月30日，我們持有的所有衍生品都被歸類為公允價值層次結構的第二級。

由於現金和現金等價物、限制性現金、應收賬款、其他資產和應付賬款以及應計費用的賬面價值是公允價值的合理估計，因為這些工具的到期日很短。下表列出了截至目前按公允價值計量的經常性資產 2023 年 9 月 30 日，按這些衡量標準所處的公允價值層次結構中的等級（以千計）彙總：

 

 

截至2023年9月30日

 

資產負債表細列項目

 

第 1 級

 

 

第 2 級

 

 

第 3 級

 

利率互換

 

$

—

 

 

$

5,003

 

 

$

—

 

為了披露債務公允價值，我們根據可變利率和信用利差（歸類於公允價值層次結構的第三級）估算了2016年定期貸款額度和2018年定期貸款額度的公允價值，並根據此類債務（歸類於公允價值層次結構的第三級）的貼現估計現金支付額估算了其他債務的公允價值；貼現率使用了貸款或貸款組的近似當前市場利率，到期日和信貸質量相似，以及預計的未來付款包括預定的本金和利息付款。公允價值估算是在特定時間點作出的，本質上是主觀的，涉及不確定性和重大判斷問題。以這樣的公允價值金額進行結算可能不可能，也可能不是管理層的謹慎決定。

11

 

 

未按公允價值計量的金融資產和負債

截至 2023年9月30日，所有金融工具和負債均反映在我們的資產負債表中，據我們估計，其金額合理接近其公允價值，但以下情況除外：

 

 

截至2023年9月30日

 

金融負債

 

賬面金額 (1)

 

 

公允價值 (2)

 

 

 

 

 

 

 

 

循環信貸額度

 

$

—

 

 

$

—

 

2016 年定期貸款額度

 

$

100,000

 

 

$

100,000

 

2018 年定期貸款額度

 

$

200,000

 

 

$

200,000

 

應付票據

 

$

700,000

 

 

$

570,336

 

應付抵押貸

 

$

221,686

 

 

$

204,129

 
(1)
賬面金額僅包含本金。
(2)
我們將金融負債工具的公允價值計量視為三級衡量標準。

8。股權激勵計劃

限制性股票

我們將限制性股票授予某些管理層成員和非僱員董事。管理獎勵通常在兩到四年內發放。非僱員董事獎勵在撥款週年紀念日或下次年度股東大會中較早者發放，前提是受贈方在此日期之前繼續為公司服務。根據薪酬委員會規定的限制措施到期之前，根據經修訂的2015年股權激勵計劃（“2015年股權激勵計劃”）發行的限制性股票獎勵不得出售或以其他方式轉讓。

我們按授予日的公允價值對非既得限制性股票獎勵進行估值，公允價值是截至適用授予日普通股的市場價格。與限制性普通股獎勵相關的薪酬支出為美元0.1兩者均為百萬 截至 2023 年 9 月 30 日和 2022 年 9 月 30 日的三個月和 $0.4百萬和美元0.5百萬換成了 分別截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月。

歸屬的限制性股票的公允價值為美元0.4百萬和美元1.5期間的百萬 根據歸屬日的市場價格，分別截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月。截至2023年9月30日的未攤銷限制性股票支出餘額是 $0.4百萬，預計將在加權平均期內確認 0.9年份。

截至目前我們的限制性股票狀況摘要 2023年9月30日以及截至2023年9月30日的九個月中的變化如下所示：

 

 

限制性股票

 

 

限制性股票加權平均授予日期
每股公允價值

 

太棒了，2022 年 12 月 31 日

 

 

41,315

 

 

$

19.94

 

既得

 

 

(30,987

)

 

 

19.43

 

已授予

 

 

32,486

 

 

 

14.18

 

被沒收

 

 

—

 

 

 

—

 

待定，2023 年 9 月 30 日

 

 

42,814

 

 

$

15.94

 

LTIP 單位

我們向某些管理層成員和非僱員董事授予LTIP單位。管理獎勵通常立即頒發或在兩到四年內發放。非僱員董事獎勵在撥款週年紀念日或下次年度股東大會中較早者發放，前提是受贈方在此日期之前繼續為公司服務。基於績效的LTIP單位的收入取決於我們達到一定的門檻，包括絕對的股東總回報、相對股東總回報率或整個業績期內的運營障礙。基於服務的LTIP單位會隨着時間的推移而歸屬，但須遵守持續僱用和獎勵的其他條款。

12

 

 

以下是我們在該期間授予的 LTIP 單位獎勵的摘要 截至 2023 年 9 月 30 日的九個月：

獎項
類型

 

格蘭特
日期

 

演出期
結束日期

 

 

最棒日期

 

授予的單位

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

服務

 

2023年1月3日

 

 

—

 

 

2025年12月31日

 

 

219,859

 

運營

 

2023年1月3日

 

2025年12月31日

 

 

1

 

 

127,291

 

性能

 

2023年1月3日

 

2025年12月31日

 

 

1

 

 

148,633

 

服務

 

2023年3月2日

 

 

—

 

 

2026年3月2日

 

 

3,438

 

服務

 

2023年5月9日

 

 

—

 

 

2

 

 

16,244

 

2023 年 LTIP 補助金

 

 

 

 

 

 

 

 

 

515,465

 
(1)
獲得的單位將在薪酬委員會確定績效之日歸屬。
(2)
單位將在授予日週年紀念日或2024年股東大會中較早的一天歸屬。

我們對我們的運營LTIP單位獎勵進行估值，這些獎勵取決於我們在授予日公允價值（即截至適用撥款日的普通股市場價格）實現某些績效條件。我們按授予日公允價值對基於服務的LTIP單位獎勵進行估值，公允價值是截至適用贈款日的普通股市場價格，扣除與預購事件時機相關的風險。對於需要我們達到一定的股東總回報閾值的績效LTIP單位獎勵，我們使用了蒙特卡洛模擬（風險中立方法）來確定授予日期的公允價值。

以下是在此期間用於估值基於績效的LTIP單位的股東總回報的重要假設摘要 截至 2023 年 9 月 30 日的九個月：

預期波動率

 

 

29.0

%

股息收益率

 

 

5.6

%

無風險利率

 

 

4.2

%

預期壽命

 

3年份

 

歸屬的LTIP單位的公允價值為美元4.0百萬和美元5.5期間的百萬 截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月，分別基於歸屬日的市場價格。與 LTIP 單位獎勵相關的薪酬支出為 $1.5百萬和美元1.5百萬換成了 截至 2023 年 9 月 30 日和 2022 年 9 月 30 日的三個月，分別和 $4.2百萬和美元4.4百萬換成了 分別截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月。截至2023年9月30日，未攤銷的LTIP支出餘額是 $8.3百萬，預計將在加權平均期內確認 1.7年份。截至 2023年9月30日，管理層認為我們五筆未歸屬補助金中有四筆的運營績效條件有可能得到滿足。

截至目前我們的 LTIP 單位狀態摘要 2023年9月30日以及截至2023年9月30日的九個月中的變化如下所示：

 

 

LTIP 單元 (1)

 

 

LTIP 單位加權平均授予日期每股公允價值

 

太棒了，2022 年 12 月 31 日

 

 

896,665

 

 

$

19.90

 

既得

 

 

(204,570

)

 

 

21.50

 

已授予

 

 

515,465

 

 

 

12.25

 

被沒收

 

 

(85,352

)

 

 

18.30

 

待定，2023 年 9 月 30 日

 

 

1,122,208

 

 

$

16.21

 
(1)
反映當日向受贈方發放的LTIP單位的數量，該數量可能與基於績效的LTIP單位實際獲得的LTIP單位數量不同。

13

 

 

9。股權

下表彙總了本年度股東權益的變化 截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月（金額以千計，股份金額除外）：

 

 

股份

 

 

常見
股票
標準桿數
價值

 

 

額外
付費
資本

 

 

已保留
收益

 

 

累積的
分紅

 

 

累積的
其他
全面
收入（虧損）

 

 

非-
控制
對
正在運營
夥伴關係

 

 

總計
公平

 

截至2023年9月30日的三個月

 

截至 2023 年 6 月 30 日的餘額

 

 

93,415,706

 

 

$

934

 

 

$

1,673,399

 

 

$

102,491

 

 

$

(524,806

)

 

$

4,518

 

 

$

165,531

 

 

$

1,422,067

 

基於股票的薪酬

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

134

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

1,524

 

 

 

1,658

 

已支付的股息和分配
   ($0.265每股）

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(24,756

)

 

 

—

 

 

 

(3,399

)

 

 

(28,155

)

兑換普通單位
普通股

 

 

1,821

 

 

 

—

 

 

 

24

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(24

)

 

 

—

 

普通股發行量，淨額

 

 

1,700,000

 

 

 

17

 

 

 

33,662

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

33,679

 

利率互換的未實現虧損

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(88

)

 

 

(22

)

 

 

(110

)

淨收入

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

5,374

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

707

 

 

 

6,081

 

非控股權益的分配
在運營合作伙伴關係中

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(77

)

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

77

 

 

 

—

 

截至 2023 年 9 月 30 日的餘額

 

 

95,117,527

 

 

$

951

 

 

$

1,707,142

 

 

$

107,865

 

 

$

(549,562

)

 

$

4,430

 

 

$

164,394

 

 

$

1,435,220

 

截至2022年9月30日的三個月

 

截至2022年6月30日的餘額

 

 

90,816,622

 

 

$

908

 

 

$

1,621,288

 

 

$

76,561

 

 

$

(427,851

)

 

$

2,393

 

 

$

168,696

 

 

$

1,441,995

 

基於股票的薪酬

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

126

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

1,499

 

 

 

1,625

 

已支付的股息和分配
   ($0.265每股）

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(24,066

)

 

 

—

 

 

 

(3,314

)

 

 

(27,380

)

沒收未歸屬的限制性股票

 

 

(2,601

)

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

未實現的利率收益
互換，網絡

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

1,594

 

 

 

212

 

 

 

1,806

 

淨收入

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

642

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

107

 

 

 

749

 

非控股權益的分配
在運營合作伙伴關係中

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

1,214

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(1,214

)

 

 

—

 

2022 年 9 月 30 日的餘額

 

 

90,814,021

 

 

$

908

 

 

$

1,622,628

 

 

$

77,203

 

 

$

(451,917

)

 

$

3,987

 

 

$

165,986

 

 

$

1,418,795

 

下表彙總了截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月中股東權益的變化（金額以千計，股份金額除外）：

 

 

股份

 

 

常見
股票
標準桿數
價值

 

 

額外
付費
資本

 

 

已保留
收益

 

 

累積的
分紅

 

 

累積的
其他
全面
收入（虧損）

 

 

非-
控制
對
正在運營
夥伴關係

 

 

總計
公平

 

截至2023年9月30日的九個月

 

截至2022年12月31日的餘額

 

 

90,814,021

 

 

$

908

 

 

$

1,622,913

 

 

$

93,497

 

 

$

(475,983

)

 

$

3,546

 

 

$

166,101

 

 

$

1,410,982

 

基於股票的薪酬

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

427

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

4,198

 

 

 

4,625

 

已支付的股息和分配
   ($0.795每股）

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(73,579

)

 

 

—

 

 

 

(10,195

)

 

 

(83,774

)

授予未歸屬的限制性股票

 

 

32,486

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

兑換普通單位
普通股

 

 

12,020

 

 

 

—

 

 

 

164

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(164

)

 

 

—

 

普通股發行量，淨額

 

 

4,259,000

 

 

 

43

 

 

 

85,868

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

85,911

 

對財產的貢獻
常用單位

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

219

 

 

 

219

 

利率互換的未實現收益

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

884

 

 

 

100

 

 

 

984

 

淨收入

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

14,368

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

1,905

 

 

 

16,273

 

非控股權益的分配
在運營合作伙伴關係中

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(2,230

)

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

2,230

 

 

 

—

 

截至 2023 年 9 月 30 日的餘額

 

 

95,117,527

 

 

$

951

 

 

$

1,707,142

 

 

$

107,865

 

 

$

(549,562

)

 

$

4,430

 

 

$

164,394

 

 

$

1,435,220

 

截至2022年9月30日的九個月

 

截至2021年12月31日的餘額

 

 

90,147,868

 

 

$

901

 

 

$

1,604,712

 

 

$

62,023

 

 

$

(379,895

)

 

$

(5,072

)

 

$

158,912

 

 

$

1,441,581

 

基於股票的薪酬

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

478

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

4,413

 

 

 

4,891

 

已支付的股息和分配
   ($0.795每股）

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(72,022

)

 

 

—

 

 

 

(9,773

)

 

 

(81,795

)

授予未歸屬的限制性股票

 

 

26,477

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

兑換普通單位
普通股

 

 

204,751

 

 

 

2

 

 

 

2,909

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(2,911

)

 

 

—

 

普通股發行量，淨額

 

 

434,925

 

 

 

5

 

 

 

9,394

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

9,399

 

對財產的貢獻
常用單位

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

17,361

 

 

 

17,361

 

未實現的利率收益
互換，網絡

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

9,059

 

 

 

1,157

 

 

 

10,216

 

淨收入

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

15,180

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

1,962

 

 

 

17,142

 

非控股權益的分配
在運營合作伙伴關係中

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

5,135

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(5,135

)

 

 

—

 

2022 年 9 月 30 日的餘額

 

 

90,814,021

 

 

$

908

 

 

$

1,622,628

 

 

$

77,203

 

 

$

(451,917

)

 

$

3,987

 

 

$

165,986

 

 

$

1,418,795

 

 

14

 

 

截至記錄之日，我們的董事會宣佈的每股普通股和每普通單位的股息摘要如下：

季度

 

申報日期

 

記錄日期

 

付款日期

 

分紅 (1)

 

Q1 2023

 

2023年4月26日

 

2023年5月11日

 

2023年5月23日

 

$

0.265

 

Q2 2023

 

2023年8月2日

 

2023年8月17日

 

2023年8月29日

 

$

0.265

 

Q3 2023

 

2023年10月26日

 

2023年11月9日

 

2023年11月21日

 

$

0.265

 
(1)
在適用的 LTIP 單位獎勵中規定的績效期結束之前，基於績效的 LTIP 單位的持有人有權獲得每個 LTIP 單位的分紅，等於 10每個普通單位支付的股息的百分比。績效期結束後，LTIP獎勵獲得者獲得的LTIP單位數量（包括既得和未歸屬）有權獲得每個 LTIP 單位的分紅，其金額等於每個普通單位應支付的定期和特別股息。不受績效目標實現限制的LTIP單位的持有人有權獲得每個 LTIP 單位的分紅，等於 100自授予之日起每普通單位支付的股息的百分比。

在遠期基礎上發行普通股

2021 年 8 月 11 日，我們完成了承銷的公開發行 6,300,000遠期發行的普通股。在發行方面，我們還與每位遠期購買者簽訂了單獨的遠期銷售協議（“遠期銷售協議”），根據該協議，遠期購買者向承銷商借入並出售了總額為 6,300,000我們的普通股。2021 年 12 月 28 日，我們發佈了 3,991,000我們的普通股，淨收益為美元85.0百萬股，這些股票是在與承銷公開發行有關的遠期銷售協議的部分結算中發行的。在截至2023年3月31日的三個月中，我們發佈了 2,309,000根據遠期銷售協議持有的普通股，並獲得的淨現金收益約為美元46.8百萬。截至2023年9月30日，遠期銷售協議下的所有普通股均已發行和結算。

自動櫃員機程序

我們分別於2019年12月20日（“2019年自動櫃員機計劃”）和2021年6月22日（“2021年自動櫃員機計劃”，連同2019年自動櫃員機計劃，“自動櫃員機計劃”）分別與多家金融機構簽訂了股權分配協議，根據該協議，我們可以發行和出售總髮行價格不超過美元的普通股300.0根據經修訂的1933年《證券法》（“證券法”）第415條的定義，每項自動櫃員機計劃不時在協商交易或被視為 “市場” 發行的交易中獲得數百萬美元。根據每項自動櫃員機計劃，我們可以根據單獨的主遠期銷售確認書和相關的補充確認書與參與相應自動櫃員機計劃的各金融機構進行一項或多項遠期交易（每筆交易均為 “遠期銷售交易”），以遠期出售我們的普通股。

下表列出了有關2019年自動櫃員機計劃下發行的某些信息 截至2023年9月30日的九個月（金額以千計，股份金額除外）：

 

 

 

2019 年 ATM 計劃

 

在結束的三個月裏

 

已發行股票數量(1)

 

 

淨收益(1)

 

2023年3月31日

 

 

250,000

 

 

$

5,562

 

2023年6月30日

 

 

—

 

 

 

—

 

2023年9月30日

 

 

1,700,000

 

 

 

33,717

 

總計

 

 

1,950,000

 

 

$

39,279

 

 

(1)
股票都是作為遠期銷售交易的結算而發行的。截至截至 2023年9月30日，我們已經結清了2019年自動櫃員機計劃下所有未償還的遠期銷售交易。我們將遠期銷售交易記作權益。

 

沒有我們的普通股是在2021年根據2021年自動櫃員機計劃出售的 截至2023年9月30日的九個月。

我們將根據2019年自動櫃員機計劃獲得的銷售淨收益用於一般公司用途。截至 2023 年 9 月 30 日，我們的收入約為300.0我們在2021年自動櫃員機計劃下可用的普通股的總銷售額為百萬美元87.42019年自動櫃員機計劃下可用的普通股總銷售額為百萬股。

15

 

 

股票回購計劃

2022 年 4 月 28 日，我們的董事會批准了一項股票回購計劃，根據該計劃，我們最多可以回購 4,538,994我們普通股的股份，或大約 5截至授權日我們已發行股份的百分比。根據股票回購計劃，我們無需購買股票，但可以根據我們對市場狀況和其他因素的評估，選擇在公開市場上或通過私下協商的交易按時間和金額購買股票。

沒有在此期間，我們的普通股的回購是根據股票回購計劃進行的 截至2023年9月30日的九個月。

共同單位財產的貢獻

2023 年 1 月 25 日，運營合作伙伴關係發佈了 12,391普通單位，並完全結清了與我們在2020年5月26日收購聯邦調查局/DEA-El Paso有關的或有收益負債。普通單位的發行是依據《證券法》第4（a）（2）條規定的註冊豁免進行的。

10。每股收益

普通股每股基本收益或虧損（“EPS”）的計算方法是將歸屬於普通股股東的淨收益除以所述期間已發行普通股的加權平均股。攤薄後每股收益是在根據報告所述期間已發行的攤薄普通等價股票的影響調整了基本每股收益計算後計算得出的。普通股的未歸屬限制性股份和未歸屬的LTIP單位被視為參與證券，這需要使用兩類方法來計算基本和攤薄後的每股收益。

下表列出了我們在普通股每股基本收益和攤薄後收益的計算方法 截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月和九個月（金額以千計，每股金額除外）：

 

 

在截至9月30日的三個月中

 

 

在截至9月30日的九個月中，

 

 

 

2023

 

 

2022

 

 

2023

 

 

2022

 

分子

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

淨收入

 

$

6,081

 

 

$

749

 

 

$

16,273

 

 

$

17,142

 

減去：運營合夥企業的非控股權益

 

 

(707

)

 

 

(107

)

 

 

(1,905

)

 

 

(1,962

)

Easterly 政府地產公司可獲得的淨收入

 

 

5,374

 

 

 

642

 

 

 

14,368

 

 

 

15,180

 

減去：參與證券的股息

 

 

(151

)

 

 

(137

)

 

 

(450

)

 

 

(410

)

普通股股東可獲得的淨收益

 

$

5,223

 

 

$

505

 

 

$

13,918

 

 

$

14,770

 

基本每股收益的分母

 

 

93,537,121

 

 

 

90,772,706

 

 

 

92,674,039

 

 

 

90,560,471

 

基於股份的薪酬獎勵的稀釋效應

 

 

14,363

 

 

 

11,455

 

 

 

18,483

 

 

 

20,646

 

LTIP 單位的稀釋效應 (1)

 

 

297,960

 

 

 

335,211

 

 

 

245,699

 

 

 

304,991

 

根據遠期銷售協議可發行股份的攤薄效應 (2)

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

攤薄後每股收益的分母

 

 

93,849,444

 

 

 

91,119,372

 

 

 

92,938,221

 

 

 

90,886,108

 

基本每股收益

 

$

0.06

 

 

$

0.01

 

 

$

0.15

 

 

$

0.16

 

攤薄後每股

 

$

0.06

 

 

$

0.01

 

 

$

0.15

 

 

$

0.16

 

 

(1)
在這兩個期間 截至 2023 年 9 月 30 日的三個月和九個月，有 387,010未歸屬的基於業績的LTIP單位，如果不包括在攤薄後每股收益的計算中，則在此期間具有抗稀釋作用。在這兩次中 截至 2022 年 9 月 30 日的三個月和九個月，有 314,529未歸屬的基於業績的LTIP單位，如果不包括在攤薄後每股收益的計算中，則在此期間具有抗稀釋作用。
(2)
在截至2023年9月30日的三個月和九個月中，有 不標的未結算遠期銷售交易的股份。在這兩個期間 截至 2022 年 9 月 30 日的三個月和九個月，有 4,259,000未計入攤薄後每股收益計算的標的未結算遠期銷售交易的股票將具有該期間的反稀釋作用。

16

 

 

11。租賃

出租人

我們通過 GSA 或其他聯邦機構或非政府租户向美國政府租賃商業空間。這些租約可能包含延期選項，這些選項主要由租户自行決定。我們的某些租賃包含 “軟期限” 租約，這意味着美國政府租户機構有權在其規定的租賃結束日期之前終止租約。儘管根據合同，我們的某些租約可以提前終止，但我們認為我們的租户機構不太可能提前終止這些租約，因為受租賃的房產具有量身定製的特點，這些房產的加權平均年限基於房產的建造日期或根據具體情況進行翻新（如適用）（大約 19.3截至多年 2023年9月30日），受租約束的物業的關鍵任務重點以及此類物業目前的運營水平。某些租賃協議包括可變租賃付款，這些付款將來將根據通貨膨脹指標、房地產税率、使用情況或租賃房屋支出份額的變化而有所不同。

下表彙總了截至目前我們的租賃下的固定租賃付款到期日 2023 年 9 月 30 日（金額以千計）：

 

 

按期到期的付款

 

 

 

總計

 

 

2023 (1)

 

 

2024

 

 

2025

 

 

2026

 

 

2027

 

 

此後

 

固定租賃付款

 

$

2,076,511

 

 

 

54,924

 

 

 

214,169

 

 

 

205,924

 

 

 

199,096

 

 

 

187,562

 

 

 

1,214,836

 
(1)
代表截至12月31日的三個月 2023.

下表列出了我們在固定部分和可變部分之間確認的租賃收入構成（金額以千計）：

 

 

在截至9月30日的三個月中

 

 

在截至9月30日的九個月中，

 

 

 

2023

 

 

2022

 

 

2023

 

 

2022

 

已修復

 

$

63,098

 

 

$

68,033

 

 

$

188,991

 

 

$

199,411

 

變量

 

 

5,107

 

 

 

4,610

 

 

 

15,120

 

 

 

14,827

 

租金收入

 

 

68,205

 

 

 

72,643

 

 

 

204,111

 

 

 

214,238

 

承租人

我們根據運營租賃安排在華盛頓特區和加利福尼亞州聖地亞哥租賃公司辦公空間。租賃包括可變的租賃付款，未來將根據房地產税率、使用情況或租賃場所支出份額的變化而變化。我們已選擇不將公司辦公室租賃的租賃和非租賃部分分開。

截至2023年9月30日，與我們的使用權經營租賃資產和經營租賃負債相關的未攤銷餘額均為美元3.1百萬。我們使用增量借款利率來確定最低租賃付款的淨現值，該利率是利用現行市場利率和循環信貸額度的利差得出的。

下表提供了我們已啟動的運營租賃的定量信息（金額以千計）：

 

 

在截至9月30日的三個月中

 

 

在截至9月30日的九個月中，

 

 

 

2023

 

 

2022

 

 

2023

 

 

2022

 

來自經營租賃成本的現金流

 

$

175

 

 

$

121

 

 

$

436

 

 

$

324

 

此外, 我們已開始的公司辦公室租賃下的固定租賃付款的到期日為 下表彙總了2023年9月30日（金額以千計）：

17

 

 

公司辦公室租賃

 

按期到期的付款

 

2023 (1)

 

 

150

 

2024

 

 

768

 

2025

 

 

793

 

2026

 

 

661

 

2027

 

 

368

 

此後

 

 

718

 

未來最低租賃付款總額

 

$

3,458

 

估算利息

 

 

(352

)

總計

 

$

3,106

 
(1)
代表截至12月31日的三個月 2023.

12。收入

下表列出了租户建築項目的收入以及按租户機構分列的相關項目管理收入 截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月和九個月（金額以千計）：

 

 

在截至9月30日的三個月中

 

 

在截至9月30日的九個月中，

 

租户

 

2023

 

 

2022

 

 

2023

 

 

2022

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

退伍軍人事務部（“弗吉尼亞州”）

 

$

1,589

 

 

$

1,271

 

 

$

4,221

 

 

$

1,573

 

美國聯合參謀司令部（“JSC”）

 

 

839

 

 

 

69

 

 

 

2,092

 

 

 

525

 

聯邦調查局（“FBI”）

 

 

277

 

 

 

212

 

 

 

655

 

 

 

1,057

 

美國海岸警衞隊（“USCG”）

 

 

134

 

 

 

—

 

 

 

343

 

 

 

33

 

海關和邊境保護局（“CBP”）

 

 

148

 

 

 

—

 

 

 

230

 

 

 

155

 

交通部（“DOT”）

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

136

 

 

 

—

 

美國政府司法機構（“JUD”）

 

 

12

 

 

 

10

 

 

 

122

 

 

 

14

 

移民和海關執法局（“ICE”）

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

111

 

 

 

—

 

聯邦緊急事務管理局（“FEMA”）

 

 

—

 

 

 

96

 

 

 

89

 

 

 

96

 

美國公民及移民服務局（“USCIS”）

 

 

26

 

 

 

87

 

 

 

56

 

 

 

197

 

邦納維爾電力管理局（“BPA”）

 

 

2

 

 

 

—

 

 

 

16

 

 

 

—

 

國家檔案和記錄管理局（“NARA”）

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

13

 

 

 

—

 

食品和藥物管理局（“FDA”）

 

 

—

 

 

 

27

 

 

 

11

 

 

 

231

 

美國國税局（“IRS”）

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

4

 

 

 

33

 

勞工部（“DOL”）

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

3

 

 

 

—

 

聯邦航空管理局（“FAA”）

 

 

—

 

 

 

14

 

 

 

—

 

 

 

14

 

國家氣象局（“NWS”）

 

 

—

 

 

 

2

 

 

 

—

 

 

 

2

 

職業安全與健康管理局（“OSHA”）

 

 

—

 

 

 

4

 

 

 

—

 

 

 

72

 

國家公園管理局（“NPS”）

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

100

 

總務管理局-其他

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

6

 

緝毒局（“緝毒局”）

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

40

 

專利商標局（“PTO”）

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

14

 

衞生資源與服務管理局（“HRSA”）

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

4

 

 

 

$

3,027

 

 

$

1,792

 

 

$

8,102

 

 

$

4,166

 

 

18

 

 

截至2023年9月30日和2022年12月31日, 與租户建築項目有關的應收賬款和相關的項目管理收入餘額為美元9.1百萬和美元6.8分別是百萬。

大多數租户建築項目報銷安排的期限不到一年，通常在項目完成且租户接受工程後付款。截至2023年9月30日，沒有任何持續時間超過一年的項目在進行中。

在截至2023年9月30日的三個月和九個月中，我們認出了 $0.1百萬和美元0.3分別從位於Various GSA（Buffalo）物業和Various GSA-Portland物業上的停車場的運營中獲得的停車庫收入為百萬美元。在 截至 2022 年 9 月 30 日的三個月和九個月，我們認出了 $0.1百萬和美元0.2分別從位於Various GSA（Buffalo）物業和Various GSA-Portland物業上的停車場的運營中獲得的停車庫收入為百萬美元。每月和臨時的每日停車收入屬於與客户簽訂合同的收入（“ASC 606”）的範圍，在商品或服務的控制權移交給客户並且我們的履約義務得到履行時入賬。兩者兼而有之 2023年9月30日和2022年12月31日, 與停車場收入有關的應收賬款餘額低於美元0.1百萬。

在截至2023年9月30日的三個月和九個月中，我們識別的金額低於 $0.1因向某些租户提供 COVID-19 相關清潔服務而獲得百萬美元的收入。在 截至 2022 年 9 月 30 日的三個月和九個月，我們識別的金額低於 $0.1百萬和美元0.1向某些租户提供與 COVID-19 相關的清潔服務的收入分別為百萬美元。收入屬於ASC 606的範圍，在履行履約義務後隨着時間的推移予以確認。與這些服務相關的應收賬款餘額少於 $0.1兩者均為百萬 2023 年 9 月 30 日和 2022 年 12 月 31 日。

有 不截至的合同資產或負債 2023 年 9 月 30 日或 2022 年 12 月 31 日.

13。濃度風險

當我們的多個租户從事類似的業務活動、位於同一地理區域或具有相似的經濟特徵，以類似的方式影響他們履行合同義務（包括欠我們的債務）的能力時，我們就會出現信用風險集中的情況。我們會定期監控我們的租户羣體，以評估信用風險的潛在集中度。

如上文註釋1所述，我們向美國政府或非政府租户租賃商業空間。2023 年 9 月 30 日，美國政府佔了大約 98.5我們年化租賃收入總額的百分比和非政府租户約佔剩餘部分 1.5%.

十七我們的 87全資和未合併的運營物業位於加利福尼亞州，約佔 14.9佔我們總租賃平方英尺的百分比，大約 19.8截至目前，佔我們年化租賃收入總額的百分比 2023年9月30日。如果疲軟的經濟或房地產狀況或自然災害對加利福尼亞的影響比該國其他地區更嚴重，我們的業務、財務狀況和經營業績可能會受到重大影響。

14。關聯方

我們為合資企業擁有的物業提供資產管理服務。在截至2023年9月30日的三個月和九個月中，我們確認的資產管理收入為美元0.5百萬和美元1.6分別為百萬。在截至2022年9月30日的三個月和九個月中，我們確認的資產管理收入為美元0.4百萬和美元0.9分別是百萬。

15。後續事件

在截至2023年9月30日的合併財務報表中，我們評估了後續事件並注意到了以下重大事件。

2023 年 10 月 3 日，我們收購了 95,273位於加利福尼亞州阿納海姆的租賃平方英尺 A 級設施。該建築於2020年進行了翻新。該設施是 100百分比由加利福尼亞州的租户機構租用，用於就業發展部和勞資關係部的有益用途，租約到期日為 2033到 2034.

2023 年 10 月 3 日，我們收購了 91,185在佐治亞州亞特蘭大租賃了平方英尺的國土安全部（“DHS”）設施。該建築於 2023 年進行了翻新，以適應。該設施主要租給GSA，供海關和邊境保護局及運輸安全管理局受益，租約到期日為 2031到 2038.

19

 

 

2023 年 10 月 19 日，我們收購了 35,005在弗吉尼亞州紐波特紐斯租賃了平方英尺的美國政府司法機構（“JUD”）法院大樓。該建築是按要求建造的法院，於2008年竣工。該設施租給了GSA，用於JUD的有益用途，租約將於7月到期 2033.

20

 

 

I第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析

前瞻性陳述

本10-Q表季度報告包含1995年《私人證券訴訟改革法》、經修訂的1933年《證券法》第27A條（“證券法”）和經修訂的1934年《證券交易法》（“交易法”）第21E條所指的前瞻性陳述。我們提醒投資者，前瞻性陳述基於管理層的信念以及管理層做出的假設和目前可用的信息。使用時，“預期”、“相信”、“估計”、“期望”、“打算”、“可能”、“計劃”、“潛在”、“項目”、“結果”、“尋求”、“應該”、“目標”、“將” 等詞語以及與歷史問題無關的類似表達方式旨在識別前瞻性陳述。這些陳述受風險、不確定性和假設的影響，不能保證未來的表現，未來表現可能會受到已知和未知的風險、趨勢、不確定性以及我們無法控制的因素的影響。如果這些風險或不確定性中的一項或多項成為現實，或者基本假設被證明不正確，則實際結果可能與預期、估計或預測的結果存在重大差異。我們明確表示不承擔任何更新我們的前瞻性陳述的責任，無論是由於新信息、未來事件還是其他原因。因此，投資者在依靠前瞻性陳述來預測未來的業績或趨勢時應謹慎行事，前瞻性陳述基於發表時的業績和趨勢。

可能導致我們的實際業績、業績或成就與前瞻性陳述所表達或暗示的結果存在重大差異的一些風險和不確定性包括：

•
我們截至2022年12月31日止年度的10-K表年度報告中 “風險因素” 標題下包含的因素，以及我們其他公開文件中 “風險因素” 標題下包含的因素；
•
與我們的大部分收入依賴美國政府及其機構相關的風險，包括信用風險以及美國政府減少房地產支出或將偏好從租賃物業轉移出去的風險；
•
與房地產所有權和開發相關的風險；
•
租金下降或空缺率增加的風險；
•
關鍵人員的流失;
•
資本和信貸市場的總體波動以及我們普通股的市場價格；
•
我們可能失去一個或多個主要租户的風險；
•
在完成和成功整合收購方面遇到困難；
•
收購或開發項目未能達到預期水平或產生預期結果；
•
與實際或威脅的恐怖襲擊相關的風險；
•
與我們的合資活動相關的風險；
•
房地產市場的激烈競爭可能會限制我們吸引或留住租户或重新租賃空間的能力；
•
保險金額不足或遭受未投保或保險不足的事件的風險；
•
與不利天氣狀況、自然災害和氣候變化有關的不確定性和風險；
•
承擔與環境、健康和安全問題有關的責任；
•
由於房地產投資的流動性相對不足以及我們資產的性質，處置資產的能力有限；
•
面臨訴訟或其他索賠；
•
與違反我們的數據安全相關的風險；
•
與我們的債務相關的風險，包括未能以優惠條件或根本不為當前或未來的債務再融資；未能滿足我們現有和新債務協議中的限制性條款和要求、利率波動以及再融資或發行新債務的成本增加；
•
與衍生品或對衝活動相關的風險；
•
與抵押債務或無抵押融資相關的風險或無法獲得抵押貸款的風險，這可能使我們難以為房產融資或再融資，並可能使我們被取消抵押品贖回權；以及

21

 

 

•
未來任何疫情、流行病或任何高度傳染性疾病的爆發對美國、地區和全球經濟以及我們的財務狀況和經營業績的不利影響。

有關可能影響我們的這些因素和其他因素以及此處包含的陳述的進一步討論，請參閲標題為 “第 1A 項” 的部分。風險因素” 見我們截至2022年12月31日止年度的10-K表年度報告，可能會不時補充或修改。

概述

提及 “我們”、“我們的”、“我們” 和 “公司” 是指馬裏蘭州的一家公司Easterly Gournment Properties, Inc. 以及我們的合併子公司，包括特拉華州有限合夥企業Easterly Governant Properties LP，我們在此稱之為 “運營合夥企業”。我們 “在Easterly Share” 提供某些財務信息和指標，這些信息和指標是逐個實體計算的。“At Easterly Share” 信息，我們也稱之為 “股份”、“按比例”、“我們的按比例份額” 或 “我們的份額”，不是也無意按照美利堅合眾國普遍接受的會計原則（“GAAP”）進行列報。

我們是一家內部管理的房地產投資信託基金（“REIT”），主要專注於收購、開發和管理租賃給履行基本職能的美國政府機構的 A 類商業地產。我們幾乎所有的收入都是通過直接或通過美國總務管理局（“GSA”）將房產出租給此類機構來產生的。我們的目標是通過分紅和資本增值，從長遠來看，為我們的股東創造有吸引力的風險調整後回報。

我們專注於收購、開發和管理美國政府租賃的房產，這些房產對於支持租户機構的使命至關重要，並努力成為美國政府的首選合作伙伴，與租户機構緊密合作以滿足其需求和目標。我們還可能考慮其他潛在機會，將房產添加到我們的投資組合中，包括收購租賃給信譽良好的州和地方政府的房產。截至2023年9月30日，我們在美國通過一家未合併的合資企業（“合資企業”）全資擁有78處運營物業和9處運營物業，租賃面積約為860萬平方英尺（按比例計算820萬平方英尺），包括86處主要租賃給美國政府租户機構的運營物業和一處完全租賃給私人租户的運營物業。截至2023年9月30日，我們的運營物業租賃率為97％。為了計算租賃百分比，我們在分母中排除了未釋放的總平方英尺，我們在收購時沒有對其進行任何計算。此外，我們全資擁有一處在建物業，預計完工後將佔用約20萬平方英尺的租賃面積。

該運營合夥企業幾乎持有我們所有的資產，並幾乎負責我們的所有業務。截至2023年9月30日，我們是運營合夥企業的唯一普通合夥人，擁有運營合夥企業中有限合夥企業總權益的約88.5％，我們在此將其稱為普通單位。我們已選擇作為房地產投資信託基金納税，我們認為，從截至2015年12月31日的應納税年度開始，我們作為房地產投資信託基金的運營和組織結構符合美國聯邦所得税目的的資格和税收要求。

22

 

 

2023 年活動

收購

2023 年 10 月 3 日，我們收購了位於加利福尼亞州阿納海姆的 95,273 平方英尺的租賃甲級設施。該建築於2020年進行了翻新。該設施100％由加利福尼亞州的租户機構租用，供就業發展部和勞資關係部有益使用，租約到期日從2033年到2034年不等。

2023 年 10 月 3 日，我們收購了位於佐治亞州亞特蘭大的 91,185 平方英尺的國土安全部（“國土安全部”）租賃設施。該建築於 2023 年進行了翻新，以適應。該設施主要租給GSA，供海關和邊境保護局及運輸安全管理局受益，租約到期時間為2031年至2038年不等。

2023 年 10 月 19 日，我們在弗吉尼亞州紐波特紐斯收購了佔地 35,005 平方英尺的美國政府司法機構（“JUD”）法院大樓。該建築是按要求建造的法院，於2008年竣工。該設施租給了GSA，供JUD從中受益，租約將於2033年7月到期。

投資未合併的房地產企業

2023年9月22日，合資公司收購了位於德克薩斯州科珀斯克里斯蒂市的69,276平方英尺的退伍軍人事務部（“VA”）門診設施。該建築是按需建造的物業，於2022年完工。門診設施租給弗吉尼亞州，租約到期日為2042年11月。該設施是先前宣佈的100％租賃給弗吉尼亞州的十處房產投資組合（“弗吉尼亞州投資組合”）中收購的十處房產中的第九個。我們預計，該合資企業將在2024年收購弗吉尼亞州投資組合中的第十處房產。

23

 

 

操作特性

截至2023年9月30日，我們的運營物業租賃率為97％，每租賃平方英尺的加權平均年化租賃收入為35.79美元（按比例計算35.44美元），根據物業的建造或翻新日期（如適用），加權平均樓齡約為14.5年。我們將年化租賃收入計算為指定時期內最後一個月的年化合同基本租金，加上該期間最後一個月的年化直線租金調整以及我們在該期間最後一個月獲得的年化淨費用報銷。

下表顯示了與截至2023年9月30日我們擁有或擁有所有權的房產有關的信息，其中包括合資企業持有的房產：

房產名稱

 

地點

 

財產
類型 (1)

 

租户租賃
到期
年 (2)

 

 

已租用
正方形
英尺

 

 

按年計算
租賃
收入

 

 

百分比
佔總數的
按年計算
租賃
收入

 

 

按年計算
租賃
人均收入
已租用
正方形
足

 

全資擁有的美國政府租賃物業

 

 

 

 

 

 

 

VA-洛瑪琳達

 

加利福尼亞州洛馬琳達

 

OC

 

 

2036

 

 

 

327,614

 

 

$

16,592,268

 

 

 

5.5

%

 

$

50.65

 

移民局-堪薩斯城 (3)

 

密蘇裏州李斯薩米特

 

O/W

 

2024 - 2042

 

 

 

416,399

 

 

 

10,356,616

 

 

 

3.5

%

 

 

24.87

 

JSC-薩福克郡

 

弗吉尼亞州薩福克

 

O

 

 

2028

 

 

 

403,737

 

 

 

8,437,944

 

 

 

2.8

%

 

 

20.90

 

各種 GSA-芝加哥

 

伊利諾伊州德斯普蘭斯

 

O

 

 

2023

 

 

 

202,185

 

 

 

6,971,858

 

 

 

2.3

%

 

 

34.48

 

國税局-弗雷斯諾

 

加利福尼亞州弗雷斯諾

 

O

 

 

2033

 

 

 

180,481

 

 

 

6,944,600

 

 

 

2.2

%

 

 

38.48

 

聯邦調查局-鹽湖城

 

猶他州鹽湖城

 

O

 

 

2032

 

 

 

169,542

 

 

 

6,904,306

 

 

 

2.2

%

 

 

40.72

 

各種 GSA-波特蘭 (4)

 

俄勒岡州波特蘭

 

O

 

2023 - 2039

 

 

 

205,478

 

 

 

6,837,561

 

 

 

2.2

%

 

 

33.28

 

各種 GSA-布法羅 (5)

 

紐約州布法羅

 

O

 

2025 - 2039

 

 

 

273,678

 

 

 

6,788,982

 

 

 

2.2

%

 

 

24.81

 

弗吉尼亞州-聖何塞

 

加利福尼亞州聖何塞

 

OC

 

 

2038

 

 

 

90,085

 

 

 

5,765,363

 

 

 

1.9

%

 

 

64.00

 

EPA-Lenexa

 

堪薩斯州萊內克薩

 

O

 

 

2027

 

 

 

169,585

 

 

 

5,684,119

 

 

 

1.8

%

 

 

33.52

 

PTO-阿靈頓

 

弗吉尼亞州阿靈頓

 

O

 

 

2035

 

 

 

190,546

 

 

 

5,339,380

 

 

 

1.7

%

 

 

28.02

 

聯邦調查局-聖安東尼奧

 

德克薩斯州聖安東尼奧

 

O

 

 

2025

 

 

 

148,584

 

 

 

5,262,920

 

 

 

1.7

%

 

 

35.42

 

聯邦調查局-坦帕

 

佛羅裏達州坦帕

 

O

 

 

2040

 

 

 

138,000

 

 

 

5,177,074

 

 

 

1.7

%

 

 

37.52

 

FDA-阿拉米達

 

加利福尼亞州阿拉米達

 

L

 

 

2039

 

 

 

69,624

 

 

 

4,892,834

 

 

 

1.6

%

 

 

70.28

 

聯邦調查局/緝毒局-埃爾帕索

 

德克薩斯州埃爾帕索

 

O/W

 

 

2028

 

 

 

203,683

 

 

 

4,655,530

 

 

 

1.5

%

 

 

22.86

 

聯邦緊急事務管理局-特雷西

 

加利福尼亞州特雷西

 

W

 

 

2038

 

 

 

210,373

 

 

 

4,646,120

 

 

 

1.5

%

 

 

22.09

 

聯邦調查局-奧馬哈

 

內布拉斯加州奧馬哈

 

O

 

 

2024

 

 

 

112,196

 

 

 

4,466,756

 

 

 

1.4

%

 

 

39.81

 

TREAS-帕克斯堡

 

西弗吉尼亞州帕克斯堡

 

O

 

 

2041

 

 

 

182,500

 

 

 

4,355,673

 

 

 

1.4

%

 

 

23.87

 

DOT-萊克伍德

 

科羅拉多州萊克伍德

 

O

 

 

2039

 

 

 

122,225

 

 

 

4,154,365

 

 

 

1.3

%

 

 

33.99

 

弗吉尼亞州-南本德

 

印第安納州米沙卡瓦

 

OC

 

 

2032

 

 

 

86,363

 

 

 

4,149,754

 

 

 

1.3

%

 

 

48.05

 

FDA-Lenexa

 

堪薩斯州萊內克薩

 

L

 

 

2040

 

 

 

59,690

 

 

 

4,102,149

 

 

 

1.3

%

 

 

68.72

 

聯邦調查局-匹茲堡

 

賓夕法尼亞匹茲堡

 

O

 

 

2027

 

 

 

100,054

 

 

 

4,037,239

 

 

 

1.3

%

 

 

40.35

 

移民局-林肯

 

內布拉斯加州林肯

 

O

 

 

2025

 

 

 

137,671

 

 

 

3,982,813

 

 

 

1.3

%

 

 

28.93

 

VA-手機

 

阿拉巴馬州莫比爾

 

OC

 

 

2033

 

 

 

79,212

 

 

 

3,973,045

 

 

 

1.3

%

 

 

50.16

 

聯邦調查局-新奧爾良

 

洛杉磯新奧爾良

 

O

 

 

2029

 

 

 

137,679

 

 

 

3,970,217

 

 

 

1.3

%

 

 

28.84

 

JUD-德爾裏奧

 

德克薩斯州德爾裏奧

 

C/O

 

 

2041

 

 

 

89,880

 

 

 

3,831,310

 

 

 

1.2

%

 

 

42.63

 

聯邦調查局-諾克斯維爾

 

田納西州諾克斯維爾

 

O

 

 

2025

 

 

 

99,130

 

 

 

3,607,448

 

 

 

1.2

%

 

 

36.39

 

聯邦調查局-伯明翰

 

阿拉巴馬州伯明翰

 

O

 

 

2042

 

 

 

96,278

 

 

 

3,535,446

 

 

 

1.1

%

 

 

36.72

 

EPA-堪薩斯城

 

堪薩斯州堪薩斯城

 

L

 

 

2043

 

 

 

55,833

 

 

 

3,493,954

 

 

 

1.1

%

 

 

62.58

 

ICE-查爾斯頓

 

南達科他州北查爾斯頓

 

O

 

 

2027

 

 

 

65,124

 

 

 

3,334,548

 

 

 

1.1

%

 

 

51.20

 

USFS II-阿爾伯克基

 

新墨西哥州阿爾伯克基

 

O

 

 

2026

 

 

 

98,720

 

 

 

3,323,744

 

 

 

1.1

%

 

 

33.67

 

弗吉尼亞州-奇科

 

加利福尼亞州奇科

 

OC

 

 

2034

 

 

 

51,647

 

 

 

3,318,030

 

 

 

1.1

%

 

 

64.24

 

聯邦調查局-裏士滿

 

弗吉尼亞州里士滿

 

O

 

 

2041

 

 

 

96,607

 

 

 

3,310,029

 

 

 

1.1

%

 

 

34.26

 

 

24

 

 

房產名稱

 

地點

 

財產
類型 (1)

 

租户租賃
到期
年 (2)

 

 

已租用
正方形
英尺

 

 

按年計算
租賃
收入

 

 

百分比
佔總數的
按年計算
租賃
收入

 

 

按年計算
租賃
人均收入
已租用
正方形
足

 

全資擁有的美國政府租賃物業（續）

 

聯邦調查局-小石城

 

阿肯色州小石城

 

O

 

 

2041

 

 

 

102,377

 

 

 

3,217,259

 

 

 

1.0

%

 

 

31.43

 

緝毒局-斯特林

 

弗吉尼亞州斯特林

 

L

 

 

2038

 

 

 

57,692

 

 

 

3,209,041

 

 

 

1.0

%

 

 

55.62

 

USFS I-阿爾伯克基

 

新墨西哥州阿爾伯克基

 

O

 

 

2026

 

 

 

92,455

 

 

 

3,180,431

 

 

 

1.0

%

 

 

34.40

 

移民局-塔斯汀

 

加利福尼亞州塔斯汀

 

O

 

 

2034

 

 

 

66,818

 

 

 

3,159,190

 

 

 

1.0

%

 

 

47.28

 

DEA-維斯塔

 

加利福尼亞州維斯塔

 

L

 

 

2035

 

 

 

52,293

 

 

 

3,110,917

 

 

 

1.0

%

 

 

59.49

 

VA-奧蘭治

 

康涅狄格州橙市

 

OC

 

 

2034

 

 

 

56,330

 

 

 

2,976,200

 

 

 

1.0

%

 

 

52.84

 

VA-印第安納

 

印第安納州布朗斯堡

 

OC

 

 

2041

 

 

 

80,000

 

 

 

2,954,619

 

 

 

1.0

%

 

 

36.93

 

ICE-阿爾伯克基

 

新墨西哥州阿爾伯克基

 

O

 

 

2027

 

 

 

71,100

 

 

 

2,822,205

 

 

 

0.9

%

 

 

39.69

 

DEA-達拉斯實驗室

 

德克薩斯州達拉斯

 

L

 

 

2038

 

 

 

49,723

 

 

 

2,774,089

 

 

 

0.9

%

 

 

55.79

 

聯邦調查局-手機

 

阿拉巴馬州莫比爾

 

O

 

 

2029

 

 

 

76,112

 

 

 

2,773,577

 

 

 

0.9

%

 

 

36.44

 

JUD-El Centro

 

加利福尼亞州埃爾森特羅

 

C/O

 

 

2034

 

 

 

43,345

 

 

 

2,772,153

 

 

 

0.9

%

 

 

63.96

 

DEA-上萬寶路

 

馬裏蘭州上萬寶路

 

L

 

 

2037

 

 

 

50,978

 

 

 

2,745,212

 

 

 

0.9

%

 

 

53.85

 

DEA-普萊森頓

 

加利福尼亞州普萊森頓

 

L

 

 

2035

 

 

 

42,480

 

 

 

2,743,024

 

 

 

0.9

%

 

 

64.57

 

SSA-查爾斯頓

 

西弗吉尼亞州查爾斯頓

 

O

 

 

2024

 

 

 

110,000

 

 

 

2,712,183

 

 

 

0.9

%

 

 

24.66

 

聯邦調查局-奧爾巴

 

紐約州奧爾巴尼

 

O

 

 

2036

 

 

 

69,476

 

 

 

2,697,700

 

 

 

0.9

%

 

 

38.83

 

TREAS-伯明翰

 

阿拉巴馬州伯明翰

 

O

 

 

2029

 

 

 

83,676

 

 

 

2,601,278

 

 

 

0.8

%

 

 

31.09

 

USAO-路易斯維爾

 

肯塔基州路易斯

 

O

 

 

2031

 

 

 

60,000

 

 

 

2,538,338

 

 

 

0.8

%

 

 

42.31

 

JUD-查爾斯頓

 

南卡羅來納州查

 

C/O

 

 

2040

 

 

 

52,339

 

 

 

2,481,397

 

 

 

0.8

%

 

 

47.41

 

JUD-傑克遜

 

田納西州傑克遜

 

C/O

 

 

2043

 

 

 

75,043

 

 

 

2,386,455

 

 

 

0.8

%

 

 

31.80

 

NARA-布魯姆菲爾德

 

科羅拉多州布魯姆菲爾德

 

O/W

 

 

2032

 

 

 

161,730

 

 

 

2,373,591

 

 

 

0.8

%

 

 

14.68

 

各種 GSA-克利夫蘭 (6)

 

俄亥俄州布魯克林高地

 

O

 

2028 - 2040

 

 

 

61,384

 

 

 

2,260,734

 

 

 

0.7

%

 

 

36.83

 

CBP-薩凡納

 

喬治亞州薩凡納

 

L

 

 

2033

 

 

 

35,000

 

 

 

2,257,793

 

 

 

0.7

%

 

 

64.51

 

緝毒局-達拉斯

 

德克薩斯州達拉斯

 

O

 

 

2041

 

 

 

71,827

 

 

 

2,253,538

 

 

 

0.7

%

 

 

31.37

 

NWS-堪薩斯城

 

密蘇裏州堪薩斯城

 

O

 

 

2033

 

 

 

94,378

 

 

 

2,142,661

 

 

 

0.7

%

 

 

22.70

 

DEA-聖安娜

 

加利福尼亞州聖安娜

 

O

 

 

2029

 

 

 

39,905

 

 

 

1,999,617

 

 

 

0.6

%

 

 

50.11

 

DEA-北高地

 

加利福尼亞州薩克拉門託

 

O

 

 

2033

 

 

 

37,975

 

 

 

1,913,404

 

 

 

0.6

%

 

 

50.39

 

NPS-奧馬哈

 

內布拉斯加州奧馬哈

 

O

 

 

2024

 

 

 

62,772

 

 

 

1,848,140

 

 

 

0.6

%

 

 

29.44

 

VA-金色

 

科羅拉多州金市

 

O/W

 

 

2026

 

 

 

56,753

 

 

 

1,730,399

 

 

 

0.6

%

 

 

30.49

 

USCG-馬丁斯堡

 

西弗吉尼亞州馬丁斯堡

 

O

 

 

2027

 

 

 

59,547

 

 

 

1,604,660

 

 

 

0.5

%

 

 

26.95

 

JUD-阿伯丁

 

密西比州阿伯丁

 

C/O

 

 

2025

 

 

 

46,979

 

 

 

1,572,610

 

 

 

0.5

%

 

 

33.47

 

GSA-克拉克斯堡

 

西弗吉尼亞州克拉克斯堡

 

O

 

 

2024

 

 

 

63,750

 

 

 

1,522,026

 

 

 

0.5

%

 

 

23.87

 

VA-查爾斯頓

 

南達科他州北查爾斯頓

 

W

 

 

2040

 

 

 

97,718

 

 

 

1,472,208

 

 

 

0.5

%

 

 

15.07

 

DEA-伯明翰

 

阿拉巴馬州伯明翰

 

O

 

 

2038

 

 

 

35,616

 

 

 

1,444,548

 

 

 

0.5

%

 

 

40.56

 

緝毒局-奧爾巴

 

紐約州奧爾巴尼

 

O

 

 

2025

 

 

 

31,976

 

 

 

1,400,197

 

 

 

0.5

%

 

 

43.79

 

USAO-斯普林菲爾德

 

伊利諾伊州斯普林菲

 

O

 

 

2038

 

 

 

43,600

 

 

 

1,381,505

 

 

 

0.4

%

 

 

31.69

 

DEA-河邊

 

加利福尼亞州里弗賽德

 

O

 

 

2032

 

 

 

34,354

 

 

 

1,346,376

 

 

 

0.4

%

 

 

39.19

 

 

25

 

 

 

房產名稱

 

地點

 

財產
類型 (1)

 

租户租賃
到期
年 (2)

 

 

已租用
正方形
英尺

 

 

按年計算
租賃
收入

 

 

百分比
佔總數的
按年計算
租賃
收入

 

 

按年計算
租賃
人均收入
已租用
正方形
足

 

全資擁有的美國政府租賃物業（續）

 

JUD-康瑟爾布拉夫斯

 

愛荷華州康瑟爾布拉夫斯

 

C/O

 

 

2041

 

 

 

28,900

 

 

 

1,283,504

 

 

 

0.4

%

 

 

44.41

 

SSA-達拉斯

 

德克薩斯州達拉斯

 

O

 

 

2035

 

 

 

27,200

 

 

 

1,063,304

 

 

 

0.3

%

 

 

39.09

 

JUD-南本德

 

印第安納州南本德

 

C/O

 

 

2027

 

 

 

30,119

 

 

 

788,893

 

 

 

0.3

%

 

 

26.19

 

ICE-路易斯維

 

肯塔基州路易斯

 

O

 

 

2036

 

 

 

17,420

 

 

 

655,365

 

 

 

0.2

%

 

 

37.62

 

緝毒局-聖地亞哥

 

加利福尼亞州聖地亞哥

 

W

 

 

2032

 

 

 

16,100

 

 

 

555,895

 

 

 

0.2

%

 

 

34.53

 

DEA-貝克斯菲爾德

 

加利福尼亞州貝克斯菲爾德

 

O

 

 

2038

 

 

 

9,800

 

 

 

487,179

 

 

 

0.2

%

 

 

49.71

 

SSA-聖地亞哥

 

加利福尼亞州聖地亞哥

 

O

 

 

2032

 

 

 

10,059

 

 

 

442,607

 

 

 

0.1

%

 

 

44.00

 

ICE-Otay

 

加利福尼亞州聖地亞哥

 

O

 

 

2027

 

 

 

7,434

 

 

 

259,066

 

 

 

0.1

%

 

 

34.85

 

小計

 

 

 

 

 

 

 

 

 

7,544,936

 

 

$

266,119,083

 

 

 

86.2

%

 

$

35.27

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

全資私人租賃財產

 

 

 

 

 

 

 

東亨特街 501 號-Lummus Corporation

 

德克薩斯州拉伯克

 

W/D

 

 

2028

 

 

 

70,078

 

 

 

410,392

 

 

 

0.1

%

 

 

5.86

 

小計

 

 

 

 

 

 

 

 

 

70,078

 

 

$

410,392

 

 

 

0.1

%

 

$

5.86

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

全資物業總額/加權平均值

 

 

 

7,615,014

 

 

$

266,529,475

 

 

 

86.3

%

 

$

35.00

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

未合併的房地產風險投資美國政府租賃的房產

 

 

 

 

VA-菲尼克斯 (7)

 

亞利桑那州鳳凰

 

OC

 

 

2042

 

 

 

257,294

 

 

 

10,679,166

 

 

 

3.5

%

 

 

41.51

 

VA-聖安東尼奧 (7)

 

德克薩斯州聖安東尼奧

 

OC

 

 

2041

 

 

 

226,148

 

 

 

9,341,291

 

 

 

3.0

%

 

 

41.31

 

弗吉尼亞州-查塔努加 (7)

 

田納西州查塔努加

 

OC

 

 

2035

 

 

 

94,566

 

 

 

4,333,812

 

 

 

1.4

%

 

 

45.83

 

VA-拉伯克 (7) (8)

 

德克薩斯州拉伯克

 

OC

 

 

2040

 

 

 

120,916

 

 

 

4,030,913

 

 

 

1.3

%

 

 

33.34

 

VA-瑪麗埃塔 (7)

 

喬治亞州瑪麗埃塔

 

OC

 

 

2041

 

 

 

76,882

 

 

 

3,908,473

 

 

 

1.3

%

 

 

50.84

 

VA-伯明翰 (7)

 

阿拉巴馬州艾恩代爾

 

OC

 

 

2041

 

 

 

77,128

 

 

 

3,154,679

 

 

 

1.0

%

 

 

40.90

 

弗吉尼亞州-科珀斯克里斯蒂 (7)

 

德克薩斯州科珀斯克里斯蒂

 

OC

 

 

2042

 

 

 

69,276

 

 

 

2,927,676

 

 

 

0.9

%

 

 

42.26

 

弗吉尼亞州-哥倫布 (7)

 

喬治亞州哥倫布

 

OC

 

 

2042

 

 

 

67,793

 

 

 

2,887,003

 

 

 

0.9

%

 

 

42.59

 

弗吉尼亞州-Lenexa (7)

 

堪薩斯州萊內克薩

 

OC

 

 

2041

 

 

 

31,062

 

 

 

1,309,621

 

 

 

0.4

%

 

 

42.16

 

小計

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1,021,065

 

 

$

42,572,634

 

 

 

13.7

%

 

$

41.69

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

總計 /加權平均值

 

 

 

 

 

 

 

 

 

8,636,079

 

 

$

309,102,109

 

 

 

100.0

%

 

$

35.79

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

按東方份額計算的總/加權平均值

 

 

 

 

 

 

 

8,156,177

 

 

$

289,092,971

 

 

 

 

 

$

35.44

 
(1)
oc=門診診所；O=Office；C=Courthouse；L=實驗室；W=Warehouse；D=分發。
(2)
租約到期年份不包括續訂選項。
(3)
私人租户佔用了100,081平方英尺的租賃面積。
(4)
私人租户佔用了36,610平方英尺的租賃面積。
(5)
私人租户佔用 14,274 平方英尺的租賃面積。
(6)
私人租户佔用 11,402 平方英尺的租賃面積。
(7)
我們通過一家未合併的合資企業擁有該物業的53.0％。
(8)
如果我們是承租人，則房產受地面租賃的約束。

26

 

 

我們的某些租約目前處於 “軟租期”，這意味着美國政府租户機構有權在規定的租約結束日期之前終止租約。我們認為，從美國政府的角度來看，帶有此類條款的租約有助於預算目的。儘管根據合同，我們的一些租約需要提前終止，但鑑於租賃物業的量身定製特徵，這些房產的加權平均年齡（視情況而定）（截至2023年9月30日約為19.3年）、租賃物業的關鍵任務重點，我們認為我們的租户機構不太可能提前終止這些租約以及這些物業目前的運營水平。

下表列出了截至2023年9月30日現有租約（包括全資財產和合資企業持有的房產）的租約到期時間表：

租約到期年份 (1)

 

的數量
租賃
即將到期

 

 

租賃廣場
鏡頭
即將到期

 

 

的百分比
投資組合租賃廣場
鏡頭即將過期

 

 

按年計算
租賃收入
即將到期

 

 

百分比
佔總數的
按年計算
租賃收入
即將到期

 

 

按年計算
租賃收入
每租用一次
平方英尺
即將到期

 

2023

 

 

4

 

 

 

226,108

 

 

 

2.6

%

 

$

7,947,093

 

 

 

2.6

%

 

$

35.15

 

2024

 

 

6

 

 

 

383,585

 

 

 

4.4

%

 

 

11,454,330

 

 

 

3.7

%

 

 

29.86

 

2025

 

 

15

 

 

 

630,692

 

 

 

7.3

%

 

 

20,776,075

 

 

 

6.7

%

 

 

32.94

 

2026

 

 

5

 

 

 

294,245

 

 

 

3.4

%

 

 

9,575,114

 

 

 

3.1

%

 

 

32.54

 

2027

 

 

9

 

 

 

506,510

 

 

 

5.9

%

 

 

18,658,872

 

 

 

6.0

%

 

 

36.84

 

2028

 

 

10

 

 

 

778,474

 

 

 

9.0

%

 

 

16,547,020

 

 

 

5.4

%

 

 

21.26

 

2029

 

 

4

 

 

 

337,372

 

 

 

3.9

%

 

 

11,344,689

 

 

 

3.7

%

 

 

33.63

 

2030

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

0.0

%

 

 

—

 

 

 

0.0

%

 

 

—

 

2031

 

 

2

 

 

 

100,502

 

 

 

1.2

%

 

 

4,077,198

 

 

 

1.3

%

 

 

40.57

 

2032

 

 

7

 

 

 

531,001

 

 

 

6.1

%

 

 

16,863,155

 

 

 

5.5

%

 

 

31.76

 

此後

 

 

55

 

 

 

4,847,590

 

 

 

56.2

%

 

 

191,858,563

 

 

 

62.0

%

 

 

39.58

 

總計 /加權平均值

 

 

117

 

 

 

8,636,079

 

 

 

100.0

%

 

$

309,102,109

 

 

 

100.0

%

 

$

35.79

 

 

(1)
租賃到期年份符合當前的合同條款。一些租户有權在規定的租賃條款到期之前的指定期限或 “軟期限” 內騰出空間。截至2023年9月30日，佔據我們租賃平方英尺約8.1％，繳納年化租賃收入約7.7％的19名租户有權在各自租約的規定期限到期之前終止租約。

下表列出了截至2023年9月30日的有關我們開發物業的信息：

房產名稱

 

地點

 

租户

 

財產
類型 (1)

 

租賃期限

 

預計已租出
正方形
英尺

 

FDA-亞特蘭

 

喬治亞州亞特蘭大

 

食品和藥物管理局

 

L

 

20 年

 

 

 

162,000

 
(1)
L=實驗室。

27

 

 

運營結果

截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月的經營業績比較

下文列出的財務信息彙總了我們截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月的經營業績（金額以千計）。

 

 

在截至9月30日的三個月中

 

 

 

2023

 

 

2022

 

 

改變

 

收入

 

 

 

 

 

 

 

 

 

租金收入

 

$

68,205

 

 

$

72,643

 

 

$

(4,438

)

租户補償

 

 

2,704

 

 

 

1,616

 

 

 

1,088

 

資產管理收入

 

 

526

 

 

 

377

 

 

 

149

 

其他收入

 

 

579

 

 

 

405

 

 

 

174

 

總收入

 

 

72,014

 

 

 

75,041

 

 

 

(3,027

)

開支

 

 

 

 

 

 

 

 

 

物業運營

 

 

18,746

 

 

 

17,802

 

 

 

944

 

房地產税

 

 

7,814

 

 

 

8,177

 

 

 

(363

)

折舊和攤銷

 

 

22,245

 

 

 

25,050

 

 

 

(2,805

)

收購成本

 

 

321

 

 

 

275

 

 

 

46

 

公司一般和行政

 

 

6,107

 

 

 

5,870

 

 

 

237

 

支出總額

 

 

55,233

 

 

 

57,174

 

 

 

(1,941

)

其他收入（支出）

 

 

 

 

 

 

 

 

 

來自未合併房地產企業的收入

 

 

1,346

 

 

 

830

 

 

 

516

 

利息支出，淨額

 

 

(12,046

)

 

 

(12,408

)

 

 

362

 

減值損失

 

 

—

 

 

 

(5,540

)

 

 

5,540

 

淨收入

 

$

6,081

 

 

$

749

 

 

$

5,332

 

收入

截至2023年9月30日的三個月，總收入下降了300萬美元，至7,200萬美元，而截至2022年9月30日的三個月為7,500萬美元。

租金收入減少440萬美元的主要原因是自2022年9月30日以來出售的十處房產的收入減少，但被截至2022年9月30日的三個月中收購的一處運營物業的全期運營所抵消。

租户補償金增加110萬美元主要歸因於租户項目補償金的增加。

資產管理收入增加10萬美元，這歸因於我們在2022年9月30日以來合資公司收購的兩處運營物業的資產管理費，以及在截至2022年9月30日的三個月中收購的一處運營物業所得的費用。

其他收入增加20萬美元，主要歸因於我們的租户可報銷項目的項目管理費用收入增加。

開支

截至2023年9月30日的三個月，總支出減少了190萬美元，至5,520萬美元，而截至2022年9月30日的三個月為5,720萬美元。

房地產運營費用增加90萬美元，主要歸因於可償還項目的增加。

房地產税減少40萬美元，主要歸因於自2022年9月30日以來出售的十處房產，但被截至2022年9月30日的三個月中收購的一處運營物業的全期運營所抵消。

28

 

 

折舊和攤銷減少280萬美元，主要歸因於自2022年9月30日以來出售的十處房產，但被截至2022年9月30日的三個月中收購的一處運營物業的全期運營所抵消。

公司一般和行政費用增加20萬美元，這主要是由於法律和專業費用的增加。

來自未合併房地產企業的收入

未合併房地產企業的收入增加了50萬美元，這主要歸因於我們在合資企業自2022年9月30日以來收購的兩處運營物業中按比例分列的運營份額，以及在截至2022年9月30日的三個月中收購的一處運營物業的整個運營期。

利息支出，淨額

淨利息支出減少了40萬美元，這主要歸因於我們信貸額度的加權平均借款額度降低，但被加權平均借款額和互換定期貸款利率的增加所部分抵消。

減值損失

在截至2022年9月30日的季度中，我們確認了ICE — Otay房產的減值虧損總額約為550萬美元，以將其賬面價值降至估計的公允價值。由於與現有租户2022年租約到期相關的預期現金流發生變化，該賬面價值有所下降。

截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月的經營業績比較

下文列出的財務信息彙總了我們截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月的經營業績（金額以千計）。

 

 

在截至9月30日的九個月中，

 

 

 

2023

 

 

2022

 

 

改變

 

收入

 

 

 

 

 

 

 

 

 

租金收入

 

$

204,111

 

 

$

214,238

 

 

$

(10,127

)

租户補償

 

 

7,279

 

 

 

3,676

 

 

 

3,603

 

資產管理收入

 

 

1,560

 

 

 

942

 

 

 

618

 

其他收入

 

 

1,657

 

 

 

1,244

 

 

 

413

 

總收入

 

 

214,607

 

 

 

220,100

 

 

 

(5,493

)

開支

 

 

 

 

 

 

 

 

 

物業運營

 

 

54,263

 

 

 

48,811

 

 

 

5,452

 

房地產税

 

 

22,901

 

 

 

23,854

 

 

 

(953

)

折舊和攤銷

 

 

67,945

 

 

 

73,552

 

 

 

(5,607

)

收購成本

 

 

1,226

 

 

 

939

 

 

 

287

 

公司一般和行政

 

 

20,426

 

 

 

17,819

 

 

 

2,607

 

支出總額

 

 

166,761

 

 

 

164,975

 

 

 

1,786

 

其他收入（支出）

 

 

 

 

 

 

 

 

 

來自未合併房地產企業的收入

 

 

4,166

 

 

 

2,286

 

 

 

1,880

 

利息支出，淨額

 

 

(35,739

)

 

 

(34,729

)

 

 

(1,010

)

減值損失

 

 

—

 

 

 

(5,540

)

 

 

5,540

 

淨收入

 

$

16,273

 

 

$

17,142

 

 

$

(869

)

收入

截至2023年9月30日的九個月中，總收入下降了550萬美元，至2.146億美元，而截至2022年9月30日的九個月為2.201億美元。

租金收入減少1,010萬美元的主要原因是自2022年9月30日以來出售的十處房產的收入減少，但被截至2022年9月30日的九個月中收購的三處運營物業的全期運營所抵消。

29

 

 

租户補償金增加360萬美元，主要歸因於租户項目補償金的增加。

資產管理收入增加60萬美元，這歸因於我們在2022年9月30日以來合資公司收購的兩處運營物業的資產管理費，以及在截至2022年9月30日的九個月中收購的三處運營物業所得的費用。

其他收入增加40萬美元的主要原因是我們的租户可報銷項目的項目管理費收入增加。

開支

截至2023年9月30日的九個月中，總支出增加了180萬美元，至1.668億美元，而截至2022年9月30日的九個月為1.65億美元。

物業運營費用增加550萬美元，主要歸因於租户可報銷項目的增加。

房地產税減少100萬美元，主要歸因於自2022年9月30日以來出售的十處房產，但被截至2022年9月30日的九個月中收購的三處經營物業的全期運營所抵消。

折舊和攤銷減少560萬美元，主要歸因於自2022年9月30日以來出售的十處房產，但被截至2022年9月30日的九個月中收購的三處運營物業的全期運營所抵消。

公司一般和行政費用增加260萬美元，主要歸因於員工成本的增加。

來自未合併房地產企業的收入

未合併房地產企業的收入增加了190萬美元，這主要歸因於我們在合資企業自2022年9月30日以來收購的兩處運營物業中按比例分列的運營份額，以及在截至2022年9月30日的九個月中收購的三處運營物業的整段運營期。

利息支出，淨額

淨利息支出增加了100萬美元，這主要歸因於我們互換定期貸款的加權平均借款和利率的提高。

減值損失

在截至2022年9月30日的九個月中，我們確認了ICE — Otay房產的減值虧損總額約為550萬美元，以將其賬面價值降至估計的公允價值。由於與現有租户2022年租約到期相關的預期現金流發生變化，該賬面價值有所下降。

流動性和資本資源

我們預計，來自以下來源的現金流將在未來12個月內為所有預期用途提供充足的資本，包括未償債務的所有定期本金和利息支付、當前和預期的租户改善、計劃和可能的房產收購，包括預計將通過合資企業收購的十處房產投資組合中剩餘的一處房產（“弗吉尼亞投資組合”）、為維持我們房地產投資信託基金資格而進行的股東分配、潛在的回購的普通股根據我們的股票回購計劃以及與開展業務相關的其他資本義務。截至2023年9月30日，我們有3340萬美元的可用現金及現金等價物，循環信貸額度下有4.499億美元可用。

我們的主要預期資本來源如下：

•
現金及現金等價物；
•
運營現金流；

30

 

 

•
合資企業現金流的分配；
•
我們的循環信貸額度下的可用借款；
•
發行長期債務；
•
發行股權，包括根據我們的自動櫃員機計劃發行股權（如下所述）；以及
•
資產出售。

我們的短期流動性需求主要包括用於支付以下資金的資金：

•
開發和重建活動，包括個別物業的重大重建、翻新或擴建計劃；
•
根據合同收購房產，包括我們在剩餘的VA Portfolio房產中按比例分配；
•
租户裝修、津貼和租賃費用；
•
經常性維護和資本支出；
•
債務償還要求；
•
公司和管理成本；
•
為我們的未償債務支付利息；
•
利息互換付款；
•
分銷付款；以及
•
根據我們的股票回購計劃，可能回購普通股。

除了上面討論的經常性短期流動性需求外，我們的長期流動性需求主要包括支付收購、非經常性資本支出和定期債務到期所需的資金。儘管我們可能能夠預測和規劃我們的某些流動性需求，但可能會出現超出我們控制範圍並影響我們的財務狀況和經營業績的現金使用意外增加，或者我們的流動性來源可能少於預期，而這些來源的可用資金可能少於預期或需求。截至提交本文件之日，沒有任何已知的承諾或事件會對我們的流動性產生重大影響。

公平

在遠期基礎上發行普通股

2021年8月11日，我們完成了遠期發行的630萬股普通股的承銷公開發行。在本次發行方面，我們還與每位遠期購買者簽訂了單獨的遠期銷售協議（“遠期銷售協議”），根據該協議，遠期購買者向承銷商借入和出售了總計6,300,000股普通股。2021年12月28日，我們發行了39.91萬股普通股，淨收益為8,500萬美元，這些股票的發行是對與承銷公開發行有關的遠期銷售協議的部分結算。在截至2023年3月31日的三個月中，我們根據遠期銷售協議發行了230.9萬股普通股，並獲得了約4,680萬美元的淨現金收益。截至2023年9月30日，遠期銷售協議下的所有普通股均已發行和結算。

自動櫃員機程序

我們分別於2019年12月20日（“2019年自動櫃員機計劃”）和2021年6月22日（“2021年自動櫃員機計劃”，連同2019年自動櫃員機計劃，即 “自動櫃員機計劃”）與多家金融機構簽訂了單獨的股權分配協議，根據這些協議，我們可以不時在每項自動櫃員機計劃下通過協商交易或交易發行和出售總髮行價不超過3億美元的普通股按照《證券法》第415條的定義，將是 “上市” 發行。根據每項自動櫃員機計劃，我們可以根據單獨的主遠期銷售確認書和相關的補充確認書與參與相應自動櫃員機計劃的各金融機構進行一項或多項遠期交易（每筆交易均為 “遠期銷售交易”），以遠期出售我們的普通股。

31

 

 

下表列出了截至2023年9月30日的九個月中與2019年自動櫃員機計劃下發行的某些信息（金額以千計，股票金額除外）：

 

 

2019 年 ATM 計劃

 

在結束的三個月裏

 

已發行股票數量(1)

 

 

淨收益(1)

 

2023年3月31日

 

 

250,000

 

 

$

5,562

 

2023年6月30日

 

 

—

 

 

 

—

 

2023年9月30日

 

 

1,700,000

 

 

 

33,717

 

總計

 

 

1,950,000

 

 

$

39,279

 
(1)
股票都是作為遠期銷售交易的結算而發行的。截至2023年9月30日，我們已經結清了2019年自動櫃員機計劃下所有未償還的遠期銷售交易。我們將遠期銷售交易記作權益。

在截至2023年9月30日的九個月中，根據2021年自動櫃員機計劃，我們的普通股沒有出售。

我們將根據2019年自動櫃員機計劃獲得的銷售淨收益用於一般公司用途。截至2023年9月30日，我們在2021年自動櫃員機計劃下的普通股總銷售額約為3億美元，在2019年自動櫃員機計劃下可用的普通股總銷售額為8,740萬美元。

股票回購計劃

2022 年 4 月 28 日，我們的董事會批准了一項股票回購計劃，根據該計劃，截至授權日，我們可以回購多達 4,538,994 股普通股，或約 5% 的已發行股份。根據股票回購計劃，我們無需購買股票，但可以根據我們對市場狀況和其他因素的評估，選擇在公開市場上或通過私下協商的交易按時間和金額購買股票。

在截至2023年9月30日的九個月中，沒有根據股票回購計劃回購我們的普通股。

32

 

 

債務

未償債務

下表列出了截至2023年9月30日我們未償債務的某些信息（金額以千計）：

 

 

未償還本金

 

 

利息

 

當前

 

貸款

 

2023年9月30日

 

 

費率 (1)

 

成熟度

 

循環信貸額度：

 

 

 

 

 

 

 

 

循環信貸額度 (2)

 

$

—

 

 

S + 135 bps

 

2025 年 7 月 (3)

 

循環信貸額度總額

 

 

—

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

定期貸款設施：

 

 

 

 

 

 

 

 

2016 年定期貸款額度

 

 

100,000

 

 

5.05% (4)

 

2024 年 3 月

 

2018 年定期貸款額度

 

 

200,000

 

 

5.39% (5)

 

2026 年 7 月

 

定期貸款額度總額

 

 

300,000

 

 

 

 

 

 

減去：未攤銷的遞延融資費用總額

 

 

(1,018

)

 

 

 

 

 

定期貸款額度總額，淨額

 

 

298,982

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

應付票據：

 

 

 

 

 

 

 

 

2017 年 A 系列高級筆記

 

 

95,000

 

 

4.05%

 

2027 年 5 月

 

2017 年 B 系列高級票據

 

 

50,000

 

 

4.15%

 

2029 年 5 月

 

2017 年 C 系列高級票據

 

 

30,000

 

 

4.30%

 

2032 年 5 月

 

2019 年 A 系列高級票據

 

 

85,000

 

 

3.73%

 

2029 年 9 月

 

2019 年 B 系列優先票據

 

 

100,000

 

 

3.83%

 

2031 年 9 月

 

2019 年 C 系列高級票據

 

 

90,000

 

 

3.98%

 

2034 年 9 月

 

2021 年A系列高級筆記

 

 

50,000

 

 

2.62%

 

2028 年 10 月

 

2021 年 B 系列高級票據

 

 

200,000

 

 

2.89%

 

2030 年 10 月

 

應付票據總額

 

 

700,000

 

 

 

 

 

 

減去：未攤銷的遞延融資費用總額

 

 

(3,589

)

 

 

 

 

 

應付票據總額，淨額

 

 

696,411

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

應付抵押貸款票據：

 

 

 

 

 

 

 

 

弗吉尼亞州-金色

 

 

8,480

 

 

5.00% (6)

 

2024 年 4 月

 

USFS II — 阿爾伯克基

 

 

12,080

 

 

4.46% (6)

 

2026 年 7 月

 

ICE — 查爾斯頓

 

 

12,364

 

 

4.21% (6)

 

2027 年 1 月

 

弗吉尼亞州—洛馬琳達

 

 

127,500

 

 

3.59% (6)

 

2027 年 7 月

 

CBP — 薩凡納

 

 

9,762

 

 

3.40% (6)

 

2033 年 7 月

 

移民局—堪薩斯城

 

 

51,500

 

 

3.68% (6)

 

2024 年 8 月

 

應付抵押貸款票據總額

 

 

221,686

 

 

 

 

 

 

減去：未攤銷的遞延融資費用總額

 

 

(1,058

)

 

 

 

 

 

減去：未攤銷的溢價/折扣總額

 

 

820

 

 

 

 

 

 

應付抵押貸款票據總額，淨額

 

 

221,448

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

債務總額

 

$

1,216,841

 

 

 

 

 

 
(1)
截至2023年9月30日，經過五天回顧的美元SOFR（“S”）為5.31％。當前的利率未進行調整，以包括遞延融資費的攤銷或因獲得債務而產生的債務發行成本或任何未攤銷的公允市場價值溢價。我們的4.5億美元優先無抵押循環信貸額度（我們的 “循環信貸額度”）、2億美元的優先無抵押定期貸款額度（經修訂的 “2018年定期貸款額度”）和1億美元的優先無抵押定期貸款額度（我們的 “2016年定期貸款額度”）的適用利率的利差基於相應貸款協議中規定的合併槓桿率。
(2)
截至2023年9月30日，我們的循環信貸額度的可用容量為4.499億美元，具有手風琴功能，允許我們在滿足慣例條款和條件的前提下，申請額外的貸款人承諾提供高達2.5億美元的額外容量。
(3)
我們的循環信貸額度有兩個為期六個月的延期選項，但須遵守某些條件並支付延期費。

33

 

 

(4)
根據我們在2016年定期貸款融資協議中定義的合併槓桿比率，簽訂了一項利率互換，有效期為2023年9月29日，名義價值為1億美元，以有效將年利率固定在5.05％。
(5)
根據我們在2018年定期貸款融資協議中定義的合併槓桿比率，簽訂了兩次利率互換，生效日期為2023年6月23日，總名義價值為2億美元，以有效將年利率固定在5.39％。
(6)
有效利率如下：弗吉尼亞州——黃金5.03％，USFS II——阿爾伯克基3.92％，ICE——查爾斯頓3.93％，弗吉尼亞州——洛馬琳達3.78％，CBP——薩凡納4.12％，移民局——堪薩斯城2.05％。

2023 年 1 月 26 日，我們使用了 1,570 萬美元的可用現金來清除 DEA — Pleasonton 的抵押貸款票據債務。

2023年2月3日，我們進行了三次基於SOFR的利率互換，每筆名義價值為1億美元，被指定為利率風險的現金流套期保值。其中兩次利率互換於2023年6月生效，總名義價值為2億美元。第三次互換於2023年9月生效，名義價值為1.00億美元。有關我們的利率互換的更多信息，請參閲合併財務報表附註6。

2023年5月30日，我們簽訂了日期為2021年7月23日的第二次修訂和重述的信貸協議的第三修正案，以及截至2016年9月29日的優先無抵押定期貸款協議的第六修正案。這些修正案在基於SOFR的浮動利率期權中增加了一種基於SOFR的每日簡單期權，作為信貸和定期貸款協議下所有目的以美元計價的借款的基準利率，包括每種情況下0.10％的信用利差調整。

2023年7月20日，我們全額行使了2018年定期貸款額度的5000萬美元延遲提款期權，將2018年的定期貸款額度承諾從1.5億美元增加到2億美元，並將名義價值為1億美元的5,000萬美元利率互換從循環信貸額度轉入5,000萬美元的延遲提款。

我們的循環信貸額度、定期貸款額度、應付票據和應付抵押貸款票據必須持續遵守多項財務和其他契約。截至2023年9月30日，我們遵守了所有適用的財務契約。

下圖詳細説明瞭我們截至2023年9月30日的債務資本結構（以千美元計）：

債務資本結構

 

2023年9月30日

 

未償本金總額

 

$

1,221,686

 

加權平均到期日

 

5.0 年

 

加權平均利率

 

 

4.0

%

% 可變債務

 

 

0.0

%

% 固定債務 (1)

 

 

100.0

%

% 有擔保債務

 

 

17.9

%
(1)
我們的2016年定期貸款額度和2018年的定期貸款額度被轉換為固定貸款額度，因此在上表中被列為固定利率債務。

重大現金承諾

在截至2023年9月30日的九個月中，截至2022年12月31日止年度的10-K表年度報告第二部分第7項中提供的現金承諾信息沒有重大變化。

未合併的房地產企業

我們合併我們擁有控股權或是可變權益實體主要受益人的實體。我們可能會不時出現資產負債表外未合併的房地產企業和其他結構不同的未合併安排。

截至2023年9月30日，我們已經向合資企業投資了2.845億美元。截至2023年9月30日，我們向合資企業承諾了總額為2.918億美元的資本，扣除超額承諾資本的回報，剩餘的資本承諾為4,650萬美元。合資企業擁有的所有財產均未受到抵押貸款債務的抵押。

有關合資公司的更完整描述，請參閲合併財務報表附註4。

34

 

 

股息政策

為了獲得房地產投資信託基金的資格，我們每年必須向股東分配房地產投資信託基金應納税所得額的至少90％，確定時不考慮已支付的股息的扣除額，也不包括淨資本收益。我們預計將分配所有應納税所得額。我們預計將以滿足這一要求的方式向股東進行季度分配。在為美國聯邦税收或其他目的進行任何分配之前，我們必須首先履行我們的運營和還本付息義務。為了進行必要的分配，可能需要動用現金儲備，以不利的價格變現資產或承擔額外的債務。我們的董事會也有可能決定部分通過使用普通股進行必要的分配。

截至記錄之日，董事會宣佈的每股普通股和每普通單位的股息摘要如下：

季度

 

申報日期

 

記錄日期

 

付款日期

 

分紅 (1)

 

Q1 2023

 

2023年4月26日

 

2023年5月11日

 

2023年5月23日

 

$

0.265

 

Q2 2023

 

2023年8月2日

 

2023年8月17日

 

2023年8月29日

 

$

0.265

 

Q3 2023

 

2023年10月26日

 

2023年11月9日

 

2023年11月21日

 

$

0.265

 
(1)
在適用的LTIP單位獎勵中規定的績效期結束之前，基於績效的LTIP單位的持有人有權獲得每個LTIP單位的分紅，相當於每個普通單位支付的股息的10％。績效期結束後，LTIP獎勵獲得者獲得的LTIP單位數量（包括既得和未歸屬）有權獲得每個 LTIP 單位的分紅，其金額等於每個普通單位應支付的定期和特別股息。不受績效目標實現限制的LTIP單位的持有人有權從撥款之日起獲得每個LTIP單位的分紅，相當於每個普通單位支付的股息的100％。

通脹

實際上，我們所有的租約都為運營費用上漲做出了規定。我們認為，轉嫁給租户的運營費用和合同租金的上漲可能至少部分抵消了開支的通貨膨脹性增加。我們認為通貨膨脹沒有對我們的歷史財務狀況或經營業績產生重大影響。

現金流

下表彙總了截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月的現金流量（金額以千計）：

 

 

在截至9月30日的九個月中，

 

 

 

2023

 

 

2022

 

提供的淨現金（用於）：

 

 

 

 

 

 

經營活動

 

$

96,945

 

 

$

103,783

 

投資活動

 

 

(48,659

)

 

 

(189,313

)

籌資活動

 

 

(32,111

)

 

 

86,881

 

經營活動

在截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月中，我們分別從運營活動中產生了9,690萬美元和1.038億美元的現金。截至2023年9月30日的九個月中，經營活動提供的淨現金包括扣除費用後的租賃活動淨現金7,670萬美元，與未合併房地產企業投資分配相關的900萬美元，與租户應收賬款、預付費用和其他資產、與運營租賃相關的遞延收入、經營租賃債務的本金支付以及應付賬款、應計費用和其他負債的變化相關的1,120萬美元。截至2022年9月30日的九個月中，經營活動提供的淨現金包括扣除費用後的租賃活動淨現金9,400萬美元，與未合併房地產企業投資分配相關的540萬美元，與租户應收賬款、預付費用和其他資產變動相關的430萬美元，與經營租賃相關的遞延收入，經營租賃債務的本金付款以及應付賬款、應計費用和其他負債的變動。

35

 

 

投資活動

在截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月中，我們分別使用了4,870萬美元和1.893億美元的現金進行投資活動。截至2023年9月30日的九個月中，用於投資活動的淨現金包括運營物業增加的2,020萬美元、對未合併房地產企業的1,770萬美元投資、980萬美元的開發物業增建以及100萬美元的房地產收購和存款。截至2022年9月30日的九個月中，用於投資活動的淨現金包括9,370萬美元的房地產收購和存款、對未合併房地產企業的7,130萬美元投資、1,610萬美元的運營物業增加和880萬美元的開發物業增資，但被來自未合併房地產企業的60萬美元資本分配所抵消。

融資活動

在截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月中，我們分別使用了3,210萬美元，通過融資活動產生了8,690萬美元的現金。截至2023年9月30日的九個月中，用於融資活動的淨現金包括8,380萬美元的股息支付、6,550萬美元的循環信貸額度下的淨還款、1,890萬美元的抵押貸款應付票據和40萬美元的發行成本支付，但被髮行普通股的8,650萬美元總收益和2018年定期貸款的5,000萬美元延遲提款所抵消。截至2022年9月30日的九個月中，融資活動產生的淨現金包括循環信貸額度下的1.633億美元淨提款和發行普通股的950萬美元總收益，但被8180萬美元的股息支付、390萬美元的抵押貸款應付票據還款和10萬美元的發行成本支付所抵消。

 

36

 

 

非公認會計準則財務指標

我們使用和列報經調整後的運營資金（“FFO”）、核心FFO和FFO，作為衡量我們業績的補充指標。以下摘要描述了我們對調整後的FFO、Core FFO和FFO的使用，提供了有關我們為什麼認為這些指標是衡量我們業績的有意義補充指標的信息，並將這些指標與根據公認會計原則列報的淨收入進行了核對。

調整後的運營資金和運營資金

FFO 是衡量我們業績的補充指標。我們提供的FFO是根據Nareit FFO白皮書——2018年重述中規定的當前全國房地產投資信託基金協會（“Nareit”）定義計算得出的。FFO包括房地產投資信託基金在未合併關聯公司產生的FFO中所佔份額。此外，我們還公佈了經調整的核心FFO和FFO，我們認為這些調整增強了我們不同時期的FFO與其他上市房地產投資信託基金報告的FFO的可比性。FFO是一種補充業績衡量標準，通常用於房地產行業，用於幫助投資者和分析師比較房地產投資信託基金的業績。

Nareit將FFO定義為淨收入（根據公認會計原則計算），不包括：

•
與房地產相關的折舊和攤銷。
•
出售某些房地產資產的收益和損失。
•
控制權變更帶來的收益和損失。
•
當減值直接歸因於實體持有的折舊房地產價值減少時，減值減記某些房地產資產和對實體的投資。

我們之所以提出 FFO，是因為我們認為它是衡量我們經營業績的重要補充指標，而且我們認為證券分析師、投資者和其他利益相關方在評估房地產投資信託基金時經常使用它，其中許多房地產投資信託基金在報告業績時都會提出 FFO。

我們對FFO進行了調整，將核心FFO列為衡量我們經營業績的替代指標，在適用的情況下，不包括我們認為不能代表持續經營業績的項目，例如與負債管理相關的成本（包括清償債務和修改成本的損失）、災難性事件費用、非房地產資產的折舊以及未合併的房地產企業在這些調整中的分配份額。在未來，我們還可能將我們認為可能有助於投資者比較我們業績的其他項目排除在核心FFO之外。我們認為，Core FFO更準確地反映了我們核心業務的持續運營和財務業績。

我們調整了FFO，將調整後的FFO列為衡量我們經營業績的替代指標，在適用的情況下，不包括損失對債務清償、非房地產資產折舊、收購成本、直線租金和其他非現金調整、遞延收入攤銷（由租户資助的房東資產產生）、非現金利息支出、非現金薪酬、高於/低於市場租賃的攤銷以及未償還的影響合併後的房地產企業在這些調整中的分配份額。經調整後，我們認為通過將這些收入和支出項目從FFO中排除，我們提供了有用的信息，因為這些項目沒有現金影響。此外，通過排除與收購相關的成本，我們認為調整後的FFO提供了有用的信息，這些信息可以跨時期進行比較，可以更準確地反映我們物業的運營業績。

調整後的FFO、Core FFO和FFO是作為補充財務指標列報的，並不完全代表我們的經營業績。其他房地產投資信託基金可能會使用不同的方法來計算調整後的FFO、核心FFO和FFO，或者使用調整後的FFO、Core FFO和FFO的其他定義，因此，我們對這些指標的陳述可能無法與其他房地產投資信託基金進行比較。調整後的FFO、Core FFO和FFO均無意衡量現金流或流動性。為了評估我們的財務狀況、經營業績和現金流，請參閲我們根據公認會計原則編制的財務報表。

37

 

 

下表列出了截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月和九個月調整後的淨收入與FFO、Core FFO和FFO的對賬情況（金額以千計）：

 

 

在截至9月30日的三個月中

 

 

在截至9月30日的九個月中，

 

 

 

2023

 

 

2022

 

 

2023

 

 

2022

 

淨收入

 

$

6,081

 

 

$

749

 

 

$

16,273

 

 

$

17,142

 

房地產資產的折舊

 

 

21,995

 

 

 

24,802

 

 

 

67,194

 

 

 

72,810

 

減值損失

 

 

—

 

 

 

5,540

 

 

 

—

 

 

 

5,540

 

未合併的房地產企業在上述調整中分配的份額

 

 

1,887

 

 

 

1,347

 

 

 

5,637

 

 

 

3,352

 

FFO

 

 

29,963

 

 

 

32,438

 

 

 

89,104

 

 

 

98,844

 

對 FFO 的調整：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

債務消滅造成的損失

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

14

 

 

 

—

 

扣除恢復後的自然災害事件費用

 

 

8

 

 

 

—

 

 

 

86

 

 

 

9

 

非房地產資產的折舊

 

 

250

 

 

 

248

 

 

 

751

 

 

 

742

 

未合併的房地產企業在上述調整中分配的份額

 

 

17

 

 

 

17

 

 

 

50

 

 

 

48

 

核心 FFO

 

 

30,238

 

 

 

32,703

 

 

 

90,005

 

 

 

99,643

 

對核心 FFO 的調整：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

收購成本

 

 

321

 

 

 

275

 

 

 

1,226

 

 

 

939

 

直線租金和其他非現金調整

 

 

(1,296

)

 

 

1,090

 

 

 

(2,661

)

 

 

559

 

高於/低於市場價格的租賃的攤銷

 

 

(676

)

 

 

(769

)

 

 

(2,052

)

 

 

(2,373

)

遞延收入的攤銷

 

 

(1,572

)

 

 

(1,472

)

 

 

(4,678

)

 

 

(4,313

)

非現金利息支出

 

 

264

 

 

 

235

 

 

 

752

 

 

 

695

 

非現金補償

 

 

1,658

 

 

 

1,625

 

 

 

4,625

 

 

 

4,891

 

扣除恢復後的自然災害事件費用

 

 

(8

)

 

 

—

 

 

 

(86

)

 

 

(9

)

未合併的房地產企業在上述調整中分配的份額

 

 

15

 

 

 

(391

)

 

 

(55

)

 

 

(1,099

)

FFO，經調整後

 

$

28,944

 

 

$

33,296

 

 

$

87,076

 

 

$

98,933

 

關鍵會計估計

根據公認會計原則編制財務報表要求管理層在應用會計政策時運用判斷力，包括作出估計和假設。我們將這些估計、判斷和假設建立在歷史經驗、當前趨勢以及我們認為在這種情況下合理的各種其他因素的基礎上。如果我們對與各種交易有關的事實和情況的判斷或解釋不同，或者做出了不同的假設，則可能會適用不同的會計政策，從而導致不同的財務業績或財務報表的列報方式不同。

我們截至2022年12月31日止年度的10-K表年度報告討論了我們的重要會計政策，這些政策使用了相關的關鍵會計估計。在截至2023年9月30日的九個月中，對截至2022年12月31日止年度的10-K表年度報告中包含的重要會計政策的討論沒有實質性變化。

 

38

 

 

 

I第 3 項。關於市場風險的定量和定性披露

市場風險是指因市場價格和利率的不利變化而蒙受損失的風險。我們與金融工具相關的未來收益、現金流和公允價值取決於現行市場利率。我們的主要市場風險源於我們的債務，這些債務可能同時按固定利率和浮動利率支付利息。我們通過簽訂互換安排來管理浮動利率債務的市場風險，實際上是在到期前的不同時期內固定全部或部分債務的利率。這反過來又降低了浮動利率債務造成的現金流波動的風險，並降低了利率上升的風險。我們進行此類安排時的目標是減少浮動利率敞口，我們不打算出於投機目的訂立套期保值安排。有關我們的利率互換的更多信息，請參閲合併財務報表附註6。

截至2023年9月30日，12億美元，佔我們債務的100.0％，不包括未攤銷的保費和折扣，採用固定利率，沒有一筆是浮動利率。如果浮動利率債務的市場利率波動25個基點，則不會對我們產生任何影響。

截至2023年9月30日，管理我們的浮動利率債務的每項協議都已過渡到SOFR。

I第 4 項。控制和程序

評估披露控制和程序

截至2023年9月30日，我們在首席執行官和首席財務官的監督和參與下，按照《交易法》第13a-15 (e) 條和第15d-15條的規定，對披露控制和程序的設計和運作有效性進行了評估。根據這項評估，我們的首席執行官兼首席財務官得出結論，截至2023年9月30日，我們的披露控制和程序是有效的，可以合理地保證我們在根據《交易法》提交或提交的報告中要求披露的信息是在美國證券交易委員會規則和表格規定的時限內記錄、處理、彙總和報告的，併為收集這些信息並傳達給我們的管理層（包括我們的負責人）提供了合理的保證執行官和首席財務官（視情況而定），以便及時就所需的披露做出決定。

財務報告內部控制的變化

在截至2023年9月30日的季度中，我們對財務報告的內部控制沒有發生任何對我們對財務報告的內部控制產生重大影響或合理可能產生重大影響的變化。

P第二部分

我們目前沒有參與任何重大訴訟，據我們所知，我們目前也沒有面臨任何重大訴訟的威脅。

ITem 1A。風險因素

除本10-Q表季度報告其他地方披露的與此類風險因素有關的其他事實信息（包括但不限於第一部分 “第2項——管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析”）中討論的事項外，第一部分 “第1A項” 中披露的風險因素沒有重大變化。我們截至2022年12月31日止年度的10-K表年度報告中的 “風險因素”。

I第 2 項。股票證券的未註冊銷售、所得款項的使用和發行人購買股票證券

沒有。

I第 3 項。優先證券違約

不適用。

39

 

 

I第 4 項。礦山安全披露

不適用。

I第 5 項。其他信息

開啟 2023年9月14日, 威廉 ·C· 特林布爾，三世，我們的 總裁兼首席執行官，簽訂了預先安排的交易計劃（10b5-1 計劃”）用於出售我們的普通股，該普通股旨在滿足《交易法》第10b5-1（c）條規定的肯定辯護條件。根據10b5-1計劃，Trimble先生最多可以賣出 120,000我們在2023年12月14日至2024年12月14日期間的普通股，但須遵守計劃中的價格和交易限制。

在截至2023年9月30日的三個月中，沒有其他董事或高級職員（定義見《交易法》第16a-1（f）條）通過、終止或修改規則10b5-1的交易安排或非規則10b5-1的交易安排（此類條款的定義見S-K條例第408項）。

I第 6 項。展品

本10-Q表季度報告中包含或以引用方式納入以下證物：

展覽

 

展品描述

 

 

 

    3.1

 

經修訂和重述的 Easterly Gournment Properties, Inc. 修正和重述條款（此前於2015年1月30日作為公司S-11表格註冊聲明第2號修正案的附錄3.1提交，並以引用方式納入此處）

 

 

 

    3.2

 

經修訂和重述的 Easterly Gournment Properties, Inc. 章程（此前已於 2015 年 1 月 30 日作為公司 S-11 表格註冊聲明第 2 號修正案附錄 3.2 提交，並以引用方式納入此處）

 

 

 

    3.3

 

Easterly Gournment Properties, Inc. 經修訂和重述的章程的第一修正案（此前已於2019年2月27日作為公司最新8-K表報告的附錄3.1提交，並以引用方式納入此處）

 

    3.4

 

Easterly Gournment Properties, Inc. 修訂和重述章程的第二修正案（此前於2021年5月20日作為公司最新8-K表報告的附錄3.1提交，並以引用方式納入此處）

 

 

 

    4.1

 

Easterly Gournment Properties, Inc. 普通股證書樣本（此前於2015年1月30日作為公司S-11表格註冊聲明第2號修正案附錄4.1提交，並以引用方式納入此處）

 

 

 

   10.1

 

截至2021年10月12日，其中確定的賣方與東方政府地產有限責任公司之間的買賣協議第一修正案

 

 

 

   10.2

 

截至2021年11月1日，其中確定的賣方與東方政府地產有限責任公司之間的買賣協議第二修正案

 

 

 

   10.3

 

截至2021年12月21日該協議中確定的賣方與東方政府地產有限責任公司之間的買賣協議第三修正案

 

 

 

   10.4

 

截至2021年12月21日該協議中確定的賣方與東方政府地產有限責任公司之間的買賣協議第四修正案

 

 

 

   10.5

 

截至2022年11月14日，其中確定的賣方與東方政府地產有限責任公司之間的買賣協議第五修正案

 

 

 

   10.6

 

截至2023年4月10日，其中確定的賣方與東方政府地產有限責任公司之間的買賣協議第六修正案

 

 

 

   10.7

 

截至2023年8月17日，其中確定的賣方與Easterly Gounterment Properties LP之間的買賣協議第七修正案（此前於2023年8月23日作為公司8-K表最新報告的附錄10.1提交，並以引用方式納入此處）

 

40

 

 

 

 

 

  31.1*

 

經修訂的1934年《證券交易法》第13a-14 (a) 條要求的首席執行官認證

 

 

 

  31.2*

 

經修訂的1934年《證券交易法》第13a-14 (a) 條要求的首席財務官認證

 

 

 

  32.1**

 

經修訂的1934年《證券交易法》第13a-14 (b) 條要求的首席執行官和首席財務官認證

 

 

 

101.INS*

 

行內 XBRL 實例文檔 — 實例文檔未出現在交互式數據文件中，因為 XBRL 標籤嵌入在行內 XBRL 文檔中。

101.SCH*

內聯 XBRL 分類擴展架構文檔

 

 

 

101.CAL*

內聯 XBRL 分類擴展計算鏈接庫文檔

 

 

 

101.DEF*

內聯 XBRL 分類法擴展定義鏈接庫文檔

 

 

 

101.LAB*

內聯 XBRL 分類法擴展標籤 Linkbase 文檔

 

 

 

101.PRE*

內聯 XBRL 分類擴展演示鏈接庫文檔

 

 

 

104*

 

封面交互式數據文件（格式為內聯 XBRL，附錄 101.* 中包含適用的分類擴展信息）

 

 

 

* 隨函提交

** 隨函提供

41

 

 

S簽名

根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式促使經正式授權的下列簽署人代表其簽署本報告。

 

 

東方政府地產有限公司

 

 

 

日期： 2023年10月31日

 

/s/William C. Trimble，I

 

 

威廉 ·C· 特林布爾，三世

 

 

首席執行官兼總裁

（首席執行官）

 

 

 

日期： 2023年10月31日

 

/s/Meghan G. Bai

 

 

梅根·G·拜維爾

 

 

執行副總裁、首席財務官兼首席運營官

（首席財務官）