截至9月30日的三個月 | 截至9月30日的九個月 | ||||||||||||||||||||||
2023 | 2022 | 2023 | 2022 | ||||||||||||||||||||
(未經審計;百萬美元,每股金額除外) | |||||||||||||||||||||||
淨銷售額 | $ | 2,584.3 | $ | 2,415.2 | $ | 6,820.3 | $ | 6,460.3 | |||||||||||||||
毛利 | $ | 672.6 | $ | 630.2 | $ | 1,750.7 | $ | 1,719.9 | |||||||||||||||
毛利率% | 26.0 | % | 26.1 | % | 25.7 | % | 26.6 | % | |||||||||||||||
運營費用 | $ | 418.8 | $ | 398.8 | $ | 1,202.0 | $ | 1,142.8 | |||||||||||||||
佔淨銷售額的百分比 | 16.2 | % | 16.5 | % | 17.6 | % | 17.7 | % | |||||||||||||||
調整後的運營費用1 | $ | 395.2 | $ | 373.7 | $ | 1,129.6 | $ | 1,066.5 | |||||||||||||||
佔淨銷售額的百分比1 | 15.3 | % | 15.5 | % | 16.6 | % | 16.5 | % | |||||||||||||||
淨收益(虧損) | $ | 161.3 | $ | 154.8 | $ | 339.9 | $ | 385.1 | |||||||||||||||
佔淨銷售額的百分比 | 6.3 | % | 6.4 | % | 4.9 | % | 6.0 | % | |||||||||||||||
調整後淨收益(虧損)1 | $ | 180.0 | $ | 174.5 | $ | 396.7 | $ | 444.7 | |||||||||||||||
佔淨銷售額的百分比1 | 7.0 | % | 7.2 | % | 5.8 | % | 6.9 | % | |||||||||||||||
調整後的 EBITDA1 | $ | 309.6 | $ | 284.2 | $ | 712.9 | $ | 731.4 | |||||||||||||||
佔淨銷售額的百分比1 | 12.0 | % | 11.8 | % | 10.5 | % | 11.3 | % | |||||||||||||||
什麼: | 信標2023年第三季度財報電話會議 | ||||
什麼時候: | 2023年11月2日,星期四 | ||||
時間: | 美國東部時間下午 5:00 | ||||
訪問權限: | 請訪問以下網址註冊電話會議或網絡直播: | ||||
信標投資者關係—活動和演講 |
投資者聯繫人 | 媒體聯繫人 | ||||
Binit Sanghvi | 詹妮弗劉易 | ||||
資本市場副總裁兼財務主管 | 傳播與企業社會責任副總裁 | ||||
Binit.Sanghvi@becn.com | Jennifer.Lewis@becn.com | ||||
972-369-8005 | 571-752-1048 |
截至9月30日的三個月 | 截至9月30日的九個月 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
2023 | % 的 淨銷售額 | 2022 | % 的 淨銷售額 | 2023 | % 的 淨銷售額 | 2022 | % 的 淨銷售額 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
淨銷售額 | $ | 2,584.3 | 100.0 | % | $ | 2,415.2 | 100.0 | % | $ | 6,820.3 | 100.0 | % | $ | 6,460.3 | 100.0 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||
銷售產品的成本 | 1,911.7 | 74.0 | % | 1,785.0 | 73.9 | % | 5,069.6 | 74.3 | % | 4,740.4 | 73.4 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
毛利 | 672.6 | 26.0 | % | 630.2 | 26.1 | % | 1,750.7 | 25.7 | % | 1,719.9 | 26.6 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
運營費用: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
銷售、一般和管理 | 374.3 | 14.5 | % | 357.9 | 14.8 | % | 1,071.3 | 15.7 | % | 1,022.6 | 15.8 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
折舊 | 23.1 | 0.9 | % | 19.0 | 0.8 | % | 65.6 | 1.0 | % | 55.4 | 0.9 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
攤銷 | 21.4 | 0.8 | % | 21.9 | 0.9 | % | 65.1 | 0.9 | % | 64.8 | 1.0 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
運營支出總額 | 418.8 | 16.2 | % | 398.8 | 16.5 | % | 1,202.0 | 17.6 | % | 1,142.8 | 17.7 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
運營收入(虧損) | 253.8 | 9.8 | % | 231.4 | 9.6 | % | 548.7 | 8.1 | % | 577.1 | 8.9 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
利息支出、融資成本和其他 | 35.2 | 1.3 | % | 22.8 | 1.0 | % | 89.0 | 1.4 | % | 58.3 | 0.9 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
所得税準備金前的收入(虧損) | 218.6 | 8.5 | % | 208.6 | 8.6 | % | 459.7 | 6.7 | % | 518.8 | 8.0 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
所得税(受益)準備金 | 57.3 | 2.2 | % | 53.8 | 2.2 | % | 119.8 | 1.8 | % | 133.7 | 2.0 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
淨收益(虧損) | $ | 161.3 | 6.3 | % | $ | 154.8 | 6.4 | % | $ | 339.9 | 4.9 | % | $ | 385.1 | 6.0 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||
淨收益(虧損)與歸屬於普通股股東的淨收益(虧損)的對賬: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
淨收益(虧損) | $ | 161.3 | 6.2 | % | $ | 154.8 | 6.4 | % | $ | 339.9 | 5.0 | % | $ | 385.1 | 6.0 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||
優先股股息 | (1.9) | (0.1) | % | (6.0) | (0.2) | % | (13.9) | (0.2) | % | (18.0) | (0.3) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
分配給參與證券的未分配收入 | (7.6) | (0.3) | % | (19.3) | (0.8) | % | (34.3) | (0.5) | % | (46.0) | (0.7) | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
回購保費 | (414.6) | (16.0) | % | — | 0.0 | % | (414.6) | (6.1) | % | — | 0.0 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
歸屬於普通股股東的淨收益(虧損) | $ | (262.8) | (10.2) | % | $ | 129.5 | 5.4 | % | $ | (122.9) | (1.8) | % | $ | 321.1 | 5.0 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||
已發行普通股的加權平均值: | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
基本 | 63.2 | 65.0 | 63.7 | 67.7 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
稀釋 | 63.2 | 66.4 | 63.7 | 69.1 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
普通股每股淨收益(虧損): | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
基本 | $ | (4.16) | $ | 1.99 | $ | (1.93) | $ | 4.74 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
稀釋 | $ | (4.16) | $ | 1.95 | $ | (1.93) | $ | 4.65 |
9月30日 | 十二月三十一日 | 9月30日 | |||||||||||||||
2023 | 2022 | 2022 | |||||||||||||||
資產 | |||||||||||||||||
流動資產: | |||||||||||||||||
現金和現金等價物 | $ | 69.7 | $ | 67.7 | $ | 84.9 | |||||||||||
應收賬款,淨額 | 1,415.7 | 1,009.1 | 1,352.5 | ||||||||||||||
庫存,淨額 | 1,307.9 | 1,322.9 | 1,388.9 | ||||||||||||||
預付費用和其他流動資產 | 518.9 | 417.8 | 415.3 | ||||||||||||||
流動資產總額 | 3,312.2 | 2,817.5 | 3,241.6 | ||||||||||||||
財產和設備,淨額 | 396.3 | 337.0 | 306.2 | ||||||||||||||
善意 | 1,933.6 | 1,916.3 | 1,782.7 | ||||||||||||||
無形資產,淨值 | 410.5 | 447.7 | 361.4 | ||||||||||||||
經營租賃資產 | 483.0 | 467.6 | 432.1 | ||||||||||||||
遞延所得税,淨額 | 4.9 | 9.9 | 56.4 | ||||||||||||||
其他資產,淨額 | 12.5 | 7.5 | 4.0 | ||||||||||||||
總資產 | $ | 6,553.0 | $ | 6,003.5 | $ | 6,184.4 | |||||||||||
負債和股東權益 | |||||||||||||||||
流動負債: | |||||||||||||||||
應付賬款 | $ | 1,179.9 | $ | 821.0 | $ | 1,062.2 | |||||||||||
應計費用 | 601.3 | 448.0 | 512.9 | ||||||||||||||
當期經營租賃負債 | 99.2 | 94.5 | 89.6 | ||||||||||||||
當期融資租賃負債 | 21.9 | 16.1 | 14.0 | ||||||||||||||
長期債務/債務的流動部分 | 10.0 | 10.0 | 10.0 | ||||||||||||||
流動負債總額 | 1,912.3 | 1,389.6 | 1,688.7 | ||||||||||||||
循環信貸額度下的借款,淨額 | 218.3 | 254.9 | 246.1 | ||||||||||||||
長期債務,淨額 | 2,193.9 | 1,606.4 | 1,608.0 | ||||||||||||||
其他長期負債 | 0.6 | 0.2 | 0.1 | ||||||||||||||
非流動經營租賃負債 | 395.9 | 382.1 | 349.8 | ||||||||||||||
非流動融資租賃負債 | 82.3 | 67.0 | 60.3 | ||||||||||||||
負債總額 | 4,803.3 | 3,700.2 | 3,953.0 | ||||||||||||||
可轉換優先股 | — | 399.2 | 399.2 | ||||||||||||||
股東權益: | |||||||||||||||||
普通股 | 0.6 | 0.6 | 0.7 | ||||||||||||||
未指定優先股 | — | — | — | ||||||||||||||
額外的實收資本 | 1,220.3 | 1,187.2 | 1,133.6 | ||||||||||||||
留存收益 | 534.7 | 728.8 | 711.6 | ||||||||||||||
累計其他綜合收益(虧損) | (5.9) | (12.5) | (13.7) | ||||||||||||||
股東權益總額 | 1,749.7 | 1,904.1 | 1,832.2 | ||||||||||||||
負債和股東權益總額 | $ | 6,553.0 | $ | 6,003.5 | $ | 6,184.4 |
截至9月30日的九個月 | |||||||||||
2023 | 2022 | ||||||||||
經營活動 | |||||||||||
淨收益(虧損) | $ | 339.9 | $ | 385.1 | |||||||
為將淨收益(虧損)與(用於)經營活動提供的淨現金進行對賬而進行的調整: | |||||||||||
折舊和攤銷 | 130.7 | 120.2 | |||||||||
基於股票的薪酬 | 22.2 | 21.0 | |||||||||
某些利息支出和其他融資成本 | 1.7 | 3.9 | |||||||||
出售固定資產的收益和其他收益 | (13.7) | (4.3) | |||||||||
遞延所得税 | 1.6 | 0.6 | |||||||||
運營資產和負債的變化: | |||||||||||
應收賬款 | (394.4) | (500.0) | |||||||||
庫存 | 37.7 | (228.3) | |||||||||
預付費用和其他流動資產 | (89.4) | (28.4) | |||||||||
應付賬款和應計費用 | 491.2 | 305.6 | |||||||||
其他資產和負債 | (1.8) | 5.8 | |||||||||
由(用於)經營活動提供的淨現金 | 525.7 | 81.2 | |||||||||
投資活動 | |||||||||||
購買財產和設備 | (85.5) | (54.5) | |||||||||
收購業務,淨額 | (73.7) | (16.5) | |||||||||
出售資產的收益 | 15.3 | 4.5 | |||||||||
購買投資 | (1.0) | — | |||||||||
由(用於)投資活動提供的淨現金 | (144.9) | (66.5) | |||||||||
融資活動 | |||||||||||
循環信貸額度下的借款 | 1,720.0 | 2,046.4 | |||||||||
循環信貸額度下的付款 | (1,757.9) | (1,793.9) | |||||||||
定期貸款下的付款 | (7.5) | (7.5) | |||||||||
優先票據下的借款 | 600.0 | — | |||||||||
支付債務發行成本 | (6.6) | — | |||||||||
設備融資機制和融資租賃項下的付款 | (14.3) | (8.2) | |||||||||
回購可轉換優先股 | (805.6) | — | |||||||||
普通股的回購和報廢,淨額 | (100.5) | (338.1) | |||||||||
股票遠期合約的預付款 | — | (50.0) | |||||||||
提取短期利潤所得收益1 | 5.9 | — | |||||||||
優先股股息的支付 | (18.9) | (18.0) | |||||||||
發行與股權獎勵相關的普通股的收益 | 9.7 | 14.5 | |||||||||
繳納與股權獎勵的淨股份結算相關的税款 | (3.1) | (0.4) | |||||||||
由(用於)融資活動提供的淨現金 | (378.8) | (155.2) | |||||||||
匯率變動對現金和現金等價物的影響 | — | (0.4) | |||||||||
現金和現金等價物的淨增加(減少) | 2.0 | (140.9) | |||||||||
現金和現金等價物,期初 | 67.7 | 225.8 | |||||||||
現金和現金等價物,期末 | $ | 69.7 | $ | 84.9 | |||||||
補充現金流信息 | |||||||||||
在此期間支付的現金用於: | |||||||||||
利息 | $ | 73.1 | $ | 52.3 | |||||||
扣除退款後的所得税2 | $ | 76.2 | $ | 113.2 | |||||||
按業務範圍劃分的銷售額 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
截至9月30日的三個月 | 同比變化 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
2023 | 2022 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
淨銷售額 | 混合% | 淨銷售額 | 混合% | $ | % | ||||||||||||||||||||||||||||||
住宅屋面產品 | $ | 1,372.8 | 53.1 | % | $ | 1,208.3 | 50.0 | % | $ | 164.5 | 13.6 | % | |||||||||||||||||||||||
非住宅屋面產品 | 675.2 | 26.1 | % | 731.1 | 30.3 | % | (55.9) | (7.6) | % | ||||||||||||||||||||||||||
輔助建築產品 | 536.3 | 20.8 | % | 475.8 | 19.7 | % | 60.5 | 12.7 | % | ||||||||||||||||||||||||||
$ | 2,584.3 | 100.0 | % | $ | 2,415.2 | 100.0 | % | $ | 169.1 | 7.0 | % | ||||||||||||||||||||||||
按工作日劃分的銷售額1,2 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
截至9月30日的三個月 | 同比變化 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
2023 | 2022 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
淨銷售額 | 混合% | 淨銷售額 | 混合% | $ | % | ||||||||||||||||||||||||||||||
住宅屋面產品 | $ | 21.8 | 53.1 | % | $ | 18.9 | 50.0 | % | $ | 2.9 | 15.4 | % | |||||||||||||||||||||||
非住宅屋面產品 | 10.7 | 26.1 | % | 11.4 | 30.3 | % | (0.7) | (6.2) | % | ||||||||||||||||||||||||||
輔助建築產品 | 8.5 | 20.8 | % | 7.4 | 19.7 | % | 1.1 | 14.5 | % | ||||||||||||||||||||||||||
$ | 41.0 | 100.0 | % | $ | 37.7 | 100.0 | % | $ | 3.3 | 8.7 | % |
按業務範圍劃分的銷售額 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
截至9月30日的九個月 | 同比變化 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
2023 | 2022 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
淨銷售額 | 混合% | 淨銷售額 | 混合% | $ | % | ||||||||||||||||||||||||||||||
住宅屋面產品 | $ | 3,521.5 | 51.6 | % | $ | 3,250.9 | 50.3 | % | $ | 270.6 | 8.3 | % | |||||||||||||||||||||||
非住宅屋面產品 | 1,796.2 | 26.4 | % | 1,901.5 | 29.4 | % | (105.3) | (5.5) | % | ||||||||||||||||||||||||||
輔助建築產品 | 1,502.6 | 22.0 | % | 1,307.9 | 20.3 | % | 194.7 | 14.9 | % | ||||||||||||||||||||||||||
$ | 6,820.3 | 100.0 | % | $ | 6,460.3 | 100.0 | % | $ | 360.0 | 5.6 | % | ||||||||||||||||||||||||
按工作日劃分的銷售額1,2 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
截至9月30日的九個月 | 同比變化 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
2023 | 2022 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
淨銷售額 | 混合% | 淨銷售額 | 混合% | $ | % | ||||||||||||||||||||||||||||||
住宅屋面產品 | $ | 18.4 | 51.6 | % | $ | 17.0 | 50.3 | % | $ | 1.4 | 8.3 | % | |||||||||||||||||||||||
非住宅屋面產品 | 9.4 | 26.4 | % | 10.0 | 29.4 | % | (0.6) | (5.5) | % | ||||||||||||||||||||||||||
輔助建築產品 | 7.9 | 22.0 | % | 6.8 | 20.3 | % | 1.1 | 14.9 | % | ||||||||||||||||||||||||||
$ | 35.7 | 100.0 | % | $ | 33.8 | 100.0 | % | $ | 1.9 | 5.6 | % |
運營費用 | 非營業支出 | ||||||||||||||||||||||||||||
SG&A1 | 攤銷 | 利息支出 | 所得税2 | 總計 | |||||||||||||||||||||||||
截至 2023 年 9 月 30 日的三個月 | |||||||||||||||||||||||||||||
收購成本 | $ | 2.2 | $ | 21.4 | $ | 1.0 | $ | — | $ | 24.6 | |||||||||||||||||||
重組成本 | — | — | 0.5 | — | 0.5 | ||||||||||||||||||||||||
調整項目總數 | $ | 2.2 | $ | 21.4 | $ | 1.5 | $ | — | $ | 25.1 | |||||||||||||||||||
截至 2022 年 9 月 30 日的三個月 | |||||||||||||||||||||||||||||
收購成本 | $ | 1.6 | $ | 21.9 | $ | 1.0 | $ | — | $ | 24.5 | |||||||||||||||||||
重組成本 | 1.4 | — | 0.3 | — | 1.7 | ||||||||||||||||||||||||
COVID-19 的影響 | 0.2 | — | — | — | 0.2 | ||||||||||||||||||||||||
調整項目總數 | $ | 3.2 | $ | 21.9 | $ | 1.3 | $ | — | $ | 26.4 | |||||||||||||||||||
截至 2023 年 9 月 30 日的九個月 | |||||||||||||||||||||||||||||
收購成本 | $ | 5.3 | $ | 65.1 | $ | 3.0 | $ | — | $ | 73.4 | |||||||||||||||||||
重組成本 | 2.0 | — | 1.0 | — | 3.0 | ||||||||||||||||||||||||
調整項目總數 | $ | 7.3 | $ | 65.1 | $ | 4.0 | $ | — | $ | 76.4 | |||||||||||||||||||
截至 2022 年 9 月 30 日的九個月 | |||||||||||||||||||||||||||||
收購成本 | $ | 3.8 | $ | 64.8 | $ | 3.0 | $ | — | $ | 71.6 | |||||||||||||||||||
重組成本 | 6.0 | — | 0.9 | — | 6.9 | ||||||||||||||||||||||||
COVID-19 的影響 | 1.7 | — | — | — | 1.7 | ||||||||||||||||||||||||
調整項目總數 | $ | 11.5 | $ | 64.8 | $ | 3.9 | $ | — | $ | 80.2 |
截至9月30日的三個月 | 截至9月30日的九個月 | ||||||||||||||||||||||
2023 | 2022 | 2023 | 2022 | ||||||||||||||||||||
運營費用 | $ | 418.8 | $ | 398.8 | $ | 1,202.0 | $ | 1,142.8 | |||||||||||||||
收購成本 | (23.6) | (23.5) | (70.4) | (68.6) | |||||||||||||||||||
重組成本 | — | (1.4) | (2.0) | (6.0) | |||||||||||||||||||
COVID-19 的影響 | — | (0.2) | — | (1.7) | |||||||||||||||||||
調整後的運營費用 | $ | 395.2 | $ | 373.7 | $ | 1,129.6 | $ | 1,066.5 | |||||||||||||||
淨銷售額 | $ | 2,584.3 | $ | 2,415.2 | $ | 6,820.3 | $ | 6,460.3 | |||||||||||||||
運營費用佔銷售額的百分比 | 16.2 | % | 16.5 | % | 17.6 | % | 17.7 | % | |||||||||||||||
調整後的運營費用佔銷售額的百分比 | 15.3 | % | 15.5 | % | 16.6 | % | 16.5 | % |
截至9月30日的三個月 | 截至9月30日的九個月 | ||||||||||||||||||||||
2023 | 2022 | 2023 | 2022 | ||||||||||||||||||||
淨收益(虧損) | $ | 161.3 | $ | 154.8 | $ | 339.9 | $ | 385.1 | |||||||||||||||
調整項目: | |||||||||||||||||||||||
收購成本 | 24.6 | 24.5 | 73.4 | 71.6 | |||||||||||||||||||
重組成本 | 0.5 | 1.7 | 3.0 | 6.9 | |||||||||||||||||||
COVID-19 的影響 | — | 0.2 | — | 1.7 | |||||||||||||||||||
調整項目總數 | 25.1 | 26.4 | 76.4 | 80.2 | |||||||||||||||||||
減去:調整項目的税收影響1 | (6.4) | (6.7) | (19.6) | (20.6) | |||||||||||||||||||
調整總額,扣除税款 | 18.7 | 19.7 | 56.8 | 59.6 | |||||||||||||||||||
調整後淨收益(虧損) | $ | 180.0 | $ | 174.5 | $ | 396.7 | $ | 444.7 | |||||||||||||||
淨銷售額 | $ | 2,584.3 | $ | 2,415.2 | $ | 6,820.3 | $ | 6,460.3 | |||||||||||||||
淨收益(虧損)佔銷售額的百分比 | 6.3 | % | 6.4 | % | 4.9 | % | 6.0 | % | |||||||||||||||
調整後淨收益(虧損)佔銷售額的百分比 | 7.0 | % | 7.2 | % | 5.8 | % | 6.9 | % |
截至9月30日的三個月 | 截至9月30日的九個月 | ||||||||||||||||||||||
2023 | 2022 | 2023 | 2022 | ||||||||||||||||||||
淨收益(虧損) | $ | 161.3 | $ | 154.8 | $ | 339.9 | $ | 385.1 | |||||||||||||||
利息支出,淨額 | 36.4 | 23.6 | 93.0 | 59.9 | |||||||||||||||||||
所得税 | 57.3 | 53.8 | 119.8 | 133.7 | |||||||||||||||||||
折舊和攤銷 | 44.5 | 40.9 | 130.7 | 120.2 | |||||||||||||||||||
基於股票的薪酬 | 7.9 | 7.9 | 22.2 | 21.0 | |||||||||||||||||||
收購成本1 | 2.2 | 1.6 | 5.3 | 3.8 | |||||||||||||||||||
重組成本1 | — | 1.4 | 2.0 | 6.0 | |||||||||||||||||||
COVID-19 的影響 | — | 0.2 | — | 1.7 | |||||||||||||||||||
調整後 EBITDA | $ | 309.6 | $ | 284.2 | $ | 712.9 | $ | 731.4 | |||||||||||||||
淨銷售額 | $ | 2,584.3 | $ | 2,415.2 | $ | 6,820.3 | $ | 6,460.3 | |||||||||||||||
淨收益(虧損)佔銷售額的百分比 | 6.3 | % | 6.4 | % | 4.9 | % | 6.0 | % | |||||||||||||||
調整後的息税折舊攤銷前利潤佔銷售額的百分比 | 12.0 | % | 11.8 | % | 10.5 | % | 11.3 | % |