https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1759655/000175965523000209/privialogo.jpg
附錄 99.1


Privia Health公佈2023年第三季度財務業績；宣佈進入南卡羅來納州的新市場

—與22年第三季度相比，練習集增長了18.2％
—與22年第三季度相比，已實現供應商增長14.2％
—公司更新了 2023 年全年指南

弗吉尼亞州阿靈頓——2023年11月3日——Privia Health Group, Inc.（納斯達克股票代碼：PRVA）今天公佈了截至2023年9月30日的第三季度和九個月期間的財務業績。
第三季度
2023年第三季度的總收入為4.173億美元，而去年第三季度的總收入為3.429億美元（增長21.7％）。2023年第三季度的毛利為9,060萬美元，而去年第三季度的毛利為7,690萬美元。2023年第三季度的營業收入為550萬美元，而去年第三季度的營業虧損為460萬美元。2023年第三季度的淨收入為560萬美元，合每股收益0.05美元，而2022年第三季度的淨收入為160萬美元，合每股收益0.01美元。2023年第三季度的淨收入包括1,080萬美元的非現金股票薪酬支出和70萬美元的其他支出。2022年第三季度的淨收入包括1,480萬美元的非現金股票薪酬支出和420萬美元的其他支出。
2023年第三季度非公認會計準則調整後的淨收益為2,110萬美元，攤薄每股收益0.17美元，而去年第三季度為1,670萬美元，攤薄每股收益0.13美元（增長26.3％）。
本新聞稿末尾的表格中列出了淨收益（虧損）與調整後淨收入的對賬以及其他非公認會計準則對賬。
主要運營和非公認會計準則財務指標包括：
•2023年第三季度的實踐總額為7.235億美元，而2022年同期為6.119億美元（增長18.2％）。
•2023年第三季度的醫療利潤率為9,210萬美元，而2022年同期為7,770萬美元（增長18.4％）。
•2023年第三季度的平臺捐款為4,520萬美元，而2022年同期為3,700萬美元（增長22.2％）。
•2023年第三季度調整後的息税折舊攤銷前利潤為1,880萬美元，而2022年同期為1,570萬美元（增長20.0％）。
•2023年第三季度的已實施供應商為4,105家，而2022年同期為3595家（增長14.2％）。
•2023年第三季度的基於價值的護理歸因壽命約為1,094,000人，而2022年同期為84.6萬人（增長29.3％）。

1

九個月
截至2023年9月30日的九個月中，總收入為12.2億美元，高於2022年同期的9.922億美元（增長22.6％）。2023年前九個月的營業收入為1,920萬美元，而2022年同期的營業虧損為2140萬美元。
2023年前九個月的淨收益為2,020萬美元，攤薄每股收益0.16美元，而2022年同期的淨虧損為2640萬美元，或攤薄後每股虧損0.24美元。不包括非現金或非經常性支出，2023年前九個月的非公認會計準則調整後淨收益為6,110萬美元，攤薄每股收益0.49美元，而2022年前九個月的非公認會計準則調整後淨收益為4,760萬美元，攤薄每股收益為0.39美元（+28.4％）。
主要運營和非公認會計準則財務指標包括：
•2023年前九個月的實踐總額為20.8億美元，而2022年同期為17.9億美元（增長16.4％）。
•2023年前九個月的醫療利潤率為2.677億美元，而2022年同期為2.256億美元（增長18.7％）。
•2023年前九個月的平臺捐款為1.312億美元，而2022年同期為1.095億美元（增長19.9％）。
•2023年前九個月調整後的息税折舊攤銷前利潤為5,500萬美元，而2022年同期為4,660萬美元（增長18.0％）。
Privia 進入南卡羅來納州
Privia Health今天宣佈，它將與格林維爾耳鼻喉科和過敏協會（GENTA）合作進入南卡羅來納州，該公司約有20家提供商。GENTA將成為南卡羅來納州Privia醫療集團的主要合作伙伴，預計將於2024年上半年實施。
資本資源
截至2023年9月30日，該公司的資產負債表包括3.304億美元的現金和現金等價物，沒有債務。這不包括2023年10月從醫療保險和醫療補助服務中心（CMS）收到的9,120萬美元現金，用於支付Privia Health在醫療保險共享儲蓄計劃（MSSP）2022年業績年度產生的共享儲蓄中所佔的部分。截至2022年12月31日，該公司的資產負債表包括3.48億美元的現金及現金等價物，沒有債務。
財務和商業展望 a b c d
Privia Health 更新了其 2023 年全年指引，內容如下：
2022 財年
2023財年的初始指引為2.28.23
2023 財年最新指引 11.3.23
（百萬美元）實際的低高
已實施的提供商
3,606 4,0504,150
高於高端水平
歸因生命
856,000 1,050,0001,150,000中點
練習集
$2,424.1 $2,700 $2,850 中點
GAAP 收入
$1,356.7 $1,550 $1,650 中高端
護理利潤
$305.6 $350 $365 中高端
平臺貢獻
$148.5 $160 $168 
高於高端水平
調整後的 ebitDAC
$60.9 $70 $74 中高端
2

•實踐收集指南包括先前宣佈的暫停資本協議的影響
•調整後的息税折舊攤銷前利潤指引包括新地區和ACoS的約1000萬美元的啟動成本，以及由於創紀錄的市場銷售而導致的銷售和營銷成本高於最初的預測
•預計2023年全年的資本支出將低於100萬美元
•預計2023財年調整後息税折舊攤銷前利潤的大約80-90％將轉換為自由現金流（定義為經營活動提供的淨現金減去資本支出）
a.management尚未將前瞻性的非公認會計準則指標與其最直接可比的GAAP毛利率、營業收入和淨收入指標進行核對。這是因為由於我們無法控制的與市場相關的假設，以及可能產生的某些法律或諮詢成本、税收成本或其他成本，公司無法以合理的確定性和不合理的努力預測此類對賬中某些公認會計準則組成部分的最終結果。出於這些原因，管理層無法評估不可用信息的可能重要性，這可能會對未來可直接比較的公認會計原則指標的數量產生重大影響。
b. 有關公司如何定義和計算實施提供商、歸因壽命、執業收款、護理利潤率、平臺貢獻和調整後息税折舊攤銷前利潤的更多信息，以及與護理利潤率、平臺貢獻、調整後息税折舊攤銷前利潤、調整後淨收入和調整後每股淨收入最具可比性的GAAP指標的對賬，請參閲 “關鍵指標和非公認會計準則財務指標”。
c. 在淨收入與調整後息税折舊攤銷前利潤的對賬中，以及淨收入與調整後淨收入和調整後每股淨收入的對賬中，某些非經常性或非現金和其他支出將被視為增值，其詳細信息可以在本期末的對賬時間表和未來的季度財務新聞稿中找到。
d. 由於四捨五入，總數有輕微差異。
網絡直播和電話會議信息
公司將於美國東部時間2023年11月3日上午8點舉行電話會議，討論這些業績以及管理層對未來財務和運營業績的展望。你可以訪問 ir.priviahealth.com/news-and-events/events-and-presents-and-presents，通過網絡直播收聽網絡直播將在電話會議結束後不久通過同一鏈接存檔並可供點播。如果您想參加電話直播，請前往 https://register.vevent.com/register/BI93f79e2535cf432ab5d86149b9f61609 進行預註冊並獲取您的撥號號碼和密碼。
本新聞稿和此處包含的財務報表以及網絡直播的幻燈片也可在Privia Health Investor Relations網站ir.priviahealth.com上查閲。
關於普利維亞健康
Privia Health™ 是一家以技術為導向的全國性醫生支持公司，與醫療團體、健康計劃和衞生系統合作，以優化醫生實踐，改善患者體驗，並獎勵在面對面和虛擬環境中提供高價值護理的醫生。我們的平臺由行業頂尖人才和卓越的醫生領導力領導，由可擴展的運營和端到端的基於雲的技術組成，可降低不必要的醫療成本，實現更好的療效，改善患者的健康狀況和提供者的福祉。欲瞭解更多信息，請訪問 priviahealth.com。
非公認會計準則財務指標
公司使用符合美國普遍接受的會計原則（“GAAP”）的財務指標報告和討論其經營業績。公司可能會不時在新聞稿、財務簡報、財報電話會議或其他方面披露某些非公認會計準則財務指標。本新聞稿中提出的非公認會計準則財務指標應該
3

不得被視為公司公佈的GAAP業績的替代品或替代品。本新聞稿附帶的表格中列出了與最直接可比的GAAP財務指標的對賬情況。
公司認為，本新聞稿中提出的非公認會計準則財務指標是相關的，可以為公司管理層、投資者和其他利益相關方提供有關公司經營業績的有用信息，因為這些衡量標準使他們能夠以更一致的方式瞭解和比較公司在過去、當前和未來時期的實際和預期經營業績。本新聞稿中提出的非公認會計準則指標可能無法與其他公司使用的類似標題的指標相提並論。這些非公認會計準則財務指標與根據公認會計原則列報的業績一起使用，反映了一種查看公司運營各個方面的另一種方式，與公認會計原則業績和相應的公認會計準則財務指標的對賬一起來看，可以更全面地瞭解影響公司業務的運營業績和趨勢。這些非公認會計準則財務指標應被視為根據公認會計原則計算的財務指標的補充，而不是替代或優於根據公認會計原則計算的財務指標。
安全港聲明
本新聞稿中的財務業績反映了未經審計的初步業績，直到公司向美國證券交易委員會（“SEC”）提交10-Q表後，這些業績才是最終結果。本新聞稿包含1995年《美國私人證券訴訟改革法》所指的 “前瞻性陳述”。此類陳述涉及我們當前對業務、經濟和未來事件或狀況的預期、預測和假設。它們與歷史或當前事實並不完全相關。前瞻性陳述可以用 “目標”、“預期”、“假設”、“相信”、“估計”、“預期”、“預測”、“未來”、“打算”、“可能”、“展望”、“計劃”、“潛力”、“項目”、“尋求”、“目標”、“趨勢”、“將”、“將”、“將”、“會”、“會”、“會”、“會”、“會”、“會”、“會”、“會”、“會”、“會”、“會”、“會”、“會”、“會”、“會”、“會”、“會”、“會”、“會”、“會”、“會”、“會”、“會”、“會 “可以”、“應該” 以及此類術語的變體以及對指導的類似表述和提法，儘管有些前瞻性陳述的表達方式可能有所不同。特別是，其中包括與以下內容有關的聲明：我們的未來行動、業務計劃、目標和前景；以及我們未來的運營或財務業績和預測，包括我們對2022年的全年指導。可能導致實際結果差異的因素或事件可能不時出現，且難以預測。如果出現已知或未知的風險或不確定性，或者如果基本假設被證明不準確，則實際結果可能與過去的結果以及預期、估計或預測的結果存在重大差異。我們提醒您不要過分依賴這些前瞻性陳述中的任何一項。
與這些風險和不確定性相關的因素包括但不限於：在公司運營的監管嚴格的行業中，遵守適用的醫療保健法律和政府法規；公司依賴與其醫療集團的關係，其中一些不屬於公司；公司的增長戰略，該戰略可能不可行，公司可能無法實現預期的業績；公司無法成功進入新市場；難以實施公司專有的端到端、基於雲的端到端服務Privia醫生和新醫療集團的技術解決方案；公司行業的激烈競爭以及公司未能進行競爭和創新；在新的地域市場成功建立影響力方面面臨的挑戰；公司對電子病歷供應商的依賴，Privia技術解決方案是整合和建立在電子病歷供應商基礎上的；患者付款人組合的變化以及商業付款人之間的整合可能導致公司的報銷率下降；使用、披露和包括健康信息在內的個人身份信息的其他處理受1996年《健康保險流通與責任法》以及其他聯邦和州隱私和安全法規的約束；以及公司截至2022年12月31日止年度的10-K表年度報告和公司的10-K表年度報告中在 “風險因素” 標題下討論的因素
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隨後的10-Q表季度報告。本新聞稿中的所有信息均截至發佈之日，除非法律要求，否則公司沒有義務更新這些信息。
聯繫人：
羅伯特·博徹特
投資者與企業傳播高級副總裁
IR@priviahealth.com
817.783.4841

5

Privia 健康集團有限公司
簡明合併運營報表 (a)
（未經審計）
（以千計，股票和每股數據除外）

在截至9月30日的三個月中在截至9月30日的九個月中，
2023202220232022
收入$417,282 $342,899 $1,216,909 $992,236 
運營費用：
提供商費用325,222 265,174 949,195 766,672 
平臺成本50,324 43,839 145,254 127,495 
銷售和營銷7,241 5,088 18,483 14,568 
一般和行政27,228 32,219 79,987 101,436 
折舊和攤銷1,731 1,153 4,761 3,436 
運營費用總額411,746 347,473 1,197,680 1,013,607 
營業收入（虧損）5,536 (4,574)19,229 (21,371)
利息（收入）支出，淨額(2,894)(285)(5,524)610 
所得税準備金（受益）前的收入（虧損）
8,430 (4,289)24,753 (21,981)
所得税（受益）準備金
2,488 (4,845)6,049 6,931 
淨收益（虧損）5,942 556 18,704 (28,912)
歸屬於非控股權益的收益（虧損）
299 (1,068)(1,537)(2,551)
歸屬於Privia Health Group, Inc.的淨收益（虧損） $5,643 $1,624 $20,241 $(26,361)
歸屬於Privia Health Group, Inc. 股東的每股淨收益（虧損）——基本$0.05 $0.01 $0.17 $(0.24)
歸屬於Privia Health Group, Inc. 股東的每股淨收益（虧損）——攤薄$0.05 $0.01 $0.16 $(0.24)
已發行普通股的加權平均值—基本117,602,059 111,592,834 116,266,938 109,458,855 
已發行普通股的加權平均值——攤薄124,924,442 124,845,602 124,646,849 109,458,855 
(a) 由於四捨五入，總數出現任何細微差異。
6

Privia 健康集團有限公司
簡明合併資產負債表 (a)
（以千計）
2023年9月30日2022年12月31日
資產（未經審計）
流動資產：
現金和現金等價物$330,391 $347,992 
應收賬款350,110 189,604 
預付費用和其他流動資產17,167 14,366 
流動資產總額697,668 551,962 
非流動資產：
財產和設備，淨額2,597 3,386 
使用權資產7,104 8,089 
無形資產，淨額107,244 57,387 
善意135,612 126,938 
遞延所得税資產35,189 40,368 
其他非流動資產6,916 4,683 
非流動資產總額294,662 240,851 
總資產$992,330 $792,813 
負債和股東權益
流動負債：
應付賬款和應計費用$54,326 $52,837 
提供商責任336,641 208,424 
經營租賃負債，當前3,225 3,013 
流動負債總額394,192 264,274 
非流動負債：
經營租賃負債，非流動5,768 8,490 
其他非流動負債1,313 1,000 
非流動負債總額7,081 9,490 
負債總額401,273 273,764 
承付款和意外開支
股東權益：
普通股 1,180 1,148 
額外的實收資本739,953 714,639 
累計赤字(196,452)(216,693)
Privia Health Group, Inc. 股東總權益544,681 499,094 
非控股權益46,376 19,955 
股東權益總額591,057 519,049 
負債和股東權益總額$992,330 $792,813 
(a) 由於四捨五入，總數略有差異。

7

Privia Health Group,
簡明合併現金流量表 (a)
（未經審計）
（以千計）
在截至9月30日的九個月中，
20232022
來自經營活動的現金流量
淨收益（虧損）$18,704 $(28,912)
為將淨收益（虧損）與經營活動中使用的淨現金進行對賬而進行的調整：
折舊 878 927 
無形資產的攤銷3,883 2,509 
債務發行成本的攤銷— 687 
基於股票的薪酬25,429 58,184 
遞延所得税支出5,179 6,553 
資產和負債的變化：
應收賬款(156,219)(128,946)
預付費用和其他流動資產(2,801)1,657 
其他非流動資產和使用權資產(1,246)(7,705)
應付賬款和應計費用1,489 1,268 
提供商責任123,930 113,570 
經營租賃負債(2,510)(1,750)
其他長期負債(32)— 
經營活動提供的淨現金
16,684 18,042 
來自投資活動的現金
購買財產和設備(90)(89)
業務收購，扣除收購的現金(37,858)— 
用於投資活動的淨現金(37,948)(89)
來自融資活動的現金流
償還應付票據— (33,250)
行使股票期權的收益8,788 11,491 
回購非控股權益(5,694)— 
來自非控股權益的收益569 125 
由（用於）融資活動提供的淨現金
3,663 (21,634)
現金和現金等價物的淨減少(17,601)(3,681)
期初的現金和現金等價物347,992 320,577 
期末的現金和現金等價物$330,391 $316,896 
現金流信息的補充披露：
支付的利息$40 $680 
繳納的所得税$1,019 $266 

(a) 由於四捨五入，總數略有差異。
8

其他財務信息
按來源分列的收入：
在截至9月30日的三個月中在截至9月30日的九個月中，
（千美元）2023202220232022
FFS-患者護理 $245,569 $221,911 $704,346 $637,540 
FFS-行政服務 29,845 25,270 83,413 71,911 
資本收入88,526 54,708 253,481 160,776 
共享儲蓄 33,530 30,243 130,304 90,296 
護理管理費 (PMPM) 17,778 9,239 39,904 27,519 
其他收入 2,034 1,528 5,461 4,194 
總收入 $417,282 $342,899 $1,216,909 $992,236 

根據風險人均安排，公司對未付醫療索賠的負債：
9月30日
（千美元）20232022
餘額，期初 $28,617 $— 
產生的醫療保健費用：
本年度246,004 160,607 
前幾年5,723 — 
發生的索賠總數$251,727 $160,607 
已支付的索賠：
本年度$(185,287)$(124,385)
前一年(30,502)— 
已支付的索賠總額$(215,789)$(124,385)
餘額，期末 $64,555 $36,222 
9

關鍵指標和非公認會計準則財務指標

Privia Health 審查了許多運營和財務指標，包括以下關鍵指標和非公認會計準則財務指標，以評估公司的業務、衡量業績、確定影響公司業務的趨勢、制定業務計劃和做出戰略決策。

關鍵指標 (a)
在截至9月30日的三個月中在截至9月30日的九個月中，
（未經審計；百萬美元）2023202220232022
已實施的提供商（截至期末）(1)
4,105 3,595 4,105 3,595 
歸因生命（截至期末）(2)
1,094,000 846,000 1,094,000 846,000 
練習集 (3)
$723.5 $611.9 $2,082.4 $1,789.2 
(1) 已實施的提供者定義為在給定時期結束時Privia Health平臺上所有獲得Privia Health認證並向自有和非自有醫療集團收取醫療服務費用的服務專業人員的總數。
(2) Attributed Lives的定義是付款人認為屬於自有和非自有醫療集團的Privia Health，作為基於價值的醫療安排的一部分提供醫療服務的任何患者。
(3) 實踐收款定義為公司因提供醫療服務以及提供Privia Health的平臺和相關服務而獲得的所有市場所有診所的總收款額以及所有報銷來源。診所收藏與收入的不同之處在於，包括來自非自有醫療集團的收款。
(a) 由於四捨五入，總數略有差異。

非公認會計準則財務指標 (4) (a)
在截至9月30日的三個月中在截至9月30日的九個月中，
（未經審計；以千美元計）2023202220232022
護理利潤$92,060$77,725$267,714$225,564
平臺貢獻$45,181$36,981$131,199$109,451
平臺貢獻率49.1%47.6%49.0%48.5%
調整後 EBITDA$18,774$15,650$54,950$46,587
調整後的息税折舊攤銷前利潤率20.4%20.1%20.5%20.7%
(4) 除了根據公認會計原則報告的業績外，Privia Health還披露了非公認會計準則財務衡量標準的醫療利潤率、平臺貢獻率、調整後的息税折舊攤銷前利潤和調整後的息税折舊攤銷前利潤率。每種定義如下：
•毛利率是毛利，不包括無形資產攤銷。
•平臺貢獻是毛利，不包括無形資產的攤銷，減去平臺成本，不包括平臺成本中包含的股票薪酬支出。
•平臺貢獻利潤率等於平臺貢獻除以護理保證金。
•調整後的息税折舊攤銷前利潤是歸屬於Privia Health Group, Inc.股東和子公司的淨收益（虧損），不包括非控股權益、所得税準備金（受益）、利息收入、利息支出、折舊和攤銷、股票薪酬、僱主股權投資/行使税、遣散費和其他非經常性費用。
•調整後的息税折舊攤銷前利潤率等於調整後的息税折舊攤銷前利潤除以護理利潤率。
(a) 由於四捨五入，總數略有差異。

10

毛利與護理利潤率的對賬 (a)
在截至9月30日的三個月中在截至9月30日的九個月中，
（未經審計；以千美元計）2023202220232022
收入$417,282$342,899$1,216,909$992,236
提供商費用(325,222)(265,174)(949,195)(766,672)
無形資產的攤銷(1,434)(842)(3,883)(2,509)
毛利$90,626$76,883$263,831$223,055
無形資產攤銷1,4348423,8832,509
護理利潤 $92,060$77,725$267,714$225,564
(a) 由於四捨五入，總數略有差異。
毛利與平臺貢獻的對賬 (a)
在截至9月30日的三個月中在截至9月30日的九個月中，
（未經審計；以千美元計）2023202220232022
收入$417,282$342,899$1,216,909$992,236
提供商費用(325,222)(265,174)(949,195)(766,672)
無形資產攤銷(1,434)(842)(3,883)(2,509)
毛利$90,626$76,883$263,831$223,055
無形資產攤銷1,4348423,8832,509
平臺成本(50,324)(43,839)(145,254)(127,495)
股票薪酬 (5)
3,4453,0958,73911,382
平臺貢獻 $45,181$36,981$131,199$109,451
(a) 由於四捨五入，總數略有差異。
(5) 金額代表平臺成本中包含的股票薪酬支出。

淨收益（虧損）與調整後息税折舊攤銷前利潤的對賬 (a)
在截至9月30日的三個月中在截至9月30日的九個月中，
（未經審計；以千美元計）2023202220232022
淨收益（虧損）$5,643$1,624$20,241$(26,361)
歸屬於非控股權益的淨收益（虧損）
299(1,068)(1,537)(2,551)
所得税（受益）準備金
2,488(4,845)6,0496,931
利息（收入）支出，淨額(2,894)(285)(5,524)610
折舊和攤銷1,7311,1534,7613,436
基於股票的薪酬10,80114,83325,42958,184
其他開支 (6)
7064,2385,5316,338
調整後 EBITDA$18,774$15,650$54,950$46,587
(a) 由於四捨五入，總數略有差異。
(6) 其他費用包括僱主的股權投資/行使税、法律税、遣散費税和某些非經常性費用。截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月，僱主的股權投資/行使税分別為30萬美元和220萬美元。截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月中，僱主的股權投資/行使税分別為150萬美元和280萬美元。


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淨收益（虧損）與調整後淨收入和調整後每股淨收益的對賬 (a)

在截至9月30日的三個月中在截至9月30日的九個月中，
（未經審計；以千美元計）2023202220232022
淨收益（虧損）$5,643$1,624$20,241$(26,361)
基於股票的薪酬10,80114,83325,42958,184
無形攤銷費用1,4348423,8832,509
所得税（優惠）準備金
2,488(4,845)6,0496,931
其他開支 (6)
7064,2385,5316,338
歸屬於Privia Health Group, Inc.的調整後淨收入
$21,072$16,692$61,133$47,601
歸屬於Privia Health Group, Inc. 股東的調整後每股淨收益——基本 $0.18$0.15$0.53$0.43
歸屬於Privia Health Group, Inc. 股東的調整後每股淨收益——攤薄$0.17$0.13$0.49$0.39
加權平均已發行普通股——基本 117,602,059111,592,834116,266,938109,458,855
已發行普通股的加權平均值——攤薄124,924,442124,845,602124,646,849122,741,319
(a) 由於四捨五入，總數出現任何細微差異。
(6) 其他費用包括僱主的股權投資/行使税、法律税、遣散費税和某些非經常性費用。截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月，僱主的股權投資/行使税分別為30萬美元和220萬美元。截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月中，僱主的股權投資/行使税分別為150萬美元和280萬美元。


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