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級會員US-GAAP：美國政府債務證券成員US-GAAP：公允價值計量常任成員2023-09-300001529274US-GAAP：公允價值輸入二級會員US-GAAP：美國政府債務證券成員US-GAAP：公允價值計量常任成員2023-09-300001529274US-GAAP：公允價值輸入三級會員US-GAAP：美國政府債務證券成員US-GAAP：公允價值計量常任成員2023-09-300001529274US-GAAP：美國財政證券會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2023-09-300001529274US-GAAP：公允價值輸入 1 級會員US-GAAP：美國財政證券會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2023-09-300001529274US-GAAP：美國財政證券會員US-GAAP：公允價值輸入二級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2023-09-300001529274US-GAAP：美國財政證券會員US-GAAP：公允價值輸入三級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2023-09-300001529274US-GAAP：公允價值計量常任成員ALK：國際債務證券會員2023-09-300001529274US-GAAP：公允價值輸入 1 級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員ALK：國際債務證券會員2023-09-300001529274US-GAAP：公允價值輸入二級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員ALK：國際債務證券會員2023-09-300001529274US-GAAP：公允價值輸入三級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員ALK：國際債務證券會員2023-09-300001529274US-GAAP：公允價值計量常任成員2022-12-310001529274US-GAAP：公允價值輸入 1 級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2022-12-310001529274US-GAAP：公允價值輸入二級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2022-12-310001529274US-GAAP：公允價值輸入三級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2022-12-310001529274US-GAAP：公司債券證券會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2022-12-310001529274US-GAAP：公允價值輸入 1 級會員US-GAAP：公司債券證券會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2022-12-310001529274US-GAAP：公允價值輸入二級會員US-GAAP：公司債券證券會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2022-12-310001529274US-GAAP：公司債券證券會員US-GAAP：公允價值輸入三級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2022-12-310001529274US-GAAP：商業票據成員US-GAAP：公允價值計量常任成員2022-12-310001529274US-GAAP：商業票據成員US-GAAP：公允價值輸入 1 級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2022-12-310001529274US-GAAP：商業票據成員US-GAAP：公允價值輸入二級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2022-12-310001529274US-GAAP：商業票據成員US-GAAP：公允價值輸入三級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2022-12-310001529274US-GAAP：美國財政證券會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2022-12-310001529274US-GAAP：公允價值輸入 1 級會員US-GAAP：美國財政證券會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2022-12-310001529274US-GAAP：美國財政證券會員US-GAAP：公允價值輸入二級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2022-12-310001529274US-GAAP：美國財政證券會員US-GAAP：公允價值輸入三級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員2022-12-310001529274US-GAAP：公允價值計量常任成員ALK：國際債務證券會員2022-12-310001529274US-GAAP：公允價值輸入 1 級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員ALK：國際債務證券會員2022-12-310001529274US-GAAP：公允價值輸入二級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員ALK：國際債務證券會員2022-12-310001529274US-GAAP：公允價值輸入三級會員US-GAAP：公允價值計量常任成員ALK：國際債務證券會員2022-12-310001529274US-GAAP：員工股權會員2023-01-012023-09-300001529274US-GAAP：員工股權會員2022-01-012022-09-300001529274US-GAAP：限制性股票單位 RSU 成員2023-01-012023-09-300001529274US-GAAP：限制性股票單位 RSU 成員2022-01-012022-09-300001529274US-GAAP：員工股票會員2023-01-012023-09-300001529274US-GAAP：員工股票會員2022-01-012022-09-30utr: sqft0001529274ALK: OfficeSpaceLease 五年額外任期會員2023-01-012023-09-30alk: adtorional_term0001529274ALK: OfficeSpaceLease 十年期限額外會員2023-01-012023-09-300001529274SRT: 場景預測成員2023-12-3100015292742023-09-052023-09-050001529274US-GAAP：客户關係成員2023-09-300001529274US-GAAP：發達技術權利會員2023-09-300001529274US-GAAP：商標名會員2023-09-300001529274US-GAAP：客户關係成員2022-12-310001529274US-GAAP：發達技術權利會員2022-12-310001529274US-GAAP：商標名會員2022-12-31


美國
證券交易委員會
華盛頓特區 20549

表單 10-Q
（Mark One）
☒    根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的季度報告
在截至的季度期間 2023年9月30日
要麼
☐    根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的過渡報告
在從 ___________ 到 _________ 的過渡時期
委員會檔案編號 001-40321
Alkami_Logo_GRAD_RGB.gif
ALKAMI TECHNOLOGY, INC
（其章程中規定的註冊人的確切姓名）
特拉華45-3060776
（州或其他司法管轄區
公司或組織）		（美國國税局僱主識別號）
5601 Granite Parkway，120 套房
普萊諾，TX75204
（主要行政辦公室地址）（郵政編碼）
(877) 725-5264
（註冊人的電話號碼，包括區號）

根據該法第12（b）條註冊的證券：
每個班級的標題交易品種註冊的每個交易所的名稱
普通股，每股面值0.001美元ALKT納斯達克股票市場有限責任公司
用勾號指明註冊人 (1) 是否在過去 12 個月內（或在要求註冊人提交此類報告的較短時間內）提交了 1934 年《證券交易法》第 13 條或第 15 (d) 條要求提交的所有報告，以及 (2) 在過去的 90 天內是否受到此類申報要求的約束。是的 ☒沒有☐
用複選標記表明註冊人是否在過去 12 個月內（或者在要求註冊人提交此類文件的較短時間內）以電子方式提交了根據第 S-T 法規（本章第 232.405 節）第 405 條要求提交的所有交互式數據文件。是的 ☒沒有☐
用複選標記指明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報公司”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。
大型加速過濾器
☐
規模較小的申報公司
☐
加速過濾器
☒
新興成長型公司
☒
非加速過濾器
☐
如果是新興成長型公司，請用複選標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13（a）條規定的任何新的或修訂後的財務會計準則。☐
用複選標記表明註冊人是否為空殼公司（定義見《交易法》第12b-2條）。是的☐沒有☒
截至2023年9月30日，註冊人已發行的普通股數量 是 95,361,787.


目錄
第 I 部分-財務信息
第 1 項。
財務報表
1
未經審計的簡明合併資產負債表
1
未經審計的簡明合併運營報表
2
未經審計的股東權益變動簡明合併報表
3
未經審計的簡明合併現金流量表
4
未經審計的簡明合併財務報表附註
5
第 2 項。
管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析
16
第 3 項。
關於市場風險的定量和定性披露
28
第 4 項。
控制和程序
28
第 II 部分-其他信息
第 1 項。
法律訴訟
30
第 1A 項。
風險因素
30
第 2 項。
未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用
30
第 3 項。
優先證券違約
30
第 4 項。
礦山安全披露
30
第 5 項。
其他信息
30
第 6 項。
展品
31
簽名
32
i    

第一部分-財務信息

第 1 項。財務報表

ALKAMI TECHNOLOGY, INC
C精簡合併資產負債表
（以千計，股票和每股數據除外）
（未經審計）
9月30日十二月三十一日
20232022
資產
流動資產
現金和現金等價物$76,381 $108,720 
有價證券 101,865 87,635 
應收賬款，淨額31,266 26,246 
當期遞延實施費用9,496 7,855 
預付費用和其他流動資產13,648 11,709 
流動資產總額232,656 242,165 
財產和設備，淨額16,249 13,561 
使用權資產16,044 14,670 
遞延實施費用，扣除本期部分27,708 24,783 
無形資產，淨值37,504 42,593 
善意148,050 148,017 
其他資產3,982 3,096 
總資產$482,193 $488,885 
負債和股東權益
流動負債
長期債務的當前部分$6,375 $3,188 
應付賬款5,693 4,291 
應計負債26,302 21,643 
遞延收入，流動部分9,313 8,835 
租賃負債，流動部分1,493 3,657 
流動負債總額49,176 41,614 
長期債務，淨額76,062 81,392 
遞延收入，扣除流動部分14,697 13,904 
遞延所得税1,862 1,712 
租賃負債，扣除流動部分18,366 15,817 
其他非流動負債376 400 
負債總額160,539 154,839 
股東權益
優先股，$0.001面值， 10,000,000授權股份和 0截至2023年9月30日和2022年12月31日已發行和流通的股票
— — 
普通股，$0.001面值， 500,000,000授權股份；以及 95,361,787和 92,112,749分別截至2023年9月30日和2022年12月31日已發行和流通的股票
95 92 
額外的實收資本744,212 706,407 
累計赤字(422,653)(372,453)
股東權益總額 321,654 334,046 
負債和股東權益總額$482,193 $488,885 

上述財務報表應與未經審計的簡明合併財務報表附註一起閲讀。


1

ALKAMI TECHNOLOGY, INC
簡明合併運營報表
（以千計，股票和每股數據除外）
（未經審計）
截至9月30日的三個月
截至9月30日的九個月
2023202220232022
收入$67,703 $53,412 $193,462 $148,732 
收入成本(1)
31,153 25,844 89,300 69,081 
毛利36,550 27,568 104,162 79,651 
運營費用：
研究和開發21,755 18,222 63,170 48,973 
銷售和營銷11,933 9,721 36,694 27,822 
一般和行政18,290 18,337 53,608 54,114 
收購相關費用，淨額— 737 220 155 
收購的無形資產的攤銷359 370 1,076 796 
運營費用總額52,337 47,387 154,768 131,860 
運營損失
(15,787)(19,819)(50,606)(52,209)
營業外收入（支出）：
利息收入2,080 851 5,822 1,383 
利息支出(1,931)(1,185)(5,514)(2,336)
金融工具的收益（虧損）201 (59)421 (446)
所得税前虧損(15,437)(20,212)(49,877)(53,608)
所得税準備金（福利）39 (163)323 80 
淨虧損$(15,476)$(20,049)$(50,200)$(53,688)
歸屬於普通股股東的每股淨虧損：
基礎版和稀釋版$(0.16)$(0.22)$(0.54)$(0.59)
已發行普通股的加權平均數：
基礎版和稀釋版94,675,358 91,182,235 93,477,486 90,703,061 
(1)包括收購技術的攤銷額 $1.3百萬和美元1.4截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月，分別為百萬美元，以及美元4.0百萬和美元2.6在截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月中，分別為百萬美元。

上述財務報表應與未經審計的簡明合併財務報表附註一起閲讀。


2    

ALKAMI TECHNOLOGY, INC
股東權益變動的簡明合併報表
（以千計，共享數據除外）
（未經審計）

截至2023年9月30日的三個月
普通股額外的實收資本累計赤字股東權益總額
股份金額
餘額 2023 年 6 月 30 日
94,228,876 $94 $729,607 $(407,177)$322,524 
基於股票的薪酬— — 14,326 — 14,326 
限制性股票單位歸屬後發行普通股484,736 — (1)— (1)
已行使的股票期權648,175 1 4,484 — 4,485 
支付與股權獎勵淨結算相關的税款— — (4,204)— (4,204)
淨虧損— — — (15,476)(15,476)
餘額 2023 年 9 月 30 日
95,361,787 $95 $744,212 $(422,653)$321,654 

截至2022年9月30日的三個月
普通股額外的實收資本累計赤字股東權益總額
股份金額
餘額 2022 年 6 月 30 日91,036,107 $91 $682,946 $(347,492)$335,545 
基於股票的薪酬— — 12,147 — 12,147 
限制性股票單位歸屬後發行普通股114,029 — — — — 
已行使的股票期權327,861 — 827 — 827 
支付與股權獎勵淨結算相關的税款— — (596)(596)
淨虧損— — — (20,049)(20,049)
2022 年 9 月 30 日餘額
91,477,997 $91 $695,324 $(367,541)$327,874 

截至2023年9月30日的九個月
普通股額外的實收資本累計赤字股東權益總額
股份金額
2022 年 12 月 31 日餘額92,112,749 $92 $706,407 $(372,453)$334,046 
基於股票的薪酬— — 39,143 — 39,143 
限制性股票單位歸屬後發行普通股1,488,164 1 (1)— — 
根據ESPP發行的普通股271,880 — 2,407 — 2,407 
已行使的股票期權1,488,994 2 7,285 — 7,287 
支付與股權獎勵淨結算相關的税款— — (11,029)— (11,029)
淨虧損— — — (50,200)(50,200)
餘額 2023 年 9 月 30 日
95,361,787 $95 $744,212 $(422,653)$321,654 

截至2022年9月30日的九個月
普通股額外的實收資本累計赤字股東權益總額
股份金額
2021 年 12 月 31 日餘額89,954,657 $90 $658,374 $(313,853)$344,611 
基於股票的薪酬— — 33,596 — 33,596 
限制性股票單位歸屬後發行普通股392,337 — — — — 
根據ESPP發行的普通股199,887 — 1,841 — 1,841 
已行使的股票期權931,116 1 2,109 — 2,110 
支付與股權獎勵淨結算相關的税款— — (596)— (596)
淨虧損— — — (53,688)(53,688)
2022 年 9 月 30 日餘額91,477,997 $91 $695,324 $(367,541)$327,874 

上述財務報表應與未經審計的簡明合併財務報表附註一起閲讀。
3


ALKAMI TECHNOLOGY, INC
簡明的合併現金流量表
（以千計）
（未經審計）
截至9月30日的九個月
20232022
來自經營活動的現金流：
淨虧損
$(50,200)$(53,688)
為使淨虧損與經營活動中使用的淨現金相一致而進行的調整：
折舊和攤銷費用7,841 5,512 
有價證券的應計利息，淨額(2,059)(67)
股票薪酬支出37,914 32,956 
債務發行成本的攤銷110 112 
或有對價的重估收益— (2,700)
金融工具的（收益）虧損
(430)446 
修改租約的收益(375)— 
遞延税118 (80)
運營資產和負債的變化：
應收賬款(5,020)(4,075)
預付費用和其他流動資產(2,631)(2,802)
應付賬款和應計負債5,223 3,452 
遞延實施費用(3,959)(3,339)
遞延收入1,271 53 
用於經營活動的淨現金
(12,197)(24,220)
來自投資活動的現金流：
購買有價證券(109,593)(164,093)
有價證券到期和贖回的收益97,852 51,500 
購買財產和設備(774)(789)
資本化軟件開發成本1
(3,843)(2,778)
收購業務，扣除獲得的現金— (131,339)
用於投資活動的淨現金
(16,358)(247,499)
來自融資活動的現金流：
發行長期債務的收益— 85,000 
債務本金支付(2,125)(24,688)
已支付的債務發行費用(341)(773)
ESPP 發行的收益2,407 1,841 
支付收購產生的滯留資金(1,000)— 
支付與股權獎勵淨結算相關的税款(11,029)(596)
股票期權行使的收益7,287 2,109 
融資活動提供的（用於）淨現金
(4,801)62,893 
現金及現金等價物和限制性現金淨減少 (33,356)(208,826)
期初現金和現金等價物及限制性現金112,337 312,954 
期末現金和現金等價物及限制性現金$78,981 $104,128 

(1) 參見注釋 2 瞭解有關截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月中與資本化軟件開發成本相關的非現金投資活動的更多信息。

上述財務報表應與未經審計的簡明合併財務報表附註一起閲讀。


ALKAMI TECHNOLOGY, INC
未經審計的簡明合併財務報表附註
（以千計，股票和每股數據除外）
（未經審計）

注意事項 1。 組織

業務描述

Alkami Technology, Inc.（以下簡稱 “公司”）是一家基於雲的數字銀行解決方案提供商。該公司激勵和授權社區、區域和超區域金融機構（“FIs”）與美國大型技術先進、資源充足的銀行競爭。該公司的解決方案，即Alkami Digital Banking Platform，使金融機構能夠招募和吸引新用户，增加收入並顯著提高運營效率，所有這些都需要專有的、真正基於雲的多租户架構的支持。公司通過基於訂閲的長期合同安排與客户建立了深厚的關係，使其增長與客户的成功保持一致，並形成了有吸引力的單位經濟模式。該公司於2011年8月在特拉華州成立，其主要辦公室位於德克薩斯州普萊諾。

注意事項 2。 重要會計政策摘要

隨附的簡明合併財務報表反映了重要會計政策的適用情況，如下所述。

列報和合並的基礎

未經審計的中期簡明合併財務報表是根據美利堅合眾國公認會計原則（“GAAP”）編制的，用於提供中期財務信息。因此，它們不包括GAAP要求的完整財務報表所需的所有信息和腳註。所有公司間賬户和交易均被刪除。

公司認為，所附未經審計的中期簡明合併財務報表的編制基礎與經審計的合併財務報表相同，包括為公允列報所述期間的財務狀況、經營業績和現金流所必需的所有調整，包括正常的經常性調整。根據美國證券交易委員會的規章制度，這些未經審計的中期合併合併財務報表中遺漏了通常包含在根據公認會計原則編制的年度合併財務報表附註中的某些信息和披露。因此，這些未經審計的中期簡明合併財務報表應與截至2022年12月31日財年的合併財務報表和隨附附註一起閲讀，後者包含在公司於2023年2月24日向美國證券交易委員會提交的截至2022年12月31日止年度的10-K表年度報告中。截至2023年9月30日的三個月和九個月的經營業績不一定代表任何其他中期或截至2023年12月31日的年度的預期業績。

公司沒有其他綜合收益來源，因此，每個時期列報的淨虧損與綜合虧損相同。

重新分類。 公司已對其前期簡明合併現金流量表中的某些金額進行了重新分類，以符合本期列報方式。

估算值的使用

根據公認會計原則編制財務報表要求管理層做出估計和假設，這些估計和假設會影響財務報表發佈之日報告的資產和負債金額以及或有資產和負債的披露以及報告期內報告的收入和支出金額。實際結果可能與這些估計有所不同。

重要的估計和假設包括確定收入確認的時間和金額、與獲取和履行合同的成本相關的可收回性和攤銷期、遞延實施成本、或有對價的重估以及業務合併。



信用風險的集中度

可能使公司面臨信用風險集中的金融工具包括現金、現金等價物和有價證券。該公司將其現金等價物投資於高評級的貨幣市場基金。公司的有價證券包括由高評級公司實體、外國政府和美國聯邦政府發行的債務證券。存款可能超過聯邦保險限額，如果金融機構違約，只要賬户餘額超過聯邦存款保險公司（“FDIC”）的保險金額，公司就會面臨存款的信用風險。公司繼續監控涉及流動性有限、違約、不良業績或其他不利事態發展的持續事件，這些事件影響金融機構或金融服務行業的其他公司，包括與硅谷銀行（“SVB”）有關的事態發展。2023 年 3 月 10 日，加州金融保護與創新部關閉 SVB，聯邦存款保險公司被指定為接管人。2023年3月12日，美國財政部、聯邦儲備委員會和聯邦存款保險公司發表聯合聲明，宣佈聯邦存款保險公司將以全面保護SVB所有存款人的方式完成對SVB的決議，並從2023年3月13日起，存款人將可以獲得所有資金。2023年3月26日，聯邦存款保險公司宣佈，自2023年3月27日起，第一公民銀行和信託公司將承擔SVB的所有存款和貸款。鑑於上述情況，該公司認為它不會因SVB的破產管理而蒙受損失。此外，該公司的整體流動性和融資沒有受到影響。在本報告所述期間，公司的現金、現金等價物或有價證券存款沒有遭受任何損失。

現金和現金等價物

公司在購買時將所有到期日不超過三個月的高流動性投資視為現金等價物。2023 年 9 月 30 日和 2022 年 12 月 31 日，美元64.5百萬和美元28.2分別有100萬美元存放在現金等價貨幣市場和有價證券賬户中。有價證券賬户中持有的某些現金等價物可能有相關的未實現損益，這些收益或虧損已在簡明合併運營報表中確認。

限制性現金

公司將限制性現金定義為在提款或使用方面受法律限制的現金。截至2023年9月30日和2022年12月31日簡明合併資產負債表上限制性現金中包含的金額代表存放在託管代理機構的額外現金收益，用於支付與收購MK Decision Systems, LLC（“MK”）和Segmint Inc.（“Segmint”）相關的滯留條款。有關更多信息，請參見注釋 3。
9月30日十二月三十一日
（以千計）20232022
現金和現金等價物$76,381 $108,720 
限制性現金包含在預付費用和其他流動資產中2,600 3,617 
現金和現金等價物和限制性現金總額$78,981 $112,337 

資本化軟件開發成本

軟件開發成本主要與軟件編碼、系統接口和公司專有系統的測試有關，根據ASC 350-40 “內部使用軟件” 進行核算。從內部使用軟件處於應用程序開發階段到軟件準備就緒可供使用，內部軟件開發成本都是資本化的。業務分析、系統評估和軟件維護成本在發生時記為費用。資本化軟件開發成本在簡明合併資產負債表中以財產和設備淨額列報。

該公司有 $9.3百萬和美元5.7截至2023年9月30日和2022年12月31日，扣除累計攤銷後的資本化內部軟件開發成本分別為百萬美元。資本化軟件開發成本通常在軟件的估計使用壽命內使用直線法進行攤銷 三到 五年從資產投入使用之日起。在截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月中，該公司的非現金投資活動為美元0.6百萬和美元0.2分別為百萬美元，用於與資本化軟件開發成本相關的資本化股票薪酬。

合約餘額

在公司尚無法開具發票的情況下確認收入的客户合同，其結果為合同資產。通常，合同資產是重新分配收入的結果，即在多年合同的最初幾年，折扣權重更大，或者客户合同的最低費用在合同期限內不斷增加。合約資產總計 $1.4百萬和美元0.5截至2023年9月30日和2022年12月31日，分別為百萬美元，這些資產包含在隨附的簡明合併資產負債表中的其他資產中。

合同負債包括在履行合同之前從公司客户那裏收到的賬單或付款，並在簡明合併資產負債表中以遞延收入表示。

最近的會計公告

2023 年 7 月 26 日，美國證券交易委員會通過了旨在加強和標準化與網絡安全相關的披露的修正案。修正案要求及時披露重大網絡安全事件，並每年披露與網絡安全風險管理、戰略和治理相關的信息。披露從截至2023年12月15日或之後的財政年度的年度報告開始生效。



注意事項 3。 業務合併

MK 決策系統有限責任公司

2021年9月10日，該公司以約美元的價格收購了MK的幾乎所有資產20收盤時到期的百萬美元現金對價，但以美元為準2在託管賬户中持有百萬美元的滯留準備金1上百萬已釋放 12-收盤一個月週年紀念日，其餘部分在 18-關閉一個月週年紀念日。該公司還同意承擔與MK業務相關的某些負債。根據亞利桑那州立大學2017-01年的更新，通過此次收購從MK手中收購的綜合資產和活動符合ASC 805規定的業務定義。

除了基本收購價格外，對MK的收購還包括潛在的收益，該收益與MK在內部銷售其產品和服務的收入掛鈎 二12-月期（“第一個盈餘期” 和 “第二個盈餘期”），第一個盈餘期從2022年1月1日開始，到2022年12月31日結束，第二個盈餘期從2023年1月1日開始，到2023年12月31日結束。根據購買協議中規定的條款和條件，應付給前所有者的收入金額（如果有）最高為美元7.5百萬和美元17.5第一盈餘期和第二盈餘期分別為百萬美元，具體取決於某些收入里程碑的實現。在某些情況下，在兩個盈餘期內，收益金額以現金和股票的混合方式支付（基於美元的參考價格）35且僅限於 $20公司普通股的收益為百萬股（百萬股），但須視前所有者的選舉而定。收入金額（如果有）將不遲於支付 170每個盈餘期結束後的幾天。

在簡明的合併資產負債表中，該公司已將託管中持有的金額歸類為限制性現金。收購時或有收益的公允價值為 $15.5百萬，其餘額包含在簡明合併資產負債表上的其他非流動負債中。初始估計的公允價值作為或有對價包含在總收購價格中。公司持續重新衡量或有對價的公允價值，並記錄對簡明合併運營報表的調整。截至2023年9月30日和2022年12月31日，或有收益的公允價值為 零.

用於估計或有對價的公允價值的假設包括各種財務指標（收入績效目標和股價預測）以及使用幾何二項式模型實現特定目標的概率。根據最終收購賬目，該公司估計大約 62最大金額的百分比25將根據購買協議的條款向賣方支付一百萬美元的或有對價。截至2022年12月31日，該公司確定 0最大金額的百分比25由於新客户銷售和實施的預期時間發生變化，將根據購買協議的條款向賣方支付100萬美元的或有對價。截至2023年9月30日，該公司的決定沒有改變。

Segmint Inc.

2022年4月25日，公司根據2022年3月25日的《合併協議和計劃》（“合併協議”）完成了先前宣佈的與Segmint的合併，Segmint作為公司的全資子公司繼續存在。Segmint運營一個營銷分析和消息傳遞平臺，該平臺採用專利軟件，使金融機構和商家能夠理解和利用數據，與客户互動並衡量結果。

為換取Segmint所有未償股權而支付的總對價約為美元135.0百萬（“合併對價”）。合併對價的一部分，約為 $2.6百萬美元存入托管賬户，以擔保《合併協議》中的某些收盤後賠償義務。

截至2023年3月31日，Segmint的收購價格分配已經完成。初步收購價格分配基於資產和負債的初步估值。隨着公司在測量期內獲得更多信息，這些估計和假設可能會發生變化。 下表彙總了截至收購之日已收購的每類主要資產或假設負債的公允價值金額，以及在衡量期內所做的調整：



（以千計）截至2022年4月25日的初步公允價值測量週期調整截至2023年3月31日的調整後公允價值
現金 $— $601 $601 
貿易應收賬款1,788 7 1,795 
其他流動資產323 (8)315 
財產和設備35 — 35 
善意99,310 649 99,959 
無形資產35,400 1,100 36,500 
收購的資產總額$136,856 $2,349 $139,205 
應付賬款$768 $(282)$486 
應計負債188 371 559 
遞延收入，當前145 — 145 
遞延所得税負債— 2,350 2,350 
其他非流動負債625 — 625 
承擔的負債總額1,726 2,439 4,165 
收購的淨資產$135,130 $(90)$135,040 
減少獲得的現金— (601)(601)
收購的總現金對價減去收購的現金$135,130 $(691)$134,439 


計量期調整與收盤後的營運資金調整、作為資產一部分收到的現金賬户金額、無形資產的修訂估計數以及遞延所得税負債的假設有關。

下表概述了購買的可識別無形資產：

加權平均攤銷期總計
（以年為單位）（以千計）
客户關係15$15,200 
開發的技術520,600 
商標名稱10700 
可識別的無形資產總額$36,500 

此次收購帶來了商譽，因為收購旨在擴大和分散公司的單一可報告細分市場，併為其現有平臺產品提供免費的解決方案。該公司將此次收購視為業務合併。由於收購了Segmint的股票，出於税收目的，商譽不可扣除。

注意事項 4。 財產和設備，淨額

折舊和攤銷費用為 $1.0百萬和美元2.8截至2023年9月30日的三個月和九個月分別為百萬美元，以及美元0.8百萬和美元2.1截至2022年9月30日的三個月和九個月中，分別為百萬美元。

截至2023年9月30日和2022年12月31日，財產和設備（淨額）包括以下金額：

（以千計）有用生活2023年9月30日2022年12月31日
軟件
2到 5年份
$11,904 $7,253 
計算機和設備3年份6,182 5,606 
傢俱和固定裝置5年份3,988 3,986 
租賃權改進
3到 10年份
11,911 11,715 
$33,985 $28,560 
減去：累計折舊和攤銷(17,736)(14,999)
財產和設備，淨額$16,249 $13,561 


注意事項 5。 收入和遞延成本

該公司的大部分收入來自因使用其軟件即服務（“SaaS”）訂閲服務而收取的每月經常性訂閲費。訂閲收入通常作為一系列不同的SaaS服務捆綁在單一履約義務中確認為合同期內的收入。通常向客户收取一次性的預付實施費，以及使用在線數字關係銀行解決方案的定期年度和每月訪問費。數字銀行平臺的實施和集成非常複雜，公司已確定一次性的前期服務不會將承諾的服務轉移給客户。由於這些服務沒有區別，因此它們被捆綁到SaaS系列服務中，相關費用在訂閲期限內按直線方式確認。其他服務包括專業服務和定製開發。

下表按主要來源分列了截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月和九個月的公司收入：

截至9月30日的三個月
截至9月30日的九個月
（以千計）2023202220232022
SaaS 訂閲服務$64,758 $50,697 $183,446 $141,287 
實施服務2,077 1,922 6,961 5,503 
其他服務868 793 3,055 1,942 
總收入$67,703 $53,412 $193,462 $148,732 

該公司確認了大約 $7.0截至2023年9月30日的九個月中，百萬美元的收入已包含在報告期初隨附的簡明合併資產負債表中的遞延收入中。對於截至2023年9月30日全部或部分未兑現的合同，未來各期確認的最低合同訂閲收入總額約為美元987.4百萬。該公司預計將確認大約 45.9此金額的百分比，因為訂閲服務將在下一次轉移給客户 24幾個月，額外 33.2在接下來的25至48個月內為％，其後為餘額。該估算值不包括公司根據訂閲合同預計將獲得的超額用户和交易處理費的估計對價。

遞延成本確認

公司資本化了美元1.6百萬和美元4.4在截至2023年9月30日的三個月和九個月中，遞延佣金成本分別為百萬美元，以及美元2.3百萬和美元4.0截至2022年9月30日的三個月和九個月分別為百萬美元，確認的攤銷額為美元1.0百萬和美元2.7在截至2023年9月30日的三個月和九個月中，分別為百萬美元，以及美元0.7百萬和美元2.1截至2022年9月30日的三個月和九個月中，分別為百萬美元。在隨附的簡明合併運營報表中，攤銷費用包含在銷售和營銷費用中。遞延佣金被視為獲得合同的成本，包含在隨附的簡要合併資產負債表中的遞延執行成本中，金額為美元18.0百萬和美元16.2截至2023年9月30日和2022年12月31日，分別為百萬美元。

公司將實施成本資本化為美元2.3百萬和美元6.4在截至2023年9月30日的三個月和九個月中，分別為百萬美元，以及美元1.9百萬和美元4.8截至2022年9月30日的三個月和九個月分別為百萬美元，確認的攤銷額為美元1.3百萬和美元3.6在截至2023年9月30日的三個月和九個月中，分別為百萬美元，以及美元1.0百萬和美元2.9截至2022年9月30日的三個月和九個月中，分別為百萬美元。在隨附的簡明合併運營報表中，攤銷費用包含在收入成本中。這些遞延成本被視為履行客户合同的成本，包含在隨附的簡要合併資產負債表中的遞延實施成本中，金額為美元19.2百萬和美元16.4截至2023年9月30日和2022年12月31日，分別為百萬美元。

公司定期審查遞延成本的賬面金額，以確定是否發生了可能影響福利期的事件或情況變化。在截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月和九個月中，沒有確認與這些資本化成本相關的重大減值損失。


注意事項 6。 應收賬款

截至2023年9月30日和2022年12月31日，應收賬款包括以下金額：
9月30日十二月三十一日
（以千計）20232022
貿易應收賬款$26,185 $21,665 
未開單應收賬款5,391 4,621 
其他應收賬款501 747 
應收款總額32,077 27,033 
信用損失備抵金(294)(467)
預估積分儲備金(517)(320)
$31,266 $26,246 



注意事項 7。 應計負債

截至2023年9月30日和2022年12月31日，應計負債包括以下內容：
9月30日十二月三十一日
（以千計）20232022
累積獎金$10,792 $6,199 
應計供應商採購465 1,496 
應計佣金723 2,280 
應計託管服務2,135 930 
客户退款責任431 279 
應計諮詢和專業費用558 187 
應計納税負債922 1,147 
MK 和 Segmint 收購滯留條款2,600 3,618 
ESPP 責任1,504 717 
其他應計負債6,172 4,790 
應計負債總額$26,302 $21,643 

注意事項 8。 債務

2023年6月27日，公司與SVB、Comerica Bank和加拿大帝國商業銀行簽訂了截至2022年4月29日的公司經修訂和重述的信貸協議的第一修正案（“第一修正案”）（經第一修正案，即 “修訂後的信貸協議”）。第一修正案規定北卡羅來納州花旗銀行作為新的貸款機構加入，將循環貸款（定義見下文）的承諾金額增加了美元20.0百萬美元，並將修訂後的信貸協議的到期日延長至2026年4月29日，以及下文討論的其他變更。經修訂的信貸協議，包括第一修正案規定的變更，除其他功能外，還包括以下內容：
•旋轉設施： 修訂後的信貸協議提供了 $60.0有擔保循環貸款（“循環貸款”）的承付款總額為百萬美元，其中有 不截至2023年9月30日的未償借款。
•定期貸款： 定期貸款 $85.02022年4月29日，借入了百萬美元（“定期貸款”），所得款項用於補充現金，用於為收購Segmint提供資金，Segmint於2022年4月25日結束。
•手風琴特點： 經修訂的信貸協議還允許公司在某些條件下申請額外的循環貸款承諾，總額不超過美元50.0百萬，其中有 不截至2023年9月30日的未償借款。

修訂後的信貸協議下的循環貸款可以自願預付和再借用。定期貸款的本金按季度分期支付，初始金額約為 $1.1百萬美元，從2023年6月30日開始，一直持續到2024年3月31日，並增加到約美元2.1百萬美元，從2024年6月30日起至經修訂的信貸協議到期日止。定期貸款一旦還清或預付，就不能再借用。為執行經修正的信貸額度而支付的債務發行成本為美元0.9百萬，其中 $0.1百萬美元包含在預付費用和其他流動資產中，$0.2百萬美元包含在簡明合併資產負債表上的其他資產中。為執行第一修正案而支付的債務發行成本為美元0.3百萬，其中 $0.1百萬美元包含在預付費用和其他流動資產中，$0.1百萬美元包含在簡明合併資產負債表上的其他資產中。

第一修正案增加了額外的契約，這些契約始於2025年4月29日（“財務契約觸發日”）或之後的每個財政季度。在財務契約觸發日之前，經修訂的信貸協議下的借款根據有擔保隔夜融資利率（“SOFR”）按浮動利率計息，加上利潤率為 3.00% 至 3.50每年百分比取決於適用的經常性收入槓桿比率。在財務契約觸發日之後，經修訂的信貸協議下的借款根據SOFR按浮動利率計息，外加利潤率為 1.50%, 2.00%, 2.50% 或 3.00年利率取決於適用的合併總槓桿比率。如果 SOFR 小於 0%，則應將 SOFR 視為 0%。修訂後的信貸協議受某些流動性和運營契約的約束，包括慣例陳述和擔保、肯定和負面契約以及違約事件。公司需要支付的承諾費為 0.25循環貸款下可用的未提取部分的年利率以及未償信用證的可變費用。該公司有一張備用信用證，金額為 $0.3百萬美元，作為與公司辦公空間有關的租約的擔保，該租約將於2033年到期。

根據經修訂和重述的擔保和抵押協議，經修訂的信貸協議下的債務由公司的子公司擔保，並由公司及其子公司的全部或基本全部資產作為擔保。

修訂後的信貸協議包含慣常的肯定和負面契約。在財務契約觸發日之前，適用以下契約：（i）年度經常性收入增長契約，要求貸款方在任何連續的四個財政季度內獲得經常性收入，金額為 10比上一年度相應的連續四個季度的經常性收入高出百分比；以及（ii）流動性（定義為受控制協議約束的銀行賬户中的現金總額加上循環基金下的可用性），要求貸款方在每個日曆月的最後一天擁有流動性，測試結果為美元20.0百萬或更多。在財務契約觸發日之後，現有的年度經常性收入增長和流動性財務契約不再適用，以下契約生效：（i）合併後的總槓桿比率，要求在截至該財政季度最後一天結束的連續12個月內計算的比率小於 3.50:1.00；以及 (ii) 合併固定費用比率，要求在截至該財政季度最後一天結束的連續 12 個月內，該比率必須大於 1.25:1.00.



第一修正案還增加了一項自由現金流契約，自2023年6月30日起適用，該契約要求在該財政季度的最後一天計算，在截至該財政季度結束的連續12個月內，自由現金流不少於美元 (75.0) 截至2023年6月30日和2023年9月30日的財政季度分別為百萬美元，以及 $ (50.0）截至2023年12月31日的財政季度以及此後結束的每個財政季度的百萬美元。

經修訂的信貸協議還包含慣常的違約事件，如果發生違約事件，可能導致經修訂的信貸協議下的承諾終止，宣佈所有未償貸款立即到期並全部或部分支付，並要求維持未償信用證的現金抵押存款。截至2023年9月30日，該公司遵守了所有契約。

2023年3月26日，聯邦存款保險公司宣佈，自2023年3月27日起，第一公民銀行和信託公司將承擔SVB的所有存款和貸款。這不會影響公司的簡明合併財務報表或修訂後的信貸協議條款的變更。參見注釋 2。重要會計政策摘要——信用風險集中以獲取更多信息。

長期債務

下表彙總了截至2023年9月30日和2022年12月31日的長期債務債務（以千計）：

2023年9月30日2022年12月31日
定期債務$82,875 $85,000 
減去未攤銷的債務發行成本(438)(420)
淨額82,437 84,580 
減去長期債務的當前到期日(6,375)(3,188)
長期部分$76,062 $81,392 

截至2023年9月30日未償長期債務的到期日彙總如下（以千計）：

20231,062 
20247,438 
20258,500 
202665,875 
此後— 
總計$82,875 

注意事項 9。 股東權益

股權補償計劃

股票薪酬支出包含在簡明合併運營報表中，如下所示：
截至9月30日的三個月
截至9月30日的九個月
（以千計）2023202220232022
收入成本$1,507 $1,244 $4,140 $3,278 
研究和開發4,116 3,023 11,854 7,487 
銷售和營銷1,906 1,112 5,309 2,859 
一般和行政6,389 6,535 16,611 19,332 
股票薪酬支出總額$13,918 $11,914 $37,914 $32,956 


注意事項 10。 所得税

該公司記錄的所得税支出少於10萬美元和美元0.3截至2023年9月30日的三個月和九個月中，分別為百萬美元。這導致有效税率為 (0.3)% 和 (0.6) 分別為%。相比之下，所得税優惠為美元0.2百萬美元，所得税支出為美元0.1截至2022年9月30日的三個月和九個月中，分別為百萬美元。這導致有效税率為 0.8% 和 (0.2) 分別為%。

在截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月和九個月中，公司的有效税率與法定税率不同，這主要是由於估值補貼對其遞延所得税資產和州税收支出的影響。

鑑於已頒佈的税法的規定，公司根據財務報表基礎與資產和負債的納税基礎之間的暫時性差異對未來的税收影響來確認遞延所得税資產和負債。管理層審查遞延所得税資產，通過考慮所有現有證據（正面和負面證據）來評估其未來變現情況，從而確定是否需要估值補貼


對於全部或部分遞延所得税資產，使用 “很有可能” 的標準。除其他事項外，該評估考慮了：歷史損失、對未來應納税收入的預測、法定結轉期和結轉期的期限以及持續的謹慎而可行的税收籌劃策略。因此，公司已針對其大部分遞延所得税資產設立了估值補貼，因為基於 “很有可能” 的門檻，無法合理保證變現。公司定期重新評估遞延所得税資產的可變現性，並將在獲得足夠的客觀正面證據後調整估值補貼。

注意 11。 金融工具的公允價值

公司的金融工具主要包括現金、限制性現金和現金等價物、有價證券、應收賬款、應付賬款、長期債務和或有對價。由於這些工具的短期性質，現金、限制性現金和現金等價物、應收賬款和應付賬款的賬面價值接近其各自的公允價值。由於可變利率，長期債務的賬面價值接近其公允價值。現金等價物包括貨幣市場賬户中持有的金額，這些金額使用可觀察的市場價格以公允價值計量。有價證券包括使用可觀察投入按公允價值計量的債務證券。

公司使用三級公允價值層次結構，對衡量公允價值的估值方法中使用的投入進行優先排序：

等級 1。活躍市場中相同資產或負債的報價（未經調整）。

第 2 級。在市場上可以直接或間接觀察到的重要其他投入。

第 3 級。大量不可觀察的投入得到很少或根本沒有市場活動的支持。

公司定期評估其受公允價值衡量影響的金融資產和負債，以確定每個報告期對其進行分類的適當級別。 下表彙總了公司截至2023年9月30日和2022年12月31日以公允價值計量的金融資產，並指出了估值的公允價值層次結構：

報告日的公允價值使用
（以千計）2023年9月30日第 1 級第 2 級第 3 級
資產：
現金等價物(1)
$64,548 $64,548 $— $— 
有價證券：
公司債券14,077 — 14,077 — 
商業票據17,290 — 17,290 — 
美國政府贊助的企業證券15,008 — 15,008 — 
美國國債證券53,386 53,386 — — 
國際債務證券2,104 — 2,104 — 
有價證券總額101,865 53,386 48,479 — 
總資產$166,413 $117,934 $48,479 $— 
(1) 包括主要投資於美國政府機構債務、美國國債、美國國債回購協議、美國政府機構回購協議以及自原始收購之日起到期日不超過三個月的公司債券的現金轉移賬户、貨幣市場賬户和貨幣市場基金。

報告日的公允價值使用
（以千計）2022年12月31日第 1 級第 2 級第 3 級
資產：
現金等價物(1)
$28,173 $28,173 $— $— 
有價證券：
公司債券26,037 — 26,037 — 
商業票據36,407 — 36,407 — 
美國國債證券22,731 22,731 — — 
國際債務證券2,460 2,460 — — 
有價證券總額87,635 25,191 62,444 — 
總資產$115,808 $53,364 $62,444 $— 

(1) 包括主要投資於美國政府機構債務、美國國債、美國國債回購協議、美國政府機構回購協議以及自原始收購之日起到期日不超過三個月的公司債券的現金轉移賬户、貨幣市場賬户和貨幣市場基金。



注意事項 12。 每股收益

歸屬於普通股股東的基本每股淨虧損是通過將歸屬於普通股股東的淨虧損除以該期間已發行普通股的加權平均數計算得出的。由於公司報告了截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月和九個月的淨虧損，因此用於計算歸屬於普通股股東的攤薄後每股淨虧損的股票數量與用於計算本報告期內歸屬於普通股股東的基本每股淨虧損的股票數量相同，因為如果計算中包括潛在的攤薄性股份，則具有抗攤薄作用。

截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月和九個月中，基本每股收益和攤薄後每股收益的計算如下：
截至9月30日的三個月
截至9月30日的九個月
（以千計，股票和每股金額除外）2023202220232022
淨虧損$(15,476)$(20,049)$(50,200)$(53,688)
已發行普通股的加權平均值——基本股和攤薄後股94,675,358 91,182,235 93,477,486 90,703,061 
每股普通股淨虧損——基本虧損和攤薄後$(0.16)$(0.22)$(0.54)$(0.59)

在截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月和九個月中，以下潛在普通股不包括在攤薄後的每股收益中，因為公司在報告期內均出現淨虧損：
截至9月30日，
20232022
股票期權4,688,972 6,675,385 
RSU8,074,490 7,041,744 
特別是94,635 67,456 
反攤薄普通股等價物總額12,858,097 13,784,585 

注意 13。 承付款和或有開支

法律訴訟

在正常業務過程中，公司可能成為各種法律訴訟的當事方。為此類訴訟辯護代價高昂，可能會給管理層和員工帶來沉重負擔，在訴訟期間，它可能會得到不利的初步或臨時裁決，也無法保證會獲得有利的最終結果。此外，公司行業的特點是存在大量專利、版權、商標、商業祕密和其他知識產權和專有權。我們行業的公司通常被要求對基於侵權或其他侵犯知識產權的指控提出的訴訟索賠進行辯護。此外，客户協議通常要求公司賠償客户因指控其解決方案侵犯第三方知識產權而產生的責任。公司不時捲入與第三方的專利和其他知識產權有關的糾紛，這些糾紛均未導致重大責任。該公司預計，此類爭議將來可能會繼續出現。根據目前的信息，公司認為，考慮到已確定的估計負債應計額，其因此類未決法律訴訟、主張的法律索賠和可能提出的已知潛在法律索賠而產生的責任（如果有）不太可能對公司的財務狀況、經營業績或現金流產生重大影響。

注意 14。 租賃

該公司根據不可取消的運營租約為其位於德克薩斯州普萊諾的公司總部租賃辦公空間 10 年公司根據該協議進行大致的租賃 125,468平方英尺的辦公空間，初始期限將於2028年8月31日到期，可以選擇延長任一期的租約 二的附加條款 五年每個或 一的額外任期 10年份。續訂選項未包含在使用權（“ROU”）資產和租賃負債的計算中。該公司選擇了在通過之前的時期內不提供可比的演示文稿的實際權宜之計。

2023年9月5日，該公司對其辦公室租約進行了修訂，除其他外，該修正案將德克薩斯州普萊諾的租賃空間從大約減少了 125,468平方英尺至 83,939平方英尺，自2023年12月31日起生效，並將剩餘的縮減租賃空間的期限延長至2033年8月31日。該公司決定將該修正案視為租賃修改。該修改導致對運營租賃 ROU 資產和租賃負債進行了重新計量，結果是 ROU 資產和租賃負債增加了 $3.1百萬和美元2.7分別為百萬。此外，該公司在修改租賃方面錄得的收益為美元0.4百萬美元, 這筆費用已列入簡明合併業務報表中的一般和管理費用.

運營租賃費用包括：
（以千計）
截至9月30日的三個月
截至9月30日的九個月
2023202220232022
運營租賃費用
$745 $785 $2,313 $2,353 
短期租賃費用及其他 (1)
(22)340 611 976 
租賃費用總額
$723 $1,125 $2,924 $3,329 
(1) 其他租賃費用包括可變租賃費用、轉租收入和租賃修改收益。


補充現金流信息
截至9月30日的九個月
現金流信息（以千計）
20232022
為經營租賃負債支付的現金
$2,924 $2,877 
修改租賃後對經營租賃使用權資產進行非現金調整(1)
$3,108 $— 
(1) 在截至2023年9月30日的九個月中，包括增加的美元8.0百萬美元用於將剩餘租賃空間的租約延長至2033年，扣除一美元4.9減少百萬美元與2023年12月31日起減少租賃空間有關。

經營租賃負債的未來到期日如下：

（以千計）2023年9月30日
2023 年（還剩三個月）$985 
20242,659 
20252,701 
20262,614 
20272,613 
此後17,758 
最低租賃付款總額$29,330 
減去：現值折扣(9,471)
租賃負債餘額總額$19,859 

注意 15。 商譽和其他無形資產

被視為無限期的商譽和無形資產不進行攤銷，但每年都要進行價值減值審查，或者在存在潛在減值指標時進行審查。作為公司業務規劃週期的一部分，公司將在本財年的第四季度進行年度商譽減值測試。截至2023年9月30日，沒有跡象表明商譽出現減值。Goodwill的賬面價值為美元148.1百萬和美元148.0截至2023年9月30日和2022年12月31日，分別為百萬人。

截至2023年9月30日和2022年12月31日，淨無形資產總額包括以下內容：

截至2023年9月30日
（以千計）賬面價值累計攤銷淨賬面價值
有限壽命：
客户關係$20,470 $(2,479)$17,991 
已開發的技術27,700 (8,813)18,887 
商品名750 (149)601 
可攤銷無形資產小計48,920 (11,441)37,479 
網站域名25 — 25 
無形資產總額$48,945 $(11,441)$37,504 

截至2022年12月31日
（以千計）賬面價值累計攤銷淨賬面價值
有限壽命：
客户關係$20,470 $(1,455)$19,015 
已開發的技術27,700 (4,800)22,900 
商品名750 (97)653 
可攤銷無形資產小計48,920 (6,352)42,568 
網站域名25 — 25 
無形資產總額$48,945 $(6,352)$42,593 

在無形資產上確認的攤銷費用為美元1.7百萬和美元5.1截至2023年9月30日的三個月和九個月分別為百萬美元，以及美元1.7百萬和美元3.4截至2022年9月30日的三個月和九個月中，分別為百萬美元。



下表顯示了未來五年及以後固定壽命無形資產的估計年度攤銷費用（以千計）：
2023 年（剩餘三個月）
$1,697 
20246,786 
20256,786 
20266,554 
20273,194 
此後12,462 
$37,479 




第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析

以下對我們財務狀況和經營業績的討論和分析應與我們的簡明合併財務報表和相關附註以及其他財務信息一起閲讀，這些信息包含在本10-Q表季度報告以及我們向美國證券交易委員會（“SEC”）提交的其他文件中，包括截至2022年12月31日財年的經審計的合併財務報表和附註，這些附註包含在我們截至年度的10-K表年度報告中 12 月 31 日，2022，於 2023 年 2 月 24 日向美國證券交易委員會提交。

除非上下文另有規定，否則本報告中提及的 “公司”、“Alkami”、“我們” 和 “我們的” 均指特拉華州的一家公司Alkami Technology, Inc. 及其合併子公司。

關於前瞻性陳述的警示説明

本10-Q表季度報告中作出的任何非歷史事實陳述的陳述，包括有關我們的信念和期望的陳述，均為前瞻性陳述，應作為前瞻性陳述進行評估。前瞻性陳述包括有關未來可能或假設的經營業績的信息，包括對我們業務計劃和戰略的描述。這些陳述通常包含 “預期”、“期望”、“建議”、“計劃”、“相信”、“打算”、“估計”、“目標”、“項目”、“應該”、“可能”、“可能”、“可能”、“可能”、“將”、“預測” 等詞語以及其他類似的表達方式。這些前瞻性陳述基於我們當前的預期、計劃和假設，這些預期、計劃和假設是我們根據行業經驗，以及我們對歷史趨勢、當前狀況、預期的未來發展以及我們認為在當時情況下適當的其他因素的看法。前瞻性陳述不能保證未來的業績或結果，受風險、不確定性和假設的約束和影響。儘管我們認為這些前瞻性陳述基於發表時的合理假設，但您應該意識到，許多因素可能會影響我們的實際業績或經營業績，並可能導致實際業績與前瞻性陳述中表達的結果存在重大差異。以下重要因素，以及10-K表年度報告中 “風險因素” 中討論的因素，可能會對此類前瞻性陳述產生重大影響：
•管理我們的快速增長；
•吸引新客户，保留和擴大現有客户對我們解決方案的使用；
•維護、保護和提升我們的品牌；
•預測客户訂閲續訂或採用我們解決方案的長期比率；
•我們的銷售週期不可預測且耗時；
•與第三方軟件、內容和服務的集成和依賴；
•將我們的解決方案與客户使用的其他系統整合；
•滿足我們的客户並滿足他們的數字銀行需求；
•我們對第三方和第三方互聯網託管提供商運營的數據中心的依賴；
•與我們的解決方案相關的缺陷、錯誤或性能問題；
•留住我們的管理團隊和關鍵員工，招聘和留住新員工；
•管理我們解決方案日益增加的複雜性和更高的實施量；
•提供客户支持；
•收購或投資其他公司或尋求商業夥伴關係；
•自然或人為災害;
•我們的安全措施或我們所依賴的第三方的安全措施的網絡安全漏洞或其他妥協；
•隱私問題、法律、法規和標準以及我們對最終用户個人信息的處理和使用增加；
•我們所服務的市場競爭激烈；
•如果金融服務行業的技術支出出現任何下滑、整合或減少，則依賴該行業作為我們的收入來源；
•不斷變化的技術要求以及我們提供的解決方案的變化和補充；
•我們開展業務的市場和司法管轄區的政治、經濟和競爭狀況；
•適用於我們、我們的客户和我們的解決方案的法規和法律；
•保護我們的知識產權，為自己辯護，使其免受有關我們盜用他人知識產權的指控；
•在我們的解決方案中使用開源軟件；
•遵守與第三方簽訂的許可或技術協議，以及我們以合理的條件簽訂其他許可或技術協議的能力；
•訴訟或訴訟威脅；
•我們的季度和年度經營業績相對於我們的預期和指導的波動；
•我們確認收入的方式，這會延遲我們解決方案訂閲的變更反映在我們的經營業績中；
•我們有限的運營歷史、我們的營業虧損歷史以及我們使用淨營業虧損（“NOL”）結轉的能力；
•我們籌集足夠資本的能力以及由此產生的稀釋以及我們經修訂的信貸協議的條款（定義見下文）；
•我們作為新興成長型公司的地位；
•我們普通股的未來出售、我們缺乏支付股息的意願以及我們的主要股東的重大影響力；以及
•我們的章程文件和特拉華州法律中的反收購條款。

鑑於這些風險和不確定性，提醒讀者不要過分依賴此類前瞻性陳述。除非適用法律要求，否則我們沒有義務更新或修改任何前瞻性陳述，無論是由於新信息、未來事件還是其他原因。



概述

Alkami 是一家基於雲的數字銀行解決方案提供商。我們激勵並授權社區、區域和超區域金融機構（“FIs”）與美國大型技術先進、資源充足的銀行競爭。我們的解決方案 Alkami Digital Banking Platform 使金融機構能夠招募和吸引新用户、增加收入並顯著提高運營效率，所有這些都需要專有的、真正基於雲的多租户架構的支持。我們通過基於訂閲的長期合同安排與客户建立了深厚的關係，使我們的增長與客户的成功保持一致，並形成有吸引力的單位經濟模式。

Alkami的成立是為了幫助金融機構創造公平的競爭環境。從那時起，我們的願景一直是創建一個將優質技術和金融科技解決方案結合在一個綜合生態系統中的平臺，以軟件即服務（“SaaS”）解決方案的形式交付，併為客户的客户提供訪問所有數字事物的單一訪問點。鑑於產品深度和功能在贏得和留住客户方面的重要性，我們已投入大量資源來構建優先考慮創新速度和上市速度的技術堆棧。在2020財年，我們收購了ACH Alert, LLC（“ACH Alert”），以尋求相鄰的產品機會，例如防欺詐和擴大我們的潛在市場。此外，2021年9月，我們收購了MK Decisioning Systems, LLC（“MK”），這是一個用於數字賬户開立、信用卡和貸款發放解決方案的技術平臺。2022年4月，我們收購了領先的基於雲的金融數據分析和交易數據清理提供商Segmint Inc.（“Segmint”）。

我們在零售和商業銀行領域的專業知識使我們能夠開發一套量身定製的產品，以應對金融機構面臨的關鍵挑戰。由於我們的架構，通過我們的單一代碼庫添加產品既快速、簡單又經濟實惠。Alkami 數字銀行平臺的主要差異化因素包括：

•用户體驗：跨用户互動點（包括手機、聊天和短信）的個性化和無縫數字體驗，在金融機構與其客户之間建立持久的聯繫。

•集成: 截至目前，可擴展性和可擴展性是由與後臺系統和第三方金融科技解決方案的290多次實時集成推動的 2023年9月30日，包括核心系統、支付卡、抵押貸款、賬單支付、電子文件、資金流動、個人財務管理和開户。

•深度數據能力：數據從後臺系統和第三方金融科技解決方案同步和存儲，併合成有意義的見解、有針對性的內容和其他盈利領域。

Alkami 數字銀行平臺提供一組端到端的軟件產品。我們與金融機構的典型關係始於一組核心功能組件，隨着時間的推移，這些組件可能會擴展到包括開户、信用卡體驗、客户服務、可擴展性、財務健康、安全和欺詐保護、營銷和分析以及資金流動等方面的全面產品套件。

我們主要通過內部銷售隊伍進入市場。鑑於我們的Alkami數字銀行平臺合同的長期性質，典型的銷售週期可以從大約三個月到十二個月不等，隨後的實施時間通常從六個月到十二個月不等，具體取決於整合的深度。

我們的Alkami數字銀行平臺收入幾乎完全來自多年期合同，這些合同基於截至2023年9月30日的平均合同期限約為70個月。我們主要採用按註冊用户計費模式，每種許可解決方案的增量費用均高於某些合同最低承諾。我們的定價是分層的，當客户實現更高的客户滲透率時，每位註冊用户可享受折扣，從而激勵我們的客户進行內部營銷並促進數字互動。

為了支持我們的增長並利用我們的市場機會，我們增加了業務各個方面的運營支出。在研發方面，我們繼續專注於創新，為我們的平臺帶來新功能，從而擴大我們的產品深度。同樣，我們將繼續擴大銷售和營銷組織，專注於贏得新客户、交叉銷售機會和續訂客户。

在截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月中，我們的總收入分別為6,770萬美元和5,340萬美元，同比增長26.8％。在截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月中，我們的總收入分別為1.935億美元和1.487億美元，同比增長30.1％。如下文所述，SaaS訂閲收入分別佔截至2023年9月30日的三個月和九個月總收入的95.7％和94.8％，在截至2022年9月30日的三個月和九個月中，分別佔總收入的94.9％和95.0％。在截至2023年9月30日的三個月和九個月中，我們分別出現了1,550萬美元和5,020萬美元的淨虧損，在截至2022年9月30日的三個月和九個月中，淨虧損分別為2,000萬美元和5,370萬美元，這主要是基於對銷售、營銷、產品開發和售後客户活動的大量持續投資。

最近的事態發展

銀行和監管環境的發展。2023年3月10日，加州金融保護與創新部關閉了硅谷銀行（“SVB”），聯邦存款保險公司（“FDIC”）被指定為接管人。2023年3月12日，美國財政部、聯邦儲備委員會和聯邦存款保險公司發表聯合聲明，宣佈聯邦存款保險公司將以全面保護SVB所有存款人的方式完成對SVB的決議，並從2023年3月13日起，存款人將可以獲得所有資金。2023年3月26日，聯邦存款保險公司宣佈，自2023年3月27日起，第一公民銀行和信託公司將承擔SVB的所有存款和貸款。鑑於上述情況，我們認為我們不會因為SVB的破產管理而蒙受損失。此外，我們的整體流動性和融資沒有受到影響。在本報告所述期間，我們的現金、現金等價物或有價證券存款沒有遭受任何損失。


辦公室租約修正案。 2023年9月5日，公司簽訂了經修訂和重述的辦公租約的第六修正案，該修正案除其他外，將德克薩斯州普萊諾的租賃空間從約125,468平方英尺減少到83,939平方英尺，自2023年12月31日起生效，並將剩餘的縮減租賃空間的期限延長至2033年8月31日。

影響我們經營業績的因素

擴大我們的 FI 客户羣。 我們戰略的關鍵部分是擴大我們的金融客户羣。截至2023年9月30日，我們通過Alkami數字銀行平臺為229家金融機構提供服務，如果包括僅訂閲ACH Alert、MK或Segmint產品的一種或組合的獨特客户，則為600多家客户提供服務。我們的每位數字銀行客户獲勝都是競爭的收穫，因此，我們擴大客户羣的歷史能力取決於產品深度、卓越的技術以及能夠使我們的解決方案與客户戰略目標相匹配的銷售和營銷職能。我們未來的成功將在很大程度上取決於我們通過競爭優勢繼續擴大金融客户羣的能力。

深化客户滲透率。 我們主要通過每位註冊用户的定價模型來創造收入。一旦我們聘請了客户，我們有能力幫助客户增加數字化採用，這就可以在非常有限的額外支出的情況下轉化為額外的收入。根據客户參與度的明顯改善以及根據一定客户滲透率獲得的折扣，激勵我們的金融客户進行營銷和鼓勵註冊數字賬户。我們希望通過持續投資新產品和平臺改進，繼續支持客户採用數字技術。我們未來的成功將取決於我們繼續深化客户滲透率的能力。

擴展我們的產品套件。 產品深度是贏得新客户的關鍵決定因素。在替代市場中，我們之所以獲勝，是因為我們有能力將優於現有產品以及更廣泛的競爭對手的產品套件推向市場。同樣重要的是，能夠以儘可能少的摩擦為客户提供具有凝聚力的深度產品套件。我們產品套件的深度取決於技術和平臺合作伙伴關係。截至2023年9月30日，我們的平臺模型已集成了290多個，這使我們能夠提供數千種與客户採用的數字平臺策略相一致的配置。我們預計，我們未來在贏得新客户方面的成功將部分歸因於我們繼續開發和及時向金融機構客户提供新的創新產品的能力。此外，擴展我們的產品套件可以擴大我們的每註冊用户收入（“RPU”）潛力。有關 RPU 的更多信息，請參閲 “關鍵業務指標”。

客户續約。 我們的模式和收入基礎的穩定性在一定程度上是由我們續訂客户能力所驅動的。除了延長現有關係外，續訂還提供了增加最低合同價值的機會，因為在合同期限內，我們的客户經常會增長，或者他們的需求也會發生變化。續訂客户也是推動我們實現長期毛利率目標的重要槓桿。在截至2023年9月30日的三個月和九個月中，我們分別續訂了6份和11份客户。我們預計，續約客户將在我們未來的成功中繼續發揮關鍵作用。

在創新領域持續保持領先地位。我們維持差異化平臺和產品的能力取決於我們的創新步伐。我們的單一代碼庫建立在多租户基礎架構之上，再加上持續的軟件交付，使我們能夠將新的創新產品快速推向市場，並在產品供應和功能集方面為我們奠定了市場領先的廣度。我們仍然致力於投資我們的平臺，尤其是通過研發支出，在截至2023年9月30日的三個月和九個月中，研發支出分別佔我們收入的32.1％和32.7％。我們未來的成功將取決於我們在創新方面的持續領導地位。

運營結果的組成部分

收入

我們的客户關係主要基於Alkami數字銀行平臺的多年合同，截至2023年9月30日，該平臺的平均合同期限為70個月。我們的大部分收入來自因使用我們的數字銀行解決方案而收取的SaaS訂閲服務。對於每位客户，我們每月為每個許可解決方案開具合同最低費用發票。此外，我們每月為使用每種解決方案的註冊用户數量以及這些註冊用户通過我們的數字銀行平臺進行的超出合同最低承諾的賬單支付和某些其他交易的數量開具額外的訂閲費發票。我們的定價是分層的，當客户實現更高的客户滲透率時，每位註冊用户可享受折扣，從而激勵我們的客户在內部推銷我們的產品並促進數字互動。因訂閲費超過合同最低限額而獲得的可變對價被確認為實際使用當月的收入。SaaS訂閲服務還包括維護和支持服務的年度和月度費用，這些費用在合同期限內以直線方式確認。

我們收取實施、配置和整合數字銀行平臺的實施費用和其他前期費用。我們通常以每份合同的固定價格為這些服務開具發票。這些費用與底層許可 SaaS 訂閲服務沒有區別。因此，我們從發佈之日起，在客户就我們的許可SaaS解決方案簽訂的初始協議期限內，以直線方式確認由此產生的收入。

有時，我們的客户會要求我們提供的定製開發和其他專業服務。這些通常是一次性請求，涉及獨特的非標準功能、功能或集成，旨在增強或修改其許可的 SaaS 解決方案。我們在服務移交給客户時確認收入。




以下按主要來源對截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月和九個月的收入進行了分類：
截至9月30日的三個月
截至9月30日的九個月
2023202220232022
（以千計）
SaaS 訂閲服務$64,758 $50,697 $183,446 $141,287 
實施服務2,077 1,922 6,961 5,503 
其他服務868 793 3,055 1,942 
總收入$67,703 $53,412 $193,462 $148,732 

更多細節見未經審計的簡明合併財務報表附註5。
    
收入成本和毛利率

收入成本主要包括工資和其他人事相關成本，包括員工福利、獎金、股票薪酬、差旅以及支持我們的 SaaS 訂閲、實施和其他服務的員工的相關成本。這包括我們的實施、客户支持和客户成功團隊、負責維護和發佈我們平臺更新的開發人員以及基於雲的第三方託管服務的費用。收入成本還包括賬單支付服務和我們的解決方案中包含的其他第三方知識產權的直接成本、所收購技術的攤銷和折舊。

我們將與解決方案實施直接相關的某些人事成本資本化，前提是這些成本可以從未來的收入中收回。收入確認開始後，我們將攤銷實施成本。攤還期通常為五到七年，這代表了預期的客户收益期。無法從未來收入中直接收回的其他費用在發生期間記為支出。

我們打算繼續增加對實施、客户支持和客户成功團隊以及技術基礎設施的投資，以為客户提供服務並支持我們的發展。我們預計，隨着業務的發展，收入成本將繼續以絕對美元計算，但收入佔收入的百分比會因實施和支持人員的使用情況以及我們確認賬單支付服務和集成到解決方案中的其他第三方功能而產生的費用的程度而異。在截至2023年9月30日的三個月和九個月中，我們的毛利率分別為54.0％和53.8％，在截至2022年9月30日的三個月和九個月中，我們的毛利率分別為51.6％和53.6％。

在截至2023年9月30日的三個月中，收入成本的主要組成部分佔收入的以下百分比：第三方託管服務（7.8％）、我們的解決方案中包含的賬單支付和其他第三方知識產權的直接成本（17.4％）、我們的實施團隊（9.1％）、我們的客户成功團隊（3.5％）、負責維護和發佈平臺更新的開發團隊（3.4％）、攤銷（2.5％）、庫存基於k的薪酬（2.2％）和折舊（0.1％）。在截至2022年9月30日的三個月中，收入成本的主要組成部分佔收入的以下百分比：第三方託管服務（7.7％）、我們的解決方案中包含的賬單支付和其他第三方知識產權的直接成本（16.7％）、我們的實施團隊（10.6％）、我們的客户成功團隊（4.4％）、負責維護和發佈平臺更新的開發團隊（3.7％）、股票薪酬（2.3％）、攤銷（2.9%）和折舊（0.1%）。

在截至2023年9月30日的九個月中，收入成本的主要組成部分佔收入的以下百分比：第三方託管服務（7.7％）、我們的解決方案中包含的賬單支付和其他第三方知識產權的直接成本（17.4％）、我們的實施團隊（9.5％）、我們的客户成功團隊（3.5％）、負責維護和發佈平臺更新的開發團隊（3.3％）、攤銷（2.5％）、庫存基於k的薪酬（2.1％）和折舊（0.1％）。在截至2022年9月30日的九個月中，收入成本的主要組成部分佔收入的以下百分比：第三方託管服務（7.7％）、我們的解決方案中包含的賬單支付和其他第三方知識產權的直接成本（16.0％）、我們的實施團隊（10.2％）、我們的客户成功團隊（4.6％）、負責維護和發佈平臺更新的開發團隊（3.6％）、股票薪酬（2.2％）、攤銷（1.9%）和折舊（0.1%）。

運營費用

研究與開發。 研發成本主要包括我們的工程、信息技術和產品員工的人事相關成本，包括工資、獎金、其他與激勵相關的薪酬、員工福利和股票薪酬。此外，我們還包括第三方承包商費用、軟件開發和測試工具、分配的公司費用以及與開發新解決方案以及升級和增強現有解決方案相關的其他費用。我們預計，隨着我們使用新特性和功能擴展平臺，並增強現有的Alkami數字銀行平臺，研發成本將增加。

銷售和營銷。 銷售和營銷費用主要包括我們的銷售、營銷和部分客户管理員工的人事相關成本，包括工資、獎金、佣金、其他與激勵相關的薪酬、員工福利和股票薪酬。銷售和營銷費用還包括差旅及相關費用、外部諮詢費和營銷計劃，包括潛在客户挖掘、年度客户會議費用、廣告、貿易展覽和其他活動費用。我們預計，隨着我們擴大直銷團隊以追求市場機會，銷售和營銷費用將繼續增加。



一般和行政. 一般和管理費用主要包括我們的高管、財務、法律、人力資源、信息技術、安全與合規以及其他行政員工的人事相關成本，包括工資、獎金、佣金、其他與激勵相關的薪酬、員工福利和股票薪酬。一般和管理費用還包括會計、審計和法律專業服務費、差旅費和其他未分配的公司相關費用，例如我們的設施成本、員工關係、企業電信和軟件費用。我們預計，隨着我們擴大業務規模以及承擔與上市公司相關的成本，包括法律、審計、商業保險和諮詢費，一般和管理費用將繼續增加。

與收購相關的費用，淨額。 與收購相關的淨支出包括應付給ACH Alert前所有者的應計遞延薪酬，以及與收購MK和Segmint相關的收購相關費用，主要與法律、諮詢和專業費用有關。此外，這些費用包括或有對價重估所產生的任何（收益）損失。

收購的無形資產的攤銷。 收購的無形資產的攤銷代表與我們的業務收購相關的無形資產的攤銷，這些無形資產在相關資產的估計使用壽命內按直線攤銷。

營業外收入（支出）

營業外收入（支出）主要包括來自現金餘額的利息收入、循環信貸額度下借款的利息支出、遞延債務成本的攤銷、有價證券的未實現（收益）虧損以及認股權證和部分權利的公允價值變動。

所得税準備金（福利）

我們的有效税率不同於法定税率，這主要是由於估值補貼對我們的遞延所得税資產的影響。由於我們的估值補貼，所得税準備金（收益）主要包括州所得税和與收購商譽的税收攤銷相關的遞延税。



運營結果

下文列出的經營業績應與本文件其他部分所列的簡明合併財務報表和附註一起進行審查。下表列出了我們精選的截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月和九個月的簡明合併運營報表數據。
截至9月30日的三個月
截至9月30日的九個月
（千美元，股票和每股金額除外）2023202220232022
收入$67,703 $53,412 $193,462 $148,732 
收入成本 (1) (2)
31,153 25,844 89,300 69,081 
毛利36,550 27,568 104,162 79,651 
運營費用 (2):
研究和開發21,755 18,222 63,170 48,973 
銷售和營銷11,933 9,721 36,694 27,822 
一般和行政18,290 18,337 53,608 54,114 
收購相關費用，淨額— 737 220 155 
收購的無形資產的攤銷359 370 1,076 796 
運營費用總額52,337 47,387 154,768 131,860 
運營損失
(15,787)(19,819)(50,606)(52,209)
營業外收入（支出）：
利息收入2,080 851 5,822 1,383 
利息支出(1,931)(1,185)(5,514)(2,336)
金融工具的收益（虧損）201 (59)421 (446)
所得税前虧損
(15,437)(20,212)(49,877)(53,608)
所得税準備金（福利）39 (163)323 80 
淨虧損
$(15,476)$(20,049)$(50,200)$(53,688)
(1)包括截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月中收購技術的攤銷額分別為130萬美元和140萬美元，以及截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月中分別攤銷400萬美元和260萬美元。

(2) 包括股票薪酬支出，如下所示：
截至9月30日的三個月
截至9月30日的九個月
2023202220232022
（以千美元計）
收入成本$1,507 $1,244 $4,140 $3,278 
研究和開發4,116 3,023 11,854 7,487 
銷售和營銷1,906 1,112 5,309 2,859 
一般和行政6,389 6,535 16,611 19,332 
股票薪酬支出總額$13,918 $11,914 $37,914 $32,956 



下表顯示了我們在所述期間對GAAP淨虧損與調整後息税折舊攤銷前利潤的對賬情況。
截至9月30日的三個月
截至9月30日的九個月
2023202220232022
（以千美元計）
淨虧損$(15,476)$(20,049)$(50,200)$(53,688)
所得税準備金（福利）39 (163)323 80 
金融工具的（收益）虧損(201)59 (421)446 
利息（收入）支出，淨額(149)334 (308)953 
折舊和攤銷2,695 2,550 7,841 5,512 
股票薪酬支出13,918 11,914 37,914 32,956 
收購相關費用，淨額(1)
— 737 220 155 
調整後 EBITDA (2)
$826 $(4,618)$(4,631)$(13,586)

(1) 截至2023年9月30日的九個月中，收購相關費用（淨額）包括與收購Segmint相關的費用，主要與法律、諮詢和專業費用有關。截至2022年9月30日的三個月和九個月中，收購相關費用（淨額）包括應計給ACH Alert前所有者的遞延薪酬，以及與收購MK和Segmint相關的費用，主要與法律、諮詢和專業費用相關的費用。在截至2022年9月30日的九個月中，這些支出被與收購MK相關的270萬美元或有對價收益所抵消。

(2) 調整後的息税折舊攤銷前利潤是非公認會計準則財務指標，不應被視為衡量經營業績或衡量流動性的GAAP淨虧損的替代方案。有關調整後息税折舊攤銷前利潤的更多信息，請參閲 “關鍵業務指標”。

關鍵業務指標

調整後的息税折舊攤銷前利潤 調整後的息税折舊攤銷前利潤是非公認會計準則財務指標，不應被視為衡量經營業績或衡量流動性的GAAP淨虧損的替代方案。我們將調整後的息税折舊攤銷前利潤定義為扣除所得税準備金（收益）前的淨虧損；金融工具（收益）虧損；淨利息支出；折舊和攤銷；股票薪酬支出；以及收購相關支出，淨額。我們認為，調整後的息税折舊攤銷前利潤為投資者和其他用户提供了我們財務信息與過去財務業績的一致性和可比性，並便於對運營進行同期比較。截至2023年9月30日的三個月和九個月，調整後的息税折舊攤銷前利潤分別為80萬美元和460萬美元，截至2022年9月30日的三個月和九個月中，調整後的息税折舊攤銷前利潤分別為460萬美元和1,360萬美元。

年度經常性收入 (ARR)。 我們通過彙總報告期最後一個月確認的與SaaS訂閲服務相關的年化經常性收入以及報告期最後一個月未來12個月的預期實施服務收入來計算ARR。我們相信，ARR提供了有關我們未來的收入潛力、我們獲得新客户的能力以及我們維持和擴大與現有客户關係的能力的重要信息。截至2023年9月30日，ARR為2.75億美元，截至2022年9月30日為2.136億美元，增長6,130萬美元，增長28.7％。

註冊用户。 我們將註冊用户定義為與我們的數字銀行平臺上的金融客户賬户持有人相關的個人或企業，該賬户持有人已註冊使用我們的一種或多種解決方案，並且截至報告期的最後一天目前有權使用這些解決方案。我們根據註冊用户數量對數字銀行平臺進行定價，因此，隨着我們數字銀行平臺註冊用户數量的增加，我們的ARR也會增加。我們認為，註冊用户數量的增長提供了重要信息，表明我們有能力擴大數字銀行平臺及其相關軟件產品的市場採用率，從而隨着時間的推移增加收入。截至2023年9月30日，我們擁有1,690萬註冊用户，截至2022年9月30日，我們有1,370萬註冊用户，增長了320萬，增長了23.1％。

每位註冊用户的收入 (RPU)。我們通過將截至報告期最後一天的ARR除以截至報告期最後一天的註冊用户數量來計算RPU。我們相信，RPU提供了重要信息，説明我們是否有能力隨着時間的推移增加新客户採用的軟件產品數量，以及我們是否有能力隨着時間的推移擴大現有客户在我們與我們的合同中增加的軟件產品數量。截至2023年9月30日，RPU為16.28美元，截至2022年9月30日為15.57美元，增長0.71美元，漲幅4.6％。


截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月和九個月的比較

收入
截至9月30日的三個月
改變
截至9月30日的九個月
改變
20232022$%20232022$%
（以千美元計）
收入$67,703 $53,412 $14,291 26.8 %$193,462 $148,732 $44,730 30.1 %
9月30日
20232022
年度經常性收入 (ARR)$274,976 $213,640 $61,336 28.7 %
註冊用户16,891 13,726 3,165 23.1 %
每位註冊用户的收入 (RPU)$16.28 $15.57 $0.71 4.6 %

與2022年同期相比，截至2023年9月30日的三個月和九個月中，收入分別增長了1,430萬美元，增長了26.8％，增長了4,470萬美元，增長了30.1％。

截至2023年9月30日的三個月，收入增加了1,430萬美元，這主要是由於來自新客户和現有客户的註冊用户增長以及RPU的增長。

截至2023年9月30日的九個月中，收入增加了4,470萬美元，這主要是由於註冊用户增長了320萬，增長了23.1％，這得益於39家支持170萬數字用户的新金融機構的實施，以及我們140萬用户的現有客户的數字用户採用率的提高。此外，收入的增加是由於RPU增長了4.6％。RPU的增長主要是由對現有客户的交叉銷售活動、在過去12個月中在我們的數字銀行平臺上實施的新客户的平均RPU高於總RPU以及2022年4月25日完成的對Segmint的收購，這為前一時期的增長貢獻了540萬美元。截至2023年9月30日，在過去12個月中，在我們的數字平臺上實施的新客户用户的平均RPU為16.92美元，比截至2023年9月30日的總RPU高4％。

收入成本和毛利率
截至9月30日的三個月
改變
截至9月30日的九個月
改變
20232022$%20232022$%
（以千美元計）
收入成本$31,153 $25,844 $5,309 20.5 %$89,300 $69,081 $20,219 29.3 %
收入百分比46.0 %48.4 %(2.4)%(5.0)%46.2 %46.4 %(0.2)%(0.4)%

收入成本

在截至2023年9月30日的三個月和九個月中，收入成本分別增加了530萬美元，增長了20.5％，增長了2,020萬美元，增長了29.3％， 與2022年同期相比，截至2023年9月30日的三個月和九個月中，毛利率分別為54.0％和53.8％，而2022年同期的毛利率分別為51.6％和53.6％。

截至2023年9月30日的三個月中，收入成本的增加主要是由人事相關成本增加120萬美元（包括30萬美元的股票薪酬）推動的，這是因為員工人數的增加支持了我們在場地可靠性工程、客户實施和客户成功方面的增長，以及第三方合作伙伴的成本增加290萬美元（我們將他們的解決方案作為數字平臺的一部分進行轉售），託管成本增加了110萬美元, 以及10萬美元較高的雜項其他費用成本。

截至2023年9月30日的九個月中，收入成本的增加主要是由人事相關成本（包括90萬美元的股票薪酬）增加了500萬美元（包括90萬美元的股票薪酬），這是因為員工人數的增加支持了我們在以下團隊中的發展：場地可靠性工程、客户實施和客户成功，以及第三方合作伙伴的成本增加990萬美元，我們將其解決方案作為數字平臺的一部分進行轉售，即350萬美元託管成本的增加是由以下方面的增加引起的來自現有和新客户增長的收入、140萬美元的無形資產攤銷（主要與2022年4月收購Segmint有關）以及40萬美元增加的其他雜項成本。



運營費用
截至9月30日的三個月
改變
截至9月30日的九個月
改變
20232022$%20232022$%
（以千美元計）
研究和開發$21,755 $18,222 $3,533 19.4 %$63,170 $48,973 $14,197 29.0 %
銷售和營銷11,933 9,721 2,212 22.8 %36,694 27,822 8,872 31.9 %
一般和行政18,290 18,337 (47)(0.3)%53,608 54,114 (506)(0.9)%
收購相關費用，淨額— 737 (737)(100.0)%220 155 65 41.9 %
收購的無形資產的攤銷359 370 (11)(3.0)%1,076 796 280 35.2 %
運營費用總額$52,337 $47,387 $4,950 10.4 %$154,768 $131,860 $22,908 17.4 %
收入百分比77.3 %88.7 %80.0 %88.7 %

研究和開發

與2022年同期相比，在截至2023年9月30日的三個月和九個月中，研發費用分別增加了350萬美元，增長了19.4％，增長了1,420萬美元，增長了29.0％。在截至2023年9月30日的三個月中，增長的主要原因是人事相關成本增加了340萬美元（包括110萬美元的股票薪酬），這是我們致力於平臺增強和創新的工程、信息技術和產品團隊的員工人數增長所致。此外，我們的託管成本增加了0.4美元，諮詢成本增加了0.2美元。資本化開發成本增加的70萬美元部分抵消了這些增長。

在截至2023年9月30日的九個月中，增長的主要原因是人事相關成本增加了1,460萬美元（包括440萬美元的股票薪酬），這是我們致力於平臺增強和創新的工程、信息技術和產品團隊的員工人數增長以及150萬美元的託管成本增加所致。資本化開發成本增加了100萬美元，諮詢成本減少了100萬美元，部分抵消了這些支出。

銷售和營銷

與2022年同期相比，在截至2023年9月30日的三個月和九個月中，銷售和營銷費用分別增加了220萬美元，增長了22.8％，增長了890萬美元，增長了31.9％。在截至2023年9月30日的三個月中，增長的主要原因是人事相關成本增加了240萬美元（包括80萬美元的股票薪酬），這是我們銷售和營銷團隊員工人數增長所致。此外，我們為銷售團隊增加了10萬美元的差旅成本。這些費用被40萬美元較低的諮詢成本部分抵消。

在截至2023年9月30日的九個月中，增長的主要原因是人事相關成本增加了780萬美元（包括250萬美元的股票薪酬），這是我們銷售和營銷團隊員工人數增長所致。此外，我們增加了70萬美元與行業會議和貿易展覽相關的成本，包括在面對面客户會議Co: Lab上增強的客户體驗，以及銷售團隊的40萬美元差旅費用增加。這些費用被減少的20萬美元諮詢成本部分抵消。

一般和行政

與2022年同期相比，在截至2023年9月30日的三個月和九個月中，一般和管理費用分別減少了不到10萬美元，下降了0.3％，下降了50萬美元，下降了0.9％。在截至2023年9月30日的三個月中，下降的主要原因是租賃修改收益40萬美元，保險成本減少20萬美元，股票薪酬減少10萬美元，雜項其他成本減少10萬美元，雜項成本減少10萬美元，但部分被80萬美元人事相關成本（不包括股票薪酬）的增加所抵消。2022年，由於一位前高管的股票期權和限制性股票單位的修改，我們獲得了更高的股票薪酬。

在截至2023年9月30日的九個月中，下降的主要原因是股票薪酬減少了270萬美元，租賃修改收益40萬美元，保險成本降低了30萬美元，審計和諮詢費用減少了10萬美元，雜項成本減少了40萬美元，雜項成本減少了40萬美元，但部分被280萬美元的人事相關成本（不包括股票薪酬）的增加以及60萬美元的軟件成本增加所抵消。2022年，由於一位前高管的股票期權和限制性股票單位的修改，我們獲得了更高的股票薪酬。

收購相關費用，淨額

與2022年同期相比，截至2023年9月30日的三個月和九個月中，收購相關支出淨額分別減少了70萬美元，增加了10萬美元。在截至2023年9月30日的三個月中，我們沒有產生任何與收購相關的費用。在截至2022年9月30日的三個月中，我們記錄了70萬美元的與收購相關的法律、諮詢、專業費用和遞延薪酬的費用。

在截至2023年9月30日的九個月中，我們為收購Segmint承擔了20萬美元的收購相關費用，這些費用與法律、諮詢和專業費用有關。在截至2022年9月30日的九個月中，我們記錄了290萬美元的與收購相關的法律、諮詢、專業費用和遞延薪酬支出，部分被與收購MK相關的270萬美元或有對價收益所抵消。



收購的無形資產的攤銷

與2022年同期相比，在截至2023年9月30日的三個月和九個月中，收購的無形資產的攤銷額分別減少了不到10萬美元，增加了30萬美元，這主要是由於2022年4月收購了Segmint。

非營業收入（支出），淨額

與2022年同期相比，截至2023年9月30日的三個月和九個月中，營業外收入分別增加了70萬美元和210萬美元。在截至2023年9月30日的三個月中，增長的主要原因是淨利息收入增加了50萬美元，以及與有價證券相關的金融工具未實現收益變動30萬美元。

在截至2023年9月30日的九個月中，增長的主要原因是淨利息收入增加了130萬美元，以及與有價證券相關的金融工具未實現收益變動90萬美元。

所得税準備金（福利）

在截至2023年9月30日的三個月和九個月中，公司的所得税支出分別低於10萬美元和30萬美元。這導致有效税率分別為（0.3）％和（0.6）％。相比之下，截至2022年9月30日的三個月和九個月中，所得税優惠分別為20萬澳元，所得税支出為10萬美元。這導致有效税率分別為0.8％和（0.2）％。

在截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月和九個月中，我們的有效税率與法定税率不同，這主要是由於估值補貼對其遞延所得税資產和州税收支出的影響。

流動性和資本資源

截至2023年9月30日，我們有1.782億美元的現金和現金等價物以及有價證券，累計赤字為4.227億美元。我們的淨虧損是由我們在開發數字銀行平臺、擴大銷售、營銷和實施組織以及擴大管理職能以支持我們的快速增長方面的投資推動的。

我們的運營資金主要來自出售可贖回的可轉換優先股和普通股的淨收益、出售SaaS訂閲服務產生的現金以及根據經修訂的信貸協議（定義見下文）進行的借款。

我們未來的資本需求將取決於許多因素，包括收入增長和為支持客户使用和客户羣增長而產生的成本、為支持我們的業務和相關基礎設施增長而增加的研發費用、與上市公司相關的一般和管理費用增加、辦公設施的投資和其他資本支出要求以及未來任何潛在的收購或其他戰略交易。

我們認為，我們現有的現金資源，包括經修訂的信貸協議，將足以為我們的持續運營、增長戰略、計劃中的資本支出以及我們作為上市公司在短期（至少未來12個月）和長期（未來12個月之後）預計產生的額外支出提供資金。我們可能會不時尋求籌集更多資金以支持我們的增長。我們可能進行的任何股權融資都可能稀釋我們現有的股東，我們可能進行的任何額外債務融資都可能需要還本付息以及財務和運營要求，這可能會對我們的業務產生不利影響。

2023年3月26日，第一公民銀行和信託公司宣佈，截至2023年3月27日，第一公民銀行和信託公司將承擔SVB的所有存款和貸款。這沒有對簡明的合併財務報表或經修訂的信貸協議條款的變更產生任何影響。



現金流

下表彙總了我們在指定期間的現金流量：
截至9月30日的九個月
（以千計）20232022
用於經營活動的淨現金$(12,197)$(24,220)
用於投資活動的淨現金$(16,358)$(247,499)
融資活動提供的（用於）淨現金$(4,801)$62,893 

用於經營活動的淨現金

在截至2023年9月30日的九個月中，用於經營活動的淨現金為1,220萬美元，其中包括5,020萬美元的淨虧損，經非現金費用4,310萬美元和淨運營資產和負債變化產生的淨現金流出510萬美元。非現金費用主要包括780萬美元的折舊和攤銷費用以及3,790萬美元的股票薪酬支出，部分被扣除210萬美元的有價證券的應計利息和50萬美元非現金費用的其他變化所抵消。我們的淨運營資產和負債變化產生的淨現金流出主要是由於應收賬款增加了500萬美元，預付費用和其他流動資產增加了260萬美元，遞延實施成本增加了400萬美元，但部分被應付賬款和應計負債增加520萬美元以及遞延收入增加130萬美元所抵消。

在截至2022年9月30日的九個月中，用於經營活動的淨現金為2,420萬美元，其中包括5,370萬美元的淨虧損，經非現金費用3,620萬美元和淨運營資產和負債變化產生的淨現金流出670萬美元。非現金費用主要包括550萬美元的折舊和攤銷費用、3,300萬美元的股票薪酬支出和40萬美元的非現金費用淨變動，部分被270萬美元或有對價重估收益所抵消。我們的淨運營資產和負債變化產生的淨現金流出主要是由於應收賬款增加了410萬美元，預付費用和其他流動資產增加了280萬美元，遞延實施成本增加了330萬美元，但部分被應付賬款和應計負債增加350萬美元以及遞延收入增加10萬美元所抵消。

用於投資活動的淨現金

在截至2023年9月30日的九個月中，用於投資活動的淨現金為1,640萬美元，主要包括用於購買有價證券的1.096億美元、與資本化軟件開發成本相關的380萬美元以及與計算機和其他設備更新相關的80萬美元資本支出，部分被有價證券到期和贖回的9,790萬美元收益所抵消。

在截至2022年9月30日的九個月中，用於投資活動的淨現金為2.475億美元，主要包括用於購買有價證券的1.641億美元、與收購Segmint相關的1.313億美元、與資本化軟件開發成本相關的280萬美元以及與計算機和其他設備更新相關的80萬美元資本支出，部分被有價證券到期和贖回的5150萬美元收益所抵消。

融資活動提供的淨現金（用於）

在截至2023年9月30日的九個月中，用於融資活動的淨現金為480萬美元，這主要是由於支付了與1,100萬美元股權獎勵淨結算相關的税款、210萬美元的債務本金支付、100萬美元收購的預留資金和支付的30萬美元債務發行成本，部分被行使股票期權購買150萬股普通股的730萬美元收益所抵消根據員工股票購買計劃（“ESPP”）發行的股票和收益為美元240 萬。

在截至2022年9月30日的九個月中，融資活動提供的淨現金為6,290萬美元，這主要來自發行長期債務的8,500萬美元收益、行使股票期權購買90萬股普通股的210萬美元以及根據ESPP發行的180萬美元的收益，部分被2470萬美元的債務本金支付、與淨結算股權獎勵相關的税款的支付所抵消 60萬美元，已支付的債務發行成本為80萬美元。



經修訂的信貸協議

2023年6月27日，公司與SVB、Comerica Bank和加拿大帝國商業銀行簽訂了截至2022年4月29日的公司經修訂和重述的信貸協議的第一修正案（“第一修正案”）（經第一修正案，即 “修訂後的信貸協議”）。第一修正案規定北卡羅來納州花旗銀行作為新的貸款機構加入，將循環貸款（定義見下文）的承諾金額增加了2,000萬美元，並將修訂後的信貸協議的到期日延長至2026年4月29日，以及下文討論的其他變更。經修訂的信貸協議，包括第一修正案規定的變更，除其他功能外，還包括以下內容：
•旋轉設施： 修訂後的信貸協議為有擔保循環貸款（“循環貸款”）提供了總額為6,000萬美元的承付款，截至2023年9月30日，其中沒有未償還的借款。
•定期貸款： 2022年4月29日借入了8500萬美元的定期貸款（“定期貸款”），所得款項用於補充現金，用於為收購Segmint提供資金，Segmint於2022年4月25日結束。
•手風琴特點： 修訂後的信貸協議還允許公司在遵守某些條件的前提下，申請本金總額不超過5,000萬美元的額外循環貸款承諾，截至2023年9月30日，其中沒有未償還的借款。

修訂後的信貸協議下的循環貸款可以自願預付和再借用。定期貸款的本金將按季度分期支付，初始金額約為110萬美元，從2023年6月30日開始，一直持續到2024年3月31日，並從2024年6月30日起增加到約210萬美元，直至經修訂的信貸協議到期日。定期貸款一旦還清或預付，就不能再借用。為執行經修正的信貸額度而支付的債務發行成本為90萬美元，其中10萬美元包含在預付費用和其他流動資產中，20萬美元包含在簡明合併資產負債表上的其他資產中。為執行第一修正案支付的債務發行成本為30萬美元，其中10萬美元包含在預付費用和其他流動資產中，10萬美元包含在簡明合併資產負債表上的其他資產中。

第一修正案增加了額外的契約，這些契約始於2025年4月29日（“財務契約觸發日”）或之後的每個財政季度。在財務契約觸發日之前，經修訂的信貸協議下的借款根據有擔保隔夜融資利率（“SOFR”）按浮動利率計息，外加每年3.00％至3.50％的利潤，具體取決於適用的經常性收入槓桿比率。在財務契約觸發日之後，修訂後的信貸協議下的借款按基於SOFR的浮動利率計息，外加每年1.50％、2.00％、2.50％或3.00％的利潤，具體取決於適用的合併總槓桿比率。如果SOFR小於0％，則SOFR應被視為0％。修訂後的信貸協議受某些流動性和運營契約的約束，包括慣例陳述和擔保、肯定和負面契約以及違約事件。公司必須為循環貸款下可用的未提取部分每年支付0.25％的承諾費，併為未償信用證支付可變費用。該公司有一張金額為30萬美元的備用信用證，作為與公司辦公空間有關的租約的擔保，該租約將於2033年到期。

根據經修訂和重述的擔保和抵押協議，經修訂的信貸協議下的債務由公司的子公司擔保，並由公司及其子公司的全部或基本全部資產作為擔保。

修訂後的信貸協議包含慣常的肯定和負面契約。在財務契約觸發日之前，適用以下契約：（i）年度經常性收入增長契約，要求貸款方在任何連續四個財政季度的經常性收入比上一年度相應連續四個季度的經常性收入高出10％；（ii）流動性（定義為受控制協議約束的銀行賬户中的現金總額加循環基金下的可用性）契約，要求貸款方給在每個日曆月的最後一天測試的流動性達到或超過2,000萬美元。在財務契約觸發日之後，現有的年度經常性收入增長和流動性財務契約不再適用，並且以下契約生效：（i）合併後的總槓桿比率，要求在該財政季度的最後一天計算得出的截至結束的連續12個月的比率小於3. 50:1.00；以及（ii）要求該比率的合併固定費用比率，計算方法為連續12個月該財政季度的最後一天然後結束，大於 1. 25:1.00。

第一修正案還增加了自2023年6月30日起適用的自由現金流契約，要求截至2023年6月30日和2023年9月30日的財政季度，按該財政季度最後一天計算，截至2023年6月30日和2023年9月30日的財政季度的自由現金流分別不少於7,500萬美元，截至2023年12月31日的財政季度以及此後結束的每個財政季度的自由現金流分別不少於5,000萬美元。

截至2023年9月30日的三個月和九個月中，包括承諾費和未使用的線路費在內的總利息支出分別為190萬美元和550萬美元，截至2022年9月30日的三個月和九個月分別為120萬美元和230萬美元。在2022年完成經修訂的信貸協議和2023年完成第一修正案的同時，我們分別承擔了80萬美元和30萬美元的發行成本，這些成本被推遲並計劃在協議的剩餘期限內攤銷。截至2023年9月30日和2022年12月31日，未攤銷的債務發行成本總額分別為80萬美元和70萬美元。截至2023年9月30日的三個月和九個月中，攤銷費用分別為10萬美元和30萬美元，截至2022年9月30日的三個月和九個月的攤銷費用分別為70萬美元和90萬美元。

合同義務和承諾

除了經修訂的信貸協議和經修訂和重列的辦公租約的第六修正案外，與我們在2023年2月24日向美國證券交易委員會提交的截至2022年12月31日止年度的10-K表年度報告中討論的截至2022年12月31日的合同義務和承諾相比，沒有實質性變化。



資產負債表外安排

在本報告所述期間，我們沒有任何表外融資安排，也沒有任何與未合併的實體或金融合作夥伴關係，包括有時被稱為結構性融資或特殊目的實體的實體，這些實體是為促進資產負債表外安排或其他合同範圍狹窄或有限的目的而設立的。

關鍵會計政策與重要判斷和估計

在根據公認會計原則編制未經審計的簡明合併財務報表時，我們必須做出影響報告的資產、負債、收入和支出金額以及相關披露的決策。此類決定包括選擇適用的適當會計原則和作為會計估計數依據的假設。在做出此類決定時，我們基於對相關情況、歷史經驗和精算估值的理解和分析，做出判斷。實際金額可能與編制簡明合併財務報表時的估計金額不同。

與我們在2023年2月24日向美國證券交易委員會提交的截至2022年12月31日止年度的10-K表年度報告中列出的 “管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析” 中描述的關鍵會計政策和估計相比，我們的關鍵會計政策和估算沒有實質性變化。

最近發佈的會計公告

有關最近的會計聲明和會計準則未來適用情況的討論，見本報告其他地方所列未經審計的簡明合併財務報表附註2。

新興成長型公司地位

根據《Jumpstart Our Business Startups》（“喬布斯法案”）的定義，我們是一家 “新興成長型公司”。根據喬布斯法案，新興成長型公司可以推遲採用在《喬布斯法案》頒佈後發佈的新會計準則或經修訂的會計準則，直到這些準則適用於私營公司為止。我們選擇利用延長的過渡期，使我們能夠遵守新的或修訂的會計準則，這些準則對上市公司和私營公司的生效日期不同，直到我們（i）不再是新興成長型公司或（ii）明確且不可撤銷地選擇退出《喬布斯法案》中規定的延長過渡期之前，以較早者為準。因此，我們的合併財務報表可能無法與截至上市公司生效之日遵守新的或修訂的會計公告的公司相提並論。

第 3 項。關於市場風險的定量和定性披露

我們在正常業務過程中面臨市場風險。市場風險是指由於金融市場價格和利率的不利變化而可能影響我們的財務狀況的損失風險。我們的市場風險敞口主要是利率波動的結果。

利率風險

我們面臨與經修訂的信貸協議相關的利率風險。假設其他因素保持不變，利率變化通常會影響我們的利息支付金額，因此也會影響我們未來的淨收入和現金流。假設我們經修訂的信貸協議下的未償金額已全部提取，假設利率變動10％不會對我們的合併財務報表產生重大影響。我們的現金、現金等價物和限制性現金主要由計息賬户組成。此類利息賺錢工具具有一定程度的利率風險。為了最大限度地降低未來的利率風險，我們打算維持各種投資級證券的現金等價物投資組合，其中可能包括商業票據、貨幣市場基金以及政府和非政府債務證券。由於我們的現金、現金等價物、限制性現金和有價證券的到期日較短，我們認為市場利率的上升不會對投資的已實現價值產生任何重大的負面影響。

第 4 項。控制和程序

評估披露控制和程序

根據經修訂的1934年《證券交易法》（“交易法”）第13a-15（e）條和第15d-15（e）條的定義，披露控制和程序是指公司的控制和其他程序，旨在合理地保證公司在根據《交易法》提交或提交的報告中要求披露的信息是在美國證券交易委員會規定的時限內記錄、處理、彙總和報告的規則和表格，並確保收集此類信息並將其傳達給公司管理層，酌情包括其首席執行官和首席財務官, 以便及時就所需的披露作出決定.我們的管理層在首席執行官和首席財務官的參與下，評估了2023年9月30日，即本10-Q表季度報告所涉期間的最後一天，我們的披露控制和程序的有效性。根據這項評估，我們的首席執行官兼首席財務官得出的結論是，截至2023年9月30日，我們的披露控制和程序在合理的保證水平上是有效的。



財務報告內部控制的變化

在本10-Q表季度報告所涉期間，我們對財務報告的內部控制沒有發生任何變化，這與《交易法》第13a-15（d）條和第15d-15（d）條所要求的評估有關，對我們對財務報告的內部控制產生了重大影響或有理由可能對我們的財務報告內部控制產生重大影響。


第二部分-其他信息

第 1 項。法律訴訟

我們可能會不時參與正常業務活動過程中產生的各種法律訴訟。我們目前不是任何訴訟的當事方，我們認為，如果這些訴訟的結果對我們不利，將對我們的業務、經營業績、現金流或財務狀況產生重大不利影響。

第 1A 項。風險因素

在我們於2023年2月24日向美國證券交易委員會提交的截至2022年12月31日的10-K表年度報告中，先前在 “風險因素” 標題下披露的風險因素沒有重大變化。

第 2 項。未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用

沒有。

第 3 項。優先證券違約

沒有。

第 4 項。礦山安全披露

沒有。

第 5 項。其他信息

在截至2023年9月30日的三個月中， 公司沒有董事或高級管理人員通過或終止 “第10b5-1條交易安排” 或 “非規則10b5-1交易安排”，因為每個術語的定義見法規S-K第408項。


第 6 項。展品
展覽索引
以引用方式納入
展覽描述表單文件編號展覽申報日期
10.1
經修訂和重述的辦公租約第六修正案，日期為2023年9月5日。
8-K001-4032110.19/6/2023
31.1
根據1934年《證券交易法》第13a-14 (a) 條對首席執行官進行認證
31.2
根據1934年《證券交易法》第13a-14 (a) 條對首席財務官進行認證
32.1*
根據《美國法典》第 18 節 1350 對首席執行官進行認證
32.2*
根據《美國法典》第 18 節 1350 對首席財務官進行認證
101.INS行內 XBRL 實例文檔-實例文檔未出現在交互式數據文件中，因為其 XBRL 標籤嵌入在內聯 XBRL 文檔中
101.SCH內聯 XBRL 分類擴展架構文檔
101.CAL內聯 XBRL 分類擴展計算鏈接庫文檔
101.DEF內聯 XBRL 分類法擴展定義鏈接庫文檔
101.LAB內聯 XBRL 分類法擴展標籤 Linkbase 文檔
101.PRE內聯 XBRL 分類擴展演示鏈接庫文檔
104封面交互式數據文件（格式為 Inline XBRL，包含在附錄 101 中）

* 本10-Q表季度報告所附作為附錄32.1和附錄32.2所附的證書被視為已提供，未向美國證券交易委員會提交，因此不得以提及方式納入公司根據經修訂的1933年《證券法》或《交易法》提交的任何文件中，無論此類申報中包含任何一般註冊語言，無論此類申報中是否包含任何一般註冊語言。






簽名

根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式促使經正式授權的下列簽署人代表其簽署本報告。

Alkami 科技公司
日期：2023年11月2日來自：/s/ Alex Shootman
亞歷克斯·舒特曼
首席執行官
（首席執行官）
日期：2023年11月2日來自：/s/ W. Bryan Hill
W. Bryan Hill
首席財務官
（首席財務官）