www.bancofcal.com 投資者簡報 2023 年第三季度財報
2 本演示文稿包括1995年《私人證券訴訟改革法》“安全港” 條款所指的前瞻性陳述。諸如 “相信”、“將”、“應該”、“可能產生”、“預期”、“將繼續”、“預期”、“估計”、“項目”、“計劃”、“戰略” 或類似表述之類的詞語或短語旨在識別這些前瞻性陳述。提醒您不要過分依賴任何前瞻性陳述。這些陳述必然會受到風險和不確定性的影響，由於各種因素，包括加州銀行（以下簡稱 “公司”）不時向美國證券交易委員會（SEC）提交或提供的文件中列出的結果，實際結果可能與預期結果存在重大差異。除非法律要求，否則公司沒有義務修改或公開發布對這些前瞻性陳述的任何修訂或更新，以反映此類陳述發表之日之後發生的事件或情況。可能導致實際業績與預期或預計業績存在重大差異的因素包括但不限於：（i）全國或我們市場領域的總體經濟狀況的變化，包括供應鏈中斷的影響以及衰退或經濟衰退的風險；（ii）利率環境的變化，包括聯邦儲備銀行基準利率最近和未來可能上漲，這可能會對我們的收入和支出產生不利影響，價值資產和債務、可用性和成本資本和流動性，持續通貨膨脹的影響；（iii）貸款活動的信用風險，這些風險可能受到房地產市場惡化和借款人財務狀況的影響，以及貸款活動的運營風險，包括我們承保業務的有效性和欺詐風險，其中任何風險都可能導致貸款拖欠、損失和不良資產增加，並可能導致我們的信貸損失準備金不足；（iv）貸款需求的波動，以及貸款需求的波動我們市場區域的商業和住宅房地產價值；（v）我們證券投資組合的質量和構成；（vi）我們開發和維持強大的核心存款基礎或其他低成本融資來源的能力，為我們的活動提供資金，尤其是在利率上升或居高不下的環境中；（viii）在短時間內快速提取大量活期存款；（viii）訴訟的成本和影響；（ix）與之相關的風險公司的收購，包括對當前計劃和運營的幹擾；難以留住客户和員工；與這些交易相關的費用、支出和費用明顯高於預期；以及我們無法實現預期的收入、成本節約、協同效應和其他收益；就我們最近收購Deepstack Technologies, LLC（Deepstack）而言，聲譽風險、監管風險以及公司或Deepstack的客户、供應商、供應商、員工或其他業務合作伙伴的潛在不良反應；(x) 檢查結果公司的監管機構和除其他外，任何此類監管機構都可能限制我們的業務活動，限制我們投資某些資產的能力，不批准或不反對某些資本或其他行動，增加我們的信貸損失準備金，導致資產價值減記，限制我們或我們的銀行子公司支付股息的能力，或者處以罰款、處罰或制裁；(xi) 對我們的業務產生不利影響的立法或監管變化，包括變更税收法律和政策，會計政策和實踐、隱私法、監管資本或其他規則；(xii) 我們的企業風險管理框架可能無法有效緩解風險和減少潛在損失的風險；(xiii) 對我們某些資產和負債的公允價值估算存在錯誤，這可能會導致估值發生重大變化；(xiv) 我們所依賴的網絡、應用程序、供應商和計算機系統的故障或安全漏洞，包括網絡安全威脅; (xv) 我們吸引和留住關鍵的能力我們高級管理團隊的成員；(xvi) 氣候變化、惡劣天氣事件、自然災害、流行病、流行病和其他公共衞生危機、戰爭或恐怖主義行為以及其他外部事件對我們業務的影響；(xvii) 銀行倒閉或其他銀行的不利事態發展對一般投資者對銀行穩定和流動性的看法的影響；(xviii) 我們記錄在案的商譽可能受到損害，這可能是對我們的收益和資本的不利影響；以及 (xix) 風險、不確定性以及註冊聲明（定義見下文）中 “關於前瞻性陳述的警示性聲明” 標題下提出的假設；以及（xx）影響我們的運營、定價、產品和服務的其他經濟、競爭、政府、監管和技術因素，以及本演示文稿以及我們不時向美國證券交易委員會提交或提供的其他文件中描述的其他風險。前瞻性陳述
3 禁止要約或招攬本演示文稿不是委託書或邀請，也不是與任何證券或擬議交易有關的委託書、同意書或授權，也不構成出售要約或招攬購買公司、PacWest Bancorp 或合併後的公司證券的要約，也不得在任何司法管轄區出售證券，在註冊之前此類要約、招攬或出售是非法的根據任何此類司法管轄區的證券法。除非通過符合《證券法》第10條要求的招股説明書或以其他方式符合適用法律，否則不得將任何證券要約視為已發行。其他信息以及在哪裏可以找到本演示文稿包括與公司與PacWest Bancorp之間的擬議交易以及華平有限責任公司和Centerbridge Partners, L.P. 公司於2023年8月28日向美國證券交易委員會提交了S-4表格（註冊聲明）的註冊聲明（經2023年9月29日修訂，2023年10月16日進一步修訂，2023年10月19日進一步修訂），其中包括一份聯合委託書（聯合委託書/招股説明書）公司和PacWest Bancorp向公司普通股和PacWest Bancorp普通股的持有人分配，這與公司和PacWest Bancorp徵求代理人供公司股東和PacWest Bancorp的股東就擬議交易進行投票有關，也構成了公司的招股説明書。美國證券交易委員會於2023年10月20日宣佈註冊聲明生效，最終的聯合委託書/招股説明書於2023年10月23日左右首次郵寄給公司和PacWest Bancorp各自的股東，截至適用的記錄日，他們有權就公司股東大會和PacWest Bancorp股東大會上正在考慮的事項進行表決（如適用）。在做出任何表決或投資決定之前，我們敦促投資者和證券持有人仔細閲讀完整的註冊聲明和最終的聯合委託書/招股説明書（包括其所有修正案和補編），以及向美國證券交易委員會提交的任何其他相關文件及其最終版本，以及此類文件的任何修正或補充，因為它們包含有關擬議交易的重要信息。投資者和證券持有人可以通過美國證券交易委員會維護的網站www.sec.gov免費獲得公司或PacWest Bancorp向美國證券交易委員會提交的註冊聲明、最終的聯合委託書/招股説明書以及所有其他相關文件的副本。公司或PacWest Bancorp向美國證券交易委員會提交的文件也可以在公司或PacWest Bancorp的網站 https://investors.bancofcal.com 上免費獲得，標題為 “財務和申報” 或 www.pacwestbancorp.com，標題為 “美國證券交易委員會文件”，或者應向公司提出的書面要求，注意：投資者關係，加利福尼亞州聖安娜麥克阿瑟廣場 3 號 92707 或 PacWest Bancorp，注意：投資者關係，威爾希爾大道9701號，700套房，加利福尼亞州比佛利山莊90212。根據美國證券交易委員會的規定，本公司和PacWest Bancorp及其各自的董事和執行官可能被視為參與向公司股東或PacWest Bancorp的股東徵集與擬議交易有關的代理人。公司的股東、PacWest Bancorp的股東和其他利益相關者可以在註冊聲明以及公司或PacWest Bancorp不時向美國證券交易委員會提交的其他文件中免費獲得有關公司和PacWest Bancorp董事和執行官姓名、隸屬關係和利益的更多詳細信息。有關根據美國證券交易委員會的規定，可能被視為公司或PacWest Bancorp股東就擬議交易進行代理招標的參與者的其他信息，以及他們通過持有的證券或其他方式對直接和間接利益的描述，包含在向美國證券交易委員會提交的關於擬議交易的最終聯合委託書/招股説明書和其他相關材料中。您可以在美國證券交易委員會的網站www.sec.gov上免費獲得這些文件的副本。公司或PacWest Bancorp也將使用上述聯繫信息免費提供公司或PacWest Bancorp向美國證券交易委員會提交的文件副本。其他免責聲明
4 1.表示非公認會計準則財務指標；參見演示文稿末尾的 “非公認會計準則對賬” 幻燈片 2. 23 年第三季度資本比率為 2023 年第三季度的初步業績（每股數據除外以千美元計）23 年第 3 季度淨利息收入 69,218 美元 69,632 美元 79,408 美元淨收入 42,574 美元 17,879 美元 24,196 美元攤薄後每股普通股收益 0.74 美元 0.31 美元 0.40 美元 0.40 調整後淨收益 (1) 17,051 美元 18,383 美元 26,732 美元 26,732 美元調整後的攤薄後每股普通股收益 (1) 0.30 美元 0.32 美元 0.44 美元 0.44 税前準備金 (PTPP) 收益 (1) 63,832 美元 26,524 美元 34,127 美元調整後的 PTPP 收益 (1) $27,596 美元 27,240 美元 37,728 美元 37,728 美元平均資產回報率 (ROAA) 1.82% 0.75% 1.02% 調整後的 ROAA (1) 0.73% 0.73% 1.13% PTPP ROAA (1) 2.73% 1.11% 1.44% 調整後的 PTPP ROAA (1) 1.18% 1.14% 1.59% 平均資產 9,261,273 美元 9,611,239 美元 9,408,740 美元淨利率 3.19% 3.11% 3.58% 信用損失補貼覆蓋率 1.13% 1.19% 1.36% NIE/平均資產 2.41% 2.05% 2.15% 調整後淨資產淨值/平均資產 (1) 1.98% 2.02% 2.00% 普通股一級 (2) 12.19% 11.88% 11.41% 每股有形普通股 (1) 15.34 美元 14.56 美元 13.79 美元非計息存款百分比的期末存款總額 35.6% 35.6% 40.4%
5 23 年第 3 季度摘要為整個週期的穩定性而構建的商業模式，重點是高接觸的商業關係和增值服務以及推動無息存款增長的解決方案 • 宣佈與 PacWest Bancorp 進行轉型合併 • 已獲得聯邦儲備銀行和加州 DFPI 的監管部門批准；無需進一步獲得監管部門的批准 • 股東會議定於 23 年 11 月 22 日左右；合併完成日期為 23 年 11 月 30 日左右 • 合併成立 #3 最大的總部位於加州的銀行交易 • 預計將提供規模，市場地位、強勁的流動性和資金、穩健的資本和更高的盈利能力 • 交易包括來自領先私募股權公司的4億美元承諾資本 • 合併重組計劃包括資產出售，預計將減少PACW的高成本經紀存款存款實力 • 穩定的存款組合，無息存款佔23年第三季度末存款總額的36％ • 第三季度增加了超過5000萬美元的新NIB存款關係，今年迄今為止增加了超過2億美元處於有利地位利率 • 淨利率較上一季度增長8個基點至3.19％ • 存款成本趨於穩定：09/30/23存款即期利率為1.84％，而本季度的平均利率為1.86％。高流動性和資本水平 • 可用流動性總額為37億美元，是未投保和無抵押存款水平的2.1倍 • TCE比率（1）上漲62個基點至9.7％，TBV/股上漲5.4％，至15.34美元 (2) • 基於風險的總資本比率為14.5％，CET1比率為12.2％，槓桿比率為10.2％（3）Healthy Asset Quality • 不包括SFR在內的不良貸款下降了39％，後者LTV較低和最低虧損率 • 不良貸款覆蓋率增加了3％至129％；不良貸款覆蓋率增加了3％至128％ • 合併後為重新定位資產負債表而在本期發生的扣款 1.表示非公認會計準則財務指標；參見演示文稿末尾的 “非公認會計準則對賬” 幻燈片。2.包括在合併結束前為對衝利率風險而訂立的衍生工具的4,620萬美元税前按市值收益。3. 23 年第三季度的資本比率是初步的。強大的存款基礎、流動性和資本
6 新關係導致的NIB存款年初至今強勁增長表明銀行存款引擎取得了成功（百萬美元）2021年第三季度第二季度2022年第二季度第二季度22年第二季度23年第二季度23年第二季度44.4 34.1 59.3 66.0 92.0 92.0 74.5 74.8 74.8 52.2 23年第三季度2.02億美元來自新關係的新NIB存款引擎持續產生新的NIB 來自新關係的存款添加新的NIB關係被認為是存款特許經營長期成功的關鍵
7 • 穩定的NIB組合，包括36％的期末存款總額，持平至23年第二季度的收盤水平 • 自21年第四季度以來，整個週期累計存款貝塔值為34％ • 74％的保險和抵押存款 • 沒有重大存款或行業集中度 • 09/30/23 存款即期利率為1.84％存款成本 40.4％ 26.4％ 20.4％ 4.4％ 8.4％ 39.5％ 27.3％ 16.5％ 8.5% 8.2% 2022年第四季度 1.22% 36.1% 26.8% 0.47% 14.4% 8.4% 23年第一季度 1.67% 35.6% 24.9% 15.6% 8.5% 23.23年第二季度 1.86% 35.6% 23.1% 17.5% 15.3% 8.5% 存款平均成本不計息查看貨幣市場和儲蓄經紀存款證亮點 2.18% 3.65% 4.51% 4.99% 5.26% 聯邦基金平均利率 1.反映截至期末的餘額低成本存款特許經營權在穩定的NIB存款百分比的推動下，相對於聯邦基金利率的利差不斷擴大 2022年第四季度第二季度2季度23億美元非計息支票 2,943.6 2,809.3 2,506.6 2,446.7 2,366.5 2,366.5 2,366.5 計息支票 1,921.8 1,947.2 1,862.0 1,713.5 1,531.3 活期存款 4,865.4 4756.6 4,368.6 4,160.2 3,897.9 貨幣市場和儲蓄 1,478.0 1,174.9 998.4 1,057.3 1,157.1 CD 614.6 584.5 585.3 579.8 567.1 經紀存單 322.4 604.9 999.7 1,073.8 1,018.5 合計 (1) 7,280.4 712.9 美元 6,952.0 美元 6,871.1 美元 6,6640 美元。6
8 • 53% 的貸款是可變貸款或混合貸款 • 62% 的貸款組合由住宅房地產擔保 • 多户住宅加權平均質押率為 57% • CRE加權平均質押率為55％ • SFR加權平均LTV為57％，平均FICO 741 • 79％的SFR貸款組合的LTV低於70％ • 87％的房地產擔保貸款的LTV低於23年第三季度的70％ 23 年第 3 季度變更貸款分部平均值 $ (1)%平均收益率 $ (1)%平均收益率 $ (1)%百萬美元收益率 C&I：倉庫 648 美元 9.3% 8.81% 美元 786 11.0% 8.66% $ (138) -17.6% 0.15% C&I：所有其他 1,295 18.6% 6.60% 1,214 17.0% 6.55% 81 6.7% 0.0% 多户家庭 1,654 23.8% 4.16% 1,654 23.1% 4.16% 0 0.00% CRE 1,173 16.9% 4.94% 1,266 17.7% 4.86% (93) -7.4% 0.08% 建築業 263 3.8% 8.96% 265 3.7% 8.80% (2) -0.7% 0.16% SBA 57 0.8% 5.50% 63 0.9% 6.22% (6) -10.0% -0.72% 商業貸款總額 5,090 73.1% 5.79% 5,249 73.3% 5.69% (159) -3.0% 0.10% SFR 1,783 25.6% 4.18% 1,821 25.4% 4.10% (38) -2.1% 0.08% 消費者 88 1.3% 6.56% 87 1.2% 6.47% 2 1.8% 0.09%消費者貸款總額 1,871 26.9% 4.29% 1,908 26.7% 4.20% (36) -1.9% 0.09% 貸款總額 HFI 6,961 美元 100% 5.38% 7,156 美元 100% 5.28% $ (195) -2.7% 0.10% 建築業 4% 消費者 1% 小企業管理局 1% CRE 17% 1-4 Res.26% 多户家庭 24% C&I 19% 23 年第三季度亮點 1.反映截至期末的餘額。第三季度，1.023億美元的自有CRE貸款從CRE類別轉移到商業和工業類別多元化貸款組合降低了風險併產生了誘人的風險調整後收益率倉庫9％
9 以加州為中心的CRE投資組合具有較低的權重平均質押率和穩健的信用質量 • General Office CRE由B/C級低層組成，其中：o LTV為53％或1.6倍的還本付息覆蓋率 • CRE貸款拖欠率
10 1.包括遞延成本/費用、轉賬、銷售和其他調整注：期末貸款餘額包括待售貸款多元化業務組合新生產的貸款收益率繼續上升（百萬美元）貸款期初餘額資金總額回報淨差額其他變化 (1) 貸款期末餘額2023年第三季度貸款總產出率 7,161美元 266美元 450 美元 (184) 美元 (12) 6,965 美元 5.38% 8.36% 2023 年第二季度 7,059 美元 441 美元 340 美元 101 美元 1美元 7,161 美元 5.28% 8.17% 2023 年第一季度 7,119% 399美元 454 美元 (55) $ (6) 7,059 美元 5.07% 7.72% 第四季度 7,294 美元 496美元 662 美元 (166) $ (8) 7,119美元 4.92% 6.79% 2022 年第三季度 7,455 美元 821美元 980美元 (159) 美元 (2) 7,294 美元 4.54% 5.53% 559 美元 145 美元 156 美元 61 美元 92 美元 262 351 美元 208 231 美元 174 821 496 美元 496 美元 (239 美元) (212 美元) (217 美元) (134 美元) (347 美元) (284 美元) (284 美元) (237 美元）（206 美元）（224 美元）（980 美元）（662 美元）（454 美元）（454 美元）（440 美元）（450 美元）（394 美元）（166 美元）（135 美元）34 美元 149 美元 0.00% 1.00% 2.00% 3.00% 4.00% 6.00% 6.00% 7.00% 8.00% 9.00% $0 200 美元 600 美元 1,000 美元 2022 年第三季度 1,200 美元 1,200 美元 1,200 美元 1,200 美元 1,200 美元 1,200 美元 1,200 美元 1,200 美元 1,200 美元 4 2023 年第一季度 2023 年第 2 季度 2023 年第三季度貸款資金總額為 2.66 億美元資金預付款倉庫淨預付款/還款回報還款倉庫淨預付款/還款總貸款收益率產量（百萬美元）
11 2020 財年 13.39 美元 2021 財年 13.88 美元 2022 財年 14.19 美元 23 財年 15.34 美元 1.表示非公認會計準則財務指標；參見演示文稿末尾的 “非公認會計準則對賬” 幻燈片 2. 23 年第三季度包括衍生工具確認的按市值計價收益4,620萬美元，包括用於對衝利率變動的31億美元利率互換期權和18億美元SFR貸款組合的或有遠期資產出售協議 (1) 受強勁收益的推動 (1) 每股普通股有形普通股的增長 (1)，包括套期保值收益（2）和謹慎的資產負債表管理，這足以抵消AOCI的負分數，分紅、普通股回購以及對太平洋商業銀行和Deepstack Technologies的收購2022年第四季度：完成了2022年第一季度批准的7500萬美元股票回購，使已發行股票減少了7％。2022年9月完成了對Deepstack Technologies的2400萬美元收購：完成了2100萬美元的股票回購，23年第三季度沒有回購持續每股TBV增長2021年第四季度：10月完成了15億美元的PMB資產收購
12 季度有效期限（年）未實現虧損 23 年第 3 季度第 23 季度變動 23 年第三季度政府和機構（MBS、CMO 和 SBA）171.3 美元 180.1 美元（7.8）4.5 美元（10.8）CLOs 483.8 482.8 1.0 0.1 0.1 (6.1) 公司證券 155.0 147.6 6.3 1.9 (19.9) 自有品牌 RMBS 105.0 111.5 (6.5) 7.1 (6.5) 公司證券 155.0 147.6 6.3 (19.9) 自有品牌 RMBS 7.1 (6.5) 1) AFS 915.1 美元 922.1 美元 (7.0) 2.0 美元 (52.0) 政府和機構（MBS、CMO 和 SBA）214.1 214.2 (0.1) 9.2 (51.4) 市政 114.2 114.2 (0.0) 9.6 (26.6) HTM 328.3 美元 328.3 美元 328.4 美元 (0.1) 9.4 美元 (78.0) 證券總額 1,8.0 美元 243.3 美元 1,250.5 美元 (7.2) 3.6$ (130.0) 證券類型（百萬美元）投資組合平均餘額收益率證券投資組合詳情投資組合概況 3.38% 2022年第三季度 4.19% 第二季度 4.66% 第二季度 4.83% 23年第二季度 5.17% 23年第三季度 1,195 1,221 1,298 1,311 1,252 美元收益證券期限短/中等，未實現的資產淨值和高風險虧損構成信用評級 AA 40% AAA 47% BBB 2% BBB 11% CLOs 37% 企業 13% Gov't & AGC 31% Munis 9% 自有品牌 10%
13（百萬美元）23年第三季度AFS（税前未實現虧損）51.9 HTM（税前未實現虧損）78.0 證券未實現虧損總額税前未實現虧損 129.8 AFS 税後未實現淨虧損 36.6 3.9% 的 CET1 税後未實現淨虧損 54.9 5.9% CET1 税後未實現虧損 (2) 91.5 美元資本分析 1 CET Capital 928.9 美元税後證券未實現淨虧損 (2) 91.5 9.8% CET1（赤字）/盈餘 837.4 CET1 資本充足指導方針 6.50% CET1 比率 12.19% CET1 比率 12.19%，假設AFS實現虧損的CET1比率為11.71％，假設AFS和HTM實現虧損10.99％ 1. 23 年第三季度的資本比率是初步的。2.用於計算目的的税率為29.6％ 3.表示非公認會計準則財務指標；參見演示文稿末尾的 “非公認會計準則對賬” 幻燈片未實現虧損總額將CET1比率降低120個基點低未實現證券虧損佔資本的百分比 (1) • 23年第三季度AFS未實現虧損佔CET1資本第三季度的3.9％ • 包括未實現虧損為23年第三季度CET1資本的9.8％ • 包括未實現虧損為23年第三季度CET1資本的9.8％ • 包括未實現虧損為23年第三季度CET1資本的9.8％ 已實現虧損，CET1仍比 “資本充足” 指導方針高出4.5％ (3) 亮點
14（百萬美元）2023 年 9 月 30 日當前可用性利用能力主要流動性現金 311 美元 AFS 證券（未質押）* 689 主要流動性總額 1,000 美元二級流動性 FHLB 1,192 美元 1,225 美元 2,417 美元 FRB（折扣窗和 BIC）805 200 1,005 FRB（銀行定期融資計劃）379-379 其他 290-290 次要流動性總額 2,666 美元 1,425 美元 4,091 主要+次要流動性總額** 3,666 美元可用初級和二級流動性總額（36.7億美元）是未投保和無抵押存款（17.6億美元）的2.1倍* 包括未實現大關，這將需要在出售時變現**不包括定期融資、信貸額度和經紀存款證容量高可用流動性
15 1. 23 年第三季度的資本比率是初步的 2.表示非公認會計準則財務指標；參見演示文稿末尾的 “非公認會計準則對賬” 幻燈片 • 2023年批准回購3500萬美元股票，其中2100萬美元已於6月30日之前回購 • 由於我們與PacWest的擬議交易，第三季度沒有進行股票回購 • 2022年、23年第一季度和23年第二季度分別包括7500萬美元、520萬美元和1,600萬美元的普通股回購 • 第二季度分別包括7500萬美元、520萬美元和1,600萬美元的普通股回購 • 23 有形普通股權比率反映了正常化的流動性 • 2022 年第三季度包括收購 Deepstack 的影響 STRONG CAPITAL BASE 為經濟環境23年第三季度23年第一季度2022年第四季度監管資本充足比率最近一個季度的比率超過資本充足的基於風險的總資本比率 (1) 14.48% 14.25% 14.22% 14.19% 13.83% 10.00% 4.48% 一級風險資本 (1) 12.19% 11.88% 11.79% 11.78% 11.41% 8.00% 4.19% 普通股一級股權 (1) 12.19% 11.78% 11.78% 11.41% 8.00% 4.19% 普通股一級股權 (1) CET1) (1) 12.19% 11.88% 11.79% 11.78% 11.78% 11.41% 6.50% 5.69% 槓桿率 (1) 10.15% 9.39% 9.65% 9.70% 9.52% 5.00% 5.15% 有形普通股/有形資產 (2) 9.66% 9.04% 8.44% 9.23% 8.97% 北美不適用
16 1.52% 1.67% 1.34% 1.34% 1.48% 156.6 22年第三季度 152.3 美元第四季度 110.0 110.0 23年第一季度 123.4 美元第二季度 111.8 美元第三季度 8.0 21.1 美元 24.6 33.5 39.8 拖欠貸款（百萬美元）不良貸款（百萬美元）批評和分類貸款（百萬美元）ACL /貸款總額（百萬美元）21.1 0.79% 2022年第三季度 30.4 1.28% 第二季度 31.7 1.03% 23年第一季度 39.0 1.47% 23年第二季度 28.0 1.30% 第三季度 SFR 拖欠款/貸款總額 34.7 0.59% 第二季度 34.1 0.78% 第二季度 32.0 0.80% 23年第一季度 33.8 0.94% 2.023年第二季度 33.8 0.94% 0.94% 第二季度 $20.7 87% 23年第三季度SFR不良貸款不良貸款（前SFR）不良貸款/貸款總額-HFI 1.36％ 98美元。8 2022年第三季度 1.28% 91.3美元第二季度 1.27% 89.4 23年第一季度 1.19% 84.9 23年第二季度 1.13% 78.4 3季度ACL/貸款總額ACL 36.4 60.8 60.9 62.2美元不包括SFR貸款的不良貸款下跌 39% SFR貸款的LTV較低且損失敞口最小資產質量仍然強勁的不良貸款、拖欠額和分類貸款 16.1 30.9 $36.6 52.3 SFR 批評和分類貸款批評和分類貸款（前 SFR）分類貸款/貸款總額
17 附錄
18 1.非公認會計準則財務指標；參見演示文稿末尾的 “非公認會計準則對賬” 幻燈片 23 第二季度第 23 季度第 23 季度第 22 季度 9,247 美元 9,247 美元 9,039 美元 9,039 美元 9,369 915 922 958 848 848 328 329 329 329 329 6,961 7,156 7,115 7,841 6,871 6,871 6,871 6,871 6,871 6,871 6,871 6,971 52 7,121 7,280 美元 69.2 美元 69.6 美元 73.1 美元 80.2 美元 79.4 50.8 6.0 7.9 (1.4) 5.7 120.0 75.7 80.9 78.8 85.1 56.2 49.6 47.6 50.6 50.6 50.5 (0.0) (0.0) 1.6 0.5 56.2 49.1 41.2 48.2 51.0 63.8 26.7 30.6 34.1 1.0 1.9 2.0--16.3 6.7 7.4 9.1 9.9 42.6 17.9 20.3 21.5 24.2 美元 42.6 美元 17.9 美元 20.3 美元 21.5 美元 24.2 美元 0.74 美元 0.31 美元 0.34 美元 0.36 美元 0.40 美元15.34 美元 14.56 美元 14.26 美元 13.79 美元 1.82% 0.82% 0.75% 0.88% 0.92% 1.02% 62.62% 63.99% 60.86% 56.03% 55.66%（百萬美元）所得税支出總額非利息收入總額非利息收入總額非利息支出税前準備金總額收入 (1) 信用損失準備金持有至到期的證券普通股股東可獲得的淨收益攤薄後每股普通股收益淨收益有形淨收益每股普通股權益 (1) 平均資產回報率調整後的效率比率 (1) BANC FAST FACTS
19 1.不包括倉庫信貸額度百萬美元房地產貸款餘額 (1) 按LTV計算的SFR投資組合 70% 222年第三季度 72% 73% 23年第一季度 70% 23年第二季度 70% 3Q23 5,124 5,114 5,118 美元 5,118 美元 4,873 美元可再生能源貸款/貸款 4,873 美元-HFI 可再生能源貸款 60% 至 70% 50% 至 60% 80% • 87% 的房地產擔保貸款的LTV低於 70% • 87% 的加權平均值 LTV 為 56% 房地產 (1) LTV $% 計數 80% 152 3% 97 總計 4,873 美元 100% 2,620 美元 SFR LTV $% 計數 80% 130 7% 89 總計 1,783 美元 100% 1,660 美元 • 所有現有 SFR 中的 79% 的 LTV 低於 70% • 加權平均LTV為57% 多元化和低質押率房地產投資組合
20 CLO行業細分截至2023年9月的4.84億美元（扣除610萬美元的未實現虧損）• CLO投資組合具有基礎的多元化敞口 • AAA和AA持股提供本金保障——基礎信用損失風險敞口需要終身違約（25-40％CDR）、虧損嚴重程度（40-50％）和預付款假設（10-20％的CPR）• 根據這些假設，標的證券需要在我們之前蒙受約30％的損失預計本金將蒙受損失 • 23年第三季度CLO投資組合平均收益率為7.3％，上升低於 23 年第 2 季度的 6.9% • 季度重置基於 [3 個月期儲蓄存款準備金 + 0.26161% 的信貸調整]+ 1.62% • CLO包括截至23年第三季度的未實現虧損610萬美元，低於截至23年第二季度的770萬美元高科技行業 12% 醫療保健和製藥 12% 銀行、金融、保險和房地產 9% 服務：商業 8% 飲料、食品和煙草 5% 媒體：廣播和訂閲 4% 酒店、博彩和休閒 4% 建築和建築 3% 資本設備 3% 汽車 3% 服務：消費品 3% 化學品、塑料和橡膠 3% 電信容器 3%，包裝和玻璃 3% 消費品：非耐用品 3% 其他 20% CLO 投資組合已實現多元化EXPOSURE 信用增值提供重要的本金保障亮點
21 有形資產、有形權益、有形普通股、有形普通股權益到有形資產、每股有形普通股權益、平均有形普通股回報率、調整後的非利息收入、調整後的非利息收入與調整後的總收入、調整後的非利息支出與平均總資產、税前準備金（PTPP）收入、調整後的PTPP收入、PTPP收入ROAA、調整後的PTPP收入ROAA、效率比、調整後的效率比率，調整後的淨收益，調整後的普通股可用淨收益股東、調整後的攤薄後每股收益（EPS）和調整後的平均資產回報率（ROAA）、調整後的普通股1級（CET 1）和調整後的CET1比率構成了補充財務信息，這些信息由GAAP以外的方法確定。管理層在分析公司業績時使用了這些非公認會計準則指標。有形資產和有形權益的計算方法是從總資產和總權益中減去商譽和其他無形資產。有形普通股的計算方法是從有形權益中減去優先股（如適用）。平均有形普通股回報率的計算方法是，在調整無形資產攤銷後，將普通股股東可獲得的淨收入除以平均有形普通股。銀行監管機構在評估金融機構的資本充足率時，也將商譽和其他無形資產排除在股東權益之外。PTPP收入的計算方法是將淨利息收入和非利息收入（總收入）相加，然後減去非利息支出。調整後的PTPP收入的計算方法是將淨利息收入和調整後的非利息收入（調整後的總收入）相加，然後減去調整後的非利息支出。PTPP收入ROAA的計算方法是將年化PTPP收入除以平均資產。調整後的PTPP收益ROAA的計算方法是將調整後的年化PTPP收入除以平均資產。效率比率的計算方法是將非利息支出除以總收入。調整後的效率比率的計算方法是將調整後的非利息支出除以調整後的總收入。調整後的淨收入是通過調整受税收影響的非利息收入和非利息支出調整的淨收入以及行使股票增值權所產生的税收影響來計算的。調整後投資回報率的計算方法是將調整後的年化淨收入除以平均資產。普通股股東可獲得的調整後淨收益是通過從調整後的淨收益中去除優先股贖回的影響來計算的。調整後的攤薄後每股收益的計算方法是將普通股股東可獲得的調整後淨收益除以加權平均攤薄後已發行普通股。普通股1級和普通股一級比率由監管資本規則定義。調整後的CET 1是通過從CET 1資本中減去證券的未實現淨虧損計算得出的。調整後的CET 1比率的計算方法是將調整後的CET 1除以風險加權資產總額。假設AFS實現虧損，調整後的CET 1比率的計算方法是將AFS證券未實現淨虧損調整後的CET 1資本金額除以風險加權資產總額。假設HTM實現虧損，調整後的CET 1比率的計算方法是將HTM證券未實現淨虧損調整後的CET 1資本除以風險加權資產總額。提供調整後的CET 1和調整後的CET 1比率，以反映管理層對證券未實現淨虧損的資本影響的評估。最近一個季度的資本金額和比率是初步的。管理層認為，這些調整這些項目影響的財務指標的列報提供了有用的補充信息，這些信息對於正確瞭解公司的財務業績和經營業績至關重要。該披露不應被視為根據公認會計原則確定的業績的替代品，也不一定可以與其他公司可能公佈的非公認會計準則績效指標進行比較。這些指標與根據公認會計原則確定的指標的對賬情況載於本演示文稿的幻燈片22-27。非公認會計準則財務信息
22 1.非公認會計準則財務指標 2.每股有形賬面價值和每股有形普通價值是可互換的衡量標準（以千美元計，每股數據除外）23 年第 3 季度第 23 季度第 23 季度有形普通股權益與有形資產的比率總資產 9,247,072 美元 9,370,265 美元 10,038,901 美元 9,197,016 美元 9,368,578 減去：商譽（114,312）（114,312 美元）（114,6,265 美元 312) (114,312) (114,312) (114,312) 減去：其他無形資產 (6,142) (6,603) (7,065) (7,526) (8,081) 有形資產 (1) 9,126,618 美元 9,249,350 美元 9,917,524 美元 9,075,178 美元 9,246,185 美元股東權益總額 9,246,185 美元 1,001,720 美元 957,054 美元 958,907 美元 959 美元，618 951,990 美元減：商譽 (114,312) (114,312) (114,312) (114,312) (114,312) (114,312) 減去：其他無形資產 (6,142) (6,603) (7,065) (7,526) (8,081) 有形普通股 (1) 881,266 美元 836,139 美元 837,57,57 美元 30 美元 837,780 美元 829,597 股東權益總額佔總資產 10.83% 10.21% 9.55% 10.43% 10.16% 有形普通股權益轉為有形資產 (1) 9.66% 9.04% 8.44% 9.237% 已發行普通股 56,959,144,706 58,237,303 58,544,534 59,679,558 非B類普通股 56,959,54,558 已發行有投票權的不可轉換普通股 477,321 477,321 477,321 477,321 477,321 477,321 477,321 477,321 合計已發行普通股 57,436,462 57,422,027 58,714,624 59,021,855 60,156,879 每股普通股賬面價值 17.44 美元 16.67 美元 16.33 美元 16.26 美元 15.83 美元每股有形賬面價值 (2) 15.34 美元 14.56 美元 14.26 美元 14.19 美元 13.79 美元 NON-GAAP 對賬
23 1.非公認會計準則衡量標準 2.顯示的調整扣除 29.6% 的法定税率（千美元）23 年第三季度第 23 季度第 23 季度第 2 季度第 22 季度有形普通股回報率平均股東權益總額 977,410 美元 997,049 美元 1,004,794 美元 989,414 美元 960,806 美元減：平均商譽（114,312）（114,312）（114,312）（114,312）（114,312）（114,312）(114,312) (114,312) (114,312) (114,312) (114,312) (114,312) (114,312) (14,312) (98,916) 減去：平均其他無形資產 (6,430) (6,885) (7,355) (7,869) (4,570) 平均有形普通股 (1) 856,668 美元 875,852 美元 883,127 美元 867,233 美元 857,320 美元 857,320 美元 857,320 美元 42,574 美元 17,879 美元 20,278 美元 21,519 美元 24,196 加上：攤銷無形資產 461 462 461 555 396 減：對無形資產攤銷的税收影響 (2) (136) (136) (164) (117) 無形資產調整後普通股股東可獲得的淨收益 (1) 42,899 美元 18,204 美元 20,603 美元 21,910 美元 24,475 美元 17.28% 7.19% 8.63% 9.99% 有形普通股平均回報率 (1) 19.87% 8.34% 9.46% 10.02% 11.33% 非公認會計準則對賬
24 1.非公認會計準則衡量標準 2.按年計算的比率非公認會計準則對賬（千美元）23 年第三季度第 23 季度第 23 季度第 22 季度調整後的非利息收入總額 50,778 6,024 7,859（1,427）5,681 合併相關衍生工具收益（46,165）----可供出售證券的淨虧損--7,708-調整後的非利息收入 (1) 4,681 美元 613 美元 6,024 美元 7,859 美元 6,281 美元 5,681 美元調整後的非利息支出總額 56,164 美元 49,132 美元 51,239 美元 48,203 美元 50,962 美元 50,962 美元非利息支出調整：賠償法定追償（費用）(634) (752) (380) 869 (1,017) 收購、整合和交易成本 (9,329)---(2,080) 替代能源合夥企業投資收益 (虧損) 前的非利息支出調整 (9,963) (752) (380) 869 (3,097)（虧損）收益 34 36 (1,618) (608) (504) 非利息支出調整總額 (9,929) (9,929) (716) (1,998) 261 (3,601) 調整後的非利息支出 (1) 46,235 美元 48,416 美元 49,241 美元 48,464 美元 47,361 美元 47,361 美元平均資產 9,261,273 美元 9,317,209 美元 9,257,311 美元 9,408,740 美元非利息收入佔總收入 (1) 42.32%7.96% 9.71% (1.81%) 6.68% 調整後非利息收入佔調整後總收入 (1) 6.25% 7.96% 9.71% 7.26% 6.68% 非利息支出/平均資產 (2) 2.41% 2.05% 2.23% 2.07% 2.07% 2.07% 2.07% 2.15% 調整後的非利息支出/平均資產 (1) (2) 1.98% 2.02% 2.08% 2.00%
25 1.非公認會計準則衡量標準 2.按年計算的比率（以千美元計）23 年第三季度第 23 季度第 23 季度調整後的税前準備金前收入淨利息收入 69,218 美元 69,632 美元 73,053 美元 80,408 美元 79,408 美元非利息收入 50,778 6,024 7,859 (1,427) 5,681 總收入 119,996 75,656 80,912 78,790 85,089 非利息支出 56,164 49,132 51,239 48,203 50,962 税前準備金前收入 (1) 63,832 美元 26,524 美元 29,673 美元 30,587 美元 34,127 美元 75,656 美元 80,912 美元 78,790 美元 85,089 美元非利息收入調整總額 46,089 美元 (46,089 美元) 165)--7,708 美元——調整後的總收入 (1)) 73,831 美元 75,656 美元 80,912 美元 86,498 美元 85,089 美元非利息支出 56,164 美元 49,132 美元 51,239 美元 48,203 美元 50,962 美元 50,962 美元 (9,929) (716) (1,998) 261 (3,601) 調整後的非利息支出 (1) 46,235 48,416 49,241 48,464 47,361 調整後的税前準備金前收入 (1) 27,596 美元 27,496 美元 27,671 美元 31,671 美元 38,034 美元 37,728 美元平均資產 9,261,273 美元 9,317,209 美元 9,257,311 美元 9,408,740 美元 ROAA (1) (2) 2.73% 1.11% 1.29% 1.31% 1.44% 調整後的税前撥備 ROAA (1) (2) 1.18% 1.14% 1.38% 1.38% 1.63% 1.59% 效率比率 (2)) 46.80% 64.94% 63.33% 61.18% 59.89% 調整後的效率比率 (1) (2) 62.62% 63.99% 60.86% 56.03% 55.66% 非公認會計準則對賬
26 1.截至2023年9月30日的三個月，淨收益包括衍生工具的4,620萬美元税前按市值計價收益，部分被930萬美元的收購成本所抵消 2。截至2022年12月31日止三個月的淨收益包括出售證券的770萬美元税前虧損 3。以 29.6% 的法定税率顯示調整的税收影響 4.非公認會計準則衡量標準 5.按年計算的比率6.表示普通股股東可獲得的調整後淨收益除以攤薄後的平均普通股（以千美元計，每股數據除外）23 年第 3 季度第 23 季度第 23 季度調整後的淨收入淨收益 (1) (2) (3) 42,574 美元 17,879 美元 20,278 美元 21,519 美元 24,196 美元 24,196 美元調整：非利息收入調整 (46,165)-7,708 美元-非利息支出調整 9,929 716 1,998 (261) 3,601 調整總額 (36,236) 716 1,998 7,447 3,601 高於 (3) 10,713 (212) (591) (2,202) (1,065) 淨收入調整 (25,523) 504 1,407 5,245 2,536調整後的淨收益 (1) (2) (4) 17,051 美元 18,383 美元 21,685 美元 26,764 美元 26,764 美元 26,732 美元平均資產 9,261,273 美元 9,611,239 美元 9,257,311 美元 9,408,740 ROAA (5) 1.82% 0.75% 0.88% 0.92% 調整後的 ROAA (4) (5)) 0.73% 0.77% 0.94% 1.15% 1.13% 調整後普通股股東可獲得的淨收益 42,574 美元 17,879 美元 20,278 美元 21,519 美元 24,196 淨收入調整 (25,523) 504 1,407 5,245 2,536 普通股股東可獲得的調整後淨收益 (4) 17,051 美元 18,383 美元 21,685 美元 26,764 美元 26,732 美元攤薄後普通股平均值57,521,836 58,026,007 59,206,619 59,725,283 60,492,460 攤薄後每股收益 0.74 美元 0.31 美元 0.36 美元 0.40 美元 0.40 調整後攤薄後每股收益 (4) (6) 0.30 美元 0.32 美元 0.37 美元 0.45 美元非公認會計準則對賬
27 1. 2023年第三季度公佈是為了反映管理層對證券未實現淨虧損的資本影響的評估。用於計算目的的税率為29.6％ 2. 23 年第三季度的資本比率是初步的 3.非公認會計準則指標非公認會計準則對賬（千美元）23 年第三季度調整後普通股權一級（CET 1）資本（1,3）CET 1 資本 928,862 減去扣除税款後的 HTM 證券未實現虧損（36,551）減去扣除税款（54,913）調整後的 CET 1 資本（3）837,398 美元 CET 1 比率 (2) 12.1998 美元% 假設AFS已實現虧損，調整後的CET 1比率 (3) 11.71% 調整後的CET 1比率，假設AFS和HTM實現虧損 (3) 10.99% AFS證券扣除税後的未實現虧損與CET 1資本3.9％HTM證券的未實現虧損，扣除税後 3.9% HTM證券的未實現虧損税，到CET 1資本 5.9% AFS和HTM證券的未實現虧損總額（扣除税款）到CET 1資本為9.8％