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美國
證券交易委員會
華盛頓特區 20549
表單 10-Q
（Mark One）
☒根據1934年《證券交易法》第13或15 (d) 條提交的季度報告
在截至的季度期間 2023年9月30日
或者
☐根據1934年《證券交易法》第13或15（d）條提交的過渡報告
委員會文件編號 001-38081
自由能源公司
（其章程中規定的註冊人的確切姓名）
特拉華
81-4891595
（州或其他司法管轄區
公司或組織）		（美國國税局僱主
證件號）
第 17 街 950 號, 2400 套房
丹佛, 科羅拉多州
80202
（主要行政辦公室地址）（郵政編碼）
(303) 515-2800
（註冊人的電話號碼，包括區號）
根據該法第12（b）條註冊的證券：
每個班級的標題交易品種註冊的每個交易所的名稱
A類普通股，面值0.01美元LBRT紐約證券交易所

用複選標記註明註冊人 (1) 是否在過去的12個月中（或註冊人必須提交此類報告的較短期限）提交了根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的所有報告，以及（2）在過去的90天內是否遵守了此類申報要求。☒ 是的☐ 不是
用複選標記註明註冊人是否在過去 12 個月（或要求註冊人提交和發佈此類文件的較短期限）內以電子方式提交了根據 S-T 法規（本章第 232.405 節）第 405 條要求提交的每份交互式數據文件。☒ 是的☐ 不是
用複選標記註明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報人” 和 “小型申報公司” 以及 “新興成長型公司” 的定義。
大型加速過濾器 ☒
加速過濾器 ☐非加速過濾器 ☐
規模較小的申報公司 ☐
新興成長型公司 ☐     （不要檢查申報公司是否規模較小）
如果是新興成長型公司，請用複選標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13（a）條規定的任何新的或修訂後的財務會計準則。☐
用勾號指明註冊人是否為空殼公司（定義見《交易法》第 12b-2 條）： ☐是 ☒ 不是
截至 2023 年 10 月 16 日，註冊人已經 168,608,327A 類普通股的股票以及 0已發行B類普通股。
我們的A類普通股在紐約證券交易所上市，股票代碼為 “LBRT”。我們的B類普通股沒有公開市場。

目錄
目錄
頁號
第一部分
財務信息
第 1 項。
財務報表（未經審計）
1
簡明合併資產負債表
1
簡明合併損益表
2
簡明綜合收益表
3
簡明合併權益變動表
4
簡明合併現金流量表
5
簡明合併財務報表附註
7
第 2 項。
管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析
22
第 3 項。
關於市場風險的定量和定性披露
31
第 4 項。
控制和程序
31
第二部分
其他信息
32
第 1 項。
法律訴訟
32
第 1A 項。
風險因素
32
第 2 項。
未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用
32
第 3 項。
優先證券違約
32
第 4 項。
礦山安全披露
32
第 5 項。
其他信息
32
第 6 項。
展品
33
簽名
34


i

目錄
關於前瞻性陳述的警示性説明
本10-Q表季度報告（“季度報告”）和我們發出的某些其他通訊包含經修訂的1933年《證券法》（“證券法”）第27A條和經修訂的1934年證券交易所（“交易法”）第21E條所指的前瞻性陳述，包括預期業績、未來經營業績、石油和天然氣需求和價格以及石油前景還有天然氣行業，未來的全球經濟狀況，俄羅斯入侵烏克蘭的影響，除了其他估計和信念外，還改進了運營程序和技術、我們的業務戰略和客户的業務戰略。為此，任何不是歷史事實陳述的陳述都應被視為前瞻性陳述。我們可以使用 “估計”、“展望”、“項目”、“預測”、“頭寸”、“潛在”、“可能”、“相信”、“預期”、“假設”、“計劃”、“預期”、“打算”、“可實現”、“可能”、“可能”、“可以”、“可以” 等詞語來幫助識別前瞻性陳述。但是，缺少這些詞並不意味着這些陳述不具有前瞻性。我們無法向您保證，我們的假設和期望會被證明是正確的。重要因素（其中許多是我們無法控制的）可能導致我們的實際業績與前瞻性陳述所表明或暗示的結果存在重大差異，包括但不限於我們最近提交的截至2022年12月31日的年度報告、本季度報告以及我們向美國證券交易委員會（“SEC”）提交的其他文件中描述的風險和不確定性。除非法律要求，否則我們沒有意圖或義務更新或修改任何前瞻性陳述，無論是由於新信息、未來事件還是其他原因，讀者不應依賴前瞻性陳述來代表公司在10-Q表季度報告提交之日之後的任何日期的觀點。這些前瞻性陳述基於管理層當前對未來事件的結果和時間的看法，並基於當前可用的信息。
本警告聲明明確限制了本季度報告中包含的所有明示或暗示的前瞻性陳述。本警示聲明還應與我們或代表我們行事的人員隨後可能發表的任何書面或口頭前瞻性陳述一起考慮。
ii

目錄
第一部分：財務信息
第 1 項。財務報表（未經審計）
自由能源公司
簡明合併資產負債表
（千美元，股票數據除外）
（未經審計）
2023年9月30日2022年12月31日
資產
流動資產：
現金和現金等價物$26,603 $43,676 
應收賬款——交易，扣除信用損失備抵額為美元962和 $884，分別地
499,291 410,308 
應收賬款——關聯方21,023 — 
未開單收入（包括來自關聯方的金額）10,903和 $13,854，分別是）
208,112 175,704 
庫存211,747 214,454 
預付費和其他流動資產100,848 112,531 
流動資產總額1,067,624 956,673 
財產和設備，淨額1,613,437 1,362,364 
融資租賃使用權資產135,114 41,771 
經營租賃使用權資產98,361 97,232 
其他資產（包括來自關聯方的金額）14,656和 $11,799，分別是）
153,349 105,300 
遞延所得税資產21,238 12,592 
總資產$3,089,123 $2,575,932 
負債和權益
流動負債：
應付賬款（包括應付給關聯方的款項）0和 $2,629，分別是）
$358,595 $326,818 
應計負債（包括應付關聯方的款項）0和 $730，分別是）
268,018 276,819 
應繳所得税94,773 2,294 
遞延收入16,774 3,859 
長期債務的流動部分，扣除折現金額0和 $730，分別地
— 1,020 
融資租賃負債的流動部分28,020 11,393 
經營租賃負債的流動部分27,629 27,294 
流動負債總額793,809 649,497 
長期債務，扣除折扣後的金額0和 $540，分別減去當前部分
223,000 217,426 
遞延所得税負債1,040 1,044 
根據應收税協議應付114,842 118,874 
融資租賃負債的非流動部分98,112 22,490 
經營租賃負債的非流動部分69,758 69,295 
負債總額1,300,561 1,078,626 
承付款和意外開支（附註14）
股東權益：
優先股，$0.01面值， 10,000授權股份和 無已發行的和未決的
— — 
普通股：
A 類，$0.01面值， 400,000,000授權股份和 168,608,327截至2023年9月30日已發行但尚未到期以及 178,753,125截至2022年12月31日已發行和未付清
1,686 1,788 
B 類，$0.01面值， 400,000,000授權股份和 無截至2023年9月30日已發行但尚未到期以及 250,222截至2022年12月31日已發行和未付清
— 3 
額外實收資本1,123,967 1,266,097 
留存收益671,924 234,525 
累計其他綜合虧損(9,015)(7,396)
股東權益總額
1,788,562 1,495,017 
非控股權益— 2,289 
權益總額1,788,562 1,497,306 
負債和權益總額$3,089,123 $2,575,932 
參見簡明合併財務報表附註。
1

目錄
自由能源公司
簡明合併損益表
（以千計，每股數據除外）
（未經審計）
截至9月30日的三個月截至9月30日的九個月
2023202220232022
收入：
收入$1,136,378 $1,122,453 $3,511,455 $2,834,304 
收入相關方79,527 65,794 161,515 89,332 
總收入1,215,905 1,188,247 3,672,970 2,923,636 
運營成本和支出：
服務成本（不包括下文單獨顯示的折舊、損耗和攤銷）850,247 874,453 2,572,119 2,258,190 
一般和行政55,040 50,473 166,110 130,953 
交易、遣散費和其他費用202 1,767 1,804 5,293 
折舊、損耗和攤銷108,997 82,848 303,093 234,815 
處置資產的收益(3,808)(4,277)(6,981)(3,041)
運營成本和支出總額1,010,678 1,005,264 3,036,145 2,626,210 
營業收入205,227 182,983 636,825 297,426 
其他費用：
應收税款協議下重新計量負債的損失— 28,900 — 33,233 
投資收益— (2,525)— (2,525)
利息收入關聯方(531)— (1,254)— 
利息支出，淨額7,307 6,773 22,396 15,959 
其他支出總額6,776 33,148 21,142 46,667 
所得税前淨收入198,451 149,835 615,683 250,759 
所得税支出49,843 2,572 151,658 3,637 
淨收入148,608 147,263 464,025 247,122 
減去：歸屬於非控股權益的淨收益— 310 91 389 
歸屬於自由能源公司股東的淨收益$148,608 $146,953 $463,934 $246,733 
歸屬於Liberty Energy Inc. 股東的每股普通股淨收益：
基本$0.88 $0.79 $2.68 $1.33 
稀釋$0.85 $0.78 $2.62 $1.30 
已發行普通股的加權平均值：
基本169,781 185,508 173,135 185,414 
稀釋173,984 189,907 177,284 190,465 
參見簡明合併財務報表附註。

2

目錄
自由能源公司
簡明綜合收益表
（以千計）
（未經審計）
截至9月30日的三個月截至9月30日的九個月
2023202220232022
淨收入$148,608 $147,263 $464,025 $247,122 
其他綜合損失
外幣折算(3,148)(6,343)(1,618)(8,299)
綜合收入$145,460 $140,920 $462,407 $238,823 
歸屬於非控股權益的綜合收益— 299 92 379 
歸屬於自由能源公司的綜合收益$145,460 $140,621 $462,315 $238,444 
參見簡明合併財務報表附註。

3

目錄
自由能源公司
簡明合併權益變動表
（以千計，每單位和每股數據除外）
（未經審計）
A 類普通股的股份B 類普通股的股份A 類普通股，面值B類普通股，面值額外實收資本留存收益累計其他綜合虧損
股東總數’公平
非控股權益權益總額
餘額——2022 年 12 月 31 日178,753 250 $1,788 $3 $1,266,097 $234,525 $(7,396)$1,495,017 $2,289 $1,497,306 
用B類普通股兑換A類普通股250 (250)3 (3)2,360 — — 2,360 (2,360)— 
發行成本— — — — (223)— — (223)— (223)
Liberty LLC併入公司的遞延所得税和應收税款協議的影響— — — — 6,681 — — 6,681 — 6,681 
$0.15/A 類普通股股息的份額
— — — — — (26,535)(26,535)— (26,535)
股票回購(11,674)— (117)— (163,881)— (163,998)(23)(164,021)
股票回購的消費税— — — — (1,471)— — (1,471)— (1,471)
股票薪酬支出— — — — 23,735 — — 23,735 3 23,738 
限制性股票單位的歸屬1,279 — 12 — (11)— — 1 (1)— 
限制性股票單位歸屬的預扣税— — — — (9,320)— — (9,320)— (9,320)
貨幣折算調整— — — — — — (1,619)(1,619)1 (1,618)
淨收入— — — — — 463,934 — 463,934 91 464,025 
餘額 — 2023 年 9 月 30 日168,608 — $1,686 $— $1,123,967 $671,924 $(9,015)$1,788,562 $— $1,788,562 
A 類普通股的股份B 類普通股的股份A 類普通股，面值B類普通股，面值額外實收資本（累計赤字）留存收益累計其他綜合虧損
股東總數’公平
非控股權益權益總額
餘額——2021 年 12 月 31 日183,385 2,632 $1,834 $26 $1,367,642 $(155,954)$(306)$1,213,242 $17,197 $1,230,439 
用B類普通股兑換A類普通股2,306 (2,306)23 (23)15,817 — — 15,817 (15,817)— 
發行成本— — — — (79)— — (79)— (79)
向非控股權益單位持有人提供的其他分配和預付款— — — — — — — — 924 924 
股票回購(4,702)— (47)— (69,987)— (70,034)(60)(70,094)
股票薪酬支出— — — — 17,031 — — 17,031 95 17,126 
限制性股票單位的歸屬1,170 — 12 — 8 — — 20 (20)— 
限制性股票單位歸屬的預扣税— — — — (9,701)— — (9,701)— (9,701)
貨幣折算調整— — — — — — (8,289)(8,289)(10)(8,299)
淨收入— — — — — 246,733 — 246,733 389 247,122 
餘額——2022 年 9 月 30 日182,159 326 $1,822 $3 $1,320,731 $90,779 $(8,595)$1,404,740 $2,698 $1,407,438 
參見簡明合併財務報表附註。

4

目錄
自由能源公司
簡明合併現金流量表
（千美元）
（未經審計）
截至9月30日的九個月
20232022
來自經營活動的現金流：
淨收入$464,025 $247,122 
為使淨收入與經營活動提供的淨現金保持一致而進行的調整：
折舊、損耗和攤銷303,093 234,815 
處置資產的收益(6,981)(3,041)
庫存減記2,202 1,724 
非現金租賃費用2,148 3,085 
股票薪酬支出23,738 17,126 
遞延所得税支出— 316 
應收税款協議下重新計量負債的損失— 33,233 
其他非現金收入(1,047)(1,007)
運營資產和負債的變化：
應收賬款和未開票收入(120,554)(250,471)
應收賬款和未開單收入——關聯方(6,273)(36,295)
庫存461 (56,472)
其他資產(43,335)(31,030)
遞延收入7,722 (3,476)
應付賬款和應計負債97,704 143,986 
應付賬款和應計負債——關聯方— (4,696)
經營租賃負債的首期付款(3,062)(2,309)
經營活動提供的淨現金
719,841 292,610 
來自投資活動的現金流：
購買不動產和設備及在建工程(465,212)(326,960)
投資沙石物流— (6,721)
投資奧克洛公司（2023年）、Fervo Energy Company和Natron Energy, Inc.（2022年）(10,000)(15,000)
收購 Siren Energy，扣除收到的現金(75,656)— 
出售資產的收益22,433 14,806 
用於投資活動的淨現金
(528,435)(333,875)
來自融資活動的現金流：
信貸額度借款收益873,000 543,000 
用信貸額度償還借款(765,000)(411,000)
償還定期貸款的借款(104,716)(1,313)
融資租賃債務的付款(10,483)(4,791)
限制性股票歸屬後的A類普通股股息和股息等價物(26,011)(148)
向非控股權益單位持有人提供的其他分配和預付款— 924 
股票回購(164,021)(70,094)
限制性股票單位的預扣税(9,320)(9,701)
股票發行成本的支付(223)(557)
債務發行成本的支付(1,566)(678)
融資活動提供的（用於）淨現金
(208,340)45,642 
折算生效前現金及現金等價物淨增（減少）(16,934)4,377 
翻譯對現金的影響(139)(330)
現金和現金等價物——期初43,676 19,998 
現金和現金等價物——期末$26,603 $24,045 

5

目錄




自由能源公司
簡明合併現金流量表（續）
（千美元）
（未經審計）
截至9月30日的九個月
20232022
現金流信息的補充披露：
為所得税支付的淨現金$56,174 $6,502 
支付利息的現金$19,518 $13,622 
非現金投資和融資活動：
資本支出包含在應付賬款和應計負債中$112,893 $83,298 
從預付資產和其他流動資產中重新歸類的資本支出$34,413 $12,445 
參見簡明合併財務報表附註。
6

目錄
自由能源公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）

注意事項 1—演示的組織和依據
組織
Liberty Energy Inc.，前身為Liberty Oilfield Services Inc.（以下簡稱 “公司”），於2016年12月21日作為特拉華州的一家公司註冊成立，在公司重組（“公司重組”）和計劃中的首次公開募股（“IPO”）完成後，成為Liberty Oilfield Services New HoldCo LLC（“Liberty LLC”）及其子公司的控股公司。2022年4月19日，公司股東批准了公司經修訂和重述的公司註冊證書修正案，目的是將公司名稱從 “Liberty Oilfield Services Inc.” 改為 “Liberty Energy Inc.”，此後，公司向特拉華州國務卿提交了公司經修訂和重述的公司註冊證書的修正證書，以反映新名稱，自2022年4月25日起生效。自2023年1月31日起，Liberty LLC併入公司，公司在合併（“合併”）中倖存下來。與合併有關，公司B類普通股的所有已發行股份，面值$0.01每股（“B類普通股”）被贖回並兑換成同等數量的公司A類普通股，面值$0.01每股（“A類普通股”）。該公司沒有進行任何分配，也沒有收到與該交易所有關的任何收益。有關2023年1月31日完成的合併以及2018年1月17日完成的公司重組和首次公開募股的更多信息，請參閲公司於2023年2月10日向美國證券交易委員會提交的截至2022年12月31日止年度的10-K表年度報告（“年度報告”）。
該公司及其子公司是一家領先的綜合能源服務和技術公司，專注於為北美的陸上石油和天然氣勘探和生產（“勘探與生產”）公司提供創新的水力壓裂服務和相關技術。我們為客户提供水力壓裂服務以及補充服務，包括有線服務、支撐劑輸送解決方案、田間天然氣處理、壓縮天然氣（“CNG”）交付、數據分析、相關商品（包括我們的沙礦業務）以及有助於降低排放完成量的技術，從而幫助我們的客户減少排放。
演示基礎
隨附的未經審計的簡明合併財務報表是使用美利堅合眾國公認的會計原則（“GAAP”）編制的，用於中期財務信息，以及10-Q表格和S-X條例的説明。因此，這些財務報表不包括GAAP要求的年度財務報表的所有信息或附註，應與年度報告中包含的年度財務報表及其附註一起閲讀。
隨附的未經審計的簡明合併財務報表和相關附註列出了公司截至2023年9月30日和2022年12月31日的簡明合併財務狀況、截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月和九個月的公司經營業績和權益，以及截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月的現金流。中期數據包括公允列報中期業績所必需的所有調整，僅包括正常的經常性調整。截至2023年9月30日的三個月和九個月的經營業績不一定代表截至2023年12月31日的整個財年的預期經營業績。此外，這些估計和其他因素，包括公司無法控制的因素，例如大宗商品價格持續下跌的影響，可能會對公司的財務狀況、經營業績和現金流產生重大不利影響。
在公司未經審計的簡明合併財務報表的列報中，所有公司間金額均已消除。該公司的業務分為一個單一的可報告部門，其中包括水力壓裂以及相關的商品和服務。
7

目錄
自由能源公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）
注意事項 2—重要會計政策
交易、遣散費和其他費用
公司承擔了與收購Siren（定義見下文）相關的交易費用。此類費用包括為完成交易而提供的投資銀行、法律、會計和其他專業服務，並在發生時記作費用。
最近採用的會計準則
2021 年 10 月，財務會計準則委員會發布了 ASU 編號 2021-08， 業務合併：與客户簽訂的合同的合同資產和合同負債的會計處理，它要求收購實體根據主題606確認和衡量在企業合併中收購的合同資產和合同負債。公司採用了該指導方針，自2022年12月15日起生效，該指導方針的採用並未對隨附的未經審計的簡明合併財務報表產生重大影響。
警笛採集
2023年4月6日，公司完成了對專注於二疊紀的綜合天然氣壓縮和壓縮天然氣輸送業務Siren Energy（“Siren”）的收購，現金對價為美元76.0百萬（“警笛收購”）。Siren 收購是按照企業合併會計的收購方法入賬的。因此，公司對收購的淨資產進行了評估，並確認了按估計收購日公允價值收購的可識別資產和承擔的負債的金額，而與收購相關的交易和整合成本則在發生時記為支出。在收購警笛方面，該公司記錄的商譽為美元42.0百萬，財產和設備為美元34.9百萬，淨營運資金為 $2.5百萬，遞延收入為 $5.2百萬，其他資產為 $1.8百萬。商譽記入隨附的未經審計的簡明合併資產負債表中的其他資產。由於Siren收購併不重要，因此未披露相關的收入和收益、補充的預計財務信息以及詳細的收購價格分配。
根據ASC Topic 805，允許收購方有一段時間（稱為衡量期）來完成交易的核算。該衡量期在收購方 a) 收到必要信息或 b) 確定無法獲得進一步信息的最早日期結束，且該期限不得超過一年。隨着Siren收購於2023年4月6日結束，該公司正在完成最初的收購價格分配。
改敍
上期財務報表中的某些金額已重新歸類，包括美元2.3在隨附的未經審計的簡明合併資產負債表中，從應計負債中扣除應付所得税，以符合本期財務報表的列報方式。此外，從2023財年第三季度開始，在隨附的未經審計的簡明合併權益變動報表中，公司將先前在 “匯兑對遞延所得税資產的影響，扣除應收税款協議下的負債” 和 “發行A類普通股後所有權變動對遞延所得税的影響” 中列報的金額合併為了 “Liberty LLC合併公司對遞延所得税和應納税協議的影響”。這些重新分類對先前報告的淨收益或虧損沒有影響。
注意事項 3—庫存
庫存包括以下內容：
9月30日十二月三十一日
（以千美元計）20232022
支撐物$17,691 $31,350 
化學品17,554 32,392 
維修零件及其他176,502 150,712 
$211,747 $214,454 
在截至2023年9月30日的三個月和九個月中，成本或可變現淨值分析中較低的結果導致公司記錄了對庫存賬面價值的減記額為美元0 百萬和 $2.2分別為百萬。在截至2022年12月31日的年度中，成本或可變現淨值分析中較低的結果導致公司記錄了對庫存賬面價值的減記額為美元1.7在截至2022年9月30日的季度中，記錄了百萬美元。
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自由能源公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）
注意事項 4—財產和設備
財產和設備包括以下內容：
估計的
有用的生命
（以年為單位）		9月30日十二月三十一日
（以千美元計）20232022
土地不適用$29,255 $29,276 
現場服務設備
2-10
2,398,065 1,925,848 
車輛
4-7
63,155 62,683 
租賃設備10130,885 106,087 
建築物和設施
5-30
138,713 135,281 
礦產儲量
>25
76,823 76,823 
辦公設備和傢俱
2-7
10,317 9,504 
2,847,213 2,345,502 
減去累計折舊和損耗(1,413,121)(1,141,656)
1,434,092 1,203,846 
在建工程不適用179,345 158,518 
財產和設備，淨額$1,613,437 $1,362,364 
截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月，折舊費用為 $99.5百萬和 $77.5分別為百萬。在截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月中，公司確認的折舊費用為美元280.9百萬和美元219.9分別為百萬。截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月，耗盡費用為美元0.3百萬和美元0.3分別為百萬。截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月中，每個月的耗盡支出均為美元0.9百萬。
截至2023年9月30日和2022年12月31日，公司得出結論，除了與下文討論的待售資產相關的觸發事件外，沒有發生可能表明財產和設備可能出現減值的觸發事件。
截至2023年9月30日，該公司對美元進行了分類0.7百萬塊土地和 $0.8百萬座建築物，扣除累計折舊， 一它打算在明年內出售且符合持有待售標準的房產，這些資產包含在隨附的未經審計的簡明合併資產負債表中的預付資產和其他流動資產中。公司估計，資產的賬面價值等於公允價值減去前一時期的減記後的估計出售成本，因此 不收益或虧損是在截至2023年9月30日的九個月中記錄的。
此外，截至2022年12月31日，該公司對美元進行了分類1.1百萬塊土地和 $6.2百萬座建築物，扣除累計折舊， 二它打算在明年內出售並符合持有待售標準的房產，這些資產包含在隨附的未經審計的簡明合併資產負債表中的預付資產和其他流動資產中。 一個截至2022年12月31日歸類為待售的房產中，在截至2023年9月30日的九個月中被出售，因此名義虧損作為資產處置（收益）虧損的一部分，包含在隨附的未經審計的簡明合併收益表中。
截至2022年9月30日，該公司對美元進行了分類2.5百萬塊土地和 $11.4百萬座建築物，扣除累計折舊， 二房產作為待售資產。該公司估計，資產的賬面價值大於公允價值減去估計的出售成本，因此記錄了美元2.7在截至2022年9月30日的九個月中，虧損百萬美元，作為資產處置收益的一部分，包含在隨附的未經審計的簡明合併收益表中。
注意事項 5—租賃
該公司主要為車輛、設備、軌道車輛、辦公空間和設施提供運營和融資租賃。這些租賃的條款和條件因標的資產類型而異。
某些租賃包括財產税、保險、維護和其他與租賃資產相關的運營費用等項目的可變租賃付款。根據指數或利率而變化的付款計入租賃資產和負債的計量中，按起始日期的費率計算。所有其他可變租賃付款均不計入租賃資產和負債的計量範圍，並在發生這些付款的債務期間予以確認。
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自由能源公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）
截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月和九個月中，租賃費用的組成部分如下：
截至9月30日的三個月截至9月30日的九個月
（以千美元計）2023202220232022
融資租賃成本：
使用權資產的攤銷$6,444 $1,590 $11,008 $3,796 
租賃負債的利息1,882 453 3,271 1,066 
運營租賃成本9,924 10,675 30,562 32,809 
可變租賃成本1,415 1,337 3,932 3,473 
短期租賃成本1,954 2,121 6,359 5,113 
總租賃成本$21,619 $16,176 $55,132 $46,257 

太好了plemental 現金流和其他與租賃相關的信息 三和九截至2023年9月30日的月份 還有 2022 如下：
截至9月30日的三個月截至9月30日的九個月
（以千美元計）2023202220232022
為計量負債所含金額支付的現金：
經營租賃$11,076 $10,170 $31,336 $32,065 
融資租賃7,288 2,548 13,749 5,857 
為換取新的租賃負債而獲得的使用權資產：
經營租賃11,747 3,323 28,667 22,693 
融資租賃88,125 8,409 105,298 14,742 

在截至2022年9月30日的九個月中，公司修改了某些運營租約，其條款的變化導致這些租賃被重新歸類為融資租賃。在修正案中，公司註銷了運營租賃使用權資產為美元0.2百萬美元，負債為美元0.1百萬。此外，在修正案中，公司確認融資租賃使用權資產為美元2.7百萬美元和負債為美元2.7百萬。這些修正沒有確認任何損益。在截至2023年9月30日的九個月中，公司沒有對任何運營或融資租賃進行重新分類。
截至2023年9月30日和2022年12月31日的租賃條款和貼現率如下：
2023年9月30日2022年12月31日
加權平均剩餘租賃期限：
經營租賃4.4年份4.8年份
融資租賃3.4年份3.1年份
加權平均折扣率：
經營租賃5.8 %4.6 %
融資租賃8.3 %8.2 %

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簡明合併財務報表附註
（未經審計）
截至2023年9月30日，未來的最低租賃承諾如下：
（以千美元計）金融正在運營
2023 年的剩餘時間$9,750 $8,484 
202435,081 31,038 
202534,542 29,103 
202637,296 18,370 
202720,975 8,270 
此後— 15,054 
租賃付款總額137,644 110,319 
減去估算的利息(11,512)(12,932)
總計$126,132 $97,387 

該公司的車輛租賃通常包括剩餘價值擔保。對於歸類為運營租賃的公司車輛租賃，截至目前，保證的總剩餘價值 2023年9月30日是 $15.0百萬；這筆付款不太可能，因此未計入租賃負債和使用權資產的計量中。對於歸類為融資租賃的車輛租賃，公司將租賃協議中估計的剩餘價值擔保納入融資租賃負債。
出租人安排
公司通過經營租賃向客户租賃幹沙和濕砂容器以及傳送帶，出於税收目的，出租人被視為租賃期內設備的所有者。租賃協議不包括承租人在租賃期結束時以規定的固定價格或公允市場價值購買標的資產的期權。但是，有些租約包含終止條款，客户可以在該條款中取消合同。如果客户要求的單位超過租賃中約定的數量，則租賃可能需要支付可變租賃付款。公司不記錄與這些可變項目相關的任何租賃資產或負債。
截至目前，根據經營租賃租賃向他人租賃的設備（包括不動產、廠場和設備）的賬面金額 2023年9月30日2022 年 12 月 31 日情況如下：
（以千美元計）2023年9月30日2022年12月31日
租賃設備$130,885 $106,087 
減去：累計折舊(21,948)(11,408)
租賃設備——淨額$108,937 $94,679 
截至經營租賃的未來應收款項 2023年9月30日如下所示：
（以千美元計）
2023 年的剩餘時間$3,996 
202410,036 
20253,346 
2026619 
2027— 
此後— 
總計$17,997 
截至三個月和九個月的經營租賃收入 2023年9月30日是 $9.6百萬和美元27.8分別為百萬。截至2022年9月30日的三個月和九個月的經營租賃收入為美元6.7百萬和美元18.4分別是百萬.
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簡明合併財務報表附註
（未經審計）
注意事項 6—應計負債
應計負債包括以下內容：
（以千美元計）2023年9月30日2022年12月31日
應計供應商發票$104,033 $119,801 
應計運營費用73,270 72,348 
應計福利和其他90,715 84,670 
$268,018 $276,819 
注意事項 7—債務
債務包括以下內容：
9月30日十二月三十一日
（以千美元計）20232022
未償定期貸款$— $104,716 
循環信貸額度223,000 115,000 
遞延融資成本和原始發行折扣— (1,270)
債務總額，扣除遞延融資成本和原始發行折扣$223,000 $218,446 
扣除折扣後的長期債務的流動部分$— $1,020 
長期債務，扣除折扣和流動部分223,000 217,426 
債務總額，扣除遞延融資成本和原始發行折扣$223,000 $218,446 
二零一七年九月十九日，該公司簽訂了 二信貸協議：(i) 不超過美元的循環信貸額度250.0百萬，隨後增加到 $525.0百萬，見下文（“ABL貸款”）和（ii）a $175.0百萬定期貸款（“定期貸款額度”，與ABL融資機制一起稱為 “信貸額度”）。
自2023年1月23日起，公司簽訂了ABL融資機制的第八修正案（“ABL第八修正案”）。《反洗錢法》第八修正案修訂了ABL融資機制的某些條款、條款和契約，除其他外，包括：（i）將最高循環金額從美元上調至425.0百萬到美元525.0百萬（“超大號左輪手槍”）；（ii）將手風琴功能的數量從 $ 增加75.0百萬到美元100.0百萬；（iii）將到期日從2026年10月22日延長至2028年1月23日；（iv）按比例修改各種信貸額度觸發因素和測試的美元金額，使其與超大規模循環貸款成比例；（v）允許在2023年2月10日之前根據定期貸款機制還款；（vi）增加某些債務、公司間預付款和投資籃子。第八項ABL修正案還包括富國銀行作為管理代理人的全國協會達成的協議，即解除其在定期貸款機制下作為第一優先抵押品的所有抵押品的第二優先留置權和擔保權益。該版本在截至2023年6月30日的三個月內完成。
此外，在2023年1月23日，該公司借入了美元106.7百萬美元存入了ABL融資機制，並用所得款項還清了定期貸款額度，然後終止了定期貸款機制。支付的金額包括還清後的定期貸款機制餘額 $104.7百萬，美元0.9百萬應計利息，以及 1 美元1.1百萬預付保費或 1本金的百分比。此外，還有 $0.2與還清有關的數百萬美元的銀行費用和律師費。
截至2023年9月30日和2022年12月31日，所有未償還借款的加權平均利率為 7.4% 和 9.0分別為％。
定期貸款機制
定期貸款機制提供的金額為 $175.0百萬定期貸款。關於第八項ABL修正案和定期貸款額度的償還，公司於2023年1月23日終止了定期貸款額度，詳情見上文。
ABL 設施
根據ABL融資的條款，最高為$525.0可以借入百萬美元，但須遵守基於符合條件的應收賬款和存貨的百分比的某些借款基礎限制。根據2023年9月30日的財務狀況，借款基礎計算為美元521.2百萬，公司有 $223.0百萬美元未付款，此外還有金額為美元的信用證2.6百萬，含美元295.6剩餘數百萬的可用性。ABL融資機制下的借款利息為
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（未經審計）
SOFR或基準利率，加上適用的SOFR保證金為 1.5% 至 2.0% 或基準利率幅度為 0.5% 至 1.0%，如ABL融資信貸協議（“ABL融資信貸協議”）中所述。此外，截至2023年9月30日，借款產生的加權平均利率為 7.4%。每月平均未使用承諾使用費需支付未使用的承諾費為 0.25% 至 0.375%。利息和費用應在每個月底拖欠支付，如果是SOFR貸款，則在每個利息期結束時支付。ABL 融資機制將於 2028 年 1 月 23 日到期。ABL融資機制下的借款由應收賬款和存貨抵押，並由公司作為母公司擔保人進一步擔保。
ABL融資機制包括某些非財務契約，包括但不限於對產生額外債務和某些分配的限制。此外，公司承擔額外債務和進行分配的能力取決於維持最大槓桿率。
除非ABL融資機制信貸協議中定義的流動性降至特定水平以下，否則ABL融資機制不受財務契約的約束。公司必須維持ABL融資信貸協議中定義的最低固定費用覆蓋率 1.0如果超額可用性小於，則每個時段均為 1.0 10借款基礎的百分比或美元52.5百萬，以較大者為準。
截至2023年9月30日，該公司遵守了這些契約。
債務的到期日如下：
（以千美元計）
2023 年的剩餘時間$— 
2024— 
2025— 
2026— 
2027— 
此後223,000 
$223,000 
注意事項 8—公允價值計量和金融工具
公司資產和負債的公允價值是指在報告日出售這些資產時將獲得的金額或為轉移這些負債而支付的金額。這些公允價值衡量標準最大限度地利用了可觀察的輸入。但是，在計量日資產或負債幾乎沒有市場活動（如果有的話）的情況下，公允價值衡量反映了公司自己對市場參與者在對資產或負債進行定價時將使用的假設的判斷。公司根據估值投入的質量按以下等級制度披露其資產和負債的公允價值：
•第一級投入：活躍市場中相同資產或負債的報價（未經調整）。
•第 2 級輸入：直接或間接可觀察到的報價以外的輸入。
•第三級輸入：對資產或負債的公允價值具有重要意義的不可觀察的投入。
資產或負債的分類基於對其公允價值具有重要意義的最低投入水平。當從不可觀察的投入中得出的公允價值與總體公允價值無關時，或者如果有確鑿的市場數據，則最初被歸類為三級的投資隨後被列為二級。如果不再有確鑿的市場數據，最初列為二級的資產和負債隨後被列為第三級。匯款發生在報告期結束時。在截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月中，沒有人轉入或轉出第1、2和3級。
公司的金融工具包括現金和現金等價物、應收賬款、應收票據、應付賬款、應計負債、長期債務以及財務和經營租賃債務。這些金融工具不需要按級別進行披露。隨附的未經審計的簡明合併資產負債表中包含的公司所有金融工具的賬面價值在2023年9月30日和2022年12月31日接近或等於其公允價值。
•由於其短期性質，現金及現金等價物、應收賬款和應付賬款（包括應計負債）的賬面價值接近2023年9月30日和2022年12月31日的公允價值。
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自由能源公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）
•由於有效利率接近市場利率，浮動利率長期債務協議下未償還金額的賬面價值接近2023年9月30日和2022年12月31日的公允價值。
•由於有效借款利率接近市場利率，融資和經營租賃債務項下未償還金額的賬面價值接近2023年9月30日和2022年12月31日的公允價值。
非循環測量
某些資產和負債按非經常性公允價值計量。這些項目不是持續按公允價值計量的，但在某些情況下可能會進行公允價值調整。這些資產和負債包括通過收購Siren 收購獲得的資產和負債，這些資產和負債必須在收購當日按公允價值計量 ASC Topic 805。參見附註2——重要會計政策。
截至2023年9月30日，該公司記錄了美元0.7百萬塊土地和 $0.8數百萬座建築物 一符合待售標準的房產，改為公允價值總額為美元的待售資產0.8百萬，包含在隨附的未經審計的簡明合併資產負債表中的預付資產和其他流動資產中。該公司根據公佈的銷售價格估算了該物業的公允價值 一屬性，這是一個 3 級輸入。公司估計，資產的賬面價值等於公允價值減去前一時期的減記後的估計出售成本，因此 不收益或虧損是在截至2023年9月30日的九個月中記錄的。
截至2022年12月31日，該公司錄得的收入為美元1.1百萬塊土地和 $6.2數百萬座建築物 二符合待售標準的房產，改為公允價值總額為$的待售資產6.3百萬，包含在隨附的未經審計的簡明合併資產負債表中的預付資產和其他流動資產中。該公司根據一處房產的買賣協議和傳達的銷售價格（即三級投入）估算了這些房產的公允價值。
重複測量
根據ASC 820-10定期計量的公司現金等價物的公允價值 公允價值計量和披露按估計的公允價值計息。現金等價物包括貨幣市場賬户，鑑於這些賬户的活躍市場，公司將其歸類為1級。截至2023年9月30日和2022年12月31日，該公司的現金等價物（按公允價值計算）為美元0.3百萬。
非金融資產
公司估算公允價值，以便根據要求對長期資產進行減值測試。用於確定此類公允價值的投入主要基於內部開發的現金流模型，如果要求在未經審計的簡明合併財務報表中按公允價值計量和記錄此類資產，則通常將其歸類為第三級。由於未發現觸發事件，因此截至2023年9月30日和2022年12月31日，無需進行此類測量。
信用風險
公司面臨集中信用風險的金融工具主要包括現金和現金等價物以及貿易應收賬款。
公司存入金融機構的現金和現金等價物餘額合計 $26.6百萬和 $43.7截至2023年9月30日和2022年12月31日，分別為百萬美元，超過了聯邦存款保險公司的保險限額。公司定期監測這些機構的財務狀況。
公司的大多數客户的付款條件為 45幾天或更短。
截至 2023 年 9 月 30 日，客户 A 佔了 13% of 合併應收賬款和未開單收入總額。截至 2022 年 12 月 31 日，客户 A 佔了 11佔合併應收賬款和未開單收入總額的百分比。在截至2023年9月30日的三個月中，沒有客户佔合併收入的10％。在截至2023年9月30日的九個月中，客户 A 考慮了 11佔合併收入的百分比。在截至2022年9月30日的三個月和九個月中，沒有客户佔合併收入的10％。
公司通過進行信用評估和監控客户的付款模式來降低相關的信用風險。
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自由能源公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）
截至2023年9月30日和2022年12月31日，該公司擁有美元1.0百萬和美元0.9分別為百萬美元用於抵消信貸損失，具體如下：
（以千美元計）
2022年12月31日的信貸損失準備金$884 
信用損失：
本期準備金78 
註銷的金額— 
2023年9月30日的信貸損失準備金$962 

注意事項 9—公平
限制性股票單位
根據長期激勵計劃（“LTIP”）授予的限制性股票單位（“RSU”）如果歸屬，將以公司的A類普通股結算。RSU 的初始歸屬期限最長為 三年. 在截至2023年9月30日的九個月中，LTIP下未償還的非既得限制性股票單位的變化如下：
單位數量加權平均授予日期每單位公允價值
截至2022年12月31日為非既得2,985,727 $12.15 
已授予1,599,151 14.93 
既得(1,416,456)11.44 
被沒收(104,290)12.57 
截至2023年9月30日未付清3,064,132 $13.92 
性能限制股票單位
根據LTIP授予的績效限制性股票單位（“PSU”）如果歸屬，將以公司A類普通股的股票結算。PSU 獲得了 三年懸崖歸屬時間表，取決於與競爭對手指數相比的績效目標’結果超過了 三年獎項中指定的期限。公司根據公司對業績期末將歸屬的PSU數量的最佳估計來記錄薪酬支出。如果此類績效目標未實現或預計無法實現，則不確認任何薪酬支出，任何已確認的薪酬支出都將被沖銷。 在截至2023年9月30日的九個月中，LTIP下未償還的非既得PSU的變化如下：
單位數量加權平均授予日期每單位公允價值
截至2022年12月31日為非既得1,390,588 $11.87 
已授予341,928 15.64 
既得(392,948)9.62 
被沒收— — 
截至2023年9月30日未付清1,339,568 $13.49 
股票薪酬包含在公司未經審計的簡明合併收益表中的服務成本以及一般和管理費用中。公司確認的基於股票的薪酬支出為 $8.6百萬和 $23.7截至2023年9月30日的三個月和九個月分別為百萬美元。公司確認的股票薪酬為美元6.1百萬和美元17.1截至2022年9月30日的三個月和九個月分別為百萬美元。大約有 $40.6百萬截至2023年9月30日，與未償還的限制性股票單位和PSU相關的未確認薪酬支出。未確認的薪酬支出將在加權平均剩餘歸屬期內按直線方式確認 兩年.
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自由能源公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）
分紅
公司支付了$的現金分紅0.05分別於2023年3月20日、2023年6月20日和2023年9月20日向截至2023年3月6日、2023年6月6日和2023年9月6日的登記股東每股A類普通股。在截至2023年9月30日的三個月和九個月中，股息支付總額為美元8.4百萬和美元25.8分別是百萬。
此外，公司在歸屬限制性股票單位和PSU時支付了現金股息，歸屬日期為2023年，總額為$0.2在截至2023年9月30日的九個月中，為百萬美元。截至2023年9月30日和2022年12月31日，該公司擁有美元0.7百萬和美元0.2與限制性股票單位和PSU相關的應付股息等價物將分別在歸屬時支付。與沒收的限制性股票單位相關的股息將被沒收。
股票回購計劃
2022年7月25日，公司董事會批准了一項股票回購計劃，公司宣佈了一項股票回購計劃，該計劃允許公司回購不超過$$250.0該公司100萬股A類普通股立即開始，一直持續到2024年7月31日（含2024年7月31日）。此外，2023年1月24日，董事會批准並宣佈增加股票回購計劃，將公司的累計回購授權提高至美元500.0百萬。根據適用的州和聯邦證券法，可以不時通過公開市場或私下談判交易或其他方式回購股票。根據該計劃回購股票的時間以及數量和價值將由公司自行決定，並將取決於各種因素，包括管理層對公司A類普通股內在價值的評估、公司A類普通股的市場價格、總體市場和經濟狀況、可用流動性、對公司債務和其他協議的遵守情況、適用的法律要求以及其他考慮因素。無法保證公司回購的股票的確切數量，並且該計劃可能隨時暫停、修改或中止，恕不另行通知。該公司預計將通過使用手頭現金、ABL融資機制下的借款以及股票回購計劃期間預期產生的自由現金流為回購提供資金。
在截至2023年9月30日的三個月中，公司回購並退休 1,784,899以美元的價格購買A類普通股29.3百萬，或 $16.40根據股票回購計劃，每股平均價格，包括佣金。
在截至2023年9月30日的九個月中，公司回購並退休 11,673,886以美元的價格購買A類普通股164.0百萬，或 $14.05根據股票回購計劃，每股平均價格，包括佣金。
截至 2023 年 9 月 30 日，$211.0根據股票回購計劃，仍有100萬人獲準用於未來回購A類普通股。
公司將回購的普通股的購買價格計入超過面值（$0.01每股A類普通股）作為額外實收資本的減少，並將繼續這樣做，直到額外的實收資本減少到零。此後，任何超額購買價格都將記錄為留存收益的減少。
根據2022年《通貨膨脹降低法》（“IRA”）的頒佈，公司應計的股票回購消費税為美元1.5在截至2023年9月30日的九個月中，為百萬美元。
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（未經審計）
注意 10—每股淨收益
每股基本淨收益衡量一個實體在報告期內的業績。攤薄後每股淨收益衡量一個實體在報告期內的業績，同時考慮該期間所有已發行的、可能具有攤薄效果的普通股。公司使用 “如果折算” 的方法來確定其B類普通股的潛在稀釋效應，並使用庫存股法來確定未償還的限制性股票單位和PSU的潛在稀釋效應。
下表反映了根據已發行A類普通股和B類普通股的加權平均數計算得出的各期普通股淨收益分配情況以及每股淨收益的計算結果：
三個月已結束九個月已結束
（以千計）2023年9月30日2022年9月30日2023年9月30日2022年9月30日
每股基本淨收益
分子：
歸屬於自由能源公司股東的淨收益$148,608 $146,953 $463,934 $246,733 
分母：
基本加權平均已發行普通股169,781 185,508 173,135 185,414 
歸屬於Liberty Energy Inc.股東的每股基本淨收益$0.88 $0.79 $2.68 $1.33 
攤薄後的每股淨收益
分子：
歸屬於自由能源公司股東的淨收益$148,608 $146,953 $463,934 $246,733 
將B類普通股換成A類普通股的影響— 258 71 389 
歸屬於自由能源公司股東的攤薄後淨收益$148,608 $147,211 $464,005 $247,122 
分母：
基本加權平均已發行股份169,781 185,508 173,135 185,414 
稀釋性證券的影響：
限制性庫存單位4,203 326 4,121 910 
B 類普通股— 4,073 28 4,141 
攤薄後的加權平均已發行股數173,984 189,907 177,284 190,465 
歸屬於Liberty Energy Inc.股東的攤薄後每股淨收益$0.85 $0.78 $2.62 $1.30 

注意 11—所得税
該公司是一家公司，在美國、加拿大以及各州、地方和省級司法管轄區納税。從歷史上看，Liberty LLC被視為合夥企業，其收入被轉給所有者用於所得税。Liberty LLC的成員，包括公司，有責任根據其在Liberty LLC的直通應納税所得額中所佔份額繳納聯邦、州和地方所得税。
自2023年1月31日起，公司通過了一項合併計劃，根據該計劃，Liberty LLC併入公司，停止了Liberty LLC的存在，公司仍是存活的實體。Liberty LLC將在2023年日曆年度提交最終納税申報表。公司仍然是TRA的當事方，定義見下文，根據TRA，公司應承擔的責任為美元119.5百萬，表示為 $4.7百萬美元作為流動負債，包含在隨附的未經審計的簡明合併資產負債表中的應計負債中，以及$114.8截至2023年9月30日，百萬美元為非流動負債。
隨着業務需求的出現，公司可能會將來自外國子公司的現金分配給其美國母公司。公司沒有規定對某些外國子公司的未分配收益徵收遞延所得税，因為此類收益是
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（未經審計）
被認為是無限期的再投資。如果分配此類收入，則任何所得税和/或預扣税都不會很大。
截至2023年9月30日的九個月中，適用於公司的有效全球所得税税率為 24.6%，與 1.5%，截至2022年9月30日的期間。由於公司在加拿大的業務、公司運營州的州所得税以及不可扣除的高管薪酬，該公司的有效税率高於21.0％的法定聯邦所得税税率。公司確認的所得税支出為美元49.8百萬和美元151.7在截至2023年9月30日的三個月和九個月中，分別為百萬美元。公司確認的所得税支出為美元2.6百萬和美元3.6在截至2022年9月30日的三個月和九個月中，分別為百萬人。
截至2023年9月30日和2022年12月31日，公司確認了金額為美元的遞延所得税負債1.0百萬和美元1.0分別為百萬。截至2023年9月30日和2022年12月31日，公司確認了金額為美元的遞延所得税淨資產21.2百萬和美元12.6分別為百萬。遞延所得税資產和負債是根據財務報告與資產和負債税基之間的差異所得的估計未來税收後果進行確認的，並使用預計收回或結清這些臨時差額的當年的現行税率進行計量。
應收税款協議
在首次公開募股方面，公司於2018年1月17日與R/C Energy IV Direct Partnership, L.P. 和當時繼續擁有Liberty LLC單位的現有所有者（“Liberty LLC單位”）簽訂了兩份應收税款協議（“TRA”）（“TRA”）（每位此類人員和任何允許的受讓人，“TRA持有人”，合起來是 “TRA持有人”，“TRA持有人”）。TRA通常規定，公司支付公司在首次公開募股後的時期內實際實現的（或在某些情況下被視為意識到）的美國聯邦、州和地方所得税和特許經營税（使用簡化假設來計算以應對州和地方税的影響）的85％（如果有的話），這些淨現金儲蓄（適用於每位TRA持有人），（i）由此產生的税基的某些增加公司收購（或出於美國聯邦所得税目的被視為收購）全部或該TRA持有人的Liberty LLC單位中與首次公開募股或行使贖回權或看漲權有關的部分，(ii) 公司重組導致公司獲得的任何淨營業虧損，以及 (iii) 公司因公司根據TRA支付的任何款項而被視為由公司支付的歸算利息以及由此產生的額外税基。2023年1月31日，Liberty LLC單位的最後一次贖回發生了。
在截至2023年9月30日的九個月中，Liberty LLC單位和B類普通股的交易淨增長了美元0.7百萬美元的遞延所得税資產，並增加了美元0.6根據TRA應付的數額為百萬美元，所有這些款項都通過權益入賬。在截至2023年9月30日的九個月中，該公司沒有支付任何TRA付款。2023年1月31日，該公司還錄得了美元的增長6.6由於Liberty LLC併入公司的已通過的計劃的影響，數百萬美元的遞延所得税資產，所有這些資產均通過權益入賬。
在截至2022年9月30日的九個月中，Liberty LLC單位和B類普通股的交易所最初淨增長了美元6.5百萬美元的遞延所得税資產，並增加了美元5.5根據TRA應付的數額為百萬美元，所有這些款項都通過權益入賬。在截至2022年9月30日的九個月中，該公司沒有支付任何TRA付款。
截至2023年9月30日，該公司’根據交易許可協議，的責任為 $119.5百萬其中 $4.7百萬美元作為流動負債列報，包含在隨附的未經審計的簡明合併資產負債表中的應計負債中，$114.8百萬作為長期負債的一部分列報。截至2022年12月31日，該公司’根據交易許可協議，的責任為 $118.9百萬，所有這些都列為長期負債的一部分。在2023年9月30日和2022年12月31日，相關的遞延所得税資產總額為美元100.6百萬和美元99.9分別是百萬。
注意 12—固定繳款計劃
公司贊助了一項涵蓋符合條件的員工的401（k）固定繳款退休計劃。公司按美元費率繳納對等繳款1.00員工每繳納1.00美元，上限為 6僱員工資的百分比和聯邦限額。該公司的捐款是e $8.2百萬 和 $6.8百萬分別在截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月，以及24.4百萬和美元18.8在截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月中，分別為百萬美元。
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（未經審計）
注意 13—關聯方交易
斯倫貝謝有限公司
2020年，公司收購了斯倫貝謝科技公司（“斯倫貝謝”）的某些資產和負債，以換取公司股票的發行’s A類普通股以及其他對價。在截至2023年9月30日的九個月中，公司回購並退休 3,000,000以美元的價格購買A類普通股45.0百萬或美元15.00根據股票回購計劃，斯倫貝謝的平均每股價格。自2023年1月31日起，在回購和退休後，斯倫貝謝擁有 不公司A類普通股，不再符合關聯方的資格。
在正常業務過程中，公司從斯倫貝謝及其子公司購買化學品、支撐劑和其他設備和維護零件。在2023年1月1日至2023年1月31日期間，斯倫貝謝的總購買量約為美元1.7百萬。在截至2022年9月30日的三個月和九個月中，斯倫貝謝的總購買量約為美元7.4百萬和美元15.5分別為百萬。截至2022年12月31日，應付給斯倫貝謝的金額為美元2.6百萬和美元0.7百萬，分別包含在未經審計的簡明合併資產負債表中的應付賬款和應計負債中。儘管公司繼續與斯倫貝謝開展業務，但公司不再在隨附的未經審計的簡明合併現金流量表中將斯倫貝謝列為關聯方的現金流。
富蘭克林山能源有限責任公司
公司董事會成員擔任富蘭克林山能源有限責任公司（“富蘭克林山”）的首席財務官。在截至2023年9月30日的三個月和九個月中，該公司為富蘭克林山提供了水力壓裂服務，金額為美元61.2百萬和美元128.0分別為百萬。在截至2022年9月30日的三個月和九個月中，該公司為富蘭克林山提供了水力壓裂服務，金額為美元55.5百萬和美元79.0分別為百萬。截至2023年9月30日和2022年12月31日，富蘭克林山未開單收入中包含的金額為美元10.9百萬和美元13.9分別為百萬。有 $18.9百萬和美元0 百萬截至2023年9月30日和2022年12月31日，分別來自富蘭克林山的應收賬款。
自由資源有限責任公司
石油和天然氣勘探和生產公司Liberty Resources LLC及其繼任實體（統稱為 “關聯公司”）與該公司擁有一定的共同所有權和管理權。截至2023年9月30日的三個月和九個月中，公司與向關聯公司提供的水力壓裂服務相關的收入為$18.4百萬和美元33.5分別為百萬。截至2022年9月30日的三個月和九個月中，公司與向關聯公司提供的水力壓裂服務相關的收入為美元10.3百萬。截至2023年9月30日，未開單收入和關聯方應收賬款中包含的金額為$0 百萬和 $2.1分別為百萬。截至2022年12月31日，有 不未開單收入和關聯公司的應收賬款中包含的金額。
2022年12月28日（“協議日期”），公司與關聯公司達成協議，修改截至協議日期到期的未付發票的付款條款，將到期日延長至2024年4月1日。此外，2023年8月15日，對協議進行了進一步修訂，將某些發票的到期日延長至2025年1月1日。根據該協議，截至2023年9月30日，關聯公司的未付金額為美元14.7百萬，包含在隨附的未經審計的簡明合併資產負債表中的其他資產。截至2022年12月31日，該關聯公司的未付金額為美元11.8百萬，包含在隨附的未經審計的簡明合併資產負債表中的其他資產。每個月底未償還的任何應收賬款均需支付協議結束前的利息。
在截至2023年9月30日的三個月和九個月中，關聯公司的利息收入為$0.5百萬和美元1.3分別為百萬。在截至2022年9月30日的三個月和九個月中，有 不關聯公司的利息收入。
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（未經審計）
注意 14—承付款和意外開支
購買承諾（噸和加侖不是以千計）
公司簽訂購買和供應協議，以確保支撐物、運輸和設備的供應和定價。截至2023年9月30日和2022年12月31日，這些協議為公司提供了定價和承諾的供應來源e 2,041,893噸和 2,915,172到2024年12月31日，支撐劑將分別達到噸數。以下金額還包括為最低數量的支撐物支付運輸費的承諾。此外，相關的支撐劑運輸服務承諾將持續到2023年。
未來的支撐劑、運輸和設備承諾如下：
（以千美元計）
2023 年的剩餘時間$91,442 
202487,643 
2025— 
2026— 
2027— 
此後— 
$179,085 
某些供應協議包含一項條款，根據該條款，如果公司未能在特定時間段內購買協議中定義的最低數量，則可能會收取缺口費。在公司未達到合同要求的最低購買量的情況下，公司及其供應商有修改此類最低購買合同條款的歷史，在極少數情況下，公司會產生短缺費用。如果公司無法進行任何最低購買量，並且公司及其供應商無法達成避免此類費用的協議，則公司可能會產生金額為美元的缺口費用31.0百萬和美元17.72023年剩餘時間和截至2024年12月31日的年度分別為百萬美元。根據預測的活動水平，該公司目前預計不會產生鉅額短缺費用。
2023年剩餘時間的承諾中包括美元3.6預計在2023年第四季度將支付數百萬美元，用於使用某些輕型卡車、重型拖拉機和野戰設備，這些設備在不同程度上用於壓裂和有線運營。公司正在與此類設備的第三方所有者進行談判，以租賃或購買部分或全部上述車輛和設備，但須遵守條款和條件協議。任何此類協議一旦達成，預計不會產生任何收益或損失。
訴訟
公司不時受到法律和行政訴訟、和解、調查、索賠和訴訟的約束。公司對訴訟事項可能結果的評估基於其對許多因素的判斷，包括處理類似事項的經驗、過去的歷史、先例、相關的財務和其他證據以及與該事項有關的特定事實。儘管最終結果存在不確定性，但根據目前掌握的信息，管理層認為任何單獨或總體的事項都不會對公司產生重大不利影響’的財務狀況或經營業績。
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注意 15—精選季度財務數據
下表彙總了截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月的合併權益變動：
A 類普通股的股份B 類普通股的股份A 類普通股，面值B類普通股，面值額外實收資本留存收益累計其他綜合虧損
股東總數’公正
非控股權益權益總額
餘額 — 2023 年 6 月 30 日170,393 — $1,704 $— $1,146,130 $531,974 $(5,867)$1,673,941 $— $1,673,941 
發行成本— — — — — — — — — — 
Liberty LLC併入公司的遞延所得税和應收税款協議的影響— — — — (1,204)— — (1,204)— (1,204)
$0.05/A 類普通股股息的份額
— — — — — (8,658)(8,658)— (8,658)
股票回購(1,785)— (18)— (29,261)— (29,279)— (29,279)
股票回購的消費税— — — — (293)— (293)— (293)
股票薪酬支出— — — — 8,595 — — 8,595 — 8,595 
貨幣折算調整— — — — — — (3,148)(3,148)— (3,148)
淨收入— — — — — 148,608 — 148,608 — 148,608 
餘額 — 2023 年 9 月 30 日168,608 — $1,686 $— $1,123,967 $671,924 $(9,015)$1,788,562 $— $1,788,562 
A 類普通股的股份B 類普通股的股份A 類普通股，面值B類普通股，面值額外實收資本（累計赤字）留存收益累計其他綜合虧損
股東總數’公正
非控股權益權益總額
餘額——2022 年 6 月 30 日186,859 $326 $1,869 $3 $1,384,134 $(56,174)$(2,263)$1,327,569 $2,447 $1,330,016 
發行成本— — — — 485 — — 485 — 485 
股票回購(4,702)— (47)— (69,987)— — (70,034)(60)(70,094)
股票薪酬支出— — — — 6,100 — — 6,100 12 6,112 
限制性股票單位的歸屬2 — — — — — — — — — 
限制性股票單位歸屬的預扣税— — — — (1)— — (1)— (1)
貨幣折算調整— — — — — — (6,332)(6,332)(11)(6,343)
淨收入— — — — — 146,953 — 146,953 310 147,263 
餘額——2022 年 9 月 30 日182,159 326 $1,822 $3 $1,320,731 $90,779 $(8,595)$1,404,740 $2,698 $1,407,438 

注意 16—後續事件
2023年10月17日，公司董事會宣佈派發季度股息為美元0.07每股A類普通股將於2023年12月20日支付給截至2023年12月6日的登記持有人。
隨後沒有發生需要在未經審計的簡明合併財務報表中確認或披露的其他重大事件。
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第 2 項。管理’s 對財務狀況和經營業績的討論與分析
以下對我們的財務狀況和經營業績的討論和分析應與隨附的未經審計的簡明合併財務報表和相關附註一起閲讀。以下討論包含 “前瞻性陳述”，這些陳述反映了我們的未來計劃、估計、信念和預期業績。由於各種風險和不確定性，包括年度報告 “項目1A” 標題下的 “關於前瞻性陳述的警示説明” 中描述的風險和不確定性，我們的實際業績可能與這些前瞻性陳述中的預期存在重大差異。風險因素”，以及 “第二部分——其他信息，第1A項。風險因素” 包含在此處。我們不承擔更新任何這些前瞻性陳述的義務。
概述
該公司及其子公司是一家領先的綜合能源服務和技術公司，專注於為北美的陸上石油和天然氣勘探和生產公司提供創新的水力壓裂服務和相關技術。我們為客户提供水力壓裂服務以及補充服務，包括有線服務、支撐劑輸送解決方案、田間氣體處理和處理、壓縮天然氣輸送、數據分析、相關商品（包括我們的沙礦業務）以及有助於降低排放完成量的技術，從而幫助我們的客户減少排放。我們已經從2011年12月的一支活躍的水力壓裂船隊發展到截至2023年9月30日的40多支活躍艦隊。我們主要在二疊紀盆地、伊格爾福特頁巖、DJ盆地、威利斯頓盆地、聖胡安盆地、波德河流域、海恩斯維爾頁巖、SCOOP/STACK、馬塞勒斯頁巖、尤蒂卡頁巖和加拿大西部沉積盆地提供服務。此外，我們在二疊紀盆地經營兩個沙礦。
該公司最近推出了自由力量創新 （“LPI”），一家面向遠程應用的綜合替代燃料和電力解決方案提供商。LPI最初的重點是壓縮天然氣供應、油田氣體處理和處理以及井場加氣和物流。可靠的燃料供應對於維持井場的高效運營至關重要。LPI向Liberty和該行業的其他公司提供這種燃料。
2023年4月6日，LPI以7,600萬美元現金收購了Siren，這是一家專注於二疊紀的綜合天然氣壓縮和壓縮天然氣輸送公司，在兩個可擴建的二疊紀基地每天提供16百萬立方英尺的天然氣壓縮能力以及運輸、物流和減壓服務，但需按慣例進行收盤後調整。LPI目前為鑽探和完井市場的客户提供燃料，其物流系統旨在向偏遠地區輸送壓縮天然氣、可再生天然氣或氫氣。我們認為，增加的天然氣壓縮能力是該行業下一步降低成本和減排的關鍵推動力。
我們相信，技術創新以及與客户和供應商羣的牢固關係使我們與競爭對手區分開來，是我們業務的基礎。我們預計，隨着水平井完井複雜性和斷裂強度的增加，特別是隨着客户越來越關注減少完井作業的排放，勘探和生產公司將繼續專注於技術創新。我們繼續積極開發應對行業挑戰的創新解決方案，包括開發：(i) 我們的美國非常規油井數據庫，我們應用我們專有的多變量統計分析技術為裂縫設計優化提供差異見解；(ii) 我們的 Liberty Quiet Fleet® 設計與傳統的水力壓裂船隊相比，可顯著降低噪音水平；(iii) 根據我們運營的盆地的特定儲層特性量身定製的水力壓裂液系統；(iv) 我們的雙燃料動態氣體混合（“DGB”）車隊，允許我們的發動機運行柴油或柴油和天然氣的組合，以優化燃料使用，減少排放並降低成本；（v）我們的 digiFleetsS†，包括 digiFrac† 和 digiPrime® 泵，我們創新的專門製造的電動和混合壓裂泵，其二氧化碳當量排放量比 IV 級 DGB 低約 25%；以及 (vi) 我們的濕式壓裂泵；以及 (vi) 我們的濕式壓裂泵沙子處理技術，無需乾燥沙子，從而能夠在離井場更近的地方部署移動式礦山。此外，我們的綜合供應鏈包括支撐劑、化學品、設備、天然氣加註服務、物流和集成軟件，我們認為這可以提高井場效率，並全年延長抽水時間和提高生產率，從而更好地為客户提供服務。為了實現我們的技術目標，我們謹慎管理流動性和債務狀況，以提高運營靈活性，並在我們運營的地區的整個大宗商品週期中投資業務。
近期趨勢和展望
在需求趨勢放緩的情況下，壓裂行業的動態令人鼓舞，服務價格保持相對穩定，而未充分利用的壓裂車隊已退出市場。由於完工活動疲軟，整個行業的船隊都處於閒置狀態，這支持了與之前的週期相比，上市車隊的供需平衡得到改善。隨着頁巖油革命的成熟，該行業通過整合、技術進步、紀律嚴明的投資和滿足日益複雜的客户需求，已經適應了壓裂市場的新時代。
壓裂活動已基本穩定在目前的水平，這意味着維持勘探和生產運營商持平的產量水平所需的壓裂車隊需求的基本負荷。我們認為，第四季度的趨勢可能會出現季節性疲軟、冬季天氣和
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目錄
假日中斷。由於近期大宗商品價格走強，我們預計從2024年開始，經濟活動將略有增加。
全球石油和天然氣市場在第三季度站穩了腳跟，推動了石油和天然氣價格的上漲。大宗商品市場的波動源於中東衝突升級的可能性以及對衰退的擔憂死灰復燃。認識到不確定性的增加，全球石油行業的生產和需求趨勢推斷，石油和天然氣市場的微妙平衡正在向上傾斜。北美安全能源的長期需求前景為更持久的週期奠定了基礎。歐佩克+的決定，包括延長沙特阿拉伯的減產，進一步表明了支持大宗商品價格的意願，支撐了對北美頁巖油的長期投資。
2023年第三季度，公佈的WTI價格平均為每桶82.25美元（“Bbl”），而2022年第三季度的平均價格為每桶93.06美元，2023年第二季度的平均價格為每桶73.54美元。此外，貝克休斯的一份報告顯示，2023年第三季度美國和加拿大的平均國內陸上鑽機數量為817台，低於2022年第三季度的942台，但與2023年第二季度的815台持平。
運營結果
截至2023年9月30日的三個月，而截至2022年9月30日的三個月
截至9月30日的三個月
描述20232022改變
（以千計）
收入$1,215,905 $1,188,247 $27,658 
服務成本，不包括折舊、損耗和攤銷，單獨列出850,247 874,453 (24,206)
一般和行政55,040 50,473 4,567 
交易、遣散費和其他費用202 1,767 (1,565)
折舊、損耗和攤銷108,997 82,848 26,149 
處置資產的收益(3,808)(4,277)469 
營業收入205,227 182,983 22,244 
其他費用，淨額6,776 33,148 (26,372)
所得税前淨收入198,451 149,835 48,616 
所得税支出49,843 2,572 47,271 
淨收入148,608 147,263 1,345 
減去：歸屬於非控股權益的淨收益— 310 (310)
歸屬於自由能源公司股東的淨收益$148,608 $146,953 $1,655 
收入
我們的收入增加了 2770 萬美元，或 2.3%，到 12 億美元截至2023年9月30日的三個月，而截至2022年9月30日的三個月為12億美元。收入的增長歸因於服務定價的上漲，以及去年同期未完全反映的幾支車隊的重新啟動，以及活動驅動的車隊效率的提高與對水力壓裂服務的持續需求相稱。
服務成本
服務成本（不包括折舊、損耗和攤銷）降低 2420 萬美元，或 2.8%，到 8.502 億美元截至2023年9月30日的三個月，而截至2022年9月30日的三個月為8.745億美元。開支減少主要與材料成本降低和運營管理費用降低有關。
一般和行政
一般和管理費用增加 460 萬美元，或 9.0%，到 5500 萬美元截至2023年9月30日的三個月中，截至2022年9月30日的三個月為5,050萬美元，這主要與各種公司成本的增加以及基於公司業績的基於股份的薪酬支出增加有關。
交易、遣散費和其他費用
交易、遣散費和其他成本減少了160萬美元，跌幅為88.6％ 20 萬美元截至2023年9月30日的三個月中，與 180 萬美元截至2022年9月30日的三個月。截至2023年9月30日的三個月中產生的成本主要與整合成本、法律、會計和其他專業服務有關
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目錄
與Siren收購有關，而在截至2022年9月30日的三個月中產生的成本與前一時期收購的持續整合成本有關。
折舊、損耗和攤銷
折舊、損耗和攤銷費用增加 2610 萬美元，或 31.6%，到 1.090 億美元截至2023年9月30日的三個月，而截至2022年9月30日的三個月為8,280萬美元。在截至2023年9月30日的三個月中，增長的原因是自去年同期以來投入使用的設備有所增加，包括我們的DigiTechnologies的部署。
處置資產的收益
截至2023年9月30日的三個月，資產處置收益下降了50萬美元，至380萬美元，下降了11.0％，而截至2022年9月30日的三個月為430萬美元，主要與在強勁的二手車和設備市場中二手現場設備和輕型卡車的銷售有關。所有處置都是在正常業務過程中進行的。
營業收入
截至2023年9月30日的三個月，該公司的營業收入為2.052億美元，而截至2022年9月30日的三個月的營業收入為1.830億美元。營業收入的增長主要是由於總收入增長了2770萬美元，增長了2.3％，但僅部分被總運營費用增加的540萬美元所抵消，其中的重要組成部分已在上面討論。
其他費用，淨額
截至2023年9月30日的三個月，其他支出淨額減少了2640萬美元，至680萬美元，下降了79.6％，而截至2022年9月30日的三個月為3,310萬美元。其他淨支出包括調整TRA項下負債的損失、投資收益、關聯方的利息收入和利息支出（淨額）。在截至2022年9月30日的三個月中，公司因調整TRA負債而錄得虧損2,890萬美元，被250萬美元的投資收益所抵消，而截至2023年9月30日的三個月中沒有相關的損益。與截至2022年9月30日的三個月相比，在截至2023年9月30日的三個月中，由於ABL融資機制下的借款增加和利率上升，利息支出增加了50萬美元，但被與2022年12月執行並於2023年8月延期的信貸延期相關的50萬美元利息收入增加所抵消。
所得税前淨收入
截至2023年9月30日的三個月，公司實現的所得税前淨收入為1.985億美元，而截至2022年9月30日的三個月，所得税前淨收入為1.498億美元。如上所述，業績的增長主要歸因於收入的增加和其他支出淨額的減少。
所得税支出
截至2023年9月30日的三個月，公司確認的所得税支出為4,980萬美元，有效税率為25.1％，而截至2022年9月30日的三個月中確認的所得税支出為260萬美元，有效税率為1.7％。所得税支出的增加主要歸因於公司記錄了公司的税款’在截至2023年9月30日的三個月中，美國的活動，與截至2022年9月30日的三個月中其美國遞延所得税淨資產的估值補貼相比。
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目錄
截至2023年9月30日的九個月，而截至2022年9月30日的九個月為止的九個月
截至9月30日的九個月
描述20232022改變
（以千計）
收入$3,672,970 $2,923,636 $749,334 
服務成本，不包括折舊、損耗和攤銷，單獨列出2,572,119 2,258,190 313,929 
一般和行政166,110 130,953 35,157 
交易、遣散費和其他費用1,804 5,293 (3,489)
折舊、損耗和攤銷303,093 234,815 68,278 
處置資產的收益(6,981)(3,041)(3,940)
營業收入636,825 297,426 339,399 
其他費用，淨額21,142 46,667 (25,525)
所得税前淨收入615,683 250,759 364,924 
所得税支出151,658 3,637 148,021 
淨收入464,025 247,122 216,903 
減去：歸屬於非控股權益的淨收益91 389 (298)
歸屬於自由能源公司股東的淨收益$463,934 $246,733 $217,201 
收入
截至2023年9月30日的九個月中，我們的收入增長了7.493億美元，達到37億美元，增長了25.6％，而截至2022年9月30日的九個月為29億美元。收入的增長主要歸因於服務定價上漲、增加和重新啟動了幾支未完全反映在去年同期的車隊，以及活動驅動的車隊效率的提高與對水力壓裂服務的持續需求相稱。
服務成本
截至2023年9月30日的九個月中，服務成本（不包括折舊、耗盡和攤銷）增加了3.139億美元，達到26億美元，增長13.9％，而截至2022年9月30日的九個月為23億美元。在截至2023年9月30日的九個月中，支出的增加主要與材料和零件消耗的增加以及與增加車隊和提高車隊效率相關的勞動力成本上漲以及通貨膨脹的增加影響了材料、人工和維護零件的成本。
一般和行政
截至2023年9月30日的九個月中，一般和管理費用增加了3520萬美元，達到1.661億美元，達到1.661億美元，而截至2022年9月30日的九個月為1.3億美元，主要與勞動力成本上漲導致的增加、與活動水平增加相關的各種公司成本以及與公司業績相關的基於股份的薪酬支出的增加有關。
交易、遣散費和其他費用
截至2023年9月30日的九個月中，交易、遣散費和其他成本減少了350萬美元，至180萬美元，下降了65.9％，而截至2022年9月30日的九個月為530萬美元。在截至2023年9月30日的九個月中產生的成本主要與收購Siren相關的整合成本、法律、會計和其他專業服務有關，而在截至2022年9月30日的九個月中產生的成本與前一時期收購的持續整合成本有關。
折舊、損耗和攤銷
截至2023年9月30日的九個月中，折舊、耗盡和攤銷費用增加了6,830萬美元，至3.031億美元，增幅為29.1％，而截至2022年9月30日的九個月為2.348億美元。在截至2023年9月30日的九個月中，增長的原因是自去年同期以來投入使用的設備有所增加，包括我們的DigiTechnologies的部署。
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目錄
處置資產的收益
截至2023年9月30日的九個月中，公司確認出售資產的收益為700萬美元，而截至2022年9月30日的九個月為300萬美元。截至2023年9月30日的九個月中確認的收益是該公司在強勁的二手車和設備市場中出售二手現場設備和輕型卡車的結果。截至2022年9月30日的九個月中確認的收益是在強勁的二手車和設備市場中出售二手野戰設備和輕型卡車的結果，但被出售一輛的虧損以及前一期收購中獲得的另外兩個非戰略性設施的出售計劃所抵消。
營業收入
截至2023年9月30日的九個月中，該公司的營業收入為6.368億美元，而截至2022年9月30日的九個月的營業收入為2.974億美元。營業收入的增長主要是由於總收入增長7.493億美元，佔25.6％，部分被總運營費用增加4.099億美元所抵消，其中很大一部分已在上面討論。
其他費用，淨額
截至2023年9月30日的九個月中，其他支出淨額減少了2550萬美元，至2,110萬美元，而截至2022年9月30日的九個月為4,670萬美元。其他淨支出包括調整TRA項下負債的損失、關聯方的利息收入和利息支出（淨額）。該公司重新衡量了TRA下的負債，導致虧損3,320萬美元，但被截至2022年9月30日的九個月中250萬美元的投資收益所抵消，而截至2023年9月30日的九個月中沒有相關的損益。利息收入——關聯方增加了130萬美元，這與2022年12月簽訂的應收票據協議有關。此外，在截至2023年9月30日的九個月中，由於與截至2022年9月30日的九個月相比，ABL融資機制下的借款增加和利率上升，利息支出淨額增加了640萬美元。
所得税前淨收入
截至2023年9月30日的九個月中，公司實現的所得税前淨收入為6.157億美元，而截至2022年9月30日的九個月中，公司實現的所得税前淨收入為2.508億美元。如上所述，業績的增長主要歸因於收入的增加和其他支出淨額的減少。
所得税支出
截至2023年9月30日的九個月，公司確認的所得税支出為1.517億美元，有效税率為24.6％，而截至2022年9月30日的九個月中確認的所得税支出為360萬美元，有效税率為1.5％。所得税支出的增加主要歸因於公司記錄了公司的税款’在截至2023年9月30日的九個月中，美國的活動，相比之下，截至2022年9月30日的九個月中，其美國遞延所得税淨資產的估值補貼。
非公認會計準則財務指標比較
我們將息税折舊攤銷前利潤和調整後息税折舊攤銷前利潤視為重要的業績指標。我們將息税折舊攤銷前利潤定義為扣除利息、所得税以及折舊、損耗和攤銷前的淨收益。我們將調整後的息税折舊攤銷前利潤定義為調整後的息税折舊攤銷前利潤，以消除以下項目的影響：非現金股票薪酬、新船隊或新盆地啟動成本、船隊放置成本、資產收購成本、資產處置損益、壞賬儲備、交易、遣散費和其他成本、應收税款協議下調整負債的損失或收益、投資損益以及其他非經常性費用管理在評估持續績效時不予考慮。
我們的董事會、管理層、投資者和貸款人使用息税折舊攤銷前利潤和調整後息税折舊攤銷前利潤來評估我們的財務業績，因為它可以消除我們的資本結構（例如不同的利息支出水平）、資產基礎（例如折舊、損耗和攤銷）和其他影響不同時期財務業績可比性的影響，從而使他們能夠持續比較我們的不同時期的經營業績。我們之所以提出息税折舊攤銷前利潤和調整後息税折舊攤銷前利潤，是因為我們認為除了根據公認會計原則計算的指標外，它們還提供了有關影響我們業務的因素和趨勢的有用信息。
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關於非公認會計準則財務指標的説明
息税折舊攤銷前利潤和調整後息税折舊攤銷前利潤不是按照公認會計原則列報的財務指標。我們認為，這些非公認會計準則財務指標的列報將為投資者評估我們的財務業績和經營業績提供有用的信息。淨收入是與息税折舊攤銷前利潤和調整後息税折舊攤銷前利潤最直接可比的GAAP指標。不應將我們的非公認會計準則財務指標視為最直接可比的GAAP財務指標的替代方案。這些非公認會計準則財務指標作為分析工具都有重要的侷限性，因為排除了影響最直接可比的GAAP財務指標的部分但不是全部項目。您不應單獨考慮息税折舊攤銷前利潤或調整後息税折舊攤銷前利潤，也不應將其作為根據GAAP報告的業績分析的替代品。由於我們行業中的其他公司對息税折舊攤銷前利潤和調整後息税折舊攤銷前利潤的定義可能不同，因此我們對這些非公認會計準則財務指標的定義可能無法與其他公司的類似標題指標進行比較，從而降低了它們的效用。
下表列出了息税折舊攤銷前利潤和調整後息税折舊攤銷前利潤與我們的淨收入的對賬情況，淨收入是報告期內最直接可比的GAAP財務指標：
截至2023年9月30日的三個月和九個月與截至2022年9月30日的三個月和九個月相比：息税折舊攤銷前利潤和調整後的息税折舊攤銷前利潤
截至9月30日的三個月截至9月30日的九個月
描述20232022改變20232022改變
（以千計）
淨收入$148,608 $147,263 $1,345 $464,025 $247,122 $216,903 
折舊、損耗和攤銷108,997 82,848 26,149 303,093 234,815 68,278 
利息支出，淨額6,776 6,773 3 21,142 15,959 5,183 
所得税支出49,843 2,572 47,271 151,658 3,637 148,021 
EBITDA$314,224 $239,456 $74,768 $939,918 $501,533 $438,385 
股票薪酬支出8,595 6,112 2,483 23,738 17,126 6,612 
車隊啟動和停放成本— 7,420 (7,420)2,082 13,174 (11,092)
交易、遣散費和其他費用202 1,767 (1,565)1,804 5,293 (3,489)
處置資產的收益(3,808)(4,277)469 (6,981)(3,041)(3,940)
應收税款協議下重新計量負債的損失— 28,900 (28,900)— 33,233 (33,233)
投資收益— (2,525)2,525 — (2,525)2,525 
調整後 EBITDA$319,213 $276,853 $42,360 $960,561 $564,793 $395,768 
息税折舊攤銷前利潤為 3.142 億美元截至2023年9月30日的三個月，而截至2022年9月30日的三個月為2.395億美元。調整後的息税折舊攤銷前利潤 3.192 億美元截至2023年9月30日的三個月中，這一數字為2.769億美元，而截至2022年9月30日的三個月為2.769億美元。息税折舊攤銷前利潤和調整後息税折舊攤銷前利潤的增長主要是由於市場狀況的改善和活動水平的提高，如上文標題所述 收入, 服務成本，以及 截至2023年9月30日的三個月（與截至2022年9月30日的三個月相比）的一般和行政.
截至2023年9月30日的九個月中，息税折舊攤銷前利潤為9.399億美元，而截至2022年9月30日的九個月為5.015億美元。截至2023年9月30日的九個月中，調整後的息税折舊攤銷前利潤為9.606億美元，而截至2022年9月30日的九個月為5.648億美元。息税折舊攤銷前利潤和調整後息税折舊攤銷前利潤的增長主要是由於市場狀況的改善和活動水平的提高，如上文標題所述 收入, 服務成本，以及 截至2023年9月30日的九個月的一般和行政，而截至2022年9月30日的九個月相比.
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流動性和資本資源
概述
我們的主要流動性來源包括運營現金流和ABL融資下的借款。我們預計將利用這些來源為運營和有機增長提供資金。此外，在截至2023年9月30日的三個月中，我們還簽訂了額外的設備租賃協議，為我們的營運資金需求提供額外的流動性來源。我們監控資本資源的可用性和成本，例如股權和債務融資，這些資金可以用來支付當前或未來的財務義務，包括與收購、資本支出、營運資金和其他流動性要求相關的債務。我們可能會承擔額外的債務或發行股權，以滿足我們的資本支出活動和流動性需求，以及為我們追求的增長機會（包括通過收購）提供資金。我們資本的主要用途是資本支出來支持有機增長和為持續運營提供資金，包括維護和車隊升級，以及回購和分紅我們的A類普通股。
截至2023年9月30日，現金及現金等價物減少了1710萬美元，至2660萬美元，而截至2022年12月31日為4,370萬美元，而債務和租賃安排下不包括現金和流動負債的營運資金減少了30萬美元。
我們在ABL融資機制下承諾了5.25億美元，但須遵守某些借款基礎限制，該限制基於符合條件的應收賬款和可用來滿足營運資金需求的庫存的百分比。根據2023年9月30日的財務狀況，據計算，借款基礎為5.212億美元，公司未償還2.23億美元，此外還有260萬美元的信用證，還有2.956億美元的可用資金。
2023年1月23日，公司簽訂了ABL設施的第八修正案（“ABL第八修正案”）。《ABL第八修正案》修訂了ABL融資機制的某些條款、條款和契約，包括：（i）將最大循環金額從4.25億美元提高到5.25億美元（“超大號左輪手槍”）；（ii）將手風琴功能的金額從7,500萬美元增加到1月23日；（iii）將到期日從2026年10月22日延長至1月23日，2028；（iv）按比例修改各種信貸額度觸發因素和測試的美元金額，使其與超大規模循環貸款成正比；（v）允許根據定期貸款還款2023年2月10日之前的融資；以及（vi）增加某些債務、公司間預付款和投資籃子。第八項ABL修正案還包括富國銀行作為管理代理人的全國協會達成的協議，即解除其在定期貸款機制下作為第一優先抵押品的所有抵押品的第二優先留置權和擔保權益。該版本在截至2023年6月30日的三個月內完成。
此外，2023年1月23日，該公司在ABL融資機制上借入了1.067億美元，並用所得款項還清了定期貸款額度，然後終止了定期貸款額度。支付的金額包括還清後的定期貸款機制餘額1.047億美元、90萬美元的應計利息和110萬美元的預還款保費（佔本金的1％）。此外，還包括20萬美元的銀行費用和律師費。
ABL Facility 包含限制我們採取某些行動能力的契約。截至2023年9月30日，該公司遵守了所有債務契約。
參見 注意事項 7—債務到未經審計的精簡版 有關更多詳細信息，請參閲本季度報告第一部分第1項的合併財務報表。
截至2023年9月30日，我們沒有重大的資產負債表外安排，但供應協議下的購買承諾除外，如上文附註14——本季度報告第一部分第1項中未經審計的簡明合併財務報表的承諾和意外開支。因此，如果我們參與此類融資安排，我們不會面臨任何其他融資、流動性、市場或信用風險的重大風險。
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股票回購計劃
根據我們的股票回購計劃，公司獲準在2024年7月31日（含當日）之前回購高達2.5億美元的已發行A類普通股。此外，董事會於2023年1月24日批准並宣佈增加股票回購計劃，將公司的累計回購授權增加至5億美元。根據適用的聯邦證券法，可以通過公開市場交易、大宗交易、私下談判交易、衍生品交易或其他方式不時回購股票以換取現金。回購的時間和金額將由公司根據對市場狀況、資本配置選擇和其他因素的評估自行決定。股票回購計劃不要求我們購買任何美元金額或數量的A類普通股，並且可以隨時修改、暫停、延長或終止，恕不另行通知。該公司預計將通過使用手頭現金、循環信貸額度下的借款以及股票回購計劃期間預期產生的自由現金流為回購提供資金。在截至2023年9月30日的三個月和九個月中，公司根據股票回購計劃，分別以2930萬美元和1.64億美元的價格回購和退出A類普通股。
現金流
下表彙總了我們在指定期間的現金流量：
截至9月30日的九個月
描述20232022改變
（以千計）
經營活動提供的淨現金
$719,841 $292,610 $427,231 
用於投資活動的淨現金
(528,435)(333,875)(194,560)
融資活動提供的（用於）淨現金
(208,340)45,642 (253,982)
截至2023年9月30日的九個月至2022年9月30日的九個月之間的現金流變化分析
經營活動。經營活動提供的淨現金為 7.198 億美元在這九個月裏s 截至2023年9月30日，而該數字為2.926億美元在截至2022年9月30日的九個月中。經營活動現金增加4.272億美元主要歸因於 7.493 億美元增加收入，被4.971億美元所抵消服務成本、一般和行政費用以及所得税支出的增加，以及 減少了6,430萬美元 截至九個月的營運資金變動產生的現金 2023年9月30日，相比之下，由於營運資金的變化，現金減少了2.385億美元 截至2022年9月30日的九個月。
投資活動。截至2023年9月30日的九個月中，用於投資活動的淨現金為5.284億美元，而截至2022年9月30日的九個月為3.339億美元。在截至2023年9月30日的九個月中，用於投資活動的現金與截至2022年9月30日的九個月相比有所增加，原因是公司繼續投資設備，包括新的DigiTechnologies™ 套件，以支持客户對下一代設備和技術不斷增長的需求。此外，在截至2023年9月30日的九個月中，公司以7,570萬美元現金收購了Siren Energy，扣除了收到的現金和正常的收購後事項，有關收購Siren Energy的更多信息，請參閲本季度報告第一部分第1項中未經審計的簡明合併財務報表附註2——重要會計政策。
融資活動。截至2023年9月30日的九個月中，用於融資活動的淨現金為2.083億美元，而截至2022年9月30日的九個月中，融資活動提供的淨現金為4560萬美元。現金融資活動的2.54億美元變化主要是由於截至2023年9月30日的九個月中，與股票回購相關的現金支付了1.640億美元，而截至2022年9月30日的九個月中為7,010萬美元。此外，公司在2022年第四季度恢復了季度分紅，導致支付的股息增加了2590萬美元。在截至2023年9月30日的九個月中，信貸額度的淨借款額為330萬美元，包括1.047億美元的還清和定期貸款額度的終止，低於截至2022年9月30日的九個月中，信貸額度的淨借款額為1.307億美元。
現金需求
我們的重大現金承諾主要包括長期債務、TRA、不動產和設備的融資和運營租賃下的債務、用於支付A類普通股回購和分紅的現金，以及作為正常運營一部分的購買義務。截至2023年9月30日，我們沒有重大的資產負債表外安排，但2023年內應付的9140萬美元債務和此後應付的8,760萬美元的債務除外。請參閲 注意 14—承諾和意外開支到未經審計的精簡版 本季度第一部分第1項的合併財務報表
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目錄
報告以獲取有關定期合同義務的信息。在截至2023年9月30日的三個月中，公司通過一家出租人擴大了設備租賃機制，並與另一家出租人簽訂了新的設備租賃協議，從而使融資租賃債務增加了1.053億美元。這些新租約的期限從兩年到五年不等。
自截至2022年12月31日的年度以來，現金需求沒有其他重大變化。
所得税
該公司是一家公司，其在Liberty LLC的應納税所得額中所佔份額需繳納美國聯邦、州和地方所得税。該公司的海外業務還需繳納加拿大聯邦和省的所得税。
截至2023年9月30日的九個月中，適用於公司的有效全球所得税税率為24.6％，而截至2022年9月30日的期間為1.5％。由於公司在加拿大的業務、公司運營州的州所得税以及不可扣除的高管薪酬，該公司的有效税率高於21.0％的法定聯邦所得税税率。在截至2023年9月30日的三個月和九個月中，公司確認的所得税支出分別為4,980萬美元和1.517億美元，在截至2022年9月30日的三個月和九個月中，公司確認的所得税支出分別為260萬美元和360萬美元。
遞延所得税資產和負債是根據財務報告與資產和負債税基之間的差異所得的估計未來税收後果進行確認的，並使用預計收回或結清這些臨時差額的當年的現行税率進行計量。在截至2022年12月31日的年度中，我們公佈了美國遞延所得税淨資產的估值補貼。截至2023年9月30日，該公司的遞延所得税淨資產主要由美國聯邦和州的淨營業虧損（“NOL”）和TRA税收屬性組成，扣除財產和設備遞延所得税負債。
有關所得税支出的更多信息，請參閲本季度報告第一部分第1項中未經審計的簡明合併財務報表附註11——所得税。
應收税款協議
有關應收税款協議的更多信息，請參閲本季度報告第一部分第1項中未經審計的簡明合併財務報表附註11——所得税。
關鍵會計估計
公司未經審計的簡明合併財務報表是根據公認會計原則編制的，該會計準則要求我們做出估計和假設（見本季度報告中附註2——未經審計的簡明合併財務報表的重要會計政策以及年度報告中附註2——重要會計政策以及第二部分第7項 “管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析”）。關鍵會計估算是需要我們最困難、最主觀或最複雜的估算和評估的估計，也是我們經營業績的基礎。根據當前的事實和情況，我們的估計基於歷史經驗和我們認為合理的其他各種假設，這些假設的結果構成了對資產和負債賬面價值做出判斷的基礎，而這些資產和負債的賬面價值從其他來源不容易看出。
自年度報告以來，我們對關鍵會計政策和估算的評估沒有發生重大變化。
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目錄
第 3 項。關於市場風險的定量和定性披露
我們的合併財務報表以美元表示，但自2021年1月1日起，我們的部分業務以美元以外的貨幣進行。加元是公司外國子公司的功能貨幣，因為它是子公司運營所在經濟環境中的主要貨幣。匯率的變化可能會對我們的收入、收益以及合併資產負債表中資產和負債的賬面價值產生正面或負面影響。因子公司財務報表折算而產生的調整列為其他綜合虧損。在截至2023年9月30日的三個月和九個月中，該公司的綜合收益分別錄得310萬美元和160萬美元的外幣折算虧損。在截至2022年9月30日的三個月和九個月中，該公司的綜合收益分別錄得630萬美元和830萬美元的外幣折算虧損。
自2022年12月31日以來，其他市場風險敞口沒有重大變化。除了外幣折算外，有關市場風險的定量和定性披露，請參閲《年度報告》第二部分第7（a）項 “關於市場風險的定量和定性披露”。
第 4 項。控制和程序
根據《交易法》第13a-15條和第15d-15條，我們在包括首席執行官和首席財務官在內的管理層的監督和參與下，對截至本報告所涉期末我們的披露控制和程序（定義見《交易法》第13a-15（e）條和第15d-15（e）條）的有效性進行了評估。根據該評估，我們的首席執行官兼首席財務官得出結論，我們的披露控制和程序自2023年9月30日起生效，可以合理地保證，我們根據《交易法》提交或提交的報告中要求披露的信息是在美國證券交易委員會規則和表格規定的期限內記錄、處理、彙總和報告的。我們的披露控制和程序包括控制措施和程序，旨在確保積累根據《交易法》提交或提交的報告中要求披露的信息，並酌情傳達給我們的管理層，包括我們的首席執行官和首席財務官，以便及時就所需的披露做出決定。
財務報告內部控制的變化
在截至2023年9月30日的季度中，我們整合了2023年4月6日Siren收購中收購的實體的會計職能。在整合方面，我們在必要時更新了財務報告內部控制文件，以反映受影響的業務流程和會計程序的修改。
在截至2023年9月30日的季度中，我們對財務報告的內部控制（定義見《交易法》第13a-15（f）條和第15d-15（f）條）沒有發生其他對我們的財務報告內部控制產生重大影響或合理可能產生重大影響的變化。
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目錄
第二部分：其他信息
第 1 項。法律訴訟
與法律訴訟有關的信息在本季度報告第一部分第1項的附註14——我們未經審計的簡明合併財務報表的承諾和意外開支中進行了描述，其中討論的信息以引用方式納入了本第二部分第1項。
第 1A 項。風險因素
除了本季度報告中列出的其他信息外，您還應仔細考慮年度報告中第一部分第1A項 “風險因素” 標題下描述的風險因素和其他警示性聲明，以及我們在美國證券交易委員會其他文件中包含的風險因素和其他警示聲明，這些聲明可能會對我們的業務、財務狀況或未來業績產生重大影響。
除年度報告中列出的風險因素外，沒有發現其他風險因素。年度報告中的風險因素沒有重大變化。
第 2 項。未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用
股票回購計劃
以下列出了有關我們回購A類普通股的信息在截至2023年9月30日的三個月中：
時期購買的股票總數每股支付的平均價格 (2)作為公開宣佈的計劃或計劃的一部分購買的股票總數 (1)根據計劃或計劃可能購買的股票的近似美元價值 (1)
2023 年 7 月 1 日至 2023 年 7 月 31 日309,873 $16.14 309,873 $235,212,501 
2023 年 8 月 1 日至 2023 年 8 月 31 日1,258,303 $16.23 1,258,303 $214,793,754 
2023 年 9 月 1 日至 2023 年 9 月 30 日216,723 $17.65 216,723 $210,968,900 
總計1,784,899 $16.38 1,784,899 $210,968,900 
(1) 2022年7月25日，董事會批准了一項股票回購計劃，公司宣佈了一項股票回購計劃，允許公司從立即開始回購公司高達2.5億美元的A類普通股，一直持續到2024年7月31日（含2024年7月31日）。此外，2023年1月24日，董事會批准並宣佈增加股票回購計劃，將公司的累計回購授權增加到5億美元。所有金額都適用於這種增加。根據適用的州和聯邦證券法，可以不時通過公開市場或私下談判交易或其他方式回購股票。
(2) 計算得出的每股平均價格為16.38美元，不包括佣金。
第 3 項。優先證券違約
沒有。
第 4 項。礦山安全披露
根據1977年《聯邦礦山安全與健康法》，我們的採礦業務受聯邦礦山安全與健康管理局的監管。有關礦山安全違規行為或《多德-弗蘭克華爾街改革和消費者保護法》第1503（a）條和第S-K號法規第104條所要求的其他監管事項的信息包含在本報告附錄95中。
第 5 項。其他信息
在截至2023年9月30日的季度中，沒有董事或第16條高管採用、修改或終止任何 “第10b5-1條交易安排” 或 “非第10b5-1條交易安排”（在每種情況下，定義見S-K法規第408（a）項）。
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目錄
第 6 項。展品
第 6 項要求提交的證物載於下文所列的附錄索引。
展品索引
展覽
數字
描述
2.1
斯倫貝謝技術有限公司、Liberty Oilfield Services New HoldCo LLC、LOS Canada Operations Inc.和Liberty Oilfield Services Inc.之間的主交易協議，日期截至2020年8月31日 (1)
3.1
經修訂和重述的 Liberty Oilfield Services Inc. 公司註冊證書 (2)
3.2
經修訂和重述的公司註冊證書的修訂證書 (3)
3.3
Liberty Energy Inc. 第二次修訂和重述章程 (4)
31.1
根據《交易法》第13a-14 (a) 條對首席執行官進行認證 *
31.2
根據《交易法》第13a-14 (a) 條對首席財務官進行認證 *
32.1
根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18條第1350條對首席執行官進行認證 **
32.2
根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18條第1350條對首席財務官進行認證 **
95
礦山安全披露 *
101.INSXBRL 實例文檔 *
101.SCHXBRL 分類擴展架構文檔*
101.CALXBRL 分類擴展計算鏈接庫文檔*
101.LABXBRL 分類擴展標籤 Linkbase 文檔*
101.PREXBRL 分類學擴展演示文稿鏈接庫文檔*
101.DEFXBRL 分類擴展定義 Linkbase 文檔*
(1)參照註冊人於2020年9月1日提交的8-K表格最新報告合併。
(2)參照註冊人於2018年1月18日提交的8-K表格最新報告合併。
(3)參照註冊人於2022年4月21日提交的8-K表格最新報告合併。
(4)參照註冊人於2023年1月26日提交的8-K表格最新報告合併。
*隨函提交。
**隨函提供。

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目錄
簽名

根據1934年《證券交易法》的要求，本報告由以下人員代表註冊人以所示身份和日期簽署。
簽名
/s/ 克里斯托弗·A·賴特
日期：2023年10月19日來自：克里斯托弗·賴特
首席執行官（首席執行官）
/s/ 邁克爾·斯托克
日期：2023年10月19日來自：邁克爾斯托克
首席財務官（首席財務官）
/s/ Ryan T. Gosney
日期：2023年10月19日來自：瑞安·T·戈斯尼
首席會計官（首席會計官）

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