Document

附錄 99.2

財報新聞稿財務補充文件

2023 年第三季度

摩根大通公司

頁數

合併業績

合併財務摘要

2–3

合併收益表

合併資產負債表

簡明平均資產負債表和年化收益率

從報告基礎到託管基礎的對賬

分部業績-託管基礎

資本和其他精選資產負債表項目

9–10

每股收益及相關信息

業務板塊業績

消費者和社區銀行（“CCB”）

12–15

企業與投資銀行（“CIB”）

16–18

商業銀行（“CB”）

19–20

資產與財富管理（“AWM”）

21–23

企業

信用相關信息

25–28

非公認會計準則財務指標

關於第一共和國的補充信息

術語和縮略語詞彙表 (a)

(a) 請參閲摩根大通公司（“公司”）截至2022年12月31日止年度的10-K表年度報告（“2022年10-K表格”）第297—303頁上的術語和首字母縮略詞表。


摩根大通公司
合併財務摘要
（以百萬計，每股和比率數據除外）

	季度趨勢																				截至9月30日的九個月
																	23 年第三季度變動											2023 年變更
精選損益表數據	3Q23				2Q23			1Q23			4Q22			3Q22			2Q23		3Q22		2023				2022			2022
報告的依據
淨收入總額	$	39,874			$	41,307		$	38,349		$	34,547		$	32,716		(3)	%	22	%	$	119,530			$	94,148		27	%
非利息支出總額	21,757				20,822			20,107			19,022			19,178			4		13		62,686				57,118			10
撥備前利潤 (a)	18,117				20,485			18,242			15,525			13,538			(12)		34		56,844				37,030			54
信貸損失準備金	1,384				2,899			2,275			2,288			1,537			(52)		(10)		6,558				4,101			60
淨收入	13,151				14,472			12,622			11,008			9,737			(9)		35		40,245				26,668			51

管理基礎 (b)
淨收入總額	40,686				42,401			39,336			35,566			33,491			(4)		21		122,423				96,711			27
非利息支出總額	21,757				20,822			20,107			19,022			19,178			4		13		62,686				57,118			10
撥備前利潤 (a)	18,929				21,579			19,229			16,544			14,313			(12)		32		59,737				39,593			51
信貸損失準備金	1,384				2,899			2,275			2,288			1,537			(52)		(10)		6,558				4,101			60
淨收入	13,151				14,472			12,622			11,008			9,737			(9)		35		40,245				26,668			51

每股收益數據
淨收入：基本	$	4.33			$	4.76		$	4.11		$	3.58		$	3.13		(9)		38		$	13.20			$	8.53		55
稀釋	4.33				4.75			4.10			3.57			3.12			(9)		39		13.18				8.51			55
平均股份：基本	2,927.5				2,943.8			2,968.5			2,962.9			2,961.2			(1)		(1)		2,946.6				2,966.8			(1)
稀釋	2,932.1				2,948.3			2,972.7			2,967.1			2,965.4			(1)		(1)		2,951.0				2,970.9			(1)

市場和每股普通股數據
市值	$	419,254			$	422,661		$	380,803		$	393,484		$	306,520		(1)		37		$	419,254			$	306,520		37
期末普通股	2,891.0				2,906.1			2,922.3			2,934.3			2,933.2			(1)		(1)		2,891.0				2,933.2			(1)
每股賬面價值	100.30				98.11			94.34			90.29			87.00			2		15		100.30				87.00			15
每股有形賬面價值（“TBVPS”）(a)	82.04				79.90			76.69			73.12			69.90			3		17		82.04				69.90			17
每股申報的現金分紅	1.05				1.00			1.00			1.00			1.00			5		5		3.05				3.00			2

財務比率 (c)
普通股回報率（“ROE”）	18		%		20		%	18		%	16		%	15		%					19		%		14		%
有形普通股回報率（“ROTCE”）(a)	22				25			23			20			18							23				17
資產回報率	1.36				1.51			1.38			1.16			1.01							1.42				0.92

資本比率 (d)
普通股一級資本（“CET1”）資本比率	14.3		%	(e)	13.8		%	13.8		%	13.2		%	12.5		%					14.3		%	(e)	12.5		%
一級資本比率	15.9			(e)	15.4			15.4			14.9			14.1							15.9			(e)	14.1
總資本比率	17.8			(e)	17.3			17.4			16.8			16.0							17.8			(e)	16.0
1 級槓桿比率	7.1			(e)	6.9			6.9			6.6			6.2							7.1			(e)	6.2
補充槓桿比率（“SLR”）	6.0			(e)	5.8			5.9			5.6			5.3							6.0			(e)	5.3

2023年5月1日，摩根大通從聯邦存款保險公司（“聯邦存款保險公司”）手中收購了第一共和國銀行的某些資產並承擔了某些負債（“第一共和國收購”）。有關更多信息，請參閲第 30 頁。

(a) 撥備前利潤、TBVPS和ROTCE均為非公認會計準則財務指標。有形普通股（“TCE”）也是一項非公認會計準則財務指標；普通股股東權益與TCE的對賬情況請參閲第10頁。有關這些措施的進一步討論，請參閲第29頁。

(b) 有關管理基礎的進一步討論，請參閲第7頁上的 “從申報到管理基礎的對賬”。

(d) 資本指標反映了當前預期信用損失（“CECL”）的資本過渡條款。從2022年1月1日起，29億美元的CECL資本收益將在三年內以每年25％的比例逐步取消。截至2023年9月30日、2023年6月30日和2023年3月31日，CET1資本反映了剩餘的14億美元CECL收益；截至2022年12月31日和2022年9月30日，CET1資本反映了22億美元的收益。有關更多信息，請參閲公司截至2023年6月30日的季度10-Q表季度報告的第48-53頁和公司2022年10-K表的第86-96頁。

(e) 估計數。

第 2 頁


摩根大通公司
合併財務摘要，續
（以百萬計，比率、員工人數和其他另有註明除外）

	季度趨勢																							截至9月30日的九個月
																				23 年第三季度變動												2023 年變更
	3Q23				2Q23				1Q23			4Q22				3Q22				2Q23		3Q22		2023				2022				2022
部分資產負債表數據（期末）
總資產	$	3,898,333			$	3,868,240			$	3,744,305		$	3,665,743			$	3,773,884			1	%	3	%	$	3,898,333			$	3,773,884			3	%
貸款：
消費者，不包括信用卡貸款	408,769				408,204				311,433			311,375				313,796				—		30		408,769				313,796				30
信用卡貸款	196,935				191,348				180,079			185,175				170,462				3		16		196,935				170,462				16
批發貸款	704,355				700,517				637,384			639,097				628,375				1		12		704,355				628,375				12
貸款總額	1,310,059				1,300,069				1,128,896			1,135,647				1,112,633				1		18		1,310,059				1,112,633				18

存款：
美國辦事處：
不計息	651,240				656,778				663,772			644,902				688,292				(1)		(5)		651,240				688,292				(5)
計息	1,295,609				1,311,893				1,290,614			1,276,346				1,304,012				(1)		(1)		1,295,609				1,304,012				(1)
非美國辦事處：
不計息	22,410				24,268				25,071			27,005				26,629				(8)		(16)		22,410				26,629				(16)
計息	410,267				406,023				397,796			391,926				389,682				1		5		410,267				389,682				5
存款總額	2,379,526				2,398,962				2,377,253			2,340,179				2,408,615				(1)		(1)		2,379,526				2,408,615				(1)

長期債務	362,793			(e)	364,078			(e)	295,489			295,865				287,473				—		26		362,793			(e)	287,473				26
普通股股東權益	289,967				285,112				275,678			264,928				255,180				2		14		289,967				255,180				14
股東權益總額	317,371				312,516				303,082			292,332				288,018				2		10		317,371				288,018				10

貸款與存款比率	55		%		54		%		47		%	49		%		46		%						55		%		46		%

員工人數	308,669			(f)	300,066				296,877			293,723				288,474				3		7		308,669			(f)	288,474				7

95% 置信水平-總VaR
平均值 VaR (a)	$	41			$	47			$	47		$	61			$	54			(13)		(24)

業務線淨收入 (b)
消費者和社區銀行	$	18,362			$	17,233			$	16,456		$	15,793		(h)	$	14,281		(h)	7		29		$	52,051			$	39,021		(h)	33
企業與投資銀行	11,730				12,519				13,600			10,598			(h)	11,925			(h)	(6)		(2)		37,849				37,504			(h)	1
商業銀行	4,031				3,988				3,511			3,404				3,048				1		32		11,530				8,129				42
資產與財富管理	5,005				4,943				4,784			4,588				4,539				1		10		14,732				13,160				12
企業	1,558				3,718				985			1,183				(302)				(58)		NM		6,261				(1,103)				NM
淨收入總額	$	40,686			$	42,401			$	39,336		$	35,566			$	33,491			(4)		21		$	122,423			$	96,711			27

業務範圍淨收入/（虧損）
消費者和社區銀行	$	5,895			$	5,306			$	5,243		$	4,556			$	4,344			11		36		$	16,444			$	10,360			59
企業與投資銀行	3,092				4,092				4,421			3,314				3,522				(24)		(12)		11,605				11,611				—
商業銀行	1,935				1,208				1,347			1,423				946				60		105		4,490				2,790				61
資產與財富管理	1,417				1,226				1,367			1,134				1,219				16		16		4,010				3,231				24
企業	812				2,640				244			581				(294)				(69)		NM		3,696				(1,324)				NM
淨收入	$	13,151			$	14,472			$	12,622		$	11,008			$	9,737			(9)		35		$	40,245			$	26,668			51

備忘錄：全公司範圍的精選指標
財富管理 (c)
客户資產（以十億計）	$	2,929		(g)	$	2,862		(g)	$	2,594		$	2,438			$	2,302			2		27		$	2,929		(g)	$	2,302			27
客户顧問人數	8,867				8,367				8,314			8,166				8,127				6		9		8,867				8,127				9

摩根大通支付 (d)
淨收入總額	4,504				4,729				4,458			4,423				3,762				(5)		20		13,691				9,487				44

商户處理量（以十億計）	610.1				600.1				558.8			583.2				545.4				2		12		1,769.0				1,575.2				12
平均存款（以十億計）	702				720				707			732				748				(3)		(6)		710				794				(11)

2023年5月1日，摩根大通從聯邦存款保險公司手中收購了第一共和國銀行的某些資產並承擔了某些負債。有關更多信息，請參閲第 30 頁。

(a) 有關更多信息，請參閲第18頁的企業和投資銀行VaR。

(b) 有關管理基礎的進一步討論，請參閲第7頁上的 “從申報基礎到管理基礎的對賬”。

(d) 主要集中在CIB和CB。總淨收入包括在CB中列為投資銀行產品收入的某些收入，不包括股票投資的淨影響。

(e) 包括向聯邦存款保險公司發行的為期五年的500億美元收購款票據，以及與收購第一共和國相關的聯邦住房貸款銀行（“FHLB”）預付款。

(f) 包括自2023年7月2日起成為僱員的與第一共和國有關聯的4,774名個人。

(g) 截至2023年9月30日和2023年6月30日，分別包括與第一共和國相關的1,406億美元和1,509億美元的客户投資資產。

(h) 2023年第一季度，與商業服務收入分享協議相關的向建行分配收入和支出已停止，現在保留在CIB的付款中。對上期數額作了修訂，以符合目前的列報方式。

第 3 頁


摩根大通公司
合併收益表
（以百萬計，每股和比率數據除外）

	季度趨勢																				截至9月30日的九個月
																	23 年第三季度變動											2023 年變更
收入	3Q23			2Q23				1Q23			4Q22			3Q22			2Q23		3Q22		2023				2022			2022
投資銀行費用	$	1,722		$	1,513			$	1,649		$	1,418		$	1,674		14	%	3	%	$	4,884			$	5,268		(7)	%
主要交易	6,210			6,910				7,615			4,434			5,383			(10)		15		20,735				15,478			34
貸款和存款相關費用	2,039			1,828				1,620			1,655			1,731			12		18		5,487				5,443			1
資產管理費	3,904			3,774				3,465			3,432			3,495			3		12		11,143				10,664			4
佣金和其他費用	1,705			1,739				1,695			1,574			1,574			(2)		8		5,139				5,007			3

投資證券損失	(669)			(900)				(868)			(874)			(959)			26		30		(2,437)				(1,506)			(62)
抵押費用和相關收入	414			278				221			98			314			49		32		913				1,152			(21)
信用卡收入	1,209			1,094				1,234			1,226			1,086			11		11		3,537				3,194			11
其他收入	614			3,292				1,007			1,392			900			(81)		(32)		4,913				2,930			68
非利息收入	17,148			19,528				17,638			14,355			15,198			(12)		13		54,314				47,630			14
利息收入	44,556			41,644				37,004			33,054			25,611			7		74		123,204				59,753			106
利息支出	21,830			19,865				16,293			12,862			8,093			10		170		57,988				13,235			338
淨利息收入	22,726			21,779				20,711			20,192			17,518			4		30		65,216				46,518			40
淨收入總額	39,874			41,307				38,349			34,547			32,716			(3)		22		119,530				94,148			27

信貸損失準備金	1,384			2,899				2,275			2,288			1,537			(52)		(10)		6,558				4,101			60

非利息支出
補償費用	11,726			11,216				11,676			10,009			10,539			5		11		34,618				31,627			9
入住費用	1,197			1,070				1,115			1,271			1,162			12		3		3,382				3,425			(1)
技術、通信和設備費用	2,386			2,267				2,184			2,256			2,366			5		1		6,837				7,102			(4)
專業和外部服務	2,620			2,561				2,448			2,652			2,481			2		6		7,629				7,522			1
市場營銷	1,126			1,122				1,045			1,093			1,017			—		11		3,293				2,818			17
其他費用 (a)	2,702			2,586				1,639			1,741			1,613			4		68		6,927				4,624			50
非利息支出總額	21,757			20,822				20,107			19,022			19,178			4		13		62,686				57,118			10
所得税支出前的收入	16,733			17,586				15,967			13,237			12,001			(5)		39		50,286				32,929			53
所得税支出	3,582			3,114			(d)	3,345			2,229			2,264			15		58		10,041			(d)	6,261			60
淨收入	$	13,151		$	14,472			$	12,622		$	11,008		$	9,737		(9)		35		$	40,245			$	26,668		51


普通股每股淨收益數據
每股基本收益	$	4.33		$	4.76			$	4.11		$	3.58		$	3.13		(9)		38		$	13.20			$	8.53		55
攤薄後的每股收益	4.33			4.75				4.10			3.57			3.12			(9)		39		13.18				8.51			55

財務比率
普通股回報率 (b)	18		%	20		%		18		%	16		%	15		%					19		%		14		%
有形普通股回報率 (b) (c)	22			25				23			20			18							23				17
資產回報率 (b)	1.36			1.51				1.38			1.16			1.01							1.42				0.92
有效所得税税率	21.4			17.7			(d)	20.9			16.8			18.9							20.0				19.0
開銷比率	55			50				52			55			59							52				61

2023年5月1日，摩根大通從聯邦存款保險公司手中收購了第一共和國銀行的某些資產並承擔了某些負債。有關更多信息，請參閲第 30 頁。

(a) 包括截至2023年9月30日、2023年6月30日、2023年3月31日、2022年12月31日和2022年9月30日的三個月，全公司法律費用分別為6.65億美元、4.2億美元、1.76億美元、2700萬美元和4,700萬美元，以及截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月分別為12.61億美元和2.39億美元。

(b) 比率以年度金額為基礎。

(d) 與收購第一共和國相關的所得税反映在估計的低價收購收益中，導致該公司的有效税率在2023年第二季度降低了3.4個百分點。

第 4 頁


摩根大通公司
合併資產負債表
（單位：百萬）
													2023年9月30日
													改變
	9月30日			6月30日			3月31日		十二月三十一日		9月30日		6月30日		9月30日
	2023			2023			2023		2022		2022		2023		2022
資產
銀行的現金和應付款	$	24,921		$	26,064		$	25,098	$	27,697	$	24,654	(4)	%	1	%
在銀行存款	486,448			469,059			520,902		539,537		619,533		4		(21)
出售的聯邦基金和根據以下條件購買的證券
轉售協議	350,059			325,628			317,111		315,592		301,878		8		16
借入的證券	188,279			163,563			195,917		185,369		193,216		15		(3)
交易資產：
債務和股權工具	534,923			572,779			519,618		382,919		413,953		(7)		29
衍生應收款	67,070			64,217			59,274		70,880		92,534		4		(28)
可供出售（“AFS”）證券	197,119			203,262			197,248		205,857		188,140		(3)		5
持有至到期（“HTM”）證券	388,261			408,941			412,827		425,305		430,106		(5)		(10)
投資證券，扣除信用損失備抵金	585,380			612,203			610,075		631,162		618,246		(4)		(5)
貸款	1,310,059			1,300,069			1,128,896		1,135,647		1,112,633		1		18
減去：貸款損失備抵金	21,946		(a)	21,980		(a)	20,053		19,726		18,185		—		21
貸款，扣除貸款損失備抵金	1,288,113			1,278,089			1,108,843		1,115,921		1,094,448		1		18
應計利息和應收賬款	127,752			111,561			115,316		125,189		143,905		15		(11)
房舍和設備	29,677			29,493			28,266		27,734		27,199		1		9
商譽、MSR 和其他無形資產	64,910			64,238			62,090		60,859		60,806		1		7
其他資產	150,801			151,346			181,795		182,884		183,512		—		(18)
總資產	$	3,898,333		$	3,868,240		$	3,744,305	$	3,665,743	$	3,773,884	1		3

負債
存款	$	2,379,526		$	2,398,962		$	2,377,253	$	2,340,179	$	2,408,615	(1)		(1)
購買的聯邦資金和貸款或出售的證券
根據回購協議	268,750			266,272			246,396		202,613		239,939		1		12
短期借款	45,470			41,022			42,241		44,027		47,866		11		(5)
交易負債：
債務和股權工具	165,494			132,264			145,153		126,835		133,175		25		24
衍生應付賬款	41,963			46,545			44,711		51,141		56,703		(10)		(26)
應付賬款和其他負債	292,070			286,934			275,077		300,141		300,016		2		(3)
合併後VIE發行的實益權益	24,896			19,647			14,903		12,610		12,079		27		106
長期債務	362,793		(b)	364,078		(b)	295,489		295,865		287,473		—		26
負債總額	3,580,962			3,555,724			3,441,223		3,373,411		3,485,866		1		3

股東權益
優先股	27,404			27,404			27,404		27,404		32,838		—		(17)
普通股	4,105			4,105			4,105		4,105		4,105		—		—
額外的實收資本	89,899			89,578			89,155		89,044		88,865		—		1
留存收益	327,044			317,359			306,208		296,456		288,776		3		13
累計其他綜合收益/（虧損）（“AOCI”）	(17,104)			(14,290)			(14,418)		(17,341)		(19,134)		(20)		11
庫存股，按成本計算	(113,977)			(111,640)			(109,372)		(107,336)		(107,432)		(2)		(6)
股東權益總額	317,371			312,516			303,082		292,332		288,018		2		10
負債總額和股東權益	$	3,898,333		$	3,868,240		$	3,744,305	$	3,665,743	$	3,773,884	1		3

2023年5月1日，摩根大通從聯邦存款保險公司手中收購了第一共和國銀行的某些資產並承擔了某些負債。有關更多信息，請參閲第 30 頁。

(a) 包括與收購第一共和國相關的11億美元貸款損失備抵額。

(b) 包括向聯邦存款保險公司發行的為期五年的500億美元收購款票據，以及與收購第一共和國相關的FHLB預付款。

第 5 頁


摩根大通公司
簡明的平均資產負債表和年化收益率
（以百萬計，費率除外）
	季度趨勢																			截至9月30日的九個月
																23 年第三季度變動										2023 年變更
平均餘額	3Q23			2Q23			1Q23			4Q22			3Q22			2Q23		3Q22		2023			2022			2022
資產
在銀行存款	$	456,954		$	495,018		$	505,662		$	595,631		$	652,321		(8)	%	(30)	%	$	485,700		$	696,096		(30)	%
出售的聯邦基金和根據轉售協議購買的證券	309,848			326,563			313,187			306,173			322,053			(5)		(4)		316,520			307,478			3
借入的證券	188,279			191,393			192,843			192,412			204,479			(2)		(8)		190,822			209,932			(9)
交易資產-債務工具	383,576			391,945			357,682			302,825			283,414			(2)		35		377,829			276,464			37
投資證券	606,593			611,552			622,050			625,388			647,165			(1)		(6)		613,342			663,622			(8)
貸款	1,306,322			1,238,237			1,129,624			1,126,002			1,112,761			5		17		1,225,375			1,091,663			12
所有其他賺取利息的資產 (a)	80,156			89,072			95,709			116,640			122,756			(10)		(35)		88,255			132,135			(33)
賺取利息的資產總額	3,331,728			3,343,780			3,216,757			3,265,071			3,344,949			—		—		3,297,843			3,377,390			(2)
交易資產-股票和其他工具	173,998			169,558			152,081			126,138			129,221			3		35		165,292			145,712			13
交易資產-衍生應收賬款	66,972			63,339			64,526			78,476			83,950			6		(20)		64,955			78,650			(17)
所有其他非計息資產	267,079			274,711			276,613			285,586			284,127			(3)		(6)		272,766			284,904			(4)
總資產	$	3,839,777		$	3,851,388		$	3,709,977		$	3,755,271		$	3,842,247		—		—		$	3,800,856		$	3,886,656		(2)
負債
計息存款	$	1,694,758		$	1,715,699		$	1,670,036		$	1,695,233		$	1,728,852		(1)		(2)		$	1,693,588		$	1,766,672		(4)
購買的聯邦資金和借出的證券或
根據回購協議出售	254,105			263,718			252,310			247,934			239,582			(4)		6		256,717			241,019			7
短期借款 (b)	37,837			35,335			38,763			39,843			45,797			7		(17)		37,308			48,159			(23)
貿易負債——債務和所有其他計息負債 (c)	288,007			293,269			277,576			256,533			278,049			(2)		4		286,324			271,891			5
合併後VIE發行的實益權益	21,890			15,947			13,483			12,312			11,039			37		98		17,137			10,836			58
長期債務	315,267			294,239			249,336			246,978			253,012			7		25		286,522			251,125			14
計息負債總額	2,611,864			2,618,207			2,501,504			2,498,833			2,556,331			—		2		2,577,596			2,589,702			—
無息存款	660,983			671,715			650,443			684,921			716,518			(2)		(8)		661,086			730,816			(10)
交易負債-股權和其他工具	29,508			28,513			29,769			35,415			36,985			3		(20)		29,262			40,415			(28)
交易負債-衍生品應付賬款	46,754			46,934			49,357			56,988			56,994			—		(18)		47,672			57,523			(17)
所有其他無息負債	178,466			180,730			180,303			191,929			189,637			(1)		(6)		179,826			183,988			(2)
負債總額	3,527,575			3,546,099			3,411,376			3,468,086			3,556,465			(1)		(1)		3,495,442			3,602,444			(3)
優先股	27,404			27,404			27,404			28,415			32,838			—		(17)		27,404			33,065			(17)
普通股股東權益	284,798			277,885			271,197			258,770			252,944			2		13		278,010			251,147			11
股東權益總額	312,202			305,289			298,601			287,185			285,782			2		9		305,414			284,212			7
負債總額和股東權益	$	3,839,777		$	3,851,388		$	3,709,977		$	3,755,271		$	3,842,247		—		—		$	3,800,856		$	3,886,656		(2)

平均費率 (d)
賺取利息的資產
在銀行存款	4.58		%	4.20		%	3.87		%	3.14		%	1.83		%					4.21		%	0.83		%
出售的聯邦基金和根據轉售協議購買的證券	5.06			4.63			4.06			2.95			1.74							4.58			1.02
借入的證券	4.39			3.91			3.61			2.84			1.50							3.97			0.55
交易資產-債務工具	4.32			4.12			4.15			3.75			3.36							4.20			3.01
投資證券	3.23			3.01			2.79			2.36			1.84							3.01			1.59
貸款	6.79			6.59			6.37			5.83			5.00							6.60			4.45
所有其他賺取利息的資產 (a)	9.42			8.85			7.50			5.76			3.57							8.54			2.09
賺取利息的資產總額	5.32			5.01			4.68			4.03			3.05							5.01			2.38

計息負債
計息存款	2.53			2.24			1.85			1.37			0.73							2.21			0.32
購買的聯邦資金和借出的證券或
根據回購協議出售	5.50			5.17			4.51			3.15			1.98							5.07			0.97
短期借款 (b)	5.38			4.87			4.40			3.60			1.98							4.88			1.07
貿易負債——債務和所有其他計息負債 (c)	3.39			3.25			2.88			2.38			1.49							3.18			0.84
合併後VIE發行的實益權益	5.38			4.95			4.43			3.74			2.24							5.00			1.36
長期債務	5.33			5.28			5.39			4.87			3.77							5.33			2.68
計息負債總額	3.32			3.04			2.64			2.04			1.26							3.01			0.68

利率差額	2.00			1.97			2.04			1.99			1.79							2.00			1.70
計息資產的淨收益率	2.72			2.62			2.63			2.47			2.09							2.66			1.85
備註：計息資產的淨收益率，不包括市場 (e)	3.89			3.83			3.80			3.41			2.81							3.84			2.34

(a) 包括合併資產負債表中歸類為應計利息和應收賬款的經紀相關投資客户應收賬款，以及歸類為其他資產的所有其他計息資產。

(b) 包括商業票據。

(d) 利息包括相關套期保值衍生品的影響。在適用的情況下，使用應納税等值金額。

(e) 不包括市場在內的賺息資產的淨收益率是一項非公認會計準則財務指標。有關這項措施的進一步討論，請參閲第29頁。

第 6 頁

摩根大通公司

從報告基礎到管理基礎的對賬

（以百萬計，比率除外）

公司使用美國普遍接受的會計原則（“美國公認會計原則”）編制合併財務報表。該演示文稿被稱為 “報告” 依據，使讀者能夠了解公司的業績，這些業績可以逐年持續跟蹤，並且可以將公司的業績與其他公司的美國公認會計準則財務報表進行比較。除了根據報告分析公司的業績外，管理層還在 “管理” 的基礎上審查包括管理費用比率在內的全公司業績；這些全公司管理基礎業績是非公認會計準則財務指標。該公司還在管理的基礎上審查業務領域的業績。有關管理基礎的更多信息，請參閲第29頁的非公認會計準則財務指標附註。

以下彙總表提供了從報告的美國公認會計準則業績到管理基礎的對賬情況。








	季度趨勢																			截至9月30日的九個月
																23 年第三季度變動										2023 年變更
	3Q23			2Q23			1Q23			4Q22			3Q22			2Q23		3Q22		2023			2022			2022
其他收入
其他收入——已報告	$	614		$	3,292		$	1,007		$	1,392		$	900		(81)	%	(32)	%	$	4,913		$	2,930		68	%
全額應納税等值調整 (a)	682			990			867			898			663			(31)		3		2,539			2,250			13
其他收入-管理	$	1,296		$	4,282		$	1,874		$	2,290		$	1,563		(70)		(17)		$	7,452		$	5,180		44

非利息收入總額
非利息收入總額-已報告	$	17,148		$	19,528		$	17,638		$	14,355		$	15,198		(12)		13		$	54,314		$	47,630		14
全額應納税等值調整	682			990			867			898			663			(31)		3		2,539			2,250			13
非利息收入總額-管理	$	17,830		$	20,518		$	18,505		$	15,253		$	15,861		(13)		12		$	56,853		$	49,880		14

淨利息收入
淨利息收入——已報告	$	22,726		$	21,779		$	20,711		$	20,192		$	17,518		4		30		$	65,216		$	46,518		40
全額應納税等值調整 (a)	130			104			120			121			112			25		16		354			313			13
淨利息收入-管理	$	22,856		$	21,883		$	20,831		$	20,313		$	17,630		4		30		$	65,570		$	46,831		40

淨收入總額
淨收入總額-已報告	$	39,874		$	41,307		$	38,349		$	34,547		$	32,716		(3)		22		$	119,530		$	94,148		27
全額應納税等值調整	812			1,094			987			1,019			775			(26)		5		2,893			2,563			13
淨收入總額-託管	$	40,686		$	42,401		$	39,336		$	35,566		$	33,491		(4)		21		$	122,423		$	96,711		27

預先準備金利潤
撥備前利潤——已報告	$	18,117		$	20,485		$	18,242		$	15,525		$	13,538		(12)		34		$	56,844		$	37,030		54
全額應納税等值調整	812			1,094			987			1,019			775			(26)		5		2,893			2,563			13
撥備前利潤-管理	$	18,929		$	21,579		$	19,229		$	16,544		$	14,313		(12)		32		$	59,737		$	39,593		51

所得税支出前的收入
所得税支出前收入-已報告	$	16,733		$	17,586		$	15,967		$	13,237		$	12,001		(5)		39		$	50,286		$	32,929		53
全額應納税等值調整	812			1,094			987			1,019			775			(26)		5		2,893			2,563			13
所得税支出前收入-管理	$	17,545		$	18,680		$	16,954		$	14,256		$	12,776		(6)		37		$	53,179		$	35,492		50

所得税支出
所得税支出——已報告	$	3,582		$	3,114		$	3,345		$	2,229		$	2,264		15		58		$	10,041		$	6,261		60
全額應納税等值調整	812			1,094			987			1,019			775			(26)		5		2,893			2,563			13
所得税支出-管理	$	4,394		$	4,208		$	4,332		$	3,248		$	3,039		4		45		$	12,934		$	8,824		47

開銷比率
管理費用比率-已報告	55		%	50		%	52		%	55		%	59		%					52		%	61		%
管理費用比率-託管	53			49			51			53			57							51			59

(a) 主要獲得CIB、CB和Corporate的認可。

第 7 頁


摩根大通公司
分部業績-管理基礎
（單位：百萬）


	季度趨勢																截至9月30日的九個月
													23 年第三季度變動									2023 年變更
	3Q23		2Q23		1Q23		4Q22			3Q22			2Q23		3Q22		2023		2022			2022
總淨收入（完全應納税等值物（“FTE”））
消費者和社區銀行	$	18,362	$	17,233	$	16,456	$	15,793	(a)	$	14,281	(a)	7	%	29	%	$	52,051	$	39,021	(a)	33	%
企業與投資銀行	11,730		12,519		13,600		10,598		(a)	11,925		(a)	(6)		(2)		37,849		37,504		(a)	1
商業銀行	4,031		3,988		3,511		3,404			3,048			1		32		11,530		8,129			42
資產與財富管理	5,005		4,943		4,784		4,588			4,539			1		10		14,732		13,160			12
企業	1,558		3,718		985		1,183			(302)			(58)		NM		6,261		(1,103)			NM
淨收入總額	$	40,686	$	42,401	$	39,336	$	35,566		$	33,491		(4)		21		$	122,423	$	96,711		27

非利息支出總額
消費者和社區銀行	$	9,105	$	8,313	$	8,065	$	7,912	(a)	$	7,983	(a)	10		14		$	25,483	$	23,296	(a)	9
企業與投資銀行	7,443		6,894		7,483		6,495		(a)	6,682		(a)	8		11		21,820		20,855		(a)	5
商業銀行	1,375		1,300		1,308		1,254			1,180			6		17		3,983		3,465			15
資產與財富管理	3,138		3,163		3,091		3,022			3,028			(1)		4		9,392		8,807			7
企業	696		1,152		160		339			305			(40)		128		2,008		695			189
非利息支出總額	$	21,757	$	20,822	$	20,107	$	19,022		$	19,178		4		13		$	62,686	$	57,118		10

準備金前利潤/（虧損）
消費者和社區銀行	$	9,257	$	8,920	$	8,391	$	7,881		$	6,298		4		47		$	26,568	$	15,725		69
企業與投資銀行	4,287		5,625		6,117		4,103			5,243			(24)		(18)		16,029		16,649			(4)
商業銀行	2,656		2,688		2,203		2,150			1,868			(1)		42		7,547		4,664			62
資產與財富管理	1,867		1,780		1,693		1,566			1,511			5		24		5,340		4,353			23
企業	862		2,566		825		844			(607)			(66)		NM		4,253		(1,798)			NM
預先準備金利潤	$	18,929	$	21,579	$	19,229	$	16,544		$	14,313		(12)		32		$	59,737	$	39,593		51

信貸損失準備金
消費者和社區銀行	$	1,446	$	1,862	$	1,402	$	1,845		$	529		(22)		173		$	4,710	$	1,968		139
企業與投資銀行	(185)		38		58		141			513			NM		NM		(89)		1,017			NM
商業銀行	90		1,097		417		284			618			(92)		(85)		1,604		984			63
資產與財富管理	(13)		145		28		32			(102)			NM		87		160		96			67
企業	46		(243)		370		(14)			(21)			NM		NM		173		36			381
信貸損失準備金	$	1,384	$	2,899	$	2,275	$	2,288		$	1,537		(52)		(10)		$	6,558	$	4,101		60

淨收入/（虧損）
消費者和社區銀行	$	5,895	$	5,306	$	5,243	$	4,556		$	4,344		11		36		$	16,444	$	10,360		59
企業與投資銀行	3,092		4,092		4,421		3,314			3,522			(24)		(12)		11,605		11,611			—
商業銀行	1,935		1,208		1,347		1,423			946			60		105		4,490		2,790			61
資產與財富管理	1,417		1,226		1,367		1,134			1,219			16		16		4,010		3,231			24
企業	812		2,640		244		581			(294)			(69)		NM		3,696		(1,324)			NM
淨收入總額	$	13,151	$	14,472	$	12,622	$	11,008		$	9,737		(9)		35		$	40,245	$	26,668		51

(a) 2023年第一季度，與商户服務收入共享協議相關的CCB收入和支出分配已終止，現在保留在CIB的支付中。對上期數額進行了修訂，以符合目前的列報方式。

第 8 頁


摩根大通公司
資本和其他選定的資產負債表項目
（以百萬計，比率數據除外）

																	2023年9月30日
																	改變				截至9月30日的九個月
	9月30日				6月30日			3月31日			十二月三十一日			9月30日			6月30日		9月30日							2023 年變更
	2023				2023			2023			2022			2022			2023		2022		2023			2022		2022
資本 (a)
基於風險的資本指標
標準化
CET1 Capital	$	241,825		(c)	$	235,827		$	227,144		$	218,934		$	209,661		3	%	15	%
一級資本	268,573			(c)	262,585			253,837			245,631			236,363			2		14
資本總額	300,855			(c)	295,281			286,398			277,769			268,076			2		12
風險加權資產	1,693,420			(c)	1,706,927			1,647,363			1,653,538			1,678,498			(1)		1
CET1 資本比率	14.3		%	(c)	13.8		%	13.8		%	13.2		%	12.5		%
一級資本比率	15.9			(c)	15.4			15.4			14.9			14.1
總資本比率	17.8			(c)	17.3			17.4			16.8			16.0

高級
CET1 Capital	$	241,825		(c)	$	235,827		$	227,144		$	218,934		$	209,661		3		15
一級資本	268,573			(c)	262,585			253,837			245,631			236,363			2		14
資本總額	287,548			(c)	281,953			273,122			264,583			256,157			2		12
風險加權資產	1,671,770			(c)	1,694,714			1,633,774			1,609,773			1,609,968			(1)		4
CET1 資本比率	14.5		%	(c)	13.9		%	13.9		%	13.6		%	13.0		%
一級資本比率	16.1			(c)	15.5			15.5			15.3			14.7
總資本比率	17.2			(c)	16.6			16.7			16.4			15.9

基於槓桿的資本指標
調整後的平均資產 (b)	$	3,785,634		(c)	$	3,796,579		$	3,656,598		$	3,703,873		$	3,791,804		—		—
1 級槓桿比率	7.1		%	(c)	6.9		%	6.9		%	6.6		%	6.2		%

總槓桿敞口	$	4,498,879		(c)	$	4,492,761		$	4,327,863		$	4,367,092		$	4,460,636		—		1
SLR	6.0		%	(c)	5.8		%	5.9		%	5.6		%	5.3		%

總吸收損耗能力 (“TLAC”)
符合條件的外部 TLAC	$	496,174		(c)	$	493,760		$	488,245		$	486,044		$	473,241		—		5

備忘錄：CET1 資本向前滾動
標準化/高級 CET1 資本，期初餘額	$	235,827			$	227,144		$	218,934		$	209,661		$	207,436		4		14		$	218,934		$	213,942	2	%
適用於普通股的淨收益	12,765				14,099			12,266			10,652			9,305			(9)		37		39,130			25,429		54
普通股申報的股息	(3,080)				(2,948)			(2,963)			(2,972)			(2,974)			(4)		(4)		(8,991)			(8,921)		(1)
庫存股的淨買入	(2,337)				(2,268)			(2,036)			96			58			(3)		NM		(6,641)			(2,017)		(229)
額外實收資本的變化	321				423			111			179			251			(24)		28		855			450		90
與適用於資本的AOCI相關的變更：
投資證券的未實現收益/（虧損）	(1,950)				757			2,212			1,865			(2,145)			NM		9		1,019			(13,629)		NM
扣除套期保值後的折算調整	(340)				70			197			711			(581)			NM		41		(73)			(1,322)		94
公允價值套期保值	(5)				11			(21)			(101)			38			NM		NM		(15)			199		NM
固定福利養老金和其他退休後員工福利計劃	(21)				(6)			(55)			(324)			(1,004)			(250)		98		(82)			(917)		91
與其他 CET1 資本調整相關的變化	645			(c)	(1,455)			(1,501)			(833)			(723)			NM		NM		(2,311)		(c)	(3,553)		35
標準化/高級 CET1 資本的變化	5,998			(c)	8,683			8,210			9,273			2,225			(31)		170		22,891		(c)	(4,281)		NM
標準化/高級 CET1 資本，期末餘額	$	241,825		(c)	$	235,827		$	227,144		$	218,934		$	209,661		3		15		$	241,825	(c)	$	209,661	15

(a) 資本指標反映了CECL的資本過渡條款。從2022年1月1日起，29億美元的CECL資本收益將在三年內以每年25％的比例逐步取消。截至2023年9月30日、2023年6月30日和2023年3月31日，CET1資本反映了剩餘的14億美元CECL收益；截至2022年12月31日和2022年9月30日，CET1資本反映了22億美元的收益。有關更多信息，請參閲公司截至2023年6月30日的季度10-Q表季度報告的第48-53頁和公司2022年10-K表的第86-96頁。

(b) 為了計算槓桿比率，調整後的平均資產包括根據資產負債表上的資產進行調整的季度平均資產，這些資產需要從一級資本中扣除，主要是商譽，包括估計的權益法商譽和其他無形資產。

第 9 頁


摩根大通公司
資本和其他部分資產負債表項目，續
（以百萬計，比率數據除外）

											2023年9月30日
											改變				截至9月30日的九個月
	9月30日		6月30日		3月31日		十二月三十一日		9月30日		6月30日		9月30日						2023 年變更
	2023		2023		2023		2022		2022		2023		2022		2023		2022		2022
有形普通股（期末）(a)
普通股股東權益	$	289,967	$	285,112	$	275,678	$	264,928	$	255,180	2	%	14	%
減去：善意	52,492		52,380		52,144		51,662		51,461		—		2
減去：其他無形資產	3,309		3,629		2,191		1,224		1,205		(9)		175
加：某些遞延所得税負債 (b)	3,025		3,097		2,754		2,510		2,509		(2)		21
有形普通股權總額	$	237,191	$	232,200	$	224,097	$	214,552	$	205,023	2		16

有形普通股（平均值）(a)
普通股股東權益	$	284,798	$	277,885	$	271,197	$	258,770	$	252,944	2		13		$	278,010	$	251,147	11	%
減去：善意	52,427		52,342		51,716		51,586		51,323		—		2		52,164		50,739		3
減去：其他無形資產	3,511		2,191		1,296		1,217		1,208		60		191		2,342		1,076		118
加：某些遞延所得税負債 (b)	3,080		2,902		2,549		2,508		2,512		6		23		2,846		2,504		14
有形普通股權總額	$	231,940	$	226,254	$	220,734	$	208,475	$	202,925	3		14		$	226,350	$	201,836	12

無形資產（期末）
善意	$	52,492	$	52,380	$	52,144	$	51,662	$	51,461	—		2
抵押貸款服務權	9,109		8,229		7,755		7,973		8,140		11		12
其他無形資產	3,309		3,629		2,191		1,224		1,205		(9)		175
無形資產總額	$	64,910	$	64,238	$	62,090	$	60,859	$	60,806	1		7

(a) 有關 TCE 的進一步討論，請參閲第 29 頁。

(b) 代表與可抵税商譽和在非應税交易中產生的可識別無形資產相關的遞延所得税負債，在計算TCE時，這些無形資產是扣除商譽和其他無形資產的淨額。

第 10 頁


摩根大通公司
每股收益及相關信息
（以百萬計，每股和比率數據除外）

	季度趨勢																				截至9月30日的九個月
																	23 年第三季度變動										2023 年變更
	3Q23				2Q23			1Q23			4Q22			3Q22			2Q23		3Q22		2023			2022			2022
每股收益
每股基本收益
淨收入	$	13,151			$	14,472		$	12,622		$	11,008		$	9,737		(9)	%	35	%	$	40,245		$	26,668		51	%
減去：優先股分紅	386				373			356			356			432			3		(11)		1,115			1,239			(10)
適用於普通股的淨收益	12,765				14,099			12,266			10,652			9,305			(9)		37		39,130			25,429			54
減去：分配給的股息和未分配收益
參與證券	80				88			73			54			50			(9)		60		241			134			80
適用於普通股股東的淨收益	$	12,685			$	14,011		$	12,193		$	10,598		$	9,255		(9)		37		$	38,889		$	25,295		54

已發行加權平均基本股總數	2,927.5				2,943.8			2,968.5			2,962.9			2,961.2			(1)		(1)		2,946.6			2,966.8			(1)
每股淨收益	$	4.33			$	4.76		$	4.11		$	3.58		$	3.13		(9)		38		$	13.20		$	8.53		55

攤薄後的每股收益
適用於普通股股東的淨收益	$	12,685			$	14,011		$	12,193		$	10,598		$	9,255		(9)		37		$	38,889		$	25,295		54
已發行加權平均基本股總數	2,927.5				2,943.8			2,968.5			2,962.9			2,961.2			(1)		(1)		2,946.6			2,966.8			(1)
增加：未歸屬業績份額單位的攤薄影響（“PSU”），非股息收益限制性股票單位（“RSU”）和股票增值權（“SAR”）	4.6				4.5			4.2			4.2			4.2			2		10		4.4			4.1			7
加權平均攤薄後已發行股票總數	2,932.1				2,948.3			2,972.7			2,967.1			2,965.4			(1)		(1)		2,951.0			2,970.9			(1)
每股淨收益	$	4.33			$	4.75		$	4.10		$	3.57		$	3.12		(9)		39		$	13.18		$	8.51		55

普通股股息
每股申報的現金分紅	$	1.05		(c)	$	1.00		$	1.00		$	1.00		$	1.00		5		5		$	3.05		$	3.00		2
股息支付率	24		%		21		%	24		%	28		%	32		%					23		%	35		%

普通股回購計劃 (a)
回購的普通股總數	15.6				16.7			22.0			—			—			(7)		NM		54.3			23.1			135
每股普通股支付的平均價格	$	151.46			$	137.20		$	133.67		$	—		$	—		10		NM		$	139.87		$	135.20		3
普通股的總回購	2,364				2,293			2,940			—			—			3		NM		7,597			3,122			143

員工發放
從庫存股中發行的與員工相關的股票
股票薪酬獎勵和員工股票
購買計劃	0.6				0.5			10.0			1.2			0.6			20		—		11.1			12.1			(8)
員工發行對股東權益的淨影響 (b)	$	368			$	467		$	1,028		$	273		$	304		(21)		21		$	1,863		$	1,545		21

(a) 根據其當前的回購計劃，該公司被授權購買高達300億美元的普通股。2022年下半年，由於監管資本要求的預期增加，該公司暫時暫停了股票回購。2023年第一季度，該公司恢復了根據普通股回購計劃回購股票。

(b) 員工發行對股東權益的淨影響是由在適用的歸屬期內確認的股權薪酬獎勵成本推動的。與股票分配和SAR行使相關的税收影響部分抵消了成本。

第 11 頁


摩根大通公司
消費者和社區銀行
財務要聞
（以百萬計，比率數據除外）


	季度趨勢																							截至9月30日的九個月
																				23 年第三季度變動										2023 年變更
	3Q23				2Q23				1Q23			4Q22				3Q22				2Q23		3Q22		2023			2022			2022
損益表
收入
貸款和存款相關費用	$	836			$	841			$	823		$	834			$	822			(1)	%	2	%	$	2,500		$	2,482		1	%
資產管理費	891			(d)	816			(d)	676			662				662				9		35		2,383		(d)	2,072			15
抵押費用和相關收入	417				274				223			90				313				52		33		914			1,146			(20)
信用卡收入	626				483				739			694			(f)	613			(f)	30		2		1,848			1,775		(f)	4
所有其他收入 (a)	1,212			(d)	1,129			(d)	1,162			1,189			(f)	1,302			(f)	7		(7)		3,503		(d)	3,942		(f)	(11)
非利息收入	3,982				3,543				3,623			3,469				3,712				12		7		11,148			11,417			(2)
淨利息收入	14,380			(d)	13,690			(d)	12,833			12,324				10,569				5		36		40,903		(d)	27,604			48
淨收入總額	18,362				17,233				16,456			15,793				14,281				7		29		52,051			39,021			33

信貸損失準備金	1,446			(d)	1,862			(d)	1,402			1,845				529				(22)		173		4,710		(d)	1,968			139

非利息支出
補償費用	3,975				3,628				3,545			3,339				3,345				10		19		11,148			9,753			14
非補償費用 (b)	5,130				4,685				4,520			4,573			(f)	4,638			(f)	9		11		14,335			13,543		(f)	6
非利息支出總額	9,105			(d)	8,313			(d)	8,065			7,912				7,983				10		14		25,483		(d)	23,296			9

所得税支出前的收入	7,811				7,058				6,989			6,036				5,769				11		35		21,858			13,757			59
所得税支出	1,916				1,752				1,746			1,480			(f)	1,425			(f)	9		34		5,414			3,397		(f)	59
淨收入	$	5,895			$	5,306			$	5,243		$	4,556			$	4,344			11		36		$	16,444		$	10,360		59

按業務領域劃分的收入
銀行與財富管理	$	11,345		(e)	$	10,936		(e)	$	10,041		$	9,582		(f)	$	7,960		(f)	4		43		$	32,322	(e)	$	20,477	(f)	58
房屋貸款	1,252			(e)	1,007			(e)	720			584				920				24		36		2,979		(e)	3,090			(4)
信用卡服務與汽車	5,765				5,290				5,695			5,627				5,401				9		7		16,750			15,454			8

抵押貸款費用和相關收入明細
生產收入	162				102				75			43				93				59		74		339			454			(25)
抵押貸款服務收入淨額 (c)	255				172				148			47				220				48		16		575			692			(17)
抵押費用和相關收入	$	417			$	274			$	223		$	90			$	313			52		33		$	914		$	1,146		(20)

財務比率
羅伊	41		%		38		%		40		%	35		%		34		%	(f)					40		%	27		%
開銷比率	50				48				49			50				56								49			60

(a) 主要包括經營租賃收入和佣金及其他費用。在截至2023年9月30日、2023年6月30日、2023年3月31日、2022年12月31日和2022年9月30日的三個月中，經營租賃收入分別為6.85億美元、7.04億美元、7.41億美元、7.77億美元和8.54億美元，截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月分別為21億美元和28億美元。

(b) 包括截至2023年9月30日、2023年6月30日、2023年3月31日、2022年12月31日和2022年9月30日的三個月，租賃資產的折舊費用分別為4.58億美元、4.45億美元、4.07億美元、4.63億美元和6.05億美元，以及截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月分別為13億美元和20億美元。

(c) 包括截至2023年9月30日、2023年6月30日、2023年3月31日、2022年12月31日和2022年9月30日的三個月，分別為1.11億美元、2,500萬美元、(1,200) 萬美元、(9,800萬美元) 和5,400萬美元的MSR風險管理業績，以及截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月分別為1.24億美元和1.91億美元的風險管理業績。

(d) 包括第一共和國。有關更多信息，請參閲第 30 頁。

(e) 銀行與財富管理和住房貸款包括截至2023年9月30日的三個月中與第一共和國相關的收入分別為10億美元和3.51億美元，截至2023年6月30日的三個月分別為5.96億美元和2.35億美元，以及截至2023年9月30日的九個月分別為16億美元和5.86億美元。

(f) 2023年第一季度，與商户服務收入分享協議相關的向建行分配收入和支出已終止，現保留在CIB的付款中。上期數額已作修訂，以符合現行列報方式。

第 12 頁


摩根大通公司
消費者和社區銀行
財務要點，續
（以百萬計，員工人數數據除外）

	季度趨勢																截至9月30日的九個月
													23 年第三季度變動									2023 年變更
	3Q23			2Q23			1Q23		4Q22		3Q22		2Q23		3Q22		2023			2022		2022
部分資產負債表數據（期末）
總資產	$	626,196		$	620,193		$	506,382	$	514,085	$	500,752	1	%	25	%	$	626,196		$	500,752	25	%

貸款：
銀行與財富管理 (a)	30,574		(d)	30,959		(d)	28,038		29,008		30,230		(1)		1		30,574		(d)	30,230		1
房屋貸款 (b)	261,858		(d)	262,432		(d)	172,058		172,554		174,618		—		50		261,858		(d)	174,618		50
信用卡服務	196,955			191,353			180,079		185,175		170,462		3		16		196,955			170,462		16
汽車	74,831			73,587			69,556		68,191		67,201		2		11		74,831			67,201		11
貸款總額	564,218			558,331			449,731		454,928		442,511		1		28		564,218			442,511		28

存款	1,136,884		(e)	1,173,514		(e)	1,147,474		1,131,611		1,173,241		(3)		(3)		1,136,884		(e)	1,173,241		(3)
公平	55,500			55,500			52,000		50,000		50,000		—		11		55,500			50,000		11

所選資產負債表數據（平均值）
總資產	$	622,760		$	576,417		$	506,775	$	504,859	$	498,858	8		25		$	569,076		$	494,704	15

貸款：
銀行與財富管理	30,686		(f)	30,628		(f)	28,504		29,412		30,788		—		—		29,947		(f)	32,264		(7)
房屋貸款 (c)	264,041		(f)	229,569		(f)	172,124		174,487		176,852		15		49		222,248		(f)	176,891		26
信用卡服務	195,245			187,028			180,451		177,026		168,125		4		16		187,629			158,721		18
汽車	74,358			71,083			68,744		67,623		66,979		5		11		71,416			68,258		5
貸款總額	564,330			518,308			449,823		448,548		442,744		9		27		511,240			436,134		17

存款	1,143,539		(g)	1,157,309		(g)	1,112,967		1,142,523		1,174,227		(1)		(3)		1,138,050		(g)	1,169,474		(3)
公平	55,500			54,346			52,000		50,000		50,000		2		11		53,962			50,000		8

員工人數	141,125			137,087			135,983		135,347		133,803		3		5		141,125			133,803		5

(a) 截至2023年9月30日、2023年6月30日、2023年3月31日、2022年12月31日和2022年9月30日，根據薪資保護計劃（“PPP”），分別包括1.29億美元、1.63億美元、2.05億美元、3.5億美元和7.91億美元的商業銀行貸款。有關PPP的更多信息，請參閲公司2022年10-K表格的第108-109頁。

(b) 截至2023年9月30日、2023年6月30日、2023年3月31日、2022年12月31日和2022年9月30日，待售住房貸款和公允價值貸款分別為41億美元、39億美元、42億美元、30億美元和41億美元。

(c) 截至2023年9月30日、2023年6月30日、2023年3月31日、2022年12月31日和2022年9月30日的三個月，平均待售住房貸款和按公允價值計算的貸款分別為57億美元、53億美元、35億美元、45億美元和59億美元，截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月分別為48億美元和83億美元。

(d) 截至2023年9月30日，分別包括31億美元和912億美元用於銀行與財富管理和住房貸款，以及截至2023年6月30日分別與第一共和國相關的34億美元和913億美元。

(e) 包括第一共和國。有關更多信息，請參閲第 30 頁。

(f) 截至2023年9月30日的三個月，與第一共和國相關的平均銀行與財富管理和住房貸款分別為32億美元和911億美元，截至2023年6月30日的三個月分別為27億美元和572億美元，截至2023年9月30日的九個月分別為20億美元和498億美元。

(g) 截至2023年9月30日和2023年6月30日的三個月，與第一共和國相關的平均存款分別為667億美元和472億美元，截至2023年9月30日的九個月中，與第一共和國相關的平均存款分別為382億美元。

第 13 頁


摩根大通公司
消費者和社區銀行
財務要點，續
（以百萬計，比率數據除外）	季度趨勢																			截至9月30日的九個月
																23 年第三季度變動										2023 年變更
	3Q23			2Q23			1Q23			4Q22			3Q22			2Q23		3Q22		2023			2022			2022
信用數據和質量統計
非應計貸款 (a) (b)	$	3,690		$	3,823		$	3,835		$	3,899		$	3,936		(3)	%	(6)	%	$	3,690		$	3,936		(6)	%
淨扣除額/（回收額）
銀行與財富管理	88			92			79			95			105			(4)		(16)		259			275			(6)
房屋貸款	(16)			(28)			(18)			(33)			(59)			43		73		(62)			(196)			68
信用卡服務	1,227			1,124			922			725			592			9		107		3,273			1,678			95
汽車	100			63			69			58			41			59		144		232			86			170
淨扣除額/（回收額）總額	$	1,399		$	1,251		$	1,052		$	845		$	679		12		106		$	3,702		$	1,843		101
淨扣款/（回收）率
銀行與財富管理 (c)	1.14		%	1.20		%	1.12		%	1.28		%	1.35		%					1.16		%	1.14		%
房屋貸款	(0.02)			(0.05)			(0.04)			(0.08)			(0.14)							(0.04)			(0.16)
信用卡服務	2.49			2.41			2.07			1.62			1.40							2.33			1.41
汽車	0.53			0.36			0.41			0.34			0.24							0.43			0.17
淨扣除額/（回收）率總額	0.99			0.98			0.96			0.75			0.62							0.98			0.58

30 天以上的拖欠率
房屋貸款 (d) (e)	0.59		%	0.58		%	0.81		%	0.83		%	0.78		%					0.59		%	0.78		%
信用卡服務	1.94			1.70			1.68			1.45			1.23							1.94			1.23
汽車	1.13			0.92			0.90			1.01			0.75							1.13			0.75

90 天以上拖欠率-信用卡服務	0.94			0.84			0.83			0.68			0.57							0.94			0.57

貸款損失備抵金
銀行與財富管理	$	686		$	731		$	720		$	722		$	722		(6)		(5)		$	686		$	722		(5)
房屋貸款	573		(f)	777		(f)	427			867			667			(26)		(14)		573		(f)	667			(14)
信用卡服務	11,901			11,600			11,400			11,200			10,400			3		14		11,901			10,400			14
汽車	742			717			716			715			715			4		4		742			715			4
貸款損失準備金總額	$	13,902		$	13,825		$	13,263	(g)	$	13,504		$	12,504		1		11		$	13,902		$	12,504		11

(a) 截至2023年9月30日、2023年6月30日、2023年3月31日、2022年12月31日和2022年9月30日，非應計貸款不包括逾期90天或更長時間並由美國政府機構投保的分別為1.23億美元、1.39億美元、1.64億美元、1.87億美元和2.19億美元的抵押貸款。根據政府擔保，這些金額已被排除在外。此外，該公司的政策通常是在監管指導允許的情況下免除信用卡貸款的非應計狀態。

(b) 通常不包括為應對 COVID-19 疫情而提供的延期還款計劃下的貸款。

(c) 截至2023年9月30日、2023年6月30日、2023年3月31日、2022年12月31日和2022年9月30日，分別包括PPP下的1.29億美元、1.63億美元、2.05億美元、3.5億美元和7.91億美元的貸款。鑑於PPP貸款由小企業管理局擔保，該公司預計這些貸款不會蒙受重大信用損失。有關PPP的更多信息，請參閲公司2022年10-K表格的第108-109頁。

(d) 截至2023年9月30日、2023年6月30日、2023年3月31日、2022年12月31日和2022年9月30日，為應對 COVID-19 疫情而提供的延期還款計劃下的貸款的本金餘額分別為8900萬美元、1.77億美元、3.53億美元、4.49億美元和4.54億美元的住房貸款。按照修改後的條款履行的貸款通常不被視為拖欠貸款。

(e) 截至2023年9月30日、2023年6月30日、2023年3月31日、2022年12月31日和2022年9月30日，不包括逾期30天或更長時間並由美國政府機構投保的分別為1.75億美元、1.95億美元、2.19億美元、2.19億美元、2.58億美元和2.84億美元的抵押貸款。根據政府擔保，這些金額已被排除在外。

(f) 截至2023年9月30日和2023年6月30日，分別包括與第一共和國相關的3.96億美元和3.77億美元補貼。

(g) 2023年1月1日，公司採用了《金融工具——信用損失：陷入困境的債務重組》會計指南。在住宅房地產和信用卡的推動下，該指導意見的通過導致貸款損失備抵淨減少5.91億美元。有關更多信息，請參閲第27-28頁的信貸相關信息，以及公司截至2023年3月31日的季度10-Q表季度報告的附註1。

第 14 頁


摩根大通公司
消費者和社區銀行
財務要點，續
（以百萬計，比率數據和其他註明除外）

	季度趨勢																			截至9月30日的九個月
																23 年第三季度變動										2023 年變更
	3Q23			2Q23			1Q23			4Q22			3Q22			2Q23		3Q22		2023			2022			2022
業務指標
數量：
分支機構	4,863			4,874			4,784			4,787			4,802			—	%	1	%	4,863			4,802			1	%
活躍的數字客户（以千計）(a)	66,765		(f)	65,559		(f)	64,998			63,136			61,985			2		8		66,765		(f)	61,985			8
活躍的移動客户（以千計）(b)	53,221		(f)	51,963		(f)	50,933			49,710			48,904			2		9		53,221		(f)	48,904			9

借記卡和信用卡銷售額（以十億計）	$	426.3		$	424.0		$	387.3		$	411.1		$	395.8		1		8		$	1,237.6		$	1,144.3		8
總支付交易量（以萬億計）(c)	1.5		(f)	1.5		(f)	1.4			1.4			1.4			—		7		4.4		(f)	4.2			5

銀行與財富管理
平均存款	$	1,127,807	(g)	$	1,142,755	(g)	$	1,098,494		$	1,126,420		$	1,156,933		(1)		(3)		$	1,123,126	(g)	$	1,152,233		(3)
存款保證金	2.92		%	2.83		%	2.78		%	2.48		%	1.83		%					2.84		%	1.46		%
商業銀行平均貸款	$	19,520		$	19,628		$	19,884		$	20,467		$	21,263		(1)		(8)		$	19,676		$	22,936		(14)
商業銀行業務發放量	1,321			1,275			1,027			1,081			977			4		35		3,623			3,201			13
客户投資資產 (d)	882,253			892,897			690,819			647,120			615,048			(1)		43		882,253			615,048			43
客户顧問人數	5,424			5,153			5,125			5,029			5,017			5		8		5,424			5,017			8

房屋貸款（以十億計）
按渠道劃分的抵押貸款發放量
零售	$	6.8	(h)	$	7.3	(h)	$	3.6		$	4.6		$	7.8		(7)		(13)		$	17.7	(h)	$	33.9		(48)
通訊員	4.2			3.9			2.1			2.1			4.3			8		(2)		10.2			24.8			(59)
抵押貸款發放總量 (e)	$	11.0		$	11.2		$	5.7		$	6.7		$	12.1		(2)		(9)		$	27.9		$	58.7		(52)
所服務的第三方抵押貸款（期末）	637.8			604.5			575.9			584.3			586.7			6		9		637.8			586.7			9
MSR 賬面價值（期末）	9.1			8.2			7.7			8.0			8.1			11		12		9.1			8.1			12

信用卡服務
銷量，不包括商業卡（以十億計）	$	296.2		$	294.0		$	266.2		$	284.8		$	272.3		1		9		856.4			779.9			10
淨收入率	9.60		%	9.11		%	10.38		%	10.06		%	9.92		%					9.69		%	9.79		%
平均貸款淨收益率	9.54			9.31			9.89			9.78			9.81							9.58			9.76

汽車
貸款和租賃發放量（以十億計）	$	10.2		$	12.0		$	9.2		$	7.5		$	7.5		(15)		36		$	31.4		$	22.9		37
平均汽車經營租賃資產	10,701			11,015			11,538			12,333			13,466			(3)		(21)		11,081			14,908			(26)

(a) 在過去 90 天內登錄過的所有網絡和/或移動平臺的用户。

(b) 在過去 90 天內登錄過的所有移動平臺的用户。

(d) 包括投資於管理賬户和摩根大通共同基金（其中AWM為投資經理）的資產。有關更多信息，請參閲第 21-23 頁的 AWM 細分結果。截至2023年9月30日和2023年6月30日，分別包括與第一共和國相關的1,406億美元和1,509億美元的客户投資資產。

(e) 截至2023年9月30日、2023年6月30日、2023年3月31日、2022年12月31日和2022年9月30日的三個月，全公司抵押貸款發放量分別為130億美元、130億美元、68億美元、85億美元和152億美元，截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月分別為328億美元和733億美元。

(f) 不包括第一共和國。

(g) 分別包括截至2023年9月30日和2023年6月30日的三個月的667億美元和472億美元，以及截至2023年9月30日的九個月中與第一共和國相關的382億美元。

(h) 分別包括截至2023年9月30日和2023年6月30日的三個月的7.3億美元和11億美元，以及截至2023年9月30日的九個月中與第一共和國相關的19億美元。

第 15 頁


摩根大通公司
企業和投資銀行
財務要聞
（以百萬計，比率數據除外）
	季度趨勢																					截至9月30日的九個月
																		23 年第三季度變動											2023 年變更
	3Q23			2Q23			1Q23			4Q22				3Q22				2Q23		3Q22		2023			2022				2022
損益表
收入
投資銀行手續費 (a)	$	1,717		$	1,557		$	1,654		$	1,467			$	1,762			10	%	(3)	%	$	4,928		$	5,462			(10)	%
主要交易	5,918			6,697			7,408			4,397				5,258				(12)		13		20,023			15,529				29
貸款和存款相關費用	556			533			539			548				589				4		(6)		1,628			1,871				(13)
佣金和其他費用	1,174			1,219			1,234			1,200				1,198				(4)		(2)		3,627			3,858				(6)
信用卡收入	374			400			315			353			(d)	293			(d)	(7)		28		1,089			896			(d)	22
所有其他收入	131			396			373			147			(d)	181			(d)	(67)		(28)		900			474			(d)	90
非利息收入	9,870			10,802			11,523			8,112				9,281				(9)		6		32,195			28,090				15
淨利息收入	1,860			1,717			2,077			2,486				2,644				8		(30)		5,654			9,414				(40)
淨收入總額 (b)	11,730			12,519			13,600			10,598				11,925				(6)		(2)		37,849			37,504				1

信貸損失準備金	(185)			38			58			141				513				NM		NM		(89)			1,017				NM

非利息支出
補償費用	3,425			3,461			4,085			3,091				3,311				(1)		3		10,971			10,827				1
非補償費用	4,018			3,433			3,398			3,404			(d)	3,371			(d)	17		19		10,849			10,028			(d)	8
非利息支出總額	7,443			6,894			7,483			6,495				6,682				8		11		21,820			20,855				5

所得税支出前的收入	4,472			5,587			6,059			3,962				4,730				(20)		(5)		16,118			15,632				3
所得税支出	1,380			1,495			1,638			648			(d)	1,208			(d)	(8)		14		4,513			4,021			(d)	12
淨收入	$	3,092		$	4,092		$	4,421		$	3,314			$	3,522			(24)		(12)		$	11,605		$	11,611			—

財務比率
羅伊	11		%	15		%	16		%	12		%		13		%						14		%	14		%
開銷比率	63			55			55			61				56								58			56			(d)
薪酬支出佔總淨收入的百分比	29			28			30			29				28								29			29

按業務劃分的收入
投資銀行	$	1,613		$	1,494		$	1,560		$	1,389			$	1,713			8		(6)		$	4,667		$	5,121			(9)
付款	2,094			2,451			2,396			2,120			(d)	2,039			(d)	(15)		3		6,941			5,459			(d)	27
貸款	291			299			267			323				323				(3)		(10)		857			1,054				(19)
銀行總額	3,998			4,244			4,223			3,832				4,075				(6)		(2)		12,465			11,634				7
固定收益市場	4,514			4,567			5,699			3,739				4,469				(1)		1		14,780			14,878				(1)
股票市場	2,067			2,451			2,683			1,931				2,302				(16)		(10)		7,201			8,436				(15)
證券服務	1,212			1,221			1,148			1,159				1,110				(1)		9		3,581			3,329				8
信用調整及其他 (c)	(61)			36			(153)			(63)				(31)				NM		(97)		(178)			(773)				77
整體市場和證券服務	7,732			8,275			9,377			6,766				7,850				(7)		(2)		25,384			25,870				(2)
淨收入總額	$	11,730		$	12,519		$	13,600		$	10,598			$	11,925			(6)		(2)		$	37,849		$	37,504			1

(a) 包括CB在通過CIB向CB客户出售的投資銀行產品中獲得的收入份額，這些產品受收入分享安排的約束，該安排列為所有其他收入的減少。

(b) 包括税收等值調整，主要歸因於與替代能源投資相關的所得税抵免和其他税收優惠；所得税抵免和經濟適用房項目投資成本的攤銷；以及截至2023年9月30日、2023年6月30日、2023年3月31日、2022年12月31日的三個月，市政債券的免税收入為6.43億美元、9.53億美元、8.54億美元和6.26億美元；以及 2022年30日，截至9月30日的九個月分別為24億美元和21億美元，分別是 2023 年和 2022 年。

(c) 主要包括集中管理的信用估值調整（“CVA”）、衍生品的融資估值調整（“FVA”）、其他估值調整以及主要在主要交易收入中報告的公允價值期權選定負債的某些組成部分。業績扣除相關的套期保值活動，扣除分配給固定收益市場和股票市場的CVA和FVA金額。

(d) 在2023年第一季度，與商户服務收入共享協議相關的CCB收入和支出分配已終止，現在保留在CIB的支付中。對上期數額進行了修訂，以符合目前的列報方式。

第 16 頁


摩根大通公司
企業和投資銀行
財務要點，續
（以百萬計，比例和人數數據除外）
	季度趨勢																			截至9月30日的九個月
																23 年第三季度變動										2023 年變更
	3Q23			2Q23			1Q23			4Q22			3Q22			2Q23		3Q22		2023			2022			2022
部分資產負債表數據（期末）
總資產	$	1,446,231		$	1,432,054		$	1,436,237		$	1,334,296		$	1,384,618		1	%	4	%	$	1,446,231		$	1,384,618		4	%
貸款：
留存的貸款 (a)	194,255			194,450			187,133			187,642			180,604			—		8		194,255			180,604			8
待售貸款和公允價值貸款 (b)	39,069			38,959			38,335			42,304			40,357			—		(3)		39,069			40,357			(3)
貸款總額	233,324			233,409			225,468			229,946			220,961			—		6		233,324			220,961			6

公平	108,000			108,000			108,000			103,000			103,000			—		5		108,000			103,000			5

所選資產負債表數據（平均值）
總資產	$	1,423,182		$	1,461,857		$	1,429,662		$	1,384,255		$	1,403,247		(3)		1		$	1,438,210		$	1,413,662		2
交易資產-債務和股權工具	522,845			533,082			488,767			406,692			386,895			(2)		35		515,023			405,655			27
交易資產-衍生應收賬款	65,774			63,094			64,016			77,669			83,084			4		(21)		64,301			77,846			(17)
貸款：
留存的貸款 (a)	193,683			189,153			185,572			182,873			176,469			2		10		189,499			169,175			12
待售貸款和公允價值貸款 (b)	39,227			38,132			42,569			42,895			45,150			3		(13)		39,964			48,176			(17)
貸款總額	232,910			227,285			228,141			225,768			221,619			2		5		229,463			217,351			6

存款	726,617			722,818			699,586			707,541			721,690			1		1		716,439			750,538			(5)
公平	108,000			108,000			108,000			103,000			103,000			—		5		108,000			103,000			5


員工人數	74,900			74,822			74,352			73,452			71,797			—		4		74,900			71,797			4

信用數據和質量統計
淨扣除額/（回收額）	$	45		$	56		$	50		$	7		$	17		(20)		165		$	151		$	75		101
不良資產：
非應計貸款：
保留的非應計貸款 (c)	978			924			832			718			583			6		68		978			583			68
待售非應計貸款和公允價值貸款 (d)	801			818			808			848			824			(2)		(3)		801			824			(3)
非應計貸款總額	1,779			1,742			1,640			1,566			1,407			2		26		1,779			1,407			26

衍生應收款	293			286			291			296			339			2		(14)		293			339			(14)
在償還貸款時收購的資產	126			133			86			87			85			(5)		48		126			85			48
不良資產總額	2,198			2,161			2,017			1,949			1,831			2		20		2,198			1,831			20
信用損失備抵金：
貸款損失備抵金	2,414			2,531			2,454			2,292			2,032			(5)		19		2,414			2,032			19
貸款相關承付款備抵金	1,095			1,207			1,301			1,448			1,582			(9)		(31)		1,095			1,582			(31)
信用損失備抵總額	3,509			3,738			3,755			3,740			3,614			(6)		(3)		3,509			3,614			(3)

淨扣除額/（回收）率 (a) (e)	0.09		%	0.12		%	0.11		%	0.02		%	0.04		%					0.11		%	0.06		%
期末留存貸款損失備抵金 (a)	1.24			1.30			1.31			1.22			1.13							1.24			1.13
為留存的期末貸款提供貸款損失備抵金，
不包括貿易融資和渠道 (f)	1.74			1.86			1.81			1.67			1.49							1.74			1.49
留存的非應計貸款的貸款損失備抵金 (a) (c)	247			274			295			319			349							247			349
非應計貸款佔期末貸款總額的比例	0.76			0.75			0.73			0.68			0.64							0.76			0.64

(a) 保留的貸款包括信貸組合貸款、合併後的公司管理的多賣方渠道持有的貸款、貿易融資貸款、其他以投資為目的的持有貸款和透支。

(b) 持有的待售貸款和按公允價值計算的貸款主要反映在CIB Markets產生和購買的貸款相關頭寸，包括為證券化而持有的貸款。

(c) 截至2023年9月30日、2023年6月30日、2023年3月31日、2022年12月31日和2022年9月30日，這些非應計貸款分別持有1.82億美元、1.45億美元、1.53億美元、1.04億美元和1.11億美元的貸款損失備抵金。

(d) 截至2023年9月30日、2023年6月30日、2023年3月31日、2022年12月31日和2022年9月30日，非應計貸款不包括逾期90天或更長時間並由美國政府機構投保的分別為6500萬美元、7600萬美元、9900萬美元、1.15億美元和1.43億美元的抵押貸款。根據政府擔保，這些金額已被排除在外。

(e) 在計算淨扣除率/（回收）率時，不包括待售貸款和按公允價值計算的貸款。

(f) 管理層將貸款損失備抵用於期末留存貸款，不包括貿易融資和渠道，這是一項非公認會計準則財務指標，以對CIB的補貼覆蓋率進行更有意義的評估。

第 17 頁


摩根大通公司
企業和投資銀行
財務要點，續
（以百萬計，除非另有説明）
	季度趨勢														截至9月30日的九個月
											23 年第三季度變動								2023 年變更
	3Q23		2Q23		1Q23		4Q22		3Q22		2Q23		3Q22		2023		2022		2022
業務指標
諮詢的	$	767	$	540	$	756	$	738	$	848	42	%	(10)	%	$	2,063	$	2,313	(11)	%
股權承保	274		318		235		250		290		(14)		(6)		827		784		5
債務承保	676		699		663		479		624		(3)		8		2,038		2,365		(14)
投資銀行費用總額	$	1,717	$	1,557	$	1,654	$	1,467	$	1,762	10		(3)		$	4,928	$	5,462	(10)

客户存款和其他第三方負債（平均）(a)	638,119		647,479		633,729		649,694		669,215		(1)		(5)		639,792		700,095		(9)

商户處理量（以十億計）(b)	610.1		600.1		558.8		583.2		545.4		2		12		1,769.0		1,575.2		12

託管資產（“AUC”）（期末）（以十億計）	$	29,725	$	30,424	$	29,725	$	28,635	$	27,157	(2)		9		$	29,725	$	27,157	9

95% 置信水平-CIB VaR 總值（平均值）
按風險類型劃分的 CIB 交易 VaR：(c)
固定收益	$	49	$	57	$	56	$	66	$	64	(14)		(23)
外匯	17		12		10		11		9		42		89
股票	7		8		7		13		11		(13)		(36)
大宗商品和其他	10		12		15		18		14		(17)		(29)
CIB 交易的多元化好處 VaR (d)	(48)		(48)		(44)		(50)		(47)		—		(2)
CIB 交易 VaR (c)	35		41		44		58		51		(15)		(31)
信貸投資組合 VaR (e)	15		14		11		10		10		7		50
CIB VaR (d) 為多元化帶來的好處	(12)		(11)		(10)		(8)		(8)		(9)		(50)
CIB VaR	$	38	$	44	$	45	$	60	$	53	(14)		(28)

(a) 客户存款和其他第三方負債與支付和證券服務業務有關。

(b) 代表公司範圍內的商户處理量。

(c) CIB交易VaR幾乎包括所有做市和客户驅動的活動，以及CIB中的某些風險管理活動，包括對CVA的信用利差敏感度。欲瞭解更多信息，請參閲公司2022年10-K表格第133—135頁的VaR衡量標準；有關更多信息，請參閲公司截至2023年6月30日的季度10-Q表季度報告的第84-86頁。

(d) 多元化收益代表投資組合風險值與其各個組成部分之和之間的差額。這反映了VaR的非累加性，這是因為CIB風險之間的相關性不完善。

(e) 信貸投資組合VaR包括衍生品CVA、CVA的套期保值和留存貸款組合的套期保值，這些信息在本金交易收入中列報。該VaR不包括留存的貸款組合，該投資組合未按公允價值報告。在2022年第一季度，根據公司的內部模型治理，與某些交易對手相關的CVA的信用風險部分已從信用投資組合VaR中刪除，原因是這些交易對手的信用利差擴大到較高的水平。為了保持一致性，還刪除了相關的樹籬。這種暴露現在反映在其他基於靈敏度的測量中。

第 18 頁


摩根大通公司
商業銀行
財務要聞
（以百萬計，比率數據除外）


	季度趨勢																					截至9月30日的九個月
																		23 年第三季度變動										2023 年變更
	3Q23				2Q23				1Q23			4Q22			3Q22			2Q23		3Q22		2023			2022			2022
損益表
收入
貸款和存款相關費用	$	410		(e)	$	249			$	227		$	243		$	288		65	%	42	%	$	886	(e)	$	1,000		(11)	%
信用卡收入	198				201				173			171			177			(1)		12		572			514			11	%
所有其他收入	364				385				381			315			371			(5)		(2)		1,130			1,093			3
非利息收入	972				835				781			729			836			16		16		2,588			2,607			(1)
淨利息收入	3,059			(e)	3,153			(e)	2,730			2,675			2,212			(3)		38		8,942		(e)	5,522			62
淨收入總額 (a)	4,031				3,988				3,511			3,404			3,048			1		32		11,530			8,129			42

信貸損失準備金	90			(e)	1,097			(e)	417			284			618			(92)		(85)		1,604		(e)	984			63

非利息支出
補償費用	730			(e)	656				641			607			577			11		27		2,027		(e)	1,689			20
非補償費用	645				644				667			647			603			—		7		1,956			1,776			10
非利息支出總額	1,375				1,300				1,308			1,254			1,180			6		17		3,983			3,465			15

所得税支出前的收入	2,566				1,591				1,786			1,866			1,250			61		105		5,943			3,680			61
所得税支出	631				383				439			443			304			65		108		1,453			890			63
淨收入	$	1,935			$	1,208			$	1,347		$	1,423		$	946		60		105		$	4,490		$	2,790		61

按產品劃分的收入
貸款	$	1,662		(e)	$	1,480		(e)	$	1,222		$	1,185		$	1,176		12		41		$	4,364	(e)	$	3,339		31
付款 (b)	2,045				2,188				1,972			1,937			1,568			(7)		30		6,205			3,754			65
投資銀行 (b) (c)	290				273				306			248			274			6		6		869			816			6
其他	34				47				11			34			30			(28)		13		92			220			(58)
淨收入總額 (a)	$	4,031			$	3,988			$	3,511		$	3,404		$	3,048		1		32		$	11,530		$	8,129		42

投資銀行和市場收入，總額 (d)	$	821			$	767			$	881		$	700		$	761		7		8		$	2,469		$	2,278		8

按客户細分市場劃分的收入
中間市場銀行	$	1,876		(f)	$	1,916		(f)	$	1,681		$	1,619		$	1,366		(2)		37		$	5,473	(f)	$	3,515		56
企業客户銀行	1,208				1,229				1,176			1,109			1,052			(2)		15		3,613			2,809			29
商業房地產銀行	921			(f)	806			(f)	642			666			624			14		48		2,369		(f)	1,795			32
其他	26				37				12			10			6			(30)		333		75			10			NM
淨收入總額 (a)	$	4,031			$	3,988			$	3,511		$	3,404		$	3,048		1		32		$	11,530		$	8,129		42

財務比率
羅伊	25		%		16		%		18		%	22		%	14		%					20		%	14		%
開銷比率	34				33				37			37			39							35			43

(a) 淨收入總額包括與指定社區發展實體和為修復歷史遺產而設立的實體的股權投資相關的所得税等值税調整，以及截至2023年9月30日、2023年6月30日、2023年3月31日、2022年12月31日和2022年9月30日的三個月，與市政融資活動相關的免税收入為1.03億美元、8,900萬美元、8200萬美元、1億美元和8000萬美元，分別為截至九個月的2.74億美元和2.22億美元分別為2023年9月30日和2022年9月30日。

(b) 在2023年第三季度，CIB Markets產品的某些收入從支付重新歸類為投資銀行。對上期數額作了修訂，以符合目前的列報方式。

(d) 包括公司為出售給CB客户的投資銀行和市場產品而獲得的總收入，這些收入受CB和CIB之間的收益分享安排約束。這包括與固定收益和股票市場產品相關的收入。有關收入分享的討論，請參閲公司2022年10-K表格的第61頁。

(e) 包括第一共和國。有關更多信息，請參閲第 30 頁。

(f) 中間市場銀行和商業房地產銀行業務分別包括截至2023年9月30日的三個月的9300萬美元和2.73億美元，截至2023年6月30日的三個月分別為4,800萬美元和1.3億美元，以及截至2023年9月30日的九個月中分別為1.41億美元和4.03億美元，與第一共和國有關。

第 19 頁


摩根大通公司
商業銀行
財務要點，續
（以百萬計，員工人數和比率數據除外）	季度趨勢																			截至9月30日的九個月
																23 年第三季度變動										2023 年變更
	3Q23			2Q23			1Q23			4Q22			3Q22			2Q23		3Q22		2023			2022			2022
部分資產負債表數據（期末）
總資產	$	300,367		$	305,280		$	261,181		$	257,106		$	247,485		(2)	%	21	%	$	300,367		$	247,485		21	%
貸款：
保留的貸款	281,389		(d)	282,124		(d)	238,752			233,879			231,829			—		21		281,389		(d)	231,829			21
待售貸款和公允價值貸款	915			1,540			1,538			707			137			(41)		NM		915			137			NM
貸款總額	$	282,304		$	283,664		$	240,290		$	234,586		$	231,966		—		22		$	282,304		$	231,966		22
公平	30,000			30,000			28,500			25,000			25,000			—		20		30,000			25,000			20

按客户細分市場劃分的期末貸款
中間市場銀行 (a)	$	78,955	(e)	$	79,885	(e)	$	73,329		$	72,625		$	71,707		(1)		10		$	78,955	(e)	$	71,707		10
企業客户銀行	59,645			60,511			58,256			53,840			52,940			(1)		13		59,645			52,940			13
商業房地產銀行	143,413		(e)	142,897		(e)	108,582			107,999			107,241			—		34		143,413		(e)	107,241			34
其他	291			371			123			122			78			(22)		272		291			78			272
貸款總額 (a)	$	282,304		$	283,664		$	240,290		$	234,586		$	231,966		—		22		$	282,304		$	231,966		22

所選資產負債表數據（平均值）
總資產	$	301,964		$	290,875		$	255,468		$	253,007		$	246,318		4		23		$	282,939		$	239,772		18
貸款：
保留的貸款	281,602		(f)	270,091		(f)	236,808			234,654			227,539			4		24		262,998		(f)	218,255			21
待售貸款和公允價值貸款	1,378			726			1,155			673			1,589			90		(13)		1,087			1,578			(31)
貸款總額	$	282,980		$	270,817		$	237,963		$	235,327		$	229,128		4		24		$	264,085		$	219,833		20
存款	262,148			275,196			265,943			278,876			281,276			(5)		(7)		267,748			299,337			(11)
公平	30,000			29,505			28,500			25,000			25,000			2		20		29,341			25,000			17

按客户細分市場劃分的平均貸款
中間市場銀行	$	78,774	(g)	$	78,037	(g)	$	73,030		$	72,109		$	70,002		1		13		$	76,635	(g)	$	66,387		15
企業客户銀行	60,816			59,159			56,581			55,137			52,432			3		16		58,868			48,645			21
商業房地產銀行	142,955		(g)	133,394		(g)	108,143			107,831			106,546			7		34		128,292		(g)	104,659			23
其他	435			227			209			250			148			92		194		290			142			104
貸款總額	$	282,980		$	270,817		$	237,963		$	235,327		$	229,128		4		24		$	264,085		$	219,833		20

員工人數	17,281			15,991			15,026			14,687			14,299			8		21		17,281			14,299			21

信用數據和質量統計
淨扣除額/（回收額）	$	53		$	100		$	37		$	35		$	42		(47)		26		$	190		$	49		288
不良資產
非應計貸款：
保留的非應計貸款 (b)	889			1,068			918			766			836			(17)		6		889			836			6
待售非應計貸款和貸款
按公允價值計算	24			—			—			—			—			NM		NM		24			—			NM
非應計貸款總額	913			1,068			918			766			836			(15)		9		913			836			9

在償還貸款時收購的資產	47			—			—			—			7			NM		NM		47			7			NM
不良資產總額	960			1,068			918			766			843			(10)		14		960			843			14
信用損失備抵金：
貸款損失備抵金	4,721			4,729			3,566			3,324			3,050			—		55		4,721			3,050			55
貸款相關承付款備抵金	845			801			966			830			864			5		(2)		845			864			(2)
信用損失備抵總額	5,566		(h)	5,530		(h)	4,532			4,154			3,914			1		42		5,566		(h)	3,914			42

淨扣除額/（回收）率 (c)	0.07		%	0.15		%	0.06		%	0.06		%	0.07		%					0.10		%	0.03		%
為留存的期末貸款提供貸款損失備抵金	1.68			1.68			1.49			1.42			1.32							1.68			1.32
留存的非應計貸款的貸款損失備抵金 (b)	531			443			388			434			365							531			365
非應計貸款佔期末貸款總額的比例	0.32			0.38			0.38			0.33			0.36							0.32			0.36

(a) 截至2023年9月30日、2023年6月30日、2023年3月31日、2022年12月31日和2022年9月30日，貸款總額分別包括PPP下的4,800萬美元、6,500萬美元、8,800萬美元、1.32億美元和2.05億美元的貸款，其中4300萬美元、6000萬美元、8000萬美元、1.23億美元和1.87億美元分別來自中間市場銀行。有關PPP的更多信息，請參閲公司2022年10-K表格的第108-109頁。

(b) 分別為截至2023年9月30日、2023年6月30日、2023年3月31日、2022年12月31日和2022年9月30日保留的非應計貸款保留了1.64億美元、2.05億美元、1.7億美元、1.53億美元和1.5億美元的貸款損失備抵金。

(d) 包括第一共和國。有關更多信息，請參閲第 30 頁。

(e) 截至2023年9月30日，分別包括中間市場銀行和商業房地產銀行的61億美元和327億美元，截至2023年6月30日，分別包括與第一共和國相關的62億美元和333億美元。

(f) 截至2023年9月30日和2023年6月30日的三個月，與第一共和國相關的平均留存貸款分別為390億美元和286億美元，截至2023年9月30日的九個月中，與第一共和國相關的平均留存貸款分別為227億美元。

(g) 截至2023年9月30日的三個月，與第一共和國相關的中間市場銀行和商業房地產銀行平均貸款分別為62億美元和328億美元，截至2023年6月30日的三個月中分別為44億美元和242億美元，截至2023年9月30日的九個月分別為35億美元和191億美元。

(h) 截至2023年9月30日和2023年6月30日，分別包括第一共和國的6.3億美元和6.08億美元補貼。

第 20 頁


摩根大通公司
資產與財富管理
財務要聞
（以百萬計，比例和人數數據除外）


	季度趨勢																			截至9月30日的九個月
																23 年第三季度變動										2023 年變更
	3Q23			2Q23			1Q23			4Q22			3Q22			2Q23		3Q22		2023			2022			2022
損益表
收入
資產管理費	$	2,988		$	2,930		$	2,761		$	2,742		$	2,803		2	%	7	%	$	8,679		$	8,499		2	%
佣金和其他費用	177			196			181			234			241			(10)		(27)		554			697			(21)
所有其他收入	266		(a)	232		(a)	391			82			82			15		224		889		(a)	253			251
非利息收入	3,431			3,358			3,333			3,058			3,126			2		10		10,122			9,449			7
淨利息收入	1,574		(a)	1,585		(a)	1,451			1,530			1,413			(1)		11		4,610		(a)	3,711			24
淨收入總額	5,005			4,943			4,784			4,588			4,539			1		10		14,732			13,160			12

信貸損失準備金	(13)		(a)	145		(a)	28			32			(102)			NM		87		160		(a)	96			67

非利息支出
補償費用	1,777			1,746			1,735			1,649			1,649			2		8		5,258			4,687			12
非補償費用	1,361			1,417			1,356			1,373			1,379			(4)		(1)		4,134			4,120			—
非利息支出總額	3,138		(a)	3,163			3,091			3,022			3,028			(1)		4		9,392			8,807			7

所得税支出前的收入	1,880			1,635			1,665			1,534			1,613			15		17		5,180			4,257			22
所得税支出	463			409			298			400			394			13		18		1,170			1,026			14
淨收入	$	1,417		$	1,226		$	1,367		$	1,134		$	1,219		16		16		$	4,010		$	3,231		24

按業務領域劃分的收入
資產管理	$	2,164		$	2,128		$	2,434		$	2,158		$	2,209		2		(2)		$	6,726		$	6,660		1
全球私人銀行	2,841		(a)	2,815		(a)	2,350			2,430			2,330			1		22		8,006		(a)	6,500			23
淨收入總額	$	5,005		$	4,943		$	4,784		$	4,588		$	4,539		1		10		$	14,732		$	13,160		12

財務比率
羅伊	32		%	29		%	34		%	26		%	28		%					32		%	25		%
開銷比率	63			64			65			66			67							64			67
税前利潤率：
資產管理	29			27			37			27			31							31			31
全球私人銀行	44			37			33			39			40							38			34
資產與財富管理	38			33			35			33			36							35			32

員工人數	28,083			26,931			26,773			26,041			25,769			4		9		28,083			25,769			9

全球私人銀行客户顧問數量	3,443			3,214			3,189			3,137			3,110			7		11		3,443			3,110			11

(a) 包括第一共和國。有關更多信息，請參閲第 30 頁。

第 21 頁

第 22 頁


摩根大通公司
資產與財富管理
財務要點，續
（以百萬計，比率數據除外）

	季度趨勢																			截至9月30日的九個月
																23 年第三季度變動										2023 年變更
	3Q23			2Q23			1Q23			4Q22			3Q22			2Q23		3Q22		2023			2022			2022
部分資產負債表數據（期末）
總資產	$	249,866		$	247,118		$	232,516		$	232,037		$	232,303		1	%	8	%	$	249,866		$	232,303		8	%
貸款	228,114		(a)	222,493		(a)	211,140			214,006			214,989			3		6		228,114		(a)	214,989			6
存款	215,152			199,763			225,831			233,130			242,315			8		(11)		215,152			242,315			(11)
公平	17,000			17,000			16,000			17,000			17,000			—		—		17,000			17,000			—

所選資產負債表數據（平均值）
總資產	$	245,616		$	238,987		$	228,823		$	230,149		$	232,748		3		6		$	237,870		$	233,209		2
貸款	223,760		(b)	219,469		(b)	211,469			214,150			216,714			2		3		218,278		(b)	216,065			1
存款	201,975			211,872			224,354			236,965			253,026			(5)		(20)		212,652			269,754			(21)
公平	17,000			16,670			16,000			17,000			17,000			2		—		16,560			17,000			(3)






信用數據和質量統計
淨扣除額/（回收額）	$	1		$	2		$	(2)		$	(2)		$	(13)		(50)		NM		$	1		$	(5)		NM
非應計貸款	621			615			477			459			467			1		33		621			467			33
信用損失備抵金：
貸款損失備抵金	642			649			526			494			461			(1)		39		642			461			39
貸款相關承付款備抵金	32			39			19			20			21			(18)		52		32			21			52
信用損失備抵總額	674		(c)	688		(c)	545			514			482			(2)		40		674		(c)	482			40
淨扣款/（回收）率	—		%	—		%	—		%	—		%	(0.02)		%					—		%	—		%
期末貸款的貸款損失備抵金	0.28			0.29			0.25			0.23			0.21							0.28			0.21
非應計貸款的貸款損失備抵金	103			106			110			108			99							103			99
期末貸款的非應計貸款	0.27			0.28			0.23			0.21			0.22							0.27			0.22

(a) 包括第一共和國。有關更多信息，請參閲第 30 頁。

(b) 分別包括截至2023年9月30日和2023年6月30日的三個月的130億美元和97億美元，以及截至2023年9月30日的九個月中與第一共和國相關的76億美元。

第 23 頁


摩根大通公司
資產與財富管理
財務要點，續
（以十億計）


											2023年9月30日
											改變				截至9月30日的九個月
	9月30日		6月30日		3月31日		十二月三十一日		9月30日		6月30日		9月30日						2023 年變更
客户資產	2023		2023		2023		2022		2022		2023		2022		2023		2022		2022
按資產類別劃分的資產
流動性	$	867	$	826	$	761	$	654	$	615	5	%	41	%	$	867	$	615	41	%
固定收益	707		718		682		638		612		(2)		16		707		612		16
公平	780		792		733		670		609		(2)		28		780		609		28
多資產	626		647		627		603		577		(3)		8		626		577		8
備選方案	206		205		203		201		203		—		1		206		203		1
管理的資產總額	3,186		3,188		3,006		2,766		2,616		—		22		3,186		2,616		22
託管/經紀/管理/存款	1,458		1,370		1,341		1,282		1,207		6		21		1,458		1,207		21
客户資產總額 (a)	$	4,644	$	4,558	$	4,347	$	4,048	$	3,823	2		21		$	4,644	$	3,823	21


按客户分部劃分的資產
私人銀行	$	888	$	881	$	826	$	751	$	698	1		27		$	888	$	698	27
全球機構	1,424		1,423		1,347		1,252		1,209		—		18		1,424		1,209		18
全球基金	874		884		833		763		709		(1)		23		874		709		23
管理的資產總額	$	3,186	$	3,188	$	3,006	$	2,766	$	2,616	—		22		$	3,186	$	2,616	22

私人銀行	$	2,249	$	2,170	$	2,090	$	1,964	$	1,848	4		22		$	2,249	$	1,848	22
全球機構	1,514		1,497		1,417		1,314		1,261		1		20		1,514		1,261		20
全球基金	881		891		840		770		714		(1)		23		881		714		23
客户資產總額 (a)	$	4,644	$	4,558	$	4,347	$	4,048	$	3,823	2		21		$	4,644	$	3,823	21

管理下的資產向前滾動
期初餘額	$	3,188	$	3,006	$	2,766	$	2,616	$	2,743					$	2,766	$	3,113
淨資產流量：
流動性	40		60		93		33		(36)						193		(88)
固定收益	1		37		26		8		9						64		5
公平	16		20		22		9		6						58		26
多資產	1		3		(2)		(7)		(5)						2		(2)
備選方案	2		1		1		—		2						4		8
市場/業績/其他影響	(62)		61		100		107		(103)						99		(446)
期末餘額	$	3,186	$	3,188	$	3,006	$	2,766	$	2,616					$	3,186	$	2,616

客户資產向前滾動
期初餘額	$	4,558	$	4,347	$	4,048	$	3,823	$	3,798					$	4,048	$	4,295
淨資產流量	132		112		152		70		(15)						396		(21)
市場/業績/其他影響	(46)		99		147		155		40						200		(451)
期末餘額	$	4,644	$	4,558	$	4,347	$	4,048	$	3,823					$	4,644	$	3,823

(a) 包括投資於管理賬户的建行客户投資資產和由AWM擔任投資經理的摩根大通共同基金。

第 24 頁


摩根大通公司
企業
財務要聞
（以百萬計，員工人數數據除外）

	季度趨勢																	截至9月30日的九個月
														23 年第三季度變動									2023 年變更
	3Q23			2Q23			1Q23		4Q22			3Q22		2Q23		3Q22		2023			2022		2022
損益表
收入
主要交易	$	128		$	113		$	82	$	(7)		$	(76)	13	%	NM		$	323		$	(220)	NM
投資證券損失	(669)			(900)			(868)		(874)			(959)		26		30	%	(2,437)			(1,506)		(62)	%
所有其他收入	116		(e)	2,767		(e)	31		766		(h)	(59)		(96)		NM		2,914		(e)	43		NM
非利息收入	(425)			1,980			(755)		(115)			(1,094)		NM		61		800			(1,683)		NM
淨利息收入	1,983		(e)	1,738		(e)	1,740		1,298			792		14		150		5,461		(e)	580		NM
淨收入總額 (a)	1,558			3,718			985		1,183			(302)		(58)		NM		6,261			(1,103)		NM

信貸損失準備金	46			(243)			370		(14)			(21)		NM		NM		173			36		381

非利息支出	696		(e)	1,152		(e)	160		339			305		(40)		128		2,008		(e)	695		189
所得税支出前收入/（虧損）/（福利）	816			2,809			455		858			(586)		(71)		NM		4,080			(1,834)		NM
所得税支出/（福利）	4			169		(g)	211		277			(292)		(98)		NM		384		(g)	(510)		NM
淨收入/（虧損）	$	812		$	2,640		$	244	$	581		$	(294)	(69)		NM		$	3,696		$	(1,324)	NM

備忘錄：
淨收入總額
財政部和首席投資辦公室（“CIO”）	1,640			1,261			1,106		603			(180)		30		NM		4,007			(1,042)		NM
其他企業	(82)		(e)	2,457		(e)	(121)		580			(122)		NM		33		2,254		(e)	(61)		NM
淨收入總額	$	1,558		$	3,718		$	985	$	1,183		$	(302)	(58)		NM		$	6,261		$	(1,103)	NM

淨收入/（虧損）
財政部和首席信息官	1,129			1,057			624		531			(68)		7		NM		2,810			(728)		NM
其他企業	(317)		(e)	1,583		(e)	(380)		50			(226)		NM		(40)		886		(e)	(596)		NM
淨收入總額/（虧損）	$	812		$	2,640		$	244	$	581		$	(294)	(69)		NM		$	3,696		$	(1,324)	NM

部分資產負債表數據（期末）
總資產	$	1,275,673		$	1,263,595		$	1,307,989	$	1,328,219		$	1,408,726	1		(9)		$	1,275,673		$	1,408,726	(9)
貸款	2,099			2,172			2,267		2,181			2,206		(3)		(5)		2,099			2,206		(5)
存款 (b)	20,363			21,083			19,458		14,203			14,449		(3)		41		20,363			14,449		41

員工人數	47,280			45,235			44,743		44,196			42,806		5		10		47,280			42,806		10

補充信息
財政部和首席信息官
投資證券損失	$	(669)		$	(900)		$	(868)	$	(874)		$	(959)	26		30		$	(2,437)		$	(1,506)	(62)
可供出售證券（平均）	201,875			198,620			202,776		195,788			209,008		2		(3)		201,087			254,798		(21)
持有至到期的證券（平均值）(c)	402,816			410,594			417,350		427,802			436,302		(2)		(8)		410,200			406,915		1
投資證券投資組合（平均）	$	604,691		$	609,214		$	620,126	$	623,590		$	645,310	(1)		(6)		$	611,287		$	661,713	(8)
可供出售證券（期末）	195,200		(f)	201,211		(f)	195,228		203,981			186,441		(3)		5		195,200		(f)	186,441		5
持有至到期的證券（期末）(c)	388,261			408,941			412,827		425,305			430,106		(5)		(10)		388,261			430,106		(10)
扣除信貸損失備抵後的投資證券投資組合（期末）(d)	$	583,461		$	610,152		$	608,055	$	629,286		$	616,547	(4)		(5)		$	583,461		$	616,547	(5)

(a) 包括截至2023年9月30日、2023年6月30日、2023年3月31日、2022年12月31日和2022年9月30日的三個月，分別為5,700萬美元、4,500萬美元、5,600萬美元、5,800萬美元和5,900萬美元的等值税調整，以及截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月分別為1.58億美元和1.77億美元，主要由市政債券的免税收入推動。

(b) 主要與公司的國際消費者舉措有關。

(c) 2023年1月，在採用《衍生品和套期保值：公允價值套期保值——投資組合層方法》會計指南後，公司選擇向AFS轉讓71億美元的HTM證券。作為投資組合層方法對衝的一部分，轉讓的證券被置於封閉的AFS證券投資組合中。2022年，該公司將783億美元的投資證券從AFS轉移到HTM，用於資本管理。截至2023年9月30日、2023年6月30日、2023年3月31日、2022年12月31日和2022年9月30日，HTM證券投資組合的估計公允價值分別為3,487億美元、3,753億美元、3,820億美元、3,820億美元、3,8806億美元和3,898億美元。有關投資組合層方法的更多信息，請參閲公司截至2023年6月30日的季度10-Q表季度報告附註1。

(d) 截至2023年9月30日、2023年6月30日、2023年3月31日、2022年12月31日和2022年9月30日，投資證券信貸損失備抵額分別為8700萬美元、7400萬美元、6100萬美元、6,700萬美元和5200萬美元。

(e) 包括第一共和國。有關更多信息，請參閲第 30 頁。

(f) 截至2023年9月30日和2023年6月30日，包括與第一共和國相關的分別為229億美元和258億美元的AFS證券。

(g) 與第一共和國收購相關的所得税反映在估計的低價收購收益中。

(h) 包括出售Visa B股票的9.14億美元收益。

第 25 頁


摩根大通公司
信用相關信息
（單位：百萬）
														2023年9月30日
														改變
	9月30日			6月30日			3月31日		十二月三十一日			9月30日		6月30日		9月30日
	2023			2023			2023		2022			2022		2023		2022
信用風險
消費者，不包括信用卡貸款 (a)
保留的貸款	$	397,054		$	396,195		$	300,447	$	300,753		$	301,403	—	%	32	%
待售貸款和公允價值貸款	11,715			12,009			10,986		10,622			12,393		(2)		(5)
消費者總數，不包括信用卡貸款	408,769			408,204			311,433		311,375			313,796		—		30

信用卡貸款
保留的貸款	196,935			191,348			180,079		185,175			170,462		3		16

信用卡貸款總額	196,935			191,348			180,079		185,175			170,462		3		16
消費貸款總額	605,704			599,552			491,512		496,550			484,258		1		25

批發貸款 (b)
保留的貸款	671,952			668,145			604,324		603,670			596,208		1		13
待售貸款和公允價值貸款	32,403			32,372			33,060		35,427			32,167		—		1
批發貸款總額	704,355			700,517			637,384		639,097			628,375		1		12

貸款總額	1,310,059			1,300,069			1,128,896		1,135,647			1,112,633		1		18
衍生應收款	67,070			64,217			59,274		70,880			92,534		4		(28)
來自客户的應收賬款 (c)	43,376			42,741			43,943		49,257			54,921		1		(21)
信貸相關資產總額	1,420,505			1,407,027			1,232,113		1,255,784			1,260,088		1		13

與貸款有關的承諾
消費者，不包括信用卡	48,313			50,846			37,568		33,518			34,868		(5)		39
信用卡 (d)	898,903			881,485			861,218		821,284			798,855		2		13
批發	531,568			541,089			484,539		471,980		(h)	472,950		(2)		12
與貸款有關的承付款總額	1,478,784			1,473,420			1,383,325		1,326,782			1,306,673		—		13

總信用風險	$	2,899,289	(g)	$	2,880,447	(g)	$	2,615,438	$	2,582,566		$	2,566,761	1		13

備註：按類別劃分的總數
消費者曝光度 (e)	$	1,552,920		$	1,531,883		$	1,390,298	$	1,351,352		$	1,317,981	1		18
批發風險 (f)	1,346,369			1,348,564			1,225,140		1,231,214			1,248,780		—		8
總信用風險	$	2,899,289		$	2,880,447		$	2,615,438	$	2,582,566		$	2,566,761	1		13

(a) 包括建行持有的有抵押貸款、AWM持有的抵押貸款和房屋淨值貸款，以及CIB和Corporate持有的抵押貸款。

(b) 包括在CIB、CB、AWM、Corporate持有的貸款以及建行持有的風險評級貸款，包括銀行與財富管理公司持有的商業銀行和摩根大通財富管理貸款，以及在確定貸款損失準備金時採用批發方法的汽車經銷商貸款。

(d) 還包括主要在CB和CIB中與商業卡貸款相關的承諾。

(e) 代表消費貸款和與貸款相關的承付款總額。

(f) 代表批發貸款、貸款相關承諾、衍生應收賬款和來自客户的應收賬款總額。

(g) 截至2023年9月30日和2023年6月30日，包括與第一共和國相關的信貸敞口，分別包括消費信貸投資組合中的1,033億美元和1,046億美元，以及批發信貸組合中的952億美元和982億美元。

(h) 上期數額已作修訂，以符合現行列報方式。

第 26 頁


摩根大通公司
信用相關信息，續
（以百萬計，比率數據除外）

																2023年9月30日
																改變
	9月30日			6月30日			3月31日			十二月三十一日			9月30日			6月30日		9月30日
	2023			2023			2023			2022			2022			2023		2022
不良資產 (a)
消費者非應計貸款
保留的貸款	$	3,766		$	3,784		$	3,843		$	3,874		$	3,917		—	%	(4)	%
待售貸款和公允價值貸款	408			481			452			451			461			(15)		(11)
消費者非應計貸款總額	4,174			4,265			4,295			4,325			4,378			(2)		(5)

批發非應計貸款
保留的貸款	2,907			2,593			2,211			1,963			1,882			12		54
待售貸款和公允價值貸款	439			415			389			432			414			6		6
批發非應計貸款總額	3,346			3,008			2,600			2,395			2,296			11		46

非應計貸款總額 (b)	7,520			7,273			6,895			6,720			6,674			3		13

衍生應收款	293			286			291			296			339			2		(14)
在償還貸款時收購的資產	318			279			232			231			230			14		38
不良資產總額	8,131			7,838			7,418			7,247			7,243			4		12
與批發貸款有關的承諾 (c)	387			332			401			455			470			17		(18)
不良風險敞口總額	$	8,518		$	8,170		$	7,819		$	7,702		$	7,713		4		10

非應計貸款相關比率
非應計貸款總額佔貸款總額的比例	0.57		%	0.56		%	0.61		%	0.59		%	0.60		%
消費者總數，不包括向以下機構提供的信用卡非應計貸款
消費者總數，不包括信用卡貸款	1.02			1.04			1.38			1.39			1.40
批發非應計貸款總額佔總額的比例
批發貸款	0.48			0.43			0.41			0.37			0.37

(a) 截至2023年9月30日、2023年6月30日、2023年3月31日、2022年12月31日和2022年9月30日，不良資產不包括逾期90天或以上的抵押貸款，由美國政府機構投保的分別為1.88億美元、2.15億美元、2.63億美元、3.02億美元和3.62億美元。根據政府擔保，這些金額已被排除在外。此外，該公司的政策通常是在監管指導允許的情況下免除信用卡貸款的非應計狀態。有關公司信用卡非應計和扣款政策的更多信息，請參閲公司2022年10-K表格附註12。

(b) 通常不包括為應對 COVID-19 疫情而延期還款或其他援助，包括修改或豁免金融契約的貸款。

第 27 頁


摩根大通公司
信用相關信息，續
（以百萬計，比率數據除外）

	季度趨勢																					截至9月30日的九個月
																		23 年第三季度變動											2023 年變更
	3Q23			2Q23				1Q23				4Q22			3Q22			2Q23		3Q22		2023				2022			2022
津貼變動摘要
貸款損失備抵金
期初餘額	$	21,980		$	20,053			$	19,139		(c)	$	18,185		$	17,750		10	%	24	%	$	19,139			$	16,386		17	%
淨扣除額：
扣除總額	1,869			1,776				1,451				1,210			1,104			5		69		5,096				3,116			64
收回的總回收額	(372)			(365)				(314)				(323)			(377)			(2)		1		(1,051)				(1,150)			9
淨扣除額	1,497			1,411				1,137				887			727			6		106		4,045				1,966			106
貸款損失準備金	1,479			3,317			(b)	2,047				2,426			1,165			(55)		27		6,843			(b)	3,763			82
其他	(16)			21				4				2			(3)			NM		(433)		9				2			350
期末餘額	$	21,946		$	21,980			$	20,053			$	19,726		$	18,185		—		21		$	21,946			$	18,185		21

貸款相關承付款備抵金
期初餘額	$	2,186		$	2,370			$	2,382			$	2,551		$	2,222		(8)		(2)		$	2,382			$	2,261		5
與貸款有關的承諾準備金	(107)			(188)			(b)	(13)				(169)			328			43		NM		(308)			(b)	289			NM
其他	(4)			4				1				—			1			NM		NM		1				1			—
期末餘額	$	2,075		$	2,186			$	2,370			$	2,382		$	2,551		(5)		(19)		$	2,075			$	2,551		(19)

投資證券補貼	$	117		$	104			$	90			$	96		$	61		13		92		$	117			$	61		92

信貸損失備抵總額 (a)	$	24,138		$	24,270			$	22,513			$	22,204		$	20,797		(1)		16		$	24,138			$	20,797		16

淨扣除率/（回收）率
留住消費者，不包括信用卡貸款	0.17		%	0.14		%		0.18		%		0.16		%	0.10		%					0.16		%		0.07		%
信用卡留存貸款	2.49			2.41				2.07				1.62			1.40							2.33				1.41
消費者留存貸款總額	0.93			0.91				0.89				0.70			0.56							0.91				0.53
批發留存貸款	0.06			0.10				0.06				0.03			0.04							0.07				0.03
留存貸款總額	0.47			0.47				0.43				0.33			0.27							0.46				0.25

備忘錄：平均留存貸款
留住消費者，不包括信用卡貸款	$	396,788		$	359,543			$	300,585			$	301,093		$	301,347		10		32		$	352,670			$	298,840		18
信用卡留存貸款	195,232			187,027				180,451				177,026			168,125			4		16		187,624				158,721			18
平均留存消費貸款總額	592,020			546,570				481,036				478,119			469,472			8		26		540,294				457,561			18
批發留存貸款	667,825			647,474				601,401				599,817			590,490			3		13		639,125				576,025			11
平均留存貸款總額	$	1,259,845		$	1,194,044			$	1,082,437			$	1,077,936		$	1,059,962		6		19		$	1,179,419			$	1,033,586		14

(a) 截至2023年9月30日、2023年6月30日、2023年3月31日、2022年12月31日和2022年9月30日，不包括與CIB中某些應收賬款相關的信用損失備抵額分別為1700萬美元、1,800萬美元、2000萬美元、2100萬美元和3000萬美元，截至2023年3月31日，不包括與公司某些其他資產相關的2.41億美元信用損失備抵金。

(b) 包括與第一共和國相關的12億美元信貸損失準備金。

(c) 2023年1月1日，公司採用了《金融工具——信用損失：陷入困境的債務重組會計指南》。該指導方針的通過取消了對困難債務重組（“TDR”）的現有會計和披露要求，包括使用貼現現金流（“DCF”）方法衡量補貼的要求。該公司選擇將其基於投資組合的補貼方法應用於向陷入困境的借款人提供的幾乎所有非抵押品依賴的修改貸款，導致貸款損失補貼的期初餘額淨減少了5.87億美元，主要是由住宅房地產和信用卡推動的。有關更多信息，請參閲公司截至2023年3月31日的季度10-Q表季度報告的附註1。

第 28 頁


摩根大通公司
信用相關信息，續
（以百萬計，比率數據除外）

																			2023年9月30日
																			改變
	9月30日				6月30日				3月31日			十二月三十一日				9月30日			6月30日		9月30日
	2023				2023				2023			2022				2022			2023		2022
補貼組成部分和比率
貸款損失備抵金
消費者，不包括信用卡
特定資產 (a)	$	(942)			$	(971)			$	(1,030)		$	(624)		(e)	$	(702)		3	%	(34)	%
基於投資組合	2,796				3,019				2,696			2,664			(e)	2,521			(7)		11
消費者總數，不包括信用卡	1,854			(d)	2,048			(d)	1,666			2,040				1,819			(9)		2
信用卡
特定資產 (a)	—				—				—			223				218			—		NM
基於投資組合	11,900				11,600				11,400			10,977				10,182			3		17
信用卡總額	11,900				11,600				11,400			11,200				10,400			3		14
消費者總數	13,754				13,648				13,066			13,240				12,219			1		13
批發
特定資產 (a)	732				478				437			467				450			53		63
基於投資組合	7,460				7,854				6,550			6,019				5,516			(5)		35
批發總額	8,192			(d)	8,332			(d)	6,987			6,486				5,966			(2)		37
貸款損失準備金總額	21,946				21,980				20,053			19,726				18,185			—		21
貸款相關承付款備抵金	2,075				2,186				2,370			2,382				2,551			(5)		(19)
投資證券補貼	117				104				90			96				61			13		92
信用損失備抵總額	$	24,138			$	24,270			$	22,513		$	22,204			$	20,797		(1)		16

信用比率
消費者（不包括信用卡補貼）佔總額
消費者，不包括信用卡留存貸款	0.47		%		0.52		%		0.55		%	0.68		%		0.60		%
信用卡補貼佔信用卡留存貸款總額的比例	6.04				6.06				6.33			6.05				6.10
批發留存貸款總額的批發補貼	1.22				1.25				1.16			1.07				1.00
批發留存貸款總額的批發補貼，
不包括貿易融資和渠道 (b)	1.33				1.36				1.26			1.17				1.08
留存貸款總額的備抵總額	1.73				1.75				1.85			1.81				1.70
消費者向消費者提供的信用卡補貼除外，
不包括信用卡留存的非應計貸款 (c)	49				54				43			53				46
留存的總額度，不包括信用卡補貼
非應計貸款，不包括信用卡非應計貸款 (c)	151				163				143			146				134
批發留存非應計貸款的批發補貼	282				321				316			330				317
留存非應計貸款總額的備抵總額	329				345				331			338				314

(a) 2023年1月1日，公司採用了《金融工具——信貸損失：問題債務重組會計指南》，根據該指南，該公司選擇從特定資產的補貼方法改為非DCF、基於投資組合的備抵方法，用於向陷入困境的借款人提供除抵押品依賴貸款和非應計風險評級貸款以外的所有投資組合的修改貸款，特定資產補貼方法將繼續適用於這些貸款。

(b) 管理層將貸款損失備抵用於期末留存貸款，不包括CIB的貿易融資和渠道，這是一項非公認會計準則財務指標，以對批發補貼覆蓋率進行更有意義的評估。

(d) 截至2023年9月30日和2023年6月30日，分別包括與第一共和國相關的3.96億美元、6.67億美元、3.77億美元和6.95億美元的消費品和批發股份。

(e) 對上期數額進行了訂正，以符合現行列報方式。

第 29 頁

摩根大通公司

非公認會計準則財務指標

(a) 除了在報告基礎上分析公司的業績外，管理層還在 “管理” 的基礎上審查包括管理費用比率在內的全公司業績；這些全公司管理基礎業績是非公認會計準則財務指標。該公司還在管理的基礎上審查業務領域的業績。在每種情況下，公司對管理基礎的定義都從報告的美國公認會計準則業績開始，包括某些重新分類，以全職員工為基礎列出公司和每個應申報業務領域的總淨收入。因此，獲得税收抵免和免税證券的投資收入在管理業績中列報，其基礎與應納税投資和證券類似。這些財務指標使管理層能夠評估來自應納税和免税來源的逐年收入的可比性。與免税項目相關的相應所得税影響記錄在所得税支出中。這些調整對公司整體或業務部門報告的淨收入沒有影響。

(b) 撥備前利潤是一種非公認會計準則財務指標，表示總淨收入減去非利息支出總額。該公司認為，這種財務指標可用於評估貸款機構創造超過其信貸損失準備金的收入的能力。

(c) TCE、ROTCE和TBVPS均為非公認會計準則財務指標。TCE代表公司的普通股股東權益（即股東權益總額減去優先股）減去商譽和可識別的無形資產（MSR除外），扣除相關的遞延所得税負債。ROTCE以平均TCE的百分比衡量公司適用於普通股的淨收入。TBVPS代表公司期末的TCE除以期末的普通股。公司以及投資者和分析師利用TCE、ROTCE和TBVPS來評估公司的股權使用情況。

(d) 批發和CIB的貸款損失準備金與期末留存貸款（不包括貿易融資和渠道）的比率的計算不包括按公允價值核算的貸款、待售貸款、CIB的貿易融資貸款和合並的公司管理的多賣方渠道及其相關補貼，以便對相應的補貼覆蓋率進行更有意義的評估。

(e) 除了在管理基礎上審查淨利息收入（“NII”）、淨收益率和非利息收入（“NIR”）外，管理層還審查這些指標，不包括CIB Markets（“市場”，由固定收益市場和股票市場組成），如下所示。市場收入包括本金交易、費用、佣金和其他收入以及淨利息收入。這些指標不包括市場，是非公認會計準則財務指標。管理層審查這些指標，以評估公司的貸款、投資（包括資產負債管理）和存款籌集活動的表現，與市場活動相關的任何波動性除外。此外，管理層還根據總收入評估市場的業務表現，因為不同收入項目之間可能會發生抵消。例如，產生淨利息收入的證券可能由衍生品進行風險管理，這些衍生品以公允價值反映在本金交易收入中。管理層認為，這些措施為投資者和分析師提供了分析公司收入趨勢的替代措施。有關市場收入的更多信息，請參閲公司2022年10-K表的第70頁。



	季度趨勢																			截至9月30日的九個月
																23 年第三季度變動										2023 年變更
（以百萬計，費率除外）	3Q23			2Q23			1Q23			4Q22			3Q22			2Q23		3Q22		2023			2022			2022

淨利息收入——已報告	$	22,726		$	21,779		$	20,711		$	20,192		$	17,518		4	%	30	%	$	65,216		$	46,518		40	%
全額應納税等值調整	130			104			120			121			112			25		16		354			313			13
淨利息收入-管理基礎 (a)	$	22,856		$	21,883		$	20,831		$	20,313		$	17,630		4		30		$	65,570		$	46,831		40
減去：市場淨利息收入	(317)			(487)			(105)			315			707			35		NM		(909)			4,474			NM
不包括市場的淨利息收入 (a)	$	23,173		$	22,370		$	20,936		$	19,998		$	16,923		4		37		$	66,479		$	42,357		57

平均計息資產	$	3,331,728		$	3,343,780		$	3,216,757		$	3,265,071		$	3,344,949		—		—		$	3,297,843		$	3,377,390		(2)
減去：平均市場賺取利息的資產	970,789			1,003,877			982,572			939,420			952,488			(3)		2		985,703			957,837			3
不包括市場在內的平均計息資產	$	2,360,939		$	2,339,903		$	2,234,185		$	2,325,651		$	2,392,461		1		(1)		$	2,312,140		$	2,419,553		(4)

平均計息資產的淨收益率——管理基礎	2.72		%	2.62		%	2.63		%	2.47		%	2.09		%					2.66		%	1.85		%
平均淨收益率市場獲利資產	(0.13)			(0.19)			(0.04)			0.13			0.29							(0.12)			0.62
不包括市場在內的平均計息資產的淨收益率	3.89			3.83			3.80			3.41			2.81							3.84			2.34

非利息收入——已報告	$	17,148		$	19,528		$	17,638		$	14,355		$	15,198		(12)		13		$	54,314		$	47,630		14
全額應納税等值調整	682			990			867			898			663			(31)		3		2,539			2,250			13
非利息收入-管理基礎	$	17,830		$	20,518		$	18,505		$	15,253		$	15,861		(13)		12		$	56,853		$	49,880		14
減去：市場非利息收入	6,898			7,505			8,487			5,355			6,064			(8)		14		22,890			18,840			21
不包括市場的非利息收入	$	10,932		$	13,013		$	10,018		$	9,898		$	9,797		(16)		12		$	33,963		$	31,040		9

備忘錄：市場總淨收入	$	6,581		$	7,018		$	8,382		$	5,670		$	6,771		(6)		(3)		$	21,981		$	23,314		(6)

(a) 利息包括相關套期保值的影響。在適用的情況下，使用應納税等值金額。

第 30 頁


摩根大通公司
關於第一共和國的補充信息
（單位：百萬）

	截至2023年9月30日的三個月									截至2023年6月30日的三個月												截至2023年9月30日的九個月

	CCB		民用波段		AWM		公司			總計			CCB		民用波段		AWM		公司			總計			CCB		民用波段		AWM		公司			總計
選定的損益表數據
收入
資產管理費	$	142	$	—	$	—	$	—		$	142		$	107	$	—	$	—	$	—		$	107		$	249	$	—	$	—	$	—		$	249

所有其他收入	191		144		203		81		(a)	619			105		—		174		2,762		(a)	3,041			296		144		377		2,843		(a)	3,660
非利息收入	333		144		203		81			761			212		—		174		2,762			3,148			545		144		377		2,843			3,909
淨利息收入	1,022		222		233		(3)			1,474			619		178		129		(29)			897			1,641		400		362		(32)			2,371
淨收入總額	1,355		366		436		78			2,235			831		178		303		2,733			4,045			2,186		544		739		2,811			6,280

信貸損失準備金	(2)		26		(31)		—			(7)			408		608		146		—			1,162			406		634		115		—			1,155
非利息支出	583		18		17		240			858			37		—		—		562			599			620		18		17		802			1,457
淨收入	589		245		342		(99)			1,077			293		(327)		119		2,301			2,386			882		(82)		461		2,202			3,463

部分資產負債表數據（期末）

貸款	$	94,333	$	38,729	$	12,026	$	—		$	145,088	(b)	$	94,721	$	39,500	$	13,696	$	—		$	147,917	(b)	$	94,333	$	38,729	$	12,026	$	—		$	145,088	(b)
存款	63,945		—		—		—			63,945			68,351		—		—		—			68,351			63,945		—		—		—			63,945

所有提及 “不包括第一共和國”、“包括第一共和國” 或 “與第一共和國有關聯” 的提法均指收購第一共和國的影響以及隨後的相關業務和活動（如適用）。

(a) 2023年5月1日，摩根大通從聯邦存款保險公司手中收購了第一共和國銀行的某些資產，並承擔了第一共和國銀行的某些負債，初步估計其他收入為27億美元的低價收購收益。低價收購收益通常代表所收購淨資產的估計公允價值超過收購價格，在美國公認會計原則允許的範圍內，自收購之日起長達一年的時間內以及與聯邦存款保險公司的和解協議最終敲定後，該收益可能會發生變化。在截至2023年9月30日的三個月中，計量期調整額為1億美元，因此截至2023年9月30日的九個月中，估計低價收購收益為28億美元。

(b) 不包括作為第一共和國收購的一部分轉給CIB的19億美元貸款。