藍鳥發佈2023財年報告
第三季度業績;
週轉已完成,勝過指導
淨銷售額為2.943億美元,增長43%,GAAP淨收入為940萬美元,增長1,580萬美元
調整後的息税折舊攤銷前利潤為2,800萬美元,增長1,920萬美元,售出2,137輛公交車,增長24%
FY2023 調整後的息税折舊攤銷前利潤指引增至約7300萬美元,增長1300萬美元
喬治亞州梅肯(2023年8月9日)——電動和低排放校車領域的領導者藍鳥公司(“藍鳥”)(納斯達克股票代碼:BLBD)今天公佈了其2023財年第三季度業績。
亮點
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(單位銷售額和每股收益數據除外,均以百萬計) | 截至2023年7月1日的三個月 | | B/ (W) 2022 | | 截至2023年7月1日的九個月 | | B/ (W) 2022 |
單位銷售額 | 2,137 | | | 411 | | | 6,398 | | | 1,592 | |
GAAP 衡量標準: | | | | | | | |
收入 | $ | 294.3 | | | $ | 88.2 | | | $ | 829.8 | | | $ | 286.9 | |
淨收入 | $ | 9.4 | | | $ | 15.8 | | | $ | 5.2 | | | $ | 27.9 | |
攤薄後每股 | $ | 0.29 | | | $ | 0.49 | | | $ | 0.16 | | | $ | 0.90 | |
非公認會計準則衡量標準1: | | | | | | | |
調整後 EBITDA | $ | 28.0 | | | $ | 19.2 | | | $ | 43.6 | | | $ | 41.9 | |
調整後淨收益 | $ | 14.5 | | | $ | 17.4 | | | $ | 13.1 | | | $ | 28.1 | |
調整後的攤薄每股收 | $ | 0.44 | | | $ | 0.53 | | | $ | 0.41 | | | $ | 0.90 | |
1 與相關的 GAAP 指標的對賬如下所示
“我為我們的團隊在完成業務轉型方面取得的進展感到非常自豪,所有辛勤工作的結果在我們的財務業績中都顯而易見。藍鳥公司首席執行官菲爾·霍洛克説,藍鳥團隊執行了一項嚴格的計劃已有18個多月了,旨在改善運營,降低固定成本,並通過定價恢復經濟。“市場對藍鳥校車的需求仍然非常強勁,我們的訂單積壓了將近5,200輛。銷量比去年同期增長了24%,第三季度的收入增長了43%。調整後的息税折舊攤銷前利潤是去年第三季度的3倍——總而言之,這對藍鳥來説是一個了不起的季度,調整後的息税折舊攤銷前利潤率接近10%。
我們擴大了在替代動力校車領域的領導地位,尤其是在零排放校車方面,我們的電動汽車預訂量實現了顯著增長,比去年第三季度增長了近150%;此外,我們積壓的電動校車訂單超過550個。我們已經看到美國環保局2022年清潔校車回扣計劃的電動汽車訂單穩步增長,該計劃從該計劃的第一階段獲得了近10億美元的資金。僅這筆資金就能產生至少550輛藍鳥巴士的訂單。此外,我們很高興看到該計劃第二階段的宣佈取得了進一步進展,該計劃為電動校車提供4億美元的競爭性補助計劃。藍鳥在電動汽車方面將實現令人興奮的增長!
基於我們的實質性進展,我們再次提高了全年財務預期,並期待持續的盈利增長,尤其是在全球供應鏈復甦取得進展的情況下。”
FY2023 指導已加強
藍鳥公司首席財務官拉茲萬·拉杜列斯庫説:“我們對 FY2023-Q3 的業績感到非常興奮,收入處於我們的預期的最高水平,調整後的息税折舊攤銷前利潤高於預期。”“我們的轉機已經完成,我們已經恢復了歷史盈利能力,預計第四財季的業績將進一步提高,如財報電話會議上分享的預測所示。
我們將2023財年的全年預期淨收入略高於11億美元,調整息税折舊攤銷前利潤為7000萬至7600萬美元,調整自由現金流為7000萬至8000萬美元。此外,我們再次確認了我們的長期盈利增長前景,收入將達到20億美元,調整後的息税折舊攤銷前利潤率為12%,即2.5億美元。”
2023 財年第三季度業績
淨銷售額
2023財年第三季度的淨銷售額為2.943億美元,比上年同期增長8,820萬美元,增長42.8%。公交車銷量增長了8,370萬美元,反映了管理層採取的定價行動以及產品和客户組合的變化,以及預訂的單位增加了23.8%,每輛公交車的平均銷售價格上漲了17.0%。在2023財年第三季度,預訂了2,137套單元,而2022財年同期的預訂量為1,726套。銷量增加的主要原因是由於2022財年第三季度關鍵部件短缺,公司生產和交付公交車的能力受到限制。此外,與2022財年第三季度相比,2023財年第三季度的零部件銷售額增長了460萬美元,增長了23.4%。這一增長主要歸因於管理層採取的定價行動,以抵消採購零件成本的增加以及庫存供應量的增加,因為供應鏈限制在2023財年第三季度相對於2022財年第三季度開始改善。
毛利
第三季度毛利為4580萬美元,比去年第三季度增加了2420萬美元。如上所述,增長的主要原因是淨銷售額增長了8,820萬美元。這部分被銷售成本增加6,400萬美元所抵消,這主要與淨銷售額的增長相對應。
淨收入
2023財年第三季度的淨收入為940萬美元,與去年同期相比增加了1,580萬美元。如上所述,增長的主要原因是毛利增長了2420萬美元。其他支出增加了720萬美元,這在一定程度上抵消了這一點,這主要是由於我們需要代表幾位股東支付與他們在2023財年第三季度出售普通股有關的費用,而在2022財年同期沒有類似的支出。
調整後淨收益
調整後的淨收入為1,450萬美元,與去年同期相比增加了1,740萬美元,這主要是由於如上所述,淨收入增加了1,580萬美元。
調整後 EBITDA
調整後的息税折舊攤銷前利潤為2,800萬美元,與去年第三季度相比增加了1,920萬美元。這一增長主要是由於上述因素導致淨收入增加了1,580萬美元,折舊、攤銷和處置增加了180萬美元,股東交易成本增加了550萬美元,而我們在2022財年為解決供應鏈限制而產生的運營轉型計劃成本減少了390萬美元,部分抵消了這一點,這些限制對我們的運營和財務業績產生了重大不利影響,但只有相對不利影響少量這樣的東西2023 財年記錄的活動。
2023 財年迄今為止業績
淨銷售額
截至2023年7月1日的九個月中,淨銷售額為8.298億美元,與2022財年同期相比增長了2.869億美元,增長了52.88%。公交車銷量增長了2.695億美元,增長了55.3%,反映了預訂的單位增長了33.1%,每輛的平均銷售價格上漲了16.6%。在截至2023年7月1日的九個月中,預訂了6,398輛,而2022財年同期的預訂量為4,806輛。銷量增加的主要原因是由於2022財年三個季度關鍵部件短缺,公司生產和交付公交車的能力受到限制。與2022財年同期相比,2023財年前三個季度的單價上漲反映了管理層採取的定價行動以及產品和客户組合的變化。與截至2022年7月2日的九個月相比,截至2023年7月1日的九個月中,零部件銷售額增長了1,740萬美元,增長了31.4%。這一增長主要歸因於管理層為抵消採購零件成本的增加和庫存供應的增加而採取的定價行動,因為與2022財年的前三個季度相比,供應鏈限制在2023財年前三個季度開始略有改善。
毛利
截至2023年7月1日的九個月中,毛利為8,890萬美元,與去年同期相比增加了4,790萬美元。這一增長主要是由淨銷售額增長2.869億美元推動的。銷售成本增加了2.39億美元,這部分抵消了這一點,這主要與淨銷售額的增長相對應。
淨收入
截至2023年7月1日的九個月中,淨收入為520萬美元,比去年同期增加了2790萬美元。如上所述,淨收入的增長主要是由毛利增長4,790萬美元以及非合併關聯公司淨收入淨收入增加770萬美元所推動的。所得税支出相應增加了660萬美元,銷售和收購增加了780萬美元,利息支出增加了440萬美元,其他支出增加了920萬美元,部分抵消了這些增長。銷售和收購的增加主要是由勞動力成本的增加推動的,利息支出的增加主要歸因於規定的定期貸款利率從2022年7月2日的7.9%提高到2023年7月1日的11.1%,而其他支出的增加主要是由於在截至2023年7月1日的九個月中,我們需要代表幾位股東支付與出售普通股有關的費用,但沒有類似的費用 2022財年同期記錄的費用。
調整後淨收益
截至2023年7月1日的九個月中,調整後的淨收入為1,310萬美元,與去年同期相比增加了2,810萬美元,這主要是由於如上所述,淨收入增加了2790萬美元。
調整後 EBITDA
截至2023年7月1日的九個月中,調整後的息税折舊攤銷前利潤為4,360萬美元,與去年同期相比增加了4190萬美元。這主要是由於如上所述,淨收入增加了2790萬美元,所得税支出相應增加了660萬美元,以及上面討論的股東交易成本增加了630萬美元。
電話會議詳情
藍鳥將在美國東部時間今天下午 4:30 的電話會議上討論其2023年第三季度的業績。參與者可以通過公司網站上的實時音頻網絡直播或通過電話收聽電話會議的音頻部分。幻燈片演示和網絡直播可通過藍鳥網站www.blue-bird.com的投資者關係部分觀看。
•網絡直播參與者應在開始時間前至少15分鐘在藍鳥網站的投資者關係主頁上登錄並註冊,網址為 http://investors.blue-bird.com。單擊 “投資者關係” 登錄頁面上 “事件” 框中的鏈接。
•只需要音頻的參與者應撥打 404-975-4839 或 833-470-1428
網絡直播的重播將在電話會議結束大約兩小時後通過藍鳥網站上的相同鏈接播出。
關於藍鳥公司
自1927年成立以來,藍鳥(納斯達克股票代碼:BLBD)被公認為校車的技術領導者和創新者。我們的專業團隊成員設計、設計和製造校車,特別注重安全性、可靠性和耐用性。藍鳥巴士每天兩次運送世界上最珍貴的貨物,其中大多數是2500萬兒童,這使我們成為業內最值得信賴的品牌。該公司是低排放和零排放校車領域久經考驗的領導者,目前在運營的丙烷、天然氣和電動公交車超過20,000輛。Blue Bird 正在通過清潔能源解決方案改變學生交通行業。有關藍鳥完整產品和服務組合的更多信息,請訪問 www.blue-bird.com。
我們用來評估業績的關鍵非公認會計準則財務指標
本新聞稿包括以下非公認會計準則財務指標 “調整後息税折舊攤銷前利潤”、“調整後息税折舊攤銷前利潤率”、“調整後攤薄後每股收益”、“自由現金流” 和 “調整後自由現金流”。調整後的息税折舊攤銷前利潤和自由現金流是管理層和董事會用來確定 (a) 根據公司管理激勵計劃的條款向某些管理層成員支付的年度現金獎勵(如果有)以及(b)根據公司綜合股權激勵計劃的條款授予某些管理層成員的某些股權獎勵的績效標準是否已得到滿足。此外,合併息税折舊攤銷前利潤是經修訂的信貸協議定義的調整後息税折舊攤銷前利潤指標,可能與上文討論的調整後的息税折舊攤銷前利潤不同,因為計算調整不統一。合併息税折舊攤銷前利潤用於確定公司持續遵守多項財務契約要求的情況,包括將其用作總淨槓桿率的計算分母。因此,管理層將這些非公認會計準則財務指標視為實現上述目的的關鍵,也是評估我們運營業績的有用方法,如下文將進一步討論。
調整後的息税折舊攤銷前利潤定義為扣除利息收入前的淨收益或虧損;利息支出包括經營租賃支出中代表租賃負債利息支出的經營租賃支出部分(在我們的美國公認會計原則財務報表中列為銷售、一般和管理支出的單一運營支出);所得税;折舊和攤銷,包括經營租賃支出部分(在我們的美國公認會計原則中作為銷售、一般和管理支出中的單一運營支出列報)財務報表)代表使用權租賃資產的攤銷費用;經調整後我們可能經常記錄的某些非現金費用或貸項,例如基於股份的薪酬支出和某些衍生金融工具的未實現損益;資產處置的淨收益或虧損以及某些費用,例如 (i) 重大產品設計變更;(ii) 交易相關成本;(iii) 與重大成本削減和/或運營轉型計劃相關的離散費用;或 (iv) 直接歸因於的成本COVID-19 大流行。儘管調整後息税折舊攤銷前利潤計算中加回的某些費用,例如交易相關成本和運營轉型以及主要產品重新設計計劃,代表可能在一年以上的時間內記錄的運營支出,但產生此類支出的重大項目或交易並不被認為代表公司的正常運營。因此,我們認為,這些貸項以及構成上述確定調整後息税折舊攤銷前利潤所用金額的其他抵免額和費用不應用於評估公司的持續年度經營業績。
我們將調整後的息税折舊攤銷前利潤率定義為調整後的息税折舊攤銷前利潤佔淨銷售額的百分比。調整後的息税折舊攤銷前利潤和調整後的息税折舊攤銷前利潤率不是根據美國公認會計原則定義的績效衡量標準。這些指標在評估我們業務的某些方面時用作美國公認會計原則結果的補充,如下所述。
我們認為,調整後的息税折舊攤銷前利潤、調整後的息税折舊攤銷前利潤率、調整後的淨收益和調整後的攤薄後每股收益有助於投資者評估我們的業績,因為這些衡量標準考慮了我們持續運營的業績,不包括與資本投資、融資和前段概述的某些其他重大舉措或交易有關的決策。我們認為,非公認會計準則指標提供了額外的財務指標,再加上GAAP業績和與GAAP業績的對賬,可以更全面地瞭解我們的經營業績以及影響我們業務的因素和趨勢。
調整後的息税折舊攤銷前利潤、調整後的息税折舊攤銷前利潤率、調整後的淨收入和調整後的攤薄每股收益不應被視為淨收入或公認會計準則每股收益的替代方案,以此作為我們業績的指標,也不應被視為公認會計準則規定的任何其他衡量標準的替代方案,因為使用此類非公認會計準則衡量標準存在限制。儘管我們認為,非公認會計準則指標可能會根據最近的收入創造和產品/管理成本控制來增強對我們經營業績的評估,因為它們排除了先前就資本投資、融資和其他支出做出的決策的影響,但(i)藍鳥行業的其他公司對調整後息税折舊攤銷前利潤、調整後的息税折舊攤銷前利潤率、調整後的淨收入和調整後的攤薄每股收益的定義可能與我們不同,因此,它們可能無法與之相提並論標題為 “其他公司在 Blue Bird” 中使用的衡量標準s
行業,以及 (ii) 調整後的息税折舊攤銷前利潤、調整後的息税折舊攤銷前利潤率、調整後的淨收入和調整後的攤薄每股收益不包括某些人可能認為對評估我們的業績很重要的某些財務信息。
我們通過披露調整後的息税折舊攤銷前利潤、調整後的息税折舊攤銷前利潤率、調整後的淨收益以及調整後的攤薄後每股收益和公認會計原則業績之間的差異來彌補這些限制,包括對照公認會計原則業績,使投資者能夠對我們的經營業績進行自己的分析。
我們的 “自由現金流” 和 “調整後自由現金流” 衡量標準與根據公認會計原則公佈的業績相輔相成,不應依賴自由現金流和調整後的自由現金流來排除公認會計準則財務指標。自由現金流和調整後的自由現金流反映了另一種看待我們流動性的方式,從我們的公認會計原則業績來看,可以更全面地瞭解影響我們現金流的因素和趨勢。我們強烈鼓勵投資者全面審查我們的財務報表和公開提交的報告,不要依賴任何單一的財務指標。
我們將自由現金流定義為經營活動提供/使用的現金總額,經調整後為收購固定資產和無形資產支付的淨現金。我們使用自由現金流和基於自由現金流的比率來開展和評估我們的業務,因為儘管它與運營現金流相似,但我們認為它是衡量現金流的更為保守的標準,因為購買固定資產和無形資產是持續運營的必要組成部分。
前瞻性陳述
本新聞稿包括1995年《私人證券訴訟改革法》“安全港” 條款所指的前瞻性陳述。這些前瞻性陳述涉及對未來財務業績的預期、業務戰略或對我們業務的預期。具體而言,前瞻性陳述包括本新聞稿中有關指導、季節性、產品結構和毛利的陳述,可能包括與以下內容有關的陳述:
•影響財務報表的內部控制的固有侷限性
•增長機會
•未來的盈利能力
•擴大市場份額的能力
•客户對某些產品的需求
•可能影響我們經銷商和供應商的燃料成本、大宗商品成本、行業規模和財務狀況的經濟狀況(包括關税)
•勞動力或其他限制公司維持有競爭力的成本結構的能力的限制
•支持我們的終端客户購買公共汽車的税基和其他資金來源的波動
•我們產品的市場接受度低於或高於預期
•前面有、後面有或包含 “估計”、“計劃”、“項目”、“預測”、“打算”、“期望”、“預期”、“相信”、“尋找”、“目標” 或類似表達方式的其他陳述
這些前瞻性陳述基於截至本新聞稿發佈之日可用的信息以及當前的預期、預測和假設,涉及許多判斷、風險和不確定性。因此,自隨後的任何日期起,都不應依賴前瞻性陳述來代表我們的觀點,除非適用的證券法另有要求,否則我們沒有義務更新前瞻性陳述以反映這些陳述發佈之日之後的事件或情況,無論是新信息、未來事件還是其他原因。上述因素以及我們向美國證券交易委員會提交的報告(可在www.sec.gov上查閲)中描述的風險因素可能導致我們的實際業績與此類前瞻性陳述中反映的估計或預期存在重大差異。
聯繫人:
馬克·本菲爾德
投資者關係
(478) 822-2315
Mark.Benfield@blue-bird.com
藍鳥公司和子公司
簡明的合併資產負債表
(未經審計)
| | | | | | | | | | | |
(以千美元計,股票數據除外) | 2023年7月1日 | | 2022年10月1日 |
資產 | | | |
流動資產 | | | |
現金和現金等價物 | $ | 50,497 | | | $ | 10,479 | |
應收賬款,淨額 | 11,429 | | | 12,534 | |
庫存 | 129,169 | | | 142,977 | |
其他流動資產 | 9,614 | | | 8,486 | |
流動資產總額 | $ | 200,709 | | | $ | 174,476 | |
限制性現金 | $ | 238 | | | $ | — | |
不動產、廠房和設備,淨額 | 96,091 | | | 100,608 | |
善意 | 18,825 | | | 18,825 | |
無形資產,淨額 | 45,926 | | | 47,433 | |
對關聯公司的股權投資 | 14,826 | | | 10,659 | |
遞延所得税資產 | 10,385 | | | 10,907 | |
融資租賃使用權資產 | 1,209 | | | 1,736 | |
其他資產 | 1,802 | | | 1,482 | |
總資產 | $ | 390,011 | | | $ | 366,126 | |
負債和股東權益 | | | |
流動負債 | | | |
應付賬款 | $ | 136,185 | | | $ | 107,937 | |
質保 | 6,593 | | | 6,685 | |
應計費用 | 28,499 | | | 16,386 | |
延期保修收入 | 7,769 | | | 7,205 | |
融資租賃債務 | 580 | | | 566 | |
其他流動負債 | 18,263 | | | 6,195 | |
長期債務的當前部分 | 19,800 | | | 19,800 | |
流動負債總額 | $ | 217,689 | | | $ | 164,774 | |
長期負債 | | | |
循環信貸額度 | $ | — | | | $ | 20,000 | |
長期債務 | 115,149 | | | 130,390 | |
質保 | 8,784 | | | 9,285 | |
延期保修收入 | 13,866 | | | 11,590 | |
遞延所得税負債 | 215 | | | — | |
融資租賃債務 | 1,135 | | | 1,574 | |
其他負債 | 8,181 | | | 11,107 | |
養老金 | 14,548 | | | 16,024 | |
長期負債總額 | $ | 161,878 | | | $ | 199,970 | |
| | | |
股東權益 | | | |
優先股,面值0.0001美元,授權1,000萬股,截至2023年7月1日和2022年10月1日已發行0股 | $ | — | | | $ | — | |
普通股,面值0.0001美元,授權1億股,截至2023年7月1日和2022年10月1日分別為32,121,607股和32,024,911股已發行股票 | 3 | | | 3 | |
額外的實收資本 | 176,290 | | | 173,103 | |
累計赤字 | (74,318) | | | (79,512) | |
累計其他綜合虧損 | (41,249) | | | (41,930) | |
截至2023年7月1日和2022年10月1日,按成本計算,庫存股為1,782,568股 | (50,282) | | | (50,282) | |
股東權益總額 | $ | 10,444 | | | $ | 1,382 | |
負債和股東權益總額 | $ | 390,011 | | | $ | 366,126 | |
藍鳥公司和子公司
簡明合併運營報表
(未經審計)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | 九個月已結束 |
(以千美元計,股票數據除外) | 2023年7月1日 | | 2022年7月2日 | | 2023年7月1日 | | 2022年7月2日 |
淨銷售額 | $ | 294,284 | | | $ | 206,083 | | | $ | 829,830 | | | $ | 542,965 | |
銷售商品的成本 | 248,534 | | | 184,490 | | | 740,974 | | | 502,018 | |
毛利 | $ | 45,750 | | | $ | 21,593 | | | $ | 88,856 | | | $ | 40,947 | |
運營費用 | | | | | | | |
銷售、一般和管理費用 | 26,328 | | | 20,505 | | | 66,365 | | | 58,596 | |
營業利潤(虧損) | $ | 19,422 | | | $ | 1,088 | | | $ | 22,491 | | | $ | (17,649) | |
利息支出 | (4,507) | | | (3,908) | | | (13,895) | | | (9,481) | |
利息收入 | 246 | | | — | | | 258 | | | — | |
其他(支出)收入,淨額 | (6,421) | | | 735 | | | (6,999) | | | 2,215 | |
債務修改造成的損失 | — | | | — | | | (537) | | | (561) | |
所得税前收入(虧損) | $ | 8,740 | | | $ | (2,085) | | | $ | 1,318 | | | $ | (25,476) | |
所得税(費用)補助 | (1,884) | | | (2,860) | | | (292) | | | 6,317 | |
非合併關聯公司淨收益(虧損)中的權益 | 2,502 | | | (1,490) | | | 4,168 | | | (3,505) | |
淨收益(虧損) | $ | 9,358 | | | $ | (6,435) | | | $ | 5,194 | | | $ | (22,664) | |
| | | | | | | |
每股收益(虧損): | | | | | | | |
基本加權平均已發行股數 | 32,073,497 | | | 31,990,860 | | | 32,044,581 | | | 30,687,406 | |
攤薄後的加權平均已發行股數 | 32,598,938 | | | 31,990,860 | | | 32,335,381 | | | 30,687,406 | |
每股基本收益(虧損) | $ | 0.29 | | | $ | (0.20) | | | $ | 0.16 | | | $ | (0.74) | |
攤薄後的每股收益(虧損) | $ | 0.29 | | | $ | (0.20) | | | $ | 0.16 | | | $ | (0.74) | |
藍鳥公司和子公司
簡明的合併現金流量表
(未經審計)
| | | | | | | | | | | |
| 九個月已結束 |
(以千美元計) | 2023年7月1日 | | 2022年7月2日 |
來自經營活動的現金流 | | | |
淨收益(虧損) | $ | 5,194 | | | $ | (22,664) | |
為使淨虧損與(用於)經營活動提供的淨現金保持一致而進行的調整: | | | |
折舊和攤銷費用 | 12,077 | | | 10,089 | |
非現金利息支出 | 1,124 | | | 3,084 | |
基於股份的薪酬支出 | 2,229 | | | 3,153 | |
非合併關聯公司淨(收入)虧損中的權益 | (4,168) | | | 3,505 | |
處置固定資產的損失 | 13 | | | 12 | |
| | | |
固定資產減值 | — | | | 1,354 | |
遞延所得税支出(福利) | 522 | | | (6,293) | |
遞延精算養老金損失的攤銷 | 896 | | | 872 | |
債務修改造成的損失 | 537 | | | 561 | |
資產和負債的變化: | | | |
應收賬款 | 1,105 | | | (3,037) | |
庫存 | 13,808 | | | (91,519) | |
其他資產 | (228) | | | 80 | |
應付賬款 | 27,953 | | | 56,280 | |
應計費用、養老金和其他負債 | 23,069 | | | (9,928) | |
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調整總額 | $ | 78,937 | | | $ | (31,787) | |
經營活動提供的(用於)的現金總額 | $ | 84,131 | | | $ | (54,451) | |
來自投資活動的現金流 | | | |
為固定資產支付的現金 | $ | (6,390) | | | $ | (4,748) | |
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用於投資活動的現金總額 | $ | (6,390) | | | $ | (4,748) | |
來自融資活動的現金流量 | | | |
循環信貸額度借款 | $ | 45,000 | | | $ | 120,000 | |
循環信貸額度還款 | (65,000) | | | (105,000) | |
| | | |
定期貸款還款 | (14,850) | | | (11,138) | |
融資租賃的本金支付 | (425) | | | (993) | |
為債務成本支付的現金 | (3,272) | | | (2,468) | |
出售普通股 | — | | | 75,000 | |
為普通股發行費用支付的現金 | — | | | (202) | |
回購與股票獎勵活動有關的普通股 | (57) | | | (1,503) | |
從股票期權行使中獲得的現金 | 1,119 | | | 303 | |
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融資活動提供的(用於)現金總額 | $ | (37,485) | | | $ | 73,999 | |
現金、現金等價物和限制性現金的變化 | 40,256 | | | 14,800 | |
期初的現金、現金等價物和限制性現金 | 10,479 | | | 11,709 | |
期末現金、現金等價物和限制性現金 | $ | 50,735 | | | $ | 26,509 | |
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淨收益(虧損)與調整後息税折舊攤銷前利潤的對賬
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| 三個月已結束 | | 九個月已結束 |
(以千美元計) | 2023年7月1日 | | 2022年7月2日 | | 2023年7月1日 | | 2022年7月2日 |
淨收益(虧損) | $ | 9,358 | | | $ | (6,435) | | | $ | 5,194 | | | $ | (22,664) | |
調整: | | | | | | | |
利息支出,淨額 (1) | 4,353 | | | 3,976 | | | 13,923 | | | 9,696 | |
所得税支出(福利) | 1,884 | | | 2,860 | | | 292 | | | (6,317) | |
折舊、攤銷和處置 (2) | 5,481 | | | 3,642 | | | 13,477 | | | 10,787 | |
運營轉型舉措 | 196 | | | 4,065 | | | 1,133 | | | 5,651 | |
基於股份的薪酬支出 | 941 | | | 667 | | | 2,229 | | | 3,153 | |
產品重新設計舉措 | — | | | 15 | | | — | | | 549 | |
| | | | | | | |
股東交易成本 | 5,509 | | | — | | | 6,252 | | | — | |
債務修改造成的損失 | — | | | — | | | 537 | | | 561 | |
其他 | 293 | | | 2 | | | 574 | | | 285 | |
調整後 EBITDA | $ | 28,015 | | | $ | 8,792 | | | $ | 43,611 | | | $ | 1,701 | |
調整後的息税折舊攤銷前利潤率(佔淨銷售額的百分比) | 9.5 | % | | 4.3 | % | | 5.3 | % | | 0.3 | % |
(1) 包括截至2023年7月1日和2022年7月2日的三個月,分別為10萬美元,以及截至2023年7月1日和2022年7月2日的九個月分別為30萬美元和20萬美元,即經營租賃負債的利息支出,運營租賃負債是租賃費用的一部分,在我們的簡明合併運營報表中作為銷售、一般和管理費用的單一運營費用列報。
(2) 包括截至2023年7月1日和2022年7月2日的三個月分別為50萬美元和20萬美元,以及截至2023年7月1日和2022年7月2日的九個月的130萬美元和60萬美元,分別為使用權租賃資產的攤銷費用,這些資產是租賃費用的一部分,在我們的簡明合併運營報表中作為銷售、一般和管理費用的單一運營費用列報。
自由現金流與調整後自由現金流的對賬
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | 九個月已結束 |
(以千美元計) | 2023年7月1日 | | 2022年7月2日 | | 2023年7月1日 | | 2022年7月2日 |
由(用於)經營活動提供的淨現金 | $ | 39,415 | | | $ | (43,041) | | | $ | 84,131 | | | $ | (54,451) | |
為固定資產支付的現金 | (2,650) | | | (1,270) | | | (6,390) | | | (4,748) | |
自由現金流 | $ | 36,765 | | | $ | (44,311) | | | $ | 77,741 | | | $ | (59,199) | |
為產品重新設計計劃支付的現金 | — | | | 15 | | | — | | | 549 | |
為運營轉型計劃支付的現金 | 196 | | | 4,065 | | | 1,133 | | | 5,651 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
為其他物品支付的現金 | 293 | | | 2 | | | 574 | | | 285 | |
調整後的自由現金流 | 42,763 | | | (40,229) | | | 85,700 | | | (52,714) | |
淨收益(虧損)與調整後淨收益(虧損)的對賬
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | 九個月已結束 |
(以千美元計) | 2023年7月1日 | | 2022年7月2日 | | 2023年7月1日 | | 2022年7月2日 |
淨收益(虧損) | $ | 9,358 | | | $ | (6,435) | | | $ | 5,194 | | | $ | (22,664) | |
扣除税收優惠或支出的調整 (1) | | | | | | | |
運營轉型舉措 | 145 | | | 3,049 | | | 838 | | | 4,238 | |
產品重新設計舉措 | — | | | 11 | | | — | | | 412 | |
| | | | | | | |
基於股份的薪酬支出 | 696 | | | 500 | | | 1,649 | | | 2,365 | |
| | | | | | | |
股東交易成本 | 4,077 | | | — | | | 4,626 | | | — | |
債務修改造成的損失 | — | | | — | | | 397 | | | 421 | |
其他 | 217 | | | 2 | | | 425 | | | 214 | |
調整後淨收益(虧損),非公認會計準則 | $ | 14,493 | | | $ | (2,873) | | | 13,129 | | | (15,014) | |
(1) 扣除截至2023年7月1日的三個月和九個月的估計税率為26%,以及截至2022年7月2日的三個月和九個月的25%的估計税率。
攤薄後每股收益與調整後的攤薄每股收益的對賬
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | 九個月已結束 |
| 2023年7月1日 | | 2022年7月2日 | | 2023年7月1日 | | 2022年7月2日 |
攤薄後的每股收益(虧損) | $ | 0.29 | | | $ | (0.20) | | | $ | 0.16 | | | $ | (0.74) | |
扣除税收優惠或支出後的一次性費用調整 | 0.15 | | | 0.11 | | | 0.25 | | | 0.25 | |
調整後的攤薄後每股收益(虧損),非公認會計準則 | $ | 0.44 | | | $ | (0.09) | | | $ | 0.41 | | | $ | (0.49) | |
調整後的已發行加權平均攤薄股份 | 32,598,938 | | | 32,303,649 | | | 32,335,381 | | | 30,955,646 | |