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年重組活動會員2023-04-012023-06-300000733269US-GAAP:員工離職會員2023-06-300000733269US-GAAP:員工離職會員RAP: 2020 年重組活動會員2020-04-012020-06-300000733269國家:美國US-GAAP:員工離職會員2020-04-012020-06-30坡道:租賃辦公空間0000733269stpr: ma2023-04-012023-06-300000733269stpr: PA2023-04-012023-06-300000733269坡道:Phoenix會員2023-04-012023-06-300000733269stprc: ca2023-04-012023-06-300000733269國家:荷蘭2023-04-012023-06-300000733269坡道:英格蘭倫敦會員2023-04-012023-06-300000733269RAMP:巴黎和法國會員2023-04-012023-06-3000007332692022-07-012022-09-3000007332692023-01-012023-03-3100007332692022-10-012022-12-310000733269US-GAAP:設施關閉成員2023-04-012023-06-300000733269US-GAAP:設施關閉成員2023-06-300000733269RAP: 重組活動2017會員US-GAAP:設施關閉成員2023-04-012023-06-300000733269RAP: 重組活動2017會員US-GAAP:設施關閉成員2023-06-300000733269US-GAAP:公允價值計量常任成員美國通用會計準則:Cashmember2023-06-300000733269美國公認會計準則:貨幣市場基金成員US-GAAP:公允價值計量常任成員US-GAAP:公允價值輸入 1 級會員2023-06-300000733269US-GAAP:公允價值計量常任成員US-GAAP:公允價值輸入 1 級會員RAMP: 不符合資格的退休計劃會員2023-06-300000733269US-GAAP:公允價值計量常任成員US-GAAP:公允價值輸入 1 級會員US-GAAP:美國財政證券會員2023-06-300000733269US-GAAP:公允價值計量常任成員US-GAAP:公允價值輸入 1 級會員US-GAAP:存款證會員2023-06-300000733269US-GAAP:公允價值計量常任成員2023-06-300000733269US-GAAP:公允價值計量常任成員美國通用會計準則:Cashmember2023-03-310000733269美國公認會計準則:貨幣市場基金成員US-GAAP:公允價值計量常任成員US-GAAP:公允價值輸入 1 級會員2023-03-310000733269US-GAAP:公允價值計量常任成員US-GAAP:公允價值輸入 1 級會員RAMP: 不符合資格的退休計劃會員2023-03-310000733269US-GAAP:公允價值輸入二級會員US-GAAP:公允價值計量常任成員US-GAAP:美國財政證券會員2023-03-310000733269US-GAAP:公允價值計量常任成員US-GAAP:公允價值輸入 1 級會員US-GAAP:存款證會員2023-03-310000733269US-GAAP:公允價值計量常任成員2023-03-31 美國
證券交易委員會
華盛頓特區 20549
表單 10-Q
(Mark One)
| | | | | |
☒ | 根據1934年《證券交易法》第13或15 (d) 條提交的季度報告 |
在截至的季度期間 2023年6月30日
或者 | | | | | |
☐ | 根據1934年《證券交易法》第13條或第15(d)條提交的過渡報告 |
在從-----到-----的過渡期
委員會檔案編號 001-38669 | | | | | | | | |
LiveRamp 控股有限公司 |
(其章程中規定的註冊人的確切姓名) |
|
特拉華 (公司或組織的州或其他司法管轄區) | | 83-1269307 (美國國税局僱主識別號) |
布什街 225 號,十七樓 舊金山, 加州 (主要行政辦公室地址) | | 94104 (郵政編碼) |
(888) 987-6764 (註冊人的電話號碼,包括區號) |
根據該法第12(b)條註冊的證券: |
每個班級的標題 | 交易符號 | 註冊的每個交易所的名稱 |
普通股,面值0.10美元 | 坡道 | 紐約證券交易所 |
| | |
|
| | | | | | | | | | | |
| | | |
用勾號指明註冊人是否:(1) 在過去 12 個月內(或註冊人必須提交此類報告的較短期限)提交了 1934 年《證券交易法》第 13 條或第 15 (d) 條要求提交的所有報告,以及 (2) 在過去 90 天內是否符合此類申報要求。 |
| 是的[X] | 沒有 [] | |
| | | |
用勾號指明註冊人在過去 12 個月(或註冊人必須提交此類文件的較短期限)中是否以電子方式提交了根據第 S-T 法規(本章第 232.405 節)第 405 條要求提交的所有交互式數據文件。 |
| 是的[X] | 沒有 [] | |
| | | | | |
用複選標記表明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興成長型公司。請參閲《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報人”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。 |
大型加速過濾器[X] | 加速過濾器[] |
非加速過濾器 [] | 規模較小的申報公司 ☐ |
| 新興成長型公司 ☐ |
| | | | | | | | | | | |
如果是新興成長型公司,請用複選標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13(a)條規定的任何新的或修訂後的財務會計準則。 [] |
| | | |
用複選標記表明註冊人是否為空殼公司(定義見《交易法》第12b-2條)。 |
| 是的[] | 沒有☒ | |
截至2023年8月4日,已發行普通股的數量,每股面值0.10美元 66,189,864.
LIVERAMP 控股公司和子公司
目錄
10-Q 表格上的報告
2023年6月30日
| | | | | | | | |
| | |
第一部分財務信息 | 頁號 |
| 前瞻性陳述 | 3 |
第 1 項。 | 財務報表 | |
| 截至2023年6月30日(未經審計)和2023年3月31日的簡明合併資產負債表 | 6 |
| 截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月的簡明合併運營報表(未經審計) | 7 |
| 截至2023年6月30日和2022年6月30日止三個月的簡明合併綜合虧損表(未經審計) | 8 |
| 截至2023年6月30日止三個月的簡明合併權益表(未經審計) | 9 |
| 截至2022年6月30日止三個月的簡明合併權益表(未經審計) | 10 |
| 截至2023年6月30日和2022年6月30日止三個月的簡明合併現金流量表(未經審計) | 11 |
| 簡明合併財務報表附註 | 13 |
第 2 項。 | 管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析 | 28 |
第 3 項。 | 關於市場風險的定量和定性披露 | 42 |
第 4 項 | 控制和程序 | 42 |
| | |
第二部分。其他信息 | |
第 1 項。 | 法律訴訟 | 43 |
第 1A 項。 | 風險因素 | 43 |
第 2 項。 | 未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用 | 43 |
第 3 項。 | 優先證券違約 | 44 |
第 4 項 | 礦山安全披露 | 44 |
第 5 項 | 其他信息 | 44 |
第 6 項。 | 展品 | 45 |
| | |
簽名 | 46 |
前瞻性陳述
這份10-Q表季度報告,包括但不限於管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析中開頭列出的項目,包含並可能以引用方式納入某些陳述,這些陳述可能被視為經修訂的1995年《私人證券訴訟改革法》(“PSLRA”)所指的 “前瞻性陳述”,旨在享受PSLRA提供的前瞻性陳述的安全港的保護 RA。這些陳述不是歷史事實陳述,可能包含對公司財務狀況、經營業績、市場地位、產品開發、增長機會、經濟狀況以及其他類似的預測和預期陳述的估計、假設、預測和/或預期。前瞻性陳述通常用諸如 “預期”、“估計”、“計劃”、“期望”、“相信”、“打算”、“預見” 之類的詞語或短語來識別,或者這些術語的負面或其他類似變體。這些前瞻性陳述不能保證未來的業績,受許多因素和不確定性的影響,這些因素和不確定性可能導致公司的實際業績和經歷與前瞻性陳述中表達的預期業績和預期存在重大差異。
前瞻性陳述可能包括但不限於以下內容:
•管理層對宏觀經濟的預期以及消費者或商業信息行業的趨勢,包括數據的使用和與之相關的消費者預期;
•關於我們在行業中的競爭地位和差異化戰略的聲明;
•我們對有關收集和使用的法律、法規和行業慣例的期望
個人數據;
•我們對2022年《降低通貨膨脹法》和其他税收相關立法對我們税收狀況的影響的預期;
•我們對公司未來每年節省的成本以及與宣佈的削減和房地產足跡減少相關的支出的估計、假設、預測和/或預期;
•有關我們的流動性需求或包含收入、營業收入(虧損)、收入(虧損)、每股收益(虧損)、資本支出、股息、資本結構或其他財務項目的預測的報表;
•關於未來運營的管理計劃和目標的説明;
•未來業績報表,包括但不限於本10-Q表季度報告中管理層對財務狀況和經營業績的討論與分析中包含的報表;
•關於未來股票薪酬支出的報表;
•包含上述任何陳述所依據或與之相關的任何假設的陳述;以及
•包含投影或估計值的語句。
可能導致實際業績和預期與此類前瞻性陳述中表達的預期業績和預期不同的因素包括:
•第一部分 “第 1A 項” 中描述的風險因素。公司於2023年5月24日向美國證券交易委員會(“SEC”)提交的截至2023年3月31日財年的10-K表年度報告中包含的風險因素,以及我們未來向美國證券交易委員會提交的報告中不時描述的風險因素;
•在尋求公司控制權變更的情況下,某些客户可能會試圖援引合同中允許在控制權變更時終止合同的規定,這可能會導致收入和利潤下降;
•被收購企業的整合可能無法按計劃取得成功;
•我們某些資產的公允價值可能不等於這些資產現在或未來時期的賬面價值;
•銷售週期可能延長;
•我們可能無法適當地激勵我們的銷售人員或其他員工;
•我們可能無法吸引和留住合格的技術和領導員工,或者我們可能會將關鍵員工流失給其他組織;
•我們的全球勞動力戰略可能遇到困難而沒有計劃那麼有益;
•我們可能無法以優惠的條件和費率轉租已退出的辦公空間;
•其他公司將有能力的、有競爭力的產品、技術或服務引入市場的可能性;
•消費者或商業信息行業和市場可能發生變化,對公司產生負面影響;
•我們可能無法保護專有信息和技術或以商業上合理的條件獲得必要的許可;
•司法、立法、監管、會計、文化和消費者環境可能會發生變化,影響我們的業務,包括但不限於訴訟、調查、立法、法規和習俗,削弱我們和我們的客户收集、處理、管理、彙總、存儲和/或使用我們業務所必需類型的數據的能力,特別是美國國會制定全面的美國數據收集和使用法的勢頭越來越大,各州和國家移動朝着更嚴格的數據可用環境邁進;
•數據提供者可能從我們這裏撤回數據,導致我們無法提供某些產品和服務,特別是美國和其他國家可能有限制數據可用性的限制性立法;
•數據購買者有可能通過開發和使用他們自己的或替代性的數據來源或與某些數據元素或類別有關的數據來源來減少對我們的依賴;
•我們簽訂短期合同的可能性會影響我們收入的可預測性;
•以數量為基礎的工作量和其他基於交易的工作量可能不如預期;
•我們可能會失去數據中心容量或能力,或者電信鏈路或電源中斷;
•我們可能遇到網絡和數據安全系統的故障或漏洞,從而導致潛在的負面宣傳、負面客户反應或對第三方承擔責任;
•我們的客户可能取消或修改與我們的協議,或者可能無法及時或完成付款;
•我們可能無法成功滿足客户合同要求或合同中規定的服務水平,這可能會導致合同罰款或收入損失;
•我們可能遇到處理錯誤,導致客户退款、重新履行服務或向客户支付損害賠償;
•由於 “第三方 cookie” 或其他跟蹤技術的使用繼續受到互聯網用户的壓力,我們的業績可能會下降並失去廣告商和收入,這可能會受到限制或
以其他方式受到不利監管的約束,受最終用户設備技術變更的阻礙或限制,或者我們的客户在我們平臺上使用數據的能力受到其他限制;
•總體和全球負面情況、衰退風險、利率上升、俄羅斯和烏克蘭之間的軍事衝突、資本市場波動、銀行倒閉、成本上漲和普遍的通貨膨脹壓力以及其他相關原因;以及
•我們的税率以及美國聯邦税法變更的其他影響。
對於在美國主要業務基地之外提供產品或服務,上述所有因素都適用,再加上由於規模、競爭、文化、法律和法規的差異,在許多主權司法管轄區開展業務的困難。
向美國證券交易委員會提交的定期報告和註冊聲明中不時詳細介紹了其他因素。公司認為,它擁有持續取得業務成功所需的產品和技術產品、設施、員工以及競爭和財務資源,但未來的收入、成本、利潤率和利潤都受到許多因素的影響,包括上面討論的因素,所有這些因素本質上都難以預測。
鑑於這些風險、不確定性和假設,公司提醒讀者不要過分依賴任何前瞻性陳述。前瞻性陳述以及此類風險、不確定性和假設僅代表截至本10-Q表季度報告發布之日,除非法律另有要求,否則公司明確不承擔任何義務或承諾更新或修改此處包含的任何前瞻性陳述,以反映我們對此的預期的任何變化,或基於未來事件的發生、收到新信息或其他情況的任何其他變化。
第一部分財務信息
第 1 項。財務報表
LIVERAMP 控股公司和子公司
簡明的合併資產負債表
(千美元) | | | | | | | | | | | | | | |
| | 6月30日 | | 3月31日 |
| | 2023 | | 2023 |
資產 | | (未經審計) | | |
流動資產: | | | | |
現金和現金等價物 | | $ | 470,773 | | | $ | 464,448 | |
| | | | |
短期投資 | | 33,099 | | | 32,807 | |
貿易應收賬款,淨額 | | 173,083 | | | 157,379 | |
可退還的所得税,淨額 | | — | | | 28,897 | |
其他流動資產 | | 29,091 | | | 31,028 | |
流動資產總額 | | 706,046 | | | 714,559 | |
| | | | |
不動產和設備,扣除累計折舊和攤銷 | | 6,055 | | | 7,085 | |
無形資產,淨額 | | 6,578 | | | 9,868 | |
善意 | | 363,178 | | | 363,116 | |
遞延佣金,淨額 | | 36,944 | | | 37,030 | |
其他資產,淨額 | | 45,130 | | | 41,045 | |
| | $ | 1,163,931 | | | $ | 1,172,703 | |
負債和股東權益 | | | | |
流動負債: | | | | |
貿易應付賬款 | | $ | 74,077 | | | $ | 86,568 | |
應計工資和相關費用 | | 23,929 | | | 33,434 | |
其他應計費用 | | 39,322 | | | 35,736 | |
| | | | |
遞延收入 | | 27,267 | | | 19,091 | |
應繳所得税 | | 7,782 | | | — | |
流動負債總額 | | 172,377 | | | 174,829 | |
| | | | |
其他負債 | | 73,023 | | | 71,798 | |
| | | | |
承付款和或有開支(注14) | | | | |
| | | | |
股東權益: | | | | |
優先股 | | — | | | — | |
普通股 | | 15,455 | | | 15,399 | |
額外的實收資本 | | 1,873,935 | | | 1,855,916 | |
留存收益 | | 1,300,705 | | | 1,302,291 | |
累計其他綜合收益 | | 4,565 | | | 4,504 | |
庫存股,按成本計算 | | (2,276,129) | | | (2,252,034) | |
股東權益總額 | | 918,531 | | | 926,076 | |
| | $ | 1,163,931 | | | $ | 1,172,703 | |
參見簡明合併財務報表的附註。
LIVERAMP 控股公司和子公司
簡明合併運營報表
(未經審計)
(千美元,每股金額除外)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 在結束的三個月裏 | | |
| | 6月30日 | | |
| | 2023 | | 2022 | | | | | | |
收入 | | $ | 154,069 | | | $ | 142,243 | | | | | | | |
收入成本 | | 45,621 | | | 41,021 | | | | | | | |
毛利 | | 108,448 | | | 101,222 | | | | | | | |
運營費用: | | | | | | | | | | |
研究和開發 | | 34,519 | | | 47,661 | | | | | | | |
銷售和營銷 | | 44,879 | | | 51,280 | | | | | | | |
一般和行政 | | 26,664 | | | 27,144 | | | | | | | |
收益、損失和其他項目,淨額 | | 116 | | | 739 | | | | | | | |
運營費用總額 | | 106,178 | | | 126,824 | | | | | | | |
運營收入(虧損) | | 2,270 | | | (25,602) | | | | | | | |
其他收入總額,淨額 | | 4,849 | | | 699 | | | | | | | |
所得税前運營收入(虧損) | | 7,119 | | | (24,903) | | | | | | | |
所得税支出 | | 8,705 | | | 2,315 | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
淨虧損 | | $ | (1,586) | | | $ | (27,218) | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
每股基本虧損 | | $ | (0.02) | | | $ | (0.40) | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
攤薄後的每股虧損 | | $ | (0.02) | | | $ | (0.40) | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
參見簡明合併財務報表的附註。
LIVERAMP 控股公司和子公司
綜合虧損的簡明合併報表
(未經審計)
(千美元)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 在結束的三個月裏 | | |
| | 6月30日 | | |
| | 2023 | | 2022 | | | | | | |
淨虧損 | | $ | (1,586) | | | $ | (27,218) | | | | | | | |
其他綜合收益(虧損): | | | | | | | | | | |
外幣折算調整的變化 | | 61 | | | (1,929) | | | | | | | |
綜合損失 | | $ | (1,525) | | | $ | (29,147) | | | | | | | |
參見簡明合併財務報表的附註。
LIVERAMP 控股公司和子公司
簡明合併權益表
截至2023年6月30日的三個月
(未經審計)
(千美元) | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | 累積的 | | | | | | |
| | 普通股 | | 額外 | | | | 其他 | | 國庫股 | | |
| | 數字 | | | | 付費 | | 已保留 | | 綜合的 | | 數字 | | | | 總計 |
在截至2023年6月30日的三個月中 | | 的股份 | | 金額 | | 資本 | | 收入 | | 收入 | | 的股份 | | 金額 | | 公平 |
截至2023年3月31日的餘額 | | 153,987,784 | | | $ | 15,399 | | | $ | 1,855,916 | | | $ | 1,302,291 | | | $ | 4,504 | | | (87,372,837) | | | $ | (2,252,034) | | | $ | 926,076 | |
員工股票獎勵、福利計劃和其他發行 | | 278,864 | | | 28 | | | 5,545 | | | — | | | — | | | (159,830) | | | (3,892) | | | 1,681 | |
基於股票的非現金薪酬 | | 12,320 | | | 1 | | | 12,501 | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 12,502 | |
限制性股票單位歸屬 | | 272,660 | | | 27 | | | (27) | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
收購庫存股票 | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (834,600) | | | (20,203) | | | (20,203) | |
綜合收益(虧損): | | | | | | | | | | | | | | | | |
外幣折算 | | — | | | — | | | — | | | — | | | 61 | | | — | | | — | | | 61 | |
淨虧損 | | — | | | — | | | — | | | (1,586) | | | — | | | — | | | — | | | (1,586) | |
截至2023年6月30日的餘額 | | 154,551,628 | | | $ | 15,455 | | | $ | 1,873,935 | | | $ | 1,300,705 | | | $ | 4,565 | | | (88,367,267) | | | $ | (2,276,129) | | | $ | 918,531 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
參見簡明合併財務報表的附註。
LIVERAMP 控股公司和子公司
簡明合併權益表
截至2022年6月30日的三個月
(未經審計)
(千美元) | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | 累積的 | | | | | | |
| | 普通股 | | 額外 | | | | 其他 | | 國庫股 | | |
| | 數字 | | | | 付費 | | 已保留 | | 綜合的 | | 數字 | | | | 總計 |
在截至2022年6月30日的三個月中 | | 的股份 | | 金額 | | 資本 | | 收入 | | 收入(虧損) | | 的股份 | | 金額 | | 公平 |
截至2022年3月31日的餘額 | | 149,840,925 | | | $ | 14,984 | | | $ | 1,721,118 | | | $ | 1,420,993 | | | $ | 5,730 | | | (81,205,596) | | | $ | (2,099,765) | | | $ | 1,063,060 | |
員工股票獎勵、福利計劃和其他發行 | | 278,896 | | | 28 | | | 4,561 | | | — | | | — | | | (22,510) | | | (582) | | | 4,007 | |
基於股票的非現金薪酬 | | 11,797 | | | 1 | | | 19,756 | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 19,757 | |
限制性股票單位歸屬 | | 588,230 | | | 59 | | | (59) | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
收購庫存股票 | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (2,071,095) | | | (60,053) | | | (60,053) | |
綜合損失: | | | | | | | | | | | | | | | | |
外幣折算 | | — | | | — | | | — | | | — | | | (1,929) | | | — | | | — | | | (1,929) | |
淨虧損 | | — | | | — | | | — | | | (27,218) | | | — | | | — | | | — | | | (27,218) | |
截至2022年6月30日的餘額 | | 151,031,716 | | | $ | 15,103 | | | $ | 1,753,468 | | | $ | 1,393,775 | | | $ | 3,801 | | | (83,299,201) | | | $ | (2,160,400) | | | $ | 1,005,747 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
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| | | | | | | | | | | | | | | | |
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| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
參見簡明合併財務報表的附註。
| | | | | | | | | | | | | | | | |
LIVERAMP 控股公司和子公司 |
簡明的合併現金流量表 |
(未經審計) |
(千美元) |
| | 在結束的三個月裏 |
| | 6月30日 |
| | 2023 | | 2022 | | |
來自經營活動的現金流: | | | | | | |
淨虧損 | | $ | (1,586) | | | $ | (27,218) | | | |
| | | | | | |
非現金經營活動: | | | | | | |
折舊和攤銷 | | 4,039 | | | 5,741 | | | |
資產處置虧損(收益)或資產減值 | | 308 | | | (5) | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
可疑賬款準備金 | | (219) | | | 997 | | | |
遞延所得税 | | 47 | | | 187 | | | |
非現金股票補償費用 | | 13,292 | | | 24,225 | | | |
運營資產和負債的變化: | | | | | | |
應收賬款,淨額 | | (14,391) | | | (7,733) | | | |
遞延佣金 | | 86 | | | (369) | | | |
其他資產 | | 5,008 | | | 4,352 | | | |
應付賬款和其他負債 | | (25,225) | | | (34,557) | | | |
所得税,淨額 | | 37,236 | | | 2,131 | | | |
遞延收入 | | 7,098 | | | (1,120) | | | |
由(用於)經營活動提供的淨現金 | | 25,693 | | | (33,369) | | | |
| | | | | | |
來自投資活動的現金流: | | | | | | |
資本支出 | | (53) | | | (1,741) | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
購買戰略投資 | | (500) | | | — | | | |
| | | | | | |
用於投資活動的淨現金 | | (553) | | | (1,741) | | | |
| | | | | | |
來自融資活動的現金流: | | | | | | |
與根據股票和員工福利計劃發行普通股相關的收益 | | 5,573 | | | 4,589 | | | |
股票獎勵歸屬後回購的股票以獲得預扣税 | | (3,892) | | | (582) | | | |
收購庫存股票 | | (20,203) | | | (60,053) | | | |
用於融資活動的淨現金 | | (18,522) | | | (56,046) | | | |
持續經營提供的(用於)的淨現金 | | 6,618 | | | (91,156) | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
匯率變動對現金的影響 | | (293) | | | (752) | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
LIVERAMP 控股公司和子公司 |
簡明的合併現金流量表 |
(未經審計) |
(千美元) |
| | 在結束的三個月裏 |
| | 6月30日 |
| | 2023 | | 2022 | | |
| | | | | | |
現金和現金等價物的淨變化 | | 6,325 | | | (91,908) | | | |
期初的現金和現金等價物 | | 464,448 | | | 600,162 | | | |
期末的現金和現金等價物 | | $ | 470,773 | | | $ | 508,254 | | | |
| | | | | | |
補充現金流信息: | | | | | | |
支付(收到)的所得税現金,淨額 | | $ | (28,653) | | | $ | 4 | | | |
| | | | | | |
為經營租賃負債支付的現金 | | 2,459 | | | 2,156 | | | |
為換取經營租賃負債而獲得的經營租賃資產 | | 10,565 | | | — | | | |
租賃終止時放棄的經營租賃資產和相關租賃負債 | | (4,486) | | | — | | | |
期末未付的購置不動產、廠房和設備 | | — | | | 1,666 | | | |
參見簡明合併財務報表的附註。
LIVERAMP 控股公司和子公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
1. 重要會計政策的列報依據和摘要:
這些簡明合併財務報表由LiveRamp Holdings, Inc.(“LiveRamp”、“我們” 或 “公司”)根據美國證券交易委員會(“SEC”)的規章制度編制,未經審計。公司管理層認為,為了公平列報所涉期間的業績,已經進行了所有必要的調整,而且披露足以使所提供的信息不會產生誤導。所有這些調整都是正常的反覆調整。某些附註信息之所以被省略,是因為與2023年5月24日向美國證券交易委員會提交的作為公司截至2023年3月31日財年的10-K表年度報告(“2023年年度報告”)第8項的一部分提交的合併財務報表附註1至18中反映的信息沒有顯著變化。本季度報告和隨附的簡明合併財務報表應與2023年年度報告一起閲讀。本季度報告中包含的財務信息不一定代表任何其他時期或截至2024年3月31日的整個財年的預期業績。
為了按照美國普遍接受的會計原則(“美國公認會計原則”)編制這些簡明合併財務報表,公司管理層對資產負債報告以及或有資產和負債的披露做出了許多估計和假設。實際結果可能與這些估計值不同。編制這些簡明合併財務報表時使用的某些會計政策很複雜,要求管理層對這些財務報表中報告或披露的金額做出判斷和/或重大估計。此外,其中某些會計政策的應用受複雜的會計原則及其解釋的約束。關於公司重要會計原則及其應用的討論載於合併財務報表附註1和公司2023年年度報告第7項 “管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析” 中。
| | | | | | | | | | | |
本年度通過的會計公告 |
| | | |
標準 | 描述 | 收養日期 | 對財務報表或其他重大事項的影響 |
沒有適用於本公司的重大會計公告 | | | |
| | | | | | | | | | | |
最近的會計公告尚未通過 |
| | | |
標準 | 描述 | 收養日期 | 對財務報表或其他重大事項的影響 |
沒有適用於本公司的重大會計公告尚未被採納 | | | |
2. 每股虧損和股東權益:
每股虧損
每股基本虧損和攤薄後虧損的分子和分母的對賬如下所示(以千計,每股金額除外):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 在結束的三個月裏 | | |
| | 6月30日 | | |
| | 2023 | | 2022 | | | | |
每股基本虧損: | | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
淨虧損 | | $ | (1,586) | | | $ | (27,218) | | | | | |
| | | | | | | | |
基本加權平均已發行股票 | | 66,497 | | | 68,403 | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
每股基本虧損 | | $ | (0.02) | | | $ | (0.40) | | | | | |
| | | | | | | | |
攤薄後的每股虧損: | | | | | | | | |
基本加權平均已發行股票 | | 66,497 | | | 68,403 | | | | | |
根據庫存股法計算的普通股期權和限制性股票單位的稀釋效應 (1) | | — | | | — | | | | | |
攤薄後的加權平均已發行股票 | | 66,497 | | | 68,403 | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
攤薄後的每股虧損 | | $ | (0.02) | | | $ | (0.40) | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | |
(1) 根據庫存股法計算的普通股期權和限制性股票單位的數量是,這些期權和限制性股票單位本來是稀釋性的,但由於公司的淨虧損頭寸而被排除在上表之外 0.9百萬和 0.8在截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月中,分別為百萬人。
在本報告所述期間未償還但由於其影響本來是反稀釋的(公司淨虧損狀況除外)而未包含在攤薄後的每股虧損計算中的限制性股票單位如下所示(以千股為單位):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 在結束的三個月裏 | | |
| | 6月30日 | | |
| | 2023 | | 2022 | | | | |
標的限制性股票單位的股票數量 | | 2,708 | | | 3,591 | | | | | |
股東權益
2022年12月20日,公司董事會批准了對現有普通股回購計劃的修正案,該修正案最初於2011年通過。修正案授權額外支付 $100.0百萬美元的股票回購,使普通股回購計劃下授權的回購總額增加到美元1.1十億。此外,它將普通股回購計劃的期限延長至2024年12月31日。
在截至2023年6月30日的三個月中,公司回購了 0.8百萬股普通股,價格為美元20.2根據修改後的普通股回購計劃,百萬美元。截至2023年6月30日,公司共回購了 36.5以美元的價格持有其百萬股股票902.4該計劃下有百萬美元,剩餘容量為 $197.6百萬。
累計其他綜合收益餘額為美元4.6百萬和美元5.7截至2023年6月30日和2023年3月31日,分別為百萬美元,反映了累計的外幣折算調整。
3. 與客户簽訂合同的收入:
收入分解
在下表中,收入按主要地域市場和主要服務產品分類(千美元):
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 在截至6月30日的三個月中 |
主要地域市場 | | 2023 | | 2022 | | |
美國 | | $ | 144,166 | | | $ | 132,069 | | | |
歐洲 | | 8,137 | | | 8,289 | | | |
亞太地區(“亞太地區”) | | 1,555 | | | 1,885 | | | |
其他 | | 211 | | | — | | | |
| | $ | 154,069 | | | $ | 142,243 | | | |
| | | | | | |
主要產品/服務 | | | | | | |
訂閲 | | $ | 121,882 | | | $ | 115,733 | | | |
市場及其他 | | 32,187 | | | 26,510 | | | |
| | $ | 154,069 | | | $ | 142,243 | | | |
分配給剩餘履約義務的交易價格
我們有與客户未來服務合同中的固定承諾相關的履約義務,這些義務尚未在我們的簡明合併財務報表中確認。尚未確認的固定收入金額為 $497.2截至2023年6月30日,百萬美元,其中美元350.7接下來會認出一百萬個 十二個月。公司預計將在2027年3月31日之前確認幾乎所有這些剩餘履約義務的收入。
4. 租約:
使用權資產和租賃負債餘額包括以下內容(千美元): | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | |
| | 2023年6月30日 | | 2023年3月31日 |
包含在其他資產中的使用權資產,淨額 | | $ | 29,155 | | | $ | 24,604 | |
其他應計費用中包含的短期租賃負債 | | $ | 9,356 | | | $ | 9,929 | |
其他負債中包含的長期租賃負債 | | $ | 37,712 | | | $ | 37,243 | |
| | | | |
資產負債表補充信息: | | | | |
剩餘租賃期限的加權平均值 | | 5.9年份 | | 5.6年份 |
加權平均折扣率 | | 5.0 | % | | 3.5 | % |
公司根據不可取消的運營租約租賃其辦公設施,該租賃將在2030財年的不同日期到期。某些租約包含公司負責的房地產相關成本的條款,這些費用性質可變,包括公共區域維護和其他物業運營服務。這些成本是根據各種因素計算的,包括房地產價值、税收和公用事業費率、物業服務費和其他因素。經營租賃成本為 $2.1百萬和美元3.1截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月中,分別為百萬美元。
下表列出了截至2023年6月30日所有經營租賃(包括期限為一年或更短的運營租賃)下的未來最低還款額。2024財年的金額是截至2024年3月31日的剩餘九個月的金額。所有其他期間均為截至3月31日的財政年度(千美元):
| | | | | | | | |
| | 金額 |
2024 財年 | | $ | 7,349 | |
2025 財年 | | 9,371 | |
2026 財年 | | 8,563 | |
2027 財年 | | 8,265 | |
2028 財年 | | 8,454 | |
此後 | | 12,828 | |
未貼現的租賃承付款總額 | | 54,830 | |
減去:利息和短期租賃 | | 7,762 | |
貼現的經營租賃負債總額 | | $ | 47,068 | |
截至2023年6月30日,由於公司退出某些租賃辦公設施(見附註13),與重組計劃相關的未來最低還款額如下(千美元):2024財年:美元2,024; 2025 財年:$2,698;以及 2026 財年:$1,799.
5. 股票薪酬:
股票薪酬計劃
公司有股票期權和股權薪酬計劃,其總額為 45.0自計劃啟動以來,公司已預留了百萬股普通股供發行。截至 2023 年 6 月 30 日,總共有 3.4根據這些計劃,未來可供贈款的百萬股股票。
在截至2023年6月30日的季度中,董事會投票決定修改經修訂和重報的2005年股權薪酬計劃(“2005年計劃”),將該計劃下的可用股票數量增加到 4.0百萬股。該修正案須在2023年8月的年度股東大會(“2023年年度大會”)上獲得股東批准。如果在2023年年會上獲得股東批准,這將帶來計劃股份 42.4截至2023年3月31日的百萬股至 46.4從截至2023年9月30日的季度開始,將達到自所有計劃啟動以來預留待發行的股票總數 45.0截至2023年3月31日的百萬股至 49.0截至2023年9月30日的季度開始,共計百萬股。
股票薪酬支出
按獎勵類型劃分,截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月中,公司的股票薪酬活動為(千美元): | | | | | | | | | | | | | | |
| | 在結束的三個月裏 |
| | 6月30日 |
| | 2023 | | 2022 |
股票期權 | | $ | 173 | | | $ | 309 | |
| | | | |
限制性庫存單位 | | 11,567 | | | 19,062 | |
暗黑破壞神限制性股票獎勵 | | — | | | 127 | |
| | | | |
Data Plus Math (“DPM”) 收購對價阻礙 | | — | | | 2,030 | |
| | | | |
Acuity 績效計劃 | | 142 | | | 354 | |
DataFleets 收購對價阻礙 | | 648 | | | 1,511 | |
員工股票購買計劃 | | 449 | | | 480 | |
董事基於股票的薪酬 | | 313 | | | 352 | |
簡明合併運營報表中包含的非現金股票薪酬總額 | | 13,292 | | | 24,225 | |
減少與基於負債的股權獎勵相關的費用 | | (790) | | | (4,468) | |
| | | | |
簡明合併權益表中包含的非現金股票薪酬總額 | | $ | 12,502 | | | $ | 19,757 | |
按財務報表細列項目劃分的股票薪酬支出對收入的影響為(千美元):
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 在結束的三個月裏 |
| | 6月30日 |
| | 2023 | | 2022 | | |
收入成本 | | $ | 629 | | | $ | 1,163 | | | |
研究和開發 | | 5,077 | | | 11,656 | | | |
銷售和營銷 | | 3,736 | | | 5,884 | | | |
一般和行政 | | 3,850 | | | 5,522 | | | |
簡明合併運營報表中包含的非現金股票薪酬總額 | | $ | 13,292 | | | $ | 24,225 | | | |
下表按獎勵類型列出了截至2023年6月30日公司所有未償還股權獎勵的預期未來支出。2024財年的金額是截至2024年3月31日的剩餘九個月的金額。所有其他期間均為截至3月31日的財政年度(千美元)。 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 在截至3月31日的幾年中 |
| | 2024 | | 2025 | | 2026 | | 2027 | | | | 總計 |
股票期權 | | $ | 372 | | | $ | 125 | | | $ | — | | | $ | — | | | | | $ | 497 | |
限制性庫存單位 | | 50,994 | | | 74,468 | | | 25,169 | | | 633 | | | | | 151,264 | |
| | | | | | | | | | | | |
Acuity 績效計劃 | | 24 | | | — | | | — | | | — | | | | | 24 | |
DataFleets 收購對價阻礙 | | 1,619 | | | — | | | — | | | — | | | | | 1,619 | |
員工股票購買計劃 | | 598 | | | — | | | — | | | — | | | | | 598 | |
未來預計支出 | | $ | 53,607 | | | $ | 74,593 | | | $ | 25,169 | | | $ | 633 | | | | | $ | 154,002 | |
股票期權活動
截至2023年6月30日的三個月中,股票期權活動為: | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | 加權平均值 | | |
| | | | 加權平均值 | | 剩餘 | | 聚合 |
| | 的數量 | | 行使價格 | | 合同期限 | | 內在價值 |
| | 股份 | | 每股 | | (以年為單位) | | (以千計) |
截至 2023 年 3 月 31 日已發放 | | 524,911 | | | $ | 18.39 | | | | | |
| | | | | | | | |
已鍛鍊 | | (140,046) | | | $ | 20.90 | | | | | $ | 486 | |
被沒收或取消 | | (1,027) | | | $ | 10.24 | | | | | |
截至 2023 年 6 月 30 日的未付款 | | 383,838 | | | $ | 17.50 | | | 1.8 | | $ | 4,245 | |
可於 2023 年 6 月 30 日開始行使 | | 376,904 | | | $ | 17.80 | | | 1.7 | | $ | 4,054 | |
期末的總內在價值代表期權持有人在2023年6月30日行使期權時本應獲得的税前內在價值總額(LiveRamp在該期間最後一個交易日的收盤股價與每個價內期權的行使價之間的差額)。該金額根據LiveRamp普通股公允市場價值的變化而變化。
截至2023年6月30日,已發行和可行使的股票期權摘要如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | 未平倉期權 | | 可行使的期權 |
的範圍 | | | | 加權平均值 | | 加權平均值 | | | | 加權平均值 |
行使價格 | | 選項 | | 剩餘 | | 行使價格 | | 選項 | | 行使價格 |
每股 | | 傑出的 | | 合同壽命 | | 每股 | | 可行使 | | 每股 |
$ | — | | | — | | $ | 9.99 | | | 36,585 | | | 5.0年份 | | $ | 0.99 | | | 29,651 | | | $ | 0.99 | |
$ | 10.00 | | | — | | $ | 19.99 | | | 182,603 | | | 1.9年份 | | $ | 17.49 | | | 182,603 | | | $ | 17.49 | |
$ | 20.00 | | | — | | $ | 24.99 | | | 164,650 | | | 1.0年份 | | $ | 21.18 | | | 164,650 | | | $ | 21.18 | |
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | 383,838 | | | 1.8年份 | | $ | 17.50 | | | 376,904 | | | $ | 17.80 | |
限制性股票單位活動
時間歸屬限制性股票單位(“RSU”)-
在截至2023年6月30日的三個月中,公司授予了定期歸屬限制性股票 1,336,473普通股且在授予之日的公允價值為 $33.4百萬。在本年度發放的限制性股票單位中, 552,982背心過來 三年和 783,491背心過來 兩年。這些單位的授予日公允價值等於授予之日股票的報價。 截至2023年6月30日的三個月中,RSU的活動為: | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | 加權平均值 | | |
| | | | 每公允價值 | | 加權平均值 |
| | 數字 | | 在贈款時分享 | | 剩餘合同 |
| | 的股份 | | 約會 | | 期限(以年為單位) |
截至 2023 年 3 月 31 日已發放 | | 4,009,759 | | | $ | 32.57 | | | 2.20 |
已授予 | | 1,336,473 | | | $ | 25.01 | | | |
既得 | | (243,600) | | | $ | 32.54 | | | |
| | | | | | |
被沒收或取消 | | (193,374) | | | $ | 35.31 | | | |
截至 2023 年 6 月 30 日的未付款 | | 4,909,258 | | | $ | 30.41 | | | 2.06 |
在截至2023年6月30日的三個月中,歸屬的限制性股票的總公允價值為美元6.3百萬,以歸屬日公司普通股的報價為既得股票數量的市場報價來衡量。
基於績效的限制性股票單位(“PSU”)-
2024財年計劃:
在截至2023年6月30日的三個月中,公司授予PSU保障 539,740授予之日公允價值為美元的普通股13.7百萬。補助金是根據兩個單獨的績效計劃提供的。
根據股東總回報(“TSR”)績效計劃,單位包括 161,920授予的普通股在授予之日的公允價值為 $4.1百萬,使用蒙特卡羅仿真模型確定。這些單位的歸屬取決於董事會薪酬委員會(“薪酬委員會”)制定的市場條件的滿足,並在歸屬之日之前持續僱用。這些單位可以歸屬於來自的多股股票 0% 至 200獎勵的百分比,基於2023年4月1日至2026年3月31日期間LiveRamp普通股的股東總回報率與羅素2000市場指數的股東總回報率的比較。
根據運營指標績效計劃,單位包括 377,820授予的普通股在授予之日的公允價值為 $9.6百萬,等於授予之日股票的報價。這些單位必須達到薪酬委員會制定的績效標準,並在歸屬日期之前持續僱用。這些單位可以歸屬於來自的多股股票 0% 至 200根據2024、2025年和2026財年的年收入增長和息税折舊攤銷前利潤目標的平均實現情況,在業績期結束時,該獎勵的百分比。在賺取股份的範圍內, 50% 立即背心然後 50% 背心上有 一-獲得批准一週年。
2023 財年計劃:
公司2023財年TSR績效計劃下的單位,扣除罰款,包括 101,931普通股的相關業績期將於2025年3月31日到期。這些單位可以歸屬於來自的多股股票 0% 至 200獎勵的百分比,基於2022年4月1日至2025年3月31日期間LiveRamp普通股的股東總回報率與羅素2000市場指數的股東總回報率的比較。
公司2023財年運營指標績效計劃(扣除沒收後的單位)涵蓋237,837股普通股,其相關業績期將於2025年3月31日到期。這些單位可以歸屬於來自的多股股票 0% 至 200根據2023、2024和2025財年的年收入增長和息税折舊攤銷前利潤目標的平均實現情況,業績期結束時該獎勵的百分比。在賺取股份的範圍內, 50% 立即背心然後 50% 背心上有 一年成就批准週年紀念日。
2022 財年計劃:
公司2022財年特別激勵績效計劃下的單位,包括 36,425普通股將從2023年1月1日開始按季度進行計量和歸屬評估,一直持續到2023年12月31日業績期結束。截至 2023 年 6 月 30 日,測量結果累積了 70% 成就,或 25,483此計劃下獲得的總單位數。截至 2023 年 6 月 30 日,仍有最大潛力 10,942根據該計劃有資格獲得資格的其他單位。
公司2022財年TSR績效計劃下的單位,扣除罰款,包括 41,298普通股的相關業績期將於2024年3月31日到期。這些單位可以歸屬於來自的多股股票 0% 至 200獎勵的百分比,基於2021年4月1日至2024年3月31日期間LiveRamp普通股的股東總回報率與羅素2000市場指數的股東總回報率的比較。
2022財年運營指標績效計劃的初始衡量日期為2022年6月30日。截至 2023 年 6 月 30 日,績效指標已累計 50% 成就,或 53,249根據本計劃,扣除沒收後的總收入單位。在賺取的金額中,一半立即歸屬,其餘一半將歸屬 一年稍後。截至2023年6月30日,扣除沒收後,最大潛力仍為 144,552根據該計劃有資格獲得資格的其他單位。對成績的季度衡量將持續到2024年3月31日。
截至2023年6月30日的三個月中,PSU的活動為: | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | 加權平均值 | | |
| | | | 每公允價值 | | 加權平均值 |
| | 數字 | | 在贈款時分享 | | 剩餘合同 |
| | 的股份 | | 約會 | | 期限(以年為單位) |
截至 2023 年 3 月 31 日已發放 | | 709,589 | | | $ | 34.97 | | | 1.01 |
已授予 | | 539,740 | | | $ | 25.37 | | | |
| | | | | | |
既得 | | (25,134) | | | $ | 47.25 | | | |
| | | | | | |
被沒收或取消 | | (219,823) | | | $ | 40.35 | | | |
截至 2023 年 6 月 30 日的未付款 | | 1,004,372 | | | $ | 28.33 | | | 2.16 |
截至2023年6月30日的三個月中,歸屬的PSU的總公允價值為美元0.6百萬,以歸屬日公司普通股的報價為既得股票數量的市場報價來衡量。
其他股票補償活動
與收購相關的績效計劃
截至 2023 年 6 月 30 日,公司確認的總額為 $5.1百萬美元是與Acuity績效收益計劃相關的股票薪酬支出。截至2023年6月30日,簡明合併資產負債表中已確認但未付的其他應計費用餘額為美元1.7百萬。下一次也是最後一次年度結算 $1.7預計2024財年第二季度將出現百萬英鎊。
收購相關對價滯留
截至 2023 年 6 月 30 日,公司確認的總額為 $13.1百萬美元作為與DataFleets對價扣留相關的股票薪酬支出。截至2023年6月30日,簡明合併資產負債表中其他應計費用中與DataFleets對價扣留相關的已確認但未付的餘額為美元1.0百萬。下一次也是最後一次年度結算 $2.6預計2024財年第四季度將出現百萬英鎊。
合格員工股票購買計劃 (“ESPP”)
在截至2023年6月30日的三個月中, 138,818根據ESPP購買了普通股,加權平均價格為美元19.06每股,產生的現金收益為 $2.6在相關發行期內,金額為百萬美元。
與 ESPP 相關的股票薪酬支出為 $0.4截至2023年6月30日的三個月中,為百萬美元。截至 2023 年 6 月 30 日,大約有 $0.6與ESPP相關的未確認股票薪酬支出總額為百萬美元,預計將在當前發行期的剩餘期限內按直線方式確認。
6. 其他流動和非流動資產:
其他流動資產包括以下內容(千美元): | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2023年6月30日 | | 2023年3月31日 |
預付費用和其他 | | $ | 16,283 | | | $ | 18,918 | |
| | | | |
| | | | |
不合格退休計劃的資產 | | 12,808 | | | 12,110 | |
其他流動資產 | | $ | 29,091 | | | $ | 31,028 | |
其他非流動資產包括以下內容(千美元): | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2023年6月30日 | | 2023年3月31日 |
長期預付收入份額 | | $ | 8,859 | | | $ | 9,659 | |
使用權資產(見附註 4) | | 29,155 | | | 24,604 | |
遞延所得税資產 | | 1,247 | | | 1,253 | |
存款 | | 3,403 | | | 3,452 | |
戰略投資 | | 2,100 | | | 1,600 | |
其他雜項非流動資產 | | 366 | | | 477 | |
其他資產,淨額 | | $ | 45,130 | | | $ | 41,045 | |
7. 財產和設備:
財產和設備彙總如下(千美元): | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2023年6月30日 | | 2023年3月31日 |
| | | | |
租賃權改進 | | $ | 25,247 | | | $ | 25,262 | |
數據處理設備 | | 5,400 | | | 6,537 | |
辦公傢俱和其他設備 | | 7,280 | | | 7,594 | |
| | 37,927 | | | 39,393 | |
減去累計折舊和攤銷 | | 31,872 | | | 32,308 | |
不動產和設備,扣除累計折舊和攤銷 | | $ | 6,055 | | | $ | 7,085 | |
財產和設備的折舊費用為美元0.8百萬和美元1.1截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月中,分別為百萬美元。
8. 善意:
截至2023年6月30日的三個月中,商譽變化如下(千美元): | | | | | | | | |
| | 總計 |
| | |
| | |
| | |
截至2023年3月31日的餘額 | | $ | 363,116 | |
| | |
外幣折算調整的變化 | | 62 | |
截至 2023 年 6 月 30 日的餘額 | | $ | 363,178 | |
截至2023年6月30日,按地域劃分的商譽為: | | | | | | | | |
| | 總計 |
美國 | | $ | 360,158 | |
亞太地區 | | 3,020 | |
截至 2023 年 6 月 30 日的餘額 | | $ | 363,178 | |
9. 無形資產:
通過收購分配給無形資產的金額包括已開發的技術、客户關係、商品名稱以及出版商和數據供應關係。下表顯示了無形資產的攤銷活動(千美元): | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2023年6月30日 | | 2023年3月31日 |
已開發的技術,總額 | | $ | 72,095 | | | $ | 72,095 | |
累計攤銷 | | (65,561) | | | (63,658) | |
網絡開發的技術 | | $ | 6,534 | | | $ | 8,437 | |
| | | | |
客户關係/商品名稱,總額 | | $ | 34,384 | | | $ | 34,384 | |
累計攤銷 | | (34,340) | | | (33,953) | |
網絡客户/商品名 | | $ | 44 | | | $ | 431 | |
| | | | |
出版商/數據供應關係,總額 | | $ | 16,000 | | | $ | 16,000 | |
累計攤銷 | | (16,000) | | | (15,000) | |
網絡發佈者/數據供應關係 | | $ | — | | | $ | 1,000 | |
| | | | |
無形資產總額,總額 | | $ | 122,479 | | | $ | 122,479 | |
累計攤銷總額 | | (115,901) | | | (112,611) | |
無形資產總額,淨額 | | $ | 6,578 | | | $ | 9,868 | |
| | | | |
與無形資產相關的攤銷費用總額為 $3.3百萬和美元4.6截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月中,分別為百萬美元。
下表列出了與無形資產相關的預計未來攤銷費用。2024財年的金額是截至2024年3月31日的剩餘九個月的金額。所有其他期間均為截至3月31日的財政年度(千美元)。
| | | | | | | | |
財政年度: | | 金額 |
2024 | | $ | 3,557 | |
2025 | | 3,021 | |
| | |
| | |
| | $ | 6,578 | |
10. 其他應計費用:
其他應計費用包括以下各項(千美元): | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2023年6月30日 | | 2023年3月31日 |
不合格退休計劃的負債 | | $ | 12,808 | | | $ | 12,110 | |
短期租賃負債(見附註4) | | 9,356 | | | 9,929 | |
| | | | |
| | | | |
Acuity 表現收益負債(見註釋 5) | | 1,676 | | | 1,535 | |
DataFleets 的考慮阻礙(參見注釋 5) | | 972 | | | 324 | |
| | | | |
| | | | |
Rakam 的考慮阻礙 | | — | | | 223 | |
其他雜項應計費用 | | 14,510 | | | 11,615 | |
其他應計費用 | | $ | 39,322 | | | $ | 35,736 | |
11. 其他負債:
其他負債包括以下各項(千美元):
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 2023年6月30日 | | 2023年3月31日 |
不確定的税收狀況 | | $ | 24,046 | | | $ | 23,427 | |
長期租賃負債(見附註4) | | 37,712 | | | 37,243 | |
租賃重組應計費用 | | 4,548 | | | 5,713 | |
遞延所得税負債 | | 339 | | | 298 | |
其他 | | 6,378 | | | 5,117 | |
其他負債 | | $ | 73,023 | | | $ | 71,798 | |
12. 信貸損失備抵金:
根據未來收款的概率,列報的貿易應收賬款扣除信貸損失、回報和貸記準備金。未來收款的可能性取決於對歷史損失模式的具體考慮,以及根據過去的收款趨勢以及已知或預期的未來可能損害收藏性的經濟事件對此類模式的持續性進行評估。確定為的應收賬款
無法收回的款項記入可疑賬款備抵中。跡象表明沒有合理性
預期的收回期望包括逾期逾期超過360天或債務人破產。
下表彙總了公司的信貸損失、回報和信貸備抵活動(千美元):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 期初餘額 | | 成本和開支的增加(減少) | | 其他變化 | | 已註銷的壞賬,扣除追回的款項 | | 期末餘額 |
在截至2023年6月30日的三個月中 | | $ | 9,344 | | | $ | (219) | | | $ | 53 | | | $ | (770) | | | $ | 8,408 | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
13. 重組、減值和其他費用:
重組活動會產生各種成本,包括資產註銷、使用權(“ROU”)資產組減值、包括遣散費在內的退出費用、合同終止費、退役和其他成本。
截至2023年6月30日的三個月中,期初和期末重組負債的對賬如下所示。重組費用和調整包含在簡明合併運營報表中的收益、虧損和其他項目中。 儲備金餘額包含在簡明合併資產負債表中的其他應計費用和其他負債中(千美元)。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 與員工相關 儲備 | | 租賃 累積 | | 總計 |
截至2023年3月31日的餘額 | | $ | 759 | | | $ | 4,873 | | | $ | 5,632 | |
重組費用和調整 | | 88 | | | — | | | 88 | |
付款 | | (686) | | | (917) | | | (1,603) | |
截至2023年6月30日的餘額 | | $ | 161 | | | $ | 3,956 | | | $ | 4,117 | |
與員工相關的重組計劃
在截至2023年6月30日的三個月中,該公司的總收入為美元0.1百萬美元與員工相關的重組費用和調整。支出包括對美國和歐洲聯營公司2021財年聯營公司相關重組計劃的調整。
在2023財年,公司的總收入為美元7.8百萬美元與員工相關的重組費用和調整。這些費用包括主要在美國的遣散費和其他與僱員相關的費用。其中 $7.8百萬與員工相關的費用,$0.1截至2023年6月30日,仍有百萬美元應計賬款,預計將在2024財年支付。
在2021財年,公司的總收入為美元1.7百萬美元與員工相關的重組費用和調整。這筆費用包括美國和歐洲的遣散費和其他與僱員相關的費用。在關聯費用中,$1.7百萬,美元0.1截至2023年6月30日,仍有百萬美元應計賬款,預計將在2024財年支付。
與租賃相關的減值和重組計劃
2023財年,公司啟動了一項重組計劃,通過減少其全球房地產足跡來降低運營支出。作為該計劃的一部分,我們總共退出了 八租賃的辦公空間。其中, 五曾在美國: 一位於波士頓, 一位於費城, 一位於鳳凰城, 二舊金山租賃辦公空間的樓層。那個 三剩下的空間在歐洲: 一位於荷蘭, 一英國倫敦租賃辦公空間的樓層,以及 一法國巴黎租賃辦公空間的樓層。
根據對每筆退出租賃中ROU資產組的未貼現現金流的比較,公司確定每個ROU資產類別均出現減值,這主要是由於公司租賃的現有租賃條款和利率與市場上預期的轉租條款和利率之間的差異。這導致減值費用總計 $24.62023財年第二、第三和第四季度為百萬美元,反映了ROU資產集團賬面價值超過其公允價值,公允價值是根據對未來貼現現金流的估計確定的,在公允價值層次結構中被歸類為第三級。租賃減值費用包括運營租賃 ROU 資產的減值 $20.5百萬美元,以及相關的傢俱、設備和租賃權益改善4.1百萬。此外,該公司記錄了 $2.9百萬美元的租賃相關重組費用和調整,涵蓋與舊金山和鳳凰城租賃辦公空間相關的其他債務。其中 $2.9百萬與租賃相關的費用,$2.1截至2023年6月30日,仍有100萬美元累計,將在舊金山租賃條款的剩餘時間內得到滿足,該租賃條款將持續到2029年4月。
2017財年,公司做出了戰略決定,根據分階段退出計劃退出並轉租某租賃的辦公設施。全面退出已於2019財年完成。我們打算儘可能繼續轉租該設施。負債將在租賃物業的剩餘期限內支付,該期限將持續到2025年11月。未來估算值或實際轉租收入的任何變化都可能需要將來對負債進行調整,這將影響記錄調整期間的淨收益(虧損)。截至2023年6月30日,該公司的總收入為美元7.3與本次租約相關的重組費用和調整數百萬美元。在此設施租賃的應計金額中,$1.9截至2023年6月30日,仍有百萬美元應計賬款。
收益、損失和其他項目,淨額
下表彙總了所列每個期間簡明合併運營報表中損益和其他項目中包含的活動(千美元):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至6月30日的三個月 | | |
| | 2023 | | 2022 | | | | | | |
與員工相關的重組計劃費用和調整 | | $ | 88 | | | $ | 739 | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
租賃終止調整 | | 28 | | | — | | | | | | | |
| | $ | 116 | | | $ | 739 | | | | | | | |
14. 承付款和意外開支:
法律事務
公司參與了在正常業務過程中出現的各種索賠和法律訴訟。管理層定期評估對這些問題作出不利判斷或結果的可能性,以及可能的損失範圍,前提是損失可以合理估計。公司記錄這些事項的應計費用,前提是管理層得出結論,可能出現虧損,如果出現不利結果,財務影響是可以合理估算的。這些應計費用反映在公司的簡明合併財務報表中,並進行調整以反映談判、和解、裁決、法律顧問的建議以及與特定事項相關的其他信息和事件的影響。管理層認為,公司已經為這些事項進行了適當而充足的應計費用,管理層認為,超出應計金額的重大損失的可能性很小。但是,這些事項的最終責任尚不確定,如果應計額不足,不利結果可能會對公司的簡明合併財務狀況或經營業績產生重大影響。公司將保險範圍維持在一定限額之上。
承諾
下表顯示了公司截至2023年6月30日的收購承諾。購買承諾主要包括購買數據、託管服務、軟件即服務安排和租賃權改善的合同承諾。該表不包括與不確定税收狀況相關的未來負債的支付額24.0百萬,因為公司無法預測付款的期限。2024年的金額代表截至2024年3月31日的剩餘九個月。所有其他期間均為截至3月31日的財政年度(千美元):
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| | 在截至3月31日的幾年中 |
| | 2024 | | 2025 | | 2026 | | 2027 | | 2028 | | | | 總計 |
購買承諾 | | $ | 72,606 | | | $ | 79,025 | | | $ | 10,754 | | | $ | 4,081 | | | $ | 3,375 | | | | | $ | 169,841 | |
儘管公司沒有任何其他重大資本支出合同承諾,但為了支持業務的增長,仍然需要對設施和計算機設備進行一定水平的投資。
15. 所得税:
在確定季度所得税準備金時,公司將其估計的年度有效所得税税率應用於其年初至今的普通收入或虧損,並根據該期間的離散税收項目進行調整。本財年的估計年度有效所得税税率主要由不可扣除的股票薪酬、根據經2017年《減税和就業法》修訂的美國國税法(“IRC”)第174條規定的研發支出資本化以及估值補貼所驅動。公司遞延所得税淨資產的變現取決於其在未來幾年在相應的税務管轄區創造足夠的具有適當性質的應納税所得額,以便從暫時差額的逆轉以及淨營業虧損和税收抵免結轉中獲得收益。截至2023年6月30日,除某些外國司法管轄區外,公司繼續維持其遞延所得税淨資產的全額估值補貼。
2022年8月16日,拜登總統簽署了2022年的《降低通貨膨脹法》(以下簡稱 “法案”),使之成為法律。根據該法案,2022年12月31日之後進行的股票回購需繳納1%的消費税。在確定回購股票的總應納税價值時,允許扣除本財年內任何新發行的股票的公允市場價值。該法案中包含的消費税和其他企業所得税變更沒有對我們的簡明合併財務報表產生重大影響,預計也不會產生重大影響。
16. 金融工具的公允價值和公允價值計量:
公司按公允價值衡量某些金融資產。公允價值是根據在市場參與者之間的有序交易中出售資產或為轉移負債而支付的退出價格確定的,由主要市場或最有利的市場決定。估值技術中用於得出公允價值的輸入根據三級層次結構進行分類,如下所示:
•第 1 級-相同資產或負債在活躍市場上的報價。
•第 2 級——第 1 級價格以外的可觀察輸入,例如類似資產或負債的報價;交易量不足或交易頻率較低的市場(不太活躍的市場)的報價;或模型衍生的估值,其中所有重要投入都是可觀察到的,或者可以主要從資產或負債的整個期限的可觀察市場數據中得出或得到證實。
•第 3 級——估值方法中不可觀察的對衡量資產或負債公允價值具有重要意義的輸入。
下表詳細説明瞭截至2023年6月30日和2023年3月31日公司金融資產和負債公允價值層次結構中的公允價值衡量標準,這些資產和負債定期按公允價值(千美元)計量:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2023年6月30日 |
| | 現金和現金等價物 | | 短期投資 | | 其他流動資產 | | 總計 |
現金 | | $ | 28,113 | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | 28,113 | |
第 1 級: | | | | | | | | |
貨幣市場基金 | | 442,660 | | | — | | | — | | | 442,660 | |
不合格退休計劃的資產 | | — | | | — | | | 12,808 | | | 12,808 | |
美國國債 | | — | | | 25,599 | | | — | | | 25,599 | |
存款證 | | — | | | 7,500 | | | — | | | 7,500 | |
總計 | | $ | 470,773 | | | $ | 33,099 | | | $ | 12,808 | | | $ | 516,680 | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | 2023年3月31日 |
| | 現金和現金等價物 | | 短期投資 | | 其他流動資產 | | 總計 |
現金 | | $ | 22,603 | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | 22,603 | |
第 1 級: | | | | | | | | |
貨幣市場基金 | | 439,853 | | | — | | | — | | | 439,853 | |
不合格退休計劃的資產 | | — | | | — | | | 12,110 | | | 12,110 | |
美國國債 | | 1,992 | | | 25,307 | | | — | | | 27,299 | |
存款證 | | — | | | 7,500 | | | — | | | 7,500 | |
總計 | | $ | 464,448 | | | $ | 32,807 | | | $ | 12,110 | | | $ | 509,365 | |
對於某些金融工具,包括應收賬款和應付賬款,由於這些餘額的到期日相對較短,因此賬面金額接近其公允價值。
該公司持有 $2.1百萬和美元1.6截至2023年6月30日和2023年3月31日,公允價值分別為百萬的戰略投資(見附註6)。戰略投資包括對私人控股公司的非控股股權投資。這些投資按成本會計法入賬,幷包含在簡明合併資產負債表上的其他資產中。截至2023年6月30日的三個月中,沒有減值費用。
第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析
簡介和概述
LiveRamp Holdings, Inc.(“LiveRamp”、“我們” 或 “公司”)是一家全球科技公司,通過負責任地與數據合作,幫助公司建立持久的品牌和商業價值。作為消費者隱私、數據道德和基礎身份領域的開創性領導者,LiveRamp提供具有清晰度和背景的互聯視圖,可構建具有無與倫比的清晰度和背景的互聯客户視圖,同時保護品牌和消費者的信任。我們一流的企業平臺支持數據協作,公司可以安全地以注重隱私的方式與值得信賴的業務合作伙伴共享第一方消費者數據。無論數據位於何處,我們都能靈活地進行協作,以支持各種數據協作用例,包括組織內部、品牌之間以及我們的全球主要合作伙伴網絡。全球創新者,從標誌性的消費品牌和科技平臺到零售商、金融服務和醫療保健領導者,都轉向LiveRamp來深化客户參與度和忠誠度,激活新的合作伙伴關係,最大限度地提高第一方數據的價值,同時站在快速變化的合規和隱私要求的最前沿。
LiveRamp 是一家特拉華州公司,總部位於加利福尼亞州舊金山。我們的普通股在紐約證券交易所上市,股票代碼為 “RAMP”。我們在美國、歐洲和亞太地區(“APAC”)地區為全球客户羣提供服務。我們的直接客户名單包括大多數主要垂直行業中許多世界上最知名和最具創新性的品牌,包括但不限於金融、保險和投資服務、零售、汽車、電信、高科技、包裝消費品、醫療保健、旅遊、娛樂和非營利組織。通過我們龐大的合作伙伴生態系統,我們為數千家其他公司提供服務,解鎖獲得獨特客户時光的機會,創造強大的網絡效應。
運營板塊
該公司作為一個運營部門運營。運營部門被定義為企業的組成部分,首席運營決策者定期對其單獨的財務信息進行評估。我們的首席運營決策者評估我們的財務信息和資源,並綜合評估這些資源的表現。由於我們作為一個運營部門運營,因此所有必需的財務部門信息都可以在簡明合併財務報表中找到。
收入來源
LiveRamp 確認來自以下來源的收入:(i) 訂閲收入, 這主要包括訪問我們平臺的客户的訂閲費;以及(ii)Marketplace和其他收入,主要包括通過我們的LiveRamp Data Marketplace進行數據交易產生的收益分享費,以及與某些發行商和可尋址的電視提供商的安排產生的基於交易使用量的收入。
LiveRamp 數據協作平臺
如下圖所示,我們為業界領先的數據協作企業平臺提供支持。我們使組織能夠更有效地訪問和利用用於與客户互動的應用程序中的數據。我們平臺的核心是全渠道的確定性身份解析技術,可提供無與倫比的準確性、廣度和深度。LiveRamp 數據協作平臺(前身為Safe Haven)利用在數據協作方面的深厚專業知識,使組織能夠統一客户和潛在客户數據(第一、第二或第三方),以保護消費者隱私的方式建立單一的客户視圖。然後,可以在我們生態系統中 500 多個合作伙伴中的任何一個合作伙伴中增強和激活這種單一客户視圖,以支持各種以人為本的營銷解決方案,包括:
•數據協作。 我們支持組織與其值得信賴的合作伙伴在中立、可管理的環境中進行第二方數據協作。我們的平臺為客户提供了協作機會,使他們能夠利用合作伙伴數據安全可靠地構建更準確、更動態的客户視圖。可以對這些共享數據執行高級測量和分析用例,而不會讓任何一方放棄控制權或損害隱私。
•激活。 我們使組織能夠通過稱為數據入職的安全可靠的數據匹配流程,在數字和電視生態系統以及他們使用的客户體驗應用程序中利用其客户和潛在客户數據。我們的技術會提取客户的第一方數據,刪除所有離線數據(直接識別信息或 “DII”),然後用名為 RampID™ 的化名 ID 取而代之,這是一種用於連接數字生態系統的持久標識符。然後,RampID 可以通過直接集成到我們的客户使用的頂級平臺進行分發,包括領先的營銷雲提供商、發行商和社交網絡、個性化工具以及聯網電視服務。
•測量與分析。 我們通過客户使用的測量供應商和合作夥伴提供更準確、更完整的測量。我們的平臺允許客户合併不同的數據文件(通常是廣告曝光率和客户事件,例如交易),用 rampID 替換客户標識符。然後,客户可以使用每個客户的彙總視圖來衡量覆蓋面和頻率、銷售提升、線下到在線的閉環轉化以及跨渠道歸因。
•身份。 我們提供企業級身份解決方案,使組織能夠:1) 解析和連接不同的身份,2) 使用衞生功能和來自 LiveRamp Data Marketplace 提供商的其他受眾數據豐富數據集,以及 3) 在不同系統之間轉換數據。我們的身份識別方法由兩個互補的圖表構建,將離線數據和在線數據相結合,在注重隱私的同時提供準確性。適用於DII的LiveRamp技術使品牌和平臺能夠連接和更新他們對消費者的瞭解,在企業數據庫和系統中解析DII,從而提供更好的客户體驗。我們的數字身份圖由我們的認證流量解決方案(或 “ATS”)提供支持,將來自高級發行商、平臺或數據提供商的匿名設備ID、電視ID和其他在線客户ID關聯到RampID周圍。這使營銷人員能夠在需要一致的用户視圖的用例中進行個性化的細分、定位和衡量。目前有超過165個供給側平臺和需求方平臺上線或承諾競標RampID或ATS。此外,迄今為止,已有超過14,000個發佈商域名,在comScore 100家最大的數字發行商中,有70%以上已採用ATS。
•數據市場。 我們的數據市場可讓客户輕鬆訪問全球業界領先的第三方數據提供商。LiveRamp 數據協作平臺允許搜索、發現和分發來自數據提供商的數據,以改善定位、衡量和客户情報。我們的客户可以通過LiveRamp Data Marketplace許可數據,並通過RampID進行連接,利用技術和媒體平臺、代理商、分析環境和電視合作伙伴,豐富他們的第一方數據。我們的平臺為數據提供商提供了工具,用於管理其在我們的客户和合作夥伴網絡中數據和服務的組織、分發和運營。如今,我們與所有垂直領域和許多數據類型的200多家數據提供商合作(有關Marketplace和其他的討論,請參見下文)。
訂閲
我們的平臺服務主要按年收費。我們的訂閲定價主要基於數據量,數據量是數據輸入記錄和連接點的函數。
我們的解決方案出售給企業營銷人員及其合作開展營銷的公司,包括代理機構、營銷技術提供商、出版商和數據提供商。如今,我們與全球915個直接客户合作,其中包括財富500強中約25%的客户,並通過我們的經銷商合作伙伴關係安排間接為數千名其他客户提供服務。
•品牌和代理商。我們與全球500多個最大的品牌和代理機構合作,通過建立對消費者的全渠道理解,並在他們選擇的同類最佳數字營銷平臺上激活這種理解,幫助他們執行以人為本的營銷。
•營銷技術提供商。我們為營銷技術提供商提供必要的身份基礎,以便在其平臺內提供基於用户的定位、衡量和個性化。這通過擴大覆蓋面以及激活營銷數據的速度為品牌增加價值。
•出版商。我們使任何規模的出版商都能在其物業上提供以人為本的營銷。這為品牌提供了直接接觸出版商優質庫存中的客户和潛在客户的渠道,從而為品牌增值。
•數據賣家。利用我們龐大的集成網絡,我們允許數據銷售商輕鬆連接到數字生態系統並通過自己的數據獲利。數據可以分發給客户或公開
通過 LiveRamp 數據市場功能。這為品牌增加了價值,因為它使他們能夠增強對消費者的理解,增加與客户和潛在客户的接觸面和理解。
市場及其他
隨着我們擴展 LiveRamp 網絡和技術,我們找到了更多方法來利用我們的平臺,為客户提供更多價值並創造增量收入來源。利用我們的通用身份系統和廣泛的集成網絡,Data Marketplace 在整個營銷生態系統中無縫連接數據銷售商的受眾數據。數據市場使數據銷售商能夠輕鬆地通過數百個營銷平臺和發佈商的數據獲利。同時,它提供了一個單一平臺,數據購買者,包括平臺和發佈商,以及品牌及其代理機構,可以訪問來自200多個數據銷售商的第三方數據,為所有行業提供支持,涵蓋所有類型的數據。數據提供者包括來源和 LiveRamp 獨有的品牌、能夠訪問以前不可用的確定性數據的新興平臺,以及我們平臺支持的數據合作伙伴關係。
我們主要通過與通過我們的市場平臺服務通過數據資產獲利的數據銷售商達成收益分享安排,從數據市場中獲得收入。我們還通過與某些發行商和可尋址的電視提供商的基於交易使用量的安排來創造市場和其他收入。
為了補充我們的產品供應,我們提供專業服務和增強的支持權利,以幫助客户利用我們的平臺並推動業務成果。我們提供的服務包括產品實施、數據科學分析、受眾評估和一般諮詢。 我們的服務收入主要來自平臺訂閲者支付的項目費用。服務項目是臨時銷售的,也與平臺訂閲捆綁銷售。服務收入不到公司總收入的5%。
摘要結果和重要事件
截至2023年6月30日的季度與2023財年同期的財務摘要如下所示:
•收入為1.541億美元,較1.422億美元增長8.3%。
•收入成本為4560萬美元,較4,100萬美元增長了11.2%。
•毛利率從71.2%下降到70.4%。
•總運營支出為1.062億美元,較1.268億美元下降了16.3%。
•2024和2023財年的收入成本和運營支出包括以下項目:
◦非現金股票薪酬分別為1,330萬美元和2420萬美元(收入成本分別為60萬美元和120萬美元,運營費用分別為1,270萬美元和2310萬美元)
◦購買的無形資產攤銷額分別為330萬美元和460萬美元(收入成本)
◦2024財年的轉型成本為190萬美元(一般和行政)
◦重組費用分別為10萬美元和70萬美元(收益、虧損和其他)
•其他收入總淨額為480萬美元,比70萬美元增加了420萬美元。
•淨虧損為160萬美元,攤薄每股虧損0.02美元,而攤薄每股虧損為2720萬美元,攤薄每股虧損0.40美元。
•經營活動提供的淨現金為2570萬美元,而使用的淨現金為3,340萬美元。本期運營現金流包括與2021財年相關的2,920萬美元美國國税局退款。
•根據公司的普通股回購計劃,該公司以2,020萬美元的價格回購了80萬股普通股,而以6,010萬美元的價格回購了210萬股普通股。
除非另有説明,否則本摘要以及以下討論和分析重點介紹了公司在截至2023年6月30日的財季與2023財年同期相比的財務業績以及其他重大事件和交易。但是,本摘要並不是要全面討論公司的業績。本摘要應與以下關於運營業績、資本資源和流動性的討論以及本報告所附的公司簡明合併財務報表和腳註一起閲讀。
關鍵績效指標
除了簡明合併財務報表中列出的財務業績衡量標準外,我們還監控以下列出的關鍵指標,以幫助我們評估收入增長趨勢,制定預算並衡量銷售和營銷工作的有效性。除百分比外,以下數據以百萬為單位。
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| | | | | | | | % 變化 | | % 變化 |
| | 2023年6月30日 | | | | 2022年6月30日 | | 2023 年 6 月 30 日自 2022 年 6 月 30 日起 | | 2022 年 6 月 30 日自 2021 年 6 月 30 日起 |
| | | | | | | | | | |
訂閲淨留存率 | | 98 | % | | | | 113 | % | | (13.3) | % | | 9.7 | % |
年化經常性收入 | | $ | 426.1 | | | | | $ | 409.4 | | | 4.1 | % | | 19.9 | % |
剩餘的履約義務 | | $ | 497.2 | | | | | $ | 398.0 | | | 24.9 | % | | 6.2 | % |
當前剩餘的履約義務 | | $ | 350.7 | | | | | $ | 295.5 | | | 18.7 | % | | 15.3 | % |
訂閲 CRPO | | $ | 309.1 | | | | | $ | 266.4 | | | 16.0 | % | | 12.6 | % |
訂閲淨留存率
訂閲淨留存率(“SNR”)定義為在我們平臺上使用一年或更長時間的客户的當前季度訂閲收入(淨額)除以上一季度訂閲收入(淨額),包括追加銷售、流失(合同丟失)、向下銷售(合同減少)和可變收入變化。SNR 不包括來自未使用我們平臺一年或更長時間的新客户的收入。我們認為,我們的SNR是一項重要指標,可以深入瞭解我們的訂閲協議的長期價值以及我們保留和增加訂閲客户羣收入的能力。信噪比率是一個運營指標,沒有可比的GAAP財務指標可以與這個特定的關鍵指標進行調和。
與 2022 年 6 月 30 日相比,2023 年 6 月 30 日的 SNR 下降主要歸因於向下銷售和流失活動抵消了客户追加銷售收入,以及可變使用量的貢獻減少。向下銷售和流失活動的增加部分是由客户承受的預算和經濟壓力推動的。
年度經常性收入
年化經常性收入 (“ARR”) 定義為按年計算的季度經常性收入的最後一個月。經常性收入是固定和合同訂閲收入,不包括任何可變或非經常性收入金額。我們認為,ARR提供了有關我們未來的收入潛力、我們獲得新客户的能力以及我們維持和擴大與現有客户關係的能力的重要信息。ARR 不是對未來收入的預測,未來收入可能會受到合同開始和結束日期以及續訂率的影響。應將ARR與收入和遞延收入分開來查看,因為ARR是一個運營指標,不打算與這些項目合併或取代這些項目。我們對ARR作為分析工具的使用存在侷限性,投資者不應將其孤立地考慮。我們行業中的其他公司可能以不同的方式計算ARR,這降低了其作為比較衡量標準的用處。
我們的ARR增長4.1%主要歸因於新客户收入,因為現有客户追加銷售的增長被向下銷售和流失所抵消。與去年同期增長19.9%相比,下降的原因與導致SNR下降的原因類似,即客户向下銷售和流失,部分原因是預算壓力以及新客户活動和現有客户追加銷售活動的貢獻減少。
剩餘履約義務和當前剩餘履約義務
剩餘履約義務(“RPO”)定義為合同下尚未確認為收入的所有未來收入。當我們簽訂了不可取消的合同或取消時應支付的鉅額罰款時,將確定未來的發票開具是確定的,並且開具發票不取決於未來發生的事件
例如交付特定的新產品或功能,或實現合同突發事件。當前的 RPO(“CRPO”)表示將在未來十二個月內確認的 RPO。訂閲 CRPO 代表與僅限訂閲的 RPO 相關的 CRPO,將在未來十二個月內得到確認。
儘管該公司認為RPO、CRPO和訂閲CRPO是收入的主要指標,因為它們代表的銷售活動尚未計入收入,但它們不一定表示未來的收入增長,因為它們受到多種因素的影響,包括合同續訂時間的季節性和平均合同條款。公司監控 RPO、CRPO 和訂閲 CRPO,以管理業務和評估績效。由於幾次大規模的多年續訂,包括與我們的最大客户之一的續訂,RPO 有所增加。CRPO 和訂閲 CRPO 的增長歸因於新客户的增加以及多年的續訂。
根據其中某些關鍵指標,尤其是ARR和SNR的年增長率同比下降,該公司預計2024財年的訂閲收入增長將繼續低於2023財年的增長率。
運營結果
每個報告期的精選財務信息摘要如下所示(以千美元計,每股金額除外): | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 在結束的三個月裏 | | |
| | 6月30日 | | |
| | | | | | % | | | | | | |
| | 2023 | | 2022 | | 改變 | | | | | | |
收入 | | $ | 154,069 | | | $ | 142,243 | | | 8 | | | | | | | |
收入成本 | | 45,621 | | | 41,021 | | | 11 | | | | | | | |
毛利 | | 108,448 | | | 101,222 | | | 7 | | | | | | | |
運營費用總額 | | 106,178 | | | 126,824 | | | (16) | | | | | | | |
運營收入(虧損) | | 2,270 | | | (25,602) | | | 109 | | | | | | | |
其他收入總額,淨額 | | $ | 4,849 | | | $ | 699 | | | 594 | | | | | | | |
淨虧損 | | $ | (1,586) | | | $ | (27,218) | | | 94 | | | | | | | |
攤薄後的每股虧損 | | $ | (0.02) | | | $ | (0.40) | | | 94 | | | | | | | |
收入
公司每個報告期的收入如下所示(千美元):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 在結束的三個月裏 | | |
| | 6月30日 | | |
| | | | | | % | | | | | | |
| | 2023 | | 2022 | | 改變 | | | | | | |
收入: | | | | | | | | | | | | |
訂閲 | | $ | 121,882 | | | $ | 115,733 | | | 5 | | | | | | | |
市場及其他 | | 32,187 | | | 26,510 | | | 21 | | | | | | | |
總收入 | | $ | 154,069 | | | $ | 142,243 | | | 8 | | | | | | | |
截至2023年6月30日的三個月中,總收入為1.541億美元,與去年同期相比增長1180萬美元,增長8.3%。增長的主要原因是訂閲收入增長了610萬美元,增長了5.3%,這主要是由於新的徽標交易、對現有客户的追加銷售以及約90萬美元的可變收入增加。市場和其他收入增加了570萬美元,增長了21.4%,這主要是由於數據市場的增長。按地域劃分,美國收入增長了1,210萬美元,增長了9.2%。國際收入減少了30萬美元,下降了2.7%。
收入成本和毛利
公司在每個報告期的收入成本和毛利如下所示(千美元): | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 在結束的三個月裏 | | |
| | 6月30日 | | |
| | | | | | % | | | | | | |
| | 2023 | | 2022 | | 改變 | | | | | | |
收入成本 | | $ | 45,621 | | $ | 41,021 | | 11 | | | | | | | |
毛利 | | $ | 108,448 | | $ | 101,222 | | 7 | | | | | | | |
毛利率 (%) | | 70.4 | % | | 71.2 | % | | (1) | | | | | | | |
收入成本包括第三方直接成本,包括身份圖數據、其他數據和基於雲的託管成本,以及 IT、安全和產品運營職能的成本。收入成本還包括與收購相關的無形資產的攤銷。
截至2023年6月30日的三個月,收入成本為4560萬美元,比去年同期增長460萬美元,增長11.2%。毛利率從上年的71.2%降至70.4%,這是由於收入增長被主要來自雲基礎設施成本(增加了410萬美元)的收入成本增加部分抵消。美國毛利率從72.4%降至72.2%,國際毛利率從54.8%降至43.3%。
運營費用
公司在每個報告期的運營費用如下所示(千美元):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 在結束的三個月裏 | | |
| | 6月30日 | | |
| | | | | | % | | | | | | |
| | 2023 | | 2022 | | 改變 | | | | | | |
運營費用: | | | | | | | | | | | | |
研究和開發 | | $ | 34,519 | | | $ | 47,661 | | | (28) | | | | | | | |
銷售和營銷 | | 44,879 | | | 51,280 | | | (12) | | | | | | | |
一般和行政 | | 26,664 | | | 27,144 | | | (2) | | | | | | | |
收益、損失和其他項目,淨額 | | 116 | | | 739 | | | (84) | | | | | | | |
運營費用總額 | | $ | 106,178 | | | $ | 126,824 | | | (16) | | | | | | | |
研發(“研發”)支出包括公司支持研究、新開發和相關產品改進的工程和產品/項目管理職能的運營費用。
截至2023年6月30日的三個月,研發費用為3,450萬美元,與去年同期相比減少了1,310萬美元,下降了27.6%,佔總收入的22.4%,而去年同期為33.5%。減少的主要原因是股票薪酬支出(減少660萬美元)、員工相關和激勵性薪酬成本(由於截至2022年12月31日的季度裁員,員工相關支出減少了440萬美元)和專業服務(減少了30萬美元)。股票薪酬減少的原因是去年年底加速歸屬獎勵,這些獎勵本應在2024財年前六個月歸屬,以利用現金税儲蓄機會。
銷售和營銷 (“S&M”) 費用包括公司銷售、營銷和產品營銷職能的運營費用。
截至2023年6月30日的三個月,標準普爾支出為4,490萬美元,與去年同期相比減少了640萬美元,下降了12.5%,佔總收入的29.1%,而去年同期為36.1%。減少的主要原因是股票薪酬支出(減少210萬美元)、營銷費用(減少140萬美元)、管理費用(由於壞賬準備金減少而減少了130萬美元)和專業服務(減少了120萬美元)。與員工相關的支出相對持平。股票薪酬減少的原因是去年年底加速歸屬獎勵,這些獎勵本應在2024財年前六個月歸屬,以利用現金税儲蓄機會。
一般和管理(“G&A”)費用是指公司財務、人力資源、法律、企業 IT 和其他公司管理職能的運營支出。
截至2023年6月30日的三個月,併購支出為2670萬美元,與去年同期相比減少了50萬美元,下降了1.8%,佔總收入的17.3%,而去年同期為19.1%。減少的主要原因是股票薪酬支出(減少170萬美元)和專業服務(減少70萬美元),部分被轉型成本的增加(本季度為190萬美元,而上一季度沒有成本)所抵消。股票薪酬減少的原因是去年年底加速歸屬獎勵,這些獎勵本應在2024財年前六個月歸屬,以利用現金税儲蓄機會和本期沒收。轉型成本是與評估戰略和運營計劃(包括公司的長期選址戰略)相關的第三方成本,以應對最近的宏觀經濟狀況。該公司預計在本財年的剩餘時間內不會產生額外的轉型成本。與員工相關的支出相對持平,因為去年裁員的影響被更高的激勵性薪酬所抵消。
收益、虧損和其他項目,淨額表示重組成本和其他調整。
截至2023年6月30日的三個月,淨收益、虧損和其他項目為10萬美元,與去年同期相比減少了60萬美元。本季度和上一季度的金額與職位被裁掉的員工的解僱補助金有關。
運營收入(虧損)和營業利潤率
截至2023年6月30日的三個月,運營收入為230萬美元,而去年同期的運營虧損為2560萬美元。營業利潤率為正1.5%,而去年同期為負18.0%。收入增長以及與去年裁員和加速授予獎勵相關的運營支出減少對利潤率產生了積極影響。
其他所得税和所得税
截至2023年6月30日的三個月,其他收入為480萬美元,而去年同期為70萬美元。增長的主要原因是投資現金和短期投資的利率上升。
截至2023年6月30日的三個月,所得税支出為870萬美元,税前收入為710萬美元,有效税率為122%。相比之下,上一年度的所得税支出為230萬美元,税前虧損為2490萬美元,有效税率為負9%。本期税收支出反映了根據美國國税法(“IRC”)第174條對研發支出資本化的影響,該條經2017年《減税和就業法》修訂,由於估值補貼,該法尚未記錄未來的税收優惠。
資本資源和流動性
該公司的現金和現金等價物主要位於美國。截至2023年6月30日,在4.708億美元的現金餘額總額中,約有2,290萬美元(約佔4.9%)位於美國境外。該公司目前沒有計劃將這筆現金匯回美國。
截至2023年6月30日,應收賬款淨餘額為1.731億美元,與2023年3月31日的1.574億美元相比增加了1,570萬美元。截至2023年6月30日,未償銷售天數(“DSO”)(衡量收取應收賬款所需的時間)為102天,而截至2023年3月31日為95天。DSO可能會因合同的時間和性質而波動,這些合同導致與尚未執行的服務的遞延收入相關的預付賬單,而按總額計費的Marketplace和其他合同按淨額確認,但應付給數據賣方的金額不反映為應收賬款的抵消額。與2023年3月31日相比,由於數據市場應收賬款總額的影響增加,截至2023年6月30日的DSO受到了大約3天的負面影響。所有客户賬户均受到積極管理,目前預計不會出現超過預留金額的損失。
截至2023年6月30日,營運資金總額為5.337億美元,與2023年3月31日的5.397億美元相比減少了610萬美元。
管理層認為,公司現有的可用現金將足以滿足公司在可預見的將來的營運資金和資本支出需求。但是,鑑於經濟衰退的風險、俄羅斯和烏克蘭之間的軍事衝突、成本上升、利率上升、資本市場波動、銀行倒閉和普遍的通貨膨脹壓力,我們的流動性狀況可能會發生變化,原因是無法向客户收款,無法通過發行股票或債務籌集新資金,以及無法完成對債權人的還款或付款。我們歷來抓住並可能繼續利用機會,通過資本市場交易創造額外的流動性。這些影響對全球金融市場造成了重大幹擾,這可能會增加資本成本,對我們籌集額外資金的能力產生不利影響,這可能會對我們未來的流動性產生負面影響。任何資本市場交易的金額、性質和時間將取決於我們的經營業績和其他情況;我們當時的承諾和義務;資本需求的金額、性質和時間;以及整體市場狀況。如果我們無法在需要時籌集資金,我們可能會被迫削減運營。
現金流
下表彙總了我們在報告期內的現金流(千美元): | | | | | | | | | | | | | | |
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| | 在截至6月30日的三個月中 |
| | 2023 | | 2022 |
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由(用於)經營活動提供的淨現金 | | $ | 25,693 | | | $ | (33,369) | |
用於投資活動的淨現金 | | $ | (553) | | | $ | (1,741) | |
用於融資活動的淨現金 | | $ | (18,522) | | | $ | (56,046) | |
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經營活動
我們來自運營活動的現金流主要受業務增長、客户收款的增加或減少以及向供應商和員工支付的相關款項的影響。從客户那裏收到現金和向供應商付款的時間會對我們的運營活動現金流產生重大影響。我們的收款和付款週期可能因時期而異。
在截至2023年6月30日的三個月中,經營活動提供的淨現金為2570萬美元,主要來自經非現金項目調整後的淨收益為1,590萬美元,運營資產和負債提供的淨現金為980萬美元。運營資產和負債提供的淨現金主要與美國國税局2021財年相關的2920萬美元退款、遞延收入增加710萬美元以及其他資產增加500萬美元有關,但部分被應付賬款和其他負債的增加以及1,440萬美元的應收賬款增加所抵消。應付賬款和其他負債的變化主要是由於支付年度激勵性薪酬以及向供應商付款的時間安排所致。應收賬款的變化主要是由於收入增長和客户收到現金的時機。
在截至2022年6月30日的三個月中,用於經營活動的淨現金為3,340萬美元,主要來自經非現金項目調整後的淨虧損為370萬美元,由運營資產和負債使用的淨現金3,710萬美元所抵消。運營資產和負債使用的淨現金主要與應付賬款和其他負債減少3,460萬美元以及應收賬款增加770萬美元有關。應付賬款和其他負債的變化主要是由於支付年度激勵性薪酬和向供應商付款的時間安排所致。應收賬款的變化主要是由於收入增長和客户收到現金的時機。
投資活動
我們的主要投資活動歷來由資本支出組成。由於我們擴大業務、增加新員工、新設施和收購的時機,資本支出可能因時期而異。
在截至2023年6月30日的三個月中,用於投資活動的淨現金為60萬美元,包括購買50萬美元的戰略投資和10萬美元的資本支出。
在截至2022年6月30日的三個月中,用於投資活動的淨現金包括170萬美元的資本支出。
融資活動
我們的融資活動包括收購庫存股、股權補償計劃的收益以及在股票獎勵歸屬後回購股票以進行預扣税。
在截至2023年6月30日的三個月中,用於融資活動的淨現金為1,850萬美元,其中包括根據董事會批准的2,020萬美元(80萬股)股票回購計劃收購庫存股,以及根據股票獎勵歸屬後回購的390萬美元預扣税股票。這些現金的使用被我們股權薪酬計劃出售普通股的560萬美元收益部分抵消。
在截至2022年6月30日的三個月中,用於融資活動的淨現金為5,600萬美元,其中包括根據董事會批准的6,010萬美元(210萬股)股票回購計劃收購庫存股,以及60萬美元用於在股票獎勵歸屬後以預扣税方式回購的股票。這些現金的使用被我們股權薪酬計劃出售普通股的460萬美元收益部分抵消。
普通股回購計劃
2022年12月20日,公司董事會批准了對現有普通股回購計劃的修正案,該修正案最初於2011年通過。該修正案授權再進行1億美元的股票回購,使普通股回購計劃下授權的回購總額增加到11億美元。此外,它將普通股回購計劃的期限延長至2024年12月31日。
在截至2023年6月30日的三個月中,根據修改後的普通股回購計劃,公司以2,020萬美元的價格回購了80萬股普通股。截至2023年6月30日,該公司已根據該計劃以9.024億美元的價格回購了總共3650萬股普通股,剩餘產能為1.976億美元。
根據2022年的《降低通貨膨脹法》,2022年12月31日之後進行的股票回購需繳納1%的消費税。在確定回購股票的總應納税價值時,允許扣除本財年內任何新發行的股票的公允市場價值。該法案中包含的消費税和其他企業所得税變更沒有對我們的簡明合併財務報表產生重大影響,預計也不會產生重大影響。
合同承諾
下表顯示了公司截至2023年6月30日的合同現金義務和購買承諾(千美元)。經營租賃主要包括我們的各種辦公設施。購買承諾主要包括購買數據、託管服務、軟件即服務安排和租賃權改善的合同承諾。這些表格不包括未來與不確定税收狀況相關的2400萬美元負債的支付,因為公司無法預測付款的期限。2024年的金額代表截至2024年3月31日的剩餘九個月。所有其他期間均為截至3月31日的財政年度(千美元):
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 在截至3月31日的幾年中 |
| | 2024 | | 2025 | | 2026 | | 2027 | | 2028 | | 此後 | | 總計 |
經營租賃 | | $ | 7,349 | | | $ | 9,371 | | | $ | 8,563 | | | $ | 8,265 | | | $ | 8,454 | | | $ | 12,828 | | | $ | 54,830 | |
| | | | | | | | | | | | | | |
截至2023年6月30日,由於公司退出某些租賃辦公設施,與重組計劃相關的未來最低還款額為(千美元):2024財年:2,024美元;2025財年:2698美元;2026財年:1799美元。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 在截至3月31日的幾年中 |
| | 2024 | | 2025 | | 2026 | | 2027 | | 2028 | | | | 總計 |
購買承諾 | | $ | 72,606 | | | $ | 79,025 | | | $ | 10,754 | | | $ | 4,081 | | | $ | 3,375 | | | | | $ | 169,841 | |
儘管公司沒有任何其他重大資本支出合同承諾,但為了支持業務的增長,仍然需要對設施和計算機設備進行一定水平的投資。
有關可能影響經營業績或財務狀況(包括流動性和資本資源)的某些風險的描述,請參閲公司於2023年5月24日向美國證券交易委員會提交的截至2023年3月31日財年的10-K表年度報告(“2023年年度報告”)第一部分第1A項中包含的 “風險因素”。
非美國運營
該公司在英國、法國、荷蘭、意大利、西班牙、巴西、印度、澳大利亞、中國、新加坡和日本設有辦事處。公司承受匯率波動的大部分風險是由於折算損益所致,因為沒有會對匯率產生影響的重大交易。總的來説,每個國外地點都應為自己的運營和現金流提供資金,儘管資金可能會從美國貸款或投資給外國子公司。這些預付款被視為長期投資,匯率變動所產生的任何損益以及將外國財務報表折算成美元所產生的損益均計入累計其他綜合收益。因此,外幣的匯率變動可能會影響公司的未來成本或來自外國投資的未來現金流。公司沒有簽訂任何外幣遠期外匯合約或其他衍生工具來對衝外幣匯率不利波動的影響。
關鍵會計政策
我們根據FASB ASC中規定的美國公認會計原則編制簡明合併財務報表,並考慮美國證券交易委員會發布的各種員工會計公告和其他適用指南。這些會計原則要求管理層做出某些判斷和假設,這些判斷和假設會影響截至財務報表發佈之日的資產和負債金額以及或有資產和負債的披露,以及報告期內報告的收入和支出金額。公司2023年年度報告中的合併財務報表包括編制公司合併財務報表時使用的重要會計政策的摘要。此外,作為公司2023年年度報告的一部分提交的管理層討論與分析包含了對管理層認為最關鍵的政策的討論,因為這些政策要求管理層做出複雜和/或重要的判斷。自公司2023年年度報告發布之日以來,公司的關鍵會計政策均未發生重大變化,除非本報告所附簡明合併財務報表附註附註1附註1 “重要會計政策的列報基礎和摘要” 的本年度通過的會計聲明部分所述。
最近的會計公告
有關最近會計公告的信息,請參閲本報告所附簡明合併財務報表附註1 “重要會計政策的列報基礎和摘要” 下的 “本年度通過的會計公告” 和 “最近尚未通過的會計公告”。
第 3 項。關於市場風險的定量和定性披露
我們認為,與公司2023年年度報告中討論的風險敞口相比,截至2023年6月30日的三個月中,我們的市場風險敞口沒有發生重大變化。
第 4 項控制和程序
(a) 評估披露控制和程序。
我們的管理層在首席執行官(我們的首席執行官)和臨時首席財務官(我們的首席財務和會計官)的參與下,評估了我們的披露控制和程序(定義見經修訂的1934年《證券交易法》第13a-15(e)條)的有效性。根據這項評估,我們的首席執行官和首席財務和會計官得出結論,截至2023年6月30日,我們的披露控制和程序已生效。
(b) 財務報告內部控制的變化。
在截至2023年6月30日的財季中,我們對財務報告的內部控制(定義見《交易法》第13a-15(f)條和第15d-15(f)條)沒有發生任何變化,這些變化對我們對財務報告的內部控制產生了重大影響,或者有理由有可能對我們的財務報告內部控制產生重大影響。
第二部分。其他信息
第 1 項。法律訴訟
本項目所要求的信息載於我們未經審計的簡明合併財務報表附註14 “承諾和意外開支”,載於本季度報告第一部分第1項,並以引用方式納入此處。
第 1A 項。風險因素
公司2023年年度報告第一部分第1A項 “風險因素” 中描述的風險在所有重大方面均保持不變。我們的 2023 年年度報告中的風險因素並未確定我們面臨的所有風險。我們的運營也可能受到我們目前不知道的因素或我們目前認為對我們的運營無關緊要的因素的影響。如果任何已確定的風險或美國證券交易委員會文件中未指明的其他風險得以實現,我們的業務、財務狀況或經營業績可能會受到重大不利影響。在這種情況下,我們的普通股的市場價格可能會下跌。
第 2 項。未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用
a.不適用。
b.不適用。
c.下表提供了有關LiveRamp在指定時期內購買其普通股的信息。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
時期 | | 購買的股票總數 | | 每股支付的平均價格 | | 作為公開宣佈的計劃或計劃的一部分購買的股票總數 | | 根據計劃或計劃可能購買的股票的最大數量(或近似美元價值) |
2023 年 4 月 1 日-2023 年 4 月 30 日 | | 258,600 | | | $ | 22.94 | | | 258,600 | | | $ | 211,894,320 | |
2023 年 5 月 1 日-2023 年 5 月 31 日 | | 281,000 | | | $ | 24.45 | | | 281,000 | | | $ | 205,023,229 | |
2023 年 6 月 1 日至 2023 年 6 月 30 日 | | 295,000 | | | $ | 25.08 | | | 295,000 | | | $ | 197,624,391 | |
總計 | | 834,600 | | | $ | — | | | 834,600 | | | |
2011年8月29日,董事會通過了普通股回購計劃。該計劃隨後進行了修改和擴展,最近一次是在2022年12月20日。根據修改後的普通股回購計劃,公司可能在截至2024年12月31日的期間內購買高達11億美元的普通股。截至2023年6月30日,該公司已以9.024億美元的價格回購了總共3650萬股股票,剩餘產能為1.976億美元根據股票回購計劃。
第 3 項。優先證券違約
不適用。
第 4 項。礦山安全披露
不適用。
第 5 項。其他信息
a. 不適用
b. 不適用。
c. 在截至2023年6月30日的三個月中,公司沒有董事或高管(定義見《交易法》第16a-1(f)條) 採用要麼 終止a 規則 10b5-1 交易安排或非規則 10b5-1 交易安排(此類術語定義見第 S-K 法規第 408 項)。
第 6 項。展品
本季度報告附有以下證物:
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31.1 | | | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條和第404條通過的美國證券交易委員會第13a-14 (a) /15d-14 (a) 條對首席執行官(首席執行官)進行認證 |
| | |
31.2 | | | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302和404條通過的美國證券交易委員會第13a-14 (a) /15d-14 (a) 條對臨時首席財務官(首席財務和會計官)進行認證 |
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32.1 | | | 根據 2002 年《薩班斯-奧克斯利法案》第 906 條通過的《美國法典》第 18 篇第 1350 條對首席執行官(首席執行官)進行認證 |
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32.2 | | | 根據 2002 年《薩班斯-奧克斯利法案》第 906 條通過的《美國法典》第 18 篇第 1350 條對臨時首席財務官(首席財務和會計官)進行認證 |
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101 | | | 以下財務信息來自我們截至2023年6月30日的季度10-Q表季度報告,格式為內聯XBRL:(i)截至2023年6月30日和2023年3月31日的簡明合併資產負債表,(ii)截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月的簡明合併運營報表, (iii) 截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月的簡明合併綜合虧損表,(iv) 截至2023年6月30日的三個月的簡明合併權益表,(v) 截至2022年6月30日止三個月的簡明合併權益表,(vi) 截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月的簡明合併現金流量表,以及 (vii) 簡明合併財務報表附註,詳細標記。 |
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104 | | | 封面交互式數據文件(格式為行內 XBRL,包含在附錄 101 中) |
簽名
根據1934年《證券交易法》的要求,註冊人已正式促使經正式授權的下列簽署人代表其簽署本報告。
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| LIVERAMP 控股有限公司 |
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日期:2023 年 8 月 9 日 | 來自: | /s/ 勞倫·迪拉德 |
| | (簽名) |
| | 勞倫·迪拉德 |
| | 臨時首席財務官、財務和投資者關係高級副總裁 |
| | (首席財務和會計官員) |