附錄 99.1
 
Frontier 公佈2023年第二季度業績
 

 •
截至2023年上半年，息税折舊攤銷前利潤實現同比增長

•
六年來首次報告業務和批發收入同比增長

•
嚴格的定價行動使消費類光纖寬帶的ARPU連續增長了約3％

•
光纖證券化交易凸顯了光纖基礎設施的價值，並開啟了有吸引力的融資來源
 
康涅狄格州諾沃克，2023年8月4日——Frontier Communications Parent, Inc.（納斯達克股票代碼：FYBR）（“Frontier”） 今天公佈了2023年第二季度業績。

“我們第二季度的業績再次證明，我們的光纖互聯網是滿足對高速、可靠連接不斷增長的需求 的最佳技術。本季度，我們報告了穩健的光纖淨增長，消費者寬帶ARPU連續增長，業務和批發收入六年來首次實現正增長。” Frontier總裁兼首席執行官Nick Jeffery説。

我們的目標是今年恢復增長，而我們的規模、競爭優勢、健康的現金流和一流的團隊 使我們走上了實現這一目標的正軌。我們在上半年實現了息税折舊攤銷前利潤同比增長，並計劃在下半年加速增長。我們致力於建設Gigabit America®，因為我們知道我們的光纖技術可以 改善人們的生活。”

2023 年第二季度亮點1


 •
已通過 31.6 萬個新的光纖接入點

•
增加了66,000個光纖寬帶客户，使光纖寬帶客户同比增長19％

•
收入為14.5億美元，淨虧損200萬美元，調整後的息税折舊攤銷前利潤為5.33億美元

•
10.6億美元的資本支出，包括4.19億美元的非補貼相關建築資本支出和3500萬美元的與補貼相關的建築資本支出

•
運營淨現金為2.76億美元，這得益於強勁的經營業績和對營運資金管理的日益關注

•
實現了4.6億美元的年化運行成本節約

•
2023年8月1日對21億美元的光纖證券化交易進行了定價，但須遵守慣例條件
 
1調整後的息税折舊攤銷前利潤是衡量業績的非公認會計準則。有關該指標及其計算方法的描述，請參閲 “非公認會計準則指標” 。有關調整後息税折舊攤銷前利潤與淨收入的對賬，請參閲附表A。

2023年第二季度合併財務業績2


 •
14.5億美元的收入同比下降0.7％，原因是纖維基產品的增長被銅基產品的下降所抵消

•
營業收入為1.15億美元，淨虧損為200萬美元

•
調整後的息税折舊攤銷前利潤為5.33億美元，同比下降0.4％，原因是收入下降被內容支出減少和成本節約舉措部分抵消

•
經2022年第二季度非經常性800萬美元銷售税退税進一步調整後，調整後的息税折舊攤銷前利潤將同比增長 1.1%

•
調整後的息税折舊攤銷前利潤率為36.8％，高於2022年第二季度的36.7％

•
經2022年第二季度非經常性800萬美元銷售税退税進一步調整後，調整後的息税折舊攤銷前利潤率將從2022年第二季度的36.1％提高到36.8％

•
隨着光纖擴張計劃的加速，資本支出從2022年第二季度的6.4億美元增加了10.6億美元
 
2023 年第二季度消費者業績


 •
由於光纖寬帶的強勁增長被銅產品的下降所抵消，消費者收入為7.75億美元，同比下降2.0％

•
由於寬帶、語音和其他方面的增長抵消了視頻的下降，消費光纖收入為4.62億美元，同比增長9.7％

•
在光纖寬帶客户增長的推動下，消費光纖寬帶收入為3.2億美元，同比增長19.4％

•
消費光纖寬帶客户淨增加63,000人，使消費光纖寬帶客户同比增長19.7％

•
消費光纖寬帶客户流失率為 1.41%，低於 2022 年第二季度的 1.43%

•
消費光纖寬帶ARPU為63.12美元，同比下降0.4％，連續增長2.7％，這是由於客户吸收的ARPU在70美元區間內增加以及每年的價格上漲

2023 年第二季度業務和批發業績


 •
6.53億美元的商業和批發收入同比增長0.3％，原因是銅的下跌部分抵消了纖維的增長

•
商業和批發光纖收入為2.84億美元，同比增長7.6％，原因是數據和語音的增長被其他收入的下降部分抵消

•
商業光纖寬帶客户流失率為1.31％，高於2022年第二季度的1.28％

•
商業光纖寬帶ARPU為102.89美元，同比下降4.0％

2調整後的息税折舊攤銷前利潤和調整後息税折舊攤銷前利潤率是衡量業績的非公認會計準則。有關這些指標及其計算方法的描述，請參閲 “非公認會計準則指標”。有關調整後息税折舊攤銷前利潤與淨收入的對賬，請參閲附表A。

資本結構3

截至2023年6月30日，Frontier的總流動性為19億美元，其中包括約12億美元的現金和短期投資餘額以及7億美元的循環信貸額度的可用借貸能力。截至2023年6月30日，Frontier的淨槓桿率約為4.1倍。Frontier在2027年之前沒有長期債務到期日。

2023 年展望4

Frontier今天重申了其對2023年的運營和財務預期。

該公司的指導方針並未假設最近定價的光纖證券化交易會產生任何影響。

Frontier 對2023年全年的指導方針是：


 •
調整後的息税折舊攤銷前利潤為211-21.6億美元

•
新光纖通過量達130萬次

•
現金資本支出為3.00億至32.0億美元

•
現金税約為2000萬美元

•
淨現金利息支付額約為6.55億美元

•
養老金和OPEB支出約為5000萬美元（扣除資本淨額）

•
現金養老金和OPEB繳款約1.25億美元

電話會議信息

正如先前宣佈的那樣，Frontier將於今天，即2023年8月4日美國東部時間上午8點30分開始與金融界舉行電話會議，討論2023年第二季度的業績。

電話會議網絡直播和演示材料可通過Frontier的投資者關係網站獲得，並將保存在此位置 。

投資者聯繫人
媒體聯繫人
   
斯賓塞·庫恩
克里斯西·默裏
投資者關係高級副總裁
企業傳播副總裁
+1 401-225-0475
+1 504-952-4225
spencer.kurn@ftr.com
chrissy.murray@ftr.com

3淨槓桿率是非公認會計準則衡量標準。有關淨槓桿率的描述和計算，請參閲 “非公認會計準則指標” 和此處包含的簡明合併資產負債表數據 。
42023年的運營和財務指導預期包括與未來事件相關的前瞻性陳述。參見下文 “前瞻性陳述”。此處未提供預計的公認會計準則財務指標和預計的非公認會計準則財務指標的對賬，因為此類公認會計準則財務指標無法在前瞻性基礎上獲得，如果不進行不合理的努力，就無法得出這種 對賬。

關於《邊境》

Frontier（納斯達克股票代碼：FYBR）是美國最大的純光纖提供商。在我們的目標 “Building Gigabit America®” 的推動下，我們提供 超快的寬帶連接，釋放數百萬消費者和企業的潛力。

非公認會計準則財務指標

Frontier使用某些非公認會計準則財務指標來評估其業績，包括息税折舊攤銷前利潤、息税折舊攤銷前利潤率、調整後息税折舊攤銷前利潤率、營業自由現金流、調整後的運營支出和淨槓桿率，每項指標如下所述。管理層在內部使用這些非公認會計準則財務衡量標準來 (i) 協助分析Frontier的基礎 不同時期的財務業績，(ii) 分析和評估戰略和運營決策，(iii) 制定薪酬決策標準，以及 (iv) 協助瞭解Frontier創造現金流 的能力，從而規劃未來的資本和運營決策。管理層認為，這些非公認會計準則財務指標的列報為投資者提供了有關Frontier財務狀況和運營業績的有用信息，因為這些衡量標準與相關的GAAP財務指標結合使用，（i）可以更全面地瞭解Frontier的核心業務和產生現金流的能力，（ii）為投資者提供管理層做出財務、運營、薪酬和規劃決策所依據的 財務分析框架，以及（iii）目前的測量值投資者和評級機構向管理層表示，這對於他們評估Frontier及其經營業績很有用。

隨附表格中包含了這些指標與根據公認會計原則計算和列報的最具可比性的財務指標的對賬情況。這些非公認會計準則財務指標不是衡量公認會計原則下財務業績或流動性的指標，也不是公認會計原則指標的替代品，它們可能無法與其他 公司的類似標題指標相提並論。

息税折舊攤銷前利潤定義為淨收益（虧損）減去所得税支出（收益）、利息支出、投資和其他收入（虧損）、養老金 結算成本、重組項目以及折舊和攤銷。息税折舊攤銷前利潤率的計算方法是將息税折舊攤銷前利潤除以總收入。

如上所述，調整後的息税折舊攤銷前利潤定義為息税折舊攤銷前利潤，經調整後不包括某些養老金/運營支出支出、重組成本和其他 費用、股票薪酬和某些其他非經常性項目。調整後息税折舊攤銷前利潤率的計算方法是將調整後的息税折舊攤銷前利潤除以總收入。

管理層使用息税折舊攤銷前利潤、息税折舊攤銷前利潤率、調整後息税折舊攤銷前利潤和調整後息税折舊攤銷前利潤率來幫助其比較不同時期的業績 並作為運營業績的衡量標準。管理層認為，這些非公認會計準則指標為投資者評估Frontier各個時期的運營業績提供了有用的信息，因為它們不包括與前期投資相關的折舊和 攤銷費用，並且是在不考慮資本結構或投資活動的情況下確定的。通過排除資本支出、債務償還和股息等因素，這些 非公認會計準則財務指標存在某些缺陷。管理層通過將這些非公認會計準則財務指標與可比的公認會計準則財務指標結合使用來彌補這些缺陷。

管理層將運營自由現金流定義為經營活動提供的淨現金減去資本支出。管理層使用 運營自由現金流來幫助其比較不同時期的流動性，並更全面地瞭解Frontier的核心業務和產生現金流的能力。管理層認為，這項非公認會計準則指標對投資者評估可用於償還債務和支付股息的現金很有用。這項非公認會計準則財務指標存在某些缺陷；它並不代表可用於全權支出的剩餘現金流，因為在確定此類衡量標準時不會扣除債務 還款等項目。管理層通過將這項非公認會計準則財務指標與可比的公認會計準則財務指標結合使用來彌補這些缺陷。

調整後的運營支出定義為調整後的運營費用，不包括折舊和攤銷、重組和其他 費用、某些養老金/運營支出支出、股票薪酬以及某些其他非經常性項目。投資者表示，這項非公認會計準則指標可用於評估Frontier的業績。

淨槓桿率的計算方法是最近四個季度的淨負債（總負債減去現金和現金等價物以及短期投資）除以調整後的息税折舊攤銷前利潤 。投資者表示，這項非公認會計準則指標可用於評估Frontier的債務水平。

本新聞稿中的信息應與Frontier向美國證券交易委員會（“SEC”）提交的 文件中包含的財務報表和腳註一起閲讀。

前瞻性陳述

本新聞稿包含與未來事件相關的 “前瞻性陳述”，包括我們的2023年展望和指導。前瞻性 陳述反映了我們對未來事件的預期或信念，包括但不限於我們對未來運營和財務業績的展望、實施戰略和成本 儲蓄計劃的預期業績、持續和計劃中的融資，包括公司的證券化和可變融資票據、資本支出、税收、養老金和OPEB債務，以及我們遵守管理債務和其他事項的協議 中契約的能力。這些陳述是根據管理層在發表聲明時對未來事件和業績的看法和假設作出的，包含諸如 “期望”、 “預期”、“打算”、“計劃”、“相信”、“尋求”、“看見”、“可能”、“將” 或 “目標” 之類的詞語。就其性質而言，前瞻性陳述涉及在不同程度上不確定的問題。各種因素可能會對 未來的發展和業績產生重大影響，包括但不限於：我們滿足與發行相關的收盤條件的能力；我們滿足與發行相關的收盤條件的能力；我們完成 可變融資票據融資的能力；我們的鉅額債務、未來承擔更多債務的能力，以及管理我們當前債務的協議中可能減少我們運營和財務狀況的契約 靈活性；調整後下降相對於我們無法抵消的歷史水平，息税折舊攤銷前利潤；經濟不確定性、金融市場的波動和利率上升可能會限制我們獲得資本的能力或增加為業務運營提供資金所需的資本成本 ，包括我們的光纖擴張計劃；我們成功實施戰略舉措的能力，包括纖維擴建和其他提高收入和提高生產率的舉措 ；我們為光纖獲得必要的建築資源、材料和許可證的能力及時且具有成本效益的方式進行擴建計劃；全球微芯片短缺、COVID-19 疫情或其他原因導致的成本和供應鏈的潛在中斷 ，這可能會對我們的財務狀況或經營業績產生不利影響，阻礙我們的光纖擴張計劃；我們有效管理 運營、運營支出、資本支出、還本付息要求以及為所得税和流動性支付的現金的能力；潛在信息技術的影響或數據安全漏洞或其他網絡攻擊或其他幹擾； 來自有線電視、無線和有線運營商、衞星、光纖 “過度製造商” 和頂級公司的競爭，以及我們無法及時或盈利的風險；我們成功適應 通信行業變化的能力，包括技術變革和競爭對我們的資本支出、產品和服務的影響；我們留住或吸引新客户的能力維持與現有 客户的關係，包括批發客户；我們對有限數量的關鍵供應商和供應商的依賴；我們的語音服務、切換和非交換接入以及視頻和數據服務的收入下降，我們無法通過其他產品和服務收入的增加來穩定或抵消 ；我們獲得、繼續使用或續訂業務中使用的知識產權和其他許可證的能力；我們僱用或留住關鍵人員的能力；我們處置 某些資產或資產集團的能力或按以下條件收購某些資產對我們有吸引力，或者根本沒有吸引力；我們和我們的 競爭對手獲得聯邦和州普遍服務資金或其他補貼的變化所產生的影響，以及我們獲得未來補貼的能力；我們遵守適用的 CAF II 和 RDOF 要求的能力以及退還某些 CAF II 和 RDOF 資金的處罰或義務的風險；我們抵禦 訴訟或政府調查的能力以及當前和待處理的潛在不利結果未來的訴訟或調查；我們的遵守能力適用的聯邦和州消費者保護要求； 政府立法和法規對我們業務的影響，包括成本、中斷、運營靈活性可能受到的限制以及此類立法或法規導致的競爭格局變化； 監管、調查和法律訴訟以及法律合規風險的影響；我們在運營所在州有效管理服務質量並滿足強制性服務質量指標或監管要求的能力； 的影響所得税税率、税法、法規或裁決或聯邦或州税收評估的變化，包括此類變化可能使我們的競爭對手比我們受益更大的風險，以及我們 遞延所得税資產價值將來可能下降；會計政策或慣例變化的影響；我們成功重新談判工會合同的能力；醫療費用增加以及養老金和離職後開支的影響；養老金計劃的變化 ，利率、貼現率、監管規則和/或價值我們的養老金計劃資產；我們所服務地區、美國和全球經濟、政治和市場狀況的不利變化的影響，包括 但不限於我們的供應鏈中斷、關鍵材料或勞動力的定價上漲，或者流行病、流行病和傳染病爆發導致的其他不利變化，包括 COVID-19 疫情、自然 災害、經濟或政治不穩定、恐怖襲擊和戰爭，包括持續的烏克蘭戰爭，或其他不利的廣泛事態發展；氣候變化和日益嚴格的環境法、 規章制度以及客户期望和其他環境責任的潛在不利影響；由於我們的前債權人持有大量普通股，市場懸而未決；特拉華州法律和我們的公司註冊證書的某些條款可能阻礙我們的股東改變公司方向或管理；以及我們向美國證券交易委員會提交的其他文件中列出的某些其他因素。這份可能影響未來表現和 前瞻性陳述準確性的因素清單具有説明性，並非詳盡無遺。你應該考慮這些重要因素，以及Frontier向美國證券交易委員會提交的文件中包含的風險和其他因素，包括我們最近關於10-K表和10-Q表格的 報告。這些風險和不確定性可能導致未來的實際業績與此類前瞻性陳述中表達的業績存在重大差異。我們無意更新 任何前瞻性陳述，也不承擔任何責任。

邊境通訊母公司
未經審計的財務數據

     
對於
三個月已結束
      
對於
三個月已結束
      
對於
三個月已結束
   
 
（百萬美元，千股，每股金額除外）
   
6月30日
2023
      
3月31日
2023
      
6月30日
2022
   
                   
損益表數據
                  
收入
  
$
1,449
    
$
1,440
    
$
1,459
  
                         
運營費用：
                        
服務成本
    
528
      
542
      
546
  
銷售費用、一般費用和管理費用
    
428
      
417
      
427
  
折舊和攤銷
    
354
      
330
      
290
  
重組成本和其他費用
    
24
      
8
      
30
  
運營費用總額
    
1,334
      
1,297
      
1,293
  
                         
營業收入
    
115
      
143
      
166
  
                         
投資和其他收入，淨額
    
32
      
2
      
122
  
利息支出
    
(149
)
    
(141
)
    
(118
)
                         
所得税前收入（虧損）
    
(2
)
    
4
      
170
  
所得税支出
    
-
      
1
      
69
  
                         
淨（虧損）收入
  
$
(2
)
  
$
3
    
$
101
  
                         
加權平均已發行股票——基本
    
245,474
      
245,081
      
244,723
  
加權平均已發行股票——攤薄
    
245,474
      
246,425
      
244,723
  
                         
每股普通股的基本淨（虧損）收益
  
$
(0.01
)
  
$
0.01
    
$
0.41
  
攤薄後每股普通股淨（虧損）收益
  
$
(0.01
)
  
$
0.01
    
$
0.41
  
                         
其他財務數據：
                        
資本支出
  
$
1,057
    
$
1,154
    
$
641
  

邊境通訊母公司
未經審計的財務數據

     
對於
六個月已結束
      
對於
六個月已結束
   
 
（百萬美元，千股，每股金額除外）
   
6月30日
2023
      
6月30日
2022
   
             
損益表數據
            
收入
  
$
2,889
    
$
2,906
  
                 
運營費用：
                
服務成本
    
1,070
      
1,099
  
銷售費用、一般費用和管理費用
    
845
      
862
  
折舊和攤銷
    
684
      
574
  
重組成本和其他費用
    
32
      
84
  
運營費用總額
    
2,631
      
2,619
  
                 
營業收入
    
258
      
287
  
                 
投資和其他收入，淨額
    
34
      
199
  
利息支出
    
(290
)
    
(221
)
                 
所得税前收入
    
2
      
265
  
所得税支出
    
1
      
99
  
淨收入
  
$
1
    
$
166
  
                 
加權平均已發行股票——基本
    
245,285
      
244,592
  
加權平均已發行股票——攤薄
    
246,517
      
244,831
  
                 
普通股每股基本淨收益
  
$
0.00
    
$
0.68
  
攤薄後的每股普通股淨收益
  
$
0.00
    
$
0.68
  
                 
其他財務數據：
                
資本支出
  
$
2,211
    
$
1,088
  

邊境通訊母公司
未經審計的財務數據
 
   
截至本季度
  
 
（百萬美元）
   
6月30日
2023
      
3月31日
2023
      
6月30日
2022
   
                   
精選損益表數據
                  
收入：
                  
數據和互聯網服務
  
$
880
    
$
862
    
$
847
  
語音服務
    
347
      
356
      
381
  
視頻服務
    
112
      
117
      
134
  
其他
    
89
      
83
      
80
  
與客户簽訂合同的收入
    
1,428
      
1,418
      
1,442
  
補貼和其他收入
    
21
      
22
      
17
  
總收入
  
$
1,449
    
$
1,440
    
$
1,459
  
                         
其他財務數據
                        
收入：
                        
消費者
  
$
775
    
$
761
    
$
791
  
商業和批發
    
653
      
657
      
651
  
與客户簽訂合同的收入
  
$
1,428
    
$
1,418
    
$
1,442
  
                         
纖維
  
$
746
    
$
729
    
$
685
  
銅
    
682
      
689
      
757
  
與客户簽訂合同的收入
  
$
1,428
    
$
1,418
    
$
1,442
  

 
   
在截至的六個月中
    
在截至的六個月中
  
 
（百萬美元）
   
6月30日
2023
      
6月30日
2022
   
             
精選損益表數據
            
收入：
            
數據和互聯網服務
  
$
1,742
    
$
1,683
  
語音服務
    
703
      
767
  
視頻服務
    
229
      
271
  
其他
    
172
      
163
  
與客户簽訂合同的收入
    
2,846
      
2,884
  
補貼和其他收入
    
43
      
22
  
總收入
  
$
2,889
    
$
2,906
  
                 
其他財務數據
                
收入：
                
消費者
  
$
1,536
    
$
1,567
  
商業和批發
    
1,310
      
1,317
  
與客户簽訂合同的收入
  
$
2,846
    
$
2,884
  
                 
纖維
  
$
1,475
    
$
1,357
  
銅
    
1,371
      
1,527
  
與客户簽訂合同的收入
  
$
2,846
    
$
2,884
  

邊境通訊母公司
未經審計的運營數據

   
截至已結束的三個月
    
在截至的六個月中
  
   
2023年6月30日
    
2023年3月31日
    
2022年6月30日
    
2023年6月30日
    
2022年6月30日
  
                               
消費者客户指標
                              
客户（以千計）
    
3,127
      
3,140
      
3,159
      
3,127
      
3,159
  
淨客户增加（虧損）
    
(13
)
    
7
      
(10
)
    
(6
)
    
(6
)
平均每月消費者
                                        
每位客户的收入
  
$
82.48
    
$
80.87
    
$
83.35
    
$
81.70
    
$
82.51
  
每月客户流失率
    
1.53
%
    
1.43
%
    
1.53
%
    
1.48
%
    
1.44
%
                                         
寬帶客户指標 (1)
                                        
寬帶客户（以千計）
    
2,865
      
2,863
      
2,827
      
2,865
      
2,827
  
淨客户新增量
    
2
      
24
      
8
      
26
      
28
  
                                         
員工
    
14,099
      
14,523
      
15,074
      
14,099
      
15,074
  

(1)
顯示的金額不包括我們的批發客户的相關指標。

邊境通訊母公司
簡明的合併資產負債表數據
 
（百萬美元）
  
（未經審計）
2023 年 6 月 30 日
    
2022年12月31日
  
             
資產
            
流動資產：
            
             
現金和現金等價物
  
$
662
    
$
322
  
短期投資
    
575
      
1,750
  
應收賬款，淨額
    
431
      
438
  
其他流動資產
    
93
      
87
  
流動資產總額
    
1,761
      
2,597
  
                 
不動產、廠房和設備，淨額
    
13,353
      
11,850
  
其他資產
    
4,036
      
4,177
  
                 
總資產
  
$
19,150
    
$
18,624
  
                 
負債和權益
                
流動負債：
                
一年內到期的長期債務
  
$
15
    
$
15
  
應付賬款和其他流動負債
    
2,052
      
2,280
  
流動負債總額
    
2,067
      
2,295
  
                 
遞延所得税和其他負債
    
2,062
      
2,085
  
長期債務
    
9,829
      
9,110
  
公平
    
5,192
      
5,134
  
                 
負債和權益總額
  
$
19,150
    
$
18,624
  

   
截至
2023 年 6 月 30 日
  
槓桿比率
      
分子：
      
一年內到期的長期債務
  
$
15
  
長期債務
    
9,829
  
債務總額
  
$
9,844
  
減去：現金和現金等價物
    
(662
)
短期投資
    
(575
)
淨負債
  
$
8,607
  
         
分母：
        
調整後的息税折舊攤銷前利潤——過去 4 個季度
  
$
2,088
  
         
淨槓桿比率
    
4.1
x

邊境通訊母公司
未經審計的合併現金流數據

    
對於這三個人來説
幾個月已結束
    
對於這三個人來説
幾個月已結束
  
   
2023年6月30日
    
2022年6月30日
  
（百萬美元）
            
             
經營活動提供（使用）的現金流：
            
淨收益（虧損）
  
$
(2
)
  
$
101
  
為調節淨虧損與經營活動提供（使用）的淨現金而進行的調整：
                
折舊和攤銷
    
354
      
290
  
基於股票的薪酬
    
27
      
20
  
保費攤銷
    
(8
)
    
(7
)
壞賬支出
    
9
      
14
  
其他調整
     1      
1
  
遞延所得税
    
-
      
68
  
應收賬款的變化
    
(11
)
    
(37
)
長期養老金和其他退休後負債的變化
    
(44
)
    
(242
)
應付賬款和其他負債的變化
    
(42
)
    
51
  
預付費用、所得税和其他資產的變化
    
(8
)
    
(30
)
經營活動提供的淨現金
    
276
      
229
  
                 
投資活動提供的（用於）的現金流：
                
資本支出
    
(1,057
)
    
(641
)
購買短期投資 (1)
    
(350
)
    
(1,700
)
出售短期投資 (1)
    
675
      
300
  
出售資產的收益
    
-
      
1
  
其他
    
4
      
-
  
投資活動使用的淨現金
    
(728
)
    
(2,040
)
                 
融資活動提供的（用於）的現金流：
                
長期債務償付
    
(4
)
    
(3
)
長期債務借款的收益
    
-
      
1,200
  
已支付的融資費用
    
-
      
(17
)
融資租賃債務付款
    
(7
)
    
(5
)
代表員工為預扣股份繳納的税款
    
(4
)
    
(6
)
其他
    
(3
)
    
1
  
融資活動提供（使用）的淨現金
    
(18
)
    
1,170
  
                 
現金、現金等價物和限制性現金的增加（減少）
    
(470
)
    
(641
)
期初的現金、現金等價物和限制性現金
     1,132      
1,349
  
                 
期末的現金、現金等價物和限制性現金
  
$
 662

 
$
708
  
                 
補充現金流信息：
                
在此期間支付的現金用於：
                
利息
  
$
231
    
$
162
  
所得税支付，淨額
  
$
(4
)
  
$
7
  

(1)
金額代表短期投資/來自短期投資的現金流動。鑑於光纖建設的長期性質，我們已將現金投資於 短期投資，以提高利息收入，同時保持融資靈活性。

邊境通訊母公司
未經審計的合併現金流數據

   
在截至的六個月中
    
在截至的六個月中
  
   
2023年6月30日
    
2022年6月30日
  
（百萬美元）
            
             
經營活動提供（使用）的現金流：
            
淨收入
  
$
1
    
$
166
  
為調節淨虧損與經營活動提供（使用）的淨現金而進行的調整：
                
折舊和攤銷
    
684
      
574
  
基於股票的薪酬
    
51
      
35
  
（溢價）折扣的攤銷
    
(15
)
    
(14
)
租賃減值
    
-
      
44
  
壞賬支出
    
16
      
14
  
其他調整
    
2
      
1
  
遞延所得税
    
-
      
93
  
應收賬款的變化
    
(9
)
    
24
  
長期養老金和其他退休後負債的變化
    
(51
)
    
(242
)
應付賬款和其他負債的變化
    
(12
)
    
77
  
預付費用、所得税和其他資產的變化
    
(2
)
    
(15
)
經營活動提供的淨現金
    
665
      
757
  
                 
投資活動提供的（用於）的現金流：
                
資本支出
    
(2,211
)
    
(1,088
)
購買短期投資 (1)
    
(575
)
    
(2,600
)
出售短期投資 (1)
    
1,750
      
300
  
出售資產的收益
    
4
      
1
  
其他
    
-
      
2
  
投資活動使用的淨現金
    
(1,032
)
    
(3,385
)
                 
融資活動提供的（用於）的現金流：
                
長期債務償付
    
(8
)
    
(7
)
長期債務借款的收益
    
750
      
1,200
  
已支付的融資費用
    
(13
)
    
(17
)
融資租賃債務付款
    
(12
)
    
(10
)
代表員工為預扣股份繳納的税款
    
(7
)
    
(7
)
其他
    
(3
)
    
(1
)
融資活動提供的淨現金
    
707
      
1,158
  
                 
現金、現金等價物和限制性現金的增加（減少）
    
340
      
(1,470
)
期初的現金、現金等價物和限制性現金
    
322
      
2,178
  
                 
期末的現金、現金等價物和限制性現金
  
$
662
    
$
708
  
                 
補充現金流信息：
                
在此期間支付的現金用於：
                
利息
  
$
314
    
$
198
  
所得税支付，淨額
  
$
1
    
$
9
  

(1)
金額代表短期投資/來自短期投資的現金流動。鑑於光纖建設的長期性質，我們已將現金投資於 短期投資，以提高利息收入，同時保持融資靈活性。

附表 A
邊境通訊母公司
未經審計的財務數據
非公認會計準則財務指標的對賬

   
在結束的三個月裏
    
在截至的六個月中
  
 
（百萬美元）
   
6月30日
2023
      
3月31日
2023
      
6月30日
2022
      
6月30日
2023
      
6月30日
2022
   
                               
淨收益（虧損）
  
$
(2
)
  
$
3
    
$
101
    
$
1
    
$
166
  
加回（減去）：
                                        
所得税支出
    
-
      
1
      
69
      
1
      
99
  
利息支出
    
149
      
141
      
118
      
290
      
221
  
投資和其他收入，淨額
    
(32
)
    
(2
)
    
(122
)
    
(34
)
    
(199
)
營業收入
    
115
      
143
      
166
      
258
      
287
  
折舊和攤銷
    
354
      
330
      
290
      
684
      
574
  
税前利潤
  
$
469
    
$
473
    
$
456
    
$
942
    
$
861
  
                                         
重新添加：
                                        
養老金/OPEB 支出
  
$
11
    
$
11
    
$
18
    
$
22
    
$
37
  
重組成本和其他費用(1)
    
24
      
8
      
30
      
32
      
84
  
品牌重塑成本
    
-
      
-
      
11
      
-
      
19
  
基於股票的薪酬
    
27
      
24
      
20
      
51
      
35
  
與風暴有關的成本
    
2
      
3
      
-
      
5
      
-
  
法律和解
    
-
      
-
      
-
      
-
      
8
  
調整後 EBITDA
  
$
533
    
$
519
    
$
535
    
$
1,052
    
$
1,044
  
                                         
息税折舊攤銷前利潤率
    
32.4
%
    
32.8
%
    
31.3
%
    
32.6
%
    
29.6
%
調整後的息税折舊攤銷前利潤率
    
36.8
%
    
36.0
%
    
36.7
%
    
36.4
%
    
35.9
%
                                         
自由現金流
                                        
經營活動提供的淨現金
  
$
276
    
$
389
    
$
229
    
$
665
    
$
757
  
資本支出
    
(1,057
)
    
(1,154
)
    
(641
)
    
(2,211
)
    
(1,088
)
運營自由現金流
  
$
(781
)
  
$
(765
)
  
$
(412
)
  
$
(1,546
)
  
$
(331
)

(1)
包括截至2022年6月30日的六個月的4,400萬美元租賃減值費用。

附表 B
邊境通訊母公司
未經審計的合併財務數據
非公認會計準則財務指標的對賬

   
在結束的三個月裏
    
在截至的六個月中
  
 
（百萬美元）
   
6月30日
2023
      
3月31日
2023
      
6月30日
2022
      
6月30日
2023
      
6月30日
2022
   
調整後的運營費用
                              
                               
運營費用總額
  
$
1,334
    
$
1,297
    
$
1,293
    
$
2,631
    
$
2,619
  
                                         
減去：
                                        
折舊和攤銷
    
354
      
330
      
290
      
684
      
574
  
養老金/OPEB 支出
    
11
      
11
      
18
      
22
      
37
  
重組成本和其他費用(1)
    
24
      
8
      
30
      
32
      
84
  
品牌重塑成本
    
-
      
-
      
11
      
-
      
19
  
基於股票的薪酬
    
27
      
24
      
20
      
51
      
35
  
與風暴有關的成本
    
2
      
3
      
-
      
5
      
-
  
法律和解
     -       -       -       -       8  
調整後的運營費用
  
$
916
    
$
921
    
$
924
    
$
1,837
    
$
1,862
  

(1)
包括截至2022年6月30日的六個月的4,400萬美元租賃減值費用。

附表 C
邊境通訊母公司
精選財務和運營數據
（未經審計）

      
截至或截至該季度
    
在截至的六個月中
  
     
2023年6月30日
    
2023年3月31日
    
2022年6月30日
    
2023年6月30日
    
2022年6月30日
  
                                 
寬帶收入（百萬美元）
                              
道達爾公司
纖維
  
$
356
    
$
334
    
$
302
    
$
690
    
$
588
  

銅    
173
      
173
      
197
      
346
      
392
  

總計
 
$
529
    
$
507
    
$
499
    
$
1,036
    
$
980
  
                                           
估計的光纖通過量（以百萬計）
                                        
基礎光纖通道
      
3.2
      
3.2
      
3.2
                  
總光纖通過量
      
5.8
      
5.5
      
4.4
                  
                                           
估計的寬帶光纖滲透率
                                        
基礎纖維滲透率
      
43.4
%
    
43.5
%
    
42.6
%
                
總纖維穿透率
      
31.6
%
    
32.2
%
    
34.8
%
                
                                           
寬帶客户，期末（以千計）
                                        
消費者
纖維
    
1,722
      
1,659
      
1,438
                  

銅    
928
      
987
      
1,163
                  

總計    
2,650
      
2,646
      
2,601
                  
                                           
商業(1)
纖維
    
113
      
110
      
102
                  

銅    
102
      
107
      
124
                  

總計    
215
      
217
      
226
                  
                                           
寬帶網絡增加（以千計）
                                        
消費者
纖維
    
63
      
84
      
50
                  

銅    
(59
)
    
(56
)
    
(41
)
                

總計    
4
      
28
      
9
                  
                                           
商業 (1)
纖維
    
3
      
3
      
4
                  

銅    
(5
)
    
(7
)
    
(5
)
                

總計    
(2
)
    
(4
)
    
(1
)
                
                                           
寬帶流失
                                        
消費者
纖維
    
1.41
%
    
1.20
%
    
1.43
%
    
1.30
%
    
1.31
%

銅    
1.84
%
    
1.71
%
    
1.73
%
    
1.78
%
    
1.63
%

總計    
1.57
%
    
1.40
%
    
1.57
%
    
1.48
%
    
1.46
%
                                           
商業 (1)
纖維
    
1.31
%
    
1.45
%
    
1.28
%
    
1.38
%
    
1.26
%

銅    
1.83
%
    
1.98
%
    
1.63
%
    
1.91
%
    
1.61
%

總計    
1.56
%
    
1.72
%
    
1.48
%
    
1.64
%
    
1.46
%
寬帶 ARPU
                                        
消費者
纖維
  
$
63.12
    
$
61.44
    
$
63.35
    
$
62.31
    
$
62.76
  

銅    
51.90
      
48.88
      
48.47
      
50.39
      
47.09
  

總計  
$
59.06
    
$
56.59
    
$
56.57
    
$
57.84
    
$
55.48
  
                                           
商業 (1)
纖維
  
$
102.89
    
$
104.38
    
$
107.19
    
$
103.72
    
$
106.43
  

銅    
68.20
      
67.21
      
63.00
      
67.65
      
63.96
  

總計  
$
85.57
    
$
85.57
    
$
82.53
    
$
85.83
    
$
82.41
  
                                           
對賬：寬帶 ARPU
                                        
消費類光纖寬帶 ARPU
  
$
63.12
    
$
61.44
    
$
63.35
    
$
62.31
    
$
62.76
  
禮品卡的影響
    
1.34
      
1.68
      
1.38
      
1.51
      
1.24
  
調整後的消費類光纖寬帶 ARPU
  
$
64.46
    
$
63.12
    
$
64.73
    
$
63.82
    
$
64.00
  

(1)
企業客户包括我們的小型、中型企業和大型企業 (SME) 客户。批發客户不包括在內。