加拿大鵝控股公司

簡明合併中期財務報表

截至截至第一季度

2023 年 7 月 2 日和 2022 年 7 月 3 日

（未經審計）

簡明合併中期虧損表

（未經審計）

（以百萬加元計，每股金額除外）

簡明合併中期財務報表的附註是這些財務報表不可分割的一部分。

綜合虧損簡明合併中期報表

（未經審計）

（以百萬加元計，每股金額除外）

簡明合併中期財務報表的附註是這些財務報表不可分割的一部分。

簡明合併中期財務狀況表

（未經審計）

（以百萬加元計）

簡明合併中期財務報表的附註是這些財務報表不可分割的一部分。

權益變動簡明合併中期報表

（未經審計）

（以百萬加元計）

簡明合併中期財務報表的附註是這些財務報表不可分割的一部分。

現金流量簡明合併中期報表

（未經審計）

（以百萬加元計）

						第一季度已結束
			注意事項			7月2日 2023			7月3日 2022
						$			$
經營活動
淨虧損						(85.0)			(63.6)
不影響現金的物品：
折舊和攤銷						29.2			25.8
追回所得税						(29.2)			(24.5)
利息支出			10			7.4			7.0
外匯（收益）損失						(4.7)			2.1
處置資產的收益						(0.1)			—
基於股份的支付			12			2.5			2.7
看跌期權的重新測量			14			8.1			—
重新衡量或有對價			14			(1.0)			—
						(72.8)			(50.5)
非現金經營項目的變化			16			(98.9)			(123.5)
繳納的所得税						(30.1)			(16.2)
支付的利息						(7.5)			(6.7)
用於經營活動的淨現金						(209.3)			(196.9)
投資活動
購買不動產、廠房和設備						(5.2)			(2.5)
對無形資產的投資						(0.2)			(1.1)
使用權資產的初始直接成本			7			(0.3)			(0.1)
業務合併產生的淨現金流入						—			2.8
用於投資活動的淨現金						(5.7)			(0.9)
籌資活動
中國內地貸款借款			10			12.6			4.6
日本貸款借款			10			8.3			3.9
定期貸款還款			10			(1.0)			(1.0)
根據NCIB購買和取消的下屬有表決權的股份			11			(27.5)			—
租賃負債的本金付款			7			(13.4)			(13.8)
用於融資活動的淨現金						(21.0)			(6.3)
外幣匯率變動對現金的影響						(2.5)			(1.8)
現金減少						(238.5)			(205.9)
現金，期初						286.5			287.7
現金，期末						48.0			81.8

簡明合併中期財務報表的附註是這些財務報表不可分割的一部分。

注意事項 1。該公司

組織

Canada Goose Holdings Inc. 及其子公司（“公司”）設計、製造和銷售男士、女士、青少年、兒童和嬰兒的高性能奢侈服裝。該公司的產品包括各種款式的派克大衣、輕質羽絨服、雨衣、防風衣、服裝、抓絨、鞋類和秋季、冬季和春季配飾。公司總部位於加拿大多倫多皇后碼頭東100號M5E 1V3。這些簡明合併中期財務報表（“中期財務報表”）附註中使用的 “Canada Goose”、“我們” 和 “我們的” 等術語是指公司。

Canada Goose是一家在多倫多證券交易所和紐約證券交易所上市的上市公司，交易代碼為 “GOOS”。公司的主要股東是由貝恩資本有限責任公司及其關聯公司（“貝恩資本”）和由公司董事長兼首席執行官間接控制的實體DTR LLC（“DTR”）提供諮詢的投資基金。主要股東持有多股有表決權的股份，佔截至2023年7月2日已發行股份總數的49.4％，佔已發行有表決權股份總數的90.7％。截至2023年7月2日，在公開市場上交易的次級有表決權股票佔已發行股份總數的50.6％，佔已發行有表決權股份總數的9.3％。

合規聲明

中期財務報表根據國際會計準則理事會（“IASB”）發佈的《國際會計準則》（“IAS”）第34號《中期財務報告》編制。這些附註中沒有提供某些信息，這些信息被認為對理解中期財務報表很重要，通常包含在根據國際會計準則理事會發布的國際財務報告準則（“IFRS”）編制的經審計的年度合併財務報表中。這些中期財務報表應與公司截至2023年4月2日止年度的經審計的年度合併財務報表一起閲讀。

中期財務報表根據公司董事會2023年8月2日的決議獲準發佈。

財政年度

該公司的財年為52周或53周的報告週期，該財年在最接近3月31日的星期日結束。每個財政季度為 13 周，為 52 周的財政年度。2024財年是一個為期52周的財政年度。

運營部門

該公司將其業務分為三個運營和應申報領域：直接面向消費者（“DTC”）、批發和其他。DTC細分市場包括通過多個市場的特定電子商務平臺進行銷售，其中包括新推出的電子商務平臺Canada Goose Generations，以及我們公司擁有的位於奢侈品購物場所的零售店。

批發部門包括對零售商和國際分銷商的銷售，他們是擁有整個市場的獨家經營權的合作伙伴。

其他細分市場包括不是通過DTC或批發部門發生的銷售和成本，例如對員工的銷售、朋友和家人的銷售，以及銷售、一般和管理（“SG&A”）費用。其他細分市場包括在所有細分市場建立品牌知名度的營銷支出成本、支持製造業務的管理間接費用、其他公司成本以及與DTC或批發業務無特別相關的外匯損益。

季節性

我們的業務是季節性的，從歷史上看，我們在本財年的第二和第三季度實現了批發收入和營業收入的很大一部分，在本財年的第三和第四季度實現了DTC收入和營業收入。因此，這些時期的收入低於預期可能會對我們的年度經營業績產生不利影響。

來自經營活動的現金流通常在本財年的第三和第四季度最高，這要歸因於DTC板塊的收入以及今年早些時候從批發收入中收取的貿易應收賬款。隨着庫存的增加，營運資金需求通常會增加。從歷史上看，第一和第二季度的借款有所增加，並在本財年的第三季度償還。

注意事項 2。重要會計政策信息以及關鍵會計估算和判斷

列報依據

除下文所述外，公司截至2023年4月2日止年度經審計的年度財務報表中披露的會計政策、關鍵會計估計和判斷一直適用於這些中期財務報表的編制。中期財務報表以加元（公司的本位貨幣和列報貨幣）列報。

某些比較數字已重新分類，以符合本年度的列報方式，其中與扣除套期保值後的定期貸款未償本金餘額相關的外匯損益反映在淨利息、財務和其他成本的列報中，如下所述（見 “附註10”）。借款”）；此前這是在銷售和收購費用中列報的。作出這一修改是為了在合併中期虧損表的同一財務報表標題中列出與定期貸款有關的所有融資成本。此次重新分類並未影響同比季度的淨虧損、每股虧損或合併中期財務狀況表。

整合原則

中期財務報表包括公司及其子公司的賬目以及公司控制的投資。所有公司間往來業務和餘額均已清除。

已發佈但尚未通過的標準

現有 IFRS 準則的某些新準則、修正案和解釋已經發布，但尚未生效，公司尚未盡早採用。管理層預計，公告將在公告生效之日後的第一階段在公司的會計政策中採納公告。下文提供了有關新標準、修正和解釋的信息。

2020年1月，國際會計準則理事會發布了對《國際會計準則第1號》（財務報表列報）的修正案，以明確其在財務狀況表中列報負債的要求。範圍有限的修正僅影響財務狀況表中負債的列報，而不影響其確認的金額或時間。該修正案澄清説，將負債歸類為流動負債或非流動負債是基於報告期末存在的權利，並規定分類不受對實體是否會行使推遲清償負債的權利的預期的影響。它還引入了 “結算” 的定義，以明確結算是指向交易對手轉移現金、股票工具、其他資產或服務。2022年10月31日，國際會計準則理事會發布了附帶契約的非流動負債（IAS 1修正案）。這些修正案規定，在報告日之後要遵守的契約不影響在報告日將債務歸類為流動債務或非流動債務。這些修正案在 2024 年 1 月 1 日或之後開始的年度報告期內生效。允許提前申請。該公司正在評估該修正案的潛在影響。

頒佈和通過的標準

2021年2月，國際會計準則理事會發布了對《國際會計準則第1號》（財務報表的列報）、《國際財務報告準則實務説明2》、《作出重要性判斷》和《國際會計準則第8號》（會計政策、會計估計變更和錯誤）的狹義修正案。修正案要求披露重要的會計政策信息，而不是披露重要的會計政策，並澄清了如何區分會計政策的變化和會計估計的變化。自2023年4月3日起，公司通過了修正案。修正案的通過並未對中期財務報表產生重大影響。

2023年5月，國際會計準則理事會發布了《國際税收改革、第二支柱示範規則》、《國際會計準則第12號所得税修正案》（“修正案”）。修正案為公司提供了經濟合作與發展組織（“經合組織”）第二支柱國際税收改革產生的遞延所得税資產和負債的確認和披露要求的例外情況。修正案發佈後，公司已於2023年7月2日通過了臨時例外情況。自2023年1月1日或之後開始的年度報告期需要對當期税收支出的披露要求和已頒佈但尚未生效的立法的披露要求，但對於截至2023年12月31日或之前的任何過渡期，則不需要披露要求。

注意事項 3。區段信息

該公司有三個應報告的運營部門：DTC、批發和其他。公司根據收入和分部運營（虧損）收入來衡量每個應申報的運營分部的業績，這是公司首席運營決策者、董事長兼首席執行官用來評估運營部門業績的利潤指標。我們的運營部門不依賴任何單一的外部客户。

公司不根據其應報告的運營部門報告總資產或總負債。

地理信息

公司根據其客户的位置確定收入的地理位置。

1EMEA 包括歐洲、中東、非洲和拉丁美洲。

注意事項 4。每股收益

下表詳細介紹了每股基本收益和攤薄後每股收益的計算方法：

1 如果納入股票期權可減少每股虧損，則行使股票期權時可發行的次級有表決權的股票不被視為稀釋性股票。因此，截至2023年7月2日的第一季度（截至2022年7月3日的第一季度為561,537股）的攤薄後每股虧損的計算中，已將788,450股潛在的攤薄股票排除在外。

注意事項 5。貿易應收賬款

注意事項 6。庫存

當庫存成本因過時、損壞或銷售率下降而估計無法收回時，庫存減記為可變現淨值。

截至2023年7月2日，過時準備金為4,250萬美元（2022年7月3日——2690萬美元，2023年4月2日——4,320萬美元）。細目如下：

向銷售成本收取的金額包括以下內容：

注意事項 7。租約

使用權資產

下表顯示了公司使用權資產的成本和累計折舊的變化：

租賃負債

下表顯示了公司租賃負債的變化：

租賃負債分為流動負債和非流動負債，如下所示：

在截至2023年7月2日的第一季度中，280萬美元的租賃付款未包含在租賃負債的衡量中（截至2022年7月3日的第一季度——60萬美元）。其中大部分餘額與扣除租金優惠後的短期租賃和可變租金支付有關，租金優惠在發生時記為支出。

注意事項8。應付賬款和應計負債

應付賬款和應計負債包括以下內容：

注意事項 9。規定

根據管理層對結算時間的預期，將準備金歸類為流動負債和非流動負債，如下所示：

注意 10。借款

對借款的修改

自2023年6月30日起，不再公佈美元倫敦銀行同業拆借利率。因此，公司過渡了以美元計價的貸款和合約，將倫敦銀行同業拆借利率適用於紐約聯邦儲備銀行（“SOFR”）公佈的有擔保隔夜融資利率。公司對循環信貸額度、定期貸款和利率互換進行了進一步修訂，以過渡到SOFR。關於修正案，公司還將循環信貸額度的到期日延長至2028年5月15日，並因延長循環信貸額度而產生了70萬美元的交易成本。循環信貸額度在新期限內使用有效利率法攤銷至到期。

見 “註釋15”。金融風險管理目標和政策”，瞭解有關利率互換修正案的更多細節。

循環信貸額度

該公司與一個貸款機構集團達成協議，提供金額為4.675億美元的優先擔保資產循環信貸額度，在旺季（6月1日至11月30日），承諾額度增加到5.175億美元。循環信貸額度將於2028年5月15日到期。循環信貸額度下的欠款可以借入、償還和再借用於一般公司用途。該公司已將其幾乎所有資產抵押為循環信貸額度的抵押品。循環信貸額度包含財務和非財務契約，這可能會影響公司的資金提取能力。

循環信貸額度有多種利率收費選項，這些選項基於加拿大最優惠利率、銀行承兑利率、貸款人的替代基準利率、歐洲基準利率、SOFR利率或歐元銀行同業拆借利率加上適用的保證金，利息按季度或當時的利息期末支付（以較早者為準）。

截至2023年7月2日，公司已償還了循環信貸額度的所有欠款（2022年7月3日——零美元，2023年4月2日——零美元）。截至2023年7月2日，沒有未償還的利息和管理費（2022年7月3日——50萬美元，2023年4月2日——零美元）。其他長期負債中包括110萬美元的遞延融資費用（2022年7月3日——80萬美元，2023年4月2日——50萬美元）。截至2023年7月2日的第一季度，公司遵守了所有契約。

截至2023年7月2日，該公司循環信貸額度下的未使用借貸能力為4.029億美元（2022年7月3日——3.583億美元，2023年4月2日——2.384億美元）。

循環信貸承諾還包括金額為2500萬美元的信用證承諾，以及以加元、美元、歐元或英鎊以外的貨幣簽發的信用證的500萬美元次級承付款，以及2500萬美元的搖擺額承諾。截至2023年7月2日，該公司在循環信貸額度下有180萬美元的未償信用證（2022年7月3日——460萬美元，2023年4月2日——180萬美元）。

定期貸款

該公司與一個由貸款人組成的銀團簽訂了優先擔保貸款協議，該協議與循環信貸額度一起以拆分抵押品為基礎進行擔保。該貸款的本金總額為3億美元，本金的季度還款額為75萬美元，到期日為2027年10月7日。此外，定期貸款的利率為SOFR，加上0.114448％的定期SOFR調整，每月拖欠的適用保證金為3.50％。SOFR 加上 SOFR 調整一詞，不得低於 0.75%。

可以隨時自願預付定期貸款所欠款項，無需支付溢價或罰款，但一旦償還，不得再借款。截至2023年7月2日，該公司的定期貸款本金總額為2.925億美元（2022年7月3日——2.955億美元，2023年4月2日——2.933億美元）。該公司已將其幾乎所有資產抵押為定期貸款的抵押品。定期貸款包含財務和非財務契約，這可能會影響公司的資金提取能力。截至2023年7月2日的第一季度，公司遵守了所有契約。

由於定期貸款以美元計價，公司會重新衡量每個資產負債表日期的未償餘額加上應計利息。

定期貸款的未償金額如下：

中國大陸設施

該公司在中國內地的一家子公司擁有兩筆未承付的貸款融資，總額為人民幣3.1億元人民幣（5,660萬美元）（“中國內地貸款”）。每次提取貸款的期限為一、三或六個月或商定的其他期限，不得超過十二個月（包括任何延期或展期）。每筆貸款的利率等於1年的貸款最優惠利率，減去0.35％至0.55％的邊際利率，根據每次提款的期限，按一、三或六個月支付。來自中國內地設施的收益將用於支持營運資金需求和為旺季銷售積累庫存。截至2023年7月2日，該公司在中國大陸的貸款欠款為2,240萬美元（1.223億元人民幣）（2022年7月3日——460萬美元（人民幣2400萬元），2023年4月2日——980萬美元（人民幣5,000萬元））。

日本工廠

該公司在日本的一家子公司擁有總額為4,000.0億日元（合3670萬美元）的貸款額度（“日本融資”），浮動利率為JBA TIBOR，適用利潤率為0.3％。該貸款的期限為十二個月，該貸款的每次提款都應在期限內支付。從日本融資機制提取的收益將用於支持旺季銷售的庫存積累。截至2023年7月2日，該公司的日本融資機制欠款2,200萬美元（2400.0萬日元）（2022年7月3日——2330萬美元（240.0萬日元），2023年4月2日——1370萬日元（1350.0萬日元））。

短期借款

截至2023年7月2日，該公司的短期借款額為4,840萬美元。短期借款包括欠中國大陸貸款的2,240萬美元（2022年7月3日——460萬美元，2023年4月2日——980萬美元）、日本融資機制的2200萬美元（2022年7月3日——2330萬美元，2023年4月2日——1370萬美元），以及本季度本期部分的400萬美元（2022年7月3日——290萬美元，2023年4月2日——410萬美元）定期貸款的本金償還。短期借款均在未來12個月內到期。

淨利息、財務和其他費用包括以下各項：

1截至2023年7月2日的第一季度（截至2022年7月3日的第一季度——不到10萬美元），日本融資機制的淨利息支出不到10萬美元。

注意 11。股東權益

截至2023年7月2日的第一季度股本交易

普通課程發行人出價

董事會已授權公司根據多倫多證券交易所的要求啟動正常課程發行人競標（“NCIB”），在2022年11月22日至2023年11月21日的12個月內購買多達5,421,685股次級有表決權的股票。購買的次級有表決權股份將被取消。

關於NCIB，公司還制定了一項自動股票購買計劃（“ASPP”），根據該計劃，指定經紀人可以在公司定期安排的季度交易封鎖期內購買NCIB下的次級有表決權的股票。根據ASPP進行的回購將根據某些購買參數進行，並將持續到公司根據ASPP收購次級有表決權股份的最大限額之日或NCIB到期之日，以較早者為準。

在截至2023年7月2日的第一季度中，公司購買了1,156,959股次級有表決權的股份進行註銷，現金對價總額為2630萬美元。購買次級有表決權股票的金額記入股本，其餘的2370萬美元記入留存收益。在購買的1,156,959股次級有表決權的股票中，有250,100股是根據ASPP購買的，現金對價總額為620萬美元。此外，截至2023年4月2日持有待註銷的下屬有表決權的股票在截至2023年7月2日的第一季度結算，價值120萬美元。自2023財年NCIB成立以來，該公司購買了2,309,761股次級有表決權的股份進行註銷，現金對價總額為5,420萬美元。

截至2023年7月2日的第一季度，根據ASPP，公司可能需要向指定經紀人支付的最高金額的負債為1,000萬美元。這筆款項記入繳納的盈餘中。在截至2023年7月2日的第一季度之後，公司又購買了422,544股次級有表決權的股份進行註銷，根據ASPP，現金對價總額為1,000萬美元。截至本報告提交之日，對指定經紀人的剩餘負債為零。

影響公司已發行和流通股本的交易如下所述：

截至2022年7月3日的第一季度股本交易

影響公司已發行和流通股本的交易如下所述：

注意 12。基於股份的付款

股票期權

在2017年3月21日公開發行股票之前，公司根據其激勵計劃、遺產計劃以及隨後的綜合計劃發行了股票期權，以購買次級有表決權的股票。所有期權均以不低於授予時的市場價值的行使價發行，並在授予之日起十年後到期。

股票期權交易如下：

限制性股票單位

根據綜合計劃，公司已向公司員工發放了限制性股票。出於會計目的，限制性股被視為權益工具。我們預計，既得限制性股將在結算時通過每股RSU發行一股次級有表決權股份來支付。RSU的授予期限為三年，在授予之日的每個週年紀念日授予三分之一。

RSU 的交易如下：

績效共享單位

2023年5月，公司根據綜合計劃實施了績效份額單位（“PSU”）計劃。PSU代表獲得在歸屬日通過發行股票結算的次級有表決權的股份的權利。PSU 在頒獎日期的三週年之際歸屬，只有在達到特定的績效目標後才能獲得。如果達到PSU授予獎勵的0％至200％的最低或最高績效目標，則在歸屬日每個PSU發行的股票可能會減少或增加。該公司預計，既得PSU將在結算時通過發行每股下屬有表決權的股份來支付。出於會計目的，PSU 被視為權益工具。

PSU 的交易情況如下：

預留待發行的股份

截至2023年7月2日，根據股權激勵計劃，已預留下屬有表決權的股份，最多為5,203,716股，用於發行，以選定公司員工，其歸屬取決於是否滿足綜合計劃的服務、績效目標和其他條件。

基於股份的獎勵的會計處理

在截至2023年7月2日的第一季度中，公司記錄了股票期權、RSU和PSU歸屬的250萬美元繳納盈餘和薪酬支出（截至2022年7月3日的第一季度為270萬美元）。基於股份的薪酬支出包含在銷售和收購費用中。

用於衡量授予日根據Black-Scholes期權定價模型授予的期權的公允價值的假設如下：

RSU和PSU的公允價值是根據授予時次級有表決權的股票的市場價值確定的。截至2023年7月2日，限制性股票的加權平均公允價值為

22.24 美元（2022 年 7 月 3 日——24.64 美元）。截至2023年7月2日，PSU的加權平均公允價值為22.24美元。

注意 13。關聯方交易

公司通過承擔商業服務費用，不時與其主要股東和與董事會成員有關聯的組織進行交易。在截至2023年7月2日的第一季度中，公司與某些股東相關的公司向關聯方支付了30萬美元的費用（截至2022年7月3日的第一季度為30萬美元）。截至2023年7月2日，欠關聯方的餘額為40萬美元（2022年7月3日——30萬美元，2023年4月2日——40萬美元）。

截至2023年7月2日，收購的Baffin Inc.業務（“Baffin Vendor”）的控股股東對租賃場所的租賃負債為290萬美元（2022年7月3日——360萬美元，2023年4月2日——310萬美元）。在截至2023年7月2日的第一季度中，公司向與Baffin Vendor關聯的實體支付了扣除租金優惠後的租賃負債本金和利息以及其他運營成本，總額為40萬美元（截至2022年7月3日的第一季度為40萬美元）。截至2023年7月2日、2022年7月3日和2023年4月2日，沒有欠巴芬實體的款項。

該公司與Sazaby League（“日本合資企業”）的合資企業對非控股股東Sazaby League的租賃場所負有租賃負債。截至2023年7月2日，租賃負債為240萬美元（2022年7月3日——280萬美元，2023年4月2日——270萬美元）。在截至2023年7月2日的第一季度中，公司向Sazaby League支付了租賃負債、特許權使用費和其他運營成本的本金和利息，總額為110萬美元（截至2022年7月3日的第一季度為140萬美元）。截至2023年7月2日，欠Sazaby League的餘額為20萬美元（2022年7月3日——20萬美元，2023年4月2日——20萬美元）。

在截至2023年7月2日的第一季度中，日本合資企業向Sazaby League全資擁有的公司出售了不到10萬美元的庫存（截至2022年7月3日的第一季度——零美元）。截至2023年7月2日，日本合資企業確認了這些公司的應收賬款不到10萬美元（2022年7月3日——零，2023年4月2日——10萬美元）。

注意 14。金融工具和公允價值

下表列出了公司金融工具的公允價值和公允價值層次結構，不包括按攤餘成本計值的短期金融工具：

關於日本合資企業，截至2023年7月2日的第一季度，由於對或有對價的調整，該公司錄得1.102億日元（260萬美元，不包括160萬美元的折算虧損）的減少。在截至2023年7月2日的第一季度中，由於對看跌期權負債的調整，公司錄得8.855億日元（500萬美元，不包括310萬美元的折算虧損）。或有對價和看跌期權負債公允價值的變化分別是由最初的4年期和10年期限的進展推動的，自年底以來，假設沒有其他重大變化。截至2022年7月3日的第一季度，未確認或有對價或看跌期權負債的調整。

注意 15。金融風險管理的目標和政策

公司的主要風險管理目標是保護公司的資產和現金流，以提高公司的企業價值。

公司面臨資本管理風險、流動性風險、信用風險、市場風險、外匯風險和利率風險。公司的高級管理層和董事會負責監督這些風險的管理。董事會審查並商定管理每種風險的政策，總結如下。

資本管理

公司管理其資本和資本結構，目標是在年度運營週期內保障足夠的淨營運資金，並提供足夠的財務資源來發展運營以滿足長期的消費者需求。公司董事會定期監督公司的資本管理情況。公司將持續評估公司資本結構和能力的充足性，並在公司的戰略、經濟狀況和業務風險特徵的背景下進行調整。

流動性風險

流動性風險是指公司在到期時無法履行其財務義務的風險。公司管理流動性的方法是儘可能確保在正常和壓力條件下始終有足夠的流動性，以滿足業務運營、資本支出、還本付息和一般公司用途的要求。流動資金的主要來源是經營活動產生的資金；公司還依賴中國大陸貸款、日本融資機制和循環信貸額度作為短期營運資金需求的資金來源。公司不斷審查實際和預測的現金流，以確保公司擁有適當的資本能力。

下表彙總了截至2023年7月2日的合同未貼現未來現金流需求金額：

1 利息承諾是根據截至2023年7月2日的貸款餘額和中國內地貸款、日本融資機制和定期貸款的應付利率分別為3.18％、0.32％和8.72％計算的。

截至2023年7月2日，我們的額外負債包括保修準備金、銷售申報表、資產報廢義務、遞延所得税負債以及看跌期權負債和日本合資企業的或有對價。由於未來付款的時間和金額尚不確定，這些負債未列入上表。

擔保信貸額度

2020年4月14日，Canada Goose Inc. 簽訂了金額為1000萬美元的擔保信貸額度。保函的期限最長為十二個月，在擔保期限內，將收取相當於每年1.2％的費用，按面額計算。該融資機制發行的金額將用於通過保函、備用信用證、履約保證金、反擔保、反備用信用證或類似信貸為Canada Goose Inc.的營運資金需求提供資金。公司立即向髮卡銀行償還從已簽發的保函中提取的款項。截至2023年7月2日，該公司的未償還款額為630萬美元。

此外，該公司在中國大陸的一家子公司簽訂了擔保書，截至2023年7月2日，未償還金額為520萬美元。金額將用於通過保函、備用信用證、履約保證金、反擔保、反備用信用證或類似信用證來支持此類子公司的零售業務。

信用風險

信用風險是指交易對手無法履行其在金融工具或客户合同下的義務，從而導致財務損失的風險。

信用風險源於某些當事方可能無法履行其義務。公司通過第三方信用保險和內部風險相結合來管理其信用風險。信用保險由第三方為客户提供，並受到對公司客户的信用價值的持續監測。保險涵蓋特定金額的收入，可能低於公司與特定客户的總收入。公司與第三方簽訂了協議，第三方為某些指定客户提供的高達90％的應收貿易賬款的損失風險投保，總免賠額為100萬美元，每年最高為3,000萬美元。截至2023年7月2日，總額約為2,280萬美元（2022年7月3日——1440萬美元，2023年4月2日——1030萬美元）的應收貿易賬款受保單上限的約束。作為第三方保險的補充，公司與客户制定付款條件以降低信用風險，並繼續密切監控其貿易應收賬款信用風險敞口。

在CG Japan內，公司與第三方簽訂了協議，該第三方為某些指定客户承保了高達45％的應收貿易賬款的損失風險，每年最高為4500.0萬日元，免賠額為10％，僅適用於應收賬款超過100萬日元的賬户。截至2023年7月2日，總額約低於10萬美元（40萬日元）的應收貿易賬款受保單上限限制（2022年7月3日——低於100萬美元（0.2萬日元），2023年4月2日——70萬日元（7,280萬日元））。

貿易應收賬款保理計劃

該公司在歐洲的一家子公司已達成協議，在有限追索權基礎上將其某些貿易應收賬款記入不超過2000萬歐元，以換取相當於發票本金100％的預付資金。

在截至2023年7月2日的第一季度中，公司通過出售賬面價值為40萬美元的應收貿易賬款獲得了現金收益，這些應收賬款已從公司的財務狀況表中取消確認（截至2022年7月3日的第一季度——零美元）。截至2023年7月2日的第一季度（截至2022年7月3日的第一季度——零美元）發生的費用不到10萬美元，幷包含在中期虧損表中的淨利息、財務和其他成本中。截至2023年7月2日，公司財務狀況表中已取消確認但公司繼續提供服務的應收貿易賬款的未償還金額為零（2022年7月3日——低於10萬美元，2023年4月2日——110萬美元）。

市場風險

市場風險是指金融工具未來現金流的公允價值因市場價格變化而波動的風險。市場價格包括外匯風險和利率風險。

外匯風險

經營現金流中的外匯風險

公司的中期財務報表以加元表示，但公司的收入、購買和支出中有很大一部分以其他貨幣計價，主要是美元、歐元、英鎊、瑞士法郎、人民幣、港元，以及自2022年4月4日日本合資企業成立以來的日元。公司簽訂了遠期外匯合約，以降低與以這些貨幣計價的收入、購買和支出相關的外匯風險。某些遠期外匯合約在成立時就被指定為現金流套期保值。在2023財年第四季度，公司執行了截至2024年3月31日的財年的運營現金流對衝計劃。

所有國外業務的收入和支出均按外幣匯率折算成加元，該匯率接近此類項目確認之日的有效匯率。因此，我們面臨外幣折算收益和虧損的風險。外幣相對於加元升值，如果不進行套期保值，將增加我們的收入，從而對營業收入和淨收入產生積極影響，而外幣相對於加元的貶值將產生相反的影響。

公司在其他綜合收益中確認了被指定為現金流套期保值的衍生品公允價值的以下未實現收益：

公司將以下被指定為現金流套期保值的衍生品其他綜合收益的虧損和收益重新歸類為中期財務報表中描述的地點：

在截至2023年7月2日的第一季度中，未被視為套期保值的遠期匯兑合約的220萬美元未實現收益（截至2022年7月3日的第一季度——未實現虧損60萬美元）已計入中期虧損表的銷售和收購費用。

截至2023年7月2日，與運營現金流相關的未償還外幣遠期匯兑合約為：

借款的外匯風險

公司進行衍生品交易，以對衝與以美元計價的定期貸款的本金和利息支付相關的部分利率風險和外幣匯兑風險敞口（附註10）。該公司還簽訂了為期五年的遠期外匯合約，出售了3.685億美元，並獲得了截至交易日的2.70億美元，以修復部分定期貸款借款的外匯風險。

公司在其他綜合收益中確認了被指定為套期保值工具的衍生品的公允價值中的以下未實現收益：

公司將指定為套期保值工具的衍生品的其他綜合收益中的以下損益重新歸類為淨利息、財務和其他成本：

在截至2023年7月2日的第一季度中，中期虧損表中確認了與部分定期貸款餘額相關的長期遠期匯兑合約公允價值的560萬美元未實現虧損（截至2022年7月3日的第一季度——未實現收益1,240萬美元）。

利率風險

公司面臨利率變動對中國內地貸款、日本融資機制和定期貸款下未償還借款的影響相關的利率風險，這些貸款目前的利率分別為3.18％、0.32％和8.72％。

利率互換套期保值部分緩解了定期貸款的利率風險。該公司已簽訂了截至2025年12月31日的五年利率互換協議，以支付固定利率，並獲得2.70億美元的名義債務的浮動利率。自2023年6月30日起，互換協議中包含的浮動利率基準參考利率從倫敦銀行同業拆借利率修改為SOFR，平均固定利率從1.97％降至1.76％。這些互換協議固定了3億美元定期貸款的利率。修訂後，利率互換繼續被指定為現金流套期保值。

根據未償借款的加權平均金額，在截至2023年7月2日的第一季度中，平均利率提高1.00％將使中國內地貸款、日本融資機制和套期保值前的定期貸款的利息支出分別增加不到10萬美元、不到100萬美元和100萬美元（截至2022年7月3日的第一季度——分別低於10萬美元、不到100萬美元和90萬美元）。

注意 16。精選現金流信息

非現金經營項目的變化

融資活動引起的負債和權益變動