菲利普斯66公佈2023年第二季度財務業績

•公佈的第二季度收益為17億美元，合每股3.72美元；調整後的收益為18億美元，合每股3.87美元

•創造了10億美元的運營現金流，其中20億美元不包括營運資金

•通過分紅和股票回購向股東返還了18億美元

•煉油業務持續強勁，原油利用率高於行業平均水平

•達到創紀錄的 NGL 分餾量

•以38億美元完成對DCP Midstream、LP公共普通單位的收購

休斯頓，2023年8月2日——多元化能源公司菲利普斯66（紐約證券交易所代碼：PSX）宣佈，2023年第二季度收益為17億美元，而第一季度的收益為20億美元。不包括6900萬美元的特殊項目，該公司第二季度調整後的收益為18億美元，而第一季度調整後的收益為20億美元。

菲利普斯66總裁兼首席執行官馬克·拉希爾説：“我們取得了強勁的財務業績，並繼續執行我們的戰略優先事項。”

“我們向股東返還了18億美元，推進了業務轉型成本削減計劃，並將中游業務的預期協同效應提高到4億美元以上。我們在整個投資組合中表現出卓越的運營能力，煉油的利用率超過了行業平均水平，中游的液化天然氣壓裂量創下了創紀錄的水平。我們還完成了對DCP Midstream、LP公共普通單位的收購，並繼續執行我們的液化天然氣井向市場戰略。”

中游

			數百萬美元
			税前收入									調整後的税前收入
			Q2 2023			Q1 2023						Q2 2023			Q1 2023
運輸			$	284		306						284			270
液化天然氣及其他			335			408						357			420
NOVONIX			(15)			(12)						(15)			(12)
中游			$	604		702						626			678

2023年第二季度中游税前收入為6.04億美元，而2023年第一季度為7.02億美元。第二季度的業績包括與整合DCP Midstream相關的2200萬美元重組成本。第一季度的業績包括出售Belle Chasse終端帶來的3,600萬美元收益以及DCP Midstream重組成本的1200萬美元。

交通運輸第二季度調整後的税前收入為2.84億美元，而第一季度調整後的税前收入為2.7億美元。增長主要是由銷量增加所推動的。

第二季度NGL和其他調整後的税前收入為3.57億美元，而第一季度調整後的税前收入為4.2億美元。下降的主要原因是大宗商品價格下跌。

在第二季度，該公司對NOVONIX, Ltd.的投資的公允價值減少了1500萬美元，而第一季度下降了1200萬美元。

化學品

化學品板塊反映了菲利普斯66對雪佛龍菲利普斯化學有限責任公司（cpChem）的股權投資。化學品公司2023年第二季度公佈和調整後的税前收入為1.92億美元，而2023年第一季度為1.98億美元。本季度全球烯烴和聚烯烴利用率為98％。

煉油

煉油2023年第二季度公佈和調整後的税前收入為11億美元，而2023年第一季度的税前收入為16億美元。第二季度的業績包括與出售資產相關的1400萬美元虧損。

下降的原因是利潤率下降，但銷量增加和運營費用減少部分抵消了這一下降。已實現利潤率從第一季度的每桶20.72美元下降到第二季度的每桶15.32美元，這主要是由於市場裂縫點差的下降和原料優勢的降低。不包括RIN成本在內的綜合市場裂縫價差從第一季度的每桶22.39美元下降到第二季度的每桶20.96美元。

第二季度的税前週轉成本為1.02億美元。原油利用率為93％，清潔產品產量為86％。

市場營銷和專業

數百萬美元

税前收入

調整後的税前收入

Q2 2023

Q1 2023

Q2 2023

Q1 2023

市場營銷和專業

$

644

426

644

426

Marketing and Specialties2023年第二季度公佈和調整後的税前收入為6.44億美元，而2023年第一季度為4.26億美元，這主要是由於持續強勁的需求導致全球營銷利潤率提高。

企業和其他

2023年第二季度的公司和其他部門的税前成本為3.3億美元，而2023年第一季度的税前成本為2.83億美元。第二季度的業績包括提前贖回DCP債務造成的5300萬美元虧損以及與業務轉型相關的4100萬美元重組成本。第一季度業績包括3500萬美元的重組成本。

第二季度調整後的税前成本為2.36億美元。第二季度的改善主要是由於慈善捐款的時機以及與員工相關的開支減少。

財務狀況、流動性和資本回報率

菲利普斯66在2023年第二季度從運營中創造了10億美元的現金。不包括營運資金影響，運營現金流為20億美元。

在第二季度，Phillips 66為13億美元的股票回購、5.51億美元的資本支出和投資以及4.74億美元的股息提供了資金。該公司在本季度末發行了4.45億股。

同樣在本季度，該公司完成了對DCP Midstream, LP所有公開持有的普通股的38億美元收購，使該公司的總經濟權益增加到約87％。該交易的資金來自定期貸款協議下的12.5億美元提款和手頭現金。此外，DCP Midstream, LP使用其信貸額度下的借款贖回了其5.5億美元的初級次級票據和1.61億美元的B輪優先單位。

截至2023年6月30日，該公司在信貸額度下擁有30億美元的現金和現金等價物以及56億美元的承諾容量。該公司的合併債務資本比率為39％，淨債務與資本的比率為35％。

戰略更新

自2022年7月以來，該公司已通過股票回購和分紅向股東返還了54億美元，朝着到2024年底實現100億至120億美元股東分配的目標邁進。

Phillips 66的業務轉型有望在2023年底之前實現10億美元的運營成本節省。截至6月30日，該公司已實施了7.5億美元的運行率儲蓄計劃，其中包括2億美元的持續資本效率。

在Midstream，該公司於2023年6月15日完成了先前宣佈的對DCP Midstream, LP所有公開持有的普通股的收購。該公司在DCP Midstream, LP的經濟權益的總增加預計將產生10億美元的年度調整後息税折舊攤銷前利潤。此外，Phillips 66現在預計到2025年，其市場價值鏈將實現超過4億美元的商業和運營協同效應。

在化學品領域，cpChem繼續追求高回報增長項目組合。cpChem 完成了位於德克薩斯州舊海的1-己烯裝置的建設。年產5.86億磅的機組已開始調試和啟動，預計將在第三季度末開始商業運營。在其Cedar Bayou工廠，每年10億磅的丙烯分離器產能擴建項目預計將於第四季度啟動。

cpChem和QataReNergy正在美國墨西哥灣沿岸和卡塔爾的拉斯拉凡建造合資石化設施。在美國墨西哥灣沿岸，金三角聚合物（GTP）工廠將包括每年46億磅的乙烷裂解裝置和兩個高密度聚乙烯裝置，總產能為每年44億磅。cpChem擁有該合資企業51％的股權，該合資企業已獲得項目融資。GTP設施預計將於2026年開始運營。拉斯拉凡石化（RLP）設施將包括每年46億磅的乙烷裂解裝置和兩個高密度聚乙烯裝置，總產能為每年37億磅。該合資企業由cpChem持有30％的股權，預計將在今年年底之前獲得項目融資。RLP設施預計將於2026年底啟動。

Phillips 66正在將其位於加利福尼亞州羅迪歐的舊金山煉油廠改建為世界上最大的可再生燃料設施之一。Rodeo Renewed 煉油廠改造項目預計將於 2024 年第一季度開始商業運營。改造將減少設施的排放，並生產碳強度較低的運輸燃料。建成後，該設施將擁有超過50,000桶/日（每年8億加侖）的可再生燃料生產能力。

投資者網絡直播

今天晚些時候，Phillips 66執行管理層的成員將在美國東部時間中午主持網絡直播，討論該公司第二季度的業績，並提供戰略計劃的最新情況。要訪問網絡直播並查看相關演示材料，請訪問 phillips66.com/investors，然後單擊 “活動與演示”。有關詳細的補充信息，請訪問 phillips66.com/sumplace。

關於菲利普斯 66

Phillips 66（紐約證券交易所代碼：PSX）製造、運輸和銷售推動全球經濟的產品。這家多元化能源公司的投資組合包括中游、化工、煉油以及營銷和特種業務。Phillips 66 總部位於休斯敦，員工遍佈全球，他們致力於安全可靠地提供能源，改善生活，同時追求低碳未來。欲瞭解更多信息，請訪問 phillips66.com 或在 LinkedIn 上關注 @Phillips66Co。

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為 “安全港” 條款之目的發表的警示聲明

1995 年《私人證券訴訟改革法》

本新聞稿包含聯邦證券法所指的前瞻性陳述。諸如 “預期”、“估計”、“預期”、“計劃”、“已計劃”、“有針對性”、“相信”、“繼續”、“打算”、“將”、“目標”、“目標”、“項目”、“努力”、“戰略” 等詞語以及傳達事件或結果的預期性質的類似表達方式通常表示前瞻性陳述。但是，沒有這些詞語並不意味着陳述不是前瞻性的。本新聞稿中包含的前瞻性陳述基於管理層截至發佈之日的預期、估計和預測。這些陳述不能保證未來的表現，您不應過度依賴它們，因為它們涉及某些難以預測的風險、不確定性和假設。因此，實際結果和結果可能與此類前瞻性陳述中表達或預測的結果和結果存在重大差異。可能導致實際結果或事件與前瞻性陳述中描述的結果或事件存在重大差異的因素包括：任何廣泛的公共衞生危機的影響及其對商業活動和精煉石油產品需求的負面影響；無法及時獲得或維持資本項目所需的許可證；與可再生燃料和温室氣體排放有關的全球政府政策的變化，對包括可再生燃料標準計劃、低碳燃料標準和税收在內的計劃產生不利影響生物燃料信貸；液化天然氣、原油和天然氣價格的波動以及石化和煉油利潤率；我們實現DCP Midstream、LP（DCP）整合的預期收益的能力，以及我們對DCP的經濟所有權的增加；管理層在整合相關問題上的時間分流；公司業務轉型計劃的成功以及與之相關的行動所節省的資金；施工成本的意外變化，改造或運營我們的設施；意想不到的困難在製造、提煉或運輸我們的產品時；圍繞我們中游資產的鑽探和產量水平和成功率；煉油產品、可再生燃料或特種產品的實際或潛在競爭供應商和運輸商行為的風險和不確定性；我們的液化天然氣、原油、天然氣和成品油產品缺乏充足和可靠的運輸或中斷；訴訟或補救措施的潛在責任，包括拆除和開採義務環境法規；未能在預算範圍內按時完成基本建設項目的建設；與液化天然氣、原油、天然氣、精煉石油產品或可再生燃料有關的政府政策或法律的當前或計劃變更，以監管利潤、定價或税收，或者其他限制或限制煉油、營銷和中游業務或限制出口的法規；無法遵守政府法規或進行資本支出以維持法律的遵守；獲得資本的機會有限或與國內或國際金融市場流動性不足或不確定性相關的資本成本大幅增加，這也可能影響我們回購股票以及申報和支付股息的能力；事故、天氣事件（包括氣候變化、恐怖主義行為或網絡攻擊）可能導致我們的運營中斷；包括武裝敵對行動（包括俄烏戰爭）、資產沒收以及其他政治、經濟或外交在內的國內和國際經濟和政治總體發展發展；國際貨幣條件和外匯管制；用於評估無形資產、商譽、財產和設備的公允價值的估計或預測變化和/或我們資產組合的戰略決策導致減值費用；環境規章制度導致的所需投資或對產品的需求減少；税收、環境和其他法律法規（包括替代能源法規）的變化；可能導致氣候變化的政治和社會擔憂我們的業務變更或支出增加，包括訴訟相關費用；我們無法控制的股權關聯公司的運營、融資和分銷決策；以及影響菲利普斯66業務的其他經濟、商業、競爭和/或監管因素，如我們向美國證券交易委員會提交的文件中所述。無論是由於新信息、未來事件還是其他原因，Phillips 66沒有義務（也明確聲明不承擔任何此類義務）更新或修改其前瞻性陳述。

非公認會計準則財務信息的使用——本新聞稿包括 “調整後收益”、“調整後的税前收益（虧損）” 和 “調整後的税前成本” 等術語。這些是非公認會計準則財務指標，旨在通過排除不反映我們當期業務核心經營業績的項目來幫助比較不同時期的經營業績，並幫助促進與行業中其他公司的比較。新聞稿中提及的收益指的是歸屬於菲利普斯66的淨收益。

本新聞稿還包括 “維持資本” 和 “調整後的息税折舊攤銷前利潤” 這兩個術語，它們是非公認會計準則財務指標。維持資本是總資本支出的一部分，這是最直接可比的GAAP財務指標。本新聞稿中使用的調整後息税折舊攤銷前利潤是一項前瞻性的非公認會計準則財務指標。息税折舊攤銷前利潤定義為估計淨收入加上估計的淨利息支出、所得税、折舊和攤銷。調整後的息税折舊攤銷前利潤定義為估計息税折舊攤銷前利潤加上選定股權關聯公司估計的淨利息支出、所得税、折舊和攤銷的比例減去估計調整後息税折舊攤銷前利潤中歸屬於非控股權益的部分。淨收益是合併後公司最直接可比的GAAP財務指標，所得税前收入是運營部門最直接可比的GAAP財務指標。調整後的息税折舊攤銷前利潤估計值取決於未來的收入和支出水平，包括歸屬於非控股權益的金額，目前無法合理估計。因此，如果不付出不合理的努力，我們就無法在預計的調整後息税折舊攤銷前利潤與合併淨收益或所得税前分部收益之間進行對賬。

陳述基礎——在2022年第四季度，我們修改了首席執行官審查的內部財務信息，以評估業績並分配資源，以反映細分市場和業務領域之間某些業務的調整。我們確定此次調整導致我們運營部門的構成發生了變化。因此，為了便於比較，對2022年第二季度和截至2022年6月30日的六個月期間的業績進行了重估。此次調整的主要影響包括將我們的Sweeny和Lake Charles煉油廠的某些加工資產的業績從中游板塊（NGL及其他）轉移到煉油領域。此外，取消了營銷和特種產品銷售向煉油部門收取的與特種產品銷售相關的佣金，銷售組織的成本從營銷和特種細分市場重新歸類為煉油部門。此外，我們不再提供化學品、營銷和特種細分市場的分類業務線業績。