附錄 99.1
Kroger 公佈了 2023 年第一季度業績和
重申 不含燃料的全年銷售額相同,調整後每股收益指引
第一季度 亮點
· | 相同的 不含燃料的銷售額增長了3.5%,基礎增長了5.0% (1) |
· | 經營 利潤為14.7億美元;調整後的FIFO營業利潤為16.69億美元 |
· | 每股收益 為1.32美元;調整後的每股收益為1.51美元 |
· | 實現了 強勁的調整後自由現金流,使淨負債總額與調整後息税折舊攤銷前利潤的比率創歷史新低 |
· | 執行了 的市場進入戰略,為客户創造價值 |
o | 數字銷售額增長了15% |
o | 客户家庭和出行次數增加 |
辛辛那提, 2023 年 6 月 15 日 — 克羅格公司紐約證券交易所股票代碼:KR)今天公佈了其2023年第一季度業績,重申了2023年關於不含燃料的相同 銷售的指導方針和調整後的每股收益,並向投資者通報了最新情況 以新鮮為先導,用數字化加速繼續 為克羅格實現長期可持續增長做好準備。
董事長兼首席執行官 Rodney McMullen 的評論
“在我們執行的指導下,克羅格在第一季度取得了穩健的業績 以新鮮為先導,用數字化加速戰略。
隨着越來越多的客户感受到通貨膨脹和經濟不確定性 的影響,我們正在通過提供價格合理的新鮮產品和個性化 獎勵來擴大客户家庭。我們出色的員工每天都在將這一策略變為現實,提供完整、新鮮和友好的購物體驗 ,同時在質量、選擇和便利性方面零妥協。
展望未來,克羅格的進入市場 戰略使我們在廣泛的經濟環境中處於有利地位,可以繼續為客户提供服務,投資我們的員工 ,為股東實現可持續和有吸引力的回報。”
(1) 如果沒有 燃料,同樣的銷量本來可以增長 5.0%st如果不是因為之前通知的 終止我們與 Express Scripts 的協議將於 2022 年 12 月 31 日生效,從而減少藥房銷售額。在 1 中st2023 年季度,終止的 協議對不包括燃料在內的FIFO毛利率產生了積極影響,對OG&A率(不包括 燃料和調整項目)產生了負面影響。對營業利潤的總體淨影響略為正面。
1
第一季度財務業績
23 年第一季度(百萬美元;每股收益除外) | 2022 年第一季度(百萬美元;每股收益除外) | |
ID 銷售額*(表 4)(1) | 3.5% | 4.1% |
EPS | $1.32 | $0.90 |
調整後的 每股收益(表 6) | $1.51 | $1.45 |
經營 利潤 | $1,470 | $1,505 |
調整後 FIFO 營業利潤(表 7) | $1,669 | $1,601 |
FIFO 毛利率*(2) | 增加了 21 個基點 | |
OG&A 費率*(2) | 增加了 14 個基點 |
* 不含燃料 和調整物品(如果適用)。 (1)如果沒有燃料,同樣的銷售額將在1年增長5.0%st2023 年季度 如果不是因為之前通報的我們與 Express Scripts 的終止協議將於 2022 年 12 月 31 日生效,導致藥房銷售減少。 (2)在 1 中st2023 年季度,終止的協議對 不包括燃料在內的FIFO毛利率產生了正面影響,對OG&A率(不包括燃料和調整項目)產生了負面影響。 對營業利潤的總體淨影響略為正面。
第一季度公司總銷售額為452億美元 ,而去年同期為446億美元。不包括燃料,銷售額與去年同期 相比增長了3.5%。
第一季度的毛利率為 銷售額的22.3%。不包括燃料在內的FIFO毛利率與去年同期相比提高了21個基點。 的提高是在投資價格的同時實現的,以保持有競爭力的價格地位併為我們的 客户創造更大的價值。不包括燃料在內的FIFO毛利率的提高主要歸因於 我們的品牌業績、 採購收益、較低的供應鏈成本以及我們終止與 Express Scripts 的協議的影響,由 縮水增加和促銷價格投資的增加部分抵消。
本季度的LIFO費用為9,900萬美元,而去年同期的LIFO費用為9,300萬美元。
與去年同期相比,運營、一般和行政 税率提高了14個基點,不包括燃料和調整項目。OG&A 率的提高是由計劃對聯營公司的投資以及我們終止與Express Scripts的協議的影響所推動的,銷售槓桿率和持續執行的成本節約計劃部分抵消了 。
2
資本配置策略
克羅格預計 將繼續創造強勁的自由現金流,並繼續致力於投資該業務以推動長期可持續的淨收益 增長,並維持其目前的投資級債務評級。該公司預計將繼續支付季度股息 ,並預計隨着時間的推移該股息將增加,但須經董事會批准。在擬議與艾伯森合併後,克羅格已暫停股票回購計劃,將去槓桿化 作為優先事項。
克羅格 的淨負債總額與調整後息税折舊攤銷前利潤的比率為1.34,而去年同期為1.68(表5)。該公司的淨總負債與調整後的 息税折舊攤銷前利潤比率目標區間為2.30至2.50。
2023 年全年 指導*
重申
· | 不加燃料的 銷售額相同,為 1.0% — 2.0%,扣除 Express Scripts 的影響後 的潛在增長率為 2.5% — 3.5% |
· | 調整後 攤薄後每股淨收益為4.45美元至4.60美元,包括第53周 帶來的約0.15美元的估計收益 |
· | 調整後 FIFO 的營業利潤為 5.0 美元至 52 億美元 |
· | 的有效税率為 23% ** |
· | 資本 支出為 34 — 36 億美元 |
增加了
· | 調整後 自由現金流為25億至27億美元*** |
* 如果適用,不包括調整後的項目。 Kroger 如果不付出不合理的努力,就無法對 2023 年指南中使用的公認會計原則和非公認會計準則指標進行全面核對 因為不可能有合理程度的確定性預測我們的某些調整項目。這些信息取決於 未來的事件,可能超出我們的控制範圍,其不可用性可能會對 2023 年 GAAP 財務業績產生重大影響。
** 税率反映了典型的税收 調整,並不反映所得税審計審查完成後的税率變化或税法的變化, 這是無法預測的。
*** 調整後的自由現金流不包括與多僱主養老金計劃重組相關的 計劃付款。
來自首席財務官 Gary Millerchip 的評論
“克羅格 第一季度的業績表明了我們的商業模式在更具挑戰性的運營環境中的持久性。
近年來,我們為為客户提供服務並加強我們的價值創造飛輪而進行的投資 使我們有信心重申 在不加燃料的情況下實現的全年相同銷售額和調整後的攤薄後每股淨收益指引。我們在本季度實現了強勁的調整後自由現金 流量,由於營運資金的改善,我們將2023財年的預期提高至25億至27億美元 之間。
克羅格仍然致力於為我們的投資者提供有吸引力且可持續的股東總回報。”
3
2023 年第一季度亮點
以 Fresh 領先
· | 加快 新鮮農產品倡議,目前共有1,738家門店獲得認證,推動認證門店在不使用燃料的情況下實現相同的 銷售額的提高 |
· | 向1,094家門店增加了 替代農業服務,將更多社區與本地採購的 新鮮產品聯繫起來 |
· | 將 按需鮮花和壽司配送範圍擴大到 Uber Eats 優食市場 |
利用數字化加速
· | 在包括 Kroger Boost 和客户配送中心在內的配送解決方案的推動下, 配送銷售額比去年增長了30% |
· | 宣佈迪士尼與 Kroger Precision Marketing 合作 聯網電視 |
· | 數字參與家庭比去年增加了 13% |
員工經歷
· | 被美國心理健康協會授予 2023 年工作場所心理健康金鐘印章 |
· | 2023 年 Axios Harris Poll 100 上精選 ,該排名是美國最知名和最值得信賴的 公司的年度排名 |
· | 被評為 2023 年《新聞週刊》“美國最值得信賴的公司” 之一 ,這是連續第二年 |
實現我們的目標
· | 因零飢餓獲得 2023 年 SEAL 商業可持續發展獎 | 零浪費 |
· | 已達到超過一百萬件的 里程碑 我們的品牌回收軟塑料製品 包裝 |
· | 推出 全新 Kroger + USO 移動食物廚房以支持軍人家庭 |
關於克羅格
在 The Kroger Co.(紐約證券交易所代碼:KR),我們致力於實現我們的目標:餵養人類精神™。在我們的 家族中,我們擁有近 50 萬名員工,他們每天通過無縫的數字購物體驗 和各種旗號的零售食品商店為超過 1100 萬名客户提供服務,通過食物靈感和提升為美國服務,並在 2025 年之前創建 #ZeroHungerZeroWaste 社區。要了解有關我們的更多信息,請訪問我們的新聞編輯室和投資者關係網站。
克羅格的 2023 年第一個 季度於 2023 年 5 月 20 日結束。
注意:與非燃料銷售的相應比率相比,Fuel 的銷售額歷來具有較低的毛利率和運營費用率。 因此,克羅格討論了這些費率的變化,不包括燃料的影響。
4
請參閲 本新聞稿中使用的非公認會計準則財務指標與最具可比性的GAAP財務指標和相關披露的對賬表格中列出的補充信息。如上所述,克羅格如果不付出不合理的努力,就無法對其指導中使用的公認會計原則和非公認會計準則指標進行全面核對 ,因為不可能有合理程度的確定性預測我們的 調整項目。這些信息取決於未來的事件,可能超出我們的控制範圍 ,其不可用性可能會對GAAP財務業績產生重大影響。
本新聞稿包含某些 聲明,這些陳述構成了關於公司未來業績的 “前瞻性陳述”。這些陳述基於 管理層根據目前可獲得的信息所做的假設和信念。此類陳述由 或短語表示,例如 “實現”、“承諾”、“信心”、“繼續”、“期望”、“未來”、“指導”、“立場”、“戰略” 和 “目標”。各種不確定性和其他因素 可能導致實際結果與前瞻性陳述中包含的結果存在重大差異。其中包括我們在上一財年的10-K表年度報告中的 “風險因素” 中確定的特定風險 因素以及任何後續申報 ,以及以下內容:
克羅格實現銷售、收益、 增量FIFO營業利潤和調整後的自由現金流目標的能力可能會受到以下因素的影響:與我們在2022年10月宣佈的與艾伯森的提議 交易有關或產生的風險,包括我們完成擬議交易的能力,包括 關於合併協議條款、預期時間表和/或獲得監管部門批准的能力;COVID-19 br 與疫情有關 {} 因素、風險和挑戰;勞資談判;潛在的停工;變化失業率;勞動力 市場的壓力;政府資助的福利計劃的變化;與克羅格競爭的企業類型和數量的變化;包括非傳統競爭對手在內的現有和新競爭對手的定價 和促銷活動以及競爭的侵略性; 克羅格對這些行動的迴應;經濟狀況,包括利率、當前的通貨膨脹環境和未來 潛在的通貨膨脹和/或通貨緊縮趨勢以及某些商品、產品的此類趨勢和/或運營成本;包括烏克蘭戰爭在內的地緣政治 環境;不穩定的政治局勢和社會動盪;關税變化;燃料成本 對消費者支出的影響;燃料利潤率的波動;製造商品成本;供應限制;與 克羅格物流業務相關的柴油成本;消費者支出趨勢;克羅格的客户在根據經濟狀況進行購買 時謹慎行事的程度;經濟增長或衰退;股票回購;克羅格運營所在的監管環境的變化 ;克羅格保留第三方支付方藥房銷售的能力;包括藥房福利經理在內的醫療保健行業的整合;克羅格就修改多僱主養老金計劃進行談判的能力;自然災害或 惡劣天氣狀況;公共衞生危機或其他重大災難事件的影響;與潛在網絡攻擊或數據安全漏洞相關的潛在成本和風險 ;克羅格未來增長計劃的成功;執行 我們的增長戰略和價值創造模式的能力,包括持續節省成本、發展我們的替代利潤業務,以及我們 通過我們的戰略支柱 fresh、 我們的品牌、個性化和無縫實現客户忠誠度和可持續增長的能力;以及成功整合合併後的公司和新的合作伙伴關係。我們實現 這些目標的能力也可能受到我們管理上述因素的能力的影響。我們執行財務戰略的能力 可能會受到我們產生現金流的能力的影響。
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克羅格的有效税率 可能與預期税率不同,這是由於税法的變化、各税務機關待處理項目的狀態以及 某些費用的可扣除性。
除非適用法律要求,否則 Kroger 承擔 沒有義務更新此處包含的信息。有關這些風險和不確定性的進一步討論,請參閲克羅格的報告和向美國證券交易委員會提交的文件 。
注意:克羅格與投資者的 季度電話會議將於2023年6月15日上午10點(美國東部時間)在ir.kroger.com上直播。網絡直播的點播 將於 2023 年 6 月 15 日星期四下午 1 點左右(美國東部時間)播出。
1st 2023 年季度的表格包括:
1. | 合併的 運營報表 |
2. | 合併 資產負債表 |
3. | 合併 現金流量表 |
4. | 補充銷售信息 |
5. | 淨負債總額和歸屬於克羅格公司的淨收益與調整後的息税折舊攤銷前利潤的對賬 |
6. | 攤薄後每股淨收益(不包括調整項目) |
7. | 不包括調整項目的經營 利潤 |
--30--
聯繫人:媒體:艾琳·羅爾費斯 (513) 762-1304; 投資者:Rob Quast (513) 762-4969
6
表 1。 |
克羅格公司 |
合併運營報表 |
(以百萬計,每股金額除外) |
(未經審計) |
第一季度 | ||||||||||||||||
2023 | 2022 | |||||||||||||||
銷售 | $ | 45,165 | 100.0 | % | $ | 44,600 | 100.0 | % | ||||||||
運營費用 | ||||||||||||||||
商品成本,包括廣告、倉儲和運輸 (a) 和後進先出費用 (b) | 35,080 | 77.7 | 34,952 | 78.3 | ||||||||||||
業務、一般和行政 (a) | 7,393 | 16.4 | 6,997 | 15.7 | ||||||||||||
租金 | 265 | 0.6 | 256 | 0.6 | ||||||||||||
折舊和攤銷 | 957 | 2.1 | 890 | 2.0 | ||||||||||||
營業利潤 | 1,470 | 3.3 | 1,505 | 3.4 | ||||||||||||
其他收入(支出) | ||||||||||||||||
利息支出 | (153 | ) | (0.3 | ) | (177 | ) | (0.4 | ) | ||||||||
公司贊助的養老金計劃成本的非服務部分 | 9 | - | 16 | - | ||||||||||||
投資損失 | (78 | ) | (0.2 | ) | (532 | ) | (1.2 | ) | ||||||||
所得税支出前的淨收益 | 1,248 | 2.8 | 812 | 1.8 | ||||||||||||
所得税支出 | 286 | 0.6 | 146 | 0.3 | ||||||||||||
包括非控股權益在內的淨收益 | 962 | 2.1 | 666 | 1.5 | ||||||||||||
歸屬於非控股權益的淨收益 | - | - | 2 | - | ||||||||||||
歸屬於克羅格公司的淨收益 | $ | 962 | 2.1 | % | $ | 664 | 1.5 | % | ||||||||
歸屬於克羅格公司的淨收益每股基本普通股 | $ | 1.33 | $ | 0.91 | ||||||||||||
基本計算中使用的普通股平均數 | 717 | 722 | ||||||||||||||
歸屬於克羅格公司的淨收益每股攤薄後普通股 | $ | 1.32 | $ | 0.90 | ||||||||||||
攤薄計算中使用的普通股平均數 | 724 | 733 | ||||||||||||||
每股普通股申報的股息 | $ | 0.26 | $ | 0.21 |
注意: | 由於四捨五入,某些百分比的總和可能不一致。 |
注意: | 該公司將先入先出(FIFO)毛利定義為銷售額減去商品成本,包括廣告、倉儲和運輸,但不包括後進先出(LIFO)費用。 |
公司將FIFO毛利率定義為FIFO毛利除以銷售額。 | |
公司將FIFO營業利潤定義為不包括LIFO費用的營業利潤。 | |
公司將FIFO的營業利潤率定義為FIFO的營業利潤除以銷售額。 | |
上述FIFO財務指標是管理層用來評估運營有效性的重要衡量標準。管理層認為,這些FIFO財務指標對投資者和分析師很有用,因為它們可以衡量我們的日常運營效率。 | |
(a) | 商品成本(“COGS”)以及運營、一般和管理費用(“OG&A”)不包括折舊和攤銷費用以及租金支出,這些費用包含在單獨的支出項目中。 |
(b) | LIFO在2023年第一季度和2022年第一季度分別記錄了99美元和93美元的費用。 |
表 2。 |
克羅格公司 |
合併資產負債表 |
(單位:百萬) |
(未經審計) |
5月20日 | 5月21日 | |||||||
2023 | 2022 | |||||||
資產 | ||||||||
流動資產 | ||||||||
現金 | $ | 241 | $ | 245 | ||||
臨時現金投資 | 2,391 | 1,137 | ||||||
存儲在途中的存款 | 1,143 | 1,110 | ||||||
應收款 | 1,766 | 1,887 | ||||||
庫存 | 7,030 | 7,358 | ||||||
預付費和其他流動資產 | 633 | 539 | ||||||
流動資產總額 | 13,204 | 12,276 | ||||||
不動產、廠房和設備,淨額 | 24,935 | 24,209 | ||||||
經營租賃資產 | 6,659 | 6,760 | ||||||
無形資產,淨值 | 893 | 928 | ||||||
善意 | 2,916 | 3,076 | ||||||
其他資產 | 1,586 | 1,842 | ||||||
總資產 | $ | 50,193 | $ | 49,091 | ||||
負債和股東權益 | ||||||||
流動負債 | ||||||||
長期債務的流動部分,包括 融資租賃下的債務 | $ | 1,319 | $ | 587 | ||||
經營租賃負債的流動部分 | 664 | 652 | ||||||
貿易應付賬款 | 7,353 | 7,556 | ||||||
應計薪金和工資 | 1,130 | 1,171 | ||||||
其他流動負債 | 6,664 | 6,272 | ||||||
流動負債總額 | 17,130 | 16,238 | ||||||
長期債務,包括融資租賃下的債務 | 12,114 | 13,052 | ||||||
非流動經營租賃負債 | 6,353 | 6,460 | ||||||
遞延所得税 | 1,694 | 1,532 | ||||||
養老金和退休後福利債務 | 427 | 455 | ||||||
其他長期負債 | 1,595 | 1,961 | ||||||
負債總額 | 39,313 | 39,698 | ||||||
股東權益 | 10,880 | 9,393 | ||||||
總負債和股東權益 | $ | 50,193 | $ | 49,091 | ||||
期末已發行普通股總額 | 718 | 720 | ||||||
年初至今攤薄後總股數 | 724 | 733 |
表 3。 | ||||||||
克羅格公司 | ||||||||
合併現金流量表 | ||||||||
(單位:百萬) | ||||||||
(未經審計) | ||||||||
年初至今 | ||||||||
2023 | 2022 | |||||||
來自經營活動的現金流: | ||||||||
包括非控股權益在內的淨收益 | $ | 962 | $ | 666 | ||||
調整後的淨收益 (包括非控股權益)與經營活動提供的淨現金: | ||||||||
折舊和攤銷 | 957 | 890 | ||||||
經營租賃資產攤銷 | 188 | 186 | ||||||
LIFO 充電 | 99 | 93 | ||||||
基於股票的員工薪酬 | 49 | 57 | ||||||
公司贊助的養老金計劃受益 | (2 | ) | (12 | ) | ||||
遞延所得税 | (5 | ) | (30 | ) | ||||
出售資產的收益 | (41 | ) | - | |||||
投資損失 | 78 | 532 | ||||||
其他 | 73 | 54 | ||||||
運營資產和負債的變化: | ||||||||
存儲在途中的存款 | (16 | ) | (28 | ) | ||||
應收款 | 274 | (2 | ) | |||||
庫存 | 419 | (676 | ) | |||||
預付費和其他流動資產 | 82 | 117 | ||||||
貿易應付賬款 | 233 | 439 | ||||||
應計費用 | (449 | ) | (748 | ) | ||||
應收和應付所得税 | 198 | (70 | ) | |||||
經營租賃負債 | (215 | ) | (214 | ) | ||||
其他 | (24 | ) | (152 | ) | ||||
經營活動提供的淨現金 | 2,860 | 1,102 | ||||||
來自投資活動的現金流: | ||||||||
財產和設備的付款,包括租賃收購的付款 | (1,028 | ) | (745 | ) | ||||
出售資產的收益 | 86 | 14 | ||||||
其他 | (5 | ) | 8 | |||||
投資活動使用的淨現金 | (947 | ) | (723 | ) | ||||
來自融資活動的現金流量: | ||||||||
長期債務的付款,包括融資租賃下的債務 | (62 | ) | (45 | ) | ||||
已支付的股息 | (188 | ) | (154 | ) | ||||
發行股本的收益 | 23 | 113 | ||||||
購買國庫股 | (29 | ) | (665 | ) | ||||
其他 | (40 | ) | (67 | ) | ||||
融資活動使用的淨現金 | (296 | ) | (818 | ) | ||||
現金和臨時現金 投資的淨增加(減少) | 1,617 | (439 | ) | |||||
現金和臨時現金投資: | ||||||||
年初 | 1,015 | 1,821 | ||||||
期末 | $ | 2,632 | $ | 1,382 | ||||
資本投資對賬: | ||||||||
財產和設備的付款,包括租賃收購的付款 | $ | (1,028 | ) | $ | (745 | ) | ||
租賃收購付款 | - | 3 | ||||||
在建工程應付賬款的變化 | (71 | ) | (229 | ) | ||||
資本投資總額,不包括租賃收購 | $ | (1,099 | ) | $ | (971 | ) | ||
現金流量信息的披露: | ||||||||
年內支付的利息現金 | $ | 164 | $ | 198 | ||||
年內支付的所得税現金 | $ | 92 | $ | 244 |
表 4。補充銷售信息 | ||
(以百萬計,百分比除外) | ||
(未經審計) |
不應將以下列出的項目視為 銷售額或任何其他 GAAP 績效衡量標準的替代方案。相同銷售額是一項特定行業的衡量標準,必須將其與克羅格根據公認會計原則報告的財務業績一起審查 。我們行業中的其他公司計算 相同銷售額的方法可能與克羅格不同,這限制了該衡量標準的可比性。
相同銷售額 (a) | ||||||||
第一季度 | ||||||||
2023 | 2022 | |||||||
不包括燃料 | $ | 39,574 | $ | 38,235 | ||||
不包括燃料 (b) | 3.5 | % | 4.1 | % |
(a) | 克羅格將不包括 燃料的相同銷售定義為對零售客户的銷售,包括來自相同超市所有部門的銷售、Kroger Specialty Pharmacy 業務、珠寶和送貨到家解決方案。克羅格將運營了整整五個季度沒有擴建 或搬遷的超市定義為完全相同。克羅格將克羅格專業藥房業務定義為相同: 已連續運營整整五個季度,並且從轉讓或終止的季度開始,已停產的患者療法被排除在相同的銷售計算之外 。我們根據地理位置將Kroger Delivery的銷售額定義為與奧卡多提供支持的銷售額相同。 如果配送發生在現有的克羅格超市地理位置,我們將由奧卡多提供支持的 Kroger Delivery 銷售額列為相同銷售額。 如果由 Ocado 提供支持的 Kroger Delivery 銷售發生在新的地理位置,則當向新地理位置交付了整整五個季度 時,這些銷售額將作為相同銷售額包含在內。 |
(b) | 如果不是因為我們先前通知的終止與Express Scripts的協議 將於 2022 年 12 月 31 日生效,導致藥房銷售減少,那麼不含燃料的相同銷售額將在2023年第一季度增長 5.0%。 |
表 5。淨負債總額的對賬和
歸屬於克羅格公司的淨收益佔調整後息税折舊攤銷前利潤
(以百萬計,比率除外)
(未經審計)
下文列出的項目不應被視為任何衡量業績或流動性機會的公認會計原則的替代方案。淨負債總額佔調整後息税折舊攤銷前利潤是管理層用來評估公司獲得流動性的重要指標。應結合克羅格根據公認會計原則報告的財務業績對以下項目進行審查。
下表提供了淨負債總額的對賬情況。
5月20日 | 5月21日 | |||||||||||
2023 | 2022 | 改變 | ||||||||||
長期債務的流動部分,包括融資租賃下的 債務 | $ | 1,319 | $ | 587 | $ | 732 | ||||||
長期債務,包括融資租賃下的債務 | 12,114 | 13,052 | (938 | ) | ||||||||
債務總額 | 13,433 | 13,639 | (206 | ) | ||||||||
減去:臨時現金投資 | 2,391 | 1,137 | 1,254 | |||||||||
淨負債總額 | $ | 11,042 | $ | 12,502 | $ | (1,460 | ) |
下表按滾動四季度列出了歸屬於克羅格公司的淨收益與調整後的息税折舊攤銷前利潤(定義見公司信貸協議)的對賬情況。
滾動的四個季度已經結束 | ||||||||
5月20日 | 5月21日 | |||||||
2023 | 2022 | |||||||
歸屬於克羅格公司的淨收益 | $ | 2,542 | $ | 2,179 | ||||
LIFO 充電 | 632 | 253 | ||||||
折舊和攤銷 | 3,032 | 2,853 | ||||||
利息支出 | 511 | 583 | ||||||
所得税支出 | 793 | 495 | ||||||
調整養老金計劃提款負債 | 25 | - | ||||||
調整公司贊助的養老金計劃結算費 | - | 87 | ||||||
投資損失調整 | 274 | 874 | ||||||
根據家庭廚師的臨時考慮進行調整 | 13 | 30 | ||||||
調整轉型成本 (a) | - | 92 | ||||||
兼併相關成本的調整 (b) | 85 | - | ||||||
調整法律和解費用 | 147 | - | ||||||
調整與Vitacost.com相關的商譽和固定資產減值費用 | 164 | - | ||||||
其他 | (7 | ) | (8 | ) | ||||
調整後 EBITDA | $ | 8,211 | $ | 7,438 | ||||
淨負債總額與調整後息税折舊攤銷前利潤的比率 | 1.34 | 1.68 |
(a) | 轉型 成本主要包括與業務轉型和成本節約計劃相關的第三方專業諮詢費用相關的成本 。 |
(b) | 合併 相關成本主要包括與艾伯森 Companies, Inc.的擬議合併相關的第三方專業費用和信貸額度費。 |
表 6。不包括調整項目的攤薄後每股淨收益
(以百萬計,每股金額除外)
(未經審計)
在消除了下文所述某些項目對 攤薄後普通股淨收益的影響之後,此表的 目的是更好地説明我們持續業務的可比經營業績。調整後的淨收益和調整後的 每股攤薄後淨收益對投資者和分析師來説是有用的指標,因為調整後的項目不是正常運營的結果,因此它們更準確地顯示了淨收益和 攤薄後每股淨收益的同比比較。不應將本表 中確定的項目視為歸屬於克羅格公司的淨收益或任何其他衡量GAAP績效的替代方案。不應孤立地審查這些 項目,也不應將其視為公司根據 GAAP報告的財務業績的替代品。由於這些項目的性質,如下文所述,重要的是要確定這些項目並將其與公司根據公認會計原則報告的財務業績一起審查 。
下表 彙總了在本報告所述期間影響公司財務業績的項目。
第一季度 | ||||||||
2023 | 2022 | |||||||
歸屬 Kroger Co. 的淨收益 | $ | 962 | $ | 664 | ||||
投資損失調整 (a) (b) | 59 | 404 | ||||||
調整家庭廚師偶然考慮因素 (a) (c) | - | 6 | ||||||
合併相關成本的調整 (a) (d) | 34 | - | ||||||
調整法律和解費用 (a) (e) | 49 | - | ||||||
2023 年和 2022 年的調整項目 | 142 | 410 | ||||||
歸屬於克羅格公司的淨收益,不包括 上述調整項目 | $ | 1,104 | $ | 1,074 | ||||
攤薄後每股 普通股歸屬於克羅格公司的淨收益 | $ | 1.32 | $ | 0.90 | ||||
投資損失調整 (f) | 0.08 | 0.54 | ||||||
調整家庭廚師偶然考慮因素 (f) | - | 0.01 | ||||||
合併相關成本的調整 (f) | 0.05 | - | ||||||
調整法律和解費用 (f) | 0.06 | - | ||||||
2023 年和 2022 年的調整項目 | 0.19 | 0.55 | ||||||
攤薄後每股 普通股歸屬於克羅格公司的淨收益,不包括上述調整項目 | $ | 1.51 | $ | 1.45 | ||||
攤薄計算中使用的普通股平均數量 | 724 | 733 |
表 6。不包括調整項目的攤薄後每股淨收益(續)
(以百萬計,每股金額除外)
(未經審計)
(a) | 列出的金額代表每項調整的税後影響。 |
(b) | 2023年第一季度和2022年第一季度,對其他收益(支出)的投資虧損的税前調整分別為78美元和532美元。 |
(c) | 對Home Chef或有對價的OG&A費用的税前調整為7美元。 |
(d) | 合併相關成本的OG&A費用的税前調整為40美元。 |
(e) | OG&A法律和解費用的税前調整為62美元。 |
(f) | 列出的金額代表每次調整的攤薄後每股普通股淨收益(虧損)。 |
注意: | 2023年第一季度調整項目包括對投資虧損、合併相關成本和法律和解費用的調整。 |
2022 年第一季度調整項目包括投資虧損調整和 Home Chef 或有對價調整。 |
表 7。不包括調整項目的營業利潤
(單位:百萬)
(未經審計)
在消除了下述某些項目對營業利潤的影響之後,該表的目的是更好地説明我們持續業務的可比經營業績。調整後的FIFO營業利潤對投資者和分析師來説是一個有用的指標,因為調整後的項目不是正常運營的結果,因此它可以更準確地顯示營業利潤的同比比較。本表中列出的項目不應被視為營業利潤或任何其他GAAP績效衡量標準的替代方案。不應單獨審查這些項目,也不得將其視為公司根據公認會計原則報告的財務業績的替代品。由於這些項目的性質,如下文所述,重要的是要確定這些項目並將其與公司根據公認會計原則報告的財務業績一起進行審查。
下表彙總了在本報告所述期間影響公司財務業績的項目。
第一季度 | ||||||||
2023 | 2022 | |||||||
營業利潤 | $ | 1,470 | $ | 1,505 | ||||
LIFO 充電 | 99 | 93 | ||||||
FIFO 營業利潤 | 1,569 | 1,598 | ||||||
根據家庭廚師的臨時考慮進行調整 | - | 7 | ||||||
兼併相關成本的調整 (a) | 40 | - | ||||||
調整法律和解費用 | 62 | - | ||||||
其他 | (2 | ) | (4 | ) | ||||
2023 年和 2022 年的調整項目 | 100 | 3 | ||||||
調整後的FIFO營業利潤不包括上述調整 項目 | $ | 1,669 | $ | 1,601 |
(a) | 合併 相關成本主要包括與艾伯森 Companies, Inc.的擬議合併相關的第三方專業費用和信貸額度費。 |