附件4.1
註冊權協議
由 和其中
MSGE SpinCo,Inc.
(更名為麥迪遜廣場花園娛樂公司。)
和
查爾斯·F·多蘭兒童信託基金
註冊權協議
由MSGE Spinco,Inc.(將更名為麥迪遜廣場花園娛樂公司)、特拉華州一家公司(The Company)、Charles F.Dolan兒童信託基金、根據2009年12月22日凱瑟琳·M·多蘭、保羅·J·多蘭、馬修·J·多蘭和瑪麗·S·多蘭作為授予人和受託人的協議(如果有)以及符合條件的債權人(如果有)根據2009年12月22日的協議創建的登記權利協議(本協議)(但如第10節(L)規定有效)。已書面同意受本協議約束 。本協定中使用的某些大寫術語在本協定附件A中定義。
見證人:
鑑於,截至本協議日期,子女信託擁有MSGE B類普通股,每股面值$0.01(MSGE B類普通股),以及MSGE A類普通股,每股面值$0.01(MSGE A類普通股);
鑑於,兒童信託是MSGE和兒童信託之間於2020年4月3日簽署的登記權協議的締約方,兒童信託根據該協議擁有關於MSGE A類普通股的某些登記權;
鑑於,微軟打算將公司約67%的流通股S A類普通股,面值$0.01面值(A類普通股)分配給微軟通用電氣A類普通股持有人,並將公司所有流通股S B類普通股面值$0.01(B類普通股 面值)分配給微軟通用電氣B類普通股持有人(分配α);以及
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鑑於,本公司及兒童信託希望就分派後兒童信託持有人所擁有的股份適用的利益及限制作出規定,所有內容均在此作出規定。
因此,現在,考慮到前提和本協議所載的相互協議,雙方同意如下:
1. B類普通股轉為A類普通股。
(A)需要轉換的轉讓。 除第1(B)款另有規定外,(I)每個兒童信託同意,如果它在任何時間或不時希望直接或間接(包括但不限於,轉讓或發行作為兒童信託持有人的實體的股權或實益權益)(轉讓)其B類普通股的任何或全部股份,及(Ii)彼此兒童信託持有人同意,如果它在任何時間或不時希望轉讓其任何或全部CSCO股份,該兒童信託或兒童信託持有人(視屬何情況而定)須根據緊接轉讓前經修訂及重新修訂的公司註冊證書的條款,將該等B類普通股轉換為A類普通股。除第1(B)節另有規定外,在該等B類普通股轉換為A類普通股之前,本公司並無義務將該等股份的轉讓記錄在其賬面上。
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(B)允許的轉讓而不進行轉換。本節第一節第(Br)(A)項的規定不適用於(I)向多蘭、其配偶、因是多蘭的祖先或後代(自然或領養)而與多蘭有關係的任何人、任何可接受的婚姻信託、任何實體(無論是公司、合夥企業、有限責任公司、信託或其他任何類型的實體)擁有或持有的所有股權或實益權益的任何B類普通股股份轉讓(包括任何屬於兒童信託持有人的實體的股權或實益權益的任何轉讓),或作為任何上述人士的受託人或代表任何上述人士行事的任何人(不論該人是否上述人士之一),及(Ii)與任何前述人士的任何權益(間接質押)或與任何債權人的利益有關的任何善意質押或類似的完善的抵押權益;但不得允許轉讓,且在任何情況下均無效,除非(X)在本條第1款(I)款所指轉讓的情況下(B)受讓人以附件A的形式簽署合併協議(不言而喻,如果受讓人也是兒童信託的繼承人,則簽署該合併協議的義務或簽署該合併協議的義務均不限制第10(D)條第一句的效力),以及(Y)在本條第1(B)款第(Ii)款所述轉讓的情況下,(A)該等股票或(如屬間接質押)該等其他人士的權益仍只以一名或多名兒童信託持有人的名義登記,及(B)任何該等債權人以公司合理可接受的書面形式同意不取消抵押品股票的贖回權,或以其他方式使用或行使與該等股票或(如屬間接質押)的任何轉讓有關的補救措施,
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該等權益,在沒有事先轉換抵押品股票或在間接質押的情況下,由該人擁有的B類普通股股份的情況下,根據經修訂和重新修訂的公司註冊證書的條款,作為間接質押標的的B類普通股股份轉換為A類普通股股份,並進一步規定本節第1款(A)段最後一句仍適用於轉讓標的的B類普通股股份,包括任何質押或設定任何擔保權益,根據本第1款(B)項。
(C)傳説。本協議涵蓋的所有代表B類普通股的股票應在其上註明 ,或者,如果該股票沒有證書,則應在股票分類賬上註明圖例,其內容如下:
?本證書或記賬所代表的股份 由麥迪遜廣場花園娛樂公司(前身為MSGE Spinco,Inc.)持有,但須遵守日期為2023年3月31日的特定註冊權協議的條款。和經不時修訂的Dolan兒童信託基金,其副本已送交麥迪遜廣場花園娛樂公司的祕書存檔,除非根據該登記權協議的條款,否則不得直接或間接出售、轉讓或以其他方式處置該等股份。
2.要求兒童信託當事人登記 股份。
(A)要求登記。經多蘭同意,兒童信託當事人中的一個或多個可以書面請求公司根據證券法以適當的形式提交證券一般登記的登記聲明,並在其中包括該人在其書面請求中指定的兒童信託當事人擁有的股份數量;但是,(X)
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如果(A)被請求登記的股份沒有與其他兒童信託持有人和其他持有人根據本條款及時要求登記的任何股份一起登記,則本公司不應被要求根據本第2節提交登記聲明。倒數第三如果符合第(Br)條第2(A)款的條款,在緊接該條款規定的適用通知期屆滿前的交易日,總市場價格超過規則144門檻,或者對於符合資格的債權人,在緊接本公司收到登記請求之日的前一個交易日,總市場價格沒有超過規則144門檻,或(B)本公司向根據本條款第2條請求註冊的每一兒童信託當事人向本公司的律師提交了公司律師的意見(該意見和律師被各兒童信託當事人合理地接受),雙方同意,本公司S經常在證券法律顧問之外 證券法律顧問應被視為合理可接受的法律顧問(就此目的而言,應被視為合理可接受的法律顧問),大意是該人士建議登記的股份可由該人士與 所有其他兒童信託當事人和其他持有人要求登記的股份一起在美國公開發售:(I)無需根據證券法下的有效登記聲明進行登記;及(Ii)在根據證券法(或任何後續規則或條例)頒佈的第144(E)條規定的數量限制範圍內,不論該數量限制當時是否適用,(Y)在符合下一句話的情況下,兒童信託持有人總共只有四次權利要求公司根據本第2條提交登記聲明,以及(Z)在符合下一句話的情況下,符合資格的債權人只能在行使權利後要求登記
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根據與兒童信託持有人簽訂的擔保協議,以及為了轉讓股份的目的,其補救辦法的一部分,每個符合資格的債權人只需在本協議下登記一次 。根據前一句(Y)和(Z)條款以及根據《多蘭登記權協議》的相應規定進行的索要登記總數不得超過四次。儘管本協議中有任何相反規定,但雙方理解並同意,在質押或適用於符合資格的債權人的類似擔保安排產生時,當時有權就符合資格的債權人授予多蘭同意的個人或實體可授予多蘭同意,此後,此類同意將構成對該符合資格的債權人根據本第2條提出的任何未來登記請求的不可撤銷的多蘭同意, 無論在實際行使該請求時,授予多蘭同意的個人或實體是否為其他有權授予多蘭同意的個人或實體。根據本款提出的所有請求應具體説明擬登記的股份總數和擬採用的處置方式,其中可包括承銷的公開發行。本公司於接獲兒童信託持有人根據前述句子提出的書面登記要求後,應立即向其他兒童信託持有人及其他持有人發出有關擬登記的書面通知,並透過向本公司發出書面通知,向各該等持有人提供加入該要求的機會,該通知須於本公司發出S書面通知之日起計20天內指明該持有人擬登記的股份總數(該期限稱為通知期)。在符合本協議第2(C)款的前提下,公司將盡其合理的最大努力確保每個
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根據本條款第2條要求提交的註冊聲明應在合理可行的情況下儘快提交給證券交易委員會(證監會),但不得遲於公司收到該請求後的45天,公司應盡其合理的最大努力使該註冊聲明在切實可行的情況下儘快被證交會宣佈生效,但公司不應被要求保持該有效性超過90天。儘管本公司有權在第2(C)款中暫停備案或中止效力,但根據第2(A)款提出登記請求的兒童信託當事人有權撤回任何此類請求,且撤回的請求不應視為第2(A)條第(Y)或(Z)款或《多蘭登記權協議》中相應條款下的索要登記。如果(1)根據本第2條規定須提交的登記聲明在公司收到申請後45天內仍未向委員會提交,且在撤回時尚未向委員會提交,或在向委員會提交註冊聲明後90天內未宣佈生效,且在撤回時仍未宣佈生效;以及(2)在任何一種情況下,子女信託當事人均應在不遲於45天后 通知公司撤回申請這是或90歲這是日,視屬何情況而定。
(B)同時進行首次公開發售。儘管第2節有任何相反的規定,但如果公司在收到第2節規定的註冊請求時具有真誠的意圖並計劃提交一份涵蓋主註冊申請的註冊説明書(S-4或S-8表格或任何 後續表格除外
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如果本公司發行其普通股證券,本公司可向適用的兒童信託當事人發出通知,延遲提交(但不是準備)所要求的登記説明書,時間以下列兩者中較早者為準:(I)發售結束後60天或(Ii)收到登記請求後120天;此外,如果本公司 放棄提交該登記説明書的計劃或在收到該請求後75天內沒有提交,則本公司應在收到該請求後迅速提交所要求的登記説明書。根據緊接之前的判決,本公司不得在任何兩年期間內超過一次推遲提交所要求的註冊説明書。
(C)暫停發售。本公司向根據第(Br)條第2款要求註冊的任何兒童信託方發出通知,表明本公司或其任何子公司的交易的談判或完成尚待完成,或已發生事件時,哪項談判、完成或事件將要求在註冊聲明中披露所請求註冊的信息,並且根據公司董事會的善意判斷,此類披露將對公司的商業利益造成重大不利,且註冊聲明中的不披露將合理地預計會導致註冊聲明未能遵守適用的披露要求(重大通知),公司可以推遲此類註冊聲明的提交(但不包括準備工作) (暫停提交)。在登記聲明已提交但未宣佈生效的任何時間,公司根據前一句話提交重大通知後,公司可推遲 尋求該登記聲明的效力(暫停生效),並且
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被點名的兒童信託方應立即停止該登記聲明項下的任何股份要約,直至該兒童信託方收到補充或 修訂的招股説明書的副本以糾正該錯誤陳述或遺漏,或直至本公司書面通知其可恢復該登記聲明下的要約,並已收到通過引用併入該登記聲明的任何額外或補充文件的副本。在公司根據第2(C)節第一句的規定遞交重大通知後,在登記聲明已提交併宣佈為有效的任何時間,被列入登記聲明的每一兒童信託當事人應立即停止該登記聲明下的股份要約和出售,直到該兒童信託當事人收到補充或修訂的招股説明書的副本,以糾正該錯誤陳述或遺漏,並通知任何生效後的修訂已經生效,或直至公司書面通知該註冊聲明下的要約可以恢復,並已收到通過引用併入註冊聲明中的任何額外或補充文件的副本(暫停要約;?暫停備案、暫停效力和暫停發售在本文中統稱為暫停)。如本公司有此指示,各兒童信託方將向本公司交付任何 招股説明書的所有副本(永久存檔副本除外),該招股説明書涵蓋該兒童信託方或其代理人在收到任何重大通知時當時所擁有的股份。在任何12個月期間內,未經多數兒童信託持有人同意(按所持股份數目計算),所有停牌的合計時間不得超過180天。如果中斷
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根據本協議第2(A)條,本公司須維持登記聲明的有效性的任何90天期限,應按暫停發售的有效天數延長。如果暫停發售的持續時間超過30天,而在此之前,子女信託當事人出售的股份少於75%,則子女信託當事人有權在(I)暫停發售結束和 (Ii)公司向多蘭家庭當事人發出書面通知後三個工作日內撤回該登記,如果撤回登記,對於第2(A)節(Y)和(Z)條款或《多蘭註冊權協議》中的類似條款所規定的限制而言,相關注冊要求不應計算在內。
(D)市場價格;交易日。就本第2節而言:
(I)A類普通股的市價應指紐約證券交易所綜合交易報告系統或當時A類普通股主要市場的其他交易所或交易系統的可比報告系統中報告的截至確定日期前一天的30天期間內A類普通股在每個交易日(定義見下文)的加權平均收盤價。
(Ii)交易日是指在紐約證券交易所或當時作為A類普通股主要市場的其他交易所或交易系統進行交易的任何一天。
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3.搭載登記權的協調。
兒童信託各方在此確認並同意本公司向多蘭註冊權協議中的多蘭家庭持有人(定義見多蘭登記權協議)和Remainco註冊權協議中的Sphere Entertainment持有人(定義見Remainco註冊權協議,並與多蘭家庭持有人、其他 持有人一起)授予其他持有人將其各自持有的A類普通股的某些股份納入根據本協議提交的某些登記聲明的權利。每一兒童信託當事人進一步承認並同意,如果任何兒童信託當事人根據第二節要求登記的任何發行將被承銷,並且如果該發行的主承銷商 書面通知該人,兒童信託當事人和其他持有人(視情況而定)打算包括在該發行中的A類普通股的數量足夠大,從而對該發行的價格產生實質性和不利的影響,則將分別為每一兒童信託當事人和其他持有人的賬户提供A類普通股的股份數量。視情況而定,參與該等發行的人士應按需要按比例減持,以將納入該發行的A類普通股股份總數減至該主承銷商建議的數目。除授予其他持有人及可根據多蘭登記權協議登記的多蘭家族持有人所擁有的A類普通股股份的任何受讓人外,本公司及其任何證券持有人均無權將本公司的任何S證券納入根據本協議提交的任何登記聲明內。
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4.股份的搭載登記。
(A)如本公司擬根據證券法就(A)由其他 持有人根據多蘭登記權協議或Remainco登記權協議(視何者適用而定)持有其持有的A類普通股提交登記聲明,(B)由任何其他普通股證券持有人或 (C)由本公司本身就任何普通股證券提交登記聲明(S-4或S-8表格的登記聲明除外,或任何繼承人表格或只向本公司現有股東提交的與交換要約或證券發售有關的 表格),本公司應於預期提交日期前至少20天 向每名兒童信託持有人發出有關建議提交的書面通知,説明該項登記是否與包銷發售有關,並向該等兒童信託持有人提供機會,在收到多蘭同意的情況下,在該登記聲明內,在不遲於預期提交日期前三天,將該兒童信託持有人可能要求的股份數目納入該登記聲明內。本公司應盡其合理的最大努力,促使擬承銷發行的一家或多家主承銷商允許該兒童信託持有人被納入該發行的登記,並按照與該發行所包括的普通股證券相同的條款和條件將該等股票納入該發行。如果此類建議的發行是承銷的,則在發行生效日期之前,如果主管承銷商或承銷商向此類兒童信託持有人提出要求,任何兒童信託
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選擇將股份納入登記聲明的持有人應與該承銷商或承銷商就二次發行訂立具有慣例條款及條件的包銷協議,規定按該等條款及條件將該等兒童信託持有人所擁有的股份納入該等發行中,或如該等兒童信託持有人拒絕訂立任何該等協議,則本公司有權將該兒童信託持有人的全部(但不少於全部)股份排除於該等登記之外。儘管有上述規定,(X)在任何情況下,兒童信託持有人在該承銷協議(或與該發行相關的任何其他協議)中均不會被要求(I)向承銷商作出任何陳述、保證或與承銷商達成協議,但通常 通過出售承銷二次發行中的證券持有人而作出的陳述、保證或協議除外,(Ii)向本公司作出任何陳述、保證或與公司達成協議以外的任何陳述、保證或協議, 該等兒童信託持有人及S普通股證券、授權、兒童信託持有人簽署的與登記有關的交易文件的有效性和約束力 兒童信託持有人S擬採用的一種或多種分配方式和法律要求的任何其他陳述;但兒童信託持有人不須向第(Br)條第8(B)條所述彌償所涵蓋的任何人作出任何陳述或保證,但以數項(而非聯名)方式作出,或(Iii)向任何人提供任何彌償,而該等彌償超出通常以包銷方式出售證券持有人所提供的彌償;但 任何兒童信託持有人均無須提供任何超出上述彌償範圍的彌償。
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(Br)第8(B)節中的兒童信託持有人向第8(B)節中的賠償所涵蓋的任何人;和(Y)如果此類發行的主承銷商或承銷商以書面形式通知兒童信託持有人,兒童信託持有人和其他持有人打算在此類發行中包括的股份數量足夠大,從而對此類發行的成功產生重大和不利影響,則將為兒童信託持有人的賬户發行股份,任何普通股證券的其他持有人和其他適用持有人應首先按需要按比例減少,以將此次發行所包括的A類普通股的股份總數減少到該主承銷商推薦的數量;前提是, 然而,如果Sphere娛樂持有人根據Remainco登記權協議 要求登記,兒童信託持有人承認並同意該Sphere Entertainment持有人應被排除在按比例減少的範圍之外,並且應根據Remainco登記權協議完成減少 。為實施上述減持,應按比例減持兒童信託持有人賬户中的股份數量。
5.保留協議。
(A)對兒童信託當事人公開銷售的限制。在不與適用法律相牴觸的範圍內,兒童信託各方同意不公開提供或實施任何普通股證券的公開銷售或分銷,包括根據證券法(或任何後續規則或條例)第144條的規定,在公司提交的任何登記聲明生效日期之前的七天內,以及自登記任何此類股份或證券的生效日期起計的90天內(作為此類登記的一部分除外),如屬非包銷公開發售,則在本公司要求的範圍內,或如屬包銷的公開發售,則在主理承銷商或多名承銷商要求的範圍內。
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(B)對公司及其他公司公開售賣的限制。本公司同意 (I)在應兒童信託方的要求提交的任何登記聲明生效日期之前的七天內,以及自登記聲明生效之日起的90天內,本公司不會公開發售或公開出售或分銷普通股證券(與本公司或任何附屬公司合併或合併,或由本公司或其附屬公司收購股本或其基本全部資產的此類證券除外)。(Ii)本公司於本協議日期後訂立的任何協議,據此本公司發行或同意發行任何私募普通股證券,須 包含一項條款,據此,該等證券的持有人同意不會在上文(I)所述期間公開出售或分派任何該等證券,在每種情況下,均包括根據證券法第144條(或任何 後續規則或法規)根據證券法進行的出售(或作為任何該等登記的一部分,如獲許可,除外)。
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6.註冊程序。
就本協議擬設立的兒童信託方所擁有的任何股份登記事宜,本公司將盡快:
(A)於提交登記説明書前,向該子女信託方提供擬提交的登記説明書副本,以及其後該等登記説明書、其每次修訂及補充文件(每宗個案包括所有證物)、登記説明書所包括的招股章程(包括每份初步招股章程)及該子女信託方可能不時合理要求的其他文件的份數,以促進股份的出售。
(B)盡其合理的最大努力,根據兒童信託方合理要求的司法管轄區的其他證券或藍天法律,登記或符合本協議預期登記的股份(已登記的A類股票),並作出任何和所有其他行為和事情,使該兒童信託方能夠在該司法管轄區內完成對已登記A類股票的處置;但本公司將不會被要求(I)在任何司法管轄區(如非因本段(B))本無資格在任何司法管轄區經營業務,(Ii)在任何該等司法管轄區繳税,或(Iii)同意在任何該等司法管轄區進行一般法律程序文件服務。
(C)盡其合理的最大努力,安排已註冊的A類向其他政府機構或主管當局登記或批准,該等其他政府機構或主管當局是憑藉本公司的業務和運作而可能需要的,以使該兒童信託方能夠完成該已註冊的A類的處置。
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(D)在下列情況下隨時通知該兒童信託方:(I)委員會或任何其他聯邦或州政府當局要求修改或補充登記聲明或相關招股説明書,或要求提供補充資料;(Ii)委員會發出任何停止令,暫停登記聲明的效力或為此啟動任何訴訟程序;(Iii)公司收到任何關於在任何司法管轄區暫停任何註冊A類產品的銷售資格或豁免資格的通知,或為此目的而啟動或威脅提起任何法律程序;及(Iv)當有關招股説明書根據證券法須予交付時,任何事件的發生,以致招股説明書包含重大事實的失實陳述,或遺漏陳述任何須在招股説明書內陳述的重大事實,或為使招股説明書內的陳述不具誤導性而有需要的,且,除本條例第2(C)條另有規定外,本公司將在切實可行範圍內儘快編制招股説明書的補充或修訂,以便:在此後交付給該註冊A類的購買者後,該招股説明書將不包含對重大事實的不真實陳述,或遺漏任何必須在其中陳述的重大事實,或使其中的陳述不具誤導性所必需的任何重大事實。
(E)盡其合理的最大努力,爭取在合理可行的最早日期,撤回暫停註冊聲明的有效性的任何命令,或 取消任何註冊A級汽車的任何註冊資格(或資格豁免),以供在任何司法管轄區出售。
(F)促使所有註冊的A類普通股在紐約證券交易所或當時上市A類普通股的任何其他證券交易所上市,前提是符合適用的上市要求。
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(G)訂立習慣協議(包括習慣形式的包銷協議) 並採取有關兒童信託當事人合理要求的其他行動,以加快或便利已登記的A類資產的處置。
(H)向該兒童信託方、根據該登記聲明參與任何處置的任何承銷商,以及該兒童信託方或該承銷商(統稱為檢查人員)所聘用的任何受權人、會計師或其他代理人,提供為使他們能夠行使其盡職調查責任而合理必需的所有財務及其他記錄、有關公司文件及財產(統稱為該等記錄)供其查閲,並促使本公司的高級人員、董事及僱員提供任何該等檢查人員合理要求的與該登記聲明有關的所有資料。除非(I)為了避免或糾正登記聲明中的錯誤陳述或遺漏而有必要披露此類記錄,或(Ii)根據具有管轄權的法院的傳票或其他命令下令發佈此類記錄,否則檢查人員不得披露公司善意確定為機密且通知檢查人員為保密的記錄。任何兒童信託方應盡合理最大努力,在任何此類檢查員根據上一句第(I)款進行任何披露之前,告知本公司此類披露是必要的,以避免或糾正登記聲明中的錯誤陳述或遺漏。每一兒童信託方還同意,在獲悉有管轄權的法院要求披露記錄後,將通知本公司,並允許本公司採取適當行動,防止披露被視為保密的記錄,費用由本公司承擔。
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(I)如果出售是根據包銷發行進行的,應盡其合理的最大努力:(I)以慣常形式獲得獨立公共會計師為本公司發出的慰問信,並涵蓋任何兒童信託方合理要求的此類信件通常涵蓋的事項 和(Ii)確保(A)適用的包銷協議中包含的陳述、擔保和契諾應明確為參與此類出售的任何兒童信託方的利益,(B)簽署上述承銷協議的條件應合理地滿足上述兒童信託方,以及(C)在慣例範圍內,上述 承銷協議所預期的所有安慰函和律師意見均在發售結束日送達上述兒童信託方。
(J)以其他方式盡其合理的最大努力遵守委員會所有適用的規則和條例,並在提交後在切實可行範圍內儘快宣佈登記聲明生效。
本公司可要求任何兒童信託方向本公司提供本公司可能不時以書面形式合理要求的有關兒童信託方的信息,在每種情況下,僅限於證券法或其下的規則和法規所要求的信息。
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各兒童信託方同意,在收到本公司關於發生本協議第6(D)節所述事件的任何通知後,該兒童信託方將立即根據涵蓋該註冊A類的登記聲明停止處置該註冊A類,直至 該兒童信託方收到本協議第6(D)節所述的補充或修訂的招股説明書的副本為止,如果公司有此指示,該兒童信託方將向公司交付(費用由公司承擔)所有副本,但S所擁有的永久檔案副本除外。在收到該通知時,有關該註冊A類股票的招股説明書的內容。如果根據第6(D)節收到任何此類通知而中斷,則根據第2(A)節要求本公司維持註冊聲明的有效性的任何90天期限應延長 中斷生效的天數。
7.註冊費。
除(A)應符合資格的債權人的請求進行登記或(B)在第二次此類登記(第(A)或(B)款所述的每項登記為指定登記)後根據第2(A)(Y)條要求登記的情況外,公司履行或遵守本協議的所有費用,包括但不限於所有登記和備案費用、遵守證券或藍天法律的費用(包括與已登記A類藍天資格有關的合理費用和律師費)、印刷費用、信使和遞送費用、內部費用(包括但不限於執行法律或會計職責的高級職員和僱員的所有工資和開支)、與註冊的A類普通股在紐約證券交易所或當時上市的任何其他證券交易所上市有關的費用和開支。
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本公司及其獨立註冊會計師的律師費用和支出(包括履行該等職責所需或附帶的任何特別審計或慰問函的費用)、證券行為責任保險(如果本公司選擇購買此類保險)、本公司聘請的與此類註冊相關的任何專門專家的費用和支出、本公司聘請的其他人員的費用和支出(包括轉讓代理人、受託人、託管機構和註冊商)將由本公司承擔(所有該等費用均稱為註冊費用)。就指定登記而言,除本公司內部開支及本公司於其選擇時取得的證券行為責任保險外,所有登記費用應由符合資格的債權人或參與發售的兒童信託持有人(視乎情況而定)承擔。本公司將不對任何兒童信託方因本協議項下的任何登記聲明而產生的任何費用承擔任何責任,包括但不限於因出售註冊A類股票而產生的承保折扣或佣金以及該兒童信託方的律師費和開支。
8. 賠償;貢獻。
(A)由公司作出彌償。本公司同意在法律允許的範圍內,對(I)每個兒童信託方,(Ii)每個兒童信託方的董事、高級管理人員、合夥人、僱員、代理人、受益人、受託人、成員和關聯公司,以及每個此類關聯公司的董事、高級管理人員、合作伙伴、僱員和代理人,以及(Iii)控制上述任何項目的每個人(證券法和交易法所指的範圍內)及其任何投資顧問,就任何和 所有損失、索賠、損害賠償、債務、
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費用(或與此有關的訴訟或法律程序)或費用(包括但不限於調查費用和合理的律師費,以及任何上述受保障人因執行本協議項下的權利而產生的費用和支出),包括為了結已開始或可能發生的任何訴訟而招致的任何前述費用、索賠、損害、責任、費用、訴訟或法律程序(統稱為損失)、連帶或數項、基於或產生於(X)任何註冊説明書、招股章程、初步招股説明書所載對重大事實的任何不真實或被指稱不真實的陳述,概要招股章程或其修正案或補充文件;(Y)任何遺漏或指稱遺漏或指稱遺漏在招股章程內陳述必須陳述的重要事實,或為使招股章程內的陳述不具誤導性而有必要述明的任何遺漏或指稱,或(Z)本公司違反適用於本公司的任何聯邦、州或普通法規則或規例,而本公司將就任何該等損失向該等受賠方作出賠償。招股章程、初步招股章程、最終招股章程、概要招股章程、修訂或補充文件,或違反法律或法規的行為,或違反法律或法規的行為,或違反法律或法規的情況除外。該等資料乃由受保障人士明確向本公司提供,以供編制該等資料時使用,但有一項理解,即提供予本公司以供編制任何該等文件使用的資料,僅限於第8(B)節倒數第二句所特別提及的資料。無論何人進行調查,上述賠償均保持十足效力。
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該受保障人,並在任何該等受保障人轉讓任何股份後繼續存續。本條第8(A)款的賠償不適用於除以出售證券持有人的身份以外的其他人所遭受的損失。對於包銷發行,本公司將對其承銷商、其高級管理人員和董事以及控制該等承銷商的每個人(在證券法或交易法的 含義範圍內)進行賠償,賠償程度與上文關於每個兒童信託方的賠償規定相同。
(B)兒童信託當事人的賠償。就本協議擬作的任何登記聲明而言,根據該登記聲明參與任何要約或出售的每一兒童信託當事人,應以書面向本公司提供本公司合理要求在任何該等登記聲明、招股説明書、初步招股説明書、概要招股説明書或其修正案或補充文件中使用的有關該兒童信託方的資料,並同意在法律允許的最大限度內分別而非聯合地賠償和持有本公司、其董事、高級職員、僱員、代理人和附屬公司以及董事、高級職員、合夥人、各該等聯屬公司的僱員及代理人,以及控制本公司的每名人士(證券法或交易法所指),不會因下列原因而蒙受損失:(I)任何該等註冊説明書、招股章程、初步招股説明書、概要招股説明書或其修訂或補充內所載對重大事實的不真實或被指稱不真實的陳述,或任何遺漏或指稱遺漏,以述明其內所需陳述或作出陳述所需的重大事實(就招股説明書而言,根據作出該等陳述的情況)。
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兒童信託方在以書面形式明確提供的有關兒童信託方的任何信息中包含或遺漏此類不真實的陳述或遺漏,以供在準備該登記聲明、招股説明書、初步招股説明書、概要招股説明書或其修正案或補充材料(視情況而定)時使用,或(Ii)兒童信託方違反適用於該兒童信託方的任何聯邦、州或普通法規則或法規。據瞭解,兒童信託方向本公司提供的用於準備任何此類文件的信息僅限於有關兒童信託方、兒童信託方的所有權和S普通股證券、兒童信託方S預期的方法或分配方法以及法律要求的任何其他信息。兒童信託方根據本第8(B)條承擔的責任不得超過該兒童信託方從出售根據本第8(B)條提出的賠償要求的發售股票中獲得的淨收益(扣除該兒童信託方承擔的承保折扣 )。
(C)進行彌償訴訟。任何根據本協議有權獲得賠償的人同意在收到書面通知後立即向賠償一方發出書面通知,通知該人將根據本協議要求賠償或分擔的任何訴訟、訴訟、法律程序或調查或其威脅的開始 ,但任何受補償方未按本協議規定發出通知不應解除受補償方在本第8條下的義務,但在以下情況下除外
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賠償方因未發出通知而受到重大損害。除非在被補償方的合理判斷下,被補償方與被補償方之間可能存在關於該索賠的利益衝突,否則被補償方應允許該被補償方在合理滿意的律師的情況下為該索賠辯護。如果賠付方無權或選擇不承擔索賠辯護,它將沒有義務就該索賠支付多於一名律師的費用和開支,除非根據任何受賠方的合理判斷,該受賠方與該索賠的任何其他受賠方之間可能存在 利益衝突,在這種情況下,賠方有義務支付該額外律師的費用和開支。未經其同意而達成的任何和解,任何賠償方均不承擔任何責任。除非得到適用的受補償方的同意(同意不得無理拒絕),否則任何補償方在為任何此類索賠或訴訟辯護時,不得同意作出任何判決或達成任何和解,而該判決或和解的無條件條款不包括索賠人或原告免除該受補償方對該索賠或訴訟的所有責任。
(D)賠償款項。根據本第8條規定,任何賠償方應在訴訟或訴訟過程中,在收到有關受賠償方應受賠償損失的單據時,定期向受賠償方支付任何賠償金。
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(E)供款。如果本條款第8款規定的賠付方無法獲得本合同項下受賠方的任何損失,或不足以使受賠方免受損失,則賠付方應按適當的比例支付受賠方因此類損失而支付或應付的金額,以反映受賠方和受賠方在導致此類損失的行為上的相對過錯,以及任何其他相關的公平考慮。除其他事項外,應參考對重大事實的不真實陳述或遺漏或被指控的遺漏陳述重大事實是否與該補償方或被補償方提供的信息有關,以及雙方是否有相對意圖、知識、獲取信息的途徑和糾正或防止該等陳述或遺漏的機會,來確定該補償方和被補償方的相對過錯。一方因上述損失、索賠、損害、債務和開支而支付或應付的金額,應被視為包括該方因任何調查或訴訟而合理產生的任何法律或其他費用或開支,但須遵守第8(C)節規定的限制。
雙方同意,如果按照第8(E)條規定的繳款以按比例分配或不考慮前一款所述公平考慮的任何其他分配方法確定,將是不公正和公平的。任何犯有欺詐性失實陳述的人(在證券法第11(F)節的含義內)無權從任何沒有犯有欺詐性失實陳述罪的人那裏獲得捐款。
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儘管這裏有任何其他規定,(I)任何一方均不對本條第8(E)款下的捐款承擔責任,除非在根據適用法律可強制執行此類賠償的情況下,該方在本條第8款下有責任賠償的範圍和情況除外,並且 (Ii)兒童信託方(或相關受賠方)在作為索賠標的的發售股票中從出售股票中獲得的淨收益(扣除該兒童信託當事人承擔的承銷折扣後),不需要超過該兒童信託方從出售股票中獲得的淨收益的數額超過該兒童信託方(或相關受補償方)因本條第8條下的賠償而被要求支付的任何損害賠償的金額,如果此類賠償根據適用法律可強制執行的話。
如果可根據第8條獲得賠償,則賠償各方應在第8(A)和(B)節規定的全部範圍內對每一受賠方進行賠償,而不考慮該賠方或受賠方的相對過錯或第8(E)條規定的任何其他公平考慮。
9.參與包銷註冊。兒童信託方不得參與根據本協議或根據《多蘭登記權協議》或其他協議進行的任何包銷登記,除非該兒童信託方(A)同意根據任何具有慣例條款和條件的包銷安排出售股份,該包銷安排由根據本協議有權批准該等安排的人士批准進行二次發行,以及(B)填寫和籤立根據該等包銷安排條款合理要求的所有問卷、授權書、賠償、包銷協議和其他文件,但上述任何條款均不得以任何方式限制本公司在第8節項下的責任。
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10.雜項。
(一)具體履行情況。本公司和每一兒童信託方承認,如果兒童信託方未能履行本協議第1款規定的任何義務,則不可能以金錢衡量對公司造成的損害,其中的每一項義務都是實質性的,如果發生任何此類失敗,公司將 沒有足夠的法律補救或損害賠償。因此,每一兒童信託方同意公司在沒有擔保或其他擔保的情況下對其發出禁令或執行其他衡平法補救措施, 迫使兒童信託方履行本協議第1款的所有條款,並放棄以下任何抗辯理由:(I)未予考慮,(Ii)違反本協議的任何其他規定,以及 (Iii)獲得損害賠償救濟。
(B)沒有不一致的協議。本公司此後將不會就其證券訂立任何與本協議中授予兒童信託當事人的權利相牴觸的協議。
(C)修正案。本協議不得修改、修改或更改,除非由尋求強制執行該等修改或修改的一方簽署書面文件。
(D)繼承人和受讓人。本協議對本公司、兒童信託各方和各自的利益具有約束力和約束力
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公司和兒童信託各方的繼承人和允許受讓人。未經本協議另一方事先書面同意,本公司或兒童信託方不得轉讓本協議。本公司應將其在本協議項下的權利和義務轉讓給通過合併或其他方式繼承其全部或幾乎所有資產的任何實體,包括可能成為公司母公司的任何控股公司,如果該實體成為當時由兒童信託持有人擁有的證券的發行者。
(E) 對應方。本協議可一式兩份簽署,每份副本應視為正本,所有副本一起構成一份相同的文書。
(F)標題。本協議中的標題僅供參考,不構成本協議的一部分。
(G)建造。本協議應受紐約州國內法管轄,並按照紐約州國內法解釋,但不影響任何法律衝突原則。
(H)告示。根據本協議要求或希望交付的任何通知應(I)以書面形式交付,(Ii)以個人交付方式交付,通過商業交付服務或掛號信、要求的回執或傳真或電子郵件發送,(Iii)被視為已在個人交付日期發出,即交付服務或回執記錄中規定的日期,或傳真或電子郵件發送時,以及(Iv)按本合同附表1指定的地址(或有權獲得通知的一方此後按照本合同條款指定的其他地址),連同本合同附表1指定的副本。
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(I)可分割性。如果本協議的任何條款或本協議的任何條款對任何個人或情況的適用被認定為無效,則本協議的其餘部分以及該條款對其他人或情況的適用不受影響,除非被認定無效的條款將在很大程度上 損害本協議其餘部分的利益。
(J)整個協議。本協議由雙方 作為其協議的最終表述,旨在完整和排他性地聲明雙方就本協議所包含的主題達成的協議和諒解。除此處規定或提及的以外,不存在任何限制、承諾、 保證或承諾。本協定取代雙方之間關於此類主題的所有先前協定和諒解。
(K)律師費。在為強制執行本協議的任何條款而提起的任何訴訟或訴訟中,或在本協議的任何條款被有效地作為抗辯主張的情況下,勝訴方有權在任何其他可用的補救措施之外追回合理的律師費。
(L)實效。本協議自分銷完成之日起生效,任何一方均不再採取任何行動。
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茲證明,雙方已於上述日期簽署本協議 。
MSGE SpinCo,Inc. (更名為麥迪遜廣場花園娛樂公司) | ||
發信人: | /s/大衞·F·伯恩斯 | |
姓名:David·伯恩斯 | ||
職務:常務副祕書長總裁兼首席執行官 財務總監 | ||
凱瑟琳·M·多蘭 | ||
/S/凱瑟琳·M·多蘭 | ||
作為查爾斯·F·多蘭兒童信託基金的受託人,FBO凱瑟琳·M·多蘭、黛博拉·A·多蘭-斯威尼、瑪麗安·多蘭·韋伯、託馬斯·C·多蘭和詹姆斯·L·多蘭 | ||
保羅·J·多蘭 | ||
/S/保羅·J·多蘭 | ||
作為查爾斯·F·多蘭兒童信託基金和查爾斯·F·多蘭兒童信託基金的受託人 | ||
馬修·多蘭 | ||
/發稿S/馬修·多蘭 | ||
作為查爾斯·F·多蘭兒童信託基金會和查爾斯·F·多蘭兒童信託基金會的受託人 |
[ 兒童信託註冊權協議(MSGE Spinco)的簽名頁]
瑪麗·S·多蘭 |
/發稿S/瑪麗·S·多蘭 |
作為查爾斯·F·多蘭兒童信託基金的受託人,聯邦調查局局長黛博拉·A·多蘭-斯威尼 |
[ 兒童信託註冊權協議(MSGE Spinco)的簽名頁]
附件A
定義:
可接受的婚姻信託是指一種婚姻信託,其收入是為了多蘭的任何後代的任何配偶的利益,而其本金(包括由該信託持有的所有B類普通股)是為了多蘭的任何 後代的唯一利益。
兒童信託持有人是指兒童信託和根據第1(B)節第(I)款轉讓B類普通股的任何受讓人。
?兒童信託當事人是指所有兒童信託持有人和任何符合條件的債權人。
·兒童信託基金具有獨奏會中賦予它的含義。
·A類普通股具有朗誦中賦予的含義。
·B類普通股具有朗誦中賦予的含義。
抵押品股票是指作為善意質押或類似完善擔保權益的B類普通股的股票。
·佣金具有本合同第2(A)節所賦予的含義。
普通股證券是指任何類別普通股的股份,或可轉換為或可交換或可行使為公司任何類別普通股的任何證券。
?Company?具有 獨奏會中所賦予的含義。
債權人指公司批准的任何金融機構,此類批准不得無理扣留 。
?CSCO股票是指(A)在分銷中發行的B類普通股,其發行對象是之前就麥迪遜廣場花園公司B類普通股發行的 MSGE B類普通股,每股票面價值為0.01美元;(B)之前發行的是Cablevision NY Group B類普通股,每股票面價值為0.01美元,(I)由Cablevision Systems Company、CFD合資企業或MAC信託集團在任何時間擁有,或(Ii)由Cablevision Systems Corporation因任何 股票拆分而發行,股票股息或其他資本重組,以及(B)本公司因任何股票拆分、股票股息或其他資本重組而發行的任何B類普通股。
?指定註冊?應具有本章第7節所賦予的含義。
A-1
?分配?具有獨奏會中賦予的含義。
·多蘭?是指查爾斯?F?多蘭;這一術語不包括多蘭?S先生的法定代表人或其遺產。
?多蘭同意是指多蘭家庭委員會成員獲得三分之二的贊成票。
多蘭家庭委員會是指根據味精 Spinco,Inc.(將更名為麥迪遜廣場花園娛樂公司)成立的多蘭家庭委員會。B類普通股股東協議,日期為本協議日期,由B類普通股的每一位股東簽署,該協議可能會被修訂、修改或修訂,並可不時重述。
“多蘭註冊權協議”指本公司與多蘭家族聯屬公司(定義見本協議)於本協議日期 生效的註冊權協議,該協議可不時予以修訂、修改或修訂及重述。
?《證券交易法》是指修訂後的1934年《證券交易法》。
檢查員具有本條例第6(G)節所賦予的含義。
?損失具有本合同第8(A)節所賦予的含義。
?市場價格具有本合同第2(D)節中賦予的含義。
?重要性通知具有本協議第2(C)節中賦予該詞的含義。
MSGE?指的是特拉華州的麥迪遜廣場花園娛樂公司(將更名為球體娛樂公司)。
MSGE A類普通股的含義與獨奏會中賦予的含義相同。
MSGE B類普通股的含義與獨奏會中賦予的含義相同。
·其他持有者的含義與本協議第3節中賦予的含義相同。
?永久喪失工作能力?對於個人而言,是指任何個人有效地接收和評估信息或傳達決策的能力,或兩者兼而有之的能力,其程度因一名執業醫生的認證而永久喪失管理其財務資源的能力。
·公開募股?具有獨奏會中賦予的含義。
A-2
O符合資格的債權人是指應兒童信託持有人的書面要求,以公司合理接受的形式簽署了同意受本協議條款約束的文書的債權人。就第2節而言,擁有抵押品股票的合格債權人的任何關聯公司應視為與合格債權人相同的人 。
?記錄的含義與本協議第6(G)節中賦予的含義相同。
?註冊的A類?具有第6(B)節賦予的含義。
?註冊費用具有本協議第7節中賦予的含義。
?Remainco登記權協議是指由本公司和MSGE之間簽署的、日期為2023年3月29日但按協議規定有效的特定股東S和登記權協議。
?第144條門檻是指(A)根據規則144(E)(1)根據證券法(或任何後續規則或法規)可以出售的公司A類普通股的最大數量和(B)本協議規定的適用市場價格的 乘積。
《證券法》指修訂後的1933年《證券法》。
?股份是指(I)任何子女信託持有人在分配中或根據第1(B)條的轉讓獲得的A類普通股和B類普通股的股份,(Ii)任何子女信託持有人因任何股票拆分、股票股息或其他資本重組而獲得的A類普通股或B類普通股的任何股份, 任何子女信託持有人在分配中收購的A類普通股和B類普通股的任何股份,根據第(Ii)款第(B)款或第(Br)款規定的轉讓,以及(Iii)根據第(B)款或第(Ii)款第(B)款或第(Ii)款規定的轉讓獲得的A類普通股轉換後獲得的A類普通股股份。
?中止生效具有本協議第2(C)節所賦予的含義。
?暫停備案具有本協議第2(C)節所賦予的含義。
?暫停發售具有本協議第2(C)節所賦予的含義。
交易日?具有本協議第2(D)節中賦予的含義。
?轉讓?具有本合同第1(A)節所賦予的含義。
A-3