附錄 99.1
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新聞發佈 |
Graham 公司 ◆ 20 佛羅倫薩大道 ◆紐約州巴達維亞 14020
立即發佈
G拉哈姆 C公司 R報告 SALES G生長 的 28%
到 R記錄 $157.1 M一百萬 為了 FISCAL 2023
| FISCAL 2023 SALES 增長 驅動 通過 力量 在 售後市場 銷售 到 精製 和 石油化工 市場 和 多樣化 進入 這個 空間 工業 |
| N等 收入 為了 財政 2023 是 $367 千, 比較 到 損失 在 優先的 財政 年; 已實現 調整的息税折舊攤銷前利潤* 的 $7.7 百萬 之內 指導 範圍 儘管 $2.5 百萬 保留 為了 庫存 和 壞的 債務 為了 大 空間 顧客, 網 的 關聯 表演-基於 補償 |
| F第四 季度 收入 增長的 8% 到 $43.0 百萬 驅動 通過 力量 在 售後市場 和 空間 工業 |
| F第四 季度 網 損失 的 $481 千 受到影響 通過 儲備 為了 壞的 債務 和 庫存; 調整的息税折舊攤銷前利潤* 的 $1.2 百萬, 或者 2.9% 的 銷售 |
| F第四 季度 訂單 的 $50.8 百萬, 包括MK48 MOD 7 H重量級 T魚雷 跟着-上 訂購, 線索 到 記錄 財政 年 訂單 的 $202.7 百萬 |
| E預計 財政 2024 收入 到 成長 到 大約 $165 百萬 到 $175 百萬, 向上 8% 在 中間-點 結束了 優先的 財政 年 和 調整的息税折舊攤銷前利潤* 在 這個 範圍 的 $10.5 百萬 到 $12.5 百萬, A 49% 改善 結束了 財政 2023 在 這個 中間-點 的 這個 範圍 |
| R籌集的 原創 戰略性的 金融的 目標 到 現在 交付 結束了 $200 百萬 在 收入 和 實現 低 到 中間-青少年 調整的息税折舊攤銷前利潤ARGIN* 在 財政 2027 |
紐約州巴塔維亞,2023 年 6 月 8 日 Graham Corporation(紐約證券交易所代碼:GHM)(GHM 或公司)是國防、太空、能源和加工行業 關鍵流體、動力、傳熱和真空技術的全球領導者,今天公佈了其截至2023年3月31日的第四季度和整個財年(2023財年)的財務業績。財務業績包括Barber-Nichols, LLC(BN或收購)自2021年6月1日被收購之日以來的財務業績。
總裁兼首席執行官丹尼爾·索倫評論説:“我們在2023財年取得了長足的進步,以穩定業務,改善業績並抓住新的 機會。儘管與太空市場客户相關的儲備量巨大,但我們在2023財年結束時表現強勁,實現了今年的預期。我們實現了創紀錄的收入,調整後的息税折舊攤銷前利潤達到770萬美元,擁有創紀錄的 年度訂單,最後積壓了3.02億美元,為進一步增長和利潤擴張提供了支持。此外,我們相信我們的 從賬簿到賬單 財年的比率為1.3倍,這證實了我們所做投資的重要性、客户對我們執行的信心以及我們在多元化市場贏得新業務方面取得的成功。重要的是,我們正在擴大 在現有客户中的機會,同時通過新客户和應用程序實現多元化。
格雷厄姆公司報告稱,2023財年的銷售額增長了28%,達到創紀錄的1.571億美元
2023年6月8日
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2023 財年第四季度業績回顧
(除非另有説明,否則所有比較均與上年同期相同。)
(百萬美元,每股數據除外) | 23 財年第 4 季度 | 22 財年第 4 季度 | $ 更改 | |||||||||
淨銷售額 |
$ | 43.0 | $ | 39.7 | $ | 3.3 | ||||||
毛利 |
$ | 7.2 | $ | 4.2 | $ | 3.0 | ||||||
毛利率 |
16.6% | 10.6% | ||||||||||
營業虧損 |
$ | (0.4 | ) | $ | (2.1 | ) | $ | 1.7 | ||||
營業利潤率 |
(0.8% | ) | (5.2% | ) | ||||||||
淨虧損 |
$ | (0.5 | ) | $ | (1.4 | ) | $ | 0.9 | ||||
攤薄後的每股淨虧損 |
$ | (0.05 | ) | $ | (0.13 | ) | $ | 0.08 | ||||
調整後淨收益(虧損)* |
$ | 0.0 | $ | (0.2 | ) | $ | 0.2 | |||||
調整後的攤薄後每股淨收益(虧損)* |
$ | 0.00 | $ | (0.02 | ) | $ | 0.02 | |||||
調整後的息税折舊攤銷前利潤* |
$ | 1.2 | $ | 0.4 | $ | 0.8 | ||||||
調整後的息税折舊攤銷前利潤率* |
2.9% | 1.0% |
* | 格雷厄姆認為,調整後的息税折舊攤銷前利潤(定義為扣除淨利息支出、 所得税、折舊、攤銷、其他收購相關費用(收入)和其他異常/非經常性支出前的合併淨收益(虧損)和調整後的息税折舊攤銷前利潤率(調整後的息税折舊攤銷前利潤佔淨銷售額的百分比),這是 非公認會計準則指標,有助於理解其經營業績。此外,格雷厄姆的信貸額度還包含基於貸款協議中定義的調整後息税折舊攤銷前利潤的比率。Graham還 認為,調整後的淨收益(虧損)和調整後的攤薄後每股淨收益(虧損),不包括無形攤銷、與收購相關的其他成本以及其他異常/非經常(收入)支出,可以更好地代表公司的現金收益。有關格雷厄姆使用調整後息税折舊攤銷前利潤、調整後息税折舊攤銷前利潤率、調整後淨收益(虧損)和 調整後攤薄後每股淨收益(虧損)以及淨收益(虧損)與調整後息税折舊攤銷前利潤、調整後淨收益(虧損)和調整後攤薄後每股淨收益(虧損)對賬的重要披露,請參閲第9頁和第10頁的附表和其他信息。 |
淨銷售額為4,300萬美元,增長了8%,達到330萬美元。太空市場的增長以及商業售後市場的改善抵消了 大型煉油和石化資本投資項目的持續疲軟。煉油和石化市場的售後銷售額為710萬美元,增長了45%。 有關按市場和 地區劃分的銷售額的進一步明細,請參閲補充數據。
與去年同期相比,毛利增長了70%,毛利率增長了6個百分點,這反映了 生產率的提高、銷量的增加以及利潤率提高的銷售組合的改善。抵消毛利和利潤率提高的是與主要太空客户申請破產相關的80萬美元儲備金,扣除基於績效的相關薪酬 。
2023 財年第四季度的銷售、一般和管理費用 (SG&A)(包括攤銷)為 750萬美元,佔銷售額的17%,比上年同期增長140萬美元。影響本季度銷售和收購的是與太空客户相關的儲備金170萬美元,佔銷售額的4%,扣除基於績效的相關薪酬 。去年第四季度的銷售和收購受到20萬美元收購相關成本的影響。
每股攤薄後的淨虧損和虧損分別為48.1萬美元和0.05美元。按非公認會計準則計算,調整後的攤薄後淨收益*和每股淨收益*為盈虧平衡。扣除相關的 基於績效的薪酬,與太空客户相關的儲備金對本季度收益的影響約為每股0.19美元。
格雷厄姆公司報告稱,2023財年的銷售額增長了28%,達到創紀錄的1.571億美元
2023年6月8日
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2023 財年全年業績回顧
(除非另有説明,否則所有比較均與上年同期相同。)
(百萬美元,每股數據除外) | 23 財年 | 22 財年 | 改變 | |||||||||
淨銷售額 |
$ | 157.1 | $ | 122.8 | $ | 34.3 | ||||||
毛利 |
$ | 25.4 | $ | 9.1 | $ | 16.3 | ||||||
毛利率 |
16.2% | 7.4% | ||||||||||
營業收入(虧損) |
$ | 1.3 | $ | (11.3 | ) | $ | 12.6 | |||||
營業利潤率 |
0.8% | (9.2% | ) | |||||||||
淨收益(虧損) |
$ | 0.4 | $ | (8.8 | ) | $ | 9.2 | |||||
攤薄後的每股淨收益(虧損) |
$ | 0.03 | $ | (0.83 | ) | $ | 0.86 | |||||
調整後淨收益(虧損)* |
$ | 2.5 | $ | (6.6 | ) | $ | 9.1 | |||||
調整後的攤薄後每股淨收益(虧損)* |
$ | 0.24 | $ | (0.62 | ) | $ | 0.86 | |||||
調整後的息税折舊攤銷前利潤* |
$ | 7.7 | $ | (5.0 | ) | $ | 12.7 | |||||
調整後的息税折舊攤銷前利潤率* |
4.9% | (4.1% | ) |
2023財年的淨銷售額為1.571億美元,增長了3,430萬美元,增長了28%,這得益於航天行業多個客户的 銷售額增加了1,540萬美元。國防市場的銷售額增長了5%,即310萬美元,達到6,530萬美元,佔總收入的42%。煉油和石化市場的售後銷售額增長了25.5% ,達到2490萬美元,佔總收入的15.9%。 有關按市場和地區劃分的銷售額的進一步明細,請參閲補充數據。
毛利率同比增長8.8個百分點,這反映了與利潤率更高的項目(商業空間和售後市場)相關的銷售組合的改善以及國防合同的執行和定價的改善。正如第四季度所指出的那樣,扣除基於績效的相關薪酬, 庫存儲備的相同影響部分抵消了這些改善。2022 財年的毛利潤包括與美國海軍首個 項目的人工和材料成本超支相關的估計1000萬美元影響。在 2023 財年,公司完成了美國海軍的四個首批項目,並按計劃在 2024 財年上半年末之前完成剩餘的兩個首批項目。
包括攤銷在內的銷售和收購支出為2420萬美元,比上年增長290萬美元,增長13%。這一增長反映了太空客户應計的170萬美元儲備金,扣除基於績效的相關薪酬,以及收購全年增加的140萬美元銷售和收購費用。抵消這些增長的是成本控制措施,例如減少外部銷售代理和延遲招聘非關鍵職位,以及取消去年 產生的60萬美元收購和整合成本。
淨收益和攤薄後每股收益分別為40萬美元和0.03美元。按非公認會計準則計算,調整後的淨收益*和調整後的攤薄後每股淨收益*分別為250萬美元和0.24美元。
首席財務官克里斯托弗·託姆評論説:“我們已經成功地向國防工業以及太空 和新能源等新市場進行了多元化。在財年年底,我們的太空市場積壓了820萬美元,這反映了來自多個太空客户和各種項目的訂單。這不包括來自太空 客户的訂單,不幸的是,該客户在第四季度申請了破產保護。儘管令人失望,但我們的運營改善使我們能夠吸收此次活動的影響,同時仍能達到我們的預期。還有大約 100萬至200萬美元
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2023年6月8日
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可能面臨與太空客户相關的額外風險,具體取決於他們的訴訟和資產出售的結果。但是,目前,公司預計 2024財年或以後不會有進一步的影響。
現金管理和資產負債表
第四季度運營產生的現金為500萬美元。2023年3月31日的現金及現金等價物為1,830萬美元,而 截至2022年12月31日為1,720萬美元。2023財年第四季度的資本支出為130萬美元。
與2022年12月31日相比,本財年年末的債務下降了240萬美元,至1170萬美元。截至2023年3月31日,公司遵守了貸款協議,槓桿率根據2.1倍的信貸額度條款計算 。截至2023年3月31日,循環信貸額度下的可用金額約為1000萬美元。
訂單和待辦事項
參見補充數據,瞭解 按市場進一步細分的訂單和積壓訂單。
Q1 22 | Q2 22 | Q3 22 | Q4 22 | 22 財年 | Q1 23 | Q2 23 | Q3 23 | Q4 23 | 23 財年 | |||||||||||||||||||||||||||||||
訂單 |
$ | 20.9 | $ | 31.4 | $ | 68.0 | $ | 23.7 | $ | 143.9 | $ | 40.3 | $ | 91.5 | $ | 20.0 | $ | 50.9 | $ | 202.7 | ||||||||||||||||||||
待辦事項 |
$ | 235.9 | $ | 233.2 | $ | 272.6 | $ | 256.5 | $ | 256.5 | $ | 260.7 | $ | 313.3 | $ | 293.7 | $ | 301.7 | $ | 301.7 |
截至2023年3月31日的三個月期間,訂單增長了2720萬美元,增長了115%,達到5,080萬美元 ,而2022財年同期為2370萬美元。2023財年第四季度,煉油和石化市場的售後訂單為1150萬美元,增長了37%。
2023財年創紀錄的2.027億美元訂單是由包括國防、太空和新能源在內的大多數市場的需求以及煉油和石化市場的售後市場 需求推動的。今年的售後訂單增長了34%,達到4,060萬美元。
截至財年年底,積壓量為3.017億美元,而2022年12月31日為2.937億美元,2022年3月31日為2.565億美元。預計在2024財年,目前積壓的訂單中約有50%至55% 將轉換為銷售,另有25%至30%預計將在明年轉換為銷售。預計將在十二個月後轉換的大多數訂單是針對國防工業,特別是美國海軍。
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2023年6月8日
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2024財年展望
Thoren先生總結道:“對於我們公司來説,這是激動人心的時刻。在開發有助於解決客户問題的技術的同時,我們將繼續制定戰略,以減少週期性並進一步實現機會的多樣化。我們正在集中精力:
| 開拓明確定義的市場,在這些市場中,產品和技術差異化至關重要 |
| 推動卓越運營,同時投資於包括數字和自動化工具在內的流程優化 |
| 建立一支由對工作充滿熱情的人組成的精英團隊 |
| 讓所有利益相關者參與以獲取價值 |
我們在業務發展方面取得了重大進展,這使我們在實現2027財年的目標方面提前了計劃。因此,我們 現在相信,我們可以在2027財年的低點至中期實現超過2億美元的收入和調整後的息税折舊攤銷前利潤率。
公司制定了2024財年的指導方針,內容如下:
(截至2023年6月8日) |
2024 財年指導方針 |
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收入: | 1.65 億美元至 1.75 億美元 | |||
毛利率: | ~17%-18% | |||
銷售和收購費用(1) | 大約 15%-16% 的銷售額 | |||
調整後 EBITDA(2) | 1,050 萬美元至 1,250 萬美元 | |||
有效税率 | ~22%-23% | |||
資本支出 | 550 萬美元至 700 萬美元 |
(1) | 銷售和收購支出佔銷售額的百分比包括大約 200 萬至 300 萬美元的 BN 績效 獎金和大約 50 萬至 100 萬美元的企業資源規劃系統 (ERP) 轉換成本。 |
(2) | 調整後的息税折舊攤銷前利潤不包括約200萬至300萬美元的績效獎金和 約50萬至100萬美元的ERP轉換成本。有關此 Non-GAAP 指標的更多信息,請參閲下面的前瞻性非公認會計準則指標。 |
W網絡廣播 和 C推斷 C全部
GHM 管理層將於美國東部時間(ET)今天上午 11:00 主持電話會議和網絡直播,審查 的財務狀況和經營業績以及戰略和展望。審查將附有一張幻燈片,該幻燈片將在電話會議前立即在GHM的投資者關係 網站上公佈。
A 問與答會議將在正式的 演示之後進行。可以通過撥打 (201) 689-8560 來參加 GHM 的電話會議。或者,可以從GHM投資者關係網站的活動部分監控網絡直播。
電話重播將在電話會議當天美國東部時間下午 2:00 至美國東部時間 2023 年 6 月 22 日星期四晚上 11:59 播出。要收聽 的存檔通話,請撥打 (412) 317-6671 並輸入會議 ID 號 13738114 或通過公司網站 ir.grahamcorp.com 訪問網絡直播重播, 發佈記錄也將在該網站上發佈。
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關於格雷厄姆公司
GHM 是為國防、太空、能源、 和加工行業設計和製造任務關鍵流體、動力、傳熱和真空技術的全球領導者。Graham Manufacturing 和 Barber-Nichols 全球品牌建立在真空和傳熱、低温泵和渦輪機械技術領域享譽世界的工程專業知識,以及其響應式和 靈活的服務以及客户對公司產品和系統所期望的無與倫比的質量之上。
格雷厄姆公司經常在其網站grahamcorp.com上發佈新聞和其他重要信息,在那裏可以找到有關格雷厄姆公司及其業務的更多信息。
關於前瞻性陳述的安全港
本 新聞稿包含經修訂的1933年《證券法》第27A條和經修訂的1934年《證券交易法》第21E條所指的前瞻性陳述。
前瞻性陳述受風險、不確定性和假設的影響,由期望、展望、 預期、相信、可能、指導、應該、可能、趨勢、重點、計劃等詞語來識別。所有涉及 Graham Corporation 預期或預期未來將出現的 經營業績、事件或發展的陳述,包括但不限於未來項目和業務的盈利能力、按計劃交付的能力、 滿足客户出貨和交付預期的能力、低利潤防禦項目和相關成本超支的未來影響、國內和國際市場的預期擴張和增長機會、預期銷售額、 收入,息税折舊攤銷前利潤,調整後的息税折舊攤利潤、資本支出和銷售和收購支出、積壓轉化為銷售的時機、訂單、市場佔有率、利潤率、税率、國外銷售業務、其提高成本 競爭力和生產力的能力、客户偏好、其運營行業的市場狀況變化、總體經濟狀況和客户行為的變化、對市場經濟 復甦時機和範圍的預測及其收購和增長戰略,都具有前瞻性聲明。由於它們具有前瞻性,因此應根據重要的風險因素和不確定性對其進行評估。這些風險因素和不確定性 在Graham Corporations向美國證券交易委員會(SEC)提交的最新年度報告(包含在標題為 “風險因素” 的標題下)以及向美國證券交易委員會 提交的其他報告中都有更全面的描述。
如果這些風險或不確定性中的一項或多項成為現實,或者如果Graham Corporations的任何基本假設證明 不正確,則實際結果可能與目前的預期存在重大差異。此外,不應過分依賴格雷厄姆公司的前瞻性陳述。除非法律要求,否則Graham Corporation不承擔任何更新或公開宣佈對本新聞稿中包含的任何前瞻性陳述進行任何修訂的義務。
前瞻性非公認會計準則指標
調整後的息税折舊攤銷前利潤和調整後的息税折舊攤銷前利潤率是 非公認會計準則指標。公司無法提供這些前瞻性非公認會計準則財務指標與其最直接可比的 前瞻性GAAP財務指標的量化對賬表,因為此類信息不可用,管理層如果不付出不合理的努力,就無法可靠地預測此類GAAP指標的必要組成部分,這主要是因為預測或預測我們的未來 經營業績受許多我們無法控制的因素或不容易預測。此外,公司認為,此類對賬將意味着一定程度的精確度,這會使投資者感到困惑或誤導。 不可用的信息可能會對公司2024財年的財務業績產生重大影響。這些非公認會計準則財務指標是初步估計,受風險和 不確定性的影響,包括與購買會計、季度末和年終調整相關的變化。公司 實際業績與上述初步財務估算之間的任何差異都可能很大。
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關鍵績效指標
除了上述非公認會計準則指標外,管理層還使用以下關鍵績效指標來分析和 衡量公司的財務業績和經營業績:訂單、積壓和 從賬簿到賬單比率。管理層使用訂單和積壓來衡量 當前和未來的業務和財務業績,這些指標可能無法與其他公司提供的衡量標準進行比較。訂單代表從客户那裏收到的要求公司提供產品和/或 服務的書面通信。積壓的定義是已收到但尚未確認收入的淨訂單的總美元價值。管理層認為跟蹤訂單和積壓情況很有用,因為它通常是未來績效的主要指標。 根據行業慣例,合同可能包括由客户自行決定取消、終止或暫停的條款。
這個 從賬簿到賬單比率是管理層用來跟蹤 公司增長前景的運營指標。公司計算 從賬簿到賬單給定時段內的比率,即淨訂單除以淨銷售額。
鑑於每份訂單、積壓訂單和 從賬簿到賬單比率是一項運營指標 ,也是公司計算訂單、積壓訂單和積壓訂單的方法 從賬簿到賬單比率不符合 非公認會計準則指標的定義,因為該術語由美國證券交易委員會定義,因此不需要或不提供每項指標的量化對賬。
欲瞭解更多信息,請聯繫:
克里斯托弗·託姆 |
黛博拉·帕洛夫斯基 | |
財務副總裁兼首席財務官 |
Kei 顧問有限責任公司 | |
電話:(585) 343-2216 |
電話:(716) 843-3908 | |
dpawlowski@keiadvisors.com |
財務表如下。
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2023年6月8日
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格雷厄姆公司
合併運營報表未經審計
(金額以千計,每股數據除外)
三個月已結束3月31日 | 年末3月31日 | |||||||||||||||||||||||
2023 | 2022 | % 變化 | 2023 | 2022 | % 變化 | |||||||||||||||||||
淨銷售額 |
$ | 43,027 | $ | 39,737 | 8% | $ | 157,118 | $ | 122,814 | 28% | ||||||||||||||
銷售產品的成本 |
35,870 | 35,526 | 1% | 131,710 | 113,685 | 16% | ||||||||||||||||||
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毛利 |
7,157 | 4,211 | 不是 | 25,408 | 9,129 | 不是 | ||||||||||||||||||
毛利率 |
16.6% | 10.6% | 16.2% | 7.4% | ||||||||||||||||||||
其他支出和收入: |
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銷售、一般和管理 |
7,235 | 5,852 | 24% | 23,063 | 20,386 | 13% | ||||||||||||||||||
銷售、一般和行政攤銷 |
274 | 274 | 0% | 1,095 | 913 | 20% | ||||||||||||||||||
其他運營支出(收入),淨額 |
| 135 | (100% | ) | | (827 | ) | (100% | ) | |||||||||||||||
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營業利潤(虧損) |
(352 | ) | (2,050 | ) | 不是 | 1,250 | (11,343 | ) | 不是 | |||||||||||||||
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營業利潤率 |
(0.8% | ) | (5.2% | ) | 0.8% | -9.2% | ||||||||||||||||||
其他收入,淨額 |
(62 | ) | (111 | ) | (44% | ) | (250 | ) | (527 | ) | (53% | ) | ||||||||||||
利息收入 |
(58 | ) | (7 | ) | 729% | (129 | ) | (50 | ) | 158% | ||||||||||||||
利息支出 |
300 | 150 | 100% | 1,068 | 450 | 137% | ||||||||||||||||||
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所得税準備金(收益)前的收入(虧損) |
(532 | ) | (2,082 | ) | 不是 | 561 | (11,216 | ) | 不是 | |||||||||||||||
所得税準備金(福利) |
(51 | ) | (657 | ) | 不是 | 194 | (2,443 | ) | 不是 | |||||||||||||||
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淨收益(虧損) |
$ | (481 | ) | $ | (1,425 | ) | 不是 | $ | 367 | $ | (8,773 | ) | 不是 | |||||||||||
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每股數據: |
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基本: |
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淨收益(虧損) |
$ | (0.05 | ) | $ | (0.13 | ) | 不是 | $ | 0.03 | $ | (0.83 | ) | 不是 | |||||||||||
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稀釋: |
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淨收益(虧損) |
$ | (0.05 | ) | $ | (0.13 | ) | 不是 | $ | 0.03 | $ | (0.83 | ) | 不是 | |||||||||||
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已發行普通股的加權平均值: |
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基本 |
10,617 | 10,645 | 10,614 | 10,541 | ||||||||||||||||||||
稀釋 |
10,617 | 10,645 | 10,654 | 10,541 | ||||||||||||||||||||
每股申報的股息 |
$ | | $ | | $ | | $ | 0.33 | ||||||||||||||||
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N/A:不適用
格雷厄姆公司報告稱,2023財年的銷售額增長了28%,達到創紀錄的1.571億美元
2023年6月8日
第 9 頁,總共 12 頁
格雷厄姆公司
合併資產負債表未經審計
(金額以千計,每股數據除外)
3月31日 2023 |
3月31日 2022 |
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資產 |
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流動資產: |
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現金和現金等價物 |
$ | 18,257 | $ | 14,741 | ||||
扣除補貼後的應收貿易賬款(截至2022年3月31日和3月31日,分別為1,841美元和87美元 ) |
24,000 | 27,645 | ||||||
未開單收入 |
39,684 | 25,570 | ||||||
庫存 |
26,293 | 17,414 | ||||||
預付費用和其他流動資產 |
1,534 | 1,391 | ||||||
應收所得税 |
302 | 459 | ||||||
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流動資產總額 |
110,070 | 87,220 | ||||||
不動產、廠房和設備,淨額 |
25,523 | 24,884 | ||||||
預付養老金資產 |
6,107 | 7,058 | ||||||
經營租賃資產 |
8,237 | 8,394 | ||||||
善意 |
23,523 | 23,523 | ||||||
客户關係,網絡 |
10,718 | 11,308 | ||||||
技術和專門知識,網絡 |
9,174 | 9,679 | ||||||
其他無形資產,淨額 |
7,610 | 8,990 | ||||||
遞延所得税資產 |
2,798 | 2,441 | ||||||
其他資產 |
158 | 194 | ||||||
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總資產 |
$ | 203,918 | $ | 183,691 | ||||
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負債和股東權益 |
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流動負債: |
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長期債務的當前部分 |
$ | 2,000 | $ | 2,000 | ||||
融資租賃債務的當期部分 |
29 | 23 | ||||||
應付賬款 |
20,222 | 16,662 | ||||||
應計補償 |
10,401 | 7,991 | ||||||
應計費用和其他流動負債 |
6,434 | 6,047 | ||||||
客户存款 |
46,042 | 25,644 | ||||||
經營租賃負債 |
1,022 | 1,057 | ||||||
應繳所得税 |
16 | | ||||||
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流動負債總額 |
86,166 | 59,424 | ||||||
長期債務 |
9,744 | 16,378 | ||||||
融資租賃債務 |
85 | 11 | ||||||
經營租賃負債 |
7,498 | 7,460 | ||||||
遞延所得税負債 |
108 | 62 | ||||||
應計養老金和退休後福利負債 |
1,342 | 1,666 | ||||||
其他長期負債 |
2,042 | 2,196 | ||||||
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負債總額 |
106,985 | 87,197 | ||||||
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股東權益: |
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優先股,面值1.00美元,已授權500股 |
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普通股,面值0.10美元,已授權25,500股,已發行10,774股和10,801股, 截至2022年3月31日和2021年3月31日已發行分別為10,635和10,636股 |
1,075 | 1,080 | ||||||
超過面值的資本 |
28,061 | 27,770 | ||||||
留存收益 |
77,443 | 77,076 | ||||||
累計其他綜合虧損 |
(7,463 | ) | (6,471 | ) | ||||
美國國債(截至2022年3月31日和2021年3月31日分別為138股和164股) |
(2,183 | ) | (2,961 | ) | ||||
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股東權益總額 |
96,933 | 96,494 | ||||||
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負債和股東權益總額 |
$ | 203,918 | $ | 183,691 | ||||
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格雷厄姆公司報告稱,2023財年的銷售額增長了28%,達到創紀錄的1.571億美元
2023年6月8日
第 10 頁,總共 12 頁
格雷厄姆公司
合併現金流量表未經審計
(金額以千計)
年末3月31日 | ||||||||
2023 | 2022 | |||||||
經營活動: |
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淨收益(虧損) |
$ | 367 | $ | (8,773 | ) | |||
調整淨收益(虧損)與經營 活動提供(使用)的淨現金: |
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折舊 |
3,511 | 3,077 | ||||||
攤銷 |
2,476 | 2,522 | ||||||
空間應收賬款和庫存儲備 |
3,050 | | ||||||
攤還精算損失 |
672 | 996 | ||||||
債務發行成本的攤銷 |
212 | | ||||||
基於股權的薪酬支出 |
806 | 809 | ||||||
處置或出售不動產、廠房和設備的收益 |
| 23 | ||||||
或有對價公允價值的變化 |
| (1,900 | ) | |||||
遞延所得税 |
(120 | ) | (3,233 | ) | ||||
運營資產(增加)減少: |
||||||||
應收賬款 |
1,520 | (2,055 | ) | |||||
未開單收入 |
(14,228 | ) | 1,550 | |||||
庫存 |
(9,919 | ) | 3,483 | |||||
預付費用和其他流動和非流動 資產 |
(97 | ) | (340 | ) | ||||
應收所得税 |
139 | (1,208 | ) | |||||
經營租賃資產 |
1,206 | 1,059 | ||||||
預付養老金資產 |
(651 | ) | (1,207 | ) | ||||
營業負債增加(減少): |
||||||||
應付賬款 |
3,467 | (3,238 | ) | |||||
應計薪酬、應計費用和其他流動和 非流動負債 |
2,654 | 1,164 | ||||||
客户存款 |
20,526 | 5,523 | ||||||
經營租賃負債 |
(1,049 | ) | (962 | ) | ||||
應計薪酬、應計養老金負債和應計退休後福利的長期部分 |
(628 | ) | 491 | |||||
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|||||
經營活動提供(使用)的淨現金 |
13,914 | (2,219 | ) | |||||
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投資活動: |
||||||||
購買不動產、廠房和設備 |
(3,749 | ) | (2,324 | ) | ||||
到期時贖回投資 |
| 5,500 | ||||||
收購 Barber-Nichols, LLC |
| (60,282 | ) | |||||
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投資活動使用的淨現金 |
(3,749 | ) | (57,106 | ) | ||||
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籌資活動: |
||||||||
短期債務的借款 |
5,000 | | ||||||
債務本金償還額 |
(11,000 | ) | (39,750 | ) | ||||
發行債務的收益 |
| 58,250 | ||||||
融資租賃債務的本金償還額 |
(23 | ) | (21 | ) | ||||
償還租賃融資債務 |
(275 | ) | (225 | ) | ||||
支付債務發行成本 |
(122 | ) | (271 | ) | ||||
已支付的股息 |
| (3,523 | ) | |||||
購買庫存股票 |
(21 | ) | (41 | ) | ||||
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融資活動提供的(已使用)淨現金 |
(6,441 | ) | 14,419 | |||||
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匯率變動對現金的影響 |
(208 | ) | 115 | |||||
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現金和現金等價物的淨增加(減少) |
3,516 | (44,791 | ) | |||||
期初的現金和現金等價物 |
14,741 | 59,532 | ||||||
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期末的現金和現金等價物 |
$ | 18,257 | $ | 14,741 | ||||
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格雷厄姆公司報告稱,2023財年的銷售額增長了28%,達到創紀錄的1.571億美元
2023年6月8日
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格雷厄姆公司
調整後的息税折舊攤銷前利潤
(未經審計,千美元,每股金額除外)
三個月已結束3月31日 | 年末3月31日 | |||||||||||||||
2023 | 2022 | 2023 | 2022 | |||||||||||||
淨收益(虧損) |
$ | (481 | ) | $ | (1,425 | ) | $ | 367 | $ | (8,773 | ) | |||||
與收購相關的庫存增加費用 |
| 27 | | 95 | ||||||||||||
收購和整合成本 |
| 189 | 54 | 562 | ||||||||||||
或有對價公允價值的變化 |
| | | (1,900 | ) | |||||||||||
首席執行官和首席財務官的過渡成本 |
| 244 | | 1,182 | ||||||||||||
債務修正成本 |
| 278 | 194 | 278 | ||||||||||||
淨利息支出 |
242 | 143 | 939 | 400 | ||||||||||||
所得税 |
(51 | ) | (657 | ) | 194 | (2,443 | ) | |||||||||
折舊和攤銷 |
1,519 | 1,602 | 5,987 | 5,599 | ||||||||||||
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調整後 EBITDA |
$ | 1,229 | $ | 401 | $ | 7,735 | $ | (5,000 | ) | |||||||
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調整後的息税折舊攤銷前利潤率% |
2.9% | 1.0% | 4.9% | (4.1% | ) |
調整後淨收益(虧損)和調整後的攤薄後每股收益(虧損)對賬
(未經審計,千美元,每股金額除外)
三個月已結束3月31日 | 年末3月31日 | |||||||||||||||
2023 | 2022 | 2023 | 2022 | |||||||||||||
淨收益(虧損) |
$ | (481 | ) | $ | (1,425 | ) | $ | 367 | $ | (8,773 | ) | |||||
與收購相關的庫存增加費用 |
| 27 | | 95 | ||||||||||||
收購和整合成本 |
| 189 | 54 | 562 | ||||||||||||
無形資產的攤銷 |
619 | 757 | 2,476 | 2,522 | ||||||||||||
或有對價公允價值的變化 |
| | | (1,900 | ) | |||||||||||
首席執行官和首席財務官的過渡成本 |
| 244 | | 1,182 | ||||||||||||
債務修正成本 |
| 278 | 194 | 278 | ||||||||||||
使税率正常化(1) |
(130 | ) | (299 | ) | (572 | ) | (548 | ) | ||||||||
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調整後淨收益(虧損) |
$ | 8 | $ | (229 | ) | $ | 2,519 | $ | (6,582 | ) | ||||||
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GAAP 攤薄後的每股淨收益(虧損) |
$ | (0.05 | ) | $ | (0.13 | ) | $ | 0.03 | $ | (0.83 | ) | |||||
調整後的攤薄後每股淨收益(虧損) |
$ | 0.00 | $ | (0.02 | ) | $ | 0.24 | $ | (0.62 | ) | ||||||
攤薄後的加權平均已發行普通股 |
10,617 | 10,645 | 10,654 | 10,541 |
(1) | 根據21%的法定税率,對税前非公認會計準則調整適用標準化税率。 |
格雷厄姆公司報告稱,2023財年的銷售額增長了28%,達到創紀錄的1.571億美元
2023年6月8日
第 12 頁,總共 12 頁
非公認會計準則財務指標
調整後的息税折舊攤銷前利潤定義為扣除淨利息支出、所得税、折舊、攤銷、其他與收購相關的 支出和其他異常/非經常性支出前的合併淨收益(虧損)。調整後的息税折舊攤銷前利潤率定義為調整後的息税折舊攤銷前利潤佔銷售額的百分比。調整後的息税折舊攤銷前利潤和調整後的息税折舊攤銷前利潤率不是根據美國公認的會計 原則(通常稱為GAAP)確定的衡量標準。儘管如此,格雷厄姆認為,提供非公認會計準則信息,例如調整後的息税折舊攤銷前利潤率和調整後的息税折舊攤銷前利潤率,對投資者和 格雷厄姆財務報表的讀者很重要,因為格雷厄姆管理層將其用作分析指標,以更好地瞭解經營業績。此外,格雷厄姆的信貸額度還包含基於息税折舊攤銷前利潤的比率。 由於調整後的息税折舊攤銷前利潤和調整後的息税折舊攤銷前利潤率是非公認會計準則指標,因此調整後的息税折舊攤銷前利潤率和調整後的息税折舊攤銷前利潤率可能無法直接與其他公司使用的標題相似的衡量標準 進行比較。
調整後的淨收益(虧損)和調整後的攤薄後每股收益(虧損)是 定義為報告的淨收益(虧損)和攤薄後每股收益(虧損),經某些項目調整並按標準化税率計算。調整後的淨收益(虧損)和調整後的攤薄後每股收益(虧損)不是 根據公認會計原則確定的衡量標準,可能無法與其他公司使用的衡量標準進行比較。儘管如此,格雷厄姆認為,提供非公認會計準則信息,例如調整後的淨收益和調整後的攤薄後每股收益(虧損),對投資者和公司財務報表的其他讀者很重要,有助於理解本季度和本財年的淨收益(虧損)和攤薄後每股收益(虧損)與歷史時期淨收益(虧損)和攤薄後每股收益(虧損)的比較。 格雷厄姆還認為,調整後的每股收益(虧損)加回了與 收購相關的無形攤銷費用,可以更好地代表公司的現金收益。
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