yum-20230331000104106112-31假的2023Q12025-03-0100010410612023-01-012023-03-3100010410612023-05-03xbrli: 股票0001041061US-GAAP:產品會員2023-01-012023-03-31iso421:USD0001041061US-GAAP:產品會員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:廣告會員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:廣告會員2022-01-012022-03-3100010410612022-01-012022-03-31iso421:USDxbrli: 股票00010410612022-12-3100010410612021-12-3100010410612023-03-3100010410612022-03-310001041061美國通用會計準則:普通股成員2022-12-310001041061US-GAAP:留存收益會員2022-12-310001041061US-GAAP:累積的其他綜合收入成員2022-12-310001041061US-GAAP:留存收益會員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:累積的其他綜合收入成員2023-01-012023-03-310001041061美國通用會計準則:普通股成員2023-01-012023-03-310001041061美國通用會計準則:普通股成員2023-03-310001041061US-GAAP:留存收益會員2023-03-310001041061US-GAAP:累積的其他綜合收入成員2023-03-310001041061美國通用會計準則:普通股成員2021-12-310001041061US-GAAP:留存收益會員2021-12-310001041061US-GAAP:累積的其他綜合收入成員2021-12-310001041061US-GAAP:留存收益會員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:累積的其他綜合收入成員2022-01-012022-03-310001041061美國通用會計準則:普通股成員2022-01-012022-03-310001041061美國通用會計準則:普通股成員2022-03-310001041061US-GAAP:留存收益會員2022-03-310001041061US-GAAP:累積的其他綜合收入成員2022-03-31好吃:餐廳yum: 國家_和_領土UTR: Rateyum: 操作分段Yum: 月0001041061國家:俄羅斯2023-03-310001041061國家:俄羅斯2022-03-310001041061國家:俄羅斯2022-01-012022-03-310001041061美國通用會計準則:普通股成員Yum:2021 年 5 月會員2023-01-012023-03-310001041061美國通用會計準則:普通股成員Yum:2021 年 5 月會員2022-01-012022-03-310001041061Yum:2021 年 5 月會員2022-01-012022-03-310001041061Yum:2021 年 5 月會員2023-03-310001041061Yum:2022 年 9 月會員美國通用會計準則:普通股成員2023-01-012023-03-310001041061Yum:2022 年 9 月會員美國通用會計準則:普通股成員2022-01-012022-03-310001041061Yum:2022 年 9 月會員2023-01-012023-03-310001041061Yum:2022 年 9 月會員2022-01-012022-03-310001041061Yum:2022 年 9 月會員2023-03-310001041061US-GAAP:累積翻譯調整成員2022-12-310001041061US-GAAP:累積固定福利計劃調整成員2022-12-310001041061US-GAAP:來自指定或符合條件的現金流邊緣成員的累計淨收益損失2022-12-310001041061US-GAAP:累積翻譯調整成員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:累積固定福利計劃調整成員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:來自指定或符合條件的現金流邊緣成員的累計淨收益損失2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:累積翻譯調整成員2023-03-310001041061US-GAAP:累積固定福利計劃調整成員2023-03-310001041061US-GAAP:來自指定或符合條件的現金流邊緣成員的累計淨收益損失2023-03-31yum: days0001041061US-GAAP:預付費用和其他流動資產成員2023-03-310001041061US-GAAP:預付費用和其他流動資產成員2022-12-310001041061US-GAAP:應付賬款和應計負債會員2023-03-310001041061US-GAAP:應付賬款和應計負債會員2022-12-310001041061yum: kfcrussia 會員2023-03-310001041061Yum: 特許經營激勵會員2023-03-310001041061Yum: 特許經營激勵會員2022-12-310001041061US-GAAP:公允價值計量常任成員yum: Devyani 會員US-GAAP:公允價值輸入 1 級會員2023-03-310001041061US-GAAP:公允價值計量常任成員yum: Devyani 會員US-GAAP:公允價值輸入 1 級會員2022-12-310001041061US-GAAP:其他資產成員2023-03-310001041061US-GAAP:其他資產成員2022-12-310001041061yum: kfcrussia 會員2022-12-310001041061國家:美國Yum:肯德基全球分部成員US-GAAP:產品會員2023-01-012023-03-310001041061國家:美國US-GAAP:產品會員Yum:tacobell 全球分部成員2023-01-012023-03-310001041061國家:美國Yum:PizzaHut 全球分部成員US-GAAP:產品會員2023-01-012023-03-310001041061國家:美國US-GAAP:產品會員Yum: Habitdivision 成員2023-01-012023-03-310001041061國家:美國US-GAAP:產品會員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員國家:美國Yum:肯德基全球分部成員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員國家:美國Yum:tacobell 全球分部成員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員國家:美國Yum:PizzaHut 全球分部成員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員國家:美國Yum: Habitdivision 成員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員國家:美國2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:房地產會員國家:美國Yum:肯德基全球分部成員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:房地產會員國家:美國Yum:tacobell 全球分部成員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:房地產會員國家:美國Yum:PizzaHut 全球分部成員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:房地產會員國家:美國Yum: Habitdivision 成員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:房地產會員國家:美國2023-01-012023-03-310001041061國家:美國Yum:肯德基全球分部成員US-GAAP:廣告會員2023-01-012023-03-310001041061國家:美國US-GAAP:廣告會員Yum:tacobell 全球分部成員2023-01-012023-03-310001041061國家:美國US-GAAP:廣告會員Yum:PizzaHut 全球分部成員2023-01-012023-03-310001041061國家:美國US-GAAP:廣告會員Yum: Habitdivision 成員2023-01-012023-03-310001041061國家:美國US-GAAP:廣告會員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員國家:中國Yum:肯德基全球分部成員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員國家:中國Yum:tacobell 全球分部成員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員國家:中國Yum:PizzaHut 全球分部成員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員國家:中國Yum: Habitdivision 成員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員國家:中國2023-01-012023-03-310001041061Yum:肯德基全球分部成員Yum:美國和中國以外的其他成員US-GAAP:產品會員2023-01-012023-03-310001041061Yum:美國和中國以外的其他成員US-GAAP:產品會員Yum:tacobell 全球分部成員2023-01-012023-03-310001041061Yum:美國和中國以外的其他成員Yum:PizzaHut 全球分部成員US-GAAP:產品會員2023-01-012023-03-310001041061Yum:美國和中國以外的其他成員US-GAAP:產品會員Yum: Habitdivision 成員2023-01-012023-03-310001041061Yum:美國和中國以外的其他成員US-GAAP:產品會員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員Yum:肯德基全球分部成員Yum:美國和中國以外的其他成員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員Yum:美國和中國以外的其他成員Yum:tacobell 全球分部成員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員Yum:美國和中國以外的其他成員Yum:PizzaHut 全球分部成員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員Yum:美國和中國以外的其他成員Yum: Habitdivision 成員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員Yum:美國和中國以外的其他成員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:房地產會員Yum:肯德基全球分部成員Yum:美國和中國以外的其他成員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:房地產會員Yum:美國和中國以外的其他成員Yum:tacobell 全球分部成員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:房地產會員Yum:美國和中國以外的其他成員Yum:PizzaHut 全球分部成員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:房地產會員Yum:美國和中國以外的其他成員Yum: Habitdivision 成員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:房地產會員Yum:美國和中國以外的其他成員2023-01-012023-03-310001041061Yum:肯德基全球分部成員US-GAAP:廣告會員Yum:美國和中國以外的其他成員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:廣告會員Yum:美國和中國以外的其他成員Yum:tacobell 全球分部成員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:廣告會員Yum:美國和中國以外的其他成員Yum:PizzaHut 全球分部成員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:廣告會員Yum:美國和中國以外的其他成員Yum: Habitdivision 成員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:廣告會員Yum:美國和中國以外的其他成員2023-01-012023-03-310001041061Yum:肯德基全球分部成員2023-01-012023-03-310001041061Yum:tacobell 全球分部成員2023-01-012023-03-310001041061Yum:PizzaHut 全球分部成員2023-01-012023-03-310001041061Yum: Habitdivision 成員2023-01-012023-03-310001041061國家:美國Yum:肯德基全球分部成員US-GAAP:產品會員2022-01-012022-03-310001041061國家:美國US-GAAP:產品會員Yum:tacobell 全球分部成員2022-01-012022-03-310001041061國家:美國Yum:PizzaHut 全球分部成員US-GAAP:產品會員2022-01-012022-03-310001041061國家:美國US-GAAP:產品會員Yum: Habitdivision 成員2022-01-012022-03-310001041061國家:美國US-GAAP:產品會員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員國家:美國Yum:肯德基全球分部成員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員國家:美國Yum:tacobell 全球分部成員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員國家:美國Yum:PizzaHut 全球分部成員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員國家:美國Yum: Habitdivision 成員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員國家:美國2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:房地產會員國家:美國Yum:肯德基全球分部成員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:房地產會員國家:美國Yum:tacobell 全球分部成員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:房地產會員國家:美國Yum:PizzaHut 全球分部成員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:房地產會員國家:美國Yum: Habitdivision 成員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:房地產會員國家:美國2022-01-012022-03-310001041061國家:美國Yum:肯德基全球分部成員US-GAAP:廣告會員2022-01-012022-03-310001041061國家:美國US-GAAP:廣告會員Yum:tacobell 全球分部成員2022-01-012022-03-310001041061國家:美國US-GAAP:廣告會員Yum:PizzaHut 全球分部成員2022-01-012022-03-310001041061國家:美國US-GAAP:廣告會員Yum: Habitdivision 成員2022-01-012022-03-310001041061國家:美國US-GAAP:廣告會員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員國家:中國Yum:肯德基全球分部成員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員國家:中國Yum:tacobell 全球分部成員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員國家:中國Yum:PizzaHut 全球分部成員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員國家:中國Yum: Habitdivision 成員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員國家:中國2022-01-012022-03-310001041061Yum:肯德基全球分部成員Yum:美國和中國以外的其他成員US-GAAP:產品會員2022-01-012022-03-310001041061Yum:美國和中國以外的其他成員US-GAAP:產品會員Yum:tacobell 全球分部成員2022-01-012022-03-310001041061Yum:美國和中國以外的其他成員Yum:PizzaHut 全球分部成員US-GAAP:產品會員2022-01-012022-03-310001041061Yum:美國和中國以外的其他成員US-GAAP:產品會員Yum: Habitdivision 成員2022-01-012022-03-310001041061Yum:美國和中國以外的其他成員US-GAAP:產品會員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員Yum:肯德基全球分部成員Yum:美國和中國以外的其他成員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員Yum:美國和中國以外的其他成員Yum:tacobell 全球分部成員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員Yum:美國和中國以外的其他成員Yum:PizzaHut 全球分部成員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員Yum:美國和中國以外的其他成員Yum: Habitdivision 成員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:特許經營會員Yum:美國和中國以外的其他成員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:房地產會員Yum:肯德基全球分部成員Yum:美國和中國以外的其他成員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:房地產會員Yum:美國和中國以外的其他成員Yum:tacobell 全球分部成員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:房地產會員Yum:美國和中國以外的其他成員Yum:PizzaHut 全球分部成員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:房地產會員Yum:美國和中國以外的其他成員Yum: Habitdivision 成員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:房地產會員Yum:美國和中國以外的其他成員2022-01-012022-03-310001041061Yum:肯德基全球分部成員US-GAAP:廣告會員Yum:美國和中國以外的其他成員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:廣告會員Yum:美國和中國以外的其他成員Yum:tacobell 全球分部成員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:廣告會員Yum:美國和中國以外的其他成員Yum:PizzaHut 全球分部成員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:廣告會員Yum:美國和中國以外的其他成員Yum: Habitdivision 成員2022-01-012022-03-310001041061US-GAAP:廣告會員Yum:美國和中國以外的其他成員2022-01-012022-03-310001041061Yum:肯德基全球分部成員2022-01-012022-03-310001041061Yum:tacobell 全球分部成員2022-01-012022-03-310001041061Yum:PizzaHut 全球分部成員2022-01-012022-03-310001041061Yum: Habitdivision 成員2022-01-012022-03-310001041061Yum: 1 年會員2023-03-310001041061Yum: 2 年會員2023-03-310001041061Yum: 3 年會員2023-03-310001041061Yum: 4 年會員2023-03-310001041061Yum: 5 年會員2023-03-310001041061yum:Thereafter 5 年會員2023-03-310001041061US-GAAP:企業和其他成員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:企業和其他成員2022-01-012022-03-310001041061國家:俄羅斯US-GAAP:企業和其他成員2023-01-012023-03-310001041061yum: kfcrussia 會員2022-01-012022-03-310001041061貨幣:盧布2022-01-012022-03-310001041061國家:美國2023-01-012023-03-310001041061國家:美國2022-01-012022-03-310001041061美國公認會計準則:有擔保債務成員Yum: SecuritionNotes 會員2023-03-310001041061美國公認會計準則:有擔保債務成員Yum: SecuritionNotes 會員2022-12-310001041061Yum:子公司高級無抵押票據會員美國公認會計準則:無擔保債務成員2023-03-310001041061Yum:子公司高級無抵押票據會員美國公認會計準則:無擔保債務成員2022-12-310001041061美國公認會計準則:有擔保債務成員yum: TermloanaFacility 會員2023-03-310001041061美國公認會計準則:有擔保債務成員yum: TermloanaFacility 會員2022-12-310001041061美國公認會計準則:有擔保債務成員yum: TermloanbFacility 會員2023-03-310001041061美國公認會計準則:有擔保債務成員yum: TermloanbFacility 會員2022-12-310001041061美國公認會計準則:無擔保債務成員yum: yum SeniorUnsecuredNotes 會員2023-03-310001041061美國公認會計準則:無擔保債務成員yum: yum SeniorUnsecuredNotes 會員2022-12-310001041061yum: 遠期起始利率互換會員美國公認會計準則:現金流對衝會員2022-12-310001041061yum: 遠期起始利率互換會員美國公認會計準則:現金流對衝會員2023-03-310001041061US-GAAP:利率互換成員美國公認會計準則:現金流對衝會員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:利率互換成員美國公認會計準則:現金流對衝會員2022-01-012022-03-310001041061美國公認會計準則:現金流對衝會員2023-01-012023-03-310001041061美國公認會計準則:現金流對衝會員2022-01-012022-03-310001041061yum: 遠期起始利率互換會員美國公認會計準則:現金流對衝會員2023-01-012023-03-310001041061美國公認會計準則:有擔保債務成員US-GAAP:公允價值輸入二級會員Yum: SecuritionNotes 會員2023-03-310001041061美國公認會計準則:有擔保債務成員US-GAAP:公允價值輸入二級會員Yum: SecuritionNotes 會員2022-12-310001041061Yum:子公司高級無抵押票據會員US-GAAP:公允價值輸入二級會員美國公認會計準則:無擔保債務成員2023-03-310001041061Yum:子公司高級無抵押票據會員US-GAAP:公允價值輸入二級會員美國公認會計準則:無擔保債務成員2022-12-310001041061美國公認會計準則:有擔保債務成員US-GAAP:公允價值輸入二級會員yum: TermloanaFacility 會員2023-03-310001041061美國公認會計準則:有擔保債務成員US-GAAP:公允價值輸入二級會員yum: TermloanaFacility 會員2022-12-310001041061美國公認會計準則:有擔保債務成員US-GAAP:公允價值輸入二級會員yum: TermloanbFacility 會員2023-03-310001041061美國公認會計準則:有擔保債務成員US-GAAP:公允價值輸入二級會員yum: TermloanbFacility 會員2022-12-310001041061US-GAAP:公允價值輸入二級會員美國公認會計準則:無擔保債務成員yum: yum SeniorUnsecuredNotes 會員2023-03-310001041061US-GAAP:公允價值輸入二級會員美國公認會計準則:無擔保債務成員yum: yum SeniorUnsecuredNotes 會員2022-12-310001041061US-GAAP:其他資產成員US-GAAP:公允價值計量常任成員US-GAAP:公允價值輸入 1 級會員2023-03-310001041061US-GAAP:其他資產成員US-GAAP:公允價值計量常任成員US-GAAP:公允價值輸入 1 級會員2022-12-310001041061US-GAAP:公允價值輸入三級會員US-GAAP:其他資產成員US-GAAP:公允價值計量常任成員2023-03-310001041061US-GAAP:公允價值輸入三級會員US-GAAP:其他資產成員US-GAAP:公允價值計量常任成員2022-12-310001041061US-GAAP:公允價值計量常任成員US-GAAP:公允價值輸入二級會員US-GAAP:預付費用和其他流動資產成員US-GAAP:利率互換成員2023-03-310001041061US-GAAP:公允價值計量常任成員US-GAAP:公允價值輸入二級會員US-GAAP:預付費用和其他流動資產成員US-GAAP:利率互換成員2022-12-310001041061US-GAAP:其他資產成員US-GAAP:公允價值計量常任成員US-GAAP:公允價值輸入二級會員US-GAAP:利率互換成員2023-03-310001041061US-GAAP:其他資產成員US-GAAP:公允價值計量常任成員US-GAAP:公允價值輸入二級會員US-GAAP:利率互換成員2022-12-310001041061yum: Devyani 會員2023-03-310001041061US-GAAP:財產租賃擔保成員2023-01-012023-03-310001041061US-GAAP:財產租賃擔保成員2023-03-310001041061國家:在2023-01-012023-03-31
表單 10-Q
(Mark One)
| | | | | | | | | | | |
☒ | | 根據證券第13或15 (d) 條提交的季度報告 |
| | 1934 年交換法在已結束的季度期間 | 2023年3月31日 |
| | | |
或者 | |
| | | |
☐ | | 根據證券第13或15 (d) 條提交的過渡報告 1934 年交換法 |
對於從 ____________ 到 _________________ 的過渡期
委員會檔案編號 1-13163
________________________
好極了!BRANDS, INC.
(註冊人的確切姓名如其章程所示)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 北卡羅來納 | | 13-3951308 | |
| (州或其他司法管轄區 | | (美國國税局僱主 | |
| 公司或組織) | | 證件號) | |
| | | | | | |
| 加德納巷 1441 號, | 路易斯維爾 | 肯塔基州 | | 40213 | |
| (主要行政辦公室地址) | | (郵政編碼) | |
| | | | | | |
| 註冊人的電話號碼,包括區號: | (502) | 874-8300 | |
| | | | | | | | | | | |
根據該法第12(b)條註冊的證券 |
| | | |
| 每個班級的標題 | 交易品種 | 註冊的每個交易所的名稱 |
| 普通股,無面值 | 好極了 | 紐約證券交易所 |
用勾號指明註冊人 (1) 是否在過去 12 個月內(或在要求註冊人提交此類報告的較短時間內)提交了 1934 年《證券交易法》第 13 條或第 15 (d) 條要求提交的所有報告,以及 (2) 在過去的 90 天內是否受到此類申報要求的約束。 是的☒沒有 ☐
用複選標記表明註冊人是否在過去 12 個月內(或者在要求註冊人提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據第 S-T 法規(本章第 232.405 節)第 405 條要求提交的所有交互式數據文件。是的 ☒沒有 ☐
用勾號指明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報人”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。
| | | | | | | | | | | | | | |
大型加速過濾器 | ☒ | | 加速文件管理器 | ☐ |
| | | | |
非加速文件管理器 | ☐ | | 規模較小的申報公司 | ☐ |
| | | | |
新興成長型公司 | ☐ | | | |
如果是新興成長型公司,請用複選標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13(a)條規定的任何新的或修訂後的財務會計準則。 ☐
用複選標記表明註冊人是否為空殼公司(定義見《交易法》第12b-2條)。是的 ☐沒有 x
截至2023年5月3日,註冊人普通股的已發行股票數量為 280,086,983股份。
好極了!BRANDS, INC.
索引
| | | | | | | | |
| | 頁面 |
| | 沒有。 |
第一部分 | 財務信息 | |
| | |
| 項目 1-財務報表 | |
| | |
| 簡明合併損益表 | 4 |
| | |
| 簡明綜合收益表 | 5 |
| | |
| 簡明合併現金流量表 | 6 |
| | |
| 簡明合併資產負債表 | 7 |
| | |
| 簡明合併股東赤字表 | 8 |
| | |
| 簡明合併財務報表附註 | 9 |
| | |
| 項目 2-管理層對財務狀況的討論和分析 和運營業績 | 20 |
| | |
| 第 3 項-關於市場風險的定量和定性披露 | 34 |
| | |
| 項目 4-控制和程序 | 34 |
| | |
| 獨立註冊會計師事務所的報告 | 35 |
| | |
第二部分。 | 其他信息和簽名 | |
| | |
| 項目 1-法律訴訟 | 36 |
| | |
| 第 1A 項-風險因素 | 36 |
| | |
| 第 2 項-未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用 | 36 |
| | |
| | |
| | |
| 項目 6-展品 | 37 |
| | |
| 簽名 | 38 |
第一部分-財務信息
第 1 項。財務報表
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
簡明合併收益表(未經審計) |
好極了!BRANDS, INC.和子公司 | | | | |
(以百萬計,每股數據除外) | | | | | | | |
| 季度已結束 | | |
收入 | 3/31/2023 | | 3/31/2022 | | | | |
公司銷售額 | $ | 474 | | | $ | 470 | | | | | |
特許經營和財產收入 | 770 | | | 714 | | | | | |
廣告和其他服務的特許經營捐款 | 401 | | | 363 | | | | | |
總收入 | 1,645 | | | 1,547 | | | | | |
成本和支出,淨額 | | | | | | | |
公司餐廳費用 | 403 | | | 402 | | | | | |
一般和管理費用 | 282 | | | 253 | | | | | |
特許經營和物業費用 | 36 | | | 32 | | | | | |
特許經營廣告和其他服務費用 | 395 | | | 361 | | | | | |
再特許經營(收益)損失 | (4) | | | (4) | | | | | |
其他(收入)支出 | 10 | | | (6) | | | | | |
成本和支出總額,淨額 | 1,122 | | | 1,038 | | | | | |
營業利潤 | 523 | | | 509 | | | | | |
投資(收入)支出,淨額 | 24 | | | (7) | | | | | |
其他養老金(收入)支出 | (2) | | | — | | | | | |
利息支出,淨額 | 130 | | | 118 | | | | | |
所得税前收入 | 371 | | | 398 | | | | | |
所得税準備金(福利) | 71 | | | (1) | | | | | |
淨收入 | $ | 300 | | | $ | 399 | | | | | |
| | | | | | | |
普通股每股基本收益 | $ | 1.07 | | | $ | 1.38 | | | | | |
| | | | | | | |
攤薄後每股普通股收益 | $ | 1.05 | | | $ | 1.36 | | | | | |
| | | | | | | |
每股普通股申報的股息 | $ | 0.605 | | | $ | 0.57 | | | | | |
| | | | | | | |
參見隨附的簡明合併財務報表附註。 | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
綜合收益簡明合併報表(未經審計) |
好極了!BRANDS, INC.和子公司 | | | | | | | |
(單位:百萬) | | | | | | | |
| 季度已結束 | | |
| 3/31/2023 | | 3/31/2022 | | | | |
| | | | | | | |
淨收入 | $ | 300 | | | $ | 399 | | | | | |
其他綜合收益,扣除税款 | | | | | | | |
長期投資性質的實體內部交易的折算調整和收益(虧損) | | | | | | | |
本期出現的調整和收益(虧損) | 8 | | | (23) | | | | | |
| 8 | | | (23) | | | | | |
税收(費用)優惠 | — | | | — | | | | | |
| 8 | | | (23) | | | | | |
養老金和退休後津貼的變化 | | | | | | | |
本期間出現的未實現收益(虧損) | — | | | — | | | | | |
將(收益)虧損重新歸類為淨收益 | — | | | 5 | | | | | |
| — | | | 5 | | | | | |
税收(費用)優惠 | (2) | | | (1) | | | | | |
| (2) | | | 4 | | | | | |
衍生工具的變化 | | | | | | | |
本期間出現的未實現收益(虧損) | (8) | | | 57 | | | | | |
將(收益)虧損重新歸類為淨收益 | (3) | | | 12 | | | | | |
| (11) | | | 69 | | | | | |
税收(費用)優惠 | 3 | | | (17) | | | | | |
| (8) | | | 52 | | | | | |
| | | | | | | |
其他綜合收益,扣除税款 | (2) | | | 33 | | | | | |
綜合收入 | $ | 298 | | | $ | 432 | | | | | |
| | | | | | | |
參見隨附的簡明合併財務報表附註。 | | |
| | | | | | | | | | | |
簡明合併現金流量表(未經審計) |
好極了!BRANDS, INC.和子公司 | | | |
(單位:百萬) | | | |
| 季度已結束 |
| 3/31/2023 | | 3/31/2022 |
現金流—經營活動 | | | |
淨收入 | $ | 300 | | | $ | 399 | |
折舊和攤銷 | 29 | | | 37 | |
| | | |
再特許經營(收益)損失 | (4) | | | (4) | |
投資(收入)支出,淨額 | 24 | | | (7) | |
| | | |
遞延所得税 | (4) | | | (77) | |
基於股份的薪酬支出 | 25 | | | 26 | |
應收賬款和應收票據的變動 | 23 | | | 29 | |
預付費用和其他流動資產的變化 | (7) | | | (13) | |
應付賬款和其他流動負債的變化 | (101) | | | (176) | |
應繳所得税的變化 | 28 | | | 29 | |
其他,淨額 | 36 | | | 10 | |
經營活動提供的淨現金 | 349 | | | 253 | |
| | | |
現金流—投資活動 | | | |
資本支出 | (62) | | | (42) | |
| | | |
餐廳再特許經營的收益 | 5 | | | 24 | |
其他,淨額 | 1 | | | (11) | |
用於投資活動的淨現金 | (56) | | | (29) | |
| | | |
現金流—融資活動 | | | |
| | | |
償還長期債務 | (20) | | | (15) | |
循環信貸額度,三個月或更短,淨額 | (85) | | | 174 | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
回購普通股 | (50) | | | (343) | |
普通股支付的股息 | (169) | | | (165) | |
| | | |
其他,淨額 | (10) | | | (28) | |
用於融資活動的淨現金 | (334) | | | (377) | |
匯率對現金和現金等價物的影響 | 3 | | | — | |
現金及現金等價物、限制性現金和限制性現金等價物的淨減少 | (38) | | | (153) | |
現金、現金等價物、限制性現金和限制性現金等價物-期初 | 647 | | | 771 | |
現金、現金等價物、限制性現金和限制性現金等價物-期末 | $ | 609 | | | $ | 618 | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
參見隨附的簡明合併財務報表附註。 | | | |
| | | | | | | | | | | |
簡明的合併資產負債表 |
好極了!BRANDS, INC.和子公司 | | | |
(單位:百萬) | | | |
| (未經審計)2023 年 3 月 31 日 | | 12/31/2022 |
資產 | | | |
流動資產 | | | |
現金和現金等價物 | $ | 349 | | | $ | 367 | |
應收賬款和票據,淨額 | 622 | | | 648 | |
預付費用和其他流動資產 | 575 | | | 594 | |
流動資產總額 | 1,546 | | | 1,609 | |
| | | |
不動產、廠房和設備,淨額 | 1,162 | | | 1,171 | |
善意 | 639 | | | 638 | |
無形資產,淨額 | 351 | | | 354 | |
其他資產 | 1,299 | | | 1,324 | |
遞延所得税 | 752 | | | 750 | |
總資產 | $ | 5,749 | | | $ | 5,846 | |
| | | |
負債和股東赤字 | | | |
流動負債 | | | |
應付賬款和其他流動負債 | $ | 1,128 | | | $ | 1,251 | |
應繳所得税 | 29 | | | 16 | |
短期借款 | 398 | | | 398 | |
流動負債總額 | 1,555 | | | 1,665 | |
| | | |
長期債務 | 11,349 | | | 11,453 | |
其他負債和遞延貸項 | 1,619 | | | 1,604 | |
負債總額 | 14,523 | | | 14,722 | |
| | | |
股東赤字 | | | |
普通股, 不面值, 750授權股份; 2802023 年和 2022 年發行的股票 | — | | | — | |
累計赤字 | (8,403) | | | (8,507) | |
累計其他綜合虧損 | (371) | | | (369) | |
股東赤字總額 | (8,774) | | | (8,876) | |
負債總額和股東赤字 | $ | 5,749 | | | $ | 5,846 | |
| | | |
參見隨附的簡明合併財務報表附註。 | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
簡明合併股東赤字表(未經審計) |
好極了!BRANDS, INC.和子公司 | | | | | | | | | | |
截至2023年3月31日和2022年3月31日的季度 |
(單位:百萬) | | | | | | | | | | |
| | 好極了!Brands, Inc. | | |
| | 已發行普通股 | | 累計赤字 | | 累積的 其他綜合損失 | | 股東赤字總額 |
| | 股份 | | 金額 | | | |
截至2022年12月31日的餘額 | | 280 | | | $ | — | | | $ | (8,507) | | | $ | (369) | | | $ | (8,876) | |
淨收入 | | | | | | 300 | | | | | 300 | |
長期投資性質的實體內部交易的折算調整和收益(虧損) | | | | | | | | 8 | | | 8 | |
養老金和退休後福利計劃(扣除税收影響)2百萬) | | | | | | | | (2) | | | (2) | |
衍生工具的淨虧損(扣除税收影響)3百萬) | | | | | | | | (8) | | | (8) | |
綜合收入 | | | | | | | | | | 298 | |
已申報分紅 | | | | | | (170) | | | | | (170) | |
回購普通股 | | — | | | (24) | | | (26) | | | | | (50) | |
基於員工股份的獎勵活動 | | — | | | (10) | | | | | | | (10) | |
基於股份的薪酬活動 | | | | 34 | | | | | | | 34 | |
截至2023年3月31日的餘額 | | 280 | | | $ | — | | | $ | (8,403) | | | $ | (371) | | | $ | (8,774) | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
截至2021年12月31日的餘額 | | 289 | | | $ | — | | | $ | (8,048) | | | $ | (325) | | | $ | (8,373) | |
淨收入 | | | | | | 399 | | | | | 399 | |
長期投資性質的實體內部交易的折算調整和收益(虧損) | | | | | | | | (23) | | | (23) | |
養老金和退休後福利計劃(扣除税收影響)1百萬) | | | | | | | | 4 | | | 4 | |
衍生工具的淨收益(扣除税收影響)17百萬) | | | | | | | | 52 | | | 52 | |
綜合收入 | | | | | | | | | | 432 | |
已申報分紅 | | | | | | (165) | | | | | (165) | |
回購普通股 | | (3) | | | (22) | | | (385) | | | | | (407) | |
基於員工股份的獎勵活動 | | | | (16) | | | | | | | (16) | |
基於股份的薪酬活動 | | | | 38 | | | | | | | 38 | |
| | | | | | | | | | |
截至2022年3月31日的餘額 | | 286 | | | $ | — | | | $ | (8,199) | | | $ | (292) | | | $ | (8,491) | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | |
參見隨附的簡明合併財務報表附註。 |
簡明合併財務報表附註(未經審計)
(以百萬為單位的表格金額,每股數據除外)
注意事項 1- 財務報表列報
我們根據美國證券交易委員會(“SEC”)的中期財務信息的規章制度編制了隨附的未經審計的簡明合併財務報表(“財務報表”)。因此,它們不包括美國公認會計原則(“GAAP”)為完整財務報表所要求的所有信息和腳註。因此,我們建議將隨附的財務報表與截至2022年12月31日財年的10-K表年度報告(“2022年表格10-K”)中包含的合併財務報表一起閲讀。
好極了!Brands, Inc. 及其子公司(此處統稱為 “公司”、“百勝”、“我們” 或 “我們的”)特許經營或運營的系統超過 55,000多家餐廳 155國家和領土。截至2023年3月31日, 98這些餐廳中有%由加盟商擁有和經營。該公司的肯德基、塔可鍾和必勝客品牌分別是雞肉、墨西哥風味和披薩類別的全球領導者。Habit Burger Grill 是一家快餐休閒餐廳概念,專門供應現點現做的炭烤漢堡、三明治等。
截至2023年3月31日,百勝包括 四運營部門:
•肯德基分部,包括我們在肯德基概念上的全球業務
•Taco Bell 分部,包括我們在全球範圍內對 Taco Bell 概念的運營
•必勝客部門,包括我們在必勝客概念方面的全球業務
•Habit Burger Grill 部門包括我們在全球運營的 Habit Burger Grill 概念
百勝的財政年度從每年的1月1日開始,到12月31日結束,每個季度包括 三月。我們的大多數美國子公司和某些國際子公司按每週定期日曆運營,其中每個財政年度的前三個季度為12周,第四季度為16周,共52周,財政年度為17周,53周。我們剩餘的國際子公司的月度日曆與百勝的運營日曆類似。
我們根據公認會計原則編制隨附的財務報表要求我們做出估算和假設,這些估計和假設會影響財務報表發佈之日報告的資產和負債金額、或有資產和負債的披露以及報告期內報告的收入和支出金額。實際結果可能與這些估計有所不同。
隨附的財務報表包括所有必要的正常和經常性調整,這些調整是與我們的2022年表格10-K一起閲讀時公允列報的過渡期業績所必需的。我們在這些過渡期的經營業績、綜合收益、現金流和股東赤字變化不一定代表全年的預期業績。
我們的重要臨時會計政策包括確認廣告和營銷成本,通常與收入成比例,以及使用估計的年度有效税率確認所得税。
我們對前幾期財務報表中的某些其他項目進行了重新分類,使其與截至2023年3月31日的季度的分類相當。這些重新分類有 不對先前報告的淨收入的影響。
俄羅斯入侵烏克蘭
2022 年第一季度,由於俄羅斯入侵烏克蘭,我們暫停了在俄羅斯的所有投資和餐館開發。我們還暫停了我們的所有業務 70公司在俄羅斯擁有的肯德基餐廳,並開始與我們的主要加盟商合作,敲定一項協議,暫停必勝客在俄羅斯的所有業務。此外,我們承諾將入侵之日後歸屬於俄羅斯的任何未來淨利潤轉用於人道主義工作。在 2022 年第二季度,我們完成了將必勝客俄羅斯業務的所有權轉讓給當地運營商。
2023 年 4 月,我們將俄羅斯的肯德基業務出售給 Smart Service Ltd.,包括所有俄羅斯公司擁有的肯德基餐廳、操作系統和主特許經營權以及 Rostik 品牌的商標,從而完成了從俄羅斯市場的退出。根據買賣協議,買方已同意領導將俄羅斯肯德基餐廳更名為Rostik's的進程,並留住公司在俄羅斯的員工。從中收到的對價的公允價值
預計此次出售將接近我們在俄羅斯的淨資產的賬面價值(美元)166百萬,其中包括 $51截至2023年3月31日的季度,累計外幣折算虧損達百萬美元。
我們在此列出的經營業績繼續反映了截至2023年3月31日的整個季度中支持肯德基在俄羅斯運營的收入和支出,以及必勝客和肯德基在截至2022年3月31日的整個季度中支持其歷史財務報表細列項目和運營細分領域內俄羅斯業務的收入和支出。但是,鑑於我們決定退出俄羅斯,以及我們承諾將入侵之日後歸屬於俄羅斯的任何未來淨利潤用於人道主義工作,我們將由此產生的部門分部業績的淨利潤或虧損重新歸類為未分配的其他收入(支出)。
注意事項 2- 每股普通股收益(“EPS”)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 季度已結束 | | |
| | 2023 | | 2022 | | | | |
淨收入 | | $ | 300 | | | $ | 399 | | | | | |
| | | | | | | | |
已發行普通股加權平均值(用於基本計算) | | 281 | | | 289 | | | | | |
攤薄型股份制員工薪酬的影響 | | 4 | | | 5 | | | | | |
已發行普通股和攤薄潛在普通股加權平均值(用於攤薄計算) | | 285 | | | 294 | | | | | |
| | | | | | | | |
基本每股收益 | | $ | 1.07 | | | $ | 1.38 | | | | | |
| | | | | | | | |
攤薄後每股 | | $ | 1.05 | | | $ | 1.36 | | | | | |
未行使的員工股票期權和股票增值權(以百萬計)不包括在攤薄後的每股收益計算中(a) | | 1.5 | | | 1.2 | | | | | |
(a)這些未行使的員工股票期權和股票增值權未包含在攤薄後每股收益的計算中,因為這樣做本來可以起到反稀釋作用。
注意事項 3- 股東赤字
在董事會的授權下,我們在截至2023年3月31日和2022年3月31日的季度中回購了普通股,如下所示。所有金額均不包括適用的交易費用。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 回購的股票 (千人) | | | | 股票的美元價值 已回購 | | | | 可能回購的股票的剩餘美元價值 |
授權日期 | | 2023 | | | 2022 | | | | 2023 | | | 2022 | | | | 2023 |
2021 年 5 月 | | — | | | | 3,359 | | | | | — | | | | 407 | | | | | — | |
2022 年 9 月 | | 387 | | | | — | | | | | 50 | | | | — | | | | | 1,700 | |
總計 | | 387 | | | | 3,359 | | | (a) | | $ | 50 | | | | $ | 407 | | | (a) | | $ | 1,700 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
(a) 2022 年金額包括美元的影響64百萬股回購 (0.5百萬股),交易日期在2022年3月31日或之前,但現金結算日期在2022年3月31日之後。
2022 年 9 月,我們的董事會批准了高達 $的股票回購2截至2024年6月30日,我們已發行普通股的10億美元(不包括適用的交易費用)。截至2023年3月31日,我們還有剩餘的回購能力,最高為美元1.72022 年 9 月授權下的十億股普通股。
累計其他綜合虧損(“AOCI”)的變化如下所示。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 實體內部長期交易的折算調整和收益(虧損) | | 養老金和退休後福利 | | 衍生工具 | | 總計 |
截至2022年12月31日的餘額,扣除税款 | | $ | (290) | | | $ | (94) | | | $ | 15 | | | $ | (369) | |
| | | | | | | | |
OCI,扣除税款 | | | | | | | | |
| | | | | | | | |
該期間產生的收益(虧損)歸類為AOCI,扣除税款 | | 8 | | | (2) | | | (6) | | | — | |
| | | | | | | | |
(收益)虧損從AOCI重新歸類,扣除税款 | | — | | | — | | | (2) | | | (2) | |
| | 8 | | | (2) | | | (8) | | | (2) | |
截至2023年3月31日的餘額,扣除税款 | | $ | (282) | | | $ | (96) | | | $ | 7 | | | $ | (371) | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
注意事項 4- 其他(收入)支出
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 季度已結束 | | |
| | 3/31/2023 | | 3/31/2022 | | | | |
外匯淨(收益)虧損 | | $ | 3 | | | $ | (4) | | | | | |
減值和關閉費用 | | 1 | | | — | | | | | |
其他 | | 6 | | | (2) | | | | | |
其他(收入)支出 | | $ | 10 | | | $ | (6) | | | | | |
注意事項 5- 補充資產負債表信息
應收賬款和應收票據,淨額
公司的應收賬款主要來自根據特許經營和租賃協議與我們的加盟商的持續業務關係。由特許權使用費組成的貿易應收賬款通常應在特許權使用費內到期 30相應銷售發生期間的天數,在我們的簡明合併資產負債表中被歸類為應收賬款和應收票據,淨額。應收賬款和票據,淨額還包括我們合併的廣告合作社產生的應收賬款。
| | | | | | | | | | | |
| 3/31/2023 | | 12/31/2022 |
應收賬款和票據,毛額 | $ | 661 | | | $ | 685 | |
可疑賬款備抵金 | (39) | | | (37) | |
應收賬款和票據,淨額 | $ | 622 | | | $ | 648 | |
不動產、廠房和設備,淨額
| | | | | | | | | | | |
| 3/31/2023 | | 12/31/2022 |
不動產、廠房和設備,毛額 | $ | 2,465 | | | $ | 2,454 | |
累計折舊和攤銷 | (1,303) | | | (1,283) | |
不動產、廠房和設備,淨額 | $ | 1,162 | | | $ | 1,171 | |
待售資產總額為美元186百萬和美元190截至2023年3月31日和2022年12月31日,分別為百萬美元,包含在我們的簡明合併資產負債表中的預付費用和其他流動資產中。待售負債總額為美元66百萬和美元65截至2023年3月31日和2022年12月31日,分別為百萬美元,已包含在賬户中
我們的簡明合併資產負債表中的應付賬款和其他流動負債。俄羅斯肯德基待售資產佔美元177百萬美元包括不動產、廠房和設備58百萬美元,其中186百萬,而俄羅斯肯德基待售負債佔美元62百萬美元66截至 2023 年 3 月 31 日,已達百萬。
| | | | | | | | | | | |
其他資產 | 3/31/2023 | | 12/31/2022 |
經營租賃使用權資產(a) | $ | 753 | | | $ | 742 | |
| | | |
特許經營激勵 | 178 | | | 172 | |
投資德維亞尼國際有限公司(見附註12) | 93 | | | 116 | |
其他 | 275 | | | 294 | |
其他資產 | $ | 1,299 | | | $ | 1,324 | |
(a) 非流動經營租賃負債為美元744百萬和美元731截至2023年3月31日和2022年12月31日,百萬美元分別包含在我們的簡明合併資產負債表中的其他負債和遞延信貸中。
簡明合併現金流量表的現金和現金等價物對賬
| | | | | | | | | | | |
| 3/31/2023 | | 12/31/2022 |
簡明合併資產負債表中列報的現金和現金等價物 | $ | 349 | | | $ | 367 | |
限制性現金包含在預付費用和其他流動資產中(a) | 206 | | | 220 | |
其他資產中包含的限制性現金和限制性現金等價物(b) | 34 | | | 35 | |
待售資產中包含與俄羅斯肯德基相關的現金和限制性現金 | 20 | | | 25 | |
簡明合併現金流量表中列報的現金、現金等價物、限制性現金和限制性現金等價物 | $ | 609 | | | $ | 647 | |
(a) 預付費用和其他流動資產中的限制性現金反映了我們合併的與廣告合作社相關的現金,這些現金只能用於結清相應合作社的債務以及為Taco Bell證券化利息支付準備金而持有的現金。
(b) 主要是與我們的自保計劃相關的信託賬户。
注意事項 6- 所得税
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 季度已結束 | | |
| 2023 | | 2022 | | | | |
所得税(福利)準備金 | $ | 71 | | | $ | (1) | | | | | |
有效税率 | 19.1 | % | | (0.2) | % | | | | |
2022 年 1 月,美國財政部發布了影響外國税收抵免使用的新法規,該法規從公司 2022 納税年度開始。這些法規使向某些國家繳納的外國税款在美國不再可抵免,預計這將導致外國税收抵免結轉的更多利用。結果,我們撤銷了與現有外國税收抵免結轉相關的估值補貼。這種估值補貼的逆轉導致一次性離散税收優惠為美元82截至2022年3月31日的季度為百萬美元。美國財政部於 2022 年 11 月發佈了澄清性指導方針,該指導方針導致最初根據 2022 年 1 月的法規確定為不可抵免的外國税收現在被視為可抵免税。因此,在截至2022年3月31日的季度中發佈的外國税收抵免結轉的估值補貼在截至2022年12月31日的季度中重新設立。
注意事項 7- 收入確認
總收入的分解
下表按概念對基於營業利潤的兩個最重要的市場以及所有其他市場的收入進行了細分。我們認為,這種分類最能反映我們收入和現金流的性質、金額、時間和不確定性在多大程度上受到經濟因素的影響。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2023年3月31日的季度 |
| | 肯德基分部 | | 塔可貝爾分部 | | 必勝客分部 | | 哈比特漢堡燒烤部 | | 總計 |
美國 | | | | | | | | | | |
公司銷售額 | | $ | 16 | | | $ | 229 | | | $ | 5 | | | $ | 130 | | | $ | 380 | |
特許經營收入 | | 46 | | | 178 | | | 70 | | | 1 | | | 295 | |
房地產收入 | | 3 | | | 10 | | | 1 | | | 1 | | | 15 | |
廣告和其他服務的特許經營捐款 | | 8 | | | 140 | | | 78 | | | — | | | 226 | |
| | | | | | | | | | |
中國 | | | | | | | | | | |
特許經營收入 | | 66 | | | — | | | 18 | | | — | | | 84 | |
| | | | | | | | | | |
其他 | | | | | | | | | | |
公司銷售額 | | 94 | | | — | | | — | | | — | | | 94 | |
特許經營收入 | | 284 | | | 13 | | | 66 | | | — | | | 363 | |
房地產收入 | | 13 | | | — | | | — | | | — | | | 13 | |
廣告和其他服務的特許經營捐款 | | 157 | | | 2 | | | 16 | | | — | | | 175 | |
| | $ | 687 | | | $ | 572 | | | $ | 254 | | | $ | 132 | | | $ | 1,645 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至2022年3月31日的季度 |
| | 肯德基分部 | | 塔可貝爾分部 | | 必勝客分部 | | 哈比特漢堡燒烤部 | | 總計 |
美國 | | | | | | | | | | |
公司銷售額 | | $ | 15 | | | $ | 214 | | | $ | 5 | | | $ | 125 | | | $ | 359 | |
特許經營收入 | | 45 | | | 157 | | | 64 | | | 1 | | | 267 | |
房地產收入 | | 3 | | | 11 | | | 1 | | | — | | | 15 | |
廣告和其他服務的特許經營捐款 | | 6 | | | 123 | | | 72 | | | — | | | 201 | |
| | | | | | | | | | |
中國 | | | | | | | | | | |
特許經營收入 | | 61 | | | — | | | 16 | | | — | | | 77 | |
| | | | | | | | | | |
其他 | | | | | | | | | | |
公司銷售額 | | 111 | | | — | | | — | | | — | | | 111 | |
特許經營收入 | | 260 | | | 11 | | | 70 | | | — | | | 341 | |
房地產收入 | | 14 | | | — | | | — | | | — | | | 14 | |
廣告和其他服務的特許經營捐款 | | 145 | | | 1 | | | 16 | | | — | | | 162 | |
| | $ | 660 | | | $ | 517 | | | $ | 244 | | | $ | 126 | | | $ | 1,547 | |
合同負債
我們的合同負債包括從加盟商那裏收到的未攤銷的預付費用,在我們的簡明合併資產負債表中的應付賬款和其他流動負債以及其他負債和遞延貸項中列報。下文概述了2023年合同負債餘額的重大變化。
| | | | | | | | |
| | 遞延特許經營費 |
截至2022年12月31日的餘額 | | $ | 434 | |
已確認的收入已包含在期初從加盟商處收到的未攤銷前期費用中 | | (24) | |
與本期生效的合同相關的預付費用增加,扣除該期間確認的收入金額 | | 24 | |
| | |
截至2023年3月31日的餘額 | | $ | 434 | |
我們預計將在相關特許經營協議的剩餘期限內將合同負債確認為收入,如下所示:
| | | | | | | | |
少於 1 年 | $ | 71 | | |
1-2 年 | 64 | | |
2-3 年 | 58 | | |
3-4 年 | 52 | | |
4-5 年 | 45 | | |
此後 | 144 | | |
總計 | $ | 434 | | |
注意事項 8- 可報告的運營部門
我們根據管理責任確定我們的運營細分市場。下表彙總了我們每個應報告的運營領域的收入和營業利潤:
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 季度已結束 | | |
收入 | 2023 | | 2022 | | | | |
肯德基分部 | $ | 687 | | | $ | 660 | | | | | |
塔可貝爾分部 | 572 | | | 517 | | | | | |
必勝客分部 | 254 | | | 244 | | | | | |
哈比特漢堡燒烤部 | 132 | | | 126 | | | | | |
| $ | 1,645 | | | $ | 1,547 | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 季度已結束 | | |
營業利潤 | 2023 | | 2022 | | | | |
肯德基分部 | $ | 305 | | | $ | 291 | | | | | |
塔可貝爾分部 | 204 | | | 185 | | | | | |
必勝客分部 | 104 | | | 102 | | | | | |
哈比特漢堡燒烤部 | (5) | | | (8) | | | | | |
公司和未分配的 G&A 費用(a) | (84) | | | (71) | | | | | |
| | | | | | | |
未分配的特許經營和財產支出(a) | (1) | | | — | | | | | |
未分配的再特許經營收益(虧損) | 4 | | | 4 | | | | | |
未分配的其他收入(支出)(a) | (4) | | | 6 | | | | | |
營業利潤 | $ | 523 | | | $ | 509 | | | | | |
投資收益(支出),淨額(b) | (24) | | | 7 | | | | | |
其他養老金收入(支出) | 2 | | | — | | | | | |
利息支出,淨額 | (130) | | | (118) | | | | | |
所得税前收入 | $ | 371 | | | $ | 398 | | | | | |
我們的首席運營決策者 (“CODM”)在評估分部業績時沒有考慮公司和未分配金額的影響。因此,我們不會出於業績報告的目的向我們的分部分配此類款項。
(a)我們在此列出的經營業績反映了截至2023年3月31日的整個季度肯德基在俄羅斯運營的收入和支出,以及截至2022年3月31日的季度(見附註1)必勝客和肯德基在其歷史財務報表細列項目和運營領域中支持俄羅斯業務的收入和支出。但是,鑑於我們決定退出俄羅斯,以及我們承諾將入侵之日後歸屬於俄羅斯的任何未來淨利潤用於人道主義工作,我們將賺取的分部業績中的此類淨利潤和虧損重新歸類為未分配的其他收入(支出)。結果,我們將淨營業虧損重新歸類為美元1百萬美元,淨營業利潤為美元2在截至2023年3月31日和2022年3月31日的季度中,肯德基部門其他收入(支出)分別為未分配的其他收入(支出)的百萬美元。此外,截至2022年3月31日的季度未分配的其他收入(支出)中包含的為美元5百萬美元外匯收益歸因於俄羅斯盧布的價值波動。此外,我們記錄的費用為 $1百萬美元用於公司和未分配的 G&A 支出以及1百萬美元用於截至2023年3月31日的季度中未分配的特許經營權和財產支出,用於與業務轉讓相關的某些費用以及與我們退出俄羅斯相關的其他成本。
(b)包括我們對Devyani International Limited的投資價值的變化(見注12)。
注意事項 9- 養老金福利
我們贊助符合條件的補充(非合格)非繳費型固定福利養老金計劃,涵蓋某些全職受薪和小時工的美國員工。其中最重要的計劃是百勝退休計劃(“計劃”),已獲得資金。我們在支付福利金的同時為其他美國計劃提供資金。我們在美國的兩項重要計劃,包括該計劃和一項補充計劃,此前已進行了修訂,規定百勝在2001年9月30日之後僱用或重新僱用的任何有薪員工都沒有資格參與這些計劃。此外,美國的這兩個計劃目前不對新的每小時參與者開放。
與我們的美國養老金計劃相關的定期淨福利成本的組成部分如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 季度已結束 | | |
| 2023 | | 2022 | | | | |
服務成本 | $ | 1 | | | $ | 2 | | | | | |
利息成本 | 10 | | | 8 | | | | | |
計劃資產的預期回報率 | (12) | | | (12) | | | | | |
淨虧損的攤銷 | — | | | 3 | | | | | |
先前服務成本的攤銷 | — | | | 1 | | | | | |
定期福利淨成本 | $ | (1) | | | $ | 2 | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
注意事項 10- 短期借款和長期債務
| | | | | | | | | | | | | | |
短期借款 | | 3/31/2023 | | 12/31/2022 |
長期債務的當前到期日 | | $ | 405 | | | $ | 405 | |
減去債務發行成本和折扣的流動部分 | | (7) | | | (7) | |
短期借款 | | $ | 398 | | | $ | 398 | |
| | | | |
長期債務 | | | | |
證券化注意事項 | | $ | 3,763 | | | $ | 3,772 | |
子公司高級無抵押票據 | | 750 | | | 750 | |
旋轉設施 | | 194 | | | 279 | |
定期貸款 A 融資 | | 731 | | | 736 | |
定期貸款 B 融資 | | 1,470 | | | 1,474 | |
YUM 高級無抵押票據 | | 4,875 | | | 4,875 | |
融資租賃債務 | | 53 | | | 57 | |
| | $ | 11,836 | | | $ | 11,943 | |
減去債務發行成本和折扣的長期部分 | | (82) | | | (85) | |
減去長期債務的當前到期日 | | (405) | | | (405) | |
長期債務 | | $ | 11,349 | | | $ | 11,453 | |
我們截至2022年12月31日的短期借款和長期債務的詳細信息可以在我們的 2022 年 10-K 表格中找到。
在截至2023年3月31日和2022年3月31日的季度中,支付的利息現金為美元117百萬和美元90分別是百萬。
注意 11- 衍生工具
我們使用衍生工具來管理與利率和外幣匯率波動相關的某些市場風險。目前,我們使用外幣合同來管理與某些以外幣計價的公司間應收賬款和應付賬款相關的外幣匯率的使用並不多。
利率互換
我們已經簽訂了利率互換,目的是減少我們主要通過定期貸款B融資機制支付的部分浮動利率債務利息的利率風險敞口。在 2023 年 3 月 31 日和 2022 年 12 月 31 日,我們的利率互換都將於 2025 年 3 月到期,名義金額為美元1.5十億。這些利率互換已被指定為現金流對衝工具,因為互換未來現金流的變化預計將抵消相關浮動利率債務未來預期利息支付的變化。截至2023年3月31日或2022年12月31日,沒有其他未償還的利率互換。
利率互換的收益或虧損作為AOCI的一部分列報,並重新歸類為利息支出,在我們的簡明合併收益表中,淨值與相關對衝利息支付影響收益的同一時期或多個時期。截至2023年3月31日,互換是非常有效的現金流對衝。
OCI中確認的這些利率互換的收益和虧損以及從AOCI重新歸類為淨收益的收益和虧損如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 季度已結束 | | |
| OCI 中確認的收益/(虧損) | | (收益)/虧損從AOCI重新歸類為淨收益 | | | | |
| 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
利率互換 | $ | (7) | | | $ | 59 | | | $ | (5) | | | $ | 11 | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
所得税優惠/(費用) | 2 | | | (14) | | | 1 | | | (3) | | | | | | | | | |
截至2023年3月31日,AOCI中包含的與我們的現金流套期保值相關的估計淨收益為美元,這些對衝將在未來12個月內重新歸類為收益24百萬,基於當前的倫敦銀行同業拆借利率。
回報互換總額
我們已經簽訂了總回報互換衍生合約,目的是減少我們在與高管收入延期(“EID”)計劃延期薪酬相關的某些負債中受到市場驅動的變化的風險。儘管這些總回報互換代表經濟套期保值,但出於會計目的,我們並未將其指定為套期保值。因此,在我們的簡明合併收益表中,這些衍生品公允價值的變化將立即計入一般和管理費用中的收益,這在很大程度上抵消了相關EID負債的變化。截至2023年3月31日和2022年12月31日,與總回報互換相關的公允價值並不重要。
由於使用衍生工具,公司面臨交易對手無法履行合同義務的風險。為了降低交易對手的信用風險,我們只與根據信用評級和其他因素精心挑選的主要金融機構簽訂合同,並持續評估交易對手的信譽。截至2023年3月31日,根據三大評級機構的數據,我們衍生工具的所有交易對手都獲得了投資等級評級。迄今為止,所有交易對手都按照其合同義務履行了職責。
我們的衍生資產和負債的公允價值見附註12。
注意事項 12- 公允價值披露
截至2023年3月31日,由於這些工具的短期性質,現金和現金等價物、限制性現金、短期投資、應收賬款、短期借款和應付賬款以及循環融資機制下的借款的賬面價值接近其公允價值。扣除準備金和租賃擔保後的應收票據的公允價值減去預期損失準備金,接近其賬面價值。 下表列出了公司債務的賬面價值和估計公允價值:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 3/31/2023 | | 12/31/2022 |
| 賬面價值 | | 公允價值(第 2 級) | | 賬面價值 | | 公允價值(第 2 級) |
| | | | | | | |
證券化注意事項(a) | $ | 3,763 | | | $ | 3,346 | | | $ | 3,772 | | | $ | 3,273 | |
子公司高級無抵押票據(b) | 750 | | | 741 | | | 750 | | | 731 | |
定期貸款 A 融資(b) | 731 | | | 725 | | | 736 | | | 729 | |
定期貸款 B 融資(b) | 1,470 | | | 1,468 | | | 1,474 | | | 1,459 | |
YUM 高級無抵押票據(b) | 4,875 | | | 4,644 | | | 4,875 | | | 4,473 | |
|
(a) 我們使用市場報價和計算估算了證券化票據的公允價值。證券化票據交易的市場不被視為活躍市場。
(b) 我們使用市場報價和基於市場利率的計算,估算了百勝及其子公司優先無抵押票據、定期貸款A融資和定期貸款B融資的公允價值。
定期公允價值測量
公司有利率互換和其他投資,所有這些投資都必須定期按公允價值計量(有關衍生工具的討論見附註11)。下表列出了經常以公允價值計量的資產和負債的公允價值以及衡量標準所處的公允價值層次結構中的水平。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | 公允價值 |
| | 簡明合併資產負債表 | | 級別 | | 3/31/2023 | | 12/31/2022 |
資產 | | | | | | | | |
投資 | | 其他資產 | | 1 | | | $ | 95 | | | $ | 118 | |
| | | | | | | | |
投資 | | 其他資產 | | 3 | | | 5 | | | 5 | |
利率互換 | | 預付費用和其他流動資產 | | 2 | | | 24 | | 26 | |
利率互換 | | 其他資產 | | 2 | | | 6 | | 16 | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
公司利率互換的公允價值是根據預期未來現金流的現值確定的,考慮了所涉及的風險,包括不履約風險,並根據可觀察到的投入,使用適合該期限的折扣率。
投資主要包括我們的近似值 5在印度經營肯德基和必勝客餐廳的特許經營實體Devyani International Limited(“Devyani”)的少數股權百分比,公允價值為美元93百萬和美元116截至2023年3月31日和2022年12月31日,分別為百萬人。在截至2023年3月31日的季度中,我們確認的税前投資虧損為美元23百萬,與我們在德維亞尼投資的公允價值變化有關。
注意 13- 突發事件
國税局提議的調整
根據美國國税局(“IRS”)對2013至2015財年的審計,即2022年8月,我們收到了美國國税局的税務代理報告(“RAR”),聲稱2014財年少繳了21億美元的税款外加4.18億美元的罰款。此外,到2023年第一季度,少付的利息估計約為8.3億美元。擬議的少付款項主要與我們在當年進行的一系列重組有關,這些重組涉及按品牌對公司和管理報告結構進行業務調整。美國國税局斷言,這些交易導致了約60億美元的應納税分配。
我們不同意美國國税局在RAR中斷言的立場,並打算對這一立場提出激烈的質疑。2022 年 9 月,我們向美國國税局考試部提出抗議,以多種理由對少繳税款和罰款的提議提出異議。 我們收到了美國國税局考試部門對我們抗議的反駁意見。 我們預計該案將在未來幾個月內移交給美國國税局上訴辦公室進行獨立審查。
公司預計此事不會在十二個月內得到解決,也無法確定解決該問題的時機。該公司認為,公司的税收狀況很有可能得到維持;因此,沒有為此事記錄任何儲備金。
此事的不利解決可能會對我們未來幾個時期的簡明合併財務報表產生重大不利影響。
租賃擔保
由於將我們在房地產租賃義務中的權益作為某些公司擁有的餐廳再特許經營的條件,併為某些其他租賃提供擔保,因此我們經常對租賃協議承擔次要責任。這些租約的條款各不相同,最新的期限將於 2065。截至2023年3月31日,如果主要承租人不付款,我們可能需要支付的潛在未貼現款額約為美元350百萬。截至2023年3月31日,按我們的税前債務成本折扣的這些潛在還款的現值約為美元300百萬。在絕大多數租約中,我們的加盟商是主要承租人。我們通常與這些加盟商有交叉違約條款,如果租約未付款,則會使他們違約特許經營協議。我們認為,這些交叉違約條款大大降低了我們根據這些租約被要求付款的風險,儘管在大型加盟商或特許經營商集團破產或其他類似重組的背景下,這種風險可能無法降低。截至2023年3月31日,我們在此類租賃下的預期損失所記錄的負債並不大。
法律訴訟
我們面臨與正常業務過程中出現的訴訟、房地產、環境和其他事項有關的各種索賠和突發事件。對於確定損失可能且可以合理估算的索賠或意外情況,應計損失。
印度監管事宜
好極了!在印度經營肯德基和必勝客餐廳的百勝子公司印度餐廳私人有限公司(“YRIPL”)是印度監管執法行動(“行動”)的對象。除其他外,該訴訟指控肯德基國際控股公司和必勝客國際未能滿足工業批准祕書處在1993年和1994年獲準在印度進行外國投資和經營時規定的某些條件。有爭議的條件包括所謂的最低投資承諾和門店建設要求,以及對向印度境外匯款的限制。
該訴訟源於印度財政部執法局(“DOE”)副局長在2002年和2003年的所得税審計後於2009年對YRIPL提交的投訴和陳述理由通知。在2015年的各種聽證會上,對此事進行了辯論,但沒有發佈任何命令。在擔任美國能源部特別局長(“特別局長”)的現任官員變更後,此事於2018年恢復,並又舉行了幾次聽證會。
2020年1月29日,特別局長髮布了一項命令,對YRIPL和某些前董事處以約110億印度盧比(約合1.35億美元)的罰款。其中,1.3億美元與據稱在最初的七年內未能在印度總共投資8000萬美元有關。外部律師告知我們,該命令存在缺陷,並已向德里高等法院提交了令狀申請,該法院於2020年3月5日批准了暫時中止處罰令。2022 年 11 月,YRIPL 被告知已成立行政法庭法庭,審理美國能源部就2020年1月命令的某些調查結果提出的上訴,包括有關某些指控被錯誤撤銷以及處以的罰款金額不足的指控。原定於3月舉行的行政法庭聽證會已改期至2023年8月3日。暫緩令仍然有效,德里高等法院的下一次聽證會現定於2023年5月16日舉行。我們否認責任,並打算繼續為此事進行有力辯護。我們認為該命令不太可能造成任何重大損失。
其他事項
我們目前正在進行其他各種法律訴訟,某些未解決的索賠尚待解決,目前無法確定這些索賠的最終責任(如果有)。但是,根據與法律顧問的協商,我們認為此類訴訟和索賠預計不會對我們的簡明合併財務報表產生重大不利影響,無論是個人還是總體而言。
第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析
簡介和概述
以下管理層的討論與分析(“MD&A”)應與未經審計的簡明合併財務報表(“財務報表”)、前瞻性陳述和我們截至2022年12月31日財年的10-K表年度報告(“2022年10-K表”)一起閲讀。此處提及的所有附註均指財務報表附註。表格金額以百萬美元顯示,每股和單位數額除外,或另有明確説明。由於四捨五入,百分比可能無法重新計算。
好極了!Brands, Inc. 及其子公司(以下統稱為 “公司”、“百勝”、“我們” 或 “我們的”)在超過155個國家和地區特許經營或運營由超過55,000家餐廳組成的系統,主要採用肯德基、塔可貝爾、必勝客和Habit Burger Grill(統稱為 “概念”)。該公司的肯德基、塔可鍾和必勝客品牌分別是雞肉、墨西哥風味和披薩類別的全球領導者。Habit Burger Grill 是一家快餐休閒餐廳概念,專門供應現點現做的炭烤漢堡、三明治等。在超過55,000家餐廳中,98%由加盟商經營。
百勝目前由四個運營部門組成:
•肯德基分部,包括我們在肯德基概念上的全球業務
•Taco Bell 分部,包括我們在全球範圍內對 Taco Bell 概念的運營
•必勝客部門,包括我們在必勝客概念方面的全球業務
•Habit Burger Grill 部門包括我們在全球運營的 Habit Burger Grill 概念
通過我們的良好增長祕訣,我們打算釋放概念車和百勝的增長潛力,加強概念車和地域之間的合作,持續提供更好的客户體驗、更好的單位經濟和更高的增長率。關鍵推動因素包括加快技術的使用和更好地利用我們的全系統規模。
我們的全球公民意識和可持續發展戰略反映在我們的良好議程中,其中包括我們在社會責任、風險管理和對人民、食物和地球的可持續管理方面的優先事項。
我們的增長議程基於四個關鍵驅動因素:
•無與倫比的文化和人才:利用我們的文化和人員能力推動品牌績效和特許經營成功
•無與倫比的運營能力:招募和裝備世界上最好的餐廳運營商,以提供卓越的客户體驗
•相關、簡單且與眾不同的品牌:創新和提升人們信任和擁護的標誌性餐廳品牌
•大膽的餐廳發展:以強勁的經濟和價值推動市場和特許經營擴張
我們打算在本MD&A中為讀者提供有助於瞭解我們的經營業績的信息,包括管理層用來評估公司業績的績效指標。在此 MD&A 中,我們通常會討論以下績效指標:
•同店銷售增長是指在百勝系統中開業一年或更長時間的所有餐廳(包括暫時關閉的餐廳)的系統銷售額的估計百分比變化。由於裝修或形象提升、重建、自然災害、健康流行病或疫情、房東糾紛或其他問題,餐廳可能會不時暫時關閉。我們認為暫時關閉的餐廳的系統銷售額仍保留在我們的基礎上,以確定同店銷售增長,而餐廳仍保留在我們的單位數量中(見下文)。我們認為同店銷售增長對投資者有用,因為我們的業績在很大程度上取決於Concepts現有門店基礎的業績。此外,同店銷售增長反映了我們品牌的實力、運營和廣告計劃的有效性以及當地的經濟和消費者趨勢。
•單位空缺總數反映了我們和加盟商的新開業情況。淨新增單位增長反映了單位開業總額被我們和加盟商永久關閉門店所抵消。為了確定一家餐廳是否符合單位的定義,我們會考慮該餐廳的運營是否持續且獨立於另一個 YUM 部門,是否提供我們其中一個概念店的主要產品,根據單獨的特許經營協議(如果由加盟商經營)運營,是否具有可觀和可持續的銷售額。我們認為,單位開盤總額和淨新增單位增長對投資者有用,因為我們的增長很大一部分依賴新單位。此外,單位空缺總額和淨新增單位
增長通常反映了我們和我們的加盟商開設和運營我們的概念餐廳所獲得的經濟回報。
•不包括外幣折算(“外匯”)影響的系統銷售和系統銷售反映了所有餐廳的業績,包括公司擁有的和特許經營的餐廳,無論其所有權如何。特許經營餐廳的銷售通常會為公司帶來持續的特許經營和許可費,佔銷售額的3%至6%。越來越多的客户向第三方支付費用,以交付或促進我們Concepts產品的訂購。我們還在系統銷售中包括客户向這些第三方支付的金額中第三方有義務向我們支付許可費的任何部分,按該金額的百分比計算。特許經營餐廳的銷售額以及客户為交付或促進我們Concepts產品的訂購而向第三方支付的費用不包含在簡明合併收益表中的公司銷售額中;但是,我們由此獲得的任何特許經營和許可費均包含在公司的收入中。我們認為,系統銷售增長對投資者很有用,它是衡量我們業務整體實力的重要指標,因為它包括我們的主要收入驅動因素,公司和特許經營同店銷售以及淨單位增長。
截至2022年第二季度初,由於我們在退出俄羅斯方面取得了進展,以及我們決定將俄羅斯入侵烏克蘭之日後歸屬於俄羅斯的未來淨利潤從賺取這些利潤的部門分部重歸類為未分配的其他收入(見附註1和8),我們選擇將所有俄羅斯單位從我們的單位數量中刪除,並開始將這些單位的相關銷售額從我們的系統銷售總額中排除。我們在俄羅斯分別從肯德基和必勝客的全球單位數中刪除了1,112個單位和53個單位。出於我們計算同店銷售額的目的,這些單位的處理方式與永久關閉門店類似,因此從 2022 年 4 月 1 日起,它們已從我們的同店銷售額計算中刪除。
除了根據美利堅合眾國公認會計原則提供的結果外(“GAAP”),公司提供以下非公認會計準則衡量標準:
•攤薄後每股收益,不包括特殊項目(定義如下);
•不包括特殊物品的有效税率;
•核心營業利潤。核心營業利潤不包括特殊項目和外匯,我們使用核心營業利潤進行內部績效評估;
•公司餐廳利潤和公司餐廳利潤佔銷售額的百分比(定義如下)。
這些非公認會計準則指標無意取代我們根據公認會計原則列報的財務業績。相反,該公司認為,這些非公認會計準則衡量標準的列報為投資者提供了更多信息,有助於比較過去和現在的業務。
特殊項目不包含在我們的任何分部業績中,因為由於其規模和/或性質,公司認為它們並不代表我們的持續業務。我們的首席運營決策者在評估細分市場表現時不考慮特殊項目的影響。
公司餐廳利潤定義為公司銷售額減去公司餐廳支出,兩者都出現在我們的簡明合併收益表的正文中。公司餐廳支出包括我們公司擁有的餐廳在實現公司銷售時直接產生的費用,包括食品和紙張成本、餐廳級勞動力成本、餐廳級資產的租金、折舊和攤銷以及該公司餐廳產生的和代表該公司餐廳產生的廣告費用。公司餐廳利潤率佔銷售額的百分比(“公司餐廳利潤百分比”)定義為公司餐廳利潤除以公司銷售額。我們使用公司餐廳利潤來內部評估公司自有餐廳的業績,我們認為公司餐廳利潤為投資者提供了有關我們公司自有餐廳盈利能力的有用信息。在計算公司餐廳利潤時,公司不包括與我們的特許經營業務直接相關的收入和支出以及一般和管理費用中包含的非餐廳層面的成本,其中一些可能支持公司自有餐廳的運營。公司還將餐廳層面的資產減值和關閉費用排除在公司餐廳利潤的確定之外,因為據信此類支出並不代表持續運營,這些費用歷來並不重要。列出的公司餐廳利潤和公司餐廳利潤率可能無法與業內其他公司的其他類似標題的指標相提並論。
列出的某些績效指標和非公認會計準則衡量標準不包括外匯的影響。這些數額是通過將本年度的業績按上一年的平均匯率折算得出的。我們認為,消除外匯影響可以在不扭曲外匯波動的情況下提供更好的年度可比性。
運營結果
摘要
本摘要中的所有比較均與一年前同期相比較。下面的季度財務亮點表反映了截至2022年第二季度初,從我們的單位數量及其相關銷售額中刪除所有俄羅斯單位所產生的影響。
季度財務摘要:
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| % 變化 |
| 系統銷售,不包括外匯 | 同店銷售 | 單位 | GAAP 營業利潤 | 核心營業利潤 |
肯德基分部 | +11 | +9 | +2 | +5 | +12 |
塔可貝爾分部 | +12 | +8 | +6 | +10 | +11 |
必勝客分部 | +10 | +7 | +3 | +2 | +7 |
| | | | | |
好極了 | +11 | +8 | +3 | +3 | +11 |
此外:
•截至 2022 年第二季度初,我們選擇從我們的單位數量中刪除 1,165 台俄羅斯機組,並開始將它們的相關銷量從我們的系統總銷量中排除。我們在俄羅斯分別從肯德基和必勝客的單位數中刪除了1,112個單位和53個單位。結果:
◦如上所示,百勝和肯德基分部系統不包括外幣的銷售增長分別受到2個和4個百分點的負面影響。
◦如上所示,百勝和肯德基分部的同比單位增長分別受到2個和5個百分點的負面影響。
•此外,我們選擇將入侵之日之後歸屬於俄羅斯的未來淨利潤從賺取這些利潤的部門分部重歸類為未分配的其他收入,並將此類利潤列為特殊項目,因為它們並不代表我們的持續業績。由於歸屬於俄羅斯的核心營業利潤下降:
◦如上所示,截至2023年3月31日的季度,百勝和肯德基分部的核心營業利潤分別受到1和2個百分點的負面影響。
•截至2023年3月31日的季度,外幣折算對部門營業利潤產生了2,700萬美元的不利影響。
| | | | | | | | | | | | | | |
| 第一季度 | |
| 2023 | 2022 | % 變化 | | | |
GAAP EPS | $1.05 | $1.36 | (23) | | | |
特殊物品 EPS | $(0.01) | $0.31 | NM | | | |
不包括特殊項目的每股收益 | $1.06 | $1.05 | 甚至 | | | |
•除了上述影響營業利潤的因素外,我們的2023年攤薄後每股收益(不包括特殊項目)受到未實現投資虧損的按市值調整的0.07美元和外幣折算產生的0.08美元的負面影響。
•本季度單位總開盤量為746套,淨新增單位323套。
世界各地
GAAP 業績
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 季度已結束 | | |
| 2023 | | 2022 | | % B/ (W) | | | | | | |
公司銷售額 | $ | 474 | | | $ | 470 | | | 1 | | | | | | | | | |
特許經營和財產收入 | 770 | | | 714 | | | 8 | | | | | | | | | |
廣告和其他服務的特許經營捐款 | 401 | | | 363 | | | 10 | | | | | | | | | |
總收入 | 1,645 | | | 1,547 | | | 6 | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | |
公司餐廳費用 | 403 | | | 402 | | | — | | | | | | | | | |
G&A 費用 | 282 | | | 253 | | | (11) | | | | | | | | | |
特許經營和物業費用 | 36 | | | 32 | | | (12) | | | | | | | | | |
特許經營廣告和其他服務費用 | 395 | | | 361 | | | (9) | | | | | | | | | |
再特許經營(收益)損失 | (4) | | | (4) | | | 17 | | | | | | | | | |
其他(收入)支出 | 10 | | | (6) | | | NM | | | | | | | | |
成本和支出總額,淨額 | 1,122 | | | 1,038 | | | (8) | | | | | | | | | |
營業利潤 | 523 | | | 509 | | | 3 | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | |
投資(收入)支出,淨額 | 24 | | | (7) | | | NM | | | | | | | | |
其他養老金(收入)支出 | (2) | | | — | | | NM | | | | | | | | |
利息支出,淨額 | 130 | | | 118 | | | (10) | | | | | | | | | |
所得税前收入 | 371 | | | 398 | | | (7) | | | | | | | | | |
所得税準備金(福利) | 71 | | | (1) | | | NM | | | | | | | | |
淨收入 | $ | 300 | | | $ | 399 | | | (25) | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | |
攤薄後每股(a) | $ | 1.05 | | | $ | 1.36 | | | (23) | | | | | | | | | |
有效税率 | 19.1 | % | | (0.2) | % | | (19.3) | | ppts。 | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | |
(a)有關此計算中使用的股票數量,請參閲註釋 2。
性能指標
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
單位數 | 3/31/2023 | | 3/31/2022 | | % 增加(減少) | | | | | |
專營權 | 54,681 | | | 52,990 | | | 3 | | | | | | |
公司所有 | 1,002 | | | 1,062 | | | (6) | | | | | | |
總計 | 55,683 | | | 54,052 | | | 3 | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 季度已結束 | | |
| | 2023 | | 2022 | | | | |
同店銷售增長(下降)% | | 8 | | | 3 | | | | | |
報告稱,系統銷售增長(下降)百分比 | | 6 | | | 6 | | | | | |
系統銷售增長(下降)%,不包括外匯 | | 11 | | | 8 | | | | | |
| | | | | | | | |
我們按公司和特許經營銷售劃分的系統銷售明細如下: | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 季度已結束 | | |
| | 2023 | | 2022 | | | | |
| | | | | | | | |
合併 | | | | | | | | |
公司銷售額(a) | | $ | 474 | | | $ | 470 | | | | | |
特許經營銷售 | | 14,541 | | | 13,676 | | | | | |
系統銷售 | | 15,015 | | | 14,146 | | | | | |
外幣對系統銷售的影響(b) | | (641) | | | 不適用 | | | | |
系統銷售,不包括外匯 | | $ | 15,656 | | | $ | 14,146 | | | | | |
| | | | | | | | |
肯德基分部 | | | | | | | | |
公司銷售額(a) | | $ | 110 | | | $ | 126 | | | | | |
特許經營銷售 | | 7,947 | | | 7,607 | | | | | |
系統銷售 | | 8,057 | | | 7,733 | | | | | |
外幣對系統銷售的影響(b) | | (504) | | | 不適用 | | | | |
系統銷售,不包括外匯 | | $ | 8,561 | | | $ | 7,733 | | | | | |
| | | | | | | | |
塔可貝爾分部 | | | | | | | | |
公司銷售額(a) | | $ | 229 | | | $ | 214 | | | | | |
特許經營銷售 | | 3,235 | | | 2,894 | | | | | |
系統銷售 | | 3,464 | | | 3,108 | | | | | |
外幣對系統銷售的影響(b) | | (10) | | | 不適用 | | | | |
系統銷售,不包括外匯 | | $ | 3,474 | | | $ | 3,108 | | | | | |
| | | | | | | | |
必勝客分部 | | | | | | | | |
公司銷售額(a) | | $ | 5 | | | $ | 5 | | | | | |
特許經營銷售 | | 3,331 | | | 3,155 | | | | | |
系統銷售 | | 3,336 | | | 3,160 | | | | | |
外幣對系統銷售的影響(b) | | (127) | | | 不適用 | | | | |
系統銷售,不包括外匯 | | $ | 3,463 | | | $ | 3,160 | | | | | |
| | | | | | | | |
哈比特漢堡燒烤部 | | | | | | | | |
公司銷售額(a) | | $ | 130 | | | $ | 125 | | | | | |
特許經營銷售 | | 28 | | | 20 | | | | | |
系統銷售 | | 158 | | | 145 | | | | | |
外幣對系統銷售的影響(b) | | — | | | 不適用 | | | | |
系統銷售,不包括外匯 | | $ | 158 | | | $ | 145 | | | | | |
| | | | | | | | |
(a)公司銷售額代表我們公司經營的門店的銷售額,如我們的簡明合併損益表所示。
(b) 外匯對系統銷售的影響僅與公佈的上一年度有關。在確定適用的系統銷售增長百分比時,應將本年度不包括外匯的系統銷售額與上一年度的系統銷售額進行比較。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | |
非公認會計準則項目 | | | | | | | | |
| | | | | | | | |
非公認會計準則項目,以及與最具可比性的GAAP財務指標的對賬情況,如下所示。 |
| | | | | | | | |
| | 季度已結束 | | |
| | 2023 | | 2022 | | | | |
核心營業利潤增長(下降)% | | 11 | | | (5) | | | | | |
攤薄後每股收益增長(下降)%,不包括特殊項目 | | 甚至 | | (1) | | | | | |
不包括特殊物品的有效税率 | | 19.3 | % | | 20.4 | % | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | |
| | 季度已結束 | | |
| | 2023 | | 2022 | | | | |
公司餐廳利潤 | | $ | 71 | | | $ | 68 | | | | | |
公司餐廳利潤率% | | 14.9 | % | | 14.5 | % | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 季度已結束 | | |
特殊物品詳情 | | 2023 | | 2022 | | | | |
與全市場再特許經營相關的收益(a) | | $ | 3 | | | $ | 3 | | | | | |
退出俄羅斯的決定對營業利潤的影響(b) | | (3) | | | 7 | | | | | |
| | | | | | | | |
其他特殊物品費用 | | (3) | | | (1) | | | | | |
特殊項目收入(支出)-營業利潤 | | (3) | | | 9 | | | | | |
| | | | | | | | |
| | | | | | | | |
特殊物品的税收(支出)優惠(c) | | 2 | | | (2) | | | | | |
| | | | | | | | |
税收優惠-2022 年 1 月發佈的美國外國税收抵免法規(d) | | — | | | 82 | | | | | |
| | | | | | | | |
特殊項目收入(支出),扣除税款 | | $ | (1) | | | $ | 89 | | | | | |
攤薄後的平均已發行股數 | | 285 | | | 294 | | | | | |
特殊項目攤薄後每股收益 | | $ | (0.01) | | | $ | 0.31 | | | | | |
| | | | | | | | |
(a)由於其規模和波動性,我們將與全市場再特許經營有關的再特許經營收益和虧損反映為特殊商品。在截至2023年3月31日和2022年3月31日的兩個季度中,我們分別錄得300萬美元的再特許經營淨收益,這些收益已反映為特殊商品。
此外,在截至2023年3月31日和2022年3月31日的兩個季度中,我們分別錄得100萬美元的再特許經營淨收益,但未反映為特殊物品。這些再特許經營淨收益與餐廳的再特許經營有關,與全市場再特許經營無關,我們認為這表明我們預計將持續進行特許經營活動。
(b)2022 年第一季度,由於俄羅斯入侵烏克蘭,我們暫停了在俄羅斯的所有投資和餐館開發。我們還暫停了我們在俄羅斯的70家公司擁有的肯德基餐廳的所有運營,並開始與我們的主要特許經營商合作敲定一項協議,暫停必勝客在俄羅斯的所有業務。此外,我們承諾將入侵之日後歸屬於俄羅斯的任何未來淨利潤轉用於人道主義工作。在 2022 年第二季度,我們完成了將必勝客俄羅斯業務的所有權轉讓給當地運營商。2023 年 4 月,我們將俄羅斯的肯德基業務出售給 Smart Service Ltd.,包括所有俄羅斯公司擁有的肯德基餐廳、操作系統和主特許經營權以及 Rostik 品牌的商標,從而完成了從俄羅斯市場的退出。根據買賣協議,買方已同意牽頭將俄羅斯的肯德基餐廳更名為Rostik's並留住公司在俄羅斯的員工。
我們的GAAP經營業績繼續反映了截至2023年3月31日的季度肯德基在俄羅斯運營的收入和支出,以及截至2022年3月31日的季度必勝客和肯德基在其歷史財務報表細列項目和運營領域內的收入和支出。但是,鑑於我們決定退出俄羅斯,以及我們承諾將入侵之日後歸屬於俄羅斯的任何未來淨利潤用於人道主義工作,我們已將該部門分部業績的淨營業利潤或虧損重新歸類為未分配的其他收入(支出)。此外,我們還承擔了與業務轉讓相關的某些費用以及與退出俄羅斯相關的其他一次性成本,這些費用已記錄在公司和未分配的G&A和未分配的特許經營權和財產支出中。未分配的其他收入(支出)中還記錄了俄羅斯盧布價值波動造成的外匯影響。在截至2023年3月31日和2022年3月31日的季度中,由此產生的淨營業虧損分別為300萬美元和淨營業利潤700萬美元,已列為特殊項目,因為這些金額並不代表我們的持續業績。
(c) 特殊物品的税收(支出)優惠是根據性質的影響以及特殊物品中各個組成部分的管轄權確定的。
(d) 2022 年 1 月,美國財政部發布了從公司 2022 納税年度開始影響外國税收抵免使用的新法規。這些法規使向某些國家繳納的外國税款在美國不再可抵免,預計這將導致外國税收抵免結轉的更多利用。結果,
我們撤銷了與現有外國税收抵免結轉相關的估值補貼。這種估值補貼逆轉導致在截至2022年3月31日的季度中獲得8200萬美元的一次性税收優惠,該優惠反映為特殊項目。美國財政部於 2022 年 11 月發佈了澄清性指導方針,該指導方針導致最初根據 2022 年 1 月的法規確定為不可抵免的外國税收現在被視為可抵免税。因此,在截至2022年3月31日的季度中發佈的外國税收抵免結轉的估值補貼在截至2022年12月31日的季度中重新設立。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | |
GAAP 營業利潤與核心營業利潤的對賬 | | 季度已結束 | | |
| | 2023 | | 2022 | | | | |
合併 | | | | | | | | |
GAAP 營業利潤 | | $ | 523 | | | $ | 509 | | | | | |
特殊項目收入(支出) | | (3) | | | 9 | | | | | |
外幣對部門營業利潤的影響(a) | | (27) | | | 不適用 | | | | |
核心營業利潤 | | $ | 553 | | | $ | 500 | | | | | |
| | | | | | | | |
肯德基分部 | | | | | | | | |
GAAP 營業利潤 | | $ | 305 | | | $ | 291 | | | | | |
外幣對部門營業利潤的影響(a) | | (21) | | | 不適用 | | | | |
核心營業利潤 | | $ | 326 | | | $ | 291 | | | | | |
| | | | | | | | |
塔可貝爾分部 | | | | | | | | |
GAAP 營業利潤 | | $ | 204 | | | $ | 185 | | | | | |
外幣對部門營業利潤的影響(a) | | (1) | | | 不適用 | | | | |
核心營業利潤 | | $ | 205 | | | $ | 185 | | | | | |
| | | | | | | | |
必勝客分部 | | | | | | | | |
GAAP 營業利潤 | | $ | 104 | | | $ | 102 | | | | | |
外幣對部門營業利潤的影響(a) | | (5) | | | 不適用 | | | | |
核心營業利潤 | | $ | 109 | | | $ | 102 | | | | | |
| | | | | | | | |
哈比特漢堡燒烤部 | | | | | | | | |
GAAP 營業虧損 | | $ | (5) | | | $ | (8) | | | | | |
外幣對部門營業利潤的影響(a) | | — | | | 不適用 | | | | |
核心營業虧損 | | $ | (5) | | | $ | (8) | | | | | |
| | | | | | | | |
攤薄後每股收益與攤薄後每股收益的對賬,不包括特殊項目 | | | | | | | | |
攤薄後每股 | | $ | 1.05 | | | $ | 1.36 | | | | | |
特殊項目攤薄後每股收益 | | (0.01) | | | 0.31 | | | | | |
不包括特殊項目的攤薄後每股收益 | | $ | 1.06 | | | $ | 1.05 | | | | | |
| | | | | | | | |
GAAP 有效税率與不包括特殊項目的有效税率的對賬 | | | | | | | | |
GAAP 有效税率 | | 19.1 | % | | (0.2) | % | | | | |
特殊物品對税率的影響 | | (0.2) | % | | (20.6) | % | | | | |
不包括特殊物品的有效税率 | | 19.3 | % | | 20.4 | % | | | | |
(a) 外匯對報告營業利潤的影響僅與公佈的上一年度有關。在確定適用的核心營業利潤增長百分比時,應將本年度的核心營業利潤與僅針對上一年度任何特殊項目收入(支出)調整後的上一年度的GAAP營業利潤進行比較。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
GAAP 營業利潤與公司餐廳利潤的對賬 |
| | 截至2023年3月31日的季度 |
| | 肯德基分部 | | 塔可貝爾分部 | | 必勝客分部 | | 哈比特漢堡燒烤部 | | 公司和未分配 | | 合併 |
GAAP 營業利潤(虧損) | | $ | 305 | | | $ | 204 | | | $ | 104 | | | $ | (5) | | | $ | (85) | | | $ | 523 | |
減去: | | | | | | | | | | | | |
特許經營和財產收入 | | 412 | | | 201 | | | 155 | | | 2 | | | — | | | 770 | |
廣告和其他服務的特許經營捐款 | | 165 | | | 142 | | | 94 | | | — | | | — | | | 401 | |
添加: | | | | | | | | | | | | |
一般和管理費用 | | 89 | | | 45 | | | 51 | | | 13 | | | 84 | | | 282 | |
特許經營和物業費用 | | 26 | | | 5 | | | 3 | | | 1 | | | 1 | | | 36 | |
特許經營廣告和其他服務費用 | | 164 | | | 138 | | | 93 | | | — | | | — | | | 395 | |
再特許經營(收益)損失 | | — | | | — | | | — | | | — | | | (4) | | | (4) | |
其他(收入)支出 | | 7 | | | 1 | | | (2) | | | — | | | 4 | | | 10 | |
公司餐廳利潤 | | $ | 14 | | | $ | 50 | | | $ | — | | | $ | 7 | | | $ | — | | | $ | 71 | |
公司銷售額 | | $ | 110 | | | $ | 229 | | | $ | 5 | | | $ | 130 | | | $ | — | | | $ | 474 | |
公司餐廳利潤率% | | 12.0 | % | | 22.2 | % | | 3.9 | % | | 4.9 | % | | 不適用 | | 14.9 | % |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至2022年3月31日的季度 |
| | 肯德基分部 | | 塔可貝爾分部 | | 必勝客分部 | | 哈比特漢堡燒烤部 | | 公司和未分配 | | 合併 |
GAAP 營業利潤(虧損) | | $ | 291 | | | $ | 185 | | | $ | 102 | | | $ | (8) | | | $ | (61) | | | $ | 509 | |
減去: | | | | | | | | | | | | |
特許經營和財產收入 | | 383 | | | 179 | | | 151 | | | 1 | | | — | | | 714 | |
廣告和其他服務的特許經營捐款 | | 151 | | | 124 | | | 88 | | | — | | | — | | | 363 | |
添加: | | | | | | | | | | | | |
一般和管理費用 | | 84 | | | 36 | | | 50 | | | 12 | | | 71 | | | 253 | |
特許經營和物業費用 | | 24 | | | 6 | | | 2 | | | — | | | — | | | 32 | |
特許經營廣告和其他服務費用 | | 151 | | | 123 | | | 87 | | | — | | | — | | | 361 | |
再特許經營(收益)損失 | | — | | | — | | | — | | | — | | | (4) | | | (4) | |
其他(收入)支出 | | 2 | | | — | | | (2) | | | — | | | (6) | | | (6) | |
公司餐廳利潤 | | $ | 18 | | | $ | 47 | | | $ | — | | | $ | 3 | | | $ | — | | | $ | 68 | |
公司銷售額 | | $ | 126 | | | $ | 214 | | | $ | 5 | | | $ | 125 | | | $ | — | | | $ | 470 | |
公司餐廳利潤率% | | 14.1 | % | | 21.9 | % | | (0.7) | % | | 3.0 | % | | 不適用 | | 14.5 | % |
影響已報告業績且可能影響未來業績的項目
以下項目影響了2023年和/或2022年報告的業績和/或有理由可能影響未來的業績。另請參閲本 MD&A 的 “特殊物品詳情” 部分,瞭解其他類似影響結果的項目。
俄羅斯入侵烏克蘭
2022 年第一季度,由於俄羅斯入侵烏克蘭,我們暫停了在俄羅斯的所有投資和餐館開發。我們還暫停了我們在俄羅斯的70家公司擁有的肯德基餐廳的所有運營,並開始與我們的主要特許經營商合作敲定一項協議,暫停必勝客在俄羅斯的所有業務。此外,我們承諾將入侵之日後歸屬於俄羅斯的任何未來淨利潤轉用於人道主義工作。在 2022 年第二季度,我們完成了將必勝客俄羅斯業務的所有權轉讓給當地運營商。2023 年 4 月,我們將俄羅斯的肯德基業務出售給 Smart Service Ltd.,包括所有俄羅斯公司擁有的肯德基餐廳、操作系統和主特許經營權以及 Rostik 品牌的商標,從而完成了從俄羅斯市場的退出。根據買賣協議,買方已同意牽頭將俄羅斯的肯德基餐廳更名為Rostik's並留住公司在俄羅斯的員工。隨着這筆交易的完成,我們現已停止在俄羅斯的公司業務。
從 2022 年第二季度初開始,我們選擇將所有俄羅斯設備從我們的單位數量及其相關銷售額中從我們的系統總銷量中刪除。我們在俄羅斯分別從肯德基和必勝客的全球單位數中刪除了1,112個單位和53個單位。截至2023年3月31日,這對百勝和肯德基分部的同比單位增長分別產生了2個和5個百分點的負面影響。在截至2023年3月31日的季度中,這也對百勝和肯德基分部不包括外幣的系統銷售增長分別產生了2個和4個百分點的負面影響。截至 2022 年第二季度初,俄羅斯商品已從我們的同店銷售額計算中刪除。
我們的GAAP經營業績繼續反映了截至2023年3月31日的季度肯德基在俄羅斯運營的收入和支出,以及截至2022年3月31日的季度必勝客和肯德基在其歷史財務報表細列項目和運營領域內的收入和支出。但是,鑑於我們決定退出俄羅斯,以及我們承諾將入侵之日之後歸屬於俄羅斯的任何未來淨利潤用於人道主義工作,我們將該部門分部業績的淨營業利潤或虧損重新歸類為未分配的其他收入(支出),並將此類淨利潤列為特殊項目。此外,我們還承擔了與業務轉讓相關的某些費用以及與退出俄羅斯相關的其他費用,這些費用已記錄在公司和未分配的G&A和未分配的特許經營權和財產支出中。在截至2023年3月31日和2022年3月31日的季度中,由此產生的淨營業虧損分別為300萬美元和淨營業利潤700萬美元,已列為特殊項目,因為這些金額並不代表我們的持續業績。
從歷史上看,我們的俄羅斯業務約佔我們總營業利潤的3%和系統總銷售額的2%。在截至2023年3月31日的季度中,我們在俄羅斯的核心營業利潤與去年第一季度相比有所下降,對百勝和肯德基分部的核心營業利潤增長分別產生了1和2個百分點的負面影響。
有關我們在俄羅斯的淨資產基礎的討論,請參閲註釋1。
外幣折算對營業利潤的影響
截至2023年3月31日的季度,外幣匯率的變化對我們以外幣計價的部門營業利潤的折算產生了2,700萬美元的負面影響。這包括對我們的肯德基分部2100萬美元營業利潤的負面影響。我們目前預計,在2023年第二季度,外匯變動將對部門營業利潤產生約1000萬至2000萬美元的負面影響。
投資德維亞尼
我們在印度經營肯德基和必勝客餐廳的特許經營實體Devyani International Limited(“Devyani”)的約5%少數股權投資的公允價值發生了變化,導致截至2023年3月31日和2022年3月31日的季度分別出現了2,300萬美元的税前虧損和700萬美元的税前收益。
肯德基分部
肯德基分部擁有 28,003 個單位,其中 86% 位於美國境外。此外,截至 2023 年 3 月 31 日,肯德基分部 99% 的單位由加盟商運營。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 季度已結束 | | |
| | | | | | % B/ (W) | | | | | | |
| | 2023 | | 2022 | | 已報告 | | Ex FX | | | | | | | | |
系統銷售 | | $ | 8,057 | | | $ | 7,733 | | | 4 | | | | 11 | | | | | | | | | | | | |
同店銷售增長(下降)% | | 9 | | | 3 | | | 不適用 | | | 不適用 | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
公司銷售額 | | $ | 110 | | | $ | 126 | | | (13) | | | | (6) | | | | | | | | | | | | |
特許經營和財產收入 | | 412 | | | 383 | | | 8 | | | | 14 | | | | | | | | | | | | |
廣告和其他服務的特許經營捐款 | | 165 | | | 151 | | | 9 | | | | 12 | | | | | | | | | | | | |
總收入 | | $ | 687 | | | $ | 660 | | | 4 | | | | 10 | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
公司餐廳利潤 | | $ | 14 | | | $ | 18 | | | (26) | | | | (20) | | | | | | | | | | | | |
公司餐廳利潤率% | | 12.0 | % | | 14.1 | % | | (2.1) | | ppts。 | | (2.0) | | ppts。 | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
G&A 費用 | | $ | 89 | | | $ | 84 | | | (6) | | | | (8) | | | | | | | | | | | | |
特許經營和物業費用 | | 26 | | | 24 | | | (11) | | | | (19) | | | | | | | | | | | | |
特許經營廣告和其他服務費用 | | 164 | | | 151 | | | (9) | | | | (12) | | | | | | | | | | | | |
營業利潤 | | $ | 305 | | | $ | 291 | | | 5 | | | | 12 | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | % 增加(減少) | |
單位數 | | 3/31/2023 | | 3/31/2022 | | |
專營權 | | 27,785 | | | 27,081 | | | 3 | | |
公司所有 | | 218 | | | 291 | | | (25) | | |
總計 | | 28,003 | | | 27,372 | | | 2 | | |
公司銷售額和公司餐廳利潤率%
公司銷售額的季度下降(不包括外幣折算的影響)是由我們在俄羅斯擁有的70家公司擁有的肯德基餐廳在截至2022年3月31日的季度暫停運營所推動的,但被公司6%的同店銷售增長部分抵消。正如本MD&A的簡介和概述部分所討論的那樣,從2022年4月1日起,俄羅斯的所有單位,包括公司和特許經營的單位,都已從我們的同店銷售額計算中刪除。
公司餐廳利潤率的季度下降是由大宗商品通脹推動的。
特許經營和財產收入
不包括外幣折算的影響,特許經營和房地產收入的季度增長是由特許經營同店銷售增長9%和單位增長推動的。
正如本MD&A的簡介和概述部分所討論的那樣,從2022年4月1日起,俄羅斯的所有單位,包括公司和特許經營的單位,都已從我們的同店銷售額計算中刪除。
G&A
不包括外幣折算的影響,G&A的季度增長是由員工人數和工資的增加以及差旅相關成本的增加所推動的。
營業利潤
不包括外幣折算的影響,營業利潤的季度增長是由同店銷售增長和單位增長推動的,但餐廳運營成本的增加、G&A的增加以及俄羅斯利潤下降對同比營業利潤增長的2個百分點的負面影響部分抵消。
塔可貝爾分部
塔可鍾分部擁有8,276個單位,其中87%在美國。截至2023年3月31日,該公司擁有塔可鍾在美國的7%的股份。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 季度已結束 | | |
| | | | | | % B/ (W) | | | | | | |
| | 2023 | | 2022 | | 已報告 | | Ex FX | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
系統銷售 | | $ | 3,464 | | | $ | 3,108 | | | 11 | | | | 12 | | | | | | | | | | | | |
同店銷售增長百分比 | | 8 | | | 5 | | | 不適用 | | | 不適用 | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
公司銷售額 | | $ | 229 | | | $ | 214 | | | 7 | | | | 7 | | | | | | | | | | | | |
特許經營和財產收入 | | 201 | | | 179 | | | 12 | | | | 12 | | | | | | | | | | | | |
廣告和其他服務的特許經營捐款 | | 142 | | | 124 | | | 14 | | | | 14 | | | | | | | | | | | | |
總收入 | | $ | 572 | | | $ | 517 | | | 11 | | | | 11 | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
公司餐廳利潤 | | $ | 50 | | | $ | 47 | | | 9 | | | | 9 | | | | | | | | | | | | |
公司餐廳利潤率% | | 22.2 | % | | 21.9 | % | | 0.3 | | ppts。 | | 0.3 | | ppts。 | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
G&A 費用 | | $ | 45 | | | $ | 36 | | | (25) | | | | (25) | | | | | | | | | | | | |
特許經營和物業費用 | | 5 | | | 6 | | | 14 | | | | 16 | | | | | | | | | | | | |
特許經營廣告和其他服務費用 | | 138 | | | 123 | | | (12) | | | | (12) | | | | | | | | | | | | |
營業利潤 | | $ | 204 | | | $ | 185 | | | 10 | | | 11 | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | % 增加(減少) | |
單位數 | | 3/31/2023 | | 3/31/2022 | | |
專營權 | | 7,806 | | | 7,367 | | | 6 | | |
公司所有 | | 470 | | | 464 | | | 1 | | |
總計 | | 8,276 | | | 7,831 | | | 6 | | |
公司銷售額和公司餐廳利潤率%
公司銷售額的季度增長是由公司同店銷售增長7%推動的,單位增長部分被特許經營所抵消。
公司餐廳利潤率的季度增長是由同店銷售增長推動的,部分被大宗商品通脹和勞動力成本的上漲所抵消。
特許經營和財產收入
特許經營和房地產收入的季度增長是由特許經營同店銷售增長9%和單位增長推動的。
G&A
不包括外幣折算的影響,G&A的季度增長是由數字和技術支出的增加、員工人數和薪水的增加以及差旅相關費用的增加所推動的。
營業利潤
營業利潤的季度增長是由同店銷售增長和單位增長推動的,部分被餐廳運營成本的增加和G&A的增加所抵消。
必勝客分部
必勝客分部擁有19,046個單位,其中66%位於美國境外。必勝客分部使用多種分銷渠道,包括送貨、堂食和快遞(例如機場),包括同時以必勝客和Telepizza品牌運營的單位。此外,截至2023年3月31日,必勝客分部超過99%的單位由加盟商運營。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 季度已結束 | | |
| | | | | | % B/ (W) | | | | | | |
| | 2023 | | 2022 | | 已報告 | | Ex FX | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
系統銷售 | | $ | 3,336 | | | $ | 3,160 | | | 6 | | | | 10 | | | | | | | | | | | | |
同店銷售增長(下降)% | | 7 | | | 甚至 | | 不適用 | | | 不適用 | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
公司銷售額 | | $ | 5 | | | $ | 5 | | | 2 | | | | 2 | | | | | | | | | | | | |
特許經營和財產收入 | | 155 | | | 151 | | | 3 | | | | 6 | | | | | | | | | | | | |
廣告和其他服務的特許經營捐款 | | 94 | | | 88 | | | 7 | | | | 8 | | | | | | | | | | | | |
總收入 | | $ | 254 | | | $ | 244 | | | 4 | | | | 7 | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
公司餐廳利潤 | | $ | — | | | $ | — | | | NM | | | NM | | | | | | | | | | | |
公司餐廳利潤率% | | 3.9 | % | | (0.7) | % | | 4.6 | | ppts。 | | 4.6 | | ppts。 | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
G&A 費用 | | $ | 51 | | | $ | 50 | | | (3) | | | | (5) | | | | | | | | | | | | |
特許經營和物業費用 | | 3 | | | 2 | | | (30) | | | | (8) | | | | | | | | | | | | |
特許經營廣告和其他服務費用 | | 93 | | | 87 | | | (7) | | | | (8) | | | | | | | | | | | | |
營業利潤 | | $ | 104 | | | $ | 102 | | | 2 | | | | 7 | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | % 增加(減少) | |
單位數 | | 3/31/2023 | | 3/31/2022 | | |
專營權 | | 19,025 | | | 18,496 | | | 3 | | |
公司所有 | | 21 | | | 22 | | | (5) | | |
總計 | | 19,046 | | | 18,518 | | | 3 | | |
公司銷售額
公司銷售額的季度增長,不包括外幣折算的影響,是由公司同店銷售額增長6%推動的。
特許經營和財產收入
不包括外幣折算的影響,特許經營和房地產收入的季度增長是由特許經營同店銷售額增長7%和單位增長推動的,但部分被去年確認的與主特許經營協議產生的未行使開發權相關的特許經營費所抵消。
G&A
不包括外幣折算的影響,G&A的季度增長是由員工人數和工資的增加以及差旅相關費用的增加所推動的,但被律師費的減少部分抵消。
營業利潤
不包括外幣折算的影響,營業利潤的季度增長是由同店銷售增長和單位增長推動的,但與主特許經營協議產生的未行使開發權相關的特許經營費的預先確認部分抵消。
哈比特漢堡燒烤部
Habit Burger Grill 部門擁有 358 個單位,其中絕大多數在美國。截至 2023 年 3 月 31 日,該公司擁有 Habit Burger Grill 在美國的 85% 的股份。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 季度已結束 | | | | | | |
| | | | | | % B/ (W) | | | | | | | | | | |
| | 2023 | | 2022 | | 已報告 | | | | | | | | | | |
系統銷售 | | $ | 158 | | | $ | 145 | | | 8 | | | | | | | | | | | |
同店銷售增長百分比 | | — | | | 3 | | | 不適用 | | | | | | | | | | |
總收入 | | $ | 132 | | | $ | 126 | | | 4 | | | | | | | | | | | |
營業利潤(虧損) | | $ | (5) | | | $ | (8) | | | 35 | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
單位數 | | 3/31/2023 | | 3/31/2022 | | % 增加(減少) |
專營權 | | 65 | | | 46 | | | 41 | |
公司所有 | | 293 | | | 285 | | | 3 | |
總計 | | 358 | | | 331 | | | 8 | |
公司和未分配
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 季度已結束 | | |
(支出)/收入 | | 2023 | | 2022 | | % B/ (W) | | | | | | |
公司和未分配的 G&A | | $ | (84) | | | $ | (71) | | | (17) | | | | | | | | | |
未分配的特許經營和財產支出(見附註8) | | (1) | | | — | | | NM | | | | | | | | |
未分配的再特許經營收益(虧損) | | 4 | | | 4 | | | 17 | | | | | | | | | |
未分配的其他收入(支出)(見附註 8) | | (4) | | | 6 | | | NM | | | | | | | | |
投資收益(支出),淨額(見附註 8) | | (24) | | | 7 | | | NM | | | | | | | | |
其他養老金收入(支出)(見附註 9) | | 2 | | | — | | | NM | | | | | | | | |
利息支出,淨額 | | (130) | | | (118) | | | (10) | | | | | | | | |
所得税優惠(準備金)(見附註6) | | (71) | | | 1 | | | NM | | | | | | | | |
有效税率(見附註 6) | | 19.1 | % | | (0.2) | % | | (19.3) | | ppts。 | | | | | | | |
公司和未分配的 G&A
企業和未分配併購支出的季度增長是由與先前披露的勒索軟件攻擊相關的成本推動的。
利息支出,淨額
淨利息支出的季度增長主要是由更高的加權平均利率推動的。
合併現金流
經營活動提供的淨現金 2023 年為 3.49 億美元,而 2022 年為 2.53 億美元。增長的主要原因是激勵補償金的減少、不計特殊項目的營業利潤的增加以及廣告支出時間的增加,但利息支付的增加部分抵消了這一增長。
用於投資活動的淨現金 2023年為5600萬美元,而2022年為2900萬美元。這一變化主要是由本年度資本支出增加和再特許經營收益減少所推動的。
用於融資活動的淨現金 2023 年為 3.34 億美元,而 2022 年為 3.77 億美元。這一變化主要是由本年度股票回購減少所推動的,部分被淨借款減少所抵消。
流動性和資本資源
從歷史上看,我們通過廣泛的特許經營業務(需要有限的百勝投資)以及公司自有門店的運營創造了可觀的現金流。在過去四年中,我們的年運營現金流每年都超過13億美元,我們預計這種情況將在2023年繼續如此。我們打算利用這些運營現金流繼續投資於發展我們的業務並支付有競爭力的股息,剩餘的多餘部分然後通過股票回購返還給股東。在運營現金流和其他現金來源無法滿足我們預期的現金需求的情況下,我們在信貸協議下維持了12.5億美元的循環貸款,截至2023年3月31日,該貸款的未償還額度為1.94億美元。我們認為,我們持續的運營現金、手頭現金(截至2023年3月31日約為3.5億美元)以及循環融資機制下的可用性將足以滿足我們未來十二個月的現金需求。
公司2022年10-K表第7項中關於我們的實質性現金需求的披露沒有重大變化。由於我們的債務持續重要,我們在下面提供最新信息。
債務工具
截至2023年3月31日,在我們116億美元的未償債務總額中,約有94%(包括利率互換的影響)是固定的,有效總利率約為4.5%,不包括循環貸款餘額、融資租賃以及債務發行成本和折扣。本季度末,我們的合併淨槓桿率為息税折舊攤銷前利潤的4.9倍。我們不斷重新評估最佳槓桿比率,以最大限度地提高股東回報。我們的目標是建立一種資本結構,我們認為這種結構可以在優化的利率、期限和靈活性之間取得有吸引力的平衡,並提供分散在多年內的多元化流動性和到期日來源。我們的信用評級為BB+(標準普爾)/Ba2(穆迪),資產負債表與高槓杆率的同行餐廳特許經營公司一致。
下表彙總了截至2023年3月31日我們未償長期債務的未來到期日,不包括融資租賃和債務發行成本和折扣。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2023 | | 2024 | | 2025 | | 2026 | | 2027 | | 2028 | | 2029 | | 2030 | | 2031 | | 2032 | | 2037 | | 2043 | | 總計 |
證券化注意事項 | | $ | 29 | | | $ | 39 | | | $ | 39 | | | $ | 944 | | | $ | 875 | | | $ | 582 | | | $ | 565 | | | $ | 7 | | | $ | 683 | | | | | | | | | $ | 3,763 | |
信貸協議 | | 25 | | | 48 | | | 53 | | | 662 | | 15 | | 1,398 | | | | | | | | | | | | | | | 2,201 | |
旋轉設施 | | | | | | | | 194 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | 194 | |
子公司高級無抵押票據 | | | | | | | | | | 750 | | | | | | | | | | | | | | | | | 750 | |
YUM 高級無抵押票據 | | 325 | | | | | | | | | | | | | | | 800 | | | 1,050 | | | $ | 2,100 | | | $ | 325 | | | $ | 275 | | | 4,875 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
總計 | | $ | 379 | | | $ | 87 | | | $ | 92 | | | $ | 1,800 | | | $ | 1,640 | | | $ | 1,980 | | | $ | 565 | | | $ | 807 | | | $ | 1,733 | | | $ | 2,100 | | | $ | 325 | | | $ | 275 | | | $ | 11,783 | |
有關證券化票據、信貸協議、子公司優先無抵押票據和百勝高級無抵押票據的詳細信息,請參閲附註10。
勒索軟件攻擊
2023 年 1 月 18 日,該公司宣佈了一項影響某些信息技術(“IT”)系統的勒索軟件攻擊。發現事件後,該公司立即啟動了應對協議和調查,聘請了行業領先的網絡安全和取證專業人員的服務,並諮詢了聯邦執法部門。該事件導致一個市場中不到300家餐廳關閉一天,公司的某些IT系統和數據受到影響。此外,儘管數據來自我們的網絡,但隨着法證調查的完成,我們得出的結論是,受影響的數據僅限於前任和現任員工的某些個人信息,並且仍然沒有證據表明客户數據庫被訪問。
我們已經承擔了並可能繼續承擔與此次攻擊相關的某些費用,包括應對、補救和調查此事的費用。此外,2023 年 4 月,現任和/或前任僱員向美國聯邦和州法院提起了幾起單獨的集體訴訟,指控與勒索軟件事件有關的隱私和其他權利受到侵犯。我們認為,該事件或上述事項的影響最終不會對我們的業務、經營業績或財務狀況產生重大不利影響。
第 3 項。關於市場風險的定量和定性披露
在截至2023年3月31日的季度中,公司2022年10-K表第7A項中的披露沒有重大變化。
第 4 項。控制和程序
評估披露控制和程序
截至本報告所涉期末,公司已根據1934年《證券交易法》第13a-15(e)條和第15d-15(e)條評估了其披露控制和程序的設計和運作的有效性。根據在包括首席執行官(“首席執行官”)和首席財務官(“首席財務官”)在內的公司管理層的監督和參與下進行的評估,包括首席執行官和首席財務官在內的公司管理層得出結論,公司的披露控制和程序自報告所涉期末起生效。
內部控制的變化
在截至2023年3月31日的季度中,公司對財務報告的內部控制或其他對財務報告內部控制產生重大影響或合理可能對財務報告內部控制產生重大影響的因素沒有發生變化。
前瞻性陳述
前瞻性陳述可以通過以下事實來識別:它們與歷史或當前事實不完全相關,也可以使用前瞻性詞語,例如 “期望”、“期望”、“相信”、“預期”、“可能”、“打算”、“信念”、“計劃”、“估計”、“目標”、“預測”、“可能”、“項目”、“模型”、“正在進行中”,” “將”、“應該”、“預測”、“展望” 或類似術語。前瞻性陳述基於我們當前的預期、估計、假設和/或預測、我們對歷史趨勢和當前狀況的看法,以及我們認為在這種情況下適當和合理的其他因素。前瞻性陳述既不是對未來事件、情況或業績的預測也不是保證,本質上受已知和未知的風險、不確定性和假設的影響,這些風險和假設可能導致我們的實際業績與這些陳述所顯示的結果存在重大差異。無法保證我們的預期、估計、假設和/或預測會實現。可能導致實際業績和事件與我們的預期和前瞻性陳述存在重大差異的因素包括(i)本報告第一部分第2項中管理層關於財務狀況和經營業績的討論和分析中描述的因素,(ii)本報告第二部分第1A項中包含的風險因素中描述的任何風險和不確定性,(iii)管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析中描述的因素二,我們的 10-K 表格第 7 項為截至2022年12月31日的年度,以及(iv)截至2022年12月31日止年度的10-K表第一部分第1A項中包含的風險因素中描述的風險和不確定性。您不應過分依賴前瞻性陳述,前瞻性陳述僅代表截至本文發佈之日。我們不承諾更新這些聲明中的任何一項。
獨立註冊會計師事務所的報告
致股東和董事會
好極了!Brands, Inc.:
中期財務信息的審查結果
我們已經審查了百勝的簡明合併資產負債表!截至2023年3月31日的Brands, Inc.及其子公司(YUM),截至2023年3月31日和2022年3月31日的三個月期間的相關簡明合併收益、綜合收益、現金流和股東赤字合併報表,以及相關附註(統稱為合併中期財務信息)。根據我們的審查,我們不知道應對合並中期財務信息進行任何重大修改以使其符合美國公認的會計原則。
我們此前曾根據上市公司會計監督委員會(美國)(PCAOB)的標準,審計了截至2022年12月31日的百勝合併資產負債表以及截至該日止年度的相關收益、綜合收益、股東赤字和現金流合併報表(未在此列出);在我們2023年2月24日的報告中,我們對這些合併財務報表發表了無保留意見。我們認為,隨附的截至2022年12月31日的簡明合併資產負債表中列出的信息在所有重大方面都與其所依據的合併資產負債表相比是公允的。
審查結果的依據
該合併的中期財務信息由百勝管理層負責。我們是一家在PCAOB註冊的公共會計師事務所,根據美國聯邦證券法以及美國證券交易委員會和PCAOB的適用規則和條例,我們需要在百勝方面保持獨立。
我們根據PCAOB的標準進行了審查。對合並中期財務信息的審查主要包括運用分析程序和詢問負責財務和會計事項的人員。其範圍遠小於根據PCAOB的標準進行的審計,其目的是對整個財務報表發表意見。因此,我們不發表這樣的意見。
//畢馬威會計師事務所
肯塔基州路易斯
2023年5月8日
第二部分 — 其他信息和簽名
第 1 項。法律訴訟
有關法律訴訟的信息以引用方式納入本報告第一部分中公司簡明合併財務報表附註13中。
第 1A 項。風險因素
我們面臨着業務和行業固有的各種風險,包括運營、法律、監管和產品風險。此類風險可能導致我們的實際業績與我們的前瞻性陳述、預期和歷史趨勢存在重大差異。與我們在截至2022年12月31日的10-K表年度報告中第一部分第1A項 “風險因素” 中披露的風險因素相比,沒有重大變化。
第 2 項。未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用
下表提供了截至2023年3月31日的公司在截至該季度回購的普通股的信息:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
財政期間 | | 購買的股票總數 (千人) | | 每股支付的平均價格 | | 作為公開宣佈的計劃或計劃的一部分購買的股票總數 (千人) | | 根據計劃或計劃可能購買的股票的大致美元價值 (百萬) |
1/1/23-1/31/23 | | — | | $— | | — | | $1,750 |
| | | | | | | | |
2/1/23-2/28/23 | | 233 | | $130.17 | | 233 | | $1,720 |
| | | | | | | | |
3/1/23-3/31/23 | | 154 | | $127.60 | | 154 | | $1,700 |
總計 | | 387 | | $129.15 | | 387 | | $1,700 |
2022 年 9 月,我們的董事會批准了高達 $的股票回購2截至2024年6月30日,我們已發行普通股的10億美元(不包括適用的交易費用)。上面回購的所有股票都是根據該授權發行的。
第 6 項。展品
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| (a) | 展品索引 | |
| | | | | |
| | 展品編號 | | 展品描述 | |
| | | | | |
| | 15 | | 畢馬威會計師事務所關於未經審計的中期財務信息的信函(獨立註冊會計師事務所確認書) | |
| | | | | |
| | 31.1 | | 根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條通過的1934年證券交易法第13a-14(a)條對首席執行官進行認證。 | |
| | | | | |
| | 31.2 | | 根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條通過的1934年證券交易法第13a-14(a)條對首席財務官進行認證。 | |
| | | | | |
| | 32.1 | | 根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18條第1350條對首席執行官進行認證。 | |
| | | | | |
| | 32.2 | | 根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18條第1350節對首席財務官進行認證。 | |
| | | | | |
| | 101.INS | | XBRL 實例文檔-實例文檔未出現在交互式數據文件中,因為其 XBRL 標籤嵌入在行內 XBRL 文檔中。 | |
| | | | | |
| | 101.SCH | | XBRL 分類擴展架構文檔 | |
| | | | | |
| | 101.CAL | | XBRL 分類擴展計算鏈接庫文檔 | |
| | | | | |
| | 101.LAB | | XBRL 分類法擴展標籤 Linkbase 文檔 | |
| | | | | |
| | 101.PRE | | XBRL 分類擴展演示文稿鏈接庫文檔 | |
| | | | | |
| | 101.DEF | | XBRL 分類法擴展定義鏈接庫文檔 | |
| | |
| | † | | 表示管理合同或補償計劃。 | |
| | |
簽名
根據1934年《證券交易法》的要求,註冊人已正式促成由下列簽名、經正式授權的註冊人官員代表其簽署本報告。
| | | | | | | | |
日期: | 2023年5月8日 | /s/ 大衞 ·E· 羅素 |
| | 財務高級副總裁兼公司財務總監 |
| | (首席會計官) |