附錄 99.1

Graphic

新聞發佈

多倫多,2023 年 5 月 2 日

(除非另有説明,否則以美元為單位)

弗蘭科-內華達州公佈2023年第一季度業績

核心資產恢復正常運營

我們的多元化投資組合繼續創造強勁的現金流和高利潤率。第一季度受到Cobre Panama和Antapacay生產中斷以及能源價格下跌的影響。預計第二季度貴金屬交付量將增加,這兩項資產均已恢復正常運營。首席執行官保羅·布林克評論説:“Cobre Panama的CP 100擴張計劃已步入年底,我們期待Magino、Séguéla和Salares Norte在年內提供初始捐款。”Franco-Nevada沒有債務,其現金餘額正在增長,並且有大量的增長機會。

經過多年的寶貴服務,路易斯·吉尼亞克和埃利奧特·皮尤在今天早些時候的公司年會上從弗朗哥-內華達州董事會退休。自 Franco-Nevada 於 2007 年首次公開募股以來,Gignac 先生一直擔任該公司的創始董事之一,為董事會和管理層提供了寶貴的專業知識和指導。皮尤先生於2019年加入弗朗哥-內華達州董事會,並在公司擴大能源投資組合時擔任重要董事。主席戴維·哈奎爾説:“我謹代表董事會感謝路易斯和埃利奧特為弗蘭科-內華達州的成功所做的巨大貢獻。”

Q1 2023

2023 年第一季度業績

Q1 2022

GEO 總數1已售出(包括能源)

145,331 GeoS

-19%

貴金屬 GeoS1已出售

111,238 個 GEO

-14%

收入

2.763 億美元

-18%

淨收入

1.565 億美元(每股 0.82 美元)

-14%

調整後淨收益2

1.522 億美元(每股 0.79 美元)

-14%

調整後 EBITDA2

2.294 億美元(每股 1.20 美元)

-20%

調整後的息税折舊攤銷前利潤率2

83.0%

-1.9%

強勁的財務狀況

截至2023年3月31日,沒有債務和22億美元的可用資本
本季度創造了2.098億美元的運營現金流
股息連續增加 16 次。季度股息為每股0.34美元

行業領先的環境、社會和治理

被 Sustainalytics 評為全球 50 強評級公司和 #1 金牌公司,被摩根士丹利資本國際公司評為 AA,被 ISS ESG 評為 Pri
致力於遵守世界黃金協會的 “負責任的黃金開採原則”
與我們的運營商合作開展社區和 ESG 計劃
目標是到 2025 年至少有 30% 的女性董事會成員,一名擁有比性別多元化更廣泛的多元化董事會成員,到 2025 年在董事會和最高領導層中實現多元化代表性 40%

多樣化的長壽命投資組合

按資產、運營商和國家劃分的最多樣化的特許權使用費和流媒體投資組合
世界一流銅資產的核心貴金屬流表現優於收購預期
長壽命儲量和資源

增長和可選性

礦山擴建和新礦山推動了五年的增長
黃金、銅和鎳的長期選擇權,並暴露於世界上一些重要的礦產資源
大量的貴金屬機會渠道


按商品分列的季度收入和銷售的 GEO

Q1 2023

Q1 2022

    

GeoS 已售出

    

收入

    

GeoS 已售出

 

收入

    

#

(單位:百萬)

#

 

(單位:百萬)

貴金屬

黃金

90,722

$

172.2

 

99,831

$

187.5

14,813

28.6

 

21,401

41.1

 

PGM

5,703

11.4

 

7,395

14.2

 

111,238

$

212.2

 

128,627

$

242.8

 

多樣化

鐵礦石

7,074

$

13.1

 

10,493

$

19.3

 

其他採礦資產

1,067

2.0

 

563

1.1

 

石油

14,170

27.1

 

20,176

39.0

 

煤氣

9,118

16.9

 

15,142

29.5

 

NGL

2,664

5.0

 

3,613

7.1

 

34,093

$

64.1

 

49,987

$

96.0

 

145,331

$

276.3

 

178,614

$

338.8

 

2023 年第一季度,我們的收入為 2.763 億美元,比 2022 年第一季度下降 18.4%,這是由於從我們的貴金屬資產中獲得的 GEO 減少以及已實現的石油、天然氣和鐵礦石價格下跌。2023 年第一季度我們貴金屬資產的交付受到了 Cobre Panama 和 Antapacay 業務縮減的影響。由於兩座礦山目前均處於滿產水平,我們預計2023年第二季度的交付量將增加。貴金屬收入佔我們收入的76.8%(黃金62.3%,白銀10.4%,PGM4.1%)。88.5%的收入來自美洲(28.7%的南美洲,25.7%的中美洲和墨西哥,18.2%的美國和15.9%的加拿大)。

環境、社會和治理 (ESG) 最新情況

在本季度,我們發佈了2023年ESG報告,其中重點介紹了我們在ESG盡職調查、增加社區捐款、新的董事會多元化目標和舉措以及加強披露方面的主要重點,包括首次報告符合GRI標準以及披露因我們的特許權使用費和流媒體投資而產生的範圍3融資排放。我們還通過了一項新的氣候行動政策,其中規定了我們與氣候相關的承諾和措施,包括與淨零相關的承諾。我們在領先的ESG評級機構中繼續保持很高的排名。我們還獲得了 2022 年 CDP 供應商參與度評級 “A-”,這表明我們公司是 CDP 供應商參與度領導者。

税務更新

加拿大税務局(“CRA”)審計:在季度末之後,即2023年4月28日,我們與加拿大税務局就國內重新評估和國外應計財產收入(“FAPI”)重新評估達成和解。由於加拿大税務局已接受公司出於加拿大税收目的扣除與貴金屬流協議相關的預付款的方式,因此這些重新評估將完全撤銷。與撤銷的重新評估相關的潛在税收風險分別為1,960萬美元(2650萬加元)和850萬美元(合1160萬加元),包括利息和其他罰款。關於與公司墨西哥和巴巴多斯子公司有關的轉讓定價重新評估,我們仍然認為這些重新評估沒有得到加拿大税法和判例的支持,並將繼續為我們的納税申報立場辯護。有關CRA審計的更多詳細信息,請參閲我們2023年第一季度MD&A的 “突發事件” 部分。
全球最低税:經濟合作與發展組織提議出臺規則,將全球最低税率定為15%(“第二支柱”)。2023年3月28日,加拿大政府重申打算在2023年12月31日或之後開始的財政年度實施第二支柱。Franco-Nevada一直在評估第二支柱提案,一旦加拿大立法草案發布,將審查該立法並評估對公司的影響。

新增投資組合

收購Kerr-Addison房地產的特許權使用費並向Gold Candle Ltd.認購股份:在季度末之後,於2023年4月14日,我們以1,000萬美元的收購價收購了Gold Candle Ltd.位於安大略省弗吉尼亞敦的Kerr-Addison項目的1%NSR。我們還承諾在2023年7月14日之前以至少440萬美元(合600萬加元)的價格認購私營公司Gold Candle的普通股。
收購黃金特許權使用費——澳大利亞:正如先前宣佈的那樣,我們於2023年2月22日從Trident Royalties Plc收購了五項主要由黃金特許權使用費組成的投資組合,其中包括Ramelius Resources位於西澳大利亞的麗貝卡黃金項目1.5%的NSR,總對價為1,560萬美元。

2


2023 年第一季度投資組合更新

貴金屬資產:從我們的貴金屬資產中出售的GEO為111,238個,而2022年第一季度為128,627個,下降的主要原因是Antapacay的業務縮減,以及安塔米納和瓜達盧佩-帕爾馬雷霍的交付量減少。

南美洲:

坎德拉里亞 (金流和銀流)— 由於發貨時機,2023 年第一季度的 GeO 交付和銷售量略高於 2022 年第一季度。
Antapacay (金流和銀流)— 與 2022 年第一季度相比,2023 年第一季度 GeO 的交付和銷售量有所下降,原因是祕魯的社會政治緊張局勢影響了該期間的運營活動並限制了物流。隨着運營和集中出貨量在3月份恢復到正常水平,我們預計2023年第二季度的交付量將增加。
安塔米納 (22.5% 的銀流)— 與 2022 年第一季度相比,2023 年第一季度的 GeO 交付和銷售量均有所下降。正如預期的那樣,本季度白銀盎司的銷售量與去年同期相比有所下降,這反映出白銀等級低於平均水平。此外,與2022年相比,GEO的下降反映了白銀與黃金的GEO轉換率不太樂觀。
Tocantinzinho (金流)— 2023 年第一季度,我們為 Tocantinzinho 項目的 2.5 億美元流動存款中的 9,070 萬美元提供了資金。G Mining Ventures繼續推進該項目的開發和建設,該項目仍有望在2024年下半年投入商業生產。
北薩拉雷斯 (1-2% 的特許權使用費)— Gold Fields報告稱,截至2022年12月底,北薩拉雷斯的項目總完成率為87%,預計將於2023年第四季度開始商業生產。

中美洲和墨西哥:

科佈雷巴拿馬 (金流和銀流)— First Quantum報告稱,在因出口限制而暫時中斷了15天之後,濃縮物裝載於2023年3月9日重新開始,吞吐量於2023年3月10日恢復滿負荷。CP100 擴建項目的調試已於第一季度完成,年化吞吐量仍按計劃在年底前實現 1 億噸/年。First Quantum還報告稱,Cobre Panama的2023年產量預期保持不變,為35萬至38萬噸。2023年第一季度,弗蘭科-內華達州的Geo銷量略低於2022年第一季度,原因是交付受到該季度運營削減的影響,但從與2022年第四季度生產相關的出貨中收到的GeO部分抵消。
瓜達盧佩-帕爾馬雷霍 (50% 金流)— 2023年第一季度從瓜達盧佩-帕爾馬雷霍出售的GeO與2022年同期相比有所下降,這是由於該礦的產量下降以及來自我們溪流覆蓋的地面的產量比例降低。

美國:

死水 (5% 特許權使用費) — Stillwater West在2023年第一季度的產量受到2023年3月報告的一起損壞豎井基礎設施的事件的影響。Sibanye-Stillwater報告説,豎井基礎設施的修復已於2023年4月中旬完成。
黃金罷工 (2-6% 特許權使用費)— 我們在 2023 年第一季度從 Goldstrike 特許權使用費中獲得的 GEO 比 2022 年第一季度少。2023 年第一季度的產量受到焙燒爐維護計劃、高壓滅菌器改為傳統碳浸出工藝以及天氣條件的影響。
銅世界項目 (2.085% 特許權使用費)— 2023 年 4 月,Hudbay 宣佈已收到陸軍工程兵團(“ACOE”)的確認,Hudbay 先前交出的前 Rosemont 項目《清潔水法》第 404 條許可證已被正式接受並按要求撤銷。ACOE還重申,該物業上沒有美國水域,因此不需要404許可證。

加拿大:

繞道湖 (2% 特許權使用費)— Agnico Eagle表示,該工廠創下了第一季度的吞吐量記錄,活動繼續專注於工廠工藝優化和提高可用性,目標是實現並可能超過2,800萬噸/年的吞吐量。預計勘探工作將側重於向西延伸礦化並建立最初的地下礦產資源。Agnico Eagle還預計將提供有關可能將黃金產量提高到每年一百萬盎司的最新途徑。
柯克蘭湖 (1.5-5.5% 的特許權使用費和 20% 的NPI)— Agnico Eagle 報告稱,在新通風系統和 Shaft #4 投產的支持下,馬卡薩礦的生產率有所提高。計劃於2023年在AK繼續使用2022年開發的地下平臺進行鑽探,重點是繼續升級和增加指定的礦產資源。弗蘭科-內華達在馬卡薩有多項特許權使用費,其中包括AK。
加拿大瘧疾 (1.5% 特許權使用費)— Agnico Eagle報告説,奧德賽項目的地下開發和地面活動進展順利。鑽探活動的重點是填充奧德賽南部礦牀的內部區域,以及向東古爾迪礦牀向東和向西擴張礦牀的礦產資源。

3


馬吉諾 (2% 特許權使用費)— Argonaut Gold報告稱,包括探明和可能儲量在內的已測和指示礦產資源增加了13%,達到455.7萬盎司黃金(1.508億噸金品位為0.94克/噸)。截至2022年12月底,該項目的建設已完成80%,預計將在2023年上半年出現首次淘金。
島嶼金 (0.62% 的特許權使用費) — Alamos Gold報告稱,它在第3+階段擴建中繼續取得重大進展,包括開始建造起重機房和其他豎井基礎設施。預計從2026年開始,第三階段的擴張將使黃金產量增加一倍以上,達到平均每年28.7萬盎司。
情人節金 (1.5% 特許權使用費)— Marathon Gold報告稱,該項目仍按計劃在2024年底之前向該工廠交付第一批礦石,並在2025年第一季度生產第一批黃金,截至2023年2月底,施工完成率為7%。2023年2月,Marathon Gold行使了部分回購我們的特許權使用費的選擇權,將我們的NSR降至1.5%。

世界其他地區:

塞蓋拉 (1.2% 特許權使用費))— Fortuna Silver Mines報告稱,施工活動正在按時按預算進行,截至2023年3月底,整個項目已完成96%,預計將在2023年5月進行首次淘金。
Subika(Ahafo) (2% 特許權使用費)— 紐蒙特報告稱,由於計劃中的礦山順序和Subika Underground的工作進展,預計Ahafo在2023年第二季度會有更高的等級。

多元化資產:我們的多元化資產,主要包括我們的鐵礦石和能源權益,創造了6,410萬美元的收入,低於2022年第一季度的9,600萬美元。下降的主要原因是與我們的能源資產相關的已實現石油和天然氣價格下跌。

鐵礦石:

淡水河谷皇室成員 (鐵礦石特許權使用費)— 與2022年第一季度相比,淡水河谷特許權使用費收入有所下降,這主要是由於鐵礦石價格下跌。
LIORC——來自LIORC的收入同比相對穩定,LIORC宣佈在這兩個時期均派發每股普通股0.50加元的現金分紅。

能量:

馬塞勒斯 (1% 特許權使用費)— 與2022年第一季度相比,Marcellus資產的收入有所下降,這反映了液化天然氣和天然氣價格的下降以及產量的小幅下降。
海恩斯維爾 (各種特許權使用費率)— 與2022年第一季度相比,海恩斯維爾投資組合的收入有所下降,這反映了液化天然氣和天然氣價格的下降以及產量的小幅下降。
SCOOP/STACK (各種特許權使用費率)— 與 2022 年第一季度相比,SCOOP/STACK 的收入有所下降,反映了已實現價格的降低。
二疊紀盆地 (各種特許權使用費率)—與2022年第一季度相比,二疊紀盆地的收入有所下降,這反映了已實現價格和產量的下降。
Weyburn (NRI、ORR、WI)— 與2022年第一季度相比,Weyburn部門的收入有所下降,這反映了大宗商品價格的下跌,但通過我們的NRI和工作利益產生的運營和資本支出的減少部分抵消了這一點。

股息申報

Franco-Nevada很高興地宣佈,其董事會已宣佈派發每股0.34美元的季度股息。股息將於2023年6月29日支付給2023年6月15日(“記錄日期”)的登記股東。股息已以美元申報,加元等值將根據加拿大銀行在記錄日期公佈的每日平均利率確定。根據加拿大税收立法,獲得 “合格股息” 的加拿大居民個人有權獲得增強的此類股息的總額和股息税收抵免。

該公司有股息再投資計劃(“DRIP”),允許弗朗科-內華達州的股東對股息進行再投資,以DRIP中定義的平均市場價格購買額外的普通股,但在國債收購的情況下,可享受平均市場價格的折扣。根據DRIP的條款,公司已將適用於平均市場價格的折扣從3%更改為1%,從2023年3月30日支付的股息生效。公司可以不時自行決定進一步更改或取消適用於國庫收購的折扣,或指示以現行市場價格在市場收購中購買此類普通股,其中任何一項都將公開公佈。參與 DRIP 是可選的。DRIP和註冊表格可在公司網站www.franco-nevada.com上查閲。加拿大和美國的註冊股東也可以通過計劃代理人的自助門户網站www.investorcentre.com/franco-nevada在線註冊DRIP。加拿大和美國實益股東應聯繫其金融中介機構安排註冊。非加拿大和非美國股東可能參與DRIP,

4


但須滿足某些條件.非加拿大和非美國股東應聯繫公司,以確定他們是否滿足參與DRIP的必要條件。

本新聞稿不是賣出要約或招攬證券要約。與DRIP相關的註冊聲明已提交給美國證券交易委員會,可以在美國證券交易委員會網站www.sec.gov上的公司簡介下獲取。

股東信息

完整的未經審計的簡明合併財務報表和管理層的討論與分析可在我們的網站www.franco-nevada.com、SEDAR.com和EDGAR的www.sec.gov上找到。

我們將舉行電話會議,審查我們 2023 年第一季度的業績。歡迎感興趣的投資者參加,具體如下:

2023 年第一季度業績發佈:

5 月 2 日收盤後

電話會議和網絡直播:

5 月 3 日第三方美國東部時間上午10點

撥入號碼:

免費電話:1-888-390-0546

國際:416-764-8688

電話會議 URL(這允許參與者加入

無需接線員協助即可通過電話進行電話會議。

參與者將在之後收到自動回電

輸入他們的姓名和電話號碼):

https://bit.ly/3XZq6FB

網絡直播:

www.franco-nevada.com

重播(持續到 5 月 10 日)第四):

免費電話:1-888-390-0541

國際:416-764-8677

密碼:471262 #

企業摘要

Franco-Nevada Corporation是專注於黃金的領先特許權使用費和流媒體公司,擁有最大和最多樣化的現金流生產資產組合。其商業模式為投資者提供了黃金價格和勘探選擇權,同時限制了成本上漲的風險。Franco-Nevada沒有債務,並利用其自由現金流來擴大其投資組合和支付股息。它在多倫多和紐約證券交易所上市,股票代碼為FNV。弗蘭科-內華達州是行之有效的黃金投資。

欲瞭解更多信息,請訪問我們的網站 www.franco-nevada.com 或聯繫:

桑迪普·拉納

首席財務官

(416) 306-6303

info@franco-nevada.com

5


前瞻性陳述

本新聞稿分別包含適用的加拿大證券法和1995年《美國私人證券訴訟改革法》所指的 “前瞻性信息” 和 “前瞻性陳述”,可能包括但不限於有關未來事件或未來業績、管理層對弗蘭科-內華達州增長的預期、經營業績、預計未來收入、業績指導、資產賬面價值、未來分紅以及額外資本、礦產要求的陳述資源和礦產儲量估算、產量估算、生產成本和收入、大宗商品的未來需求和價格、預期的採礦順序、商業前景和機會、第三方運營商的業績和計劃、CRA正在進行的審計、當前和未來評估的預期風險和可用補救措施、公眾諮詢過程的完成以及獲得與巴拿馬政府簽訂的Cobre Panama礦擬議特許權合同所需的所有巴拿馬批准擬議的特許權合同的條款。此外,與資源和儲量、黃金當量盎司(“GeO”)和礦山壽命有關的陳述是前瞻性陳述,因為它們涉及基於某些估計和假設的隱含評估,無法保證估算和假設是準確的,也無法保證此類資源和儲量、GEO或礦山壽命將得以實現。此類前瞻性陳述反映了管理層當前的信念,並基於管理層目前可用的信息。通常,但並非總是如此,前瞻性陳述可以通過使用 “計劃”、“預期”、“預期”、“預算”、“潛力”、“預期”、“估計”、“預測”、“預測”、“項目”、“打算”、“目標”、“預期” 或 “相信” 等詞來識別,或者可能是由大意是 “可能”、“可以”、“應該”、“將”、“可能” 或 “將” 採取、發生或實現某些行動的聲明來確定。前瞻性陳述涉及已知和未知的風險、不確定性和其他因素,這些因素可能導致Franco-Nevada的實際業績、業績或成就與前瞻性陳述所表達或暗示的任何未來業績、業績或成就存在重大差異。許多因素可能導致實際事件或結果與任何前瞻性陳述存在重大差異,包括但不限於:推動特許權使用費和流量收入的初級商品(黃金、鉑族金屬、銅、鎳、鈾、銀、鐵礦石和石油和天然氣)的價格波動;加元和澳元、墨西哥比索和任何其他產生收入的貨幣相對於美元的價值波動;國內變化以及地方政府立法,包括許可和許可制度和税收政策及其執行;全球最低公司税的通過;弗蘭科-內華達州持有特許權使用費、溪流或其他權益的財產所在或通過其持有的任何國家的監管、政治或經濟發展;與弗蘭科-內華達州持有特許權使用費、流水或其他權益的財產的運營商相關的風險,包括此類運營商所有權和控制權的變化;放棄或出售礦產;的影響宏觀經濟發展;弗蘭科-內華達州獲得或正在尋求的商機;獲得債務和股權資本的機會減少;訴訟;與弗蘭科-內華達州持有特許權使用費、流通權或其他權益的任何房產的權益有關的所有權、許可證或許可糾紛;公司是否被確定為1986年《美國國税法》第1297條所定義的 “被動外國投資公司”(“PFIC”)地位,經修訂;加拿大對離岸業務的税收待遇可能發生變化;Franco-Nevada持有特許權使用費、溪流或其他權益的任何物業的成本過度上漲以及開發、許可、基礎設施、運營或技術困難;獲得足夠的管道容量;實際礦產含量可能與技術報告中包含的資源和儲量不同;與資源估計、其他技術報告和礦山計劃的生產率和時間差異;與弗蘭科-內華達州任何物業的開發和採礦業務相關的風險和危險持有特許權使用費、溪流或其他權益,包括但不限於異常或意想不到的地質和冶金狀況、斜坡故障或塌方、污水坑、洪水和其他自然災害、恐怖主義、內亂或傳染病爆發;COVID-19(冠狀病毒)疫情的影響;以及收購資產的整合。本新聞稿中包含的前瞻性陳述基於管理層認為合理的假設,包括但不限於:Franco-Nevada持有此類房產的特許權使用費、流通費或其他權益的房產的所有者或運營商以與過去慣例一致的方式持續運營;此類標的物業的所有者或運營商發表的公開聲明和披露的準確性;構成資產組合基礎的大宗商品的市場價格沒有重大不利變化; 那個公司與確定其PFIC地位相關的持續收入和資產;現有税收待遇沒有重大變化;税務機關預計適用税法和法規;任何税務機關對任何審計的預期評估和結果;Franco-Nevada持有特許權使用費、流通權或其他權益的任何重要財產沒有不利進展;公開披露的尚未投產的標的物業開發預期的準確性;收購資產的整合;以及不存在任何其他可能導致行動, 事件或結果不同於預期, 估計或預期的因素.但是,無法保證前瞻性陳述會被證明是準確的,因為實際結果和未來事件可能與此類陳述中的預期存在重大差異。提醒投資者,前瞻性陳述並不能保證未來的表現。此外,無法保證CRA正在進行的審計的結果或公司因此而面臨的風險。Franco-Nevada無法向投資者保證實際業績將與這些前瞻性陳述一致。因此,由於前瞻性陳述固有的不確定性,投資者不應過分依賴前瞻性陳述。

有關風險、不確定性和假設的更多信息,請參閲Franco-Nevada在www.sedar.com上向加拿大證券監管機構提交的最新年度信息表,以及Franco-Nevada在www.sec.gov上向美國證券監管機構提交的最新40-F表年度報告。此處的前瞻性陳述僅在本新聞稿發佈之日作出,除非適用法律要求,否則Franco-Nevada不承擔任何更新或修改這些陳述以反映新信息、估計或觀點、未來事件或結果或其他方面的義務。

6


尾註:

1GEO:GEO 包括在扣除適用的復甦和應付因素後,Franco-Nevada 在我們的礦業和能源資產產量中所佔的應佔份額。GEO是按NSR的總額估算的,就流動盎司而言,是在支付公司支付的每盎司合同價格之前估算的。對於 NPI 特許權使用費,GEO 的計算考慮了 NPI 經濟學。通過將相關收入(包括結算調整)除以相關黃金價格,將白銀、鉑金、鈀金、鐵礦石、石油、天然氣和其他大宗商品轉換為GEO。計算從特定資產中獲得的 GeO 時使用的價格因特許權使用費或流媒體協議而異,特許權使用費或流媒體協議可能指運營商實現的市場價格,或者商品生產或銷售的月份、季度或年度的平均價格。2023年第一季度,平均大宗商品價格如下:1889美元/盎司黃金(2022年第一季度——1,874美元)、22.56美元/盎司白銀(2022年第一季度——1,041美元)和1,567美元/盎司鈀金(2022年第一季度——2423美元)、124美元/噸 Fe 62% CFR 中國(2022年第一季度——142美元)、76.13美元/桶 WTI 石油(2022年第一季度——94.29美元)和2.76美元/立方英尺的亨利樞紐天然氣(2022年第一季度——4.57美元)。
2NON-GAAP財務指標:調整後淨收益和調整後每股淨收益、調整後的息税折舊攤銷前利潤和調整後的每股息税折舊攤銷前利潤率是非公認會計準則財務指標,在國際財務報告準則(“IFRS”)下沒有標準化含義,可能無法與其他發行人披露的類似財務指標相提並論。有關每項非公認會計準則財務指標與最直接可比的國際財務報告準則財務指標的量化對賬,請參閲下表。與這些非公認會計準則財務指標相關的更多信息以引用方式納入了弗蘭科-內華達州截至2023年5月2日的MD&A的 “非公認會計準則財務指標” 部分,該部分在SEDAR上向加拿大證券監管機構提交,可在www.sedar.com上查閲,美國證券交易委員會可在EDGAR上查閲,網址為www.sec.gov。
調整後淨收益和調整後每股淨收益是非公認會計準則財務指標,將以下內容排除在淨收益和每股收益(“EPS”)之外:與特許權使用費、業務和工作利益及投資相關的減值費用和逆轉;出售特許權使用費、業務和工作權益及投資的收益/虧損;外匯收益/虧損和其他收入/支出;不尋常的非經常性項目;以及所得税對這些項目的影響。
調整後的息税折舊攤銷前利潤和調整後的每股息税折舊攤銷前利潤是非公認會計準則財務指標,將以下內容排除在淨收入和每股收益之外:所得税支出/回收;財務支出和財務收入;損耗和折舊;非現金銷售成本;與特許權使用費、業務和工作權益及投資相關的減值費用和逆轉;出售特許權使用費、業務和工作權益及投資的收益/虧損;外匯收益/虧損和其他收入/虧損開支;以及不尋常的非經常性項目。
調整後的息税折舊攤銷前利潤率是一項非公認會計準則財務指標,公司將其定義為調整後的息税折舊攤銷前利潤除以收入。

7


非公認會計準則財務指標的對賬:

在結束的三個月裏

3月31日

(以百萬計,每股金額除外)

    

2023

    

    

2022

  

淨收入

$

156.5

$

182.0

出售特許權使用費利息的收益

(3.7)

外匯損失和其他(收入)支出

(2.2)

(6.2)

調整的税收影響

1.6

1.4

調整後淨收益

$

152.2

$

177.2

基本加權平均已發行股數

191.9

191.3

調整後每股淨收益

$

0.79

$

0.93

在結束的三個月裏

 

3月31日

(以百萬計,每股金額除外)

    

    

    

2023

    

    

2022

  

淨收入

$

156.5

$

182.0

所得税支出

27.6

36.0

財務費用

0.7

0.9

財務收入

(10.5)

(0.7)

損耗和折舊

61.0

74.6

出售特許權使用費利息的收益

(3.7)

外匯損失和其他(收入)支出

(2.2)

(6.2)

調整後 EBITDA

$

229.4

$

286.6

基本加權平均已發行股數

191.9

191.3

調整後的每股息税折舊攤銷前利潤

$

1.20

$

1.50

在結束的三個月裏

3月31日

(以百萬計,調整後的息税折舊攤銷前利潤率除外)

    

  

2023

  

  

2022

  

調整後 EBITDA

$

229.4

$

286.6

收入

 

276.3

 

338.8

調整後的息税折舊攤銷前利潤率

 

83.0

%

 

84.6

%

8


弗蘭科-內華達公司

簡明合併財務狀況表

(單位:百萬美元)

在三月三十一日

十二月三十一日

2023

  

    

2022

  

資產

現金和現金等價物

$

1,248.4

$

1,196.5

應收款

 

151.8

 

135.7

金條、預付費用和其他流動資產

 

46.2

 

50.9

流動資產

$

1,446.4

$

1,383.1

特許權使用費、直播和工作利益,淨額

$

4,973.3

$

4,927.5

投資

 

235.2

 

227.2

遞延所得税資產

 

37.0

 

39.9

其他資產

 

49.0

 

49.1

總資產

$

6,740.9

$

6,626.8

負債

應付賬款和應計負債

$

46.8

$

43.1

當期所得税負債

 

3.5

 

7.1

流動負債

$

50.3

$

50.2

遞延所得税負債

$

159.2

$

153.0

其他負債

5.8

6.0

負債總額

$

215.3

$

209.2

股東權益

股本

$

5,704.4

$

5,695.3

繳款盈餘

 

17.0

 

15.6

留存收益

 

1,031.5

 

940.4

累計其他綜合虧損

 

(227.3)

 

(233.7)

股東權益總額

$

6,525.6

$

6,417.6

負債和股東權益總額

$

6,740.9

$

6,626.8

未經審計的簡明合併財務報表和隨附附註可在我們的網站上查閲 2023 年第一季度季度報告

9


弗蘭科-內華達公司

簡明合併收益表和綜合收益表

(以百萬美元和股票為單位,每股金額除外)

在結束的三個月裏

3月31日

2023

    

    

2022

收入

$

276.3

$

338.8

銷售成本

銷售成本

 

$

38.2

$

43.6

損耗和折舊

 

61.0

 

74.6

總銷售成本

$

99.2

$

118.2

毛利

$

177.1

$

220.6

其他運營費用(收入)

一般和管理費用

 

$

6.2

$

5.6

基於股份的薪酬支出

3.2

4.3

出售特許權使用費利息的收益

 

(3.7)

出售金條的收益

 

(0.7)

(1.3)

其他業務支出總額

 

$

5.0

$

8.6

營業收入

 

$

172.1

$

212.0

外匯收益和其他收入

 

$

2.2

$

6.2

財務項目和所得税前的收入

 

$

174.3

$

218.2

財務項目

財務收入

 

$

10.5

$

0.7

財務費用

 

(0.7)

 

(0.9)

所得税前淨收入

 

$

184.1

$

218.0

所得税支出

 

27.6

 

36.0

淨收入

$

156.5

$

182.0

其他綜合收益,扣除税款

隨後可能重新歸類為損益的項目:

貨幣折算調整

 

$

(0.4)

$

22.2

隨後不會重新歸類為損益的項目:

股票投資公允價值變動的收益

 

 

通過其他綜合收益(“FVTOCI”)按公允價值計算,

扣除所得税

6.8

19.7

其他綜合收益,扣除税款

 

$

6.4

$

41.9

綜合收入

$

162.9

$

223.9

每股收益

基本

$

0.82

$

0.95

稀釋

$

0.81

$

0.95

加權平均已發行股票數量

基本

191.9

191.3

稀釋

192.2

191.7

未經審計的簡明合併財務報表和隨附附註可在我們的網站上查閲 2023 年第一季度季度報告

10


弗蘭科-內華達公司

簡明的合併現金流量表

(單位:百萬美元)

在結束的三個月裏

3月31日

    

2023

  

    

2022

  

來自經營活動的現金流

淨收入

$

156.5

$

182.0

為使淨收入與經營活動提供的淨現金保持一致而進行的調整:

損耗和折舊

 

61.0

 

74.6

基於股份的薪酬支出

 

1.5

 

1.6

出售特許權使用費利息的收益

 

(3.7)

 

未實現的外匯收益

 

(2.1)

 

(6.2)

遞延所得税支出

8.1

 

7.0

其他非現金物品

 

(0.7)

 

(1.7)

收購金條

(4.8)

(9.5)

出售金條的收益

 

8.5

 

16.1

其他資產的變化

 

 

(23.4)

非現金營運資本變動前的運營現金流

$

224.3

$

240.5

非現金營運資金的變化:

應收賬款增加

$

(16.1)

$

(16.8)

減少預付費用和其他費用

 

2.1

 

5.3

流動負債增加(減少)

 

(0.5)

 

1.6

經營活動提供的淨現金

$

209.8

$

230.6

投資活動中使用的現金流

收購特許權使用費、直播和工作權益

$

(109.3)

$

(2.8)

購置能量井設備

 

(0.3)

 

(0.3)

出售投資的收益

 

 

1.5

出售特許權使用費利息的收益

7.0

用於投資活動的淨現金

$

(102.6)

$

(1.6)

用於融資活動的現金流量

支付股息

$

(57.8)

$

(50.1)

行使股票期權的收益

 

1.2

 

2.5

用於融資活動的淨現金

$

(56.6)

$

(47.6)

匯率變動對現金和現金等價物的影響

$

1.3

$

2.0

現金和現金等價物的淨變化

$

51.9

$

183.4

期初的現金和現金等價物

$

1,196.5

$

539.3

期末的現金和現金等價物

$

1,248.4

$

722.7

補充現金流信息:

繳納的所得税

$

23.9

$

22.5

收到的股息收入

$

3.9

$

2.5

已支付的利息和備用費

$

0.6

$

0.6

未經審計的簡明合併財務報表和隨附附註可在我們的網站上查閲 2023 年第一季度季度報告

11