美國證券交易委員會華盛頓特區 20549 __________________________ 表格 10-K __________________________（Mark One）x 根據1934 年《證券交易法》第 13 或 15 (d) 條提交的年度報告 or o 根據1934 年《證券交易法》第 13 或 15 (d) 條提交的過渡期從 ________ 到 ________ 的過渡期委員會文件編號 001-04321 ______________________________ 安普瑞斯科技股份有限公司（章程中規定的註冊人的確切姓名）__________________________________ 特拉華州 98-1591811（州或其他公司或組織司法管轄區）（美國國税局僱主識別號）加利福尼亞州弗裏蒙特佩奇大道 1180 號 94538（主要行政辦公室地址）（郵政編碼）(800) 425-8803 註冊人的電話號碼，包括區號 ______________________________ 根據第 12 條註冊的證券該法 (b)：每類交易代碼的標題每家註冊普通股的交易所的名稱，0.0001美元面值 AMPX 紐約證券交易所可贖回認股權證，每份可行使一股普通股，行使價為 11.50 美元 AMPX.W 根據該法第 12 (g) 條註冊的紐約證券交易所證券：無按照《證券法》第 405 條的定義，用勾號表示註冊人是否是經驗豐富的知名發行人。是 o 否 x 用勾號表示是否要求註冊人根據該法第 13 條或第 15 (d) 條提交報告。是 o 否 x 合併財務報表目錄索引

用勾號指明註冊人是否：(1) 在過去 12 個月內提交了 1934 年《證券交易法》第 13 條或第 15 (d) 條要求提交的所有報告（或註冊人必須提交此類報告的較短期限）；以及 (2) 在過去 90 天內一直遵守此類申報要求。是 x 否 o 用複選標記表示註冊人在過去 12 個月（或者在要求註冊人提交此類文件的較短時間內）是否以電子方式提交了根據第 S-T 法規（本章第 232.405 節）要求提交的所有交互式數據文件。是 x 否 o 用複選標記表示註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人，規模較小的申報公司或新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報人”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。大型加速申報人 o 加速申報人 o 非加速申報人 x 小型申報公司 x 新興成長型公司 x 如果是新興成長型公司，請用勾號表示註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第 13 (a) 條規定的任何新的或修訂的財務會計準則。o 用複選標記表示註冊人是否已就其管理層對財務會計準則有效性的評估提交了報告和證明其對財務報告的內部控制編制或發佈審計報告的註冊會計師事務所發佈的《薩班斯-奧克斯利法案》（15 U.S.C. 7262 (b)）第 404 (b) 條。o 如果證券是根據該法第 12 (b) 條註冊的，請用勾號指明申報中包含的註冊人的財務報表是否反映了對先前發佈的財務報表錯誤的更正。o 用複選標記表示是否存在這些錯誤更正是指需要對任何註冊人獲得的基於激勵的補償進行追回分析的重報根據§240.10D-1 (b)，相關恢復期內的執行官員。o 用複選標記表明註冊人是否為空殼公司（定義見該法第 12b-2 條）。是 o 否 x 截至 2022 年 6 月 30 日（註冊人最近完成的第二財季的最後一個工作日），註冊人的非關聯公司持有的有表決權和無表決權普通股的總市值約為 1.839 億美元。僅出於本披露的目的，執行官和董事以及截至該日擁有已發行普通股5％或以上的每個人持有的普通股均被排除在外，因為這些人可能被視為關聯公司。出於其他目的，這種關聯身份的確定不一定是最終的決定。截至2023年3月16日，註冊人已發行84,630,114股普通股。以引用方式納入的文件註冊人將在本10-K表年度報告所涵蓋的財政年度結束後的120天內向美國證券交易委員會提交的2023年年度股東大會的最終委託書或委託書的部分以引用方式納入第三部分（如指明）。除本年度報告中以引用方式特別納入的信息外，委託書不應被視為本年度報告的一部分提交。合併財務報表目錄索引

目錄頁碼關於前瞻性陳述的警示説明 1 第一部分 2 第 1 項.Business 2 第 1A 項。風險因素 12 第 1B 項未解決的工作人員評論41項目 2.屬性 41 項目 3.法律訴訟41項目4.礦山安全披露 41 第二部分 42 第 5 項.註冊人普通股市場、相關股東事務和發行人購買股權證券 42 第 6 項。已保留 42 物品 7.管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析 42 第 7A 項.關於市場風險的定量和定性披露 53 第 8 項.財務報表和補充數據55項目9.會計和財務披露方面的變更和與會計師的分歧85 項目9A.控制和程序85項目9B.其他信息 86 項目 9C.關於阻止檢查的外國司法管轄區的披露86第三部分87項目10.董事, 執行官和公司治理87項目11.高管薪酬 87 第 12 項.某些實益所有人的擔保所有權和管理層及相關股東事項87項目13.某些關係和關聯交易以及董事獨立性87第14項.首席會計師費用和服務87第四部分88項目15.附表和財務報表附表88第16項.10-K 表格摘要 89 Signatures 90 合併財務報表目錄索引 i

關於前瞻性陳述的警示性説明就聯邦證券法而言，Amprius Technologies, Inc.（前身為肯辛頓資本收購公司IV、“Amprius”、“公司”、“我們” 或 “我們的”）本年度報告中的某些陳述可能構成 “前瞻性陳述”。此類前瞻性陳述包括但不限於有關我們對未來的期望、希望、信念、意圖或戰略的陳述。此外，任何涉及未來事件或情況的預測或其他描述的陳述，包括任何基本假設，均為前瞻性陳述。“預期”、“相信”、“繼續”、“可能”、“估計”、“期望”、“打算”、“可能”、“計劃”、“可能”、“潛在”、“預測”、“項目”、“應該”、“將” 等詞語可以識別前瞻性陳述，但缺少這些詞並不意味着陳述不具有前瞻性。例如，本10-K表年度報告中的前瞻性陳述可能包括有關以下內容的陳述：• 我們的財務和業務業績，包括財務和業務指標；• 我們的戰略、未來運營、財務狀況、估計收入和虧損的變化、預計成本、前景和計劃；• 我們開發大批量生產線和以具有成本效益的方式進行規模的能力；• 我們增加製造能力的能力以及增加此類產能的成本和時機；• 預期地址我們有穩定的市場產品；• 與競爭對手和行業相關的發展；• 我們對獲得和維護知識產權保護且不侵犯他人權利的能力的期望；• 我們未來的資本需求以及現金的來源和用途；• 我們獲得運營資金的能力；• 我們的業務、擴張計劃和機會；以及 • 任何已知和未知的訴訟和監管程序的結果。這些前瞻性陳述基於截至本10-K表年度報告發布之日可用的信息以及當前的預期、預測和假設，涉及許多判斷、風險和不確定性。因此，自隨後的任何日期起，都不應依賴前瞻性陳述來代表我們的觀點，除非適用的證券法另有要求，否則我們沒有義務更新前瞻性陳述以反映這些陳述發佈之日之後的事件或情況，無論是新信息、未來事件還是其他原因。由於許多已知和未知的風險和不確定性，我們的實際業績或表現可能與這些前瞻性陳述所表達或暗示的業績或表現存在重大差異。可能導致實際業績不同的一些因素包括：• 我們執行商業模式的能力，包括擴大產量和擴大產品和服務的潛在市場；• 我們籌集資金的能力；• 可能對我們提起的任何法律訴訟的結果；• 維持我們的證券在紐約證券交易所上市的能力；• 我們可能受到包括供應鏈中斷在內的其他經濟、商業或競爭因素的不利影響選項，可能無法管理其他風險和不確定性；• 適用法律或法規的變化；• COVID-19 疫情和/或俄羅斯和烏克蘭之間的軍事衝突或其他宏觀經濟因素對我們業務的影響；• 我們可能受到其他經濟、商業和/或競爭因素不利影響的可能性；以及 • 本表 10-K 年度報告中描述的其他風險和不確定性，包括第一部分 “風險因素” 標題下第 1A 項中討論的風險因素。合併財務報表目錄索引 1

第一部分項目 1.業務概述Amprius開發了一種利用顛覆性硅陽極的超高能量密度鋰離子電池，自2018年以來已投入商業化生產，用於出行應用。我們的硅陽極技術使電池在很寬的工作温度範圍內具有更高的能量密度、更高的功率密度和極快的充電能力，這使得我們的電池與傳統的石墨鋰離子電池相比具有卓越的性能。我們的硅陽極是傳統鋰離子電池中石墨陽極的直接替代品，我們的製造過程利用了傳統鋰離子電池的製造過程和相關供應鏈。如今，我們的電池主要用於現有和新興的航空應用，包括無人駕駛航空系統（“UAS”），例如無人機和高空偽衞星（“HAPS”）。我們相信我們的專有技術有可能在電動交通中得到廣泛應用。我們的電池及其性能規格已經過包括空中客車、AeroVironment、BAE Systems、美國陸軍和Teledyne FLIR在內的40多家客户的測試和驗證，迄今為止，我們已經出貨了超過10,000塊電池，這些電池已支持關鍵任務應用。我們專有的硅陽極結構、電池單元設計和製造工藝由我們歷經十年的研發積累的專利、商業祕密和專業知識組合提供保護。我們目前在加利福尼亞州弗裏蒙特的總部使用千瓦時規模的製造線生產電池，我們認為那裏對電池的需求超過了我們的製造能力。我們正在努力滿足幾個快速增長的潛在市場的預期需求，包括設計和建造一座能夠以GWh+規模生產電池的大型製造設施。我們的主要行政辦公室位於加利福尼亞州弗裏蒙特佩奇大道 1180 號 94538，我們的電話號碼是 (800) 425-8803。我們的網站是 www.amprius.com。在我們以電子方式向美國證券交易委員會（“SEC”）提交此類材料或向證券交易委員會（“SEC”）提供此類材料後，我們在合理可行的情況下儘快通過我們的網站免費提供10-K表年度報告、10-Q表季度報告和8-K表最新報告以及對根據《交易法》第13（a）或15（d）條提交或提供的這些報告的修正案。這些報告和其他信息也可以在www.sec.gov上免費獲得。本 10-K 表年度報告中包含或可通過這些網站訪問的信息不是本 10-K 表年度報告的一部分，也未納入本表 10-K 年度報告。公司背景和流動性 2022 年 9 月 14 日（“截止日期”），Amprius 根據 Amprius、Amprius 的全資子公司肯辛頓資本合併子公司（“合併子公司”）和 Amprius Technologies Operinating, Inc.（前身為 Amprius Technologies, Inc. a. 特拉華州公司成立於 2015 年 3 月）（“Legacy Amprius”）。根據業務合併協議的條款，Amprius通過合併子公司與Legacy Amprius合併為根據特拉華州法律註冊的公司（“國內化”），從而改變了其註冊管轄權，Amprius將其更名為 “Amprius Technologies, Inc.”，Amprius與Legacy Amprius之間的業務合併是通過合併子公司與Legacy Amprius合併併入Legacy Amprius實現的作為Amprius的全資子公司倖存下來（連同馴養和計劃的其他交易）根據業務合併協議，“業務合併”）。除非上下文另有規定，否則 “Amprius”、“公司”、“我們” 或 “我們的” 指的是（i）截止日期之前，指Legacy Amprius，（ii）截止日期之後，指Amprius Technologies, Inc.及其子公司，包括Legacy Amprius。在業務合併之前，肯辛頓資本收購第四公司在此被稱為 “肯辛頓”。在業務合併之前，我們的運營資金主要來自我們的前母公司和現任大股東Amprius, Inc.（“Amprius Holdings”）的資本出資以及運營產生的收入。我們預計將依賴手頭現金，截至2022年12月31日為6,970萬美元，以及合併財務報表的任何目錄指數 2

承諾股權融資（定義見下文）和政府補助金的收益，用於在至少十二個月內滿足我們的營運資本和資本支出要求。但是，如果我們的資源不足以滿足我們的現金需求，我們可能需要尋求額外的股權或債務融資。如果有的話，可能無法以可接受的條件提供額外資本。此外，我們的認股權證持有人行使認股權證和獲得的任何現金收益的可能性取決於普通股的市場價格。如果我們無法籌集額外資金，也無法安裝更大規模的製造流程，如下所述，我們的增長能力將受到不利影響。欲瞭解更多信息，請參閲下文 “風險因素——與我們的技術、產品和製造相關的風險” 和 “管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析”。行業背景傳統運輸由化石燃料發動機提供動力，這導致了大量的温室氣體排放。人們越來越關注交通領域的可持續能源使用，這導致了對技術、政府激勵措施和消費者對客運和有效載荷交通電氣化的需求的增加。由於這些趨勢，向電氣化轉變的出行媒介包括無人機和 HAPS 在內的無人機系統（UAS）、電動垂直起降（“eVTOL”）飛機以及地面電動汽車（“EV”）。關鍵和突破性的電池技術可以通過提高能量密度、加速快速充電能力、延長電池壽命和提高安全性，促進並在某些情況下實現這些電動交通介質的大規模採用。航空工業無人駕駛航空系統：無人機系統是在沒有機組人員或乘客的情況下運行的飛機，由遙控器或自主引導。無人機系統的例子包括無人機和 HAPS。無人機系統是用於監視、評估、物流、交付、通信和成像等用途的下一代空中運輸技術。諸如安普瑞斯的硅陽極電池之類的新興技術可提供重量更輕和/或能量密度更高的電池，有可能克服當前的電池技術壁壘，加快無人機的採用。根據2022年4月的Insider Intelligence文章、2022年3月的Stratistics報告和管理層的估計，到2025年，無人機電池的總潛在市場預計將達到約382億美元。無人機：無人機是最常見的無人機類型，越來越多地用於各個行業，包括軍事和國防、農業、建築和物流。阻礙廣泛採用的關鍵障礙之一是現有的電池技術，它限制了飛行範圍和有效載荷能力。我們的電池提供更高的能量密度，從而實現更長的續航里程，而且，根據客户規格，重量更輕，這有助於提高有效載荷容量。高空偽衞星：HAPS 是傳統衞星的替代品。部署後，HAPS 通常在平流層高度運行，海拔約 12 英里（約 65,000 英尺）。HAPS 正越來越多地用於提供高質量的廣播功能，尤其是在地面網絡覆蓋範圍有限的偏遠地區。HAPS 通常使用太陽能和電池存儲作為能量源，以便長時間運行。因此，能夠在極端温度和壓力條件下運行的輕質、更高能量密度的電池是關鍵的推動因素。Amprius提供適用於HAPS的先進電池技術，目前空中客車等著名航空航天公司正在使用HAPS。電動航空運輸：人口增長和城市化是關鍵的大趨勢，它們正在將地面交通基礎設施擴展到極限，並導致大量温室氣體排放。一種潛在的緩解策略是擴大空中旅行，由evTOL車輛提供，這是一種使用電力垂直盤旋、起飛和降落的客機。從歷史上看，客運和貨運飛機的電氣化一直落後於電動汽車的採用，部分原因是技術挑戰更大。但是，在過去的幾年中，eVTOL飛機的關鍵支持技術取得了重大進展，例如Amprius提供的高能量密度和堅固的高性能電池。電池能量密度的持續提高可以使eVTOL飛機增加其航程、速度和有效載荷，顯著擴大行程範圍，進一步加速電動空中交通的採用。根據摩根士丹利2021年5月的報告和管理層的估計，預計到2025年，全球潛在電動空中交通電池市場總額將達到約111億美元。電動汽車行業滿足可持續發展基準的監管壓力和日益增長的消費者偏好正在加速地面交通的電氣化。根據合併財務報表目錄指數，一些最大的全球汽車原始設備製造商預計電動汽車將達到 100% 3

2035。市場與市場2021年2月的報告估計，到2025年，全球電動汽車電池市場預計將達到672億美元。麥肯錫公司在2021年10月估計，到2030年，電動汽車電池需求將達到3,900 GWh，其中僅乘用車就需要2400吉瓦時。儘管當今存在多種符合當前電動汽車規格的電池化學物質，但仍有顯著改進的餘地。根據德勤最近的一項調查，消費者對電動汽車採用的兩個主要擔憂是續航里程和缺乏充電基礎設施。我們的電池已經過美國先進電池聯盟（“USABC”）的測試和驗證，如下所述，有可能幫助解決這兩個問題。因此，儘管我們的電動汽車電池需要在循環壽命、外形尺寸、成本和產量方面進行改進，才能與現有的市售電動汽車電池競爭，但我們相信，隨着我們的成長和改進，我們也許能夠在電動汽車電池市場上競爭。電動交通的電池要求當前的電池技術在短期內為電動交通市場，尤其是電動空中交通應用設置了障礙，因為這些業務需要改善電池的重量、尺寸和充電時間才能實現商業化。電池系統必須滿足多項關鍵要求：• 高能量密度和比能量以實現長距離耐力，同時減輕重量；• 高功率密度可在特定情況下（例如飛機起飛或降落期間）提供足夠的功率；• 快速充電能力以實現較高的基礎設施吞吐量；• 可在寬温度和壓力範圍內運行；• 可在各種條件下安全運行；• 較長的日曆壽命和循環壽命；• 可接受的成本，因應用程序而異。我們的解決方案當今的電池通常使用石墨作為陽極材料。根據管理層的估計，我們認為石墨陽極已經達到了儲能的理論極限。我們估計，石墨陽極只能提供高達355 mAh/g的鋰存儲容量，這在極端環境中可能會進一步降解。我們認為，只有使用具有更高鋰存儲容量的活性陽極材料，才有可能進一步提高鋰離子電池的能量密度。在這些活性材料中，眾所周知，硅每單位質量或體積的鋰存儲容量高於除鋰本身以外的任何其他元素。在我們的電池中，我們用高度工程化的硅材料取代了石墨陽極，該材料的鋰存儲容量約為 3,400 mAh/g，是已知石墨陽極最高容量的近 10 倍。通過在陽極中用硅代替石墨，我們在能量密度、功率、充電時間、安全性和在極端環境中運行的能力方面顯著提高了電池的性能。合併財務報表目錄索引 4

我們的競爭優勢表現大大超過了當今市售的傳統鋰離子電池。我們今天向客户發貨的電池的性能明顯優於市售的傳統石墨電池。特別是，如下表所示，我們的電池的比能量和能量密度大約是石墨電池單元的兩倍，並且可以顯著縮短充電時間。我們認為，其他下一代電池技術在商業上可行之前將需要大量的額外研究、開發和投資。性能指標石墨陽極電池單元 (1) (3) 陽極容量 (mAh/g) (1) (2) 335-355 1,500-2,500 比能量 (Wh/kg) ~215-285 360-450 能量密度 (Wh/L) ~530-715 890-1,150 充電時間到 80% 30 分鐘 504 WH/kg 和 >1321 WH/ L 在 25°C 時性能得到領先企業的驗證提供全面的電池監管合規性、安全和性能測試的測試機構。我們相信，我們的下一代電池一旦上市，將有可能為我們的客户擴大邊界，併為需要延長放電時間的應用提供量身定製的解決方案，同時不影響飛機有效載荷等關鍵功能，也不必增加車輛重量。新興航空市場的先發優勢。由於我們在空中客車和其他一線客户方面的成功，我們已成為為航空業提供高性能電池的既定市場先驅。我們對提供超高性能電池的聲譽和承諾使我們能夠與客户達成多項開發和主供應安排。我們的40多家客户已經測試並確認我們的電池超過了其應用的技術要求，我們相信我們在航空領域的市場領導地位將使我們能夠繼續擴大客户羣。在要求苛刻和經過濫用測試的環境中久經考驗的性能。安全被認為是鋰離子電池技術的最重要因素之一。我們的硅陽極在比石墨陽極高出至少 100 mV 的電壓下運行，這不僅可以加快充電速度，還可以在較低的温度下運行電池，從而提高電池安全性並降低過度充電的風險。我們的電池還設計為具有超強彈性，並經過嚴格的濫用測試，包括航空貨運認證和國防應用的特定測試。2022 年 12 月，一個獨立的第三方測試實驗室根據 MIL-PRF-32383（軍事性能規範）第 4.7.4.4 節的要求成功通過了指甲穿透測試，對我們的 390Wh/kg 聚合物電解質電池進行了驗證。該測試用於確定特定產品在戰鬥場景中的可行性。單元格目錄合併財務報表索引 5

根據4.7.4.4進行試驗不得燃燒或爆炸，並且每個試驗樣品在被尖鋭物體穿透時其外部温度不得超過338華氏度（170攝氏度）。進行測試時，直徑為 0.113 英寸的不鏽鋼釘以規定的速度穿過充滿電的電池。如果穿透釘子後沒有煙霧或火焰，則認為該細胞已通過。與我們的硅納米線生態系統相關的強大知識產權組合和專業知識。我們的硅陽極技術經過了十多年的完善和改進，並受到 80 多項已頒發專利和待批申請的保護。我們的技術和流程的核心方面也受到我們團隊十多年來開發的專業知識和商業祕密的保護。我們的產品和客户客户客户驗證、設計中標以及與空中客車、AeroVironment、Teledyne FLIR 等公司訂購的定期訂單所證明的那樣，我們的電池技術完全有能力應對航空業快速增長的市場，特別是 UAS 和 eVTOL。UAS和eVTOL應用歷來使用傳統的鋰離子電池作為推廣產品原型的手段，但市場參與者正在尋求電池技術的進步。我們相信我們的硅陽極技術可以成為解決方案的一部分，因為我們目前提供三個產品平臺：高能、高功率和平衡能量/功率。高能產品。我們的高能產品旨在為沒有高功率要求的應用最大限度地提高特定能量。對於連續放電速率低於 C/2 的應用，我們的高能電池可提供超過 425 Wh/kg 的比能量，在 C/10 時可提供高達 450 Wh/kg 的比能量。HAPS最常使用該產品，HAPS通常設計用於在高空長時間運載有效載荷，通常一次持續數週或數月，因為它們在白天依靠太陽能運行，需要在電池中儲存足夠的能量才能使飛機在夜間保持高空。例如，我們的電池是空中客車公司的 HAPS Zephyr S 上的儲能技術。Zephyr S 是一種平流層飛行器，設計用於在大約 70,000 英尺的高度上一次飛行數月。2018 年，在將我們的電池集成到 Zephyr S 後，空中客車連續飛行超過 25 天，創下了耐力和高度記錄。我們繼續支持 Zephyr S 計劃，並獲得了空中客車公司頒發的 2021 年度創新供應商獎。高功率產品。我們的高功率產品專為注重高功率功能的應用而設計。對於傳統的高功率鋰離子電池，1C 時的比能通常在 100-200 Wh/kg 之間。相比之下，我們的高功率電池在 1C 時可提供 350 瓦時/千克，在 5C 時可提供 300 瓦時/千克以上。此外，這些高功率電池能夠快速充電，因此它們可以在不到6分鐘的時間內從0％充電到80％，而不會降低循環壽命或能量密度的性能。這種水平的功率容量、能量密度和快速充電能力是航空運輸行業的最佳選擇。航空運輸行業由固定翼或 eVTOL 解決方案組成，這兩種解決方案都需要高功率能力才能將飛船從地面提升到空中。飛船達到 “巡航高度” 後，要求從動力轉向能量，這決定了飛機可以飛行的航程。車輛降落後，讓車輛重返空中的週轉時間變得至關重要，這就是為什麼我們設計了具有快速充電功能的高功率產品的原因。2020 年，我們開始與潛在的 eVTOL 客户進行設計和驗證討論。2021 年，我們開始與一家一級 eVTOL 提供商進行技術評估，以開發經過 eVTOL 優化的電池系統，以支持其 eVTOL 機隊的開發和商業化。2022 年，我們擴大了技術合作範圍，增加了四家 eVTOL OEM。平衡能源/電力產品。我們的平衡能源/功率產品專為需要在功率和能量之間取得平衡的應用而設計。我們的平衡電池的額定連續放電量最高可達 3C，在 0.2C 放電速率下介於 410 Wh/kg 之間，在 3C 放電速率下介於 320 Wh/kg 之間。這種功率容量範圍對我們的 UAS 客户很重要，我們的產品通常滿足 UAS 設備的高初始功率要求（起飛和着陸在 1-3C 之間），以及巡航或懸停狀態下在 C/2 時的操作要求。自2021年以來，我們的平衡能源/電力產品已設計到AeroVironment和Teledyne FLIR的項目中，並將於2022年開始商業發貨。支持電動汽車的產品正在開發中。我們目前正在開發一種支持電動汽車的電池。電動汽車行業的競爭非常激烈，產量要求高，定價低，績效標準均衡，形成了合併財務報表目錄索引 6

與現有解決方案相比，進入門檻很高。在我們能夠在電動汽車領域進行有效競爭之前，我們需要進一步改善循環壽命，增加電池外形，增加產量並降低成本。自2017年以來，我們一直在與USABC一起對電池進行採樣，USABC已獨立證實，我們已經達到或超過了其2025年電動汽車電池性能目標的大部分目標，包括可用能量密度、可用比能量、功率密度和充電時間。2022 年，我們獲得了 USABC 與美國能源部（“DOE”）合作開發低成本、快速充電的硅陽極電池的合同，該電池可滿足其 2025 年電動汽車電池的所有特性目標。該計劃計劃於2024年結束，屆時我們打算交付佔地面積為99mm x 300mm（W x L）、容量至少為80Ah、生命初期比能量不低於 400 Wh/kg、能量密度不低於 950 Wh/L、循環壽命為 1,000 個循環的電池。我們的技術我們專有的硅陽極技術解決了鋰離子電池中硅陽極的固有侷限性。歷史上，硅被研究為一種陽極材料，因為與石墨相比，它具有每單位質量和體積儲存更多數量的鋰的內在能力。阻礙硅在整個電池行業被廣泛採用的主要障礙是，硅材料在充電過程中會隨着吸收鋰離子而膨脹。例如，硅顆粒在充電過程中可能膨脹多達 300%。經過多次充放電循環後，硅顆粒會破裂，導致陽極退化和設備故障。我們專有的硅陽極技術解決了硅固有的材料膨脹問題。我們的納米線陽極從金屬箔開始，該金屬箔用納米線模板分層，並通過生長過程以冶金方式附着在金屬箔基板上。納米線模板塗有低密度硅，然後由一層薄薄的高密度硅包裹。我們的硅陽極通常每平方釐米含有超過 1,000,000 根納米線。在我們的技術中，每根納米線上的低密度硅層的納米孔隙率和導線之間的微孔隙度使硅能夠在陽極帶電時膨脹到納米和微米水平，而對陽極幾乎沒有損壞。我們的陽極結構還使離子和電子能夠在納米線之間和通過納米線之間直線傳播。相比之下，粒子結構會導致離子和電子沿非線性曲折路徑傳播。我們的陽極的直線路徑有助於提高電導率和離子傳導率，從而實現高功率和快速充電。由於納米線是以生長為根源製造的，因此它們總是與金屬箔保持電氣接觸，而粒子必須依靠粒子間的接觸來進行電子傳輸，而電子傳輸在循環過程中很容易被破壞。根據硅的實際百分比為99.5％至99.9％，在被認為是100％的可接受純度範圍內，我們的硅陽極被認為是100％的硅。製造和供應我們發明了專有的硅陽極及其製造工藝。我們的硅陽極是使用化學氣相沉積（“CVD”）技術製造的，由三個連續步驟組成。首先，納米線模板是通過熱激活的化學反應生長的。其次，低密度硅塗層是通過等離子體增強的 CVD 沉積的。第三，高密度薄硅表面層是通過熱激活的 CVD 工藝沉積的。這三個步驟取代了通常用於製造石墨陽極的所有粉末加工步驟，包括粉末混合、漿料混合、漿料塗層、電極乾燥和電極壓延。製造完成後，我們的產品是經過全面加工的陽極。然後，該陽極可以組裝在電池中，其陰極由製造生產線生產，與石墨陽極電池中使用的陰極類似。該製造過程自 2018 年開始商業運營，我們在加利福尼亞州弗裏蒙特的總部有一條千瓦時規模的生產線。為了開發GWH規模生產線所需的大批量陽極製造工具，我們與centrotherm International AG（“centrotherm”）合作，後者是用於生產太陽能電池晶圓的工具的全球領先供應商。2022 年 10 月，我們收到了第一臺大型陽極生產機器，預計到2023年底，這將使我們在弗裏蒙特總部的硅陽極生產能力提高到大約 2 兆瓦時。我們已經使用centrotherm製造的太陽能晶片生產工具成功製造了硅陽極，但是我們需要根據需要對設備進行某些修改。一項修改是，我們將用大幅面箔片代替晶圓，我們在千瓦時規模的生產中使用這種箔片。這需要為合併財務報表目錄索引設計和開發自動化材料處理系統 7

箔。這是使太陽能電池生產設備適應我們需求的主要工程任務之一，將與一家工程設計公司合作完成。要完成工具的設計和開發以及自動材料處理和大批量生產流程，都需要大量的工程設計。成功完成這項工作的能力和時機可能會受到不可預見的複雜性、組件供應延遲和其他風險的影響。此外，我們的製造成本不僅取決於工具的成本，還取決於產量、產量、硅烷氣體利用效率和其他因素。有關更多信息，請參閲第 1A 項。風險因素包括 “風險因素——與我們的技術、產品和製造相關的風險” 中描述的風險。儘管我們的陽極工藝與傳統的陽極製造不同，但陰極和其餘電池（包括電解質和分離器）使用傳統的鋰離子電池製造工具和材料。我們的硅陽極是傳統鋰離子電池中石墨陽極的直接替代品。2023 年 1 月 20 日，我們簽訂了一份不具約束力的意向書，租用位於科羅拉多州布萊頓的佔地約 77.4,000 平方英尺的場所。在租約最終敲定的情況下，我們計劃在該工廠建造GWH規模的製造工廠，並從成熟的設備供應商那裏採購用於陽極和陰極製造、電池組裝和電池測試的製造設備。我們已收到州和地方激勵計劃的承諾，提供約1,000萬美元的税收優惠，具體取決於某些績效目標。我們硅陽極的主要原材料包括用於製造硅陽極的硅烷氣體和用於陽極電流收集器基板的電沉積鎳箔。隨着我們提高製造能力，我們預計將從全球硅烷和硅材料供應商那裏採購硅烷氣體，並將從全球電沉積金屬供應商那裏採購鎳箔。硅烷氣體和鎳箔都是可用的商品材料。由於硅陽極相對於陰極材料具有很高的儲存鋰的容量，並且可以進一步增加電池中的可用鋰，因此在電池組裝之前，硅陽極可以預鋰到其容量的一定水平（即 10-20%）。預鋰化可以在低尺度下通過電化學方式完成，也可以通過物理氣相沉積進行大規模製造。設備供應商已經擴大或正在將鋰蒸發設備的產量擴大到GWh+。我們在目前的生產中使用電化學預鋰化，並將把鋰蒸發步驟整合到陽極製造線中。我們的增長戰略我們的目標是成為運輸行業高性能鋰離子電池的市場領導者。為了實現這一目標，我們正在追求以下增長戰略：完成大規模製造設施以滿足客户需求並優化成本。我們在加利福尼亞州弗裏蒙特的總部運營着一條千瓦時規模的生產線。2023 年 1 月，我們對弗裏蒙特總部的租賃協議進行了修訂，根據該修正案，我們將租賃大約 25,000 平方英尺的額外空間，該空間位於與當前總部同一棟大樓內，我們正在努力實現兆瓦時規模的生產。為了滿足對電池的需求，我們還在就位於科羅拉多州布萊頓的工廠的租約進行談判，我們預計將在那裏建造一座GWH規模的製造工廠。我們計劃在弗裏蒙特總部運營一條兆瓦規模的生產線，同時在布萊頓設計和建造一條模塊化形式的吉瓦規模的生產線。我們預計，布萊頓工廠的初始階段將產生500兆瓦時的製造能力，並於2025年投入運營。此後，我們預計將通過 Copy Exact 方法根據需要進一步擴展。我們的增長能力取決於我們成功建立GWH規模的製造工廠，而這反過來又取決於我們籌集額外資金的能力。降低我們的成本。我們相信，我們能夠在每千瓦時的基礎上降低電池成本，這將加快電池的採用，並使我們能夠進一步擴大客户羣。隨着規模的擴大，我們相信我們將受益於單位成本的降低，包括管理費用、勞動力和資本支出、工具利用率的提高以及設備和材料的批量定價。我們還將尋求通過優化材料利用率、產量和產量來降低成本。但是，在我們能夠完成優化過程（包括設計和實施硅陽極生產工藝）之前，我們無法準確預測我們的製造成本。根據我們目前的預期，我們估計我們的資本設備支出將在1.2億美元至1.5億美元之間，以實現每年1.0吉瓦時的製造能力。由於我們的硅陽極工藝需要與傳統陽極製造不同的設備，因此我們的資本設備成本可能高於用於生產石墨陽極的設備。合併財務報表目錄索引 8

擴大先發優勢，成為航空鋰離子電池的市場領導者。我們相信，我們是當今市場的領先公司，其高性能電池可以滿足航空應用的要求。我們通過提供符合或超過行業標準和客户要求的高安全標準的超高性能電池在業界建立了良好的聲譽。我們希望擴大我們在航空市場的影響力，同時也為其他需要改進電氣化解決方案的運輸相關市場提供服務。我們與80多家感興趣的潛在客户合作，其中40家已經測試並確認我們的電池超過了其應用的技術要求。進一步改善我們的陽極和電池單元的性能特性。我們相信我們擁有市場上性能最高的市售電池。我們打算通過繼續投資我們的陽極和陰極化學品來保持我們的業績優勢。我們預計將繼續努力提高電池的性能特性，特別是在功率、能量密度和循環壽命方面。例如，2023 年 3 月，我們的新原型電池經過驗證，在 25°C 時可提供大於 504 Wh/kg 和 >1321 WH/L 的能量密度。該性能由一家提供全面的電池監管合規性、安全和性能測試的領先測試機構驗證。我們相信，我們的下一代電池一旦上市，將有可能為我們的客户擴大邊界，併為需要延長放電時間的應用提供量身定製的解決方案，同時不影響飛機有效載荷等關鍵功能，也不必增加車輛重量。我們將繼續投資於優化這些性能特性以及必要外形尺寸的組合，以滿足客户的特定需求，並推動我們的電池在電氣化運輸的其他領域得到採用。由於這些努力，我們的目標是充分實現硅陽極技術的優勢，開發出市場上性能最高的產品。擴大我們的終端市場和應用。隨着我們提高生產能力，我們將能夠大量供應電池，以滿足客户的電池原型設計和採購需求。我們目前的客户羣主要由航空和其他航空運輸公司組成。我們相信，一旦我們能夠改善電動汽車電池的循環壽命、增加外形尺寸、降低成本和提高產量，我們為航空業開發的電池可以適應更大的外形尺寸，以滿足電動汽車市場的能量密度和快速充電要求。研究與開發我們最初的硅陽極技術是在 2008 年由斯坦福大學開發的，十多年來，我們對用於商業應用的技術進行了完善和改進。我們開展了研究和開發計劃，重點是改善某些性能特性並擴大我們的硅陽極電池技術的應用。我們預計將繼續在以下領域進行研發工作：• 延長電池壽命：我們正在使用化合物作為硅烷氣體的潛在添加劑，硅陽極已證明有可能在不對能量密度等其他性能特徵產生負面影響的情況下延長循環壽命。• 進一步提高能量密度：我們正在進行開發活動，探索不同的陰極材料，包括轉換陰極，以進一步提高能量我們的電池密度。• 更大的電池外形：對於小型飛機，我們已經開發和正在為客户開發的電池通常約為 1.4-15Ah。隨着我們擴大客户羣，我們正在為更廣泛的航空應用和電動汽車客户開發更大尺寸的電池。我們利用我們的研發能力不僅改進現有產品，還為我們的客户製造定製設計的電池。我們從這些設計服務中獲得了收入。但是，隨着我們製造能力的增長，我們預計這些活動收入的相對百分比將下降。知識產權我們專有的硅陽極技術，包括相關工藝、設計和製造，受我們的專利組合以及專有技術和商業祕密的保護。截至2023年3月15日，已頒發64項專利（30項在美國，34項在歐盟、韓國、日本、中國、臺灣和以色列），20項專利正在申請中（7項在美國，13項在歐盟、日本、韓國、臺灣和中國），2項已頒發的美國專利已獲得斯坦福大學的許可。我們頒發的專利目錄合併財務報表索引 9

在 2027 年至 2040 年之間到期。截至 2023 年 3 月 15 日，我們還持有 11 個註冊商標（2 個在美國，9 個在歐洲、英國、日本、韓國和中國）。我們的專利包括：• 硅結構——根納米線模板、錐形形態、硅摻雜劑和多層結構；• 材料技術——固體電解質間相形成、電解質配方和可擴展預鋰化；以及 • 硅陽極製造工藝、設計和設備。此外，我們依靠與員工、獨立承包商、客户和其他第三方的保密協議來保護我們的知識產權和專有權。我們無法控制的情況可能會對我們的知識產權構成威脅。有關更多信息，請參閲 “風險因素——與知識產權相關的風險”。競爭我們與當前的電池製造商以及越來越多的公司直接或間接競爭，這些公司正在開發新的電池技術和化學品，以應對不斷增長的電動出行解決方案市場。具體而言，在航空市場中，我們主要與傳統的石墨陽極電池和硅複合陽極電池競爭。硅複合材料是石墨基陽極，其中含有一些硅，通常以硅或一氧化硅顆粒的形式存在。石墨陽極電池公司包括提供更高質量和更高性能解決方案的一級製造商，例如Amperex Technology Limited（ATL）、LG Chem Ltd.、村田製造有限公司、松下工業有限公司和三星SDI有限公司，以及提供更低成本解決方案的二級製造商。我們預計，這些電池的製造商將繼續投資提高其電池的性能。雖然我們是目前唯一一家生產大約 100% 硅陽極的已知電池製造商，但有許多公司生產或開發硅複合電池或陽極材料，也有公司尋求開發 100% 硅陽極。製造或開發硅複合陽極或材料的公司既包括大型製造商，也包括許多資金充足的新科技公司。其中包括BTR 新能源材料有限公司、Enevate Corporation、Enovix Corporation、Group 14 Technologies, Inc.、Nexeon Ltd.、Sila NanoTechnologies Inc.、杉杉公司、Storedot Ltd. 和 Berzelius（南京）有限公司。Ltd.（前身為安普利斯（南京）有限公司，“Berzelius”），是安普瑞斯控股的前子公司等。孫博士是我們的首席執行官兼Amprius董事會成員，是Berzelius及其控股公司的董事會成員。與傳統的石墨陽極相比，硅複合陽極可以提供更高的能量密度和其他改進，並且可能比我們的硅陽極更便宜。對於航空應用，我們認為，我們的電池的決定性特徵（例如，業界領先的比能量和能量密度、高功率密度、低工作温度和快速充電能力）以及商業驗證使我們與石墨陽極和硅複合陽極替代品區分開來，從而使我們的硅陽極技術成為目前唯一可用的電池解決方案，適合航空業的廣泛應用。但是，隨着電池技術的不斷改進，我們預計會有更多的競爭對手進入市場。電動汽車電池行業發展迅速，競爭激烈。與航空業不同，在航空業，符合最低性能規格的市售電池數量有限，而電動汽車行業中有許多電池製造商可以生產商業上可接受的電池，而且他們可以以比我們目前更低的成本和更高的產量生產這些電池。未來的進入者可能包括開發不同技術的公司，例如尚未投入商業生產的鋰金屬陽極。為了在電動汽車行業競爭，我們需要改善循環壽命，增加外形尺寸，提高產量並降低製造成本。我們在航空和電動汽車行業的許多競爭對手和潛在的未來進入者可能會獲得更好的資本，並有更多的資源來商業化和擴大其生產能力。這些競爭對手可能有更多的客户接觸，可能能夠在彼此之間或與第三方建立合作或戰略關係，從而進一步增強其資源和競爭地位。如果電池化學取得了我們無法適應的重大進步，或者競爭對手在我們能夠編制合併財務報表目錄索引之前就能夠擴大其產能 10

因此，我們的業務可能會受到重大影響。有關更多信息，請參閲下面的 “風險因素——與我們的業務和行業相關的風險”。政府監管與合規我們的業務活動是全球性的，受各種聯邦、州、地方和外國法律、規章和法規的約束。例如，有各種與電池安全、電池運輸、在汽車中使用電池、工廠安全和危險材料處置有關的政府法規。在許多情況下，我們的產品正在或將來可能受到美國和我們開展業務的其他司法管轄區的貿易和出口管制法律和法規的約束。此類法律可能包括《出口管理條例》、《國際武器貿易條例》、外國資產管制辦公室維持的貿易和經濟制裁，以及我們開展業務的司法管轄區的外國直接投資規則和條例、關税和配額以及其他相關法規。特別是，向某些國家或最終用户出口或再出口我們的產品和技術或用於某些最終用途可能需要出口許可證，或者可能被禁止。此外，我們可能需要在國防貿易控制局註冊，才能開展未來業務活動的某些方面，我們可能需要獲得許可證才能開展開發活動。為特定的銷售或報價或商業活動獲得必要的出口許可證可能不可能或可能很耗時，並可能導致銷售機會的延誤或損失。任何未能充分履行這些法律義務的行為都可能導致民事罰款或暫停或喪失我們的出口特權，其中任何一項都可能對我們的業務、財務狀況和經營業績產生重大不利影響。此外，我們的業務可能受到《反海外腐敗法》以及我們在國內外設有辦事處或開展業務的司法管轄區的其他反腐敗、反賄賂和反洗錢法律法規的約束。任何未能充分遵守這些義務的行為，或者未來對任何這些法律制度的變化，都可能導致我們承擔鉅額成本，包括可能產生新的管理費用、罰款、制裁和第三方索賠。作為政府承包商和/或分包商，我們必須遵守與政府合同和補助金的簽訂、管理和履行有關的法律、法規和合同條款，這會影響我們和我們的合作伙伴與政府機構開展業務的方式。政府合同通常包含條款並受法律法規的約束，這些條款為政府客户提供了商業合同中通常不存在的額外權利和補救措施。確保遵守政府合同法律、法規或合同條款可能會給我們的業務帶來其他額外成本，不遵守這些或其他適用的法規和要求可能會導致損害賠償、民事或刑事處罰、合同終止和/或暫停或禁止獲得政府合同和補助金。對我們與政府開展業務的能力的任何此類損害、處罰、幹擾或限制都可能對我們的業務、經營業績、財務狀況、公眾看法和增長前景產生重大不利影響。人力資本我們相信，我們的成功是由我們的技術創新者和經驗豐富的商業領袖團隊推動的。我們的領導團隊中的許多人已經在 Amprius 工作了十多年。我們尋求僱用和培養致力於實現我們戰略使命的員工。截至 2022 年 12 月 31 日，我們在加利福尼亞州弗裏蒙特的總部僱用了 58 名全職員工、4 名臨時員工和 2 名承包商，以及 1 名全職員工和 1 名遠程辦公的承包商。我們的員工是開發和商業化硅陽極技術的基礎。我們有十名員工從事工程、研究和開發，43名員工參與電池製造和生產。在我們的技術和運營人員中，約有20％擁有材料科學、化學、航空航天、結構和納米級工程以及物理和化學領域的博士或高級學位。我們致力於維護包括股權參與在內的公平薪酬計劃。我們提供具有市場競爭力的薪酬和豐厚的股權薪酬，旨在吸引和留住能夠為我們的成功做出傑出貢獻的團隊成員。我們的薪酬決策以外部市場、角色關鍵性和每位團隊成員的貢獻為指導。迄今為止，我們沒有經歷過任何停工，我們認為我們與員工的關係良好。我們的員工既沒有工會代表，也沒有受集體談判協議的約束。合併財務報表目錄索引 11

第 1A 項。風險因素投資我們的證券涉及高度的風險。在做出投資決定之前，您應仔細考慮下述風險和不確定性，以及本10-K表年度報告中的所有其他信息，包括標題為 “管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析” 的部分以及我們在本10-K表年度報告中其他地方包含的合併財務報表及其相關附註。我們的業務、財務狀況、經營業績或前景也可能受到我們目前未知或我們目前認為不重要的風險和不確定性的損害。如果任何風險實際發生，我們的業務、財務狀況、經營業績和前景可能會受到不利影響。在這種情況下，我們證券的市場價格可能會下跌，您可能會損失部分或全部投資。風險因素摘要我們面臨的一些重大風險包括：• 如果我們的電池性能不如預期，我們開發、營銷和銷售電池的能力將受到不利影響。• 我們可能無法成功開發出符合我們對電池質量、產量、吞吐量和其他性能指標要求的新大批量生產線。• 我們可能無法實現製造成本目標，這將限制我們的市場機會規模。• 我們建立了批量製造體系設施面臨許多風險，包括，除其他外，與執行最終租賃協議、重新分區、施工、許可、延誤、成本超支、供應鏈限制以及在遠離當前總部的新地理區域運營相關的風險。• 我們可能無法成功留住和吸引成功運營和建立業務所需的關鍵員工，尤其是技術人才。• 我們在開發滿足不同市場需求的新電池產品（例如不同的電池格式）時可能會遇到延誤和技術障礙。• 某些組件我們的電池很危險，會帶來安全風險，可能會導致我們的製造工廠發生事故。• 由於產品召回和產品責任索賠，我們可能面臨財務和聲譽風險，我們可能面臨超出我們資源的鉅額責任。• 我們可能無法準確估計電池的未來供需，這可能會導致我們的業務出現各種低效並阻礙我們創收的能力。如果我們無法準確預測我們的製造需求，我們可能會產生額外的成本或延遲。• 電池市場競爭激烈。競爭對手包括新進入者和老牌公司，其中許多公司的資源比我們多得多。• 我們未來的銷售機會在一定程度上取決於電池供電航空應用市場的增長。就其發展而言，這些應用的開發速度可能較慢或規模小於預期。• 替代技術或其他化石燃料替代品的發展可能會對我們電池產品的需求產生不利影響。• 我們已經尋求並可能繼續尋求開發協議和其他戰略聯盟，如果不成功，可能會對我們的業務產生不利影響。• 我們可能需要額外的資金來支持業務增長，而這筆資金可能無法以商業上合理的條件獲得或者根本沒有。• 我們是一家早期公司，有財務虧損的歷史，預計在可預見的將來會產生鉅額支出和持續虧損。• 我們此前曾發現財務報告的內部控制存在重大缺陷。如果我們無法開發和維護《薩班斯-奧克斯利法案》第404（a）條所要求的有效的內部控制和程序體系，我們可能無法及時準確報告我們的財務業績，這可能會對投資者對我們的信心產生不利影響，並對我們的股價、業務和經營業績產生重大和不利影響。合併財務報表目錄索引 12

• 我們的很大一部分業務依賴於對公共部門的銷售，我們未能收到和維持政府合同或公共部門合同或財政政策的變化可能會對我們的業務產生重大不利影響。• 我們嚴重依賴我們的知識產權組合。如果我們無法保護我們的知識產權，我們的業務和競爭地位就會受到損害。• 我們可能需要為自己辯護，免受知識產權侵權索賠，這可能很耗時，並可能導致我們承擔鉅額成本。• 我們的運營使我們面臨訴訟、環境和其他法律合規風險。遵守法律法規可能代價高昂，我們不遵守這些法律法規可能會導致金錢損害和罰款、負面宣傳以及對我們的業務產生重大不利影響。• 我們正在或將受到反腐敗、反賄賂和反洗錢及類似法律的約束，不遵守此類法律可能會使我們面臨行政、民事和刑事罰款和處罰、附帶後果、補救措施和法律費用，所有這些都可能對我們的業務業績產生不利影響，的運營、財務狀況和聲譽。• 即使我們的業務表現良好，在公開市場上出售大量普通股或認為可能發生此類出售，都可能導致普通股的市場價格大幅下跌。• 無法保證我們的認股權證在可行使時會存入資金，到期時可能一文不值。與我們的技術、產品和製造相關的風險如果我們的電池無法按預期運行，我們開發、營銷和銷售電池的能力將受到不利影響。我們的電池可能存在設計和製造方面的缺陷，這些缺陷可能導致它們無法按預期運行，或者可能需要維修、召回和設計變更。我們的電池本質上很複雜，所採用的技術和組件尚未用於某些應用，可能存在缺陷和錯誤，尤其是在首次引入此類應用時。儘管我們的電池在發貨前經過質量控制測試，但無法保證我們能夠在發貨前檢測和修復所有缺陷，而且不合格、缺陷或錯誤可能發生在我們發貨給客户的電池中。如果我們的電池無法按預期運行，我們的客户可能會延遲交貨，我們的客户可能會終止訂單或者我們可能發起產品召回，每一次都可能對我們的銷售和品牌產生不利影響，並可能對我們的業務、財務狀況、前景和經營業績產生不利影響。我們的電池架構與同行不同，在客户使用應用中的行為可能有所不同，我們尚未對某些應用進行評估。這可能會限制我們向某些應用程序交付的能力。此外，我們關於電池性能和可靠性的歷史數據有限，因此我們的電池可能會在現場意外失效，從而導致鉅額的保修成本或市場上的品牌損害。此外，我們電池的硅陽極結構與傳統的鋰離子電池不同，因此我們的電池可能容易受到不同和未知的故障模式的影響，導致我們的電池失效並在現場造成安全事件。此類事件可能導致我們最終客户的產品故障以及生命或財產損失，從而給我們帶來嚴重的財務處罰，包括收入損失、供應合同取消以及由於市場聲譽受損而無法贏得新業務。此外，我們的某些供應協議要求我們承擔與召回和更換終端產品相關的某些費用，前提是此類召回和更換是由於此類最終產品中包含的電池產品的缺陷所致。我們可能無法成功開發出滿足我們對電池質量、產量、吞吐量和其他性能指標要求的新型大批量生產線。此外，假設我們能夠開發出一條大批量生產線，則該生產線可能不可靠，需要定期進行大量維護，並且可能需要大量資本和資源才能運營。迄今為止，我們已經以千瓦時的容量製造。我們大規模製造電池的能力取決於成功開發出符合我們對電池質量、吞吐量、產量和其他性能指標的要求的自動化、大批量生產線的硅陽極生產線。目前，我們沒有能夠大規模生產硅陽極電池的生產線。作為我們製造業擴張計劃的一部分，除了合併財務報表目錄索引外 13

我們正在設計和建造GWH規模的製造工廠，正在開發一條自動化的大批量生產線。儘管我們已經收到了第一臺大型陽極生產機器，但我們正在為我們的生產過程定製機器，然後必須在機器上線用於生產目的之前完成調整和測試。無法保證該生產線的定製、開發和實施會成功。此外，無法保證在安裝和實施如此大規模的陽極生產機器之後，我們將能夠相應地擴大其他電池組件的製造能力。我們和我們的潛在供應商和其他設備供應商在建造大批量生產線時可能會遇到重大的工程挑戰、性能問題、延遲、不可預見的開發成本和其他障礙，如果我們不成功，或者遇到重大延誤，我們的業務、財務狀況、前景和運營業績將受到不利影響。此外，為了使我們能夠以成本優勢大規模生產電池，我們必須達到成熟電池生產所證明的質量、吞吐量和產量水平。由於我們尚未大規模生產電池，因此我們達到這種速度的能力尚未經過測試，並且受到重大限制和不確定性的影響。運營性能和成本可能難以預測，通常受到我們無法控制的因素的影響，例如但不限於供應商未能按我們可接受的價格和數量及時交付我們電池的必要組件、環境危害和補救成本、與機器調試相關的成本、獲得政府許可的困難或延遲、電子系統的損壞或缺陷、工業事故、火災、地震活動和自然災害以及以下問題設備供應商。如果運營風險出現，它們可能會導致收益率降低，這將對我們的收入增長和盈利能力產生負面影響。此外，生產線的發展將要求我們在能夠從這種發展中受益之前進行密集的資本支出。生產線還可能不時出現意想不到的故障，並且將依賴維修和備件來恢復運營，而在需要時可能無法提供維修和備件。此外，意想不到的設備故障可能會嚴重影響預期的運營效率，從而對我們的業務、財務狀況、前景和經營業績產生重大和不利影響。我們可能無法實現我們的製造成本目標，這將限制我們的市場機會規模。我們將需要大量資金來發展和發展業務，預計將產生鉅額費用，包括與擴大製造能力、開發大批量生產線、原材料採購、租賃、銷售和分銷有關的費用，以及我們建立品牌和推銷電池的費用，以及一般和管理成本。我們的盈利能力不僅取決於我們成功銷售電池的能力，還取決於我們控制成本的能力。我們製造硅陽極的某些過程需要化學氣相沉積或 CVD，這方面的設備比標準陽極生產技術所涉及的設備更昂貴。如果我們無法以具有成本效益的方式設計、製造、營銷、銷售和分銷我們的電池，我們的利潤、盈利能力和前景將受到重大和不利影響。我們尚未開始大規模生產我們的電池，與傳統的鋰離子電池相比，大規模生產電池的任何成本優勢都將要求我們以尚未達到的成熟電池和電池材料所證明的電池質量、吞吐量和產量率進行製造。如果我們無法實現這些目標利率，我們的業務將受到不利影響。我們的運營依賴並將繼續依賴複雜的設備，生產在運營績效和成本方面存在很大程度的風險和不確定性。我們的運營和電池生產嚴重依賴並將繼續嚴重依賴複雜的設備，這在運營性能和成本方面存在很大程度的不確定性和風險。我們的製造設備由許多部件組成，這些部件可能會不時出現意想不到的故障，並且可能需要維修和備件才能恢復運行，而這些部件在需要時可能無法使用。我們的製造過程中的問題可能導致製造設備損失、製造設施損壞、金錢損失、延誤、意想不到的生產波動以及工人的人身傷害或死亡。如果這些預防措施不足或事件超出預期，我們的設備或設施可能會受到嚴重損壞，這將影響我們交付電池產品的能力，並需要額外的現金才能收回。此外，在某些情況下，操作問題可能導致環境損害、行政罰款、保險費用增加和潛在的法律責任。這些運營問題中的任何一個或兩者的結合都可能對我們的現金流、業務、財務狀況、前景或經營業績產生重大不利影響。合併財務報表目錄索引 14

此外，製造技術可能會迅速發展，我們可能會決定以比預期更快的速度更新我們的製造流程。此外，隨着我們擴大電池的商業生產，我們的經驗可能會導致我們停止使用已經安裝的設備，轉而使用其他或額外的設備。因此，任何提前報廢的設備的使用壽命都將縮短，從而加速此類設備的折舊，我們的經營業績可能會受到負面影響。我們建立批量製造設施面臨許多風險，包括與執行最終租賃協議、重新分區、施工、許可、延誤、成本超支、供應鏈限制以及在遠離當前總部的新地理區域運營相關的風險。我們目前僅以千瓦時規模的製造能力運營。作為我們生產擴張計劃的一部分，我們正在為我們的電池設計吉瓦規模的製造設施，同時開發我們的硅陽極的大批量生產線。我們可能無法成功建立我們的 GWH 規模的製造工廠。2023 年 1 月 20 日，我們簽訂了一份不具約束力的意向書，租賃位於科羅拉多州布萊頓的佔地約 774,000 平方英尺的場所，我們正在這些場所上設計和建造我們的 GWH 規模的製造工廠。我們無法保證我們能夠以可接受的條款或根本簽訂本網站的租約，也無法保證此類租約將在可接受的時間表內執行。此外，在我們能夠執行租約的範圍內，該場地的當前分區不允許製造我們的電池。因此，房東正在申請對場地進行重新分區，以供我們計劃中的開發和使用。雖然我們預計重新分區將在2023年9月之前完成，但重新分區申請可能無法獲得批准，我們可能無法獲得製造設施的必要許可證或許可，這將延遲我們GWH規模製造設施的預期時間。在重新分區完成之前，我們將無法申請將設施重新用於製造所需的許可證。此外，如果重新分區過程不成功，我們預計我們將根據租約條款終止租約，並重新尋找其他地點進行擴建工作，這將延遲我們的運營時間表。此外，我們需要在遠離當前總部的新地理區域內運營製造工廠。我們的潛在供應商和其他設備供應商在建設我們的生產線時也可能遇到延遲、額外成本和其他障礙，這些障礙目前尚不清楚。此外，儘管我們已經在一家供應商的平臺上測試和驗證了產品的性能，但我們計劃中的生產線能否成功仍存在不確定性。如果我們未能以有效的方式完成施工，或者未能招聘到所需的人員並總體上有效地管理我們的增長，那麼我們的電池的大規模生產可能會受到限制或延遲。實現高能量密度鋰離子電池的商業規模產能將需要我們進行大量且不斷增加的資本支出，以擴大我們的生產能力並改善我們的供應鏈流程。此外，由於我們的硅陽極工藝需要與傳統陽極製造不同的設備，因此我們的資本設備成本可能高於用於生產石墨陽極的設備。根據我們目前的預期，我們估計我們的資本設備支出將在1.2億美元至1.5億美元之間，以實現每年1.0吉瓦時的製造能力。如果我們能夠的話，完成硅陽極工藝的實際成本和時間可能會大大超過這些估計。即使我們成功建立了新工廠，我們的製造能力也可能受到成本超支、意外延遲、設備故障、供應鏈限制、包括地震、火災、洪水和颱風在內的自然災害、電力故障、電信故障、入侵、戰爭、騷亂、恐怖襲擊以及許多其他因素的影響，這些因素可能阻礙我們實現製造戰略的預期收益，或者導致數據丟失或損壞或軟件或故障硬件，還有一個對我們的業務產生重大不利影響。我們可能無法成功地留住和吸引成功運營和建立業務所需的關鍵員工，尤其是技術人才。我們的成功取決於我們吸引和留住執行官、關鍵員工和其他合格人員，尤其是技術人才的能力，作為一家規模相對較小的公司，關鍵人才駐留在有限數量的員工中，如果我們失去他們的服務，我們的運營可能會受到嚴重幹擾。特別是，我們高度依賴我們的首席執行官孫康博士以及包括我們的執行官在內的其他高級技術和管理人員的服務，他們很難被替換。如果孫博士或任何其他關鍵人員離職，我們可能無法成功吸引和留住發展業務所需的高級領導層。隨着我們建立品牌並提高知名度，目錄納入合併財務報表的風險也隨之增加 15

競爭對手或其他公司將尋求僱用我們的員工。未能吸引、整合、培訓、激勵和留住這些人員可能會嚴重損害我們的業務和前景。此外，設計、建造和運營我們的新制造設施和大型生產工具將需要我們僱用高技能的人員，包括電池工廠的設計和運營專家。目前，在美國有這種經歷的人數量有限。招聘和培訓熟練的工程師、工人和其他勞動者將花費大量的成本和時間，而無法及時或根本無法招聘和培訓新制造設施將阻礙新制造設施的成功設計、擴建和運營，從而對我們的業務和運營業績產生負面影響。我們的某些高級管理人員和董事會向Amprius Holdings和其他以前隸屬於Amprius Holdings的實體提供服務。我們的某些高級管理人員和董事會為Amprius Holdings提供服務。此外，我們的首席執行官孫康博士在以前隸屬於安普利斯控股的某些實體的董事會任職。結果，可能會爭奪這些人的時間和精力。如果這些高管和董事對我們業務的管理和運營沒有給予足夠的關注，我們的財務業績可能會受到影響。在開發新的電池產品（例如不同的電池格式）以滿足不同的市場要求時，我們可能會遇到延誤和技術障礙。我們的客户通常需要為其產品提供獨特的電池配置或定製設計。一旦我們與客户簽訂了為他們的產品生產電池的合同，我們希望專門針對這些客户製造的產品量身定製電池的設計。這種開發過程不僅需要從開始定製電池的設計工作到開始向客户批量發貨電池之間有大量的準備時間，而且還需要客户的合作和協助，以確定每種特定應用的要求。可能會出現技術問題，影響客户對我們電池產品的接受。我們定製電池以滿足客户需求的能力受到以下因素的影響：• 獲得和維持必要的知識產權保護；• 獲得政府批准和註冊；• 遵守政府法規；• 進一步開發和完善我們的技術；• 成功預測客户的需求和偏好。如果我們無法設計和開發滿足客户要求的新電池產品，我們可能會失去獲得採購訂單的機會，我們的聲譽和前景可能會受到損害。我們電池的某些組件是危險的，存在安全風險，可能會在我們的製造工廠中造成事故。由於產品召回和產品責任索賠，我們可能會面臨財務和聲譽風險，並且我們可能面臨超過我們資源的鉅額負債。由於鋰離子電池固有的高能量密度，我們的電池可能構成某些安全風險，包括火災風險。可能發生導致死亡、人身傷害或財產損失的事故，而且任何高能量密度電池都不能 100% 安全。例如，在某些濫用條件下，鋰離子電池可能會進入熱失控狀態，從而導致火災。儘管我們在電池的研究、開發、製造和運輸中納入了旨在最大限度地降低安全風險的安全程序，但我們的電池產品的製造或使用仍可能導致事故。任何事故，無論是發生在我們的製造設施還是由於使用我們的電池產品而發生的，都可能導致嚴重的生產中斷、延誤或因人身傷害或財產損失而造成的重大損失索賠。此外，由於電池在惡劣的使用環境下——極低的温度和壓力以及用於軍事用途的戰鬥——我們的電池要經過嚴格的測試，以確保在濫用條件下的安全行為。儘管迄今為止此類測試已取得成功，但我們無法向您保證此類測試將來會成功。如果我們必須更改設計以解決任何安全問題，我們可能不得不推遲或暫停計劃中的生產，這可能會嚴重損害我們的品牌、業務、財務狀況、前景和運營業績。合併財務報表目錄索引 16

產品責任索賠，即使是沒有法律依據的索賠或不涉及我們的電池產品的索賠，都可能損害我們的業務、財務狀況、前景和經營業績。由於安全問題或其他原因而對我們提起的產品責任索賠成功可能需要我們支付鉅額金錢賠償。我們可能無法掩蓋任何針對我們的重大金錢判決。此外，針對我們或競爭對手的產品責任索賠可能會對我們的電池產品產生大量負面宣傳，並可能對我們的品牌、業務、財務狀況、前景和經營業績產生重大不利影響。我們可能無法準確估計電池的未來供應和需求，這可能會導致我們的業務出現各種效率低下並阻礙我們創收的能力。如果我們無法準確預測我們的製造需求，我們可能會產生額外的成本或延遲。我們預計，在計劃向潛在客户交付產品之前，我們需要向當前和未來的供應商提供需求預測。當前，判斷對我們電池的需求以及我們開發、製造和交付電池產品的能力的歷史依據有限。我們客户的最終採購訂單可能與我們的估計不一致。如果我們高估了我們的需求，我們的供應商可能會提供多餘的庫存，這會間接增加我們的成本並導致無利可圖的銷售或註銷。鑑於我們的電池通常是為滿足客户的規格而定製的，因此由於保質期有限，它們很容易過時。由於我們沒有大規模生產的歷史，因此我們也可能無法準確預測製造速度或客户對我們電池產品的使用率。如果我們低估了我們的需求，我們的供應商可能庫存不足，這可能會中斷我們電池產品的生產，並導致發貨和收入延遲。此外，我們的供應商訂購的材料和組件的交貨時間可能會有很大差異，具體取決於特定供應商、合同條款和給定時間每個組件的需求等因素。如果我們未能及時訂購足夠數量的電池組件，則電池交付給潛在客户的時間可能會延遲，這將損害我們的業務、財務狀況和經營業績。在短時間內生產額外的電池產品以彌補任何短缺可能很困難，這使我們無法完成採購訂單，尤其是由於我們的電池是定製的。無論哪種情況，我們的業務、財務狀況、前景和經營業績都可能受到不利影響。我們可能無法為必要的材料、部件或設備建立供應關係，或者可能需要為組件或設備支付超出預期的費用，這可能會對我們的業務產生負面影響。我們依賴第三方供應商提供開發和製造電池所需的組件，包括硅烷氣體、襯底箔、電解質、分離器和陰極材料等關鍵供應。我們面臨着與這些材料和部件的供應有關的風險，包括我們將面臨需求短缺和供應鏈挑戰，並且通常可能沒有足夠的購買力來消除所需原材料和生產線價格上漲的風險。例如，我們預計將從一家供應商（一家硅烷和硅材料的全球供應商）那裏採購製造所需的硅烷氣體；但是，我們預計他們可能無法提供大規模生產所需的數量。我們還在與其他主要供應商合作，但尚未就按比例生產的這些材料的供應達成協議。如果我們無法以優惠條件與這些供應商簽訂商業協議，或者這些供應商在增加材料供應以滿足我們的要求時遇到困難，那麼我們的電池的大批量生產將延遲，我們將無法按時完成生產。另外，我們可能會受到有關衝突礦產和勞動慣例等各種供應鏈要求的約束。為了遵守這些要求，我們可能需要承擔大量成本，其中可能包括尋找新的供應商來取代現有供應商。我們可能無法為我們的運營所需的某些原材料或部件找到任何新的供應商，或者此類供應商可能不願或無法向我們提供產品。我們預計在採購製造和組裝電池所需的材料方面將產生鉅額成本。我們預計在電池中使用各種材料，這將要求我們以優惠的條件就購買協議和交貨時間進行談判。我們可能無法控制這些材料的價格波動，也無法就對我們有利的條款與供應商談判協議。原材料價格的大幅上漲，或者我們在擴大規模時無法降低原材料成本，將對我們的前景產生負面影響。在替代供應商能夠提供所需材料之前，任何部件或材料供應中斷都可能暫時中斷我們電池的研發活動或生產。合併財務報表目錄索引的變化 17

業務狀況、不可預見的情況、政府變動以及我們無法控制或我們目前無法預料的其他因素也可能影響我們的供應商及時向我們交付部件的能力。上述任何情況都可能對我們的業務、財務狀況、前景和經營業績產生重大不利影響。我們正在積極監測俄羅斯入侵烏克蘭的影響，並繼續評估其對我們的業務產生不利影響的可能性。我們的業務沒有受到這場持續的軍事衝突的直接影響，因為我們沒有資產或業務，也沒有從俄羅斯、白俄羅斯或烏克蘭購買材料。迄今為止，我們的業務尚未遇到任何重大中斷。因此，我們尚未採取措施減輕這種衝突的潛在不利影響。但是，俄羅斯入侵烏克蘭的時間和結果是高度不可預測的。衝突可能繼續造成重大的市場和其他幹擾，包括大宗商品價格的劇烈波動、零部件供應和供應鏈中斷，這可能會對我們的業務、財務狀況、前景和經營業績產生不利和不利影響。貨幣波動、地緣政治、貿易壁壘、禁運、關税或短缺以及其他總體經濟或政治條件可能會限制我們獲得電池關鍵部件的能力，或者大幅增加運費、原材料成本和其他與業務相關的費用，這可能會對我們的業務、財務狀況、前景和經營業績產生重大和不利影響。與我們的業務和行業相關的風險電池市場競爭激烈。競爭對手包括新進入者和老牌公司，其中許多公司的資源比我們多得多。我們的電池產品必須與新電池化學和製造方法的進步以及傳統電池和電池陽極的持續改進競爭。我們競爭的電池市場繼續快速發展，競爭激烈。迄今為止，我們將精力集中在硅陽極技術上，該技術旨在優於傳統的鋰離子電池技術和其他電池技術。但是，鋰離子電池技術已被廣泛採用，我們目前的競爭對手擁有以及未來的競爭對手可能擁有比我們更多的資源，也可能能夠投入更多的資源來開發其當前和未來的技術。這些競爭對手還可能有更多的客户接觸，並可能能夠在彼此之間或與第三方建立合作或戰略關係，從而進一步增強其資源和競爭地位。此外，鋰離子電池製造商可能會比歷史上更快地提高能量密度，繼續降低成本並擴大傳統電池的供應，從而降低我們的能量密度優勢和價格溢價，這將對我們的業務前景產生負面影響，或者對我們以具有市場競爭力的價格和足夠的利潤率銷售電池產品的能力產生負面影響。有許多公司正在尋求開發鋰離子電池技術的替代方法。我們預計電池技術的競爭將加劇。替代技術的開發或競爭對手對電池技術的改進可能會對我們電池的銷售、定價和毛利率產生重大不利影響。如果開發出具有卓越運營或性價比的競爭技術，我們的業務將受到損害。如果我們無法準確預測和確保我們的電池技術能夠滿足客户不斷變化的需求或新興的技術趨勢，或者如果我們的客户未能從我們的硅陽極技術中獲得預期的收益，我們的業務將受到損害。我們預計將投入大量資源來擴大我們的電池製造能力並保持競爭地位，而這些承諾可能是在不知道此類投資是否會產生潛在客户會接受的產品的情況下做出的。無法保證我們會成功確定新的客户需求，及時開發電池並將其推向市場，也無法保證其他人開發的產品和技術不會使我們的電池過時或失去競爭力，任何一項都會對我們的業務、財務狀況和經營業績產生不利影響。如果客户不相信我們的業務會長期取得成功，他們就不太可能購買我們的電池。同樣，如果供應商和其他第三方不相信我們的業務會長期取得成功，他們就不太可能投入時間和資源與我們發展業務關係。因此，為了建立和維持我們的業務，我們必須保持當前和未來的合作伙伴、客户、供應商、分析師、評級機構和其他各方對我們的長期財務可行性和業務前景的信心。某些因素可能使維持這種信心變得特別複雜，包括那些基本上不在我們控制範圍內的因素，例如我們的運營歷史有限，市場對我們的電池產品不熟悉，為滿足需求而擴大製造、交付和服務業務方面的任何延遲，競爭以及我們的生產和銷售業績與市場預期相比的不確定性。合併財務報表目錄索引 18

我們未來的銷售機會在一定程度上取決於電池供電的航空應用市場的增長。這些應用程序的開發速度可能慢於預期，或者其規模可能小於預期，以至於它們完全處於開發階段。我們對電池產品的增長和未來需求在一定程度上取決於消費者對替代燃料汽車的採用，尤其是電池供電的航空應用。新能源汽車市場仍在不斷髮展，其特點是不斷變化的技術、有競爭力的定價和競爭因素、不斷變化的政府監管和行業標準以及不斷變化的消費者需求和行為。市場估計和增長預測也存在很大的不確定性，並且基於可能被證明不準確的假設和估計。例如，如果我們的市場預測所依據的假設，包括以具有競爭力的價格持續開發和供應高性能電池、OEM 對飛機和軟件的投資、消費者偏好，以及在電動航空運輸、監管部門批准和必要基礎設施方面的假設，都不正確，則這種預期的增長如果發生的話，可能會低於預期。如果電池供電應用的市場總體發展不如預期，或者發展速度慢於預期，我們的業務、財務狀況、前景和運營業績可能會受到損害。替代技術或其他化石燃料替代品的發展可能會對我們電池產品的需求產生不利影響。替代技術的重大發展，例如燃料電池技術、先進的柴油、乙醇或天然氣或呼吸電池，可能會以我們目前可能無法預料的方式對我們的業務、財務狀況、前景和經營業績產生重大和不利影響。現有和其他電池技術、燃料或能源可能會成為客户對我們電池產品的首選替代品。我們未能開發新的或增強的技術或工藝，或者未能對現有技術的變化做出反應，都可能嚴重延遲我們開發和推出新的和增強型替代產品，從而導致收入減少並對我們的前景產生不利影響。我們的研發工作可能不足以適應替代燃料或航空和電動汽車技術的變化。隨着技術的發展，我們計劃開發更高效的製造工藝和先進的電池化學成分，這也可能對我們其他電池產品的採用產生負面影響。但是，如果我們無法開發、採購最新技術並將其集成到我們的電池產品中，我們可能無法與替代系統進行有效競爭。我們一直在尋求並將繼續尋求發展協議和其他戰略聯盟，如果不成功，可能會對我們的業務產生不利影響。我們已經與某些客户簽訂了開發協議和主供應協議，將來可能會與我們的客户，包括與空中客車公司和美國陸軍簽訂類似的安排和開發協議。這些與原始設備製造商和其他公司的戰略聯盟在帶來潛在好處的同時，也可能使我們面臨許多風險，包括與共享專有信息相關的風險、合作伙伴的不履約以及建立和維護新戰略聯盟的成本，其中任何一項都可能對我們的業務產生重大和不利影響。我們監督或控制合作伙伴行為的能力可能有限，如果他們中的任何人因與其業務有關的事件而受到負面宣傳或聲譽損害，我們也可能因與合作伙伴的關係而遭受負面宣傳或聲譽損害。例如，如果我們依賴合作伙伴的製造設施，這些運營將超出我們的控制範圍。如果我們的合作伙伴沒有遵守商定的時間表或遇到容量限制，我們可能會遇到延遲，反過來，我們可能會失去客户並面臨聲譽損害。我們的增長能力將在一定程度上取決於我們能否與航空和電動汽車原始設備製造商簽訂合同，將我們的電池整合到他們的產品中，這將需要大量的時間和費用，而且可能無法實現。我們的成功以及我們增加收入和實現盈利的能力，在一定程度上取決於我們與航空和電動汽車原始設備製造商簽訂合同的能力。這一過程將需要大量的時間和資源，尤其是在將其納入電動汽車時。例如，電動汽車製造商在將新產品（例如我們的電池）納入電動汽車之前，通常需要經過數年的評估。除其他外，該評估過程包括廣泛的安全和濫用測試、性能測試和成本建模。我們尚未與任何電動汽車製造商開始這一進程。因此，我們向原始設備製造商擴大製造和銷售的努力可能不會成功，也可能永遠無法生產出獲得市場認可、創造額外收入或實現盈利的產品，從而損害我們的業務、財務狀況、前景和運營業績。合併財務報表目錄索引 19

我們的研發工作致力於創造出處於前沿技術並滿足客户不斷變化的要求的產品，但是我們行業的競爭非常激烈。為了確保我們的電池產品得到認可，我們還必須不斷開發和推出具有增強功能和性能的具有更高性價比、可擴展性更強的硅陽極電池，以滿足不斷變化的行業標準。如果我們無法保持和發展現有的客户關係，也無法將早期的試用部署轉化為有意義的訂單，我們的業務、財務狀況、前景和運營業績可能會受到重大不利影響。如果現有客户不向我們進行後續購買或與我們續訂合同，我們的收入可能會下降，我們的經營業績將受到不利影響。我們的收入中有很大一部分來自擴大他們與我們的關係的現有客户。擴大現有客户的部署規模和數量是我們增長戰略的重要組成部分。我們可能無法有效執行增長戰略的這一方面或任何其他方面。對於個人佔我們收入10％或以上的客户，在截至2022年12月31日的年度中，四家客户共佔我們收入的73％，在截至2021年12月31日的年度中，兩個客户共佔我們收入的80％。我們的某些客户，包括佔我們業務很大一部分的客户，過去曾減少過與我們的支出或終止了與我們的協議，這減少了我們未來從這些客户那裏獲得的預期現金收入或收入。我們無法預測大型客户對我們電池產品的未來需求水平，也無法保證我們現有的客户會繼續從我們這裏購買。實現部署的續訂或擴展可能需要我們越來越多地參與複雜且昂貴的銷售工作，而這些工作可能不會帶來額外的銷售。此外，我們的客户決定擴大我們電池產品的使用範圍取決於多種因素，包括總體經濟狀況、電池功能以及客户對我們電池產品的滿意度。如果我們在現有客户羣中擴張的努力不成功，我們的業務可能會受到影響。我們可能需要額外的資本來支持業務增長，而這筆資金可能無法以商業上合理的條件獲得，或者根本無法獲得。在我們開始大規模生產之前，我們可能需要額外的資金，如果有的話，也可能無法以可接受的條件提供資金。例如，除其他外，我們的資本預算假設我們的開發時間表按計劃進行，相應的支出與當前的預期一致，這兩者都受到各種風險和不確定性的影響，包括本文所述的風險和不確定性，並且在需要時，我們能夠使用承諾股權融資。更具體地説，隨着我們設計自動化的大批量生產線並擴大產量，我們預計，我們的資本支出和營運資金需求將在不久的將來大幅增加。通過這一過程，我們預計，由於員工人數的增加以及為快速增長的公司提供支持所必需的其他一般和管理費用，我們的運營支出將大幅增加。因此，我們可能需要進入債務和股權資本市場，包括通過承諾股權融資，以便在未來獲得額外融資。但是，這些資金來源可能無法以可接受的條件提供，或者根本無法獲得。我們獲得額外融資的能力將取決於多種因素，包括：• 市場狀況；• 我們當前製造能力的成功水平；• 我們的經營業績；• 投資者情緒；• 我們根據管理當時未償債務的任何協議承擔額外債務的能力。此外，根據我們在2022年9月30日向美國證券交易委員會提交的S-1表格註冊聲明中出售大量證券，或者在承諾股權融資中出售給B. Riley Principal Capital II, LLC（“BRPC II”），或者對此類出售的預期，可能會使我們更難在未來以原本可能希望實現銷售的時間和價格出售股票或股票相關證券。合併財務報表目錄索引 20

此外，始於2022年2月的俄羅斯和烏克蘭之間的軍事衝突對全球經濟和金融市場產生了不利影響。儘管我們的業務沒有受到這場持續的軍事衝突的直接影響，因為我們沒有資產或業務，也沒有從俄羅斯、白俄羅斯或烏克蘭購買材料，但無法預測我們的業務或我們的客户、供應商和製造商的業務在短期和長期內將在多大程度上受到影響，也無法預測衝突可能如何影響我們的業務。軍事行動、制裁和由此產生的市場混亂的範圍和持續時間無法預測，但可能是實質性的。這些因素可能使額外融資的時間、金額、條款或條件對我們沒有吸引力。如果我們通過發行股票、股票掛鈎證券或債務證券籌集額外資金，則這些證券的權利、推薦或特權可能優先於我們目前已發行和未償還的股權或債務的權利，我們的現有股東可能會受到稀釋。如果我們無法從運營中籌集足夠的資金或籌集額外資金，我們可能被迫採取行動減少資本或運營支出，包括取消裁員，減少或推遲生產設施擴建，這可能會對我們的業務、財務狀況、前景和運營業績產生不利影響。無法預測我們將根據購買協議向BRPC II出售的實際股票數量，也無法預測這些出售產生的實際總收益。2022年9月27日，我們與BRPC II簽訂了普通股購買協議（“購買協議”），根據該協議，BRPC II承諾購買不超過2億美元的普通股，但須遵守購買協議（“承諾股權融資”）中規定的某些限制和條件。在2025年1月1日之前，我們可以不時自行決定將根據購買協議發行的普通股出售給BRPC II。我們通常有權控制根據購買協議向BRPC II出售普通股的時間和金額。根據購買協議，向BRPC II出售普通股（如果有）將取決於市場狀況和我們確定的其他因素。根據購買協議，我們最終可能會決定向BRPC II出售的所有普通股、部分或不出售給BRPC II。作為BRPC II承諾根據購買協議中規定的條款和條件按照我們的指示購買普通股的對價，在執行購買協議後，我們向BRPC II發行了84,793股普通股（“初始承諾股”）。在我們根據收購協議從BRPC II獲得相當於1億美元的總現金收益後，我們將向BRPC II額外發行84,793股普通股（合計為初始承諾股，即 “承諾股”）。在承諾股權融資中向BRPC II發行的任何普通股將由BRPC II以當前市場價格減去3.0％的固定折扣購買。由於BRPC II為我們根據購買協議可能選擇出售給BRPC II的普通股（如果有）支付的每股收購價格將根據我們選擇根據購買協議向BRPC II出售股票時的普通股市場價格而波動，因此在任何此類出售之前，我們無法預測我們將出售的普通股數量根據收購協議向BRPC II出售BRPC II，BRPC II將為根據該協議向我們購買的股票支付的每股收購價格購買協議，或BRPC II根據購買協議將從這些購買中獲得的總收益。儘管購買協議規定我們可以向BRPC II出售總額為2億美元的普通股，但根據2022年9月30日向美國證券交易委員會提交併由美國證券交易委員會於2022年12月27日宣佈生效的S-1表格註冊聲明（“承諾股權註冊聲明”），我們的普通股只有16,825,366股被註冊轉售。如果我們有必要根據收購協議向BRPC II發行和出售超過根據承諾股權註冊聲明登記轉售的16,825,366股股票，以便獲得購買協議下相當於2億美元的總收益，則我們必須首先向美國證券交易委員會提交一份或多份額外的註冊聲明，以便根據《證券法》登記BRPC II對我們希望轉售的任何此類額外普通股根據收購協議不時出售，美國證券交易委員會必須遵守該協議在我們選擇根據購買協議向BRPC II出售任何額外普通股之前宣佈生效。根據紐約證券交易所（“紐約證券交易所”）的適用規則，除非我們根據適用的紐約證券交易所規則獲得股東批准發行超過交易所上限的普通股，否則我們在任何情況下都不得根據收購協議向BRPC II發行超過交易所上限的普通股。交易所上限不是合併財務報表的目錄索引 21

適用於根據我們可能根據購買協議生效的VWAP購買和盤中VWAP購買而發行和出售普通股，前提是此類普通股以此類VWAP購買和盤中VWAP購買（如適用）出售，其價格等於或超過普通股適用 “最低價格”（定義見紐約證券交易所適用的上市規則），計算方法為我們根據購買協議（如果有）進行此類VWAP購買和盤中VWAP購買（如適用）的時間為進行了調整，以考慮到我們向BRPC II發行的承諾股份以及我們對BRPC II一定金額的律師費和開支的補償。此外，我們不得根據購買協議向BRPC II發行或出售任何普通股，該協議與當時由BRPC II及其關聯公司實益擁有的所有其他普通股合計（根據經修訂的1934年《證券交易法》（“交易法”）第13（d）條及其下文第13d-3條計算），將導致BRPC II實益擁有超過4.99％的股份普通股的已發行股份。除了BRPC II根據承諾股權註冊聲明登記轉售的16,825,366股普通股外，我們在購買協議下發行和出售大量普通股的任何行為都可能對我們的股東造成進一步的實質性稀釋。BRPC II最終出售的普通股數量取決於普通股的數量，如果有，我們最終選擇根據購買協議出售給BRPC II。我們未來的增長和成功在一定程度上取決於我們擴大客户羣和有效向各種客户銷售的能力。我們的潛在客户是產品的製造商，這些製造商往往是大型企業或政府機構。因此，我們未來的成功將取決於我們擴大客户羣和有效向各種客户銷售的能力。向這些最終客户銷售所涉及的風險在向小型客户銷售時可能不存在（或在較小程度上存在）。這些風險包括但不限於：(i) 大型客户在與我們談判合同安排時擁有的購買力和槓桿率增加；(ii) 更長的銷售週期，以及可能將大量時間和資源花在選擇不購買我們解決方案的潛在最終客户身上的相關風險。大型組織通常會進行重要的評估流程，從而導致漫長的銷售週期。此外，大型組織購買產品經常受到預算限制、多次批准以及意想不到的管理、處理和其他延誤的影響。最後，大型組織通常有更長的實施週期，需要更大的產品功能和可擴展性，需要更廣泛的服務，要求供應商承擔更大的風險，需要可能導致收入確認延遲的接受條款，並期望獲得更大的支付靈活性。所有這些因素都可能進一步增加與這些潛在客户開展業務的風險。此外，如果我們無法維持或提高客户保留率或以具有成本效益的方式吸引新客户，我們的業務、財務狀況和經營業績可能會受到不利影響。我們無法向您保證，我們將能夠以具有成本效益的方式維持或擴大我們的客户羣。如果我們無法大規模開發高質量的產品或推出新產品，我們可能無法吸引新客户或失去現有客户，這可能會對我們的增長和盈利能力產生不利影響。我們的商業模式尚未經過考驗，任何未能實現我們的戰略計劃都將對我們的經營業績和業務產生不利影響，損害我們的聲譽，並可能導致超過我們資源的鉅額負債。像安普瑞斯這樣的新企業首次遇到新的挑戰和問題，其中許多是我們無法控制的，包括建立或進入新市場、組織運營和開展營銷活動過程中的巨大風險和費用。必須根據這些風險、費用、複雜性、延誤以及我們運營所處的競爭環境來考慮我們成功的可能性。因此，目前沒有任何理由可以假設我們的商業計劃將取得成功，我們可能無法創造可觀的收入、籌集額外資本或實現盈利。我們將繼續遇到商業初期公司經常遇到的風險和困難，包括擴大我們的基礎設施和員工人數，並且在我們的增長中可能會遇到不可預見的費用、困難或延遲。此外，由於我們業務的資本需求，可以預期我們將繼續維持可觀的運營支出，而不會產生足夠的收入來支付支出。因此，對我們公司的任何投資都是高度投機性的，可能導致您的全部投資損失。很難預測我們的未來收入和為我們的支出制定適當的預算，而且我們對可能出現並影響我們業務的趨勢的洞察力有限。如果實際業績與我們的估計不同，或者我們將目錄指數調整為合併財務報表 22

我們在未來時期的估計、我們的業務、財務狀況、前景和經營業績可能會受到重大影響。我們是一家早期公司，有財務虧損的歷史，預計在可預見的將來會產生鉅額支出和持續虧損。自成立以來，我們已經蒙受了巨大的營業虧損。在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度中，我們的淨虧損分別為1,730萬美元和990萬美元。我們認為，至少在我們開始擴大電池產量之前，我們將繼續遭受每個季度的營業和淨虧損。我們預計，未來一段時間我們的虧損率將大大增加，因為我們除其他外：繼續承擔與建設大批量製造設施和生產線相關的鉅額費用；努力僱用運營規模化製造流程所需的經驗豐富的科學、質量控制和製造人員；建立電池組件庫存；增加銷售和營銷活動；發展分銷基礎設施；增加總體和行政職能以支持我們不斷增長的業務。我們可能會發現這些工作比我們目前預期的要昂貴，或者這些努力可能不會帶來收入，這將進一步增加我們的損失。如果我們無法有效管理未來的人員增長，我們可能無法成功推銷和銷售我們的電池。我們未來的成功取決於我們的增長能力，如果我們無法有效管理人員增長，我們可能會產生意想不到的開支，無法滿足最終客户的需求，所有這些都可能對我們的業務、財務狀況、前景和運營業績產生重大不利影響。為了有效管理我們當前和預期的未來增長，我們必須繼續維護和加強我們的基礎設施、財務和會計系統以及控制。我們還必須吸引、培訓和留住大量的科學家、工程師、銷售和營銷人員、技術和製造人員以及管理人員，而這些人員的可用性可能會受到限制。欲瞭解更多信息，請參閲 “——我們可能無法成功地留住和吸引成功運營和建立業務所需的關鍵員工，尤其是技術人才。”隨着我們的持續增長，包括整合因未來收購而收購的員工和業務，我們可能會發現很難維持企業文化的重要方面，這可能會對我們的盈利能力以及留住和招聘對我們未來成功至關重要的合格人員的能力產生負面影響。如果我們不能有效地管理我們的增長，我們可能無法執行我們的增長計劃，應對競爭壓力，利用市場機會，滿足客户要求或製造高質量的電池產品。此外，我們可能無法擴展和升級我們的基礎設施以適應未來的增長。未能有效管理我們的增長還可能導致我們在開發和運營方面的過度投資或投資不足；導致我們的基礎設施、系統或控制薄弱；導致運營錯誤、財務損失、生產力或商業機會損失；並導致員工流失和剩餘員工的生產力降低。預計我們的增長將需要大量資本支出，這可能會降低我們的收益，並可能將財務資源從其他項目（例如開發新產品和服務）轉移出去。如果我們無法有效管理增長，我們的支出增長可能超過預期，我們的收入可能不會增加或增長速度可能比預期的要慢，我們可能無法實施我們的業務戰略。我們已經受到全球 COVID-19 疫情和/或任何其他疫情的不利影響，將來也可能受到影響。我們面臨着與流行病、流行病和其他疫情（包括最近的 COVID-19 疫情）相關的各種風險。COVID-19 的影響，包括消費者和商業行為的變化、對疫情的擔憂和市場低迷以及對商業和個人活動的限制，造成了全球經濟的巨大波動，導致經濟活動減少。如果我們的很大一部分員工因 COVID-19 疾病、隔離或其他與 COVID-19 相關的政府限制而無法工作，我們的運營可能會受到負面影響。COVID-19 的傳播還擾亂了電池和設備製造商的製造、交付和整體供應鏈，從而影響了我們的潛在客户和供應商。因此，COVID-19 疫情的影響可能會影響我們運營所需的材料和資源的可用性。疫情導致政府當局採取了許多措施來遏制該病毒，例如旅行禁令和限制、隔離、居家或就地避難令以及企業關閉。例如，我們位於加利福尼亞州弗裏蒙特的總部的一些員工受到從目錄指數到合併財務報表的居家禁令的約束 23

州政府任期一段時間。這些措施已經並將繼續對我們的員工和運營以及供應商、供應商和業務合作伙伴的運營產生不利影響，並可能對我們的銷售和營銷活動產生負面影響。此外，我們業務的各個方面都無法遠程進行。政府當局的這些措施可能會持續很長時間，並可能對我們未來的製造計劃、銷售和營銷活動、業務和經營業績產生不利影響。我們可能會根據政府當局的要求或我們認為符合員工、供應商、供應商和業務合作伙伴的最大利益的進一步行動。COVID-19 疫情繼續在多大程度上影響我們的業務、財務狀況、前景和經營業績，將取決於未來的發展，這些發展高度不確定且無法預測，包括疫情的持續時間和蔓延、嚴重程度、遏制病毒或治療其影響的行動，以及恢復正常經濟和運營活動的速度和程度。即使在 COVID-19 疫情平息之後，由於其全球經濟影響，包括已經發生或將來可能發生的任何經濟衰退，我們的業務仍可能繼續受到不利影響。最近沒有類似的事件可以為 COVID-19 和疫情傳播的影響提供指導，因此，COVID-19 疫情或類似健康疫情的最終影響尚不確定。我們管理層的某些成員沒有運營上市公司的經驗。我們的某些執行官沒有管理上市公司的經驗。由於聯邦證券法規定的重大監管監督和報告義務以及證券分析師和投資者的持續審查，我們的管理團隊可能無法成功或有效地管理我們最近向上市公司的過渡。在美國上市公司要求的財務報告政策、實踐或內部控制方面，我們可能沒有足夠的具有適當知識、經驗和培訓水平的人員。因此，我們可能需要支付比競爭對手更高的外部法律、會計或諮詢費用，並且我們的管理團隊成員可能不得不將更高比例的時間用於與遵守適用於上市公司的法律有關的問題，這兩者都可能使我們相對於競爭對手處於不利地位。我們的保險範圍可能不足以保護我們免受所有商業風險。在正常業務過程中，我們可能會遭受因產品責任、事故、天災和其他針對我們的索賠而造成的損失，而我們可能對此沒有保險。總的來説，我們的保單可能包括大筆免賠額或自保留金，我們無法確定我們的保險範圍是否足以支付未來對我們提出的所有損失或索賠。未投保或超過保單限額的損失可能需要我們支付大筆款項，這可能會對我們的業務、財務狀況和經營業績產生不利影響。如果我們持有現金和現金等價物的金融機構倒閉，我們的現金和現金等價物可能會受到不利影響。我們定期在包括硅谷銀行在內的第三方金融機構維持超過聯邦存款保險公司保險限額的現金餘額。硅谷銀行暫時未能歸還我們的某些存款，這短暫地影響了我們獲得投資現金或現金等價物的機會，而存款機構未能歸還這些存款，或者如果存款機構受到金融或信貸市場的其他不利條件的影響，可能會進一步影響我們獲得投資現金或現金等價物的機會，並可能對我們的運營流動性和財務表現產生不利影響。我們此前曾發現財務報告的內部控制存在重大缺陷。如果我們無法開發和維護《薩班斯-奧克斯利法案》第404（a）條所要求的有效的內部控制和程序體系，我們可能無法及時準確報告我們的財務業績，這可能會對投資者對我們的信心產生不利影響，並對我們的股價、業務和經營業績產生重大和不利影響。對財務報告進行有效的內部控制對於我們及時提供可靠的財務報告是必要的。在審計截至2021年12月31日的年度財務報表時，我們發現財務報告內部控制存在兩個重大缺陷，截至2022年12月31日，這些弱點尚未得到糾正。重大弱點是指財務報告內部控制的缺陷或缺陷組合，例如合併財務報表目錄索引 24

我們的年度或中期財務報表的重大錯報有合理的可能性無法及時防止或發現。第一個重大弱點與沒有設計或維護專門針對我們的財務報告和結算流程領域的有效控制環境有關，包括對日記賬分錄的審查、分析和批准不力，以及對月度財務報表的審查不力。第二個重大弱點與我們的會計和財務團隊規模小導致不相容的職責分離不充分有關。為了解決這些已查明的重大弱點，我們正在增加財務部門的資源，包括擴大我們的會計、控制和合規職能，以制定和實施持續的改進和改進措施，以解決導致重大薄弱環節的總體缺陷。我們的管理層認為，這些行動將使我們能夠及時解決已發現的重大弱點，維持設計正確和有效的財務報告內部控制制度，並提供適當的職責分離。但是，這些補救措施可能既耗時又昂貴，而且無法保證這些舉措最終會產生預期的效果。我們計劃繼續評估我們的內部控制和程序，並打算在必要或適當時採取進一步行動，以解決我們發現的任何其他問題。我們無法向您保證，我們迄今已採取和將來可能採取的措施足以彌補導致我們在財務報告內部控制方面存在重大缺陷的控制缺陷，也無法防止或避免未來潛在的重大缺陷。我們對財務報告的內部控制的有效性受到各種固有限制，包括成本限制、決策中使用的判斷、對未來事件可能性的假設、人為錯誤的可能性和欺詐風險。如果我們無法糾正當前的重大弱點或未來任何重大弱點，那麼我們準確記錄、處理和報告財務信息以及在美國證券交易委員會表格規定的時間內編制財務報表的能力可能會受到不利影響，這反過來又可能對我們的聲譽和業務以及普通股的市場價格產生不利影響。此外，任何此類失敗都可能導致美國證券交易委員會或其他監管機構採取訴訟或監管行動，失去投資者的信心，我們的證券被退市，損害我們的聲譽和財務狀況，或者從我們的業務運營中轉移財務和管理資源。此外，我們的管理層、獨立註冊會計師事務所將來可能會發現控制缺陷，也可能在不被發現的情況下發生。這種失敗可能會導致監管審查，導致投資者對我們報告的財務狀況失去信心，導致未來債務違約，並對我們的業務、財務狀況、現金流或經營業績產生重大不利影響。作為一家上市公司，根據《薩班斯-奧克斯利法案》第404條，我們需要就我們向美國證券交易委員會提交的10-K表年度報告的財務報告內部控制的有效性等問題提供一份報告。如 “第 9A 項” 中所述。控制和程序，” 我們在業務合併後對財務報告進行內部控制的設計需要而且將需要管理層和其他人員投入大量時間和資源。因此，如果不付出不合理的努力和費用，管理層就無法對我們的財務報告內部控制進行評估，因此，根據美國證券交易委員會的指導方針，我們沒有在本10-K表年度報告中納入關於財務報告內部控制的管理報告。未來的評估將需要包括披露我們的管理層在財務報告內部控制中發現的任何重大弱點。最終，我們的獨立註冊會計師事務所也可能被要求在未來向美國證券交易委員會提交的10-K表年度報告中審計我們對財務報告內部控制的有效性。我們需要每季度披露財務報告內部控制的變化。不遵守《薩班斯-奧克斯利法案》可能會使我們受到美國證券交易委員會、適用的證券交易所或其他監管機構的制裁或調查，這將需要額外的財務和管理資源。我們已經開始彙編必要的系統和處理文檔，以便將來進行符合第 404 條規定的評估，但我們可能無法及時完成評估、測試和任何必要的補救措施。我們利用淨營業虧損、税收抵免結轉和某些其他税收屬性來抵消未來的應納税所得額的能力可能會受到某些限制。一般而言，根據《美國國税法》第382條，經過 “所有權變更” 的公司使用變更前的淨營業虧損結轉（NOL）來抵消未來的應納税所得額的能力受到限制。如果一家公司經歷 “所有權變更”，則適用這些限制，通常定義為某些股東在三年內其股權所有權的變化（按價值計算）超過50個百分點。如果目錄是合併財務報表的索引 25

Legacy Amprius自成立以來隨時都經歷了所有權變更，我們利用Legacy Amprius現有的NOL和其他納税屬性抵消應納税所得額或納税義務的能力可能已經受到限制。此外，未來我們的股票所有權的變化可能超出我們的控制範圍，可能會引發所有權變更。州税法的類似規定也可能適用於限制我們對累積州税屬性的使用。因此，即使我們將來獲得淨應納税所得額，我們使用我們的或Legacy Amprius變更前的NOL結轉和其他納税屬性來抵消此類應納税所得額或納税義務的能力也可能會受到限制，這可能會導致我們未來的所得税負擔增加。此外，由於截至截止日期，出於美國聯邦所得税的目的，Legacy Amprius和Amprius Holdings是合併集團的成員，因此合併後的集團的任何成員都可以使用Legacy Amprius的其他税收屬性。因此，我們現有的NOL和其他税收屬性可能無法抵消未來的所得税負債。還有一種風險是，針對某些司法管轄區需要籌集額外收入以幫助抵消 COVID-19 疫情的財政影響，或者出於其他不可預見的原因（包括暫停使用淨營業虧損、税收抵免和其他可能具有追溯效力的税收屬性）而做出的法律或監管變更可能會導致我們和Legacy Amprius現有的淨營業虧損、税收抵免或其他税收屬性到期或無法抵消未來的所得税負債。此外，從2022財年開始，《減税和就業法》要求納税人將研發支出資本化，並在五年內攤銷國內支出，在15年內攤銷國外支出。如果國會不修改或廢除該條款，則可能導致我們從2022財年開始加速未來的應納税所得額（和相關的所得税負債）。從2023財年開始，由此產生的任何所得税負債都可能減少我們的現金流。儘管税收分享協議有規定，但美國國税局（“IRS”）或其他税務機關可以向我們主張所得税責任。根據與Amprius Holdings簽訂的税收共享協議，Amprius Holdings通常需要就Amprius Holdings和Legacy Amprius所屬的美國聯邦合併集團（以及出於州税目的的任何類似的合併、合併或統一税收集團）在截止日期（“合併申報年度”）之前的應納税期內向我們提供美國聯邦所得税負債的賠償。税收分享協議還規定，Amprius Holdings通常將控制税收共享協議中涉及的税收的任何納税申報表和任何税務審計或其他程序。但是，税收分享協議對美國國税局或其他州税務機構沒有約束力，也不阻止美國國税局或其他州税務機構就Legacy Amprius或Amprius Holdings在任何合併申報年度的任何未繳所得税負債向我們或Legacy Amprius提出税收索賠。如果發生這種情況，我們將被要求向Amprius Holdings尋求賠償，以支付此類索賠的任何款項，而Amprius Holdings滿足此類索賠的能力可能取決於Amprius Holdings是否能夠出售足夠的普通股來償還納税義務。政府和經濟激勵措施的缺失、減少或取消可能會對我們的業務、財務狀況、前景和經營業績產生重大不利影響。我們目前並預計將繼續受益於某些政府補貼和經濟激勵措施，包括税收抵免、退税和其他支持清潔能源技術開發和採用的激勵措施。例如，2022年的《降低通貨膨脹法》引入或延長了多項税收抵免，以促進清潔能源的發展。我們無法向您保證我們將能夠從此類計劃中受益，也無法向您保證這些補貼和激勵計劃將來將以相同或可比的水平提供給我們。具體而言，在 2022 年 10 月，我們獲得了美國能源部的 5000 萬美元成本分攤撥款。費用分攤補助金取決於最終合同的成功談判，有待敲定的條款包括補助金將承擔的相關費用部分。即使我們能夠成功談判最終合同，但如果我們無法滿足補助條款，包括任何匹配要求，我們也可能無法獲得任何資金。此外，此類資金可能仍不足以完成該項目。此外，我們還收到了州和地方一攬子激勵計劃的承諾，為我們在科羅拉多州布萊頓設計和建造一座GWH規模的設施提供約1,000萬美元的税收優惠。具體而言，科羅拉多州經濟發展委員會批准了在八年內向我們提供高達約550萬美元的就業增長激勵税收抵免，這取決於我們是否滿足淨新增就業機會和工資要求。布萊頓市還批准了總價值為90萬美元的激勵措施，包括為期五年的100％財產税退税和50％的城市建築材料使用税退税。此外，亞當斯縣區域經濟夥伴關係批准了減税形式的激勵措施，包括基於績效的應急措施。如果我們無法按照合理可接受的條款簽訂租賃協議，我們的開發時間表合併財務報表索引 26

被推遲了，或者我們無法實現為激勵措施設定的基於績效的目標，我們可能無法從科羅拉多州和地方政府那裏獲得任何資金或福利。由於政策變化而減少、取消或歧視性使用政府補貼和經濟激勵措施，或者由於清潔和可再生能源產品的成功或其他原因導致對此類補貼和激勵措施的需求減少，都可能要求我們尋求額外融資，而這可能無法以具有商業吸引力的條件或根本無法獲得，並可能導致整個電池行業的競爭力下降，尤其是我們的硅陽極電池單元的競爭力。我們從中受益的補貼和激勵水平的任何變化都可能對我們的業務、財務狀況、前景和經營業績產生重大和不利影響。我們的很大一部分業務依賴於對公共部門的銷售，我們未能收到和維持政府合同或公共部門合同或財政政策的變化可能會對我們的業務產生重大不利影響。目前，我們依賴美國政府合同（作為主承包商或分包商）來獲取收入的很大一部分，併為我們的研發活動提供部分資金，我們認為，我們業務的成功和增長將繼續取決於我們成功採購政府合同。向政府機構的銷售面臨許多挑戰和風險。向政府機構銷售可能競爭激烈、昂貴且耗時，通常需要大量的前期時間和開支，無法保證這些努力會帶來銷售。我們還必須遵守與合同的訂立、管理和履行有關的法律法規，這些法律法規為公共部門客户提供了權利，其中許多權利通常不在商業合同中。因此，我們的業務、財務狀況、前景和經營業績可能會受到某些事件或活動的不利影響，包括但不限於：• 財政或合同政策的變化或可用政府資金的減少；• 政府計劃或適用要求的變化；• 政治環境的變化，包括政府行政部門領導層更迭之前或之後，以及由此產生的任何不確定性或政策或優先事項和由此產生的資金變化；• 上訴、爭議或與政府採購有關的訴訟，包括但不限於失敗的投標人就政府可能或實際授予我們或我們的合作伙伴的合同提出的投標抗議；• 通過新的法律或法規或修改現行法律或法規；• 第三方對與政府客户簽訂的待定、新合同或現有合同的影響或競爭；以及 • 由我們無法控制的其他因素（例如業績）導致的成本增加或意外延遲我們的失敗分包商。除其他外，任何此類事件或活動都可能導致政府和政府機構推遲或不購買我們的電池產品，減少從現有或新的政府客户那裏購買的規模或付款金額，或者以其他方式對我們的業務、財務狀況、前景和經營業績產生不利影響。政府合同通常還包含條款並受法律法規的約束，這些條款為政府客户提供了商業合同中通常不存在的額外權利和補救措施。除其他外，這些權利和補救措施允許政府客户：• 為方便起見終止現有合同；• 減少合同下的訂單或以其他方式修改合同；• 對於受《談判中的真相法》約束的合同，如果合同價格或成本因承包商或分包商在談判期間提供的成本或定價數據不完整、不準確和不及時而增加，則降低合同價格或成本；合併財務報表目錄索引 27

• 對於某些合同，(i) 如果承包商在合同談判過程中提供了不準確或不完整的數據，(i) 要求退款、進行遠期價格調整或以違約為由終止合同；(ii) 在觸發情況下，包括修改價目表或授予合同所依據的其他文件，降低合同價格；• 拒絕行使續訂多年期合同的選擇權；• 對我們生產的解決方案、系統或技術提出相應權利這樣的工作產品供他們繼續使用繼續簽訂我們的服務合同，並將此類工作成果披露給第三方，包括其他政府機構和我們的競爭對手，這可能會損害我們的競爭地位；• 由於發現組織利益衝突，禁止將來與特定機構簽訂採購合同；• 暫停或禁止我們與相關政府開展業務；• 控制或禁止我們的電池產品和技術的出口。政府合同通常還受到政府的更嚴格審查，政府可以對我們遵守政府合同要求的情況啟動審查、審計和調查。現行和新的法規或採購要求（包括例如有關假冒和腐敗零件的法規、供應鏈調查、強制性社會經濟合規要求和網絡安全的法規）或對當前要求的變更可能會增加我們的成本和違規風險。不遵守政府合同法律、法規和合同要求，或者政府審計或調查的負面調查結果可能會導致刑事、民事或行政訴訟（包括根據《虛假索賠法》）、終止合同、沒收利潤、暫停付款、負面媒體報道、罰款以及暫停或禁止與美國政府機構開展業務，所有這些都可能對我們的聲譽、業務、財務狀況、前景和業績產生不利影響操作。我們的技術和我們維護的網站、系統和數據可能會受到故意幹擾、安全漏洞和其他安全事件的影響，或者涉嫌違反與數據處理相關的法律、法規或其他義務的行為，這可能會導致責任並對我們的聲譽和未來的銷售產生不利影響。我們可能需要花費大量資源來繼續修改或增強我們的保護措施，以檢測、調查和修復安全漏洞和事件。任何實際或涉嫌不遵守適用的網絡安全或數據隱私法律或法規的行為都可能對我們的業務、聲譽、經營業績或財務狀況產生重大不利影響。我們預計在信息安全、維護我們的系統和業務中使用的其他系統的安全性和完整性以及這些系統上存儲或處理的數據方面將面臨重大挑戰。我們還預計會接收和存儲合作伙伴和客户的機密商業信息。技術的進步、黑客複雜程度和專業知識水平的提高以及密碼學領域的新發現，都可能導致我們業務中使用的系統或我們業務中用於保護機密信息、個人信息和其他數據的安全措施遭到入侵或破壞。我們可能成為攻擊的目標，這些攻擊旨在中斷我們的運營或試圖訪問我們的系統或我們擁有的數據，包括我們根據與合作伙伴的協議從合作伙伴那裏獲得的專有信息。我們和我們的外包服務提供商的操作系統和安全系統、我們的集成軟件和技術以及我們或我們的第三方服務提供商處理或擁有的數據也面臨中斷、中斷和泄露的風險。這些可能是由物理盜竊、病毒或其他惡意代碼、拒絕或降級服務攻擊、勒索軟件、社會工程計劃以及內部盜竊或濫用等原因造成的。我們過去曾遭受過安全事件。2021 年 12 月，我們經歷了一起勒索軟件事件，並將此類事件通知了某些員工。由於俄羅斯入侵烏克蘭，我們和我們的外包服務提供商面臨的安全風險也可能增加，因為我們和我們的外包服務提供商容易受到來自民族國家行為者或與民族國家行為者有關聯的網絡攻擊，包括來自中國或俄羅斯行為者對美國公司的報復性攻擊。我們的硅陽極技術的可用性和有效性以及我們開展業務和運營的能力取決於信息技術和通信系統的持續運行，其中一些我們尚未開發或以其他方式獲得使用能力。我們目前在開展業務時使用或將來可能使用的系統，包括數據中心和其他信息技術系統，將容易受到損壞或中斷。此類系統還可能遭受破壞、破壞和故意破壞行為，以及由於包括故意或合併財務報表目錄索引在內的非技術問題造成的幹擾、安全漏洞和安全事件 28

員工、服務提供商或其他人的無意行為或疏忽。我們目前使用外包服務提供商來幫助提供某些服務，並且將來可能會使用外包服務提供商來幫助提供某些服務，任何此類外包服務提供商都面臨着與我們類似的安全和系統中斷風險。我們監控外包服務提供商安全措施的能力是有限的，在任何情況下，第三方都可能規避這些安全措施，導致未經授權的訪問、濫用、獲取、披露、丟失、更改或銷燬個人、機密或其他數據，包括與個人有關的數據。我們業務中使用的某些系統不會完全宂餘，我們的災難恢復計劃無法考慮所有可能發生的情況。任何數據安全事件或對我們業務中使用的任何數據中心或其他系統的其他中斷都可能導致我們的服務長時間中斷，並可能對我們的聲譽、業務、財務狀況、前景和運營業績產生不利影響。為了防範信息安全漏洞、安全事件和系統中斷，或者緩解實際或可疑的信息安全漏洞和其他數據安全事件和系統中斷所造成的問題，可能需要大量的資本和其他資源。隨着時間的推移，所需資源可能會增加，因為黑客和從事在線犯罪活動以及以其他方式尋求未經授權訪問系統或數據以及破壞系統的人員所使用的方法越來越複雜且不斷髮展。特別是，勒索軟件攻擊在工業領域變得越來越普遍，這可能會對我們的運營能力產生重大不利影響，並可能導致鉅額開支。此外，在監管機構和客户對我們的電池產品的此類要求方面，我們可能面臨越來越大的合規負擔，還會產生監督和監控供應鏈的額外成本。通過我們的國際夥伴關係，這些額外的合規和後勤負擔得以減輕。我們也無法確定我們所依賴的這些系統、網絡和其他基礎設施或技術，包括我們的第三方供應商或服務提供商的基礎設施或技術，能否按計劃得到有效實施、維護或擴展，或者不會存在錯誤、缺陷、錯誤、漏洞、病毒、勒索軟件或其他惡意代碼。我們可能需要花費大量資源來進行更正、修復已發現的問題或尋找替代來源。我們或我們的服務提供商在防止信息安全漏洞或其他安全事件或系統中斷方面的任何失敗或明顯失敗，或者任何導致、被認為或報告導致未經授權訪問或丟失、失竊、更改、發佈或轉移我們的信息或任何個人信息、機密信息或其他數據的安全漏洞，都可能導致專有或敏感數據和知識產權的丟失或被盜，可能會損害我們的聲譽和競爭地位，並可能損害我們的聲譽和競爭地位，並可能讓我們接受法律索賠、監管調查和訴訟以及罰款、處罰和其他責任。任何此類實際或感知的安全漏洞、安全事件或中斷也可能轉移我們技術和管理人員的精力，並可能要求我們在調查、補救、消除和實施旨在防止實際或感知的安全漏洞以及其他事件和系統中斷的額外工具、設備、政策和其他措施方面承擔鉅額成本和運營後果。此外，我們可能會被要求或以其他方式認為有必要花費大量資本和其他資源來應對、通知第三方或以其他方式解決事件或漏洞及其根本原因，而且大多數司法管轄區都頒佈了法律，要求公司將涉及某些類型數據的安全漏洞通知個人、監管機構和其他人。此外，我們無法保證我們當前或未來合同中可能適用的任何責任限制條款是可執行的或充分的，也無法以其他方式保護我們免受與安全漏洞或其他安全相關事項有關的任何特定索賠的任何責任或損害。我們也無法確定我們現有的保險能否繼續以可接受的條件提供，或者是否有足夠的金額來支付與安全漏洞或事件相關的索賠，也無法確定保險公司不會拒絕為未來的任何索賠提供保險。成功向我們提出超出可用保險範圍的索賠，或者我們的保險政策發生變化，包括增加保費或實施鉅額免賠額或共同保險要求，可能會對我們的業務，包括我們的聲譽、財務狀況和經營業績，產生重大不利影響。此外，與隱私、數據託管和其他數據處理、數據保護和數據安全相關的法律、法規和其他實際和潛在義務正在迅速發展，我們預計未來不同司法管轄區可能會受到新的法律法規或法律法規的新解釋的約束。這些法律、法規和其他義務及其解釋的變化可能要求我們修改我們的運營和慣例，限制我們的活動並增加我們的成本。此外，這些法律、法規和其他義務非常複雜且變化迅速，我們無法保證我們不會受到與隱私、數據保護或數據安全相關的實際或涉嫌義務的索賠、指控或其他訴訟的影響。這些法律、法規和其他義務可能相互不一致，或者被解釋或宣稱與我們的業務或實踐不一致。我們預計需要投入大量資源來遵守與隱私和數據安全相關的法律、法規和其他義務，以便遵守這些法律、法規和其他義務。合併財務報表的任何失誤、指控或目錄索引 29

被認為不遵守與隱私、數據保護或數據安全相關的任何適用法律、法規或其他義務也可能導致監管調查和訴訟，濫用或未能保護與個人相關的數據也可能導致政府實體或其他人對我們的索賠和訴訟、罰款和其他責任，損害我們的聲譽和信譽，並可能對我們的業務、財務狀況、前景和經營業績產生負面影響。與知識產權相關的風險我們嚴重依賴我們的知識產權組合。如果我們無法保護我們的知識產權，我們的業務和競爭地位就會受到損害。我們可能無法阻止未經授權使用我們的知識產權，這可能會損害我們的業務和競爭地位。我們依靠美國和其他司法管轄區的專利、版權、商標和商業祕密法提供的各種知識產權保護以及許可協議和其他協議提供的合同保護相結合，來建立、維護和執行我們專有技術中的權利。此外，我們尋求通過與員工和顧問簽訂的保密和發明轉讓協議，以及與業務合作伙伴和其他第三方簽訂的保密協議來保護我們的知識產權。儘管我們努力保護我們的專有權利，但第三方可能會在未經適當授權的情況下嘗試複製或以其他方式獲取和使用我們的知識產權，或者能夠圍繞我們的知識產權進行設計。監控未經授權的使用我們的知識產權既困難又昂貴，而且我們為防止盜用已經或將要採取的措施可能不充分、不充分或不有效。我們採取的任何執法工作，包括訴訟，都可能既耗時又昂貴，並可能轉移管理層的注意力，這可能會損害我們的業務、經營業績和財務狀況。此外，存儲在計算機系統上的某些專有技術可能會被入侵者滲透並有可能被盜用。無法保證我們保護計算機系統的努力會有效。此外，現有的知識產權法和合同補救措施提供的保護可能低於保護我們的知識產權組合所需的保護。世界各地的專利、版權、商標和商業祕密法差異很大。一些外國對知識產權的保護程度與美國法律的保護程度不同。因此，在美國境外，我們的知識產權可能不那麼強大或不那麼容易執行，在美國境外，保護我們的知識產權、技術和其他專有權利免遭未經授權的使用可能會更加昂貴和困難。此外，我們尚未在世界所有國家建立我們的知識產權，競爭對手可能會複製我們的設計和技術，並在未起訴我們的知識產權的國家開展業務。未能充分保護我們的知識產權可能會導致我們的競爭對手利用我們的知識產權提供產品，而競爭對手圍繞我們的知識產權進行設計的能力將使競爭對手能夠提供類似或更好的電池，在每種情況下，都可能導致我們失去部分競爭優勢和收入減少，這將對我們的業務、財務狀況、前景和運營業績產生不利影響。我們可能需要為自己辯護，免受知識產權侵權索賠，這可能很耗時，並可能導致我們承擔鉅額費用。公司、組織或個人，包括我們當前和未來的競爭對手，可能持有或獲得專利、商標或其他專有權利，這些專利、商標或其他所有權會阻止、限制或幹擾我們製造、使用、開發、分銷或銷售我們的電池產品的能力，這可能會使我們更難開展業務。我們可能會不時收到專利或商標持有者的詢問，詢問我們是否侵犯了他們的所有權和/或尋求法院聲明他們沒有侵犯我們的知識產權。持有與電池、電動機或電子電源管理系統相關的專利或其他知識產權的公司可能會提起訴訟，指控我們的電池產品侵犯此類權利或以其他方式維護其權利並尋求許可。此外，如果我們被確定侵犯了第三方的知識產權，我們可能需要採取以下一項或多項措施：• 停止銷售、合併或使用包含受質疑知識產權的產品；• 支付鉅額賠償；• 從被侵權知識產權持有者那裏獲得許可，該許可可能無法以合理的條件提供或根本無法獲得；或者 • 重新設計我們的電池。合併財務報表目錄索引 30

過去，我們曾遇到過非執業組織（有時稱為 “專利巨魔”）就專利侵權提起訴訟的侵權索賠。例如，2020 年 12 月，我們和解了一起針對我們的專利侵權案，並同意支付與此類和解相關的許可費。將來我們可能會面臨更多的侵權索賠，即使我們認為此類索賠沒有法律依據，此類索賠也非常耗時，訴訟或和解成本高昂，並且可能會分散管理層的資源和注意力。不利的裁決可能要求我們支付賠償金（可能是鉅額賠償），或者停止使用被認定侵犯第三方權利的技術，並可能阻止我們出售電池。為了避免這些限制，我們可能必須尋求該技術的許可。任何此類許可可能無法以合理的條件提供或根本無法獲得，可能要求我們支付大量特許權使用費，並可能顯著增加我們的運營費用或以其他方式嚴重損害我們的業務或經營業績。如果對我們的侵權索賠獲得成功，而我們未能或無法獲得侵權技術的許可，我們的業務、財務狀況、前景和經營業績可能會受到重大不利影響。此外，任何訴訟或索賠，無論是否有效，都可能導致鉅額費用並轉移資源和管理層的注意力。我們還許可第三方的專利和其他知識產權，我們可能會面臨關於我們使用該知識產權侵犯他人權利的指控。在這種情況下，我們可能會根據與許可方簽訂的許可合同向他們尋求賠償。但是，我們獲得賠償的權利可能無法或不足以支付我們的成本和損失，這取決於我們對技術的使用、我們是否選擇保留對訴訟行為的控制權以及其他因素。我們的專利申請不得導致專利的頒發，或者我們的專利權可能會受到質疑、規避、無效或範圍限制，其中任何一項都可能對我們防止他人幹擾我們電池商業化的能力產生重大不利影響。我們的專利申請可能不會導致專利的頒發，這可能會對我們防止他人對與我們的類似產品進行商業開發的能力產生重大不利影響。專利狀況涉及複雜的法律和事實問題，允許的索賠範圍尚不確定。因此，我們無法確定我們提交的專利申請是否會導致專利的發放，也無法確定我們的專利和可能頒發給我們的任何專利能否提供保護，使其免受擁有類似技術的競爭對手的侵害。在我們已經開發、現在和將要開發技術的領域中存在着許多專利和他人擁有的待批專利申請。除了那些可能主張優先權的人之外，我們任何現有或正在申請的專利也可能受到其他人的質疑，理由是這些專利在其他方面無效或不可執行。此外，在國外提交的專利申請受與美國不同的法律、規則和程序的約束，因此我們無法確定與已發佈的美國專利相關的外國專利申請是否會被髮放。即使我們的專利申請成功並且我們獲得了相應的專利，但仍不確定這些專利將來是否會受到爭議、規避、無效或範圍限制。根據任何已頒發的專利授予的權利可能無法為我們提供有意義的保護或競爭優勢，而且一些外國提供的專利執法的有效性要比美國提供的要低得多。此外，根據向我們頒發的任何專利提出的索賠可能不夠廣泛，不足以阻止其他人開發與我們相似或取得相似結果的技術。他人的知識產權也可能禁止或限制我們許可、利用或執行頒發給我們的任何專利。此外，向我們頒發的專利可能會受到他人的侵權或圍繞其設計，其他人可能會獲得其需要許可或設計的專利，這兩者都會增加成本，並可能對我們的業務、財務狀況、前景和經營業績產生不利影響。我們可能會獲得尚未商業化或僅在有限程度上商業化的技術的許可證，如果此類技術的性能不如預期，我們的業務成功可能會受到不利影響。我們可能會不時向第三方許可尚未商業化或僅在有限範圍內商業化的技術。這些技術在我們的硅陽極電池單元和相關產品中可能無法按預期運行。如果這些許可技術的成本、性能特徵、製造工藝或其他規格未達到我們的目標，我們的預期銷售、成本、上市時間、競爭優勢、未來的產品定價和潛在的營業利潤率可能會受到不利影響。合併財務報表目錄索引 31

與訴訟和監管合規相關的風險我們的運營使我們面臨訴訟、環境和其他法律合規風險。遵守法律法規可能代價高昂，我們不遵守這些法律法規可能會導致金錢損失和罰款、負面宣傳以及對我們的業務產生重大不利影響。我們面臨各種訴訟、環境、健康和安全、投資審查和國家安全法以及其他法律合規風險。除其他外，這些風險包括與產品責任事務、人身傷害、知識產權、合同相關索賠、健康和安全責任、就業相關負債、環境事務、投資篩選和國家安全法以及遵守美國和外國法律、競爭法和規範不當商業行為的法律有關的可能責任。我們在美國的業務受許多環境法律和法規的約束，包括與水、自然資源、排放、排放、化學品、固體和危險廢物的儲存、處理和處置、有害物質釋放的補救措施以及污染有關的聯邦、州和地方法律法規。遵守這些法律可能既困難又昂貴。例如，電池生命週期管理法規和有關電池運輸的法規可能會對我們在美國的業務提出嚴格要求。我們的業務可能需要獲得並遵守環境許可證，其中許多許可證可能很難獲得且昂貴，必須定期更新。不遵守這些法律、法規或許可證可能會導致鉅額責任，包括罰款、罰款、暫停或吊銷許可證，以及可能下令停止違規業務。我們的製造過程將存在危險，例如但不限於危險材料、帶有活動部件的機器以及大型製造設備中常見的高壓和/或高電流電氣系統以及相關安全事件。可能會發生損壞機械或製造部件、減緩或停止生產或傷害員工的安全事故。後果可能包括訴訟、監管、罰款、增加保險費、強制暫時停止生產、工人賠償索賠或其他影響我們品牌、財務或運營能力的行為。作為一傢俱有國際影響力的企業，我們受到我們運營所在司法管轄區的複雜法律和法規的約束，包括投資篩選法。這些法律和法規可能有不同的解釋。它們也可能不時變化，相關的解釋和其他指導也可能不時發生變化。法律或法規的變化可能會導致支出和付款增加，與法律或法規有關的不確定性也可能影響我們的運營和投資結構，並可能限制我們行使權利的能力。環境和氣候法律或法規，包括與温室氣體排放有關的法律，可能會導致對製造設計進行新的或額外的投資，使我們面臨額外的成本和限制，包括增加能源和原材料成本，並可能增加環境合規支出。我們受有關空氣排放、廢水排放、固體廢物、噪音和危險物質處置的各種環境法律和法規的約束。鈷和鋰是有毒物質，是我們電池的重要原材料。我們還在研究、開發和製造活動中使用、生成和排放其他有毒、揮發和危險化學品和廢物。根據美國環境法規，我們需要將設施的污染物排放水平維持在相關政府部門規定的水平之內，並獲得水和空氣排放的污染排放許可證。未來環境法律或許可要求的變化可能要求我們安裝新的控制設備或以其他方式更改操作，以遵守法律或許可要求的任何此類變化。此外，某些法律和法規要求像我們這樣產生危險廢物的企業聘請有許可證和資格的公司來處理危險廢物，並收集、儲存、處置和轉移危險廢物。如果我們未能遵守國家和地方的環境保護法律法規，相關政府機構可能會處以罰款或截止期限以糾正違規情況，如果我們未能遵守他們的要求，甚至可以命令我們停止運營。特別是，我們在處理危險廢物方面的任何違反要求都可能使我們遭受金錢損害和罰款。此外，如果任何第三方因我們的污染物排放做法、我們對危險廢物的處理不當或我們不遵守環境法規而遭受任何損失，則此類第三方可以向我們尋求賠償。我們無法向您保證，隨着環境法律制度的發展和越來越嚴格，尤其是在美國，我們將能夠始終遵守所有環境法律和法規。因此，如果這些或我們開展業務的其他政府將來實施更嚴格的法規，我們將不得不承擔額外的鉅額成本和開支才能遵守新法規，這可能會對我們的經營業績產生負面影響。如果我們在任何重大方面未能遵守現行或未來的任何環境法規，或者導致合併財務報表的目錄索引 32

由於我們的污染物排放做法、危險廢物處理不當或其他環境違規行為而給任何第三方造成的任何損失，我們可能會遭受負面宣傳，並可能被要求支付鉅額罰款、向此類第三方支付損害賠償或暫停甚至停止運營，所有這些都可能對我們的業務、財務狀況、前景和經營業績產生重大和不利影響。未來環境法律和法規可能會變得更加嚴格，這可能會增加合規成本或要求我們使用替代技術和材料進行製造。根據篩選投資的國內外法律以及其他與國家安全相關的法律法規，我們可能會受到審查和執法行動。在某些司法管轄區，這些法律和監管要求可能比美國更為嚴格，並可能對電池公司產生更具體的影響。由於這些法律法規，特定投資者的投資可能需要向當地監管機構申報，這反過來可能會增加我們的業務成本，影響我們的運營，和/或限制我們進行戰略交易的能力，而這些交易本來可能會對我們和我們的投資者有利。我們受與電池安全和運輸相關的各種法律和法規的約束。我們不遵守這些法律法規可能會對我們的業務和經營業績產生重大不利影響。許多聯邦、州和地方當局要求獲得Underwriters Laboratory, Inc. 的認證，該公司是一家獨立的非營利性公司，負責測試產品是否符合某些公共安全標準，或者在銷售電池之前獲得其他安全法規認證。外國司法管轄區也有監管機構監督消費品的安全。我們的電池可能不符合這些機構要求的規格。如果確定我們的任何電池產品不符合這些規章制度，則可能導致對私人訴訟當事人處以罰款或損害賠償。此外，鋰電池在運輸過程中被確定為第9類危險品。為了安全運輸（空運、海運、鐵路或公路），它們必須符合各種國際、國家、州和地方法規，包括例如聯合國標準UN 38.3中規定的規定。本標準適用於單獨運輸或安裝在設備中的電池。UN 38.3 已被世界各地的監管機構和主管當局採用，因此成為全球市場準入的要求。我們未能管理電池的運輸可能會使我們面臨增加的成本或未來的負債。不遵守管理危險材料的某些健康和生產安全法律法規可能會對我們的業務和經營業績產生重大不利影響。在世界各地採購我們的電池產品時，我們會加工、儲存、處置和以其他方式使用大量的危險物質。因此，我們受到廣泛且不斷變化的健康和生產安全法律法規的約束，這些法律法規除其他外適用於員工的健康以及與危險材料的生成、處理、儲存、使用和運輸有關的安全生產要求。遵守這些法律和法規會帶來持續的成本。不遵守這些法律或法規，或獲得或遵守相關許可，可能會導致監管機構處以罰款、刑事指控或其他制裁。此外，我們可能會被命令在規定的期限內糾正違規行為；如果我們不這樣做，我們可能會被命令停止運營。我們持續遵守健康和安全法律、法規和許可證可能會要求我們承擔鉅額開支，限制我們修改或擴建設施或繼續生產和進行其他資本改善的能力。此外，私人團體，包括現任或前任員工，可能會因存在或接觸我們使用、儲存或處置的或電池中包含的危險物質而對我們提起人身傷害或其他索賠。我們正在或將受到反腐敗、反賄賂和反洗錢及類似法律的約束，不遵守此類法律可能會使我們面臨行政、民事和刑事罰款和處罰、附帶後果、補救措施和法律費用，所有這些都可能對我們的業務、經營業績、財務狀況和聲譽產生不利影響。我們受《反海外腐敗法》、載於《美國法典》第 18 篇第 201 節的美國國內賄賂法規、《美國旅行法》以及我們開展或將來可能開展活動的各個司法管轄區的其他反賄賂和反腐敗法律和反洗錢法的約束。近年來，反腐敗和反賄賂法得到積極執行，其寬泛解釋為一般禁止我們和我們的官員、董事、員工、業務夥伴代理人、代表和第三方中介機構以腐敗方式直接或間接向公共或私營部門的接收者提供、承諾、授權或提供任何有價值的東西。我們可能會利用第三方來銷售我們的電池產品並在國外開展業務。我們、我們的高管、董事、員工、業務合作伙伴、代理商、代表和第三方中介機構可能有合併財務報表的直接或間接目錄索引 33

與政府機構或國有或關聯實體的官員和僱員的互動，即使我們沒有明確授權此類活動，我們也可能對這些員工、代理人、代表、商業夥伴或第三方中介機構的腐敗或其他非法活動承擔責任。我們無法向您保證，我們所有的高管、董事、員工、業務合作伙伴代理人、代表和第三方中介機構不會採取違反適用法律的行動，我們最終可能對此負責。隨着我們的國際活動和銷售的擴大，我們在這些法律下的風險可能會增加。這些法律還要求公司編制和保存準確反映交易和資產處置的賬簿、記錄和賬目，並維持旨在防止任何此類行為的適當內部會計控制和合規程序體系。儘管我們有某些政策和程序來解決遵守此類法律的問題，但我們無法向您保證，我們的高管、董事、員工、業務合作伙伴代理人、代表和第三方中介機構都不會採取違反我們的政策和適用法律的行動，我們最終可能對此負責。任何指控或違反《反腐敗法》或其他適用的反賄賂和反腐敗法律以及反洗錢法都可能使我們面臨舉報人投訴、負面媒體報道、調查、和解、起訴、執法行動、罰款、損害賠償、出口特權的喪失以及嚴厲的行政、民事和刑事制裁、暫停或取消政府合同、附帶後果、補救措施和法律費用，所有這些都可能對我們的聲譽、業務、財務產生重大和不利影響經營狀況、前景和結果。對任何調查或行動作出迴應都可能導致管理層的注意力和資源嚴重分散，並導致鉅額的辯護費用和其他專業費用。我們受到政府的進出口管制，這可能會損害我們在國際市場上的競爭能力，或者如果我們違反這些管制，我們將承擔責任。我們的電池產品可能受到美國出口管制法律和法規的約束，包括《出口管理條例》（“EAR”）、《國際武器貿易條例》（“ITAR”）以及外國資產控制辦公室（“OFAC”）維持的貿易和經濟制裁。因此，可能需要出口許可證才能向某些國家、最終用户和最終用途出口、再出口或轉讓我們的電池產品。如果我們不遵守此類美國出口管制法律法規、美國經濟制裁或其他類似法律，我們可能會受到民事和刑事處罰，包括鉅額罰款、可能因故意違規而對員工和管理人員進行監禁，以及可能喪失我們的出口或進口特權。為特定的銷售或報價獲得必要的出口許可證可能不可能而且可能很耗時，並可能導致銷售機會的延誤或損失。此外，美國的出口管制法律和經濟制裁禁止向某些受美國禁運或制裁的國家、政府和個人出口產品，也禁止用於違禁的最終用途。儘管我們採取了預防措施來確保我們和我們的合作伙伴遵守所有相關的出口管制法律和法規，但我們或我們的合作伙伴不遵守此類法律和法規的任何行為都可能對我們造成負面影響，包括聲譽損害、政府調查和處罰。我們的電池產品的變化或這些國家進出口法規的變化可能會延遲我們的產品進入國際市場，使我們從事國際業務的最終客户無法在全球部署我們的電池產品，或者在某些情況下，完全阻止或延遲我們的電池產品向某些國家、政府或個人的出口或進口。進出口法律或法規、經濟制裁或相關立法的任何變化，現有出口、進口或制裁法律或法規的執法或範圍的變化，或此類出口、進口或制裁法律或法規所針對的國家、政府、個人或技術的變化，都可能導致我們對我們的電池產品的使用減少，或者我們向具有國際業務的現有或潛在終端客户出口或銷售電池產品的能力降低。減少使用我們的電池產品或限制我們在國際市場上出口或銷售電池產品的能力都可能對我們的業務、財務狀況和經營業績產生不利影響。我們可能會受到美國外國投資法規的約束，這些法規可能會對某些投資者購買我們股票的能力施加條件或限制，從而可能降低股票對投資者的吸引力。我們未來對美國公司的投資也可能受到美國外國投資法規的約束。涉及非美國投資者收購或投資美國企業的某些投資可能需要美國外國投資委員會（“CFIUS”）的審查和批准。除其他因素外，CFIUS是否有審查收購或投資交易的管轄權取決於交易的性質和結構，包括實益所有權權益水平以及所涉及的任何信息或治理權利的性質。例如，導致外國人 “控制” 美國企業的投資始終受合併財務報表目錄索引的約束 34

歸CFIUS管轄。通過2020年2月13日生效的法規全面實施的重大CFIUS改革立法將CFIUS的管轄範圍擴大到不會導致外國人控制美國企業，但向某些外國投資者提供與 “關鍵技術”、“關鍵基礎設施” 和/或 “敏感個人數據” 相關的美國企業的某些信息或治理權利的投資。根據其出口管制分類，我們的電池技術被認為是 “關鍵技術”。即使交易時需要或不需要向CFIUS申報，CFIUS也可以選擇審查涉及我們或Amprius Holdings中新或現有外國投資者的過去或擬議的交易。CFIUS對投資或交易的任何審查和批准都可能對交易的確定性、時機、可行性和成本等產生巨大影響。CFIUS的政策和做法正在迅速發展，如果CFIUS審查投資者提出的一項或多項擬議或現有投資，則無法保證此類投資者能夠按照這些投資者可以接受的條件維持或繼續進行此類投資。CFIUS可能會尋求對此類投資者的投資施加限制或限制或禁止（包括但不限於限制購買我們的股票、限制與此類投資者共享信息、要求投票信託、修改治理或強制剝離等）。美國政府最近和可能徵收的關税或全球貿易戰可能會增加我們產品的成本，這可能會對我們的業務、財務狀況和經營業績產生重大不利影響。美國政府已經並將繼續對美國的貿易政策做出重大改變，並已採取某些可能對美國貿易產生負面影響的行動，包括對進口到美國的某些商品徵收關税。作為報復，中國已經實施並將繼續評估對各種美國產品徵收額外關税。還有人擔心，美國徵收額外關税可能導致其他國家也採用關税，從而導致全球貿易戰。更具體地説，美國政府不時對從中國進口的某些產品類別徵收高額關税。此類關税如果擴大到其他類別，可能會對我們的業務產生重大影響，尤其是部分電池和在中國製造的某些生產設備的進口。如果我們試圖與供應商重新談判價格或實現供應鏈多樣化以應對關税，這些努力可能不會立即產生效果或可能無效。我們也可以考慮提高最終消費者的價格；但是，這可能會降低我們產品的競爭力並對淨銷售產生不利影響。如果我們未能成功管理這些動態，毛利率和盈利能力可能會受到不利影響。截至本報告發布之日，關税尚未對我們的業務產生實質性影響，但是美國或其他國家實施的與全球貿易戰有關的提高關税或貿易限制可能會對我們的業務、財務狀況和經營業績產生重大不利影響。我們無法預測最終會就美國與中國或其他國家之間的關税或貿易關係採取哪些行動，哪些產品可能受到此類行動的影響，也無法預測其他國家可能採取哪些報復行動。中美關係的任何進一步惡化都可能加劇這些行動和其他政府幹預。例如，未來引發更多中美緊張局勢的事件可能會增加與美國科技公司在中國的業務和運營相關的風險。美國或外國政府可能會採取額外的行政、立法或監管行動，這可能會嚴重幹擾我們在某些國家銷售產品的能力。當前全球經濟狀況的持續不確定性或惡化以及美國與其貿易夥伴，尤其是中國之間貿易緊張局勢的進一步升級，可能導致全球經濟放緩和全球貿易的長期變化，包括限制我們在中國開展業務的報復性貿易限制。為了適應或遵守任何此類變化而對我們的業務戰略或運營進行的任何更改都將既耗時又昂貴，而且我們的某些競爭對手可能更適合承受或應對這些變化。我們可能會不時捲入法律訴訟和商業或合同糾紛，這可能會對我們的盈利能力和財務狀況產生不利影響。我們可能會不時捲入重大法律訴訟和商業或合同糾紛。這些索賠通常是在正常業務過程中產生的索賠，包括但不限於商業或合同糾紛，包括保修索賠和其他與潛在客户和供應商的糾紛、知識產權事務、人身傷害索賠、環境問題、税務問題和就業問題。此外，我們的前身肯辛頓資本收購第四公司是一家特殊目的收購公司（“SPAC”）。SPAC 受到越來越多的監管監督和審查，包括來自美國證券交易委員會的監督和審查。與業務合併或其他相關的任何政府或監管機構調查或詢問都可能對我們的業務產生重大不利影響，並對我們的聲譽產生負面影響。合併財務報表目錄索引 35

很難預測這些問題所代表的結果或最終的財務風險（如果有的話），也無法保證任何此類風險不會是實質性的。此類主張也可能對我們的聲譽產生負面影響。與普通股所有權相關的風險無法保證我們能夠遵守紐約證券交易所的持續上市標準。我們的普通股和公開認股權證分別在紐約證券交易所上市，股票代碼分別為 “AMPX” 和 “AMPX.W”。如果紐約證券交易所因不符合上市標準而將我們的證券從其交易所下市，並且我們無法在另一家國家證券交易所上市此類證券，我們預計此類證券可能會在場外交易市場上市。如果發生這種情況，我們和我們的股東可能會面臨重大的重大不利後果，包括：• 我們的證券的市場報價有限；• 我們的證券流動性減少；• 確定我們的普通股是 “便士股”，這將要求交易我們普通股的經紀商遵守更嚴格的規定，這可能導致普通股二級交易市場的交易活動水平降低；• 分析師覆蓋範圍有限；以及 • 發行能力降低額外的證券或將來獲得額外的融資。我們的公司註冊證書、章程和特拉華州法律中的反收購條款可能會使收購我們變得更加困難，限制股東更換或解散我們管理層的企圖，限制普通股的市場價格。我們的公司註冊證書（“公司註冊證書”）、章程和特拉華州法律中包含的條款可能會增加董事會認為不可取的收購的難度、延遲或阻止。這些規定包括：• 授權 “空白支票” 優先股，董事會可以在未經股東批准的情況下發行，可能包含優於普通股的投票、清算、分紅和其他權利；• 限制董事和高級管理人員的責任並向其提供賠償；• 禁止在董事選舉中進行累積投票；• 規定董事會的空缺只能由當時在董事會任職的大多數董事填補，儘管空缺人數更少超過法定人數；• 禁止我們的能力股東召開特別會議；• 為向年會提交股東提案制定提前通知程序，包括提名董事會成員候選人；• 將董事會董事職位分為三類，每類任期三年，因此每次年度股東大會上只有一類董事職位可供選舉；• 規定我們的股東特別會議只能由董事會召集董事會多數成員、董事會主席或我們的首席執行官執行官員。這些規定可能會使股東更難更換負責任命我們管理層成員的董事會成員，從而挫敗或阻止股東更換或罷免我們現任管理層的任何企圖。此外，由於我們在特拉華州註冊成立，因此受DGCL第203條的規定管轄，該條款通常禁止特拉華州公司在股東成為 “感興趣” 股東之日起的三年內與任何 “感興趣” 股東進行任何廣泛的業務合併。我們的章程規定，除有限的例外情況外，特拉華州大法官法院和美國聯邦地方法院將是某些股東訴訟事項的唯一和專屬論壇，目錄為合併財務報表索引 36

可能會限制我們的股東就與我們或我們的董事、高級職員、員工或股東的糾紛獲得選定的司法論壇的能力。我們的章程規定，除非我們另有書面同意，否則特拉華州大法官法院（或者，如果衡平法院沒有管轄權，則特拉華州的另一家州法院或特拉華特區的聯邦地方法院）應在法律允許的最大範圍內成為以下類型訴訟或訴訟的唯一和排他性論壇：(i) 代表我們提起的任何衍生訴訟或程序；(ii) 聲稱任何人違反信託義務或任何其他不當行為的任何行動將我們的董事、高級職員或其他僱員轉交給我們或我們的股東；(iii) 根據DGCL或我們的公司註冊證書或我們的章程的任何條款引起的任何訴訟；(iv) 解釋、適用、執行或確定我們的公司註冊證書或章程有效性的任何其他行動；或 (v) 主張受內部事務原則管轄的索賠的任何其他行動，在所有情況下均受法院的管轄不可或缺的當事方被點名為被告。該條款不適用於為執行《交易法》規定的義務或責任而提起的訴訟或美國聯邦法院擁有專屬管轄權的任何其他索賠。章程進一步規定，除非我們另有書面同意，否則美國聯邦地方法院將是解決任何主張根據《證券法》提起的訴訟理由的投訴的唯一和專屬論壇。任何購買或以其他方式獲得我們證券權益的個人或實體均應被視為已知悉並同意本條款。這種法院選擇條款可能會限制股東就與我們或我們的任何董事、高級職員、其他僱員或股東的爭議在其選擇的司法論壇提出索賠的能力，這可能會阻礙就此類索賠提起訴訟。法院是否會執行此類條款尚不確定，其他公司章程文件中類似的法院選擇條款的可執行性在法律訴訟中受到質疑。法院可能會認定這些類型的條款不適用或不可執行，如果法院認定《章程》中包含的法院選擇條款在訴訟中不適用或不可執行，我們可能會因在其他司法管轄區解決此類訴訟而產生額外費用，這可能會損害我們的業務、經營業績和財務狀況。所有權集中在我們的執行官、董事和關聯公司中可能會阻止新投資者影響重大的公司決策。截至2022年12月31日，我們的執行官和董事作為一個整體實益擁有約15.5％的已發行普通股。此外，我們的某些執行官和董事擁有Amprius Holdings的權益，該公司擁有我們約77.4％的已發行普通股，我們的某些董事是Amprius Holdings董事會的成員。因此，這些股東能夠對所有需要股東批准的事項進行相當程度的控制，包括董事選舉、公司註冊證書的任何修改和重大公司交易的批准。這種控制可能會延遲或阻止控制權變更或管理層變動，如果沒有這些股東及其投票的支持，將使某些交易難以或不可能獲得批准。作為一家上市公司，我們的支出和管理負擔將大幅增加，這可能會對我們的業務、財務狀況和經營業績產生不利影響。作為一家上市公司，我們面臨着增加的法律、會計、保險、行政和其他成本和支出，而Legacy Amprius作為私營公司所沒有面臨的。2002年《薩班斯-奧克斯利法案》（“薩班斯-奧克斯利法案”），包括第404條的要求以及隨後由美國證券交易委員會實施的規章制度、2010年《多德-弗蘭克華爾街改革和消費者保護法》以及PCAOB和證券交易所頒佈的規則和條例，對上市公司規定了額外的報告和其他義務。制定和實施我們達到美國上市公司所要求的會計準則水平所需的標準和控制措施可能需要的成本高於預期。我們很可能會擴大員工基礎，僱用更多員工來支持我們作為上市公司的運營，這將增加我們未來的運營成本。遵守上市公司的要求增加了成本，使某些活動更加耗時。其中許多要求要求我們開展Legacy Amprius以前從未做過的活動。例如，我們的董事會設有Legacy Amprius董事會中不存在的委員會，並且我們採用了新的內部控制和披露控制措施和程序。此外，我們還承擔了與美國證券交易委員會報告要求相關的費用。此外，如果在遵守這些要求方面發現任何問題（例如，如果審計師發現財務報告內部控制存在重大弱點或重大缺陷），糾正這些問題可能會產生額外費用，而這些問題的存在可能會對我們的聲譽或合併財務報表目錄索引產生不利影響 37

投資者對我們的看法。作為一家上市公司，購買董事和高級職員責任保險的成本也更高。這些細則和條例規定的額外報告和其他義務已經並將繼續增加法律和財務合規成本以及相關法律、會計和行政活動的成本。這些增加的成本將要求我們花費本可用於研發計劃和實現戰略目標的錢。股東和第三方的宣傳工作也可能促使治理和報告要求發生更多變化，這可能會進一步增加成本。我們預計在可預見的將來不會宣佈任何分紅。我們預計在可預見的將來不會向普通股持有人宣佈任何現金分紅。因此，投資者可能需要依靠價格上漲後出售股票，而這種情況可能永遠不會發生，這是實現未來投資收益的唯一途徑。如果證券或行業分析師不發佈或停止發佈有關我們、我們的業務或市場的研究或報告，或者如果他們對我們證券的建議做出不利的改變，我們證券的價格和交易量可能會下降。我們的證券交易市場將受到行業或證券分析師可能發佈的有關我們、我們的業務、市場或競爭對手的研究和報告的影響。如果任何可能報道我們的分析師對我們普通股的建議做出不利的改變，或者對競爭對手提供更有利的相對建議，那麼我們的普通股和認股權證的價格可能會下跌。如果任何可能報道我們的分析師停止對我們的報道或未能定期發佈有關我們的報告，我們可能會失去在金融市場的知名度，這反過來又可能導致我們的股價或交易量下降。我們有資格成為《證券法》所指的 “新興成長型公司” 和 “小型申報公司”，如果我們利用新興成長型公司或小型申報公司可獲得的某些披露要求豁免，這可能會降低我們的證券對投資者的吸引力，並可能使我們的業績與其他上市公司進行比較變得更加困難。根據經《就業法》修訂的《證券法》第 2 (a) (19) 條的定義，我們有資格成為 “新興成長型公司”。因此，只要我們繼續是一家新興成長型公司，我們就有資格並打算利用適用於其他非新興成長型公司的各種報告要求的某些豁免，包括（i）《薩班斯-奧克斯利法案》第404（b）條規定的財務報告內部控制方面的審計師認證要求豁免，（ii）免除按薪即付即付的豁免，例如頻繁的豁免以及 say-on-golden parachute 投票要求以及（iii）減少披露我們的定期報告和委託書中有關高管薪酬的義務。因此，我們的股東可能無法獲得他們可能認為重要的某些信息。我們將繼續是一家新興成長型公司，直到 (i) 截至該財年6月30日，非關聯公司持有的普通股市值超過7億美元的本財年的最後一天；(ii) 我們在該財年（按通貨膨脹指數）的年度總收入達到12.35億美元或以上的財政年度的最後一天；（iii）我們發行更多股票的日期前三年期間的不可兑換債務超過10億美元，或者（iv）2027年12月31日。此外，《就業法》第107條還規定，只要我們是一家新興成長型公司，新興成長型公司就可以利用豁免遵守《證券法》第7（a）（2）（B）條規定的新的或經修訂的會計準則。因此，新興成長型公司可以推遲某些會計準則的採用，直到這些準則適用於私營公司為止。我們已選擇不退出此類延長的過渡期，因此，我們可能不受其他非新興成長型公司的相同新會計準則或修訂後的會計準則的約束。投資者可能會發現我們的普通股不那麼有吸引力，因為我們依賴這些豁免，這可能會導致我們的普通股交易市場不那麼活躍，其價格可能會更具波動性。此外，我們有資格成為 S-K 法規第 10 (f) (1) 項所定義的 “小型申報公司”。規模較小的申報公司可以利用某些減少的披露義務，除其他外，包括僅提供兩年的經審計的財務報表。我們預計在本財年的最後一天之前，（i）截至上一個6月30日，非關聯公司持有的普通股市值超過2.5億美元，或者（ii）在已完成的財年中，我們的年收入超過1億美元，非關聯公司持有的普通股市值超過7億美元。在我們利用這種減少的披露義務的情況下，將我們的財務報表與其他上市公司進行比較可能很困難或不可能。合併財務報表目錄索引 38

即使我們的業務表現良好，在公開市場上出售大量普通股，或者認為可能發生此類出售，都可能導致普通股的市場價格大幅下跌。我們的大量證券可能隨時在公開市場上出售。例如，截至2022年12月31日，我們對105,680,194股普通股有某些註冊權義務，這些普通股約佔我們已發行和流通的普通股的96.4％（假設根據該認股權證註冊的所有認股權證全部行使），以及構成我們剩餘公共認股權證的股份。這些出售，將來在公開市場上出售我們大量證券的任何行為，或者市場上認為大量股票的持有人打算出售股票，都可能降低我們證券的市場價格。儘管公開交易價格下跌，但某些證券持有人可能仍能獲得所購買證券的正回報率，這是因為與其他公共投資者相比，他們購買股票的價格較低，並且有動力在其他人不在的情況下出售證券。此外，我們還提交了一份註冊聲明，登記了根據我們的股權補償計劃供未來發行的股票以及行使2016年計劃下未償還期權時可發行的14,216,131股股票。在遵守適用的證券法、滿足任何歸屬限制以及我們的章程中包含的封鎖限制到期或豁免的前提下，根據該法發行的股票將可以立即在公開市場上轉售。此外，我們已經提交了一份轉售註冊聲明，涵蓋了BRPC II轉售我們在購買協議期限內可能不時向BRPC II發行的普通股。我們可能在承諾股權融資中出售給BRPC II的股票的購買價格將根據普通股的價格而波動。根據當時的市場流動性，此類股票的出售可能會導致我們普通股的交易價格下跌。如果我們確實向BRPC II出售股票，則在BRPC II收購股份後，BRPC II可以隨時或不時自行決定轉售全部、部分或不出售這些股票。因此，我們向BRPC II出售可能會導致我們普通股其他持有者的利益大幅稀釋。此外，向BRPC II出售大量普通股或預計會出現此類出售，可能會使我們更難在未來以原本可能希望實現銷售的時間和價格出售股票或股票相關證券。截至2022年12月31日，我們約有89.1％的已發行普通股受到封鎖限制。在這些封鎖限制到期後或根據行使註冊權出售我們的普通股可能會使我們將來更難在我們認為合適的時間和價格出售股權證券。如果此類股權持有人出售或被市場認為打算出售任何此類證券，則這些出售還可能導致我們普通股的市場價格下跌，並使您更難在您認為合適的時間和價格出售普通股。我們可能會根據員工激勵計劃（包括2022年股權激勵計劃和員工股票購買計劃）額外發行普通股，也可以發行優先股。任何此類發行都會削弱我們股東的利益，並可能帶來其他風險。我們可能會根據我們的員工激勵計劃（包括2022年股權激勵計劃（“2022年計劃”）和員工股票購買計劃（“ESPP”））額外發行大量普通股，也可以發行優先股。發行額外證券：• 可能會顯著稀釋投資者的股權利益；• 如果優先發行的優先股的權利優先於我們的普通股，則可能會使股東的權利處於次要地位；• 如果發行大量證券，可能會導致控制權發生變化，這可能會影響我們使用淨營業虧損結轉（如果有）的能力，並可能導致現任高管和董事辭職或被免職；以及 • 可能會對現行市場價格產生不利影響我們的普通股和/或認股權證。與我們的認股權證相關的風險無法保證我們的認股權證在可行使時會存入資金，並且到期時可能一文不值。合併財務報表目錄索引 39

認股權證持有人行使認股權證和我們將獲得的任何現金收益的可能性取決於普通股的市場價格。如果我們的普通股市場價格低於每股11.50美元（就我們的私人認股權證和公共認股權證而言）或每股12.50美元（就我們的PIPE認股權證而言），我們認為認股權證持有人不太可能行使認股權證。無法保證認股權證在可行使之後和到期之前會存入資金，因此，認股權證到期時可能一文不值。我們可能會在行使未到期的公共認股權證之前，在對認股權證持有人不利的時候贖回未到期的公共認股權證，從而使公共認股權證一文不值。我們可以隨時贖回未償還的公共認股權證或PIPE認股權證，在任何20個交易日內，以每份認股權證0.01美元的價格贖回未償還的公共認股權證或PIPE認股權證的每股20.00美元（可能經調整），前提是我們最近公佈的普通股銷售價格等於或超過每股18.00美元（可能調整）（對於公共認股權證）在我們向公眾發送贖回通知之日之前的第三個交易日結束的 30 個交易日內認股權證或 PIPE 認股權證持有人，前提是滿足某些其他條件。如果我們可以贖回公共認股權證或PIPE認股權證，即使我們無法根據所有適用的州證券法註冊標的證券或沒有資格出售標的證券，我們也可以行使贖回權。因此，即使持有人無法行使公共認股權證或 PIPE 認股權證，我們也可以按上述方式贖回公共認股權證或 PIPE 認股權證。贖回未兑現的公共認股權證或PIPE認股權證可能迫使持有人（i）行使公共認股權證或PIPE認股權證並在可能不利的時候支付其行使價；（ii）在持有人可能希望持有公共認股權證或PIPE認股權證時，以當時的市場價格出售公共認股權證或PIPE認股權證；或（iii）接受名義贖回價格，即在未償還的公共認股權證或PIPE認股權證被要求贖回時，可能大大低於公眾的市場價值認股權證或 PIPE 認股證在獲得當時未兑現認股權證中至少50％的持有人的批准後，我們可能會以可能對認股權證持有人不利的方式修改認股權證的條款。因此，認股權證的行使價可能會增加，行使期可以縮短，行使認股權證時可購買的普通股數量可能會減少，所有這些都無需認股權證持有人批准。公共認股權證和私人認股權證是根據相應的認股權證協議以註冊形式發行的。我們與Continental Stock Transfer & Trust Company之間簽訂的截至2022年3月1日的認股權證協議（“認股權證協議”）規定，可以在未經任何持有人同意的情況下修改公共認股權證和私募認股權證的條款，以糾正任何歧義或糾正任何缺陷條款，但需要獲得當時未兑現的公開認股權證中至少 50% 的持有人批准，才能進行任何對公共認股權證註冊持有人的利益產生不利影響的變更，僅與條款的任何修正有關私人認股權證或認股權證協議中與私募認股權證有關的任何條款，佔當時未兑現的私人認股權證數量的50％。我們與Continental Stock Transfer & Trust Company之間簽訂的截至2022年9月14日的認股權證協議（“PIPE認股權證協議”）規定，PIPE認股權證的條款可以在未經任何持有人同意的情況下進行修改，以糾正任何歧義或糾正任何缺陷條款，但需要獲得當時未兑現的PIPE認股權證持有人批准才能進行任何對PIPE認股權證註冊持有人利益產生不利影響的變更。因此，如果此類當時未執行的認股權證中至少有50％的持有人批准此類修改，我們可能會以對持有人不利的方式修改認股權證的條款。儘管我們在徵得當時未兑現的認股權證中至少有50％的同意後修改認股權證條款的能力是無限的，但此類修改的例子可能包括提高認股權證的行使價格、將認股權證轉換為現金或股票、縮短行使期或減少行使認股權證時可發行的普通股數量等修正案。認股權證可以行使普通股，這將增加有資格在公開市場上轉售的股票數量，並導致對股東的稀釋。截至2022年12月31日，根據管理這些證券的認股權證協議的條款，可行使購買共計47,720,836股普通股的未償認股權證。私人認股權證和公開認股權證的行使價為每股11.50美元，PIPE認股權證的行使價為每股12.50美元。在行使認股權證的情況下，將額外發行普通股，這將導致普通股持有者的稀釋並增加有資格在公開市場上轉售的股票數量。根據認股權證發行的普通股不受封鎖限制。因此，一旦行使認股權證，行使認股權證時可發行的此類股票的持有人將能夠在遵守其他適用法律的前提下向市場轉售股票。在公開市場上出售大量此類股票或此類認股權證可能成為合併財務報表目錄索引的事實 40

行使可能會對我們普通股的市場價格產生不利影響。此外，無法保證認股權證在到期之前會有錢，因此，此類認股權證到期時可能一文不值。第 1B 項。未解決的員工評論無.第 2 項。地產我們的公司總部位於加利福尼亞州弗裏蒙特，截至 2022 年 12 月 31 日，我們在那裏租賃了大約 26,000 平方英尺的空間。2023 年 1 月，我們擴建了公司總部，在同一棟大樓內額外租賃了大約 25,000 平方英尺的空間，並將租賃期延長至 2027 年 6 月。我們的總部設施用於研發、製造和生產、銷售和管理職能。2023 年 1 月 20 日，我們簽訂了一份不具約束力的意向書，租用位於科羅拉多州布萊頓的佔地約 774,000 平方英尺的場所。租賃協議的執行仍有待於正在進行的談判。為了滿足對我們產品不斷增長的需求，我們計劃在這些場所設計和建造我們的 GWH 規模的製造工廠。我們認為，我們的設施足以滿足我們不久的將來的需求，如果需要，將提供適當的額外空間來容納我們業務的任何此類擴展。第 3 項。法律訴訟我們可能會不時參與訴訟或其他法律程序。我們目前不是任何可能對我們的業務產生重大不利影響的訴訟或法律訴訟的當事方。無論結果如何，由於辯護和和解成本、管理資源轉移和其他因素，訴訟都可能對我們產生不利影響。第 4 項礦山安全披露無合併財務報表目錄索引 41

第二部分項目5.註冊人普通股市場、相關股東事務和發行人購買股票證券市場信息我們的普通股和公開認股權證分別於2022年9月15日在紐約證券交易所開始交易，代碼分別為 “AMPX” 和 “AMPX.W”。在此之前，我們的普通股和認股權證沒有公開交易市場。持有人截至2023年3月16日，共有58名普通股的登記持有人和29名公開認股權證的登記持有人。我們普通股的實際股東人數超過了這個創紀錄的持有者人數，其中包括作為實益所有者但普通股由銀行、經紀商和其他被提名人以街名持有的股東。股息我們沒有申報或支付任何股息，也沒有授權或就我們的任何類別或系列的股本進行任何分配。我們目前打算保留所有可用資金和任何未來收益，用於業務運營，並且預計在可預見的將來不會為我們的股本支付任何股息。未來任何申報股息的決定將由我們的董事會酌情作出，但須遵守適用法律，並將取決於我們的財務狀況、經營業績、資本要求、一般業務狀況以及董事會可能認為相關的其他因素。未註冊股權證券的近期銷售無。第 6 項保留物品 7.管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析您應閲讀以下關於我們財務狀況和經營業績的討論和分析，以及我們經審計的財務報表和本10-K表年度報告其他地方包含的相關附註。本討論和分析中包含的或本10-K表格其他地方列出的某些信息，包括與我們的業務和相關融資計劃和戰略有關的信息，包括涉及風險和不確定性的前瞻性陳述。由於許多因素，包括本表格10-K中標題為 “風險因素” 和 “關於前瞻性陳述的警示性説明” 部分中列出的因素，我們的實際業績可能與以下討論和分析中包含的前瞻性陳述中描述或暗示的結果存在重大差異。除非另有説明或上下文另有要求，否則本節中提及的 “公司”、“Amprius”、“我們”、“我們的” 和其他類似術語是指（i）截止日期之前、Legacy Amprius 和（ii）截止日期之後、Amprius Technologies, Inc. 概述 Amprius Technologies, Inc. 已開發並自 2018 年以來一直在商業化生產超高能量密度利用顛覆性硅陽極的移動應用鋰離子電池。我們的硅陽極技術使電池在很寬的工作温度範圍內具有更高的能量密度、更高的功率密度和極快的充電能力，這使得我們的電池與傳統的石墨鋰離子電池相比具有卓越的性能。我們的硅陽極是傳統鋰離子電池中石墨陽極的直接替代品，我們的製造過程利用了傳統鋰離子電池的製造過程和相關供應鏈。目前，我們的電池主要用於現有和新興的航空應用，包括無人駕駛航空系統，例如無人機和高空偽衞星。我們相信我們的專有技術有可能在電動交通中得到廣泛應用。我們的電池及其性能規格已經過包括空中客車、AeroVironment、BAE Systems、美國陸軍和Teledyne FLIR在內的40多家客户的測試和驗證，從一開始，截至2022年12月31日，我們已經出貨了超過10,000塊電池，使合併財務報表的目錄指數成為了42

關鍵任務應用程序。我們專有的硅陽極結構、電池設計和製造工藝由我們歷經10年的研發積累的專利、商業祕密和專業知識組合提供保護。我們目前在加利福尼亞州弗裏蒙特的總部使用千瓦時規模的製造線生產電池，我們認為那裏對電池的需求超過了我們的製造能力。我們正在努力滿足幾個快速增長的潛在市場的預期需求，包括擴大我們在弗裏蒙特的生產能力，以及設計和建造一個大型製造工廠，我們預計該工廠將在科羅拉多州布萊頓市，並通過一條自動化的、大批量生產的硅陽極生產線以GWh+的規模進行生產。業務合併正如上文第一部分第 1 項的 “業務” 中進一步描述的那樣，我們於 2022 年 9 月 14 日完成了業務合併，我們將其視為反向資本重組，出於財務報表報告的目的，Legacy Amprius 被視為收購方，肯辛頓被視為收購方。結果，Legacy Amprius的資產、負債和經營業績成為業務合併後的歷史財務報表。我們的資產和負債繼續按歷史成本列報，沒有記錄任何商譽或其他無形資產。就在業務合併完成之前，一些投資者（“PIPE Investors”）根據單獨的認購協議，以每股10.00美元的價格向我們共購買了205.2萬個單位（此類交易，“PIPE”）。每個PIPE單位包括（i）一股普通股和（ii）一份以每股12.50美元的行使價購買一股普通股的認股權證（均為 “PIPE認股權證”）。扣除交易和發行成本後，我們從業務合併和PIPE中獲得的淨收益為7,090萬美元。承諾股權融資正如上文第一部分第1A項 “風險因素——與我們的業務和行業相關的風險” 中進一步描述的那樣，我們於2022年9月27日與BRPC II簽訂了承諾股權融資，根據該協議，我們有權但沒有義務在2025年1月1日之前不時向BRPC II出售不超過2億美元的新發行的普通股，但須遵守某些條件和限制。根據購買協議，我們可以指示BRPC II購買規定的最大數量的普通股，但不得超過某些限制。作為BRPC II承諾購買普通股的對價，我們在執行購買協議後向BRPC II發行了84,793股普通股，在收到總現金收益等於1億美元的總現金收益後，我們將向BRPC II額外發行84,793股普通股。在承諾股權融資下向BRPC II發行的任何普通股將由BRPC II以當前市場價格減去3.0％的固定折扣購買。儘管購買協議規定我們可以向BRPC II出售總額為2億美元的普通股，但根據向美國證券交易委員會提交的S-1表格註冊聲明，只有16,825,366股普通股登記轉售。如果我們需要向BRPC II發行和出售超過16,825,366股股票才能獲得相當於2億美元的總收益，則我們必須首先向美國證券交易委員會提交一份或多份額外的註冊聲明，以登記BRPC II對任何此類額外普通股的轉售。美國能源部成本分攤補助金 2022 年 10 月，根據兩黨基礎設施法，我們獲得了美國能源部的 5000 萬美元成本分攤撥款。這筆費用分攤補助金取決於最終合同的成功談判，有待敲定的條款包括補助金將涵蓋的相關費用部分。影響我們業務的已知趨勢、需求、承諾、事件或不確定性我們認為，我們的業績和未來的成功取決於幾個因素，這些因素既為我們帶來了重大機遇，也帶來了風險和挑戰，包括下文和標題為 “風險因素” 的部分中討論的因素。建立製造能力盡管迄今為止我們已經以千瓦時規模的產能進行製造，但我們已經開始通過平行路徑分階段淘汰產能。2023 年 1 月，我們對弗裏蒙特總部的租賃協議進行了修訂，根據該修正案，我們將租賃大約 25,000 平方英尺的額外空間，該空間位於與當前總部同一棟大樓內。我們在目前位於弗裏蒙特的工廠收到了centrotherm提供的第一臺大型陽極生產機器。我們正在為我們的生產過程定製機器，然後必須完成調整和測試，然後機器才能上線用於生產目的。我們預計這臺機器將提高我們的硅產能：綜合財務報表目錄索引 43

到2023年底，陽極產量將達到約2兆瓦時。預計這將加快我們以吉瓦時規模製造電池的技術流程的開發，同時我們正在為大批量製造設施的設計和建造做準備。2023 年 1 月 20 日，我們簽訂了一份不具約束力的意向書，租用位於科羅拉多州布萊頓的佔地約 774,000 平方英尺的場所。租賃協議的執行仍有待於正在進行的談判。為了滿足對我們產品不斷增長的需求，我們計劃在這些場所建造和設計我們的 GWH 規模的製造工廠。我們計劃從設備供應商那裏採購允許陽極和陰極製造、電池組裝和電池測試的製造設備。為了實現商業規模的產能，我們需要建立必要的材料、部件和設備的供應關係，以便為我們的潛在市場批量生產硅技術，這將使我們能夠開發一條自動化的大批量生產線以增加產量。我們未來製造需求的產能和時機以及相關的資本支出仍不確定，將取決於多種因素，包括我們設計和建造新的製造基地，為硅陽極開發自動化的大批量生產線，緩解供應鏈限制和管理新的勞動力，利用現有設施的計劃產能，獲得所需的監管和分區許可和批准，實現任何政府激勵措施的好處，以及在... 中操作除了我們目前的總部以外的新地理區域。我們的潛在供應商和其他設備供應商也可能遇到延遲，包括我們預計的500 MWh的初始產能（預計將於2025年投入運營）、額外的成本以及建設我們的製造線的其他障礙，這些障礙目前尚不清楚。在某種程度上，我們無法為硅陽極開發自動化、大批量生產線，我們的增長能力將受到不利影響。此外，儘管我們已經在一家供應商的平臺上測試和驗證了產品的性能，但我們計劃中的生產線能否成功仍存在不確定性。我們預計，隨着我們提高製造能力和擴大業務，我們的資本支出將逐一增加。實現高能量密度鋰離子電池的商業規模產能將需要我們進行大量且不斷增加的資本支出，以擴大我們的生產能力並改善我們的供應鏈流程。根據我們目前的預期，我們估計我們的資本設備支出將在1.2億美元至1.5億美元之間，以實現每年1.0吉瓦時的製造能力。由於我們的硅陽極工藝需要與傳統陽極製造不同的設備，因此我們的資本設備成本可能高於用於生產石墨陽極的設備降低製造成本我們認為，專注於在每千瓦時的基礎上降低電池的製造成本是加速電池需求和擴大客户羣的重要因素。因此，我們將繼續努力進一步開發和驗證我們的製造流程，以實現大批量生產並降低製造成本。我們的硅陽極的生產需要與傳統石墨陽極製造不同的設備。因此，我們的資本設備成本最初可能高於用於生產石墨陽極的設備。隨着規模的擴大，我們相信每單位固定成本的降低將使我們受益，例如管理費用、勞動力和資本支出、工具利用率的提高以及設備和材料的批量定價。我們還將尋求通過優化材料利用率、產量和產量來降低成本。除此之外，還打算繼續投資於研究和開發，以改善電池性能和製造工藝。但是，在我們能夠成功設計和實施硅陽極的自動化大批量生產線並大規模製造電池之前，我們無法準確預測我們的製造成本，這可能會對我們在製造過程中降低成本的能力產生不利影響。競爭激烈的市場我們的競爭既包括老牌製造商，也包括正在開發新的電池技術和化學品以應對不斷增長的電氣化運輸解決方案市場的新進入者。我們相信，隨着硅陽極電池作為傳統石墨電池的潛在替代品的發展，這些電池的製造商將繼續投入資金、時間和精力來提高其電池的性能。目前，我們是唯一一家使用不含任何非活性添加劑的 100% 硅陽極的已知製造商。我們相信，我們是市場上領先的公司，擁有可以滿足航空應用要求的高性能電池。我們目前不生產電動汽車（“電動汽車”）的電池。電動汽車電池行業符合最低性能規格的市售電池數量有限。這為許多電池製造商創造了一個快速增長且競爭激烈的行業，使他們能夠在商業上可接受的電池中佔據市場份額。我們認為，電動汽車行業在行駛里程和快速充電能力方面還有很大的改進空間，我們的硅技術可以解決這些問題。為了在電動汽車行業競爭，我們預計將需要合併財務報表目錄索引 44

顯著降低我們的製造成本，改善循環壽命，增加外形尺寸並增加產量。我們的一個或多個競爭對手和潛在的未來進入者可能有更好的資本來擴大產能，擁有更多的商業化資源，並有更多機會在航空和電動汽車市場或兩個市場獲得客户。因此，我們可能處於競爭劣勢，無法保持或增加我們的市場份額。產品開發我們預計將繼續投資電池技術的開發，目標是在我們新的GWH規模製造設施建成後實現商業生產。我們繼續開發定製的電池解決方案，並向行業領先的製造商和聯邦政府提供電池的標準化樣品（即原型）。我們計劃將研發重點放在以下關鍵領域：• 延長電池壽命：繼續滿足客户的特定需求，推動我們的電池在包括電動汽車領域在內的電氣化交通新領域的採用。我們正在使用化合物作為我們用於生產硅陽極的硅烷氣體的潛在添加劑，這已證明有可能在不對能量密度等其他性能特徵產生負面影響的情況下延長循環壽命。• 進一步提高能量密度：我們正在進行開發活動，探索不同的陰極材料，包括轉換陰極，以進一步提高電池的能量密度。• 更大的電池外形規格：我們已經開發和正在開發的電池我們的小型飛機的客户通常約為 2-15Ah。隨着我們擴大客户羣，我們預計將為更廣泛的電氣化運輸應用開發更大尺寸的電池。由於這些努力，我們的目標是充分實現硅陽極技術的優勢，開發市場上性能最高的產品。監管格局我們所處的行業受許多既定環境法規的約束，隨着時間的推移，這些法規通常會變得更加嚴格。在我們處理、儲存、處置、運輸和使用大量危險材料時，我們受有關電池安全和運輸的法律法規以及有關危險材料的健康和生產安全法律和法規的約束。我們預計，拜登政府領導下的環境法規如果獲得通過，將促進市場需求和收入增長，而其他潛在法規如果獲得通過，可能會導致額外的運營成本。如果我們不遵守現有和未來的法律法規，我們的業務和經營業績可能會受到不利影響，例如處以罰款、訴訟、刑事指控、監管機構的制裁或其他責任。由於未來的監管變化尚不確定，我們無法衡量此類變化對我們的業務和經營業績的影響。全球風險 COVID-19 疫情（或流行病）是不可預測且前所未有的，可能會繼續導致重大的國家和全球經濟混亂，這可能會對我們的業務產生不利影響。它對我們的供應鏈、生產率、運營業績和財務狀況的影響以及對我們的業務和電池開發和時間表的幹擾將在一定程度上取決於與COVID相關的限制和延誤的長度和嚴重程度、我們正常開展業務的能力以及政府支持措施的逐步取消。此外，始於2022年2月的俄羅斯和烏克蘭之間的軍事衝突對全球經濟和金融市場產生了不利影響。儘管我們的業務沒有受到這場持續的軍事衝突的直接影響，因為我們沒有資產或業務，也沒有從俄羅斯、白俄羅斯或烏克蘭購買材料，但無法預測我們的業務或我們的客户、供應商和製造商的業務在短期和長期內將在多大程度上受到影響，也無法預測衝突可能如何影響我們的業務。軍事行動、制裁的範圍和持續時間以及由此產生的市場混亂和通貨膨脹壓力，以及此類變化對我們的業務和經營業績的影響無法預測，但可能是實質性的。財務信息的可比性由於業務合併，我們未來的經營業績和財務狀況可能無法與歷史業績相提並論。自業務合併結束以來，我們已經出現了合併財務報表目錄指數的上漲，預計還會繼續增加 45

資本支出與我們的新吉瓦規模製造設施的設計和建造以及硅陽極自動化大批量生產線的開發有關，以及持續研發工作、遵守監管事項和其他一般和管理支出（包括與上市公司相關的費用）的成本增加。列報基礎我們在本10-K表年度報告中其他地方包含的合併財務報表是根據美利堅合眾國普遍接受的會計原則（“美國公認的會計原則”）編制的。我們通過一個運營部門開展業務。鑑於在業務合併之前持有Legacy Amprius約99.6％的普通股的Amprius Holdings歷來沒有為Legacy Amprius編制財務報表，Legacy Amprius的歷史業績是根據Amprius Holdings的財務記錄編制的，該記錄是根據Amprius Holdings的會計記錄得出的，根據需要調整了我們的業務的歷史運營業績和資產負債的歷史基礎以符合美國公認的公認會計原則。運營業績的組成部分我們目前在加利福尼亞州弗裏蒙特的總部運營着一條千瓦時規模的生產線。為了滿足對電池的需求，我們正在設計然後建造一座吉瓦時規模的製造設施，設計我們的自動化大批量生產線，並擴大產量。因此，我們預計我們的資本支出和營運資金需求將在不久的將來大幅增加。我們未來創造足以實現盈利的收入的能力將在很大程度上取決於我們擴大生產規模以滿足對我們產品的預期市場需求的能力。因此，我們未來財務業績的驅動因素以及此類業績的組成部分可能無法與我們的歷史經營業績相提並論。收入我們歷來通過為開發定製的硅陽極鋰離子電池技術提供設計服務以及向客户銷售電池來創造收入。我們的合同通常包含單一的履約義務。收入是在達到最後里程碑時確認的，通常是在交付符合要求規格的最終工作原型時，或者在客户獲得對產品的控制權時，通常是在發貨時。我們還從美國聯邦政府的費用報銷補助金中獲得收入，該補助金在符合條件的費用發生期間予以確認。收入成本收入成本，包括銷售的製成品成本和定製開發服務的成本，主要包括原材料成本、人工成本以及生產電池或進行定製工作所產生的管理費用分配。勞動力成本包括與人事相關的費用，例如工資、員工福利和股票薪酬支出。間接費用主要包括公用事業、租金、折舊費用和其他與設施相關的成本。與電池和設計服務相關的成本與相關收入在同一時期內確認。此外，我們預計，隨着我們擴大現有設施的生產力並建造吉瓦時規模的製造工廠，我們的收入成本將增加。研究與開發（“研發”）費用研發費用主要包括人事相關費用，例如我們的研發人員、外部承包商、材料、研發設備的工資、員工福利和股票薪酬支出，以及管理費用分配，其中包括公用事業、租金、折舊費用和其他設施相關成本。我們的研發費用與預生產實驗原型和模型的概念制定和設計有關，包括未來沒有其他用途的設備和材料的成本。研發費用按發生時計為支出。我們預計，在可預見的將來，我們的研發費用將增加，因為我們將繼續投資於開發和增強產品能力的活動，以及建造和測試電池原型以滿足預期的市場需求。銷售、一般和管理費用銷售、一般和管理費用主要包括人事相關費用，例如我們行政和行政員工的工資、員工福利和股票薪酬支出，以及法律、會計和審計等專業和諮詢服務的費用。銷售、一般和管理費用還包括公司保險費用，包括董事和高級管理人員保險成本，以及管理費用分配，合併財務報表目錄索引 46

其中包括公用事業, 租金, 折舊費用和其他與設施有關的成本.我們預計，我們的銷售、一般和管理費用將增加，這是因為上市公司會增加合規相關要求的成本，並投資增加一般和管理人員以支持我們的業務增長。其他收入，淨其他收入，淨額主要包括利息收入和免除PPP貸款的一次性收益。所得税準備金我們的所得税準備金包括根據頒佈的税率估算的美國聯邦和州所得税，並根據允許的抵免額、扣除額、不確定的税收狀況、遞延所得税資產和負債的變化以及税法的變化進行了調整。我們對美國聯邦和州遞延所得税淨資產的全部價值維持估值補貼，因為我們的遞延所得税資產不太可能被收回。截至2022年12月31日和2021年12月31日止年度的運營業績比較下表彙總了我們在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度的經營業績（以千計）：截至2021年12月31日的年度，2021年變動 $2,409$ 1,637 59% 收入成本 9,848 7101 2,747 39% 總虧損（5,439）（1,110）26% 運營費用：研究與開發 2,030 1,450 580 40% 銷售、一般和管理 10,572 4,844 5,728 118% 總運營費用 12,602 6,294 6,308 100% 運營虧損 (18,041) (10,623) (7,418) 70% 其他收入，淨收入 709 727 (18) (2)% 淨虧損美元 (17,332) 美元 (9,896) 美元 (7,436) 75% 上面報告的收入和運營費用包括股票薪酬，具體如下（以千計）：截至2021年12月31日的年度，2021 年變動 $% 收入成本 $516 $693$ (177) (26)% 研究以及開發費用 27 233 (206) (88)% 銷售、一般和管理 2,166 1,547 619 40% 股票薪酬總額 2,709 美元 2,473 美元 236 10% 收入收入在截至12月的年度中增長了160萬美元，增長了59％，達到440萬美元2022 年 31 月 31 日，而去年同期為 280 萬美元。增長的主要原因是，由於現有和新客户的訂單量增加，電池銷售額增加了120萬美元；由於完成了對某些客户的定製設計服務，增加了20萬美元；以及政府撥款增加了20萬美元。收入成本收入成本從上一年的710萬美元增加了270萬美元，增長了39％，至截至2022年12月31日的980萬美元。增長的主要原因是電池產量和服務成本的增加，這得益於銷量的增加和定製設計服務的完成。我們的直接勞動力成本，目錄將其作為合併財務報表的索引 47

貢獻了我們收入成本的很大一部分，由於僱用了額外的人員，增加了180萬美元，而我們的材料成本和其他管理費用增加了100萬美元。截至2022年12月31日的年度中，研發費用從上一年的150萬美元增加了60萬美元，增長了40％，達到200萬美元。增長的主要原因是，由於僱用了更多參與研發活動的人員，人事相關費用增加了60萬美元，但由於上一年度發放了全額歸屬的股票獎勵，而本年度並未再次發放，股票薪酬支出減少了20萬美元，抵消了這一增長。由於我們的研發活動的總體增加，管理費用和其他成本也增加了20萬美元。銷售、一般和管理費用銷售、一般和管理費用從上一年的480萬美元增加了570萬美元，即118％，至截至2022年12月31日的1,060萬美元，這主要是由於向上市公司過渡。這一增長的驅動因素是由於僱用了額外的高管和行政人員，包括股票薪酬支出在內的人事相關成本增加了230萬美元；我們在成為上市公司之前和之後獲得額外援助後，專業和諮詢費用增加了220萬美元；包括董事和高級管理人員保險費用在內的公司保險成本增加了70萬美元；作為上市公司運營導致的其他一般和管理支出增加了50萬美元。其他收入，淨額截至2022年12月31日的年度中，其他淨收入的變化主要包括我們從業務合併和PIPE獲得的資金增加了70萬美元的利息收入，但被截至2021年12月31日的年度確認的PPP貸款豁免的一次性收益所產生的70萬美元減少所抵消。流動性和資本資源流動性的來源和用途流動性描述了公司產生足夠現金流以滿足其業務運營的現金需求的能力，包括營運資金需求、還本付息、收購、合同義務和其他承諾。我們根據運營產生的現金流及其為我們的運營和投資活動提供資金的充足性來評估流動性。為了履行合同義務，我們必須持續擁有足夠的流動資產。在業務合併之前，我們的運營資金主要來自Amprius Holdings的資本出資和運營產生的收入。我們預計，自本10-K表年度報告所含財務報表發佈之日起，我們將依靠手頭現金（截至2022年12月31日為6,970萬美元）和運營現金流來滿足我們的營運資本和資本支出需求。此外，我們可能會從以下來源獲得額外資金：（i）如果我們決定根據收購協議向BRPC II發行普通股，則向BRPC II提供的2億美元承諾股權融資的全部或部分資金；（ii）如果我們成功敲定合同並履行此類合同，則從美國能源部獲得5,000萬美元的補助；（iii）行使未償還的股票認股權證。承諾股權融資下普通股的實際銷售（如果有）將取決於我們不時確定的各種因素，包括市場狀況、普通股的交易價格以及我們對業務和運營適當資金來源的決定。我們無法保證我們可以在多大程度上使用承諾股權融資。美國能源部提供的5,000萬美元成本分攤補助金取決於最終合同的成功談判，有待敲定的條款包括補助金將涵蓋的相關費用部分。截至2022年12月31日，該合同尚未敲定。無法保證這樣的談判會成功，如果成功，我們也無法保證能夠根據這樣的合同履約。我們可能從此次活動中獲得高達約5.508億美元的全部未執行認股權證。我們的公開認股權證和私人認股權證的行使價為每股11.50美元，PIPE認股權證的行使價為每股12.50美元。截至2023年3月16日，我們共有45,668,336份公共認股權證和私人認股權證以及合併財務報表目錄索引 48

2,052,500 PIPE 認股權證認股權證持有人行使認股權證和我們將獲得的任何現金收益的可能性取決於普通股的市場價格。如果我們的普通股市場價格低於每股11.50美元（就公共認股權證或私人認股權證而言）或每股12.50美元（就PIPE認股權證而言），我們認為認股權證持有人不太可能行使認股權證。我們的盈利能力取決於未來的事件，包括獲得足夠的資金來資助我們的商業計劃，完成GWH規模的製造設施的設計和建造，建立足夠的供應商關係，建立客户羣，成功執行我們的業務和營銷戰略以及僱用適當的人員。我們預計，我們的資本支出和營運資金需求將在不久的將來大幅增加。在我們位於加利福尼亞州弗裏蒙特的總部，我們目前運營着一條千瓦時規模的生產線，我們正在擴建該生產線，以實現兆瓦時規模的生產。為了滿足對電池的需求，我們正在設計然後建造一座新的吉瓦時規模的製造工廠。根據我們目前的預期，我們估計我們的資本設備支出將在1.2億美元至1.5億美元之間，以實現每年1.0吉瓦時的製造能力，擴建將分階段完成。500 兆瓦時的初始階段預計將於 2025 年投入運營。迄今為止，我們已經蒙受了淨虧損。在截至2022年12月31日的年度中，我們蒙受了1730萬美元的淨虧損。我們預計，未來一段時間將蒙受額外的損失和增加的費用，包括與我們的GWH規模製造設施的設計和建造、持續的研發工作以及員工人數增加相關的損失。截至 2022 年 12 月 31 日，我們的合同義務主要包括我們與位於加利福尼亞州弗裏蒙特的公司總部簽訂的不可取消的經營租賃協議。截至2022年12月31日，該經營租約下的未來租賃付款總額為390萬美元，其中50萬美元將於2023年到期。2023 年 1 月，我們修改了該租約，將同一建築內額外空間的租賃包括在內，並將租賃期延長至 2027 年 6 月到期，並可以選擇再延長五年。修改該租約後，未來的租賃付款總額約為1170萬美元，其中2023年應支付的總額為100萬美元。此外，2023 年 1 月，我們簽訂了一份非競標意向書，為我們在科羅拉多州布萊頓的 GWH 規模的製造工廠租賃空間。租賃協議的執行仍有待於正在進行的談判。根據意向書，預計租賃期為15年，預計的租賃付款總額約為6,300萬美元。有關我們租賃的更多討論，請參閲本10-K表年度報告其他地方包含的合併財務報表附註11。如果我們的資源不足以滿足現金需求，我們可能需要尋求額外的股權或債務融資。如果無法獲得融資，或者如果融資條件不如我們的預期，我們可能被迫採取行動減少資本或運營支出，包括減少或推遲生產設施擴建，這可能會對我們的業務、經營業績、財務狀況和前景產生不利影響。例如，由於我們預計將通過Copy Exact方法進行擴張，如果我們的現金少於預期，並且無法以可接受的條件獲得額外融資，因此我們預計我們將降低大型設施的初始生產能力，然後酌情增加產能。任何此類削減或延遲都可能對我們的業務計劃和經營業績產生不利影響。現金流量下表彙總了我們在報告所述期間來自運營、投資和融資活動的現金流（以千計）：截至2021年12月31日的年度用於經營活動的淨現金美元（13,882）美元（8,016）用於投資活動的淨現金（1,481）（609）融資活動提供的淨現金 73,626 20,112 現金及現金等價物淨增58,263美元 11,487美元合併財務報表目錄索引 49

運營活動中使用的淨現金我們運營提供的主要現金來源是定製設計服務和電池銷售的收入。我們在運營活動中使用現金的主要包括支付人事相關費用、採購用於生產電池和進行研究的材料、專業費用和其他一般公司開支。截至2022年12月31日的財年，用於經營活動的淨現金從上一年的800萬美元增加到1,390萬美元，這主要是由於我們僱用了更多員工，專業和諮詢費用增加，我們在成為上市公司之前和之後獲得額外援助，以及包括董事和高級管理人員保險費用在內的公司保險成本增加。用於投資活動的淨現金我們在投資活動中使用現金的主要用途是購買不動產、廠房和設備。截至2022年12月31日的財年，用於投資活動的淨現金從上一年的60萬美元增加到150萬美元，這主要是由於我們繼續擴大製造活動，購買了試點生產設備。融資活動提供的淨現金我們的主要現金來源包括髮行普通股、行使股票認股權證的收益和Amprius Holdings的資本出資。我們在融資活動中的現金使用主要包括支付與發行普通股有關的成本。在截至2022年12月31日的年度中，融資活動提供的淨現金從上一年的2,010萬美元增加到7,360萬美元，這主要是由於發行與業務合併相關的普通股的收益、PIPE投資和行使股票認股權證的收益，減去了與業務合併和PIPE投資交易相關的成本。在截至2021年12月31日的年度中，我們通過融資活動提供的現金主要由Amprius Holdings的資本出資組成。關聯方交易我們與Amprius Holdings簽訂了服務協議，該協議在業務合併完成後終止。在終止之前，該服務協議要求Amprius Holdings向我們提供某些服務，例如行政、管理服務、信息技術和工程服務，以支持公司的運營。Amprius Holdings在服務協議終止之前產生的管理費用，包括股票薪酬的分配，已分配給我們，並被視為資本出資。我們此前還收到了Amprius Holdings的現金預付款和資本出資，以支持我們的營運資金需求。這些現金預付款被免除並被視為資本出資。此外，我們還從之前的兩家關聯方購買了原材料和開發材料，這些關聯方均由Amprius Holdings擁有和控制。我們與這些先前的關聯方沒有購買承諾。有關我們的關聯方交易的更多信息，請參閲本10-K表年度報告其他部分包含的合併財務報表附註13。新興成長型公司和小型申報公司地位根據2012年《Jumpstart Our Business Startups法案》（“JOBS Act”）的定義，我們是一家新興成長型公司，可以利用原本適用於上市公司的較低報告要求。《就業法》第107條規定，在要求私營公司遵守新的或經修訂的財務會計準則之前，新興成長型公司無需遵守這些準則。這意味着，當標準發佈或修訂後，上市公司和非上市公司的申請日期不同時，我們可以選擇在非上市公司採用新標準或修訂後的標準時採用新標準或修訂後的標準，並且可以這樣做，直到我們（i）不可撤銷地選擇 “退出” 延長的過渡期或（ii）不再有資格成為新興成長型公司。除非我們提前採用特定準則，否則我們已選擇使用延長的過渡期來遵守新的或修訂的會計準則。我們也是 S-K 法規第 10 (f) (1) 項所定義的 “小型申報公司”。規模較小的申報公司可以利用某些減少的披露義務，除其他外，包括僅提供合併財務報表的目錄索引 50

兩年的經審計的財務報表。在本財年的最後一天，（i）截至上一個6月30日，非關聯公司持有的普通股市值超過2.5億美元，或者（ii）在已完成的財年中，我們的年收入超過1億美元，非關聯公司持有的普通股市值超過7億美元，截至上一個6月30日，非關聯公司持有的普通股市值超過7億美元。關鍵會計估算我們的管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析以本10-K表年度報告其他地方包含的經審計的財務報表為基礎，該報表是根據美國公認會計原則編制的。這些財務報表的編制要求我們做出估計和假設，這些估計和假設會影響財務報表日報告的資產和負債金額、或有資產和負債的披露，以及報告期內產生的報告的收入和已報告的支出。我們的估算基於我們的歷史經驗以及我們認為在當時情況下合理的其他各種因素，這些因素的結果構成了對資產和負債賬面價值做出判斷的基礎，而這些資產和負債的賬面價值從其他來源看不出來。在不同的假設或條件下，實際結果可能與這些估計值不同，任何此類差異都可能是實質性的。儘管本10-K表年度報告其他部分包含的合併財務報表附註2更全面地描述了我們的重要會計政策，但我們認為下文討論的會計估算對於理解我們的歷史和未來業績至關重要。收入確認我們的客户收入主要包括定製設計服務安排和電池產品的銷售。當存在可依法強制執行的合同（例如客户的採購訂單）、確定了雙方的權利、確定了付款條款、合同具有商業實質且對價可能可收回時，我們會對與客户的合同進行核算。與客户簽訂的合同產生的收入在控制權移交給客户的時刻予以確認，通常是在電池設計完成和用於定製設計服務的最終原型電池交付或電池裝運之時。我們的大多數合同都有單一的履約義務，這並不要求我們進行交易價格分配。合同中規定的交易價格是固定的，定製設計服務合同的付款條件通常以合同中規定的商定里程碑的實現情況為基礎。除非電池在製造時存在缺陷，否則我們不接受退貨。我們還從美國聯邦政府的費用報銷補助金中獲得收入，該補助金在符合條件的費用發生期間予以確認。租賃我們通過評估是否存在已確定資產以及公司是否在整個使用期內控制已識別資產的使用，來確定一項安排是租賃還是包含租賃。我們在租賃開始日期（即公司獲得租賃資產控制權的日期）確定租賃的分類，無論是經營租賃還是融資租賃。我們在租賃開始之日根據不可取消的租賃期內固定租賃付款的現值，使用增量借款利率確認使用權（“ROU”）資產和租賃負債。如果我們可以選擇續約，並且根據目前的事實和情況，我們認為可以合理確定續訂期將得到行使，則我們在計算租賃付款的現值時會包括歸因於續訂期的金額。對於期限不超過 12 個月的租賃安排，我們不確認 ROU 資產。當我們的租賃發生修改時，我們會評估修改條款，以確定增量差異是否會導致新的合同條款，新合同條款將作為新租約入賬，或者額外的使用權是否應包含在原始租賃中並繼續計入剩餘的ROU資產。股票薪酬我們使用Black-Scholes期權定價模型來衡量授予之日按公允價值計算的股票期權的股票薪酬，該模型需要使用以下高度主觀的假設。合併財務報表目錄索引 51

• 預期期限-這是股票期權預計未兑現的預計期限。由於我們沒有足夠的歷史經驗來確定預期期限，因此我們根據符合普通期權條件的獎勵的簡化方法得出了預期期限。• 預期波動率 — 在業務合併之前，我們通過評估期權授予前一段期限的同行公司集團的平均歷史波動率來估算股票期權授予的波動率，期限大致等於期權授予的預期期限。• 無風險利率 — 我們以無風險根據美國財政部零息發行的隱含收益率計算的利率，剩餘期限等於期權的預期期限。• 預期股息——我們估計預期股息收益率為零，因為我們過去沒有支付股息，也沒有計劃為普通股支付股息。Black-Scholes期權定價模型還要求我們輸入標的普通股的公允價值。在成為上市公司之前，我們根據董事會的決定、管理層的意見和第三方的同期估值估算了普通股的公允價值。下文將進一步詳細討論上市公司之前普通股的估值。在從補助金髮放之日到獎勵全部歸屬之日這段時間內，我們以直線法確認股票薪酬支出，通常超過四年。我們選擇在沒收發生時對其進行核算。普通股估值由於在業務合併之前，Legacy Amprius普通股和Amprius Holdings的普通股沒有公開市場，因此我們根據各自董事會在股票期權授予之日的決定，並根據各自管理層和第三方估值的意見，估算了Legacy Amprius普通股和Amprius Holdings的普通股的公允價值。第三方估值是根據美國註冊會計師協會的會計和估值指南《作為補償發行的私有公司股權證券的估值》（“實踐輔助工具”）進行的。Practice Aid確定了在每個估值日確定Legacy Amprius普通股公允價值時在資本存量類別之間分配企業價值的各種可用方法。概率權衡的預期回報法（“PWERM”）和期權定價法（“OPM”）是根據各自的發展階段和其他相關因素確定Legacy Amprius普通股和Amprius Holdings普通股公允價值的最合適方法。除了第三方估值外，各自的董事會還考慮了各種客觀和主觀因素來確定截至每個授予日此類普通股的公允價值，包括：• Amprius Holdings優先證券與Legacy Amprius普通股和Amprius Holdings普通股相比的權利、偏好和特權，包括Amprius Holdings優先股的清算偏好；• 影響發展的階段；• 外部市場狀況行業和行業內的趨勢，包括審查指導性上市公司的業績和指標；• 相應公司的財務狀況，包括手頭現金，以及歷史和預測的業績和經營業績；• 此類普通股和安普利斯控股優先股缺乏活躍的公開市場；• 發生流動性事件的可能性，例如根據當前市場狀況進行特殊目的收購公司（“SPAC”）交易或出售我們公司；以及 • 對首次公開募股和類似產品的市場表現的分析該行業的公司。Legacy Amprius普通股的估值 • 截至2022年3月29日的估值截至2022年3月29日的估值是通過應用混合方法確定的，其中隱含權益價值是使用各種情景確定的，部分基於合併財務報表Amprius目錄指數的最新一輪融資 52

當時的持股量（即E-2系列可轉換優先股）。此外，當時還考慮了以下情景：• 我們收到的兩份SPAC條款表價值；• 基於Amprius Holdings於2021年6月完成的E-2系列可轉換優先股融資的Backsolve OPM；• 截至2022年3月估值日的貼現現金流分析。每種類型未來事件情景的相對概率是根據管理層截至估值之日的最佳估計確定的，包括當時對未來事件情景的時機和可能前景的預期。兩種SPAC情景的權重各為12.5％，基於E-2系列融資的Backsolve分析的加權為25％，貼現現金流分析的加權為50％。然後，使用加權平均隱含權益價值來確定基於OPM的普通股價值。Amprius Holdings普通股的估值截至2021年6月30日的估值截至2021年6月30日的估值是根據市場方法和收益方法確定的，對每種價值進行加權以得出股票價值估值。此外，還考慮了基於Amprius Holdings當時的E-2輪融資的Backsolve分析得出的隱含股權價值。兩種市場方法的加權合計為37.5％，貼現現金流分析的加權為12.5％，基於E-2系列融資的Backsolve分析的加權為50％。然後，使用加權平均隱含權益價值來確定基於OPM的普通股價值。• 截至2022年3月29日的估值在Amprius Holdings於2022年初剝離其子公司之後，其唯一的資產是其擁有的Legacy Amprius普通股的股票和現金。因此，根據對Legacy Amprius的分析，對Amprius Holdings普通股的估計公允價值進行了調整，對現金進行了調整，以基於資產的方法對股權進行估值。然後，根據OPM將該價值分配給資本結構中的證券，以估算截至估值之日Amprius Holdings普通股的價值。為了確定2021年12月股票期權授予的公允價值，Amprius Holdings調整了2022年3月29日，以便考慮到當時其三家子公司尚未被剝離，從而得出插補價值。成為上市公司後，我們的董事會根據紐約證券交易所公佈的收盤價確定普通股的公允價值。最近的會計公告有關最近的會計聲明、其通過時機以及我們對這些聲明對財務狀況和經營業績的潛在影響的評估（如果有的話）的更多信息，請參閲本10-K表年度報告其他地方包含的合併財務報表附註2 “重要會計政策摘要”。第 7A 項。關於市場風險的定量和定性披露我們面臨各種與市場相關的風險，其中大致包括利率風險、信用風險和通貨膨脹風險。這些風險可能會影響我們的經營業績和現金流。利率風險我們面臨與我們的計息銀行存款和貨幣市場基金相關的利率風險。利率的不利變化可能會影響我們的經營業績。截至2022年12月31日，現金及現金等價物為6,970萬美元。假設，如果我們的現金和現金等價物保持不變，如果利率變動100個基點，我們的利息收入每年可能變化約70萬美元。截至2022年12月31日，我們沒有計息借款。合併財務報表目錄索引 53

信用風險我們面臨來自客户的信用風險。由於破產、缺乏流動性或其他原因，我們的客户可能會違約對我們的義務。儘管我們會定期審查我們對客户的信用敞口，但違約風險可能是由難以預見的事件或情況引起的。我們主要依賴客户的信用，收款資源有限。我們無法評估客户的信譽可能會對我們的經營業績和現金流產生不利影響。通貨膨脹風險高通脹可能會影響我們的經營業績和現金流。但是，我們認為在截至2022年12月31日的年度中，通貨膨脹不會對我們的經營業績和現金流產生重大影響。如果我們的成本受到巨大的通貨膨脹壓力，我們可能無法通過銷售產品價格的上漲完全抵消如此高的成本。合併財務報表目錄索引 54

第 8 項財務報表和合並財務報表補充數據索引獨立註冊會計師事務所（BDO USA，LLP，德克薩斯州休斯頓）的頁碼報告（PCAOB ID：243）56 獨立註冊會計師事務所（SingerLeWak LLP，加利福尼亞州聖何塞）的報告（PCAOB ID：367）57 合併資產負債表 58 合併運營報表 59 股東權益表 60 合併現金流量表 61 合併財務報表62附註1.業務和組織性質62注2.重要會計政策摘要63附註3.業務合併 73 註釋 4.收入 73 註釋 5.清單 75 註釋 6.不動產、廠房和設備，淨值75 注7。應計負債和其他流動負債75附註8.應付票據76附註9.股東權益 76 附註 10.所得税 80 注11.租約82注12.承付款和意外開支83附註13.關聯方交易83附註14.每股淨虧損 84 附註 15.後續事件 84 合併財務報表目錄索引 55

獨立註冊會計師事務所股東和董事會的報告加利福尼亞州弗裏蒙特市Amprius Technologies, Inc. 對合並財務報表的意見我們審計了所附截至2022年12月31日的Amprius Technologies, Inc.（以下簡稱 “公司”）的合併資產負債表、截至該日止年度的相關合並運營報表、股東權益和現金流以及相關附註（統稱為 “合併財務報表”）。我們認為，根據美利堅合眾國普遍接受的會計原則，合併財務報表在所有重大方面公允列報了公司截至2022年12月31日的財務狀況以及截至該日止年度的經營業績和現金流。意見依據這些合併財務報表由公司管理層負責。我們的責任是根據我們的審計對公司的合併財務報表發表意見。我們是一家在上市公司會計監督委員會（美國）（“PCAOB”）註冊的公共會計師事務所，根據美國聯邦證券法以及證券交易委員會和PCAOB的適用規則和條例，我們必須對公司保持獨立。我們根據PCAOB的標準進行了審計。這些標準要求我們計劃和進行審計，以獲得合理的保證，以確定合併財務報表是否存在因錯誤或欺詐造成的重大錯報。公司無需對其財務報告的內部控制進行審計，也沒有要求我們進行審計。作為審計的一部分，我們需要了解財務報告的內部控制，但目的不是就公司財務報告內部控制的有效性發表意見。因此，我們沒有發表這樣的意見。我們的審計包括執行程序，評估合併財務報表重大錯報的風險，無論是錯誤還是欺詐所致，以及執行應對這些風險的程序。此類程序包括在測試基礎上審查有關合並財務報表中數額和披露事項的證據。我們的審計還包括評估管理層使用的會計原則和作出的重大估計，以及評估合併財務報表的總體列報情況。我們認為，我們的審計為我們的意見提供了合理的依據。/s/BDO USA, LLP 我們自 2022 年起擔任公司的審計師。德克薩斯州休斯頓 2023 年 3 月 30 日合併財務報表目錄索引 56

獨立註冊會計師事務所致Amprius Technologies, Inc.（Amprius, Inc.的分拆公司）股東和董事會的報告對財務報表的意見我們已經審計了隨附的Amprius Technologies, Inc. 的資產負債表（Amprius, Inc.的分拆版）（公司）截至2021年12月31日的相關運營報表、股東權益和現金流量表，以及財務報表的相關附註（統稱財務報表）。我們認為，財務報表按照美利堅合眾國普遍接受的會計原則，在所有重大方面公允列報了公司截至2021年12月31日的財務狀況以及截至該日止年度的經營業績和現金流。意見依據這些財務報表由公司管理層負責。我們的責任是根據我們的審計對公司的財務報表發表意見。我們是一家在上市公司會計監督委員會（美國）（PCAOB）註冊的公共會計師事務所，根據美國聯邦證券法以及證券交易委員會和PCAOB的適用規則和條例，我們必須對公司保持獨立。我們的審計是根據PCAOB的標準和美利堅合眾國普遍接受的審計標準進行的。這些標準要求我們計劃和進行審計，以獲得合理的保證，以確定財務報表是否存在因錯誤或欺詐造成的重大錯報。公司無需對其財務報告的內部控制進行審計，也沒有要求我們進行審計。作為審計的一部分，我們需要了解財務報告的內部控制，但目的不是就公司財務報告內部控制的有效性發表意見。因此，我們沒有發表這樣的意見。我們的審計包括執行程序，評估因錯誤或欺詐造成的財務報表重大錯報的風險，以及執行應對這些風險的程序。此類程序包括在測試的基礎上審查有關財務報表中數額和披露事項的證據。我們的審計還包括評估管理層使用的會計原則和作出的重大估計，以及評估財務報表的總體列報方式。我們認為，我們的審計為我們的意見提供了合理的依據。/s/singerLeWak LLP 我們在2021年至2022年期間擔任公司的審計師。2022年6月21日，加利福尼亞州聖何塞，註釋1中描述的反向資本重組除外，其日期為2022年11月16日。合併財務報表目錄索引 57

安普瑞斯科技股份有限公司12月31日合併資產負債表（以千計，股票和麪值數據除外）2022 2021 資產流動資產：現金及現金等價物 69,696 美元 11,489 美元應收賬款 686 262 庫存 500 500 遞延成本 1,897 1,769 預付費用和其他流動資產 2,394 156 156 總流動資產 75,173 14,176 非流動資產：不動產、廠房和設備，淨4,236 4,210 經營租賃使用權資產，2,751 — 遞延成本 367 141 其他資產 644 — 總資產 83,171 美元 18,527 美元負債和股東權益：當前負債：應付賬款1,028美元359美元應計負債和其他流動負債 2,708 1,446 遞延收入 2,660 2,363 經營租賃負債 521 — 流動負債總額 6,917 4,168 非流動負債：遞延收入 720 501 經營租賃負債 2,501 — 總負債 10,138 4,669 承付款和意外開支（附註 12）股東權益：優先股；面值0.0001美元；已授權50,000,000股；沒有已發行和流通的股票 — — 普通股；面值0.0001美元；已授權95,000,000股；84,610,114和65,772,001截至2022年12月31日和2021年12月31日的已發行和流通股票分別為8 7 額外實收資本165,912 89,252累計赤字（92,887）（75,401）股東權益總額73,033 13,858 負債和股東權益總額83,171 美元18,527美元隨附附註是這些合併財務報表不可分割的一部分。合併財務報表目錄索引 58

安普瑞斯科技股份有限公司截至12月31日的合併運營報表年度（以千計，股票和每股數據除外）2022 2021 年收入 4,409 美元 2,772 收入成本 9,848 7,101 總虧損（5,439）（4,329）運營費用：研發 2,030 1,450 銷售、一般和管理 10,572 4,844 總運營費用 12,602 6,294 運營虧損（18,041）（10,623）其他收入（支出），淨額：利息收入和其他709（16）PPP貸款豁免收益——743其他收入總額，淨虧損709 727淨虧損美元（17,332）美元（9,896）加權平均普通股已發行股數：基本和攤薄後71,342,720 65,764,450普通股每股淨虧損：基本和攤薄後美元（0.24）美元（0.15）隨附附註是這些合併財務報表不可分割的一部分。合併財務報表目錄索引 59

安普瑞斯科技股份有限公司截至2022年12月31日和2021年12月31日止年度的股東權益合併報表普通股額外實收資本累計赤字股東權益總額（以千計，股票數據除外）截至2021年1月1日的股票金額餘額 45,156,145 美元 1 美元 66,673 美元（65,505）美元 1,169 美元 20,586,738 6（6）—— 截至1月1日的餘額，2021 年，經調整後 65,742,883 7 6667 (65,505) 1,169 Amprius Holdings 的資本出資 — — 20,111 — 20,111 行使股票期權 29,118 — 1 —1 股票薪酬 — — Amprius Holdings 與股票薪酬相關的1,000—1,000筆出資 — — 1,473 — 1,473 淨虧損 — — (9,896) (9,896) 截至2021年12月31日的餘額 65,772,001 7 89,252 (75,401) 13,858 採用ASC 842 — — (154) (154) 發行與業務相關的普通股合併和PIPE投資，扣除發行成本 18,392,366 1 70,937 — 70,938 發行與股票購買協議相關的普通股 84,793 — — — — Amprius 的資本出資持股 — — 505 — 505 行使股票期權，扣除回購的股份 146,566 — 44 — 44 行使股票認股權證 214,388 — 2,465 — 2,465 股票薪酬 — — 2,329 — 2,329 Amprius Holdings 與股票薪酬相關的出資 — — 380 — 380 淨虧損 — — (17,332) (17,332) 截至2022年12月31日的餘額 84,632 10,114 美元 8 165,912 美元 (92,887) 73,033 美元隨附的附註是這些合併財務報表不可分割的一部分。合併財務報表目錄索引 60

安普瑞斯科技股份有限公司截至2022年12月31日止年度合併現金流量表（以千計）2021年經營活動產生的現金流：淨虧損美元（17,332）美元（9,896）為調節淨虧損與用於經營活動的淨現金而進行的調整：股票薪酬 2,709 2,473 折舊和攤銷 1,539 1,441 遞延成本攤銷 1,585 548 非現金經營租賃費用 556 — 處置不動產、廠房和設備虧損 — 158 收益關於免除PPP貸款 — (743) 運營資產和負債的變化：應收賬款 (424) 86庫存 — 17 遞延成本 (1,939) (2,003) 預付費用和其他流動資產 (2,282) (70) 應付賬款 517 (1,804) 應計負債和其他流動負債 1,155 574 遞延收入 516 1,203 經營租賃負債 (482) — 用於經營活動的淨現金 (13,882) (8,016) 投資活動產生的現金流：購買不動產、廠房和設備 (1,481) (601) 9) 用於投資活動的淨現金 (1,481) (609) 融資活動產生的現金流：發行與業務合併和PIPE相關的普通股的收益投資77,884 — 支付與業務合併和PIPE投資相關的交易和發行成本（6,946）— 支付與股票購買協議相關的融資成本（326）— 行使股票期權的收益 44 1 行使認股權證的收益 2,465 — Amprius Holdings 的資本出資 505 20,111 融資活動提供的淨現金 73,626 20,112 現金、現金等價物和限制性淨增加現金 58,263 11,487 現金、現金等價物和限制性現金，年初 11,489 2 現金，現金等價物和限制性現金，年底 69,752 美元 11,489 現金、現金等價物和限制性現金的組成部分：現金和現金等價物 69,696 美元 11,489 美元其他資產中包含的限制性現金 56 — 現金、現金等價物和限制性現金總額 69,752$ 11,489 非現金投資和融資信息的補充披露：採用AS後的經營租賃負債和使用權資產 842$ 3,256$ — 未付的不動產、廠房和設備購買 83$ 51 與股票購買協議相關的未付融資費用 $263$ —隨附的附註是這些合併財務報表不可分割的一部分。合併財務報表目錄索引 61

安普瑞斯科技股份有限公司合併財務報表附註1.運營性質和組織運營性質Amprius Technologies, Inc.（以下簡稱 “公司”）利用顛覆性硅陽極開發了用於出行應用的鋰離子電池，自2018年以來一直在商業化生產。該公司的硅陽極技術旨在使電池在較寬的工作温度範圍內具有更高的能量密度、更高的功率密度和快速充電能力。公司總部位於加利福尼亞州弗裏蒙特。該公司此前與大股東Amprius, Inc.（“Amprius Holdings”）簽訂了公司間協議，許可知識產權以繼續開發硅納米線技術。根據該協議，Amprius Holdings向公司提供使用其資產的資源和權利，例如使用知識產權、現金、設備、製造和辦公設施、人員和管理監督的權利。從2020年開始，Amprius Holdings將這些資產轉讓或出資給公司，公司將其視為安普利斯控股的出資。公司間協議於 2022 年 5 月終止。業務合併2022年9月14日（“截止日期”），公司根據公司、Amprius Technologies Operating, Inc.（前身為Amprius Technologies, Inc.或 “Legacy Amprius Corp.”）、肯辛頓資本收購四公司和肯辛頓資本合併子公司（“合併子公司”）簽訂的日期為2022年5月11日的業務合併協議（“業務合併協議”）完成了業務合併。根據業務合併協議的條款，肯辛頓資本收購公司第四公司通過合併子公司與Legacy Amprius合併為根據特拉華州法律（“國內化”）註冊成立的公司，從而改變了其註冊管轄範圍，並將其更名為 “Amprius Technologies, Inc.”，肯辛頓資本收購公司四世和Legacy Amprius之間的業務合併是通過合併子公司與Legacy Amprius合併併入Legacy Amprius實現的普鋭斯作為公司的全資子公司倖存下來（合稱包括國內化和企業合併協議所設想的其他交易，即 “業務合併”）。除非上下文另有規定，否則 “公司” 指（i）在截止日期之前，指Legacy Amprius，（ii）截止日期及之後，指Amprius Technologies, Inc.及其子公司，包括Legacy Amprius。在業務合併之前，肯辛頓資本收購第四公司在此被稱為 “肯辛頓”。業務合併被視為反向資本重組。根據對以下事實和情況的評估，Legacy Amprius被確定為會計收購方，肯辛頓被確定為財務報告目的的會計收購方：• 業務合併後，Legacy Amprius的股東擁有公司的大部分股份；• 業務合併後的公司董事會由Legacy Amprius的所有董事會成員組成；• 業務合併後的公司高級管理層是公司的高級管理層管理Legacy Amprius；而且 • 就現有業務和員工人數而言，Legacy Amprius比肯辛頓還要大。流動性和資本資源自成立以來，公司因運營而遭受了經常性虧損和負現金流。在截至2022年12月31日的年度中，該公司的淨虧損為1,730萬美元，截至2022年12月31日，累計赤字為9,290萬美元。該公司預計，隨着業務規模和運營支出的增加，例如增加研發支出和員工人數，未來將蒙受更多損失。此外，該公司預計將增加資本支出，因為它計劃在未來建造一座吉瓦時規模的製造工廠。公司可能需要籌集資金以滿足其未來的運營和資本支出需求。如果目錄是合併財務報表的索引 62

如果沒有籌集到足夠的資金，公司可能需要減少支出活動，這可能會對其實現運營目標的能力產生負面影響。截至2022年12月31日，該公司的現金及現金等價物為6,970萬美元。公司認為，自這些財務報表發佈之日起，其現金和現金等價物將足以為其營運資金需求提供資金。2022年9月27日，公司與B. Riley Principal Capital II, LLC（“BRPC II”）簽訂了普通股購買協議（“購買協議”），根據該協議，BRPC II承諾在2025年1月1日之前購買高達2億美元的普通股，但須遵守某些合同條款（“承諾股權融資”）。由於承諾股權融資包含某些限制和條件，因此無法保證公司能夠在此期間籌集2億美元。2022 年 10 月 19 日，美國能源部（“DOE”）根據兩黨基礎設施法向公司授予了 5,000 萬美元的費用分攤補助金。補助金取決於最終合同的成功談判。無法保證這樣的談判會取得成功。其他風險和不確定性公司面臨與 COVID-19 疫情相關的風險，該疫情造成了全球經濟的巨大波動，導致業務中斷，經濟活動減少並實施了旅行限制。儘管迄今為止，COVID-19 疫情並未對公司產生不利影響，但其未來發展仍存在高度不確定性，無法預測。即使在 COVID-19 疫情平息之後，公司及其客户仍可能繼續受到其負面影響，這可能會對公司未來的財務狀況、經營業績和現金流產生不利影響。該公司還面臨與俄羅斯和烏克蘭之間的戰爭有關的風險，這場戰爭還導致全球經濟的劇烈波動，導致通貨膨脹率上升，信貸和資本市場波動以及供應鏈中斷。儘管這場戰爭迄今沒有對公司產生不利影響，但其未來結果是高度不可預測和不確定的，這也可能對公司未來的財務狀況、經營業績和現金流產生不利影響。注意事項 2。重要會計政策摘要列報基礎和合並原則隨附的合併財務報表是根據美利堅合眾國普遍接受的會計原則（“美國公認會計原則”）編制的。所有跨公司賬户和交易均已取消。在業務合併的完成中，出於會計和報告目的，Legacy Amprius被確定為會計收購方，Legacy Amprius的歷史財務報表成為合併後的公司的歷史財務報表，沒有記錄任何商譽或其他無形資產。因此，隨附的合併財務報表反映了（i）按歷史成本計算的Legacy Amprius的資產和負債；（ii）業務合併前Legacy Amprius的歷史經營業績；（iii）Legacy Amprius的股權結構，該結構在截至截止日期的比較期內進行了追溯重報，以反映公司向Legacy Amprius股東發行的普通股數量。因此，與Legacy Amprius普通股相關的股份、相應的資本金額和每股淨虧損已追溯重報，以反映業務合併中確定的1.45590匯率比率（“交換比率”）的影響。在業務合併之前，公司的財務報表是根據Amprius Holdings的會計記錄得出的歷史經營業績和資產負債的歷史基礎在分拆基礎上列報的，並根據需要進行了調整以符合美國公認會計原則。公司在業務合併前列報財務報表的基本假設包括：• 資產負債表包括公司的所有自有資產、Amprius Holdings分配或出資的資產以及Amprius Holdings代表公司產生的負債。• 運營報表反映了直接歸屬於公司的所有活動，包括Amprius Holdings某些一般和管理費用的分配。合併財務報表目錄索引 63

• Amprius Holdings的某些一般和管理費用，例如兩名高管僱員的工資相關費用、法律、税務、保險和會計費用，由公司、Amprius Holdings及其其他子公司分擔。由於這兩名高管員工為公司和Amprius Holdings的其他子公司提供了治理和管理監督，因此這些分擔費用由公司與Amprius Holdings的其他子公司分配。Amprius Holdings高管所花費的精力與公司和Amprius Holdings其他子公司的活動、收入或其他財務運營指標無關。因此，這些分攤費用在公司與安普瑞斯控股的其他子公司之間平均分配。• 在2022年1月和2022年2月分配安普瑞斯控股的其他子公司之前，安普瑞斯控股的分攤費用在公司和安普利斯控股的其他子公司之間平均分配。2022 年 2 月之後，這些費用全部分配給公司。管理層認為，上述假設，包括某些共享費用的分配，是合理的，始終適用於業務合併之前提出的所有時期。但是，在業務合併之前公佈的公司財務報表可能並不代表公司的未來業績，也不一定反映如果公司作為一個獨立的實體運營，其財務狀況、經營業績和現金流會是什麼樣子。下述重要會計政策以及隨後的其他附註是合併財務報表不可分割的一部分。重新分類上年度財務報表中的某些賬户已重新分類，以符合本年度的列報方式。新興增長公司根據1933年《證券法》（經修訂）第2（a）條的定義，該公司是一家新興成長型公司，它可以利用適用於其他非新興成長型公司的各種報告要求的某些豁免。此外，《就業法》第102（b）（1）條規定，在要求私營公司遵守新的或經修訂的會計準則之前，新興成長型公司無需遵守此類準則。《就業法》規定，新興成長型公司可以選擇退出延長的過渡期並遵守適用於非新興成長型公司的要求，但任何此類選擇退出的選擇都是不可撤銷的。公司已選擇不退出此類延長的過渡期。這意味着，當標準發佈或修訂後，上市公司或私營公司的申請日期不同時，公司作為一家新興成長型公司，可以在私營公司採用此類新標準或修訂後的標準時採用新標準或修訂後的標準，除非公司不再被視為新興成長型公司。因此，隨附的合併財務報表可能無法與截至上市公司生效日遵守新的或經修訂的會計公告的公司相提並論。估算值的使用根據美國公認會計原則編制財務報表要求管理層做出估算和假設，這些估計和假設會影響財務報表發佈之日報告的資產和負債金額以及或有資產和負債的披露，以及報告期內報告的收入和支出金額。這些估計基於當前事實、歷史經驗和其他各種據信在當時情況下是合理的因素；這些結果構成了作出判斷的基礎，而這些判斷從其他來源看不出來。使用不同假設或在不同條件下，實際結果可能與管理層的估計存在重大差異。公司做出的重要會計估算包括不動產、廠房和設備的使用壽命、遞延所得税的估值、庫存成本或可實現的淨調整的降低、包括業務合併前資產、負債和支出分配在內的財務報表的拆分、用於計算租賃債務和使用權資產的增量借款利率，以及業務合併之前普通股的公允價值以及用於估值股票薪酬獎勵的其他投入。合併財務報表目錄索引 64

公允價值計量財務報表中按公允價值記錄的資產和負債是根據與用於衡量其公允價值的投入相關的判斷水平進行分類的。與這些資產或負債估值的投入直接相關的等級層次與主觀性程度直接相關，如下所示：1級——投入，是衡量日相同資產或負債在活躍市場上未經調整的報價。第 2 級 — 通過與衡量日期和工具預期壽命期間的市場數據相關聯可以直接或間接觀察到資產或負債的輸入（第 1 級中包含的報價除外）。第 3 級 — 由很少或根本沒有市場活動支持的不可觀察的輸入，對資產或負債的公允價值具有重要意義，反映了管理層對市場參與者在衡量日期將使用哪些資產或負債進行定價的最佳估計。考慮了估值技術固有的風險和模型輸入中固有的風險。在確定公允價值時，公司利用估值技術，最大限度地利用可觀察的投入，儘可能減少對不可觀察投入的使用，並在評估公允價值時考慮交易對手的信用風險。截至2022年12月31日，該公司的貨幣市場基金總額為6,940萬美元，該基金是根據該工具的活躍市場價格按一級公允價值計量的。截至2022年12月31日和2021年12月31日，公司沒有使用二級或三級投入定期按公允價值計量的資產或負債。在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度中，沒有任何金融工具在一級、二級和三級之間轉移。現金、現金等價物和限制性現金由銀行存款組成，現金等價物由自購買之日起初到期日少於90天的貨幣市場基金組成。限制性現金涉及公司出租人為滿足其租賃協議下的信用證要求而要求的現金抵押品。截至2022年12月31日，限制性現金為5.6萬美元，包含在隨附的合併資產負債表中的其他資產中。信用風險集中可能使公司面臨信用風險集中的金融工具包括現金、現金等價物、限制性現金和應收賬款。公司在主要金融機構持有現金、現金等價物和限制性現金，這些現金有時可能超過聯邦保險限額。該公司在這些金融機構持有的金融資產沒有遭受損失。管理層認為，這些金融機構財務狀況良好，信用風險最小。應收賬款主要包括美國政府機構或贊助實體以及大型公共實體應付的款項，這些款項限制了公司的信用風險。截至2022年12月31日，公司沒有遭受任何信用損失。在截至2022年12月31日的年度中，四家客户分別佔公司收入的24％、20％、18％和11％。在截至2021年12月31日的年度中，兩個客户分別佔公司收入的56％和24％。截至2022年12月31日和2021年12月31日，三名和五名客户分別佔公司應收賬款總額的88％和96％。合併財務報表目錄索引 65

細分市場報告公司已確定首席執行官是其首席運營決策者（CODM）。CODM審查彙總的財務信息，目的是評估公司的業績並就如何分配資源做出決策。因此，公司已確定其在單一的運營和應報告的細分市場中運營。公司的所有收入都來自美國，所有不動產、廠房和設備都位於美國。收入確認公司根據會計準則編纂（“ASC”）主題606（與客户簽訂的合同的收入）確認收入，前提是客户獲得對承諾商品或服務的控制權，其金額反映了公司預計為換取這些商品或服務而獲得的對價。該公司的收入既來自為開發硅陽極鋰離子電池技術提供的定製設計服務安排，也來自原型交付和向客户提供成品電池產品。定製設計服務通常提供設計和開發工作，以根據客户要求的規格配置公司現有的電池技術，包括原型的交付。這些電池原型的開發和交付是一項單一的履約義務，因為通過交付原型電池所進行的個人定製活動沒有區別。在原型電池最終交付或規定服務完成後，控制權移交給客户時，收入即予以確認。公司確認後續訂單和向客户單獨銷售電池產品的收入，此時產品的控制權已移交給客户，通常是在發貨時。為了實現收入確認的核心原則，公司採取了以下步驟：1.確定與客户簽訂的合同。合同被定義為雙方或多方之間確立可執行的權利和義務的協議。公司通常與客户簽訂固定價格協議，概述客户與公司之間的業務關係條款。此外，公司可能會收到客户的採購訂單或簽訂工作報表，説明定價、績效和交付義務、進度付款（如果有）以及每筆交易的時間。如果合同獲得雙方的批准和承諾，確定了雙方的權利，確定了付款條款，合同具有商業實質內容並且對價有可能收取，則公司對合同進行核算。在合同開始時，公司還會評估先前未完成的合同，以確定是否應將與客户簽訂的合同合併，並將其與任何先前合同合併在一起核算。確定合同中的履約義務。每份合同中對定製設計服務的承諾可能因客户要求而異；但是，這些合同包含的承諾通常包括（i）符合客户要求的定製電池設計，（ii）設計進度報告，（iii）開發初步電池，（iv）測試電池設計和性能，以及（v）交付符合預定義客户規格的最終電池原型以及交付電池的測試結果。這些承諾通常是交付單個最終原型電池的合併輸出的投入，並被視為單一性能義務。用於商業銷售的標準電池的合同通常是現成的，無需定製。在這些合同中，每塊電池都是不同的履約義務。3.確定交易價格。公司開發合同的付款條款通常以既定里程碑的實現為基礎。由於收入通常是在原型電池最終交付或服務到期時向客户轉移控制權時確認的，如下文步驟5（在履行履約義務時或在履行義務時確認收入）所述，因此在合同開始時不認為可變對價受到限制，交易價格等於合同到期時公司有權獲得的累計款項。當付款期限不到一年時，公司選擇利用實際權宜之計，在重要融資部分中忽視貨幣時間價值的影響。如果合併財務報表的目錄索引有期限 66

在超過一年的時間內，只有在融資部分重要且超出分期付款的緩解作用時，公司才會調整交易價格。將交易價格分配給合同中的履約義務。交易價格分配給履約義務。公司的收入合同包含單一的績效義務；因此，沒有必要進行分配。5.在履行績效義務時或在履行績效義務時確認收入。根據公司的定製設計服務安排，控制權通常在電池設計完成和最終原型電池交付後移交。對於後續訂單和向客户單獨銷售電池產品，通常在產品發貨時進行控制轉移。在某些情況下，客户可能會要求公司向他們開具產品賬單，但公司保留對該產品的實際所有權，直到稍後交付，通常稱為 “賬單和暫停” 安排。公司有一位客户要求做出安排，根據該安排，公司可以儲存成品，直到客户的員工到達特定地點進行客户飛行測試。此類客户的成品存放在存儲區域中，該存儲區域被單獨標識為屬於此類客户，可以根據客户的要求立即發貨。此外，所有權和損失風險已移交給客户。因此，公司沒有能力使用成品或將其引導給其他客户。在這些 “賬單和暫停” 安排中，當產品被單獨確定為屬於客户並且產品已準備好交付給客户時，公司就會確認收入。補助金收入公司根據不可退還的費用報銷補助金從美國聯邦政府獲得款項，以支持其產品開發計劃。費用報銷補助金使公司有權向政府實體申請補償迄今為止產生的某些符合條件的費用。此類費用的性質和數額由每項補助金決定。該公司得出結論，收到的政府補助金不屬於ASC Topic 606的範圍，因為此類補助金不涉及雙方獲得和犧牲大致相稱價值的互惠轉讓。因此，補助金符合捐款的定義，屬於非交換交易。由於美國公認會計原則對商業實體收到的捐款缺乏明確的指導，公司做出了政策決定，以類推方式適用國際會計準則第20號《政府補助金會計和政府援助披露》中的類推確認和衡量指導。在這種方法下，只有在合理保證公司會遵守補助金的附帶條件並且補助金會收到的情況下，公司才會按公允價值確認補助金。在符合條件的成本發生的範圍內和期間，公司將從費用報銷補助金中收到或應收的款項確認為收入。應收賬款應收賬款按發票金額減去可疑賬款的估計備抵額入賬。可疑賬款備抵的依據是公司通過考慮未付發票的賬齡和客户的收款歷史以及對潛在損失風險的評估，對賬目可收性的評估。被認為無法收回的應收款從先前確定的備抵中註銷，並在收到現金時確認收回款。公司不對逾期餘額產生利息，也不需要抵押品。公司沒有因應收賬款而遭受任何重大損失。截至2022年12月31日和2021年12月31日，公司沒有可疑賬户備抵金。庫存庫存包括原材料、在成品和製成品，按成本或可變現淨值中較低者列報。成本是使用先進先出的方法確定的。可變現淨值是根據正常經營過程中存貨的估計銷售價格確定的，不太可合理預測的完工或處置和運輸成本。原材料、在製成品和製成品的成本通常超過其各自的可實現價值。當庫存根據其可變現淨值進行調整時，將建立新的成本基礎，並且不會根據任何可能的成本回收或增加對此類成本進行調整。過時的庫存被註銷為已售商品的成本。合併財務報表目錄索引 67

不動產、廠房和設備、淨財產、廠房和設備按成本減去累計折舊和攤銷列報。折舊和攤銷是根據相應資產的估計使用壽命使用直線法計算的，如下所示。試點生產設備 4 至 7 年實驗室設備 4 年傢俱、固定裝置和其他設備 3 至 5 年租賃權改進（其使用壽命或租賃期限較短）正在建造的定製資產記錄為在建資產。這些資產的折舊在施工完成且資產準備就緒可供其預定用途時開始。維修和保養支出按發生時記作費用。處置後，成本和相關的累計折舊和攤銷將從賬目中扣除，由此產生的損益反映在合併運營報表中。長壽資產的減值每當事件或情況變化表明資產的賬面金額可能無法收回時，公司就會審查長期資產（主要包括不動產、廠房和設備）的估值。長期資產或資產組的可收回性是根據資產的使用和最終處置預計產生的未貼現未來現金流的估計計算得出的。根據賬面價值超過資產公允價值的金額確認減值損失。公允價值是使用按與所涉風險相稱的折現率折現的估計現金流量確定的。根據管理層的評估，在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度中，沒有記錄任何減值損失。租賃公司通過評估是否存在已確定資產以及公司是否在整個使用期內控制已確定資產的使用來確定一項安排是租賃還是包含租賃。公司在租賃開始日期（即公司獲得租賃資產控制權的日期）確定租賃的分類，無論是經營租賃還是融資租賃。除非有理由確定任何續訂或終止選擇權都將得到行使，否則公司在租賃開始之日根據固定租賃付款的現值確認使用權（“ROU”）資產和租賃負債。可變成本，例如公共區域維護費、財產保險和財產税，不包括在ROU資產和租賃負債的計量中，而是在發生時記為支出。由於隱性租賃利率無法確定，因此公司使用增量借款利率來確定租賃付款的現值。公司不在期限為12個月或更短的租賃安排中確認ROU資產。此類安排的租賃費用在租賃期內按直線法確認。公司將租賃部分和非租賃部分視為單一的租賃部分。對修改進行評估以確定增量差異是否會導致新的合同條款並作為新租約入賬，或者額外的使用權是否應包含在原始租約中並繼續計入剩餘的ROU資產。租賃負債按利息增加，付款減少，使用權資產在租賃期內攤銷。對於經營租賃，租賃負債的利息和使用權資產的攤銷導致租賃期內的直線租金支出。對於融資租賃，租賃負債的利息和使用權資產的攤銷會導致租賃期內的前期支出。保修責任公司保證向客户出售的電池將符合已發佈或商定的規格。不符合規格的電池將免費向客户更換。根據其歷史經驗，該公司沒有收到任何重大的保修索賠。此外，截至2022年12月31日，公司不知道客户有待處理的保修索賠或電池退貨。根據管理層的評估，截至2022年12月31日和2021年12月31日，公司尚未記錄保修負債。合併財務報表目錄索引 68

意外損失在正常業務過程中，公司可能會參與索賠和法律訴訟。當可能發生損失且金額可以合理估算時，公司會記錄對此類事項的責任。如果只能確定可能的損失範圍，則應計該區間內最有可能的金額。如果此範圍內的任何金額都不比該範圍內的任何其他金額更適合估計，則應計該範圍內的最小金額。與這些意外損失相關的法律費用在發生時記為支出。遞延成本某些成本主要由工資相關成本組成，在以下情況下最初會被遞延：(i) 成本與客户合同直接相關，(ii) 產生或增加用於履行未來績效義務的公司資源，以及 (iii) 有望收回。如果未滿足這三個標準，則在發生期間將成本計入收入成本。遞延成本在確認相關收入期間被確認為收入成本，除非產生的此類成本超過預期可收回的金額，在這種情況下，這些費用在發生時記作收入成本。可收回金額等於公司預計將來獲得的對價總額以及公司已收到但尚未確認為收入，以換取資產所涉及的商品或服務，減去與提供這些商品或服務直接相關且未被確認為支出的成本。收入成本收入成本，包括銷售製成品的成本和定製開發服務的成本，主要包括原材料成本、人工成本以及生產電池或進行定製工作所產生的管理費用分配。勞動力成本包括與人事相關的費用，例如工資、員工福利和股票薪酬支出。間接費用主要包括公用事業、租金、折舊費用和其他與設施相關的成本。與電池和設計服務相關的成本與相關收入在同一時期內確認。研究與開發成本研究與開發（“研發”）成本在發生時記為支出。這些成本主要包括人事相關成本，例如研發人員、外部承包商、材料、研發設備的工資、員工福利和股票薪酬支出，以及管理費用分配，包括公用事業、租金、折舊費用和其他設施相關成本。研發成本與生產前實驗原型和模型的概念制定和設計有關，包括未來沒有其他用途的設備和材料的成本。廣告費用廣告費用在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度中不重要，按發生時記為支出。股票薪酬主要股東Amprius Holdings根據其股權激勵計劃（“Amprius Holdings計劃”）向其某些員工、董事和合同工發放了股票獎勵。公司成立時，Amprius Holdings的某些員工和合同工被調動到公司或提供服務。公司記錄了與向這些員工和合同工發放的未付股票獎勵相關的股票薪酬成本，相應增加了額外的實收資本。2016年，公司通過了2016年股權激勵計劃（“2016年計劃”），該計劃與Amprius Holdings計劃分開。根據2016年計劃，公司向向公司提供服務的Amprius Holdings的某些員工、董事和合同工發放了股票獎勵。公司記錄了與這些獎勵相關的股票薪酬成本。2022年9月，公司通過了2022年股權激勵計劃（“2022年計劃”），並終止了2016年計劃。公司使用Black-Scholes期權定價模型來衡量授予當日按公允價值計算的股票期權的股票薪酬。公司根據公司股票的收盤價衡量限制性股票單位（“RSU”）的股票薪酬。公司在合併財務報表目錄指數中確認股票薪酬支出 69

從補助金髮放之日到獎勵全部歸屬之日這段時間內的直線制，通常為四年。公司已選擇在沒收行為發生時對其進行核算。Black-Scholes期權定價模型需要使用高度主觀的假設來確定股票期權獎勵的公允價值。這些假設包括：• 預期期限 — 股票期權的預期期限代表公司股票獎勵預計到期的時期。由於公司沒有足夠的歷史經驗來確定預期期限，預期期限是根據符合普通期權條件的獎勵的簡化方法得出的。• 預期波動率 — 由於公司沒有普通股的交易歷史，公司通過評估同行集團在期權授予前一段時間的平均歷史波動率，估算了截至2022年12月31日的期權授予的平均歷史波動率，期限與期權授予期權大致相等的預期期限。• 無風險利率 — 公司根據美國財政部零息發行的隱含收益率確定無風險利率，剩餘期限等於期權的預期期限。• 預期股息 — 公司尚未支付股息，也沒有計劃支付普通股股息。因此，公司使用的預期股息收益率為零。Black-Scholes期權定價模型還要求對標的普通股的公允價值進行投入。Amprius Holdings的普通股沒有公開市場，在業務合併之前，Legacy Amprius的普通股沒有公開市場。因此，普通股標的股票期權授予的公允價值是由公司董事會在授予時通過考慮許多客觀和主觀因素來確定的，包括公司運營的重要發展、獨立第三方進行的估值、Amprius Holdings優先證券與Legacy Amprius和Amprius Holdings普通股相比的權利、偏好和特權，包括清算偏好在 Amprius Holdings 的優先股中，公司的發展階段和財務狀況、影響行業的市場狀況、同類上市公司的股價表現和波動性以及發生流動性事件的可能性等因素。第三方估值是根據美國註冊會計師協會的會計和估值指南《作為補償發行的私有公司股權證券的估值》（“實踐輔助工具”）進行的。實踐援助確定了在每個估值日確定公司普通股公允價值時在股本類別之間分配企業價值的各種可用方法。Amprius Holdings普通股的估值是使用期權定價方法（“OPM”）編制的，Legacy Amprius普通股的估值是使用概率加權預期回報法（“PWERM”）編制的，這兩種方法都使用市場方法來估算公司的企業價值。PWERM 是一種混合方法，其中使用 OPM 計算一個或多個場景中的權益價值。PWERM是一種基於情景的方法，它根據對公司未來價值的分析，假設結果各不相同，估算普通股的公允價值。普通股價值基於預期未來投資回報的概率加權現值，考慮了每種可能的可用結果以及每類股票的權利。根據每種結果，普通股的未來價值按適當的風險調整後折現率和概率進行加權，折現回估值日，得出普通股的價值指標。然後對普通股缺乏適銷性進行折扣以得出普通股的價值指標。OPM將普通股和優先股視為公司總權益價值的看漲期權，行權價格基於公司證券不同持有人之間分配變化的價值閾值。在這種方法下，只有在流動性事件（例如戰略出售或合併）發生時，可供分配給股東的資金超過優先股清算優先權的價值時，普通股才有價值。業務合併後，普通股標的股票期權授予的股票的公允價值根據公司股票的收盤價確定。普通股認股權證公司擁有獨立的普通股認股權證，根據ASC 815-40《衍生品和套期保值——實體自有股權合約》中的適用指導方針，普通股認股權證被歸類為股權。因此, 合併財務報表目錄索引 70

獨立工具，例如股票認股權證，在以下情況下被歸類為股票：(i) 該工具被視為與實體自有股票掛鈎；(ii) 符合某些股票分類標準。在評估公司的股票認股權證是否與自有股票掛鈎時，公司評估了股票認股權證的行使意外情況和調整特徵。股票認股權證的行使意外情況不是基於可觀察的市場或指數，包括在持有人超過規定的實益所有權限制時限制行使部分股票認股權證，以及在重組或認股權證贖回時要求持有人行使股票認股權證。由於行使突發事件不是基於可觀察的市場或指數，因此股票認股權證不被視為與公司自有股票掛鈎。此外，股票認股權證的調整功能，例如在進行股票拆分或股票分紅時行使價的變化，以及公司自行決定向下調整行使價，並不妨礙股票認股權證被視為與公司自有股票掛鈎。公司還評估了認股權證協議中的其他條款，例如股份結算條款和重組時更換該工具，並確定這些條款不妨礙股票認股權證被歸類為股權。所得税公司根據ASC 740（所得税）對所得税進行核算。遞延所得税餘額根據估計的未來税收後果進行確認，這些後果歸因於現有資產和負債的財務報表賬面金額與各自的税基之間的暫時差異。遞延所得税資產也被認列為淨營業虧損和信貸結轉產生的臨時差額。遞延所得税資產和負債是使用已頒佈的税率來衡量的，預計將在預計收回或結算這些臨時差額的年份適用於應納税所得額。税率變動對遞延所得税餘額的影響在包括頒佈日期在內的期間的收入中確認。必要時設立估值補貼，以將遞延所得税資產減少到預期變現的金額。ASC 740 規定了財務報表確認和衡量納税申報表中已採取或預計將採取的税收狀況的確認閾值和衡量屬性。為了使這些福利得到承認，税務機關審查後，税收狀況必須更有可能得到維持。公司將與未確認的税收優惠（如果有）相關的應計利息和罰款視為所得税支出。在執行業務合併協議的同時，公司與Amprius Holdings簽訂了一項税收分享協議，該協議規定，對於Amprius Holdings和公司所屬的任何美國聯邦合併集團，Amprius Holdings將負責並補償該集團的納税義務。此外，出於州税目的，Amprius Holdings將負責包括Amprius Holdings和公司在內的任何合併、合併或統一税收集團的州税，並將向公司提供補償。税收分享協議還規定，Amprius Holdings通常將控制税收共享協議中涉及的税收的任何納税申報表和任何税務審計或其他程序。税收分享協議沒有產生重大影響，預計不會對公司未來的經營業績產生重大影響。在業務合併之前，公司財務報表中的任何所得税均以系統、合理和一致的方式進行分配。該公司的經營業績歷來包含在Amprius Holdings的合併美國所得税申報表中。由於在業務合併之前，出於聯邦和州所得税的目的，公司和Amprius Holdings是合併集團的成員，因此合併後集團的淨營業虧損結轉額可供公司或其他成員在業務合併之前的時期內使用。由於公司沒有向Amprius Holdings單獨提交所得税申報表，因此向某些税務機關付款可能是由Amprius Holdings直接支付的，而不是由公司支付的。對於將公司納入Amprius Holdings合併納税申報的税務管轄區，公司不承認應向Amprius Holdings或從Amprius Holdings繳納的税款，並且税款被視為立即與在相應税務管轄區納税的法人實體結算。每股淨虧損普通股每股基本淨虧損的計算方法是將歸屬於普通股股東的淨虧損除以該期間已發行普通股的加權平均數，不考慮合併財務報表目錄指數 71

可能具有稀釋作用的證券。普通股攤薄後的每股淨虧損的計算方法是將歸屬於普通股股東的淨虧損除以該期間已發行普通股和潛在攤薄證券的加權平均數之和。潛在稀釋性證券包括行使股票期權、歸屬限制性股票單位和行使普通股認股權證時可發行的股票；但是，考慮到公司的淨虧損，這些證券的影響是反稀釋的，因此它們被排除在攤薄後的每股淨虧損計算之外。因此，所有報告期內普通股的基本和攤薄後每股淨虧損是相同的。最近採用的會計準則2016年2月，財務會計準則委員會（“FASB”）發佈了2016-02年會計準則更新（“ASU”）《租賃》，以及隨後對初步指導的修正案：ASU 2017-13、ASU 2018-10、ASU 2018-11、ASU 2018-20和ASU 2019-01（統稱為 “主題842”）。根據主題842，承租人必須在其資產負債表上將租賃確認為ROU資產和租賃負債。此外，承租人必須將租賃歸類為運營租賃或融資租賃，分類會影響運營報表中確認開支的模式和分類。公司採用了自2022年1月1日起生效的修改後的回顧性方法，採用了主題842。在這種方法下，公司無需重申或披露在比較期內適用主題842的影響。通過主題842後，公司選擇採用一攬子實用權宜之計，即不重新評估以下內容：（i）任何到期或現有合同是否為或包含租約，（ii）任何到期或現有租賃的租賃分類，（iii）任何現有租賃的初始直接成本。此外，公司選擇適用以下政策：（i）期限為12個月或更短的租賃安排不會被確認為ROU資產和租賃負債，（ii）非租賃部分不得與租賃部分分開，而是作為單一的租賃部分核算。在採用 Topic 842 之日，公司僅租賃了不動產資產，其中包括公司的總部、研發設施和製造設施。主題842通過後，該租賃繼續被歸類為經營租賃，公司於2022年1月1日確認了以下內容：• 330萬美元的經營租賃負債，代表剩餘不可取消的租賃期和預期續訂期內租賃付款的現值，扣除公司7.9％的增量借款利率；• 運營租賃ROU資產為310萬美元，相當於調整後的運營租賃負債330萬美元，用於24萬美元的遞延租金和預付款租金為4.3萬美元；以及•對15.4萬美元累計赤字的調整。Topic 842的通過並未對公司截至2022年12月31日止年度的資產負債表、經營業績和現金流產生任何其他影響。2021 年 11 月，FASB 發佈了 ASU 2021-10《政府援助（主題 832），商業實體關於政府援助的披露》，要求商業實體在年度報告期內披露重大政府交易。披露內容包括有關援助性質、用於核算政府援助的相關會計政策、政府援助對實體財務報表的影響以及協議的任何重要條款和條件，包括承諾和意外開支的信息。該公司於 2022 年 1 月 1 日採用了這個 ASU。會計公告尚未通過2019年11月，財務會計準則委員會發布了ASU 2019-10《金融工具——信貸損失（主題326），生效日期（“ASU 2019-10”），將主題326下信貸損失會計的過渡和生效日期修改為2022年12月15日之後的年份，允許提前採用。議題326要求將貿易和其他應收賬款以及可供出售債務證券等金融資產的信貸損失確認為信貸損失備抵額。貿易和其他應收賬款的信貸損失將反映當前對預期信貸損失的估計，這通常會導致提前確認損失備抵金。有未實現虧損的可供出售債務證券的信用損失將確認為信貸損失備抵金，但以公允價值低於攤銷成本的金額為限。此外，亞利桑那州立大學2019-10年度增加了一項條款，允許實體根據副題825-10不可撤銷地為副題326-20範圍內的金融工具選擇公允價值期權，持有至到期日目錄合併財務報表索引72除外

債務證券。該公司有貿易和其他應收賬款，但沒有投資債務證券。公司目前正在評估Topic 326對其財務報表的影響。注意事項 3。業務合併 2022 年 9 月 14 日，公司完成了業務合併，附註1對此進行了進一步討論，該合併被視為反向資本重組。業務合併的影響包括以下內容：• 公司註冊證書經過修改和重申，除其他外，授權發行100,000,000股股票，其中95,000,000股被指定為普通股，每股面值0.0001美元，5,000,000股被指定為優先股，每股面值0.0001美元；• Legacy Amprius普通股的所有已發行股票均被兑換為多股公司的普通股等於Legacy Amprius的股票數量乘以交易所比率約為1.45590，即公司普通股合計65,776,550股；• 每種購買Legacy Amprius普通股的期權（“Legacy Amprius期權”），無論是既得還是未歸屬，都轉換為購買公司多股普通股的期權（“期權”），其條款和條件與合併前適用的條款和條件基本相同，等於收盤前夕受此類Legacy Amprius期權約束的Legacy Amprius普通股數量的乘積，以及交換比率，按每股行使價計算，計算方法是將業務合併前夕此類Legacy Amprius期權的每股行使價除以交換比率。截至收盤日，Legacy Amprius期權轉換為期權，共獲得14,223,410股普通股，其中6,664,919股仍受歸屬義務的約束。在業務合併完成之前，一些投資者（“PIPE投資者”）根據與PIPE投資者簽訂的單獨認購協議（均為 “認購協議”），以每股10.00美元的價格從公司購買了共計2052,500個PIPE單位（此類交易稱為 “PIPE”）。每個 PIPE 單位由 (i) 一股普通股和 (ii) 一份購買一股普通股的認股權證（每份為 “PIPE 認股權證”）組成。每份PIPE認股權證的行使價為每股12.50美元。如果在贖回日之前的連續30個交易日內，公司普通股的每股價格在至少20個交易日內等於或超過每股20.00美元，則公司可能能夠贖回PIPE認股權證。業務合併和PIPE生效後，公司立即發行的普通股總計為84,168,916股。扣除交易和發行成本後，公司從業務合併和PIPE中獲得的淨收益總額為7,090萬美元。在截至2022年12月31日的年度中，公司支付的交易成本包括直接和增量成本，例如與業務合併相關的法律、諮詢和諮詢費，總額為690萬美元。在隨附的合併資產負債表中，這些成本被歸類為額外實收資本的減少。注意事項 4。收入分列來自客户的收入主要包括定製設計服務安排和電池產品的銷售。定製設計服務安排（可能包括要求實現某些商定的里程碑）在電池設計完成和最終原型電池交付時予以確認。電池產品的銷售收入在裝運時予以確認。公司按安排類型（定製設計服務或電池產品的銷售）對其來自客户的收入進行細分，因為這描述了收入和現金流的性質、金額、時間和不確定性如何受到經濟因素的影響。下表顯示了根據主題606按安排類型分列的客户收入構成，以及使用《國際會計準則》第20號類比核算的其他政府補助收入（以千計）。合併財務報表目錄索引 73

截至2021年12月31日的年度與客户簽訂合同的收入：定製設計服務1,836美元1,621美元電池銷售2,3461,151與客户簽訂合同的總收入4,182 2,772其他收入——政府補助金227美元——總收入4,409美元2772美元電池銷售收入包括賬單暫扣安排，在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度中，分別為76.8萬美元和67萬美元。合同餘額收入確認、賬單和現金收取的時間可以導致應收賬款、合同資產和合同負債的確認。應收賬款是公司的無條件對價權，包括期末未開具賬單的款項，這些款項預計將在12個月內開具賬單和收取。如果只需要經過一段時間才能支付對價，則獲得對價的權利是無條件的。截至2021年1月1日，應收賬款的期初餘額為34.8萬美元。截至2022年12月31日和2021年12月31日，應收賬款餘額分別為68.6萬美元和26.2萬美元。截至2022年12月31日，包含在應收賬款中的未開票應收賬款為7.7萬美元，截至2021年12月31日為零。合同資產涉及以時間流逝之外的其他因素為條件的對價權。截至2022年12月31日和2021年12月31日以及2021年1月1日，隨附的合併資產負債表中沒有合同資產。合同負債主要由遞延收入組成，即在確認收入之前收到或開具的分期付款金額。遞延收入隨後在履行履約義務後確認為收入。公司與客户的合同通常根據合同中規定的預定義里程碑計費。截至2021年1月1日，遞延收入的期初餘額為170萬美元。截至2022年12月31日和2021年12月31日，遞延收入總額分別為340萬美元和290萬美元。當預計履約義務將在資產負債表日期後的十二個月或超過十二個月內分別得到履行時，遞延收入被歸類為短期或長期。在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度中，從上一年度遞延收入餘額中確認的收入分別為170萬美元和60萬美元。剩餘的履約義務公司的履約義務與客户合同中尚未確認為收入的未來服務承諾相關的履約義務。截至2022年12月31日，分配給與未履行或部分未履行的客户合同（包括遞延收入）相關的剩餘履約義務的交易價格總額約為1,010萬美元。根據適用的合同條款，預計約620萬美元將在一年內確認為收入，大約390萬美元預計將在兩到五年內確認為收入。該金額不包括客户未承諾的合同。確認剩餘未履行履約義務的估計時間可能會發生變化，並受到範圍變動、產品和服務交付時間變化或合同修改的影響。遞延成本遞延成本主要由履行客户合同義務的資本化工資相關成本組成，截至2022年12月31日和2021年12月31日，總額分別為230萬美元和190萬美元。在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度中，遞延成本的攤銷（包含在隨附的合併運營報表的收入成本中）分別為160萬美元和50萬美元。公司對遞延成本進行減值評估，並確認收入成本中的任何減值損失。在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度中，收入成本包括某些定製設計服務合同產生的成本，這些成本超過了預期收回的金額。合併財務報表目錄索引 74

補助金收入 2022 年 9 月，美國能源部先進製造辦公室向公司提供總額為 100 萬美元的補助金，用於進一步完善其製造納米線基硅陽極的工藝。補助金將在兩年內支付，但須遵守獎勵的條款和條件。在截至2022年12月31日的年度中，公司確認了22.7萬美元的贈款收入，並在隨附的合併運營報表中將該金額列為收入的一部分。注意事項 5。庫存庫存包括以下內容（以千計）：2022 年 12 月 31 日原材料 180 美元 231 在加工品 218 14 成品 102 255 庫存美元 500 美元 500 美元 Note 6。不動產、廠房和設備，淨財產、廠房和設備，淨包括以下內容（以千計）：2021 年 12 月 31 日試點生產設備 4,488 美元 4,041 實驗室設備 2,304 2,287 租賃權改進 3,525 3,439 傢俱、固定裝置和其他設備 206 242 在建工程 957 — 不動產、廠房和設備，成本 11,480 10,009 減去：累計折舊和攤銷 (7,244) (5,799) 不動產、廠房和設備，淨額4,236美元 4,210 在建工程主要包括試產和其他截至 2022 年 12 月 31 日尚未投入使用的設備。在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度中，折舊和攤銷費用分別為150萬美元和140萬美元。注意事項 7。應計負債和其他流動負債包括以下內容（以千計）：2022 年 12 月 31 日應計薪酬和福利 1,840 美元 1,066 美元應計專業費用 481 18 應計融資成本 194 — 應計應付税款 106 145 遞延租金 — 87 其他 87 130 應計和其他流動負債總額 2,708 美元 1,446 美元合併財務報表索引 75

注意事項 8。應付票據2020年5月，公司根據CARES法案通過美國小型企業管理局（“SBA”）的薪資保護計劃（“PPP”）獲得了總本金為70萬美元的貸款（“PPP貸款”）。2021年6月，SBA批准了公司對PPP貸款全部餘額（包括應計利息）的貸款豁免申請。在截至2021年12月31日的年度中，公司的PPP貸款豁免收益為70萬美元。注意事項 9。股東權益普通股和優先股截至2022年12月31日，公司獲準發行100,000,000股股票，其中9.5億股被指定為普通股，每股面值0.0001美元，5,000,000股被指定為優先股，每股面值0.0001美元。普通股持有人有權為每持有的每股股份獲得一票，並有權在董事會宣佈時獲得股息。截至2022年12月31日，公司尚未宣佈任何股息。股權激勵計劃公司採用了2022年9月14日生效的2022年股權激勵計劃（“2022年計劃”）。2022 年計劃授權以股票期權、股票增值權、限制性股票、限制性股票單位或績效獎勵的形式發放獎勵，可以授予董事、員工或顧問。公司最初根據2022年計劃共保留了990萬股公司普通股供發行，但須遵守2022年計劃中包含的調整條款和常青條款。此外，根據2022年計劃預留髮行的股票包括任何假設獎勵，這些獎勵在業務合併完成時或之後被取消、到期或以其他方式終止，未經全部行使，因支付行使價或繳納預扣税義務而被公司招標或扣留，或者因未能歸屬而被公司沒收或回購（前提是可以增加的最大股份數量）2022 年計劃為 1500 萬股）。從2023年1月1日起，2022年計劃下可供發行的股票數量將每年增加，等於（i）3,000,000股，（ii）截至上一財年最後一天已發行普通股總數的5％，或（iii）計劃管理人可能確定的較小者。截至2022年12月31日，根據2022年計劃，共有9,722,507股普通股預留髮行。在業務合併之前，公司維持了2016年股權激勵計劃（“2016年計劃”），該計劃於2017年12月1日通過。2016年計劃與2022年計劃的通過同時終止。因此，根據2016年計劃，將不發放任何額外獎勵。但是，2016年計劃繼續管轄先前根據2016年計劃發放的未付獎勵的條款和條件。2022 年計劃和 2016 年計劃統稱為 “股權激勵計劃”。根據股權激勵計劃授予的股票期權股票期權的行使價不低於授予日公允價值的100％，除非期權持有人是10％的股東，在這種情況下，期權價格將不低於該公允市場價值的110％。授予的期權通常自授予之日起的最長期限為10年或自期權持有人終止之日起90天，除非董事會在授予時另有指定提前行使，否則可在歸屬時行使，通常在四年內歸屬。截至2022年12月31日的股權激勵計劃下的期權活動以及截至2022年12月31日止年度的變化摘要如下：合併財務報表目錄索引 76

加權股票數量——每股平均行使價加權——平均剩餘合同期限（以年為單位）截至2022年1月1日已發行的平均內在價值 10,372,865 美元 0.85 5.9 美元 16,208 已授予 3,875,412 美元 2.63 美元已行權（146,794）0.31 美元到期/沒收（27,609）截至2022年12月31日已發行的平均內在價值 14,073,874 美元 1.35 美元 6.1 92,629 美元在 2022 年 12 月 31 日歸屬和可行使 7,927,465 美元 0.64 3.9 美元 57,752 美元已歸屬 14,073,874 美元 1.35 6.1 92,629 加權平均授予日公允價值為在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度中，根據股權激勵計劃授予的期權分別為每股1.68美元和1.14美元。授予期權的公允價值是在授予之日使用Black-Scholes期權定價模型估算的，其加權平均假設如下：截至2022年12月31日的年度股息收益率 —% —% 預期波動率 59.2% 51.8% 預期期限（年份）6.2 5.9 無風險利率 2.7% 1.1% 在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度中行使的期權的總內在價值分別為120萬美元和5.4萬美元。在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度中，歸屬期權的公允價值分別為220萬美元和90萬美元。截至2022年12月31日，與未償還的股票期權相關的未確認薪酬成本總額約為860萬美元。預計該成本將在3.1年的加權平均期內得到確認。限制性股票單位（“RSU”）限制性股票單位的公允價值根據授予當日公司普通股的收盤價確定。RSU 通常在自撥款之日起大約 4 年內歸屬，但須視受贈方是否繼續受僱或提供服務而定。截至2022年12月31日的股權激勵計劃下RSU活動以及截至2022年12月31日止年度的變化摘要如下：截至2022年1月1日的加權平均授予日公允價值——已授予的185,000美元10.40美元既得——到期/沒收——截至2022年12月31日已發行的185,000美元10.40美元，截至2022年12月31日，未確認的股票薪酬支出總額為未歸屬的限制性股票約為190萬美元，公司預計將在4.0的加權平均期內確認這一點年份。Amprius Holdings 股權激勵計劃目錄合併財務報表索引 77

根據Amprius Holdings計劃，Amprius Holdings根據該計劃向其某些員工、董事和合同工發放了股票獎勵。公司成立時，Amprius Holdings的某些員工、董事和合同工被調動或向公司提供服務。因此，與向這些員工、董事和合同工發放的未付股票獎勵相關的股票薪酬成本由公司記錄，從他們移交給公司之日起直至其未付獎勵的剩餘歸屬期，額外的實收資本也相應增加。根據Amprius Holdings計劃授予的股票期權自授予之日起10年或期權持有人終止後的90天內到期，歸屬期為兩到四年，可以行使Amprius Holdings的普通股。Amprius Holdings尚未根據Amprius Holdings計劃向在截至2022年12月31日的年度內繼續向公司提供服務的員工或承包商授予股票期權。此外，在截至2022年12月31日的年度中，沒有任何屬於Amprius Holdings的員工和承包商被轉讓或繼續向公司提供服務的股票期權被行使或沒收。在截至2021年12月31日的年度中，根據Amprius Holdings計劃授予的期權的公允價值是在授予之日使用Black-Scholes期權定價模型估算的，其加權平均假設如下：（i）分紅收益率為0％，（ii）預期波動率為52.2％，（iii）預期期限為5.0年，（iv）無風險利率為1.2％。在截至2021年12月31日的年度中，根據Amprius Holdings計劃授予的期權的加權平均授予日公允價值為每股2.50美元。在截至2021年12月31日的年度中，根據安普瑞斯控股計劃行使的股票期權的總內在價值為2.8萬美元。在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度中，歸屬期權的公允價值分別為42.4萬美元和27.3萬美元。截至2022年12月31日，與未平倉股票期權相關的未確認補償成本總額約為1.6萬美元。預計該費用將在大約1.3年的加權平均期內得到確認。員工股票購買計劃（“ESPP”）公司採用了自2022年9月14日起生效的ESPP。根據ESPP，公司可供發行的最大股票數量為99萬股普通股，從2023年1月1日起，這一數字可能會每年增加，但須遵守ESPP的某些限制。ESPP旨在根據1986年《美國國税法》（經修訂）第423條獲得資格，並將為符合條件的員工提供通過工資扣除以折扣價購買公司普通股的機會。根據ESPP，公司可以指定發行期，前提是任何發行期的期限都不會超過27個月。每股收購價格等於（i）發行日或（ii）購買日公司普通股公允市場價值的85％，以較低者為準。截至2022年12月31日，該公司尚未在ESPP下進行發行。高管激勵薪酬計劃 2022 年 9 月 14 日，公司董事會批准了公司的高管激勵薪酬計劃，該計劃將允許公司根據實現特定目標向某些高管員工發放激勵獎勵，通常以現金支付。公司有權通過授予股權獎勵來解決獎勵，該獎勵可能受歸屬條件的約束。根據適用法律要求公司採取的任何回扣政策，高管激勵薪酬計劃下的所有獎勵均可減少、取消、沒收或收回。截至2022年12月31日，行政激勵薪酬計劃下沒有補助金。合併財務報表目錄索引 78

截至2022年12月31日，未償還的股票認股權證包括以下內容：認股權證數量每股行使價到期日公共認股權證 29,268,336 美元 2027 年 9 月 14 日私募認股權證 16,400,000 美元 11.50 美元 PIPE 認股權證 2,052,500 美元 2027 年 9 月 14 日 47,720,836 股公共認股權證和私募認股權證的持有人有權按價格購買公司的一股普通股每股11.50美元，可根據截至2022年3月1日的認股權證協議進行調整。公共認股權證在紐約證券交易所上市，在贖回日之前的連續30個交易日內，當公司普通股的每股價格在至少20個交易日內等於或超過每股18.00美元時，公司可以贖回。私人認股權證未在任何證券交易所上市，也不可由公司兑換。PIPE認股權證與公開認股權證基本相同，唯一的不同是每份PIPE認股權證的行使價為每股12.50美元。此外，只有在贖回日之前的連續30個交易日內，公司普通股的每股價格在至少20個交易日內等於或超過每股20.00美元，公司才能贖回PIPE認股權證。PIPE 認股權證也沒有在任何證券交易所上市。根據ASC 815-40《衍生品和套期保值——實體自有股權合約》的指導方針，上述認股權證被歸類為股權。股票分類合約，例如股票認股權證，最初按公允價值或分配價值計量。只要合同繼續歸類為權益，隨後的任何公允價值變化就不予確認。普通股購買協議2022年9月27日，公司與BRPC II簽訂了購買協議，根據該協議，公司有權選擇在2025年1月1日之前不時向BRPC II出售不超過2億美元的普通股。收購價格將參照公司普通股的交易量加權平均價格（定義見購買協議），減去3％的折扣來確定。除非在有限情況下，否則公司向BRPC II發行的股票不得超過購買協議執行前夕已發行和流通的普通股總數的19.99％。向BRPC II出售公司普通股的收益將取決於出售當日公司普通股的頻率和市場價格。在執行購買協議後，公司向BRPC II發行了84,793股普通股，作為BRPC II承諾購買公司普通股的對價。在截至2022年12月31日的年度中，公司共承擔了與執行購買協議和發行初始承諾股有關的成本60萬美元，該金額最初在截至2022年12月31日的隨附合並資產負債表中的其他資產中記錄為遞延股票發行成本。根據公司預計在購買協議下籌集的估計資金總額，此類延期股票發行成本將與未來向BRPC II發行的股票的總收益按比例收取。截至2022年12月31日，沒有根據購買協議發行其他股票。股票薪酬公司記錄的股票期權和限制性股權激勵計劃下股票期權和限制性股票單位的股票薪酬以及安普利斯控股計劃下股票期權的股票期權薪酬包含在隨附的合併運營報表的以下幾行中（以千計）：合併財務報表目錄索引 79

截至2022年12月31日的年度收入成本516美元693美元研究與開發 27 233 銷售、一般和管理 2,166 1,547 股票薪酬總額 2,709 美元 2,473 美元注 10。在業務合併之前，公司沒有單獨提交所得税申報表，因為它們已包含在Amprius Holdings的合併所得税申報表中。因此，公司在業務合併之前的所得税準備金是使用與單獨的申報基礎一致的方法確定的，就好像公司是獨立的納税人一樣。所得税準備金前的虧損組成部分如下（以千計）：截至2021年12月31日的年度國內美元（17,332）美元（9,896）國外 — — 總額（17,332）美元（9,896）截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度的所得税準備金不大。所得税準備金不同於將聯邦法定税率（截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度為21.0％）應用於所得税準備金前的虧損計算得出的金額，具體如下（以千計）：截至2022年12月31日的年度按美國聯邦法定税率計算的預期收益（3,640）美元（2,078）州税（764）（707）估值補貼的變化（8,858）2,758 20 取消合併調整 13,318 — 其他 (56) 65 所得税準備金 $ — $ — 合併財務報表目錄索引 80

遞延所得税資產和遞延所得税負債的組成部分如下（以千計）：2021 年 12 月 31 日遞延所得税資產：淨營業虧損結轉 10,326 美元 17,646 美元税收抵免 819 1,900 經營租賃負債 783 — 股票薪酬 725 — 應計收入、儲備金和其他624 757 資本化研發 336 479 估值補貼（12,900 美元）（20,697）遞延所得税資產總額 713 85 遞延所得税負債：不動產、廠房和設備 — (85) 經營租賃使用權資產 (713) — 遞延所得税總額負債 (713) (85) 遞延所得税淨額 $ — $ —在評估遞延所得税資產的可變現性時，管理層會考慮部分或全部遞延所得税資產變現的可能性是否更大。遞延所得税資產的最終變現取決於在這些臨時差額可以抵扣的時期內未來應納税所得額的產生。公司評估現有的正面和負面證據，以估計未來是否會產生足夠的應納税所得額以允許使用現有的遞延所得税資產。一個重要的客觀負面證據是自成立以來發生的累積損失，這得到了對未來應納税所得額不抱預期的負面主觀證據的支持。根據這項評估，管理層認為，確認上述未來税收優惠產生的遞延所得税資產目前不太可能實現，因此提供了估值補貼。在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度中，估值補貼分別減少了780萬美元，增加了270萬美元。截至2022年12月31日，淨營業虧損（“NOL”）和税收抵免結轉額如下：金額（千美元）到期年份 NOL，聯邦（2017 年 12 月 31 日之後）33,756 美元未到期 NOL，聯邦（2018 年 1 月 1 日之前）3,799 美元 2028—2037 NOL，州 30,072 美元 2029—2042 税收抵免，聯邦 727 美元 20—34 美元 2042 税收抵免，州税收抵免 462 美元永不過期如果公司所有權發生變化，根據經修訂的1986年《美國國税法》第382條，NOL和税收抵免結轉的使用受到某些限制，如現行《所得税條例》所定義。業務合併之前的所有權變更並未導致限制，從而大幅減少可以使用的NOL結轉和積分的總金額。隨後的所有權變更可能會影響未來幾年的限制。由於業務合併，出於聯邦和州所得税的目的，公司從Amprius Holdings分拆出來。《美國國税法》和相關法規規定了在解除合併後在公司與安普瑞斯控股公司之間分配累積的NOL結轉額的方法。根據所使用的方法，在截至2022年12月31日的一年中，聯邦和州的NOL結轉額分別減少了約4,310萬美元和4,030萬美元，聯邦和州的研發税收抵免結轉額分別減少了約70萬美元和100萬美元。合併財務報表目錄索引 81

未確認的税收優惠的對賬情況如下（以千計）：2022 年 12 月 31 日 2021 年年初餘額 709 美元 674 基於本年度税收狀況的增加 2 35 税收狀況比往年減少 (414) — 年末餘額 297 美元 709 未確認的税收優惠的全部金額如果得到確認，不會影響公司的有效税率，也不會產生現金税影響。公司已選擇將利息和罰款列為所得税支出的一部分。在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度中，公司沒有確認與未確認的税收優惠相關的利息和罰款。公司預計，在未來12個月內，現有的未確認税收優惠金額不會大幅增加或減少。在業務合併之前，公司已被納入Amprius Holdings在美國聯邦和加利福尼亞州税務管轄區的合併所得税申報表中。在業務合併後的期間，公司將與Amprius Holdings分開提交所得税申報表。從成立到2022年12月31日的聯邦和州所得税申報表仍有待審查。注意 11。租賃公司與Amprius Holdings達成了空間和設施共享安排，將Amprius Holdings擁有的設備以及Amprius Holdings租賃的空間用作其行政和銷售辦公室、研發實驗室以及生產和工程設施。自2022年5月1日起，Amprius Holdings向公司分配了辦公室租約，該租約涵蓋了公司在運營中使用的所有設施。在2022年1月1日至2022年5月1日期間以及截至2021年12月31日的年度中，公司向安普瑞斯控股公司支付了平均月費，用於共享設施，分別為4.3萬美元和4.2萬美元。當前租約的到期日為2024年6月30日，公司有理由肯定會行使的單一選擇權將租約延長60個月。截至2022年12月31日，公司沒有任何被歸類為融資租賃的租約。在截至2022年12月31日的年度中，ASC 842下的經營租賃支出為60萬美元。在截至2022年12月31日的年度中，計量經營租賃負債的總金額為50萬美元。截至2022年12月31日的未來經營租賃付款如下（千美元）：截至12月31日的年度，金額為2023年540 2024 565 586 2026 586 2026 604 2027 622 此後 966 總租賃付款減去——現值調整 (861) 截至2022年12月31日的經營租賃負債總額3,022美元公司單一經營租賃披露如下：剩餘租賃期限 6.5 年折扣經營租賃負債率 7.9% 合併財務報表目錄索引 82

注意 12。承諾和突發事件公司可能會不時捲入正常業務過程中出現的訴訟、索賠或法律訴訟。當可能已產生負債並且可以合理估計損失金額時，公司就會累積或有負債。管理層認為，沒有任何針對公司的索賠，其結果預計會對公司的財務狀況、經營業績或現金流產生重大影響。注意 13。與Amprius Holdings的關聯方交易公司與Amprius Holdings簽訂了服務協議，該協議在2022年9月14日業務合併完成後終止。在終止之前，該服務協議要求Amprius Holdings向公司提供某些服務，例如行政、管理服務、信息技術和工程服務，以支持公司的運營。Amprius Holdings在服務協議終止之前產生的管理費用，包括股票薪酬，已分配給公司。該公司此前還從Amprius Holdings獲得了現金預付款和資本出資，以支持公司的營運資金需求。Amprius Holdings免除了公司間預付款並將其視為資本出資。在本報告所述期間（以千計），分配給公司的管理成本，包括股票薪酬、現金預付款和Amprius Holdings的出資，均被視為繳款，在隨附的股東權益合併報表中顯示為額外實收資本的增加：截至2021年12月31日的年度歸屬於股票薪酬的繳款380美元1,473美元資本出資包括：管理成本分配 295 396 Cash 21019,715 資本出資總額505 20,111 Amprius Holdings的出資總額885美元21,584美元該公司還與Amprius Holdings簽訂了使用Amprius Holdings擁有的專利和許可的許可協議。到2023年2月，Amprius Holdings將公司根據知識產權協議在運營中使用的所有專利和專利申請以及註冊商標和商標申請轉讓給了公司。知識產權的轉讓對公司的合併財務報表沒有任何財務影響。與前關聯方的交易公司從兩家公司購買了原材料和開發材料，這兩家公司以前由Amprius Holdings擁有和控制。2022 年 2 月，安普瑞斯控股公司不再擁有和控制這兩家公司。在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度中，來自這些先前關聯方的購買量在隨附的合併運營報表中記錄為收入成本，分別為8.6萬美元和26.4萬美元。截至2021年12月31日，這些先前關聯方的未付應付餘額為1.8萬美元。合併財務報表目錄索引 83

注意 14。每股淨虧損下表顯示了歸屬於普通股股東的基本和攤薄後每股淨虧損的計算方法（以千計，每股和每股金額除外）：截至2021年12月31日的年度分子：淨虧損美元（17,332）美元（9,896）分母：已發行普通股的加權平均數 71,342,720 65,764,450 每股普通股的基本和攤薄淨虧損美元（0.24）$ (0.15) 下表彙總了在攤薄後每股淨虧損計算中不包括的潛在攤薄證券的已發行股份股票，因為它們的加入本來可以起到反稀釋作用：截至2022年12月31日的年度股票認股權證47,720,836份——股票期權14,073,874 10,372,865 RSU 185,000——總額為61,979,710 10,372,865 Note 15。後續事件 2023 年 1 月 4 日，公司對其位於加利福尼亞州弗裏蒙特的公司總部的租賃協議進行了修訂。該修正案包括在同一建築物中租賃額外的設施空間，並將租賃期限延長至2027年6月30日結束，並可以選擇再延長五年。修訂後，未來的租賃付款總額約為1170萬美元，其中100萬美元將在2023年支付。合併財務報表目錄索引 84

第 9 項會計和財務披露方面的變更和與會計師的分歧無。第 9A 項。控制和程序披露控制和程序的評估我們的管理層在首席執行官和首席財務官的參與和監督下，評估了截至本10-K表年度報告所涉期末我們的披露控制和程序（定義見《交易法》第13a-15（e）條和第15d-15（e）條）的有效性。我們的披露控制和程序旨在確保我們在根據《交易法》提交或提交的報告中必須披露的信息在美國證券交易委員會規則和表格規定的期限內得到記錄、處理、彙總和報告，並收集此類信息並酌情傳達給我們的管理層，包括我們的首席執行官和首席財務官，以便及時就所需的披露做出決定。基於此類評估，我們的首席執行官和首席財務官得出結論，我們的披露控制和程序無效，因為在截至2021年12月31日的年度中發現的財務報告內部控制存在重大弱點，截至2022年12月31日尚未得到糾正。根據其他程序和收盤後審查，管理層得出結論，本10-K表年度報告中包含的財務報表在所有重大方面公允地列報了我們在報告期間的合併財務狀況、合併經營業績和合並現金流，符合美國普遍接受的會計原則。重大缺陷的補救計劃我們的管理層在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度中發現了財務報告內部控制中的重大弱點。這些重大弱點涉及：(i) 對我們的財務報告和結算過程的有效內部控制設計和維護不足，具體而言，這與我們對日記賬分錄的審查、分析和批准以及月度財務報表的審查控制不力；(ii) 缺乏職責分離。我們的管理層採取了以下補救措施，截至2022年12月31日，這些措施仍在進行中：• 通過僱用長期員工擔任關鍵職位，擴大了會計團隊的規模，以改善職責分離；• 加強和改進了我們的月度結算流程，包括制定關閉的時間表和關閉清單，實施審查和對賬流程，包括對日記賬條目進行詳細審查和驗證，以及實施協助財務報告的軟件；• 聘請了外部人員協助進行風險評估的專家，以確定會計和財務報告中需要改進的關鍵領域。我們的管理層認為，上述補救措施將使我們能夠及時解決發現的重大弱點，維持設計正確且有效的財務報告內部控制體系，並提供適當的職責分離。截至 2022 年 12 月 31 日，我們的補救工作正在進行中。在我們完成補救工作之前，我們將無法證明重大漏洞已得到完全補救，也無法證明我們的控制措施正在有效運作。我們將繼續評估財務報告內部控制的有效性，並將繼續做出我們認為將加強我們對財務報告的內部控制的變革，以確保我們的財務報表在所有重大方面繼續得到公允列報。管理層關於財務報告內部控制的報告正如本10-K表年度報告的其他部分所討論的那樣，我們於2022年9月14日完成了業務合併，據此我們收購了Legacy Amprius。在業務合併之前，我們是一家特殊目的收購公司，其成立的目的是與一家或多家企業進行合併、股份交換、資產收購、股份購買、重組或類似的業務合併，無需維持有效的內部控制系統。因此，截至評估之日，先前存在的內部控制已不再適用或不夠全面，因為與合併後的實體業務合併後的運營相比，我們在業務合併之前的運營微不足道。合併財務報表目錄索引財務報告內部控制的設計 85

公司後期業務合併已經需要並將繼續需要管理層和其他人員提供大量時間和資源。因此，截至2022年12月31日，管理層在不付出不合理的努力或費用的情況下無法對我們的財務報告內部控制進行評估。因此，根據美國證券交易委員會公司財務部S-K法規合規與披露解釋第215.02條，我們不包括管理層關於財務報告內部控制的報告。財務報告內部控制的變化除與持續補救上述重大弱點相關的活動外，我們對財務報告的內部控制沒有發生任何與截至2022年12月31日的季度發生的《交易法》第13a-15（d）條和第15d-15（d）條要求的評估相關的財務報告內部控制的變化，這些變化對我們對財務報告的內部控制產生了重大影響或有理由可能對我們的財務報告內部控制產生重大影響。內部控制有效性的固有限制我們的管理層，包括我們的首席執行官和首席財務官，不希望我們的披露控制和程序或我們對財務報告的內部控制能夠防止所有錯誤和所有欺詐行為。控制系統，無論設計和操作多麼良好，都只能為實現控制系統的目標提供合理而非絕對的保證。此外，控制系統的設計必須反映出存在資源限制的事實，並且必須將控制的好處與其成本相比加以考慮。由於所有控制系統固有的侷限性，對控制措施的評估無法絕對保證發現所有控制問題和欺詐事件（如果有的話）。這些固有的侷限性包括這樣一個現實，即決策中的判斷可能是錯誤的，而崩潰可能由於簡單的錯誤或錯誤而發生。此外，某些人的個人行為、兩人或多人串通或管理層推翻控制措施可以規避管制。任何控制系統的設計也在一定程度上基於對未來事件可能性的某些假設，無法保證任何設計在未來所有潛在條件下都能成功實現其既定目標；隨着時間的推移，控制可能會由於條件變化而變得不足，或者遵守政策或程序的程度可能會惡化。由於具有成本效益的控制系統存在固有的侷限性，因錯誤或欺詐而導致的錯誤陳述可能會發生而無法被發現。第 9B 項。其他信息無。第 9C 項。關於阻止檢查的外國司法管轄區的披露無。合併財務報表目錄索引 86

第三部分項目10.董事、執行官和公司治理本項目所要求的信息參照我們2023年年度股東大會的最終委託書納入其中，該委託書將在2022年12月31日後的120天內提交給美國證券交易委員會。第 11 項高管薪酬本項目所要求的信息參照我們2023年年度股東大會的最終委託書納入其中，該委託書將在2022年12月31日後的120天內提交給美國證券交易委員會。第 12 項。某些受益所有人的擔保所有權和管理層及相關股東事宜本項目所要求的信息是參照我們2023年年度股東大會的最終委託書納入的，該委託書將在2022年12月31日後的120天內提交給美國證券交易委員會。項目 13。某些關係和關聯交易以及董事獨立性本項目所要求的信息參照我們 2023 年年度股東大會的最終委託書納入其中，該委託書將在 2022 年 12 月 31 日後 120 天內向美國證券交易委員會提交。第 14 項首席會計師費用和服務本項目所要求的信息參照我們2023年年度股東大會的最終委託書納入其中，該委託書將在2022年12月31日後的120天內提交給美國證券交易委員會。合併財務報表目錄索引 87

第四部分項目15.附錄和財務報表附表 (a) 作為本10-K表年度報告的一部分，我們已經提交了以下文件：1.財務報表參見本10-K表年度報告第二部分第8項下的合併財務報表索引。2.財務報表附表所有財務報表附表均被省略，因為相關指示沒有要求提供信息或不適用，或者所需信息已包含在財務報表或這些財務報表的附註中。以下列出的證物作為本10-K表年度報告的一部分歸檔或以引用方式納入此處，每種情況如下所示：按參考編號納入説明表格文件編號隨函提交的附錄編號申報日期 2.1† 截至2022年5月11日由肯辛頓資本收購第四公司、肯辛頓資本合併子公司和安普瑞斯科技公司簽訂的商業合併協議 8-K 文件編號 001-41314 2.1 2022 年 5 月 12 日 3.1 Amprius Technologies, Inc. 公司註冊證書 8-K 文件編號 001-41314 3.1 2022 年 9 月 16 日 3.2 經修訂和重述的 Amprius Technologies, Inc. 公司章程 Us Technologies, Inc. 表格 8-K 文件編號 001-41314 3.1 2023 年 3 月 23 日 4.1 普通股證書樣本表格 8-K 文件編號 001-41314 4.12022 年 9 月 16 日 4.2 公司與作為認股權證代理人的大陸股票轉讓與信託公司之間的認股權證協議 8-K 文件編號 001-41314 4.2 2022 年 9 月 16 日 4.3 認股權證表格（包含在附錄 4.2 中）表格 8-K 文件編號 001-41314 4.2 2022 年 9 月 16 日 4.4 截至2022年3月1日的認股權證協議 K 文件編號 001-41314 4.1 2022 年 3 月 4 日 4.5 認股權證表格（包含在附錄 4.4 中）表格 8-K 文件編號 001-41314 4。1 2022 年 3 月 4 日 4.6 截至2022年9月14日公司與其中提及的人員對資本股的描述 X 10.1 註冊權協議表格 8-K 文件編號 001-41314 10.1 2022 年 9 月 16 日 10.2 公司與其董事和高級管理人員之間的賠償協議表格 S-4/A 文件編號 333-265740 10.12 2022 年 8 月 9 日 10.3# 與博士簽訂的確認僱傭信 Kang Sun Form 8-K 文件編號 001-41314 10.3 2022 年 9 月 16 日 10.4# 與桑德拉·瓦拉赫簽訂的確認就業信 Form 8-K 文件編號 001-41314 10。2022 年 9 月 16 日 10.5# 與喬納森·博恩斯坦簽訂的經修訂和重述的確認性僱傭信 S-1 表格文件編號 333-267683 10.10 2022 年 9 月 30 日 10.6# 經修訂和重述了與康斯坦丁·艾奧內爾·斯特凡博士簽訂的確認性僱傭信 S-1 表格文件編號 333-267683 10.11 2022 年 9 月 30 日 10.7# Amprius Technologies, Inc. 2022 年 9 月 30 日股權激勵計劃及其協議形式 8-K 文件編號 001-41314 10.7 2022 年 9 月 16 日 10.8# Amprius Technologies, Inc. 2022 年員工股票購買計劃 424B3 文件編號 333-265740 附件 E 2022 年 9 月 1 日 10.9# Amprius Technologies, Inc. 外部董事薪酬政策表 8-K 文件編號 001-41314 10.9 2022 年 9 月 16 日合併財務報表目錄索引 88

10.10# Amprius Technologies, Inc. 高管激勵補償計劃表格 8-K 文件編號 001-41314 10.10 2022 年 9 月 16 日 10.11# Amprius Technologies, Inc. 2016 年股權激勵計劃及其下的協議形式 8-K 表文件編號 001-413 10.11 2022 年 9 月 16 日 10.12 公司與 BRPC II 表格 8-K 文件編號 001-4K 的註冊權協議 1314 10.2 2022 年 9 月 27 日 10.13† 公司與 BRPC II Form 8-K 簽訂的普通股購買協議 10.13† 文件編號 001-41314 10.12022 年 9 月 27 日 10.14† Los Altos Fields, LLC 和 Amprius, Inc. 之間的租約，日期為 2019 年 1 月 30 日。表格 8-K 文件編號 001-41314 10.12 2022 年 9 月 16 日 10.15 Amprius, Inc. 和 Amprius Technologies, Inc. 之間於 2022 年 5 月 1 日簽訂的租約 8-K 文件編號 001-41314 10.16 第一修正案轉至 2023 年 1 月 4 日公司與 Los Altos Fields, LLC X 10.17 PIPE 訂閲協議表格 8-K 文件編號 001-41314 10.1 2022 年 9 月 7 日 16.1 Marcum LLP 致的信美國證券交易委員會，2022 年 9 月 16 日 8-K 表文件編號 001-41314 16.1 2022 年 9 月 16 日 16.2 SingerLeWak LLP 致美國證券交易委員會的信 8-K 表格文件編號 001-41314 16.2 2022 年 9 月 16 日 21.1 子公司名單 X 23.1 BDO 同意，LLP X 23.2 同意 SingerLeWak LLP X 33 1.1 根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條通過的1934年《證券交易法》第13a-14 (a) 條和第15d-14 (a) 條對首席執行官進行認證 X 31.2根據根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條通過的 1934 年《證券交易法》第 13a-14 (a) 條和第 15d-14 (a) 條對首席財務官進行認證 X 32.1* 根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第 906 條通過的《美國法典》第 180 條對首席執行官進行認證 X 32.2* 根據《美國法典》第 18 條對首席財務官進行認證. 第 1350 條，根據 2002 年《薩班斯-奧克斯利法案》第 906 條通過 X 101.INS Inline XBRL 實例文件——實例文檔未出現在交互式數據文件中，因為 XBRL 標籤嵌入在 Inline XBRL 文檔中。X 101.SCH Inline XBRL 分類擴展架構文檔 X 101.CAL Inline XBRL 分類擴展計算 Linkbase 文檔 X 101.DEF Inline XBRL 分類擴展定義 Linkbase Document X 101.LAB Inline XBRL 分類擴展演示文稿 Linkbase Document X 101.PE Inline XBRL 分類擴展演示文稿 Linkbase Document X 101.PRE Inline XBRL 分類擴展演示 Linkbase 文檔 X 104 封面頁交互式數據文件（嵌入在內聯 XBRL 文檔中）X * 本文附錄 32.1 和 32.2 中提供的這些認證被視為本 10-K 表年度報告附件，不被視為 “已提交”《交易法》第 18 條的目的，或以其他方式受該節的責任約束，也不得將其視為已納入根據《交易法》證券法提交的任何文件中。† 根據第 S-K 法規第 601 (a) (5) 項，某些附表和證物已被省略。任何省略的時間表或展品的副本將根據要求提交給美國證券交易委員會。# 表示管理合同或補償計劃。第 16 項10-K 表格摘要無。合併財務報表目錄索引 89

簽名根據1934年《證券交易法》第13或15（d）條的要求，註冊人已正式促成本10-K表年度報告由下列簽署人經正式授權代表其簽署。安普瑞斯科技股份有限公司日期：2023 年 3 月 30 日作者：/s/Kang Sun 博士姓名：Kang Sun 博士職稱：首席執行官授權書通過這些禮物認識所有人，特此構成並任命孫康博士和桑德拉·瓦拉赫，以及他們每個人作為他或她的真實合法代理人和擁有全部替代權的代理人，以任何和所有身份簽署任何和所有簽名對本10-K表年度報告的修正案，並將該修正案連同其所有證物和其他與之相關的文件一起提交，向證券交易委員會授予上述事實律師、代理人和代理人採取和執行與之相關的每一項必要和必要行為和事情的全部權力和權限，儘量充分考慮他或她親自可能或可能做的所有意圖和目的，特此批准並確認上述事實律師、代理人和代理人或其代理人可能合法做或促使採取的所有行動其優點。根據1934年《證券交易法》的要求，本10-K表年度報告由以下人員代表註冊人以註明的身份和日期簽署如下：簽名標題日期 /s/ 孫康博士 2023 年 3 月 30 日孫康博士（首席執行官）/s/桑德拉·瓦拉赫 2023 年 3 月 30 日首席財務官 Sandra Wallach（首席財務和會計官）/唐納德·迪克森導演 2023 年 3 月 30 日唐納德 ·R· 迪克森/s/Steven Chu博士導演 March2023 年 3 月 30 日 Steven Chu 博士 /s/ 謝文博士董事 2023 年 3 月 30 日謝文博士 /s/Justin Mirro 董事 Justin Mirro 合併財務報表目錄索引 90