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KEYCORP公佈2023年第一季度淨收入為2.75億美元，

或攤薄後每股普通股0.30美元

淨收益包括1.26億美元，合每股0.14美元，來自補貼增加和支出行動

基於關係的持久商業模式提供了穩定性，使公司能夠在整個業務週期中表現良好

在多樣化核心存款的支持下，流動性和資金充足

良好的信貸質量和嚴格的承保，平均貸款的淨扣除額為15個基點

資本仍然強勁，普通股等級為9.1％（a）

克利夫蘭，2023年4月20日——KeyCorp（紐約證券交易所代碼：KEY）今天宣佈，2023年第一季度歸屬於主要普通股股東的持續經營業務淨收益為2.75億美元，合攤薄後每股普通股0.30美元。相比之下，2022年第四季度為3.56億美元，攤薄後每股普通股為0.38美元，2022年第一季度為4.2億美元，攤薄後每股普通股為0.45美元。

董事長兼首席執行官克里斯·戈爾曼的評論

“Key的持久商業模式繼續提供穩定性，同時在所有市場條件下推動穩健的盈利增長。我們強勁的資產負債表和對關係銀行業務的關注帶來了多元化、穩定的存款基礎和高質量的貸款機會。重要的是，我們對優先權的長期承諾繼續為我們提供良好的服務，導致期末存款按掛鈎季度計算，有所增加。作為一家實力雄厚的核心資助機構，我們有能力繼續為我們的客户和潛在客户提供服務和支持。

從信貸角度來看，在過去十年中，我們的貸款組合成功降低了風險，這使Key的表現跑贏大盤。在第一季度，我們增加了信貸損失準備金，以反映經濟前景的變化，現在我們的備抵額相當於超過7年的年化淨扣除額。此外，我們還實現了又一個季度的強勁信貸表現，淨扣除額為15個基點。

我對Key和我們業務的長期前景仍然充滿信心。我們有一種基於關係的商業模式，它將繼續為我們的客户和潛在客户提供服務，併為我們的股東創造價值。”

(a) 2023年3月31日的比率是估計值，反映了Key選擇採用CECL可選過渡條款。

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2023年4月20日

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精選財務摘要

以百萬美元計，每股數據除外										變化 23 年第 1 季度與
	1Q23			4Q22			1Q22			4Q22		1Q22
歸屬於主要普通股股東的持續經營收益（虧損）	$	275		$	356		$	420		(22.8)	%	(34.5)	%
歸屬於主要普通股股東的持續經營每股普通股收益（虧損）——假設攤薄	.30			.38			.45			(21.1)		(33.3)
持續經營業務的平均有形普通股回報率 (a)	13.16		%	18.07		%	14.12		%	不適用		不適用
持續經營業務的平均總資產回報率	.66			.83			.99			不適用		不適用
普通股一級比率 (b)	9.1			9.1			9.4			不適用		不適用
期末賬面價值	$	12.70		$	11.79		$	14.43		7.7		(12.0)
持續經營業務的淨利率 (TE)	2.47		%	2.73		%	2.46		%	不適用		不適用

(a) 所附財務補充文件中標題為 “公認會計原則與非公認會計準則對賬” 的表格列出了與 “持續經營的有形普通股平均回報率” 相關的某些財務指標的計算結果。該表將GAAP績效指標與相應的非公認會計準則指標進行了對比，後者為同期比較提供了基礎。

(b) 該比率為2023年3月31日的估計值。

TE = 應納税等值物，N/A = 不適用


損益表要點

收入

以百萬美元計							變化 23 年第 1 季度與
	1Q23		4Q22		1Q22		4Q22		1Q22
淨利息收入 (TE)	$	1,106	$	1,227	$	1,020	(9.9)	%	8.4	%
非利息收入	608		671		676		(9.4)		(10.1)
總收入	$	1,714	$	1,898	$	1,696	(9.7)	%	1.1	%

TE = 應納税等值物

2023年第一季度的應納税等值淨利息收入為11億美元，淨利率為2.47％。與2022年第一季度相比，淨利息收入增加了8600萬美元，淨利率增加了一個基點。淨利息收入和淨利率受益於收益資產餘額的增加和利率的提高，但部分被計息存款成本的增加和融資組合的變化所抵消。

與2022年第四季度相比，應納税等值淨利息收入減少了1.21億美元，而淨利率下降了26個基點。淨利息收入和淨利率反映了更高的計息存款成本和融資組合的變化，但收益資產餘額的增加和利率提高所帶來的好處部分抵消。此外，淨利息收入有所下降，反映出 2023 年第一季度減少了兩天。


非利息收入

以百萬美元計							變化 23 年第 1 季度與
	1Q23		4Q22		1Q22		4Q22		1Q22
信託和投資服務收入	$	128	$	126	$	136	1.6	%	(5.9)	%
投資銀行和債務配售費	145		172		163		(15.7)		(11.0)
信用卡和支付收入	81		85		80		(4.7)		1.3
存款賬户的服務費	67		71		91		(5.6)		(26.4)
企業服務收入	76		89		91		(14.6)		(16.5)
商業抵押貸款服務費	46		42		36		9.5		27.8
企業擁有的人壽保險收入	29		33		31		(12.1)		(6.5)
消費者抵押貸款收入	11		9		21		22.2		(47.6)
營業租賃收入和其他租賃收益	25		24		32		4.2		(21.9)
其他收入	—		20		(5)		(100.0)		100.0
非利息收入總額	$	608	$	671	$	676	(9.4)	%	(10.1)	%

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與 2022 年第一季度相比，非利息收入減少了 68 萬美元。下降的原因是存款賬户服務費用下降了2400萬美元，這反映了計劃減少透支和資金不足費用，降低了與利率環境相關的賬户分析費，以及投資銀行和債務配售費減少了1,800萬美元。此外，由於前一時期貸款費用降低和與市場相關的調整，企業服務收入減少了1500萬美元。消費者抵押貸款收入減少了1000萬美元，反映了可銷售量的減少和銷售利潤率的降低。商業抵押貸款服務費增加了1000萬美元，部分抵消了這一下降。

與2022年第四季度相比，非利息收入減少了6300萬美元，反映了投資銀行和債務配售費用下降了2700萬美元。在與市場相關的估值調整和Visa訴訟調整的推動下，其他收入減少了2000萬美元。企業服務收入減少了1,300萬美元，反映了與客户衍生品相關的衍生品收入減少，但部分被商業抵押貸款服務費以及信託和投資服務收入的增長所抵消，分別增長了400萬美元和200萬美元。


非利息支出

以百萬美元計							變化 23 年第 1 季度與
	1Q23		4Q22		1Q22		4Q22		1Q22
人事開支	$	701	$	674	$	630	4.0	%	11.3	%
非人事費用	475		482		440		(1.5)		8.0
非利息支出總額	$	1,176	$	1,156	$	1,070	1.7	%	9.9	%

與2022年第一季度相比，非利息支出增加了1.06億美元。這一增長是由人事支出推動的，增加了7100萬美元，反映了3,600萬美元的遣散費和其他與支出行動相關的費用以及更高的工資。非人事支出增加了3,500萬美元，這得益於其他支出增加了4,700萬美元，反映了與我們的支出行動相關的2,800萬美元以及聯邦存款保險公司（“FDIC”）的基本評估利率提高了900萬美元。此外，計算機處理費用增加了1500萬美元。商業服務和專業費用下降了800萬美元，運營租賃支出減少了800萬美元，營銷費用下降了700萬美元，部分抵消了非人事支出的增加。

與 2022 年第四季度相比，非利息支出增加了 20 萬美元。這一增長是由人事支出增加2700萬美元推動的，反映了3,600萬美元的遣散費和其他與支出行動相關的費用，但激勵性薪酬的下降部分抵消了這一增長。非人事支出下降了700萬美元，反映了商業服務和專業費用下降了1500萬美元，營銷費用下降了1000萬美元，但其他支出增加的1000萬美元部分抵消了這一點。其他支出的增加反映了與支出行動相關的2,800萬美元，以及聯邦存款保險公司基本攤款率的增加為900萬美元，但部分被上一時期慈善捐款的減少所抵消。


資產負債表亮點

平均貸款

以百萬美元計							變化 23 年第 1 季度與
	1Q23		4Q22		1Q22		4Q22		1Q22
商業和工業 (a)	$	60,281	$	58,212	$	51,574	3.6	%	16.9	%
其他商業貸款	22,778		22,720		20,556		.3		10.8
消費貸款總額	36,778		36,770		31,632		—		16.3
貸款總額	$	119,837	$	117,702	$	103,762	1.8	%	15.5	%

(a) 截至2023年3月31日、2022年12月31日和2022年3月31日，商業和工業平均貸款餘額分別包括1.78億美元、1.71億美元和1.41億美元的商業信用卡資產。

2023年第一季度的平均貸款為1198億美元，與2022年第一季度相比增加了161億美元。商業貸款增加了109億美元，主要反映了商業和工業貸款的增長以及商業抵押貸款房地產貸款的增加。消費貸款增加了51億美元，這主要是由Key的住宅抵押貸款業務推動的。

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與2022年第四季度相比，平均貸款增加了21億美元。增長是由商業貸款推動的，增加了21億美元，反映了商業和工業貸款的增長。


平均存款

以百萬美元計										變化 23 年第 1 季度與
	1Q23			4Q22			1Q22			4Q22		1Q22
非定期存款	$	132,907		$	139,558		$	146,426		(4.8)	%	(9.2)	%
存款證（10萬美元或以上）	2,392			1,351			1,639			77.1		45.9
其他定期存款	8,106			4,757			2,098			70.4		286.4
存款總額	$	143,405		$	145,666		$	150,163		(1.6)	%	(4.5)	%

總存款成本	.99		%	.51		%	.04		%	不適用		不適用

N/A = 不適用

2023 年第一季度的平均存款總額為 1434 億美元，與去年同期相比減少了 68 億美元。下降反映了與通貨膨脹相關的支出增加、疫情相關存款的正常化以及利率上升導致的客户行為變化。

與 2022 年第四季度相比，平均存款減少了 23 億美元。下降是由疫情相關餘額的正常化、利率上升導致的客户行為變化以及商業存款的正常季節性存款外流所推動的。


資產質量

以百萬美元計										變化 23 年第 1 季度與
	1Q23			4Q22			1Q22			4Q22		1Q22
淨貸款扣除額	$	45		$	41		$	33		9.8	%	36.4	%
淨貸款扣除額佔平均貸款總額的比例	.15		%	.14		%	.13		%	不適用		不適用
期末不良貸款	$	416		$	387		$	439		7.5		(5.2)
期末不良資產	447			420			467			6.4		(4.3)
貸款和租賃損失備抵金	1,380			1,337			1,105			3.2		24.9
信用損失備抵金	1,656			1,562			1,271			6.0		30.3
信貸損失準備金	139			265			83			(47.5)		67.5

不良貸款的貸款和租賃損失備抵金	332		%	346		%	252		%	不適用		不適用
不良貸款信貸損失備抵金	398			404			290			不適用		不適用

N/A = 不適用

Key的信貸損失準備金為1.39億美元，而2022年第一季度為8300萬美元，2022年第四季度的準備金為2.65億美元。與去年同期相比的增長反映了經濟前景的變化，以及淨貸款扣除額的增加。與上一季度相比下降的主要原因是經濟狀況和貸款增長放緩。

2023 年第一季度的淨貸款扣除額為 4,500 萬美元，佔平均貸款總額的 0.15%。相比之下，2022年第一季度的業績為3,300萬美元，佔0.13％，2022年第四季度為4100萬美元，佔0.14％。截至2023年3月31日，Key的信貸損失準備金為17億美元，佔期末貸款總額的1.38％，而截至2022年3月31日為1.19％，截至2022年12月31日為1.31％。

截至2023年3月31日，Key的不良貸款總額為4.16億美元，佔期末投資組合貸款的0.35％。相比之下，2022年3月31日的結果為0.41％，2022年12月31日為0.32％。截至2023年3月31日，不良資產總額為4.47億美元，佔期末投資組合貸款以及奧利奧和其他不良資產的0.37％。相比之下，2022年3月31日的結果為0.44％，2022年12月31日為0.35％。

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首都

截至2023年3月31日，下表中包含的Key估計的基於風險的資本比率繼續超過所有 “資本充足” 的監管基準。


資本比率

	3/31/2023		12/31/2022		3/31/2022
普通股等級 1 (a)	9.1	%	9.1	%	9.4	%

基於風險的一級資本 (a)	10.6		10.6		10.7
基於風險的資本總額 (a)	12.8		12.8		12.4
有形普通股權轉為有形資產 (b)	4.6		4.4		6.0
槓桿作用 (a)	8.8		8.9		8.6

(a) 2023年3月31日的比率是估計值，反映了Key選擇採用CECL可選過渡條款。

(b) 所附財務補充文件中標題為 “公認會計原則與非公認會計準則對賬” 的表格列出了與 “有形普通股權” 相關的某些財務指標的計算結果。該表將GAAP績效指標與相應的非公認會計準則指標進行了對比，後者為同期比較提供了基礎。

Key 的資本狀況在 2023 年第一季度保持強勁。如上表所示，截至2023年3月31日，Key估計的一級和一級基於風險的普通股資本比率分別為9.1％和10.6％。截至2023年3月31日，Key的有形普通股比率為4.6％。

Key選擇了監管指導方針提供的CECL分階段實施方案，該選項將CECL對監管資本的估計影響推遲了兩年，並從2022年開始分三年內分階段實施。自2022年第一季度起，Key現在處於三年過渡期。在完全分階段實施的基礎上，Key的普通股一級比率將降低八個基點。


已發行普通股變動摘要

以千計					變化 23 年第 1 季度與
		1Q23	4Q22	1Q22	4Q22		1Q22
期初已發行股份		933,325	932,938	928,850	—	%	.5	%
員工薪酬計劃下的公開市場回購和股票返還		(4,333)	(2)	(1,707)	N/M		153.8
根據員工薪酬計劃發行的股票（扣除取消的股票）		6,237	389	5,255	N/M		18.7
	期末已發行股份	935,229	933,325	932,398	.2	%	.3	%

N/M = 沒有意義

在2023年第一季度，Key宣佈派發每股普通股0.205美元的股息。此外，截至2023年第三季度，我們的股票回購授權還剩7.52億美元。

業務線業績

下表顯示了在本報告所述期間每個主要業務部門對Key持續經營的應納税等值收入和歸屬於Key的持續經營收入（虧損）的貢獻。有關每個業務領域的更多詳細財務信息，請參閲本新聞稿末尾的表格。

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主要業務板塊

以百萬美元計								變化 23 年第 1 季度與
		1Q23		4Q22		1Q22		4Q22		1Q22
持續經營收入 (TE)
消費者銀行		$	842	$	900	$	799	(6.4)	%	5.4	%
商業銀行		841		928		808		(9.4)		4.1
其他 (a)		31		70		89		(55.7)		(65.2)


	總計	$	1,714	$	1,898	$	1,696	(9.7)	%	1.1	%

歸因於Key的持續經營業務的收益（虧損）
消費者銀行		$	81	$	74	$	71	9.5	%	14.1	%
商業銀行		264		250		284		5.6		(7.0)
其他 (a)		(34)		70		92		(148.6)		(137.0)


	總計	$	311	$	394	$	447	(21.1)	%	(30.4)	%

(a) 其他包括其他部門，包括公司財務、我們的主要投資部門和各種退出投資組合，以及主要代表企業支持職能非收益資產中未分配部分的對賬項目。與這些資產的融資相關的費用是淨利息收入的一部分，通過非利息支出分配給業務部門。協調項目還包括公司間抵銷和某些未分配給業務部門的項目，因為這些項目不能反映其正常運營。

TE = 應納税等值物


消費者銀行

以百萬美元計							變化 23 年第 1 季度與
	1Q23		4Q22		1Q22		4Q22		1Q22
操作摘要
淨利息收入 (TE)	$	614	$	674	$	543	(8.9)	%	13.1	%
非利息收入	228		226		256		.9		(10.9)
總收入 (TE)	842		900		799		(6.4)		5.4
信貸損失準備金	60		105		43		(42.9)		39.5
非利息支出	675		698		663		(3.3)		1.8
所得税前收入（虧損）（TE）	107		97		93		10.3		15.1
分配所得税（福利）和TE調整	26		23		22		13.0		18.2
歸屬於Key的淨收益（虧損）	$	81	$	74	$	71	9.5	%	14.1	%

平均餘額
貸款和租賃	$	43,086	$	43,149	$	38,654	(.1)	%	11.5	%
總資產	45,911		46,214		41,786		(.7)		9.9
存款	84,492		87,243		91,516		(3.2)		(7.7)

期末管理的資產	$	53,689	$	51,282	$	53,707	4.7	%	—	%

TE = 應納税等值物

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其他消費者銀行數據

以百萬美元計							變化 23 年第 1 季度與
	1Q23		4Q22		1Q22		4Q22		1Q22
非利息收入
信託和投資服務收入	$	101	$	97	$	106	4.1	%	(4.7)	%
存款賬户的服務費	38		40		54		(5.0)		(29.6)
信用卡和支付收入	61		62		57		(1.6)		7.0
消費者抵押貸款收入	11		9		21		22.2		(47.6)
其他非利息收入	17		18		18		(5.6)		(5.6)
非利息收入總額	$	228	$	226	$	256	.9	%	(10.9)	%

平均存款餘額
貨幣市場存款	$	28,127	$	29,695	$	32,013	(5.3)	%	(12.1)	%
活期存款	24,829		24,956		26,632		(.5)		(6.8)
儲蓄存款	7,025		7,439		7,233		(5.6)		(2.9)
存款證（10萬美元或以上）	2,182		1,227		1,520		77.8		43.6
其他定期存款	2,169		1,762		2,089		23.1		3.8
無息存款	20,160		22,164		22,029		(9.0)		(8.5)
存款總額	$	84,492	$	87,243	$	91,516	(3.2)	%	(7.7)	%






其他數據
分支機構	971		972		993
自動櫃員機	1,263		1,265		1,308

消費銀行運營摘要（23 年第 1 季度與 22 年第 1 季度）

•Key's Consumer Bank在2023年第一季度錄得歸屬於Key的淨收益為8100萬美元，而去年同期為7100萬美元

•受更高的利率和資產負債表組合的推動，應納税等值淨利息收入與2022年第一季度相比增加了7100萬美元，增長了13.1％

•受消費者抵押貸款增長的推動，平均貸款和租賃比2022年第一季度增加了44億美元，增長了11.5％

•平均存款較2022年第一季度減少70億美元，下降7.7％，這得益於與通貨膨脹相關的支出增加、與疫情相關的存款的正常化以及利率上升導致的客户行為變化

•受經濟前景變化的推動，信貸損失準備金與2022年第一季度相比增加了1700萬美元

•非利息收入比去年同期減少了2,800萬美元，這得益於存款賬户服務費的下降，這反映了透支和資金不足費用的計劃減少，以及消費者抵押貸款收入的減少，反映了可銷售量和銷售利潤率的增加

•非利息支出比去年同期增加了1200萬美元，增長了1.8％，這主要是受工資增加的推動

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商業銀行

以百萬美元計							變化 23 年第 1 季度與
	1Q23		4Q22		1Q22		4Q22		1Q22
操作摘要
淨利息收入 (TE)	$	475	$	521	$	414	(8.8)	%	14.7	%
非利息收入	366		407		394		(10.1)		(7.1)
總收入 (TE)	841		928		808		(9.4)		4.1
信貸損失準備金	80		165		41		(51.5)		95.1
非利息支出	428		461		414		(7.2)		3.4
所得税前收入（虧損）（TE）	333		302		353		10.3		(5.7)
所得税分配和 TE 調整	69		52		69		32.7		—


歸屬於Key的淨收益（虧損）	$	264	$	250	$	284	5.6	%	(7.0)	%

平均餘額
貸款和租賃	$	76,306	$	74,100	$	64,684	3.0	%	18.0	%
持有待售貸款	876		1,377		1,323		(36.4)		(33.8)
總資產	85,852		84,615		74,816		1.5		14.8
存款	52,185		54,385		57,241		(4.0)	%	(8.8)	%

TE = 應納税等值物


其他商業銀行數據

以百萬美元計							變化 23 年第 1 季度與
	1Q23		4Q22		1Q22		4Q22		1Q22
非利息收入
信託和投資服務收入	$	27	$	29	$	31	(6.9)	%	(12.9)	%
投資銀行和債務配售費	145		172		162		(15.7)		(10.5)
信用卡和支付收入	20		19		22		5.3		(9.1)
存款賬户的服務費	27		30		36		(10.0)		(25.0)
企業服務收入	69		81		82		(14.8)		(15.9)
商業抵押貸款服務費	46		42		36		9.5		27.8
營業租賃收入和其他租賃收益	24		23		32		4.3		(25.0)
其他非利息收入	8		11		(7)		(27.3)		214.3
非利息收入總額	$	366	$	407	$	394	(10.1)	%	(7.1)	%

商業銀行運營摘要（23 年第 1 季度與 22 年第 1 季度）

•Key的商業銀行在2023年第一季度錄得歸屬於Key的淨收益為2.64億美元，而去年同期為2.84億美元

•與2022年第一季度相比，應納税等值淨利息收入增加了6100萬美元，增長了14.7％，反映了更高的利率和資產負債表組合

•與2022年第一季度相比，平均貸款和租賃餘額增加了116億美元，增長了18.0％，反映了商業和工業貸款的增長以及商業抵押貸款房地產貸款的增加

•與2022年第一季度相比，平均存款餘額減少了51億美元，這反映了與通貨膨脹相關的支出的增加、與疫情相關的存款的正常化以及利率上升導致的客户行為變化

•與2022年第一季度相比，信貸損失準備金增加了3,900萬美元，因為我們為更具挑戰性的經濟狀況做準備

•非利息收入比去年同期減少了2,800萬美元，這主要是由於企業服務收入的下降以及投資銀行和債務配售費的降低

•非利息支出比2022年第一季度增加了1400萬美元，這主要是由工資和激勵性薪酬的增加所推動

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2023年4月20日

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KeyCorp 的起源可以追溯到將近 200 年前的紐約奧爾巴尼。Key總部位於俄亥俄州克利夫蘭，是美國最大的銀行金融服務公司之一，截至2023年3月31日，其資產約為1,980億美元。

Key 通過由大約 1,000 個分支機構和大約 1,300 台自動櫃員機組成的網絡，以 KeyBank National Association 的名義為 15 個州的個人和企業提供存款、貸款、現金管理和投資服務。Key還以KeyBanc Capital Markets的商標向美國特定行業的中間市場公司提供各種複雜的企業和投資銀行產品，例如併購建議、公共和私人債務和股權、銀團和衍生品。欲瞭解更多信息，請訪問 https://www.key.com/。KeyBank 是聯邦存款保險公司的成員。

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聯繫人：

分析師			媒體
弗農·L·帕特森			蘇珊·唐蘭
216.689.0520			216.471.3133
Vernon_Patterson@KeyBank.com			Susan_E_Donlan@KeyBank.com

艾德麗安·阿特金森			貝絲·斯特勞斯
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本財報包含1995年《私人證券訴訟改革法》所指的前瞻性陳述。這些陳述與歷史或當前事實並不完全相關。前瞻性陳述通常可以通過使用 “目標”、“目標”、“計劃”、“期望”、“假設”、“預期”、“打算”、“項目”、“相信”、“估計” 等詞語來識別。前瞻性陳述提供了我們當前對未來事件、情況、結果或願望的預期或預測。就其本質而言，前瞻性陳述受假設、風險和不確定性的影響，其中許多是我們無法控制的。我們的實際業績可能與我們的前瞻性陳述中列出的業績存在重大差異。無法保證任何風險和不確定性或風險因素清單是完整的。可能導致Key實際業績與前瞻性陳述中描述的不同因素可以在KeyCorp截至2022年12月31日止年度的10-K表中找到，也可以在KeyCorp隨後向美國證券交易委員會（“SEC”）提交的文件中找到，所有這些文件已經或將要在Key的網站（www.key.com/ir）和美國證券交易委員會的網站（www.sec.sec.ir）上找到 gov)。這些因素可能包括商業房地產市場基本面惡化、信貸質量趨勢的不利變化、資產價格下跌、金融、政治或其他衝擊導致的美國經濟惡化、美國金融服務業的廣泛監管、其他金融機構的穩健性以及利率環境變化的影響。我們或代表我們發表的任何前瞻性陳述僅代表其發表之日，我們沒有義務更新任何前瞻性陳述以反映後續事件或情況的影響。

編者注：

KeyCorp電話會議的互聯網直播旨在討論季度業績和當前預期的收益趨勢，並回答分析師的問題，可在2023年4月20日美國東部時間上午10點通過 https://www.key.com/ir 的投資者關係欄目觀看。電話會議的重播將持續到2023年4月30日。

有關Key業務領域的最新公司信息、媒體聯繫人以及事實和數據，請訪問我們的媒體新聞編輯室 https://www.key.com/newsroom。

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Keycor

2023 年第一季度

財務補助


頁面
12			財務要聞
14			GAAP 與非 GAAP 的對賬
16			合併資產負債表
17			合併收益表
18			合併平均資產負債表，以及持續經營的淨利息收入和收益率/利率
19			非利息支出
19			人事費用
20			貸款構成
20			待售貸款構成
20			待售貸款變動摘要
21			持續經營的貸款和租賃損失經驗摘要
22			來自持續經營的資產質量統計數據
22			來自持續經營的不良資產和逾期貸款摘要
22			持續經營業務不良貸款變化摘要
23			業務線業績

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財務要聞
（以百萬美元計，每股金額除外）
			三個月已結束
			3/31/2023			12/31/2022			3/31/2022
操作摘要
	淨利息收入 (TE)		$	1,106		$	1,227		$	1,020
	非利息收入		608			671			676
		總收入 (TE)	1,714			1,898			1,696
	信貸損失準備金		139			265			83
	非利息支出		1,176			1,156			1,070
	歸因於Key的持續經營業務的收益（虧損）		311			394			447
	已終止業務的收入（虧損），扣除税款		1			—			1
	歸屬於Key的淨收益（虧損）		312			394			448

	歸屬於主要普通股股東的持續經營收益（虧損）		275			356			420
	已終止業務的收入（虧損），扣除税款		1			—			1
	歸屬於主要普通股股東的淨收益（虧損）		276			356			421

每股普通股
	歸屬於主要普通股股東的持續經營收益（虧損）		$	.30		$	.38		$	.45
	已終止業務的收入（虧損），扣除税款		—			—			—
	歸屬於主要普通股股東的淨收益（虧損）(a)		.30			.38			.46

	歸屬於主要普通股股東的持續經營收益（虧損）——假設攤薄		.30			.38			.45
	已終止業務的收益（虧損），扣除税款——假設攤薄		—			—			—
	歸屬於主要普通股股東的淨收益（虧損）——假設攤薄（a）		.30			.38			.45

	宣佈的現金分紅		.205			.205			.195
	期末賬面價值		12.70			11.79			14.43
	期末的有形賬面價值		9.67			8.75			11.41
	期末的市場價格		12.52			17.42			22.38

性能比率
	來自持續運營：
	平均總資產回報率		.66		%	.83		%	.99		%
	普通股平均回報率		9.85			13.24			11.45
	有形普通股的平均回報率 (b)		13.16			18.07			14.12
	淨利率 (TE)		2.47			2.73			2.46
	現金效率比率 (b)		68.0			60.3			62.4

	來自合併業務：
	平均總資產回報率		.66		%	.82		%	.99		%
	普通股平均回報率		9.89			13.24			11.47
	有形普通股的平均回報率 (b)		13.21			18.07			14.15
	淨利率 (TE)		2.47			2.73			2.46
	貸款轉存款 (c)		84.4			84.7			72.9

期末資本比率
	主要股東權益與資產之比		7.3		%	7.1		%	8.5		%
	主要普通股股東權益佔資產比例		6.0			5.8			7.4
	有形普通股權轉為有形資產 (b)		4.6			4.4			6.0
	普通股等級 1 (d)		9.1			9.1			9.4
	基於風險的一級資本 (d)		10.6			10.6			10.7
	基於風險的資本總額 (d)		12.8			12.8			12.4
	槓桿作用 (d)		8.8			8.9			8.6

資產質量——來自持續經營
	淨貸款扣除額		$	45		$	41		$	33
	對平均貸款的淨貸款扣除額		.15		%	.14		%	.13		%
	貸款和租賃損失備抵金		$	1,380		$	1,337		$	1,105
	信用損失備抵金		1,656			1,562			1,271
	期末貸款的貸款和租賃損失備抵金		1.15		%	1.12		%	1.04		%
	期末貸款信貸損失備抵金		1.38			1.31			1.19
	不良貸款的貸款和租賃損失備抵金		332			346			252
	不良貸款信貸損失備抵金		398			404			290
	期末不良貸款		$	416		$	387		$	439
	期末不良資產		447			420			467
	不良貸款轉為期末組合貸款		.35		%	.32		%	.41		%
	不良資產轉為期末投資組合貸款，再加上奧利奧和其他不良資產		.37			.35			.44

信託資產
	管理的資產		$	53,689		$	51,282		$	53,707


其他數據
	全職同等效員工的平均值		18,220			18,210			17,110
	分支機構		971			972			993
	應納税等值調整		$	7		$	7		$	6

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(a) 由於四捨五入，每股收益可能不足。

(b) 下表標題為 “公認會計原則與非公認會計準則對賬”，列出了與 “有形普通股” 和 “現金效率” 相關的某些財務指標的計算結果。該表將GAAP績效指標與相應的非公認會計準則指標進行了對比，後者為同期比較提供了基礎。

(d) 2023年3月31日，該比率為估計值，反映了Key選擇採用CECL可選過渡條款。

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GAAP 與非 GAAP 對賬

（百萬美元）

下表列出了與 “有形普通股”、“平均有形普通股回報率”、“撥備前淨收入” 和 “現金效率比率” 相關的某些非公認會計準則財務指標。

有形普通股權比率和平均有形普通股回報率一直是一些投資者關注的焦點，管理層認為，這些比率可以幫助投資者在不考慮無形資產和優先股影響的情況下分析Key的資本狀況。

該表還顯示了撥備前淨收入的計算方法，GAAP並未對此進行正式定義。管理層認為，消除信貸損失準備金的影響可以更輕鬆地在更具可比性的基礎上列出結果，從而更容易分析結果。

現金效率比率是兩個非公認會計準則績效指標的比率。因此，沒有直接可比的GAAP績效指標。現金效率比率績效指標將Key無形資產攤銷的影響從計算中排除。管理層認為，該比率提高了Key與同行銀行業績之間的一致性和可比性。此外，分析師和投資者在制定收益預測和同行銀行分析時使用該比率。

非公認會計準則財務指標有固有的侷限性，不需要統一適用，也無需審計。儘管投資者經常使用這些非公認會計準則財務指標來評估公司，但它們作為分析工具存在侷限性，不應孤立考慮，也不應作為公認會計原則報告的業績分析的替代品。


	三個月已結束
	3/31/2023			12/31/2022			3/31/2022
期末有形普通股對有形資產的比例
主要股東權益（GAAP）	$	14,322		$	13,454		$	15,308
減去:無形資產 (a)	2,836			2,844			2,810
優先股 (b)	2,446			2,446			1,856
有形普通股（非公認會計準則）	$	9,040		$	8,164		$	10,642
總資產（GAAP）	$	197,519		$	189,813		$	181,221
減去:無形資產 (a)	2,836			2,844			2,810
有形資產（非公認會計準則）	$	194,683		$	186,969		$	178,411
有形普通股與有形資產的比率（非公認會計準則）	4.64		%	4.37		%	5.96		%




預先準備金淨收入
淨利息收入（GAAP）	$	1,099		$	1,220		$	1,014
加：應納税等值調整	7			7			6
非利息收入	608			671			676
減去：非利息支出	1,176			1,156			1,070
預先撥備來自持續經營業務的淨收入（非公認會計準則）	$	538		$	742		$	626
平均有形普通股權益
主要股東平均權益 (GAAP)	$	13,817		$	13,168		$	16,780
減去：無形資產（平均值）(c)	2,841			2,851			2,814
優先股（平均）	2,500			2,500			1,900
平均有形普通股權（非公認會計準則）	$	8,476		$	7,817		$	12,066
持續經營的平均有形普通股回報率
歸屬於主要普通股股東的持續經營淨收益（虧損）（GAAP）	$	275		$	356		$	420


平均有形普通股權（非公認會計準則）	8,476			7,817			12,066

持續經營業務的平均有形普通股回報率（非公認會計準則）	13.16		%	18.07		%	14.12		%

合併有形普通股平均回報率
歸屬於主要普通股股東的淨收益（虧損）（GAAP）	$	276		$	356		$	421
平均有形普通股權（非公認會計準則）	8,476			7,817			12,066

合併有形普通股平均回報率（非公認會計準則）	13.21		%	18.07		%	14.15		%

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GAAP 與非 GAAP 對賬（續）
（百萬美元）
	三個月已結束
	3/31/2023			12/31/2022			3/31/2022





































現金效率比率
非利息支出 (GAAP)	$	1,176		$	1,156		$	1,070
減去：無形資產攤銷	10			12			11
調整後的非利息支出（非公認會計準則）	$	1,166		$	1,144		$	1,059



淨利息收入（GAAP）	$	1,099		$	1,220		$	1,014
加：應納税等值調整	7			7			6
非利息收入	608			671			676
應納税等值收入總額（非公認會計準則）	$	1,714		$	1,898		$	1,696



現金效率比率（非公認會計準則）	68.0		%	60.3		%	62.4		%

(a) 在截至2023年3月31日、2022年12月31日和2022年3月31日的三個月中，無形資產分別不包括期末購買的信用卡應收賬款的100萬美元、200萬美元和200萬美元。

(b) 扣除資本盈餘。

GAAP = 美國公認的會計原則

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合併資產負債表
（百萬美元）

			3/31/2023		12/31/2022		3/31/2022
資產
	貸款		$	119,971	$	119,394	$	106,600
	持有待售貸款		1,211		963		1,170
	可供出售的證券		39,498		39,117		43,681
	持有至到期證券		9,561		8,710		6,871
	交易賬户資產		1,118		829		848
	短期投資		8,410		2,432		3,881
	其他投資		1,587		1,308		722
		總收益資產	181,356		172,753		163,773
	貸款和租賃損失備抵金		(1,380)		(1,337)		(1,105)
	銀行的現金和應付款		784		887		684
	房舍和設備		628		636		647
	善意		2,752		2,752		2,694
	其他無形資產		85		94		118
	企業擁有的人壽保險		4,372		4,369		4,340
	應計收入和其他資產		8,512		9,223		9,544
	已停產資產		410		436		526
		總資產	$	197,519	$	189,813	$	181,221

負債
	在國內辦公室存款：





		計息存款	106,841		101,761		98,239
		無息存款	37,307		40,834		50,424
		存款總額	144,148		142,595		148,663
	根據回購協議購買的聯邦基金和出售的證券		1,374		4,077		599
	紙幣和其他短期借款		10,061		5,386		2,222
	應計費用和其他負債		4,861		4,994		3,615
	長期債務		22,753		19,307		10,814
		負債總額	183,197		176,359		165,913

公平
	優先股		2,500		2,500		1,900
	普通股		1,257		1,257		1,257
	資本盈餘		6,207		6,286		6,214
	留存收益		15,700		15,616		14,793
	庫存股，按成本計算		(5,868)		(5,910)		(5,927)
	累計其他綜合收益（虧損）		(5,474)		(6,295)		(2,929)
		主要股東權益	14,322		13,454		15,308


負債和權益總額			$	197,519	$	189,813	$	181,221

已發行普通股 (000)			935,229		933,325		932,398

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第 17 頁


合併收益表
（以百萬美元計，每股金額除外）
			三個月已結束
			3/31/2023		12/31/2022		3/31/2022
利息收入
	貸款		$	1,476	$	1,347	$	837
	持有待售貸款		13		20		12
	可供出售的證券		194		195		173
	持有至到期證券		74		64		46
	交易賬户資產		12		10		6
	短期投資		42		48		4
	其他投資		13		11		2
		利息收入總額	1,824		1,695		1,080
利息支出
	存款		350		186		14
	根據回購協議購買的聯邦基金和出售的證券		22		16		—
	紙幣和其他短期借款		78		54		3
	長期債務		275		219		49
		利息支出總額	725		475		66
淨利息收入			1,099		1,220		1,014
信貸損失準備金			139		265		83
扣除信貸損失準備金後的淨利息收入			960		955		931
非利息收入
	信託和投資服務收入		128		126		136
	投資銀行和債務配售費		145		172		163
	信用卡和支付收入		81		85		80
	存款賬户的服務費		67		71		91
	企業服務收入		76		89		91
	商業抵押貸款服務費		46		42		36
	企業擁有的人壽保險收入		29		33		31
	消費者抵押貸款收入		11		9		21
	營業租賃收入和其他租賃收益		25		24		32
	其他收入		—		20		(5)
		非利息收入總額	608		671		676
非利息支出
	人事		701		674		630
	淨入住率		70		72		73
	計算機處理		92		82		77
	商業服務和專業費用		45		60		53
	裝備		22		20		23
	運營租賃費用		20		22		28
	市場營銷		21		31		28



	其他費用		205		195		158
		非利息支出總額	1,176		1,156		1,070
所得税前持續經營的收入（虧損）			392		470		537
	所得税		81		76		90
來自持續經營業務的收入（虧損）			311		394		447
	已終止業務的收入（虧損），扣除税款		1		—		1
淨收益（虧損）			312		394		448

歸屬於Key的淨收益（虧損）			$	312	$	394	$	448

歸屬於主要普通股股東的持續經營收益（虧損）			$	275	$	356	$	420
歸屬於主要普通股股東的淨收益（虧損）			276		356		421
每股普通股
歸屬於主要普通股股東的持續經營收益（虧損）			$	.30	$	.38	$	.45
已終止業務的收入（虧損），扣除税款			—		—		—
歸屬於主要普通股股東的淨收益（虧損）(a)			.30		.38		.46
每股普通股——假設攤薄
歸屬於主要普通股股東的持續經營收益（虧損）			$	.30	$	.38	$	.45
已終止業務的收入（虧損），扣除税款			—		—		—
歸屬於主要普通股股東的淨收益（虧損）(a)			.30		.38		.45

每股普通股申報的現金分紅			$	.205	$	.205	$	.195

已發行普通股的加權平均值 (000)			926,490		924,974		922,941
	普通股期權和其他股票獎勵的影響		7,314		8,750		10,692
加權平均普通股和潛在已發行普通股 (000) (b)			933,804		933,724		933,634

(a) 由於四捨五入，每股收益可能不足。

(b) 假設轉換普通股期權和其他股票獎勵（如適用）。

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合併平均資產負債表，以及持續經營的淨利息收入和收益率/利率
（百萬美元）
		2023 年第一季度						2022 年第四季度						2022 年第一季度
		平均值				收益率/		平均值				收益率/		平均值				收益率/
		平衡		利息 (a)		比率 (a)		平衡		利息 (a)		比率 (a)		平衡		利息 (a)		比率 (a)
資產
	貸款：(b)、(c)
	商業和工業 (d)	$	60,281	$	807	5.42	%	$	58,212	$	712	4.85	%	$	51,574	$	410	3.22	%
	房地產 — 商業抵押貸款	16,470		224		5.52		16,445		208		5.01		14,587		121		3.37
	房地產 — 建築	2,525		39		6.30		2,450		35		5.70		2,027		17		3.37
	商業租賃融資	3,783		27		2.87		3,825		26		2.71		3,942		24		2.41
	商業貸款總額	83,059		1,097		5.35		80,932		981		4.81		72,130		572		3.21
	房地產 — 住宅抵押貸款	21,436		172		3.21		21,128		164		3.11		16,309		112		2.75
	房屋淨值貸款	7,879		106		5.47		7,890		103		5.18		8,345		74		3.61
	消費者直接貸款	6,439		75		4.71		6,713		75		4.45		5,954		61		4.16
	信用卡	983		32		13.37		993		31		12.61		932		24		10.36
	消費者間接貸款	41		1		1.24		46		—		—		92		—		—
	消費貸款總額	36,778		386		4.23		36,770		373		4.05		31,632		271		3.45
	貸款總額	119,837		1,483		5.01		117,702		1,354		4.57		103,762		843		3.28
	持有待售貸款	907		13		5.86		1,421		20		5.63		1,485		12		3.32
	可供出售的證券 (b)、(e)	39,172		194		1.72		39,149		195		1.70		44,923		173		1.50
	持有至到期證券 (b)	8,931		74		3.32		8,278		64		3.07		7,188		46		2.54
	交易賬户資產	1,001		12		4.86		863		10		4.57		842		6		2.74
	短期投資	3,532		42		4.80		3,159		48		6.02		7,323		4		.25
	其他投資 (e)	1,309		13		4.01		1294		11		3.15		651		2		1.26
	總收益資產	174,689		1,831		4.09		171,866		1,702		3.79		166,174		1,086		2.62
	貸款和租賃損失備抵金	(1,336)						(1,145)						(1,056)
	應計收入和其他資產	17,498						18,421						17,471
	已停產資產	419						447						539
	總資產	$	191,270					$	189,589					$	183,128
負債
	貨幣市場存款	$	33,853	$	78	.94	%	$	34,921	$	35	.40	%	$	37,233	$	4	.04	%
	活期存款	52,365		183		1.42		50,877		119		.93		51,282		7		.06
	儲蓄存款	7,346		1		.03		7,795		1		.03		7,599		—		.01
	存款證（10萬美元或以上）	2,392		16		2.64		1,351		3		.93		1,639		2		.44
	其他定期存款	8,106		72		3.61		4,757		28		2.33		2,098		1		.15
	計息存款總額	104,062		350		1.36		99,701		186		.74		99,851		14		.06
	根據回購協議購買的聯邦基金和出售的證券	2,087		22		4.34		1,752		16		3.52		287		—		.13
	紙幣和其他短期借款	6,597		78		4.80		5,420		54		3.94		705		3		1.94
	長期債務 (f)、(g)	20,141		275		5.47		18,351		219		4.77		10,830		49		1.79
	計息負債總額	132,887		725		2.20		125,224		475		1.50		111,673		66		.24
	無息存款	39,343						45,965						50,312
	應計費用和其他負債	4,804						4,785						3,824
	已終止的負債 (g)	419						447						539
	負債總額	$	177,453					$	176,421					$	166,348
公平
	主要股東權益	$	13,817					$	13,168					$	16,780
	非控股權益	—						—						—
	權益總額	13,817						13,168						16,780
	負債和權益總額	$	191,270					$	189,589					$	183,128
利差 (TE)						1.89	%					2.28	%					2.38	%
淨利息收入 (TE) 和淨利率 (TE)				$	1,106	2.47	%			$	1,227	2.73	%			$	1,020	2.46	%
TE 調整 (b)				7						7						6
	淨利息收入，公認會計原則基礎			$	1,099					$	1,220					$	1,014

(a) 業績來自持續經營。利息不包括與下文 (g) 所述負債相關的利息，該利息是使用配對資金轉讓定價方法計算的。

(b) 在截至2023年3月31日、2022年12月31日和2022年3月31日的三個月，使用21％的法定聯邦所得税税率，將免税證券和貸款的利息收入調整為應納税等值基礎。

(d) 截至2023年3月31日、2022年12月31日和2022年3月31日的三個月，商業和工業平均餘額分別包括1.78億美元、1.71億美元和1.41億美元的商業信用卡資產。

(e) 收益是根據攤餘成本計算的。

(f) 費率計算不包括與公允價值套期保值有關的基礎調整。

(g) 將Key的配套資金轉讓定價方法應用於已終止的業務，將部分長期債務和相關利息支出分配給已終止的負債。

TE = 應納税等值物，GAAP = 美國公認的會計原則

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非利息支出
（百萬美元）

	三個月已結束
	3/31/2023		12/31/2022		3/31/2022
人員 (a)	$	701	$	674	$	630
淨入住率	70		72		73
計算機處理	92		82		77
商業服務和專業費用	45		60		53
裝備	22		20		23
運營租賃費用	20		22		28
市場營銷	21		31		28



其他費用	205		195		158
非利息支出總額	$	1,176	$	1,156	$	1,070


全職同等效僱員的平均值 (b)	18,220		18,210		17,110

(a) 下文的人事費用表中提供的其他細節。

(b) 尚未根據已終止的業務對全職同等員工的平均人數進行調整。


人事費用
（百萬美元）

	三個月已結束
	3/31/2023		12/31/2022		3/31/2022
工資和合同工	$	419	$	407	$	348
激勵和股票薪酬	152		171		183
僱員福利	99		94		97
遣散費	31		2		2
人事支出總額	$	701	$	674	$	630

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貸款構成
（百萬美元）

							更改 2023 年 3 月 31 日對比
	3/31/2023		12/31/2022		3/31/2022		12/31/2022		3/31/2022
商業和工業 (a)	$	60,565	$	59,647	$	52,815	1.5	%	14.7	%
商業地產：
商業抵押貸款	16,348		16,352		15,124		—		8.1
施工	2,590		2,530		2,065		2.4		25.4
商業房地產貸款總額	18,938		18,882		17,189		.3		10.2
商業租賃融資 (b)	3,763		3,936		3,916		(4.4)		(3.9)
商業貸款總額	83,266		82,465		73,920		1.0		12.6
住宅 — 主要貸款：
房地產 — 住宅抵押貸款	21,632		21,401		17,181		1.1		25.9
房屋淨值貸款	7,706		7,951		8,258		(3.1)		(6.7)
住宅總額—主要貸款	29,338		29,352		25,439		—		15.3
消費者直接貸款	6,359		6,508		6,249		(2.3)		1.8
信用卡	969		1,026		930		(5.6)		4.2
消費者間接貸款	39		43		62		(9.3)		(37.1)
消費貸款總額	36,705		36,929		32,680		(.6)		12.3
貸款總額 (c)、(d)	$	119,971	$	119,394	$	106,600	.5	%	12.5	%

(a) 貸款餘額分別包括截至2023年3月31日、2022年12月31日和2022年3月31日的1.85億美元、1.72億美元和1.47億美元的商業信用卡餘額。

(b) 商業租賃融資包括截至2023年3月31日、2022年12月31日和2022年3月31日作為擔保借款抵押品持有的應收賬款，分別為600萬美元、800萬美元和1,400萬美元。本金減少的依據是從這些相關應收賬款收到的現金付款。

(d) 截至2023年3月31日、2022年12月31日和2022年3月31日，合併資產負債表上 “其他資產” 中列報的分別為4.87億美元、4.17億美元和1.92億美元的應計利息，不包括在本表中披露的攤銷成本基礎中。


待售貸款構成
（百萬美元）

							更改 2023 年 3 月 31 日對比
	3/31/2023		12/31/2022		3/31/2022		12/31/2022		3/31/2022
商業和工業	$	351	$	477	$	216	(26.4)	%	62.5	%
房地產 — 商業抵押貸款	815		427		819		90.9		(0.5)

商業租賃融資	—		35		—		N/M		N/M
房地產 — 住宅抵押貸款	45		24		114		87.5		(60.5)

持有的待售貸款總額	$	1,211	$	963	$	1,170	25.8	%	3.5	%

N/M = 沒有意義


待售貸款變動摘要
（百萬美元）

	1Q23		4Q22		3Q22		2Q22		1Q22
期初餘額	$	963	$	1,048	$	1,306	$	1,170	$	2,729
新起源	1,779		3,158		2,157		2,837		2,724
從（向）持有至到期日的轉賬，淨額	(13)		(48)		—		(57)		—
貸款銷售	(1,518)		(3,124)		(2,446)		(2,506)		(4,269)
貸款提取（付款），淨額	—		(71)		26		(133)		(12)
估值和其他調整	—		—		5		(5)		(2)
期末餘額	$	1,211	$	963	$	1,048	$	1,306	$	1,170

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持續經營的貸款和租賃損失經驗摘要
（百萬美元）

	三個月已結束
	3/31/2023			12/31/2022			3/31/2022
平均未償貸款	$	119,837		$	117,702		$	103,762


期初的貸款和租賃損失備抵金	1,337			1,144			1,061
已扣除的貸款：
商業和工業	35			35			30

房地產 — 商業抵押貸款	5			13			4
房地產 — 建築	—			—			—
商業房地產貸款總額	5			13			4
商業租賃融資	(1)			—			2
商業貸款總額	39			48			36
房地產 — 住宅抵押貸款	—			—			(1)
房屋淨值貸款	1			—			1
消費者直接貸款	11			9			7
信用卡	9			8			7
消費者間接貸款	—			2			1
消費貸款總額	21			19			15
扣除的貸款總額	60			67			51
回收率：
商業和工業	8			18			11

房地產 — 商業抵押貸款	—			1			1
房地產 — 建築	—			—			—
商業房地產貸款總額	—			1			1
商業租賃融資	1			2			—
商業貸款總額	9			21			12
房地產 — 住宅抵押貸款	1			3			—
房屋淨值貸款	1			—			1
消費者直接貸款	2			1			2
信用卡	1			1			2
消費者間接貸款	1			—			1
消費貸款總額	6			5			6
總回收率	15			26			18
淨貸款扣除額	(45)			(41)			(33)
貸款和租賃損失準備金（信貸）	88			234			77

期末貸款和租賃損失備抵金	$	1,380		$	1,337		$	1,105




期初貸款相關承付款信貸損失的負債	225			194			160
貸款相關承付款損失準備金（貸項）	51			31			6
期末貸款相關承付款信貸損失的負債 (a)	$	276		$	225		$	166

期末信貸損失準備金總額	$	1,656		$	1,562		$	1,271

淨貸款扣除額佔平均貸款總額的比例	.15		%	.14		%	.13		%
期末貸款的貸款和租賃損失備抵金	1.15			1.12			1.04
期末貸款信貸損失備抵金	1.38			1.31			1.19
不良貸款的貸款和租賃損失備抵金	332			345			252
不良貸款信貸損失備抵金	398			404			290

已終止的業務—教育貸款業務：
已扣除的貸款	$	1		$	2		$	2
回收率	—			—			—
淨貸款扣除額	$	(1)		$	(2)		$	(2)

(a) 包含在資產負債表上的 “應計費用和其他負債” 中。

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來自持續經營的資產質量統計數據
（百萬美元）
	1Q23			4Q22			3Q22			2Q22			1Q22
淨貸款扣除額	$	45		$	41		$	43		$	44		$	33
淨貸款扣除額佔平均貸款總額的比例	.15		%	.14		%	.15		%	.16		%	.13		%
貸款和租賃損失備抵金	$	1,380		$	1,337		$	1,144		$	1,099		$	1,105
信貸損失備抵金 (a)	1,656			1,562			1,338			1,272			1,271
期末貸款的貸款和租賃損失備抵金	1.15		%	1.12		%	.98		%	.98		%	1.04		%
期末貸款信貸損失備抵金	1.38			1.31			1.15			1.13			1.19
不良貸款的貸款和租賃損失備抵金	332			346			293			256			252
不良貸款信貸損失備抵金	398			404			343			297			290
期末不良貸款	$	416		$	387		$	390		$	429		$	439
期末不良資產	447			420			419			463			467
不良貸款轉為期末組合貸款	.35		%	.32		%	.34		%	.38		%	.41		%
不良資產轉為期末投資組合貸款，再加上奧利奧和其他不良資產	.37			.35			.36			.41			.44

(a) 包括貸款和租賃損失備抵金加上貸款相關承付款的信貸損失負債。


來自持續經營的不良資產和逾期貸款摘要
（百萬美元）
	3/31/2023			12/31/2022			9/30/2022			6/30/2022			3/31/2022
商業和工業	$	170		$	174		$	169		$	197		$	186

房地產 — 商業抵押貸款	59			21			34			35			40
房地產 — 建築	—			—			—			—			—
商業房地產貸款總額	59			21			34			35			40
商業租賃融資	1			1			2			2			3
商業貸款總額	230			196			205			234			229
房地產 — 住宅抵押貸款	75			77			66			67			73
房屋淨值貸款	104			107			112			120			129
消費者直接貸款	3			3			3			3			4
信用卡	3			3			3			3			3
消費者間接貸款	1			1			1			2			1
消費貸款總額	186			191			185			195			210
不良貸款總額 (a)	416			387			390			429			439
奧利奧	13			13			12			9			8
持有待售的不良貸款	18			20			17			25			20
其他不良資產	—			—			—			—			—
不良資產總額	$	447		$	420		$	419		$	463		$	467
累積逾期 90 天或更長時間的貸款	55			60			47			41			55
累積逾期 30 至 89 天的貸款	164			180			187			137			122




來自已終止業務的不良資產——教育貸款業務	3			3			3			3			4
不良貸款轉為期末組合貸款	.35		%	.32		%	.34		%	.38		%	.41		%
不良資產轉為期末投資組合貸款，再加上奧利奧和其他不良資產	.37			.35			.36			.41			.44

(a) 2023 年 1 月 1 日，Key 採用了 ASU 2022-02 金融工具——信貸損失（主題 326）：陷入困境的債務重組和年份披露。與本指南的通過有關的是，截至2023年3月31日的不良貸款包括為遇到財務困難的借款人修改的某些貸款。上一期金額包括不良問題債務重組（TDR），該重組的會計指導在2023年1月1日通過ASU 2022-02後被取消。我們的 2023 年第一季度 10-Q 表將包含有關我們採用這個 ASU 的更多信息。


持續經營業務不良貸款變化摘要
（百萬美元）
	1Q23		4Q22		3Q22		2Q22		1Q22
期初餘額	$	387	$	390	$	429	$	439	$	454
以非應計狀態發放的貸款	143		113		80		118		87

扣款	(60)		(67)		(68)		(59)		(50)
出售的貸款	(2)		(4)		(3)		(8)		—
付款	(31)		(22)		(29)		(35)		(27)
轉賬到奧利奧	(2)		(1)		(1)		(2)		(1)


貸款恢復到應計狀態	(19)		(22)		(18)		(24)		(24)
期末餘額	$	416	$	387	$	390	$	429	$	439

KeyCorp 公佈了 2023 年第一季度利潤

2023年4月20日

第 23 頁


業務線業績
（百萬美元）

																變化 23 年第 1 季度與
	1Q23			4Q22			3Q22			2Q22			1Q22			4Q22		1Q22
消費者銀行
操作摘要
總收入 (TE)	$	842		$	900		$	891		$	824		$	799		(6.4)	%	5.4	%
信貸損失準備金	60			105			37			8			43			(42.9)		39.5
非利息支出	675			698			667			675			663			(3.3)		1.8
歸屬於Key的淨收益（虧損）	81			74			142			107			71			9.5		14.1
平均貸款和租賃	43,086			43,149			42,568			40,827			38,654			(.1)		11.5
平均存款	84,492			87,243			90,044			91,273			91,516			(3.2)		(7.7)
淨貸款扣除額	24			21			17			23			22			14.3		9.1
淨貸款扣除額佔平均貸款總額的比例	.23		%	.19		%	.16		%	.23		%	.23		%	21.1		—
期末不良資產	$	196		$	202		$	195		$	203		$	217		(3.0)		(9.7)
平均分配權益回報率	8.98		%	8.78		%	16.20		%	11.66		%	8.02		%	2.3		12.0


商業銀行
操作摘要
總收入 (TE)	$	841		$	928		$	889		$	842		$	808		(9.4)	%	4.1	%
信貸損失準備金	80			165			74			37			41			(51.5)		95.1
非利息支出	428			461			451			410			414			(7.2)		3.4
歸屬於Key的淨收益（虧損）	264			250			295			317			284			5.6		(7.0)
平均貸款和租賃	76,306			74,100			71,464			67,825			64,684			3.0		18.0
平均持有的待售貸款	876			1,377			1,036			1,016			1,323			(36.4)		(33.8)
平均存款	52,185			54,385			52,272			54,846			57,241			(4.0)		(8.8)
淨貸款扣除額	21			25			27			21			11			(16.0)		90.9
淨貸款扣除額佔平均貸款總額的比例	.11		%	.13		%	.15		%	.12		%	.07		%	(15.4)		57.1
期末不良資產	$	251		$	218		$	224		$	260		$	250		15.1		.4
平均分配權益回報率	10.39		%	10.40		%	12.63		%	14.26		%	13.26		%	(.1)		(21.6)

TE = 應納税等值物