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Corporation 會員SRT: 最低成員SNX：信貸協議新成員2021-04-162021-04-160001177394SNX：TechData Corporation 會員SNX：tdsynnexCredit協議會員2023-02-280001177394SNX：TechData Corporation 會員SNX：tdsynnexCredit協議會員2022-11-300001177394美國公認會計準則：SeniorNotes會員2021-08-090001177394美國公認會計準則：SeniorNotes會員snx：OnePointTwo Five SeniorNotes 到期二萬二萬四會員2021-08-090001177394美國公認會計準則：SeniorNotes會員snx：OnePointTwo Five SeniorNotes 到期二萬二萬四會員2021-08-092021-08-090001177394美國公認會計準則：SeniorNotes會員snx：OnePointsSeveFive SeniorNotes 到期了 TwooshandTwentySix2021-08-090001177394美國公認會計準則：SeniorNotes會員snx：OnePointsSeveFive SeniorNotes 到期了 TwooshandTwentySix2021-08-092021-08-090001177394美國公認會計準則：SeniorNotes會員snx：Twopoint ThreeSeveniorNotes 到期了 twoosantTwentyEight Member2021-08-090001177394美國公認會計準則：SeniorNotes會員snx：Twopoint ThreeSeveniorNotes 到期了 twoosantTwentyEight Member2021-08-092021-08-090001177394snx：TwopointSixFive SeniorNotes 到期兩千三十一個成員美國公認會計準則：SeniorNotes會員2021-08-090001177394snx：TwopointSixFive SeniorNotes 到期兩千三十一個成員美國公認會計準則：SeniorNotes會員2021-08-092021-08-090001177394美國公認會計準則：SeniorNotes會員2022-12-012023-02-280001177394美國公認會計準則：SeniorNotes會員snx：OnePointTwo Five SeniorNotes 到期二萬二萬四會員SRT: 最大成員2021-08-092021-08-090001177394美國公認會計準則：SeniorNotes會員snx：OnePointsSeveFive SeniorNotes 到期了 TwooshandTwentySixSRT: 最大成員2021-08-092021-08-090001177394美國公認會計準則：SeniorNotes會員SRT: 最大成員snx：Twopoint ThreeSeveniorNotes 到期了 twoosantTwentyEight Member2021-08-092021-08-090001177394snx：TwopointSixFive SeniorNotes 到期兩千三十一個成員美國公認會計準則：SeniorNotes會員SRT: 最大成員2021-08-092021-08-090001177394美國公認會計準則：SeniorNotes會員SRT: 最低成員2021-08-092021-08-090001177394美國公認會計準則：SeniorNotes會員SRT: 最低成員2022-12-012023-02-280001177394SNX：其他實體會員美國公認會計準則：信用額度成員2023-02-280001177394SNX：其他實體會員美國公認會計準則：信用額度成員2022-11-300001177394SNX：其他實體會員美國公認會計準則：信用額度成員US-GAAP：財務備用信用證成員2023-02-280001177394SRT: AmericasMeber2022-12-012023-02-280001177394SRT: 歐洲會員2022-12-012023-02-280001177394SRT: 亞太地區會員2022-12-012023-02-280001177394SRT: AmericasMeber2021-12-012022-02-280001177394SRT: 歐洲會員2021-12-012022-02-280001177394SRT: 亞太地區會員2021-12-012022-02-280001177394SNX：mitacholdings 會員SRT：董事會主席成員2023-02-280001177394SNX：mitacholdings 會員SRT：董事會主席成員2022-11-300001177394SNX：Mitacholdings 及子公司會員2023-02-280001177394SNX：Synnex科技國際公司成員2023-02-280001177394SNX：銀星開發有限公司會員2023-02-280001177394SNX：MITAC 國際軍團成員2023-02-280001177394SNX：mitacholdings 會員2023-02-280001177394SRT：董事會主席成員2023-02-280001177394SNX：名譽主席通過 Charitable Remender Trust 成員擔任2023-02-280001177394SNX：Matthew Miaus 配偶成員2023-02-280001177394SNX：mitacholdings 會員SNX：MITAC 註冊會員2023-02-280001177394SNX：MITAC 註冊會員SNX：Synnex科技國際公司成員2023-02-280001177394SNX：MITAC 註冊會員2022-12-012023-02-280001177394SNX：MITAC 註冊會員2021-12-012022-02-280001177394SNX：MITAC 註冊會員2023-02-280001177394SNX：MITAC 註冊會員2022-11-300001177394SNX：2020 股票回購計劃會員2020-06-012020-06-300001177394SNX：2020 股票回購計劃會員2020-06-300001177394SNX：a2023 股票回購計劃會員2023-01-3100011773942023-01-302023-01-300001177394SNX：a2023 股票回購計劃會員2022-12-012023-02-2800011773942023-01-300001177394SNX：a2023 股票回購計劃會員2023-02-280001177394US-GAAP：後續活動成員2023-03-282023-03-280001177394US-GAAP：後續活動成員2023-04-212023-04-210001177394US-GAAP：後續活動成員2023-04-072023-04-070001177394SNX：TechData Corporation 會員2023-02-28iso421:EUR0001177394SNX：TechData Corporation 會員2022-10-060001177394snx: contrixMemberUS-GAAP：衍生成員2020-12-012020-12-01
目錄
美國
證券交易委員會
華盛頓特區 20549
_______________________________________________________________________
表單 10-Q
_______________________________________________________________________
（Mark One）
x根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的季度報告
在截至的季度期間 2023年2月28日
或者
o根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的過渡報告
在從 _______ 到 _______ 的過渡時期
委員會檔案編號： 001-31892
https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1177394/000117739423000033/snx-20230228_g1.jpg
_______________________________________________________________________
TD SYNNEX 公司
（註冊人的確切姓名如其章程所示）
_______________________________________________________________________
特拉華94-2703333
（公司或組織的州或其他司法管轄區）（國税局僱主識別號）
44201 諾貝爾大道, 弗裏蒙特, 加利福尼亞
94538
（主要行政辦公室地址）（郵政編碼）
(510) 656-3333
（註冊人的電話號碼，包括區號）
根據該法第12（b）條註冊的證券：
每個班級的標題交易品種註冊的每個交易所的名稱
普通股，面值每股0.001美元SNX紐約證券交易所
用勾號指明註冊人 (1) 是否在過去 12 個月內（或在要求註冊人提交此類報告的較短時間內）提交了 1934 年《證券交易法》第 13 條或第 15 (d) 條要求提交的所有報告，以及 (2) 在過去的 90 天內是否受到此類申報要求的約束。 是的x沒有 o
用複選標記表明註冊人是否在過去 12 個月內（或者在要求註冊人提交此類文件的較短時間內）以電子方式提交了根據第 S-T 法規（本章第 232.405 節）第 405 條要求提交的所有交互式數據文件。 是的x沒有 o
用複選標記指明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報公司”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。
大型加速過濾器x加速過濾器o
非加速過濾器o規模較小的申報公司o
新興成長型公司o
如果是新興成長型公司，請用複選標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13（a）條規定的任何新的或修訂後的財務會計準則。 o
用複選標記表明註冊人是否為空殼公司（定義見《交易法》第12b-2條）。是的 o沒有 x
註明截至最新可行日期，每類發行人普通股的已發行股票數量。
班級
截至 2023 年 3 月 29 日尚未發行
普通股，面值0.001美元94,357,028

目錄
TD SYNNEX 公司
表格 10-Q
索引
頁面
第一部分
財務信息
3
第 1 項。
財務報表
3
合併資產負債表
3
合併運營報表
4
綜合收益綜合報表
5
股東權益合併報表
6
合併現金流量表
7
合併財務報表附註
8
第 2 項。
管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析
28
第 3 項。
關於市場風險的定量和定性披露
42
第 4 項。
控制和程序
42
第二部分
其他信息
43
第 1A 項。
風險因素
43
第 2 項。
未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用
43
第 6 項。
展品
44
簽名
45
2
目錄
第一部分-財務信息
第 1 項。財務報表
TD SYNNEX 公司
合併資產負債表
（貨幣和股票金額以千計，面值除外）
（未經審計）
2023年2月28日2022年11月30日
資產
流動資產：
現金和現金等價物$539,285 $522,604 
應收賬款，淨額9,357,059 9,420,999 
來自供應商的應收款，淨額974,720 819,135 
庫存8,372,834 9,066,620 
其他流動資產721,338 671,507 
流動資產總額19,965,236 20,500,865 
財產和設備，淨額429,882 421,064 
善意3,832,762 3,803,850 
無形資產，淨額4,390,100 4,422,877 
其他資產，淨額617,186 585,342 
總資產$29,235,166 $29,733,998 
負債和權益
流動負債：
借款，活期$572,771 $268,128 
應付賬款12,997,681 13,988,980 
其他應計負債2,220,164 2,171,613 
流動負債總額15,790,616 16,428,721 
長期借款3,815,952 3,835,665 
其他長期負債528,842 501,856 
遞延所得税負債951,170 942,250 
負債總額21,086,580 21,708,492 
承付款和意外開支 (注意 14)
股東權益：
優先股，$0.001面值， 5,000授權股份， 不已發行或流通的股份
— — 
普通股，$0.001面值， 200,000授權股份， 98,901和 98,696分別於2023年2月28日和2022年11月30日發行的股票
99 99 
額外的實收資本7,400,752 7,374,100 
庫存股， 5,287和 4,049股票分別截至2023年2月28日和2022年11月30日
(458,698)(337,217)
累計其他綜合虧損(635,609)(719,710)
留存收益1,842,042 1,708,234 
股東權益總額8,148,586 8,025,506 
負債和權益總額$29,235,166 $29,733,998 
（由於四捨五入，金額可能無法相加或計算）
隨附的附註是這些合併財務報表（未經審計）不可分割的一部分。
3
目錄
TD SYNNEX 公司
合併運營報表
（貨幣和股票金額以千計，每股金額除外）
（未經審計）
三個月已結束
2023年2月28日2022年2月28日
收入$15,125,371 $15,469,977 
收入成本(14,121,804)(14,501,316)
毛利1,003,567 968,661 
銷售、一般和管理費用(654,223)(652,851)
收購、整合和重組成本(51,182)(93,370)
營業收入298,162 222,440 
利息支出和財務費用，淨額(80,200)(42,343)
其他費用，淨額(156)(4,268)
所得税前收入217,806 175,829 
所得税準備金(50,786)(43,505)
淨收入$167,020 $132,324 
普通股每股收益：
基本$1.76 $1.38 
稀釋$1.75 $1.37 
已發行普通股的加權平均值：
基本94,259 95,584 
稀釋94,539 95,892 
（由於四捨五入，金額可能無法相加或計算）
隨附的附註是這些合併財務報表（未經審計）不可分割的一部分。
4
目錄
TD SYNNEX 公司
綜合收益合併報表
（千元貨幣）
（未經審計）
三個月已結束
2023年2月28日2022年2月28日
淨收入$167,020 $132,324 
其他綜合收入：
該期間未實現的現金流套期保值收益，扣除税款（支出）為（美元）289) 和 ($2,918）分別是截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月
866 8,902 
將現金流套期保值的淨（收益）損失重新分類為淨收益，扣除税收支出（收益）為美元285和 ($2,459）分別是截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月
(854)7,501 
扣除税款後的現金流套期保值未實現收益的總變化12 16,403 
外幣折算調整及其他，扣除税收優惠（費用）美元1,919和 ($75）分別是截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月
84,089 2,776 
其他綜合收入84,101 19,179 
綜合收入$251,121 $151,503 
（由於四捨五入，金額可能無法相加或計算）
隨附的附註是這些合併財務報表（未經審計）不可分割的一部分。
5
目錄
TD SYNNEX 公司
股東權益合併報表
（以千計的貨幣，每股金額除外）
（未經審計）
三個月已結束
2023年2月28日2022年2月28日
股東權益總額，期初餘額$8,025,506 $7,905,975 
普通股和額外實收資本：
期初餘額7,374,199 7,271,435 
基於股份的薪酬24,595 20,327 
為員工福利計劃發行的普通股2,057 2,116 
期末餘額7,400,851 7,293,878 
庫存股：
期初餘額(337,217)(201,139)
回購普通股以預扣股票獎勵的税款(6,681)(5,478)
回購普通股(114,800)(23,757)
期末餘額(458,698)(230,374)
留存收益：
期初餘額1,708,234 1,171,873 
淨收入167,020 132,324 
宣佈的現金分紅(33,212)(28,829)
期末餘額1,842,042 1,275,368 
累計其他綜合虧損：
期初餘額(719,710)(336,194)
其他綜合收入84,101 19,179 
期末餘額(635,609)(317,015)
股東權益總額，期末餘額$8,148,586 $8,021,857 
每股申報的現金分紅$0.35 $0.30 
（由於四捨五入，金額可能無法相加或計算）
隨附的附註是這些合併財務報表（未經審計）不可分割的一部分。
6
目錄
TD SYNNEX 公司
合併現金流量表
（千元貨幣）
（未經審計）
三個月已結束
2023年2月28日2022年2月28日
來自經營活動的現金流：
淨收入$167,020 $132,324 
為使淨收入與經營活動中使用的淨現金相協調而進行的調整：
折舊和攤銷104,678 155,501 
基於股份的薪酬24,595 20,327 
可疑賬款準備金5,898 15,927 
其他2,326 3,424 
運營資產和負債的變化：
應收賬款，淨額187,536 (420,981)
來自供應商的應收款，淨額(148,081)14,721 
庫存740,959 (1,243,348)
應付賬款(1,140,046)149,738 
其他運營資產和負債(47,680)(148,081)
用於經營活動的淨現金(102,795)(1,320,448)
來自投資活動的現金流：
購買財產和設備(37,278)(25,217)
其他3,071 — 
用於投資活動的淨現金(34,207)(25,217)
來自融資活動的現金流：
已支付的股息(33,212)(28,829)
回購普通股(114,800)(23,757)
循環信用貸款的淨借款303,349 930,844 
長期債務的本金支付(21,166)(20,400)
發行普通股的收益2,057 2,116 
回購普通股以預扣股票獎勵的税款(6,681)(5,478)
融資活動提供的淨現金129,547 854,496 
匯率變動對現金、現金等價物和限制性現金的影響23,884 6,663 
現金、現金等價物和限制性現金的淨增加（減少）16,429 (484,506)
期初現金、現金等價物和限制性現金522,856 994,913 
期末現金、現金等價物和限制性現金$539,285 $510,407 
（由於四捨五入，金額可能無法相加或計算）
隨附的附註是這些合併財務報表（未經審計）不可分割的一部分。
7
目錄
TD SYNNEX 公司
合併財務報表附註
在截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月中
(除每股金額或另有説明外，貨幣和股票金額均以千計)
（未經審計）

註釋 1—組織和陳述依據：
TD SYNNEX Corporation（及其子公司，以下簡稱 “SYNNEX”、“TD SYNNEX” 或 “公司”）是信息技術（“IT”）生態系統的全球領先分銷商和解決方案聚合商， 總部位於加利福尼亞州弗裏蒙特和佛羅裏達州克利爾沃特，業務遍及北美和南美、歐洲、亞太地區和日本。該公司在以下地區運營 三基於其地理區域的可報告細分市場：美洲、歐洲和亞太地區以及日本（“APJ”）。
2021年3月22日，SYNNEX簽訂了合併協議和計劃（“合併協議”），規定傳統的SYNNEX Corporation將通過一系列合併收購佛羅裏達州一家公司Legacy Tech Data Corporation（“Tech Data”），這將導致Tech Data成為TD SYNNEX Corporation的間接子公司（統稱為 “合併”）。2021年9月1日，根據合併協議的條款，公司收購了Tech Data的母公司Tiger Parent（AP）Corporation的所有已發行普通股，對價為美元1.6十億現金 ($)1.1一美元生效後有十億現金500.0在合併生效之前，老虎母公司（美聯社）公司的唯一股東兼阿波羅環球管理公司的子公司Tiger Parent Holdings, L.P. 向老虎母公司（AP）公司出資了百萬美元的股權）以及 44SYNNEX 百萬股普通股，價值約為 $5.6十億。合併後的公司被稱為TD SYNNEX。
合併財務報表包括公司、其全資子公司、少數股東不持有實質性參與權的多數股權子公司以及可變利益實體的賬目（如果公司是主要受益人）。所有公司間賬户和交易均已取消。該公司的運營年度於11月30日結束。
隨附的截至2023年2月28日以及截至2023年2月28日和2022年2月28日三個月的未經審計的中期合併財務報表由公司根據美國（“美國”）的規章制度編制，未經審計證券交易委員會（“SEC”）。根據此類細則和條例，美國根據公認會計原則（“GAAP”）編制的財務報表中通常包含的某些信息和腳註披露已被壓縮或省略。管理層認為，隨附的未經審計的合併財務報表反映了所有調整，僅包括正常的經常性調整，這些調整是公允陳述公司截至本報告所述期間的財務狀況及其經營業績和現金流所必需的。這些財務報表應與公司截至2022年11月30日財年的10-K表年度報告中包含的年度經審計的財務報表及其附註一起閲讀。
中期經營業績不一定代表全年的財務業績，公司也沒有就此作出任何陳述。由於使用了四捨五入的數字，某些列和行可能無法相加或計算。
注意事項 2—重要會計政策摘要：
有關公司重要會計政策的討論，請參閲公司截至2022年11月30日的財年10-K表年度報告中的討論。在截至2023年2月28日的三個月中，沒有通過任何重要的新會計聲明。
估算值的使用
根據公認會計原則編制財務報表要求管理層做出估計和假設，這些估計和假設會影響報告的資產和負債金額、財務報表發佈之日或有資產和負債的披露以及報告期內報告的收入和支出金額。公司定期評估這些估計，並根據歷史經驗和公司認為合理的各種假設進行評估。實際結果可能與估計值有所不同。
8
目錄
TD SYNNEX 公司
合併財務報表附註
在截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月中
(除每股金額或另有説明外，貨幣和股票金額均以千計)
（未經審計）
信用風險的集中度
可能使公司高度集中信用風險的金融工具主要包括現金和現金等價物、應收賬款、來自供應商的應收賬款和衍生工具。
公司的現金和現金等價物及衍生工具由信用狀況良好的金融機構進行交易和維護，管理層定期監控其組成和到期日。截至2023年2月28日，公司尚未因此類存款和衍生工具遭受任何重大信用損失。
應收賬款包括來自客户（包括關聯方客户）的應付金額。來自供應商的應收款淨額包括主要來自科技行業的原設備製造商（“OEM”）供應商的應收款項。公司對客户的財務狀況進行持續的信用評估，並在認為必要時限制發放的信貸金額，但通常不需要抵押品。公司還保留了預期信用損失準備金。在估算所需準備金時，公司考慮了應收賬款投資組合的整體質量和老化、信用保險的存在以及具體確定的客户和供應商風險。
下表提供了在指定時期內從供應商處購買的產品所產生的收入，這些產品超過了我們合併收入的10％（佔合併收入的百分比）：
三個月已結束
2023年2月28日2022年2月28日
蘋果公司11 %13 %
惠普公司
不適用(1)
10 %
_________________________
(1) 在本報告所述期間，從該供應商購買的產品產生的收入不到合併收入的10％。
一位客户佔了 11在截至2023年2月28日的三個月中，佔公司總收入的百分比。在截至2022年2月28日的三個月中，沒有一個客户佔公司總收入的10％以上。截至2023年2月28日和2022年11月30日，沒有任何單一客户佔合併應收賬款餘額的10％以上。
應收賬款

公司保留了可疑賬款備抵額作為估算值，以彌補未來預期的信貸損失，這是由於客户或原始設備製造商供應商為支付未清餘額而收取的款項存在不確定性。在估算所需補貼時，公司考慮了歷史信貸損失、當前狀況以及合理和可支持的預測。根據當前條件的差異以及預測的宏觀經濟狀況的變化，例如失業率或國內生產總值的增長，對歷史損失信息進行了調整。當存在相似的風險特徵時，使用基於年齡的儲備模型對預期信用損失進行估算。不具有共同風險特徵的應收賬款是逐一評估的。

公司與全球金融機構有未承諾的供應鏈融資計劃，根據這些計劃，金融機構可以在沒有追索權的情況下收購某些客户及其關聯公司的貿易應收賬款。這些計劃下的可用能力取決於公司與這些客户的貿易應收賬款水平以及金融機構購買此類應收賬款的意願。此外，其中某些計劃還要求公司繼續服務、管理和收取已出售的應收賬款。截至2023年2月28日和2022年11月30日，根據這些計劃出售給金融機構並由其持有的應收賬款為美元1.1十億和美元1.4分別為十億。與出售這些設施下的貿易應收賬款相關的折扣費包含在合併運營報表中的 “淨利息支出和財務費用” 中。這些計劃的折扣費總額為 $11.7百萬和美元3.0在截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月中，分別為百萬人。
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TD SYNNEX 公司
合併財務報表附註
在截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月中
(除每股金額或另有説明外，貨幣和股票金額均以千計)
（未經審計）
季節性
該公司的經營業績受到IT產品行業季節性的影響。由於資本預算、聯邦政府支出以及客户和最終用户的購買週期模式，該公司在第一和第四財季的銷售額歷來略有增加。這些歷史模式可能不會在後續時期重演。
收入確認
該公司主要通過銷售各種IT產品來創收。
當控制權移交給客户時，公司確認銷售IT硬件和軟件的收入，也就是產品發貨或交付的時候。公司在獲得書面批准、合同簽訂、確定各方權利（包括付款條件）、合同具有商業實質且可能收取對價的情況下，就與客户簽訂的合同進行核算。通過已執行的協議或其他簽署文件將客户的採購訂單與對公司銷售條款和條件的約束一起視為與客户簽訂的合同。公司銷售的產品通過從公司設施發貨、直接從供應商處直接發貨或通過電子方式交付軟件產品來交付。在安排包括客户接受條款的情況下，當公司能夠客觀地驗證產品是否符合接受所依據的規格並且客户對產品擁有控制權時，收入即被確認。列報的收入是扣除向客户收取並匯給政府當局的税款。公司通常在發貨時或根據具體的合同規定向客户開具發票。付款應根據合同條款支付，不包含重要的融資部分。服務收入少於 10佔所列期間總收入的百分比。
銷售回報和補貼準備金是根據歷史數據估算的，並與確認收入同時入賬。根據歷史經驗，在銷售時記錄估計產品回報的負債，並根據產品退貨時預計記錄在庫存中的金額確認資產。公司定期審查和調整這些條款。根據對合同條款和歷史經驗的評估，在銷售時，向客户提供的提前付款折扣和批量激勵回扣被視為可變對價，收入會減少。
公司按淨額確認某些合同的收入，在這些合同中，公司的履約義務是安排另一方提供產品或服務，或為交付公司不承擔所有權風險和回報的庫存提供物流服務，方法是確認在不承擔相關收入成本的情況下獲得的收入利潤。此類安排包括供應商服務合同、合同後軟件支持服務、雲計算和軟件即服務安排、某些履行合同和延長保修合同。
公司將運輸和裝卸活動視為完成產品銷售的成本。當產品控制權移交給客户時，運費收入包含在收入中，相關的運輸和手續費包含在收入成本中。
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TD SYNNEX 公司
合併財務報表附註
在截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月中
(除每股金額或另有説明外，貨幣和股票金額均以千計)
（未經審計）
改敍
為了與本期列報保持一致，對合並財務報表中的前期金額進行了某些重新分類。這些重新分類並未對先前報告的數額產生重大影響。
最近發佈的會計公告
2022 年 9 月，FASB 發佈了會計準則更新，要求買方在供應商融資計劃中加強新的披露。披露將包括該計劃的關鍵條款，包括付款條件以及相關債務的金額、包括此類債務的財務報表標題以及該期間與債務相關的活動的展期。新的會計準則必須追溯到所提出的最早的比較期，但向前滾動要求除外，該要求應在未來採用。該會計準則從截至2024年2月29日的季度開始對公司生效，但向前滾動要求除外，該要求對截至2025年2月28日的季度生效。允許提前收養。儘管新會計準則預計不會對公司的財務狀況、經營業績或現金流產生影響，但公司目前正在評估新會計準則將對合並財務報表附註中與供應商財務計劃義務相關的披露產生的影響。
2020年3月，財務會計準則委員會在有限的時間內發佈了可選指導方針，以減輕考慮或承認參考利率改革影響的潛在負擔，特別是停止倫敦銀行同業拆借利率（“LIBOR”）對財務報告的風險。該指南提供了在滿足某些標準的情況下將公認會計原則應用於合同、套期保值關係和其他受參考利率改革影響的交易的可選權宜之計和例外情況。修正案是選擇性的，自發布之日起對所有實體生效，有效期至2022年12月31日，根據財務會計準則委員會於2022年12月發佈的最新消息，修正案已延長至2024年12月31日。該公司目前預計這項新指南的通過不會產生任何重大影響。
注意事項 3—收購、整合和重組成本：
收購、整合和重組成本主要包括與合併相關的成本以及與合併前由Tech Data啟動的全球業務優化2計劃（“GBO 2計劃”）相關的成本。
合併
公司承擔了與合併完成相關的收購、整合和重組成本，包括專業服務成本、人事和其他成本、長期資產費用和終止費以及股票薪酬支出。專業服務成本主要包括IT和其他諮詢服務以及法律費用。人事和其他成本主要包括與留用和其他獎金、遣散費和重複勞動力成本相關的成本。長期資產費用和終止費由加速折舊和攤銷費用組成，金額為美元6.2百萬和美元52.9在截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月中分別記錄了百萬人， 由於某些IT系統的整合導致資產使用壽命的變化，以及10.2在截至2023年2月28日的三個月中，記錄了與某些IT系統相關的終止費的百萬美元。股票薪酬支出主要涉及將合併前發佈的某些基於科技數據績效的股票獎勵轉換為TD SYNNEX的限制性股票獎勵相關的成本（參見 注意事項 4-基於股份的薪酬（以獲取更多信息）以及與合併同時發放的某些限制性股票獎勵的費用。
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合併財務報表附註
在截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月中
(除每股金額或另有説明外，貨幣和股票金額均以千計)
（未經審計）
在截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月中，與合併相關的收購和整合費用由以下內容組成：
三個月已結束
2023年2月28日2022年2月28日
專業服務成本$6,810 $8,148 
人事和其他費用13,007 10,944 
長期資產費用和終止費16,376 52,871 
基於股票的薪酬11,521 13,576 
總計$47,714 $85,539 
GBO 2 節目
在合併之前，Tech Data實施了GBO 2計劃，其中包括投資優化和標準化流程，應用數據和分析，以便在快速變化的環境中變得更加敏捷，提高生產力、盈利能力和優化網絡營運資本。TD SYNNEX將該計劃與公司的整合活動一起繼續進行。與GBO 2計劃相關的收購、整合和重組費用主要由重組成本和其他成本組成。重組成本包括遣散費和其他相關的退出成本，包括某些諮詢費用。其他成本主要包括人事成本、設施成本和某些與重組活動無關的專業服務費。
該公司根據GBO 2計劃承擔的收購、整合和重組成本為美元3.5百萬和美元7.8在截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月中，分別為百萬人。該公司預計未來不會在GBO 2計劃下產生材料成本。截至2023年2月28日，與重組成本相關的現金支付以及與GBO 2計劃相關的應計重組餘額並不重要。
注意 4—基於股份的薪酬：
TD SYNNEX 股票激勵計劃概述
公司根據估計的公允價值認可向員工和董事發放的所有股份獎勵的基於股份的薪酬支出，包括員工股票期權、限制性股票獎勵（“RSA”）、限制性股票單位（“RSU”）、基於績效的限制性股票單位和員工股票購買權。
下表彙總了截至2023年2月28日的三個月中公司對TD SYNNEX股票激勵計劃的股票獎勵活動。
公司股票期權變動摘要如下：
股票期權
餘額，2022 年 11 月 30 日
677 
已鍛鍊(26)
餘額，2023 年 2 月 28 日
651 
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合併財務報表附註
在截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月中
(除每股金額或另有説明外，貨幣和股票金額均以千計)
（未經審計）
公司非既得RSA和RSU的變更摘要如下所示：
RSA 和 RSU
截至 2022 年 11 月 30 日為非既得
1,307 
已授予44 
既得(165)
已取消(43)
截至 2023 年 2 月 28 日為非既得
1,143 
TD SYNNEX股票激勵計劃合併運營報表中基於股份的薪酬支出摘要如下所示：
三個月已結束
2023年2月28日2022年2月28日
銷售、一般和管理費用$13,074 $6,750 
收購、整合和重組成本（關於與合併有關的裁決）1,492 1,803 
基於股份的薪酬支出總額$14,566 $8,553 
科技數據股票獎
在合併之前，Tech Data的某些員工獲得了Tiger Parent Holdings L.P. 的績效股權獎勵。Tiger Parent Holdings L.P. 是一家合夥實體，是Tiger Parent（AP）Corporation和Tech Data的母公司，在合併完成時尚未歸屬。合併完成後，未歸屬的基於績效的股權獎勵被轉換為TD SYNNEX的限制性股票，這些股票歸屬於 兩年.     
下表彙總了截至2023年2月28日的三個月中與這些限制性股票相關的活動：
限制性股票
截至 2022 年 11 月 30 日為非既得
350
既得(12)
已取消(30)
截至 2023 年 2 月 28 日為非既得
308 
限制性股票的公允價值為 $127.60合併結束後的每股薪酬支出在合併運營報表中的 “收購、整合和重組成本” 中按直線方式記作基於股份的薪酬支出。該公司記錄了 $10.0百萬和美元11.7在截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月中，與 “收購、整合和重組成本” 中的這些限制性股票相關的基於股份的薪酬支出分別為百萬美元。截至 2023 年 2 月 28 日，有 $19.8與這些限制性股票相關的未攤銷股份薪酬支出總額中的百萬美元將在加權平均攤銷期內確認 0.5年份。
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合併財務報表附註
在截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月中
(除每股金額或另有説明外，貨幣和股票金額均以千計)
（未經審計）
注意 5—資產負債表組成部分：
現金、現金等價物和限制性現金：
下表對合並資產負債表中報告的現金、現金等價物和限制性現金進行了對賬，這些現金等價物和限制性現金的總和等於合併現金流量表中顯示的相同金額的總和：
截至
2023年2月28日2022年11月30日
現金和現金等價物$539,285 $522,604 
限制性現金包含在其他流動資產中— 252 
現金、現金等價物和限制性現金$539,285 $522,856 
應收賬款，淨額：
截至
2023年2月28日2022年11月30日
應收賬款$9,493,317 $9,550,741 
減去：可疑賬款備抵金(136,258)(129,742)
應收賬款，淨額$9,357,059 $9,420,999 
來自供應商的應收賬款，淨額：
截至
2023年2月28日2022年11月30日
來自供應商的應收賬款$991,783 $831,539 
減去：可疑賬款備抵金(17,063)(12,404)
來自供應商的應收款，淨額$974,720 $819,135 
可疑貿易應收賬款備抵金：
截至2022年11月30日的餘額
$129,742 
增補5,898 
註銷、收回、重新分類和外匯折算618 
截至2023年2月28日的餘額
$136,258 
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合併財務報表附註
在截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月中
(除每股金額或另有説明外，貨幣和股票金額均以千計)
（未經審計）
供應商可疑應收賬款備抵金：
截至2022年11月30日的餘額
$12,404 
增補4,918 
註銷、重新分類和外匯折算(259)
截至2023年2月28日的餘額
$17,063 
累計其他綜合虧損：
扣除税款的累計其他綜合虧損（“AOCI”）的組成部分如下：
未實現的收益
論現金流
樹籬，淨重
税		外幣
翻譯
調整等，
扣除税款		總計
截至2022年11月30日的餘額
$6,169 $(725,879)$(719,710)
重新分類前的其他綜合收入866 84,089 84,955 
對累積的其他綜合損失的損失進行重新分類(854)— (854)
截至2023年2月28日的餘額
$6,181 $(641,790)$(635,609)
請參閲 注意事項 6-用於存放損益的衍生工具從AOCI重新歸類為合併運營報表。
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在截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月中
(除每股金額或另有説明外，貨幣和股票金額均以千計)
（未經審計）
注意 6—衍生工具：
在正常業務過程中，公司面臨外幣風險、利率風險、股票風險、大宗商品價格變動和信用風險。公司進行交易並擁有貨幣資產和負債，這些資產和負債以法人實體本位幣以外的貨幣計價。公司可能會簽訂遠期合約、期權合約、互換或其他衍生工具，以抵消預期未來現金流、收益、對某些國際子公司的淨投資以及某些現有資產和負債的部分風險。但是，公司可能出於各種原因選擇不對衝某些風險敞口，包括但不限於會計考慮以及對衝特定風險敞口所帶來的高昂經濟成本。無法保證套期保值會抵消外幣匯率或利率變動所造成的一部分以上的財務影響。公司不使用衍生工具來承擔股票風險和信用風險。公司的套期保值計劃不用於交易或投機目的。
所有衍生品均按其公允價值在資產負債表上確認。衍生品公允價值的變化記錄在合併運營報表中，或作為AOCI的一部分記錄在合併資產負債表中，如下所述。
現金流套期保值
該公司使用利率互換衍生品合約，以經濟的方式將其部分浮動利率債務轉換為固定利率債務。互換的到期日各不相同 2023 年 10 月。在對衝項目在收益中確認之前，現金流套期保值的收益和損失將記錄在AOCI中。與利息支付的現金流套期保值相關的遞延損益在確認相關支出的同一時期內在 “利息支出和財務費用淨額” 中確認。如果預測的套期保值交易很可能不會在最初確定的時間段內或隨後的兩個月時間段內發生，則必須將指定為現金流套期保值的衍生工具取消為套期保值。與此類衍生工具相關的AOCI的遞延收益和虧損被重新歸類為取消指定期間的收益。此類衍生工具公允價值的任何後續變化均記錄在收益中，除非它們被重新指定為其他交易的套期保值。公司在合併現金流量表中將與現金流套期保值結算相關的現金流歸類為經營活動。
淨投資套期保值
該公司已簽訂外幣遠期合約，以套期保值其對以歐元計價的外國業務的部分淨投資，這些業務被指定為淨投資套期保值。公司進行淨投資套期保值，以抵消因外匯匯率波動而導致公司投資歐元職能子公司的美元價值變動的風險。淨投資套期保值的收益和虧損已記錄在AOCI中，並將一直保留在AOCI中，直到出售或大幅清算公司投資的標的資產。在套期保值工具的有效期內，通過系統合理的方法，在合併運營報表中確認了被排除在有效性評估之外的套期保值成分的初始公允價值。公司在合併現金流量表中將與淨投資套期保值結算相關的現金流歸類為投資活動。
非指定衍生品
公司使用短期遠期合約來抵消以各自實體本位幣以外的貨幣計價的資產和負債的外匯風險。這些合約未被指定為對衝工具，其到期或結算時間為 十二個月。未被指定為套期保值工具的衍生品通過與該衍生品相關的財務報表細列項目的收益調整為公允價值。
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合併財務報表附註
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(除每股金額或另有説明外，貨幣和股票金額均以千計)
（未經審計）
合併資產負債表中衍生工具的公允價值
公司衍生工具的公允價值披露於 注意事項 7-公允價值測量，彙總見下表：
截至的價值
資產負債表細列項目2023年2月28日2022年11月30日
未被指定為對衝工具的衍生工具：
外匯遠期合約（名義價值）$1,671,216 $1,853,188 
其他流動資產14,152 9,597 
其他應計負債6,907 16,085 
被指定為現金流套期保值的衍生工具：
利率互換（名義價值）$1,000,000 $1,000,000 
其他流動資產14,935 17,222 
被指定為淨投資套期保值的衍生工具：
外幣遠期合約（名義價值）$520,000 $523,750 
其他應計負債392 255 
其他長期負債21,774 16,420 
公司終止了名義價值為美元的利率互換400.02021 年 12 月有百萬。終止的利率互換的累計虧損為美元16.0在截至2023年9月的這段時間內，將100萬美元從AOCI重新分類為 “利息支出和財務費用，淨額”.
活動量
外匯遠期合約的名義金額代表外幣總額，主要包括將在到期時買入或賣出的澳元、巴西雷亞爾、英鎊、加元、人民幣、捷克克朗、丹麥克朗、歐元、印度盧比、印度尼西亞盧比、日元、墨西哥比索、挪威克朗、菲律賓比索、波蘭茲羅提、新加坡元、瑞典克朗、瑞士法郎和土耳其里拉。未償還衍生工具的名義金額是衡量未償還交易量的一種指標，並不代表公司的信貸敞口或市場損失金額。隨着貨幣和利率的變化，公司的信用損失和市場風險敞口將隨着時間的推移而變化。
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在截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月中
(除每股金額或另有説明外，貨幣和股票金額均以千計)
（未經審計）
衍生工具對AOCI和合並運營報表的影響
下表顯示了公司在本報告所述期間被指定為現金流套期保值和其他綜合收益（“OCI”）淨投資套期保值且未在合併運營報表中被指定為套期保值工具的税前收益和虧損：
三個月已結束
收入收益（虧損）的位置2023年2月28日2022年2月28日
未被指定為對衝工具的衍生工具：
外匯遠期合約確認的虧損，淨額(1)
收入成本$(16,901)$(9,893)
外匯遠期合約確認的虧損，淨額(1)
其他費用，淨額(2,563)(210)
總計 $(19,464)$(10,103)
被指定為現金流套期保值的衍生工具：
OCI確認的利率互換收益$1,154 $11,820 
利率互換的收益（虧損）從AOCI重新歸類為收入利息支出和財務費用，淨額$1,138 $(9,960)
被指定為淨投資套期保值的衍生工具：
OCI確認的外匯遠期合約損失(2)
$(8,025)$— 
收入中確認的收益（不包括在成效測試之外的金額）(2)
利息支出和財務費用，淨額$2,278 $— 
____________________________
(1) 收益和損失在很大程度上抵消了以非功能貨幣計價的資產和負債變動所產生的貨幣損益。
(2) 在截至2022年2月28日的三個月中，公司沒有未償還的淨投資套期保值。
除了上面顯示的2023財年的淨投資對衝金額外，有效性評估中沒有排除任何重大損益金額。AOCI的現有淨收益預計將在未來十二個月內重新歸類為正常業務過程中的收益9.8百萬。
衍生金融工具的信用敞口僅限於交易對手在合同下的義務超過公司對交易對手的義務的金額（如果有）。公司通過仔細評估交易對手的信用狀況和從有限的金融機構中選擇交易對手來管理潛在的信用損失風險。
注意 7—公允價值測量：
公司的公允價值衡量標準分為以下三類之一進行分類和披露：
級別1：活躍市場中未經調整的報價，可在計量日獲得相同的、不受限制的資產或負債的報價；
第 2 級：不活躍市場的報價，或者在資產或負債的整個期限內可以直接或間接觀察到的投入；以及
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(除每股金額或另有説明外，貨幣和股票金額均以千計)
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3級：需要既對公允價值計量具有重要意義又不可觀察（即由很少或根本沒有市場活動的支持）的投入的價格或估值技術。
下表彙總了公司經常性以公允價值計量的投資和金融工具的估值：
截至2023年2月28日
截至2022年11月30日
公允價值計量類別公允價值計量類別
總計第 1 級第 2 級第 3 級總計第 1 級第 2 級第 3 級
資產：
遠期外幣兑換合約未被指定為套期保值$14,152 $— $14,152 $— $9,597 $— $9,597 $— 
利率互換14,935 — 14,935 — 17,222 — 17,222 — 
負債：
遠期外幣兑換合約未被指定為套期保值$6,907 $— $6,907 $— $16,085 $— $16,085 $— 
被指定為淨投資套期保值的遠期外幣兑換合約— — 22,166 — 16,675 — 16,675 — 
遠期外匯合約的公允價值是根據銀行或外幣交易商報出的外幣即期和遠期匯率來衡量的。利率互換的公允價值是使用標準估值模型來衡量的，這些模型使用公開市場上隨時可用的投入，或者可以從可觀察的市場交易（包括倫敦銀行同業拆借利率和遠期利率）中得出。截至2023年2月28日和2022年11月30日，不履約風險對衍生工具公允價值的影響並不大。
應收賬款、應付賬款和短期債務的賬面價值接近公允價值，這是因為它們的到期日短，利率本質上是可變的。公司定期貸款的賬面價值接近其公允價值，因為它們的利率與現有市場利率相似。優先票據的估計公允價值約為 $2.1截至2023年2月28日和2022年11月30日，為十億。
在截至2023年2月28日的三個月中，有 不公允價值計量類別級別之間的轉移。
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TD SYNNEX 公司
合併財務報表附註
在截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月中
(除每股金額或另有説明外，貨幣和股票金額均以千計)
（未經審計）
注意 8—借款：
借款包括以下內容：
截至
2023年2月28日2022年11月30日
TD SYNNEX 美國應收賬款證券化協議
$110,000 $— 
承諾和非承諾的循環信貸額度和借款387,771 193,128 
TD SYNNEX 定期貸款的當前部分75,000 75,000 
借款，活期$572,771 $268,128 
TD SYNNEX 定期貸款$1,331,250 $1,350,000 
TD SYNNEX 優先票據2,500,000 2,500,000 
其他信貸協議和長期債務7,275 9,690 
長期借款，扣除未攤銷的債務折扣和發行成本$3,838,525 $3,859,690 
減去：未攤銷的債務折扣和發行成本(22,573)(24,025)
長期借款$3,815,952 $3,835,665 
TD SYNNEX 美國應收賬款證券化安排
在美國，公司制定了應收賬款證券化計劃，為其運營提供額外資金（“美國應收賬款安排”）。 U根據美國增值税安排的條款，公司及其作為美國增值税安排一方的子公司最多可以借款1.5十億美元，基於符合條件的貿易應收賬款。美國 AR 安排的到期日為 2024 年 12 月。根據美國 AR 安排，有效借貸成本是基於貸款人構成的混合利率，其中包括現行交易商商業票據利率和基於擔保隔夜融資利率 (“SOFR”) 的利率。此外， 貸款人承付款中已用部分的應付計劃費應計為 0.75% 每年。根據貸款人調整後的承諾支付融資費，按不同等級計入 0.30% 每年和 0.40%每年，視不時未清預付款的金額而定。
根據美國AR 安排的條款，公司及其某些美國子公司循環向一家全資子公司出售其應收賬款，將其應收賬款出售給一家處於破產邊緣的全資子公司。此類應收賬款記錄在合併資產負債表中，總額約為美元2.6十億和美元2.9截至2023年2月28日和2022年11月30日，分別為十億。借款的資金來自質押公司破產偏遠子公司收購的應收賬款的所有權利、所有權和利息作為擔保。根據美國 AR 安排收到的任何款項均作為債務記錄在公司的合併資產負債表上。
有 $110.0截至2023年2月28日，根據美國AR 安排未償還的百萬美元，利率為 5.51%。有 不截至2022年11月30日，根據美國AR 安排未繳的款項。
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TD SYNNEX 公司
合併財務報表附註
在截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月中
(除每股金額或另有説明外，貨幣和股票金額均以千計)
（未經審計）
TD SYNNEX 信貸協議
公司是截至2021年4月16日與貸款方和北卡羅來納州花旗銀行簽訂的信貸協議（“TD SYNNEX信貸協議”）的當事方，根據該協議，公司收到了延長優先無抵押循環信貸額度的承諾，其本金總額不超過美元3.5十億美元，應公司的要求，可將該循環信貸額度（“TD SYNNEX循環信貸額度”）增加總額最多為美元，但須由貸款人自行決定500.0百萬。截至2023年2月28日或2022年11月30日，道明SYNNEX循環信貸額度下沒有未償金額。TD SYNNEX信貸協議還包括優先無抵押定期貸款（“TD SYNNEX定期貸款”，連同TD SYNNEX循環信貸額度，“TD SYNNEX信貸額度”），原始本金總額為美元1.5十億美元，這筆資金全額與合併的完成有關。根據TD SYNNEX信貸協議，借款人是公司。TD SYNNEX 信貸協議沒有擔保人。 TD SYNNEX信貸協議的到期日為2021年9月截止日期五週年，截止日期為2026年9月，但就循環信貸額度而言， 二一年在公司事先通知貸款人以及貸款人同意延長該到期日的前提下延期。
TD SYNNEX定期貸款的未償本金按季度分期支付，金額等於 1.25原始 $ 的百分比1.5十億本金餘額，定期貸款的未償本金在到期日全額到期。對於倫敦銀行同業拆借利率（或繼任貸款）貸款，根據TD SYNNEX信貸協議借入的貸款產生利息，其年利率等於適用的倫敦銀行同業拆借利率（或繼承利率）加上適用的保證金，其範圍可能為 1.125% 至 1.750%，基於公司的公共債務評級（定義見TD SYNNEX信貸協議）。基準利率貸款的適用利潤率為 1.00比基於倫敦銀行同業拆借利率（或繼任利率）的貸款的相應利潤率低百分比。除了這些借款利率外，還有一筆承諾費，其範圍為 0.125% 至 0.300根據公司的公共債務評級，TD SYNNEX循環信貸額度下任何未使用的承諾的百分比。TD SYNNEX 定期貸款的有效利率為 6.02% 和 5.46% 分別截至2023年2月28日和2022年11月30日。公司使用利率互換衍生品合約將TD SYNNEX定期貸款的一部分經濟地轉換為固定利率債務（見 注意事項 6-衍生工具（供進一步討論）。
TD SYNNEX信貸協議包含各種貸款契約，這些契約是為評級相似的借款人提供類似貸款的慣例，限制了公司及其子公司採取某些行動的能力。TD SYNNEX信貸協議還包含財務契約，要求遵守最大債務與息税折舊攤銷前利潤比率和最低利息覆蓋率，每種情況均在每個財季的最後一天進行測試。TD SYNNEX信貸協議還包含各種慣常違約事件，包括與公司控制權變更有關的違約事件。
TD SYNNEX 優先票據
2021 年 8 月 9 日，該公司完成了 $ 的發行2.5優先無抵押票據的本金總額為十億美元，包括美元700.0百萬的 1.25到期優先票據百分比 2024年8月9日, $700.0百萬的 1.75到期優先票據百分比 2026年8月9日, $600.0百萬的 2.375到期優先票據百分比 2028年8月9日，以及 $500.0百萬的 2.65到期優先票據百分比 2031年8月9日（統稱為 “優先票據”，以及此類發行，即 “優先票據發行”）。該公司支出 $19.6百萬美元用於支付優先票據的發行成本。公司每半年為2月9日和8月9日的票據支付利息。本次發行的淨收益用於為與合併相關的應付現金對價總額的一部分提供資金，為公司的某些現有債務再融資，支付相關費用和開支，以及用於一般公司用途。
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合併財務報表附註
在截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月中
(除每股金額或另有説明外，貨幣和股票金額均以千計)
（未經審計）
如果該系列優先票據的信用評級被降級（或降級並隨後升級），則每個系列優先票據的應付利率將不時進行調整。 在 (i) 之前，公司可以隨時全部或不時部分贖回優先票據 2022年8月9日（“2024年面值贖回日期”）對於2024年優先票據，（ii） 2026年7月9日就2026年優先票據而言（“2026年票面贖回日期”），（iii） 2028年6月9日（2028年優先票據的 “2028年票面贖回日期”），以及（iv） 2031年5月9日對於2031年優先票據（“2031年票面贖回日期”，連同2024年票面贖回日期、2026年票面贖回日期和2028年票面贖回日期，各為 “票面贖回日期”，統稱為 “票面贖回日期”），贖回價格等於 (x) 中較大者 100待贖回的適用優先票據本金總額的百分比，以及 (y) 優先票據本金和利息的剩餘定期還款額的現值之和，每半年按等於適用國債利率加上之和的貼現率折現至贖回之日 152024年優先票據的基點， 202026年優先票據的基點以及 252028年優先票據和2031年優先票據的基點，加上截至贖回日（但不包括贖回日）的應計和未付利息。公司還可以在適用的票面贖回日當天或之後隨時選擇全部或部分贖回任何系列的優先票據，贖回價格等於 100要贖回的優先票據本金的百分比。
2022年6月14日，公司開始提出要約（“交易所要約”），將其未償還的未註冊優先票據換成新的註冊票據（“交易所票據”）。交易所要約的目的是履行公司在與發行優先票據有關的適用註冊權協議下的義務。公司沒有從交易所要約中獲得任何收益，發行的交易所票據的本金總額等於根據交易所要約交出的優先票據的本金總額。交易所票據的條款與相應系列優先票據的條款基本相同，唯一的不同是交易所票據是根據《證券法》註冊的，與優先票據有關的某些轉讓限制、註冊權和其他利息條款不適用於交易所票據。交易所要約於2022年7月14日到期，結算於2022年7月15日進行。
其他借款和定期債務
公司還向金融機構提供其他各種承諾和未承諾的信貸額度、融資租賃、短期貸款、定期貸款、信貸額度和賬面透支額度，總額約為美元600.1截至2023年2月28日，借款能力為百萬美元。這些設施大多是在短期無抵押的基礎上提供的，並定期接受審查，以便續訂。這些信貸額度下的利率和其他借款條件因國家而異，具體取決於當地的市場狀況。有 $387.8截至2023年2月28日，這些設施的未償還額為百萬美元，加權平均利率為 4.88%，還有 $193.1截至2022年11月30日，未償還的百萬美元，加權平均利率為 4.69%。其中某些信貸額度下的借款由公司擔保。
截至2023年2月28日，該公司還承擔了與已簽發的備用信用證有關的償還義務的或有責任，未償還總額為美元84.1百萬。根據規定的條款和條件，這些信用證通常用作向某些第三方付款的擔保。
按2023年2月28日的匯率，當地貨幣信貸額度的最大承諾金額已折算成美元。
遵守盟約
公司的信貸額度有許多契約和限制，要求公司維持特定的財務比率。契約還限制了公司承擔額外債務、設立留置權、與關聯公司簽訂協議、修改公司業務性質以及合併或整合的能力。截至2023年2月28日，公司遵守了財務契約要求以上安排。
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在截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月中
(除每股金額或另有説明外，貨幣和股票金額均以千計)
（未經審計）
注意 9—普通股每股收益：
下表列出了上述時期內普通股基本收益和攤薄後每股收益的計算方法：
三個月已結束
2023年2月28日2022年2月28日
普通股每股基本收益：
歸屬於普通股股東的淨收益(1)
$165,719 $131,443 
普通股加權平均數量——基本94,259 95,584 
普通股每股基本收益$1.76 $1.38 
攤薄後的每股普通股收益：
歸屬於普通股股東的淨收益(1)
$165,722 $131,446 
普通股加權平均數量——基本94,259 95,584 
稀釋性證券的影響：
股票期權和限制性股票280 308 
普通股加權平均數——攤薄94,539 95,892 
攤薄後的每股普通股收益$1.75 $1.37 
反攤薄股票不包括在攤薄後的每股收益計算中238 245 
_________________________
(1) 公司授予的RSA被視為參與證券。在所列的所有時期中，參與證券的可用收入都微不足道。

注意 10—區段信息：
在本報告所述期間與公司應報告的業務部門相關的彙總財務信息如下所示：
美洲歐洲APJ合併
截至2023年2月28日的三個月
收入$8,638,704 $5,520,437 $966,230 $15,125,371 
營業收入179,505 88,205 30,452 298,162 
截至2022年2月28日的三個月
收入$9,074,273 $5,579,788 $815,916 $15,469,977 
營業收入138,519 65,332 18,589 222,440 
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合併財務報表附註
在截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月中
(除每股金額或另有説明外，貨幣和股票金額均以千計)
（未經審計）
注意 11—關聯方交易：
該公司與神達控股公司（“神達控股”）有業務關係，後者是一家在臺灣上市的公司，這種關係始於1992年，當時神達控股通過其關聯公司成為該公司的主要投資者之一。截至2023年2月28日和2022年11月30日，神達控股及其關聯公司實益擁有大約 9.8% 和 9.7分別佔公司已發行普通股的百分比。Matthew Miau先生是公司董事會名譽主席兼董事，是神達控股的董事長和神達控股附屬公司的董事或高級職員。
神達控股對公司普通股的實益所有權
如上所述，MiTac Holdings及其關聯公司總共實益擁有約為 9.8截至2023年2月28日公司已發行普通股的百分比。這些股份由以下實體擁有：
截至2023年2月28日
神達控股(1)
5,300 
Synnex 科技國際公司(2)
3,860 
總計9,160 
_________________________
(1) 股票持有情況如下： 302銀星開發有限公司的股票以及 2,595神達國際公司的股份均為神達控股的全資子公司，以及 2,403神達控股直接持有的股份。排除 194苗先生直接持有的股份， 217苗先生通過慈善剩餘信託間接持有的股份，以及 190其配偶持有的股份。
(2) Synnex Technology International Corp.（“Synnex Technology International”）是與公司分開的實體，也是臺灣股票由聯強科技國際的全資子公司Peer Development Ltd. 持有。神達控股擁有的非控股權益為 14.1% 持有臺灣私人控股公司神達公司，該公司反過來持有非控股權益為 15.7% 在 Synnex 科技國際中。MiTac Holdings和Miau先生均不隸屬於持有MiTac Incorporated 多數股權的任何個人、實體或實體。

下表列出了公司在所述時期內與神達控股及其關聯公司的交易：
三個月已結束
2023年2月28日2022年2月28日
購買庫存和服務$40,443 $46,576 
向神達控股及其關聯公司銷售產品3,748 60 
為租金和管理費用支付的款項
用於使用神達控股及其關聯公司的設施，淨額		307 36 
下表列出了公司在本報告所述期間應收賬款和應付給神達控股及其關聯公司的款項：
2023年2月28日2022年11月30日
關聯方應收賬款（包含在應收賬款中，淨額）$4,006 $1,222 
應付給關聯方（包含在應付賬款中）19,777 30,317 
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在截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月中
(除每股金額或另有説明外，貨幣和股票金額均以千計)
（未經審計）
注意 12—公平：
股票回購計劃
2020 年 6 月，董事會批准了 三年 $400.0百萬股回購計劃，於 2020 年 7 月 1 日生效。2023 年 1 月，董事會批准了新的三年期 $1.0十億股回購計劃，取代現有的 $400.0百萬股回購計劃，根據該計劃，公司可以不時在公開市場或通過私下談判交易回購其已發行普通股。
2023年1月30日，公司宣佈完成二次公開募股（“發行”），總額為 5.2由阿波羅環球管理公司附屬公司管理的某些實體（“賣出股東”）出售的百萬股普通股。本次發行的所有股份均由賣出股東出售。公司沒有從本次發行中出售股票的股東獲得任何收益。同樣根據相關的承保協議，公司回購了 0.9作為發行的一部分，承銷商以公開發行價格從承銷商處獲得的百萬股普通股97.00每股，導致收購價格為 $87.3百萬（“並行股票回購”）。並行股票回購是在公司現有的 $ 下進行的1.0十億股回購計劃，幷包含在下表中 “根據股票回購計劃購買的庫存股票” 的標題中。
截至2023年2月28日，該公司的股價為美元901.7根據授權的股票回購計劃，百萬美元可用於未來回購其普通股。
截至2023年2月28日的三個月中，公司的普通股回購活動彙總如下：
股份加權平均每股價格
截至2022年11月30日的庫存餘額
4,049 $83.29 
根據股票回購計劃回購的庫存股票1,176 97.64 
回購庫存股以預扣股權獎勵的税款62 106.53 
截至2023年2月28日的國庫庫存餘額
5,287 $86.76 
分紅
開啟 2023年3月28日，該公司宣佈其董事會宣佈季度現金分紅為美元0.35每股普通股應支付於 2023年4月28日致截至營業結束時登記在冊的股東 2023年4月14日。分紅取決於持續的資本可用性以及董事會宣佈分紅符合公司股東的最大利益。
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在截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月中
(除每股金額或另有説明外，貨幣和股票金額均以千計)
（未經審計）
注意 13—承付款和意外開支：
按照科技行業的慣例，為了鼓勵某些客户向我們購買產品，公司還與金融機構簽訂了其他融資協議，為公司的客户提供庫存融資便利，並允許公司的某些客户直接向金融機構為購買提供資金。如果客户根據協議違約並且金融機構收回了此類庫存，公司有責任回購根據這些協議出售的庫存。由於公司無法獲得有關客户在任何時候從公司購買的庫存數量的信息，因此無法合理估計公司與庫存有關的回購義務。如果有的話，損失將是收回成本與庫存品轉售價值之間的差額。迄今為止，根據這些安排進行的回購微不足道，公司不知道有任何懸而未決的客户違約或收回義務。公司認為，根據歷史經驗，根據這些庫存回購義務發生重大損失的可能性很小。
法國競爭管理局（“競爭管理局”）於2013年開始對蘋果公司（“蘋果”）作為分銷商的某些產品的法國市場進行調查。2020年3月，競爭管理機構對Tech Data、另一家分銷商和蘋果處以罰款，認定Tech Data與蘋果就蘋果產品的批量分配達成了反競爭協議。最初對科技數據處以的罰款為歐元76.1百萬。該公司就其裁決向法國法院提出上訴，要求撤銷或減少罰款。2022 年 10 月 6 日，上訴法院發佈了一項裁決，將對公司的罰款從歐元降低76.1百萬到歐元24.9百萬。根據上訴法院的裁決，公司確定與該事項相關的可能損失的最佳估計值為歐元24.9百萬（大約 $）26.4截至2023年2月28日為百萬美元），已全額支付。該公司繼續對競爭管理機構的論點提出異議，並已就此事進一步提出上訴。eBizcuss提起了與此事有關的民事訴訟，指控與蘋果、Tech Data和另一家分銷商的既定分銷網絡有關的反競爭行為。該公司目前正在評估此事，目前無法估計任何潛在損失的概率或金額。
公司不時收到包括客户和供應商在內的第三方的通知，要求賠償、支付款項或其他與針對他們的索賠有關的訴訟。此外，該公司不時參與各種破產優先訴訟，在這些訴訟中，公司曾是現已破產的公司的供應商。此外，公司還面臨在正常業務過程中產生的各種其他索賠，包括主張和未主張的索賠。公司評估這些索賠並記錄相關負債。最終負債可能與記錄的金額不同。
2020 年 12 月 1 日，公司以一項出於聯邦所得税目的的免税交易完成了先前宣佈的客户體驗服務業務分離（“分離”），該分離是通過分配以下方式實現的 一百Concentrix Corporation（“Concentrix”）已發行普通股的百分比。在分離方面，公司與Concentrix簽訂了分離和分銷協議以及為雙方未來關係提供框架的其他各種協議，包括員工事務協議、税務事項協議和商業協議，根據該協議，Concentrix將在分離後繼續向公司提供某些有限的服務。
根據與Concentrix簽訂的與分離有關的分離和分銷協議，SYNNEX同意賠償Concentrix、其每家子公司及其各自的董事、高級職員和僱員與作為分離一部分分配給SYNNEX的負債等相關的所有負債。同樣，Concentrix同意向SYNNEX、其每家子公司及其各自的董事、高級管理人員和僱員進行賠償，這些負債與作為分離的一部分分配給Concentrix的負債等事項有關、產生或產生的所有負債。該公司預計，Concentrix將根據分離和分銷協議的條款全面履行職責。
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(除每股金額或另有説明外，貨幣和股票金額均以千計)
（未經審計）
根據分離和分銷協議，SYNNEX和Concentrix同意相互合作，管理與兩家公司業務有關的訴訟。分離和分銷協議還包括將管理與分離前SYNNEX一般公司事務有關的未決和未來訴訟的責任分配給每家公司的條款。
公司認為上述承諾和或有事項不會對公司的經營業績、財務狀況或現金流產生重大不利影響。
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第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析
以下對我們財務狀況和經營業績的討論和分析應與本報告其他地方包含的合併財務報表和相關附註一起閲讀。由於四捨五入，某些表格中的金額可能無法相加或計算。

在本10-Q表季度報告或本 “報告” 中使用時，“預期”、“相信”、“估計”、“期望”、“打算”、“允許”、“可以”、“可以”、“可以”、“設計”、“將” 等詞語旨在識別前瞻性陳述。這些聲明與未來時期有關，包括關於我們的商業模式和服務、我們的業務和市場戰略、未來增長、我們的基礎設施、我們對信息技術或IT、系統的投資、我們的員工招聘和留用、MiTac Holdings Corporation或MiTac Holdings對我們的所有權權益及其影響、我們對我們的影響、我們對我們的所有權權益的陳述整合計劃，我們關於 GBO 2 計劃的計劃，我們的收入、收入來源、我們的毛利率、我們的運營成本和業績、付款時間、庫存價值、我們的競爭，包括與Synnex Technology International Corp的競爭、我們的未來需求和額外融資來源、合同條款、與供應商的關係、我們的設施充足性、滿足需求的能力、管理庫存和運輸成本、我們的法律訴訟、我們的運營、外匯匯率和套期保值活動、我們的戰略收購，包括預期的成本節約以及其他福利、我們的商譽、銷售的季節性、現金資源的充足性、我們的債務和融資安排，包括信用評級任何變化的影響、利率風險及其影響、我們的國際子公司持有的現金和匯回、衍生工具公允價值的變化、我們的納税義務、我們的披露控制和程序的充分性、網絡安全、倫敦銀行同業拆借利率的替換、我們的定價政策的影響、經濟和行業趨勢的影響、市場變化我們與之競爭，的影響會計政策、我們的估計和假設、庫存回購義務和承付款及或有開支的影響、我們的有效税率、商譽和無形資產減值的影響、我們的股票回購和分紅計劃以及我們的收購會計調整。前瞻性陳述受風險和不確定性的影響，這些風險和不確定性可能導致實際結果與預期結果存在重大差異。這些風險和不確定性包括但不限於此處討論的風險以及與之相關的風險 傳統的SYNNEX和傳統的Tech Data業務有可能無法成功整合，也無法實現合併後的公司的預期收益，我們客户的購買模式，銷售集中在大客户身上， 我們一家或多家重要的原始設備製造商（或原始設備製造商）、供應商或客户的損失或合併，我們組裝和分銷的產品的市場接受度，我們行業的競爭條件及其對我們與原始設備製造商供應商的利潤、定價和其他條件的影響，我們獲得市場份額的能力，供應商贊助計劃的變化，我們的成本和運營支出的變化，通貨膨脹率上升， 對信息技術行業資本支出預算的依賴和趨勢, 總體經濟狀況的波動, 税法的變化，與我們的國際業務相關的風險，我們的經銷商和整合客户需求的不確定性和可變性，供應短缺或延遲，我們的平面圖融資安排的任何終止或減少， 截至2022年11月30日止年度的10-K表年度報告第一部分第1A項 “風險因素” 中包含的外幣價值和利率變化以及其他風險因素 見下文第二部分第 1A 項 “風險因素”。這些前瞻性陳述僅代表截至本文發佈之日。除非法律另有要求，否則我們明確表示不承擔任何義務或承諾公開發布對本文包含的任何前瞻性陳述的任何更新或修訂，以反映我們對前瞻性陳述的預期的任何變化或任何此類陳述所依據的事件、條件或情況的任何變化。

在管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析中，所有提及 “TD SYNNEX”、“我們”、“我們的” 或 “公司” 的內容均指TD SYNNEX Corporation及其子公司，除非明確規定該術語僅指母公司或其一個分支機構.

TD SYNNEX、TD SYNNEX 徽標和所有其他 TD SYNNEX 公司、產品和服務名稱和口號是 TD SYNNEX 公司的商標或註冊商標。其他名稱和商標是其各自所有者的財產。
概述
我們是信息技術（“IT”）生態系統的全球領先分銷商和解決方案聚合商。我們發揮着至關重要的作用，將世界領先和新興技術供應商的產品推向市場，並幫助我們的客户創建最適合為其最終用户客户最大限度地提高業務成果的解決方案。
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目錄
2021年3月22日，SYNNEX簽訂了合併協議和計劃（“合併協議”），規定傳統的SYNNEX Corporation將通過一系列合併收購佛羅裏達州一家公司Legacy Tech Data Corporation（“Tech Data”），這將導致Tech Data成為TD SYNNEX Corporation的間接子公司（統稱為 “合併”）。2021年9月1日，根據合併協議的條款，SYNNEX收購了Tech Data的母公司Tiger Parent（AP）Corporation的所有已發行普通股，以16億美元現金（11億美元現金）對價收購了Tech Parent Holdings, L.P.、Tiger Parent（AP）公司的唯一股東和阿波羅環球管理公司的5億美元股權出資生效。，在合併生效之前交給Tiger Parent（美聯社）公司）和4,400萬股普通股的SYNNEX，估值約為56億美元。
數字化轉型和向雲計算的遷移正在重塑我們的行業，使企業和消費者能夠以各種方式評估、採購、獲取和消費技術產品和服務。隨着基於硬件和軟件的解決方案越來越多地結合在一起，支持物理和虛擬交付方法的混合IT消費模式正在興起。因此，客户正在尋求將技術聯繫在一起的產品、服務和解決方案的更大程度的集成。因此，我們認為，重要的是提供廣泛的端到端產品組合，在計算領域具有深厚的能力，以幫助客户管理日益複雜的IT生態系統並提供市場所需的解決方案和業務成果。我們對未來的願景是成為連接IT生態系統的重要解決方案聚合器和協調器。
我們的全球戰略是通過關注以下戰略優先事項來提供更高的價值：
•投資 在混合雲、安全、分析/物聯網（“物聯網”）、超大規模基礎設施和服務等高增長技術中。
•加強 我們的端到端產品、服務和解決方案組合，包括技術即服務和經常性收入模式。
•轉型我們公司通過更高的自動化和高級分析實現數字化，我們相信這將增強客户體驗，擴大我們的客户羣，增加銷售額並擴大我們在高增長技術領域的影響力。
•擴展我們的全球足跡並提高我們在世界各地的業務的卓越運營。
我們提供全面的技術產品目錄，這些產品來自原始設備製造商 (“OEM”)、高增長技術供應商，例如融合和超融合基礎架構、雲、安全、數據/分析/物聯網和服務。我們從供應商處購買 IT 硬件、軟件和系統，包括個人計算設備和外圍設備、手機和配件、打印機、服務器和數據中心基礎架構、網絡、通信和存儲解決方案以及系統組件，然後將其出售給我們的經銷商和零售客户。我們的經銷商客户包括增值經銷商、企業經銷商、政府經銷商、系統集成商、直銷商、零售商和託管服務提供商。我們將我們在分銷方面的核心優勢與需求生成、供應鏈管理以及設計和集成解決方案相結合，幫助我們的客户提高上市時間、成本最小化、供應鏈實時鏈接和售後產品支持方面的效率。我們還在政府和醫療保健等關鍵垂直市場提供全面的IT解決方案，並提供專業的服務產品，以提高全球計算組件、物流服務和供應鏈管理領域的效率。此外，我們還為數據中心服務器提供系統設計和集成解決方案，以及專為客户的工作負載和數據中心環境構建的網絡解決方案。
我們的業務的特點是毛利佔收入的百分比或毛利率低，而營業收入佔收入的百分比或營業利潤率較低。儘管由於供應鏈限制和通貨膨脹等因素，某些產品的單位價格在某些時期有所上漲，但信息技術產品市場的特點通常是單位價格下降和產品生命週期短。我們根據我們分銷的每種特定產品或產品組合以及我們提供的服務的市場供應和需求特徵來設定銷售價格。
29
目錄
我們高度依賴終端市場對IT產品的需求，以及合作伙伴的戰略計劃和商業模式。這種終端市場需求受到許多因素的影響，包括原始設備製造商供應商推出新的IT產品和軟件、現有IT產品的更換週期、雲計算趨勢、整體經濟增長和一般商業活動。困難而充滿挑戰的經濟環境，包括通貨膨脹加劇、利率上升、銀行和金融機構風險增加以及俄羅斯入侵烏克蘭的持續影響，也可能導致信息技術行業的整合或衰退，以及基於價格的競爭加劇。我們的系統設計和集成解決方案業務高度依賴於對雲基礎設施的需求以及市場上主要客户和供應商的數量。我們的業務包括在美洲、歐洲、亞太地區和日本（“APJ”）的業務，因此我們受到這些地區對我們產品需求的影響，而2022財年發生的當地貨幣兑美元疲軟可能會繼續對我們歐洲和亞太及日本分部的經營業績產生不利影響。
收購
我們不斷尋求通過戰略收購業務和資產來補充和擴展我們的現有能力，從而增強我們業務的有機增長。我們還剝離了我們認為對我們的持續運營不再具有戰略意義的業務。我們尋求收購新的 OEM 關係，增強我們的供應鏈和集成能力，增強我們為客户和 OEM 供應商提供的服務，並擴大我們的地理足跡。
運營結果
下表列出了指定時期內的數據佔總收入的百分比：
三個月已結束
運營報表數據：2023年2月28日2022年2月28日
收入100.00 %100.00 %
收入成本(93.37)%(93.74)%
毛利6.63 %6.26 %
銷售、一般和管理費用(4.32)%(4.22)%
收購、整合和重組成本(0.34)%(0.60)%
營業收入1.97 %1.44 %
利息支出和財務費用，淨額(0.53)%(0.27)%
其他費用，淨額— %(0.03)%
所得税前收入1.44 %1.14 %
所得税準備金(0.34)%(0.28)%
淨收入1.10 %0.86 %
某些非公認會計準則財務信息
除了披露根據公認會計原則確定的財務業績外，我們還披露某些非公認會計準則財務信息，包括：
•固定貨幣收入，即根據外幣的折算影響對收入進行調整，因此可以在不受外幣匯率波動影響的情況下查看某些財務業績，從而便於對我們的業務業績進行逐期比較。以固定貨幣計算的收入是通過使用可比的上一期貨幣轉換率將截至2023年2月28日的三個月的收入折算成計費幣種計算得出的。通常，當美元兑其他貨幣升值或貶值時，按固定貨幣匯率計算的增長將高於或低於按實際匯率報告的增長。
•非公認會計準則毛利，即毛利，經調整後排除了影響收入成本的收購會計調整部分。
•非公認會計準則毛利率，即上文定義的非公認會計準則毛利除以收入。
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目錄
•非公認會計準則營業收入，即營業收入，經調整後不包括收購、整合和重組成本、無形資產攤銷、基於股份的薪酬支出和收購會計調整。
•非公認會計準則營業利潤率，即上文定義的非公認會計準則營業收入除以收入。
•非公認會計準則淨收益，即淨收益，經調整後不包括收購、整合和重組成本、無形資產攤銷、基於股份的薪酬支出、收購會計調整、與上述項目相關的所得税以及資本損失結轉收益。
•非公認會計準則攤薄後每股普通股收益（“EPS”），即攤薄後的每股收益，不包括收購、整合和重組成本、無形資產攤銷、基於股份的薪酬支出、購買會計調整、與上述項目相關的所得税以及資本損失結轉收益對每股的影響。
收購、整合和重組成本通常包括收購、整合、重組和資產剝離相關的成本，並在發生時記為支出。這些費用主要代表法律、銀行、諮詢和諮詢服務的專業服務成本、遣散費和其他人事相關費用、基於股份的薪酬支出和債務清償費。有時，該類別還可能包括與交易相關的業務剝離/分拆收益/虧損、與長期資產相關的成本，包括減值費用和因資產使用壽命變化而產生的加速折舊和攤銷費用，以及與收購或剝離相關的各種其他成本。
我們的收購活動使有限的無形資產得到認可，這些資產主要包括客户關係和供應商名單。有限壽命的無形資產將在其估計的使用壽命內進行攤銷，並在事件表明賬面價值可能無法收回時進行減值測試。無形資產的攤銷反映在我們的運營報表中。儘管無形資產有助於我們的創收，但無形資產的攤銷與我們產品的銷售並不直接相關。此外，無形資產攤銷費用通常會根據我們收購活動的規模和時間而波動。因此，我們認為，不包括無形資產的攤銷，以及其他既不與我們的正常業務過程無關也不反映我們的基礎業務表現的非公認會計準則調整，可以增強我們和投資者將過去的財務表現與當前業績進行比較以及分析潛在業務表現和趨勢的能力。不包括在相關非公認會計準則財務指標之外的無形資產攤銷代表我們的GAAP財務報表中記錄的全部金額，相關無形資產產生的收入並未排除在相關的非公認會計準則財務指標之外。無形資產攤銷不包括在相關的非公認會計準則財務指標中，因為攤銷與相關收入不同，不受任何特定時期運營的影響，除非無形資產出現減值或修改了無形資產的估計使用壽命。
基於股份的薪酬支出是一種非現金支出，源於根據這些獎勵的估計公允價值向員工授予股權獎勵。儘管基於股份的薪酬是我們員工薪酬的重要方面，但基於股份的獎勵的公允價值可能與授予或未來行使相關股份獎勵時實現的實際價值幾乎沒有相似之處，而且由於發放新的股票獎勵（包括與收購相關的補助金）的時機，不同時期的支出可能會有很大差異。鑑於獎勵的多樣性和時機以及計算基於股份的薪酬支出時所必需的主觀假設，我們認為這些額外信息使投資者能夠對我們不同時期的經營業績進行更多比較。
收購會計調整主要與按公允價值確認合併中收購的供應商和客户負債的影響有關。公司預計，根據我們與供應商的歷史結算模式，並根據我們在釋放供應商和客户負債的政策中規定的時間，這些調整的持續時間將使我們在2023財年的部分時間內使我們的非公認會計準則營業收入受益。
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目錄
我們認為，提供這些額外信息有助於讀者更好地評估和了解我們的基本運營業績，尤其是在將業績與前幾個時期進行比較以及進行未來時期的規劃和預測時，這主要是因為除了GAAP業績外，管理層通常還會監控根據這些項目調整後的業務。管理層還使用這些非公認會計準則指標來制定運營目標，在某些情況下，還用於衡量績效以實現薪酬目的。由於這些非公認會計準則財務指標不是按照公認會計原則計算的，因此它們不一定可以與其他公司採用的類似標題的指標進行比較。不應孤立地考慮這些非公認會計準則財務指標，也不應將其作為可比GAAP指標的替代品，而應作為對根據GAAP提供的數據的補充和結合使用。
截至 2023 年 2 月 28 日和 2022 年 2 月 28 日的三個月：
收入
下表彙總了截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月中我們按細分市場劃分的收入和收入變化：
三個月已結束
2023年2月28日2022年2月28日變化百分比
以固定貨幣計算的收入（以千計）
合併
收入$15,125,371 $15,469,977 (2.2)%
外幣變動的影響459,657 — 
以固定貨幣計算的收入$15,585,028 $15,469,977 0.7 %
美洲
收入$8,638,704 $9,074,273 (4.8)%
外幣變動的影響55,155 — 
以固定貨幣計算的收入$8,693,859 $9,074,273 (4.2)%
歐洲
收入$5,520,437 $5,579,788 (1.1)%
外幣變動的影響343,929 — 
以固定貨幣計算的收入$5,864,366 $5,579,788 5.1 %
APJ
收入$966,230 $815,916 18.4 %
外幣變動的影響60,573 — 
以固定貨幣計算的收入$1,026,803 $815,916 25.8 %
綜合評論
在截至2023年2月28日的三個月中，合併收入與去年同期相比減少了3.446億美元，這主要是由外幣變動的影響所致。在截至2023年2月28日的三個月中，按固定貨幣計算的合併收入與去年同期相比增長了1.151億美元，這主要是由我們的高級解決方案產品組合和高增長技術的增長所推動的，但部分被客户設備需求環境疲軟導致的端點解決方案組合的下降所抵消。產品組合的變化導致淨收入增加，對我們的收入增長產生了約3％的負面影響。外幣變動的影響主要是由於歐元兑美元的疲軟。
32
目錄
美洲評論
在截至2023年2月28日的三個月中，與去年同期相比，美洲收入減少了4.356億美元，按固定貨幣計算的美洲收入減少了3.804億美元。下降的主要原因是我們在該地區的端點解決方案產品組合的下降，但部分被我們的高級解決方案組合和高增長技術的增長所抵消。產品組合的變化導致淨收入增加，對我們的收入增長產生了約4％的負面影響。
歐洲評論
在截至2023年2月28日的三個月中，歐洲收入與去年同期相比減少了5,940萬美元，這主要是由外幣變動的影響所推動的。在截至2023年2月28日的三個月中，按固定貨幣計算的歐洲收入與去年同期相比增長了2.846億美元，這主要是由於我們的高級解決方案組合的增長，但部分被端點解決方案組合的下降所抵消。產品組合的變化導致淨收入增加，對我們的收入增長產生了約2％的負面影響。外幣變動的影響主要是由於歐元兑美元的疲軟。
APJ 評論
在截至2023年2月28日的三個月中，與去年同期相比，APJ收入增加了1.503億美元，按固定貨幣計算的APJ收入增加了2.109億美元。增長主要是由高增長技術和我們的高級解決方案組合推動的。

毛利
三個月已結束
2023年2月28日2022年2月28日變化百分比
毛利和毛利率-合併（以千計）
收入$15,125,371 $15,469,977 (2.2)%
毛利$1,003,567 $968,661 3.6 %
採購會計調整7,450 25,079 
非公認會計準則毛利$1,011,017 $993,740 1.7 %
毛利率6.63 %6.26 %
非公認會計準則毛利率6.68 %6.42 %
我們的毛利率受到多種因素的影響，包括競爭、銷售價格、產品組合、產品成本以及供應商的折扣和折扣計劃、儲備金或結算調整、運費、庫存損失和收入波動。
在截至2023年2月28日的三個月中，我們的毛利與去年同期相比有所增加，這主要是由於我們的毛利率提高以及與合併相關的收購會計調整減少的影響。 與截至2022年2月28日的三個月相比，截至2023年2月28日的三個月中，毛利率的增長主要是由於產品和客户組合，包括我們的高級解決方案產品組合和高增長技術收入的增加，以及與合併相關的購買會計調整減少的影響。產品組合的變化導致淨收入增加，這對我們的毛利率產生了約19個基點的積極影響。
33
目錄
銷售、一般和管理費用
三個月已結束 百分比
改變
2023年2月28日2022年2月28日
（以千計）
銷售、一般和管理費用$654,223 $652,851 0.2 %
收入百分比4.32 %4.22 %
我們的銷售、一般和管理費用主要包括人事成本，例如工資、佣金、獎金、基於股份的薪酬和臨時人員成本。銷售、一般和管理費用還包括倉庫、交付中心和其他非整合設施的成本、公用事業費用、法律和專業費用、我們某些資本設備的折舊、壞賬支出、無形資產的攤銷以及營銷費用，這些費用部分由我們的 OEM 供應商的報銷所抵消。
在截至2023年2月28日的三個月中，銷售、一般和管理費用與去年同期相比略有增加，這主要是由於人事成本增加和股票薪酬支出增加。與去年同期相比，銷售、一般和管理費用佔收入的百分比有所增加，這主要是由於收入的下降。
收購、整合和重組成本
收購、整合和重組成本主要包括與合併相關的成本以及與合併前由Tech Data啟動的全球業務優化2計劃（“GBO 2計劃”）相關的成本。
合併
我們承擔了與合併完成相關的收購、整合和重組成本，包括專業服務成本、人事和其他成本、長期資產費用和終止費以及股票薪酬支出。專業服務成本主要包括IT和其他諮詢服務以及法律費用。人事和其他成本主要包括與留用和其他獎金、遣散費和重複勞動力成本相關的成本。長期資產費用和終止費包括截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月中分別記錄的620萬美元和5,290萬美元的加速折舊和攤銷費用， 由於某些IT系統的整合導致資產使用壽命發生變化，以及在截至2023年2月28日的三個月中，與某些IT系統相關的終止費為1,020萬美元。股票薪酬支出主要涉及將合併前發佈的某些基於科技數據績效的股票獎勵轉換為TD SYNNEX的限制性股票獎勵相關的成本（參見 注意 4 — 本報告第一部分第1項中合併財務報表的基於股份的薪酬（以獲取更多信息）以及與合併同時發佈的某些限制性股票獎勵的費用。
在截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月中，與合併相關的收購和整合費用由以下內容組成：
三個月已結束
2023年2月28日2022年2月28日
（以千計）
專業服務成本$6,810 $8,148 
人事和其他費用13,007 10,944 
長期資產費用和終止費16,376 52,871 
基於股票的薪酬11,521 13,576 
總計$47,714 $85,539 
在截至2023年2月28日的三個月中，與合併相關的收購和整合費用與去年同期相比有所下降，這主要是由於長期資產費用的減少。
34
目錄
GBO 2 節目
在合併之前，Tech Data實施了GBO 2計劃，其中包括投資優化和標準化流程，應用數據和分析，以便在快速變化的環境中變得更加敏捷，提高生產力、盈利能力和優化網絡營運資本。TD SYNNEX將該計劃與公司的整合活動一起繼續進行。與GBO 2計劃相關的收購、整合和重組費用主要由重組成本和其他成本組成。重組成本包括遣散費和其他相關的退出成本，包括某些諮詢費用。其他成本主要包括人事成本、設施成本和某些與重組活動無關的專業服務費。
在截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月中，我們在GBO 2計劃下產生的收購、整合和重組成本分別為350萬美元和780萬美元。在截至2023年2月28日的三個月中，GBO 2計劃下的收購、整合和重組成本與去年同期相比有所下降，這是由於預計該計劃在未來時期不會產生大量金額，活動逐漸減少。
營業收入
下表按合併和區域分析了截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月的營業收入和非公認會計準則營業收入，以及合併和區域基礎上的營業收入與非公認會計準則營業收入的對賬：
三個月已結束
2023年2月28日2022年2月28日
營業收入和營業利潤率-合併（以千計）
收入$15,125,371 $15,469,977 
營業收入$298,162 $222,440 
收購、整合和重組成本51,182 93,370 
無形資產的攤銷73,023 76,136 
基於股份的薪酬13,074 6,750 
採購會計調整7,450 33,161 
非公認會計準則營業收入$442,891 $431,857 
營業利潤率1.97 %1.44 %
非公認會計準則營業利潤率2.93 %2.79 %
35
目錄
在截至2023年2月28日的三個月中，合併營業收入和營業利潤率與去年同期相比有所增加，這要歸因於收購、整合和重組成本的下降，以及產品和客户組合導致的毛利率增加，以及與合併相關的收購會計調整減少的影響。
在截至2023年2月28日的三個月中，合併的非公認會計準則營業收入和非公認會計準則營業利潤率與去年同期相比有所增加，這主要是由於產品和客户組合導致毛利率增加。
三個月已結束
2023年2月28日2022年2月28日
營業收入和營業利潤率-美洲（以千計）
收入$8,638,704 $9,074,273 
營業收入$179,505 $138,519 
收購、整合和重組成本35,133 51,530 
無形資產的攤銷42,414 43,528 
基於股份的薪酬9,362 6,750 
採購會計調整— 17,738 
非公認會計準則營業收入$266,414 $258,065 
營業利潤率2.08 %1.53 %
非公認會計準則營業利潤率3.08 %2.84 %
在截至2023年2月28日的三個月中，美國的營業收入和營業利潤率與去年同期相比有所增加，這主要是由於產品和客户組合導致該地區的毛利率增加，以及與合併相關的收購會計調整減少的影響，以及收購、整合和重組成本的下降，但部分被人事成本的增加所抵消。
在截至2023年2月28日的三個月中，美國的非公認會計準則營業收入和非公認會計準則營業利潤率與去年同期相比有所增加，這主要是由於產品和客户組合導致該地區的毛利率增加，但部分被人事成本的增加所抵消。
三個月已結束
2023年2月28日2022年2月28日
營業收入和營業利潤率-歐洲（以千計）
收入$5,520,437 $5,579,788 
營業收入$88,205 $65,332 
收購、整合和重組成本14,583 39,729 
無形資產的攤銷29,985 31,970 
基於股份的薪酬3,176 — 
採購會計調整7,450 15,423 
非公認會計準則營業收入$143,399 $152,454 
營業利潤率1.60 %1.17 %
非公認會計準則營業利潤率2.60 %2.73 %
36
目錄
在截至2023年2月28日的三個月中，歐洲的營業收入和營業利潤率與去年同期相比有所增加，這主要是由於收購、整合和重組成本的下降以及與合併相關的收購會計調整減少的影響，但部分被人事成本的增加所抵消。由於包括歐元在內的外幣變動的影響，歐洲的營業收入也有所下降。
在截至2023年2月28日的三個月中，歐洲非公認會計準則營業收入與去年同期相比有所下降，這主要是由於包括歐元在內的外幣變動的影響以及人事成本的增加。歐洲非公認會計準則營業利潤率下降的主要原因是人事成本的增加。
三個月已結束
2023年2月28日2022年2月28日
營業收入和營業利潤率-APJ（以千計）
收入$966,230 $815,916 
營業收入$30,452 $18,589 
收購、整合和重組成本1,466 2,111 
無形資產的攤銷624 638 
基於股份的薪酬536 — 
非公認會計準則營業收入$33,078 $21,338 
營業利潤率3.15 %2.28 %
非公認會計準則營業利潤率3.42 %2.62 %
截至2023年2月28日的三個月中，按公認會計原則和非公認會計準則計算，APJ的營業收入與去年同期相比均有所增加，這主要是由於高增長技術和我們的高級解決方案產品組合使該地區的銷售額增加，以及產品和客户組合的變化導致毛利率增加。在截至2023年2月28日的三個月中，APJ的營業利潤率在截至2023年2月28日的三個月中均有所增加，這主要是由於區域銷售、儘管銷售額有所增加，但一般和管理費用保持穩定，以及客户和產品組合導致毛利率增加。
利息支出和財務費用，淨額
三個月已結束 百分比
改變
2023年2月28日2022年2月28日
（以千計）
利息支出和財務費用，淨額$80,200 $42,343 89.4 %
收入百分比0.53 %0.27 %
計入利息支出和財務費用淨額的金額主要包括為我們的優先票據、信貸額度、應收賬款證券化融資和定期貸款支付的利息支出，以及與出售應收賬款相關的費用，部分被我們的現金投資所得收入所抵消。
在截至2023年2月28日的三個月中，我們的利息支出和財務費用淨額與去年同期相比有所增加，這主要是由於平均利率上升，以及與出售應收賬款相關的成本增加，在截至2023年2月28日的三個月中，折扣費總額為1170萬美元，而截至2022年2月28日的三個月為300萬美元。
37
目錄
其他費用，淨額
三個月已結束 百分比
改變
2023年2月28日2022年2月28日
（以千計）
其他費用，淨額$156 $4,268 (96.3)%
收入百分比— %0.03 %
記錄為其他支出的淨金額包括某些融資交易的外幣交易損益和用於對衝此類融資交易的相關衍生工具、套期保值成本、投資損益以及其他非營業損益，例如集體訴訟中獲得的和解。
在截至2023年2月28日的三個月中，其他支出淨額與去年同期相比有所減少，這主要是由於外匯交易收益增加。
所得税準備金
三個月已結束 百分比
改變
2023年2月28日2022年2月28日
（以千計）
所得税準備金$50,786 $43,505 16.7 %
所得税前收入的百分比23.32 %24.74 %
所得税包括我們在國內外司法管轄區獲得的收入產生的當期和遞延所得税支出。根據估計的年度有效税率，已將所列過渡期的所得税包含在隨附的合併財務報表中。
在截至2023年2月28日的三個月中，我們的所得税支出與去年同期相比有所增加，這主要是由於該期間的收入增加。與截至2022年2月28日的三個月相比，截至2023年2月28日的三個月中，有效税率有所降低，這主要是由於我們開展業務的税收司法管轄區內的收益和虧損相對混合所致。
淨收益和攤薄後每股收益
下表列出了淨收益和攤薄後每股收益，以及我們最具可比性的GAAP指標與提出的相關非公認會計準則指標的對賬：

三個月已結束
2023年2月28日2022年2月28日
淨收益-合併（以千計）
淨收入$167,020 $132,324 
收購、整合和重組成本53,424 95,202 
無形資產的攤銷73,023 76,136 
基於股份的薪酬13,074 6,750 
採購會計調整7,450 33,161 
與上述相關的所得税(34,756)(47,883)
所得税資本損失結轉補助金— (3,246)
非公認會計準則淨收益$279,235 $292,444 
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目錄
三個月已結束
普通股攤薄後每股收益2023年2月28日2022年2月28日
攤薄後每股$1.75 $1.37 
收購、整合和重組成本0.56 0.99 
無形資產的攤銷0.76 0.79 
基於股份的薪酬0.14 0.07 
採購會計調整0.08 0.34 
與上述相關的所得税(0.36)(0.50)
所得税資本損失結轉補助金— (0.03)
非公認會計準則攤薄每股收益$2.93 $3.03 
流動性和資本資源
現金轉換週期
三個月已結束
2023年2月28日2022年11月30日2022年2月28日
（金額以千計）
未完成銷售天數（“DSO”）
收入(a)$15,125,371 $16,247,957 $15,469,977 
應收賬款，淨額(b)9,357,059 9,420,999 8,732,024 
未完成銷售的天數(c) = (b)/(a)) *在此期間的天數565351
庫存未清天數（“DIO”）
收入成本(d)$14,121,804 $15,188,238 $14,501,316 
庫存(e)8,372,834 9,066,620 7,883,265 
庫存未清天數(f) = (e)/(d)) *該期間的天數535449
未付天數（“DPO”）
收入成本(g)$14,121,804 $15,188,238 $14,501,316 
應付賬款(h)12,997,681 13,988,980 12,193,263 
未付天數(i) = (h)/(g)) *在此期間的天數838476
現金轉換週期 (“CCC”)(j) = (c) + (f)-(i)262324

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目錄
現金流
我們的業務是營運資金密集型的。我們的營運資金需求主要用於為應收賬款和庫存提供資金。我們嚴重依賴定期貸款、應收賬款銷售、證券化計劃、循環計劃和供應商的淨貿易信貸來滿足我們的營運資金需求。迄今為止，我們主要通過運營和融資活動產生的現金為我們的增長和現金需求提供資金。一般而言，當銷售量增加時，我們對營運資金的淨投資通常會增加，這通常會導致運營活動產生的現金流減少。相反，當銷售量減少時，我們對營運資金的淨投資通常會減少，這通常會導致經營活動產生的現金流增加。我們將CCC計算為上一財季應收賬款未償收入的天數加上庫存現有供應天數，減去上一財季應付賬款未償收入成本的天數。截至2023年2月28日和2022年11月30日，我們的CCC分別為26天和23天。增長主要是由於我們的DSO，這受到我們的產品和客户組合向高級解決方案產品組合和高增長技術轉移的影響，後者的現金轉換週期通常略長。截至2023年2月28日和2022年2月28日，我們的CCC分別為26天和24天。增長主要是由於我們的DSO受到產品和客户組合以及客户付款時間變化的影響，但部分被付款時機導致的DPO增加所抵消。
為了增加我們的市場份額並更好地為客户服務，我們可能會通過投資或收購進一步擴大我們的業務。我們預計，任何此類擴建都需要對營運資金、人員、設施和運營進行初始投資。這些投資或收購可能主要由我們現有的現金和現金等價物、額外借款或證券發行提供資金。
經營活動
使用的淨現金用於 運營活動為1.028億美元 在截至2023年2月28日的三個月中，主要是由於季節性以及付款時間導致的應付賬款減少，但部分被淨收入以及庫存和應收賬款的減少所抵消。
在截至2022年2月28日的三個月中，用於經營活動的淨現金為13億美元，這主要是由於淨營運資金的增加以支持收入增長和戰略庫存購買。
投資活動
使用的淨現金用於 在截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月中，投資活動分別為3,420萬美元和2520萬美元。用於投資活動的現金增加主要是由於合併導致整合相關資本支出增加。
融資活動
在截至2023年2月28日的三個月中，融資活動提供的淨現金為 1.295億美元，主要是短期借款，用於滿足營運資金需求。此外，我們還根據股票回購計劃支付了1.148億美元回購普通股，並支付了3,320萬美元的股東分紅。
在此期間融資活動提供的淨現金 三截至2022年2月28日的月份為8.545億美元，主要是為營運資金需求提供資金的短期借款。此外，我們還向股東支付了2880萬美元的股息，並支付了2380萬美元根據股票回購計劃回購普通股。
資本資源
截至2023年2月28日和2022年11月30日，我們的現金和現金等價物總額分別為5.393億美元和5.226億美元。我們由國際子公司持有的現金和現金等價物在匯回美國時不再需要繳納美國聯邦税。一些外國餘額的匯回受到當地法律的限制。從歷史上看，我們充分利用並再投資了所有外國現金，為我們的國外業務和擴張提供資金。如果將來我們的意圖發生變化，我們將現金返還給美國，我們將在合併財務報表中報告州税和預扣税的影響，具體取決於此類匯回的計劃時間和方式。目前，我們認為我們在美國有足夠的資源、現金流和流動性，可以為當前和預期的未來營運資金、投資和其他一般企業融資需求提供資金。
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目錄
我們認為，我們的可用現金和現金等價物餘額、運營現金流和我們現有的流動性來源，包括借貸機制下的可用能力，將足以滿足我們在所有地區當前和計劃中的營運資金和投資需求。我們還認為，我們的長期營運資金、計劃的資本支出、預期的股票回購、股息支付和其他一般公司融資需求將通過運營現金流來滿足，並在必要時通過借貸機制和未來的金融市場活動來滿足。
信貸額度和借款
在美國，我們有一項應收賬款證券化計劃，為我們的運營提供額外資金（“美國應收賬款安排”）。根據美國 AR 安排的條款，根據符合條件的貿易應收賬款，我們和作為美國應收資產安排一方的子公司最多可以借款 15 億美元。美國 AR 安排的到期日為 2024 年 12 月。我們還簽訂了截至2021年4月16日的信貸協議（“TD SYNNEX循環信貸協議”），根據該協議，我們收到了延長優先無抵押循環信貸額度的承諾，本金總額不超過35億美元，循環信貸額度（“TD SYNNEX循環信貸額度”）可以根據我們的要求增加總金額，但須經貸款人自行決定 5億加元。TD SYNNEX信貸協議還包括15億美元的定期貸款額度，該融資與合併相關的資金已全部到位。就TD SYNNEX循環信貸額度而言，TD SYNNEX信貸協議的到期日為2026年9月，但前提是我們事先通知貸款人並同意貸款人同意延長該到期日，兩次為期一年。根據美國AR 安排和TD SYNNEX循環信貸額度，我們未償還的借款金額可能會隨着我們營運資金和其他流動性需求的變化而波動。截至2023年2月28日，根據美國AR 安排，有1.1億美元的未償還款項，利率為5.51％。截至2022年11月30日，根據美國AR 安排，沒有未償款項。截至2023年2月28日或2022年11月30日，道明SYNNEX循環信貸額度下沒有未償金額。
截至2023年2月28日，我們還有其他各種承諾和未承諾的信貸額度、融資租賃、短期貸款、定期貸款、信貸額度和賬面透支額度，總借款能力約為6.01億美元。在此期間，我們在這些設施上的借款有所不同，主要取決於我們營運資金的變化。截至2023年2月28日，這些設施的未償還額為3.878億美元，加權平均利率為4.88％，截至2022年11月30日，未償還額為1.931億美元，加權平均利率為4.69％。
從歷史上看，我們在應收賬款證券化計劃和母公司信貸額度各自的到期日當天或之前續訂了這些計劃。我們沒有理由相信這些安排和其他安排不會被續訂或取代，因為我們在參與的金融機構中繼續保持良好的信譽。作為一家上市公司，我們與多家金融機構達成了類似的借款安排。
截至2023年2月28日，我們的未償借款總額約為44億美元，截至2022年11月30日，我們的未償借款總額為41億美元。我們的未償借款包括截至2023年2月28日和2022年11月30日的25億美元優先票據，以及截至2023年2月28日和2022年11月30日的道明SYNNEX信貸協議定期貸款額度下約14億美元的定期貸款。有關我們借款的更多信息，請參閲 注意事項 8-本報告第一部分第1項所列合併財務報表的借款。
應收賬款購買協議
我們有未承諾的供應鏈融資計劃，根據這些計劃，某些金融機構可以在沒有追索權的情況下收購某些客户所欠的貿易應收賬款。這些計劃下的可用容量取決於我們有資格出售給這些計劃的貿易應收賬款水平以及金融機構購買此類應收賬款的意願。此外，其中某些計劃還要求我們繼續為已售應收賬款提供服務、管理和收款。截至2023年2月28日和2022年11月30日，根據這些計劃，我們向金融機構出售和持有的貿易應收賬款總額分別為11億美元和14億美元。在截至2023年2月28日和2022年2月28日的三個月中，這些項目的折扣費總額分別為1170萬美元和300萬美元。
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目錄
遵守盟約
我們的信貸機構有許多契約和限制，要求我們維持特定的財務比率。它們還限制了我們承擔額外債務的能力， 創建留置權，與關聯公司簽訂協議，修改我們的業務性質，合併或合併吃了。截至2023年2月28日，我們遵守了上述安排的財務契約要求。
關鍵會計政策與估計
在截至2023年2月28日的三個月中，我們之前在截至2022年11月30日的財年10-K表年度報告中披露的關鍵會計政策和估計沒有重大變化。
關聯方交易
有關關聯方交易的摘要，請參見 注意事項 11-合併財務報表的關聯方交易，見本報告第一部分第1項。
最近發佈的會計公告
有關近期會計公告以及對合並財務報表的預期影響的摘要，請參閲 注意事項 2-合併財務報表重要會計政策摘要，見本報告第一部分第1項。
第 3 項。關於市場風險的定量和定性披露
有關公司市場風險的描述，請參閲 “第二部分，第7A項。關於市場風險的定量和定性披露”，見我們截至2022年11月30日的財年的10-K表年度報告。
自2022年11月30日以來，我們的市場風險沒有發生重大變化。
第 4 項。控制和程序
(a)評估披露控制和程序。我們維持 “披露控制和程序”，該術語在1934年《證券交易法》（“交易法”）第13a-15（e）條中定義，旨在確保我們在根據《交易法》提交或提交的報告中要求披露的信息在證券交易委員會規則和表格規定的期限內被記錄、處理、彙總和報告，並將此類信息收集並傳達給我們管理層，包括我們的首席執行官和首席財務官，視情況而定, 以便及時就所需的披露作出決定.在設計和評估我們的披露控制和程序時，管理層認識到，披露控制和程序，無論構思和運作多麼周密，只能為披露控制和程序的目標得到實現提供合理而非絕對的保證。我們的披露控制和程序旨在滿足合理的保證標準。此外，在設計披露控制和程序時，我們的管理層必須運用自己的判斷來評估可能的披露控制和程序的成本效益關係。任何披露控制和程序的設計也部分基於對未來事件可能性的某些假設，並且無法保證任何設計在未來所有潛在條件下都能成功實現其既定目標。
根據他們截至本10-Q表季度報告所涵蓋期末的評估，我們的首席執行官（我們的首席執行官）和首席財務官（我們的首席財務官）得出的結論是，截至該日，我們的披露控制和程序在合理的保證水平上是有效的。
(b)財務報告內部控制的變化。我們對財務報告（定義見《交易法》第13a-15（f）條）的內部控制沒有變化，這些變化與管理層在上一財季的評估有關，對我們對財務報告的內部控制產生了重大影響或有理由可能產生重大影響。

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目錄
第二部分-其他信息
第 1A 項。風險因素
您應仔細審查和考慮截至2022年11月30日的財年10-K表年度報告第一部分第1A項 “風險因素” 中列出的有關可能對我們的業務、財務狀況或未來業績產生重大影響的某些因素的信息。我們在10-K表的2022年年度報告中披露的風險因素沒有重大變化。
第 2 項。未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用
2020年6月，我們的董事會批准了一項為期三年的4.0億美元股票回購計劃，該計劃於2020年7月1日生效。2023年1月，我們的董事會批准了一項新的為期三年的10億美元股票回購計劃（“新股票回購計劃”），取代了現有的4.0億美元股票回購計劃，根據該計劃，我們可以不時在公開市場或通過私下談判交易回購已發行普通股。之前的4億美元股票回購計劃於2023年1月4日終止，當時它被新的股票回購計劃所取代，該計劃將於2026年1月3日到期。
2023年1月30日，我們宣佈結束總共520萬股普通股的二次公開發行（“發行”），這些普通股由阿波羅環球管理公司的關聯公司管理的某些實體（“賣出股東”）出售。本次發行的所有股票均由賣出股東出售。我們沒有收到出售股東在發行中出售股票所得的任何收益。同樣根據相關的承保協議，作為本次發行的一部分，我們以每股97.00美元的公開發行價格從承銷商手中回購了90萬股普通股，收購價格為8,730萬美元（“並行股票回購”）。並行股票回購是根據我們現有的10億美元股票回購計劃進行的，包含在下表所示的1月份活動中。
下表列出了截至2023年2月28日的季度中公司根據股票回購計劃購買普通股的信息：
發行人購買股票證券（金額以千計，每股金額除外）
時期購買的股票總數每股支付的平均價格作為公開宣佈的計劃或計劃的一部分購買的股票總數根據計劃或計劃可能購買的股票的最大美元價值
2022 年 12 月 1 日至 12 月 31 日161 $96.70 161 $259,457 
2023 年 1 月 1 日至 1 月 31 日1,015 97.78 1,015 901,696 
2023 年 2 月 1 日至 2 月 28 日— — — 901,696 
總計1,176 $97.64 1,176 
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目錄
第 6 項。展品
展品編號文件描述
1.1
TD SYNNEX Corporation、其中提到的出售股東以及其中點名的幾家承銷商之間的承銷協議，日期為2023年1月25日（參照公司於2023年1月26日提交的8-K表最新報告附錄1.1納入）。
3(i).1
經修訂的重述公司註冊證書（參照公司截至2022年2月28日的季度10-Q表季度報告附錄3（i）.1納入）。
3 (ii) 1.
經修訂和重述的章程（參照公司於2023年1月23日提交的10-K表年度報告附錄3（ii）.1納入）。
10.1
TD SYNNEX和Dennis Polk於2023年1月4日提交的要約函的第3號修正案（參照公司於2023年1月10日提交的8-K表最新報告附錄10.1納入）。
31.1
規則 13a-14 (a) 首席執行官的認證。
31.2
規則 13a-14 (a) 首席財務官的認證。
32.1*
首席執行官兼首席財務官根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》（18 U.S.C. 1350條）第906條發表的聲明。
101.INS行內 XBRL 實例文檔 — 實例文檔未出現在交互式數據文件中，因為其 XBRL 標籤嵌入在行內 XBRL 文檔中。
101.SCH內聯 XBRL 分類擴展架構文檔。
101.CAL內聯 XBRL 分類擴展計算鏈接庫文檔。
101.DEF內聯 XBRL 分類法擴展定義鏈接庫文檔。
101.LAB內聯 XBRL 分類法擴展標籤 Linkbase 文檔。
 
101.PRE內聯 XBRL 分類擴展演示鏈接庫文檔。
 
104封面交互式數據文件（格式為行內 XBRL，包含在附錄 101 中）
* 根據S-K法規第601 (b) (32) (ii) 項和美國證券交易委員會第33-8238和34-47986號新聞稿《最終規則：管理層關於財務報告內部控制和交易法定期報告中披露的認證》，此處附錄32.1中提供的認證被視為與本10-Q表格一起提供，就交易法第18條而言，不會被視為 “提交”。此類認證不得被視為以提及方式納入根據《證券法》或《交易法》提交的任何文件中，除非註冊人特別以提及方式將其納入其中。
+根據S-K法規第601 (b) (2) 項，省略了附表。TD SYNNEX特此承諾根據要求向美國證券交易委員會補充該協議中任何遺漏的附表或附錄的副本；但是，TD SYNNEX可以根據經修訂的1934年《證券交易法》第24b-2條要求對所提供的任何附表進行保密處理。
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目錄
簽名
根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式促使下列簽署人代表其簽署本報告，並獲得正式授權。
日期：2023年4月5日
TD SYNNEX 公司
來自：//Richard T. Hume
理查德·休姆
總裁兼首席執行官
（正式授權的官員和首席執行官）
來自：/s/ 馬歇爾·威特
馬歇爾·威特
首席財務官
（經正式授權的官員和首席財務官）
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